附件4.3
空气产品和化学品公司
已登记证券名称
根据1934年《证券交易法》第12条
截至2023年11月16日,空气产品和化学品公司(“本公司”)根据修订后的1934年证券交易法(“交易法”)第12条注册了五类证券:(1)我们的普通股;(2)2025年到期的1.000欧元票据;(3)2028年到期的0.500欧元票据;(4)2032年到期的0.800欧元票据;以及(5)2035年到期的4.000欧元票据。
普通股说明
以下是对我们普通股股份的一般术语的描述。本说明并不包括本公司普通股的所有条款,应与本公司的重述公司注册证书(本公司的“公司注册证书”)及经修订及重新修订的附例(本公司的“附例”)一并阅读,以上各项均以参考方式并入本附件所属的Form 10-K年度报告的附件,以及特拉华州公司法的适用条文。我们鼓励您阅读我们的公司注册证书、我们的章程和DGCL的适用条款,以了解更多信息。
一般信息
我们被授权发行最多300,000,000股普通股,每股面值1.00美元(“普通股”),以及最多25,000,000股优先股,每股面值1,00美元。我们的普通股在纽约证券交易所挂牌上市,代码为“APD”。
投票
普通股的每一位持有者在所有需要股东投票表决的事项上,有权以每股一票的方式投票。股东在无竞争的选举中选举董事需要获得多数选票,而在竞争的选举中,董事是通过投票的多数选出的。交由股东表决的所有其他事项一般需要有权就该事项投票并亲自出席或由代表代表出席的股份的过半数批准。股东没有累积投票权。
分红
普通股持有人有权获得本公司董事会可能不时宣布的现金、证券或财产红利,但须符合任何已发行优先股持有人的权利。
清盘时的权利
在我们自愿或非自愿清算、解散或清盘的情况下,普通股持有人将有权在全额偿付所有债务和任何未偿还优先股持有人收到他们的清算优先权(包括应计和未支付股息)后,平等分享我们可供分配的资产。
法定条文
DGCL第203条禁止特拉华州公司和利益相关股东之间的一套明确的交易。有利害关系的股东一般被定义为直接或间接实益拥有公司已发行有表决权股份15%或以上的人士,连同该人士的任何联营公司或联营公司。这一规定可以在利益相关股东成为利益股东之日起三年内禁止利益相关股东与公司之间的企业合并。企业合并一词的广义定义包括合并、合并、出售或以其他方式处置公司或任何直接或间接拥有多数股权的子公司的资产,这些资产的总市值相当于在合并基础上确定的公司所有资产的总市值或公司所有已发行股票的总市值的10%或更多,以及一些其他将增加相关股东在公司的比例股份所有权的交易。
这一禁令在下列情况下有效:
·导致股东成为利益股东的企业合并或交易在利益股东成为利益股东之前由公司董事会批准;
·有利害关系的股东获得了公司至少85%的有表决权股票,但兼任高级管理人员的董事或合格员工股票计划持有的股票除外,在这些股票计划中,员工参与者无权秘密决定在其成为有利害关系的股东的交易中,按照该计划持有的股票将以投标还是交换要约的形式进行投标;或
·企业合并由董事会多数批准,并在年度或特别股东会议上批准,而不是通过书面同意,以至少662/3%的已发行有表决权股票的赞成票批准,而不是由感兴趣的股东拥有。
公司注册证书及附例条文
董事会任何成员的增加所产生的空缺和新设立的董事职位,可以其余所有董事的多数票来填补,即使当时的董事会董事不构成法定人数或只剩下一名董事在任。此外,董事会有权在未经股东批准的情况下发行优先股。这些规定,连同DGCL(如上所述)第203条的规定,可能会延迟、推迟或阻止控制权的变更或现有管理层的撤换,阻止潜在收购者向我们的股东提出要约,并限制任何实现溢价的机会,使我们的普通股溢价高于相关普通股的现行市场价格。即使我们的大多数股东可以从控制权或要约的这种变化中受益,情况也可能是这样。
此外,我们的附例还包含对某些争议进行裁决的法院选择条款。除非吾等以书面形式同意选择替代法院,否则该法院是唯一和独家的法院,用于:(A)代表吾等提起的任何衍生诉讼或法律程序;(B)任何声称吾等的任何董事、高级职员或其他雇员违反对吾等或吾等股东的受信责任的诉讼;(C)任何声称根据DGCL、吾等的公司注册证书或附例的任何规定而产生的索赔的诉讼;或(D)任何主张受内部事务理论管辖的索赔的诉讼将由特拉华州衡平法院提起,如果特拉华州衡平法院没有管辖权,则由特拉华州高级法院提起,如果特拉华州高等法院没有管辖权,则由特拉华州地区法院提起诉讼,在每个案件中,由所述法院对被点名为被告的不可或缺的当事人拥有属人管辖权。如果标的属于上述范围的任何诉讼是以任何股东的名义向特拉华州境内法院以外的法院提起的,则该股东应被视为已同意(I)位于特拉华州境内的州法院和联邦法院对向任何此类法院提起的任何诉讼具有个人管辖权,以执行我们的法院选择条款,以及(Ii)在任何此类强制执行诉讼中向该股东的律师送达作为该股东代理人的法律程序文件。任何个人或实体购买或以其他方式获得本公司股本股份的任何权益,将被视为已通知并同意本公司章程中的论坛选择条款。
如上所述,我们的公司注册证书授权发行一个或多个类别或系列的非指定优先股。未指定的优先股可能会使我们的董事会更加困难,或阻止通过要约收购、代理权竞争、合并或其他方式控制我们的企图,从而保护我们管理层的连续性。优先股的发行可能会对我们普通股持有者的权利产生不利影响。例如,任何发行的优先股在股息权、清算优先权或两者兼而有之方面可能排在我们的普通股之前,可能拥有全部或有限的投票权,并可能可转换为普通股。因此,优先股的发行可能会阻碍对我们普通股的竞购,或者可能对我们普通股或任何现有优先股的市场价格产生不利影响。在某些情况下,优先股可以发行,并具有防止合并、要约收购或董事会反对的其他收购企图的效果。
杂类
我们普通股的股份是不可评估和不可赎回的,没有偿债基金条款或认购、转换或优先购买权。
我们普通股持有者的权利、优先权和特权受制于我们可能发行的任何系列优先股的持有者的权利。
传输代理
我们普通股的转让代理是Broadbridge Corporation Issuer Solutions,Inc.
备注说明
以下有关2025年到期的1.000欧元债券(“2025年债券”)、2028年到期的0.500欧元债券(“2028年债券”)、2032年到期的0.800欧元债券(“2032年债券”)和2035年到期的4.000欧元债券(“2035年债券”,以及2025年债券、2028年债券和2032年债券,简称“债券”)的说明仅为摘要,并不声称完整。2025年债券的描述受本公司与北卡罗来纳州纽约梅隆银行信托公司作为继承人受托人、日期为1995年1月10日的契约(“1995年契约”)的约束和约束,而2028年票据、2032年债券和2035年债券的描述受本公司和纽约梅隆银行信托公司(日期为2020年4月30日,北卡罗来纳州)的契约(“2020契约”和与1995年契约一起称为“契约”)的约束和约束。
2025年票据的条款受1995年契约约束,并由日期为2015年2月12日的官员证书(“2015年官员证书”)补充。2028年票据和2032年票据的条款受2020年契约约束,并由日期为2020年5月5日的官员证书(“2020年官员证书”)补充。2035年票据的条款受2020年契约约束,并由日期为2023年3月3日的官员证书补充(“2023年官员证书”,以及与2015年官员证书和2020年官员证书一起称为“证书”)。我们鼓励您阅读上述参考的假牙(由证书补充)以了解更多信息。
一般信息
下表简要总结了《注释》的某些关键术语。
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| 2025年笔记 | 2028年笔记 | 2032年笔记 | 2035年笔记 |
本金 | | €300,000,000 | | €500,000,000 | | €500,000,000 | €700,000,000 |
利率 | | 每年1.000% | | 每年0.500% | | 每年0.800% | 每年4.000% |
发行日期 | | 2015年2月12日 | | 2020年5月5日 | | 2020年5月5日 | 2023年3月3日 |
付息日期 | | 每年2月12日开始 2016年2月12日 | | 每年5月5日开始 2021年5月5日 | | 每年5月5日开始 2021年5月5日 | 从2024年3月3日开始,每年3月3日 |
到期日 | | 2025年2月12日 | | 2028年5月5日 | | 2032年5月5日 | 2035年3月3日 |
交易符号 | | APD25 | | APD28 | | APD32 | AMD 35 |
债券于上表所述日期、金额及条款下发行。每个系列债券以一种或多种完全登记的全球证券的形式发行,没有息票,本金金额为100,000欧元,本金超过1,000欧元的整数倍。
每一系列债券代表我们的优先无抵押债务,并与我们不时未偿还的其他无抵押和无附属债务并列。债券不会受惠于任何偿债基金。
我们获准在没有得到该系列债券持有人同意的情况下,增发每个系列的债券。截至2023年11月16日,尚未发行此类额外债券。
每一系列债券均在纽约证券交易所上市,交易代码见上表。
利息和本金
每一系列债券自首次发行之日起按固定利率计息,计息日期见上表。2025年债券、2028年债券及2032年债券的利息须支付予于适用付息日期前第15个历日办公时间结束时以该等债券的名义登记的人士。2035年票据的利息须支付予在紧接每个付息日之前的结算系统营业日办公时间结束时以其名义登记该票据的人。
利息是根据计算利息的期间内的实际天数计算,以及自票据最后支付利息日期(或如未支付利息,则为原发行日期)起至(但不包括)下一个预定付息日期的实际天数计算。按照国际资本市场协会规则手册的定义,这种支付约定称为实际/实际(ICMA)。
如任何付息日期适逢非营业日,付息将延至下一个营业日,而自该付息日期起及之后的期间将不会就该付款产生利息。如任何系列票据的到期日或赎回日期适逢非营业日,利息及本金须于下一个营业日支付,而该等款项将不会在到期日起及之后的期间累算利息。
可选的赎回
2025年笔记
我们可于2024年11月12日前赎回全部或部分2025年债券,赎回价格相等于(I)正被赎回的2025年债券本金的100%,或(Ii)由赎回日期至适用到期日(不包括任何应计利息)的剩余预定本金及利息的现值之和,按年(实际/实际(ICMA))折现,折现率相等于可比政府债券利率(定义见2015年高级人员证书)加15个基点,直至赎回日为止已累算但仍未支付的利息。
在2024年11月12日或之后,2025年债券将按我们的选择赎回,赎回价格相当于2025年债券本金的100%,另加本金到赎回日(但不包括赎回日)的应计未付利息。
2028年笔记
我们可于2028年2月5日前全部或部分赎回2028年债券,赎回价格相等于(I)正被赎回的2028年债券本金的100%,或(Ii)假若2028年债券于2028年2月5日到期将到期的其余预定本金及利息的现值之和(不包括任何应计利息),按年(实际/实际(ICMA))折现,折现率相等于可比政府债券利率(定义见2020年官员证书)加20个基点,在每一种情况下,到赎回之日为止,任何应计但未支付的利息。
在2028年2月5日或之后,2028年债券将按我们的选择赎回,赎回价格相当于2028年债券本金的100%,另加本金到赎回日(但不包括赎回日)的应计未付利息。
2032年笔记
我们可于2032年2月5日前全部或部分赎回2032年债券,赎回价格相等于(I)正被赎回的2032年债券本金的100%,或(Ii)假若2032年2月5日到期的2032年债券到期将到期的其余预定本金及利息的现值之和(不包括任何应计利息),按年率(实际/实际(ICMA))折现,折现率相等于可比政府债券利率(定义见2020年官员证书)加20个基点,在每一种情况下,到赎回之日为止,任何应计但未支付的利息。
在2032年2月5日或之后,2032年债券将按我们的选择赎回,赎回价格相当于2032年债券本金的100%,另加本金到赎回日(但不包括赎回日)的应计未付利息。
2035年笔记
我们可于2034年12月3日前全部或部分赎回2035年债券,赎回价格相等于(I)正被赎回的2035年债券本金的100%,或(Ii)假若2035年债券于2034年12月3日到期将到期的其余预定本金及利息的现值之和(不包括任何应计利息),按年率(实际/实际(ICMA))折现,折现率相等于可比政府债券利率(定义见2023年官员证书)加25个基点,在每一种情况下,到赎回之日为止,任何应计但未支付的利息。
在2034年12月3日或之后,2035年债券将按我们的选择赎回,赎回价格相当于2035年债券本金的100%,另加本金到赎回日(但不包括赎回日)的应计未付利息。
在税务事件中兑换
如果由于宣布或生效的美国法律或其官方解释的任何变更或修订,吾等成为或根据吾等选定的独立律师的书面意见,很可能有义务就一系列票据支付某些额外金额,则吾等可按相当于其本金100%的赎回价格全部赎回受影响系列的票据,连同该等票据的应计及未偿还利息至赎回日期(但不包括赎回日期)。
控制权变更触发事件的赎回
对于每一系列票据,在控制权变更和评级下降的情况下,将被视为发生了“控制权变更触发事件”,因为每个术语都在适用的证书中定义。于一系列债券发生控制权变更触发事件时,吾等须向该系列持有人提出要约(“控制权变更要约”),以买入价相等于该系列债券本金总额101%的购买价回购该系列的全部或任何部分,连同该等债券的应计及截至回购日期为止的未付利息。
除就控制权变更触发事件所述外,债券并不包含任何条文,容许票据持有人在发生收购、资本重组或类似交易时要求吾等购回或赎回票据。
额外款额的支付
在若干例外及限制的规限下,本行将按需要就每一系列票据支付额外款额,以确保向非美国人士的持有人支付的该等票据的本金及利息,在扣缴或扣除美国或美国税务机关征收的任何现行或未来任何税项、评税或其他政府收费后,不会少于该等票据所规定的到期日及应付金额。
违约事件
“违约事件”在债券中被定义为下列事件中的任何一种:(I)该系列债券的任何利息的违约30天;(Ii)任何系列债券的到期本金或溢价(如有的话)的违约支付;(Iii)就2025年债券而言,该系列债券的任何偿债基金分期付款在到期时违约,或就2028年债券、2032年债券和2035年债券而言,在该系列证券的任何偿债基金分期付款到期时违约30天;(4)在90天内不履行契约中的任何其他契约或协议(不包括任何其他证券系列条款中专门列出的契约或协议);或(5)某些破产、资不抵债和重组事件。
任何特定票据系列的违约事件不一定构成任何其他票据系列的违约事件。
受托人必须在90天内向存在违约的系列票据的持有人发出违约通知,除非违约得到纠正或豁免。然而,除非违约支付该系列任何证券的本金、溢价(如有)或利息,或就该系列支付任何偿债基金,否则受托人可以扣留本通知,如果受托人认为这样做符合该系列票据持有人的利益,则受托人可以扣留本通知。如果本金、利息或偿债基金违约,受托人不得扣留通知。
如果违约事件已经发生并仍在继续,且(A)就2025年债券而言,违约事件如上文第(I)、(Ii)或(Iii)条所述,或(B)就2028年债券、2032年债券及2035年债券而言,违约事件如上文第(I)、(Ii)、(Iii)或(Iv)条所述,则受托人或持有该等未偿还债券本金25%的持有人可宣布所有该等证券的本金即时到期及应付。
如上文第(Iv)或(V)款所述的违约事件适用于2025年债券,则受托人或所有受影响证券本金25%的持有人以单一类别投票,可宣布所有该等证券的本金即时到期及应付。如果上文第(V)款所述的违约事件适用于2028年票据、2032年票据或2035年票据,则根据2020年契约发行的所有证券应自动到期并立即支付,而无需受托人或任何持有人加速或采取其他行动。
然而,一旦发生适用契约中规定的某些条件,持有受影响证券本金总额的大多数的持有人可放弃过去的违约事件,但在支付该等票据的本金或任何溢价或利息方面或就任何未经受影响持有人批准不得修订的契诺或条文而言,则属例外。
受影响的每一系列债券的过半数本金持有人以独立类别投票,可指示就受托人根据有关契约可获得的任何补救而进行任何法律程序的时间、方法及地点,但须受该契约所指明的某些限制所规限,但证券持有人须已就讼费、开支及法律责任向受托人提出合理弥偿。
我们必须每年向受托人证明不存在某些违约情况。
义齿的改良
如(A)如属2025年债券,则最少为所有受影响系列未偿还债券未偿还本金金额的662/3%,或(B)如属2028年债券、2032年债券及2035年债券,则为所有受影响系列未偿还债券的大部分未偿还本金金额(分开投票),吾等可与受托人一起修订有关契约或该等未偿还债券的任何副刊。未经各受影响票据持有人同意,吾等不得:(I)延长最终到期日;(Ii)降低本金或利率;(Iii)延长支付利息的时间;(Iv)减少赎回时的应付金额;(V)减少抵押品到期或破产时应付的贴现证券的本金金额;(Vi)损害提起诉讼以强制付款或偿还的权利;或(Vii)更改契约中与修改或修订有关的条款。尽管有上述规定,契约允许吾等与受托人对各自契约作出若干特定更改,而无须征得根据契约发行的任何系列票据持有人的同意。
解职和败诉
我们可以通过不可撤销地向受托人存入一定数额的资金或某些证券,以在到期时偿还该等证券的全部债务,并通过满足契约中规定的某些额外条件,来履行对每一系列票据的持有人的某些义务。
受托人、付款代理人及保安注册处处长
北卡罗来纳州的纽约梅隆银行信托公司是管理这些票据的契约的受托人。纽约梅隆银行伦敦分行是这些钞票在伦敦的支付代理。
在正常业务过程中,我们维持存款账户,并与受托人或受托人的关联公司进行其他银行交易。
治国理政法
印花税和票据受纽约州法律管辖,并根据纽约州法律解释。