本招股说明书涉及以下内容：保留变量的165股我们的A系列可转换优先股，面值为0.0001美元（“系列A优先股”）的按照证券购买协议自2024年5月24日起发行给Ionic Ventures LLC一家加利福尼亚有限责任公司（“Ionic”），Ionic Ventures在转换为b类普通股的时候发行上述可转换优先股的385,894股b类普通股，面值为0.0001美元（“b类普通股”），根据证券购买协议进行部分修改，2024年6月13日与公司签署的第一次证券购买协议修改。（如经过修正，则转换期间触发事件（如定义中所定义的“设计书”）之前，年息率按面值的6%初始陈述价值增加至12%（如可治愈）），转换或赎回系列A优先股时支付b类普通股的累积年息利率；并且b类普通股的初始转换价格为3.75美元/股，备有85%的替代转换价格比率（或如果b类普通股在主要交易市场中挂牌交易或退市，或出现“触发事件”（如证书中所定义的）以后（如果认定为可治愈），替换转换测量期间（如证书所定义的），此时替代转换价格为70%）,，但接受限制或限制；并且同时，Boustead Securities LLC，一家注册经纪商（“Boustead”）和Ionic卖方股票的另一方，计划通过Boustead批准的那本书发出的一个售出代理权证（“售出代理权证”）行使权力。申购协议。关于持有系列A优先股的股东不能将系列A优先股转换成b类普通股的限制，是因为这样的转换会使该股东的b类普通股受益所有权超过立即转换后b类普通股的4.99%(股份)，股东可以在至少提前61天的通知下将该比例提高至9.99%。（“系列A受益所有权限制条款”）。同时，转换价格也不能低于一个单独的底价（“底价”）每股0.4275美元，如果转换价格低于底价，就按照指定书中的说明自动增加表述价值。参见本招股说明书第14页以后的“其他董事会规定”。

持有系列A优先股的股东不能将该证券转换为b类普通股，以致使该股东对转换后b类普通股的受益所有权超过占b类普通股的现有股份4.99%的限制，除非该股东提前至少61天通知将此比例提高至不超过9.99%(系列A受益所有权限额”)。此外，转换价格不得低于每股0.4275美元（“底价”）。如转换价格小于底价，则根据《说明书》的条款规定，述价将自动按照《指定书》的规定增加。见本招股说明书第14页以后的“其他指定”。证券描述- A类可转换优先股 '。

本说明书不出售任何证券，并且不会从出售持有人的B类普通股收到任何收益.我们可能从放置代理人认股权的现金行权中获得最高115,500美元的总收入。请参阅本说明书第12页开头的“”。使用所得款项请参阅本招股说明书第14页。

b类普通股在纳斯达克证券交易所纳斯达克资本市场上市（“纳斯达克”），代码为“ASSt。”截至2024年7月9日，b类普通股在纳斯达克上的最后报价为1.65美元。除非另有说明，否则本招股说明书中的股数和每股信息已经过调整，以反映该公司认股权利和已发行和已发行的a类普通股，其成为有效的时间为2024年7月1日下午5点整。（“反向股票拆分”）。

我们已经授权两类授权普通股，每股面值为0.0001美元（“普通股”），a类普通股和b类普通股。除了投票和转换之外，a类普通股和b类普通股的持有人权利是相同的。每股a类普通股有十票，可转换为一股b类普通股。每股b类普通股有一票。截至2024年7月5日，资产实体控股公司是该公司所有未流通a类普通股的持有人，“AEH”即持有公司全部普通股的90.2%的表决权，因此是该公司的共同控股股东。此外，AEH持有的股份的官员、经理和受益所有人，他们都是公司的一名官员和董事，通过共同控制大约92.0%的所有投票权来控制公司。因此，我们是纳斯达克规则下的“受控公司”，尽管我们并不打算利用纳斯达克规则下“受控公司”赋予的公司治理豁免权。请参见本招股说明书第1A页。与拥有我们b类普通股有关的风险---作为纳斯达克规则下的“受控公司”，我们可能选择豁免某些公司治理要求，这可能对我们的公众股东造成不利影响。请参阅我们于2023年12月31日的第10-k财务年度报告，“2023年年度报告”，其说明书被纳入本招股说明书中。

我们是依据2012年的初创业务启动法案定义的“新兴成长型公司”，适用于美国联邦证券法的规定，并有资格获得简化的上市公司报告要求。请参阅项目1A.“”风险因素-关于拥有我们的B类普通股的风险-我们受到比不是新兴成长型公司的公司更少严格的Exchange法案规则要求的持续公开报告要求的约束，我们的股东可能会收到比他们希望从更成熟的公开公司收到的信息少。请参考本说明书中的条款1A。“”请参阅我们于2023年12月31日的年度报告10-k，“2023 Annual Report”所述的“Management?s Discussion and Analysis of Financial Condition and Results of Operations”，其说明通过参考被引入本招股说明书中。

出售股票的股东可以通过本说明书的公开或非公开交易或二者兼而有之，从时间到时间出售正在提供的证券。这些销售将以固定价格、当前时间的市场价格、与当前市场价格相关的价格或协商价格进行。出售股票的股东可以将正在提供的证券出售给股票承销商，经纪商或代理人，后者可以获得来自销售股票的股东，通过本说明书提供的证券的购买者或二者的优惠、让步或佣金形式的补偿。出售股份的每个股东都可以通过本说明书出售所有、部分或无股东提供的证券。被视为“承销商”根据《1933年证券法》（经修订）第2（a）（11）节的所有的出售股票的股东，以及任何被视为《证券法》下“承销商”的证券交易商、承销商的附属公司或其他参与的证券交易商的佣金或折扣可能被视为《证券法》下的承销佣金或折扣。请参阅“”以获取本说明书提供的证券的途径的更完整描述。分销计划请参考“”以获取通过本说明书提供的证券的更完整描述的方法。

我们的证券投资具有高度的投机性和风险性。在做出投资决策之前，请参阅本招股说明书第11页以后的“风险因素”以及任何适用的招股说明、任何相关的自由书面招股说明以及纳入本招股说明书、任何相关招股说明及任何相关书面书面招股说明中的文件。

美国证券交易委员会或任何国家或地区证券委员会都没有批准或否定这些证券或确定本说明书是否真实或完整。任何相反的陈述都是一种犯罪行为。

您应该仅仅依赖于我们提供或纳入本招股说明书、本招股说明书的任何补充以及我们授权提供给您的任何相关自由书面招股说明中的信息。我们并未授权任何人提供不同的信息。没有授权的经销商、销售人员或其他人员有权提供任何不包含在本招股说明书、本招股说明书或任何相关的自由书面招股说明中的信息或者代表我们提供任何不包含在本招股说明书、招股说明补充或任何相关自由书面招股说明中的信息或者代表我们提供任何未经授权的信息或者陈述。本招股说明书仅针对出售此处所指出的证券，但仅限于在法律允许的情况下。在任何情况下，您应该假定本招股说明书、招股说明补充或任何相关自由书面招股说明中的信息只有在文档前面的日期之日准确，我们所纳入的任何信息的准确性仅据此纳入参考文件的日期，而不管何时交付本招股说明书、招股说明补充或任何相关的自由书面招股说明，或是出售证券。

我们在业务中使用各种商标、商号和服务标记，包括“AE 360 DDM”、“Asset Entities Where Assets Are Created”、“SiN”、“Social Influencer Network”、“Ternary D”、“Options Swing” 及相关标记。为了方便起见，我们可能不包括℠。^®或^™但这种省略并不意味着我们不会以法律允许的最大范围保护知识产权。在本招股说明书或纳入本招股说明书的任何文件中提到的任何其他商标、商号或服务标志均为其各自所有者的财产。

我们对本招股说明书或纳入本招股说明书的任何文件中包含的信息负有责任。本招股说明书和纳入本招股说明书的文件包括我们从行业出版物和调查中获得的行业数据和预测，以及公共文件和内部公司来源。行业出版物、调查和预测通常声明所包含的信息源自于被认为是可靠的来源。关于我们的排名、市场地位和市场估计的陈述是基于第三方预测，管理层的估计以及对我们的市场和内部研究的假设。我们没有独立验证这些第三方信息，也没有确定这些来源所依赖的基本经济假设。虽然我们认为本招股说明书中包含的所有这些信息都是准确和完整的，但这些数据仍然存在不确定性和风险，包括错误的风险，并且会因各种因素而发生变化，包括在“――”中讨论的那些因素及本招股说明书及其纳入文件。风险因素”和“关于前瞻性声明的谨慎说明本摘要突出了本招股说明书的其他部分或纳入本招股说明书的其他信息。本摘要不是完整的，也不包含您在决定是否投资于我们的证券之前应考虑的所有信息。您应仔细阅读整个招股说明书及其纳入本招股说明书的其他信息，包括在招股说明书的“风险因素”部分讨论的投资于我们公司所涉及的风险以及纳入本招股说明书的其他文件，在作出投资决策之前。在本招股说明书和其他纳入本招股说明书的文件中的部分陈述属于前瞻性陈述。请参阅标题为“关于前瞻性陈述的警示性声明”。

招股说明书摘要

本摘要突出了包含在本招股说明书其他部分或纳入本招股说明书的其他文件中的部分信息。本摘要不是完整的，也不包含您在决定是否投资于我们的证券之前应考虑的所有信息。您应仔细阅读整个招股说明书及其纳入本招股说明书的其他信息，包括在招股说明书的“风险因素”部分讨论的投资于我们公司所涉及的风险以及纳入本招股说明书的其他文件，在作出投资决策之前。在本招股说明书和其他纳入本招股说明书的文件中的部分陈述属于前瞻性陈述。请参阅标题为“关于前瞻性陈述的警示性声明”。

除非另有说明，否则本招股说明书中的股票、股票数据、每股数据和相关信息已按照1比5的反向股票拆分比例进行调整，就像在呈现最早期间时发生了一样。

公司概况

Asset Entities是一家提供Discord、TikTok和其他社交媒体平台上的社交媒体营销和内容传递服务的科技公司。我们还为Discord上的社区设计、开发和管理服务器。根据我们Discord服务器和社交媒体关注者的增长，我们开发了三种类别的服务：（1）我们的Discord投资教育和娱乐服务，（2）社交媒体和营销服务，以及（3）我们的“A.E.360.DDM”品牌服务。我们还提供Ternary v2，这是一种基于云的Discord订阅管理和支付处理解决方案，其中包括一套客户关系管理工具和Stripe验证的支付处理。我们所有的服务都基于我们对Discord以及其他社交媒体（包括TikTok、X、Instagram和YouTube）的有效利用。

我们的Discord投资教育和娱乐服务主要是由和为热衷于零售投资、创作者和有影响力的人、即所谓的“Z世代”而设计。Z世代通常被认为是在1997年至2012年间出生的人。我们的投资教育和娱乐服务专注于股票、房地产、数字货币和NFt社区学习计划，旨在为下一代设计。虽然我们认为Z世代仍将是我们的主要市场，但我们的Discord服务器提供涵盖房地产投资的教育和娱乐内容，预计也将强烈吸引年长一代。截至2024年5月，我们当前的合并服务器用户会员数约为209417个。

我们的社交媒体和营销服务利用我们管理的社交影响者背景，向商业客户提供社交媒体和营销活动服务。我们的社交影响者独立承包商团队（我们称为“SiN”或“Social Influencer Network”）可以执行社交媒体和营销活动服务，以扩大我们客户的Discord服务器基础、推动其业务增长以及增加我们自己服务器的会员人数。

我们的“AE.360.DDM，Design Develop Manage”服务，或“AE.360.DDM”，是为任何希望加入Discord并创建自己社区的个人、公司或组织提供“设计、开发和管理”或DDm服务的第一家公司。通过我们的AE.360.DDM推出，我们独特地定位于在增长的Discord服务器市场上提供DDm服务。

通过Ternary v2，我们的订阅管理和支付处理解决方案为Discord社区的订阅者提供了赚取收入和管理其Discord用户的方式。Ternary v2简化了我们的订阅者在其网站上销售其Discord服务器的会员资格和通过Stripe进行支付的过程；向其Discord服务器添加数字产品和服务，并指定购买选项；自定义其用户Discord权限和角色等Discord设置；并利用我们的Discord机器人来自动应用其Discord用户设置以对新用户进行身份验证、应用可定制的权限集到用户身上以及在其订阅过期时删除用户。作为Ternary v2的Stripe验证合作伙伴，我们还可以帮助订阅者通过开放的应用程序编程接口将其他平台集成到其Discord服务器中，进一步扩展我们的平台功能。

我们相信我们是所有这些服务的领先提供者，所有服务的需求都将继续增长。我们希望从我们的服务中获得快速的收入增长。我们相信，我们已经建立了可扩展和可持续的商业模式，我们的竞争优势使我们在业务的每个方面处于有利地位。

我们的营业收入取决于我们Discord服务器的付费订阅用户数。在截至2024年3月31日和2023年三个月的时间内，我们分别从438和382个Asset Entities Discord服务器付费订阅用户收到了收入。

公司信息

我们的主要执行办公室位于达拉斯市，半月形广场100号，7楼，邮编75201，电话号码为（214）459-3117。我们维护一个网站https://assetentities.com。我们网站上的信息不被纳入参考，并不被视为本招股说明书的一部分。

反向股票拆分的回顾性呈现

2024年5月私募融资

证券购买协议

2024年5月24日，我们与Ionic签订了Ionic购股协议，该协议于2024年6月13日修订，以发行和销售公司新指定的A系列优先股最多330股，最大募资300万美元。A系列优先股可转换为B类普通股。根据Ionic购股协议，我们需要发行和销售每个交割日的165股A系列优先股，交割日需满足特定条件的条款和条件。其中第一个交割日（“第一个交割日”）于2024年5月24日发生，发行和销售165股A系列优先股，募集净额150万美元。第二次交割（“第二次交割”）将于Ionic购股协议指定的第一个营业日发生，前提条件是满足第二次交割的条款和条件，包括第一登记声明（如下所定义）的提交和生效以及股东批准生效。

注册权利协议

根据Ionic收购协议，我们同意提供特定的注册权利给Ionic，根据注册权利协议，该协议于2024年5月24日生效（“Ionic注册权利协议”）。 Ionic注册权利协议规定，对于在Ionic收购协议下由Series A优先股的股票转换而成的所有Class B普通股的转售，应予注册（“可转让转换股票”）。在第一次结算或2024年5月24日后的15个日历日内，我们必须申请注册申报文书（“第一次登记申报文书”），其中本招股说明书为申报文件的一部分，以报出并转售在证券交易委员会（“SEC”）规则下允许被覆盖的可转换股票的最大数量。第一次登记申报书必须在第一次结算日后45天内宣布生效，或者如果第一次登记申报书接受审核，则为90天。如果需要提交其他的注册申报书来覆盖第一次登记申报书未能覆盖的可转换股票的再销售，我们必须在第二次结算后15天内提交其他的注册申报书（“第二次登记申报书”），以报出并转售在SEC规则下允许被覆盖的可转换股票的最大数量。第二次登记申报书必须在第二次结算日后45天或者如果第二次登记申报书接受审核，则是90天。如果第一次登记申报书和第二次登记申报书所列的Class B普通股数量不足以覆盖所有可转换股票，则我们必须在必要时在14天内提交至少一份其他的注册申报书（每份其他的注册申报书、第一次登记申报书和第二次登记申报书及集体称为“注册申报书”），以SEC规则覆盖SEC规则允许覆盖的可转换股票的最大数量，注册申报书在45天内宣布生效，如果这样的其他注册申报书接受审核，则在90天内生效。任何未能在第一次申报书或第二次申报书提交期限内提交文书的行为（“提交失误”）都将导致20000股Class B普通股的清算损害。任何未能在任何登记申报书提交期限内申报生效的行为（“生效失误”）都将导致20000股Class B共同股的清算损害。在提交失误或生效失误的共同股中，每股股份也必须被一个注册申报文件所覆盖，程度与可转换股票相同。我们必须尽力保持每份注册申报书有效，直到所有这些Class B普通股都被出售或可以根据证券法规的144号规定自由出售，而且无需符合144号规定下的当前公众信息要求。

按照设计书及证券购买协议规定的Series A可转换优先股的条款

根据Ionic购买协议，我们于2024年5月24日向Nevada州国务卿提交了指定660股本公司优先股，每股面值为$ 0.0001，作为“Series A可转换优先股”的证明文件，并规定Series A可转换优先股的投票和其他权力、偏好以及相对参与权利等。每股Series A可转换优先股都具有$ 10,000面值。

A系列优先股在公司的所有股本中享有最高优先权，包括在公司清算、解散和终止时支付股息、分配和支付款项，除非持有大部分优先股同意创建其他的比A系列优先股优先或等级相等的股本。

具有Series A可转换优先股的股票的所有者将有权获得积累的股息，以Class B普通股股票（或公司选择的现金）按年6%的名义价值计算（如果触发事件发生，但是如果可以治愈，则会增加到12%），并将在转换或赎回Series A优先股时支付股息。

拥有Series A可转换优先股的投资者将有权将Series A可转换优先股转换为Class B普通股的股票数量，该数量是将这些股票的面值（加上任何欠款的股息和其他金额（除非现金支付）以及发行的最大数量进行理算）。初始转换价格为$3.75，但在包括全比例反稀释条款在内的情况下会调整。持有人可以选择以备选转换价格将Series A可转换优先股转换为Class B普通股，备选转换价格等于在备选转换计算期间最低的股价的日平均成交量加权价格的85％（如果公司的Class B普通股在主要交易市场上被暂停交易或被摘牌，或者在触发事件发生时为70％）。持有人持有的Series A可转换优先股不得转换为的限制股份。此外，如果转换将导致发行数超过我们在适用的Nasdaq规则下可以聚合的交易或交易系列中发行或可发行的普通股股份的19.99％，则转换价格必须至少等于价格（“最低价格”），最后一次交易或在签署相关的生效约束性协议之前五个交易日的平均收盘价，根据公司的章程（“章程”）和内华达州修订法规（“NRS”）所要求的，谷物及批准交易文件（如Ionic收购协议）中所规定的所有交易（包括所有Series A优先股和Series A可转换优先股的发行情况），并根据适用的Nasdaq资本市场的规则和法规（或任何后继实体）安排批准证券的个数（“股东批准”）。Ionic购买协议要求公司获得经持有公司投票证券所需的材料书面同意以获得股东持有的至少一定数量的未反对股份的批准，以通过公司的章程和NRS要求的未通过的优先事项的所有者’，以批准和批准Transaction Transactions（定义在Ionic购买协议中），包括根据Ionic购买协议发行的所有Series A可转换优先股和Class B普通股的通证。转换价格也不得低于底价或每股$ 0.4275。

持有Series A可转换优先股的投资者若持有的普通股数量超过Series A的股权占比限制，则不得将其转换为普通股。此外，如果转换将导致发行数量超过19.99％的公司杠杆，则转换价格必须至少等于股票签署相关约束性协议的后立即前的最后收盘价和前五个交易日的均价的较低值。在当前的公共信息要求和规定下，该Convertible Preference Shares所转换的普通股具有相同的覆盖度。

Ionic收购协议和登记书要求我们向SEC提交Schedule 14C的初步信息声明，其在第一次结算日后的10天内提交，然后在第一次结算日后的20天内（如果由于庭审或监管机构（包括但不限于SEC）而延迟，则在第一次结算日后的45天内）向SEC提交关于持有公司投票所需的特定事宜的明确信息声明。根据SEC的规则，在根据SEC的规则发送或提供明确的信息声明后的20天内，控股者同意的投票方案将生效。在股东批准生效的日期之前，如果可转换股票的股票数量在股东批准的生效日期之前超过了交易的股权限制，并且转换价格低于最低价格或底价，则在转换时，陈述价值将自动增加一个项，其值等于（A）股票中的最高价格（I）Class B普通股在转换日前一（II）适用转换价格的最高价格，和（B）（I）在适用的转换日期交付的Class B普通股数量（或将要交付的Class B普通股数量）与（II）的商数通过（x）被转换的Series A可转换优先股适用的价值为选择性转换的Series A可转换优先股量，除以（y）适用的转换价格获得。

根据上述要求和规定，2024年5月24日，本公司通过书面同意而获得了持有公司的控股权，并获得了控股权的多数投票，并批准了发行聚合超过Nasdaq规定的限制的Class B普通股，包括在设计书上注明的股票数量，日期等信息，以低于最低价格的价格出售Class B普通股的数量。 2024年5月31日，本公司向SEC提交了一份Schedule 14C的初步信息声明。 2024年6月13日，本公司提交了一份Schedule 14C的明确信息声明，其中披露了控股权的批准。在完成上述行动并满足其他适用要求后的20天内，公司将有权发行数量超过股权限制的股票，以低于最低价格的价格。^th另外，只要Series A可转换优先股的任何股票仍然持有，如果Class B普通股的收盘价低于每股$ 3.75，控股人的Class B普通股的总销售量将受到限制。在Class B普通股的收盘价超过$ 3.75之前，持有者每个交易日只能售出较大的$ 25,000或由BloombergLP报告的Class B普通股的日交易量的15％。还规定大约持有Series A可转换优先股的股票仍然持有，如果Class B普通股的收盘价连续10个交易日等于或低于每股$0.4275，则公司将迅速采取所有必要的公司行动，以授权根据这十个交易日期间最低收盘价所得到的商的300％或更高比例的反向股票分割Class B普通股，包括召开特别会议召集股东授权该反向股票分割或获得关于该反向股票分割的书面同意，并授权公司管理股票赞成该反向股票分割。

此外，在Series A可转换优先股的任何股票仍然被持有时，如果Class B普通股的收盘价低于每股$3.75，股票持有人将受到销售总量的限制。在Class B普通股的价格超过$3.75之前，股票持有人每个交易日只能出售交易量的15％或每日交易量不低于$25,000美元的普通B类股票。其中“交易日”是指Class B普通股的主要交易市场可进行至少六小时的交易日。

此外，在Series A可转换优先股任何股票仍持有的情况下，如果Class B普通股的收盘价格等于或低于每股$0.4275的价格连续10个交易日，则公司将立即采取所有必要的公司行动，以经授权批准反向股票分割Class B普通股，此比率等于或大于通过将$0.4275除以此十个交易日期间最低收盘价获得的商的300％，包括召开股东特别会议以授权该反向股票分割或以其书面同意获得该反向股票分割，以在任何选举中为此投票（包括那些需要75％的股东同意的选举）。

公司有权在任何时间以110%的票面值及任何应计但未付的股息和其他应付金额回购全部或部分未偿还的A系列优先股。

A系列优先股的持有人通常有权按折算后的基础与B类普通股集体表决，但须遵循设计认证中规定的持有股份数量的限制。

持有Series A可转换优先股的投资者通常有权按转换后的衡量方式与Class B普通股一样投票，但受到Series A Beneficial Ownership Limitation的限制。

在第一次注册声明生效的30天期限之内或任何交替开放测量期间，在Ionic持有任何A类优先股或普通股的收益情况下，我们不得在融资交易中出售证券。此外，公司不得在证券法下提交任何其他注册声明或任何发行声明，除了在Ionic购买协议签订日期已提交并生效的注册声明的补充或修订，除非每份注册声明都是有效且相应的招股书可用于使用。否则，必须遵守Ionic注册权利协议中应包括的每个分类优先股和基础B类普通股的规定分红派息。

Plcement代理商报酬

与Ionic购买协议之下的每次关闭有关，在宝德新加坡的参与函中，根据与我们和宝德新加坡之间的承销协议有关的条款，我们必须支付给宝德新加坡一个金额，该金额等于总购买价格的7％和总购买价格的1％的不可报销费用津贴，用于A类优先股。因此，在第一次成交日，我们支付给宝德新加坡总额为120,000美元，在第二次成交日，我们将必须支付给宝德新加坡总额为120,000美元。此外，在第一次成交日，公司还需发行给宝德新加坡放置代理权证，以购买30,800股B类普通股，相当于按照每股3.75美元的初始转换价格出售的股票的数量的7％，在上市股之前还需根据证券交易所的规定适用交易限制。如果第二次成交发生，则公司将被要求向宝德新加坡发行额外的放置代理权证，购买30,800股B类普通股，相当于初始转换价格为3.75美元/股的第二次成交将出售的每个A类优先股基础股和B类普通股的股票数量的7％。与Ionic购买协议有关的任何额外放置代理商凭证将按每股3.75美元的行权价格发行。此外，我们应在每次提交失败和有效性失败的情况下向宝德新加坡发行1,400股B类普通股。尽管宝德新加坡参与函中有某些规定，但放置代理权证和任何额外的放置代理权证不会包含保证票集市权利，并且不会包含价格低于每股行权价格或在行权价格以下的学衡显示为反对证明。股票发行，等等。放置代理权证和任何与Ionic购买协议有关的额外放置代理商凭证可能被金融行业监管局（“FINRA”）视为报酬，并可能受到FINRA规则下行权限制的限制。

发售说明

出售股东提供的B类普通股：		本招股说明书涉及由出售股东随时出售的416,694股B类普通股，其中包括： ● Ionic根据Ionic购买协议和《证明书》发行的A类优先股的股份核销的最高限制。出售385,894股B类普通股和 ● 宝德新加坡可行使放置代理权，最多可购买30,800股B类普通股。

资金运用：		我们将不会从任何出售股东的B类普通股销售中获得任何收益。如果单纯从凭证进行全额行权，我们将获得115,500美元的赔偿。

投资我们的证券存在高度风险。作为投资者，您应有能力承担全部投资损失。您应仔细考虑第5页起的 “” 部分中所列信息。		投资我们的B类普通股涉及很高的风险。作为投资者，您应该能够承受完全损失的投资。在决定是否投资我们的B类普通股之前，请仔细考虑第11页开始的“风险因素“部分。

交易市场和标的：		我们的B类普通股已在纳斯达克资本市场层（Nasdaq Capital Market）上市，代码为“ASST”。

证券说明

根据2023年年报的提交日期，我们的授权股本和未偿还的证券的描述被纳入参考附录4.1中，并作为以下的补充或更新：

总体来说

资产实体股份有限公司的授权股本包括当前共计9,000万股，其中包括（i）4,000万股普通股，每股面值为0.0001美元，其中2,000,000股股票被指定为A类普通股，每股面值为0.0001美元，而另外3,800万股股票被指定为B类普通股，每股股票面值为0.0001美元；以及（ii）5,000万股“白纸式”优先股，每股股票的面值为0.0001美元，其中660股被指定为A系列可转换优先股票，每股股票的面值为0.0001美元。

截至2024年7月5日，1,506,406股A类普通股由一家股东拥有并持有，1,559,595股B类普通股由23家股东拥有并持有，165股A系列优先股由一家股东拥有并持有，没有发行和未偿还的其他普通股或优先股。上述股东人数不包括持有股票的银行，经纪人或其他金融机构的提名人或“街名”账户的持有人。

A类优先股;

根据Ionic购买协议，在2024年5月24日，我们向内华达州国务卿提交了《证明书》副本，随后根据在2024年6月14日向内华达州国务卿提交的《文件设计证明》进行了修订，将公司的优先股规定为“可转换A系列优先股”，并设定A系列优先股的表决权和其他权利，以及该优先股票的相对、参与、可选或其他权利。每股A系列优先股票的初始面值为10,000美元。

A类优先股票的持有人将有权获得累积股息，以A类普通股票的股份（或公司的选择的现金）计算，该股息按年计算，按照初始面值的6％计算（如果触发事件发生在此类事件发生之前，则会增加到12％，直到此类事件如愿减少为止）。股息将在转换或赎回A类优先股票时支付。

A类优先股票（加上任何应付但未付的股息和其他款项，除非以现金支付）可以转换为A类普通股票的股票数，通过将此类股票的面值（加上任何应付但未付的股息和其他款项，除非以现金支付）与转换价格相除来确定。初始转换价格为3.75美元，根据由于完全启动反稀释条款产生的调整，包括调整。持有人可以选择将A系列优先股转换为B类普通股，B类普通股的替代转换价格等于B类普通股在替代转换测量期间每天平均最低交易量加权平均价格的85％（如果公司的B类普通股在主要交易市场上暂停交易或被退市或触发事件发生，则为70％）。

A类优先股票的持有人可能无法将A类优先股票全部转换为B类普通股票，以使受益所有权的B类普通股票数量超过A类受益所有权限制。此外，如果转换将导致发行超过交换限制的B类普通股票数量，则在股东审批生效之前，转换价格必须至少等于最低价格，即0.4275美元/股。Ionic购买协议要求公司通过经过Bylaws和NRS要求的股份的发生数量的事先书面同意，通过Transaction文件中规定的所有交易，包括根据Ionic购买协议发行的所有A类优先股和转换所发行的B类普通股，所有权益，宣誓认可和交易的批准，所有这些都可能需要适用于纳斯达克资本市场层（或任何继任实体）的适用规则和规定。转换价格也不能低于底价或每股0.4275美元。A类优先股票在持有人可转换的情况下，也只能转换为其转换发行的B类普通股票数范围内的B类普通股，依照144条规则或有效但可用的注册声明进行转售。

根据Ionic购买协议和认股证明的规定，公司需在首次交割日期后10天内向美国证券交易委员会（SEC）提交关于初步信息陈述书的时间表表14C，然后在首次交割日期后20天内向SEC提交关于明确信息陈述书的时间表14C，或者在首次交割日期之后45天内提交关于明确信息陈述书的时间表14C，如果出现法院或监管机构的延迟，包括但不限于SEC，这将披露股东批准。根据SEC规则，股东批准将在明确信息陈述书根据SEC规定发送或提供的后20天生效。在该有效日期前，如果转换的B类普通股份已经超过交易限制，并且转换价格低于最低价格或底部价格，那么在任何A系列优先股份转换时，规定价值将自动增加，增幅等于以下乘积：（A）在转换日期的交易日前B类普通股票交易的最高价格（I）和适用的转换价格的最高价格（II），差值为除以（x）持有人选择的转换的A系列优先股份的适用价值，除以（y）适用转换价格

根据上述要求和规定，公司于2024年5月24日按照书面同意的方式获得股东批准，该协议未特别通知公司股份权益的多数投票权批准作为决议，批准在证明的发行日起的共计超过20%的A类普通股股票或表决权已可以根据证明发布并按照证明的规定的最低价格以下的价格发行B类普通股票。2024年5月31日，公司向SEC提交了时间表14C的初步信息陈述书。2024年6月13日，公司向SEC提交了时间表14C的明确信息陈述书，披露股东批准。自满足这些和其他适用要求之后的20天起，公司将被允许发行超过交易限制所定义的有限的股份，转换价格可能低于最低价格。^th同时，只要A系列优先股份中的任何股票未兑换，如果B类普通股的收盘价格连续10个交易日等于或低于每股0.4275美元，则公司将立即采取所有必要的公司行动，授权将B类普通股进行可逆拆股，拆股比率大于或等于300%，每10个交易日的最低收盘价格是0.4275美元的商的商是已制定白金，包括召集召回特别股东会议或为此开展书面同意，对公司的管理股票进行投票以支持此类拆股。

根据Ionic购买协议，如果B类普通股票的收盘价格低于3.75美元/股，则持有人的B类普通股票总销售量将受到限制。持有人只能销售每日交易量不低于股权的15％或每个交易日不低于2.5万美元的B类普通股票，并由彭博（Bloomberg LP）报告，直到收盘价格超过3.75美元。交易日”是指证券的主要交易市场开放至少六小时的日子。

此外，只要A系列优先股份的任何股票仍在流通，如果B类普通股票的收盘价格在连续10个交易日中等于或低于每股0.4275美元，则公司将立即采取所有必要的公司行动，授权通过将B类普通股票进行反拆股，拆股比率大于或等于300%，0.4275美元除以在此十个交易日期间B类普通股票的最低收盘价得到的商的商，包括召集股东特别会议授权此类股票拆分或在此类股票拆分之前自动行使。

公司有权在任何时间以110%的票面值及任何应计但未付的股息和其他应付金额回购全部或部分未偿还的A系列优先股。

A系列优先股的持有人通常有权按折算后的基础与B类普通股集体表决，但须遵循设计认证中规定的持有股份数量的限制。

系列A优先股股东通常具有按比例计算的股票投票权，但受到A系列优先股发行限制。

在Ionic持有任何A系列优先股或普通股股票直至首次注册声明的有效日期结束或在任何其它转换期内，我们不能在融资交易中出售证券。此外，公司可能不能提交任何其他符合证券法规定的注册声明或提供声明，除了在Ionic购买协议签署日期已经生效且有效的增补或修改注册声明外，或在Ionic登记权利协议下，必须包括在每个注册声明中的A系列优先股和相关的B类普通股股票，以便根据规则144无限制地转让。

Ionic Registration Rights Agreement规定了Ionic对注册转换股票的某些注册权。Ionic Registration Rights协议规定了注册转售Registrable Conversion股票，其中包括根据Ionic购买协议可发行的任何和所有A类普通股的B类普通股。在首次交割日期的15日或2024年5月24日之后的较晚时间，我们必须根据适用的SEC规则，规定第一个注册声明，以在符合适用的SEC法规和解释的情况下为覆盖Registrable Conversion股票提供和销售最大数量的Registrable Conversion股票。第一个注册声明必须在首次交割后45天内或者90天内如果第一个注册声明受到复审，则被宣布有效。如果必须另外提交任何注册声明以覆盖根据Ionic登记权协议不得包含在第一个注册声明中的Registrable Conversion股票，则我们必须在第二次交割以后的15天内提交第二个注册声明，以便在符合适用SEC规则，规定每个可转换股票的最大数额的情况下，为覆盖Registrable Conversion股票提供和销售最大数量的Registrable Conversion股票。第二个注册声明必须在第二个交割日期后45天内或者90天内如果第二个注册声明受到复审，则被宣布有效。如果第一个注册声明和第二个注册声明中可用的B类普通股票数量不足以覆盖所有Registrable Conversion股票，则我们必须在必要性出现日期后的14天内提交至少一个额外的注册声明，并且该额外的注册声明可以根据SEC规则提交，以覆盖最多符合SEC规则允许的Registrable Conversion股票数量，该数量必须在其日期的45天内有效，或者如果该额外的注册声明接受审查，其日期的90天内有效。任何提交失败将导致20000股B类普通股票的违约金。任何有效性失败将导致20000股B类普通股票的违约金。Filing Failure和Effectiveness Failure中每股可转换股票的股票股票也必须按同样的程度进行覆盖。我们需要尽最大努力使每个注册声明有效，直到所有这些B类普通股股票被销售或根据规则144可以不受限制地销售，并且不需要我们符合规则144下的当前公共信息要求。

与Ionic购买协议第一次交割有关的放置代理权证书

与 Ionic Purchase Agreement 客户合同的每次交割有关，根据 Boustead Engagement Letter 和承销协议，在第一次交割日，我们需要向Boustead发行放置代理权证书，购买B类普通股的30800股，与在首次交割时以$3.75的初始转换价格出售A类优先股的股票的数量相等。放置代理权证书的每股价格为$ 3.75。除Boustead Engagement Letter中的某些条款外，放置代理权证书不包含股票背书登记权和未来股票发行中以每股价格低于股票行权价或价格的反稀释规定，也不提供于到期前立即自动行权。放置代理权证书可能被FINRA视为补偿，并可能受到FINRA规则下的行使限制。

权益激励计划受限股票

2022资产实体股权激励计划（“计划”）于2022年5月2日通过。该计划的目的是向我们的官员、员工、董事、顾问和顾问授予受限股票和期权。根据该计划授予的奖励下发行的B类普通股票的最大数量为55万股。取消和没收的股票期权和股票奖励可能会再次可用于在2022计划下授予。该计划于2032年5月2日到期。截至2024年7月5日，我们已根据该计划授予了443,513股B类普通股受限制的股票。欲了解更多信息，请参阅2023年度报告条款11。 高管薪酬-2022股权激励计划2023年度报告书的项11。

2023年2月6日，我们提交了一个S-8表格的申请，以登记将根据该计划授予我们的某些员工、顾问和董事的B类普通股票。

投资我们的B类普通股涉及高风险。您应与本招股说明书中的其他信息一起仔细考虑以下风险因素，以及在2023年度报告的项目1A. 风险因素加粗字体 - 2023年度报告书。 在购买我们的B类普通股之前，请阅读我们在此处引用及在SEC提交的其他文件，包括下面列出的（不一定按重要性或可能性排序）我们认为适用于我们的最重要的风险因素，但它们不构成可能适用于我们所有风险的全部内容。以下任何因素都可能损害我们的业务、财务状况、运营结果或前景，可能导致您投资的部分或全部损失。本招股说明书以及在此引用的报告中的某些声明（包括以下风险因素中的声明）构成前瞻性声明，请参见标题为“关于前瞻性声明的警示说明”部分。

大量未来的我们的普通股或可转换、行使或交换成我们的普通股的证券的发售或发行的可能性，或是市场公众的对这些发售或发行的看法可能导致我们的股价下跌。此外，未来的我们的普通股的发行或购买普通股权利可能会导致现有股东所持股份的比例所有权降低，可能导致我们的股价下跌。

我们未行使的可转换或可行使的证券的转换或行使以及到期可转换或可行使的证券的转换、再销售底层的普通股以及未来的我们的普通股或可转换、行使或交换成我们的普通股的证券的发售可能会导致现有股东的所有权比例降低，即发生稀释，这可能导致我们的普通股的市场价格下跌。我们无法预测我们的证券未来发行、转换或行使的影响，如果发行了我们的普通股，会导致您所持有的股份被稀释。此外，市场上的普遍观念认为可能会发行我们的证券，或认为持有证券可转换或可行使的持有人可能会出售他们的证券，这可能会影响我们的普通股的市场价格。这样的稀释效应可能会放大所有未受限制的股份。

根据B类普通股3.75美元/股的初始转换价格，如果Ionic按照Ionic购买协议和设定证明书向Ionic发行了所有330股甲类优先股票中发行的或可能发行的甲类优先股票，则Ionic将发行880,000股B类普通股。如果Ionic按照阿尔特纳特转换价格转换甲类优先股，还要发行不定数量的B类普通股。当全比例反稀释防护条款适用时，可转换价格也可能下调。在第二次结束时，必须发行20,000股B类普通股或发行不力或生效不力，以及在每次发行时必须发行1,400股B类普通股以与船舶在一起。如果放置代理权证和应于第二次结束时发行的放置代理权证以及甲类优先股票的放置代理权证都得到全额行使，还将发行61,600股B类普通股。因此，您所持股份的所有权、投票权和享有未来收入的权利可能会被严重稀释，如果有的话可能会导致我们的B类普通股市场价格下跌。此外，一旦注册声明生效，这些股份将允许这些股份立即无限制地转售到公开市场，这可能会对我们的普通股市场价格产生不利影响。我们的市场价格如果下跌，也可能会损害我们在额外权益或债务融资方面筹集资金的能力。

截至2024年7月5日，我们还向公司总监、员工和顾问授予了443,513股未解除限制的B类普通股。我们已提交Form S-8注册声明，以注册出售这些股票以及其他股票期权或股票计划下的其他股票的计划并储备未来在Plan下授予的股票。在Form S-8注册声明的条款满足归属条件的情况下，这些整合在Form S-8注册声明下的股份将无需限制地立即在公共市场上进行转售，除了受Rule 144中为子公司的销售制定的限制外。

此外，我们的雇员、高管和董事可以制定第10(b)5-1条规则交易计划，规定定期出售我们的普通股。根据第10(b)5-1条规则的交易计划，经纪人根据从雇员、高管或董事进入计划时建立的参数执行交易，不需要进一步获得他们的指示交易计划在某些情况下可能会被修改或取消。当他们不持有重大的非公开信息时，我们的雇员、高管和董事也可能在没有第10(b)5-1条规则交易计划的情况下买卖额外的股票，受上述Rule 144要求的限制。实际或潜在的从我们现有的股东和受益所有人转售我们的普通股，当限制结束或根据注册权利进行转让时，可能会使我们在时机和价格上难以以我们认为适合的时机和价格出售股权证券。这些销售也可能导致我们的普通股的交易价格下降，并使您更难出售我们的普通股。我们的普通股的股价可能会在现有股东和受益所有者无法出售的限制解除时显著下降。这些奖励对你拥有的股份的价值可能会有很大的影响。

我们还预计在未来需要大量的资本来继续我们的计划操作，包括潜在收购、雇用新人员、营销我们的产品和继续作为一个运营的公共公司进行活动。如果我们通过发行权益证券来筹集额外的资本，那么我们的股东可能会面临严重的稀释。我们可能通过一项或多项交易以我们认为合适的价格和方式出售普通股、可转换证券或其他权益证券。如果我们在超过一次的交易中出售普通股、可转换证券或其他权益证券，投资者可能会因后续销售而遭受重要的稀释。这样的销售也可能导致我们的现有股东遭受实质稀释，而新的投资者可能获得超过我们现有股东的优先权。

如果我们现有股东转售的限制解除时，我们的普通股的市场价格显著下跌，那么，以我们的普通股价格下跌的方式影响我们发行更多的普通股或其他权益证券目的的能力，对现有股东的稀释可能会得到缓解。然而，如果我们的融资能力因股票价格下跌而减弱，我们可能无法继续资助我们的业务，这可能会进一步损害我们的股票价格。

购买本次发行的股票的投资者可能会不同时间以不同价格购买，因此可能会在股权稀释和投资结果方面体验不同的水平和不同的结果。销售股东可能以不同的时间和价格通过此招股说明书销售所提供的股票。

本招股说明书，包括我们在此处引用的文件，以及适用的任何招股书，包括在其中引用的文件，都包含根据1933年证券法第27(a)节和1934年证券交易法（“协议”）第21(e)节的意义而提出的前瞻性声明，包括关于我们未来财务状况、业务战略和计划以及管理未来运营目标的声明。前瞻性声明包括所有不属于历史事实的声明。在某些情况下，您可以通过“认为”、“将”、“可能”、“估计”、“继续”、“预期”、“计划”、“能够”、“约”、“期待”、“预测”、“可能”或这些术语的否定或其它类似表达来识别前瞻性声明。前瞻性声明出现在本招股说明书的许多地方，包括关于我们意图、信仰、投影、前景、分析或当前预期的声明，涉及但不限于以下事项：

前瞻性声明涉及未来事件或我们未来的财务业绩，并涉及已知和未知的风险、不确定性和其他因素，这些因素可能导致我们的实际结果、活动水平、业绩或成就与这些前瞻性声明所表达的结果不同。这些声明反映我们对未来事件的当前看法，并基于某些假设和受到这些风险、不确定性和其他因素的影响。包含前瞻性声明的讨论可以在此招股说明书中的其他地方找到，包括我们最近的10-k年报和10-Q季度报告，以及任何后来的修订。风险因素本招股说明书中包含的前瞻性声明代表本招股说明书发布之日的判断。我们提醒读者不要过度依赖这些声明。除非法律要求，我们不会因为任何原因公开更新前瞻性声明，即使在未来提供新信息或发生其他事件。所有后续书面或口头的前瞻性声明均由我们或代表我们行事的人在本招股说明书中或全文范围内明确表示，受到上述警示性声明及本招股说明书全文中的警示性声明的整体约束。按照我们所处的风险和不确定性的假设，结果和在本招股书或在任何文档中引用的前瞻性陈述中讨论的事件可能不会发生。投资者应谨慎对待这些前瞻性陈述，它们仅在本招股书或在文档中通过引用作为参考，其仅在本招股书或在文档中通过引用作为参考的文件的日期发表时存在。我们没有任何义务，并明确声明不承担任何义务，更新或更改任何前瞻性陈述，无论是基于新信息、未来事件或其他原因。我们或代表我们行事的任何人作出的所有后续前瞻性陈述，都受到本节中所包含或所提到的警示性声明的明确限制。，”风险因素”和“分销计划”部分。

本招股说明书中的前瞻性陈述代表我们在本招股说明书日期作出的判断。我们警告读者不要对这些陈述过于依赖。除非依据法律规定，否则我们不承担更新任何前瞻性陈述的公开义务，甚至如果新的信息变得可用或未来发生其他事件也一样。我们或代表我们行事的人后来发布的所有书面和口头前瞻性陈述都被上述警告性陈述以及本招股说明书全文明确修饰。

所有本招股说明书、任何适用的招股说明书附录或免费写作招股说明书或任何文中或文中所述有关文件中包含的前瞻性陈述都受到这一警告性陈述的全面约束。

我们将不会从销售Selling Stockholders的B类普通股中获得任何收益。我们将从放置代理权证的现金行权中收到高达115,500美元的总收益，但不会从基础B类普通股的销售中获得任何收益。

销售Selling Stockholders将支付任何承销折扣、佣金以及他们在处理股票时产生的经纪、会计、税务或法律服务或任何其他费用。我们将承担在本招股说明书中所有其他支出、费用和费用，包括但不限于所有登记和申报费以及我们的律师和会计师的费用和支出。

本招股说明书中所提供的销售Selling Stockholders的B类普通股是由将系列A优先股转换为B类普通股或行使放置代理权证而可发行给该Selling Stockholder的B类普通股股份。我们注册这些股票是为了允许Selling Stockholders不时地转售这些股票并遵守我们在Ionik注册权协议下的规定要求。

除下文披露外，销售Selling Stockholders在过去三年内没有担任我们或我们的前任或关联公司中的任何职位、职务或其他重要关系，除与拥有这些证券有关的情况外，根据这些证券持有人向我们提供的信息，除下述情况外，没有任何Selling Stockholders是一家券商或券商的附属公司。

我们根据SEC的规则确定了有益所有权。除脚注下所示外，根据向我们提供的信息，我们相信下表中列出的个人和实体对他们所持有的所有股票具有独立的投票和投资权，受适用的社区财产法律的约束。

下表列出了Selling Stockholders和有关每个Selling Stockholders持有我们的B类普通股的有益所有权的其他信息。第二列列出了Selling Stockholders各自持有的B类普通股数量。第三列列出了Selling Stockholders根据本招股说明书提供的销售B类普通股的数量。第四列假定根据本招股说明书进行销售所有受Selling Stockholders拥有的B类普通股。

适用的股权比例基于截至2024年7月5日发行和流通的1,559,595股B类普通股。为了计算本次发行后的股权比例，我们假定根据本招股说明书发行的B类普通股将被转换为B类普通股并在本次发行中出售，放置代理权证将被全部行使，并且根据现行规定或可以在60天内成为现行规定的立法文件或规则，这些可行使的或可转换的证券将被包括在相应有益所有人的分母中。但是，对于计算任何其他股东的股权比例，我们并未将这些股票视为已发行。尽管如上所述，系列A优先股的股份受到系列A股权利限制，使得我们不会实行任何转换，也没有任何股东有权将这些股票转换为B类普通股，以至于在进行转换后，持有人及其附属公司不应该占B类普通股流通股数的4.99%以上，该限制可以在至少提前61天的通知下增加至9.99%。此外，B类普通股的发行可能不会通过转换系列A优先股而进行，除非这种转换的B类普通股可根据规则144或有效可用的登记声明出售。由于下表中的信息截至2024年7月5日，根据规则144，在2024年7月5日之前不可使用，也没有可用的登记声明来解决可以通过转换系列A优先股而发行的B类普通股，因此下表不包括在本次发行之前持有的类B普通股中，可以通过系列A优先股的转换而发行的股票数量。

本招股说明书所出售的股票数量不考虑系列A优先股有益所有权限制或对系列A优先股的转换限制，除非可用规则144或有效登记声明。

Selling Stockholders可以在本次发行中出售全部、部分或无股票。参见 “分销计划 '。

本出售文件所涉及的发售股股东及其质押人、受让人和转让人，可能不定期地在证券交易所、市场或交易设施上销售此处所涉及的任何或所有证券，或通过私下交易来转让。这些处理可以按固定价格、销售时的盘中市场价格、与盘中市场价格有关的价格、根据销售时确定的各种价格或通过协商价格的方式进行。销售股股东在出售证券时可以使用以下任一或多种方法：

本出售文件所述的销售凭证也可以根据《证券法》的144号规则或其它豁免条款进行销售，而非通过本出售文件进行销售。

销售股股东委托的券商可能安排其它券商参与销售。券商可能按协商确定的金额从出售股股东（或，如果任何券商充当本招股书所述的B类普通股的买方的代理人，则从买方）处获得佣金或折扣，但在代理交易中，除规范符合FINRA 2121号法规的惯例佣金外，不超过这种情况的惯例经纪佣金；在主营交易中，按照FINRA规则2121的规定计算折价或溢价。

根据离子购买协议的规定，从执行离子购买协议的日期起（即2024年5月24日）至不存在任何A系列优先股的日期，离子或其任何关联公司或代理人不得进行任何空头销售（如《交易所法》下股票借出规则200定义的“空头销售”）或任何建立B类普通股净空头头寸的套期保值交易。

除上述情况外，在与本招股书所述的B类普通股或其份额销售相关的情况下，出售股股东可能与券商或其它金融机构进行避险交易，后者在避险其所承担的头寸的同时进行B类普通股的卖空交易。出售股股东也可以通过空头销售B类普通股交付这些股票以平衡其空头头寸，或将这些股票借贷或质押给其它经销商，后者可能再将这些股票进行销售。出售股股东还可以与券商或其它金融机构进行期权或其它交易，或创造一个或多个衍生证券，这些证券需要向券商或其它金融机构交付本招股书所述的B类普通股，这些券商或其它金融机构可能会根据本招股书（以补充或修改其反映的交易）重新销售这些股票。

在本招股书所述的B类普通股的销售中涉及的出售股股东及任何涉及此处销售的经纪商或代理人，均可能在相关销售中视作符合《证券法》的“承销商”。如果出现这种情况，这些经纪商或代理商所收到的任何佣金以及作为他们购买的B类普通股的转售的任何利润，均可能被视为符合《证券法》的承销佣金或折扣。

如果适用法律规定要求，本招股书中所述的B类普通股股份将仅通过注册或持牌的经纪商或交易商进行销售。此外，在某些州，除非该州中的B类普通股股份已被注册或符合出售的规定，否则不得销售B类普通股股份，或者如果符合豁免规定，则不得进行销售，并应遵守该豁免规定。

根据《交易所法》下的适用规定，任何涉及本招股书所述的B类普通股销售的人，在发行前受限期间不得同时参与买卖B类普通股的市场交易活动，如在Regulation m下定义的适用受限期间。此外，出售股股东还将受到《交易所法》及其附属规定的约束，包括Regulation m，在该约束下可能限制出售股股东或其它人购买和销售B类普通股的时间。我们将向出售股股东提供本招股书的副本，并告知他们在销售时在或之前向每位购买者提供本招股书的必要性（包括通过依照《证券法》规定的Rule 172来进行合规）。

Ionic注册权协议就本招股书所述的某些B类普通股股份的注册要求做了规定。请参见“招股书摘要-2024年5月定向增发-注册权协议”。此外，我们还有义务支付公司因注册证券而产生的特定费用和开支。此外，我们同意赔偿Ionic，对其承担的某些损失、索赔、损害和责任（包括根据《证券法》、《交易所法》或任何其他法律而引起的责任）进行赔偿。Ionic注册权协议就本招股书所述的某些B类普通股股份的注册要求做了规定。请参见“招股书摘要-2024年5月定向增发-注册权协议”。我们还有义务支付公司因注册证券而产生的特定费用和开支。此外，我们同意赔偿Ionic，对其承担的某些损失、索赔、损害和责任（包括根据《证券法》、《交易所法》或任何其他法律而引起的责任）进行赔偿。

自2023年12月31日以来，在年报2023中引用的经审计的合并财务报表，由独立注册会计师事务所WWC, P.C.按审计标准进行了审计，并采用了该报告所述的报告。该报告已被纳入参考文献，也已被纳入参考文献，支持其关于重要的会计和审计事项的结论的合法性。

本招股书是我们向SEC提交的S-1表格的一部分，注册该证券可能在此处提供和销售。本招股书是注册声明的一部分，不包含注册声明、随附的陈述或其中引用的文件中所列出的信息。有关我们和本处所提供的证券的更多信息，请参阅注册声明、随附的陈述以及其中引用的文件的注册声明中所列明的文件。本招股书中包含的就任何合同或文档的内容所作的陈述，该合同或文档作为注册声明的附件提交，并非完整的陈述，在每种情况下，我们会将您引用到作为注册声明的附件提交的合同或其他文件的副本。我们向SEC提交年报、季报和实时报告以及其他信息。

SEC维护了一个网站，其中包含电子提交给SEC的注册人提交的报告、代理和信息声明以及其他信息。该网站的地址为www.sec.gov。

此外，我们会在https://investors.assetentities.com的网站上免费提供这些提交，这是在我们以电子方式向SEC提交这些材料后出于合理考虑尽快进行的。我们网站上的信息，除了这些提交，不是也不应视为本招股书的一部分，并且不被并入本文件。

SEC允许我们通过引用我们向SEC提交的许多文档来进行参考，这意味着我们可以通过引用那些公开可用的文件向您披露重要信息。我们在本招股书中参考的信息被视为本招股书的一部分。因为我们正在通过引用未来向SEC提交的文件，这意味着我们可以通过引用未来提交给SEC的文件向您披露重要信息，因此，本招股书将不断更新，而这些未来的文件可能会修改或取代本招股书所包含或引用的某些信息。这意味着您必须查看我们引用的所有SEC文件，以确定本招股书或以前引用的任何文件中的陈述是否已被修改或取代。本招股书引用下列文件以及我们根据《交易所法》第13(a)、13(c)、14或15(d)条（在每种情况下，除了那些根据任何8-k表格的2.02或7.01条项规定的文件或这些信息的部分以及与此类信息相关的这些表格上提交的展品之外的文件和，除非在这样的表格中注明，这些展品与此类信息相关），直至本招股书所在的注册声明所涉及的证券发行终止：

本招股说明书或任何招股说明书附注中所载任何陈述，均会被视为已修改或取代，以便于本招股说明书或者该招股说明书附注所载的任何陈述限度内，影响本招股说明书或此类招股说明书。任何已被修改或取代的陈述，除非按照修改或取代的内容，否则不构成本招股说明书或此类招股说明书的一部分。

我们将向收到招股说明书的每个人（包括任何受益所有人）提供书面或口头请求的免费副本，这些副本中包含本招股说明书所涉及的任何文档，这些文档已被引用，除非这些展品已被特别纳入这些文件中。请将您的请求发送至：

	本次发行前拥有的 B类普通股									本次发行后拥有的B类普通股
姓名	股份数			按2024年7月5日已发行的1,559,595股B类普通股计算。任何在2024年7月5日后60天内可以行权或转换的有行权或可换股的证券只对相应受益所有者计入分母。⁽¹⁾			销售数量			股份数		按2024年7月5日已发行的1,559,595股B类普通股计算。任何在2024年7月5日后60天内可以行权或转换的有行权或可换股的证券只对相应受益所有者计入分母。
Ionic Ventures，LLC⁽²⁾		-			-			385,894	(2)		-		-
宝德新加坡证券有限公司⁽³⁾		74690	(3)		4.57	%		30,800	(3)		43,890		2.74	%

说明书摘要		1
证券描述		7
风险因素		11
关于前瞻性声明的谨慎说明		13
使用所得款项		14
销售股东		15
分销计划		17
法律事项		19
专家		19
您可以找到其他信息的地方		19
通过引用纳入的文件		20