展品：99.5

J B S E N DS 1 Q 24与U S$1。2024年5月14日-JBS S.A(B3：JBSS3；OTCQX：JBSAY)今天公布了2014年第一季度业绩。除非另有说明，本报告中的评论是按照国际会计准则(IFRS)以美元计算的。A期发行JBS(JB S S 3)PRI Ce On 05.14.2024年R$25.15 Ma e t V a Lu e 05.14.2024 R$55.8 B I L L I On T L S拥有：2,218,116,370 IR C on t a c Gui Gui L他r r m e C a v al c a a n t i C h r i S t i a n e A ss i S P e dro Bu e o F e e L i pe BR I do V I t o r F I g u u i g u e i ra A ma n da Harumi r i_i r@j b S.com.B r 1 Q 2 4 HI G hlig H TS(美元)N et sa L e S：18美元。00亿(+7.9%同比)调整息税前利润A：1美元30亿欧元(同比增长212%)调整后EBITDA利润率：7.2%(同比增长4.7%Y/y)N et prof it：33美元3 MN O PERATI O N A L和D F N C IAL H IGH TS JBS B E E F N O RT H A M ER I C A Ne t Sal e S：U S$5。6亿美元(同比增长6%)调整e d EB I T D A：U S$-9。8 MN EB I T D A Ma rg In n：-0.2%(-0。下午6点。P。Y/y)JBS austra L和S：U S$1。4bn(+4%y/y)调整e d EB I T D A：U S$1.24亿EB I T D A Ma rg In n：8.6%(+8.晚上8点。P。Y/y)JBS US A P O RK Net t Sal e S：U S$1。9亿美元(+6%y/y)调整e d EB I T D A：U S$3.13亿n(+603%y/y)EB I T D A Ma rg In n：1 6.4%(+13.晚上9点。P。Y/y)PPC Net Sa L e S：U S$4。4亿n(+5%y/y)调整后EBITDA：5.01亿美元(+86%y/y)EB I T D A Ma rg In n：115%(+5p.P。Y/Y)Seara Net Sa L e S：U S$2。1 b n(+5%y/y)调整后EBITDA：2.41亿美元(+751%y/y)EB I T D A Ma r g In n：116%(+10.1便士。P。Y/y)JBS B RA S I‘t sa L e S：U S$2。9亿n(+22%y/y)调整后EBITDA：1.3亿美元(+128%y/y)EB I T D A Ma rg In n：45%(+2。1便士。P。Y/y)C O NS O LID ATED·JBS宣布将投资1.5亿雷亚尔，将位于南马托格罗索州的Campo Grande工厂的产量增加一倍，使其成为拉丁美洲最大的牛肉工厂和JBS全球三大牛肉工厂之一。·该公司宣布投资5000万美元，以提高其位于澳大利亚丁莫尔的牛肉工厂的质量和生产率。

T H E C EO G I L Be rto致M a zo Ni，G L oa L C EO J B S 2 JBS稳健的第一季度业绩强化了我们正走在复苏的道路上，正如前几个时期所表明的那样。2024年第一季度，与2023年第四季度相比，我们的综合EBITDA利润率增加了近2个百分点，与2023年第一季度相比增加了近5个百分点，实现了7%的利润率。这一时期的利率为2%。由于在整个2023年实施了改进，Seara在本季度脱颖而出。对运营卓越的关注反映在业务利润率的显著提高上--从6%跃升。2023年第四季度至2011年第四季度增长4%。2024年第一季度为6%。一些经营缺口的缩小，粮食成本的正常化，以及国内市场产量的增长，增强了SEARA今年的前景。我们继续把重点放在识别消费者偏好和抓住运营机会上。Pilgrim的强劲业绩反映了对关键客户的关注、品牌的增长和欧洲业务的整合，以及对卓越运营的追求。业务利润率大幅增长，从6%跃升至6%。2023年第一季度至2011年第一季度增长5%。2024年第一季度为5%。美国猪肉的利润率也从2%上升到了同样的水平。5%至16%。同期为4%。家禽和猪肉行业都受益于谷物价格的下降，以及供需的再平衡。我们业绩的强劲表现再次突显了我们地理和蛋白质多样化的重要性。在全球蛋白质行业传统上较为疲软的季度，巴西和澳大利亚的牛肉业务在这两个国家创下了牛周期的新高，而美国牛肉的利润率继续走低，原因是我们所处的地区牛周期和季节性条件，正如之前指出的那样。我们实现了332美元的净利润。该期间为300万美元，净收入为180亿美元，调整后的EBITDA为1美元。30亿美元。我们的首要任务仍然是去杠杆化：杠杆率从4下降。2023年第四季度为42美元至3美元。2024年第一季度为66美元。本季度的业绩强调了我们对JBS的长期战略的信心，该战略专注于扩大我们的全球多蛋白平台，并巩固我们的强大品牌和增值产品组合。在这方面，我们在过去几年进行了各种投资，并将开始取得成果。在巴西，我们今年将在南马托格罗索州的杜拉多斯工业园区开设一家新的In Natura猪肉厂和一家预制食品厂。我们还在4月份宣布，我们将把我们位于同一州的Campo Grande牛肉工厂的产能增加一倍--这是最近批准的中国出口设施之一。在沙特阿拉伯的吉达，我们正在完成我们的第三个清真增值产品设施。在西班牙的圣塞巴斯蒂安，我们将开始在生物技术食品公司培育蛋白质工厂运营。我们仍然专注于我们可以控制的东西，以便在我们运营的每个市场上变得越来越有竞争力。因此，我们绝对专注于我们的运营、成本管理、生产率提高、投资组合优化和价格--无论地理位置和经济波动如何。我们相信，我们平台的实力，加上我们的财务业绩，以及我们对卓越和创新的承诺，将使JBS继续其增长轨迹，为我们的利益相关者和我们所在的社区创造价值。

L-$62 5.4 M n-280 332-625-1,284 1Q23 1Q24 Consoli D A T E D Consoli D A T E D High L：G r a p h S in n mi ll I on S。N et RE Venue$180亿调整后的E B I TDA$13亿1Q23 1Q24 N E T P RO F IT$33 2.3 M n 3 16,687 17,999 1Q23 1Q24 416 1,298 2.5%7.2%1 Q 23 1 Q 24

净收益E V E N U E A DJUS T E D EBITDA于24年第1季度，JBS录得综合净收入180亿美元，较23年第1季度增长8%。期内，JBS约76%的全球销售额来自国内市场，其中S及S分别占全球销售总额的24%及24%。在过去12个月中，净收入达到742亿美元。于二四年第一季度，经调整的EBITDA达1美元。30亿美元，同比增长212%，EBITDA利润率达到7%。2%，比上年提高470个基点。1Q23是一段充满挑战的时期，供需不平衡、几个地区持续的通货膨胀、高投入成本等等。除了公司全球平台的优势外，在过去的一年里，公司还实施了几项行动，重点是人员和运营方面的卓越。因此，24财年第一季度的业绩证明所有业务部门的业绩都有所恢复，JBS Beef North America除外，该公司正面临一个具有挑战性的牛周期。在过去12个月中，调整后的EBITDA达到4美元。30亿美元，调整后的EBITDA利润率为5。8%。Consoli D A T E D高L在美元%N R US$%N R Q 24 vs 4 Q 23 US%N R 1 Q 2 4 vs 1 Q 2 3 100.0%74,229.6 7.9%100.0%16,687.2-7.5%100.0%19,449.1 100.0%17,998.7净R平均-88.1%(65,369.9)2.8%-91.2%(15,221.5)上的∆%∆%U S$M 11-9.1%-88.5%(17,209.3)-86.9%(15,640.4)S S和L的成本d 11.9%8,859.7 60.9%8.8%1,465.8 5.3%11.5%2,239.8 13.1%2,358.3 Gr os S Pr o Fit-6.2%(4,587.7)-0.6%-6.7%(1,111.8)-8.4%-6.2%(1,206.7)-6.1%(1,105.1)S与S-3.1%(2,329.9)2.9%-3.1%(514.2)-23.8%-3.6%(694.5)-2.9%(529.0)L和阿德姆。E x p e ns e S-1.9%(1,403.0)16.6%-1.8%(299.2)2.4%-1.8%(340.5)-1.9%(348.7)净财务收入(费用)0.0%0.2-0.0%2.8-0.0%(0.3)0.0%(6.5)E Qu i i t y e a r n g SS所在的S我所在地区的S 0.0%(17.8)-0.3%42.9-0.1%19.9 0.0%(1.3)0%521.6--2.5%(413.7)--0.1%17.7 2.0%367.6与L(OSS)的比例为0.0%(13.3)-0.8%138.5-0.1%24.2 0.0%(2.8)所得税和社会贡献税-0.1%(95.2)-0.0%(4.4)28.6%-0.1%(25.3)-0.2%(32.5M i no ri ty in re 0.6%413.1--1.7%(279.6)-0.1%16.71.8%332.3净投资(L开放源码软件)5.8%4,339.6-2.5%416.3 26.0%5.3%1,030.57.2%1,298.0 S泰德EB I T D A 0.19-(0.13)-0.01 0.15每个Sh a Re S 1 Q 2 4 Q 2 3 Q 23 L T M 1 Q 2 4美元%N R L T M 1∆%1Q23∆%4Q23 1Q24 U S$Milli On-(275.2)-42.0 364.9当期净收入(包括少数股权)299 2.4%340.5 348.7 F i n n a n c i al i n co m e(E X P E N Ns E)，N et-(24.2)2.8C urr e n n t a n d deferr e d i i n co e ta x es 577.3 544.5 D e p r e re c i at i on a n d a m ort i z at i on E Q u i t y in S u b S i d i a r i e i e Qu i t y i d i a r i e iRi e S 6.5(=)E B I T D A O t H in n co e/e x p e n S e S重建A s e t i m p a i r m e t A n t i trus t g e e m e n ts D on a t i o n i t e m e m e n n d(=)A*PIS/COFINS的A*价值网4

N E T F INA N C I A L 24财年第一季度业绩，净负债财务支出2.73亿美元。净利润S U L TS于二四年第一季度，JBS录得净利3.32亿美元C A SH F L OW F R OM营运A C TIV IT I E S A N D F R E C A SH F L OW于一季度录得经营活动现金流2,500万美元，而二十三季度一季度经营活动现金流为负5.86亿美元，这主要是由于几乎所有业务单位的经营业绩均有所改善。扣除物业、厂房及设备、已收利息及租赁后的自由现金流为负6.25亿美元，较S所持股份增加51%。值得一提的是，今年第一季度具有消费现金的季节性特征，这是因为付款集中在牛和S两人身上，S和S在S身上。N E T C A SH P R OV I D ED(U S E D)B Y INV E ST I NG活动5于二四年第一季度，JBS投资活动的现金流量总值为2.73亿美元，主要投资为增加固定资产(资本支出)。高额L费用？包括被动利息项下的贷款和融资利息支出，以及主动利息项下的金融投资利息。

N E T D E B T桥接净债务在24季度结束时为15美元。90亿美元，比23季度第四季度增加5.69亿美元，考虑到今年这个时期的季节性，这一数字与该季度的现金消费一致。来自经营活动的现金主要由：(I)资本支出2.84亿美元；(Ii)支付净利息2.6亿美元；及(Iii)商业租赁1.06亿美元所抵销。Inde B T E DNE S S JBS以3美元结束季度。50亿美元现金和3美元。30亿美元的循环信贷额度，没有抵押品，其中2美元。JBS USA为90亿美元，JBS Brasil为4.5亿美元。因此，该公司的总可获得性为6美元。80亿美元。季度末，净债务为15美元。90亿美元，与23季度末相比减少了约5.39亿美元。JBS在本季度末的杠杆率以美元计算为3。66倍。(百万美元)L高收入百万美元∆%1Q23∆%4Q23 1Q24 5.9%18,248.7-3.3%19,999.1 19,333.0 S D e b t-61.3%1,975.1-14.4%891.6 763.4(+)S H o r t T e r m D e b t 0.0%11%4%4%%S D e b t 14.1%16,273.6-2.8%19,107.6 18,569.6(+)L先生S先生S先生先生88.0%1,844.0-26.3%4,702.0 3,467.1(-)L先生-3.3%16,404.7 3.7%15,297.2 15,865.9 N和D e b t 3.15x 4.42x 3.66倍杠杆3.66倍4.42倍*考虑收购，现金保证金、非现金项目及其他。6(1,298)

BRL 13.4%，10.17%，P。A.美元2 86.6%5.09%第A.债券86%B A n KS 3%CRA 11%来源B R E A K下降C U RR E N C Y&C OST分解D e bt阿莫蒂斯在I o n n S c他都L e(U S$米L L I o n)éC a sha a a n e d d u I va L e n t S R e vo L v i ng c re d I t f a c i i L I t e S U S D 2.90亿美元的S和L的医疗设施4.5亿美元的年利率为5.78%。S S？包括现金可用资金和来自JBS美国和JBS巴西的循环担保信贷额度包括其他货币的债务，如欧元和加拿大元Consoli D A T E D High L印尼盾3,467 763 20 15 1,085 1,099 706 1,804 1,890 2,912 2,997 2,109 427 2,413 883 8 86 2,450现金和股票价值2025 2026 2027 2028 2029 2030 2031 2032 2033 2034 2035 2036至2051 2052 2053

B U S I N E SS U N ITS-IF RS US$B U S I N E SS U NIT S-U SG A P U U S$BU S INE S S单位L T M 1 Q2 4∆%1Q23∆%4Q23 1Q24万N e t R e v e Nue 23,617.7 6.0%5,266.4-11.0%6,272.9 5,581.1 JBS北美牛肉6,260.7%1,394.7-16.4%1,730.1 1,446.4 JBS澳大利亚美元7,816.0 5.7%1,808.1-9.1%2,102.2 1,910.3 JBS美国猪肉17,558.5 4.7%4,165.6-3.7%4,528.3 4,361.9朝圣者的骄傲美元A d j u S Te d E B I T D A 46.8--23.2--141.2 11.4 JBS牛肉北美美元537.4-18.5-23.2%172.1 132.2 JBS澳大利亚美元561.2-66.4-17.4%188.3 155.6JBS美国猪肉$1,254.1-151.9 20.2%309.5 371.9朝圣者的骄傲$A d ju S t e d E B I T D A M a r g i n 0.2%0.下午6点。P。-0.4%2.5便士。P。-2.3%0.2%JBS北美牛肉8.6%7.晚上8点。P。1.3%-0。晚上8点。P。9.9%9.1%JBS澳大利亚%7.2%4.5便士。P。3.7%-0。晚上8点。P。9.0%8.1%JBS美国猪肉%7.1%4.晚上9点。P。3.6%1.晚上7点。P。6.8%8.5%《朝圣者的骄傲》1Q 2 4 4 Q 2 3∆%1 Q 2 3∆%L T M 1 Q 2 N e t R e v e nu e 4，8%1.988，5-1，3%。110，1 2.083，1美元SEARA 22，4%2.348，5-4，5%。009，02.873，9美元J B S B BRAZ I L 6.266，4-11，0%6.9 5.581，1美元J B S蜜蜂在N或A m e r r I ca 1.394，7-16，4%1。730，1 1.446，4美元J B S A尤斯特拉·Li A 1.808，1-9，1%2。102，3 1.910，4美元J B S U S A波罗克4.16-3，7%524，6 4.358，1美元ILG r I m‘S P r i d e-34，5%251，3 164，6美元其他--551，2-418，8美元抵销-7，5%19.449，1 17.998，7美元总计：S Te d E B I T DA135，3 240，7美元SEARA 176，129，9，9美元S B RA Z I L--9，8美元J B S在N A m e r i ca 124，0美元J B S A Ustra Li a 313，3美元J B S U S A P o rk 50美元ILG I m‘S P r I d e美元其他美元消除美元$Total A d j u S t e E B I T DA Ma r g i n Seara J B S B ra z I L J B S B ee f N o r A J B S A USTR A A USTR A A J B AC.105U S A P I L g r I m On 8

于二四年第一季度，SEARA录得净收入2美元。10亿雷亚尔，与去年同期相比稳定，因为价格和销量在年度比较中也保持稳定。因此，这一涨幅可以用平均汇率升值5%的影响来解释。24季度EBITDA利润率较23季度1季度大幅上升10个百分点是由于过去一年实施的各种行动的结果，这些行动除了降低粮食成本、改善供需平衡以及新工厂的投产进程外，还带来了更好的运营指标。国内市场的销售总额为5雷亚尔，占该部门24季度营收的一半。20亿，0。考虑到销量增长了3，比第一季度增长了5%。5%，价格为2%。与23季度第一季度相比下降了9%。尽管巴西是季节性疲软的季度，但该公司继续实施其加强Seara品牌的战略，在家庭渗透率和回购方面取得了良好的结果。在出口市场，以美元计算的净收入达到10亿美元，较23季度第一季度增长4%，这是由于以美元计算的平均价格增长了7%，因为交易量在年度比较中下降了3%。本季度，价格上涨是国际市场鸡肉供需平衡改善的结果。正如上一次财报中提到的那样，2023年的业绩低于预期。由于发现了问题，重点放在人员管理以及执行行动计划以捕捉机会的纪律上，已经有可能在季节性较弱的季度恢复两位数的盈利--尽管公布的结果仍低于潜力。因此，Seara对2024年的前景仍然乐观。S E A R A BU S因E S S第九单元

注：2020年3月1日，通过公司重组程序，SWIFT门店被转移到直接子公司Seara Alimentos。虽然SWIFT门店是Seara Alimentos公司结构的一部分，但为了分析和展示业绩，公司管理层决定将SWIFT的业绩分配给JBS巴西运营部门。于二四年第一季度，JBS Brasil录得净收入2美元。90亿欧元(同比增长22%)，这一增长是销量增加的结果。在国内市场，In Natura牛肉品类的收入在2014年第一季度同比增长11%，这是由于同期销量较高所致。这一增长主要归因于有利的牛只周期，从而增加了可供加工的动物数量。在此期间，公司继续专注于商业执行，增加和改善与Friboi+计划合作伙伴的服务水平，使Friboi和SWIFT品牌更接近消费者，并改善具有更高附加值的产品供应。在出口市场，由于销量的强劲增长，在Natura，牛肉收入在24年第一季度同比增长了60%。2003年第一季度，在确认一例牛海绵状脑病非典型病例后，对中国出口牛肉的自我禁运对价格和数量产生了负面影响。因此，年度比较最终受益于对中国市场出口的恢复。值得注意的是，在24年一季度，该公司又获得了10个新的许可证，共计18家工厂向中国出口牛肉。EBITDA总计1.3亿美元，EBITDA利润率为4。24年第一季度增长5%。值得一提的是，这项业务的盈利也得益于较低的购牛价格。根据CEPEA-Esalq公布的数据，本季度活牛的价格约为240雷亚尔/年(-16%/年)。100.0%11,666.6 22.4%100.0%2,348.5-4.5%100.0%3,009.0%100.0%2,873.9 N e t R e∆-84%(9,846.6)20.6%-87%(2,041).4)-0.9%-83%(2,483.7)-86%(2,461.0)S所在公司的L d 16%1,820.0 34.4%307.1 13%-21.4%17%525.3 14%412.9 G ro S P rof i t 4.7%542.0-2.4%57.1-26.4%5.9%176.4 4.5%129.9 A d j u st e d E B I T D A 10

J B S B EE F N O RT H A M E R ICA按IFRS和美元计算，24年第一季度净收入为5美元。60亿美元，较23季度第一季度增长6%，调整后EBITDA为负9美元。800万欧元，EBITDA利润率为负0。2%。这些结果包括平均汇率从1美元兑5雷亚尔升值5%的影响。19在第一季度23雷亚尔至4雷亚尔。95%在1Q24。在美国公认会计准则和美元中，净收入为5美元。于二零一四年第一季录得60亿元，较二三年第一季增长6%，经调整的EBITDA为11美元。400万美元，利润率为0。2%。在本季度，北美的牛肉利润率继续受到牛周期的压力，特别是在季节性较弱的季度。根据美国农业部发布的数据，活牛价格保持在较高水平，在24年第一季度同比增长12%。因此，由于牛的价格约占产品销售成本的85%，而且成本的增长高于产量的增长(年增长8%)，因此盈利能力在此期间面临压力。根据美国农业部的数据，在2014年第一季度，美国牛肉出口销售额同比增长6%，这主要是由于价格上涨主要针对亚洲国家。美国前三大旅游目的地仍然是韩国、中国和日本。去年第一季度，除了美国牛只周期的好转对可供屠宰的牲畜数量产生了负面影响外，我们还面临着几个内部挑战。因此，在整个2023年，采取了几项行动来提高盈利能力，例如调整商务部门，实施旨在改善业务的项目，优化产品结构，以及其他举措。所有这些已执行的行动对于面对将继续具有挑战性的一年将是至关重要的。？JBS Beef North America的EBITDA在国际财务报告准则和美国公认会计准则中的差异，除汇率外，是由于于19年第一季度采用国际财务报告准则第16号的影响和不同的存货会计准则：在国际财务报告准则中，存货按平均成本会计，而在美国公认会计准则中，它们是按市场计价的S单位和S单位。数量和价格的计算没有考虑收购的影响。11.

J B S A U ST R A L IA考虑到国际财务报告准则和美元的结果，24季度第一季度的净收入为1美元。50亿欧元(同比增长4%)。经调整的EBITDA于二四年第一季度为1.24亿美元，EBITDA利润率为8。6%。这些结果包括平均汇率从1美元兑5雷亚尔升值5%的影响。19在第一季度23雷亚尔至4雷亚尔。95%在1Q24。在美国公认会计准则和美元中，净收入为1美元。40亿欧元(同比增长4%)，销量增长11%，但部分被较低的平均价格所抵消。调整后的EBITDA为132美元。24年第一季度为200万，EBITDA利润率为9。1%。牛肉业务的销售额较23季度第一季度增长18%，这是由于国内和出口市场销量的增长。EBITDA利润率的改善反映出牛的价格较低，因为更有利的周期增加了动物的可获得性。根据MLA(澳大利亚肉类和家畜)的数据，澳大利亚的牛价格在24年第一季度同比下降了22%。于二四年第一季度，水产养殖业务录得净收入下降，原因是夏季气温上升及水温影响渔获量，导致销售量下降。猪肉业务的净收入与去年同期相比保持稳定。然而，盈利能力的改善是运营效率提高的结果。预制食品部门Primo本季度的平均价格上升，但被销量下降所抵消，但与去年同期相比，EBITDA利润率上升，尽管通胀压力持续存在。除汇率外，JBS Australia的EBITDA在IFRS和USGAAP中的差异是由于从19年第一季度开始采用IFRS第16号以及不同的生物资产会计准则的影响，在IFRS中它们是按市价计价的，而在USGAAP中它们是按平均成本计价的。不S、新能源、S、S等单位的成交量和成交价计算都没有考虑收购的影响。12

J B S U SA P O R K？JBS USA Pork按IFRS和USGAAP计算的EBITDA的差异，除了汇率外，还由于从19年第一季度开始采用IFRS 16的影响和不同的会计准则。在国际财务报告准则中，生物资产按市价计价，存货按平均成本计价，而在美国公认会计准则中，生物资产按平均成本计价，存货按平均成本计价。数量和价格计算没有考虑国际财务报告准则和雷亚尔，24季度第一季度的净收入为1美元。90亿美元，较23季度第一季度增长6%，调整后EBITDA为3.13亿美元，利润率为16%。4%。这些结果包括平均汇率从1美元兑5雷亚尔升值5%的影响。19在第一季度23雷亚尔至4雷亚尔。95%在1Q24。在USGAAP和美元中，净收入为1美元。90亿美元，比23季度第一季度增长6%，这是由于平均价格上涨了8%。调整后的EBITDA总计为155美元。24年第一季度为600万，利润率为8。1%。本季度USGAAP和IFRS的EBITDA的主要差异是由于按IFRS的市值和USGAAP的平均成本会计生物资产的影响。在国内市场，24季度的特点是平均批发价(折算)增长，这反映了由于美国牛肉价格上涨，消费从牛肉转向猪肉，导致需求增加。在国际市场上，美国农业部今年的数据显示，猪肉出口增加了11%，特别是对墨西哥、韩国和哥伦比亚的出口。除了商业动态的改善，本季度的盈利能力还受到以下因素的积极影响：(I)24季度平均谷物成本下降(同比下降34%)；(Ii)24季度平均瘦肉猪价格下降(同比下降14%)；以及(Iii)除了改善商业、运营和物流执行情况外，继续努力扩大增值组合。100.0%7,816.0 5.7%100.0%1,808.1-9.1%100.0%2,102.2 100.0%1,910.3 N e t R e v e Nue-84%(6,579.3)-9.0%-90%(1,635.8)-17.L单位L T M 1 Q 2 4∆%1Q23∆%4Q23 1Q24%NR US$YoY%NR US$QQ%NR US$%7,816.0 5.7%100.0%1,808.1-9.1%100.0%2,102.2 100.0%1,910.3 N e t R e v e Nue-84%(6,579.3)-9.0%-90%(1,635.8)-17.0%-85%(1,794.7)-78%(1,488.9)S集团的S集团因此L d 16%1,236.7-172.3 10%37.0%15%307.6 22%421.4 S集团S集团10.2%795.6-2.5%44.6 60.5%9.3%195.2 16.4%313.3 A d j u st e E B I T A I A I MP a ct of a c q ui UI si on S.13个

P I L GRI M‘s P R I D E C O R P O R A tio NáA Diferença no EBITDA Enentre no EBITDA Entro e IFRS e USGAAP da PPC，além do c？mBio，se deve AOS Imacactos da adoção do IFRS 16 a artir do 1 T 19 e a Critérios diferentes de Contalização da Amoritiização da Aramablização das avariização aves Matters Matters：em IFRS，a amamamoração do o biol gicoéizada，考虑到IFRS和美国的结果，PPC提出的净收入为4美元。于二四年第一季度录得40亿美元，较上年同期增长5%，经调整的EBITDA为5亿美元，EBITDA利润率为11。5%。这些结果包括平均汇率从1美元兑5雷亚尔升值5%的影响。19在第一季度23雷亚尔至4雷亚尔。95%在1Q24。按美国公认会计原则和美元计算，PPC在2004年第一季度的净收入为4美元。40亿美元，比23季度第一季度增长5%，调整后的EBITDA为371美元。900万美元，利润率为8%。5%。第一季度受益于已经实施的战略，使公司能够与主要客户一起领先于市场增长。同样，品牌产品组合继续扩大，并有助于组合的多样化。这些努力，再加上对卓越运营的高度关注，导致了这一时期的盈利能力增加。在美国，于二四年第一季度，盈利能力持续改善，主要由于用作原料的鸡肉(Big Bird)的营运效率提高、行业基本面改善及与主要客户的伙伴关系持续增加。此外，成品类别也发生了变化，零售和餐饮服务渠道均有显著增长，进一步扩大了品牌增值产品的供应。在本季度，墨西哥业绩的改善是由于自然产品的供需平衡、与主要客户合作伙伴关系的增加以及品牌产品的更多供应。在欧洲，仍然面临着具有挑战性的宏观经济形势，良好的结果是该区域从工业设施到支助活动的资产优化的结果。此外，加强与主要客户的伙伴关系、通过品牌产品增加投资组合多样化和卓越运营的所有努力也有助于巩固该地区的成果。不是S单位L T M 1 Q 2 4∆%1Q23∆%4Q23 1Q24%NR US$YOY%NR US$QQ%NR US$I RS-U S$Mi lli on 100.0%17,543.9%100.0%4,162.1-3.7%100.0%4,524.6 100.0%4,358.1 N e t R e v e Nue-87%(15,322.1)-0.4%-91%(3,777.0)-5.0%-88%(3,961.6)-86%(3,762.5)S集团的S因此L d 13%2,221.8 54.6%385.1 9%5.8%12%563.0 14%595.6 S集团S P rof it It 10.1%1,768.0 86.3%6.5%268.7 13.2%9.8%442.2 11.5%500.6 A d j u st e d E B I T D A no Cuo do do Producto vendido e nãoéajuada e nãoéajuada no bitda.14.

57 136 99 176 130 2.4%4.5%EBI TD A(S上的L一世)a n d%EBI TD A 5.9%4.8%3.4%1Q23 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 28 85 116 1354%5.5%4.1%6.4%241 11.6%1Q23 2Q23 3Q23 4Q23 1Q243.2.8 3.0 3.0 2.9 1Q23 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 J B S B r a S 1(I F R S-U S$)2.0 2.1 2.1 2.1 2.1 1Q23 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 S a(i FR S-U S$)152 249 324 310 372 3.6%5.8%7.4%6.8%8.5%1Q23 2Q23 3Q23 4Q23 1Q242.4.3、4.4.4.5 4.4 1Q23 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 P il g ri m‘S P ri d e(U S G AA P-U S$)JBS U S A P ork(U S G AA P-U S$)66 27 190 188 1567%1。5%9.4%9.0%8.1%1Q23 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 1.8 1.8.2.0 2.1 1.9 1Q23 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 1.4 1.5 1.61.7 1.4 1Q23 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 JBS A u st r a Li a(U S G AA P-U S$)-23-141 83 93 11-0.4%1.4%1.6%-2.3%0.2%1Q23 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 5.3.5.8.6.0 6.3 5.6 1Q23 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 JBS B ee f N orh A m e ri c a(U S G AA P-U S$)19 130 104 172 1323%8.6%6.6%9.9%9.1%1Q23 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 16.7.18.118.7.19.4 18.0 1Q23 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 903 416 1,298 1,108 1,030 2.5%0%5.9%5.3%7.2%1Q23 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 S单位新版本(L在S上)新版本(L在S上)EBI TD A(在S上)EBI TD A新版本(在S上)EBI TD A(在S上)EBI TD A(在L上)EBI TD A(在L上)TD A(S上的L)和%EBI TD A新的修订(S上的L)EBI TD A(S的百万)EBI TD A(L上的)EBI TD A(S上的)EBI TD A(S上的)a n d%EBI TD A C on S o lided(I F R S-U S$)Nt Rev e N ue(B Il L I On S)EBI TD A(M Il Ef I On S)a n d%EBI TD A 15

美国13.7%法国和中东13.0%欧盟8.9%日本8.9%S在韩国2%美元，25.7%美元。9 B I ll I on No TE 1 C o ns I d e r S C h I na a n d H o ng K o ng+16.3%1Q23 Gr Eat C h h n aü21.6%G R A P H IC 1|J B S E X PO R H IC 1|J B S E X PO R R T S I N 1 Q 24 A N D 1 Q 23表E 1|C A P E X T A B BLE 2|C OGS B R E A K DOWN A T A C H E D T A B B L E S A N D GRA P HI C S LT M 1Q2 4∆%1Q23∆%4Q23 1Q24%C A P E X US$YOY%C A P E X US$QOQ%C A P E X US$%C A P E X US$U S$Mi 11I on 100.0%1,455.5-25.8%100.0%330.8 13.5%100.0%401.9 100.0%284.1至C A A P E X 679.0 47%-36.4%182.2 55%0.2%45%179.2 45%128.0 E x p a ns i on a n d M o d er n i z at I on 776.5 53%-12.0%148.5 45%29.9%55%222.7 55%156.1维护PPC J BS U S A P o r k J BS A u st a Li a J BS牛肉北A m e r i c a Seara J BS B r a a z i L合并1季度24(%)51.0%68.6%73.5%84.8%66.5%87.1%74.2%R a w m a t e r i a L(Li V E S T O C K)32.0%15.0%8.9%12.3%21.0%7.5%16.6%P rc cccss i n g(I n c c Lu d i n i n g i n g r e d i e n t S和p a c k a g i n g)17.0%16.5%17.6%2.9%12.5%5.4%9.2%L a或r o S t Gr Et Eat Ch h in aü21.7%16非洲和M i d L e Est 16.3%美国13.7%S o u t h K o re a 8。7%Ja p an 7.9%Me x I c o 6.3%O t h e rs 25.4%US$4.5 B I L L I

S-U S$12/31/23 03/31/24 S S e t S 4,570 3,298 C S h和c a S He Qu i v a L e NTS 132 169 Ma rg i n c a S h 3,391 3,338 T r a d e a cc o u NTS r e v a bL e 5,101 5,245存货1,712 1,719 B i o L o g i c a L a ss e ts 919 892 R e c o o v a b L e t a x e S 88 43衍生资产323 328 O h r c u rr e nt a t t 16,236 15,032 T O T A L C U RR E N T A SS E E TS 12/31/23 03/31/24 N o n-n-Cur r e n t A S e t S 1,744 1,748 R e e c o b L e t a x e SB i o L o g i c a L a s ts 119 117 R e L a t e d p a r ty r e c e e v a b b L e S 775 750 D e r e r e d i n c o o m e a x e S 82 51衍生品资产319 325 o n-c n-c r e n-c r e nt 3,570 3,508 57 46 i n v e S t m e n e q u i t y-a c o u nt d i n v e S t e S 12,918 12,712 P r o o e r t y，P L和新台币1,706 1,689里程1,986 1,928我新台币1,986 1,928台币B L台币6,105 5,980善意26,342 25,863 T O T A L N O N-C U RR E N T A SS E TS 42,578 40,895 T O T A L A SS E TS

S-U S$12/31/23 03/31/24 L我a a b e 5 257 4 596 t r a cc o u t p a y a b b L e 948 943 S u p y a b b L e 948 943 S u p y a b i n nce 892 763 L a n n i n i n a n a nce 892 763 L a n n i n i n n a nce 892 763 L a n n i n i n a nce 892 763 L a n n i n a nce 892 763 L a n n i n nce 892 763 L a n n i n a nce 892 763 L a n i n n a nce 892 763 L a n n i n i n a nce 892 763 L a n n i n i n n a nce 892 763 L a n n i n nce 892 763 L a n n i nL 1,297 1,209 P a y r o L L和S o c i a L研究S 353 347 L e se Li a b li i S 0 0除以d S p a y a b L e 197 202 P r o vi ae i o o f r o f o r o ef e e g a愈来愈i n g p r o c ee d i n g m e c ee i n g e n g 144 92 D e riv a t v i v e v i v i oLi与S 581 537与Li与S 9,897 8,933 T O T L C U RR E N T L I A B I L I T I E S 12/31/23 03/31/24 N O N-C R E N T L I A B 19,108 18,570 L与NC I NG 94 90 I NC O O M E E O N E R I T A X E E S P A Y A B B L E 491 462S 1,360 1,325 D f e Re Re d d i NC o m e t a NC o o vi S i o o n o r L e g a L p r o o c o c ee d i n g S 116 109 O The e r n n-n-c r n-c r n t i a b ilt i e ef 22,973 22,337 T O T A 365 N O N-C U RR E RR EN T L I A B I L I T E S 12/31/23 03/31/24股权13,178 13,178 S h a r c p i t a L-c o mm on shr a r e S(186)(182)C a p t a L r e S e rv e(36)(37)o r e S e rv e S 3,624 3,624 P r f i t e e S e rv e S(7,554)(8,021)累计其他综合损失-333 r e t a iL或公司股东应占9,025 8,895公司股东应占权益683730 A TT r I b u t a b L e to n o n-c o n n-o n o n t o l n t t 9,708 9,625 T O T A L E Q U I Ty 42,578 40,895 T O T A L I A B I L I T I E S A N D E Q U Ty 18

FINA N Social STA T E M E N T S在截至3月31日的三个月损益表中，2023年和2024年合并(以百万美元为单位)-美元1Q23 1Q24 16,687 17,999 N E T R E V E NU E(15,221)(15,640)C ost of sa L e S 1,466 2,358 G RO S S P RO F I T(1,112)(1,105)S e lling e x p e ns e S(514)(529)GE n e r a L和a d i S t a t i v e e x p e ns e S(39)(23)O th e r e x p eS 82 21 O TH I NC o m e(1,583)(1,635)N E T O PE R A T I N G E XP E N S E S(117)723 O PE R A T I N G P RO F T(L O SS)122 168 F I n a nce I NC o m e(421)(517)F I n a nce x p e e NSE(299)(349)N E T F I N A N C E XP E N S E 3(7)股权投资受让人利润份额，税净额(414)368 P RO F I T(L O SS)B E F或E T A X E S(7)(4)C u rr e NT I NC o m e t a x e S 145 1 D f e r e d i NC o m e t a x e S 138(3)T O T A L I N CO M E T A X E S(275)365 N E T I N CO M E E(L O SS)A TT R I B U T A B L E OL和S 4 33 N o N-C o n-C o n n-C o n-n-n n-n-c o n-c o n n-c o n-n-c o n t t l nt i nt e n st st(275)365(0.13)0.15

菲律宾国家统计局T E M E N T S C A SH F L OW ST A T E M E N T合并后的A m e r i c a n D oll a r S-U S$1Q23 1Q24 C a S h fl o w(275)365 N et I n c o m e(Lost)A DJ u st m e e n ts f r：499 545 D e p r e c i a t i o n和a o r t i o n 4 5 E x p eL S(3)7 S来自S S(11)(5)L(S S)S(11)(5)S(L S S)S(138)3 T a x e x p e NSE 299 349 N e t f i n a nce x p e NSE 1 5 st h a r r e e-b a S e d c o m p e nsat i on 21 14法律诉讼规定21--商誉和财产的减损，厂房和设备(2)(9)工厂和设备(2)(9)工厂和设备(2)(9)工厂和设备(2)(9)工厂和设备(2)(9)工厂和设备(2)(9)工厂和设备(2)(9)工厂和设备(2)(9)工厂和设备(2)(9)工厂和设备(2)(9)Li a b L e v a L u n n t y a d j u S t m e NTS 87(116)法i r v a L a d d u u S t o o L o g i g i c a c a L a S t ts 14 5司法部(司法部)和反垄断协议518 1,166 C韩国银行和Li a b l i t i t i：20047 t r a d d库存(75)(66)B e c o c o v e c e e v a b L e Tax e S 37(68)o a e r c u u nt和n n-c r e nt a S e ts(134)(63)B i o L o g i c a L a L a S S e ts(917)(632)应付贸易账款和供应链财务(13)(13)T a a xS税务局(78)(98)其他流动和非流动负债(11)(28)税务局S税务局和反垄断协议付款(1,103)(1,141)C涉及税金和Li税金投资活动产生的现金流(316)(327)I NT e re re st p a i d 55 68 I NT e re re e re e c e v d(847)(235)N et c a S与S的投资活动产生的现金流，P L和E Qu I p m e NT(2)(2)P u rch a S e S和d i S p o sa L S i nng i b L e a S S等14 12出售财产、厂房和设备所得收益1(1)收购，扣除获得的现金1 3Di v d d S R e c e v d 0 0 R e L a p a a r t t a n 2-其他(315)(273)用于投资活动的现金用于投资活动的现金C a S h Fl f S f c i n i n n a c t i d i v i i e 987 70 P r o o c ee d i o r o o m i o m o m i n a n i n i n n i n nL的父亲和L的父亲S的父亲在17(7)台计算机上，S和L的计算机(2)(1)计算机系统在7 13号计算机上运行。S和S现金及现金等价物净变化2,526 4,466现金和现金等价物1,765 3,298现金和现金等价物净变化A A S和她的女儿L在20岁的时候

我们对存在风险和不确定因素的未来事件发表声明。这些陈述是基于我们管理层的信念和假设，以及公司目前可以获得的信息。关于未来事件的陈述包括关于我们目前的意图、信念或期望的信息，以及公司董事会成员和高级管理人员的信息。关于前瞻性陈述和信息的免责声明还包括有关可能或推定的经营结果的信息，以及在前面、后面或包括“相信”、“可能”、“将”、“继续”、“预期”、“预测”、“打算”、“计划”、“估计”或类似表述的陈述。前瞻性陈述和信息并不是业绩的保证。它们涉及风险、不确定性和假设，因为它们涉及未来的事件，因此取决于可能发生或可能不发生的情况。未来的结果和股东价值的创造可能与前瞻性陈述中明示或暗示的大不相同。决定这些结果和价值的许多因素超出了我们的控制或预测能力。21岁