附录 99.1

UPS 发布 2023 年第三季度财报

•合并收入为211亿美元，而去年为242亿美元

•合并营业利润为13亿美元；调整后*合并营业利润为16亿美元

•合并营业利润率为6.4％；调整后的合并营业利润率为7.7％

•摊薄后每股收益为1.31美元；经调整后的摊薄每股收益为1.57美元，去年为2.99美元

亚特兰大——2023年10月26日——UPS（纽约证券交易所代码：UPS）今天宣布，2023年第三季度合并收入为211亿美元，较2022年第三季度下降12.8％。合并营业利润为13亿美元，与2022年第三季度相比下降56.9％，经调整后下降48.7％。本季度摊薄后每股收益为1.31美元；调整后的摊薄后每股收益为1.57美元，比2022年同期低47.5％。

2023年第三季度，GAAP业绩包括2.19亿美元的税后费用，摊薄后每股收益0.26美元，包括向某些美国非工会兼职主管一次性支付的4600万美元、7,000万美元的转型和其他费用，以及1.03亿美元的非现金商誉减值费用。

“尽管不利的宏观经济状况对本季度的全球需求产生了负面影响，但我们的美国劳动合同在9月初获得了全面批准，劳资谈判期间转移的劳动合同开始恢复到我们的网络。我要感谢所有UPSers在这个充满挑战的时刻所做的辛勤工作和努力，并再次为我们的客户提供行业领先的服务。” UPS首席执行官卡罗尔·托梅说。“展望未来，我们已经为假日旺季做好了充分的准备。”

美国国内板块

•收入下降了11.1％，受平均每日交易量下降11.5％的推动，但每件收入增长2.0％部分抵消了这一下降。

•营业利润率为4.2％；调整后的营业利润率为4.9％。

国际部分

•收入下降了11.1％，这主要是由平均每日交易量下降6.6％以及亚洲和欧洲贸易通道持续疲软所致。

•营业利润率为14.8％；调整后的营业利润率为15.8％。

供应链解决方案1

1 由不符合 ASC 主题 280 — 分部报告下可报告细分市场标准的运营细分市场组成。

•收入下降了21.4％，这主要是由于市场价格和货运量的下降，但部分被医疗保健的增长所抵消。

•营业利润率为4.5％；调整后的营业利润率为8.8％。

2023 年展望

该公司在调整后（非公认会计准则）的基础上提供某些指导，因为无法预测或提供反映未来养老金调整或其他意外事件影响的对账表，这些对账将包含在报告的（GAAP）业绩中，可能具有重要意义。

UPS正在更新其2023年全年合并收入和调整后的营业利润率目标，主要是为了反映全球宏观经济的不确定性。UPS现在预计，2023年全年合并收入将在913亿美元至923亿美元之间，调整后的合并营业利润率在10.8％至11.3％之间。

该公司维持了约53亿美元的全年计划资本支出目标和约54亿美元的股息支付预期，但须经董事会批准。UPS现在预计，2023年全年股票回购量约为22.5亿美元。全年有效税率预计约为22％。

* “调整后” 金额是非公认会计准则财务指标。有关非公认会计准则财务指标的讨论，包括与最密切相关的GAAP指标的对账，请参阅本新闻稿的附录。

联系人：

UPS 媒体关系：404-828-7123 或 pr@ups.com

UPS 投资者关系：404-828-6059（选项 4）或 investor@ups.com

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电话会议信息

UPS首席执行官卡罗尔·托梅和首席财务官布莱恩·纽曼将在美国东部时间2023年10月26日上午8点30分的电话会议上与投资者和分析师讨论第三季度业绩。该电话会议将通过网络直播向其他人开放。要参加电话会议，请访问www.investors.ups.com并点击 “财报电话会议”。其他财务信息包含在www.investors.ups.com上发布的 “季度收益和财务状况” 下的详细财务时间表中，并作为我们当前8-K表报告的附录提供给美国证券交易委员会。

关于 UPS

UPS（纽约证券交易所代码：UPS）是全球最大的公司之一，2022年收入为1,003亿美元，为200多个国家和地区的客户提供广泛的综合物流解决方案。该公司的 500,000 多名员工专注于其宗旨陈述 “通过交付重要内容推动我们的世界向前发展”，采用了一项陈述简单、执行力强的战略：客户至上。以人为本。创新驱动。UPS 致力于减少其对环境的影响，为我们在世界各地服务的社区提供支持。UPS还坚定不移地支持多元化、公平和包容性。更多信息可以在www.ups.com、about.ups.com和www.investors.ups.com上找到。

前瞻性陈述

本新闻稿、我们截至2022年12月31日止年度的10-K表年度报告以及我们向美国证券交易委员会提交的其他文件包含并将来可能包含1995年《私人证券诉讼改革法》所指的 “前瞻性陈述”。除当前或历史事实以外的陈述，以及所有附有 “将”、“相信”、“项目”、“预期”、“估计”、“假设”、“打算”、“预期”、“目标”、“计划” 和类似术语的陈述均为前瞻性陈述。根据1933年《证券法》第27A条和1934年《证券交易法》第21E条，前瞻性陈述受联邦证券法安全港条款的约束。

我们还会不时在其他公开披露的材料中加入书面或口头的前瞻性陈述。前瞻性陈述可能涉及我们对战略方向、前景、未来业绩或未来事件的意图、信念、预测或当前的预期；它们与历史或当前的事实并不完全相关。管理层认为，这些前瞻性陈述在发表时是合理的。但是，应谨慎行事，不要过分依赖任何前瞻性陈述，因为此类陈述只能说明发表之日，就其本质而言，无法肯定地预测未来。

前瞻性陈述受某些风险和不确定性的影响，这些风险和不确定性可能导致实际业绩与我们的历史经验以及我们目前的预期或预期结果存在重大差异。这些风险和不确定性包括但不限于以下影响：与 COVID-19 疫情相关的持续不确定性；美国或国际总体经济状况的变化；行业演变和激烈竞争；我们与任何重要客户关系的变化；我们吸引和留住合格员工的能力；员工的罢工、停工或放缓；劳动合同的谈判和批准结果；我们维护品牌形象和企业声誉的能力；物理安全要求增加或更加复杂；重大数据泄露或信息技术系统中断；全球气候变化；包括恐怖袭击在内的自然或人为事件或灾难对我们的业务造成中断或影响，

流行病或流行病；受国际市场不断变化的经济、政治和社会发展的影响；我们从收购、处置、合资企业或战略联盟中实现预期收益的能力；包括汽油、柴油和喷气燃料在内的能源价格的变化或这些商品供应的中断；汇率或利率的变化；我们准确预测未来资本投资需求的能力；与员工健康、退休人员健康和/或相关的巨额支出和融资义务养老金福利；我们管理保险和索赔费用的能力；可能导致资产减值的业务战略、政府法规或经济或市场条件的变化；潜在的额外美国或国际税收负债；日益严格的法律法规，包括与气候变化有关的法律法规；与劳动和就业、人身伤害、财产损失、商业惯例、环境责任和其他事项相关的潜在索赔或诉讼；以及我们在向证券局提交的文件中讨论的其他风险以及交易所委员会，包括我们截至2022年12月31日止年度的10-K表年度报告，以及随后提交的报告。您应考虑前瞻性陈述的限制和相关风险，不要过分依赖此类前瞻性陈述中包含的预测的准确性。除非法律要求，否则我们不承担任何义务更新前瞻性陈述以反映前瞻性陈述发布之日后发生的事件、情况、预期变化或意外事件的发生。

我们希望不时参加分析师和投资者会议。在这些会议上提供或展示的材料，例如幻灯片和演示文稿，如果可用，可能会发布在我们的投资者关系网站www.investors.ups.com上，标题为 “演示文稿”。这些演示文稿可能包含有关我们公司的新重要非公开信息，我们鼓励您关注本网站是否有任何新帖子，因为我们可能会使用这种机制作为公告。

GAAP和非GAAP财务指标的对账

我们在报告根据公认会计原则（“GAAP”）确定的财务信息时使用某些非公认会计准则财务指标进行补充。

除了我们根据公认会计原则编制的报告业绩外，应考虑调整后的财务指标，而不是作为其替代方案。我们调整后的财务指标并不代表全面的会计基础，因此可能无法与其他公司报告的类似标题的指标进行比较。

前瞻性非公认会计准则指标

在提供前瞻性非公认会计准则指标时，由于任何调整的时间、金额或性质都存在不确定性，因此我们无法提供与最密切相关的GAAP指标的量化对账，这在任何时期都可能很重要。

外币汇率和套期保值活动的变化

我们对收入、每件收入和营业利润的报告进行了补充，调整后的衡量标准不包括外币汇率变动和套期保值活动的同期影响。我们认为，货币中立的收入、每件收入和营业利润信息使我们的财务报表的用户能够了解我们产品和业绩的增长趋势。我们在这种货币中立的基础上评估国际包装和供应链解决方案的表现。

货币中立收入、每件收入和营业利润的计算方法是将本期报告的美元收入、每件收入和营业利润除以本期平均值

汇率得出当期当地货币收入、每件收入和营业利润。然后，将衍生金额乘以平均外币汇率，用于折算上一年度每个月的可比结果（包括外币套期保值活动的同期影响）。本期报告的美元收入、每件收入和营业利润与衍生的当期美元收入、每件收入和营业利润之间的差异是货币波动的同期影响。

激励薪酬计划设计变更

在2022年，我们完成了对激励性薪酬计划设计的某些结构性调整，这些变更导致了与某些股权激励奖励的加速归属有关的一次性非现金收费，我们预计这种情况不会重演。我们对营业利润、营业利润率、所得税前收入、净收益和每股收益的列报方式进行了补充，其中不包括这些变化的影响。我们认为，排除此类变化的影响可以让我们的财务报表的用户更适当地确定薪酬和福利支出的潜在增长趋势。

长期资产估计残值变化

在 2022 年第四季度，由于我们的 MD-11 机队的估计剩余价值减少，我们产生了一次性的非现金费用。我们对营业利润、营业利润率、所得税前收入、净收益和每股收益的列报方式进行了补充，这些指标不包括该费用的影响。我们认为，排除这笔费用的影响可以更好地使我们的财务报表的用户了解与我们的长期资产相关的持续成本。

转型费用以及商誉、资产减值和剥离费用

我们对营业利润、营业利润率、所得税前收入、净收益和每股收益的列报进行了补充，这些指标不包括与转型活动相关的费用的影响，以及商誉、资产减值和剥离费用。我们认为，排除这些费用的影响可以更好地使我们的财务报表的用户从管理层的角度查看和评估基本的业务业绩。在评估业务部门的运营业绩、做出分配资源的决策或确定激励性薪酬奖励时，我们不考虑这些成本。

一次性补偿付款

我们对营业利润、营业利润率、所得税前收入、净收益和每股收益的列报方式进行了补充，这些指标不包括在批准我们与Teamsters的劳动协议后向某些驻美国的非工会兼职主管一次性付款的影响。我们预计不会再次支付这笔款项或类似款项。我们认为，排除这种一次性付款的影响可以更好地使我们的财务报表的用户能够从与管理层相同的角度来查看和评估基础业务业绩。

固定福利养老金和退休后医疗计划的收益和损失

我们将养老金和退休后固定福利计划的计划资产公允价值变化以及超过10％走廊（定义为计划资产公允价值或计划预计受益义务中较大值的10％）的净精算损益变化以及计划削减和结算产生的损益立即作为投资收益和合并收益表中的其他收益的一部分予以确认。我们补充所得税前收入的列报表，

净收益和每股收益，调整后的衡量标准不包括这些损益的影响以及相关的所得税影响。我们认为，将这些固定福利计划的收益和损失排除在外，可以消除与计划修订以及市场利率、股票价值和类似因素的短期变化相关的波动性，从而提供重要的补充信息。

自由现金流

我们将自由现金流计算为经营活动产生的现金流减去资本支出、处置不动产、厂房和设备所得收益，以及加上或减去其他投资活动的净变动。我们认为，自由现金流是衡量我们持续业务运营产生了多少现金的重要指标，我们用它来衡量可用于投资业务、履行债务义务和向股东返还现金的增量现金。

调整后的投资资本回报率

调整后的投资回报率的计算方法是过去十二个月（“TTM”）的调整后营业收入除以本期末和上一年相应期末的总债务、非流动养老金和退休后福利债务以及股东权益的平均值。由于调整后的投资回报率不是公认会计准则定义的衡量标准，因此我们在某种程度上使用非公认会计准则财务指标进行计算，我们认为这些指标最能表明我们的持续业务表现。我们认为调整后的投资回报率是评估长期资本投资有效性和效率的有用衡量标准。

调整后的总负债/调整后的息税折旧摊销前利润

调整后的总负债定义为我们的长期债务和融资租赁，包括当前到期日，加上非流动养老金和退休后福利债务。调整后的息税折旧摊销前利润定义为扣除利息、税项、折旧和摊销前的收益，根据激励性薪酬计划重新设计、转型和其他成本、固定福利计划损益和其他收入的影响进行调整。我们认为，调整后总债务与调整后息税折旧摊销前利润的比率是衡量我们财务实力的重要指标，也是第三方在评估我们的负债水平时使用的比率。

GAAP 和非 GAAP 损益表项目的对账

（以百万计，每股数据除外）：

GAAP 和非 GAAP 损益表项目的对账

（以百万计，每股数据除外）：

货币调整后收入、每件收入的对账

和调整后的营业利润

（以百万计，每件数据除外）

(1) 根据期内外币汇率和套期保值差额调整后的金额。

(2) 根据转型等调整后的金额。

货币调整后收入、每件收入的对账

和调整后的营业利润

（以百万计，每件数据除外）

(1) 根据期内外币汇率和套期保值差额调整后的金额。

(2) 根据转型等调整后的金额。

自由现金流对账（非公认会计准则指标）

（以百万计）：

调整后债务与调整后息税折旧摊销前利润的对账（非公认会计准则指标）

（以百万计）：

(1) 过去十二个月。

    

调整后的投资资本回报率对账（非公认会计准则衡量标准）

（以百万计）：

(1) 过去十二个月。