dole-20240331_d2

附录 99.1

目录

背景和某些定义的术语
1
前瞻性陈述
1
第一部分-财务信息
第 1 项。财务报表
1
截至2024年3月31日和2023年12月31日的未经审计的简明合并资产负债表
2
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月未经审计的简明合并运营报表
3
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月未经审计的简明综合收益表
4
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月未经审计的简明合并现金流量表
5
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月未经审计的简明综合股东权益报表
6
未经审计的简明合并财务报表附注
7
第 2 项。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析
33
第 3 项。关于市场风险的定量和定性披露
43
第 4 项。控制和程序
43
第二部分-其他信息
第 1 项。法律诉讼
44
第 1A 项。风险因素
44
第 5 项。其他信息
44




背景和某些定义的术语
除非另有说明，否则在本报告中，“我们”、“我们”、“集团”、“公司” 和 “都乐” 等术语是指都乐集团个别地或与其子公司一起，视具体情况而定。提及 “Dole plc” 是指注册人。
提及的 “Total Produce” 是指道达尔生产公司及其子公司，“Legacy Dole” 和 “Dole Food Company” 是指在根据交易协议于2021年7月29日完成交易（此处称为 “合并”）之前的DFC Holdings, LLC及其子公司。
“20-F表年度报告” 一词是指都乐集团于2024年3月28日提交的截至2023年12月31日止年度的20-F表年度报告（文件编号：001-40695）。
“信贷协议” 一词是指2021年3月26日与合作银行美国纽约分行签订的经不时修订的信贷协议。
前瞻性陈述
以下对我们的财务状况、经营业绩的讨论和分析以及此处包含的未经审计的简明合并财务报表附注可能包含与我们的计划、目标、估计和目标相关的前瞻性陈述，涉及风险和不确定性。我们的实际业绩可能与此处包含的前瞻性陈述存在重大差异。有关我们未来的陈述以及与产品、销售、收入、支出、成本和收益相关的预测是此类陈述的典型代表。可能导致或促成此类差异的因素包括但不限于下文列出的因素以及 “Item 3D” 中讨论的因素。20-F表年度报告中的 “风险因素”。
以下内容包含1933年《证券法》第27A条和1934年《证券交易法》第21E条所指的前瞻性陈述，这些陈述涉及我们的业务、经营业绩和其他基于我们当前的预期、估计、假设和预测的事项。考虑到管理层目前获得的信息，前瞻性陈述基于管理层对我们未来经济表现的信念、假设和预期。这些陈述不是对历史事实的陈述。“相信”、“可能”、“可以”、“将”、“应该”、“预期”、“估计”、“期望”、“打算”、“目标”、“寻求”、“努力”、“目标” 或类似词语，或这些词语的否定词语可识别前瞻性陈述。我们或任何其他人不应将纳入这些前瞻性信息视为我们所设想的未来计划、估计或预期将得到实现的陈述。此类前瞻性陈述受与我们的运营、财务业绩、财务状况、业务前景、增长战略和流动性相关的各种风险、不确定性和假设的影响。因此，有或将来会有一些重要因素可能导致我们的实际业绩与这些陈述中显示的结果存在重大差异。所有这些风险因素都难以预测，包含不确定性，这些不确定性可能会对实际结果产生重大影响，并且可能超出我们的控制范围。新的风险因素不时出现，管理层无法预测所有这些风险因素，也无法评估每个此类风险因素对公司的影响。任何前瞻性陈述仅代表截至发表此类陈述之日，除非联邦证券法要求，否则我们没有义务更新任何前瞻性陈述以反映此类陈述发表之日之后的事件或情况。如果一个或多个风险或不确定性成为现实，或者如果我们的基本假设被证明不正确，我们的实际结果可能与我们在这些前瞻性陈述中可能表达或暗示的结果存在重大差异。我们提醒您，您不应过分依赖我们的任何前瞻性陈述。
第一部分-财务信息
第 1 项。财务报表
1
目录
DOLE PLC
简明合并资产负债表（未经审计）
2024 年 3 月 31 日2023年12月31日
资产（美元和千股）
现金和现金等价物$239,397 $275,580 
短期投资6,099 5,899 
贸易应收账款，扣除信贷损失备抵金19,354 和 $18,360，分别地
621,282 538,177 
种植者预付应收账款，扣除信贷损失备抵金 $17,627 和 $19,839，分别地
105,146 109,958 
扣除信贷损失备抵金后的其他应收账款（美元）13,410 和 $13,227，分别地
120,986 117,069 
存货，扣除美元备抵后的净额4,522 和 $4,792，分别地
409,482 378,592 
预付费用59,773 61,724 
其他流动资产17,149 17,401 
待售的新鲜蔬菜流动资产405,733 414,457 
持有待售的其他资产1,827 1,832 
流动资产总额1,986,874 1,920,689 
长期投资 15,696 15,970 
对未合并关联公司的投资130,992 131,704 
活跃销售的房产13,781 13,781 
不动产、厂房和设备，扣除累计折旧 $447,605 和 $444,775，分别地
1,086,843 1,102,234 
经营租赁使用权资产326,817 340,458 
善意435,962 513,312 
都乐品牌306,280 306,280 
其他无形资产，扣除累计摊销额 $117,551 和 $134,420，分别地
30,643 41,232 
其他资产104,667 109,048 
递延所得税资产，净额69,004 66,485 
总资产$4,507,559 $4,561,193 
负债和权益
应付账款$599,445 $670,904 
应缴所得税63,396 22,917 
应计负债417,767 357,427 
银行透支12,054 11,488 
长期债务的流动部分，净额215,281 222,940 
经营租赁的当前到期日62,910 63,653 
工资和其他税26,032 27,791 
偶然考虑1,152 1,788 
养老金和其他退休后福利16,038 16,570 
待售新鲜蔬菜流动负债305,753 291,342 
应付股息和其他流动负债24,580 29,892 
流动负债总额1,744,408 1,716,712 
长期债务，净额774,361 845,013 
运营租约，减去当前到期日269,735 287,991 
递延所得税负债，净额83,704 92,653 
应付所得税，减去当期部分16,664 16,664 
或有对价，减去当期部分7,356 7,327 
养老金和其他退休后福利，减去当期部分113,418 121,689 
其他长期负债51,990 52,295 
负债总额$3,061,636 $3,140,344 
意外开支（见附注 16）
可赎回的非控制性权益33,766 34,185 
股东权益：
普通股 — $0.01 面值； 300,000 授权股份；以及 94,929 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日的已发行股份
949 949 
额外的实收资本799,515 796,800 
留存收益624,983 562,562 
累计其他综合亏损(122,124)(110,791)
归属于都乐集团的总权益1,303,323 1,249,520 
归属于非控股权益的权益108,834 137,144 
权益总额1,412,157 1,386,664 
负债、可赎回的非控制性权益和权益总额$4,507,559 $4,561,193 

参见未经审计的简明合并财务报表附注
2
目录
DOLE PLC
简明合并运营报表（未经审计）
三个月已结束
2024 年 3 月 31 日2023 年 3 月 31 日
（美元和千股，每股金额除外）
收入，净额$2,121,374 $1,989,167 
销售成本(1,926,697)(1,810,128)
毛利润194,677 179,039 
销售、营销、一般和管理费用(118,950)(120,879)
出售业务的收益73,950 — 
资产出售收益417 3,973 
商誉减值(36,684)— 
不动产、厂房和设备的减值(1,277)— 
营业收入112,133 62,133 
其他收入，净额7,622 1,775 
利息收入3,079 2,309 
利息支出(17,948)(21,712)
扣除所得税和股权收益前的持续经营收入104,886 44,505 
所得税支出 (34,401)(10,994)
权益法收益1,002 1,478 
来自持续经营的收入 71,487 34,989 
已终止业务的亏损，扣除所得税(6,051)(14,506)
净收入65,436 20,483 
归属于非控股权益的净亏损（收益）4,707 (6,324)
归属于都乐集团的净收益$70,143 $14,159 
每股收益（亏损）——基本：
持续运营$0.80 $0.30 
已终止的业务(0.06)(0.15)
归属于都乐集团的每股净收益——基本
$0.74 $0.15 
每股收益（亏损）——摊薄后：
持续运营$0.80 $0.30 
已终止的业务(0.06)(0.15)
归属于都乐集团的每股净收益——摊薄后
$0.74 $0.15 
加权平均股票：
基本94,929 94,899 
稀释95,229 95,024 






参见未经审计的简明合并财务报表附注

3
目录
DOLE PLC
综合收益简明合并报表（未经审计）
三个月已结束
2024 年 3 月 31 日2023 年 3 月 31 日
（千美元）
净收入 $65,436 $20,483 
扣除税款的其他综合收益（亏损）：
衍生品的未实现净收益（亏损）5,247 (6,382)
外币折算调整(18,986)11,708 
其他综合（亏损）收入总额(13,739)5,326 
综合收入 51,697 25,809 
归属于非控股权益的综合亏损（收益）7,113 (8,428)
归属于都乐集团的综合收益$58,810 $17,381 

































参见未经审计的简明合并财务报表附注

4
目录
DOLE PLC
简明合并现金流量表（未经审计）
三个月已结束
2024 年 3 月 31 日2023 年 3 月 31 日
运营活动
（千美元）
净收入$65,436 $20,483 
已终止业务的亏损，扣除税款6,051 14,506 
持续经营的收入71,487 34,989 
调整以将持续经营业务收入与经营活动提供的净现金（用于）进行对账——持续业务：
折旧和摊销24,121 26,919 
商誉减值36,684 — 
固定资产减值1,277 — 
出售资产和资产注销的净收益(417)(3,973)
出售业务的净收益(73,950)— 
股票薪酬支出1,832 1,330 
权益法收益(1,002)(1,478)
债务折扣和债务发行成本的摊销1,591 1,589 
递延所得税（福利）费用(11,062)1,481 
养老金和其他退休后福利计划支出 992 1,970 
其他(4,658)(3,089)
运营资产和负债的变化：
应收账款，扣除备用金(123,162)(6,442)
库存(43,605)(9,836)
预付款、其他流动资产和其他资产(1,443)(174)
应付账款、应计负债和其他负债86,359 (30,639)
经营活动提供的净现金（用于）——持续经营(34,956)12,647 
投资活动
出售资产1,023 6,529 
资本支出(18,238)(17,609)
出售业务的收益，扣除交易成本115,845 — 
保险收益527 — 
购买投资(187)(790)
未合并关联公司的（购买）销售(374)1,507 
其他(2,097)(1,388)
投资活动提供的（用于）的净现金——持续经营96,499 (11,751)
融资活动
借款和透支的收益490,871 392,054 
还款和透支(573,994)(347,448)
支付给股东的股息(7,594)(7,592)
支付给非控股权益的股息(7,173)(1,918)
其他非控股权益活动，净额— (476)
支付或有对价(796)(1,151)
融资活动提供的净现金（用于）——持续经营(98,686)33,469 
外汇汇率变动对现金的影响(5,630)2,697 
经营活动提供的净现金——已终止的业务5,753 2,580 
用于投资活动的净现金——已终止的业务(382)(2,282)
已终止业务提供的现金，净额5,371 298 
现金和现金等价物（减少）增加(37,402)37,360 
期初的现金和现金等价物，包括已终止的业务277,005 228,840 
期末的现金和现金等价物，包括已终止的业务$239,603 $266,200 
补充现金流信息：
所得税缴纳额，扣除退款$(10,498)$(8,156)
借款利息支付$(17,394)$(19,417)
参见未经审计的简明合并财务报表附注

5
目录
DOLE PLC
简明合并股东权益表（未经审计）

归属于都乐集团的股权
 常见
股票		额外付费-
在资本中
留存收益
累计其他综合亏损
归属于都乐集团的总权益
股权
可归因于
非控制性
兴趣爱好
总计
公平
可赎回的非控制性权益
（千美元）
截至 2023 年 12 月 31 日的余额$949 $796,800 $562,562 $(110,791)$1,249,520 $137,144 $1,386,664 $34,185 
净收益（亏损）——70,143 —70,143 (5,333)64,810 536 
已申报分红——(7,722)—(7,722)(6,895)(14,617)(278)
基于股票的薪酬—1,832 ——1,832 —1,832 —
其他非控股权益活动，净额—— ——— 347 347 —
其他可赎回的非控股权益活动，净额—883 ——883 —883 (883)
出售渐进式农产品业务—————(13,817)(13,817)—
扣除所得税后的其他综合收益（亏损）———(11,333)(11,333)(2612)(13,945)206 
截至 2024 年 3 月 31 日的余额$949 $799,515 $624,983 $(122,124)$1,303,323 $108,834 $1,412,157 $33,766 


归属于都乐集团的股权
 常见
股票		额外付费-
在资本中
留存收益
累计其他综合亏损
归属于都乐集团的总权益
股权
可归因于
非控制性
兴趣爱好
总计
公平
可赎回的非控制性权益
（千美元）
截至2022年12月31日的余额$949 $795,063 $469,249 $(104,133)$1,161,128 $125,546 $1,286,674 $32,311 
净收入——14,159 —14,159 5,899 20,058 351 
已申报分红 ——(7,690)—(7,690)(1,893)(9,583)(277)
基于股票的薪酬—1,330 ——1,330 —1,330 —
其他非控股权益活动，净额—(863)——(863)1,765 902 —
其他可赎回的非控股权益活动，净额—(666)——(666)—(666)666 
扣除所得税后的其他综合收益（亏损）———3,222 3,222 2,191 5,413 (87)
截至 2023 年 3 月 31 日的余额$949 $794,864 $475,718 $(100,911)$1,170,620 $133,508 $1,304,128 $32,964 






参见未经审计的简明合并财务报表附注

6
目录



DOLE PLC
简明合并财务报表附注（未经审计）
备注 1 — 操作性质
都乐公司在全球范围内从事优质新鲜水果和蔬菜的采购、加工、分销和营销。都乐是新鲜农产品领域的全球领先领导者，该公司最重要的产品在各自的类别和地区均处于领先地位。都乐是最大的新鲜香蕉和菠萝生产商之一，也是全球最大的葡萄出口商之一，在浆果、鳄梨和有机农产品等种植品类中占有重要地位。
都乐在北美、拉丁美洲、欧洲、亚洲、中东和非洲（主要在南非）开展业务。由于其全球运营和融资活动，都乐面临某些风险，包括大宗商品和燃料成本、利率和外币汇率的波动，以及采购和销售地点的其他环境和商业风险。
都乐优惠结束了 300 来自世界各地的本地和全球种植和采购的产品 30 全球不同地区的国家。这些产品在世界各地分销和销售 75 跨零售、批发和餐饮服务渠道的国家。该公司通过多个企业对企业和企业对消费者品牌开展业务，其中最著名的是都乐品牌（“都乐品牌”）。
2023年1月30日，都乐的某些全资子公司与奇基塔控股有限公司的全资子公司Fresh Express Acquisition, LLC（“Fresh Express”）签订了股票购买协议（“Fresh Express”），根据该协议，Fresh Express同意以约美元的价格收购都乐的新鲜蔬菜部门（“新鲜蔬菜部门” 或 “新鲜蔬菜”）293.0百万现金，但须按照《新明示协议》的规定进行某些调整。2024年3月27日，由于未能获得监管部门的批准，生鲜快递协议的各方同意终止生鲜快递协议，而都乐宣布正在寻求替代交易，通过该交易退出新鲜蔬菜业务（“蔬菜退出程序”）。
由于决定退出该业务，新鲜蔬菜部门的业绩在所有列报期间的简明合并运营报表中作为扣除所得税的已终止业务单独报告，其资产和负债作为待售资产和负债在简明合并资产负债表中单独列报。此外，在列报的所有时期的简明合并现金流量报表中，其现金流已单独列为已终止业务。有关蔬菜退出程序和已终止业务的更多详细信息，请参阅附注4 “收购和资产剥离”。
备注 2 — 演示文稿的基础重要会计政策的论述和摘要
此处的财务报表是根据美国公认的会计原则（“美国公认会计原则”）和证券交易委员会关于中期财务信息的规则和条例编制的。因此，中期财务报表不包括年度财务报表所需的所有信息和附注。管理层认为，都乐未经审计的简明合并财务报表包括所有必要的调整，这些调整属于正常的经常性质，以公平地陈述都乐的财务状况、经营业绩和现金流。
都乐未经审计的简明合并财务报表包括都乐行使控制权的控股子公司的账目、非多数股权但需要整合的实体（因为都乐有能力控制运营和财务政策或有权指导对实体经济表现影响最大的活动），以及所有以都乐为主要受益人的可变利益实体（“VIE”）。
合并后，公司间账户和交易已被清除。合并实体的业绩自控制权生效之日起计算，如果是VIE，则包括自Dole成为主要受益人之日起。自都乐停止控制子公司之日起，出售子公司或以其他方式解散子公司的业绩不包括在合并业绩中，如果是VIE，则不包括在多尔不再是主要受益人之日的合并业绩中。

7
目录


根据美国公认会计原则编制财务报表要求管理层做出影响财务报表和附注中报告的金额和披露内容的估计和假设。估计和假设包括但不限于客户和种植者应收账款、库存、资产减值、不动产、厂房和设备的使用寿命、无形资产、所得税、退休金、企业合并、金融工具和意外开支等领域。实际结果可能不同于这些估计和假设。
中期业绩受季节性变化影响，不一定代表全年的经营业绩。都乐的业务对许多因素敏感，包括与天气相关的现象及其对行业数量、价格、产品质量和成本的影响。运营对外币汇率的波动以及经济状况和安全风险也很敏感。未经审计的中期简明合并财务报表应与公司20-F表年度报告中的合并财务报表和合并财务报表附注一起阅读。
有关管理层估计和都乐重要会计政策的更多信息，请参阅20-F表年度报告中包含的合并财务报表及其附注。与20-F表年度报告中披露的重大会计政策相比，没有重大变化。
注意事项 3 — 新的会计公告
新的会计公告尚未通过
亚利桑那州立大学 2023-07 — 分部报告（主题 280）：对可报告的分部披露的改进
2023年11月，财务会计准则委员会发布了亚利桑那州立大学2023-07年《分部报告（主题280）：改进应申报的分部披露》，该报告加强了中期和年度分部披露要求，包括披露某些重大分部支出。本更新中的修正案对2023年12月15日之后开始的财政年度以及2024年12月15日之后开始的财政年度内的过渡期有效，允许提前采用。我们正在评估新要求对我们的细分市场披露的潜在影响。
亚利桑那州立大学 2023-09 — 所得税（主题 740）：所得税披露的改进
2023年12月，财务会计准则委员会发布了亚利桑那州立大学2023-09《所得税（主题740）：改进所得税披露》，增强了某些所得税披露要求，包括与所得税税率对账和已缴所得税相关的额外披露。本更新中的修正案从 2024 年 12 月 15 日之后的年度内生效，允许提前采用。我们正在评估新要求对我们所得税披露的潜在影响。

8
目录


备注 4 — 收购和资产剥离
蔬菜退出流程
2023年1月30日，都乐签订了新鲜快递协议，根据该协议，Fresh Express同意以约美元的价格收购新鲜蔬菜部门293.0百万现金，但须按照《新明示协议》的规定进行某些调整。2024年3月27日，由于未能获得监管部门的批准，生鲜快递协议被终止，都乐宣布正在寻求替代交易，将通过该交易退出新鲜蔬菜业务。截至2024年3月31日，该公司认为将在未来12个月内完成蔬菜退出程序。
新鲜蔬菜部门几乎包括前新鲜蔬菜应申报板块的所有资产和所有负债。新鲜蔬菜应申报板块中被排除在退出程序之外的某些资产，无论是单独还是总体而言，都不是实质性资产。
该公司确定，退出新鲜蔬菜业务代表着战略转变，将对公司的运营和业绩产生重大影响。因此，在报告所述期间的简明合并运营报表中，新鲜蔬菜部门的业绩被归类为已终止业务，其相关资产和负债在截至2023年3月31日及以后的简明合并资产负债表中被归类为待售资产。因此，截至2023年3月31日，不动产、厂房和设备的折旧以及经营租赁使用权资产的摊销已停止。此外，在列报的所有时期的简明合并现金流量报表中，其现金流已单独列为已终止业务。
退出该业务后，都乐预计不会继续大量参与新鲜蔬菜部门，但有限的过渡服务安排可能除外，这些安排如果发生，预计不会对都乐的持续运营产生重大影响。
下表列出了新鲜蔬菜部门的业绩，该部门在简明合并运营报表中列报的已终止业务亏损扣除所得税，以及在简明合并资产负债表中列报的资产和负债账面价值。
三个月已结束
2024 年 3 月 31 日2023 年 3 月 31 日
（千美元）
收入，净额
$290,290 $294,882 
销售成本
(261,530)(288,727)
毛利润
28,760 6,155 
销售、营销、一般和管理费用
(11,517)(14,177)
交易和其他运营成本(455)(1,500)
资产出售亏损(221)— 
来自已终止业务的营业收入（亏损）16,567 (9,522)
其他收入，净额9 53 
净利息支出1
(1,437)(239)
所得税前已终止业务的收入（亏损）15,139 (9,708)
所得税支出(21,281)(4,872)
归因于非控股权益的已终止业务的亏损91 74 
已终止业务的亏损，扣除所得税$(6,051)$(14,506)
1 已终止业务中列报的净利息支出扣除利息收入，包括与蔬菜退出程序需要偿还的定期贷款A和定期贷款b的估计部分相关的预计分配利息支出。更多细节见附注12 “债务”。

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目录


2024 年 3 月 31 日2023年12月31日
资产
（千美元）
现金和现金等价物$206 $1,425 
当期应收账款，净额1
9,036 15,633 
库存，净额34,696 35,266 
预付费用和其他流动资产3,347 5,724 
财产、厂房和设备，净额230,220 230,292 
经营租赁使用权资产109,039 107,390 
其他非流动资产19,189 18,727 
待售的新鲜蔬菜资产总额$405,733 $414,457 
负债
应付账款$73,685 $69,998 
应计负债和其他流动负债79,659 82,019 
经营租赁负债84,082 87,477 
递延所得税负债50,536 34,005 
其他长期负债17,791 17,843 
待售新鲜蔬菜负债总额$305,753 $291,342 
1Fresh Vegeets目前根据该融资机制出售其贸易应收账款，其追索权条款见附注8 “应收账款和信贷损失准备金”。退出新鲜蔬菜业务后，新鲜蔬菜在该设施下的状况将得到解决。
销售渐进式农产品
2024年2月27日，都乐与PTF Holdings, LLC（“PTF Holdings”）签订了最终协议，根据该协议，都乐同意将其在Progressive Produce（“渐进式农产品业务”）的65.0％股份出售给PTF Holdings，总收益为美元120.3 百万现金（“累进交易”）。2024 年 3 月 13 日，都乐完成了累进交易。渐进式农产品业务是在多元化新鲜农产品——美洲和世界其他地区（“多元化新鲜农产品——美洲和ROW”）应报告的细分市场中报告的。由于此次出售，都乐确认了出售美元的收益74.0 百万，包含在简明合并运营报表中出售业务的收益中。出售的净资产的账面金额为美元41.9 百万，包括分配的商誉 $36.0 百万。相关的交易成本不是实质性的。出售所得主要用于偿还债务。更多细节见附注20 “后续事件”。
其他收购和资产剥离
公司通常进行收购以发展其业务和产品供应。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中，其他收购和资产剥离并不重要。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中，收购的商誉总额为美元0.7 百万和美元3.3 分别为百万个，并被分配到多元化新鲜农产品— 欧洲、中东和非洲可报告的细分市场。有 不 两个时期内其他收购活动记录的收益或亏损。

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备注 5 — 收入
收入主要包括产品收入，其中包括向第三方客户销售新鲜农产品、健康食品和消费品。新鲜农产品包括 二 主要产品类别、热带水果和多样化农产品。热带水果主要由香蕉和菠萝组成，多样化农产品主要由所有其他水果、蔬菜和其他农产品组成。产品收入还包括其他产品服务的附加费，例如与产品转移相关的运费、冷却费、仓储、燃料、集装箱化、装卸和码垛。
收入还包括服务收入，其中包括第三方货运服务以及使用公司品牌和商标的特许权使用费。此外，该公司还经营商业货运业务，通过在公司船上提供集装箱货物的装卸和运输服务来赚取收入。截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月，净服务收入不到总收入的10％。
下表显示了截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中公司按类似产品和服务分类的收入：
三个月已结束
2024 年 3 月 31 日2023 年 3 月 31 日
（千美元）
多元化农产品
$1,316,819 $1,198,761 
热带水果
714,965 691,723 
健康食品和消费品33,737 31,298 
商业货物45,303 47,174 
其他10,550 20,211 
总收入，净额$2,121,374 $1,989,167 
下表显示了截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月公司按渠道分列的收入：
三个月已结束
 2024 年 3 月 31 日2023 年 3 月 31 日
第三方收入：（千美元）
零售
$1,228,848 $1,171,385 
批发
698,872 617,287 
餐饮服务
111,730 107,859 
商业货物
45,303 47,174 
其他5,410 14,872 
向未合并关联公司销售的收入31,211 30,590 
总收入，净额
$2,121,374 $1,989,167 
备注 6 — 段
考虑到新鲜蔬菜部门的预期退出，都乐有以下几点 三 可报告的细分市场，与业务管理方式一致：新鲜水果、多元化新鲜农产品——欧洲、中东和非洲（“多元化新鲜农产品——EMEA”）和多元化新鲜农产品——美洲和ROW。公司的应报告细分市场基于（i）首席运营决策者（“CODM”）（定义为首席执行官（“CEO”）和首席运营官（“COO”）审查的财务信息，（ii）内部管理和相关报告结构，（iii）CoDM评估绩效和分配资源的依据。
新鲜水果：应申报的新鲜水果细分市场主要销售香蕉和菠萝，这些香蕉和菠萝来自当地种植者或都尔拥有和租赁的农场，主要位于拉丁美洲，销往北美、欧洲、拉丁美洲和亚洲。该部门还经营商业货运业务，该业务为使用公司自有船只运输第三方货物提供可用能力，这些船只在内部主要用于在拉丁美洲、北美和欧洲之间运输香蕉和菠萝。

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多元化的新鲜农产品——欧洲、中东和非洲：多元化的新鲜农产品——欧洲、中东和非洲可报告的细分市场包括都乐的爱尔兰、荷兰、西班牙、葡萄牙、法国、意大利、英国（“英国”）、瑞典、丹麦、南非、捷克、斯洛伐克、波兰、德国和巴西企业，其中大多数通过零售、批发以及在某些情况下通过食品服务渠道销售各种进口和当地的新鲜水果和蔬菜，在某些情况下，还通过食品服务渠道销售各种进口和当地的新鲜水果和蔬菜。
多元化的新鲜农产品—美洲和ROW：多元化的新鲜农产品—美洲和ROW可报告的细分市场包括都乐的美国（“美国”）、加拿大、墨西哥、智利、秘鲁和阿根廷的企业，所有这些企业都通过全球零售、批发和餐饮服务渠道在全球销售来自第三方种植者或都尔旗下的农场的本地采购的新鲜农产品。
分部业绩的评估基于多种因素，其中收入和扣除利息支出、所得税以及折旧和摊销前的调整后收益（“调整后息税折旧摊销前利润”）是CodM审查的主要财务指标。管理层不按细分市场使用资产来评估绩效或分配资源。因此，未按细分市场披露资产。
在合并过程中，可报告部门之间的所有交易都将被清除。截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月的分部业绩已更新，取消了新鲜蔬菜部门已停止的业务，先前分配给应申报新鲜蔬菜板块的公司成本已重新分配给其余应申报板块。
调整后的息税折旧摊销前利润与净收益的对账方式如下：(1) 加上收入或减去已终止业务的亏损，扣除所得税；(2) 减去所得税支出或加上所得税优惠；(3) 减去利息支出；(4) 减去折旧费用；(5) 减去无形资产的摊销费用；(6) 减去市场亏损的分数或加上标记与某些衍生工具和外币计价借款的未实现影响相关的市场收益，对已结算的非现金的已实现影响以外币计价的借款、对清算实体的净外币影响以及或有对价的公允价值变动；（7）根据重要性单独列报的其他项目，在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中，包括在扣除保险收益后的特殊事件中增加或减去资产减记，增加或减去出售商业权益的收益或减去损失对持有待售和积极营销的资产的资产出售亏损进行赔偿财产，减去商誉减值费用和减去网络相关事件产生的成本；以及（8）公司在权益法投资中在这些项目中的份额。

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下表按可报告细分市场提供了收入和调整后息税折旧摊销前利润：
三个月已结束
三月三十一日
2024		三月三十一日
2023
收入：（千美元）
新鲜水果$824,229 $798,910 
多元化的新鲜农产品——欧洲、中东853,598 798,100 
多元化的新鲜农产品—美洲和ROW476,882 422,751 
分部总收入2,154,709 2,019,761 
细分市场间收入(33,335)(30,594)
合并总收入，净额$2,121,374 $1,989,167 
部门调整后的息税折旧摊销前利润：
新鲜水果$69,435 $69,211 
多元化的新鲜农产品——欧洲、中东25,959 23,406 
多元化的新鲜农产品—美洲和ROW14,705 7,770 
调整：
所得税支出(34,401)(10,994)
利息支出(17,948)(21,712)
折旧(21,848)(24,303)
无形资产的摊销(2,273)(2,616)
按市值计算收益（亏损）2,870 (822)
资产出售（亏损）收益(31)4,167 
出售业务的收益73,950 — 
与网络有关的事件— (4,750)
商誉减值(36,684)— 
其他物品1,800 (673)
权益法收益中的项目：
都乐的折旧份额(1,980)(1,761)
都乐的摊销份额(553)(611)
都乐在所得税支出中所占份额(567)(484)
都乐在利息支出中所占份额(950)(1,309)
Dole 在其他物品中的份额3 470 
来自持续经营的收入 71,487 34,989 
已终止业务的亏损，扣除所得税(6,051)(14,506)
净收入$65,436 $20,483 

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备注 7 — 其他收入，净额
都乐简明合并运营报表中的其他净收益中包括以下项目：
三个月已结束
2024 年 3 月 31 日
2023年3月31日
（千美元）
租金收入$2,058 $2,586 
外币计价借款的未实现收益（亏损）2,980 (2,296)
公允价值套期保值的已实现收益（亏损）139 (22)
公允价值套期保值的未实现收益947 516 
投资收益314 797 
定期净养老金福利的非服务部分（成本）354 (623)
或有对价（亏损）收益(16)55 
其他846 762 
其他收入，净额$7,622 $1,775 

备注 8 — 应收账款和信贷损失备抵金
贸易应收账款
截至2024年3月31日和2023年12月31日，贸易应收账款为美元621.3百万和美元538.2百万，扣除信贷损失备抵金 $19.4百万和美元18.4分别为百万。在《会计准则编纂》（“ASC”）606 “客户合同收入” 范围内，贸易应收账款也在扣除销售扣除准备金后入账。
由于都乐强有力的信用监控措施、其运营行业及其客户群的性质，与净收入和贸易应收账款总额相比，与贸易应收账款相关的信贷损失历来并不大。当公司认为客户之间存在类似的风险特征时，贸易应收账款的信用损失准备金以集体池为基础来衡量。不具有相似风险特征的贸易应收账款将根据具体情况进行评估。Dole根据对客户信贷、宏观经济指标和基于客户类型和地理区域的历史信贷损失的持续监测，估算预期的信贷损失。
贸易应收账款信贷损失备抵的展期情况如下：
金额
（千美元）
截至 2023 年 12 月 31 日的余额
$(18,360)
该期间的额外条款
(5,093)
收回先前预留的款项
3,114 
资产负债表注销610 
资产负债表重新分类(359)
处置
317 
外汇影响
417 
截至 2024 年 3 月 31 日的余额
$(19,354)
都乐利用第三方贸易应收账款销售安排来帮助管理其流动性。某些安排包含追索权条款，其中多尔的最大财务损失仅限于根据该安排出售的应收账款的百分比。都乐从简明的合并资产负债表中取消对所有已售应收账款的承认，因为根据ASC 860 “转账和服务”，Dole将转账记作销售额。

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截至2024年3月31日，公司已取消确认无追索权便利和设施下的贸易应收账款，追索权准备金为美元24.4百万和美元255.0分别是百万1。截至2023年12月31日，公司已取消确认无追索权便利和便利项下的贸易应收账款，追索权准备金为美元13.2 百万和美元246.8 分别为百万。与出售此类应收账款相关的费用在简明合并运营报表中记为利息支出。公司继续为已售应收账款提供服务，由此产生的任何服务负债的公允价值都不重要。
种植者进步
都乐向第三方种植者提供现金预付款和材料预付款，以满足各种生产需求，包括劳动力、施肥、灌溉、修剪和收获成本，此外还代表第三方种植者承担其他供应链成本，这些成本记为种植者预付应收账款。其中一些预付款由种植者拥有的抵押品担保。
种植者预付款分为营运资金预付款或定期预付款。在正常的季节性生长周期中，向种植者预付营运资金，以支持运营营运资金需求。这些预付款本质上是短期的，旨在用当前作物收获的超额现金收益来偿还。在简明的合并资产负债表中，短期种植者贷款和预付款，无论是有担保还是无担保，均被归类为种植者预付款应收账款净额。
定期预付款是为了支持种植者的长期投资。这些进展本质上是长期的，通常由种植者长期资产担保，通常涉及水果销售的长期供应协议。这些预付款通常具有结构化的还款期限，在支付任何未清的营运资金预付款后，应在预付款或供应协议的期限内支付，其中包含农作物收获的超额现金收益。供应协议和定期预付款的条款通常为 十年。在简明合并资产负债表中，定期预付款的流动部分被归类为种植者预付款应收账款净额，定期预付款的非流动部分被归类为其他资产。
营运资金预付款和定期预付款都可能产生利息。这些安排的应计利息历来对财务报表并不重要。
下表根据预付款是有担保还是无抵押汇总了种植者截至2024年3月31日和2023年12月31日的预付款：
2024 年 3 月 31 日2023年12月31日
短期
长期
短期
长期
（千美元）
确保向种植者和供应商提供总预付款
$61,102 $17,778 $67,104 $13,197 
向种植者和供应商提供担保预付款的津贴
(9,102)(1,297)(11,416)(1,317)
向种植者和供应商提供的无抵押预付款总额61,671 6,303 62,693 6,391 
向种植者和供应商提供无抵押预付款的补贴(8,525)(4,492)(8,423)(4,375)
向种植者和供应商提供的净预付款
$105,146 $18,292 $109,958 $13,896 
在 $ 中123.4 百万和美元123.9 截至2024年3月31日和2023年12月31日，向种植者和供应商支付的净预付款为百万美元12.3 百万和美元21.0 分别有100万美元被视为逾期未付款。
都乐通过定期审查从种植者那里收到的财务信息来监控种植者预付款的可收性。种植者预付款的信贷损失备抵由管理层根据具体情况进行监测，同时考虑种植者的历史信用损失信息、生长季节的时间和预期产量、抵押品的公允价值、宏观经济指标、天气状况和其他杂项促成因素。如果当年农作物收获的超额现金收益未完全收回预付款，或者在供应期协议结束时未用超额现金收益偿还预付款，则多尔通常认为向种植者支付的预付款已过期。
1 Fresh Vegeets目前根据该融资机制出售其贸易应收账款，并附有追索权条款。披露的金额包括新鲜蔬菜部门出售的贸易应收账款。退出新鲜蔬菜业务后，新鲜蔬菜在该设施下的状况将得到解决。

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与种植者贷款和预付款相关的预期信贷损失备抵金的展期情况如下：
金额
（千美元）
截至 2023 年 12 月 31 日的余额
$(25,531)
该期间的额外条款
(385)
收回先前预留的款项277 
处置2,181 
外汇影响
42 
截至 2024 年 3 月 31 日的余额
$(23,416)
其他应收账款
其他应收账款净额按可变现净值确认，这反映了预计收取的净额。其他应收账款的流动和非流动余额分别包含在简明合并资产负债表中的其他应收账款、净资产和其他资产中。其他应收账款主要包括增值税（“增值税”）应收款、来自政府和税务机关的其他应收账款以及来自客户、供应商和其他第三方的非贸易应收账款。根据这些协议的性质，收款的时间取决于许多因素，包括政府立法和合同或安排的结算时间。
截至2024年3月31日和2023年12月31日，其他应收账款总额为美元139.4百万和美元138.4百万，扣除信贷损失备抵金 $18.0百万和美元17.8分别为百万。在这些未缴金额中，增值税应收账款为美元41.7 百万和美元43.1 分别为百万美元，扣除备用金11.7 截至每个周期结束时为百万美元。增值税应收账款主要与生产单位的购买有关，由某些税务机构退还。截至2024年3月31日和2023年12月31日，与客户、供应商和其他第三方的非贸易应收账款相关的补贴为n不重要。
注意事项 9 — 所得税
Dole记录的所得税支出为美元34.4 百万美元兑美元104.9 截至2024年3月31日的三个月，未计所得税和股权收益的持续经营收入为百万美元。救济基金记录的所得税支出为美元11.0 百万美元兑美元44.5 截至2023年3月31日的三个月，未计所得税和股权收益的持续经营收入为百万美元。由于爱尔兰及其各个外国司法管辖区（包括美国）产生的收益水平、组合和季节性，都乐的有效税率在不同时期之间差异很大。在截至2024年3月31日的三个月中，该公司的所得税支出与爱尔兰的法定税率不同 12.5％主要是由于出售在美国征税的累进农产品业务的股权的收益、不可扣除的商誉减值费用、2017年《减税和就业法》（“税收法”）的美国全球无形低税收收入（“GILTI”）条款、美国F小节所得收入、爱尔兰在2023年通过实施经济合作与发展组织第二支柱的税收法案以及对外业务的影响按与爱尔兰法定税率不同的税率征税的司法管辖区。在截至2023年3月31日的三个月中，公司的所得税支出与爱尔兰12.5％的法定税率不同，这主要是由于《税法》中的美国GILTI条款、美国F部分收入的包含以及在外国司法管辖区的业务的税率与爱尔兰法定税率不同的税率。
救济基金必须调整其每个季度的有效税率，使其与估计的年度有效税率一致。预计亏损且无法确认税收优惠的司法管辖区不包括在估计的年度有效税率的计算范围内。与年度预测相比，根据实际收益的组合和时间，这可能会导致特定季度的有效税率提高或降低。
公司的净递延所得税负债主要与收购的无形资产和合并产生的公允价值调整有关，扣除了与美国联邦利息免除结转、美国州和非美国净营业亏损结转以及其他临时差额相关的递延所得税资产。都乐维持针对某些美国州和非美国递延所得税资产的估值补贴。在每个报告期，公司都会评估各司法管辖区对递延所得税资产的估值补贴的需求，并在获得更多信息后调整估计。
如果根据技术优点，税收状况很有可能在审查后得以维持，则公司必须确认税收状况对财务报表的影响。结果，对于未达到维持税收状况的最可能门槛的税收优惠，都乐记录了储备金。

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在截至2022年12月31日的年度中，都乐的一个外国司法管辖区的税务机关发布了与转让定价相关的所得税评估，金额约为美元30.02017纳税年度的百万美元（包括利息和罚款）。该公司的子公司对评估提出上诉，2023年3月9日，审查机构宣布评估无效。税务机关已开始新的审计，该公司的子公司以诉讼时效到期为由对该审计提出了质疑。根据新的审计，2023年10月发布了2017年纳税年度约2,000万美元（包括利息和罚款）的评估报告。该公司继续抗议重启2017年的审计，理由是诉讼时效已经到期，公司还就最新的评估向税务机关提出上诉。2023年12月20日，税务局对提起的上诉发布了一项决议，其中税务机关确认了对公司的评估。作为回应，该公司于2024年2月15日提起上诉。公司认为，根据对事实和情况、适用的当地法律、税收法规和判例法的分析，我们很有可能获胜。尽管该公司认为支付摊款的可能性微乎其微，但解决问题的时机仍不确定。
都乐集团及其一家或多家子公司在爱尔兰、美国（联邦一级和各州司法管辖区）、加拿大以及拉丁美洲和欧洲的司法管辖区提交所得税申报表。除少数例外情况外，在2015年之前的几年中，都乐不再需要接受税务机关的所得税审查。
注释 10 — 库存
库存按成本或可变现净值的较低者估值。与新鲜农产品有关的成本按先入先出的原则确定。还使用特定的识别和平均成本方法，主要用于某些包装材料和操作用品。在正常业务过程中，公司会产生一定的作物种植成本，例如土地整理、种植、施肥、嫁接、修剪和灌溉。根据这些成本的性质和作物生产的类型，这些成本可以资本化为库存。通常，为香蕉和菠萝以外的新鲜农产品种植作物的所有经常性直接和间接成本都计入库存。这些成本被确认为每个收获期的销售成本。
截至2024年3月31日和2023年12月31日的简明合并资产负债表中扣除备抵后的库存详情如下：
2024 年 3 月 31 日
2023 年 12 月 31 日
（千美元）
成品
$270,037 $233,092 
原材料和在建工程
75,594 70,035 
作物种植成本
22,322 29,016 
农业和其他运营用品
41,529 46,449 
存货，扣除备用金$409,482 $378,592 
由于公司库存的性质，过量生产和过时的准备金在历史上并不多。

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备注 11 — 善意
商誉总余额为 $484.2 百万，累计减值损失为美元48.2 百万美元，截至 2024 年 3 月 31 日，美元525.2 百万，累计减值损失为美元11.9 百万，截至 2023 年 12 月 31 日。
截至2024年3月31日的三个月，按应申报分部划分的商誉展期情况如下：
新鲜水果
多元化的新鲜农产品-EMEA
多元化的新鲜农产品-美洲和 ROW
总计
（千美元）
截至 2023 年 12 月 31 日的余额
$273,275 $151,276 $88,761 $513,312 
收购—662 —662 
处置——(35,956)(35,956)
减值费用— —(36,684)(36,684)
外汇影响
—(5,157)(215)(5,372)
截至 2024 年 3 月 31 日的余额
$273,275 $146,781 $15,906 $435,962 
在2023财年，公司对商誉和DOLE品牌无限期无形资产进行了量化评估，同时进行了年度减值评估。截至 2023 年 10 月 1 日的测试日期， 二 都乐的已分配商誉的申报单位和都乐品牌被认为面临未来减值的风险。新鲜水果和多元化新鲜农产品——美洲和ROW申报单位的公允价值约为 4% 和 2分别高于账面金额的百分比，多元化新鲜农产品—欧洲、中东和非洲报告单位的公允价值足以高于其账面金额。都乐品牌的公允价值比其账面金额高出大约 2%.
2024年2月27日，都乐与PTF Holdings签订了最终协议，都乐同意向该协议出售其 65.0将渐进式农产品业务的股份百分比归PTF Holdings所有，总收益为美元120.3 百万现金。2024年3月13日，都乐完成了累进式交易，公司得出结论，累进式交易是多元化新鲜农产品——美洲和ROW报告部门的触发事件。由于此次出售，$36.0 向渐进式农产品业务分配了数百万美元的商誉，并包含在出售的净资产的账面金额中。为了确定截至2024年3月31日剩余的多元化新鲜农产品——美洲和ROW报告单位的公允价值，公司使用收益法估算了该报告单位的预期长期业绩。定量分析中使用了三级输入。根据分析结果，公司记录的商誉减值费用为 $36.7 截至2024年3月31日的三个月，为百万美元。关键假设、市场状况和宏观经济环境的不利变化可能会导致未来的减值。
有关累进交易的更多详情，请参阅附注4 “收购和剥离”。

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备注 12 — 债务
短期借款、银行透支和长期债务包括以下内容：
2024 年 3 月 31 日2023年12月31日
（千美元）
循环信贷额度
$21,173 $89,750 
定期贷款 A 和定期贷款 B
807,750 810,975 
船舶融资贷款
71,098 74,774 
其他长期融资安排
27,273 34,895 
其他循环信贷额度，加权平均利率为 6.3截至 2024 年 3 月 31 日的百分比 (6.5%（截至 2023 年 12 月 31 日）
38,145 38,770 
银行透支
12,054 11,488 
融资租赁债务，加权平均利率为 5.1截至 2024 年 3 月 31 日的百分比 (4.2%（截至 2023 年 12 月 31 日）
37,721 33,184 
债务总额，总额1,015,214 1,093,836 
未摊销的债务折扣和债务发行成本
(13,518)(14,395)
债务总额，净额1,001,696 1,079,441 
当前到期日，扣除未摊销的债务折扣和债务发行成本
(215,281)(222,940)
银行透支
(12,054)(11,488)
长期债务，净额
$774,361 $845,013 
定期贷款和循环信贷额度
根据2021年3月26日签订的信贷协议（随后于2021年8月3日修订）的条款，公司拥有优先担保循环信贷额度（“循环信贷额度”），其中规定借款额度最高为美元600.0百万和 二 提供美元借款的定期贷款设施（“定期贷款A” 和 “定期贷款B”）300.0百万和美元540.0分别是百万。
循环信贷额度和定期贷款A下的利息可按照（i）SOFR plus支付，可选择Dole支付 0.10％，或相应的基准利率，具体取决于贷款的货币，加上 1.00% 到 2.75%，基准下限为 0.00% 或 (ii) 基本利率加上 0.00% 到 1.75在每种情况下，百分比将根据信用评级和公司的总净杠杆率确定。定期贷款b项下的利息可以选择Dole支付，要么按（i）SOFR加上适用的信用利差调整，要么按相应的基准利率支付，视贷款货币而定，再加上相应的基准利率 2.00% 到 2.25%，基准下限为 0.00% 或 (ii) 基本利率加上 1.00% 到 1.25在每种情况下，百分比将根据信用评级确定。正如附注14 “衍生金融工具” 中所讨论的那样，公司签订了利率互换安排，将信贷协议的部分浮动利率债务固定为固定利率债务。
本金支付 $1.9A定期贷款下的百万美元按季度到期，剩余余额将于2026年8月3日到期日到期。本金支付 $1.4定期贷款b项下的百万美元按季度到期，剩余余额将于2028年8月3日到期日到期。根据信贷协议的条款，公司可能需要使用蔬菜退出程序的部分收益来预付定期贷款A和定期贷款b。截至2024年3月31日，与蔬菜退出程序相关的估计最低预付款额已从长期债务净额重新归类为合并资产负债表中的当前到期日。随着另类交易条款的发展，估计的最低预付款额可能会发生变化。循环信贷额度的到期日为2026年8月3日。
截至2024年3月31日，定期贷款A和定期贷款b下的未偿金额为美元807.8 总计为百万美元，循环信贷额度下的借款为美元21.2 百万。在考虑了大约 $ 之后5.9 百万份相关的未清信用证，Dole有 $572.9 截至2024年3月31日，循环信贷额度下有100万美元可用于现金借款。截至2023年12月31日，定期贷款A和定期贷款b下的未偿金额为美元811.0 总计为百万美元，循环信贷额度下的借款为美元89.8 百万。在考虑了大约 $ 之后5.9 百万份相关的未清信用证，Dole有 $504.3 截至2023年12月31日，循环信贷额度下有100万美元可用于现金借款。
有关定期贷款A和定期b的自愿预付款的详细信息，请参阅附注20 “后续事件”。

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目录


信贷协议下的借款由公司在美国的全资子公司几乎所有重要资产、某些欧洲资产以及几乎所有位于美国的都乐子公司和位于欧洲的某些子公司的股权担保。
信用额度
除了循环信贷额度下的可用金额外，都乐子公司的信贷额度约为美元258.0 在多家当地银行存款100万美元，其中$207.2 截至 2024 年 3 月 31 日，已有 100 万个可供使用。截至2023年12月31日，信贷额度为美元269.6 百万，其中 $217.2 百万可供使用。这些信贷额度主要用于短期借款或银行担保。都乐的大部分信贷额度无限期延长，但可以随时由多尔或银行取消，如果取消，任何未偿还的款项都将按需支付。
备注 13 — 员工福利计划
净定期福利成本（收入）的组成部分
都乐的美国和国际养老金计划以及其他退休后福利（“OPRB”）计划的净定期福利成本（收入）的组成部分如下：
美国养老金计划
国际养老金计划OprB 计划
 
三个月已结束
2024 年 3 月 31 日
三个月已结束
2023年3月31日
三个月已结束
2024 年 3 月 31 日
三个月已结束
2023年3月31日
三个月已结束
2024 年 3 月 31 日
三个月已结束
2023年3月31日
 
（千美元）
服务成本
$51 $53 $1,295 $1,294 $— $— 
利息成本
2,110 2,231 2,952 2,910 178 173 
计划资产的预期回报率
(2,998)(3,307)(2,082)(2,048)— — 
摊销：
净（收益）亏损(26)(145)(324)(531)16 (77)
先前服务福利
— — (164)(158)— — 
削减、和解和终止，净额
— — (39)1,621 — — 
外汇影响等— — 23 (46)— — 
定期净养老金成本（收入）
$(863)$(1,168)$1,661 $3,042 $194 $96 
在简明合并运营报表中，公司将定期净养老金成本（收入）的非服务部分归入其他净收入。非服务部分包括利息成本、计划资产的预期回报率、净（收益）亏损和先前服务收益的摊销以及其他削减或结算成本。

2024年，公司结算了拉丁美洲国际固定福利计划的某些债务，这导致了截至2024年3月31日的三个月的非实质性结算成本。在截至 2023 年 3 月 31 日的三个月中，该公司在哥斯达黎加清了国际固定福利计划的某些债务。和解导致现金付款和支出为美元1.6百万。
计划缴款和预计的未来福利金支付
在截至2024年3月31日的三个月中，都乐捐款了美元0.6 向其固定福利计划支付了百万美元，并支付了$4.2 百万直接发放给参与者。Dole预计将进一步捐款约美元3.5 百万美元用于其固定福利计划和 $12.6 在2024年的剩余时间内，直接向参与者支付了100万笔补助金。Dole还打算提供任何额外的不可预见的捐款，以满足最低资金要求。未来超过最低资金要求的固定福利计划的缴款是自愿的，可能会根据都乐的经营业绩或管理层的自由决定而变化。

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目录


注意 14 — 衍生金融工具
在正常业务过程中，都乐面临外币汇率波动、船用燃料价格波动和利率变动的影响。作为其风险管理战略的一部分，都乐使用衍生工具对冲其中一些风险敞口。都乐的目标是用用于对冲风险的衍生合约的亏损和收益来抵消这些风险敞口产生的收益和损失，从而降低收益的波动性。都乐不持有或发行用于交易或投机目的的衍生金融工具。Dole使用的衍生工具类型描述如下：
外币套期保值：都乐签订外币远期外汇和期权合约，以对冲某些外币汇率变动的风险。都乐进行公允价值套期保值以对冲非功能货币资产和负债的外币敞口，并进行现金流套期保值以对冲预测收入、销售成本和运营支出的外币敞口。
利率互换：都乐进行利率互换，以减轻与其浮动利率债务相关的很大一部分利率风险。
利率互换支付固定利率，利率介于 0.42% 和 2.50%，接收率基于 SOFR 变量，介于 5.33% 和 5.35截至 2024 年 3 月 31 日的百分比。所有利率互换安排均根据该安排的最终到期日归入简明合并资产负债表。
船用燃料合同：都乐将产品从采购地点运送到终端客户市场会产生巨额的燃料成本。因此，都乐面临大宗商品和燃料成本风险，并签订船用燃料合约以对冲不利燃油价格的风险。
对冲会计选举
公司从一开始就对套期保值投资组合进行分析，并按季度进行分析。公司在评估对冲会计的衍生工具时使用以下标准：
1.对冲风险符合条件
2.对冲物品或交易符合条件
3.套期保值工具符合条件
4. 对冲关系非常有效
5. 符合指定和文件要求
都乐指定利率互换和某些外币现金流套期保值用于对冲会计，并将这些工具公允价值的变化记录在累计的其他综合亏损中。外币公允价值套期保值、非指定现金流套期保值和船用燃料套期保值公允价值的变化记入收益。
衍生工具的名义金额
截至2024年3月31日，都乐有以下未偿还的衍生工具：
名义总金额
按货币划分的外币远期合约：
美元
$55.6百万
欧元
€283.5百万
英镑
英镑6.7 百万
瑞典克朗
瑞典克朗 58.7 百万
加元
C$16.0 百万
智利比索
CLP$17.8 十亿
利率互换合约
$700.0百万

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目录


定量披露
衍生品的总额在简明的合并资产负债表中列报。 下表按类型列出了衍生工具的资产负债表位置和公允价值：
截至2024年3月31日的公允价值衡量
其他
应收账款，净额
其他资产
应计负债
外币远期合约：
（千美元）
现金流套期保值
$2,803 $— $(1,654)
非指定现金流套期保值
193 — (84)
公允价值套期保值605 — (236)
利率互换合约4,831 32,021 — 
$8,432 $32,021 $(1,974)
截至2023年12月31日的公允价值计量
其他
应收账款，净额
其他资产
应计负债
外币远期合约：
（千美元）
现金流套期保值
$1,141 $—$(5,543)
非指定现金流套期保值
140 —(346)
公允价值套期保值
607—(986)
利率互换合约7,30529,868 — 
船用燃料套期保值——(129)
$9,193 $29,868 $(7,004)
有关简明合并资产负债表中公允价值工具（包括衍生金融工具）的列报，请参阅附注15 “公允价值计量”。
下表显示了截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中都乐的所有已实现和未实现的衍生品收益（亏损）以及各自在财务报表中的位置：
截至2024年3月31日的三个月
截至2023年3月31日的三个月
累计其他中递延的净收益（亏损）
综合损失
销售成本
其他收入，净额累计其他中递延的净（亏损）
综合损失
销售成本
其他收入，净额
已实现的净（亏损）收益：
（千美元）
现金流套期保值
$—$(701)$— $—$(1,915)$— 
非指定现金流套期保值
—(199)— —177 — 
公允价值套期保值— 139 ——(22)
船用燃料套期保值
—— — —(265)— 
已实现（亏损）净收益总额
$—$(900)$139 $—$(2,003)$(22)
未实现的净收益（亏损）：
现金流套期保值$5,519 $— $— $(2,997)$— $— 
非指定现金流套期保值
— 117 — — (528)6 
公允价值套期保值— — 947 — — 510 
船用燃料套期保值
— — — — 1,791 — 
利率互换合约
(320)— — (10,220)— — 
未实现净收益（亏损）总额
$5,199 $117 $947 $(13,217)$1,263 $516 

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目录


截至2024年3月31日，公司预计约为美元22.4 衍生工具的百万净递延收益将从累计的其他综合亏损重新归类为未来12个月的收益。在美元中22.4 百万美元的净递延收益，美元21.3 百万美元与利率互换合约的递延收益有关，预计将抵消定期贷款A和定期贷款b的未来利息支出，以及美元1.1 百万美元与现金流套期保值的净递延收益有关，预计将抵消未来外币汇率的运营亏损。有关截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月，从累计其他综合亏损中重新分类的详细信息，请参阅附注17 “股东权益”。
备注 15 — 公允价值测量
用于衡量公允价值的输入基于层次结构，该层次结构优先考虑估值技术中使用的可观察和不可观察的输入。这些级别按优先级从高到低的顺序描述如下：
级别 1：活跃市场的报价（未经调整），相同资产或负债在计量日可获得的报价。
级别 2：基于未在活跃市场上报价但得到市场数据证实的投入的可观察价格。
级别 3：未经市场数据证实的不可观察的输入。
定期按公允价值计量的资产和负债的公允价值
下表显示了截至2024年3月31日和2023年12月31日按公允价值重新计量的公司资产和负债的公允价值。
截至 2024 年 3 月 31 日的公允价值衡量标准使用
资产负债表分类
相同资产在活跃市场中的报价
（第 1 级）
重要的其他可观测输入
（第 2 级）
意义重大
无法观察
输入
（第 3 级）
总计
外币远期合约：（千美元）
其他应收账款，净额
$— $3,601 $— $3,601 
应计负债— (1,974)— (1,974)
船用燃料套期保值：
应计负债— — — — 
利率互换合约：
其他应收账款，净额
— 4,831 — 4,831 
其他资产— 32,021 — 32,021 
拉比信托的投资：
短期投资— — 6,099 6,099 
长期投资— — 15,696 15,696 
或有考虑：
偶然考虑
— — (1,152)(1,152)
或有对价，减去当期部分
— — (7,356)(7,356)
总计$— $38,479 $13,287 $51,766 

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目录


截至 2023 年 12 月 31 日的公允价值计量使用
资产负债表分类
报价在
相同资产的活跃市场
（第 1 级）
重要的其他可观测输入
（第 2 级）
意义重大
无法观察
输入
（第 3 级）
总计
外币远期合约：（千美元）
其他应收账款，净额
$— $1,889 $— $1,889 
应计负债— (6,875)— (6,875)
船用燃料套期保值：
应计负债— (129)— (129)
利率互换合约：
其他应收账款，净额
—7,304 —7,304 
其他资产— 29,868 — 29,868 
拉比信托的投资：
短期投资— — 5,899 5,899 
长期投资— — 15,970 15,970 
或有考虑：
偶然考虑
— — (1,788)(1,788)
或有对价，减去当期部分
— — (7,327)(7,327)
总计$— $32,057 $12,754 $44,811 
下表汇总了截至2024年3月31日的三个月中拉比信托三级投资的公允价值变动：
公允价值测量
使用 “重要”
不可观察的输入（级别 3）
（千美元）
截至 2023 年 12 月 31 日的余额
$21,869 
收益中确认的已实现和未实现净收益*
314 
计划缴款187 
计划分配
(575)
截至 2024 年 3 月 31 日的余额
$21,795 
*净额包括已实现和未实现的收益（美元）0.2 百万和美元0.1 在简明合并运营报表中，其他收入净额分别为百万美元。

需要定期按公允价值记录的资产和负债是衍生工具、或有对价和拉比信托投资。公司衍生工具的公允价值是使用二级投入确定的，二级投入的定义是 “基于未在活跃市场上报价但得到市场数据证实的投入的可观察价格”。外币远期合约、利率互换和船用燃料套期保值的公允价值是根据远期外币汇率、船用燃料期货、利率收益率曲线或从经纪人那里获得的类似条款合约的报价，减去基于都乐自身信用风险和任何交易对手的信用风险进行的任何信用估值调整的内部贴现现金流计算得出的。

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都乐赞助了针对高管的不合格递延薪酬计划和冻结的不合格补充固定福利计划。这些计划的资金来自对拉比信托基金的投资。证券按公允价值入账，收益中包含已实现和未实现的持股收益或亏损。截至2024年3月31日，证券总额为美元21.8 百万，其中 $6.1 百万美元被归类为短期投资并包含在简明合并资产负债表中的短期投资中，以及 $15.7 百万美元被归类为长期投资，并包含在简明合并资产负债表中的长期投资中。截至2023年12月31日，证券总额为美元21.9 百万，其中 $5.9 百万美元被归类为短期，美元16.0 百万被归类为长期。都乐使用其托管人提供的价格来估算其拉比信托投资的公允价值，这些价格基于标的基金经理开发的各种第三方定价服务或估值模型。拉比信托的投资由托管人在各种主信托单位（“MTU”）中持有，其公允价值来自个人投资部分。在考虑收益、亏损、缴款和分配后，对MTU内的每项投资进行单独估值，MTU的总价值代表总公允价值。都乐评估了托管人用来估算公允价值的方法，并评估了此类估值是否代表公允价值，包括净资产价值。都乐已将估值确定为三级输入，因为它们基于大量不可观察的输入。
下表汇总了截至2024年3月31日的三个月中三级或有对价的公允价值变动情况：
公允价值测量
使用 “重要”
不可观察的输入（级别 3）
（千美元）
截至 2023 年 12 月 31 日的余额
$(9,115)
补充(374)
付款796 
重新测量损失(16)
外汇影响
201 
截至 2024 年 3 月 31 日的余额
$(8,508)

简明合并资产负债表中或有对价的账面价值根据预期付款的现值近似于公允价值，并使用风险调整后的利率进行折现。预期付款是通过预测收购方在适用时期内的收益来确定的。都乐已确定估值为三级输入，因为它们基于大量不可观察的输入。
金融工具的公允价值
在估算公司金融工具的公允价值披露时，都乐使用了以下方法和假设：
现金和现金等价物：由于其流动性，这些项目的账面价值在简明合并资产负债表中报告的账面价值接近公允价值，它们被归类为1级。
短期贸易和种植者应收账款：这些项目的账面价值在简明的合并资产负债表中列报，扣除准备金，被归类为二级。
贸易应付账款：这些项目在简明的合并资产负债表中报告的账面价值接近公允价值，被归类为二级。
应收票据和应付票据：这些项目的账面价值在简明的合并资产负债表中报告的账面价值接近公允价值，被归类为二级。
长期种植者应收账款：这些项目的账面价值在简明的合并资产负债表中列报，扣除准备金，被归类为二级。

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融资和运营租赁：根据包含违约风险要素的当前利率，简明合并资产负债表中报告的融资租赁债务的账面价值近似于公允价值。融资租赁债务的公允价值是根据这些工具或类似工具的报价使用二级投入来估算的。对于经营租赁，如果可用，都乐使用租赁中隐含的费率将租赁付款折扣为现值。但是，大多数租赁都不提供易于确定的隐含利率。因此，根据租赁开始时获得的信息，公司的增量借款利率用于对租赁付款进行折扣。
计息贷款和借款：对于浮动利率计息贷款和合同重新定价日期少于一年的借款，名义金额被视为反映公允价值。对于重新定价日期超过一年的贷款，公允价值根据预期的未来本金和利息现金流的现值计算，按报告日生效的利率进行贴现，并根据信贷利差的变动进行调整。根据这些输入，这些仪器被归类为二级。
债务的公允价值
都乐根据当前报价的出价方估算其定期贷款A和定期贷款b的公允价值。
根据公允价值层次结构中的二级投入，扣除债务发行成本后的账面价值和这些定期贷款的估计公允价值总额汇总如下：
2024 年 3 月 31 日2023年12月31日
（千美元）
账面价值，扣除未摊销的债务发行成本$794,482 $796,857 
未摊销的债务发行成本13,268 14,118 
账面总价值$807,750 $810,975 
估计的公允价值
$806,740 $809,961 
有关长期债务工具的更多详情，请参阅附注12 “债务”。
信用风险
外币兑换合约的交易对手由一些主要的国际金融机构组成。都乐已经制定了交易对手指南，并定期监控其头寸和这些机构的财务实力。尽管套期保值合约的交易对手在交易对手不履行义务时会使多尔蒙受信贷相关损失，但风险将仅限于此类受影响合约的未实现收益。都乐预计不会有任何此类损失。

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笔记 16 — 突发事件
担保
都乐通过其循环信贷额度中的信用证、其他主要银行机构和保险公司发行的担保债券，直接或间接地为子公司对第三方的债务提供担保。这些信用证、银行担保和担保债券是某些监管机构、供应商和其他运营协议所要求的，合同条款通常为一至 二十年，通常可以选择续订。截至2024年3月31日和2023年12月31日，根据这些安排未偿还的信用证、银行担保和担保债券总额为美元55.2 百万和美元48.6 分别是百万美元，这是救济基金未来可能需要支付的最大潜在款项。
此外，公司为某些股权法投资者的某些银行借款和其他债务提供担保。截至2024年3月31日和2023年12月31日，这些安排下的担保总额为美元5.9 百万和美元6.4 分别是百万美元，这是救济基金未来可能需要支付的最大潜在款项。
夏威夷溢洪道
2020年2月，夏威夷州和国土与自然资源部向多尔发出通知，称该公司拥有的水库的溢洪道和堤岸稳定性存在缺陷，需要在2025年之前进行修复。都乐与第三方签订了合同，进行了一项改进研究，据估计，修改溢洪道的成本约为 $20.0百万。2023年7月5日，夏威夷州州长将夏威夷参议院第833号法案签署为法律，根据该法案，州长办公室将就收购都尔在水库和相关灌溉系统中的权益进行谈判。该法案还拨款给国家修复和维护灌溉系统和相关的溢洪道。该公司认为，与修改溢洪道的费用相关的意外事件造成的损失不太可能，因此没有在简明的合并资产负债表中确认负债。
法律突发事件
都乐不时以原告和被告的身份参与与其业务相关的索赔和法律诉讼。当与已发生的潜在事件相关的法律事务造成的损失是可能和可以估计时，法律费用是按已发生或预期发生的支出记作支出。都乐已经确定了管理层目前认为足以应付未决法律事务的应计款额。这些应计费用是全球范围内持续评估索赔和法律诉讼的一部分，该评估考虑了诸如待处理案件（包括已解决和新问题）的变化、法律顾问的意见、法庭诉讼的个人发展、法律的变化、业务重点的变化、诉讼环境的变化、对手战略和战术的变化、持续发现的新进展以及过去在辩护和解决类似索赔方面的经验。管理层认为，经咨询法律顾问，多尔参与的索赔或行动不论是个人还是总体而言，都不会对都乐的经营业绩、财务状况或现金流产生重大不利影响。
DBCP 案件：都乐食品公司及其某些子公司参与了在美国和国外未决的诉讼，指控他们因接触农用化学品二溴环丙烷（1,2-二溴-3-氯丙烷）而受到伤害。目前，大约有 180 在指控伤害或寻求执行尼加拉瓜判决的诉讼的各个阶段，其中大多数在尼加拉瓜待决，无效。此外，根据哥斯达黎加的国民保险计划，还有多起劳动案件待决。
已经达成的和解协议一旦全面实施，将大大减少尼加拉瓜和菲律宾的DBCP诉讼。目前, 全球DBCP案件中索赔的损害赔偿总额约为 $17.8 十亿美元，尼加拉瓜的诉讼几乎占了全部金额。 24 尼加拉瓜的案件已作出判决，尽管作为目前和解协议的一部分，其中许多判决已被撤销。该公司认为，尼加拉瓜剩余的所有判决都不会对美国或任何其他国家的任何救济实体执行。
对于所有DBCP问题，都乐否认承担责任并主张了实质性辩护。该公司认为，据称因农业田间应用二溴环丙烷而造成的伤害没有可靠的科学依据。尽管无法对DBCP案件的结果做出保证，但管理层认为，在与法律顾问协商并根据辩护和解决DBCP索赔的经验之后，未决的诉讼和索赔及其解决都不会对Dole的财务状况或经营业绩产生重大不利影响，因为可能的损失不是实质性损失。

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壳牌原址：从2009年开始，壳牌石油公司和都乐食品公司在洛杉矶高等法院提起的几起案件中被起诉，这些人自称是1960年代由现在的都乐子公司巴克莱·霍兰德公司（“BHC”）的前身在壳牌拥有和用作原油储存的土地上建造的住房开发区的现居或前居民住房开发前40年的设施。房主和卡森市的投诉已经解决，诉讼已被驳回。2013年5月6日，壳牌对都乐食品公司（后来被自愿解散）、BHC和洛米塔开发公司（“Lomita”）提起诉讼，要求赔偿与上述诉讼相关的费用（约合美元）90.0百万加上律师费) 以及下文讨论的清理费用 (大约 $310.0百万）。壳牌的赔偿索赔基于壳牌与一家与BHC相关的实体之间的早期入场协议以及基于股权的索赔。初审法院驳回了壳牌基于合同的索赔，并取消了壳牌与房主和卡森市案件有关的赔偿要求。壳牌与清理费用相关的公平索赔已得到审理，陪审团于2022年11月9日作出裁决，裁定壳牌合理产生并将承担总额为美元266.6数百万美元的清理成本，而BHC应该承担这笔费用 50.0这些成本的百分比，或 $133.3百万。BHC已提起上诉。2023年6月，初审法院批准了壳牌提出的将都乐食品公司加入BHC判决的动议，以此作为BHC的另一个自我，并命令壳牌向BHC偿还约美元26.7百万美元的律师费，用于抵消BHC的判决金额。都乐食品公司已对另一项自我裁决提出上诉，并担保了一笔足以维持判决执行的保证金。壳牌已对律师费的裁决提出上诉。
加州地区水质控制委员会（“水务局”）正在监督壳牌前基地的清理工作。2011年3月11日，水务局发布了《清理和减排令》（“CAO”），将壳牌列为排放方和责任方，并命令壳牌评估、监测和清理并减少排放到现场土壤和地下水的污染物的影响。2015年4月30日，对CAO进行了修订，将BHC也命名为排放者。BHC对CAO的修订向加利福尼亚州水资源控制委员会提出了上诉，由于水务局没有采取任何行动，该委员会的上诉因法律的实施而被驳回。2015年9月30日，BHC向高等法院提交了令状申请，以多种理由对CAO提出质疑。初审法院驳回了BHC的申请，该申请随后得到加利福尼亚上诉法院的支持，从而结束了BHC对CAO将BHC列为排放者的修订案提出的质疑。管理层认为，在与法律顾问协商后，与CAO相关的索赔或行动预计不会对都乐的经营业绩、财务状况或现金流产生重大不利影响，因为管理层认为损失风险微乎其微。
备注 17 — 股东权益
普通股
截至2024年3月31日，公司获准发行600.0 总股本为百万股，包括300.0 百万股普通股和 300.0 百万股优先股。截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日，有94.9 百万股已发行普通股以及 不 已发行优先股的股份。
股票薪酬
公司的主要股票薪酬计划是2021年综合激励薪酬计划（“该计划”），迄今为止，已根据该计划发行了股票期权和两种不同类型的限制性股票单位（“RSU”）。该计划的目的是通过吸引、留住和激励参与者，使救济金受益并促进救济的利益，并补偿参与者为公司成功所做的贡献。行使股票期权或归属限制性股票单位后，根据现有授权发行新股。总共有 7.4 根据综合计划，公司最初保留了100万股普通股供发行。行使任何期权或归属任何限制性股票单位后，相关奖励将在行使或归属股份数量的范围内取消，该数量的股份在本计划下不再可用。如果奖励的任何部分在没有交付相关股份的情况下终止，则该奖励的范围将可供未来根据本计划进行授予。截至 2024 年 3 月 31 日，有 5.3 根据该计划，未来可供拨款的百万股股票以及 2.1 根据授予的奖励，可供未来发行的百万股股票。
在截至2024年3月31日的三个月中，根据该计划发放了额外的RSU奖励，这些奖励分配给了 三年 服务期限和根据该计划发放的额外RSU奖励 三年 如果满足某些市场条件。包括市场状况在内的奖励下的薪酬支出是根据使用蒙特卡罗模拟方法计算的授予日期的奖励公允价值确定的。

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在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中，与该计划相关的股票薪酬支出总额为美元1.8 百万和美元1.3 分别为百万。与本计划相关的股票薪酬支出记录在简明合并运营报表中的销售、营销、一般和管理费用中。截至2024年3月31日，与未归属奖励相关的未确认薪酬成本总额为美元12.0 百万。
已申报分红
下表汇总了截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中申报的每股股息：
申报日期金额
（每股）
（美元）
2024 年 2 月 28 日$0.08 
3/6/2023$0.08 
下表汇总了截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中申报的股息总额：
三个月已结束
2024 年 3 月 31 日2023 年 3 月 31 日
（千美元）
分红
$(7,722)$(7,690)
2024 年 1 月，都乐支付了美元的现金分红0.08 每股，总计 $7.6 百万美元，向股东派发2023年11月15日宣布的第三季度股息。
都乐申报和支付股息的能力受其各种债务协议中包含的限制。截至2024年3月31日，都乐有能力支付美元的股息533.0 在这些限制生效之前一百万美元。
有关申报和支付的股息的更多详细信息，请参阅附注20 “后续事件”。

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累计其他综合亏损
都乐累计的其他综合亏损主要包括未实现的外币折算损益、未实现的衍生品收益和亏损以及养老金和退休后债务调整。 截至2024年3月31日的三个月，按组成部分分列的累计其他综合亏损变动的展期情况如下 2023 年 3 月 31 日：

按组成部分划分的累计其他综合亏损变动
衍生品的公允价值
养老金及其他
退休后福利
外币
翻译
总计
（千美元）
截至2022年12月31日的余额
$40,417 $(36,938)$(107,612)$(104,133)
扣除税款后归属于都乐集团的其他综合收益
3,432 — 9,604 13,036 
从累计其他综合亏损中重新分类的总金额
(4,223)— — (4,223)
从累计其他综合亏损中重新分类的金额对所得税的影响(5,591)— — (5,591)
归属于都乐集团的其他综合收益（亏损）净额
(6,382)— 9,604 3,222 
截至 2023 年 3 月 31 日的余额$34,035 $(36,938)$(98,008)$(100,911)
截至 2023 年 12 月 31 日的余额
$24,403 $(48,229)$(86,965)$(110,791)
扣除税款后归属于都乐集团的其他综合收益（亏损）
10,139 — (16,580)(6,441)
从累计其他综合亏损中重新分类的总金额
(7,156)— — (7,156)
从累计其他综合亏损中重新分类的金额对所得税的影响2,264 — — 2,264 
归属于都乐集团的其他综合收益（亏损）净额
5,247 — (16,580)(11,333)
截至 2024 年 3 月 31 日的余额
$29,650 $(48,229)$(103,545)$(122,124)

下表包括按累计其他综合亏损组成部分从累计其他综合亏损中重新分类的（收益）亏损的详细信息：
（收益）亏损重新归类为累计其他综合亏损
三个月已结束
2024 年 3 月 31 日2023 年 3 月 31 日运营报表中受影响的单列项目
（千美元）
衍生品的公允价值：
利率互换合约$(7,857)$(6,138)利息支出
现金流套期保值701 1,915 销售成本
总计$(7,156)$(4,223)





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备注 18 — 对未合并关联公司的投资
截至2024年3月31日，都乐对未合并关联公司的投资为美元131.0 百万，其中 $127.4 百万代表权益法投资，美元3.6 百万是都乐对其中没有重大影响力的投资。截至2023年12月31日，都乐对未合并关联公司的投资为美元131.7 百万，其中 $128.3 百万代表权益法投资，美元3.4 百万是都乐在其中没有重大影响力的投资。
都乐的合并净收益包括其在关联公司权益法投资净收益或亏损中所占的比例份额。当都乐记录其在净收益中的比例份额时，它会增加简明合并运营报表中的权益法收益以及该投资在简明合并资产负债表中的账面价值。相反，当都乐记录其在净亏损中所占的比例时，它会减少简明合并运营报表中的权益法收益以及该投资在简明合并资产负债表中的账面价值。从都乐没有重大影响力的投资中获得的现金分红记入其他净收益，历来不大。
与未合并关联公司的交易
在正常业务过程中，都乐与未合并的关联公司进行正常交易，其中包括交易商品和其他供应品的销售和采购。都乐还不时向这些附属公司提供季节性和长期贷款，尽管这些金额历来并不多。 下表列出了截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月，未合并关联公司投资的销售和购买额：
三个月已结束
2024 年 3 月 31 日
2023年3月31日
（千美元）
销售$31,211 $30,590 
购买34,622 34,138 
下表列出了截至2024年3月31日和2023年12月31日对未合并关联公司投资的到期金额：
2024 年 3 月 31 日
2023 年 12 月 31 日
（千美元）
在贸易应收账款中列报的未合并关联公司投资的应付金额$19,026 $25,066 
在其他应收账款中列报的未合并关联公司投资的应付金额4,334 4,138 
在其他资产中列报的未合并关联公司投资的应付金额8,904 9,220 
应付账款中列报的未合并关联公司投资的应付金额(10,451)(10,514)

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备注 19 — 每股收益（亏损）
每股基本收益（亏损）
每股基本收益（亏损）的计算方法是将该期间归属于公司股东的净收益（亏损）除以该期间已发行股票的加权平均数。摊薄后的每股收益的计算方法是，在调整所有股票期权和具有稀释效应的限制性股票单位的影响后，将该期间归属于公司股东的净收益（亏损）除以已发行股票的加权平均数。公司使用库存股法计算未偿股权奖励对摊薄后每股收益（亏损）的稀释效应。
下表列出了截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月的基本和摊薄后每股收益（亏损）：
三个月已结束
2024 年 3 月 31 日2023 年 3 月 31 日
（美元和千股，每股金额除外）
持续经营的收入
$71,487 $34,989 
归属于非控股权益的净亏损（收益）4,707 (6,324)
归属于都乐集团的持续经营业务收入76,194 28,665 
已终止业务的亏损，扣除所得税(6,051)(14,506)
归属于都乐集团的净收益$70,143 $14,159 
已发行股票的加权平均数：
加权平均股票数量—基本
94,929 94,899 
具有摊薄效应的股份奖励的影响
300 125 
加权平均股票数量——摊薄
95,229 95,024 
每股收益（亏损）：
基本：
持续运营$0.80 $0.30 
已终止的业务(0.06)(0.15)
归属于都乐集团的每股净收益$0.74 $0.15 
稀释：
持续运营$0.80 $0.30 
已终止的业务(0.06)(0.15)
归属于都乐集团的每股净收益$0.74 $0.15 
用于计算股票期权和具有市场状况的限制性股票单位的稀释效应的公司股票的平均市值是基于截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中奖励未兑现期间的报价市场价格。截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月摊薄后每股收益的计算不包括某些奖励的影响，因为这样做会产生反稀释作用。
备注 20 — 后续事件
都乐对截至2024年5月15日（都乐未经审计的简明合并财务报表发布之日）的后续事件进行了评估。
2024 年 4 月 25 日，都乐自愿预付了美元100.0 其100万笔定期贷款A和定期贷款b设施的收益来自出售渐进式农产品业务。
2024年4月4日，向2024年3月21日登记在册的股东支付了现金股息。2024 年 5 月 14 日，都乐集团董事会宣布 2024 年第一季度的现金分红为 $0.08 每股股息，于2024年7月5日支付给2024年6月12日的登记股东。

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第 2 项。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析
以下对我们财务状况和经营业绩的讨论和分析可能包含与我们的计划、目标、估计和目标有关并涉及风险和不确定性的前瞻性陈述。我们的实际业绩可能与此处包含的前瞻性陈述存在重大差异。有关我们未来的陈述以及与产品、销售、收入、支出、成本和收益相关的预测是此类陈述的典型代表。可能导致或促成此类差异的因素包括但不限于 “Item 3D” 中讨论的因素。20-F表年度报告中的 “风险因素”。
执行概述
我们是新鲜水果和蔬菜领域的全球领导者，其农产品来自不同地区的30多个国家的本地和全球采购，并通过零售、批发和餐饮服务渠道在超过75个国家进行分销和销售。我们最重要的产品在各自的类别和地区中占有领先的市场份额。我们是世界上最大的新鲜香蕉和菠萝生产国之一，也是全球最大的葡萄出口国之一，在浆果、鳄梨和有机农产品等种植品类中占有重要地位。我们在北美、欧洲、拉丁美洲、亚洲、中东和非洲（主要在南非）通过广泛的网络销售和分销水果和蔬菜产品。有关我们主要收入来源的更多信息，请参阅此处未经审计的简明合并财务报表附注5 “收入”。此外，请参阅 “第 4 项。有关公司的信息” 请参见20-F表年度报告，以更详细地描述我们提供的产品和服务。
救济金由以下三个可报告的细分市场组成：
新鲜水果：应申报的新鲜水果细分市场主要销售香蕉和菠萝，这些香蕉和菠萝来自当地种植者或都尔拥有和租赁的农场，主要位于拉丁美洲，销往北美、欧洲、拉丁美洲和亚洲。该部门还经营商业货运业务，该业务为使用公司自有船只运输第三方货物提供可用能力，这些船只在内部主要用于在拉丁美洲、北美和欧洲之间运输香蕉和菠萝。
多元化的新鲜农产品——欧洲、中东和非洲：多元化的新鲜农产品——欧洲、中东和非洲可报告的细分市场包括都乐的爱尔兰、荷兰、西班牙、葡萄牙、法国、意大利、英国、瑞典、丹麦、南非、捷克、斯洛伐克、波兰、德国和巴西企业，其中大多数通过零售、批发以及在某些情况下通过食品服务渠道在欧洲市场销售各种进口和当地的新鲜水果和蔬菜。
多元化的新鲜农产品—美洲和ROW：多元化的新鲜农产品—美洲和ROW可报告的细分市场包括都乐的美国、加拿大、墨西哥、智利、秘鲁和阿根廷业务，所有这些业务都在全球销售，并通过全球零售、批发和餐饮服务渠道从第三方种植者或都尔拥有的农场采购的本地新鲜农产品。
蔬菜退出流程
2024年3月27日，我们的某些全资子公司终止了新鲜快递协议，根据该协议，由于未能获得监管部门的批准，Fresh Express同意收购我们的新鲜蔬菜部门。
我们目前正在进行蔬菜退出程序，根据该程序，我们将退出新鲜蔬菜业务。我们承诺退出该业务，因此确定新鲜蔬菜部门继续符合被归类为待售的标准，蔬菜退出程序代表着战略转变，将对公司的运营和业绩产生重大影响。新鲜蔬菜部门的经营业绩已在扣除所得税后作为已终止业务单独报告，载于下方的经营业绩中。
蔬菜退出程序如果完成，将对我们未来的经营业绩、财务状况表和现金流产生一定的直接和间接重大影响，目前无法可靠地估计其程度。

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渐进式农产品销售
2024年3月13日，公司完成了向PTF Holdings出售其在渐进式农产品业务中的65.0％股权的交易。通过此次出售，都乐获得了1.203亿美元的现金总收益，并确认了7,400万美元的出售收益，其中包括简明合并运营报表中的业务出售收益。出售净资产的账面金额为4190万美元，其中包括3,600万美元的分配商誉，出售的净收益主要用于偿还债务。
渐进式农产品业务是在多元化新鲜农产品——美洲和ROW可申报的细分市场中报告的，在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中，该业务分别占都乐合并收入的约7,790万美元和1.056亿美元。不包括其对上一期业绩的贡献以及截至2024年3月31日的三个月中确认的销售收益的影响，我们预计此次出售不会对我们未来的经营业绩、财务状况表和现金流产生其他重大的直接或间接影响。
当前的经济和市场环境
自2021年初以来，我们的业务一直面临通货膨胀压力。2024年，这些压力继续影响我们的业务，但随着通货膨胀率从2022年的峰值放缓，这些压力有所减缓。但是，经济和市场环境仍然动荡不定，许多外部因素继续对全球经济和我们当今的业务构成重大风险，包括：

•地缘政治冲突导致的全球经济混乱；
•中央银行货币政策的变化，这尤其导致了更高的利率和波动的汇率；
•天气事件；以及
•包括航运在内的许多领域的监管环境不断变化。
为了应对上述各种持续挑战，我们将继续在整个业务范围内制定缓解策略，包括实施提价和确定运营效率。尽管我们最终认为我们在行业中处于有利地位，可以抵御经济混乱时期，但上述因素的范围、持续时间和延续影响是不确定的，变化迅速的，难以预测的。因此，目前无法可靠地估计这些因素对我们的业务、经营业绩和长期流动性状况影响的程度和规模。
我们将继续监测持续的地缘政治冲突对全球经济以及我们的业务和运营的直接和间接影响。这些地缘政治冲突的更广泛后果给我们的业务带来了某些挑战，但由此产生的任何影响过去和预计都不会对都乐的整体业绩产生重大影响。
请参阅 “物品 3D”。20-F表年度报告中的 “风险因素”，了解有关持续风险的更多信息，例如与货币汇率波动、产品成本上涨、全球资本和信贷市场、公共卫生疫情以及战争和其他全球冲突的不确定性有关的风险。
网络事件
2023年2月，都乐成为一次复杂的勒索软件攻击的受害者，该攻击影响了大约一半的Legacy Dole服务器和四分之一的最终用户计算机。尽管我们没有理由相信任何员工信息是公开发布的，但该攻击还导致了对某些Dole信息的未经授权的访问，包括有关某些员工的信息。发现攻击后，该公司立即采取措施调查和遏制攻击，保留了领先的第三方网络安全专家的服务，并与执法部门合作。都乐受到的攻击对运营的影响微乎其微，所有受影响的服务器和最终用户计算机均已恢复或重建。截至2023年3月31日的三个月，对公司的总财务影响，包括已终止的业务，为1,050万美元。2024财年没有剩余影响。

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经营业绩
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月的部分经营业绩如下：
三个月已结束改变
三月三十一日
2024		三月三十一日
2023		2024 年与 2023
（以千美元计，百分比除外）
收入，净额$2,121,374$1,989,167$132,2076.6%
销售成本(1,926,697)(1,810,128)(116,569)6.4%
毛利润194,677179,03915,6388.7%
销售、营销、一般和管理费用(118,950)(120,879)1,929(1.6)%
出售业务的收益73,950—73,950100.0%
资产出售收益4173,973(3,556)(89.5)%
商誉减值(36,684)—(36,684)100.0%
不动产、厂房和设备的减值(1,277)—(1,277)100.0%
营业收入112,13362,13350,00080.5%
其他收入，净额7,6221,7755,847329.4%
利息收入3,0792,30977033.3%
利息支出(17,948)(21,712)3,764(17.3)%
扣除所得税和股权收益前的持续经营收入104,88644,50560,381135.7%
所得税支出(34,401)(10,994)(23,407)212.9%
权益法收益1,0021,478(476)(32.2)%
来自持续经营的收入 71,48734,98936,498104.3%
已终止业务的亏损，扣除所得税(6,051)(14,506)8,455(58.3)%
净收入65,43620,48344,953219.5%
归属于非控股权益的净亏损（收益）4,707(6,324)11,031(174.4)%
归属于都乐集团的净收益$70,143$14,159$55,984395.4%
以下是对合并经营业绩与上一年相比的分析。在截至2024年3月31日的三个月中，交易业绩强劲，但我们继续受到通货膨胀压力和某些大宗商品成本上涨以及外币折算波动的影响。管理层在下文分析了合并经营业绩变化的重要驱动因素，并在接下来的章节中对细分市场的表现提供了进一步的评论。分析中未包括的所有其他经营业绩对公司的整体业绩并不重要。
收入，净额
截至2024年3月31日的三个月，总收入净增长（6.6％，合1.322亿美元），主要是由于所有应申报细分市场的强劲运营业绩以及外币折算产生的1,280万美元的有利影响，但部分被1,330万美元的收购和剥离带来的净负面影响所抵消。下面的 “分部经营业绩” 部分将更详细地描述推动收入变化的其他因素。
销售成本
截至2024年3月31日的三个月，总销售成本的增长（6.4％，合1.166亿美元），主要是由于上文讨论的交易活动增加以及外币折算的不利影响。
销售、市场营销及一般和管理费用（“SMG&A”）
截至2024年3月31日的三个月，SMG&A总额的下降（1.6％，合190万美元），主要是由于在截至2023年3月31日的三个月中，与上述网络事件相关的480万美元非经常性成本，但本年度员工工资和薪金的增加部分抵消了这一下降。

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资产销售收益
截至2024年3月31日的三个月，资产销售收益并不大，而截至2023年3月31日的三个月，400万美元的资产出售收益主要来自出售夏威夷活跃销售的土地。
商誉减值
累进交易完成后，公司确定了多元化新鲜农产品——美洲和ROW报告部门的触发事件。在考虑了出售后，我们对申报单位的剩余商誉进行了定量分析，得出的结论是，商誉减值了3,670万美元。关键假设、市场状况和宏观经济环境的不利变化可能会导致未来的减值。
其他收入，净额
截至2024年3月31日的三个月，其他收入净增长（329.4％，合580万美元），主要是由于外币计价借款的未实现净收益增加，以及养老金和其他退休后福利计划非服务部分的定期净收益增加。
更多细节见此处未经审计的简明合并财务报表附注7 “其他收入，净额”。
利息支出
截至2024年3月31日的三个月，利息支出减少（17.3％，合380万美元），是由于本年度的借款减少。
所得税
截至2024年3月31日的三个月，公司在不计所得税和股权收益的1.049亿美元持续经营收入中记录了3440万美元的所得税支出，反映了32.8％的有效税率。截至2023年3月31日的三个月，公司在所得税和权益收益之前的4,450万美元持续经营收入中记录了1,100万美元的所得税支出，反映了24.7％的有效税率。
由于爱尔兰及其包括美国在内的各个外国司法管辖区的收益水平、组合和季节性，多尔的有效税率在不同时期之间差异很大。在截至2024年3月31日的三个月中，该公司的所得税支出与爱尔兰12.5％的法定税率不同，这主要是由于出售在美国征税的累进农产品业务的股权所得收益，这是一项不可扣除的商誉减值费用，.《税法》的 GILTI 条款，美国 F 小节收入包容性，的影响爱尔兰于2023年通过了一项税收法案，该法案实施了经济合作与发展组织的第二支柱以及在外国司法管辖区的业务，这些司法管辖区的税率与爱尔兰的法定税率不同。在截至2023年3月31日的三个月中，公司的所得税支出与爱尔兰12.5％的法定税率不同，这主要是由于《税法》中的美国GILTI条款、美国F部分的收入包含以及在外国司法管辖区的业务按与爱尔兰法定税率不同的税率征税。
公司的净递延所得税负债主要与收购的无形资产和合并产生的公允价值调整有关，扣除了与美国联邦利息免除结转、美国州和非美国净营业亏损结转以及其他临时差额相关的递延所得税资产。都乐维持针对某些美国州和非美国递延所得税资产的估值补贴。在每个报告期，公司都会评估各司法管辖区对递延所得税资产的估值补贴的需求，并在获得更多信息后调整估计。
1986年后所有未汇出但未累计美国递延所得税负债的收入均需缴纳美国税。Dole plc是一家总部位于爱尔兰的母公司，打算继续将其大部分或全部国外收益以及资本无限期地投资于爱尔兰以外的外国子公司，预计不会产生与此类金额相关的任何重大额外税收。此外，都乐可能会不时选择汇回预期的未来收益，其中一部分可能需要纳税，并增加多尔在该财年的总税收支出。该公司继续评估其现金需求，并可能在未来更新其说法。

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在截至2022年12月31日的年度中，都乐的一个外国司法管辖区的税务机关发布了与2017纳税年度约3,000万美元的转让定价相关的所得税评估（包括利息和罚款）。该公司的子公司对评估提出上诉，2023年3月9日，审查机构宣布评估无效。税务机关已开始新的审计，该公司的子公司以诉讼时效到期为由对该审计提出了质疑。根据新的审计，2023年10月发布了2017年纳税年度约2,000万美元（包括利息和罚款）的评估报告。该公司继续抗议重启2017年的审计，理由是诉讼时效已经到期，该公司还就最新的评估向税务机关提出上诉。2023年12月20日，税务局对提起的上诉发布了一项决议，其中税务机关确认了对公司的评估。作为回应，该公司于2024年2月15日提起上诉。公司认为，根据对事实和情况、适用的当地法律、税收法规和判例法的分析，我们很有可能获胜。尽管该公司认为支付摊款的可能性微乎其微，但解决问题的时机仍不确定。
有关所得税的更多信息，请参阅此处未经审计的简明合并财务报表附注9 “所得税”。
已终止业务的业绩，扣除所得税
截至2024年3月31日的三个月，已终止业务的所得税前收入为1,510万美元，而前一时期的亏损为970万美元。所得税前业绩的改善主要是由增值产品的基本表现改善和新包装产品的定价和销量的提高所推动的，以及由于固定资产被归类为待售，自2023年3月31日起停止折旧和经营租赁使用权资产摊销。与去年相比，今年也受益，前一年受到天气相关事件和网络事件的非经常性成本的负面影响。本期2,130万美元的所得税支出受到《新明确协议》终止后税收资产减少1,630万美元的影响。扣除所得税后，截至2024年3月31日的三个月中，已终止业务的亏损从前一时期的1,450万美元下降至610万美元。
归属于非控股权益的净亏损（收益）
在截至2024年3月31日的三个月中，归属于非控股权益的净亏损（收益）从截至2023年3月31日的三个月的630万美元降至亏损470万美元，这主要是由于上述多元化新鲜农产品—美洲和ROW报告单位中归属于非控股权益的980万美元商誉减值份额。
分部经营业绩
都乐集团有以下细分市场：新鲜水果、多元化新鲜农产品——欧洲、中东和非洲以及多元化的新鲜农产品——美洲和ROW。公司的应报告分部基于（i）首席运营决策者（“CODM”）审查的财务信息，（ii）内部管理和相关报告结构，（iii）CoDM评估业绩和分配资源的依据。
分部业绩的评估基于多种因素，其中收入和扣除利息支出、所得税以及折旧和摊销前的调整后收益（“调整后息税折旧摊销前利润”）是CodM定期审查的财务指标。
都乐及其首席运营决策者、都乐首席执行官兼首席运营官使用调整后的息税折旧摊销前利润作为主要财务指标，因为它是金融分析师在评估同一行业公司业绩时常用的衡量标准。之所以对调整后的息税折旧摊销前利润的计算进行了调整，是因为管理层在评估业绩时不包括这些金额，因为此类调整消除了（i）大量非现金折旧和摊销以及（ii）公司运营经理无法控制的项目的影响。调整后的息税折旧摊销前利润不是根据美国公认会计原则计算或列报的，但按细分市场划分的调整后息税折旧摊销前利润是按照ASC 280分部列报的。此外，此处使用的调整后息税折旧摊销前利润不一定与其他公司的类似标题指标相似。调整后的息税折旧摊销前利润不能替代持续经营收入、归属于都乐集团的净收益、净收益、经营活动产生的现金流或美国公认会计原则规定的任何其他指标。

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调整后的息税折旧摊销前利润通过合并净收益和（1）减去所得税后的收入或加上已终止业务的亏损；（2）加上所得税支出或减去所得税优惠；（3）加上利息支出；（4）增加折旧费用；（5）增加无形资产的摊销费用；（6）在市场亏损中加记或减去市值标记，将调整后的息税折旧摊销利润与净收益进行对账与某些衍生工具和外币计价借款的未实现影响相关的收益，已实现的影响关于非现金结算的外币计价借款、对清算实体的净外币影响以及或有对价的公允价值变动；（7）根据重要性单独列报的其他项目，在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中，包括加减扣除保险收益后的特殊事件资产减记，减去营业权益处置的收益或增加损失，减去出售商业权益的损失对持有待售资产的收益或增加资产出售的亏损，以及积极销售房产，增加商誉减值费用并增加网络相关事件产生的成本；以及（8）公司在权益法投资中这些项目中的份额。
以下是按细分市场划分的收入以及各分部的调整后息税折旧摊销前利润与合并净收益的对账情况，这是最直接可比的美国公认会计准则财务指标：
三个月已结束
2024 年 3 月 31 日
2023年3月31日
分部收入：
（千美元）
新鲜水果$824,229$798,910
多元化的新鲜农产品——欧洲、中东853,598798,100
多元化的新鲜农产品—美洲和ROW476,882422,751
分部总收入2,154,7092,019,761
细分市场间收入(33,335)(30,594)
合并总收入，净额$2,121,374$1,989,167
净收入与调整后息税折旧摊销前利润的对账
净收入$65,436$20,483
已终止业务的亏损，扣除所得税6,05114,506
来自持续经营的收入 71,48734,989
调整：
所得税支出34,40110,994
利息支出17,94821,712
折旧21,84824,303
无形资产的摊销2,2732,616
按市值计价（收益）亏损(2,870)822
资产出售亏损（收益）31(4,167)
出售业务的收益(73,950)—
商誉减值36,684—
与网络有关的事件—4,750
其他物品(1,800)673
权益法投资的调整4,0473,695
经调整的合并息税折旧摊销前利润$110,099$100,387
部门调整后的息税折旧摊销前利润：
新鲜水果$69,435$69,211
多元化的新鲜农产品——欧洲、中东25,95923,406
多元化的新鲜农产品—美洲和ROW14,7057,770
经调整的合并息税折旧摊销前利润$110,099$100,387

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下表说明了截至2024年3月31日的三个月与截至2023年3月31日的三个月相比，推动分部收入变化的因素的估计影响：
截至三个月的收入
2023 年 3 月 31 日
外汇翻译1,2
收购/资产剥离
运营变更3
2024 年 3 月 31 日
（千美元）
新鲜水果
$798,910$—$—$25,319$824,229
多元化的新鲜农产品——欧洲、中东798,10012,6696,17236,657853,598
多元化的新鲜农产品—美洲和ROW422,751173(19,441)73,399476,882
细分市场间收入(30,594)——(2,741)(33,335)
$1,989,167$12,842$(13,269)$132,634$2,121,374
1 外汇折算的影响是对与本年平均汇率相比，按上一年平均汇率将以外币计价的经营业绩折算成美元的效果的估计。
2 尽管我们承认新鲜水果板块受到外汇折算的影响，但其影响不容易确定，因为欧洲市场新鲜水果产品的价格通常受到与客户订立合同（以及出售水果时现货水果）时欧洲货币与美元汇率的严重影响。这是由于大多数新鲜水果产品都是使用美元条款采购的。
3 运营变化是指隔离外汇折算、收购和剥离的影响后的剩余收入变化，我们认为这是影响我们经营业绩与去年相比可比性的重要因素。下文将更详细地讨论业务变化。
下表说明了与截至2023年3月31日的三个月相比，推动分部调整后息税折旧摊销前利润变化的因素的估计影响：
截至三个月的调整后息税折旧摊销前利润
2023 年 3 月 31 日
外汇翻译1
收购/资产剥离
运营变更2
2024 年 3 月 31 日
（千美元）
新鲜水果
$69,211$(46)$—$270$69,435
多元化的新鲜农产品——欧洲、中东23,406349(132)2,33625,959
多元化的新鲜农产品—美洲和ROW7,770(9)(1,289)8,23314,705
$100,387$294$(1,421)$10,839$110,099
1 外汇折算的影响是对与本年平均汇率相比，按上一年平均汇率将以外币计价的经营业绩折算成美元的效果的估计。
2 运营变化是隔离外汇折算、收购和剥离影响后的调整后息税折旧摊销前利润的剩余变化，我们认为这是影响我们经营业绩与去年相比可比性的重要因素。下文将更详细地讨论业务变化。
下文将更详细地描述分部收入和分部调整后息税折旧摊销前利润的变化，重点是运营变化，我们认为这些变化更能反映公司与去年相比的业绩。除非另有说明，否则下文讨论的变更适用于截至2024年3月31日的三个月，而截至2023年3月31日的三个月。
新鲜水果
截至2024年3月31日的三个月，新鲜水果净收入净增长（3.2％，合2530万美元）至8.242亿美元，这主要是由于全球香蕉和菠萝销量的增加以及全球菠萝价格的上涨，但全球香蕉价格的下降部分抵消了这一增长。
截至2024年3月31日的三个月，新鲜水果调整后的息税折旧摊销前利润增长（0.3％，合20万美元）至6,940万美元，这归因于销量的增加和水果采购成本的降低，但定价下降和商业货运的减少部分抵消了这一增长。

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多元化的新鲜农产品——欧洲、中东
截至2024年3月31日的三个月，多元化新鲜农产品——欧洲、中东和非洲净收入（7.0％，合5,550万美元）增长至8.536亿美元，这主要是由于爱尔兰、英国和北欧的强劲表现，英镑和欧元兑美元汇率升值1,270万美元的有利影响，以及收购带来的620万美元增量净利好影响。不包括外币折算、收购和资产剥离的影响，收入比上年增长4.6％，达到3,670万美元。
截至2024年3月31日的三个月，多元化新鲜农产品——欧洲、中东和非洲调整后的息税折旧摊销前利润增长（10.9％，合260万美元）至2,600万美元，这主要是由于北欧和南非的强劲表现，以及英镑和欧元兑美元走强带来的30万美元外币折算的积极影响。不包括外币折算、收购和资产剥离的影响，调整后的息税折旧摊销前利润比上年增长10.0％，合230万美元。
多元化的新鲜农产品—美洲和ROW
在截至2024年3月31日的三个月中，多元化新鲜农产品——美洲和ROW净收入（12.8％，合5,410万美元）增长至4.769亿美元，这主要是由于季节性时差、牛油果定价和销量的改善以及大多数大宗商品的销量普遍强劲和定价改善导致的樱桃销量增加。这些积极影响被浆果的减少以及渐进式农产品业务在2024年3月中旬出售后销售下降所部分抵消。不包括外币折算以及收购和资产剥离的影响，收入比上年增长17.4％，达到7,340万美元。
截至2024年3月31日的三个月，多元化新鲜农产品——美洲和ROW调整后的息税折旧摊销前利润增长（89.3％，合690万美元）至1,470万美元，这主要是由智利樱桃的强劲表现和季节性时差、北美牛油果表现的改善以及大多数大宗商品的价格普遍走强和销量增加所推动的，但部分被出售渐进式农产品业务的影响所抵消。不包括外币折算以及收购和剥离的影响，调整后的息税折旧摊销前利润比上年增长106.0％，合820万美元。
流动性和资本资源
从历史上看，都乐现金流的主要来源是来自经营活动、发行债务和银行借款的现金流。都乐有在国际上借款的历史，预计将能够长期继续借款。实质性现金需求包括支付债务和相关利息、资本支出、对公司的投资、增加都乐持有股权投资的子公司或公司的所有权以及向股东支付股息。
现金流
下表汇总了截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中都乐的合并现金流：
三个月已结束
2024 年 3 月 31 日
2023年3月31日
持续经营业务提供的现金流（用于），净额：
（千美元）
运营活动
$(34,956)$12,647
投资活动
96,499(11,751)
融资活动
(98,686)33,469
外币影响
(5,630)2,697
已终止业务提供的现金，净额5,371298
现金净增加（减少）
(37,402)37,360
现金和现金等价物，期初
277,005228,840
现金和现金等价物，期末
$239,603$266,200


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截至2024年3月31日的三个月，用于经营活动的现金流为3,500万美元，而截至2023年3月31日的三个月，经营活动提供的现金流为1,260万美元。由于正常的季节性影响，本年度的现金流有所减少。由于收入增加和收款时机增加，以及制成品库存增加，应计负债增加的影响部分抵消了应收账款外流。
截至2024年3月31日的三个月，投资活动提供的现金流为9,650万美元，而截至2023年3月31日的三个月中使用的现金流为1180万美元。投资活动提供的现金增加主要归因于与出售渐进式农产品业务相关的收益。
截至2024年3月31日的三个月，用于融资活动的现金流为9,870万美元，而截至2023年3月31日的三个月中提供的现金流为3,350万美元。融资活动中使用的现金的增加主要是由于扣除借款后的债务偿还额增加。
截至2024年3月31日的三个月，已终止业务提供的现金增至540万美元，而截至2023年3月31日的三个月为30万美元。增长主要是由于强劲的运营业绩，以及去年受到天气相关事件和网络事件的非经常性成本的负面影响。
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中，根据美国国税法第965条，遣返税没有现金税金额。预计2024财年剩余时间和2025财年的遣返税款将分别为1,350万美元和1,670万美元。
净负债
净负债是管理层用来分析公司资本结构和财务杠杆率的主要衡量标准。净负债是一项非公认会计准则财务指标，计算方法是现金和现金等价物减去流动债务、长期债务和银行透支，不包括债务折扣和发行成本。管理层认为，净负债是监控杠杆率和评估合并资产负债表的重要衡量标准。
下表列出了截至2024年3月31日和2023年12月31日的现金和现金等价物以及总负债与净负债的对账情况：
2024 年 3 月 31 日
2023 年 12 月 31 日
（千美元）
现金和现金等价物$239,397$275,580
债务：
长期债务，净额(774,361)(845,013)
当前到期日(215,281)(222,940)
银行透支(12,054)(11,488)
债务总额，净额(1,001,696)(1,079,441)
减去：未摊销的债务折扣和发行成本(13,518)(14,395)
债务总额(1,015,214)(1,093,836)
净负债
$(775,817)$(818,256)
根据2021年3月26日签订的信贷协议（随后于2021年8月3日修订）的条款，公司拥有优先担保循环信贷额度（“循环信贷额度”），该额度规定了高达6亿美元的借款，以及两个定期贷款额度（“定期贷款A” 和 “定期贷款B”，合计 “定期贷款额度”），后者规定借款3万美元。分别为5.4亿美元和5.4亿美元。
截至2024年3月31日，循环信贷额度和定期贷款额度下的未偿总额为8.289亿美元。根据信贷协议的条款，公司可能需要使用蔬菜退出程序的部分收益来预付定期贷款A和定期贷款b。截至2024年3月31日，与蔬菜退出程序相关的估计最低预付款额已从长期债务净额重新归类为合并资产负债表中的当前到期日。随着另类交易条款的发展，估计的最低预付款额可能会发生变化。循环信贷额度的到期日为2026年8月3日。

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在本季度末之后，即2024年4月25日，都乐自愿用出售渐进式农产品的收益预付了1亿美元的定期贷款A和定期贷款b设施。
都乐在这些贷款和其他借款安排下的借款与浮动利率和固定利率挂钩。都乐已进行利率互换，以减轻与其浮动利率债务相关的很大一部分利率风险。
现金和债务均以不同的货币计价，但主要是美元、欧元、英镑和瑞典克朗。
循环信贷额度和定期贷款机制预计将提供长期可持续的资本。有关公司债务的更多详细信息，请参阅此处包含的未经审计的简明合并财务报表附注12 “债务”。
可用流动性总额
截至2024年3月31日和2023年12月31日，可用流动性总额（定义为现金和现金等价物加上可用信贷额度）如下：
2024 年 3 月 31 日
2023 年 12 月 31 日
（千美元）
现金和现金等价物$239,397$275,580
信贷额度780,097721,516
可用流动性总额
$1,019,494$997,096
此外，都乐利用第三方贸易应收账款销售安排来帮助管理其流动性。某些安排包含追索权条款，根据该条款，我们的最大财务损失仅限于根据该安排出售的应收账款的百分比。所有第三方贸易应收账款销售安排下的融资总额为2.85亿美元。
截至2024年3月31日，公司已取消确认与无追索权便利和设施相关的贸易应收账款，追索权准备金分别为2440万美元和2.55亿美元1。截至2023年12月31日，公司已取消确认与无追索权设施和设施相关的贸易应收账款，追索权准备金分别为1,320万美元和2.468亿美元。
承付款和或有开支
截至2024年3月31日，与我们在20-F表年度报告中描述的内容相比，我们的承诺、合同安排或突发事件没有实质性变化。有关都乐意外开支的更多详情，请参阅此处未经审计的简明合并财务报表附注16 “意外开支”。
关键会计估计
根据美国公认会计原则编制未经审计的简明合并财务报表要求管理层做出影响所报告的资产、负债、收入和支出金额的估算和假设。公司根据过去的经验和其他假设进行估计，这些假设在当时情况下被认为是合理的，管理层会持续评估这些估计。实际结果可能与这些估计值有所不同。
关键会计估计是那些对未经审计的简明合并财务报表产生重大影响或可能影响的，涉及管理层难以作出的、主观的或复杂的判断的估计。在审查公司未经审计的简明合并财务报表时，透彻了解这些关键会计估计及其基本性质、假设和意见至关重要。管理层认为，商誉和无限期无形资产、所得税、养老金和其他退休后福利是最关键的，因为它们涉及重要的估计和假设。与我们在20-F表年度报告中更详细描述的估算相比，上述关键会计估算没有重大变化或增加。
1 Fresh Vegeets目前根据该融资机制出售其贸易应收账款，并附有追索权条款。披露的金额包括新鲜蔬菜部门出售的贸易应收账款。退出新鲜蔬菜业务后，新鲜蔬菜在该设施下的状况将得到解决。

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第 3 项。关于市场风险的定量和定性披露
我们在20-F表年度报告中对此事的披露没有重大变化。
第 4 项。控制和程序
管理层在首席执行官兼首席财务官（“CFO”）的监督和参与下，对截至2024年3月31日的公司披露控制和程序（定义见交易法第13a-15（e）条）的设计和运作的有效性进行了评估。根据该评估，公司首席执行官兼首席财务官得出结论，公司的披露控制和程序自2024年3月31日起生效。在截至2024年3月31日的三个月中，财务报告的内部控制没有发生重大影响或合理可能影响我们对财务报告的内部控制的变化。


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第二部分-其他信息
第 1 项。法律诉讼
救济金一直是或目前是一些法律诉讼以及政府机构民事和刑事调查和询问的对象。有关更多信息，请参阅此处未经审计的简明合并财务报表附注16 “意外开支”。我们无法预测此类诉讼、调查和调查将持续多长时间，也无法预测此类调查的全部范围，但我们预计，我们将继续承担与这些事项相关的巨额费用，而且无论结果如何，这些诉讼、调查和询问都将严重分散管理层的时间。这些诉讼、调查和调查可能会导致对我们和/或我们的某些官员的损害赔偿、罚款、处罚、同意令或其他行政行动，或者导致我们的业务惯例发生变化，任何此类罚款或处罚都可能超过我们目前的预期。此外，围绕这些诉讼、调查和调查或由此而采取的任何执法行动的宣传，即使最终对我们有利，也可能导致更多的调查和法律诉讼。因此，尽管这些诉讼、调查和调查可能会对我们的声誉、业务、财务状况和经营业绩产生不利影响，但我们预计它们不会对都乐的经营业绩、财务状况或现金流产生单独或总体上的重大不利影响。
第 1A 项。风险因素
除了本报告中列出的其他信息外，用户还应仔细考虑第一部分 “Item 3D” 中讨论的因素。我们的20-F表年度报告中的 “风险因素”，如下文更新和补充，可能会对我们的业务、财务状况或未来业绩产生重大影响。这些风险并不是公司面临的唯一风险，尚未知或目前被认为不重要的其他风险和不确定性可能会对我们的业务、财务状况或未来业绩产生重大不利影响。
与第一部分 “项目3D” 中披露的风险因素信息相比，没有实质性变化。风险因素” 载于我们的20-F表年度报告，以下更新和补充的内容除外。
第 5 项。其他信息
没有。

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