第二季度24财政业绩7月12日展品99

第二季度24财务亮点1参见幻灯片9上的注释3参见幻灯片9上的注释4代表估计的巴塞尔III普通股Tier 1（“CET1”）资本和比率以及当前期间的总损失吸收能力。见幻灯片10上的注释1。4标准化风险加权资产（“RWA”）。估计当前时期。见幻灯片10上的注释1。5现金和市场可流通证券代表HQLA和未抵押的可流通证券。当前时期预计。见幻灯片10上的注释2。6参见幻灯片9上的注释7包括员工发行的净影响。不包括消费税和佣金8最近12个月（“LTM”）9参见幻灯片10上的注释。 $1 ROTCE1 28% ROTCE ex. significant items2 20% CET1资本金比率3Std。 15.3％|Adv。 15.5％总损失吸收能力3$5340亿Std。 RWA4$1.7万亿现金和市场可流通证券5$1.5万亿平均贷款$1.3万亿税前税后收入EPS净收益与Visa股票有关的净收益9 $7,857 $5,959 $2.04将Visa股票捐赠给公司基金会以进行预先资助的贡献（$1,000）（$524）（$0.18）投资证券净损失（$546）（$414）（$0.14）企业重大项目中的SIGNIFICANt项目（Mm，除EPS外）资产负债表⚫贷款：平均贷款为1.3万亿美元，同比增长6％，包括First Republic和环比持平⚫存款：平均存款为2.4万亿美元，同比下降1％，环比持平⚫ CET1资本267B3 - 标准化CET1资本比率为15.3％3;先进的CET1资本比率为15.5％3资本分配⚫普通股股息为33亿美元，每股1.15美元⚫ 49亿美元的普通股净回购7⚫总净支出LTm为45％7,8利润表⚫ 2Q24净收益为181亿美元，EPS为6.12美元 - 不包括重大项目2的2Q24净收益为131亿美元，EPS为4.40美元，ROTC E为20％⚫托管收入为$ 51.0B6 $237亿的费用和管理费用率为47％6

2Q24财务结果1参见幻灯片9上的注释2所有期间的实际数字，而不是超过/（低于）3参见幻灯片9上的注释4参见幻灯片9上的注释5包括前商业银行业务部门的市场相关收入。之前的期金额已根据目前的展示进行了修订6参见幻灯片9上的注释7反映了2Q24中完全应税等效调整的792mm第二季度24年1季度24年2季度23年净利息收入$22.9（$0.3）$1.0非利息收入28.1 8.8 7.6托管收入1 $51.0 8.4 8.6费用 23.7 1.0 2.9信贷成本3.1 1.2 0.2净收益$18.1 $4.7 $3.7适用于普通股股东的净收益$17.7 $4.8 $3.7每股收益-摊薄$6.12 $1.68 $1.37 ROE 223％17％20％ROTCE2,328 21 252管理费用占比 - 托管1,247 5349355%1 $ O /（U）$ b 2Q24 1Q24年2Q23年净冲销21亿美元20亿美元14亿美元储备建立/（释放）08亿美元（0.1）15亿美元贷方成本$ 3.1 $ 1.9 $ 2.9 2Q24 ROE O / H比例CCb 30％53％CIb 17％51％AWm 32％ 67％ 2Q24税率有效税率：22.6％管理税率：25.1％1,7$ b，EXCEPt PER SHARE DATA

15.0％的第一季度净收入资本分配RWA AOCI其他固定收益市场风险贷款市场风险除贷款外的信用风险 Visa股票的影响是+32bps，1Q24 1,712 1,743 12 6 12 2Q24 104bps的所有资产1CET1资本$267 $258 $236 CET1资本比例-标准化15.3％ 15.0％ 13.8％CET1资本比率-高级15.5 15.3 13.9Basel III标准化RWA $1,743 $1,712 $1,707流动性指标3公司LCR 112％ 112％ 112％银行LCR 125 129 129总过剩的HQLA $275 $307 $296 HQLA和未受限制的市场证券，1,464 1,496 1,411资产总额（EOP）$4,143 $4,091 $3,868存款（平均）2,371 2,375 2,387每股有形净值4 92.77 88.43 79.90堡垒式资产负债表$b，除每股数据外，标准化CET1比率(％)1标准化RISk-WEIGHTED ASSETS($B)1 9 3注：由于四舍五入的原因，总数可能不会总和。1估计当前周期。见第10页注释2 估计当前周期。代表补充杠杆比率（“SLR”）3 估计当前周期。流动性覆盖比例（“LCR”）表示企业和JPMorgan Chase Bank，N.A.（“Bank”）的平均LCR。请参阅第10页注释2 4请参阅第9页注释3 5反映适用于普通股的净收入6包括净股份回购和普通股红利7不包括现金流对冲的AOCI和与结构性注记相关的DVA主要为CET1资本扣除项9包括贷款和承诺

消费者和社区银行1,2 CIb AWm corp.CCb 4 2Q24 1Q24 2Q23银行和财富管理企业银行平均贷款$19.5 $19.4 $19.6企业银行贷款起源1.3 1.1 1.3客户投资资产（EOP）1,013.7 1,010.3 892.9存款比例为2.72％2.71％2.83％主页贷款平均贷款$254.4 $257.9 $229.6贷款起源610.7 6.6 11.2第三方抵押贷款服务（EOP）642.8 626.2 604.5净冲销/（恢复）率（0.07）％（0.01）％（0.05）％卡片服务和汽车卡片服务平均贷款$210.1 $204.7 $187.0汽车平均贷款和租赁资产86.5 87.7 82.1汽车贷款和租赁发行10.8 8.9 12.0卡片服务净冲销率3.50％3.32％2.41％卡片服务净收入率9.61 10.09 9.11卡片服务销售额5 $316.6 $291.0 $294.0 2Q24 1Q24 2Q23平均股本$54.5 $54.5 $54.3 ROE 30% 35% 38%非利息开支比率53 53 48平均贷款$571.7 $571.1 $518.3平均存款1,073.5 1,079.2 1,157.3活跃移动客户（mm）4 55.6 54.7 52.0借记卡和信用卡销售额5 $453.7 $420.7 $424.0⚫平均贷款与去年同期相比增加了10％，包括First Republic平均贷款增长为零⚫ 平均存款与去年同期相比下降了7％，与前一季度相比下降了1％⚫EOP存款与去年同期相比下降了9％，与前一季度相比下降了3％⚫活跃移动客户与去年同期相比上升了7％⚫借记卡和信用卡销售额与去年同期相比上升了7％关键驱动因素/统计指标（$B）-按业务详细说明财务业绩选择的收入陈述数据（$MM）关键驱动因素/统计指标（$B）＃）-按业务详细说明4 $ O／（U） 2Q24 1Q24 2Q23收入$17,701 $48 $468银行和财富管理10,375 51（561）住房贷款1,319 133 312卡片服务和汽车6,007（136）717费用9,425 128 1,112信贷成本2,643 730 781 净冲销（NCO）2,064 185 813津贴变化579 545（32）净收入$4,210（$ 621）（$ 1,096）⚫净收入为$42亿，较去年同期下降21％⚫营业收入为$177亿，较去年同期增长3％，主要是由于银行和财富管理业务以及卡片服务和汽车业务的增长非利息收入⚫费用94亿美元，同比增长13％，主要由于从企业转移到CCb的某些First Republic相关开销的分配以及薪酬支出和继续投资技术和市场营销所推动的薪酬等⚫信贷成本26亿美元⚫ NCOs $ 21亿，较去年同期增加了8.13亿美元，主要由Card促成服务的新类型和信贷规范化继续⚫净储备的建立为$579mm，主要在Card促成服务业务，主要是由于贷款增长和某些宏观经济变量的更新⚫NCO $ 164mm，其中约有一半位于办公室

财务业绩商业和投资银行1,2,3 1请参阅第9页注释1; 2请参阅第10页注释3更多注释请参见第11页CCb CIb AWm Corp.2Q24 1Q24 2Q23平均股本$132.0 $132.0 $137.5 ROE 17% 20% 15%非利息开支比率51 50 50 Ib费用（$MM）$2,356 $2,014 $1,569平均银行和支付贷款351.4 350.3 343.5平均客户存款5 936.7 931.6 922.7托管资产（$ T）34.0 34.0 30.4净冲销/ （恢复）率6 0.14％0.06％0.14％选择的收入表数据（$ MM）5 $ O／（U）2Q24 1Q24 2Q23银行和支付收益$8,950 $547 $762全球公司和投资银行6,141 321 689商业银行2,860 23 59中市场银行1,936 9（60）商业房地产银行924 14 119其它（51）203,14,8按客户覆盖分成的收入表($MM)⚫净收入为$59亿，较去年同期增长11％⚫ 银行和支付收入⚫ Ib收入为25亿美元，较去年同期增长46％，各产品的费用均有所增加⚫支付收入为45亿美元，较去年同期下降4％，主要是由于存款利率的下降和较大的与存款相关的客户信贷，而亏损基本上得到了弥补，而这些亏损是由于费用增长引起的。⚫借贷收入为19亿美元，同比增长11％，主要是由于First Republic收购的影响、保留贷款组合对冲的减少和更高的利率的影响⚫市场和证券服务收入⚫市场收入为780亿美元，同比增长10％——固定收益市场收入为48亿美元，同比增长5％，主要受到证券产品的刺激——股票市场收入为30亿美元，同比增长21％，主要由于股票衍生品和Prime的强劲表现⚫证券服务收入为13亿美元，同比增长3％，主要是由于交易量和市场水平的增加，而存款利率的下降在很大程度上得到了弥补⚫费用92亿美元，同比增长12％，主要由于更高的薪酬、包括与收入相关的薪酬、更高的法律费用和更高的与商务有关的非薪酬性开支⚫信贷成本3.84亿美元⚫净利润 $5，897（$ 725）$597

财务表现精选收入陈述数据（$MM） 资产及财富管理1,2 1 请参阅第9页注释1 2 请参阅第10页注释3 3 所有期间的实际数字，而不是CCb CIb AWm Corp。 2Q24 1Q24 2Q23 平均资产 155亿美元 155亿美元 167亿美元 ROE 32％ 33％ 29％ 按税前利润计算的利润率32 33 33 管理资产（“AUM”）3,682 3,564亿美元3,188亿美元 客户资产5,387亿美元5,219亿美元4,558亿美元 平均贷款2,241亿美元2,234亿美元2,195亿美元 平均存款2,274亿美元2,277亿美元2,119亿美元 $O / (U) 2Q24 1Q24 2Q23 收入5,252亿美元143亿美元309亿美元 资产管理2,437亿美元1.11亿美元3.09亿美元 全球私人银行2,815 3,200亿美元32亿美元- 开销3,543亿美元8300万美元380亿美元 信贷成本20 7700万美元125亿美元 净利润1,263亿美元（2700万美元）3700万美元 关键驱动/统计数据（$B）3 ⚫净利润为13亿美元，同比增长3％ ⚫营收为53亿美元，同比增长6％，主要由管理费用的增长推动，因为市场水平和强劲的净流入，以及券商活动的增加，大体上抵消了 存款利润率的压缩 ⚫开支为35亿美元，同比增长12％，主要由更高的报酬，包括与营收相关的报酬和私人银行顾问团队的持续增长，以及更高的法律开支和分销费用 ⚫AUM为3.7万亿美元，同比增长15％，客户资产为5.4万亿美元，同比增长18％，每个都由更高的市场水平和继续的净流入促使 ⚫在本季度，AUm长期净流入为520亿美元，流动性净流入为160亿美元 ⚫平均贷款额为2240亿美元，同比增长2％，环比持平 ⚫平均存款额为2270亿美元，同比增长7％，归因于将第一共和国存款分配给AWm和环比持平6

公司1,2 1 请参阅第9页注释1 2 请参阅第10页注释3 CCb CIb AWm Corp。 2Q24 1Q24 2Q23 收入10,122亿美元7,920亿美元6,404亿美元 净利息收入24亿美元(113 6260万美元 非利息收入7,758亿美元8,033亿美元5,778亿美元 开销1,579亿美元3030万美元427亿美元 信贷成本5人(2200万美元)248亿美元 净收入/(损失)6,779亿美元6,103亿美元4,139亿美元 $O/(U) ⚫收入为101亿美元，同比增长64亿美元 ⚫净利息收入为24亿美元，同比增长6260万元，受到资产负债表结构和利率的影响 ⚫非利息收入为净收益78亿美元，与上年的净收益20亿美元相比 – 本季度包括与visa股票相关的7.9亿美元净收益和5.46亿美元的净投资证券亏损 – 去年同期包括与第一共和国相关的估计2.7亿美元的捆绑购买收益和9.00亿美元的净投资证券亏损 ⚫支出为16亿美元，同比增长4.27亿美元，主要由10亿美元的visa股票捐赠用于预先资助Firm's基金会的捐款，以及从公司的某些第一共和国支出分配到LOB中，主要是自3Q23开始，主要由券商，在法律支出低的情况下 选择的收入陈述数据（$MM）财务表现7

展望1 1 请参阅第9页注释1、2和5 期望FY2024净利息收入约为~910亿美元，取决于市场 期望FY2024净利息收入不包括市场，约为~910亿美元，取决于市场 第3个市场部门预计在FY2024具有大约3.4％的卡服务NCO率 FIRMWIDE 期望FY2024调整后的开支约为~920亿美元，取决于市场 – 调整后的费用不包括Firmwide的法律费用，并包括在 1Q24和2Q24预先资助FDIC特别评估的增加以及基金会的贡献2

非普通会计准则财务措施的说明 1.除了根据报告基础分析公司业绩外，管理层还以“管理”为基础审核公司业绩，包括开销率；这些公司管理基础结果是非普通会计准则财务措施。公司还审核经营业务的结果。公司的管理基础定义在每种情况下都从美国公认会计原则（U.S.GAAP）的报告结果开始，并包括某些再分类，以在完全代表报告期间Firm和每个报告的业务部门的净收入。可税当量基础上。因此，从获得税收抵免和免税债券的投资收益中获得的收入将按照可税的投资和证券的方式出现在管理结果中。这些财务措施允许管理层评估来自年度以来的收入（来自可征税和免税来源）的可比性。与免税项目有关的相应所得税影响在所得税支出内记录。这些调整对公司整体或营业部门报告的净收入没有影响。有关从报告基础到管理基础的和解，请参阅Earnings Release Financial Supplement第7页。 2.管理层在以管理为基础的基础上审核净利息收入（“NII”）和非利息收入（“NIR”）的同时，还审核将市场（由固定收入市场和股票市场组成）除外的这些指标，因为（）实际上，市场收入由主要交易、费用、佣金和其他收益以及净利息收入组成。这些不包括市场的指标是非普通会计准则财务措施。管理层评估这些指标以评估Firm的贷款、投资（包括资产负债管理）和吸收存款活动的表现，除了与市场活动相关的任何波动性。此外，管理层还评估市场业务的整体收入表现，因为收入线路之间可能会发生抵消。例如，产生净利息收入的证券可能通过衍生品进行风险管理，在主要交易收入中反映公允的价值。管理层认为这些措施为投资者和分析师提供了分析Firm收入趋势的替代参考。有关从报告基础到不包括市场的管理的NII和NIR的和解，请参阅Earnings Release Financial Supplement第28页。有关市场收入的其他信息，请参阅公司2023年第十K页75。 3.有形公共股本（“TCE”）、有形公共股本回报（“ROTCE”）和每股有形账面价值（“TBVPS”）均为非普通会计准则财务措施。TCE表示公司的普通股股东权益（即总股东权益减去优先股）减去商誉和可辨认无形资产（不包括 抵押证券权），减去相关的递延所得税负债。请参阅Earnings Release Financial Supplement第10页，以从普通股股东权益与TCE的和解。ROTCE将公司适用于普通股股权的净收入作为平均TCE的百分比。TBVPS表示公司期末的TCE除以期末普通股。每股账面价值为2024年6月30日、2024年3月31日和2023年6月30日分别为111.29美元、106.81美元和98.11美元。TCE、ROTCE和TBVPS被Firm、投资者和分析师用于评估Firm的股权结构的使用情况 4.除去重大项目，2024年第二季度的净收入、每股收益和ROTCE均为非普通会计准则财务措施。具有重大意义的项目集体涉及与visa股票相关的7.9亿美元净收益，向Firm's基金会预先资助捐款的10亿美元visa股票捐赠以及5.46亿美元的净投资证券亏损。不包括这些项目，从181亿美元的报告净收入中减少了50亿美元（税后）至13.1亿美元，从6.12美元的报道EPS中减少了1.72美元至4.40美元，从28％的报告ROTCE中减少了8个百分点至20％。管理层认为这些措施为投资者和分析师评估公司的结果提供了有用的信息。 5.调整后的费用和调整后的开销率均为非普通会计准则财务措施。调整后的费用表示不包括公司法律费用的非利息开支，分别为3个月截至2024年6月30日、2024年3月31日和2023年6月30日的3170万美元、（7200万美元）和4.20亿美元。调整后的开销率将公司的调整后的费用作为经营净收入的百分比进行评估。管理层认为这种信息有助于投资者了解这些项目对报告结果的影响，并提供了Firm 表现的可替代展示7

附加说明 1. 反映当前预期信贷损失（"CECL"）资本过渡规定。截至2024年6月30日和2024年3月31日，CET1资本和总吸收损失能力反映了剩余的720亿美元CECL收益；截至2023年6月30日，CET1资本反映了140亿美元的收益。有关公司季度报告的第21注请参阅提交给Form 10-Q对公司的报告，报告截至2024年3月31日的季度，并有关公司2023年提交的Form 10-k的第27注以获取其他信息 2. 总过剩高质量流动性资产("HQLA")代表平均符合资格的未受限制流动性资产，其超出了满足LCR规则下未来30个日历日重大压力期间公司和银行总净现金流出的要求。 HQLA和未受限制的可市场交易的证券，包括期末HQLA，不包括适用的LCR规则下的监管指定折扣，适用于公司和JPMorgan Chase Bank NA的超额HQLA-符合资格的证券，这些证券无法转让给非银行附属机构，因此排除在Firm的LCR之外。还包括其他期末未受限制的市场交易证券，如股票和债券证券等。不包括在联邦住房贷款银行和联邦储备银行的折扣窗口的借款能力。请参阅提交给Form 10-Q的公司季度报告的第44-51页以及报告截至2024年3月31日的季度和提交给公司的2023 Form 10-k的第102-109页，以获取其他信息 3. First Republic收购于2023年5月1日关闭，因此，与上年同期相比，当前期间包括约一个月与First Republic有关的结果。此外，从2023年第三季度开始，某些与First Republic相关的非利息支出和存款被分配到各个部门，从而导致某些条款中YoY变化的增加或减少。去年同期还包括位于Corporate的约27亿美元的估计收购收益以及为LOB的First Republic组合设立的12亿美元信贷准备金 4. 2024年4月8日，Visa Inc.宣布启动Visa Class b-1普通股的交换要约。 2024年5月6日，该公司宣布Visa接受该公司的37.2mm Visa b-1普通股的要约，以换取Visa b-2普通股和Visa Class C普通股的组合。 Visa的接受导致了该公司在持有公允价值的Visa Class C普通股方面的收益。请参阅该公司提交的Form 10-Q季度报告的第8页和第100页，报告截至2024年3月31日，以了解其他信息10

关于幻灯片4-5的附加说明 幻灯片4 - 消费者和社区银行 3. 所有时期的实际数字，而非超额/（不够）4. 所有在过去90天内登录过的移动平台用户。不包括尚未转换为JPMorgan Chase平台的First Republic帐户 5. 不包括商业卡6。公司范围内抵押贷款起始额为123亿美元、76亿美元和130亿美元，分别截至2024年6月30日、2024年3月31日和2023年6月30日 幻灯片5 - 商业和投资银行 3. 自2024年第二季度起，公司通过合并旧的公司及投资银行和商业银行业务部门，组成了一个部门，商业和投资银行(CIB)4. 所有时期的实际数字，而非超额/（不够）5. 客户存款和其他第三方负债（"客户存款"）属于支付和证券服务业务6. 当计算净核销率时，不包括持有待售贷款和合理价值的贷款7. 由于First Republic的收购，该公司记录了截至2023年5月1日获得的贷款和贷款相关承诺的信贷损失准备金。鉴于First Republic组合的风险评级方法不同，以及产品和系统的不断整合，获取的批发组合的信贷损失准备金是基于其他具有类似风险特征的该公司授信的设施进行测量的，而非基于建模估计。 截至2024年6月30日，采用了该公司模型方法测量了获得批发组合的信贷损失准备金。请参阅提交给Form 10-Q的公司季度报告的关键会计估计的第78-80页和第26注，报告截至2024年3月31日，以获取其他信息8。银行和支付业务的银行和支付收入涵盖以下方面:-全球公司银行和全球投资银行（"全球公司投行"）通常为大型公司、金融机构和商家提供银行产品及服务-商业银行通常为中市场客户提供银行产品和服务，包括初创企业、中小型企业、地方政府、市政府和非营利组织，以及商业不动产客户-其他包括与Lending中的某些保留贷款和贷款相关承诺 购买的信用保护的金额、支付中的股权投资影响和未对准主要客户覆盖片段进行排序的余额11

前瞻性声明本演示文稿包含商品期货交易委员会1995年私人证券诉讼改革法案下的前瞻性声明。这些声明基于JPMorgan Chase&Co.管理层的当前信仰和期望，并受到重大风险和不确定性的影响。实际结果可能与前瞻性声明所述的结果不同。可能导致JPMorgan Chase&Co.的实际结果与前瞻性声明描述的结果有所不同的因素，可在JPMorgan Chase&Co.的2023年10 k年度报告和截至2024年3月31日的季度报告Form 10-Q中找到，这些报告已经提交给证券交易委员会，并在JPMorgan Chase&Co.的网站（https://jpmorganchaseco.gcs-web.com/financial-information/sec- filings）上可用，在证券交易委员会的网站（www.sec.gov）上也可用。JPMorgan Chase&Co.不会更新任何前瞻性声明。12