luv-20230930
000009238012/312023Q3错误Http://fasb.org/us-gaap/2023#AccountingStandardsUpdate202006MemberHttp://fasb.org/us-gaap/2023#PrepaidExpenseAndOtherAssetsCurrentHttp://fasb.org/us-gaap/2023#PrepaidExpenseAndOtherAssetsCurrentHttp://fasb.org/us-gaap/2023#OtherAssetsNoncurrentHttp://fasb.org/us-gaap/2023#OtherAssetsNoncurrentHttp://fasb.org/us-gaap/2023#OtherAssetsNoncurrentHttp://fasb.org/us-gaap/2023#OtherAssetsNoncurrentHttp://fasb.org/us-gaap/2023#PrepaidExpenseAndOtherAssetsCurrentHttp://fasb.org/us-gaap/2023#PrepaidExpenseAndOtherAssetsCurrentHttp://fasb.org/us-gaap/2023#OtherAssetsNoncurrentHttp://fasb.org/us-gaap/2023#OtherAssetsNoncurrentHttp://fasb.org/us-gaap/2023#OtherNonoperatingIncomeExpenseHttp://fasb.org/us-gaap/2023#OtherNonoperatingIncomeExpenseHttp://fasb.org/us-gaap/2023#OtherNonoperatingIncomeExpenseHttp://fasb.org/us-gaap/2023#OtherNonoperatingIncomeExpense0.02599090.026559000000923802023-01-012023-09-3000000923802023-10-26Xbrli：共享00000923802023-09-30ISO 4217：美元00000923802022-12-310000092380美国-GAAP：PassengerMembers2023-07-012023-09-300000092380美国-GAAP：PassengerMembers2022-07-012022-09-300000092380美国-GAAP：PassengerMembers2023-01-012023-09-300000092380美国-GAAP：PassengerMembers2022-01-012022-09-300000092380美国-公认会计准则：货运和货运成员2023-07-012023-09-300000092380美国-公认会计准则：货运和货运成员2022-07-012022-09-300000092380美国-公认会计准则：货运和货运成员2023-01-012023-09-300000092380美国-公认会计准则：货运和货运成员2022-01-012022-09-300000092380美国-GAAP：ProductAndServiceOtherMember2023-07-012023-09-300000092380美国-GAAP：ProductAndServiceOtherMember2022-07-012022-09-300000092380美国-GAAP：ProductAndServiceOtherMember2023-01-012023-09-300000092380美国-GAAP：ProductAndServiceOtherMember2022-01-012022-09-3000000923802023-07-012023-09-3000000923802022-07-012022-09-3000000923802022-01-012022-09-30ISO 4217：美元Xbrli：共享0000092380美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-12-310000092380US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-12-310000092380美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-12-310000092380Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-12-310000092380美国-公认会计准则：财政部股票公用金成员2022-12-310000092380US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2023-01-012023-03-310000092380美国-公认会计准则：财政部股票公用金成员2023-01-012023-03-3100000923802023-01-012023-03-310000092380美国-公认会计准则：保留预付款成员2023-01-012023-03-310000092380Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2023-01-012023-03-310000092380美国-美国公认会计准则：普通股成员2023-03-310000092380US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2023-03-310000092380美国-公认会计准则：保留预付款成员2023-03-310000092380Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2023-03-310000092380美国-公认会计准则：财政部股票公用金成员2023-03-3100000923802023-03-310000092380US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2023-04-012023-06-300000092380美国-公认会计准则：财政部股票公用金成员2023-04-012023-06-3000000923802023-04-012023-06-300000092380美国-公认会计准则：保留预付款成员2023-04-012023-06-300000092380Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2023-04-012023-06-300000092380美国-美国公认会计准则：普通股成员2023-06-300000092380US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2023-06-300000092380美国-公认会计准则：保留预付款成员2023-06-300000092380Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2023-06-300000092380美国-公认会计准则：财政部股票公用金成员2023-06-3000000923802023-06-300000092380US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2023-07-012023-09-300000092380美国-公认会计准则：财政部股票公用金成员2023-07-012023-09-300000092380美国-公认会计准则：保留预付款成员2023-07-012023-09-300000092380Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2023-07-012023-09-300000092380美国-美国公认会计准则：普通股成员2023-09-300000092380US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2023-09-300000092380美国-公认会计准则：保留预付款成员2023-09-300000092380Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2023-09-300000092380美国-公认会计准则：财政部股票公用金成员2023-09-300000092380美国-美国公认会计准则：普通股成员2021-12-310000092380US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-12-310000092380美国-公认会计准则：保留预付款成员2021-12-310000092380Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-12-310000092380美国-公认会计准则：财政部股票公用金成员2021-12-3100000923802021-12-3100000923802021-01-012021-12-310000092380Srt:CumulativeEffectPeriodOfAdoptionAdjustmentMemberUS-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-12-310000092380Srt:CumulativeEffectPeriodOfAdoptionAdjustmentMember美国-公认会计准则：保留预付款成员2021-12-310000092380Srt:CumulativeEffectPeriodOfAdoptionAdjustmentMember2021-12-310000092380美国-公认会计准则：财政部股票公用金成员2022-01-012022-03-3100000923802022-01-012022-03-310000092380US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-01-012022-03-310000092380美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-01-012022-03-310000092380Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-01-012022-03-310000092380美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-03-310000092380US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-03-310000092380美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-03-310000092380Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-03-310000092380美国-公认会计准则：财政部股票公用金成员2022-03-3100000923802022-03-310000092380US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-04-012022-06-300000092380美国-公认会计准则：财政部股票公用金成员2022-04-012022-06-3000000923802022-04-012022-06-300000092380美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-04-012022-06-300000092380Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-04-012022-06-300000092380美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-06-300000092380US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-06-300000092380美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-06-300000092380Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-06-300000092380美国-公认会计准则：财政部股票公用金成员2022-06-3000000923802022-06-300000092380US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-07-012022-09-300000092380美国-公认会计准则：财政部股票公用金成员2022-07-012022-09-300000092380美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-07-012022-09-300000092380Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-07-012022-09-300000092380美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-09-300000092380US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-09-300000092380美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-09-300000092380Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-09-300000092380美国-公认会计准则：财政部股票公用金成员2022-09-3000000923802022-09-3000000923802022-12-212022-12-31爱：飞行0000092380luv：DerivativeUtilityMember2023-01-012023-09-30Utr：GAL0000092380luv：DerivativeInstumentNext YearMember2023-01-012023-09-300000092380luv：Derivative器乐YearTwoMember2023-01-012023-09-300000092380luv：DerivativeUtilentYearThree成员2023-01-012023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员Us-gaap:PrepaidExpensesAndOtherCurrentAssetsMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员Us-gaap:PrepaidExpensesAndOtherCurrentAssetsMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2022-12-310000092380美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：其他资产成员US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：其他资产成员US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2022-12-310000092380US-GAAP：InterestRateSwapMember美国公认会计准则：其他资产成员US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2023-09-300000092380US-GAAP：InterestRateSwapMember美国公认会计准则：其他资产成员US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2022-12-310000092380US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2023-09-300000092380US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2022-12-310000092380美国-公认会计准则：商品合同成员Us-gaap:PrepaidExpensesAndOtherCurrentAssetsMember美国-公认会计准则：非指定成员2023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员Us-gaap:PrepaidExpensesAndOtherCurrentAssetsMember美国-公认会计准则：非指定成员2022-12-310000092380美国-公认会计准则：其他当前资产成员美国-公认会计准则：商品合同成员2023-09-300000092380美国-公认会计准则：其他当前资产成员美国-公认会计准则：商品合同成员2022-12-310000092380美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：其他资产成员2023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：其他资产成员2022-12-310000092380美国-公认会计准则：商品合同成员luv：帐户和应收账款成员2023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员luv：帐户和应收账款成员2022-12-310000092380US-GAAP：InterestRateSwapMember2023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员Us-gaap:PrepaidExpensesAndOtherCurrentAssetsMember2022-12-310000092380美国-公认会计准则：商品合同成员Us-gaap:PrepaidExpensesAndOtherCurrentAssetsMember2023-09-300000092380US-GAAP：InterestRateSwapMember美国公认会计准则：其他资产成员2022-12-310000092380US-GAAP：InterestRateSwapMember美国公认会计准则：其他资产成员2023-09-300000092380US-GAAP：InterestRateSwapMember2022-12-310000092380luv：FuelAndOilMember2023-07-012023-09-300000092380美国公认会计准则：利息支出成员2023-07-012023-09-300000092380luv：FuelAndOilMember2022-07-012022-09-300000092380美国公认会计准则：利息支出成员2022-07-012022-09-300000092380luv：FuelAndOilMember美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：现金流量对冲成员2023-07-012023-09-300000092380美国公认会计准则：利息支出成员美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：现金流量对冲成员2023-07-012023-09-300000092380luv：FuelAndOilMember美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：现金流量对冲成员2022-07-012022-09-300000092380美国公认会计准则：利息支出成员美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：现金流量对冲成员2022-07-012022-09-300000092380luv：FuelAndOilMember美国公认会计准则：现金流量对冲成员US-GAAP：InterestRateSwapMember2023-07-012023-09-300000092380美国公认会计准则：利息支出成员美国公认会计准则：现金流量对冲成员US-GAAP：InterestRateSwapMember2023-07-012023-09-300000092380luv：FuelAndOilMember美国公认会计准则：现金流量对冲成员US-GAAP：InterestRateSwapMember2022-07-012022-09-300000092380美国公认会计准则：利息支出成员美国公认会计准则：现金流量对冲成员US-GAAP：InterestRateSwapMember2022-07-012022-09-300000092380luv：FuelAndOilMember2023-01-012023-09-300000092380美国公认会计准则：利息支出成员2023-01-012023-09-300000092380luv：FuelAndOilMember2022-01-012022-09-300000092380美国公认会计准则：利息支出成员2022-01-012022-09-300000092380luv：FuelAndOilMember美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：现金流量对冲成员2023-01-012023-09-300000092380美国公认会计准则：利息支出成员美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：现金流量对冲成员2023-01-012023-09-300000092380luv：FuelAndOilMember美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：现金流量对冲成员2022-01-012022-09-300000092380美国公认会计准则：利息支出成员美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：现金流量对冲成员2022-01-012022-09-300000092380luv：FuelAndOilMember美国公认会计准则：现金流量对冲成员US-GAAP：InterestRateSwapMember2023-01-012023-09-300000092380美国公认会计准则：利息支出成员美国公认会计准则：现金流量对冲成员US-GAAP：InterestRateSwapMember2023-01-012023-09-300000092380luv：FuelAndOilMember美国公认会计准则：现金流量对冲成员US-GAAP：InterestRateSwapMember2022-01-012022-09-300000092380美国公认会计准则：利息支出成员美国公认会计准则：现金流量对冲成员US-GAAP：InterestRateSwapMember2022-01-012022-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：现金流量对冲成员2023-07-012023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：现金流量对冲成员2022-07-012022-09-300000092380美国公认会计准则：现金流量对冲成员US-GAAP：InterestRateSwapMember2023-07-012023-09-300000092380美国公认会计准则：现金流量对冲成员US-GAAP：InterestRateSwapMember2022-07-012022-09-300000092380美国公认会计准则：现金流量对冲成员2023-07-012023-09-300000092380美国公认会计准则：现金流量对冲成员2022-07-012022-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：现金流量对冲成员2023-01-012023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：现金流量对冲成员2022-01-012022-09-300000092380美国公认会计准则：现金流量对冲成员US-GAAP：InterestRateSwapMember2023-01-012023-09-300000092380美国公认会计准则：现金流量对冲成员US-GAAP：InterestRateSwapMember2022-01-012022-09-300000092380美国公认会计准则：现金流量对冲成员2023-01-012023-09-300000092380美国公认会计准则：现金流量对冲成员2022-01-012022-09-300000092380美国-公认会计准则：非指定成员美国-公认会计准则：商品合同成员2023-07-012023-09-300000092380美国-公认会计准则：非指定成员美国-公认会计准则：商品合同成员2022-07-012022-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员2022-07-012022-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员2023-07-012023-09-300000092380美国-公认会计准则：非指定成员美国-公认会计准则：商品合同成员2023-01-012023-09-300000092380美国-公认会计准则：非指定成员美国-公认会计准则：商品合同成员2022-01-012022-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员2023-01-012023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员2022-01-012022-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：运营费用成员US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2023-07-012023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：运营费用成员US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2022-07-012022-09-300000092380Us-gaap:NotDesignatedAsHedgingInstrumentEconomicHedgeMember美国-公认会计准则：商品合同成员us-gaap：GainLossOnDerivativeInstrumentsMember2023-07-012023-09-300000092380Us-gaap:NotDesignatedAsHedgingInstrumentEconomicHedgeMember美国-公认会计准则：商品合同成员us-gaap：GainLossOnDerivativeInstrumentsMember2022-07-012022-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：运营费用成员US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2023-01-012023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员美国公认会计准则：运营费用成员US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2022-01-012022-09-300000092380Us-gaap:NotDesignatedAsHedgingInstrumentEconomicHedgeMember美国-公认会计准则：商品合同成员us-gaap：GainLossOnDerivativeInstrumentsMember2023-01-012023-09-300000092380Us-gaap:NotDesignatedAsHedgingInstrumentEconomicHedgeMember美国-公认会计准则：商品合同成员us-gaap：GainLossOnDerivativeInstrumentsMember2022-01-012022-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员luv：对手AlphaMember2023-09-300000092380luv：对手B成员美国-公认会计准则：商品合同成员2023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员luv：对手会员2023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员luv：CounterPartyDMSEARCH2023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员luv：对手Eminster2023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员luv：CounterPartyF Member2023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员luv：CounterPartyGMember2023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员luv：对手H成员2023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员2023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员SRT：最小成员数luv：对手AlphaMember2023-09-300000092380luv：对手B成员美国-公认会计准则：商品合同成员SRT：最小成员数2023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员SRT：最小成员数luv：对手会员2023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员SRT：最小成员数luv：CounterPartyDMSEARCH2023-09-300000092380luv：对手Eminster美国-公认会计准则：商品合同成员SRT：最小成员数2023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员SRT：最小成员数luv：CounterPartyF Member2023-09-300000092380luv：CounterPartyGMember美国-公认会计准则：商品合同成员SRT：最小成员数2023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员SRT：最小成员数luv：对手H成员2023-09-30Xbrli：纯0000092380US-GAAP：InterestRateContractMembers2023-07-012023-09-300000092380US-GAAP：InterestRateContractMembers2022-07-012022-09-300000092380US-GAAP：InterestRateContractMembers2023-01-012023-09-300000092380US-GAAP：InterestRateContractMembers2022-01-012022-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2023-06-300000092380US-GAAP：InterestRateContractMembersUs-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2023-06-300000092380Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2023-06-300000092380Us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2023-06-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2023-07-012023-09-300000092380US-GAAP：InterestRateContractMembersUs-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2023-07-012023-09-300000092380Us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2023-07-012023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2023-09-300000092380US-GAAP：InterestRateContractMembersUs-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2023-09-300000092380Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2023-09-300000092380Us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2022-12-310000092380US-GAAP：InterestRateContractMembersUs-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2022-12-310000092380Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2022-12-310000092380Us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2022-12-310000092380美国-公认会计准则：商品合同成员Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2023-01-012023-09-300000092380US-GAAP：InterestRateContractMembersUs-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2023-01-012023-09-300000092380Us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2023-01-012023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员Us-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMemberUs-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2023-07-012023-09-300000092380US-GAAP：InterestRateContractMembersUs-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMemberUs-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2023-07-012023-09-300000092380Us-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2023-07-012023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员Us-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMemberUs-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2023-01-012023-09-300000092380US-GAAP：InterestRateContractMembersUs-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMemberUs-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2023-01-012023-09-300000092380美国-公认会计准则：其他合同成员Us-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMemberUs-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2023-01-012023-09-300000092380Us-gaap:ReclassificationOutOfAccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2023-01-012023-09-300000092380luv：乘客收入非忠诚会员2023-07-012023-09-300000092380luv：乘客收入非忠诚会员2022-07-012022-09-300000092380luv：乘客收入非忠诚会员2023-01-012023-09-300000092380luv：乘客收入非忠诚会员2022-01-012022-09-300000092380luv：乘客忠诚航空运输会员2023-07-012023-09-300000092380luv：乘客忠诚航空运输会员2022-07-012022-09-300000092380luv：乘客忠诚航空运输会员2023-01-012023-09-300000092380luv：乘客忠诚航空运输会员2022-01-012022-09-300000092380luv：乘客Ancillary已出售单独会员2023-07-012023-09-300000092380luv：乘客Ancillary已出售单独会员2022-07-012022-09-300000092380luv：乘客Ancillary已出售单独会员2023-01-012023-09-300000092380luv：乘客Ancillary已出售单独会员2022-01-012022-09-300000092380luv：乘客客户会员2023-07-012023-09-300000092380luv：乘客客户会员2022-07-012022-09-300000092380luv：乘客客户会员2023-01-012023-09-300000092380luv：乘客客户会员2022-01-012022-09-300000092380美国-GAAP：其他客户成员2023-07-012023-09-300000092380美国-GAAP：其他客户成员2022-07-012022-09-300000092380美国-GAAP：其他客户成员2023-01-012023-09-300000092380美国-GAAP：其他客户成员2022-01-012022-09-300000092380Us-gaap:CollaborativeArrangementTransactionWithPartyToCollaborativeArrangementMember2023-07-012023-09-300000092380Us-gaap:CollaborativeArrangementTransactionWithPartyToCollaborativeArrangementMember2022-07-012022-09-300000092380Us-gaap:CollaborativeArrangementTransactionWithPartyToCollaborativeArrangementMember2023-01-012023-09-300000092380Us-gaap:CollaborativeArrangementTransactionWithPartyToCollaborativeArrangementMember2022-01-012022-09-300000092380美国公认会计准则：现金等价物成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：现金等价物成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：现金等价物成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：现金等价物成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国-GAAP：商业纸张成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员美国-GAAP：商业纸张成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国-GAAP：商业纸张成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国-GAAP：商业纸张成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国公认会计准则：存款成员资格认证2023-09-300000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国公认会计准则：存款成员资格认证2023-09-300000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国公认会计准则：存款成员资格认证2023-09-300000092380美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国公认会计准则：存款成员资格认证2023-09-300000092380美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国公认会计准则：存款成员资格认证2023-09-300000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国公认会计准则：存款成员资格认证2023-09-300000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国公认会计准则：存款成员资格认证2023-09-300000092380美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国公认会计准则：存款成员资格认证2023-09-300000092380美国公认会计准则：选项成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员美国公认会计准则：选项成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员美国公认会计准则：选项成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员美国公认会计准则：选项成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：商品选项成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：商品选项成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：商品选项成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：商品选项成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：现金等价物成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国公认会计准则：现金等价物成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国公认会计准则：现金等价物成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国公认会计准则：现金等价物成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-GAAP：商业纸张成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员美国-GAAP：商业纸张成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-GAAP：商业纸张成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-GAAP：商业纸张成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国公认会计准则：存款成员资格认证2022-12-310000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国公认会计准则：存款成员资格认证2022-12-310000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国公认会计准则：存款成员资格认证2022-12-310000092380美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国公认会计准则：存款成员资格认证2022-12-310000092380美国-公认会计准则：银行存款时间成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-公认会计准则：银行存款时间成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-公认会计准则：银行存款时间成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-公认会计准则：银行存款时间成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国公认会计准则：存款成员资格认证2022-12-310000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国公认会计准则：存款成员资格认证2022-12-310000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国公认会计准则：存款成员资格认证2022-12-310000092380美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国公认会计准则：存款成员资格认证2022-12-310000092380美国-公认会计准则：银行存款时间成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-公认会计准则：银行存款时间成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-公认会计准则：银行存款时间成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-公认会计准则：银行存款时间成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国公认会计准则：选项成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员美国公认会计准则：选项成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员美国公认会计准则：选项成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员美国公认会计准则：选项成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-12-310000092380美国-公认会计准则：商品合同成员2023-06-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员2023-07-012023-09-300000092380美国-公认会计准则：商品合同成员2022-12-310000092380美国-公认会计准则：商品合同成员2023-01-012023-09-300000092380Us-gaap:MeasurementInputOptionVolatilityMemberSRT：最小成员数luv：衍生工具保留财政年度成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员2023-09-300000092380Us-gaap:MeasurementInputOptionVolatilityMemberluv：衍生工具保留财政年度成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员SRT：最大成员数2023-09-300000092380Us-gaap:MeasurementInputOptionVolatilityMemberSRT：权重平均成员luv：衍生工具保留财政年度成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员2023-09-300000092380Us-gaap:MeasurementInputOptionVolatilityMemberSRT：最小成员数美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员luv：DerivativeInstumentNext YearMember2023-09-300000092380Us-gaap:MeasurementInputOptionVolatilityMember美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员SRT：最大成员数luv：DerivativeInstumentNext YearMember2023-09-300000092380Us-gaap:MeasurementInputOptionVolatilityMemberSRT：权重平均成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员luv：DerivativeInstumentNext YearMember2023-09-300000092380Us-gaap:MeasurementInputOptionVolatilityMemberSRT：最小成员数美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员luv：Derivative器乐YearTwoMember2023-09-300000092380Us-gaap:MeasurementInputOptionVolatilityMember美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员SRT：最大成员数luv：Derivative器乐YearTwoMember2023-09-300000092380Us-gaap:MeasurementInputOptionVolatilityMemberSRT：权重平均成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员luv：Derivative器乐YearTwoMember2023-09-300000092380Us-gaap:MeasurementInputOptionVolatilityMemberSRT：最小成员数luv：DerivativeUtilentYearThree成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员2023-09-300000092380Us-gaap:MeasurementInputOptionVolatilityMemberluv：DerivativeUtilentYearThree成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员SRT：最大成员数2023-09-300000092380Us-gaap:MeasurementInputOptionVolatilityMemberSRT：权重平均成员luv：DerivativeUtilentYearThree成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A5250 UnsecuredNotesDue2025成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A5250 UnsecuredNotesDue2025成员2023-09-300000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员美国公认会计准则：可转换债务成员luv：A1250 ConvertibleSeniorNotesDue2025成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：可转换债务成员luv：A1250 ConvertibleSeniorNotesDue2025成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：UnsecuredSeniorNotesDue2026成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：UnsecuredSeniorNotesDue2026成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员luv：DebenturesDue2027成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：DebenturesDue2027成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员luv：A345 UnsecuredSeniorNotesDue2027成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A345 UnsecuredSeniorNotesDue2027成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A5125 NotesDue2027成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A5125 NotesDue2027成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员luv：UnsecuredSeniorNotesDue2030成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：UnsecuredSeniorNotesDue2030成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A10薪资支持计划LoanDue2030成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A10薪资支持计划LoanDue2030成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A10薪资支持计划LoanDue2031成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A10薪资支持计划LoanDue2031成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A10薪资支持计划LoanDue2031年4月成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A10薪资支持计划LoanDue2031年4月成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：次要事件成员luv：BoeingMember2023-10-260000092380美国公认会计准则：可转换债务成员2020-05-010000092380美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员美国公认会计准则：可转换债务成员luv：A1250 ConvertibleSeniorNotesDue2025成员2022-09-300000092380美国公认会计准则：可转换债务成员2022-12-310000092380美国公认会计准则：可转换债务成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：可转换债务成员2023-07-012023-09-300000092380美国公认会计准则：可转换债务成员2022-07-012022-09-300000092380美国公认会计准则：可转换债务成员2023-01-012023-09-300000092380美国公认会计准则：可转换债务成员2022-01-012022-09-300000092380美国-GAAP：NotesPayableOtherPayable成员2023-09-300000092380美国公认会计准则：可转换债务成员luv：A1250 ConvertibleSeniorNotesDue2025成员2022-07-012022-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A5125 NotesDue2027成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员2022-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A5125 NotesDue2027成员2022-07-012022-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A4750 UnsecuredNotesDue2023成员2022-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A4750 UnsecuredNotesDue2023成员2022-07-012022-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A5250 UnsecuredNotesDue2025成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员2022-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A5250 UnsecuredNotesDue2025成员2022-07-012022-09-300000092380luv：ConvertibleDebtAndUnsecuredDebtMember2022-07-012022-09-300000092380美国公认会计准则：可转换债务成员luv：A1250 ConvertibleSeniorNotesDue2025成员2022-01-012022-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A5125 NotesDue2027成员2022-01-012022-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A4750 UnsecuredNotesDue2023成员2022-01-012022-09-300000092380美国公认会计准则：不安全债务成员luv：A5250 UnsecuredNotesDue2025成员2022-01-012022-09-300000092380luv：ConvertibleDebtAndUnsecuredDebtMember2022-01-012022-09-300000092380US-GAAP：LineOfCreditMember2023-09-300000092380美国公认会计准则：可转换债务成员2023-09-052023-09-05

美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区，20549

表格10-Q
(标记一)
☒根据1934年《证券交易法》第13或15(D)条规定的季度报告
     截至本季度末2023年9月30日
 或
☐根据1934年《证券交易法》第13或15(D)条提交的过渡报告
 由_至_的过渡期
委托文档号1-7259
southwestheartimage.jpg

西南航空公司
(注册人的确切姓名载于其章程)
德克萨斯州74-1563240
(述明或其他司法管辖权(美国国税局雇主
公司或组织)识别号码)
P.O.邮箱36611
达拉斯,德克萨斯州75235-1611
(主要执行办公室地址)(邮政编码)
注册人的电话号码，包括区号：1。(214) 792-4000
根据该法第12(B)条登记的证券：
每个班级的标题交易符号注册的每个交易所的名称
普通股(面值1.00美元)Luv纽约证券交易所
用复选标记标出登记人是否（1）在过去12个月内（或登记人被要求提交此类报告的较短期限内）提交了《1934年证券交易法》第13条或第15（d）条要求提交的所有报告，以及（2）在过去90天内遵守了此类提交要求。 是x编号：¨

用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。是x编号：¨

用复选标记表示注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、较小的申报公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条规则中“大型加速申报人”、“加速申报人”、“较小申报公司”和“新兴成长型公司”的定义。
大型加速文件服务器
x
加速文件管理器
☐
非加速文件服务器
☐
规模较小的报告公司
☐
新兴成长型公司
☐
如果是一家新兴的成长型公司，用复选标记表示注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易所法》第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。¨

用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如《交易法》第12b-2条所定义)。是☐*否x
    截至2023年10月26日营业结束时已发行普通股股数： 596,115,380


表格10-Q的目录

第一部分-财务信息
项目1.财务报表
截至2023年9月30日和2022年12月31日的简明合并资产负债表
截至2023年和2022年9月30日的三个月和九个月的简明综合全面收益（亏损）表
截至2023年9月30日和2022年9月30日的简明合并股东权益表
截至2023年和2022年9月30日的三个月和九个月的简明合并现金流量表
简明合并财务报表附注
项目2.管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析
项目3.关于市场风险的定量和定性披露
项目4.控制和程序
第二部分--其他资料
项目1.法律诉讼
第1A项。风险因素
第二项股权证券的未经登记的销售和收益的使用
项目3.高级证券违约
项目4.矿山安全信息披露
项目5.其他信息
项目6.展品
签名
2
目录表
西南航空公司
表格10-Q
第一部分-财务信息

第1项。财务报表
西南航空公司
简明综合资产负债表
(单位：百万)
(未经审计)

2023年9月30日2022年12月31日
资产  
流动资产： 
现金和现金等价物$9,497 $9,492 
短期投资2,236 2,800 
应收账款和其他应收款1,467 1,040 
零件和用品库存，按成本计算799 790 
预付费用和其他流动资产632 686 
流动资产总额14,631 14,808 
财产和设备，按成本计算：
飞行设备25,724 23,725 
地面财产和设备7,344 6,855 
飞行设备购买合同押金345 376 
为他人建造的资产51 28 
33,464 30,984 
减折旧和摊销备抵14,389 13,642 
 19,075 17,342 
商誉970 970 
经营性租赁使用权资产1,288 1,394 
其他资产1,016 855 
 $36,980 $35,369 
负债和股东权益  
流动负债：  
应付帐款$1,736 $2,004 
应计负债2,880 2,043 
流动经营租赁负债220 225 
空中交通责任7,246 6,064 
长期债务当期到期日30 42 
流动负债总额12,112 10,378 
长期债务减去当前期限7,984 8,046 
空中交通责任-非流动1,754 2,186 
递延所得税2,157 1,985 
非流动经营租赁负债1,039 1,118 
其他非流动负债880 969 
股东权益：  
普通股888 888 
超出票面价值的资本4,135 4,037 
留存收益16,657 16,261 
累计其他综合收益201 344 
库存股，按成本计算(10,827)(10,843)
股东权益总额11,054 10,687 
 $36,980 $35,369 
    
请参阅随附的说明。
3
目录表
西南航空公司
简明综合全面收益表（亏损）
(单位：百万，每股除外)
(未经审计)

 截至9月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
 2023202220232022
营业收入：    
旅客$5,912 $5,613 $17,426 $15,867 
运费44 44 131 133 
其他569 563 1,711 1,642 
总营业收入6,525 6,220 19,268 17,642 
运营费用：    
工资、工资和福利2,728 2,322 7,991 6,771 
燃料和油1,564 1,750 4,514 4,390 
维修材料和修理326 204 836 624 
着陆费和机场租金457 395 1,324 1,128 
折旧及摊销375 335 1,107 984 
其他运营费用958 819 2,868 2,343 
总运营费用6,408 5,825 18,640 16,240 
营业收入117 395 628 1,402 
其他支出（收入）：  
利息支出63 86 193 272 
资本化利息(4)(11)(15)(31)
利息收入(156)(70)(425)(101)
债务清偿损失— 76 — 192 
其他(收益)损失，净额(23)(39)(44)57 
其他费用(收入)合计(120)42 (291)389 
所得税前收入237 353 919 1,013 
所得税拨备44 76 202 254 
净收入$193 $277 $717 $759 
每股净收入，基本$0.32 $0.47 $1.20 $1.28 
稀释后的每股净收入$0.31 $0.44 $1.15 $1.21 
综合收益(亏损)$336 $(223)$574 $676 
加权平均股   
基本信息596 593 595 593 
稀释640 639 639 643 
请参阅随附的说明。
4
目录表
西南航空公司
简明合并股东权益表
(单位：百万，每股除外)
(未经审计)
  
普通股超出票面价值的资本留存收益累计其他综合收益(亏损)库存股总计
2022年12月31日的余额$888 $4,037 $16,261 $344 $(10,843)$10,687 
根据员工股票计划发行普通股和库存股— 1 — — 7 8 
基于股份的薪酬— 20 — — — 20 
现金股息，$0.18每股
— — (107)— — (107)
综合损失— — (159)(147)— (306)
2023年3月31日的余额$888 $4,058 $15,995 $197 $(10,836)$10,302 
根据员工股票计划发行普通股和库存股— 11 — — 5 16 
基于股份的薪酬— 34 — — — 34 
现金股息，$0.18每股
— — (107)— — (107)
综合收益(亏损)— — 683 (139)— 544 
2023年6月30日的余额$888 $4,103 $16,571 $58 $(10,831)$10,789 
根据员工股票计划发行普通股和库存股— 9 — — 4 13 
基于股份的薪酬— 23 — — — 23 
现金股息，$0.18每股
— — (107)— — (107)
综合收益— — 193 143 — 336 
2023年9月30日的余额$888 $4,135 $16,657 $201 $(10,827)$11,054 

  
普通股超出票面价值的资本留存收益累计其他综合收益(亏损)库存股总计
2021年12月31日的余额$888 $4,224 $15,774 $388 $(10,860)$10,414 
采用会计准则更新第2020-06号、债务的累积影响— (300)55 — — (245)
根据员工股票计划发行普通股和库存股— — — — 7 7 
基于股份的薪酬— 16 — — — 16 
综合收益(亏损)— — (278)503 — 225 
2022年3月31日的余额$888 $3,940 $15,551 $891 $(10,853)$10,417 
根据员工股票计划发行普通股和库存股— 10 — — 3 13 
基于股份的薪酬— 16 — — — 16 
综合收益(亏损)— — 760 (86)— 674 
2022年6月30日的余额$888 $3,966 $16,311 $805 $(10,850)$11,120 
根据员工股票计划发行普通股和库存股— 9 — — 4 13 
基于股份的薪酬— 14 — — — 14 
综合收益(亏损)— — 277 (500)— (223)
2022年9月30日的余额$888 $3,989 $16,588 $305 $(10,846)$10,924 
请参阅随附注释。
5
目录表
西南航空公司
简明合并现金流量表
(单位：百万)
(未经审计)
截至三个月九个月结束
9月30日，9月30日，
 2023202220232022
经营活动的现金流：    
净收入$193 $277 $717 $759 
将净收入与业务活动提供的现金进行核对的调整：   
折旧及摊销375 335 1,107 984 
长期资产减值准备— 4 — 35 
可供出售证券未实现的按市值调整— — (4)7 
燃料衍生工具未实现/已实现（收益）(21)(26)(14)(11)
递延所得税57 76 214 250 
债务清偿损失— 76 — 192 
某些资产和负债的变动：   
应收账款和其他应收款(216)58 (405)162 
其他资产(35)30 74 (14)
应付账款和应计负债352 (70)645 436 
空中交通责任(59)(93)750 700 
其他负债(89)(83)(180)(292)
从衍生品交易对手方收到（提供给）的现金抵押品40 (325)(6)(41)
其他，净额19 (25)(159)44 
经营活动提供的净现金616 234 2,739 3,211 
投资活动产生的现金流：    
资本支出(842)(1,072)(2,812)(2,568)
为他人建造的资产(8)(7)(23)(14)
购买短期投资(1,620)(1,743)(5,347)(4,213)
出售短期投资和其他投资的收益2,406 1,702 5,914 3,982 
用于投资活动的现金净额(64)(1,120)(2,268)(2,813)
融资活动的现金流：    
员工股票计划的收益13 12 36 32 
支付长期债务和融资租赁债务(11)(1,679)(78)(1,825)
现金股利的支付(214)— (428)— 
可转换债务的回购和转换付款— (239)— (648)
其他，净额(1)1 4 6 
用于融资活动的现金净额(213)(1,905)(466)(2,435)
现金及现金等价物净变化339 (2,791)5 (2,037)
期初现金及现金等价物9,158 13,234 9,492 12,480 
期末现金及现金等价物$9,497 $10,443 $9,497 $10,443 
现金付款：
扣除资本化金额后的利息净额$19 $42 $134 $203 
所得税$1 $8 $9 $19 
非现金交易的补充披露：
采用2020-06年会计准则更新，债务$— $— $— $245 
根据经营租赁获得的使用权资产$9 $14 $78 $42 
请参阅随附的说明。
6
目录表
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)

1. 呈列基准
2. 新会计声明
3. 金融衍生工具
4. 综合收入（损失）
5. 收入
6. 每股净收益
7. 公平值计量
8. 补充性财务信息
9. 承诺和意外情况
10. 融资活动
7
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


1.    陈述的基础

西南航空公司（“公司”或“西南”）经营西南航空，这是一家主要客运航空公司，在美国和近国际市场提供定期航空运输。未经审计的简明合并财务报表包括公司及其全资子公司的账目。

2022年12月下旬，由于美国大部分地区的历史极端冬季天气影响了公司的运营计划和航班时间表，该公司经历了一次大规模的运营中断。在冬季风暴埃利奥特之后，该公司面临着在这一需求高峰期的几天内重新调整机组人员、航班时刻表和飞机的挑战。这一中断和随后的恢复工作导致取消了16,7002022年12月21日至12月31日期间的航班。这些事件还导致预订量减速，主要集中在2023年1月和2月，并使2023年第一季度的支出增加了约美元551000万美元，包括在随附的截至2023年9月30日的九个月的未经审计的简明综合全面收益(亏损)报表中。2023年第一季度的这些支出包括对受取消影响的客户的补偿，这些费用超过了截至2022年12月31日的应计金额；由于预计将被兑换的积分的估计发生变化，对作为对客户的善意姿态而提供的快速奖励积分的估计价值进行了调整；以及受取消和恢复工作直接或间接影响的员工的额外溢价薪酬和额外补偿。这一中断对2023年第一季度以后的运营收入或支出没有实质性影响。

本公司及其附属公司的未经审核简明综合财务报表乃根据美国公认的中期财务资料会计原则、表格10-Q及S-X规则第10条的指示编制。因此，它们不包括美国公认会计原则(“GAAP”)要求的完整财务报表的所有信息和脚注。截至2023年、2023年及2022年9月30日止中期的未经审核简明综合财务报表包括管理层认为为公平呈列中期业绩所需的所有调整。这包括所有正常和经常性的调整以及重大公司间交易的消除。该公司和航空公司的总体财务业绩可能是季节性的。多年来，该公司的收入以及营业收入和净收入在第二和第三会计季度的表现好于第一和第四会计季度。航空旅行还受到以下因素的重大影响：一般经济状况、消费者可支配收入的数量和消费者行为的变化、失业率、公司差旅预算、新冠肺炎等全球流行病、极端或恶劣天气和自然灾害、对恐怖主义或战争的恐惧、政府行动以及其他公司无法控制的因素。这些因素和其他因素，如某些时期的航空燃料价格、公司燃料对冲计划的性质以及公司用于对冲航空燃料的大宗商品的周期性波动，已经并可能继续造成公司财务业绩的重大波动。有关燃料和该公司对冲计划的进一步信息，请参阅附注3。截至2023年9月30日的三个月和九个月的经营业绩不一定表明未来几个季度或截至2023年12月31日的年度的预期业绩。欲了解更多信息，请参阅公司截至2022年12月31日的年度报告Form 10-K中包含的综合财务报表及其脚注。

2.    新会计公告

2021年1月7日，FASB发布了ASU 2021-01，参考汇率改革(主题848)。该标准为从伦敦银行间同业拆借利率(LIBOR)过渡到新的参考利率的实体提供了可选的临时指导，以便受贴现过渡影响的衍生品明确有资格获得某些可选的权宜之计和主题848的例外。这些修改不适用于2024年12月31日之后进行的任何合同修改、2024年12月31日之后签订的任何新的套期保值关系，或适用于应用某些可选的实际权宜之计的、对截至2024年12月31日存在的有效性进行评估的现有套期保值关系。本标准立即生效，并可(I)在完全追溯的基础上适用，如下
8
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


从包括2020年3月12日或之后的中期开始的任何日期，或(Ii)基于预期，从包括最终更新或在发布最终更新之日之后的过渡期内的任何日期起至可发布财务报表之日止的任何日期。在截至2023年9月30日的9个月中，该公司没有重大的与伦敦银行同业拆借利率相关的合同修改。

3.    金融衍生工具

燃料合同
航空公司的运营本质上依赖于能源，因此受到航空燃油价格变化的影响。此外，航空燃油和燃油通常是航空公司最大的运营费用之一。该公司努力以尽可能低的成本获得喷气燃料，并通过其燃料套期保值计划减少运营费用的波动。

该公司在短期和长期时间框架中都使用了金融衍生工具，并在其投资组合中主要使用购买的看涨期权、套圈结构(包括购买的看涨期权和卖出的看跌期权)、看涨价差(包括购买的看涨期权和卖出的看跌期权)、看跌价差(包括购买的看跌期权和卖出的看跌期权)和固定价格掉期协议。本公司并无购买或持有任何金融衍生工具作交易或投机用途。

为评估其航空燃油净现金支出及预测未来预计航空燃油支出，本公司严格从“经济”角度评估其套期保值金额，因此不考虑套期保值是否符合或将符合套期保值会计资格。该公司将其“经济”对冲定义为持有的燃料衍生合约的净额，包括已通过出售头寸抵销的头寸的影响，无论这些合约是否符合对冲会计资格。本公司就某一特定期间进行经济对冲的水平亦取决于该期间的现行市场价格，以及所持有的衍生工具的类型及该等工具的执行价格。例如，公司可能签订“现金外”期权合同(包括“灾难性”保护，公司将其定义为显著高于历史平均水平的价格)，如果市场价格不高于期权执行价格，在结算时可能不会产生内在收益。因此，即使本公司可能对某一特定时期进行经济对冲，该对冲在结算时可能不会产生任何对冲收益，甚至可能产生套期保值亏损，具体取决于市场价格、所持工具的类型以及该等工具的执行价格。

截至2023年9月30日，该公司拥有燃料衍生工具，以不同的价格水平提供保险。下表提供了有关该公司在经济基础上的燃油套期保值金额的信息：

最大燃油套期保值截至
2023年9月30日衍生品基础商品类型截至
期间(按年)(单位：百万加仑)(A)2023年9月30日
2023年剩余时间271 西德克萨斯中质油(WTI)原油、布伦特原油和取暖油
20241,265 WTI原油和布伦特原油
20251,033 布伦特原油
2026176 布伦特原油
(A)由于本公司所使用的衍生工具的类型和该等合约的不同价格水平，这些交易量代表最大的经济对冲，并可能因市场价格和本公司的航班时刻表的波动而大幅变动。

经适当审核后，本公司将其燃料衍生工具作为现金流量对冲入账。资格每季度重新评估，所有指定为套期保值的衍生品公允价值的定期变化
9
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


计入累计其他全面收益(“AOCI”)，直至基本喷气燃料耗尽。请参阅注释4。

当本公司出售衍生工具仓位以有效“平仓”或抵销已作为其燃料衍生工具组合一部分持有的衍生工具时，该等仓位的公允价值其后的任何变动均按市价计入收益。同样，该等持仓的任何公允价值变动，如因持有已售出的头寸而被抵销，并已取消指定为对冲，则同时按市价计价。然而，与作为AOCI一部分递延的对冲相关的任何价值变化，在被指定为对冲时将一直保留，直到最初预测的交易发生。在燃料对冲预测交易很可能不会发生的情况下，任何已记录到AOCI的收益和/或亏损将被要求立即重新归类为收益。本公司在2022年或截至2023年9月30日的9个月内并无衍生工具不再符合对冲会计资格的情况。

所有与买卖燃料衍生工具有关的现金流量在未经审核的简明综合现金流量表中分类为其他营运现金流量。下表列出了与公司衍生工具相关的所有资产和负债在未经审计的简明综合资产负债表中的位置：


  资产衍生品负债衍生品
 资产负债表公允价值在公允价值在公允价值在公允价值在
(单位：百万)位置9/30/202312/31/20229/30/202312/31/2022
指定为对冲的衍生品（a）     
燃料衍生品合同（毛额）预付费用和其他流动资产$250 $352 $— $— 
燃料衍生品合同（毛额）其他资产223 160 — — 
利率衍生工具合约其他资产23 14 — — 
指定为套期保值的衍生品总额$496 $526 $— $— 
未指定为对冲的衍生品（a）     
燃料衍生品合同（毛额）预付费用和其他流动资产$42 $— $28 $— 
总衍生品 $538 $526 $28 $— 
(A)代表每笔交易在考虑与每一交易对手的抵销头寸之前的状况，不包括向交易对手提供或从交易对手收取的现金抵押品存款的影响。见本说明中关于信用风险和抵押品的讨论。

此外，该公司在其未经审计的简明综合资产负债表中有以下与燃料衍生工具和套期保值活动相关的金额：

 资产负债表9月30日，十二月三十一日，
(单位：百万)位置20232022
燃料合同交易对手持有的现金抵押品保证金--当前抵销预付费用和其他流动资产$70 $106 
燃料合同交易对手持有的现金抵押品保证金--非流动抵销其他资产30 — 
燃料合同第三方应收账款应收账款和其他应收款45 34 
 
该公司的所有燃料衍生工具和利率掉期均须遵守适用的衍生工具和对冲会计准则中的净额结算指引。衍生工具的种类
10
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


本公司于随附的未经审核简明综合资产负债表中厘定须遵守净额计算要求的票据，是指本公司就与同一交易对手的交易支付或收取现金，并以同一货币通过一次付款或收款净额支付或收取现金。对于本公司持有或提供给交易对手的现金抵押品，本公司根据各交易对手对本公司衍生产品组合的公允价值进行净额计算。本公司已选择对其燃料衍生工具和利率互换协议使用净额结算，并根据未经审计的简明综合资产负债表中与本公司各交易对手的公允价值净值头寸，将该等金额归类为流动或非流动。如果其燃料衍生工具处于交易对手的净资产状况，持有的现金抵押品金额首先与与该交易对手相关的当前未偿还衍生资产金额进行净额结算，直至余额为零，然后将任何剩余部分用于非流动未偿还衍生工具的公允价值。截至2023年9月30日，不是 现金抵押存款由公司根据其未完成的利率互换协议提供或持有。

公司拥有以下因符合资产负债表抵消适用会计指南要求的披露要求范围的交易产生的已确认金融资产和金融负债：

衍生资产的抵消
(单位：百万)
(i)(Ii)(iii)=（i）+（ii）(i)(Ii)(iii)=（i）+（ii）
2023年9月30日2022年12月31日
描述资产负债表位置已确认资产总额资产负债表中抵消的总额资产负债表中列报的资产净值已确认资产总额资产负债表中抵消的总额资产负债表中列报的资产净值
燃料衍生合约预付费用和其他流动资产$292 $(98)$194 $352 $(106)$246 
燃料衍生合约其他资产$223 $(30)$193 (a)$160 $— $160 (a)
利率衍生工具合约其他资产$23 $— $23 (a)$14 $— $14 (a)
(a)衍生资产和负债的净值与附注8中未经审计的简明综合资产负债表中呈列的个别项目金额进行对账。


衍生负债的抵消
(单位：百万)
(i)(Ii)(iii)=（i）+（ii）(i)(Ii)(iii)=（i）+（ii）
2023年9月30日2022年12月31日
描述资产负债表位置已确认负债总额资产负债表中抵消的总额资产负债表中列出的负债净额已确认负债总额资产负债表中抵消的总额资产负债表中列出的负债净额
燃料衍生合约预付费用和其他流动资产$98 $(98)$— $106 $(106)$— 
燃料衍生合约其他资产$30 $(30)$— $— $— $— 


11
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


下表列出了衍生工具的影响及其在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月和九个月未经审计的简明综合全面收益表（亏损）中的位置：

现金流量和公允价值对冲关系收入中确认的地点和金额
截至2023年9月30日的三个月截至2022年9月30日的三个月
(单位：百万)燃料和油其他运营费用燃料和油其他运营费用
总计$(52)$2 $(195)$2 
现金流量对冲关系的（收益）损失
商品合约：
从AOCI重新分类至收入的（收益）金额(52)— (195)— 
利息合同：
从AOCI重新分类为收入的损失金额— 2 — 2 

现金流量和公允价值对冲关系收入中确认的地点和金额
截至2023年9月30日的9个月截至2022年9月30日的9个月
(单位：百万)燃料和油其他运营费用燃料和油其他运营费用
总计$(93)$5 $(703)$5 
现金流量对冲关系的（收益）损失
商品合约：
从AOCI重新分类至收入的（收益）金额(93)— (703)— 
利息合同：
从AOCI重新分类为收入的损失金额— 5 — 5 

现金流对冲关系中指定和合格的衍生品
 AOCI就衍生品确认的（收益）亏损，扣除税款
 截至三个月
 9月30日，
(单位：百万)20232022
燃料衍生合约$(175)$354 
利率衍生品(7)(2)
总计$(182)$352 

12
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


现金流对冲关系中指定和合格的衍生品
 AOCI就衍生品确认的（收益）亏损，扣除税款
 九个月结束
 9月30日，
(单位：百万)2023 2022
燃料衍生合约$78 $(438)
利率衍生品(7)(14)
总计$71  $(452)

未被指定为对冲的衍生品
 (收益)在衍生工具收益中确认的损失 
  
 截至三个月在衍生品收益中确认的(收益)损失的位置
 9月30日，
(单位：百万)20232022
燃料衍生合约$(33)$(38)其他(收益)损失，净额

未被指定为对冲的衍生品
 (收益)在衍生工具收益中确认的损失 
  
 九个月结束在衍生品收益中确认的(收益)损失的位置
 9月30日，
(单位：百万)20232022
燃料衍生合约$(26)$(23)其他(收益)损失，净额

该公司还记录了与在截至2023年9月30日、2023年9月30日和2022年9月30日的三个月和九个月期间结算/到期的燃料衍生品合同支付的保费相关的费用(福利)。与符合对冲会计条件的燃料衍生品相关的收益和/或损失最终计入燃料和石油费用。与不符合对冲会计条件的燃料衍生品相关的收益和/或损失记入其他(收益)和损失，净额。下表列出了燃料衍生合同支付的溢价的影响及其在合同结算期间未经审计的综合综合全面收益(亏损)表中的位置：

 在衍生品收益中确认的保费支出(收益) 
  
 截至三个月在衍生品收益中确认的保费支出(收益)的位置
 9月30日，
(单位：百万)20232022
指定为对冲的燃料衍生品合同$30 $26 燃料和油
未指定为对冲的燃料衍生品合同— (14)其他(收益)损失，净额

13
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


 在衍生品收入中确认的保费费用（收益） 
  
 九个月结束在衍生品收益中确认的保费支出(收益)的位置
 9月30日，
(单位：百万)20232022
指定为对冲的燃料衍生品合同$91 $79 燃料和油
未指定为对冲的燃料衍生品合同$— $(14)其他(收益)损失，净额

衍生工具的公允价值（取决于工具类型）是通过使用现值法或期权价值模型确定的，并根据基础市场观察到的或第三方提供的商品价格假设。截至2023年9月30日，公司在AOCI中记录的燃料对冲累积未实现收益约为美元77未实现收益，扣除税收后，预计将在2023年9月30日之前的12个月内实现。

利率互换
该公司是作为现金流对冲入账的某些利率互换协议的缔约方。本公司于呈列期间并无任何被指定为公允价值对冲的利率掉期协议。该公司的所有利率互换协议都符合“捷径”或“关键条款匹配”的套期会计方法，这意味着套期在初始时被假定为完全有效，因此，不存在无效记录在收益中。

信用风险和抵押品
与燃料衍生工具相关的信贷风险由报告日属于本公司资产的合同的公允价值表示。在这种情况下，这些未清偿票据使本公司在协议对手方不履行的情况下面临信用损失。然而，本公司过去并未因交易对手不履行合约而蒙受任何重大信用损失。为了管理信用风险，本公司根据信用评级选择并定期审查交易对手，限制其对每个交易对手的风险敞口，并监测燃料对冲计划的市场地位及其与每个交易对手的相对市场地位。截至2023年9月30日，本公司与所有活跃的交易对手达成了包含提前终止权和/或双边抵押品条款的协议，根据该条款，如果市场风险敞口超过基于交易对手信用评级的指定门槛金额，则需要担保。该公司还与交易对手签订了协议，规定只要与交易对手相关的衍生产品的公允价值净值超过特定门槛，现金保证金和信用证就必须作为抵押品入账。在某些情况下，本公司有能力酌情在这些不同形式的抵押品之间进行替代。

下表提供了截至2023年9月30日燃料衍生品的公允价值、作为抵押品入账的金额以及触发此类抵押品入账的适用抵押品入账门槛金额：

14
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


 交易对手(CP) 
(单位：百万)ABCDEFG
H
总计
燃料衍生产品的公允价值$120 $57 $84 $28 $77 $35 $60 $26 $487 
CP持有的现金抵押品100 — — — — — — — 100 
以信用证代替现金的选择不适用不适用
 (a)
 (a)

 (a)
不适用
 (a)
不适用 
如果信用评级是投资
等级、燃料公允价值
衍生品水平：		    
现金提供给CP
>(100)
>(50)
>(75)
>(125)

>(40)
>(65)
>(100)
>(100)
 
从CP收到现金
>0(b)
>150(b)
>250(b)
>125(b)
>100(b)
>70(b)
>100(b)
>100(b)
 
如果信用评级为非投资
等级，燃料衍生品水平的公允价值，此时：		    
从CP收到现金
 (c)
 (c)
 (c)
 (c)
 (c)
 (c)
 (c)
(c)
 
(a)公司有权选择以信用证代替 100现金抵押品要求的百分比。
(b)担保可能会根据投资级别内信用评级的变化而有所不同。
(c)现金抵押品提供于 100燃料衍生品合同公允价值的百分比。

15
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


4.    综合收益(亏损)

全面收益包括符合对冲会计条件的某些金融衍生工具的公允价值变化以及公司退休后福利义务产生的精算损益。 截至2023年9月30日和2022年9月30日止三个月和九个月的净利润与综合利润（损失）之间的差异如下：
 截至9月30日的三个月，
(单位：百万)20232022
净收入$193 $277 
燃料衍生工具未实现收益（损失），扣除
递延税美元41和($153)
135 (504)
利率衍生工具未实现收益，扣除
递延税美元2及$—
8 4 
其他全面收益(亏损)合计$143 $(500)
综合收益(亏损)$336 $(223)

 截至9月30日的9个月，
(单位：百万)20232022
净收入$717 $759 
燃料衍生工具未实现损失，扣除
递延税款（美元45)和($31)
(150)(101)
利率衍生工具未实现收益，扣除
递延税美元2及$5
11 18 
其他，扣除递延税美元4及$—
(4)— 
其他综合损失合计$(143)$(83)
综合收益$574 $676 

截至2023年9月30日的三个月和九个月，AOCI中包含的金额（扣除税款）的结转如下：
(单位：百万)燃料衍生品利率衍生品设定受益计划项目递延税项影响累计其他综合收益(亏损)
2023年6月30日的余额$(65)$(29)$170 $(18)$58 
公允价值变动228 8 — (55)181 
重新分类为收入(52)2 — 12 (38)
2023年9月30日的余额$111 $(19)$170 $(61)$201 

(单位：百万)燃料衍生品利率衍生品设定受益计划项目递延税项影响累计其他综合收益(亏损)
2022年12月31日的余额$305 $(32)$170 $(99)$344 
公允价值变动(101)8 — 21 (72)
重新分类为收入(93)5 — 17 (71)
2023年9月30日的余额$111 $(19)$170 $(61)$201 
16
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)



下表说明了截至2023年9月30日的三个月和九个月从AOCI各组成部分中重新分类的大量金额：
截至2023年9月30日的三个月
(单位：百万)从AOCI重新分类的金额
未经审计的简明综合全面收益表（亏损）中受影响的行项目
AOCI组件
燃料衍生工具未实现（收益）$(52)燃料和石油费用
(12)减去：税费
$(40)税后净额
利率衍生工具未实现损失$2 其他运营费用
— 减去：税费
$2 税后净额
该期间的改叙总数$(38)税后净额

截至2023年9月30日的9个月
(单位：百万)从AOCI重新分类的金额
未经审计的简明综合全面收益表（亏损）中受影响的行项目
AOCI组件
燃料衍生工具未实现（收益）$(93)燃料和石油费用
(22)减去：税费
$(71)税后净额
利率衍生工具未实现损失$5 其他运营费用
1 减去：税费
$4 税后净额
其他— 其他
4 减：税务发票
$(4)税后净额
该期间的改叙总数$(71)税后净额


5.    收入

客运量收入

该公司与客户的合同主要包括其售出的机票，这些机票最初作为航空交通责任被推迟。与门票相关的乘客收入在满足客户的履行义务时（主要是在提供旅行时）确认。

收入按收入来源分类，因为公司认为它最能描述收入和现金流的性质、金额、时间和不确定性。 下表提供了截至2023年和2022年9月30日的三个月和九个月确认的乘客收入的组成部分：
17
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


 截至9月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
(单位：百万)2023202220232022
乘客不忠诚$4,758 $4,630 $14,023 $13,112 
乘客忠诚度-航空运输916 791 2,730 2,236 
乘客辅助设备单独出售238 192 673 519 
乘客总收入$5,912 $5,613 $17,426 $15,867 

截至2023年9月30日和2022年12月31日，在未经审计的综合资产负债表中，航空交通责任的组成部分如下：
 截止日期的余额
(单位：百万)2023年9月30日2022年12月31日
航空交通责任--客运和辅助客运服务$4,004 $3,061 
空中交通责任-忠诚度计划4,996 5,189 
航空交通责任总额$9,000 $8,250 

“空中交通责任--旅客旅行和辅助旅客服务”中的余额还包括目前与机票无关的飞行积分，客户可将这些积分用于购买未来的旅行。这些飞行积分通常是由于先前的机票取消或交换而创建的，并在扣除相关破损后反映出来。在截至2023年9月30日、2023年9月和2022年9月的三个月和九个月期间，该公司的“空中交通责任-忠诚度计划”的前滚情况如下(单位：百万)：

截至9月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
2023202220232022
空中交通责任-忠诚度计划-期初余额$5,079 $4,885 $5,189 $4,789 
与奖励积分相关的递延金额859 815 2,609 2,395 
从积分兑换确认的收入-乘客(916)(791)(2,730)(2,236)
从兑换的点数确认的收入-其他(26)(24)(72)(63)
空中交通责任-忠诚度计划-期末余额$4,996 $4,885 $4,996 $4,885 

空中交通责任包括因截至某一特定日期尚未履行的机票和忠诚相关履行义务而收到的对价。截至2023年9月、2023年9月和2022年9月，航空交通负债中包括的金额前滚如下(以百万为单位)：

18
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


 空中交通责任
2022年12月31日的余额$8,250 
当期销售额(旅客旅行、辅助服务、航班忠诚度和合作伙伴忠诚度)18,249 
合同负债期初余额金额的收入(5,263)
本期销售收入(12,236)
2023年9月30日的余额$9,000 

 空中交通责任
2021年12月31日的余额$7,725 
当期销售额(旅客旅行、辅助服务、航班忠诚度和合作伙伴忠诚度)16,630 
合同负债期初余额金额的收入(3,750)
本期销售收入(12,180)
2022年9月30日的余额$8,425 

2022年7月28日，该公司宣布，截至2022年7月28日，所有现有的客户飞行积分以及未来发放的任何飞行积分将不再过期，因此仍可由客户兑换。只要航班在预定起飞前10分钟以上被取消，就会发放不能退票的机票积分。由于该公司仍然相信，2022年7月28日之后发放的部分客户飞行积分将不会被赎回，因此它继续估计和记录与该金额相关的损坏。客户飞行积分的金额约为7百分比和9分别占截至2023年9月30日和2022年12月31日的空中交通责任余额的百分比。

该公司确认了与各种忠诚合作伙伴协议相关的收入中与营销、广告和其他与旅行相关的收益相关的收入，包括但不限于与美国大通银行达成的协议，以及其他运营收入。截至2023年、2023年及2022年9月30日止三个月，本公司确认5261000万美元和300万美元521分别为百万。截至2023年9月30日和2022年9月30日止九个月，公司确认美元1.63亿美元和3,000美元1.5分别为200亿美元和200亿美元。
    

6.    每股净收益
下表列出了每股基本净利润和稀释净利润的计算（每股金额除外，以百万美元计）。每股基本净利润按净利润除以期内已发行股份的加权平均值计算。每股稀释净利润反映了如果发行普通股的证券或其他合同被行使或转换为普通股可能发生的潜在稀释。截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月和九个月，与公司限制性股票单位和股票期权相关的少量股份被排除在分母之外，因为纳入此类股份将具有反稀释作用。
19
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)



截至9月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
 2023202220232022
分子：
净收入$193 $277 $717 $759 
新增：利息支出5 5 15 17 
普通股股东应占净收益198 282 732 776 
分母：
加权平均流通股，基本股596 593 595 593 
可转换票据的稀释效应 42 45 42 (a)49 
限制性股票单位的稀释效应2 1 2 1 
调整后加权平均流通股，稀释后640 639 639 643 
每股净收益：
基本信息$0.32 $0.47 $1.20 $1.28 
稀释$0.31 $0.44 $1.15 $1.21 



7.    公允价值计量

与公允价值计量有关的会计准则建立了一个三级公允价值等级，对计量公允价值时使用的投入进行了优先排序。这些级别包括：级别1，定义为可观察的输入，例如活跃市场的报价；级别2，定义为直接或间接可观察的活跃市场的报价以外的输入；级别3，定义为不可观察的输入，其中市场数据很少或没有，因此需要一个实体制定自己的假设。

截至2023年9月30日，本公司持有某些必须按公允价值经常性计量的项目。其中包括现金等价物、短期投资(主要是国库券)、利率衍生品合约、燃料衍生品合约和可供出售的证券。公司的大部分现金等价物和短期投资包括被归类为第一级的工具。然而，公司有被归类为第二级的存单、商业票据和定期存款，因为这些工具的公允价值是利用非活跃市场中的可观察到的投入来确定的。股本证券主要包括与公司的超额福利计划相关的市场价值易于确定的投资。

该公司的燃料和利率衍生工具由场外合约组成，这些合约不在公共交易所交易。燃料衍生品工具目前仅由期权合约组成，而利率衍生品仅由掉期协议组成。有关本公司衍生工具及对冲活动的进一步资料，请参阅附注3。掉期合约的公允价值是根据公开市场上随时可以获得的投入或从公开报价市场上可获得的信息来确定的。因此，公司将这些掉期合同归类为2级。公司的财务部向首席财务官报告，利用期权定价模型确定期权合同的价值，期权定价模型基于公开市场上随时可以获得的、可以从公开报价市场上获得的信息或由交易这些合同的金融机构提供的信息。本公司使用的期权定价模型是评估期权价值的行业标准模型，也是经纪商/交易商团体(即本公司的交易对手)使用的类似模型。该期权定价模型的输入是期权
20
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


执行价格、标的价格、无风险利率、到期时间和波动性。由于用于确定期权合约公允价值的某些信息是不可观察到的(主要是隐含波动率)，本公司将这些期权合约归类为3级。波动率信息来自外部来源，但公司会分析其合理性，并将其与从其他外部来源获得的类似信息进行比较。期权合约的公允价值既考虑了内在价值，也考虑了与尚未结算的衍生品相关的任何剩余时间价值。本公司在厘定所有估计公允价值时，亦会考虑交易对手信用风险及本身的信用风险。为验证本公司期权定价模式的合理性，本公司每月将其期权估值与第三方估值进行比较。如果要注意到任何重大差异，将对其进行研究，以确定原因。然而，从历史上看，没有明显的差异。本公司在呈报的所有期间均一贯应用这些估值技术，并相信已就其持有的衍生工具合约类别获得最准确的资料。

其他可供出售的证券包括该公司与其递延补偿计划相关的投资，该计划由公开交易的共同基金组成，其市场价格随时可得。这些计划是不受限制的递延补偿计划，旨在持有超过1986年修订的《国内收入法》所规定的限额的缴款。这些计划下的分配时间和支付金额是根据参与者的分配选择和计划余额来确定的。与递延补偿计划的资金部分相关的资产由拉比信托持有，本公司仍对这些参与者承担计划未资金部分的责任。本公司在未经审计的综合全面收益(亏损)综合报表的薪金、工资和福利及其他(收益)损益线内，分别记录净额为零的计划债务和计划资产的公允价值变动。

下表列出了公司截至2023年9月30日和2022年12月31日按公允价值经常性计量的资产和负债：
  报告日期的公允价值计量使用：
相同资产在活跃市场的报价重要的其他可观察到的投入无法观察到的重要输入
描述2023年9月30日(1级)(2级)(3级)
资产(单位：百万)
现金等价物：    
现金等价物(A)$9,166 $9,166 $— $— 
商业票据314 — 314 — 
存单17 — 17 — 
短期投资： 
国库券2,029 2,029 — — 
存单207 — 207 — 
燃料衍生品： 
期权合同（b）515 — — 515 
利率衍生品（见注3）23 — 23 — 
股权证券249 249 — — 
总资产$12,520 $11,444 $561 $515 
负债    
燃料衍生品：
期权合同（b）$(28)$— $— $(28)
(a)现金等值物主要由货币市场投资和国库券组成。
(b)在未经审计的简明合并资产负债表中，金额呈列为净资产。参见注3。
21
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


  报告日期的公允价值计量使用：
相同资产在活跃市场的报价重要的其他可观察到的投入无法观察到的重要输入
描述2022年12月31日(1级)(2级)(3级)
资产(单位：百万)
现金等价物：   
现金等价物(A)$9,040 $9,040 $— $— 
商业票据179 — 179 — 
存单23 — 23 — 
定期存款250 — 250 — 
短期投资：    
国库券2,226 2,226 — — 
存单124 — 124 — 
定期存款450 — 450 — 
燃料衍生品：    
期权合同（b）512 — — 512 
利率衍生品（见注3）14 — 14 — 
股权证券235 235 — — 
总资产$13,053 $11,501 $1,040 $512 
(a)现金等值物主要由货币市场投资组成。
(b)在未经审计的简明合并资产负债表中，金额作为资产呈列。参见注3。

截至2023年9月30日止九个月或截至2022年12月31日止年度，公司没有任何按非经常性公平价值计量的重大资产或负债。 下表列出了截至2023年9月30日的三个月和九个月内，公司使用重大不可观察输入数据（第三级）按公允价值经常性计量的项目的活动：
使用重大不可观察输入数据的公允价值计量（第3级）
(单位：百万)燃料衍生品
2023年6月30日的余额$316 
当期损益合计
包括在收入中33 (a)
包括在其他全面收入中228 
购买4 (b)
聚落(94)
2023年9月30日的余额$487 
本期总收益金额
包括在归属于
相关未实现损益变化
至2023年9月30日仍持有的资产
$(16)(a)
本期总收益金额
计入应占其他全面收益
相关未实现损益变化
至2023年9月30日仍持有的资产
$(182)
(a)包括在未经审计的简明综合全面收益表中的其他（收益）亏损净额中。
(b)燃料衍生品的购买根据衍生工具的结构以及包含多种衍生品的合同是作为单一工具还是单独工具购买，按总额记录。
22
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


使用重大不可观察输入数据的公允价值计量（第3级）
(单位：百万)燃料衍生品
2022年12月31日的余额$512 
当期损益合计
包括在收入中26 (a)
包括在其他全面收入中(100)
购买245 (b)
聚落(196)
2023年9月30日的余额$487 
本期总收益金额
包括在归属于
相关未实现损益变化
至2023年9月30日仍持有的资产
$(14)(a)
本期总损失金额
计入应占其他全面收益
相关未实现损益变化
至2023年9月30日仍持有的资产
$26 
(a)包括在未经审计的简明综合全面收益表中的其他（收益）亏损净额中。
(b)燃料衍生品的购买根据衍生工具的结构以及包含多种衍生品的合同是作为单一工具还是单独工具购买，按总额记录。

在本公司衍生期权合约的公允价值计量中使用的重大不可观察的投入是隐含波动率。在其他投入保持不变的情况下，隐含波动率的增加(减少)将分别导致本公司衍生期权合约的公允价值计量较高(较低)。

下表列出了截至2023年9月30日该公司归类为3级的燃料衍生品的公允价值计量中使用的不可观察投入的范围和加权平均值：
关于第3级公允价值计量的量化信息
 估价技术无法观察到的输入期间(按年)射程加权平均(A)
燃料衍生品期权模型隐含波动率2023年第四季度
19-41%
31 %
2024
26-38%
28 %
2025
24-28%
25 %
2026
23-26%
25 %
(A)隐含波动率按将在有关期间结算的名义金额(燃料桶)加权。

截至2023年9月30日，本公司的短期和长期债务(包括当前到期日)的账面金额和估计公允价值，以及适用的公允价值等级，详见下表。本公司公开持有的长期债务的公允价值是根据公开市场上现成的投入或从公开上市市场可获得的信息确定的；因此，本公司将这些协议归类为第二级。所有私人持有的债务协议都归类为第三级。本公司将这笔债务的估计公允价值确定为第三级，因为用于确定这些协议的公允价值的某些投入是不可观察的。本公司采用来自交易对手的指示性定价和贴现现金流量法来估计第3级项目的公允价值。

23
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


(单位：百万)账面价值估计公允价值公允价值水平层次结构
5.252025年到期的票据百分比
1,302 1,287 2级
1.25% 2025年到期的可转换票据
1,611 1,616 2级
3.002026年到期的票据百分比
300 278 2级
7.3752027年到期的债券百分比
111 104 2级
3.452027年到期的票据百分比
300 275 2级
5.1252027年到期的票据百分比
1,727 1,683 2级
2.6252030年到期的百分比
500 414 2级
1.0002030年到期工资支持计划贷款%（a）
976 893 3级
1.000%工资支持计划贷款到期2031年（a）
566 500 3级
1.000%工资支持计划贷款到期2031年（a）
526 457 3级
(a)贷款五周年时，利率将改为担保隔夜融资利率+2%。

8. 补充财务信息
(单位：百万)2023年9月30日2022年12月31日
应收贸易账款$142 $117 
信用卡应收账款382 85 
业务合作伙伴和其他供应商606 478 
应收税金53 133 
燃料对冲和应收账款45 34 
其他239 193 
应收账款和其他应收款$1,467 $1,040 
(单位：百万)2023年9月30日2022年12月31日
衍生工具合约$216 $174 
无形资产，净额296 296 
股权证券249 235 
其他255 150 
其他资产$1,016 $855 
(单位：百万)2023年9月30日2022年12月31日
应付账款贸易$329 $277 
工资、预扣税和工资税338 456 
门票税费357 242 
应付飞机维护费121 65 
应付燃油153 188 
应付股息— 107 
客户报销和退款（a）6 311 
应计第三方服务225 196 
其他应付款项207 162 
应付帐款$1,736 $2,004 
24
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


(单位：百万)2023年9月30日2022年12月31日
自愿离职计划$65 $72 
利润分享和储蓄计划184 167 
假期工资513 484 
健康状况315 261 
工人补偿128 164 
财产税和所得税64 37 
利息72 45 
奖金和激励工资（b）1,250 563 
其他289 250 
应计负债$2,880 $2,043 
(单位：百万)2023年9月30日2022年12月31日
自愿离职计划$83 $147 
退休后义务246 241 
其他递延补偿327 331 
其他224 250 
其他非流动负债$880 $969 

(A)截至2022年12月31日，包括因公司2022年12月运营中断而产生的客户报销费用和尚未处理的退款申请。截至2023年9月30日，金额主要由正常的当前活动组成。
(B)主要由预期合同、劳动批准、奖金和/或应计费用组成。还包括非合同激励性薪酬。在截至2023年9月30日的三个月和九个月的薪金、工资和福利支出中包括#美元的增量支出961000万美元和300万美元180作为2023年10月与运输工人工会556(“TWU 556”)达成的临时协议的一部分，与公司空乘合同批准奖金相关的估计变化分别为1,000,000美元。累计金额180截至2023年9月30日的余额中包括1.8亿美元。公司于2022年4月1日开始对所有未结劳动合同进行应计，这笔递增的美元180百万费用将批准奖金涵盖的时间范围延长至2018年11月1日空乘合同可修改之日，以补偿在此期间未能达到预期的工资增长。

有关燃料衍生工具和利率衍生工具合约的进一步资料，请参阅附注3。

其他运营费用
其他运营费用包括飞机租赁、分销成本、广告费、人员费用、专业费用和其他运营成本，这些费用都没有超过总运营成本的10%。


9.    承付款和或有事项

承付款

2023年10月25日，该公司与波音公司(“波音”)就其波音737-7和波音737-8飞机的合同订单签订了一项补充协议。根据公司与波音公司的协议，与确定订单相关的资本承诺截至2023年10月26日，为：美元1332023年剩余1.3亿美元，2.12024年将达到170亿美元1.7 到2025年，1.82026年将达到170亿美元，2.62027年将达到170亿美元，2.92028年为170亿美元，5.3此后，这一数字为1000亿美元。

25
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


或有事件

本公司不时受到在正常业务过程中产生的各种法律程序及索偿的约束，并在可能发生亏损且金额可合理评估时记录该等索偿的责任。

根据该公司在2022年12月21日至12月29日期间造成大量航班取消的大规模运营中断，该公司可能会因交通部或其他政府机构的调查而受到罚款和/或处罚。见注1。2023年10月27日，交通部通知该公司，它已确定该公司未能提供足够的客户服务帮助、及时的航班状态通知以及适当和及时的退款，并认为有理由评估民事处罚。该公司还可能面临因客户和/或股东提起的诉讼而产生的金钱损害或其他费用。该公司目前无法估计此类项目的可能损失范围。

该公司是集体诉讼的被告，声称它没有向某些员工提供带薪短期军假，违反了联邦制服服务就业和再就业权利法案(USERRA)。美国加利福尼亚州北区地区法院此前发布了一项命令，实际上暂停了这起诉讼，等待华盛顿东区联邦地区法院在另一起案件中做出有利于一家航空公司的即决判决的上诉，这起案件涉及与这起诉讼中有争议的基本相同的索赔。2023年2月1日，第九巡回法院推翻了地区法院对即决判决的批准，将单独的航空公司案件发回地区法院。第九巡回法院的裁决可能会对公司在USERRA诉讼中的辩护产生不利影响，并可能在这一或其他领域引发额外的诉讼。该公司目前无法估计与其作为被告的诉讼有关的可能损失范围。

10. 融资活动

2020年5月1日，公司完成公开募股，募集资金为2.31,000亿元可转换优先票据本金总额(“可转换票据”)。可转换票据的利息利率为1.25%，将于2025年5月1日到期。票据的利息每半年支付一次，每隔一年支付一次。

如果符合发售文件中规定的某些条件，持有人可以在紧接2025年2月1日前一个营业日交易结束前的任何时间选择转换他们的可转换票据。截至财务报表日期，可转换票据不符合转换标准，因此在附带的截至2023年9月30日的未经审计的简明综合资产负债表中被归类为长期债务。转换后，公司将视情况支付或交付现金、公司普通股股票或现金和普通股的组合，由公司选择。该公司打算通过支付现金来结算转换，最高金额为可转换票据的本金，任何剩余的转换价值以现金或普通股结算。初始转换率为每1,000美元可转换票据本金持有25.9909股普通股(相当于初始转换价格约为1,000美元)。38.48每股普通股)。然而，根据公司最近一次于2023年8月宣布的现金股息，债券转换率于2023年9月5日改为26.5559。可换股票据的账面净额及本金金额为$1.6截至2023年9月30日和2022年12月31日。

26
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


公司确认与可转换票据相关的利息支出如下：
截至9月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
(单位：百万)2023202220232022
债务发行成本的非现金摊销$3 $3 $8 $9 
合同息票利息5 5 15 18 
利息支出总额$8 $8 $23 $27 

未摊销债务发行成本根据 5- 票据的年期限至2025年5月1日，减去转换或回购后已经或将需要立即加速的金额。截至2023年9月30日止九个月内，公司无意外事项变化。与可转换票据相关的实际利率约为 1.9截至2023年9月30日的三个月和九个月的百分比。


下表列出了截至2022年9月30日的三个月和九个月内公司可转换票据部分报废和提前预付债务（不包括融资租赁付款）的影响。截至2023年9月30日的三个月和九个月内，没有发生此类部分贫困或提前偿还债务的情况。

截至2022年9月30日的三个月
(单位：百万)偿还债务和利息的现金本金偿还灭火损失债务贴现和（发行）成本的非现金摊销应计利息
1.25% 2025年到期的可转换票据
$240 $184 $59 $(3)$— 
5.1252027年到期的票据百分比
149 143 3 1 2 
4.752023年到期的票据百分比
1,274 1,247 8 — 19 
5.252025年到期的票据百分比
227 217 6 — 4 
总计$1,890 $1,791 $76 $(2)$25 

截至2022年9月30日的9个月
(单位：百万)偿还债务和利息的现金本金偿还灭火损失债务贴现和（发行）成本的非现金摊销应计利息
1.25% 2025年到期的可转换票据
$649 $486 $171 $(9)$1 
5.1252027年到期的票据百分比
209 199 6 2 2 
4.752023年到期的票据百分比
1,278 1,250 9 — 19 
5.252025年到期的票据百分比
228 218 6 — 4 
总计$2,364 $2,153 $192 $(7)$26 

27
简明合并财务报表附注
西南航空公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


该公司可以访问$1.0其经修订及重述的循环信贷安排(“经修订A&R信贷协议”)项下的1，00亿元人民币。2023年8月，对这一安排进行了修订，以(I)将到期日延长至2028年8月4日，(Ii)释放构成担保信贷安排下贷款的抵押品的所有飞机和其他资产，(Iii)删除所有条款并终止每种情况下与授予此类抵押品有关的所有协议，(Iv)在修订生效、终止和解除后，取消信贷安排下“抵押品代理人”的角色，(V)取消最低流动性契约，(Vi)增加覆盖率金融契约，(Vii)修订抵押品覆盖测试公约，规定一批无留置权的指定飞机及有关资产须有最低合计估值，并就该等资产池加入若干公约；(Viii)修订定价及收费；(Ix)提高某些重大程度的门槛；(X)就某些失责给予较长宽限期；及(Xi)更新及修订某些其他条文。在截至2023年和2022年9月30日的9个月里，有不是修订后的A & R信贷协议项下的未偿金额。

28
目录表
项目2. 企业管理层对财务状况和经营成果的讨论与分析

截至2023年和2022年9月30日的三个月和九个月的相关比较运营统计数据如下。该公司提供这些运营统计数据是因为它们在航空业中常用，因此，读者可以将公司的业绩与上一年期间的业绩以及公司同行的业绩进行比较。
 截至9月30日的三个月，
 20232022变化
载客收入（000）35,349 34,434 2.7 %
登机乘客（000人）44,598 43,157 3.3 %
收入乘客里程（RPMs）（单位：百万）(a)
35,624 33,534 6.2 %
可用座位里程（ASM）（以百万计）(b)
44,169 39,272 12.5 %
负载系数(c)
80.7 %85.4 %(4.7)PTS。
平均载客长度（英里）1,008 974 3.5 %
飞机舞台平均长度（英里）735 711 3.4 %
飞行行程374,926 351,218 6.8 %
飞行座位（000 s）(d)
59,494 54,609 8.9 %
每次行程的座位(e)
158.7 155.5 2.1 %
平均乘客票价$167.24 $163.01 2.6 %
每分钟的乘客收入收益率（美分）(f)
16.60 16.74 (0.8)%
每个ASM的营业收入（美分）(g)
14.77 15.84 (6.8)%
每ASM客运量收入(美分)(h)
13.38 14.29 (6.4)%
每个ASM的运营费用（美分）(i)
14.51 14.83 (2.2)%
每个ASM的运营费用，不包括燃料（美分）10.97 10.38 5.7 %
每个ASM的运营费用，不包括燃料和利润分成（美分）10.88 10.23 6.4 %
每加仑燃油成本，包括燃油税$2.80 $3.39 (17.4)%
每加仑燃油成本，包括燃油税，经济$2.78 $3.34 (16.8)%
消耗的燃料，单位：加仑（百万）557 515 8.2 %
在职全职同等员工74,181 64,123 15.7 %
期末飞机(j)
817 742 10.1 %
29
目录表
截至9月30日的9个月，
20232022变化
载客收入（000）101,296 93,688 8.1 %
登机乘客（000人）127,050 116,446 9.1 %
收入乘客里程（RPMs）（单位：百万）(a)
100,676 92,540 8.8 %
可用座位里程（ASM）（以百万计）(b)
124,810 110,978 12.5 %
负载系数(c)
80.7 %83.4 %(2.7)PTS。
平均载客长度（英里）994 988 0.6 %
飞机舞台平均长度（英里）726 733 (1.0)%
飞行行程1,074,136 965,817 11.2 %
飞行座位（000 s）(d)
170,116 149,913 13.5 %
每次行程的座位(e)
158.4 155.2 2.1 %
平均乘客票价$172.03 $169.37 1.6 %
每分钟的乘客收入收益率（美分）(f)
17.31 17.15 0.9 %
每个ASM的营业收入（美分）(g)
15.44 15.90 (2.9)%
每ASM客运量收入(美分)(h)
13.96 14.30 (2.4)%
每个ASM的运营费用（美分）(i)
14.93 14.63 2.1 %
每个ASM的运营费用，不包括燃料（美分）11.32 10.68 6.0 %
每个ASM的运营费用，不包括燃料和利润分成（美分）11.19 10.52 6.4 %
每加仑燃油成本，包括燃油税$2.85 $3.05 (6.6)%
每加仑燃油成本，包括燃油税，经济$2.85 $3.03 (5.9)%
消耗的燃料，单位：加仑（百万）1,578 1,438 9.7 %
在职全职同等员工74,181 64,123 15.7 %
期末飞机(j)
817 742 10.1 %
    
(a)收入乘客英里是指飞行一英里的付费乘客。也称为“流量”，是对给定时期需求的衡量标准。
(b)可用座位英里是飞行一英里的一个座位（空的或满的）。也称为“容量”，是对给定时期内可供载客的空间的衡量标准。
(c)收入乘客里程除以可用座位里程。
(D)按机型划分的座位总数乘以同一机型在某一特定时期内飞行的总班次，计算飞行座位数。
(E)每程座位的计算方法是将飞行座位除以所飞行的班次。
(F)计算方法为乘客收入除以收入乘客里程。也被称为“收益”，这是一名付费乘客飞行一英里的平均成本，它是收入产出和票价的衡量标准。
(G)计算方法为营业收入除以可用座位里程。也被称为“运营单位收入”或“RASM”，这是一种基于特定时期内可用座位总里程的运营收入产出的衡量标准。
(H)计算方法为乘客收入除以可用座位里程。也被称为“乘客单位收入”，这是一种基于特定时期内可用座位总里程的乘客收入产出的衡量标准。
(I)以营运费用除以可用座位里程计算。也被称为“单位成本”，“每可用座位英里的成本”，或“CASM”，这是飞机座椅(空的或满的)飞行一英里的平均成本，这是成本效益的衡量标准。
(J)截至2023年9月30日储存的三架波音737下一代飞机。
30
目录表

财务概述

2022年12月下旬，由于美国大部分地区的历史极端冬季天气影响了公司的运营计划和航班时间表，该公司经历了一次大规模的运营中断。在冬季风暴埃利奥特之后，该公司面临着在这一需求高峰期的几天内重新调整机组人员、航班时刻表和飞机的挑战。这一中断和随后的恢复工作导致从2022年12月21日到2022年12月31日期间取消了16,700多个航班。对于2023年第一季度，这些事件还导致预订量减速，主要限于2023年1月和2月，以及主要以补偿客户因航班取消而产生的费用的形式增加的费用。这一中断对2023年第一季度业绩的财务影响在税前基础上约为3.8亿美元。在第一季度之后的2023年，这种中断对运营收入或支出没有造成实质性影响。

为了提高整个公司关键领域的运营弹性并降低复发风险，该公司制定了一项三部分战术行动计划，重点是改善冬季运营、加快运营相关投资和加强跨团队合作。公司的行动计划于2023年3月发布，截至2023年10月，关键冬季作业步骤已按计划完成。

不能保证这些在整个公司关键领域提高运营弹性的努力将成功地消除再次发生的风险。见公司在截至2022年12月31日的财政年度的Form 10-K年度报告中包含的“风险因素-航空业由本质上复杂的系统组成，并受到许多其无法控制的条件的影响，这些情况可能会影响公司的业务战略和经营结果”。

该公司根据美国公认会计原则(“GAAP”)和非GAAP原则记录了2023年和2022年第三季度和年初迄今的业绩，如下表所示。关于非公认会计准则财务计量的更多细节，请参阅关于非公认会计准则财务计量的使用和报告金额与非公认会计准则财务计量的对账的说明。
 截至9月30日的三个月，
(单位：百万，每股除外)
公认会计原则20232022变化
营业收入$117 $395 (70.4)%
净收入$193 $277 (30.3)%
稀释后每股净收益$0.31 $0.44 (29.5)%
  
非公认会计原则
营业收入$224 $425 (47.3)
净收入$240 $316 (24.1)
稀释后每股净收益$0.38 $0.50 (24.0)

在GAAP和非GAAP基础上，公司截至2023年9月30日的三个月的财务业绩与上年同期相比有所下降，主要原因是工资、工资和福利费用以及维护材料和维修费用增加。根据公认会计准则，公司截至2023年9月30日的三个月的业绩还包括与作为2023年10月达成的临时协议的一部分的公司空乘合同批准奖金有关的9600万美元的增量支出，以及截至2022年9月30日的三个月的业绩还包括因回购公司的可转换优先票据(“可转换票据”)而产生的债务清偿损失7600万美元。
31
目录表
截至9月30日的9个月，
(单位：百万，每股除外)
公认会计原则20232022变化
营业收入$628 $1,402 (55.2)%
净收入$717 $759 (5.5)%
稀释后每股净收益(亏损)$1.15 $1.21 (5.0)%
非公认会计原则
营业收入$832 $1,463 (43.1)%
净收入$836 $950 (12.0)%
稀释后每股净收益$1.33 $1.51 (11.9)%

该公司截至2023年9月30日的9个月的财务业绩，在公认会计原则和非公认会计原则的基础上，包括与2022年12月运营中断有关的税前基础上约3.8亿美元的负面财务影响。此外，营业收入与上年同期相比有所下降，主要原因是工资、工资和福利费用以及维护材料和维修费用增加。在公认会计原则的基础上，公司截至2023年9月30日的9个月的业绩还包括与公司空乘合同批准奖金有关的1.8亿美元的增量支出，这是2023年10月达成的临时协议的一部分；截至2022年9月30日的9个月，公司的业绩还包括因回购公司部分可转换票据而产生的债务清偿损失1.92亿美元。

2023年展望

下表列出了当前选定的2023年第四季度和全年的财务指导：
2023年第4季度估计
RASM（a），同比增长下降9%至11%
ASM（b），同比上涨~21%
每加仑经济燃料成本（c）（d）2.90美元至3.00美元
每加仑燃油对冲保费费用$0.05
每加仑燃油对冲现金结算收益$0.19
每加仑ASM（燃油效率）78至80
CASM-X（e），同比（c）（f）下降16%至19%
计划偿还债务（百万）~$7
利息费用（百万）~$63
32
目录表

2023年估计
ASM（b），同比上涨14%至15%
每加仑经济燃料成本（c）（d）2.85美元至2.95美元
每加仑燃油对冲保费费用$0.06
每加仑燃油对冲现金结算收益$0.14
CASM-X(E)、同比(C)(F)(G)下跌1%至2%
计划偿还债务（百万）~$85
利息费用（百万）~$256
飞机(H)814
实际税率~23%
资本支出(数十亿美元)~$3.5
(A)每可用座位英里的营业收入(“RASM”或“单位收入”)。
(B)可用座位里程(“ASM”或“载客量”)。该公司的航班时刻表目前正在公开发售，截止日期为2024年8月4日。2022年12月的运营中断降低了2022年第四季度的产能，经调整后，该公司2023年第四季度的产能将同比增长约15%。该公司现在预计，2024年第一季度的运力将同比增长约10%至12%，其中全部来自2023年运力增长的结转效应，而此前的指引是同比增长14%至16%。该公司还预计，2024年全年的运力将同比增长6%至8%。
(C)关于特殊项目的补充资料，见关于使用非公认会计准则财务措施的说明。此外，关于特殊项目和经济成果的信息被列入所附表格“报告金额与非公认会计准则措施的对账”(也称为“不包括特殊项目”)。
(D)根据公司现有的燃料衍生合约和截至2023年10月18日的市场价格，预计2023年第四季度和全年的每加仑经济燃料成本分别在2.90美元至3.00美元和2.85美元至2.95美元之间。经济燃料成本预测不反映特殊项目的潜在影响，因为公司无法可靠地预测或估计与能源市场波动相关的对冲会计影响，或未来期间对其财务报表的影响。因此，该公司认为，在没有合理努力的情况下，将非GAAP财务衡量标准与同等的GAAP预测结果财务衡量标准进行协调是没有意义的，也是不可用的。请参阅关于使用非公认会计准则财务计量的说明。
(E)每一可用座位英里的运营费用，不包括燃料和机油费用、特殊项目和利润分享(“CASM-X”)。
(F)预测没有反映燃料和石油费用、特殊项目和利润分享的潜在影响，因为公司无法可靠地预测或估计这些项目或费用或它们在未来期间对其财务报表的影响，特别是考虑到燃料和石油费用项目的大幅波动。因此，该公司认为，在没有合理努力的情况下，将非公认会计准则财务衡量标准与同等的公认会计原则财务衡量标准对这些预测结果进行调整是没有意义的，也是不可用的。
(G)2023年CASM-X指南不包括与2023年第二季度劳动力应计调整有关的大约8400万美元的影响，这些影响主要与前几个期间有关。该公司已将这一数额以及2023年第三季度约9600万美元的劳动力应计调整视为2023年年初至今非GAAP财务业绩中的特殊项目。有关进一步信息，请参阅报告金额与非公认会计准则财务措施的对账。
(H)在财产上的航空器，期间终结。该公司目前计划在2023年交付约85架波音737-8(“-8”)飞机和41架波音737-700(“-700”)飞机退役，并仍计划在今年年底交付814架飞机。相比之下，该公司之前的计划是大约70-8次交付和26-700次退休。波音737-7(“-7”)的交付时间表取决于联邦航空管理局(“FAA”)向波音公司(“波音”)和该公司颁发所需的认证和批准。美国联邦航空局将最终决定-7认证和投入使用的时间，波音公司可能会继续面临供应链挑战，因此该公司不能保证目前的估计和时间表是正确的。

2023年第四季度到目前为止，对旅行的总体需求保持稳定，包括到目前为止假日旅行期间的强劲预订。虽然休闲需求保持健康，但休闲趋势似乎正在回归历史上的季节性常态，商务旅行趋势继续保持稳定。根据目前的趋势，该公司预计在创纪录的第四季度客运量的推动下，第四季度的营业收入将达到创纪录的水平。

该公司预计2023年第四季度RASM同比下降9%至11%。这一下降包括与2022年12月运营中断的大约1.5个百分点的抵消。预期的RASM下降是由2023年第四季度高于季节性正常的ASM增长推动的，因为
33
目录表
该公司关闭了网络的恢复，并使机队的使用正常化。此外，单位收入压力也是由于开发市场和日程安排的投资高于正常水平，与当前的商务旅行趋势不是理想匹配。该公司正在通过调整容量和进一步优化网络来应对2024年网络计划中的这些挑战。

该公司预计2023年第四季度CASM-X将同比下降16%至19%，其中15个百分点与2022年12月运营中断导致2022年第四季度运营费用增加和运力水平下降有关。指导范围包括更高的劳动力费率和所有员工工作组的市场应计工资率，包括与最近宣布的与美国运输工人工会地方556(TWU 556)的临时协议相关的工资率增长。


公司概述

在截至2023年9月30日的9个月中，该公司雇用了约7,300名员工，扣除自然减员因素。从2022年9月30日到2023年9月30日，公司在职全职相当于员工的人数增加了15.7%，主要是为了支持公司在摆脱疫情后恢复航班时刻表，以及其机队的同比增长。公司进行了额外的投资以吸引和留住人才，包括提高公司某些工作小组的起薪时薪，但每种情况下都必须得到适用工会的接受。
2023年7月27日，以飞机机械兄弟会(AMFA)为代表的公司2,865名机械及相关员工投票批准与公司续签四年合同。新批准的协议将于2027年8月生效。

2023年8月15日，公司与代表公司17,000多家停机坪、运营、供应和货运代理的运输工人工会当地555(“TWU 555”)达成了一项临时集体谈判协议。然而，在2023年9月，TWU 555成员投票决定不批准该协议。该公司将继续与TWU 555就新协议进行讨论。

2023年10月6日，以国际卡车司机兄弟会(IBT)为代表的该公司480多名材料专家投票批准了与该公司的一份为期三年的续约合同。新批准的协议将于2026年10月生效。

2023年10月25日，公司与代表公司近19,000名空乘人员的TWU 556达成了一项临时集体谈判协议。批准投票定于2023年第四季度结束。如果临时协议获得批准，它将在2028年12月成为可修改的协议。

该公司仍在与西南航空飞行员协会就一项新的集体谈判协议进行谈判，该协会代表该公司近1万名飞行员。该公司的综合财务报表包括飞行员在当前集体谈判协议2020年9月可修改日期之后所有时期的市场工资率应计费用。

在2023年第三季度，该公司宣布了两项新的福利，作为持续承诺的一部分，为客户提供更多的选择、更多的灵活性和更多的价值，当他们飞往西南航空时。在Wanna Get Away®上旅行的客户现在可以进行当天的备用更改，并在线或在西南航空应用程序上添加备用列表。以前，快速奖励级别的会员和客户乘坐商务精选®，随时和想要离开加上™票价可以灵活地在他们预定的旅行当天免费列出不同的航班。这一新服务将当天待机优惠扩大到所有西南航空客户。该公司还开始为购买商务舱精选机票的客户提供免费的飞行互联网。

在2023年10月，该公司宣布了其快速奖励忠诚度计划的增强，通过使客户更容易获得等级地位并使信用卡支出增加一倍来奖励忠诚成员
34
目录表
等级要求，奖励一线会员最多两杯免费优质饮料，并从2024年春季开始，允许客户使用现金和快速奖励积分相结合的方式支付机票，最低只需1000分。

截至2023年第三季度，该公司拥有817架波音737飞机，其中包括206-8飞机。2023年第三季度，该公司退役了4-700架飞机，并接收了18-8架飞机。2023年10月25日，该公司从波音公司获得了一份订单，预计这将有助于公司机队实现现代化，使用碳密集度较低的飞机，并使公司实现有序和有分寸的增长的长期计划。根据新的订单，该公司现在计划在2023年从波音公司交付大约85-8架飞机，并计划在2023年之前加速额外的-700架飞机退役，到2023年总共大约有41-700架飞机退役。因此，该公司继续预计到2023年底将拥有814架飞机。波音公司修订后的订单将继续支持该公司机队的现代化，这是其环境可持续发展努力的关键组成部分。截至2023年10月26日，该公司与波音公司的订单包括2023年至2031年的总计573个MAX确定订单(302-7架飞机和271-8架飞机)和2025年至2031年的207个MAX选项(-7或-8S)。

该公司已经公布了截至2024年8月4日的航班时刻表。该公司正在规划2024年，并专注于卓越的运营和消除低效率、提高生产率、改善可靠性和将利润率恢复到历史水平。

作为对企业可持续发展承诺的一部分，公司于2023年5月3日发布了2022 One报告，介绍了公司的可持续发展战略，其中包括公司的燃料节约和减排举措以及其他努力，以最大限度地减少温室气体排放，并解决其他环境问题，如节能和节水、最大限度减少废物和回收利用。该公司还于2023年5月3日发布了其多样性、公平性和包容性(DEI)报告。作为One报告的配套文章，Dei报告更深入地探讨了公司的Dei目标和举措，并强调了公司对未来的Dei计划。《西南一号报告》和/或《环境与发展部》报告中所载的信息不作为参考纳入本表格10-Q，也不构成本表格的一部分。虽然本公司相信，西南一号报告、环境、社会及管治(“ESG”)事宜的其他自愿披露内容符合投资者的不同兴趣，但本公司认为，其中某些披露内容目前并未涉及对本公司的营运、策略、财务状况或财务结果在短期内有重大影响的事项，尽管这一观点在未来可能会因新的资料而有所改变，这些资料可能会大幅改变用以编制该等披露资料的估计、假设或时间表。鉴于用于创建西南一号报告、Dei报告和其他自愿披露的估计、假设和时间表，这些披露的重要性本质上很难评估。
经营成果中的重大变化

截至2023年9月30日的三个月与2022年9月30日的比较

营业收入

2023年第三季度的总营业收入同比增长3.05亿美元，增幅4.9%，达到公司第三季度创纪录的65亿美元。2023年第三季度的客运收入同比增长2.99亿美元，增幅为5.3%。2023年第三季度的其他收入同比增长了600万美元，增幅为1.1%。这些收入的增长主要是由于运力增长了12.5%，平均票价上涨了2.6%，这得益于忠诚度收入和辅助乘客收入的增加。公司的快速奖励®忠诚度计划仍然是一个强项，第三季度新增会员创纪录，会员参与度达到创纪录水平，第三季度在公司联合品牌大通®信用卡上的消费也创下纪录。2023年第三季度RASM为14.77亿美分，比2022年第三季度下降6.8%。同样在单位基础上，第三季度客运收入同比下降6.4%。2023年第三季度，由于产能增长超过需求，单位单位负荷率同比下降4.7个百分点。
35
目录表

运营费用

与2022年第三季度相比，2023年第三季度的运营费用增加了5.83亿美元，增幅为10.0%，而产能比去年同期增长了12.5%。美元增长的绝大多数原因是工资、工资和福利支出增加，但燃料和石油支出的同比下降部分抵消了这一增长。从历史上看，除了燃料价格的变化外，航空公司运营费用的变化在很大程度上是由运力变化推动的。下表列出了该公司2023年第三季度和2022年第三季度每ASM的运营费用，并按美元对这些变化进行了解释。除非另有说明，每个ASM的变化是由容量的变化推动的，这增加了公司的固定成本，并导致公司的固定成本分摊到更多的ASM上。
 截至9月30日的三个月，每个ASM
变化		百分比
变化
(除百分率外，以仙计算)20232022
工资、工资和福利6.17 ¢5.92 ¢0.25 ¢4.2 %
燃料和油3.54 4.45 (0.91)(20.4)
维修材料和修理0.74 0.52 0.22 42.3 
着陆费和机场租金1.04 1.01 0.03 3.0 
折旧及摊销0.85 0.85 — — 
其他运营费用2.17 2.08 0.09 4.3 
总计14.51 ¢14.83 ¢(0.32)¢(2.2)%

与2022年第三季度相比，2023年第三季度每加仑汽油的运营费用下降了2.2%，这主要是因为该公司的每加仑燃料成本大幅下降。与2022年第三季度相比，2023年第三季度每ASM的运营费用(不包括燃料和石油费用、利润分享和特殊项目(非GAAP财务指标))增长了4.4%，这主要是由于一般通胀成本压力，特别是所有员工工作组的劳动率上升，包括与开放合同劳动协议相关的市场工资率应计费用，以及计划维护费用的时间安排。关于非公认会计准则财务计量的更多细节，请参阅关于非公认会计准则财务计量的使用和报告金额与非公认会计准则财务计量的对账的说明。

与2022年第三季度相比，2023年第三季度的工资、工资和福利支出增加了4.06亿美元，增幅为17.5%。按ASM计算，与2022年第三季度相比，2023年第三季度的工资、工资和福利支出增长了4.2%。按美元计算，大约60%的增长是由于某些工作组的薪级/工资率增加，包括开放式集体谈判协议的市场应计工资率(包括2023年第三季度作为与TWU 556达成的暂定协议的一部分谈判达成的合同批准奖金的一部分，按公认会计准则计算的过去服务的额外补偿9600万美元)，约20%的增长是由于运力和(或)飞行次数的增加。关于非GAAP财务计量的更多细节，请参阅关于非GAAP财务计量的使用和报告金额与非GAAP财务计量的对账的说明。

与2022年第三季度相比，2023年第三季度的燃料和石油支出减少了1.86亿美元，降幅为10.6%。在每个ASM的基础上，2023年第三季度燃料和石油费用下降了20.4%。按美元计算，减少的主要原因是公司每加仑的平均经济型喷气燃料成本下降，但被燃料消耗量的增加部分抵消。该公司2023年第三季度的经济型喷气燃料平均价格为每加仑2.78美元，扣除了套期保值活动产生的约9400万美元现金结算。按ASM计算，这一变化的主要原因也是经济型喷气燃料的平均价格下降。下表提供了有关该公司每加仑经济燃料成本的更多信息，包括燃料对冲溢价费用和燃料衍生合同结算的影响：

36
目录表
截至9月30日的三个月，
20232022
每加仑燃料的经济成本$2.78 $3.34 
燃油对冲保费费用(单位：百万)$30 $12 
每加仑燃油对冲保费费用$0.05 $0.02 
燃油套期保值每加仑现金结算收益$0.16 $0.43 

关于非公认会计准则财务计量的更多细节，请参阅关于非公认会计准则财务计量的使用和报告金额与非公认会计准则财务计量的对账的说明。

该公司2023年第三季度每加仑可用座位里程(“燃油效率”)同比增长3.9%，这是因为该公司在其机队中使用了更多最省油的MAX飞机。预计MAX飞机的持续交付将对该公司实现机队现代化、降低碳排放强度和实现近期环境可持续发展目标的努力至关重要。

该公司的多年燃料对冲计划继续为能源价格飙升提供保护。该公司目前的燃料衍生合约包含一系列以西德克萨斯中质原油和布伦特原油为基础的工具，以及取暖油等精炼产品。下表中提供的每加仑燃油经济价格敏感度假设了基于截至2023年10月18日的市场价格的布伦特原油和成品油之间的关系。

估计每加仑经济燃油价格，
包括税收和燃油对冲保费(B)
平均布伦特原油
每桶		4Q 20232023
$70$2.45 - $2.55$2.75 - $2.85
$80$2.70 - $2.80$2.80 - $2.90
现货市场(A)$2.90 - $3.00$2.85 - $2.95
$90$2.95 - $3.05$2.85 - $2.95
$100$3.15 - $3.25$2.90 - $3.00
$110$3.40 - $3.50$2.95 - $3.05
公平市价1.1亿美元3.06亿美元
估计保费成本3000万美元1.21亿美元
(A)截至2023年10月18日的布伦特原油平均市场价格，2023年第四季度和全年分别为每桶89美元和84美元。
(b) 根据该公司现有的燃料衍生合约和截至2023年10月18日的市场价格，2023年第四季度和全年的每加仑经济燃料成本估计分别在2.90美元至3.00美元和2.85美元至2.95美元之间。经济燃料成本预测不反映特殊项目的潜在影响，因为公司无法可靠地预测或估计与能源市场波动相关的对冲会计影响，或未来期间对其财务报表的影响。因此，该公司认为，在没有合理努力的情况下，将非GAAP财务衡量标准与同等的GAAP预测结果财务衡量标准进行协调是没有意义的，也是不可用的。请参阅关于使用非公认会计准则财务计量的说明。

37
目录表
此外，该公司在下表中提供了燃料衍生合同所涵盖的燃料估计消耗量的最大百分比：
期间燃油最大套期保值百分比(A)(B)
202350%
202455%
202543%
2026低于10%
(A)根据公司目前的可用座位里程计划。该公司目前对2023年第四季度进行了47%的对冲。
(B)该公司的最高燃油对冲百分比是以衍生合约所涵盖的最大加仑数目除以该公司估计每段期间的总燃油消耗量计算得出的。该公司衍生品合同涵盖的最大加仑数量可能是不同的执行价格，并且执行价格比当前市场价格高出很多。由于市场价格和公司燃料消耗的波动，衍生合约所涵盖的在任何特定时期最终行使的加仑数量可能与用于计算公司最大燃油对冲百分比的数量有很大差异。

由于在以往期间采用对冲会计，本公司累积的其他全面收益(“AOCI”)金额将在相关燃料衍生合约结算时在未来期间的收益中确认。下表显示了该公司剩余燃料衍生合约的估计公允价值(不考虑提供给交易对手或从交易对手收到的现金抵押品的影响-进一步信息请参阅未经审计的简明综合财务报表附注3)，以及截至2023年9月30日的AOCI递延金额，以及预计这些项目将在未来结算和/或在收益中确认的时期(以百万计)：

年
燃料衍生合约在2023年9月30日的公允价值
2023年9月30日AOCI递延损益金额(税后净额)
2023年剩余时间$122 $59 
2024191 26 
2025144 (3)
2026$30 $4 
总计$487 $86 

与2022年第三季度相比，2023年第三季度的维护材料和维修费用增加了1.22亿美元，增幅为59.8%。按ASM计算，与2022年第三季度相比，维护材料和维修费用增加了42.3%。按美元和每台ASM计算，这一增长主要是由于访问发动机车间和各种其他发动机维修的增加。这些发动机费用既与公司的-700机队有关，也与公司的波音737-800(“-800”)机队计划的维修访问有关，这是由于发动机的使用增加了计划中的性能维修车间访问，因为-800飞机进入了维护“蜜月期”，在此期间，发动机在其使用寿命的早期阶段需要的维护水平大大降低。

与2022年第三季度相比，2023年第三季度的着陆费和机场租赁费用增加了6200万美元，增幅为15.7%。按ASM计算，与2022年第三季度相比，着陆费和机场租赁费用增长了3.0%。按美元计算，大约50%的增长是由于整个网络的机场租赁费用因费率上涨而增加，大约40%的增长是由于着陆费上涨，主要是由于飞行次数的增加和机场收取的更高费率。

与2022年第三季度相比，2023年第三季度的折旧和摊销费用增加了4000万美元，增幅为11.9%。在每个ASM的基础上，折旧和摊销费用与2022年第三季度持平。按美元计算，增加的主要原因是自2022年第三季度以来采购了102-8型飞机。
38
目录表

与2022年第三季度相比，2023年第三季度的其他运营费用增加了1.39亿美元，增幅为17.0%。本细目包括飞机租赁费用，在2023年9月30日和2022年9月30日终了的三个月期间，每个月的费用为4900万美元。在每个ASM的基础上，与2022年第三季度相比，其他运营费用增加了4.3%。按美元计算，大约20%的增长是由于广告费用的增加，大约20%的增长是由于与旅行增加和通胀压力相关的机组人员住宿费用的增加，而大约20%的增长是由于技术支出的增加导致的专业费用的增加。其余的同比增长主要是由于各种飞行驱动的费用。

其他费用(收入)

与2022年第三季度相比，2023年第三季度的利息支出减少了2300万美元，降幅为26.7%，这主要是由于自2022年第三季度以来的各种债务回购。有关进一步资料，请参阅未经审计简明综合财务报表附注10。

与2022年第三季度相比，2023年第三季度的资本化利息减少了700万美元，降幅为63.6%，这主要是由于自2022年第三季度以来投入使用的大量资产，最引人注目的是2023年第三季度交付了18-8飞机。

2023年第三季度的利息收入比2022年第三季度增加了8600万美元，这主要是由于公司现金和短期投资的利息增加。

与2022年第三季度相比，2023年第三季度的债务清偿亏损减少了7600万美元，这主要是因为公司的可转换票据在2022年第三季度部分清偿，而2023年第三季度则为零。

下表显示了截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月的其他(收益)净亏损的组成部分：
截至9月30日的三个月，
(单位：百万)20232022
本期和未来期间结算的燃料合同按市值计价的影响$(33)$(38)
未被指定为套期保值的燃料合同的溢价成本— (14)
按市值计价对递延薪酬计划投资的影响9 13 
其他1 — 
 $(23)$(39)

所得税

2023年第三季度，公司的有效税率为18.5%，而去年同期为21.6% 2022年第三季度。税率同比下降的主要原因是可转换债券回购没有亏损，这在2022年基本上不被允许作为税收减免。该公司目前估计其2023年的年度有效税率约为23%。

截至2023年9月30日的9个月与2022年9月30日的比较

营业收入

与2022年前9个月相比，截至2023年9月30日的9个月的客运收入增加了16亿美元，增幅为9.8%。在单位基础上，乘客收入同比下降2.4%。美元增长主要是由于运力增长12.5%以及休闲和休闲服务的改善。
39
目录表
与2022年相比，截至2023年9月30日的9个月的商务旅行需求。在截至2023年9月30日的9个月中，每个ASM的客运收入同比下降主要是由于载客率下降了2.7%，因为在截至2023年9月30日的9个月中，运力增长12.5%，超过了需求增长8.8%。

截至2023年9月30日的9个月，其他收入同比增长6900万美元，增幅为4.2%。按美元计算，这一增长主要是由于大通银行美国北卡罗来纳州的额外营销收入，这是由于该公司联合品牌信用卡的零售支出增加所致。

运营费用

与2022年前9个月相比，截至2023年9月30日的9个月的运营费用增加了24亿美元，增幅为14.8%，而产能同比增长了12.5%。大约50%的增长是由于工资、工资和福利费用的增加，大约20%是由于其他运营费用的增加，大约10%是由于维护、材料和维修费用的增加。从历史上看，除了燃料价格的变化外，航空公司运营费用的变化在很大程度上是由运力变化推动的。下表列出了该公司2023年和2022年前9个月每ASM的运营费用，并以美元为基础对这些变化进行了解释。除非另有说明，每个ASM的变化是由容量的变化推动的，这增加了公司的固定成本，并导致公司的固定成本分摊到更多的ASM上。
 截至9月30日的9个月，每个ASM百分比
(除百分率外，以仙计算)20232022变化变化
工资、工资和福利6.40 ¢6.11 ¢0.29 ¢4.7 %
燃料和油3.61 3.95 (0.34)(8.6)
维修材料和修理0.67 0.56 0.11 19.6 
着陆费和机场租金1.06 1.02 0.04 3.9 
折旧及摊销0.89 0.89 — — 
其他运营费用2.30 2.10 0.20 9.5 
总计14.93 ¢14.63 ¢0.30 ¢2.1 %

与2022年前9个月相比，2023年前9个月的每ASM运营费用增长了2.1%。单位成本同比增长的主要原因是工资、工资和福利支出增加，但公司每加仑燃料成本的下降部分抵消了这一增长。2023年前9个月，每个ASM的运营费用，不包括燃料和石油费用、利润分享和特殊项目(非GAAP财务指标)，同比增长5.2%。关于非公认会计准则财务计量的更多细节，请参阅关于非公认会计准则财务计量的使用和报告金额与非公认会计准则财务计量的对账的说明。

与2022年前9个月相比，2023年前9个月的工资、工资和福利支出增加了12亿美元，增幅为18.0%。按ASM计算，2023年前9个月的工资、工资和福利支出与2022年前9个月相比增长了4.7%。按美元计算，大约50%的增长是由于某些工作组的薪级/工资率增加，包括开放式集体谈判协议的市场应计工资率(包括按照公认会计准则计算的1.8亿美元，作为与TWU 556达成的临时协议的一部分谈判达成的过去服务相关的额外补偿)，约30%的增长是由于运力和(或)飞行次数的增加。关于非GAAP财务计量的更多细节，请参阅关于非GAAP财务计量的使用和报告金额与非GAAP财务计量的对账的说明。

与2022年前九个月相比，2023年前九个月的燃料和石油支出增加了1.24亿美元，增幅为2.8%。在每个ASM的基础上，2023年前9个月的燃料和石油费用下降了8.6
40
目录表
百分比。按美元计算，增加的主要原因是燃料加仑消耗量增加。下表提供了有关该公司每加仑经济燃料成本的更多信息，包括燃料对冲溢价费用和燃料衍生合同的影响：

截至9月30日的9个月，
20232022
每加仑燃料的经济成本$2.85 $3.03 
燃油对冲保费费用(单位：百万)$91 $65 
每加仑燃油对冲保费费用$0.06 $0.05 
每加仑燃油对冲现金结算收益$0.12 $0.54 

关于非公认会计准则财务计量的更多细节，请参阅关于非公认会计准则财务计量的使用和报告金额与非公认会计准则财务计量的对账的说明。

与2022年前9个月相比，2023年前9个月的维护材料和维修费用增加了2.12亿美元，增幅为34.0%。按ASM计算，与2022年前9个月相比，维护材料和维修费用增加了19.6%。按美元和每台ASM计算，这一增长主要是由于访问发动机车间和各种其他发动机维修的增加。

与2022年前九个月相比，2023年前九个月的着陆费和机场租赁费用增加了1.96亿美元，增幅为17.4%。按ASM计算，与2022年前9个月相比，着陆费和机场租赁费用增长了3.9%。按美元计算，大约50%的增长是由于着陆费上涨，主要是由于航班增加和机场收取的更高的费率，而大约45%的增长主要是由于整个网络的机场租赁费用增加，与更高的费率和机场租赁的额外空间有关。

与2022年前九个月相比，2023年前九个月的折旧和摊销费用增加了1.23亿美元，增幅为12.5%。在每个ASM的基础上，折旧和摊销费用与2022年前9个月持平。按美元计算，增加的主要原因是自2022年第三季度以来采购了102-8型飞机。

与2022年前9个月相比，2023年前9个月的其他运营费用增加了5.25亿美元，增幅为22.4%。本项目包括截至2023年9月30日和2022年9月30日的9个月的飞机租赁费用1.49亿美元和1.46亿美元。在每个ASM的基础上，与2022年前9个月相比，其他运营费用增长了9.5%。按美元和每ASM计算，大约15%的增长是由于中断的差旅费用增加，主要是在2023年第一季度，原因是与公司2022年12月运营中断相关的成本，大约15%的增长是由于人员费用增加，大约15%的增长是由于技术项目增加导致的专业费用增加。其余增加的大部分是由于各种飞行驱动的费用。

其他费用(收入)

与2022年前九个月相比，2023年前九个月的利息支出减少了7900万美元，降幅为29.0%，这主要是由于自2022年第三季度以来的各种债务回购。

与2022年前9个月相比，2023年前9个月的资本化利息减少了1600万美元，降幅为51.6%，这主要是由于大量资产投入使用，其中最引人注目的是自2022年第三季度以来交付的102架MAX飞机。

2023年前9个月的利息收入比2022年前9个月增加了3.24亿美元，这主要是由于公司的现金和短期投资赚取的利息较高。
41
目录表

与2022年前9个月相比，2023年前9个月的债务清偿亏损减少了1.92亿美元，这主要是因为公司的可转换票据在2022年前9个月部分清偿，而2023年前9个月则为零。

下表显示了截至2023年9月30日和2022年9月30日的9个月的其他(收益)净亏损的组成部分：
截至9月30日的9个月，
(单位：百万)20232022
本期和未来期间结算的燃料合同按市值计价的影响$(26)$(23)
未被指定为套期保值的燃料合同的溢价成本— (14)
可供出售证券未实现的按市值调整(4)7 
按市值计价对延期薪酬计划投资的影响(17)84 
其他3 3 
 $(44)$57 

所得税

2023年前9个月，该公司的有效税率约为22.0%，而2022年前9个月为25.1%。税率同比下降主要是由于可转换债务回购没有损失，而2022年可转换债务回购基本上不允许作为税收减免。
42
目录表

报告金额与非GAAP财务指标的对账（不包括特殊项目）（未经审计）
(in百万，每股金额和每个ASM金额除外）
截至9月30日的三个月，百分比截至9月30日的9个月，百分比
 20232022变化20232022变化
燃料和石油费用，未对冲$1,616 $1,931 $4,608 $5,079  
加：指定为对冲的燃料合同的溢价成本30 26 91 79 
扣除：包括在燃料和石油费用中的燃料对冲收益，净额(82)(207) (185)(768) 
燃料和石油费用，如所报告的$1,564 $1,750 (10.6)$4,514 $4,390 
减去：当期结算的燃料对冲合约，但其收益从AOCI(B)重新归类(11)(12)(12)(12)
扣除：未被指定为套期保值的燃料合同的溢价利益— (14)— (14)
燃料和油料费用，不包括特殊项目(经济)$1,553 $1,724 (9.9)$4,502 $4,364 3.2
报告的总运营费用$6,408 $5,825  $18,640 $16,240  
扣除：劳动合同调整(A)(96)— (180)— 
减去：当期结算的燃料对冲合约，但其收益从AOCI(B)重新归类(11)(12) (12)(12) 
扣除：未被指定为套期保值的燃料合同的溢价利益— (14) — (14) 
扣除：长期资产减值— (4)— (35)
减去：诉讼和解— — (12)— 
总营业费用，不包括特殊项目$6,301 $5,795 8.7$18,436 $16,179 14.0
扣除：燃料和燃油费用，不包括特殊项目(经济)(1,553)(1,724)(4,502)(4,364)
营业费用，不包括燃料油费用和特殊项目$4,748 $4,071 16.6$13,934 $11,815 17.9
减去：利润分红费用(38)(57)(158)(175)
业务费用，不包括燃料和石油费用、特殊项目和利润分享$4,710 $4,014 17.3$13,776 $11,640 18.4
营业收入，如报告$117 $395  $628 $1,402  
新增：劳动合同调整(一)96 — 180 — 
补充：当期结算的燃料对冲合约，但其收益从AOCI(B)重新归类11 12  12 12  
补充：未被指定为套期保值的燃料合同的溢价福利— 14  — 14  
加：长期资产的减损— 4 — 35 
添加：诉讼和解— — 12 — 
营业收入，不包括特殊项目$224 $425 (47.3)$832 $1,463 (43.1)
43
目录表
截至9月30日的三个月，百分比截至9月30日的9个月，百分比
 20232022变化20232022变化
其他（收益）损失，净，据报告$(23)$(39)$(44)$57 
添加：当前和未来期间结算的燃料合同按市值计算的影响（b）33 38 26 23 
补充：未被指定为套期保值的燃料合同的溢价福利— 14 — 14 
加（减）：可供出售证券未实现的按市值调整— — 4 (7)
其他（收益）损失，净额，不包括特殊项目$10 $13 (23.1)%$(14)$87 新墨西哥州
据报告，所得税前收入$237 $353 $919 $1,013 
新增：劳动合同调整(一)96 — 180 — 
补充：当期结算的燃料对冲合约，但其收益从AOCI(B)重新归类11 12 12 12 
扣除：当前和未来期间结算的燃料合同按市值计价的影响（b）(33)(38)(26)(23)
加：长期资产的减损— 4 — 35 
加（减）：可供出售证券未实现的按市值调整— — (4)7 
加：债务消灭损失— 76 — 192 
添加：诉讼和解— — 12 — 
所得税前收入，不包括特殊项目$311 $407 (23.6)$1,093 $1,236 (11.6)
如所报告的所得税拨备$44 $76 $202 $254 
加：燃料和特殊物品的净所得税影响（c）27 15 55 32 
所得税拨备，净额，不包括特殊项目$71 $91 (22.0)$257 $286 (10.1)
净收益，如报告$193 $277 $717 $759 
新增：劳动合同调整(一)96 — 180 — 
补充：当期结算的燃料对冲合约，但其收益从AOCI(B)重新归类11 12 12 12 
扣除：当前和未来期间结算的燃料合同按市值计价的影响（b）(33)(38)(26)(23)
加：债务消灭损失— 76 — 192 
加（减）：可供出售证券未实现的按市值调整— — (4)7 
扣除：特殊项目的净所得税影响（c）(27)(15)(55)(32)
加：长期资产的减损— 4 — 35 
添加：诉讼和解— — 12 — 
净利润，不包括特殊项目$240 $316 (24.1)$836 $950 (12.0)
44
目录表
截至9月30日的三个月，百分比截至9月30日的9个月，百分比
 20232022变化20232022变化
如报告所述，稀释后每股净收益$0.31 $0.44 $1.15 $1.21 
加(减)：特殊项目的影响0.14 0.12 0.29 0.38 
减去：以上燃料合同净收入除以稀释份额产生的净影响(0.03)(0.04)(0.02)(0.02)
扣除：特殊项目的净所得税影响（c）(0.04)(0.02)(0.09)(0.06)
稀释后每股净收益，不包括特殊项目$0.38 $0.50 (24.0)$1.33 $1.51 (11.9)
每个ASM的运营费用（美分）14.51 ¢14.83 ¢14.93 ¢14.63 ¢
扣除：特殊项目的影响(0.24)(0.01)(0.16)(0.03)
减去：燃料和燃油费用除以ASM(3.52)(4.45)(3.61)(3.95)
减去：利润分享费用除以ASM(0.08)(0.15)(0.12)(0.16)
每个ASM的运营费用，不包括燃料和石油费用、利润分享和特殊项目(美分)10.67 ¢10.22 ¢4.411.04 ¢10.49 ¢5.2
(A)作为2023年10月与TWU 556达成的临时协议的一部分，与公司空乘合同批准奖金有关的估计变动。公司从2022年4月1日开始对所有未结劳动合同进行应计，这笔1.8亿美元的增量支出将批准奖金涵盖的时间范围延长至2018年11月1日可修改空乘合同之日，以补偿在此期间未能达到预期的工资增长。该公司截至2023年9月30日的三个月和九个月的综合财务报表包括所有拥有公开集体谈判协议的工作组的市场费率工资应计。该公司此前没有将2023年第二季度与正在进行的劳动合同谈判相关的大约8400万美元的调整作为特别项目，但现在已将这一金额纳入截至2023年9月30日的年度至今非公认会计准则财务指标的计算中。因此，本公司提供2023年第二季度调整后的对账时间表，作为下文的补充信息。有关进一步信息，请参阅关于使用非公认会计准则财务措施的说明。
(B)进一步资料见未经审计简明综合财务报表附注3。
(C)每个特殊项目的税额按公司在适用期间的实际税率计算，并在本行项目中合计。

经修订的截至2023年6月30日的三个月报告的非GAAP财务计量(不包括特殊项目)金额的对账(未经审计)
(in百万，每股金额和每个ASM金额除外）
截至6月30日的三个月，百分比
 20232022变化
燃料和石油费用，未对冲$1,418 $1,942 
加：指定为对冲的燃料合同的溢价成本30 26 
扣除：包括在燃料和石油费用中的燃料对冲收益，净额(45)(332) 
报告的燃料和石油费用（经济）$1,403 $1,636 (14.2)
报告的总运营费用$6,242 $5,570  
扣除：劳动合同调整(84)— 
扣除：长期资产减值— (15)
减去：诉讼和解(12)— 
总营业费用，不包括特殊项目$6,146 $(5,555)新墨西哥州
扣除：燃料和石油费用，报告（经济）(1,403)(1,636)
营业费用，不包括燃料油费用和特殊项目$4,743 $3,919 16.6
减去：利润分红费用(121)(81)
业务费用，不包括燃料和石油费用、特殊项目和利润分享$4,622 $3,838 17.3
45
目录表
截至6月30日的三个月，百分比
 20232022变化
营业收入，如报告$795 $1,158  
加：劳动合同调整84 — 
加：长期资产的减损— 15 
添加：诉讼和解12 — 
营业收入，不包括特殊项目$891 $1,173 (24.0)
其他（收益）损失，净，据报告$(7)$25 
加（扣除）：当前和未来期间结算的燃料合同按市值计价的影响(6)20 
扣除：可供出售证券未实现的按市值调整— (4)
其他（收益）损失，净额，不包括特殊项目$(13)$41 新墨西哥州
据报告，所得税前收入$886 $1,036 
加：劳动合同调整84 — 
加（扣除）：当前和未来期间结算的燃料合同按市值计价的影响6 (20)
加：长期资产的减损— 15 
添加：可供出售证券未实现的按市值调整— 4 
加：债务消灭损失— 43 
添加：诉讼和解12 — 
所得税前收入，不包括特殊项目$988 $1,078 (8.3)
如所报告的所得税拨备$203 $276 
加（减）：燃料和特殊物品的净所得税影响（a）27 (23)
所得税拨备，净额，不包括特殊项目$230 $253 (9.1)
净收益，如报告$683 $760 
加：劳动合同调整84 — 
加（扣除）：当前和未来期间结算的燃料合同按市值计价的影响6 (20)
加：债务消灭损失— 43 
添加：可供出售证券未实现的按市值调整— 4 
加（减）：燃料和特殊物品的净所得税影响（a）(27)23 
加：长期资产的减损— 15 
添加：诉讼和解12 — 
净利润，不包括特殊项目$758 $825 (8.1)
如报告所述，稀释后每股净收益$1.08 $1.20 
添加：特殊项目的影响0.14 0.08 
加（扣除）：上述燃料合同净利润的净影响除以稀释性股份0.01 (0.03)
加（减）：特殊项目的净所得税影响（a）(0.04)0.05 
稀释后每股净收益，不包括特殊项目$1.19 $1.30 (8.5)
每个ASM的运营费用（美分）14.66 ¢14.92 ¢
扣除：特殊项目的影响(0.23)(0.04)
减去：燃料和燃油费用除以ASM(3.29)(4.38)
减去：利润分享费用除以ASM(0.29)(0.22)
每个ASM的运营费用，不包括燃料和石油费用、利润分享和特殊项目(美分)10.85 ¢10.28 ¢5.5
(A)每个特殊项目的税额按公司在适用期间的有效税率计算，并在本行项目中合计。
46
目录表
关于使用非公认会计准则财务计量的说明

本公司未经审计的简明综合财务报表是根据公认会计准则编制的。这些GAAP财务报表可能包括(I)未实现的非现金调整和重新分类，这可能是重大的，这是由于会计要求以及根据与衍生工具和对冲有关的会计声明作出的选择，以及(Ii)公司认为不寻常和/或不常见的其他费用和利益，因此可能难以与其以前或未来的业绩进行比较。

该公司提供补充的非GAAP财务信息(也称为“不包括特殊项目”)，包括它称为“经济”的结果，公司管理层利用这些结果来评估其持续的财务表现，并且公司认为，作为其GAAP结果的补充信息，该公司为投资者提供了更多的洞察力。与公司在经济燃料成本基础上的业绩有关的非GAAP措施包括燃料和石油费用，非GAAP；营业费用，非GAAP，不包括燃料和石油费用；营业费用，非GAAP，不包括燃料和石油费用和利润分享；营业收入，非GAAP；其他(收益)损失，净，非GAAP；所得税前收入，非GAAP；所得税准备金，净额，非GAAP；净收益，非GAAP；每股净收益，摊薄，非GAAP；以及每ASM、非GAAP的运营费用，不包括燃料和石油费用以及利润分享(美分)。该公司相信，这些经济结果进一步洞察了公司燃料套期保值对其经营业绩和流动性的影响，因为它们不包括根据与衍生工具相关的会计指导记录在GAAP结果中的未实现、非现金调整和重新分类，它们反映了与燃料和石油费用中的燃料衍生合同有关的所有现金结算。然而，由于这些指标不是根据公认会计原则确定的，这些指标容易受到不同计算的影响，而且并不是所有公司都以相同的方式计算这些指标。因此，如上所述，上述措施可能无法直接与其他公司提出的同名措施相比较。

有关(I)本公司燃料套期保值计划、(Ii)衍生工具会计要求及(Iii)衍生工具对冲失效及/或按市价计价衍生工具损益的原因的进一步资料，载于本公司截至2022年12月31日止财政年度的Form 10-K年报及未经审计综合财务报表附注3。

该公司在适用期间的GAAP结果可能包括也被视为“特殊项目”的其他费用或福利，该公司认为这些费用或福利使其结果很难与以前的时期、预期的未来时期或行业趋势进行比较。已对确定为非公认会计准则(或排除特殊项目)的财务措施进行调整，以排除特殊项目。在本报告所列期间，除上文讨论的项目外，特别项目包括：

1.非现金减值费用，主要与对以前退役机身残值的调整有关；
2.与某些可供出售的证券相关的未实现的按市值计价调整；
3.与公司可转换票据的部分清偿和提前偿还债务有关的亏损。该等损失是由于本公司作出机会性决定而导致的
47
目录表
提前偿还其债务的一部分，其中大部分是在大流行病期间发生的，以便在航空旅行长期低迷期间提供流动性；
4.与加利福尼亚州针对空乘人员的某些用餐和休息时间规定有关的暂定诉讼和解相关的指控；以及
5.2023年第二季度和第三季度确认的估计数变化涉及雇员在适用财政期间以外提供的服务的额外报酬。

由于管理层认为特殊项目会扭曲与该公司作为航空公司的持续业绩相关的趋势，该公司认为，可以通过补充介绍不包括特殊项目的影响的业绩来加强对其财务业绩的评估，以增强与不包括此类项目的前期业绩的一致性和可比性，并作为评估未来时期经营业绩的基础。除特殊项目外，公司管理层、分析师和投资者经常采用下列措施，以增强年度业绩和行业趋势的可比性：燃料和石油费用，非GAAP；总营业费用，非GAAP；营业费用，非GAAP，不包括燃料和石油费用；营业费用，非GAAP，不包括燃料和石油费用和利润分享；营业收入，非GAAP；其他(收益)损失，净额，非GAAP；所得税前收入，非GAAP；所得税准备金，净额，非GAAP；净收益，非GAAP；稀释后的非GAAP每股净收益；不包括燃料和石油费用以及利润分享的每ASM、非GAAP的运营费用(美分)。


流动性与资本资源

截至2023年9月30日的三个月，经营活动提供的净现金为6.16亿美元，而去年同期为2.34亿美元。年经营活动提供的现金净额为27亿美元九个月结束2023年9月30日，而去年同期经营活动提供的资金为32亿美元。经营性现金流入历来主要来自向客户提供航空运输。绝大多数机票是在提供旅行当天之前购买的，在某些情况下，是在预期旅行日期之前几个月购买的。运营现金流出与航空公司运营的经常性费用有关。截至2023年9月30日止九个月的营运现金流主要受公司净收入(经非现金项目调整)影响S)，航空交通负债增加7.5亿美元，原因是旅行需求增加导致机票销售增加，部分被与购买燃料衍生工具有关的减少2.45亿美元以及由于支付2023年第一季度与2022年12月运营中断有关的客户偿还费用而减少的2.15亿美元所抵消，该减少包括在随附的未经审计的综合现金流表中的其他净营业现金流量中。截至本年度首九个月的营运现金流2022年9月30日主要受到公司净收入(经非现金项目调整)、因旅行需求增加而导致机票销售增加而导致的航空交通负债增加7亿美元、以及美国国税局与2020纳税年度相关的4.72亿美元现金退税的影响。经营活动提供的现金净额主要用于支付资本支出、偿还债务、支付股息和提供营运资本。

年内用于投资活动的现金净额合计为百万美元截至三个月2023年9月30日，而去年同期用于投资活动的资金为11亿美元。截至2023年9月30日的9个月，用于投资活动的现金净额为23亿美元，而去年同期用于投资活动的现金净额为28亿美元。这两个年度的投资活动包括资本支出以及公司短期和非流动投资余额的变化。在截至2023年9月30日的9个月中，资本支出为28亿美元，而去年同期为26亿美元。资本支出同比增加，这主要是由于截至2023年9月30日的9个月期间为本期和未来飞机交付的进度和交付付款与去年同期相比有所增加。
48
目录表

该公司继续估计其2023年的资本支出约为35亿美元，其中包括约23亿美元的飞机资本支出，假设2023年约有85-8架飞机交付，12亿美元的非飞机资本支出，包括与公司冬季运营计划相关的数千万美元运营投资。该公司继续估计，在2023年至2027年的五年中，其年度资本支出总额平均约为40亿美元。

年内，用于融资活动的现金净额为2.13亿美元截至三个月2023年9月30日，而去年同期用于融资活动的资金为19亿美元。在截至2023年9月30日的9个月中，用于融资活动的现金净额为4.66亿美元，而去年同期用于融资活动的现金净额为24亿美元。在截至2023年9月30日的九个月内，公司向股东支付了4.28亿美元的现金股息，偿还了7800万美元的融资租赁义务。本公司可能不时进行提前债务回购，其中一些提前回购不包括在本公司当前的长期债务到期日内。该公司2023年的预定偿债总额预计为8500万美元。在截至2022年9月30日的9个月中，该公司偿还了25亿美元的债务和融资租赁债务，包括预付2023年到期的所有未偿还4.75%票据的13亿美元，以及提前清偿4.86亿美元的可转换票据本金，以支付总计6.48亿美元的现金。

该公司是一家“知名的经验丰富的发行人”，目前拥有一份有效的货架登记声明，登记了未来销售的不确定数额的债务和股权证券。本公司目前打算将未来任何证券销售的收益用于一般公司用途。

根据经修订及重述的循环信贷安排(“经修订A&R信贷协议”)，本公司可获得10亿美元。于2023年8月，该安排经修订，其中包括(I)将到期日延展至2028年8月，(Ii)解除构成该安排下贷款抵押品的所有飞机及其他资产，(Iii)取消最低流动资金契约，(Iv)加入承保比率财务契约，及(V)修订契约，规定无留置权的指定飞机及相关资产组合须有最低总估值。截至2023年9月30日，修订后的A&R信贷协议下没有未偿还的金额。有关进一步资料，请参阅未经审计简明综合财务报表附注10。

尽管2023年9月30日的情况并非如此，但由于公司在疫情初期的重大融资活动，公司历史上一直存在营运资本赤字，即流动负债超过流动资产。这在航空业内很常见，主要是由于航空交通责任账户的性质，该账户与预售机票、客户可用的未使用航班积分和忠诚度递延收入有关，这些收入是未来客户航班的履约义务，不需要未来以现金结算，而且大多数是不可退还的。有关进一步资料，请参阅未经审计简明综合财务报表附注5。

该公司相信，它有各种选择来履行其资本和运营承诺，包括截至2023年9月30日的117亿美元的无限制现金和短期投资，以及预期未来运营产生的内部资金。该公司继续拥有大量未支配资产，账面净值超过145亿美元，包括价值超过120亿美元的飞机和超过25亿美元的非飞机资产，如备用发动机、地面设备和房地产。此外，本公司继续保持所有三大信用机构(穆迪、S全球和惠誉)的投资级信用评级。

合同义务

2023年10月25日，该公司与波音公司就其-7和-8飞机的合同订单达成了一项补充协议。这项协议将订单延长至2031年，为支持公司的增长计划和机队现代化提供了灵活性。
49
目录表

该公司现在计划在2023年从波音公司交付大约85-8架飞机，以及41-700架退役飞机。下面的交付时间表反映了合同承诺，尽管未来交付的时间可能会受到制造过程或-7认证中任何潜在或长期延误的影响。该公司在管理其机队规模方面保留了极大的灵活性，包括在增长机会未实现的情况下加快机队现代化工作的机会。

截至2023年10月26日，该公司对-7和-8飞机的确定交付和选项如下：
波音公司
-7个确定订单-8个确定订单-7或-8选项总计
2023— 85 — 85 (c)
202427 53 — 80 
202554 3 23 80 
202659 — 26 85 
202719 46 25 90 
202815 50 25 90 
202938 34 18 90 
203045 — 45 90 
203145 — 45 90 
302(a)271(b)207780

(A)波音-7的交付时间取决于联邦航空局向波音公司和该公司颁发所需的证书和批准。美国联邦航空局将最终决定认证和投入使用的时间，因此该公司不能保证目前的估计和时间表是正确的。
(B)公司可以根据合同中规定的书面提前通知，灵活地将确定订单或期权指定为-7或-8。
(C)包括今年迄今收到的69-8份交货，截至2023年9月30日。该公司现在计划大约85-2023年交付8架飞机。

根据该公司与波音的修订协议，截至2023年10月26日，与其确定订单相关的资本承诺为：2023年剩余1.33亿美元，2024年21亿美元，2025年17亿美元，2026年18亿美元，2027年26亿美元，2028年29亿美元，此后53亿美元。

下表详细介绍了截至2023年9月30日该公司机队中飞机的详细信息：
  平均值
年龄(岁)		数
一架飞机		数
拥有		数
租赁
类型座位
737-70014318 404 (a)369 35 
737-8001758 207 190 17 
737 -81752 206 177 29 
总计 12 817 736 81 
(A)截至2023年9月30日，储存了三架波音737下一代飞机。


关键会计政策和估算

有关公司关键会计政策和估计的信息，请参阅公司截至2022年12月31日的财政年度Form 10-K年度报告中“第7项.管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”中的“关键会计政策和估计”部分。

关于前瞻性陈述的警告性声明
50
目录表

本10-Q表格包含1933年证券法第27A节和1934年证券交易法(“交易法”)第21E节所指的“前瞻性陈述”。前瞻性陈述以公司对未来的估计、预期、信念、意图和战略以及这些前瞻性陈述所依据的假设为基础，包括有关这些估计、预期、信念、意图和战略的陈述。具体的前瞻性陈述可以通过以下事实来确定：它们不严格地与历史或当前事实有关，包括但不限于与以下内容有关的陈述：

•公司对采取措施提高运营弹性和降低运营中断再次发生的风险的期望，包括预期收益；
•公司2023年第四季度和全年的财务指导以及可能影响公司财务业绩的因素；
•本公司的产能指导；
•公司估计的燃料成本、套期保值收益和燃油效率，以及公司与燃料有关的预期和估计的假设，包括与公司燃料衍生合约有关的预期；
•公司的偿债计划和预期、实际税率和资本支出；
•公司的机队计划，包括机队现代化、机队利用率、灵活性收益、预期机队交付和退役，以及潜在的期望和依赖；
•该公司对乘客需求、收入趋势和预订量的预期；
•公司的用工计划和期望；
•公司的机队和网络相关目标，包括但不限于恢复和更好地优化其网络、使其机队的使用正常化、卓越的运营、消除低效、提高生产率和改善可靠性；
•公司关于将利润率恢复到历史水平的目标；
•公司在客户体验和快速奖励忠诚度计划方面的计划和期望；
•公司的现金流预期和资本支出指导，特别是关于飞机资本支出和基本飞机交付预期；
•公司对其履行持续资本和经营承诺的能力的期望，包括可能影响这一能力的基本假设和因素；
•公司对市场风险的评估；以及
•该公司的计划和期望与法律和监管程序有关。

虽然管理层认为这些前瞻性陈述在作出时是合理的，但前瞻性陈述不能保证未来的业绩，涉及难以预测的风险和不确定性。因此，实际结果可能与公司前瞻性陈述中表达或表明的内容、历史经验或公司目前的预期大不相同。可能导致这些差异的因素包括：

•疾病的恐惧或实际爆发、极端或恶劣的天气和自然灾害、竞争对手的行动(包括但不限于定价、日程安排、运力和网络决策，以及整合和联盟活动)、消费者认知、经济状况、银行状况、对恐怖主义或战争的恐惧或实际行为、社会人口趋势、以及公司无法控制的其他因素对消费者行为和公司的经营和商业决策、计划、战略和结果的影响；
•公司在机队计划和交付、运力和运营计划以及其他运营计划、战略和目标方面对波音、波音供应商和联邦航空局的依赖程度；
•公司对其员工队伍的依赖，包括其雇用和保留足够数量的合格员工以有效和高效地维持其运营的能力；
•劳动力和招聘事宜对公司的业务决策、计划、战略和结果的影响；
51
目录表
•燃油价格变动、燃油价格波动、公司用于航空燃油套期保值的商品的波动，以及公司燃油套期保值策略和头寸的任何变化对公司业务计划和经营业绩的影响；
•公司及时有效地实施、过渡和维护必要的信息技术系统和基础设施以支持其运营和倡议的能力；
•公司对其他第三方的依赖，特别是在其技术计划、与运营卓越和可靠性、燃料供应、维护、环境可持续性、全球分销系统相关的计划和预期方面，以及任何第三方延误或不履行对公司运营和运营结果的影响；
•公司获得和维护足够的基础设施和设备以支持其运营和倡议的能力；
•出现与2022年12月业务中断相关的额外成本或影响，包括诉讼、政府调查和行动以及内部行动；
•政府法规和其他政府行为对公司计划、战略、财务结果和运营的影响；
•恐惧或实际的恐怖主义或战争行为、政治不稳定、网络攻击以及公司无法控制的其他因素对公司的计划、财务业绩、运营和充分防范风险的能力的影响；以及
•在公司提交给美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的文件中列出的其他因素，包括公司在截至2022年12月31日的10-K表格年度报告中“风险因素”项下讨论的详细因素。

请注意，不要过度依赖公司的前瞻性陈述，这些前瞻性陈述仅代表公司截至本报告提交之日的观点。公司不承担公开更新或修改任何前瞻性陈述的义务，无论是由于新信息、未来事件还是其他原因。

第三项。关于市场风险的定量和定性披露

对冲

正如未经审计的简明综合财务报表附注3所述，公司努力以尽可能低的价格收购航空燃料，并通过使用金融衍生工具的燃料对冲计划减少运营费用的波动。截至2023年9月30日，未平仓合同的估计公允价值为净资产4.87亿美元。

本公司与燃料衍生工具相关的信用风险由对本公司具有资产头寸的合同的公允价值表示。在这种情况下，这些未清偿票据使本公司在协议对手方不履行的情况下面临信用损失。截至2023年9月30日，本公司有八个交易对手持有的衍生品为净资产。为了管理信用风险，本公司根据信用评级选择并定期审查交易对手，限制其对每个交易对手的风险敞口，并监测燃料对冲计划的市场地位及其与每个交易对手的相对市场地位。然而，若其中一个或多个交易对手对本公司负上净负债，并无法履行其责任，则与交易对手订立的任何未平仓衍生工具合约可能会被提前终止，这可能会导致本公司蒙受重大损失。截至2023年9月30日，本公司与所有活跃的交易对手达成了包含提前终止权和/或双边抵押品条款的协议，根据该条款，如果市场风险敞口超过基于交易对手信用评级的指定门槛金额，则需要担保。本公司还与交易对手签订了协议，规定只要与交易对手相关的衍生产品的公允价值净值超过特定门槛，现金保证金和/或信用证必须作为抵押品入账。有关燃料衍生品的公允价值、作为抵押品持有的金额以及截至2023年9月30日触发此类抵押品入账的适用抵押品入账门槛金额，请参阅未经审计的简明综合财务报表附注3中提供的交易对手信用风险和抵押品表格。
 
52
目录表
截至2023年9月30日，本公司持有来自交易对手的1亿美元现金抵押品存款，这是基于本公司未偿还的燃料衍生工具投资组合。由于截至2023年9月30日持有的衍生品类型，公司没有现金抵押品敞口。见未经审计的简明合并财务报表附注3。

该公司还面临其用来对冲燃料价格波动的燃料衍生品没有提供足够保护的风险。该公司发现，大宗商品中的金融衍生工具，如WTI原油、布伦特原油，以及精炼产品，如取暖油和无铅汽油，可有助于降低其对航空燃料价格波动的风险敞口。

金融市场风险

该公司目前与处理其客户使用美国运通、发现和万事达卡/VISA购买机票所产生的信用卡交易的组织签订了协议。信用卡处理商有与为旅行而购买的机票相关的财务风险，因为信用卡处理商通常在购买完成后不久将与购买相关的现金转给公司，但航空旅行通常发生在这段时间之后；因此，如果公司最终不提供航空旅行，信用卡处理商将承担责任。根据这些处理协议，并根据具体条件，可以要求向交易对手过帐越来越多的现金储备。截至2023年9月30日，没有为此目的预留现金。

该公司的大部分销售交易是由大通支付技术公司处理的。如果大通Paymentech处理的按存储容量使用计费达到一定水平，预售门票的收益可能会被扣留，并用于建立一个储备账户，以支付此类按存储容量使用计费和可能发生的任何其他有争议的费用。此外，如果公司的信用评级降至低于投资级的特定水平，则需要建立现金储备。现金储备要求基于该公司的公共债务评级和该公司空中交通负债的相应百分比。截至2023年9月30日，没有任何阻碍到位。

有关市场风险的进一步信息，请参阅公司截至2022年12月31日的年度报告10-K表中的第7A项“关于市场风险的定量和定性披露”，有关市场风险的进一步信息，请参阅本10-Q表中未经审计的简明综合财务报表附注3，以了解有关公司燃料衍生工具的进一步信息。

第四项。控制和程序

披露控制和程序

本公司维持披露控制和程序(定义见交易所法案第13a-15(E)条)，旨在提供合理的保证，确保本公司根据交易所法案提交或提交的报告中要求披露的信息在美国证券交易委员会规则和表格中指定的时间段内得到记录、处理、汇总和报告。这些措施包括旨在确保积累这些信息并酌情传达给公司管理层(包括首席执行官和首席财务官)的控制和程序，以便及时做出关于所需披露的决定。管理层在首席执行官和首席财务官的参与下，评估了截至2023年9月30日公司披露控制程序的有效性。基于这一评估，公司首席执行官和首席财务官得出结论，截至2023年9月30日，公司的披露控制和程序在合理的保证水平下有效。

财务报告内部控制的变化
53
目录表
在截至2023年9月30日的财政季度内，公司对财务报告的内部控制(根据《交易法》第13a-15(F)条的定义)没有发生重大影响或合理地可能对公司财务报告的内部控制产生重大影响的变化。



54
目录表
第二部分：其他信息

项目1.合作伙伴关系法律诉讼

2015年6月30日，美国司法部(DoJ)向该公司发出了民事调查要求(CID)。CID要求提供关于该公司自2010年1月至CID之日的能力的信息和文件，包括关于能力的公开声明和与第三方的沟通。2015年6月，该公司还收到康涅狄格州总检察长的一封信，要求提供有关产能的信息。该公司正在全力配合美国司法部CID和国家调查。

此外，2015年7月1日，代表假定类别的消费者向纽约南区美国地区法院提起诉讼，指控该公司、美国航空公司、达美航空公司和联合航空公司串通限制运力并维持更高的票价，违反了谢尔曼法第1节。自那以后，一些类似的集体诉讼在美国地区法院提起，涉及加利福尼亚州中央区、加利福尼亚州北区、哥伦比亚特区、佛罗里达州中区、佛罗里达州南区、佐治亚州北区、伊利诺伊州北区、印第安纳州南区、路易斯安那州东区、明尼苏达州、新泽西州、纽约东区、纽约南区、北卡罗来纳州中区、俄克拉何马州、宾夕法尼亚州东区、德克萨斯州北区、佛蒙特州、威斯康星州东区。2015年10月13日，多地区诉讼司法小组将案件集中到哥伦比亚特区的美国地区法院。2016年3月25日，原告在合并案件中提起合并修正诉状，指控被告合谋限制2009年至今的能力。原告试图代表2011年7月1日至今在被告航空公司购买国内航空旅行机票的一类人提出索赔。他们寻求三倍的损害赔偿、禁令救济以及律师费和开支。2016年5月11日，被告动议驳回综合修正起诉书，法院于2016年10月28日驳回了这一请求。2017年12月20日，公司与2011年7月1日至和解日期期间购买国内航空运输服务的所有拟议类别的人达成协议，就这些案件达成和解。该公司同意支付1500万美元，并按照和解协议的规定与原告提供一定的合作。在向拟议的和解团体发出通知并举行公平听证会后，法院于2019年5月9日发布了最终批准和解的命令。2019年6月10日，某些反对者向美国哥伦比亚特区巡回上诉法院提交了上诉通知，法院于2021年7月9日以缺乏管辖权为由驳回了上诉通知，因为地区法院批准和解的命令不是最终的上诉命令。关于其余被告的案件仍在继续。该公司否认所有不当行为的指控。

2019年1月7日，美国加利福尼亚州北区地区法院对该公司提起诉讼，指控其违反联邦统一服务就业和再就业权利法案(USERRA)，并寻求作为集体诉讼获得认证。起诉书称，该公司违反了USERRA第4316(B)条，因为它不提供带薪“短期”军假(即14天或更短的军假)，但提供带薪陪审团值班假、丧亲假和病假，原告称，根据USERRA及其实施条例，这些都是“可比的”休假形式。诉状寻求宣告性和禁制令救济、损害赔偿、违约金、利息、律师费、专家费和诉讼费用。2021年2月3日，法院批准了原告关于等级认证的动议，并发布了一项命令，认证一个由现任或前任雇员组成的阶级，这些雇员在2004年10月10日至本诉讼的判决日期期间的任何时候都曾休过短期军假，并受集体谈判协议的约束，但受《运输工人工会550地方协议》涵盖气象学家的雇员除外。2022年1月11日，由于国防部尚未根据公司的第三方传票出示班级成员的军费和服役记录，法院批准了双方规定的腾出审判日期的请求。2022年8月18日，法院发布了一项命令，除关注第三方传票外，实际上暂停了诉讼，直到第九巡回法院发布了对克拉克森诉阿拉斯加航空公司和地平线工业公司。，针对美国华盛顿东区地区法院就本案中有争议的实质相同索赔作出有利于被告的即决判决的命令提出的上诉。第九巡回法院于#年发布了克拉克森2023年2月1日，撤销地方法院对简易程序判决的批准，并将克拉克森案件提交地方法院，并指示其一审考虑“休假期间支付工资”问题。
55
目录表
该公司否认所有不当行为的指控，认为原告的立场没有根据，并打算在所有方面积极为自己辩护。

2020年2月19日，位于达拉斯的美国德克萨斯州北区地区法院对该公司及其部分高级职员提起集体诉讼，指控其违反联邦证券法并寻求认证(“2020证券诉讼”)。该案的首席原告已被指定，并于2020年7月2日提交了修改后的起诉书。修改后的起诉书代表在2017年2月7日至2020年1月29日期间购买该公司普通股的推定类别的人寻求损害赔偿。修订后的起诉书根据《交易法》第10(B)和20条提出索赔，并声称公司就公司的安全和维护做法及其遵守联邦法规和要求的情况向投资者作出了重大错误陈述。修改后的起诉书一般要求金钱损害赔偿、判决前和判决后的利息、律师费和其他费用。2020年8月17日，公司和个别被告提起驳回诉讼的动议。2020年10月1日，首席原告对驳回动议提出了异议。该公司于2020年10月21日左右提交了回复。2023年9月20日，地方法院发布了一项意见，批准了公司驳回所有索赔的动议。2023年10月5日，地区法院作出最终判决，以偏见驳回整个诉讼。该公司否认所有关于不当行为的指控，包括修改后的起诉书中的指控。本公司认为原告的立场是没有根据的，并打算在所有方面积极为自己辩护。

2020年6月22日，德克萨斯州北区美国地区法院提起了违反受托责任的衍生诉讼，将本公司董事会成员列为被告，将本公司列为名义被告(“衍生诉讼”)。原告声称，公司的声誉、商誉和在社区中的地位受到了未指明的损害，以及因承担民事和监管责任以及辩护费用而造成的损害。根据诉讼，这些损害赔偿是由于该公司被指控未能遵守安全和记录维护规定，以及在有关该公司安全做法的公开文件中做出虚假陈述造成的。原告声称，在缺乏诚意的情况下，董事会表现出对其监督职责的鲁莽漠视。2020年10月7日，法院发布了一项命令，暂停并行政结束衍生品诉讼，等待地区法院对公司根据联邦证券法提起的正在进行的2020年证券诉讼或在发生某些其他条件时驳回诉讼的动议做出最终裁决。2023年10月5日，地方法院进入终审判决，驳回了2020年证券诉讼的全部偏见。董事会和公司否认衍生品诉讼中提出的所有不当行为指控。

2021年8月26日，位于韦科的美国德克萨斯州西区地区法院对该公司提起了一项集体诉讼，指控该公司违反合同并寻求认证。起诉书称，该公司违反了其运输合同和与使用波音公司制造的据称有缺陷的MAX飞机有关的其他据称的协议。起诉书代表假定类别的客户寻求损害赔偿，这些客户以金钱或其他形式(例如代金券、里程/积分等)提供有价值的对价，以换取与该公司的航空运输机票，运输发生在2017年8月29日至2019年3月13日之间。起诉书一般要求金钱损害赔偿、宣告性救济、律师费和其他费用。2021年10月27日，该公司提交了一项多方面的动议，对申诉提出质疑，理由是缺乏标的物管辖权、第五巡回上诉法院存在先前提出的上诉申诉(“谢尔曼申诉”)、地点不当以及未能提出申诉，并寻求打击申诉的阶级争执。双方充分听取了这项动议的情况介绍，并于2022年6月27日向美国治安法官进行了辩论。2022年7月5日，治安法官部分批准了这项动议，并下令搁置此案，直到第五巡回法院对谢尔曼的指控发表意见。2022年11月28日，双方共同向法院通报了第五巡回法院对谢尔曼申诉的裁决。2023年3月23日，双方共同通知法院，谢尔曼申诉因缺乏管辖权而被驳回。该公司否认所有不当行为的指控，认为原告的立场没有根据，并打算在所有方面积极为自己辩护。

位于休斯敦的美国德克萨斯州南区地方法院对该公司及其某些高级职员提出了两项指控(分别于2023年1月10日和2023年3月13日)，指控其违反联邦证券法和寻求认证为集体诉讼。起诉书代表6月13日期间购买或以其他方式收购公司普通股的推定类别的人寻求损害赔偿，
56
目录表
2020年和2022年12月31日。起诉书根据《交易法》第10(B)和20条提出索赔，并声称该公司在公司内部技术和据称易受大规模飞行中断影响的情况下向投资者作出了重大错误陈述。这些申诉通常要求金钱损害赔偿、判决前和判决后的利息、律师费和其他费用。在这两起案件中，第一起提出动议寻求任命主要原告的最后期限是2023年3月13日；提交了四项单独的动议，寻求任命的当事人中有三人继续对这一问题提出异议。2023年7月17日，最高法院签署了一项命令，将这两起联邦证券案件合并为第一起诉讼，并指定原告迈克尔·贝里为合并后案件的主要原告，他的律师担任首席律师和联络律师。2023年9月15日，首席原告提交了一份修订后的起诉书，将类别期限扩大到包括在2020年2月4日至2023年3月14日期间购买或以其他方式获得公司普通股的人，同时继续根据交易法第10(B)和20条提出索赔，理由是据称对公司的内部技术进行了错误陈述，以及据称易受大规模飞行中断的影响。该公司否认诉状中所有不当行为的指控，认为原告的立场没有根据，并打算在所有方面积极为自己辩护。

自2023年1月24日左右以来，公司高级管理人员和董事会已收到多份西南航空据称股东的法律顾问的衍生品要求函，要求董事会就2022年12月发生的服务中断调查索赔、采取法律行动并采取补救措施。一般而言，索偿函指公司董事及高级管理人员没有对内部技术系统作出足够的投资以防止大规模航班中断，没有对公司的运作进行足够的监督，批准或收取未经授权的赔偿，导致公司作出具有重大误导性的公开声明，并违反他们对公司的受托责任。此外，自2023年1月27日以来，本公司已收到多封据称为西南航空股东的律师来信，他们提出法定要求，要求出示公司的各种账簿和记录，据称是为了调查可能的衍生品索赔，这些索赔与上文讨论的衍生品索赔的主题类似。2023年6月13日，得克萨斯州达拉斯县第14司法地区法院对公司某些现任和前任高级管理人员和董事提起股东派生诉讼，根据索偿函和联邦集体诉讼中包含的类似事实指控，代表公司对个别被告提出损害赔偿要求，涉及违反受托责任、浪费公司资产和不当得利。2023年6月15日，美国德克萨斯州北区地区法院对本公司若干现任和前任高级管理人员和董事提起第二起股东派生诉讼，根据交易法第14(A)条提出索赔，并根据索偿函和联邦集体诉讼中包含的类似事实指控，代表本公司对个别被告提出违反受托责任、赔偿和不当得利的损害赔偿要求。本公司及其董事会打算根据适用的德克萨斯州法规处理衍生产品和账簿及记录要求以及股东衍生产品诉讼。根据该等法规，已委任一个由独立及无利害关系董事组成的委员会，就衍生工具诉讼及衍生工具要求函件中的指控进行调查。

鉴于该公司大规模的运营中断，导致2022年12月21日至12月29日期间大量航班被取消，该公司可能会因交通部或其他政府机构的调查而受到罚款和/或处罚。2023年10月27日，交通部通知该公司，认定该公司未能提供足够的客户服务帮助、及时的航班状态通知以及适当和及时的退款，需要评估民事处罚。该公司打算与交通部接触，以解决这一问题，这可能涉及支付民事罚款。

本公司在正常业务过程中不时受到各种法律程序和索赔的影响，包括但不限于国税局的审查。

公司管理层预计，目前正在进行的任何法律诉讼的结果或国税局迄今提出的任何拟议调整的结果，无论是单独或共同提出的，都不会对公司的财务状况、经营业绩或现金流产生重大不利影响。然而，这些问题中的任何一个都可能产生实质性的不利结果。

57
目录表
第1A项。风险因素

第1A项中披露的因素没有实质性变化。本公司截至2022年12月31日的年度报告Form 10-K中的风险因素。

第二项。未登记的股权证券销售和收益的使用

(c)2019年5月15日，公司董事会授权回购高达20亿美元的公司普通股。在符合某些条件的情况下，可以根据适用的证券法在公开市场或私下进行回购，包括根据市场状况不时进行加速回购交易。该公司已暂停股票回购活动，直至另行通知。该公司目前的股票回购授权下剩余约8.99亿美元。

项目3. 高级证券违约

无

第四项。煤矿安全信息披露

不适用

第五项。其他信息

(A)于2023年10月25日，本公司与波音就本公司购买-8及-7飞机(统称“MAX飞机”)订立第3729号采购协议第20号补充协议(“补充协议”)。根据补充协议，该公司增加了108个确定订单和108个MAX飞机选项。该副刊还修改了订单的送货时间表，以更好地分配2023年至2031年的送货。

该公司继续估计其2023年的资本支出约为35亿美元。这假设飞机资本支出约为23亿美元，非飞机资本支出约为12亿美元，其中包括与该公司冬季运营计划相关的数千万美元运营投资。该公司继续估计，在2023年至2027年的五年中，其年度资本支出总额平均约为40亿美元。

作为补编的结果，该公司为-7和-8飞机提供了以下合同确定交付和选项：

截至2023年10月26日的新737合同订单：
波音公司
-7个确定订单-8个确定订单-7或-8选项总计
2023— 85 — 85 (c)
202427 53 — 80 
202554 3 23 80 
202659 — 26 85 
202719 46 25 90 
202815 50 25 90 
202938 34 18 90 
203045 — 45 90 
203145 — 45 90 
302(a)271(b)207780
58
目录表
(A)波音-7的交付时间取决于联邦航空局向波音公司和该公司颁发所需的证书和批准。美国联邦航空局将最终决定认证和投入使用的时间，因此该公司不能保证目前的估计和时间表是正确的。
(B)公司可以根据合同中规定的书面提前通知，灵活地将确定订单或期权指定为-7或-8。
(C)包括截至2023年9月30日今年迄今收到的69-8份交货。该公司现在计划在2023年交付大约85-8架飞机。

本补充文件的上述摘要并不声称是完整的，并参考本补充文件全文加以保留，其副本将与本公司截至2023年12月31日的财政年度的Form 10-K年度报告一起提交。

(B)无

(C)无

59
目录表
项目6.展品
3.1
重述的公司成立证书，自2012年5月18日起生效(通过参考公司截至2012年6月30日的季度报告10-Q表(1-7259号文件)的附件3.1并入)。
3.2
公司第三次修订和重述章程，于2023年2月1日生效（参考截至2022年12月31日年度公司10-K表格年度报告的附件3.2（文件编号1-7259）。
10.1
循环信贷融资协议第五修正案日期为2016年8月3日，经2020年3月30日的第一修正案、2020年11月23日的第二修正案、2021年7月28日的第三修正案和2022年7月19日的第四修正案修订，西南航空公司该协议的一方银行，摩根大通银行，不适用，作为付款代理人和抵押代理人，以及摩根大通银行，不适用和花旗银行（NA），作为联合行政代理人，日期为2023年8月4日。
31.1
规则13a-14(A)首席执行官的证明。
31.2
细则13a-14(A)首席财务官的证明。
32.1
第1350条首席执行官和首席财务官的认证。（1）
101.INSXBRL实例文档-实例文档不显示在交互数据文件中，因为它的XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中。
101.SCH内联XBRL分类扩展架构文档。
101.CAL内联XBRL分类扩展计算链接库文档。
101.DEF内联XBRL分类扩展定义Linkbase文档。
101.LAB内联XBRL分类扩展标签Linkbase文档。
101.PRE内联XBRL分类扩展演示文稿Linkbase文档。
104封面交互数据文件(格式为内联XBRL，包含在附件101中)。

(1)家具齐全，未归档。
60
目录表

签名
 

 
根据1934年《证券交易法》的要求，注册人已正式安排由正式授权的签署人代表其签署本报告。
 
 西南航空公司
   
2023年10月27日发信人：/s/ 塔米·罗莫
   
  塔米·罗莫
  常务副总裁总裁兼首席财务官
  (On代表注册人并在
  她作为首席财务官的身份
  和会计主任)
61