注册声明号333-264388
根据424(b)(2)条款提交

2024年7月12日定价补充协议，以2022年5月26日的招股说明书为基础。
招股说明书补充文件，日期为2022年5月26日，以及产品补充文件，日期为2022年7月22日，

美元503,000中期票据系列I具备障碍结构的自动赎回债券，含有零售利率，截止日期为2026年7月16日 与康西哥公司普通股相关

条款:

票据的具体条款:

¹上述“经纪人佣金”和“蒙特利尔银行所得款项”的总和反映了蒙特利尔银行在定价日之前或当天建立对冲头寸的综合金额，这可能是变量的并取决于当时的市场状况。购买票据以销售给某些收费咨询账户的某些经销商可能已经放弃了他们的销售佣金、费用或佣金。在这些账户中购买票据的投资者的公开发行价格为11000美元每1,000美元本金。此外，“经纪人佣金”还包括每张票据高达0.10%的结构费和每张票据高达1.75%的销售佣金。

*保留两位小数。

投资票据存在风险，包括本文件P-5页开始描述的风险，产品补充材料PS-6页开始描述的“有关票据的附加风险因素”部分和招股书补充材料S-1页和招股说明书第8页开始描述的“风险因素”部分。

美国证券交易委员会或任何州的证券委员会未批准或不批准这些票据或通过本文件、产品补充说明书、招股书或说明书的准确性。任何相反的陈述都是一种犯罪行为。该票据将是我们的无担保债务，不会是由美国联邦存款保险公司、存款保险基金、加拿大存款保险公司或任何其他政府机构、工具或其他实体所保险的储蓄账户或存款。

根据上述条件，本日初估值为每1,000美元本金968.99美元。但是，如下面更详细地讨论的那样，票据的实际价值在任何时候都会反映许多因素，无法准确预测。

蒙特利尔银行资本市场

票据的关键术语：

¹根据随附的产品补充材料中描述的市场混乱事件的发生情况。

²您应该阅读本文档以及2022年7月22日日日期的产品补充说明，2022年5月26日日期的说明书备择页以及2022年5月26日日期的说明书。本文档与下面列出的文件一起包含了笔记的条款，替代了以前或同时的口头声明以及我们或代理商的任何其他书面材料，包括初步或指示性定价条款，通讯，交易思路，实施结构，样品结构，信息牌，手册或其他教育材料。在您投资笔记之前，您应该仔细考虑其他事项，其中包括产品补充说明中有关笔记的其他风险因素。建议您在投资之前咨询您的投资，法律，税务，会计和其他顾问。

注：附加条款

2022年7月22日日期的产品补充说明： https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/927971/000121465922009102/r712220424b2.htm

您可以在SEC网站上访问这些文件，在www.sec.gov上访问方式如下（或者如果该地址已更改，请查看我们的提交替代方案相关日期的提交）：

您对笔记的投资可能会造成损失。 —笔记不保证任何本金回报。如果未自动赎回笔记，则到期时的付款将基于最终水平以及是否发生触发事件。如果最终水平低于其初始水平的1％，则将出现触发事件，并且每1％的最终水平比初始水平低，则您将失去本金金额的1％。在这种情况下，您在到期时将收到的现金金额少于票面金额，可能为零。因此，您可能会失去全部投资。

2022年5月26日招股书说明书和2022年5月26日招股书：
https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/0000927971/000119312522160519/d269549d424b5.htm

我们在SEC网站上的中央索引密钥（CIK）为927971。本文件中使用的“我们”、“我们的”或“本公司”是指蒙特利尔银行。

所选风险考虑事项

认购证券的投资涉及重大风险。投资认购证券并不等同于直接投资标的资产。这些风险在产品补充说明书中的“认购证券的其他风险因素”章节中有更加详细的解释。

与认购证券的结构或特性相关的风险

与参考资产相关的风险

一般风险因素

一千美元投资的假设到期付款示例

下表说明票据到期时的假设支付，假定票据不会自动赎回。假设支付基于1,000美元的投资，假设初始水平为100.00美元，假设触发水平为70.00美元（初始水平的70.00％），假设看涨水平为100.00美元（初始水平的100.00％），一系列假想的最终水平及其对票据到期时假设支付的影响。

以下假设示例旨在帮助您理解票据条款。如果票据未自动赎回，您在到期时实际收到的现金金额将取决于参考标的的最终水平。如果票据在到期之前自动赎回，则以下虚拟示例将不再相关，您将在适用的看涨结算日收到每1,000美元本金金额，加上适用的有条件票息。

正如上面更详细地讨论的那样，您在票据上的总回报还将取决于应计附带票面利息的附带菜单日期数量。您有可能只收到到期时应付的款项，而没有其他付款。到期时的款项不会超过本金金额，并且可能会显著少。

美国联邦税务信息

通过购买票据，每个持有人同意（在没有法律变更、行政裁定或司法裁定的情况下）将每张票据视为按照美国联邦所得税目的先付的附带收入衍生合约。在我们的代表，迈博伦律师事务所的意见中，通常将票据作为就参考资产而言的预付先发附带收入衍生合约的处理是合理的美国联邦所得税目的。然而，您对票据的美国联邦所得税后果还存在不确定性，美国国内税务局可能会主张应以与上述税务处理不同的方式对票据征税。请参阅随附的产品补充材料中的讨论，在“补充税务注意事项——补充美国联邦所得税注意事项——票据作为由债务部分和看跌期权组成的投资单元、预付附带收入衍生合约或预付衍生合约处理的票据——票据作为预付附带收入衍生合约处理”的部分中描述。与票据相关的所有税务问题都应根据您自己的具体情况向您的税务顾问咨询。

根据美国国内税务服务局的最新指导意见，在此定价说明的发行日之后发行的票据（如本说明书所述），如果这些票据不是“Delta One”工具，则不适用涉及股息等效支付的代扣。根据我们的确定，票据不是“Delta One” 工具，因此非美国持有人（在产品补充材料中定义）通常不会在票据下受到股息等效支付的代扣税。

分销补充计划（利益冲突）

蒙特利尔银行将以封面上规定的佣金从我们这里购买票据。蒙特利尔银行告诉我们，在分销票据的过程中，它将再将票据转售给其他商家。每个这样的商家，或每个由蒙特利尔银行向转售票据的商家引入的额外商家，均将从蒙特利尔银行获得佣金，该佣金不超过封面上规定的佣金。封面上规定的佣金还包括封面上规定数额的结构费和销售佣金。

某些购买此票据以出售给某些基于费用的委托账户的经销商可能会放弃部分或全部销售佣金、费用或佣金。在这些账户中购买票据的投资者所支付的公开发售价格可能低于本文件封面页所设定的票面金额。将票据保留在这些账户中的投资者可能需要支付投资顾问或该账户的管理人基于这些账户中持有的资产量（包括票据）收取的费用。

我们将在定价日期后超过一个工作日的日期上交票据。根据《证券交易法》第15c6-1条的规定，除非交易另有明确约定，否则二级市场上的交易通常需要在一个工作日内结算。因此，希望在发行日期前一个交易日以上交易票据的购买者将需要指定替代的结算安排以防止未能履行。

我们直接或间接拥有BMOCM的所有流通股权，BMOCM是本次发行的代理。根据FINRA规则5121的规定，BMOCM未经客户事先书面批准，不得以其自主账户的名义销售本次发行的票据。

您不应将本次票据发售视为对获得与参考资产相关联的投资或购买票据的适宜性的建议。

BMOCM可能会在票据市场中提供市场报价，但不构成义务。BMOCM将自行决定其愿意提供的任何二级市场价格。

我们可能会在票据的初始销售中使用本定价说明书。此外，BMOCM或我们的另一个关联公司可能会在票据的初始销售之后的市场交易中使用此定价说明书。除非BMOCM或我们在销售确认书中另行通知您，否则BMOCM将在市场交易的交易中使用此定价说明书。

发行约三个月期间，我们或我们的关联方有意从投资者手中购买票据的价格（如有）以及BMOCM可能通过一个或多个金融信息供应商公布的票据价值，而这些价值可能出现在任何券商账户结单上，将反映从我们在其它时间确定和适用的票据估值中计算出的临时上调。此临时上调代表我们或我们的关联方期望在票据有效期内实现的对冲利润的一部分及任何发行中支付的承销折扣和销售佣金。这个临时上调的金额将在三个月期间线性下降至零。

票据及有关的购买票据的要约和在此规定下的出售票据，不构成在任何非美国司法管辖区的公开发行，并且只根据相关司法管辖区的私人发行条例向个别认定的投资者提供。票据未且不会在任何位于美国以外的证券交易所或注册处注册，也未在任何非美国证券或银行监管机构注册。本文件的内容未经任何非美国证券或银行监管机构的审查或批准。任何希望从美国以外购买票据的人应当寻求相关要求的咨询或法律顾问。

巴西。这些债券未曾发行，也未曾在巴西资本市场上公开发行、分销、发行或洽谈，因此未经巴西证券委员会（“CVM”）注册。在巴西进行任何公开发售或分销（如巴西法律和法规所定义）的债券未经根据法律6,385/76和适用的CVm法规预先注册是非法的。与发行这些债券有关的文件以及其中包含的信息不得提供给巴西公众（因为在巴西，发行这些债券并不构成证券的公开发行），也不得与在巴西针对公众的任何认购或销售这些债券的要约相关使用。希望在巴西境内认购或取得债券的人应就注册要求或任何豁免规定咨询其自己的律师。

英属维尔京群岛。票据未经英属维尔京群岛法律法规登记，也未有任何监管机构就本文件的准确性或充分性发表意见或批准。此定价补充文件及相关文件不构成任何公开发行、邀请或招募，为了英属维尔京群岛证券和投资业务法案2010年而言。

开曼群岛。根据开曼群岛的《公司法》（修订），即使由发行人或其代理人代表发行人发出邀请，但该发行人在开曼群岛上市交易所上市以前，也不可以向开曼群岛公众发出认购票据的邀请。发行人目前不在开曼群岛证券交易所上市，因此，发行人（或其任何经销商代表）不会向开曼群岛公众发出邀请。此处不授权以任何方式向开曼群岛公众发出邀请或招募认购票据。本处未向开曼群岛公众发出认购票据的邀请。

智利。发行人和债券均未按照法律18.045号的《证券市场法》及其下属法规向智利证券监管委员会注册，因此不能在智利进行公开发售。本定价说明书（以及相关的招股说明书和招股书）不构成在智利共和国以外，即非面向普通公众或某个特定人群或特定公众部门定向的证券的发行或认购的要约。

多米尼加共和国。本定价补充文件中的任何内容都不构成在多米尼加共和国出售证券的邀请。票据未注册也不会在多米尼加共和国证券市场监管局（Superintendencia del Mercado de Valores）根据《证券法规249-17》（Securities Law 249-17）注册。未经境内证券市场监管局批准，此票据不能在多米尼加共和国境内或向多米尼加共和国人（根据《证券法规249-17》及其法规所定义的人）出售。未遵守这些指令将可能构成违反《证券法规249-17》及其法规。本定价补充文件中的任何内容都不构成在多米尼加共和国出售证券的邀请。票据未注册也不会在多米尼加共和国证券市场监管局（Superintendencia del Mercado de Valores）根据《证券法规249-17》（Securities Law 249-17）注册。未经境内证券市场监管局批准，此票据不能在多米尼加共和国境内或向多米尼加共和国人（根据《证券法规249-17》及其法规所定义的人）出售。未遵守这些指令将可能构成违反《证券法规249-17》及其法规。

香港。警告：香港任何监管机构均未对这份文件的内容进行审核。建议在涉及本次发行时保持谨慎。如果您对本文件的任何内容存有疑虑，应获得独立的专业意见。

请注意：（1）票据可能不会通过本文件或其他文件以外的任何文件在香港提供或销售：（i）符合香港证券及期货条例（第571章）及其下制定的任何规定中“专业投资者”定义 的含义;或（ii）不构成CWUMPO或SFO的“招股说明书”或“公众发售”邀请的情况（且其不构成CWUMPO或SFO的招股说明书或公众发售邀请），（2）任何人均不得发行，或持有，无论在香港或其他地方，任何广告、邀请或文件（与票据有关），其向公众在香港进行或其内容可能被香港公众评估或阅读（除非在香港证券法允许的情况下），除了关于仅对香港以外的人出售或打算出售的票据或以上所述“专业投资者”（如上所述）。

以色列。本定价补充文件仅适用于1968年以色列证券法的第一部修正案中列出的投资者。没有准备或提交也不会准备或提交涉及此处提出的票据的以色列相关财务法律条例的招股说明书。票据不能在以色列以外的地方转售，除非转售给列入1968年以色列证券法的第一部修正案名单的投资者。在以色列不会执行任何允许在该地执行票据的举措或分发任何提供文件或任何其他材料以公开方式在以色列分发的文件。特别是，以色列证券管理局未审查或批准任何提供给以色列受让人的材料。在以色列向受让人提供的任何材料，不得为任何其他目的复制或使用，并且不应向任何其他人提供，除非已由我们或销售代理提供副本。

本定价补充文件或任何与票据有关的其它发行材料均不得视为根据1995年《投资咨询、投资营销和投资组合管理法》提供的任何建议或意见，包括投资建议或投资营销，购买任何票据将基于投资者自己的理解，为投资者自己的利益和为投资者自己的帐户而不是旨在分销或提供给其他方。在购买票据时，每位投资者都声明具有财务和业务方面的知识、专业知识和经验，以便能够评估投资票据的风险和利益，而不依赖于所提供的任何材料。

墨西哥。票据未在由墨西哥国家银行和证券委员会管理的国家证券注册处（National Registry of Securities）注册，也不得在墨西哥公开销售。本定价补充文件及相关文件也不得在墨西哥公开分发。票据仅可根据证券市场法第8条的私人发行要求发行。

瑞士。本定价补充文件不意在构成购买或投资任何票据的要约或邀请。本定价补充文件及与票据相关的任何其他发行或市场营销材料都不符合瑞士金融服务法（"FinSA"）第35至35a条的规定要求，不能作为在瑞士公开销售票据的招股说明书，并且未就票据提交审核或获得瑞士审核机构的批准。本定价补充文件或任何与票据相关的其它发行或市场营销材料都没有被提交以供瑞士审核机构（Prüfstelle）审查和批准。票据未被准许或拟准许在任何交易场所（瑞士六大交易所或任何其他交易所或任何多边交易场所）上交易。任何与票据相关的发行或市场营销材料均不能公开分发或以其他方式在瑞士公开提供。票据不能在墨西哥国家银行和证券委员会维护的国家证券注册处（National Registry of Securities）注册，也不得在墨西哥公开销售。本定价补充文件及相关文件也不得在墨西哥公开分发。票据仅可根据证券市场法第8条的私人发行要求发行。

巴拿马。这些债券未曾在巴拿马证券市场监管局根据1999年7月8日颁布的法令第1号（巴拿马证券法）进行注册，因此，在巴拿马境内不得公开发售或出售，除非符合巴拿马证券法的某些豁免交易规定，包括基于1999年7月8日颁布的法令1第83条第2项（或1999年7月8日颁布的法令1统一文本第129条第2项）的私募规则。这些债券不享受巴拿马证券法提供的税收刺激，并且不受巴拿马证券市场监管局的监管或监督。

巴拉圭。根据5810/17号“股票市场”法规，这些票据的销售符合定向增发的资格。除非不符合巴拉圭法规的公开发行条件，否则不得向公众在巴拉圭境内出售。这些票据未在巴拉圭证券监管机构(“CNV”)或巴拉圭私人股票交易所(“BVPASA”)注册。发行人也未在CNV或BVPASA注册。无论出售或发行地点如何，在大众媒体上如报纸，广播，电视或互联网等公共途径向未在CNV注册的大众公开发行都是不允许的，不论其在巴拉圭共和国内的位置。

私人发行票据未在国家证券委员会进行注册，因此可能没有税收优惠，也不适用于巴拉圭私人股票交易所交易。未在 CNV 登记的私人证券可能具有更少的流动性，难以在二级市场上销售，这也可能影响销售价格。未在 CNV 登记的发行人的私人证券可能没有定期的财务信息或审计财务报表，这可能由于信息不对称而给投资者带来更大的风险。投资者有责任确认和评估其在收购证券中承担的风险。

秘鲁。该票据未在秘鲁资本市场监管机构（SMV）的资本市场公共登记处或利马证券交易所公共登记处进行注册，以进行在秘鲁的公开发行，符合秘鲁资本市场法（法律861/至尊法令093-2002）及其之下的法令和规定。因此，该票据不能直接或间接地提供或销售，也不得以任何形式在秘鲁向公众分发本定价说明书、配套招股说明书、招股说明书或任何其他与该票据有关的材料。该票据只能在符合秘鲁法规的私人发行中提供，并且不能使用大规模市场营销策略，即营销策略不可利用大规模分销和大众媒体向整个市场提供、协商或分发票据。大众媒体包括报纸、杂志、广播、电视、邮件、会议、社交网络、位于秘鲁的互联网服务器及其他媒体或技术平台。

瑞士。本定价补充文件不意在构成购买或投资任何票据的要约或邀请。本定价补充文件及与票据相关的任何其他发行或市场营销材料不符合《瑞士金融服务法》（"FinSA"）第35至35a条的规定要求，不能作为在瑞士公开销售票据的招股说明书，并且未就票据提交审核或获得瑞士审核机构的批准。本定价补充文件或任何与票据相关的其它发行或市场营销材料都没有被提交以供瑞士审核机构（Prüfstelle）审查和批准。票据未被准许或拟准许在任何交易场所上交易。任何与票据相关的发行或市场营销材料均不能公开分发或以其他方式在瑞士公开提供。本定价补充文件并非意在构成购买或投资任何票据的要约或邀请。本定价补充文件及与票据相关的任何其他发行或营销材料都不符合瑞士金融服务法（"FinSA"）的要求，不能作为在瑞士公开销售票据的招股说明书。

本定价补充文件及与票据相关的任何其他发行或市场营销材料没有被提交或获得瑞士审核机构（Prüfstelle）的批准。票据未被准许或拟准许在任何交易场所上交易。任何与票据相关的发行或市场营销材料均不能公开分发或以其他方式在瑞士公开提供。

票据除符合第36條第1款FinSA列舉的招股說明書製備例外情況（如有），否則在瑞士不能直接或间接地面向公众公开发行。发行人或任何邀约人不需要在任何情况下发布根据第35条FinSA的招股说明书，概念“公开发行”应符合FinSA中第3條g和h概念的要求以及瑞士金融服务法规中的要求。

票据不构成瑞士《集体投资计划法》（Collective Investment Schemes Act）规定的集体投资计划的参与。它们不受瑞士金融市场监管局（"FINMA"）的批准或监管，投资者购买票据不会受到CISA或FINMA监管。

进一步限制：不适用于符合FinSA第86段第2款的“具有衍生品性质的债务证券”的票据，这些票据不得在与FinSA意义下涉及的的任何情况下供应或分销，并且不能向瑞士零售客户（Privatkunde）提供。

乌拉圭。根据乌拉圭法规第18,627条第2款，这些票据的销售符合定向增发的资格。除非不符合乌拉圭法规的公开S-31发行或分配条件，否则不得向乌拉圭公众出售。这些票据未在乌拉圭中央银行的金融服务监管机构注册。根据乌拉圭法律第18,627号第2条的规定，票据的销售属于定向增发。票据不得在乌拉圭向公众公开发行或销售，除非在不构成乌拉圭法律和法规下的公开S-31发行或分销的情况下。票据未经乌拉圭中央银行金融服务监督管理机构注册，且不会注册。

委内瑞拉。这些票据未在委内瑞拉国家证券监管机构注册，不在委内瑞拉公开发行。与票据发行相关的任何文件，包括本说明书补充和附带的说明书，在委内瑞拉均不被视为构成证券或提供任何投资建议、证券经纪和/或银行服务的要约。欲购买这些票据的投资者只能使用在委内瑞拉境外的基金。票据未在委内瑞拉国家证券监督局注册，不在委内瑞拉公开发行。与票据发行有关的任何文件（包括本说明书补充和随附的说明书）均不得被解释为在委内瑞拉构成证券发行的要约，或者构成在委内瑞拉提供证券经纪，投资咨询和/或银行服务的要约。希望购买票据的投资者只能使用委内瑞拉境外的基金类型。

以下司法管辖区也可出售该票据： 但在每个司法管辖区内，必须遵守所有适用的法律进行销售。

有关票据初始预估价值的其他信息

本日起票据的预估初始价值等于以下假想组成部分价值的总和：

预估初始值所用的内部资金利率一般代表我们传统固定利率债务信用点差的折扣。衍生品交易的价值是从我们的内部定价模型中推导出来的。这些模型是基于交易市场上可比的衍生品工具的交易价格等因素以及其他输入因素，包括波动性、股息率、利率和其他因素。因此，票据的预估初始价值是基于定价日市场条件来确定的。

参考标的

我们从公开可获得的文件中获取了以下信息。我们没有独立核实以下信息的准确性或完整性。我们没有与参考资产发行人建立关联，参考资产发行人也没有对票据负任何义务。本文件仅与票据有关，与参考资产的股票无关。我们或我们的任何关联公司都不参与准备下面所述公开可获得的文件。我们或我们的任何关联公司都没有在发行票据的过程中就参考资产进行尽职调查。无法保证截至本文所述日期之前的所有事件（包括可能影响下面所述公开可获取的文件的准确性或完整性的事件以及可能影响参考资产股票交易价格的事件）都已经或将被公开披露。关于参考资产的任何后续披露事件或未披露或披露不充分的重大未来事件可能会影响每个观察日期和估值日期上的参考资产股票价格，从而可能影响票据的支付。

选择参考资产并不代表买入或卖出参考资产股票的建议。我们及我们的任何关联公司均不向您作出参考资产股票表现的陈述。相关参考资产根据《交易法》和1940年《投资公司法》在SEC提交的信息可通过SEC网站http://www.sec.gov获得。

我们建议您在投资说明条款之前，查看相关参考资产的近期水平。

康西哥公司是一家提供政府资助医疗保健的公司。该公司根据证券交易法在SEC提交的文件可以通过参照其SEC文件号001-31826或其CIk代码0001071739找到。其普通股在纽约证券交易所上市，股票代码为CNC。

票据有效性

根据Osler，Hoskin & Harcourt LLP的意见，该票据的发行和销售已经按照Senior Indenture的所有必要公司行动被合法授权，并且在这个价格补充说明书附加在代表该票据的总票证上并经过合法标注后，该票据将被有效执行和发行，并在所适用的安大略省法律或适用于该法律的加拿大法律下，具有合法性，并且将是银行的有限责任，但受以下限制（i）Senior Indenture的可执行性可能受到《加拿大存款保险公司法》（加拿大），《清盘和重组法》（加拿大）以及破产，无力偿还债务，重组，接管，暂停偿还债务，安排或清算法律或其他普遍影响债权人权利执行的类似法律的限制；（ii）Senior Indenture的可执行性可能受到公平原则的限制，包括公平救济的原则，如特定性能和禁令，只有有管辖权的法院可以自主给予；（iii）根据《货币法》（加拿大），加拿大法院判决必须以加拿大货币为基础，这种判决可能是基于在支付日之前的汇率；（iv）Senior Indenture的可执行性将受到《2002年限制法》（安大略省）所包含的限制的限制，并且这种法律意见仅适用于安大略省和适用的加拿大联邦法律。此外，该意见要求受托人授权，签订和交付债券并以某些事实为基础，所有这些事实均在当然前提下，所有这些事实均在该顾问于2022年5月26日发出的函件中叙明，并作为Bank of Montreal提交给SEC的6-k报告的展品5.3文件。

根据Mayer Brown LLP的意见，该票据的发行和销售已经按照本文件的规定被合法授权，并附加在代表该票据的总票证上并经过合法标注后，该票据将成为蒙特利尔银行的有效，有约束力的债务，有权获得Senior Indenture的所有权益，但受到适用的破产，无力偿还债务和普遍影响债权人权利的类似法律，如合理性概念和普适性的公平原则的限制（包括但不限于诚实信用，公平交易和没有恶意的原则）。此意见适用于纽约州法律。就涉及安大略省法律或适用于该省法律的加拿大法律的事项而言，Mayer Brown LLP在未经独立查询或调查的情况下假定 Osler，Hoskin & Harcourt LLP在上述意见中对事项的有效性进行了说明，代表该发行人的加拿大法律顾问。此外，此意见受托人的授权，Senior Indenture的签署和交付以及签名真实性以及Mayer Brown LLP对某些事实的可靠来源的依赖的惯例假设，所有这些假设均已在2022年5月26日的Mayer Brown LLP的法律意见中说明，该意见已作为银行提交给SEC的6-k报告的附件。

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