美国
证券交易委员会
华盛顿特区 20549
表格
在截至的季度期间
在从 ____________ 到 ____________
委员会文件编号：
（注册人章程中规定的确切名称）
| （州或其他司法管辖区 公司或组织） | （美国国税局雇主 身份证号） |
| | ||
| （主要行政办公室地址） | （邮政编码） |
（注册人的电话号码，包括 区号）
（以前的姓名、以前的地址和以前的财务 年份，如果自上次报告以来发生了变化）
根据第 12 (b) 条注册的证券 该法案的：
| 每个课程的标题 | 交易品种 | 注册的每个交易所的名称 | ||
用复选标记表明注册人是否
(1) 在过去的12个月中提交了1934年《证券交易法》第13或15（d）条要求提交的所有报告
（或注册人必须提交此类报告的较短期限），并且（2）受此类申报要求的约束
在过去的 90 天里。
用复选标记表明注册人是否
已以电子方式提交了根据 S-T 法规（第 232.405 节）第 405 条要求提交的所有交互式数据文件
在本章中）在过去 12 个月内（或注册人必须提交此类文件的较短期限）。
用复选标记表明注册人是否 是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、小型申报公司或新兴成长型公司。 请参阅 “大型加速申报人”、“加速申报人”、“小型申报公司” 的定义 以及《交易法》第12b-2条中的 “新兴成长型公司”。
| 大型加速文件管理器 | ☐ | 加速过滤器 | ☐ |
| ☒ | 规模较小的申报公司 | ||
| 新兴成长型公司 |
如果是新兴成长型公司，请用支票注明 标记注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守任何新的或修订的财务会计 根据《交易法》第 13 (a) 条规定的标准。☐
用复选标记表明注册人是否
是一家空壳公司（定义见《交易法》第12b-2条）。是的 ☐ 没有
截至 2023 年 8 月 11 日，
第 1 部分。财务信息
第 1 项。财务报表
道明控股有限公司
未经审计的简明合并资产负债表
截至 2023 年 6 月 30 日和 2022 年 12 月 31 日
（以美元表示，数字除外 的股份）
| 6月30日 | 十二月三十一日 | |||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| 资产 | ||||||||
| 流动资产 | ||||||||
| 现金和现金等价物 | $ | $ | ||||||
| 应收第三方贷款 | ||||||||
| 其他流动资产 | ||||||||
| 库存，净额 | ||||||||
| 流动资产总额 | ||||||||
| 非流动资产 | ||||||||
| 厂房和设备，网 | ||||||||
| 善意 | ||||||||
| 无形资产，净额 | ||||||||
| 使用权资产，净额 | ||||||||
| 非流动资产总额 | ||||||||
| 总资产 | $ | $ | ||||||
| 负债和权益 | ||||||||
| 流动负债 | ||||||||
| 应付账款 | $ | $ | ||||||
| 银行借款 | ||||||||
| 应付第三方贷款 | ||||||||
| 合同负债 | ||||||||
| 应缴所得税 | ||||||||
| 租赁负债 | ||||||||
| 其他流动负债 | ||||||||
| 可转换本票 | ||||||||
| 流动负债总额 | ||||||||
| 非流动负债 | ||||||||
| 由于关联方 | ||||||||
| 递延所得税负债 | ||||||||
| 租赁负债 | ||||||||
| 非流动负债总额 | ||||||||
| 负债总额 | ||||||||
| 承付款项和或有开支（注16） | ||||||||
| 股权 | ||||||||
| 普通股（面值 $） | ||||||||
| 额外的实收资本 | ||||||||
| 法定盈余储备金 | ||||||||
| 累计赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 累计其他综合亏损 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 道明股东权益总额 | ||||||||
| 非控股权益 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 权益总额 | ||||||||
| 负债和权益总额 | $ | $ | ||||||
| * |
随附的注释是不可分割的一部分 未经审计的简明合并财务报表。
1
道明控股有限公司
未经审计的简明合并报表
运营和
综合收益（亏损）
（以美元表示，数字除外 的股份）
| 在截至6月30日的三个月中 | 在已结束的六个月中 6月30日 | |||||||||||||||
| 2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |||||||||||||
| 收入 | ||||||||||||||||
| -大宗商品的销售-第三方 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| -供应链管理服务-第三方 | ||||||||||||||||
| 总收入 | ||||||||||||||||
| 收入成本 | ||||||||||||||||
| -大宗商品销售-第三方 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| -供应链管理服务-第三方 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
| 总收入成本 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 毛利（亏损） | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 运营费用 | ||||||||||||||||
| 销售费用、一般费用和管理费用 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 运营费用总额 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 其他收入（支出），净额 | ||||||||||||||||
| 利息收入 | ||||||||||||||||
| 利息支出 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 与发行可转换本票有关的实益转换功能的摊销 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 其他损失，净额 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 其他收入总额，净额 | ||||||||||||||||
| 所得税前的净收益（亏损） | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 所得税支出 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 净收益（亏损） | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||
| 减去：归属于非控股权益的净亏损 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 归属于道明控股公司股东的净收益（亏损） | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 综合损失 | ||||||||||||||||
| 净收益（亏损） | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||
| 外币折算调整 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 综合损失 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| 减去：归因于非控股权益的综合亏损总额 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 归属于道明控股公司股东的综合亏损 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 每股收益（亏损）——基本收益和摊薄后收益 | ||||||||||||||||
| 每股收益（亏损）——基本 | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||
| 每股收益（亏损）——摊薄 | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||
| 加权平均流通股数（基本） | ||||||||||||||||
| 加权平均流通股数-摊薄 | ||||||||||||||||
随附的注释是不可分割的一部分 未经审计的简明合并财务报表。
2
道明控股有限公司
未经审计的简明合并报表 权益变动的百分比
（以美元表示，数字除外 的股份）
| 普通股 | 额外 已付款 |
累积的 | 盈余 | 累积的 其他 综合的 |
非- 控制 |
总计 （赤字） |
||||||||||||||||||||||||||
| 股票 | 金额 | 首都 | 赤字 | 储备 | 损失 | 利益 | 股权 | |||||||||||||||||||||||||
| 截至十二月的余额 2021 年 31 日 |
$ | $ | $ | ( |
) | $ | $ | $ | - | $ | ||||||||||||||||||||||
| 与私募相关的普通股的发行 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
| 通过行使可转换本票发行普通股 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
| 与发行可转换本票有关的有益转换功能 | - | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||
| 净收入 | - | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||
| 外币折算调整 | - | - | - | - | - | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||||||||||||||
| 截至2022年6月30日的余额 | $ | $ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | $ | - | $ | ||||||||||||||||||||
| 截至2022年12月31日的余额 | $ | $ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | |||||||||||||||||||
| 与私募相关的普通股的发行 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
| 根据自动柜员机交易发行普通股 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
| 通过行使可转换本票发行普通股 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
| 根据股票激励计划发行普通股 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
| 与发行可转换本票有关的有益转换功能 | - | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||
| 净亏损 | - | - | - | ( |
- | - | ( |
) | ( |
|||||||||||||||||||||||
| 外币折算调整 | - | - | - | - | - | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||||||||||||||
| 截至2023年6月30日的余额 | $ | $ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | |||||||||||||||||||
随附的注释是不可分割的一部分 未经审计的简明合并财务报表
3
道明控股有限公司
未经审计的简明合并报表 权益变动的百分比
（以美元表示，数字除外 的股份）
| 普通股 | 额外 已付款 |
累积的 | 盈余 | 累积的 其他 综合的 |
非- 控制 |
总计 （赤字） |
||||||||||||||||||||||||||
| 股票 | 金额 | 首都 | 赤字 | 储备 | 收入（亏损） | 利益 | 股权 | |||||||||||||||||||||||||
| 截至三月的余额 2022年31日 |
$ | $ | |
$ | ( |
) | $ | $ | $ | - | $ | |
||||||||||||||||||||
| 与私募相关的普通股的发行 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
| 通过行使可转换本票发行普通股 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
| 与发行可转换本票有关的有益转换功能 | - | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||
| 净收入 | - | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||
| 外币折算调整 | - | - | - | - | - | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||||||||||||||
| 截至2022年6月30日的余额 | $ | $ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | $ | - | $ | ||||||||||||||||||||
| 截至 2023 年 3 月 31 日的余额 | $ | |
$ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ||||||||||||||||||
| 通过行使可转换本票发行普通股 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
| 根据股票激励计划发行普通股 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
| 净亏损 | - | - | - | ( |
- | - | ( |
) | ( |
|||||||||||||||||||||||
| 外币折算调整 | - | - | - | - | - | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||||||||||||||
| 截至2023年6月30日的余额 | $ | $ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | |||||||||||||||||||
随附的注释是不可分割的一部分 未经审计的简明合并财务报表。
4
道明控股有限公司
未经审计的简明合并报表 的现金流
（以美元表示）
| 在截至6月30日的六个月中， | ||||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| 来自经营活动的现金流： | ||||||||
| 净收益（亏损） | $ | ( | ) | $ | ||||
| 为将净收益（亏损）与经营活动中使用的净现金进行对账而进行的调整： | ||||||||
| 无形资产的摊销 | ||||||||
| 厂房和设备的折旧 | ||||||||
| 可转换本票折扣的摊销 | ||||||||
| 使用权资产的摊销 | ||||||||
| 与发行可转换本票有关的实益转换功能的摊销 | ||||||||
| 与可转换本票有关的监控费 | ||||||||
| 可转换本票的利息支出 | ||||||||
| 递延所得税负债 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 库存减值 | ( | ) | ||||||
| 向服务提供商提供基于股份的支付股票 | - | |||||||
| 运营资产和负债的变化： | ||||||||
| 其他流动资产 | ( | ) | ||||||
| 应收账款托管账户 | ( | ) | ||||||
| 库存 | ( | ) | ||||||
| 预付款 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 合同负债 | ( | ) | ||||||
| 应付账款 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 应付关联方款项 | ( | ) | ||||||
| 来自第三方的款项 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 应向关联方收取的款项 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 应缴所得税 | ||||||||
| 其他流动负债 | ||||||||
| 租赁负债 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 应付第三方贷款 | ||||||||
| 经营活动提供的净现金 | ||||||||
| 来自投资活动的现金流： | ||||||||
| 购买厂房和设备 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 购买经营租赁资产 | ( | ) | ||||||
| 向第三方支付的贷款 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 关联方贷款所得收益 | ||||||||
| 来自第三方贷款的收益 | ||||||||
| 保证金 | ( | ) | ||||||
| 用于投资活动的净现金 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 来自融资活动的现金流： | ||||||||
| 根据自动柜员机交易发行普通股的收益 | ||||||||
| 根据私募交易发行普通股的收益 | ||||||||
| 发行可转换期票的收益 | ||||||||
| 融资活动提供的净现金 | ||||||||
| 汇率变动对现金和现金等价物的影响 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 现金和现金等价物的净增加/（减少） | ( | ) | ||||||
| 期初的现金 | ||||||||
| 期末现金 | $ | $ | ||||||
| 补充现金流信息 | ||||||||
| 为利息支出支付的现金 | $ | $ | ||||||
| 为所得税支付的现金 | $ | $ | ||||||
| 非现金投资和融资活动的补充披露 | ||||||||
| 为换取经营租赁义务而获得的使用权资产 | $ | $ | ||||||
| 发行与转换可转换本票有关的普通股 | $ | $ | ||||||
随附的注释是不可分割的一部分 未经审计的简明合并财务报表。
5
道明控股有限公司
合并财务报表附注 （未经审计）
1。组织和业务描述
公司主要通过以下方式开展业务 深圳百域聚成数据技术有限公司、深圳前海白宇供应链有限公司、海南健驰进出口有限公司， 有限公司和深圳通道互联网科技有限公司将提供大宗商品贸易业务和供应链管理服务 致中华人民共和国的客户。供应链管理服务包括贷款推荐服务和大宗商品分销服务。
| 姓名 | 背景 | 所有权 | ||
一家控股公司 |
||||
| 一家新加坡公司 于 2023 年 6 月 28 日注册成立 已发行股本为30万新元 |
||||
成立于 2020 年 2 月 14 日 |
||||
成立于 2002 年 6 月 19 日 一家控股公司 |
||||
于 2010 年 11 月 25 日注册成立 一家控股公司 |
||||
外商独资企业（“外商独资企业”） 于2020年4月2日成立 注册资本为1000万美元 一家控股公司 |
||||
于2020年7月16日成立 注册资本为1,417,736美元（人民币10元） 百万） |
||||
于2020年12月21日成立 注册资本为7,632,772美元（RMB50） 百万），注册资本为0美元（人民币0） 已付款 |
||||
于 2013 年 12 月 30 日成立 注册资本为1,417,736美元（人民币10元） 百万），注册资本已全额支付- 向上 |
||||
6
下图说明了我们截至6月的公司结构 2023 年 30 日。
| (1) | 通过合同安排控制的可变权益实体。 |
2。重要会计政策摘要
| (a) | 列报依据 |
随附的未经审计的简明合并 财务报表是根据美利坚合众国（“美国”）普遍接受的会计原则编制的。 GAAP”）。合并后，公司及其子公司之间的所有交易和余额均已清除。
未经审计的中期简明合并财务报告 根据规章制度，截至2023年6月30日以及截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月的信息已经准备完毕 美国证券交易委员会（“SEC”）。某些信息和脚注披露，通常是 根据美国公认会计原则，包含在根据美国公认会计原则编制的年度简明合并财务报表中，已被省略 规则和条例。未经审计的中期简明合并财务信息应与合并财务信息一起阅读 财务报表及其附注，包含在公司截至2022年12月31日的财政年度的10-k表中 于 2023 年 3 月 10 日向美国证券交易委员会提起诉讼。
管理层认为，所有调整 （包括正常的经常性调整）是提交公司未经审计的简明合并报表所必需的 截至2023年6月30日的财务状况及其三个月零六个月未经审计的简明合并经营业绩 截至2023年6月30日和2022年6月30日，以及截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月未经审计的简明合并现金流为 适用，已制定。中期经营业绩不一定代表该财年的经营业绩 或任何未来的时期。
估计数的使用
编制合并财务报表 根据公认会计原则，管理层必须做出影响报告的资产和负债金额的估算和假设， 财务报表之日的或有资产和负债的披露以及报告的收入和支出金额 在本报告所述期间。实际结果可能与这些估计有所不同。管理层持续审查这些估计数 使用当前可用的信息。事实和情况的变化可能会导致公司修改其估计。意义重大 财务报表中反映的会计估计数包括:(i) 长期资产的使用寿命和剩余价值; (ii) 长期资产和投资的减值；（iii）递延所得税资产的估值补贴；（iv）对长期资产和投资的补贴估计 可疑账户，包括来自第三方的应收贷款；以及（v）突发事件和诉讼。
7
外币
本公司的财务信息已列出 以美元（“USD”）为单位。本公司的本位货币是中国人民币（“RMB”）， 中华人民共和国的货币。任何以人民币以外货币计价的交易均按汇率折算成人民币 由中国人民银行在交易之日报价，汇兑损益包含在 作为外币交易收益或损失的经营报表。该公司的合并财务报表是 根据ASC 830 “外币事务” 折算成美元。首先准备好财务信息 以人民币计算，然后按期末资产和负债的汇率和收入的平均汇率折算成美元 和开支。资本账户按资本交易发生时的历史汇率进行折算。的影响 外币折算调整作为股东累计其他综合收益（亏损）的一部分包括在内 公平。公司运营产生的现金流是根据当地货币使用平均折算率计算的。 因此，现金流量表中报告的与资产和负债相关的金额不一定与变动一致 在资产负债表上的相应余额中。
| (b) | 可转换本票 |
可转换本票最初被确认 按公允价值计算，扣除前期费用、债务折扣或溢价、债务发行成本和其他杂费。预付费用、债务折扣 或保费、债务发行成本和其他杂费记作所得收益减少额和相关增量 使用实际利息，在贷款的估计期限内作为利息支出记入合并损益表中 方法。
| (c) | 有益的转换功能 |
公司将转换功能评估为 按照 ASC 470-20 中的说明确定它是否有益。敞篷车固有的有益转换功能的内在价值 应付票据，该票据不分开，与可转换应付本票分开记账，不得结算 转换后的现金，被视为可转换应付本票的折扣。该折扣将在该期间内摊销 从发行之日起至票据到期之日使用实际利率法。如果应付票据在此之前结清 在合同期结束时，未摊销的折扣在退休期间记作利息支出。总的来说， 在考虑可拆卸产品的相对公允价值之后，通过比较有效转换价格来衡量有益的转换功能 融资交易中包含的工具（如果有）改为承诺日普通股的公允价值 转换时收到。
| (d) | 最近的会计公告 |
2021 年 10 月，FasB 发布了 ASU 第 2021-08 号 业务合并（主题805）：与客户签订的合同合同资产和合同负债的会计处理（亚利桑那州立大学 2021-08）， 其中澄清了企业的收购方应确认和衡量企业合并中的合同资产和合同负债 根据主题606，与客户签订合同的收入。新的修正案在之后开始的财政年度内生效 2023 年 12 月 15 日，包括这些财政年度内的过渡期。修正案应前瞻性地适用于企业合并 在修正案生效之日或之后发生，允许提前通过。该小组目前正在评估影响 关于合并财务报表的新指导方针。
2022年6月，FasB发布了亚利桑那州立大学 2022-03 “公平 价值计量（主题820）：受合同销售限制的股权证券的公允价值计量”，其中澄清了这一点 对出售股权证券的合同限制不被视为股权证券记账单位的一部分 因此，在衡量公允价值时不予考虑。修正案还明确规定, 一个实体不能作为一个单独的记账单位, 承认并衡量合同销售限制。该指南还要求对受以下条件限制的股票证券进行某些披露： 合同销售限制。新指导方针必须在未来适用，并自通过之日起进行任何调整 修正案在收益中确认并在通过之日披露。该指导方针对15年之后开始的财政年度有效 2023 年 12 月，包括这些财政年度内的过渡期。允许提前收养。专家组预计不会通过 该指导方针将对财务状况、经营业绩和现金流产生重大影响。
8
已发布的其他会计准则 或者由财务会计准则委员会提出的，在将来才需要通过的，预计不会对合并财务产生重大影响 通过时的声明。公司不讨论最近发布的预计不会产生影响或无关的声明 包括其合并财务状况、经营业绩、现金流量或披露。
3. 来自第三方的应收贷款
| 2023年6月30日 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
| 应收第三方贷款 | $ | $ | ||||||
截至2023年6月30日，公司有11份贷款协议
相比之下，2022年12月31日的贷款协议为11份。该公司提供的贷款总额为 $
利息收入为 $
截至2023年6月30日和2022年12月31日，那里有 由于公司认为所有应收贷款均可收回，因此未记录备抵金。
4。库存，净额
该公司的库存包括铝 从第三方购买的铸锭等，用于转售给第三方。库存包括以下内容：
| 2023年6月30日 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
| 铝锭 | $ | $ | ||||||
| 减去：库存减值 | ( | ) | ||||||
| 库存，净额 | $ | $ | ||||||
在截至2023年6月30日的六个月中，公司
扣除减值美元
9
5。厂房和设备，网
| 2023年6月30日 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
| 成本： | ||||||||
| 办公设备 | $ | $ | ||||||
| 累计折旧： | ||||||||
| 办公设备 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 厂房和设备，网 | $ | $ | ||||||
折旧费用为 $
6。善意
商誉账面金额的变化 截至2023年6月30日和2022年12月31日的六个月的分部如下：
| 收购前海 白玉 | 合同的 安排 和 通道互联网 科技 | 总计 | ||||||||||
| 截至2020年12月31日的余额 (i) | $ | $ | $ | |||||||||
| 外币折算调整 | ||||||||||||
| 截至2021年12月31日的余额 | $ | $ | $ | |||||||||
| 增补 (ii) | ||||||||||||
| 外币折算调整 | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 截至2022年12月31日的余额 | $ | $ | $ | |||||||||
| 外币折算调整 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||
| 截至2023年6月30日的余额 | $ | $ | $ | |||||||||
| (i) |
| (ii) |
根据对定性因素的评估, 管理层确定，申报单位的公允价值超过其账面金额的可能性很大。因此， 管理层得出结论，没有必要进行两步商誉减值测试。没有减值损失或其他变化 除了截至2023年6月30日的六个月和截至12月的年度的外币折算的影响外，均记录在案 2022 年 31 日。
10
7。无形资产
| 2023年6月30日 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
| 客户关系 | $ | $ | ||||||
| 软件版权 | ||||||||
| 总计 | ||||||||
| 减去：累积摊销 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 无形资产，净额 | $ | $ | ||||||
公司的无形资产包括
客户关系和软件版权。客户关系通常记录在他们的收购中
公允价值和软件版权于2021年3月购买，并记录在与深圳的合同安排中
Tongdow Internet Technology Co., Ltd. 寿命可观的无形资产通常按直线摊销
各自的估计使用寿命:
在截至2023年6月30日的六个月中，公司
摊销 $
这些无形资产的估计摊销费用 未来五年及以后的资产如下:
| 截至 2023 年 6 月 30 日的期间： | 金额 | |||
| 本年度 | $ | |||
| 2024 | ||||
| 2025 | ||||
| 2026 | ||||
| 2027 | ||||
| 此后 | ||||
| 总计： | $ | |||
8。 银行借款
银行借款代表应付给宝盛的金额 应在一年内到期的县级银行。截至2023年6月30日和2022年12月31日，银行贷款包括以下内容：
| 2023年6月30日 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
| 短期银行贷款： | ||||||||
| 宝胜县银行贷款 | $ | $ | ||||||
2022年8月，前海白玉进入五强
与宝胜县银行签订贷款协议，借款总额为人民币
11
9。租赁
该公司租赁了两个办公室，不可取消
经营租约，两份期限为38个月的租约，剩余的租赁期为
公司决定合同是还是 包含合同开始时的租约，以及该租约是否符合融资或经营租赁的分类标准。 如果可用，公司使用租约中隐含的利率将租赁款项折现为现值；但是，公司的大多数 租赁不提供易于确定的隐含费率。因此，公司根据其估计对租赁款项进行折扣 递增借款利率。
公司的租赁协议不包含 任何重大剩余价值担保或重大限制性契约。
补充合并资产负债表信息 与经营租约相关的情况如下：
| 2023年6月30日 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
| 使用权租赁资产，净额 | $ | $ | ||||||
| 租赁负债——当前 | $ | $ | ||||||
| 租赁负债——非流动负债 | ||||||||
| 总计 | $ | $ | ||||||
剩余租赁条款的加权平均值和 截至2023年6月30日，经营租赁的折扣率如下：
| 剩余租期 和折扣率： | ||||
| 加权平均剩余租赁期限（年） | ||||
| 加权平均折扣率 |
在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月中，
公司对使用权资产收取的摊销总额为美元
以下是按财政季度划分的时间表， 截至2023年6月30日的租赁负债到期日：
| 截至 2023 年 6 月 30 日的期间： | 金额 | |||
| 本年度 | $ | |||
| 2024 | ||||
| 租赁付款总额 | ||||
| 减去：估算利息 | ||||
| 租赁负债的现值 | $ | |||
12
10。 其他流动负债
| 2023年6月30日 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
| 应计工资和福利 | $ | $ | ||||||
| 其他应纳税款 | ||||||||
| 其他 | ||||||||
| 总计 | $ | $ | ||||||
11。 可转换期票
| 2023年6月30日 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
| 可转换期票——本金 | $ | $ | ||||||
| 可转换期票—折扣 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 可转换期票——利息 | ||||||||
| 可转换本票，净额 | $ | $ | ||||||
2021 年 10 月 4 日，公司签订了
与犹他州有限责任公司Atlas Sciences, LLC签订的证券购买协议，该公司根据该协议向投资者发行
2021 年 10 月 4 日发行的无抵押本票，原始本金为美元
2022年5月6日，公司签订了
与犹他州有限责任公司Streeterville Capital, LLC签订的证券购买协议，根据该协议，该公司发行了
投资者一张原始本金为美元的可转换期票
2023 年 3 月 13 日，公司签订了
与犹他州的一家有限责任公司Streeterville Capital, LLC签订的证券购买协议，根据该协议，该公司发行了
投资者一张原始本金为美元的可转换期票
13
以上两辆未结算的敞篷车
2022年5月6日和2023年3月13日发行的期票的到期日为12个月，利率为
经评估，公司确定
协议包含嵌入的受益转换功能，符合以下定义带有转换和其他期权的债务
涵盖在《会计准则》编纂主题 470 (”ASC 470”)。根据ASC 470，嵌入式益处
可转换票据中存在的转换功能应在发行时通过分配部分收益来单独确认
等于该功能对额外实收资本的内在价值。根据协议，公司应承认嵌入式
有益的转换功能是在承诺日达到 $ 后的三个月内
12。公平
以私募方式发行的普通股
2023 年 1 月 9 日，公司签订了
与本公司关联公司胡惠文女士以及某些其他非美国购买者签订的某些证券购买协议人，
（定义见经修订的1933年《证券法》第S条），根据该法案，公司同意出售总额为
根据转换发行的普通股 的可转换期票
该公司
2021 年 10 月 4 日发行的已结算的可转换期票
该公司
已结算的2022年5月6日发行的可转换期票，金额为美元
普通股的反向股票拆分
2022年8月8日，公司完成了五（5）次换一（1）次反向交易
我们已发行和流通普通股的股票拆分（“反向拆分”），面值美元
反向股票拆分适用于本公司的已发行股份 在反向股票拆分之日，对该日期之前的公司股票没有任何追溯效力。但是， 仅出于会计目的，本季度报告中提及的普通股均表示已进行追溯调整 并进行了重述，以使反向拆分生效，就好像反向拆分是在早先的相关日期之前发生的一样。
14
结算和重报的普通股购买 协议
2021 年 1 月 19 日，
公司与内华达州有限责任公司White Lion Capital, LLC（“投资者”）签订了普通股购买协议，
2021年9月13日，公司签订了和解和相互释放协议（“和解协议”）
与投资者一起。根据和解协议，公司和投资者同意，在公司选择的任何交易日，
前提是公司普通股的收盘价，面值美元
2022年12月12日，公司签订了
与White Lion Capital, LLC（“投资者”）签订的和解和重述普通股购买协议（“重述协议”）。
根据重述协议，以投资者执行和交付以及重述协议下的业绩为代价
协议，公司同意向投资者发行
根据协议，该公司已发行了
向服务提供商发行的股票
2023 年 6 月，该公司根据其 2023 年发行了
股票激励计划总计
认股权证
六个月认股权证活动摘要 截至 2023 年 6 月 30 日的情况如下：
| 股票数量 | 加权 平均寿命 | 加权 平均的 运动 价格 | 固有的 价值 | |||||||||||||
| 截至2022年12月31日的未偿还和可行使的认股权证余额 | $ | |||||||||||||||
| 已授予 | ||||||||||||||||
| 已锻炼 | ||||||||||||||||
| 截至2023年6月30日的未偿还和可行使的认股权证余额 | $ | |||||||||||||||
截至六月 2023 年 30 日，该公司拥有 3,854,674 股认股权证，其中 54,674 股认股权证是私下向两个人发行的 配售和3,800,000股认股权证是在2021年9月22日结束的三次私募中发行的。
连接中
和
认股权证 截至2023年6月30日止须遵守反稀释条款，以反映股票分红和拆分或其他类似交易，但是 不是因为未来以较低的价格发行证券。认股权证不符合负债或衍生品的定义， 因此，它们被归类为股权。
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13。每股收入
每股基本收入按除法计算
按该期间已发行普通股的加权平均数计算的净利润或亏损。截至 2023 年 6 月 30 日，校长
可转换本票的金额和利息支出为美元
认股权证的数量不包括在计算范围内 作为抗稀释作用。
下表列出了计算结果 截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月中，普通股每股基本收益和摊薄收益分别为：
| 对于 截至6月30日的六个月 | ||||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| 网 收入（亏损） | $ | ( | ) | $ | ||||
| 加权 平均流通股数——基本 | ||||||||
| 加权 平均已发行股数-摊薄 | ||||||||
| 网 每股收益（亏损）——基本收益和摊薄后收益 | ||||||||
| 网 每股收益（亏损）——基本 | $ | ( | ) | $ | ||||
| 网 每股收益（亏损）——摊薄 | $ | ( | ) | $ | ||||
| 在已结束的三个月中 6月30日 | ||||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| 净收益（亏损） | $ | ( | ) | $ | ||||
| 加权平均流通股数（基本） | ||||||||
| 已发行-摊薄后的加权平均股数 | ||||||||
| 每股净收益（亏损）——基本收益和摊薄后收益 | ||||||||
| 每股净收益（亏损）-基本 | $ | ( | ) | $ | ||||
| 每股净收益（亏损）——摊薄 | $ | ( | ) | $ | ||||
14。 所得税
中华人民共和国企业所得税法
中华民国（“中华人民共和国税法”），于 2008 年 1 月 1 日生效，最新修订于 2018 年 12 月，
规定这些国内企业和外商投资企业的统一税率为
公司评估以下方面的权限级别
基于技术优点和措施的每种不确定的税收状况（包括可能的利息和罚款）
与税收状况相关的未确认福利。在截至2023年6月30日的六个月中，公司没有未确认的税款
好处。由于未来利用率的不确定性，公司估计未来将没有足够的收入来实现
某些子公司的递延所得税资产和VIE。截至2023年6月30日和2022年12月31日，公司拥有递延所得税资产
为 $
16
该公司预计不会有任何重大影响 在未来12个月内增加其对未确认的税收优惠的负债。公司将对与利息和罚款相关的分类 涉及所得税支出（如果有）。
在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月中，
该公司目前的所得税支出为美元
该公司考虑了收入的不确定性
税收使用两步法来识别和衡量不确定的税收状况。第一步是评估以下方面的税收状况
通过确定现有证据的份量是否表明该立场更有可能得到维持，从而予以承认
审计，包括相关上诉或诉讼程序的解决（如果有）。
15。关联方交易和余额
| 1) | 与关联方关系的性质 |
| 姓名 | 与公司的关系 | |
| 深圳通道国际贸易有限公司 （“道明国际贸易”） | ||
| 北京同道电子商务有限公司 （“北京交通局”） |
||
| 上海同道供应链管理有限公司 （“上海 TD”） |
||
| 广东通道信义电缆新材料有限公司 （“广东TD”） |
||
| 扬州 立顺屋电子商务有限公司（原名：扬州通道电子商务有限公司）（“扬州TD”） | ||
| 深圳美富资本有限公司（“深圳美富”） | ||
| 深圳天天浩电科技有限公司（“TTHD”） | ||
| 海南通道国际贸易有限公司，有限公司（“海南有限公司”） | ||
| 云飞湖现代物流有限公司，有限公司（“云飞虎物流”） | ||
| 深圳通道金谷投资控股有限公司, 有限公司（“深圳金谷”） | 。 | |
| 通道电子商务集团有限公司（“道明电子商务”） | ||
| Katie Ou |
| 2) | 与关联方的余额 |
| - | 由于关联方 |
| 2023年6月30日 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
| 道明电子商务 | $ | $ | ||||||
| 应付关联方的总金额 | $ | $ | ||||||
应付给关联方的金额不是以旧换新的 性质，无担保，无利息，预计在未来12个月内不会偿还。
17
16。 承诺和突发事件
| 1) | 承诺 |
a 不可取消的经营租约
下表列出了我们的合同 截至 2023 年 6 月 30 日的债务：
| 应在 6 月 30 日之前付款 | ||||||||||||||||
| 总计 | 2024 | 2025 | 2026 | |||||||||||||
| 租赁协议下物业管理费用的经营租赁承诺 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 2) | 突发事件 |
没有。
17。 风险和不确定性
| (1) | 信用风险 |
那种资产
可能使公司面临高度集中的信用风险，主要包括现金和现金等价物以及交易
向其客户收取的应收账款。此类资产的最大信用风险敞口是截至资产负债表日的账面金额。
截至 2023 年 6 月 30 日，大约 $
该公司的 业务在中国大陆进行。因此，公司的业务、财务状况和经营业绩 可能会受到中华人民共和国政治、经济和法律环境以及中国总体经济状况的影响。 此外，公司的业务可能会受到政府法律和法规政策变化的影响， 反通货膨胀措施, 货币兑换和向国外汇款, 税率和方法, 以及矿业资源的开采, 除其他因素外。
| (2) | 流动性风险 |
该公司还面临流动性风险 这是它无法提供足够的资本资源和流动性来履行其承诺和业务需求的风险. 流动性风险通过应用财务状况分析和监测程序来控制。必要时，公司 将求助于其他金融机构和所有者以获得短期资金以弥补流动性短缺。
5月15日，
2023年，公司收到了纳斯达克的一封通知信，通知该公司其每股最低出价为
普通股价格一直低于美元
收到的通知
对公司普通股在纳斯达克的上市没有立即影响。根据纳斯达克上市规则，该公司有
在 2023 年 11 月 13 日之前恢复合规。如果在这180天内的任何时候是公司普通股的收盘价
股票至少为 $
18
| (3) | 外币风险 |
公司几乎所有的运营 活动和公司的主要资产和负债以人民币计价，人民币不能自由兑换成外币。 所有外汇交易均通过中国人民银行（“PBOC”）或其他授权机构进行 按中国人民银行报价的汇率计算的金融机构。中国人民银行或其他监管机构批准外币支付 要求提交付款申请表以及供应商的发票和签订的合同。
人民币的价值视中央汇率的变化而定 政府政策以及影响中国外汇供求的国际经济和政治发展 交易系统市场。如果人民币价值发生重大变化，则财务折算产生的损益 外国子公司的声明将受到重大影响。
金额从人民币折算成美元是 在相应期间按以下汇率兑换：
| 6月30日 | 十二月三十一日 | |||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| 资产负债表项目，权益账户除外 | ||||||||
| 在结束的三个月中 6月30日 | ||||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| 运营和综合收益（亏损）表以及现金流量表中的项目 | ||||||||
| (4) | 经济和政治风险 |
该公司的业务在 中华人民共和国。因此，公司的业务、财务状况和经营业绩可能会受到政治、经济的影响 以及中华人民共和国的法律环境和中华人民共和国的总体经济状况。鉴于不确定和迅速变化的相关情况 为了 COVID-19 的传播，我们采取了临时预防措施，旨在帮助最大限度地降低病毒对员工的风险， 我们的客户以及我们参与的社区，这可能会对我们的业务产生负面影响。为此，我们正在评估 替代工作安排，包括要求所有员工远程办公，并且我们已暂停所有非必要旅行 我们的员工，并限制与工作相关的面对面会议。
此外，随着中国业务的扩展 由于 COVID-19 爆发而导致的停机，我们可能会遇到延误或无法及时为客户提供服务 我们大宗商品交易业务的基础。我们的供应链和业务运营中断或供应商中断或 客户的供应链和业务运营，可能包括商品供应中断造成的中断， 人员缺勤或商品的交付和储存，所有这些都可能对我们的大宗商品贸易业务产生不利的连锁反应。 如果我们需要关闭任何设施或有临界数量的员工病得太重而无法工作，我们提供产品的能力 而且向客户提供的服务可能会迅速受到重大不利影响。同样，如果我们的客户遇到不利情况 由于 COVID-19 或任何其他疫情造成的业务后果，对我们产品和服务的需求也可能造成重大不利影响 迅速受到影响。全球健康问题，例如 COVID-19，也可能导致社会、经济和劳动力不稳定 我们或我们的供应商和客户在中国境内开展业务的地区。
19
虽然带来的潜在经济影响 而且 COVID-19 的持续时间可能难以评估或预测，大规模的疫情可能导致全球的重大干扰 金融市场，降低了我们获得资本的能力，这将来可能会对我们的流动性产生负面影响。此外，经济衰退 或者，COVID-19 蔓延导致的市场调整可能会对我们的业务和普通股的价值产生重大影响。而 现在判断 COVID-19 是否会随着时间的推移对我们的业务产生重大影响还为时过早，我们将继续关注情况，因为 它展开。COVID-19 对我们业绩的影响程度将取决于许多因素和未来的发展，包括新信息 关于 COVID-19 以及任何可能出台的遏制该病毒的新政府法规等。
| (5) | 与行业相关的风险 |
该公司向客户销售贵重产品 通过我们的劳资关系。销售合同是与每位客户签订的。该公司是旗下的负责人 贵金属直销模式，因为公司控制的产品具有指导使用和实质性获得的能力 在将贵金属产品出售给客户之前，所有剩余的收益都会从中获得。该公司的业绩单一 向买家出售金属产品的义务。在直销模式下进行贵金属交易的收入在某一时刻得到确认 在产品交付给客户时履行单一履约义务时，及时完成。我们面临的风险是 总体经济环境和贵金属行业和中国特有的经济环境以及现有政府的变化 法规。
中国的大宗商品交易受季节性影响 波动，这可能会导致我们的收入在每个季度之间波动。我们的用户流量和购买量通常会减少 中国国定假日期间的订单，特别是在每年第一季度的农历新年假期期间的订单。因此， 每个日历年的第一季度通常占我们年收入的最小部分。此外，由于我们基本上如此 取决于贵金属的销售，我们的季度收入和经营业绩可能会受到价格波动的影响 在这些年的宏观经济环境下。
由于我们的收入最近迅速增长 年份，根据我们的历史结果，很难辨别这些因素，因此，不应依靠这些因素来预测我们的 未来的表现。我们的财务状况和未来时期的经营业绩可能会继续波动。结果， 由于季节性，我们股票的交易价格可能会不时波动。
18。后续事件
2023 年 7 月 31 日，公司
与某些购买者签订了证券购买协议。根据证券
购买协议，公司共售出了
20
第 2 项。管理层对财务的讨论和分析 操作条件和结果
概述
截至 2023 年 6 月 30 日，该公司有两项业务 专线，即大宗商品贸易业务和供应链管理服务。
大宗商品交易业务
大宗商品交易业务主要涉及 从金属和矿物供应商处购买有色金属产品，例如铝锭、铜、银和金，然后出售 致客户。在公司的大宗商品销售方面，为了帮助客户获得足够的购买资金 各种金属产品，还帮助上游金属和矿物供应商销售其金属产品，该公司启动了供应 2019年12月的连锁管理服务。该公司的收入主要来自销售散装有色大宗商品和 在中国提供相关的供应链管理服务。
在截至2023年6月30日的六个月中，公司 来自大宗商品贸易业务的收入为69,054,527美元，来自商品分销服务和其他相关服务的收入为35,407美元， 分别地。
该公司从以下来源采购大宗商品产品 有色金属和矿山或其指定分销商，然后出售给大量需要这些金属的制造商。 该公司与上游供应商合作采购大宗商品。主要供应商包括各种金属和矿物供应商 例如厦门华瑞众盈贸易有限公司、宁波大建金属材料有限公司、深圳富盈实业有限公司和青岛 济开新材料科技有限公司潜在客户包括海南利盛供应链管理有限公司、 深圳金通源供应链管理有限公司、深圳富信宝供应链管理有限公司和深圳景德轩贸易 有限公司
供应链管理服务及其他 相关服务
我们为散装供应商提供配送服务 通过充当销售中介来购买贵金属，通过我们自己的专业销售团队吸引中小型买家，以及 渠道和分销供应商的大宗贵金属。在执行来自我们来源的买家的采购订单后，我们会收取费用 供应商的佣金从分销订单的1％到2％不等，具体取决于订单的规模。我们还提供 其他一些供应链管理服务业务。在截至2023年6月30日的六个月中，公司获得了其他供应链管理 9个第三方客户的服务和其他相关服务收入为35,407美元，而商品分销服务收入为35,407美元 截至2022年6月30日的同期，向16名第三方客户提供1,150,252美元。
竞争
该公司主要与其他大型企业竞争 国内大宗商品金属产品交易服务提供商，例如厦门国际贸易和益健股份。目前，校长 有色金属大宗商品贸易业务的竞争因素是价格、产品可用性、数量、服务和融资 商品购买和销售条款。
适用的政府法规
深圳白玉聚城已获得所有材料 我们的金属产品贸易业务所需的批准、许可、执照和证书，包括当地的注册 授权购买原材料的业务和行政部门。
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影响我们经营业绩的关键因素
大宗商品交易行业一直在经历 由于中国整体经济放缓，需求减少。我们预计，大宗商品贸易业务的竞争将 坚持并加强。
我们的运营历史有限，只有 2019年11月下旬开始了我们的大宗商品交易业务。我们相信，我们未来的成功在很大程度上取决于我们的能力 增加销售额并保持运营盈利能力。我们的运营历史有限，因此很难评估我们的 业务和未来前景。您应该根据公司遇到的风险和挑战来考虑我们的未来前景 在新兴和快速发展的行业中运营历史有限。除其他外, 这些风险和挑战包括
| ● | 我们继续增长和保持盈利能力的能力； |
| ● | 维护我们在中国大宗商品贸易行业的竞争地位； |
| ● | 我们有能力实施我们的战略，及时有效地应对竞争和客户偏好的变化；以及 |
| ● | 招聘, 培训和留住合格的管理人员和其他人员. |
我们的业务需要大量的 资本在很大程度上是由于我们需要购买大量大宗商品并在现有市场扩大业务以及其他方面 我们目前没有业务的市场。
运营结果
截至2023年6月30日的三个月，而截至2023年6月30日的三个月 2022年6月30日
| 在截至6月30日的三个月中 | 改变 | |||||||||||||||
| 2023 | 2022 | 金额 | % | |||||||||||||
| 收入 | ||||||||||||||||
| -大宗商品的销售-第三方 | $ | 34,483,239 | $ | 53,108,294 | $ | (18,625,055) | ) | (35) | )% | |||||||
| -供应链管理服务-第三方 | 29,057 | 575,101 | (546,044) | ) | (95) | )% | ||||||||||
| 总收入 | 34,512,296 | 53,683,395 | (19,171,099 | ) | (36) | )% | ||||||||||
| 收入成本 | ||||||||||||||||
| -大宗商品销售-第三方 | (34,537,021) | ) | (53,250,178) | ) | 18,713,157 | (35) | )% | |||||||||
| -供应链管理服务-第三方 | (23,343) | ) | 5,912 | (29,255) | ) | (495) | )% | |||||||||
| 总收入成本 | (34,560,364) | ) | (53,244,266 | ) | 18,683,902 | (35) | )% | |||||||||
| 毛利（亏损） | (48,068 | ) | 439,129 | (487,197) | ) | (111) | )% | |||||||||
| 运营费用 | ||||||||||||||||
| 销售费用、一般费用和管理费用 | (8,330,851) | ) | (1,875,779) | ) | (6,455,072) | ) | 344 | % | ||||||||
| 总运营成本和支出 | (8,330,851) | ) | (1,875,779) | ) | (6,455,072) | ) | 344 | % | ||||||||
| 其他收入，净额 | ||||||||||||||||
| 利息收入 | 4,908,288 | 4,366,318 | 541,970 | 12 | % | |||||||||||
| 利息支出 | (113,235) | ) | (129,116 | ) | 15,881 | (12) | )% | |||||||||
| 与发行可转换本票有关的实益转换功能的摊销 | (264,390) | ) | (320,291) | ) | 55,901 | (17) | )% | |||||||||
| 其他收入，净额 | (5,620) | ) | (221,953) | ) | 216,333 | (97) | )% | |||||||||
| 其他收入总额，净额 | 4,525,043 | 3,694,958 | 830,085 | 22 | % | |||||||||||
| 所得税前的净收益（亏损） | (3,853,876) | ) | 2,258,308 | (6,112,184) | ) | (271 | )% | |||||||||
| 所得税支出 | (984,354) | ) | (833,037) | ) | (151,317) | ) | 18 | % | ||||||||
| 净收益（亏损） | $ | (4,838,230 | ) | $ | 1,425,271 | $ | (6,263,501) | ) | (439) | )% | ||||||
22
收入
在截至 2023 年 6 月 30 日的三个月中，我们生成了 来自两个来源的收入，包括（1）大宗商品销售收入， 以及 (2) 供应链管理收入 服务。总收入下降了19,171,099美元，下降了36％，从截至2022年6月30日的三个月的53,683,395美元降至34,512,296美元 截至2023年6月30日的三个月，其中大宗商品贸易和供应链管理收入占99.9％和0.1％ 截至2023年6月30日的三个月的总收入。在截至2022年6月30日的三个月中，大宗商品交易收入 在截至2022年6月30日的三个月中，供应链管理占我们总收入的98.9％和1.1％。
(1) 商品销售收入
在截至2023年6月30日和2022年6月30日的三个月中， 该公司以固定价格向19名客户出售有色金属，并在产品所有权转让给时获得了收入 它的客户。与之相比，截至2023年6月30日的三个月，该公司的大宗商品销售收入为34,483,239美元 其中53,108,294美元来自2022年同期大宗商品的销售。
(2) 供应链管理服务的收入 及其他相关服务
与公司大宗商品有关 销售，以帮助客户获得足够的资金来购买各种金属产品，并帮助金属和矿物供应商 出售他们的金属产品，该公司于2019年12月启动了供应链管理服务业务，主要包括 贷款推荐服务和商品分销服务。在截至2023年6月30日的三个月中，公司提供了29,057美元 向第三方客户提供商品配送服务和其他相关服务，而向第三方客户提供的商品配送服务和其他相关服务为575,101美元 截至2022年6月30日的同期。
收入成本
我们的收入成本主要包括成本 与大宗商品销售相关的收入和与供应链管理服务相关的收入成本。的总成本 收入从截至2022年6月30日的三个月的53,244,266美元降至三个月的34,560,364美元，下降了18,683,902美元，下降了35％ 截至2023年6月30日，这主要是由于与第三方大宗商品销售相关的收入成本减少了18,713,157美元。 收入成本的降低与收入的减少一致。
与大宗商品交易相关的收入成本
收入成本主要包括购买 有色金属产品的成本。在截至2023年6月30日的三个月中，公司购买了34,537,021美元的有色金属产品 来自11家第三方供应商，而截至2022年6月30日的三个月中，来自15家第三方供应商的费用为53,250,178美元。
销售费用、一般费用和管理费用
销售、一般和管理费用增加 从截至2022年6月30日的三个月的1,875,779美元增至截至2023年6月30日的三个月的8,330,851美元，增幅为8,330,851美元 为6,455,072美元，涨幅为344％。销售、一般和管理费用主要包括工资和员工福利、办公室租金 费用、无形资产和可转换本票的摊销、专业服务费和融资提供相关费用。 增长主要归因于股票 (i) 股票薪酬支出5,698,000美元，共计为 向服务提供商提供11,000,00股普通股，而截至2022年6月30日的三个月中，此类支出为零， 以及 (ii) 无形资产摊销额增加101万美元,
利息收入
利息收入主要来自向第三方提供的贷款 和关联方。在截至2023年6月30日的三个月中，利息收入为4,908,288美元，增加了541,970美元，或 12％，高于截至2022年6月30日的三个月的4,366,318美元。
23
收益转换功能的摊销 与发行可转换本票有关
在截至 2023 年 6 月 30 日的三个月中， 项目代表了264,390美元的相关收益转换特征的摊销 到可转换期票。
在截至2022年6月30日的三个月中， 该项目代表了与可转换本票有关的320,291美元的实益转换特征的摊销。
净收益（亏损）
由于上述原因，该公司的净亏损 截至2023年6月30日的三个月为4,838,230美元，较这三个月的净收入1,425,271美元减少了6,263,501美元 已于 2022 年 6 月 30 日结束。
相比之下，截至2023年6月30日的六个月 至截至2022年6月30日的六个月
| 在截至6月30日的六个月中 | 改变 | |||||||||||||||
| 2023 | 2022 | 金额 | % | |||||||||||||
| 收入 | ||||||||||||||||
| -大宗商品的销售-第三方 | $ | 69,054,527 | $ | 100,692,259 | $ | (31,637,732 | ) | (31) | )% | |||||||
| -供应链管理服务-第三方 | 35,407 | 1,150,252 | (1,114,845) | ) | (97) | )% | ||||||||||
| 总收入 | 69,089,934 | 101,842,511 | (32,752,577) | ) | (32) | )% | ||||||||||
| 收入成本 | ||||||||||||||||
| -大宗商品销售-第三方 | (69,190,260 | ) | (100,840,754) | ) | 31,650,494 | (31) | )% | |||||||||
| -供应链管理服务-第三方 | (23,383) | ) | (5,690) | ) | (17,693) | ) | 311 | % | ||||||||
| 总收入成本 | (69,213,643) | ) | (100,846,444) | ) | 31,632,801 | (31) | )% | |||||||||
| 毛利（亏损） | (123,709) | ) | 996,067 | (1,119,776 | ) | (112 | )% | |||||||||
| 运营费用 | ||||||||||||||||
| 销售费用、一般费用和管理费用 | (11,073,912 | ) | (4,123,486) | ) | (6,950,426) | ) | 169 | % | ||||||||
| 总运营成本和支出 | (11,073,912 | ) | (4,123,486) | ) | (6,950,426) | ) | 169 | % | ||||||||
| 其他收入（支出），净额 | ||||||||||||||||
| 利息收入 | 9,357,288 | 8,756,659 | 600,629 | 7 | % | |||||||||||
| 利息支出 | (223,222 | ) | (239,442) | ) | 16,220 | (7) | )% | |||||||||
| 与发行可转换本票有关的实益转换功能的摊销 | (485,042) | ) | (533,658) | ) | 48,616 | (9) | )% | |||||||||
| 其他收入（支出），净额 | (1,097) | ) | (126,244) | ) | 125,147 | (99) | )% | |||||||||
| 其他收入总额，净额 | 8,647,927 | 7,857,315 | 790,612 | 10 | % | |||||||||||
| 所得税前的净收益（亏损） | (2,549,694 | ) | 4,729,896 | (7,279,590) | ) | (154) | )% | |||||||||
| 所得税支出 | (1,837,259) | ) | (1,710,768 | ) | (126,491) | ) | 7 | % | ||||||||
| 净收益（亏损） | $ | (4,386,953) | ) | $ | 3,019,128 | $ | (7,406,081) | ) | (245) | )% | ||||||
24
收入
在截至2023年6月30日的六个月中，我们生成了 来自以下两个来源的收入，包括（1）大宗商品销售收入和（2）供应链管理收入 服务。总收入下降了32,752,577美元，下降了32％，从截至2022年6月30日的六个月的101,842,511美元降至69,089,934美元 截至2023年6月30日的六个月，其中大宗商品贸易和供应链管理收入分别占99.9％和0.1％， 截至2023年6月30日的六个月的总收入。大宗商品销售收入的减少主要是由于 COVID-19，以及截至2023年6月30日的六个月中人民币兑美元与截至6月的六个月相比贬值 2022 年 30 日。COVID-19 在多大程度上影响我们未来业绩将取决于许多因素和未来的发展，包括新信息 关于 COVID-19 以及任何可能出台的遏制该病毒的新政府法规等。
(1) 商品销售收入
在截至2023年6月30日的六个月中，公司 以固定价格向19个第三方客户出售有色金属，并在产品所有权转让给时获得收入 它的客户。该公司的商品销售收入为69,054,527美元，而同期为100,692,259美元 在2022年。
(2) 供应链管理服务的收入 及其他相关服务
与公司大宗商品有关 销售，以帮助客户获得足够的资金来购买各种金属产品，并帮助金属和矿物供应商 出售他们的金属产品，该公司于2019年12月启动了供应链管理服务业务，主要包括 贷款推荐服务和商品分销服务。
商品配送服务费
该公司利用其强劲的销售和市场营销 专业知识和客户网络，将客户介绍给大型金属和矿物供应商，并促进两者之间的金属产品销售 供应商和客户。公司仅在此类交易中充当代理人，并根据以下条件赚取佣金 客户购买的金属产品数量的百分比。在以下情况下，商品分销服务费被确认为收入 公司成功地促进了供应商和客户之间的销售交易。在截至6月30日的六个月中 2023年，公司从9家第三方供应商那里获得的商品分销佣金和其他相关服务为35,407美元 在截至2022年6月30日的六个月中，来自16家第三方供应商的佣金为1,150,252美元。
收入成本
我们的收入成本主要包括成本 与大宗商品销售相关的收入，与供应链管理服务相关的收入成本。总收入成本 从截至2022年6月30日的六个月的100,846,444美元降至截至6月30日的六个月的69,213,643美元，下降了31,632,801美元，跌幅31％ 2023 年 30 日，主要是由于与大宗商品销售相关的收入成本减少了 31,650,494 美元。收入成本 随着销量的下降而下降。
与大宗商品交易相关的收入成本
收入成本主要包括购买 有色金属产品的成本。
在截至2023年6月30日的六个月中，公司 从11家第三方供应商购买了价值69,190,260美元的有色金属产品。
在截至2022年6月30日的六个月中，公司 从15家第三方供应商购买了100,840,754美元的有色金属产品。
25
销售费用、一般费用和管理费用
销售、一般和管理费用从4,123,486美元增加 截至2022年6月30日的六个月中，截至2023年6月30日的六个月中至11,073,912美元，增长了6,950,426美元， 涨幅为169％。销售、一般和管理费用主要包括工资和员工福利、办公室租金支出、摊销 无形资产和可转换期票、专业服务费和融资提供相关费用。增长主要是 归因于 (i) 共发行11,000,00股普通股所产生的5,698,000美元的股票薪酬支出 向服务提供商提供的存量，而截至2022年6月30日的六个月中，此类支出为零，(ii) 增加了2.04美元 百万美元的无形资产摊销，
利息收入
利息收入主要来自贷款 向第三方和关联方制作。在截至2023年6月30日的六个月中，利息收入为9,357,288美元，增幅 为600,629美元，较截至2022年6月30日的六个月的8,756,659美元增幅为7％。这六个月的利息收入没有太大差异 截至2023年6月30日的月份和截至2022年6月30日的六个月。
收益转换功能的摊销 以及与发行可转换本票有关的认股权证的相对公允价值
在截至2023年6月30日的六个月中，该项目 代表了与可转换本票有关的485,042美元的实益转换特征的摊销。
在截至2022年6月30日的六个月中，该项目 代表了与可转换本票有关的533,658美元的实益转换特征的摊销。
净收益（亏损）
由于上述原因，该公司的净亏损 截至2023年6月30日的六个月为4,386,953美元，较六个月的净收入3,019,128美元减少了7,406,081美元 已于 2022 年 6 月 30 日结束。
现金流和资本资源
我们主要通过以下方式为我们的运营提供资金 股东出资、运营现金流、向第三方和关联方借款，以及通过以下方式进行股权融资 我们的证券的私募和公开发行。
正如随附的未经审计的简明合并财务报告所反映的那样 报表显示，截至2023年6月30日的六个月中，公司净亏损4,386,953美元，现金流入7,181,538美元。截至六月 2023 年 30 日，该公司的正营运资金为 1.68 亿美元。
在截至2023年6月30日的六个月中，融资提供的现金 活动主要归因于通过发行3500万股普通股筹集的42,35万美元现金，筹集的现金 559,073美元来自发行689,306股普通股，通过发行无抵押优先敞篷车筹集了300万美元的现金 本金总额为332万美元的期票。
公司预计将使用所得款项 股权融资作为营运资金，以扩大其大宗商品贸易业务。
基于上述资本市场活动, 管理层认为，在接下来的12个月中，公司将继续作为持续经营企业。
现金流量表
下表列出了我们的摘要 现金流。在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月中，分别是：
| 在截至6月30日的六个月中， | ||||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| 经营活动提供的净现金 | $ | 7,181,538 | $ | 469,839 | ||||
| 用于投资活动的净现金 | (51,297,876 | ) | (60,102,346) | ) | ||||
| 融资活动提供的净现金 | 45,909,073 | 59,920,000 | ||||||
| 汇率变动对现金和现金等价物的影响 | (1,407,011) | ) | (673,145) | ) | ||||
| 现金和现金等价物的净增加/（减少） | 385,724 | (385,652) | ) | |||||
| 期初的现金 | 893,057 | 4,311,068 | ||||||
| 期末现金 | $ | 1,278,781 | $ | 3,925,416 | ||||
26
经营活动提供的净现金
在截至2023年6月30日的六个月中，我们 经营活动的现金流入为7,181,538美元，较六个月的现金流入469,839美元增加了6,711,699美元 已于 2022 年 6 月 30 日结束。截至2023年6月30日的六个月中，我们的净亏损为4,386,953美元，较六个月减少了7,406,081美元 截至2022年6月30日的几个月，在此期间，我们的净收入为3,019,128美元。
除了盈利能力的变化外， 经营活动中使用的净现金的增加是多种因素造成的，包括（1）非现金影响调整包括 以股份为基础的员工激励股票支付5,698,000美元，无形资产摊销4,051,246美元，折扣摊销 对于20万美元的可转换期票，485,042美元的可转换本票的受益转换功能的摊销 以及245,506美元的可转换期票的利息支出.
用于投资活动的净现金
用于投资活动的净现金 截至2023年6月30日的六个月为51,297,876美元，而持续经营业务中用于投资活动的净现金为60,102,346美元 在截至2022年6月30日的六个月中。
用于投资活动的现金 截至2023年6月30日的六个月是向第三方发放的122,487,487美元的贷款，向第三方收取的贷款为71,203,793美元。
融资活动提供的净现金
在截至2023年6月30日的六个月中， 融资活动提供的现金主要来自于从中筹集的42,35万美元的现金 发行3500万股普通股，通过发行689,306股普通股筹集现金559,073美元，现金 通过发行无抵押的优先可转换期票筹集了3,000,000美元，本金总额为3320,000美元。
在截至2022年6月30日的六个月中， 融资活动提供的现金主要归因于通过发行6,500,000股股票筹集的45,500,000美元的现金 普通股，通过发行57,100,000股普通股筹集的现金为11,420,000美元，从普通股中筹集的现金为300万美元 发行无抵押的优先可转换本票。
资产负债表外的安排
我们没有任何资产负债表外安排 截至 2023 年 6 月 30 日。
合同义务
截至2023年6月30日，该公司有两份租约 与两个无关的第三方安排，每月租金约为10,813美元。两个租期在 38 个月内， 将于 2024 年 12 月到期。剩下的在24个月内，将于2023年8月到期。截至本报告发布之日, 公司无法合理评估是否会延长租赁期限。租赁承诺如下表所示：
| 小于 | ||||||||||||||||
| 总计 | 1 年 | 1-2 年 | 此后 | |||||||||||||
| 合同义务： | ||||||||||||||||
| 经营租赁 | $ | 147,240 | $ | 107,712 | $ | 39,528 | $ | - | ||||||||
| 总计 | $ | 147,240 | $ | 107,712 | $ | 39,528 | $ | - | ||||||||
关键会计政策
请参阅简明综合报告附注2 本10-Q表中包含的财务报表，以了解我们的关键会计政策的详细信息。
27
第 3 项。关于市场风险的定量和定性披露
不适用。
第 4 项。控制和程序
评估披露控制和程序
根据监督下的评估和 在公司管理层、公司首席执行官和首席财务官的参与下 得出结论，《联交所》第13a-15（e）条和第15d-15（e）条中定义的公司的披露控制和程序 该法案自2023年6月30日起尚未生效。
某些人员主要负责准备 我们的财务报表要求在适用美国公认会计原则方面具备额外的必要知识、经验和培训 符合我们的财务报告要求。管理层认为，鉴于我们的会计人员在这方面缺乏经验 根据基于美国公认会计原则的报告和美国证券交易委员会规章制度的要求，我们没有维持有效的控制措施，也没有实施 充分和适当的监督审查，以确保可以发现或预防重大的内部控制缺陷。
管理层对控制缺陷的评估 截至2023年6月30日，超过会计和财务人员包括：
| ● | 缺乏处理不同类型收入确认的正式程序。 |
| ● | 缺乏与关联方打交道的程序和文件。 |
| ● | 公司会计部门没有具备足够美国公认会计原则知识的会计师。 |
| ● | 公司没有足够的书面会计和财务报告政策和程序，导致财务报表结算流程不足。 |
基于上述因素，管理层得出结论 作为我们的会计人员，截至2023年6月30日，对会计和财务人员的控制缺陷是实质性弱点 仍然缺乏足够的《美国公认会计原则》经验，需要进一步的大量培训。
对披露效力的限制 控件。提醒读者，我们的管理层并不期望我们的披露控制和程序或我们的内部控制 过度财务报告必然会防止所有欺诈和重大错误。内部控制系统，无论构思多么周密 并已投入运行，只能为实现控制系统的目标提供合理而非绝对的保证。因为固有的 所有控制系统的局限性，任何控制措施的评估都无法绝对保证所有控制问题和实例 已发现公司内部存在欺诈行为（如果有）。任何控制系统的设计也部分基于某些假设 关于未来发生事件的可能性，并且无法保证任何控制设计都能成功实现其既定目标 在所有潜在的未来条件下。
财务报告内部控制的变化
公司内部没有变化 在截至2023年6月30日的季度中，对财务报告的控制权，这些控制权是在管理层的评估中确定的 根据《交易法》第13a-15条和第15d-15条（d）段的规定，已经或合理可能产生重大影响的 对我们对财务报告的内部控制产生了重大影响。
28
第二部分。其他信息
第 1 项。法律诉讼
没有。
第 1A 项。风险因素
截至本报告发布之日，有 我们在2023年3月10日向美国证券交易委员会提交的10-k表年度报告中披露的风险因素没有重大变化。 可能导致我们的实际业绩与本季度报告存在重大差异的因素是所描述的任何风险 在我们于2022年3月10日向美国证券交易委员会提交的10-k表年度报告中。这些因素中的任何一个都可能导致重大或 对我们的经营业绩或财务状况产生重大不利影响。我们目前未知的其他风险因素或 我们目前认为不重要的事情也可能损害我们的业务或经营业绩。截至本季度报告发布之日， 除下文所述外，我们在10-K表年度报告中披露的风险因素没有重大变化 于 2022 年 3 月 10 日向美国证券交易委员会提起诉讼。
如果 中国政府认为与VIE有关的合同安排不符合中国关于外国投资的规定， 或者，如果这些法规或对现有法规的解释将来发生变化，我们可能会受到处罚或被迫 放弃我们在VIE运营中的权益，这将对我们的业务、财务业绩产生重大不利影响， 我们普通股的交易价格。
TD Holdings, Inc. 不是一家总部位于中国的运营公司，而是一家在特拉华州注册的控股公司。我们的业务主要是 通过 (i) 我们在中国注册的子公司以及 (ii) 与我们在中国的VIE实体签订的合同协议进行。这些 合同协议通常包括独家商业合作协议, 股份质押协议, 排他性期权协议, 委托书和及时报告协议（如适用）。
我们 而且，通过我们，我们的股东不拥有VIE的任何股权。我们与 VIE 及其 VIE 之间的合同安排 股东赋予我们对VIE的有效控制权，使我们能够获得由VIE产生的几乎所有经济利益 VIE 并将VIE的财务业绩合并到我们的经营业绩中。尽管我们相信我们的结构 采用符合长期的行业惯例，中华人民共和国政府可能不同意这些安排符合中华人民共和国的许可， 注册或其他监管要求，包括现有政策或将来可能采用的要求或政策。
如果 我们或VIE被发现违反了任何现行或未来的中华人民共和国法律、规章或规章，或未能获得或维护任何 在所需的许可证或批准中，我们可能会受到严厉的处罚。相关的中国监管机构将拥有广泛的 酌情采取行动处理这些违规行为或失败，包括吊销我们的营业和运营许可证 中国子公司或VIE，要求我们停止或限制我们的业务，限制我们收取收入的权利，封锁 我们的一个或多个网站，要求我们重组运营或对我们采取其他监管或执法行动。 实施任何这些措施都可能对我们进行全部或任何部分活动的能力造成重大不利影响 业务运营。此外，目前尚不清楚中国政府的行动将对我们和我们的整合能力产生什么影响 如果中国政府当局要找到我们的法律结构，我们合并财务报表中VIE的财务业绩 以及违反中华人民共和国法律、规章和规章的合同安排。如果实施了任何这些政府行动 导致我们失去指导 VIE 活动或以其他方式脱离实体以及我们无法进行重组的权利 我们的所有权结构和运营状况令人满意，我们将无法再巩固其财务业绩 VIE 出现在我们的合并财务报表中。这些事件中的任何一个都会对我们的业务和财务状况产生重大不利影响 和运营结果。
我们目前无法满足纳斯达克的某些要求 资本市场的持续上市要求和其他纳斯达克规则。如果我们无法恢复合规，我们很可能 被除名。退市可能会对我们的普通股价格产生负面影响，这可能会使我们更难出售证券 用于未来的融资或供您出售我们的普通股。
我们需要满足持续上架的要求 纳斯达克资本市场（Nasdaq）和其他纳斯达克规则的要求，包括有关董事独立性和独立性的规定 委员会要求、最低股东权益、最低股价和某些其他公司治理要求。如果 我们不符合这些持续上市的要求，我们的普通股可能会被退市。
开启 2023 年 5 月 15 日，我们收到了来自纳斯达克的一封通知信，此处简称《纳斯达克员工缺陷信》，信中指出 在连续30个工作日内，我们普通股的每股最低出价一直低于1.00美元，但我们没有 满足《纳斯达克上市规则》5550 (a) (2) 中规定的最低出价要求。纳斯达克员工缺陷信没有立即发布 对公司普通股上市的影响。
29
根据纳斯达克上市规则，该公司 自纳斯达克员工缺陷信发布之日起，合规期为180个日历日， 或者在2023年11月13日之前，重新遵守纳斯达克的最低出价要求。如果在这180天内的任何时候 在此期间，公司普通股的收盘价在至少连续10个工作日内保持在1美元或以上， 纳斯达克将提供书面合规确认。但是，如果公司未能在180天内恢复合规， 在满足公开市场价值的持续上市要求的前提下，可以再授予180个日历日的期限 持有的股票和纳斯达克的所有其他初始上市标准，纳斯达克上市规则5550（a）（2）除外。在这种情况下，公司 还必须提供书面通知，说明其打算在第二个合规期内纠正这一缺陷，可能的方法是 如果认为有必要，进行反向股票分割。
除名 来自纳斯达克资本市场将促使我们寻求在其他市场或交易所交易这些证券的资格，或者 在 “粉色床单” 上。在这种情况下，我们的股东有能力进行交易或获得市值的报价 由于交易量减少和交易延迟，我们的普通股将受到严重限制。这些因素可能导致 这些证券的价格更低，买入价和卖出价的点差更大。无法保证我们的证券如果退市 未来将在纳斯达克资本市场上市，将在全国证券交易所、全国报价服务、场外交易市场上市 或者粉红色的床单。还将导致从纳斯达克资本市场退市，甚至发布可能的退市通知 负面宣传使我们更难筹集额外资金，对我们证券的市场流动性产生不利影响， 减少证券分析师对我们的报道或削弱投资者、供应商和员工的信心。
我们预计不会申报或支付股息 在可预见的将来。
我们预计不会申报或支付股息 在可预见的将来，因为我们预计我们将未来的收益投资于业务的发展和增长。因此， 我们普通股的持有人除非出售证券，否则不会获得任何投资回报，而且持有人可能无法 以优惠条件或完全出售其证券。
我们的普通股或证券的未来发行 可转换为我们的普通股（“证券”），或可行使或可兑换成我们的普通股（“证券”），或封锁协议到期 限制新普通股的发行或已发行普通股的交易，可能会导致我们普通股的市场价格 股票下跌并会导致您的持股稀释。
我们证券的未来发行量或到期 限制新普通股发行或已发行普通股交易的封锁协议可能会导致市场 我们的普通股价格将下跌。我们无法预测未来证券发行或未来到期的影响（如果有） 封锁协议，以我们的普通股价格为准。无论如何，我们未来发行的普通股将导致稀释 你持有的财产。此外，人们认为我们的证券可能发行新股，或者认为被封锁方 将在封锁到期时出售其证券，这可能会对我们普通股的市场价格产生不利影响。除了任何不利因素外 这些封锁协议到期后可能产生的影响，这些协议中的封锁条款可以随时免除 时间，恕不另行通知。如果免除封锁协议下的限制，我们的普通股可能会可供转售， 受适用法律约束，包括不另行通知，这可能会降低我们普通股的市场价格。
全球严重或长期衰退 否则中国经济可能会对我们的业务和财务状况产生重大不利影响。
尽管中国经济稳步增长 在过去十年中, 所采取的扩张性货币和财政政策的长期影响存在相当大的不确定性 由中国人民银行和包括美国在内的一些世界主要经济体的金融当局撰写 和中国。人们对中东、欧洲和非洲的动乱和恐怖威胁感到担忧，这导致了动荡 在石油和其他市场。中国与其他亚洲国家之间的关系也有人担忧，这可能导致 或加剧与领土争端有关的潜在冲突.中国的经济状况对全球经济状况很敏感， 以及国内经济和政治政策的变化以及中国预期或预期的总体经济增长率.任何 全球或中国经济严重或长期放缓可能会对我们的业务和经营业绩产生重大不利影响 和财务状况。
30
中华人民共和国政府的重大监督 而且，对我们业务运营的自由裁量权可能会导致我们的业务和普通股价值发生重大不利变化。
我们主要通过我们的 中国子公司。我们在中国的业务受中华人民共和国法律法规管辖。中华人民共和国政府有严格的监督和自由裁量权 影响我们的业务行为，并可能影响我们的运营，这可能导致我们的运营发生重大不利变化， 而且我们的股票价值可能会下跌或变得一文不值。此外，中国政府最近表示打算加大投入 对海外和外国对中国发行人的发行进行监督和监督。任何这样的行动都可以 严重限制或完全阻碍了我们向投资者提供或继续提供证券的能力。此外，实施 直接针对我们的行业或业务的全行业法规可能会导致我们的证券价值大幅上涨 下降。因此，我们公司和业务的投资者面临中国监管的不确定性，这可能会产生重大不利影响 我们的业务和运营以及我们的股票价值。
中华人民共和国 政府有能力对在海外和/或国外进行的任何证券发行或上市进行实质性监督 投资中国的发行人，因此可能会限制或完全阻碍我们发行或继续发行证券的能力 对投资者而言，并可能导致此类证券的价值大幅下降或一文不值。
中国政府最近发起了一系列活动 监管中国业务运营的监管行动和声明，包括打击证券领域的非法活动 市场，使用可变利益实体结构加强对在海外上市的中国公司的监管，采取新措施 扩大网络安全审查的范围，扩大反垄断执法的力度。
开启 2023年2月17日，中国证监会发布《境外证券发行上市管理试行办法》 由国内公司（“试行办法”）和五项支持指南制定，于2023年3月31日生效。依照 根据《试行办法》，发行人随后在其先前发行和上市的同一海外市场进行证券发行 证券应在发行完成后的三（3）个工作日内向中国证监会提交，这可能会使我们受到影响 将来会有额外的合规要求，我们无法向您保证我们将能够获得申报程序的批准 及时或完全根据试行办法执行。如果国内公司未能完成申报程序或隐瞒任何材料 事实或伪造其申报文件中的任何重大内容，此类国内公司可能会受到中国证监会的行政处罚， 例如责令改正、警告、罚款及其控股股东、实际控制人、直接负责人等 直接责任人也可能受到行政处罚, 例如警告和罚款。
如 截至本招股说明书发布之日，本公司（我们的中国子公司）均未收到中国证监会的任何申报或合规要求 用于在纳斯达克上市及其所有海外发行。由于《试行办法》最近才颁布，因此仍存在不确定性 关于《试行办法》和辅助准则的解释和执行，包括但不限于解释 “实质重于形式” 的概念，以及与海外证券发行相关的其他中国监管要求 以及其他资本市场活动；因此，我们无法向您保证，包括中国证监会在内的相关中国监管机构， 会得出和我们一样的结论。
2023 年 2 月 24 日，中国证监会和其他中国政府 当局联合发布了修订后的《关于加强境外证券保密和档案管理的规定》 国内公司的发行和上市（“修订后的保密条款”）于3月31日生效， 2023。根据修订后的保密条款，直接或间接进行海外发行的中国公司以及 在直接或公开披露清单时，应严格遵守有关保密的法律法规 通过其海外上市实体向证券服务提供商提供材料。如果此类材料包含国家机密 或政府机构的工作秘密，中国公司应首先获得当局的批准，并保密 与审批机构同级的行政部门；如果此类材料泄露会危害 国家安全或公共利益，中国公司应遵守国家法规规定的程序。中国人 公司还应就向证券提供材料时提供的特定敏感信息提供书面声明 服务提供商，应保留此类书面陈述以供查阅。由于最近修订的保密条款 已颁布但尚未生效，其解释和实施仍存在实质性的不确定性。
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如果 中国证监会或其他中国政府机构随后颁布新的规则或解释，要求我们获得他们的批准 未来在中国大陆以外的发行或上市，或者对于我们证券的外国投资，我们可能无法获得此类批准 及时，或根本不要。任何此类情况都可能严重或完全限制我们通过证券筹集资金的能力 发行会阻碍我们及时或根本执行战略计划的能力，并可能导致我们证券的价值 显著下降。
这个 《追究外国公司责任法》、美国证券交易委员会和PCAOB最近采取的监管行动以及提交的拟议规则变更 美国证券交易所呼吁对中国上市公司适用更多、更严格的标准，这可能会增加不确定性 到我们的筹资活动和合规成本。
根据追究外国公司的责任 如果上市公司会计监督委员会或PCAOb无法对发行人的审计师进行检查，则该法案或HFCAA 连续三年，发行人的证券被禁止在美国证券交易所交易。PCAoB 发布了一项裁决 2021 年 12 月 16 日的报告发现，PCAoB 无法检查或调查完全注册的公共会计师事务所 总部位于：（1）中华人民共和国的中国大陆，因为一个或多个当局在中国大陆采取了立场 中国大陆；以及 (2) 香港，中华人民共和国的特别行政区和属地，因为一个或多个国家的立场 香港当局。此外，PCAOB的报告确定了受制的特定注册会计师事务所 对于这些决定。2021年6月22日，美国参议院通过了《加速追究外国公司责任法》，并于12月通过了 2022 年 29 日，题为 “2023 年合并拨款法”（“合并拨款法”）的立法 由拜登总统签署成为法律，其中除其他外，包含与《加速持有外国股份》相同的条款 《公司责任法》并修订了HFCAA，要求美国证券交易委员会禁止发行人的证券在美国任何地方交易 证券交易所，如果其审计师连续两年而不是三年不接受PCaOb的检查，从而缩短了时间 触发贸易禁令的期限。2022年8月26日，PCaOb宣布已签署协议声明（ “SOP”）与中国证监会和中国财政部签订。标准操作程序，以及两项有关检查的协议协议 和调查（统称为 “标准作业程序协议”）建立了具体、负责任的框架，以使完成工作成为可能 根据美国法律的要求，PCAOb对位于中国大陆和香港的审计公司进行检查和调查。十二月 2022 年 15 月 15 日，PCAOB 宣布能够获得检查和调查 PCAOB 注册的公共会计的完全访问权限 2022年总部完全位于中国大陆和香港的公司。PCAoB 董事会撤销了其先前在 2021 年的决定，即 PCAOb无法检查或调查总部设在中国大陆和香港的完全注册的公共会计师事务所 Kong。但是，PCAOb是否能够继续令人满意地对PCAOB注册的公共会计进行检查 总部位于中国大陆和香港的公司受到不确定性的影响，并取决于我们和我们的许多因素 审计师的控制。PCAOb继续要求今后在中国大陆和香港拥有完全的访问权限，并正在制定计划 在2023年初及以后恢复定期检查，并继续进行正在进行的调查并启动新的调查 视需要而定。PCAOb还表示，如果出现以下情况，它将立即采取行动，考虑向HFCAA发布新决定的必要性 需要。
审计 Alliance LLP总部位于新加坡，在PCAob注册并接受PCAob的检查。截至本招股说明书发布之日，审计 我们的审计师Alliance LLP不受宣布无法进行全面检查或调查的决定的约束 由 PCaoB 于 2021 年 12 月 16 日发布。但是，我们无法向您保证纳斯达克或监管机构是否不会额外申请 在考虑了审计员审计程序和质量控制程序的有效性之后，对我们提出了更严格的标准， 人员和培训是否充足，或与财务审计相关的资源、地域范围或经验是否充足 声明。
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我们受各种法律和法规的约束 关于网络安全和数据保护，以及任何不遵守适用法律和法规的行为，包括不当使用或 盗用我们的客户或最终用户直接或间接提供的个人信息，可能会产生重大不利影响 关于我们的业务、财务状况和经营业绩。
在中国，监管机构已经实施了 并可能实施有关网络安全、信息安全、隐私和数据保护的进一步立法和监管提案。 可能会出台新的法律和法规，或者现有法律和法规可能以不确定或随着时间的推移而发生变化的方式来解释或适用。 不遵守这些法规可能会导致罚款或重大法律责任。开启 2016年11月7日，中华人民共和国全国人民代表大会常务委员会发布了《中华人民共和国网络安全法》 中华人民共和国或《网络安全法》，于2017年6月1日生效。根据《网络安全法》，网络运营商不得 未经用户同意收集用户的个人信息，并且只能收集用户所需的个人信息 提供服务。提供商还有义务为其产品和服务提供安全维护，并应遵守 相关法律法规中关于保护个人信息的规定。《民法典》 中华人民共和国（由中华人民共和国全国人民代表大会于2020年5月28日发布，自2021年1月1日起生效）规定 中华人民共和国民法中隐私和个人信息侵权索赔的主要法律依据。
中国监管机构， 包括反腐败委员会, 工业和信息技术部以及公安部, 都越来越受到重视 关于数据安全和数据保护领域的监管。中国有关网络安全的监管要求在不断变化。 例如，中国各监管机构，包括反腐败委员会、公安部和国家市场总局 法规（简称 SAMR）执行了数据隐私和保护法律法规，其标准和解释各不相同，不断变化。 此外，据报道，中国大陆的某些互联网平台在以下方面受到更严格的监管审查 网络安全很重要。
在四月 2020年，中华人民共和国政府颁布了《网络安全审查办法》（“2020年网络安全审查办法”），该措施出台了 于 2020 年 6 月 1 日生效。2021 年 7 月，CAC 和其他相关机构发布了 2020 年网络安全修正案草案 审查措施以征询公众意见。2021 年 12 月 28 日，中华人民共和国政府颁布了经修订的《网络安全审查办法》（ 《2022年网络安全审查办法》），于2月15日生效并取代了2020年网络安全审查措施， 2022年。与《2020年网络安全审查办法》相比，《2022年网络安全审查办法》包含以下关键变化： (i) 从事数据处理的互联网平台运营商也受监管范围的约束；(ii) 中国证监会是 被列为监管机构之一，目的是共同建立国家网络安全审查机制；(iii) 互联网 平台运营商持有超过一百万用户的个人信息，并寻求在证券交易所上市 在外国应向网络安全审查办公室申请网络安全审查；（iv）核心数据、材料的风险 数据或大量个人信息被盗、泄露、销毁、损坏、非法使用或非法传输到海外 各方以及关键信息基础设施、核心数据、物质数据或大量个人信息的风险 受外国政府影响、控制或恶意使用以及公司在股票上市后出现的任何网络安全风险 在网络安全审查过程中，应共同考虑交流；以及 (v) 关键信息基础设施 2022年网络安全审查措施所涵盖的运营商和互联网平台运营商应采取措施预防和缓解 网络安全风险符合其中的要求。根据2022年网络安全审查措施，（i）关键 购买网络产品和服务的信息基础设施运营商和进行数据处理的互联网平台运营商 如果这些活动影响，则应根据《2022年网络安全审查办法》对这些活动进行网络安全审查 或可能影响国家安全；以及（ii）持有超过一百万用户个人信息的互联网平台运营商 并寻求在外国证券交易所上市，应向网络安全局申请网络安全审查 审查办公室。根据国务院颁布的《保护关键信息基础设施安全条例》 2021 年 7 月 30 日，自 2021 年 9 月 1 日起，“关键信息基础设施” 被定义为重要网络 重要行业和领域的设施和信息系统, 例如公共电信和信息服务, 能源, 交通, 水利, 金融, 公共服务, 电子政务和国防, 科学技术和工业, 以及其他重要的网络设施和信息系统, 这些设施和系统在遭到破坏, 功能丧失或数据泄露的情况下, 可能会严重损害国家安全、国民经济和民生及公共利益。而中华人民共和国有能力 当局应负责组织确定有关行业和领域的关键信息基础设施 根据测定规则，及时将测定结果告知关键信息基础设施运营商 方式，并将此事通知国务院公安部门。截至本招股说明书发布之日，我们和 任何中国政府机构已告知我们的任何中国子公司我们或我们的任何中国子公司是 “关键” 信息基础设施运营商。”根据我们的中国法律顾问泰和泰律师事务所（北京）的意见，根据其 解释目前生效的中国法律法规，我们认为我们和我们的任何中国子公司都不符合资格 作为关键信息基础设施运营商。截至本招股说明书发布之日，我们尚未进行任何数据处理活动 影响或可能影响国家安全，我们也不持有超过一百万用户的个人信息。
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开启 2021 年 11 月 14 日，CAC 发布了《网络数据安全管理条例》草案，征求公众意见，截止日期为 12 月 13 日， 2021 年（“网络数据安全条例草案”）。根据网络数据安全条例草案，(i) 数据 处理者，即可以决定其数据处理活动的目的和方法的个人和组织 自行决定，处理超过一百万个人的个人信息的人应在上市前申请网络安全审查 在国外；（ii）外国上市的数据处理者应进行年度数据安全评估并提交评估报告 向市级网络空间管理局报告；以及（iii）数据处理器在哪里进行合并、重组 以及涉及超过一百万个人（数据接收者）的重要数据和个人信息的细分 应将交易报告给市级主管当局。
截至本招股说明书发布之日，我们也不是 中国政府机构也没有要求我们的任何中国子公司申请网络安全审查，我们或 我们的任何中国子公司收到了这方面的任何查询、通知、警告、制裁或被任何中国监管机构的拒绝许可 在美国交易所上市的权限。基于我们的中国法律顾问泰和泰律师事务所（北京）的意见，根据其解释 在目前生效的中国法律法规中，我们认为我们和我们的任何中国子公司都不受其约束 转到CAC根据2022年网络安全审查措施对我们的证券发行进行网络安全审查，或 我们中国子公司的业务运营，因为我们和我们的任何中国子公司都不符合关键信息的资格 基础设施运营商或已经进行了任何影响或可能影响国家安全或扣押个人的数据处理活动 超过一百万用户的信息。但是，由于中华人民共和国政府当局在解释和实施方面拥有很大的自由裁量权 法律规定，中国相关网络安全法律的解释和执行仍存在很大的不确定性 和法规：如果中国监管机构的立场与我们的立场相反，我们无法向您保证我们或我们的任何中国子公司 将不被视为受2022年《网络安全审查办法》或《行政草案》下中国网络安全审查要求的约束 作为关键信息基础设施运营商或从事数据处理的互联网平台运营商的法规（如果颁布） 影响或可能影响国家安全或持有超过一百万用户个人信息的活动，我们也无法保证 您认为我们或我们的中国子公司将能够通过此类审查。如果我们或我们的任何中国子公司未能获得任何必要条件 CAC 对我们在中国子公司的业务运营的许可或批准，或对此类许可或批准的豁免， 及时，或根本不予理会，或无意中得出结论，认为不需要此类许可或批准，或者如果适用，法律、法规 或解释发生变化并有义务在将来获得此类许可或批准，我们或我们的中国子公司可能会受到约束 处以罚款、暂停业务、关闭网站、吊销营业执照或其他处罚，以及声誉损害 或针对我们的法律诉讼或诉讼，这可能会对我们的业务、财务状况或业绩产生重大不利影响 操作。此外，我们可能会受到中国监管机构加强的网络安全审查或调查 将来根据新的法律、法规或政策。网络安全审查程序完成中的任何失败或延迟，或 任何其他不遵守适用法律和法规的行为都可能导致罚款、暂停业务、网站关闭， 吊销营业执照或其他处罚，以及声誉损害或针对我们的法律诉讼或诉讼，这可能是 对我们的业务、财务状况或经营业绩产生重大不利影响。
开启 2021年6月10日，中华人民共和国全国人民代表大会常务委员会颁布了《中华人民共和国数据安全法》， 它于 2021 年 9 月生效。《中华人民共和国数据安全法》对实体和个人规定了数据安全和隐私义务 开展数据活动，并根据数据的重要性引入数据分类和分层保护系统 经济和社会发展及其对国家安全、公共利益或权益造成的损害程度 个人或组织在这些数据被篡改、销毁、泄露或非法获取或使用时所占的份额。中华人民共和国数据安全 法律还规定了对可能影响国家安全和实施出口限制的数据活动的国家安全审查程序 关于某些数据和信息。2021 年 8 月 20 日，全国人民代表大会常务委员会颁布 《个人信息保护法》，自2021年11月1日起生效。《个人信息保护法》明确了定义 个人信息（不包括匿名信息）以及处理个人信息所需的程序， 个人信息处理者的义务以及个人的个人信息权益。个人信息 保护法规定, 除其他外, (i) 只有在某些情况下才允许处理个人信息, 例如事先征得当事人的同意、履行合同和法律义务、促进公共利益或 法律法规规定的其他情形；（ii）收集个人信息应遵守纪律 尽量减少对个人权益影响的方式；以及（iii）过度收集个人信息 是禁止的。特别是，《个人信息保护法》规定，个人信息处理者应确保 基于个人信息的自动决策的透明性和公平性，避免提供不合理的差异化 向不同的个人发送交易条款，以及向通过以下方式选择的个人发送商业促销或信息更新时 自动决策，同时为这些人提供不基于此类个人特定特征的选择 或者是此类个人关闭此类促销活动的一种更便捷的方式。
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开启 2022年7月7日，CAC颁布了《出境数据传输安全评估办法》或《数据传输办法》， 该协议于2022年9月1日生效，根据该条款，在以下任何情况下向国外提供数据， 数据处理者应通过以下方式向国家网络空间管理局申请对出站数据传输进行安全评估 当地省级网络空间管理局：(i) 数据处理器在国外提供重要数据；(ii) 关键信息 基础设施运营商或处理了超过一百万人个人信息的数据处理者提供个人信息 国外信息；（iii）提供超过10万人的个人信息或敏感个人的数据处理者 自去年1月1日以来，累计超过10,000人的信息在国外提供了个人信息；以及（iv）任何 国家网络空间管理局要求申请出站数据传输安全评估的其他情况。 截至本招股说明书发布之日，我们业务中收集和生成的数据对国家安全、经济没有影响 运营, 社会稳定, 公共卫生和安全等, 因此当局不得将其归类为重要数据, 而且，我们和我们的任何中国子公司都从未提供过在运营中收集和生成的任何个人信息 在中华人民共和国境内向海外收款人发放。鉴于上述事实，并根据我们的中国法律顾问泰和泰的建议 律师事务所（北京）根据其对现行中华人民共和国法律法规的解释，我们不认为 如数据传输措施所述，我们或我们的任何中国子公司从事任何需要接受安全评估的活动。 但是，由于中华人民共和国政府当局在解释和实施法律条款方面拥有很大的自由裁量权，而且仍然存在 如果中国监管机构，相关中华人民共和国数据安全法律法规的解释和执行存在重大不确定性 当局的立场与我们的立场相反，我们无法向您保证我们或我们的任何中国子公司从事的活动将 将来不会被视为受《数据传输办法》规定的中华人民共和国安全评估，我们也无法向您保证 我们或我们的中国子公司将能够通过此类评估。上述法律法规的颁布表明 中国监管机构在数据安全和个人信息保护等领域加强了监管审查。
如 这些法律法规的解释和实施仍然存在不确定性，我们无法向您保证我们或我们的 中国子公司将能够在所有方面遵守此类法规，我们或我们的中国子公司可能会被命令纠正 或终止任何被监管机构视为非法的行动。此外，虽然我们的中国子公司采取了各种措施 为了遵守所有适用的数据隐私和保护法律法规，无法保证我们当前的安全措施， 运营以及我们的第三方服务提供商的运营可能始终足以保护我们的用户、员工或公司数据 抵御安全漏洞、网络攻击或其他未经授权的访问，这些访问可能导致此类数据的丢失或滥用、中断 影响我们的服务系统，用户体验下降，用户信心和信任的丧失，我们的技术基础设施受损，以及 损害我们的声誉和业务，导致罚款、处罚和潜在的诉讼。
监管 与反垄断和竞争法有关或不遵守反垄断和竞争法的不确定性可能会对我们的业务、财务产生不利影响 状况或运行结果。
这个 近年来，中国反垄断执法机构根据《中华人民共和国反垄断法》加强了执法，包括征税 对企业集中和卡特尔活动、兼并和收购以及滥用行为处以巨额罚款 由具有市场主导地位的公司提供。2018年3月，SAMR作为一个新的政府机构成立，负责接管除其他外， 商务部下属有关部门、国家发展和改革委员会的反垄断执法职能 中华人民共和国和中华人民共和国国家工商行政管理总局。国家监管总局发布了一套关于合并的新指导方针 2018年9月进行了控制审查，并于2018年12月28日发布了《反垄断执法授权通知》，该通知授权 授权国家市场监督管理总局的省级分支机构在各自的管辖范围内执行反垄断法。SAMR 有 对多家未按时提交合并交易申报的公司处以多项行政处罚 SAMR 的控制审查。受到处罚的公司的范围很广，涵盖了各种不同的行业。
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意义重大 对于涉及以下内容的业务集中是否需要事先提交集中通知，监管方面存在不确定性 2020年之前的可变利益实体。2020年11月，国家市场监督管理总局发布了《反垄断指南》草案 《平台经济中的问题》或《平台经济反垄断指南》，征询公众意见，并于2021年2月通过了该平台 《经济反垄断指南》首次规定，可变利益实体之间的任何集中 应受《反垄断法》管辖。此外，《平台经济反垄断指南》规定了详细的标准和 有关相关市场定义、典型卡特尔活动类型和在线平台运营商滥用行为的规则 具有市场支配地位，这为针对在线平台运营商执行反垄断法提供了进一步的指导方针。例如， 使用数据和算法等技术优势来消除或限制竞争或强加竞争的在线平台运营商 对用户的价格限制或排他性要求可能被视为滥用市场支配地位。
事先 为了《平台经济反垄断指南》的有效性，SAMR已经对某些收购企业的公司处以罚款 在未获得合并控制批准或事先未提交集中通知的情况下使用可变利益实体，这表明 它加强了对涉及使用可变利益实体的公司的企业集中历史案例的审查 针对过去未事先通知此类交易的企业集中情况，加强了执法力度。由于 2020年，SAMR已对收购境内或离岸实体，包括运营实体或与之合并或合作的公司处以罚款 通过可变利益实体，以未在进行合并或合作交易之前提交事先通知为由。
虽然 我们认为法律没有要求我们提交与之相关的合并控制审查文件或获得合并控制的批准 历史上的合并，无法保证监管机构会同意我们的看法，特别是考虑到此后的执法行动 2020。此外，由于使用可变利益实体的公司因未提交申报而受到调查的案例很少 关于2020年之前的企业集中，我们没有事先提交企业集中通知 我们的历史交易。也无法保证监管机构不会发起其他反垄断调查或调查 参与历史性合并或对之采取执法行动，或要求我们提交与此类历史交易有关的文件。 如果SAMR认定我们没有这样做，我们可能会因任何此类调查或调查而受到处罚 进行必要的申报，包括对每起案件处以最高人民币500,000元的罚款，以及在极端情况下，如果任何此类交易由以下因素决定 根据适用的中华人民共和国反垄断法，SAMR构成企业集中，我们可能会被命令终止 计划中的集中，在规定的期限内处置我们的股权或资产，或在规定的时间内转让我们的业务 时间或采取任何其他必要措施恢复到浓缩前状态。我们也可能会受到竞争对手的索赔 或用户，这可能会对我们的业务和运营产生不利影响。此外，任何新的要求或限制，或拟议的要求 或限制，可能会导致对我们的负面宣传或罚款。
开启 2022年6月24日，全国人民代表大会常务委员会关于修改中华人民共和国反垄断法的决定 于2022年8月1日通过并生效，其中规定国务院的反垄断执法机构可以 命令企业经营者停止非法集中，在规定的时间内处置股份、资产或企业，或 采取其他必要措施恢复到集中之前的状态。执法机构也可以对企业施加惩罚 运营商（i）如果企业集中，则处以最高相当于企业在过去一年中销售收入百分之十的罚款 具有或可能具有排除或限制竞争的效果，或 (ii) 如果企业集中，则处以最高人民币500万元的罚款 不具有排除或限制竞争的效果。中华人民共和国加强反垄断和反不正当竞争执法 监管机构，尤其是以平台经济为重点的执法行动，除其他外，可能会禁止我们未来的收购， 剥离或合并我们制定的计划，处以罚款或处罚，要求剥离我们的某些资产，或实施其他资产 限制或要求我们修改其运营的限制，包括对我们合同关系的限制或限制 关于我们的定价或收入模式，这可能会对我们的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响 和未来的前景。
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此外， 因为我们将继续适应不断变化的立法环境和不同的反垄断和竞争当地实施做法 中华人民共和国的法律法规，我们已经参加并可能继续被要求参加行政指导会议或其他 不时与监管机构沟通。我们可能会继续受到监管机构的更多审查和关注，而且频率会更高 以及监管机构的严格调查或审查，这将增加我们的合规成本。遵守规定也可能很耗时 遵守上述相关法规，以完成未来的交易和开展我们的业务运营。加强监管 国家监管总局等政府机构的查询、调查和其他政府行动和批准要求可以 不确定，可能会延迟或抑制我们完成这些交易和开展业务运营的能力，这可能会 影响我们扩大业务、维持其市场份额或以其他方式实现收购战略目标的能力，转移 大量的管理时间和精力以及我们的财务资源，带来负面宣传，使我们承担责任或行政责任 罚款，和/或对我们的财务状况、运营和业务前景产生重大不利影响。
可以肯定 我们的股东对我们作出的判决可能无法执行。
TD Holdings, Inc. 是一家特拉华州的控股公司，我们几乎所有的资产都位于美国境外。实质上 我们目前的所有业务都是通过我们在中国的中国子公司进行的。此外，我们现任的董事和高级职员还有 美国以外国家的国民和居民。这些人的所有资产几乎都在外面。 美国。因此，您可能很难或不可能对我们或这些人提起诉讼 如果您认为根据美国联邦证券法或其他规定您的权利受到侵犯，则为美国。 即使你成功提起了此类诉讼，中国法律也可能使你无法执行对我们的判决 资产或我们的董事和高级管理人员的资产。
那里 不确定美国法院的判决是否会像美国和香港一样在香港直接执行 香港没有规定对等承认和执行美国法院判决的条约或其他安排 国家处理民事和商事事务。但是，外国判决可以通过在香港提起诉讼，根据普通法在香港执行 香港法院, 因为该判决可被视为在当事方之间造成债务, 前提是外国判决, 除其他外，是对索赔案情具有决定性的最终判决，是针对民事案件中的清算金额，而不是 在税收、罚款、罚款或类似费用方面。在任何情况下，在以下情况下，此类判决不得在香港强制执行 是通过欺诈获得的；(b) 作出判决的程序与自然正义背道而驰；(c) 判决的执行或 承认将违背香港的公共政策; (d) 美国法院没有司法管辖权; 或 (e) 该判决与香港先前的判决相抵触。
第 2 项。未经注册的股票证券销售 和所得款项的使用
不适用。
第 3 项。优先证券违约
不适用
第 4 项。矿山安全披露
不适用。
第 5 项。其他信息
没有。
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第 6 项。展品
| 展品编号 | 描述 | |
| 3.1* | 注册人公司注册证书（参照2013年2月14日提交的DRS表格注册声明草案附录3.1纳入） | |
| 3.2* | 注册人章程（参考 2013 年 2 月 14 日提交的 DRS 表格注册声明草案附录 3.2 纳入） | |
| 3.3* | 吴江绿乡农村小额信贷有限公司章程有限公司（参照2013年6月27日提交的S-1/A表格注册声明附录3.3注册成立） | |
| 3.4* | 吴江绿乡农村小额信贷有限公司批准证书有限公司（参照2013年6月7日提交的S-1表格注册声明附录3.4成立） | |
| 3.5* | 注册人公司注册证书修正证书（参照2013年7月16日提交的S-1/A表格注册声明附录3.5纳入） | |
| 3.6* | 注册人公司注册证书修正证书（参照2019年1月16日提交的当前8-K表报告的附录3.1纳入） | |
| 3.7* | 注册人公司注册证书修正证书，参照 2019 年 6 月 7 日提交的 8-K 表最新报告附录 3.1 纳入此处 | |
| 3.8* | 注册人公司注册证书修正证书，参照2020年3月12日提交的表格8-K最新报告附录3.1纳入此处 | |
| 3.9* | 注册人公司注册证书修正证书，参照 2021 年 4 月 21 日提交的 8-K 表最新报告附录 3.1 纳入此处 | |
| 3.10* | 注册人公司注册证书修正证书，参照2022年8月17日提交的8-K表格最新报告附录3.1纳入此处 | |
| 31.1** | 根据1934年《证券交易法》第13a-14（a）条对首席执行官进行认证 | |
| 31.2** | 根据1934年《证券交易法》第13a-14（a）条对首席财务官进行认证 | |
| 32.1** | 根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的《美国法典》第18条第1350条对首席执行官进行认证 | |
| 32.2** | 根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的《美国法典》第18条第1350条对首席财务官进行认证 | |
| 101.INS | 内联 XBRL 实例文档。 | |
| 101.SCH | 内联 XBRL 分类扩展架构文档。 | |
| 101.CAL | 内联 XBRL 分类扩展计算链接库文档。 | |
| 101.DEF | 内联 XBRL 分类法扩展定义链接库文档。 | |
| 101.LAB | 内联 XBRL 分类法扩展标签 Linkbase 文档。 | |
| 101.PRE | 内联 XBRL 分类扩展演示链接库文档。 | |
| 104 | 封面交互式数据文件（格式为 Inline XBRL，包含在附录 101 中）。 |
| * | 先前已提交 |
| ** | 随函提交 |
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签名
根据要求 根据1934年《证券交易法》，注册人已正式安排下列签署人代表其签署本报告 正式授权。
| 道明控股有限公司 | ||
| 日期：2023 年 8 月 11 日 | 作者： | /s/ 欧阳仁美 |
| 姓名： | 欧阳仁美 | |
| 标题： | 首席执行官 （首席执行官） | |
| 作者： | /s/ Tianshi (Stanley) Yang | |
| 姓名： | 杨天石（斯坦利） | |
| 标题： | 首席财务官 | |
| （首席财务和会计官） | ||
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