1巴黎2023年3月27日Constellium Issoire和/和et Constellium neuf Brisach作为借款人/法国兴业银行作为母公司的Constellium International作为母公司/la Société-Mère FACTOFRANCE作为安排和代理/L的安排和代理附表1中列出的金融机构/LES机构FINANCIERES LIStees en附件1作为贷款人/LES Préteteers对库存融资安排协议的第五次修正案/Cquiemavenant AU Contrallat de Credit Dentons Europe Association d‘avocáResponsitéServésionnard Personsionnelle Malesherelle，75008，法国单据信封ID：72404465-C57D-40D0-67969420DB

2巴黎18365258.6目录第1页.定义和解释...........................................................................................................4 2........................................................................................................................的先决条件5 3.修订现有的《库存融资安排协定》..............................................5 4.缔约方....................................................................................................................的更改5.持续义务.....................................................................................................................5 6.担保和证券确认...........................................................................................6 7.没有更新....................................................................................................................6 8.申述...............................................................................................................................7 9.财务文件.........................................................................................................................7 10.修订安排费用.......................................................................................................7 11.全球有效汇率(如果是全球有效汇率)....................................................................................7 12.手续.......................................................................................................................8 13.Language....................................................................................................................8 14.关于证据的电子签署和协议..............................................................................8 15.适用法律--管辖权..........................................................................................................10附表1.The Lending.................................................................................................................11附表2.承诺书...............................................................................................................12附表3....................................................................................................的先决条件13附表4.经修订及重订的存货融资安排协议......15文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

巴黎18365258.6本修订协议是在以下各方之间达成的：1.法国法律管辖的简化诉讼协会Constellium Issoire，其注册办事处位于法国63500 Issoire，Rue Yves Lamourdedieu Zi les Listes，在克莱蒙特-费朗的贸易和公司注册处注册，编号为672014081；和CET的约定：_Et 2.Constellium neuf Brisach，一家受法国法律管辖的简化诉讼社会，其注册办事处位于法国比什伊姆68600比什伊姆Rhénane Nord，ZIP Rhénane Nord，在科尔马贸易和公司登记处登记，编号为807641 360，2.Constellium neuf Brisach，unune soiétépar Actions Simple ifiée de droit français Not le Sige Social estest Sitézip Rhénane Nord，Rd 52,68600 Biesheim，Immatricéau e Registre Registre Des Sociéténum Numéro Des Sociéténuméro de Colsous le Numéro 807 641 360，作为借款人(每个借款人和“借款人”一起)；Enant Qu‘Emprunteers(chacun’emprunteur“emprunteur”et theplemble les“emprunteur”)；3.Constellium International，一家简化诉讼的社会团体，其注册办事处位于法国巴黎华盛顿75008号40-44 Rue，并在巴黎贸易和公司登记处登记，编号为832 509418，作为母公司(“母公司”)；3.Constellium International，UNSociétépar Actions Simplifiée Not le siège Social Stité40-44 rue Washington，75008 Paris，France et immatriculée au Registre du Commerce et des SociétéS de Paris sous le Numéro 832 509 418，Eant que Sociététémère(la“Sociététémère”)；4.附表1所列金融机构(贷款人)作为贷款人(“贷款人”)；以及4.Les IncieresénuméréesàL‘附件1(Les Peréteur)en ant que préteur(“Les Pilteur”)；ET 5.FACTOFRANCE，一家根据法国法律成立为匿名者并获得信贷机构许可的公司，其注册办事处位于法国巴黎拉德芳斯中心贸易和公司登记处注册的D2，17bis Place des Reflets，92988 Paris-La Défense Cedex，编号063802466，作为安排者(以这种身份，“安排者”)和作为代理人(以这种身份，“代理人”)。5.事实是，法国无名氏和无名氏社会无名氏和其他组织的事实是，匿名社会和农业组织D2，17 bis Place des Reflets，92988 Paris-La Défense Cedex，France，Immatriculée au Registre au Commerce et des SociététéS de Nanterre sous le Numéro 063 802 466，en quette‘rangeur(en cette QualitéL’Arrangeur‘)et代理人(en cette QualitéL’安排‘)et代理商(en cette QualitéL’安排‘)et代理商(en cette QualitéL’安排‘)和代理商(en cette Quality itéL’安排‘)和代理商(en cette Qualité，L’代理商‘)。鉴于：(A)2017年4月21日，借款人和Constellium Holdco II B.V.(现已与Elant PRéalablement Exposéque合并：(A)Le 21 avril 2017，Les Emprunteur et Constellium Holdco II B.V.(主租户DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

4巴黎18365258.6和康斯特利姆国际公司签订了库存融资融资协议，根据该协议，贷款人向借款人提供了以库存质押协议(2018年6月13日、2018年3月29日、2018年7月31日、2019年3月15日和2021年2月16日修订)为担保的信贷融资协议。Fusionnée avec et dans Constellium International)on t signéun Contrat de crédit en verquel les pluteur on t misàla disposal des emprunteur une facilitéde crédit garantie，entre autres，par des opats de gage(电话：2017年7月13日，2018年3月29日，2018年6月31日，2019年3月15日和2021年6月16日，LE“Contat de Crédit Existant”)。(B)双方已决定订立本修订协议(“修订协议”)，主要目的是修订贷款人名单，并将现有存货融资安排协议的到期日延长至2025年4月21日。(B)《2025年1月21日L公约》一书未经修改的《L律师》一书。已同意如下：1.定义和解释1.定义和解释1.定义和解释1.定义和解释1.1本修订协议中的定义1.1定义1.1.1本修订协议中的1.1.1条款：“修订生效日期”指代理人以令代理人满意的形式和实质收到附表3(先决条件)中列出的所有文件和其他证据的日期。《L的委托书》是L的委托书，S的委托书是L的委托书，附件3(条件悬而未决)是L委托人的委托书。“修改签署日期”是指本合同的日期。“L的签名日”。“经修订的库存融资融资协议”系指经本修订协议修订和重述的现行库存融资融资协议。“Contat de Crédit Modifié”désigne le Constant at de Crédit Existant tel Qu‘il aétéModifiéet réitérérépar le PréSent Avenant。1.1.2除本协议另有规定外，上述摘要和本修订协议中使用的术语应分别具有现有库存融资融资协议赋予它们的含义。1.1.2《权利与义务》的处分权违反了《S的权利与义务》的规定。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

5巴黎18365258.6 1.2一般解释现行《库存融资安排协定》第1.2条(解释)中规定的解释规则应适用于本修正协定。1.《L的申请》第1.2条(解释)与存在的S的申请有关。2.先决条件只有在代理人以令代理人满意的形式和实质收到附表3(先决条件)所列的所有文件和其他证据的情况下，第3条(修订现有的库存融资安排协议)的规定才有效。2.条件暂缓执行条款第3条(存续合同)并不包括L的代理人和文件的代理人LénuméréréL的附件3(条件暂缓执行)为L的代理人提供形式和物质上的满足。3.修订现行存货融资安排协议自修订生效日期起修订及重述现行存货筹资安排协议，如附表4(经修订及重新修订的存货筹资安排协议)所载，特别是现行存货融资安排协议的“终止日期”的定义由下列条文取代：“终止日期”系指2025年4月21日。“3.《L的信用存续合同》、《存续合同》和《L的附件4》，具体地说，是《2025年12月21日到期存续合同》的定义。4.自修正生效日期起，双方的变更瑞士信贷(德国)Aktiengesellschaft将不再是《库存融资安排协议》及其所属的其他财务文件的当事方，其余各贷款人的承诺将如附表2所列。4.变更第4.1方的日期与L的约定相同。瑞士信贷(德国)Aktiengesellschaft cessera d‘sidtre pare au converat de Crédit et aux autres Documents de Financation Autels Autres Documents de Financation Augquels est Part et les Engagements Chaque Príteur Restant Seront tel que figurantàL’附件2.5.持续义务5.1现有存货融资安排协议及其他财务文件的规定，除非经本修订协议修订，否则继续全面有效。5.义务继续5.1《关于债权存续和转让文件的规定》(财务文件)当事上有辱人格的抗辩，而不是签署《公约》。5.2本协议中的任何内容均不构成融资方对任何违约行为的放弃5.2本协议的任何条款均不构成任何违约的放弃。5.2本协议中的任何条款均不构成融资各方放弃任何违约行为。5.2本协议中的任何条款均不构成融资各方对任何违约行为的放弃。5.2本协议中的任何条款均不构成融资各方对任何违约行为的放弃。5.2本协议中的任何条款均不构成融资各方对任何违约行为的放弃。5.2本协议中的任何条款均不构成融资各方放弃任何违约行为。5.2本协议中的任何条款均不构成融资各方对任何违约行为的放弃。5.2本协议中的任何条款均不构成融资各方放弃任何违约行为。5.2本协议中的任何条款均不构成融资各方对任何违约行为的放弃。5.2本协议中的任何条款均不构成融资各方放弃任何违约行为。

6巴黎18365258.6由任何债务人履行其在财务文件项下的义务。债权证(债务人)作为债权或单证的债权，不能作为债权凭证。6.担保和证券确认6.1母公司特此确认，根据库存融资融资协议第17条设立的担保将：6.1.1继续完全有效；6.1.2扩大到根据本修订协议修订和延长的财务文件下借款人的付款义务。6.GARANTIE ET CONFIRMATION DES SURETES 6.1 La SociététéMère confirme par la Présene que la Garantie(Guarantie)crée en vertu de la Contrat de Crédit Existant：6.1.1在法律上继续抗辩；et 6.1.2 S‘pliquera depaiement des emprunteur en vertu des Documents de Financtels que ModifiéS et ProrogéS en Vertu Sent Avenant。6.2每一借款人特此确认，根据其所属的任何担保文件设定的任何担保权益将：6.2.1继续完全有效；以及6.2.2延伸至根据本修订协议修订和延长的财务文件下的义务和责任。6.2Chaque Emprunteur confirme Par les Présenes que Toute suretéconstituée e en Vertu d‘un Document de Súreté(Security Document)auquel il est pare：6.2.1继续存在的抗辩责任；以及6.2.2 S的申请义务和责任？S的申请和责任？S的文件修改和S的修改。7.本修正协定的签署不应被解释为各方根据第1329条及其后的含义根据现有的《库存融资安排协定》承担的各自义务的更新。《法国民法典》。7.《宪法》第1329条和《法国民法》第1329条和继承人的《民法》第1329条和继承人的《民法》第1329条和继承人的第1329条和继承人的第1329条和继承人的第1329条和继承人之间的权利和义务。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

7巴黎18365258.6 8.在修正案签署日期和修正案生效日期，各债务人向每一融资方作出现有库存融资融资协议第18条(申述)所载的申述和保证。8.《L等人的声明》第18条(申述)与《L的权利与义务》、《政党融资与非权利的法律》第18条(申述)的存在。9.财务文件母公司和代理人指定本修订协议为财务文件。在任何财务文件中，除文意另有所指外，凡提及现行《存货融资安排协议》，均应理解和解释为提及经修订的《存货融资安排协议》。9.法国兴业银行和L的代理人发出了Avenant Comme公司的财务文件。Dans吹捧财务改进文件，吹捧Réféence au Contrat de Crédit Existant Doit，Sauf Indication Constraire Du Context，Exit tre lue et Interprétée Comme un réféence au Contrat de Crédit Modifié。10.修改安排费用10.1最迟在修改签署之日，借款人应向代理商支付10万欧元(10万欧元)的修改安排费用(“修改安排费用”)。10.2代理将按其承诺在总承诺额中所占份额的比例，将修订安排费用按比例分配给每个贷款人。10.L安排委员会10.1Au外加签署日期标准，L代理支付给L安排L安排百万欧元(10万欧元)。10.2 L‘代理委员会的安排是子孙订婚和订婚的一部分。11.就第L.314-1至L.314-5条和R.314-1及以后各条而言，有效的全球汇率(在全球范围内有效)根据《法兰西共同法》和《法兰西金融家法典》第L.313-4条的规定，缔约方承认：(1)在本《修正协议》生效之日计算的有效全球汇率(taux有效)，其基础是关于期间利率(taux de période)和期间期限(durée de période)的假设，并假设利率和所有其他费用，根据本修正案应支付的费用或费用11.L的申请第L.314-1条、L.314-5和R.314-1以及债权人和L的第L.313-4条规定的应支付的费用或费用。应付账款和预付账款由Avenant Seront Maintenuséleur niveau初始挂件Toute la Durée du PréSent Avenant，Est Indiquédans une lettre de L‘代理人文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

8《巴黎18365258.6协议》在本修订协议的整个期限内将保持其原始水平，该协议在代理商致各借款人的一封信中列明，以及(Ii)该信函构成本修订协议的一部分。每个借款人都确认收到了这封信。主办方和(二)一方的合同。Chaque Emprunteur指控Réception de cette lettre。12.手续12.1对于每一份不具有处置权(无抵押)的库存质押协议，代理人应在有关商业法庭或审判庭的登记处登记《法国民法》第2338条所指的特别登记处延长终止日期的费用，费用由有关借款人承担。12.2所有权力均授予任何持有修订协议正本的人士，以履行上文第12.1条所述的登记手续。12.FORMALITES 12.1 FORMALITES 12.1 PUCHE CONTAAT de Gage de STOCKS SANS DEPOSING(无没收的库存质押协议)，L的代理人，AUX Frais de L的企业关切事项，列入L关于延长到期日期和登记的第2338条，《民事诉讼法》第2338条。12.2Tous Pouvoir Son t ConféréréSàtout《联合国模范原L同谋S和L登记在册》第12条第1款。13.本修订协议应以英文和法文两种文字签署。如有任何不一致之处，应以本修订协议的英文版本为准。13.L的《法国语言和英语》。在发散的情况下，英语版本是L的英式英语。14.电子签署和证据协议14.1各方在此明确且不可撤销地承认：(I)它知道使用法国DocuSign公司提供的电子签名解决方案，这是一家根据法国法律成立的有限责任公司(Sociétépar Actions Simifiée)，其注册办事处位于法国92130 Issy-les-Moulineaux，并在法国贸易和公司注册，编号为812611150(“DocuSign France”)；(Ii)法国DocuSign提供的电子签名解决方案实施了法国民法典第1366条和第1367条规定范围内的电子签名。14.签名电子出版物和公约：(一)避免(一)利用L的签名解决方案(“法国签名文件”)等(二)解决方案简化法律法规，不满足法国的社会要求；(九)不满足œ的社会要求；(三)不满足法律法规的要求，92130条民法典，92130条--民法典，法国和国家商事登记和国家商事登记和法律文件(“法国签名文件”)等(二)解决办法。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

9巴黎18365258.6 14.2双方在此明确且不可撤销地承认、同意并接受DocuSign France发送给本修订协议各方的版本以及通过DocuSign France提供的电子签名解决方案签署的其他财务文档和任何其他相关文档(统称为电子签名文档)满足《法国民法》第1366条规定的完整性(INTERGRIT)要求。14.3双方在此明确和不可撤销地承认、同意并接受电子签署文件和电子签名的日期和时间戳可对其强制执行(可对抗)，并将在双方之间优先。14.4双方在此明确且不可撤销地承认、同意并接受DocuSign France提供的用于签署电子签名文件的电子签名解决方案：(I)具有足够程度的可靠性(fiablité)，以确定其签字人是否符合《法国民法》第1367条的含义；以及(Ii)保证其与附带相关电子签名的电子签名文件的连接符合《法国民法》第1367条的含义。14.5因此，根据《法国民法》第1366条和第1367条，双方在此明确同意，各方或其授权代表可以通过附加通过DocuSign France服务生成的电子签名来正式签署电子签署的文件，并承认此类电子签名与其手写签名具有相同的法律价值。因此，双方在此明确且不可撤销地承认、同意并接受由此产生的电子签名文件的电子签名是完全有效的，14.2Chacune des Part de Part de Accept Express et Unrévocablement Préprésenes que la Version特使ée Par Présenes que la Version特使ée Par DocuSign de Prépvenant Pare Prépant Sent Aautres Documents de finexe Signéau Moyen de la Solution de Sigtre Moyen de la Solution de Sigente Electrtri Proposépar DocuSign(集合《S电子签名文件》)是否符合《L民事法典》第1366条的规定。14.3Chacune des当事人调查和接受快递和非法使用L的文件签名S电子和Les签名的Lui Sont对立面和Prévaudront entre Les各方。14.4Chacune des当事各方调查和接受《公约》和《公约》的解决办法《法国等文件的签字和使用办法》S电子签名(一)符合《L民法》第1367条《中华人民共和国民法》第1367条的《中华人民共和国民法》第1367条《中华人民共和国民法》第1367条的规定。14.5合同、第1366条和第1367条《法兰西民法》、《当事人便利的快递协议》、《公约》、《公约》、《民法典》、《公约》第1366条和第1367条、《民法典》、《公约》、《民法典》、《民法典》、《公约》和《民法典》。签名电子文件和产品最新文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

10《巴黎18365258.6公约》可对其及其他各方强制执行。14.6双方在此明确且不可撤销地承认、同意并接受本第14条构成《法国民法》第1356条所指的证据协议。14.7双方在此明确承认并同意，其签署或其授权代表通过上述电子程序签署电子签署文件是在充分了解所采用的技术、其相关的使用条款和适用的电子签署法律和法规的情况下作出的，并因此不可撤销和无条件地放弃因(I)上述电子签署的可靠性和有效性及/或(Ii)其意图订立电子签署文件的证据而直接或间接引起或与之相关的任何索赔和/或法律行动的任何权利。对L等人的政党的抗辩是有效的。14.6Chacune des当事各方调查和接受快递和不可撤销的权利和义务。第14条构成了《中华人民共和国民法》第1356条的规定。14.7Chacune des当事各方调查和接受签名的明示形式的签名和委托书上的文件签名S电子签名和电子证书暂停最有效的请愿，恳求技术援助和œ法律的使用，避免介入诉讼的适用条件，以及对签名的直接指示，对案件的审理，S的参与和服务尊重当事人的权利和义务，以及其他相关的权利和义务。Li的意向文件签署S电子证书。15.适用法律--管辖权_15.1本修正协议的条款应按照法国法律解释，并受法国法律管辖。15.2本修订协议各方同意，因本修订协议而产生或与之相关的任何和所有争议，特别是与其有效性、解释、履行或不履行有关的争议，应完全提交巴黎上诉法院管辖的法院审理。15.《意向书》的适用--《司法规范》15.1条《法国法律的规定》。15.2 Chacune des Parents au PréSent Avenant Convivent que Dout différend Relatif au PréSent Avenant et Notenmentàsa Validité，Son Interpretation，Son Excécution ou Son Nexécution，Sera de la Compétents de la Tribunaux Compétents de la Cour d‘appl de la Juridiction de la Cour d’appl de Deliiction de la Curridtion de la Cour d‘appl de Paris.DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

11巴黎18365258.6附表1.贷款人/公关人员协会是一家根据法国法律成立为简化诉讼机构并获得信贷机构许可的公司，其注册办事处位于法国巴黎-La Défense Cedex，92988号巴黎-La Défense Cedex，18，Rue Hoche，法国，在南特贸易和公司登记处注册，编号为063802466。法国、意大利、意大利、法国、意大利、法国、挪威、墨西哥和法国等国家和地区的注册登记机构。法国巴黎银行是一家根据法国法律注册为匿名者的公司，其注册办事处位于法国巴黎，75009意大利大道16号，在巴黎贸易和公司协会注册，编号为662 042449。法国巴黎银行，法国索契匿名者银行，Not le siège Social est Stité16 Boulevard des it外国人，75 009 Paris，France，Immatriculée au Registre du Commerce et des SociétéS de Paris，sous le Numéro 662 042 449。德意志银行Aktiengesellschaft是一家根据德国法律成立的Aktiengesellschaft公司，其注册办事处位于德国美因河畔法兰克福60325号Taunusanlage 12，注册编号为BR000005。德意志银行美因河畔法兰克福12,60325，Allemagne，Immatriculée sous le Numéro BR000005。Crédit Suisse(Deutschland)Aktiengesellschaft是一家根据德国法律注册成立的Aktiengesellschaft公司，其注册办事处位于德国美因河畔法兰克福1,60310号，在美因河畔法兰克福贸易和公司登记处注册，编号为HRB 44312。瑞士信贷(德国)有限公司、所有所有权机构、登记注册机构1、60310、法兰克福-滨海-美因河畔、阿勒玛涅、不匹配的商业和机构S--滨海-美因河畔法兰克福、人权与发展局44312。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

12巴黎18365258.6附表2.承诺/LES承诺贷款人承诺公司名称法国巴黎银行30,000,000欧元德意志银行Aktiengesellschaft 30,000,000欧元文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

13《巴黎18365258.6》附表3.先决条件/条件暂缓执行1.下列文件必须在《修正案》签署之日由每一债务人交付：1.《L公约》签字之日的法律文件继承人(债务人)：(A)每一债务人最新宪法文件(雕像)的核证副本；(A)一份符合法律地位的副本证书；(B)注明日期不迟于修正案签署日期前一个月的每一债务人的公司注册证书的正本或经核证的副本一份；。(B)L的公司注册证书正本一份或经核证的副本一份，日期不迟于修正案签署日期前一个月；。(C)在任何适用法律或其章程文件要求的范围内，核准修订协议和相关经修订的库存融资融资协议的条款、拟进行的交易以及签署和履行《修订协议》和相关经修订的库存融资融资协议的主管公司的决议的正本或经核证的副本；(C)《修订协议》和《经修订的库存融资安排协议》的条款、修订协议和相关经修订的库存融资融资协议的签署和执行；(C)《修订协议》和《经修订的经修订的存货融资协议》及《修订协议》和《修订后的库存融资安排协议》；(D)签署修订协议的人(S)的授权书正本或经核证的副本一份；。(D)签署《修订协议》的人(S)的副本证书正本；。(E)上文(D)段所述的每个人和上文(C)段所述的决议授权的每个人的签名样本；。(D)ci-dessus et de chaque Person autorisée par la résolve visée autorisée para-dessus(C)ci-dessus；(F)每一债务人的授权签字人的证书，确认借款或酌情担保总承诺额不会导致超过对有关债务人的任何借款、担保或类似的限制；(F)联合国证书；(G)相关义务人的授权签字人的证书，证明本附表3(先决条件)规定的每份文件副本在不早于修正案签署日期的日期是正确、完整和有效的。(G)联合国证书签署人的签名副本和相关文件附件3(条件暂停)最正确、最合理、最合理的文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

14巴黎18365258.6年度《L公约》签字日。2.在修订签署日期必须提供以下法律意见：2.L的法律意见：L的法律意见：高伟绅欧洲有限责任公司对修订签署日期的法律存在、破产程序的缺席、债务人与签署和履行修订协议有关的能力和权威的法律意见。高伟绅律师事务所欧洲有限责任公司关注者L的存在，L的缺席，集体诉讼，L的签名和L的执行，L的签名，遗嘱的存在。3.其他文件和证据3.保证人文件等(A)本修订协议的签署。(A)签署《圣约》。(B)借款人向代理人全数缴付修订安排费用。(C)与L‘代理安排的国际合作伙伴关系。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB修订和重述《巴黎18365258.6》附表4.修订和重述库存融资安排协议/抵押品贷方修订éet RéitéréDocuSign信封ID：67917D-40D0-a3f9-6791069420DB

1巴黎18365539.6 Constellium Issoire和Constellium neuf Brisach为借款人Constellium International为母公司的Constellium International作为安排人和代理代理附表1所列金融机构最初于2017年4月21日签订的原始贷款人融资协议，该协议于2017年6月13日、2018年3月29日、2019年3月15日、2021年2月16日修订，并于2023年3月27日修订和重述。Dentons Europe Association d‘AocatsàResponsablitéProducsionnelle Insionnelle 5 Boulevard Malesherbes，75008 Paris，France DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

巴黎18365539.6目录1.定义和解释....................................................................................................4.The Facilities..............................................................................................................................21 3.Purpose.....................................................................................................................22 4.使用条件..........................................................................................................22 5.利用................................................................................................................................23 6.还款..............................................................................................................................26 7.预付和取消.................................................................................................27 8.利息.....................................................................................................................32 9.利息期.......................................................................................................................33 10.更改利息计算....................................................................................34 11.费用.....................................................................................................................35 12.税收总额上升和赔偿.................................................................................................35 13.成本增加......................................................................................................................42 14.其他弥偿....................................................................................................................43 15.贷款人的缓解措施........................................................................................................43 16.成本和费用...............................................................................................................44 17.保证...............................................................................................................................45 18.申述......................................................................................................................46 19.企业...........................................................................................................................49 20.....................................................................................................................违约事件51 21.各方...........................................................................................................的更改53 22.代理人、安排人和参考银行的角色....................................................57 23.融资方的业务行为..........................................................................66 24.融资方之间的共享.......................................................................................66 25.支付机制...............................................................................................................67 26.Set-off......................................................................................................................70 27.通知........................................................................................................................70 28.天数惯例.............................................................................................................73 29.部分无效.......................................................................................................................73 30.补救措施、豁免和hardship............................................................................................73 31.修订及豁免......................................................................................................73 32.机密信息..........................................................................................................75 33.参考银行报价........................................................................的保密性78文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

3巴黎18365539.6 34.适用法律--司法管辖区..................................................................................................79附表1.The Lending..................................................................................................80附表2.....................................................................................的先决条件81附表3.使用申请表格...........................................................................84附表4.转让协议格式.........................................................................86附表5.TEG Letter.......................................................................................的格式89附表6.保密承诺表..............................................................91附表7.要求担保的表格.........................................................................92附表8。[已保留]..................................................................................................... 93日程安排9.独立评估师聘用书. 94日程表10.担保文件格式. 95 DocuSign信封ID：72404465-C57 D-40 D 0-A3 F9 - 6791069420 DB

4 18365539.6巴黎3.Constellium International(已与Constellium N.V.合并并吸收Constellium N.V.)，一家简化诉讼社会，其注册办事处位于法国巴黎华盛顿75008号40-44 Rue Washington，并以母公司身份在巴黎贸易和公司登记处登记(编号832 509418)；4.附表1所列作为原始贷款人的金融机构(贷款人)(“原始贷款人”)；5.FACTOFRANCE是一家根据法国法律成立为简化诉讼机构并获得信贷机构许可的公司，其注册办事处位于法国巴黎德芳斯中心贸易和公司登记处登记的Tour FACTY，18，Rue Hoche，92988，法国南特雷贸易和公司登记处，登记编号为063802466，作为安排者(以“安排者”身份)和代理(以此种身份作为“代理人”)。鉴于：(A)借款人已决定通过建立库存融资信贷安排，为其一般公司需求提供资金。(B)根据财务文件的条款和条件，贷款人将向借款人提供以库存质押协议等作为担保的信贷安排。(C)因此，双方决定订立财务文件，以列明适用于贷款人向借款人提供的这一存货融资信贷安排的条款和条件。1.本协议的定义和解释1.1本协议中的定义：“会计原则”是指与母公司和任何借款人有关的、在其注册管辖范围内普遍接受的、并用于母公司和借款人根据本协议汇给代理人的财务报表或账目中的会计原则。“附属公司”是指就指定实体而言，直接或间接通过一个或多个中介机构控制指定实体、由指定实体控制或与指定实体共同控制的实体。“协议”是指本设施协议。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

5巴黎18365539.6“修正案签署日期”指2023年3月27日。“授权”是指授权、同意、批准、决议、许可、豁免、备案、公证或登记。“可用期”是指自签订日(含)起至终止日(不含)止的一段时间。“可用承诺额”就任何贷款人而言，是指该贷款人的承诺额减去：(A)其参与任何未偿还贷款的金额；及(B)就任何拟议的使用而言，其参与于建议的使用日期或之前作出的任何贷款的金额(但不包括该贷款人参与在建议的使用日期或之前应偿还或预付的任何贷款)。“可用贷款”指任何借款人在任何时候：(A)当时适用于该借款人的借款基础价值；和(B)每个贷款人当时可用承诺的总和，以较小者为准。“可用部分A金额”指任何借款人在任何时候：(A)当时适用于该借款人的可用贷款；(B)当时适用于该借款人的可融资账面价值(包括没收)，以较小者为准。“B部分可用金额”是指任何借款人在任何时候：(A)(1)当时适用于该借款人的可用贷款与(Ii)当时适用于该借款人的可融资存货价值(包括没收)之间的最大差额；和(B)零之间的差额。“巴塞尔委员会”是指巴塞尔银行监管委员会。“巴塞尔协议三”是指：(A)关于资本要求、杠杆率和流动性标准的协议，这些协议载于巴塞尔委员会2010年12月出版的“巴塞尔协议三：提高银行和银行系统复原力的全球监管框架”、“巴塞尔协议三：流动性风险计量、标准和监测的国际框架”和“各国主管当局运作反周期资本缓冲的指导意见”；和(A)巴塞尔委员会2011年11月发布的《全球系统重要性银行：评估方法和额外的损失吸收能力要求-规则文本》中所载的全球系统重要性银行的规则，每个规则均以本协议日期的现有形式存在，不包括此类协议和规则在本协议日期后的任何变化(或解释、管理或适用)。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

6巴黎18365539.6“借款人控制权变更”具有第7.2.2条中赋予该术语的含义。“借款基础事件”指，就任何借款人而言，在任何季度日期，该借款人的库存周转率低于：(A)Constellium Issoire，1.5；及(B)Constellium Neuf Brisach，三(3)，但为免生疑问，如果该借款人在随后的任何季度日期的库存周转率高于或等于1.5(Constellium Issoire)或三(3)Constellium Neuf Brisach，借款基础活动将不再继续。“借款基础价值”是指在任何日期，对于任何借款人：(A)如果该借款人没有发生并继续发生借款基础事件，则以下列两者中较小者为准：(1)该借款人在该日期的可融资存货价值(包括没收)与该借款人在该日期的可融资存货价值(不包括没收)之和；(2)该借款人在该日期的可融资存货价值(包括没收)乘以4；以及(B)对于该借款人而言，如果借款基础事件已经发生并且仍在继续，则为该借款人在该日期的可融资账面价值(包括没收)。“中断成本”是指：(A)贷款人应收到的利息(不包括适用的保证金)：(A)贷款人应收到的利息(不包括适用的保证金)，该利息从贷款人参与一笔贷款的全部或任何部分之日起，至该贷款或未付金额的本付息期的最后一天为止，如果本金或未付金额是在该利息期间的最后一天支付的；超过：(B)贷款人将一笔相等于其收到的本金或未付款项存入牵头银行的金额，存入一段期间，自收到或收回后的营业日起至本利息期间的最后一天止。“营业日”是指巴黎、伦敦和阿姆斯特丹的银行正常营业的一天(星期六或星期日除外)，以及(就任何支付或购买欧元的日期而言)任何目标日。“控制权变更”是指母公司控制权变更和/或借款人控制权变更。“承诺”表示：DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

7巴黎18365539.6(A)就原始贷款人而言，是指附表1“承付款”标题下与其名称相对的欧元金额(贷款人)，以及根据本协定转让给它的任何其他承付款的金额；及(B)就任何其他贷款人而言，是指根据本协议转让给它的承诺额，但不得由其根据本协议取消、减少或转让。“保密信息”是指财务方以财务方身份或为了成为财务方而知晓的与任何债务人、集团、财务文件或贷款有关的所有信息，或财务方从以下任一方收到的关于财务文件或融资机构的信息：(A)集团的任何成员或其任何顾问；或(B)另一财方(如果该财方以任何形式直接或间接从本集团的任何成员或其任何顾问处获得信息)，包括口头提供的信息以及任何包含或衍生或复制此类信息的文件、电子文件或任何其他表示或记录信息的方式，但不包括：(I)以下信息：a.属于或成为公共信息的信息，但不包括因该财方违反第32条(保密信息)而直接或间接导致的信息；或B.在交付时被集团的任何成员或其任何顾问以书面形式确定为非机密；或C.在按照上文(A)或(B)段向其披露信息的日期之前被该财务方所知，或该财务方在该日期之后从一个据该财务方所知与集团无关的来源合法获取的信息，并且在任何一种情况下，该财务方所知的该信息均未违反任何保密义务，也不受任何保密义务的约束；和(Ii)任何参考银行报价。“保密承诺”系指实质上以附表6所列形式(保密承诺形式)或母公司与代理人之间商定的任何其他形式作出的保密承诺。“Constellium SE”是一家欧洲协会，其注册办事处位于法国巴黎华盛顿街40-44号华盛顿广场，法国巴黎，在巴黎贸易和公司注册处注册，编号为831763743。“CRD IV指令”指欧洲议会和欧洲理事会2013年6月26日关于获得信贷机构的活动以及对信贷机构和投资公司进行审慎监管的2013/36/EU指令，不包括该指令在本协议日期之后的任何变化(或该指令的解释、管理或应用)。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

8巴黎2013年“CRR条例”是指欧洲议会和欧洲理事会2013年6月26日关于信贷机构和投资公司审慎要求的第575/18365539.6号条例，其形式在本协议之日存在，不包括在本协议日期之后此类条例的任何变化(或该条例的解释、管理或适用)。“交叉加速”是指，就集团任何成员的任何金融债务(欠集团另一成员的金融债务除外)而言，其未偿债务总额超过5,000万欧元(5,000,000欧元)的任何违约事件(无论如何描述)：(A)就金融债务定义第(Vii)段所述以外的任何金融债务而言，导致相关贷款人或融资方在其指定到期日之前宣布该等相关金融债务是到期和应付的；或(B)就金融债务定义第(Vii)段所指的任何金融债务，导致任何交易对手提前终止该等金融债务，进而违反本集团有关成员在该等金融债务下的义务。“违约”系指第20.1条(违约事件)中所列的任何事件或情况，在宽限期届满、发出通知、作出任何决定或前述各项的组合时，将构成违约事件。“违约贷款人”是指任何贷款人：(A)未能在根据第5.4条(贷款人参与)贷款的使用日期前提供其参与贷款(或已通知代理人或母公司(已通知代理人不会参与贷款))，除非其未能付款是由于行政或技术错误或中断事件所致，并在到期日起3个工作日内付款；或(B)以其他方式撤销或拒绝财务文件；或(C)破产事件已经发生且仍在继续的，“中断事件”是指以下一项或几项：(A)支付或通信系统或金融市场的实质性中断，而在每一种情况下，这些中断都是为了进行与融资机制有关的付款(或为了进行财务文件所设想的交易)而需要运行的，而中断不是由任何一方造成的，也不是任何一方所能控制的；或(B)发生任何其他事件，导致一方或任何其他方的金库或支付业务中断(技术性或与系统相关的性质)：(I)无法履行财务文件项下的付款义务；或(Ii)根据财务文件的条款与其他各方通信，DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

9巴黎18365539.6，并且(在任何一种情况下)不是由其业务被中断的一方造成的，也不是被其控制的。“合格库存”对任何借款人来说，是指符合下列标准的铝原材料、板坯和坯料、半成品和制成品：(A)它们位于借款人的仓库中；(B)对于板坯和坯料、半成品和制成品，它们只是订购产品；(C)它们没有任何质押、留置权(特权)、所有权保留或任何其他担保(担保文件规定的除外)；以及(D)在强制执行融资方在担保文件下的权利的情况下，融资方有权出售该等材料或货物，而不侵犯与该等材料或货物有关的任何适用的知识产权。“托管代理”是指法国兴业银行，这是一家根据法国法律成立的匿名公司，其注册办事处位于法国巴黎75003号Beauburg 82号，在巴黎贸易和公司登记处登记，编号为393 759 923。“托管代理报告”是指任何托管代理证书和任何托管代理声明。对于任何借款人，“托管代理证书”是指借款人签订的每份库存质押协议中定义的任何托管代理证书(证书)。对于任何借款人而言，“托管代理声明”是指“库存质押协议”中界定的任何托管代理声明(état des stock gagéS)，而该借款人并未被剥夺权利。“欧洲银行同业拆借利率”指，就任何贷款而言：(A)由欧洲货币市场协会(或接管该利率管理的任何人)管理的欧元银行间同业拆借利率，期限为一个(1)个月，如上午11：00所示。(布鲁塞尔时间)在贷款使用日期前两(2)个工作日，在汤森路透屏幕的EURIBOR01页面或任何替代汤森路透显示该利率的页面上，或在不时发布该利率的其他信息服务的适当页面上(指定如果相关页面或服务停止可用，代理人可在与母公司协商后指定另一页面或显示相关利率的服务)(“屏幕利率”)；(B)如无筛选利率，由法国汇丰银行、法国农业信贷银行和法国农业信贷银行(或代理人(根据所有贷款人的指示与母公司磋商)选定的任何其他信贷机构)向代理人提供的利率(向上舍入到小数点后四位)的算术平均数，作为相关参考银行在欧洲银行间市场借入欧元资金一(1)个月的利率，如果通过DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-A3F9-6791069420DB这样做的话

10《巴黎18365539.6》要求并接受以该货币和该期间为单位的合理市场规模存款的银行间同业拆借报价(“参考银行利率”)；(C)如果没有筛选利率，也没有参考银行利率，则该利率是在(1)不到一(1)个月的最长期间(可获得该筛选利率的)适用的筛选利率之间进行线性内插而产生的；以及(Ii)超过一(1)个月的最短期间适用的筛选率(该筛选率可用)(“内插筛选率”)；及(D)如果没有筛选率和参考银行利率，且无法计算每个贷款人的内插筛选率，则第10.2.1(B)条所指的利率。“欧元”或“欧元”是指参与成员国的单一货币。“违约事件”是指第20.1条(违约事件)中规定的任何事件或情况。“贷款”是指第2.1条(“贷款”)中所述的根据本协议提供的循环贷款安排。“贷款办公室”是指贷款人在其成为贷款人之日(或之后，不少于五个工作日的书面通知)以书面通知代理人的一个或多个办事处，借款人将通过该办事处履行其在本协议项下的义务。“FATCA”指：(A)1986年《美国国税法》第1471至1474条或任何相关条例；(B)任何其他司法管辖区的任何条约、法律或条例，或与美国与任何其他司法管辖区之间的政府间协定有关的任何条约、法律或条例，该等协定(在任何一种情况下)促进执行上文(A)或(B)段所述的任何法律或法规；或(C)根据上文(A)或(B)段所述的任何条约、法律或法规的实施而与美国国税局、美国政府或任何其他司法管辖区的任何政府或税务当局达成的任何协定。“FATCA申请日期”系指：(A)就1986年“美国国税法”第1473(1)(A)(I)条所述的“可扣留的付款”(涉及利息的支付和来自美国境内来源的某些其他付款)而言，2019年1月1日；(B)就1986年《美国国税法》第1473(1)(A)(Ii)条所述的“可扣留的付款”(涉及处置可从美国境内的来源产生利息的财产的“总收益”)而言，2019年1月1日；或DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

11巴黎18365539.6(C)就《1986年美国国税法》第1471(D)(7)节所述的不属于上述(A)或(B)段范围内的“通过付款”而言，于2019年1月1日，或在每一种情况下，自该日期起，此类付款可能因FATCA在本协议日期后的任何变化而受到FATCA要求的扣除或扣缴的限制。“FATCA扣款”是指根据FATCA要求的财务单据从付款中扣除或扣留的款项。“FATCA免税缔约方”是指有权获得免任何FATCA扣除额的付款的缔约方。“费用函”是指在本协议签订之日或前后，在安排人与母公司或代理人与母公司之间发出的列出第11条(费用)所述任何费用的一封或多封信函。“可融资存货价值(含没收)”是指任何借款人在任何日期：(A)如果该借款人没有发生并正在继续发生借款基础事件，则为上次可用重新计算的有序净清算百分比的90%乘以适用于该日期的该借款人的存货价值(含没收)；及(B)如果该借款人已发生并正在继续发生借款基础事件，则乘以上次可用重新计算的净有序清算百分比的75%乘以该借款人在该日期适用的存货价值(含处置)。“可融资存货价值(未被没收)”是指借款人在任何日期，最后一次可用重新计算的有序清算净额的75%乘以该借款人在该日期适用的存货价值(未被没收)的乘积。“财务文件”是指本协议、任何费用信函、任何担保文件以及由代理人和母公司指定的任何其他文件。“融资租赁”是指根据相关会计原则将被视为融资或资本租赁的租赁、融资租赁(地点和期权)或分期付款合同。“融资方”是指代理人、安排人或贷款人。“金融负债”是指在不重复计算的情况下，下列方面的任何债务：(1)银行或其他金融机构的借款和借方余额；(2)根据任何承兑信贷安排承兑筹集的任何金额或非物质化等价物；DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

12巴黎18365539.6(Iii)依据任何票据购买安排或发行债券(贸易票据除外)票据、债权证、贷款股票或任何类似票据而筹集的任何款额；(Iv)与任何融资租赁有关的任何负债的款额；(V)出售或贴现的应收款(表外应收款转账除外)；(Vi)根据任何其他交易(包括任何远期买卖协议)筹集的任何款额，而该等交易的类型并不属本定义任何其他段落所指，具有借款的经济效果；(Vii)就任何利率或价格的波动提供保障或从中受益而订立的任何衍生交易(在计算任何衍生交易的价值时，只须计入按市值计值的衍生交易)；。(Viii)就银行或金融机构发出的保证、弥偿、债券、备用或跟单信用证或任何其他票据而承担的任何反弥偿责任；。(Ix)发行可赎回股份所筹得的任何款项，而该等可赎回股份是在终止日期前可赎回(发行人可选择赎回的除外)，或根据《会计原则》分类为借款；(X)仅就借款人而言，就上文(I)至(Ix)段所述任何项目的任何担保而承担的任何负债额，以及就母公司而言，就上文(I)至(Ix)段所述的任何项目的担保而承担的任何负债额，以任何该等负债的偿付会危及母公司面对其其他财务债务的能力为限。“资金利率”是指贷款人根据第10.2.1(B)条通知代理人的任何个别利率。“集团”指Constellium SE及其附属公司。“担保”一词的含义与第17.1.1条中赋予的含义相同。“担保人”具有第17.1条中赋予该术语的含义。“控股公司”指任何控制该金融方的实体，就某一金融方而言。“独立评估师”指Hilco估值服务公司，该公司根据英格兰和威尔士法律成立为有限公司，其注册办事处位于英国伦敦圣海伦广场3号，并在英格兰和威尔士贸易和公司登记处注册，编号为04703331，或由代理人根据超级多数贷款人的指示(经母公司事先批准，不得无理扣留)指定的任何其他第三方，负责根据第5.6条(质押库存审计)评估质押库存的商业价值。“独立评估师净有序清算百分比”是指就任何借款人而言，由独立评估师根据第5.7.1条每半年通知代理人和该借款人的适用于该借款人的乘积净有序清算百分比的加权平均值。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

13巴黎18365539.6“独立评估师报告”是指独立评估师根据第5.6.2条对质押清单进行审计后，每半年向每个借款人和代理人发送的报告。“破产事件”与一个实体有关，是指该实体：(A)解散(合并、合并或合并除外)；(B)破产或无力偿还债务，或未能或以书面形式承认其一般无力偿还到期债务；(C)与债权人或为债权人的利益作出一般转让、安排或债务重整；(D)根据影响债权人权利的任何破产法或破产法或其他类似法律(包括第一百一十三至五十一条所列的任何解决措施)，由在其注册成立或组织或其总部或总部管辖范围内对其具有主要破产、恢复或监管管辖权的监管者、监督人或任何类似官员对其提起诉讼，寻求作出破产或破产判决或任何其他救济。法国《金融家与金融家法典》或任何其他司法管辖区的任何类似措施)，或由它或该监管机构、监管者或类似官员提出清盘或清算的请愿书；(E)已根据任何影响债权人权利的破产或破产法或其他类似法律对其提起诉讼，寻求作出破产或破产判决或任何其他济助，或提出将其清盘或清盘的呈请，而就针对其提起或提出的任何该等法律程序或呈请而言，上述法律程序或呈请是由上文(D)段所述以外的人或实体提起或提出的，并且：(I)导致作出破产或破产的判决，或登录济助令或作出清盘或清盘的命令；或(Ii)在每宗个案中没有在该公司成立或提交后30天内被解散、解除、搁置或限制；。(F)已通过将其清盘、正式管理或清盘的决议(依据合并、合并或合并除外)；。(G)寻求或须为其或其全部或实质所有资产委任管理人、临时清盘人、财产保管人、接管人、受托人、保管人或其他类似的官员(但如法律或规例规定不得公开披露，则不在此限)，但须由上文(D)段所述的人或实体作出或作出的任何此类委任除外；(H)有担保一方占有其全部或基本上所有资产，或对其全部或基本上所有资产征收、强制执行或起诉扣押、执行、扣押、扣押或其他法律程序，且该有担保一方在此后30天内保持占有，或任何此类程序未被撤销、解除、搁置或限制；文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

14巴黎18365539.6(I)根据任何司法管辖区的适用法律，导致或受制于与其有关的任何事件，而该事件具有与上文(A)至(H)段所述任何事件类似的效果；或(J)采取任何行动以促进或表明其同意、批准或默许上述任何行为。“破产程序”是指就任何债务人而言，下列任何情况之一：(A)它已通过任何公司决议，以促进或批准其开业，或它已提起法律程序，或第三方已就其暂停付款(停止偿付)、暂停其财务债务、其解散、启动对索维加德公司的诉讼(包括苏维格德金融公司或L公司或苏维格德公司)、偿付司法机构或清算司法机构或对此类实体进行重组而提出任何请愿书或文件；(B)根据《法国商业法典》第L.620-1至L.670-8条，就该实体作出判决：(A)该实体(包括《法国商业法典》第L.630-1至L.670-8条所指的《法国商业法典》第L.631-1条所指的偿付处于停止状态；或(D)在任何其他有关司法管辖区启动任何类似的程序。“利息期限”，就贷款而言，是指自贷款使用之日起的30天期限(该期限可根据第9.1.1条或第9.1.3条缩短)，就未付款项而言，是指根据第8.3条(违约利息)确定的每一期限。就各借款人而言，“处置存货质押协议”指借款人与融资方于2017年6月13日订立的处置存货质押协议，而就Constellium Issoire而言，则指Constellium Issoire与融资方于2018年3月29日订立的处置存货质押协议，而“处置存货质押协议”指其中任何一项。“无权利质押协议”是指对每个借款人而言，该借款人与融资方于2017年6月13日签订的无权利质押协议。“库存周转率”指，就任何借款人而言，在任何季度日期，(I)借款人在紧接该季度日期之前365天的销售总额之和与(Ii)托管代理证书和托管代理声明(或，如果未按照第5.5.2条规定交付)中所示的借款人的库存价值(有没收)和库存价值(无没收)之和的平均值之比。在根据第5.5.2(A)条规定的该季度日期之前的三个不同日历月内交付给代理商的关于库存位置的报表中)交付给代理商。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

15巴黎18365539.6“库存值(含没收)”是指在任何日期就任何借款人而言，借款人根据任何带有没收的库存质押协议质押的任何符合条件的库存在该日的账面价值，该价值列于借款人的会计系统中，并按照有关借款人在签署之日的会计核算中所使用的相同方法确定。“存货价值(未没收)”是指在任何日期就任何借款人而言，该借款人在没有没收的情况下根据“存货质押协议”质押的任何合格存货在该日的账面价值，在借款人的会计系统中载明，并按照有关借款人在签署之日的会计核算中所使用的相同方法确定。“法律保留”是指在与本协议有关的法律意见中明确提出的任何法律保留。“贷款人”系指：(A)任何原始贷款人；及(B)根据第21条(当事人的变更)成为当事方的任何实体(为免生疑问，不包括任何自然人)，在任何情况下，该实体均未根据本协议的条款终止为当事方。“贷款”是指A档贷款或B档贷款。“伦敦金属交易所价格”是指在任何日期，在伦敦金属交易所第二环交易期间最后一次铝的买入价和卖出价，并在伦敦金属交易所网站上显示。“LTM调整后EBITDA”就任何借款人而言，指该借款人在任何日期的经调整EBITDA，根据Constellium SE向美国证券交易委员会(Form 20-F)提交的年报(Form 20-F)所载本集团经调整EBITDA的定义而厘定(本集团经调整EBITDA在该报告中定义为所得税前持续经营收入、合资企业业绩、财务净成本、其他开支及折旧及摊销，经调整以不包括重组成本、减值费用、衍生工具及外汇差额、金属价格滞后、未实现收益或亏损、股权计划支出、购买会计调整的影响、启动成本或收购、整合和分离成本、某些增量成本和其他特殊、非常或一般非经常性项目)，但用于确定该等调整后的EBITDA的会计惯例的任何变化均须事先获得超级多数贷款人的批准。“多数贷款人”是指一个或多个贷款人，其承诺总额超过总承诺额的50%(或者，如果总承诺额已减少到零，则在紧接减少之前，合计超过总承诺额的50%)。“保证金”是指：(A)对于任何A档贷款，年利率为2%；(B)对于B档贷款，年利率为2%。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

16巴黎18365539.6“重大不利影响”是指超级多数贷款人合理地认为对：(I)母公司或借款人履行财务文件项下付款或其他重大义务的能力，或母公司或借款人履行其付款或其他重大义务的能力；或(Ii)根据财务文件授予或将授予财务方的任何权利或任何担保权益的合法性、有效性、有效性、可执行性或等级的重大不利影响。“新贷款人”具有第21.1条中赋予该术语的含义。“非合作管辖”系指“不合作的国家或领土”(非合作国家或领土)，如法国法典第238-0A条所述清单所列，该清单可不时加以修正。“债务人”是指借款人或母公司。“订购产品”是指借款人的客户已经不可撤销地订购的板坯和方坯、半成品和制成品，或受借款人客户的具有约束力的预测的约束。“母公司控制权变更”具有第7.2.1条中赋予该术语的含义。“参与成员国”是指根据欧盟有关经济和货币联盟的法律，以欧元为其合法货币的任何欧盟成员国。“一方”系指本协议的一方。“质押库存”是指根据安全文件质押的任何库存。“产品净有序清算百分比”是指就每个借款方而言，由独立评估师根据第5.7.1条每半年通知代理人和借款方的每类产品(原材料、板坯和方坯、半成品和制成品)在非转换基础上的百分比。“合格贷款人”具有第12条(税收总额和赔偿金)中赋予它的含义。“季度日期”分别指每个日历年的3月31日、6月30日、9月30日和12月31日。“重新计算的有序净清算百分比”是指就任何借款人而言，借款人根据第5.7.3条提交使用请求的每一天所计算的百分比。“参考银行报价”系指参考银行向代理人提供的任何报价。“有关基金”就基金(“第一基金”)而言，指由与第一基金相同的投资经理或投资顾问管理或提供意见的基金，或如由不同的投资经理或投资顾问管理，则指其投资经理或投资顾问是第一基金的投资经理或投资顾问的联属公司的基金。“相关市场”，就欧元而言，是指欧洲银行间市场，就任何其他货币而言，是指伦敦银行间市场。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

17巴黎18365539.6“重复申述”系指第18.1.1至18.1.7、18.1.8(A)、18.1.9(Ii)、18.1.10至18.1.12及18.1.14至18.1.18条所列各申述。“受制裁国家”具有第18.1.18条中所赋予的含义。“被制裁人”具有第18.1.18条中所赋予的含义。“制裁”系指与贸易、商业、投资、出口、融资或提供资产有关的任何制裁、禁运、冻结条款、禁令或其他限制(或与上述任何一项类似或相关的其他活动)：(A)由联合王国、欧洲联盟理事会或欧盟委员会、联合国或其安全理事会、美利坚合众国、法国或上述任何机构各自的政府机构或机构，包括但不限于美国财政部外国资产管制办公室、美国国务院制定、实施、执行或实施的法律或法规；女王陛下的财政部和法国财政部；或(B)由美国2010年《伊朗制裁、问责和撤资全面法案》实施；或(C)适用于金融方的任何法律或法规以其他方式施加(以代理人向母公司书面披露的范围为限)。“担保”是指抵押、抵押、质押、留置权或其他担保权益，保证任何人的任何义务或具有类似效力的任何其他协议或安排。“担保文件”就每个借款人而言，是指(1)借款人签订的每一份有剥夺权利的库存质押协议，以及(2)该借款人签订的无剥夺权利的库存质押协议。“签署日期”系指2017年4月21日。“超级多数贷款人”是指一个或多个贷款人，其承诺总额超过总承诺额的662/3%(如果总承诺额已减少到零，则在紧接减少之前超过总承诺额的662/3%)。“TARGET2”是指利用单一共享平台的跨欧洲自动化实时总汇快速转账支付系统，于2007年11月19日推出。“目标日”是指TARGET2开放进行欧元支付结算的任何一天。“税”是指任何类似性质的税、征费、关税、关税或其他收费或扣缴(包括因未能支付或延迟支付任何罚款或利息而支付的任何罚款或利息)。“扣税”是指根据财务单据从付款中扣除或扣缴税款，而不是FATCA扣减。“终止日期”表示2025年4月21日。DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

18巴黎18365539.6“测试日期”指，就第9.1.3条的规定不适用的任何贷款而言，指该贷款的使用日期(不包括)和该贷款的利息期的最后一天(不包括)之间的任何营业日(前提是由代理人确定的在任何利息期内不得超过两个测试日期)。“总承诺额”是指截至本协定之日的承付款总额，为1亿欧元。“贸易票据”指就本集团任何成员在正常交易过程中产生的义务而发行的任何履约保证金或预付款保证金。“A档”是指根据本协议条款向每一借款人提供的贷款部分，其本金在任何时候不得超过A档可用金额和当时任何未偿还A档贷款的总和。“A档贷款”是指根据A档贷款或该贷款当时未偿还的本金已发放或将发放的贷款。“B档”是指根据本协议条款向每一借款人提供的贷款部分，其本金在任何时候不得超过B档可用金额和当时任何未偿还B档贷款的总和。“B档贷款”是指根据B档贷款或B档贷款当时未偿还的本金发放或将发放的贷款。“转让协议”指实质上采用附表4所列格式(转让协议格式)的协议或代理人与母公司商定的任何其他格式。“转让日期”就转让而言，指以下较晚的日期：(A)相关转让协议中规定的建议转让日期；(B)代理人签署转让协议的日期。“未付金额”是指债务人根据财务文件到期应付但未支付的任何款项。“美国”是指美利坚合众国。“使用”是指使用该设施。“使用日期”是指使用日期，即相关贷款的发放日期。“使用请求”指实质上采用附表3(使用请求格式)所列格式的通知。“增值税”是指：(A)依照2006年11月28日关于增值税共同制度的理事会指令(欧盟第2006/112号指令)和DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB征收的任何税

19巴黎18365539.6(B)任何其他类似性质的税项，不论是在欧洲联盟成员国征收以取代或附加于上文(A)段所述的此类税项，或在其他地方征收。对于任何借款人，“仓库”应具有该借款人签订的每一份有没收的库存质押协议或无没收的库存质押协议(视情况而定)中赋予该术语的含义。1.2解释1.2.1财务文件规定了各方关于融资机制的所有权利和义务。它们取代和取代双方之间关于该机制的任何和所有先前的信件、提议、提议和协议。1.2.2在本协定中，除非出现相反意图，否则凡提及：(A)本协定包括其朗诵和其附表；(B)条款、段落或附表是提及本协定的某一条款、段落或附表；(C)单数应包括复数，反之亦然；(D)日指日历日；及(E)本协定中的时间指巴黎(法国)的当地时间，除非有相反的明确规定。1.2.3以法语出现的词语应具有法国法律赋予它们的含义，如果有翻译成英语的话，应优先于该含义。1.2.4如财务文件明示在非营业日的日期履行债务，则该日期应延至随后的第一个营业日，除非该日适逢下一个历月，在此情况下，该日期将是之前的第一个营业日。1.2.5除非财务文件另有明确规定，否则财务文件中提及：(A)任何协议或其他契据、安排或文件须解释为对有关协议、契据、安排或文件的提述，该等协议、契据、安排或文件可能已被或可能不时被取代、延展、修订、重述、更改、补充或取代；及(B)任何法定条文或成文法则亦应被视为亦指根据或根据任何该等重订成文法则而订立的任何重订、修订或替换以及任何法定文书、命令或规例。1.2.6如果违约或违约事件没有得到补救或放弃，则该违约或违约事件是“持续的”。1.2.7除非出现相反指示，否则本协议中对以下各项的任何提及：(A)“代理人”、“安排人”、任何“金融方”、任何“贷款人”、任何“债务人”或任何“一方”，应解释为包括其所有权继承人、财务文件项下其权利和/或义务的允许受让人或其权利和/或义务；文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

20巴黎18365539.6(B)“一致行动”(在与一家法国公司有关的范围内)具有“法国商法典”第L.233-10条和第233-10-1条所赋予的含义；(C)“控制”一词应具有“法国商法典”第L.233-3条所给予的含义；(D)“重大过失”系指“出借人”；(E)“一组贷款人”包括所有贷款人；(F)“担保”包括任何“警告”、“强制执行”和独立于其所涉债务的任何“被担保”；。(G)“债务”包括支付或偿还金钱的任何义务(不论是作为本金或担保人产生的)，不论是现在的还是将来的、实际的还是或有的；。(H)“合并”包括根据《法国商法》第L.236-1至L.236-24条实施的任何合并；。(I)“人”包括一个国家的任何自然人、公司、政府、国家或机构或任何协会、信托或合伙企业(不论是否具有单独的法人资格)；。(J)“条例”包括具有任何政府、政府间或超国家机构、机关、部门或任何监管、自律或其他当局或组织的法律效力的任何条例、规则、官方指令、请求或指导方针；。(K)“担保权益”包括任何类型的担保(S)和以担保方式转让；。(L)“转让”包括根据法国法律转让权利和/或义务的任何手段；和(M)“故意不当行为”系指“行为不当”。1.2.8除非另有相反指示，否则在任何其他财务文件或在任何财务文件下或与任何财务文件相关的任何通知中使用的术语在该财务文件或通知中的含义与本协议中的相同。1.3制裁1.3.1本协议中与制裁有关的任何条款(“制裁条款”)(包括根据第18.1.18条(制裁)作出的陈述和根据第19.12条(制裁)做出的承诺)应仅由任何债务人为任何金融方的利益作出，且仅适用于任何金融方的利益，前提是此类制裁条款不会导致该金融方违反，与(X)欧盟法规(EC)2271/96(包括在欧盟或联合王国成员国实施该法规的任何法律或法规)、(Y)德国《对外贸易和支付条例》(Auüenwirtschaftsverordnung)第7节(与德国《对外贸易和支付法》(Auüenwirtschaftsgesetz)第4条第1款相关)或(Z)暴露此类文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-A3F9-6791069420DB

21巴黎18365539.6金融党或其任何董事、高级职员或雇员不承担欧盟法规(EC)2271/96(包括在欧盟成员国或英国实施该法规的任何法律或法规)或德国《对外贸易和支付条例》第7条(与《德国对外贸易和支付法》第4条第1款第3款有关)项下的任何责任。1.3.2如果根据上文第1.3.1段的规定，制裁条款不再适用于其利益，则每一融资方(每一方均为“受限制融资方”)应通知代理人和母公司。1.3.3为免生疑问，只要至少有一名融资方不是受限制融资方，该通知不应防止因任何债务人违反其在制裁条款下的义务而发生的违约事件。然而，就受限制融资方并无受惠的任何制裁条款而作出的任何修订、豁免、决定或指示(包括受限制融资方根据协议第20.2条(加速)作出的任何决定)而言，该受限制融资方无权参与其他融资方就此作出的表决，而该受限制融资方的承诺将被排除，以确定是否已取得多数贷款人或超级多数贷款人的同意，或是否已由多数贷款人或超级多数贷款人作出决定或指示。2.贷款2.1贷款在符合本协议条款的情况下，贷款人向借款人提供总额等于总承诺额的欧元循环贷款贷款。2.2财务各方的权利和义务2.2.1财务文件规定的财务各方的义务是几个(连带和非连带的)。任何一方未能履行财务文件项下的义务，不影响任何其他方在财务文件项下的义务。任何财方均不对财务文件规定的任何其他财方的义务负责。2.2.2各融资方在财务文件项下或与财务文件有关的权利为独立及独立权利，而借款人在财务文件项下向融资方产生的任何债务为独立及独立债务，融资方有权根据第2.2.3条强制执行其权利。每一融资方的权利包括根据财务文件欠该融资方的任何债务，为免生疑问，借款人所欠的与融资方参与融资或其在财务文件下的角色有关的贷款的任何部分或任何其他金额(包括代表其向代理人支付的任何此类金额)是借款人欠该融资方的债务。2.2.3除财务文件特别规定外(特别是在第20.2条(加速)，每个库存质押文件的第9条)，财务方可签署信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

22《巴黎18365539.6关于没收的协定》和每一份《库存质押协议》的第9条(没有没收)，单独执行其在财务文件项下或与财务文件相关的权利(为免生疑问，任何融资方不得自行决定执行根据任何担保文件所作的任何质押)。2.3借款人的权利和义务2.3.1每个借款人在财务文件下的义务是多个(连带和非连带的)，在任何情况下，本协议中的任何条款都不能在借款人之间产生任何担保。2.3.2就每名借款人而言，其在财务文件(尤其但不限于第11条(费用)、第12条(税项总额及弥偿)、第13条(增加成本)、第14条(其他弥偿)及第16条(成本及开支)项下的个别付款责任)只限于该等申索款项中的到期或可归因于该借款人的部分。3.目的3.1目的每个借款人应将其在贷款机制下借入的所有金额用于其一般营运资金和/或一般公司目的的需求。3.2监督任何融资方均无义务监督或核实根据本协议借款的任何款项的使用情况。4.使用条件4.1初始条件先决条件4.1.1除非代理人已按代理人(合理行事)满意的形式和实质收到附表2(先决条件)所列的所有文件和其他证据，否则借款人不得提交用途申请。代理人对此感到满意后，应立即通知母公司和贷款人。4.1.2尽管有上述规定，双方承认最迟应在签署之日满足或放弃附表2(先决条件)第1部分所列的先决条件(否则本协定不得生效)。代理承诺，如果任何先例的形式和实质在应满足该先例的日期未能以其合理满意的形式和实质满足，则代理应立即通知母公司。4.2进一步的先决条件贷款人只有在下列情况下才有义务遵守第5.4条(贷款人的参与)：4.2.1在使用请求的日期和建议的使用日期，建议的贷款没有违约或不会导致违约；4.2.2在使用请求的日期和建议的使用日期，根据该日期的事实和情况，每个债务人重复作出的陈述在所有重要方面都是真实的；和文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-A3F9-6791069420DB

23巴黎18365539.6 4.2.3在使用请求日期之前，按照第5.5.2条的规定，应在使用请求日期之前的最近日期向代理提供的有关借款人的每份托管代理证书和托管代理声明均已如此提供。4.3任何B档贷款的先决条件贷款人只有在以下情况下才有义务就任何拟议的B档贷款遵守第5.4条(贷款人的参与)：4.3.1相关借款人在该日期的LTM调整后EBITDA至少等于：(A)对于Constellium Issoire，40,000,000欧元；(B)对于Constellium Neuf Brisach，65,000,000欧元；以及4.3.2相关借款人在同一使用日期提取A档贷款，金额相当于该日期的可用A档金额。4.4第4.1条(初始条件的先决条件)、第4.2条(进一步的条件先决条件)和第4.3条(任何B档贷款的先决条件)中规定的先决条件都是为了贷款人的唯一利益而规定的。5.使用5.1使用请求的交付借款人可在不迟于相关使用日期前三(3)个工作日向代理人交付已填妥的使用请求，从而使用该贷款。5.2使用申请的完成5.2.1每个使用请求是不可撤销的，不会被视为已正式完成，除非：(A)建议的使用日期是可用期内的营业日；(B)对于任何部分A贷款，申请的金额不超过提出相关使用请求时的A部分可用金额；对于任何B部分贷款，请求的金额不超过B部分的可用金额；(C)贷款的货币和金额符合第5.3条(贷款的货币和金额)；及(D)建议的利息期(30天或8个营业日，视属何情况而定)符合第9条(利息期)。5.2.2每项使用申请只可申请一笔A档贷款和一笔B档贷款。5.2.3每个借款人每日历周只能发送一份使用申请。5.2.4在任何时候，每名借款人只能偿还一笔A档贷款和一笔B档贷款。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

24巴黎18365539.6 5.3货币和贷款金额5.3.1使用申请中指定的货币必须是欧元。5.3.2在任何使用申请中，A档贷款和B档贷款(视情况而定)的金额之和必须至少为500万欧元(5,000,000欧元)或适用于相关借款人的可用贷款。5.4贷款人的参与5.4.1如果满足第4条(使用条件)和第5条(使用)中规定的条件，每个贷款人应在使用日之前通过其贷款办公室提供每笔贷款的参与。5.4.2每家贷款人参与每笔贷款的金额将等于其在紧接发放贷款之前对可用贷款的可用承诺所承担的比例。5.4.3代理人应不迟于使用日期前2个工作日将每笔贷款的金额及其参与贷款的金额通知各贷款人。5.5可用A档金额和B档可用金额的确定5.5.1适用于任何使用的可用A档金额和B档可用金额将根据在提交相关利用请求之前提供给代理人的最后一份第三方托管代理报告中所列的库存价值(有没收)和库存价值(没有没收)来计算。5.5.2为此目的，托管代理应向代理人提供：(A)在任何情况下，最迟在每个日历月的最后一个营业日，提供(I)由相关借款人会签的托管代理证书(S)，并特别列出适用的库存价值(包括没收)和(Ii)由相关借款人在该日历月出具的关于库存头寸(库存登记人和库存头寸)的报表，列出该借款人在任何库存质押协议下质押的库存的头寸，而不包括该借款人签订的任何库存质押协议；和(B)由有关借款人会签的代管代理对账单，除其他外，列明提出请求后8个工作日内适用的库存值(未被剥夺)：(I)由代管机构(但代管机构每历年只能发出两项请求)；或(Ii)由任何借款人提出，其中规定，每次借款人希望交付使用请求时：a.在借款人有权交付该使用请求之前，该借款人应在不迟于预期使用请求日期前8个工作日提出该请求，并且托管代理应在不迟于预期使用请求日期提供该托管代理声明；和DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

25巴黎18365539.6 B.一旦托管代理提供了该托管代理声明，该借款人可在该托管代理声明发布后一个月内发出使用申请，(C)如果在任何时间，向任何借款人提供的所有未偿还贷款的金额高于在该日期适用于该借款人的借款基础价值的75%，每8个工作日，托管代理报告由相关借款人会签，并列出适用的库存价值(包括处置)和库存价值(不包括处置)。5.5.3借款人应允许代管机构按照借款人订立的任何有权使用的《库存质押协议》和《库存质押协议》的条款进入仓库。5.6质押存货审计5.6.1在符合(I)提前十(10)个工作日通知有关借款人(S)或(Ii)违约事件持续发生的情况下，代理人(或任何代表其行事的代理人)有权对每个仓库和质押存货进行实地审计，以评估属于合格存货的质押存货的价值。除非相关借款人有欺诈行为，或违约事件已经发生且仍在继续，否则代理人在十二(12)个月期间(自本协议之日起的第一个期限)内，仅有权对每个借款人进行一(1)次审计、检查或调查。5.6.2在提前十五(15)个工作日通知有关借款人(S)的情况下，独立评估师有权每年对每个仓库和质押库存进行两次现场审计(或如果违约事件已经发生且仍在继续，只要代理人认为合适)，以评估符合条件的质押库存的价值，并研究在强制执行担保文件的情况下融资方的退出策略。独立评估师将在完成此类审计后，每半年向代理人和有关借款人提供一份独立评估师报告。5.6.3在第5.6.4条至第5.6.7条的规限下，每名借款人承诺(A)授权任何代理人及独立评估师及其各自的雇员或代理人进入每个仓库，及(B)向独立评估师提供其合理要求的与其质押存货有关的任何资料。5.6.4根据第5.6条(对质押存货的审计)进行的任何审计或检查只能在正常办公时间进行，借款人在任何审计或检查过程中提供的协助不得不合理地干扰其日常运营需要。5.6.5关于根据第5.6条(对质押库存的审计)进行的审计或检查，除非违约事件已经发生且仍在继续，否则代理人和独立评估师应协调并尽最大努力在同一日期进行各自的审计或检查。5.6.6独立评估师及其雇员和代理人为根据本第5.6条(对质押存货的审计)进行任何审计或检查而被任命，必须遵守保密承诺。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

26巴黎18365539.6 5.6.7如果任何文件的交付是不可能的，或者相关借款人合理地认为可能影响借款人的最佳商业利益，则该借款人承诺在任何情况下都将该文件提供给代理人或独立评估师检查，前提是该借款人有权不披露其认为出于善意而不需要的文件部分，以便财务各方维护或行使其在财务文件项下的权利。5.6.8每个借款人应在收到代理人正式记录的请求后十(10)个工作日内向代理人偿还与任何审计(无论是由代理人直接进行还是由独立评估师根据第5.6条(对质押库存的审计)进行的审计)有关的合理费用，但借款人根据第5.6条(对质押库存的审计)进行的任何审计的总成本不得超过每年150,000欧元的总额，除非违约事件已经发生并仍在继续。5.7净有序清盘百分比5.7.1独立评估师将在按照第5.6条进行审计后，每半年确定适用于每个借款人的产品净有序清盘百分比和适用于每个借款人的独立评估师净有序清盘百分比，并根据截至签署日期的附表9所列独立评估师聘书(独立评估师聘书)中所述的方法确定适用于每个借款人的产品净有序清盘百分比。5.7.2如在任何时候，(I)独立评估师向代理人及母公司表示其拟修改其厘定产品净额有秩序清盘百分比及独立评估师净有秩序清盘百分比的方法，或(Ii)委任新的独立评估师，双方将真诚地讨论该新方法的应用，并视情况磋商对财务文件作出的任何必要修订，以考虑该新方法。5.7.3在借款人向代理人提交使用请求的每个日期，重新计算的适用于贷款使用日向借款人发放的贷款的净有序清算百分比将根据适用于该借款人的最后产品净有序清算百分比的加权平均来确定，同时考虑到与该借款人有关的最后可用托管代理报告中所述的符合条件的质押库存的重新分配情况。5.8在可用期末取消承诺时，在该日期未使用的任何承诺应立即取消。6.偿还6.1每个借款人应在其利息期的最后一天偿还向其提供的贷款。6.2.在不损害第6.1条规定的任何借款人义务的情况下，如果要向借款人提供贷款：DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

27巴黎18365539.6 6.2.1在到期的贷款到期由借款人偿还的同一天；以及6.2.2为为到期的贷款再融资，新贷款的总额应被视为是用于偿还到期的贷款或用于偿还到期的贷款，以便：(A)如果到期的贷款的金额超过新贷款的总额：(I)有关借款人只需根据第25.1条(向代理人付款)支付相当于该超出部分的款额；及(Ii)新贷款须被视为已由有关借款人用作偿还即将到期的贷款，而贷款人将无须根据第25.1条(向代理人付款)就新贷款付款；及(B)如到期贷款的款额相等于或少于新贷款的总额：(I)有关借款人将无须根据第25.1条(向代理人付款)付款；以及(Ii)贷款人将被要求根据第25.1条(向代理人付款)就新贷款支付款项，但仅限于新贷款超过到期贷款的范围，而新贷款的剩余部分应被视为相关借款人已提供并用于偿还即将到期的贷款。6.3在任何情况下，所有贷款应最迟在终止日全额偿还。7.提前还款和取消7.1如果在任何适用的司法管辖区，任何贷款人履行本协议所规定的任何义务或为其参与任何贷款提供资金或维持其参与都是非法的，或者如果借款人或借款人的任何直接股东受到制裁或受制裁影响：7.1.1贷款人应在意识到该事件后立即通知代理人；7.1.2代理人通知母公司后，该贷款人的可用承诺将立即取消；7.1.3在贷款人的参与没有根据第7.6.4条转让的情况下，每个借款人应在代理人通知母公司之后的每笔贷款的利息期限的最后一天，或贷款人在提交给代理人的通知中指定的日期(不早于法律允许的任何适用宽限期的最后一天)偿还贷款人对借款人发放的贷款的参与，贷款人的相应承诺应在偿还的参与金额中取消。7.2控制变更文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

28巴黎18365539.6如果：7.2.1母公司发生控制权变更，据此，一致行动的任何个人或团体(集团成员除外)(A)直接或间接持有超过25%的股本，或有权投出或控制投出母公司超过25%的投票权，或(B)有权决定母公司董事会(或同等成员)的多数成员的组成(“母公司控制权变更”)；或7.2.2任何借款人的控制权发生变化，据此，任何人或一致行动的人集团(母公司或集团的任何成员除外)(A)直接或间接持有超过50%的股本，或有权决定或控制决定，借款人的表决权超过50%或(B)有权决定该借款人的董事会多数成员(或同等成员)的组成(“借款人控制权变更”)：(A)母公司在得知该事件后应立即通知代理人；及(B)如贷款人提出要求，并在母公司将此事通知代理人后5天内通知代理人，代理人须在不少于15天的通知母公司的通知下，取消该贷款人的承诺，并宣布该贷款人参与所有未偿还贷款、应计利息及财务文件下即时到期及应付的所有其他款项，届时该贷款人的承诺将被取消，而所有该等未偿还贷款及款项将即时到期及应付。7.3终止保理协议7.3.1如果按照借款人作为卖方和保理公司于2011年1月4日订立的保理协议(经2015年12月3日修订和重述，并经不时修订和/或重述)的规定(“保理协议”)，保理公司收到借款人的通知，表明他们希望终止保理协议，则代理人应在知悉或已收到保理公司的通知后，将此事通知贷款人，并向母公司发出不少于2个工作日的通知。取消所有贷款人的承诺，因此所有贷款人的承诺将被取消(但为免生疑问，此时任何未偿还的贷款将在预定到期日偿还)。7.3.2如果(I)保理协议项下的保理决定根据保理协议第12.1.2条终止保理协议，则在保理协议第12.1.2条所指的3个月期限届满后，(Ii)发生停止购买事件或违约(各自在保理协议中定义)，保理协议项下的保理决定不再根据保理协议第12.2或12.3条向作为卖方的借款人之一购买其所有合格应收账款，或(Iii)借款人根据保理协议第12.4条退出保理协议，但在任何情况下均须遵守本协议中任何其他相反的规定：DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

29巴黎18365539.6(A)代理人将相应地通知贷款人，并：(B)如果贷款人提出要求，并在收到上文(A)段所述通知后5天内通知代理人，代理人应在不少于20个工作日--通知母公司--之前取消该贷款人的承诺，从而取消该贷款人的承诺(但为免生疑问，届时未偿还的任何贷款将在预定到期日偿还)。7.4自愿撤销如果母公司给予代理人不少于15个工作日(或多数贷款人同意的较短期限)的事先通知，可取消全部或部分可用贷款(最低金额为10,000,000欧元)。本条款7.4项下的任何取消应按比例减少贷款人在贷款项下的承诺。7.5在符合本协议条款的前提下，任何借款人如给予代理人不少于5个营业日(或多数贷款人同意的不少于2个营业日的较短期限)的提前通知，可提前偿还全部贷款，但条件是，如果就该借款人而言有A档贷款和B档贷款未偿还，则该借款人只有在B档贷款已全部偿还的情况下才可提前偿还A档贷款。7.6关于单个贷款人的替换、偿还和取消的权利7.6.1如果：(A)根据第12.2.3条或任何财务文件的同等条款，债务人应支付给任何贷款人的任何款项必须增加；或(B)任何贷款人根据第12.3条(税务赔偿)或第13.1条(增加的费用)向母公司索赔；或(C)债务人根据财务文件应支付给任何贷款人的任何款项不是也不会(在计算相关公司所得税时)被视为该债务人在法国税收方面的可抵扣费用或支出，因为该款项是(I)支付或累算给通过位于非合作司法管辖区的金融机构注册成立、注册、设立或行事的贷款人，或(Ii)支付给以该贷款人名义或为该贷款人的利益而在位于非合作司法管辖区的金融机构开设的账户，母公司可：在出于法国税务目的而要求增加、赔偿或不可扣减的情况仍在继续时，根据第7.6.4条的规定，向代理人发出取消该贷款人的承诺的通知及其促使该贷款人参与贷款的偿还意向的通知，或向代理人发出其有意更换该贷款人的通知。7.6.2在收到第7.6.1条所指的取消通知后，贷款人的承诺应立即降至零。7.6.3在母公司根据第7.6.1条发出取消通知后结束的每个利息期的最后一天(如果较早，则为母公司文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB指定的日期

30巴黎18365539.6公司在该通知中)，每个未偿还贷款的借款人应偿还该贷款人对该贷款的参与。7.6.4如果：(A)第7.6.1条所列任何情况适用于贷款人；(B)贷款人根据第7.3.2条要求取消其承诺；(C)债务人有义务按照第7.1条(非法性)向任何贷款人支付任何款项；或(D)借款人根据第12.2.3条或任何财务文件的同等条款履行其对任何贷款人的任何义务成为违法行为，母公司可在向代理人和贷款人发出20个工作日的事先通知后，要求该贷款人(在法律允许的范围内，该贷款人应)根据本协议第21条(当事人的变更)将其在本协议下的全部(而不是仅部分)其在本协议下的权利和义务转让给贷款人或其他银行、金融机构、信托、由母公司选定的基金或其他实体，确认其愿意承担并确实承担转让贷款人根据第21条(双方的变更)承担的所有义务，以支付转让时应付的现金购买价格，金额相当于该贷款人参与未偿还贷款的未偿还本金金额，以及财务文件项下与此相关的所有应计利息、拆分成本和其他应付金额。7.6.5根据第7.6.4条更换贷款人应遵守以下条件：(A)母公司无权更换代理人；(B)代理人或任何贷款人均无义务寻找替代贷款人；(C)在任何情况下，根据第7.6.4条被取代的贷款人均不需要支付或退还该贷款人根据财务文件收到的任何费用；及(D)贷款人只有在信纳其已遵守所有适用法律及法规下与该项转让有关的所有必要的“了解您的客户”或其他类似检查后，才有义务根据第7.6.4条转让其权利及义务。7.6.6贷款人在收到第7.6.4条所指的通知后，应在合理的切实可行范围内尽快进行第7.6.5条(D)段所述的检查，并应在其信纳已遵守该等检查后通知代理人和母公司。7.6.7与违约贷款人相关的撤销权DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

31巴黎18365539.6(A)如果任何贷款人成为违约贷款人，母公司可在该贷款人继续是违约贷款人期间的任何时间，向代理人发出取消该贷款人可用承诺的通知。(B)在收到上文(A)段所述的通知后，违约贷款人的可用承诺额应立即降至零。(C)代理人在收到上文(A)段所指的通知后，须在切实可行范围内尽快通知所有贷款人。7.7与单一贷款人有关的强制性预付款和注销如果借款人根据第12.2.3条或任何财务文件的同等条款履行其对任何贷款人的任何义务变得违法，并且在贷款人的参与没有根据第7.6.4：7.7.1条转让的范围内，母公司应在得知该事件后立即通知代理人；7.7.2代理人通知该贷款人后，其承诺将立即取消；7.7.3借款人应在母公司根据上文(A)段发出通知后的每个利息期的最后一天，或如早于该贷款人在向代理人交付的通知中指定的日期(不得早于法律允许的任何适用宽限期的最后一天)，偿还该贷款人参与向该借款人发放的贷款。7.8在对借款人未偿还贷款的任何测试日期，如果借款人的最低价值：7.8.1在该日期适用于该借款人的可融资存货价值(在被剥夺的情况下)低于向该借款人提供的任何未偿还部分A贷款的本金金额，该借款人应向贷款人偿还一笔金额等于该未偿还部分A贷款的本金金额与该日期适用的可融资存货价值之间的差额；或7.8.2在该日期适用于该借款人的可融资存货价值(未被剥夺)低于向该借款人提供的任何未偿还B期贷款的本金金额，则该借款人应向贷款人偿还一笔金额，相当于该未偿还B期贷款的本金金额与在该日期适用的可融资存货价值(未被没收)之间的差额。7.9限制7.9.1任何一方根据本第7条(预付款和取消)发出的任何取消或预付款通知不得撤销，除非本协议中出现相反指示，否则应具体说明作出相关取消或预付款的一个或多个日期以及取消或预付款的金额。7.9.2本协议项下的任何预付款应与预付金额的应计利息一起支付，并且在不收取任何分手费的情况下，不收取溢价或罚款。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

32巴黎18365539.6 7.9.3除非本协议另有规定，否则本贷款中任何预付或偿还的部分均可根据本协议的条款进行再借款。7.9.4除非在本协议中明确规定的时间和方式，否则借款人不得偿还或预付全部或任何部分贷款或取消全部或任何部分承诺。7.9.5在本协定项下取消的总承诺额，其后不得恢复。7.9.6如果代理人收到第7条(预付款和取消)规定的通知，应立即将该通知的副本转发给母公司或受影响的贷款人(视情况而定)。7.9.7如果任何贷款人参与贷款的全部或部分已偿还或预付，且不能重新提取(除第4.2条(进一步的条件先决条件)的实施外)，贷款人承诺的一笔金额(等于已偿还或预付的参与金额)将被视为在偿还或预付款项之日被取消。7.10预付款的申请根据第7.8条(最低价值)对贷款的任何预付款应按比例适用于每一贷款人对该贷款的参与。8.利息8.1计算利息每期每笔贷款的利率是年利率的总和(如该总金额为负数，则为零)：8.1.1适用保证金；及8.1.2欧洲银行同业拆息。8.2支付利息已向借款人提供贷款的借款人应在每个利息期的最后一天支付该项贷款的应计利息。8.3违约利息8.3.1如果借款人未能在到期日支付其根据财务文件应支付的任何款项，则应在法律允许的最大范围内从到期日至实际付款之日(判决前和判决后)按1%的利率计息，且不对逾期金额发出通知(不包括判决之前和之后)。(1%)年利率高于假若逾期款项在欠款期间构成一笔连续利息期间以货币计算的贷款时应支付的利率，每一期间由代理人(合理地行事)选择。借款人应应代理人的要求立即支付根据第8.3条应计的任何利息(违约利息)。8.3.2如果任何逾期金额包括在与该贷款相关的利息期的最后一天以外的日期到期的全部或部分贷款：DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

33巴黎18365539.6(A)该逾期款项的第一个利息期的期限应等于与该贷款有关的当前利息期的未到期部分；及(B)在该第一个利息期内对逾期款项适用的利率应为1%。(1%))年利率高于逾期金额未到期时应适用的利率。8.3.3逾期金额产生的违约利息(如果未支付)只有在法国民法第1343-2条所指的期限至少一年内到期，但仍将立即到期和应付的情况下，才会与逾期金额相加。8.4利率通知代理人应立即将本协议项下利率的确定通知贷款人和有关借款人。8.5就第L.314-1至L.314-5条和R.314-1及以后的条款而言，有效的全球汇率(taux有效)根据法国合并法和法国金融家法第L.313-4条的规定，双方承认：(I)代理人在致各借款人的一封信中列出了在本协议日期计算的全球实际利率(如果是全球利率)，其依据是关于期间利率(taux de période)和期间期限(durée de période)的假设，并假设根据本协议应支付的利率和所有其他费用、成本或开支在本协议期限内将保持在原来的水平，并且(Ii)该信函构成本协议的一部分。每个借款人都确认收到了这封信。9.利息期限9.1利息期限9.1.1贷款的利息期限不得超过终止日期。9.1.2一笔贷款只有一个利息期。9.1.3在以下情况下，向借款人提供的贷款的利息期限为八(8)个工作日：(A)在该贷款使用日期，向该借款人提供的所有未偿还贷款(计入该贷款)的金额高于在该日期适用于该借款人的借款基础价值的75%；及(B)伦敦金属交易所价格(以欧元表示)自贷款使用日期前30天的前一天下跌超过15%，但代理人须在有关贷款使用日期前将第9.1.3条所述事件的发生通知母公司。9.2非营业日如利息期间本应于非营业日结束，则该利息期间将于该历月的下一个营业日(如有)或前一个营业日(如无)结束。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

34巴黎18365539.6 10.更改利息计算10.1市场中断如果代理人在巴黎营业结束前两天收到多数贷款人的通知，表示其从合理选择的任何来源为参与贷款提供资金的成本将超过适用的欧洲银行间同业拆借利率，则第10.2条(资金成本)应适用于相关利息期间的贷款。10.2资金成本10.2.1如第10.2条(资金成本)适用，则有关利息期间每名贷款人在有关贷款中所占份额的年利率为：(A)适用保证金；及(B)该贷款人在切实可行范围内尽快及无论如何在支付该利息期间的利息前通知代理人的利率，以年利率表示有关贷款人从其合理选择的任何来源参与该贷款所需的成本。10.2.2如果第10.2条(资金成本)适用，并且代理人或母公司要求，代理人和母公司应进行谈判(为期不超过30天)，以期就确定利率的替代基准达成一致。10.2.3根据第10.2.2条商定的任何替代基准，如事先征得所有贷款人和母公司的同意，应对各方具有约束力。10.3违约成本10.3.1每一借款人应在融资方提出要求后三个工作日内，向该融资方支付因借款人在利息期限的最后一天以外的某一天支付的全部或部分贷款或未付款项的违约成本。10.3.2每一融资方应在代理人提出要求后，在合理的切实可行范围内尽快提供证书，确认其在任何利息期间应计的违约成本金额。10.4停止使用筛选利率如果欧元银行间同业拆借利率的组成和/或定义被其管理人(或其他相关官方机构)修改，或欧元银行间同业拆借利率被其管理人(或其他相关官方机构)修改或终止，则适用以下规定：10.4.1如果其管理人(或其他相关官方机构)将欧元银行间同业拆借利率替换为正式指定为欧元银行间同业拆借利率的等量公布定期利率，代理人应(不得不当拖延)将这种替代通知其他各方，除非任何一方在收到DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB后五(5)个工作日内通知代理它不同意该替换

35巴黎18365539.6通知，就本协议而言，该替代公布期限费率应自动作为筛选费率适用；以及10.4.2如果代理商没有根据上文(A)段确定替代公布期限费率，或者代理商收到任何一方的通知，表示不同意根据上文第10.4.1段提出的替代方案，双方应进行长达三十(30)天的谈判，以期就确定新的筛选费率的替代基础达成一致(这需要得到所有各方的同意)。11.费用11.1承诺费11.1.1借款人应向代理人(由每个贷款人的账户)支付以欧元计算的费用，按每天0.80%的费率计算。(0.80%)该贷款人在可用期间的可用承诺的年利率。11.1.2承诺费应由每一借款人确定和支付如下：(A)如果没有任何借款人在该贷款机制下借款超过总承诺额的一半，则每名借款人应支付一笔承诺费，其金额相当于总承诺额的一半与该借款人根据该贷款机制提取的金额之间的差额；及(B)如果其中一名借款人根据该贷款机制借款，其承诺额超过总承诺额的一半，则另一借款人(仅)应支付一笔承诺费，其金额相当于总承诺额与所有借款人根据该贷款机制提取的金额之间的差额。11.1.3承诺费在签署日期后三个月内首次支付，此后每三个月支付一次。11.1.4如贷款人为违约贷款人，则无须就该贷款人的可用承诺额向代理人支付任何承诺费(由贷款人的账户承担)。11.2安排费用借款人应按照费用函中约定的金额和时间向安排人支付一笔安排费用。11.3代理费借款人应在代理书中约定的金额和时间向代理人支付代理费(由其自己承担)。11.4增值税承诺费、安排费和年度管理费均不含增值税。12.税收总额和赔偿12.1本协议中的定义12.1.1：DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

36巴黎18365539.6“受保护方”是指对财务单据下的已收或应收(或为税务目的而被视为已收或应收)款项承担或将承担任何税务责任或需要支付任何税款的财务当事人。“合格贷款人”是指：(A)满足法国法律规定的条件，以便利息支付不受(或视情况而定)免税的贷款人；或(B)条约贷款人。“税收抵免”是指对任何税款的抵扣、减免、减免或偿还。“支付税款”是指债务人根据第12.2条(税收总额)向融资方支付的款项的增加，或根据第12.3条(税收赔偿)的付款。“条约贷款人”是指：(A)就条约而言被视为条约国居民的贷款人；(B)不通过贷款人参与贷款的有效联系的常设机构在法国开展业务的贷款人；(C)在其注册管辖范围内的金融机构开展业务的贷款人；以及(D)满足条约国居民必须满足的任何其他条件，以使这些居民获得法国征收的利息税豁免，但须完成任何必要的程序手续。“条约国”是指与法国有双重征税协定的司法管辖区(“条约”)，该协定规定完全免征法国对利息支付征收的税款。12.1.2除非出现相反的指示，否则在本第12条(税收总额及赔偿)中，凡提及“厘定”或“厘定”，指作出厘定的人的绝对酌情决定权所作的厘定。12.2纳税总额12.2.1除法律规定的减税外，各义务人应支付其应支付的所有款项，不得抵扣任何税款。12.2.2母公司在知悉债务人必须作出扣税(或扣税幅度或扣税基础有任何改变)后，应立即通知代理人。同样地，贷款人在知悉应付给该贷款人的款项时，应通知代理人。如果代理人收到贷款人的通知，则应通知母公司和该债务人。12.2.3如法律规定债务人须作出税务扣减，则该债务人的应付款额须增加至(在作出任何税务扣减后)与若不要求扣税而应缴的款额相等的款额。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

37巴黎18365539.6 12.2.4在下列情况下，第12.2.3条下的付款不得因法国征收的税项扣减而增加，条件是：(A)如果贷款人是符合资格的贷款人，则该款项本可以在没有扣税的情况下向有关贷款人支付，但在该日，该贷款人不是或不再是符合资格的贷款人，原因除外：在根据本协议成为贷款人的日期之后，任何法律或双重征税协议中(或在其解释、管理或适用方面)发生的任何变化，或任何有关税务机关的任何已公布的惯例或已公布的特许权；或(B)有关贷款人是条约贷款人，而支付款项的义务人能够证明，假若贷款人遵守第12.2.7条规定的义务，本可在没有扣税的情况下向该贷款人付款，但在贷款人根据本协议第12.2.4(A)条成为贷款人之日之后的更改，不适用于法国对向贷款人支付的款项征收的任何税收减免，如果仅因为该款项是以贷款人的名义或为贷款人的利益在位于非合作司法管辖区的金融机构开设的账户而实施的，则不适用于法国对该付款征收的任何税收减免。12.2.5如果债务人被要求作出减税，该债务人应在法律允许的时间内以法律规定的最低金额作出该项减税和与该减税相关的任何所需付款。12.2.6在作出税项扣除或与该税项扣除有关的任何款项后三十天内，作出该税项扣除的义务人须向有权取得令该财务方合理信纳的付款证据的财务方代理人提交该税项已作出的付款证据或(视乎适用而定)已向有关税务机关支付的任何适当款项。12.2.7条约贷款方和支付该条约贷款方有权获得付款的每一债务人应完成任何必要的程序手续，以便该债务人获得授权支付该付款而不扣税。12.3税务赔偿12.3.1母公司应(在代理人提出要求的十个工作日内)向受保护方支付一笔金额，相当于受保护方确定将会或已经(直接或间接)因该受保护方的税务而就财务单据蒙受的损失、责任或费用。12.3.2第12.3.1条不适用于：(A)对于对某一出资方评估的任何税款：(I)根据该出资方注册成立的司法管辖区的法律；或(Ii)根据该出资方融资办公室所在司法管辖区的法律；或(Ii)根据该出资方融资办公室所在司法管辖区的法律，文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB。

38巴黎18365539.6，如果该税是对该财务方收到的或应收的净收入(但不是任何被视为已收到或应收的款项)征收或计算的；或(B)损失、负债或费用：(I)通过根据第12.2条(税收总额)增加的支付来补偿；(Ii)本应通过根据第12.2条(税收总额)增加的支付来补偿，但没有仅仅因为适用第12.2.4条中的一项排除而得到补偿；或(3)与一缔约方要求作出的FATCA扣减有关。(C)对于直接由于一方违反其在本协议或任何其他财务文件下的明示义务而评估的任何税款，或该财务方故意的不当行为或严重疏忽；(D)任何本不会发生的税款，除非：(I)该财务方没有提交任何相关的纳税申报单、税务计算或该财务方根据其司法管辖区的任何法律有义务提交的其他报表或文件；(Ii)任何出资方未能及时向任何债务人提供适用任何相关或适用的条约国所需的任何文件，包括由主管该出资方的税务机关出具的该出资方的税务居住地证明，而该出资方的任何债务人可能已合理地以书面形式要求该出资方提供(只要任何此类请求及时提出并包含使该出资方能够遵守其条款的所有必要细节)，但以下情况除外：c.任何此类不能履行义务的直接或间接原因(包括但不限于，未能向融资方提供任何必要的信息)，或因该融资方无法合理控制的任何事件或情况，或D.融资方这样做是违法或违反任何适用法律的；(E)支付给金融方或代表该金融方行事的人的任何税款，支付给在非合作司法管辖区的金融机构开设的银行账户，或支付给在非合作司法管辖区注册成立、以其居籍或通过位于非合作司法管辖区的办事处行事的受益人；以及(F)根据第21条(双方的变更)向本协议项下的融资方的权利和义务的任何受让人支付第12.2条(税额总额-文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB)所指的总付款项或赔偿

39如果有关的财方没有将其权利或义务转让或移转给有关的第三者，有关债务人便不会拖欠(巴黎18365539.6及以上)或12.3(税务弥偿)。12.3.3根据第12.3.1条提出或打算提出索赔的受保护方应迅速将将提出索赔或已经提出索赔的事件通知代理人，之后代理人应通知母公司。12.3.4受保护方在收到债务人根据本条款第12.3条(税务赔偿)支付的款项后，应通知代理人。12.4若债务人支付税款，而有关财务方认定：12.4.1一项税务抵免可归因于该笔税款所构成的一部分的增加付款、该笔税款或因此而须缴交的税款扣减；及12.4.2财务方已取得并使用该税款抵免，则财务方须向该债务人支付一笔款项，而该笔款项将使该债务人(在该项付款后)的税后状况与假若该债务人不须支付该税款时的状况相同。12.5贷款人身份确认12.5.1每个原始贷款人在本协议签订之日确认其为合格贷款人。12.5.2在本协议日期后成为本协议缔约方的每一贷款人应在其成为缔约一方时签署的转让协议中注明其属于下列哪一类：(A)非合资格贷款人；(B)合资格贷款人(条约贷款人除外)；或(C)条约贷款人。如果新贷款人未能按照第12.5.2条的规定表明其状况，则就本协议而言，该新贷款人(包括各义务人)应被视为不符合条件的贷款人，直至其通知代理人适用哪种类别(代理人在收到通知后应通知母公司)。为免生疑问，转让协议不应因贷款人未能遵守第12.5.2条的规定而失效。12.5.3该等新贷款人亦应在其成为缔约一方后签署的转让协议中指明其是否注册成立或透过位于非合作司法管辖区的借贷机构办事处行事。为免生疑问，转让协议不应因贷款人未能遵守第12.5.3条的规定而失效。12.6印花税文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

40巴黎18365539.6借款人应在提出要求后的十个工作日内，就任何财务文件的印花税、登记及其他类似应付税项向每一财务方支付任何费用、损失或责任，但应缴税款除外：(A)因该财务方转让或再参与贷款(或部分贷款)或(B)任何财务方进行自愿登记时，如证明、证明、维持、强制执行、强制或以其他方式主张该财务方在财务文件下的权利，则无需进行此类登记。12.7增值税12.7.1任何一方在财务文件项下明示应向财务方支付的所有金额，如(全部或部分)构成任何用于增值税的供应的代价，应视为不包括对该供应应征收的任何增值税，因此，除第12.7.2条另有规定外，如果任何财务方根据财务文件向任何一方提供的任何供应应征收增值税，且该财务方被要求就增值税向相关税务机关交代，该缔约方必须(在支付此类供应的任何其他对价的同时)向该财务方支付相当于增值税金额的金额(并且该财务方必须立即向该缔约方提供适当的增值税发票)。12.7.2如果任何财务方(“供应商”)根据财务文件向任何其他财务方(“接收方”)提供的任何供应需要或变得需要征收增值税，根据任何财务文件的条款，接收方以外的任何一方(“相关方”)必须向供应商支付相当于该供应的对价的金额(而不是被要求就该对价向接收方进行补偿或赔偿)：(A)(如果供应商是被要求向相关税务机关交代增值税的人)，相关方还必须向供应商支付(在支付该金额的同时)相当于增值税金额的额外金额。接受方必须(在本款(A)项适用的情况下)迅速向相关方支付与接受方从有关税务机关收到的任何抵免或偿还款项相等于的数额，该数额是接受方合理地确定与对该供应品应征收的增值税有关的抵扣或偿还；及(B)(如果接受者是被要求向有关税务机关交代增值税的人)，在接受者提出要求后，有关缔约方必须立即向接受者支付相当于该供应品应征收的增值税的数额，但只有在接受者合理地确定其无权获得有关税务机关就该供应品应征收的增值税的抵扣或偿还的范围内。12.7.3如果财务文件要求任何一方偿还或赔偿财务方的任何成本或支出，则该方应全额偿还或赔偿(视情况而定)财务方的该等成本或支出，包括代表增值税的部分，除非该财务方合理地确定其有权从相关税务机关获得有关增值税的抵免或偿还。12.7.4对于财务方根据财务文件向任何一方提供的任何物资，如果财务方提出合理要求，该方必须迅速向财务方提供该方增值税登记的详细信息和其他文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

41《巴黎18365539.6》就此类供货的增值税申报要求提供的信息是合理要求的。12.8FATCA信息12.8.1根据第12.8.3条的规定，每一缔约方应在另一缔约方提出合理请求的十个工作日内：(A)向该另一方确认其是否：(I)FATCA免责缔约方；或(Ii)不是FATCA免责缔约方；(B)向该另一方提供另一缔约方为遵守FATCA而合理要求的与其在FATCA下的地位有关的表格、文件和其他信息；以及(C)向该另一方提供该另一方为遵守任何其他法律、法规或信息交换制度而合理要求的与其地位有关的表格、文件和其他信息。12.8.2如果一缔约方根据第12.8.1(A)条向另一缔约方确认它是FATCA豁免缔约方，而它随后得知它不是或已经不再是FATCA豁免缔约方，则该缔约方应合理地迅速通知该另一缔约方。12.8.3第12.8.1条并不要求任何融资方作出任何事情，而第12.8.1(C)条亦不会迫使任何其他一方作出其合理认为会或可能构成违反以下各项的任何事情：(A)任何法律或法规；(B)任何受托责任；或(C)任何保密责任。12.8.4如果一方未能确认其是否为FATCA豁免方，或未能提供按照第12.8.1(A)条或第12.8.1(B)条要求的表格、文件或其他信息(为免生疑问，在第12.8.3条适用的情况下也包括在内)，则在有关缔约方提供所要求的确认、表格、文件或其他信息之前，该缔约方应被视为不是FATCA豁免方。12.9 FATCA扣减12.9.1每一缔约方均可作出FATCA要求其作出的任何FATCA扣减，以及与该扣减有关的任何付款，任何缔约方均无需增加就其作出该FATCA扣减所涉及的任何付款，或以其他方式补偿该FATCA扣减的付款接受者。12.9.2各缔约方应在意识到其必须扣减FATCA时(或扣除率或扣减基础有任何变化)，立即通知文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

42向巴黎18365539.6方付款，此外，应通知母公司，代理人和代理人应通知其他融资方。13.增加费用13.1增加费用13.1.1除第13.3条(例外情况)及第13.2条(增加费用申索)另有规定外，每名借款人均须向财务公司支付因(I)引入或更改(或解释、管理或适用)任何法律或规例，或(Ii)遵守在修订签署日期后订立的任何法律或法规而增加的费用。13.1.2在本协议中，“增加成本”是指：(A)融资或融资方(或其控股公司)整体资本回报率的降低；(B)额外或增加的成本；或(C)任何财务文件项下到期和应付的金额的减少，只要该金额可归因于该融资方已作出承诺或提供资金或履行其在任何财务文件下的义务。13.2增加的费用索赔13.2.1财务方欲根据第13.1条(增加的费用)提出索赔，应将引起索赔的事件通知代理人，随后代理人应立即通知母公司。13.2.2每一财务方应在切实可行的范围内尽快向母公司和代理人提供一份证书，说明其索赔的特点和理由以及增加的成本的计算(该财务方无需披露任何关于其税务的机密信息)。13.2.3如果任何借款人或母公司对相关增加的成本金额提出异议，相关融资方、相关借款人和母公司应在20个工作日内真诚谈判，以找到双方都能接受的解决方案，以避免或减轻该等增加的成本。13.2.4如在上述期限届满时仍未达成双方均可接受的解决方案，有关借款人须在5个营业日内支付有关融资方最初要求的款项。13.3例外条款第13.1条(增加的费用)不适用于以下任何增加的费用：13.3.1归因于法律要求债务人作出的减税；13.3.2归因于一方要求的FATCA减税；DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

43巴黎18365539.6 13.3.3因相关资助方适用(I)巴塞尔协议III、(Ii)CRR条例和(Iii)CRD IV指令；13.3.4提高适用于相关资助方的企业所得税税率；13.3.5根据第12.3条(税务赔偿)获得补偿(或根据第12.3条(税务赔偿)获得补偿，但仅因为适用第12.3.2条中的任何例外情况而没有得到补偿)；或13.3.6可归因于相关融资方或其关联公司故意违反任何法律或法规。14.其他赔偿14.1其他赔偿每一债务人应在提出要求的十个工作日内，赔偿每一融资方因下列原因而发生的任何正式记录在案的成本、损失或责任：14.1.1任何违约事件的发生；14.1.2为借款人在使用请求中要求但并非由于本协议任何一项或多项规定的实施(该融资方本身违约或疏忽除外)而申请的贷款提供资金或安排资金；或14.1.3未按照借款人或母公司发出的预付款通知预付的贷款(或部分贷款)。在任何情况下，任何借款人都不会根据第14.1条向任何融资方承担任何种类或性质的任何间接损害或任何商业或商机损失或任何商誉损失的责任。14.2对代理人的赔偿各义务人应在提出要求后十个工作日内，就代理人因以下原因(合理行事)而招致的任何正式记录的成本、损失或责任向代理人作出赔偿：14.2.1调查其合理地相信是违约的任何事件；或14.2.2采取或依赖其合理地相信是真实、正确和适当授权的任何义务人发出的任何通知、请求或指示。在任何情况下，任何借款人都不会根据第14.2条对代理人承担任何形式或性质的任何间接损害、任何商业或商业机会损失或任何商誉损失的责任。15.贷款人的缓解措施15.1.1每一财务方应与母公司协商，采取一切合理步骤，以减轻根据第7.1条(非法性)、第12条(税收总额和赔偿)或第13条(增加的成本)或文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB中的任何一项而发生并将导致任何款项根据或依据其支付或取消的任何情况。

44巴黎18365539.6由在法国设立的债务人根据财务文件支付的任何款项因下列原因而不能从该债务人的应纳税所得额中扣除：(I)支付或累算给通过位于非合作管辖区的融资机构注册成立、注册、设立或行事的融资方，或(Ii)支付给位于非合作管辖区的金融机构中以该融资方的名义或为其开设的账户，包括(但不限于)将其在财务单据下的权利和义务转移到另一个附属机构或融资机构办公室。15.1.2第15.1.1条不以任何方式限制任何债务人在财务文件下的义务。15.2责任限制15.2.1每一借款人应在提出要求后十个工作日内赔偿每一财务方因其根据第15.1条(缓解)采取的措施而合理地发生的所有正式记录的成本和开支。15.2.2如果财务方(合理行事)认为根据第15.1条(缓解)采取任何步骤可能会对其不利，则该财务方没有义务采取任何步骤。16.成本与开支16.1交易费用母公司应在提出要求后十个工作日内，向代理人和安排人支付由他们中任何一方合理产生并经母公司批准的与谈判、准备、印刷和签署本协议及本协议中提到的任何其他文件有关的所有正式记录的成本和开支(包括法律费用)的金额；以及16.1.2本协议日期后签署的任何其他财务文件。16.2修订费用母公司应在提出要求后十个工作日内，向代理人支付代理人因任何财务文件的放弃、修订或同意而合理产生的所有正式记录的费用和开支(包括法律费用)的金额(以该等费用和开支之前已得到母公司书面批准的范围为限)。16.3执行成本母公司应在提出要求后十个工作日内，向每一财务方支付该财务方因执行或保留任何财务文件项下的任何权利而合理发生的所有正式记录的成本和支出(包括法律费用)的金额。16.4独立评估师和托管代理人的费用借款人应在提出要求后五(5)个工作日内向代理人支付代理人因(A)独立评估师根据第5.6.2条对质押存货进行的估值或(B)指定DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB而合理发生的所有正式记录的成本和开支(包括法律费用)的金额

45巴黎18365539.6与财务文件有关的代管代理(只要此类费用和支出以前已得到母公司的书面核准)。17.保证17.1保证母公司(以“担保人”的身份)在此不可撤销地：17.1.1根据第2288条及以后的规定，以警示合并的方式向财务各方提供保证。根据《法国民法》(“担保”)，每个借款人根据财务文件(“担保债务”)适当和准时履行其以融资各方为受益人的付款义务；17.1.2承诺向融资方支付每一借款人所欠的任何款项，前提是相关借款人在收到代理人根据第17.4条提出的正式书面要求(“要求”)后的七(7)个工作日内，未能在履约到期之日起三(3)个工作日内(本协议项下任何适用的宽限期或友好解决期限届满后)履行此类付款义务；和17.1.3确认，它打算将担保债务作为附属物(附属物)，并将其扩大到任何财务单据和/或贷款或根据任何财务单据提供的任何金额的任何(无论是根本的)变更、变更、增加、减少、延期增加或减少。17.2最高金额17.2.1根据第17.2.2条的规定，担保总额不得超过总承诺额的102%(“最高担保金额”)。17.2.2担保人根据本担保支付的每一笔款项应从最高担保金额中减去相应的金额。17.3到期日17.3.1担保到期，在所有担保债务已全部清偿或清偿或最高担保金额减至零之日(“解除日”)之后，不再具有效力(且不得以任何理由提出要求)。17.3.2自解除日期起，代理人同意立即以书面形式向担保人确认(I)解除日期的发生和(Ii)解除担保条款下的任何义务。17.4要求付款表格担保下的任何要求付款，只有在以下情况下方为有效：(I)以书面形式提出，(Ii)以附表7(担保要求付款表格)所载格式妥为填妥的担保要求书提出，及(Iii)按第27条(通知)所指明的地址送交母公司。17.5持续担保17.5.1母公司在第17.1条(担保)项下的义务构成持续担保，并将延伸至任何DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB应支付的所有款项的最终余额

46任何财务文件下的巴黎18365539.6借款人，无论任何中间付款或全部或部分清偿。17.5.2担保不得被解除、减损或以其他方式影响(A)任何合并、分拆、清盘、资产贡献或类似交易，或涉及财务方、母公司或任何借款人的任何解散、清盘或类似行为或程序(不论是司法或友好的)，或(B)影响借款人或母公司的控制权变更。17.5.3母公司在担保下的义务对其继承人和受让人具有约束力。17.6放弃抗辩，直至第17.1条(担保)下担保的所有债务已全部支付和解除，母公司不可撤销且明确：17.6.1承诺不行使其根据《法国民法》第2298条(讨论)或第2303条(分割)可能享有的任何权利；17.6.2放弃其可能拥有的任何权利，即在根据第17条(担保)向母公司索赔之前，首先要求任何融资方对任何其他权利或担保进行诉讼或强制执行任何其他权利或担保或索赔付款；17.6.3放弃要求完成任何抗辩的任何权利，但有一项理解是，融资方可根据本协议的条款多次要求提供担保，以追回任何相关借款人在相关日期仍未偿还的担保项下的任何债务；17.6.4承诺不行使(并放弃)根据《法国民法》第2309条对任何借款人可能拥有的任何权利，并且，为了保证的目的，不行使根据《法国民法》第1347条可能拥有的任何抵销权(补偿)；17.6.5承诺不会行使(及放弃)其根据法国民法典第2316条可能拥有的任何权利，以在任何财务文件项下任何应付或应付予融资方的任何款项的付款日期任何延期的情况下，向任何借款人提出任何诉讼，而在任何情况下，未经母公司同意，17.6.6承诺不会根据法国民法典第1346-3条向借款人索偿或强制执行其可能拥有的任何代位权。18.1在本协议签订之日，各债务人向各融资方提出本条款第18条(申述)所列的申述和保证。18.1.1身份：它是一家根据其注册地法律有效注册和存在的公司，符合与其注册相关的所有适用的公司法和法规；文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

47巴黎18365539.6 18.1.2权力、授权和同意：(1)它有完全的权力和授权订立它是缔约方的财务文件；(2)它只对每个借款人拥有完全的权力和权力，拥有根据任何库存质押协议或库存质押协议质押的资产，而不剥夺它是缔约方；(3)它不需要政府或监管部门的同意就可以签订它是缔约方的财务文件，并且它已经采取了授权的一切必要行动，并保持并遵守任何授权的条款，以使其能够签署和履行其所属的财务文件；18.1.3保护公司的存在：它已获得并保持其开展业务所需的所有许可证、授权和证明，否则将产生重大不利影响；18.1.4非冲突：其所属财务文件的订立和履行不与以下各项冲突、抵触或违反：(A)其章程文件；(B)适用于其的任何法律或法规；(C)其所属任何协议、合同、契据或文书下的任何限制；或(D)对其具有约束力的任何命令、判决、裁决或强制令；以合理预期会产生实质性不利影响的方式；18.1.5法律有效性：在法律保留的情况下，其根据其所属的财务文件承担的义务构成可根据其各自条款对其强制执行的法律、有效和具有约束力的义务；18.1.6帐目：母公司和每个借款人最近的经审计的年度帐目真实而公平地反映了该借款人或母公司(如适用)在发行之日的财务状况及其在该期间结束时的经营结果；18.1.7没有诉讼：在任何司法或行政法院、仲裁员或监管机构中或在任何司法或行政法院、仲裁员或监管机构中，当前没有针对或影响该公司的诉讼、诉讼或诉讼待决，而这些诉讼、诉讼或诉讼可能合理地预期会产生重大不利影响；18.1.8没有违约：(A)没有违约事件持续发生，或可能合理地预期任何贷款的发放会导致违约；(B)根据对其具有约束力或其资产受其约束的任何其他协议或文书，没有其他未解决的事件或情况构成违约，而该等事件或情况可能会产生重大不利影响；18.1.9无破产程序：(I)不受任何破产程序和(Ii)2000年5月29日欧盟破产条例(EC)第1346/2000号(文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB)的目的

48巴黎18365539.6“破产条例”)，其“主要利益中心”(该词在“破产条例”中定义)在其注册管辖范围内；18.1.10信息的准确性：据其所知，其为财务文件的目的或与财务文件有关的所有书面向财务各方提供的信息，在提供或陈述此类信息之日在各重大方面均真实、准确，不包含任何对事实的重大错报；18.1.11识别和个人化的能力：仅就每个借款人而言，它有操作系统，能够在正常业务过程中以明确和准确的方式识别和个人化每个质押的清单；18.1.12管理法律和执行：受法律保留的限制：(A)在其注册成立的司法管辖区内，将承认和执行在其所属的每一财务文件中所作的法律选择，作为此类财务文件的管辖法律；和(B)在司法管辖区获得的任何判决，其法律被指定管辖其所属的任何金融文件，将在其公司成立的司法管辖区内得到承认和执行；18.1.13扣税：根据其在本协议日期有效的公司成立管辖权法律，它不需要从其根据其是任何符合资格的贷款人的任何金融文件所支付的任何付款中进行任何税收扣除；18.1.14无备案税或印花税：根据法国法律，其所属的任何财务文件不必在该司法管辖区的任何法院或其他机构存档、记录或登记，也不必就该财务文件或该财务文件计划进行的交易支付任何印花税、登记税或类似的税，但向相关商事法院提交每一份库存质押协议而不剥夺权利的除外；18.1.15同等权益等级：其根据其所属的财务文件所承担的支付义务，至少与其所有其他无担保和无从属债权人的债权享有同等地位，但适用于公司的法律强制优先承担的债务除外；18.1.16合格存货：由有关借款人宣布为合格存货的任何存货，符合第1.1条(定义)中“合格存货”的定义中规定的标准；18.1.17反贿赂、反腐败和反洗钱：它没有、也没有、其子公司、董事或高级管理人员或据其所知的该债务人、任何关联公司或其雇员从事过任何活动或行为，这将违反任何适用司法管辖区的任何适用的反贿赂、反腐败或反洗钱法律、法规或规则，并且在适用法律要求的范围内，它已经制定和维持旨在防止违反此类法律、法规和规则的政策和程序；和18.1.18制裁：它不是，其子公司、董事或高级管理人员，或据其所知，其任何附属公司或员工都不是个人或实体，即或是DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

49巴黎18365539.6由下列人员拥有或控制：(I)任何制裁的目标(“受制裁的人”)或(Ii)位于、组织或居住在属于或其政府广泛禁止与该政府、国家或地区(“受制裁的国家”)进行交易的国家或地区的人。18.2重复陈述被视为由每个借款人参考当时在每个使用请求日期及之后每个利息期的第一天存在的事实和情况而作出。19.自本协定之日起，只要财务文件下的任何数额仍未清偿或任何承诺生效，每一债务人在其适用的范围内并仅就其自身向财务各方承诺如下：19.1不改变业务：不对其业务作出任何具有实质性不利影响的改变；19.2文件的安全保管：应持有和保存与其质押库存有关的所有供应合同；19.3公司形式和注册办事处：在更改公司形式或迁移注册办事处前最迟30个历日通知代理人；任何借款人不得改变其注册管辖权；19.4不得合并：如果合并会产生重大不利影响，则不得进行法律重组、合并或合并，或出资、转让或以其他方式处置(无论是在一次交易还是在一系列交易中，除非本协议另有设想)其全部或实质所有资产(无论是现在拥有的或此后收购的)，或收购任何人的全部或实质所有资产，但有一项理解是，如果本集团公司的自愿重组或重组(包括通过合并、合并、分拆、如果打算发生涉及一个或多个借款人的任何此类事件，相关借款人应在获得所有内部公司批准并在法律上有权这样做后尽快将任何此类事件通知代理人；19.5提供资料：19.5.1应代理人的要求，借款人和母公司应在代理人提出要求后，在该等资料公开的范围内，以及在未经代理人事先要求的情况下，每年向代理人提交：(A)每年在合理可行的情况下，不迟于其年终后180天，向代理人提交每一借款人的经审计的法定年度财务报表(资产负债表和相关损益表)以及相关的审计师报告；(B)每年在合理可行范围内尽快及不迟于母公司年终后180(180日)，提交本集团经审核的综合年度财务报表(资产负债表、相关损益表及现金流量表)连同有关核数师报告的副本；文件签署信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

50巴黎18365539.6(C)每季度并不迟于每个季度日期后六十(60)天，提交集团的综合季度管理账目副本；(D)如贷款项下未支取款项，则每一借款人的未经审计和未经审查的季度财务报表(资产负债表和相关损益表)；(E)如在贷款机制下提取和未付任何款项，每月(每年1月份除外)，并在其月末后不超过三十(30)天，每个借款人的未经审计和未经审查的月度财务报表(资产负债表和相关损益表)；19.5.2每名借款人应向代理人提供以下一般信息：(A)在得知后，立即提供针对母公司或借款人的任何诉讼、仲裁或行政诉讼的细节，这些诉讼、仲裁或行政诉讼正在进行、受到威胁或悬而未决，而这些诉讼、仲裁或行政诉讼在每一种情况下都可能产生重大不利影响；(B)应代理人的要求(合理行事)，在发出文件的同时，迅速将每一借款人以其金融债权人(或任何类别的借款人)身分发送给其金融债权人的所有文件的副本，但为免生疑问而向股权或票据持有人提供的任何资料除外；。(C)应代理人的合理要求，迅速提供有关本集团的财务状况、业务及营运的资料，而该等资料可能对债务人履行财务文件下的义务的能力有重大影响；。(D)应代理人的合理要求，迅速提供任何融资方合理要求的文件和其他证据，以执行并确信其(或任何潜在的新贷款人)已根据其政策或任何适用法律或法规的其他类似检查，遵守所有必要的“了解您的客户”的要求；(E)应代理人的请求，迅速将任何借款人与其供应商之间订立的任何协议，只要(1)有关协议的目的是借款人获得该借款人是当事一方的任何库存质押协议或未行使的库存质押协议下质押的货物，以及(2)有关协议中规定的此类货物的购买价格等于或高于2,000,000欧元，即可迅速完成；19.5.3每一债务人在意识到违约的发生后(除非一债务人知道另一债务人已经发出通知)，应立即通知代理人任何违约(以及正在采取的补救步骤)；19.6遵守法律：如果不遵守将产生实质性不利影响的所有法律，则应遵守该法律；19.7关于破产程序的信息：根据适用的法律，一旦意识到此类事件，它承诺通知代理人任何DocuSign信封的开始或使用ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

51《巴黎18365539.6》破产程序，因财务困难而与其任何债权人的债务重整、妥协、转让或安排，或根据《法国商法》第L.611-3至L.611-15条(以财务困难为由)指定临时委任人或进行调解的程序；19.8收益的使用：每个借款人承诺以符合适用法律的方式使用融资产生的收益；19.9无担保权益：不得对其质押存货设立或允许存在任何质押、特权、所有权保留条款、信托或其他担保权益或具有类似效力的任何其他协议(财务文件中所设想的除外)；19.10仓库：它应将根据其订立的任何库存质押协议拟质押的货物汇给仓库中的托管代理人，不得将属于第三方的任何货物汇给托管代理人；19.11保险单：19.11.1保险公司应确保其质押的存货在任何时候都按照仍然完全有效和有效的保险单得到充分保险，并应在到期日向相关保险人(S)支付相关保费；19.11.2在(I)本协议的每个周年纪念日和(Ii)任何此类保险单续期后三十(30)天内，应向代理人提供由有关保险人(S)出具的年度证书，详细说明此类保险单的特点、期限和最高金额；19.11.3在发生与借款人有关的强制执行事件(在相关安全文件中定义)时，代理人可根据该借款人就其质押存货订立的保险单通知保险人(S)，根据《担保守则》第L.121-13条，该保险人(S)就该借款人质押存货应支付的任何赔偿金应直接支付给代理人，而不再支付给相关借款人；和19.12制裁：它不会直接或间接地使用任何贷款的收益，或借出、出资或以其他方式将该等收益提供给任何子公司、合资伙伴或任何其他人士(I)为任何人或任何国家或地区的任何活动或业务提供资金，而该等活动或业务在融资时是受制裁人士或受制裁国家，或(Ii)以任何其他方式导致任何人(包括作为承销商、顾问、投资者、贷款人、代理人或其他身份参与融资的任何人)违反制裁规定。20.违约事件20.1违约事件本条款20.1款(违约事件)中所列的每一事件或情况均为违约事件：20.1.1债务人未在到期日按照财务单据向金融方支付任何款项，除非(A)未能付款是由行政或技术错误或中断事件造成的，并且(B)付款是在到期日起五(5)个工作日内支付的；文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

52巴黎18365539.6 20.1.2债务人未能履行其在财务文件下的任何义务，如果该不履行具有重大不利影响，并且如果能够补救，则在(I)代理人向相关债务人发出关于该不履行的通知和(Ii)相关债务人意识到该不遵守的较早者的十(10)个工作日内继续不予补救；20.1.3债务人根据财务文件作出的任何陈述和担保在作出时是或被证明是不正确或误导性的，只要这种失实陈述具有实质性的不利影响，并且除非引起这种失实陈述的情况和这种失实陈述的影响能够在以下较早的十(10)个工作日内得到补救和补救：(I)代理人将这种失实陈述通知相关义务人，(Ii)相关义务人意识到这种失实陈述；20.1.4交叉加速的发生；20.1.5债务人成为破产程序的对象，除非就有效采取或启动的任何步骤或程序而言，该等步骤或程序(I)迅速受到相关债务人的异议，以及(Ii)在二十(20)天内最终被撤销；20.1.6债务人对财务文件项下任何实质性权利或义务的有效性或可执行性提出质疑，或在未经代理人和财务文件的其他当事人同意的情况下撤销或声称撤销任何财务文件；20.1.7任何财务文件全部不再是合法、有效、具有约束力和可强制执行(可反对)的，条件是：如果该财务文件不再可对第三方强制执行(可反对)，导致该不可强制执行的事件(如果能够补救)在(I)代理人通知该事件的相关义务人和(Ii)该事件的相关义务人意识到该事件的较早者的五(5)个工作日内未得到补救；20.1.8义务人履行财务文件项下的任何义务是非法或非法的；20.1.9发生任何具有重大不利影响的事件或情况；20.1.10债务人的债权人作出的法院判决(S、S法官)(不包括任何临时措施(财产保全))导致的扣押或扣押的发生，除非该扣押或扣押在四十五(45)天内最终被驳回或解除，但如果在此期间有关债务人以代理人满意的方式向代理人证明该扣押或扣押是不正当的，则这不构成违约事件；20.1.11债务人在签署任何财务文件时或在履行财务文件的过程中，故意遗漏或隐瞒重要信息，或故意就该债务人将提供的任何重要信息向金融方作出虚假陈述；20.1.12任何债务人的审计师对该债务人的账目提出保留意见，只要该保留反映了会计上的严重缺陷(这排除了审计师报告中与新文件签署信封的实施相关的任何观察结果ID：72404465-C57D-40D0-A3F9-6791069420DB

53《巴黎18365539.6会计准则》或重大会计估计将引发持续经营问题(定义见相关会计准则)；或20.1.13供应商和无担保或有担保债权人(如法国特雷莎公共公司、法国乌尔萨夫公司、法国再保险公司等)发生重大延误或任何延误加剧。除非该债务人以一种令代理人满意的方式向代理人证明，这种不付款是由于该债务人真诚地对其付款义务提出抗辩所致，而这种争辩将单独或集体产生实质性的不利影响。20.2在持续的违约事件发生之时及之后的任何时间，代理人可并应在超级多数贷款人的指示下，以通知母公司的方式通知母公司：20.2.1取消全部承诺，并立即予以取消；和/或20.2.2声明所有或部分贷款，连同应计利息，以及财务文件下所有其他应计或未偿还的金额，应立即到期并支付，届时应立即到期并支付。21.21.1贷款人的转让21.1.1在符合第21条(当事人的变更)的前提下，贷款人(“现有贷款人”)可将其任何权利(包括与该贷款人参与每笔贷款有关的权利)和/或义务转让给另一家银行或金融机构，或转让给定期从事或设立用于进行、购买或投资贷款、证券或其他金融资产的信托、基金或其他实体(“新贷款人”)，但除非违约事件已经发生或正在持续，任何此类转让的最低金额应为15,000,000欧元，或涉及贷款人的所有权利和义务。21.1.2经融资各方同意，现有贷款人向新贷款人转让贷款。21.2转让条件21.2.1现有贷款人转让须征得母公司同意，但母公司必须同意：(A)转让给另一贷款人或贷款人的关联公司；或(B)在违约事件持续期间进行转让。尽管如此，未经母公司事先同意，不得向通过位于非合作司法管辖区的融资机构注册成立或行事的新贷款人进行转让、再参与或转包，母公司不得无理扣留。在债务转移的情况下，新贷款人应根据法国法律获得适当授权在法国放贷。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

54巴黎18365539.6 21.2.2不得无理扣留或拖延母公司对转让的同意。只要在此期间，母公司已获得(I)新贷款人的名称、(Ii)其注册地点、(Iii)其评级和(Iv)适用于新贷款人的制裁法律或法规清单，母公司将被视为在现有贷款人提出请求后十(10)个工作日给予同意，除非母公司在该时间内明确拒绝同意。21.2.3在有关具体转让程序的任何适用法律法规的约束下，转让只有在遵守第21.5条(转让程序)中规定的程序时才有效。21.2.4如果：(A)贷款人转让其在财务文件项下的任何权利和/或义务或变更其贷款办公室；以及(B)由于转移或变更发生之日的情况，债务人有义务根据第12条(税收总额和赔偿)或第13条(增加的费用)向新贷款人或贷款人通过其新的贷款办公室付款，则新的贷款人或通过其新的贷款办公室行事的贷款人仅有权根据这些条款获得付款，其程度与现有贷款人或通过其先前的贷款办公室行事的贷款人在未发生转移或更改的情况下相同。第21.2.4条不适用于在设施的主要辛迪加的正常过程中进行的转让。21.2.5为免生疑问，各新贷款人签署相关转让协议后，确认代理人有权在转让生效日期或之前，代表所需贷款人或贷款人签署任何经必要贷款人或其代表批准的修订或豁免，并确认其受该决定的约束程度与现有贷款人假若仍为贷款人时所受的约束相同。21.3转让费新贷款人应在转让生效之日向代理人支付5000欧元(5000欧元)的费用(由其自己承担)。21.4现有贷款人的责任限制21.4.1除非另有明确约定，否则现有贷款人不作任何陈述或担保，也不对新贷款人承担以下责任：(A)财务文件或任何其他文件的合法性、有效性、充分性或可执行性；(B)任何债务人的财务状况；(C)任何债务人履行和遵守财务文件或任何其他文件规定的义务；文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

55巴黎18365539.6(D)任何财务文件或任何其他文件中或与之相关的任何陈述(无论是书面或口头陈述)的准确性；或(E)存在任何转让的权利或应收款或其附件，以及法律默示的任何陈述或担保。21.4.2各新贷款人向现有贷款人及其他融资方确认：(A)其已(并应继续)就其参与本协议而对各债务人及其相关实体的财务状况及事务进行独立调查及评估，且并未完全依赖现有贷款人就任何财务文件向其提供的任何资料；及(B)将继续独立评估各债务人及其相关实体的信誉，而财务文件或任何承诺仍未清偿或可能尚未清偿任何款项。21.4.3任何财务文件并无规定现有贷款人有义务：(A)接受新贷款人根据本条第21条转让的任何权利及/或义务(当事人的变更)；或(B)支持新贷款人因任何债务人未能履行其在财务文件下的义务或其他原因而直接或间接招致的任何损失。21.5转让程序21.5.1在符合第21.2条(转让条件)所列条件及任何有关特定转让程序的适用法律及法规的规限下，当代理人签署由现有贷款人及新贷款人以其他方式提交的已妥为完成的转让协议时，权利及/或义务的转让即根据第21.5条进行。除第21.5.2条另有规定外，代理人在收到一份表面上符合本协议条款并按照本协议条款交付的正式填写的转让协议后，应在合理可行的情况下尽快签署该转让协议。21.5.2代理人只有在信纳已遵守所有适用法律及法规下有关转让予新贷款人的所有必要的“了解你的客户”或其他类似检查后，才有责任签署由现有贷款人及新贷款人向其提交的转让协议。21.5.3自转让日期起：(A)如果现有贷款人在转让协议中寻求转让其在财务文件下的权利和义务，则在转让协议规定的范围内，现有贷款人应履行财务文件下对债务人和其他融资方的进一步义务，各债务人和其他融资方特此同意这种清偿；DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

56巴黎18365539.6(B)在《转让协议》规定的范围内，现有贷款人关于债务人的权利和/或义务应转让给新贷款人；(C)代理人、安排人、新贷款人和其他贷款人之间的权利和义务应与新贷款人是原始贷款人时所享有的权利和承担的义务相同，并因转让而获得或承担的权利和/或义务，在此范围内，代理人、安排人和现有贷款人应各自免除财务文件项下彼此之间的进一步义务；(D)新贷款人应成为作为“贷款人”的当事一方。21.6转让协议副本予母公司代理人须在签署转让协议后，在合理可行范围内尽快将该转让协议副本送交母公司。21.7对贷款人权利的担保21.7.1除根据第21条(当事人的变更)提供给贷款人的其他权利外，每一贷款人均可在任何时候无需与任何债务人协商或获得任何债务人的同意而转让、抵押、质押或以其他方式设定其在任何财务文件下的全部或任何担保(无论是以抵押品或其他方式)，以担保该贷款人的义务，包括但不限于：(A)任何转让、抵押、质押或其他担保，以担保对美联储或中央银行(包括，为免生疑问，欧洲中央银行)的义务，包括：但不限于对特殊目的载体权利的任何转让，而该特殊目的载体发行的证券的担保将以美联储或中央银行(为免生疑问，包括欧洲中央银行)为受益人而设立；以及(B)如贷款人为基金，任何转让、押记、质押或其他抵押授予该贷款人所欠债务或证券的持有人(或受托人或持有人代表)作为该等债务或证券的抵押品的任何转让、押记、质押或其他抵押，但不得：(I)该等转让、押记、质押或抵押不得：E.免除贷款人在财务文件下的任何义务，或以有关转让、押记、质押或抵押的受益人代替贷款人作为任何财务文件的一方；或F.要求债务人支付任何款项，而不是或超过或授予任何人任何比财务文件要求向有关贷款人支付或授予的权利更广泛的权利；及(Ii)在违约事件(无论与此类转让、押记、质押或担保有关的文件中如何定义)发生之前，DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

57巴黎18365539.6相关贷款人将继续负责根据财务文件可能对任何债务人提出的任何索赔收取款项。21.7.2任何财务文件中对贷款人转让的限制，特别是第21.1条(贷款人的转让)、第21.2条(转让条件)和第21.3条(转让费用)中所列的限制，不适用于根据第21.7.1款设定的担保。21.7.3第21.7.2条中提及的限制和规定不应进一步适用于美联储或中央银行、贷款人、贷款人的关联公司根据第21.7.1条产生的任何担保强制执行，或违约事件持续发生时。21.8债务人变更债务人不得转让其在财务文件项下的任何权利和/或义务。22.代理、安排行和参考银行的角色22.1代理的委任22.1.1安排行和贷款人各自根据财务文件和与财务文件有关的规定指定代理作为其代理。22.1.2安排人及贷款人各自授权代理人履行职责、义务及责任，并行使根据财务文件或与财务文件有关而明确授予代理人的权利、权力、授权及酌情决定权，以及任何其他附带权利、权力、授权及酌情决定权。22.1.3尽管有《法国民法》第1161条第1款的规定，但每一融资方(代理人除外)在必要时明确授权代理人签署其代表该融资方签署的任何文件，(I)代表代理人自己行事，以及(Ii)代表本文件的一个或多个其他对手方签署。22.2指令22.2.1代理人应：(A)除非财务文件中出现相反指示，否则应按照以下任何指示行使或不行使作为代理人赋予其的任何权利、权力、权力或自由裁量权：(I)所有贷款人或超级多数贷款人(如果相关财务文件规定该事项为全体贷款人或超级多数贷款人的决定)；以及(Ii)在所有其他情况下，多数贷款人；以及(B)如果任何作为(或不作为)按照上述(A)段行事(或不作为)，则不对该作为(或不作为)承担责任。22.2.2代理人有权要求多数贷款人或超级多数贷款人作出指示或澄清任何指示(或者，如果相关财务文件规定此事是任何其他贷款人或贷款人团体的决定，DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

58巴黎18365539.6关于它是否应该以及以何种方式行使或不行使任何权利、权力、权力或自由裁量权)。代理人可在收到其要求的任何此类指示或澄清之前不采取行动。22.2.3除非相关财务文件规定须由任何其他贷款人或贷款人团体或超级多数贷款人作出决定，且除非财务文件另有相反指示，否则多数贷款人向代理人发出的任何指示应凌驾于任何其他各方发出的任何相互冲突的指示之上，并对所有财务各方均具约束力。22.2.4代理人可不按照任何贷款人或贷款人团体的任何指示行事，直至其收到其酌情决定所要求的任何赔偿及/或保证(其程度可能大于财务文件所载的赔偿及/或保证，并可包括预付款)，以支付因遵守该等指示而产生的任何成本、损失或责任。22.2.5在没有指示的情况下，代理人可按其认为最符合贷款人利益的方式行事(或不行事)。22.2.6代理人无权在与任何财务文件有关的任何法律或仲裁程序中代表贷款人行事(未事先征得该贷款人的同意)。22.3代理人的职责22.3.1代理人在财务文件下的职责完全是机械和行政性质的。22.3.2除第22.3.3条另有规定外，代理人应立即将任何其他方交付给代理人的任何文件的正本或复印件递送给该方。22.3.3在不影响第21.6条(向母公司转让协议副本)的情况下，第22.3.2条不适用于任何转让协议。22.3.4除非财务文件另有规定，否则代理人没有义务审查或检查其转交给另一方的任何文件的充分性、准确性或完整性。22.3.5如果代理人收到一方关于本协议的通知，说明违约情况，并说明所描述的情况是违约，应立即通知其他融资方。22.3.6如果代理人知道没有根据本协议向融资方(代理人或安排人除外)支付任何本金、利息、承诺费或其他费用，则应立即通知其他融资方。22.3.7代理人的职责、义务和责任应仅限于其明示为参与方的财务文件中明确规定的那些职责、义务和责任(不得默示其他任何义务)。22.4 Arranger DocuSign信封的角色ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

59巴黎18365539.6除财务文件中特别规定外，安排人在任何财务文件项下或与任何财务文件有关的情况下，不对任何其他方承担任何义务。22.5无受托责任22.5.1任何财务文件中的任何内容均不构成代理人或安排人作为任何其他人的受托人或受托人。22.5.2代理人和安排人均无义务向任何贷款人交代其为自己账户收到的任何款项或其利润因素。22.6与本集团的业务代理人及安排人可接受本集团任何成员公司的存款、向其借出款项，以及一般与本集团任何成员公司进行任何种类的银行业务或其他业务。22.7权利和酌情决定权22.7.1代理人可：(A)依靠其认为真实、正确和适当授权的任何陈述、通信、通知或文件；(B)假定：(I)代理人从多数贷款人、超级多数贷款人、任何贷款人或任何一组贷款人收到的任何指示都是按照财务文件的条款正式发出的；以及(Ii)除非收到撤销通知，否则这些指示没有被撤销；及(C)依赖任何人发出的证明书：(I)可合理地预期该人知悉的任何事实或情况；或(Ii)该人批准任何个别交易、交易、步骤、行动或事情，作为该情况属实的充分证据，而就上文第(I)段而言，可假定该证明书是真实及准确的。22.7.2代理人可假定(除非其以贷款人代理人的身份收到相反通知)：(A)并无发生违约(除非其实际知悉根据第20.1条(违约事件)发生的违约；(B)任何一方或任何贷款人集团所享有的任何权利、权力、权力或酌情决定权尚未行使；及(C)母公司发出的任何通知或要求(使用要求除外)是代表所有债务人并在其同意及知情下作出的。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

60巴黎18365539.6 22.7.3代理人可聘请任何律师、会计师、税务顾问、测量师或其他专业顾问或专家提供咨询或服务并支付费用。22.7.4代理人可倚赖任何律师、会计师、税务顾问、测量师或其他专业顾问或专家的意见或服务(不论由代理人或任何其他方取得)，并不对任何人因其如此倚赖而引致的任何损害、费用或损失、任何价值减值或任何法律责任负责，除非该等意见或服务直接由其严重疏忽或故意不当行为所致。22.7.5代理人可通过其高级职员、雇员和代理人就财务文件采取行动。22.7.6除非财务文件另有明确规定，否则代理人可向任何其他方披露其合理地相信其根据本协议作为代理人收到的任何信息。22.7.7尽管任何财务文件有任何其他相反的规定，如果代理人或安排人合理地认为会构成或可能构成违反任何法律或法规或违反受托责任或保密义务，则代理人或安排人均无义务作出或不作出任何事情。22.7.8即使任何财务文件中有任何相反的规定，如果代理人有理由相信没有合理地向其保证偿还该等资金或对该等风险或责任提供足够的担保，则该代理人在履行其职责、义务或责任或行使任何权利、权力、权力或酌情决定权时，并无义务支出或冒险动用其自有资金或以其他方式招致任何财务责任。22.8文件责任代理人和安排人均不对以下事项负责或负责：22.8.1代理人、安排人、义务人或任何其他人在任何财务文件中或与财务文件或财务文件中预期的交易或因预期、根据或与任何财务文件相关而订立、订立或签署的任何其他协议、安排或文件中提供的任何信息(无论是口头或书面的)是否充分、准确或完整；或22.8.2任何财务文件或因预期、根据或与任何财务文件相关而订立、订立或签立的任何其他协议、安排或文件的合法性、有效性、有效性、充分性或可执行性。22.9没有义务监督代理人不应询问：22.9.1是否发生了任何违约；22.9.2关于任何一方履行、违约或违反任何财务文件规定的义务；或22.9.3是否发生了任何财务文件中规定的任何其他事件。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

61巴黎18365539.6 22.10免除责任22.10.1在不限制第22.10.2条的原则下(并且在不损害任何财务文件中排除或限制代理人责任的任何其他规定的情况下)，代理人将不对：(A)任何人因根据或不采取任何财务文件下或与之相关的任何行动而产生的任何损害、费用或损失、任何价值的减值或任何责任承担责任，除非直接由其严重疏忽或故意的不当行为引起；(B)行使或不行使任何财务文件或因预期、根据或与财务文件有关而订立、订立或签立的任何其他协议、安排或文件所赋予或与财务文件有关的任何权利、权力、授权或酌情决定权，但因严重疏忽或故意行为不当者除外；或(C)在不损害以上(A)及(B)段的一般性的原则下，因下列原因而对任何人造成的任何损害、费用或损失、任何价值的减值或任何责任(包括但不限于疏忽或任何其他类别的责任，但不包括基于代理人的欺诈而提出的任何索赔)：或(Ii)在任何司法管辖区投资或持有资产的一般风险，包括(在每种情况下但不限于)因以下原因而引起的损害、成本、损失、价值减少或负债：国有化、征收或其他政府行动；任何监管、货币限制、贬值或波动；影响交易执行或结算或资产价值的市场状况(包括任何中断事件)；任何第三方运输、电信、计算机服务或系统出现故障、故障或故障；自然灾害或天灾或天灾；战争、恐怖主义、叛乱或革命；或罢工或工业行动。22.10.2任何一方(代理人除外)不得就代理人可能对代理人提出的任何申索或该高级职员、雇员或代理人就任何财务文件作出的任何作为或不作为而对代理人的任何高级职员、雇员或代理人提起任何法律程序，而代理人的任何高级职员、雇员或代理人均可依赖本条款。22.10.3如代理人已在合理可行范围内尽快采取一切必要步骤，遵守代理人为此目的而使用的任何认可结算或交收系统的规例或运作程序，则代理人将不会对任何延迟(或任何相关后果)承担责任。22.10.4本协议中的任何条款均不要求代理商或代理商执行：(A)任何关于任何人的“了解您的客户”或其他检查；或DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

62巴黎18365539.6(B)代表任何贷款人，对本协议所规定的任何交易可能在多大程度上是非法的进行任何检查，每个贷款人向代理人和安排人确认，它对要求进行的任何此类检查独自负责，不得依赖与代理人或安排人所做的此类检查有关的任何声明。22.10.5在不损害任何财务文件中免除或限制代理人责任的任何条款的情况下，代理人根据任何财务文件产生的或与任何财务文件相关的任何责任应限于所遭受的实际损失金额(参照代理人违约的日期，或如果较晚，则参照因该违约而产生损失的日期)，但不参考代理人在任何时间所知道的任何增加该损失金额的特殊条件或情况。在任何情况下，代理均不对利润、商誉、声誉、商机或预期节省的任何损失或特殊、惩罚性、间接或后果性的损害负责，无论是否已告知代理此类损失或损害的可能性。22.11贷款人对代理人的赔偿每一贷款人应(按其在总承诺额中的份额，或如果总承诺额当时为零，则为其在紧接其减少至零之前的总承诺额中的份额的比例)在要求的三个工作日内赔偿代理人因代理人(非由于代理人的严重疏忽或故意不当行为)而产生的任何成本、损失或责任(包括但不限于疏忽或任何其他类别的责任)(或如属第25.10条(支付系统中断等)所规定的任何费用、损失或责任)。尽管代理人在根据财务文件以代理人的身份行事时存在疏忽、重大疏忽或任何其他类别的责任(但不包括因代理人的欺诈行为而提出的任何索赔)(除非代理人已根据财务文件获得债务人的偿付)。22.12代理人的辞职22.12.1代理人可以辞职，并通过向贷款人和母公司发出通知，任命其在法国的一家附属公司为继任者。22.12.2代理亦可在给予贷款人及母公司30天通知后辞职，在此情况下，超级多数贷款人(在咨询母公司后)可委任一名继任代理人，该代理人不得成立为法团或透过位于非合作司法管辖区的办事处行事。22.12.3母公司可在不少于30天的事先通知代理人的情况下，要求贷款人更换代理人并指定替代代理人，如果在法国设立的债务人根据财务文件应支付的任何款项因下列原因而不能从该债务人的应纳税所得额中扣除：(I)支付或累算给通过位于非合作管辖区的办事处注册成立或行事的代理人，或(Ii)支付到以该代理人的名义在位于非合作管辖区的金融机构开设的账户。在这种情况下，代理人应辞职，并由超级多数贷款人(在与公司协商后)在发出更换通知后30天内指定替代代理人。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

63巴黎18365539.6 22.12.4如果超级多数贷款人在发出辞职通知后20天内没有按照第22.12.2条的规定指定继任代理人，则即将退休的代理人(在与母公司协商后)可以指定继任代理人。22.12.5退役代理人应向继任代理人提供履行财务文件规定的代理人职能所需的文件和记录，并提供继任代理人为履行财务文件规定的代理人职能而合理要求的协助。母公司应在提出要求后的三个工作日内，向即将退休的代理人偿还因提供此类文件和记录以及提供此类协助而适当产生的所有费用和开支(包括律师费)。22.12.6代理人的辞职通知仅在指定继任者后生效。22.12.7在委任继任者后，退任代理人将被解除与财务文件有关的任何进一步责任(第22.12.6条下的义务除外)，但仍有权享有第14.2条(代理人的赔偿)和第22条(代理人的角色，安排人)的利益(退任代理人账户的任何代理费自该日起停止累积(并应于当日支付))。任何继承人和其他每一方当事人之间享有的权利和义务，与如果该继承人是原有缔约方时所享有的权利和义务相同。22.12.8在与母公司磋商后，超级多数贷款人可根据第22.12.2条向代理人发出通知，要求其辞职。在这种情况下，代理人应根据第22.12.2条的规定辞职。22.12.9如果在FATCA申请日期之前三个月的日期与财务文件下向代理人支付的任何款项有关，代理人应根据第22.12.2条辞职(并在适用的范围内，应根据第22.12.4条尽合理努力任命继任代理人)，(A)代理人未能回应第12.8条(FATCA资料)下的要求，而母公司或贷款人有理由相信代理人在该申请日期或之后不会(或已不再是)FATCA豁免方；(B)代理人根据第12.8条(FATCA资料)提供的资料显示，代理人在该申请日期或之后不会是(或已不再是)FATCA豁免缔约方；或(C)代理人通知母公司及贷款人，代理人在申请FATCA当日或之后将不再是(或已不再是)FATCA豁免方，且(在每种情况下)母公司或贷款人合理地相信一方将被要求作出FATCA扣除，而如果代理人是FATCA豁免方，则不需要扣减，且母公司或该贷款人向代理人发出通知，要求其辞职。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

巴黎18365539.6 22.13保密22.13.1作为财务各方的代理人，代理人应被视为通过其代理部门行事，该部门应被视为独立于其任何其他部门或部门的实体。22.13.2如果代理人的另一个部门或部门收到信息，该信息可被视为该部门或部门的机密，代理人不应被视为知悉该信息。22.14与贷款人的关系22.14.1代理人可在开业时(在不时通知财务各方的代理人主要办事处所在地)将其记录中所示的人视为贷款人，作为通过其融资办公室行事的贷款人：(A)有权获得或有责任支付根据任何财务文件在该日到期的任何款项；以及(B)有权接收任何通知、请求、文件或通讯，或根据当日作出或交付的任何财务文件作出任何决定或决定，除非已根据本协议的条款收到该贷款人不少于五个工作日的事前通知。22.14.2任何贷款人均可向代理人发出通知，委任一名人士代表其收取根据财务文件须向该贷款人发出或送交的所有通知、通讯、资料及文件。该通知应包含通过该方式传递信息所需的地址、电子邮件地址和/或任何其他信息(在每种情况下，还应包括需要进行通知的部门或人员(如果有))，并且就第27.2条(地址)而言，该通知应被视为贷款人的替代地址、电子邮件地址(或此类其他信息)、部门和人员的通知，代理人有权将该人视为有权接收所有该等通知、通信、信息和文件的人，就像该人是该贷款人一样。22.15贷款人的资信评估在不影响任何债务人对其或代表其提供的与任何财务文件相关的信息的责任的情况下，每个贷款人向代理人和安排人确认，它已经并将继续单独负责对任何财务文件项下或与任何财务文件相关的所有风险进行独立评估和调查，包括但不限于：22.15.1本集团每个成员的财务状况、地位和性质；22.15.2任何财务文件及预期、根据或与任何财务文件有关而订立、订立或签立的任何其他协议、安排或文件的合法性、有效性、有效性、充分性或可执行性；22.15.3贷款人是否有追索权，以及该追索权的性质及范围，以对抗任何财务文件下或与任何财务文件、财务文件或任何其他文件签署信封所预期的交易有关的任何一方或其任何个别资产。ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

65巴黎18365539.6协议、安排或文件是在预期任何财务文件、根据任何财务文件或与任何财务文件相关而订立、订立或签署的；以及22.15.4代理人、任何一方或任何其他人士根据任何财务文件、任何财务文件所预期的交易或任何其他协议、安排或文件预期在任何财务文件下或与任何财务文件相关而提供的任何其他资料的充分性、准确性或完整性。22.16从代理人应支付的金额中扣除如果任何一方在财务文件项下欠代理人一笔款项，代理人可在通知该方后，从代理人根据财务文件有义务向该方支付的任何款项中扣除不超过该数额的款项，并将所扣除的款项用于偿还所欠款项。就财务文件而言，该缔约方应被视为已收到任何如此扣除的金额。22.17证券22.17.1代理人作为证券持有人，各融资方(代理人除外)不可撤销地指定代理人作为其在证券文件项下的代理人(委托书)。22.17.2对于以下情况，代理人不负任何责任，也不对任何其他融资方负责：(A)未能完善或保护任何担保文件所产生的担保；或(B)代理人就任何担保文件采取的任何其他行动，除非直接由其严重疏忽或故意不当行为引起；(C)任何人在担保文件中的权利或所有权，或担保文件所担保的任何部分的价值或充分性；(D)担保文件所设定的担保的优先权；或(E)存在影响根据担保文件担保的任何资产的任何其他担保。22.17.3授权各融资方授权代理人(由其本人或由其指定的人士(S))以代理人(委托方)的身份签署证券文件，但前提是其已收到该融资方的确认，即其已批准每份该等证券文件的条款及条件。22.18参考银行的角色22.18.1参考银行没有任何义务向代理人提供报价或任何其他资料。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

66巴黎18365539.6 22.18.2参考银行不对其根据或与任何财务文件或任何参考银行报价采取的任何行动负责，除非直接由其严重疏忽或故意不当行为造成。22.18.3任何一方(有关参考银行除外)不得就其可能向参考银行提出的任何申索，或就该高级人员、雇员或代理人就任何财务文件或参考银行报价而作出的任何作为或不作为而对参考银行的任何高级人员、雇员或代理人提起任何法律程序，而每间参考银行的任何高级人员、雇员或代理人均可依赖本第22.18条。23.融资方的业务运作23.1本协议的任何规定均不会：23.1.1干扰任何融资方以其认为合适的方式安排其事务(税务或其他)的权利；23.1.2任何融资方有义务调查或索偿其可获得的任何信贷、救济、减免或偿还，或任何索偿的范围、顺序和方式；或23.1.3任何融资方有义务披露与其事务(税务或其他)或有关税务的任何计算有关的任何资料。23.2任何贷款人均有权透过任何代理人(包括任何获委任为其代表的服务机构)行使其在财务文件下的任何权利及酌情决定权。24.24.1向融资方支付款项如果融资方(“追回融资方”)根据第25条(付款机制)以外的规定从债务人那里收到或收回任何款项(“追回金额”)，并将该金额用于根据财务文件到期的付款，则该追回融资方应被视为已被(法国民法典第1994条的含义内)替代代理人以接收或追回分摊付款(定义如下)和：24.1.1追回融资方应在三个工作日内，将收到或收回的详细信息通知代理商；24.1.2代理人应确定，如果代理人收到或收回并按照第25条(付款机制)进行分配，收取或收回的款项是否超过收回融资方应支付的金额，而不考虑因收取、收回或分配而对代理人征收的任何税费；24.1.3根据第25.5条(部分付款)，追偿融资方应在代理人提出要求后的三个工作日内，向代理人支付相当于该等收款或追回款项的数额(“分摊付款”)，减去代理人认为追偿融资方可能保留的任何款项作为其应支付的份额。24.2付款重新分配文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

67巴黎18365539.6代理人应将分摊付款视为由有关债务人支付，并根据第25.5条(部分付款)在融资各方(追回融资方除外)(“分摊融资方”)之间分配，以承担该债务人对分摊融资方的义务。24.3追偿融资方对代理人根据第24.2条(付款的再分配)从债务人收到的付款的分派的权利，就有关债务人与追讨融资方之间而言，追回的等同于分摊付款的金额将被视为该债务人没有向追偿融资方支付。24.4逆转再分配如果收回融资方收到或收回的分享付款的任何部分变得可偿还并由收回融资方偿还，则：24.4.1每一分享融资方应在代理人的要求下，为该收回融资方的账户支付一笔相当于其在分享付款中的适当部分的金额(连同一笔必要的金额，以偿还收回融资方所需支付的分享付款的任何利息的比例)(“再分配金额”)；以及24.4.2就有关债务人与各相关分享融资方而言，相当于相关再分配金额的款项将被视为该债务人未向有关分享融资方支付。24.5例外24.5.1本条款第24条(融资方之间的分摊)不适用于追偿融资方在根据本条款支付任何款项后不向相关债务人提出有效和可强制执行的索赔的范围。24.5.2在以下情况下，追偿融资方没有义务与任何其他融资方分摊因提起法律或仲裁程序而收到或追回的任何款项：(A)它已将该法律或仲裁程序通知该另一融资方；以及(B)另一融资方有机会参与该等法律或仲裁程序，但在收到通知后未在合理可行的情况下尽快这样做，也没有单独采取法律或仲裁程序。25.付款机制25.1向代理商付款25.1.1在要求借款人或贷款人根据财务文件付款的每一天，借款人或贷款人应向代理商提供(除非财务文件中有相反指示)在到期日到期日的价值以及代理商指定的以欧元结算交易时习惯的资金。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

68巴黎18365539.6 25.1.2付款应向代理人指定的巴黎账户和代理人在每种情况下指定的银行支付。25.2代理人分派代理人根据财务文件为另一方收取的每笔款项，在符合第25.3条(向义务人的分派)和第25.4条(追回款项)的规限下，代理人应在收到根据本协议有权收取款项的一方(如为贷款人，则为其融资办公室的账户)后，在实际可行的情况下尽快提供给代理人，该一方可在不少于五个工作日的通知下，向该当事方指定的银行(该银行位于参与成员国的主要金融中心或该缔约方指定的伦敦)通知代理人。25.3对债务人的分派代理人可(经有关借款人同意或根据第26条(抵销))将其为借款人收到的任何款项，以或用于(在日期及以收到的货币和资金)支付该借款人根据财务文件应支付的任何款项，或用于或用于购买将如此运用的任何货币的任何金额。25.4追回25.4.1如根据另一方的财务文件须向代理人支付一笔款项，则代理人并无义务向该另一方支付该笔款项(或订立或履行任何相关的交换合约)，直至其能够证明并令其信纳已实际收到该笔款项为止。以及(D)第四，按比例支付根据财务文件到期但未支付的任何其他款项。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

69巴黎18365539.6 25.5.2如超级多数贷款人指示，代理人应更改上文(B)至(D)段规定的顺序。25.5.3第25.5.1条和第25.5.2条将凌驾于债务人的任何挪用。25.6债务人不得抵销除第6.2条的规定外，债务人根据财务单据支付的所有款项的计算和支付不得抵销或反索偿(且不得扣除任何抵销或反索赔)。25.7营业日25.7.1财务文件项下的任何款项如于非营业日支付，应于同一历月的下一个营业日(如有)或前一个营业日(如无)支付。25.7.2在本协议项下任何本金或未付款项的支付到期日的任何延期期间，应按原到期日的应付利率对本金或未付款项支付利息。25.8账户货币25.8.1除第25.8.2至25.8.4条另有规定外，欧元是借款人根据任何财务文件应付的任何款项的账户货币和付款货币。25.8.2贷款或未付金额或部分贷款或未付金额的偿还应以贷款或未付金额在到期日按照本协议计价的货币支付。25.8.3每笔利息的支付应以产生利息时根据本协定支付利息所用的货币支付。25.8.4有关成本、开支或税项的每项付款，均应以产生有关成本、开支或税项的货币支付。25.9货币变动25.9.1除非法律另有禁止，如果任何国家的中央银行同时承认一种以上的货币或货币单位为该国的合法货币，则：(A)财务文件中提及的任何国家货币以及财务文件项下以该国货币产生的任何义务应换算为代理人指定的该国货币或货币单位(在与母公司协商后)；和(B)从一种货币或货币单位到另一种货币或货币单位的任何换算应按照中央银行为将该货币或货币单位换算为另一货币或货币单位而认可的官方汇率，由代理人(合理行事)向上或向下舍入。25.9.2如果某个国家的货币发生变化，本协议将在代理人(合理行事并与母公司协商后)向DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB指定的范围内

70《巴黎18365539.6》是必要的，应予以修订，以符合相关市场中任何公认的公约和市场惯例，并在其他方面反映货币的变化。25.10支付系统中断等。如果代理人确定(自行决定)发生了中断事件，或者代理人被母公司通知发生了中断事件：25.10.1代理人可与母公司协商，以期与母公司协商，以期与母公司就代理人认为在情况下必要的设施运营或管理更改达成一致；25.10.2代理人没有义务就第25.10.1条所述的任何变更与母公司协商，如果它认为在这种情况下这样做是不可行的，并且在任何情况下都没有义务同意这样的变更；25.10.3代理人可以就第25.10.1条所述的任何变更与财务各方协商，但如果它认为在这种情况下这样做是不可行的，则没有义务这样做；25.10.4尽管有第31条(修订和豁免)的规定，代理人和母公司商定的任何此类变更(无论是否最终确定已发生中断事件)应对双方具有约束力，作为对财务文件条款的修订(或放弃)；以及25.10.5代理人应将根据第25.10.4条商定的所有变更通知财务各方。26.抵销在不影响第6.2条的情况下，如果违约仍在继续，融资方可以将借款人根据融资文件到期的任何到期债务(以该融资方实益拥有的范围为限)抵销该融资方欠借款人的任何到期债务，无论该债务的付款地点、预订分行或币种是什么。如果债务的币种不同，则为抵销的目的，财务方可在其正常业务过程中按市场汇率转换任何一种债务。已根据第26条行使抵销权的融资方应立即将任何此类抵销或转换通知借款人和代理人。27.通知27.1书面通信根据财务文件或与财务文件相关的任何通信应以书面形式进行，除非另有说明，否则可以通过电子邮件、普通信件或专人递送、挂号信或带有收到确认的挂号信进行。注明根据财务单据或与财务单据相关的任何通信或文件的每一方的地址(以及为引起注意而进行通信的部门或官员)：文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

71巴黎18365539.6 27.2.1在母公司和借款人的情况下，注明其名称如下；27.2.2就每个贷款人而言，在其成为当事方之日或之前以书面形式通知代理人；27.2.3就代理人而言，须在不少于五个工作日通知代理人的情况下，或当事人可通知代理人的任何替代地址或部门或官员的情况下，以书面方式通知代理人。参与方名称详细信息母公司康斯特利姆国际公司地址：40-44 rue Washington，75008 Paris，France董事财务与企业风险管理电子邮件：olivier.vallee@stanellium.com mark.kirkland@stetellium.com借款人Constellium Neuf Brisach地址：法国比斯海姆邮编：Zip Rhenane Nord-RD 52 68600注意：董事财务部门弗洛伦斯·达穆尔博士董事财务与企业风险管理电子邮件：florence.Damour@starellium.com mark.kirkland@stanellium.com DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

以可读形式实际收到(或提供)，如果是一方当事人向代理人发出的任何电子通信，则该电子通信的地址必须是代理人为此目的指定的方式；以及(B)如果是以信件的形式留在相关地址，或在寄往邮局的邮资已预付邮资的信封寄往该地址后的五个工作日，以及(如果某一部门或官员被指定为其根据第27.2条(地址)提供的地址的一部分)详细信息，如果是以该部门或官员为收件人的。27.3.2向代理人发出或交付的任何通信或文件，只有在代理人实际收到，且仅在上面明确标明代理人姓名的部门或官员(或代理人为此目的指定的任何替代部门或官员)的注意时，才有效。27.3.3所有来自债务人或向债务人发出的通知均应通过代理人发出。27.3.4根据本条款向母公司作出或交付的任何通讯或文件，将被视为已向各债务人作出或交付。27.3.5根据第27.3.1至27.3.4条的规定，在下午5点后生效的任何通信或文件。为本协定的目的而将有关通信发送或提供的一方的地址应被视为仅在次日生效。27.4英语27.4.1根据任何财务文件或与任何财务文件相关的任何通知必须是英文的。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

73巴黎18365539.6 27.4.2根据任何财务文件或与任何财务文件有关而提供的所有其他文件必须：(A)英文；或(B)如果代理人要求提供非英文文件，则应附上经证明的英文译本，在这种情况下，除非文件是宪法、法律或其他官方文件，否则应以英文译本为准。28.计日惯例财务文件项下的任何利息、佣金或手续费将逐日累算，并以实际经过的天数和360天的一年计算，或如有关市场的惯例有所不同，则按照该市场惯例计算。29.部分无效如果在任何时候，金融文件的任何条款根据任何司法管辖区的法律在任何方面都是非法、无效或不可执行的，其余条款的合法性、有效性或可执行性以及该条款在任何其他司法管辖区的法律下的合法性、有效性或可执行性都不会受到任何影响或损害。30.补救、豁免和困难30.1补救和豁免任何一方未能行使或延迟行使财务文件项下的任何权利或补救措施，均不应被视为放弃任何此类权利或补救措施，或构成确认任何财务文件的选择。任何财方确认任何财务文件的选举，除非是以书面形式进行的，否则不会生效。任何单一或部分行使任何权利或补救办法，均不得阻止进一步或以其他方式行使或行使任何其他权利或补救办法。每份财务文件中提供的权利和补救措施是累积的，并不排除法律规定的任何权利或补救措施，但须遵守第30.2条(无困难)。30.2无困难各方特此承认，就其在财务文件项下的义务而言，《法国民法》第1195条的规定不适用于其，且其无权根据《法兰西法》第1195条提出任何民事索赔。31.修改和豁免31.1需要征得同意31.1.1在符合第31.2条(所有贷款人的事项)、第31.3条(超级多数贷款人)和第31.4条(其他例外)的情况下，财务文件的任何条款只有在得到多数贷款人和债务人同意的情况下才能修改或放弃，任何此类修改或放弃均对各方具有约束力。31.1.2代理人可代表任何融资方执行第31条(修订和豁免)所允许的任何修订或豁免。31.2所有贷款人事项DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

74巴黎18365539.6对任何财务文件的任何条款进行修订或豁免，其效果是改变或涉及：31.2.1第1.1条(定义)中“多数贷款人”或“超级多数贷款人”的定义；31.2.2延长财务文件下任何金额的付款日期；31.2.3降低保证金或减少任何应付本金、利息、手续费或佣金的金额；31.2.4增加任何承诺额，或延长可用期限；31.2.5修改第1.1条(定义)中“借款基础价值”的定义或该定义中可能导致任何借款基础价值增加的任何部分；31.2.6任何要求取消承诺可按比例减少贷款人在贷款项下的承诺的任何要求；31.2.7对借款人或母公司的变更；31.2.8任何与制裁或反贿赂法规有关的条款；31.2.9任何明确要求所有贷款人同意的条款；31.2.10第2.2条(融资方的权利和义务)、第7.10条(预付款的申请)、第21条(当事人的变更)、第24条(融资方之间的分享)、第31条(修正和豁免)或第34条(适用法律--管辖权)；31.2.11下列各项的性质或范围：(I)根据第17条(担保)提供的担保；(Ii)(除任何财务文件的规定明确允许外)质押库存；或(Iii)根据任何担保文件授予的任何担保的强制执行收益的分配方式；或31.2.12根据第17条(担保)授予的任何担保或根据任何担保文件(财务文件预期的除外)授予的任何担保的解除或部分免除，不得在未经所有贷款人事先同意的情况下作出。31.3超级多数贷款人对具有更改效力的任何财务文件的任何条款进行修订或放弃，或涉及：31.3.1任何明确要求超级多数贷款人同意或指示的条款；DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

75巴黎18365539.6 31.3.2第4条(使用条件)和第5条(使用)中规定的任何先例条件；或第20条(违约事件)中规定的任何条件，未经超级多数贷款人事先同意，不得提出。31.4其他例外情况未经代理人、安排人或参考银行(视属何情况而定)同意，不得作出与代理人、安排人或参考银行(各自以其身份)的权利或义务有关的修订或豁免。32.保密信息32.1保密32.1.1每一财务方同意对所有保密信息保密，不向任何人披露，除非在第32.1.2条(保密信息的披露)允许的范围内，并确保所有保密信息受到适用于其自身保密信息的安全措施和谨慎程度的保护。32.1.2披露保密信息任何金融方可在不损害法国《金融家法典》第L.511-33条规定的情况下，披露：(A)向其任何关联公司和相关基金及其任何高级管理人员、董事、员工、专业顾问、审计师、如果按照本款(A)向接受保密信息的任何人书面告知保密信息的性质，并且该保密信息的部分或全部可能是价格敏感信息，则合作伙伴和代表应以该财务方认为适当的保密信息告知，除非没有这样的要求来告知接受者是否负有保密信息的专业义务或受保密信息的保密要求的约束；(B)任何人：(I)转让(或可能转让)其在一份或多份财务文件下的全部或任何权利和/或义务，或继承(或可能继承)其代理人身份，并在每一种情况下，转让给该人的任何关联公司、相关基金、代表和专业顾问；(Ii)与(或可能通过)其直接或间接订立(或可能订立)与一份或多份财务文件和/或一名或多名义务人以及该人的任何联属公司、相关基金、代表和专业顾问有关的任何次级参与，或根据或可能参照一项或多项财务文件及/或一项或多项债务人以及该人的任何联属公司、相关基金、代表及专业顾问而付款的任何其他交易；DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

76巴黎18365539.6(Iii)由任何出资方或上文第(I)或(Ii)段所适用的人士(包括但不限于根据第22.14.2条指定的任何人士)委任，代表其接收根据《财务文件》交付的通讯、通知、资料或文件；(Iv)直接或间接投资或以其他方式资助(或可能投资或以其他方式融资)上文第(I)或(Ii)段所述的任何交易；(V)任何具有司法管辖权的法院或任何政府、银行、税务或其他监管当局或类似机构，或任何有关证券交易所的规则，或依据任何适用的法律或规例，要求或要求向其披露资料的人；。(Vi)与任何诉讼、仲裁、行政或其他调查、法律程序或争议有关并为该等诉讼、仲裁、行政或其他调查、法律程序或争议的目的而须向其披露资料的人；。(Vii)金融方根据第21.7条(高于贷款人权利的担保)向(或通过其利益)依据第21.7条(高于贷款人权利的担保)转让、抵押、质押或以其他方式设定担保的对象，包括美联储或中央银行(为免生疑问，包括欧洲央行)，以及任何联邦储备或中央银行(包括，为免生疑问，欧洲中央银行)可向其转让(或可能转让)财务文件或特殊目的载体发行的与强制执行此类证券有关的权利的第三方披露此类保密信息；(Viii)谁是一方；或(Ix)经母公司同意；在每一种情况下，在以下情况下，该财务方应认为适当的保密信息：g.就以上第(I)、(Ii)和(Iii)段而言，将被提供保密信息的人已签订保密承诺，但如果接收者是专业顾问并负有对保密信息保密的专业义务，则不需要保密承诺；H.关于上文第(4)款，保密信息接受者已就其收到的保密信息订立保密承诺或以其他方式受保密要求的约束，并被告知某些或全部此类保密信息可能是价格敏感信息；I.关于上文(V)、(Vi)和(Vii)段，保密信息接受者被告知其保密性质，部分或全部此类保密信息可能是价格敏感的文件信封ID：72404465-C57D-40D0-A3F9-6791069420DB

77巴黎18365539.6信息，但如果该财务方认为在这种情况下这样做是不可行的，则不应要求这样做；J.向该融资方或上文第(I)或(Ii)段所适用的任何人提供与一份或多份财务文件有关的管理或结算服务，包括但不限于，在与财务文件的参与交易有关的情况下，可能需要披露的保密信息，以使服务提供商能够提供本J段所述的任何服务，前提是将向其提供保密信息的服务提供商已以母公司和相关融资方商定的形式签订了保密协议；及K.向任何评级机构(包括其专业顾问)披露为使该评级机构能够就财务文件及/或义务人进行其正常评级活动所需披露的保密资料(如获提供保密资料的评级机构知悉其保密性质，以及部分或全部该等保密资料可能是价格敏感资料)。32.2整个协议在不损害法国《金融家与金融家法典》第L.511-33条规定的情况下，本第32条构成双方之间关于财务文件下关于保密信息的义务的完整协议，并取代任何先前关于保密信息的明示或默示的协议。32.3内幕信息融资各方均承认，部分或全部保密信息是或可能是价格敏感信息，而此类信息的使用可能受到适用法律的监管或禁止，包括与内幕交易和市场滥用有关的证券法，且融资各方均承诺不会将任何保密信息用于任何非法目的。32.4披露通知融资各方同意(在法律和法规允许的范围内)告知母公司：32.4.1根据第32.1.2条(保密信息的披露)(B)(V)段披露保密信息的情况，除非此类披露是在履行监督或监管职能的正常过程中向该段所指的任何人披露的；以及32.4.2在意识到机密信息的披露违反了第32条的规定后。32.5持续义务文件签署信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

78巴黎18365539.6第32条中的义务仍在继续，尤其是在以下日期起的12个月内仍对每一出资方具有约束力：32.5.1债务人在本协议项下或与本协议相关的所有应付款项已全部付清且所有承诺已被取消或以其他方式不再可用的日期；以及32.5.2该出资方以其他方式不再是出资方的日期。33.参考银行报价的保密性33.1保密及披露33.1.1代理人及每名债务人同意对每项融资利率(如为代理人，则为参考银行报价)保密，除非在第33.1.2、33.1.3及33.1.4条所容许的范围内，否则不会向任何人披露。33.1.2代理人可在不损害《法国金融家法典》第L.511-33条规定的情况下，披露：(A)根据第8.4条(利率通知)向有关借款人披露任何资金利率(但为免生疑问，不得披露任何参考银行报价)；及(B)任何资金率或任何参考银行报价予获其委任就一份或多份财务文件提供行政服务的任何人士，以使该服务提供者能够提供该等服务所需的程度，前提是接受该信息的服务提供者已按代理人与有关贷款人或参考银行(视属何情况而定)所同意的形式订立保密协议。33.1.3在不损害《法国金融家法典》第L.511-33条规定的情况下，代理人可披露任何资金利率或任何参考银行报价，每个义务人可向：(A)其任何关联公司及其任何高级管理人员、董事、雇员、专业顾问、审计师、如果根据本款(A)项将向其提供资金利率或参考银行报价的任何人被书面告知其机密性，并且该信息可能是价格敏感信息，除非没有这种要求告知接受者是否负有对该资金利率或参考银行报价保密的专业义务，或以其他方式受与此相关的保密要求的约束，则合伙人和代表；(B)任何有管辖权的法院或任何政府、银行、税务或其他监管当局或类似机构要求或要求披露信息的任何人，或任何相关证券交易所的规则，或根据任何适用的法律或条例，如果将向其提供资金利率或参考银行报价的人以书面形式被告知其机密性质，且该信息可能是价格敏感信息，则除非代理人认为在该情况下这样做是不可行的，则无需如此告知；DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

79巴黎18365539.6(C)任何被要求披露与任何诉讼、仲裁、行政或其他调查、法律程序或争议有关的信息的人，如果将获得该资金利率或参考银行报价的人以书面形式被告知其机密性质，并且该信息可能是价格敏感的信息，除非代理人认为在该情况下这样做并不切实可行；及(D)任何获得有关贷款人或参考银行(视属何情况而定)同意的人。33.1.4代理人在第33条中有关参考银行报价的义务，不影响其根据第8.4条(利率通知)作出通知的义务，但(除根据第33.1.2(A)条的规定外)代理人不得将任何个别参考银行报价的细节作为任何该等通知的一部分。33.2相关责任33.2.1代理人及每名义务人承认，每项资金利率(就代理人而言，则为参考银行报价)是或可能是价格敏感资料，其用途可受适用法例规管或禁止，包括与内幕交易及市场滥用有关的证券法，而代理人及每名义务人承诺不会将任何资金利率或参考银行报价用于任何非法目的。33.2.2代理人与各义务人同意(在法律及法规许可的范围内)通知有关贷款人或参考银行(视属何情况而定)：(A)根据第33.1.3(A)条作出的任何披露的情况，但如该等披露是在履行其监督或监管职能的一般过程中向该段所指的任何人士作出的，则属例外；及(B)在知悉任何资料已违反第33条的情况下披露。33.3不发生违约事件根据第20.1.2条，不会仅因债务人未能遵守第33条而发生违约事件。34.适用法律-管辖权34.1本协议的条款应按照法国法律解释，并受法国法律管辖。34.2本协定各方同意，因本协定引起或与本协定有关的任何和所有争议，特别是与本协定的有效性、解释、履行或不履行有关的争议，应完全提交巴黎上诉法院管辖的法院审理。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

80巴黎18365539.6附表1.贷款人名称原始贷款人承诺系数40,000,000欧元法国巴黎银行30,000,000欧元德意志银行Aktiengesellschaft 30,000,000欧元文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

81巴黎18365539.6附表2.第1部分的先决条件--签署日的先决条件1.每个债务人必须在签署日交付下列文件：(A)每个借款人的最新章程文件(章程)的核证副本；(B)母公司最新章程文件(章程)的正本或核证副本；(C)不迟于签署日期前一个月的每个借款人的公司注册证书(Extrit K-bis)的正本或核证副本；(D)母公司最新公司注册契约的正本或经核证的副本(Oprichtingsakte)；(E)不迟于签署日期前一个月就每一借款人所作的资产及产权押记结算书的正本或经核证的副本，包括一份关于不会被剥夺产权的质押书。(F)在任何适用法律或其章程文件要求的范围内，批准财务文件的条款、拟进行的交易以及财务文件的签立和履行的主管法人机构决议的正本或经核证的副本，包括就母公司而言，确认担保符合适用于其的公司利益原则；(G)签署财务文件或财务文件下的任何通知或证书的人(S)的授权书正本或经核证的副本；(H)上文(G)段所指的每个人和上文(F)段所述决议授权的每个人的签名样本。(I)每一债务人的授权签署人的证书，确认借款或担保(视情况而定)总承诺额不会导致超过对有关债务人具有约束力的任何借款、担保或类似限额。(J)由有关义务人的获授权签署人发出的证明书，证明附表2本部(先决条件)所指明的每份与该文件有关的副本文件均属正确、完整，并在不早于签署日期的日期具有十足效力。2.必须在签署日期提供以下法律意见：(A)高伟绅欧洲有限责任公司就借款人在签署签署之日将签署和履行的财务文件的法律存在、没有破产程序、能力和授权提出的法律意见；(B)阿姆斯特丹高伟绅律师事务所关于母公司在签署和履行财务文件方面的法律存在、没有破产程序、能力和授权的法律意见；和DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

82巴黎18365539.6(C)德顿欧洲公司就其起草的将于签署之日签署的财务文件的有效性和可执行性提出的法律意见。3.其他文件和证据(A)本协议和费用函的签定情况。(B)代管机构提交的令代管机构满意的报告。(C)每个债务人根据财务文件到期应付的所有费用和费用(包括代理人和安排人的法律费用，以到期日开具的发票为准)均已支付。第2部分--第一个使用日期的先决条件1.文件和证据(A)基本上以附表10所列形式(担保文件的形式)或代理人(根据所有贷款人的指示行事)与母公司商定的其他形式签署担保文件，但代理人可要求每个借款人在签署该等担保文件时或之前提供下列文件：(I)每个借款人的最新章程文件(法令)的经认证副本，如果该等章程文件自签署之日起已被修改；(2)每一借款人的公司注册证书正本或经核证的副本(Extrit K-bis)(如该借款人的公司注册证书是作为签署日期前的条件交付代理人的)；。(3)如在签署日期前作为条件交付代理人的有关该借款人的资产和产权负担的押记陈述书已超过两个月，则有关该借款人的资产和产权负担押记陈述书的正本或核证副本一份或经核证的副本。及(Iv)如有需要，批准其将签立的证券文件的条款、拟进行的交易、签立及履行的证券文件的主管法人团体决议案的正本或核证副本，以及签署其将签立的证券文件的人(S)的授权书正本或核证副本。(B)与代管机构和独立评估人签署任何必要的文件。(C)证明每个借款人已就其质押存货订立符合财务文件条款的保险单，并已向保险人支付有关保费。(D)根据财务文件，每个债务人当时到期应付的所有费用和开支(包括代理人和安排人的法律费用)均已支付。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

83巴黎18365539.6(E)德意志银行Aktiengesellschaft确认，它已从Factofrance收到所有令人满意的文件，以遵守适用于德意志银行Aktiengesellschaft的适用于德意志银行Aktiengesellschaft的所有您的客户要求(前提是，尽管有任何相反的规定，该条件只有在德意志银行Aktiengesellschaft事先批准的情况下才可免除)。2.下列法律意见必须在第一个使用日或之前提供：(A)Clifford Chance Europe LLP就借款人与其所属的第一个使用日或之前签署和履行的财务文件的法律存在、无破产程序、能力和权限提供的法律意见；(B)Dentons Europe就将在其起草的第一个使用日或之前签署的财务文件的有效性的法律意见。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

84巴黎18365539.6附表3.使用申请表来自：[借款人]致：[座席]日期：[]尊敬的先生们，Constellium-1亿欧元融资协议，日期为[]2017年4月(《协议》)1.我们指的是该协议。这是一个利用请求。本协议中定义的术语在本使用请求中的含义相同，除非在本使用请求中被赋予不同的含义。2.我们想借一笔A级贷款[和一笔B档贷款]按下列条款：建议使用日期：[](如果那天不是营业日，则为下一个营业日)贷款币种：欧元A批贷款金额：[][B档贷款额度：[]]利息期限：[]3.可动用的A档金额[和可用的B部分金额]建议使用日期确定如下：-适用库存值(包括没收)：总和[],[]和[]；-适用的库存值(不包括没收)：总和[],[]和[]；-适用的重新计算的有序清算净额百分比：[]；-可融资库存值(包括资产剥离)：[90%]/[75%]和的 [],[]和[]; - 融资库存价值（不含剥夺）：总和的75% [],[]和[]; - 借款基本价值： [可融资库存价值（有剥夺）和可融资库存价值（没有剥夺）之和]/[4* 可融资库存价值（有剥夺）]/[可融资库存价值（有剥夺）]- 可用设施： [借款基本价值或可用承诺总额]- 可用A部分金额： [可用设施或融资库存价值（有剥夺）]DocuSign信封ID：72404465-C57 D-40 D 0-A3 F9 - 6791069420 DB

85 Paris 18365539.6 -可用B部分金额：[可用设施和可融资库存价值之间的差异（有剥夺）]4.我们确认，第4.2条（其他先决条件）中规定的每个条件在本使用请求之日均已得到满足。 5. [该部分A贷款将于 [整体]/[零件]为了再融资的目的[确定即将到期的贷款]/[这批贷款的收益应记入贷方[帐户].][[这笔B档贷款将于#年发放。[整体]/[零件]为了再融资的目的[确定即将到期的贷款]/[这笔B档贷款的收益应记入[帐户].]]6.这一使用请求是不可撤销的。你忠实的…………………………………授权签字人[借款人名称]DocuSign信封ID：72404465-C57 D-40 D 0-A3 F9 - 6791069420 DB

86巴黎18365539.6附表4.转让协议的格式本转让协议订立于[●]之间：1.[●](“现有贷款人”)及：[●](“新贷款人”)鉴于：(A)现有贷款人根据#年的一项贷款协议订立了一项循环贷款安排，总额相当于1亿欧元。[]2017年4月，Constellium International为母公司，Constellium Neuf Brisach和Constellium Issoire为借款人，Constellium Neuf Brisach和Constellium Issoire为借款人，附表1第一部分所列金融机构为原始贷款人，Factofrance担任安排人和贷款人代理(“贷款协议”)。(B)现有贷款人意欲转让而新贷款人意欲获取[全]/[本转让协议附表1规定的部分]现有贷款人的承诺、权利[和义务]本转让协议附表1所指。(C)《融资协议》中定义的术语在本转让协议中使用时具有相同的含义。现商定如下：1.[现有贷款人和新贷款人同意转让(割让)]/[现有贷款人确认，通过另一项协议，它将在转会日期将(céder)转让给新贷款人]1 [全]/[本转让协议附表1规定的部分]现有贷款人的承诺、权利[和义务]本转让协议附表1所指的，以及现有贷款人根据《融资协议》第21.5条(转让程序)提供的所有担保和担保项下的权利和利益。2.建议的转让日期为[●]3.为施行第27.2条(地址)，新贷款人的贷款办事处及地址、传真号码及注意事项载于本转让协议附表1。1如果转让是以单独协议的方式进行的(例如，根据L.214-169或L.313-23及以后的条款)，则使用此选项。法国《Monétaire et Financer》(法语代码Monétaire et Financer)。2在现有贷款人根据本转让协议转让权利和/或义务的情况下，如果新贷款人认为有必要使转让对债务人生效，则新贷款人应安排将这种转让通知债务人或由债务人确认。3请注意，如果转移的方式是BORDEREAU FCT、BORDEREAU DAILLY或CONTACT DIFDIE，则假定转移日期为贴在BORDEREAU FCT或BORDEREAU DAILLY上的日期或在BORDERENAU FCT、BORDEREAU DAILLY或BORDERENAD FIFDIE上约定的日期。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

87巴黎18365539.6 4.新贷款人明确承认《贷款协议》第21.4条(限制现有贷款人的责任)对现有贷款人义务的限制。5.新贷款人为了代理人的利益，确认它是：(A)符合资格的贷款人，而不是条约贷款人；(B)条约贷款人；(C)不是符合资格的贷款人，4而且它是[不]5通过位于非合作管辖区的设施办事处注册成立或采取行动。6.新贷款人向代理人代表的其他融资方确认，它已有权享有相同的权利，并将对这些当事人承担与如果它是原始贷款人时所承担的相同义务。7.本转让协议受法国法律管辖。巴黎商业法庭对与之有关的任何争议拥有管辖权。8.本转让协议是在本转让协议开头所述的日期签订的。4如适用，删去。每一家新贷款机构都被要求确认属于这三个类别中的哪一个。5如适用，删去。每一家新贷款机构都被要求确认它是否属于这些类别之一。文档签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

88巴黎18365539.6附表1承诺/权利[和义务]待转让[插入相关详细信息][设施办公室地址、传真号码、通知注意事项和付款账户详情][现有贷款人][新贷款人]受让人：受让人：本转让协议由代理商接受，转让日期确认为[●]. [座席]发信人：DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

89巴黎18365539.6附表5.TEG信函的格式[关于《特工》的信头]发货人：作为代理的工厂至：[借款人]日期：[]尊敬的先生们，Constellium-1亿欧元融资协议，日期为[](“协议”)我们指的是协议。本函列出了《协定》中所指的适用的全球有效汇率(如果是全球税率)。本协议中定义的术语在本信函中的含义相同，除非在本信函中有不同的含义。在本协议之日或前后以365天为基础计算的有效全球利率(如果是全球利率)为一个月的利息期限，按#年的欧洲银行同业拆借利率计算。[]百分之一。每年，[]（相当于一个两周周期， []百分之一。对于一个月的Durée de Période)。上述费率：(A)是为了遵守第L.314-1至L.314-5条和R.314-1及以后的规定。(B)是根据以下条件计算的：(1)贷款的全额提款已于#年以欧元计算。[]；(Ii)以年利率表示的欧洲银行同业拆息固定在[](Iii)保证金为[]每年%；以及(C)考虑您根据本协议应支付的各种费用、成本和支出，并假设这些费用、成本和支出在本协议有效期内将保持在原来的水平。这封信被指定为财务文件。请签署并将随附的副本退还给我们，以确认您接受这封信的条款。您诚挚的，代理签约信封ID：72404465-C57D-40D0-a3F9-6791069420DB

90巴黎18365539.6我们同意上述规定[]作为借款人DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

91巴黎18365539.6附表6.保密承诺表文件签名信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

92巴黎18365539.6附表7.保函要求表格：代理人：康斯特利姆国际公司作为担保人[填写协议第27.2条规定的地址和联系方式，或康斯特利姆国际公司根据协议第27.2条通知的任何联系方式]日期：[]需要紧急/注意尊敬的先生们，Constellium-1亿欧元贷款协议日期[]2017年4月(《协议》)我们指的是《协议》。这是根据协议提出的要求。本协议中定义的术语在本信函中的含义相同，除非在本信函中有不同的含义。在……上面[●]6、我们已将通知发送给[借款人]请求它支付一笔数额为[●]该笔款项已到期并须于[●]按条款 [20.1.1]到今天为止，这笔钱仍未支付。因此，根据本协议第17条(担保)，我方请求作为担保人的贵方在收到本提单后七(7)个工作日内，向我方作为代表融资方行事的代理人支付[●]转到以下银行帐户：[●]7.您诚挚的信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

93巴黎18365539.6附表8.[已保留]DocuSign信封ID：72404465-C57 D-40 D 0-A3 F9 - 6791069420 DB

94巴黎18365539.6附表9.独立评估师聘书DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

95巴黎18365539.6附表10.安全文件格式DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

16巴黎18365258.6的签字人/签字人于本合同首页所述日期在巴黎签署/签署借款人/由/par：__名称/名称：Mark Kirkland Constellium neuf Brisach by/par：__名称/名称：Christel Sahyoun by/par：_名称/名称：Mark Kirkland DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

17巴黎18365258.6代理/L‘代理因素/par：_/姓名：Philippe mutin the Arranger/L’代理因素/parc：__名称/名称：Philippe mutin DocuSign信封ID：72404465-C57D-40D0-a3f9-6791069420DB

18巴黎18365258.6 CREDIT SUISSE（Deutschland）AKTIENGSELLSCHAFT 作者/方：_姓名/姓名：约阿希姆·林格 作者/方：_姓名/姓名：朱莉娅·弗兰克 法国巴黎银行 作者/方：_姓名/姓名：Paul Rozek 作者/方：_姓名/姓名：Leonie Lefevre 德意志银行股份 作者/方：_姓名/姓名：Matthias Russwurm 作者/方：_姓名/姓名：Shoaib Urkman DocuSign信封ID：72404465-C57 D-40 D 0-A3 F9 - 6791069420 DB