第99.1展示文本
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Target Hospitality报告2024年一季度强劲业绩，主要得益于核心服务业务的强劲表现，进一步增强了其财务地位。
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德兰士州伍德兰市，2024年5月8日/美通社/- Target Hospitality Corp.（“Target Hospitality”，“Target”或“公司”）（纳斯达克股票代码：TH）是北美最大的垂直一体化模块化住宿和增值服务提供商之一，为2024年3月31日结束的三个月报告了业绩。
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财务和运营要点
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| ● | 2024年3月31日结束的三个月营业收入为1.067亿美元。 |
| ● | 2024年3月31日结束的三个月净利润为2040万美元。 |
| ● | 2024年3月31日结束的三个月基本和稀释后每股收益为0.20美元。 |
| ● | 调整后的EBITDA(1)2024年3月31日结束的三个月支出为5,370万美元。 |
| ● | 现金流强劲，2024年3月31日结束的三个月运营活动提供的净现金达到约5,060万美元，自由现金流达到了4,750万美元。(1)2024年3月31日结束，总可用流动资金约为2.99亿美元，净负债比率为0.2倍。 |
| ● | 显著的财务灵活性，截至2024年3月31日，总可用流动资金约为2.99亿美元，净负债比率为0.2倍。 |
| ● | 显著增强的财务状况支持着不断增长的潜在增长机会，公司计划通过2027年分配逾5亿美元的净增长资本。 |
| ● | 在2024年3月31日结束的三个月期间，通过回购约230万股普通股，向股东返还了约2120万美元。 |
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高管评论
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首席执行官Brad Archer表示：“我们的第一季度结果反映出我们的运营平台和网络能力的强大，不断支持着强劲的财务表现。我们继续专注于最大程度地提高运营效率，同时为客户提供世界一流的解决方案。”
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“这一承诺加强了我们的资产负债表并显著增强了我们的财务状况。这些特性创造了理想的位置，以继续为客户提供高级别客户解决方案，同时提供强劲的财务业绩，并同时追求着集中于丰富我们服务领域的有吸引力的增长机会，”Archer先生总结道。
财务结果
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第一季度摘要亮点
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截至三个月结束时间的营业收入（金额以千美元计，每股收益除外）-（未经审计） | （d） 附件。 | 2024年3月31日 | （d） 附件。 | 2023年3月31日 | （d） 附件。 | ||
营业收入 | （d） 附件。 | $ | 106,672 | （d） 附件。 | $ | 147,819 | （d） 附件。 |
净收入 | （d） 附件。 | $ | 20,383 | （d） 附件。 | $ | 43,825 | （d） 附件。 |
基本每股收益 | （d） 附件。 | $ | 0.20 | （d） 附件。 | $ | 0.44 | （d） 附件。 |
稀释每股收益 | （d） 附件。 | $ | 0.20 | （d） 附件。 | $ | 0.38 | （d） 附件。 |
调整后的EBITDA(1) | （d） 附件。 | $ | 53,688 | （d） 附件。 | $ | 90,597 | （d） 附件。 |
平均利用床位数 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 14,049 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 14,490 | （d） 附件。 |
利用率 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 87 | % | （d） 附件。 | 93 | % |
2024年第一季度财报发布
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营业收入为1.067亿美元，截至2024年3月31日，相比2023年同期的1.478亿美元有所减少。
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净利润为2,040万美元，截至2024年3月31日，相比2023年同期的4,380万美元有所减少。
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调整后的EBITDA为5,370万美元，截至2024年3月31日，相比2023年同期的9,060万美元有所减少。
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年同比减少主要是由于与公司政府部门内的Pecos Children Center（“PCC”）社区相关的非现金、非重复的基础设施增强收入摊销（“基础设施收入摊销”）。如先前所宣布的，基础设施收入摊销是与PCC社区的实质性扩展和增强有关，并于2023年11月完全摊销。
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资本管理总监
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截至2024年3月31日，该公司资本支出约为970万美元。资本支出主要集中在通过购买先前租赁的设备来增强运营效率，进一步优化塔吉特在其模块化住宿网络中的运营布局。
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截至2024年3月31日，该公司现金及现金等价物约为1.24亿美元，总可用流动性约为2.99亿美元，在公司17.5亿美元信贷设施上没有未偿还债务，净杠杆率为0.2倍。
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截至2024年3月31日，该公司以约2120万美元的价格回购了约230万股普通股票。这些股票回购始于2024年1月，是根据2022年11月宣布的1亿美元股票回购计划执行的，占总股票回购授权的约21.2％。该回购计划可能会不时暂停、修改、延长或终止。在股票回购计划下的购买可能会在公开市场或私人协商交易中进行，并且将受到市场条件、适用的法律要求、合同义务和其他因素的限制。任何回购的普通股将作为库藏股持有。
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业务更新
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塔吉特核心服务的力量继续支持高度的营业收入可见度、强劲的现金流和强大的流动性概况。这些属性已经建立了一个增强的财务状况，围绕优化资产负债表，支持有意义的财务灵活性。
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塔吉特的优化财务状况使公司能够追求资本配置机会，重点是通过多样化和扩大公司的客户群和合同组合。重要的是，在Target评估这些机会时，仍然注重通过纪律性的资本配置来维持其强大的财务状况。
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塔吉特继续积极评估着一个强劲的战略增长机会渠道，并试图通过2027年将超过5亿美元的净增长资本配置。这些机会包括塔吉特现有的全方位的酒店解决方案，以及通过现有核心竞争力的各个要素扩大塔吉特的价值链参与。
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塔吉特核心服务的实力和增强的财务状况支持公司的2024年业绩前瞻性的重申，不包括收购:
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| ● | 总收入介于4.1亿美元至4.25亿美元之间 |
| ● | 调整后的EBITDA(1)营业收入介于1.95亿美元至2.1亿美元之间 |
| ● | 总资本支出介于2500万美元至3000万美元之间，不包括收购 |
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塔吉特酒店2024年第一季度收益公告 | 第2页，共13页 |
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近期事件
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2024年3月25日，塔吉特酒店董事会（“董事会”）收到了Arrow Holdings S.à r.l.（“Arrow”）的一份非约束性非约束性建议，该建议是TDR Capital LLP（“TDR”）的附属机构，旨在以每股10.80美元的现金代价收购塔吉特酒店的所有未持有的普通股股票（“建议”）。
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董事会已经成立了一个由独立董事组成的特别委员会（“特别委员会”），并且该特别委员会已经聘请Centerview Partners LLC和Ardea Partners LP作为其财务顾问和Cravath、Swaine & Moore LLP作为其法律顾问。特别委员会已开始对建议进行审查和评估。
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特别委员会目前尚未对建议作出任何决定，公司不承担与有关建议或任何其他交易相关的任何更新的义务，除非适用法律或其他监管要求规定。不能保证特别委员会的评估将导致任何交易，如果有交易，则不能保证该交易的时间、条款和条件。
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业务部门更新-2024年第一季度
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政府
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有关非GAAP财务指标和GAAP财务指标的定义和调节，请参阅本收益公告的附件
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截至三个月结束（'000美元）-(未经审计） |
| 2024年3月31日 |
| 2023年3月31日 | （d） 附件。 | ||
营业收入 | （d） 附件。 | $ | 67,607 | （d） 附件。 | $ | 109,503 |
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调整后毛利润(1) | （d） 附件。 | $ | 52,433 | （d） 附件。 | $ | 88,774 |
|
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2024年3月31日结束的三个月的营业收入为6760万美元，而2023年同期为1.095亿美元。该时期的调整后毛利润为5240万美元，而2023年同期为8878万美元。
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这些下降主要是由于与公司PCC社区相关的基础设施收入摊销，该收入于2023年11月完全摊销。
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酒店和设施服务-南方
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请参考本次收益发布展示文档，了解非通用会计准则财务措施与通用会计准则财务措施的定义和调和。
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未经审计的三个月结束时($'000,除ADR外)- |
| 2024年3月31日 |
| 2023年3月31日 |
| ||
营业收入 | （d） 附件。 | $ | 36,934 | （d） 附件。 | $ | 35,772 |
|
调整后毛利润(1) | （d） 附件。 | $ | 12,842 | （d） 附件。 | $ | 11,656 |
|
平均每日房价(ADR) | （d） 附件。 | $ | 74.89 | （d） 附件。 | $ | 73.42 | （d） 附件。 |
平均使用床位数 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 5,363 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 5,339 | （d） 附件。 |
利用率 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 72 | % | （d） 附件。 | 86 | % |
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2024年3月31日结束的三个月的营业收入为3690万美元，而2023年同期为3580万美元。平均可用床位数增加了19%，达到7,440个，因为公司继续优化网络可用性，以满足强劲的客户需求。2024年3月31日结束的三个月的平均利用床位数增加到5,363个，ADR为74.89美元。
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由于公司的广泛网络提供了劳动力分配的卓越灵活性和世界一流的服务产品，塔吉特持续受益于不断增长的客户需求。
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TH 2024年第一季度收益发布 | 第3页，共13页 |
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所有其他
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有关非依据美国通用会计准则的财务措施的定义和重大差异，请参阅本收益发布的展品。
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截至2024年3月31日三个月的财务报告（未经审计）-（以千为单位） |
| 2024年3月31日 |
| 2023年3月31日 |
| ||
营业收入 | （d） 附件。 | $ | 2,131 | （d） 附件。 | $ | 2,544 |
|
调整后毛利润(1) | （d） 附件。 | $ | (1,426) | （d） 附件。 | $ | (870) | （d） 附件。 |
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该部门的运营包括未包含在其他部门的服务业务收入。2024年3月31日结束的三个月的收入为210万美元，同期2023年为250万美元。
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TH 2024年第一季度收益发布 | 第13页/共13页 |
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电话会议
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公司已安排于2024年5月8日中部时间上午8:00（东部时间上午9:00）召开电话会议，讨论2024年第一季度的业绩。
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通过塔吉特医院住宿公司的投资者关系部门的网站www.TargetHospitality.com可以通过现场网络广播听取电话会议或通过以下方式之一的电话连接听取:
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请使用直接电话拨号选项，在准备好连接后立即进入电话会议。
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直拨电话
(RapidConnect URL): | https://emportal.ink/3xslxuA |
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或传统的由运营商协助拨入以下电话号码:
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国内电话: | 1-800-836-8184 |
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请在计划开始时间前约15分钟注册网络广播或拨打电话会议。
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关于Target Hospitality
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Target Hospitality是北美最大的垂直整合模块化住宿和增值酒店服务提供商之一。Target通过一整套增值解决方案为一系列终端用户定制和发展不断扩大的社区网络，包括高级餐饮服务管理、礼宾、洗衣、物流、安全和娱乐设施服务。
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对于前瞻性陈述的声明 本新闻稿中的各种声明是美国1995年私人证券诉讼改革法案(Private Securities Litigation Reform Act of 1995)所规定的"前瞻性声明"。本新闻稿中的所有声明（除了历史事实声明）均可能构成为前瞻性声明，其中包括我们的前景、计划、财务状况、业务战略以及预期的财务和营运结果。诸如"预期"、"相信"、"可以"、"可能"、"期待"、"估计"、"设计"、"目标"、"打算"、"可能"、"规划"、"预测"、"项目"、"目标"、"大概"、"应该"、"将"和"会"等字眼和类似的表述或词语，都能识别出前瞻性声明。 前瞻性声明基于当前预期，包含风险、情境变化、假设和不确定性。 前瞻性声明不应被看作是对未来绩效或结果的保证，也不可能准确地反映出这种绩效或结果何时被实现。
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本新闻稿中所作的某些陈述（包括在此处包含的财务展望）是“前瞻性陈述”，依据1995年美国私人证券诉讼改革法的“安全港”规定。在本新闻稿中使用“估计”、“预计”、“期望”、“预期”、“预测”、“计划”、“意图”、“相信”、“寻求”、“可以”、“将”、“应该”、“未来”、“建议”及这些词或类似的表达方式（这些词或表达方式的否定形式）是为了识别前瞻性陈述。这些前瞻性陈述并不能保证未来的业绩、条件或结果，并涉及大量已知和未知的风险、不确定性、假设和其他重要因素，其中许多是我们无法控制的，可能会导致实际结果或结果与前瞻性陈述不一致，甚至与前瞻性陈述所讨论的结果大相径庭。其中可能影响实际结果或结果的重要因素包括：业务、经济因素（包括通货膨胀）、政治和监管风险；我们在特种租赁住宿和酒店服务行业中有效竞争，包括扩大HFS-South和政府板块；有效管理我们的社区；自然灾害和包括流行病或大流行病暴发在内的其他业务分布；任何未来公共卫生危机的持续时间、相关经济影响及对全球经济需求造成的负面影响；州建筑法规变化对我们的建筑进行市场营销的影响；一些关键行业终端市场和地理区域的需求变化；终端市场需求要求的变化，包括与政府板块的分包相关的可变占用率水平；我们依赖于第三方制造商和供应商；无法留住关键人员；原材料和劳动力成本上升；减值费用对我们的运营结果产生影响；我们未来的营业额波动、未能达成业绩或达到期望；我们承担各种可能提出的索赔风险和我们的保险可能不充足；我们各种法律法规的义务；诉讼、判决、命令、监管或客户破产程序对我们业务造成的影响；我们成功收购并整合新业务的能力；全球或当地的经济和政治运动，包括拜登政府或任何未来政府下的任何政策变化；联邦政府的预算和拨款；我们有效管理信用风险并收回应收账款的能力；Target Hospitality的公共公司义务履行；我们管理信息系统的失败；我们能否以有利的条件再融资并满足我们的债务服务要求和义务；我们与Senior Notes相关的未偿债务的风险。我们无需更新或修订任何前瞻性陈述，除非法律规定。
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2024年第一季度Target Hospitality业绩发布会 | 第13页，共13页 |
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| (1) | 非依照普遍公认会计准则的财务措施 |
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本新闻稿包括历史非美国通用会计准则（Non-GAAP）财务衡量标准，包括调整后的毛利润、自由现金流、EBITDA和调整后的EBITDA，这些标准未按照美国通用会计准则计算，是我们讨论财务业绩的关键指标，因为它们是管理层评估财务业绩的关键指标。我们的业务需要大量资本投入，这些额外的指标允许管理层进一步评估我们的运营业绩。这些指标与最直接可比的美国通用会计准则财务衡量标准的对比见本文之中。如有必要，本文中还披露了这些衡量标准的定义、效用和目的。
（d） 附件。
本新闻稿还包括一项前瞻性的非美国通用会计准则财务衡量标准：调整后的EBITDA。Target Hospitality无法提供这个前瞻性衡量标准与其最直接可比的美国通用会计准则财务衡量标准的调停因为某些必要的要素外在我们的控制范围之外和/或无法合理预测，例如缴纳所得税的提供。编制这样的调停需要一份按照美国通用会计准则准备的前瞻性资产负债表、损益表和现金流量表，而这样的前瞻性财务报表对我们而言无法获得，而且还需要逐步预测所有调整后的EBITDA计算的构成要素。Target Hospitality提供调整后的EBITDA展望，因为我们认为这个衡量标准与我们在美国通用会计准则下的结果一起，提供有用的信息，原因见下。
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定义：
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Target Hospitality定义调整后的毛利润为毛利润加上特种租赁资产的折旧、减值损失以及一些离职费用。
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Target Hospitality定义EBITDA为利息费用和债务清偿损失、所得税费用（利益）、特种租赁资产的折旧和其他折旧和摊销之前的净收益（亏损）。调整后的EBITDA反映了以下进一步调整的EBITDA以排除某些非现金项目和管理层认为与其核心业务运营不相关的交易或事件的影响：
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| ● | 其他收益（费用）净额：其他收益（费用）净额包括其他非现金凭证、不动产、设备出售的收益损失以及其他非实质性的支持和非现金项目。 |
| ● | 交易成本：Target Hospitality在2023年第一季度和2024年第一季度期间承担了与某些交易相关的一些交易成本，包括该提案。 |
| ● | 股权激励：与股权激励费用相关的费用，这已经是我们业务中重要的经常性支出，也是我们薪酬策略的重要组成部分。未来可预见的未来也将是如此。 |
| ● | 认股权凭证负债公允价值变动：认股权凭证负债的预计公允价值的非现金变动。 |
| ● | 其他调整：系统实施成本，包括非现金资本化系统实施成本，业务开发，会计标准实施成本以及一些离职费用。 |
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Target Hospitality将自由现金流定义为从特种租赁资产的维修资本支出中扣除的营业现金流。
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（d） 附件。
效用和目的：
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EBITDA反映出除了利息费用和债务清偿损失、所得税、折旧和摊销之外的净收入（亏损）。我们认为EBITDA是一种有意义的经营绩效指标，因为我们用它来衡量我们偿还债务、资本支出以及扩大业务的能力。我们和分析师、贷款机构、投资者和其他人使用EBITDA来评估公司，因为它排除了一些在不同行业或同一行业中的公司之间差异很大的项目。例如，利息费用可能取决于公司的资本结构、债务水平和信用评级。因此，利息费用对收益的影响在不同公司之间可能有很大的差异。由于公司的税收地位可能因其使用税收福利的能力和经营所在地的税收政策而有所不同，因此，各公司的税负和所得税费用因此也可能在公司之间有相当大的变化。EBITDA还排除了折旧和摊销费用，因为公司利用不同年龄的生产资产和使用不同的购买和折旧生产资产的方法。这些差异可能导致不同公司之间相对成本和折旧和摊销费用的相对成本之间存在可观的变异。
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2024年第一季度Target Hospitality业绩发布会 | 第6页，共13页 |
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在本财务业绩讨论中，我们使用的是非美国通用会计准则财务衡量标准（Non-GAAP）。在美国通用会计准则下，这些度量习惯上不与财务报表一起准备。有时，我们称这些度量为“非GAAP”度量。因为这些东西不是按照美国通用会计准则准备的，因此我们不能保证这些度量与其他公司计算得出的类似度量完全相同。此外，我们在计算这些非GAAP度量时，可能使用与其他公司不同的方法。最后，我们可能会使用数据，如未经审计的内部财务报表，以计算这些度量。这些数据可能会变化或调整，也可能不受审计。
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Target Hospitality还认为，调整后的息税折旧及摊销等项目前利润（Adjusted EBITDA）是业绩运营的有意指标。我们的调整后的EBITDA反映了排除额外项目的调整，包括某些因素，这些因素不反映Target Hospitality持续运营业绩的效果。此外，为了推导出调整后的EBITDA，我们排除了处理完可折旧资产的出售和处置的收益或损失和减值损失，因为将其包含在EBITDA中与报告我们剩余资产的持续性能表现不一致。此外，可折旧资产的出售和处置的损益和减值损失表示先前期间加速折旧或超额折旧，而折旧已从EBITDA中排除。
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Target Hospitality还提供自由现金流，因为我们认为它提供了有关我们业务的有用信息，如下所述。自由现金流表示除了对特种租赁资产进行维护性资本支出之外，可用于投资于我们现有业务等的现金金额。
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调整后的毛利润、自由现金流、EBITDA和调整后的EBITDA不是根据GAAP衡量Target Hospitality财务业绩的衡量标准，不应视为替代按照GAAP编制的毛利润、净利润或其他绩效衡量标准，或作为衡量Target Hospitality流动性的经营活动现金流的替代方法。不应将调整后的毛利润、自由现金流、EBITDA和调整后的EBITDA视为Target Hospitality用于再投资业务增长可用的自由现金，或作为可用于满足Target Hospitality义务的现金衡量标准。此外，这些非GAAP财务指标可能与其他公司的同类指标不可比。Target Hospitality的管理层认为，调整后的毛利润、自由现金流、EBITDA和调整后的EBITDA出于以下原因正对投资者提供有用的信息：（i）它们是Target Hospitality管理团队用来评估其业务表现的指标之一；（ii）它们是Target Hospitality管理团队用来做出日常经营决策的指标之一；（iii）它们经常被证券分析师、投资者和其他利益相关者用作一种常见的绩效度量标准，以比较Target Hospitality所在行业的公司之间的结果。
（d） 附件。
投资者联系人：
Mark Schuck
(832) 702 - 8009
ir@targethospitality.com
（d） 附件。
TH Q1 2024业绩发布 | 第13页，共13页。 |
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附件1
Target Hospitality Corp.
综合收益表
（千美元，除每股金额 外）
（d） 附件。
（d） 附件。 | （d） 附件。 | 截至三个月结束 | ||||
（d） 附件。 | （d） 附件。 | [12月31日] | ||||
（d） 附件。 | （d） 附件。 | 2024 | （d） 附件。 | 2023 | ||
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | (未经审计) | （d） 附件。 | （d） 附件。 | (未经审计) |
营业收入： | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
服务业收入 | （d） 附件。 | $ | 72,398 | （d） 附件。 | $ | 94,836 |
特种租赁收入 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 34,274 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 52,983 |
总收入 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 106,672 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 147,819 |
成本： | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
服务 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 36,915 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 39,700 |
特殊租赁 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 5,908 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 8,559 |
特殊租赁资产折旧 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 14,781 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 17,597 |
毛利润 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 49,068 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 81,963 |
销售、一般及行政费用 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 14,855 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 15,199 |
其他折旧和摊销 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 3,885 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 3,803 |
其他费用（收入），净额 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （110） | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 1,004 |
营业利润 | （d） 附件。 |
| 30,438 | （d） 附件。 |
| 61,957 |
债务清偿损失 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | - | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 2,128 |
利息费用，净额 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 4,587 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 7,498 |
认股权负债公允价值变动 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | (675) | （d） 附件。 | （d） 附件。 | (3,711) |
税前收入 | （d） 附件。 |
| 26,526 | （d） 附件。 |
| 56,042 |
所得税费用 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 6,143 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 12,217 |
净收入 | （d） 附件。 |
| 20,383 | （d） 附件。 |
| 43,825 |
认股权负债公允价值变动 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | - | （d） 附件。 | （d） 附件。 | (3,711) |
净利润 - 稀释后归属于普通股股东 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 20,383 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 40,114 |
其他综合损失 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
外币翻译 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | (20) | （d） 附件。 | （d） 附件。 | (21) |
综合收益 | （d） 附件。 | $ | 20,363 | （d） 附件。 | $ | 43,804 |
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
基本每股权重平均数量 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 100,657,706 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 100,643,271 |
稀释每股权重平均数量 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 102,362,542 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 106,257,448 |
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
每股净利润-基本 | （d） 附件。 | $ | 0.20 | （d） 附件。 | $ | 0.44 |
每股净利润-摊薄 | （d） 附件。 | $ | 0.20 | （d） 附件。 | $ | 0.38 |
（d） 附件。
（d） 附件。
（d） 附件。
2024年第一季度盈利发布会 | 第13页中的第8页 |
3
附件2
（d） 附件。
Target Hospitality公司。
简明合并资产负债表数据
（以千美元计）
(未经审计)
（d） 附件。
（d） 附件。 | （d） 附件。 | [12月31日] | （d） 附件。 | 运营租赁负债： | ||
（d） 附件。 | （d） 附件。 | 2024 | （d） 附件。 | 2023 | ||
资产 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
现金及现金等价物 | （d） 附件。 | $ | 124,302 | （d） 附件。 | $ | 103,929 |
应收帐款，减信用损失准备金 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 53,839 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 67,092 |
其他资产 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 7,927 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 9,479 |
总流动资产 | （d） 附件。 | $ | 186,068 | （d） 附件。 | $ | 180,500 |
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
特种租赁资产，净额 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 342,985 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 349,064 |
商誉及其他无形资产，净额 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 103,957 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 107,320 |
其他非流动资产 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 54,159 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 57,469 |
总资产 | （d） 附件。 | $ | 687,169 | （d） 附件。 | $ | 694,353 |
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
负债 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
应付账款 | （d） 附件。 | $ | 17,275 | （d） 附件。 | $ | 20,926 |
已收入账但尚未履行服务的营收和客户存款 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 1,794 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 1,794 |
当前权证负债 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | — | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 675 |
其他流动负债 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 47,746 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 46,935 |
流动负债合计 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 66,815 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 70,330 |
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
长期借款，净 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 178,627 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 178,093 |
其他非流动负债 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 66,193 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 68,623 |
负债合计 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 311,635 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 317,046 |
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
股东权益 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
普通股和其他股东权益 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 94,036 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 116,193 |
未分配利润 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 281,498 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 261,115 |
股东权益合计 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 375,534 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 377,307 |
负债和股东权益合计 | （d） 附件。 | $ | 687,169 | （d） 附件。 | $ | 694,353 |
（d） 附件。
（d） 附件。
（d） 附件。
TH Q1 2024财务业绩发布 | 第13页中的第9页 |
3
附件3
（d） 附件。
Target Hospitality公司
简化合并现金流量数据
（以千美元计）
(未经审计)
（d） 附件。
（d） 附件。 |
| 截至年末 | ||||
（d） 附件。 | （d） 附件。 | [12月31日] | ||||
（d） 附件。 |
| 2024 | （d） 附件。 | 2023 | ||
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
现金及现金等价物-期初余额 | （d） 附件。 | $ | 103,929 | （d） 附件。 | $ | 181,673 |
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
经营活动现金流 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
净收入 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 20,383 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 43,825 |
调整： | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
折旧费用 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 15,303 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 18,065 |
无形资产摊销 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 3,363 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 3,335 |
其他非现金资产 | （d） 附件。 | 4,773 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 17,990 | |
营运资产和负债的变化 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 6,769 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （68,686） |
经营活动产生的现金流量净额 | （d） 附件。 | $ | 50,591 | （d） 附件。 | $ | 14,529 |
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
投资活动现金流量 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
购买特殊租赁资产 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （8,825） | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （23,002） |
其他投资活动 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （93） | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （5,443） |
投资活动产生的净现金流出 | （d） 附件。 | $ | （8,918） | （d） 附件。 | $ | （28,445） |
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
筹资活动现金流量 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
其他融资活动 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （21,296） | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （125,325） |
筹集资金净额 | （d） 附件。 | $ | （21,296） | （d） 附件。 | $ | （125,325） |
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
汇率变动对现金及现金等价物的影响 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | (4) | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 会议标题：血液肿瘤 - 淋巴瘤和慢性淋巴细胞白血病 |
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
现金及现金等价物净变动额 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 20,373 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （139,235） |
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
现金及现金等价物 - 期末余额 | （d） 附件。 | $ | 124,302 | （d） 附件。 | $ | 42,438 |
（d） 附件。
（d） 附件。
（d） 附件。
2024年第一季度财报发布 | 第10页，共13页 |
3
附件4
（d） 附件。
Target Hospitality Corp.
毛利润与调整后的毛利润相应调节表
（以千美元计）
(未经审计)
（d） 附件。
（d） 附件。 | 截至三个月的时间 | ||||
（d） 附件。 | [12月31日] | ||||
（d） 附件。 | 2024 |
| 2023 | ||
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
毛利润 | $ | 49,068 | （d） 附件。 | $ | 81,963 |
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
调整： | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
租赁设备折旧 | （d） 附件。 | 14,781 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 17,597 |
调整后毛利润 | $ | 63,849 | （d） 附件。 | $ | 99,560 |
（d） 附件。
（d） 附件。
（d） 附件。
2024年第一季度财报发布 | 第11页，共13页 |
3
附件5
（d） 附件。
Target Hospitality Corp.
净利润与EBITDA和调整后的EBITDA的调节
（以千美元计）
(未经审计)
（d） 附件。
（d） 附件。 | 截至三个月的时间 | ||||
（d） 附件。 | [12月31日] | ||||
（d） 附件。 | 2024 | （d） 附件。 | 2023 | ||
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
净收入 | $ | 20,383 | （d） 附件。 | $ | 43,825 |
所得税费用 | （d） 附件。 | 6,143 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 12,217 |
利息费用，净额 | （d） 附件。 | 4,587 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 7,498 |
债务清偿损失 | （d） 附件。 | — | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 2,128 |
其他折旧和摊销 | （d） 附件。 | 3,885 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 3,803 |
专用租赁资产的折旧 | （d） 附件。 | 14,781 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 17,597 |
EBITDA | $ | 49,779 | （d） 附件。 | $ | 87,068 |
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
调整 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
其他费用（收入），净额 | （d） 附件。 | （110） | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 1,004 |
交易费用 | （d） 附件。 | 240 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 51 |
以股票为基础的报酬计划 | （d） 附件。 | 2,748 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 5,646 |
认股权负债公允价值变动 | （d） 附件。 | (675) | （d） 附件。 | （d） 附件。 | (3,711) |
其他调整 | （d） 附件。 | 1,706 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 539 |
调整后的EBITDA | $ | 53,688 | （d） 附件。 | $ | 90,597 |
（d） 附件。
（d） 附件。
2024年第一季度财报发布 | 第12页，共13页 |
3
附件6
（d） 附件。
Target Hospitality Corp.
经营活动产生的净现金流量与自由现金流量的调节
（以千美元计）
(未经审计)
（d） 附件。
（d） 附件。 | （d） 附件。 | 为期三个月的时间 | ||||
（d） 附件。 | （d） 附件。 | 截止日期. | ||||
（d） 附件。 | （d） 附件。 | 3月31日 | ||||
（d） 附件。 | （d） 附件。 | 2024 | （d） 附件。 | 2023 | ||
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
经营活动产生的现金流量净额 | （d） 附件。 | $ | 50,591 | （d） 附件。 | $ | 14,529 |
减：专业租赁资产的维护资本支出 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | (3,082) | （d） 附件。 | （d） 附件。 | (1,808) |
自由现金流量 | （d） 附件。 | $ | 47,509 | （d） 附件。 | $ | 12,721 |
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
购买专业租赁资产 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | (8,825) | （d） 附件。 | （d） 附件。 | (23,002) |
购买固定资产和设备 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （135） | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （1,015） |
已获得无形资产 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | — | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （4,547） |
出售专业租赁资产和其他固定资产的收益 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 42 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 119 |
投资活动产生的净现金流出 | （d） 附件。 | $ | （8,918） | （d） 附件。 | $ | （28,445） |
（d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 |
偿还融资和融资租赁债务的本金 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （407） | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （356） |
Senior Notes偿还 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | — | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （125000） |
回购普通股 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | （21160） | （d） 附件。 | （d） 附件。 | — |
从行使warrants获得的发行普通股的收益 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 只需要开箱即可流畅体验 Hulu、HBO Max、Disney+ 和 YouTube 等流媒体电视频道，其中还包括 YouTube TV3 电视频道，无需任何设置或下载APP，更不需要额外的费用。此外，内置的 Chromecast 技术也可以轻松进行智能无线投屏。 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 42 |
从行使期权获得的发行普通股的收益 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 268 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | 1252 |
支付递延融资费用 | （d） 附件。 | （d） 附件。 | — | （d） 附件。 | （d） 附件。 | (1,263) |
筹集资金净额 | （d） 附件。 | $ | (21,296) | （d） 附件。 | $ | (125,325) |
（d） 附件。
（d） 附件。
2024年第一季度财报发布 | 第13页，共13页 |
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