目录。 | ||||||||
部分 | 页面 | ||||
企业数据: | |||||
投资者公司摘要 | 3 | ||||
公司概述 | 4 | ||||
摘要-合并财务业绩 | 5 | ||||
财务和投资组合亮点及资本化数据 | 6 | ||||
指导 | 7 | ||||
合并财务业绩: | |||||
合并资产负债表 | 9 | ||||
合并运营报表 | 10 | ||||
非 GAAP FFO、核心 FFO 和 AFFO 对账 | 12 | ||||
运营报表对账 | 15 | ||||
相同的房地产投资组合表现 | 16 | ||||
资本化摘要 | 17 | ||||
债务摘要 | 18 | ||||
投资组合数据: | |||||
运营 | 20 | ||||
投资组合概述 | 21 | ||||
租赁统计和趋势 | 22 | ||||
热门租户和租赁细分 | 24 | ||||
资本支出摘要 | 25 | ||||
重新定位/重建中的物业和空间 | 26 | ||||
本年度投资和处置摘要 | 29 | ||||
净资产价值组成部分 | 32 | ||||
注释和定义 | 33 |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 2 页 | ![]() | ||||||
投资者公司摘要。 | ||||||||
执行管理团队 | ||||||||
霍华德·施维默 | 联席首席执行官、董事 | |||||||
迈克尔·S·弗兰克尔 | 联席首席执行官、董事 | |||||||
劳拉·克拉克 | 首席财务官 | |||||||
大卫·兰泽 | 总法律顾问兼公司秘书 | |||||||
董事会 | ||||||||
理查德·齐曼 | 主席 | |||||||
泰勒 H. 罗斯 | 首席独立董事 | |||||||
霍华德·施维默 | 联席首席执行官、董事 | |||||||
迈克尔·S·弗兰克尔 | 联席首席执行官、董事 | |||||||
罗伯特·安汀 | 董事 | |||||||
戴安娜·英格拉姆 | 董事 | |||||||
安吉拉·克莱曼 | 董事 | |||||||
黛布拉·莫里斯 | 董事 |
投资者关系信息 | ||||||||
investorrelations@rexfordindustrial.com | ||||||||
股票研究报道 | ||||||||||||||
美国银行证券 | 卡米尔·邦内尔 | (646) 855-5042 | ||||||||||||
巴克莱 | 布伦丹·林奇 | (212) 526-9428 | ||||||||||||
BMO 资本市场 | 约翰·金 | (212) 885-4115 | ||||||||||||
法国巴黎银行考试 | 内特·克罗塞特 | (646) 342-1588 | ||||||||||||
花旗集团投资研究 | 克雷格·梅尔曼 | (212) 816-4471 | ||||||||||||
高力证券 | 巴里·牛津 | (203) 961-6573 | ||||||||||||
Evercore IS | 史蒂夫·萨克瓦 | (212) 446-9462 | ||||||||||||
绿街顾问 | 文斯·蒂伯恩 | (949) 640-8780 | ||||||||||||
摩根大通证券 | 迈克尔·穆勒 | (212) 622-6689 | ||||||||||||
杰富瑞集团有限责任公司 | 乔纳森彼得森 | (212) 284-1705 | ||||||||||||
美国瑞穗证券 | 维克拉姆·马尔霍特拉 | (212) 282-3827 | ||||||||||||
罗伯特 W. Baird & Co. | 尼古拉斯·希尔曼 | (414) 298-5053 | ||||||||||||
丰业银行 | Greg McGinniss | (212) 225-6906 | ||||||||||||
信托证券 | 安东尼·豪 | (212) 303-4176 | ||||||||||||
Wedbush 证券 | 理查德·安德森 | (212) 931-7001 | ||||||||||||
富国银行证券 | 布莱恩·赫克 | (443) 263-6529 | ||||||||||||
沃尔夫研究 | 安德鲁·罗西瓦赫 | (646) 582-9250 |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 3 页 | ![]() | ||||||
公司概述。 | ||||||||
截至2024年6月30日的季度 |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 4 页 | ![]() | ||||||
亮点-合并财务业绩。 | ||||||||
季度业绩 | (单位:百万) |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 5 页 | ![]() | ||||||
财务和投资组合摘要及资本化数据。(1) | ||||||||
(以千计,股票和每股数据和投资组合统计数据除外) |
三个月已结束 | |||||||||||||||||||||||||||||
2024年6月30日 | 2024 年 3 月 31 日 | 2023 年 12 月 31 日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | |||||||||||||||||||||||||
财务业绩: | |||||||||||||||||||||||||||||
租金收入总额 | $ | 232,973 | $ | 210,990 | $ | 207,909 | $ | 204,212 | $ | 194,098 | |||||||||||||||||||
净收入 | $ | 86,017 | $ | 64,277 | $ | 67,321 | $ | 61,790 | $ | 56,910 | |||||||||||||||||||
净营业收入 (NOI) | $ | 181,068 | $ | 163,508 | $ | 158,650 | $ | 156,127 | $ | 149,788 | |||||||||||||||||||
Core FFO 的公司份额 | $ | 129,575 | $ | 123,547 | $ | 118,781 | $ | 114,969 | $ | 108,419 | |||||||||||||||||||
公司在每股普通股核心FFO中所占份额——摊薄后 | $ | 0.60 | $ | 0.58 | $ | 0.56 | $ | 0.56 | $ | 0.54 | |||||||||||||||||||
调整后的息税前利润 | $ | 178,106 | $ | 167,207 | $ | 152,126 | $ | 147,925 | $ | 141,258 | |||||||||||||||||||
每股普通股申报的股息 | $ | 0.4175 | $ | 0.4175 | $ | 0.380 | $ | 0.380 | $ | 0.380 | |||||||||||||||||||
投资组合统计: | |||||||||||||||||||||||||||||
投资组合可出租平方英尺(“RSF”) | 49,710,628 | 49,162,216 | 45,860,368 | 44,998,613 | 44,167,774 | ||||||||||||||||||||||||
终止入住 | 93.7% | 92.8% | 94.1% | 94.1% | 94.0% | ||||||||||||||||||||||||
不包括重新定位/重建在内的终止入住 (2) | 97.9% | 96.9% | 97.6% | 97.9% | 97.3% | ||||||||||||||||||||||||
租金变动-GAAP (3) | 67.7% | 53.0% | 63.1% | 64.8% | 96.8% | ||||||||||||||||||||||||
租金变动-现金 (3) | 49.0% | 33.6% | 45.6% | 51.4% | 74.8% | ||||||||||||||||||||||||
相同的房地产投资组合表现: | |||||||||||||||||||||||||||||
相同的房地产投资组合终止入住 (4) (5) | 97.3% | 96.6% | 97.1% | 97.4% | 97.3% | ||||||||||||||||||||||||
相同的房地产投资组合净资产净值增长 (4) (6) | 6.0% | 5.7% | |||||||||||||||||||||||||||
相同房地产投资组合的现金净投资增长 (4) (6) | 9.1% | 8.9% | |||||||||||||||||||||||||||
资本化: | |||||||||||||||||||||||||||||
期末已发行和流通的股份和单位总数 (7) | 225,623,274 | 224,992,152 | 219,629,857 | 213,435,271 | 208,031,757 | ||||||||||||||||||||||||
B 系列和 C 系列优先股和系列 1、2 和 3 CPOP 单位 | $ | 214,000 | $ | 241,031 | $ | 241,068 | $ | 241,068 | $ | 241,068 | |||||||||||||||||||
股票市值总额 | $ | 10,274,542 | $ | 11,558,136 | $ | 12,562,303 | $ | 10,774,099 | $ | 11,104,486 | |||||||||||||||||||
合并债务总额 | $ | 3,386,559 | $ | 3,389,088 | $ | 2,243,025 | $ | 2,245,605 | $ | 2,245,972 | |||||||||||||||||||
总市值(净负债加权益) | $ | 13,535,391 | $ | 14,610,264 | $ | 14,771,884 | $ | 12,936,436 | $ | 13,214,176 | |||||||||||||||||||
比率: | |||||||||||||||||||||||||||||
净负债占总市值的比例 | 24.1% | 20.9% | 15.0% | 16.7% | 16.0% | ||||||||||||||||||||||||
净负债占调整后息税折旧摊销前利润(按年计算的季度业绩) | 4.6 倍 | 4.6 倍 | 3.6 倍 | 3.7 倍 | 3.7 倍 |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 6 页 | ![]() | ||||||
指导。 | ||||||||
截至 2024 年 6 月 30 日 |
公制 | 2024 年第二季度 更新的指南 | 2024 年第一季度 指导 | 截至2024年6月30日的年初至今业绩 | |||||||||||||||||
摊薄后每股归属于普通股股东的净收益 (1) (2) | 1.19-1.21 美元 | 1.17-1.20 美元 | 0.64 美元 | |||||||||||||||||
摊薄后每股核心FFO的公司份额 (1) (2) | 2.32-2.34 美元 | 2.31-2.34 美元 | 1.17 | |||||||||||||||||
相同的房地产投资组合 NOI 增长-GAAP (3) | 4.25%-5.25% | 4.25%-5.25% | 5.9% | |||||||||||||||||
相同的房地产投资组合 NOI 增长——现金 (3) | 7.0%-8.0% | 7.0%-8.0% | 9.0% | |||||||||||||||||
相同房地产投资组合的平均入住率(全年)(3) (4) | 96.5%-97.0% | 96.5%-97.0% | 97.0% | |||||||||||||||||
一般和管理费用 (5) | +/-8300 万美元 | +/-8300 万美元 | 3,930 万美元 | |||||||||||||||||
净利息支出 | +/-9,900 万美元 | +/-9,900 万美元 | 4,310 万美元 | |||||||||||||||||
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 7 页 | ![]() | ||||||
指导(续)。 | ||||||||
截至 2024 年 6 月 30 日 |
收益组成部分 | 范围 (每股美元) | 注意事项 | ||||||||||||||||||
2024 年摊薄后每股核心FFO指引(先前) | 2.31 美元 | 2.34 美元 | 2024 年第一季度指南 | |||||||||||||||||
相同的房地产投资组合 NOI 增长 | — | — | 2024财年标准普尔净利润增长(GAAP)指导区间为4.25%至5.25% | |||||||||||||||||
第二季度投资 | 0.02 | 0.02 | 与自以来完成的1.43亿美元收购相关的NOI增量 事先的指导 | |||||||||||||||||
第二季度处置 | (0.01) | (0.01) | 与自上次发布指导以来已完成的2700万美元处置相关的NOI增量 | |||||||||||||||||
重新定位/再开发 NOI | (0.01) | (0.01) | 来自重新定位/重建的增量投资回报率 | |||||||||||||||||
净并购费用 | — | — | 2024 财年指导区间为 +/-8300 万美元 | |||||||||||||||||
净利息支出 | — | — | 2024 财年指导区间为 +/-9,900 万美元 | |||||||||||||||||
其他 | 0.01 | — | 包括来自非相同财产 NOI 的影响 | |||||||||||||||||
2024 年摊薄后每股核心FFO指引(当前) | 2.32 | 2.34 美元 | ||||||||||||||||||
摊薄后每股核心FFO年增长率 | 6% | 7% | ||||||||||||||||||
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 8 页 | ![]() | ||||||
合并资产负债表。 | (未经审计,以千计) | |||||||
2024年6月30日 | 2024 年 3 月 31 日 | 2023 年 12 月 31 日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | |||||||||||||||||||||||||
资产 | |||||||||||||||||||||||||||||
土地 | $ | 7,650,740 | $ | 7,568,720 | $ | 6,815,622 | $ | 6,606,022 | $ | 6,400,698 | |||||||||||||||||||
建筑物和装修 | 4,330,709 | 4,260,512 | 3,933,379 | 3,869,303 | 3,723,837 | ||||||||||||||||||||||||
租户改进 | 178,832 | 172,707 | 167,251 | 160,108 | 155,182 | ||||||||||||||||||||||||
家具、固定装置和设备 | 132 | 132 | 132 | 132 | 132 | ||||||||||||||||||||||||
在建工程 | 343,275 | 258,413 | 240,010 | 188,079 | 127,416 | ||||||||||||||||||||||||
持有的用于投资的房地产总额 | 12,503,688 | 12,260,484 | 11,156,394 | 10,823,644 | 10,407,265 | ||||||||||||||||||||||||
累计折旧 | (874,413) | (827,576) | (782,461) | (739,369) | (695,129) | ||||||||||||||||||||||||
房地产投资,净额 | 11,629,275 | 11,432,908 | 10,373,933 | 10,084,275 | 9,712,136 | ||||||||||||||||||||||||
现金和现金等价物 | 125,710 | 336,960 | 33,444 | 83,268 | 136,282 | ||||||||||||||||||||||||
应收贷款,净额 | 123,014 | 122,899 | 122,784 | — | — | ||||||||||||||||||||||||
租金和其他应收账款,净额 | 17,685 | 17,896 | 17,494 | 18,973 | 14,126 | ||||||||||||||||||||||||
递延应收租金,净额 | 140,196 | 130,694 | 123,325 | 114,927 | 103,192 | ||||||||||||||||||||||||
递延租赁成本,净额 | 68,161 | 61,017 | 59,351 | 56,735 | 54,848 | ||||||||||||||||||||||||
递延贷款成本,净额 | 2,713 | 3,069 | 3,426 | 3,783 | 4,139 | ||||||||||||||||||||||||
收购的租赁无形资产,净额 (1) | 220,021 | 223,698 | 153,670 | 154,036 | 147,990 | ||||||||||||||||||||||||
收购了无限期的无形资产 | 5,156 | 5,156 | 5,156 | 5,156 | 5,156 | ||||||||||||||||||||||||
利率互换资产 | 16,510 | 16,737 | 9,896 | 24,494 | 19,869 | ||||||||||||||||||||||||
其他资产 | 18,501 | 22,114 | 25,225 | 31,817 | 19,055 | ||||||||||||||||||||||||
收购相关存款 | 1,250 | 7,975 | 2,125 | — | 8,700 | ||||||||||||||||||||||||
总资产 | $ | 12,368,192 | $ | 12,381,123 | $ | 10,929,829 | $ | 10,577,464 | $ | 10,225,493 | |||||||||||||||||||
负债和权益 | |||||||||||||||||||||||||||||
负债 | |||||||||||||||||||||||||||||
应付票据 | $ | 3,348,697 | $ | 3,349,120 | $ | 2,225,914 | $ | 2,227,637 | $ | 2,227,154 | |||||||||||||||||||
应付账款、应计费用和其他负债 | 153,993 | 148,920 | 128,842 | 155,103 | 109,881 | ||||||||||||||||||||||||
应付的股息和分配 | 94,582 | 94,356 | 83,733 | 81,423 | 79,370 | ||||||||||||||||||||||||
收购的租赁无形负债,净额 (2) | 163,109 | 171,687 | 147,561 | 155,582 | 130,511 | ||||||||||||||||||||||||
租户保证金 | 91,162 | 91,034 | 84,872 | 83,643 | 81,163 | ||||||||||||||||||||||||
租户预付租金 (3) | 101,473 | 110,727 | 115,002 | 30,772 | 42,600 | ||||||||||||||||||||||||
负债总额 | 3,953,016 | 3,965,844 | 2,785,924 | 2,734,160 | 2,670,679 | ||||||||||||||||||||||||
股权 | |||||||||||||||||||||||||||||
B系列优先股,净额(75,000美元的清算优先股) | 72,443 | 72,443 | 72,443 | 72,443 | 72,443 | ||||||||||||||||||||||||
C系列优先股,净额(86,250美元的清算优先股) | 83,233 | 83,233 | 83,233 | 83,233 | 83,233 | ||||||||||||||||||||||||
优先股 | 155,676 | 155,676 | 155,676 | 155,676 | 155,676 | ||||||||||||||||||||||||
普通股 | 2,178 | 2,178 | 2,123 | 2,065 | 2,010 | ||||||||||||||||||||||||
额外已缴资本 | 8,235,484 | 8,233,127 | 7,940,781 | 7,613,354 | 7,311,458 | ||||||||||||||||||||||||
超过收益的累计分配 | (381,507) | (370,720) | (338,835) | (320,180) | (298,367) | ||||||||||||||||||||||||
累计其他综合收益(亏损) | 13,834 | 13,922 | 7,172 | 21,142 | 16,525 | ||||||||||||||||||||||||
股东权益总额 | 8,025,665 | 8,034,183 | 7,766,917 | 7,472,057 | 7,187,302 | ||||||||||||||||||||||||
非控股权益 | 389,511 | 381,096 | 376,988 | 371,247 | 367,512 | ||||||||||||||||||||||||
权益总额 | 8,415,176 | 8,415,279 | 8,143,905 | 7,843,304 | 7,554,814 | ||||||||||||||||||||||||
负债和权益总额 | $ | 12,368,192 | $ | 12,381,123 | $ | 10,929,829 | $ | 10,577,464 | $ | 10,225,493 |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 9 页 | ![]() | ||||||
合并运营报表。 | ||||||||
季度业绩 | (未经审计,以千计,股票和每股数据除外) |
三个月已结束 | |||||||||||||||||||||||||||||
2024 年 6 月 30 日 | 2024 年 3 月 31 日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | |||||||||||||||||||||||||
收入 | |||||||||||||||||||||||||||||
租金收入 (1) | $ | 232,973 | $ | 210,990 | $ | 207,909 | $ | 204,212 | $ | 194,098 | |||||||||||||||||||
管理和租赁服务 | 156 | 132 | 163 | 158 | 171 | ||||||||||||||||||||||||
利息收入 | 4,444 | 2,974 | 2,353 | 1,029 | 1,497 | ||||||||||||||||||||||||
总收入 | 237,573 | 214,096 | 210,425 | 205,399 | 195,766 | ||||||||||||||||||||||||
运营费用 | |||||||||||||||||||||||||||||
物业开支 | 51,905 | 47,482 | 49,259 | 48,085 | 44,310 | ||||||||||||||||||||||||
一般和行政 | 19,307 | 19,980 | 19,988 | 18,575 | 18,267 | ||||||||||||||||||||||||
折旧和摊销 | 67,896 | 66,278 | 65,839 | 60,449 | 58,793 | ||||||||||||||||||||||||
总运营费用 | 139,108 | 133,740 | 135,086 | 127,109 | 121,370 | ||||||||||||||||||||||||
其他开支 | |||||||||||||||||||||||||||||
其他开支 | 304 | 1,408 | 316 | 551 | 306 | ||||||||||||||||||||||||
利息支出 | 28,412 | 14,671 | 14,570 | 15,949 | 17,180 | ||||||||||||||||||||||||
支出总额 | 167,824 | 149,819 | 149,972 | 143,609 | 138,856 | ||||||||||||||||||||||||
出售房地产的收益 | 16,268 | — | 6,868 | — | — | ||||||||||||||||||||||||
净收入 | 86,017 | 64,277 | 67,321 | 61,790 | 56,910 | ||||||||||||||||||||||||
减去:归属于非控股权益的净收益 | (3,541) | (2,906) | (2,970) | (2,824) | (2,717) | ||||||||||||||||||||||||
归属于雷克斯福德工业地产公司的净收益 | 82,476 | 61,371 | 64,351 | 58,966 | 54,193 | ||||||||||||||||||||||||
减去:优先股分红 | (2,315) | (2,314) | (2,315) | (2,314) | (2,315) | ||||||||||||||||||||||||
减去:分配给参与证券的收益 | (409) | (418) | (357) | (314) | (318) | ||||||||||||||||||||||||
归属于普通股股东的净收益 | $ | 79,752 | $ | 58,639 | $ | 61,679 | $ | 56,338 | $ | 51,560 | |||||||||||||||||||
普通股每股收益 | |||||||||||||||||||||||||||||
每股归属于普通股股东的净收益——基本 | $ | 0.37 | $ | 0.27 | $ | 0.29 | $ | 0.27 | $ | 0.26 | |||||||||||||||||||
归属于普通股股东的每股净收益——摊薄 | $ | 0.37 | $ | 0.27 | $ | 0.29 | $ | 0.27 | $ | 0.26 | |||||||||||||||||||
加权平均已发行股票——基本 | 217,388,908 | 214,401,661 | 210,089,164 | 205,279,681 | 200,610,890 | ||||||||||||||||||||||||
加权平均已发行股票——摊薄 | 217,388,908 | 214,437,913 | 210,362,069 | 205,447,532 | 200,667,250 |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 10 页 | ![]() | ||||||
合并运营报表。 | ||||||||
季度业绩(续) | (未经审计,以千计,股票和每股数据除外) |
截至6月30日的三个月 | 截至6月30日的六个月 | ||||||||||||||||||||||
2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||
收入 | |||||||||||||||||||||||
租金收入 | $ | 232,973 | $ | 194,098 | $ | 443,963 | $ | 379,262 | |||||||||||||||
管理和租赁服务 | 156 | 171 | 288 | 361 | |||||||||||||||||||
利息收入 | 4,444 | 1,497 | 7,418 | 2,379 | |||||||||||||||||||
总收入 | 237,573 | 195,766 | 451,669 | 382,002 | |||||||||||||||||||
运营费用 | |||||||||||||||||||||||
物业开支 | 51,905 | 44,310 | 99,387 | 87,135 | |||||||||||||||||||
一般和行政 | 19,307 | 18,267 | 39,287 | 36,464 | |||||||||||||||||||
折旧和摊销 | 67,896 | 58,793 | 134,174 | 118,222 | |||||||||||||||||||
总运营费用 | 139,108 | 121,370 | 272,848 | 241,821 | |||||||||||||||||||
其他开支 | |||||||||||||||||||||||
其他开支 | 304 | 306 | 1,712 | 953 | |||||||||||||||||||
利息支出 | 28,412 | 17,180 | 43,083 | 30,881 | |||||||||||||||||||
支出总额 | 167,824 | 138,856 | 317,643 | 273,655 | |||||||||||||||||||
出售房地产的收益 | 16,268 | — | 16,268 | 12,133 | |||||||||||||||||||
净收入 | 86,017 | 56,910 | 150,294 | 120,480 | |||||||||||||||||||
减去:归属于非控股权益的净收益 | (3,541) | (2,717) | (6,447) | (5,781) | |||||||||||||||||||
归属于雷克斯福德工业地产公司的净收益 | 82,476 | 54,193 | 143,847 | 114,699 | |||||||||||||||||||
减去:优先股股息 | (2,315) | (2,315) | (4,629) | (4,629) | |||||||||||||||||||
减去:分配给参与证券的收益 | (409) | (318) | (827) | (638) | |||||||||||||||||||
归属于普通股股东的净收益 | $ | 79,752 | $ | 51,560 | $ | 138,391 | $ | 109,432 | |||||||||||||||
归属于普通股股东的每股净收益——基本 | $ | 0.37 | $ | 0.26 | $ | 0.64 | $ | 0.55 | |||||||||||||||
归属于普通股股东的每股净收益——摊薄后 | $ | 0.37 | $ | 0.26 | $ | 0.64 | $ | 0.55 | |||||||||||||||
已发行普通股的加权平均值——基本 | 217,388,908 | 200,610,890 | 215,895,285 | 198,003,415 | |||||||||||||||||||
已发行普通股的加权平均值——摊薄后 | 217,388,908 | 200,667,250 | 215,913,411 | 198,237,614 |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 11 页 | ![]() | ||||||
非公认会计准则FFO和核心FFO对账。(1) | ||||||||
(未经审计,以千计,股票和每股数据除外) |
三个月已结束 | |||||||||||||||||||||||||||||
2024年6月30日 | 2024 年 3 月 31 日 | 2023 年 12 月 31 日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | |||||||||||||||||||||||||
净收入 | $ | 86,017 | $ | 64,277 | $ | 67,321 | $ | 61,790 | $ | 56,910 | |||||||||||||||||||
调整: | |||||||||||||||||||||||||||||
折旧和摊销 | 67,896 | 66,278 | 65,839 | 60,449 | 58,793 | ||||||||||||||||||||||||
出售房地产的收益 | (16,268) | — | (6,868) | — | — | ||||||||||||||||||||||||
NAREIT 固定运营资金 (FFO) | 137,645 | 130,555 | 126,292 | 122,239 | 115,703 | ||||||||||||||||||||||||
减去:优先股分红 | (2,315) | (2,314) | (2,315) | (2,314) | (2,315) | ||||||||||||||||||||||||
减去:归因于非控股权益的FFO (2) | (5,410) | (5,188) | (4,960) | (4,909) | (4,812) | ||||||||||||||||||||||||
减去:归属于分红证券的FFO (3) | (582) | (570) | (504) | (461) | (451) | ||||||||||||||||||||||||
FFO 的公司份额 | $ | 129,338 | $ | 122,483 | $ | 118,513 | $ | 114,555 | $ | 108,125 | |||||||||||||||||||
公司每股普通股的FFO份额——基本 | $ | 0.59 | $ | 0.57 | $ | 0.56 | $ | 0.56 | $ | 0.54 | |||||||||||||||||||
摊薄后公司每股普通股的FFO份额 | $ | 0.59 | $ | 0.57 | $ | 0.56 | $ | 0.56 | $ | 0.54 | |||||||||||||||||||
FFO | $ | 137,645 | $ | 130,555 | $ | 126,292 | $ | 122,239 | $ | 115,703 | |||||||||||||||||||
调整: | |||||||||||||||||||||||||||||
收购费用 | 58 | 50 | 39 | 10 | 247 | ||||||||||||||||||||||||
利率互换终止时的损失摊销 | 59 | 59 | 59 | 59 | 59 | ||||||||||||||||||||||||
不可资本化的拆除成本 | 129 | 998 | 180 | 361 | — | ||||||||||||||||||||||||
核心 FFO | 137,891 | 131,662 | 126,570 | 122,669 | 116,009 | ||||||||||||||||||||||||
减去:优先股分红 | (2,315) | (2,314) | (2,315) | (2,314) | (2,315) | ||||||||||||||||||||||||
减去:归属于非控股权益的核心 FFO (2) | (5,418) | (5,226) | (4,969) | (4,924) | (4,823) | ||||||||||||||||||||||||
减去:归属于参与证券的核心 FFO (3) | (583) | (575) | (505) | (462) | (452) | ||||||||||||||||||||||||
Core FFO 的公司份额 | $ | 129,575 | $ | 123,547 | $ | 118,781 | $ | 114,969 | $ | 108,419 | |||||||||||||||||||
公司在每股普通股核心FFO中所占份额——基本 | $ | 0.60 | $ | 0.58 | $ | 0.57 | $ | 0.56 | $ | 0.54 | |||||||||||||||||||
摊薄后公司在每股普通股核心FFO中所占份额 | $ | 0.60 | $ | 0.58 | $ | 0.56 | $ | 0.56 | $ | 0.54 | |||||||||||||||||||
加权平均流通股票基本股 | 217,388,908 | 214,401,661 | 210,089,164 | 205,279,681 | 200,610,890 | ||||||||||||||||||||||||
已发行/摊薄后的加权平均股票 (4) | 217,388,908 | 214,437,913 | 210,362,069 | 205,447,532 | 200,667,250 |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 12 页 | ![]() | ||||||
非公认会计准则FFO和核心FFO对账。(1) | ||||||||
(未经审计,以千计,股票和每股数据除外) |
截至6月30日的三个月 | 截至6月30日的六个月 | |||||||||||||||||||||||||
2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||||||
净收入 | $ | 86,017 | $ | 56,910 | $ | 150,294 | $ | 120,480 | ||||||||||||||||||
调整: | ||||||||||||||||||||||||||
折旧和摊销 | 67,896 | 58,793 | 134,174 | 118,222 | ||||||||||||||||||||||
出售房地产的收益 | (16,268) | — | (16,268) | (12,133) | ||||||||||||||||||||||
运营资金 (FFO) | 137,645 | 115,703 | 268,200 | 226,569 | ||||||||||||||||||||||
减去:优先股分红 | (2,315) | (2,315) | (4,629) | (4,629) | ||||||||||||||||||||||
减去:归因于非控股权益的FFO | (5,410) | (4,812) | (10,598) | (9,645) | ||||||||||||||||||||||
减去:归属于参与证券的FFO | (582) | (451) | (1,152) | (878) | ||||||||||||||||||||||
FFO 的公司份额 | $ | 129,338 | $ | 108,125 | $ | 251,821 | $ | 211,417 | ||||||||||||||||||
公司每股普通股的FFO份额——基本 | $ | 0.59 | $ | 0.54 | $ | 1.17 | $ | 1.07 | ||||||||||||||||||
摊薄后公司每股普通股的FFO份额 | $ | 0.59 | $ | 0.54 | $ | 1.17 | $ | 1.07 | ||||||||||||||||||
FFO | $ | 137,645 | $ | 115,703 | $ | 268,200 | $ | 226,569 | ||||||||||||||||||
调整: | ||||||||||||||||||||||||||
收购费用 | 58 | 247 | 108 | 320 | ||||||||||||||||||||||
使用权资产的减值 | — | — | — | 188 | ||||||||||||||||||||||
利率互换终止时的损失摊销 | 59 | 59 | 118 | 118 | ||||||||||||||||||||||
不可资本化的拆除成本 | 129 | — | 1,127 | 340 | ||||||||||||||||||||||
注销与未行使续订期权相关的低于市场的租赁无形资产 (2) | — | — | — | (1,318) | ||||||||||||||||||||||
核心 FFO | 137,891 | 116,009 | 269,553 | 226,217 | ||||||||||||||||||||||
减去:优先股分红 | (2,315) | (2,315) | (4,629) | (4,629) | ||||||||||||||||||||||
减去:归属于非控股权益的核心 FFO | (5,418) | (4,823) | (10,644) | (9,632) | ||||||||||||||||||||||
减去:归属于参与证券的核心FFO | (583) | (452) | (1,158) | (877) | ||||||||||||||||||||||
Core FFO 的公司份额 | $ | 129,575 | $ | 108,419 | $ | 253,122 | $ | 211,079 | ||||||||||||||||||
公司在每股普通股核心FFO中所占份额——基本 | $ | 0.60 | $ | 0.54 | $ | 1.17 | $ | 1.07 | ||||||||||||||||||
摊薄后公司在每股普通股核心FFO中所占份额 | $ | 0.60 | $ | 0.54 | $ | 1.17 | $ | 1.06 | ||||||||||||||||||
加权平均流通股票基本股 | 217,388,908 | 200,610,890 | 215,895,285 | 198,003,415 | ||||||||||||||||||||||
已发行摊薄后的加权平均股数 | 217,388,908 | 200,667,250 | 215,913,411 | 198,237,614 |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 13 页 | ![]() | ||||||
非公认会计准则AFFO对账。(1) | ||||||||
(未经审计,以千计,股票和每股数据除外) |
三个月已结束 | |||||||||||||||||||||||||||||
6月30日 2024 | 三月三十一日 2024 | 十二月三十一日 2023 | 九月三十日 2023 | 6月30日 2023 | |||||||||||||||||||||||||
运营资金 (2) | $ | 137,645 | $ | 130,555 | $ | 126,292 | $ | 122,239 | $ | 115,703 | |||||||||||||||||||
调整: | |||||||||||||||||||||||||||||
递延融资成本的摊销 | 1,266 | 1,011 | 1,000 | 1,001 | 999 | ||||||||||||||||||||||||
非现金股票补偿 | 11,057 | 9,088 | 9,338 | 8,166 | 7,956 | ||||||||||||||||||||||||
与利率衍生品终止/结算相关的摊销 | 137 | 137 | 137 | 137 | 136 | ||||||||||||||||||||||||
应付票据(折扣)溢价摊销,净额 | 1,491 | 293 | 214 | 205 | 203 | ||||||||||||||||||||||||
不可资本化的拆除成本 | 129 | 998 | 180 | 361 | — | ||||||||||||||||||||||||
扣除: | |||||||||||||||||||||||||||||
优先股股息 | (2,315) | (2,314) | (2,315) | (2,314) | (2,315) | ||||||||||||||||||||||||
直线租金收入调整 (3) | (9,567) | (7,368) | (8,514) | (11,792) | (8,653) | ||||||||||||||||||||||||
高于/(低于)市场租赁收入调整 | (7,268) | (7,591) | (8,119) | (7,241) | (6,232) | ||||||||||||||||||||||||
资本化付款 (4) | (12,280) | (13,163) | (12,443) | (10,581) | (8,885) | ||||||||||||||||||||||||
净贷款发放费的增加 | (115) | (115) | (84) | — | — | ||||||||||||||||||||||||
经常性资本支出 (5) | (3,502) | (2,990) | (7,047) | (10,874) | (6,683) | ||||||||||||||||||||||||
第二代租户改进 (6) | (123) | (226) | (128) | (413) | (139) | ||||||||||||||||||||||||
第二代租赁佣金 (7) | (7,436) | (3,231) | (3,483) | (3,993) | (5,484) | ||||||||||||||||||||||||
调整后的运营资金 (AFFO) | $ | 109,119 | $ | 105,084 | $ | 95,028 | $ | 84,901 | $ | 86,606 |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 14 页 | ![]() | ||||||
运营对账表——NOI、现金NOI、息税折旧摊销前利润率和调整后的息税折旧摊销前利润。(1) | ||||||||
(未经审计,以千计) |
NOI 和现金 NOI | |||||||||||||||||||||||||||||
三个月已结束 | |||||||||||||||||||||||||||||
2024 年 6 月 30 日 | 2024 年 3 月 31 日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | |||||||||||||||||||||||||
租金收入 (2) (3) | $ | 232,973 | $ | 210,990 | $ | 207,909 | $ | 204,212 | $ | 194,098 | |||||||||||||||||||
减去:财产开支 | 51,905 | 47,482 | 49,259 | 48,085 | 44,310 | ||||||||||||||||||||||||
净营业收入 (NOI) | $ | 181,068 | $ | 163,508 | $ | 158,650 | $ | 156,127 | $ | 149,788 | |||||||||||||||||||
高于/(低于)市场租赁收入调整 | (7,268) | (7,591) | (8,119) | (7,241) | (6,232) | ||||||||||||||||||||||||
直线租金收入调整 | (9,567) | (7,368) | (8,514) | (11,792) | (8,653) | ||||||||||||||||||||||||
Cash NOI | $ | 164,233 | $ | 148,549 | $ | 142,017 | $ | 137,094 | $ | 134,903 |
息税折旧摊销前利润和调整后息折旧摊销 | |||||||||||||||||||||||||||||
三个月已结束 | |||||||||||||||||||||||||||||
2024 年 6 月 30 日 | 2024 年 3 月 31 日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | |||||||||||||||||||||||||
净收入 | $ | 86,017 | $ | 64,277 | $ | 67,321 | $ | 61,790 | $ | 56,910 | |||||||||||||||||||
利息支出 | 28,412 | 14,671 | 14,570 | 15,949 | 17,180 | ||||||||||||||||||||||||
折旧和摊销 | 67,896 | 66,278 | 65,839 | 60,449 | 58,793 | ||||||||||||||||||||||||
出售房地产的收益 | (16,268) | — | (6,868) | — | — | ||||||||||||||||||||||||
息税前利润 | $ | 166,057 | $ | 145,226 | $ | 140,862 | $ | 138,188 | $ | 132,883 | |||||||||||||||||||
股票薪酬摊销 | 11,057 | 9,088 | 9,338 | 8,166 | 7,956 | ||||||||||||||||||||||||
收购费用 | 58 | 50 | 39 | 10 | 247 | ||||||||||||||||||||||||
收购和贷款发放的形式效应 (4) | 1,058 | 12,843 | 1,976 | 1,561 | 172 | ||||||||||||||||||||||||
处置的形式效应 (5) | (124) | — | (89) | — | — | ||||||||||||||||||||||||
调整后的息税前利润 | $ | 178,106 | $ | 167,207 | $ | 152,126 | $ | 147,925 | $ | 141,258 |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 15 页 | ![]() | ||||||
相同的房地产投资组合表现。(1) | ||||||||
(未经审计,以千美元计) |
相同的房地产投资组合: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
房产数量 | 293 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
平方英尺 | 36,956,243 |
相同的房地产投资组合 NOI 和现金 NOI: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
截至6月30日的三个月 | 截至6月30日的六个月 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2024 | 2023 | $ Change | % 变化 | 2024 | 2023 | $ Change | % 变化 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
租金收入 (2) (3) (4) | $ | 173,520 | $ | 163,991 | $ | 9,529 | 5.8% | $ | 344,796 | $ | 326,002 | $ | 18,794 | 5.8% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
物业开支 | 38,821 | 36,934 | 1,887 | 5.1% | 77,595 | 73,641 | 3,954 | 5.4% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
相同的房地产投资组合 NOI | $ | 134,699 | $ | 127,057 | $ | 7,642 | 6.0% | (4) | $ | 267,201 | $ | 252,361 | $ | 14,840 | 5.9% | (4) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
直线租金收入调整 | (5,116) | (7,015) | 1,899 | (27.1)% | (9,868) | (13,947) | 4,079 | (29.2)% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
高于/(低于)市场租赁收入调整 | (5,230) | (6,036) | 806 | (13.4)% | (10,872) | (12,233) | 1,361 | (11.1)% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
相同的房地产投资组合现金 NOI | $ | 124,353 | $ | 114,006 | $ | 10,347 | 9.1% | (4) | $ | 246,461 | $ | 226,181 | $ | 20,280 | 9.0% | (4) |
相同的房产投资组合占用率: | |||||||||||||||||||||||||||||
截至6月30日的三个月 | |||||||||||||||||||||||||||||
2024 | 2023 | 同比 改变 (基点) | 截至2024年3月31日的三个月 | 顺序的 改变 (基点) | |||||||||||||||||||||||||
季度加权平均入住率:(5) | |||||||||||||||||||||||||||||
洛杉矶县 | 97.0% | 97.4% | (40) bps | 97.1% | (10) bps | ||||||||||||||||||||||||
奥兰治县 | 99.7% | 98.6% | 110 bps | 99.6% | 10 bps | ||||||||||||||||||||||||
河滨/圣贝纳迪诺县 | 96.5% | 94.0% | 250 bps | 94.8% | 170 bps | ||||||||||||||||||||||||
圣地亚哥县 | 96.3% | 98.7% | (240) bps | 98.4% | (210) bps | ||||||||||||||||||||||||
文图拉县 | 94.8% | 99.4% | (460) bps | 96.5% | (170) bps | ||||||||||||||||||||||||
季度加权平均入住率 | 96.9% | 97.1% | (20) bps | 96.9% | — bps | ||||||||||||||||||||||||
结束入住: | 97.3% | 97.3% | — bps | 96.6% | 70 bps |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 16 页 | ![]() | ||||||
资本化摘要。 | ||||||||
(未经审计,以千计,股票和每股数据除外) | ||||||||
截至 2024 年 6 月 30 日的市值 |
描述 | 2024年6月30日 | 2024 年 3 月 31 日 | 2023 年 12 月 31 日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | ||||||||||||||||||||||||
已发行普通股 (1) | 217,404,848 | 217,382,937 | 211,998,010 | 206,134,730 | 200,680,708 | ||||||||||||||||||||||||
杰出的运营合作伙伴单位 (2) | 8,218,426 | 7,609,215 | 7,631,847 | 7,300,541 | 7,351,049 | ||||||||||||||||||||||||
期末已发行股份和单位总数 | 225,623,274 | 224,992,152 | 219,629,857 | 213,435,271 | 208,031,757 | ||||||||||||||||||||||||
季度末的股价 | $ | 44.59 | $ | 50.30 | $ | 56.10 | $ | 49.35 | $ | 52.22 | |||||||||||||||||||
普通股和运营合伙企业单位——资本化 | $ | 10,060,542 | $ | 11,317,105 | $ | 12,321,235 | $ | 10,533,031 | $ | 10,863,418 | |||||||||||||||||||
B 系列和 C 系列累积可赎回优先股 (3) | $ | 161,250 | $ | 161,250 | $ | 161,250 | $ | 161,250 | $ | 161,250 | |||||||||||||||||||
4.43937% 系列 1 累计可赎回可转换优先单位 (4) | — | 27,031 | 27,031 | 27,031 | 27,031 | ||||||||||||||||||||||||
4.00% 系列 2 累计可赎回可转换优先单位 (4) | 40,750 | 40,750 | 40,787 | 40,787 | 40,787 | ||||||||||||||||||||||||
3.00% 系列 3 累计可赎回可转换优先单位 (4) | 12,000 | 12,000 | 12,000 | 12,000 | 12,000 | ||||||||||||||||||||||||
优先股权 | $ | 214,000 | $ | 241,031 | $ | 241,068 | $ | 241,068 | $ | 241,068 | |||||||||||||||||||
股票市值总额 | $ | 10,274,542 | $ | 11,558,136 | $ | 12,562,303 | $ | 10,774,099 | $ | 11,104,486 | |||||||||||||||||||
债务总额 | $ | 3,386,559 | $ | 3,389,088 | $ | 2,243,025 | $ | 2,245,605 | $ | 2,245,972 | |||||||||||||||||||
减去:现金和现金等价物 | (125,710) | (336,960) | (33,444) | (83,268) | (136,282) | ||||||||||||||||||||||||
净负债 | $ | 3,260,849 | $ | 3,052,128 | $ | 2,209,581 | $ | 2,162,337 | $ | 2,109,690 | |||||||||||||||||||
总市值(净负债加权益) | $ | 13,535,391 | $ | 14,610,264 | $ | 14,771,884 | $ | 12,936,436 | $ | 13,214,176 | |||||||||||||||||||
净负债占总市值的比例 | 24.1 | % | 20.9 | % | 15.0 | % | 16.7 | % | 16.0 | % | |||||||||||||||||||
净负债占调整后息税折旧摊销前利润(按年计算的季度业绩)(5) | 4.6 倍 | 4.6 倍 | 3.6 倍 | 3.7 倍 | 3.7 倍 | ||||||||||||||||||||||||
净负债和优先股占调整后息税折旧摊销前利润率(按年计算的季度业绩)(5) | 4.9 倍 | 4.9 倍 | 4.0x | 4.1x | 4.2x |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 17 页 | ![]() | ||||||
债务摘要。 | ||||||||
(未经审计,以千美元计) |
债务详情: | ||||||||||||||||||||||||||
截至 2024 年 6 月 30 日 | ||||||||||||||||||||||||||
债务描述 | 到期日 | 申明 利率 | 有效 利率 (1) | 校长 余额 (2) | ||||||||||||||||||||||
无抵押债务: | ||||||||||||||||||||||||||
10亿美元循环信贷额度 (3) | 5/26/2026 (4) | 软性 +0.725% (5) | 6.155% | $ | — | |||||||||||||||||||||
4亿美元的定期贷款额度 | 7/18/2025 (4) | SOFR +0.80% (5) | 4.872% (6) | 400,000 | ||||||||||||||||||||||
1 亿美元优先票据 | 8/6/2025 | 4.290% | 4.290% | 100,000 | ||||||||||||||||||||||
5.75亿美元可交换的2027年优先票据 (7) | 2027 年 3 月 15 日 | 4.375% | 4.375% | 575,000 | ||||||||||||||||||||||
3亿美元的定期贷款额度 | 5/26/2027 | SOFR +0.80% (5) | 3.717% (8) | 300,000 | ||||||||||||||||||||||
1.25 亿美元的优先票据 | 7/13/2027 | 3.930% | 3.930% | 125,000 | ||||||||||||||||||||||
3亿美元优先票据 | 6/15/2028 | 5.000% | 5.000% | 300,000 | ||||||||||||||||||||||
5.75亿美元可交换的2029年优先票据 (7) | 2029 年 3 月 15 日 | 4.125% | 4.125% | 575,000 | ||||||||||||||||||||||
2,500 万美元的 2019A 系列优先票据 | 7/16/2029 | 3.880% | 3.880% | 25,000 | ||||||||||||||||||||||
4亿美元优先票据 | 12/1/2030 | 2.125% | 2.125% | 400,000 | ||||||||||||||||||||||
4亿美元优先票据——绿色债券 | 9/1/2031 | 2.150% | 2.150% | 400,000 | ||||||||||||||||||||||
7500 万美元的 2019B 系列优先票据 | 7/16/2034 | 4.030% | 4.030% | 75,000 | ||||||||||||||||||||||
有担保债务: | ||||||||||||||||||||||||||
6000万美元的定期贷款额度 | 10/27/2024 (9) | SOFR +1.250% (9) | 5.060% (10) | 60,000 | ||||||||||||||||||||||
里奇顿街 5160 号 | 11/15/2024 | 3.790% | 3.790% | 3,965 | ||||||||||||||||||||||
东园大道 22895 号 | 11/15/2024 | 4.330% | 4.330% | 2,501 | ||||||||||||||||||||||
701-751 Kingshill Place | 2026 年 1 月 5 日 | 3.900% | 3.900% | 6,918 | ||||||||||||||||||||||
13943-13955 巴尔博亚大道 | 2027 年 7 月 1 日 | 3.930% | 3.930% | 14,407 | ||||||||||||||||||||||
第 126 街 2205 号 | 12/1/2027 | 3.910% | 3.910% | 5,200 | ||||||||||||||||||||||
2410-2420 圣达菲大道 | 2028 年 1 月 1 日 | 3.700% | 3.700% | 10,300 | ||||||||||||||||||||||
11832-11954 拉谢内加大道 | 7/1/2028 | 4.260% | 4.260% | 3,812 | ||||||||||||||||||||||
1100-1170 吉尔伯特街(吉尔伯特/拉帕尔马) | 3/1/2031 | 5.125% | 5.125% | 1,641 | ||||||||||||||||||||||
7817 伍德利大道 | 8/1/2039 | 4.140% | 4.140% | 2,815 | ||||||||||||||||||||||
债务总额 | 3.835% | $ | 3,386,559 |
债务构成 (1): | ||||||||||||||||||||||||||||||||
类别 | 加权平均剩余期限(年)(11) | 规定的利率 | 有效利率 | 平衡 | 占总数的百分比 | |||||||||||||||||||||||||||
已修复 | 4.1 | 3.835%(见上表) | 3.835% | $ | 3,386,559 | 100% | ||||||||||||||||||||||||||
变量 | — | — | —% | $ | — | 0% | ||||||||||||||||||||||||||
安全 | 1.8 | 4.552% | $ | 111,559 | 3% | |||||||||||||||||||||||||||
不安全 | 4.1 | 3.811% | $ | 3,275,000 | 97% |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 18 页 | ![]() | ||||||
债务摘要(续)。 | ||||||||
(未经审计,以千美元计) |
债务到期日程表 (12): | ||||||||||||||||||||||||||||||||
年 | 安全 | 不安全 | 总计 | % 总计 | 有效利率 (1) | |||||||||||||||||||||||||||
2024 | $ | 66,466 | $ | — | $ | 66,466 | 2 | % | 4.957 | % | ||||||||||||||||||||||
2025 | — | 500,000 | 500,000 | 15 | % | 4.756 | % | |||||||||||||||||||||||||
2026 | 6,918 | — | 6,918 | — | % | 3.900 | % | |||||||||||||||||||||||||
2027 | 19,607 | 1,000,000 | 1,019,607 | 30 | % | 4.118 | % | |||||||||||||||||||||||||
2028 | 14,112 | 300,000 | 314,112 | 9 | % | 4.948 | % | |||||||||||||||||||||||||
2029 | — | 600,000 | 600,000 | 18 | % | 4.115 | % | |||||||||||||||||||||||||
2030 | — | 400,000 | 400,000 | 12 | % | 2.125 | % | |||||||||||||||||||||||||
2031 | 1,641 | 400,000 | 401,641 | 12 | % | 2.162 | % | |||||||||||||||||||||||||
2032 | — | — | — | — | % | — | % | |||||||||||||||||||||||||
2033 | — | — | — | — | % | — | % | |||||||||||||||||||||||||
此后 | 2,815 | 75,000 | 77,815 | 2 | % | 4.034 | % | |||||||||||||||||||||||||
总计 | $ | 111,559 | $ | 3,275,000 | $ | 3,386,559 | 100 | % | 3.835 | % |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 19 页 | ![]() | ||||||
运营。 | ||||||||
季度业绩 |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 20 页 | ![]() | ||||||
投资组合概述 | ||||||||
2024 年 6 月 30 日 | (未经审计的结果) | |||||||
合并投资组合: |
可出租平方英尺 | 期末入住率% | 就地 ABR (3) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
市场 | # 的 属性 | 相同 财产 投资组合 | 不一样 财产 投资组合 | 总计 投资组合 | 相同 财产 投资组合 | 不一样 财产 投资组合 | 总计 投资组合 (1) | 总投资组合 不包括 重新定位/ 重建 (2) | 总计 (以 000 年代为单位) | 每平方英尺 足 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
洛杉矶中部 | 22 | 2,803,151 | 383,278 | 3,186,429 | 93.1 | % | 37.4 | % | 86.4 | % | 94.1 | % | $ | 34,756 | 12.63 美元 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
大圣费尔南多谷 | 74 | 5,640,119 | 1,317,472 | 6,957,591 | 97.3 | % | 84.4 | % | 94.9 | % | 98.7 | % | 102,668 | 15.56 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
中部县 | 38 | 2,266,738 | 2,037,041 | 4,303,779 | 99.3 | % | 97.5 | % | 98.5 | % | 99.6 | % | 68,589 | 16.19 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
圣加布里埃尔谷 | 47 | 3,908,505 | 2,130,789 | 6,039,294 | 98.9 | % | 97.0 | % | 98.2 | % | 99.3 | % | 76,221 | 12.85 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
南湾 | 80 | 6,154,130 | 1,238,050 | 7,392,180 | 98.5 | % | 69.5 | % | 93.7 | % | 98.9 | % | 151,771 | 21.92 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
洛杉矶县 | 261 | 20,772,643 | 7,106,630 | 27,879,273 | 97.6 | % | 86.8 | % | 94.9 | % | 98.5 | % | 434,005 | 16.41 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
北奥兰治县 | 25 | 1,405,308 | 1,404,940 | 2,810,248 | 98.8 | % | 68.2 | % | 83.5 | % | 99.3 | % | 41,989 | 17.89 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OC 机场 | 10 | 1,018,385 | 188,204 | 1,206,589 | 99.6 | % | 100.0 | % | 99.6 | % | 99.6 | % | 22,384 | 18.62 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
南奥兰治县 | 10 | 448,762 | 183,098 | 631,860 | 100.0 | % | 93.9 | % | 98.2 | % | 98.2 | % | 10,138 | 16.34 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
西奥兰治县 | 10 | 610,876 | 677,706 | 1,288,582 | 100.0 | % | 65.6 | % | 81.9 | % | 98.1 | % | 16,846 | 15.96 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
奥兰治县 | 55 | 3,483,331 | 2,453,948 | 5,937,279 | 99.4 | % | 71.8 | % | 88.0 | % | 99.0 | % | 91,357 | 17.48 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
东部内陆帝国 | 1 | 33,258 | — | 33,258 | 100.0 | % | — | % | 100.0 | % | 100.0 | % | 635 | 19.09 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
西部内陆帝国 | 52 | 7,472,746 | 1,790,865 | 9,263,611 | 97.3 | % | 84.7 | % | 94.8 | % | 98.2 | % | 128,608 | 14.64 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
河滨/圣贝纳迪诺县 | 53 | 7,506,004 | 1,790,865 | 9,296,869 | 97.3 | % | 84.7 | % | 94.8 | % | 98.2 | % | 129,243 | 14.66 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
圣地亚哥市中心 | 21 | 1,160,347 | 850,062 | 2,010,409 | 97.1 | % | 88.2 | % | 93.4 | % | 94.4 | % | 35,477 | 18.90 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
圣地亚哥北郡 | 14 | 1,336,344 | 143,663 | 1,480,007 | 92.8 | % | 79.1 | % | 91.5 | % | 95.0 | % | 19,923 | 14.71 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
圣地亚哥县 | 35 | 2,496,691 | 993,725 | 3,490,416 | 94.8 | % | 86.9 | % | 92.6 | % | 94.6 | % | 55,400 | 17.15 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
文图拉 | 18 | 2,697,574 | 409,217 | 3,106,791 | 94.6 | % | 78.8 | % | 92.5 | % | 92.5 | % | 36,807 | 12.81 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
文图拉县 | 18 | 2,697,574 | 409,217 | 3,106,791 | 94.6 | % | 78.8 | % | 92.5 | % | 92.5 | % | 36,807 | 12.81 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
合并总额/工作日平均值 | 422 | 36,956,243 | 12,754,385 | 49,710,628 | 97.3 | % | 83.4 | % | 93.7 | % | 97.9 | % | $ | 746,812 | 16.03 美元 |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 21 页 | ![]() | ||||||
租赁统计和趋势。 | ||||||||
(未经审计的结果) | ||||||||
租赁活动和加权平均新/续订租赁利差: |
三个月已结束 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
2024 年 6 月 30 日 | 2024 年 3 月 31 日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | ||||||||||||||||||||||||||||
租赁利差: | ||||||||||||||||||||||||||||||||
GAAP 租金变动 (1) | 67.7 | % | 53.0 | % | 63.1 | % | 64.8 | % | 96.8 | % | ||||||||||||||||||||||
现金租金变动 (1) | 49.0 | % | 33.6 | % | 45.6 | % | 51.4 | % | 74.8 | % | ||||||||||||||||||||||
租赁活动 (SF):(2) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
新租约 | 1,033,006 | 830,941 | 727,886 | 862,420 | 961,235 | |||||||||||||||||||||||||||
续订租约 | 1,228,905 | 2,398,076 | 1,196,023 | 667,179 | 1,165,452 | |||||||||||||||||||||||||||
租赁活动总额 | 2,261,911 | 3,229,017 | 1,923,909 | 1,529,599 | 2,126,687 | |||||||||||||||||||||||||||
即将到期的租约总额 | (2,038,430) | (3,819,253) | (2,193,335) | (1,653,111) | (2,065,869) | |||||||||||||||||||||||||||
即将到期的租约-已进入重新定位/重新开发阶段 | 175,533 | 732,083 | 473,701 | 557,387 | 395,180 | |||||||||||||||||||||||||||
净吸收 (3) | 399,014 | 141,847 | 204,275 | 433,875 | 455,998 | |||||||||||||||||||||||||||
留存率 (4) | 68 | % | 82 | % | 77 | % | 62 | % | 71 | % | ||||||||||||||||||||||
留存率 + 回填率 (5) | 80 | % | 87 | % | 84 | % | 80 | % | 79 | % |
租赁活动以及本季度租赁的年租金率和周转成本的变化:(6) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GAAP 租金 | 现金租金 | 周转成本 (7) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2024 年第二季度: | # 租约 已签署 | 的科幻小说 租赁 | Wtd。平均。 租赁期限 (年份) | 当前 租赁 | 优先的 租赁 | 租金变动- GAAP | 当前 租赁 | 优先的 租赁 | 租金 更改- 现金 | Wtd。平均。 减排 (月) | 租户 改进 每平方英尺 | 租赁 佣金 每平方英尺 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
全新 | 60 | 1,033,006 | 5.1 | 19.84 美元 | 13.67 美元 | 45.2% | 18.73 美元 | 14.44 美元 | 29.7% | 2.3 | 2.47 美元 | 5.51 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
续订 | 69 | 1,228,905 | 4.5 | 19.51 美元 | 10.93 美元 | 78.6% | 18.65 美元 | 11.79 美元 | 58.2% | 1.7 | 1.09 美元 | 3.10 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
总计/Wtd.平均值 | 129 | 2,261,911 | 4.8 | 19.61 美元 | 11.70 美元 | 67.7% | 18.67 美元 | 12.53 美元 | 49.0% | 1.9 | 1.47 | 3.78 美元 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 22 页 | ![]() | ||||||
租赁统计(续)。 | ||||||||
(未经审计的结果) | ||||||||
截至 2024 年 6 月 30 日的租约到期时间表: |
租赁到期年份 | # 的 租约即将到期 | 可租总额 平方英尺 | 就地 + 尚未开始的 ABR (以千计) | 就地 + 尚未开始 每平方英尺的 ABR | ||||||||||||||||||||||
可用 | — | 957,514 | $ | — | $— | |||||||||||||||||||||
重新定位/再开发 (1) | — | 1,891,790 | — | $— | ||||||||||||||||||||||
MTM 租户 | 6 | 178,343 | 2,337 | 13.10 美元 | ||||||||||||||||||||||
2024 | 186 | 3,174,733 | 44,585 | 14.04 美元 | ||||||||||||||||||||||
2025 | 409 | 7,169,966 | 106,278 | 14.82 美元 | ||||||||||||||||||||||
2026 | 386 | 8,809,572 | 125,426 | 14.24 美元 | ||||||||||||||||||||||
2027 | 263 | 7,341,132 | 118,529 | 16.15 美元 | ||||||||||||||||||||||
2028 | 157 | 5,803,839 | 108,596 | 18.71 美元 | ||||||||||||||||||||||
2029 | 130 | 4,878,518 | 86,563 | 17.74 美元 | ||||||||||||||||||||||
2030 | 35 | 2,199,536 | 33,594 | 15.27 美元 | ||||||||||||||||||||||
2031 | 26 | 3,317,828 | 48,847 | 14.72 美元 | ||||||||||||||||||||||
2032 | 20 | 1,211,078 | 23,894 | 19.73 美元 | ||||||||||||||||||||||
2033 | 10 | 386,007 | 7,298 | 18.91 美元 | ||||||||||||||||||||||
此后 | 39 | 2,390,772 | 49,165 | 20.56 美元 | ||||||||||||||||||||||
总投资组合 | 1,667 | 49,710,628 | $ | 755,112 | 16.11 美元 |
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顶级租户和租赁细分。 | ||||||||
(未经审计的结果) | ||||||||
截至 2024 年 6 月 30 日的前 20 名租户 |
租户 | 子市场 | 已租用 可租的旧金山 | 就地 + 尚未开始 ABR(在 000 年代)(1) | 就地百分比 + 尚未开始的 ABR (1) | 就地 + 尚未开始 每平方英尺的 ABR (1) | 租赁 到期 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
Tireco, Inc. (2) | 西部内陆帝国 | 1,101,840 | 19,251 美元 | 2.5% | 17.47 美元 | 1/31/2027 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
L3 科技公司 | 多个子市场 (3) | 595,267 | 12,555 美元 | 1.7% | 21.09 美元 | 9/30/2031 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
天力时能源西海岸码头有限责任公司 | 南湾 | — (4) | 11,446 美元 | 1.5% | 3.28 美元 (4) | 9/29/2041 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
立方公司 | 圣地亚哥市中心 | 515,382 | 11,110 美元 | 1.5% | 21.56 美元 | 3/31/2038 (5) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
联邦快递公司 | 多个子市场 (6) | 527,861 | 10,238 美元 | 1.4% | 19.40 美元 | 11/30/2032 (6) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
GXO 物流供应链有限公司 | 中部县 | 411,034 | 8,730 美元 | 1.2% | 21.24 美元 | 11/30/2028 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
百思买百货,L.P. | 西部内陆帝国 | 501,649 | 8,529 美元 | 1.1% | 17.00 美元 | 6/30/2029 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
赫兹公司 | 南湾 | 38,680 (7) | 8,249 美元 | 1.1% | 10.30 美元 (7) | 3/31/2026 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
IBY, LLC | 圣加布里埃尔谷 | 993,142 | 7,059 美元 | 0.9% | 7.11 美元 | 4/5/2031 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
迈克尔·科尔斯(美国) | 中部县 | 565,619 | 6,098 美元 | 0.8% | 10.78 美元 | 11/30/2026 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
十大租户 | 5,250,474 | 103,265 美元 | 13.7% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
前 11-20 名租户 | 2,944,747 | 45,931 美元 | 6.1% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
前 20 名租户总数 | 8,195,221 | 149,196 美元 | 19.8% |
按规模划分的租赁细分: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
平方英尺 | 的数量 租约 | 已租用 建筑 可租的旧金山 | 建筑 可租的旧金山 | 建筑 已租用% | 建筑 已租百分比不包含 Repo/Redev | 就地 + 尚未开始的 ABR (在 000 年代)(1) | 就地百分比 + 尚未开始 ABR (1) | 就地 + 尚未开始 每平方英尺的 ABR (1) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
606 | 1,493,630 | 1,636,954 | 91.2% | 92.0% | $ | 28,412 | 3.8% | 19.02 美元 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5,000-9,999 | 233 | 1,654,027 | 1,804,247 | 91.7% | 94.7% | 30,670 | 4.0% | 18.54 美元 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
10,000-24,999 | 332 | 5,371,484 | 5,914,275 | 90.8% | 93.8% | 95,220 | 12.6% | 17.73 美元 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
25,000-49,999 | 179 | 6,645,476 | 7,423,820 | 89.5% | 96.1% | 108,047 | 14.3% | 16.26 美元 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
50,000-99,999 | 124 | 9,049,907 | 9,663,632 | 93.6% | 98.8% | 146,540 | 19.4% | 16.19 美元 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
>100,000 | 121 | 22,398,260 | 23,019,160 | 97.3% | 100.0% | 301,814 | 40.0% | 13.47 美元 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
建筑物小计/Wtd.平均值。 | 1,595 | 46,612,784 | (2) | 49,462,088 | (2) | 94.2% | (2) | 98.0% | $ | 710,703 | 94.1% | 15.25 美元 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Land/iOS (3) | 26 | 8,382,470 | (4) | 41,903 | 5.6% | 5.00 美元 | (4) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
其他 (3) | 46 | 2,506 | 0.3% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
总计 | 1,667 | $ | 755,112 | 100.0% |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 24 页 | ![]() | ||||||
资本支出摘要。 | ||||||||
(未经审计的结果,以千计,平方英尺和每平方英尺数据除外) | ||||||||
截至2024年6月30日的六个月 |
年初至今 | |||||||||||||||||||||||||||||
2024 年第二季度 | 2024 年第一季度 | 总计 | 科幻小说 (1) | PSF | |||||||||||||||||||||||||
租户改进: | |||||||||||||||||||||||||||||
新租约 — 第一代 | $ | 681 | $ | 378 | $ | 1,059 | 646,694 | $ | 1.64 | ||||||||||||||||||||
新租约 — 第二代 | 102 | 0 | 102 | 51 | $ | 0.00 | |||||||||||||||||||||||
续订 | 21 | 226 | 247 | 258,882 | $ | 0.95 | |||||||||||||||||||||||
租户总体改进 | $ | 804 | $ | 604 | $ | 1,408 | |||||||||||||||||||||||
租赁佣金和租赁成本: | |||||||||||||||||||||||||||||
新租约 — 第一代 | $ | 3,921 | $ | 2,189 | $ | 6,110 | 1,169,907 | $ | 5.22 | ||||||||||||||||||||
新租约 — 第二代 | 3,167 | 985 | 4,152 | 1,058,313 | $ | 3.92 | |||||||||||||||||||||||
续订 | 4,269 | 2,246 | 6,515 | 2,034,876 | $ | 3.20 | |||||||||||||||||||||||
租赁佣金和租赁成本总额 | $ | 11,357 | $ | 5,420 | $ | 16,777 | |||||||||||||||||||||||
经常性资本支出总额 | $ | 3,502 | $ | 2,990 | $ | 6,492 | 47,960,032 | $ | 0.14 | ||||||||||||||||||||
经常性资本支出占NOI的百分比 | 1.9 | % | 1.8 | % | 1.9 | % | |||||||||||||||||||||||
经常性资本支出占租金收入的百分比 | 1.5 | % | 1.4 | % | 1.5 | % | |||||||||||||||||||||||
非经常性资本支出: | |||||||||||||||||||||||||||||
重新定位和重建正在进行中 (2) | $ | 82,718 | $ | 55,817 | $ | 138,535 | |||||||||||||||||||||||
单位装修 (3) | 2,379 | 1,843 | 4,222 | ||||||||||||||||||||||||||
其他 (4) | 4,023 | 4,377 | 8,400 | ||||||||||||||||||||||||||
非经常性资本支出总额 | $ | 89,120 | $ | 62,037 | $ | 151,157 | 30,486,402 | $ | 4.96 | ||||||||||||||||||||
其他资本化成本 (5) | $ | 12,673 | $ | 13,535 | $ | 26,208 |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 25 页 | ![]() | ||||||
重新定位/重建中的物业和空间。(1) | ||||||||
截至 2024 年 6 月 30 日 | (未经审计的结果,以百万美元计) | |||||||
重新定位 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
总计 财产 RSF (2) | 回购/ Lease-Up RSF (2) | 总计 财产 已租用% 6/30/2024 | 美国东部时间。建造。 时期 (1) | 美国东部时间。 稳定 时期 (1) (3) | Purch。 价格 (1) | Proj。 回购 成本 (1) | Proj。 总计 投资。(1) | 累积 投资 迄今为止 (1) | 实际 Cash NOI 2024 年第二季度 (1) | 美国东部时间。 每年 稳定了 现金 NOI (1) | 美国东部时间。 无所不能 稳定了 收益率 (1) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
房地产(子市场) | 开始 | 目标 完成。 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
当前的重新定位: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
安娜街 2880 号(南湾) | 着陆 | 着陆 | —% | 3Q-23 | 3Q-24 | 4Q-24 | $ | 34.9 | $ | 5.4 | $ | 40.3 | $ | 37.7 | $ | 0.0 | $ | 1.8 | 4.5% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
14434-14527 圣佩德罗街(南湾) | 58,094 | 58,094 | —% | 3Q-23 | 1Q-25 | 3Q-25 | 49.8 | 14.6 | 64.4 | 53.2 | 0.0 | 3.6 | 5.6% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
29120 商务中心大道(旧金山谷) | 135,258 | 135,258 | 100% (4) | 3Q-23 | 4Q-25 | 3Q-26 | 27.1 | 4.1 | 31.2 | 32.4 | 0.3 | 2.5 | 7.9% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
17311 Nichols Lane(OC West) | 104,182 | 104,182 | 100% (5) | 1Q-24 | 3Q-24 | 3Q-24 | 17.1 | 4.5 | 21.6 | 19.5 | 0.0 | 1.7 | 8.0% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
东 27 街(洛杉矶中部)(6) | 300,389 | 126,563 | 58% | 1Q-24 | 3Q-24 | 2Q-25 | 26.9 | 5.3 | 32.2 | 29.9 | (0.1) | 1.8 | 5.6% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
北维内多大道 122-125 号(旧金山谷) | 48,381 | 48,381 | —% | 1Q-24 | 4Q-24 | 3Q-25 | 5.3 | 3.2 | 8.5 | 6.2 | 0.0 | 1.2 | 13.5% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1020 Bixby Drive (SG Valley) | 56,915 | 56,915 | —% | 1Q-24 | 3Q-24 | 2Q-25 | 16.5 | 3.4 | 19.9 | 19.0 | 0.0 | 0.9 | 4.3% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
12907 帝国公路(中部县) | 101,080 | 101,080 | 100% (7) | 1Q-24 | 4Q-24 | 4Q-24 | 12.3 | 3.0 | 15.3 | 13.4 | (0.1) | 2.2 | 14.3% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
金斯维尤大道 17000 号(南湾) | 100,121 | 100,121 | 77% (8) | 1Q-24 | 1Q-25 | 4Q-25 | 14.0 | 4.4 | 18.4 | 15.5 | 0.2 | 1.6 | 8.5% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
29125 潘恩大道(旧金山谷) | 175,897 | 175,897 | 100% (9) | 1Q-24 | 3Q-25 | 1Q-26 | 45.3 | 5.9 | 51.2 | 48.7 | 0.4 | 3.1 | 6.1% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
圣达菲大道 19301 号(南湾) | 着陆 | 着陆 | —% | 2Q-24 | 1Q-25 | 3Q-25 | 14.7 | 5.8 | 20.5 | 15.3 | 0.0 | 1.0 | 5.0% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1315 Storm Parkway(南湾) | 37,844 | 37,844 | —% | 2Q-24 | 1Q-25 | 4Q-25 | 8.5 | 3.5 | 12.0 | 8.9 | 0.0 | 0.7 | 5.8% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
哈考特和苏珊娜(南湾) | 34,000 | 34,000 | —% | 2Q-24 | 3Q-25 | 2Q-26 | 54.4 | 9.9 | 64.3 | 55.0 | (0.2) | 2.6 | 4.1% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
总计/加权平均值 | 1,152,161 | 978,335 | $ | 326.8 | $ | 73.0 | $ | 399.8 | $ | 354.7 | $ | 0.5 | $ | 24.7 | 6.2% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
租赁重新定位: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
杜邦大道 500 号(内陆帝国西部) | 274,898 | 274,898 | —% | 1Q-23 | 1Q-24 | 4Q-24 | $ | 58.8 | $ | 10.5 | $ | 69.3 | $ | 67.4 | $ | (0.2) | $ | 3.8 | 5.5% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
11308-11350 彭罗斯街(旧金山谷)(10) | 151,011 | 71,547 | 53% | 1Q-23 | 1Q-24 | 4Q-24 | 12.1 | 5.2 | 17.3 | 16.7 | 0.0 | 1.4 | 7.8% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4039 Calle Platino(南达科他州北县) | 143,663 | 73,807 | 79% | 2Q-23 | 1Q-24 | 4Q-24 | 20.5 | 4.2 | 24.7 | 24.5 | 0.3 | 2.0 | 8.2% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
总计/加权平均值 | 569,572 | 420,252 | $ | 91.4 | $ | 19.9 | $ | 111.3 | $ | 108.6 | $ | 0.1 | $ | 7.2 | 6.5% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
稳定的重新定位: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
20851 Currier Road(SG Valley) | 59,412 | 59,412 | 100% (11) | 1Q-23 | 2Q-23 | 2Q-24 | $ | 22.0 | $ | 2.0 | $ | 24.0 | $ | 23.9 | $ | 0.2 | $ | 1.1 | 4.6% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
码头大道 444 号(南湾) | 29,760 | 29,760 | 100% | 1Q-23 | 1Q-24 | 2Q-24 | 25.8 | 9.6 | 35.4 | 34.5 | 0.5 | 3.2 | 9.0% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
263-321 Gardena Blvd(南湾) | 55,238 | 55,238 | 100% | 4Q-23 | 2Q-24 | 2Q-24 | 16.2 | 2.7 | 18.9 | 18.9 | 0.0 | 1.9 | 10.3% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
总计/加权平均值 | 144,410 | 144,410 | $ | 64.0 | $ | 14.3 | $ | 78.3 | $ | 77.3 | $ | 0.7 | $ | 6.2 | 8.0% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
未来的重新定位: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
菲格罗亚和罗斯克兰斯(南湾) | 56,700 | 56,700 | —% | 3Q-24 | 4Q-25 | 3Q-26 | $ | 61.4 | $ | 13.1 | $ | 74.5 | $ | 62.3 | $ | 0.0 | $ | 3.0 | 4.0% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
8985 克雷斯特玛角(南达科他州中部) | 53,395 | 53,395 | 87% | 4Q-24 | 3Q-25 | 2Q-26 | 8.1 | 6.4 | 14.5 | 8.2 | 0.1 | 0.9 | 6.0% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
总计/加权平均值 | 110,095 | 110,095 | $ | 69.5 | $ | 19.5 | $ | 89.0 | $ | 70.5 | $ | 0.1 | $ | 3.9 | 4.3% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
全部重新定位(不包括其他) | 1,976,238 | 1,653,092 | $ | 551.7 | $ | 126.7 | $ | 678.4 | $ | 611.1 | $ | 1.4 | $ | 42.0 | 6.2% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
其他重新定位: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
13 个项目总计 330,329 RSF(含估计费用) | $ | 17.7 | $ | 11.1 | $ | 0.8 | $ | 10.5 | 6.5%-7.5% |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 26 页 | ![]() | ||||||
重新定位/重建中的物业和空间(续)。(1) | ||||||||
截至 2024 年 6 月 30 日 | (未经审计的结果,以百万美元计) | |||||||
重建 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
预计的 RSF (13) | 总计 财产 已租用% 6/30/2024 | 美国东部时间。Constr。时期 (1) | 美国东部时间。 稳定 时期 (1) (3) | Purch。 价格 (1) | Proj。 Redev 成本 (1) | Proj。 总计 投资。(1) | 累积 投资 迄今为止 (1) | 实际 Cash NOI 2024 年第二季度 (1) | 美国东部时间。 每年 稳定了 现金 NOI (1) | 美国东部时间。 无所不能 稳定了 收益率 (1) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
房地产(子市场) | 开始 | 目标 完成。 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
目前的重建: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
桑德希尔大道 1055 号(南湾) | 127,857 | —% | 3Q-21 | 3Q-24 | 4Q-24 | $ | 12.0 | $ | 19.9 | $ | 31.9 | $ | 31.7 | $ | 0.0 | $ | 2.3 | 7.1% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
9615 诺沃克大道(中部县) | 201,571 | —% | 3Q-21 | 1Q-25 | 3Q-25 | 9.6 | 49.4 | 59.0 | 37.2 | 0.0 | 4.5 | 7.6% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
9920-10020 先锋大道(中部县) | 162,231 | —% | 4Q-21 | 3Q-24 | 4Q-24 | 23.6 | 33.4 | 57.0 | 50.6 | 0.0 | 3.4 | 5.9% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
米申橡树大道 3233 号。(文图拉)(14) | 117,358 | —% | 2Q-22 | 3Q-24 | 2Q-25 | 40.7 | 28.4 | 69.1 | 63.2 | 1.0 | 5.8 | 8.3% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
8888-8992 巴尔博亚大道(南达科他州中部) | 123,488 | —% | 3Q-22 | 3Q-24 | 2Q-25 | 19.9 | 21.8 | 41.7 | 37.2 | 0.0 | 2.6 | 6.1% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
6027 东方大道(洛杉矶中部) | 93,498 | —% | 3Q-22 | 1Q-25 | 3Q-25 | 23.4 | 21.1 | 44.5 | 38.4 | 0.0 | 1.9 | 4.2% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
12118 布卢姆菲尔德大道(中部县) | 109,447 | —% | 4Q-22 | 4Q-24 | 2Q-25 | 16.7 | 20.4 | 37.1 | 27.3 | 0.0 | 2.4 | 6.4% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4416 阿苏萨峡谷路(SG Valley) | 130,063 | —% | 4Q-22 | 1Q-25 | 3Q-25 | 12.3 | 21.8 | 34.1 | 21.9 | 0.0 | 2.6 | 7.7% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
15010 唐·朱利安路(SG Valley) | 219,242 | —% | 1Q-23 | 2Q-25 | 4Q-25 | 22.9 | 37.1 | 60.0 | 31.8 | 0.0 | 4.1 | 6.9% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
21515 西部大道(南湾) | 84,100 | —% | 2Q-23 | 1Q-25 | 4Q-25 | 19.1 | 19.3 | 38.4 | 23.4 | 0.0 | 1.8 | 4.6% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
12772 圣费尔南多路(旧金山谷) | 143,421 | —% | 3Q-23 | 4Q-24 | 2Q-25 | 22.1 | 23.8 | 45.9 | 31.5 | 0.0 | 3.0 | 6.6% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
19900 Plummer Street(旧金山谷) | 79,900 | —% | 3Q-23 | 4Q-24 | 2Q-25 | 15.5 | 15.8 | 31.3 | 21.4 | 0.0 | 1.6 | 5.1% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
17907-18001 菲格罗亚街(南湾) | 76,722 | —% | 4Q-23 | 4Q-24 | 3Q-25 | 20.2 | 17.7 | 37.9 | 20.2 | 0.0 | 2.5 | 6.5% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
太平洋牧场-5号楼(南湾)(15) | 76,500 | —% | 4Q-23 | 4Q-24 | 3Q-25 | 9.3 | 16.3 | 25.6 | 14.7 | 0.0 | 1.4 | 5.6% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
雷蒙德大道 1500 号(北奥克州) | 138,497 | —% | 4Q-23 | 1Q-25 | 3Q-25 | 46.1 | 24.0 | 70.1 | 54.4 | 0.0 | 3.1 | 4.4% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
总计/加权平均值 | 1,883,895 | $ | 313.4 | $ | 370.2 | $ | 683.6 | $ | 504.9 | $ | 1.0 | $ | 43.0 | 6.3% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
租赁重建: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1901 Via Burton(北奥克州) | 139,449 | —% | 1Q-22 | 2Q-24 | 4Q-24 | $ | 24.5 | $ | 21.2 | $ | 45.7 | $ | 42.6 | $ | 0.0 | $ | 3.0 | 6.5% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2390-2444 American Way(北部 OC) | 100,483 | —% | 4Q-22 | 2Q-24 | 4Q-24 | 17.1 | 19.3 | 36.4 | 35.1 | 0.0 | 2.0 | 5.5% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
科罗纳多街 3071 号(北奥克州) | 105,173 | —% | 1Q-23 | 1Q-24 | 4Q-24 | 28.2 | 16.3 | 44.5 | 43.4 | (0.1) | 2.2 | 4.8% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
总计/加权平均值 | 345,105 | $ | 69.8 | $ | 56.8 | $ | 126.6 | $ | 121.1 | $ | (0.1) | $ | 7.2 | 5.6% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
稳定的重建: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
12752-12822 莫纳克街(西俄克拉荷马州)(16) | 163,864 | 93% (17) | 1Q-22 | 2Q-23 | 2Q-24 | $ | 34.1 | $ | 18.9 | $ | 53.0 | $ | 52.8 | $ | 0.0 | $ | 4.6 | 8.6% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
未来的重建: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
普罗克特路 14940 号(SG 谷) | 165,537 | 100% | 3Q-24 | 4Q-25 | 2Q-26 | $ | 28.8 | $ | 25.3 | $ | 54.1 | $ | 29.8 | $ | 0.5 | $ | 2.8 | 5.1% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
13711 Freeway Drive(中部县) | 104,890 | 100% | 4Q-24 | 1Q-26 | 4Q-26 | 34.1 | 21.3 | 55.4 | 35.0 | 0.2 | 2.5 | 4.5% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
7815 范努伊斯大道(旧金山谷) | 77,000 | 56% | 1Q-25 | 1Q-26 | 3Q-26 | 25.6 | 16.2 | 41.8 | 26.0 | 0.0 | 1.9 | 4.5% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
404-430 Berry Way(北奥卡州) | 147,000 | 16% | 2Q-25 | 3Q-26 | 1Q-27 | 23.8 | 27.5 | 51.3 | 24.4 | 0.1 | 2.9 | 5.7% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
总计/加权平均值 | 494,427 | $ | 112.3 | $ | 90.3 | $ | 202.6 | $ | 115.2 | $ | 0.8 | $ | 10.1 | 5.0% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
全面重建 | 2,887,291 | $ | 529.6 | $ | 536.2 | $ | 1,065.8 | $ | 794.0 | $ | 1.7 | $ | 64.9 | 6.1% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
全面重新定位/重建 | 4,540,383 | $ | 1,081.3 | $ | 662.9 | $ | 1,744.2 | $ | 1,405.1 | $ | 3.1 | $ | 106.9 | 6.1% |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 27 页 | ![]() | ||||||
重新定位/重建中的物业和空间(续)。(1) | |||||||||||
截至 2024 年 6 月 30 日 | (未经审计的结果,以千计,平方英尺除外) | ||||||||||
上一年度和本年度稳定的重新定位/重建 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
房地产(子市场) | 可出租平方英尺 | 稳定期 | 无穷的稳定收益率 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
12821 诺特街(West OC) | 165,171 | 2Q-23 | 10.3% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
格林斯通大道 12133 号(中部县) | 着陆 | 2Q-23 | 7.2% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
14100 Vine Place(中部县) | 122,514 | 2Q-23 | 4.5% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
15601 阿瓦隆大道(南湾) | 86,879 | 2Q-23 | 6.5% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
19431 圣达菲大道(南湾) | 着陆 | 4Q-23 | 12.9% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2800 卡西塔斯大道(旧金山谷) | 116,158 | 4Q-23 | 5.4% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
配送大道 9755 号(南达科他州中部) | 24,071 | 1Q-24 | 13.4% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
8902-8940 活动路(南达科他州中部) | 13,950 | 1Q-24 | 7.0% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
码头大道 444 号(南湾) | 29,760 | 2Q-24 | 9.0% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
263-321 Gardena Blvd(南湾) | 55,238 | 2Q-24 | 10.3% |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 28 页 | ![]() | ||||||
本年度投资和处置摘要。 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
截至 2024 年 6 月 30 日 | (未经审计的结果) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2024 年本期收购 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
投资 日期 | 物业地址 | 县 | 子市场 | 可出租 平方英尺 | 投资 价格 (以百万美元计) | Occ.% 在 收购 | 美国东部时间。 无所不能 稳定了 收益率 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1/31/2024 | 5000 和 5010 阿苏萨峡谷路 | 洛杉矶 | 圣加布里埃尔谷 | 233,984 | $ | 84.00 | 100% | 5.4% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 黑石工业资产 (1) | 各种各样 | 各种各样 | 3,008,578 | 996.80 | 98% | 5.6% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4/5/2024 | 4422 机场大道 | 圣贝纳迪诺 | 西部内陆帝国 | 88,283 | 26.73 | 100% | 5.5% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5/10/2024 | 罗斯林大道 1901 号 | 橙子 | 北奥兰治县 | 278,572 | 94.25 | 100% | 6.3% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5/23/2024 | 16203-16233 Arrow Highway | 洛杉矶 | 圣加布里埃尔谷 | 134,542 | 48.50 | 100% | 6.2% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
截至 2024 年 6 月 30 日的 2024 年收购总数 | 3,743,959 | $ | 1,250.28 |
2024 年当期处置 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
处置 日期 | 物业地址 | 县 | 子市场 | 可出租 平方英尺 | 销售价格 (以百万美元计) | |||||||||||||||||||||||||||
4/16/2024 | 2360-2364 东斯特吉斯路 | 文图拉 | 文图拉 | 49,641 | $ | 10.00 | ||||||||||||||||||||||||||
5/3/2024 | 6423-6431 和 6407-6119 阿隆德拉大道 | 洛杉矶 | 南湾 | 30,224 | 7.60 | |||||||||||||||||||||||||||
5/7/2024 | 菲格罗亚街 15401 号 | 洛杉矶 | 南湾 | 38,584 | 10.23 | |||||||||||||||||||||||||||
5/17/2024 | 哈斯克尔大道 8210 号 | 洛杉矶 | 大圣费尔南多谷 | 26,229 | 9.20 | |||||||||||||||||||||||||||
截至 2024 年 6 月 30 日,2024 年的处置总量 | 144,678 | $ | 37.03 |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 29 页 | ![]() | ||||||
本年度投资和处置摘要(续)。 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
截至 2024 年 6 月 30 日 | (未经审计的结果) | |||||||||||||||||||||||||||||||
2024 年当期收购-黑石工业资产 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
投资 日期 | 物业地址 | 县 | 子市场 | 可出租 平方英尺 | Occ.% 在 收购 | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 11120 谢尔曼路 | 洛杉矶 | 大圣费尔南多谷 | 28,094 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 高特街 11128 号 | 洛杉矶 | 大圣费尔南多谷 | 30,488 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 11130 谢尔曼路 | 洛杉矶 | 大圣费尔南多谷 | 22,148 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 11150 Gault Way | 洛杉矶 | 大圣费尔南多谷 | 19,968 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 11156 谢尔曼路 | 洛杉矶 | 大圣费尔南多谷 | 25,929 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 高特街 11166 号 | 洛杉矶 | 大圣费尔南多谷 | 20,592 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 凯斯大道 7100 号 | 洛杉矶 | 大圣费尔南多谷 | 34,286 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 费尔大道 7100 号 | 洛杉矶 | 大圣费尔南多谷 | 17,010 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 凯斯大道 7101 号 | 洛杉矶 | 大圣费尔南多谷 | 17,010 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 7101 费尔大道 | 洛杉矶 | 大圣费尔南多谷 | 32,741 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 7103 费尔大道 | 洛杉矶 | 大圣费尔南多谷 | 17,010 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 7118 费尔大道 | 洛杉矶 | 大圣费尔南多谷 | 20,273 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 7119 费尔大道 | 洛杉矶 | 大圣费尔南多谷 | 20,273 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 凯斯大道 7121 号 | 洛杉矶 | 大圣费尔南多谷 | 20,273 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 7149 费尔大道 | 洛杉矶 | 大圣费尔南多谷 | 32,311 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 鲁林大道 9140 号 | 洛杉矶 | 大圣费尔南多谷 | 146,516 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 10712-10748 布卢姆菲尔德大道 | 洛杉矶 | 中部县 | 75,960 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 12932-12958 中途广场 | 洛杉矶 | 中部县 | 161,517 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 14407 阿隆德拉大道 | 洛杉矶 | 中部县 | 221,415 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 诺瑟姆街 14647-14667 号 | 洛杉矶 | 中部县 | 140,000 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 14680-14700 阿隆德拉大道 | 洛杉矶 | 中部县 | 96,000 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 诺瑟姆街 14710 号 | 洛杉矶 | 中部县 | 45,000 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 14720-14750 阿隆德拉大道 | 洛杉矶 | 中部县 | 100,000 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 诺瑟姆街 14725 号 | 洛杉矶 | 中部县 | 80,000 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 14730-14750 诺瑟姆街 | 洛杉矶 | 中部县 | 67,468 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 9028 骰子之路 | 洛杉矶 | 中部县 | 96,000 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 17705-17709 山谷大道 | 洛杉矶 | 圣加布里埃尔谷 | 32,000 | 47% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 17745-17749 山谷大道 | 洛杉矶 | 圣加布里埃尔谷 | 40,095 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 山谷大道 17755 号 | 洛杉矶 | 圣加布里埃尔谷 | 30,000 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 鲍德温公园大道 421 号 | 洛杉矶 | 圣加布里埃尔谷 | 45,000 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 鲍德温公园大道 433 号 | 洛杉矶 | 圣加布里埃尔谷 | 102,654 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 鲍德温公园大道 437 号 | 洛杉矶 | 圣加布里埃尔谷 | 70,000 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 汉布尔登大道 620-628 号 | 洛杉矶 | 圣加布里埃尔谷 | 40,000 | 75% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 汉布尔登大道 630-634 号 | 洛杉矶 | 圣加布里埃尔谷 | 40,000 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 西 132 街 1715 号 | 洛杉矶 | 南湾 | 20,168 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 太平洋商业大道东2910号 | 洛杉矶 | 南湾 | 150,000 | 100% |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 30 页 | ![]() | ||||||
本年度投资和处置摘要(续)。 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
截至 2024 年 6 月 30 日 | (未经审计的结果) | |||||||||||||||||||||||||||||||
2024 年当期收购-黑石工业资产 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
投资 日期 | 物业地址 | 县 | 子市场 | 可出租 平方英尺 | Occ.% 在 收购 | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 豪威尔大道 1212 号 | 橙子 | 北奥兰治县 | 25,962 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 豪威尔大道 1222 号 | 橙子 | 北奥兰治县 | 81,325 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 核桃大道 1500 号 | 橙子 | 北奥兰治县 | 121,615 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 博森伯里巷 200 号 | 橙子 | 北奥兰治县 | 198,275 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 4141 棕榈街 | 橙子 | 北奥兰治县 | 100,000 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 1217 圣格特鲁德广场 | 橙子 | OC 机场 | 106,604 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 20472 新月湾 | 橙子 | 南奥兰治县 | 31,020 | 59% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 20492 新月湾 | 橙子 | 南奥兰治县 | 46,642 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 20512 新月湾 | 橙子 | 南奥兰治县 | 29,285 | 64% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 20532 新月湾 | 橙子 | 南奥兰治县 | 24,127 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 25172 北冰洋大道 | 橙子 | 南奥兰治县 | 52,024 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
3/28/2024 | 舍费尔大道 4115 号 | 圣贝纳迪诺 | 西部内陆帝国 | 33,500 | 100% | |||||||||||||||||||||||||||
2024 年本期收购总额-黑石工业资产 | 3,008,578 |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 31 页 | ![]() | ||||||
净资产价值组成部分。 | ||||||||
截至 2024 年 6 月 30 日 | (未经审计,以千计,股票数据除外) |
净营业收入 | ||||||||
预计净营业收入 (NOI) (1) | 截至2024年6月30日的三个月 | |||||||
营业租金收入总额 | 232,973 美元 | |||||||
物业运营费用 | (51,905) | |||||||
未开始租赁的形式效应 (2) | 1,112 | |||||||
收购的形式效应 (3) | 1,058 | |||||||
处置的形式效应 (4) | (124) | |||||||
归类为重新定位、重建和租赁的重要物业的预计净资产净利润效应 (5) | 24,057 | |||||||
NOI 格式说明 | 207,171 | |||||||
高于/(低于)市场租赁收入调整 | (7,268) | |||||||
直线租金收入调整 | (9,567) | |||||||
Pro Forma Cash NOI | 190,336 美元 | |||||||
资产负债表项目 | ||||||||
其他资产和负债 | 2024年6月30日 | |||||||
现金和现金等价物 | 125,710 美元 | |||||||
应收贷款,净额 | 123,014 | |||||||
租金和其他应收账款,净额 | 17,685 | |||||||
其他资产 | 18,501 | |||||||
收购相关存款 | 1,250 | |||||||
应付账款、应计费用和其他负债 | (153,993) | |||||||
应付股息 | (94,582) | |||||||
租户保证金 | (91,162) | |||||||
预付租金 | (101,473) | |||||||
完成搬迁/重建项目的预计剩余成本 | (332,868) | |||||||
其他资产和负债总额 | 美元 (487,918) | |||||||
未偿债务和股份 | ||||||||
合并债务总额 (6) | 3,386,559 美元 | |||||||
优先股/单位-清算优先权 | 214,000 美元 | |||||||
已发行普通股 (7) | 217,404,848 | |||||||
杰出的运营合作伙伴单位 (8) | 8,218,426 | |||||||
已发行普通股和运营合伙单位总数 | 225,623,274 |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 32 页 | ![]() | ||||||
注释和定义。 | ||||||||
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注释和定义。 | ||||||||
2024年6月30日 | |||||||||||||||||
当期盟约 | 左轮手枪、3亿美元、4亿美元和6000万美元的定期贷款设施 | 优先票据(1亿美元、1.25亿美元、2500万美元、7500万美元) | |||||||||||||||
最大杠杆比率 | 低于 60% | 25.2% | 28.8% | ||||||||||||||
最大安全杠杆比率 | 低于 45% | 0.8% | 不适用 | ||||||||||||||
最大安全杠杆比率 | 低于 40% | 不适用 | 0.9% | ||||||||||||||
最高有担保追索权债务 | 小于 15% | 不适用 | —% | ||||||||||||||
最低有形净资产 | 6,638,386 美元 | 不适用 | 9,227,521 美元 | ||||||||||||||
最低固定收费覆盖率 | 至少 1.50 到 1.00 | 4.93 到 1.0 | 4.93 到 1.0 | ||||||||||||||
未支配杠杆比率 | 低于 60% | 27.3% | 30.5% | ||||||||||||||
未支配利息覆盖率 | 至少 1.75 到 1.00 | 5.44 到 1.00 | 5.44 到 1.00 |
2024年6月30日 | |||||||||||
当期盟约 | 优先票据(2030年到期的4亿美元) 和 400 亿美元到期(2031 年到期) | ||||||||||
最大债务与总资产的比率 | 低于 60% | 25.6% | |||||||||
最大有担保债务与总资产的比率 | 低于 40% | 0.8% | |||||||||
最低还本付息覆盖率 | 至少 1.50 到 1.00 | 5.11 到 1.00 | |||||||||
最低未抵押资产与无担保债务的比率 | 至少 1.50 到 1.00 | 3.94 到 1.00 |
在已结束的三个月中 | |||||||||||||||||||||||||||||
2024 年 6 月 30 日 | 2024 年 3 月 31 日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | |||||||||||||||||||||||||
息税前利润 | $ | 166,057 | $ | 145,226 | $ | 140,862 | $ | 138,188 | $ | 132,883 | |||||||||||||||||||
高于/(低于)市场租赁收入调整 | (7,268) | (7,591) | (8,119) | (7,241) | (6,232) | ||||||||||||||||||||||||
非现金股票补偿 | 11,057 | 9,088 | 9,338 | 8,166 | 7,956 | ||||||||||||||||||||||||
直线租金收入调整后 | (9,567) | (7,368) | (8,514) | (11,792) | (8,653) | ||||||||||||||||||||||||
资本化付款 | (4,930) | (5,237) | (4,892) | (4,395) | (4,001) | ||||||||||||||||||||||||
净贷款发放费的增加 | (115) | (115) | (84) | — | — | ||||||||||||||||||||||||
经常性资本支出 | (3,502) | (2,990) | (7,047) | (10,874) | (6,683) | ||||||||||||||||||||||||
第二代租户改进 | (123) | (226) | (128) | (413) | (139) | ||||||||||||||||||||||||
第二代租赁佣金 | (7,436) | (3,231) | (3,483) | (3,993) | (5,484) | ||||||||||||||||||||||||
用于计算固定费用覆盖范围的现金流 | $ | 144,173 | $ | 127,556 | $ | 117,933 | $ | 107,646 | $ | 109,647 | |||||||||||||||||||
现金利息支出计算详情: | |||||||||||||||||||||||||||||
利息支出 | 28,412 | 14,671 | 14,570 | 15,949 | 17,180 | ||||||||||||||||||||||||
资本化利息 | 7,350 | 7,926 | 7,551 | 6,186 | 4,884 | ||||||||||||||||||||||||
应付票据保费金额. | (1,491) | (293) | (214) | (205) | (203) | ||||||||||||||||||||||||
递延融资成本摊销 | (1,266) | (1,011) | (1,000) | (1,001) | (999) | ||||||||||||||||||||||||
掉期费和股票期限的摊销 | (137) | (137) | (137) | (137) | (136) | ||||||||||||||||||||||||
现金利息支出 | 32,868 | 21,156 | 20,770 | 20,792 | 20,726 | ||||||||||||||||||||||||
预定本金付款 | 298 | 324 | 354 | 367 | 363 | ||||||||||||||||||||||||
优先股/单位分红 | 2,846 | 3,116 | 3,116 | 3,116 | 3,117 | ||||||||||||||||||||||||
固定费用 | $ | 36,012 | $ | 24,596 | $ | 24,240 | $ | 24,275 | $ | 24,206 | |||||||||||||||||||
固定费用覆盖率 | 4.0 | x | 5.2 | x | 4.9 | x | 4.4 | x | 4.5 | x |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 34 页 | ![]() | ||||||
注释和定义。 | ||||||||
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 35 页 | ![]() | ||||||
注释和定义。 | ||||||||
三个月已结束 | |||||||||||||||||||||||||||||
2024 年 6 月 30 日 | 2024 年 3 月 31 日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | |||||||||||||||||||||||||
租金收入(可收性调整前) | $ | 193,497 | $ | 176,215 | $ | 173,866 | $ | 169,822 | $ | 161,959 | |||||||||||||||||||
租户补偿 | 39,682 | 35,650 | 34,507 | 34,842 | 32,236 | ||||||||||||||||||||||||
其他收入 | 598 | 846 | 484 | 581 | 649 | ||||||||||||||||||||||||
由于可收性评估的变化,收入增加(减少) | (804) | (1,721) | (948) | (1,033) | (746) | ||||||||||||||||||||||||
租金收入 | $ | 232,973 | $ | 210,990 | $ | 207,909 | $ | 204,212 | $ | 194,098 |
三个月已结束 | |||||||||||||||||||||||||||||
2024 年 6 月 30 日 | 2024 年 3 月 31 日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | |||||||||||||||||||||||||
房产数量 | 293 | 296 | 254 | 256 | 256 | ||||||||||||||||||||||||
平方英尺 | 36,956,243 | 37,109,867 | 32,476,716 | 32,496,313 | 32,496,302 | ||||||||||||||||||||||||
结束占用 | 97.3 | % | 96.4 | % | 97.5 | % | 97.9 | % | 98.1 | % | |||||||||||||||||||
SPP NOI 增长 | 6.0 | % | 5.5 | % | 8.4 | % | 8.9 | % | 8.0 | % | |||||||||||||||||||
SPP Cash NOI 增长 | 9.1 | % | 8.5 | % | 9.5 | % | 9.5 | % | 10.0 | % |
截至6月30日的三个月 | 截至6月30日的六个月 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2024 | 2023 | $ Change | % 变化 | 2024 | 2023 | $ Change | % 变化 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
租金收入 | $ | 143,700 | $ | 135,852 | $ | 7,848 | 5.8% | $ | 284,939 | $ | 269,378 | $ | 15,561 | 5.8% | |||||||||||||||||||||||||||||||||
租户补偿 | 29,288 | 27,576 | 1,712 | 6.2% | 58,637 | 55,578 | 3,059 | 5.5% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
其他收入 | 532 | 563 | (31) | (5.5)% | 1,220 | 1,046 | 174 | 16.6% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
租金收入 | $ | 173,520 | $ | 163,991 | $ | 9,529 | 5.8% | $ | 344,796 | $ | 326,002 | $ | 18,794 | 5.8% |
三个月已结束 | |||||||||||||||||||||||||||||
2024 年 6 月 30 日 | 2024 年 3 月 31 日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | |||||||||||||||||||||||||
净收入 | $ | 86,017 | $ | 64,277 | $ | 67,321 | $ | 61,790 | $ | 56,910 | |||||||||||||||||||
一般和行政 | 19,307 | 19,980 | 19,988 | 18,575 | 18,267 | ||||||||||||||||||||||||
折旧和摊销 | 67,896 | 66,278 | 65,839 | 60,449 | 58,793 | ||||||||||||||||||||||||
其他开支 | 304 | 1,408 | 316 | 551 | 306 | ||||||||||||||||||||||||
利息支出 | 28,412 | 14,671 | 14,570 | 15,949 | 17,180 | ||||||||||||||||||||||||
管理和租赁服务 | (156) | (132) | (163) | (158) | (171) | ||||||||||||||||||||||||
利息收入 | (4,444) | (2,974) | (2,353) | (1,029) | (1,497) | ||||||||||||||||||||||||
出售房地产的收益 | (16,268) | — | (6,868) | — | — | ||||||||||||||||||||||||
NOI | $ | 181,068 | $ | 163,508 | $ | 158,650 | $ | 156,127 | $ | 149,788 | |||||||||||||||||||
经调整后 S/L 租金收入 | (9,567) | (7,368) | (8,514) | (11,792) | (8,653) | ||||||||||||||||||||||||
高于/(低于)市场租赁收入调整 | (7,268) | (7,591) | (8,119) | (7,241) | (6,232) | ||||||||||||||||||||||||
Cash NOI | $ | 164,233 | $ | 148,549 | $ | 142,017 | $ | 137,094 | $ | 134,903 |
2024 年第二季度 补充财务报告一揽子计划 | 第 36 页 | ![]() | ||||||
注释和定义。 | ||||||||
截至6月30日的三个月 | 截至6月30日的六个月 | ||||||||||||||||||||||
2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||
净收入 | $ | 86,017 | $ | 56,910 | $ | 150,294 | $ | 120,480 | |||||||||||||||
一般和行政 | 19,307 | 18,267 | 39,287 | 36,464 | |||||||||||||||||||
折旧和摊销 | 67,896 | 58,793 | 134,174 | 118,222 | |||||||||||||||||||
其他开支 | 304 | 306 | 1,712 | 953 | |||||||||||||||||||
利息支出 | 28,412 | 17,180 | 43,083 | 30,881 | |||||||||||||||||||
管理和租赁服务 | (156) | (171) | (288) | (361) | |||||||||||||||||||
利息收入 | (4,444) | (1,497) | (7,418) | (2,379) | |||||||||||||||||||
出售房地产的收益 | (16,268) | — | (16,268) | (12,133) | |||||||||||||||||||
NOI | $ | 181,068 | $ | 149,788 | $ | 344,576 | $ | 292,127 | |||||||||||||||
不相同的房地产投资组合租金收入 | (59,453) | (30,107) | (99,167) | (53,260) | |||||||||||||||||||
非相同房产投资组合物业展望 | 13,084 | 7,376 | 21,792 | 13,494 | |||||||||||||||||||
相同的房地产投资组合 NOI | $ | 134,699 | $ | 127,057 | $ | 267,201 | $ | 252,361 | |||||||||||||||
直线租金收入调整 | (5,116) | (7,015) | (9,868) | (13,947) | |||||||||||||||||||
高于/(低于)市场租赁收入调整 | (5,230) | (6,036) | (10,872) | (12,233) | |||||||||||||||||||
相同的房地产投资组合现金 NOI | $ | 124,353 | $ | 114,006 | $ | 246,461 | $ | 226,181 |
2024 年估计 | |||||||||||
低 | 高 | ||||||||||
归属于普通股股东的净收益 | $ | 1.19 | $ | 1.21 | |||||||
公司在折旧和摊销中所占份额 | 1.20 | 1.20 | |||||||||
公司在出售房地产收益中所占份额 (1) | (0.07) | (0.07) | |||||||||
Core FFO 的公司份额 | $ | 2.32 | $ | 2.34 |
2024 年 6 月 30 日 | 2024 年 3 月 31 日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | ||||||||||||||||||||||||||||
结束入住: | ||||||||||||||||||||||||||||||||
洛杉矶县 | 94.9% | 93.8% | 95.4% | 94.8% | 94.9% | |||||||||||||||||||||||||||
奥兰治县 | 88.0% | 89.4% | 92.4% | 92.0% | 91.3% | |||||||||||||||||||||||||||
河滨/圣贝纳迪诺县 | 94.8% | 90.9% | 90.8% | 92.9% | 91.9% | |||||||||||||||||||||||||||
圣地亚哥县 | 92.6% | 94.9% | 93.2% | 92.2% | 92.8% | |||||||||||||||||||||||||||
文图拉县 | 92.5% | 92.6% | 96.7% | 97.7% | 98.0% | |||||||||||||||||||||||||||
总计/加权平均值 | 93.7% | 92.8% | 94.1% | 94.1% | 94.0% | |||||||||||||||||||||||||||
投资组合总额 RSF | 49,710,628 | 49,162,216 | 45,860,368 | 44,998,613 | 44,167,774 |
总计/加权平均值 | ||||||||
被占领的 SF | 46,593,475 | |||||||
未开始续订的租约-租赁的旧金山 (1) | 836,744 | |||||||
未开始的新租约-租赁的旧金山 (1) | 267,849 | |||||||
租赁的旧金山 | 46,861,324 | |||||||
租赁百分比 | 94.3 | % | ||||||
就地 ABR (2) | $ | 746,812 | ||||||
未开始租约下的ABR(以千计)(2) (3) | 8,300 | |||||||
就地 + 未开始的 ABR(以千计)(2) | $ | 755,112 | ||||||
就地 + 每平方英尺未开始的 ABR (2) | $ | 16.11 |
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