附件4.52
注册权协议
本登记权协议(“协议”)于2022年7月27日由根据开曼群岛法律成立及存续的公司优信有限公司(“本公司”)与根据英属维尔京群岛法律注册成立的股份有限公司Fundant Grace Investment Limited订立。(“投资者”)。
独奏会
鉴于,本公司与投资者订有一份日期为2022年6月30日的股份认购协议(“认购协议”),根据该协议,本公司同意发行及投资者同意认购若干高级优先股,该等优先股可转换为本公司A类普通股或本公司美国存托股份(“ADS”),每股相当于三(3)股A类普通股;及
鉴于,就完成认购协议所拟进行的交易而言,并根据认购协议的条款,订约方希望订立本协议,以便向投资者授予下列所载的若干权利。
因此,现在,考虑到本协议所载的契约和承诺,并出于其他善意和有价值的代价--在此确认这些代价的收据和充分性--双方特此同意如下:
协议书
1.
某些定义。除文意另有所指外,就本协议的所有目的而言,下列术语应具有本第1节规定的含义。
“美国存托凭证”具有演奏会中所阐述的含义。
“美国存托股份转换”具有第2.8(A)节规定的含义。
“联属公司”具有根据交易所法案颁布的规则和条例第12b-2条规定的含义;但就本协议而言,投资者及其联属公司和本公司及其联属公司不应被视为彼此的“联属公司”。
“协议”的含义如前言所述。
“蓝天申请”具有第2.7(A)节规定的含义。
“董事会”是指公司的董事会。
“营业日”指星期六、星期日、美国联邦法定假日以外的任何日子,或开曼群岛、人民Republic of China(就本协议而言,不包括香港特别行政区、澳门特别行政区和台湾)或纽约州的银行机构根据法律或其他政府行动授权或要求关闭的任何日子。
“A类普通股”具有认购协议中赋予该术语的含义。
“成交”具有认购协议中赋予该术语的含义。
1
“截止日期”具有认购协议中赋予该术语的含义。
“公司”的含义如前言所述。
“换股股份”具有认购协议中赋予该词的含义。
“存托银行”是指纽约梅隆银行或本公司的任何其他后续开户银行。
“生效日期”是指根据第2.1(A)节提交的注册声明首次被美国证券交易委员会宣布生效的日期。
“生效期限”指,对于在交易结束时发行的高级优先股转换时发行或可发行的应注册证券的搁板登记表或新登记表,指截止日期六(6)个月;但是,如果美国证券交易委员会通知本公司,搁板登记表或新登记表将不再被审查或不再接受进一步审查和评论,则该搁板登记表的生效期限应为公司接到通知之日后的第五(5)个营业日,如果该日期早于上述其他要求的日期;此外,如果生效截止日期适逢周六、周日或其他美国证券交易委员会关闭日,则生效截止日期应延长至美国证券交易委员会开业的下一个工作日。
“事件”具有第2.1(C)节规定的含义。
“事件日期”的含义如第2.1(C)节所述。
“交易法”系指修订后的1934年证券交易法,以及根据该法颁布的委员会的规则和条例。
“提交截止日期”具有第2.1(A)节规定的含义。
“金融监管局”指金融业监管局。
“表格F-3”指根据证券法于本条例生效之日生效的表格,或证监会其后通过的根据证券法规定的任何继承人或类似注册表格,该表格可参照本公司向证监会提交的其他文件,包括或纳入重大资料。
“自由写作招股说明书”是指发行人自由写作招股说明书,根据证券法第433条的定义,与可注册证券的要约有关。
“持有人”是指拥有或有权获得可注册证券的任何人。
“投资者”的含义如前言所述。
“投资者代表”的含义如第2.5节所述。
“违约金”具有第2.1(C)节规定的含义。
“新注册声明”具有第2.1(A)节规定的含义。
“参与持有人”是指就任何注册而言,适用的注册声明所涵盖的任何可注册证券的持有人。
“人”具有认购协议中赋予该术语的含义。
2
“招股说明书”是指包括在任何注册说明书中的招股说明书、对该招股说明书的所有修订和补充,包括对该注册说明书生效前和生效后的修订,以及通过引用并入该招股说明书的所有其他材料。
“登记”、“登记”和“登记”是指根据证券法,通过编制和提交登记声明,以及宣布或命令该登记声明或文件的效力而实现的登记。
“可登记证券”指在高级优先股转换时发行或可发行的任何A类普通股,以及在任何与A类普通股有关的反摊薄条款、股份拆分、股份股息、股份合并或合并、资本重组、重新分类或其他类似事件时就该A类普通股发行或可发行的A类普通股(在每种情况下,包括只要美国存托凭证仍在国家认可证券市场上市,以美国存托凭证的形式发行的A类普通股(应理解为,持有人可在高级优先股转换时获得A类普通股或美国存托凭证,虽然根据本协议设想的登记声明作出的任何要约和出售将是美国存托凭证,但根据证券法,任何此类登记声明将登记的证券是A类普通股,而美国存托凭证以单独的表格F-6登记);(A)任何人士根据证券法或规则第144条向公众出售该等应登记证券(在此情况下,只有已售出的该等应登记证券才不再是应登记证券)或(B)该等应登记证券根据规则第144条有资格由持有人出售而无数量或销售方式限制(惟本公司须已从证明该应登记证券的证书中剔除任何传奇人物及投资者所要求的任何美国存托股份转换)。
“注册说明书”是指根据证券法颁布的规则和条例向美国证券交易委员会提交或将提交的、根据本协议的规定涵盖可注册证券的公司的任何注册说明书,包括相关的招股说明书、对该注册说明书的修订和补充,包括生效前和生效后的修订,以及通过引用纳入该注册说明书的所有证物和所有材料。
“注册费”具有第2.4节规定的含义。
“剩余登记声明”具有第2.1(A)节规定的含义。
“第144条规则”是指美国证券交易委员会根据证券法发布的第144条规则(该规则可不时修订),或美国证券交易委员会可能公布的任何类似的后续规则。
“美国证券交易委员会”或“委员会”系指当时管理证券法的美国证券交易委员会或任何其他联邦机构。
“美国证券交易委员会指导”系指(I)委员会工作人员提出的任何可公开获得的书面或口头指导、评论、要求或要求,以及(Ii)证券法。
“证券法”系指经修订的1933年证券法或任何类似的后续联邦法规及其下的规则和条例,所有这些均应不时生效。
“卖出证券”的含义如附件A所示。
“高级优先股”具有认购协议中赋予该术语的含义。
“货架登记声明”具有第2.1(A)节规定的含义。
3
“认购协议”的含义与演奏会中的含义相同。
“交易日”是指主力交易市场开放营业的日子。
“交易市场”是指在有关日期美国证券交易所、纳斯达克资本市场、纳斯达克全球市场、纳斯达克全球精选市场或纽约证券交易所(或前述市场的任何继承者)上市或报价交易美国存托凭证的任何市场或交易所。
“交易文件”具有认购协议中赋予该术语的含义。
对于在交易结束时发行的高级优先股转换时发行或可发行的应注册证券,只要该等高级优先股已经在下列较早的三(3)个工作日内发行:(I)本公司以20-F表格向美国证券交易委员会提交其截至2022年3月31日的财政年度报告的日期;及(Ii)2022年7月31日(“填写截止日期”),本公司应编制及向美国证券交易委员会提交F-3表格(或如本公司当时未能获得F-3表格,则为:根据证券法第415条的规定持续发售(“货架登记声明”)。在表格F-3的限制下,该货架登记表应包括但不限于拟在其中登记的应登记证券的总额,并应包含(除非根据委员会在审查该货架登记表时收到的书面意见另有要求)实质上作为附件A所附形式的“分配计划”部分。如果美国证券交易委员会的工作人员不允许将所有应登记证券登记在根据第2.1(A)节提交的货架登记表上,或由于任何其他原因,任何应登记证券当时未包括在根据本协议提交的登记表中,本公司应(I)通知每一持有人,并尽其商业上合理的努力,按委员会的要求提交对《货架登记声明》的修订;和/或(Ii)撤回货架登记声明并提交一份新的登记声明(“新登记声明”),在任何一种情况下,包括但不限于美国证券交易委员会允许登记的应登记证券的最高数量,以F-3表格或其他可用于登记转售应登记证券作为二级发售的表格;然而,在提交该等修订或新登记声明之前,本公司应有义务以其商业上合理的努力向美国证券交易委员会倡导按照美国证券交易委员会指南(包括但不限于公开电话传译手册D.29)对所有应登记证券进行登记。尽管本协议有任何其他规定,但在支付第2.1(C)节中的违约金的情况下,如果任何美国证券交易委员会指导对允许在特定登记声明上登记为次要登记的可登记证券的数量进行了限制
4
发行(即使本公司已竭力向美国证券交易委员会倡议将全部或更多应登记证券登记),除非持有人就其应登记证券另有书面指示,否则将于该登记说明书上登记的应登记证券数目将首先由并非根据认购协议收购的应登记证券减少(不论是否依据登记权或其他方式,为免生疑问,在交易结束前向投资者发行的高级优先股,以及投资者在该等优先股转换后已发行或可发行的应登记证券,应视为根据认购协议收购),第二为根据认购协议收购的高级优先股转换后已发行或可发行的转换股份所代表的可登记证券(如某些应登记证券可予登记,则按该等持有人所持有的非登记可登记证券的总数按比例适用),但须受监察委员会决定若干持有人必须首先根据该等持有人所持有的须登记证券的数目减持的规限。此外,如果任何美国证券交易委员会指引要求任何寻求根据根据本协议提交的登记声明出售证券的人被明确指定为“承销商”,以使该登记声明生效,而该人不同意在该登记声明中被如此指名为承销商,则在每种情况下,本公司应减少代表该人登记的须注册证券的总数,直至证监会不需要这种识别身份或直到该人接受这种识别和方式为止。倘若本公司根据上文第(I)或(Ii)款修订《美国证券交易委员会注册声明》或提交新的注册声明(视乎情况而定),本公司将尽其商业上合理的努力,在美国证券交易委员会或美国证券交易委员会向本公司或一般证券注册人提供的指引所允许的情况下,尽快向美国证券交易委员会提交一份或多份以F-3表格或其他可供登记转售的表格的注册声明(“剩余注册声明”),以登记那些未在经修订的《美国证券交易委员会注册声明》或新的注册声明(“剩余注册声明”)上登记转售的须予登记转售的证券。
(i)
本公司应尽合理最大努力在切实可行的范围内尽快但在任何情况下不得晚于适用的生效期限(包括根据证券法颁布的第461条规则向证监会提交加速生效的请求),并应尽其商业上合理的努力使搁板注册表或新注册表根据证券法持续有效,直至(A)该注册表所涵盖的所有应注册证券已由持有人公开出售之时(以较早者为准);或(B)根据规则第144条,该注册声明所涵盖的所有应注册证券可在没有数量或销售方式限制的情况下出售的日期,而无须本公司遵守规则第144条下的现行公开资料要求,该要求由本公司的律师根据一份表明此意、地址为托管人及受影响持有人并合理接受的书面意见书而厘定(“有效期”)。公司应通知投资者
5
在任何情况下,应在任何注册声明宣布生效后二十四(24)小时内,尽快通过传真或电子邮件向投资者提供任何相关招股说明书的副本,以用于出售或以其他方式处置所涵盖的证券。
(Ii)
在有效期内,本公司应尽其合理的最大努力防止发出任何停止令或以其他方式暂停每份注册说明书的效力或使用其中所载的任何招股章程,或暂停任何在任何司法管辖区出售的可注册证券的资格或丧失资格豁免,如发出该命令或暂停令,则尽快撤回该命令或暂时吊销该命令或暂时吊销。
(c)
如果:(I)《搁置登记书》未在提交截止日期当日或之前提交美国证券交易委员会;(Ii)《搁置登记书》或《新登记书》(视情况而定)未因任何原因未被美国证券交易委员会在生效截止日期当日或之前宣布生效;(Iii)在生效日期后,(A)该注册说明书因任何理由(包括但不限于停止令或本公司未能更新注册说明书)而不再对该注册说明书所载的所有须注册证券继续有效,或(B)本公司暂停使用注册说明书内所载的招股章程;或(Iv)公司未能满足规则144(C)(1)规定的当前公开信息要求,导致持有人无法根据规则144(或其任何继承者)不受限制地出售可注册证券,并且未能在持有人书面通知公司因此而无法出售可注册证券的日期后十五(15)个工作日内纠正任何此类未能满足规则144(C)(1)要求的行为,(上述第(I)至(Iv)款的任何未能或违反被称为“事件,“以及该事件发生的日期,称为”事件日期“),则除持有人根据本条例或根据适用法律可能享有的任何其他权利外,在每个该事件日期和每个该事件日期的每个月周年日(如果适用事件在该日期前仍未治愈),直至(1)适用事件治愈或(2)根据规则144有资格转售而无出售方式或数量限制,本公司应向每位持有人支付现金,作为部分违约金而非违约金(”违约金“),相当于该持有人根据认购协议就其当时持有的任何非注册可登记证券支付的购买总价的百分之一(1.0%)。双方同意:(1)尽管本协议或认购协议中有任何相反规定,在有效期届满后的任何期间内不应支付任何违约金(不言而喻,本判决不应免除公司在有效期截止前产生的任何违约金),并且在任何情况下,应付给持有人的违约金总额不得超过,持有人根据认购协议支付的总购买价的百分之三(3%)及(2)在任何情况下,本公司在任何三十(30)天期间内对本协议项下的违约金不承担超过持有人根据认购协议支付的总购买价的百分之一(1.0%)的责任。如果公司没有按照以下规定支付任何违约金
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第2.1(C)款的全部规定在应付日期后五(5)个工作日内,公司将按每月百分之一(1.0%)的利率(或适用法律允许支付的较低最高金额)向持有人支付利息,从该违约金到期之日起每天累加,直至该金额连同其所有利息全部付清为止。根据本条款规定的违约金应按每日比例适用于事件治愈前一个月的任何时间,第一个事件日期除外。对于证监会完全由于美国证券交易委员会指引而不允许将任何可登记证券纳入登记声明的任何应登记证券,本公司不承担责任,自确定此类应登记证券不被允许登记之时起,直到本协议中关于本协议要求提交的其余登记声明的规定被触发时,在此情况下,第2.1(C)节的规定将再次适用(如果适用)。在这种情况下,违约金应计算为仅适用于根据美国证券交易委员会指导允许包含在该注册说明书中的可注册证券的百分比。倘若投资者未能及时向本公司提供本公司要求并根据证券法规定填写注册声明所需的资料而导致本公司未能及时取得该注册声明的效力,则注册声明的有效期限应予以延长,而不会因违约或本协议项下的违约金而蒙受损害(根据证券法的规定,注册声明的生效期限将会就投资者持有的可注册证券而延长)。
(d)
如果表格F-3不能用于登记应登记证券的转售,本公司应(I)在持有人合理接受的另一适当表格上登记应登记证券的转售,及(Ii)承诺在该表格备妥后立即在表格F-3上登记应登记证券,但本公司须维持当时有效的登记声明的效力,直至监察委员会宣布有关须予登记证券的表格F-3的登记声明生效为止。
(a)
如果在货架注册表宣布生效后的任何时间,没有一份涵盖所有应注册证券的有效注册表,而本公司决定编制并向美国证券交易委员会提交与为其自己或他人的任何股权证券的发行有关的注册说明书,但(X)根据S-8表格的注册说明书进行的登记除外(或仅与根据任何员工股票计划或其他员工福利安排向本公司的雇员或董事发售或出售有关的其他登记),(Y)根据采用表格F-4(或与根据证券法第145条或其任何后续规则进行的交易有关的类似表格)的登记声明,或(Z)与任何股息或分派再投资或类似计划有关的决定,本公司应向每名持有人发出有关该项决定的书面通知,如任何有关持有人在通知日期后15个营业日内提出书面要求,则本公司应在该登记声明中包括该持有人要求登记的全部或任何部分可登记证券。
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(b)
在注册生效之前,公司有权自行决定推迟、终止或撤回其根据本第2.2条发起的任何注册,无论任何持有人是否已选择将可注册证券纳入此类注册。
(a)
在下列任何情况下,投资者有权要求从证明应注册证券的证书中删除认购协议第2.04节所载的图例或任何其他图例:(I)应注册证券根据规则第144条有资格不受限制地进行转售;(Ii)该等应注册证券根据适用的注册声明有资格转售;或(Iii)根据证券法的适用要求(包括但不限于控制美国证券交易委员会发布的司法解释和声明)不需要该等图例。
(b)
在收到投资者根据上述第2.3(A)条提出的要求后,本公司应在投资者向本公司交付代表该等可登记证券的传奇证书后三(3)个营业日内自费(按投资者的指示背书或附带股票权力、有担保的签名和其他影响再发行和/或转让的必要形式),并通过隔夜快递向投资者发出代表该等可登记证券的证书,该证书不受所有限制性和其他传说的限制,登记在投资者或其指定人的名下。
2.4
费用。本公司应支付履行或遵守本协议的所有费用,但从任何可注册证券的收益中扣除的承销折扣或佣金除外,包括(I)所有注册和备案费用,以及与要求向美国证券交易委员会、FINRA或任何其他监管机构提交文件相关的任何其他费用和开支,以及(如果适用)NASD规则2720(或任何后续条款)中定义的任何“合格独立承销商”及其律师的费用和开支。(Ii)与遵从任何证券或“蓝天”法律有关的所有费用及开支(包括承销商与可注册证券的“蓝天”资格有关的律师的费用及支出)、(Iii)所有印刷、复印、文字处理、信使、电话、传真及交付开支(包括以符合资格存放于存托信托公司的形式印制可注册证券的证书,以及印制招股章程及免费撰写招股章程的开支),(Iv)本公司及本公司所有独立注册会计师的所有律师费用及开支(包括履行该等职责所需或附带的任何特别审计及冷淡慰问函的开支)、(V)证券法责任保险或类似保险(如本公司有此意愿或承保人根据当时的惯例承保规定)、(Vi)与在任何证券交易所上市须注册证券或在任何交易商间报价系统上报价须注册证券有关的所有费用及开支,(Vii)本公司就任何登记而聘用的任何特别专家或其他人士的所有费用及开支,(Viii)本公司的所有内部开支(包括其执行法律或会计职责的高级人员及雇员的所有薪金及开支),(Ix)当日处理任何兑换通知所需的所有转让代理费及付予托管及托管信托公司(或执行类似职能的另一间已设立结算公司)的所有费用,包括但不限于当日以电子方式交付兑换所需的任何美国存托股份兑换费用
8
股票,以及(X)与任何承销发行的“路演”相关的所有费用,包括所有旅行、餐饮和住宿。所有此类费用在本文中称为“注册费”。在认购协议的规限下,本公司将不负责因出售可注册证券而产生的任何承销佣金或投资者因出售可注册证券而产生的任何外部法律顾问费用。
2.5
公司义务。本公司将根据本条款尽合理最大努力完成可登记证券的注册,并将根据本条款:
(a)
准备所需的登记声明,包括证券法要求提交的所有证物和财务报表,并在提交登记声明、招股说明书或任何自由写作招股说明书或其任何修订或补充文件之前,(X)向参与持有人提供准备提交的所有文件的副本(如果有),这些文件应接受参与持有人及其各自律师的审查,以及(Y)除根据第2.2条进行登记的情况外,不得提交任何参与持有人应合理反对的任何登记声明或招股说明书或其修正案或补充文件;
(b)
向美国证券交易委员会提交与可登记证券有关的登记声明,包括美国证券交易委员会要求提交的所有证物和财务报表,并尽合理最大努力使该登记声明根据证券法生效;
(c)
准备并向美国证券交易委员会提交对该等注册声明、招股说明书副刊和任何自由撰写招股说明书的生效前和生效后的修订,以及为使此类注册在本协议所要求的期限内保持有效而可能需要的修订或补充,并遵守适用证券法的规定,在此期间按照该注册声明中规定的卖方出售或以其他方式处置该注册声明所涵盖的所有证券的相关规定;
(d)
在公司收到有关通知后,在合理可行的范围内尽快迅速通知参与持有人,并(如有要求)确认该书面建议并提供相关文件的副本:(A)当适用的注册说明书或其任何修订已提交或生效时,以及当适用的招股章程或自由写作招股说明书或其任何修订或补充已提交时,(B)美国证券交易委员会的任何书面意见或美国证券交易委员会要求修改或补充该等注册说明书、招股章程或自由写作招股说明书或要求提供额外资料的任何请求,(C)美国证券交易委员会发出任何暂停该注册声明效力的停止令,或美国证券交易委员会发出任何命令,以阻止或暂停使用任何初步或最终招股章程或任何自由写作招股章程,或为此目的而展开或威胁提起任何法律程序;。(D)本公司收到任何关于暂停在任何司法管辖区内发售或出售的须注册证券的资格的通知;及(E)本公司收到任何关于在任何司法管辖区内发起或威胁暂停任何须注册证券的发售或出售资格的法律程序的通知;。
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(e)
当公司意识到发生了任何事件,导致登记说明书、登记说明书(当时有效)或任何自由写作招股说明书包含对重大事实的任何不真实陈述,或遗漏陈述必要的重大事实以使其中的陈述(就该等招股说明书、任何初步招股说明书或任何自由写作招股说明书而言,根据其作出的情况)不具误导性时,当任何自由写作招股说明书包含可能与注册声明中包含的信息相冲突的信息时,应立即通知参与持有人。如果出于任何其他原因,有必要在该时间段内修改或补充该等注册说明书、招股章程或自由写作招股说明书,以遵守证券法,并在任何一种情况下,在合理可行的情况下,在此后尽快准备并向美国证券交易委员会提交,并向参与持有人免费提供该等注册声明、招股说明书或自由写作招股说明书的修订或补充,以纠正该等错误陈述或遗漏或使其符合该等规定;
(f)
迅速在招股章程增刊、自由写作招股章程或对适用的注册说明书的生效后修订中纳入参与持有人同意的与该等可注册证券的分销计划有关的信息,并在接到将纳入该招股章程副刊、自由编写招股说明书或生效后修订的事项的通知后,在合理可行的情况下尽快提交该招股章程副刊、自由编写招股说明书或生效后修订的所有必要文件;
(g)
免费向每一参与持有人提供适用的登记声明及其任何修正案或生效后的修正案,包括财务报表和附表、以引用方式并入的所有文件和所有证物(包括以引用方式并入的文件)的合理数量的符合副本;
(h)
向每一参与持有人免费交付适用招股章程(包括每份初步招股章程)、任何自由写作招股章程及其任何修订或补充文件的副本(有一项理解,即本公司同意该等招股章程、任何自由写作招股章程及其任何修订或补充文件由该参与持有人在与发售及出售可登记证券有关连的情况下使用),以及该参与持有人为促进该参与持有人处置可登记证券而合理要求的其他文件;
(i)
在《登记声明》宣布生效之日或之前,应尽其合理的最大努力,按照任何参与持有人或其各自律师的合理书面要求,就根据各州和美国其他司法管辖区提供和出售的此类可登记证券的登记或资格登记或资格,并与参与持有人及其各自的律师合作,并采取任何合理必要或可取的其他行动或事情,使该登记或资格在本协议所要求的期限内保持有效,但公司不应被要求在其所在的任何司法管辖区内普遍具备开展业务的资格。
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当时没有这样的资格,或采取任何行动,使其在当时不受如此限制的任何该等司法管辖区被课税或一般法律程序文件送达;
(j)
与参与持有人合作,协助及时准备和交付代表待出售且不带有任何限制性图例的可注册证券的证书,并使该等可注册证券能够在出售任何可注册证券之前至少三(3)个工作日以可能要求的面额和名称进行注册;
(k)
尽其合理的最大努力,促使登记声明所涵盖的可登记证券在必要的其他政府机构或主管部门登记或批准,以使卖方或卖家能够完成该等可登记证券的处置;
(l)
签订此类习惯协议(包括承销和赔偿协议),并采取投资者合理要求的所有其他行动,以加快或便利该等可登记证券的登记和处置;
(m)
以惯常的形式、范围和实质内容从公司律师处获取一份或多份意见,日期为登记声明的生效日期,或在包销发行的情况下,为承销协议下的成交日期,这些意见应合理地令参与持有人或承销商(视情况而定)及其各自的律师满意;
(n)
就要求向FINRA或任何其他证券监管机构提交的任何文件,与参与处置该等可登记证券的每个参与持有人及其各自的律师合作;
(o)
尽其合理的最大努力遵守所有适用的证券法,并在合理可行的情况下尽快向其证券持有人提供符合证券法第11(A)节的规定及其颁布的规则和条例的收益报表;
(p)
为适用注册书涵盖的所有可注册证券提供转让代理和登记员,并使其在不迟于注册书生效日期的日期后提供该注册书;
(q)
作出商业上合理的努力,促使注册声明涵盖的所有可注册证券在任何A类普通股上市或报价的每个证券交易所上市,以及在每个交易商间报价系统上市任何A类普通股;
(r)
在正常营业时间内,公司应提供投资者、投资者的顾问和代表(他们可能与投资者有关联,并得到公司合理接受)、所有财务和其他记录、所有美国证券交易委员会文件(定义见认购协议)和其他提交给美国证券交易委员会的文件,以及为进行这种审查而合理需要的所有其他公司文件和财产,并促使公司的高级管理人员、董事和员工在合理时间内,
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提供投资者或任何该等代表、顾问或承销商合理要求的与该等注册声明有关的所有资料(包括但不限于,回应他们中任何一人合理提出或提交的所有问题及其他查询),以及在提交及生效注册声明之前及之后不时提供该等资料,目的仅为使投资者及代表、顾问及承销商及其各自的会计师及代理人能够就本公司及该注册声明的准确性进行初步及持续的尽职调查;及
(s)
为了让投资者享有规则第144条(或其后续规则)及美国证券交易委员会任何其他规则或规例可随时允许投资者无须注册而向公众出售A类普通股或美国存托凭证的利益,本公司契诺并同意:(I)按规则第144条的理解和定义提供及保持公众资料,直至(A)所有须注册证券的持有人可根据规则144或任何其他类似效力的规则可不受限制地出售所有须注册证券的日期或(B)所有须注册证券均已转售的日期;(2)及时向美国证券交易委员会提交《交易法》要求公司提交的所有报告和其他文件;及(Iii)在投资者提出要求时,只要投资者拥有任何应登记证券,(A)本公司已遵守交易所法令的申报规定的书面声明,(B)本公司最新的10-K表格年报或10-Q表格季度报告的副本,及(C)为让投资者受惠于美国证券交易委员会准许出售任何该等须登记证券的任何规则或法规而合理要求的其他资料。
根据第2.5节提供或提供的所有该等信息应被视为保密信息,投资者不得向投资者及其联营公司各自的高级管理人员、董事、雇员、股东、合伙人、潜在买家或融资人、会计师、顾问、法律顾问、投资银行家、顾问和授权代理人(统称为“投资者代表”)以外的任何其他人披露;但条件是,投资者代表应被告知该等保密信息是严格保密的,就投资者向投资者代表披露的保密信息应遵守有利于投资者的保密限制。尽管本协议有任何相反规定,前述限制不应阻止投资者披露任何信息(X),这些信息是由有管辖权的法院、行政机构或其他政府机构的命令,或通过传票、传票或法律程序,或通过法律、规则或法规或(Y)公开获得的(除非违反了投资者对公司的保密义务),但前提是,在法律(如认购协议中定义的)允许的范围内,如果投资者根据本协议第(X)条被要求披露,董事会应迅速向董事会发出有关该等披露的通知,并允许本公司采取适当行动,以防止披露该等资料或寻求就该等资料取得保护令(任何行政机构或其他政府当局在行使其对投资者或投资者代表的监管或其他监督权力时所要求的任何该等披露除外),费用由本公司承担。有关投资者的保密责任将于(I)就每项保密资料披露该等保密资料三(3)周年;及(Ii)投资者停止持有任何高级优先股、A类普通股或美国存托凭证日期两(2)周年,两者中以较早者为准。本公司应保密,不得披露向本公司提供的有关投资者的任何信息,除非(I)披露该等信息对于遵守联邦或州证券法是必要的,(Ii)披露该等信息对于避免或纠正任何注册声明中的错误陈述或遗漏是必要的,或根据证券法要求在该注册声明中披露该等信息,(Iii)发布
12
根据法院或有管辖权的政府机构发出的传票或其他不可上诉的最终命令,或(Iv)此类信息已普遍向公众公开,但违反本协议或任何其他交易文件的披露除外。本公司同意,在获悉有司法管辖权的法院或政府机构或以其他方式要求披露有关投资者的该等资料后,应立即向投资者发出书面通知,并容许投资者采取适当行动以防止披露该等资料或取得保护令,费用由投资者承担。
(a)
投资者应以书面向本公司提供有关其本身、其所持有的应登记证券及拟出售其所持有的应登记证券的资料,而该等资料是为登记该等应登记证券而合理需要的,并须签立本公司可能合理要求的与该等登记有关的文件。如投资者选择将其任何注册证券纳入注册说明书内,本公司应于任何注册说明书预期提交日期前至少七(7)个营业日,通知投资者本公司要求投资者提供的资料。如投资者选择将其任何须注册证券纳入注册说明书内,投资者须于该注册说明书首次预期提交日期前至少三(3)个营业日向本公司提供该等资料。
(b)
投资者于接纳可注册证券后,同意在本公司合理要求下及时与本公司合作编制及提交注册说明书,除非投资者已以书面通知本公司其选择将其所有应注册证券排除于该注册说明书之外。
(c)
投资者同意,于接获本公司根据本章程第2.5(D)(C)条、第2.5(D)(D)条及第2.5(E)条就事件发生发出的任何通知后,投资者将立即停止根据涵盖该等须予登记证券的注册声明出售该等须予登记证券,直至本公司通知投资者可再次作出该等处置为止。即使本第2.6(C)节有任何相反规定,投资者仍可处置其持有的A类普通股或美国存托凭证,而本公司须安排其转让代理向投资者的受让人交付与任何出售可登记证券有关的非传奇A类普通股,而投资者在收到本公司有关发生本第2.6(C)节第一句所述的任何事件的通知前已就该等事项订立出售合约,而投资者尚未就该等事项达成和解。
(d)
尽管有前述规定或本协议中包含的任何相反规定,本协议中的任何规定均不要求投资者提供有关其自身或其关联公司的任何非公开财务信息。
(a)
由公司赔偿。公司将对投资者及其高级管理人员、董事、成员、员工和
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代理人、继承人和受让人,以及控制《证券法》所指的投资者的其他每一人(如有),不承担根据《证券法》或其他规定他们可能遭受的任何损失、索赔、损害赔偿或责任,只要该等损失、索赔、损害赔偿或责任(或与此有关的诉讼)产生或基于:(I)任何注册说明书、任何初步招股说明书或最终招股说明书中包含的对任何重大事实的任何不真实陈述或被指控的不真实陈述,或其任何修订或补充,或任何遗漏或指称遗漏,以述明其内规定须述明的重要事实或为使其内的陈述(如属招股章程或招股章程或其补编的格式,则视乎其作出的情况而定)不具误导性而必需述明的重要事实;(Ii)由本公司特别为此目的签立的任何“蓝天”申请或其他文件,或根据本公司在任何州或其他司法管辖区提交的书面资料,以符合任何或所有须注册证券的证券法的资格(任何该等申请、文件或资料在此称为“蓝天申请”);。(Iii)遗漏或指称没有在蓝天申请内述明必须述明的重要事实,或遗漏或指称遗漏或指称遗漏在蓝天申请内述明的重要事实,以使其中的陈述不具误导性;。(Iv)本公司或其代理人违反根据《证券法》颁布的适用于本公司或其代理人的任何规则或规定,并涉及本公司在与该等注册有关的行动或不作为方面的任何行为;或(V)在本公司或其代理人已肯定地承诺或书面同意本公司将代表投资者进行该等注册或资格并将向该投资者、每名有关高级人员、董事或成员以及每名该等控制人偿还他们因调查或抗辩任何该等损失、索赔、损害、责任或行动而合理招致的任何法律或其他开支的任何州内,未能对任何该等登记声明所载的须注册证券进行登记或对其作出限定;然而,倘若任何有关损失、申索、损害或责任是因投资者或任何该等控股人士以书面提供的资料而作出的失实陈述或被指称的失实陈述或遗漏或遗漏,而该等失实陈述或被指称的失实陈述或遗漏或被指称的遗漏,在任何该等情况下,本公司在任何该等情况下将不承担任何责任。
(b)
投资者的赔偿。投资者同意在法律允许的最大范围内,分别但不是共同地赔偿公司、其董事、高级管理人员、员工、股东和控制公司的每一位人士(根据证券法的含义)不受任何损失、索赔、损害、因以下原因而产生的法律责任和费用(包括合理的律师费):(I)对重大事实的任何不真实陈述或被指控的不真实陈述,或要求在注册说明书或招股章程或其修订或补充中陈述的重大事实的任何遗漏或被指控遗漏,或为使其中的陈述(就招股说明书或招股说明书的形式或补充材料而言,根据其作出的情况)不具误导性所需的任何遗漏或被指控的遗漏;(Ii)遗漏或指称遗漏或指称遗漏在蓝天申请中述明必须述明或为使其中的陈述不具误导性所需的重要事实;或(Iii)投资者或其代理人违反根据证券法颁布的适用于投资者或其代理人并与本协议规定投资者采取的行动或不作为有关的任何规则或规定,但仅限于该等不真实陈述或指称的不真实陈述或遗漏或
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所指的遗漏载于投资者以书面向本公司提供的任何资料内,该等资料特别为纳入该等注册说明书或招股章程或其修订或补充内。在任何情况下,投资者的责任金额均不得大于投资者在出售登记声明所载的可登记证券产生赔偿责任时收到的收益的美元金额(扣除投资者支付的与本条款2.7节有关的任何索赔的所有费用以及投资者因该等不真实陈述或遗漏而被要求支付的任何损害赔偿金额)。
(c)
进行弥偿法律程序。根据本协议有权获得赔偿的任何人应(I)就其寻求赔偿的任何索赔立即通知赔偿一方,并(Ii)允许该赔偿一方在律师合理满意的情况下对该索赔进行辩护(但是,该受赔偿一方应有权聘请其自己选择的律师监督该辩护);但除上一句另有规定外,任何根据本条例有权获得弥偿的人,均有权聘请单独的大律师并参与该项申索的抗辩,但该等大律师的费用及开支须由该人承担,除非(A)作出弥偿的一方已同意支付该等费用或开支,或(B)作出弥偿的一方没有承担该项索偿的抗辩并聘用令该人合理满意的大律师,或(C)在任何该等人士根据其大律师的书面意见作出的合理判断下,在这种情况下,该人与补偿方之间存在利益冲突(在这种情况下,如果该人以书面形式通知补偿方,该人选择聘请单独的律师,费用由补偿方承担,则补偿方无权代表该人为该索赔辩护);并进一步规定,任何受补偿方如未按本条例规定发出通知,并不解除其在本协议项下的义务,但如未发出通知会对作出弥偿的一方在任何该等索偿或诉讼的抗辩上造成重大不利影响,则属例外。不言而喻,赔偿一方在同一司法管辖区的任何诉讼中,不应在任何时间为所有这些受赔偿的当事人承担一家以上的独立律师事务所的费用或开支。除非获得获弥偿一方的同意,否则任何弥偿一方均不会同意作出任何判决或达成任何和解,而该等判决或和解的无条件条款并不包括申索人或原告人免除该受弥偿一方就该等申索或诉讼所负的一切法律责任。
(d)
贡献。如果上述(A)和(B)款规定的赔偿因任何原因不能提供给受补偿方,或不足以使其不受损害,除非其中明确规定,则补偿方应按适当的比例支付被补偿方因此类损失、索赔、损害或责任而支付或应付的金额,以反映被补偿方和被补偿方的相对过错,以及任何其他相关的衡平考虑。任何犯有《证券法》第11(F)条所述欺诈性失实陈述罪的人,无权从任何没有犯有此类欺诈性失实陈述罪的人那里获得捐款。在任何情况下,可登记证券持有人的出资义务不得超过收益的美元金额(扣除该持有人支付的与本第2.7条和
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持有人因出售可登记证券而收到的不真实或被指称的不真实陈述或遗漏或被指称的遗漏而被要求支付的任何损害赔偿的金额),从而产生该出资义务。
(a)
本公司确认,投资者有意将高级优先股转换为A类普通股,并于可行范围内尽快将该等A类普通股存放于托管银行,以换取美国存托凭证以供日后出售(“美国存托股份转换”)。
(b)
在任何时候及不时,应投资者的书面请求,本公司应在任何情况下不迟于收到投资者的请求后三(3)个交易日,实施或促使托管人实施美国存托股份转换,如果美国证券交易委员会备案的有效登记声明涵盖再销售投资者的A类普通股(已发行或可转换高级优先股时发行)或此类A类普通股,投资者可根据第144条不受限制地再出售,但条件是,如果公司提出要求,投资者应在合理需要的范围内,为促进美国存托股份转换提供合理和及时的合作。
(c)
为了完成上文第2.8(B)条所述的美国存托股份转换,本公司应自费采取一切必要行动促使美国存托股份转换,包括但不限于指示其托管人(包括提供任何同意或确认,并满足本公司、托管人与据此发行的美国存托股份的持有人和实益拥有人之间于2018年6月27日达成的特定存托协议下的任何其他程序或实质性要求)、股份登记、转让代理和外部律师根据高级优先股或转换股转换为美国存托凭证的程序采取一切必要行动(包括取消限制性图例)。
2.9
登记权利的终止。根据第2条提供予持有人的登记权利将于没有可登记证券及所有高级优先股及转换股份已转换为完全可交易的美国存托凭证时全部终止。尽管有上述规定,第2.4、2.7和3节在此类登记权终止后继续有效。
3.1
行政法;纠纷解决。认购协议第9.08节(适用法律)和第9.09节(争议解决)的规定应以引用的方式并入本协议,并在作必要的必要修改后,如同全文所述一样适用。
3.2
继任者和受让人。除本合同另有明文规定外,本合同的规定适用于本合同双方的继承人和受让人的利益,并对其具有约束力。除非事先征得各持有人的书面同意,否则公司不得转让其在本协议项下的权利或义务。每一持有人均可将其在本协议项下的权利转让给其任何可注册证券的任何受让人或继承人。
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3.3
整份协议;修正案本协议和其他交易文件构成双方对本协议及其标的的完全和完整的理解和协议。双方以前就本协议的特定主题达成的任何协议均被本协议所取代。除非要求强制执行任何此类修订、更改、放弃、解除或终止的一方签署书面文书,否则不得修改、更改、放弃、解除或终止本协议或本协议的任何规定。
3.4
通知。根据本协议规定或允许的所有通知和其他通信应按照认购协议第9.01节的规定进行。
3.5
可分性。如果本协议的任何条款、条款、契诺或限制被有管辖权的法院裁定为无效、非法、无效或不可执行,则本协议中规定的其余条款、条款、契诺和限制将保持完全有效,不得以任何方式受到影响、损害或无效,本协议各方应尽其商业上合理的努力,寻找并使用替代手段,以实现与该条款、条款、契诺或限制所预期的相同或基本上相同的结果。特此规定并声明双方的意图是,他们将执行剩余的条款、条款、契诺和限制,但不包括以下任何可能被宣布为无效、非法、无效或不可执行的条款、条款、契诺和限制。
3.6
标题。本协议中的标题仅为方便起见,不构成本协议的一部分,不应被视为限制或影响本协议的任何规定。
3.7
对应者。本协议可签署两份或两份以上的副本,所有副本合在一起应被视为同一份协议,并在双方签署副本并交付给对方时生效,但双方应理解为不需要签署相同的副本。如果任何签名是通过传真传输或通过电子邮件发送“.pdf”格式的数据文件交付的,则该签名应产生签约方(或代表其签署该签名)的有效和有约束力的义务,其效力和效力与该传真或“.pdf”签名页是其正本一样。双方不可撤销且毫无保留地同意,本协议可以电子签名的方式签署,并且双方同意,不应仅仅因为本协议或其任何部分以电子记录的形式存在而质疑或拒绝其任何法律效力、有效性和/或可执行性。
3.8
延误或疏忽。双方同意,任何一方因任何一方违反或违反本协议而产生的任何权利、权力或补救措施的延迟或遗漏,不得损害任何此类权利、权力或补救措施,也不得解释为放弃任何此类违反或违约、或任何默许、或此后发生的任何类似违约或违约;任何对任何单一违约或违约的放弃也不得被视为对之前或之后发生的任何其他违约或违约的放弃。双方还同意,本协议项下任何违反或违约的任何类型或性质的放弃、许可、同意或批准,或对本协议任何条款或条件的任何放弃必须以书面形式作出,并且仅在书面明确规定的范围内有效,并且所有根据本协议采取的补救措施,无论是通过法律还是其他方式,都应是累积性的,不得替代。
3.9
同意。本协议项下任何种类或性质的许可、同意或批准应以书面形式进行,且仅在书面明确规定的范围内有效。
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3.10
具体表现。双方同意,如果本协议的任何条款没有按照本协议的具体意图执行或以其他方式违反,将发生不可弥补的损害。因此,双方同意,各方应有权获得一项或多项禁令,而不具有约束力,以防止或纠正违反本协议条款的行为,并具体执行本协议的条款和规定,这是他们根据法律或衡平法有权获得的任何其他补救措施之外的内容,任何因违反本协议而被起诉的一方明确放弃任何抗辩,即损害赔偿补救就足够了。
3.11
协议的解释。本协议的任何条款不得被解释为不利于作为本协议起草方的任何一方。
3.12
章节参考。除非另有说明,否则本协议中包含的任何章节或小节均指本协议的条款。
3.13
代词的变体。所有代词及其所有变体应被视为指男性、女性或中性的单数或复数,视使用上下文的需要而定。
[页面的其余部分故意留空;签名页面紧随其后]
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特此证明,双方已促使本登记权协议于上述日期由其适当和正式授权的人员正式签署和交付。
优信有限公司
撰稿:S/戴坤
姓名:昆代(戴琨)
标题:董事
[注册权协议的签名页]
特此证明,双方已促使本登记权协议于上述日期由其适当和正式授权的人员正式签署和交付。
投资者:
丰嘉投资有限公司
发稿:S/毛卫
姓名:毛伟
标题:董事
[注册权协议的签名页]
附件A
配送计划
吾等正在登记向出售股东发行的A类普通股及/或美国存托凭证,以容许A类普通股及/或美国存托凭证持有人于本招股说明书日期后不时转售该等A类普通股及/或美国存托凭证。我们将不会收到出售A类普通股及/或美国存托凭证股东出售所得的任何收益。本公司将承担与A类普通股及/或美国存托凭证注册义务相关的所有费用及开支。
出售股东可直接或透过一间或多间承销商、经纪交易商或代理人出售其实益拥有并不时在此发售的全部或部分A类普通股及/或美国存托凭证(“出售证券”)。如果A类普通股和/或美国存托凭证通过承销商或经纪自营商出售,出售股东将负责承销折扣或佣金或代理佣金。A类普通股和/或美国存托凭证可以在出售时可能上市或报价的任何国家证券交易所或报价服务上出售,也可以在场外交易或在这些交易所或系统以外的交易中出售,或在一次或多次交易中以固定价格、出售时的现行市场价格、出售时确定的不同价格或谈判价格出售。出售股东在出售A类普通股和/或美国存托凭证时,可以使用下列任何一种或多种方式:
•
大宗交易,经纪交易商将试图以代理身份出售A类普通股或美国存托凭证,但可能以委托人的身份定位和转售部分大宗股票,以促进交易;
•
经纪自营商作为本金买入,并由经纪自营商代为转售;
•
在本招股说明书所属的登记说明书生效之日后达成的卖空结算;
•
经纪自营商可以与出售股东达成协议,以每种证券的约定价格出售一定数量的此类出售证券;
•
通过买入或结算期权或其他套期保值交易,不论这些期权是否在期权交易所上市;
出售股东亦可依据证券法第144条或证券法第4(1)条(如有的话)而非根据本招股说明书,在公开市场交易中转售全部或部分A类普通股或美国存托凭证,只要它们符合标准并符合该等条文的要求。
卖出股东聘请的经纪自营商可以安排其他经纪自营商参与销售。如果卖出股东通过向承销商、经纪交易商或代理人出售卖出证券来进行此类交易,承销商、经纪交易商或代理人可以从卖出股东那里收取折扣、优惠或佣金形式的佣金,或者从他们可以代理或作为委托人出售的卖出证券的购买者那里收取佣金。此类佣金数额待议,但除本招股说明书附录中另有规定外,在
附件A-1
根据FINRA规则5110,代理交易的佣金不会超过惯例的经纪佣金。
就出售A类普通股或美国存托凭证或其他事项而言,出售股东可与经纪自营商或其他金融机构订立套期保值交易,而经纪自营商或其他金融机构可在其持有的仓位进行套期保值的过程中卖空出售的证券。卖出股东亦可卖空卖出证券,如该等卖空将于本注册声明被证监会宣布生效日期后进行,则卖出股东可交出本招股说明书所涵盖的卖出证券,以平仓及归还与该等卖空有关的借入股份。在适用法律允许的范围内,出售股票的股东也可以将出售证券的股票借给或质押给经纪自营商,经纪自营商也可以出售此类股票。出售股份的股东亦可与经纪自营商或其他金融机构订立期权或其他交易,或设立一项或多项衍生证券,以要求向该经纪自营商或其他金融机构交付本招股说明书所提供的股份,而该经纪自营商或其他金融机构可根据本招股章程转售股份(经补充或修订以反映该等交易)。尽管如上所述,出售股东已获告知,彼等不得使用在本注册说明书上登记的股份来回补在注册说明书(招股说明书是本招股说明书的一部分)被美国证券交易委员会宣布生效日期前所作的卖空本公司普通股。
出售股东可不时质押或授予其拥有的部分或全部认股权证或A类普通股或美国存托凭证的抵押权益,而如彼等未能履行其抵押债务,质权人或有抵押人士可根据本招股章程或根据规则第424(B)(3)条对本招股章程的任何修订或经修订的1933年证券法的其他适用条文不时发售及出售出售证券,如有需要,修订出售股东名单,将质权人、受让人或其他权益继承人包括为本招股章程下的出售股东。在其他情况下,出售股东也可以转让和捐赠A类普通股或美国存托凭证,在这种情况下,受让人、受让人、质权人或其他权益继承人将是本招股说明书中的出售实益拥有人。
销售股东和参与销售证券的任何经纪交易商或代理人可被视为证券法第2(11)条所指的与此类销售相关的“承销商”。在这种情况下,向任何此类经纪交易商或代理人支付的任何佣金或允许给予的任何折扣或优惠,以及他们转售其购买的股票的任何利润,均可被视为证券法下的承销佣金或折扣。证券法第2(11)条所指的“承销商”的出售股东将受证券法的招股说明书交付要求的约束,并可能受到证券法第11、12和17节的某些法定责任的约束,包括但不限于1934年修订的证券交易法或交易法下的规则10b-5。
各出售股东已通知本公司,其并非注册经纪交易商,并无直接或间接与任何人士订立任何书面或口头协议或谅解以分派普通股。在出售股东以书面通知本公司已与经纪交易商订立任何重大安排,以透过大宗交易、特别发售、交换分销或二级分销出售普通股,或经纪或交易商购买普通股后,如有需要,本招股说明书将根据证券法第424(B)条提交一份补充文件,披露(I)每名该等出售股东及参与的经纪交易商(S)的姓名或名称,(Ii)涉及的股份数目,(Iii)出售该等A类普通股或美国存托凭证的价格。(Iv)向该经纪-交易商(S)支付的佣金或给予的折扣或优惠(如适用);(V)该经纪-交易商(S)并无进行任何调查以核实本招股章程所载或以参考方式并入的资料;及(Vi)对该交易具有重大意义的其他事实。在任何情况下,任何经纪交易商不得收取费用、佣金和加价,这些费用、佣金和加价合计将超过8%(8%)。
根据一些州的证券法,出售证券只能通过注册或持有执照的经纪人或交易商在这些州销售。此外,在一些州,出售证券不得出售,除非这些股票已在该州注册或获得出售资格,或获得注册或资格豁免并得到遵守。
附件A-2
不能保证任何出售股东将出售根据招股说明书登记的任何或全部A类普通股或美国存托凭证,招股说明书是其中的一部分。
每一名出售股票的股东和参与这种分销的任何其他人将受1934年修订的《证券交易法》及其下的规则和条例的适用条款的约束,包括但不限于《交易法》的规定M,该规定可能限制出售股东和任何其他参与人购买和出售任何出售证券的时间。规例M亦可限制任何从事销售证券的人士从事有关销售证券的庄家活动的能力。以上所有规定均可能影响出售证券的可销售性以及任何个人或实体从事与出售证券有关的做市活动的能力。
我们将支付根据注册权协议登记A类普通股或美国存托凭证的所有费用,包括但不限于美国证券交易委员会的备案费用和遵守国家证券或“蓝天”法律的费用;但前提是每一名出售股东将支付所有承销折扣和出售佣金(如果有)以及由此产生的任何法律费用。根据注册权协议,我们将赔偿出售股东的某些责任,包括证券法下的一些责任,否则出售股东将有权获得出资。我们可能会因出售股东根据相关注册权协议向我们提供的专门用于本招股说明书的任何书面信息而承担民事责任,包括证券法下的责任,或者我们可能有权获得出资。
吾等已与出售股东达成协议,本招股说明书构成其一部分的注册说明书将继续有效,直至(1)本招股说明书所涵盖的所有证券已根据及按照注册说明书出售,或(2)根据证券法第144条可不受限制地出售所有证券的日期(以较早者为准)为止。
附件A-3