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EQT 完成对Equitrans Midstream的收购

匹兹堡,2024年7月22日/美通社/--EQT公司(纽约证券交易所代码:EQT)今天宣布,它已经完成了对Equitrans Midstream公司(Equitrans)的收购。

EQT和Equitrans的合并创造了美国唯一的大规模、垂直整合的天然气业务。合并后的公司 预计将实现纽约商品交易所的无杠杆自由现金流盈亏平衡1 价格约为每MMBtu 2.00美元, 处于北美成本曲线的低端,确保在商品周期的所有部分产生强劲的自由现金流。

EQt 已确定与合并相关的年度协同效应超过42500美元万,一旦实现,可能会进一步 降低eqt的长期自由现金流盈亏平衡价格。

Equitrans中游资产的整合立即改善了EQT约4,000个钻井地点的经济效益, 在国内外天然气需求受到影响之际,释放了无与伦比的终端价值。

EQT首席执行官兼首席执行官Toby·赖斯表示:“我们很高兴能比原来的时间表提前很多地完成这项高度战略性的交易,并欢迎Equitrans员工和股东加入EQT。与我们最初的预测相比,早期交易节省了近15000美元的万 ,并提前了我们的去杠杆化和协同捕获时间表。“

赖斯 继续说:“我们正在不失时机地释放我们的整合团队,该团队在过去几年中成功整合了 三次大规模收购,有效地整合了这些组织。随着我们进入全球天然气时代,这种结合使EQT在竞争和取胜方面处于非常有利的地位。“

在完成合并的同时,正如先前根据合并协议条款宣布的那样,Equitrans的三名前董事, 维基·A·贝利、托马斯·F·卡拉姆和罗伯特·F·瓦格特加入EQT董事会,立即生效。

顾问

古根海姆证券有限责任公司担任首席财务顾问,加拿大皇家银行资本市场有限责任公司担任EQT的财务顾问。Kirkland&Ellis LLP担任EQT在这笔交易中的法律顾问。巴克莱和花旗担任Equitrans的财务顾问,Latham&Watkins LLP担任Equitrans的法律顾问。

1无杠杆自由现金流 NYMEX自由现金流盈亏平衡定义为产生正无杠杆自由现金流所需的Henry Hub平均价格,这是一种非GAAP 财务衡量标准。有关此非GAAP财务指标的定义和其他重要信息,请参阅本新闻稿的非GAAP披露部分。

投资者 联系方式:

卡梅伦·霍维茨

管理董事、投资者关系和战略

412.395.2555

邮箱:Cameron.Horwitz@eqt.com

媒体 联系人:

凯莉 金伯利

FGS 全球

713.822.7538

邮箱:eqt@fgslobal.com

关于EQT公司

EQT 公司是一家领先的独立天然气生产公司,业务重点放在阿巴拉契亚盆地。我们致力于负责任地发展我们的世界级资产基础,并成为我们利益相关者的首选运营商。通过利用将运营效率、技术和可持续性放在首位的文化,我们寻求不断改进我们生产对环境负责、可靠和低成本的能源的方式。我们长期致力于员工、承包商和社区的安全,并致力于减少我们的整体环境足迹。我们的价值观在我们的运营方式和日常互动中显而易见-信任、团队合作、心灵和发展是我们所做一切的核心。要了解更多信息,请访问eqt.com。

有关前瞻性陈述的警示性声明

本新闻稿包含符合1934年《证券交易法》第21E节(经修订)和《1933年证券法》第27A节(经修订)含义的某些前瞻性陈述。与历史或当前事实没有严格关系的陈述是前瞻性的。在不限制上述一般性的情况下,本新闻稿中包含的前瞻性陈述 具体包括对EQT公司及其子公司(统称为本公司)的计划、战略、目标和增长的预期以及预期的财务和运营业绩,包括公司从收购Equitrans获得预期的运营、财务和战略利益的能力,公司成功整合Equitrans业务的能力 在预期的时间段内,合并后的公司预计的无杠杆NYMEX自由现金流收支平衡价格和预计的协同效应。

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本新闻稿中包含的 前瞻性陈述涉及风险和不确定因素,可能导致实际结果与预期结果大不相同。因此,投资者不应过度依赖前瞻性陈述作为对实际结果的预测。公司基于对未来事件的当前预期和假设做出这些前瞻性陈述,并考虑了公司目前已知的所有信息。虽然公司认为这些预期和假设是合理的,但它们本身存在重大的商业、经济、竞争、监管和其他风险和不确定因素,其中许多风险和不确定因素很难预测且超出公司的控制范围。这些风险和不确定性包括但不限于:大宗商品价格的波动;钻井和运营的成本和结果;储量估计、钻井地点的确定和未来增加已探明储量的能力的不确定性;产量预测所依据的假设;技术数据的质量;公司在其战略机遇中适当分配资本和其他资源的能力;获得资本和成本的能力,包括利率上升、通货膨胀和其他经济不确定性的结果;公司的对冲和其他财务合同;通常与钻探、生产、运输和储存天然气、天然气和石油有关的固有风险和风险;网络安全风险和破坏行为;执行公司勘探和开发计划所需的钻井平台、完井服务、设备、供应、人员、油田服务以及砂子和水的可用性和成本,包括供应链和通胀压力造成的风险;主要在阿巴拉契亚盆地运营并从单一供应商获得大量公司中游服务的风险;获得环境和其他许可的能力及其时间 ;政府法规或行动,包括与甲烷和其他温室气体排放有关的法规;公众对化石燃料行业的负面看法;消费者对天然气替代品的需求增加;环境和天气风险,包括气候变化的可能影响;公司成功地在预期时间段内整合Equitrans的业务和资产的能力,以及此类收购的任何预期收益和预期协同效应在预期时间段内无法实现或无法实现的可能性;以及因收购、资产剥离和其他战略交易而对公司业务造成的中断。这些风险和其他风险在公司截至2023年12月31日的10-K表格年度报告中的“风险因素”部分、公司截至2024年3月31日的季度报告10-Q表格中的“风险因素”部分以及公司不时提交给美国证券交易委员会的其他文件中进行了描述。

任何前瞻性陈述仅在该陈述发表之日起发表,除法律要求外,公司不打算因新信息、未来事件或其他原因而更正或更新任何前瞻性陈述。

非公认会计准则 披露

调整后的 营业现金流、自由现金流和无杠杆自由现金流

调整后的营业现金流量定义为经营活动提供的现金净额减去其他资产和负债的变动。自由现金流 定义为调整后的营运现金流减去权责发生制资本支出,不包括可归因于非控制性利益的资本支出。无杠杆自由现金流的定义是自由现金流减去利息支出。调整后的营业现金流、自由现金流和无杠杆自由现金流是公司管理层认为可为投资者提供有关公司流动性的有用信息 的非公认会计准则补充财务指标,包括公司产生超出资本要求的现金流并向股东返还现金的能力。

本公司并无提供营运活动所提供的预计现金净额,或将经调整的营运现金流量、自由现金流及无杠杆自由现金流量与营运活动所提供的预计现金净额(最具可比性的财务指标) 按公认会计原则计算的对账。本公司无法预测未来任何时期的经营活动提供的现金净额,因为这一指标包括与现金收入和支出的时间相关的经营资产和负债变化的影响 可能与经营活动发生的期间无关。如果没有不合理的努力,公司无法以任何合理的精度预测这些 时间差异,例如预测其付款时间和客户付款的时间,准确到特定日期,即提前数月。此外,本公司并不就其平均实现价格及其他项目提供指引,该等项目会影响经营活动提供的净现金与经调整的营运现金流量及自由现金流量之间的调节项目。天然气价格波动较大,不受本公司控制,交易时间和未来交易及其他项目的所得税影响难以准确预测。 因此,本公司无法提供经营活动提供的预计净现金,或预计 调整后的经营现金流和未加杠杆的自由现金流与经营活动提供的预计净现金的相关对账,而没有 不合理的努力。

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