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北方信托公司
财务摘要
（以百万美元计，每股信息除外）
																				2023												2024
		2019			2020			2021			2022			2023						第 1 季度			第二季度			第三季度			第四季度			第 1 季度			第二季度			第三季度	第四季度
																	盈利能力：
		$	1,492.2		$	1,209.3		$	1,545.3		$	1,336.0		$	1,107.3		净收入			$	334.6		$	331.8		$	327.8		$	113.1		$	214.7		$	896.1
		1,428.9			1,141.0			1,490.6			1,282.4			1,053.9			分配给普通股和潜在收入的收入			315.2			323.7			308.5			106.5			196.1			884.3
																		普通股

		$	6.66		$	5.48		$	7.16		$	6.16		$	5.09		每股基本收益			$	1.51		$	1.56		$	1.49		$	0.52		$	0.96		$	4.35
		6.63			5.46			7.14			6.14			5.08			摊薄后的每股收益			1.51			1.56			1.49			0.52			0.96			4.34
		—		%	(18)		%)	31		%	(14)		%)	(17)		%)	摊薄后每股收益较上年增长			(15)		%)	(16)		%)	(17)		%)	(27)		%)	(37)		%)	179%

		14.9		%	11.2		%	13.9		%	12.7		%	10.0		%	普通股平均回报率			12.4		%	12.4		%	11.6		%	4.0		%	7.3		%	31.2		%

		1.27		%	0.88		%	0.99		%	0.88		%	0.78		%	平均资产回报率			0.92		%	0.91		%	0.93		%	0.33		%	0.60		%	2.44		%

		32.4		%	27.1		%	31.5		%	26.6		%	22.3		%	利润率（税前）（FTE）(1)			26.0		%	25.6		%	25.7		%	10.5		%	18.0		%	43.4		%
		24.4		%	19.7		%	23.8		%	19.6		%	16.2		%	利润率（税后）（FTE）(1)			19.0		%	18.7		%	18.8		%	7.2		%	13.0		%	32.9		%

		72.0		%	75.9		%	78.2		%	71.6		%	70.1		%	非利息收入占总收入 (FTE) (1)			69.0		%	70.4		%	73.0		%	67.9		%	67.6		%	80.5		%

		63.1		%	65.1		%	67.1		%	65.1		%	63.9		%	信托费用占总收入 (FTE) (1)			60.5		%	61.9		%	63.9		%	69.7		%	69.1		%	42.8		%

		23.2		%	25.7		%	23.1		%	24.4		%	24.4		%	有效税率（美国公认会计原则）			24.6		%	24.7		%	24.5		%	22.4		%	26.1		%	23.6		%
		24.5		%	27.2		%	24.5		%	26.3		%	27.3		%	有效税率 (FTE) (1)			26.8		%	26.9		%	26.8		%	30.9		%	27.9		%	24.1		%

																	资本比率：(2)
																		标准化方法
		12.7		%	12.8		%	11.9		%	10.8		%	11.4		%			普通股一级资本	11.3		%	11.3		%	11.4		%	11.4		%	11.4		%	12.6		%
		14.5		%	13.9		%	12.9		%	11.8		%	12.3		%			第 1 级资本	12.3		%	12.3		%	12.4		%	12.3		%	12.4		%	13.6		%
		16.3		%	15.6		%	14.1		%	13.9		%	14.2		%			总资本	14.4		%	14.4		%	14.5		%	14.2		%	14.2		%	15.5		%
		8.7		%	7.6		%	6.9		%	7.1		%	8.1		%			第 1 级杠杆率	7.3		%	7.4		%	7.9		%	8.1		%	7.8		%	8.0		%

																		高级方法
		13.2		%	13.4		%	13.2		%	11.5		%	13.4		%			普通股一级资本	11.7		%	13.0		%	13.2		%	13.4		%	13.5		%	13.9		%
		15.0		%	14.5		%	14.3		%	12.5		%	14.5		%			第 1 级资本	12.7		%	14.1		%	14.3		%	14.5		%	14.6		%	15.0		%
		16.8		%	15.9		%	15.3		%	14.5		%	16.5		%			总资本	14.7		%	16.3		%	16.5		%	16.5		%	16.5		%	16.9		%
		8.7		%	7.6		%	6.9		%	7.1		%	8.1		%			第 1 级杠杆率	7.3		%	7.4		%	7.9		%	8.1		%	7.8		%	8.0		%
		7.6		%	8.6		%	8.2		%	7.9		%	8.6		%			补充杠杆 (3)	8.3		%	8.3		%	8.4		%	8.6		%	8.8		%	9.0		%

																	每股信息/比率：
		$	2.60		$	2.80		$	2.80		$	2.90		$	3.00		每股普通股申报的现金分红			$	0.75		$	0.75		$	0.75		$	0.75		$	0.75		$	0.75
		39		%	51		%	39		%	47		%	59		%	股息支付率			50		%	48		%	50		%	144		%	78		%	17		%

		$	106.24		$	93.14		$	119.61		$	88.49		$	84.38		每股市值（期末）			$	88.13		$	74.14		$	69.48		$	84.38		$	88.92		$	83.98
		16.0			17.1			16.8			14.4			16.6			股价收益倍数			15.0			13.3			13.2			16.6			19.6			11.5
																	（基于过去4个季度的摊薄每股收益）

		$	46.82		$	51.87		$	53.58		$	49.78		$	53.69		每股普通股账面价值（期末）			$	51.37		$	51.94		$	52.95		$	53.69		$	54.83		$	58.38

	(1)	完全应纳税等值物 (FTE)。以全职雇员为基础的列报是一种非普遍接受的会计原则财务衡量标准。更多详情，请参阅第 12 页上的 “与完全应纳税等值的对账——比率”。
	(2)	在向美国证券交易委员会提交10-Q表格之前，本季度的资本比率被视为初步的。
	(3)	从2020年4月1日至2021年4月1日，美联储发布了临时的补充杠杆比率（SLR）减免，要求北方信托将美国国债余额排除在SLR之外。有关SLR的进一步讨论，请参阅北方信托公司第三支柱的披露。


北方信托公司
损益表
（以百万美元计，每股信息除外）

	六个月				更改 (2)					第二季度				更改 (2)
	2024		2023		$		%			2024		2023		$		%
	$	1,290.2	$	1,224.2	$	66.0	5	%	资产服务信托、投资和其他服务费	$	650.6	$	621.2	$	29.4	5	%
	1,018.8		935.7		83.1		9	%	Wm 信托、投资和其他服务费	515.5		475.1		40.4		8	%
	2,309.0		2,159.9		149.1		7	%	费用总额	1,166.1		1,096.3		69.8		6	%
	115.4		103.1		12.3		12	%	外汇交易收入	58.4		50.1		8.3		17	%
	18.3		16.3		2.0		12	%	国库管理费	9.0		7.9		1.1		12	%
	72.2		70.8		1.4		2	%	证券佣金和交易收入	34.3		36.1		(1.8)		(5)	%
	985.7		102.0		883.7		N/M		其他营业收入	924.7		55.2		869.5		N/M
	(189.3)		6.9		(196.2)		N/M		投资证券收益（亏损），净额	0.1		—		0.1		N/M
	3,311.3		2,459.0		852.3		35	%	非利息收入总额	2,192.6		1,245.6		947.0		76	%

	4,966.3		3,216.7		1,749.6		54	%	利息收入 (FTE) (1)	2,513.4		1,748.1		765.3		44	%
	3,901.1		2,147.7		1,753.4		82	%	利息支出	1,983.6		1,223.5		760.1		62	%
	1,065.2		1,069.0		(3.8)		—	%	净利息收入 (FTE) (1)	529.8		524.6		5.2		1	%

	4,376.5		3,528.0		848.5		24	%	总收入 (FTE) (1)	2,722.4		1,770.2		952.2		54	%

	(0.5)		(0.5)		—		N/M		信贷损失准备金	8.0		(15.5)		23.5		N/M

	1,292.3		1,199.7		92.6		8	%	补偿	665.2		604.5		60.7		10	%
	201.3		202.4		(1.1)		(1)	%	员工福利	100.2		101.4		(1.2)		(1)	%
	490.2		441.7		48.5		11	%	外部服务	260.9		230.9		30.0		13	%
	530.2		461.0		69.2		15	%	设备和软件	277.5		229.3		48.2		21	%
	108.9		115.1		(6.2)		(5)	%	占用率	54.8		53.8		1.0		2	%
	275.7		197.6		78.1		40	%	其他运营费用	175.3		112.0		63.3		57	%
	2,898.6		2,617.5		281.1		11	%	非利息支出总额	1,533.9		1,331.9		202.0		15	%
	1,478.4		911.0		567.4		62	%	所得税前收入 (FTE) (1)	1,180.5		453.8		726.7		160	%
	353.4		218.3		135.1		62	%	所得税准备金	277.5		108.9		168.6		155	%
	14.2		26.3		(12.1)		(46)	%	应纳税等值调整	6.9		13.1		(6.2)		(47)	%
	367.6		244.6		123.0		50	%	税收总额 (FTE) (1)	284.4		122.0		162.4		133	%
	$	1,110.8	$	666.4	$	444.4	67	%	净收益	$	896.1	$	331.8	$	564.3	170	%

	$	20.9	$	20.9	$	—	—	%	优先股股息	$	4.7	$	4.7	$	—	—	%
	9.5		6.6		2.9		43	%	分配给参与证券的收益	7.1		3.4		3.7		108	%
	1,080.4		638.9		441.5		69	%	分配给普通股和潜在普通股的收益	884.3		323.7		560.6		173	%

	$	5.30	$	3.07	$	2.23	72	%	每股收益-基本	$	4.35	$	1.56	$	2.79	179	%
	$	5.28	$	3.07	$	2.21	72	%	每股收益-摊薄	$	4.34	$	1.56	$	2.78	179	%

	203,968		207,911		(3,943)		(2)	%	平均基本股数 (000股)	203,306		207,639		(4,333)		(2)	%
	204,437		208,271		(3,834)		(2)	%	摊薄后平均股数 (000股)	203,739		207,816		(4,077)		(2)	%
	201,638		207,004		(5,366)		(3)	%	期末已发行股份（000股）	201,638		207,004		(5,366)		(3)	%

	N/M-没意义
	(1) 完全应纳税等值物 (FTE)。以全职雇员为基础的列报是一种非普遍接受的会计原则财务衡量标准。有关更多详情，请参阅第 11 页上的 “与完全应纳税等值的对账”。
	(2) 百分比的计算基于实际余额，而不是补充合并财务信息中列出的四舍五入金额。


北方信托公司
净收入趋势
（以百万美元计，每股信息除外）

													2023								2024
	2019		2020		2021		2022		2023				第 1 季度		第二季度		第三季度		第四季度		第 1 季度		第二季度		第三季度	第四季度
	$	2,211.5	$	2,321.6	$	2,487.3	$	2,496.3	$	2,461.9	资产服务信托、投资和其他服务费		$	603.0	$	621.2	$	626.0	$	611.7	$	639.6	$	650.6
	1,640.6		1,673.4		1,873.8		1,936.3		1,899.9		Wm 信托、投资和其他服务费		460.6		475.1		485.9		478.3		503.3		515.5
	3,852.1		3,995.0		4,361.1		4,432.6		4,361.8			费用总额	1,063.6		1,096.3		1,111.9		1,090.0		1,142.9		1,166.1
	250.9		290.4		292.6		288.6		203.9		外汇交易收入		53.0		50.1		51.8		49.0		57.0		58.4
	44.5		45.4		44.3		39.3		31.6		国库管理费		8.4		7.9		7.5		7.8		9.3		9.0
	103.6		133.2		140.2		136.2		135.0		证券佣金和交易收入		34.7		36.1		30.9		33.3		37.9		34.3
	145.5		194.0		243.9		191.3		228.7		其他营业收入		46.8		55.2		68.2		58.5		61.0		924.7
	(1.4)		(0.4)		(0.3)		(214.0)		(169.5)		投资证券收益（亏损），净额		6.9		—		—		(176.4)		(189.4)		0.1
	4,395.2		4,657.6		5,081.8		4,874.0		4,791.5			非利息收入总额	1,213.4		1,245.6		1,270.3		1,062.2		1,118.7		2,192.6
	1,710.7		1,477.6		1,418.3		1,932.8		2,039.5		净利息收入 (FTE) (1)		544.4		524.6		469.4		501.1		535.4		529.8
	6,105.9		6,135.2		6,500.1		6,806.8		6,831.0			总收入 (FTE) (1)	1,757.8		1,770.2		1,739.7		1,563.3		1,654.1		2,722.4

	(14.5)		125.0		(81.5)		12.0		24.5		信贷损失准备金（解除）		15.0		(15.5)		14.0		11.0		(8.5)		8.0

	1,859.0		1,947.1		2,011.0		2,248.0		2,321.8		补偿		595.2		604.5		558.1		564.0		627.1		665.2
	355.2		387.7		431.4		437.4		405.2		员工福利		101.0		101.4		100.8		102.0		101.1		100.2
	774.5		763.1		849.4		880.3		906.5		外部服务		210.8		230.9		229.6		235.2		229.3		260.9
	612.1		673.5		736.3		838.8		945.5		设备和软件		231.7		229.3		232.5		252.0		252.7		277.5
	212.9		230.1		208.7		219.1		232.3		占用率		61.3		53.8		58.7		58.5		54.1		54.8
	329.8		346.7		299.1		359.3		472.9		其他运营费用		85.6		112.0		98.5		176.8		100.4		175.3
	4,143.5		4,348.2		4,535.9		4,982.9		5,284.2			非利息支出总额	1,285.6		1,331.9		1,278.2		1,388.5		1,364.7		1,533.9
	1,976.9		1,662.0		2,045.7		1,811.9		1,522.3			所得税前收入 (FTE) (1)	457.2		453.8		447.5		163.8		297.9		1,180.5
	451.9		418.3		464.8		430.3		357.5		所得税准备金		109.4		108.9		106.5		32.7		75.9		277.5
	32.8		34.4		35.6		45.6		57.5		应纳税等值调整		13.2		13.1		13.2		18.0		7.3		6.9
	484.7		452.7		500.4		475.9		415.0			税收总额 (FTE) (1)	122.6		122.0		119.7		50.7		83.2		284.4
	$	1,492.2	$	1,209.3	$	1,545.3	$	1,336.0	$	1,107.3		净收益	$	334.6	$	331.8	$	327.8	$	113.1	$	214.7	$	896.1
	$	6.66	$	5.48	$	7.16	$	6.16	$	5.09	每股收益-基本		$	1.51	$	1.56	$	1.49	$	0.52	$	0.96	$	4.35
	6.63		5.46		7.14		6.14		5.08		每股收益-摊薄		1.51		1.56		1.49		0.52		0.96		4.34
	215,601		209,008		208,899		208,867		207,564		摊薄后平均股数 (000股)		208,730		207,816		207,253		206,484		205,135		203,739
	$	46.4	$	56.2	$	41.8	$	41.8	$	41.8	优先股息 (2)		$	16.2	$	4.7	$	16.2	$	4.7	$	16.2	$	4.7

	(1) 完全应纳税等值物 (FTE)。以全职雇员为基础的列报是一种非普遍接受的会计原则财务衡量标准。有关更多详情，请参阅第 11 页上的 “与完全应纳税等值的对账”。
	(2) 2020年的优先股股息包括1150万美元，与公司于2020年第一季度赎回的C系列非累积永久优先股的赎回金额与其账面价值之间的差额有关。


北方信托公司
信托、投资和其他服务费详情
（百万美元）

													2023								2024
	2019		2020		2021		2022		2023		资产服务		第 1 季度		第二季度		第三季度		第四季度		第 1 季度		第二季度		第三季度	第四季度
	$	1,549.3	$	1,586.1	$	1,818.8	$	1,700.1	$	1,689.5	托管和资金管理		$	413.6	$	427.4	$	428.1	$	420.4	$	436.7	$	445.9
	445.7		511.1		443.5		555.1		528.1		投资管理		126.2		134.1		137.1		130.7		140.0		145.7
	87.2		88.0		76.7		81.4		83.0		证券贷款		19.1		21.5		20.4		22.0		17.9		16.5
	129.3		136.4		148.3		159.7		161.3		其他		44.1		38.2		40.4		38.6		45.0		42.5
	$	2,211.5	$	2,321.6	$	2,487.3	$	2,496.3	$	2,461.9		资产服务信托、投资和其他服务费用总额	$	603.0	$	621.2	$	626.0	$	611.7	$	639.6	$	650.6

											财富管理

	$	619.3	$	607.3	$	698.7	$	692.6	$	673.8	中央		$	163.6	$	166.0	$	172.3	$	171.9	$	178.3	$	180.7
	422.2		442.1		509.3		504.0		491.5		东方		119.8		124.1		126.1		121.5		129.9		132.7
	330.9		337.7		380.2		382.1		378.0		西方		91.2		93.7		95.8		97.3		99.9		103.3
	268.2		286.3		285.6		357.6		356.6		全球家族办公室		86.0		91.3		91.7		87.6		95.2		98.8
	$	1,640.6	$	1,673.4	$	1,873.8	$	1,936.3	$	1,899.9		Wm 信托、投资和其他服务费用总额	$	460.6	$	475.1	$	485.9	$	478.3	$	503.3	$	515.5


北方信托公司
资产负债表
期末
（百万美元）
								更改 (5)
	资产			6/30/2024		6/30/2023		$		%
		美联储和其他中央银行存款		$	43,206.1	$	42,675.1	$	531.0	1	%
		银行到期计息和存款 (1)		5,558.9		4,625.8		933.1		20	%
		联邦基金已售出		—		—		—		—	%
		根据转售协议购买的证券		859.6		1,228.9		(369.3)		(30)	%
		债务证券：
			可供出售	26,861.7		24,264.4		2,597.3		11	%
			持有至到期	22,798.6		26,006.3		(3,207.7)		(12)	%
			交易账户	—		0.1		(0.1)		(93)	%
			债务证券总额	49,660.3		50,270.8		(610.5)		(1)	%
		贷款		42,135.2		43,546.7		(1,411.5)		(3)	%
		其他赚取利息的资产 (2)		3,025.2		2,694.8		330.4		12	%
			总收益资产	144,445.3		145,042.1		(596.8)		—	%
		信用损失备抵金		(179.5)		(170.2)		(9.3)		5	%
		来自银行和其他中央银行存款的现金和应付款 (3)		2,390.1		1,803.7		586.4		33	%
		建筑物和设备		481.0		473.6		7.4		2	%
		客户证券结算应收账款		193.4		431.3		(237.9)		(55)	%
		善意		697.4		698.8		(1.4)		—	%
		其他资产		8,769.4		8,473.2		296.2		3	%
			总资产	$	156,797.1	$	156,752.5	$	44.6	—	%
	负债和股东权益
		储蓄、货币市场及其他		$	28,074.0	$	23,535.5	$	4,538.5	19	%
		储蓄券和其他时间		6,378.4		3,327.0		3,051.4		92	%
		非美国办事处-计息		67,612.3		65,014.7		2,597.6		4	%
			计息存款总额	102,064.7		91,877.2		10,187.5		11	%
		购买的联邦资金		2,406.4		9,344.5		(6,938.1)		(74)	%
		根据回购协议出售的证券		629.2		988.1		(358.9)		(36)	%
		其他借款 (4)		6,823.7		12,382.0		(5,558.3)		(45)	%
		高级票据		2,744.0		2,729.5		14.5		1	%
		长期债务		4,073.0		2,061.5		2,011.5		98	%

			计息负债总额	118,741.0		119,382.8		(641.8)		(1)	%
		活期存款和其他非计息存款		20,926.2		21,326.4		(400.2)		(2)	%
		其他负债		4,474.1		4,407.6		66.5		2	%
			负债总额	144,141.3		145,116.8		(975.5)		(1)	%
		普通股权		11,770.9		10,750.8		1,020.1		9	%
		优先股权		884.9		884.9		—		—	%
			股东权益总额	12,655.8		11,635.7		1,020.1		9	%
			负债总额和股东权益	$	156,797.1	$	156,752.5	$	44.6	—	%

	(1)	银行的计息应付账款和存款包括银行现金和应付账款以及银行计息存款的计息部分，如我们定期向美国证券交易委员会提交的文件中列报的合并资产负债表所示。
	(2)	其他计息资产包括某些社区发展投资、在某些证券存管机构和清算所的抵押存款、联邦住房贷款银行和美联储股票，以及在我们向美国证券交易委员会提交的定期文件中归类为合并资产负债表上其他资产的货币市场投资。
	(3)	来自银行和其他中央银行存款的现金和到期款包括美联储和其他中央银行存款的非计息部分，如我们在向美国证券交易委员会提交的定期文件中列报的合并资产负债表上列报的。
	(4)	其他借款主要包括芝加哥联邦住房贷款银行的预付款。
	(5)	百分比的计算基于实际余额，而不是补充合并财务信息中列出的四舍五入金额。


北方信托公司
资产负债表趋势
周期平均值 (1)
（百万美元）

														2023								2024
	2019		2020		2021		2022		2023		资产			第 1 季度		第二季度		第三季度		第四季度		第 1 季度		第二季度		第三季度	第四季度
	$	18,511.0	$	27,904.2	$	39,028.2	$	36,248.8	$	31,205.4		美联储和其他中央银行存款		$	36,641.8	$	34,380.4	$	28,000.8	$	25,951.3	$	35,897.3	$	35,924.1
	5,996.7		5,400.8		5,779.7		4,192.5		4,333.9			银行到期计息和存款 (2)		4,198.7		4,573.4		4,301.4		4,261.6		4,418.0		4,999.7
	12.8		2.3		0.1		5.5		6.1			联邦基金已售出		19.7		2.9		1.2		1.0		0.5		0.3
	835.0		1,253.1		1,067.4		1,071.2		950.9			根据转售协议购买的证券		1,046.1		1,238.6		950.8		573.1		517.9		731.9
												债务证券：
	38,016.2		40,642.7		38,986.9		32,060.2		24,356.6				可供出售	25,030.4		24,511.8		24,430.7		23,469.9		24,049.6		26,591.4
	11,650.0		14,353.3		20,617.0		22,970.0		25,511.9				持有至到期	25,382.2		25,053.3		25,919.2		25,685.2		24,498.9		23,373.8
	1.2		1.1		0.6		12.1		0.5				交易账户	1.3		0.2		0.4		0.2		—		—
	49,667.4		54,997.1		59,604.5		55,042.3		49,869.0				债务证券总额	50,413.9		49,565.3		50,350.3		49,155.3		48,548.5		49,965.2
	31,052.8		33,498.8		37,207.5		41,030.6		42,177.0			贷款和租赁		41,959.4		42,365.4		42,210.4		42,170.0		41,586.9		41,034.6
	1,033.7		1,076.6		1,185.6		1,248.1		2,259.0			其他赚取利息的资产 (3)		1,677.8		1,990.4		2,439.5		2,912.8		2,847.7		2,745.3
	107,109.4		124,132.9		143,873.0		138,839.0		130,801.3				总收益资产	135,957.4		134,116.4		128,254.4		125,025.1		133,816.8		135,401.1

	(111.4)		(178.0)		(173.0)		(154.1)		(172.8)			信用损失备抵金		(161.5)		(176.6)		(170.4)		(182.5)		(191.8)		(175.8)
	2,393.6		2,603.0		2,285.9		2,069.5		1,771.6			来自银行和其他中央银行存款的现金和应付款 (4)		1,795.9		1,842.5		1,694.6		1,754.6		1,799.5		1,802.0
	425.6		509.3		502.7		488.7		484.8			建筑物和设备		497.3		481.8		474.1		486.4		498.2		485.8
	1,070.4		1,357.5		1,530.1		1,722.3		558.8			客户证券结算应收账款		1,098.5		592.7		350.3		205.9		238.6		321.4
	682.5		695.4		707.3		692.2		696.2			善意		692.3		697.0		698.9		696.4		699.4		697.1
	5,981.3		7,691.0		7,637.2		8,894.3		8,509.3			其他资产		8,180.0		8,345.8		8,899.7		8,602.8		8,257.6		9,469.6
	$	117,551.4	$	136,811.1	$	156,363.2	$	152,551.9	$	142,649.2			总资产	$	148,059.9	$	145,899.6	$	140,201.6	$	136,588.7	$	145,118.3	$	148,001.2

											负债和股东权益
	$	16,577.8	$	23,396.4	$	28,339.0	$	30,205.0	$	24,172.4		储蓄、货币市场及其他		$	27,268.8	$	22,961.2	$	22,624.9	$	23,888.7	$	27,349.0	$	27,554.9
	867.5		1,266.4		887.2		1,059.7		3,341.2			储蓄券和其他时间		2,360.1		3,036.1		3,665.2		4,279.0		4,554.3		6,027.4
	54,885.2		60,486.3		69,713.4		65,031.3		60,008.6			非美国办事处-计息		62,411.1		62,046.3		58,680.5		56,970.9		63,752.8		63,216.3
	72,330.5		85,149.1		98,939.6		96,296.0		87,522.2				计息存款总额	92,040.0		88,043.6		84,970.6		85,138.6		95,656.1		96,798.6
	1,267.0		980.9		190.6		1,407.8		5,144.3			购买的联邦资金		3,653.9		7,070.0		5,935.9		3,906.0		2,650.1		3,010.7
	339.0		218.3		232.0		433.6		401.5			根据回购协议出售的证券		347.1		467.8		426.0		364.5		490.1		574.6
	7,753.0		6,401.1		5,049.8		5,463.5		10,339.5			其他借款 (5)		11,324.0		12,132.6		10,981.7		6,960.8		6,852.1		7,053.5
	2,389.1		3,233.8		2,856.4		2,756.0		2,734.0			高级票据		2,748.1		2,761.1		2,713.2		2,714.2		2,748.7		2,728.7
	1,139.0		1,189.2		1,166.1		1,258.9		2,586.0			长期债务		2,066.3		2,069.7		2,126.9		4,064.1		4,067.0		4,071.1
	277.6		277.7		218.4		—		—			浮动利率资本债务		—		—		—		—		—		—
	85,495.1		97,450.1		108,652.9		107,615.8		108,727.5				计息负债总额	112,179.4		112,544.8		107,154.3		103,148.2		112,464.1		114,237.2
	17,455.5		23,362.0		31,143.5		29,296.4		17,723.3			活期存款和其他非计息存款		20,145.6		17,555.1		16,792.5		16,450.4		16,706.5		16,543.0
	3,952.4		4,806.4		4,869.8		4,558.3		4,701.6			其他负债		4,453.4		4,351.0		4,718.2		5,274.6		4,164.0		4,862.2
	106,903.0		125,618.0		144,666.2		141,471.0		131,152.4				负债总额	136,778.4		134,450.9		128,665.0		124,873.2		133,334.6		135,642.4
	9,705.2		10,306.7		10,812.1		10,196.5		10,611.9			普通股权		10,396.6		10,563.8		10,651.7		10,830.6		10,898.8		11,473.9
	943.1		885.9		884.9		884.9		884.9			优先股权		884.9		884.9		884.9		884.9		884.9		884.9
	10,648.0		11,193.0		11,697.0		11,081.4		11,496.8				股东权益总额	11,281.5		11,448.7		11,536.6		11,715.5		11,783.7		12,358.8
	$	117,551.0	$	136,811.0	$	156,363.2	$	152,551.9	$	142,649.2			负债总额和股东权益	$	148,059.9	$	145,899.6	$	140,201.6	$	136,588.7	$	145,118.3	$	148,001.2


(1)	由于四舍五入，总和可能不等于。
(2)	银行的计息应付账款和存款包括银行现金和应付账款以及银行计息存款的计息部分，如我们定期向美国证券交易委员会提交的文件中列报的合并资产负债表所示。
(3)	其他计息资产包括某些社区发展投资、在某些证券存管机构和清算所的抵押存款、联邦住房贷款银行和美联储股票，以及在我们向美国证券交易委员会提交的定期文件中归类为合并资产负债表上其他资产的货币市场投资。
(4)	来自银行和其他中央银行存款的现金和到期款包括美联储和其他中央银行存款的非计息部分，如我们在向美国证券交易委员会提交的定期文件中列报的合并资产负债表上列报的。
(5)	其他借款主要包括芝加哥联邦住房贷款银行的预付款。


北方信托公司
资产负债表组合趋势
周期平均值 (1)

														2023								2024
	2019		2020		2021		2022		2023		资产			第 1 季度		第二季度		第三季度		第四季度		第 1 季度		第二季度		第三季度	第四季度
	15.7	%	20.4	%	25.0	%	23.8	%	21.9	%		美联储和其他中央银行存款		24.7	%	23.6	%	20.0	%	19.0	%	24.7	%	24.3	%
	5.1		3.9		3.7		2.7		3.0			银行到期计息和存款 (2)		2.8		3.1		3.1		3.1		3.0		3.4
	—		—		—		—		—			联邦基金已售出		—		—		—		—		—		—
	0.7		0.9		0.7		0.7		0.7			根据转售协议购买的证券		0.7		0.8		0.7		0.4		0.4		0.5
												债务证券：
	32.3		29.7		24.9		21.0		17.1				可供出售	16.9		16.8		17.4		17.2		16.6		18.0
	9.9		10.5		13.2		15.1		17.9				持有至到期	17.1		17.2		18.5		18.8		16.9		15.8
	—		—		—		—		—				交易账户	—		—		—		—		—		—
	42.3		40.2		38.1		36.1		35.0				债务证券总额	34.0		34.0		35.9		36.0		33.5		33.8
	26.4		24.5		23.8		26.9		29.6			贷款和租赁		28.3		29.0		30.1		30.9		28.7		27.7
	0.9		0.8		0.8		0.8		1.6			其他赚取利息的资产 (3)		1.1		1.4		1.7		2.1		2.0		1.9
	91.1		90.7		92.0		91.0		91.7				总收益资产	91.8		91.9		91.5		91.5		92.2		91.5

	(0.1)		(0.1)		(0.1)		(0.1)		(0.1)			信用损失备抵金		(0.1)		(0.1)		(0.1)		(0.1)		(0.1)		(0.1)
	2.0		1.9		1.5		1.4		1.2			来自银行和其他中央银行存款的现金和应付款 (4)		1.2		1.3		1.2		1.3		1.2		1.2
	0.4		0.4		0.3		0.3		0.3			建筑物和设备		0.3		0.3		0.3		0.4		0.3		0.3
	0.9		1.0		1.0		1.1		0.4			客户证券结算应收账款		0.7		0.4		0.2		0.2		0.2		0.2
	0.6		0.5		0.5		0.5		0.5			善意		0.5		0.5		0.5		0.5		0.5		0.5
	5.1		5.6		4.9		5.8		6.0			其他资产		5.5		5.7		6.3		6.3		5.7		6.4
	100.0	%	100.0	%	100.0	%	100.0	%	100.0	%			总资产	100.0	%	100.0	%	100.0	%	100.0	%	100.0	%	100.0	%

											负债和股东权益
	14.1	%	17.1	%	18.1	%	19.8	%	16.9	%		储蓄、货币市场及其他		18.4	%	15.7	%	16.1	%	17.5	%	18.8	%	18.6	%
	0.7		0.9		0.6		0.7		2.3			储蓄券和其他时间		1.6		2.1		2.6		3.1		3.1		4.1
	46.7		44.2		44.6		42.6		42.1			非美国办事处-计息		42.2		42.5		41.9		41.7		43.9		42.7
	61.5		62.2		63.3		63.1		61.4				计息存款总额	62.2		60.3		60.6		62.3		65.9		65.4
	1.1		0.7		0.1		0.9		3.6			购买的联邦资金		2.5		4.8		4.2		2.9		1.8		2.0
	0.3		0.2		0.1		0.3		0.3			根据回购协议出售的证券		0.2		0.3		0.3		0.3		0.3		0.4
	6.6		4.7		3.2		3.6		7.2			其他借款 (5)		7.6		8.3		7.8		5.1		4.7		4.8
	2.0		2.4		1.8		1.8		1.9			高级票据		1.9		1.9		1.9		2.0		1.9		1.8
	1.0		0.9		0.7		0.8		1.8			长期债务		1.4		1.4		1.5		3.0		2.8		2.8
	0.2		0.2		0.1		—		—			浮动利率资本债务		—		—		—		—		—		—
	72.7		71.2		69.5		70.5		76.2				计息负债总额	75.8		77.1		76.4		75.5		77.5		77.2
	14.8		17.1		19.9		19.2		12.4			活期存款和其他非计息存款		13.6		12.0		12.0		12.0		11.5		11.2
	3.4		3.5		3.1		3.0		3.3			其他负债		3.0		3.0		3.4		3.9		2.9		3.3
	90.9		91.8		92.5		92.7		91.9				负债总额	92.4		92.2		91.8		91.4		91.9		91.6
	8.3		7.5		6.9		6.7		7.4			普通股权		7.0		7.2		7.6		7.9		7.5		7.8
	0.8		0.6		0.6		0.6		0.6			优先股权		0.6		0.6		0.6		0.6		0.6		0.6
	9.1		8.2		7.5		7.3		8.1				股东权益总额	7.6		7.8		8.2		8.6		8.1		8.4
	100.0	%	100.0	%	100.0	%	100.0	%	100.0	%			负债总额和股东权益	100.0	%	100.0	%	100.0	%	100.0	%	100.0	%	100.0	%


(1)	由于四舍五入，总和可能不等于。
(2)	银行的计息应付账款和存款包括银行现金和应付账款以及银行计息存款的计息部分，如我们定期向美国证券交易委员会提交的文件中列报的合并资产负债表所示。
(3)	其他计息资产包括某些社区发展投资、在某些证券存管机构和清算所的抵押存款、联邦住房贷款银行和美联储股票，以及在我们向美国证券交易委员会提交的定期文件中归类为合并资产负债表上其他资产的货币市场投资。
(4)	来自银行和其他中央银行存款的现金和到期款包括美联储和其他中央银行存款的非计息部分，如我们在向美国证券交易委员会提交的定期文件中列报的合并资产负债表上列报的。
(5)	其他借款主要包括芝加哥联邦住房贷款银行的预付款。


北方信托公司
利率趋势（FTE (1) 基准）
周期平均值

		净利息收入（调整后的FTE）是一项非公认会计准则财务指标，包括对贷款和证券的完全应纳税等值基础的调整。第11和12页分别提供了以公认会计原则为基础的净利息收入、净利率和净利差与以全职员工为基础的净利息收入、净利率和净利差（均为非公认会计准则财务指标）的对账。净利率的计算方法是将年化净利息收入除以平均利息收入资产。净利差按所得利率（年化利息收入除以平均计息资产）和产生的利率（年化利息支出除以平均利息相关资金）之间的差额计算。
															2023								2024
		2019		2020		2021		2022		2023		收益资产			第 1 季度		第二季度		第三季度		第四季度		第 1 季度		第二季度		第三季度	第四季度
		0.98	%	0.10	%	0.03	%	1.30	%	4.69	%		美联储和其他中央银行存款		4.17	%	4.65	%	4.99	%	5.11	%	5.15	%	5.12	%
		1.21		0.41		0.16		1.11		3.00			银行到期计息和存款 (2)		2.72		2.82		3.22		3.25		3.15		2.53
		2.73		1.37		0.41		3.22		4.92			联邦基金已售出		4.79		5.25		5.62		5.63		5.64		5.64
		2.10		0.31		0.33		9.68		166.71			根据转售协议购买的证券 (5)		48.80		92.09		193.58		492.23		639.92		474.48
													债务证券：
		2.51		1.77		1.28		1.91		4.35				可供出售	3.80		4.17		4.51		4.94		5.41		5.52
		0.94		0.59		0.80		1.26		1.87				持有至到期	1.64		1.80		1.93		2.13		2.02		1.95
		3.29		3.27		1.59		3.84		13.50				交易账户	7.63		42.53		21.15		5.19		—		—
		2.14		1.46		1.11		1.64		3.08				债务证券总额	2.72		2.97		3.18		3.46		3.70		3.85
		3.74		2.32		1.92		3.28		6.06			贷款和租赁		5.60		6.06		6.26		6.32		6.34		6.38
		3.56		3.63		3.43		4.03		4.87			其他赚取利息的资产 (3)		4.67		5.04		4.65		5.05		4.51		4.68
		2.36	%	1.35	%	1.00	%	2.11	%	5.64	%			总收益资产	4.38	%	5.23	%	6.03	%	7.04	%	7.37	%	7.47	%

												计息基金
		0.97	%	0.20	%	0.05	%	0.74	%	2.85	%		储蓄、货币市场及其他		2.35	%	2.67	%	3.05	%	3.40	%	3.72	%	3.75	%
		1.86		1.30		0.55		1.68		4.54			储蓄券和其他时间		3.70		4.23		4.69		5.10		5.19		5.23
		0.57		(0.03)		(0.11)		0.56		3.07			非美国办事处-计息		2.50		2.90		3.38		3.56		3.59		3.58
		0.68		0.06		(0.06)		0.63		3.07				计息存款总额	2.49		2.89		3.35		3.59		3.71		3.73
		2.05		0.22		(0.19)		2.43		4.99			购买的联邦资金		4.45		4.97		5.18		5.25		5.11		5.16
		1.89		0.47		0.07		20.94		383.84			根据回购协议出售的证券 (5)		135.62		234.39		422.85		759.25		667.86		596.00
		2.34		0.71		0.28		2.31		5.25			其他借款 (4)		4.83		5.17		5.59		5.49		5.20		5.43
		3.04		2.24		1.69		3.36		6.22			高级票据		5.79		6.14		6.44		6.50		6.45		6.50
		3.36		2.24		1.81		3.49		5.69			长期债务		5.73		5.89		5.94		5.45		5.50		5.50
		2.98		1.52		0.78		—		—			浮动利率资本债务		—		—		—		—		—		—
		0.96	%	0.21	%	0.02	%	0.92	%	4.91	%			计息负债总额	3.34	%	4.36	%	5.48	%	6.60	%	6.86	%	6.98	%



		1.40	%	1.14	%	0.98	%	1.19	%	0.73	%		净利差		1.04	%	0.87	%	0.55	%	0.44	%	0.51	%	0.49	%

		1.60	%	1.19	%	0.99	%	1.39	%	1.56	%		净利率		1.62	%	1.57	%	1.45	%	1.59	%	1.61	%	1.57	%


	(1)	完全应纳税的等值物。FTE调整基于21％的联邦所得税税率，其中税率根据适用的州所得税进行了调整，减去了相关的联邦税收优惠。
	(2)	银行的计息应付账款和存款包括银行现金和应付账款以及银行计息存款的计息部分，如我们定期向美国证券交易委员会提交的文件中列报的合并资产负债表所示。
	(3)	其他计息资产包括某些社区发展投资、在某些证券存管机构和清算所的抵押存款、联邦住房贷款银行和美联储股票，以及在我们向美国证券交易委员会提交的定期文件中归类为合并资产负债表上其他资产的货币市场投资。
	(4)	其他借款主要包括芝加哥联邦住房贷款银行的预付款。
	(5)	包括截至2024年6月30日的三个月，根据主净额结算安排约629亿美元的资产负债表净额结算的影响。不包括净额结算的影响，截至2024年6月30日的三个月，根据转售协议购买的证券的平均利率约为5.46％。不包括净额结算的影响，截至2024年6月30日的三个月，根据回购协议出售的证券的平均利率约为5.39％。有关净额结算对前期的影响，请参阅以前的申报。


北方信托公司
资产质量
期末
（百万美元）


																					2023												2024
		2019			2020			2021			2022			2023							第 1 季度			第二季度			第三季度			第四季度			第 1 季度			第二季度			第三季度	第四季度

		$	138.2		$	124.4		$	259.9		$	184.7		$	200.9		信贷损失期初备抵金				$	200.9		$	213.0		$	197.5		$	211.8		$	220.4		$	201.5

		—			13.7			—			—			—			累积效应调整 (1)				—			—			—			—			—			—

		(14.5)			125.0			(81.5)			12.0			24.5			信贷损失准备金（解除）				15.0			(15.5)			14.0			11.0			(8.5)			8.0

																	（扣款）回收额
		(6.5)			(9.7)			(0.7)			(6.0)			(8.7)				扣款			(4.0)			(0.8)			(0.8)			(3.1)			(11.1)			(0.3)
		7.2			6.5			7.0			10.2			3.7				回收率			1.1			0.8			1.1			0.7			0.7			0.4
		0.7			(3.2)			6.3			4.2			(5.0)					净（扣除）回收额		(2.9)			—			0.3			(2.4)			(10.4)			0.1


		$	124.4		$	259.9		$	184.7		$	200.9		$	220.4					期末信贷损失备抵金	$	213.0		$	197.5		$	211.8		$	220.4		$	201.5		$	209.6

																	信贷损失备抵金分配给：
		$	104.5		$	190.7		$	138.4		$	144.3		$	178.7			贷款和租赁			$	159.9		$	152.5		$	166.8		$	178.7		$	162.4		$	167.7
		19.9			61.1			34.1			38.5			26.9				未提取的贷款承诺和备用信用证			34.3			26.0			28.3			26.9			25.2			29.5
		—			8.1			12.2			18.1			14.8				债务证券和其他金融资产			18.8			19.0			16.7			14.8			13.9			12.4
		$	124.4		$	259.9		$	184.7		$	200.9		$	220.4				信贷损失备抵总额		$	213.0		$	197.5		$	211.8		$	220.4		$	201.5		$	209.6

		$	31,053		$	33,499		$	37,208		$	41,031		$	42,177		平均未偿贷款和租约				$	41,959		$	42,365		$	42,210		$	42,170		$	41,587		$	41,035

		—		%	(0.01)		%	0.02		%	0.01		%	(0.01)		%	与贷款相关的年化净（扣除）回收额至				(0.03)		%	—		%	—		%	(0.02)		%	(0.10)		%	—		%
																		平均贷款和租约

		$	31,410		$	33,760		$	40,481		$	42,893		$	47,617		期末未偿贷款和租约				$	42,370		$	43,547		$	43,577		$	47,617		$	47,343		$	42,135

		0.33		%	0.56		%	0.34		%	0.34		%	0.38		%	分配给贷款的信贷损失备抵金				0.38		%	0.35		%	0.38		%	0.38		%	0.34		%	0.40		%
																		以及租赁占贷款和租赁总额的比例

																	非应计资产
		$	83.6		$	131.7		$	122.3		$	45.9		$	63.6			非应计贷款和租赁			$	48.9		$	47.1		$	68.8		$	63.6		$	37.0		$	38.5
		3.2			0.7			3.0			—			1.5				拥有的其他房地产（奥利奥）			—			0.3			0.3			1.5			—			—
		$	86.8		$	132.4		$	125.3		$	45.9		$	65.1				非应计资产总额		$	48.9		$	47.4		$	69.1		$	65.1		$	37.0		$	38.5

		0.28		%	0.39		%	0.31		%	0.11		%	0.14		%	贷款和租赁以及奥利奥的非应计资产				0.12		%	0.11		%	0.16		%	0.14		%	0.08		%	0.09		%
																	非应计贷款和租赁补贴
		1.3 倍			1.4 倍			1.1x			3.1x			2.8 倍				贷款和租赁			3.3 倍			3.2x			2.4 倍			2.8 倍			4.4 倍			4.4 倍

	(1)	2020年1月1日通过亚利桑那州立大学2016-13年度后，北方信托将信贷损失补贴增加了1,370万美元，并进行了相应的累积效应调整，以减少扣除税后的留存收益1,010万美元。


北方信托公司
管理和托管的资产
期末
（以十亿美元计）

														2023								2024
	2019		2020		2021		2022		2023		管理的资产			第 1 季度		第二季度		第三季度		第四季度		第 1 季度		第二季度		第三季度	第四季度
	$	917.5	$	1,057.5	$	1,191.0	$	898.1	$	1,032.0	资产服务			$	962.1	$	989.8	$	963.4	$	1,032.0	$	1,080.1	$	1,107.7
												资产分配：
	483.8		551.7		626.6		485.0		563.9				股票	515.1		535.4		508.7		563.9		602.5		613.7
	114.6		120.1		132.6		107.1		116.2				固定收益证券	107.3		108.8		109.7		116.2		116.3		125.8
	156.1		198.8		236.2		157.7		184.5				现金和其他资产	171.8		176.8		183.0		184.5		198.2		207.6
	163.0		186.9		195.6		148.3		167.4				证券借贷抵押品	167.9		168.8		162.0		167.4		163.1		160.6

	$	313.8	$	347.8	$	416.1	$	351.4	$	402.5	财富管理			$	368.3	$	376.0	$	369.9	$	402.5	$	420.6	$	419.4
												资产分配：
	167.0		182.0		229.9		186.3		221.6				股票	197.0		205.1		197.8		221.6		238.6		243.2
	79.2		84.7		83.5		79.4		87.2				固定收益证券	80.3		79.9		80.5		87.2		87.2		85.8
	67.5		81.1		102.7		85.7		93.7				现金和其他资产	91.0		91.0		91.6		93.7		94.7		90.3
	0.1		—		—		—		—				证券借贷抵押品	—		—		—		—		0.1		0.1
	$	1,231.3	$	1,405.3	$	1,607.1	$	1,249.5	$	1,434.5	管理的总资产			$	1,330.4	$	1,365.8	$	1,333.3	$	1,434.5	$	1,500.7	$	1,527.1
												资产分配：
	$	650.8	$	733.7	$	856.5	$	671.3	$	785.5			股票	$	712.1	$	740.5	$	706.5	$	785.5	841.1		$	856.9
	193.8		204.8		216.1		186.5		203.4				固定收益证券	187.6		188.7		190.2		203.4		203.5		211.6
	223.6		279.9		338.9		243.4		278.2				现金和其他资产	262.8		267.8		274.6		278.2		292.9		297.9
	163.1		186.9		195.6		148.3		167.4				证券借贷抵押品	167.9		168.8		162.0		167.4		163.2		160.7

											托管/管理的资产
	$	11,311.6	$	13,653.1	$	15,183.2	$	12,705.5	$	14,362.6		资产服务		$	13,221.5	$	13,483.5	$	13,206.2	$	14,362.6	$	15,385.4	$	15,470.8
	738.8		879.4		1,065.6		898.5		1,042.3			财富管理		953.3		995.4		958.5		1,042.3		1,087.1		1,096.6
	$	12,050.4	$	14,532.5	$	16,248.8	$	13,604.0	$	15,404.9	托管/管理的总资产			$	14,174.8	$	14,478.9	$	14,164.7	$	15,404.9	$	16,472.5	$	16,567.4
											托管资产
	$	8,497.8	$	10,387.7	$	11,554.8	$	9,712.3	$	10,882.0	资产服务			$	10,065.6	$	10,295.7	$	10,064.4	$	10,882.0	$	11,723.1	$	11,955.5
												资产分配：
	3,866.6		4,751.0		5,404.3		4,312.8		5,028.9				股票	4,546.1		4,739.3		4,590.7		5,028.9		5,511.4		5,711.7
	3,102.3		3,742.6		3,997.5		3,252.1		3,600.4				固定收益证券	3,366.8		3,394.2		3,316.7		3,600.4		3,665.8		3,662.0
	1,365.9		1,707.2		1,957.4		1,999.1		2,085.3				现金和其他资产	1,984.8		1,993.4		1,995.0		2,085.3		2,382.8		2,421.2
	163.0		186.9		195.6		148.3		167.4				证券借贷抵押品	167.9		168.8		162.0		167.4		163.1		160.6

	$	735.7	$	875.1	$	1,057.5	$	892.3	$	1,034.5	财富管理			$	947.6	$	989.1	$	951.0	$	1,034.5	$	1,081.0	$	1,085.9
												资产分配：
	432.0		542.9		644.8		497.9		623.6				股票	545.0		589.4		550.7		623.6		661.1		669.3
	134.3		128.3		142.1		134.0		136.7				固定收益证券	134.6		130.5		128.3		136.7		138.4		139.2
	169.3		203.9		270.6		260.4		274.2				现金和其他资产	268.0		269.2		272.0		274.2		281.4		277.3
	0.1		—		—		—		—				证券借贷抵押品	—		—		—		—		0.1		0.1
	$	9,233.5	$	11,262.8	$	12,612.3	$	10,604.6	$	11,916.5	托管资产总额			$	11,013.2	$	11,284.8	$	11,015.4	$	11,916.5	$	12,804.1	$	13,041.4
												资产分配：
	$	4,298.6	$	5,293.9	$	6,049.1	$	4,810.7	$	5,652.5			股票	$	5,091.1	$	5,328.7	$	5,141.4	$	5,652.5	$	6,172.5	$	6,381.0
	3,236.6		3,870.9		4,139.6		3,386.1		3,737.1				固定收益证券	3,501.4		3,524.7		3,445.0		3,737.1		3,804.2		3,801.2
	1,535.2		1,911.1		2,228.0		2,259.5		2,359.5				现金和其他资产	2,252.8		2,262.6		2,267.0		2,359.5		2,664.2		2,698.5
	163.1		186.9		195.6		148.3		167.4				证券借贷抵押品	167.9		168.8		162.0		167.4		163.2		160.7

											备忘录
	$	94.2	$	114.0	$	144.9	$	119.9	$	144.3		Wm 全球家族办公室资产管理规模		$	126.2	$	128.5	$	128.9	$	144.3	$	152.4	$	152.7
	474.1		600.7		742.6		614.9		728.0			Wm 全球家族办公室 AUC		660.0		694.0		663.5		728.0		762.1		768.1


北方信托公司
与完全应纳税的等值进行对账
（百万美元）

	北方信托在完全应纳税等值物（FTE）的基础上提出某些财务指标，这是一项非公认的会计原则（GAAP）。管理层认为，FTE的列报可以更清楚地表明这些财务指标，以供比较。净利息收入（FTE）——非公认会计准则和净利率（FTE）——非公认会计准则和其他全职员工衡量标准包括符合行业惯例的免税收入的等值税调整。调整基于联邦所得税税率，其中税率根据适用的州所得税进行了调整，减去了相关的联邦税收优惠。按全职员工基准调整后，应纳税、免税和部分应纳税资产的收益率具有可比性；但是，对全职员工基准的调整对净收入没有影响。以下是以全职员工为基础列报的财务指标的对账情况。

													2023								2024
	2019		2020		2021		2022		2023				第 1 季度		第二季度		第三季度		第四季度		第 1 季度		第二季度		第三季度	第四季度

	$	2,499.9	$	1,643.5	$	1,406.5	$	2,877.7	$	7,325.0	利息收入-GAAP		$	1,455.4	$	1,735.0	$	1,935.0	$	2,199.6	$	2,445.6	$	2,506.5
	32.8		34.4		35.6		45.6		57.5		添加：FTE 调整		13.2		13.1		13.2		18.0		7.3		6.9
	2,532.7		1,677.9		1,442.1		2,923.3		7,382.5			利息收入 (FTE)-非公认会计准则	1,468.6		1,748.1		1,948.2		2,217.6		2,452.9		2,513.4

	1,677.9		1,443.2		1,382.7		1,887.2		1,982.0		净利息收入-GAAP		531.2		511.5		456.2		483.1		528.1		522.9
	32.8		34.4		35.6		45.6		57.5		添加：FTE 调整		13.2		13.1		13.2		18.0		7.3		6.9
	1,710.7		1,477.6		1,418.3		1,932.8		2,039.5			净利息收入（FTE）-非公认会计准则	544.4		524.6		469.4		501.1		535.4		529.8

	6,073.1		6,100.8		6,464.5		6,761.2		6,773.5		总收入-GAAP		1,744.6		1,757.1		1,726.5		1,545.3		1,646.8		2,715.5
	32.8		34.4		35.6		45.6		57.5		添加：FTE 调整		13.2		13.1		13.2		18.0		7.3		6.9
	6,105.9		6,135.2		6,500.1		6,806.8		6,831.0			总收入 (FTE)-非公认会计准则	1,757.8		1,770.2		1,739.7		1,563.3		1,654.1		2,722.4

	1,944.1		1,627.6		2,010.1		1,766.3		1,464.8		所得税前收入-GAAP		444.0		440.7		434.3		145.8		290.6		1,173.6
	32.8		34.4		35.6		45.6		57.5		添加：FTE 调整		13.2		13.1		13.2		18.0		7.3		6.9
	1,976.9		1,662.0		2,045.7		1,811.9		1,522.3			所得税前收入 (FTE)-非公认会计准则	457.2		453.8		447.5		163.8		297.9		1,180.5

	451.9		418.3		464.8		430.3		357.5		所得税准备金-GAAP		109.4		108.9		106.5		32.7		75.9		277.5
	32.8		34.4		35.6		45.6		57.5		添加：FTE 调整		13.2		13.1		13.2		18.0		7.3		6.9
	484.7		452.7		500.4		475.9		415.0			所得税准备金（FTE）——非公认会计准则	122.6		122.0		119.7		50.7		83.2		284.4


北方信托公司
与完全应纳税的等值进行对账
比率

		北方信托在完全应纳税等值物（FTE）的基础上提出某些财务指标，这是一项非公认的会计原则（GAAP）。管理层认为，FTE的列报可以更清楚地表明这些财务指标，以供比较。净利息收入（FTE）——非公认会计准则和净利率（FTE）——非公认会计准则和其他全职员工衡量标准包括符合行业惯例的免税收入的等值税调整。调整基于联邦所得税税率，其中税率根据适用的州所得税进行了调整，减去了相关的联邦税收优惠。按全职员工基准进行调整后，应纳税、免税和部分应纳税资产的收益率具有可比性；但是，对全职员工基准的调整对净收入没有影响。以下是以全职员工为基础列报的财务比率的对账表。

													2023								2024
		2019		2020		2021		2022		2023			第 1 季度		第二季度		第三季度		第四季度		第 1 季度		第二季度		第三季度	第四季度

		32.0	%	26.7	%	31.1	%	26.1	%	21.6	%	利润率（税前）-GAAP (1)	25.4	%	25.1	%	25.2	%	9.4	%	17.6	%	43.2	%
		32.4	%	27.1	%	31.5	%	26.6	%	22.3	%	利润率（税前）（FTE）-非公认会计准则 (1)	26.0	%	25.6	%	25.7	%	10.5	%	18.0	%	43.4	%

		24.6	%	19.8	%	23.9	%	19.8	%	16.3	%	利润率（税后）-GAAP（2）	19.2	%	18.9	%	19.0	%	7.3	%	13.0	%	33.0	%
		24.4	%	19.7	%	23.8	%	19.6	%	16.2	%	利润率（税后）（FTE）-非公认会计准则 (2)	19.0	%	18.7	%	18.8	%	7.2	%	13.0	%	32.9	%

		23.2	%	25.7	%	23.1	%	24.4	%	24.4	%	有效税率-GAAP (3)	24.6	%	24.7	%	24.5	%	22.4	%	26.1	%	23.6	%
		24.5	%	27.2	%	24.5	%	26.3	%	27.3	%	有效税率 (FTE)-非公认会计准则 (3)	26.8	%	26.9	%	26.8	%	30.9	%	27.9	%	24.1	%

		72.4	%	76.3	%	78.6	%	72.1	%	70.7	%	非利息收入占总收入的比例-GAAP (4)	69.5	%	70.9	%	73.6	%	68.7	%	67.9	%	80.7	%
		72.0	%	75.9	%	78.2	%	71.6	%	70.1	%	非利息收入占总收入 (FTE)-非公认会计准则 (4)	69.0	%	70.4	%	73.0	%	67.9	%	67.6	%	80.5	%

		63.4	%	65.5	%	67.5	%	65.6	%	64.4	%	信托费用占总收入的比例-GAAP (5)	61.0	%	62.4	%	64.4	%	70.5	%	69.4	%	42.9	%
		63.1	%	65.1	%	67.1	%	65.1	%	63.9	%	信托费用占总收入 (FTE)-非公认会计准则 (5)	60.5	%	61.9	%	63.9	%	69.7	%	69.1	%	42.8	%

		1.37	%	1.11	%	0.96	%	1.15	%	0.69	%	净利差-GAAP (6)	1.00	%	0.83	%	0.51	%	0.38	%	0.49	%	0.47	%
		1.40	%	1.14	%	0.98	%	1.19	%	0.73	%	净利差 (FTE)-非公认会计准则 (6)	1.04	%	0.87	%	0.55	%	0.44	%	0.51	%	0.49	%

		1.57	%	1.16	%	0.96	%	1.36	%	1.52	%	净利率-GAAP (7)	1.58	%	1.53	%	1.41	%	1.53	%	1.59	%	1.55	%
		1.60	%	1.19	%	0.99	%	1.39	%	1.56	%	净利率 (FTE)-非公认会计准则 (7)	1.62	%	1.57	%	1.45	%	1.59	%	1.61	%	1.57	%

	(1)	利润率（税前）的计算方法是将所得税前收入除以总收入。全职雇员的利润率（税前）的计算方法是将全职雇员的所得税前收入除以全职雇员的总收入。
	(2)	利润率（税后）的计算方法是将净收入除以总收入。全职雇员的利润率（税后）的计算方法是将净收入除以全职雇员的总收入。
	(3)	有效税率的计算方法是将所得税准备金除以所得税前的收入。以全职雇员为基础的有效税率的计算方法是将全职雇员的所得税准备金除以全职雇员所得税前的收入。
	(4)	非利息收入占总收入的计算方法是将非利息收入除以总收入。非利息收入占FTE总收入的计算方法是将非利息收入除以FTE的总收入。
	(5)	信托费用占总收入的计算方法是将信托、投资和其他服务费用总额除以总收入。信托费用占全职员工总收入的计算方法是将信托、投资和其他服务费用总额除以全职员工的总收入。
	(6)	净利差按所得利率（年化利息收入除以平均计息资产）和产生的利率（年化利息支出除以平均利息相关资金）之间的差额计算。以全职员工为基础的净利差按所得利率（全职员工年化利息收入除以平均计息资产）与产生的利率（年化利息支出除以平均利息相关资金）之间的差额计算。
	(7)	净利率的计算方法是将年化净利息收入除以平均利息收入资产。以全职员工为基础的净利息利润率是通过以全职员工为基础的年化净利息收入除以平均计息资产来计算的。


詹妮弗·柴尔德
高级副总裁、投资者关系总监
(312) 444-3290 或 jennifer.childe@ntrs.com

格蕾丝·希金斯
投资者关系第二副总裁
(847) 946-9113 或 grace.higgins@ntrs.com


目录

	1	7
	财务摘要	资产负债表组合趋势

	2	8
	损益表	利率趋势

	3	9
	净收入趋势	资产质量

	4	10
	费用详情	信托资产

	5	11
	资产负债表 (EOP)	与 FTE 对账

	6	12
	资产负债表趋势	与 FTE 的对账（比率）