附录 99.1
Upexi公布2024年第三财季财务业绩
佛罗里达州坦帕,2024年7月9日(ACCESSWIRE)——亚马逊和直接面向消费者(“DTC”)的多方面品牌所有者和综合创新者Upexi, Inc.(纳斯达克股票代码:UPXI)(“公司” 或 “Upexi”)今天公布了截至2024年3月31日的2024财年第三季度的财务业绩。
Upexi首席执行官艾伦·马歇尔评论说:“我们的同比季度财务业绩包括管理层停止销售某些产品的决定。本季度之后,我们在重组方面持续取得进展,据估计,这将为我们提供足够的营运资金来为我们的运营提供资金,同时将债务减少到最低水平。我们预计,重组工作将使业务更精简,更具可扩展性,资产负债表得到改善。当前的市场状况和缺乏健康的贷款市场使这些艰难的决定成为必要。对于管理层来说,高度稀释性股权筹集的替代方案是行不通的,他们做出了艰难的决定,为股东提供未来成功的最佳机会。这种重启将使管理层能够专注于盈利增长的机会,而不会因债务问题而阻碍成功。在我们尽快完成最后阶段的同时,我们将向股东提供最新的运营展望和详细的财务目标。”
截至2024年3月31日的三个月的财务业绩:
与去年同期的2190万美元相比,收入下降了34%,至1,440万美元。收入下降的主要原因是亚马逊渠道和批发渠道的再电子商务收入减少。管理层还分析了产品退货率高、三十到六十天后利润率较低以及亚马逊退货清算价值低后,决定停止在其亚马逊渠道销售电子产品。随着宠物护理产品、儿童玩具产品和其他不严重依赖亚马逊销售渠道的品牌产品的增加,品牌产品的销售额略有增长。管理层正在对公司进行重组,以便通过产品销售收入和增加服务收入来实现更稳定的销售。
收入成本下降了19%,至1160万美元,而去年同期的收入成本为1,430万美元。收入下降的成本主要与再电子商务收入的减少有关。由于大量注销了过时或无法销售的库存,毛利与去年同期相比减少了约170万美元。这些被注销的产品主要与电子商务业务有关,其中许多是亚马逊退货或无法再出售的批量产品。
与去年同期相比,销售和营销费用下降了32%。销售和营销费用的减少主要与管理层努力完善销售策略有关,通过订阅收入和销售渠道扩张将重点放在长期经常性销售增长上。管理层将继续管理品牌产品销售的销售和营销费用,并预计整体销售和营销收入将减少并提高盈利能力。
与去年同期相比,一般和管理费用下降了8%。随着设施的整合以及对VitaMedica、Infusionz和Interactive Offers的销售的持续调整,管理层管理了一般和管理成本,并将继续实施战略,降低一般和管理成本占总销售额的百分比。
其他运营费用与去年同期相比下降了37%。这些支出主要是非现金支出,在股票薪酬摊销减少的基础上有所减少,并被折旧的增加所抵消。
在截至2024年3月31日的三个月中,该公司的其他支出为661,878美元,而去年同期的支出为152,360美元。增长主要与债务利息有关。管理层正在重组公司时努力消除这笔高息债务。
该公司的净亏损为410万美元,而去年同期的亏损为170万美元。净收入损失的增加与销售额下降、170万美元库存的非现金注销以及2024年6月合并之前与配送网络相关的成本有关。管理层预计,到2024年6月,与整合配电网络相关的额外管理费用,然后将能够在2025财年确认改善。
后续活动:
2024年3月31日之后,公司签订了新的租赁协议,减少了年化运营费用,达成了在偿还抵押贷款和交易费用后以约140万美元的价格出售其仓库的协议,并出售了一家全资子公司。尽管截至2024年3月31日,该公司的现金为498,287美元,但根据公司在重组方面取得的进展,估计公司将有足够的营运资金在这些简明合并财务报表发布之日起的十二个月内为其运营提供资金并履行所有债务义务。
关于 Upexi, Inc.:
Upexi 是一个多方面的品牌所有者,在健康、保健、宠物、美容和其他成长型市场拥有知名品牌。我们在具有高增长趋势的新兴行业开展业务,并希望推动我们当前品牌的有机增长。我们专注于可扩展且具有预期的高行业增长趋势的直接面向消费者的品牌和亚马逊品牌。我们的目标是继续积累消费者数据,并在我们销售的所有行业中建立重要的客户数据库。我们当前数据库的增长是销售额和利润同比增长的关键。为了推动进一步增长,我们已经并将继续收购盈利的亚马逊和电子商务业务,这些业务可以通过企业协同效应快速扩展并降低成本。
前瞻性陈述:
本新闻稿包含 “前瞻性陈述”,该术语的定义见1933年《美国证券法》第27A条和1934年《证券交易法》第21E条。本新闻稿中不纯粹是历史的陈述是前瞻性陈述,包括有关未来信念、计划、预期或意图的任何陈述。由于多种因素,实际业绩可能与任何前瞻性陈述中的预测有所不同。除其他外,这些因素包括与业务战略、潜在收购、收入指导、产品开发、整合以及收购公司和人员的协同效应相关的固有不确定性。这些前瞻性陈述是截至本新闻发布之日作出的,我们认为没有义务更新前瞻性陈述,也没有义务更新实际业绩可能与前瞻性陈述中预测的结果不同的原因。尽管我们认为本新闻稿中包含的信念、计划、期望和意图是合理的,但无法保证此类信念、计划、期望或意图会被证明是准确的。投资者应查阅此处列出的所有信息,还应参考我们在10-k表年度报告以及不时向美国证券交易委员会提交的其他定期报告中概述的风险因素披露。
公司联系人
安德鲁·诺斯特鲁德,首席财务官
电子邮件:andrew.norstrud@upexi.com
电话:(702) 332-5591
投资者关系联系人
KCSA 战略传播
瓦尔特·平托,董事总经理
电子邮件:Upexi@KCSA.com
电话:(212) 896-1254
2 |
UPEXI, INC. |
简明合并资产负债表(未经审计) |
|
| 三月三十一日 |
|
| 6月30日 |
| ||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
|
|
|
|
|
|
| ||
资产 |
|
|
|
|
|
| ||
流动资产 |
|
|
|
|
|
| ||
现金 |
| $ | 498,287 |
|
| $ | 4,492,291 |
|
应收账款 |
|
| 4,707,128 |
|
|
| 6,963,915 |
|
库存 |
|
| 8,801,901 |
|
|
| 9,267,892 |
|
来自 Bloomios |
|
| - |
|
|
| 845,443 |
|
预付费用和其他应收账款 |
|
| 720,582 |
|
|
| 1,283,617 |
|
已终止业务的流动资产 |
|
| 2,111,952 |
|
|
| 2,602,556 |
|
流动资产总额 |
|
| 16,839,850 |
|
|
| 25,455,714 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
财产和设备,净额 |
|
| 7,520,005 |
|
|
| 7,442,623 |
|
无形资产,净额 |
|
| 9,469,923 |
|
|
| 12,588,124 |
|
善意 |
|
| 10,847,791 |
|
|
| 9,290,501 |
|
递延所得税资产 |
|
| 8,273,049 |
|
|
| 5,604,056 |
|
其他资产 |
|
| 368,004 |
|
|
| 76,728 |
|
持有待售资产 |
|
| 1,675,112 |
|
|
| 2,984,868 |
|
使用权资产 |
|
| 1,513,693 |
|
|
| 410,453 |
|
其他资产总额 |
|
| 39,667,577 |
|
|
| 38,397,353 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
总资产 |
| $ | 56,507,427 |
|
| $ | 63,853,067 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
负债和股东权益 |
|
|
|
|
|
|
|
|
流动负债 |
|
|
|
|
|
|
|
|
应付账款 |
| $ | 2,124,024 |
|
| $ | 3,930,540 |
|
应计补偿 |
|
| 841,064 |
|
|
| 533,842 |
|
递延收入 |
|
| 111,519 |
|
|
| - |
|
应计负债 |
|
| 2,551,149 |
|
|
| 3,350,541 |
|
应付收购款 |
|
| 300,000 |
|
|
| - |
|
应付票据的当前部分 |
|
| 5,473,136 |
|
|
| 1,302,021 |
|
应付可转换票据的当期部分 |
|
| - |
|
|
| 1,254,167 |
|
应付收购票据的当前部分 |
|
| 8,048,562 |
|
|
| 5,656,620 |
|
关联方应付票据的当期部分 |
|
| - |
|
|
| 1,429,356 |
|
信用额度 |
|
| 3,938,772 |
|
|
| 882,845 |
|
应付经营租赁的当期部分 |
|
| 803,558 |
|
|
| 419,443 |
|
已终止业务的流动负债 |
|
| - |
|
|
| 975,310 |
|
流动负债总额 |
|
| 24,191,784 |
|
|
| 19,734,685 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
应付经营租赁,扣除流动部分 |
|
| 1,055,301 |
|
|
| 34,684 |
|
关联方应付票据 |
|
| 1,479,815 |
|
|
| - |
|
可转换票据应付款 |
|
| 1,650,000 |
|
|
| 895,833 |
|
应付收购票据,扣除当期票据 |
|
| 2,929,393 |
|
|
| 7,605,085 |
|
应付票据,扣除流动部分 |
|
| 3,144,327 |
|
|
| 7,746,157 |
|
长期负债总额 |
|
| 10,258,836 |
|
|
| 16,281,759 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
承付款和意外开支 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
股东权益 |
|
|
|
|
|
|
|
|
优先股,面值0.001美元,已授权1亿股,已发行和流通的分别为50万股和50万股 |
|
| 500 |
|
|
| 500 |
|
普通股,面值0.001美元,授权的1亿股,以及已发行和流通的分别为20,397,779股和16,713,345股 |
|
| 20,909 |
|
|
| 20,216 |
|
额外已缴资本 |
|
| 53,149,492 |
|
|
| 51,522,229 |
|
累计赤字 |
|
| (31,114,094) | ) |
|
| (23,201,175) | ) |
归属于Upexi, Inc.的股东权益总额 |
|
| 22,056,807 |
|
|
| 28,341,770 |
|
子公司的非控股权益 |
|
|
|
|
|
| (505,147) | ) |
股东权益总额 |
|
| 22,056,807 |
|
|
| 27,836,623 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
负债和股东权益总额 |
| $ | 56,507,427 |
|
| $ | 63,853,067 |
|
3 |
UPEXI, INC. |
简明合并运营报表(未经审计) |
|
| 截至3月31日的三个月 |
| |||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
|
|
|
|
|
|
| ||
收入 |
|
|
|
|
|
| ||
收入 |
| $ | 14,444,957 |
|
| $ | 21,883,445 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
收入成本 |
|
| 11,561,834 |
|
|
| 14,305,698 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
毛利润 |
|
| 2,883,123 |
|
|
| 7,577,747 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
运营费用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
销售和营销 |
|
| 1,547,161 |
|
|
| 2,258,937 |
|
分销成本 |
|
| 2,291,945 |
|
|
| 2,352,684 |
|
一般和管理费用 |
|
| 2,399,387 |
|
|
| 2,602,312 |
|
基于股份的薪酬 |
|
| 212,758 |
|
|
| 1,146,299 |
|
收购的无形资产的摊销 |
|
| 1,062,734 |
|
|
| 1,124,500 |
|
折旧 |
|
| 306,185 |
|
|
| 225,879 |
|
|
|
| 7,820,170 |
|
|
| 9,710,611 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
运营损失 |
|
| (4,937,047) | ) |
|
| (2,132,864 | ) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
其他收入(支出),净额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
衍生负债的变化 |
|
| - |
|
|
| - |
|
利息(支出)收入,净额 |
|
| 661,878 |
|
|
| 152,360 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
其他收入(支出),净额 |
|
| 661,878 |
|
|
| 152,360 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
所得税前的运营收入(亏损) |
|
| (5,598,925) | ) |
|
| (1,980,504) | ) |
出售 Infusionz 和精选资产的收益 |
|
| - |
|
|
| - |
|
出售互动优惠的收益(亏损) |
|
| (103,263) | ) |
|
| - |
|
租赁结算,加州设施 |
|
| - |
|
|
| - |
|
租赁减值,德拉海滩设施 |
|
| - |
|
|
| - |
|
所得税优惠(费用) |
|
| 1,501,595 |
|
|
| 496,880 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
持续经营业务的净收益(亏损) |
|
| (4,200,593) | ) |
|
| (1,483,624) | ) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
来自已终止业务的(亏损)收入 |
|
| 81,981 |
|
|
| (287,119) | ) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
归属于非控股权益的净亏损 |
|
| - |
|
|
| 124,804 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
归属于Upexi, Inc.的净收益(亏损) |
| $ | (4,118,612 | ) |
| $ | (1,645,939) | ) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
每股基本收益(亏损): |
|
|
|
|
|
|
|
|
持续经营业务每股收益(亏损) |
| $ | (0.20 | ) |
| $ | (0.08 | ) |
来自已终止业务的每股收益(亏损) |
| $ | 0.00 |
|
| $ | (0.02 | ) |
每股总收益(亏损) |
| $ | (0.20 | ) |
| $ | (0.09 | ) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
摊薄后每股收益(亏损): |
|
|
|
|
|
|
|
|
持续经营业务每股收益(亏损) |
| $ | (0.20 | ) |
| $ | (0.08 | ) |
来自已终止业务的每股收益(亏损) |
| $ | 0.00 |
|
| $ | (0.02 | ) |
每股总收益(亏损) |
| $ | (0.20 | ) |
| $ | (0.09 | ) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
基本加权平均已发行股份 |
|
| 20,723,542 |
|
|
| 18,015,837 |
|
全面摊薄后的加权平均已发行股数 |
|
| 20,723,542 |
|
|
| 18,015,837 |
|
4 |
UPEXI, INC. |
简明合并现金流量表(未经审计) |
|
| 截至3月31日的九个月, |
| |||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
来自经营活动的现金流 |
|
|
|
|
|
| ||
运营净收入(亏损) |
| $ | (7,912,919.00) | ) |
| $ | (1,568,180.00) | ) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
为将持续经营业务的净收益与经营活动提供的净现金进行对账而进行的调整: |
|
|
|
|
|
|
|
|
折旧和摊销 |
|
| 4,089,722 |
|
|
| 3,359,050 |
|
Bloomios 应收票据的应计利息 |
|
| - |
|
|
| (141,635) | ) |
高级证券原发行折扣的摊销 |
|
| - |
|
|
| (455,450) | ) |
Bloomios 未报销的过渡费 |
|
| - |
|
|
| (428,500 | ) |
贷款成本摊销 |
|
| 50,459 |
|
|
| - |
|
对价折扣的摊销 |
|
| 900,339 |
|
|
| - |
|
出售Infusionz和精选资产的非现金对价,净额 |
|
| - |
|
|
| (7,564,363) | ) |
库存注销 |
|
| 1,812,319 |
|
|
| 34,328 |
|
互动优惠的销售收益 |
|
| (237,670) | ) |
|
| - |
|
递延所得税资产的变化 |
|
| (2,668,993) | ) |
|
| (515,089) | ) |
非控股权益 |
|
| - |
|
|
| (358,390) | ) |
以发现费发行的股票 |
|
| - |
|
|
| 1,770 |
|
基于股票的薪酬 |
|
| 965,229 |
|
|
| 3,126,472 |
|
扣除收购金额后的资产和负债变动 |
|
|
|
|
|
|
|
|
应收账款 |
|
| 2,413,987 |
|
|
| 2,175,850 |
|
库存 |
|
| (255,500 | ) |
|
| 2,561,502 |
|
预付费用和其他资产 |
|
| 492,343 |
|
|
| 94,178 |
|
应付经营租约 |
|
| 301,492 |
|
|
| (22,830) | ) |
应付账款和应计负债 |
|
| (2,775,503) | ) |
|
| 1,744,961 |
|
递延收入 |
|
| (22,431) | ) |
|
| - |
|
经营活动提供的净现金——持续经营 |
|
| (2,847,126) | ) |
|
| 2,043,674 |
|
(用于)经营活动提供的净现金——已终止业务 |
|
| (187,280) | ) |
|
| 190,539 |
|
经营活动提供的净现金 |
|
| (3,034,406) | ) |
|
| 2,234,213 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
来自投资活动的现金流 |
|
|
|
|
|
|
|
|
收购幸运尾巴 |
|
| - |
|
|
| (3,012,327) | ) |
收购 VitameDica, Inc.,扣除收购的现金 |
|
| - |
|
|
| (500,000 | ) |
收购新英格兰科技公司 |
|
| - |
|
|
| (1,698,748) | ) |
出售互动优惠的收益,扣除已付负债 |
|
| 940,000 |
|
|
| - |
|
收购 Tytan Tiles 的专利权 |
|
| (70,000 | ) |
|
| - |
|
收购 Cygnet Online LLC,扣除收购的现金 |
|
| (500,000 | ) |
|
| (1,050,000) | ) |
出售Infusionz和选定资产的收益 |
|
| - |
|
|
| 5,173,610 |
|
购置财产和设备 |
|
| (770,721) | ) |
|
| (278,683) | ) |
(用于)投资活动提供的净现金——持续经营 |
|
| (400,721) | ) |
|
| (1,366,148) | ) |
投资活动提供的净现金(用于)-已终止业务 |
|
| - |
|
|
| - |
|
由(用于)投资活动提供的净现金 |
|
| (400,721) | ) |
|
| (1,366,148) | ) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
来自融资活动的现金流 |
|
|
|
|
|
|
|
|
偿还应付票据 |
|
| (430,715) | ) |
|
| (470,168) | ) |
偿还优先可转换票据 |
|
| - |
|
|
| (6,307,775) | ) |
信贷额度收益(付款),净额 |
|
| 3,055,927 |
|
|
| (6,826,338) | ) |
对应付收购票据的付款 |
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| (3,184,089 | ) |
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偿还小企业管理局应付票据 |
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| (254,804) | ) |
可转换应付票据的收益 |
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| - |
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| 2,650,000 |
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建筑物应付票据的收益 |
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| - |
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| 3,000,000 |
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建筑物应付票据的还款 |
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| (97,744) | ) |
应付票据的收益,关联方 |
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| - |
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| 1,470,000 |
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用于融资活动的净现金——持续经营 |
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| (558,877) | ) |
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| (6,836,829) | ) |
融资活动提供的净现金(用于)-已终止业务 |
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| - |
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| - |
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用于融资活动的净现金 |
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| (558,877) | ) |
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| (6,836,829) | ) |
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现金净减少-持续经营 |
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| (3,806,724) | ) |
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| (6,159,303) | ) |
现金净增长(减少)-已终止业务 |
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| (187,280) | ) |
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| 190,539 |
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现金,期初 |
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| 4,492,291 |
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| 7,149,806 |
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现金,期末 |
| $ | 498,287 |
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| $ | 1,181,042 |
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补充现金流披露 |
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已付利息 |
| $ | 1,505,162 |
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| $ | 326,918 |
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缴纳的所得税 |
| $ | - |
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| $ | - |
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发行普通股以收购Cygnet |
| $ | 162,727 |
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| $ | - |
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发行收购Cygnet的债务 |
| $ | 300,000 |
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| $ | - |
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Bloomios 应收账款的非现金支付,净额 |
| $ | 845,443 |
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| $ | - |
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发行普通股以偿还可转换应付票据 |
| $ | 50 万 |
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| $ | - |
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收购 E-Core 后承担的负债 |
| $ | - |
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| $ | (7,712,168) | ) |
发行股票以收购E-Core |
| $ | - |
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| $ | 6,000,000 |
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可供出售的资产 |
| $ | - |
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| $ | 6,446,210 |
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