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注册号333-280914。

招股说明书

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自动生成的描述

 

Intrusion Inc.

 

普通股1505179股。

 

本招股说明书涉及由Selling Holders(如本招股说明书所示)确定的出售安防-半导体普通股,每股面值$0.01,即共计1505179股,其中包括:(i)我们可自行选择发行并出售给Streeterville Capital,LLC(“Streeterville”)的不多于1195666股普通股(“Advance Shares”),自本招股说明书日期后不定期根据于2024年7月3日签署的斯坦德担保股权购买协议(“SEPA”)予以发行和出售;(ii)在SEPA生效日向Streeterville发行的92592股普通股(“Streeterville Commitment Shares”),作为Streeterville根据SEPA不可撤销的承诺而购买普通股的一定保障;以及(iii)在本招股说明书日期后的某个时间发行的216921股普通股(“Pre-Delivery Shares”),根据SEPA规定,Streeterville以每股$0.01的价格购买该股普通股,以上股份由SEPA规定的条款和条件规定。请参阅“ Selling Security Holders”关于Selling Holders的其他信息。

 

根据SEPA,公司同意随时向Streeterville出售其普通股,而Streeterville同意从公司购买总面值不超过$1000万的公司普通股。如果在该次购买和销售后,表示为一系列交易的任何其他相关交易的普通股股数,如果其平均销售价格低于$1.08,则SEPA总发行量不得超过最初在2024年7月2日挂牌的所有流通普通股的19.99%限制以及《纳斯达克交易所上市规则》的受益业主限制。因此,公司可能无法完全行使向Streeterville出售全部$1000万普通股的权利。与SEPA相关的,我们在此注册了1505179股普通股,假设公司未经根据Nasdaq的“最低价格规则”董事会批准,和假设SEPA下的有益股东限制,且由一种或多种交易中发行的普通股数量不超过1219386股,并以每股超过$1.08的平均价格发行的普通股股数不超过此限。如果公司愿意以每股平均价格不高于$1.08发行超过1,208,001股普通股,公司将需要根据纳斯达克挂牌规则获得股东批准。

 

截至2024年7月15日,公司共有6040009股普通股,其中4515539股由非关联人士持有。假设(i)$1.08 的市场价格,(ii)没有受益所有权限制,和(iii)收到股东批准超过Exchange Cap,如果2024年7月18日时所有的1505179股安防-半导体普通股在这份招股说明书中注册且发行,这些股份将占我们普通股总数的约19.95%,占非关联股东持有的普通股总数的约25.00%。

 

 

   

 

 

公司可以选择将普通股以95%的市场价格出售给Streeterville。在预定通知日期开始的任意三个连续交易日中,公司将以每股安防-半导体普通股的市场价格的最低成交价出售普通股。在该定价期间,“市场价格”定义为招股说明书期间纳斯达克普通股的最低日加权平均价,但排除在“ SEPA”中定义的排除日日加权平均价。

 

由于上面提到的原因,我们可能无法获得SEPA下可用的全部$1000万。请参阅“ Selling Security Holders—Material Relationships with Selling Holders—SEPA”以获取有关SEPA的更多信息。

 

我们此次招股说明书不会出售任何我们的普通股,并且我们将不会获得任何来自Selling Holders出售我们的普通股股份的收益。我们将支付涉及普通股注册的所有费用、费用和费用。Selling Holders将支付各自销售普通股部分所需的任何佣金和折扣。我们根据与Selling Holders确定的注册权出售这些普通股。请参阅本招股说明书(该招股说明书包含有关信任账户的详细信息)“ Plan of Distribution”以获取有关销售份额的信息。卖出安防-半导体详见“ ”以了解更多信息。

 

每个Selling Holder都是“证券法”第2(a)(11)条所定义的“承销商”,Selling Holder出售普通股的任何利润以及Selling Holder收到的任何折扣、佣金或回扣均被视为“证券法”下的承销折扣和佣金。Selling Holders可以随时以多种不同的方式和不同价格出售本招股说明书包括在内的普通股。如果任何承销商、经销商或代理商参与出售任何证券,他们之间或之间的任何购买价格、费用、佣金或折扣协议将被列入任何适用的招股说明书中,或者可以从其中的信息计算出。请参阅本招股说明书各章节以了解更多信息。关于本招股说明书”和“分销计划未经交付本招股说明书和任何适用的招股说明书,描述出售这些证券的方法和条款的任何证券均不得销售。在投资我们的证券前,您应仔细阅读本招股说明书和任何适用的招股说明书。

 

我们的普通股由纳斯达克上市,代码为“INTZ”。截至2024年7月18日,普通股最后报价为每股1.315美元。

 

根据美国联邦证券法的定义,我们是“较小的报告公司”,因此,可以选择遵守此次和未来提交的减少的公共公司报告要求。

 

在阅读股票特性之前,应当先仔细阅读“风险因素”部分,以了解在投资我们的普通股之前需要考虑的因素。

 

美国证券交易委员会和任何州证券委员会均未批准或拒绝这些证券,也未对本招股说明书的准确性或充分性进行审核。任何反对意见都是违法行为。

 

本招股说明书日期为2024年7月29日。

 

 

   

 

 

目录

 

     
关于本招股说明书   ii
招股说明书摘要   1
风险因素   4
使用资金   8
证券说明书   8
出售证券的持有人   13
分销计划   17
法律事项 除非适用的招股说明书另有说明,否则本招股说明书所提供证券的有效性将由纽约Ellenoff Grossman & Schole LLP律师事务所审核。如果与本招股说明书有关的法律事项由承销商、经销商或代理商的法律顾问通过审核,则这些律师将在适用的招股说明书中命名。   20
可获取更多信息的地方   20
引用公司文件   20
您可以在哪里找到更多信息   21

 

 

 

 

 i 

 

 

关于本招股说明书

 

本招股说明书是我们使用“货架”注册流程向证券交易委员会(“SEC”)提交的Form S-1注册申明书的一部分。根据这种货架注册程序,Selling Holders可以不时出售或以其他方式分发其所提供的证券,具体描述详见本招股说明书中的“分销计划”部分。我们将不会接受销售者根据本招股说明书出售所述证券的任何收益。

 

我们和Selling Holders未授权任何人提供您任何信息或作出任何陈述,除非该信息或陈述包含于本招股说明书或任何适用的招股说明书或我们准备或我们已经引用的任何自由书面说明,而且本招股说明书或任何适用的招股说明书将是您的唯一依据。我们和Selling Holders对他人提供给您的任何其他信息或准确性无法保证。我们和Selling Holders将在任何未获许可的情况下拒绝在任何不允许销售证券的地区出售这些证券。

 

我们还可能提供招股说明书补充或在注册声明中发布有效修正来添加信息或更新或更改本招股说明书中包含的信息。你应该阅读本招股说明书和任何适用的招股说明书补充或更新的注册声明以及我们在本招股说明书的章节中提供给你的其他信息。使用“开发计划” 一节在这个招股说明书中。您可以找到其他信息的地方

 

除非上下文另有规定,否则,本招股说明书中提到的“Intrusion”、“公司”、“我们”、“我们的”均指Intrusion Inc.及其子公司。出于方便起见,本招股说明书中提到的商标和商号可能没有®符号或 ™符号,但是此类参考并不意味着我们不会根据适用法律的最大限度主张我们的权利。

 

 

 

 ii 

 

 

有关前瞻性声明之特别说明

 

本招股说明书和作为参考的文件中包含根据证券法1933年27A条款(已修订)或证券法和1934年证券交易法21E条款(已修订)或交易法的前瞻性声明。本招股说明书中包含的除历史事实陈述外的任何声明(包括关于我们产品开发计划的进展和时间、我们未来的机会、我们的业务策略、未来运营、预计的财务状况、未来的收入和预计的成本、我们管理层的前景、计划和目标以及我们管理层的任何其他关于未来预期、信仰、目标、计划或前景的声明)均构成前瞻性声明。此类声明的例子是包括“可能”、“假定”、“预测”、“位置”、“预测”、“策略”、“将”、“期望”、“估计”、“预期”、“相信”、“项目”、“打算”、“计划”、“预算”、“潜力”、“继续”及其变体的用语。然而,前面一句中引用的用语的例子并不意味着本招股说明书中任何有关非历史事实的事项的声明也必定构成前瞻性声明。

 

由于这些声明涉及风险和不确定性以及某些假定,实际结果可能会与此类前瞻性声明所表达或暗示的结果有所不同。导致实际结果与前瞻性声明不同的因素包括但不限于,我们最近的10-k年度报告和我们的10-Q季度报告中“风险因素”下所识别的风险以及我们不时向证券交易委员会提交的其他文件中所识别的风险。导致实际结果与此类前瞻性声明不同的重要因素、风险和不确定性包括但不限于:

 

  与业务相关的风险,包括:

 

  与我们能否按有利的条款募集或根本无法筹集资本有关的风险;
  为了提高我们的财务表现,我们必须提高我们的营收水平;
  我们能否作为持续经营的企业继续做下去;
  我们的业务、销售和营销策略和计划;
  我们成功市场、销售和交付我们的INTRUSION Shield。 商业产品和解决方案以扩大客户群;
  我们的INTRUSION Shield。 解决方案未能如预期表现或我们无法满足我们的客户需求或获得市场认可;
  供应链中产品和材料的匮乏;
  关键人员的离职或我们无法吸引和留住人员;
  客户集中度,包括许多美国政府实体;
  网络安全行业的技术变化;
  来自初创公司和成熟企业的激烈竞争;
  你的利益与我们的大股东的利益存在潜在的冲突;
  我们拟用这些发行款项的净收益;
  与我们的高额负债相关的风险,包括现有负债下的经营和财务限制、交叉加速和我们产生足够现金以偿还负债的能力;
  实际或受威胁的诉讼和政府调查,以及为抵御此类诉讼和调查而花费的费用和努力;
  保护我们的知识产权的能力以及防御侵权索赔所需的费用;
  与技术系统和安全漏洞相关的风险,包括但不限于我们产品的技术或其他错误;
  我们的主要股东能够在提交给股东批准的事项上施加重大影响的风险;

 

 

 

 iii 

 

 

  与我们的普通股和认股权证相关的风险,包括:

 

  公司普通股和认股权证价格的波动性;
  由于未来股权发行可能导致潜在稀释的风险;
  关于开空导致公司普通股需求突然增加的风险;
  由于反向股票拆分导致公司普通股流动性减少的风险;
  与第三方发布的关于公司的信息可能不可靠或不准确有关的风险;
  与利率变动有关的风险;
  公司普通股价格的波动性可能使我们成为证券诉讼的对象;
  与公司目前不支付红利的风险相关;
  与将来发行优先债务或股权证券有关的风险;
  与纳斯达克资本市场潜在退市相关的风险;
  反收购条款可能使公司第三方收购变得困难的风险;
  由于公司选择利用对小型报告公司授予的免除披露要求豁免,导致公司财务信息受限访问的风险;

 

本招股说明书或任何附录中的信息仅适用于该文件的日期,通过引用并入的文档的信息仅适用于引用的文件的日期。除法律规定外,我们不承担更新任何前瞻性声明的义务,无论是出于新的信息、未来事件或其他原因。前瞻性声明包括我们对未来运营的计划和目标,包括我们的产品和服务以及我们未来的经济表现的计划和目标。关于前述问题的假设涉及对未来经济、竞争和市场情况的判断,以及未来业务决策,包括任何并购、兼并、出售、合资、投资以及我们未来可能开展的任何其他业务发展交易。要成功完成我们的产品和服务的开发和商业化的时间和金额,以及我们业务计划的任何演变或转移,或执行任何未来的战略选择,都很难或不可能准确预测,并可能涉及超出我们控制范围的因素。虽然我们认为潜在的前瞻性声明所基于的假设是合理的,但是任何这些假设都可能被证明是不准确的,因此,我们无法保证在任何一个前瞻性声明中所预示的结果将会实现。

 

基于前述前瞻性声明中固有的重大不确定性,不应将任何此类声明的包含视为我们或任何其他人关于我们目标或计划将会实现的陈述。因此,您不应过度依赖这些前瞻性声明。

 

 

 

 

 每公顷可收获 200 吨生物量时根中的持久性成分的数量。 

 

 

招股说明书摘要

 

本招股摘要主要介绍了我们公司的一些信息,以及本招股书或作为参考文献包含的其他信息。本摘要不包含您在投资我们的证券前应该考虑的所有信息。在您投资我们的证券前,您应该仔细阅读全本招股书,以及我们向SEC提交的其他文件,包括本书中包含和/或作为参考文献的以下部分:“风险因素”、“特别注明有关前瞻性声明”的说明,“管理的讨论和分析财务情况与业务成果”以及作为参考文献,并入此处的合并财务报表。

 

业务概况

 

Intrusion Inc.(公司)是一家总部位于德克萨斯州普兰诺的网络安全公司。该公司为其客户提供独家的威胁情报数据库,其中包含超过85亿个Internet协议(IP)地址的历史数据,已知的关联和声誉行为。经过多年的全球互联网情报收集,专门与政府机构合作后,公司于2021年推出了其首个商业产品。

 

该公司开发,销售和支持产品,通过将先进的威胁情报与实时缓解相结合,保护各种规模的公司或政府组织免受网络攻击,包括零日攻击。公司通过增值再销售商,托管服务提供商和直接销售团队将其解决方案进行市场推广和分销。该公司的最终用户客户包括美国联邦政府实体,州和地方政府实体以及规模介于中等市场和大型企业之间的公司。

 

股票拆细

 

在2024年3月15日,公司董事会和股东批准了公司公司修订后的公司章程证书,以实现普通股的反向拆分(“反向拆分”),比率不小于1比2,不超过1比20,由公司董事会的唯一决定权确定该比率。董事会确定反向拆分比率为20股拆分为1股,每20股普通股发行一股,任何此类交易余数的普通股都将向上舍入到最接近的整数股票。公司于2024年3月17日通知Nasdaq有关拆分的意向,并在2024年3月18日发表新闻稿,宣布其拆分计划。反向拆分于2024年3月25日市场开盘时开始生效,普通股将以拆分调整的基础上交易。

 

近期事件

 

证券保证借款的第二次修订和重申的 promissory note

 

2024年1月2日,公司根据票据购买协议与公司总裁兼首席执行官安东尼·斯科特(Anthony Scott)签订了一份发票融资协议,根据该协议,斯科特购买了总面额为110万美元的票据(“票据”))。向公司交换1,000,000美元。根据票据,公司要在到期日之前每周偿还斯科特4万美元的本金(“每周付款”)。票据到期前的余额按7.0%每年复利计息。与发行票据相关,公司和斯科特还签署了一份安全协议,根据其条款为公司现有或以后创建的所有应收账款或其他应收账款提供担保,受先前允许的留置权限制。

 

A类优先股

 

在2024年3月15日,公司提交了修订后的公司证书(“A&R Certificate”):(i)取消了1系列,2系列和3系列优先股,并提交了证书,创建了新的A系列优先股,每股面值0.01美元(“A系列股票”)。根据A系列股票的条款,授权发行2万股A系列股票,每股A系列股票的面值为1,100美元,按每年10%的利率计息,年复利计算,每季度以现金或额外的A系列股票支付。自每个A系列股票发行日期的一周年纪念日起,每股A系列股票将按照票面价值计算自动计息,并在现金或额外的A系列股票上支付季度股息。从发行日的一周年纪念日到发行日的二周年纪念日所在的期间,季度股息为每季度的2.5%,而对于所有随后的时期,季度股息为每季度的5%。

 

 

 1 

 

 

股票交易所

 

2024年3月7日,公司同意交换Streeterville Capital,LLC(一家犹他州有限责任公司)与该公司之间于2022年3月10日签订的特定票据1的200,000美元总本金金额,原始本金金额为5.4百万美元,以及该公司普通股,每股面值为0.01美元,共计52,247股。发行的52,247股普通股是根据《证券法》第3(a)(9)条规定免于登记要求的。

 

在2024年3月15日,公司同意交换Streeterville Note#1和Note#2的930万美元总本金,以换取9,275股A系列优先股。根据《证券法》第3(a)(9)条规定,发行A系列股票是免于登记要求的。

 

在2024年4月3日,公司与Streeterville签订了协议,以交换91股A系列优先股,总面值为10万美元,换取32,248股普通股。交易的发行股票是根据《证券法》第3(a)(9)条规定免于登记要求的。

 

认股权诱因

 

2024年4月1日,公司董事会批准进入一份诱因信函,在期间始于2024年4月2日,并持续到2024年4月23日,在行使所有未行使认股权的行权价格的基础上,向参与认股权持有人提供相同数量普通股票的新认股权。行权价格降低到3.04美元,其中0.13美元每股为新认股证书的购买价格。新认股权的行权价格为2.91美元,行权期为五年。2024年4月8日,认股证书的某些持有人行使了18.1万股的公司普通股,募集了60万美元的募集资金,并发行了18.65万股新认股证书。新认股证书的发行是根据1933年修正版证券法的规定,在D规则506(b)下提供的免于登记的豁免包括Regulation。

 

私募交易

 

2024年4月22日,公司根据私募认购协议向认购人出售了其普通股总数为130万股,每股普通股均与一份认购权证合并,可购买两股普通股,每股发行价为1.95美元。普通股或认股权证下的股票未在1933年修正版证券法项下进行注册,以供转售。公司以约260万美元的价格从私募认购中获得募集资金。

 

恢复符合纳斯达克上市要求

 

在2024年2月1日,公司向纳斯达克听证会提交了恢复和维持符合纳斯达克持续上市的所有适用要求的计划。2024年2月8日,公司被通知委员会已批准公司的要求继续上市,并在2024年2月15日,公司收到了有关委员会授予公司在纳斯达克资本市场上持续上市到2024年4月23日的变更书面通知(“纳斯达克信函”)。

 

2024年4月22日,公司宣布,由于发行新股以及从套期保值授权信中获得的收益,公司股东权益高于250万美元的要求,回复了纳斯达克5550(b)(1)上市规则的合规要求。公司向纳斯达克听证会报告了如何长期遵守股票规则的最新情况。2024年5月1日,公司收到纳斯达克资格审查人员的书面通知,告知其已符合纳斯达克的最低报价和权益要求,符合了5550(b)(1)上市规则。

 

 

 

 2 

 

 

备用股权购买协议

 

2024年7月3日,公司与Streeterville Capital, LLC签订了备用股权购买协议(SEPA)。根据SEPA,公司可以选择向Streeterville出售价值高达1000万美元的普通股(“预交股票”),并在有效期内任何时间请求站起来街购买股票,期限为2024年7月3日(生效日期)至生效日期2周年。每次交付和销售都受到最大限度的限制,限制条件为(i)在发出预付通知之前连续三个交易日内的总成交量不超过某一百分比(定义在SEPA中);(ii)公司已发行和流通的普通股的总数不超过4.99%。发行的股票的每股价格应为发出预付通知日开始的连续交易日的最低成交量中的95%,其中“市场价格”定义为纳斯达克普通股在定价期内的最低成交量。预付款有一定的限制,包括Streeterville不能购买任何股票,这可能导致它在预付后拥有公司全部流通普通股的权益限制不能超过9.99%,或自本协议生效日期起在公司所有流通普通股的权益全书超过19.99%(即交易额),如果公司根据纳斯达克规则获得股东批准发行超过交易额的股票或这样的发行不需要根据纳斯达克的最低价规则获得股东批准,则不适用交易额限制。对于每次交易的10%的总购买价格将由Streeterville扣减,用于按照规定的价值回购Streeterville持有的公司A系列优先股。

 

Streeterville将获得一笔结构费,金额为25,000美元,该金额将从Streeterville购买的第一批Advance Shares的总购买价格中扣除。此外,公司在SEPA生效日期将发行92,592股普通股(“Streeterville承诺股票”)以作为Streeterville在本招股说明书之后时时按照指示购买的普通股票的不可撤销承诺作为考虑。Streeterville同意,在本协议的期间,它或其任何附属公司均不得进行任何有关公司普通股的回补或套保。此外,公司在SEPA生效日期还将以每股0.01美元的价格向Streeterville发行216921股普通股(“Pre-Delivery Share”),以进一步考虑其根据说明书日期后随时按照指示购买普通股票的不可撤销承诺,SEPA结束后,公司在书面要求后的30个交易日内,Streeterville将交付相同数量的预交股票(根据此后的任何股票拆分,股票股利,股票组合,股票重组或类似交易进行调整),公司将每股预先交付股票支付Streeterville 0.01美元。

 

作为一个“较小的报告公司”,意味着我们非关联方持有的普通股市值不到7亿美元,而且我们最近完成的财政年度营业收入不到1亿美元。如果我们继续是较小的报告公司,我们可能(1)非关联方持有的股票市值不到2.5亿美元,或(2)最近完成的财政年度的营业收入不到1亿美元,非关联方持有的普通股市值不到7亿美元。只要我们仍然是一个较小的报告公司,我们就有权依赖于适用于其他公共公司(不是较小的报告公司)的某些披露和其他要求的豁免。

 

我们是根据交易所法案制定的“较小报告公司”规定而成立的。如果我们在最后一个财政年度具有(1)超过2500万美元的非附属公共浮动股份和超过1亿美元的年收入,或(2)超过7,000万美元的非附属公共浮动股份,则我们将不再满足较小报告公司的条件,在我们第二季度的最后一个营业日确定。作为“较小报告公司”,我们可以并打算依赖适用于其他不是“较小报告公司”的公共公司的豁免,使我们不必报告某些信息。

 

公司信息

 

Intrusion Inc.于1983年9月在得克萨斯州成立,并于1995年10月在特拉华州重新注册。2020年10月9日,我们的普通股在纳斯达克资本市场上市,交易代码为“INTZ”。我们的主要执行官办公地址位于得克萨斯州普莱诺市101 East Park Blvd,Suite 1200,邮政编码为75074,我们的电话号码是(888) 637-7770。我们的公司网站地址是www.intrusion.com。网站上包含的或可访问的信息不得并入本招股说明书。www.intrusion.com网站上包含的或可访问的信息不得并入本招股说明书。TraceCop(“TraceCop™”)Intrusion Savant()“Intrusion Savant™”为Intrusion的注册商标。

 

 

 

 

 3 

 

 

风险因素

 

任何对我们普通股的投资都涉及很高风险,您应该在决定是否购买我们普通股之前仔细考虑本招股说明书和任何后续招股说明书中包含的所有信息,包括我们的财务报表和相关附注。在特别的,您应该仔细考虑我们在年度报告的第I部分第1A项中讨论的区别于其他潜在风险和不确定性。“但是,这样的风险和其他任何可能对我们产生负面影响的风险和不确定性,我们现在可能还不知道,或者我们目前认为不重要。如果任何后续招股说明书中描述的风险或其他未在其中指定的风险成为现实,我们的业务、财务状况和业绩可能会受到重大和不利的影响。在这种情况下,您可能会损失全部或部分投资。风险因素我们的股价可能高度波动,因为存在很多因素例如:股票流通量有限;证券分析师没有关注我们并发布有关我们的研究和建议;整体股市波动;宣布有关我们的业务或竞争对手的公告等等。

 

我们的普通股市场价格过去一直很波动,未来市场价格也可能会非常波动。由于市场对波动的不良反应,非常有可能在市场波动期间无法再次出售我们的普通股票。

 

将导致这种波动的其他因素可能包括:没有证券分析师关注我们并发布有关我们的研究和建议;我们的交易量可能很低,原因有很多,包括我们的大部分股票为限制流通股份;整体股市波动;宣布有关我们的业务或竞争对手的公告等等

 

可能会导致这种波动的其他因素包括,但不限于:

 

  我们实际或预期的营运结果波动;
     
  没有证券分析师关注我们并发布有关我们的研究和建议;
     
  我们的交易量可能很低,原因有很多,包括我们的大部分股票为限制流通股份;
     
  整体股市波动;
     
  宣布有关我们或我们竞争对手的业务的公告。
     
  我们在需要时筹集资本并以有利的条件筹集资本受到实际或地 perceived 限制;

 

  该行业的情况或趋势;
     
  诉讼;
     
  其他类似公司市场估值的变化;
     
  未来普通股的销售;

 

  主要人员离职或未能聘请主要人员;且
     
  市场的普遍状况。

 

所有这些因素都可能对我们普通股的市场价格产生重大和不利影响。此外,股票市场总体上有时会经历极端波动和快速下跌,这常常与特定公司的运营表现无关或不成比例。这些广泛的市场波动可能会不利影响我们普通股的交易价格,而与我们实际的运营表现无关。

 

 

 

 4 

 

 

未来普通股的大量销售可能会导致我们普通股的市场价格下跌。

 

我们已同意自费与SEC一起准备和提交某些注册声明,以提供普通股的转售,包括本注册声明。Streeterville 是「承销商」是按照《证券法》2(a)(11)条所定义的,SEPA 意味着 Streeterville 期望转售我们可能依据此发行和销售的任何普通股股份。此外,我们预计因为有大量的股份注册,Streeterville 将会继续在相当长的时间内提供这些证券,其确切持续时间无法预测。因此,由注册声明产生的不利市场和价格压力可能会持续相当长的时间。

 

依据SEPA发行的额外普通股可能会导致稀释持有人的普通股,对普通股的市场价格产生负面影响。

 

根据SEPA,我们最多可以发行和销售 1000 万美元价值的优先股(「Advance Shares」)给 Streeterville。我们可以以在发给 Streeterville 出售通知之后的三个交易日内的最低日均加权平均价值的95%的价格发行和销售股份。假设(a)我们在SEPA下向Streeterville发行和销售了全部1000万美元的普通股;(b)无利益所有权限制;(c)此类销售的发行价格为每股1.08美元,这样的额外发行将在发行后对根据此日期未购买新股的股东持有的普通股的总数造成近1,195,666股的累计稀释,或成为约占已发行普通股总股数的16.5%的股份。如果不豁免受益所有权限制,则我们可以发行约670,365股普通股,或约占本日期前发行的普通股总数的9.99%。

 

在本注册声明生效后,Streeterville 可自行决定并以不同的价格自行决定承销时间从而自行转售其时常拥有的普通股,根据SEPA的条件。因此,投资者很可能会以不同的价格购买这些股票,并且可能会在其投资结果中体验到不同程度的稀释(在某些情况下,这种稀释可能相当严重)和不同的结局。由于我们未来发行的股票数量,无论是向Streeterville 还是其他人发行股票,价格都低于股东购买所支付价格,导致的持股下降同样可能减少股东持股的价值。此外,如果我们向这些方向发行大量股票,或者投资者预计我们将要这样做,实际的股票销售或仅仅存在这样的 SEPA 也可能会不利影响我们普通股的价格,使我们更难以在适当的时间和价格或根本无法出售股本或股本相关证券。

 

发行普通股(如果有),将不影响公司现有股东的权利或特权,除非现有股东的经济利益和投票利益得到稀释。虽然现有股东持有的普通股数量不会因此类额外发行而下降,但在任何这种发行后,现有股东所持有的普通股将代表所发行的普通股总数的较小百分比,可能会明显变小。

 

未来发行我们的普通股可能会压低我们的股价。

 

截至2024 年7月15日,我们的普通股总共有 6,040,009 股。在公共市场上销售一定数量的股票或根据我们未行使的认股权发行额外普通股,或预期这样的销售或行使,可能会导致我们的普通股市场价格下跌。我们还可能在随后的公共或私人发行或其他交易中出售额外的普通股或可以转换、行使或交换成普通股的证券,这可能会对我们普通股的市场价格产生不利影响。

 

 

 5 

 

 

如果我们无法满足纳斯达克资本市场的维持上市要求,我们的普通股可能会被纳斯达克资本市场摘牌。

 

我们的普通股已在纳斯达克资本市场上市。我们必须满足一系列维持上市要求,以维持在纳斯达克资本市场上的上市。

 

2023 年9月26日,NASDAQ 发出书面通知,通知公司从2023年8月14日到2023年9月25日的30个连续交易日内,公司普通股的收盘买盘价格低于1.00美元。 根据NASDAQ上市规则5550(a)(2),公司有180个日历日恢复符合最低买盘要求(“优先股最低买盘需求”)(“宽限期”)的时间,或者直到2024年3月25日,甚至可能延长180个日历日。为了重新符合规定,公司的普通股收盘价格必须在宽限期内的至少10个连续交易日内达到每股1.00美元。2024年3月26日,公司又收到了nasdaq的通知,通知公司公司未能恢复符合最低买盘要求,且不符合在纳斯达克资本市场至少有500万美元股东权益的最低上市要求,故公司不合格。因此,此事为从纳斯达克股票市场摘牌的另一重理由。还指出面板将自行决定有关公司在纳斯达克资本市场的持续上市的问题,并要求公司在2024年4月2日东部时间下午5:00之前以书面方式向面板提交有关其对此附加缺陷的看法。2024年5月1日,公司收到了纳斯达克上市资格团队的书面通知,通知公司已恢复符合股票市场上的最低买盘价格要求和股东权益要重新上市要求,即纳斯达克股票市场的5550(a)(2)号和5550(b)(1)号说明要求。因此,该小组决定继续在交易所上继续上市。

 

我们无法保证我们的证券将达到在纳斯达克资本市场上的持续上市要求。如果纳斯达克资本市场从其交易中摘牌我们的普通股,我们可能会面临重大的负面影响,包括:(1)认定我们的普通股为“低价股”,这将要求股票交易商遵守更严格的规定,并可能导致我们的普通股二级交易市场交易量减少;

 

  我们的证券市场报价的供给量有限;
     
  未来发行普通股可能会压低我们的股价。
     
  我们公司对所有板块的新闻和分析都有一定的覆盖;
     
  我们今后发布其他证券或获得其他融资的能力降低。

 

如果我们不能遵守纳斯达克资本市场和纳斯达克资本市场的所有适用的持续上市要求,并且纳斯达克资本市场确定要摘牌我们的普通股,则摘牌可能会对我们普通股的市场流动性、以及获得融资偿还债务和资金的能力产生不利影响。

 

如果我们的普通股被纳斯达克资本市场摘牌,并且我们的普通股价格下跌到每股 $5.00 以下,则我们的普通股将符合“小额股票”的定义。

 

在美国交易的证券如果未在纳斯达克资本市场或其他证券交易所上市,且公司的净有形资产不足 $5,000,000 且每股市价低于 $5.00,则可能受到“小额股票”规则的限制。我们的普通股目前每股价格低于 $5.00。如果我们的普通股被纳斯达克资本市场摘牌,且我们的普通股价格低于 $5.00 且我们的净有形资产降至 $5,000,000 或以下,则我们的普通股将符合“小额股票”的定义。

 

 

 6 

 

 

根据“小额股票”规定,券商向非制度认证投资者推荐此类证券:

 

  必须向每位购买者作出适宜性撮合书面决定;
     
  销售前必须获得购买者的书面同意;
     
  向购买者提供识别投资“小额股票”所涉及 风险和描述这些“小额股票”的市场以及购买者的法律救济的风险披露文件;以及
     
  在“小额股票”交易完成之前,获得购买者的签署和日期的确认,证明购买者实际上已经接收到所需的风险披露文件。

 

由于这些要求的限制,如果我们的普通股在此时适用于“小额股票”的规则,则券商可能会发现很难在美国执行客户交易,这些股票的交易活动可能会受到大的限制。因此,股票市场的价格可能会下降,投资者可能会发现更难出售这些股票。

 

 

 

 

 7 

 

 

使用资金

 

根据本招股书,售股方持有的所有证券都将出售给其各自的账户。我们将不会从这些出售中获得任何收益。然而,我们预计,如果有任何情况,我们会根据 SEPA 向 Streeterville 出售其可能选定的普通股,此时我们将从这些出售中获得收益。销售,如果有任何情况,将取决于我们在招股书日期之后不时的出售普通股的频率和价格。请参见“出售证券持有人—与售出人保持重大关系— SEPA”以了解如何根据 SEPA 计算我们可能向 Streeterville 出售普通股的价格。

 

售股方将支付由他们所支付的任何券商佣金费用或其他费用,如会计、税务或法律服务,或任何其他出售证券所产生的费用。我们将承担为本招股书所覆盖的证券进行登记的成本、费用和费用,包括所有登记和提交费用、纳斯达克上市费用以及我们的律师和独立注册会计师的费用和费用。

 

证券说明

 

下面的概述描述了我们股票的一些一般条款和规定。由于这只是一个摘要描述,它并不包含所有可能对你重要的信息。有关我们股票的更详细的描述,请参阅特拉华州公司通用法(“DGCL”)的相应规定,我们的章程和现行有效的章程和修正案。我们的修订和重订章程,已经随附本招股书作为展览品展出,我们的章程分别列为展览品。

 

总体来说

 

我们的章程授权发行 80,000,000 股普通股,每股票的面值为 $0.01,以及 5,000,000 股优先股,每股票的面值为 $0.01。截至 2024 年 7 月 15 日,我们的普通股已经发行了 6,040,009 股,并有大约 102 名股东。我们的优先股没有被认定、发行或发行。

 

普通股

 

表决权

 

每个持有人的普通股在所有提交股东投票的问题上享有一票权,包括选举董事。我们的股东在选举董事时没有累计投票权。因此,持有多数投票权的持股人能够选举所有董事。

 

股息

 

在适用于未来可能发行的任何优先股的优先权的情况下,我们的普通股持有人有权收取股息,如果有的话,这些股息将根据我们董事会不时宣布的合法可用资金进行支付。我们打算保留未来的收益,以为经营和扩展我们的业务提供资金,预计在可预见的未来不会支付任何现金股息。

 

清算

 

在我们清算、解散或清算时,我们普通股的持有人将有权在支付所有债务和其他负债及满足对任何当前未偿还的优先股持有人的清偿债券的满足之后,按比例分享合法可用于向股东分配的净资产。

 

 

 8 

 

 

权利和偏好

 

我们的普通股股东没有先期权、转换权、认购权或其他权利,也没有适用于我们的普通股的赎回或沉没基金条款。

 

完全认购而无需补足资金。

 

我们所有的普通股份均已缴纳清楚,并且在此发行中发行的普通股份也是完全缴纳的,不可征收的。

 

上市

 

我们的普通股目前在纳斯达克资本市场上以“INTZ”为标的进行交易。

 

我们董事会发行优先股 虽然我们目前还未发行或流通优先股。然而,我们的修订后的公司章程规定,董事会有权自行决定在一项或多项规定中的任意时间段内,发行高达5,000,000股优先股,不需要获得股东批准,每个规定的系列股份数目及其投票权(无论是全权或受限制的还是无投票权的)以及其所附带的权力、权益和相对收益、参与、可选、赎回、转换、交换或其他特殊权利、 经过董事会在发行之前所通过的决议或决议陈述的资格、限制或限制的资格,都应在该决议或决议陈述中规定。这就意味着,我们的董事会有自行决定发行优先股并且确定优先股的条款,这些条款可以优于我们的普通股并且可能会对我们的普通股持有人造成稀释的影响。此外,这样的权利和优先权可能会阻止或阻碍特定的基础性交易,例如合并或出售全部或实质性全部资产或其他的控制权变更,否则这些基础性交易将有利于我们的普通股持有人。

 

发行股票的确定,董事会发行的优先股 目前虽未发行优先股。但我们的修订后公司章程规定董事会有权在一个或多个系列中,自主决定发行高达5,000,000股优先股,不须股东同意,每系列优先股的股数及其投票权(无论是完全投票权或者有限制的投票权,或者是无投票权的)以及其享有的权利、权益、相对收益、参与、选择权、赎回权、转换权、交换权或其他特别权利以及其资格、限制或者其他限制限定应在规定的系列发行之前由董事会做出决议或者陈述。这意味着,董事会有自主决定发行优先股,这些股票可能拥有高于普通股的优先权和优惠,可能对普通股的持有人具有稀释性影响。此外,这种权利和优惠可能导致阻止或妨碍某些基本交易的进行,例如合并或售出所有或实质性所有的资产或其他变更控制的交易,而这些基本交易本来应有利于普通股股东。

 

证券发行的说明

 

普通股

 

在本节“公司发行的普通股”的描述中,说明了我们所发行普通股份的重要条款。证券说明-普通股本次招股中我们提供的预先资助的认股权

 

我们公司章程和公司条例中的一些规定可能产生阻止敌意收购或推迟或防止我公司控制权变化的效果,包括以下内容: 抗收购效应。公司条例和公司章程授权只有我们董事会有权填补董事空缺,包括新任命的席位。此外,公司章程规定我们董事会的成员数只能由全部董事会成员的多数投票通过的决议而设定。这些规定将防止股东增加我们的董事会成员人数,并通过提名自己的候选人来控制我们的董事会。这使改变我们董事会的组成更加困难,但促进了管理的连续性。

 

公司章程和公司条例的规定,包括以下几点,可能阻止敌意收购或推迟或防止我公司的股权变化:

 

公司章程和公司条例的规定可能阻止敌意收购或推迟或阻止股权变化,包括以下几点: 1.公司章程和公司条例授权只有我们的董事会有权填补空缺的董事职位,包括新创建的职位。此外,董事会成员数的设定只能由我们整个董事会成员的多数投票采用的决议进行。这些规定将防止股东增加我们的董事会成员而通过自己的提名填补空缺,从而控制我们的董事会。这使得改变我们董事会的组成更加困难,但促进了管理的连续性。 2.公司章程规定,我们的股东无法通过书面同意采取行动,但只能在股东的年度或特别会议上进行行动。因此,控制大部分资金股权的持有人将无法在不符合我们公司规定的情况下修改我们的公司条例或罢免董事。另外,我们的公司章程和公司条例规定,只有在我们的董事会的多数成员、董事会主席或首席执行官 决定时,才能召开特别股东会议,从而禁止股东召开特别股东会议。这些规定可能会延迟股东促使某一提议,或者延迟控制大多数资金股权的持有人采取任何行动,包括罢免董事。 3. 股东提案和董事提名的预先通知要求: 我们的公司章程为希望提交议案或提名候选人参加股东年会的股东提供了提前通知程序。我们的公司章程还指定了某些关于股东通知的形式和内容的要求。如果不按照正当程序进行,则这些规定可能阻止我们的股东在股东年会上提出事项或在股东年会上对董事进行提名。我们预计,这些规定可能还会阻止或阻止潜在收购人进行代理征集来选举自己的董事名单或试图获得我们公司的控制权。 4. DGCL规定,除非公司的公司章程另外规定,否则股东无权在董事选举中累计投票。我们的公司章程未规定累计投票。

 

  · 董事会空缺。根据我们修订的公司注册证书,在我们的董事会上任何空缺,包括因我们的董事会规模的增加而产生的空缺,只能由在职董事一票通过填补,即使不足法定人数也是如此。公司章程和公司条例的规定可能阻止敌意收购或推迟或防止我公司控制权变化,包括以下规定: 1.公司章程与公司条例授权只有我们的董事会有权填补空缺职位,包括新创建的职位,此外,董事会成员人数的设定只能由我们整个董事会成员的多数投票采用的决议进行。这些规定将防止股东通过提名自己的董事候选人来修改我们的董事会成员或者增加其人数,从而控制我们的董事会。 2.公司章程规定,我们的股东无法以书面方式达成决策,而只能在股东年度或特别会议上行使权力。因此,资金占有量占大多数的股东无法在不遵循我们公司的规定的情况下修改我们的公司章程或罢免董事。此外,我们公司章程和公司条例规定,只有在我们的董事会的多数成员、董事会主席或首席执行官 决定时,才能召开特别股东会议,从而禁止股东召开特别股东会议。这些规定可能会延迟股东促使某一提议或者控制大多数资金股权的持有人采取任何行动,包括罢免董事。这些规定可能会使公司董事会的构成变得难以改变,但能促进管理的连续性。

 

 

 

 9 

 

 

     
  · 股东行动; 股东特别会议。公司章程规定,我们的股东不能通过书面同意行事,只能在年度或特别会议上采取行动。因此,控制公司大多数股权的股东将无法在不符合公司章程的情况下修改公司章程或罢免董事。此外,公司章程和公司条例规定,只有在董事会的多数成员、董事会主席或首席执行官的决定下,才能召开特别股东会议,从而禁止股东召开特别股东会议。这些规定可能会延迟股东推动某项提议或延迟控制公司大多数股权的股东采取任何行动,包括罢免董事。这些规定可能使公司董事会的构成难以改变,但能促进管理的连续性。
     
  · 要求股东提案和董事提名的事先通知要求: 在我们的公司章程中,为希望在股东年会中提出问题或在股东年会上提名董事候选人的股东提供了预先通知程序。我们的公司章程还规定了股东通知的某些方面和要求。如果未按照适当的程序遵循,则这些规定可能会使公司股东无法在股东年会上提出问题或在股东年会上提名董事候选人。我们预计,如果未按照适当的程序遵循,则这些规定可能会使公司股东无法在股东年会上提出问题或在股东年会上提名董事候选人。我们预计,这些规定可能会阻止或妨碍潜在的收购人进行代理征集以选举收购者自己的一系列董事或试图获得我们公司的控制权。我们的公司章程中设有提前通知程序的规定,用以规范股东在公司股东年会上提出议案或在公司股东年会上提名董事候选人的事宜。我们的公司章程还规定了一些有关股东通知形式和内容的要求。如果不遵守适当的程序,则这些规定可能会导致股东不能在公司股东年会上提出议案或在公司股东年会上提名董事候选人。我们预计,这些规定也可能会阻止或阻碍潜在的收购人进行代理征集以选举收购者自己的一系列董事或试图获得我们公司的控制权。
     
  · 不允许累积投票权。特拉华州法律

 

我们受到特拉华州DGCL第203条规定的约束,该条规定调节公司收购。一般而言,DGCL第203条规定公开持股的特拉华州公司在一个人成为持股人以后的三年内不得与持股利益者进行企业组合,除非:

 

我们受特拉华州DGCL第203条规定的约束,该规定调节公司的收购。总的来说,DGCL第203条规定,除非经以下两种情况之一,否则特拉华州上市公司不得与持股权益人从事业务组合: 当交易完成时,使得持股权益人拥有最少85%的公司普通股的投票权,但不计入持股权益人所有的投票权,(i)自己是董事兼职(ii)为员工股票计划所拥有的股份,员工股票计划的参与者没有权利确定持有计划中的股份是否接受提出的要约或交换要约;或 在交易日期或之后,通过董事会的肯定表决和公司股东的年会或特别会议的公开表决,且不得通过书面同意,被投票通过的未被持股权益人所拥有的互相制约的投票权不得少于公司所有普通股的三分之二。

 

  · 在交易之前,公司董事会要么批准业务合并,要么批准导致持股人成为感兴趣的股东的交易;
     
  · 一般而言,企业组合包括合并、资产或股票出售,或其他交易或交易系列,可以据此为持股权益者带来财务上的利益。 一位持股权益者是指一位个人和附属方持有或在最近三年内持有超过公司全部流通普通股的15%。我们希望这种规定的存在对于我们董事会没有预先批准的交易将产生反收购效应。我们还认为DGCL第203条可能会打击可能会为股东提供一定溢价给我们的普通股权益者采取的尝试。
     
  · 除非交易完成时持有85以上公司普通股的投票权或董事会受到授权通过的股权合并或更改控制权,否则特拉华州上市公司受限于DGCL第203条的约束,该条规定调节公司的收购。

 

总而言之,企业组合包括合并、资产或股票的出售,或者其他的交易或系列交易,这些交易带来特定的收益。一个持股利益者是指一个个人和与之关联方,他们持有或在最后三年持有的公司的流通普通股的15%或更多。我们认为这种规定的存在会对我们的董事会未事先批准的交易带来反收购效应。我们还预计,DGCL第203条也可能阻止收购人尝试为我们的普通股权益者提供溢价的行为。

 

 

 

 10 

 

 

关于责任限制、董事和董事会董事的担保和保险

 

根据特拉华州普通公司法(“DGCL”)第102(b)(7)条款,公司董事对公司或其股东的违背董事责任的货币损害不负个人责任,但需承担以下责任:(1)违反对公司或其股东的忠诚责任;(2)不良行为或故意违法;(3)根据DGCL第174条款;或(4)从中获得不当个人利益的交易。如果DGCL或特拉华州其他适用的法规在此后修改以授权进一步排除或限制董事的责任,则该公司的董事的责任除遵循此处规定个人责任的限制外,应在DGCL或其他修改后的适用特拉华州法律所允许的最大范围内受到限制。本公司的修订后的组建证明,已经修订(我们的“组建证明”)和公司章程(我们的“章程”)包含了有规定限制我们的董事的责任,并遵循特拉华州法规最大限度地减轻其责任。

 

特拉华州普通公司法第145条授权公司按照第145条的规定,使公司董事和高级职员免受由于其担任公司董事或高级职员而产生的行动、诉讼和程序的责任,这些规定足够广泛,以允许在特定情况下对根据《证券法》修改后的规定下产生的责任进行担保。担保范围可能包括由董事或高级职员在任何此类行动、诉讼或程序中实际和合理发生的支出(包括律师费)、判决、罚款和结算款。第145条允许公司在最终处理此类行动,起诉或程序之前支付董事和职员的支出(包括律师费)。此外,第145条规定公司有权代表其董事和职员购买和维护保险,赔偿其在担任董事或职员期间产生的任何所述责任或其产生的责任,不管公司是否有权根据第145条规定赔偿董事或职员的责任。

 

我们的组建证明规定:(a)我们的任何董事或职员因担任我们的董事或职员,或因按照我们的要求担任他人企业的公司、董事、股东、董事、合伙人、冒险者、业主、受托人、雇员、代理人或类似职能者而成为诉讼、诉讼或程序(每个“程序”)的一方,对我们全额赔偿,完全符合特拉华州普通公司法法律规定,对所有判断、罚金(包括消费税和类似税费)、罚款、和合理的开支(包括律师费),再实际产生的专业、投资等与Proceeding有关的开支等承担责任; (b) 我们必须事先支付因为辩护任何这种程序中所支出的任何开支,仅限于有限的例外情况; (c)我们的赔偿权利不排斥法律允许的其他任何权利。

 

我们的章程规定:(a) 我们必须对我们的董事和高级职员进行赔偿,赔偿方式和赔偿方式最大程度满足特拉华州普通公司法的规定,以弥补由于担任我们的董事或高级职员,或作为我们请求的另一个企业的董事、高级职员、合伙人、风险投资者、业主、受托人、雇员、代理人或类似职能者而由程序产生的判决、罚款(包括消费税)、和让渡额和承担实际支出的合理开支(包括法院和律师费);(b)我们将支付在诉讼、诉讼、程序中作为证人,或被提名为被告方或被告方的费用,受到有限制的例外;(c)我们章程中允许的赔偿权利并不是唯一的。

 

我们的企业章程还授权我们的董事会授权我们对员工或代理人进行担保,并根据与我们的董事和高级职员担保相同的条件提前支付这些人的合理开支。

 

 

 11 

 

 

我们已经与我们的每个董事和高管签订了担保协议,为这些董事和高管提供了额外的合同保证,关于我们的组建证明和章程中所规定的担保范围的范围,并提供附加的程序保护。这些协议,包括其他事项,规定我们将对我们的董事和高管在任何受到威胁、挂起或完成的行动、诉讼或程序,此类行动、诉讼或程序的任何上诉,以及导致此类行动、诉讼或程序请求范围的任何查询或调查中实际和合理产生的判决、罚金(包括消费税和类似税费)、罚款、结算和合理开销(包括律师费和法庭成本)进行全额赔偿。

 

此外,担保协议规定,董事或高管要求提前支付费用时,我们将提前支付费用给董事或高管。我们打算将来与任何新的董事和高管签订担保协议。

 

我们还获得了一份保险单,用于涵盖我们的董事和高管因某些责任而产生的责任,包括根据《证券法》产生的责任。

 

权证

 

每个Warrant的行使价格为0.60美元每股普通股。 Warrants的行使价格将根据拆股、合并股票、股票分红和类似交易进行调整。 Warrants可于发行日期之日起五年内行使。如果没有有效的登记声明注册Warrants的底层股票,则持有人可以选择通过“不现金行使”行使Warrants,以便持有人可以使用Warrants的升值价值(普通股底层股票市场价格与Warrants转让价的差额)行使Warrants,而无需支付任何现金。我们不会执行Warrants的任何行使,出售证券股票的出售人也没有行使Warrant的权利,因为行使Warrants之后,出售人(连同其关联公司和任何其他与股东、持有人或其关联公司共同行事的人士)在考虑到普通股股票份额的股份之后,超过了4.99%的股份(或在向任何Warrants发行之前,由持有人在选举前选择为9.99%)。

 

我们的普通股的过户代理是纽约大陆股份转让和信托公司。

 

我们普通股的过户代理和注册机构是Computershare Trust Company,N.A.过户代理和注册机构的地址为250 Royall Street,Canton,MA 02021. 过户代理的电话号码是(877)373-6374。

 

我们同意保护Computershare Trust Company,N.A在担任过户代理、其代理或其所有股东、董事、高级职员和员工的角色时,保护其免受由于其在该角色中执行或省略的所有责任,包括由于被保障人或实体的重大过失、故意过错或恶意行为引起的所有责任,但除由于被保障人或实体的重大过失、故意过错或恶意行为引起的责任之外。

 

 

 

 12 

 

 

出售证券的持有人

 

本说明书涉及的是由以下信息表中指定的股东物的最多1,505,179股我公司普通股的发售。本说明书中,他们被称为“出售人”,他们各自的受让人、质权人、赠与人、受让人或其他继承人也是本说明书的销售人之一。下面列出的已标明的销售方可能当前持有或随时获取普通股的股份,除本文件注册的外。

 

我们注册了这1,505,179股普通股,以按照如下所述的SEPA销售给下文中指定的出售方。

 

卖方持有人的受益所有权百分比基于2024年7月15日尚未到期的6,040,009股普通股。根据SEC的规定确定受益所有权。这些规则通常将证券的受益所有权归属于具有单独或共同表决权或投资权的人。除非另有说明,下面列出的每个卖方持有人对其所持有的受益普通股的表决和投资权均为唯一。

 

与卖方持有人有关的信息可能会随时发生变化,任何变更的信息将在本募集说明书的补充说明中列出。除非持有人在下表中列出,在本募集说明书的任何补充或有关相关登记声明的修订生效之前,否则股东不得在本募集说明书下进行任何报价或销售。如果有适用的话,我们将根据提交给我们的所有所需信息,在协议之间的相关协议条款的约束下,通过补充或修改本募集说明书来增加其他的卖方持有人。

 

卖方持有人不必出售本募集说明书提供的任何我们证券的股份。因为下表中列出的每个卖方持有人可能出售拥有的我们证券的所有或一部分,并且目前没有任何协议、安排或理解与有关证券的销售有关,因此无法估计本募集说明书覆盖的证券数量将由卖方持有人持有。

 

此外,根据适用法律,除了在卖方持有人提供下表中所列信息的日期之后,每个卖方持有人可以随时进行免于注册证券法要求的交易来出售、转让或以其他方式处置其所持有的我们证券的股份。因此,为了下表的目的,我们假定每个卖方持有人将出售其所持有的覆盖本募集说明书的所有普通股,但将不会出售其当前可能拥有的任何其他普通股。

 

    普通股的数量
股票

股份
    最高

股票价值
股票

    普通股股份
拥有的



 

出售持有人的名称

  数量(1)     百分比(2)         数量      
STREETERVILLE CAPITAL,LLC(4)     309,513       * %     1,505,179       —         —    

 

* 表示不到一%。

 

(1) 该数字代表(i)2024年7月3日发行给Streeterville的92,592股普通股作为Streeterville的承诺股份,以考虑与我们签订SEPA和(ii)2024年7月3日发行给Streeterville的216,921股普通股作为进一步考虑SEPA与我们签订的每股0.01美元购买价格的预交付股份。Streeterville根据SEPA实际可能获取的普通股数目目前尚不为人知,并且受SEPA中规定的若干条件和其他限制的约束,包括9.99%的受益所有权限制和19.99%的交易所上市限制。

 

 

 13 

 

 

(2) 卖方持有人的受益所有权百分比基于2024年7月15日尚未到期的6,040,009股普通股。

 

(3)

假设每个卖方持有者(i)都将卖出覆盖此招股书的其所有持有的普通股份,并且(ii)不会取得任何其他普通股的受益所有权。

 

(4) 约翰·M·费夫拥有Streeterville Capital,LLC持有的股份的表决权和投票权。Streeterville的地址为303 East Wacker Drive,Suite 1040,Chicago,Illinois 60601。

 

与销售持有者的重要关系

 

SEPA

 

2024年7月3日,我们与Streeterville签订了SEPA。根据SEPA,在SEPA中,我们有权向Streeterville出售我们的普通股中的最多$1000万价值的股票(“预付股”),但受到其中规定的某些限制和条件。根据我们的选择,普通股出售给Streeterville的时间和销售,均处于我们的选择权中,我们没有义务向Streeterville出售SEPA下的任何证券,除了Streeterville承诺的股份和Pre-Delivery股份之外。

 

一旦Streeterville的SEPA中规定的购买义务的条件得到满足,包括出售根据SEPA可发行的普通股,我们将有权(但非义务)从SEPA签署之日起的24个月内,在我们自行决定的时间内,通过向Streeterville发出书面通知要求Streeterville购买一定数量的普通股。我们将自行决定每个Advance Notice(在SEPA中定义)中所需发行和销售给Streeterville的金额,取决于小于(i)在Advance Notice(在SEPA中定义)之前连续交易三个交易日内的平均每日交易量(在SEPA中定义为“每日交易量”)的总和(ii)公司已发行的普通股数量的4.99%的最大限额。所售的股票将按照Advance Notice日期开始的连续三个交易日中普通股的Market Price的95%的每股价格出售给Streeterville。 “市场价格”是指Nasdaq上普通股最低VWAP,在定价期间内计算。

 

根据适用的Nasdaq规则和SEPA,我们不得向销售持有人出售超过1,208,001股普通股,该股普通股占2024年7月2日SEPA签署前即为处于流通状态的普通股的19.99%,除非(i)我们获得股东批准,以超过Exchange Cap发行普通股;或(ii)所有适用普通股的平均销售价格超过(i) SEPA签署前Nasdaq官方收盘价(如在Nasdaq.com上反映的);或(ii)普通股的五个交易日的平均Nasdaq官方收盘价(如在Nasdaq.com上反映的)。无论如何,在发行或出售任何根据SEPA的普通股时,如果这样的发行或出售会违反任何适用的Nasdaq上市规则,我们都不得发行或出售任何普通股。

 

我们将控制普通股向Streeterville的任何销售的时间和金额。我们向Streeterville出售普通股的实际销售将取决于我们每次从时间到时间决定的多种因素,这些因素可能包括市场条件,我们普通股的交易价格以及我们确定的资金来源的适当性。

 

根据适用的Nasdaq规则和SEPA,我们不得向销售持有人出售我们的普通股,使得Streeterville及其关联方,援引美国证券交易委员会13(d)条和该规定下颁布的规则13d-3进行的计算,当策划此类出售时,Streeterville及其附属公司持有的所有其他普通股总数超过正在签署SEPA时的流通中普通股的19.99%(“有益所有权限制”)。 Streeterville可以按照SEPA中规定的条款和条件向自身和其附属公司豁免有益所有权限制,并经过不少于65天的预先通知我们。但是,有益所有权限制不会阻止Streeterville出售其所持有并购买其他股票的某些或全部普通股,从而导致Streeterville能够出售超过9.99%有益所有权限制的普通股,尽管Streeterville在任何给定时间内持有的Intrusion的普通股不会超过9.99%。有益所有权限制是由SEPA中的当事方商定的。

 

 

 14 

 

 

我们在SEPA下的净收益将取决于我们向Streeterville出售普通股的频率和价格。在本招股说明书成为有效的注册声明之后,我们预计我们从向Streeterville的这些销售中获得的任何收益将用于一般公司用途。

 

Streeterville已同意,在SEPA期间,除非SEPA中另有明确规定,否则它及其附属公司不会从事任何普通股的卖空。

 

SEPA将自动在以下最早的时间终止:(i)SEPA签署日期的24个月纪念日;或(ii)Streeterville自我们处根据SEPA购买了价值1000万美元的普通股份。如果我们不再有Advance Notice待发行并向Streeterville支付了SEPA的所有款项,则我们有权在提前五(5)个交易日书面通知Streeterville的情况下终止SEPA。我们和Streeterville还可以通过相互书面同意终止SEPA。我们和Streeterville都不能将自己的SEPA权利和义务转让,且SEPA的任何条款都不能由我们或Streeterville以外的其他人修改或放弃。

 

作为Streeterville在SEPA中承诺按照我们的指示购买普通股的代价,我们在SEPA签署时向Streeterville发行了92,592股Streeterville承诺股份和216,921股预交付股份,并且在由Streeterville购买的第一手Advance Shares后,Streeterville有权从Streeterville哪里购买的第一手进货中扣除$25,000的结构费用。

 

SEPA中包含当事方的惯常陈述,保证,条件和偿付责任。 SEPA中包含的陈述,保证和契约仅用于该协议的目的,截至特定日期,仅仅为该协议的当事方利益而制定,并可能受到合同方同意的限制。

 

SEPA的描述不是完整的,其完整文本请参阅本招股说明书的一部分的注册声明的展示副本,并在此引用。

 

因为根据SEPA,如果适用定价期内我们普通股的市场价格上涨,销售持有人为我们的普通股支付的每股购买价格将会上涨,所以对于我们可能选择向销售持有人出售的普通股,截至本招股说明书的日期,我们无法可靠预测我们将出售多少普通股,销售持有人将支付的实际购买价格,或是我们从这些销售中实际获得的总收益(如果有)。

 

截至2024年7月15日,共有6,040,009股普通股,其中4,515,539股由非关联方持有。如果本招股说明书的注册声明中所述的1,505,179股普通股在2024年7月18日之前已发行并发行,则此类普通股将代表发行中流通股的总数的约19.95%,并且在考虑了这些发行后,代表非关联方持有的总普通股的约25.00%。

 

虽然SEPA规定我们可以在本招股书之后及SEPA期限内自行决定指示销售持有人根据SEPA以一次或多次预付款的方式向我们购买最多价值$1000万的普通股股份,但本招股书所在的注册声明中仅注册了1,195,666股预付款股份(另有92,592股承诺股和216,921股正在运送前股份)以供转售。虽然我们普通股股价可能在本招股书之后不断波动,从而销售持有人购买我们普通股股份的实际购买价格(如果有)可能也会因此波动,但为了我们收到SEPA下销售持有人的全部承诺金额,我们可能需要发行和出售的股份数量可能超过在本招股书所在的注册声明中注册供转售的股份数量。

 

如有必要,为在SEPA下收到相当于$1000万的总毛收益,我们必须首先(一)在符合适用纳斯达克规则的情况下获得股东批准,以在超过交易额度时发行普通股,和(二)在SEC注册一份或多份额外的注册声明,以注册销售持有人的任何这种额外普通股转售,而且SEC必须在每种情况下都声明生效,之后我们才可以选择根据SEPA向销售持有人出售任何额外的普通股股份。销售持有人最终提供转售的普通股股份数量取决于我们最终在SEPA下向销售持有人出售的普通股股份数量。

 

 

 15 

 

 

SEPA下按规定向销售持有人发行(如果有)普通股,并不会影响我们现有股东的权利或特权,但每位现有股东的经济和投票权益都会被分散。尽管我们现有股东持有的普通股股份数量不会因SEPA下的销售而减少,但我们现有股东持有的普通股股份数量在任何这种发行后占总流通普通股股份数量的比例却会更小。

 

下表列出我们从销售持有人处购买代价在不同购买价格下总计为$1,291,319的普通股股份数量的全部毛收益,未扣除任何向销售持有人的折扣或我们支付的费用:

 

假定平均购买价格 每股   下发售份额登记的应发行股份全额购买全部购买(1)   类别股份所占百分比“优先金额”新票据的发行后的总类别股份比例考虑发行股份后的类别股份比例向销售持有人的发行股份发售股份产生的毛收益(2)   销售普通股为获得毛收益$1,291,319的收益出售中股票卖出股东在...之下购买协议
  $ 1.315 (3)        1,195,666         16.5 %     $ 1,572,301  
  $ 根据公司的固定费用覆盖率,利率为1.25% 至 1.75%每年,或者(b)有一个“备选主板利率”,并可减少至0.75%每年,取决于公司的固定费用覆盖率。截至2021年7月3日,公司的基于LIBOR的利率为% (对于$),公司的主板基准利率为% (对于$)。根据未取出的贷款利率,每月应支付承诺费,利率为%每年。根据与摩根大通银行(“贷款协议”)的信贷协议的条款,现金收据将被存入锁匣中,并由公司自行决定,除非处于“现金控制期”,在此期间,现金收据将用于减少贷款协议下的应付金额。现金控制期在事件违约或可用余额连续三个工作日低于$时触发,并将继续到先前的连续天数中存在任何违约事件且多余的可用余额始终大于$(这样的触发器根据公司的循环承诺进行调整)。此外,如果依据信贷协议所定义的“额外可用余额”小于$,则公司应维持最低固定费用覆盖率为1.0至1.0 (触发器根据公司的循环承诺进行调整)。截至2021年7月3日,公司的可用余额为$25,764。信贷协议要求我们在判断任何应支付股息或进行任何普通股分配时获得摩根大通银行的事先书面同意。信贷设施于2022年12月16日到期。         1,195,666         16.5 %     $ 1,494,583  
  $ 1.50         1,195,666         16.5 %     $ 1,793,499  
  $ 根据公司的固定费用覆盖率,利率为1.25% 至 1.75%每年,或者(b)有一个“备选主板利率”,并可减少至0.75%每年,取决于公司的固定费用覆盖率。截至2021年7月3日,公司的基于LIBOR的利率为% (对于$),公司的主板基准利率为% (对于$)。根据未取出的贷款利率,每月应支付承诺费,利率为%每年。根据与摩根大通银行(“贷款协议”)的信贷协议的条款,现金收据将被存入锁匣中,并由公司自行决定,除非处于“现金控制期”,在此期间,现金收据将用于减少贷款协议下的应付金额。现金控制期在事件违约或可用余额连续三个工作日低于$时触发,并将继续到先前的连续天数中存在任何违约事件且多余的可用余额始终大于$(这样的触发器根据公司的循环承诺进行调整)。此外,如果依据信贷协议所定义的“额外可用余额”小于$,则公司应维持最低固定费用覆盖率为1.0至1.0 (触发器根据公司的循环承诺进行调整)。截至2021年7月3日,公司的可用余额为$25,764。信贷协议要求我们在判断任何应支付股息或进行任何普通股分配时获得摩根大通银行的事先书面同意。信贷设施于2022年12月16日到期。若欲以普通股分红派息,须获得摩根大通银行的事先书面同意。         1,195,666         16.5 %     $ 2,092,416  
  $ 2.00         1,195,666         16.5 %     $ 2,391,332  
  $ 2.25         1,195,666         16.5 %     $ 2,690,249  
  $ 1.08 (4)        1,195,666         16.5 %     $ 1,291,319  

 

(1)不包括我们于2024年7月3日发行给卖出方的92,592股承诺股份和216,921股交货前股份,作为其在SEPA下购买普通股的承诺的对价。本招股说明书所提供的普通股股数可能无法涵盖我们最终根据SEPA向卖出方销售的所有股份,具体取决于每股购买价格。在此一列中,我们仅包括在本招股说明书下由卖出方转售的股份(不包括92,592股承诺股份和216,921股交货前股份),不考虑受益所有权上限。假设的平均购买价格仅供说明,不旨在成为未来股票表现的估计或预测。

 

(2) 分母基于2024年7月15日的6,040,009股普通股,(包括于2024年7月3日向出售方持有人发行的92,592股承诺股和216,921股交付前股份),根据第一列中的平均购买价格假定会向出售方持有人出售的股份数量增加到第二列中的股份数量。分子基于第二栏中列出的普通股数量。

 

(3) 代表2024年7月18日Nasdaq上的普通股收盘价。

 

(4) 代表2024年7月2日Nasdaq上的普通股收盘价。

 

 

 

 16 

 

 

分销计划

 

我们注册时不时由出售方或其被许可转让人出售我们的最多1,505,179股普通股。

 

我们不会从出售方的证券销售中收到任何收益。出售方的全部收益将是证券的购买价格减去由出售方承担的任何折扣和佣金。但是,我们预计会从我们可能根据SEPA随时按照我们的选择向Streeterville出售的普通股中收到销售收益(如果有)。如果我们在本招股说明书日期后向Streeterville出售普通股,出售根据SEPA的收益净额将取决于我们出售股票的频率和价格。有关我们如何根据SEPA计算向Streeterville出售普通股的价格的说明,请参见“出售证券持有人-与出售权人的重要关系-SEPA”。

 

出售方所受益的证券可能随时由出售方出售。每个出售方都是《证券法》第2(a)(11)条所述的“承销商”,则卖方对出售的我们的普通股股份的任何利润以及卖方获得的任何折扣、佣金或回扣均视为《证券法》的承销折扣和佣金。 “销售方”一词包括其被许可的转让人,后者根据适用于该销售方证券的注册权协议的条款持有任何销售方对我们证券的利益,包括收到的礼物、质押、合作伙伴关系、分销或其他转移后从出售方获得的证券的转让人或继任者。销售方将独立于我们作出决定,决定每次销售的时间、方式和规模。这些销售可能在一个或多个交易所或场外市场上进行,价格和条款符合时下或与当前市场价格相关的市场价格或协商的价格。每个卖方都保留接受以及与其各自代理商一起拒绝任何建议的证券购买的权利。出售方及其任何被许可的转让人可以在证券交易所、市场或交易场所上出售其出售的证券。如果使用承销商来出售,在销售中,这些承销商将为其自己的账户购买证券。这些销售可能是定价的或变动的价格,价格可能会更改,或者按照销售时的市场价格、与当前市场价格相关的价格或协商价格进行。这些证券可以通过由管理承销商代表的承销联合体或没有联合体的承销商向公众发行。

 

根据适用的任何注册权协议中规定的限制,出售方在销售本招股说明书所售出的证券时,可以使用以下一种或多种方法:

 

    常规经纪人交易;

 

    涉及跨市场或大宗交易的交易;

 

    通过经纪人、经销商或作为代理人的承销商销售;

 

    以“就市场”价格进入我们的普通股份现有市场。

 

    除承销商或既定业务市场外,在不涉及其他方式的情况下,包括直接向购买者出售或通过代理人采取的销售;

 

    在私下协商的交易中进行;

 

    通过任何上述组合进行。

 

    依照适用法律允许的任何其他方法。

 

如果没有本招股说明书条款适用,则销售方可以根据《证券法》第144条的规定或根据《证券法》中的其他可用豁免规定(而不是根据本招股说明书)销售我们的证券。如果他们认为购买价格在任何特定时间不令人满意,出售方有唯一的绝对决定权不接受任何购买要约或进行任何证券销售。

 

 

 17 

 

 

我们将负担我们注册证券的所有费用、费用和费用。

 

我们可能为辅助发行而准备招股说明书补充,该招股说明书补充将披露发行的条款,包括承销商、经销商或代理商的名称,证券的购买价格、任何承销商的折扣和其他补偿等项目。

 

出售方可能会以以下一种定价或多种定价方式确定我们的证券价格:

 

    固定价格;

 

    在本注册声明下任何出售时的市场价格;

 

    与市场价格相关的价格;

 

    当时确定的不同价格或者;

 

    协商确定的价格。

 

出售方可能会随时改变所提供的证券价格。

 

此外,作为实体的出售方可以选择通过提供计划分销的招股说明书向其成员、合伙人或股东进行证券的“实物”分配。因此,根据该分配通过注册声明受益的成员、合伙人或股东将收到可以自由交易的证券。如果分配方是我们的关联方,我们可能还需要提交招股说明书补充,以便允许分配人使用招股说明书以重新销售在分配中获得的证券。

 

根据适用于出售方证券的协议的条款,如果出售方的利益持有人使用任何一种方法出售证券,这些许可的转让人将根据此类协议转让人的身份成为销售有益的所有者。一旦被通知出售方有意销售我们的证券,我们将在必要时立即向本招股说明书补充书中具体指定此类人作为出售方。

 

如果需要,本招股说明书可能随时被修改或补充,以描述特定的分销计划。在分销普通股或其他方面的连接中,出售方可能与经纪商、证券公司或其他金融机构进行对冲交易。在符合SEPA条款的前提下,出售方也可以与经纪商、证券公司或其他金融机构进行期权或其他交易,该交易要求向经纪商或其他金融机构提供我们在本招股说明书(根据事先制定的计划进行补充或修改以反映此类交易)中提供的股份,这种经纪商或其他金融机构可以通过本招股说明书(进行修订或修改以反映这种交易)进行转售。出售方还可以向经纪商或其他金融机构抵押普通股,并在违约时,该经纪商或其他金融机构可以根据本招股说明书(补充或修改以反映这种交易)销售已质押的证券。

 

出售方或其指定的代理人可以直接从时间到时间地征集购买证券的要约。任何这样的代理人都可能被视为《证券法》中所定义的“承销商”。在发售证券和任何销售方支付给这些代理商的佣金中涉及的任何代理商将在任何适用的招股说明书补充中被命名和描述。这些代理商也可能是我们的客户,或者可能在我们的业务正常运营方面与我们进行交易。

 

如果任何出售方在向本招股说明书提供的证券销售中利用了任何承销商,则我们和出售方将在向承销商出售证券时与其签订承销协议。我们将在招股说明书补充中设定这些承销商的名称及交易条款,承销商将使用该招股说明书补充向公众重新销售本招股说明书提供的证券。这些承销商也可能是我们或销售方的客户,或者可能与我们或任何销售方在业务正常运营中进行交易。

 

 

 18 

 

 

如果任何出售股票的持有人在适用的法律法规的范围内使用经销商出售本招股说明书涉及的证券,则出售股票的持有人将按自己的名义将那些证券出售给经销商。该经销商随后可能会以各种价格将这些证券转售给公众,这些价格将在转售时由经销商决定。这些经销商也可能是我们或出售股票的持有人的客户,或者可能在经营业务过程中与我们或出售股票的持有人进行交易或履行服务。

 

任何出售股票的持有人都可以直接征求购买股票,并直接将其销售给机构投资者或其他人,而这些人可能被视为证券法意义下与任何转售有关联的承销商。任何这种销售的条款将在适用的任何招股说明书中描述。

 

我们或任何出售股票的持有人可能同意向参与证券分销的承销商、经销商和代理商赔偿某些后期出现的责任,包括在证券法下出现的责任。

 

在证券法第415(a)(4)条的规定下,出售股票的持有人可以进行市场交易中的定向增发。

 

此外,出售股票的持有人可能会与第三方进行衍生交易,或向第三方出售未涵盖在本招股说明书中的证券。如果适当的招股说明书表示,在这些衍生品交易中,第三方可能会出售在本招股说明书和适当的招股说明书中涵盖的证券,包括在开空中的证券交易。如果是这样,第三方可能会使用由出售股票的持有人抵押或借出的证券来结算这些销售,或关闭任何相关的开放式股票借贷,同时可能会使用我们提供的证券来结算这些衍生品与之相关的开放式股票借贷。进行此类销售交易的第三方可能是承销商,如果在本招股说明书中没有明确标识,该方将在适用的招股说明书(或后期生效的修正案)中被命名。

 

此外,出售股票的持有人可能会将证券贷出或质押给金融机构或其他第三方,以便该第三方使用本招股说明书或适用的修改案或招股说明书将证券卖空。这样的金融机构或其他第三方可能会将其经济空头头寸转移给我们证券的投资者或其他证券的相关配套发行。出售股票的持有人还可能在其他情况下转让或捐赠证券,在这种情况下,收受方、受赠方、抵押方或其他继任人将成为本招股说明书目的的售出受益所有人。

 

关于任何特定发行的锁定条款的具体条款将在任何适用的招股说明书中描述。

 

为了遵守FINRA的指导方针,用于此次招股的任何交易所成员或独立经纪商的最大折扣、佣金、费用或其他构成承销补偿的总额不得超过募集净收益的8%。

 

如果在本招股说明书下任何交易所成员在发行中存在根据FINRA Rule 5121定义的利益冲突,该交易将按照Rule 5121的相关规定进行。

 

承销商、经销商和代理商可以在业务通常范围内与我们或出售股票的持有人进行交易,或为我们或出售股票的持有人提供服务,并因此获得报酬。

 

出售股票的持有人和任何其他参与销售或分销证券的人将受到证券法和交易所法的适用规定以及其下的规则和法规的约束,包括但不限于Regulation m。这些规定可能限制出售股票的持有人或任何其他人的某些活动,并限制出售股票的购买和销售的时间,这些限制可能影响证券的市场性。

 

为了遵守某些州的证券法,如果适用,则只能通过注册或具有牌照的经纪人或经销商在这些司法管辖区内销售证券。此外,在某些州,除非证券已在适当的州注册或经过资格认证进行销售,或者符合注册或资格认证要求的豁免条款且遵守豁免条款。

 

 

 19 

 

 

我们已同意根据证券法、交易所法或其他联邦或州法规对出售股票的持有人进行赔偿。代理人、经纪商和承销商可以有资格获得我们和出售股票的持有人的赔偿,以应对特定的民事责任,包括根据证券法产生的责任,或就此类支付作出贡献。

 

如有需要,本招股说明书可能随时进行修改或增补,以描述具体的分销计划。

 

不能确保出售股票的持有人将出售在本招股说明书的注册声明中注册的我们的任何或所有普通股。

 

法律事项 除非适用的招股说明书另有说明,否则本招股说明书所提供证券的有效性将由纽约Ellenoff Grossman & Schole LLP律师事务所审核。如果与本招股说明书有关的法律事项由承销商、经销商或代理商的法律顾问通过审核,则这些律师将在适用的招股说明书中命名。

 

由斯堪的纳维亚银行金融法律专业律师事务所(Anthony, Linder & Cacomanolis, PLLC)进行审查,该事务所位于佛罗里达州西棕榈滩市,将审核本招股说明书所提供的证券的有效性。

 

可获取更多信息的地方

 

截至2023年12月31日,以及在截至2023年12月31日结束的两年中的每一年的汇总财务报表已被纳入本招股说明书中,并于本招股说明书中提及我们年度报告的表格10-k,它已在Whitley Penn LLP的独立注册会计师事务所的报告中解释(该报告包含有关公司能够继续作为持续经营实体的说明段落,如2条所述),其已被参考,并以该公司作为会计和审计领域专家的授权而被纳入本招股说明书中。

 

通过参照,本招股说明书和参考了本招股说明书的信息除外,本摘要突出了本招股说明书的其他部分中包含的信息。在决定投资我们的证券之前,应仔细阅读本全文,包括第4页开始的“Risk Factors”一节以及我们的合并财务报表及相关附注,和其他在本招股说明书中和在本招股说明书中所引用的其他信息中所含的信息。

 

本招股说明书根据SEC的规定省略了注册声明中包含的一些信息。您应查阅包含在注册声明中的信息和展示,以便进一步了解我们和我们正在提供的证券。本招股说明书中的声明涉及我们作为注册声明附带展示文档或与SEC提交的其他文档,并不是全面的声明,应参照这些提交进行评估。

 

SEC允许我们“插入引用”文件,这意味着我们可以通过引用您到其他文件来向您披露重要信息。插入引用的信息被认为是本招股说明书的一部分。包含在本招股说明书中的信息将取代我们在本招股说明书之前向SEC提交的引用信息。

 

我们插入引用以下文件(不包括任何已被提交而不是提交的文件或部分)。

 

  我们于2024年4月1日向SEC提交的截至2023年12月31日结束的财政年度报告(2023年年度报告)。
     
  我们2024年3月31日的第10-Q季度报告于2024年5月15日提交;
     
  我们在2024年7月15日向SEC提交的《正式代理声明书》的某些部分被纳入2023年年度报告的第III部分;
     
  我们在2024年1月4日、1月9日、2月21日、3月6日、3月13日、3月18日、3月22日、3月27日、4月5日、4月12日、4月23日、5月2日、5月15日、5月16日、6月5日、7月1日和7月10日提交的《现行报告》;及在2024年3月28日提交的《现行报告/A》;
     
  我们的普通股的说明已作为《年度报告》中的附件4.2提交,年度报告为截至2021年12月31日的财政年度;
     
  我们向SEC根据《证券交易法》第13(a)、13(c)、14或15(d)条款提交的所有文件,均涵盖本《招股书》及其附带的招股书补充文件之日以后,并在我们停止提供此《招股书》所涵盖证券之前。

 

 

 20 

 

 

本招股书是我们向SEC提交的S-1表格的一部分。本招股书不包含注册声明文件及注册声明文件中所载资料的全部内容、及其其中纳入的文书和文书;有关我们和我们在本招股书中所提出的证券的更多信息,我们将您的注意力引导到注册声明文件及其中的附件及程序文件中。您应该仅依赖纳入参考文件中或在本招股书及注册声明文件中提供的信息。我们未授权任何其他人向您提供不同的信息。您不应该假设本招股书和其中纳入的参考文件中的信息在任何日期以外为准确的。

 

在此发售终止前,我们随后根据证券交易法第13(a)、13(c)、14或15(d)条款提交的所有报告和其他文件,包括在初始注册声明文件提交日期之后并在注册声明文件生效之前向SEC提交的所有文书,但不包括向SEC提交的任何信息,都将纳入本招股书中并自提交这些报告和文件之日起视为本招股书的一部分。

 

上述文件中任何信息都将自动视为被修改或取代,以此来修改或取代本招股书或后期文件中的信息。

 

我们将根据书面或口头要求免费向您提供纳入本招股书的全部或部分文件的副本,包括但不限于财务报表信息和特定于特定文书的展览。请求应指向:Intrusion Inc.,注意:投资者关系,101 East Park Blvd,Suite 1200,Plano,Texas 75074或致电(972)234 6400。您可以在以下网址访问此信息: ir.intrusion.com除了上述列出的特定纳入文档外,利用我们的网站上或通过我们的网站提供的任何信息都不视为被纳入了本招股书或相关的注册声明中。

 

SEC维护一个互联网网站,其中包含以电子方式向SEC提交文件的发行人,包括本公司的报告书、代理书和其他信息;可以免费在SEC的网站http://www.sec.gov上查阅。

 

在哪里寻找更多信息

 

我们向SEC提交了一份S-1表格的注册声明,涵盖本招股书提供的证券。本招股书是注册声明的一部分,不包含注册声明中所含全部资料,其中一些资料根据SEC的规则和法规包含在注册声明的展览中。有关我们和我们的证券的更多详细信息,请参阅注册声明,包括作为注册声明的附件提交的展览。本招股书中包含与任何合同或文件的内容有关的声明未必是完整的。如果已将合同或文件作为附件提交给注册声明,请参考已提交的合同或文件的副本。本招股书中有关附为展览提交的合同或文件的声明在所有方面都将受到提交展览的限制。

 

我们受《证券交易法》的信息和报告要求的约束,在这个法例的规定下,必须向SEC提交周期性报告、代理书和其他信息。您可以在SEC网站http://www.sec.gov上通过互联网阅读我们的SEC文件,包括注册声明。我们还在以下网址维护一个网站:ir.intrusion.com当电子文件向SEC提交后,您可以尽快免费通过互联网访问这些材料。您在我们网站上找到的信息不是本招股书的一部分,在本招股书中包含了我们的网站地址纯属文字参考文字。

 

 

 21 

 

 

1,505,179股普通股

 

 白底蓝字

自动生成的描述

 

入侵公司。

 

招股说明书

 

2024年7月29日