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新闻稿
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SGH 公布了 2024 财年第三季度财务业绩
收入连续增长推动GAAP每股收益为0.10美元，非公认会计准则每股收益为0.37美元

加利福尼亚州米尔皮塔斯——2024年7月9日——smART环球控股有限公司（“SGH” 或 “公司”）（纳斯达克股票代码：SGH）今天公布了2024财年第三季度的财务业绩。
2024财年第三季度亮点
•净销售额为3.006亿美元，比上一季度增长5.5％
•GAAP毛利率为29.6％，上一季度为28.8％
•非公认会计准则毛利率为32.3％，上一季度为31.5％
•GAAP每股收益为0.10美元，而上一季度为0.26美元
•非公认会计准则每股收益为0.37美元，上一季度为0.27美元，同比增长37％
SGH首席执行官马克·亚当斯表示：“我们对第三季度的经营业绩以及向高性能、高可用性企业解决方案公司转型的持续进展感到满意。”亚当斯总结说：“我们的客户正在寻找值得信赖的部署合作伙伴来帮助他们解决人工智能的复杂性，我们认为我们的系统、软件和托管服务组合处于有利地位，可以帮助他们取得成功。”
季度财务业绩
 
GAAP (1)
 
非公认会计准则 (2)
（以千计，每股金额除外）24 财年第 3 季度24 财年第 2 季度23 财年第 3 季度24 财年第 3 季度24 财年第 2 季度23 财年第 3 季度
净销售额：
内存解决方案$91,629$83,297$109,458$91,629$83,297$109,458
智能平台解决方案144,968141,405170,854144,968141,405170,854
LED 解决方案63,98360,11964,10663,98360,11964,106
净销售总额$300,580$284,821$344,418$300,580$284,821$344,418
毛利润$88,906$81,934$100,480$96,962$89,735$108,990
营业收入（亏损）11,511(3,312)(2,386)33,32526,51442,327
归属于SGH的净收益（亏损）5,616(13,620)(19,648)20,22114,14128,731
摊薄后的每股收益（亏损）$0.10$(0.26)$(0.40)$0.37$0.27$0.57
(1) GAAP 代表美国公认会计原则。
(2) 非公认会计准则代表公认会计原则，不包括某些活动的影响。本新闻稿中包含有关公司使用非公认会计准则指标以及GAAP和非GAAP指标之间对账的更多信息。



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商业展望
截至2024年7月9日，SGH提供以下2024财年第四季度的财务展望：
 
GAAP
外表
调整
非公认会计准则
外表
净销售额3.25 亿美元 +/-2,500 万美元—3.25 亿美元 +/-2,500 万美元
毛利率29.5% +/-1.5%2%(A)31.5% +/-1.5%
运营费用8100 万美元 +/-2 万美元（1500 万美元）(B) (C)6,600 万美元 +/-200 万美元
摊薄后的每股收益（亏损）
0.03 美元 +/-0.15 美元0.37 美元(A) (B) (C) (D)0.40 美元 +/-0.15 美元
摊薄后的股票
5570万(1) 百万5470万
非公认会计准则调整（以百万计）
(A) 销售成本中包含的基于股份的薪酬和与收购相关的无形资产的摊销$8
(B) 研发和销售与收购中包含的与收购相关的无形资产的基于股份的薪酬和摊销12
(C) 其他调整
3
(D) 估计的所得税影响(2)
$21
2024 财年第三季度业绩电话会议和网络直播详情
SGH将于今天，即2024年7月9日太平洋时间下午 1:30（美国东部时间下午 4:30）举行电话会议和网络直播，讨论2024财年第三季度的业绩及相关事项。有兴趣的人士可以使用接入码829754在美国拨打+1-833-470-1428或从国际地区拨打+1-929-526-1599来接听电话。财报和电话会议的网络直播可从公司的投资者关系网站（https://ir.smartm.com/investors/default.aspx）上观看，该网站将持续约一年。
前瞻性陈述的使用
本新闻稿包含经修订的1933年《证券法》第27A条、经修订的1934年《证券交易法》第21E条和1995年《私人证券诉讼改革法》所指的前瞻性陈述。这些声明包括但不限于有关SGH未来事件和未来财务和经营业绩（包括其每个业务领域）的声明；关于SGH未来收入和支出及客户需求的范围、时间和预期的声明；有关SGH战略投资和优先事项的声明；有关长期有效税率的声明；以及 “业务展望” 中描述的下一财季业务和财务前景的声明以上。
这些陈述可以通过以下事实来识别：它们与历史或当前的事实并不完全相关。前瞻性陈述通常使用诸如 “预测”、“目标”、“期望”、“估计”、“打算”、“计划”、“目标”、“相信”、“可以” 等词语以及其他具有类似含义的词语。前瞻性陈述提供SGH当前对未来事件、情况、结果或愿望的预期或预测，并受许多重大风险、不确定性和其他因素的影响，其中许多因素不在SGH的控制范围内，包括但不限于：全球商业和经济状况以及科技行业、客户市场和不同地理区域的增长趋势；地缘政治环境的不确定性；管理成本结构的能力；我们的运营或供应链中断；变化贸易法规或国际贸易关系和协议的不利发展；货币汇率的变化；总体信息技术支出；政府支出拨款；我们的战略举措的成功，包括对新产品和额外产能的投资；对公司或技术的收购以及未能成功整合和运营它们或客户对它们的负面反应；与出售我们的sMART巴西业务相关的意外成本；问题、延误或整合Stratus Technologies业务方面的复杂性；材料和组件供应的限制或变化；材料成本的波动；内存或其他地方定价趋势的暂时性或波动性；恶化


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客户关系；我们对特定数量客户的依赖以及客户订单的时间和数量；生产或制造困难；竞争因素；技术变革；推出新产品的困难或延迟；LED市场增长的放缓或收缩；适用的税收制度或税率的变化；客户终端产品的价格；罢工或劳资纠纷；与我们有限的关键供应商关系恶化或中断；无能为力维持或扩大政府业务；定期贷款和循环信贷额度下借款的持续可用性以及我们通过债务或股权融资筹集资金的能力。
公司10-k表年度报告和10-Q表季度报告以及公司向美国证券交易委员会提交的其他文件中标题为 “风险因素”、“关键会计估计”、“经营业绩”、“市场风险定量和定性披露” 以及 “流动性和资本资源” 的章节中详细描述了这些风险和其他风险、不确定性和因素。此外，上述和此类文件中概述的风险、不确定性和因素并不构成可能导致SGH实际业绩与此类前瞻性陈述存在重大差异的所有风险、不确定性和因素。因此，提醒投资者不要过分依赖任何前瞻性陈述。公司在本新闻稿中发表的任何前瞻性陈述仅代表截至本新闻稿发布之日。除非法律要求，否则SGH不承诺更新本新闻稿中包含的前瞻性陈述，以反映前瞻性陈述发表之日后可能出现的情况或事件的影响。
关于使用非公认会计准则财务指标的声明
SGH管理层使用非公认会计准则衡量标准来补充SGH根据GAAP的财务业绩。管理层使用这些衡量标准来分析其运营并就未来的运营计划做出决策，并认为这些补充的非公认会计准则信息有助于投资者分析和评估公司过去和未来的经营业绩。这些非公认会计准则指标不包括某些项目，例如基于股份的薪酬支出；与收购相关的无形资产的摊销（包括与企业合并相关的开发技术、客户关系、商标/商品名称的摊销）；与收购相关的库存调整；尽职调查、收购和整合费用；重组费用；商誉减值；或有对价公允价值的变动；货币汇率变动产生的收益（亏损）；摊销债务折扣和其他成本；清偿债务的收益（亏损）；其他不经常或不寻常的项目和相关的税收影响和其他税收调整。虽然不包括与收购相关的无形资产的摊销，但被收购公司的收入反映在公司的非公认会计准则指标中，这些无形资产有助于创收。管理层认为，不包括某些项目的经营业绩的列报为投资者提供了有用的补充信息，并有助于分析公司的核心经营业绩和比较各报告期的经营业绩。管理层还使用调整后的息税折旧摊销前利润，即经净利息支出调整后的GAAP净收益（亏损）；所得税支出；折旧和摊销费用；基于股份的薪酬支出；收购相关库存调整；尽职调查、收购和整合费用；重组费用；商誉减值；或有对价公允价值的变动；债务清偿和其他不经常或不寻常项目的收益（亏损）。
从2024年开始，对于我们的非公认会计准则报告，我们将使用28％的长期预计非公认会计准则有效税率，其中包括税前非公认会计准则调整的税收影响，并反映了当前可用信息以及其他因素和假设。尽管我们预计将在2024年之前使用这种正常化的非公认会计准则有效税率，但由于各种原因，这种长期的非公认会计准则有效税率可能会发生变化，包括快速变化的全球税收环境、我们的地域收益结构的重大变化或我们的战略或业务运营的变化。我们的GAAP有效税可能因各种因素而异，包括但不限于在发生期间记录的离散项目、某些收入或支出项目的税收影响、地域收益结构的重大变化或战略或业务运营的变化。我们无法预测这些项目的时间和金额，这可能会对我们的GAAP有效税率产生重大影响，因此我们无法将我们的前瞻性非公认会计准则有效税率指标与我们的GAAP有效税率进行调节。
非公认会计准则财务指标不应被视为替代或优于根据公认会计原则编制的财务业绩指标，因为它们排除了有关SGH财务业绩的重要信息，因为


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如上所述。这些调整后金额的列报方式与根据公认会计原则列报的金额不同，因此可能无法与其他公司报告的金额进行比较。此外，调整后的息税折旧摊销前利润并不代表根据公认会计原则由经营活动提供或用于经营活动的现金流，因此不应用作衡量流动性的指标。鼓励投资者查看以下 “GAAP与非GAAP指标的对账” 表格。
关于SMART Global Holdings —
在 SGH，我们设计、构建、部署和管理高性能、高可用性的企业解决方案，帮助我们的客户解决未来的问题。在我们的计算、内存和LED业务领域，我们专注于通过提供深厚的技术知识和专业知识、定制设计工程、按单制造的灵活性以及对一流质量的承诺来为客户提供服务。
在SGHCorp.com上了解有关我们的更多信息。


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SMART 环球控股有限公司
合并运营报表
（以千计，每股金额除外）
（未经审计）

 三个月已结束九个月已结束
 5月31日
2024		3月1日
2024		5月26日
2023		5月31日
2024		5月26日
2023
净销售额：
内存解决方案$91,629$83,297$109,458$260,594$338,083
智能平台解决方案144,968141,405170,854405,197604,276
LED 解决方案63,98360,11964,106193,857182,233
净销售总额300,580284,821344,418859,6481,124,592
销售成本211,674202,887243,938605,958801,006
毛利润88,90681,934100,480253,690323,586
运营费用：
研究和开发19,68120,52620,33861,59669,682
销售、一般和管理57,24961,38567,914175,851195,696
商誉减值————17,558
或有对价公允价值的变化——14,800—24,900
其他运营（收入）支出4653,335(186)6,7395,366
运营费用总额77,39585,246102,866244,186313,202
营业收入（亏损）11,511(3,312)(2,386)9,50410,384
非营业（收入）支出：
利息支出，净额6,1677,2499,31422,97527,238
其他非营业（收入）支出44124835411312,299
非营业（收入）支出总额6,6087,4979,66823,08839,537
税前收入（亏损）4,903(10,809)(12,054)(13,584)(29,153)
所得税准备金（福利）(1,323)2,1987,2164,40926,687
持续经营业务的净收益（亏损）6,226(13,007)(19,270)(17,993)(55,840)
来自已终止业务的净收益（亏损）——(4,807)(8,148)10,301
净收益（亏损）6,226(13,007)(24,077)(26,141)(45,539)
归属于非控股权益的净收益6106133781,7841,143
归属于SGH的净收益（亏损）$5,616$(13,620)$(24,455)$(27,925)$(46,682)
每股基本收益（亏损）：
持续运营$0.11$(0.26)$(0.40)$(0.38)$(1.16)
已终止的业务——(0.10)(0.15)0.21
$0.11$(0.26)$(0.50)$(0.53)$(0.95)
摊薄后的每股收益（亏损）：
持续运营$0.10$(0.26)$(0.40)$(0.38)$(1.16)
已终止的业务——(0.10)(0.15)0.21
$0.10$(0.26)$(0.50)$(0.53)$(0.95)
每股计算中使用的股份：
基本52,57052,03149,38052,21949,152
稀释54,28352,03149,38052,21949,152


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SMART 环球控股有限公司
GAAP指标与非GAAP指标的对账
（以千计，百分比除外）
（未经审计）

 三个月已结束九个月已结束
 5月31日
2024		3月1日
2024		5月26日
2023		5月31日
2024		5月26日
2023
GAAP 毛利$88,906$81,934$100,480$253,690$323,586
基于股份的薪酬支出1,7601,6911,5955,2664,545
收购相关无形资产的摊销5,9095,8946,70417,74719,785
库存流通量增加————2,599
与销售相关的重组成本3872162111,2715,763
非公认会计准则毛利$96,962$89,735$108,990$277,974$356,278
  
GAAP 毛利率29.6%28.8%29.2%29.5%28.8%
调整的影响2.7%2.7%2.4%2.8%2.9%
非公认会计准则毛利率32.3%31.5%31.6%32.3%31.7%
GAAP 运营费用$77,395$85,246$102,866$244,186$313,202
基于股份的薪酬支出(9,432)(8,948)(8,047)(27,535)(25,109)
收购相关无形资产的摊销(3,857)(3,857)(4,905)(11,778)(13,497)
尽职调查、收购和整合费用(4)(5,885)(8,637)(6,678)(18,193)
商誉减值————(17,558)
或有对价公允价值的变化——(14,800)—(24,900)
重组费用(465)(3,335)186(6,739)(5,366)
其他————(1,800)
非公认会计准则运营费用$63,637$63,221$66,663$191,456$206,779
  
GAAP 营业收入（亏损）$11,511$(3,312)$(2,386)$9,504$10,384
基于股份的薪酬支出11,19210,6399,64232,80129,654
收购相关无形资产的摊销9,7669,75111,60929,52533,282
库存流通量增加————2,599
与销售相关的重组成本3872162111,2715,763
尽职调查、收购和整合费用45,8858,6376,67818,193
商誉减值————17,558
或有对价公允价值的变化——14,800—24,900
重组费用4653,335(186)6,7395,366
其他————1,800
非公认会计准则营业收入$33,325$26,514$42,327$86,518$149,499


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SMART 环球控股有限公司
GAAP指标与非GAAP指标的对账
（以千计，每股金额除外）
（未经审计）

 三个月已结束九个月已结束
 5月31日
2024		3月1日
2024		5月26日
2023		5月31日
2024		5月26日
2023
归属于SGH的GAAP净收益（亏损）$5,616$(13,620)$(19,648)$(19,777)$(56,983)
基于股份的薪酬支出11,19210,6399,64232,80129,654
收购相关无形资产的摊销9,7669,75111,60929,52533,282
库存流通量增加————2,599
与销售相关的重组成本3872162111,2715,763
尽职调查、收购和整合费用45,8858,6376,67818,193
商誉减值————17,558
或有对价公允价值的变化——14,800—24,900
重组费用4653,335(186)6,7395,366
债务折扣和其他成本的摊销8179689372,8273,054
清偿或预付债务的损失（收益）792325—1,11715,924
外币（收益）损失60618241024255
其他————1,800
所得税影响(9,424)(3,540)2,319(14,523)8,110
归属于SGH的非公认会计准则净收益$20,221$14,141$28,731$46,900$109,275
已发行股票的加权平均值——摊薄：
GAAP 加权平均已发行股票54,28352,03149,38052,21949,152
调整摊薄证券和上限看涨期权(333)1,0437541,216770
非公认会计准则加权平均已发行股票53,95053,07450,13453,43549,922
持续经营业务的摊薄后每股收益（亏损）：
GAAP 摊薄后每股收益（亏损）$0.10$(0.26)$(0.40)$(0.38)$(1.16)
调整的影响0.270.530.971.263.35
非公认会计准则摊薄后每股收益$0.37$0.27$0.57$0.88$2.19
  
归属于SGH的净收益（亏损）$5,616$(13,620)$(19,648)$(19,777)$(56,983)
利息支出，净额6,1677,2499,31422,97527,238
所得税准备金（福利）(1,323)2,1987,2164,40926,687
折旧费用和无形资产摊销15,52517,15618,55450,33552,802
基于股份的薪酬支出11,19210,6399,64232,80129,654
库存流通量增加————2,599
与销售相关的重组成本3872162111,2715,763
尽职调查、收购和整合费用45,8858,6376,67818,193
商誉减值————17,558
或有对价公允价值的变化——14,800—24,900
重组费用4653,335(186)6,7395,366
债务消灭造成的损失792325—1,11715,924
其他————1,800
调整后 EBITDA$38,825$33,383$48,540$106,548$171,501


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SMART 环球控股有限公司
合并资产负债表
（以千计）
（未经审计）

截至5月31日
2024		8月25日
2023
资产
现金和现金等价物$453,791$365,563
短期投资13,74625,251
应收账款，净额211,842219,247
库存177,299174,977
其他流动资产85,64951,790
已终止业务的流动资产—70,574
流动资产总额942,327907,402
财产和设备，净额107,646118,734
经营租赁使用权资产61,72968,444
无形资产，净额131,380160,185
善意161,958161,958
递延所得税资产77,90374,085
其他非流动资产63,19015,150
总资产$1,546,133$1,505,958
负债和权益
应付账款和应计费用$230,646$182,035
当前债务—35,618
递延收入88,71948,096
其他流动负债31,77732,731
与收购相关的或有对价—50,000
已终止业务的流动负债—77,770
流动负债总额351,142426,250
长期债务667,042754,820
非流动经营租赁负债62,05466,407
其他非流动负债35,37429,248
负债总额1,115,6121,276,725
承付款和意外开支
SMART 环球控股股东权益：
普通股1,7901,726
额外的实收资本517,548476,703
留存收益54,53282,457
国库股(150,438)(132,447)
累计其他综合收益（亏损）17(205,964)
SGH 股东权益总额423,449222,475
子公司的非控股权益7,0726,758
权益总额430,521229,233
负债和权益总额$1,546,133$1,505,958


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SMART 环球控股有限公司
合并现金流量表
（以千计）
（未经审计）

 三个月已结束九个月已结束
5月31日
2024		3月1日
2024		5月26日
2023		5月31日
2024		5月26日
2023
来自经营活动的现金流
净收益（亏损）$6,226$(13,007)$(24,077)$(26,141)$(45,539)
来自已终止业务的净收益（亏损）——(4,807)(8,148)10,301
持续经营业务的净收益（亏损）6,226(13,007)(19,270)(17,993)(55,840)
调整以将持续经营业务的净收益（亏损）与经营活动提供（用于）的现金进行对账
折旧费用和无形资产摊销15,52517,15618,55450,33552,802
债务折扣和发行成本的摊销8179689372,8273,054
基于股份的薪酬支出11,19210,6399,64232,80129,654
商誉减值————17,558
或有对价公允价值的变化——14,800—24,900
债务清偿或预付债务的（收益）损失792325—1,11715,924
递延所得税，净额(3,840)476(5)(3,646)1,625
其他(3,228)(208)(809)(2,772)3,307
运营资产和负债的变化：
应收账款(42,124)872(12,525)7,406159,508
库存(4,535)35,67856,413(2,321)66,653
其他资产15,424(23,229)16,950(5,703)7,057
应付账款和应计费用及其他负债83,632(22,587)(51,612)84,626(226,357)
支付与收购相关的或有对价—(29,000)—(29,000)(73,724)
持续经营业务提供的（用于）经营活动的净现金79,881(21,917)33,075117,67726,121
已终止业务中经营活动提供的（用于）净现金(101)—7,963(28,336)41,467
由（用于）经营活动提供的净现金79,780(21,917)41,03889,34167,588
来自投资活动的现金流
资本支出和设备存款(3,777)(5,204)(11,984)(13,629)(31,674)
收购业务，扣除获得的现金————(213,073)
投资证券到期日的收益9,91512,290—31,870—
购买持有至到期的投资证券(1,000)(11,034)—(20,503)—
其他(518)(558)431(1,264)670
持续经营业务提供的净现金（用于）投资活动4,620(4,506)(11,553)(3,526)(244,077)
（用于）已终止业务的投资活动提供的净现金451—(1,273)119,389(5,745)
由（用于）投资活动提供的净现金$5,071$(4,506)$(12,826)$115,863$(249,822)



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SMART 环球控股有限公司
合并现金流量表，续
（以千计）
（未经审计）

 三个月已结束九个月已结束
5月31日
2024		3月1日
2024		5月26日
2023		5月31日
2024		5月26日
2023
来自融资活动的现金流
偿还债务$(75,000)$(37,211)$(7,211)$(126,634)$(14,422)
支付与收购相关的或有对价—(21,000)—(21,000)(28,100)
收购普通股的款项(2,129)(2,732)(660)(17,991)(16,883)
向非控股权益分配———(1,470)(2,009)
发行普通股的收益3,8177924,1808,0648,430
债务收益————295,287
支付与可转换票据交换相关的保费————(14,141)
为结算和购买上限看涨期权支付的净现金————(4,304)
其他(1)(1)(688)(584)(5,765)
用于持续经营活动融资的净现金(73,313)(60,152)(4,379)(159,615)218,093
已终止业务中用于融资活动的净现金——(255)(606)(379)
由（用于）融资活动提供的净现金(73,313)(60,152)(4,634)(160,221)217,714
货币汇率变动的影响(76)(155)813(1,256)2,730
现金和现金等价物的净增加（减少）11,462(86,730)24,39143,72738,210
期初的现金和现金等价物442,329529,059376,884410,064363,065
期末的现金和现金等价物$453,791$442,329$401,275$453,791$401,275


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