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2024 年 7 月 16 日 2024 年第二季度收益报告

1 前瞻性陈述根据1995年《私人证券诉讼改革法》的规定，本演示文稿中包含的某些非历史陈述可被视为前瞻性陈述。这些前瞻性陈述包括但不限于有关公司未来计划、业绩、战略和预期的陈述，包括对不断变化的经济市场的预期。这些陈述通常可以通过使用 “可能”、“将”、“应该”、“可以”、“会”、“目标”、“计划”、“潜力”、“估计”、“项目”、“相信”、“打算”、“预期”、“目标”、“目标”、“预测”、“继续”、“寻求”、“项目” 等词语和短语来识别此类单词和短语以及类似表达的其他变体。这些前瞻性陈述不是历史事实，而是基于管理层当前的预期、估计和预测，从本质上讲，其中许多预期、估计和预测本质上是不确定的，是公司无法控制的。不应将纳入这些前瞻性陈述视为公司或任何其他人对此类预期、估计和预测将实现的陈述。因此，公司提醒股东和投资者，任何此类前瞻性陈述都不能保证未来的表现，并且会受到难以预测的风险、假设和不确定性的影响。实际结果可能与前瞻性陈述所表达或暗示的结果存在重大差异。许多因素可能导致实际业绩与前瞻性陈述所设想的结果存在重大差异，包括但不限于：（1）当前和未来的经济状况，包括通货膨胀、利率波动、经济或全球供应链变化、影响当地房地产价格的供需失衡以及公司运营所在的当地或地区经济和/或整个美国经济的高失业率，（2）政府利率政策的变化及其总体而言对公司的业务、净利率和抵押贷款业务，（3）近期银行业动荡的任何延续，包括政府机构为应对而采取的任何监管变化或其他缓解措施对公司和其他金融机构的相关影响，（4）存款竞争加剧，（5）公司有效管理问题信贷的能力，（6）商业房地产市场基本面的任何恶化，（7）公司识别潜力的能力候选人、完美人选和通过未来可能的收购实现协同效应，（8）公司成功执行其各种业务战略的能力，（9）适用于银行和其他金融服务提供商的州和联邦立法、法规或政策的变化，包括立法的发展，（10）公司网络安全控制和程序在预防和缓解企图入侵方面的有效性，（11）公司对第三方服务提供商信息技术系统的依赖以及系统故障的风险，中断或破坏安全，以及（12）自然灾害、流行病和/或战争或恐怖主义行为的影响，（13）导致国际或区域政治不稳定的事件，包括此类事件对金融市场和/或全球宏观经济环境的更广泛影响，以及（14）总体竞争、经济、政治和市场状况。有关公司以及可能影响此处所含前瞻性陈述的因素的更多信息，可在公司截至2023年12月31日财年的10-k表年度报告以及公司随后向美国证券交易委员会提交的任何文件中找到。其中许多因素超出了公司的控制或预测能力。如果与这些或其他风险或不确定性有关的一个或多个事件发生，或者基本假设被证明不正确，则实际结果可能与前瞻性陈述存在重大差异。因此，股东和投资者不应过分依赖任何此类前瞻性陈述。任何前瞻性陈述仅代表截至本演示文稿发布之日，除非法律要求，否则公司没有义务公开更新或审查任何前瞻性陈述，无论是由于新信息、未来发展还是其他原因。新的风险和不确定性可能会不时出现，公司无法预测它们的发生或它们将如何影响公司。公司通过这些警示性陈述对所有前瞻性陈述进行限定。

2 非公认会计准则财务指标的使用本演示文稿包含某些财务指标，这些指标不属于美国公认会计原则（“GAAP”）认可的指标，因此被视为非公认会计准则财务指标。这些非公认会计准则财务指标可能包括但不限于调整后的净收益、调整后的每股普通股摊薄收益、调整后的税前拨备净收入、合并和分部核心收入、合并和分部核心非利息支出和核心非利息收入、合并和分部核心效率比率（等值税基础）、调整后的平均资产和权益回报率，以及调整后的平均资产的税前准备金前回报率。这些非公认会计准则指标均不包括公司管理层认为本质上属于非核心/调整后的某些收入和支出项目。公司将这些非公认会计准则指标称为调整后（或核心）指标。此外，公司还提供有形资产、有形普通股、每股普通股有形账面价值、有形普通股到有形资产、资产负债表上有形资产的流动性、平均有形普通股回报率和调整后的平均有形普通股回报率。这些非公认会计准则指标均不包括商誉和其他无形资产的影响。公司管理层在分析公司的业绩、财务状况和运营效率时使用这些非公认会计准则财务指标，因为管理层认为，这些指标有利于同期比较，并提供了有意义的经营业绩指标，因为它们消除了管理层认为非经常性或不代表经营业绩的收益和费用。管理层认为，这些非公认会计准则财务指标可以更好地了解正在进行的业务，增强了业绩与前期的可比性，并表明了本期和前期重大非核心收益和支出的影响。公司管理层还认为，投资者发现这些非公认会计准则财务指标很有用，因为它们可以帮助投资者了解公司的基本经营业绩和分析持续的经营趋势。此外，由于商誉和其他不包括的项目等无形资产因公司而异，因此公司认为，这些信息的提供使投资者可以更轻松地将公司的业绩与其他公司的业绩进行比较。但是，不应孤立地考虑此处讨论的非公认会计准则财务指标，也不能将其作为根据公认会计原则计算的最直接可比财务指标或其他财务指标的替代品。此外，公司计算此处讨论的非公认会计准则财务指标的方式可能与其他报告名称相似指标的公司不同。投资者应了解此类其他银行组织是如何使用与公司在比较此类非公认会计准则财务指标时在此讨论的非公认会计准则财务指标相似的名称来计算其财务指标的。有关这些指标与最直接可比的GAAP财务指标的更多讨论和对账，请参阅本演示文稿中相应的非公认会计准则对账表。

3 2024年第二季度亮点主要亮点2024年第二季度税前拨备净收入分别为5,310万美元和5,240万美元1，净利率分别为1.30％和1.28％，净利率扩大至3.57％，比上一季度提高了15个基点，使净利息收入比第一季度增加了310万美元——投资贷款总额（HFI）收益率为6.70％，与2024年第一季度相比增加了6个基点——证券总额为3.29％，与2024年第一季度相比增加了58个基点 ROAA1— 存款总成本为2.77％，与2024年第一季度相比增长了1个基点。核心银行板块的效率比率1为53.8％，而上一季度为54.2％，2023年第二季度为58.4％，ACL为1.67％的HFI贷款，本季度年化净扣除额为0.02％，符合历史表现持续资本建设：—有形普通股转化为有形资产 1 10.2% — 初步普通股一级比率为 12.7% — 初步风险资本总额为 15.1% — C&D 和 CRE 集中度比率在目标区间内本季度以1,260万美元的价格回购了353,826股股票财务业绩1项非公认会计准则财务指标；参见此处的 “非公认会计准则财务指标的使用” 和非公认会计准则对账。2024年第二季度0.85美元普通股摊薄后每股收益1 40.0 39.4美元调整后净收入1（百万美元）1.30% 1.28% 平均资产回报率调整后的平均资产回报率1 10.9％ 10.8％普通股平均回报率调整后的平均普通股回报率1 13.1％ 13.1％ 13.1％平均有形资产回报率普通股1 调整后的平均有形普通股回报率1 53.1 52.4美元税前拨备净收入（百万美元）调整后的税前拨备净收入1（百万美元）3.57% 净利率（等值税基准）12.0% 10.2% 普通股权总额/总资产有形普通股/有形资产1

4 推动股东价值¹ 非公认会计准则财务指标；请参阅此处的 “非公认会计准则财务指标的使用” 和非公认会计准则对账。2 24年第二季度的计算是初步的，可能会发生变化。每股收益 1.67 美元 3.97 美元 2.64 2.57 1.45 美元 3.70 美元 3.76 美元 3.92 美元 2021 年 2023 年初至今 2024 年年初至今 2024 年每股收益调整后每股收益1 仪表板 PPNR1 加拿大皇家银行总比率2 不良贷款/贷款 HFI 账面价值调整后每股 ROATCE1 13.1% 13.9% 13.1% 13.1% 2Q23 4Q24 1Q24 0.59% 0.59% 0.66% 0.73% 0.79% 2Q23 第三季度第四季度2Q23 4Q24 45.0 $45.0 $45.4 51.2 52.4 52.4 52.4 2Q23 1Q24 2Q24 27.35 30.13 $28.36 $31.05 32.17 $24.73 $24.67 $25.69 $25.82 2021 2023 2Q24 BVPS TBVPS1 13.9% 14.1% 15.5% 0% 15.1% 2Q23 第三季度4Q231Q24 2Q24

5 资本充足，迎接未来机遇每股有形账面价值1 简单资本结构普通股一级资本 84% 信托优先股 2% 次级票据 6% 二级 ACL 8% 监管资本总额：16.56 美元 11.58 美元 14.56 美元 17.02 美元 18.55 美元 21.73 美元 24.67 美元 25.82 美元 2016 年第三季度 2017 2018 2021 2021 2023 第二季度 2Q241Q242Q23 12.0% 11.8% 股东的股票/资产 10.2% 10.0% 9.0% TCE/TA1 12.7% 12.7% 11.7% 12.7% 12.8% 11.9% 一级风险基础2 15.1% 15.0% 13.9% 总风险2 11.7% 11.7% 10.7% 一级杠杆2 78% 83% 113% C&D至 100% 一级资本加上ACL2,3 249% 255% 281% CRE 至 300% 一级资本加上ACL2,3 AOCI调整后比率1,2 11.8% 调整后普通股一级资本状况 14.3% 调整后基于风险的总资本状况 1 非公认会计准则财务指标；参见此处的 “非公认会计准则财务指标的使用” 和非公认会计准则对账。2 24年第二季度的计算是初步的，可能会发生变化。3 First的集中比率银行。

6 建立运营杠杆要点 ¹ 非公认会计准则财务指标；请参阅此处的 “非公认会计准则财务指标的使用” 和非公认会计准则对账。核心效率比率（等值税基准）¹ 非利息支出（百万美元）2024年第二季度合并效率比率为58.6％，核心效率1为58.3％，而2024年第一季度分别为67.4％和58.1％，2023年第二季度合并非利息支出为7,510万美元，合并核心非利息支出1为7,410万美元，而2023年第二季度合并非利息支出1为7,410万美元，而合并后的核心非利息支出1为7,410万美元，而2023年第二季度为64.8％和63.5％ 2024年第一季度分别为190万美元，2023年第二季度分别为8,130万美元和7,990万美元，继续专注于扩大规模以实现先前收益对高效运营平台的投资抵押贷款效率比率相对于上一季度受公允价值管道和抵押贷款服务权变动的影响 81.3 83.0 80.2 72.4 75.1 79.9 79.9 78.2 74.4 74.1 74.1 74.1 65.2 63.9 63.9 62.6 69.8 61.3 美元二季度第二季度合并核心银行核心业务1 1 57.8% 56.4% 54.2% 53.8% 53.8% 104.8% 53.8% 53.8% 53.8% 104.8% 53.8% 104.8% 53.8% 104.8% 53.8% 104.8% 53.8% 104.8% 53.8% 104.8% 53.8% 104.8% 53.8% 104.106.7% 123.8% 89.8% 97.0% 63.5% 63.1% 61.7% 58.1% 58.3% 2Q23 3Q23 4Q23 4Q23 4Q24 第二季度第二季度银行板块抵押贷款板块合并

7 3.57% 3.42% 3.46% 3.42% 3.40% NIM1 43231 增值和非应计利息（基点）的影响存款成本：3.93% 3.93% 3.88% 3.78% 3.43% MMDA成本 4.00% 3.90% 3.69% 3.37% 3.00% 客户时间成本 3.52% 3.49% 3.40% 3.33% 3.06% 计息成本 2.76% 2.76% 2.65% 2.65% 2.58% 2.38% 总存款成本贷款 HFI 收益率：6.60% 6.55% 6.43% 6.32% 6.16% 合同利息1 0.06% 0.14% 0.19% 0.19% 0.17% 发放和其他贷款费用收入 0.03% 0.01% 0.02% 0.02% 0.01% 所购贷款增幅 6.70% 6.64% 6.59% 6.54% 6.34% 总贷款（HFI）收益率 3.29% 2.71% 2.45% 2.14% 2.15% 2.15% 证券收益率¹ 稳定的净利率历史收益率和成本 ¹ 包括等值税调整。5,000 美元 7,000 美元 9,000 美元 11,000 美元 13,000 美元 — 1.0% 2.0% 4.0% 6.0% 6.0% 7.0% 2023 年第二季度第二季度第二季度平均收益率和成本调整额 (百万美元) Yi el ds a and C os ts (%)) 平均利息收入资产贷款收益率存款成本 NiM

8 1-4 家庭 17% 1-4 家庭 HELOC 6% 多户住宅 6% 建发 13% CRE 22% C&I 31% 其他 5% 住宅开发 46% 商业 25% 消费品 14% 多户家庭 15% 办公室 17% 零售 25% 酒店 15% 仓库/工业 15% 陆地移动房屋公园 6% 自助仓储 6% 医疗设施 4% 辅助生活设施 5% 其他 7% 按类型划分的平衡贷款组合 CRE2 敞口投资组合投资组合注：截至2024年6月30日的数据 1 C&I 包括自住的 CRE。2 不包括自住的 CRE。按行业划分的 C&I1 敞口（百万美元）1 2 按类型划分的 C&D 风险敞口

9 纳什维尔 58% 孟菲斯 10% 诺克斯维尔 4% 亨茨维尔 5% 伯明翰 6% 查塔努加 3% 其他 5% 社区 9% A类 23% b 类 39% C类 13% 200万美元以下 25% 办公风险敞口（非所有者占用 CRE & C&D）截至24年第二季度末，办公贷款仅占我们HFI贷款组合总额的4.0％，一般以现金权益要求为25-30％，贷款价值上限为70％-75％发放和担保人申请审查了所有承付款超过200万美元（2.75亿美元）的未偿还办公贷款，占办公总额的74％投资组合）以有限的担忧发现，到2024年，总写字楼投资组合中有4.0％到期，53％的办公室投资组合为固定利率，浮动利率为47％。截至24年第二季度，98％的投资组合为及格评级，目前的地理风险敞口注：截至2024年6月30日的数据。数据不包括医疗办公大楼。按类别划分的曝光率按类别划分的信用详情

10 0.47% 0.59% 0.65% 0.73% 0.79% 2Q23年第三季度4Q2Q24 0.03% 0.02% (0.04%) 0.02% 0.02% 2Q2% 2Q23 4Q23 4Q24 2Q24 0.36% 0.36% 0.52% 0.58% 0.63% 0.16% 0.17% 0.18% 0.18% 0.07% 0.59% 0.7% 0.7% 0.59% 0.7% 0.69% 0.75% 0.81% 2023年第二季度第二季度第二季度商业贷款 HFS 可选 GNMA 回购其他不良贷款 1.51% 1.57% 1.60% 1.63% 1.67% 1.67% 1.67% 2Q23 4Q23 4Q24 第二季度资产质量保持稳健不良贷款 HFI /贷款 HFI 年化净收费贷款（回收额）/平均贷款 HFI 1 包括其他拥有的房地产和收回的资产——参见《2024年第二季度财务补编》第13页。1

11 1.51% 0.67% 1.22% 0.73% 2.44% 1.32% 1.81% 1.86% 1.63% 1.07% 1.20% 0.87% 2.94% 1.46% 1.66% 1.81% 4.05% 1.67% 1.40% 1.21% 0.89% 2.85% 1.62% 1.81% 4.04% 贷款总额 HFI 商业和工业非所有者 Occ CRE Construction Multilti 1-4 家庭抵押贷款 1-4 Family HELOC 消费者及其他 23 年第 1 季度第 2 季度信贷损失补贴概述 ACL 贷款 ACL 按类别划分的 HFI/贷款 HFI 信贷损失补贴 (ACL) 模型采用穆迪模型1，主要经济数据汇总如下：1 来源：穆迪 “2024 年 6 月美国宏观经济Outlook 基准和替代方案”。

12 非计息支票 21% 计息支票 25% 货币市场 36% 储蓄 4% 时间 14% 46% 支票账户宝贵的存款基础第二季度存款构成 22.1% 22.2% 20.8% 20.9% 2.38% 2.58% 2.65% 2.76% 2.77% 0.00% 1.00% 1.00% 2.00% 2.00% 0.0% 10.0% 20.0% 20.0% 20.0% 30.0% 30.0% 30.0% 30.0% 30.0% 30.0% 30.0% 30.0% 30.0% 30.0% 30.0% 30.0% 30.0% 30.0% 30.0% 30.0% 30.0% 30.0% 30.0% 30.0% 30.5.0% 23年第三季度第四季度2季度第二季度非计息占存款总额的百分比（%）4,919 美元 4,894 美元 4,881 美元 4,866 美元 4,866 美元 4,675 美元 4,029 4,126 美元 4,070 美元 4,070 美元4,271 1,924 1,597 1,522 $10,639 $10,639 10,548 美元 10,505 美元10,468美元23年第二季度第二季度2季度按客户细分市场划分的24年第二季度消费商业公共存款（百万美元）第二季度按细分市场划分的受保人、抵押或未投保（百万美元）3,775美元 1,969美元 59美元 1,463美元900美元2,302美元4,775美元4,271美元1,522美元无保险、无抵押担保

13 $1,445 1,346 1,353 1,386 1,414 11.4% 11.0% 11.0% 11.5% 2Q23 4Q24 第二季度资产负债表流动性资产负债表流动性/有形资产资产负债表流动性强劲的流动性状况资产负债表流动性（百万美元）流动性/未投保和未抵押（UU）存款第二季度流动性来源（mm）当前资产负债表上的流动性（百万美元）流动性/未投保和未抵押（UU）存款第二季度流动性来源（百万美元）当前资产负债表上的流动性：800.9美元现金及等价物 612.8未质押的可供出售债务证券 1,413.7美元资产负债表上总额可用流动性来源：3,361.6美元无抵押借款能力2 1,294.7FHLB剩余借款能力3 2,230.3美联储贴现窗口6,886.6总可用来源完全有能力应对不确定的经济环境造成的经济挑战证券投资组合占总资产的11.8％，不包括任何htM证券资产负债表上的流动性14亿美元，占估计的未投保和无抵押存款的44％。在房地产投资信托基金子公司持有的额外22亿美元房地产贷款作为额外借款能力¹ 非公认会计准则财务指标；见 “非公认会计准则财务指标的使用” 财务指标” 和非公认会计准则此处的对账。2 包括内部政策中的容量。3 fHLB的借款能力不包括房地产投资信托基金持有的可以抵押以增加容量的贷款。48% 44% 43% 44% 44% 211% 226% 226% 224% 215% 259% 269% 269% 269% 268% 259% 223年第二季度资产负债表/UU 存款可用来源/UU 存款

14 2024年第二季度抵押贷款表现亮点抵押贷款板块2024年第二季度税前净贡献70万美元利率锁定承诺量与2024年第一季度相比增长2.1％由于利率环境、行业产能过剩和房屋负担能力挑战，抵押贷款量和利润率继续承压抵押贷款银行收入（百万美元）2Q241Q242Q23 8.9美元6.5美元8.0美元贷款发放和出售的收益和费用 HFS $0美元 1.8$0.9 贷款 HFS 和衍生品的公允价值变动 7.3美元7.3美元7.5服务收入（4.3美元）（3.0美元）（3.0美元）（4.2) 公允价值MSR变动11.9美元12.6美元12.2总收益 2.42% 2.75% 2.65% 2.84% 2.84% 23年第二季度第四季度第一季度24年第二季度利率锁定承诺量（百万美元）抵押贷款销售利润收益。358美元 330 美元 201 320 336 美元 45 美元 45 美元 57 美元 49 美元 373 美元 246 377 美元 385 2Q23 3Q23 4Q23 4Q23 1Q24 2Q24 收购再融资