gte-20240630
000127344112/312024Q2假的http://grantierra.com/20240630#OilSalesMember0.10.1http://fasb.org/us-gaap/2024#LongTermDebthttp://fasb.org/us-gaap/2024#LongTermDebtP2Y33.3333.3333.330.1xbrli: sharesiso4217: 美元iso4217: 美元xbrli: sharesxbrli: puregte: leaseiso4217: 美元utr: bbl00012734412024-01-012024-06-3000012734412024-07-2900012734412024-04-012024-06-3000012734412023-04-012023-06-3000012734412023-01-012023-06-3000012734412023-05-052023-05-0500012734412024-06-3000012734412023-12-3100012734412022-12-3100012734412023-06-300001273441美国通用会计准则：普通股成员2024-03-310001273441美国通用会计准则：普通股成员2023-03-310001273441美国通用会计准则：普通股成员2023-12-310001273441美国通用会计准则：普通股成员2022-12-310001273441美国通用会计准则：普通股成员2023-04-012023-06-300001273441美国通用会计准则：普通股成员2024-01-012024-06-300001273441美国通用会计准则：普通股成员2023-01-012023-06-300001273441美国通用会计准则：普通股成员2024-06-300001273441美国通用会计准则：普通股成员2023-06-300001273441US-GAAP：额外实收资本会员2024-03-310001273441US-GAAP：额外实收资本会员2023-03-310001273441US-GAAP：额外实收资本会员2023-12-310001273441US-GAAP：额外实收资本会员2022-12-310001273441US-GAAP：额外实收资本会员2024-04-012024-06-300001273441US-GAAP：额外实收资本会员2023-04-012023-06-300001273441US-GAAP：额外实收资本会员2024-01-012024-06-300001273441US-GAAP：额外实收资本会员2023-01-012023-06-300001273441US-GAAP：额外实收资本会员2024-06-300001273441US-GAAP：额外实收资本会员2023-06-300001273441US-GAAP：美国国债普通股会员2024-03-310001273441US-GAAP：美国国债普通股会员2023-03-310001273441US-GAAP：美国国债普通股会员2023-12-310001273441US-GAAP：美国国债普通股会员2022-12-310001273441US-GAAP：美国国债普通股会员2024-04-012024-06-300001273441US-GAAP：美国国债普通股会员2023-04-012023-06-300001273441US-GAAP：美国国债普通股会员2024-01-012024-06-300001273441US-GAAP：美国国债普通股会员2023-01-012023-06-300001273441US-GAAP：美国国债普通股会员2024-06-300001273441US-GAAP：美国国债普通股会员2023-06-300001273441US-GAAP：留存收益会员2024-03-310001273441US-GAAP：留存收益会员2023-03-310001273441US-GAAP：留存收益会员2023-12-310001273441US-GAAP：留存收益会员2022-12-310001273441US-GAAP：留存收益会员2024-04-012024-06-300001273441US-GAAP：留存收益会员2023-04-012023-06-300001273441US-GAAP：留存收益会员2024-01-012024-06-300001273441US-GAAP：留存收益会员2023-01-012023-06-300001273441US-GAAP：留存收益会员2024-06-300001273441US-GAAP：留存收益会员2023-06-300001273441国家：co2024-01-012024-06-300001273441GTE: Provedoiland Gas Properties会员2024-06-300001273441GTE: Provedoiland Gas Properties会员2023-12-310001273441GTE：未经证实的石油和天然气地产会员2024-06-300001273441GTE：未经证实的石油和天然气地产会员2023-12-310001273441US-GAAP：石油和天然气地产成员2024-06-300001273441US-GAAP：石油和天然气地产成员2023-12-310001273441US-GAAP：不动产、厂房和设备其他类型成员2024-06-300001273441US-GAAP：不动产、厂房和设备其他类型成员2023-12-310001273441GTE：发电设备成员的新租赁合同2024-04-012024-06-300001273441GTE：新租赁合同资本化使用权资产成员2024-04-012024-06-300001273441GTE：发电设备成员的新租赁合同2024-01-012024-06-300001273441GTE：新租赁合同资本化使用权资产成员2024-01-012024-06-300001273441SRT: 原油和 NGLPERBARREL 会员2024-01-012024-06-300001273441SRT: 原油和 NGLPERBARREL 会员2023-01-012023-06-300001273441美国公认会计准则：信用额度成员2024-06-300001273441美国公认会计准则：信用额度成员2023-12-310001273441GTE：SixpointTwoint两份五％的优先票据将于2025年到期会员美国公认会计准则：SeniorNotes会员2024-06-300001273441GTE：SixpointTwoint两份五％的优先票据将于2025年到期会员美国公认会计准则：SeniorNotes会员2023-12-310001273441美国公认会计准则：SeniorNotes会员GTE：七分七分七五％优先票据将于2027年到期会员2024-06-300001273441美国公认会计准则：SeniorNotes会员GTE：七分七分七五％优先票据将于2027年到期会员2023-12-310001273441美国公认会计准则：SeniorNotes会员GTE：NinepointFivezerpent2029 年到期的零百分比高级票据会员2024-06-300001273441美国公认会计准则：SeniorNotes会员GTE：NinepointFivezerpent2029 年到期的零百分比高级票据会员2023-12-310001273441US-GAAP：循环信贷机制成员美国公认会计准则：信用额度成员2024-02-062024-02-060001273441美国公认会计准则：SeniorNotes会员GTE：NinepointFivezerpent2029 年到期的零百分比高级票据会员2024-02-060001273441美国公认会计准则：SeniorNotes会员GTE：NinepointFivezerpent2029 年到期的零百分比高级票据会员2024-02-062024-02-060001273441美国公认会计准则：SeniorNotes会员GTE：NinepointFivezerpent2029 年到期的零百分比高级票据会员2023-10-202024-02-050001273441GTE：新租赁合同会员2024-06-300001273441GTE：新租赁合同会员SRT: 最低成员2024-06-300001273441GTE：新租赁合同会员SRT: 最大成员2024-06-300001273441GTE: A2023 计划成员SRT: 最大成员2024-06-300001273441SRT: 最大成员2023-10-200001273441SRT: 场景预测成员SRT: 最大成员2024-11-020001273441GTE: A2023 计划成员2024-04-012024-06-300001273441GTE: A2023 计划成员2024-01-012024-06-300001273441GTE: A2022 计划成员2023-04-012023-06-300001273441GTE: A2022 计划成员2023-01-012023-06-300001273441GTE: A2023 计划成员2024-06-300001273441GTE: A2023 计划成员US-GAAP：后续活动成员2023-10-202024-07-290001273441GTE: PerformanceShareUnits会员2023-12-310001273441GTE: 延期股份单位会员2023-12-310001273441US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2023-12-310001273441GTE: PerformanceShareUnits会员2024-01-012024-06-300001273441GTE: 延期股份单位会员2024-01-012024-06-300001273441US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2024-01-012024-06-300001273441GTE: PerformanceShareUnits会员2024-06-300001273441GTE: 延期股份单位会员2024-06-300001273441US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2024-06-300001273441US-GAAP：员工股权会员2024-05-010001273441US-GAAP：员工股权会员2024-05-012024-05-010001273441US-GAAP：员工股权会员2024-06-300001273441US-GAAP：员工股权会员SRT: 最低成员2024-01-012024-06-300001273441US-GAAP：员工股权会员SRT: 最大成员2024-01-012024-06-300001273441GTE: PerformanceShareUnits会员GTE: Vestedon 2023 年 12 月 31 日会员2024-01-012024-06-300001273441GTE: PerformanceShareUnits会员GTE: Vestedon 2022 年 12 月 31 日会员2023-01-012023-06-300001273441GTE: 2007 年股权激励计划会员US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2024-04-012024-06-300001273441GTE: 2007 年股权激励计划会员US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2024-01-012024-06-300001273441US-GAAP：基于股份的薪酬奖励TrancheOne会员GTE: 2007 年股权激励计划会员US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2024-01-012024-06-300001273441US-GAAP：基于股份的薪酬奖励第一部分成员GTE: 2007 年股权激励计划会员US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2024-01-012024-06-300001273441US-GAAP：基于股份的薪酬奖励第三批成员GTE: 2007 年股权激励计划会员US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2024-01-012024-06-300001273441US-GAAP：产品浓度风险成员US-GAAP：与客户成员签订合同的收入2024-01-012024-06-300001273441US-GAAP：产品浓度风险成员US-GAAP：与客户成员签订合同的收入2024-04-012024-06-300001273441US-GAAP：产品浓度风险成员US-GAAP：与客户成员签订合同的收入2023-01-012023-06-300001273441US-GAAP：产品浓度风险成员US-GAAP：与客户成员签订合同的收入2023-04-012023-06-300001273441US-GAAP：产品浓度风险成员GTE: customer1会员国家：coUS-GAAP：与客户成员签订合同的收入2024-04-012024-06-300001273441US-GAAP：产品浓度风险成员GTE: customer1会员国家：coUS-GAAP：与客户成员签订合同的收入2024-01-012024-06-300001273441US-GAAP：产品浓度风险成员GTE: customer1会员国家：coUS-GAAP：与客户成员签订合同的收入2023-04-012023-06-300001273441US-GAAP：产品浓度风险成员GTE: customer1会员国家：coUS-GAAP：与客户成员签订合同的收入2023-01-012023-06-300001273441国家：co2023-01-012023-06-300001273441GTE: Suroriente区块延期协议成员2024-06-300001273441US-GAAP：公允价值计量常任成员US-GAAP：公允价值输入 1 级会员US-GAAP：非指定成员2024-06-300001273441US-GAAP：公允价值计量常任成员US-GAAP：公允价值输入 1 级会员US-GAAP：非指定成员2023-12-310001273441US-GAAP：公允价值计量常任成员US-GAAP：公允价值输入 1 级会员GTE：SixpointTwoint两份五％的优先票据将于2025年到期会员美国公认会计准则：SeniorNotes会员US-GAAP：非指定成员2024-06-300001273441US-GAAP：公允价值计量常任成员US-GAAP：公允价值输入 1 级会员GTE：SixpointTwoint两份五％的优先票据将于2025年到期会员美国公认会计准则：SeniorNotes会员US-GAAP：非指定成员2023-12-310001273441US-GAAP：公允价值计量常任成员US-GAAP：公允价值输入 1 级会员美国公认会计准则：SeniorNotes会员US-GAAP：非指定成员GTE：七分七分七五％优先票据将于2027年到期会员2024-06-300001273441US-GAAP：公允价值计量常任成员US-GAAP：公允价值输入 1 级会员美国公认会计准则：SeniorNotes会员US-GAAP：非指定成员GTE：七分七分七五％优先票据将于2027年到期会员2023-12-310001273441US-GAAP：公允价值计量常任成员US-GAAP：公允价值输入 1 级会员美国公认会计准则：SeniorNotes会员US-GAAP：非指定成员GTE：NinepointFivezerpent2029 年到期的零百分比高级票据会员2024-06-300001273441US-GAAP：公允价值计量常任成员US-GAAP：公允价值输入 1 级会员美国公认会计准则：SeniorNotes会员US-GAAP：非指定成员GTE：NinepointFivezerpent2029 年到期的零百分比高级票据会员2023-12-310001273441US-GAAP：公允价值计量常任成员US-GAAP：公允价值输入二级会员US-GAAP：非指定成员2024-06-300001273441US-GAAP：公允价值计量常任成员US-GAAP：公允价值输入二级会员US-GAAP：非指定成员2023-12-310001273441GTE：SixpointTwoint两份五％的优先票据将于2025年到期会员US-GAAP：持有申报金额的公允价值披露记住美国公认会计准则：SeniorNotes会员2024-06-300001273441US-GAAP：持有申报金额的公允价值披露记住美国公认会计准则：SeniorNotes会员GTE：七分七分七五％优先票据将于2027年到期会员2024-06-300001273441US-GAAP：持有申报金额的公允价值披露记住美国公认会计准则：SeniorNotes会员GTE：NinepointFivezerpent2029 年到期的零百分比高级票据会员2024-06-300001273441US-GAAP：公允价值计量常任成员GTE：SixpointTwoint两份五％的优先票据将于2025年到期会员美国公认会计准则：SeniorNotes会员US-GAAP：非指定成员2024-06-300001273441US-GAAP：公允价值计量常任成员美国公认会计准则：SeniorNotes会员US-GAAP：非指定成员GTE：七分七分七五％优先票据将于2027年到期会员2024-06-300001273441US-GAAP：公允价值计量常任成员美国公认会计准则：SeniorNotes会员US-GAAP：非指定成员GTE：NinepointFivezerpent2029 年到期的零百分比高级票据会员2024-06-30


美国证券交易委员会
华盛顿特区 20549
表格 10-Q

（Mark One）

☒ 根据1934年《证券交易法》第13条或第15（d）条提交的季度报告
在截至的季度期间 2024 年 6 月 30 日

要么
☐ 根据1934年《证券交易法》第13或15（d）条提交的过渡报告
在从 __________ 到 __________ 的过渡期内
 
委员会档案编号 001-34018
 
GRAN TIERRA ENERGY
（注册人章程中规定的确切名称）
 
特拉华98-0479924
（公司或组织的州或其他司法管辖区）（美国国税局雇主识别号）
东南中心街 500 号
卡尔加里，阿尔伯塔加拿大T2G 1A6
（主要行政办公室地址，包括邮政编码）
(403) 265-3221
（注册人的电话号码，包括区号）
根据该法第12（b）条注册的证券：
每个课程的标题交易符号注册的每个交易所的名称
普通股，面值每股0.001美元
获得
纽约证券交易所美国分所
多伦多证券交易所
伦敦证券交易所

用复选标记表明注册人（1）在过去的12个月中（或注册人需要提交此类报告的较短期限）是否提交了1934年《证券交易法》第13或15（d）条要求提交的所有报告，以及（2）在过去的90天中是否受此类申报要求的约束。 是的 ☒ 没有 ☐

用复选标记表明注册人是否在过去 12 个月内（或者在要求注册人提交此类文件的较短时间内）以电子方式提交了根据第 S-T 法规（本章第 232.405 节）第 405 条要求提交的所有交互式数据文件。
是的☒ 没有 ☐
用复选标记指明注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、小型申报公司还是新兴成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条中对大型加速申报人、加速申报人、小型申报公司和新兴成长型公司的定义。
大型加速文件管理器☐加速过滤器☒
非加速过滤器☐规模较小的申报公司☒
新兴成长型公司☐
 
如果是新兴成长型公司，请用复选标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13（a）条规定的任何新的或修订的财务会计准则。☐

用复选标记表明注册人是否为空壳公司（定义见该法第120亿条第2款）。是的 ☐ 没有 ☒

2024 年 7 月 29 日， 30,750,334注册人的普通股已发行和流通，面值为0.001美元。




Gran Tierra 能源公司

10-Q 表季度报告

截至2024年6月30日的季度期间

目录
 
  页面
第一部分财务信息 
第 1 项。财务报表
3
第 2 项。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析
16
第 3 项。关于市场风险的定量和定性披露
35
第 4 项。控制和程序
35
第二部分其他信息
第 1 项。法律诉讼
36
第 1A 项。风险因素
36
第 2 项。未注册的股权证券销售和所得款项的使用
36
第 5 项。其他信息
36
第 6 项。展品
37
签名
38
1

关于前瞻性陈述的警示性措辞
 
本10-Q表季度报告包括经修订的1933年《证券法》（“证券法”）第27A条和经修订的1934年《证券交易法》（“交易法”）第21E条所指的前瞻性陈述。本10-Q表季度报告中包含的历史事实陈述以外的所有陈述，内容涉及我们的财务状况、储备金的估计数量和净现值、业务战略、管理层未来运营计划和目标、契约合规、资本支出计划和资本计划或支出变化的收益、我们的流动性和财务状况以及前面有、后面或以其他方式包含 “相信”、“期望”、“预测” 等字样的报表打算”，“估计”，”项目”、“目标”、“目标”、“计划”、“预算”、“目标”、“应该” 或这些表述的类似表述或变体均为前瞻性陈述。我们无法保证前瞻性陈述所依据的假设将被证明是正确的，也无法保证即使是正确的，中间情况也不会导致实际结果与预期的不同。由于前瞻性陈述受风险和不确定性的影响，因此实际结果可能与前瞻性陈述所表达或暗示的结果存在重大差异。有许多风险、不确定性和其他重要因素可能导致我们的实际业绩与前瞻性陈述存在重大差异，包括但不限于我们的业务位于南美，游击活动、罢工、当地封锁或抗议活动可能会出现意想不到的问题；可能会出现影响我们产品的生产、运输或销售的技术困难和运营困难；对当地运营的其他干扰；全球健康事件；全球和地区变化需求，供应、价格、差异或其他影响石油和天然气的市场状况，包括通货膨胀和全球健康危机、地缘政治事件，包括乌克兰和加沙地区的冲突，或者欧佩克和其他生产国可能实施的原油生产配额或其他行动以及由此产生的公司或第三方为应对此类变化而采取的行动；大宗商品价格的变化，包括这些价格相对于历史或历史或历史价格的波动或长期下跌未来预期水平；当前全球经济和信贷状况对石油价格和石油消费的影响可能超过我们目前的预期，这可能会导致我们的战略和资本支出计划的进一步修改；石油和天然气的价格和市场不可预测且波动不定；套期保值的影响；任何特定领域生产能力的准确性；地理、政治和天气条件可能会影响我们产品的生产、运输或销售；我们执行业务计划的能力，这可能会影响我们的业务计划包括收购当前或未来举措并实现预期收益；开发目前拥有的房产可能出现意外延迟和困难的风险；在经济可行的基础上更换储量和生产以及开发和管理储量的能力；测试和生产结果以及地震数据、定价和成本估计（包括商品定价和汇率）的准确性；计划勘探活动的风险概况；向下钻探的影响；洪水的影响多阶段裂缝刺激作业；交付中断的程度和影响、设备性能和成本；第三方的行动；我们的经营活动及时获得监管或其他必要批准；勘探性钻探未能开出商用油井；由于钻探设备和人员有限而导致的意外延误；我们普通股或债券交易价格的波动或下跌；我们无法从政府计划中获得预期收益的风险，包括政府退税；我们不时进入债务或股权资本市场以筹集额外资本、增加流动性、为收购提供资金或为债务再融资的能力；我们遵守契约中的财务契约和根据任何未来信贷协议进行借款的能力；以及本10-Q表季度报告第二部分第1A项 “风险因素” 和我们的2023年年度报告第一部分第1A项 “风险因素” 中规定的因素 10-k（“表格 10-K 的 2023 年年度报告”）。此处包含的这些信息是自向美国证券交易委员会（“SEC”）提交本10-Q表季度报告之日起提供的，除非证券法另有要求，否则我们不承担任何义务或承诺公开发布本10-Q表季度报告中包含的任何前瞻性陈述，以反映我们对此的预期的任何变化或事件、条件或情况的任何变化前瞻性陈述是有根据的。

石油和天然气术语表
 
在本文档中，以下缩写具有以下含义：
 
bbl桶
BOPD每天桶装石油
NAR扣除特许权使用费净额
 
销量代表根据库存变化调整后的产量 NAR。我们的石油和天然气储量被报告为NAR。我们的产量也被列为NAR，除非特别注明为 “特许权使用费前的营运权益产量”。


2

第一部分-财务信息

第 1 项。财务报表
 
Gran Tierra 能源公司
简明合并运营报表（未经审计）
（千美元，股票和每股金额除外）
截至6月30日的三个月截至6月30日的六个月
 2024202320242023
石油销售（注7）
$165,609 $157,902 $323,186 $302,092 
 
费用
正在运营47,035 48,491 95,501 89,860 
运输5,690 3,691 10,274 6,757 
损耗、折旧和增加（注4）
55,490 56,209 111,640 108,405 
一般和行政（注10）
16,897 9,866 29,774 22,562 
遣散费230 — 1,496 — 
外汇（收益）损失(4,413)4,707 (5,228)6,409 
其他收益— — — (1,090)
利息支出（附注5）
18,398 12,678 36,822 24,514 
 139,327 135,642 280,279 257,417 
利息收入1,017 647 1,709 1,415 
所得税前收入 27,299 22,907 44,616 46,090 
所得税（回收）费用
当前（注释 8）
42,289 19,757 46,205 37,363 
延期（注8）
(51,361)13,975 (37,882)29,252 
(9,072)33,732 8,323 66,615 
净收益和综合收益（亏损）
$36,371 $(10,825)$36,293 $(20,525)
每股净收益（亏损）(1)
-基本款和稀释版$1.16 $(0.33)$1.15 $(0.61)
加权平均已发行股票——基本和摊薄后（注6）
31,281,651 33,299,505 31,547,362 33,872,270 

(1) 反映了公司于 2023 年 5 月 5 日生效的 1 比 10 反向股票拆分。

（见简明合并财务报表附注）
3

Gran Tierra 能源公司
简明合并资产负债表（未经审计）
（千美元，股票金额除外）
 截至2024年6月30日截至2023年12月31日
资产  
流动资产  
现金及现金等价物（附注11）
$115,327 $62,146 
应收账款5,442 12,359 
库存30,560 29,039 
应收税款（附注3）
30,851 438 
其他流动资产（附注10和11）
3,074 8,482 
流动资产总额185,254 112,464 
石油和天然气特性  
证明了1,063,702 1,055,070 
未经证实65,868 54,116 
石油和天然气总财产1,129,570 1,109,186 
其他资本资产37,109 33,664 
不动产、厂房和设备总额（注4）
1,166,679 1,142,850 
其他长期资产  
递延所得税资产 18,762 10,923 
应收税款（附注3）
1,731 52,089 
其他长期资产（附注10和11）
7,158 7,963 
其他长期资产总额27,651 70,975 
总资产 $1,379,584 $1,326,289 
负债和股东权益  
流动负债  
应付账款和应计负债$194,226 $187,007 
信贷额度（注5）
— 35,609 
长期债务的流动部分（附注5和10）
24,720 — 
应付税款（注3）
16,182 27,219 
股权补偿奖励负债（注6）
10,580 10,419 
流动负债总额245,708 260,254 
长期负债  
长期债务（附注5和10）
582,069 519,532 
递延所得税负债 25,495 57,453 
资产报废义务77,939 73,029 
股权补偿奖励负债（注6）
17,267 8,750 
其他长期负债 10,205 10,877 
长期负债总额712,975 669,641 
突发事件（注9）
股东权益 (1)
  
普通股（31,036,652 和 32,275,113 已发行， 31,022,346 和 32,246,501 普通股的流通股，面值美元0.001 每股，分别截至2024年6月30日和2023年12月31日），（注6）
9,935 9,936 
额外的实收资本1,237,844 1,249,651 
库存股（附注6）
(141)(163)
赤字(826,737)(863,030)
股东权益总额420,901 396,394 
负债和股东权益总额$1,379,584 $1,326,289 
(1) 反映了公司于 2023 年 5 月 5 日生效的 1 比 10 反向股票拆分。
（见简明合并财务报表附注）
4

Gran Tierra 能源公司
简明合并现金流量表（未经审计）
（千美元）
 截至6月30日的六个月
 20242023
运营活动  
净收益（亏损）
$36,293 $(20,525)
为使净亏损与经营活动提供的净现金保持一致而进行的调整： 
损耗、折旧和增加（注4）
111,640 108,405 
递延税（回收）费用（注8）
(37,882)29,252 
股票薪酬支出（注6）
9,521 1,817 
债务发行成本的摊销（注5）
6,066 1,800 
未实现的外汇收益
(5,589)(7,548)
其他收益 — (1,090)
资产报废义务的现金结算 (223)(156)
非现金租赁费用2,794 2,253 
租赁付款(2,369)(1,242)
经营活动产生的资产负债变动净额（附注11）
13,809 (25,836)
经营活动提供的净现金134,060 87,130 
投资活动  
不动产、厂房和设备的增建（注4）
(116,604)(136,627)
非现金投资营运资金的变化（附注11）
2,560 9,088 
用于投资活动的净现金 (114,044)(127,539)
融资活动  
扣除发行成本后的优先票据发行收益（注5）
85,615 — 
偿还债务（注5）
(36,364)— 
债务发行成本（注5）
— (1,873)
购买优先票据
— (6,805)
回购普通股（注6）
(8,667)(10,825)
行使股票期权的收益367 5 
租赁付款(7,078)(3,035)
由（用于）融资活动提供的净现金33,873 (22,533)
现金、现金等价物和限制性现金及现金等价物的外汇（亏损）收益(1,513)5,759 
现金、现金等价物和限制性现金及现金等价物的净增加（减少）52,376 (57,183)
现金和现金等价物以及限制性现金和现金等价物，
期初（注释11）
71,038 133,358 
现金和现金等价物以及限制性现金和现金等价物，
期末（注释11）
$123,414 $76,175 
补充现金流披露（附注11）
  

（见简明合并财务报表附注）
5

Gran Tierra 能源公司
简明合并股东权益表（未经审计）
（千美元）
 截至6月30日的三个月截至6月30日的六个月
 2024202320242023
股本 (1)
  
期初余额$9,935 $10,272 $9,936 $10,272 
取消普通股（注6）
—(35)(1)(35)
期末余额$9,935 $10,237 $9,935 $10,237 
额外的实收资本  
期初余额$1,245,387 $1,291,973 $1,249,651 $1,291,354 
行使股票期权206 5 367 5 
股票薪酬（注6）
89 578 571 1,197 
股票期权的修改（注6）
(4,057)—(4,057)—
取消普通股（注6）
(3,781)(38,107)(8,688)(38,107)
期末余额$1,237,844 $1,254,449 $1,237,844 $1,254,449 
国库股
期初余额$(203)$(38,035)$(163)$(27,317)
回购普通股（注6）
(3,719)(107)(8,667)(10,825)
取消普通股（注6）
3,781 38,142 8,689 38,142 
期末余额$(141)$— $(141)$— 
赤字  
期初余额$(863,108)$(866,443)$(863,030)$(856,743)
净收益（亏损）
36,371 (10,825)36,293 (20,525)
期末余额$(826,737)$(877,268)$(826,737)$(877,268)
股东权益总额$420,901 $387,418 $420,901 $387,418 

(1) 反映了公司于 2023 年 5 月 5 日生效的 1 比 10 反向股票拆分。

（见简明合并财务报表附注）
6

Gran Tierra 能源公司
简明合并财务报表附注（未经审计）
（除非另有说明，否则以美元表示）
 
1。 业务描述
 
Gran Tierra Energy Inc. 是一家特拉华州公司（“公司” 或 “Gran Tierra”），是一家上市公司，专注于国际石油和天然气勘探和生产，资产目前位于哥伦比亚和厄瓜多尔。

2。 重要会计政策
 
这些未经审计的中期简明合并财务报表是根据美利坚合众国公认的会计原则（“GAAP”）编制的。此处提供的信息反映了所有正常的经常性调整，管理层认为，这些调整是公允列报中期业绩所必需的。

年度经审计的合并财务报表的附注披露要求提供了未经审计的中期简明合并财务报表所需的额外披露。因此，这些未经审计的中期简明合并财务报表应与公司截至2023年12月31日止年度的合并财务报表一起阅读，这些合并财务报表包含在公司2023年10-K表年度报告中。

合并财务报表附注2描述了公司的重要会计政策，这些政策包含在公司2023年10-K表年度报告中，与这些未经审计的中期简明合并财务报表所遵循的政策相同。截至这些未经审计的中期简明合并财务报表发布之日，公司已经评估了所有后续事件。

3. 应收税款

下表显示了应收税款的细目，应收税款包括增值税（“增值税”）和所得税应收账款和应付账款：

（千美元）截至2024年6月30日截至2023年12月31日
应收税款
当前
应收增值税
$149 $105 
应收所得税30,702 333 
$30,851 $438 
长期
应收所得税
$1,731 $52,089 
应付税款
当前
应付增值税
$(12,139)$(11,438)
应付税款
(4,043)(15,781)
$(16,182)$(27,219)
应收税款总额
$16,400 $25,308 






7


下表显示了下述期间增值税和所得税应收账款和应付账款的变动：

（千美元）
应付增值税
应收所得税应收税款总额
余额，截至 2023 年 12 月 31 日
$(11,333)$36,641 $25,308 
通过政府直接退款收取
(337)— (337)
通过销售合同收集
(51,869)— (51,869)
已缴税款 (1)
50,573 21,786 72,359 
已缴预扣税
— 18,752 18,752 
当前的税收支出
— (46,205)(46,205)
外汇损失（收益）
976 (2,584)(1,608)
截至2024年6月30日的余额
$(11,990)$28,390 $16,400 
(1) 某些商品和服务需缴纳增值税，并在哥伦比亚的销售中征收增值税，税率为 19%

4。 不动产、厂房和设备
（千美元）截至2024年6月30日截至2023年12月31日
石油和天然气特性  
证明了$4,987,588 $4,876,185 
未经证实65,868 54,116 
 5,053,456 4,930,301 
其他 (1)
83,972 73,505 
5,137,428 5,003,806 
累计损耗、折旧和减值(3,970,749)(3,860,956)
$1,166,679 $1,142,850 
(1) “其他” 类别包括用于美元运营和融资租赁的使用权资产62.2 百万，账面净值为美元34.5 截至 2024 年 6 月 30 日（2023 年 12 月 31 日）的百万美元-$53.3 百万，账面净值为美元32.4 百万）。

在截至2024年6月30日的三个月中，公司签订了一份与厄瓜多尔办公室租赁有关的经营租赁合同，以及 二 与发电设备和美元资本化使用权资产相关的融资租赁合同0.5百万和美元1.2这些合同分别为百万美元。

在截至2024年6月30日的六个月中，公司签订了经营租赁合同， 五 与发电和安全设备相关的融资租赁合同以及美元资本化使用权资产0.5百万和美元7.3 这些合同分别为百万美元。

在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月和六个月中，公司没有上限测试减值亏损。该公司使用2024年6月30日和2023年期结束日期之前的当月第一天布伦特原油价格的12个月未加权平均值为美元82.47 和 $88.52 每桶分别用于上限测试计算。

8

5。 债务和债务发行成本

截至2024年6月30日和2023年12月31日，该公司的债务如下：
（千美元）截至2024年6月30日截至2023年12月31日
当前
信贷额度$— $36,364 
6.252025年2月到期的优先票据百分比（”6.25% 优先票据”)
24,828 — 
未摊销的债务发行成本(108)(755)
$24,720 $35,609 
长期
6.252025年2月到期的优先票据百分比（”6.25% 优先票据”)
$— $24,828 
7.75% 优先票据，2027 年 5 月到期 (”7.75% 优先票据”)
24,201 24,201 
9.502029年10月到期的优先票据百分比（”9.50% 优先票据”)
587,590 487,590 
未摊销的优先票据折扣(36,307)(27,958)
未摊销的优先票据发行成本(16,606)(15,679)
558,878 492,982 
长期租赁义务 (1)
23,191 26,550 
$582,069 $519,532 
债务总额$606,789 $555,141 
(1) 租赁债务的当期部分已包含在公司资产负债表上的应付账款和应计负债中，总额为美元14.5 截至 2024 年 6 月 30 日（2023 年 12 月 31 日）的百万美元-$12.1 百万）。

信贷额度

截至2023年12月31日，该公司的股价为美元36.4 公司信贷额度下的未清余额为百万美元。2024年2月6日，信贷额度下的未清余额为美元36.4 百万美元已全额偿还，信贷额度终止。

高级票据

2024 年 2 月 6 日，公司额外发行了 $100.0 数百万的 9.502029年10月到期的优先票据百分比（“新”） 9.50% 优先票据”），并收到的现金收益为 $88.0 百万。新的 9.50% 优先票据的条款和条款与先前发行的美元相同487.6 百万 9.50除发行价外的优先票据百分比。新的 9.50优先票据百分比自2023年10月20日（先前发行的发行之日）起累计利息 9.50% 优先票据。公司收到了一笔现金付款 $2.8 百万美元与新股的应计利息有关 9.50% 优先票据.

9

租约

在截至2024年6月30日的三个月中，该公司的营业租约为美元0.5百万和 二 美元的融资租赁1.2 百万。经营租约有 5 年 期限和折扣率为 11.4% 和融资租赁有一个 2 年 期限和加权平均折现率为 9.6%.

在截至2024年6月30日的六个月中，公司记录了 一 $的经营租约0.5百万和 五 美元的融资租赁7.3 百万。融资租赁的租赁期限从两到不等 三年 加权平均折扣率为 9.6%.

利息支出

下表列出了随附的未经审计的中期简明合并运营报表中确认的利息支出总额：
截至6月30日的三个月截至6月30日的六个月
（千美元）2024202320242023
合同利息和其他融资费用$15,638 $11,659 $30,756 $22,714 
债务发行成本的摊销2,760 1,019 6,066 1,800 
$18,398 $12,678 $36,822 $24,514 

6。 股本
普通股
2023 年 12 月 31 日发行的股票
32,275,113 
国库股 (28,612)
截至 2023 年 12 月 31 日已发行和流通的股份
32,246,501
通过行使期权发行的股票66,825 
股票回购并取消(1,276,674)
2024 年 6 月 30 日发行的股票
31,036,652
国库股(14,306)
截至 2024 年 6 月 30 日已发行和流通的股份
31,022,346 
在截至2023年12月31日的年度中，公司通过多伦多证券交易所（“TSX”）、纽约证券交易所美国证券交易所（“纽约证券交易所”）和加拿大或美国的合格另类交易平台实施了股票回购计划（“2023年计划”）。根据2023年计划，公司能够以现行市场价格进行购买，最高可达 3,234,914 普通股，约等于 10截至2023年10月20日，占公众持股量的百分比。2023 年计划将于 2024 年 11 月 2 日或更早到期，如果 10已达到最大百分比。

在截至2024年6月30日的三个月和六个月中，公司回购了 404,314 和 1,290,980 加权平均价格为美元的股票9.20 和 $6.71 每股（截至2023年6月30日的三个月和六个月）- 20,439 和 1,328,650 2022年计划下的股票，加权平均价格为美元5.27 和 $8.15 每股），分别是。自 2024 年 6 月 30 日起，公司取消了 28,612 截至 2023 年 12 月 31 日作为库存股持有并已取消的股票 418,620 和 1,276,674 在截至2024年6月30日的三个月和六个月内分别回购了股票。在 2023 年 10 月 20 日至 2024 年 7 月 29 日期间，公司回购了 2,604,796 2023 年计划下的股票。

股权薪酬奖励

下表提供了截至2024年6月30日的六个月中有关绩效股票单位（“PSU”）、递延股票单位（“DSU”）、限制性股票单位（“RSU”）和股票期权活动的信息：
10

PSUDSURSU股票期权
已发行股票单位数量已发行股票单位数量已发行股票单位数量未平仓股票期权数量加权平均行使价/股票期权 ($)
余额，2023 年 12 月 31 日3,896,356 776,610 — 2,027,807 9.93 
已授予2,206,442 71,636 526,834 3,478 6.32 
已锻炼(1,847,322)— — (211,240)7.00 
被没收(176,927)— (6,860)(50,127)9.67 
已过期— — — (195,293)21.61 
余额，2024 年 6 月 30 日
4,078,549 848,246 519,974 1,574,625 8.87 

2024年5月1日，公司修改了所有未偿还的股票期权奖励的结算条款。从该日起，所有未偿还的股票期权均应以现金净结算，这导致股票期权的分类从股权变为负债。2024 年 5 月 1 日，公司记录的负债为 $4.4 百万加上额外的股票薪酬成本 $0.4 百万与股票期权计划的修改有关。截至2024年6月30日，公司资产负债表上的股权薪酬奖励负债包括美元5.0 百万美元的流动负债和美元0.4 与公司未偿还股票期权相关的数百万美元长期负债。

每项股票期权奖励的公允价值是在修改之日使用Black-Scholes-Merton期权定价模型根据下表中列出的假设估算的：

期权修改的公允价值
$0.00 - $6.11
股息收益率（每股）无
预期的波动率
43% 到 87%
无风险利率
4.6% 到 5.1%
预期期限
0.1 - 4.9 年份
预期没收率
0% 到 5%

在截至2024年6月30日的三个月和六个月中，有美元6.2 百万和美元9.5 分别为百万的股票薪酬支出。在截至2023年6月30日的三个月和六个月中，股票薪酬支出为美元0.3 百万和美元1.8 分别为百万。

作为截至 2024 年 6 月 30 日，有 $31.0 百万（2023 年 12 月 31 日-美元8.6 百万) 与未归属的PSU、RSU和股票期权相关的未确认的薪酬成本，预计将在加权平均时间内予以确认 2.1 年份。在截至2024年6月30日的六个月中，公司支付了美元10.4 2023 年 12 月 31 日归属的 PSU（截至 2023 年 6 月 30 日的六个月）：百万美元15.1 百万美元用于2022年12月31日归属的PSU）。

在截至2024年6月30日的三个月和六个月中，公司授予了 零 和 0.5 根据现行的 2007 年股权激励计划，分别向员工发放百万个 RSU。根据2007年的股权激励计划，限制性股票单位每年将向三分之一的股权激励计划拨款 三年 时期。归属后，限制性股票单位使持有人有权获得公司普通股的标的数量或等于公司普通股标的价值的现金付款。公司打算以现金结算截至2024年6月30日的未偿还限制性股票单位。

每股净收益（亏损）

每股基本净收益或亏损的计算方法是将归属于普通股股东的净收益或亏损除以每个时期内已发行和流通的普通股的加权平均数。

摊薄后的每股净收益或亏损是使用基于股份的薪酬安排的库存股法计算的。库存股法假设通过行使基于股份的薪酬安排获得的任何收益都将用于按该期间的平均市场价格购买普通股。然后，根据行使以股份为基础的股票发行数量之间的差额来调整加权平均股票数
11

薪酬安排和从相关收益中回购的股份。反稀释股票是指不计算摊薄后每股收益或亏损的潜在稀释性证券，因为其影响将是反稀释性的。

加权平均已发行股数

在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月和六个月中，所有期权均未计入摊薄后的每股亏损计算，因为这些期权具有反稀释性。

7。 收入

该公司的收入来自石油销售，其价格反映了买方在规定的销售点发货时获得的混合价格，或根据与ICE布伦特原油相关的合同确定，并根据瓦斯科尼亚或卡斯蒂利亚（哥伦比亚的销售）或Oriente（厄瓜多尔销售）每月的原油差异、质量和运输折扣和溢价进行了调整。在截至2024年6月30日的三个月和六个月中， 100公司收入的百分比来自石油销售（截至2023年6月30日的三个月和六个月- 100%)。在截至2024年6月30日的三个月和六个月中，质量和运输折扣为 15% 和 17ICE布伦特原油平均价格的百分比（截至2023年6月30日的三个月和六个月）- 18% 和 20%），分别是。

在截至2024年6月30日的三个月和六个月中，该公司的产品主要出售给哥伦比亚和厄瓜多尔的一家主要客户，即 100占总销售量的百分比（在截至2023年6月30日的三个月和六个月中-一位主要客户代表 98占总销量的百分比）。

截至2024年6月30日，应收账款包括美元0.1 百万美元与 2024 年 6 月产量相关的应计销售收入（2023 年 12 月 31 日- 零 与 2023 年 12 月的制作有关）。

8。 税收

该公司的有效税率是 19截至2024年6月30日的六个月的百分比，相比之下 1452023 年比较期内的百分比。

当前所得税支出为美元46.2 截至2024年6月30日的六个月为百万美元，而这一数字为美元37.4 2023年同期为百万美元，这主要是由于与税收筹划策略相关的额外当期税收支出，但部分被应纳税所得额的减少所抵消。

在截至2024年6月30日的六个月中，递延所得税回收了美元37.9 百万，这主要是由于确认了税收筹划策略造成的额外税收损失，但部分抵消了高于会计折旧的税收折旧以及使用税收损失来抵消哥伦比亚的应纳税所得额。

在截至2023年6月30日的六个月中，递延所得税支出为美元29.3 百万主要是由于税收折旧高于会计折旧，以及使用税收损失来抵消哥伦比亚的应纳税所得额。

在截至2024年6月30日的六个月中，有效税率之间的差额为 19% 和 50％哥伦比亚的税率主要是由于外国税的影响降低，2022年与税收筹划策略相关的调整以及非应税外汇调整。哥伦比亚估值补贴、其他永久差额、不可扣除的股票薪酬和不可扣除的特许权使用费的增加部分抵消了这些差额。

该公司战略性地修订了其2022年的纳税申报表，使用其应收税款余额来抵消当前的纳税负债，而不是使用净营业亏损结转额。这一决定是由对未来所得税税率提高和盈利能力提高的预期推动的。结果，当期税收支出的增加被长期应收税款所抵消，从而确保对现金流没有影响。这种方法保留了公司未来时期的净营业亏损结转，为收回应收税款提供了更大的税收优惠和灵活性，同时巩固了我们的股权状况。

在截至2023年6月30日的六个月中，有效税率之间的差额为 145% 和 50哥伦比亚税率百分比主要是由于不可扣除的国外折算调整的增加、外国税收的影响、哥伦比亚不可扣除的特许权使用费和不可扣除的股票薪酬。估值补贴的减少部分抵消了这些损失。

12

9。 突发事件

法律诉讼

Gran Tierra有几起诉讼和索赔尚待审理。无法肯定地预测诉讼和争议的结果；Gran Tierra认为，这些问题的解决不会对公司的合并财务状况、经营业绩或现金流产生重大不利影响。Gran Tierra 在成本发生或变得可能和可确定时记录成本。

信用证和其他信贷支持

截至2024年6月30日，该公司提供了总额为美元的信用证和其他信贷支持235.9 百万（2023 年 12 月 31 日-美元220.1 百万），涉及勘探合同、Suroriente区块延期协议和其他资本或运营要求中包含的哥伦比亚和厄瓜多尔的工作承诺担保。大约 $123.0 百万与 Suroriente Block 延期协议有关。

10。 金融工具和公允价值计量

金融工具

金融工具最初按公允价值入账，公允价值定义为在计量日出售资产或支付给市场参与者以结算负债的价格。对于按公允价值交易的金融工具，GAAP建立了公允价值层次结构，优先考虑用于衡量公允价值的估值技术的投入。该层次结构由三个主要级别组成：

•级别 1-代表相同资产和负债在活跃市场中的报价的输入
•第 2 级-第 1 级中包含的除报价以外的投入，可直接或间接观察到的资产和负债情况
•级别 3-不可观察的资产和负债输入

截至2024年6月30日，公司资产负债表上确认的金融工具包括现金及现金等价物、限制性现金和现金等价物、应收账款、应付账款和应计负债、长期债务的流动部分、长期债务和其他长期负债。公司根据现有信息使用适当的估值技术来衡量资产和负债的公允价值。

13

公允价值测量

下表显示了公司截至2024年6月30日和2023年12月31日对其金融工具的公允价值衡量标准：
（千美元）截至2024年6月30日截至2023年12月31日
第 1 级
资产
预付远期股权（“PEF”）——当前 (1)
$— $5,630 
负债
6.25% 优先票据
$23,804 $22,994 
7.75% 优先票据
20,982 20,744 
9.50% 优先票据
560,019 429,018 
$604,805 $472,756 
第 2 级
资产
限制性现金和现金等价物——长期 (2)
$6,945 $7,750 
负债
信贷额度$— $35,609 
(1) PEF的流动部分包含在公司简明合并资产负债表上的其他流动资产中。
(2) 限制性现金和现金等价物的长期部分包含在公司简明合并资产负债表上的其他长期资产中。

现金和现金等价物、当前限制性现金和现金等价物、应收账款和应付账款以及应计负债的公允价值近似于这些工具短期到期后的账面金额。

限制性现金和现金等价物-长期

长期限制性现金和现金等价物的公允价值接近其账面价值，因为利率是可变的，反映了市场利率。

预付远期股权

截至2024年6月30日，该公司有 不 未偿还的私募基金资产（截至2023年12月31日- 1.0 百万股名义股票，公允价值为美元5.6 百万）。在截至2024年6月30日的三个月和六个月中，公司记录了 零 还有一美元0.3 与PEF有关的一般和管理费用分别亏损百万美元（截至2023年6月30日的三个月和六个月）-美元4.1 百万和美元5.8 分别损失了百万美元）。

在截至2024年6月30日的六个月中，公司结算了所有已发行的名义PEF股票，并收到了净收益为美元5.1 百万的结果是 $0.3 和解损失数百万美元。

高级票据

截至2024年6月30日，按摊销成本记录的金融工具是优先票据（附注5）。

截至2024年6月30日，该公司的账面金额 6.25% 优先票据， 7.75% 优先票据和 9.50优先票据的百分比为美元24.7 百万，美元23.8 百万和美元535.1 分别为百万美元，代表本金总额减去未摊销的债务发行成本和折扣，公允价值为美元23.8 百万，美元21.0 百万，以及 $560.0 分别为百万。

11。 补充现金流信息

下表提供了现金和现金等价物以及限制性现金和现金等价物的对账，在未经审计的中期简明合并现金流量表中显示为这些金额的总和：
14

截至6月30日，截至12月31日，
（千美元）2024202320232022
现金和现金等价物$115,327 $68,529 $62,146 $126,873 
限制性现金及现金等价物——当前 (1)
1,142 1,142 1,142 1,142 
限制性现金和现金等价物——长期 (2)
6,945 6,504 7,750 5,343 
$123,414 $76,175 $71,038 $133,358 
(1) 包含在公司简明合并资产负债表上的其他流动资产中。
(2) 包含在公司简明合并资产负债表上的其他长期资产中。

经营活动产生的资产和负债净变动如下：
截至6月30日的六个月
（千美元）20242023
应收账款和其他长期资产$6,797 $3,898 
PEF6,218 11,887 
预付账款和库存
(1,579)(3,035)
应付账款和应计负债以及其他长期负债
(4,927)(3,383)
应收和应付税款7,300 (35,203)
经营活动产生的资产和负债净变动$13,809 $(25,836)

截至2024年6月30日的六个月中，非现金投资营运资金的变化包括应付账款和应计负债的增加（美元）2.6 百万美元（截至2023年6月30日的六个月），应付账款和应计负债增加了美元9.1 百万美元，应收账款增加美元0.1 百万）。

下表提供了额外的补充现金流披露：
截至6月30日的六个月
（千美元）20242023
为所得税支付的现金 $21,786 $49,329 
为预扣税支付的现金$18,752 $22,128 
支付利息的现金$29,297 $20,406 
非现金投资活动：
期末与不动产、厂房和设备有关的净负债$49,976 $64,206 
15

第 2 项。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析
 
以下关于我们财务状况和经营业绩的讨论应与本10-Q表季度报告第一部分第1项中列出的 “财务报表” 以及我们的2023年10-k表年度报告第二部分第7项和第8项分别包含的 “管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析” 和 “财务报表和补充数据” 一起阅读。请参阅本10-Q表季度报告开头的警示性措辞，内容涉及前瞻性陈述的识别和风险以及本10-Q表季度报告第二部分第1A项 “风险因素” 中描述的风险因素，以及我们的2023年表10-k年度报告第一部分第1A项 “风险因素” 中描述的风险因素。2023 年 5 月 5 日，公司完成了公司普通股的 1 比 10 反向股票拆分。由于反向股票拆分，公司每十股已发行的普通股自动合并为一股已发行的普通股。本季度报告中包含的所有股票和每股数据均经过追溯调整，以反映反向股票拆分。

财务和运营亮点

2024 年第二季度的主要亮点
•2024年第二季度的净收益为3640万美元，摊薄后基本每股收益为1.16美元，而2023年第二季度净亏损为1,080万美元，摊薄后每股亏损为1080万美元（0.33美元），上一季度的净亏损为10万美元
•2024年第二季度所得税前收入为2730万美元，而2023年第二季度的所得税前收入为2,290万美元
•调整后的息税折旧摊销前利润（2）从2023年第二季度的9,730万美元增至1.030亿美元，高于上一季度的9,480万美元
•运营资金流（2）为4,620万美元，而2023年第二季度为5,310万美元，上一季度为7,430万美元
•在2024年第二季度，我们通过2023年股票回购计划回购了40万股普通股。在2023年10月20日至2024年7月29日期间，截至2024年6月30日，我们共回购了260万股股票，占已发行股份的8％
•2024年第二季度的NAR产量下降了4％，至26,002桶/日，而2023年第二季度为27,204桶/日，与上一季度的25,845桶/日相当
•2024年第二季度的销量下降了8％，至25,191桶/日，而2023年第二季度的销量为27,271桶/日，较上一季度的26,080桶/日下降了3％
•2024年第二季度的石油销售额为1.656亿美元，与2023年第二季度相比增长了5％，这主要是由于布伦特原油价格上涨以及卡斯蒂利亚、瓦斯科尼亚和东方差异的降低。由于上述相同的原因，石油销售额从上一季度的1.576亿美元增长了5％
•与2023年第二季度相比，运营支出下降了3％，至4,700万美元，这主要是由于起重成本降低。按每桶计算，与2023年同期相比，运营支出增加了0.98美元，至20.52美元，这是由于本季度的销售量下降了8％。由于修缮活动减少，运营支出较上一季度的4,850万美元有所下降，按每桶计算与之相当
•与2023年第二季度和上一季度相比，每桶的运输费用分别增加了0.99美元和0.55美元，这是由于使用了长距离交货点来应对马格达莱纳河水位的降低
•运营净回报（2）增至1.129亿美元，而2023年第二季度的1.057亿美元和上一季度的1.045亿美元
•2024年第二季度的质量和运输折扣降至每桶12.79美元，而2023年第二季度为每桶14.10美元，上一季度为每桶15.36美元，这主要是由于收紧了卡斯蒂利亚、瓦斯科尼亚和东方差价
•由于本季度信息技术支出、一般办公费用和银行费用增加，2024年第二季度股票薪酬前的一般和管理（“G&A”）支出从2023年第二季度的950万美元和上一季度的950万美元增至1,070万美元
•由于2024年第二季度钻探的油井数量减少，2024年第二季度的增资额为6,130万美元，而2023年第二季度的增资额为6,130万美元，而上一季度由于厄瓜多尔2024年地震计划的启动，增资额为5,530万美元
16

（除非另有说明，否则以千美元计）截至6月30日的三个月截至3月31日的三个月截至6月30日的六个月
 20242023% 变化202420242023% 变化
平均每日交易量 (BOPD)
合并
特许权使用费前的工作利益（“威斯康星州”）产量32,77633,719(3)32,24232,50932,671—
特许权使用费(6,774)(6,515)4(6,397)(6,586)(6,301)5
制作 NAR26,00227,204(4)25,84525,92326,370(2)
库存（增加）减少
(811)67(1,310)235(288)(143)(101)
销售 (1)
25,19127,271(8)26,08025,63526,227(2)
净收益（亏损）
$36,371$(10,825)436$(78)$36,293$(20,525)277
运营净回报
石油销售 $165,609$157,9025$157,577$323,186$302,0927
运营费用(47,035)(48,491)(3)(48,466)(95,501)(89,860)6
交通费用(5,690)(3,691)54(4,584)(10,274)(6,757)52
运营净回值 (2)
$112,884$105,7207$104,527$217,411$205,4756
股票薪酬前的并购费用$10,737$9,54912$9,516$20,253$20,745(2)
G&A 以股票为基础的薪酬支出6,1603171,8433,3619,5211,817424
并购费用，包括股票薪酬$16,897$9,86671$12,877$29,774$22,56232
调整后的息税折旧摊销前利润 (2)
$103,004$97,2916$94,792$197,796$187,1566
运营资金流 (2)
$46,167$53,106(13)$74,307$120,474$113,1227
资本支出$61,273$65,565(7)$55,331$116,604$136,627(15)
(1) 销量代表根据库存变化调整后的产量净利率。
(2) 非公认会计准则指标。

运营净回报、息税折旧摊销前利润、调整后的息税折旧摊销前利润和运营资金流是非公认会计准则指标，没有公认会计原则规定的任何标准化含义。管理层将这些衡量标准视为财务业绩衡量标准。提醒投资者，不应将这些指标解释为石油销售、净（亏损）收入或根据公认会计原则确定的其他财务业绩衡量标准的替代方案。我们计算这些衡量标准的方法可能与其他公司不同，因此可能无法与其他公司使用的类似衡量标准相提并论。在披露每项非公认会计准则财务指标之前，都要有相应的GAAP指标，这并不意味着应更多地强调非公认会计准则指标。

如上所示，运营净回值定义为石油销售减去运营和运输费用。管理层认为，运营净回值是管理层和投资者分析财务业绩的有用补充衡量标准，它可以在考虑其他收入和支出之前表明我们的主要业务活动产生的业绩。上表提供了石油销售与运营净回报之间的对账情况。

列报的息税折旧摊销前利润定义为经损耗、折旧和增加（“DD&A”）支出、利息支出和所得税支出调整后的净收益（亏损）。列报的调整后息税折旧摊销前利润定义为经非现金租赁费用、租赁付款、外汇损益、股票薪酬支出和其他损益调整后的息税折旧摊销前利润。在考虑非现金项目如何影响收入之前，管理层使用这种补充指标来分析我们的主要业务活动产生的业绩和收入，并认为该财务指标是投资者分析我们的业绩和财务业绩的有用补充信息。净（亏损）收入与息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润的对账情况如下：

17

 截至6月30日的三个月截至3月31日的三个月截至6月30日的六个月
（千美元）20242023202420242023
净收益（亏损）
$36,371$(10,825)$(78)$36,293$(20,525)
调整净收益（亏损）与息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润
DD&A 费用55,49056,20956,150111,640108,405
利息支出18,39812,67818,42436,82224,514
所得税（回收）费用
(9,072)33,73217,3958,32366,615
息税折旧摊销前利润（非公认会计准则）$101,187$91,794$91,891$193,078$179,009
非现金租赁费用1,3811,1091,4132,7942,253
租赁付款(1,311)(636)(1,058)(2,369)(1,242)
外汇（收益）损失
(4,413)4,707(815)(5,228)6,409
股票薪酬支出6,1603173,3619,5211,817
其他收益
————(1,090)
调整后的息税折旧摊销前利润（非公认会计准则）$103,004$97,291$94,792$197,796$187,156

按列报，运营资金流定义为经DD&A支出、递延所得税支出或收益、股票薪酬支出、债务发行成本摊销、非现金租赁费用、租赁付款、未实现外汇损益和其他损益调整后的净收益（亏损）。在考虑非现金项目如何影响收入之前，管理层使用这种财务指标来分析我们的主要业务活动产生的业绩和收入，并认为该财务指标也是投资者分析业绩和财务业绩的有用补充信息。净收益（亏损）与运营资金流的对账情况如下：
 截至6月30日的三个月截至3月31日的三个月截至6月30日的六个月
（千美元）20242023202420242023
净收益（亏损）
$36,371$(10,825)$(78)$36,293$(20,525)
调整以调节净收益（亏损）与运营资金流
DD&A 费用55,49056,20956,150111,640108,405
递延所得税（回收）费用
(51,361)13,97513,479(37,882)29,252
股票薪酬支出6,1603173,3619,5211,817
债务发行成本的摊销2,7601,0193,3066,0661,800
非现金租赁费用1,3811,1091,4132,7942,253
租赁付款(1,311)(636)(1,058)(2,369)(1,242)
未实现的外汇收益
(3,323)(8,062)(2,266)(5,589)(7,548)
其他收益————(1,090)
运营资金流（非公认会计准则）$46,167$53,106$74,307$120,474$113,122
















18

其他运营成果

 截至6月30日的三个月截至3月31日的三个月截至6月30日的六个月
（千美元）20242023% 变化202420242023% 变化
石油销售$165,609$157,9025$157,577$323,186$302,0927
运营费用47,03548,491(3)48,46695,50189,8606
交通费用5,6903,691544,58410,2746,75752
运营净回值 (1)
112,884105,7207104,527217,411205,4756
DD&A 费用55,49056,209(1)56,150111,640108,4053
股票薪酬前的并购费用10,7379,549129,51620,25320,745(2)
G&A 股票薪酬支出6,1603171,8433,3619,5211,817424
遣散费230—1001,2661,496—100
外汇（收益）损失(4,413)4,707(194)(815)(5,228)6,409(182)
其他收益
—————(1,090)(100)
利息支出18,39812,6784518,42436,82224,51450
86,60283,460487,902174,504160,8009
利息收入1,017647576921,7091,41521
所得税前收入27,29922,9071917,31744,61646,090(3)
当期所得税支出
42,28919,7571143,91646,20537,36324
递延所得税（回收）费用
(51,361)13,975(468)13,479(37,882)29,252(230)
(9,072)33,732(127)17,3958,32366,615(88)
净收益（亏损）
$36,371$(10,825)436$(78)$36,293$(20,525)277
销量 (NAR)
总销量，BOPD25,19127,271(8)26,08025,63526,227(2)
每桶布伦特原油价格$85.03$77.739$81.76$83.42$79.914
每桶合并经营业绩销量 NAR
石油销售$72.24$63.6314$66.40$69.27$63.649
运营费用20.5219.54520.4220.4718.938
交通费用2.481.49661.932.201.4255
运营净回值 (1)
49.2442.601644.0546.6043.298
DD&A 费用24.2122.65723.6623.9322.845
股票薪酬前的并购费用4.683.85224.014.344.37(1)
19

G&A 股票薪酬支出2.690.131,9691.422.040.38437
遣散费0.10—1000.530.32—100
外汇（收益）损失(1.93)1.90(202)(0.34)(1.12)1.35(183)
其他收益
—————(0.23)(100)
利息支出8.035.11577.767.895.1653
37.7833.641237.0437.4033.8710
利息收入0.440.26690.290.370.3023
所得税前收入11.909.22297.309.579.72(2)
当期所得税支出
18.457.961321.659.907.8726
递延所得税（回收）费用
(22.41)5.63(498)5.68(8.12)6.16(232)
(3.96)13.59(129)7.331.7814.03(87)
净收益（亏损）
$15.86$(4.37)463$(0.03)$7.79$(4.31)281
 
(1) 运营净回值是一项非公认会计准则指标，没有公认会计准则规定的任何标准化含义。有关该指标的定义，请参阅 “财务和运营亮点” 中的附注2 “非公认会计准则指标”。

石油产量和销量，BOPD
截至6月30日的三个月截至3月31日的三个月截至6月30日的六个月
平均每日交易量 (BOPD)20242023202420242023
特许权使用费前的威斯康星州32,77633,71932,24232,50932,671
特许权使用费(6,774)(6,515)(6,397)(6,586)(6,301)
制作 NAR26,00227,20425,84525,92326,370
库存（增加）减少
(811)67235(288)(143)
销售25,19127,27126,08025,63526,227
特许权使用费，占威斯康星州特许权使用费前产量的百分21%19%20%20%19%

截至2024年6月30日的三个月和六个月，石油产量NAR与2023年同期相比分别下降了4％和2％，这是由于Acordionero油田的产量减少是由开工造成的停机造成的，部分被哥伦比亚科斯塔亚科油田产量的增加所抵消，以及厄瓜多尔Chanangue区块的产量增加与积极的勘探井钻探结果有关。NAR 的石油产量与上一季度相当。

与2023年同期和上一季度相比，截至2024年6月30日的三个月和六个月的特许权使用费占威斯康星州产量的百分比分别增加到21％和20％，这与哥伦比亚和厄瓜多尔基准油价的上涨以及价格敏感的特许权使用费制度相称。

20

447

450


21

453
Midas Block 包括 Acordionero 油田，Suroriente Block 包括 Cohembi 油田，Chaza Block 包括 Costayaco 和 Moqueta 油田。厄瓜多尔包括 Charapa 和 Chanangue Blocks。

截至2024年6月30日的三个月和六个月中，每桶的已实现价格与2023年同期相比分别增长了14％和9％，这主要是由于布伦特原油价格上涨了9％和4％以及差异缩小。在截至2024年6月30日的三个月和六个月中，卡斯蒂利亚的差价分别从2023年同期的每桶9.41美元和12.29美元降至每桶8.21美元和8.51美元。瓦斯科尼亚的差价分别从2023年同期的每桶5.53美元和6.70美元降至每桶4.00美元和4.52美元。东方差价分别从2023年同期的每桶11.43美元和12.43美元降至每桶8.38美元和8.20美元。

与上一季度相比，每桶的平均已实现价格上涨了9％，这主要是由于布伦特原油价格上涨了4％，本季度差异缩小。

22

385

截至2024年6月30日的三个月和六个月中，石油销售额与2023年同期相比分别增长了5％和7％，达到1.656亿美元和3.232亿美元，这要归因于布伦特原油价格上涨9％和4％以及卡斯蒂利亚、瓦斯科尼亚和东方差异的降低，销量分别下降8％和2％，部分抵消了这一点。

与上一季度相比，石油销售增长了5％，这主要是由于布伦特原油价格上涨4％以及卡斯蒂利亚和瓦斯科尼亚差异的降低，但部分被销量下降3％和东方差异略高所抵消。

下表显示了截至2024年6月30日的三个月和六个月中，与上一季度和2023年同期相比，已实现价格和销售量的变化对我们石油销售的影响：

（千美元）截至2024年6月30日的三个月，而截至2024年3月31日的三个月截至2024年6月30日的三个月，而截至2023年6月30日的三个月截至2024年6月30日的六个月与截至2023年6月30日的六个月相比
比较时期的石油销售$157,577$157,902$302,092
已实现销售价格上涨效应
13,40219,75126,273
销量下降的影响
(5,370)(12,044)(5,179)
截至2024年6月30日的三个月和六个月的石油销售
$165,609$165,609$323,186

23

（每桶销售量以美元计 NAR）截至2024年6月30日的三个月，而截至2024年3月31日的三个月截至2024年6月30日的三个月，而截至2023年6月30日的三个月截至2024年6月30日的六个月与截至2023年6月30日的六个月相比
已实现的平均价格，扣除比较期间的运输费用$64.47$62.14$62.22
基准油价上涨
3.277.303.51
质量和运输折扣降低
2.571.312.12
交通费用增加
(0.55)(0.99)(0.78)
扣除运输费用的平均已实现价格
在截至2024年6月30日的三个月和六个月中
$69.76$69.76$67.07
已实现的平均价格，扣除运输费用占布伦特原油的百分比
82%82%80%

运营净回报

截至6月30日的三个月截至3月31日的三个月截至6月30日的六个月
（千美元）20242023202420242023
石油销售
$165,609$157,902$157,577$323,186$302,092
交通费用
(5,690)(3,691)(4,584)(10,274)(6,757)
159,919154,211152,993312,912295,335
运营费用
(47,035)(48,491)(48,466)(95,501)(89,860)
运营净回值 (1)
$112,884$105,720$104,527$217,411$205,475
（美元每桶销量 NAR）
布伦特$85.03$77.73$81.76$83.42$79.91
质量和运输折扣
(12.79)(14.10)(15.36)(14.15)(16.27)
平均已实现价格
72.2463.6366.4069.2763.64
交通费用
(2.48)(1.49)(1.93)(2.20)(1.42)
扣除运输费用的平均已实现价格
69.7662.1464.4767.0762.22
运营费用
(20.52)(19.54)(20.42)(20.47)(18.93)
运营净回值 (1)
$49.24$42.60$44.05$46.60$43.29
(1) 运营净回值是一项非公认会计准则指标，没有公认会计准则规定的任何标准化含义。有关该指标的定义和对账，请参阅 “财务和运营要点” 中的附注2 “非公认会计准则指标”。


24

6

9
25

11
截至2024年6月30日的三个月，运营支出与2023年同期相比下降了3％，至4,700万美元，这主要是由于起重成本的降低，但部分被修缮活动的增加所抵消。按每桶计算，运营费用与2023年同期相比增加了每桶0.98美元，至每桶20.52美元，这是由于本季度的销量下降了8％。

与2023年同期相比，截至2024年6月30日的六个月的运营支出增长了6％，达到9,550万美元，或每桶增长1.54美元，至每桶20.47美元，这主要是由于修理成本的增加。

与上一季度相比，运营支出从4,850万美元下降了3％，这主要是由于修理活动减少，并且按每桶计算具有可比性。

交通费用

我们可以选择通过多条管道和卡车运输路线出售石油。每个选项对已实现的销售价格和运输费用都有不同的影响。下表显示了截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月和六个月以及上一季度我们在哥伦比亚和厄瓜多尔使用每种期权出售的石油销量的百分比：
截至6月30日的三个月截至3月31日的三个月截至6月30日的六个月
20242023202420242023
通过管道运输的体积2%1%4%3%2%
井口的销售量45%46%52%49%46%
通过卡车将批量运送到销售点53%53%44%48%52%
100%100%100%100%100%

通过管道或卡车运输的货物的已实现价格更高，但会产生更高的运输费用。相反，井口的销售量会产生相反的效果，即较低的已实现价格，但会被较低的运输费用所抵消。

与2023年同期相比，截至2024年6月30日的三个月和六个月的交通费用分别增长了54％和52％，达到570万美元和1,030万美元，这是由于使用了长距离交货点来应对马格达莱纳河的低水位。

26

按每桶计算，截至2024年6月30日的三个月和六个月的交通费用与2023年同期相比分别增加了0.99美元和0.78美元，至2.48美元和2.20美元，原因与上述相同。

由于上述相同的原因，运输费用从上一季度的460万美元或每桶1.93美元增长了24％，即每桶0.55美元。

4
DD&A 费用

截至6月30日的三个月截至3月31日的三个月截至6月30日的六个月
20242023202420242023
DD&A 费用，千美元$55,490$56,209$56,150$111,640$108,405
DD&A 费用，每桶美元24.2122.6523.6623.9322.84

截至2024年6月30日的三个月，DD&A费用与2023年同期相当。按每桶计算，由于本季度销量下降，DD&A费用增加了1.56美元。

截至2024年6月30日的六个月中，DD&A费用增长了5％，即每桶1.09美元，这是由于与2023年同期相比可耗基础的成本增加。

DD&A 费用与上一季度相当。按每桶计算，由于本季度销量下降，DD&A费用与上一季度相比增加了0.55美元。

遣散费

在截至2024年6月30日的三个月和六个月中，遣散费分别为20万美元和150万美元，而由于员工人数优化，2023年同期均没有遣散费。遣散费是根据现有员工合同、法定要求、已完成的谈判和公司政策记作发生的。

27

G&A 费用
截至6月30日的三个月截至3月31日的三个月截至6月30日的六个月
（千美元）20242023% 变化202420242023% 变化
股票薪酬前的并购费用$10,737$9,54912$9,516$20,253$20,745(2)
G&A 以股票为基础的薪酬支出6,1603171,8433,3619,5211,817424
并购费用，包括股票薪酬$16,897$9,86671$12,877$29,774$22,56232
（美元每桶销量 NAR）
股票薪酬前的并购费用$4.68$3.8522$4.01$4.34$4.37(1)
G&A 以股票为基础的薪酬支出2.690.131,9691.422.040.38437
并购费用，包括股票薪酬$7.37$3.9885$5.43$6.38$4.7534

截至2024年6月30日的三个月，股票薪酬前的并购支出增长了12％，即每桶0.83美元，这是由于与2023年同期相比信息技术支出、一般办公费用和银行费用增加。

截至2024年6月30日的六个月中，由于法律成本与2023年同期相比有所降低，截至2024年6月30日的六个月中，股票薪酬前的并购支出下降了2％，至2,030万美元。按每桶计算，股票薪酬前的并购支出与2023年同期相当。

与上一季度相比，由于活动增加和信息技术支出增加，股票薪酬前的并购支出增长了13％，合每桶0.67美元。

截至2024年6月30日的三个月和六个月中，除股票薪酬后的并购支出分别增长了71％和32％，即每桶3.39美元和1.63美元，这是由于股价上涨以及股票期权计划会计从权益改为负债，导致本季度薪酬成本增加40万美元。

与上一季度相比，由于上述相同的原因，股票薪酬后的并购支出增加了31％，达到每桶1.94美元。
28

870
外汇收益和损失

在截至2024年6月30日的三个月和六个月中，我们的外汇收益分别为440万美元和520万美元，而2023年同期的外汇亏损分别为470万美元和640万美元，上一季度的外汇收益为80万美元。应付账款、应收和应付税款以及递延所得税被视为货币项目，需要在每个资产负债表日从当地货币转换为美元本位币。这种折算是这些时期外汇收益和损失的主要来源。

3848290698000

29

下表显示了截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月和六个月中美元兑哥伦比亚比索和加元的变化：

截至6月30日的三个月截至6月30日的六个月
2024202320242023
美元兑哥伦比亚比索的变化由以下因素加强被削弱了由以下因素加强被削弱了
8%9%9%13%
美元兑加元的变化由以下因素加强被削弱了由以下因素加强被削弱了
1%2%4%2%

所得税支出
截至6月30日的三个月截至6月30日的六个月
（千美元）2024202320242023
所得税前收入$27,299$22,907$44,616$46,090
当期所得税支出$42,289$19,757$46,205$37,363
递延所得税（回收）费用
(51,361)13,975(37,882)29,252
所得税（回收）费用
$(9,072)$33,732$8,323$66,615
有效税率(33)%147%19%145%

截至2024年6月30日的六个月中，当前所得税支出为4,620万美元，而2023年同期为3,740万美元，这主要是由于与税收筹划策略相关的额外当期税收支出，但部分被应纳税所得额的减少所抵消。

截至2024年6月30日的六个月中，递延所得税收回了3,790万美元，这主要是由于确认了税收筹划策略造成的额外税收损失，但折旧高于会计折旧的部分抵消了这些损失，以及使用税收损失来抵消哥伦比亚的应纳税所得额。

在截至2024年6月30日的六个月中，19％的有效税率与50％的哥伦比亚税率之间的差异主要是由于外国税收的影响减小，2022年与税收筹划策略相关的调整以及非应税外汇调整。哥伦比亚估值补贴、其他永久差额、不可扣除的股票薪酬和不可扣除的特许权使用费的增加部分抵消了这些差额。

该公司战略性地修订了其2022年的纳税申报表，使用其应收税款余额来抵消当前的纳税负债，而不是使用净营业亏损结转额。这一决定是由对未来更高税率和盈利能力提高的预期推动的。结果，当期税收支出增加，但被长期应收税款所抵消，从而确保对现金流没有影响。但是，税收支出的增加确实对我们的资金流产生了负面影响。尽管如此，这种方法保留了我们未来时期的净营业亏损结转，为收回应收税款提供了更大的税收优惠和灵活性，同时巩固了我们的股权状况。

在截至2023年6月30日的六个月中，145％的有效税率与50％的哥伦比亚税率之间的差异主要是由于不可扣除的国外折算调整的增加、外国税收的影响、哥伦比亚不可扣除的特许权使用费和不可扣除的股票薪酬。估值补贴的减少部分抵消了这些损失。

截至2023年6月30日的六个月中，递延所得税支出为2930万美元，这主要是由于税收折旧高于会计折旧，以及使用税收损失来抵消哥伦比亚的应纳税所得额。







30



净（亏损）收入和运营资金流（非公认会计准则衡量标准）

（千美元）截至2024年6月30日的三个月，而截至2024年3月31日的三个月% 变化截至2024年6月30日的三个月，而截至2023年6月30日的三个月% 变化截至2024年6月30日的六个月与截至2023年6月30日的六个月相比% 变化
比较期的净亏损$(78)$(10,825)$(20,525)
增加（减少）是由于：
销售价格13,40219,75126,273
销量(5,370)(12,044)(5,179)
费用：
正在运营1,4311,456(5,641)
运输(1,106)(1,999)(3,517)
现金 G&A(1,221)(1,188)492
净租赁付款(285)(403)(586)
遣散费1,036(230)(1,496)
扣除递延融资费用摊销后的利息
(520)(3,979)(8,042)
已实现的外汇 2,54113,85913,596
现行税收(38,373)(22,532)(8,842)
利息收入325370294
与比较期相比，运营资金流 (1) 的净变动
(28,140)(6,939)7,352
费用：
枯竭、折旧和增加660719(3,235)
递延税64,84065,33667,134
递延融资费用的摊销546(1,741)(4,266)
基于股票的薪酬(2,799)(5,843)(7,704)
未实现的外汇 1,057(4,739)(1,959)
其他收益
——(1,090)
净租赁付款285403586
净亏损的净变化
36,44947,19656,818
本期净收益
$36,37146,729%$36,371436%$36,293277%
(1) 运营资金流是一项非公认会计准则指标，不具有 GAAP 规定的任何标准化含义。有关该指标的定义和对账，请参阅 “财务和运营要点” 中的附注2 “非公认会计准则指标”。
31

截至2024年6月30日的三个月，资本支出为6,130万美元。

（百万美元）哥伦比亚厄瓜多尔总计
探索：
钻探和完井$—$19.3$19.3
地震的
—9.09.0
其他3.22.75.9
全面探索$3.2$31.0$34.2
开发：
钻探和完井$13.2$—$13.2
设施2.61.54.1
Workovers1.9—1.9
其他7.60.37.9
全面发展$25.3$1.8$27.1
道达尔公司$28.5$32.8$61.3

在截至2024年6月30日的三个月中，我们开始在哥伦比亚和厄瓜多尔钻探以下油井：

油井数量（总油井和净井）
哥伦比亚
发展1
厄瓜多尔
探索
2
道达尔公司 3

我们在哥伦比亚的查扎区块挖了一口开发井，该油井截至2024年6月30日仍在开发中，在厄瓜多尔开采了两口勘探井，截至2024年6月30日全部开采。

流动性和资本资源
 截至目前
（千美元）2024年6月30日% 变化2023 年 12 月 31 日
现金和现金等价物 $115,32786$62,146
信贷额度$—(100)$36,364
6.25% 优先票据 $24,828—$24,828
7.75% 优先票据 $24,201—$24,201
9.50% 优先票据$587,59021$487,590

我们认为，鉴于当前的油价趋势和产量水平，我们的资本资源，包括手头现金和运营产生的现金，将为我们提供足够的流动性，以实现未来12个月的战略目标和计划中的资本计划。我们还可能进入资本市场寻求融资，包括未来偿还债务。根据我们的投资政策，可用现金余额存放在我们的主要现金管理银行中，也可以投资于美国或加拿大政府支持的联邦、省或州证券或其他具有高信用评级和短期流动性的货币市场工具。我们认为，我们目前的财务状况使我们能够灵活地应对内部增长机会和通过收购获得的机会。我们打算追求增长
32

机会和收购有时会涉及合资企业，或者与我们目前的资产和业务相比规模不大，可能需要将大量资本存放在我们当前运营范围之外的盆地或国家。

截至2023年12月31日，我们在公司的信贷额度下有3,640万美元的未偿余额。2024年2月6日，3640万美元的未清余额已全部偿还，信贷额度终止。

2024年2月6日，我们又发行了1亿美元2029年10月到期的9.50％的优先票据（“9.50％的新优先票据”），并获得了8,800万美元的现金收益。除发行价格外，新的9.50％优先票据的条款和条款与先前发行的4.876亿美元9.50％的优先票据相同。新的9.50％的优先票据自2023年10月20日，即先前发行的9.50％优先票据的发行之日起累计利息。该公司收到了与新的9.50％优先票据的应计利息相关的280万澳元现金付款。

截至2024年6月30日，我们有2025年到期的6.25％的优先票据本金总额为2480万美元（“6.25％的优先票据”），2027年到期的7.75％的优先票据本金总额为2420万美元，2029年到期的9.50％的优先票据本金总额为5.876亿美元。

在截至2023年12月31日的年度中，我们通过多伦多证券交易所（“TSX”）的设施以及加拿大或美国的合格另类交易平台实施了股票回购计划（“2023年计划”）。根据2023年计划，我们能够按现行市场价格购买多达3,234,914股普通股，约占截至2023年10月20日公众持股量的10％。回购受当前市场状况、普通股交易价格、财务表现和其他条件的约束。

在截至2024年6月30日的三个月和六个月中，我们分别以每股9.20美元和6.71美元的加权平均价格回购了404,314股和1,290,980股股票（截至2023年6月30日的三个月和六个月——2022年计划下20,439股和1,328,650股股票，加权平均价格为每股5.27美元和8.15美元）。我们取消了截至2023年12月31日持有的28,612股库存股，并取消了在截至2024年6月30日的三个月和六个月中分别回购的418,620股和1,276,674股股票。在 2023 年 10 月 20 日至 2024 年 7 月 29 日期间，我们在 2023 年计划下回购了 2,604,796 股股票。

33

现金流

下表列出了我们在报告期内现金和现金等价物以及限制性现金和现金等价物的主要来源和用途：
截至6月30日的六个月
（千美元）20242023
现金和现金等价物的来源：
净收益（亏损）
$36,293$(20,525)
调整以调节净收益（亏损）与调整后息税折旧摊销前利润（1）和运营资金流（1）
DD&A 费用111,640108,405
利息支出36,82224,514
所得税支出 8,32366,615
非现金租赁费用2,7942,253
租赁付款(2,369)(1,242)
外汇（收益）损失
(5,228)6,409
股票薪酬支出 9,5211,817
其他收益—(1,090)
调整后的息税折旧摊销前利润 (1)
197,796187,156
当期所得税支出(46,205)(37,363)
合同利息和其他融资费用(30,756)(22,714)
已实现的外汇收益
(361)(13,957)
运营资金流 (1)
120,474113,122
发行优先票据的收益，扣除发行成本85,615—
行使股票期权的收益3675
现金和现金等价物以及限制性现金和现金等价物的外汇收益
—5,759
经营活动产生的资产和负债净变动13,809—
非现金投资营运资金的变化2,5609,088
222,825127,974
现金和现金等价物的用途：
不动产、厂房和设备的增加(116,604)(136,627)
经营活动产生的资产和负债净变动—(25,836)
偿还债务(36,364)—
债务发行成本—(1,873)
购买优先票据—(6,805)
回购普通股
(8,667)(10,825)
资产报废债务的结算(223)(156)
租赁付款(7,078)(3,035)
现金、现金等价物和限制性现金和现金等价物的外汇损失
(1,513)—
(170,449)(185,157)
现金和现金等价物以及限制性现金和现金等价物的净增加（减少）$52,376$(57,183)

(1) 调整后的息税折旧摊销前利润和运营资金流是非公认会计准则指标，没有公认会计原则规定的任何标准化含义。有关该指标的定义和对账，请参阅 “财务和运营要点” 中的附注2 “非公认会计准则指标”。

我们的经营活动现金流波动的主要来源之一是油价的波动。销售量变化、与运营相关的成本和债务交易也影响现金流。我们来自经营活动的现金流是
34

还受到外币汇率变动的影响。在截至2024年6月30日的三个月中，运营资金流与2023年同期相比下降了13％，这是由于所得税增加和销售量减少，但布伦特原油价格的上涨部分抵消了这一点。截至2024年6月30日的六个月中，运营资金流与2023年同期相比增长了7％，这主要是由于布伦特原油价格的上涨、运输和质量折扣的降低以及已实现的外汇收益，但销售量的减少、运营成本、税收和利息支出的增加部分抵消了这一点。

关键会计政策与估计

我们的关键会计政策和估算已在2023年10-K表年度报告的第7项中披露，自该文件提交以来没有发生重大变化。

第 3 项。关于市场风险的定量和定性披露

大宗商品价格风险

我们的主要市场风险与石油价格有关。石油价格波动不定且不可预测，受对世界供需失衡的担忧以及我们无法控制的许多其他市场因素的影响。我们的收入来自经质量差异调整后的ICE Brent的石油销售。

外币风险

外币风险是我们公司的一个因素，但我们运营所在国家的支出和收入的性质在一定程度上有所改善。我们的报告货币为美元，我们100％的收入与经质量差异调整后的布伦特原油美元价格有关。我们收入的100％以美元计算，我们的大部分资本支出以美元或基于美元价格计算。哥伦比亚的大部分增值税、运营和并购费用均以当地货币计算。我们在加拿大总部发生的某些并购费用以加元计价。虽然我们仅在南美开展业务，但我们的大部分收购支出都是以美元估值和支付的。

此外，外汇收益和损失主要来自美元兑哥伦比亚比索的波动，这是由于我们的应付账款、流动和递延所得税资产和负债是以哥伦比亚对外业务的当地货币计价的货币资产和负债。因此，外汇收益或损失必须在兑换成美元申报货币时计算。

利率风险

利率风险是指未来现金流因市场利率变化而波动的风险。由于我们的优先票据按固定利率计息，因此我们没有受到利率波动的实质性影响。

第 4 项。控制和程序
 
披露控制和程序
 
我们已经建立了披露控制和程序（定义见1934年《证券交易法》或《交易法》第13a-15（e）条和第15d-15（e）条）。我们的披露控制和程序旨在合理地保证，Gran Tierra在其根据《交易法》提交或提交的报告中要求披露的信息将在美国证券交易委员会规则和表格规定的期限内记录、处理、汇总和报告，并收集此类信息并酌情传达给管理层，包括我们的首席执行官和首席财务官，以便及时就所需的披露做出决定。根据《交易法》第l3a-15（b）条的规定，我们的管理层在首席执行官兼首席财务官的参与下，评估了截至本报告所涉期末我们的披露控制和程序的设计和运作的有效性。根据这项评估，我们的首席执行官兼首席财务官得出结论，Gran Tierra的披露控制和程序自2024年6月30日起生效。

财务报告内部控制的变化
 
在截至2024年6月30日的季度中，我们的财务报告内部控制没有发生任何变化，这些变化对我们的财务报告内部控制产生了重大影响，也没有合理地可能产生重大影响。
35




第二部分-其他信息

第 1 项。法律诉讼
 
有关我们先前在截至2023年12月31日止年度的10-k表年度报告中报告的事项的任何重大进展，以及自提交该报告以来出现的任何重大事项，请参阅本10-Q表季度报告第一部分第1项附注中的附注9，该报告以引用方式纳入。

第 1A 项。风险因素

影响我们的业务和经营业绩的因素有很多，其中许多是我们无法控制的。除了本10-Q表季度报告（包括第一部分第2项 “管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析”）中规定的信息外，您还应仔细阅读和考虑截至2023年12月31日止年度的10-k表年度报告第一部分第1A项 “风险因素” 中列出的因素。这些风险因素可能会对我们的业务、财务状况和经营业绩产生重大影响。全球多个地区的持续冲突具有前所未有的性质，加上全球经济和石油和天然气行业的波动性，可能使我们更难以确定业务面临的所有风险、经营业绩和财务状况以及已确定风险的最终影响。

第 2 项。未注册的股权证券销售和所得款项的使用

发行人购买股票证券

(a)
总数
购买的股票百分比
(b)
每股支付的平均价格 (1)
(c) 作为公开宣布的计划或计划的一部分购买的股票总数
(d)
计划或计划下可能购买的最大股票数量 (2)
2024 年 4 月 1 日至 30 日69,030$7.7369,0301,237,414
2024 年 5 月 1 日至 31 日78,218$9.0278,2181,159,196
2024 年 6 月 1 日至 30 日257,066$9.65257,066902,130
总计404,314$9.20404,314902,130

（1）包括向经纪人支付的回购普通股的佣金。

(2) 2023年10月20日，我们通过多伦多证券交易所、美国纽约证券交易所以及加拿大或美国符合条件的另类交易平台实施了一项股票回购计划（“2023年计划”）。根据2023年计划，公司能够按现行市场价格购买多达3,234,914股普通股，约占截至2023年10月20日公众持股量的10％。2023年计划将于2024年11月2日到期，如果达到最高10％，则更早到期。

第 5 项。其他信息

在截至2024年6月30日的三个月中，没有董事或第16节官员 采用 要么 终止 任何第10b5-1条交易安排或非规则10b5-1的交易安排（在每种情况下，定义见S-K法规第408（a）项）。

36

第 6 项。展品
展品编号描述参考
3.1
公司注册证书。
参照2016年11月4日向美国证券交易委员会提交的8-K表最新报告（美国证券交易委员会文件编号001-34018）附录3.3纳入。
3.2
Gran Tierra Energy Inc. 公司注册证书修正证书，2023 年 5 月 5 日生效
参照2023年5月5日向美国证券交易委员会提交的8-K表最新报告（美国证券交易委员会文件编号001-34018）附录3.1纳入。
3.3
Gran Tierra Energy Inc. 的章程
参照2016年11月4日向美国证券交易委员会提交的8-K表最新报告（美国证券交易委员会文件编号001-34018）附录3.4并入。
3.4
Gran Tierra Energy Inc. 章程第 1 号修正案
参照2021年8月4日向美国证券交易委员会提交的8-K表最新报告（美国证券交易委员会文件编号001-34018）附录3.1纳入。
31.1
根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条通过的第13a-14 (a) /15d-14 (a) 条对首席执行官进行认证
随函提交。
31.2
根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条通过的第13a-14 (a) /15d-14 (a) 条对首席财务官进行认证
随函提交。
32.1
根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的《美国法典》第18章第1350条对首席执行官和首席财务官进行认证
随函提供。

101.INS XBRL 实例文档-该实例文档未出现在交互式数据文件中，因为其 XBRL 标签嵌入在内联 XBRL 文档中
101.SCH 内联 XBRL 分类扩展架构文档
101.CAL 内联 XBRL 分类扩展计算链接库文档
101.DEF 内联 XBRL 分类扩展定义 Linkbase 文档
101.LAB 内联 XBRL 分类扩展标签 Linkbase 文档
101.PRE 内联 XBRL 分类扩展演示文稿链接库文档
104. Gran Tierra Energy Inc.截至2024年6月30日的季度10-Q表季度报告的封面，格式为行内XBRL（包含在附录101的附件中）。


37


签名
 
根据1934年《证券交易法》的要求，注册人已正式促使经正式授权的下列签署人代表其签署本报告。
 
GRAN TIERRA ENERGY
日期：2024 年 7 月 31 日
/s/ Gary S. Guidry
 作者：Gary S. Guidry
 总裁兼首席执行官
 （首席执行官）

日期：2024 年 7 月 31 日
/s/ 瑞安·埃尔森
 作者：瑞安·埃尔森
执行副总裁兼首席财务官
 （首席财务和会计官）

38