附录 99.1
八月 2024 年 6 月 6 日
同伴 股东：
我们 在 24 年第 2 季度取得了优异的业绩。与23年第二季度相比，我们在北美的收入增长了26％，订户增长了24％，超出了我们的预期。 在全球范围内，我们成功实现了有意义的收入增长，同时在实现盈利目标和改善方面持续取得进展 在现金使用方面，净亏损同比增长2840万美元1，调整后的息税折旧摊销前利润为1,960万美元，净现金 用于3,920万美元的经营活动和4,050万美元的自由现金流。这些结果证明了我们对运营的持续关注 卓越和效率。这还代表着我们的全球盈利能力连续第六个季度同比改善 指标和相应的增量利润率表明了我们扩大规模时业务的运营杠杆作用。
我们 继续专注于通过无缝产品来取悦我们的用户，该产品汇总了体育和娱乐节目组合 令人信服的价格点。在本季度中，我们继续对产品和技术进行战略投资，我们认为这是关键 重点领域是增强用户体验、提高盈利能力以及在盈利道路上取得长足进步。
在 我们在上一封股东信中描述了我们的反垄断诉讼，该诉讼是针对迪士尼、福克斯的反竞争行为而提起的 而华纳兄弟探索之旅则伤害了富博、行业竞争对手和消费者。
我们 坚信诉讼的是非曲直并感谢DIRECTV、Dish Network、Newsmax、《美国经济》的公众支持 自由项目、体育迷联盟、开放市场研究所和电子前沿基金会。
富博 继续争取消费者的选择、公平定价和创新产品，只有在竞争激烈的流媒体市场中才能实现。
1 我们在24年第二季度的合并净亏损为2570万美元，其中包括来自已终止业务的10.6万美元净收入。 持续经营业务的净亏损为2580万美元。
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注意： 除非另有说明，否则本信中介绍和讨论的财务信息反映了富博的持续业绩 运营基础，其中不包括我们以前的投注可报告细分市场。请参阅 “演示基础——持续经营” 详情请见下文。
摘要 金融 ($ 以百万计） 全球 | 2Q23 | 3Q23 | 4Q23 | 1Q24 | 2Q24 | |||||||||||||||
| 收入 | $ | 312.7 | $ | 320.9 | $ | 410.2 | $ | 402.3 | $ | 391.0 | ||||||||||
| 同比百分比 | +40.8 | % | +42.6 | % | +28.5 | % | +24.0 | % | +25.0 | % | ||||||||||
| 总运营费用 | $ | 365.2 | $ | 404.2 | $ | 482.3 | $ | 465.7 | $ | 426.6 | ||||||||||
| 同比百分比 | +16.5 | % | +23.0 | % | +16.7 | % | +14.7 | % | +16.8 | % | ||||||||||
| 净亏损 | $ | -54.2 | $ | -84.4 | $ | -71.0 | $ | -56.3 | $ | -25.8 | ||||||||||
| 同比增长 （Abs。） | +40.8 美元 | +21.4 美元 | +24.9 美元 | +27.0 美元 | +28.4 美元 | |||||||||||||||
| 调整后 EBITDA | $ | -30.5 | $ | -61.4 | $ | -50.1 | $ | -38.8 | $ | -11.0 | ||||||||||
| 同比增长 （Abs。） | +39.6 美元 | +21.6 美元 | +25.3 美元 | +20.1 美元 | +$19.6 | |||||||||||||||
| 自由现金流 | $ | -75.8 | $ | -32.4 | $ | -5.9 | $ | -71.3 | $ | -35.3 | ||||||||||
| 同比增长 （Abs。） | +8.7 美元 | +37.3 美元 | +14.7 美元 | +9.7 美元 | +40.5 美元 |
| 北方 美国（北美） | 2Q23 | 3Q23 | 4Q23 | 1Q24 | 2Q24 | |||||||||||||||
| 订阅者（千人） | 1,167 | 1,477 | 1,618 | 1,511 | 1,450 | |||||||||||||||
| 同比百分比 | +23.3 | % | +20.0 | % | +11.9 | % | +17.6 | % | +24.2 | % | ||||||||||
| 收入（百万美元） | $ | 304.6 | $ | 312.5 | $ | 401.8 | $ | 394.0 | $ | 382.7 | ||||||||||
| 同比百分比 | +40.9 | % | +42.6 | % | +28.7 | % | +24.5 | % | +25.6 | % | ||||||||||
| ARPU | $ | 81.62 | $ | 83.51 | $ | 86.65 | $ | 84.54 | $ | 85.69 |
| 休息 世界之战 (ROW) | 2Q23 | 3Q23 | 4Q23 | 1Q24 | 2Q24 | |||||||||||||||
| 订阅者（千人） | 394 | 411 | 406 | 397 | 399 | |||||||||||||||
| 同比百分比 | +13.6 | % | +14.9 | % | -3.2 | % | +4.9 | % | +1.3 | % | ||||||||||
| 收入（百万美元） | $ | 8.2 | $ | 8.4 | $ | 8.4 | $ | 8.4 | $ | 8.3 | ||||||||||
| 同比百分比 | +39.6 | % | +45.1 | % | +17.5 | % | +7.2 | % | +1.8 | % | ||||||||||
| ARPU | $ | 6.91 | $ | 6.98 | $ | 6.81 | $ | 7.00 | $ | 7.02 |
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3Q 和《财年指南》2
| 指导 (NA) | 3Q24 | 24 财年 | ||||||
| 收入（百万美元） | $ | 360.0-370.0 美元 | $ | 1,570.0-1,590.0 美元 | ||||
| 订阅者（千人） | 1,605-1,625 | 1,725-1,745 | ||||||
| 指导 （行） | 3Q24 | 24 财年 | ||||||
| 收入（百万美元） | $ | 8.0-9.0 美元 | $ | 33.0-35.0 美元 | ||||
| 订阅者（千人） | 397-402 | 395-405 | ||||||
2Q24 财务业绩
网 24年第二季度持续经营亏损为2580万美元，导致每股收益（EPS）亏损0.08美元。相比之下，这是有利的 至23年第二季度持续经营业务净亏损5,420万美元，每股亏损0.19美元。相比之下，24年第二季度调整后的每股亏损为0.04美元 至23年第二季度调整后的每股亏损0.12美元。调整后的每股收益不包括股票薪酬、无形资产摊销的影响 清偿债务和摊销债务溢价（折扣）、净额和某些诉讼费用的收益。
在 24年第二季度调整后的息税折旧摊销前利润为-1,100万美元，与23年第二季度相比增长了1,960万美元。这种减少是我们持续的结果 专注于高效增长和成本控制。
2 鉴于与可能推出Venu Sports（“Venu”）相关的许多未知数，拟议的体育直播合资公司 华特迪士尼公司、福克斯公司和华纳兄弟探索公司之间的合资企业，包括我们的反垄断诉讼的结果 以及司法部报告的调查、我们的指导意见以及本信中有关富博的其他声明 财务状况和我们在未来时期的预期财务业绩并未反映此次发布对以下方面的任何潜在影响 我们的业务。另请参阅下面的 “与Venu Sports相关的风险”。
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现金 流量和资本结构
网 24年第二季度用于经营活动的现金为-3190万美元，与23年第二季度相比增长了3,920万美元，自由现金流在24年第二季度 为-3530万美元，与23年第二季度相比增加了4,050万美元。与调整后息税折旧摊销前利润的改善一样，这种改善是 这是整个业务的运营杠杆作用和各种效率的结果。
期间 24 年第 2 季度我们采取措施巩固资产负债表并优化资本结构。我们通过我们的筹集了3690万美元的净收益 自动柜员机（ATM）计划。此外，我们以大幅价格回购了面值4,690万美元的2026年可转换票据 低于面值3。自2023年第四季度以来，我们将未偿债务水平减少了8,020万美元，同时 消除了与回购的可转换票据相关的潜在稀释。这样做证明了我们的持续承诺 谨慎地降低我们的杠杆率，改善资产负债表的质量。事实上，我们在本季度末的收入为161.3美元 百万现金、现金等价物和限制性手头现金。继上述债务回购交易之后，我们现在有 2024年或2025年没有债务到期，1.448亿美元在2026年到期，1.775亿美元在2029年到期。
我们 本季度末，已发行和流通的普通股为329,336,621股。
产品 和技术
如 我们之前已经讨论过，我们在北美推出的全球统一平台使我们能够快速迭代并引入新的 产品功能可提高参与度并提高留存率。例如，在 24 年第 2 季度，我们扩大了人工智能驱动的播放列表产品的覆盖范围， 为特定体育项目制作游戏摘要和精彩集锦，使用户可以轻松了解错过的赛事。我们将继续完善 我们的推荐引擎和算法可个性化每个用户的个人体验。此外，我们会不断更新 在联网设备和智能电视上对我们的应用程序进行外观、触感和润色，以提供越来越直观的用户体验。
在 此外，我们通过专注于盈利，包括额外的追加销售途径，在24年第二季度继续提高ARPU和调整后的息税折旧摊销前利润 旨在允许用户无缝添加其他内容或功能。
3 请注意，在回购的4,690万美元面值中，2,710万美元在24年第二季度结算，1,990万美元在24年第三季度结算。
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最后， 我们在5月宣布推出Fubo免费套餐，最初仅适用于以前的订阅者和非转换免费试用用户。 我们的初始目标是在主要运动季节之间保持这些用户对高质量内容的互动，使他们能够轻松地重新激活 他们的订阅。早期的结果令人鼓舞，我们预计这一举措将提高留存率和重新激活率 随着时间的推移。
Fubo 免费是我们的超级聚合策略的基础层，该策略旨在为用户提供不同价位的优质内容， 全部在 Fubo 生态系统中。我们的愿景是为消费者提供一种无需要求即可无缝访问他们喜爱的所有内容的方式 用户可以登录不同的应用程序并从多个界面进行直播。
北方 美国广告
Fubo 在北美实现了2600万美元的广告收入，同比增长14％。这是我们不断努力提高水平的结果 通过改善市场进入策略，在代理控股公司内部提高知名度。
我们 利用我们的专有技术（The Marquee）和创新的新广告为我们提供了赞助机会，启动了我们的 Upfront 赛季 单元（交互式、暂停和增强型横幅广告）。Fubo 之所以对广告商有吸引力，是因为我们高度参与度，专注于富裕的体育运动 与传统付费电视观众相比具有优势的观众。我们相信 Fubo 的观众是品牌的最佳位置——他们是 比传统的付费电视观众年轻，但比典型的SVOD直播演示年龄更大，并且具有更大的购买力。有了 Fubo，品牌 有能力利用重大人生事件，在观众经历个人里程碑时与他们互动。
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品牌 还能够在Fubo上与消费者互动，这是他们无法通过传统线性电视访问的。iSpot.tv 最近的一项研究 显示，在Fubo上投放的广告曝光量中有62％覆盖了线性电视无法触及的增量家庭（2023年7月至2024年3月）。
在 总而言之，Fubo为品牌提供了接触关键受众的机会，这是线性电视或流媒体服务无法比拟的。
北方 美国内容
在 第二季度，我们通过增加YES Network，扩大了我们作为拥有领先棒球产品组合的vMVPD的强大本地体育报道范围 还有棒球赛季开始时的 MASN。此外，我们还确保了亚利桑那州圣地亚哥教士队当地响尾蛇队的运输连续性 以及通过与美国职棒大联盟的直接关系进行科罗拉多洛矶队的比赛。
我们 继续通过不断扩大的内容组合为所有体育迷提供服务——从主要体育联盟到小众最爱。期间 本季度，正好赶上国际板球理事会（ICC）男子T20世界杯，我们结束了为期多年的合作伙伴关系 使用 Cricbuzz 的 Willow。
这个 综合格斗和足球越来越受欢迎，包括欧足联欧洲锦标赛，进一步推动了我们自有和经营的增长 网络 Fubo Sports，无论是收入还是观看时长，该频道在 6 月份都是我们平台上排名第一的 Fast 频道，而且通过 整个季度，Fubo Sports的收视率同比增长了81％，收入同比增长了12％。
在 此外，我们对女子运动的报道范围很广，包括每年来自WNBA、PWHL等联赛的大约3500场比赛， NCAA、NWSL、WTA 和 LPGA。在2024年的前两个月，WNBA赛季在Fubo的收视率增长了四倍（相比之下，前两个月） 2023赛季），与整个2023年WNBA赛季Fubo的收视率相比，总收视率已经增长了30％。此外， 在本季度，女性体育收视时长与去年同期相比增长了146％，首次观看次数增长了700％。 这表明用户正在为该节目寻找Fubo，并且它是参与度的有意义的推动力。
北方 美国的增长与分布
我们 继续寻求合作伙伴关系，以扩大Fubo的覆盖范围并吸引该平台的高质量订阅者。在本季度中， 我们通过在康卡斯特娱乐平台（包括数百万个 Xfinity 互联网）上推出我们的应用程序，扩大了产品的分销范围 家庭。Fubo 应用程序现已在 Flex 和 Xumo Stream Box 以及 Xumo 电视上可用，目前在各地的零售店出售 美国
我们 还与Optimum合作，允许Optimum订阅者无缝注册Fubo，从而专注于我们的本地体育节目。
指导
鉴于 与可能推出Venu有关的许多未知数，包括我们的反垄断诉讼和司法部的反垄断诉讼结果 报告了调查，我们的指导方针并未反映此次启动对我们业务的任何潜在影响。请参阅 “与之相关的风险 Venu Sports” 见下方。
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北方 美国
我们的 2024财年订户指南预计订阅人数为172.5万至174.5万人，中点同比增长7％。
我们的 2024财年的收入指导预计为15.7亿美元至15.9亿美元，相当于中点同比增长18％。
我们的 2024年第三季度订户指南预计有1,60.5万至162.5万名订阅者，在中点同比增长9％。我们的第三季度 2024年的收入指导预计为3.6亿美元至3.7亿美元，相当于中点同比增长17％。
休息 世界的
我们的 2024财年的订户指南预计有39.5万至40.5万名订阅者，在中点同比下降2％。
我们的 2024财年的收入指导预计为3,300万至3500万美元，相当于中点同比增长4％。
我们的 2024年第三季度订户指南预计有39.7万至40.2万名订阅者，在中点同比下降3％。我们的第三季度 2024年的收入指导预计为800万至900万美元，相当于中点同比增长1％。
结论
我们 在扩大我们强大的核心业务方面继续取得显著进展，同时实现我们更广泛的战略目标。我们在平衡 我们的盈利目标和增长，同时还提高了我们的技术能力、功能和内容。我们有信心 我们可以继续取得成功，同时倡导媒体行业更公平的竞争环境，使我们的竞争对手富博受益 而且，最重要的是，我们的客户。
我们 在我们继续走向盈利之路的过程中，期待与大家分享我们的最新进展。
真诚地，
| 联合创始人兼首席执行官大卫·甘德勒 | 小埃德加·布朗夫曼，执行主席 |
风险 与 Venu Sports 相关
鉴于 与可能推出Venu有关的许多未知数，包括我们的反垄断诉讼和司法部的反垄断诉讼结果 报告了本信中有关富博财务状况和我们预期的调查、我们的指导意见和其他陈述 未来时期的财务业绩并不能反映此次启动对我们业务的任何潜在影响。与 Venu 相关的风险和 我们在向美国证券交易委员会（“SEC”）提交的文件中描述了我们的相关诉讼，包括我们的 截至2024年3月31日的季度期间的10-Q表季度报告，我们的季度10-Q表季度报告 截止到2024年6月30日，将向美国证券交易委员会提交，我们的其他定期文件也将提交。
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2Q24 财报直播电话会议
Fubo 首席执行官大卫·甘德勒和首席财务官约翰·贾尼迪斯将于美国东部时间今天上午 8:30 主持电话会议直播，发表简短讲话，随后是 问答：网络直播将在富博投资者关系网站的活动和演示页面上播出。 电话会议结束后，Fubo的网站上将提供存档的重播。参与者应提前 10 分钟加入电话会议 确保它们在活动开始之前已连接。
更多 信息
我们 鼓励您阅读我们的全套财务报表和美国证券交易委员会文件，并注册接收有关投资者关系的电子邮件提醒 我们网站的 ir.fubo.tv 部分。
额外 信息可在 www.sec.gov 上查阅 fuboTV Inc. 的文件下以及 https://ir.fubo.tv。
富博 打算使用其网站作为披露渠道，鼓励投资者参考该网站以及新闻稿和美国证券交易委员会文件。 该公司鼓励阅读其10-k表年度报告中的全套财务报表和相关披露 截至2023年12月31日的年度已向美国证券交易委员会提交。
关于我们 Fubo
和 一项全球使命，即通过单一应用程序 fuboTV 汇总最佳电视节目，包括优质体育、新闻和娱乐内容 Inc.（d/b/a Fubo）（纽约证券交易所代码：FUBO）旨在超越该行业当前的电视模式。该公司在美国和加拿大经营 Fubo 还有西班牙和法国的莫洛托夫。
在 在美国，Fubo 是一款体育首创的有线电视替代产品，汇集了 400 多个体育直播、新闻和娱乐网络 并且是唯一一个拥有所有尼尔森评级体育频道的电视直播平台（来源：尼尔森观众总数，2023年）。利用 Fubo的专有数据和技术平台针对电视直播和体育收视率进行了优化，订阅者可以参与内容 他们正在通过直观和个性化的直播体验进行观看。Fubo 不断突破电视直播的界限 直播。它是第一个推出0.4万直播和MultiView的虚拟 MVPD，它比同行和即时直播都领先了好几年 Headlines是一项首创的人工智能功能，可在直播中生成上下文新闻话题。
学习 更多信息请访问 https://fubo.tv
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前瞻性 声明
这个 信中包含fuboTV Inc.（“Fubo”）的前瞻性陈述，涉及重大风险和不确定性。全部 本信中包含的与历史事实无关的陈述均为含义范围内的前瞻性陈述 1995年《私人证券诉讼改革法》，包括有关我们业务战略和计划（包括计划）的声明 和内容合作伙伴关系、对创新、增长和盈利能力、宏观经济、行业、广告和消费者的期望 趋势、竞争对手之间的反竞争行为和我们的应对计划，包括我们对华特迪士尼的反垄断诉讼 公司、福克斯公司和华纳兄弟探索公司，计划提供的产品，包括技术进步、我们的流动性和 预期的现金需求，我们的财务状况和预期的财务业绩，包括季度和年度指引， 对盈利能力、现金流和调整后息税折旧摊销前利润目标的预期。“可以”、“将” 这几个字 “计划”，“打算”，“预测”，“近似”，“期望”，“潜力”， “相信” 或否定这些条款或其他类似表述旨在识别前瞻性陈述， 尽管并非所有前瞻性陈述都包含这些识别词。实际结果或事件可能与实际结果或事件有重大差异 由于许多重要因素，富博在前瞻性陈述中披露的计划、意图和预期， 包括但不限于以下内容：我们实现或维持盈利能力的能力；与我们的资本获取相关的风险 以及为我们的财务运营提供资金和支持我们计划业务增长的筹款前景；我们的收入和毛利是 受季节性影响；我们的经营业绩可能会波动；我们有效管理增长的能力；我们的长期性质 内容承诺；我们以足够优惠的条件续订长期内容合同的能力；我们的吸引能力和 留住订阅者；通过与某些分销合作伙伴达成的协议赋予我们的义务；我们可能无法获得许可 以可接受的条款提供流媒体内容或其他权利；内容提供商对我们的分发和营销施加的限制 我们的产品和服务；我们依赖第三方平台来运营我们业务的某些方面；与之相关的风险 难以衡量与我们的业务相关的关键指标；与编制和预测我们的财务业绩相关的风险；风险 与我们行业的激烈竞争性质有关；与沃尔特·迪斯尼公司可能成立合资企业相关的风险， 福克斯公司和华纳兄弟探索之旅；与我们的技术相关的风险，以及与网络安全和数据隐私相关的风险； 与正在进行或未来的法律诉讼相关的风险；以及其他风险，包括行业、市场、经济、政治的影响 或监管条件、未来汇率和利率，以及税收和其他法律、法规、利率和政策的变化。进一步 可能导致实际业绩与此类前瞻性陈述中表达或暗示的事项存在重大差异的风险 已在我们向美国证券交易所提交的截至2024年3月31日的季度期10-Q表季度报告中进行了讨论 委员会（“SEC”），我们将向美国证券交易委员会提交截至2024年6月30日的季度期的10-Q表季度报告， 以及我们向美国证券交易委员会提交的其他定期文件。我们鼓励您详细阅读此类风险。这封信中的前瞻性陈述 代表富波截至本信发表之日的观点。Fubo预计，随后的事件和事态发展将导致其观点 去改变。但是，尽管它可能会选择在未来的某个时候更新这些前瞻性陈述，但它明确否认 任何这样做的义务。因此，您不应依赖这些前瞻性陈述来代表 Fubo 迄今为止的观点 本信之日之后的任何日期。
（fuboTV Inc. 财务报表从以下页面开始）
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fuboTV 公司
浓缩 合并经营报表和综合亏损表
（在 千元，股票和每股金额除外）
| 对于 结束的三个月 | ||||||||
| 六月 30， | ||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 未经审计 | 未经审计 | |||||||
| 收入 | ||||||||
| 订阅 | $ | 362,936 | $ | 288,994 | ||||
| 广告 | 26,285 | 23,070 | ||||||
| 其他 | 1,744 | 671 | ||||||
| 总计 收入 | 390,965 | 312,735 | ||||||
| 运营 开支 | ||||||||
| 订阅者相关费用 | 326,499 | 270,953 | ||||||
| 广播和传输 | 15,173 | 18,327 | ||||||
| 销售和营销 | 35,883 | 33,819 | ||||||
| 技术和开发 | 19,349 | 17,778 | ||||||
| 一般和行政 | 20,217 | 15,460 | ||||||
| 折旧 和摊销 | 9,519 | 8,913 | ||||||
| 总计 运营费用 | 426,640 | 365,250 | ||||||
| 运营 损失 | (35,675) | ) | (52,515) | ) | ||||
| 其他收入（支出） | ||||||||
| 利息支出 | (5,563) | ) | (3,442) | ) | ||||
| 利息收入 | 1,659 | 2,985 | ||||||
| 债务溢价的摊销 （折扣），净额 | 268 | (645) | ) | |||||
| 灭火后获益 债务 | 12,124 | - | ||||||
| 其他 收入（支出） | 1,453 | (713) | ) | |||||
| 总计 其他收入（支出） | 9,941 | (1,815) | ) | |||||
| 损失来自 所得税前持续经营 | (25,734) | ) | (54,330) | ) | ||||
| 收入 税收（拨备）福利 | (99) | ) | 121 | |||||
| 净亏损 来自持续运营 | (25,833) | ) | (54,209) | ) | ||||
| 已终止的业务 | ||||||||
| 网 所得税前已终止业务的收入（亏损） | 106 | 4,259 | ||||||
| 净收入 已终止业务造成的（亏损） | 106 | 4,259 | ||||||
| 净亏损 | (25,727) | ) | (49,950) | ) | ||||
| 更少： 归因于非控股权益的净亏损 | 455 | 10 | ||||||
| 网 归属于普通股股东的亏损 | $ | (25,272) | ) | $ | (49,940) | ) | ||
| 其他全面 损失 | ||||||||
| 国外 货币折算调整 | (2,367) | ) | (137) | ) | ||||
| 全面 归属于普通股股东的亏损 | $ | (27,639) | ) | $ | (50,077) | ) | ||
| 应占每股净亏损 致普通股股东 | ||||||||
| 每股基本亏损和摊薄亏损 持续经营所得份额 | $ | (0.08) | ) | $ | (0.19) | ) | ||
| 基本 以及已终止业务的摊薄后每股收益（亏损） | $ | 0.00 | $ | 0.02 | ||||
| 基本 以及摊薄后的每股净亏损 | $ | (0.08) | ) | $ | (0.17) | ) | ||
| 已发行股票的加权平均值： | ||||||||
| 基本 并稀释 | 311,253,856 | 291,720,400 | ||||||
| 基于股票的薪酬是 分配方式如下： | ||||||||
| 订阅者相关费用 | 79 | 57 | ||||||
| 销售和营销 | 4,670 | 5,990 | ||||||
| 技术和开发 | 2631 | 2,980 | ||||||
| 普通的 和行政 | 2,928 | 4,029 | ||||||
| 总计 基于股票的薪酬 | 10,308 | 13,056 | ||||||
| 10 |
fuboTV 公司
浓缩 合并资产负债表
（在 成千上万）
| 六月 30， | 十二月 31， | |||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 未经审计 | 已审计 | |||||||
| 资产 | ||||||||
| 现金和现金 等价物 | $ | 155,189 | $ | 245,278 | ||||
| 应收账款，净额 | 71,843 | 80,299 | ||||||
| 预付费体育版权 | 35,228 | 39,911 | ||||||
| 预付费和其他当前 资产 | 18,232 | 20,804 | ||||||
| 资产 已停止运营的业务 | 459 | 462 | ||||||
| 流动资产总额 | 280,951 | 386,754 | ||||||
| 财产和设备，净额 | 5,788 | 4,835 | ||||||
| 受限制的现金 | 6,139 | 6,142 | ||||||
| 无形资产，净额 | 147,053 | 158,448 | ||||||
| 善意 | 618,955 | 622,818 | ||||||
| 使用权资产 | 33,861 | 35,825 | ||||||
| 其他 非流动资产 | 16,101 | 17,818 | ||||||
| 总计 资产 | $ | 1,108,848 | $ | 1,232,640 | ||||
| 负债 和股东权益 | ||||||||
| 流动负债 | ||||||||
| 应付账款 | $ | 37,940 | $ | 74,311 | ||||
| 应计费用及其他 流动负债 | 308,157 | 320,041 | ||||||
| 应付票据 | 6,664 | 6,323 | ||||||
| 递延收入 | 86,340 | 90,203 | ||||||
| 长期借款-当前 一部分 | 1,286 | 1,612 | ||||||
| 租赁负债的流动部分 | 5,452 | 5,247 | ||||||
| 负债 已终止业务的比例 | 19,125 | 19,608 | ||||||
| 总计 流动负债 | 464,964 | 517,345 | ||||||
| 可转换票据，净额 | 352,738 | 391,748 | ||||||
| 租赁负债 | 35,243 | 38,087 | ||||||
| 其他 长期负债 | 1,672 | 1,635 | ||||||
| 总计 负债 | 854,617 | 948,815 | ||||||
| 股东权益： | ||||||||
| 普通股面值0.0001美元： 分别于2024年6月30日和2023年12月31日授权的1,000,000,000股和8亿股股票；329,336,621和299,215,160股 分别于 2024 年 6 月 30 日和 2023 年 12 月 31 日已发行和流通的股份 | 33 | 30 | ||||||
| 额外的实收资本 | 2,194,966 | 2,136,870 | ||||||
| 累计赤字 | (1,926,824) | ) | (1,845,542) | ) | ||||
| 非控股权益 | (12,780) | ) | (11,751) | ) | ||||
| 累积 其他综合（亏损）收益 | (1,164 | ) | 4,218 | |||||
| 总计 股东权益 | $ | 254,231 | $ | 283,825 | ||||
| 总计 负债和股东权益 | $ | 1,108,848 | $ | 1,232,640 | ||||
| 11 |
fuboTV 公司
浓缩 合并现金流量表
（在 成千上万）
| 对于 结束的六个月 | ||||||||
| 六月 30， | ||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 未经审计 | 未经审计 | |||||||
| 现金流量 来自运营活动 | ||||||||
| 净亏损 | $ | (82,311) | ) | $ | (133,574) | ) | ||
| 更少： 已终止业务的净收益（亏损），扣除税款 | (149 | ) | 4,003 | |||||
| 持续经营业务的净亏损 | (82,162) | ) | (137,577) | ) | ||||
| 对账净额的调整 经营活动中使用的净现金损失： | ||||||||
| 折旧和摊销 | 18,780 | 17,755 | ||||||
| 基于股票的薪酬 | 23,285 | 26,744 | ||||||
| 债务摊销（溢价） 折扣，净额 | (521) | ) | 1,268 | |||||
| 灭火后获益 债务 | (21,761 | ) | - | |||||
| 递延所得税准备金 （好处） | 212 | (235) | ) | |||||
| 使用权的摊销 资产 | 1,964 | 1,359 | ||||||
| 其他调整 | 341 | 319 | ||||||
| 运营资产的变化 和商业责任 | ||||||||
| 应收账款，净额 | 8,383 | (4,828) | ) | |||||
| 预付费用及其他 资产 | 3,736 | (5,169) | ) | |||||
| 预付费体育版权 | 4,862 | 1,127 | ||||||
| 应付账款 | (37,133) | ) | (20,716) | ) | ||||
| 应计费用及其他 负债 | (12,518) | ) | (22,845) | ) | ||||
| 递延收入 | (3,812) | ) | (4,659) | ) | ||||
| 租赁 负债 | (2,576) | ) | (610) | ) | ||||
| 运营中使用的净现金 活动-持续经营 | (98,920) | ) | (148,067 | ) | ||||
| 网 用于经营活动的现金-已终止的业务 | (629) | ) | (1,232) | ) | ||||
| 网 用于经营活动的现金 | (99,549) | ) | (149,299) | ) | ||||
| 现金流量 来自投资活动 | ||||||||
| 购买房产和 设备 | (316 | ) | (267) | ) | ||||
| 内部资本化 使用软件 | (6,830) | ) | (8,404) | ) | ||||
| 购买 的无形资产 | (540 | ) | - | |||||
| 网 用于投资活动的现金 | (7,686) | ) | (8,671) | ) | ||||
| 现金流 来自融资活动 | ||||||||
| 出售普通股的收益 股票，扣除费用 | 36,860 | 116,903 | ||||||
| 赎回非控制权 利息 | - | (2,147) | ) | |||||
| 既得限制性股票单位 以现金结算 | (181) | ) | (125) | ) | ||||
| 支付融资费用 | (4,657) | ) | - | |||||
| 回购敞篷车 笔记 | (14,657) | ) | - | |||||
| 行使所得收益 股票期权 | 3 | 95 | ||||||
| 还款 应付票据和长期借款的百分比 | (225) | ) | (326) | ) | ||||
| 网 融资活动提供的现金 | 17,143 | 114,400 | ||||||
| 现金、现金净减少 等价物和限制性现金 | (90,092) | ) | (43,570) | ) | ||||
| 现金， 期初的现金等价物和限制性现金 | 251,420 | 343,226 | ||||||
| 现金， 期末现金等价物和限制性现金 | $ | 161,328 | $ | 299,656 | ||||
| 补充 现金流量信息的披露： | ||||||||
| 已付利息 | 5,094 | 6,579 | ||||||
| 缴纳的所得税 | 120 | 6 | ||||||
| 非现金 融资和投资活动: | ||||||||
| 应计费用-在市场上 提供 | 37 | 9 | ||||||
| 应付账款-融资 成本 | 25 | - | ||||||
| 应付账款-购买 财产和设备 | 1,374 | - | ||||||
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基础 演示文稿—持续经营
在 与 Fubo Gaming, Inc. 的解散和 Fubo Sportsbook、资产负债和运营的终止有关 我们以前的投注应报告分部在合并财务报表中列报为已终止业务。恕我直言 对于我们的持续业务，我们作为单一的可报告细分市场运营。这封信中提供的财务信息反映了富博的 以持续经营为基础的业绩，其中不包括我们以前的应申报投注细分市场。
钥匙 绩效指标和非公认会计准则指标
已付费 订阅者
我们 相信付费订阅者的数量是衡量我们用户群规模的相关指标。付费订阅者（“订阅者”） 是已完成 Fubo 注册、已激活付款方式的订阅者总数（仅反映每位付费用户） 计划），Fubo已在截至相关期限的当月从中收取款项。处于免费（试用）期的用户不是 包含在此指标中。
平均值 每位用户的收入 (ARPU)
我们 相信ARPU为投资者提供了有用的信息，以评估每个订户每月产生的收入。恕我直言，ARPU 在给定时间段内，定义为该期间内确认的订阅收入和广告收入总额除以平均值 在此期间的每日付费订阅者，除以该期间的月数。广告收入，例如订阅收入， 主要是由我们平台的订阅者数量和每位订阅者的收视率驱动的，例如，的类型和时长 在平台上观看的内容。我们认为，每股收益率是管理层和投资者评估公司价值的重要指标 核心运营业绩，衡量我们的订户获利情况，评估单位经济效益，订户获取的回报 每位订户的成本和终身价值。此外，我们认为，提供北美ARPU和ROW的地理细分 ARPU 允许对业务进行更有意义的评估，因为订阅收入和 由于我们目前的订阅价格，与 ROW 相比，北美按每位订阅者产生的广告收入 两个地理区域的模型和广告获利。
调整后 EBITDA
调整后 息税折旧摊销前利润是一项非公认会计准则指标，定义为基于股票的折旧和摊销调整后的持续经营净亏损 薪酬、某些诉讼费用、所得税准备金（福利）、其他（收入）支出和一次性非现金支出。可以肯定 诉讼费用包括我们认定发生在正常范围之外的特定诉讼的法律费用和相关费用 业务方向，基于以下几个考虑因素，不认为代表我们的基本经营业绩 我们会定期评估，包括：(1) 迄今为止或预计将要提起的类似案件的频率 未来；(2) 特定事项的事实和情况，例如案件和/或所寻求补救措施的独特性质或复杂性，包括 所寻求的任何金钱赔偿金的规模；（3）所涉及的交易对手；以及（4）管理层在多大程度上考虑了这些金额 用于运营决策和评估经营业绩。
| 13 |
调整后 息税折旧摊销前利润
调整后 息税折旧摊销前利润率是一项非公认会计准则指标，定义为调整后的息税折旧摊销前利润除以收入。
调整后 净亏损
调整后 净亏损是一项非公认会计准则指标，定义为根据已终止业务进行调整后归属于普通股股东的净亏损，以股票为基础 薪酬、认股权证公允价值的变动、债务溢价（折扣）的摊销、无形资产的摊销等 非现金项目和某些诉讼费用（如上所述，请参阅 “—调整后的息税折旧摊销前利润”）。
调整后 每股收益（每股收益）
调整后 每股收益是一项非公认会计准则衡量标准，定义为调整后的净亏损除以已发行股票的加权平均值。
免费 现金流
自由现金流是一项非公认会计准则衡量标准，定义为用于经营活动（持续经营）的净现金，扣除资本后的净现金 支出 (包括购买财产和设备), 购买无形资产和内部使用软件的资本化. 我们认为，自由现金流是衡量可用于运营开支和投资我们的现金的重要流动性指标 业务、战略收购以及某些其他活动，例如偿还债务和股票回购。免费现金 流量是管理层使用的关键财务指标。自由现金流作为流动性衡量标准对投资者很有用，因为它可以衡量自由现金流 我们产生或使用现金的能力。使用自由现金流作为分析工具存在局限性，因为它不是 代表可用于全权支出的剩余现金流。由于这些限制，应考虑自由现金流 以及根据公认会计原则提出的其他运营和财务业绩指标。
总计 利润和毛利率 (GAAP)
毛利润定义为收入减去订户相关费用以及广播和传输。毛利率定义为 毛利除以收入。我们认为这些指标很有用，因为它们代表了我们业务的关键盈利指标 并被管理层用来评估我们的业务表现，包括衡量向订户交付产品的成本 与收入相比。
订阅者 收购成本
订户获取成本（SAC）反映了总的GAAP销售和营销费用减去与销售和营销支出相关的员工人数 给定时期内除以同期的总付费订户新增量。
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和解 关键绩效指标和非公认会计准则财务指标
本信函中使用的某些指标，包括调整后的息税折旧摊销前利润、调整后的息税折旧摊销前利润率、调整后的净亏损、调整后的每股收益和免费利润 现金流是非公认会计准则财务指标。我们认为，这些是对投资者有用的财务指标，因为它们是补充指标 管理层在评估我们的核心运营业绩时使用。我们的非公认会计准则财务指标作为分析工具存在局限性 而且您不应孤立地考虑它们，也不应将其作为我们根据公认会计原则对业绩的分析的替代品。有许多限制 与使用这些非公认会计准则财务指标与最接近的公认会计准则等值相关。首先，这些非公认会计准则财务指标 不能取代公认会计准则财务指标。其次，这些非公认会计准则财务指标可能无法提供直接可比的信息 适用于我们行业中其他公司提供的指标，因为其他公司可能会以不同的方式计算其非公认会计准则财务指标。
这个 下表包括本信中使用的非公认会计准则财务指标与最直接可比的GAAP的对账 财务措施。这些表格还包括北美的GAAP订阅收入和GAAP广告收入的对账 ARPU 和 ROW ARPU 分别是关键性能指标。
| 15 |
fuboTV 公司
和解 占北美ARPU的GAAP订阅和广告收入的百分比
（在 数千人，平均订阅人数和每位用户平均金额除外）
同比增长 对比
| 三 已结束的月份 | ||||||||||||||||||||
| 六月 2024 年 30 日 | 三月 2024 年 31 日 | 十二月 2023 年 31 日 | 九月 2023 年 30 日 | 六月 2023 年 30 日 | ||||||||||||||||
| 订阅 收入 (GAAP) | $ | 362,936 | $ | 373,714 | $ | 370,087 | $ | 289,623 | $ | 288,994 | ||||||||||
| 广告 收入 (GAAP) | 26,285 | 27,469 | 38,987 | 30,592 | 23,070 | |||||||||||||||
| 减去： | ||||||||||||||||||||
| ROW 订阅收入 | (8,049) | ) | (8,143 | ) | (8,042) | ) | (8,108) | ) | (7,906) | ) | ||||||||||
| ROW 广告收入 | (257) | ) | (244) | ) | (382) | ) | (285) | ) | (250) | ) | ||||||||||
| 总计 | 380,915 | 392,796 | 400,650 | 311,822 | 303,908 | |||||||||||||||
| 划分： | ||||||||||||||||||||
| 平均订阅者（北部） 美国） | 1,481,751 | 1,548,782 | 1,541,290 | 1,244,579 | 1,241,218 | |||||||||||||||
| 期内月数 | 3 | 3 | 3 | 3 | 3 | |||||||||||||||
| 北美 每位用户的月平均收入 (NA ARPU) | $ | 85.69 | $ | 84.54 | $ | 86.65 | $ | 83.51 | $ | 81.62 | ||||||||||
| 16 |
fuboTV 公司
和解 GAAP 订阅和广告收入占总收入的 ROW ARPU
（在 数千人，平均订阅人数和每位用户平均金额除外）
同比增长 对比
| 三 已结束的月份 | ||||||||||||||||||||
| 六月 2024 年 30 日 | 三月 2024 年 31 日 | 十二月 2023 年 31 日 | 九月 2023 年 30 日 | 六月 2023 年 30 日 | ||||||||||||||||
| 订阅 收入 (GAAP) | $ | 362,936 | $ | 373,714 | $ | 370,087 | $ | 289,623 | $ | 288,994 | ||||||||||
| 广告 收入 (GAAP) | 26,285 | 27,469 | 38,987 | 30,592 | 23,070 | |||||||||||||||
| 减去： | ||||||||||||||||||||
| 北美订阅 收入 | (354,887) | ) | (365,571) | ) | (362,045) | ) | (281,515) | ) | (281,088) | ) | ||||||||||
| 北美广告 收入 | (26,028) | ) | (27,225) | ) | (38,605) | ) | (30,307) | ) | (22,820) | ) | ||||||||||
| 总计 | 8,306 | 8,387 | 8,424 | 8,393 | 8,156 | |||||||||||||||
| 划分： | ||||||||||||||||||||
| 平均订阅者 (ROW) | 394,471 | 399,528 | 412,565 | 400,806 | 393,601 | |||||||||||||||
| 期内月数 | 3 | 3 | 3 | 3 | 3 | |||||||||||||||
| ROW 每月 每位用户的平均收入 (ROW ARPU) | $ | 7.02 | $ | 7.00 | $ | 6.81 | $ | 6.98 | $ | 6.91 | ||||||||||
| 17 |
fuboTV 公司
和解 持续经营业务净亏损占非公认会计准则调整后息税折旧摊销前利润的百分比
（在 成千上万）
同比增长 对比
| 三 已结束的月份 | ||||||||||||||||||||
| 六月 2024 年 30 日 | 三月 2024 年 31 日 | 十二月 2023 年 31 日 | 九月 2023 年 30 日 | 六月 2023 年 30 日 | ||||||||||||||||
| 和解 持续经营业务净亏损占调整后息税折旧摊销前利润的百分比 | ||||||||||||||||||||
| 网 持续经营造成的损失 | $ | (25,833) | ) | $ | (56,329) | ) | $ | (71,042) | ) | $ | (84,485) | ) | $ | (54,209) | ) | |||||
| 折旧和摊销 | 9,519 | 9,261 | 9,638 | 9,103 | 8,913 | |||||||||||||||
| 基于股票的薪酬 | 10,308 | 12,977 | 11,764 | 12,707 | 13,056 | |||||||||||||||
| 某些诉讼费用(1) | 4,856 | 2,257 | 555 | 76 | - | |||||||||||||||
| 其他收入（支出） | (9,941) | ) | (7,097) | ) | (654) | ) | 1,448 | 1,815 | ||||||||||||
| 所得税（准备金）补助 | 99 | 113 | (397) | ) | (247) | ) | (121 | ) | ||||||||||||
| 调整后 EBITDA | (10,992) | ) | (38,818) | ) | (50,136) | ) | (61,398) | ) | (30,546) | ) | ||||||||||
| 调整后 EBITDA | (10,992) | ) | (38,818) | ) | (50,136) | ) | (61,398) | ) | (30,546) | ) | ||||||||||
| 划分： | ||||||||||||||||||||
| 收入 | 390,965 | 402,347 | 410,181 | 320,935 | 312,735 | |||||||||||||||
| 调整后 息税折旧摊销前利润 | -2.8 | % | -9.6 | % | -12.2 | % | -19.1 | % | -9.8 | % | ||||||||||
| (1) | 可以肯定 诉讼费用包括特定诉讼的法律费用和相关费用， 我们已确定在正常业务流程之外出现，不认为具有代表性 我们的基本经营业绩。在本报告所述期间，调整包括 归因于反垄断和数据隐私诉讼的费用。请注意，在计算时 调整后的息税折旧摊销前利润，此前Fubo不包括对某些诉讼费用的调整。 为了比较起见，对上一季度的数据进行了重组，以反映这一调整。 |
| 18 |
fuboTV 公司
和解 用于经营活动的净现金的百分比-持续经营以自由现金流
（在 成千上万）
同比增长 对比
| 三 已结束的月份 | ||||||||||||||||||||
| 六月 2024 年 30 日 | 三月 2024 年 31 日 | 十二月 2023 年 31 日 | 九月 2023 年 30 日 | 六月 2023 年 30 日 | ||||||||||||||||
| 网 用于经营活动的现金-持续经营 | $ | (31,874) | ) | $ | (67,046) | ) | $ | (57) | ) | $ | (24,921) | ) | $ | (71,028) | ) | |||||
| 减去： | ||||||||||||||||||||
| 购买房产和 设备 | (208) | ) | (108 | ) | (696) | ) | (108 | ) | (165) | ) | ||||||||||
| 内部资本化 使用软件 | (3,221) | ) | (3,609 | ) | (4,407 | ) | (4,471) | ) | (4,588 | ) | ||||||||||
| 购买无形资产 | - | (540 | ) | (693) | ) | (2,899) | ) | - | ||||||||||||
| 免费现金 流量 | (35,303) | ) | (71,303) | ) | (5,853) | ) | (32,399) | ) | (75,781) | ) | ||||||||||
| 19 |
fuboTV 公司
和解 归属于普通股股东的净亏损占非公认会计准则调整后净亏损和调整后每股收益的百分比
（在 成千上万）
同比增长 对比
| 三 已结束的月份 | ||||||||
| 六月 2024 年 30 日 | 六月 2023 年 30 日 | |||||||
| 网 归属于普通股股东的亏损 | $ | (25,272) | ) | $ | (49,940) | ) | ||
| 减去： | ||||||||
| 已停产的净收益 运营，扣除税款 | 106 | 4,259 | ||||||
| 净亏损 来自归属于普通股股东的持续经营 | (25,378) | ) | (54,199) | ) | ||||
| 净亏损 来自归属于普通股股东的持续经营 | (25,378) | ) | (54,199) | ) | ||||
| 基于股票的薪酬 | 10,308 | 13,056 | ||||||
| 债务摊销（溢价） 折扣，净额 | (268) | ) | 645 | |||||
| 无形资产的摊销 | 9,179 | 8,497 | ||||||
| 灭火后获益 债务 | (12,124) | ) | - | |||||
| 某些诉讼费用 | 4,856 | - | ||||||
| 调整后 持续经营的净亏损 | (13,427) | ) | (32,001) | ) | ||||
| 已发行股票的加权平均值： | ||||||||
| 基本款和稀释版 | 311,253,856 | 291,720,400 | ||||||
| 调整后 来自持续经营业务的每股收益 | $ | (0.04) | ) | $ | (0.12 | ) | ||
| (2) | 可以肯定 诉讼费用包括特定诉讼的法律费用和相关费用 我们已确定在正常业务流程之外出现，不认为具有代表性 我们的基本经营业绩。在本报告所述期间，调整包括 归因于反垄断和数据隐私诉讼的费用。请注意，在计算时 调整后的每股收益，之前的Fubo不包括对某些诉讼费用的调整。 为了比较起见，对上一季度的数据进行了重组，以反映这一调整。 |
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