Sunnova Helios十四发行商，LLC

发行人

和

威尔明顿信托基金，全国协会

契约受托人

压痕

日期截至2024年6月28日

$230,900,000

Sunnova Helios十四发行商，LLC

贷款支持票据，系列2024-B

目录表

第1部分：第1页标题第1页

第一条

定义

第1.01节.一般定义和构造规则. 2

第1.02节.计算. 2

第二条

笔记；重修旧好

第2.01节...General....................................................................................................................2.

第2.02节...Notes........................................................................................................的形式3.

第2.03节...Interest..................................................................................................的付款方式6.

第2.04节...向Noteholders.........................................................................................付款7.

第2.05节...执行、身份验证、交付和Dating....................................................7.

第2.06节...临时Notes.....................................................................................................8个

第2.07节...登记、转让登记和Exchange.............................................8个

第2.08节...Transfer和Exchange.........................................................................................13个

第2.09节...残缺、销毁、丢失或被盗的Notes..........................................................16年

第2.10节...被视为Noteholders...............................................................................的人16年

第2.11节...取消Notes............................................................................................17

第2.12节...Closing............................................................................................的条件17

第2.13节...确定的Notes.....................................................................................................21岁

第2.14节...访问通知持有人的姓名和Addresses...........................................列表21岁

第2.15节...Funding Events......................................................................................................21岁

第三条

契约；抵押品；陈述；保证

第3.01节...Obligations..................................................................................的性能23个

第3.02节...负Covenants...............................................................................................25个

第3.03节...Money for Note Payments.....................................................................................25个

第3.04节...对发行人Activities..............................................................................的限制26

第3.05节...信任保护Estate.....................................................................................27

第3.06节...关于信任Estate...........................................的意见和高级人员证书29

第3.07节...关于Compliance..................................................................................的陈述29

第3.08节...Loans..................................................................................................日程表30

第3.09节...Recording..............................................................................................................30

第3.10节...不提起破产程序的协议；附加契诺.30

第3.11节...提供Notice...............................................................................................33

第3.12节...Issuer......................................................的陈述和保证33

第3.13节...契约受托人的陈述及保证......37

第3.14节...Knowledge.............................................................................................................38

第四条

贷款的经营、管理和服务

第4.01节...管理协议；维修Agreement....................................................38

第五条

帐目、收款、利息和本金的支付、发放和对票据持有人的报表

第5.01节...Accounts................................................................................................................40岁

第5.02节...设备更换储备Account............................................................43

第5.03节...保留Account....................................................................................................45

第5.04节...第25D条利息Account................................................................................46

第5.05节...预融资账户和资本化利息Account.........................................47

第5.06节...集合Account................................................................................................48

第5.07节...资金在托收Account..................................................中的分配48

第5.08节...Equity Cure...........................................................................................................52

第5.09节...注：Payments.......................................................................................................53

第5.10节...致票据持有人的报表；Tax Returns...............................................................54

第5.11节...Indenture Trustee................................................................................的报告54

第5.12节...最终Balances.......................................................................................................55

第六条

自愿预付票据和解除抵押品

第6.01节...自愿性Prepayment...........................................................................................55

第6.02节...关于自愿Prepayment...........................................................................的通知56

第6.03节...取消Notes............................................................................................56

第6.04节...Collateral.............................................................................................的发布56

第七条

《契约受托人》

第7.01节...Indenture Trustee...................................................................................的职责58

第7.02节...管理器终止事件、服务器终止事件或默认事件。60

第7.03节...Indenture Trustee...................................................................................的权利60

第7.04节...不负责独奏会，发行票据或以Directed...............................................................................................................形式运用款项.63

第7.05节...可能持有Notes.....................................................................................................63

第7.06节...在Trust..............................................................................................持有的资金63

第7.07节...薪酬和Reimbursement.......................................................................63

第7.08节...资格；Disqualification..................................................................................65

第7.09节...企业受托管理人资本与Surplus...............................................................65

第7.10节...辞职和免职；任命Successor..........................................65

第7.11节...Successor.............................................................接受任命66

第7.12节...合并、转换、Indenture Trustee................................................................................................................业务的合并或继承.67

第7.13节...联合受托人和单独的Indenture Trustees.......................................................67

第7.14节...书籍和Records................................................................................................69

第7.15节...Control..................................................................................................................69

第7.16条...适合Enforcement............................................................................................的套装69

第7.17节...遵守适用的反恐怖主义和反洗钱Regulations...............................................................................................................69

第7.18条...Authorization.........................................................................................................70

第八条

[已保留]

第九条

违约事件

第9.01节...Default...................................................................................................事件70

第9.02节...Indenture Trustee.................................................................................的行动71

第9.03节...契约受托人可提交Claim........................................................的证明文件72

第9.04节...契约受托人可在没有管有票据的情况下强制执行申索.73

第9.05节...关于义齿Trustee...........................................................................的知识73

第9.06节...对Suits................................................................................................的限制73

第9.07节...票据持有人收取本金及利息的无条件权利73

第9.08节...恢复权利和Remedies.....................................................................74

第9.09节...权利和补救措施Cumulative..........................................................................74

第9.10节...延迟或遗漏；非Waiver............................................................................74

第9.11节...由Noteholders.........................................................................................控制74

第9.12节...以少于所有Noteholders......................................的方式放弃某些事件75

第9.13节...对Costs...........................................................................................的承诺75

第9.14节...豁免逗留或延期Laws........................................................................75

第9.15节...出售信托Estate...............................................................................................75

第9.16节...对Notes.....................................................................................................采取的行动77

第十条

补充性义齿

第10.01..无票据持有人Approval......................................的补充义齿77

第10.02节..经Noteholders........................................同意的补充义齿78

第10.03节..签署修正案和补充Indentures.....................................79

第10.04节..修订及补充Indentures............................................的效力79

第10.05..修订及补充假冒证书附注内的参照......79

第10.06节..契约受托人将对Instructions...............................................................采取行动79

第十一条

[已保留]

第十二条

杂类

第12.01节..符合规格证明书及意见；资料的提供.....................80

第12.02节..交付给Indenture Trustee............................................的文件格式80

第12.03节..《Noteholders...............................................................................................的行为》81

第12.04节..通知，Etc............................................................................................................82

第12.05节..致票据持有人的通知和报告；放弃Notices.......................................83

第12.06节..Indenture Trustee....................................................................................制定的规则84

第12.07节..发行商Obligation...................................................................................................84

第12.08节..Benefits........................................................................................的执行84

第12.09节..Contents.............................................................的标题和表格的影响84

第12.10节..后继者和Assigns.........................................................................................85

第12.11节..可分离性；整个Agreement.............................................................................85

第12.12节..Indenture.............................................................................................的优势85

第12.13节..法律Holidays......................................................................................................85

第12.14节..适用法律；管辖权；放弃陪审团Trial.............................................85

第12.15节..电子签名和Counterparts...............................................................86

第12.16节..Indenture..........................................................................................的录制86

第12.17节..进一步的Assurances...............................................................................................86

第12.18节..没有针对Issuer...........................................................的破产申请86

第12.19节..[已保留]............................................................................................................. 86

第12.20节..规则15Ga-1 Compliance......................................................................................八十七

第12.21节..多个Roles.......................................................................................................八十七

第12.22节..爱国者Act........................................................................................................八十七

第十三条

终端

第13.01节..Indenture......................................................................................的终止88

附件A：标准定义。

日程表-贷款日程表

附件A-1：A-1-1：A类票据：A-1-1
附件A-2：
附件A-3：
附件B列出了三种不同形式的受让人信函。
附件C：--《自愿提前还款通知书》表格C-1
附件D：规则15Ga-1信息表：规则D-1。

附件E：申请E-1的预付资助证。

附件F

本契约(经不时修订或补充，本契约)于2024年6月28日由Sunnova Helios XIV Issuer，LLC(根据特拉华州法律成立的有限责任公司，作为发行人)和Wilmington Trust，National Association，National Association(一个全国性银行协会，不以个人身份，但仅以契约受托人的身份，连同其继承人和受让人，“契约受托人”)签署。

初步声明

根据本契约，现正式授权签立及交付三类票据，分别为发行人6.15%贷款支持票据，2024-b系列，A类票据(“A类票据”)，发行人7.00%贷款支持票据，2024-b系列，b类票据(“b类票据”)及发行人8.00%贷款支持票据，2024-b系列，C类票据(“C类票据”，连同A类票据及b类票据，称为“票据”)。发行人订立的所有契诺及协议均为票据持有人的利益及保障。发行人签订本契约，而契约受托人以良好和有价值的代价接受在此设立的信托，在此确认已收到并充分履行这些信托。

授予条款

发行人特此将发行人的所有权利、所有权、利息及利益授予债券受托人，不论发行人现有或日后产生及(I)初始贷款、任何后续贷款及任何合资格替代贷款，(Ii)与贷款有关的所有贷款档案及根据贷款质押作为抵押品的债务人的任何财产或资产，以确保该等贷款的偿还，包括但不限于相关的光伏系统及/或储能系统或家庭可持续发展产品(视乎适用而定)，(Iii)每项贷款协议，包括以下权利：(A)在相关截止日期及之后，收到根据该贷款协议到期或根据该贷款协议须支付的所有款项(包括第25D款简易自有计划太阳能贷款，所有利息在第25D款贷方付款日资本化并添加到该贷款的贷款余额中，如果有)，(B)保证该贷款协议付款的所有担保权益、留置权和转让，以及(C)与该贷款协议有关的所有簿册、记录和计算机磁带，(Iv)发行人在电子金库中的权利，(V)《供款协议》、《履约保证》、《管理协议》、《服务协议》、《托管协议》、《任何信用证》和所有其他交易文件项下的所有权利和补救措施，(Vi)不时存入加密箱帐户、代收帐户、备用金帐户、预筹资金帐户、资本化利息帐户、设备更换准备帐户、第25D款利息帐户和不时存入每个此类帐户的所有金额和所有合格投资的金额(包括根据其贷款协议从各债务人收取的所有金额)，(Vii)发行人的所有其他资产，及(Viii)上述任何及所有收益，包括将上述任何资产自愿或非自愿转换为现金或其他财产(统称为“信托财产”)的所有收益。

尽管有上述规定，信托财产不应包括(I)需要退还给开立加密箱账户的金融机构的任何退还物品，(Ii)债务人

将保证金存入义务人保证金账户，或(Iii)收到与网格服务有关的金额。

该等授予以信托方式进行，以确保按比例及在不损害、优先或债券之间的情况下支付与票据有关的应付款项，并保证(I)支付票据上根据其条款到期的所有款项；(Ii)支付根据本契约条文应付的所有其他款项；及(Iii)遵守本契约的条文，所有一切均载于本契约内。

契约受托人承认该授予，根据本契约的规定接受本契约项下的信托，并同意根据本契约的条款和条款履行本契约所要求的职责，并在符合本契约的条件下履行本契约所要求的职责。

第一条

定义

第2.I.1节施工的一般定义和规则。除另有规定或上下文另有要求外，本契约中使用的大写术语应与本契约中作为附件A所附的标准定义中的术语具有各自的含义，在此通过引用将其并入本契约中，如同在本契约中完整阐述一样。附件A中规定的建造规则应适用于本印章，并在此通过引用并入本印章，如同在本印章中完整阐述一样。

第2.I.2节计算。根据本契约规定进行的计算，应以服务机构提供的关于每张票据的付款的资料或账目为基础。除非该等资料或账目表面上有误，否则该等资料或账目可作为作出该等计算的最终依据，但如其后确定任何该等资料或账目有误，则会作出适当更正或调整。

第二条

笔记；重修旧好

第2.01节。总司令。(A)债券将指定为“Sunnova Helios XIV Issuer，LLC，6.15%贷款支持票据，2024-b系列，A类”、“Sunnova Helios XIV Issuer，LLC，7.00%贷款支持票据，2024-b系列，B类”及“Sunnova Helios XIV Issuer，LLC，8.00%贷款支持票据，2024-b系列，C类”。

(B)所有与票据有关的本金及利息的支付，只可由信托产业按本协议所指明的条款及条件支付。每一票据持有人及每一票据拥有人在接受票据后同意，在Sunnova ABS Holdings XIV及存托人于出资协议中的回购义务及本协议及出资协议中规定的弥偿责任的规限下，

在履行管理协议和服务协议以及履约担保人在履约保证项下的义务的情况下，其将仅对该信托财产以及该等回购和赔偿义务有追索权。

(C)除本附注另有规定外，所有附注在各方面应大致相同。除本契约特别规定外，根据本契约发行、认证及交付的所有票据，在各方面均应平等及按比例享有本契约的利益，而不会因认证及交付的实际时间或多个时间而享有任何优惠、优先权或区别，一切均符合本契约的条款及规定。

(D)A类票据、B类票据和C类票据的初始未偿还票据余额可由发行人签立，并由契约受托人认证和交付，而根据本契约，未偿还票据的初始余额分别为151,900,000美元、54,400,000美元和24,600,000美元。

(E)票据持有人有权获得本协议所规定的利息和本金的支付。每类票据应在评级的最终到期日具有最终到期日。同一类别的所有纸币须以平价作为抵押，任何类别的纸币不得优先於该类别的任何其他纸币。

(F)在截止日期发出发行人命令时，由契约受托人认证并交付给票据持有人的票据的日期应自截止日期起计算。为换取或取代在截止日期发行的任何票据而日后发行的任何票据，其日期应为其认证之日。

(G)每类票据可发行的最低面额为$100,000及超出$1,000的整数倍；但每类票据可发行一张票据，其数额相等于该类别票据的最低初始面额加上该类别票据初始未偿还票据余额的任何剩余部分；此外，前述规定并不限制或阻止按照第2.07节最后一句将剩余未偿还票据余额少于100,000美元的任何票据转让。

第2.02节说明了各种形式的附注。票据应基本上采用附件A-1、附件A-2和附件A-3(视何者适用而定)中规定的形式，并可按本契约要求或允许的适当插入、遗漏、替换和其他变化，并可在其上放置字母、数字或其他识别标记，以及发行人通过签署证明可在其上一致确定的图例或批注。

最终笔记应采用打字、印刷、平版印刷、雕刻或通过上述方法的任何组合制作，所有这些都由执行该笔记的人员确定，并由他们执行该笔记来证明。

每张钞票的日期应为其认证的日期。附注的条款载于附件A-1，附件A-2和附件A-3是本契约条款的一部分。

(A)全球债券。承销票据由发行人根据票据购买协议向初始购买者发售及出售，而配售票据则由发行人根据适用的配售票据购买协议直接出售予若干机构认可投资者(按证券法第501(A)(1)、(2)、(3)、(7)或(9)条的定义)。

根据规则第144A条在美国境内发行及出售予QIB的包销票据，最初应以规则第144A全球票据的形式发行，而已配售的票据最初应以规则第144A全球票据的形式发行，该等票据应代表规则第144A条所代表的票据的购买者存放于作为证券托管人的公司托管人处，并以证券托管人或证券托管人的名义登记，由发行人正式签立，并经下文规定的公司托管人认证。规则第144A条全球票据的未偿还票据余额可不时根据下文所述调整契约受托人及证券托管人或其代名人的纪录而增加或减少。债券托管人对证券寄存处在作出该等记录调整时的任何错误或遗漏概不负责，而债券托管人的纪录应控制本协议项下未偿还的票据本金金额。

根据证券法S规例在美国境外发售及出售的票据，最初应以S临时全球票据规例的形式发行，票据须代表票据购买者存入作为证券托管人的契约托管人，并以证券托管人或证券托管人的名义登记于EuroClear Bank S.A./N.V.作为欧洲结算系统(“EuroClear”)或Clearstream Banking Sociétéaname(“Clearstream”)的营运人的投资者账户，并由发行人妥为签立，并由下文规定的契约受托人认证。监管中的实益权益S临时全球票据只能通过欧洲结算或Clearstream持有。

在“40天分销合规期”(定义见S规则)届满后的一段合理时间内，S规则临时全球票据的实益权益应在契约受托人收到(I)证券托管机构的书面证书以及欧洲结算公司和Clearstream的证书副本后，交换为S永久全球票据规则中的利益。证明彼等已取得S临时全球票据的未偿还票据余额的100%的非美国实益拥有权证明(但根据证券法另一项豁免而取得该等票据的权益，并将按照第2.08(A)(Ii)节的规定接受规则144A全球票据的实益拥有权权益的交付者除外)，及(Ii)由发行人发出的高级人员证书。S规则永久全球票据将作为托管人存入企业托管人，并以证券托管人的名义登记。在S永久全球票据监管认证的同时，印制托管人应当撤销S临时全球票据监管。S临时全球票据规例及S永久全球票据规例的未偿还票据余额，可不时因对契约受托人及证券托管机构或其代名人(视属何情况而定)的纪录作出调整而增加或减少

与下文规定的利益转移有关。对于证券托管机构在进行该等记录调整时的任何错误或遗漏，公司受托人不承担任何责任，公司受托人的记录应控制S全球票据监管项下的未偿还本金金额。

每张全球票据应代表其中指定的未偿还票据，并应规定其应代表不时在其上批注的未偿还票据的总额，并可不时减少或增加其所代表的未偿还票据的总额，以反映汇兑和预付款。对全球票据的任何背书，以反映其所代表的未偿还票据数额的任何增减，应由契约受托人作出，或由票据登记处在契约受托人的指示下，按照第2.08节规定的持有人发出的指示作出。

《欧洲结算系统操作程序》和《使用欧洲结算的条款和条件》以及《管理条例》和《参与者须知》的规定适用于证券托管机构成员或参与者通过欧洲结算或结算所持有的S临时全球票据条例和S永久全球票据条例中的权益。

除第2.08节所述外，环球债券只可全部及非部分转让予证券托管的另一代名人或证券托管的继承人或其代名人。

(B)簿记条文。第2.02(B)节只适用于存放于证券寄存处或代证券寄存处存放的全球票据。

根据第2.02(B)节的规定，发行人应签立，而企业受托人应根据第2.02(B)节的规定，为每一类票据认证并交付一份全球票据，这些票据(I)应以证券托管人或证券托管人的名义登记，(Ii)应由企业托管人交付给证券托管人，或根据证券托管人的指示或由企业托管人作为证券托管人持有。

代理会员在本契约下对证券托管人或作为证券托管人或该等全球票据托管人代表其持有的任何全球票据不享有任何权利，而在任何情况下，证券寄存处均可被发行人、企业托管人及发行人的任何代理人或企业受托人视为该等全球票据的绝对拥有者。尽管有上述规定，本章程并不阻止发行人、发行人或发行人的任何代理人或企业受托人履行证券托管人提供的任何书面证明、委托书或其他授权，或有损证券托管人与其代理成员之间对该证券托管人行使任何全球票据实益权益的权利的惯例的运作。

票据注册处处长及契约受托人有权就本契约的所有目的(包括支付票据的本金及利息，以及根据本契约发出指示或指示)将证券寄存处视为票据的唯一持有人，而对票据拥有人并无责任。

票据拥有人的权利只可透过证券托管所行使，并仅限于根据法律及该等票据拥有人与证券托管所及/或代理会员根据票据托管协议订立的协议所确立的权利。初始证券托管处将在代理成员之间进行账面转账，并接收和向该代理成员支付与该等全球票据有关的票据本金和利息。

只要本契约要求或允许根据票据持有人的指示或指示采取行动，而票据持有人的指示或指示证明票据的未偿还金额达到指定百分比，证券托管机构只有在收到分别拥有或代表票据实益权益所需百分比的票据持有人及/或代理成员的指示，并已将该等指示送交契约受托人时，才被视为代表该百分比。

(C)最终注释。除第2.08节及第2.13节另有规定外，全球票据实益权益的拥有人将无权接受经认证的最终、完全登记的票据(“最终票据”)的实物交付。

第2.03节。支付利息。(A)票据持有人应有权在每个付款日收到利息和本金的付款，但须符合付款优先权所列的优先次序和条件。于适用付款日期就票据支付的任何利息或本金，应按第5.09节规定的方式，于该付款日期的记录日期以该票据的登记持有人的名义支付。

(B)在每个付款日期，每类票据的利息分派金额将于相关记录日期分配给适用类别票据的登记票据持有人，但以可用资金足以根据付款优先次序或加速事项付款优先次序进行分配为限。票据就任何付款日期的利息将按利息应计期内适用的票据利率累算。

(c)If如果未偿票据余额总额尚未在预期还款日或之前全额支付，则额外利息（“ARD后额外利息金额”）将在此后的每个利息应计期内开始按相关ARD后额外利率对每种未偿票据类别产生。 一类票据的ARD后额外利息金额（如果有）仅在以下情况下到期和支付：（i）未偿票据余额总额、任何票据余额减记金额和任何递延利息金额已全额支付后或（ii）在自愿预付所有未偿票据全额的日期。 在此之前，一类票据累积的ARD后额外利息金额将被推迟并添加到任何ARD后额外利息中

以前递延的利息金额和尚未支付的利息(“递延后ARD额外利息金额”)。递延后ARD的额外利息金额将不计入利息。

第2.04节。禁止向票据持有人付款。(A)根据付款优先次序，将于每个付款日期向每类票据持有人支付本金及某类票据的利息，该付款日期为相关记录日期。每类票据的未偿还票据余额(如有)应不迟于评级的最终到期日支付。

(B)任何票据(或一张或多张先前发行的票据)因在任何付款日期支付本金而减少的本金余额，对该票据及在登记转让时发行的任何票据的所有持有人，或作为该票据的交换或代替该票据的所有持有人，均具约束力，不论该等付款是否注明在该票据上。

(C)票据余额撇账金额须按以下优先次序运用：(I)适用于C类票据，直至C类票据的未偿还票据余额减至零为止；(Ii)适用于b类票据，直至b类票据的未偿还票据余额减至零；及(Iii)适用于A类票据，直至A类票据的未偿还票据余额减至零为止。将票据余额撇账金额用于某一类别的票据，并不会减少该类别的未付本金及利息的权利。

第2.05节包括执行、认证、交付和约会。(A)票据应由出票人签立。该获授权人员在钞票上的签署可以是手写或传真。带有任何个人的手工或传真签名的票据，在签立时是出票人的授权人员，应对出票人具有约束力，即使该个人在该票据的认证和交付之前已停止担任该职位，或在该票据发行之日并未担任该职位。

(B)在截止日期，发票人应在本契约签立和交付后的任何时间和不时，将发票人签立的票据交付给契约受托人认证，而契约受托人在收到票据和发行人命令后，应认证和交付该票据；但是，除非和直到其收到第2.12节所列的文件，否则契约受托人不得在截止日期认证票据。

(C)在截止日期或之前，由契约受托人认证并交付给发票人命令的每张票据的日期应为截止日期。在截止日期后为本契约下的任何其他目的而认证的所有其他票据，应在其认证日期注明日期。

(D)因转让、交换或替换其他票据而发行的票据应以经批准的面额发行，以反映如此转让、交换或替换的未偿还票据余额，但仅代表如此转让、交换或替换的未偿还票据余额。如任何票据根据本细则第II条被分割为一张以上的票据，则该等未偿还票据余额应在为换取该等票据而交付的票据之间分配。

(E)任何票据均无权享有本契约下的任何利益，或就任何目的而言为有效或强制性的，除非该票据上载有一份由契约受托人由其负责人员以人手签署方式签立的认证证书，而该证书须为该票据已妥为认证及交付的确凿证据及唯一证据。

第2.06节：临时备注。除以簿记形式保存的票据外，临时票据应可发行任何经批准的面额，并基本上以最终票据的形式发行，但可对临时票据作出适当的遗漏、插入和更改，所有这些均可由发行者决定。每份该等临时票据须由发行人签立，并由契约受托人按与最终票据相同的条件、实质上相同的方式及相同的效力予以认证。在没有不合理延迟的情况下，发行人将签立及交付最终票据(全球形式的票据除外)予契约受托人，届时可于公司信托办事处交出任何或全部临时票据(全球形式的票据除外)作为交换，而契约受托人须认证及交付等额本金总额的最终票据以交换该等临时票据。这种交换应由发行人自费进行，不收取任何费用。在交换之前，临时票据在各方面均应享有与根据本契约认证和交付的最终票据相同的福利和限制。

第2.07节关于转让和交换的登记、登记。(A)契约受托人(以“票据注册处处长”的身分)须安排在其公司信托办事处备存一份登记册(“票据登记册”)，在符合其所订明的合理规例的规定下，票据注册处处长须就票据的登记及该等票据的转让登记作出规定。就《守则》第163(F)节、第871(H)(2)节和第881(C)(2)节而言，这些票据是以登记形式履行的义务。

(B)对票据拥有或取得任何所有权权益的每一人，在接受或取得该所有权权益时，应被视为已同意受第2.07节和第2.08节的规定约束。

(C)除最初购买者外，全球票据的每一购买者接受后，将被视为已确认、陈述和商定如下：

(I)买方(A)(1)是合格境内机构，(2)明知向其出售是依据第144A条作出的，及(3)为其本身(而非为他人的账户)或作为他人的受信代理人(其他机构亦为合格境外机构，并已签立协议，而该等机构亦为合格境外机构，并已签立协议，而该等机构亦为合格境外机构)取得票据或其中的权益，或(B)不是美国人，并正依据S规例在离岸交易中购买票据或其中的权益，或(C)仅就在成交日期已发行的票据而购买，是机构认可投资者(根据《证券法》第501(A)(1)、(2)、(3)、(7)或(9)条的规定)。购买者意识到它(或它为其购买的QIB的任何账户)可能是

被要求在无限期内承担债券投资的经济风险，而它(或该账户)能够在无限期内承担这种风险。

(Ii)买方明白该等票据及其权益是以不涉及《证券法》所指的任何美国公开发售的交易方式发售的，该等票据并没有亦不会根据《证券法》或任何其他适用的证券法注册，以及(A)如果日后决定发售、再出售、质押或以其他方式转让任何票据或其中的任何权益，则该等票据(或其中的权益)只能以$100,000的面额(“最低面额”)发售、再出售、质押或以其他方式转让，而在每种情况下，其面额均超过$1,000的整数倍，且仅限于(I)在美国境内，卖方合理地相信是符合规则第144A条规定的交易中的合格投资者的人(以其本人而非他人的名义行事，或作为其他合格投资者的受信人或代理人的身份，而通知所述出售、质押或转让是依据规则第144A条进行的)，(Ii)在美国境外符合S法规的规定的交易，或(Iii)根据证券法的另一项豁免注册(如有，并由发行人和企业受托人接受的大律师的意见证明)，在任何情况下(I)至(Iii)根据美国任何州和任何其他适用司法管辖区的任何适用证券法，并且(B)买方将，且每个后续持有人被要求将上述转售限制通知任何后续购买者该等票据或其中的权益。尽管有上述限制，任何原本以不少于最低面额的数额正式发行的票据或其中的任何权益，如该较小面额纯粹是由于按照本契约付款而导致本金减少所致，则可以低于最低面额的面额发售、转售、质押或以其他方式转让。

(Iii)买方承认，发行人、Sunnova Energy、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、经理、服务商、备份服务商、过渡经理、存管人、企业受托人、初始购买者或结构代理或代表发行人、Sunnova Energy、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、经理、服务商、备份服务商、过渡经理、存款人、企业受托人、初始购买者或结构代理的任何人均未就发行人或Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、经理、服务商、备份服务商、过渡经理、存托管理人、企业受托人、初始购买者或结构代理向其作出任何陈述后备服务机构、交接管理人、寄存人、契约受托人、初始购买者或结构代理或任何票据的销售(发售通函所载资料除外)，而该发售通函已送交其，而其就该等债券作出投资决定时正依赖该等资料；因此，它承认发行人、Sunnova Energy、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、管理人、服务商、后备服务商、过渡管理人、存放人、企业托管人、初始购买者或结构代理不就此类材料的准确性或完整性作出任何陈述或担保；

并已取得其认为与决定购买任何票据有关的发行人、Sunnova Energy、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、经理、服务商、后备服务商、过渡经理、存管人、契约受托人及票据的财务及其他资料，包括有机会向发行者、Sunnova Energy、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、经理、服务商、后备服务商、过渡期经理、存管人、企业受托人、初始购买者及结构代理提出问题及要求提供资料。本公司承认，在任何时间交付发售通告并不意味着此处的信息在此日期之后的任何时间都是正确的。

(4)买方理解，除非发行者和持有人另有约定，否则在根据证券法第144(B)(1)条可转售该等票据之前，适用票据将带有实质上以下意思的图例：

本票据(或其前身)从未、也不会根据修订后的1933年《证券法》(以下简称《证券法》)、美国任何州的证券法或蓝天法律或任何外国证券法进行注册或限定。在没有此类登记或适用豁免的情况下，不得提供、出售或以其他方式转让本票据或本票据中的任何权益。兹通知本票据或本票据中任何权益的每一购买者，本票据或本票据中任何权益的卖方可能依赖规则第144A条规定的证券法第5条规定的豁免。

每名购买者和受让人(如果购买者或受让人是福利计划投资者或受类似法律规限的计划，则为其受托人)通过购买本票据或本协议中的权益，被视为已陈述并保证(1)其不是，也不是为、代表或连同1974年《雇员退休收入保障法》第3(3)条所界定的任何雇员福利计划的资产而收购该票据或其中的权益，(2)如果购买者或受让人是福利计划投资者或受类似法律约束的计划(如果购买者或受让人是福利计划投资者或受类似法律约束的计划)，持有和处置本票据或本文中的权益不会导致根据ERISA或守则第4975条进行非豁免的禁止交易，也不会违反类似的法律，并且将

与可能强加给买方或受让人的任何适用的受托责任一致。

本票据或本票据中任何权益的持有人为发行人的利益同意：(A)本票据和本票据中的任何权益只能以100,000美元的面额(“最低面额”)和超过1,000美元的整数倍的面额(“最低面额”)提供、再出售、质押或以其他方式转让，并且只能(I)在美国向卖方合理地认为是合格机构买家(如证券法第144A条所界定)的人，在符合第144A条要求的交易中(代表其自己的账户行事，而不是为他人的账户行事，或作为其他QIB的受信人或代理人，通知该销售，质押或转让是依据第144A条)，(Ii)在美国境外的离岸交易中，根据证券法下的S法规或(Iii)根据证券法下的另一项豁免(如果有，并由发行人和契约受托人可以接受的律师意见证明)，在(I)至(Iii)根据美国任何州和任何其他适用司法管辖区的任何适用证券法进行的情况下，以及(B)持有人的意愿，以及每个后续持有人必须：通知本票据或本票据中的任何权益的任何购买者上述转售限制。尽管有上述限制，任何原本以不少于最低面额或其任何权益的款额妥为发行的票据，可按低于最低面额的面额发售、转售、质押或以其他方式转让，但前提是该较小面额纯粹是因按照契据付款而导致本金减少所致。

买方理解，发行人可能会从证券存管处收到持有债券头寸的参与者名单。

(V)买方理解，根据S规则发售的任何票据，在发售开始后的翌日起计的40天分销遵从期内，以及票据最初发行之日起计的40天内，将附有实质上以下意思的图例：

本票据为根据证券法订立的S规则所指的临时全球票据，可在符合契据所载条款及条件的情况下兑换为永久规则S全球票据。

在发售开始后的40天和票据的原始发行日期之前，不得在美国或向美国人发售、出售、质押或以其他方式转让本票据，除非根据证券法的登记要求的豁免。

在40天的分销合规期后，S法规临时全球票据的权益将交换为S法规永久全球票据的权益。

(Vi)每名购买人及受让人(如购买人或受让人是福利计划投资者或受类似法律规限的计划，则为其受信人)，藉购买票据或其中的拥有权权益，须当作已陈述及保证：(I)其不是，亦不是为或代表或连同《雇佣退休收入保障法》第3(3)条所界定的任何雇员福利计划而取得该票据或其中的权益，(Ii)如果购买者或受让人是福利计划投资者或受类似法律约束的计划，持有和处置票据或票据权益不会导致根据ERISA或守则第4975条进行非豁免的禁止交易或违反类似法律，并将符合可能强加于买方或受让人的任何适用受托责任。

(Vii)每名购买人及受让人购买票据或票据权益时，应被视为在购买票据时及在持有票据或票据权益的整个期间内，不会将票据或票据权益出售或以其他方式转让予任何人士，除非该人事先取得相同的陈述、保证及契诺。

(Viii)每名买主及受让人购买票据或票据权益后，应被视为已同意将该票据视为负债，并在所有联邦、州及地方所得税及资料报税表及报告上注明，除非适用法律另有规定，否则根据任何适用的联邦、州或地方税法或其中任何一项下的任何规则或法规，须就该票据提交的资料及报告。

(Ix)买方承认，发行人、Sunnova Energy、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、管理人、服务商、后备服务商、过渡管理人、存托管理人、契约受托人、初始购买者、结构代理和其他人将依赖前述确认、陈述、保证和协议的真实性和准确性，并同意，如果任何确认、陈述、保证和协议被视为具有

已通过其购买的票据不再准确的，应及时通知初始购买者和结构代理。如其作为一个或多个投资者账户的受托人或代理人而收购任何票据，则表示其对每个该等投资者账户拥有唯一的投资酌情权，并有权代表每个该等投资者账户作出上述确认、陈述及协议。

(X)买方理解发行人可能会从证券存管处收到持有债券仓位的参与者名单。

(D)除以簿记形式保存的票据外，在票据持有人的选择下，于交回将于公司信托办事处交换的票据时，可将票据兑换为任何获授权面额及类似未偿还票据余额及类别的其他票据。当任何票据被如此交回以供交换时，发行人须签立作出交换的票据持有人有权收取的票据，而契约受托人则须认证及交付该票据。

(E)除以簿记形式备存的票据外，任何为登记转让或交换票据而提交或交回的票据，均须妥为批注，或附有一份正式签立令契约受托人满意的书面转让文书。在登记转让或交换票据时发行的所有票据均为发票人的有效义务，证明在本契约下享有与登记转让或交换时交出的同类票据相同的权利和利益。任何转让或交换票据的登记均不收取服务费，但发行人和契约受托人可要求支付一笔款项，足以支付与任何转让或交换票据登记有关的任何税款或其他政府收费，但根据第2.08节进行的不涉及任何转让的交易所除外。

这些票据没有也不会根据证券法或任何司法管辖区的证券法进行注册。因此，除非获得《证券法》登记要求的豁免并满足本契约中规定的要求，否则票据不得转让。

第2.08节国际货币转让和交换。(A)全球票据或其中的实益权益的转让和交换应根据本契约和证券托管机构的程序通过证券托管机构进行，其中应包括在证券法要求的范围内可与本文规定的限制相媲美的转让限制。全球票据的实益权益可根据第2.07(C)节小节图例中所述的转让限制，以同一全球票据的实益权益的形式转让给接受交付的人。允许将全球票据的实益权益转让给需要或获准以另一种全球票据的权益的形式交付的人，如下所述：

(I)规则第144A条监管的全球说明S全球说明。如在任何时间，存放于证券寄存处的规则第144A条全球纸币的实益权益的拥有人(或作为证券托管处托管人的契约受托人)希望将其在该规则第144A条的全球纸币的权益转让给需要或准许的人

若要以S法规全球票据的权益的形式交付该权益，该拥有人应在遵守本文所述的适用程序(“该等适用程序”)的情况下，按照第2.08(A)(I)节的规定，交换或安排将该权益交换为S法规全球票据的同等实益权益。契约受托人收到(1)代理成员按照适用程序发出的指示，指示契约受托人贷记或安排贷记法规中的实益权益S全球票据，其金额相当于规则第144A条全球票据的实益权益予以交换，(2)按照适用程序发出的书面命令，其中包含有关证券托管机构的参与者账户和欧洲结算或Clearstream账户的信息，以贷记此类增加的金额。和(3)由该实益权益的票据所有人以本合同附件b-1的形式出具的证书，说明该权益的转让是按照适用于全球票据的转让限制进行的，并且是按照并按照S规则第903条或第904条进行的，当时的契约受托人为票据注册人，应指示证券托管机构减少或安排减少适用规则第144A条全球票据的初始未偿还票据余额，并将适用规则S全球票据的初始未偿还票据余额增加或安排增加规则第144A条全球票据的实益权益的初始本金金额，将该指示所指明的S全球票据的实益权益记入或安排记入该等指示所指明的人的账户的贷方，该等权益相等于规则第144A条全球票据的初始未偿还票据余额的减少额，并借记或安排借记，从进行这种交换或转让的人的账户中提取正在交换或转让的第144A条全球票据中的实益权益。

(Ii)规则第144A条的监管S全球通票。如于任何时间，交存于证券寄存处或作为证券托管人托管人的S规则全球票据实益权益的拥有人，希望将其于该规例S全球票据的权益转让予被要求或获准以规则144A全球票据的权益的形式交付的人士，该拥有人应在适用程序的规限下，按照第2.08(A)(Ii)节的规定，将该权益交换或安排以规则144A全球票据的同等实益权益进行交换。契约受托人收到(1)来自欧洲结算所或Clearstream(如适用)及证券托管机构的指示，指示作为票据登记人的契约受托人将规则第144A条的实益权益记入或安排记入规则第144A条的实益权益的贷方或安排贷方兑换S全球票据的实益权益，该等指示须载有有关参与者在证券寄存处的账户的资料，该等资料须记入该项增额的贷方。(2)按照适用程序发出的载有有关证券托管机构参与者账户信息的书面命令，以及(3)如果此类转让是在“40天分销合规期”(由证券法下的S法规所界定)到期之前进行的，则由该实益权益的票据所有者以附件b-2的形式出具的证书，说明(A)如果是根据第144A条进行转让，则转让监管S全球票据中的该权益的人有理由相信在第144A条全球票据中获得该权益的人

(B)转让符合证券法第144A条和任何适用的蓝天或任何国家的证券法的第144A条的要求，或(C)如果转让是根据证券法的任何其他豁免登记要求进行的，则转让该权益是符合适用于全球票据的转让限制并依照和按照所声称的豁免的要求进行的，如该陈述得到受让人或转让人的大律师以发行人及企业受托人合理接受的形式提出的意见支持，则作为票据注册处处长的企业受托人须指示证券托管机构减少或安排减少该规例S全球票据的初始未偿还票据余额，并将适用的第144A条全球票据的初始未偿还票据余额增加或安排将适用的规则第144A条的初始未偿还票据余额增加或增加，以交换S全球票据的实益权益的初始本金，而作为票据注册处处长的契约受托人须在作出该项减少的同时，指示证券托管机构，将有关指示所指明人士的实益权益贷记或安排记入适用规则第144A条全球票据的实益权益的贷方，相当于该规例S全球票据到期时未偿还票据余额的减少，并从作出该等转让的人士的账户中借记或安排借记正在转让的S全球票据的实益权益。

(B)从最终债券到最终债券的转换和交换。当持票人向票据登记处提交最终票据时，提出以下请求：

(I)登记以其他最终票据形式转让的最终票据；或

(Ii)为将该等最终纸币兑换成等额的其他认可面额的最终纸币，票据注册处处长须按要求登记转让或作出兑换；但为登记转让或交换而呈交或交回的最终纸币，须由该持有人或其受权人以书面妥为签立，并以令纸币注册处处长满意的格式妥为批注或附同；及

(3)如该最终票据是按照规则第144A条或在根据S条例进行的离岸交易中转让给标准投资银行的，则由该持有人出具的表明此意的证明(以本规则附件b-3的形式)；或

(Iv)如该最终票据是依据证券法注册规定的任何其他豁免而转让的，则须有该持有人的证明(以本文件附件b-3的形式)及该持有人或受让人的律师意见，表明该项转让符合证券法的规定，而发行人及契约受托人均可合理地接受该意见。

(C)对全球纸币转让和交换的限制。尽管本契约有任何其他规定，全球票据不得转让，除非通过证券

证券寄存处由证券寄存处的代名人、证券寄存处的代名人或证券寄存处的另一代名人、证券寄存处或任何该等后继证券寄存处的代名人或该等后继证券寄存处的代名人。

(D)首次发行债券。初始购买者不应被要求交付本第2.08节中描述的与发行人首次发行票据和交付票据有关的任何证明或意见，发行人和契约受托人也不应要求其交付。

第2.09节禁止损坏、销毁、遗失或被盗的钞票。(A)如果(I)任何残缺纸币被交回给契约受托人，或契约受托人收到令其信纳任何纸币被销毁、遗失或被盗的证据，以及(Ii)已向契约受托人交付其所要求的保证或弥偿，以使发票人及契约受托人各自不受损害，则在没有实际通知发票人或契约受托人有关该纸币已被受保护购买人取得的情况下，发票人须签立该纸币，而发票人须认证并交付发票人命令，以换取或代替任何该等经损毁、毁灭、或被盗的纸币。遗失或被盗的纸币，一张或多张相同基调和类别的新纸币，本金余额不是同时未付的数字；但如任何该等经损毁、遗失或失窃的纸币已成为收取全数付款的条件，则契约受托人可就该纸币付款而无须交出该纸币，但任何经损毁的纸币须予交出。如在上述新纸币交付后，或在依据前一句但书就已销毁、遗失或被盗的纸币付款后，代替发出该新纸币的原有纸币的受保障购买人出示该原始纸币以收取付款，则发票人及契约受托人有权向获交付该纸币的人或向任何领取该新纸币的人追讨(或该付款)，但受保护购买人除外，而发票人及契约受托人均有权就其所规定的保证或弥偿追讨任何损失，发行人或契约受托人因此而招致的损害或费用。

(B)在根据第2.09节发行任何新纸币后，发行人或契约受托人可要求支付一笔足以支付可能就其征收的任何税项或其他政府收费的款项。

(C)根据第2.09节发行的每张新票据，以代替任何被销毁、遗失或被盗的票据，应构成发票人的一项原有的附加合同义务，而不论该等被销毁、遗失或被盗的票据是否可由任何人在任何时间强制执行，并应有权平等和按比例享有本契约的所有利益，以及根据本合同正式发行的任何和所有其他票据。

(D)第2.09节的规定是排他性的，应排除(在合法范围内)与残损、销毁、遗失或被盗纸币的替换或付款有关的所有其他权利和补救措施。

第2.10节规定被视为票据持有人的人。在正式出示任何票据的转让登记前，发票人、契约受托人及发票人或契约受托人的任何代理人

可将以其名义登记任何票据的人士视为该票据的拥有人(A)于适用的记录日期，以收取有关该票据的本金及利息的付款，及(B)于任何日期，不论该票据是否逾期，均不受任何相反通知影响。

第2.11节禁止注销票据。所有为付款、登记转让、交换或预付而交回的最终票据，如交予非契约受托人的任何人，应交付予契约受托人，并由该受托人迅速注销。发行人可随时将发行人可能以任何方式获得的任何先前经认证和交付的票据交付给契约受托人注销，所有如此交付的票据应立即由契约受托人注销。除非本契约明确允许，否则不得对票据进行认证，以代替或交换按照第2.11节的规定注销的票据。所有注销的票据将由契约受托人根据其标准的保留和处置政策持有和处置。

第2.12节。不满足成交条件。票据应按照第2.05节的规定在截止日期签立、认证和交付，并在契约受托人收到下列文件后交付：

(A)授权由契约受托人认证和交付该等票据的发行人命令；

(B)发行人所签立的票据正本及交易文件的真实无误副本；

(C)律师就公司、担保权益、破产和其他事项向契约受托人、初始购买者、结构代理和评级机构提出的意见，其形式和实质内容令初始购买者、结构代理和评级机构满意；

(D)发出人的获授权人员的高级人员证明书，述明：

(I)交易文件中包含的发行人的所有陈述和保证都是真实和正确的，交易文件中没有违约；

(Ii)票据的发行不会导致违反本契约或发行人的任何其他交易文件、发行人经营协议或发行人的任何其他组成文件，或发行人作为一方或对发行人具有约束力的任何契据、按揭、信托契据或其他协议或文书的任何条款、条件或条文，亦不会导致违反本契约或任何其他交易文件、发行人经营协议或任何其他组成文件的失责，或违反任何法院或行政机关在发行人是其中一方的法律程序中作出的任何命令，或构成发行人可能受其约束或受其规限的任何法律程序的失责，以及本契约中规定的与票据的认证和交付有关的所有先决条件已完全满足；和

(Iii)本契约及其他交易文件(如有的话)所述的先决条件已获满足；

(E)截至截止日期的Sunnova Intermediate Holdings授权高级人员的高级人员证书，证明：

(I)Sunnova Intermediate Holdings并无违反其作为其中一方的任何交易文件的规定，而其转让所转让的财产，亦不会导致违反其组织文件或其任何其他组成文件的任何条款、条件或规定，或构成根据该等文件或其任何契据、按揭、信托契据或其他协议或文书而作出的重大失责，亦不会违反任何法院或行政机关在其为一方的任何法律程序中作出的任何命令，或任何法院或行政机关在该等法律程序中作出的任何命令；

(Ii)该公司所属的每一份交易文件所载有关该公司的所有申述及保证，在成交日期当日及截至成交日期均属真实和正确，犹如在成交日期当日及截至成交日期所作的一样；及

(3)第2.12节和其他交易文件中规定的所有先决条件均已满足；

(F)截至截止日期的Sunnova ABS Holdings XIV授权人员的高级人员证书，证明：

(I)Sunnova ABS Holdings XIV在其作为一方的任何交易文件下并无违约行为，其转让所转让的财产不会导致违反其组织文件或其任何其他组成文件的任何条款、条件或规定，或构成根据其作为一方或受其约束的任何契据、按揭、信托契据或其他协议或文书的任何条款、条件或规定的任何重大失责，或任何法院或行政机关在其为一方、或可能受其约束或可能受其规限的任何法律程序中作出的任何命令；

(Ii)该公司所属的每一份交易文件所载有关该公司的所有申述及保证，在成交日期当日及截至成交日期均属真实和正确，犹如在成交日期当日及截至成交日期所作的一样；及

(3)第2.12节和其他交易文件中规定的所有先决条件均已满足；

(G)注明截止日期的寄存人获授权人员的高级人员证明书，而该证明书须符合以下条件：

(I)寄存人在其所属的任何交易文件中并无失责，而其转让的财产及发行人同时将信托财产授予契约受托人并不会导致任何违约

其组织文件或其任何其他组成文件，或其作为当事一方或受其约束的任何契据、按揭、信托契据或其他协议或文书的任何条款、条件或规定，或构成其实质性违约的任何条款、条件或规定，或任何法院或行政机关在其为当事一方或可能对其具有约束力或可能受其约束的任何程序中作出的任何命令；

(Ii)在成交日期当日及截至成交日期的所有申述及保证，犹如在成交日期及截至成交日期时在其所属的每份交易文件内所作的陈述及保证均属真实和正确一样；及

(3)第2.12节和其他交易文件中规定的所有先决条件均已满足；

(H)截至截止日期，由Sunnova Management的一名授权官员签发的高级船员证书，证明：

(I)Sunnova Management在其作为一方的任何交易文件中没有违约，Sunnova Management根据其作为一方的交易文件履行义务，不会导致违反其组织文件或其任何其他组成文件或其作为一方或受其约束的任何契据、按揭、信托契据或其他协议或文书的任何条款、条件或规定，或构成重大违约，或任何法院或行政机关在其为当事一方或可能受其约束或可能受其约束的任何程序中作出的任何命令；

(Ii)该公司所属的每一份交易文件所载有关该公司的所有申述及保证，在成交日期当日及截至成交日期均属真实和正确，犹如在成交日期当日及截至成交日期所作的一样；及

(3)第2.12节和其他交易文件中规定的所有先决条件均已满足；

(I)截至截止日期的Sunnova Energy获授权人员的高级船员证书，证明：

(I)Sunnova Energy在其作为一方的任何交易文件下并无失责，而Sunnova Energy根据其作为一方的交易文件履行义务，不会导致违反其组织文件或其任何其他组成文件的任何条款、条件或规定，或构成根据其身为一方或对其具有约束力的任何契据、按揭、信托契据或其他协议或文书的任何重大失责，或任何法院或行政机关在其为当事一方或可能受其约束或可能受其约束的任何程序中作出的任何命令；

(Ii)该公司所属的每一份交易文件所载有关该公司的所有申述及保证，在成交日期当日及截至成交日期均属真实和正确，犹如在成交日期当日及截至成交日期所作的一样；及

(3)第2.12节和其他交易文件中规定的所有先决条件均已满足；

(J)一份截至Sunnova Energy、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、Sunnova Management、寄存人和发行人的截止日期的秘书证书，内容涉及某些组织事项，以及Sunnova Energy、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、Sunnova Management、寄存人和发行人的签字任职情况；

(K)Sunnova Intermediate Holdings将其对贷款的权利、所有权和权益转让给Sunnova ABS Holdings XIV，Sunnova ABS Holdings XVI将其对贷款的权利、所有权和权益转让给存托管理人，以及存放人将其对贷款的权利、所有权和权益转让给发行人，每项转让均根据Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、存托管理人和发行人正式签署的出资协议进行；

(L)将终止Sunnova Energy、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、存托人、其任何关联公司或任何其他人对信托财产任何部分的留置权的所有适用的UCC终止声明或部分免除(统称为“终止声明”)和融资声明(构成关于截止日期的所有UCC的完善)提交给适当的人，以完善企业受托人对信托财产的优先留置权，但受允许留置权的限制；

(M)证明受托人已设立代收账户、储备金账户、预筹资金账户、设备更换储备金账户、第25D款利息账户和资本化利息账户的证据；

(N)证明Sunnova Energy已设立债务人保证金账户的证据；

(O)托管人向发行人和契约受托人交付签立的截止日期证明；

(P)惠誉向发行人及契约受托人交付其评级函件，给予A类债券至少“[***]，至少为b类笔记[***]“和C类票据，至少”[***]";

(Q)服务商应已将自初始截止日期以来收到的与贷款有关的所有款项存入或安排存入托收账户(服务商从债务人收到的保证金将存入债务人保证金账户，以及收到的与网格服务有关的保证金除外)；

(R)储备金账户所需余额须已存入储备金账户；

(S)截至结算日的第25D款利息账户所需金额应已存入第25D款利息账户；

(T)预筹资金账户初始存款应已存入预筹资金账户；

(U)资本化利息帐户存款须已存入资本化利息帐户；及

(V)最初购买者、结构代理或契约受托人合理地要求的任何其他证书、文件或文书。

第2.13节：提供最终说明。债券将以最终票据形式发行，而非发行予DTC或其代名人，惟须符合以下情况：(A)证券托管机构通知发行人及契约受托人其不愿意或不能就任何或全部债券继续作为证券托管机构；或(B)于任何时间，证券托管机构将不再根据1934年证券交易法(经修订)或其他适用法规或规例(视乎情况而定)注册或保持良好信誉，而在上述任何一种情况下，发行人于接获通知或知悉该等条件(视属何情况而定)后90天内并无委任继任证券托管机构。一旦发生前一段所述的任何事件，发行人将以最终票据的形式发行每一类别的票据，此后，契约受托人将承认该等最终票据的持有人为本契约下每一类别的票据持有人。对于账簿记账系统以外的任何拟议转移或最终登记形式的票据票据的实益权益交换，发行人应被要求向契约受托人提供或安排向契约受托人提供其合理要求的所有信息，这些信息对于让契约受托人履行任何适用的税务报告义务是必要的，包括但不限于守则第6045节下的任何成本基础报告义务。契约受托人可依赖向其提供的任何此类信息，不承担核实或确保此类信息的准确性的责任。对于DTC采取或不采取的任何行动，契约受托人不承担任何责任或责任。

第2.14.节允许访问票据持有人的姓名和地址列表。契约受托人在收到服务机构的书面要求后15天内，应向服务机构提供或安排向服务机构提供一份以服务机构合理要求的形式列出的截至最近记录日期票据持有人的姓名和地址的清单。

第2.15节：提供资金的活动

。(A)只有在满足下列条件的情况下，发行人才可在预筹资期内获得贷款：

(I)在每个转让日期前一(1)个营业日或之前，发行人应已向或安排向契约受托人交付下列文件：

(A)就有关的后继贷款妥为签立的后继贷款转让；

(B)以附件F的形式签署的关于这种后续贷款转移的预筹资金通知，连同以契约受托人可接受的格式以电子方式传输的最新贷款时间表，应在该转移日期至少两(2)个营业日之前交付；和

(C)发放人的获授权人员以附件E的形式签立的预筹资金证明书，该证明书与其后的贷款转让有关，并附上最新的贷款附表。

(Ii)在每个转让日期前一(1)个工作日或之前，托管人应已向发行人和契约受托人交付一份签立的转让日期证明。

(3)不会发生违约事件，也不会因随后的贷款转移而继续发生违约事件。

(4)服务商应已将服务商自相关截止日以来就相关后续贷款收到的所有收款存入收款账户(服务商从义务人收到的保证金将存入义务人保证金账户，以及收到的与网格服务有关的金额除外)。

(5)预筹资金终止日期不应发生。

(Vi)发行人应已采取所需的任何行动，以维持发行人和企业受托人在信托财产中的第一优先、完善的所有权权益(包括相关的后续贷款和任何相关权利)。

(Vii)如储备金账户的规定结余超过截至该转账日期存入储备金账户的款额，则须有相等于该差额的款额存入储备金账户。

(Viii)第25D款利息账户所需的每笔相关后续贷款的金额(如有)应已存入第25D款利息账户。

(B)在收到预融资通知后两(2)个工作日内，契约受托人应(I)从预融资账户中提取资金，数额为(X)在该转让日取得的后续贷款的总贷款余额与初始预付款利率的乘积，以及(Y)当时存入预融资账户的金额(该数额，即“随后的贷款预融资提取金额”)，以及(Ii)在该转让日期以现金形式，以联邦电汇基金的形式，将资金从预融资账户中提取，在每一种情况下，完全按照预筹资金通知中向契约受托人提供的书面指示进行。为免生疑问，企业托管人并无责任计算随后的贷款预融资提款金额。

◦

第三条

契约；抵押品；陈述；保证

第3.01节规定了义务的履行情况。(A)发行人不会采取任何行动或允许其他人采取任何行动，以免除任何人在任何交易文件或信托产业所包括的任何文书或协议下的任何契诺或义务，或会导致任何该等文书或协议的修订、质押、从属、终止或解除，或损害任何该等文书或协议的效力或效力，除非任何破产或其他法院下令，或本契约、交易文件或该等其他文书或协议准许或明文规定者除外。

(B)在与发行人经营协议一致的范围内，发行人可以与其他人签订合同，协助其履行本协议项下的职责，任何此类职责的履行应被视为发行人采取的行动。在发行人与其他人的合同包括或可能包括向契约受托人提供报告、通知或通信的范围内，发行人应在给契约受托人的书面通知中指明这些人的身份。

(C)发行人应并应要求寄存人、Sunnova Intermediate Holdings和Sunnova ABS Holdings XIV将(I)Sunnova Intermediate Holdings向Sunnova ABS Holdings XIV转让的财产、Sunnova ABS Holdings XIV向寄存人转让的财产以及寄存人根据出资协议向发行人转让的财产的每次转让定性为法律目的的绝对转让，(Ii)发行人根据本契约授予信托财产为财务会计目的的质押，和(Iii)为美国联邦所得税(除非适用法律另有要求)和财务会计目的而作为债务的附注。在这方面，SEI及其合并子公司的财务报表将显示为综合集团所拥有的贷款，并将票据显示为综合集团的债务(并将包含适当的脚注，说明发行人的资产将不可用于SEI、Sunnova Energy、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV或存款人或任何其他人的债权人)，SEI及其合并子公司的美国联邦所得税申报表将表明，除非适用法律另有要求，否则票据为负债。除非适用法律另有要求，否则发行人将促使Sunnova Energy、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV和存管人以符合这些特征的方式提交所有必需的纳税申报单和相关表格、报告、附表和补充资料。

(D)发行人契诺支付或安排支付任何政府当局就信托产业征收的所有税项或其他类似收费，但如该等税项的有效性或款额是真诚地经由适当的法律程序提出质疑，并有足够的准备金按照公认会计原则为该等税项设立和维持，则属例外。

(E)发行人特此承担与信托财产有关或根据本契约产生的所有责任，包括但不限于因违约而产生的任何义务

或本合同规定的发行人的任何陈述、担保或契诺不准确，除非交易文件中另有规定。尽管有上述规定，除非本契约另有规定，否则发行人对支付票据的本金和利息不承担任何责任。

(F)发行人将履行和遵守本契约、交易文件和信托财产中包含的文书和协议中包含的所有义务和协议，包括但不限于按照本契约条款和其他交易文件的规定并在本契约和其他交易文件规定的期限内准备(或促使准备)和提交(或导致提交)本契约条款和其他交易文件所要求提交的所有UCC融资报表和继续声明。除另有明文规定外，未经契约托管人同意(按照控制类多数票据持有人的指示行事)，发行人不得放弃、修改、修改、补充或终止任何交易文件或其任何规定。

(G)如因管理人未能履行其在管理协议下的任何职责或义务而导致违约事件或管理人终止事件，发行人应采取其可采取的一切合理步骤以补救该失职，包括根据管理协议的条款委任一名替代管理人。

(H)如果违约事件或服务商终止事件是由于服务商未能履行其在《维修协议》下的任何职责或义务而引起的，发包人应采取其可采取的一切合理步骤来补救该过失，包括根据《维修协议》的条款指定替换的服务商。

(I)发行人或代表发行人的服务机构将在适用的财政部条例要求的时间和方式，并在适用的财政部法规要求的范围内，向契约受托人提供有关票据的任何原始发行折扣的信息，以便进一步分发给票据持有人。

(J)发行人同意在实际得知任何电子保管库被终止或任何电子保管库的基础控制安排以任何可合理地预期对电子保管库不利的方式发生变化，以及其中存储的贷款的任何权威电子副本不再保存在电子保管库内或以其他方式从电子保管库中移除的情况下，以书面形式迅速通知契约受托人，通知将提供给电子保管库。

(K)如果托管人的电子金库中用于存储发卡人文件的部分在截止日期前仍未由eOriginal敲定，发卡人应促使托管人和eOriginal在截止日期的10个工作日内敲定该分割(除非按照控制类别多数票据持有人的书面指示行事的契约受托人应提供更长的期限)。

第3.02节。禁止负面公约。除第3.04节、第3.10节以及本协议其他部分规定的限制和禁止外，发行人不得：

(A)除本契约或交易文件明确准许外，不得出售、转让、交换或以其他方式处置其在信托产业的任何部分权益；

(B)允许本契约或本契约下的任何授予的有效性或有效性受到损害，或允许任何人免除本契约下的任何契诺或义务，除非在此或根据任何其他交易文件明确允许；

(C)在任何信托产业上设立、招致或忍受，或准许设立或招致或存在任何留置权，或准许本契约所设定的留置权不构成信托产业的有效第一优先权、完善留置权，每种情况下均须受准许留置权的规限；

(D)采取任何行动或不采取任何行动，而采取行动或不采取行动可能会导致发行人被归类为社团、上市合伙或应课税按揭组合，而该等组织、上市合伙或应课税按揭组合为法团而须为美国联邦所得税的目的而课税；或

(E)违反其组织文件的行为。

第3.03节。为票据付款提供资金。(A)根据付款优先权或加速事项付款优先权(视情况而定)从托收账户中提取的金额中支付的任何票据的所有付款，应由契约受托人代表发票人支付，在任何情况下，除第3.03节和第V条所规定的情况外，从票据付款账户中提取的任何金额均不得支付给发票人。

(B)如契约受托人并非票据登记处处长，发行人须在每个记录日期或就最终票据而言，在每个记录日期后的第五个历日或就最终票据而言，按契约受托人合理要求的格式，提供或安排票据注册处处长提供一份清单，列明各票据持有人的姓名或名称及地址，以及每名票据持有人所持有的个别票据数目及未清偿票据余额。

(C)由契约受托人以信托形式持有以支付就任何票据而可分配但无人认领的任何款额的任何款项，须存放在一个无息信托账户内，如该款项在到期应付该票据持有人后两年仍无人认领，则该笔款项须在发出人发出命令后解除信托并支付予发票人，而任何人无须采取任何进一步行动；而该票据的持有人其后以无抵押一般债权人的身分，只可向发票人要求付款(但只限于已如此付给发票人的款额)，而契约受托人就该信托款项所负的一切法律责任即告终止。契约受托人可采用及采用任何合理的方式通知有关付款，费用由发行人承担(包括但不限于，向已被催缴但尚未交回预付款的票据持有人，或其对到期及应付款项的权利或利益)的通知

但无申索可从契约受托人的纪录中厘定，地址为每个该等票据持有人的最后纪录地址)。

第3.04节规定了对发行人活动的限制。在终止日期后365天之前，发卡人将不会在本契约签立之日或之后：

(A)从事任何业务或投资活动，但交易文件及发行人经营协议中为债券持有人的利益而需要的、附带的、与信托产业相关的或因该等活动而产生的业务或投资活动，以及为债券持有人的利益而拥有和授予该信托产业的业务或投资活动，或在此预期的业务或投资活动除外；

(B)招致信托产业或发行人以任何方式担保的任何债项，或对信托产业或发行人提出任何申索的任何债项，但根据本协议及与交易文件有关并在交易文件中另有明文准许的债项除外；

(C)产生任何其他债务，但发行人经营协议允许的除外；

(D)修订《发行人经营协议》(或如发行人是本契据第1段指名为发行人的人的继承人，则修订、同意修订或建议修订该继承人的管治文书)，或向寄存人成员建议对《发行人经营协议》(或如发行人是本契据第1段所指名的发行人的继承人)的任何修订，而无须在修订生效日期前30天以书面通知评级机构；

(E)除非本契约或交易文件另有明确许可，否则不得出售、转让、交换或以其他方式处置发行人的任何财产或资产，包括信托财产中包括的财产或资产；

(F)申索该等票据的任何贷项，或从就该等票据而须支付的本金或利息中扣除任何款项(根据守则从该等付款中妥为扣留的款额除外)，或以已缴付对信托产业任何部分征收或评估的税款为理由，向任何现任或前任票据持有人提出任何申索；

(G)准许本契约的效力或效力受到损害，或准许以本契约所设立的契约受托人为受益人的留置权被修订、质押、从属、终止或解除，或准许任何人解除与本契约下的票据有关的任何契诺或义务，但在此明确准许者除外；

(H)允许本契约的留置权不构成信托财产上的有效的、完善的第一优先权(许可留置权除外)；或

(I)解散、清算、合并或合并任何其他人士，除非遵守第3.10节的规定(如果有任何未偿还的票据)。

第3.05节信托财产的保护。(A)发行人打算依据本契约授予受托凭证持有人的留置权优先于信托财产的所有其他留置权，但须受准许留置权的限制，发行人应采取一切必要行动，以受托凭证受托人和票据持有人为受益人，取得和维持信托财产上的第一优先、完善的留置权，但须受准许留置权的规限。根据第3.05(F)条的规定，发行人应随时准备、签署(或授权提交)本协议的所有补充和修订以及所有此类融资声明、延续声明、进一步担保文书和其他文书，并将采取必要或适当的其他行动：

(I)就该批地及/或批地提供更有效的全部或任何部分信托产业的进一步保证；

(Ii)(A)维持和保持留置权(及其优先权)，以本契约设立的契约受托人为受益人，(B)执行本契约的条款和规定或更有效地实现本契约的目的；

(Iii)完善或保障由本契据作出或将会作出的授予书的有效性；

(4)强制执行其在交易文件下的权利；或

(V)保留和捍卫信托财产中包括的任何资产的所有权，以及信托财产中的契约受托人和票据持有人的权利，使其不受所有人的索赔。

发行人应在上述记录、登记或存档后，尽快将上述记录、登记或存档的任何文件的加盖档案印章的副本或存档收据交付或安排交付给契约受托人。发行人应就上述义务与契约受托人充分合作，并将签署(或授权提交)为实现本节第3.05节的意图而合理需要的任何和所有文件。

(B)发行人在此不可撤销地委任契约受托人为其代理人和事实受权人(该委任加上权益)，以便在发行人未有如此做时，签立或授权提交根据第3.05节所规定的任何融资陈述书或延续陈述书；但该项指定不应被视为在契约受托人中产生监察发行人遵守前述契约的任何责任；此外，在发行人未能遵守第3.05(A)节规定的情况下，契约受托人只有义务在服务机构书面指示并向契约受托人的负责官员发出书面通知后，才有义务签署或授权该融资声明或延续声明；不应被要求支付与此相关的任何费用、税款或其他政府收费；也不应被要求准备根据本第3.05节所要求的任何融资声明或延续声明(在任何情况下，均应由发行人或服务机构编制)。发行人应与服务商合作，并向服务商提供服务商可能合理地与该融资声明或延续声明有关的任何信息、文件或票据

要求。对于保证票据的任何抵押品的存在、真实性、价值或保护，对于任何留置权的设立、完善、延续、优先权、充分性或保护的交易文件或任何融资声明或延续声明的合法性、可执行性、有效性或充分性，或任何此等事宜的任何缺陷或不足，监督任何留置权或抵押品的状况，或为其执行或授权而准备的任何融资声明或延续声明的准确性或充分性，契约受托人或其任何高级职员、董事、雇员、代理人或代理人概不负责或承担责任。

(C)除非因契约受托人履行本文或任何其他交易文件所述的职责和义务而有需要或适宜，否则契约受托人不得将信托财产中由金钱组成或由文书、证书或其他书面文件证明的任何部分，从依据第3.06节交付的大律师的最新意见所述的持有地(或根据第2.12(C)节的律师的意见所述的持有的管辖区)移走，如果尚未按照第(3.06)节的规定提交律师的意见，除非契约受托人首先收到律师的意见，大意是本契约就该财产设定的留置权在实施该等行动后将继续维持。

(D)不迟于Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、存托管理人或发行人对其名称、身份、组织或结构的管辖权进行任何更改，使根据上文第3.05(A)节提交的任何融资声明或继续声明在纽约有效或根据适用法律其他任何必要或适当的地方在UCC第9-506节的含义内严重误导，或以其他方式损害信托财产留置权的完善，发行人应就任何该等变更向契约受托人发出或安排给予书面通知，并须提交为继续完善契约受托人对信托产业的留置权所需的财务报表或修订。Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、存托管理人或发行者不得成为或寻求根据多于一个司法管辖区的法律组织起来。

(E)发行人应在Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、存托管理人或发行人各自的主要执行办公室或组织司法管辖区搬迁前至少30天向契约受托人发出书面通知，不论因该搬迁而适用的相关法律条文或UCC是否会要求提交对以前提交的任何融资或延续声明或任何新的融资声明的任何修订，并应提交为继续完善企业受托人对信托财产的留置权所需的融资声明或修订。发行人应始终保持其在美利坚合众国境内的主要行政办公室和组织的管辖权。

(F)尽管本第3.05节或本契约中有任何相反的规定，UCC夹具档案将以作为担保方的初始服务商的名义代表发行人和契约受托人保存。UCC夹具备案可由担保方解除，或在发行方或服务商的指示下，与

义务人对相关房屋的再融资交易或销售，只要服务机构在获知此类再融资或销售(如果适用)结束后10个工作日内(但不迟于45个日历日)重新提交UCC固定装置备案即可。在发生违约事件或在服务商终止事件后Sunnova Management作为服务商被撤职后，服务商应将每个UCC夹具文件分配给作为担保方的契约托管人。在服务机构未能做到这一点的情况下，契约受托人有权这样做，但前提是向契约受托人发出书面指示或律师的意见，说明应在哪些司法管辖区进行此类备案，并附上由契约受托人提交的UCC固定装置备案文件的适用转让副本。

第3.06节关于信托财产的其他意见和官员证书。(A)在截止日期，如果在本合同的每个补充契约的日期，发行人提出要求，发行人应向契约受托人提交律师的意见，表明该律师认为：(I)已就记录和归档必要的文件(第3.05(F)节所述并假定提交任何所需的融资声明和延续声明)采取行动，以完善和生效本契约为票据持有人的利益对信托财产的留置权，但允许留置权除外，并陈述该行为的细节，或者(Ii)不需要该行为来使该留置权生效。

(B)在截止日期五周年之前的第三十天或之前，以及此后每五年，直至经评级的最终到期日或终止日期中较早者为止，发行人应向契约受托人提交一份高级人员证明书，述明：(I)已就所需文件的记录、存档、重新记录和重新存档采取行动，但第3.05(F)节所述者除外，包括提交任何融资声明和继续声明，以维持本契约就信托财产设立的留置权，并叙述此类行动的细节，或(Ii)无需采取此类行动来维持此类留置权。发行人亦须在交付该人员证明书的同时，向契约受托人提供该人员证明书内所述的任何文件或文书的盖印档案副本。该高级人员证书还应说明必要文件的记录、归档、重新记录和重新归档，但第3.05(F)节规定的除外，包括提交任何融资报表和继续报表，以维持本契约对信托财产的留置权。如果根据本合同交付给契约受托人的高级官员证书规定发卡人今后将采取的行动，则发卡人应在不迟于该前高级人员证书中规定的时间内，按照本第3.06节的要求，提供另一份高级官员证书。

第3.07节：关于合规的声明。发行人将在每个日历年(从2025年开始)结束后120天内向发行人受托人、评级机构、初始购买者和结构代理交付发行人的高级人员证书，该证书的签字人声明：(A)已在该高级人员的监督下对发卡人在上一个日历年的活动及其在本公契下的表现进行了审查；(B)据该高级人员所知，根据该审查，发卡人已在该年度内履行了本公契项下的所有义务，或，如在履行任何该等义务时发生失责，则须指明该人员所知的每项该等失责及其性质和地位，以及因此而获得的补救

(C)据该官员所知，根据这种审查，没有发生或放弃任何事件，或在发出通知或经过一段时间后或两者都会成为违约事件，或如发生此类事件但尚未放弃，则具体说明其所知的每一此类事件及其性质和状况以及为此寻求的补救办法。

第3.08节贷款日程表。在获得任何后续贷款或合格替代贷款后，发行人应促使服务机构更新贷款时间表，将此类后续贷款或合格替代贷款添加到贷款时间表中，并将更新后的贷款时间表交付给契约受托人。

第3.09节。禁止录音。发行人将于截止日期及其后不时编制及安排融资报表及其他可能需要的相关文书，包括但不限于现行或未来法律可能要求的融资报表的存档、登记及记录(连同加盖档案印章的副本送交契约受托人)，以建立、完善及保护信托产业的本留置权，并保障本契约的有效性。发行人应不时履行或促使履行法律要求的任何其他行为，并应签立(或授权，如适用)或促使签立(或授权，如适用)任何其他文书(包括融资声明、延续声明和与任何上述文件有关的类似声明，并将其加盖文件印章副本交付给契约受托人)，这些文件是契约受托人为创建、完善和保护而需要或合理要求的。出票人应支付或应安排支付所有与此相关的提交、登记和记录税费，以及与可记录单据、任何进一步担保文书和票据的准备、签立、授权、交付或确认有关的所有费用、税项和其他政府费用。

第3.10节：签署不提起破产程序的协议；附加契诺。(A)发行人只可自愿提起任何诉讼以裁定发行人破产或无力偿债、同意对发行人提起破产或无力偿债程序(“破产程序”)、根据任何与破产有关的适用联邦或州法律提交请愿书寻求或同意重组或济助、同意委任发行人的接管人、清盘人、承让人、受托人、扣押人(或其他类似官员)或其大部分财产，或承认其无力在债务到期时支付其一般债务，或授权代表发行人进行或采取上述任何行动，根据发行人经营协议的条款。

(B)只要有任何未偿还的票据：

(I)发行人将根据特拉华州法律保持其作为有限责任公司的存在、权利和特许经营权，并将获得并保留其在每个司法管辖区开展业务的资格，在每个司法管辖区，这种资格是或将是必要的，以保护本契约、票据和信托财产中包括的每项资产的有效性和可执行性。

(2)发行人不得与任何其他实体合并或合并，或将其财产和资产实质上作为一个整体转让或转让给任何实体，除非(A)在合并或合并后成立或幸存的实体(如发行人除外)，或通过转让或转让实质上取得发行人的财产和资产

作为一个整体，应根据美利坚合众国或其任何州的法律组织和存在，作为特殊目的破产远离实体，并应明确承担以评级机构满意的形式就当时未偿还的票据和发行人履行根据本契约须履行或遵守的每一契诺的到期和按时支付本金和利息的义务，(B)在紧接该交易生效后，本契约项下的违约或违约事件不会发生和继续发生，(C)发行人须已向评级机构及契约受托人递交发行人的高级人员证书及大律师的意见，并各自述明该等合并、合并、转易或转让符合本契约及(D)发行人须事先向评级机构发出有关该项合并或合并的书面通知。

(3)除非交易文件明确允许，发行人的资金和其他资产不得与任何其他人的资金和其他资产混为一谈。

(Iv)发行人不应对任何其他人的债项承担法律责任，亦不会成为或显示其本身须对任何其他人的债项负上法律责任。

(V)发行人不得组成或安排成立任何附属公司。

(Vi)发行人在开展业务时应仅以其本人名义并通过其授权人员或正式授权的代理人行事，并且在开展业务时应避免在与其有关的实体的身份方面误导他人。除发卡人的授权人员外，发卡人不得有任何其他雇员。

(Vii)发行人应保存其记录和账簿，不得将其记录和账簿与任何其他人的记录和账簿混为一谈。发行人的账簿可保存在特拉华州境内或以外的发行人经营协议不时指定的一个或多个地点(符合适用法规中的任何规定)。

(Viii)发出人的所有行动须由发出人的获授权人员(或代表发出人行事的任何人)采取。

(Ix)除非事先向评级机构发出书面通知(应向契约受托人提供副本)，否则发行人不得修改其成立证书(特拉华州法律要求的除外)或发行人经营协议。

(X)发行人维持并将维持其组织形式的手续。

(Xi)SEI及其合并子公司的年度财务报表将披露交易文件中拟进行的交易的影响

符合公认会计原则。任何将SEI、Sunnova Energy、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV或存托人的资产和收益与发行人的资产和收益合并的任何合并财务报表将包含一个脚注，大意是发行人的资产将不会提供给SEI、Sunnova Energy、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV或存托人或发行人债权人以外的任何其他人。发行人的财务报表(如有)将披露SEI、Sunnova Energy、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV和存托凭证的资产不能用于支付发行人的债权人。

(Xii)除与发行票据有关的若干成本及开支外，根据履约保证，Sunnova Energy、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV或存托人均不得向发行人支付发行人的开支、担保发行人的责任或预支款项予发行人，但Sunnova Energy、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV或存托人须支付的费用及开支除外，在此情况下，发行人将向该等人士偿还有关款项。

(Xiii)发卡人的所有业务往来是并将以发卡人本人的名义进行。

(Xiv)除交易文件所述外，Sunnova Energy、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV或存托管理人概无担任或将会担任发行人的代理，而发行人不会亦不会担任Sunnova Energy、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV或存托管理人的代理。

(Xv)[已保留].

(Xvi)除根据出资协议外，发行人不得(以长期或营运租赁或其他方式)支付任何开支以取得资本资产(不动产或个人)。

(Xvii)发行人应遵守所有适用法律的要求，不遵守这些法律将对发行人产生重大不利影响。

(Xviii)发行人不得直接或间接(A)以现金、财产、证券或其组合的形式，向发行人实益权益的任何拥有人支付任何股息或作出任何分派，不论是以现金、财产、证券或其组合的形式，或以其他方式就发行人的任何所有权或股权或证券的任何所有权或股权或证券作出任何分派，(B)赎回、购买、退出或以其他方式价值获取任何该等所有权或股权或证券，或(C)为任何该等目的而拨出或以其他方式分隔任何款额；然而，只要发行人可以在本契约和其他交易文件允许的范围内或在本契约和其他交易文件下有资金可用于该目的的范围内，向存托人作出或安排作出分发。发行人不会直接或间接地

除根据本契约和其他交易单据外，向托收账户或任何其他账户支付或分配款项。

第3.11.节不允许提供通知。(A)发行人在获悉Sunnova Energy、Sunnova Management、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV或托管人未能在任何实质性方面遵守或履行贡献协议、履约保证、管理协议、服务协议或其所属的任何其他交易文件(视何者适用而定)中所载的任何契诺、陈述或保证时，或在获悉任何失责、违约事件、经理人终止事件或服务终止事件后，应立即以书面通知企业受托人、评级机构、存托管理人、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、Sunnova Management或Sunnova Energy对于此类故障或违约、违约事件、管理者终止事件或服务商终止事件(如适用)。

(B)契约受托人在收到发行人关于履约担保人未能履行履约担保人的任何契约或义务的书面通知后，应立即以书面通知履约担保人。

第3.12.节包括发行人的陈述和保证。发行人特此声明并向契约受托人和票据持有人保证，截至截止日期和每个转让日期：

(A)发行人已正式成立，并根据特拉华州的法律有效地作为一家信誉良好的有限责任公司存在，完全有权和授权签立和交付本契约、管理协议、服务协议、出资协议、托管协议和它作为一方的每一份其他交易文件，并履行本协议及其条款和规定；发行人具备作为外国商业实体经营业务的良好资格，并已在所有司法管辖区取得所有所需的许可证及批准(如有)，而物业的所有权或租赁或其业务的进行须具备该等资格，但如该等司法管辖区未能具备上述资格则不会对发行人、信托产业、票据持有人或转让财产的业务或营运造成重大不利影响。

(B)发行人已采取一切必要行动授权发卡人签立、交付及履行本契约、管理协议、服务协议、供款协议、托管协议及其所属的每一份其他交易文件项下的义务，且发行人签立、交付或履行本契约、管理协议、服务协议、供款协议、托管协议及其他交易文件所规定的义务时，无须任何人士同意或批准，除非先前已取得任何同意或批准。

(C)本契约、管理协议、服务协议、出资协议、托管协议及其所属的每一其他交易文件已妥为签立及交付，而本契约、管理协议、服务协议、出资协议、

托管协议及其所属的每份其他交易文件，其履行和遵守本协议及其条款不会违反其成立证书或发行人经营协议，或构成发行人为当事一方或可能适用于发行人或其任何资产的任何重要合同或任何其他重要协议或文书(包括但不限于交易文件)项下的违约(或在通知或时间失效时构成违约的事件)，或导致违约。

(D)本契约、《管理协议》、《服务协议》、《出资协议》、《托管协议》以及其作为当事方的每一份其他交易文件构成发行人有效的、合法的和具有约束力的义务，可根据其各自的条款对其强制执行，但须遵守适用的破产、破产、重组、暂缓执行和其他影响债权人权利一般强制执行的类似法律和衡平法的一般原则(无论是在法律程序中还是在衡平法上寻求强制执行)。

(E)发卡人并未违反本契约、管理协议、服务协议、出资协议、托管协议及其所属的每一其他交易文件的签署、交付和履行，并不构成违反任何法院的任何命令或法令或任何联邦、州、市政或政府机构的任何命令、法规或要求的行为，违反这些行为可能会对发卡人产生实质性的不利影响。

(F)没有任何类型的诉讼，包括但不限于诉讼、仲裁、司法或行政程序待决，或据发卡人所知，发卡人以书面威胁发卡人或发卡人打算对发卡人产生实质性不利影响。

(G)发行人在管理协议、服务协议、供款协议、发行人经营协议及其所属的每一份其他交易文件中所载的各项陈述及保证，于截止日期均属真实及正确，并将于预筹资期内的每个转让日期在各重大方面均属真实及正确。

(H)除发行人经营协议或第3.04节允许外，发行人并未招致债务或从事与本协议或交易文件项下拟进行的交易无关的债务或活动。

(I)发行人并非无力偿债，亦非因依据本契约批出的授权书而变成无力偿债；发行人并无参与亦不会从事任何业务或交易，而就该业务或交易而言，发行人的任何剩余财产属资本不合理的小额，或发行人的剩余资产相对于发行人的业务或交易而言是不合理的小额；发行人并不打算招致、亦不相信或合理地不应相信会招致超出其到期偿付能力的债务；发行人没有进行转让或承担义务，也不打算进行此类转让或招致此类义务，实际意图是阻碍、拖延或欺诈任何实体

在作出上述转让或招致上述债务之日或之后，发行人是或成为债权的。

(J)(I)就法律目的而言，存款人根据《出资协议》向发行人转让的每一笔财产都是绝对转让；(Ii)就财务会计而言，发行人根据本契约条款授予信托财产是一项质押；及(Iii)就美国联邦所得税而言，发行人将把票据视为债务。在这方面，(I)SEI及其合并子公司的财务报表将显示(A)转让的财产由该合并集团拥有，以及(B)票据是合并集团的债务(并将包含适当的脚注，说明发行人的资产将无法用于SEI、Sunnova Energy、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV或发行人债权人以外的任何其他人)。和(Ii)SEI及其合并子公司的美国联邦所得税申报单将表明票据为负债。

(K)截至最初截止日期，总贷款余额至少为#美元[***]且总结算日抵押品余额至少为$[***].

(L)发行人的法定名称与本契约所载名称相同；发行人没有商号、虚构的名称、化名或“以”为名。

(M)发行人并没有出售、转让、转让或质押任何财产予契约受托人以外的任何人；紧接根据本契约将财产质押给契约受托人之前，发行人是财产的唯一拥有者，并对该财产拥有良好和不可转让的所有权，除准许留置权外，不受任何留置权的影响。

(N)一旦根据适用法律提交了完善的UCC，为了票据持有人的利益，契约受托人应对转让的财产和构成信托财产的其他项目及其收益享有优先完善留置权，仅限于在适用司法管辖区有效的UCC第9-315节规定的收益范围内，但须受允许留置权的限制。所有文件(包括但不限于UCC文件)和任何司法管辖区内必要的其他行动，以向第三方提供信托产业转让和转让的通知，并记录信托产业的转让和转让，并给予契约受托人对信托产业的优先完善留置权(受允许留置权的约束)，包括向托管人交付托管人文件，以及支付任何费用，均应在成交日期的一个营业日内完成。

(O)Sunnova Intermediate Holdings根据出资协议将转让财产绝对转让给Sunnova ABS Holdings XIV，Sunnova ABS Holdings XIV根据出资协议将转让财产绝对转让给寄存人，寄存人根据出资协议将转让财产绝对转让给发行人，或发行人授予契约

根据本契约，受托人须遵守在任何适用司法管辖区有效的大宗转让或任何类似的法律规定。

(P)发行人无须注册为“1940年法令”所界定的“投资公司”，而在发行通告所述债券的发售和出售及其所得收益的运用生效后，发行人亦无须注册为“投资公司”。在作出这一决定时，发行人主要依赖于1940年法案第3(C)(5)(A)节所包含的“投资公司”定义的排除，尽管发行人可能会在截止日期或将来获得额外的排除或豁免。

(Q)根据目前的解释，根据2010年《多德·弗兰克华尔街改革和消费者保护法》第619条的规定，发行商的结构不会构成“备兑基金”。

(R)发行人的主要营业地点和首席执行官办公室位于得克萨斯州，发行人组织的管辖范围为特拉华州，没有其他此类地点。

(S)关于每个案件中的留置权和托管人档案的陈述和担保，截至截止日期和每个转让日期：

(I)本契约的“授予条款”中所载的授予在转让财产上为受托人创造了有效和持续的留置权，该留置权优先于根据UCC产生的所有其他留置权(准予留置权除外)，并且可对发行人的债权人强制执行，但须遵守适用的破产、破产、欺诈性转让、重组、暂缓执行以及影响债权人权利和补救的类似法律，并符合一般衡平法原则(无论是在法律程序中还是在衡平法上寻求强制执行)。

(Ii)发行人已采取一切必要步骤以完善其在贷款中的所有权权益。

(3)与贷款有关的贷款协议构成适用的UCC所指的“账户”、“动产票据”、“票据”或“一般无形资产”。光伏系统、储能系统和家庭可持续发展产品构成了UCC所指的“设备”或“消费品”。仅就太阳能贷款而言，证明太阳能贷款协议的协议构成了UCC意义上的“动产文件”。

(Iv)发行人拥有并拥有转让财产的良好和可出售的所有权，不受任何人的任何留置权、申索或产权负担的影响，但允许留置权除外。

(V)发行人已导致或将导致在截止日期后十天内在适用法律规定的适当司法管辖区的适当备案办公室提交所有适当的融资报表，以完善根据本合同授予契约受托人的转让财产的留置权。

(Vi)发行人已收到保管人于截止日期发出的截止日期证明及于每个转让日期发出的转让日期证明，证明保管人持有证明契约受托人在电子金库内为债券持有人提供贷款的托管人档案。

(Vii)除允许留置权外，发行人未对信托财产的任何部分进行质押、转让、出售、授予留置权或以其他方式转让。发行人没有授权提交也不知道有任何针对发行人的融资声明包括涵盖信托产业任何部分的抵押品的描述，但与根据本协议授予契约受托人的担保权益有关的任何融资声明或已被终止的融资声明除外。发行人不知道有任何针对发行人的判决或税收留置权申请，除非涉及已经支付的金额的税收留置权。

(Viii)除交易文件准许或要求外，任何贷款协议的任何部分均无任何标记或批注显示其已质押、转让或以其他方式转让予非契约受托人的任何人士，但与信托产业质押予契约受托人之前解除的留置权有关的批注除外。

第3.12(S)(I)-(Viii)节中的前述陈述和保证应保持十足效力，不得放弃或修改，除非按照本契约的规定，否则不得放弃或修改票据。

第3.13.节说明了契约受托人的陈述和担保。在此，契约受托人向评级机构和票据持有人声明并保证，截至截止日期：

(A)已正式组织企业受托人，并作为全国性银行协会有效存在；

(B)契约受托人在签立、交付及履行其根据本契约及其所参与的每份其他交易文件所承担的义务方面，拥有完全的权力、权限及法律权利，并已采取一切必要行动，授权其签立、交付及履行本契约及其所参与的每份其他交易文件；

(C)本契约及其所属的每一项其他交易文件均已由契约受托人妥为签立及交付，并构成契约受托人的法律、有效及具约束力的义务，可根据其各自的条款对契约受托人强制执行，但此种强制执行可能受到适用的破产、重组、无力偿债、清算、暂缓执行、欺诈性转易或影响债权人或银行债权人权利及/或补救的类似法律或一般或一般衡平法原则的限制(不论强制执行是在衡平法或法律上寻求的)；

(D)本契约及其所属的每一项其他交易文件的签立、交付和履行，不构成违反任何法院的任何命令或法令，或违反任何联邦、州、市政或政府机构对本契约受托人或对其具有重大意义的财产的任何命令、规章或要求，违反规定可能会对其履行本契约项下的职责产生重大和不利的后果；

(E)本契约及其所属的每一项其他交易文件的签立、交付及履行，均不需要任何人的批准或同意，与组织章程细则及契约受托人的附例并无冲突，亦不会与或不会导致违反本契约或该契约所适用的对其具关键性的财产的任何协议而构成重大失责；及

(F)没有任何类型的诉讼程序待决，包括但不限于诉讼、仲裁、司法或行政程序，或据契约受托人所知，契约受托人威胁或打算进行的任何法律程序，有可能对本契约或其作为受托人一方或针对其的任何其他交易文件的签立、交付、履行或可执行性产生不利影响。

第3.14节。学习相关知识。本文中提及发行人、服务机构或经理的知识、发现或学习的任何内容均指发行人、服务机构或经理的授权官员(视情况而定)。

第四条

贷款的经营、管理和服务

第4.0节服务管理协议；服务协议。(A)于管理协议及服务协议中，管理协议及服务协议分别就信托产业及管理协议及服务协议所述及的其他事宜列载经理及服务机构的契诺及义务，管理协议及服务协议的副本已妥为签署，现参阅管理协议及服务协议，以详细说明管理协议及服务协议项下经理及服务机构的上述契诺及义务。发行人同意，契约受托人可以其名义或(在法律规定的范围内)以发行人的名义执行发行人的所有权利(但除非控制类别的多数票据持有人有此指示并予以保障，否则不得强制执行)，不论是否已发生违约或未被放弃。

(B)在契约受托人(按控制类别的过半数票据持有人的指示行事)提出要求后，发行人须立即采取契约受托人所要求的一切商业上合理的合法行动，以迫使经理及服务机构按照管理协议及服务协议的条款，履行或确保经理及服务机构履行及遵守其根据管理协议及服务协议或与管理协议及服务协议有关的每项对发行人及信托产业的责任，及

发行人在提出该要求时，须按契约受托人指示的范围及方式，行使发行人根据管理协议及服务协议或与管理协议及服务协议有关而合法享有的任何及所有权利、补救、权力及特权，包括但不限于传递经理及服务机构根据管理协议及服务协议作出的违约通知，以及提起诉讼程序以迫使或确保经理及服务机构履行各自于管理协议及服务协议下的各项责任。

(C)未经契约受托人书面同意(应在控制类别的过半数票据持有人的书面指示下给予)，发行人不得放弃管理人根据管理协议或服务机构根据服务协议作出的任何过失。

(D)契约受托人不承担管理协议或服务协议项下发行人的任何责任或义务，而根据该协议给予契约受托人的权利须受第七条的规定所规限。

(E)发行人没有也不会向任何债务人提供任何与管理协议或服务协议不一致的付款指示。

(F)关于服务机构根据《服务协议》第6.3条承担的义务，契约受托人不对发行人、服务机构或本协议项下的任何一方负责就服务机构聘用独立会计师或任何合格服务提供者的条款进行任何查询或调查，也没有义务；但在收到服务机构指示注册受托人的书面指示后，应授权注册受托人与独立会计师和任何合格服务提供者签署任何确认或其他协议，以使注册受托人收到本协议规定的任何报告或指示，其中确认或协议可包括，除其他事项外，确认服务机构已同意独立会计师和任何合格服务提供者执行的程序足以满足发行人的目的，(Ii)确认契约受托人已同意由独立会计师及任何合资格服务提供者执行的程序足以满足该契约受托人的目的，而该契约受托人的目的仅限于收取报告；。(Iii)由契约受托人(代表其本身及票据持有人)解除对独立会计师及任何合资格服务提供者的索偿，并承认对独立会计师及任何合资格服务提供者的其他责任限制。及(Iv)限制或禁止披露独立会计师或任何合资格服务提供者(包括票据持有人)向其提供的资料或文件。尽管有上述规定，在任何情况下，如果契约受托人认为对其个人身份产生不利影响或契约受托人无法合理接受的形式，则契约受托人不得签署有关独立会计师或任何合资格服务提供者的任何协议。

(G)在该独立会计师或任何合资格服务提供者要求契约受托人、后备服务商或过渡管理人同意下列程序时

在根据第4.01(F)节要求准备的任何报告中，服务机构应指示契约托管人、后备服务商或过渡管理人书面同意；双方理解并同意，契约托管人、后备服务者或过渡管理人将最终依赖服务者的指示交付该协议书，且契约托管人、后备服务者或过渡管理人没有就该等程序的充分性、有效性或正确性进行任何独立查询或调查，也不承担任何义务或责任。契约受托人、后备服务商或过渡管理人对与该等会计师的聘用有关的任何申索、负债或开支，或与该等聘用有关而发出的任何报告，概不负责，而任何该等报告的发布须经该等会计师的书面同意。

第五条

帐户，收款，利息支付
和本金、新闻稿和给票据持有人的声明

第5.0节：管理银行账户。(A)(I)在截止日期或之前，发行人应向契约受托人交付一笔相当于#美元的款项[***]为债券持有人的利益，存入并安排契约受托人以契约受托人的名义开立及维持一个合资格账户(“代收账户”)，该账户的名称清楚表明存入账户内的资金是为债券持有人的利益而持有的。托收账户最初应在契约受托人处建立。

(Ii)在截止日期或之前，发行人应安排契约受托人为票据持有人的利益以契约受托人的名义开立和维持一个合格账户(“设备更换储备账户”)，该账户的名称应清楚表明存入该账户的资金是为票据持有人的利益而持有的。设备更换储备账户最初应与企业托管人建立。

(Iii)在截止日期或之前，发行人应安排契约受托人为票据持有人的利益以契约受托人的名义开立和维持一个合资格账户(“储备账户”)，该账户的名称应清楚表明存入该账户的资金是为票据持有人的利益而持有的。储备金账户最初应在契约受托人处建立。

(Iv)在截止日期或之前，发行人应安排契约受托人为票据持有人的利益，以契约受托人的名义开立及维持一个合资格账户(“第25D条利息账户”)，该账户的名称须清楚表明存入该账户的资金是为票据持有人的利益而持有的。第25D款利息账户最初应在契约受托人处设立。

(V)在截止日期或之前，发行人应促使契约受托人以契约受托人的名义开立和维持，以使

票据持有人，一个符合资格的账户(“预筹资金账户”)，其名称明确表明存入票据持有人的资金是为票据持有人的利益而持有的。预筹资金账户最初应在契约托管人处设立。

(Vi)在截止日期或之前，发行人应安排契约受托人为票据持有人的利益以契约受托人的名义开立和维持一个合格账户(“资本化利息账户”)，该账户的名称应清楚表明存入该账户的资金是为票据持有人的利益而持有的。资本化利息账户最初应与企业托管人建立。

(Vii)Sunnova Energy已设立并维持一个合资格的账户(“债务人保证金账户”)。

(B)代收账户、设备更换储备账户、储备账户、预筹资金账户、第25D节利息账户和资本化利息账户中的存款资金应由契约受托人(或任何此类账户中存款资金的托管人)投资于由服务机构以书面(按照常规指示或其他方式)选定的合格投资项目。所有这类符合资格的投资应由契约受托人或其代表为票据持有人的利益而持有。

(C)根据第5.01(B)条存入代收帐户、设备更换储备金帐户、储备金帐户、资本化利息帐户、第25D节利息帐户和预筹资金帐户的所有投资收益，应由契约受托人存入(或安排存入)代收帐户，而因此类投资而产生的任何损失应计入该帐户。在托收账户、设备更换储备账户、储备账户、资本化利息账户、第25D条利息账户和预筹资金账户中持有的任何金额的投资，不得迟于紧接投资日期后计划发生的付款日期之前的一个营业日到期。服务机构代表发行人不会指示契约受托人对任何账户中持有的任何资金进行任何投资，除非该账户中授予和完善的担保权益将在此类投资中继续完善，在任何情况下，任何人都不会采取任何进一步行动。

(D)在任何情况下，企业受托人均不会因任何合资格投资的任何亏损所导致的任何账目不足而承担任何责任，但因企业受托人的疏忽或不守信用或未能按照其条款就企业受托人以主债务人而非企业受托人的商业身分发出的合资格投资支付款项而引致的损失除外。

(E)如果(I)服务机构未能在下午1时前就存放在任何帐户(加密箱帐户除外)的任何资金向契约受托人发出书面投资指示，则任何帐户中的存款资金将保持未投资状态。作出投资的营业日的东部时间(或服务商和契约受托人可能商定的其他时间)；或(Ii)基于实际了解或收到书面通知

作为契约受托人的负责人，对于票据而言，违约或违约事件应当已经发生并继续发生，但票据不应被宣布为到期和应付，或者，如果该票据在违约事件发生后被宣布为到期和应付，则从信托财产收取或应收的金额将被应用，犹如没有这样的声明一样。

(f)[已保留].

(G)(I)契约受托人对不时存放在账目内的所有基金及其所有收益(包括但不限于代收账户的所有投资收益)拥有所有权利、所有权及权益，而所有该等资金、投资、收益及收益均为信托产业的一部分。除本协议另有规定外，为债券持有人的利益，这些账户应由契约受托人控制(在UCC第9-104节定义为存款账户，在UCC第8-106节定义为证券账户)。如果任何帐户(加密箱帐户除外)在任何时候不再是合格帐户，契约受托人(或其代表)应在五个工作日内(或评级机构可能同意的较长期限内)建立一个新帐户作为合格帐户，并将任何现金和/或任何投资转移到该新帐户。服务机构同意，如果任何账户或义务人保证金账户不是契约受托人的账户，服务机构应在任何此类账户或义务人保证金账户不再是合格账户时立即书面通知契约受托人。

(Ii)就帐户财产(加密箱帐户除外)而言，契约受托人同意：

(A)存放在存款帐户内的任何帐户财产须只存放在合资格帐户内；除本条例另有规定外，每个该等合资格帐户均须由契约受托人独家保管及控制，而契约受托人对此拥有独家签署权限；

（B）构成实物财产的任何账户财产均应根据“交付”定义的第（i）（A）或（i）（B）段（如适用）交付给契约受托人，并应在到期或处置之前持有，仅由契约受托人或证券中介人（该术语的定义见UCC第8-102（a）（14）条）仅代表契约受托人行事;

（C）根据联邦簿记法规通过美联储系统持有的簿记证券的任何账户财产应根据“交付”定义的第（i）（C）或（i）（E）段（如适用）交付，并应由契约受托人在到期或处置之前通过该段所述的账户财产的持续簿记登记来维护;

(D)属于《统一商法典》第8条规定的“无证明担保”且不受上文(C)款管辖的任何账户财产，应按照“交付”定义第(1)(D)款交付给契约受托人，并应由契约受托人通过继续登记契约受托人(或其代名人)对这种抵押品的所有权，在到期或处分之前由契约受托人维持；

(E)服务机构有权指示服务机构受托人从账户中提取款项和付款，以便允许服务机构和企业受托人履行各自在本协议项下的职责，该权力在服务机构失责事件发生时可由契约受托人撤销；和

(F)根据本协议持有的任何帐户应作为在纽约有效的《统一商法典》(“纽约UCC”)中定义的“证券帐户”进行维护，并且对于每个此类帐户，它应充当作为“权利持有人”(如纽约UCC第8-102(A)(7)节所定义)的受托人本身的“证券中介”。双方同意，每个账户应受纽约州法律管辖，无论任何其他协议中是否有任何规定，“证券中介机构的管辖权”(在纽约UCC第8-110节的含义内)应为纽约州。契约受托人承认并同意：(1)贷记账户的每一项财产(无论是投资财产、金融资产、证券、票据或现金)均应被视为《纽约联合信贷银行条例》第8-102(A)(9)条所指的“金融资产”；(2)即使有任何相反规定，如果契约受托人在任何时间收到契约受托人(以证券中间人的身份)指示转让或赎回与账户有关的任何金融资产的命令，则契约受托人应遵守该权利令，而无需发行人或任何其他人的进一步同意。如果第5.01(G)(Ii)(F)节的任何规定与本契约或任何其他协议或文件的任何其他规定相冲突，应以第5.01(G)(Ii)(F)节的规定为准。

第5.02节建立设备更换备用金账户。(A)(1)在每个付款日期，在可用资金范围内，并按照付款的优先顺序，契约受托人应根据服务商的月度报告，向设备更换储备账户存入一笔相当于设备更换储备保证金的金额。

(Ii)在收到经理(X)(A)证明其已更换不再享有制造商保修利益的逆变器的高级人员证书及(B)要求偿还该逆变器更换的费用后，契约受托人应从设备更换储备帐户中的存款资金中提取一笔相等于(I)经理支付的新逆变器的费用(包括人工费用)和(Ii)设备更换备用帐户中的存款金额或(Y)(A)证明其已更换的金额的金额的经理

不再享有制造商保修利益的能量存储系统(或其部件)，以及(B)要求补偿该能量存储系统(或其部件)的成本时，从设备更换储备账户中的存款中提取一笔金额，并汇给经理，数额等于(I)经理支付的新能量存储系统(或其部件)的成本(包括人工成本)和(Ii)超出的部分(如有)(A)存入设备更换储备金账户的金额超过(B)设备更换储备金所需余额定义(A)款所述的数额。根据上述任何一项请求，契约受托人应立即从设备更换储备账户中提取该金额(以截至该日期为止已获得资金的范围为限)，并将该金额转入相关官员证书中指定的管理人账户，如果没有此类资金存入，则应按照付款的优先顺序从收款账户中提取。

(Iii)在设备更换储备账户中的存款金额超过设备更换储备所需余额的任何日期，超出的金额将在相关月度服务机构报告中规定的相关付款日期存入收款账户，并将成为该付款日期根据付款优先顺序分配的可用资金的一部分。

(4)在每个付款日，如果可用资金数额(在使从储备账户和第25D节利息账户存入收款账户的所有金额生效后)少于进行付款优先权第(1)至(6)款所述分配所需的金额，则应从设备更换备用金账户中提取一笔金额，并存入收款账户，作为可用资金。

(V)存放在设备更换储备账户的所有金额应在(I)评级的最终到期日、(Ii)与全部自愿预付款相关的自愿预付款日期和(Iii)设备更换储备账户、储备账户和第25D节利息账户以及所有其他可用资金中的余额等于或超过票据的未偿还票据余额、所有未偿还票据余额减记金额、票据的应计和未付利息(包括任何递延利息金额和ARD后额外利息金额)和费用中最早的一个时提取并存入收款账户，根据第5.07节的规定，应支付给企业托管人、托管人、经理、服务人员、备份服务人员、过渡经理、替换管理人员和替换服务人员的费用和赔偿。

(B)尽管有第5.02(A)节的规定，为代替或代替以其他方式要求存入设备更换储备账户的款项，发卡人可向企业受托人交付或安排交付一份由合资格信用证银行开具的信用证，金额相当于设备更换储备账户所需余额；但在将设备更换储备账户中的存款金额替换为设备更换储备账户所需余额后，规定的任何设备更换储备存款

信用证应按照付款优先顺序的规定，或根据信用证的增加或另一信用证的增加，以存款的形式存入设备更换储备账户。信用证应作为设备更换储备金账户的一项资产持有，并为确定存入设备更换储备金账户的金额作为当时可从该信用证提取的金额而进行估值。除非特别排除，交易单据中提到的设备更换储备账户存款金额应包括信用证的价值。如果设备更换储备账户中的存款金额由信用证表示，则在下列情况下，契约受托人应被要求向符合条件的信用证银行提交提款文件，以提取信用证的全部规定金额，并将所得款项存入设备更换储备账户：(I)如果服务机构代表发行人指示契约受托人，根据官员证书，出于任何理由从设备更换储备账户中提取资金；(Ii)在接到指示后，如果信用证按照其条款预定到期，但在到期日之前10天仍未延期或换成由合资格信用证银行签发的信用证；或(Iii)如果企业受托人是由开证人、经理或多数票据持有人指示的，则根据一份高级官员证书，该证书表明签发信用证的金融机构不再是合资格信用证银行。信用证上的任何提款只能由出票人根据付款优先权第(Xx)款或第(Xx)款汇给出票人的金额偿还。

第5.03节存入储备金帐户。(A)在结算日，发行人应将或安排将储备金账户所需余额存入储备金账户。

(B)如付款优先次序所述，在可用资金的范围内，契约受托人应在每个付款日期将可用资金存入储备金账户，直至存入储备金账户的款额与储备金账户规定的余额相等为止。

(C)在每个付款日期的前一个营业日，契约受托人应根据每月服务机构报告，将准备金账户中的存款资金转入托收账户，条件是截至付款日期，托管人在托收账户中的存款金额少于进行付款优先权第(1)至(6)款所述分配所需的金额。如果在定期摊销期间的任何付款日期，储备账户中的存款金额超过储备账户要求的余额，则超出的金额将转入设备更换储备账户。如果在顺序摊销期间的任何付款日期，储备账户的存款金额超过储备账户所需余额，则超出的金额将被转移到代收账户，并将成为根据该付款日期的付款优先顺序分配的可用资金的一部分。

(D)储备金账户中的所有存款应在下列日期中最早的一个日期提取并存入收款账户：(1)额定最终到期日，(2)加速事件发生时，(3)与自愿预付款有关的自愿预付款日期，以及(4)储备金账户、第25D节利息账户、设备更换储备金账户和所有其他账户余额的付款日期

根据第5.07节，可用资金等于或超过票据的未偿还票据余额、未偿还票据余额减记金额、票据的应计和未付利息(包括任何递延利息金额和ARD后的额外利息金额)，以及应付给契约受托人、托管人、经理、服务人员、备份服务人员、过渡经理、更换经理和更换服务人员的费用、开支和赔偿。

(E)尽管第5.03(A)及5.03(B)条另有规定，为代替或取代以其他方式规定须存入储备金户口的款项，开证人可向或安排将一份由合资格信用证银行发出的信用证交付或安排交付予契约受托人，该信用证的款额相等于储备金户口规定的结余；但在储备金账户内的存款款额以信用证代替后须存入储备金账户的任何款项，须按照付款先后次序的规定，或依据信用证的增加或另一份信用证的增加，以存款形式存入储备金账户。信用证应作为储备金账户的一项资产持有，并为确定存入储备金账户的金额作为当时可从该信用证提取的金额而进行估值。除非特别排除，交易单据中提及的准备金账户存款金额应包括信用证的价值。如果储备金账户中的存款金额由信用证代表，则在下列情况下，契约受托人应被要求向符合条件的信用证银行提交提款文件，以提取信用证的全部规定金额，并将所得款项存入储备金账户：(I)如果服务机构代表发行人指示，根据高级职员证书，出于任何理由从储备金账户中提取资金；(Ii)在接到指示后，如果信用证按照其条款预定到期，但在到期日之前10天仍未延期或被合资格信用证银行签发的信用证取代；或(Iii)如果发票人、服务机构或多数票据持有人指示企业受托人，则根据一份官员证书，该证书表明签发信用证的金融机构不再是合资格的信用证银行。信用证上的任何提款只能由出票人根据付款优先权第(Xx)款或第(Xx)款汇给出票人的金额偿还。

第5.04节。第25D节利息帐户。(A)在结算日或之前，发行人应安排将一笔等同于结算日第25D款利息账户所需金额的金额存入第25D款利息账户。在每个转让日，对于任何后续贷款或符合条件的替代贷款，即第25D款轻松自有计划太阳能贷款，发行人应将一笔相当于相关第25D款利息金额的金额存入或要求存款人存入第25D款利息账户(在任何所需替代差额之外)。

(B)在每个付款日，如果可用资金的数额(在使从储备账户存入托收账户的所有金额生效后)少于进行付款优先权条款第(I)至(Vi)款所述分配所需的金额，则应从第25D款利息账户中提取一笔金额，并存入托收账户，作为可用资金，其数额为(A)存入第25D条利息账户的存款金额和(B)不足的金额。

(C)在第25D款利息账户中的存款金额超过第25D款利息账户所需金额的任何日期，超出的金额应存入代收账户，并将成为根据付款优先顺序分配的可用资金的一部分。

(D)存入第25D节利息帐户的所有款项应在下列日期中最早的一天提取并存入代收帐户：(I)评级的最终到期日，(Ii)发生违约事件后票据的加速偿还日期，(Iii)与自愿预付款有关的自愿预付款日期，以及(Iv)储备帐户、第25D节利息帐户、设备更换储备帐户和所有其他可用资金的余额等于或超过票据的未偿还票据总余额、所有未偿还票据余额减记金额的付款日期，根据第5.07节，票据的应计及未付利息(包括任何递延利息金额及ARD后额外利息金额)，以及应付给契约受托人、托管人、经理、服务商、后备服务商、过渡经理、更换经理及更换服务商的费用、开支及弥偿。

第5.05节包括预筹资金账户和资本化利息账户。

(A)-(I)在结算日，发行人应将一笔相当于预融资账户初始存款的金额存入预融资账户。

(Ii)在收到预付款项通知后，契约受托人须于该转账日期从预付款项户口提取有关预付款项通知所指明的款额，并将该笔款项汇给存管人或按其指示汇出。为获得后续贷款从预融资账户中提取的资金金额应等于后续贷款预融资提取金额。契约受托人没有责任核实随后的贷款是否符合本合同第2.15节规定的要求。

(3)在预融资终止日期后的第一个付款日，契约受托人应根据相关月度服务机构报告中的信息，提取预融资账户中存入的任何剩余资金，并将这些资金存入集合账户，作为可用资金，并在该付款日按付款优先顺序分配。

(B)在结算日，发行人应将一笔等同于资本化利息账户存款的金额存入资本化利息账户。在前三个付款日期的每一天(只要预付款终止日期没有在该付款日期之前发生)，相当于大约[***]公司托管人应根据相关月度服务机构报告中的信息，提取资本化利息账户保证金的%，并按付款优先顺序存入代收账户以供申请。在预融资终止日期后的第一个付款日，契约受托人应根据相关月度服务机构报告中的信息，提取资本化利息账户中存入的任何剩余资金，并将其存入

将资金存入托收账户，作为可用资金，并按付款日期的优先顺序分配。

第5.06节。登记托收账户。(A)在结算日和每个转让日，出票人应安排将从适用的截止日期起分别从初始贷款、后续贷款和合格替代贷款收到的所有收款存入托收账户。在每个营业日，发卡人应安排将来自债务人的或与转让财产有关的加密箱账户中的所有金额(加密箱账户留存余额或商户处理金额除外)存入收款账户(服务机构从债务人收到的债务人担保存款除外，以及收到的与网格服务有关的金额)。发行人应在收到交易单据后的一个营业日内，安排存入交易单据所需的所有其他金额。托管人应以电子形式(或应书面要求，通过头等邮件或传真)向发票人和服务机构提供或提供关于代收账户中收到的所有金额的月结单。

(B)对于以前存入托收账户但后来被服务机构认定是由于错误的存款或邮寄或因资金不足而退回的支票，服务机构有权从托收账户中与收款期有关的存款金额中获得补偿。本合同项下应退还的金额应在相关付款日期支付给服务机构，但前提是服务机构必须在此类错误押金、邮寄或退回支票或费用和费用(视情况而定)确定日期之前提供此类证明。

(C)根据服务协议，一旦收到服务机构的书面指示，如果在每个确定日期或之前收到该指示，则契约受托人应从托收账户中提取服务机构指定的金额，并将发卡人在下一个付款日期之前就销售税、使用税和财产税要求支付的金额汇给服务机构。

(D)根据本合同第6.01(B)节，在接到服务机构的书面指示后，契约托管人应在相关的自愿预付款日期从托收账户中提取部分自愿预付款，并按照该书面指示进行分配。

(E)根据《账户控制协议》的规定，如果加密箱账户的存款余额不足以偿还加密箱银行退还的任何物品或结算项目(定义见《账户控制协议》)，则在加密箱银行要求偿还金额时(经服务机构确认)，托管人应在服务机构的书面指示下从托收账户中提取所收取的资金，并将所收取的资金中较少的部分汇入加密箱银行，其中较小的部分被清偿存放在代收账户中的资金和偿还金额。

第5.07节：关于托收账户资金的分配。(A)只要没有加速事件发生且仍在继续，应在每个付款日期分配可用资金

由契约受托人仅根据相关月度服务机构报告中所载信息，按以下付款顺序和优先顺序(“付款优先顺序”)：

(I)(A)对契约受托人而言，(1)该付款日期的契约受托人费用及(2)(X)与先前付款日期有关的任何累积及未付的契约受托人费用，加上(Y)契约受托人因其在契约下的义务及责任而招致而未获发还的自付开支及弥偿；(B)对于备份服务人员和过渡管理器，(1)该付款日期的备份服务和过渡管理器费用，以及(2)(X)与先前付款日期有关的任何应计和未支付的备份服务和过渡管理器费用，加上(Y)备份服务人员费用和过渡管理器费用；及(C)对备份服务人员和过渡管理器，任何应计和未支付的过渡费用；但除非(A)、(B)、(C)或(L)款的定义中所述类型的违约事件已经发生并仍在继续，否则作为第(A)(2)(Y)和(B)(2)(Y)和(B)(2)(Y)条的补偿向契约受托人、后备服务商和过渡管理人支付的总额将限制为$[***]每历年；此外，支付给备份服务人员和过渡管理人员作为第(C)款补偿的总额将被限制在#美元[***]每次转换发生的次数和$[***]总的来说，

(Ii)在同等基础上，(A)向经理支付该付款日期的经理费用，加上与先前付款日期有关的任何应计和未付的经理费用，以及(B)向服务机构支付该付款日期的服务费用，加上与先前付款日期有关的任何应计和未付的服务费用；

(Iii)对托管人而言，托管费，加上与先前付款日期有关的任何累积和未付的托管费，加上托管人因其在《托管协议》下的义务和职责而招致而没有获发还的某些特别自付开支和弥偿；但作为任何此等开支和弥偿的补偿而向托管人支付的款项将以$为限[***]每个日历年，只要没有发生违约事件，并且没有根据本契约加速发行票据；

(Iv)A类票据持有人的利息分配额及付款日期；

(V)对于B类票据持有人，该类票据的利息分配额和付款日期；

(Vi)对于C类票据持有人，该类别的利息分配额和付款日期；

(Vii)对经理而言，相当于购买不享有制造商保修利益的任何更换变流器或储能系统的费用的总和，但该等费用由经理承担，但不从设备更换储备账户中报销；

(Viii)记入设备更换储备金账户、设备更换储备金存款；

(Ix)(A)在预期还款日期之前的任何付款日期的定期摊还期间，(1)向A类票据持有人支付该类别的递延利息款额，直至该递延利息款额减至零为止；(2)向B类票据持有人支付，直至该递延利息款额减至零为止；(3)向C类票据持有人支付，直至该递延利息金额减至零为止；及(4)向A类票据持有人、B类票据持有人及C类票据持有人支付本金分派金额，(2)A类票据持有人的本金分派金额，直至A类票据持有人的未偿还票据余额减至零为止；(3)B类票据持有人的递延利息款额，直至该递延利息金额减至零为止；(4)对b类票据持有人的本金分配额，直至b类票据的未偿还票据余额减为零；(5)对C类票据持有人的本金分派金额，直至该递延利息金额减为零；及(6)向C类票据持有人的本金分派金额，直至C类票据的未偿还票据余额减至零为止；

(X)在定期摊销期间，额外本金分派金额按A类票据持有人、B类票据持有人及C类票据持有人的百分比权益按比例分配，直至每类票据的未偿还票据余额减至零为止；

(Xi)储备金账户，如有的话，将储备金余额增加至储备金账户在该缴款日所需的余额所需的款额；

(Xii)按照A类票据持有人、B类票据持有人和C类票据持有人的顺序，偿还在先前付款日期应用的任何未偿还票据余额冲销金额；

(十三)向契约受托人、后备服务商和过渡管理人支付任何应计但未付的费用偿还和赔偿，这些费用和赔偿应根据上述第(I)款的规定到期支付，并根据应付给每一方的金额按比例支付；

(Xiv)对托管人而言，托管人因《托管协议》下的义务和责任而招致且未获偿付的任何特别自付费用和赔偿，但以未按照上文第(Iii)款支付的为限；

(Xv)在同等基础上，(A)向经理支付任何以前未支付的非常费用，以及(B)向服务人员支付任何以前未支付的服务人员非常费用；

(Xvi)首先给予A类票据持有人，其次是B类票据持有人，第三是C类票据持有人，其各自的全部数额(如有的话)；

(Xvii)首先支付给A类票据持有人，其次是B类票据持有人，第三是C类票据持有人，其各自的ARD后额外利息金额和在该付款日期到期的递延ARD后额外利息金额(如有)；

(Xviii)适用于A类票据持有人、B类票据持有人及C类票据持有人的任何自愿预付款项；

(Xix)向符合资格的信用证银行或管理人指示的其他方支付：(A)与信用证有关的任何费用和开支；(B)在信用证项下提取的任何金额及其到期利息；和

(Xx)向发行人或在发行人的指示下，任何剩余的可用资金。

(B)如果加速事件已经发生并仍在继续，则在每个付款日，应根据服务机构的月报，按下列顺序使用由契约受托人就信托财产收取的任何款项以及此后可能由契约受托人持有作为票据抵押品的任何其他款项，包括但不限于存入加密箱账户、集合账户、储备账户、预筹资金账户、第25D节利息账户、设备更换储备账户和资本化利息账户的存款金额：

(I)(A)对契约受托人而言，(1)该付款日期的契约受托人费用及(2)(X)与先前付款日期有关的任何累积及未付的契约受托人费用，加上(Y)契约受托人因其在契约下的义务及责任而招致而未获发还的自付开支及弥偿；(B)对于备份服务人员和过渡经理，(1)该付款日期的备份服务和过渡管理器费用，以及(2)(X)与先前付款日期有关的任何累积和未支付的备份服务和过渡管理器费用，加上(Y)过渡管理器费用和备份服务人员费用(视何者适用而定)；及(C)对于备份服务人员和过渡经理，任何累积和未支付的过渡费用；

(Ii)在同等基础上，(A)向经理支付该付款日期的经理费用，加上与先前付款日期有关的任何应计和未付的经理费用，以及(B)向服务机构支付该付款日期的服务费用，加上与先前付款日期有关的任何应计和未付的服务费用；

(Iii)对保管人而言，保管费，加上就先前付款日期而累积而未付的保管费，另加某些自付的特别开支

以及托管人因其在《托管协议》项下的义务和义务而招致和未获偿付的赔偿；

(Iv)A类票据持有人的利息分配额及付款日期；

(V)对A类票据持有人而言，直至A类票据的未偿还票据余额减至零为止的所有剩余款额，以及适用于A类票据的所有票据结余撇账额、递延利息款额、ARD后额外利息款额及递延ARD后额外利息款额，均已按该等A类票据的票据利率连同利息一并偿还；

(Vi)对于B类票据持有人，该类票据的利息分配额和付款日期；

(Vii)对b类票据持有人而言，直至b类票据的未偿还票据余额减至零为止的所有剩余款额，以及适用于b类票据的所有票据结余撇账金额、递延利息款额、ARD后额外利息款额及递延ARD后额外利息款额，已按该等B类票据的票据利率连同利息一并偿还；

(Viii)对于C类票据持有人，该类别的利息分配额和付款日期；

(Ix)对C类票据持有人而言，直至C类票据的未偿还票据余额减至零为止的所有剩余款额，以及适用于C类票据的所有票据结余撇账额、递延利息款额、ARD后额外利息款额及递延ARD后额外利息款额，已按该等C类票据的票据利率连同利息一并偿还；

(X)对经理而言，相当于购买不享有制造商保修利益的任何更换变流器或储能系统的费用的总和，但该等费用由经理承担，但不从设备更换储备账户中报销；

(Xi)在同等基础上，(A)向经理支付任何以前未支付的经理非常费用，以及(B)向服务商支付任何以前未支付的服务人员非常费用；

(Xii)(A)与信用证有关的任何费用和开支；(B)在信用证项下提取的任何金额及其到期利息；

(Xiii)向发行人或在发行人的指示下，任何剩余的可用资金。

第5.08节：公平待遇。Sunnova Energy可行使其唯一和绝对的酌情权，将款项汇入收款账户，以弥补预期需要支付的任何金额的缺口。

(I)该等按金累计及于所有付款日期合计不得超过票据初始未偿还票据余额总额的15%，及(Ii)在任何十二个月期间内不得超过一次该等汇款(每笔款项由Sunnova Energy支付，称为“准许权益补偿付款”)。如果Sunnova Energy选择支付允许权益补偿付款，Sunnova Energy应在不迟于相关确定日期前三个工作日的日期或之前将该选择通知发行人、契约受托人、备份服务商和服务商。

第5.09节支付票据付款。(A)契约受托人应根据每月服务机构报告和付款优先权或加速事件优先次序(视情况而定)，从托收账户中的存款金额中，向每个在相关记录日期登记的票据持有人支付：(I)以电汇方式，以即时可用资金支付到票据持有人在相关付款日期前至少五个营业日已向契约受托人提供适当书面指示的银行或其他实体的账户，或(Ii)如果票据持有人在相关付款日期前至少五个营业日已向契约受托人提供适当的书面指示(该指示可在随后的付款日期有效，除非该票据持有人撤销该指示)，或(Ii)以支票寄往该票据持有人在票据登记册上所载该票据持有人的地址，说明根据该票据持有人的票据须付给该票据持有人的款额；但只要该等债券是以证券寄存处的名义登记的，则该等款项须以即时可动用的款项支付予该等债券的代名人。

(B)如果对出票人向票据持有人的付款(或收入分配)征收任何预扣税，该预扣税应减少根据本契约可分配给票据持有人的金额。在此授权和指示契约受托人从本来可以分配给票据持有人的金额中保留足够的资金，用于支付发行人在月度服务机构报告中书面指示的发行人合法欠下的任何预扣税(但这种授权不应阻止契约受托人在适当的诉讼中对任何此类预扣税提出异议，费用由适用的票据持有人承担，并在法律允许的情况下，在该等诉讼的结果之前扣缴此类预扣税)。对票据持有人征收的任何预扣税额，在发行人或企业受托人(在服务机构或发票人的指示下)扣缴并汇给适当的税务机关时，应视为分配给该票据持有人的现金。如果分销(例如向非美国票据持有人的分销)需要预缴预扣税，则受托人可根据第(B)款的规定自行决定扣缴此类金额。如果票据持有人希望申请退还任何此类预扣税款，只要票据持有人同意偿还任何已发生的自付费用，契约受托人应合理地配合该票据持有人提出索赔。

(C)每一票据持有人及票据拥有人在承兑票据时，将被视为已同意付款优先权或加速事项付款优先权(视何者适用而定)的规定。

(D)就所有税务目的而言，每名票据持有人及每名票据拥有人承兑票据后，将当作已同意该等票据，并特此指示契约受托人将该等票据视为债项。

(E)每个票据持有人和每个票据所有人在接受票据或票据中的权益后，将被视为已同意应请求向票据受托人或发票人提供票据持有人税务识别信息，并在FATCA预扣税适用的情况下，向票据持有人FATCA信息提供。如果契约受托人提出要求，票据持有人和票据所有人应及时更新或更换其先前提供的票据持有人税务识别信息和票据持有人FATCA信息；但本协议中的任何规定均不要求契约受托人提出这种要求。此外，每个票据持有人和每个票据持有人将被视为同意，契约受托人有权扣留支付给未能遵守上述规定的票据持有人或票据拥有人的任何利息或其他金额(不包括任何相应的毛利)。发票人在此与发票人约定，发票人将与发票人合作获取足够的信息，以使发票人能够(I)确定发票人是否有义务就票据的任何付款进行任何预扣，包括FATCA预扣税，以及(Ii)实现任何此类预扣。双方同意，因适当遵守本第5.09节和FATCA而产生的任何责任，应免除契约受托人的责任。发行人同意向契约受托人提供发行人从任何票据持有人或票据所有者那里收到的任何票据持有人税务识别信息和任何票据持有人FATCA信息的副本。根据契约受托人的合理要求，发行人将提供可能需要协助契约受托人做出任何扣缴或信息报告的附加信息。

第5.10节：向票据持有人提供财务报表；纳税申报单。在每一历年结束后的适用法律要求的期限内，发行人应促使企业托管人向在该历年的任何时间作为票据持有人并在其上收到任何付款的每个人提供本守则所要求的任何信息，使该票据持有人能够准备其美国联邦和州所得税申报单。本款规定的契约受托人的义务应被视为已由契约受托人按照《守则》的任何要求以表格1099或其他类似形式提供信息。

发行人应促使Sunnova Management由Sunnova Management承担费用，促使独立会计师事务所准备发行人要求提交的任何纳税申报单。在合理的书面要求下，契约受托人须向发行人提供发行人在拟备发行人的任何报税表时所合理需要的一切资料。

第5.11节：审查由契约受托人提交的报告。在每个收款期结束后的五个工作日内，托管人应以电子方式(或应书面要求，通过头等邮件或传真)向服务机构提供或提供书面报告(电子方式应足够)，列出托收账户、储备账户、资本化利息账户、预筹资金账户、第25D款利息账户和设备更换储备账户中的金额以及其中所包括的投资的身份。在不限制前述一般性的原则下，契约托管人应应服务机构的书面要求，迅速向服务机构传送或以电子方式提供代收账户、储备账户、资本化利息账户、预筹资金账户、第25D款利息账户和设备更换储备账户的所有账目和信息的副本，以及它们的投资和付款。

第5.12.第5.12节。提供最终余额。在终止之日，所有账户(加密箱账户除外)中的所有剩余款项应在适用的欺诈法律的约束下汇给发行者，或在发行者的指示下汇出，在该等资金(或根据适用的欺诈法处置)返还后，契约受托人将不对该等资金承担任何责任，持有人应仅向发行者索要该等金额。

第六条

自愿预付票据和解除抵押品

第6.01节。允许自愿预付。(A)发行人可全权酌情于自愿预付封闭期后的任何营业日(该日期为“自愿预付日期”)，全部或部分预付票据，包括按类别或类别部分预付(该等预付款项，称为“自愿预付款项”)。任何此类自愿预付款必须在不少于十(10)天的提前通知(或为补救违约事件所需的较短期限，但不少于两个工作日)通过发行人向契约受托人和描述发行人选择以附件C形式预付票据或其部分的服务机构发送自愿预付通知来支付。对于需要自愿预付款的每一类票据，此类自愿预付款应按比例在此类类别中进行。

(B)就任何部分自愿预付款项而言，在有关的自愿预付日期或之前，发行人须存入托收账户一笔金额，数额相等于(I)预付票据的未偿还本金金额，(Ii)所有应计及未付利息及(Iii)适用的全数(如有的话)。该部分自愿预付款项将由契约受托人根据服务机构的书面指示在相关的自愿预付日期分发给发行人在自愿预付通知中指明的票据持有人。

(C)就所有未偿还票据的自愿预付而言，在有关的自愿预付日期或之前，发行人须将一笔款额存入托收账户，款额为：(A)未偿还票据的总余额，(B)所有应计及未付的利息，(C)全数(如有)(D)票据余额(如有)，(E)递延利息(如有)，(F)ARD后的额外利息款额(如有)，(G)递延后ARD额外利息金额(如有)及(H)欠契约受托人、经理、服务商、后备服务商、过渡期经理及交易文件任何其他各方的所有款项，减去(Ii)当时存入储备账户、预筹资金账户、第25D节利息账户、设备更换储备账户及资本化利息账户的金额之和。契约受托人将根据付款优先次序(不受第(Vii)至(Xi)条之规定)及仅按相关自愿预付服务机构报告所指定，于相关自愿预付日期作出分派，并在未偿还票据余额总额已预付及已支付交易文件项下发行人的所有其他债务的范围内，将信托产业内的任何剩余资产释放予发行人或在发行人的指示下进行。

(D)如自愿预付日期在作出全数厘定日期之前，发行人将被要求向票据持有人支付适用的全数金额。如于作出全额决定日期或之后自愿预付款项，则不会全额支付予票据持有人。

(E)如果发行人选择撤销自愿预付款，它必须在自愿预付款日期之前至少两个工作日向契约受托人发出书面通知。如自愿预付的票据已根据第6.01(E)条被撤销，则契约受托人须向已被撤销赎回的每张票据的登记拥有人提供撤销通知，通知地址为票据注册处备存的票据登记册上所示的地址，并将副本送交发行人、Sunnova Energy、保管人及评级机构。

第6.02节：《自愿预付通知》。契约受托人从发行人收到的任何自愿预付通知，应由契约受托人在指定预付日期前不少于20天至不超过30天提供给每张预付票据的登记车主，并将副本送交发行人、Sunnova Energy、服务机构和评级机构。未能向任何票据持有人发出自愿预付通知，或通知中的任何瑕疵，均不影响任何预付其他票据的诉讼程序的有效性。如果自愿预付款已根据第6.01(E)节被撤销，并且在契约受托人已发出自愿预付款通知的范围内，契约受托人应向已被撤销自愿预付的每一张票据的登记所有者提供关于撤销自愿预付的通知，并向发行人、Sunnova Energy、服务机构和评级机构提供副本。

根据本节规定提供的任何通知应被最终推定为已正式发出，无论该票据的登记车主是否访问该通知。

第6.03节。禁止注销票据。所有已全额支付或已停用的票据，或由契约受托人收取以供交换的票据，不得重新发行，而应按其惯常程序予以注销和销毁。

第6.04节。要求释放抵押品。(A)契约受托人应在终止日期当日或之后立即解除信托财产的任何剩余部分，使其脱离本契约所设定的留置权，并应将当时存入任何其他账户的任何资金存入代收账户。根据第6.04(A)节的规定，契约托管人只有在收到发行人命令和高级人员证书以及1939年修订的信托契约法案第314(C)(2)节所述的律师意见，并满足第12.02节的适用要求后，才应解除本契约根据第6.04(A)节设定的留置权。

(B)当存托人或履约担保人(视何者适用而定)根据出资协议或履约保证(视何者适用而定)回购任何(A)不良贷款时，或(B)当存托人或履约担保人(视何者适用而定)根据出资协议或履约保证(视何者适用而定)回购违约贷款时，(I)存托人或履约担保人(视属何情况而定)在回购的付款时，本契约就任何(A)不良贷款设定的留置权应自动解除

(Ii)契约受托人收到存放人或履约担保人(视属何情况而定)的高级人员证明书，以证明：(1)将会发放的贷款的身份，(2)存入代收账户的金额与该贷款的回购价格相等，及(3)交易文件中有关从本契约的留置权解除该贷款的所有条件已获满足。

(C)(I)本契约就任何替代贷款设定的留置权，应在下列情况下自动解除：(A)存托人就该替代贷款支付任何替代差额及第25D款利息(如有)，并将该等款项存入代收账户或第25D款利息账户(视何者适用而定)；(B)发行人根据出资协议取得相关的合格替代贷款(S)；以及(C)契约受托人收到存款人的高级人员证明书，证明：(1)须发放的被取代的贷款(S)的身分，(2)就此而存入代收账户的款额(如有的话)相等於须缴存的替代差额，(3)存入第25D条利息账户的金额等于必须存入的相关合格替代贷款(S)的第25D条利息账户金额，以及(4)交易文件中有关解除该等被取代贷款(S)从本公司的留置权获得豁免的所有条件均已满足。

(Ii)本契约就任何贷款设定的留置权，在下列情况下自动解除：(A)将债务人依据其贷款协议须支付的与整笔贷款协议有关的款项存入代收账户，及(B)契约受托人收到经理高级人员证明书，证明：(1)须解除的贷款的身分，(2)存放在托收账户中的金额等于相关贷款协议项下该贷款的购买价，以及(3)交易文件中关于解除该贷款从本公司的留置权中获得的所有条件均已满足。

(D)根据第(B)或(C)款解除本契约设定的留置权后，契约受托人应为所有目的解除适用的资产，并将适用的贷款和相关的托管人档案交付发行人或应发行人的命令(或如果发行人已履行其在出资协议第7(A)或7(B)条下关于贷款的各自义务，则交付或应存托人的命令)。根据发行人的命令，契约受托人应授权由服务机构准备的UCC融资声明，以证明该放行。服务商应提交任何此类授权的UCC融资报表。在发放任何贷款后，发行人应促使服务机构更新贷款时间表，将该已发放的贷款从贷款时间表中删除，并将更新后的贷款时间表交付给契约受托人。

第七条

《契约受托人》

第7.01节规定了义齿受托人的职责。(A)如果契约受托人的负责人员已根据第7.02(A)节收到通知，或契约受托人的责任人员在其他情况下应实际知道违约事件已经发生并仍在继续，则契约受托人应行使本契约赋予它的权利和权力，并在行使该权利和权力时使用与审慎人士在处理自身事务的情况下所行使或使用的相同程度的谨慎和技巧。

(B)除在上述失责事件发生和持续期间外：

(I)契约受托人只需履行本契约及其所参与的任何其他交易文件中明确列明的职责，而不需履行其他契约或义务，亦不得将契约受托人的默示契诺或义务解读为本契约或任何其他交易文件。

(Ii)在本身并无疏忽或恶意的情况下，就有关陈述的真实性及其中所表达的意见的正确性而言，契约受托人可最终依赖提交予契约受托人并符合本契约或任何其他交易文件的规定的证明书或意见。然而，契约受托人应审查这些证书和意见，以确定它们表面上是否符合本契约或任何其他交易文件的要求，但不要求契约受托人确定、确认或重新计算此类证书或意见中包含的信息。

(C)本契约的任何规定不得解释为免除契约受托人对其疏忽行为、其疏忽不作为或其故意不当行为的责任，但下列情况除外：

(I)本款不限制本节第7.01条第(B)款的效力。

(Ii)除非证明契约受托人在确定有关事实方面疏忽，否则契约受托人无须就其负责人员或其他高级人员真诚采取的任何行动或作出的任何判断错误，以其个人身分负上法律责任。

(Iii)对于其按照本契约或任何其他交易文件从票据持有人收到的指示而采取、容忍或不真诚采取的任何行动，或因其真诚地采取、忍受或遗漏并相信是在本契约或任何其他交易文件授予它的酌情决定权范围内或在本契约或任何其他交易文件赋予它的酌情决定权范围内采取、忍受或不采取的任何行动，契约受托人不承担个人责任，除非证明契约受托人在查明有关事实时疏忽。

(Iv)契约受托人并无责任在任何时间向任何公职提交任何融资或延续声明，或以其他方式完善或维持信托产业或构成转易财产的任何项目上的任何留置权的完善。

(D)本契约或任何其他交易文件的任何条文，如受托人有合理理由相信不向其保证偿还该等资金或就该等风险或责任作出足够的弥偿，则不得要求该受托人在履行其根据本契约或任何其他契约履行其任何职责时，或在行使其任何权利或权力时，动用其自有资金或以其他方式招致任何财务或其他法律责任。

(E)第7.01节第(A)、(B)、(C)和(D)款的规定适用于发行人和契约受托人根据第7.13节指定的任何共同受托人或单独受托人。

(F)企业受托人无须因构成转易财产的任何项目蒙受损失而导致企业受托人所持有的任何账户出现任何不足而在任何方面负上法律责任，但因企业受托人的严重疏忽或故意行为不当则不在此限。

(G)在任何情况下，契约受托人不得采取任何与适用法律、本契约或任何其他交易文件的任何规定或本契约受托人在本契约下的职责相抵触或对其在本契约下的权利和豁免权产生不利影响的行动。

(H)在任何情况下，契约受托人均不会根据ERISA对票据持有人负有任何义务或责任，或对票据持有人负有任何责任。

(I)在任何情况下，契约受托人对因其无法控制的力量，包括但不限于罢工、停工、战争或恐怖主义行为、内乱或军事动乱、核灾难或自然灾害或天灾，以及公用事业的中断、损失或故障，直接或间接导致其履行本协议项下义务的任何失败或延误，概不负责；不言而喻，契约受托人应在实际可行的情况下尽快恢复履行。

(J)就本契约的留置权所免除的所有贷款及信托财产的任何相关部分而言，契约受托人须于终止日期前将契约受托人对该等资产的所有权利、所有权及权益转让予发行人以书面指示的适当人士，而无追索权、申述或担保，该等转让的格式须由服务机构或发行人拟备，并为契约受托人所接受。该人随即将拥有该贷款及附属于该贷款的相关权利，而无须就该贷款对契约受托人或票据持有人承担任何进一步责任。服务机构或发行人也将准备，在发行人书面指示下，契约受托人还应签立和交付任何该等人士合理要求的所有其他文书或文件，以有效转让贷款和相关资产的所有权。

(K)如果契约受托人收到托管人关于电子保险库协议将被终止的通知，则契约受托人应将该通知提供给票据持有人，并根据控制类别多数票据持有人的书面通知采取行动，但是，如果控制类别的多数票据持有人未能在该通知发出后五(5)天内向契约受托人提供书面指示，并且没有规定以不会对票据持有人在贷款协议中的权益产生实质性不利影响的条款替代电子保险库协议，则按律师的意见确定，契约托管人应指示托管人实施“书面输出”程序，将电子金库中持有的所有贷款协议和任何其他动产纸的权威电子副本转换为电子或有形媒体，交付给该指示中确定的个人或实体，电子金库中的权威电子副本将被停用。与该过程有关的所有费用应视为初始服务商的费用。

第7.02节：服务管理器终止事件、服务商终止事件或违约事件。(A)除非在第12.04节规定的地址特别以书面通知契约受托人的负责人，或直至契约受托人的负责人已实际知悉失责、失责、经理终止事件、经理终止事件或资料，否则无须通知或视为知悉或知悉任何失责、失责、经理终止事件、服务机构终止事件、服务机构终止事件、失责事件、事件或资料(包括发出任何通知)，或被视为知悉或知悉任何失责、失责、经理终止事件、服务机构终止事件或资料，服务商终止事件、违约事件、事件或信息，没有责任采取任何行动来确定是否发生了任何此类违约、违约、经理终止事件、服务商终止事件、违约事件或事件。在未收到此类通知或实际知情的情况下，契约受托人可断定不存在此类违约、违约、违约事件、服务商终止事件、管理人终止事件或事件。如果存在违约、违约、违约事件、经理终止事件、服务商终止事件、事件或信息的书面通知已交付给契约受托人的负责人或契约受托人的负责人对此有实际了解，则契约受托人应迅速向发行人、过渡经理、后备服务机构、评级机构和每个票据持有人提供纸质或电子通知，但无论如何，不得迟于该等知悉或通知发生后五天。

(B)如该服务机构没有应评级机构的要求向评级机构提供该服务机构的所有报告及向票据持有人提供所有报告，则在该要求提出后，契约受托人须迅速向评级机构及票据持有人提供由其管有的该等服务机构报告的副本。

第7.03节：契约受托人的权利。(A)契约受托人可信赖并须受到保护，以行事或不按其相信是真实且已由适当人士签署或出示的文件行事。契约受托人不需要调查任何文件中所述的任何事实或事项。契约受托人无须调查或重新计算、评估、证明、核实或独立确定任何数字资料、报告、证书、资料、陈述、陈述或保证或任何该等文件所述的任何事实或事项的准确性，并可就该等陈述的真实性及该等文件所载资料的准确性作出最后决定。

(B)在契约受托人根据本契约或任何其他交易文件采取任何行动或不采取任何行动之前，可能需要一份高级人员证明书或大律师的意见，而有关费用(包括契约受托人合理且有文件证明的律师费及开支)应由要求契约受托人采取行动或不采取行动的一方支付。契约受托人不对其依据该官员的证书或大律师意见真诚地采取或不采取的任何行动负责。

(C)契约受托人对其采取或不采取的任何行动，或其真诚地相信已获授权或在其权利或权力范围内的任何行动或不作为，不负个人责任，但因严重疏忽或故意行为不当所致者除外。

(D)除非25%或以上的票据持有人以书面要求，而该等票据持有人已向契约受托人提供令其满意的弥偿保证，否则契约受托人无须对任何报告、证明书、付款指示、意见、通知、命令或其他文据或文件所述事项的事实作出任何调查。

(E)契约受托人可直接或透过代理人、联营公司或代理人或托管人或代名人执行本协议项下的任何信托或权力，或履行本章程所订的任何职责，而契约受托人不会对其根据本章程所委任的任何该等代理人、受权人、托管人或代名人的任何不当行为或疏忽负责。契约受托人可征询大律师、会计师及其他专家的意见，而大律师、会计师及其他专家就与任何交易文件有关的法律及其他事宜所提供的意见或意见，即为全面及全面的授权，并就其根据本条例真诚及按照大律师的建议或意见而采取、遗漏或遭受的任何行动负上法律责任。

(F)契约受托人无须就本契约的签立或根据本契约授予的权力作出任何保证或担保。

(G)本契约或任何交易文件的发行人、管理人、服务者、后备服务者、过渡管理人、托管人或任何其他当事人(或其代理人)的任何行动或不作为，契约受托人概不负责，并可由此等各方履行其在本契约或任何其他交易文件下的义务，除非契约受托人的负责人已在契约受托人的公司信托办事处收到相反的书面通知。

(H)根据本契约条文，契约受托人并无义务行使本契约赋予其的任何信托或权力，或在任何票据持有人的要求、命令或指示下，根据本契约或与本契约有关的任何诉讼提起、进行或抗辩任何诉讼，除非该等票据持有人已向契约受托人提供令契约受托人满意的保证或赔偿，以支付由此或因此而招致的费用、开支及负债(包括契约受托人的律师及代理人的合理及有据可查的费用及开支)。

(I)契约受托人无责任(I)维持或监察任何保险或(Ii)监督任何税项、评税或其他政府收费或任何

对信托财产的任何部分所欠、评估或征收的任何形式的留置权或产权负担。

(J)将本合同规定的任何报告、信息和文件或任何其他交易文件交付给合同受托人仅供参考(除非另有明文规定)，合同受托人收到该等信息或其他可公开获得的信息，不构成对其中所包含的任何信息的实际或推定的了解或通知，或可从其中所包含的信息确定的信息，包括服务机构、经理或发行人遵守本合同项下的任何陈述、担保或契诺的情况(就合同受托人有权完全依靠高级职员的证书)。除非契约受托人的负责人收到有关该过失或其他事项的实际书面通知，否则契约受托人不会就任何违约或任何其他事项发出实际通知。

(K)除非25%或以上的债券持有人提出书面要求，否则契约受托人并无责任调查任何事宜或行使本契约赋予的任何权力，而该等票据持有人已向契约受托人提供令其满意的弥偿。

(L)不得将对契约受托人的了解归于或归因于威尔明顿信托在交易中的其他角色，不得将对后备服务商或过渡管理人的知识归因于彼此或对契约受托人(除非该等角色由威尔明顿信托内的同一集团或部门履行或以其他方式共享相同的负责人员)、或任何附属公司、业务线或威尔明顿信托的其他部门(反之亦然)。

(M)契约受托人执行本契约或任何相关文件所列举的任何许可或酌情决定行为的权利不得解释为一项义务。

(N)契约受托人、过渡期经理或后备服务商均无责任就实际或指称违反任何陈述或保证、任何人须根据交易文件回购任何贷款的任何条件的发生，或就交易文件而言任何贷款的资格，进行任何调查。为免生疑问，任何契约受托人、过渡期管理人或后备服务商均不负责裁定是否违反Sunnova Intermediate Holdings作出的陈述或保证，Sunnova ABS Holdings XIV或托管机构是否已发生与贷款资格标准有关的违约，或任何此类违约是否对此类贷款的价值或票据持有人的权益产生了重大和不利影响；但在实际知悉或收到契约受托人、过渡期经理或后备服务商、契约托管人、过渡期经理或后备服务商(视何者适用而定)违反任何与贷款资格准则有关的陈述及保证的通知后，应立即向Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV或存管人发出书面通知。

(O)根据本协议赋予契约受托人的权利、利益、保障、豁免权及弥偿，应根据任何其他交易文件或有关协议延伸至契约受托人(以其任何身分)，犹如在加以必要的变通后所述。

(P)在任何情况下，契约托管人、备份服务商或过渡管理人均无任何义务监督或负有任何责任或责任监督遵守或强制遵守美国风险保留规则或其他与风险保留有关的规则或条例。在任何情况下，作为过渡经理的后备服务商的契约托管人都不会被指控知晓这些规则或规定，也不对任何投资者或其他方因违反现在或今后有效的这些规则或规定而承担责任。

第7.04节不按指示负责演奏会、发行票据或申请款项。除附注上的认证证书外，本文和附注中所载的叙述应视为发行人的陈述，契约受托人对其正确性不承担任何责任。契约受托人并无就信托财产或信托财产或本契约或任何其他交易文件或票据的有效性或充分性作出任何陈述。债券受托人无须对发行人使用或运用债券所得款项负责。除第7.01(B)节另有规定外，契约受托人不对任何人就本契约预期的每月服务机构报告或任何其他交易文件所提供的发行人命令、服务机构指示或命令或指示而支付给发行人的任何款项负责。

第7.05节投资者可以持有票据。债券托管人或发行人的任何代理人，以其个人或任何其他身份，可成为票据的所有者或质押人，并可以其他方式与发行人或Sunnova Energy或发行人或Sunnova Energy的任何关联公司进行交易，其权利与其不是债券受托人或其他代理人时所拥有的权利相同。

第7.06节。以信托形式持有的资金。除与发行人另有协议外，契约受托人在本协议项下收到的任何款项不承担任何利息责任，但在属于本契约受托人义务的投资的收入或其他收益的范围内则不在此限。

第7.07节规定了补偿和报销。(A)发行人同意：

(I)根据付款优先权或加速事项付款优先权(视何者适用而定)向契约受托人支付契约受托人费用。关于明示信托受托人的赔偿，契约受托人的赔偿不受任何法律的限制，本合同第五条规定向契约受托人支付的款项应构成就适用的费用协议或信函应支付的款项；

(Ii)根据付款优先权或加速事项付款优先权(视何者适用而定)，应要求向契约受托人偿还契约受托人、后备服务商及过渡管理人根据本契约任何条文(包括但不限于，

其代理人和律师的合理报酬、开支和支出以及内部律师的可分配费用)；但是，在任何情况下，发行人都不得向契约受托人或其代理人或律师(包括内部律师)支付或补偿因契约受托人的任何疏忽行为或疏忽不作为而产生或作出的任何费用、支出和垫款；此外，任何此类费用的补偿应由契约受托人支付，如本章第5.07(A)(I)节所述；

(Iii)弥偿契约受托人及其高级人员、董事、雇员及代理人所招致的任何费用、损失、法律责任、损害、费用或开支(包括合理及有文件证明的律师费、费用及开支及法庭费用)，并使他们不受损害，但以具司法管辖权的法院已就该等事宜作出裁定的范围为限，该等事宜是由具司法管辖权的法院裁定的，而该等事宜是因接受或管理本信托及其在交易文件下的义务而引起的，包括但不限于就任何申索为自己辩护的费用及开支，与行使或履行本合同项下的任何权力或职责有关的诉讼或诉讼，并针对任何索赔、诉讼或诉讼(包括对违反其注意标准的全部或部分成功抗辩)或提起任何索赔、诉讼或诉讼以强制执行相关交易各方的赔偿或其他义务；然而，前提是：

(A)对于任何此类索赔，契约受托人应在契约受托人实际知情后，立即向发行人、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、寄存人、服务机构和经理发出书面通知，但未通知并不解除双方在本合同项下的义务；

(B)即使本节第7.07(A)(Iii)节有任何相反规定，发行人、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、存托管理人、服务机构或经理均不负责解决未经发行人、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、存托人、服务机构或经理(视属何情况而定)事先同意而由企业受托人提出的任何此类索赔；及

(C)契约受托人、其高级人员、董事、雇员和代理人作为一个整体，有权聘请不同于发行人、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、寄存人、服务商和管理人的律师；在发行人、Sunnova Intermediate Holdings‘、Sunnova ABS Holdings XIV、存托管理人、服务机构和经理人的利益不违背契约受托人、其高级管理人员、董事、雇员或代理人的利益的范围内，契约受托人可同意由发行人、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、存托管理人、服务机构和经理所代表的同一律师代表。

这种支付义务和赔偿在契约受托人辞职或撤职以及解除、终止或转让后仍然有效。企业托管人的费用是作为行政费用。

尽管本契约有任何相反的规定，在任何情况下，契约受托人均不对任何种类的特殊、间接、惩罚性或后果性损失或损害(包括但不限于利润损失)承担责任，即使契约受托人已被告知此类损失或损害的可能性，且不论诉讼形式如何。

(B)契约受托人应在每个付款日，根据付款优先权或加速事项付款优先权(视情况而定)，从托收账户的款项中扣除支付的本协议项下的费用和开支。

（c）发行人同意承担并支付、赔偿、捍卫契约受托人和票据持有人并使其免受随时就向契约受托人授予信托产业而征收的任何税款，包括但不限于任何销售、总收入、一般公司、个人财产、特权税或许可税（但仅针对票据持有人，不包括因票据的创建或发行或相关付款而产生的税收）以及抗辩的成本、费用和合理的律师费。

第7.08节：取消资格；取消资格。契约受托人应始终拥有第7.09节所述的综合资本和盈余，并且应始终是根据美国或其任何州的法律组织的具有法人信托权力的银行或信托公司，该法律是联邦储备系统的成员，并应至少被S&P评级为投资级。

第7.09节：企业托管人的资本和盈余。契约受托人和/或其母公司在任何时候都应拥有至少100,000,000美元的综合资本和盈余。如果企业托管人发布的年度报告的类型如1939年《信托企业法》(经修订)第310(A)(2)节所述，则就本第7.09节的目的而言，其综合资本和盈余应如最近一份此类报告所述。

第7.10节：负责辞职和免职；任命继任者。(A)根据第7.10节的规定，在继任受托人根据第7.11节接受任命之前，根据第7.10节的规定辞去或罢免契约受托人以及任命继任契约受托人的规定不得生效。

(B)契约受托人可随时辞职，但须事先给予发行人及服务机构30天的书面通知。如继任契约受托人的承兑文书在发出辞职通知后30天内仍未送交契约受托人，则辞职的契约受托人可向任何具司法管辖权的法院申请委任继任契约受托人。

(C)控制类别的超级多数票据持有人可在30天前向契约受托人发出书面通知，并将副本送交服务机构及发行人，以随时将契约受托人免任。

(D)(I)如果契约受托人在任何时间根据第7.08或7.09节不再符合资格，则契约受托人应自动被免职。如在任何时间，契约受托人丧失行事能力，或被判定破产或无力偿债，或委任契约受托人或其财产的接管人，或任何公职人员为修复、保存或清盘的目的而掌管或控制契约受托人或其财产或事务，则在任何该等情况下，如事先给予书面通知30天，发行人经控制类别的超级多数票据持有人事先书面同意，可藉发行人命令将该受托人免任。

(Ii)如根据第7.10(C)或(D)节将契约受托人免任，而没有根据第7.10(E)节委任继任契约受托人并在免任之日起30天内接受该项委任，则被免职的契约受托人可向任何具司法管辖权的法院申请委任发行人可接受的继任契约受托人。

(E)如契约受托人辞职、被免职或丧失行事能力，或因任何原因而出现契约受托人职位出现空缺的情况，发行人须事先征得控制类别的过半数票据持有人的书面同意，藉发行人命令迅速委任一名继任契约受托人。

(F)发行人须向评级机构及债券持有人发出有关每次辞职、每次将契约受托人免任及每次委任继任契约受托人的通知。每份通知应包括继任契约受托人的名称及其公司信托办事处的地址。

(G)第7.10节的规定适用于发行人和契约受托人根据第7.13节指定的任何共同受托人或单独受托人。

第7.11节规定接受继任人的任命。(A)根据本条例委任的每名继承契约受托人，均须签立、确认并向发行人及卸任的契约受托人交付一份接受该项委任的文书，而卸任的契约受托人的辞职或免职即告生效，而该继任契约受托人在没有任何进一步作为、契据或转易的情况下，即获赋予卸任的契约受托人的一切权利、权力、信托及责任。尽管有上述规定，在发行人或继任契约受托人的要求下，退任的契约受托人须在支付其费用、开支及其他费用后，签立及交付一份文书，将退任的契约受托人的所有权利、权力及信托转移予该继任的契约受托人，并须妥为转让、移转及交付该退任的契约受托人根据本条例持有的所有财产及金钱。在任何该等继任契约受托人提出要求时，发行人应签立及交付任何及所有文书，以便更全面及肯定地将所有该等权利、权力及信托归属及确认予该继任契约受托人。

(B)任何继任契约受托人不得接受其委任，除非在接受时，该继任契约受托人根据第7.08和7.09节具有资格及资格。

(C)尽管取代了契约受托人，发行人根据第7.07(A)(Iii)和(C)节所承担的义务以及契约受托人根据本条第VII条所提供的保障仍应继续，以使退任的契约受托人受益。

第7.12节：关于企业托管人的合并、转换、合并或业务继承。企业受托人可合并、转换或合并的任何公司或全国性银行协会，或因任何合并、转换或合并而产生的任何公司、银行、信托公司或全国性银行协会，或继承企业受托人的全部或几乎全部公司信托业务的任何公司、银行、信托公司或全国性银行协会，应是本文规定的企业受托人的继任者，如果该公司、银行、信托公司或全国性银行协会符合第7.08节和第7.09节的其他资格和资格，无需签署或提交任何文件或本协议任何一方的任何进一步行为。契约受托人须就任何该等交易向评级机构发出书面通知。如任何票据已由当时在任的契约受托人认证但尚未交付，则任何透过合并、转换或合并成为认证的契约受托人的继承人可采用该等认证及交付经如此认证的票据，其效力犹如该继承人已认证该等票据一样。

第7.13节规定了共同受托人和单独的契约受托人。(A)为满足信托产业任何部分当时所在司法管辖区的法律规定，以及在存在利益冲突的情况下，契约受托人有权委任，并在契约受托人提出书面要求时，发行人须为此目的与契约受托人联手签立、交付和履行所有必需或恰当委任的文书及协议，由契约受托人批准的一人或多於一人与契约受托人共同担任信托产业该部分的共同受托人，或担任任何该等财产的独立受托人(在任何情况下均具有委任文书所规定的权力)，并在各方面均受本节其他条文的规限下，以上述身份将契约受托人认为必要或适宜的任何财产、所有权、权利或权力授予该等人士。如果发行人在收到请求后15天内没有参与指定，或者在违约事件已经发生并且仍在继续的情况下，只有契约受托人有权进行指定。本契约无须就任何共同受托人或独立受托人的委任向票据持有人发出通知。任何此等委任的通知，须由契约受托人迅速通知评级机构。

(B)如任何如此委任的共同受托人或独立受托人要求发行人发出任何书面文书，以向该共同受托人或独立受托人更充分地确认该等财产、业权、权利或权力，则任何及所有该等文书须应要求由发行人签立、确认及交付。

(C)每名共同受托人或个别受托人须在法律准许的范围内，但仅在该范围内，按下列条款委任：

(I)票据须经认证及交付，而债券受托人根据本章程而持有或须向其存放或质押的证券、现金及其他非土地财产的保管方面的一切权利、权力、责任及义务，均须由契约受托人独力行使。

(Ii)本条例就上述委任所涵盖的任何财产而授予或施加予契约受托人的权利、权力、责任及义务，须由契约受托人及该共同受托人或个别受托人共同授予或施加，并由该共同受托人及该共同受托人或个别受托人共同行使或执行，但如根据任何司法管辖区的任何法律，该受托人无能力或无资格作出该作为，则该等权利、权力、职责及义务须由该共同受托人或各别受托人单独行使和执行。

(Iii)契约受托人可随时借其签立的书面文书，接受根据本条委任的任何共同受托人或独立受托人的辞职或免职。在契约受托人的书面要求下，发行人应与契约受托人一起签署、交付和履行达成辞职或撤职所必需或适当的所有文书和协议。任何因此而辞职或被免职的共同受托人或独立受托人的继任者，可按本节第7.13节规定的方式指定。

(Iv)根据本条例第7.13节委任的任何共同受托人或独立受托人，不会因契约受托人或其他受托人的任何作为或不作为而承担财务或其他责任，而契约受托人亦不会因任何共同受托人或其他此类独立受托人的任何作为或不作为而承担财务责任或其他责任。

(V)交付契约受托人的任何通知、请求或其他书面文件，须当作已交付每名共同受托人及各别受托人。

(Vi)任何独立受托人或共同受托人可在任何时间组成契约受托人、其代理人或实际受托人，并在法律不受禁止的范围内，以其名义代表其作出根据本契约或就本契约而作出的任何合法作为。根据本第7.13节的规定，任何该等独立受托人或共同受托人的任何行动或不作为，契约受托人概不负责。契约受托人不承担任何与委任独立受托人或共同受托人有关的责任或法律责任。任何该等独立受托人或共同受托人不得被当作为契约受托人的代理人。如果任何单独的受托人或共同受托人死亡、丧失行事能力、辞职或被免职，其所有遗产、财产、权利、补救办法和信托应在法律允许的范围内归属于契约受托人并由其行使，而无需任命新的或继任受托人。

第7.14节出版书籍和记录。契约受托人同意给予票据持有人在两天前发出书面通知后于正常营业时间内查阅其账簿及记录的权利，但该等账簿及记录与本契约所规定的契约受托人的职能及职责有关。

第7.15节：政府管制。一旦契约受托人以书面形式得到充分的赔偿，达到其满意的程度，控制类别的多数票据持有人有权就契约受托人在本协议项下的任何行动或不作为、行使

授予契约受托人的任何信托或权力，或契约受托人就票据或信托财产可用的任何补救措施的任何诉讼的进行，前提是：

（a）该指示不得与任何法律规则或本契约相冲突，也不得使契约受托人承担财务或其他责任（尚未充分考虑）或对未批准该指示的票据持有人造成不适当的损害，包括但不限于且无意缩小该限制的范围，指示契约受托人采取行动或不采取行动，直接或间接修改、抵押、下级、终止或解除信托产业中有利于票据持有人的任何优先权;

（b）契约受托人可采取契约受托人认为适当且与该指示不一致的任何其他行动;及

(C)除非本协议另有明文规定(但须事先获得控制类别多数票据持有人的书面同意或按其指示)，否则契约受托人有权采取其合理地认为必需的任何强制执行行动，以执行本契约的规定。

第7.16节：提起强制执行诉讼。如果违约事件发生且仍在继续，而契约受托人的责任人员应实际知悉该事件，则契约受托人可酌情决定，并应在控制类别的多数票据持有人的指示下(但契约受托人须以书面形式获得令其满意的充分弥偿)，通过诉讼程序保护及执行其权利及本契约下任何票据持有人的权利，不论是为具体履行本契约所载的任何契诺或协议，或为协助执行本契约所授予的任何权力，或为强制执行本契约受托人的任何其他法律、衡平法或其他补救措施，在律师的建议下，应被视为最有效地保护和执行契约受托人或任何票据持有人的任何权利，但在任何情况下，契约受托人不对控制类别的多数票据持有人在没有指示的情况下采取行动不负任何责任。

第7.17.节要求遵守适用的反恐怖主义和反洗钱条例。为了遵守适用的法律，包括与资助恐怖主义活动和洗钱有关的法律，契约受托人必须获得、核实和记录与与契约受托人保持业务关系的个人和实体有关的某些信息。因此，当事各方同意应契约托管人不时提出的请求，向契约托管人提供该方可获得的识别信息和文件，以便契约托管人能够遵守适用法律。

第7.18节：授权。现授权及指示契约受托人于截止日期执行、交付及履行其在账户控制协议下的义务及作出陈述。每一票据持有人及每一票据拥有人在接受票据时，确认并同意契约受托人须执行、交付及履行帐户控制协议项下的义务，并应仅以契约受托人的身份而非以个人身份行事。此外，每个票据持有人和每个票据所有人，通过接受票据，承认并同意契约受托人没有义务采取

根据账户控制协议采取的任何行动，除非得到控制类别的多数股东的指示。

第八条

[已保留]

第九条

违约事件

第9.01节规定了违约事件。下列任何事件的发生应构成本协议所述的“违约事件”：

(A)在付款日期拖欠任何利息分派金额(为免生疑问，不包括任何递延利息金额、ARD后额外利息金额或递延ARD后额外利息金额)，而该拖欠在三个营业日后仍未获纠正；

(B)在评级的最终到期日拖欠未偿还票据余额总额及任何未偿还票据余额撇账款额(包括任何递延利息款额)；

(C)就发行人而言，应已发生破产事件；

(D)出票人没有在任何实质性方面遵守或履行本契约中规定的出票人的任何契诺或义务(没有就票据支付任何规定的款项除外)，而该契诺或义务在出票人收到发票人关于这种违反或过失的书面通知之日起30天内仍未得到纠正，或出票人没有在规定的存入日期前将规定存入托收账户的所有款项存入托收账户；

(E)交易文件或发行人依据上述协议交付的任何报告、文件或证书中所载的发行人的任何陈述、保证或陈述(关于贷款是否合格贷款的陈述和保证除外)，须证明在作出该等陈述、保证或陈述之时在任何重要方面是不正确的，并须在服务机构、契约受托人或控制类别的多数票据持有人向契约受托人及发行人发出书面通知后30天内，证明该等陈述所涉及的情况或条件，担保或声明不正确不应被取消或以其他方式治愈(这种治愈可以通过支付赔偿索赔来实现)或由契约受托人按照控制类多数票据持有人的指示放弃；

(F)因任何理由，契约受托人代表债券持有人，未能享有信托产业上以契约受托人为受托人(须受准许留置权规限)的优先留置权，而该留置权并未在接获通知或服务商、经理人或发行人知悉后10天内暂缓、解除或以其他方式解决；

(G)发行人根据1940年法令须登记为“投资公司”；

(H)发行人被归类为协会、上市合伙企业或应纳税抵押贷款池，在每一种情况下，都应作为美国联邦或州所得税目的的公司征税；

(I)Sunnova ABS Holdings XIV或存托管理人未能根据出资协议修复、回购或更换有缺陷的贷款(除非履约担保人按照履约保证修复)；或

(J)针对不在保险或担保范围内的发放人所作的100,000美元或以上的最终不可上诉判决，在连续30天内仍有效、未解除、未得到满足和未被搁置。

在违约事件发生的情况下，在上述小节规定的适用宽限期(如有)后，契约受托人应向票据持有人、评级机构、管理人、服务商、后备服务商、过渡管理人和发行人发出书面通知，告知在发出通知之日违约事件已经发生。

第9.02节规定了契约受托人的诉讼。如果违约事件已经发生并在本协议项下继续发生，契约受托人应在控制类别的超级多数票据持有人的指示下，执行下列其中一项措施：

(A)宣布根据本契约及其他交易文件须即时支付的全部未付本金款额、所有应累算及未支付的利息，以及根据本契约及其他交易文件应付的所有其他款额；

(B)自行或透过代理人，根据第9.15节接管及出售信托产业，但受托人或任何抵押品代理人均不得出售或以其他方式清算信托产业，除非(I)该项出售或清盘所得款项足以悉数清偿本金及累算利息票据当时到期及未支付的款项，以及根据付款优先权或加速付款优先权(视何者适用而定)而须支付的费用及所有其他款项，或(Ii)第(I)款所述类型的违约事件所导致的情况除外，(J)或(K)的定义，持有未偿还票据余额总额的100%的持有人同意；

(C)以自动加速或其他方式提起法律程序，以收取票据或本契约项下的到期款项，或如未作出任何加速或催收的努力，或如已作出加速或催收的努力，但已作废或撤销，则契约受托人可选择接管信托产业，并收取或安排收取其收益，并按照本契约的适用条文运用该等收益；

(D)强制执行取得的任何判决，并向发出人收取任何被判决的款额；

(E)就该契约就信托产业设定的留置权全部或部分丧失抵押品赎回权而提起任何法律程序；及

(F)采取任何适当行动，包括行使《统一商法典》或任何其他适用法律规定的担保当事人的任何补救办法，保护契约受托人和票据持有人的权利。

尽管有上述规定，一旦发生定义第(C)款所述类型的违约事件，未偿还票据余额总额、所有应计和未支付的利息以及根据契约和其他交易文件应支付的所有其他金额将自动成为立即到期和应付。

第9.03节企业托管人可提交索赔证明。如任何与发行人或任何其他债务人有关的破产法律程序对发行人或该其他债务人或其债权人的票据或财产悬而未决，则契约受托人(不论该等票据是否一如该等票据所明示或藉声明或其他方式到期及应付，亦不论该契约受托人是否已要求发行人支付逾期本金、利息或其他款额)，须在控制类别的过半数票据持有人的书面指示下，藉介入该破产程序或以其他方式作出干预，

(A)就根据本条例发出的票据而欠下及未付的全部款额提交及证明申索，并提交其他所需或合宜的文据或文件，以使契约受托人(包括就契约受托人、其代理人及大律师的合理补偿、开支、支出及垫款而提出的任何申索)及票据持有人在该无力偿债法律程序中获准提出申索；及

(B)收取及收取就任何该等申索而须支付或可交付的任何款项或其他财产，并将该等款项或财产分发，而在任何该等无力偿债程序中的任何接管人、受让人、受托人、清盘人或查封人(或其他类似的官员)，现获每名票据持有人授权向契约受托人支付该等款项，如契约受托人在接获票据持有人的书面指示后，同意直接向票据持有人作出该等付款，则向契约受托人支付应付予该受托人的任何款项，以支付该受托人、其代理人及大律师的合理补偿、开支、支出及垫款，以及根据第7.07节应由契约受托人支付的任何其他款项。

此处所载的任何内容不得被视为授权企业受托人授权和同意或代表任何票据持有人接受或采纳任何影响票据或票据持有人权利的重组、安排、调整或债务重组计划，或授权企业受托人就任何票据持有人在任何该等破产程序中的申索进行表决。

第9.04节企业受托人可在没有附注的情况下强制执行索赔。在与本契约或票据有关的任何法律程序中，契约受托人可在不管有任何票据或出示任何票据的情况下，对本契约或票据下的所有诉讼权利及申索进行检控及强制执行，而由契约受托人提起的任何该等法律程序，须以受托人的名义为票据持有人的利益而提出，而任何判决的追讨须首先适用于

支付契约受托人、其代理人和律师的合理补偿、开支、支出和垫款，以及根据第7.07节应由契约受托人支付的任何其他金额(但发行人根据第7.07节规定的任何赔偿只应按第5.07节规定的优先顺序支付)；第二，为票据持有人的应得利益支付应付票据持有人的所有金额。

第9.05节。了解牙科托管人的知识。在此，凡提及契约受托人所知者，即指契约受托人负责人员的实际所知。

第9.06节规定了对诉讼的限制。任何票据持有人均无权就本契约提起任何司法或其他法律程序，或就本契约委任接管人或受托人，或就本契约下的任何其他补救办法提起任何诉讼，除非：

(A)该持有人以前曾就持续的失责事件向契约受托人发出书面通知；

(B)控制类别的过半数票据持有人须已向契约受托人提出书面要求，要求以其本人作为契约受托人的名义就该失责事件提起法律程序；

(C)该持有人或该等持有人已就遵从该项要求而招致的费用、开支及法律责任，向契约受托人提供合理弥偿；

(D)契约受托人在接获该通知、要求及提供保证或弥偿后30天内，没有提起任何该等法律程序；及

(E)在该30天期间，控制班级的过半数票据持有人并未向契约受托人发出与该书面要求不一致的指示；

据理解及意图，任何一名或多名票据持有人不得凭借或利用本契约的任何条文以任何方式影响、干扰或损害任何其他票据持有人的权利，或取得或寻求取得较任何其他持有人的优先权或优先权，或执行本契约项下的任何权利，但以本契约所规定的方式除外。

第9.07节规定票据持有人无条件获得本金和利息的权利。票据持有人有权在本契约明订条款的规限下绝对及无条件地收取有关票据的本金及利息的付款，但须受本契约所规定的有关本金及利息的相对优先次序所规限，并有权在第9.06条的规限下提起诉讼以强制执行任何该等付款，除非未经该等持有人同意而明确准许，否则该等权利不得受损。

第9.08节恢复权利和补救措施。如果契约受托人或任何票据持有人已提起任何诉讼以强制执行本契约项下的任何权利或补救措施，而该诉讼因任何原因而被中止或放弃，或已被裁定为对契约受托人不利

或该票据持有人，则在任何情况下，发行人、契约受托人及票据持有人在符合该法律程序的任何裁定下，须分别及分别恢复其在本条例下的先前地位，而此后，契约受托人及票据持有人的一切权利及补救均须继续，犹如该等法律程序未曾提起一样。

第9.09节权利和救济累积。除第2.09节关于替换或支付损坏、销毁、遗失或被盗票据的另有规定外，本文授予或保留给契约受托人或票据持有人的任何权利或补救措施均不排除任何其他权利或补救措施，并且在法律允许的范围内，每项权利和补救措施应是累积的，并且是在根据本条款或现在或今后存在的法律或衡平法或其他方面给予的任何其他权利和补救措施之外的。主张或使用本协议项下的任何权利或补救措施，或以其他方式，不应阻止同时主张或使用任何其他适当的权利或补救措施。

第9.10节。拒绝延迟或遗漏；而不是放弃。任何契约受托人或任何票据持有人延迟或遗漏行使因任何失责事件而产生的任何权利或补救，并不损害任何该等权利或补救，或构成对任何该等失责事件或对该等失责事件的默许的放弃。本条第IX条或法律给予契约受托人或票据持有人的每项权利及补救，均可由契约受托人或票据持有人(视属何情况而定)不时行使，并可在认为合宜的情况下，由票据持有人行使。

第9.11节票据持有人的债务控制。除本文所述外，控制类别的多数票据持有人有权指示进行任何诉讼程序的时间、方法和地点，以寻求契约受托人可获得的任何补救办法，或行使授予契约受托人的任何信托或权力；但：

(A)该指示不得与任何法律规则或本契约抵触，包括但不限于本契约明文规定以所有未偿还票据本金总额的较大百分比批准；

(B)契约受托人可采取契约受托人认为适当而与该项指示并无抵触的任何其他行动；但在不抵触第7.01节的规定下，契约受托人无须采取一名或多名负责人员真诚地裁定可能涉及其法律责任的任何行动(除非已向契约受托人提供第9.11(C)节所述的合理弥偿)；及

(C)已就因此而招致的费用、开支及法律责任，向契约受托人提供合理弥偿。

第9.12节：允许以少于所有票据持有人的方式放弃某些事件。控制类别的超级多数票据持有人可代表所有票据持有人放弃任何过去的违约、违约事件、加速事件、服务终止事件或经理终止事件及其后果，但以下情况除外：

(A)任何钞票本金或利息的拖欠，或因发票人根据《1940年法令》注册为“投资公司”而导致的违约，或

(B)就未经每张受影响票据持有人同意而根据本章程第X条不得修改或修订的契诺或条文。

一旦放弃，该等违约、违约事件、加速事件、服务商终止事件或经理终止事件将不复存在，任何违约、违约事件、加速事件、服务商终止或经理终止事件或由此产生的其他后果应被视为就本契约的所有目的而言已被治愈；但该等豁免不得延伸至任何后续或其他违约、违约事件、服务商终止事件或经理终止事件或损害由此产生的任何权利。

第9.13节费用的承诺书。本契约各方均同意，而每名票据持有人及每名票据拥有人在接受票据后应当作已同意，任何法院可酌情决定，在为强制执行本契约下的任何权利或补救而提起的诉讼中，或在针对契约受托人作为契约受托人采取、忍受或不采取的行动而针对契约受托人提起的诉讼中，要求该诉讼中的任何一方诉讼人提交支付该诉讼费用的承诺，而该法院可酌情决定评估针对该诉讼中的任何一方诉讼人的合理讼费，包括合理的律师费，充分考虑当事人的请求或者抗辩的是非曲直和善意；但本节第9.13节的规定不适用于由契约受托人提起的任何诉讼，也不适用于任何票据持有人为强制执行在该票据所表达的评级的最终到期日或之后支付任何票据的本金或利息而提起的任何诉讼。

第9.14节规定了居留或延期法律的豁免。发行人契诺(在其可以合法这么做的范围内)表示，它不会在任何时间坚持或抗辩，或以任何方式主张或利用在任何地方制定的、现在或以后任何时间有效的任何可能影响契诺或本契约的履行的暂缓或延期法律；而发行人(在其可合法地如此做的范围内)现明确放弃任何该等法律的所有利益或利益，并保证该等法律不会妨碍、延迟或妨碍执行本条例授予契约受托人的任何权力，但会容忍和准许行使每项该等权力，犹如该等法律并未制定一样。

第9.15节禁止出售信托财产。(A)根据本细则第IX条出售信托产业任何部分的权力，不得因出售信托产业任何未售出部分的任何一项或多项销售而耗尽，而应继续不受减损，直至保证票据的整个信托产业均已售出或就票据及根据本契约应付的所有款项均已支付为止。契约受托人可自行或透过代理人行事，不时以在出售时间及地点作出的公告延迟任何出售。

(B)在任何非公开出售中，契约受托人不得将信托产业或其任何部分出售给第三方，除非控制类别的超级多数票据持有人以书面指示契约受托人作出该项出售，或除非(I)该项出售或清盘所得的收益足以悉数清偿当时于

本金及累算利息的票据，以及根据优先付款次序而须支付的费用及所有其他款额，或(Ii)持有每类票据本金的100%的持有人当时尚未表示同意。尽管如上所述，在完成信托产业的任何出售(无论是私人的还是公共的)之前，契约受托人应首先向发起人提供购买信托产业的机会，购买价格等于(X)信托产业的公平市值和(Y)票据的未偿还票据余额总额加上应计利息和欠下的费用(该权利，“优先购买权”)中较大者。如果发起人在收到信托财产后的两个工作日内没有行使优先购买权，则契约受托人应按照第9.15节的规定出售信托财产；此外，如果发起人没有行使其优先购买权，并且契约受托人选择将信托财产私下出售给第三方，则在信托财产出售之前，契约受托人应向发起人提供机会，以该第三方提出的购买价格购买信托财产，发起人应有两个工作日的时间接受该要约。

(C)契约受托人或任何债券持有人可就信托产业的公开或非公开出售而竞购及获取信托产业的任何部分，而任何票据持有人可在扣除契约持有人因出售信托产业而招致的合理费用、收费及开支后，将该持有人有权获得的出售收益净额中该持有人有权获得的部分款项，拨入该持有人的票据所欠款额或本契约所担保的该持有人的其他款项中，以达成收购价的和解，以代替支付现金。债券无须为完成任何该等发售而出示，或为使该等发售所得款项净额记入该等债券的贷方。契约受托人或票据持有人可以法律允许的任何方式持有、租赁、经营、管理或以其他方式处理如此获得的任何财产。

(D)契约受托人须签立及交付一份适当的转易文书，将其在与出售信托产业有关的任何部分的权益移转。此外，现不可撤销地委任契约受托人为发行人的代理人及实际受权人，根据本第9.15节的规定，转让及转让其于信托产业任何部分的权益，并采取一切必要行动以进行该项出售。在上述出售中，买方或受让人均无义务确定契约受托人的权限、调查任何先决条件的履行情况或监督任何款项的运用。

(E)出售全部或任何部分信托产业的方法、方式、时间、地点及条款在商业上属合理。

第9.16节对票据采取的行动。在本契约下或与本契约有关的任何其他济助的寻求、取得或应用，不影响契约受托人寻求及追讨有关票据或本契约下的判决的权利。本契约的留置权或契约受托人或票据持有人的任何权利或补救措施，不得因契约受托人追回针对发行人的任何判决，或因根据该判决对信托产业的任何部分或发行人的任何资产征收任何执行而受损。

第十条

补充性义齿

10.01.未经票据持有人批准，不得购买补充假牙。(A)未经债券持有人同意，但条件是(X)发卡人应已提前10个营业日向评级机构提供有关修改的书面通知(或发卡人可能合理地向评级机构要求的较短期限)，(Y)契约受托人应已收到律师的意见，认为根据本契约条款，该修改是允许的，且已满足签立该修改的所有先决条件；及(Z)当发行人命令授权并不时指示时，契约受托人应已收到税务意见、发行人及契约受托人，可为下列任何目的，以令契约受托人满意的形式，订立一项或多项补充本协议的修订或契约：

(I)随时更正、扩大或增加任何受本契约留置权规限的财产的描述，或更佳地向本契约受托人保证、转易和确认受本契约留置权规限或须受本契约留置权规限的任何财产，或受本契约留置权规限的额外财产；但根据第(I)款采取的行动不得在任何方面对票据持有人的利益造成不利影响；

(Ii)证明另一人按照本条例的条款继承发行人或契约受托人，以及任何该等继承人承担本文件及附注所载的发行人或契约受托人的契诺；

(Iii)纠正任何含糊之处，更正或补充本通函中任何可能有缺陷或与本通函任何其他条文不一致的条文，或使本通函中的条文符合招股通函所载的描述；

(Iv)为债券持有人的利益而在发行人或契约受托人的契诺中加入，或放弃本协议赋予发行人的任何权利或权力；或

(V)实施第10.06节规定的任何事项。

（b）发行人和契约受托人根据本第10.01条签署任何修订或补充契约后，契约受托人应立即向票据持有人和评级机构提供该补充契约的副本。 然而，契约受托人未能提供该副本不得以任何方式损害或影响任何此类修订或补充契约的有效性。

第10.02节。 经票据持有人同意的补充假牙。 (a)在获得每位受影响的票据持有人事先书面同意、提前10个工作日向评级机构发出书面通知（或发行人可能向评级机构合理要求的较短期限）以及契约受托人收到税务意见的情况下，发行人和契约受托人在发行人命令授权和指示下，可以随时和不定期签订修正案或

补充契约，以增加本契约的任何规定，或以任何方式改变或删除本契约的任何规定，或以任何方式修改票据持有人在本契约项下的权利，以达到下列目的：

(I)更改任何票据的评级最终到期日或任何票据的任何利息支付的到期日，或降低该票据的本金额或其利率，更改付款地点，或任何票据或其任何利息须予支付的硬币或货币，或损害就任何票据的到期利息或在该到期日或之后强制执行该票据的全部未付本金而提起诉讼的权利，或更改第VI条有关自愿预付任何票据的应付款额的任何条文；

(Ii)降低任何类别票据的未偿还票据余额的百分比，该等票据须经票据持有人同意方可批准任何该等补充契约；或任何放弃遵守本契约条文、违约事件、本契约或管理协议项下的经理人终止事件或本契约或服务协议项下的服务商终止事件及其在本契约或本契约下规定的任何其他目的的后果，均须经票据持有人同意；

(3)修改本节的任何规定。

(Iv)修改或更改“未清偿”一词的定义的但书的条文；或

(V)允许就信托产业的任何部分设立任何其他留置权，或在任何时间终止本契约对任何财产的留置权，或(除非就任何不会对任何票据持有人产生重大不利影响的诉讼(由发行人证明))剥夺票据持有人由本契约提供的担保。

(B)经控制类别的多数票据持有人事先书面同意，并经契约受托人收到税务意见后，发行人及契约受托人(如获发行人命令授权)可随时及不时以契约受托人满意的形式订立一项或多项修订或契约，以修改、取消或增补本契约的条文；但该等补充契约不得具有第10.02(A)节第(I)至(V)段所述的任何效力。

(C)在发行人和契约受托人根据10.02节签立任何修订或补充契约后，契约受托人应立即向票据持有人和评级机构提供该补充契约的副本。然而，契约受托人如未能提供该副本，则不得以任何方式损害或影响任何该等补充契约的有效性。

(D)每当发行人或契约受托人征求对本契约的任何修订或补充的同意时，发行人应在征求同意之前确定一个记录日期，以确定有权同意该修订或补充的票据持有人。只有在该记录日期的票据持有人才有权同意该等修订或补充，不论该等票据持有人在该记录日期后是否继续为持有人。

第10.03.节规定了修正案和补充契约的签署。在签署或接受本条款第X条允许的任何修订或补充契约或由此对本契约设立的信托所作的修改时，契约受托人有权收到律师(I)描述签署该补充契约是本契约授权或允许的意见，以及(Ii)根据本契约第3.06(A)节的规定，并(在符合第7.01节的规定下)受到充分保护。契约受托人可(但无义务)订立任何该等补充契约，而该等契约会影响契约受托人本身在本契约下或其他方面的权利、责任或豁免权。

第10.04节修正和补充假牙的效力。于根据本细则第X条签立任何修订或补充契约后，本契约须据此修改，而该等补充契约在任何情况下均应成为本契约的一部分；而在此之前或之后已根据本细则认证及交付的票据持有人，均须受本契约约束。

第10.05.在修订和补充假牙附注中的引用。在根据本条第X条签立任何修订或补充契据后经认证并交付的票据，可在该补充契据规定的任何事项上注明，如出票人提出要求，则应注明该事项。如发行人决定，经修改以符合任何该等补充契约的新票据，可由发行人编制及签署，并由契约受托人认证及交付，以换取未偿还票据。

第10.06节授权契约受托人按指示行事。尽管本合同有任何相反的规定(第10.02款除外)，但如果契约受托人对本契约的任何条款或其所属的任何其他协议的意图或适用情况不确定，或者该意图或应用对其目的或适用不明确，或与其适用的任何其他条款相冲突，或者如果本契约或其所属的任何其他协议允许或不禁止由本契约受托人作出任何决定，或对特定事实或情况下要求或允许或可能允许契约受托人采取的行动方案保持沉默或不完整，则契约受托人有权要求并依赖以下内容，费用由发行人承担：(A)发行人指示契约受托人采取或不采取某些行动的书面指示，该书面指示应包含证明采取该等行动或不采取某些行动符合票据持有人的最佳利益，以及(B)事先得到控制类别多数票据持有人的书面同意。在这种情况下，契约受托人不对发行人或票据持有人负有责任，发行人也不应使契约受托人承担因契约受托人根据该指示采取的任何行动所引起或与之有关的任何责任、费用或开支，而且契约受托人也不对票据持有人负任何责任。

该责任、费用或开支。发行人须向评级机构提供该等书面指示的副本。

第十一条

[已保留]

第十二条

杂类

第12.01节：提供合规性证书和意见；提供信息。在发卡人向发卡人提出申请或要求根据本合同的任何规定采取任何行动时(本合同项下的普通诉讼和本合同另有规定的除外)，发卡人应合同受托人的要求，向合同受托人提交一份证书，说明本合同中规定的与拟议诉讼有关的所有先决条件(如有)已得到遵守，并提交一份律师的意见，说明大律师认为所有该等先决条件(如有)已得到遵守，除非本契约中与该特定申请或请求有关的任何条款明确要求提供大律师的证书和意见，否则不需要提供额外的大律师证书或大律师意见。

第12.02节：交付给契约受托人的文件的格式。(A)如若干事宜须由任何指明人士核证或须由任何指明人士的意见涵盖，则无须所有该等事宜只由一名该等人士核证或由该等人士提出意见，或只须由一份文件如此核证或涵盖该等事宜，但一名该等人士可就某些事宜核证或提出意见，而一名或多於一名该等人士可在一份或多份文件内就该等事宜核证或提出意见。

(B)发出人的获授权人员的任何证明书或意见，在与法律事宜有关的范围内，可以外部大律师的证明书或意见或由外聘大律师作出的申述为根据，但如该获授权人员知道或在作出合理谨慎的处理后应知道就其证明书或意见所依据的事宜而发出的证明书或意见或申述是错误的，则属例外。任何该等证明书或意见或大律师的任何意见，在与事实事宜有关的范围内，可以任何有关人士的获授权人员的证明书或意见或其申述为根据，该证明书或意见或申述述明与该等事实事宜有关的资料由该人管有，但如该获授权人员或大律师知道或在采取合理谨慎的情况下应知道有关该等事宜的证明书或意见或申述是错误的，则属例外。律师的任何意见可以基于其他大律师的书面意见，在这种情况下，大律师的意见应附有该其他大律师的意见的副本，并应包括一项声明，大意是该大律师相信该大律师和契约受托人可以合理地依赖该其他大律师的意见。

(C)凡任何人被要求根据本契约提出、提出或签立两份或两份以上的申请、请求、同意、通知、陈述、意见或其他文书，可将其合并为一份文书，但不必如此。

(D)凡在本契约中，凡与向契约受托人提出的任何申请、证明书或报告有关连的地方，规定发行人、服务机构或经理须交付任何文件，作为批准该申请的条件，或作为发行人、服务机构或经理遵从本契约任何条款的证据，而该等文件的目的是在批准该申请时或在该通知或报告的生效日期(视属何情况而定)，在这种情况下，该文件中所述事实和意见的有效性应是发行人有权批准该申请或该通知或报告是否充分的先决条件。然而，前述不应被解释为影响受托人依赖第7.01(B)(Ii)节规定的任何此类文件中所包含的任何陈述或意见的真实性和准确性的权利。

(E)凡本契约中规定，违约、违约事件、服务商终止事件或管理人终止事件的发生和持续不存在是发卡人提出请求或指示采取任何行动的先决条件，则尽管满足该条件是发卡人或受托人有权提出上述要求或指示之前的一个条件，但如果发卡人或受托人的负责人并不实际了解此类违约、违约事件的发生和持续，则按照上述请求或指示行事，应保护受托人。服务器终止事件或管理器终止事件。

第12.03节禁止票据持有人的行为。(A)本契约规定须由票据持有人发出或采取的任何要求、要求、授权、指示、通知、同意、放弃或其他行动，可包含在一份或多份实质相似的文书内，并由该等票据持有人亲自或由正式以书面委任的代理人签署证明；除本协议另有明文规定外，该等文书或该等文书在交付予契约受托人时生效，而在此明确要求交付发行人时，该等诉讼即告生效。这种票据(以及其中所包含和证明的行为)在本文中有时被称为签署该票据或票据的票据持有人的“行为”。就本契约的任何目的而言，签署任何该等文书或委任任何该等代理人的文件的证明，应足以证明(在第7.01节的规限下)对契约受托人和发行人有利的决定性证据，如以本节第12.03节规定的方式作出。

(B)任何人签立任何该等文书或文书的事实及日期，可借签立该等文书或文书的见证人所作的誓章证明，或借任何获法律授权对契据作出认收的公证人或其他人员所发出的证明书证明，以证明签署该文书或文书的个别人士已向他承认签立该文书或文书。凡由法团的高级人员或有限责任公司或合伙的成员代表该法团、有限责任公司或合伙签立，该证明书或誓章亦构成其权限的充分证明。

(C)钞票的所有权须由钞票登记册证明。

(D)任何票据的持有人提出的任何要求、要求、授权、指示、通知、同意、放弃或其他行动，对在登记或转让该票据或作为交换或代替该票据时发出的每张票据的持有人，对于契约受托人或发行人依靠该票据而作出、遗漏或容受作出的任何事情，均具约束力，不论该等行动是否根据该等票据作出批注。

第12.04条。修订公告等本契约所提供或允许的任何请求、要求、授权、指示、通知、同意、放弃或票据持有人的作为或本契约所允许的其他文件应提交、提供或提供给或提交给：

(A)由任何票据持有人或发行人发出的契约受托人，须以书面作出，并须面交、以头等挂号信或挂号信邮寄、预付邮资、传真或PDF格式的电子传输或隔夜递送服务、预付邮资并由契约受托人的一名负责人员在下列公司信托办事处收取，或

(B)任何其他人士须以书面作出，并须亲自或以图文传真、PDF格式的电子传送或预付邮资的隔夜递送服务，按下列地址或适用人士其后以书面向契约受托人提供的任何其他地址交付。

致印花企业受托人：美国全国协会威尔明顿信托基金
罗德尼广场北
北街市街1100号
特拉华州威尔明顿，邮编19890
注意：企业信托管理局
电话：[***]
传真：[***]

致发行人：-Sunnova Helios XIV Issuer，LLC
20 East Greenway Plaza，540套房
德克萨斯州休斯顿，邮编77046
注意：首席财务官
电子邮件：[***]
电话：。[***]
传真：[***]

复印件：，Sunnova Energy Corporation
20 East Greenway Plaza，540套房
德克萨斯州休斯顿，邮编77046
注意：首席财务官
电子邮件：[***]
电话：。[***]
传真：[***]

致惠誉：美国惠誉评级有限责任公司
一杯北瓦克博士。
伊利诺伊州芝加哥60606
注意：全球跨部门监督
电子邮件：[***]
电话：[***]
传真：[***]

提交给评级机构的通知应以电子方式发送到上文所述的电子邮件地址，其中信息以电子格式提供。此外，在票据的任何实益拥有人提出书面要求时，契约受托人须向该实益拥有人提供该实益拥有人可能合理要求的通知、报告或其他资料的副本，该等通知、报告或其他资料由该实益拥有人以一种或多种所要求的方式交付予其他人士。

第12.05节向票据持有人发出通知和报告；放弃通知。(A)如本契约规定通知票据持有人任何事件或邮寄任何报告予票据持有人，则该等通知或报告须以书面发出，并应充分发出(除非本章程另有明文规定)，如以头等邮资预付邮资邮寄予每名受该事件影响或须邮寄或以电子邮件寄往该票据持有人的票据持有人的地址或电子邮件地址，则该通知或报告须不迟于发出有关通知或邮寄该报告的最迟日期及不早于指定的最早日期发出。在任何情况下，通知或报告以上述规定的方式邮寄给票据持有人，没有将该通知或报告邮寄给任何特定票据持有人，或任何如此邮寄的通知或报告中的任何缺陷，均不影响该通知或报告相对于其他票据持有人的充分性，任何以本文规定的方式邮寄的通知或报告应被最终推定为已妥为发出或提供。

(B)在本契约规定以任何方式发出通知的情况下，任何有权在该事件之前或之后收到该通知的人，均可书面免除该通知，而该放弃应等同于该通知。票据持有人的放弃通知应提交给契约受托人，但这种提交不应成为依据该放弃而采取的任何行动的有效性的先决条件。

(C)如因罢工、停工或类似活动而暂停正常邮递服务，以致根据本契约任何条文规定须发出通知时，向票据持有人邮寄任何事件的通知并不实际，则以任何令契约受托人满意的方式发出通知，应视为已充分发出该通知。

(D)如有书面要求，契约受托人应立即向每位票据持有人提供每份月度服务机构报告，除非根据本契约的任何其他规定或任何其他交易文件(在这种情况下无需要求)作出指示，否则应提供契约受托人依据本契约和其他交易文件收到的所有报告、财务报表和通知的副本，但只能使用契约受托人提供的密码；但在收到必要的信息之前，契约受托人没有义务提供本节12.05节所述的信息。

来自发行方或服务商的信息。契约受托人不会对该等文件的准确性或完整性作出任何陈述或保证，亦不会对此承担任何责任。契约受托人的互联网网站最初将设在www.wilmingtontrustConnect.com或契约受托人应不时通知契约各方的其他地址。在提供对契约受托人网站的访问方面，契约受托人可以要求登记和接受免责声明。契约受托人不对根据本契约传播的信息负责。

第12.06节：由契约受托人制定规则。契约受托人可以为任何票据持有人会议制定合理的规则。

第12.07节规定了发行人的义务。每个契约受托人和每个票据持有人都同意，根据本契约和票据对发行人的强制执行应仅限于发行人的资产，无论是有形的还是无形的，不动产或个人(包括信托财产)及其收益。不得直接或间接针对发行人或发行人任何前任的任何成员、经理、高级职员、受托人、代理人或董事，(B)发行人或有限责任公司在发行人中的权益的持有人的任何成员、经理、高级职员、雇员、受托人、代理人、董事或继任者或受让人，或(C)企业受托人的任何公司成立人、股本认购人、股东、高级职员、董事、雇员或代理人或其任何前任或继任者，就发行人对票据或任何报表的义务，发行人在本契约项下的陈述、契诺、保证或义务，或因本契约或与本契约相关而交付的任何票据或其他文字。

第12.08节：福利的强制执行。为了票据持有人的利益，契约受托人有权强制执行，并在控制类别的超级多数票据持有人的书面指示(电子方式应足够)下，在得到控制类别的超级多数票据持有人的弥偿后，强制执行管理协议所载经理人、服务协议所载服务机构、Sunnova ABS Holdings XIV及供款协议所载存托人、履约保证中的履约担保人及其他交易文件所载的契诺及协议。

第12.09节标题和目录的效果。本文件中的章节和章节标题以及目录仅为方便起见，不应影响本文件的构建。

第12.10节规定了继任者和受让人。发行人和契约受托人在本契约中的所有契诺和协议，不论是否明示，均对其各自的继承人和受让人具有约束力。

第12.11节：允许分离；整个协议。如果本契约或附注中的任何条款无效、非法或不可执行，其余条款的有效性、合法性和可执行性不会因此而受到任何影响或损害。此外，作为本契约的一部分，应自动增加一项条款和目的与可能的合法、有效和可执行的非法、无效或不可执行的条款类似的条款，以取代此类非法、无效或不可执行的条款。本契约反映了有关事项的全部协议

本契约所涵盖的任何协议、承诺、草案、沟通、讨论和谅解，无论是口头的还是书面的，都将取代以前的任何协议、承诺、草案、沟通、讨论和谅解。

第12.12节规定了Indenture的各种好处。本契约或附注中的任何明示或默示内容，均不得给予本契约项下任何独立受托人或共同受托人及票据持有人任何利益或任何法律或衡平法上的权利、补救或索赔，但本契约各方及其在本契约项下的继承人除外。

第12.13节规定法定假日。如任何付款日期或拟支付任何票据的本金或利息的任何其他日期，或依据本契约任何条文规定由契约受托人邮寄通知予任何人的任何日期，不得为营业日，则(尽管票据或本契约另有规定)该通知的付款或邮寄无须在该日期作出，但可在下一个营业日作出或邮寄，其效力及效力犹如在任何该等付款日期或任何票据的本金或利息的支付的其他日期的名义日期作出或邮寄一样，或犹如在该等邮寄的名义日期(视属何情况而定)邮寄，而如属付款，则在任何该等名义日期起及之后的期间内不应累算利息，但该等款项须在下一个营业日全数支付。

第12.14节：适用法律；管辖权；放弃陪审团审判。(A)本契约和每张票据应按照纽约州的实体法(包括纽约州一般义务法第5-1401条和第5-1402条，但不考虑其中的法律冲突条款，但关于UCC的规定除外)解释并受适用于其中订立和将履行的协议的实体法律管辖。

(B)双方同意纽约州商务部、纽约州最高法院和纽约州曼哈顿区联邦法院的非专属管辖权。

(C)在适用法律允许的范围内，在基于本契约、与本契约相关的任何其他文件或根据本契约或根据本契约产生的任何其他文件或根据本契约或根据本契约产生的任何事项的任何诉讼程序或反索赔中，本契约的每一方和每个票据持有人不可撤销地放弃由陪审团审理的所有权利。

第12.15节介绍了电子签名和对应程序。本契约可签署多份副本(包括电子PDF)，每份副本应为原件，所有副本加在一起仅构成一份相同的协议。本契约只有在以下情况下才有效、具有约束力并可对一方强制执行：(I)由授权个人代表一方签署符合联邦《全球和国家商务电子签名法》、州《统一电子交易法》法规和/或任何其他相关电子签名法的电子签名；(Ii)原始手动签名；或(Iii)传真、扫描或复印的手动签名；但第(1)款规定的电子签名执行仅限于不可抗力或其他需要以电子签名方式执行的情况，除非当事人另有约定。每个电子签名或传真，

无论出于何种目的，扫描或复印的手写签名应与原始手写签名具有同等的效力、法律效力和证据可采性。本协议的每一方均有权最终依赖任何其他方的任何电子签名或传真、扫描或复印的手动签名，且对此不承担任何责任，并且没有责任调查、确认或以其他方式验证其有效性或真实性。本契约可签署任何数量的副本，每个副本应被视为正本，但这些副本加在一起应仅构成一份文书。尽管如上所述，对于本契约中规定的任何通知或本合同项下要求或允许交付的任何文书，本契约的任何一方收到或依赖该通知或文书时，应有权要求签署该通知或文书的正本，以此作为其生效的条件。

第12.16节记录Indenture。如果本契约需要在任何适当的公共记录办公室进行记录，发行人应按照律师的意见进行该记录，该意见大意是为了保护票据持有人或本契约下担保的任何其他人，或为了执行根据本契约或任何其他交易文件授予契约受托人的任何权利或补救措施，该记录是必要的。

第12.17节。没有进一步的保证。发行人同意不时作出及执行任何及所有行为，并执行受托人所要求或合理要求的任何及所有其他文书，以更全面地实现本契约的目的，包括但不限于，执行任何与信托产业有关的融资声明或延续声明，以根据任何适用司法管辖区的UCC的规定进行备案。

第12.18条没有针对发行人的破产申请。债券托管人同意(每名票据持有人及每名票据拥有人在接受票据后视为同意)，在全额支付有关票据的所有应付款项后一年零一天之前，不会根据美国或美国任何州的法律向发行人提起任何破产程序或其他程序，或与任何其他人一起向发行人提起任何破产程序或其他程序。本条款第12.18节在本契约终止后继续有效。

第12.19节。[已保留]

第12.20节关于遵守规则15Ga-1的规定。

(A)就因Sunnova ABS Holdings XIV或该贷款的存托人违反陈述或担保而提出的回购贷款要求(每一项均为“要求”)而言，契约受托人同意(I)如该要求为书面要求，则迅速将该要求送交Sunnova ABS Holdings XIV、保存人、经理、服务商及发行人，及(Ii)如该要求为口头要求，指示请求方以书面方式向该受托人及发行人提交该要求。

(B)就根据要求回购贷款、与要求有关的任何争议或Sunnova ABS Holdings XIV或该贷款的存托人撤回或最终拒绝要求有关事宜，契约受托人同意，在契约受托人的负责人员实际知悉的范围内，迅速以书面通知发行人、经理及存托人。

(C)契约受托人将(I)在实际可行的情况下，在收到所有要求后的三个营业日内，以本协议附件D所述的方式，尽快通知发行人、管理人和寄存人，并向发行人提供任何其他合理要求的资料，以协助发行人遵守交易法第15Ga-1条(“第15Ga-1条资料”)；及(Ii)如果发行人或寄存人提出书面要求，应在任何历季或历年之后不迟于十天内提供书面证明，证明受托人没有收到有关期限的任何要求。或如在该期间内已收到要求，则证明契约受托人已就该等要求提供上文第(I)款所合理要求的所有资料。就本契约而言，所指的任何日历季度应指以1月、4月、7月和10月为终点的相关日历季度(视情况而定)。除本协议或交易文件明示的本公司受托人的职责或责任外，本公司受托人并无责任或义务进行任何与回购贷款有关的调查或查询，或以其他方式承担任何额外的责任或责任，且本公司条款并无隐含该等额外义务或责任。发行人完全负责遵守与交易文件完成的交易相关的所有报告要求，并对与此信息有关的所有解释性问题承担全部责任。

第12.21.节规定了多个角色。双方明确承认并同意威尔明顿信托公司，全国协会，担任企业托管人、备份服务商和过渡经理的多重角色。全国协会Wilmington Trust，National Association可在不妨碍或不考虑利益冲突原则或其他违反义务的情况下，以此类身份充分履行其各自的职能，只要该等冲突或违约是由于Wilmington Trust，National Association履行本契约中所规定的明示职责而引起的，所有这些抗辩、索赔或主张均由本合同的其他各方明确放弃，但在Wilmington Trust，National Association，Wilmington Trust，National Association的疏忽(判断错误除外)、恶意或故意不当行为的情况下除外。

第12.22节：《爱国者法案》。双方在此承认，根据《团结和加强美国》规定的客户身份识别计划(CIP)的要求，通过提供所需的适当工具来拦截和阻挠恐怖主义，2001年，Pub第三章。L.107 56(2001年10月26日签署成为法律)及其实施条例(统称为《美国爱国者法》)，为了帮助打击资助恐怖主义和洗钱活动，企业受托人必须获取、核实和记录与企业受托人建立关系或开立账户的每个人或法人的身份信息。双方特此同意，其应向契约受托人提供契约受托人可能不时要求的信息，以遵守《爱国者法案》的任何适用要求

第十三条

终端

第13.01条禁止终止义齿。(A)本契约应于终止日终止。服务商应立即以书面形式通知契约托管人任何根据本条款第十三条预期的终止。契约终止后，契约受托人应通知

根据账户控制协议，信托财产上以契约受托人为受益人的留置权将自动终止，契约受托人应将信托财产中的贷款、其他财产和资金的所有权利、所有权和利益转让给发行人。

(B)除根据第6.01(A)节关于自愿全额预付的通知外，任何预期终止的通知(指定支付最后付款的付款日期并要求交出票据以供注销)应由契约受托人在收到发行人或服务机构关于该事件的书面通知后，在适用的记录日期以信函形式迅速发给票据持有人和评级机构。发行人或服务机构须不迟于最后付款日期当月5日向契约受托人发出通知，说明(I)支付票据的最后付款日期，(Ii)任何该等最后付款的款额，及(Iii)出示及交还票据的地点。交出属于最终票据的票据应是支付该等最后付款的条件。

[签名页如下]

在此见证，发行人和契约受托人已促使本契约在上述第一个日期正式签立。

Sunnova Helios XIV Issuer，LLC，as Issuer

撰稿/S/埃里克·威廉姆斯

__________________________________

姓名： 埃里克·威廉姆斯

标题： 执行副总裁，

**首席财务官

威尔明顿信托，全国协会，作为契约受托人

撰稿/S/克拉丽斯·赖特

__________________________________

姓名：克拉丽斯·赖特

职务：总裁副

同意并确认：

Sunnova ABS Management，LLC
作为经理

撰稿/S/埃里克·威廉姆斯

姓名： 埃里克·威廉姆斯

标题： 执行副总裁，

首席财务官

Sunnova ABS Management，LLC
作为服务商

撰稿/S/埃里克·威廉姆斯

姓名： 埃里克·威廉姆斯

标题： 执行副总裁，

首席财务官

太阳新星能源公司
关于第5.08节

撰稿/S/埃里克·威廉姆斯

姓名： 埃里克·威廉姆斯

标题： 执行副总裁，

首席财务官

附件A

标准定义

附件A

标准定义

施工规则。在这些标准定义中，对于交易单据(定义如下)，(A)定义的术语的含义同样适用于所定义的术语的单数和复数形式，(B)在任何交易单据中，“在此”、“在此”、“下文”和类似的词语指的是该交易单据作为一个整体，而不是指该交易单据的任何特定规定；(C)任何交易单据中的任何小节、章节、条款、附件、附表和附件中的任何提法均指此类交易单据，除非另有说明，(D)“文件”一词包括任何和所有文件、文书、协议、证书、契据、通知和其他书面形式，不论证据如何(包括电子形式)，(E)“包括”一词并不具有限制性，除非另有特别规定，否则应指“包括(但不限于)”，(F)除另有规定外，在计算从某一特定日期至后一特定日期的一段时间时，“自”一词应指“从”至“至”及“至”字，直至“每一须指”但不包括在内，而“通过”一词应指“向并包括”、(G)在任何人采取行动时使用的“可能”和“可能”以及类似的术语，应反映该行动是可选择的，并且不要求该人采取该行动；及。(H)凡提及协议或其他文件时，均包括提及按照协议或文件的条款经修订、重述、改革、补充及/或以其他方式修改的协议或文件。

“1940年法案”系指经修订的1940年投资公司法，包括其下的规则和条例。

“加速事件”是指票据在发生违约事件后加速。

“加速事件优先付款”具有本契约第5.07(B)节规定的含义。

“账户控制协议”是指发行人、作为担保方的契约受托人和加密箱银行之间关于加密箱账户的被冻结的账户控制协议，其日期为截止日期。

“账户财产”是指账户和账户的所有收益，包括但不限于任何账户中不时持有的所有金额和投资(无论是以存款账户、记账证券、无证书证券、担保权利的形式(如纽约州颁布的UCC第8-102(A)(17)节所定义)、金融资产(如UCC第8-102(A)(9)节所定义)，或任何其他投资财产(如UCC第9-102(A)(49)节所定义)。

“会计报告”具有维修协议第6.3(A)节规定的含义。

“账户”统称为加密箱账户、托收账户、储备账户、设备更换储备账户、预筹资金账户、资本化利息账户和第25D款利息账户。

“收购价格”具有出资协议中规定的含义。

“行为”具有本契约第12.03节规定的含义。

“经调整总结算日抵押品余额”是指截至结算日的总结算日抵押品余额减去收益补充超额抵押金额。

“调整后总抵押品余额”是指在任何确定日，等于(1)相关收款期结束时的总抵押品余额减去(2)截至该日的收益补充超额抵押金额。

“行政费基本费率”指$[***]在最初确定日期的每一年周年纪念日将增加[***]%.

“附属公司”，就任何指定人士而言，指任何其他控制或由该指定人士控制或与该指定人士共同控制的人士。就这一定义而言，如果控制人拥有受控人任何类别有表决权证券的5%或以上，或直接或间接拥有通过股票所有权、合同或其他方式指导或促使受控人的管理层或政策的权力，则任何人应被视为“控制”另一人；而“控制”和“受控”一词具有与前述相关的含义。就任何与ERISA相关的陈述而言，附属公司应指在ERISA第4001(A)(14)节或本准则第414节的含义下与该人共同控制的任何实体。

“代理会员”具有本契约第2.02(A)节规定的含义。

“总结算日抵押品余额”是指相当于(1)截至初始截止日期的总贷款余额和(2)在预筹资期内可能获得的后续贷款的最高总截止日期贷款余额之和的数额。

截至任何确定日期的“总抵押品余额”应等于(1)总贷款余额和(2)预筹贷款余额之和。

“未偿还票据余额合计”是指在任何确定日期，相当于截至该确定日期所有类别票据的未偿还票据余额之和的数额。

“总贷款余额”是指所有贷款(不包括违约贷款)的贷款余额之和。

“附属太阳能贷款协议”是指就每笔太阳能贷款而言，与该太阳能贷款相关的、与债务人签订的所有与太阳能贷款协议相关的协议和文件。

“预计还款日期”是指发生在2034年6月的付款日期。

“适用法律”指任何政府当局的所有适用法律，包括但不限于与消费者金融和保护有关的法律，以及任何政府当局的任何法令、判决、法令、禁令、令状和命令或类似行动，以及任何联邦、地区、州、县、市或其他政府当局的规则和条例。

“适用程序”具有本契约第2.08(A)节规定的含义。

“获授权人员”就任何人士而言，指获授权代其行事的人士的董事会主席、联席主席或副主席、总裁、任何副总裁、任何助理副总裁、秘书、任何助理秘书、司库、任何其他获授权人员，而该人的姓名出现在该人士向契约受托人提供的该等获授权人员名单(包括该等高级人员的签署式样)内，而该名单可不时予以修订或补充。

“可用资金”是指(1)就相关收款期存入或转入收款账户的贷款的所有收款(包括未回购的违约贷款和收到的保险收益的净收回)，(2)在相关收款期内或与相关收款期有关的情况下，根据履约保证从存款人或履约担保人那里收到的所有款项，(3)收款账户、准备金账户、预筹资金账户、资本化利息账户中作为投资收益收到的所有款项，(4)从备用金账户、预筹资金账户、资本化利息账户、设备更换备用金账户、第25D款利息账户或债务人保证金账户转入收款账户的金额；(5)如果自愿预付款日期与付款日期相同，则为与自愿预付款有关的收款金额；

在每种情况下，(Vi)任何准许权益保证金；但在收款期结束后十个营业日内，任何在收款期内到期但存入收款期后十个营业日内的款项，经通知契约托管人后，可视作该等款项于该前一收款期结束时已存入收款账户，如经处理，则该等款项不应被视为任何其他付款日期的可用资金。为免生疑问，债务人保证金存款账户(且未转账至收款账户)和收到的与网格服务有关的金额均不属于可用资金。

“备份服务商”是指威尔明顿信托公司根据服务协议作为备份服务商的身份。

“备份服务商费用”是指(I)因采取备份服务商角色所需的任何行动而产生的任何合理且有文件记录的自付费用，以及(Ii)根据服务协议欠备份服务商的任何赔偿。

“备份服务和过渡管理器费用”是指在每个付款日期(根据付款优先级并受付款优先级的限制)，相当于$[***].

“Bailee Letter”指日期为截止日期的Bailee Letter，由Sunnova EZ-Owner Portfolio、LLC、Atlas Structure Products Holdings，L.P.、Sunnova SLA Management，LLC、美国银行全国协会作为托管人、美国银行全国协会作为仓库托管人和托管人发出。

“破产法”系指经修订的“美国破产法”，第11编第101条及其后。

“福利计划投资者”具有本契约第2.07(C)(Vi)节规定的含义。

“账单和收款政策”是指作为附件G附在服务协议附件中的服务商的内部收款政策。

“记账票据”是指票据中的实益权益，其所有权和转让应按照本契约第2.02节的规定，由证券托管机构通过记账方式进行。

“营业日”指除(I)星期六或星期日，或(Ii)纽约市的银行机构、服务机构所在的城市、托管人管理托管协议的城市或企业受托人公司信托办公室所在的城市根据法律或行政命令被授权或有义务关闭的任何日子。

“计算日期”，就付款日期而言，除文意另有所指外，指有关收款期最后一天的营业结束。

“资本化利息账户”是指为债券持有人的利益，以企业受托人的名义在企业受托人(或该银行，如适用)名下设立的独立信托账户，并根据“企业章程”第5.01节维持。

“资本化利息帐户存款”指$[***].

“认证”具有托管协议第4(D)节规定的含义。

“类别”是指具有相同评级的最终到期日、利率、支付优先权和名称的系列债券中的所有。

“A类票据”指根据契约发行的6.15%A类贷款支持票据，2024-b系列。

“b类票据”指根据本契约发行的7.00%b类贷款支持票据，2024-b系列。

“C类票据”指根据本契约发行的8.00%C类贷款支持票据，2024-b系列。

“Clearstream”具有本契约第2.02(A)节规定的含义。

“截止日期”是指满足票据购买协议第6节规定的条件并发行票据的日期，该日期应为2024年6月28日。

“截止日期证明”应具有托管协议第4(A)节中规定的含义。

“法规”系指经修订的1986年国内税法，包括任何后续法规或修正法规。

“托收账户”是指根据本契约第5.01节的规定，以契约受托人的名义代表票据持有人与契约受托人(或该银行，如适用)设立的具有该名称的独立信托账户。

“收款期”是指就每个付款日期而言，前一个日历月；但提供初始付款日期的收款期。

应为自截止日期起至初始付款日期前一个日历月的最后一天(包括该日)的期间。

“消费者保护法”是指所有适用的法律，包括“贷款中的真实情况”、“Graham-Leach-Bliley”和“ECOA和FCRA”披露，以及保护消费者权利的实施法规，包括但不限于由消费者金融保护局、联邦贸易委员会和任何其他联邦或州政府机构(例如，加州消费者事务部)授权执行或实施的那些适用法律。

“供款协议”指Sunnova Intermediate Holdings，LLC、Sunnova ABS Holdings XIV、存款人和发行人之间的销售和供款协议，日期为截止日期。

“控制类”是指A类票据，直到其未偿还票据余额减为零，然后是B类票据，直到其未偿还票据余额减至零，然后是C类票据。

“转让财产”具有《出资协议》中规定的含义。

“企业信托办公室”是指企业信托受托人管理其企业信托业务的办公室，截止日期的办公室应用于票据转让、提交和交出票据以供最终分发以及所有其他用途，地址为：Wilmington Trust，National Association，Rodney Square North，1100North Market Street，Wilmington，Delwaon，19890，收件人：企业信托管理处，或企业受托人在给发行人和服务机构的书面通知中指定的其他地址。

“累计违约水平”是指在任何确定日期，(1)(A)自结算日以来成为违约贷款的所有贷款(发起人已行使回购或替代违约贷款的选择权的违约贷款除外)的总贷款余额减去(B)发起人自结算日以来未行使回购或替代选择权的违约贷款收到的任何清算收益净额的商数(以百分比表示)除以(2)总结算日抵押品余额。

“托管协议”是指托管人、服务机构、企业托管人和发行人之间的某些托管协议，日期为截止日期。

“托管人”是指根据托管协议条款作为托管人档案托管人的美国银行及其允许的继承人和受让人。

“托管费”是指就每个付款日期(按照付款的先后次序)支付的金额为#美元。[***].

“托管人文件”指(I)(A)对于不在电子保险库中持有的贷款协议，由债务人签署的相关贷款协议的PDF副本(包括对其的任何修改)，或(B)由债务人签署的电子贷款协议的单一权威副本，包括对(A)和(B)两项条款的规定，即，如果对贷款协议的修改没有完全执行，托管人文件应仅被视为包含该贷款协议，而不实施该修改；(Ii)对消费者保护法所要求的适用贷款的监管披露声明，如果有，(Iii)在未纳入相关贷款协议的范围内，(Iii)相关生产保证及/或客户保证协议的完整签立副本(如有)；(Iv)Sunnova Energy为缔约一方的相关互联协议的已签署电子副本(如有)；(V)Sunnova Energy为缔约一方的相关净额计量协议的签署副本(如独立于互联协议)；(Vi)证明操作相关光伏系统的许可证的文件(如有)；(Vii)有关ACH付款的所有客户资料(如有)；及(Viii)经理定期存档的任何其他文件，根据其与该贷款或相关债务人有关的习惯程序，可包括证明相关公用事业或政府当局(视情况而定)对光伏系统的运营许可的文件，或回扣(如果有)。就本定义第(1)款而言，“由债务人签立”不需要任何共同所有人的签字。

“客户保修协议”是指(I)对于光伏系统，由Sunnova Energy向债务人提供的与相关光伏系统和/或储能系统(就光伏系统而言，可包括生产保修)的性能和安装相关的任何单独的保修协议(可能是太阳能贷款协议的展品)，以及(Ii)对于储能系统，由Sunnova Energy向义务人提供的任何单独的保修协议，根据该协议，Sunnova Energy或其代理已同意根据该协议所附的制造商保修条款对储能系统进行维修或更换。

“截止日期”是指最初的截止日期或以后的每个截止日期。

“截止日期贷款余额”是指一笔贷款在相关截止日期根据该贷款或就该贷款到期的未偿还本金余额。

“违约”是指任何导致违约的事件，或因发出通知或时间流逝而导致经理终止事件或服务商终止事件的任何事件。

“违约贷款”是指(一)有关债务人自原定到期日起逾期一百八十天以上的贷款。[***]%或更多

(Ii)债务人发生破产事件，(Iii)相关光伏系统、储能系统或家居可持续发展产品已被服务商或管理人收回，或(Iv)服务商已确定贷款的全部或任何部分已根据客户信贷及催收政策被置于“非应计”状态或“不可收回”、已进行撇账，或已减少或免除该太阳能贷款项下到期的任何或全部本金。

“不良贷款”是指由契约受托人(按照控股类别多数票据持有人的书面指示行事)或管理人在任何时间认定Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV或存托人违反了截至相关截止日期(或截止日期或出资协议附件A所规定的截止日期或相关转让日期)的一项或多项有关贷款资格的适用陈述或担保的贷款，违反规定对票据持有人造成重大不利影响，并且在适用的宽限期内或被豁免的情况下仍未得到补救，在书面上，由契约受托人按照控制班级的多数票据持有人的指示行事。

“递延利息金额”指就某一类别票据而言，相等于(1)在有关利息应计期间内按适用的票据利率对该类别票据的任何未偿还票据余额减记金额的总和，(Ii)就C类票据而言，如该付款日期发生在顺序利息摊销期间，而A类票据或b类票据有未偿还票据余额，则在有关利息应计期间内按紧接该付款日期前C类票据的未偿还票据余额的相关票据利率计算的利息的总和，和(Iii)在法律允许的范围内，之前付款日期的任何未付递延利息金额，加上按适用票据利率计算的利息。

“递延的ARD后额外利息金额”具有本契约第2.03(C)节规定的含义。

“最终注释”的含义与本契约第2.02(C)节规定的含义相同。

“拖欠贷款”是指有关债务人自原定到期日起逾期三十天以上的贷款。[***]截至最近确定日期，根据相关贷款到期的合同付款的%或更多。

“交付”指的是账户财产：

关于银行承兑汇票、商业票据、可转让存单和其他构成UCC第9-102(A)(47)节所指“票据”的义务，其转让：

(1)以实物交付给契约受托人、背书给契约受托人或其代名人或以其名义登记或空白背书的；

**(2)由契约受托人继续持有该等票据；及

(三)企业托管人出具的票据，连续记账，表明该票据已记入相关账户；

关于“认证担保”(如UCC第8-102(A)(4)节所定义的)，其转让：

允许(1)通过将这种经证明的担保实物交付给契约受托人，但如果经证明的担保是登记形式的，则应背书给契约受托人或以其名义登记，或空白背书；

*

(三)企业托管人出具的凭证，连续记账，表明该凭证担保已记入相关账户；

对于美国财政部、联邦住房贷款抵押公司或联邦国家抵押协会发行的任何证券，如果该证券是根据联邦簿记条例通过联邦储备系统持有的簿记证券，则根据适用法律，包括适用的联邦法规和UCC第8和第9条，转让以下程序：

*(1)根据适用的联邦法规，由证券中介机构向联邦储备银行保存的适当簿记账户登记此类财产，并由该证券中介机构向契约受托人发出存款通知或其他书面确认，以确认该证券中介机构代表契约受托人购买该簿记证券；证券中介人在其簿册和记录中作出记项，以识别根据联邦簿记条例通过联邦储备系统持有的账簿记账证券属于企业受托人，并持续表明该证券中介机构仅作为该企业的代理人持有该账簿记账证券

受托人或(Y)将这些财产连续登记入由契约受托人在联邦储备银行开设的记账账户；以及

(二)企业托管人持续记账，表明财产计入相关账户；

第(D)款适用于账户中的任何资产，该资产为(如UCC第8-102(A)(18)节所定义的)无证证券，且不受上述第(C)款或第(E)款的约束：

*(一)*转让：

*(A)在发行人的簿册和记录上，向契约受托人登记为其登记拥有人；或

(B)由另一人(非证券中介人)代表该契约受托人成为该无证书证券的登记拥有人，或已成为该登记拥有人，承认该证券为该契约受托人持有；或

第(2)款表明，发行人已同意，其将在没有登记所有人进一步同意的情况下，遵守由契约受托人就该等无证明证券发出的指示；或

对于由结算公司(如UCC第8-102(A)(5)节所定义)或其指定人保管或保存在其账簿上的每一种证券，政府(E)应通过促使：

第(1)条授权有关结算公司将该等证券存入该结算公司的契约受托人的证券账户内；及

第(2)款规定，委托契约受托人以记账方式持续注明该抵押品已记入相关账户；

关于转让给抵押品代理人或为抵押品代理人的利益而转让给抵押品代理人或为抵押品代理人的利益而不受上述第(C)或(E)条管辖的“担保权利”(定义见UCC第8-102(A)(17)节)：如果证券中介人(1)通过账簿记账表明基础“金融资产”(定义见UCC第8-102(A)(9)节)已贷记为契约受托人的“证券账户”(定义见UCC第8-102(A)(9)节)。在《UCC》第8-501(A)节中)，(2)从契约受托人处收取金融资产或为契约受托人取得相关金融资产，并且在任何一种情况下，接受该金融资产并将其贷记到契约受托人的证券账户，或(3)根据其他法律、法规或规则有义务将基础金融资产贷记于契约受托人的

证券中介人在其簿册及纪录上作出记项，不断识别该项证券权利属于该企业受托人；并持续以簿记方式显示该证券权利已记入该企业受托人的证券账户；及该企业受托人不断以账簿记账方式表示该证券权利(或代表该证券权利的该企业受托人的所有权利及财产)已记入有关账户的贷方；及/或

第(Ii)款规定，就任何该等资产而言，根据适用法律或其解释的变化，现在或以后可能变得适当的附加或替代程序，以实现将账户中任何该等资产的所有权或控制权完全转让给契约受托人，且不存在任何不利索赔。

在契约计划交付的每一宗个案中，契约受托人须在其纪录上作出适当的批注，并须安排在其代名人的纪录上注明证券是依据契约及按契约的规定以信托形式持有。

“托管人档案的交付”，对于PDF格式的文件，是指托管人通过电子传输实际收到托管人的文件，对于电子形式的文件，是指通过电子系统交付托管人文件，并在托管人的电子金库中被分割并专用于发行人的部分内实际接收此类托管人文件；但如果托管人的电子金库中分割并专门用于发行者的部分在截止日期前仍未由eOriginal最终确定，则作为托管人的美国银行全国协会在电子金库中持有托管人文件应构成此类交付和收据，并且在所有情况下，托管人在其指定办公室实际收到与如此交付的托管人文件相关的贷款时间表。

“存放者”是指Sunnova Helios XIV存放者有限责任公司，特拉华州的一家有限责任公司。

“存款人融资报表”是指UCC-1融资报表，其中发行人为担保方，存款人为债务人。

“确定日期”，就任何付款日期而言，是指该付款日期前第三个营业日的营业结束。

“DTC”系指存托信托公司、一家纽约公司及其继承人和受让人。

“到期日”是指根据贷款条款支付任何款项的每个日期。

“轻松自有计划设备采购协议”指太阳能贷款协议，根据该协议，相关债务人使用Sunnova Energy提供的融资向交易商购买光伏系统，相关债务人无需就贷款余额中相当于相关第25D条信贷金额的部分支付利息，直至预定的预付款日期，通常为相关光伏系统实现PTO之日起18个月。

“轻松拥有计划太阳能贷款”是指受轻松拥有计划设备采购协议或SunSafe轻松拥有计划设备购买协议管辖的太阳能贷款。

“电子表格”是指通过电子系统以电子形式交付和保存的文件。

“电子系统”是指由eOriginal或发行人、企业托管人和托管人共同商定的其他电子文件存储提供商提供和操作的系统，该系统能够实现电子签约，并将以电子形式保存的文件转移到实体形式。

“电子保险库”是指由eOriginal创建和维护的电子“保险库”，以便根据托管人和eOriginal之间的协议以电子形式存储文件，或由发行者、契约托管人和托管人共同同意的提供者维护的任何其他此类电子“保险库”，发行者的电子原件文件驻留在其中。

“电子保险库协议”是指美国全国银行协会与运营和维护电子保险库的实体之间有关电子保险库的协议。

“合格账户”是指(I)存款由联邦存款保险公司承保的一个或多个独立账户；(X)无担保和无担保的长期债务债券，该机构至少应被S评为投资级，其短期债务债务至少应被S评级为投资级；(Y)无担保和无担保长期债务债券，其评级至少应为“[***]“由惠誉或其短期债务至少为”[***]“由惠誉，其(A)是根据联邦银行法正式组织、有效存在和良好信誉的联邦储蓄和贷款协会，(B)根据任何州的适用银行法正式组织、有效存在和良好信誉的机构，(C)根据联邦银行法正式组织、有效存在和良好信誉的全国性银行协会，或(D)银行控股公司的子公司，以及

评级机构已表示，使用该账户不得导致撤销其对任何票据的评级；(Ii)一个或多个独立的信托账户，该账户(S)受美国联邦法规第12章第9.10(B)节或类似的美国州法律管辖，并由联邦或州特许托管机构的信托部门维持，其资本和盈余不少于$[***]，以受信人身份行事，并为各评级机构所接受，或(Iii)就义务人证券存款账户而言，摩根大通银行，N.A.

“合格投资”是指下列任何一种或多种债务或证券：

(A)美国或其义务得到美国完全信用和信用支持的美国任何机构或工具的直接计息义务和担保的计息义务；(B)联邦国家抵押贷款协会或联邦住房贷款抵押公司的直接计息义务和保证支付本金和利息的计息义务，但前提是在投资时，此类债务被S和惠誉给予最高信用评级；和(C)以上(A)和(或)(B)项所述特定债务的相应权益的所有权证据；

根据美利坚合众国或其任何州的法律成立的存款机构或信托公司(包括以商业身份行事的企业受托人)(或外国银行的国内分行)的活期存款、定期存款、货币市场存款账户、存款证和出售的联邦资金，受联邦或州银行或存款机构当局的监督和审查，并在发行人进行投资或作出投资合同承诺时，具有以下短期无担保债务评级：“[***]《S与宝洁》[***]“由惠誉提供，期限不超过365天；

第(3)款适用于根据美利坚合众国或其任何州的法律成立的任何公司发行的计息或折价出售的证券，其评级不低于“[***]《S与宝洁》[***]“或”[***]“由惠誉支付，到期日不超过365天；

根据美利坚合众国或其任何州的法律注册成立的任何公司(发行人除外，但包括以商业身份行事的企业受托人)的商业票据(包括无息贴现债务和有息债务)(包括即期或在其结束日期后不超过一年的特定日期支付的有息债务)，在投资或作出投资承诺时，评级为[***]《S与宝洁》[***]“或”[***]“由惠誉提供，期限不超过365天；

(V)适用于货币市场共同基金，包括但不限于企业受托人或其任何关联公司的基金，或根据1940年法案注册的仅投资于其他合格投资的任何其他共同基金，在此类投资时具有S和惠誉最高评级类别的评级，包括任何由企业受托人或其关联企业担任投资顾问、管理人、股东服务代理和/或托管人或次托管人的基金，尽管(A)企业受托人或其关联企业就所提供的服务向此类基金收取费用和开支，(B)契约受托人或其联营公司就根据交易文件提供的服务收取费用及开支；及(C)为该等基金提供并依据交易文件提供的服务可随时汇合；

第(6)款规定，就美利坚合众国或其任何机构或工具的债务或其本金和利息提供担保的回购协议，当此类债务得到美利坚合众国的充分信任和信用支持时；但条件是，当时同意回购此类债务的一方的无担保债务的信用评级不低于“[***]《S与宝洁》[***]“或”[***]“由惠誉支付，期限不超过365天；以及

第(Vii)款规定，任何投资协议(包括担保投资证书、远期交割协议、回购协议或类似义务)与在收购之日信用评级不低于“[***]《S与宝洁》[***]“或”[***]“由惠誉提供，期限不超过365天。

契约受托人或其关联公司可向该等基金收取通常为向该等基金提供服务而收取的费用(但不得超过该等基金的投资收益)。

契约受托人可作为委托人或代理人，向其本身或联属公司购买或出售上述合资格投资。帐户中所有符合条件的投资应以契约受托人的名义进行，以使票据持有人受益。

“合格信用证银行”是指总资产超过#美元的金融机构。[***]长期评级至少为[***]“被标普评为S，短期评级至少为[***]“被标普S评为长期评级至少”[***]“被惠誉评级或至少为短期评级”[***]如果信用证的发行人在任何日期未能成为合格的信用证银行，在发行人、管理人或控制类别的多数票据持有人的书面指示下，契约受托人将被要求提取全部信用证金额，并将所得款项存入储备账户或设备更换储备账户(视情况而定)。

“合格贷款”是指在相关截止日期(或截止日期或相关转让日期，如有规定)满足出资协议附件A中规定的所有要求的贷款会议。

“储能系统”是指能够向安装地点输送电力的储能系统，而不考虑该地点电网的连接或可操作性，并与光伏系统一起使用，包括与之相关的所有设备(包括任何电池管理系统、接线、管道和任何替换或不时包括的附加部件)。

“订约函”是指Sunnova Energy和ATLAS SP Securities之间的订约函，日期为2023年5月3日。

“eOriginal”是指eOriginal，Inc.，一家特拉华州的公司，及其利益继承人，或发行人、契约受托人(根据控股类多数票持有人的指示行事)和托管人可能共同商定的其他电子文件存储提供商。

“设备更换储备账户”是指为票据持有人的利益，以契约受托人的名义设立和维持的、根据契约第5.01节维持的具有该名称的独立信托账户。

“设备更换准备金保证金”是指在预计还款日或之前等于(一)美元的数额。[***]及(Ii)在预期还款日期后，(A)下列款额中较小者：(1)(A)$的十二分之一的乘积[***]及(B)于有关厘定日期与发行人所拥有的太阳能贷款有关的所有光伏系统的DC铭牌总容量(以千瓦计算)(不包括与光伏太阳能贷款有关的光伏系统的违约贷款，或与光伏/ESS太阳能贷款有关且未被撤销的光伏/ESS太阳能贷款)；及(2)(A)$[***]及(B)有关厘定日期与发行人所拥有的太阳能贷款有关的储能系统所包括电池的总储电量(以千瓦时计算)(不包括与光伏/ESS太阳能贷款有关的太阳能贷款的违约贷款，或与光伏/ESS太阳能贷款有关且未在拆除过程中的ESS太阳能贷款)；及(B)(1)截至相关厘定日期的设备更换储备所需余额减去(2)截至有关厘定日期设备更换储备账户的存款额，但设备更换储备存款不得少于$[***].

“设备更换准备金要求余额”是指等于(A)乘积(1)$[***]以及(2)与发行人拥有的太阳能贷款有关的所有光伏系统的DC铭牌总容量(以千瓦衡量)(不包括

与光伏系统相关的光伏系统的违约贷款，或与光伏系统相关的光伏/ESS太阳能贷款(未运行且未被移除的光伏/ESS太阳能贷款)在相关确定日期具有相关贷款协议，其剩余条款超过与该光伏系统相关的逆变器的相关制造商保修的剩余条款，以及(B)(1)$[***]及(2)于相关决定日期，与发行人所拥有的太阳能贷款有关的储能系统所包括电池的总储电量(以千瓦时计算)(不包括与光伏/ESS太阳能贷款有关的违约太阳能贷款，或与尚未运作且未被移除的ESS太阳能贷款有关的太阳能贷款)，而该等协议的剩余条款超过该储能系统的相关制造商保修的剩余条款。

“雇员退休收入保障法”指经修订或补充的1974年“雇员退休收入保障法”。

“ESIGN法案”是指“全球和国家商务中的电子签名法案”，因为此类法案可能会不时被修订或补充。

“ESS太阳能贷款”是指仅用于购买和安装能量存储系统以及家庭可持续发展产品(如果适用)的贷款。

“欧洲清算”具有本契约第2.02(A)节规定的含义。

“欧盟退出法”系指经修订的2018年欧盟(退出)法。

“违约事件”具有本契约第9.01节规定的含义。

对于光伏系统或储能系统，“损失事件”是指如果光伏系统或储能系统(如适用)因火灾、盗窃或其他事故而损坏或被毁，并且该光伏系统或储能系统(如适用)因该等事件而不能运行，则被视为已发生的损失。

“交易法”系指修订后的1934年证券交易法。

“额外本金分派金额”是指在任何付款日，等于(I)可用资金超出根据付款优先权条款第(I)至(Ix)款要求在该付款日分配的金额和(Ii)该付款日的超额抵押不足金额两者中较小者的金额。

“FATCA”系指守则第1471至1474条、其正式解释、根据守则第1471(B)(1)条订立的任何协定、与上述任何一项有关而订立的任何政府间协定，以及任何财政或监管

根据任何此类政府间协议通过的法律、规则或做法，以及在本契约日期后对上述任何条款所作的任何修订。

“FATCA预扣税”是指根据FATCA就任何付款所作的任何预扣或扣除。

“融资报表”统称为Sunnova Intermediate Holdings融资报表、Sunnova ABS Holdings XIV融资报表、存托机构融资报表和发行方融资报表。

“惠誉”系指惠誉评级公司及其继承人和受让人。

“不可抗力事件”是指任何超出声称不可抗力的人合理控制且没有过失或疏忽的事件或情况。它应包括但不限于由于以下原因造成的电力生产、输送或接收的故障或中断：天灾；战争(已宣布或未宣布)；破坏；暴动；暴动；内乱或骚乱；军事或游击行动；恐怖主义；经济制裁或禁运；公民罢工、停工、停工或停工；爆炸；火灾；流行病；大流行；地震；异常天气条件或要素的行动；飓风；洪水；闪电；风；干旱；任何政府当局具有约束力的命令(前提是已通过所有合理的合法手段真诚地抵制此类命令)；任何政府当局未能采取行动(只要及时请求并认真采取此类行动)；公用电网、设备、用品或产品无法供电(但不包括上述任何一项的可获得性是声称不可抗力的人没有尽合理努力所致)；以及声称不可抗力的人没有使用或控制的设备发生故障。

“公认会计原则”是指(I)在美利坚合众国不时有效并一贯适用的公认会计原则，以及(Ii)经双方同意，一贯适用国际公认的公认会计准则。

“全球票据”是指规则S临时全球票据、规则S永久全球票据和规则144A全球票据。

“政府当局”是指任何国家、州或地方政府(无论是国内还是国外)、其任何政治分支或任何其他政府、准政府、司法、公共或法定机构、当局、机构、机构、局或实体(包括任何分区当局、联邦能源管理委员会、相关的州委员会、联邦存款保险公司、货币监理署或联邦储备委员会、任何中央银行或任何类似当局)或任何有权在法律上约束一方当事人的仲裁员。

“电网服务”是指任何电网服务(包括但不限于资源充足性、运营储备和负荷缓解)、能源服务(包括但不限于需求减少、能量注入和能源消耗)和辅助服务(包括但不限于一次和二次频率响应、频率调节和电压支持)；但是，电网服务不应包括根据任何贷款协议向债务人出售能源。

“赠与”是指质押、设定和授予对财产的留置权。贷款或任何其他票据的授予应包括授予方根据该留置权享有的所有权利、权力和选择权，包括但不限于在该留置权行使后立即和持续的权利，即就该抵押品和根据该抵押品支付的所有其他款项申索、收取、收受和给予收据、发出和接收通知和其他通讯、作出豁免或其他协议、行使所有权利和选择权、以授予方的名义或以其他方式提起法律程序，以及一般地作出和接受授予方根据或就其有权或可能有权作出或接受的任何事情。

“最高合法费率”具有《出资协议》中规定的含义。

“持票人”系指票据持有人。

“家装贷款”是指由Sunnova Energy或其安装商发起的贷款、零售分期付款合同或其他消费信贷协议，仅用于为购买和安装家居可持续产品提供资金。

“家装贷款协议”是指由适用债务人和发起人(或其批准的安装商)签订的证明家装贷款的贷款协议、零售分期付款销售协议或其他实质上类似的延长消费信贷的协议，以及对该协议的所有书面修改。

“家庭可持续发展产品”是指与下列类别的改进有关的产品，以及与安装这些改进有关或与安装这些改进有关的任何相关设备和服务：(A)主板升级、自动转换开关和负载控制器，(B)供暖、通风和空调(HVAC)系统，(C)发电机，(D)地热装置和热泵，(E)电动汽车充电器，(F)屋顶维修和更换，(G)阁楼绝缘/通风和热水器绝缘，(H)护雪器/防护栏，(I)修剪树木，人造草坪，(J)恒温器、(K)LED或其他节能照明设备、(L)淋浴喷头、水龙头曝气器和节水装置，以及(M)警报或安全系统设备。

“契约”是指发行人和契约受托人之间的契约，日期为截止日期，并由一个或多个补充契约补充或修订，该契约是根据其适用条款签订的。

“契约受托人”指威尔明顿信托，直至继承人根据契约的适用规定成为契约受托人为止，此后“契约受托人”指以契约受托人身份的继承人。

“契约托管费”是指就每个付款日期(按照付款的先后次序)支付的金额为#美元。[***].

“独立会计师”是指由服务机构选择的全国公认的公共会计师事务所，但前提是该公司在证券法的含义内相对于服务机构是独立的。

“初始截止日期”指的是2024年5月31日。

“初始家装贷款”是指在截止日期向发行人传达的贷款明细表中确定的家装贷款。

“初始贷款”是指初始房屋改善贷款和初始太阳能贷款。

“初步未偿还票据余额”指A类票据、B类票据及C类票据的余额分别为151,900,000元、54,400,000元及24,600,000元。

“初始购买者”指RBC Capital Markets，LLC、SMBC Nikko Securities America，Inc.和ING Financial Markets LLC以及它们的继任者和受让人。

“初始太阳能贷款”是指在截止日期向发行人提供的贷款明细表上确定的太阳能贷款。

“破产事件”是指：(A)根据破产法或现在或以后有效的任何其他适用的破产法，在非自愿案件中，对该人或其财产的任何实质性部分具有管辖权的法院，或为该人或其财产的任何实质部分指定接管人、清盘人、受托人、扣押人或类似的官员，或下令结束或清算该人的事务，或命令将该人的事务清盘或清算，而该法令或命令应保持不变并在六十(60)天内有效；或(B)该人根据现在或以后有效的任何适用的破产法展开自愿案件，或该人同意根据任何该等法律在非自愿案件中登录济助令，或该人同意由接管人、清盘人、承让人、保管人、受托人、扣押人或类似的人员为该人或其财产的任何大部分作出委任或接管，或该人为债权人的利益而作出任何一般转让，或该人在该等债项到期时一般没有偿付其债项，或该人为执行上述任何事项而采取的行动。

“破产程序”具有本契约第3.10节所规定的含义。

“安装商”是指发起人或其任何附属公司与之签订合同的第三方，该第三方销售、设计、安装和/或服务光伏系统、储能系统和/或家庭可持续发展产品。

“安装人员保证”是指安装人员的工艺保证，根据该保证，安装人员有义务自行承担费用，纠正其安装工作中的缺陷。

“保险单”指，就任何光伏系统和/或太阳能系统而言，使管理人或该光伏系统和/或太阳能系统的所有人受益，并为该光伏系统和/或太阳能系统或相关义务人提供损失或有形损害、信用寿命、信用障碍、盗窃、机械故障、缺口或类似保险的任何保险单。

“保险收益”是指发行人作为收款人收到的与光伏系统和/或储能系统的实物损失或损坏、与光伏系统和/或储能系统相关的收入损失或任何其他可保事件相关的任何资金、金钱或其他净收益，包括管理人代表发行人支付和维护的保险范围内的任何事故。

就光伏系统而言，“互联协议”是指公用事业公司和义务人之间的合同义务，允许义务人将该光伏系统和任何相关的储能系统(如适用)与公用事业电网互联。

“应计利息期间”指就任何付款日期而言，自前一付款日期起至该付款日期(但不包括该付款日期)的期间，在每种情况下均视为30天的期间，但第一个付款日期的利息应计期应为自2024年6月27日起至(但不包括)第一个付款日期的天数(假设12个30天月)。

“利息分派金额”是指(I)就A类票据及任何付款日期而言，相等于(A)在紧接该付款日期前A类票据的未偿还票据余额上，按相关票据利率在相关利息累算期间应累算的利息，以及(B)A类票据自先前付款日期起的未付利息分派金额，以及(在法律许可的范围内)按相关票据利率计算的利息；(Ii)就B类票据及任何付款日期而言，该数额相等于(A)在紧接该兑付日之前B类票据的未偿还票据余额的相关利息应计期间内应累算的利息，以及(B)从先前付款日期起B类票据的未付利息分配额加上(在法律允许的范围内)按相关票据利率计算的利息，及(Iii)就C类票据及(A)任何

A类票据和B类票据的未偿还票据余额为零的非顺序利息摊销期间的付款日期，或在连续利息摊销期间发生的任何付款日期，其金额等于(1)在紧接该付款日期之前的C类票据的未偿还票据余额上，按相关票据利率在相关利息应计期间应累算的利息和(2)C类票据从先前付款日期起的未付利息分配额加上法律允许的范围，(B)在A类或B类票据的未偿还票据余额大于零，金额等于零的顺序利息摊销期间发生的任何付款日期。

对于光伏系统，“逆变器”是指将太阳能光伏电池板输出的可变直流电流(DC)转换为可供义务人家庭或物业使用的工频交流电(AC)所需的必要装置(S)，或根据互联协议可反馈到公用事业电网的装置。

“Issuer”是指Sunnova Helios XIV Issuer，LLC，一家特拉华州的有限责任公司。

“发行人融资说明书”是指一份UCC-1融资说明书，注明契约受托人为担保方，发行人为债务人。

“发行人经营协议”是指发行人于2024年6月28日修订和重新签署的某些有限责任公司协议。

“发行人命令”指由授权人员以发行人的名义签署并交付给契约受托人的书面命令或请求。

“发行人担保债务”是指发行人可能在任何时候为债券持有人的利益而向契约受托人或代表契约受托人欠下的所有金额和债务。

“千瓦时”指千瓦时。

“留置权”是指就任何资产而言，与该资产有关的任何抵押、信托契据、留置权、质押、押记、担保权益、地役权或任何形式的产权负担，不论是否根据适用法律予以存档、记录或以其他方式完善或有效。

“信用证”是指由符合条件的信用证银行开具的、由签发人提供给契约受托人的任何信用证，以代替或替代原本需要存入储备金账户或设备更换的款项。

储备账户，该信用证将作为储备账户或设备更换储备账户的资产(视情况而定)。

“贷款”是指初始贷款或合格的替代贷款。

“贷款协议”指太阳能贷款协议或家居改善贷款协议。

“贷款余额”是指在任何确定日期，根据贷款(包括违约贷款)或就贷款(包括违约贷款)到期的未偿还本金余额。

“贷款档案”就贷款而言，是指发起人或服务机构保存的与该贷款有关的文件，包括托管人档案中与该贷款有关的每一份文件。

“贷款管理文件”是指管理人执行管理服务所必需的文件、文件和计算机文件(包括组成托管文件的文件)。

“贷款服务文件”是指服务商执行服务所必需的文件、文件和计算机文件(包括组成托管人文件的文件)。

“加密箱账户”是指在加密箱银行设立并以发卡人名义保存的特定账户(受账户控制协议的约束)，服务机构已指示所有义务人将根据相关贷款协议或与相关贷款有关的任何和所有款项直接支付给该账户。

“加密箱账户留存余额”是指账户控制协议中规定的用于支付加密箱银行手续费的金额。

“加密箱银行”最初是指(I)摩根大通银行，以及(Ii)此后以发行人名义开立合资格账户的任何机构(受账户控制协议的约束)，服务机构已指示所有义务人将根据相关贷款协议或与相关贷款相关的任何和所有款项直接支付给该机构。

“加密箱银行手续费及收费”是指帐户控制协议明确允许从加密箱帐户中借记的费用。

“维护日志”具有《管理协议》附件A中规定的含义。

“多数票据持有人”指占未偿还票据余额50%以上的票据持有人，视情况而定，如属未偿还票据类别，则指所有类别票据。

“全数支付”指于全数决定日期前自愿预付的票据，就任何该类别的预付票据而言，预付款额为(A)该类别票据的预付部分与(B)(1)如该等自愿预付发生于截止日期六周年前，则为2.00%及(2)如该等自愿预付发生于截止日期六周年或之后但于截止日期八周年前，则为1.00%的乘积。

“完全确定日期”是指发生在2032年6月的付款日期。

“管理协议”是指经理、过渡经理和发行人之间签订的日期为截止日期的特定管理协议。

“管理服务”具有“管理协议”第2.1(A)节规定的含义。

“管理标准”具有《管理协议》第2.1(A)节规定的含义。

“经理”是指Sunnova Management作为初始经理或根据管理协议担任经理的任何其他替代经理。除文意另有所指外，“经理”亦指根据管理协议委任的任何继任经理。

“管理人非常费用”系指(A)管理人根据管理标准为防止人员或财产受到严重伤害、损失或损坏(包括债务人对光伏系统或能量存储系统造成的任何伤害、损失或损坏)而紧急履行光伏系统或储能系统的维护和运营服务所发生的非常费用，(Ii)管理人就制造商保证或安装者保证提起的任何诉讼、仲裁或执行程序，(Iii)管理人就太阳能贷款协议提起的任何诉讼、仲裁或执行程序。或(Iv)更换不享受制造商保修或安装者保修的逆变器或储能系统(或其部件)，但不得从设备更换备用金账户中报销；(B)在(I)光伏系统或储能系统遭受损失的情况下，(Ii)保险收益减去任何适用的免赔额，以及(Iii)管理人因该光伏系统或储能系统的维修、恢复、更换或重建而产生的费用超过其收到的保险收益，数额等于超额部分和适用免赔额中的较小者；

以及(C)经理代表发行人支付的与经营或维护太阳能贷款或交易文件有关的所有费用、开支和其他金额，包括(I)支付给发行人聘请的律师、会计师和其他顾问和专家的费用、开支和其他金额，以及(Ii)经理代表发行人支付的任何销售税、使用税、特许经营税或财产税。

“管理费”指，就太阳能贷款而言，对于每个付款日期(根据付款优先顺序)，金额等于(A)运营与维护费用基本费率的十二分之一与(B)(1)发行人拥有的与太阳能贷款相关的所有光伏系统的总DC铭牌容量(以千瓦为单位)之和的总和(不包括与太阳能贷款相关的违约贷款且不在移除、维修或更换过程中的光伏系统)和(2)[***]千瓦乘以截至相关收款期第一天发行人拥有的ESS太阳能贷款数量(不包括相关储能系统未运行且未在拆除、维修或更换过程中的违约贷款)。

“经理终止事件”具有《管理协议》第7.1节规定的含义。

“制造商保修”是指光伏系统或储能系统制造商对该光伏系统、储能系统或家庭可持续发展产品(在每种情况下均为其任何部件或部件)所作的任何保修。

“重大不利影响”是指，对于任何人而言，任何事件或情况，无论是个别的还是总体的，对以下任何一项都有重大的不利影响：(I)该人或信托财产的业务、财产、运营或财务状况；(Ii)该人履行交易文件规定的义务的能力(包括支付任何款项的义务)；或(Iii)任何留置权的优先权或可执行性，使其有利于契约受托人。

“商户处理金额”是指第三方商户处理服务提供商从加密箱账户中收取的所有资金中收取的手续费和义务人退款的金额。

“月度数据磁带”是指包含维修协议附件H中所列信息的月度数据磁带。

“经理月报”是指经理根据管理协议向服务商、备份服务商和过渡经理提交的基本上符合管理协议附件D所列格式的报告。

“月度服务机构报告”是指服务机构根据服务协议向发行人、契约托管人、后备服务机构、评级机构、初始购买者和结构代理提交的基本上符合服务协议附件D所列格式的报告。

“净计量协议”是指适用于光伏系统的公用事业公司和债务人之间的一项合同义务，该义务允许债务人以规定的费率收到一份账单抵免，抵销该光伏系统所产生的输出到公用事业电网、但不被债务人在其财产上消耗的能源。网络计量协议可以嵌入或确认在互联协议中。

“纽约UCC”应具有本契约第5.01(G)(Ii)(F)节规定的含义。

“非序贯利息摊销期间”是指序贯利息摊销期间无效的任何期间。

“票据”或“票据”统称为根据契约发行的6.15%贷款支持票据(2024-b系列，A类)、7.00%贷款支持票据(2024-b系列，b类)和8.00%贷款支持票据(2024-b系列，C类)。

“票据余额减记金额”是指截至任何付款日，相当于(1)未偿还票据余额总额在计入该付款日本金在(2)相关收款期最后一天的调整抵押品余额上的所有分配后的超额(如有)的金额。

“票据存管协议”是指发行人于截止日期向DTC发出的与簿记票据有关的初始证券存管意见书。

“票据拥有人”就簿记票据而言，指在证券寄存处的簿册上反映的该簿记票据的实益拥有人，或在该证券托管人的账簿上开立账户的人士(直接作为证券托管参与者或间接参与者，在每种情况下根据该证券寄存处的规则)或该簿记票据的实益拥有人，如根据契约第2.07节在票据登记册上反映的人士。

“票据购买协议”是指发行人、存托机构、Sunnova Energy、初始购买者和结构代理之间于2024年6月21日签订的特定票据购买协议。

“票据利率”是指A类票据、B类票据和C类票据的年利率分别为6.15%、7.00%和8.00%。

“票据登记簿”和“票据登记员”具有本契约第2.07节所规定的含义。

“票据持有人”指以其名义将票据登记在票据登记册上的人。

“票据持有人FATCA信息”是指足以免除征收FATCA预扣税或确定FATCA预扣税额的信息。

“票据持有人税务识别信息”是指正确填写、正式签署和有效的税务证明(就美国联邦所得税而言，一般而言，如果个人是法典第7701(A)(30)节所指的“美国人”，则为IRS表格W-9(或适用的继承人表格)，如果个人不是法典第7701(A)(30)节所指的“美国人”，则为适当的IRS表格W-8(或适用的继承人表格))。

“自愿预付款通知”是指以合同附件C的形式发出的通知。

“NRSRO”是指国家认可的统计评级机构。

“债务人”是指太阳能贷款协议项下的借款人。

“债务人保证金”是指债务人必须根据该债务人的太阳能贷款协议或Sunnova Energy的转让政策提供的任何保证金。

“义务人证券存款账户”是指以发起人的名义在摩根大通银行(或该银行，如适用)设立并根据本契约第5.01节维持的具有该名称的独立信托账户。

“运维费用基本费率”指$[***]在最初确定日期的每一年周年纪念日将增加[***]%.

《发售通函》指日期为2024年6月21日的与票据有关的若干保密发售通函。

“高级船员证书”指由获授权人员或负责人员(视属何情况而定)签署的证书。

“律师意见”指大律师的书面意见，该大律师可以是发行人、契约受托人或其他大律师的外部律师，并须合理地令人信纳

契约托管人，应遵守契约第12.02节的任何适用要求，并应在形式和实质上令契约受托人满意。

“正常业务流程”是指发行人及其关联公司的屋顶和地面太阳能业务(包括数量和频率)符合惯例和惯例的正常业务行为。

“发起人”是指Sunnova Energy作为发起人的身份。

“未清偿”是指在任何确定日期之前，根据本契约认证和交付的所有票据，但下列票据除外：

(一)已由票据登记处注销或送交票据登记处注销的票据；

(二)迄今已为该等票据持有人以信托形式将赎回所需款额的款项存入公司受托人的债券或其部分；

*(Iii)发行新纸币，以换取或代替已根据契约认证及交付的其他纸币；及

**(Iv)任何据称已被销毁、遗失或被盗的票据，除非提交令契约受托人信纳的证明，证明任何此类票据是由真正的购买者持有，否则已按《契约》第2.09节的规定发行替换票据；

然而，在决定债券持有人是否已发出任何要求、要求、授权、指示、通知、同意或豁免时，由Sunnova Energy、发行人或其联营公司拥有的票据须不予理会，并视为不属未偿还票据，但在决定契约受托人是否应根据任何该等请求、要求、授权、指示、通知、同意或放弃而获得保障时，只有契约受托人实际知道如此拥有的票据方可不予理会。如此拥有并真诚质押的票据可被视为未清偿票据，前提是质权人凭其全权酌情决定权确立并令契约受托人信纳质权人有权就该等票据行事，且质权人并非Sunnova Energy、发行人或其联营公司。

“未偿还票据余额”就任何类别的票据而言，是指在任何决定日期，该类别票据的初步未偿还票据余额，减去(I)在该日期(其他)实际分配给该类别票据持有人的所有本金付款(包括可归因于本金付款的自愿预付款项的任何部分)的总和

已偿还票据余额减记金额(如有)及(Ii)截至该日期适用于此类票据的所有票据余额减值金额。

“超额抵押不足金额”是指在任何付款日，超额抵押金额等于(I)该付款日所需的超额抵押金额超过(Ii)该付款日的形式超额抵押金额，在任何情况下，该超额抵押金额不得少于零。

“超额抵押下限百分比”是指[***]%.

“超额抵押解除金额”指相等于(A)该付款日期的预计超额抵押金额超过(B)该付款日期所需的超额抵押金额的超额(如有)的款额；但该款额不得超过在相关收款期内就每笔贷款所收取的本金金额(包括贷款预付本金及就违约贷款或不良贷款支付的回购价格或替代差额(如有)，且不影响在相关收款期内从锁箱账户中扣除的任何商户处理金额)。

“所有权权益”指，就任何票据而言，该票据的任何所有权权益，包括作为票据持有人的该票据的任何权益，以及任何其他直接或间接、合法或有益的权益。

“部件”是指光伏系统和/或储能系统的部件。

“付款日期”是指自2024年7月开始的每个日历月的第20天，在此期间，任何票据仍未偿还；但如果该日不是营业日，则应在下一个营业日支付到期款项。

“PDF格式”是指以“便携文件格式”通过电子传输交付给托管人的文件。

“利息百分率”指就每类票据及任何决定日期而言，相当于该类别的未偿还票据余额除以未偿还票据余额的百分比。

“完美UCC”是指，就每笔贷款及其相关财产而言，(I)已提交的Sunnova Intermediate Holdings融资报表、Sunnova ABS Holdings XIV融资报表和存托机构融资报表的加盖日期的副本，(Ii)已提交的涵盖信托财产的发行人融资报表的加盖日期的副本，以及(Iii)已提交的已加盖日期的

解除Sunnova Energy、其附属公司或任何其他人(交易文件明确规定的除外)债权人对此类贷款和相关转让财产的留置权的终止声明，或在上述(Iii)项的情况下，由全国性搜索公司执行并认证的搜索结果副本，表明此类终止声明已提交给最初提交终止融资声明的国家的UCC备案办公室。

“履约担保人”是指Sunnova Energy以履约担保人的身份根据履约担保书提供的服务。

“履约保证”是指履约担保人以发行人和契约受托人为受益人的履约保证。

对于任何光伏系统或储能系统，“许可证”是指运营该光伏系统或储能系统所需的任何政府主管部门的适用许可证、特许经营权、租赁、订单、许可证、通知、认证、批准、豁免、资格、权利或授权，或注册、通知或备案。

“允许的股权补偿金额”具有本契约第5.08节中规定的含义。

“允许留置权”是指(I)尚未到期和应支付、已经支付或正在通过适当程序真诚地提出异议的任何税款、评估和政府收费或征费的留置权，(Ii)交易文件下产生或允许的任何其他留置权或产权负担，(Iii)在光伏系统或储能系统构成固定装置的情况下，不动产产权负担人或所有者的任何冲突利益，以及(Iv)债务人在贷款协议下的任何权利。

“个人”是指任何个人、公司、合伙企业、合营企业、协会、有限责任公司、有限责任合伙企业、股份公司、信托(包括受益人)、非法人组织或者政府主管部门。

“实物形式”是指以实物纸质形式保存的文件或以前以电子形式保存并已转移到实物形式的文件。

“发行票据”指发行人根据“发行票据购买协议”直接出售予若干机构认可投资者(证券法第501(A)(1)、(2)、(3)、(7)或(9)条所指的机构投资者的若干b类票据及C类票据。

“发行票据购买协议”指发行人、存托管理人、Sunnova Energy和Sunnova Energy之间于2024年6月21日签署的某些票据购买协议。[***].

“ARD后的额外利息金额”具有本契约第2.03(C)节规定的含义。

“后ARD附加利率”是指，对于一类票据，由服务机构决定的年利率，以(I)中较大者为准[***]%；及(Ii)下列各项的总和超出相关票据利率的金额(如有的话)：(A)到期收益率(根据证券业和金融市场协会的标准和惯例调整为“按揭等值基准”)，期限最接近10年的美国国库证券的预期还款日，加上(B)[***]%，加上(C)相关的后ARD价差。

“后ARD价差”是指A类、B类和C类票据，[***]%, [***]%和[***]%。

“截止日期后的证明”具有托管协议第4(B)节中规定的含义。

“转让后日期证明”具有托管协议第4(D)节规定的含义。

“前身票据”指，就任何特定纸币而言，证明与该特定纸币所证明的债务相同的全部或部分债务的每张先前纸币；就本定义而言，任何根据《契约》第2.09节认证和交付的纸币，以代替遗失、销毁或被盗的纸币，应被视为证明与该遗失、销毁或被盗纸币相同的债务。

“预筹资金账户”是指为票据持有人的利益，以契约受托人的名义设立和维持的、根据契约第5.01节维持的具有该名称的独立信托账户。

“预付帐户初始存款”是指相当于#美元的金额。[***].

“预筹资金证书”是指与主要以附件E的形式向契约转让的随后贷款有关的官员证书。

“预融资贷款余额”是指在预融资期间可购买的后续贷款的最高合计截止日期贷款余额超过截止日期后在预融资期间购买的后续贷款的贷款余额；但在预融资终止日及之后，预融资贷款余额应等于零。

“预付资金通知”是指以附件F的形式发出的通知。

“预筹资金期”是指自预筹资金终止之日起至终止之日止的期间。

“预融资终止日期”是指紧接以下日期中最早的确定日期：(I)结束日期后三个月的日期，(Ii)预融资账户存款金额少于10,000美元的日期，(Iii)顺序摊销事件发生的日期，或(Iv)违约事件发生的日期。

“预付款金额”具有本契约附件C中规定的含义。

“本金分配额”指在任何付款日期内，相等于(1)如该付款日期发生在预期还款日期之前的任何付款日期的正常摊销期间内，(1)(1)在有关收款期内就每笔贷款收取的本金(包括贷款预付款本金和回购价格，或就违约贷款或不良贷款(如有)支付的替代差额，但不影响在有关收款期内从锁箱账户中扣除的任何商户处理金额)的超额(如有)的款额；及(Y)所有在有关收款期内成为违约贷款且未被寄存人取代或回购的贷款的未偿还本金余额；在(2)该付款日期的超额抵押释放金额加上(B)在预融资终止日期后的第一个付款日期，预融资账户存入收款账户的金额；或(Ii)如果该付款日期发生在顺序摊销期间或预期还款日期之后，在为付款优先顺序中第(I)至(Viii)款所要求的付款和分配拨备后的剩余可用资金总额；但在每种情况下，本金分配金额不得超过在该付款日期之前的该付款日期的未偿还票据余额总额；此外，如果备用金账户、设备更换备用金账户和第25D款利息账户的可用资金加存款额的总和大于或等于(A)第(I)至(Viii)款规定的付款和分配，(B)在付款日进行任何分配之前的未偿还票据余额总额，以及(C)所有未偿还票据余额减记金额、递延利息金额和ARD后额外利息金额的总和，则本金分派金额应等于在该付款日期进行任何分配之前截至该付款日期的未偿还票据余额总额。

“PR Easy Owner Plan Solar Loan”指2018年6月30日之后发放的Easy Owner Plan Solar Loan，适用于位于波多黎各但没有第25D款信用付款日期的住房。

“优先付款”具有本契约第5.07(A)节规定的含义。

“诉讼”是指任何衡平法诉讼、法律诉讼或其他司法或行政诉讼。

就光伏系统而言，“生产保证”是指债务人和Sunnova Energy之间以生产保证的形式达成的协议，该协议规定了特定时间段内以千瓦时为单位的太阳能生产的最低水平。生产担保规定了在相关光伏系统不满足最低发电量的情况下，相关义务人可以获得补偿或获得生产信用的条款和条件。

“预计超额抵押金额”是指在任何付款日，相当于(I)截至相关收款期最后一天的经调整抵押品总余额超过(Ii)(A)该付款日未偿还票据余额总额(未计入该付款日对票据持有人的本金分配)的超额金额，加上(B)在该付款日之前适用于票据的所有未偿还票据余额减记金额，减去(C)在相关收款期内就每笔贷款收取的本金金额(包括预付贷款本金和回购价格的本金，或就违约贷款或不良贷款支付的替代差额(如有)，而不影响在相关收款期内从加密箱账户中扣除的任何商户处理金额)，减去(D)在相关收款期内成为违约贷款且没有被存款人取代或回购的所有贷款的未偿还本金余额。

“形式上的后续贷款”是指发行人在预融资期间获得的所有后续贷款。

“项目”指光伏系统和/或太阳能系统、相关的不动产权利、适用的太阳能贷款协议项下的权利和适用范围内的所有其他相关权利，包括但不限于所有部件和制造商的担保以及访问债务人数据的权利。

“审慎行业惯例”是指在特定时间，根据作出决定时已知或理应已知的事实，在进行合理判断时，本应以符合或在其他方面与适用法律(包括所有消费者保护法)一致的方式实现预期结果的做法、方法、行为和设备(包括但不限于在美国运营的谨慎、有经验的可再生能源发电行业参与者从事或批准的做法、方法、行为和设备)，设备制造商的建议，可靠性、安全性和环保性。

就光伏系统而言，“PTO”是指相关当地公用事业单位以书面形式或以相关当地公用事业单位通常给予的其他形式获得的运行许可。

“光伏/ESS太阳能贷款”是指用于购买和安装光伏系统和储能系统，以及相关的家庭可持续发展产品(如果适用)的贷款。

“PV Solar贷款”是指用于资助购买和安装PV系统以及（如果适用）家庭可持续发展产品的贷款。

“PV系统”是指太阳能电池板、逆变器、支架系统、布线和其他电气设备（如适用）、导管、防风雨外壳、硬件、远程监控设备、连接器、仪表、隔离装置和过流设备（包括随时包含的任何替换或额外部件）。

“QIB”是指规则144 A含义内的合格机构买家。

“合格服务提供者”是指独立会计师或其他服务提供者。

“合格服务提供商报告”具有《服务协议》第6.3(B)节中规定的含义。

“合格替代贷款”是指截至相关转让日符合下列各项标准的贷款：(1)符合资格的贷款；(2)与在该转让日转让给发放人的合格替代贷款相关的债务人在合格替代贷款发放之日的加权平均信用分数大于或等于与主题替代贷款有关的债务人截至置换贷款发放之日的加权平均信用分数；(Iii)在该转让日期向发行人转让的合资格替代贷款的加权平均当期利率大于或等于被替换贷款的加权平均当期利率；。(Iv)在该转让日期转让给发行人的合资格替代贷款不得导致发行人在该转让日期所拥有的所有贷款的集中度(以贷款余额占总贷款余额的百分比衡量)超过(A)有关财产位于(A)任何一个州或地区的所有贷款(包括在该转让日期转移给发行人的任何合资格替代贷款)。[***]%或(B)波多黎各超过[***]%，(V)在该转让日转让给发行人的合格替代贷款不得导致光伏/ESS太阳能贷款或ESS太阳能贷款在所有贷款(包括在该转让日转让给发行人的任何合格替代贷款)中的百分比(以贷款余额占总贷款余额的百分比衡量)超过[***]%，(Vi)到到期日的剩余期限不晚于评级的最终到期日，以及(Vii)如果该合格的第25D款贷方付款日期

如果替代贷款在该转让日期之前没有发生，则必要的金额应已存入第25D款利息账户。对于光伏系统而言，“机架系统”是指将太阳能光伏电池板安装并牢固地固定到光伏系统所在位置所需的硬件。

“评级最终到期日”是指发生在2051年5月的付款日期。

“评级机构”指惠誉。

“不动产权利”指太阳能贷款协议中包含的所有不动产权利(如果有的话)。

“记录日期”指，就任何付款日期或自愿预付款日期而言，(I)就簿记形式的票据而言，指紧接该付款日期或自愿预付款日期前一个营业日的营业结束；及(Ii)就最终票据而言，指紧接该付款日期或自愿预付款日期的前一个月的最后一个营业日的营业结束。

“定期摊销期间”是指不属于顺序摊销期间的任何期间。

“S条例”是指根据证券法修订后的“S条例”。

“S监管全球票据”系指监管S临时全球票据或监管S永久全球票据(视情况而定)。

“S规则永久全球票据”是指存放在证券寄存处或其代名人名下并以证券托管机构或其代名人的名义登记的永久全球票据，以证明票据的形式附在契约上作为证据A，代表依据S规则出售的票据。

“S监管临时全球票据”是指存放在证券寄存处或其代名人名下并以证券托管机构或其代名人的名义登记的单一临时全球票据，证明票据是以附于契约作为证据A的票据的形式存在的，代表根据S规则出售的票据。

就太阳能贷款而言，“相关财产”是指安装了相关光伏系统和/或储能系统的不动产。

“撤换政策”是指经理的内部撤换政策，作为管理协议的附件b。

“置换贷款”是指存款人根据出资协议以合格替代贷款替代的不良贷款或违约贷款。

“替代经理”是指任何被任命来替代经理并承担管理协议规定的经理义务的人。

“替代服务商”是指任何被指定来替代服务商并承担服务协议项下的服务商义务的人。

“回购价格”是指就不良贷款或违约贷款而言，相当于(I)在紧接成为不良贷款或违约贷款之前的贷款余额，以及(Ii)当时就该不良贷款或违约贷款到期应付的任何应计未付利息的总和，直至该不良贷款或违约贷款被回购之日为止。

“所需超额抵押金额”指于任何付款日期相等于：(I)于正常摊销期间，(A)目标超额抵押百分率与(Y)经调整总抵押品余额的乘积；(B)(X)超额抵押下限百分比与(Y)经调整总结算日抵押品余额的乘积；及(Ii)于顺序摊销期间，相等于未偿还票据总余额加未偿还票据余额(如有)的数额。

“储备账户”是指根据本契约第5.01节的规定，以契约受托人和契约受托人名义代表债券持有人设立和维持的具有该名称的独立信托账户。

“储备账户下限金额”指以下各项的乘积[***]%和截至成交日期的未偿还票据余额合计。

“准备金账户所需余额”是指，对于任何付款日期或发行人获得任何后续贷款的任何日期，以(I)较大者为准[***]截至相关收款期最后一天的总抵押品余额的百分比及(Ii)储备账户下限金额。在债券的未偿还票据结存总额减至零的付款日期及之后，储备账户所需的结存将为零。

“责任人员”是指用于(一)契约受托人、过渡经理和后备服务人员，任何总裁、总裁副、总裁助理、助理秘书、助理财务主管或公司信托干事，或公司信托办公室中惯常履行与上述任何指定人员类似职能的其他人员，以及(二)托管人、任何总裁、总裁副、总裁助理副、助理秘书或助理财务主管，或习惯上履行与上述任何指定人员类似职能的任何其他人员

指定的官员，在每一种情况下都直接负责契约的管理。用于非个人的公司托管人、托管人、过渡经理或后备服务商以外的任何人、首席执行官、首席财务官、首席营销官、首席战略官、财务主管、财务总监、财务总监总裁、首席战略官、财务主管、总裁副经理、总裁助理、财务总监以外的任何人，或具有类似职能的任何其他管理人员或员工。

“规则144A”是指美国证券交易委员会根据证券法颁布的指定为“规则144A”的规则。

“规则第144A条全球票据”指存放于证券寄存处或其代名人名下并以证券托管人或其代名人名义登记的永久全球票据，证明票据以附于契约作为附件A的票据形式存在，代表(I)依据规则第144A条出售的票据及(Ii)已配售的票据。

“规则17G-5”指《交易法》下的规则17G-5。

“S”系指S全球评级公司，标准普尔金融服务有限责任公司的一个业务部门，及其继任者和受让人。

“贷款明细表”指Sunnova Intermediate Holdings向Sunnova ABS Holdings XIV转让、Sunnova ABS Holdings XIV向存托管理人转让、由存托管理人转让给发行人并由发行人在截止日期或任何转让日期质押给契约托管人的贷款明细表，该明细表可不时为合格替代贷款或后续贷款补充(根据交易文件的条款)。

“预定付款”是指，就每个到期日的太阳能贷款或家装贷款而言，预定支付在该到期日到期的本金和/或利息。

“第25D条信用额度”是指，就每笔第25D条Easy Own Plan太阳能贷款而言，相关贷款余额中相当于相关光伏系统和能源储存系统(如适用)的预期投资税收抵免的部分。

“第25D款信用付款日期”是指就第25D款Easy Owner计划太阳能贷款而言，债务人计划支付相关第25D款信用金额的日期。

“第25D款Easy Owner计划太阳能贷款”指的是除公关Easy Owner计划太阳能贷款以外的其他贷款。

“第25D款利息账户”是指与契约受托人(或该继承人银行，如适用)以

契约受托人，为票据持有人的利益，并根据契约第5.01节维持。

“第25D款利息账户所需金额”是指所有属于第25D款简易自有计划太阳能贷款的贷款的第25D款利息金额的总和。

“第25D款利息金额”对于第25D款Easy Owner计划太阳能贷款而言，是指(I)在成交日期或转让日，自相关截止日期起至第25D款自有计划太阳能贷款利率为止的相关第25D条贷方金额的利息金额(假设没有预付款项)，以及(Ii)在每个付款日，相关第25D条贷方金额在付款日及之后按该贷款的利率应计的利息金额，直至第25D条贷方付款日(假设没有预付款项)。

“证券法”系指修订后的1933年证券法。

“证券存托机构”是指根据《证券交易法》第17A条注册为证券存管机构的组织。

“证券寄存参与者”是指经纪、交易商、银行、其他金融机构或其他人士，证券寄存机构不时对存入证券寄存机构的证券进行簿记转让和质押。

“SEI”指的是特拉华州的Sunnova Energy International Inc.

在任何确定日期，如果(A)(I)经理终止事件、(Ii)服务商终止事件或(Iii)违约事件已经发生；(B)作为接受其作为替代经理的任命的条件，则应存在“顺序摊销事件”，该替代经理要求至少增加[***](C)作为接受委任为后备服务商的一项条件，该等后备服务商(后备服务商除外)至少需要增加[***]以履行相关责任；(D)存在顺序利息摊销期限，或(E)截至下列任何收款期最后一天的累计违约水平超过以下指定的相应水平：

上文(A)(I)或(A)(Ii)项所述类型的顺序摊销活动将持续至债券(包括递延利息金额、ARD后额外利息金额及递延ARD后额外利息金额)悉数支付为止。上文(A)(Iii)款所述类型的顺序摊销事件将持续到相关违约事件不再持续的付款日期。上述(B)和(C)款所述类型的顺序摊销事件应持续到下一个确定日期，即当时现有的运营与维护费用基本费率或行政费基本费率不再适用[***]高于运维费用基本费率的百分比或[***]大于成交日期的管理费基本费率的百分比。上文(D)款所述类型的顺序摊销事件将一直持续到顺序利息摊销期间事件不再存在为止。上文(E)款所述类型的顺序摊销事件将一直持续，直至截至上述任何收款期最后一天的累计违约水平不再超过指定的相应水平。

“顺序摊销期间”指自顺序摊销事件发生之确定日期起至(I)所有现有顺序摊销事件已治愈及不再继续之确定日期及(Ii)已悉数支付票据及已悉数支付本契约项下所有其他到期及应付款项之确定日期(以较早者为准)开始的期间。

如果以下指定的任何收款期的最后一天的累计违约水平超过以下指定的相应水平，则应存在“顺序利息摊销期间”：

顺序利息摊销期间应持续到截至上述任何收款期最后一天的累计违约水平不再超过指定的相应水平。

“服务商”最初是指Sunnova Management以其作为维修协议下的服务商和任何替代服务商的身份。

“服务商非常费用”是指(A)服务商根据服务标准就贷款协议提起的任何诉讼、仲裁或执行程序所发生的非常费用，以及(B)服务商代表发卡人支付的与贷款或交易文件的融资或服务有关的所有费用、开支和其他金额，包括(I)支付给发卡人聘请的律师、会计师和其他顾问和专家的费用、开支和其他金额，以及(Ii)服务商代表发卡人支付的任何销售税、使用费、特许权或财产税。

“维修费”是指在每个付款日(根据付款优先顺序)的金额等于(I)太阳能贷款，即(A)行政费用基本利率的十二分之一与(B)(1)发行人拥有的与太阳能贷款相关的所有光伏系统的总DC铭牌容量(以千瓦为单位)之和的总和(不包括与违约贷款相关且未在移除、维修或更换过程中的光伏系统)和(2)[***]千瓦乘以发行人截至相关收款期首日所拥有的ESS太阳能贷款数目(不包括相关储能系统未运作及未在拆卸、修理或更换过程中的违约贷款)及(Ii)就家居改善贷款而言，(A)[***]%及(B)发行人于有关收款期首日所拥有的家居改善贷款(不包括违约贷款)的总贷款余额。

“服务协议”是指发行人、服务商和后备服务商之间截止日期的特定服务协议。

“服务服务”具有《服务协议》第2.1(A)节中规定的含义。

“维修标准”具有《维修协议》第2.1(A)节中规定的含义。

“服务商终止事件”具有《服务协议》第7.1节中规定的含义。

“结算单”是指以出资协议附件C形式的结算单。

“类似法律”具有本契约第2.07(C)(Vi)节所规定的含义。

“太阳能贷款”是光伏贷款、光伏/ESS太阳能贷款或ESS太阳能贷款。

“太阳能贷款协议”指，就太阳能贷款而言，由适用义务人与发起人(或其批准的安装者)签订的延长消费信贷的贷款和担保协议或零售分期销售和担保协议或其他实质上类似的协议，以及与之相关的所有附属协议和文件，包括对其的任何相关修订，但不包括任何生产保证或客户保证协议。

就光伏系统而言，“太阳能光伏电池板”是指必要的硬件部件，它使用由硅、碲化镉或任何其他合适材料制成的晶片，利用太阳光的能量产生直流(DC)输出。

“指定贴现率”为年利率7.00%。

“州”指组成美国和哥伦比亚特区的任何一个或多个州。

“结构代理”是指阿波罗全球证券有限责任公司的分支机构ATLAS SP Securities。

“分包商”指经理将其在管理协议下的任何义务分包给任何人，以及任何级别的此类义务进一步分包给任何人。

“后续截止日期”，就任何后续贷款或合格替代贷款而言，是指(1)在紧接相关转让日期之前的日历月的最后一天结束营业，或(2)服务机构指定的其他日期。

“后续贷款”是指符合本契约第2.15(A)节规定的标准、由存托机构出售、由发行人购买并在预融资期间的转让日期质押给契约受托人的贷款。

“后续贷款转让”是指以出资协议附件D的形式进行的转让。

“后续贷款标准”是指(I)发起人在其合理的商业判断中没有以发起人认为对票据持有人的利益有重大不利影响的方式选择此类贷款；(Ii)此类贷款在相关转让日期符合资格贷款；(Iii)如果此类贷款是太阳能贷款，则此类太阳能贷款不具有担保超过[***]相关光伏系统预期发电量的百分比，(Iv)该等贷款与备考后续太阳能贷款合计时，不会导致(就(A)及(B)项而言，按贷款余额加权，以及就(C)至(K)项而言，以相关贷款的总贷款余额占备考后续贷款的总贷款余额的百分比计算：

(A)将备考后续太阳能贷款的加权平均当期利率调整为低于[***]%,

(B)预计备考后续贷款的债务人的加权平均FICO®分数(截至相关贷款协议订立之日确定)低于[***],

(C)确定相关光伏系统包括串式逆变器的预计后续贷款的百分比[***]%,

(D)提高具有生产担保的备考后续贷款的百分比，担保金额超过[***]相关光伏系统预计发电量的百分比将超过[***]%,

(E)提高具有生产担保的备考后续贷款的百分比，担保金额超过[***]相关光伏系统预计发电量的百分比将超过[***]%,

(F)将光伏/ESS太阳能贷款或ESS太阳能贷款在备考后续贷款中的百分比提高至大于或等于[***]%,

(G)对债务人具有FICO®分数(于相关贷款协议订立之日确定)的备考后续贷款的百分比进行评估[***]至并包括[***]超过[***]%,

(H)计算债务人的备考®分数(自相关贷款协议订立之日起计算)的备考后续贷款的百分比[***]至并包括[***]超过[***]%,

(I)将债务人的备考®分数(自相关贷款协议订立之日确定)的备考后续贷款的百分比计算在内[***]至并包括[***]超过[***]%,

(J)确保没有生产担保的临时后续贷款的百分比低于[***]%,

(K)规定作为屋顶更换协议的备考后太阳能贷款的百分比大于或等于[***]%；以及

(L)预计备考后续贷款的平均贷款余额将超过美元[***].

和(V)此类贷款与发行人拥有的所有贷款(包括所有其他备考后续贷款)合计时，不会(就(A)和(B)条而言，以相关贷款的总贷款余额占发行人所有贷款(包括所有其他备考后续贷款)的总贷款余额的百分比来衡量)：

(A)规定相关财产位于任何一个州或地区的太阳能贷款的百分比不得超过[***]%，以及

(B)将相关财产位于波多黎各的太阳能贷款的百分比提高到超过[***]%.

“后续贷款转让”是指根据出资协议，在转让日期将后续贷款从存放人转移到发放人。

“后续贷款预融资提取金额”具有本契约第2.15(B)节规定的含义。

“替代缺口金额”是指对任何合格替代贷款而言，相当于替代贷款的贷款余额超过合格替代贷款的贷款余额的数额。在一笔以上贷款被替代的情况下，

对于在该日期进行的所有替代，应按合计的基础计算短缺金额。

“Sunnova ABS Holdings XIV”系指特拉华州的Sunnova ABS Holdings XIV，LLC。

“Sunnova ABS Holdings XIV融资说明书”是指UCC-1融资说明书，注明存托管理人为担保方，Sunnova ABS Holdings XIV为债务人。

“Sunnova Energy”指的是位于特拉华州的Sunnova Energy Corporation。

“Sunnova Entities”指Sunnova Energy、Sunnova Management、Sunnova ABS Holdings XIV、Sunnova Intermediate Holdings和The Deposator。

“Sunnova Intermediate Holdings”是指特拉华州的一家有限责任公司Sunnova Intermediate Holdings，LLC。

《Sunnova Intermediate Holdings财务报表》是指以Sunnova ABS Holdings XIV为担保方、Sunnova Intermediate Holdings为债务人的UCC-1融资报表。

“Sunnova Management”是指Sunnova ABS Management，LLC，一家特拉华州的有限责任公司。

“超级多数票据持有人”指相当于未偿还票据余额不少于66-2/3%的票据持有人，视情况而定，如属未偿还票据类别，则指所有类别票据。

“SunSafe Easy Owner Plan设备采购协议”指太阳能贷款协议，根据该协议，相关债务人为购买光伏系统提供资金，并将储能系统与光伏系统集成，相关债务人无需就贷款余额中相当于相关第25D条信贷金额的部分支付利息，直至预定的预付款日期，通常为相关光伏系统实现PTO之日起18个月。

“目标超额抵押百分比”是指[***]%.

“税”(在相关意义上，“税”和“应税”)是指：

(I)包括任何联邦、州、地方或外国税务机关施加的任何税、关税、关税、收费、费用、征税、罚款或其他评税，包括但不限于收入、总收入、暴利、遣散费、财产、生产、销售、使用、许可证、消费税、特许经营权、净资产、就业、职业、工资总额、扣缴、社会保障、

替代或附加的最低、从价、转让、印花税、无人申索的财产税或环境税，或任何其他税、关税、关税、费用、征费或任何种类的其他类似评估或收费，以及任何利息、罚款、附加税或可归因于此的附加金额；以及

(Ii)不承担支付第(I)款所述类型的款项的任何责任，包括因身为附属、综合、合并或单一集团的成员，因合并、转换或资产转移而继承该等责任，或因任何税项分担安排或税务弥偿协议下的任何义务而产生的任何付款责任，但不包括根据任何主要目的与税务无关的任何商业协议而产生的任何责任。

“税务意见”是指律师的意见，其大意是修改或修改契约不会对任何票据的联邦所得税特征产生实质性不利影响，或对发行人的联邦税收分类地位产生不利影响。

“纳税申报表”指就任何税项(包括所附附表)而须提交的任何报税表、报告或类似报表，包括任何资料报税表、退税申索、经修订的报税表或估计税项的申报。

“终止日期”是指契约受托人收到付款并履行所有发行人担保债务的日期。

“终止声明”具有本义齿第2.12节(L)所规定的含义。

“交易文件”统称为“契约”、“管理协议”、“出资协议”、“票据购买协议”、“票据购买协议”、“履约担保”、“服务协议”、“托管协议”、“账户控制协议”、“任何信用证”及“票据托管协议”。

“转让”是指直接或间接转让或出售票据的任何所有权权益。

“转让日期”是指，就随后的太阳能贷款或合格替代贷款而言，发行人从存款人处获得此类贷款的日期。

“转移日期证明”应具有托管协议第4(C)节中规定的含义。

“受让人”指以转让方式取得票据所有权权益的任何人。

“过渡期管理人”是指威尔明顿信托公司，其作为管理协议下的过渡期管理人。

“过渡经理费用”是指(I)为履行过渡经理职责所需采取的任何行动而产生的任何合理且有文件记录的自付费用，以及(Ii)根据管理协议欠过渡经理的任何赔偿。

“信托财产”是指发行人根据“契约授予条款”授予契约受托人的所有财产和权利，以使票据持有人受益。

“UETA”系指“统一电子交易法”，该法案可能会不时被修订或补充。

“美国银行”指的是美国银行全国协会。

“美国风险保留规则”是指最终规则，该规则要求证券化交易的“发起人”(或发起人的多数股权附属公司)保留资产支持证券交易的部分信用风险，该规则于2014年10月由联邦存款保险公司、联邦住房金融局、财政部货币监理署、美国证券交易委员会、联邦储备系统理事会和美国住房和城市发展部执行由多德-弗兰克法案第941节增加的交易所法案第15G节的信用风险保留要求。

“UCC”指纽约州或任何其他对发起人向Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova Intermediate Holdings向Sunnova ABS Holdings XIV、Sunnova ABS Holdings XIV向寄存人、发行人的寄存人或信托财产的发行人向契约受托人转让、转让和/或质押贷款具有管辖权的统一商业法典。

“UCC夹具备案”指UCC第2-A-309节中定义的“夹具备案”，其涵盖光伏系统，代表发行方将初始服务商命名为受保护方。

“承保和再分配信用政策”是指经理的内部再分配政策，作为维修协议的附件F。

“承销票据”是指发行人根据票据购买协议出售给初始购买者的票据。

“总裁副”，就太阳新星能源而言，是指任何总裁副，不论是否用数字或在“总裁副”之前或之后加上的一个或多个字来标示。

“自愿预付”具有本契约第6.01(A)节规定的含义。

“自愿提前还款日”具有本契约第6.01(A)节规定的含义。

“自愿提前还款锁定日期”是指发生在2029年6月的付款日期。

“自愿提前还款封闭期”是指从结算日起至但不包括自愿提前还款封闭日为止的期间。

“自愿预付服务商报告”具有服务协议第6.5节规定的含义。

“威尔明顿信托”是指威尔明顿信托，全国协会。

“收益补充超额抵押金额”是指在任何确定日期，(A)贷款的所有未来预定付款(截至相关收款期的最后一天，如果有)的现值，每笔贷款按其当前有效的规定利率贴现，(B)贷款的所有未来预定付款的现值(截至相关收款期的最后一天，如果有)，每笔贷款按(I)其当前有效利率和(Ii)指定贴现率中的较大者进行贴现。就收益补充超额抵押金额的定义而言，对于任何确定日期，(A)每笔贷款的未来计划付款被假定等于下一次计划付款金额(截至相关收款期的最后一天)，(B)假设在贷款剩余计划期限内每月付款，而不考虑截止日期之前的任何预付款，也没有任何延迟、违约或预付款，(C)对于第25D条未偿还且在相关第25D条信贷付款日期之前的贷款，预定付款将被假定为等于(I)实际预定付款和(Ii)在第25D款贷方付款日期和该贷款到期日之间的期间内按该贷款的规定利率完全摊销第25D款贷方金额所需的额外付款的总和(D)违约贷款的所有未来预定付款应被视为等于零和(E)在预筹资期内，预筹资金账户中尚未用于获得后续贷款的存款将被假定用于获得一组具有以下特点的太阳能贷款：(A)利率为[***]%，(B)到到期的25年原始期限，以及(C)等于(I)$中较大者的贷款余额[***]和（ii）$[***]减去先前在预筹资期内获得的后续贷款的总贷款余额(其中[***]%是第25D条的贷方金额)。

附表I

贷款明细表

[请参阅附件]

附件A-1

A类票据的格式

备注编号：[__]

除非本全球票据由纽约存托信托公司(“DTC”)的授权代表提交给发行人或其代理登记转让、交换或付款，且发行的任何全球票据是以割让信托公司的名义或DTC授权代表要求的其他名称登记的(并且任何款项是向DTC授权代表要求的其他实体转让、质押或以其他方式使用)，否则任何人或向任何人转让、质押或以其他方式使用本票据的任何转让、质押或其他用途都是错误的，就本票据的登记所有人而言，与此有利害关系。

本全球票据的转让应仅限于全部但非部分转让给DTC的被指定人或其继承人或该继承人的被指定人，而本全球票据的部分转让应仅限于根据本文所指的契约中规定的限制进行的转让。

本票据(或其前身)从未、也不会根据修订后的1933年《证券法》(下称《证券法》)、美国任何州的证券法或蓝天法律或任何外国证券法进行注册或限定。在没有此类登记或适用豁免的情况下，不得提供、出售或以其他方式转让本票据或本票据中的任何权益。兹通知本票据或本票据中任何权益的每一购买者，本票据或本票据中任何权益的卖方可能依赖规则第144A条规定的证券法第5条规定的豁免。

每名购买者和受让人(如果购买者或受让人是福利计划投资者或受类似法律规限的计划，则为其受托人)通过购买本票据或本协议中的权益，被视为已陈述并保证(1)其不是，也不是为、代表或连同1974年《雇员退休收入保障法》第3(3)条所界定的任何雇员福利计划的资产而收购该票据或其中的权益，受ERISA标题I或受守则第4975(E)(1)条所界定的任何“计划”规限的经修订的(“ERISA”)，或其基础资产包括计划的任何实体

由于雇员福利计划或计划投资于该实体(每个“福利计划投资者”)，或受实质上类似ERISA或守则第4975节的任何法律约束的任何计划(“类似法律”)，或(2)如果买方或受让人是福利计划投资者或受类似法律约束的计划，购买、持有和处置本票据或本票据中的权益不会导致ERISA或守则第4975条规定的非豁免禁止交易或违反类似法律，并且将符合可能强加给买方或受让人的任何适用的受托责任。

本全球票据或本票据中任何权益的持有人为发行人的利益同意：(A)本票据和本票据中的任何权益只能以100,000美元的最低面额和超过1,000美元的整数倍的面额提供、转售、质押或以其他方式转让，并且只能(I)在美国向卖方合理地相信是合格机构买家(如证券法第144A条所界定)的人，在符合第144A条要求的交易中(代表其自己的账户行事，而不是为他人的账户行事，或作为其他QIB的受托代理人或代理人，通知销售，质押或转让依据第144A条)，(Ii)在美国境外的离岸交易中，根据证券法下的S法规，或(Iii)根据证券法下的另一项登记豁免(如果有，并由发行人和契约受托人可接受的律师意见证明)，在任何情况下(I)至(Iii)按照美国任何州和任何其他适用司法管辖区的任何适用证券法进行，以及(B)持有人的意愿，以及每个后续持有人必须：将上述转售限制通知本全球票据或其任何权益的任何购买者。尽管有上述限制，任何原本以不少于最低面额或其任何权益的款额妥为发行的票据，可按低于最低面额的面额发售、转售、质押或以其他方式转让，但前提是该较小面额纯粹是因按照契据付款而导致本金减少所致。

[对于临时监管S全球说明，增加以下内容：

本票据为根据证券法订立的S规则所指的临时全球票据，可兑换为永久规则S全球票据，但须受本文件所载条款及条件及本文件所指契约的规限。

在发售开始后的40天和票据的原始发行日期之前，不得在美国或向美国人发售、出售、质押或以其他方式转让本票据，除非根据《证券法》的登记要求的豁免。]

买方理解，发行人可能会从证券托管机构收到持有票据头寸的参与者名单。

本契约第2.07和第2.08节对本票据(或其中的权益)的转让和转售有进一步的限制。本票据的每一位受让人在接受本票据后，均被视为已承兑本票据，但须受上述转让限制所规限。

各票据持有人或票据拥有人在接受本票据(或其中的权益)后，订立并同意该票据持有人或票据拥有人(视属何情况而定)不得在契约终止后一年零一天前默许、呈请或以其他方式援引或促使发票人援引任何法院或政府当局的程序，以根据任何联邦或州破产、无力偿债、重组或类似法律提起或维持针对发票人的诉讼，或委任接管人、清盘人、受让人、契约受托人、保管人、扣押人或其他类似的官员或发行人的大部分财产、保管人、财产扣押人或其他类似的官员。或命令将发行人的事务清盘或清盘。

本票本金按本票据规定分期付款。因此，本票据的未偿还本金金额在任何时候均可少于本票面额。任何获得这一担保的人都可以通过询问契约受托人来确定其当前的本金金额。

Sunnova Helios十四发行商，LLC
贷款支持票据，系列2024-B
A类票据

[规则第144A条全球通票]

[暂行规定S环球笔记]

[常设监管S环球笔记]

注册所有人：Ccede&Co.

初始本金余额：最高151,900,000美元

CUSIP编号[866974AA6][U86906AA9]
ISIN号。[US866974AA61][USU86906AA96]

兹证明Sunnova Helios XIV Issuer，LLC，一家特拉华州的有限责任公司(下称“发行者”)，其条款包括截至2024年6月28日的契约下的任何继承人实体(“契约”)，发行人与作为契约受托人的全国协会威尔明顿信托(连同任何继承者，以下称为“契约受托人”)之间的契约受托人，特此承诺，在符合本章程和契约的规定的情况下，向上述登记车主或登记受让人支付：(A)基于契约中定义的票据利率的应计利息期的利息；在2024年7月开始的每个付款日(或，如果该日不是营业日，则为下一个营业日)，以及(B)在每个付款日的本金，按照契约中规定的付款优先顺序或加速事件优先付款，视情况而定；然而，只要债券必须按照契约中规定的那样提前付款。本票据(以下简称“A类票据”)是发行人正式授权发行的A类票据之一，其名称为Sunnova Helios XIV Issuer，LLC，2024-b系列A类6.15%贷款支持票据(“A类票据”)。本公司授权发行最多151,900,000美元的A类未偿还票据余额、最多54,400,000美元的Sunnova Helios XIV Issuer，LLC的未偿还票据余额、7.00%的贷款支持票据、2024-b系列b类票据(“b类票据”)和最多24,600,000美元的Sunnova Helios XIV Issuer，LLC的8.00%贷款支持票据(“C类票据”)。

该契约规定，该等票据将有权收取扣除未偿还票据余额的付款，金额、来源及具体情况如该契约所述。该等票据由信托产业担保(定义见该契约)。

兹参阅本契约及所有附属契约，以陈述发行人、本公司受托人及票据持有人各自在本契约下的权利，以及认证及交付票据所依据的条款。本附注中使用的所有未在本文中定义的术语应具有在本契约中赋予它们的含义。

发行人偿还票据的义务是一种仅由信托财产担保的有限的、无追索权的义务。所有A类票据的本金及利息只可从信托产业支付，而每名票据持有人及每名票据拥有人在接纳本A类票据后，同意根据契约条款，有权从该信托产业中单独获得付款。本A类票据的实际未偿还票据余额可能少于本金余额。本A类票据的实际未偿还票据余额可随时向契约受托人索取。

关于支付A类票据的本金和利息，契约规定如下：

(A)在全数支付前，A类票据的本金将在每个付款日期按契约规定的金额、时间和方式支付。每一A类票据的未偿还票据余额应不迟于其评级的最终到期日支付，除非该A类票据的未偿还票据余额根据本契约于较早日期到期及应付，而在每种情况下，该等款项均须按该契约所规定的款额及方式支付。

(B)A类票据须就A类票据的未偿还票据余额及其应计但未支付的利息，按适用的票据利率计息。A类票据的利息分派金额应在每个付款日期支付，只要托收账户当时包含足够的金额来支付根据契约第5.07节规定的该等利息分派金额。每笔利息分派金额将在一年360天的基础上累加，该年度由12个30天的月组成。

所有于适用付款日期的A类票据的利息及本金的付款，须按契约所规定的方式，于截至该付款日期的记录日期的营业时间结束时，以该A类票据的名义登记的人士支付。

A类票据(或一张或多张前身票据)因本金分期付款的全部或部分付款而导致的未偿还票据余额的所有减少，应对该A类票据以及在登记转让时发行的任何A类票据的所有过去、现在和未来的持有人具有约束力，或作为对该A类票据的交换或代替，无论该付款是否注明在该A类票据上。

债券的评级最终到期日为2051年5月的付款日期，除非债券已提前全部预付或根据契约提早支付。契约受托人应在上一个记录日期向每一名A类票据持有人支付以下两种方式之一：(I)以电汇方式将即时可用的资金转移到该A类票据持有人在银行或其他有适当便利设施的实体的账户中，前提是该A类票据持有人在相关付款日期前至少五个营业日已向该A类票据持有人提供适当的书面指示(这些指示可在随后的付款日期保持有效，除非被A类票据持有人撤销)，或(Ii)如果不是，则邮寄支票至该A类票据持有人在票据登记册上的地址，根据该A类票据持有人的票据须支付予该A类票据持有人的款额；但只要A类票据是以证券寄存处的名义登记的，则该等款项须以即时可动用的款项支付予A类票据的代名人。

A类票据应根据发行人的选择，按照本契约的规定，自愿预付。每当根据契约条款，契约受托人须预付A类票据，并在符合及按照契约条款第VI条的规定下，契约受托人应以契约所规定的方式发出预付通知。

在受契约所载若干限制的规限下，(I)A类票据可发行的最低面额为100,000元及超出1,000元的整数倍(前提是一项A类票据可额外发行相等于初始未偿还票据余额任何剩余部分的款额)及(Ii)A类票据可交换相同年期的核准面额的A类票据的相同本金总额。

任何最终票据的最终付款只可在提交及交回契约受托人的公司信托办事处后支付。

A类票据持有人无权强制执行契约的规定或提起诉讼以强制执行其中的契约，或就任何违约事件采取任何行动，或提起、出席或抗辩与之有关的任何诉讼，但契约中规定的除外。

A类票据可由票据持有人本人或其在公司信托中以书面形式正式授权的代理人交换和转让。

在符合本契约所规定的限制的情况下，以及在交出和注销A类票据时，本公司的受托人的职务。在交换或登记该转让时，将签立一张或多於一张新的注册A类票据，以证明相同的未偿还本金金额。

作为信托财产付款或其他方式收取的所有金额应按契约中规定的优先顺序使用。

拥有或取得A类票据任何所有权权益的每名人士，在接纳或取得该所有权权益时，应被视为已同意受该契约的条文约束。债券持有人不得出售、要约出售、转让、质押、质押或以其他方式转让其在A类债券中的全部或任何部分权益，除非根据修订后的1933年证券法发布了涵盖此类交易的有效注册声明，并根据所有适用的州证券法和法规进行了有效的资格或注册，或根据上述证券法和州证券法和法规获得豁免注册。

[在规则144A全球说明中增加以下内容：

本A类票据的权益可交换为相应的临时规例S全球票据或S规例全球票据的权益，两者均须受契约所指明的限制所规限。]

[临时管理S全球须知补充如下：

本A类票据的权益可交换为相应规则第144A条全球票据的权益，但须受契约所指明的限制所规限。

于截止日期及债券发售开始后第40天或之后，本临时规例S全球票据的权益可(免费)交换永久规例S全球票据的权益。永久规例S全球票据的发行及交付仅为兑换本临时规例S全球票据中已由欧洲结算或清算流向DTC提交的证明，证明其已从或就有权享有权益的人士(如其记录所示)获得证明，证明该临时规例S全球票据的实益权益由非美国人士拥有(定义见S规例)。]

[永久监管S全球须知补充如下：

本A类票据的权益可交换为相应规则第144A条全球票据的权益，但须受契约所指明的限制所规限。]

在全额支付A类票据的所有应付金额后一年零一天之前，拥有或获得A类票据所有权权益的每个人同意，该人不会根据美国或任何州的法律对发行人提起任何破产程序或其他程序，或与任何其他人一起对发行人提起任何破产程序或其他程序。本契约在本契约终止后继续有效。

在正式出示本A类票据的转让登记通知前，发行人、契约受托人及发行人或契约受托人的任何代理人可将以下人士视为本A类票据的持有人：(I)于任何记录日期就付款而言，及(Ii)为任何其他目的而于任何其他日期视为本票据的拥有人，不论本A类票据是否逾期，而发行人、契约受托人或任何该等代理人均不受相反通知影响。

本契约允许修订本契约，以便在发行人和本契约受托人任何时候(在某些情况下，仅在受影响的票据持有人同意的情况下)对本契约增加任何规定，或以任何方式改变或取消本契约的任何规定，或以任何方式修改票据持有人在本契约下的权利，并遵守某些其他条件。持有人在发出本A类票据(或任何一个或多个前身票据)时所作的任何该等同意，对该持有人及本A类票据及在登记转让时发行的任何A类票据的所有未来持有人，或作为本票据的交换或代替本票据的持有人，均为最终同意及具约束力，不论是否就本A类票据作出批注。

A类票据和与之相关的所有债务，包括契约下的债务，将是发行人的有限追索权债务，仅从信托财产中支付。发行人、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、履约担保人、存托管理人、经理、过渡管理人、服务商、后备服务商、托管人、票据注册处处长、以个人身份或以契约受托人身份行事的契约受托人，或彼等各自的联属公司、代理人、合伙人、受益人、高级管理人员、董事、股东、合伙人股东、雇员或继承人或受让人，均无须就票据或契约项下应付的任何款项或应付的履约承担个人责任。在不限制前述规定的原则下，任何A类票据的每个票据持有人和每个票据所有人在接受A类票据时，应被视为已同意：(I)它应仅指望信托财产履行A类票据或契约项下或与A类票据或契约有关的义务，包括但不限于契约第V条下的责任和因发行人违反本协议中的任何义务、契诺和协议而产生的责任(无论是按普通法或衡平法)，或在可强制执行的范围内，因发行人违反适用的州或联邦法律或法规而产生的责任，但发行人不应被免除本协议项下关于以下方面的责任

发行人在契约或任何交易文件中的任何失实陈述或欺诈，及(Ii)放弃任何权利，以取得针对发行人或其任何委托人、董事、高级人员、实益拥有人、雇员或代理人(不论披露或未披露)或其各自资产(信托产业除外)的欠款或其他金钱判决。本段前述条文并不(I)阻止信托财产或任何人士(发行人除外)追讨根据信托财产的任何抵押、文书或协议而到期或将到期的款项；(Ii)并不构成免除、免除或解除由A类票据证明或由契约担保的任何债务或义务，但该等债务或义务将持续至清偿或清偿为止；或(Iii)阻止契约受托人根据契约行使其关于授予发行人在交易文件下的权利的权利。另有一项理解是，本款前述条文不限制任何人在任何诉讼或诉讼中，或在行使附注或契约下的任何补救办法时，以契约下的契约受托人或发行人的身分指定契约受托人或发行人为一方被告人的权利，只要不要求或(如取得)任何属欠缺判决或寻求个人责任性质的判决。有一项明确的理解是，作为签立契约和发行票据的条件和代价，在此明确免除和免除所有该等责任。

本文规定的本A类票据持有人在契约或其他交易文件中的补救措施应具有累积性和并发性，只能针对信托财产的资产进行追索。票据持有人未能行使本协议项下的任何权利或补救措施，不得视为放弃或放弃该等权利或补救措施，亦不得因任何单项或部分行使该等权利或补救措施而妨碍其进一步行使或行使本协议项下的任何其他权利或补救措施。

A类票据只能以注册形式发行，面额如契约所规定，并受契约规定的某些限制的限制。在A类票据持有人的选择下，A类票据可于交回将于契约受托人的公司信托办事处交换的票据时，以任何授权面额及相同本金总额兑换类似条款的A类票据，但须受该契约的条款及条件规限。

现将本契约的副本送交本契约受托人存档，内容包括：(I)契约受托人、发行人及A类票据持有人的权利、责任及义务的性质及范围；(Ii)签立及交付A类票据的条款；(Iii)就转易财产收取及处置付款或收益；(Iv)信托财产的描述；(V)契约的修改或修订；(Vi)其他事项；和(Vii)本A类票据中使用的未在本文中定义的大写术语的定义；A类票据持有人和票据所有者通过接受A类票据同意所有这些术语。

本A类票据是根据《契约》发行的，本契约应受纽约州法律管辖并根据纽约州法律解释，当事人在本契约项下的义务、权利和补救措施应根据此类法律(包括但不限于纽约州一般义务法第5-1401条和第5-1402条，但不适用于法律冲突原则)确定。

在此引用本契约的条款，并将这些条款通过引用并入本文，就好像在此完全阐述了一样。

除非认证证书已由契约受托人以手工签署方式签署，否则本A类票据无权享有契约项下的任何利益，也不得出于任何目的而具有效力或义务。

兹证明，自下述日期起，出票人已促使本文书正式签立。

Sunnova Helios XIV发行者，作为发行者

通过

姓名： 埃里克·威廉姆斯

标题： 执行副总裁，

**首席财务官

契约受托人认证证书

这是上述义齿所指的A类票据之一。

日期：

威尔明顿信托，全国协会，作为契约受托人

通过

姓名（N）：

标题：

[转让的格式]

对于收到的价值，以下签署人特此出售、转让和转让给

（请插入社会保障或
纳税人识别号
转让人）

    

    

    
（请打印或打字收件人姓名和地址）

    
注释中的注释及其项下的所有权利，并在此不可撤销地构成和指定

    
律师将转移为登记而保存的账簿上的注释，并在场所内拥有完全的替代权。

日期：10月1日。

    

通知：本作业的签名必须与注释内每一个细节上出现的名称相符，不得更改、放大或任何变更。

附件A-2

b类注释形式

备注编号：[__]

除非本全球票据由纽约存托信托公司(“DTC”)的授权代表提交给发行人或其代理登记转让、交换或付款，且发行的任何全球票据是以割让信托公司的名义或DTC授权代表要求的其他名称登记的(并且任何款项是向DTC授权代表要求的其他实体转让、质押或以其他方式使用)，否则任何人或向任何人转让、质押或以其他方式使用本票据的任何转让、质押或其他用途都是错误的，就本票据的登记所有人而言，与此有利害关系。

本全球票据的转让应仅限于全部但非部分转让给DTC的被指定人或其继承人或该继承人的被指定人，而本全球票据的部分转让应仅限于根据本文所指的契约中规定的限制进行的转让。

本票据(或其前身)从未、也不会根据修订后的1933年《证券法》(下称《证券法》)、美国任何州的证券法或蓝天法律或任何外国证券法进行注册或限定。在没有此类登记或适用豁免的情况下，不得提供、出售或以其他方式转让本票据或本票据中的任何权益。兹通知本票据或本票据中任何权益的每一购买者，本票据或本票据中任何权益的卖方可能依赖规则第144A条规定的证券法第5条规定的豁免。

每个买家和转让人（并且如果买方或转让人是受益人投资者或受类似法律约束的人，则其附属机构）通过其购买本票据或权益，在此被视为已代表和担保（1）它不是，也不是为或代表或以其资产获取票据或权益，1974年《雇员退休收入保障法》第3（3）节定义的任何雇员福利，修订后的（“ERISA”）这受ERISA标题I或第4975（E）（1）条定义的任何“例外”的约束受该准则第4975条约束的代码或任何包含其基础资产的实体

由于雇员福利计划或计划投资于该实体(每个“福利计划投资者”)，或受实质上类似ERISA或守则第4975节的任何法律约束的任何计划(“类似法律”)，或(2)如果买方或受让人是福利计划投资者或受类似法律约束的计划，购买、持有和处置本票据或本票据中的权益不会导致ERISA或守则第4975条规定的非豁免禁止交易或违反类似法律，并且将符合可能强加给买方或受让人的任何适用的受托责任。

本全球票据或本票据中任何权益的持有人为发行人的利益同意：(A)本票据和本票据中的任何权益只能以100,000美元的最低面额和超过1,000美元的整数倍的面额提供、转售、质押或以其他方式转让，并且只能(I)在美国向卖方合理地相信是合格机构买家(如证券法第144A条所界定)的人，在符合第144A条要求的交易中(代表其自己的账户行事，而不是为他人的账户行事，或作为其他QIB的受托代理人或代理人，通知销售，质押或转让依据第144A条)，(Ii)在美国境外的离岸交易中，根据证券法下的S法规，或(Iii)根据证券法下的另一项登记豁免(如果有，并由发行人和契约受托人可接受的律师意见证明)，在任何情况下(I)至(Iii)按照美国任何州和任何其他适用司法管辖区的任何适用证券法进行，以及(B)持有人的意愿，以及每个后续持有人必须：将上述转售限制通知本全球票据或其任何权益的任何购买者。尽管有上述限制，任何原本以不少于最低面额或其任何权益的款额妥为发行的票据，可按低于最低面额的面额发售、转售、质押或以其他方式转让，但前提是该较小面额纯粹是因按照契据付款而导致本金减少所致。

[对于临时监管S全球说明，增加以下内容：

本票据为根据证券法订立的S规则所指的临时全球票据，可兑换为永久规则S全球票据，但须受本文件所载条款及条件及本文件所指契约的规限。

在发售开始后的40天和票据的原始发行日期之前，不得在美国或向美国人发售、出售、质押或以其他方式转让本票据，除非根据《证券法》的登记要求的豁免。]

买方理解，发行人可能会从证券托管机构收到持有票据头寸的参与者名单。

本契约第2.07和第2.08节对本票据(或其中的权益)的转让和转售有进一步的限制。本票据的每一位受让人在接受本票据后，均被视为已承兑本票据，但须受上述转让限制所规限。

各票据持有人或票据拥有人在接受本票据(或其中的权益)后，订立并同意该票据持有人或票据拥有人(视属何情况而定)不得在契约终止后一年零一天前默许、呈请或以其他方式援引或促使发票人援引任何法院或政府当局的程序，以根据任何联邦或州破产、无力偿债、重组或类似法律提起或维持针对发票人的诉讼，或委任接管人、清盘人、受让人、契约受托人、保管人、扣押人或其他类似的官员或发行人的大部分财产、保管人、财产扣押人或其他类似的官员。或命令将发行人的事务清盘或清盘。

本票本金按本票据规定分期付款。因此，本票据的未偿还本金金额在任何时候均可少于本票面额。任何获得这一担保的人都可以通过询问契约受托人来确定其当前的本金金额。

Sunnova Helios十四发行商，LLC
贷款支持票据，系列2024-B
b类注释

[规则第144A条全球通票]

[暂行规定S环球笔记]

[常设监管S环球笔记]

注册所有人：Ccede&Co.

初始本金余额：高达54，400，000美元

CUSIP编号[866974 AB 4][U86906 AB 7]
ISIN号。[US866974AB45][USU86906AB79]

兹证明Sunnova Helios XIV Issuer，LLC，一家特拉华州的有限责任公司(下称“发行者”)，其条款包括截至2024年6月28日的契约下的任何继承人实体(“契约”)，发行人与作为契约受托人的全国协会威尔明顿信托(连同任何继承者，以下称为“契约受托人”)之间的契约受托人，特此承诺，在符合本章程和契约的规定的情况下，向上述登记车主或登记受让人支付：(A)基于契约中定义的票据利率的应计利息期的利息；在2024年7月开始的每个付款日(或，如果该日不是营业日，则为下一个营业日)，以及(B)在每个付款日的本金，按照契约中规定的付款优先顺序或加速事件优先付款，视情况而定；然而，只要债券必须按照契约中规定的那样提前付款。本票据(“b类票据”)是发行人正式授权发行的b类票据之一，指定为其Sunnova Helios XIV Issuer，LLC，2024-b系列b类7.00%贷款支持票据(“b类票据”)。本公司授权发行最多151,900,000元Sunnova Helios XIV Issuer，LLC，6.15%贷款支持债券，2024-b系列，A类债券(“A类债券”)，b类债券的未偿还票据余额最多54,400,000美元，以及最多24,600,000美元的未偿还票据余额

Sunnova Helios XIV Issuer，LLC，8.00%贷款支持票据，2024-b系列，C类票据(连同A类票据和B类票据，简称“票据”)。契约规定，票据将有权在扣除未偿还票据余额时收取款项，金额、来源及更具体的时间如契约所述。票据由信托产业(如契约所界定)作抵押。

兹参阅本契约及所有附属契约，以陈述发行人、本公司受托人及票据持有人各自在本契约下的权利，以及认证及交付票据所依据的条款。本附注中使用的所有未在本文中定义的术语应具有在本契约中赋予它们的含义。

发行人偿还票据的义务是一种仅由信托财产担保的有限的、无追索权的义务。所有b类票据的本金和利息只能从信托财产中支付，每一名票据持有人和每一名票据所有者在接受本b类票据后，同意根据契约条款，有权从该信托财产中单独获得付款。本b类票据的实际未偿还票据余额可能少于本金余额。本b类票据上的实际未偿还票据余额可随时从契约受托人处获得。

关于支付B类票据的本金和利息，契约规定如下：

(A)在全部支付之前，B类票据的本金将在每个付款日期按契约规定的金额、时间和方式支付。每项b类票据的未偿还票据余额须于不迟于其经评级的最终到期日支付，除非该b类票据的未偿还票据余额根据契约而于较早日期到期及应付，而在每种情况下，该等款项均须按契约所规定的款额及方式支付。

(B)b类票据将按适用的票据利率计入B类票据的未偿还票据余额的利息及其应计但未付的利息。B类票据的利息分派金额应在每个付款日支付，只要托收账户当时包含足够的金额来支付根据《契约》第5.07节规定的利息分派金额。每笔利息分派金额将在一年360天的基础上累加，该年度由12个30天的月组成。

所有于适用付款日期的B类票据的利息及本金的付款，须按契约所规定的方式，于截至该付款日期的记录日期的营业时间结束时，支付予该B类票据的注册人。因全部或部分支付本金分期付款而导致的B类票据(或一张或多张前身票据)未偿还票据余额的所有减少，应对该B类票据以及在登记转让时发行的任何B类票据的所有过去、现在和未来的持有者具有约束力，或作为该票据的交换或替代，无论该付款是否注明在该B类票据上。

债券的评级最终到期日为2051年5月的付款日期，除非债券已提前全部预付或根据契约提早支付。契约受托人应于上一记录日期向每一b类票据持有人支付以下其中一种方式：(I)以电汇方式将即时可用的资金汇入该b类票据持有人在银行或其他有适当便利设施的实体的账户，但该b类票据持有人须在有关付款日期前至少五个营业日向该b类票据持有人提供适当的书面指示(该等指示可在随后的付款日期保持有效，除非被b类票据持有人撤销)，或(Ii)如不是，则邮寄支票至该b类票据持有人在票据登记册上的地址，根据该等乙类票据持有人的票据须支付予该乙类票据持有人的款额；但只要B类债券是以证券寄存处的名义登记的，则该等款项须以即时可动用的款项支付予该等债券的代名人。

b类票据可根据发行人的选择，按照契约的方式和规定自愿预付。 根据契约条款，契约受托人必须预付b类票据，并且根据契约第六条的条款，契约受托人应按照契约规定的方式发出预付款通知。

在遵守契约所载的某些限制的情况下，（i）b类票据的最低面额为100，000美元，超出1，000美元的整倍发行（提供，发行一张b类票据的额外金额相当于初始未偿票据余额的任何剩余部分）和（ii）b类票据可以兑换为相同期限的授权面额的b类票据的类似本金总额。

任何最终票据的最终付款只可在提交及交回契约受托人的公司信托办事处后支付。

B类票据持有人无权强制执行本契约的规定，或提起诉讼以强制执行其中的契诺，或对任何

违约事件，或提起、出席或抗辩与违约有关的任何诉讼，但契约另有规定者除外。

B类票据可由票据持有人本人或由其书面授权的受托代表人在受托人的公司信托办事处以符合契约所规定的限制的方式交换，并可在B类票据退回和注销时登记。在兑换或登记该项转让时，将签立一张或多於一张新的已登记乙类票据，以证明相同的未偿还本金金额。

作为信托财产付款或其他方式收取的所有金额应按契约中规定的优先顺序使用。

拥有或取得b类票据任何所有权权益的每名人士，在接纳或取得该所有权权益时，应被视为已同意受该契约的条文约束。债券持有人不得出售、要约出售、转让、质押、质押或以其他方式转让其在B类债券中的全部或任何部分权益，除非根据修订后的1933年证券法发布了涵盖此类交易的有效登记声明，并根据所有适用的州证券法和法规进行了有效的资格或登记，或根据所述证券法和所述州证券法和法规获得豁免登记。

[在规则144A全球说明中增加以下内容：

本b类票据的权益可交换为相应的临时规例S全球票据或规例S全球票据的权益，两者均须受契约所指明的限制所规限。]

[临时管理S全球须知补充如下：

本b类票据的权益可交换为相应规则第144A条全球票据的权益，但须受契约中规定的限制所规限。

于截止日期及债券发售开始后第40天或之后，本临时规例S全球票据的权益可(免费)交换永久规例S全球票据的权益。永久规则S全球票据的发行和交付仅作为交换本临时规则S全球票据的一部分，该部分已由欧洲结算或Clearstream向DTC提交一份证明，表明其已从有权享有权益的人(如其记录所示)或就该人获得一份证明，证明

该暂行条例S全球票据的实益权益由非美国人士拥有(定义见S条例)。]

[永久监管S全球须知补充如下：

本b类票据的权益可交换为相应规则第144A条全球票据的权益，但须受契约中规定的限制所规限。]

在全额支付与B类票据有关的所有应付金额的一年零一天之前，每个拥有或获得B类票据所有权权益的人都同意，该人不会根据美国或任何州的法律对发行人提起任何破产程序或其他程序，或与任何其他人一起对发行人提起任何破产程序或其他程序。本契约在本契约终止后继续有效。

在本b类票据正式提示转让登记前，发行人、契约受托人及发行人或契约受托人的任何代理人均可将以其名义登记本b类票据的人视为本票据的拥有人，不论该人是否逾期，而发行人、契约受托人或任何该等代理人均不受相反通知的影响。

本契约允许修订本契约，以便在发行人和本契约受托人任何时候(在某些情况下，仅在受影响的票据持有人同意的情况下)对本契约增加任何规定，或以任何方式改变或取消本契约的任何规定，或以任何方式修改票据持有人在本契约下的权利，并遵守某些其他条件。持有人在发出本b类票据(或任何一个或多个先前发行的票据)时所作的任何该等同意，对该持有人及本b类票据及在登记转让时发出的任何b类票据的所有未来持有人，或作为本票据的交换或代替本票据的持有人，均属最终同意及具约束力，不论是否就本b类票据作出批注。

B类票据和与之相关的所有债务，包括契约下的债务，将是发行人的有限追索权债务，仅从信托财产中支付。发行人、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、履约担保人、存托管理人、经理、过渡管理人、服务商、后备服务商、托管人、票据注册人、以个人身份或以契约受托人身份的契约受托人，或其各自的任何关联公司、代理人、合伙人、受益人、高级管理人员、董事、股东、合伙人股东、雇员或继承人或受让人，均不对任何应付款项或应付履约承担个人责任。

在附注下或在牙印下。在不限制前述规定的情况下，任何b类票据的每个票据持有人和每个票据所有人在接受该票据后，应被视为已同意：(I)它应仅指望信托财产履行b类票据或契约项下或与之有关的义务，包括但不限于契约第V条下的责任，以及因发行人违反本协议中的任何义务、契诺和协议，或在可强制执行的范围内，因发行人违反适用的州或联邦法律或法规而产生的责任(无论是在普通法或衡平法下)，但发行人不应因发行人的契约或任何交易文件中的任何失实陈述或欺诈而免除本协议项下的责任，并且(Ii)放弃其可能不得不获得针对发行人或其任何委托人、董事、高级管理人员、实益所有人、雇员或代理人(无论是否披露)或其各自资产(信托财产除外)的任何欠款或其他金钱判决的任何权利。本段前述条文并不(I)阻止信托财产或任何人士(发行人除外)追讨根据信托财产的任何抵押、文书或协议而到期或将到期的款项；(Ii)并不构成豁免、免除或解除由b类票据证明或由契约担保的任何债务或义务，但该等债务或义务将持续至清偿或清偿为止；或(Iii)阻止契约受托人根据契约行使其关于授予发行人在交易文件下的权利的权利。另有一项理解是，本款前述条文不限制任何人在任何诉讼或诉讼中，或在行使附注或契约下的任何补救办法时，以契约下的契约受托人或发行人的身分指定契约受托人或发行人为一方被告人的权利，只要不要求或(如取得)任何属欠缺判决或寻求个人责任性质的判决。有一项明确的理解是，作为签立契约和发行票据的条件和代价，在此明确免除和免除所有该等责任。

本文规定的本B类票据持有人在契约或其他交易文件中的补救措施应是累积和同时进行的，只能针对信托财产的资产进行追索。票据持有人未能行使本协议项下的任何权利或补救措施，不得视为放弃或放弃该等权利或补救措施，亦不得因任何单项或部分行使该等权利或补救措施而妨碍其进一步行使或行使本协议项下的任何其他权利或补救措施。

B类票据只能以登记形式发行，面额如契约所规定，并受契约规定的某些限制的限制。在b类票据持有人的选择下，b类票据可于交回债券后以任何授权面额及相同本金总额兑换类似条款的b类票据，但须受该契约的条款及条件所规限。

现将本契约的副本送交本契约受托人存档，内容包括：(I)契约受托人、发行人及b类票据持有人的权利、责任及义务的性质及范围；(Ii)签立及交付b类票据的条款；(Iii)就转让财产收取及处置付款或收益；(Iv)信托财产的描述；(V)契约的修改或修订；(Vi)其他事项；和(Vii)本b类票据中使用的未在本文中定义的大写术语的定义；b类票据持有人和票据所有人通过接受b类票据而同意所有这些术语。

本b类票据是根据《契约》发行的，本契约应受纽约州法律管辖并根据纽约州法律解释，当事人在本契约项下的义务、权利和补救措施应根据此类法律(包括但不限于《纽约州一般债务法》第5-1401款和第5-1402款，但不适用于法律冲突原则)确定。

在此引用本契约的条款，并将这些条款通过引用并入本文，就好像在此完全阐述了一样。

除非认证证书已由契约受托人以手工签署方式签署，否则本B类票据无权享有本契约项下的任何利益，也不得出于任何目的而具有效力或义务。

兹证明，自下述日期起，出票人已促使本文书正式签立。

Sunnova Helios XIV发行者，作为发行者

通过

姓名： 埃里克·威廉姆斯

标题： 执行副总裁，

**首席财务官

契约受托人认证证书

这是上述契约中提到的b类注释之一。

日期：

威尔明顿信托，全国协会，作为契约受托人

通过

姓名（N）：

标题：

[转让的格式]

对于收到的价值，以下签署人特此出售、转让和转让给

（请插入社会保障或
纳税人识别号
转让人）

    

    

    
（请打印或打字收件人姓名和地址）

    
注释中的注释及其项下的所有权利，并在此不可撤销地构成和指定

    
律师将转移为登记而保存的账簿上的注释，并在场所内拥有完全的替代权。

日期：10月1日。

    

通知：本作业的签名必须与注释内每一个细节上出现的名称相符，不得更改、放大或任何变更。

附件A-3

C类票据形式

备注编号：[__]

除非本全球票据由纽约存托信托公司(“DTC”)的授权代表提交给发行人或其代理登记转让、交换或付款，且发行的任何全球票据是以割让信托公司的名义或DTC授权代表要求的其他名称登记的(并且任何款项是向DTC授权代表要求的其他实体转让、质押或以其他方式使用)，否则任何人或向任何人转让、质押或以其他方式使用本票据的任何转让、质押或其他用途都是错误的，就本票据的登记所有人而言，与此有利害关系。

本全球票据的转让应仅限于全部但非部分转让给DTC的被指定人或其继承人或该继承人的被指定人，而本全球票据的部分转让应仅限于根据本文所指的契约中规定的限制进行的转让。

本票据(或其前身)从未、也不会根据修订后的1933年《证券法》(下称《证券法》)、美国任何州的证券法或蓝天法律或任何外国证券法进行注册或限定。在没有此类登记或适用豁免的情况下，不得提供、出售或以其他方式转让本票据或本票据中的任何权益。兹通知本票据或本票据中任何权益的每一购买者，本票据或本票据中任何权益的卖方可能依赖规则第144A条规定的证券法第5条规定的豁免。

每个买家和转让人（并且如果买方或转让人是受益人投资者或受类似法律约束的人，则其附属机构）通过其购买本票据或权益，在此被视为已代表和担保（1）它不是，也不是为或代表或以其资产获取票据或权益，1974年《雇员退休收入保障法》第3（3）节定义的任何雇员福利，修订后的（“ERISA”）这受ERISA标题I或第4975（E）（1）条定义的任何“例外”的约束受该准则第4975条约束的代码或任何包含其基础资产的实体

由于雇员福利计划或计划投资于该实体(每个“福利计划投资者”)，或受实质上类似ERISA或守则第4975节的任何法律约束的任何计划(“类似法律”)，或(2)如果买方或受让人是福利计划投资者或受类似法律约束的计划，购买、持有和处置本票据或本票据中的权益不会导致ERISA或守则第4975条规定的非豁免禁止交易或违反类似法律，并且将符合可能强加给买方或受让人的任何适用的受托责任。

本全球票据或本票据中任何权益的持有人为发行人的利益同意：(A)本票据和本票据中的任何权益只能以100,000美元的最低面额和超过1,000美元的整数倍的面额提供、转售、质押或以其他方式转让，并且只能(I)在美国向卖方合理地相信是合格机构买家(如证券法第144A条所界定)的人，在符合第144A条要求的交易中(代表其自己的账户行事，而不是为他人的账户行事，或作为其他QIB的受托代理人或代理人，通知销售，质押或转让依据第144A条)，(Ii)在美国境外的离岸交易中，根据证券法下的S法规，或(Iii)根据证券法下的另一项登记豁免(如果有，并由发行人和契约受托人可接受的律师意见证明)，在任何情况下(I)至(Iii)按照美国任何州和任何其他适用司法管辖区的任何适用证券法进行，以及(B)持有人的意愿，以及每个后续持有人必须：将上述转售限制通知本全球票据或其任何权益的任何购买者。尽管有上述限制，任何原本以不少于最低面额或其任何权益的款额妥为发行的票据，可按低于最低面额的面额发售、转售、质押或以其他方式转让，但前提是该较小面额纯粹是因按照契据付款而导致本金减少所致。

[对于临时监管S全球说明，增加以下内容：

本票据为根据证券法订立的S规则所指的临时全球票据，可兑换为永久规则S全球票据，但须受本文件所载条款及条件及本文件所指契约的规限。

在发售开始后的40天和票据的原始发行日期之前，不得在美国或向美国人发售、出售、质押或以其他方式转让本票据，除非根据《证券法》的登记要求的豁免。]

买方理解，发行人可能会从证券托管机构收到持有票据头寸的参与者名单。

本契约第2.07和第2.08节对本票据(或其中的权益)的转让和转售有进一步的限制。本票据的每一位受让人在接受本票据后，均被视为已承兑本票据，但须受上述转让限制所规限。

各票据持有人或票据拥有人在接受本票据(或其中的权益)后，订立并同意该票据持有人或票据拥有人(视属何情况而定)不得在契约终止后一年零一天前默许、呈请或以其他方式援引或促使发票人援引任何法院或政府当局的程序，以根据任何联邦或州破产、无力偿债、重组或类似法律提起或维持针对发票人的诉讼，或委任接管人、清盘人、受让人、契约受托人、保管人、扣押人或其他类似的官员或发行人的大部分财产、保管人、财产扣押人或其他类似的官员。或命令将发行人的事务清盘或清盘。

本票本金按本票据规定分期付款。因此，本票据的未偿还本金金额在任何时候均可少于本票面额。任何获得这一担保的人都可以通过询问契约受托人来确定其当前的本金金额。

Sunnova Helios十四发行商，LLC
贷款支持票据，系列2024-B
C类笔记

[规则第144A条全球通票]

[暂行规定S环球笔记]

[常设监管S环球笔记]

注册所有人：Ccede&Co.

初始本金余额：最高24,600,000美元

CUSIP编号[866974AC2][U86906AC5]
ISIN号。[US866974AC28][USU86906AC52]

兹证明Sunnova Helios XIV Issuer，LLC，一家特拉华州的有限责任公司(下称“发行者”)，其条款包括截至2024年6月28日的契约下的任何继承人实体(“契约”)，发行人与作为契约受托人的全国协会威尔明顿信托(连同任何继承者，以下称为“契约受托人”)之间的契约受托人，特此承诺，在符合本章程和契约的规定的情况下，向上述登记车主或登记受让人支付：(A)基于契约中定义的票据利率的应计利息期的利息；在2024年7月开始的每个付款日(或，如果该日不是营业日，则为下一个营业日)，以及(B)在每个付款日的本金，按照契约中规定的付款优先顺序或加速事件优先付款，视情况而定；然而，只要债券必须按照契约中规定的那样提前付款。本票据(“C类票据”)是发行人正式授权发行的C类票据之一，指定为其Sunnova Helios XIV Issuer，LLC，2024-b系列C类8.00%贷款支持票据(“C类票据”)。该契约授权发行最高达151,900,000美元的Sunnova Helios XIV Issuer，LLC，6.15%贷款支持票据，系列2024-b，A类债券(“A类债券”)，最高54,400,000美元Sunnova Helios XIV Issuer，LLC，7.00%贷款支持票据，2024-b系列，

B类票据(“b类票据”，连同A类票据及C类票据，称为“票据”)及C类票据的未偿还票据余额不超过24,600,000元。契约规定，票据将有权在扣除未偿还票据余额时收取款项，金额、来源及更具体的时间如契约所述。票据由信托产业(如契约所界定)作抵押。

兹参阅本契约及所有附属契约，以陈述发行人、本公司受托人及票据持有人各自在本契约下的权利，以及认证及交付票据所依据的条款。本附注中使用的所有未在本文中定义的术语应具有在本契约中赋予它们的含义。

发行人偿还票据的义务是一种仅由信托财产担保的有限的、无追索权的义务。所有C类票据的本金及利息只可由信托产业支付，而每名票据持有人及每名票据拥有人在接受本C类票据后，同意根据契约条款，有权从该信托产业中单独获得付款。这张C类票据的实际未偿还票据余额可能少于本金余额。此C类票据上的实际未偿还票据余额可随时从契约受托人处获得。

关于支付C类票据的本金和利息，契约规定如下：

(A)在全数支付之前，C类票据的本金将在每个付款日期按契约规定的金额、时间和方式支付。每张C类票据的未偿还票据余额须在不迟于其经评级的最终到期日支付，除非该C类票据的未偿还票据余额依据契约而于较早日期到期及应付，而在每种情况下，该等款项均须按契约所规定的款额及方式支付。

(B)C类票据须就C类票据的未偿还票据余额及其应计但未支付的利息，按适用的票据利率计息。C类票据的利息分派金额应在每个付款日支付，只要托收账户当时包含足够的金额来支付根据契约第5.07节规定的该等利息分派金额。每笔利息分派金额将在一年360天的基础上累加，该年度由12个30天的月组成。

所有于适用付款日期的C类票据的利息及本金的付款，须按契约所规定的方式，于截至该付款日期的记录日期的营业时间结束时，支付予该C类票据的注册人。因全额或部分支付本金分期付款而导致的C类票据(或一张或多张前身票据)未偿还票据余额的所有减少，应对该C类票据以及在登记转让时发行的任何C类票据的所有过去、现在和未来的持有人具有约束力，或作为对该C类票据的交换或代替，不论该付款是否注明在该C类票据上。

债券的评级最终到期日为2051年5月的付款日期，除非债券已提前全部预付或根据契约提早支付。契约受托人应于上一个记录日期向每一名C类票据持有人支付以下两种方式之一：(I)以电汇方式将即时可用的资金汇入该C类票据持有人在银行或其他有适当便利设施的实体的账户，前提是该C类票据持有人在相关付款日期前至少五个营业日已向该C类票据持有人提供适当的书面指示(该等指示可在随后的付款日期保持有效，除非被C类票据持有人撤销)，或(Ii)如不是，则邮寄支票至该C类票据持有人在票据登记册上的地址，根据该C类票据持有人的票据须支付予该C类票据持有人的款额；但只要C类票据是以证券寄存处的名义登记的，则该等款项须以即时可动用的款项支付予该等票据的代名人。

C类票据应根据发行人的选择，按照本契约的规定，自愿预付。每当根据契约条款，契约受托人须预付C类票据，并在符合及按照契约第VI条的条款下，契约受托人应以契约所规定的方式发出预付款通知。

在受契约所载若干限制的规限下，(I)C类票据可发行的最低面额为100,000元及超出1,000元的整数倍(前提是可额外发行一项C类票据，数额相等于初始未偿还票据余额的任何剩余部分)及(Ii)C类票据可交换相同年期的核准面额的C类票据的相同本金总额。

任何最终票据的最终付款只可在提交及交回契约受托人的公司信托办事处后支付。

C类票据持有人无权强制执行本契约的规定，或提起诉讼以强制执行其中的契诺，或就下列事项采取任何行动

违约事件，或提起、出席或抗辩与违约有关的任何诉讼，但契约另有规定者除外。

C类票据可由票据持有人本人或由其以书面正式授权的受托代表人在契约受托人的公司信托办事处以符合契约所规定的限制的方式以及在交出和注销C类票据时交换和登记。在交换或登记该转让时，将签立一张或多於一张新的注册C类票据，证明相同的未偿还本金金额。

作为信托财产付款或其他方式收取的所有金额应按契约中规定的优先顺序使用。

拥有或取得C类票据的任何所有权权益的每一人，在接受或取得该所有权权益时，应被视为已同意受该契约的条文约束。票据持有人不得出售、要约出售、转让、质押、质押或以其他方式转让其在C类票据中的全部或任何部分权益，除非根据修订后的1933年证券法发布了涵盖此类交易的有效登记声明，并根据所有适用的州证券法和法规进行了有效的资格或登记，或根据所述证券法和所述州证券法和法规获得豁免登记。

[在规则144A全球说明中增加以下内容：

本C类票据的权益可交换为相应的临时规例S全球票据或S规例全球票据的权益，两者均须受契约所指明的限制所规限。]

[临时管理S全球须知补充如下：

本C类票据的权益可交换为相应规则第144A条全球票据的权益，但须受契约中指定的限制所规限。

于截止日期及债券发售开始后第40天或之后，本临时规例S全球票据的权益可(免费)交换永久规例S全球票据的权益。永久规则S全球票据的发行和交付仅作为交换本临时规则S全球票据的一部分，该部分已由欧洲结算或Clearstream向DTC提交一份证明，表明其已从有权享有权益的人(如其记录所示)或就该人获得一份证明，证明

该暂行条例S全球票据的实益权益由非美国人士拥有(定义见S条例)。]

[永久监管S全球须知补充如下：

本C类票据的权益可交换为相应规则第144A条全球票据的权益，但须受契约中指定的限制所规限。]

在全额支付与C类票据有关的所有应付金额的一年零一天之前，每个拥有或获得C类票据所有权权益的人同意，该人不会根据美国或任何州的法律对发行人提起任何破产程序或其他程序，或与任何其他人一起对发行人提起任何破产程序或其他程序。本契约在本契约终止后继续有效。

在正式出示本C类票据的转让登记通知前，发行人、契约受托人及发行人或契约受托人的任何代理人可将以其名义登记本C类票据的人视作(I)在任何记录日期付款，及(Ii)为任何其他目的而于任何其他日期视为本票据的拥有人，不论本C类票据是否逾期，而发行人、契约受托人或任何该等代理人均不受相反通知影响。

本契约允许修订本契约，以便在发行人和本契约受托人任何时候(在某些情况下，仅在受影响的票据持有人同意的情况下)对本契约增加任何规定，或以任何方式改变或取消本契约的任何规定，或以任何方式修改票据持有人在本契约下的权利，并遵守某些其他条件。持有人在发出本C类票据(或任何一个或多个先前发行的票据)时所作的任何该等同意，对该持有人及本C类票据及在登记转让时发出的任何C类票据的所有未来持有人，或作为本票据的交换或代替本票据的所有未来持有人，均属最终同意及具约束力，不论是否就本C类票据作出批注。

C类票据和与之相关的所有债务，包括契约下的债务，将是发行人的有限追索权债务，仅从信托财产中支付。发行人、Sunnova Intermediate Holdings、Sunnova ABS Holdings XIV、履约担保人、存托管理人、经理、过渡管理人、服务商、后备服务商、托管人、票据注册人、以个人身份或以契约受托人身份的契约受托人，或其各自的任何关联公司、代理人、合伙人、受益人、高级管理人员、董事、股东、合伙人股东、雇员或继承人或受让人，均不对任何应付款项或应付履约承担个人责任。

在附注下或在牙印下。在不限制前述规定的原则下，任何C类票据的每个票据持有人和每个票据所有人在接受C类票据时，应被视为已同意：(I)它应仅指望信托财产履行C类票据或契约项下或与C类票据或契约有关的义务，包括但不限于契约第V条下的责任和因发行人违反本协议中的任何义务、契诺和协议而产生的责任(无论是在普通法或衡平法上)，或在可强制执行的范围内，因发行人违反适用的州或联邦法律或法规而产生的责任，但发行人不应因发行人的契约或任何交易文件中的任何失实陈述或欺诈而免除本协议项下的责任，并且(Ii)放弃其可能不得不获得针对发行人或其任何委托人、董事、高级管理人员、实益所有人、雇员或代理人(无论是否披露)或其各自资产(信托财产除外)的任何欠款或其他金钱判决的任何权利。本段前述条文并不(I)阻止信托财产或任何人士(发行人除外)追讨根据信托财产的任何抵押、文书或协议而到期或将到期的款项；(Ii)并不构成免除、免除或解除由C类票据证明或由契约担保的任何债务或义务，但该等债务或义务将持续至清偿或清偿为止；或(Iii)阻止契约受托人根据契约行使其关于授予发行人在交易文件下的权利的权利。另有一项理解是，本款前述条文不限制任何人在任何诉讼或诉讼中，或在行使附注或契约下的任何补救办法时，以契约下的契约受托人或发行人的身分将契约受托人或发行人列为一方被告人的权利，只要不要求或(如取得)任何属欠缺判决或寻求个人责任性质的判决。有一项明确的理解是，作为签立契约和发行票据的条件和代价，在此明确免除和免除所有该等责任。

本文规定的本C类票据持有人在契约或其他交易文件中的补救措施应具有累积性和并发性，只能针对信托财产的资产进行追索。票据持有人未能行使本协议项下的任何权利或补救措施，不得视为放弃或放弃该等权利或补救措施，亦不得因任何单项或部分行使该等权利或补救措施而妨碍其进一步行使或行使本协议项下的任何其他权利或补救措施。

C类票据只能以注册形式发行，面额如契约所规定，并受契约中规定的某些限制的限制。在C类票据持有人的选择下，C类票据可交换为相同条款、任何授权面额及相同本金总额的C类票据，于交回将于契约受托人的公司信托办事处交换的票据时，须受契约的条款及条件所规限。

现将本契约的副本送交本契约受托人存档，内容包括：(I)契约受托人、发行人及C类票据持有人的权利、责任及义务的性质及范围；(Ii)签立及交付C类票据的条款；(Iii)就转易财产收取及处置付款或收益；(Iv)信托财产的描述；(V)契约的修改或修订；(Vi)其他事项；和(Vii)本C类票据中使用的未在本文中定义的大写术语的定义；C类票据持有人和票据所有人通过接受C类票据同意所有这些术语。

本C类票据是根据《契约》发行的，本契约应受纽约州法律管辖并根据纽约州法律解释，当事人在本契约项下的义务、权利和补救措施应根据此类法律(包括但不限于《纽约州一般债权法》第5-1401款和第5-1402款，但不适用于法律冲突原则)确定。

在此引用本契约的条款，并将这些条款通过引用并入本文，就好像在此完全阐述了一样。

除非本证书的认证证书已由契约受托人以手工签署方式签署，否则本C类票据无权享有本契约项下的任何利益，也不得出于任何目的而具有效力或义务。

兹证明，自下述日期起，出票人已促使本文书正式签立。

Sunnova Helios XIV发行者，作为发行者

通过

姓名： 埃里克·威廉姆斯

标题： 执行副总裁，

**首席财务官

契约受托人认证证书

这是上述契约中提到的C类注释之一。

日期：

威尔明顿信托，全国协会，作为契约受托人

通过

姓名：约翰·贝克汉姆

标题：《华尔街日报》

[转让的格式]

对于收到的价值，以下签署人特此出售、转让和转让给

（请插入社会保障或
纳税人识别号
转让人）

    

    

    
（请打印或打字收件人姓名和地址）

    
注释中的注释及其项下的所有权利，并在此不可撤销地构成和指定

    
律师将转移为登记而保存的账簿上的注释，并在场所内拥有完全的替代权。

日期：10月1日。

    

通知：本作业的签名必须与注释内每一个细节上出现的名称相符，不得更改、放大或任何变更。

附件B—1

从规则144 A全球票据到规则S全球票据交换或转让的转让证书格式

[日期]

威尔明顿信托基金，全国协会
罗德尼广场北
北街市街1100号
特拉华州威尔明顿，邮编19890
收件人：公司信托管理局

回复： Sunnova Helios十四发行商，LLC

女士们、先生们：

兹参考Sunnova Helios十四发行人有限责任公司（“发行人”）和Wilmington Trust，National Association作为契约受托人（以该身份，“契约受托人”）于2024年6月28日签订的契约（“契约”）。 本文中使用但未定义的大写术语应具有契约中赋予的含义。

这封信涉及美元[__]未偿还票据余额合计，类别[__](the“票据”）以规则144 A全球票据（Custip编号_）的形式由保存人以以下名称持有 [填写转让人姓名或名称](“转让人”)。转让人已请求将该实益权益转让，以换取监管S全球票据(CUSIPNO._[欧洲清算银行][Clearstream]1(通用代码编号_)。

就该请求和该等票据而言，转让人在此证明该转让是按照契约中规定的转让限制进行的，并且[(I)就作出的转让而言]2根据并按照1933年《证券法》(下称《证券法》)下的《S条例》第903和904条的规定，转让人特此证明：

(1)由于票据的要约不是向美国的人提出的，

(2)    [在发出买入单时，受让人在美国境外或转让人，而任何代表其行事的人有理由相信受让人在美国境外][该事务是在、在或通过

*选择适当的托管机构。

2仅在40天分销合规期之后包括在内。

指定离岸证券市场的设施，而转让人或代表该市场行事的任何人均不知道该交易是与美国的买方预先安排的],3

(3)    [受让人不是S条例第902(K)条所指的美国人，也不是为美国人的账户或利益行事的人，]4

(4)没有违反《S条例》第903条或第904条(以适用为准)的要求进行定向销售，

(5)如果交易不是逃避《证券法》登记要求的计划或计划的一部分，

(6)交易完成后，如上所述转让的实益权益将通过[欧洲清算银行][Clearstream].5

[或（ii）对于根据《证券法》第144条进行的转让，转让人特此证明，转让人根据《证券法》第144（b）（1）条有资格转售所转让的票据。]6

本证书和此处包含的声明是为了您以及发行人、契约受托人和服务商的利益而制定的。

[填写转让人姓名或名称]


作者：

姓名：
标题：

日期：

3插入这两项条款之一，该条款来自S法规中“离岸交易”的定义。

4仅在40天的分销合规期内包含。

5在40天分销合规期结束前转让所需的适当存管。

6仅在40天分发合规期后才包含在内。

附件B-2

兑换或转让的转让证书格式
摘自法规S全球注释
第144 A条全球注释

威尔明顿信托基金，全国协会
罗德尼广场北
北街市街1100号
特拉华州威尔明顿，邮编19890
署名：企业信托管理

回复： Sunnova Helios十四发行商，LLC

女士们、先生们：

兹参考Sunnova Helios十四发行人有限责任公司（“发行人”）和Wilmington Trust，National Association作为契约受托人（以该身份，“契约受托人”）于2024年6月28日签订的契约（“契约”）。 本文中使用但未定义的大写术语应具有契约中赋予的含义。

这封信涉及美元[___]未偿还票据余额合计，类别[__](以下简称“票据”)，以规例S全球票据(中欧国际会议编号：_)[欧洲清算银行][Clearstream]1(通用代码编号_)[填写转让人姓名或名称](“转让人”)。转让人已要求将票据的该等实益权益移转，以换取第144A条全球票据(CUSIPNO._)。

就该项要求及就该等票据而言，转让人现证明该等票据是按照(I)契约所列的转让限制及(Ii)(A)《证券法》第144A条所指的受让人转让予受让人的，而出让人合理地相信该受让人是为其本身账户购买该等票据的，而受让人对该账户行使单独投资酌情决定权，而任何该等账户是第144A条所指的“合格投资者”(QIB)，在每一种情况下，在符合第144A条要求的交易中，按照任何国家或任何其他适用司法管辖区的任何适用证券法，或(B)根据证券法下另一项适用豁免向合格投资机构提供注册要求；但大律师确认所要求的豁免的适用性的意见，须以发行人及契约受托人合理地接受的格式送交发行人及契约受托人。

1.选择适当的托管人。

本证书和此处包含的声明是为了您以及发行人、契约受托人和服务商的利益而制定的。

[填写转让人姓名或名称]

作者：
姓名：
标题：
日期：

附件B-3

转让证书格式
摘自续注
值得注意的是

威尔明顿信托基金，全国协会
罗德尼广场北
北街市街1100号
特拉华州威尔明顿，邮编19890
收件人：公司信托管理局

回复： Sunnova Helios十四发行商，LLC

女士们、先生们：

兹参考Sunnova Helios十四发行人有限责任公司（“发行人”）和Wilmington Trust，National Association作为契约受托人（以该身份，“契约受托人”）于2024年6月28日签订的契约（“契约”）。 本文中使用但未定义的大写术语应具有契约中赋予的含义。

这封信涉及美元[___]未偿还票据余额合计，类别[__](以下简称“注释”)，以“最终注释”的形式持有。_[填写转让人姓名或名称](“转让人”)。转让人已要求将债券的该等实益权益转让予[填写受让人姓名或名称](“受让人”)。

就该项要求及就该等票据而言，转让人现证明该等票据是按照(I)契约所列的转让限制及(Ii)(A)《证券法》第144A条所指的受让人转让予受让人的，而出让人合理地相信该受让人是为其本身账户购买该等票据的，而受让人对该账户行使单独投资酌情决定权，而任何该等账户是第144A条所指的“合格投资者”(QIB)，在符合规则144A要求的交易中，根据任何国家或任何其他适用司法管辖区的任何适用的证券法，(B)根据并按照《证券法》S法规第903和904条的规定，或(C)根据另一项适用的豁免，不受《证券法》下的登记要求的约束；但大律师确认所要求的豁免的适用性的意见，须以发行人及契约受托人合理地接受的格式送交发行人及契约受托人。

[如果是根据S条例进行的转让，则增加以下内容：

转让人特此证明：

(1)由于票据的要约不是向美国的人提出的，

(2)    [在发出买入单时，受让人在美国境外或转让人，而任何代表其行事的人有理由相信受让人在美国境外][交易是在指定的离岸证券市场内、在指定的离岸证券市场上或通过指定的离岸证券市场执行的，转让人和代表其行事的任何人都不知道交易是与美国的买家预先安排的]2,

(3)如果受让人不是S条例第902(K)条所指的美国人，也不是为美国人的账户或利益行事的人，

(4)不存在违反《S条例》第903条或第904条(以适用为准)的要求的定向销售行为，以及

(5)证实该交易不是规避证券法注册要求的计划或计划的一部分。]

本证书和此处包含的声明是为了您以及发行人、契约受托人和服务商的利益而制定的。

[填写转让人姓名或名称]

作者：_
姓名：
标题：
日期：

2插入这两项条款之一，该条款来自S法规中“离岸交易”的定义。

附件C

Sunnova Helios十四发行商，LLC
自愿预付款通知

[日期]

威尔明顿信托基金，全国协会
罗德尼广场北
北街市街1100号
特拉华州威尔明顿，邮编19890
署名：企业信托管理

太阳新星能源公司
20 East Greenway Plaza，540套房
休斯敦，TX 77046
注意：首席财务官

女士们、先生们：

根据日期为2024年6月28日的契约(“契约”)第6.01节，Sunnova Helios XIV Issuer，LLC(“发行者”)与Wilmington Trust，National Association(“契约受托人”)之间的契约，现指示契约受托人在[整体][零件]发行人 [6.15][7.00][8.00]贷款支持票据百分比，2024-b系列，类别[A/B/C]对 [_______ __, 20__](“自愿提前还款日期”)。

[所有未偿还票据的预付款：根据《契约》第6.02节的规定，在自愿预付款日期或之前，发行人应将下列款项的总和存入托收账户：(A)未偿还票据余额总额，(B)所有应计和未付利息，(C)整笔金额，如果有，(D)票据余额减记金额，(E)递延利息金额，如果有，(F)ARD后额外利息金额，如果有，(G)ARD后递延额外利息金额，如果有，及(H)欠契约受托人、管理人、服务商、后备服务商、过渡期管理人及交易文件任何其他各方的所有款项，减去当时存入储备账户、第25D节利息账户及设备更换储备账户的款项之和(“预付款金额”)。]

[预付部分：在本契约第6.02节规定的自愿预付款日或之前，发行人应将下列款项存入托收账户：(I)预付票据的未偿还本金金额，(Ii)所有应计款项，以及

未支付的利息，以及(Iii)相关的全部金额(如果适用)(“预付款金额”)。]

于指定自愿预付日期，假若契约受托人于该指定自愿预付日期或之前已收到预付款金额，则契约受托人须(X)从托收户口提取预付款项，并根据付款的优先次序(不受第(Vii)至(Xi)条的影响)及(Y)如未偿还票据余额总额已予预付，且已支付交易文件项下发行人的所有其他债务，则将信托产业内的任何剩余资产释放予发行人或在发行人的指示下支付。

特此指示您提供本契约第6.02节所要求的所有预付款通知。本文中使用但未定义的所有术语的含义与本契约中赋予这些术语的含义相同。

[签名页面如下]

以下签名人已于_

Sunnova Helios XIV Issuer，LLC，as Issuer

通过

姓名：约翰·贝克汉姆

标题：《华尔街日报》

附件D

规则15 GA-1信息

报告期：

术语和定义：

注：本报告中包含的任何日期均受以下描述的约束。 本交易报告中引用的日期，其中服务商不是回购执行人（定义如下）;此类信息的可用性可能取决于从其他方收到的信息。

所提及的“回购人”是指根据交易文件有义务回购 []. 所提及的“回购执行人”是指根据交易文件有义务执行任何回购人义务的一方。

未偿本金余额：就本报告而言，a的未偿本金余额 []本交易中的剩余未偿还本金余额 []在相关报告期结束时反映在分配或付款报告上，或者如果[]已在相关报告期结束前清算，[]反映在清算前的分配或付款报告上。

受制于需求：服务机构或契约受托人识别回购需求并将其编码为与回购相关的请求的日期。

回购或更换：指[]被回购或更换。在无法获得该日期的范围内，服务机构或契约受托人获得实际知识的日期[]已被回购或更换。

回购待定：A[]当作为回购执行者的契约受托人向回购人发出催缴通知时，被识别为“回购待决”。一个[]保留在此类别中，直到（i）a []已回购，(Ii)请求被确定为“有争议的请求”，(Iii)请求被确定为“被撤回的请求”，或(Iv)请求被确定为“被拒绝的请求”。

仅就服务商而言，a []在(Y)服务机构向相关回购执法机构发送任何回购请求的通知，或(Z)服务机构收到回购请求的通知，但确定不需要根据其在适用交易文件下的义务对该请求采取进一步行动的日期，被标识为“回购待决”。这个[]在服务商从相关回购执行者、回购者或其他方收到回购请求应更改为“有争议的需求”、“撤回的需求”、“拒绝的需求”或“已回购”的实际知识之前，将一直保留在此类别中。

有争议的要求：发生(I)当收到回购者的回应，拒绝回购请求，或(Ii)在任何适用的治疗期到期时。

撤回需求：原请求方撤回先前提交的回购请求的日期。如果没有这样的日期，则是服务机构或契约受托人收到任何此类撤回的实际消息的日期。

要求被拒绝：作为回购执行者的契约受托人决定不再执行之前提交的回购请求的日期。在无法以其他方式获得此类日期的范围内，指服务机构从作为回购执行者的契约受托人那里收到其已决定不进行回购请求的实际信息的日期。

在与此相关的情况下，如果诉讼开始或受到威胁[以书面形式]对于本证书与或将与本证书相关的内容，我们不可撤销地授权您向此类诉讼中的任何相关方提供本证书。

日期：20_3年_

你忠实的，

[]

由：_

姓名：约翰·贝克汉姆
标题：《华尔街日报》

3日期不得迟于契约受托人收到任何需求后三个工作日。

展品：E

预付资金证明形式

致：

威尔明顿信托基金，全国协会

罗德尼广场北

北街市街1100号

特拉华州威尔明顿，邮编19890

署名：企业信托管理

本预付资金证书是根据日期为2024年6月28日的某项契约（“契约”）第2.15（a）（i）（C）节由Sunnova Helios十四Issuer，LLC（作为发行人）和Wilmington Trust，National Association作为契约受托人（“契约受托人”）之间颁发的。 本文未另行定义的术语应具有契约中赋予的含义。

发行人特此证明：

1.发行人将在转让日获得的贷款发生于[_______ __], 20[_](“转让日期”)列于本合同附件A；

2.交易文件所载发行人的所有陈述及保证，在该转让日期当日及截至该转让日期在各重要方面均属真实及正确，犹如在该转让日期当日及截至该转让日期一样(但如任何该等陈述及保证于较早日期有明文规定者除外，在此情况下，该等陈述及保证在该日期当日在所有重要方面均属真实及正确)；

3.发行人在其为当事一方的任何交易文件下并无违约行为，发行人获得此类贷款不会导致违反其组织文件或其任何其他组成文件或其作为当事一方或受其约束的任何契据、按揭、信托契据或其他协议或文书的任何条款、条件或规定的任何违约，或任何法院或行政机关在其为当事一方或可能受其约束或约束的任何程序中作出的任何命令的任何违约；及

4.已符合契约及其他交易文件所述取得该等贷款的先决条件(如有的话)。

附件A

附件F

预付资金通知形式

根据发行人Sunnova Helios XIV Issuer LLC和作为契约受托人的全国协会Wilmington Trust之间于2024年6月28日签署的契约，签署人在此通知转让日期为当日或之前[_______ __], 20[_]对于本合同附件A所附贷款明细表中所列的每一笔后续贷款，除非本合同另有规定，否则大写术语具有本契约中规定的含义。

这类后续贷款的金额如下：

上述第3行的金额应电汇到下列账户：

[帐户信息]

以下签署人证明，与上述指定的转让日期相关，签署人已遵守本契约第2.15节规定的所有条款和规定，包括但不限于交付其中规定的预融资证书。

†至少在该转让日期前5个工作日。

附件A