蜂巢数字技术有限公司
截至2024年3月31日和2023年3月31日的综合财务报表(单位：千美元)
独立注册会计师事务所报告
致HIVE Digital Technologies Ltd.董事会和股东。
对合并财务报表的几点看法
我们已审计了所附的Hive Digital Technologies Ltd.(“贵公司”)截至2024年和2023年3月31日的综合财务状况，以及截至2024年和2023年3月31日的相关综合亏损和全面收益(亏损)、权益变动表和现金流量表以及相关附注(统称为“综合财务报表”)。*我们认为，合并财务报表在所有重要方面都公平地反映了Hive Digital Technologies Ltd.截至2024年3月31日和2023年3月31日的财务状况，以及截至2024年3月31日和2023年3月31日的年度的运营结果和现金流量，符合国际会计准则委员会发布的IFRS会计准则。
意见基础
这些合并财务报表由公司管理层负责。我们的责任是根据我们的审计对公司的综合财务报表发表意见。我们是一家在美国上市公司会计监督委员会(PCAOB)注册的公共会计师事务所，根据美国联邦证券法以及美国证券交易委员会和PCAOB的适用规则和法规，我们必须与公司保持独立。
其他事项。
如综合财务报表附注28所述，2023年综合财务报表已重新列报，以纠正数字货币重估和数字货币销售损失之间的重新分类。
我们是按照PCAOB的标准进行审计的。这些准则要求我们计划和执行审计，以获得关于合并财务报表是否没有重大错报的合理保证，无论是由于错误还是舞弊。本公司并无被要求对其财务报告的内部控制进行审计，我们也没有受聘进行审计。作为我们审计的一部分，我们被要求了解财务报告的内部控制，但不是为了对公司财务报告内部控制的有效性发表意见。因此，我们不表达这样的意见。
我们的审计包括执行程序，以评估财务报表重大错报的风险，无论是由于错误还是欺诈，并执行应对这些风险的程序。这些程序包括在测试的基础上审查关于合并财务报表中的金额和披露的证据。我们的审计还包括评价管理层使用的会计原则和作出的重大估计，以及评价合并财务报表的整体列报。我们相信，我们的审计为我们的观点提供了合理的基础。
| /s/ |
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特许专业会计师 |
| (PCAOB ID： |
2024年6月24日
| HIVE Digital Technology Ltd.合并财务状况表 （除非另有说明，以千美元表示） |
| 3月31日， | 3月31日， | ||||||
| 备注 | 2024 | 2023 | |||||
| 资产 | |||||||
| 流动资产 | |||||||
| 现金 | $ | $ | |||||
| 应收账款和应收账款 | 7 | ||||||
| 投资 | 6 | ||||||
| 数字货币 | 8 | ||||||
| 厂房和设备 | 9 | ||||||
| 长期应收账款 | 7 | ||||||
| 存款，扣除拨备 | 10 | ||||||
| 使用权资产 | 15 | ||||||
| 无形资产 | |||||||
| 总资产 | $ | $ | |||||
| 负债和权益 | |||||||
| 流动负债 | |||||||
| 应付款项和应计负债 | 12 | $ | $ | ||||
| 可转换贷款的流动部分-负债部分 | 11 | ||||||
| 租赁负债的当前部分 | 15 | ||||||
| 定期贷款 | 14 | ||||||
| 应付贷款本期部分 | 13 | ||||||
| 本期所得税负债 | 18 | ||||||
| 可转换贷款-负债部分 | 11 | ||||||
| 可转换贷款-衍生品部分 | 11 | ||||||
| 应付贷款 | 13 | ||||||
| 租赁负债 | 15 | ||||||
| 递延税项负债 | 18 | ||||||
| 总负债 | |||||||
| 股权 | |||||||
| 股本 | 19 | ||||||
| 权益储备 | |||||||
| 累积其他全面收益 | |||||||
| 累计赤字 | ( |
) | ( |
) | |||
| 权益总额 | |||||||
| 负债和权益总额 | $ | $ | |||||
| 业务性质(注1) | |||||||
| 承付款和或有事项(附注16) | |||||||
| 其后事项（附注30） |
经董事会批准，于2024年6月24日授权发布
| “弗兰克·福尔摩斯” | 主任 |
| 《马库斯新闻》 | 主任 |
附注是这些综合财务报表的组成部分。
| 第1页 |
| HIVE Digital Technology Ltd.合并（亏损）收入和综合收益（亏损）报表 （除非另有说明，以千美元表示） |
| 截至三月三十一日止年度， | |||||||
|
备注
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2024
|
2023 修订-注28 |
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| 数字货币挖掘收入 | 8 | $ | $ | ||||
| 高性能计算托管 | |||||||
| 销售成本 | |||||||
| 运营和维护成本 | 23 | ( |
) | ( |
) | ||
| **折旧 | 9,15 | ( |
) | ( |
) | ||
| ( |
) | ( |
) | ||||
| 数字货币的重估 | 8 | ( |
) | ||||
| 出售数字货币的收益（损失） | 8 | ( |
) | ||||
| 费用 | |||||||
| 一般及行政 | 22 | ( |
) | ( |
) | ||
| 汇兑收益 | |||||||
| 股份酬金 | 19 | ( |
) | ( |
) | ||
| ( |
) | ( |
) | ||||
| 投资未实现收益(亏损) | 6 | ( |
) | ||||
| 衍生负债的公允价值变动 | 11 | ||||||
| 设备减值 | 9 | ( |
) | ||||
| 存款减值 | 10 | ( |
) | ||||
| 应收销售税拨备 | 7 | ( |
) | ||||
| 出售设备所得(损) | ( |
) | |||||
| 其他费用 | ( |
) | ( |
) | |||
| 财务费用 | 21 | ( |
) | ( |
) | ||
| 本年度税前净亏损 | ( |
) | ( |
) | |||
| 税费支出 | ( |
) | ( |
) | |||
| 本年度净亏损 | $ | ( |
) | $ | ( |
) | |
| 其他全面收益(亏损) | |||||||
| 后续期间将重新分类至损益的其他全面收益（亏损）： | |||||||
| 数字货币重新估值 | 8 | $ | $ | ||||
| 翻译调整 | ( |
) | ( |
) | |||
| 当年净亏损和综合收益（亏损） | $ | $ | ( |
) | |||
| 每股基本亏损 | $ | ( |
) | $ | ( |
) | |
| 稀释每股亏损 | $ | ( |
) | $ | ( |
) | |
| 已发行普通股加权平均数 | |||||||
| 基本 | 20 | ||||||
| *稀释后的 | 20 | ||||||
附注是这些综合财务报表的组成部分。
| 第2页 |
| HIVE Digital Technology Ltd.合并权益变动表 （除非另有说明，以千美元表示） |
| 股本 | 累计其他 | |||||||||||||||||
| 股权 | 全面 | 累计 | 总 | |||||||||||||||
| 已发行股份 | 量 | 储备 | 收入 | 赤字 | 股权 | |||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||
| 2022年3月31日 | ( |
) | ||||||||||||||||
| 基于股份的薪酬 | - | - | - | - | ||||||||||||||
| 股票发售 | - | - | - | |||||||||||||||
| 有限制股份单位的归属 | ( |
) | - | - | ||||||||||||||
| 发行成本 | - | ( |
) | - | - | - | ( |
) | ||||||||||
| 当期亏损 | - | - | - | - | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
| 翻译调整 | - | - | - | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||
| 数字货币已实现损失 | - | - | - | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||
| 2023年3月31日 | ( |
) | ||||||||||||||||
| 2023年3月31日 | ( |
) | ||||||||||||||||
| 基于股份的薪酬 | - | - | - | - | ||||||||||||||
| 特别逮捕令 | - | - | - | |||||||||||||||
| 股票发售 | - | - | - | |||||||||||||||
| 有限制股份单位的归属 | ( |
) | - | - | ||||||||||||||
| 发行成本 | - | ( |
) | - | - | ( |
) | |||||||||||
| 资产收购 | - | - | - | |||||||||||||||
| 期权的行使 | ( |
) | - | - | ||||||||||||||
| 当期亏损 | - | - | - | - | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
| 翻译调整 | - | - | - | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||
| 数字货币的升值收益 | - | - | - | - | ||||||||||||||
| 2024年3月31日 | ( |
) | ||||||||||||||||
附注是这些综合财务报表的组成部分。
| 第3页 |
| HIVE Digital Technology Ltd.合并现金流量表 （除非另有说明，以千美元表示） |
| 截至3月31日止年度， | ||||||
| 2024 | 2023 | |||||
| 经营活动 | ||||||
| 全年净亏损： | $ | ( |
) | $ | ( |
) |
| 调整后： | ||||||
| 从开采的数字货币中确认的收入 | ( |
) | ( |
) | ||
| 不计折旧 | ||||||
| 投资未实现（收益）损失 | ( |
) | ||||
| 衍生负债公允价值变化 | ( |
) | ( |
) | ||
| 设备损坏 | ||||||
| 存款减损 | ||||||
| 应收销售税拨备 | ||||||
| 设备销售（收益）损失 | ( |
) | ||||
| 可转换债务的累积 | ||||||
| 税开支 | ||||||
| 股份酬金 | ||||||
| 利息开支 | ||||||
| 外汇 | ||||||
| 非现金营运资金项目变化： | ||||||
| 应收账款和应收账款 | ( |
) | ||||
| 数字货币 | ||||||
| 应付款项和应计负债 | ( |
) | ( |
) | ||
| 经营活动提供的现金 | ||||||
| 投资活动 | ||||||
| 设备押金 | ( |
) | ( |
) | ||
| 投资 | ( |
) | ||||
| 设备处置收益 | ||||||
| 购买设备 | ( |
) | ( |
) | ||
| 收购时支付的现金 | ( |
) | ||||
| 用于投资活动的现金 | ( |
) | ( |
) | ||
| 融资活动 | ||||||
| 行使购股权 | ||||||
| 股票发行，扣除发行成本 | ||||||
| 发行认购证，扣除发行成本 | ||||||
| 偿还贷款 | ( |
) | ( |
) | ||
| 偿还债券的债务 | ( |
) | ( |
) | ||
| **支付的租赁款项 | ( |
) | ( |
) | ||
| 由融资活动提供(用于)的现金 | ( |
) | ||||
| 汇率变动对现金的影响 | ( |
) | ( |
) | ||
| 年内现金净变化 | ( |
) | ||||
| 现金，年初 | ||||||
| 年终现金 | $ | $ | ||||
| 补充现金流量信息 | ||||||
| 为收购而发行的新股份对价 | $ | $ | ||||
| *确认使用权资产和租赁负债 | $ | $ | ||||
| 补充披露： | ||||||
| 支付的利息 | $ | $ | ||||
| --已缴纳的所得税 | $ | $ | ||||
附注是这些综合财务报表的组成部分。
| 第4页 |
| 蜂巢数码技术有限公司合并财务报表附注 截至2024年3月31日和2023年3月31日的年度 （除非另有说明，以千美元表示） |
1.调查行动的性质
蜂窝数码技术有限公司(“本公司”)于1987年6月24日在不列颠哥伦比亚省注册成立。本公司为加拿大各省及地区的申报发行人，并于多伦多证券交易所上市，代码为“HIVE.V”，在纳斯达克资本市场交易所上市，上市代码为“HIVE”，并在法兰克福证券交易所公开市场上市，上市代码为“YO0.F”。2023年7月12日，公司完成了从HIVE区块链技术有限公司更名为HIVE数字技术有限公司的工作。公司总部位于不列颠哥伦比亚省温哥华彭德街789号Suite 855，邮编V6C 1H2，公司注册办事处位于Suite 2500,700 West George Street，BC，BC，V7Y 1B3。
与本公司于2017年9月提交的业务变更(“业务变更”)相关，本公司收购了冰岛的数字货币挖掘数据中心设备。在最初的收购之后，该公司在2018财年在冰岛和瑞典购买了更多的数据中心设备。瑞典一期和二期分别于2018年1月15日和2018年3月31日开始运营，而第三阶段于2018年4月30日开始运营。2020年4月9日，公司收购了加拿大魁北克的数据中心，2021年4月15日，公司收购了加拿大新不伦瑞克的数据中心。该公司的业务是在区块链行业提供基础设施解决方案，包括向分布式网络提供计算能力。该公司的业务重点是采矿和销售数字货币，以升级、扩大和扩大其采矿业务。数字货币受到资产类别独有的风险的影响，不同于传统资产。此外，公司有时可能在监管机构监管有限的第三方托管人或交易所持有资产。
2023年5月24日，本公司成立了一家全资子公司Bikupa Real Estate AB，作为控股实体，以促进收购数据中心，详情见附注5。
2022年5月24日，本公司影响其普通股合并(附注19)，合并后普通股每五股合并前普通股对应一股合并后普通股。反映和调整了这一影响，所有普通股和每股金额都已追溯重报，以反映合并。
2. 列报依据和材料核算政策信息
(A)合规声明
该等综合财务报表(包括比较报表)乃根据国际会计准则委员会(“IFRS会计准则”)颁布的“国际财务报告准则”编制。
综合财务报表按历史成本惯例编制，但按公允价值计量的可转换贷款衍生工具部分和数码资产除外。除非另有说明，合并财务报表以美元(“美元”或“美元”)列报。
该公司从事采矿和销售数字货币的业务，以升级、扩大和扩大其采矿业务，IFRS会计准则没有具体涉及这些业务的许多方面。
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| 蜂巢数字技术有限公司合并财务报表附注 截至2024年3月31日和2023年3月31日的年度 （除非另有说明，以千美元表示） |
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(A)合规声明(续...)
公司需要使用某些关键的会计估计，并对IFRS会计准则的应用和会计政策的选择作出判断。本公司已披露其数字货币的列报、确认和除认、计量、收入确认以及重大假设和判断；然而，如果未来制定具体的指导方针，其影响可能导致所示公司的收益和财务状况发生变化。
这些合并财务报表于2024年6月24日由董事会批准并授权发布。
(B)行业整合
该等综合财务报表包括由本公司(“本集团”)控制的本公司及其全资附属公司的财务报表。当母公司面临或有权从与被投资人的参与中获得可变回报，并有能力通过其对被投资人的权力影响这些回报时，就实现了控制权。具体地说，当且仅当本集团具备以下所有条件时，本集团才控制被投资方：(I)对被投资方的权力(即赋予其指导被投资方相关活动的现有权利)；(Ii)对其参与被投资方的可变回报的风险敞口或权利；及(Iii)有能力利用其对被投资方的权力来影响其回报。
子公司的财务报表自控制权开始之日起至控制权终止之日止包含在这些合并财务报表中。所有公司间的交易、余额、收入和费用在合并时被冲销。
截至2024年3月31日，公司拥有以下全资子公司：Hive BlockChain Swiss AG、Bikupa Datacenter AB、Bikupa Datacenter 2 AB、Bikupa Real Estate AB、Hve Digital Data Ltd.、Liv Eiendom AS、9376-9974 Quebec Inc.、HIVE大西洋数据中心有限公司和HIVE Performance Computing Ltd.。而蜂窝性能计算有限公司有一家全资子公司，蜂窝性能云公司。
(C)预算列报和功能货币
财务报表以美元表示，美元是HIVE BlockChain Swiss AG、Bikupa Datacenter AB、Bikupa Datacenter 2 AB、Bikupa Real Estate AB、HIVE Digital Data Ltd.、Liv Eiendom AS、HIVE Performance Computing Ltd.和HIVE BlockChain冰岛Ehf的本位币。功能货币是最能反映公司经营和进行交易的经济环境的货币。本公司及其子公司魁北克9376-9974、HIVE Performance Cloud Inc.和HIVE大西洋数据中心有限公司(“加拿大子公司”)的本位币为加元。对于加拿大子公司，资产和负债按每个报告日期的有效汇率换算。收入和支出按列报所有期间的有效平均汇率换算。由此产生的折算差额计入其他综合(亏损)收入。
在截至2023年3月31日的年度内，公司将加拿大子公司的本位币改为加元，这将在合并财务报表中进行预期会计处理。功能货币的厘定是通过分析《国际会计准则第21号》确定的对价因素、外汇汇率变动的影响进行的；并更好地反映了这些子公司的持续活动和运营。该集团的演示货币是美元。
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| 蜂巢数字技术有限公司合并财务报表附注 截至2024年3月31日和2023年3月31日的年度 （除非另有说明，以千美元表示） |
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2.列报基础和重大会计政策(续...)
(D)提高商誉
商誉是指收购支付的购买价格超过收购的有形和无形资产净值的公允价值。初始确认后，商誉按成本减去任何累计减值损失计量。
商誉具有无限期的使用年限，不需摊销，因此，应每年接受减值测试，或在事件或情况表明的情况下更频繁地进行减值测试。就减值测试而言，在业务合并中收购的商誉自收购日起分配给预期将从合并中获益的本公司现金产生单位(CGU)或现金产生单位组，而不论被收购方的其他资产或负债是否转让给该等单位。
(E)增加收入确认
当对商品或服务的控制权转移到客户手中时，就会确认与客户签订合同的收入。交易价格是根据合同条款预期收到的对价金额，不包括代表第三方收取的金额(如税款)。以下是在确认收入之前必须满足的具体收入确认标准：
1.增加数字货币挖掘的收入
本公司已与矿池订立合同，并承担向矿池提供计算能力和交易验证服务的履约义务，以换取以数字货币形式的非现金对价。本公司按收到的数字货币的公平市场价值计量收到的非现金对价。管理层每日估计公允价值，计算方法是收到的数字货币数量乘以收到当日的现货价格，然后作为无形资产进行计量。从采矿活动收到时记录的数字货币的公允价值与出售时的实际变现价格之间的任何差额被记录为处置数字货币的收益或损失。
于报告期结束时手头的数码货币(如有)被分类为数码资产，并根据国际会计准则第38号无形资产入账，该等无形资产最初按成本计量，按上文所述于收到时视为公允价值，其后按重估模式计量。在重估模式下，数字货币账面金额的增加在其他综合(亏损)收入和累计的其他全面权益收入下确认。然而，增加在损益中确认，在一定程度上它逆转了之前在损益中确认的数字货币的重估减少。报告期末手头数字货币的公允价值计算方法为手头数字货币数量乘以报告日期在Coinbase.com上的报价。本公司于报告期末将手头的数字货币报告为数字资产，归类为流动资产，因为管理层已确定报告期末手头的数字货币具有足够的流动性，可以在公司的正常运营周期内兑换。
2.高性能计算托管的主要收入：
该公司已经签订了向第三方提供高性能计算能力的合同。提供高性能计算能力的收入在公司履行其在某一时间点提供高性能计算能力的义务时予以计量和确认。该公司获得扣除佣金后的净收益。收入按毛数入账，佣金费用计入运营和维护费用。
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2.列报基础和重大会计政策(续...)
(F)厂房和设备：
厂房和设备包括按成本列账的数据中心设备，包括直接应占成本、减去累计折旧、累计减值损失和任何相关投资赠款，不包括日常维修费用。成本包括与数据中心设备相关使用的备件和辅助设备。
数据中心设备按成本减去累计折旧入账。成本包括将资产转移到必要的地点和条件以使其按管理层预期的方式运作所发生的所有支出。
只有在与该项目相关的未来经济利益可能流向本公司且该项目的成本能够可靠计量的情况下，后续成本才计入资产的账面金额或视情况确认为单独资产。任何更换部件的保有量都将被取消确认。所有其他维修和保养费用计入发生维修费用的会计期间的利润或亏损。
出售损益是通过比较收益与账面金额来确定的，并在损益中确认。
厂房和设备被分解为以下主要资产并按如下方式折旧：
-支持数据中心设备-2到4年的直线发展
-在15年内建造直线建筑
-租赁改进-见下文
租赁改善按租赁期(包括本公司持有并拟行使的延长选择权)与改善的预期年限两者中较短的一项按直线折旧。一项资产的使用年限、折旧方法和剩余价值至少每年年底都会被审查，任何变化都将作为会计估计的变化进行前瞻性会计处理。一项资产的折旧在该资产被归类为待售资产和取消确认该资产的日期中较早的日期停止。
(G)管理无形资产
单独收购的无形资产最初按成本加直接收购成本计量。在企业合并中收购的无形资产按其在收购日的公允价值计量。使用年限有限的无形资产使用直线法在其使用年限内摊销，并在有迹象表明资产可能减值时对其进行减值审查。无形资产的摊销期限和摊销方法至少在每年年底进行审查。无形资产包括收购的软件和在该公司的数字货币挖掘业务中使用的业务组合中获得的某些客户关系。这些无形资产以直线方式在两到四年内摊销。
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2.列报基础和重大会计政策(续...)
(H)非金融资产减值
当事件或情况变化显示账面值不可收回时，本公司会评估是否有需要记录非金融资产的减值。如果非金融资产的账面金额超过其可收回金额，则该资产减值至其可收回金额。可收回金额为公允价值减去销售成本和使用价值两者中的较高者。在计量使用价值时，使用反映资产特定风险的税前贴现率对预期未来现金流量进行贴现。不产生独立现金流的资产的可收回金额是为该资产所属的CGU确定的。减值损失在损益中确认。除商誉以外的资产的减值损失，只有在上次确认减值损失后用于确定该资产的可收回金额的估计发生变化时，才会被冲销。如上所述，减值损失的冲销不应超过在资产及其可收回金额没有确认减值损失的情况下应确定的账面金额(扣除折旧或摊销后的净值)的较低者。按成本列示的资产减值损失的冲销在损益中确认。
(一)金融工具
金融资产
初始识别和测量
金融资产最初按公允价值加可直接归因于金融资产收购的交易成本计量，但按公允价值通过损益计量的金融资产除外，其交易成本计入损益。
该分类决定了金融资产在成立后的财务状况表上的列报方法以及价值变动的记录方式。应收款项按摊余成本计量，后续减值在损益中确认。投资被归类为FVTPL。
后续测量
按摊销成本计算的金融资产其后采用实际利率(EIR)法计量，并须计提减值。当资产被取消确认、修改或减值时，损益在损益中确认。本公司按摊销成本计算的金融资产包括应收款项。按公允价值计量的金融资产净变动在损益表中确认。在下列情况下，内含金融负债或非金融主体的混合合约内嵌的衍生工具与主体分开，并作为独立衍生工具入账：经济特征及风险与主体并无密切关系；具有与嵌入衍生工具相同条款的独立工具将符合衍生工具的定义；以及混合合约不按公允价值按损益计量。
嵌入式衍生品按公允价值计量，公允价值变动在损益中确认。此类别包括因附注11中可转换贷款还款条款产生的嵌入衍生工具。只有在合同条款发生变化，从而大幅修改了原本需要的现金流量，或者金融资产从按公允价值计入损益的类别中重新分类时，才会进行重新评估。
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2.列报基础和重大会计政策(续...)
(一)金融工具(续...)
减值
本公司确认未按公允价值通过损益持有的所有债务工具的预期信贷损失准备(ECL)。ECL是基于根据合同到期的合同现金流与公司预期收到的所有现金流之间的差额，按原始有效利率的近似值贴现。预期现金流将包括出售所持抵押品或作为合同条款组成部分的其他信用增强所产生的现金流。对于应收账款，本公司采用简化方法计算ECL。因此，本公司不跟踪信用风险的变化，而是在每个报告日期根据终身ECL确认损失准备金。本公司根据其以往的信用损失经验建立了一项拨备，并根据债务人和经济环境的特定前瞻性因素进行了调整。
金融负债
初始确认和测量：
所有金融负债最初按公允价值确认，对于可转换债券、定期贷款、应付贷款和租赁负债，则扣除直接应占交易成本。公司的金融负债包括可转换债券、定期贷款、应付贷款、租赁负债和应付账款，按初始确认时的公允价值计量，随后按摊销成本计量。
后续测量
金融负债按公允价值、损益或摊余成本计量。在初步确认后，计息贷款和借款随后采用实际利率法按摊销成本计量。当负债被取消确认时，损益在损益中确认，并通过EIR摊销过程确认。摊销成本是通过考虑收购的任何折扣或溢价以及作为EIR组成部分的费用或成本来计算的。EIR摊销作为财务费用计入综合损益表。这一类别一般适用于有息贷款和借款。
金融资产不再确认
当从金融资产收取现金流量的合约权利届满时，或当本公司转让从金融资产收取现金流量的合约权利或承担将收到的现金流量全额支付予第三方而不会有重大延误时，金融资产将不再确认。
金融负债的解除确认
金融负债在且仅在其消灭时（即合同中定义的义务履行、取消或到期时）才会被终止确认。当债务人通过支付现金偿还负债时，金融负债即得到履行;提供其他金融资产、商品或服务，或者以其他方式合法免除负债。 如果付款于12个月内到期，则金融负债归类为流动负债。 否则，它们呈列为非流动负债。
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2. 列报基础和重要会计政策(续...)
(一)金融工具(续...)
公允价值计量
公允价值是指在计量日在市场参与者之间的有序交易中出售一项资产所收到的价格或转移一项负债所支付的价格。公允价值计量的基础是假设交易将在资产或负债的主要市场进行，或在没有主要市场的情况下在最有利的市场进行。资产或负债的公允价值是使用市场参与者在为资产或负债定价时使用的假设来衡量的，前提是市场参与者的行为符合其经济最佳利益。本公司采用在有关情况下适用且有足够数据以计量公允价值的估值技术，从而最大限度地使用相关可观察到的投入，并最大限度地减少使用不可观察到的投入。非金融资产的公允价值计量考虑了市场参与者通过最佳利用资产获得经济利益的能力，或通过将资产出售给能够最佳利用资产的另一市场参与者的能力。
按公允价值计量或披露公允价值的资产和负债根据对整体公允价值计量重要的最低水平投入，在公允价值层次结构内分类：
-一级--在资产和负债相同的活跃市场中未经调整的报价；
-第2级--第1级中包含的直接或间接可见的非报价价格；
-第3级--资产或负债的投入不是基于可观察到的市场数据
不基于可观察到的市场信息的数据，例如没有使用可观察到的市场数据的估值技术。
(J)其他规定
根据国际会计准则第37号，拨备是对本公司的负债，其金额或时间尚不确定。拨备确认当本公司因过去事件而承担现时的法律或推定责任时，很可能需要流出资源以清偿该等责任，而有关金额可可靠地估计。当公司预计部分或全部费用将被退还时，如保险索赔，退款将仅在确定收到资产之日被确认为单独的资产。这笔费用将在扣除预期退款后的损益表中确认。
(K)缴纳所得税
本年度所得税支出包括当期税项和递延税项。该等税项于损益中确认，但与其他全面收益或亏损或直接于股东权益中确认的项目有关者除外。
当前税收
目前的税项负债乃根据截至报告日期已颁布或实质颁布的税率及税法，以及与过往年度的税项负债有关的所需调整而计量。
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2. 列报基础和重要会计政策(续...)
(K)个人所得税(续...)
递延税项
递延税项是根据财务报表中的账面金额与应计入税项的金额之间的临时差额计算的。递延税项是根据截至报告日期已颁布或实质颁布的税法，按资产变现或清偿负债时预期适用的税率计量。递延税项资产在每个报告日期进行审核，并在不可能被利用的范围内减值。未确认递延税项资产的可扣除结转亏损和暂时性差异于每个报告日期进行审核，并在可能使用的范围内确认各自的递延税项资产。只要在可预见的将来不可能出售对被投资人的投资，在计算递延税金时就不考虑出售对被投资人的投资时应适用的税款。
(L)基于股份的薪酬
本公司利用布莱克-斯科尔斯期权定价模型(“布莱克-斯科尔斯”)估计授予董事、高级管理人员、员工、顾问和慈善机构的股票期权的公允价值。布莱克-斯科尔斯法的使用要求管理层做出各种估计和假设，以影响分配给股票期权的价值，包括对股票价格未来波动性的预测、无风险利率、股息收益率和股票期权的预期寿命。这些假设的任何变化都可能对以股份为基础的薪酬计算值产生重大影响，但最重要的估计是波动性。由于本公司营运历史有限，且处于新兴行业，于授出时并无上市竞争对手，预期未来波动性可能难以估计。由于该行业的新兴性质，波动性估计需要大量的估计。该公司根据在新兴创新行业运营的公司的历史股价来估计波动性。历史波动性并不一定预示着未来的波动性。
(M)土地租约
公司在合同开始时评估合同是否为租约或包含租约。本公司就其为承租人的所有租赁安排确认使用权资产及相应的租赁负债，但短期租赁(定义为租期12个月或以下的租赁)和低价值资产(如平板电脑和个人电脑、小型办公家具和电话)的租赁除外。租赁负债最初按开始日期未支付的租赁付款的现值计量，并使用租赁中隐含的利率进行贴现。如果不能很容易地确定这一利率，该公司将使用其递增借款利率。在计量租赁负债时计入的租赁付款包括：
-
固定租赁付款(包括实质固定付款)减去任何应收租赁奖励；
-
取决于指数或费率的可变租赁付款，最初是使用开始日期的指数或费率来衡量的；
-
根据剩余价值担保，承租人预计应支付的金额；
-
购买期权的行使价格，如果承租人合理地确定将行使期权的话；以及
-
支付终止租赁的罚款，如果租赁期限反映了行使终止租赁的选择权。
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2. 列报基础和重要会计政策(续...)
(M)租约(续...)
租赁负债在综合财务状况表中单独列示。租赁负债随后通过增加账面金额以反映租赁负债的利息和通过减少账面金额以反映所支付的租赁付款来计量。公司在下列情况下重新计量租赁负债(并对相关使用权资产进行相应调整)：
- 租赁期限发生变化或发生重大事件或情况变化，导致对行使购买选择权的评估发生变化，在这种情况下，租赁负债通过使用修订贴现率对修订租赁付款进行贴现来重新计量。
-
租赁付款因指数或利率的变动或担保剩余价值项下预期付款的变动而变动，在此情况下，租赁负债通过使用不变贴现率对修订租赁付款进行贴现来重新计量(除非租赁付款变动是由于浮动利率的变动，在这种情况下使用修订贴现率)。
-
租赁合同经修订，而租赁修订不作为独立租赁入账，在此情况下，租赁负债根据修订租赁的租期重新计量，方法是在修订生效日期使用修订贴现率对修订租赁付款进行贴现。使用权资产包括对相应租赁负债的初始计量、在开业之日或之前支付的租赁付款减去收到的任何租赁奖励和任何初始直接成本。它们随后按成本减去累计折旧和减值损失计量。
(N)企业合并
企业合并使用收购方法进行核算。收购成本按收购日期按公允价值计量的转让对价和被收购方任何非控股权益的金额的总和计量。对于每项业务合并，本公司选择按公允价值或按被收购方可识别净资产的比例份额计量被收购方的非控股权益。与收购相关的成本在发生时计入一般费用和行政费用。
如果所收购的一套活动和资产包括投入和实质性过程，而这些投入和实质性过程共同极大地促进了创造产出的能力，则公司确定它已经收购了一家企业。商誉最初按成本计量(即转让对价和非控制权益确认金额的总和以及收购的可确认资产净值和承担的负债所持有的任何先前权益的总和的超额部分)。
在初步确认后，商誉按成本减去任何累计减值损失计量。就减值测试而言，在业务合并中收购的商誉自收购日起分配给预期将从合并中获益的本公司现金产生单位(CGU)或现金产生单位组，而不论被收购方的其他资产或负债是否转让给该等单位。
对于收购一项或一组不构成业务的资产，本公司确认并确认所收购的可识别资产和承担的负债，并将与收购相关的成本资本化。
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2. 列报基础和重要会计政策(续...)
(O)现金收入
现金和现金等价物可能包括手头现金、活期存款和短期高流动性投资，这些投资可随时转换为已知金额的现金，收购时的到期日为90天或更短。截至2024年3月31日和2023年3月31日，公司没有将任何余额归类为现金等价物。
(P)公司采用的新会计准则
国际会计准则第12号修正案--与单一交易产生的资产和负债有关的递延税金
2021年5月，国际会计准则委员会发布了与单一交易产生的资产和负债相关的递延税金(对国际会计准则第12号的修正案)。修正案缩小了初始承认豁免的范围，将产生平等和抵消暂时性差异的交易排除在外。修正案从2023年1月1日或之后开始生效，允许提前通过。
对《国际会计准则1》、《实务说明2》和《国际会计准则8》的修正
对财务报表列报进行了修订，以澄清将负债分类为流动负债或非流动负债是以报告期结束时已存在的权利为基础的，并明确指出，分类不受有关实体是否会行使推迟清偿负债权利的预期的影响。修正案自2023年1月1日起生效，允许提前申请。这些修正案需要追溯通过。
关于负债分类的《国际会计准则第1号，财务报表列报》的修正案
2021年2月，国际会计准则理事会发布了《会计估计定义》(对《国际会计准则》第8号的修正)。修正案引入了会计估计数的定义，并包括其他修正案，以帮助各实体区分会计估计数的变化与会计政策的变化。修正案从2023年1月1日或之后开始生效，允许提前通过。
采纳上述修订对本公司的综合财务报表并无重大影响。
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2. 列报基础和重要会计政策(续...)
(Q)修订未来会计准则
对《国际会计准则》第21号的修正案--缺乏可互换性
当某实体以外币进行交易或经营，而该交易或操作在某一计量日期不能兑换成另一种货币用于特定目的时，则该实体会受到修订的影响。如果一种货币有能力获得另一种货币(具有正常的行政延迟)，并且交易将通过产生可强制执行的权利和义务的市场或交换机制进行，则一种货币是可兑换的。这些修正案在2025年1月1日或之后的年度期间生效(可提前通过)。
对《国际会计准则》第1号的修正案--带有契诺的非流动负债
这些修正阐明了实体必须在报告期后12个月内遵守的条件对负债分类的影响。修正案还旨在改进一个实体提供的与受这些条件约束的责任有关的信息。这些修正案在2024年1月1日或之后开始的年度期间有效。
对《国际会计准则》第1号的修正--流动或非流动负债分类
2020年1月，国际会计准则理事会发布了对《国际会计准则》1--流动或非流动负债分类的修正案。这些修订澄清了有关确定负债在财务状况表中应作为流动负债还是非流动负债列报的要求。根据新的要求，对一项负债列报为流动负债还是非流动负债的评估是根据报告日期的合同安排进行的，不影响确认的数额或时间。这些修正案从2024年1月1日或之后开始的年度期间生效，允许提前申请。
国际财务报告准则第16号修正案--售后和回租租赁
这些修订包括国际财务报告准则第16号对销售和回租交易的要求，以解释实体如何在交易日期后对销售和回租进行会计处理。如果部分或全部租赁付款是不依赖于指数或费率的可变租赁付款，销售和回租交易最有可能受到影响。这些修正案在2024年1月1日或之后开始的年度期间有效。
公司继续审查IFRS会计准则的变化及其对公司合并财务报表的影响。
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3.重大判决
(A)持续经营的企业
本公司已行使判断及使用假设，以确定其继续作为持续经营的企业。这涉及管理层对运营预算、数字货币价格波动、预期盈利能力和管理层的战略规划的批判性判断。由于现金流对市场状况的敏感性，这些假设的微小变化可能会导致确定存在重大不确定性。
(B)功能货币
管理层根据主要影响公司数字货币的货币和经济因素、运营和维护成本、融资和关联交易等因素对公司的功能货币进行了评估。具体地说，本公司考虑数字货币最常见的计价货币和每个实体结算费用的货币，以及每个实体接受或筹集融资的货币。这些因素的变化可能会对确定公司本位币所适用的判断产生影响。
(C)数字货币--会计
目前，《国际财务报告准则》没有具体明确的准则或备选会计框架来核算数字货币开采的收入确认以及随后持有的数字货币的计量。管理层已确定，在收到数字货币并随后作为无形资产计量之日，收入应确认为为换取采矿服务而收到的数字货币的公允价值。管理层在确定适当的会计处理方式时作出了重大判断。如果国际会计准则委员会发布了权威的指导意见，公司可能被要求改变其会计政策，这可能会对公司的财务报表产生重大影响。
(D)对作为资产购置或业务合并的交易进行评估
管理层决定收购的资产和承担的负债是否构成企业。企业由输入和应用于那些有能力创建输出的输入的流程组成。无论收购被归类为企业合并还是资产收购，都会对收购时和收购后的陈述产生重大影响。
本公司于2023年11月完成一项收购，如附注5所示，为资产收购。
(E)应收销售税和瑞典税务局或有增值税负债的可回收性
该公司向税务机关提出了某些商品和服务税收抵免和增值税抵免的退款申请，这些退税申请的获得取决于审查情况。
由于涉及年内从国家税务总局收到的增值税决定，本公司已评估该等决定并无根据，而声称被拖欠的金额亦不太可能。这项评估的依据是管理层的知识和经验，以及瑞典一家独立律师事务所所做的工作，该律师事务所除其他程序外，审查了业务和受影响实体的法律结构、对提出的上诉进行评估以及推迟从国家统计局收到的付款通知。请参阅附注16，或有事项。
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4.没有重要的估计
(A)计提减值准备和非流动资产减值准备
当事件或环境变化显示账面值可能无法收回时，将测试厂房及设备押金的减值情况。减值损失确认为资产的账面金额超过其可收回金额的金额。可收回金额是资产的公允价值减去处置成本和使用价值后的较高者。就评估减值而言，资产按存在独立可识别现金流入的最低水平分组，而现金流入在很大程度上独立于来自其他资产或资产组(现金产生单位)的现金流入。发生减值的非流动金融资产将于每个报告期结束时进行审核，以确定是否有可能冲销减值。
(二)打造有益的经济生活
数据中心设备的折旧是对其预期寿命的估计。为了确定计算设备的使用寿命，需要对一系列计算行业市场和经济因素进行假设，包括所需的散列率、技术变化、硬件的可用性和其他投入。
(C)递延和当期税额
本公司本年度税项开支及递延税项资产及负债的厘定涉及管理层的重大估计及判断。在确定这些金额时，管理层解释不同司法管辖区的税务法规，并估计递延税项资产和负债冲销的预期时间、某些项目的递延和扣除以及税务机关为税务目的处理数字货币的解释。管理层还对未来收益进行估计，这会影响未来潜在税收优惠的使用程度。本公司须接受不同税务机关的评估，而税务机关可能会对法例作出不同的解释。这些差异可能会影响最终的金额或纳税的时间。本公司根据管理层对这些事项的可能结果的最佳估计，在已知的情况下计提此类差异。
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5.资产收购
2023年11月29日，该公司收购了瑞典的一个数据中心。作为对价，本公司向卖方发行了345,566股本公司普通股，支付了总额为647美元的现金付款和500美元的应付预留普通股，这些应支付普通股已计入2024年3月31日的应付账款和应计负债(附注12)。该公司还产生了1.41亿美元的收购成本，这些成本已资本化为资产成本。
应付滞留普通股500美元将于(I)成交日期六个月周年日及(Ii)本公司于成交日期起计六个月内因违反财产转让协议下的担保而提出的任何索偿获得最终解决之日起支付，且应由相当于500美元的普通股数目减去卖方就该索偿向本公司支付的任何款项而组成。
公司认定这项交易是一项资产收购，因为收购的资产不构成IFRS 3定义的企业。下表汇总了转移的对价、收购的可识别资产的估计公允价值以及作为收购日期承担的负债：
| 支付的现金 | $ | ||
| 已发行股份 | |||
| 应付暂扣 | |||
| 采购成本 | |||
| 总对价 | $ | ||
| 土地 | $ | ||
| 建房 | |||
| 装备 | |||
| 增值税应收账款 | |||
| 总资产 | |||
| 流动负债 | ( |
) | |
| 取得的净资产 | $ |
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6.投资
截至2024年3月31日和2023年3月31日，该公司持有多项私营和上市公司投资。公司未在活跃市场上交易的公司投资持股被视为投资。投资作为金融资产核算，最初按公允价值确认，随后通过公允价值计入损益计量。有关投资分类为公允价值层级中三个级别之一的信息，请参阅附注24。
投资的连续性如下：
| 投资 | |||
| 平衡，2022年3月31日 | $ | ||
| 未实现投资损失 | ( |
) | |
| 外汇 | ( |
) | |
| 平衡，2023年3月31日 | $ | ||
| 添加 | |||
| 未实现投资收益 | |||
| 外汇 | |||
| 余额，2024年3月31日 | $ |
7.应收和预付款项
| 2024年3月31日 | 2023年3月31 | |||||
| 应收销售税 ** | $ | $ | ||||
| 预付费用和其他应收款 | ||||||
| 出售子公司应收账款 * | ||||||
| 总 | $ | $ | ||||
| 减：应收销售税拨备 | ( |
) | ||||
| 减：当前部分 | ( |
) | ( |
) | ||
| 长期部分 | $ | $ |
*应收账款取决于瑞典税务当局对正在进行的增值税流程做出的裁决。如果裁决是有利的，将收到金额；否则，将无法收回金额。管理层使用概率模型评估了一系列情景下的应收账款，这一应收账款反映了这一过程的结果。
**在截至2024年3月31日的年度内，在审查了从各当局收到的索赔和付款的历史以及监管挑战后，公司评估了其销售税应收余额的可收集性。因此，该公司确定某些金额的收取存在不确定性，并为这些应收款计提了450万美元的准备金。由于与2021年收购9376-9974魁北克公司之前的时期有关的销售税审计，公司还收到了230万美元的应付销售税评估，计入了准备金。
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8.全球数字货币
数字货币在收到数字货币开采收入之日按其公允价值记录，并在每个报告日重估为其当前市场价值减去出售成本。
该公司持有的数字货币包括：
| 2024年3月31日 | 2023年3月31 | |||||
| 比特币 | $ | $ | ||||
| 以太经典 | ||||||
| 其他硬币 | ||||||
| 总 | $ | $ |
数字货币的连续性如下：
| 比特币 | 量 | 的硬币数量 | |||||
| 数字货币，2022年3月31日 | $ | ||||||
| 挖掘的数字货币 | |||||||
| 出售的数字货币 | ( |
) | ( |
) | |||
| 重估调整 | ( |
) | |||||
| 数字货币，2023年3月31日 | |||||||
| 挖掘的数字货币 | |||||||
| 出售的数字货币 | ( |
) | ( |
) | |||
| 重估调整 | |||||||
| 数字货币，2024年3月31日 | $ | ||||||
| 以太 | 量 | 的硬币数量 | |||||
| 数字货币，2022年3月31日 | $ | ||||||
| 挖掘的数字货币 | |||||||
| 出售的数字货币 | ( |
) | ( |
) | |||
| 重估调整 | ( |
) | |||||
| 数字货币，2023年3月31日和2024年3月31日 | $ | ||||||
| 以太经典 | 量 | 的硬币数量 | |||||
| 数字货币，2022年3月31日 | $ | ||||||
| 挖掘的数字货币 | |||||||
| 出售的数字货币 | ( |
) | ( |
) | |||
| 重估调整 | ( |
) | |||||
| 数字货币，2023年3月31日 | |||||||
| 挖掘的数字货币 | |||||||
| 重估调整 | |||||||
| 数字货币，2024年3月31日 | $ | ||||||
截至2024年3月31日的一年内，该公司出售数字货币，收益总计9，720万美元（2023年为1.224亿美元），成本为9，260万美元（2023年为1.393亿美元），并录得销售收益460万美元（2023年-销售亏损1，690万美元）。
该公司将与其数字货币重新估值收益相关的累计其他全面收益中的零美元盈余（2023年-1，510万美元）重新分类，导致在综合亏损表和数字货币销售的全面亏损中确认收益460万美元（2023年-亏损180万美元）。
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9.工业厂房及设备
| 成本 | 装备 | 土地 | 建筑和 租赁权 |
总 | ||||||||
| 平衡，2022年3月31日 | $ | $ | $ | $ | ||||||||
| 出售 | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 添加 | ||||||||||||
| 减值 | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 翻译中的外汇交流 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
| 平衡，2023年3月31日 | $ | $ | $ | $ | ||||||||
| 出售 | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 添加 | ||||||||||||
| 采办 | ||||||||||||
| 翻译中的外汇交流 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
| 余额，2024年3月31日 | $ | $ | $ | $ | ||||||||
| 累计折旧 | 装备 | 土地 | 建筑和 租赁权 |
总 | ||||||||
| 平衡，2022年3月31日 | $ | $ | $ | $ | ||||||||
| 出售 | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 折旧 | ||||||||||||
| 减值 | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 翻译中的外汇交流 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
| 平衡，2023年3月31日 | $ | $ | $ | $ | ||||||||
| 出售 | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 折旧 | ||||||||||||
| 翻译中的外汇交流 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
| 余额，2024年3月31日 | $ | $ | $ | $ | ||||||||
| 账面金额 | ||||||||||||
| 平衡，2023年3月31日 | $ | $ | $ | $ | ||||||||
| 余额，2024年3月31日 | $ | $ | $ | $ |
在截至2023年3月31日的年度内，随着数字货币价格下降和ETH合并的发生，公司确定这些因素为减值指标。因此，本公司于年内进行减值评估，使用使用价值及公允价值减去处置模型的成本以确定可收回价值。可收回价值低于年内资产的账面价值，因此，本公司在综合(亏损)收益表和综合(亏损)收益表中记录了总计7040万美元的减值。
在截至2023年3月31日的年度内，由于2022年9月15日发生的ETH合并，从工作证明合并到桩证明合并，公司修订了某些GPU计算机的使用经济寿命。因此，公司将这些资产的使用经济寿命从4年修订为2年，管理层认为这反映了这些机器活动的变化，反映了设备的效率和使用情况。
本公司继续在剩余的估计可用经济年限内对其厂房和设备进行折旧。
截至2024年3月31日止年度，并无减值或减值逆转指标。本公司并无就其厂房及设备记录任何减值费用或减值冲销。
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10.银行存款
押金涉及瑞典电力供应商所需的预付金额和购买设备的押金，包括：
| 描述 | 2024年3月31日 | 2023年3月31 | ||||
| 博登斯·恩纳尔吉 | $ | $ | ||||
| 阿特诺斯 | ||||||
| 设备押金 | ||||||
| Vattenfall AB | ||||||
|
设备押金提供，开业 |
( |
) | ||||
|
设备押金提供，重新分类 |
||||||
| 设备押金规定 | ( |
) | ||||
| 总计 | $ | $ |
本公司因向供应商预付某些采矿设备(“定金”)以确保在既定交付时间表内获得订单而面临交易对手风险。供应商未能履行其合同义务的风险可能导致延迟交付和/或由于不交付设备或交付质量降低的设备而无法实现保证金的价值。本公司试图通过向现有供应商采购采矿硬件来降低这一风险，这些供应商与本公司有现有的关系，并知道他们在市场上的声誉。
截至2023年3月31日止年度，公司在综合（亏损）收益表和全面（亏损）收益表中记录了2，730万美元的存款的损失。减损基于交易对手交付风险、机器预期使用的机器效率以及将接收的设备的预期数量和质量。
截至2024年3月31日止年度，该公司于2023年收到了与设备押金拨备1，520万美元相关的设备，该拨备已重新分类至工厂和设备。其余设备押金拨备1，210万美元仍保留在2024年3月31日，截至2024年3月31日止年度，公司没有对其押金记录任何额外的减损费用。
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11.提供可转换贷款
2021年1月12日，该公司完成了与美国全球投资者公司(U.S.Global Investors，Inc.)的非经纪私募无担保债券(“Debentures”)，总收益为1500万美元。本公司执行主席为董事高级管理人员及美国环球控股股东。
债券于发行日起计60个月后到期，年息率为8%。债券将按面值发行，每份债券可由公司随时赎回，并可根据持有人的选择转换为公司股本中的普通股(每股，“股份”)，转换价格为每股15.00加元。利息按月支付，本金按季支付。此外，美国环球公司还获得了500万股普通股认购权证(“认股权证”)。每个Five Whole认股权证有权让U.S.Global以每股15.00加元的行使价收购一份普通股，有效期为三年，自交易完成起计。认股权证于2024年1月12日到期，未予行使。
本公司确定，可转换贷款包含嵌入衍生工具，由于潜在普通股的发行数量取决于金融负债的可变账面价值，因此转换特征不符合权益，因为它不符合“固定换固定”的要求。财务负债是可变的，因为蜂巢数字技术有限公司的功能货币是加元，而可转换贷款是以美元计价的，因此将发行的普通股数量取决于结算日的汇率。因此，转换特征被归类为衍生负债。
本公司将1500万美元的收益首先分配给衍生部分860万美元，剩余价值分配给负债部分640万美元。衍生品部分在初始确认时使用Black-Scholes期权定价模型进行估值，假设条件如下：无风险利率为0.69%；预期波动率为105%；预期寿命为2.71年；没收比率为零；预期股息为零。
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11.可转换贷款(续...)
负债构成部分
| 平衡，2022年3月31日 | $ | ||
| 本金支付 | ( |
) | |
| 付息 | ( |
) | |
| 积累性和利息 | |||
| 平衡，2023年3月31日 | |||
| 本金支付 | ( |
) | |
| 付息 | ( |
) | |
| 积累性和利息 | |||
| 余额，2024年3月31日 | |||
| 减：当前部分 | ( |
) | |
| 非流动部分 | $ |
衍生部分
| 平衡，2022年3月31日 | $ | ||
| 负债公允价值变动 | ( |
) | |
| 平衡，2023年3月31日 | |||
| 负债公允价值变动 | ( |
) | |
| 余额，2024年3月31日 | $ |
衍生品部分在每个报告期进行重新估值。 截至2024年3月31日，衍生品部分重新估值为10万美元（2023年-50万美元）使用Black-Scholes期权定价模型，并假设以下：股价为4.56加元（2023年-4.46加元）预期加权平均无风险利率为4.5%（2023年- 3.71%）;预期加权平均波动率为79%（2023年- 97%）;预期加权平均寿命为1.1年（2023年- 1.61年）。 因此，该公司录得衍生负债公允价值变动40万美元（2023年-450万美元）。
12.应付款项和应计负债
应付账款和应计负债的构成如下：
| 2024年3月31日 | 2023年3月31 | |||||
| 应付帐款 | $ | $ | ||||
| 应计负债 | ||||||
| 应付扣留款（注5） | ||||||
| 其他应付款项 | ||||||
| 总 | $ | $ |
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13.应付贷款
2021年3月31日，作为出售Boden Technologies AB净资产的一部分，该公司发生了一笔应付贷款。该贷款的利息为瑞典政府借款利率加1%的年利率，到期日为2035年12月31日。本金加利息每年支付一次。根据瑞典税务当局对正在进行的增值税评估作出的有利裁决，可临时免除应付贷款。
贷款余额的连续性如下：
| 约翰·博登 | |||
| 平衡，2022年3月31日 | $ | ||
| --兴趣 | |||
| 一笔还款 | ( |
) | |
| **外汇走势 | ( |
) | |
| 平衡，2023年3月31日 | |||
| --兴趣 | |||
| **外汇走势 | ( |
) | |
| 余额，2024年3月31日 | |||
| 减：当前部分 | ( |
) | |
| 非流动部分 | $ |
14.定期贷款
作为2022年收购大西洋的一部分，该公司获得了1100万美元(1360万加元)的定期贷款。该贷款的年利率为3.33%，到期日为2024年6月30日。本金为20万加元，外加利息，按月支付。
定期贷款具有必须由蜂巢大西洋数据中心有限公司维护的财务比率和最低有形资产契约。截至2024年3月31日，保持总债务与有形净值之比等于或小于2：1的契约未得到履行。截至2024年3月31日，未清余额作为流动负债列报。2024年6月6日，贷款人向公司发出了一份确认没有遵守该公约的声明，并提供了一份弃权书，声明他们不认为这一违反行为是贷款的违约。截至董事会批准这些财务报表之日，贷款人尚未要求提前偿还贷款。这笔定期贷款包括公司提供的无限制担保。
| 平衡，2022年3月31日 | $ | ||
| --兴趣 | |||
| 一笔还款 | ( |
) | |
| **外汇走势 | ( |
) | |
| 平衡，2023年3月31日 | $ | ||
| --兴趣 | |||
| 一笔还款 | ( |
) | |
| **外汇走势 | ( |
) | |
| 余额，2024年3月31日 | $ |
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15.使用权资产和租赁负债
除了在瑞典拥有电气设备外，该公司还为其位于瑞典和加拿大魁北克的办公室和数据中心建筑物签订了租赁协议。
截至2024年3月31日止年度，公司确认租赁负债利息费用50万美元（2023年-70万美元），并计入财务费用。
| 成本 | 使用权资产 | ||
| 平衡，2022年3月31日 | $ | ||
| 添加 | |||
| dhcp请求续约 | |||
| 根据利率或指数调整可变付款变化 | |||
| 外汇 | ( |
) | |
| 平衡，2023年3月31日 | $ | ||
| 根据利率或指数调整可变付款变化 | |||
| 外汇 | ( |
) | |
| 余额，2024年3月31日 | $ | ||
| 累计折旧 | |||
| 平衡，2022年3月31日 | $ | ( |
) |
| **折旧 | ( |
) | |
| 外汇 | |||
| 平衡，2023年3月31日 | $ | ( |
) |
| **折旧 | ( |
) | |
| 外汇 | |||
| 余额，2024年3月31日 | $ | ( |
) |
| 账面金额 | |||
| 平衡，2023年3月31日 | $ | ||
| 余额，2024年3月31日 | $ |
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| 租赁责任 | |||
| 平衡，2022年3月31日 | $ | ||
| 作出的租赁付款 | ( |
) | |
| 添加 | |||
| dhcp请求续约 | |||
| 根据利率或指数调整可变付款变化 | |||
| 租赁负债利息开支 | |||
| 外汇 | ( |
) | |
| 平衡，2023年3月31日 | $ | ||
| 作出的租赁付款 | ( |
) | |
| 根据利率或指数调整可变付款变化 | |||
| 租赁负债利息开支 | |||
| 外汇 | ( |
) | |
| 减：当前部分 | ( |
) | |
| 余额，2024年3月31日 | $ | ||
| 租赁披露 | |||
| 租赁负债利息开支 | $ | ||
| 租赁现金流出总额 | $ |
| 到期日分析-未贴现的合同付款 | |||
| 少于1年 | $ | ||
| 1至2年 | |||
| 2至3年 | |||
| 3至4年 | |||
| 4至5年 | |||
| $ |
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16.承诺额和或有事项
(A)服务协议
本公司与无关的第三方签订了一项服务协议，以运营和维护本公司的数据中心计算设备，以便在加拿大、瑞典和冰岛开采加密货币。作为安排的一部分，公司的计算设备上安装了专有软件，以帮助优化设备的使用。
(B)购电协议
该公司签订了一项补充电价安排，每月在公司在瑞典的Bikupa数据中心AB和Bikupa数据中心2AB地点提供固定的用电量价格。对固定价格协议进行了评估，并将其作为未执行合同入账；电费在发生时计入费用。
(C)对采矿设备的债务
在截至2024年3月31日的年度(2023年3月31日-890万美元)，该公司的购买承诺为580万美元。
或有事件
(A)对瑞典税务当局(“STA”)的或有增值税负债
本公司位于瑞典的全资子公司(比库帕数据中心AB(“比库帕”)和比库帕数据中心2 AB(“比库帕2”))分别于2022年12月28日、2023年12月21日和2023年12月22日收到瑞典税务机关关于比库帕适用增值税及其对某些设备和其他费用追回进项增值税能力的决定通知(“S决定”)，总金额为4.119亿瑞典克朗或约4,090万美元。比库帕的分摊范围为2020年12月至2022年12月，比库帕2的分摊期间为2021年4月至2022年12月，表示打算拒绝收回分摊期间的所有增值税，并拒绝偿还以前收到的数额和适用的利息。
本公司于2023年2月9日就2022年12月28日的Bikupa决定提出正式上诉；然而，不能保证本公司的上诉将取得有利的结果。该公司于2023年3月10日就2023年2月14日的裁决提出了针对Bikupa 2的正式上诉。该公司聘请了瑞典一家在这些事项上具有专业知识的独立律师事务所和独立审计公司协助上诉程序。本公司并不认为该决定有可取之处，因为管理层及本公司独立顾问的意见认为，该决定不符合现行适用法律，因此本公司所声称的欠款并不可能。根据关于举证责任分配的一般原则，应由瑞典税务局提供足够的证据来支持其决定。该公司认为，瑞典税务局没有证实他们的说法。我们不知道有任何先例、权威文献或其他声明支持STA的立场。这些案件目前正在县行政法院审理。
目前尚不清楚这一争端将于何时解决；上诉和法院裁决后的正当程序可能会延长一年以上。此外，鉴于该行业正在快速发展，不能保证瑞典法律或政策的变化不会对公司在申报的增值税资格方面的纳税状况产生负面影响。(附注24个不确定的税务状况)。
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(A)对瑞典税务当局的或有增值税负债(续...)
如果公司上诉不成功，可支付全部金额，包括公司可能应计的其他项目，如罚款和利息。该公司将继续评估这些事项。于截至二零二四年三月三十一日止年度，本公司并无记录任何与该等决定有关的应付予本公司的款项。该公司继续与STA一起监测索赔的活动。截至2024年3月31日，本公司并未收到本公司的任何额外通讯。
(B)法律诉讼
本公司不时涉及与本公司业务相关的例行诉讼。管理层相信，如有需要，已作出足够拨备，而有关任何索偿的最终解决办法不会对本公司的财务状况或经营业绩造成重大不利影响。
17.关联交易
本公司进行了以下未在这些合并财务报表中披露的关联方交易：
A)截至2024年3月31日，公司有10万美元(2023年-欠高级管理人员的12美元)欠董事和高级管理人员，用于偿还应付账款和应计负债中包括的费用。
B)截至2024年3月31日，本公司欠董事控制的公司的应付款项为零(2023年-零美元)，计入应付账款和应计负债。在截至2024年3月31日的一年中，公司向该公司支付了30万美元(2023年至30万美元)的营销服务费用。
密钥管理补偿
关键管理人员包括有权和责任规划、指导和控制公司整体活动的人员。公司已确定关键管理人员由公司董事会成员和公司高管组成。
在截至2024年3月31日的一年中，关键管理层薪酬包括支付给关键管理人员和董事的120万美元(2023年至140万美元)的工资和基于股票的470万美元(2023年至570万美元)。
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18.纳税注意事项
按法定税率计算的所得税与申报税额的对账如下：
| 2024年3月31日 | 2023年3月31 | |||||
| 税前持续经营业务的年度亏损 | $ | ( |
) | $ | ( |
) |
| 预期所得税 | $ | ( |
) | $ | ( |
) |
| 法定、外国税收、外汇汇率和其他方面的变化 | ||||||
| 永久性差异 | ||||||
| 股份发行成本 | ( |
) | ( |
) | ||
| 往年拨备和其他调整 | ( |
) | ||||
| 未确认的可扣除暂时性差异的变化 | ||||||
| 税费支出 | $ | $ | ||||
| 当期所得税 | $ | $ | ||||
| 递延所得税支出(回收) | ( |
) | ||||
| 所得税总额 | $ | $ |
公司递延所得税资产和负债的重要组成部分如下：
| 2024年3月31日 | 2023年3月31 | |||||
| 递延税项资产(负债) | ||||||
| 厂房和设备 | $ | ( |
) | $ | ( |
) |
| 股票发行成本及其他 | ||||||
| 应收能源税 | ( |
) | ( |
) | ||
| 数字货币 | ( |
) | ( |
) | ||
| 使用权资产和租赁负债，净额 | ( |
) | ||||
| 债务增加 | ( |
) | ( |
) | ||
| 非资本损失 | ||||||
| $ | ( |
) | $ | ( |
) |
公司未计入递延所得税资产/负债的可扣除暂时性差异、未使用税收损失和未使用税收抵免的重要组成部分：
| 2024年3月31日 | 2023年3月31日 | 期满 | |||||||
| 无形资产 | $ | $ |
|
||||||
| 份额发行成本和其他 |
|
||||||||
| 亏损结转 |
|
||||||||
| 投资 |
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||||||||
| 厂房和设备 |
|
||||||||
| $ | $ |
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19.公平
(A)经授权
无面值的无限普通股
无面值的无限优先股
(B)已发行和缴足股款的普通股
2022年5月24日，本公司在合并前五股普通股换一(1)股合并后普通股的基础上进行了普通股合并。普通股、购股权证、认股权证及RSU已因本公司合并股份的影响而追溯调整。
在截至2024年3月31日的年度内，本公司：
- 2023年5月10日，本公司签订股权分配协议(《2023年5月股权分配协议》)。根据2023年5月的股权分配协议，该公司可能会不时出售高达$
100 公司股本中的普通股百万股(“2023年5月自动柜员机股权计划”)。
根据2023年5月自动柜员机股票计划，公司发行了1,374,700股普通股(“2023年5月自动柜员机股票”)，总收益为900万加元(680万美元)。2023年5月的ATM股以当时的市场价格出售，2023年5月ATM股的平均价格为6.55加元。根据2023年5月股权分配协议，已向代理商支付与其根据2023年5月股权分配协议提供的服务有关的毛收入总额20万美元的现金佣金。此外，该公司还产生了162美元与其2023年5月自动柜员机股票计划相关的费用。2023年5月的股权分配协议于2023年8月16日终止。
- 2023年8月17日，本公司签订股权分配协议(《2023年8月股权分配协议》)。根据2023年8月的股权分配协议，该公司可能会不时出售最多$
90 公司股本中的普通股百万股(“2023年8月自动柜员机股权计划”)。
公司根据2023年8月自动柜员机股票计划发行了13,612,024股普通股(“2023年8月自动柜员机股票”)，总收益为7,100万加元(5,270万美元)。2023年8月的ATM股以当时的市场价格出售，2023年8月ATM股的平均价格为5.22加元。根据2023年8月的股权分配协议，根据2023年8月的股权分配协议，已向代理商支付与其服务相关的现金佣金160万美元。此外，该公司还产生了与2023年8月自动柜员机股票计划相关的316美元费用。
- 2023年11月29日，公司发布
345,566 与收购资产有关的普通股(附注5)。
- 2024年2月2日，公司发布
5,750,000 与2023年特别认购证相关的普通股（注19（d））。
- 已发布
802,650 受限制股份单位行使时的普通股（注19（e））。金额$2.6 与这些受限制股份单位的归属相关的储备重新分配至股本。
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19.股权（续.）
(B)已发行和缴足股款的普通股
- 已发布
22,500 普通股，收益为加元127 ($96 )根据行使22,500 价格为加元的期权5.66 每个选项。一笔$0.1 因行使这些股票期权而从储备金重新分配至股本。
在截至2023年3月31日的年度内，本公司：
- 已发布
624,250 依据归属而持有的普通股624,250 受限股份单位。一笔$1,750,792 由于这些受限股份单位的归属，从储备中重新分配到股本中。
- 已发布
1,306,476 根据自动柜员机股权计划的普通股(“自动柜员机股票”)，总收益为#美元3,941,736 (C$5,235,413 )。ATM机股票以当时的市场价格出售，每股ATM机股票的平均价格为加元。4.01 。根据股权分配协议，现金佣金为#美元。119,983 根据股权分配协议，所筹得的毛收入总额已支付给代理商，用于其提供的服务。
(c)股票期权
公司制定了滚动股票期权计划(以下简称“计划”)。根据该计划，预留供发行的股份数量不得超过已发行和已发行股份总数的10%，对于任何一名期权持有人，每年不得超过已发行股份的5%。每项期权的最长期限不得超过10年。每项购股权的行权价不得低于本公司股份于授出日的市价。授予从事投资者关系活动的顾问的期权应在至少12个月内授予，其中任何3个月内授予的期权不得超过四分之一。所有其他选择权由董事会酌情决定。
以下是截至2024年3月31日止年度未行使股票期权变动摘要：
| 加权平均 | ||||||
| 杰出的 | 行使价 | |||||
| 平衡，2022年3月31日 | C$ | |||||
| 授予 | ||||||
| 过期 | ( |
) | ||||
| 没收 | ( |
) | ||||
| 平衡，2023年3月31日 | C$ | |||||
| 授予 | ||||||
| 过期 | ( |
) | ||||
| 没收 | ( |
) | ||||
| 行使 | ( |
) | ||||
| 余额，2024年3月31日 | C$ |
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19.股权（续.）
(c)股票期权（续.）
截至2024年3月31日，尚未行使和可行使的股票期权如下：
| 优秀 | 可操练 | 行使价 | 到期日 |
| |
C $ |
2026年2月11日 | |
| |
2026年6月4日 | ||
| |
|
|
2027年8月26日 |
| |
2027年9月14日 | ||
| |
2027年10月11日 | ||
| |
2028年3月26日 | ||
| |
|
2028年7月6日 | |
| |
2028年9月18日 | ||
| |
2028年12月21日 | ||
| |
2030年2月10日 | ||
| |
2030年5月29日 | ||
| |
|
|
2030年12月24日 |
| |
2031年4月6日 | ||
| |
2031年4月29日 | ||
| |
2031年10月7日 | ||
| |
2031年11月10日 | ||
| |
2031年12月9日 | ||
(D)手令
以下为截至2024年3月31日止年度未行使认购认购证变动摘要：
| 认股权证 | 加权平均 | |||||
| 杰出的 | 行使价 | |||||
| 余额，2022年3月31日和2023年3月31日 | C$ | |
||||
| 赠款 | ||||||
| 过期 | ( |
) | ||||
| 余额，2024年3月31日 | C$ | |
截至2024年3月31日，未偿还和可行使的认股权证如下：
| 杰出的 | 可操练 | 行使价 | 到期日 | |
| * | C$ |
2024年5月30日 | ||
| ** | C$ |
2024年9月15日 | ||
| *** | C$ |
2026年12月28日 | ||
| *** | C$ |
2026年12月28日 | ||
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19.股权（续.）
(D)认股权证(续...)
*2021年11月30日，公司与Stifel GMP作为主承销商和唯一账簿管理人完成了一项协议，包括一个承销商财团(“承销商”)，根据该协议，承销商将在买入交易的基础上购买公司的3,834,100份特别认股权证(“2021年特别认股权证”)，价格为每份特别认股权证30.00加元，总收益为1.15亿加元(“发售”)。于2022年1月12日，每份2021年特别认股权证被视为行使为一个单位，由一股本公司普通股和一份普通股认购权证的一半(每份完整的普通股认购权证为“认股权证”)组成。每份认股权证可于2024年5月30日或之前以每股30.00加元的行使价行使一股。在截至2024年3月31日的一年后，这些认股权证到期时未予行使。
*2021年12月1日，公司发行了106,677份认股权证，作为投资泰坦尼奥的代价。每份认股权证可于2024年9月15日或之前行使一股，行使价为每股30.00加元。
*于2023年12月28日，本公司完成5,750,000份本公司特别认股权证(“2023特别认股权证”)的买入交易融资，按每份特别认股权证5.00加元的价格向本公司提供总收益2,875万加元(“发售”)。每份2023年特别认股权证使持有人有权在行使时免费获得由一股普通股和一半普通股认购权证组成的一个公司单位。*2024年2月2日，2023年特别认股权证被视为行使为本公司的一个单位，由一股本公司普通股和一份普通股认购权证的一半组成。至2026年12月28日，每份认股权证的持有人有权按行使价每份认股权证6.00加元购买一股本公司普通股。
作为对服务的补偿，承销商收到了172.5万加元的现金佣金和34.5万份经纪认股权证。每份经纪认股权证赋予持有人在2026年12月28日之前以每份经纪认股权证5.00加元的行使价收购本公司一股普通股的权利。经纪认股权证在布莱克-斯科尔斯期权定价模型下的估值为128万美元，假设如下：无风险利率为3.51%，预期波动率为100%，预期寿命为3年，赎回率为零；预期股息为零。该公司还产生了257加元的专业费用和其他与2023年特别权证融资相关的费用。
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19.股权（续.）
(E)限制股份单位
本公司已设立限制性股份单位计划(“RSU计划”)。根据RSU计划，连同任何其他股份补偿安排，预留供发行的股份数目不得超过已发行及已发行股份总数的10%，而对任何一名购股权持有人而言，每年不得超过已发行股份的5%。目前，RSU计划的上限为200万股，这一限制并未滚动。董事会可随时及不时酌情向本公司或其附属公司的任何雇员、董事或顾问(统称为“合资格人士”)(进行投资者关系活动的人士除外)授予回购单位，惟须受回购单位计划所载的限制所规限。董事会可根据RSU计划指定一个或多个绩效周期。董事会可就每一指定履约期及在符合RSU计划条款的情况下，不时厘定授予日期，并按董事会认为适当的方式向任何合资格人士授予一个或多个RSU。
限售股单位(RSU)的公允价值一般以公司股份的授予日价格计量。
以下是截至2024年3月31日的年度已发行限制性股票单位变动摘要：
| 杰出的 | |||
| 平衡，2022年3月31日 | |||
| 授予 | |||
| 会议被取消。 | ( |
) | |
| 行使 | ( |
) | |
| 平衡，2023年3月31日 | |||
| 授予 | |||
| 会议被取消。 | ( |
) | |
| 行使 | ( |
) | |
| 过期 | ( |
) | |
| 余额，2024年3月31日 |
(F)基于股份的薪酬
截至2024年3月31日止年度，就期权归属确认了380万美元（2023年-320万美元）的股份报酬费用，并就RSU归属确认了350万美元（2023年-510万美元）的股份报酬费用。
在截至2024年3月31日的年度内，本公司：
- 2023年7月6日授予
620,000 向员工和高级管理人员提供股票期权，行权价为加元6.86 每股到期日为2028年7月6日，并于2023年7月24日完全归属。
- 2024年1月5日授予
241,976 公允价值为加元的员工和管理人员的RSU5.56 12个月后完全归属的每股。
- 2024年1月12日授予
16,000 向一名公允价值为加元的官员支付RSU4.84 12个月后完全归属的每股。
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19.股权（续.）
(F)基于股份的薪酬(续...)
在截至2023年3月31日的年度内，本公司：
- 于2022年8月26日被批准
415,200 向员工和高级管理人员提供股票期权，行权价为加元5.66 每股，到期日为2027年8月26日，在24个月内按月授予。
- 于2022年8月26日被批准
1,425,280 公允价值为加元的员工和管理人员的RSU5.66 每股，其中43,200 RSU在24个月内按季度授予，其余RSU在24个月内按月授予。
- 于2022年12月9日批准
16,000 向一名公允价值为加元的官员支付RSU2.62 每股在12个月内按季归属。
- 于2023年1月11日批准
1,200,000 公允价值为加元的董事和高级管理人员的RSU3.10 每股在12个月内按季归属。
以下加权平均假设用于股票期权的估值：
| 财政年度 | ||||||
| 2024 | 2023 | |||||
| 股价（C$） | ||||||
| 无风险利率 | ||||||
| 预期寿命(年) | ||||||
| 年化波动率 | ||||||
| 股息率 | ||||||
20.每股亏损
每股普通股收益是指该年度的净收益除以该年度已发行普通股的加权平均数。
每股摊薄收益的计算方法是将适用的净收益除以已发行普通股的加权平均数和本年度发行潜在摊薄普通股时应发行的所有额外普通股的总和。
|
截至的年度 2024年3月31日 |
截至的年度 2023年3月31 |
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| 已发行普通股基本加权平均数 | ||||||
| 稀释加权平均已发行普通股 |
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21.财务费用
财务支出包括以下几个终了年度：
| 截至三月三十一日止年度， | ||||||
| 2024 | 2023 | |||||
| $ | $ | |||||
| 可转换贷款的利息和增值 | ||||||
| 租赁负债利息 | ||||||
| 应付贷款利息 | ||||||
| 定期贷款利息 | ||||||
| 总 | ||||||
22.一般及行政开支
一般费用和行政费用由下列各项构成：
| 截至三月三十一日止年度， | ||||||
| 2024 | 2023 | |||||
| $ | $ | |||||
| 管理费、薪金和工资 | ||||||
| 营销 | ||||||
| 办公室、行政和监管 | ||||||
| 专业费用、咨询和咨询 | ||||||
| 总 | ||||||
23.销售成本
截至年度的销售成本包括以下各项：
| 截至三月三十一日止年度， | ||||||
| 2024 | 2023 | |||||
| $ | $ | |||||
| 数字货币挖矿 | ||||||
| 高性能计算托管 | ||||||
| 总计 | ||||||
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24.金融工具及风险管理
投资的公允价值是使用成本法、市场法或收益法来计量的。按公允价值计量的投资根据用于估计公允价值的投入的相对可靠性被分类为公允价值等级中的三个级别之一，并根据对公允价值计量重要的最低投入水平进行指定。公允价值层次结构的三个层次是：
第1级投入：该实体在计量日期可获得的相同资产或负债在活跃市场的报价(未经调整)。
第二级投入：活跃市场中类似资产或负债的报价，或不活跃市场中相同或类似资产或负债的报价，或报价以外的其他可观察到的投入。
第三级投入：资产或负债的不可观测的投入(不可观测的投入反映了管理层关于市场参与者将如何根据现有信息为资产或负债定价的假设)。
对使用第二级投入的资产(“第二级资产”)进行估值。2级资产的公允价值将使用本公司最频繁使用的交易所的报价，不作调整。
本公司在不同程度上面临各种与财务相关的风险。本公司金融工具的公允价值，包括现金、应收账款和应付账款，由于其短期性质，接近其账面价值。风险敞口的类型和风险敞口的管理方式如下：
年终时，该公司将其金融资产分类为以下级别：
| 截至2024年3月31日 | 截至2023年3月31日 | ||||||||||||||||||||
| 资产 | 1级 | 2级 | 3级 | 1级 | 2级 | 3级 | |||||||||||||||
| 现金 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 数字货币 | |||||||||||||||||||||
| 投资 | |||||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||
| 负债 | |||||||||||||||||||||
| 可转换贷款-衍生工具组成部分 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||
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24.金融工具与风险管理(续...)
使用第1级投入的资产/负债的估值(“第1级资产/负债”)。包括该公司对普通股的投资，在这种情况下，可以获得活跃市场的报价。
使用第二级投入的资产/负债的估值(“第二级资产/负债”)。由公司的数字货币组成，可以在活跃的市场上获得报价。根据coinbase.com，公允价值由主要交易所截至UTC上午12：00的成交量加权平均价格确定。
使用第三级投入的资产/负债的估值(“第三级资产/负债”)。包括公司对优先股、可转换票据和普通股的投资。对于公司的普通股投资：
- 使用了各种布莱克斯科尔斯模型;和
- 其他人使用了先前的交易方法;有些人进行了调整。
经核实的先前交易最初于公允价值结论中给予100%权重(如按公平价值完成)，但其后会根据新观察数据的优劣调整该等权重。因此，在没有不确定数据的情况下，未调整的先前交易价格可能在几个月内或在某些情况下几年内不会被视为“过时”。
3级连续性
以下是第三级资产与负债的对账：
| 3级连续性 | 2023年3月31 | 加法 | 处置 | 以公允价值计算 | 2024年3月31日 | ||||||||||
| 资产 | |||||||||||||||
| 投资 | $ | $ | $ | $ | ( |
) | $ | ||||||||
| $ | $ | $ | $ | ( |
) | $ | |||||||||
| 负债 | |||||||||||||||
| 可转换贷款-衍生工具组成部分 | $ | $ | $ | $ | ( |
) | $ | ||||||||
| $ | $ | $ | $ | ( |
) | $ |
本公司现金、应收账款、应付账款、定期贷款及应付贷款的账面价值因到期日较短而接近公允价值。本公司租赁负债的账面价值以贴现未来现金流量的现值计量。
长期应收账款和应付贷款(长期部分)的账面价值按与公允价值类似的摊余成本计量。
信用风险
信用风险是指金融工具的一方当事人无法履行义务并导致另一方遭受经济损失的风险。该公司的主要信用风险敞口是其截至2024年3月31日在银行账户中持有的现金。大部分现金都存在银行账户中，主要存放在加拿大的一家大银行，因此信贷风险集中。这种风险是通过使用一家大银行来管理的，该大银行是评级机构认定的高信用质量的金融机构。
为了其数字货币的安全，该公司通过托管协议使用两家机构的服务，一家位于列支敦士登，另一家位于美国。
本公司面临与瑞典政府与增值税申报相关的应收款项以及加拿大和魁北克政府与销售税申报相关的应收款项相关的信用风险。有关风险余额，请参阅注7。
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24.金融工具与风险管理(续...)
信用风险(续...)
由于收到比库帕和比库帕2分摊额的决定通知(注16)，国家税务总局目前扣留了增值税申请的应收款项。围绕争议解决的不确定性导致了潜在的信用风险，因为公司可能无法从瑞典政府全额收回未偿还的款项。
由于对涉及加密资产采矿活动的《消费税法案》进行了立法修改，加拿大和魁北克政府目前扣留了销售税申报的应收款项。法律变动的不确定性导致潜在的信贷风险，因为本公司可能无法从各自的加拿大和魁北克政府收取全部未偿还款项(视情况而定)。
流动性风险
流动资金风险是指公司在到期时无法履行其财务义务的风险。本公司通过维持现金余额来管理流动性风险，以确保其能够在短期和长期债务到期时履行其债务。该公司集中管理全公司的现金预测，并定期更新对业务变化和数字货币价格和汇率引起的波动的预测。
HIVE主要从事加密货币采矿业，这是一个具有重大内在风险的高度动荡的市场。加密货币市场价格的下跌、加密货币开采难度的增加、采矿设备交付的延迟、监管环境的变化以及行业的其他不利变化可能会对公司的运营和现金流以及其保持充足流动性以履行其财务义务的能力产生重大负面影响。上述因素的不利变化影响了公司数字资产和财产以及设备的可回收性，导致计入减值损失。
该公司目前通过现金和数字资产结算其财务义务。该公司拥有一个规划和预算流程，以帮助确定支持公司持续正常支出需求及其扩张计划所需的资金。按照当前的BTC价格，公司现有的现金资源以及出售其金库和开采的BTC的收益将足以为其资本投资提供资金并支持其增长目标。如果BTC价格大幅下跌，公司将被要求从外部来源筹集额外资金以满足这些要求。有关公司ATM股权计划的详细信息，请参阅注释19。
截至2024年3月31日，金融及其他负债（包括估计利息付款）的合同到期日如下：
| 合同 现金流 |
1年内 | 1至3年 | 3至5年 | 5年以上 | |||||||||||
| 应付帐款 | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||
| 定期贷款 | |||||||||||||||
| 可转换贷款 | |||||||||||||||
| 租赁承诺额 | |||||||||||||||
| 应付贷款和利息 | |||||||||||||||
| 总 | $ | $ | $ | $ | $ |
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24.金融工具和风险管理（续.）
外币风险
货币风险是指本公司金融工具的公允价值或未来现金流因外汇汇率变化而波动的风险。汇率波动会影响该公司在其运营中产生的成本，以及该公司历史上筹集资本所使用的货币。
该公司的呈报货币是美元，主要采购是以美元进行交易，而到目前为止，融资已经以加元和美元完成。由于公司在国际环境中运营，公司的一些金融工具和交易是以实体功能货币以外的货币计价的。公司一般和行政成本的一部分主要是以与每个实体的功能货币不同的货币发生的，如瑞士法郎、欧元、瑞典克朗和冰岛克朗。这些货币相对于美元的波动将因此影响本公司的盈利能力，并可能影响本公司的资产和负债价值以及股东权益金额。
截至2024年3月31日，该公司的主要外币净货币头寸总结如下，每种货币相对于持有美元的实体功能货币波动10%对税前利润的影响：
| 净货币头寸2024年3月31日 (USD相当于$）（$） |
10%差异的影响 外汇汇率 (in外币）（美元） |
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| 美元 | ( |
) | ||||
| 加元 | ||||||
| 欧元美元 | ||||||
| 瑞士法郎 | ||||||
| 瑞典克朗 | ( |
) | ||||
| 冰岛克朗 |
利率风险
利率风险是指金融工具未来现金流的公允价值因市场利率变化而波动的风险。该公司的利率风险敞口是有限的，仅与其以浮动利率从现金余额中赚取利息收入的能力有关。短期利率的变动不会对公司现金账户的公允价值产生重大影响。本公司贷款利率为固定利率，对利率变动的风险敞口有限。
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24.金融工具和风险管理（续.）
价格风险
价格风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变化而波动的风险，利率风险或外汇风险引起的风险除外。本公司在其金融工具方面不存在任何重大价格风险。
失去访问风险
无法获得与公司持有的数字货币相关的私钥可能是不可逆转的，并可能对投资产生不利影响。数字货币只能由拥有唯一公钥和私钥的个人控制，这些密钥或与持有数字货币的“数字钱包”有关的一个或多个密钥。如果私钥丢失、销毁或以其他方式泄露，并且无法访问备份，则公司可能无法访问数字货币。
交易的不可撤销性
数字货币交易是不可撤销的，被盗或错误转移的数字货币可能是不可挽回的。一旦交易被验证并记录在添加到区块链中的区块中，错误的转移或盗窃通常将无法逆转，公司可能无法寻求赔偿。
监管监督风险
监管变化或行动可能会限制数字货币的使用或数字货币网络或交易所的运营，从而对公司持有的投资产生不利影响。
数字资产风险
数字货币是按公允价值减去销售成本计算的。数字货币价格受到各种因素的影响，包括全球供求、利率、汇率、通胀或通货紧缩以及政治和经济条件。此外，数字货币没有基础支持或合同来强制收回投资额。本公司的盈利能力与当前和未来数字货币的市场价格有关；此外，如有必要，本公司可能无法以其所希望的价格清算其持有的数字货币。投资数字货币具有投机性，价格波动大，市场走势难以预测。这类货币的供求变化很快，受到各种因素的影响，包括监管和总体经济趋势。数字货币的历史有限，其公允价值在历史上一直不稳定，公司持有的数字货币的价值可能会迅速下降。数字货币市场价格的下跌可能会对公司未来的运营产生负面影响。数字货币的历史表现并不能预示它们未来的表现。
许多数字货币网络是在线最终用户到最终用户网络，托管公共交易分类账(区块链)和源代码，这些源代码构成了管理此类网络的加密和算法协议的基础。在许多数字货币交易中，收件人或买家必须向卖家提供其公钥，作为数字钱包的地址。在从数字货币软件程序分发的用于确认交易活动的数据分组中，交易的每一方必须使用从将私钥输入散列算法而得到的数据代码来签署交易，该签名用作确认交易已被数字货币的所有者授权。这一过程容易受到黑客和恶意软件的攻击，并可能导致公司的数字钱包被盗和公司的数字货币丢失。
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24.金融工具和风险管理（续.）
虽然该公司没有在交易所上存储加密货币，但加密货币交易所的公开失败似乎影响了加密货币以及整个加密货币和加密采矿行业的价值。如上所述，数字货币交易是不可撤销的。没有政府机构来保障加密货币的安全性，防止被盗或丢失。对加密货币行业基础技术的普遍丧失信心，或者对行业本身的信心丧失，可能会大幅降低我们持有的比特币价值，并威胁我们加密货币采矿业务的生存能力。
数字货币监管松散，没有中央兑换市场。供应量由计算机代码决定，而不是由央行决定。此外，交易所可能会受到执行延迟等运营问题的影响，这可能会对公司产生不利影响。
此外，如果在数字资产交易中占相当大比例的数字资产交易所涉及欺诈或遭遇安全故障或其他运营问题，该等数字资产交易所的失败可能导致数字货币的损失或价格不佳，或可能对本公司、其运营及其投资产生不利影响。
数字资产的保护
该公司使用Fireblock平台，该平台为公司提供了一个安全的媒介来访问其数字钱包，并与信誉良好的交易所就其数字资产的销售进行交易。年末，公司98%的与其业务相关的数字货币使用Fireblock平台。Fireblock在纽约和特拉维夫设有办事处，它利用安全的热保险库和安全的转移环境来帮助在公司的钱包和交易所之间建立联系。Fireblock利用多方计算(MPC)保护层跨多个位置分发私钥秘密，以确保不存在与私钥相关的单点故障。MPC的使用确保了私钥碎片永远不会在任何时间点集中到单个设备上。该公司利用防火墙策略引擎为防火墙门户网站内持有的数字资产指定交易审批策略。因此，管理员配置自动规则，以确保根据发送的资产、交易的总价值、资金的来源和目的地以及签字人的要求支付所有交易。所有从防火墙发起的交易，如果不符合公司根据引擎策略预定义的标准，将被自动拒绝。根据我们的白名单政策，公司拥有的所有内部钱包和公司交易对手地址的外部钱包都需要多次批准。因此，本公司与交易对手或实体达成和解，不存在因存款地址攻击或错误而损失资金的风险。Fireblock通过SOC 2 Type II认证，符合规定的期限，并每年接受SOC 2审查。该公司审查Fireblock SOC 2报告，以确保他们维护安全的技术基础设施，并确保他们的系统设计和运行有效。此外，该公司还审查其自身的辅助性用户实体控制，并与防火墙控制相结合，以确保能够满足适用的信任服务标准。Fireblock维护着一份保险单，该保险单涵盖技术、网络和专业责任，并被A.M.评为A级。根据该保险单的强度，最佳情况是，到目前为止还没有已知的安全漏洞或事件报告。
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24.金融工具和风险管理（续.）
数字资产挖掘风险
数字资产挖掘行业快速增长和创新。在这个瞬息万变的环境中，不能保证该公司将能够有效地竞争。公司的支出可能比我们预期的更大，我们为提高公司效率或获得数字资产挖掘市场份额而进行的投资可能不会超过我们的竞争对手。此外，考虑到公司持有比特币的整体战略，提高效率、维持或提高利润率的成本可能超出了公司的承受能力。比特币是我们产生运营利润的货币。在影响我们立场的因素中，包括以下因素。
ASIC和GPU矿工以及采矿所需的其他硬件容易出现故障、技术陈旧、全球供应链短缺，以及获得新硬件的困难和成本。在这方面，我们注意到，随着前以太矿工关闭作业，媒体对基于GPU的矿机的广泛使用进行了大量报道。HIVE需要的机器是专为比特币挖掘而设计和制造的ASIC挖矿机，这是我们的主要关注点。因此，在我们的比特币挖掘系统正常维护和维修的典型停机时间范围之外的任何重大故障都可能导致我们继续挖掘的能力严重中断，这可能导致收益率降低，并损害我们的数字资产挖掘市场份额。新的ASIC矿工成本可能很高，而且可能供不应求。
不能保证，当我们确定需要时，最有效的ASIC采矿硬件将随时可用。我们在从主要制造商购买矿机方面面临竞争，在给定的时间，矿机可能只能提前几个月预购。由于对最新一代ASIC矿机的竞争，或者如果我们因发货故障或其他故障而意外需要更换矿机，我们可能无法以合理的成本及时获得更换机器。
工作证明采矿作业(如开采比特币所需的采矿作业)消耗大量电力，最近，人们越来越关注与此类作业相关的负面环境、社会和治理考虑因素，并围绕这些问题展开公开辩论。外国司法管辖区的监管变化或行动可能会影响本公司的业务，或限制使用一项或多项数字资产、采矿活动或其网络或数字资产交易所市场的运营，从而对本公司的业务产生不利影响。如果监管机构或公用事业机构采取限制或以其他方式影响采矿活动的行动，这类活动可能会大幅下降，这可能会对数字资产网络、本公司的业务和本公司普通股的市场价格产生不利影响。由于比特币是一种领先的加密货币，所有上述风险因素可能尤其适用于对我们的业务至关重要的比特币。
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24.金融工具和风险管理（续.）
该公司的业务战略目前专注于挖掘比特币和合并之前的以太，我们的硬件仅限于使用当前的工作证明协议进行挖掘。工作证明协议或其他相互竞争的验证方法或流程可能会使这种业务战略过时或通常不受欢迎。股权证明是验证数字资产交易的另一种方法。利害关系证明方法不依赖资源密集型计算来验证交易并在区块链中创建新区块。相反，区块链上下一个区块的验证器是基于区块链软件中的方法确定的，有时是随机确定的。奖励，有时是罚款，是根据用户为了成为验证者而“押注”的数字资产的数量而发放的。作为合并的结果，2022年9月15日，以太转向了股权证明验证方法，公司停止了对以太的开采。如果比特币也从工作证明验证方法转变为利益证明或其他方法，交易验证过程(即“挖掘”或“验证”)可能会降低我们的采矿业务的竞争力或利润。虽然我们不知道比特币区块链怎么会被如此根本性地修改，但我们看到了一些应用程序，这些应用程序提供了侧链替代方案，而不是直接在比特币区块链上挖掘比特币，但这些应用程序与比特币区块链集成在一起。到目前为止，我们所知道的这些努力都是针对提高比特币交易处理的数量和速度。
全球比特币和以太网络的总计算能力总体上是随着时间的推移而增长的，我们预计未来还会继续增长。新的比特币矿商的进入门槛相对较低，这可能会带来竞争对手的额外产能。随着比特币网络中散列率的增加，每单位散列率赚取的比特币数量减少。比特币协议通过增加比特币挖掘的“难度”来应对不断增加的总哈希率。如果这一“难度”以显著更高的速度增加，我们将需要以相同的速度提高我们的散列率，以保持市场份额并产生同等的区块奖励。因此，为了保持或增加我们的市场份额，我们可能需要进行大量的资本支出。
公司有效市场份额的任何下降都将导致我们在大宗奖励和交易费用中的份额减少，这可能对我们的财务业绩和财务状况产生不利影响。
还有一个风险是，比特币减半事件可能会对公司造成负面影响。减半是一个旨在控制总体供应并降低比特币通胀风险的过程。在一个预定的区块，采矿奖励被削减了一半。比特币减半发生在2024年4月20日，下一次比特币减半预计将发生在2028年4月。虽然比特币价格有过围绕着比特币减半的价格波动的历史，但不能保证价格的变化会有利，也不能保证价格变化会补偿采矿报酬的减少。如果比特币价格和困难没有保持或继续调整到比特币之前的盈利水平的趋势随着时间的推移，或者比特币减半后市场正常化的时间太长，比特币减半将有可能使公司在持续的一段时间内无利可图。此外，比特币价格的持续下跌可能会影响我们的ASIC采矿船队的价值，该船队是为比特币开采而设计的，因此需要对该设备进行大量减记。这些事件可能导致公司无法继续经营下去。
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24.金融工具和风险管理（续.）
不确定的税收状况
各外国法域已经并可能继续通过影响数字资产网络、数字资产市场及其用户，特别是属于这些法域监管范围的数字资产交易所和服务提供商的法律、法规或指令。例如，如果中国或其他外国司法管辖区禁止或继续以其他方式限制采矿活动，包括通过监管或限制制造商生产或销售与采矿相关的半导体或硬盘驱动器的能力，这将对数字资产网络、数字资产市场产生重大不利影响，从而影响我们的业务。
一些外国司法管辖区最近采取了针对数字资产活动的监管行动。中国已将中国大陆公民中国的数字货币交易定为非法，随后可能会有额外的限制。就在2021年9月，中国的央行进一步限制了数字资产相关活动，指出海外数字资产交易所的活动，以及提供交易、配单、代币发行和衍生品的服务，构成非法活动。中国和韩国都已完全禁止首次发行硬币，包括加拿大、新加坡和香港在内的其他司法管辖区的监管机构认为，首次发行硬币可能构成证券发行，受当地证券法规的约束。2021年9月，中国政府发布了一项全面禁令，限制数字货币交易和采矿活动，理由是担心高能耗，并希望促进金融稳定。内蒙古和中国的其他地区的监管机构已经提出了一些规定，将对从事数字货币开采活动的公司进行处罚，并对向数字货币矿工供电的工业园、数据中心和发电厂提出更高的节能要求。中国禁令的影响是这些矿工和他们的讨论者离开中国，进入其他国家。英国金融市场行为监管局于2020年10月发布了最终规则，禁止销售引用某些类型数字货币的衍生品和交易所交易票据，理由是极端的波动性、估值挑战以及与金融犯罪的关联，这些衍生品和交易所交易票据不适合散户投资者。
外国法律、法规或指令可能与我们所在司法管辖区的法律、法规或指令相冲突，并可能对用户、商家和服务提供商接受一项或多项数字资产产生负面影响，因此可能会阻碍欧盟、中国、日本、俄罗斯和美国乃至全球数字资产经济的增长或可持续性，或者以其他方式对我们投资的数字资产的价值产生负面影响。未来任何监管变化对我们的业务或我们投资的数字资产的影响是无法预测的，但这种变化可能是实质性的，对我们的投资和交易战略、我们的资产价值和我们的投资价值都是不利的。
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25.全球数字货币和风险管理
数字货币使用第2级输入来衡量(注24)。
数字货币价格受到各种因素的影响，包括全球供求、利率、汇率、通胀或通货紧缩以及全球政治经济状况。公司的盈利能力与硬币当前和未来的市场价格直接相关；此外，如果需要，公司可能无法以理想的价格清算其数字货币库存。硬币市场价格的下降可能会对公司未来的运营产生负面影响。该公司尚未对其任何硬币销售的转换或未来数字货币的挖掘进行对冲。
数字货币的历史有限，公允价值在历史上一直非常不稳定。数字货币的历史表现并不能预示它们未来的价格表现。该公司的数字货币目前主要由比特币组成。下表显示了基于2024年3月31日的收盘价，比特币价格每变化5%对公司税前收益的影响。
| 价格差异5%的影响 | |||
| 比特币 | $ |
26.资本管理公司
本公司管理其资本，以维持其作为持续经营企业的能力，并向股东提供回报和向其他利益相关者提供利益。公司的资本结构由已发行股本和储备组成的股本组成。
公司管理其资本结构，并根据经济状况进行调整。在获得董事会批准后，公司将通过发行新股、启动自动取款机股权计划、出售数字货币或在特定情况下从事其他被认为合适的活动来平衡其整体资本结构。
由于其定期贷款(附注14)，本公司须遵守外部施加的资本要求。该公司在资本风险管理方面的总体战略与上一年保持不变。
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27.自动分割信息
该公司在一个细分市场运营，有两个收入来源，即数字货币的挖掘和销售以及高性能计算托管。对外收入是根据提供服务的国家的地理位置确定的。
| 2024年3月31日 | 加拿大 | 瑞典 | 冰岛 | 瑞士 | 百慕大群岛 | 总 | ||||||||||||
| 数字货币挖掘收入 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 高性能计算托管 | ||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||
| 2023年3月31 | 加拿大 | 瑞典 | 冰岛 | 瑞士 | 百慕大群岛 | 总 | ||||||||||||
| 数字货币挖掘收入 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 高性能计算托管 | ||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ |
该公司的工厂和设备位于以下司法管辖区：
| 2024年3月31日 | 加拿大 | 瑞典 | 冰岛 | 瑞士 | 百慕大群岛 | 总 | ||||||||||||
| 厂房和设备 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| ROU资产 | ||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||
| 2023年3月31 | 加拿大 | 瑞典 | 冰岛 | 瑞士 | 百慕大群岛 | 总 | ||||||||||||
| 厂房和设备 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| ROU资产 | ||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ |
28.修订
从累计其他综合收益中重新分类用于数字货币销售
在编制2024年3月31日年终合并财务报表期间，公司确定了将从数字货币销售和数字货币重新估值的累计其他全面收益中重新分类的金额的修订。该公司发现，由于截至2023年3月31日止年度数字货币减少，累计其他全面收益的盈余应重新分类，以反映出售金额的变现。此次修订影响了综合亏损表和全面亏损表，数字货币的重新估值损失减少，数字货币销售的确认损失增加，如下所示。
| 正如之前报道的那样 | 调整 | 修订后的 | |||||||
| 合并财务状况表 | |||||||||
| 累计其他综合收益 | $ | $ | $ | ||||||
| 累计赤字 | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | ||
| 合并收益表和全面收益表 | |||||||||
| 数字货币重新估值 | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | ||
| 销售数字货币的损失 | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) |
| 当期净亏损 | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
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29. 比较数字
比较期间的合并财务状况表、综合收益表和全面收益(亏损)表、综合权益变动表和综合现金流量表中的某些数字已重新分类，以适应当前的列报。*本年度，本公司将定期贷款的利息支出由销售成本重新分类为财务费用，并将可转换贷款的当前部分(负债部分)重新分类，以分别更好地反映支出和期限的性质。
30.举办后续活动
2024年3月31日之后，公司根据2023年8月自动柜员机股权计划发行了10,965,793股普通股(“2023年8月自动柜员机股票”)，总收益为4,410万加元(3,220万美元)。2023年8月的ATM股以当时的市场价格出售，2023年8月ATM股的平均价格为4.02加元。根据2023年8月股权分配协议，已向代理商支付与其根据2023年8月股权分配协议提供的服务相关的现金佣金9.67亿美元。
在2024年3月31日之后，公司根据RSU计划在行使限制性股份单位时发行了36,000股普通股。
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