10-Q
--06-300001078271Q32024假的P3MP1Y其后真的P3Y6Mhttp://fasb.org/us-gaap/2023#ProductMemberhttp://fasb.org/us-gaap/2023#ProductMemberhttp://fasb.org/us-gaap/2023#ProductMemberhttp://fasb.org/us-gaap/2023#ProductMember2023 年 4 月 30 日0001078271US-GAAP：循环信贷机制成员EXTR：二千二十三信贷协议成员2024-03-310001078271SRT: AmericasMeberUS-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道2023-07-012024-03-310001078271Extra: 二千一十九信贷协议会员Extra: TermLoanFacilityMember2022-07-012023-03-3100010782712024-04-260001078271SRT: 最大成员EXTR：第二经修订和重述的信贷协议成员US-GAAP：隔夜指数互换率成员的担保隔夜融资利率2023-06-222023-06-220001078271SRT: AmericasMeber2022-07-012023-03-310001078271Extra: Employestocktions and Awards杰出会员2023-06-300001078271额外内容：二千二十三重组计划成员额外内容：MoveCost会员2024-01-012024-03-310001078271额外内容：第一季度二千二十四重组计划成员2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：商标名会员2024-03-310001078271US-GAAP：产品会员2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：累积的其他综合收入成员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：公允价值计量常任成员2024-03-310001078271SRT: 亚太地区会员2023-07-012024-03-3100010782712022-07-012023-03-3100010782712023-06-300001078271US-GAAP：客户集中度风险成员美国公认会计准则：销售收入净成员Extra: Jenneinc会员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：客户集中度风险成员EXTR: TDSYNNEX 公司会员美国公认会计准则：销售收入净成员2023-01-012023-03-310001078271额外：二千一十四名员工股票购买计划会员2023-01-012023-03-310001078271SRT: 亚太地区会员2024-03-3100010782712024-01-012024-03-310001078271EXTR：其他美洲会员US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：额外实收资本会员2022-06-300001078271额外：产品成本收入会员2023-07-012024-03-310001078271EXTR：执行官和/或董事成员US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：额外实收资本会员2024-01-012024-03-310001078271EXTR: 订阅和支持会员2023-01-012023-03-310001078271SRT: 亚太地区会员2024-01-012024-03-310001078271SRT: AmericasMeberUS-GAAP：通过中间成员建立销售渠道2024-01-012024-03-310001078271额外：佣金会员2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：留存收益会员2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：利息支出会员2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：利率互换成员2023-03-310001078271US-GAAP：客户关系成员2023-06-300001078271US-GAAP：循环信贷机制成员EXTR：二千二十三信贷协议成员2023-06-220001078271SRT: 执行官成员额外:MSU 会员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：留存收益会员2022-12-310001078271EXTR：第二经修订和重述的信贷协议成员US-GAAP：隔夜指数互换率成员的担保隔夜融资利率2023-06-222023-06-220001078271美国通用会计准则：普通股成员2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：公允价值输入二级会员US-GAAP：公允价值计量常任成员2024-03-310001078271额外：佣金会员2023-06-300001078271US-GAAP：员工股票会员2023-01-012023-03-310001078271额外：赠款会员可获得两千一十三股权激励计划股票2024-03-310001078271US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2024-01-012024-03-310001078271SRT: AmericasMeberUS-GAAP：通过中间成员建立销售渠道2023-07-012024-03-310001078271美国通用会计准则：普通股成员2023-03-310001078271US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道SRT: 亚太地区会员2023-07-012024-03-310001078271Extra: 初始演出期会员2023-07-012024-03-310001078271国家：美国US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：循环信贷机制成员EXTR：二千二十三信贷协议成员2023-07-072023-07-070001078271US-GAAP：一般和管理费用会员2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：公允价值输入三级会员2022-07-012023-03-310001078271额外内容：第二季度二千二十四重组计划成员2024-03-310001078271US-GAAP：公允价值输入三级会员2024-01-012024-03-310001078271美国公认会计准则：EME成员2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：许可协议成员2022-07-012023-06-300001078271美国公认会计准则：基准利率成员SRT: 最大成员EXTR：第二经修订和重述的信贷协议成员2023-06-222023-06-220001078271Extra: 初始演出期会员US-GAAP：基于股份的薪酬奖励TrancheOne会员2023-07-012024-03-310001078271SRT: AmericasMeberUS-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道美国公认会计准则：EME成员2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：产品会员2023-07-012024-03-310001078271SRT: 执行官成员EXTR：基于市场的限制性股票视股东总回报率而定2023-07-012024-03-310001078271美国公认会计准则：EME成员US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道2023-01-012023-03-310001078271额外：二千一十四名员工股票购买计划会员2023-06-300001078271US-GAAP：非指定成员US-GAAP：ForexFordFord会员2024-03-310001078271US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道2023-01-012023-03-310001078271美国通用会计准则：普通股成员2023-07-012024-03-3100010782712022-06-300001078271US-GAAP：客户集中度风险成员美国公认会计准则：销售收入净成员Extra: Jenneinc会员2022-07-012023-03-310001078271Extra: 办公设备家具和固定装置会员2024-03-3100010782712024-07-012024-03-310001078271SRT: 最大成员额外：TwothousandTworePurchasePurchase计划会员2022-05-180001078271US-GAAP：发达技术权利会员2024-03-310001078271额外内容：RajendrakkhannaMeberExtra: 规则 10b51 交易计划会员2024-03-310001078271US-GAAP：公允价值输入三级会员2023-03-310001078271US-GAAP：累积的其他综合收入成员2023-03-310001078271EXTR：其他美洲会员US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：美国国债普通股会员2023-07-012024-03-310001078271国家：美国2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：非指定成员SRT: 最大成员US-GAAP：外汇合同成员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：循环信贷机制成员2023-06-300001078271国家：美国2023-07-012024-03-310001078271额外内容：WestCon会员US-GAAP：客户集中度风险成员美国公认会计准则：销售收入净成员2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：客户集中度风险成员US-GAAP：应收账款会员Extra: Jenneinc会员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：许可协议成员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：公允价值输入二级会员2023-06-300001078271SRT: AmericasMeberUS-GAAP：通过中间成员建立销售渠道2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：客户关系成员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：额外实收资本会员2022-12-310001078271国家：美国US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：非指定成员US-GAAP：ForexFordFord会员2022-07-012023-03-310001078271美国公认会计准则：EME成员2023-06-300001078271额外内容：RajendrakkhannaMeberExtra: 新规则 10b51 交易计划成员2024-01-012024-03-310001078271SRT: AmericasMeber2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：公允价值输入二级会员US-GAAP：公允价值计量常任成员2023-06-300001078271美国公认会计准则：基准利率成员EXTR：第二经修订和重述的信贷协议成员SRT: 最低成员2023-06-222023-06-220001078271国家：美国US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：留存收益会员2023-12-310001078271额外内容：员工股票购买计划会员2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道美国公认会计准则：EME成员2024-01-012024-03-310001078271SRT: AmericasMeberUS-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道2023-01-012023-03-3100010782712025-07-012023-07-012024-03-310001078271额外内容：第三季度二千二十四重组计划成员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：非指定成员US-GAAP：外汇合同成员2022-07-012023-06-300001078271US-GAAP：客户集中度风险成员额外内容：WestCon会员美国公认会计准则：销售收入净成员2024-01-012024-03-310001078271额外内容：二千二十三重组计划成员2022-07-012023-03-310001078271额外：二千一十四名员工股票购买计划会员2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：外汇合同成员US-GAAP：被指定为对冲工具成员2023-07-012024-03-310001078271SRT: 执行官成员US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2023-07-012024-03-310001078271额外：佣金会员2022-07-012023-03-310001078271SRT: 最大成员额外：TwothousandTworePurchasePurchase计划会员2022-11-170001078271国家：荷兰美国公认会计准则：销售收入净成员US-GAAP：地理集中度风险成员2022-07-012023-03-310001078271额外内容：RajendrakkhannaMeberExtra: 新规则 10b51 交易计划成员2024-03-310001078271SRT: AmericasMeberUS-GAAP：通过中间成员建立销售渠道2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：累积的其他综合收入成员2024-03-310001078271EXTR：其他美洲会员US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道2024-01-012024-03-310001078271EXTR：第二经修订和重述的信贷协议成员Extra: TermLoanFacilityMember2023-06-2200010782712023-07-012024-03-310001078271美国通用会计准则：普通股成员2022-06-300001078271SRT: 最大成员EXTR：第二经修订和重述的信贷协议成员2023-06-220001078271SRT: 执行官成员US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2022-07-012023-03-310001078271额外：TwothousandTworePurchasePurchase计划会员2022-05-182022-05-180001078271国家：美国2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：商标名会员2023-07-012024-03-3100010782712024-04-012024-03-310001078271SRT: 亚太地区会员2023-06-300001078271美国公认会计准则：EME成员US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道2024-01-012024-03-310001078271额外内容：第二季度二千二十四重组计划成员2023-07-012024-03-310001078271SRT: AmericasMeber2024-03-310001078271US-GAAP：利息支出会员2024-01-012024-03-310001078271国家：美国US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道2024-01-012024-03-310001078271额外内容：二千一十三股权激励计划会员2023-09-142023-09-140001078271US-GAAP：留存收益会员2024-03-310001078271US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道SRT: 亚太地区会员2024-01-012024-03-310001078271SRT: 执行官成员EXTR：基于市场的限制性股票受股价目标成员的约束2023-07-012024-03-310001078271Extra: TermLoanFacilityMemberEXTR：二千二十三信贷协议成员2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：非指定成员US-GAAP：外汇合同成员2023-06-300001078271US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道SRT: 亚太地区会员2023-07-012024-03-310001078271额外内容：二千一十三股权激励计划会员2023-01-012023-03-310001078271EXTR：其他美洲会员2024-01-012024-03-310001078271美国通用会计准则：普通股成员2023-01-012023-03-3100010782712022-05-182022-05-1800010782712023-12-310001078271国家：美国US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道SRT: 亚太地区会员2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：计算机设备成员2024-03-310001078271US-GAAP：非指定成员SRT: 最大成员US-GAAP：ForexFordFord会员2023-07-012024-03-310001078271额外内容：二千一十三股权激励计划会员2022-07-012023-03-310001078271额外：订阅费用和支持收入会员2024-01-012024-03-310001078271美国公认会计准则：EME成员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道SRT: 亚太地区会员2022-07-012023-03-310001078271美国通用会计准则：普通股成员2023-06-300001078271US-GAAP：美国国债普通股会员2022-12-310001078271US-GAAP：许可协议成员2024-03-310001078271US-GAAP：公允价值输入三级会员2023-07-012024-03-310001078271Extra: Employestocktions and Awards杰出会员2024-03-310001078271US-GAAP：美国国债普通股会员2023-03-310001078271额外内容：二千二十三重组计划成员2024-03-310001078271US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道SRT: 亚太地区会员2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：累积的其他综合收入成员2023-06-300001078271US-GAAP：员工股权会员2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：非指定成员US-GAAP：ForexFordFord会员2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：研发费用会员2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：客户集中度风险成员EXTR: TDSYNNEX 公司会员US-GAAP：应收账款会员2022-07-012023-06-300001078271US-GAAP：循环信贷机制成员EXTR：第二经修订和重述的信贷协议成员2023-06-220001078271US-GAAP：美国国债普通股会员2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：客户集中度风险成员US-GAAP：应收账款会员Extra: Jenneinc会员2022-07-012023-06-300001078271US-GAAP：利息支出会员2022-07-012023-03-310001078271SRT: AmericasMeber2024-01-012024-03-310001078271额外内容：二千二十三重组计划成员额外内容：MoveCost会员2023-07-012024-03-310001078271Extra: 办公设备家具和固定装置会员2023-06-300001078271额外：产品成本收入会员2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：公允价值输入二级会员2023-03-3100010782712024-03-310001078271US-GAAP：商标名会员2022-07-012023-06-300001078271US-GAAP：留存收益会员2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：美国国债普通股会员2022-06-300001078271SRT: AmericasMeber2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：额外实收资本会员2023-12-310001078271US-GAAP：留存收益会员2024-01-012024-03-310001078271国家：美国US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：美国国债普通股会员2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：留存收益会员2023-07-012024-03-3100010782712023-01-012023-03-310001078271美国通用会计准则：普通股成员2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：非指定成员US-GAAP：ForexFordFord会员2023-07-012024-03-310001078271额外内容：员工股票购买计划会员2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：美国国债普通股会员2024-03-310001078271US-GAAP：公允价值输入三级会员2023-01-012023-03-310001078271EXTR：其他美洲会员2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：研发费用会员2023-01-012023-03-310001078271额外:MSU 会员2023-07-012024-03-310001078271SRT: 最大成员US-GAAP：地理集中度风险成员美国公认会计准则：销售收入净成员EXTR：其他外国会员2022-07-012023-03-3100010782712023-03-310001078271Extra: TermLoanFacilityMember2024-03-310001078271US-GAAP：非指定成员US-GAAP：外汇合同成员2024-03-310001078271US-GAAP：销售和营销费用会员2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：一般和管理费用会员2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：利息支出会员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：员工股票会员2022-07-012023-03-310001078271国家：美国US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：累积的其他综合收入成员2022-06-300001078271EXTR：二千二十三信贷协议成员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：额外实收资本会员2024-03-310001078271US-GAAP：商标名会员2023-06-300001078271US-GAAP：客户集中度风险成员US-GAAP：应收账款会员额外内容：ScanSourceInc 会员2022-07-012023-06-300001078271额外内容：EdwardbMeyercord 会员2024-03-310001078271EXTR：其他美洲会员US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道2022-07-012023-03-310001078271Extra: TermLoanFacilityMemberEXTR：二千二十三信贷协议成员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：LeaseHoldiments 成员2023-06-300001078271EXTR：其他美洲会员US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：一般和管理费用会员2023-01-012023-03-310001078271SRT: AmericasMeber2023-06-300001078271US-GAAP：额外实收资本会员2023-07-012024-03-310001078271EXTR: 订阅和支持会员2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：非指定成员US-GAAP：外汇合同成员2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：累积的其他综合收入成员2022-12-310001078271SRT: AmericasMeberUS-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道2022-07-012023-03-310001078271额外内容：员工股票购买计划会员2023-01-012023-03-310001078271额外内容：第二季度二千二十四重组计划成员2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：公允价值输入三级会员2024-03-310001078271额外：二千一十四名员工股票购买计划会员2024-03-310001078271EXTR：其他美洲会员US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：产品会员2024-01-012024-03-310001078271SRT: 最大成员美国公认会计准则：销售收入净成员US-GAAP：地理集中度风险成员EXTR：其他外国会员2023-01-012023-03-310001078271美国公认会计准则：EME成员US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：员工股权会员2022-07-012023-03-310001078271EXTR：其他美洲会员US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道2023-01-012023-03-310001078271SRT: 最大成员US-GAAP：地理集中度风险成员美国公认会计准则：销售收入净成员EXTR：其他外国会员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：员工股权会员2024-01-012024-03-310001078271额外：TwothousandTworePurchasePurchase计划会员2023-07-012024-03-310001078271SRT: 最大成员额外内容：二千二十三重组计划成员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：留存收益会员2023-03-310001078271US-GAAP：客户集中度风险成员EXTR: TDSYNNEX 公司会员美国公认会计准则：销售收入净成员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：累积的其他综合收入成员2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：客户集中度风险成员额外内容：ScanSourceInc 会员美国公认会计准则：销售收入净成员2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道美国公认会计准则：EME成员2023-01-012023-03-310001078271SRT: 最大成员美国公认会计准则：销售收入净成员US-GAAP：地理集中度风险成员EXTR：其他外国会员2024-01-012024-03-3100010782712022-07-012023-06-300001078271US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道SRT: 亚太地区会员2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：研发费用会员2022-07-012023-03-310001078271额外内容：二千一十三股权激励计划会员2024-01-012024-03-310001078271SRT: 亚太地区会员2022-07-012023-03-310001078271EXTR：其他美洲会员2023-07-012024-03-310001078271美国公认会计准则：EME成员US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：非指定成员US-GAAP：外汇合同成员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道SRT: 亚太地区会员2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：客户集中度风险成员美国公认会计准则：销售收入净成员Extra: Jenneinc会员2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：客户关系成员2022-07-012023-06-300001078271US-GAAP：留存收益会员2022-06-300001078271US-GAAP：累积的其他综合收入成员2023-12-310001078271US-GAAP：销售和营销费用会员2023-07-012024-03-310001078271额外内容：EdwardbMeyercord 会员2024-01-012024-03-310001078271额外内容：员工股票购买计划会员2023-07-012024-03-310001078271EXTR：基于市场的限制性股票视股东总回报率而定2023-07-012024-03-310001078271额外内容：二千一十三股权激励计划会员2023-07-012024-03-310001078271额外内容：WestCon会员US-GAAP：客户集中度风险成员美国公认会计准则：销售收入净成员2023-01-012023-03-310001078271Extra: TermLoanFacilityMember2023-06-300001078271EXTR: 订阅和支持会员2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：员工股票会员2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：员工股票会员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：美国国债普通股会员2023-12-310001078271US-GAAP：美国国债普通股会员2023-06-300001078271额外：订阅费用和支持收入会员2023-01-012023-03-310001078271EXTR: 订阅和支持会员2023-07-012024-03-310001078271额外：佣金会员2023-07-012024-03-310001078271美国通用会计准则：普通股成员2024-03-310001078271国家：荷兰US-GAAP：地理集中度风险成员美国公认会计准则：销售收入净成员2023-07-012024-03-310001078271额外：订阅费用和支持收入会员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：客户关系成员2024-03-310001078271US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道2022-07-012023-03-310001078271SRT: 最大成员额外内容：第二季度二千二十四重组计划成员2024-03-310001078271US-GAAP：LeaseHoldiments 成员2024-03-310001078271国家：荷兰US-GAAP：地理集中度风险成员美国公认会计准则：销售收入净成员2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道2022-07-012023-03-310001078271额外：佣金会员2024-03-310001078271US-GAAP：外汇合同成员US-GAAP：被指定为对冲工具成员2022-07-012023-06-300001078271US-GAAP：员工股权会员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：计算机设备成员2023-06-300001078271US-GAAP：客户集中度风险成员EXTR: TDSYNNEX 公司会员美国公认会计准则：销售收入净成员2024-01-012024-03-310001078271额外：产品成本收入会员2022-07-012023-03-310001078271额外：佣金会员2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：留存收益会员2023-06-300001078271US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2022-07-012023-03-310001078271国家：美国2023-01-012023-03-310001078271额外内容：RajendrakkhannaMeberExtra: 规则 10b51 交易计划会员2024-01-012024-03-310001078271美国公认会计准则：EME成员2024-03-310001078271US-GAAP：额外实收资本会员2023-03-310001078271US-GAAP：一般和管理费用会员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：非指定成员US-GAAP：ForexFordFord会员2024-01-012024-03-310001078271EXTR：基于市场的限制性股票视股东总回报率而定2022-07-012023-03-310001078271额外：二千一十四名员工股票购买计划会员2021-09-092021-09-090001078271US-GAAP：非指定成员US-GAAP：外汇合同成员2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：公允价值计量常任成员2023-06-300001078271额外内容：二千二十三重组计划成员SRT: 最低成员2023-07-012024-03-310001078271EXTR：其他美洲会员2023-01-012023-03-310001078271美国公认会计准则：EME成员2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：许可协议成员2023-06-300001078271US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：公允价值输入三级会员2022-07-012023-06-3000010782712022-12-310001078271额外内容：第三季度二千二十四重组计划成员SRT: 最低成员2024-03-3100010782712025-07-012024-03-310001078271国家：美国US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道美国公认会计准则：EME成员2023-07-012024-03-310001078271SRT: 亚太地区会员2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：销售和营销费用会员2024-01-012024-03-310001078271额外：TwothousandTworePurchasePurchase计划会员2022-07-012023-03-310001078271额外内容：第三季度二千二十四重组计划成员2024-01-012024-03-310001078271美国公认会计准则：EME成员2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：直接面向消费者会员的销售渠道2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：累积的其他综合收入成员2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：循环信贷机制成员EXTR：第二经修订和重述的信贷协议成员2023-06-222023-06-220001078271US-GAAP：发达技术权利会员2023-06-300001078271US-GAAP：基于股份的薪酬奖励第一部分成员Extra: 初始演出期会员2023-07-012024-03-310001078271美国通用会计准则：普通股成员2022-12-310001078271US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2023-07-012024-03-310001078271额外：订阅费用和支持收入会员2022-07-012023-03-310001078271EXTR：其他美洲会员US-GAAP：通过中间成员建立销售渠道2023-01-012023-03-310001078271额外内容：第一季度二千二十四重组计划成员2023-07-012024-03-310001078271额外：二千一十四名员工股票购买计划会员2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：软件和软件开发成本会员2023-06-300001078271US-GAAP：发达技术权利会员2023-07-012024-03-310001078271Extra：不可取消的库存会员2024-03-310001078271SRT: 执行官成员EXTR：股东总回报率绩效股会员2023-07-012024-03-310001078271Extra: 二千一十九信贷协议会员2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：额外实收资本会员2023-06-300001078271US-GAAP：研发费用会员2023-07-012024-03-310001078271额外：赠款会员可获得两千一十三股权激励计划股票2023-06-300001078271US-GAAP：利率互换成员2022-07-012023-03-310001078271额外：二千一十四名员工股票购买计划会员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：发达技术权利会员2022-07-012023-06-300001078271US-GAAP：产品会员2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：额外实收资本会员2023-01-012023-03-310001078271EXTR：基于市场的限制性股票受股价目标成员的约束2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：公允价值输入二级会员2024-03-310001078271US-GAAP：软件和软件开发成本会员2024-03-310001078271额外：产品成本收入会员2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：累积的其他综合收入成员2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：客户集中度风险成员额外内容：WestCon会员美国公认会计准则：销售收入净成员2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：客户集中度风险成员美国公认会计准则：销售收入净成员Extra: Jenneinc会员2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：销售和营销费用会员2022-07-012023-03-310001078271EXTR：第二经修订和重述的信贷协议成员US-GAAP：隔夜指数互换率成员的担保隔夜融资利率SRT: 最低成员2023-06-222023-06-220001078271美国通用会计准则：普通股成员2023-12-310001078271US-GAAP：非指定成员US-GAAP：外汇合同成员2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：客户集中度风险成员EXTR: TDSYNNEX 公司会员美国公认会计准则：销售收入净成员2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：利率互换成员2024-03-310001078271US-GAAP：额外实收资本会员2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：非指定成员US-GAAP：ForexFordFord会员2023-03-310001078271额外：TwothousandTworePurchasePurchase计划会员2023-01-012023-03-31iso421:USDxbrli: 股票xbrli: pure额外:分段EXTR: 分销渠道xbrli: 股票Extra: 地理区域iso421:USD

 

p262Tejo

 

 

美国

证券交易委员会

华盛顿特区 20549

 

表单 10-Q

 

（Mark One）

 

☒

根据1934年《证券交易法》第13条或第15（d）条提交的季度报告

 

在截至的季度期间 2024年3月31日

或者

 

☐

根据1934年《证券交易法》第13条或第15（d）条提交的过渡报告

 

在过渡期内 到 ______

委员会档案编号 000-25711

 

极限网络公司

（注册人的确切姓名如其章程所示）

 

 

 

 

 

 

特拉华

77-0430270

[州或其他司法管辖区

公司或组织的]

[美国国税局雇主

证件号]

RDU 中心大道 2121 号，300 号套房,

莫里斯维尔, 北卡罗来纳

27560

[主要行政办公室地址]

[邮政编码]

注册人的电话号码，包括区号:(408) 579-2800

根据该法第12（b）条注册的证券：

 

每个班级的标题

 

交易

符号

 

注册的每个交易所的名称

普通股

 

额外的

 

纳斯达克全球精选市场

 

用复选标记注明注册人是否：（1）在过去的12个月中（或注册人需要提交此类报告的较短期限）中是否提交了1934年《证券交易法》第13或15（d）条要求提交的所有报告，并且（2）在过去的90天中一直受到此类申报要求的约束。 是的 ☒没有 ☐

用复选标记表明注册人在过去 12 个月（或注册人必须提交此类文件的较短期限）中是否以电子方式提交了根据 S-T 法规（本章第 232.405 条）第 405 条要求提交的所有交互式数据文件。 是的 ☒没有 ☐

用复选标记表明注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、小型申报公司还是新兴成长型公司。参见《交易法》第12b-2条中 “大型加速申报人”、“加速申报公司”、“小型申报公司” 和 “新兴成长型公司” 的定义。

 

 

大型加速过滤器

☒

加速过滤器

☐

非加速过滤器

☐

规模较小的申报公司

☐

 

 

 

 

 

新兴成长型公司

 

☐

如果是新兴成长型公司，请用勾号表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13（a）条规定的任何新的或修订的财务会计准则。 ☐

 

用复选标记表明注册人是否为空壳公司（定义见《交易法》第12b-2条）。是的 ☐没有 ☒

 

截至 2024 年 4 月 26 日，注册人已经 129,947,600普通股，每股面值0.001美元，已发行。

 

 

 

极限网络公司

表格 10-Q

季度期已结束

2024年3月31日

 

索引

 

 

 

 

页面

第一部分：简明的合并财务信息

第 1 项。

简明合并财务报表（未经审计）

3

截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 6 月 30 日的简明合并资产负债表

3

截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月和九个月的简明合并运营报表

4

截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月和九个月的简明综合收益（亏损）报表

5

 

截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月和九个月的简明合并股东权益表

6

 

 

 

截至2024年3月31日和2023年3月31日的九个月的简明合并现金流量表

7

简明合并财务报表附注

8

第 2 项。

管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析

25

第 3 项。

关于市场风险的定量和定性披露

35

第 4 项。

控制和程序

36

第二部分。其他信息

第 1 项。

法律诉讼

37

第 1A 项

风险因素

37

第 2 项。

未注册的股权证券销售和所得款项的使用

37

第 3 项。

优先证券违约

37

第 4 项。

矿山安全披露

37

第 5 项。

其他信息

37

第 6 项。

展品

38

签名

39

 

2

 

面值T I. 简明的合并财务信息

第 1 项。浓缩 C合并财务报表（未经审计）

极限网络公司

浓缩合并资产负债表

（以千计，每股金额除外）

（未经审计）

 

 

 

3月31日
2024

 

 

6月30日
2023

 

资产

 

 

 

 

 

 

流动资产：

 

 

 

 

 

 

现金和现金等价物

 

$

151,007

 

 

$

234,826

 

应收账款，净额

 

 

94,438

 

 

 

182,045

 

库存

 

 

185,357

 

 

 

89,024

 

预付费用和其他流动资产

 

 

75,182

 

 

 

70,263

 

流动资产总额

 

 

505,984

 

 

 

576,158

 

财产和设备，净额

 

 

47,254

 

 

 

46,448

 

经营租赁使用权资产，净额

 

 

44,236

 

 

 

34,739

 

无形资产，净额

 

 

11,789

 

 

 

16,063

 

善意

 

 

394,177

 

 

 

394,755

 

其他资产

 

 

82,028

 

 

 

73,544

 

总资产

 

$

1,085,468

 

 

$

1,141,707

 

负债和股东权益

 

 

 

 

 

 

流动负债：

 

 

 

 

 

 

长期债务的当前部分，扣除未摊销的债务发行成本（美元）674
和 $674，分别地

 

$

9,326

 

 

$

34,326

 

应付账款

 

 

81,483

 

 

 

99,724

 

应计薪酬和福利

 

 

44,053

 

 

 

71,367

 

应计保修

 

 

11,067

 

 

 

12,322

 

经营租赁负债的流动部分

 

 

9,989

 

 

 

10,847

 

递延收入的本期部分

 

 

299,580

 

 

 

282,475

 

其他应计负债

 

 

72,804

 

 

 

64,440

 

流动负债总额

 

 

528,302

 

 

 

575,501

 

递延收入，减去流动部分

 

 

258,731

 

 

 

219,024

 

长期债务，减去流动部分，扣除未摊销的债务发行成本（美元）1,903和 $2,409，分别地

 

 

180,597

 

 

 

187,591

 

经营租赁负债，减去流动部分

 

 

42,248

 

 

 

31,845

 

递延所得税

 

 

7,476

 

 

 

7,747

 

其他长期负债

 

 

3,152

 

 

 

3,247

 

承付款和或有开支（注8）

 

 

 

 

 

 

股东权益：

 

 

 

 

 

 

可转换优先股，$0.001面值，可串行发行， 2,000股份
已授权； 无发行的

 

 

—

 

 

 

—

 

普通股，$0.001面值， 750,000授权股份； 148,105和 143,629分别发行的股票； 129,886和 127,775分别为已发行股份

 

 

148

 

 

 

144

 

额外的实收资本

 

 

1,204,885

 

 

 

1,173,744

 

累计其他综合亏损

 

 

(14,511

)

 

 

(13,192

)

累计赤字

 

 

(887,759

)

 

 

(855,998

)

按成本计算的库存股， 18,219和 15,854分别为股份

 

 

(237,801

)

 

 

(187,946

)

股东权益总额

 

 

64,962

 

 

 

116,752

 

负债和股东权益总额

 

$

1,085,468

 

 

$

1,141,707

 

 

参见简明合并财务报表的附注。

3

 

极限网络ORKS, INC.

压缩合并 S运营声明

（以千计，每股金额除外）

（未经审计）

 

 

 

三个月已结束

 

 

九个月已结束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

净收入：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

产品

 

$

106,442

 

 

$

241,058

 

 

$

546,536

 

 

$

670,779

 

订阅和支持

 

 

104,594

 

 

 

91,449

 

 

 

314,014

 

 

 

277,765

 

净收入总额

 

 

211,036

 

 

 

332,507

 

 

 

860,550

 

 

 

948,544

 

收入成本：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

产品

 

 

60,837

 

 

 

108,915

 

 

 

250,866

 

 

 

312,265

 

订阅和支持

 

 

30,298

 

 

 

31,654

 

 

 

93,477

 

 

 

95,978

 

总收入成本

 

 

91,135

 

 

 

140,569

 

 

 

344,343

 

 

 

408,243

 

毛利：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

产品

 

 

45,605

 

 

 

132,143

 

 

 

295,670

 

 

 

358,514

 

订阅和支持

 

 

74,296

 

 

 

59,795

 

 

 

220,537

 

 

 

181,787

 

毛利总额

 

 

119,901

 

 

 

191,938

 

 

 

516,207

 

 

 

540,301

 

运营费用：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

研究和开发

 

 

54,517

 

 

 

54,837

 

 

 

165,366

 

 

 

158,444

 

销售和营销

 

 

87,708

 

 

 

83,962

 

 

 

264,782

 

 

 

242,882

 

一般和行政

 

 

25,213

 

 

 

21,683

 

 

 

74,470

 

 

 

64,315

 

收购和整合成本

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

390

 

重组及相关费用

 

 

14,421

 

 

 

1,363

 

 

 

26,312

 

 

 

2,320

 

无形资产的摊销

 

 

511

 

 

 

510

 

 

 

1,531

 

 

 

1,537

 

运营费用总额

 

 

182,370

 

 

 

162,355

 

 

 

532,461

 

 

 

469,888

 

营业收入（亏损）

 

 

(62,469

)

 

 

29,583

 

 

 

(16,254

)

 

 

70,413

 

利息收入

 

 

1,239

 

 

 

774

 

 

 

3,895

 

 

 

2,055

 

利息支出

 

 

(4,179

)

 

 

(3,946

)

 

 

(12,766

)

 

 

(11,656

)

其他收入（支出），净额

 

 

361

 

 

 

(367

)

 

 

373

 

 

 

142

 

所得税前收入（亏损）

 

 

(65,048

)

 

 

26,044

 

 

 

(24,752

)

 

 

60,954

 

所得税（受益）准备金

 

 

(623

)

 

 

3,913

 

 

 

7,009

 

 

 

8,307

 

净收益（亏损）

 

$

(64,425

)

 

$

22,131

 

 

$

(31,761

)

 

$

52,647

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

每股基本收益和摊薄收益（亏损）：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

每股净收益（亏损）—基本

 

$

(0.50

)

 

$

0.17

 

 

$

(0.25

)

 

$

0.41

 

每股净收益（亏损）——摊薄

 

$

(0.50

)

 

$

0.17

 

 

$

(0.25

)

 

$

0.39

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

每股计算中使用的份额-基本

 

 

129,299

 

 

 

128,816

 

 

 

129,021

 

 

 

129,864

 

每股计算中使用的股份——摊薄

 

 

129,299

 

 

 

133,025

 

 

 

129,021

 

 

 

133,716

 

 

参见简明合并财务报表的附注。

4

 

极限网络公司

压缩合并状态综合收益（亏损）

（以千计）

（未经审计）

 

 

三个月已结束

 

 

九个月已结束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

净收益（亏损）

 

$

(64,425

)

 

$

22,131

 

 

$

(31,761

)

 

$

52,647

 

其他综合收益（亏损）：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

被指定为对冲工具的衍生品：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

利率互换未实现收益和亏损的变化

 

 

—

 

 

 

16

 

 

 

—

 

 

 

344

 

与利率互换相关的重新分类调整

 

 

—

 

 

 

(732

)

 

 

—

 

 

 

(1,567

)

外币远期合约未实现损益的变化

 

 

—

 

 

 

(315

)

 

 

—

 

 

 

44

 

指定为套期保值工具的衍生品的净变动

 

 

—

 

 

 

(1,031

)

 

 

—

 

 

 

(1,179

)

外币折算调整的净变动

 

 

(2,453

)

 

 

1,655

 

 

 

(1,319

)

 

 

(8,688

)

其他综合收益（亏损）：

 

 

(2,453

)

 

 

624

 

 

 

(1,319

)

 

 

(9,867

)

综合收益总额（亏损）

 

$

(66,878

)

 

$

22,755

 

 

$

(33,080

)

 

$

42,780

 

 

参见简明合并财务报表的附注。

 

5

 

极限网络公司

简明合并报表股东权益

（以千计）

（未经审计）

 

普通股

 

 

额外

 

 

累积其他

 

 

国库股

 

 

累积的

 

 

股东总数

 

 

股份

 

 

金额

 

 

实收资本

 

 

综合损失

 

 

股份

 

 

金额

 

 

赤字

 

 

公平

 

截至2022年12月31日的余额

 

142,137

 

 

$

142

 

 

$

1,139,416

 

 

$

(13,546

)

 

 

(13,057

)

 

$

(137,889

)

 

$

(903,556

)

 

$

84,567

 

净收入

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

22,131

 

 

 

22,131

 

其他综合收入

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

624

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

624

 

通过股权激励计划发行普通股，扣除预扣税

 

1,159

 

 

 

1

 

 

 

5,497

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

5,498

 

回购股票

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(1,351

)

 

 

(25,004

)

 

 

—

 

 

 

(25,004

)

基于股份的薪酬

 

—

 

 

 

—

 

 

 

15,376

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

15,376

 

截至2023年3月31日的余额

 

143,296

 

 

$

143

 

 

$

1,160,289

 

 

$

(12,922

)

 

 

(14,408

)

 

$

(162,893

)

 

$

(881,425

)

 

$

103,192

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至2022年6月30日的余额

 

139,742

 

 

$

140

 

 

$

1,115,416

 

 

$

(3,055

)

 

 

(10,479

)

 

$

(88,086

)

 

$

(934,072

)

 

$

90,343

 

净收入

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

52,647

 

 

 

52,647

 

其他综合损失

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(9,867

)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(9,867

)

通过股权激励计划发行普通股，扣除预扣税

 

3,554

 

 

 

3

 

 

 

(1,688

)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(1,685

)

回购股票

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(3,929

)

 

 

(74,807

)

 

 

—

 

 

 

(74,807

)

基于股份的薪酬

 

—

 

 

 

—

 

 

 

46,561

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

46,561

 

截至2023年3月31日的余额

 

143,296

 

 

$

143

 

 

$

1,160,289

 

 

$

(12,922

)

 

 

(14,408

)

 

$

(162,893

)

 

$

(881,425

)

 

$

103,192

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至2023年12月31日的余额

 

146,843

 

 

$

147

 

 

$

1,181,230

 

 

$

(12,058

)

 

 

(18,219

)

 

$

(237,801

)

 

$

(823,334

)

 

$

108,184

 

净亏损

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(64,425

)

 

 

(64,425

)

其他综合损失

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(2,453

)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(2,453

)

通过股权激励计划发行普通股，扣除预扣税

 

1,262

 

 

 

1

 

 

 

5,822

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

5,823

 

基于股份的薪酬

 

—

 

 

 

—

 

 

 

17,833

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

17,833

 

截至 2024 年 3 月 31 日的余额

 

148,105

 

 

$

148

 

 

$

1,204,885

 

 

$

(14,511

)

 

 

(18,219

)

 

$

(237,801

)

 

$

(887,759

)

 

$

64,962

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至 2023 年 6 月 30 日的余额

 

143,629

 

 

$

144

 

 

$

1,173,744

 

 

$

(13,192

)

 

 

(15,854

)

 

$

(187,946

)

 

$

(855,998

)

 

$

116,752

 

净亏损

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(31,761

)

 

 

(31,761

)

其他综合损失

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(1,319

)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(1,319

)

通过股权激励计划发行普通股，扣除预扣税

 

4,476

 

 

 

4

 

 

 

(27,568

)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(27,564

)

回购股票

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(2,365

)

 

 

(49,855

)

 

 

—

 

 

 

(49,855

)

基于股份的薪酬

 

—

 

 

 

—

 

 

 

58,709

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

58,709

 

截至 2024 年 3 月 31 日的余额

 

148,105

 

 

$

148

 

 

$

1,204,885

 

 

$

(14,511

)

 

 

(18,219

)

 

$

(237,801

)

 

$

(887,759

)

 

$

64,962

 

 

参见简明合并财务报表的附注。

6

 

极限网络公司

C合并现金流量表

（以千计）

（未经审计）

 

 

九个月已结束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

来自经营活动的现金流：

 

 

 

 

 

 

净收益（亏损）

 

$

(31,761

)

 

$

52,647

 

为将净收益（亏损）与经营活动提供的净现金进行对账而进行的调整：

 

 

 

 

 

 

折旧

 

 

13,821

 

 

 

15,014

 

无形资产的摊销

 

 

4,192

 

 

 

11,415

 

减少使用权资产的账面金额

 

 

8,834

 

 

 

9,274

 

信贷损失准备金

 

 

1,770

 

 

 

245

 

基于股份的薪酬

 

 

58,709

 

 

 

46,561

 

递延所得税

 

 

(153

)

 

 

338

 

非现金利息支出

 

 

795

 

 

 

756

 

其他

 

 

(3,225

)

 

 

(6,148

)

运营资产和负债的变化：

 

 

 

 

 

 

应收账款，净额

 

 

85,837

 

 

 

25,216

 

库存

 

 

(97,589

)

 

 

(21,989

)

预付费用和其他资产

 

 

(13,855

)

 

 

2,226

 

应付账款

 

 

(17,340

)

 

 

12,570

 

应计薪酬和福利

 

 

(27,252

)

 

 

(6,158

)

经营租赁负债

 

 

(8,780

)

 

 

(11,172

)

递延收入

 

 

59,301

 

 

 

46,502

 

其他流动和长期负债

 

 

6,693

 

 

 

(8,778

)

经营活动提供的净现金

 

 

39,997

 

 

 

168,519

 

来自投资活动的现金流：

 

 

 

 

 

 

资本支出

 

 

(13,632

)

 

 

(8,634

)

用于投资活动的净现金

 

 

(13,632

)

 

 

(8,634

)

来自融资活动的现金流：

 

 

 

 

 

 

循环设施的付款

 

 

(25,000

)

 

 

—

 

偿还债务债务

 

 

(7,500

)

 

 

(71,625

)

回购普通股

 

 

(49,855

)

 

 

(74,807

)

扣除普通股发行收益后的预扣税款项

 

 

(27,564

)

 

 

(1,685

)

收购的延期付款

 

 

—

 

 

 

(3,000

)

用于融资活动的净现金

 

 

(109,919

)

 

 

(151,117

)

外币对现金和现金等价物的影响

 

 

(265

)

 

 

(294

)

现金和现金等价物的净增加（减少）

 

 

(83,819

)

 

 

8,474

 

 

 

 

 

 

 

 

期初的现金和现金等价物

 

 

234,826

 

 

 

194,522

 

期末的现金和现金等价物

 

$

151,007

 

 

$

202,996

 

 

参见简明合并财务报表的附注。

 

7

 

额外的EME 网络有限公司

简明合并财务报表附注

（未经审计）

1.
业务描述和陈述依据

Extreme Networks, Inc. 及其子公司（统称为 “极速” 或 “公司”）是为企业客户提供软件驱动网络解决方案的领导者。公司通过分销商、经销商和公司的现场销售组织在全球范围内开展销售和营销活动。Extreme 于 1996 年在加利福尼亚注册成立，并于 1999 年在特拉华州重新注册成立。

此处包含的Extreme未经审计的简明合并财务报表是根据美国证券交易委员会（“SEC”）的规章制度编制的。根据这些细则和条例，通常包含在根据美国公认会计原则编制的财务报表中的某些信息和脚注披露已被简要或省略。截至2023年6月30日的简明合并资产负债表来自截至该日的经审计的财务报表，但不包括公认会计原则要求的完整财务报表的所有披露。这些中期财务报表和附注应与公司截至2023年6月30日财年的10-K表年度报告中包含的公司经审计的合并财务报表及其附注一起阅读。

未经审计的简明合并财务报表反映了所有调整，仅包括正常的经常性调整，管理层认为，这些调整是公允列报所列中期经营业绩和现金流以及Extreme截至2024年3月31日的财务状况所必需的。截至2024年3月31日的三个月和九个月的经营业绩不一定代表2024财年或未来任何时期的预期业绩。

财政年度

公司使用截至6月30日的财政日历年度。此处提及 “2024财年” 的所有内容均代表截至2024年6月30日的财政年度。此处提及 “2023财年” 的所有内容均代表截至2023年6月30日的财政年度.

整合原则

未经审计的简明合并财务报表包括Extreme及其全资子公司的账目。所有公司间账户和交易均已取消。

该公司主要使用美元作为其本位货币。其某些外国子公司的本位币是当地货币。对于在当地本位货币环境下运营的子公司，所有资产和负债均按当月末汇率和收入折算成美元，支出则使用月平均汇率折算。

会计估计

按照美国普遍接受的会计原则编制财务报表和相关披露要求管理层作出影响财务报表和附注中报告的数额的估计和假设。实际结果可能与这些估计值有所不同。

2.
重要会计政策摘要

有关重要会计政策的描述，请参阅公司截至2023年6月30日财年的10-K表年度报告中包含的合并财务报表附注2，“重要会计政策摘要”。自提交10-K表年度报告以来，公司的重大会计政策没有重大变化。

最近通过的会计公告

最近采用的会计准则不会对我们的简明合并财务报表和随附的披露产生重大影响。

8

 

最近发布的会计公告尚未通过

2023年11月，财务会计准则委员会（“FASB”）发布了《2023-07会计准则更新》（“ASU”）， 分部报告（主题 280）：对可报告的分部披露的改进 主要通过加强对重大分部支出的披露和用于评估分部业绩的信息来改善可报告的分部披露要求。亚利桑那州立大学2023-07年的所有披露要求都是拥有单一可报告细分市场的实体所必需的。亚利桑那州立大学2023-07对2023年12月15日之后开始的财政年度和2024年12月15日之后开始的财政年度的过渡期有效，并应在追溯的基础上适用于所列的所有期间。允许提前收养。该公司目前正在评估采用亚利桑那州立大学2023-07对其合并财务报表和相关披露的影响。

2023 年 12 月，FASB 发布了 ASU 2023-09 所得税（主题 740），所得税披露的改进主要通过更改税率对账和已缴所得税信息来加强所得税的披露。从预期来看，亚利桑那州立大学2023-09对2024年12月15日之后开始的财政年度有效。允许提前收养。该公司目前正在评估采用亚利桑那州立大学2023-09年对其合并财务报表和相关披露的影响.

3.
收入

公司根据会计准则编纂（“ASC”）606对收入进行核算， 与客户签订合同的收入。该公司的大部分收入来自网络设备的销售，其余收入来自订阅和支持的销售，其中主要包括以软件即服务（“SaaS”）形式交付的软件订阅以及来自维护合同、专业服务和产品培训的额外收入。该公司直接向客户和合作伙伴销售其产品、SaaS和维护合同 二分销渠道或等级。第一级由数量有限的独立分销商组成，这些分销商库存公司的产品，主要向经销商销售。分销渠道的第二层由非库存分销商和直接向最终用户销售的增值经销商组成。产品、订阅和支持可以单独出售，也可以捆绑销售。

收入确认

履约义务。履约义务是合同中向客户转让特殊商品或服务的承诺，是ASC 606中的记账单位。合同的交易价格分配给每项不同的履约义务，并在履行履约义务时或履行后确认为收入。 公司的某些合同具有多重履约义务，因为转让个人商品或服务的承诺与合同中的其他承诺是分开的，因此是不同的。对于具有多项履约义务的合同，公司根据其相对的独立销售价格将合约的交易价格分配给每项履约义务。独立销售价格是根据公司单独销售这些产品的价格确定的。对于非单独出售的商品，公司使用其他可观察的输入来估算独立销售价格.

公司的履约义务是在客户获得和消费所提供的福利时或随着时间的推移而履行的。公司几乎所有的产品销售收入都是在一个时间点确认的。公司几乎所有的订阅和支持收入都是在一段时间内确认的。对于一段时间内确认的收入，公司使用输入衡量标准（过去的天数）来衡量进展情况。

2024 年 3 月 31 日，该公司有 $558.3数百万的剩余履约义务，主要包括延期维护和递延的SaaS收入。该公司预计将确认大约 18其递延收入占财政剩余时间收入的百分比 2024，另外 42财政年度百分比 2025，以及 40余额的百分比 其后.

合约余额。收入确认、账单和现金收款的时机会在简明的合并资产负债表中产生已开票的应收账款和递延收入。根据公司的可续期支持安排提供的服务按商定的合同条款计费，这些条款要么在合同开始时全额计费，要么定期计费（例如每季度或每年）。公司通常在提供服务之前收到客户的付款，从而产生递延收入。这些负债在每个报告期结束时按合同在简明合并资产负债表上报告。

截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中确认的收入已计入每个期初的递延收入余额w作为 $95.9百万和美元81.0分别是百万。 截至2024年3月31日和2023年3月31日的九个月的确认收入每个期初的递延收入余额中包含的金额为美元230.8百万和美元193.7分别是百万。

9

 

合同成本。公司认识到 增量成本如果公司本应确认的资产的摊还期为一年或更短，则在发生时将获得合同作为费用。管理层预计，因获得订阅和支持合同以及续订合同而向销售代表支付的佣金是可以收回的，因此，公司的简明合并资产负债表中包含的资本化余额为 $22.7 百万和美元20.0百万在 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 6 月 30 日，分别地。资本化佣金包含在简明合并资产负债表中的其他资产中。资本化佣金摊销于 直线基础在服务合同的平均期限内s 约为 三年半，并包含在随附的简明合并运营报表中的 “销售和营销” 中。摊销回复在截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月中，人们认识到 $2.8 百万和美元2.3分别是百万。 在截至2024年3月31日和2023年3月31日的九个月中确认的摊销额为 $8.0 百万和美元6.7分别是百万。

估计变量注意事项。本期履约义务的可变对价估计数没有重大变化，前几个期间已履行或部分履行了这些义务。

按类别划分的收入

该公司在三个地理区域开展业务：美洲、EMEA（欧洲、中东和非洲）和亚太地区（亚太地区）。 下表列出了公司根据客户账单地址按销售渠道和地理区域分列的净收入（以千计）：

 

 

三个月已结束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

 

分销商

 

直接

 

总计

 

 

分销商

 

直接

 

总计

 

美洲：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

美国

 

$

52,543

 

$

71,539

 

$

124,082

 

 

$

74,743

 

$

64,337

 

$

139,080

 

其他

 

 

5,934

 

 

4,357

 

 

10,291

 

 

 

14,079

 

 

4,523

 

 

18,602

 

美洲合计

 

 

58,477

 

 

75,896

 

 

134,373

 

 

 

88,822

 

 

68,860

 

 

157,682

 

EMEA

 

 

18,313

 

 

40,722

 

 

59,035

 

 

 

111,664

 

 

40,326

 

 

151,990

 

亚太地区*

 

 

(1,464

)

 

19,092

 

 

17,628

 

 

 

5,186

 

 

17,649

 

 

22,835

 

净收入总额

 

$

75,326

 

$

135,710

 

$

211,036

 

 

$

205,672

 

$

126,835

 

$

332,507

 

 

 

 

九个月已结束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

 

分销商

 

直接

 

总计

 

 

分销商

 

直接

 

总计

 

美洲：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

美国

 

$

251,694

 

$

204,689

 

$

456,383

 

 

$

245,852

 

$

203,991

 

$

449,843

 

其他

 

 

16,709

 

 

19,565

 

 

36,274

 

 

 

14,080

 

 

4,523

 

 

18,603

 

美洲合计

 

 

268,403

 

 

224,254

 

 

492,657

 

 

 

259,932

 

 

208,514

 

 

468,446

 

EMEA

 

 

184,706

 

 

128,537

 

 

313,243

 

 

 

285,066

 

 

120,482

 

 

405,548

 

亚太地区

 

 

7,510

 

 

47,140

 

 

54,650

 

 

 

14,627

 

 

59,923

 

 

74,550

 

净收入总额

 

$

460,619

 

$

399,931

 

$

860,550

 

 

$

559,625

 

$

388,919

 

$

948,544

 

 

*截至2024年3月31日的三个月，亚太地区的分销商收入反映了分销商更高的客户返佣水平，这是由于向最终用户提供的销售额高于公司向这些分销商的产品销售额。

 

在截至2024年3月31日的九个月中，该公司产生了大约 10其净收入的百分比来自荷兰。对于 截至 2023 年 3 月 31 日的三个月和九个月，公司生成的 17% 和 12分别占其净收入的百分比来自荷兰。没有其他外国下落 10占其净收入的百分比或以上 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月和九个月.

 

10

 

客户集中度

公司对客户进行持续的信用评估，通常不需要抵押品来换取信贷。

下表列出了在下述期间占公司净收入10％或以上的客户：

 

 

三个月已结束

 

九个月已结束

 

 

3月31日
2024

 

3月31日
2023

 

3月31日
2024

 

3月31日
2023

TD Synnex公司

 

22%

 

19%

 

21%

 

19%

Westcon 集团有限公司

 

13%

 

25%

 

17%

 

20%

Jenne, Inc.

 

12%

 

15%

 

22%

 

14%

ScanSource, Inc

 

11%

 

*

 

*

 

*

* 少于收入的10％

 

 

 

 

 

 

 

 

下表列出了占公司应收账款净余额10％或以上的主要客户：

 

 

 

 

 

3月31日
2024

 

6月30日
2023

Jenne, Inc.

 

38%

 

39%

TD Synnex公司

 

*

 

10%

ScanSource, Inc

 

*

 

10%

* 少于应收账款的10％

 

 

 

 

 

4.
资产负债表账户

 

现金和现金等价物

公司将购买之日到期日为三个月或更短的高流动性投资视为现金等价物。

下表汇总了公司的现金和现金等价物（以千计）：

 

 

3月31日
2024

 

 

6月30日
2023

 

现金

 

$

143,421

 

 

$

227,675

 

现金等价物

 

 

7,586

 

 

 

7,151

 

现金和现金等价物总额

 

$

151,007

 

 

$

234,826

 

 

库存

存货以成本或可变现净值中较低者列报。Extreme使用标准成本方法来确定其库存的成本基础。成本是使用标准成本计算的，该成本在先入先出的基础上近似于实际成本。当有条件表明库存可能超过预期需求或根据对未来需求的假设已过时时，公司会调整其库存的账面价值。在确认损失时，为该库存品确立了新的、较低成本的基础，随后的事实和情况的变化不会导致新确立的成本基础的恢复或增加。任何先前减记或随后出售的过时库存均未对所列任何时期的毛利率产生重大影响。

下表按类别汇总了公司的库存（以千计）：

 

 

3月31日
2024

 

 

6月30日
2023

 

成品

 

$

158,228

 

 

$

78,180

 

原材料

 

 

27,129

 

 

 

10,844

 

库存总额

 

$

185,357

 

 

$

89,024

 

 

11

 

财产和设备，净额

下表汇总了公司的财产和设备，按类别净额（以千计）：

 

 

3月31日
2024

 

 

6月30日
2023

 

计算机和设备

 

$

75,413

 

 

$

81,612

 

购买的软件

 

 

55,853

 

 

 

51,444

 

办公设备、家具和固定装置

 

 

8,796

 

 

 

8,899

 

租赁权改进

 

 

48,301

 

 

 

48,943

 

财产和设备总额

 

 

188,363

 

 

 

190,898

 

减去：累计折旧和摊销

 

 

(141,109

)

 

 

(144,450

)

财产和设备，净额

 

$

47,254

 

 

$

46,448

 

 

递延收入

递延收入是指未满足收入确认标准时的延期维护、SaaS和其他递延收入（包括专业服务和培训）的发票金额。

担保和产品保修

该公司的大多数硬件产品出厂时都附带了 一年保修或有限终身保修，软件产品将获得 90-天保修。在向客户运送产品后，公司会估算可能在保修期内退回的产品的维修或更换费用，并应计该金额的产品收入成本负债。公司的保修要求是根据产品或产品系列的实际历史经验、对维修和更换成本的估算以及发货后发现的任何产品保修问题来确定的。公司根据这些因素的变化在每个资产负债表日对这些应计费用进行估算和调整。

下表汇总了以下期限内与公司产品保修责任相关的活动（以千计）：

 

 

三个月已结束

 

 

九个月已结束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

期初余额

 

$

11,397

 

 

$

11,820

 

 

$

12,322

 

 

$

10,852

 

新保修已发布

 

 

3,312

 

 

 

4,161

 

 

 

9,763

 

 

 

11,976

 

保修支出

 

 

(3,642

)

 

 

(3,679

)

 

 

(11,018

)

 

 

(10,526

)

期末余额

 

$

11,067

 

 

$

12,302

 

 

$

11,067

 

 

$

12,302

 

 

为了促进其产品在正常业务过程中的销售，公司就某些事项向其经销商和最终用户客户提供赔偿。公司已同意使客户免受因知识产权侵权和某些其他损失而造成的损失的损失。这些协议可能会限制提出赔偿索赔的时间和索赔金额。由于先前赔偿索赔的历史有限，而且每份特定协议涉及独特的事实和情况，因此无法估计这些赔偿协议下的最大潜在金额。从历史上看，公司根据这些协议支付的款项并未对其经营业绩或财务状况产生重大影响。

 

浓度

由于某些由应收账款组成的金融工具，公司可能会受到信用风险集中的影响。有关公司的应收账款集中度，请参阅附注3 “收入”。本公司的投资金额不超过 10除美国政府的债务、美国政府机构的债务和货币市场账户外，任何一个承付人或制造商证券的合并现金的百分比。

5.
公允价值测量

利用三级公允价值层次结构对用于衡量公允价值的投入进行优先排序。该等级制度将活跃市场（1级）的报价列为最高优先级，对不可观察的投入（3级）给予最低优先级。这三个级别的定义如下：

•
1级投入——相同资产或负债在活跃市场中未经调整的报价；

12

 

•
第二级投入——活跃市场中类似资产和负债的报价，或通过市场证实直接或间接可观察到的资产或负债的投入，基本上涵盖整个金融工具的整个期限；以及
•
第三级输入-不可观察的输入，反映了公司在按公允价值衡量资产或负债时自己的假设。

 

下表列出了公司以公允价值计量的金融资产和负债的公允价值层次结构，经常性为 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 6 月 30 日（以千计）：

 

2024年3月31日

 

第 1 级

 

 

第 2 级

 

 

第 3 级

 

 

总计

 

资产

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

存款证

 

$

—

 

 

$

7,586

 

 

$

—

 

 

$

7,586

 

按公允价值计量的总资产

 

$

—

 

 

$

7,586

 

 

$

—

 

 

$

7,586

 

负债

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

外币衍生品

 

$

—

 

 

$

80

 

 

$

—

 

 

$

80

 

以公允价值计量的负债总额

 

$

—

 

 

$

80

 

 

$

—

 

 

$

80

 

 

2023年6月30日

 

第 1 级

 

 

第 2 级

 

 

第 3 级

 

 

总计

 

资产

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

存款证

 

$

—

 

 

$

7,151

 

 

$

—

 

 

$

7,151

 

外币衍生品

 

 

—

 

 

 

31

 

 

 

—

 

 

 

31

 

按公允价值计量的总资产

 

$

—

 

 

$

7,182

 

 

$

—

 

 

$

7,182

 

第 1 级资产和负债：

公司的金融工具包括现金、应收账款、应付账款和应计负债。公司按账面价值列报应收账款、应付账款和应计负债，由于距离预期收款或付款的时间较短，账面价值近似于公允价值。

二级资产和负债：

该公司的二级资产包括存款证和衍生工具。存款证没有正常的市场定价，被视为二级。公司外汇远期合约下衍生工具的公允价值是根据替代定价来源提供的估值估算的，该估值由可观测输入支持，被视为二级。

截至2024年3月31日和2023年6月30日，该公司已投资于存款证 $7.6百万和美元7.2分别为百万元，自购买之日到期日为三个月，在简明合并资产负债表中记录为现金等价物。公司认为这些现金等价物可供出售，截至目前 2024年3月31日和2023年6月30日，它们的公允价值近似于摊销成本。

截至2024年3月31日和2023年6月30日，该公司的外汇远期合约未被指定为套期保值工具，名义本金为 $15.5 百万和美元3.4分别为百万。这些合同目前的到期日为 40天或更短。这些未被指定为套期保值工具的外汇远期合约的公允价值变动包含在简明合并运营报表中的其他收入净额中。对于 截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月，净亏损为 $0.3百万美元和净收益0.1百万，分别地。在截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的九个月中，净亏损低于美元0.1百万和美元0.3分别是百万。 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 6 月 30 日，有 不被指定为套期保值工具的未偿还外汇远期合约。有关更多信息，请参阅附注12 “衍生品和套期保值”。

2023年信贷协议（定义见附注7）下的借款公允价值是根据替代定价来源提供的估值估算得出的，这些估值由可观测的输入支持，被视为二级。由于2023年信贷协议中的利率是可变的，因此公允价值近似于公司债务的面值 $192.5百万和美元225.0截至目前为百万 分别是 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 6 月 30 日。

第 3 级资产和负债：

如果显示减值，公司的某些资产，包括无形资产和商誉，按非经常性公允价值计量。

截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 6 月 30 日，该公司做到了 不没有任何被视为 3 级的资产或负债。

有 不期间在第 1 级、第 2 级和第 3 级之间转移资产或负债 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月和九个月。有 不记录的损伤 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月和九个月.

13

 

6.
无形资产和商誉

 

无形资产

下表汇总了无形资产总额和净资产的组成部分（以千计，年份除外）：

 

 

加权平均值

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

剩余摊销

 

格罗斯 携带

 

 

累积的

 

 

净负载

 

 

 

时期

 

金额

 

 

摊销

 

 

金额

 

2024年3月31日

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

开发的技术

 

3.4年份

 

$

169,347

 

 

$

162,163

 

 

$

7,184

 

客户关系

 

2.2年份

 

 

64,683

 

 

 

60,274

 

 

 

4,409

 

商标名称

 

0.0年份

 

 

10,700

 

 

 

10,700

 

 

 

—

 

许可协议

 

2.8年份

 

 

2,445

 

 

 

2,249

 

 

 

196

 

无形资产总额，净额*

 

 

 

$

247,175

 

 

$

235,386

 

 

$

11,789

 

* 外国无形资产的账面金额受外币折算的影响

 

 

 

 

 

 

 

加权平均值

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

剩余摊销

 

格罗斯 携带

 

 

累积的

 

 

净负载

 

 

 

时期

 

金额

 

 

摊销

 

 

金额

 

2023年6月30日

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

开发的技术

 

4.1年份

 

$

169,460

 

 

$

159,592

 

 

$

9,868

 

客户关系

 

3.4年份

 

 

64,839

 

 

 

58,894

 

 

 

5,945

 

商标名称

 

0.0年份

 

 

10,700

 

 

 

10,700

 

 

 

—

 

许可协议

 

3.4年份

 

 

2,445

 

 

 

2,195

 

 

 

250

 

无形资产总额，净额*

 

 

$

247,444

 

 

$

231,381

 

 

$

16,063

 

* 外国无形资产的账面金额受外币折算的影响

 

 

 

 

下表汇总了列报期内无形资产的摊销费用（以千计）：

 

 

 

三个月已结束

 

 

九个月已结束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

无形资产的摊销 在 “总成本收入”

 

$

616

 

 

$

3,052

 

 

$

2,661

 

 

$

9,878

 

“总运营费用” 中无形资产的摊销

 

 

511

 

 

 

510

 

 

 

1,531

 

 

 

1,537

 

摊销费用总额

 

$

1,127

 

 

$

3,562

 

 

$

4,192

 

 

$

11,415

 

在 “总收入成本” 中确认的摊销费用主要包括与已开发技术和许可协议相关的摊销。

每个未来财政年度的预计未来摊销费用如下（以千计）：

 

 

金额

 

在截至6月30日的财政年度：

 

 

 

2024 年（2024 财年的剩余时间）

 

$

1,119

 

2025

 

 

4,477

 

2026

 

 

3,211

 

2027

 

 

1,439

 

2028

 

 

1,277

 

此后

 

 

266

 

总计

 

$

11,789

 

善意

该公司的商誉金额为 $394.2百万和美元394.8截至目前为百万 分别是 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 6 月 30 日。在截至2024年3月31日的九个月中，商誉的变化是由于外币折算调整所致，这些调整作为累计其他综合亏损的一部分入账。

14

 

7.
债务

该公司的债务包括以下各项（以千计）：

 

 

3月31日
2024

 

 

6月30日
2023

 

长期债务的当前部分：

 

 

 

 

 

 

定期贷款

 

$

10,000

 

 

$

10,000

 

旋转设施

 

 

—

 

 

 

25,000

 

减去：未摊销的债务发行成本

 

 

(674

)

 

 

(674

)

长期债务的当前部分

 

$

9,326

 

 

$

34,326

 

 

 

 

 

 

 

 

长期债务，减去流动部分：

 

 

 

 

 

 

定期贷款

 

$

182,500

 

 

$

190,000

 

减去：未摊销的债务发行成本

 

 

(1,903

)

 

 

(2,409

)

长期债务总额，减去流动部分

 

 

180,597

 

 

 

187,591

 

债务总额

 

$

189,923

 

 

$

221,917

 

2019年8月9日，公司签订了经修订和重述的信贷协议（“2019年信贷协议”），该协议由作为借款人的公司、作为贷款人的几家银行和其他金融机构、作为发行贷款人的BMO Harris Bank N.A.、作为发行贷款人的硅谷银行和作为贷款人的行政代理人和抵押代理人的蒙特利尔银行随后在2023财年进行了修订。

2023年6月22日，公司签订了第二份经修订和重述的信贷协议（“2023年信贷协议”），该协议由作为借款人的北卡罗来纳州BMO Harris Bank作为发行贷款人和Swingline贷款机构，美国银行、北美摩根大通银行、PNC银行、全国协会和富国银行全国协会作为发行贷款机构，金融机构或其当事方实体作为贷款人，蒙特利尔银行作为行政代理人和抵押代理人，后者修订并重述了2019年信贷协议。2023 年信贷协议规定 i) a $200.0本金总额为百万美元的第一留置权定期贷款（“2023年定期贷款”），ii) a $150.0百万 五年循环信贷额度（“2023年循环信贷额度”）和，iii）未承诺的额外增量贷款额度，本金不超过美元100.0百万。2023 年 6 月 22 日，公司借入了美元25.0百万美元兑美元150.0百万循环信贷额度用于为其债务再融资。2023 年 7 月 7 日，公司支付了 $25.0百万美元，用于偿还未清的循环信贷余额。

2023年信贷协议下的借款计息，经公司选择，初始定期贷款可以作为基准利率贷款或有担保隔夜融资利率（“SOFR”）贷款发放。基准利率贷款的适用利润率范围为 1.00% 至 1.75每年百分比，SOFR贷款的适用利润率范围为 2.00% 至 2.75％，每种情况均基于公司的合并杠杆比率。所有SOFR贷款的下限均为 0.00每年百分比和利差调整 0.10每年百分比。公司支付了与2023年信贷协议相关的其他交易费、安排费和管理费。

2023年信贷协议要求公司在每个财政季度末维持一定的最低财务比率。2023年信贷协议还包括契约和限制，除其他外，限制了公司承担额外债务、为其任何财产设立留置权、合并、合并或出售其全部或几乎所有资产的能力。2023年信贷协议还包括可能导致未清余额加速的惯常违约事件。在截至2024年3月31日的九个月中，公司遵守了2023年信贷协议的所有条款和财务契约.

与获得长期融资相关的融资成本在相关债务或信贷协议的期限内递延和摊销。随附的简明合并运营报表中 “利息支出” 中包含的递延融资成本的摊销是 $0.3 百万和美元0.7百万换成了 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月，分别是 $0.8百万和美元2.2百万换成了 分别截至2024年3月31日和2023年3月31日的九个月。截至 2024 年 3 月 31 日的利率是 7.44% 及截至 2023年3月31日是 5.97%.

截至 2024 年 3 月 31 日，该公司做到了 不与其2023年循环贷款相比，没有任何未清余额。该公司有 $135.5截至 2023 年循环融资机制下的可用资金为百万美元 2024 年 3 月 31 日。在截至2024年3月31日的三个月和九个月中公司做到了 不根据2023年信贷协议的条款，除了预定还款外，应使用其定期贷款机制支付任何其他款项。在这段时间里 截至2023年3月31日的九个月，该公司额外支付了美元45.5百万美元，而其根据2019年信贷协议提供的定期贷款额度。

公司 h广告 $14.5 截至 2024 年 3 月 31 日，数百万张未清信用证.

15

 

8.
承诺和意外开支

购买承诺

该公司目前与合同制造商和供应商签订了生产其产品的协议。这些安排允许合同制造商根据公司提供的滚动产量预测采购长期交货期的零部件库存。除非公司在适用的组件交货期之外发出取消订单的通知，否则公司有义务购买其合同制造商根据预测采购的长期交货期的组件库存。截至2024年3月31日，该公司承诺购买 $51.5 百万的库存。

法律诉讼

公司可能不时成为其业务过程中出现的诉讼的当事方，包括但不限于与商业交易、业务关系或知识产权有关的指控。这种说法即使没有道理，也可能导致大量财政和管理资源的支出。一般而言，诉讼，尤其是知识产权诉讼，可能代价高昂且会干扰正常的业务运营。此外，法律诉讼的结果很难预测。

根据适用的会计指导，当可能产生负债且可以合理估计损失金额时，公司会记录其某些未决法律诉讼、调查或索赔的应计款项。公司至少每季度评估可能影响应计金额的法律诉讼、调查或索赔的进展情况，以及任何可能导致意外损失变为可能、合理估计的事态发展。当意外损失既不可能又无法合理估计时，公司不记录应计亏损。但是，如果损失（或超过任何先前应计损失的额外损失）至少是合理可能的和实质性的，则如果可以做出这样的估计，则公司将披露对可能损失的估计值或损失范围，或者披露无法做出估计。评估损失是可能的还是合理的可能性，以及损失或损失范围是否可以估计，涉及对未来事件的一系列复杂判断。即使损失是合理可能的，公司也可能无法估计一系列可能的损失，尤其是在以下情况下：（i）所寻求的损害赔偿金额巨额或不确定，（ii）诉讼处于初期阶段，或（iii）事项涉及新颖或悬而未决的法律理论或大量当事方。在这种情况下，此类问题的最终解决办法存在相当大的不确定性，包括任何可能的损失、罚款或罚款的金额。但是，对其中一个或多个问题的不利解决可能会对公司在特定季度或财年的经营业绩产生重大不利影响。

Orckit IP, LLC 诉极限网络公司、爱尔兰极限网络有限公司和极限网络有限公司

 

2018年2月1日，Orckit IP, LLC（“Orckit”）在德国杜塞尔多夫地方法院对该公司及其爱尔兰和德国子公司提起了专利侵权诉讼。该诉讼指控一项专利（“EP '364”）的德国部分受到直接和间接侵犯，该专利的德国部分基于向德国提供、分发、使用、持有和/或进口某些配备ExtremeXOS操作系统的网络交换机。Orckit正在寻求禁令救济、会计和未指明的诉讼损害赔偿和费用责任声明。2020年1月28日，法院在侵权案中作出了有利于公司的裁决。此事正在通过上诉程序进行中。

2019年4月23日，Orckit向德国杜塞尔多夫地方法院延长了对公司及其爱尔兰和德国子公司的专利侵权申诉。通过此次延期，Orckit指控第二项专利（“EP '077”）的德国部分遭到了侵犯，该专利是该公司不再在德国销售的某些网络交换机的提供、分销、使用、持有和/或进口到德国。Orckit正在寻求禁令救济、会计和销售信息，以及损害赔偿责任声明和诉讼费用。2020年10月13日，法院发布了对公司的侵权裁决，并授予Orckit对公司执行判决的权利，Orckit已通知公司它将执行该判决。在陈述中，Orckit获悉，在提交EP '077投诉之前，有争议的产品已处于销售终止状态。该公司已对侵权决定提出上诉，此事正在上诉程序中。

该公司于2018年5月3日向慕尼黑联邦专利法院提起了与EP '364专利相关的无效诉讼，并于2019年10月31日提起了与EP '077专利相关的无效诉讼。慕尼黑联邦专利法院认定EP '364专利有效，该公司提起上诉，但于2023年10月12日被驳回。2022年10月25日，慕尼黑联邦专利法院发表意见，部分宣布EP '077专利无效，该公司和Orckit已提起上诉。

SNMP Research, Inc. 和 SNMP Research International, Inc. 诉博通公司、博科通信系统有限责任公司和极限网络公司

2020年10月26日，SNMP Research, Inc.和SNMP Research International, Inc.（统称 “SNMP”）以侵犯版权为由在田纳西州东区对该公司提起诉讼，指控该公司未获得使用其软件的适当许可。SNMP正在寻求归因于侵权行为的实际损害赔偿和利润，以及公平救济。该公司提出动议，要求将此案移交给加利福尼亚北区。驳回动议部分被驳回，但没有被拒绝

16

 

部分偏见。2023 年 3 月 2 日，SNMP 提起了修正后的申诉，增加了针对其他产品的版权侵权、违约和欺诈的索赔。2023年3月16日，公司提出驳回动议，对修改后的申诉中的多项索赔提出质疑，该申诉于2024年1月30日被驳回。2023年3月20日，该公司提出一项动议，要求将有关SNMP版权无效的问题转交给美国版权局，该动议于2024年3月18日被驳回。试用日期定为2024年10月。

Mala Technologies Ltd. 诉极限网络有限公司、极限网络爱尔兰运营有限公司和极限网络公司

2021 年 4 月 15 日，Mala Technologies Ltd.（“Mala”）在德国杜塞尔多夫地方法院对该公司及其爱尔兰和德国子公司提起了专利侵权诉讼。该诉讼指控一项专利（“EP '498”）的德国部分间接侵权，该专利是基于在德国要约和出售某些配备ExtremeXOS操作系统的网络交换机。马拉正在寻求禁令救济、会计和未指明的诉讼损害赔偿和费用责任声明。2022年12月20日，初审法院裁定该公司没有侵犯EP '498专利，并完全驳回了马拉的申诉。马拉已提起上诉，此事正在通过上诉程序进行中。

该公司于2021年9月24日向德国联邦专利法院提起了对EP '498的无效申诉，听证会日期定为2024年11月20日。

赔偿义务

在某些限制的前提下，公司可能有义务赔偿其现任和前任董事、高级职员和员工。这些义务根据其公司注册证书、章程、适用合同和适用法律的条款产生。赔偿义务（如适用）通常意味着公司需要支付或偿还个人的合理法律费用以及与某些法律事务相关的可能的损害赔偿和其他责任，在某些情况下，公司已经支付或偿还了这些费用。该公司还购买董事和高级管理人员责任保险，以帮助支付其辩护和/或赔偿费用，尽管其通过保险收回此类费用的能力尚不确定。尽管由于公司先前的赔偿索赔历史有限，无法估计根据这些管理文件和协议可能欠下的最大潜在金额，但赔偿（包括国防）费用将来可能会对公司的合并财务状况、经营业绩和现金流产生重大不利影响。

9.
股东权益

股权激励计划

董事会薪酬委员会于2023年9月14日一致批准了对Extreme Networks, Inc.修订和重述的2013年股权激励计划（“2013年计划”）的修正案，将最大可用股票数量增加到 5.0百万股。该修正案在2023年11月8日举行的年度股东大会上获得公司股东的批准。

员工股票购买计划

董事会薪酬委员会于2021年9月9日一致批准了对2014年员工股票购买计划（“ESPP”）的修正案，将根据该计划可出售的最大股票数量增加到 7.5百万股。该修正案在2021年11月4日举行的年度股东大会上获得公司股东的批准。

普通股回购

2022年5月18日，公司宣布董事会已授权管理层最多回购美元200.0公司普通股的百万股以上 三年期限开始 2022年7月1日（经修订的 “2022年回购计划”）。最初，根据2022年回购计划，最高限额为美元25.0任何季度都有百万股股票被授权回购；但是，在2022年11月17日，董事会将任何季度的股票回购授权从最高额度提高到美元25.0每季度百万股，最高可达美元50.0每季度百万股。可以不时在公开市场上进行购买，也可以根据10b5-1计划进行购买。

在截至2024年3月31日的三个月中，该公司做到了 不t 回购其普通股的任何股份。 在截至2024年3月31日的九个月中，该公司总共回购了 2,365,220其在公开市场上的普通股，总成本为 $49.9百万，平均价格为 $21.08每股。在这段时间里 截至2023年3月31日的三个月，该公司总共回购了 1,350,568其在公开市场上的普通股，总成本为美元25.0百万，平均价格为 $18.51每股。 在截至2023年3月31日的九个月中，该公司总共回购了 3,928,743股份 其在公开市场上的普通股，总成本为 $74.8mi亿元，平均价格为 $19.04 每股。截至 2024 年 3 月 31 日，大约 $50.3根据2022年回购计划，仍有100万股股票可供回购。

17

 

根据美国颁布的《通货膨胀削减法》的规定，公司股票回购需缴纳消费税，消费税评估为 一公司股票净回购公允市场价值的百分比2022年12月31日。该公司预计，消费税对公司股票净回购的影响不会对2024财年产生重大影响。

10.
员工福利计划

留待发行的股份

截至上述日期，公司有以下预留普通股供未来发行（以千计）：

 

 

3月31日
2024

 

 

6月30日
2023

 

2013 年可供授予的股权激励计划股份

 

 

12,973

 

 

 

9,995

 

员工股票期权和奖励未兑现

 

 

8,291

 

 

 

10,038

 

2014 年员工股票购买计划

 

 

7,130

 

 

 

8,467

 

预留发行股份总数

 

 

28,394

 

 

 

28,500

 

基于股份的薪酬支出

在简明的合并财务报表中按行项目标题确认的基于股份的薪酬支出如下（以千计）：

 

 

三个月已结束

 

 

九个月已结束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

产品收入成本

 

$

405

 

 

$

492

 

 

$

1,352

 

 

$

1,365

 

订阅成本和支持收入

 

 

679

 

 

 

930

 

 

 

2,294

 

 

 

2,568

 

研究和开发

 

 

4,226

 

 

 

3,883

 

 

 

13,038

 

 

 

10,935

 

销售和营销

 

 

5,683

 

 

 

5,777

 

 

 

20,206

 

 

 

16,326

 

一般和行政

 

 

6,840

 

 

 

4,294

 

 

 

21,819

 

 

 

15,367

 

基于股份的薪酬支出总额

 

$

17,833

 

 

$

15,376

 

 

$

58,709

 

 

$

46,561

 

 

股票期权

 

下表汇总了股票期权活动 截至2024年3月31日的九个月（以千计，每股金额和合同期限除外）：

 

 

股票数量

 

 

每股加权平均行使价

 

 

加权平均剩余合同期限（年）

 

 

聚合内在价值

 

截至2023年6月30日的未偿还期权

 

 

1,187

 

 

$

6.56

 

 

 

2.70

 

 

$

23,136

 

已授予

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

已锻炼

 

 

(114

)

 

 

6.40

 

 

 

 

 

 

 

已取消

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

截至 2024 年 3 月 31 日的未偿还期权

 

 

1,073

 

 

$

6.58

 

 

 

2.00

 

 

$

5,326

 

已归属，预计将于 2024 年 3 月 31 日归属

 

 

1,073

 

 

$

6.58

 

 

 

2.00

 

 

$

5,326

 

可于 2024 年 3 月 31 日行使

 

 

1,073

 

 

$

6.58

 

 

 

2.00

 

 

$

5,326

 

 

2013年计划下每笔股票期权补助的公允价值是使用Black-Scholes-Merton期权估值模型在授予之日估算的。期权授予的预期期限来自员工行使和授予后解雇行为的历史数据。无风险利率基于期权的估计寿命和授予时有效的美国国债收益率曲线。预期的波动率基于公司股票的历史波动率。有 不在此期间授予的股票期权截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月和九个月。

股票奖励

股票奖励可以根据2013年计划根据董事会薪酬委员会批准的条款发放。股票奖励通常规定发行限制性股票单位（“RSU”），包括业绩条件或市场条件限制性股票单位，这些单位在固定期限内或根据满足某些绩效标准或市场条件进行归属。公司根据截至授予之日的奖励公允价值确认归属期内股票奖励的薪酬支出。公司不估算没收款额，但按所发生的没收情况入账。

18

 

下表汇总了股票奖励活动 截至2024年3月31日的九个月（以千计，授予日公允价值除外）：

 

 

 

股票数量

 

 

加权-平均授予日期公允价值

 

 

总公允价值

 

截至 2023 年 6 月 30 日尚未兑现的非既得股票奖励

 

 

8,851

 

 

$

14.25

 

 

 

 

已授予

 

 

3,939

 

 

 

27.78

 

 

 

 

已发布

 

 

(4,735

)

 

 

12.65

 

 

 

已取消

 

 

(837

)

 

 

19.54

 

 

 

 

截至 2024 年 3 月 31 日尚未兑现的非既得股票奖励

 

 

7,218

 

 

$

22.07

 

 

$

159,301

 

股票奖励预计将于2024年3月31日归属

 

 

7,218

 

 

$

22.07

 

 

$

159,301

 

根据2013年计划授予的RSU在一段时间内，通常为一到三年，并取决于参与者对公司的持续服务。在此期间授予的股票奖励 截至 2024 年 3 月 31 日的九个月包括在内 0.6百万份限制性股票单位，包括下文讨论的向指定执行官和董事发放的市场状况奖励。

市场状况奖

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的九个月中，董事会薪酬委员会批准了 0.8百万和 1.0根据市场状况（“MSU”），分别向公司的某些执行官归属百万个限制性单位。在此期间授予的 MSU 截至 2024 年 3 月 31 日的九个月包括在内 0.5百万个MSU受股东总回报（“TSR”）的约束，以及 0.3百万个MSU受某些股价目标的约束。在此期间授予的 MSU 截至2023年3月31日的九个月受股东总回报率的约束。

股东总回报率根据公司股东总回报率相对于罗素2000指数（“指数”）的股东总回报率进行归属。 密西根州立大学的奖励代表了获得目标数量不超过普通股的权利 150原始补助金的百分比，如下表所示。自授予之日起三年的业绩期内，MSU根据公司股东总回报率相对于该指数的股东总回报率进行归属，前提是受赠方通过绩效认证继续提供服务。

级别

相对股东总回报率

已归属股份

低于阈值

股东总回报率比该指数低37.5个百分点以上

0%

阈值

股东总回报率比指数低37.5个百分点

25%

目标

股东总回报率等于指数

100%

最大值

股东总回报率比指数高25个百分点或更多

150%

股东总回报是根据业绩期开始和结束前30个交易日的平均收盘价计算得出的。业绩以三个周期来衡量，在第一和第二年之后，最多有三分之一的目标股票可以归属，而根据完整的三年股东总回报减去一年和两年期归属的任何股份，最多可获得全额奖励的最大限额。线性插值用于确定为实现目标水平而分配的份额数量。

每个密西根州立大学的授予日期公允价值是使用蒙特卡罗模拟模型确定的。在截至2024年3月31日的九个月中，授予的TSR MSU的加权平均授予日公允价值为 $32.66每股。蒙特卡罗模拟中使用的假设包括预期的波动率 50%，无风险利率为 4.43%, 不预期股息收益率，预期期限 三年以及基于历史股票和市场价格的业绩期内可能的未来股票价格. 截至2023年3月31日的九个月内授予的股东总回报MSU的加权平均授予日公允价值是 $16.57每股。蒙特卡罗模拟中使用的假设包括预期的波动率 67%，无风险利率为 3.12%, 不预期股息收益率，预期期限 三年，以及基于历史股票和市场价格的业绩期内可能的未来股票价格。 公司在预计期限内按等级归属方法确认与这些MSU相关的费用。

在规定的业绩期内实现特定的股价目标后，股价目标MSU即归属。如果从授予日到授予日三周年之内任何连续三十个交易日的平均收盘股价等于或超过目标股价 $，则应视为实现了股价目标41.38在最初的演出期内。在满足初始股价目标后， 50目标股份的百分比将在授予日三周年之际归属，其余股份 50% 将在授予日期的四周年之日归属，前提是员工在适用的归属日期之前继续服务。如果在初始业绩期的最后一天没有获得这些单位，则这些单位将保持未偿还状态，并且如果任何连续三十个交易日的平均收盘股价等于或超过目标股价 $，则有资格获得46.96.

19

 

这些股价目标MSU的授予日期公允价值是使用蒙特卡罗模拟模型确定的。在截至2024年3月31日的九个月内授予的这些股价目标MSU的加权平均授予日公允价值是 $28.80每股。蒙特卡罗模拟中使用的假设包括预期的波动率 63%，无风险利率为 4.45%, 不预期股息收益率，预计期限为三年，基于历史股价的业绩期内可能的未来股票价格。公司在预计期限内按等级归属方法确认与这些MSU相关的费用。

员工股票购买计划

ESPP下每种股票购买期权的公允价值是在授予之日使用Black-Scholes-Merton期权估值模型估算的，加权平均假设如下表所示。ESPP的预期期限代表每个期权的发行期限。无风险利率基于估计寿命和授予时有效的美国国债收益率曲线。预期波动率基于公司普通股的历史波动率。

有 0.8 在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中，在ESPP下每年发行100万股股票。曾经有 1.3 百万和 1.5t期间在ESPP下发行了百万股股票截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的九个月中， 分别地。 以下假设用于确定ESPP股票在以下时期的授予日公允价值：

 

 

 

员工股票购买计划

 

 

员工股票购买计划

 

 

 

三个月已结束

 

 

九个月已结束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

预期期限

 

0.5年份

 

 

0.5年份

 

 

0.5年份

 

 

0.5年份

 

无风险利率

 

 

5.31

%

 

 

4.98

%

 

 

5.42

%

 

 

3.84

%

波动率

 

 

52

%

 

 

49

%

 

 

47

%

 

 

55

%

股息收益率

 

 

—

%

 

 

—

%

 

 

—

%

 

 

—

%

 

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中，ESPP股票的加权平均授予日公允价值为 $3.68 a和 $5.63分别为每股。ESPP下股票的加权平均授予日公允价值 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的九个月是 $5.73 a和 $4.87分别为每股。

11.
有关区段和地理区域的信息

该公司在以下地区运营 一细分市场，网络基础设施设备和相关软件的开发和营销。该公司在全球开展业务，并按地域进行管理。收入根据客户的账单地址归因于一个地理区域。该公司经营于 三地理区域：美洲、欧洲、中东和非洲和亚太地区。该公司的首席运营决策者是其首席执行官，负责审查合并提供的财务信息，以分配资源和评估财务业绩。

有关基于客户账单地址按地理区域和渠道划分的公司收入，请参阅附注3 “收入”。

该公司的长期资产归因于以下地理区域（以千计）：

 

 

 

3月31日
2024

 

 

6月30日
2023

 

美洲

 

$

139,483

 

 

$

124,375

 

EMEA

 

 

35,286

 

 

 

35,175

 

亚太地区

 

 

10,538

 

 

 

11,244

 

长期资产总额

 

$

185,307

 

 

$

170,794

 

 

12.
衍生品和套期保值

利率互换

该公司的债务面临利率风险。公司可以签订利率互换合约，以有效管理利率变动对其可能采用浮动利率的未偿债务的影响。公司不为交易或投机目的签订衍生合约。

在衍生合约生效之日，公司对这些合约进行了评估，并将这些合约指定为现金流套期保值。指定为现金流套期保值的利率互换涉及从交易对手那里获得浮动利率金额，以换取公司在协议有效期内在不交换标的名义金额的情况下支付固定利率款项。该公司还通过对冲交易中使用的衍生品在抵消变化方面是否非常有效地进行定性和定量评估，在对冲初期和持续的基础上进行正式评估

20

 

在对冲项目的现金流中。作为现金流对冲工具合格、指定且非常有效的衍生品的公允价值变动记入其他综合收益（亏损）。当确定衍生品作为对冲工具的有效性不高或已不再是高效的对冲工具时，公司有望终止套期保值会计。根据 ASC 815 衍生品和套期保值，如果不再满足适用标准，衍生工具到期、出售、终止或行使，或者公司取消了相应现金流对冲的指定，则公司有望终止对现有套期保值的套期保值会计。在这种情况下，净收益或亏损保持在 “累计其他综合亏损” 中，并重新归类为对冲预测交易影响收益的同一时期或同一时期的收益，除非预测交易不再可能，在这种情况下，净收益或亏损将立即重新归类为收益。

在截至2020年6月30日的财政年度中，公司签订了多份利率互换合约，被指定为现金流套期保值，以对冲与公司各种浮动利率债务相关的利息支付现金流的波动。截至 2024 年 3 月 31 日，该公司做到了 不没有任何未偿还的利率互换合约。截至2023年3月31日，这些利率互换的名义金额为美元75.0百万且到期日已过 2023 年 4 月。截至2023年3月31日，这些合约的未实现收益为 $0.1百万，并记入简明合并资产负债表中的 “累计其他综合亏损”，相关资产记入 “预付费用和其他流动资产”。在简明合并现金流量表中，与定期结算利率互换相关的现金流被归类为经营活动。已实现的损益在计入利息支出时予以确认。在 “累计其他综合亏损” 中报告的与这些现金流套期保值相关的金额被重新归类为互换合约有效期内的利息支出。

外汇远期合约

公司使用衍生金融工具来管理外币敞口，这些外币可能被指定为对冲工具，也可能不被指定为套期保值工具。公司持有衍生品的目标是使用最有效的方法来最大限度地减少这些风险敞口的影响。公司不为投机或交易目的从事衍生品。公司签订外汇远期合约主要是为了减轻与某些运营费用相关的外币交易所产生的损益的影响，以及对某些以外币计价的资产和负债的重新评估。

对于未指定为套期保值工具的外汇远期合约，公司衍生品在收益头寸中的公允价值记录在 “预付费用和其他流动资产” 中，亏损头寸的衍生品记录在随附的简明合并资产负债表中的 “其他应计负债” 中。衍生品公允价值的变化记录在随附的简明合并运营报表中的 “其他收入（支出），净额” 中。截至2024年3月31日和2023年3月31日，未被指定为套期保值工具的外汇远期合约的名义本金总额为 $15.5 百万和美元11.2分别为百万。这些合同的到期日为 40几天或更短。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中，这些合约的简明合并运营报表中记录的净收益和亏损为净亏损美元0.3百万美元和净收益0.1分别是百万。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的九个月中简明合并运营报表中记录的净收益和亏损净亏损低于美元0.1百万美元，净亏损为美元0.3分别为百万。这些外汇远期合约公允价值的变化在很大程度上被标的资产和负债的调整所抵消。

在截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月，该公司确认的外币收益总额为美元0.7百万美元，外币损失总额为美元0.3分别是百万和 f或者截至2024年3月31日和2023年3月31日的九个月，该公司确认的外币收益总额为美元0.4百万和美元0.5分别是百万 与以外币计价的资产和负债的公允价值变化有关。

 

13.
重组和相关费用

该公司记录了 $14.4百万和美元26.3在此期间，数百万美元的重组和相关费用 分别为截至2024年3月31日的三个月和九个月，这主要与下文所述的重组计划有关。

在2024财年第三季度，公司执行了一项全球裁员计划，旨在重组公司的研发、销售和营销职能，使公司的员工队伍与其战略优先事项保持一致，并专注于具有更高增长机会的特定地区和行业细分市场（“2024年第三季度计划”）。在截至2024年3月31日的三个月和九个月中，公司记录的重组费用约为美元9.7百万美元与2024年第三季度计划有关，该计划主要包括遣散费和福利费用。

21

 

在2024财年第二季度，公司根据公司的业务和战略优先事项执行了一项全球裁员计划，以重新平衡员工队伍，以提高效率和改善执行力，同时减少持续运营支出以应对收入减少和宏观经济状况（“2024年第二季度计划”）。在截至2024年3月31日的三个月中，公司记录的重组费用约为美元4.6百万美元与2024年第二季度计划有关，该计划主要包括额外的遣散费、其他员工福利以及法律和咨询费。在截至2024年3月31日的九个月中，公司记录的重组费用约为美元13.3百万与2024年第二季度计划有关，该计划主要包括员工遣散费和福利费用以及法律和咨询费。

该公司预计将在2024财年末之前完成这些正在进行的重组计划，并预计将产生以下费用2.0百万到美元3.0到2024财年底，2024年第三季度计划和2024年第二季度计划的额外费用为100万美元。

在2024财年第一季度，公司启动了一项有效的裁员计划，以根据公司的业务和战略优先事项（“2024年第一季度计划”），重新平衡员工队伍，以提高效率并改善执行力。它主要包括裁员，以提高研发、销售和营销的生产力，并提高运营、一般和管理职能的效率。在截至2024年3月31日的三个月中，该公司做到了 不将产生与 2024 年第一季度计划相关的任何费用。在截至2024年3月31日的九个月中，公司产生的费用约为美元2.9百万与 2024 年第一季度计划有关。截至2024年3月31日，该计划是 已完成。

在2023财年第三季度，公司启动了一项重组计划，以改造其业务基础设施，减少设施占地面积和设施相关费用（“2023年计划”）。作为该项目的一部分，该公司正在将工程实验室从加利福尼亚州圣何塞迁至新罕布什尔州塞勒姆的办公地点。此举预计将有助于降低公司实验室的运营成本。在截至2024年3月31日的三个月零九个月中，公司产生的重组费用约为y $0.1百万和美元0.4分别是百万英镑主要用于搬家费用。该公司预计该项目将持续大约 6到 9从 2024 年 3 月 31 日起的几个月待完成，预计将产生大约的费用 $9.0在此期间，百万美元，主要用于资产处置、承包商成本、遣散费、搬迁和其他非经常性费用。

该公司记录了 $1.4百万和美元2.3在此期间，数百万美元的重组和相关费用 截至 2023 年 3 月 31 日的三个月和九个月，其中主要包括与先前受损设施相关的额外设施费用和美元0.8与2023年公司业务和设施基础设施转型计划相关的数百万笔费用。

重组负债在随附的简明合并资产负债表中记录在 “其他应计负债” 中。截至2024年3月31日，重组负债为 $17.0百万，主要与2024年第二季度和2024年第三季度的计划有关。

下表汇总了以下时期与公司重组和相关负债相关的活动（以千计）：

 

 

三个月已结束

 

 

九个月已结束

 

 

 

2024年3月31日

 

 

2024年3月31日

 

期初余额

 

$

6,192

 

 

$

—

 

定期收费

 

 

14,937

 

 

 

27,113

 

周期逆转

 

 

(516

)

 

 

(802

)

定期付款

 

 

(3,641

)

 

 

(9,339

)

期末余额

 

$

16,972

 

 

$

16,972

 

 

14.
所得税

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中，公司记录的所得税优惠为 $0.6百万美元和所得税准备金3.9分别是百万。在截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的九个月中，该公司记录的所得税准备金为美元7.0百万和美元8.3分别是百万。

截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月和九个月的所得税条款（优惠）包括（1）公司外国子公司的收入税，（2）公司没有剩余州净营业亏损（“NOL”）的司法管辖区的州税，（3）外国预扣税，以及（4）与为收购所产生的摊销商誉设立美国递延纳税义务相关的税收支出 Enterasys Networks, Inc.，Zebra Technologies Corporation旗下的无线局域网业务，园区Avaya的面料业务和博科的数据中心业务。此外，截至2024年3月31日的三个月的所得税准备金（福利）包括美国联邦收入我的税收优惠为 $1.6百万，完全逆转了今年前两个季度先前记录的美国联邦所得税支出以及美元0.3百万所得税优惠来自于为不可扣除的利息支出设立无限期递延所得税资产，抵消了与可摊销商誉相关的递延所得税负债。的临时所得税条款（福利） 截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月和九个月是使用ASC 740-270-30-18允许的离散有效税率法计算的， 所得税-中期报告。当应用估计的年度有效税率不切实际时，将采用离散法，因为无法可靠地估算年度有效税率。离散方法将年初至今的时段视作是

22

 

年度期限，并在此基础上确定所得税支出或收益。该公司认为，目前，使用这种离散方法比年度有效税率法更合适，因为（i）估计的年度有效税率方法不可靠，因为在司法管辖区基础上估算年度税前收益存在很大的不确定性，以及（ii）公司持续评估认为，某些美国和爱尔兰递延所得税资产的可收回可能性不大。

该公司已为其所有美国联邦和州递延所得税资产以及爱尔兰的部分递延所得税资产提供了全额估值补贴。在确定根据递延所得税资产记录的任何估值补贴时，需要作出重大判断。在评估估值补贴的需求时，公司会考虑所有可用的正面和负面证据，以确定递延所得税资产是否 “更有可能” 可以收回，包括过去的经营业绩、未来应纳税所得额的估计、已颁布的税法的变化以及税收筹划策略的可行性；此类评估是按司法管辖区进行的。该公司近期的收益不稳定，包括历史亏损、近年来到期未使用的税收属性以及公司业务的周期性质，提供了足够的负面证据，需要对其美国联邦和州递延所得税净资产以及爱尔兰的部分递延所得税资产提供全额估值补贴。这些估值补贴将定期进行评估，如果业务业绩和经济环境得到充分改善，足以支持实现公司的部分或全部递延所得税资产，则可以部分或全部撤销。如果公司更改对可以变现的递延所得税资产金额的确定，它将调整其估值补贴，从而对做出此类决定期间的所得税准备金产生相应的影响。

公司 h广告 $18.3截至目前，有数百万未确认的税收优惠 2024年3月31日。如果将来得到充分认可，$0.2百万将影响有效税率和 $18.1 百万美元将导致递延所得税资产的调整和估值补贴的相应调整，而不会影响有效税率。该公司预计在未来十二个月内不会发生任何会大幅减少公司简明合并资产负债表中目前所列未实现的税收优惠的事件。

该公司的政策是在随附的简明合并运营报表中将与少缴所得税相关的利息和罚款作为税收支出的一部分。

通常，由于NOL，公司2001财年的美国联邦所得税申报表需要接受税务机关的审查，由于NOL，公司的2000财年及以后的州所得税申报表需要接受审查。该公司目前没有在任何重要司法管辖区接受所得税方面的审计。

15.
每股净收益（亏损）

每股基本净收益（亏损）的计算方法是将净收益（亏损）除以该期间已发行普通股的加权平均数。摊薄后的每股净收益（亏损）的计算方法是，净收益除以计算基本每股净收益时使用的普通股的加权平均数，再加上回购股份、期权和未归属限制性股票单位的稀释效应。

下表显示了基本和摊薄后每股净收益（亏损）的计算结果（以千计，每股数据除外）：

 

 

 

三个月已结束

 

 

九个月已结束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

净收益（亏损）

 

$

(64,425

)

 

$

22,131

 

 

$

(31,761

)

 

$

52,647

 

每股计算中使用的加权平均份额——基本

 

 

129,299

 

 

 

128,816

 

 

 

129,021

 

 

 

129,864

 

购买普通股的期权

 

 

—

 

 

 

748

 

 

 

—

 

 

 

678

 

限制性库存单位

 

 

—

 

 

 

3,461

 

 

 

—

 

 

 

3,174

 

每股计算中使用的加权平均份额——摊薄后

 

 

129,299

 

 

 

133,025

 

 

 

129,021

 

 

 

133,716

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

每股净收益（亏损）——基本收益和摊薄后收益

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

每股净收益（亏损）—基本

 

$

(0.50

)

 

$

0.17

 

 

$

(0.25

)

 

$

0.41

 

每股净收益（亏损）——摊薄

 

$

(0.50

)

 

$

0.17

 

 

$

(0.25

)

 

$

0.39

 

 

23

 

在列报期内，以下证券被排除在普通股摊薄后的每股净收益（亏损）的计算之外，其影响本来是反稀释的（以千计）：

 

 

 

三个月已结束

 

 

九个月已结束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

购买普通股的期权

 

 

1,083

 

 

 

—

 

 

 

1,144

 

 

 

—

 

限制性库存单位

 

 

5,577

 

 

 

143

 

 

 

6,269

 

 

 

116

 

员工股票购买计划股票

 

 

266

 

 

 

238

 

 

 

88

 

 

 

78

 

不包括总股份

 

 

6,926

 

 

 

381

 

 

 

7,501

 

 

 

194

 

 

24

 

第 2 项。管理层的讨论与分析 of 财务状况和经营业绩

本截至2024年3月31日的第三季度10-Q表季度报告（本 “报告”）包含1995年《私人证券诉讼改革法》所指的前瞻性陈述，特别包括我们对市场需求、客户要求和总体经济环境的预期、未来经营业绩以及其他包含 “可能”、“将”、“应该”、“预期”、“计划”、“打算”、“预期” 等词语的陈述、” “相信”、“估计”、“预测”、“潜力”、“继续” 和类似的表达。这些前瞻性陈述涉及风险和不确定性。我们提醒投资者，由于本报告题为 “风险因素” 的章节、截至2023年6月30日的10-K表年度报告、截至2023年9月30日的第一和第二季度的10-Q表季度报告以及我们向美国证券交易委员会提交的其他文件中列出的某些风险因素，实际业绩可能与前瞻性陈述中的预测存在重大差异。这些风险因素包括但不限于：不利的总体经济状况；与供应链中断相关的风险；对我们产品和服务的需求波动；竞争激烈的网络交换设备商业环境；我们在控制开支方面的有效性；我们在开发或引进新技术和产品方面可能遇到延误的可能性；客户对我们新技术和产品的反应；全球经济的波动，包括政治、社会、经济引起的波动，货币和监管因素；与未决或未来诉讼相关的风险；某些组件和产品制造对第三方的依赖以及我们从收购业务中获得预期收益的能力。

业务概述

以下讨论基于本报告其他地方包含的未经审计的简明合并财务报表。在经营业务的过程中，我们通常会就发票的支付时间、应收账款的收取、产品的制造和运输、订单的履行、供应品的购买以及库存和备件的建立等事项做出决定。这些决定中的每一项都会对任何给定时期的财务业绩产生一定的影响。在做出这些决策时，我们会考虑各种因素，包括合同义务、客户满意度、竞争、内部和外部财务目标和预期以及财务规划目标。有关我们的关键会计政策和估算的更多信息，请参阅 “管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析” 中包含的 “关键会计政策和估计” 部分。

Extreme Networks, Inc.（“极速” 或 “公司”）是云网络解决方案和行业领先的服务和支持的领先提供商。Extreme 设计、开发和制造有线、无线和软件定义的广域网（“SD-WAN”）基础设施设备、软件和基于云的网络管理解决方案。该公司的云解决方案是一个单一平台，可为无线接入点、交换机和 SD-WAN 提供统一的网络管理。它利用机器学习、信息技术运营人工智能（“AIOps”）和分析来帮助客户在网络边缘提供安全的连接，加快云部署，并发现切实可行的见解，以节省时间、降低成本和简化运营。

自1996年以来，Extreme一直在突破网络技术的界限，其驱动力是帮助我们的客户在网络之外进行连接。Extreme的云网络技术为全球网络的部署、管理和许可提供了灵活性和可扩展性。我们的全球足迹为超过50,000名客户提供服务，其中包括一些世界领先的商业、酒店、零售、运输和物流、教育、政府、医疗保健、制造和服务提供商。我们的所有收入都来自网络设备的销售、软件订阅和相关的维护合同。

行业背景

各行各业的企业都在经历前所未有的变化，例如领先的数字化计划、将其工作负载迁移到基于云的环境、实现应用程序现代化以及采用分散的员工队伍。为了实现这一目标，他们正在采用新的信息技术（“IT”）交付模式和应用程序，这些模式和应用程序需要从接入边缘到数据中心的根本网络变更和增强。随着网络在本质上变得越来越复杂和更加分散，我们相信每个行业的IT团队都将比以往任何时候都需要更多的控制权和更好的洞察力，以确保安全的分布式连接和全面的集中可见性。通过基于云的应用程序管理网络，客户可以在其中运行从有线或无线基础设施到 SD-WAN 的整个端到端网络，同时确保对业务进行全面的 IT 管理变得至关重要。此外，机器学习（“ML”）和人工智能（“AI”）技术有可能通过整理大型数据集来提高准确性并得出分辨率以改善网络运行，从而极大地改善当今世界的网络体验。当机器学习和人工智能应用于云驱动的网络和自动化时，无论网络分布如何，管理员都可以快速扩展以提供生产力、可用性、可访问性、可管理性、安全性和速度。

随着网络边缘的持续扩展，我们的客户正在管理更多的端点，这带来了许多挑战。这种持续扩张带来了诸如更高的网络攻击风险以及由于在网络上运行的应用程序增加而需要更多带宽等问题。

25

 

网络的复杂性表现为需要管理的端点更多，需要监控的应用程序更多，以及依赖网络提供和支持服务的更多服务。当性能受到影响，对内部系统和IT人员的拖累变得更加激烈时，技术往往会过度劳累。迅速解决网络问题并确定其根本原因可以提高组织生产力并提高运营绩效。

我们认为，网络从未像今天这样重要。随着管理员努力处理来自更多地方、更多联网设备和更多基于软件即服务（“SaaS”）的应用程序的更多数据，云是管理和维护现代网络的基础。传统网络产品不太适合满足企业对快速交付新服务、更灵活的业务模式、实时响应和大规模可扩展性的期望。

随着企业继续将越来越多的应用程序和服务迁移到第三方提供的私有云或公共云，并采用新的IT交付模式和应用程序，他们需要对从设备接入点（“AP”）到网络核心的网络进行根本的变更和增强。无论哪种情况，网络基础设施都必须适应这种新的动态环境。如果企业要从云部署中获得最大收益，智能和自动化是关键。随着自动化应用在制造、仓储、物流、医疗保健和其他关键行业中变得越来越重要，我们相信这些变化将继续创造对网络技术的需求，以此作为运行这些服务的基础。

服务提供商正在投资通过平台和应用程序来增强网络，这些平台和应用程序可以提供数据见解，提供灵活性，并可以快速响应新的用户需求和5G用例。

我们相信，Extreme将继续受益于使用其技术从云端集中管理分布式园区网络架构。Extreme混合了动态交换矩阵连接架构，该架构可简化网络边缘的移动和更改，并结合了基于角色的全公司策略。这使客户能够迁移到新的云管理交换机、Wi-Fi 和 SD-WAN，无论他们已经安装的现有交换设备或无线设备如何。最终，我们预计这些客户的运营和资本支出将降低，订阅成本降低，总体拥有成本降低，灵活性更高，网络弹性更强。

我们估计，我们的企业网络解决方案的总潜在市场将超过470亿美元，包括云网络、无线局域网（“WLAN”）、数据中心网络、以太网交换、园区局域网（“LAN”）、SD-WAN解决方案和管理、自动化以及安全接入服务边缘（“SASE”）市场的要素，未来五年每年增长约12％。这包括超过350亿美元的网络、涵盖企业和服务提供商（主要是5G）应用程序的基础设施、40亿美元的SD-WAN市场，我们还参与了80亿美元的网络软件服务可寻址市场。

极限策略

我们致力于帮助客户找到实现更好结果的新方法。连接只是基础。我们将网络作为战略资产。我们的解决方案组合提供了各种规模的组织推动其组织向前发展所需的连接、带宽、性能和见解。IT 领导者现在的任务是确保全球混合型员工队伍无论身在何处都能正常运转并取得成功，并确保人们可以在任何地方工作。

我们帮助识别和解决业务挑战。我们简化和改善客户的工作方式，并坚持不懈地专注于寻找推动更好结果的新方法。

云网络管理使客户能够实时了解和洞察其环境中的应用程序使用情况、位置和工作流程模式等领域，从而帮助制定战略业务决策并创建个性化体验。客户受益于可见性、控制力以及更短的解决时间。这是我们 “一个网络、一个云、一个极限” 愿景的基石。

Extreme已经认识到，我们和客户的沟通方式已经发生了变化，并催生了这些分布式企业环境，换句话说，无限企业有三个原则：

•
无限分布式连接是企业级的可靠连接，允许用户随时随地进行连接。它始终存在、可用且有保障，同时又安全且易于管理。
•
可扩展的云 允许管理员利用云的力量高效地加入、管理、编排、排除网络故障，并按照自己的节奏查找分布式连接的数据和见解。
•
以消费者为中心的体验 旨在为使用网络服务的用户提供一流的体验。

Extreme广泛的产品、解决方案和技术组合支持这三项原则，并将继续对其进行创新和发展，以帮助企业取得成功。

26

 

Extreme战略和差异化的关键要素包括：

•
创建轻松的网络解决方案，使我们所有人都能前进。 我们相信，只要我们建立联系，就能取得进步——这使我们能够学习、理解、创造和成长。我们通过轻松的网络体验使连接变得简单而轻松，使我们所有人都能改善生活、工作和共享的方式。
•
提供差异化的端到端云架构。 根据650集团的数据，云网络估计将是网络市场中价值80亿美元的细分市场，包括云托管服务和云管理产品，主要是WLAN接入点和以太网交换机，未来五年将以每年14％的速度增长。在过去的十年中，云管理技术取得了长足的发展。我们相信，我们将创新、可靠性和安全性与领先的端到端云管理平台相结合，该平台由机器学习和人工智能提供支持，涵盖从物联网（“IoT”）边缘到企业数据中心。我们的云架构的关键特征包括：
o
一个强大的云管理平台，可提供从物联网边缘到网络核心的可见性、情报和保障。
o
客户的云选择：我们的云网络解决方案适用于所有主要的云提供商（亚马逊网络服务（“AWS”）、谷歌云平台（“GCP”）和微软 Azure）。
o
消费灵活性：提供一系列融资和网络购买选项。我们基于价值的订阅套餐（包括 Connect、Navigator、Pilot 和 CoPilot）为客户提供了增长的灵活性，并提供了可在产品之间转移的可合并和便携式许可证（例如，接入点和交换机），价格固定。
o
“No 9” 的可靠性和灵活性可确保客户的业务连续性。
o
Extreme Cloud IQ 云平台符合 ISO/ IEC 27017，经 DQS 认证，符合国际标准组织（“ISO”）制定的 ISO/IEC 27001 和 ISO/IEC 27701，并获得 CSA STAR 认证。
•
为客户提供选择：公共云或私有云，或本地。 我们在对客户有意义的地方利用云，在客户需要的地方提供本地解决方案，还为那些想要利用两者的力量的人提供了解决方案。我们的混合方法为我们的客户提供了调整技术以适应其业务的选项。同时，我们所有的解决方案都内置了可见性、控制和战略信息，所有解决方案都与所有已安装产品的单一视图紧密集成。我们的客户可以实时了解他们的网络和应用程序中正在发生的事情——谁、何时以及什么连接到网络，这对于自带设备（“BYOD”）和物联网使用至关重要。
•
云管理订阅的最高价值。 ExtremeCloud IQ Pilot为我们的客户提供了三个关键应用程序，使组织能够消除重叠现象。
o
Extreme AirDefense 是一个全面的无线入侵防御系统（“WIPS”），可简化无线网络的保护、监控和安全。通过增加蓝牙和蓝牙低能耗入侵防御，网络管理员可以应对日益增长的针对蓝牙和低功耗蓝牙设备的威胁。
o
ExtremeLocation 提供基于距离、在线状态和位置的服务，用于高级联系人追踪，为位置智能企业提供支持。
o
ExtremeGuest 是一款全面的访客参与解决方案，它使 IT 管理员能够使用分析见解来吸引访客进行个性化互动。
•
为企业级交换和无线基础设施提供通用平台。Extreme 提供支持多种部署用例的通用平台，提供灵活性和投资保护。
o
通用开关 (7720/5720/5520/5420/5320)支持架构或传统网络，可选择云或本地（气隙管理或云连接）管理。
o
通用 Wi-Fi 6/6E 接入点（300/400、4000 和 5000 系列） 通过选择云或本地（气隙管理或云连接）管理来支持校园或分布式部署。
o
通用许可 使用一个便携式管理许可证，适用于任何设备和任何类型的管理。对于交换机，操作系统功能许可证是便携式的，可通过ExtremeCloud IQ进行批量激活。
•
启用通用架构以简化和自动化网络。Fabric 技术虚拟化了网络基础架构（将网络服务与物理连接分离），从而可以更快地启动网络服务，降低出错的可能性。它们使底层网络更易于设计、实施、管理和故障排除。

27

 

•
端到端投资组合。 我们的云驱动解决方案提供从边缘到数据中心、跨网络和应用程序的可见性、控制和战略情报。我们的解决方案包括有线交换、无线交换、无线接入点、WLAN 控制器、路由器以及提供人工智能增强型访问控制、网络和应用程序分析以及网络管理的广泛软件应用程序组合。所有这些都可以通过本地或云端的单一管理平台进行管理、评估和控制。
•
提供高质量的 “内部” 客户服务和支持。我们力求通过高质量的服务和支持来提高客户满意度并建立客户忠诚度。这包括各种标准支持计划，以满足客户所需的服务水平，从标准工作时间到全球每天 24 小时、每年 365 天的实时响应支持。
•
扩大交换和路由技术的领先地位。我们的技术领先地位建立在创新的交换、路由和无线产品、市场经验的深度和重点以及我们的操作系统（运行在我们所有网络产品上的软件）的基础上。我们的产品降低了客户的运营开支，并实现了更加灵活和动态的网络环境，这将帮助他们满足即将到来的物联网、移动和云需求。
•
扩大 Wi-Fi 技术的领导地位。无线是当今的首选网络接入方式，每个企业都必须应对规模、密度和 BYOD 挑战。随着移动和物联网设备的爆炸式增长增加了对高性能、透明和永远在线的有线到无线服务的需求，有线和无线网络正在发生变化。统一接入层需要分布式智能组件，以确保业务服务的访问控制和弹性可在整个基础架构中使用，并可通过单个控制台进行管理。我们正处于技术转折点，即将从Wi-Fi 6解决方案迁移到6 GHz Wi-Fi（Wi-Fi 6E和Wi-Fi 7），重点是为各种联网设备提供更有效的接入。我们相信我们拥有业界最广泛的 6 GHz 室内和室外无线产品组合，通过利用我们的云架构、端到端交换矩阵服务、通用零信任网络接入以及具有可解释机器学习见解的 AIOps 管理平台，为有线/无线网络提供智能和安全性。
•
提供卓越的体验质量。 我们基于网络的应用程序分析通过捕获和分析有关网络和应用程序的基于上下文的数据，提供有关应用程序、用户、位置和设备的有意义的情报，从而提供切实可行的业务见解。借助易于理解的仪表板，我们的应用程序可帮助企业将其网络转变为战略业务资产，帮助高管做出更快、更有效的决策。
•
通过瞄准高增长的细分市场来扩大市场渗透率。在校园内，我们专注于移动用户，利用我们的自动化功能并跟踪无线局域网的增长。我们的数据中心方法利用我们的产品组合来满足公有云和私有云数据中心提供商的需求。我们认为，云网络的复合年增长率将继续超过本地托管网络的复合年增长率。我们的重点是扩大我们在关键云网络领域的技术立足点，不仅要加快云管理的采用，还要加快基于订阅的许可消费。
•
利用和扩展多个分销渠道。我们通过精选分销商、全球众多经销商和系统集成商以及多个大型战略合作伙伴来分销我们的产品。我们拥有一支现场销售队伍，为我们的渠道合作伙伴提供支持，并直接向某些战略客户进行销售。作为独立的网络供应商，我们力求提供的产品与渠道合作伙伴的产品相结合，为最终用户客户创造出有吸引力的解决方案。
•
维护和扩展我们的战略关系。我们已经与许多行业领先的供应商建立了战略关系，以提供更多和增强的市场渠道，并共同开发独特的解决方案。
•
使用 ExtremeCloud SD-WAN 扩大我们的覆盖范围。ExtremeCloud SD-WAN 是一种软件定义的广域网解决方案，以全包订阅形式提供，其中包括硬件、基于云的 SD-WAN 服务、支持和维护以及客户成功支持。这可以帮助客户降低总拥有成本，因为他们为站点到站点和站点到云环境中使用的应用程序提供优质的用户体验。该解决方案可自动检测和优化应用程序，并可以应用基于性能的动态 WAN 选择来提高质量和可靠性。还包括安全选项，例如内置的区域防火墙、用于基于云的防火墙即服务的EdgeEntry（与Check Point合作）和其他高级安全功能，以及与Palo Alto Networks、Zscaler和赛门铁克等Secure Web Gateway合作伙伴的集成。

28

 

运营结果

在2024财年第三季度，我们取得了以下成果：

•
净收入为2.11亿美元，而2023财年第三季度为3.325亿美元。
•
产品收入为1.064亿美元，而2023财年第三季度为2.411亿美元。
•
订阅和支持收入为1.046亿美元，而2023财年第三季度为9140万美元。
•
总毛利率为净收入的56.8％，而2023财年第三季度为净收入的57.7％。
•
营业亏损为6,250万美元，而2023财年第三季度的营业收入为2960万美元。
•
净亏损为6,440万美元，而2023财年第三季度的净收入为2,210万美元。

在2024财年的前九个月中，我们反映了以下业绩：

•
经营活动提供的现金流为4,000万美元，而截至2023年3月31日的九个月中为1.685亿美元。
•
截至2024年3月31日，现金及现金等价物为1.51亿美元，而截至2023年6月30日为2.348亿美元。

 

净收入

下表列出了所列期间的净产品及订阅和支持收入（以千计，百分比除外）：

 

 

 

三个月已结束

 

九个月已结束

 

 

3月31日
2024

 

3月31日
2023

$
改变

%
改变

 

3月31日
2024

3月31日
2023

$
改变

%
改变

净收入：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

产品

 

$106,442

 

$241,058

 

$(134,616)

 

(55.8)%

 

$546,536

 

$670,779

 

$(124,243)

 

(18.5)%

占净收入的百分比

 

50.4%

 

72.5%

 

 

 

 

 

63.5%

 

70.7%

 

 

 

 

订阅和支持

 

104,594

 

91,449

 

13,145

 

14.4 %

 

314,014

 

277,765

 

36,249

 

13.1 %

占净收入的百分比

 

49.6%

 

27.5%

 

 

 

 

 

36.5%

 

29.3%

 

 

 

 

净收入总额

 

$211,036

 

$332,507

 

$(121,471)

 

(36.5)%

 

$860,550

 

$948,544

 

$(87,994)

 

(9.3)%

我们的产品收入主要来自网络设备的销售。我们的订阅和支持收入主要来自订阅和支持产品的销售，其中包括SaaS产品、维护合同、专业服务和产品培训。在2024财年之前，我们将订阅和支持收入称为 “服务和订阅收入”；但是，订阅和支持收入的构成并未改变。

与2023财年同期相比，截至2024年3月31日的三个月，产品收入下降了1.346亿美元，下降了55.8％。与2023财年同期相比，截至2024年3月31日的九个月中，产品收入下降了1.242亿美元，下降了18.5％。产品收入下降的主要原因是预订量和出货量减少以及当前宏观经济状况导致渠道销售周期延长。

与2023财年同期相比，截至2024年3月31日的三个月，订阅和支持收入增加了1,310万美元，增长了14.4％。与2023财年同期相比，截至2024年3月31日的九个月中，订阅和支持收入增加了3,620万美元，增长了13.1％。订阅和支持收入的增加主要是由于我们的订阅业务持续增长。

29

 

下表列出了产品及订阅和支持的毛利润以及相应的毛利百分比（以千计，百分比除外）：

 

 

三个月已结束

 

九个月已结束

 

 

3月31日
2024

 

3月31日
2023

$
改变

%
改变

 

3月31日
2024

 

3月31日
2023

$
改变

%
改变

毛利：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

产品

 

$45,605

 

$132,143

 

$(86,538)

 

(65.5)%

 

$295,670

 

$358,514

 

$(62,844)

 

(17.5)%

产品收入的百分比

 

42.8%

 

54.8%

 

 

 

 

 

54.1%

 

53.4%

 

 

 

 

订阅和支持

 

74,296

 

59,795

 

14,501

 

24.3 %

 

220,537

 

181,787

 

38,750

 

21.3 %

订阅和支持收入的百分比

 

71.0%

 

65.4%

 

 

 

 

 

70.2%

 

65.4%

 

 

 

 

毛利总额

 

$119,901

 

$191,938

 

$(72,037)

 

(37.5)%

 

$516,207

 

$540,301

 

$(24,094)

 

(4.5)%

占净收入的百分比

 

56.8%

 

57.7%

 

 

 

 

 

60.0%

 

57.0%

 

 

 

 

 

与2023财年同期相比，截至2024年3月31日的三个月，产品毛利下降了8,650万美元，下降了65.5％。与2023财年同期相比，截至2024年3月31日的九个月中，产品毛利下降了6,280万美元，下降了17.5％。产品毛利润的下降主要是由于产品收入减少以及超额和过期库存储备增加，但部分被某些无形资产摊销所导致的无形资产摊销减少、有利的购买价格差异、供应链限制放松导致的分销成本降低以及保修准备金减少所部分抵消。

与2023财年同期相比，截至2024年3月31日的三个月，订阅和支持毛利增长了1,450万美元，增长了24.3％。与2023财年同期相比，截至2024年3月31日的九个月中，订阅和支持毛利增长了3,880万美元，增长了21.3％。订阅和支持毛利润的增加主要是由于订阅和支持收入的增加以及人员成本的降低。

运营费用

下表列出了所列期间的运营费用（以千计，百分比除外）：

 

 

 

三个月已结束

 

九个月已结束

 

 

3月31日
2024

 

3月31日
2023

 

$
改变

 

%
改变

 

3月31日
2024

 

3月31日
2023

 

$
改变

 

%
改变

研究和开发

 

$54,517

 

$54,837

 

$(320)

 

(0.6)%

 

$165,366

 

$158,444

 

$6,922

 

4.4 %

销售和营销

 

87,708

 

83,962

 

3,746

 

4.5 %

 

264,782

 

242,882

 

21,900

 

9.0 %

一般和行政

 

25,213

 

21,683

 

3,530

 

16.3 %

 

74,470

 

64,315

 

10,155

 

15.8 %

收购和整合成本

 

—

 

—

 

—

 

—

 

—

 

390

 

(390)

 

(100.0)%

重组及相关费用

 

14,421

 

1,363

 

13,058

 

958.0 %

 

26,312

 

2,320

 

23,992

 

1,034.1 %

无形资产的摊销

 

511

 

510

 

1

 

0.2 %

 

1,531

 

1,537

 

(6)

 

(0.4)%

运营费用总额

 

$182,370

 

$162,355

 

$20,015

 

12.3 %

 

$532,461

 

$469,888

 

$62,573

 

13.3 %

研究和开发费用

研发费用主要包括人员成本（包括薪酬、福利和基于股份的薪酬）、顾问费和与我们的产品设计、开发和测试相关的原型费用。

与2023财年同期相比，截至2024年3月31日的三个月，研发费用减少了30万美元，下降了0.6％。研发费用的减少主要是由于工程项目成本减少了110万美元，但主要与福利和基于股份的薪酬成本相关的80万美元人事成本的增加部分抵消了减少额。

与2023财年同期相比，截至2024年3月31日的九个月中，研发费用增加了690万美元，增长了4.4％。研发费用的增加主要是由于工资和福利成本增加以及基于股份的薪酬支出增加导致人事相关费用增加了520万美元，承包商成本和专业服务费增加了440万美元，但被工程项目费用减少190万美元、信息技术和设施相关费用减少50万美元以及部分抵消 其他支出减少了30万美元，这主要是由于招聘费用降低。

销售和营销费用

销售和营销费用主要包括人员成本（包括薪酬、福利和基于股份的薪酬），以及展会和促销费用。

30

 

与2023财年同期相比，截至2024年3月31日的三个月，销售和营销费用增加了370万美元，增长了4.5％。销售和营销费用增加的主要原因是人员成本增加了140万美元，这主要是由于佣金增加和福利成本增加，销售促销和营销相关费用增加了160万美元，专业费用增加了110万美元，但主要由于差旅费用减少而导致的其他支出减少了40万美元，部分抵消了这一增加。

与2023财年同期相比，截至2024年3月31日的九个月中，销售和营销费用增加了2190万美元，增长了9.0％。销售和营销费用的增加主要是由于工资和福利成本的增加以及基于股份的薪酬支出的增加，人事成本增加了1,420万美元，销售促销和营销相关费用增加了630万美元，专业费用增加了140万美元。

一般和管理费用

一般和管理费用主要包括人事费用（包括薪酬、福利和基于股份的薪酬）、法律和专业服务费用以及设施和信息技术成本。

与2023财年同期相比，截至2024年3月31日的三个月，一般和管理费用增加了350万美元，增长了16.3％。一般和管理费用的增加主要是由于人员成本增加了170万美元，主要是基于股份的薪酬，坏账准备金增加了150万美元，专业费用增加了70万美元，软件许可成本增加了50万美元，但部分被主要由于折旧费用减少而导致的90万美元设备相关成本减少所抵消。

与2023财年同期相比，截至2024年3月31日的九个月中，一般和管理费用增加了1,020万美元，增长了15.8％。一般和管理费用增加的主要原因是，由于主要与股份薪酬相关的薪酬和福利成本增加，人事成本增加了440万美元；专业费用增加了440万美元，包括与诉讼相关的法律费用以及与客户关系管理解决方案和配置、定价、报价解决方案过渡相关的初步成本的增加；坏账准备金增加150万美元；软件许可成本增加140万美元，部分原因是软件许可成本增加被主要由于折旧费用减少而减少的170万美元设备相关费用所抵消.

收购和整合成本

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中，我们没有产生任何收购和整合成本。

在截至2024年3月31日的九个月中，我们没有产生任何收购和整合成本。在截至2023年3月31日的九个月中，我们承担了40万美元的收购和整合成本，主要包括与收购Ipanema Tech SAS相关的专业费用和某些薪酬费用。

重组和相关费用

在截至2024年3月31日的三个月和九个月中，我们记录的重组和相关费用分别为1,440万美元和2630万美元，主要包括与 “2024年第一季度计划”、“2024年第二季度计划” 和 “2024年第三季度计划” 相关的减免措施相关的遣散费和福利成本以及专业服务费，每项费用如注13所述， 重组和相关费用，载于本报告其他地方的简明合并财务报表附注中。

在截至2023年3月31日的三个月和九个月中，我们记录的重组费用分别为140万美元和230万美元，主要包括与先前减值设施相关的设施相关费用以及与业务和设施基础设施转型 “2023年计划” 相关的80万美元费用，如附注13所述， 重组和相关费用，载于本报告其他地方的简明合并财务报表附注中。

无形资产摊销

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中，我们记录了与无形资产摊销相关的每个时期的50万美元运营费用。

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的九个月中，我们记录了与无形资产摊销相关的每个时期150万美元的运营支出。

31

 

利息收入

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中，我们分别记录了120万美元和80万美元的利息收入。利息收入的增加主要是由于利率上升导致我们的现金余额利息增加。

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的九个月中，我们分别记录了390万美元和210万美元的利息收入。利息收入的增加主要是由于利率上升导致我们的现金余额利息增加。

利息支出

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中，我们分别记录了420万美元和390万美元的利息支出。利息支出的增加主要是由于新的2023年信贷协议下的平均利率上升。

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的九个月中，我们分别记录了1,280万美元和1170万美元的利息支出。利息支出的增加主要是由于新的2023年信贷协议下的平均利率上升。

其他收入（支出），净额

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中，我们分别录得扣除40万美元和其他支出的其他收入，净额为40万美元。每个时期的其他收入（支出）净额主要与某些以外币计价的资产和负债重估为美元所产生的外汇影响有关。

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的九个月中，我们录得了其他收入，分别扣除40万美元和10万美元。每个时期的其他净收入主要与某些以外币计价的资产和负债重新估值为美元所产生的外汇影响有关。

所得税准备金

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中，我们记录的所得税优惠分别为60万澳元和390万澳元的所得税准备金。

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的九个月中，我们记录的所得税准备金分别为700万美元和830万美元。

截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月和九个月的所得税准备金（福利）包括（1）我们外国子公司的收入税，（2）我们没有剩余州净营业亏损的司法管辖区的州税，（3）外国预扣税，以及（4）与因收购华盛顿州Enterasys Networks, Inc.而设立可摊销商誉的美国递延所得税负债相关的税收支出 Zebra Technologies Corporation 的 LAN 业务、Avaya LLC 的校园架构业务和数据中心来自博科通信系统的业务。此外，截至2024年3月31日的三个月和九个月的所得税准备金（福利）包括160万美元的美国联邦所得税补助，完全逆转了今年前两个季度记录的美国联邦所得税支出，以及因为不可扣除的利息支出设立无限期终身递延所得税资产而产生的30万美元所得税优惠，抵消了与可摊销商誉相关的递延所得税负债。

关键会计政策与估计

我们未经审计的简明合并财务报表和本报告其他部分的相关附注是根据美国普遍接受的会计原则编制的。根据美国证券交易委员会的规章制度，通常包含在根据美国公认会计原则编制的财务报表中的某些信息和脚注披露已被简要或省略。编制这些未经审计的简明合并财务报表要求我们做出估算和假设，这些估算和假设会影响报告的资产、负债、收入、成本和支出金额以及相关披露。我们的估计基于历史经验以及我们认为在当时情况下合理的各种其他假设。在许多情况下，我们本可以合理地使用不同的会计估计值，而在其他情况下，会计估算值很可能会在不同时期发生变化。因此，实际结果可能与我们的管理层的估计有很大差异。我们会持续评估我们的估计和假设。如果这些估计值与实际业绩之间存在实质性差异，那么我们未来的财务报表列报方式、财务状况、经营业绩和现金流将受到影响。

正如第二部分第7项所讨论的那样, “管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析”在截至2023年6月30日的10-K表年度报告中，我们认为以下会计政策是理解编制合并财务报表所涉及的判断的最关键的会计政策：

•
收入确认
•
库存估值和购买承诺

自从我们提交上一份10-K表年度报告以来，我们的关键会计政策没有任何变化。

32

 

 

流动性和资本资源

下表汇总了有关我们的现金和现金等价物的信息（以千计）：

 

 

3月31日
2024

 

 

6月30日
2023

 

现金和现金等价物

 

$

151,007

 

 

$

234,826

 

截至2024年3月31日，我们的主要流动性来源包括1.51亿美元的现金及现金等价物、扣除9,440万美元的应收账款以及2023年五年循环贷款1.355亿美元的可用借款。我们现金的主要用途包括从合同制造商那里购买制成品库存、与产品开发和营销相关的工资和其他运营费用、购买不动产和设备以及偿还债务和相关利息以及股票回购。我们认为，截至2024年3月31日，我们的1.51亿美元现金及现金等价物、运营现金流以及2023年循环融资机制的可用借款将足以为我们至少未来12个月和可预见的将来的计划运营提供资金。

2022年5月18日，我们董事会（“董事会”）授权管理层在自2022年7月1日起的三年期内回购最多2亿美元的普通股（经修订的 “2022年回购计划”）。任何季度最多可以回购2500万美元。2022年11月17日，董事会将任何季度的回购授权从每季度的2500万美元增加到每季度的5000万美元。可以不时在公开市场上进行购买，也可以根据10b5-1计划进行购买。未来任何购买的方式、时间和金额将由我们的管理层根据他们对市场状况、股票价格的评估、Extreme对可用现金的最佳利用的持续决定以及其他因素来确定。2022年回购计划并未规定我们有义务收购其普通股的任何股份，可随时暂停或终止，恕不另行通知，并将受监管方面的考虑。在截至2024年3月31日的三个月中，公司没有回购任何普通股。在截至2024年3月31日的九个月中，公司在公开市场上共回购了2365,220股普通股，总成本为4,990万美元，平均价格为每股21.08美元。截至2024年3月31日，该公司在2022年回购计划下有5,030万美元的可用资金。

2019年8月9日，我们与Extreme签订了经修订和重述的信贷协议（“2019年信贷协议”），由Extreme作为借款人，几家银行和其他金融机构作为贷款人，BMO Harris Bank N.A.，作为发行贷款人，硅谷银行作为发行贷款人，蒙特利尔银行作为贷款人的行政代理人和抵押代理人。2023年6月22日，我们与Extreme签订了第二份经修订和重述的信贷协议（“2023年信贷协议”），作为借款人的BMO Harris Bank, N.A.、N.A.、摩根大通银行、PNC银行、全国协会和富国银行全国协会作为发行贷款机构、金融机构或实体其中一方是贷款人，蒙特利尔银行是行政代理人和抵押代理人，后者修订并重述了2019年信贷协议。2023年信贷协议规定：i) 本金总额为2亿美元的第一留置权定期贷款额度（“定期贷款”）；ii）1.5亿美元的五年期循环信贷额度（“2023年循环信贷额度”）；iii）未承诺的额外增量贷款额度，本金不超过1亿美元，外加无限金额，但须符合规定的合并杠杆率测试。我们可能会将贷款收益用于营运资金和一般公司用途。2023年6月22日，我们向2023年循环贷款借款2,500万美元，该贷款随后于2023年7月7日还清。

根据我们的选择，2023年信贷协议下的初始定期贷款（“初始定期贷款”）可以作为基准利率贷款或有担保隔夜融资数据利率贷款（“SOFR贷款”）发放”）。基准利率贷款的适用利润率在每年1.00％至1.75％之间，SOFR贷款的适用利润率在2.00％至2.75％之间，每种情况均基于公司的合并杠杆比率。所有SOFR贷款的最低年限为0.00％，利差调整为每年0.10％。我们还同意支付其他结算费、安排费和管理费。

2023年信贷协议要求我们在每个财政季度末维持一定的最低财务比率。2023年信贷协议还包括契约和限制，除其他外，限制了我们承担额外债务、为其任何财产设立留置权、合并、合并或出售其全部或几乎所有资产的能力。2023年信贷协议还包括可能导致未清余额加速的惯常违约事件.

在截至2024年3月31日的三个月和九个月中，我们遵守了2023年信贷协议下的所有原始条款和财务契约。

33

 

现金流和流动性的关键组成部分

现金和现金等价物的来源和用途摘要如下（以千计）：

 

 

九个月已结束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

经营活动提供的净现金

 

$

39,997

 

 

$

168,519

 

用于投资活动的净现金

 

 

(13,632

)

 

 

(8,634

)

用于融资活动的净现金

 

 

(109,919

)

 

 

(151,117

)

外币对现金和现金等价物的影响

 

 

(265

)

 

 

(294

)

现金和现金等价物的净增加（减少）

 

$

(83,819

)

 

$

8,474

 

 

经营活动提供的净现金

在截至2024年3月31日的九个月中，运营部门提供的现金流为4,000万美元，其中包括我们的3180万美元净亏损和8,470万美元的非现金支出，用于无形资产摊销、基于股份的薪酬、折旧、使用权资产账面金额减少、递延所得税和利息等项目。该期间的其他现金来源包括应收账款减少以及递延收入和其他流动和长期负债的增加。库存和预付费用及其他资产的增加以及应付账款、经营租赁负债和应计薪酬和福利的减少部分抵消了这一点。

在截至2023年3月31日的九个月中，运营部门提供的现金流为1.685亿美元，其中包括我们的5,260万美元净收入和7,750万美元的非现金支出，用于无形资产摊销、基于股份的薪酬、折旧、使用权资产账面金额减少、递延所得税和利息等项目。该期间的其他现金来源包括应收账款减少以及应付账款和递延收入的增加。库存的增加以及应计薪酬、经营租赁负债和其他流动和长期负债的减少部分抵消了这一点。

用于投资活动的净现金

在截至2024年3月31日的九个月中，用于投资活动的现金流为1,360万美元，用于购买不动产和设备。

在截至2023年3月31日的九个月中，用于投资活动的现金流为860万美元，用于购买房地产和设备。

用于融资活动的净现金

在截至2024年3月31日的九个月中，用于融资活动的现金流为1.099亿美元，这主要是由于支付了2760万美元的既得和已发放股票奖励的税款，其中扣除了根据员工股票购买计划（“ESPP”）发行普通股和行使股票期权的收益，根据2022年回购计划回购4,990万美元的股票，向循环支付的2,500万美元贷款和750万美元的债务偿还额。

在截至2023年3月31日的九个月中，用于融资活动的现金流为1.511亿美元，主要原因是债务偿还额为7,160万美元，2022年回购计划下的7,480万美元股票回购，300万美元用于收购的延期付款，以及扣除根据ESPP发行普通股所得收益后的既得和已发行股票奖励所缴纳的税款。

外币对现金及现金等价物的影响

在截至2024年3月31日的九个月中，外币对现金和现金等价物的影响有所下降，这主要是由于美元，尤其是印度卢比、英镑和欧元之间的外币汇率变化。

合同义务

截至2024年3月31日，我们的合同义务源于我们的债务安排、在正常业务过程中购买商品和服务的协议以及经营租赁安排下的义务。

我们的债务与根据我们的2023年信贷协议所欠的金额有关。截至2024年3月31日，我们有1.925亿美元的未偿债务，将在2028财年之前按季度分期支付。我们需要缴纳债务利息和未使用的承诺费。参见注释 7债务, 在 本报告中的简明合并财务报表附注，以获取有关我们债务的更多信息。

我们的无条件购买义务是指购买我们的合同制造商根据我们的预测采购的长期交货期组件库存。我们预计将在未来12个月内兑现库存购买承诺。截至2024年3月31日，我们有购买5150万美元库存的不可取消的承诺。参见注释 8承付款和或有开支，在简明合并财务报表附注中 获取有关我们购买义务的更多信息。

34

 

我们对供应商有合同承诺，即对未来服务的承诺。截至2024年3月31日，我们的合同承诺金额为2,800万美元，将在2027财年到期。

我们根据运营租赁安排在不同地点租赁设施，这些设施将在2033财年的不同日期到期。截至2024年3月31日，我们在经营租赁下的债务价值为6,260万美元。

我们有与不确定的税收状况相关的非实质性所得税负债，我们无法合理估计这些负债的清算时间。

截至2024年3月31日，我们没有任何资本支出的实质性承诺。

资产负债表外安排

截至2024年3月31日，我们没有任何资产负债表外安排。

第 3 项。定量和质量关于市场风险的实时披露

利率敏感度

我们因利率变动而面临的市场风险主要与债务和外币有关。

债务

在某些时间点，我们受到利率波动的影响，主要是2023年信贷协议中的浮动利率借款，如附注7所述， 债务，载于本报告的简明合并财务报表附注中。截至2024年3月31日，我们有1.925亿美元的未偿债务，全部来自2023年信贷协议。在截至2024年3月31日的季度中，平均每日未偿还金额为1.949亿美元，最高为1.95亿美元，最低为1.925亿美元。

下表显示了截至2024年3月31日的2023年信贷协议下的未偿借款中截至2024年3月31日的季度利息支出的假设变化，这些借款对利率变动很敏感（以千计）：

 

 

 

随着利息支出的减少，利息支出的变化
X 个基点的利率*

 

 

平均未偿还额

 

 

随着利息支出的增加，利息支出的变化
X 个基点的利率*

 

描述

 

（100 个基点）

 

 

(50 bps)

 

 

截至 2024 年 3 月 31 日

 

 

100 bps

 

 

50 bps

 

债务

 

$

(1,949

)

 

$

(975

)

 

$

194,945

 

 

$

1,949

 

 

$

975

 

 

* 截至2024年3月31日，基础利率为7.44％。

汇率敏感度

我们的大部分销售和支出都以美元计价。尽管我们以外币进行一些销售交易并产生一定的运营费用，并预计将继续这样做，但我们预计外汇收益或损失不会很大，部分原因是下文讨论了我们的外汇风险管理流程。

外汇远期合约

我们按公允价值在资产负债表上记录所有衍生品。我们不时签订外汇远期合约，以减轻与某些运营费用相关的外币预测交易产生的损益的影响，以及对某些以外币计价的资产和负债的重新计价。这些外汇远期合约公允价值的变化在很大程度上被标的外币计价资产和负债的重新计量所抵消。截至2024年3月31日和2023年3月31日，未被指定为套期保值工具的外汇远期合约的名义金额分别为1,550万美元和1,120万美元。这些合同的到期日少于40天。衍生品公允价值的变化在 “其他收入（支出）净额” 中确认。

截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月，外币交易的运营收益和亏损分别为70万美元的收益和30万美元的亏损。截至2024年3月31日和2023年3月31日的九个月中，外币交易的运营收益和亏损分别为40万美元和50万美元的收益。

35

 

第 4 项。控件和程序

评估披露控制和程序

披露控制和程序是控制措施和其他程序，旨在确保我们在经修订的1934年《证券交易法》（例如本报告）中要求披露的信息在美国证券交易委员会规则和表格规定的时间内记录、处理、汇总和报告，并确保收集此类信息并将其传达给我们的管理层，包括首席执行官（“CEO”）和首席财务官（“CFO”）)，视情况而定，以便及时做出决定关于所需的披露。

在包括首席执行官和首席财务官在内的管理层的监督和参与下，我们评估了截至本报告所涉期末披露控制和程序的设计和运营的有效性。根据这项评估，我们的首席执行官兼首席财务官得出结论，我们的披露控制和程序在本报告所涉期末有效。

财务报告内部控制的变化

在截至2024年3月31日的三个月中，我们对财务报告的内部控制（定义见经修订的1934年《证券交易法》第13a — 15（f）条和第15d — 15（f）条）没有发生重大影响或合理可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响的变化。

对控制有效性的固有限制

我们的管理层，包括首席执行官和首席财务官，预计我们的披露控制或对财务报告的内部控制不会防止或发现所有错误和所有欺诈行为。控制系统，无论设计和操作多么精良，只能为实现控制系统的目标提供合理而非绝对的保证。我们的控制和程序旨在为实现我们的控制系统的目标提供合理的保证，我们的首席执行官和首席财务官得出结论，我们的披露控制和程序在合理的保证水平上是有效的。控制系统的设计必须反映资源限制这一事实，并且必须将控制的好处与其成本相比加以考虑。此外，由于所有控制系统固有的局限性，任何控制措施评估都无法绝对保证不会发生因错误或欺诈而导致的错误陈述，也无法检测到Extreme Networks内部的所有控制问题和欺诈事件（如果有）。这些固有的限制包括这样的现实，即决策中的判断可能是错误的，而崩溃可能由于简单的错误或错误而发生。也可以通过某些人的个人行为、两人或更多人的串通或管理层无视控制来规避控制。任何控制系统的设计都部分基于对未来事件可能性的某些假设。对未来时期控制措施有效性的任何评估的预测都受风险影响。随着时间的推移，由于条件的变化或对政策或程序的遵守程度下降，控制措施可能会变得不足。尽管存在这些限制，但我们的披露控制和程序旨在为实现其目标提供合理的保证。我们的首席执行官兼首席财务官得出结论，我们的披露控制和程序实际上在 “合理保证” 水平上是有效的。

 

 

36

 

第二部分。其他r 信息

有关本项目要求的诉讼事项的信息，请参阅第一部分第 3项 “法律诉讼”在我们截至2023年6月30日的财政年度的10-K表年度报告和附注8中， 承付款和或有开支，载于本报告中的简明合并财务报表附注，这些附注以引用方式纳入此处。

第 1A 项。 Ri天空因子

我们的运营和财务业绩受到各种风险和不确定性的影响，包括第一部分第1A项中描述的风险和不确定性，”风险因素“在我们截至2023年6月30日的10-K表年度报告中，这可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩、现金流和普通股的交易价格产生不利影响。自我们发布截至2023年6月30日的10-K表年度报告和截至2023年9月30日和2023年12月31日的三个月期间的10-Q表季度报告以来，我们的风险因素没有发生重大变化。

第 2 项。未注册的设备销售ty 证券和所得款项的使用-不适用

第 3 项。高级时默认 证券-不适用

第 4 项。 矿山安全光盘losures-不适用

第 5 项。 其他信息

开启 2024年2月16日, 拉金德拉·K·卡纳, a 本公司董事会成员, 终止 一项旨在满足第10b5-1 (c) 条的肯定抗辩条件的第10b5-1条交易安排，最初是 采用上 2023年8月14日最多可出售 25,0002024年10月30日之前的公司普通股股份。

开启 2024年2月22日, 爱德华·B·梅耶科德， 公司总裁兼首席执行官, 已修改a 第 10b5-1 条交易安排，最初于 2023年8月4日更改根据该计划出售的股票数量和计划下的出售时间。修改后的交易安排旨在满足第10b5-1（c）条的肯定抗辩，并规定最多可出售 728,7002025年8月31日之前的公司普通股股份。

开启 2024年2月23日, 拉金德拉·K·卡纳, a 本公司董事会成员, 采用第10b5-1条交易安排，旨在满足第10b5-1（c）条中关于出售以下物品的肯定抗辩条件 25,0002025年2月28日之前的公司普通股股份。

 

 

37

 

第 6 项。 E展览

(a)
展品：

 

 

 

 

 

以引用方式纳入

 

 

展览

数字

 

文件描述

 

表单

 

申报日期

 

数字

 

已归档

在此附上

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3.1

 

经修订和重述的 Extreme Networks, Inc. 公司注册证书

 

8-K

 

11/18/2022

 

3.1

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3.2

 

经修订和重述的公司注册证书的修订证书。

 

8-K

 

11/9/2023

 

3.1

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3.3

 

修订和重述极限网络公司章程

 

8-K

 

6/9/2023

 

3.1

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.1

 

Extreme Networks, Inc. 和 Katayoun “Katy” Motiey 于 2015 年 11 月 13 日签订的录取通知书。

 

 

 

 

 

 

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.2

 

与乔·维塔隆的分居协议.

 

 

 

 

 

 

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

31.1

 

第 302 条首席执行官认证。

 

 

 

 

 

 

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

31.2

 

第 302 条首席财务官认证。

 

 

 

 

 

 

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

32.1*

 

第 906 节首席执行官认证。

 

 

 

 

 

 

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

32.2*

 

第 906 节首席财务官认证。

 

 

 

 

 

 

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

101.INS

 

行内 XBRL 实例文档 — 实例文档未出现在交互式数据文件中，因为 XBRL 标签嵌入在行内 XBRL 文档中。

 

 

 

 

 

 

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

101.SCH

 

带有嵌入式 Linkbase 文档的内联 XBRL 分类扩展架构。

 

 

 

 

 

 

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

104

 

封面交互式数据文件（嵌入在行内 XBRL 文档中）。

 

 

 

 

 

 

 

 

 

* 随函提供。证物32.1和32.2正在提供中，就经修订的1934年《证券交易法》（“交易法”）第18条而言，不得将其视为 “已提交”，也不得以其他方式受该节的责任约束，也不得将此类证物视为以引用方式纳入根据经修订的1933年《证券法》或《交易法》提交的任何注册声明或其他文件中，除非此类文件中另有规定备案。

 

38

 

签名URES

根据1934年《证券交易法》的要求，注册人已正式促使经正式授权的下列签署人代表其签署本报告。

 

极限网络公司

 

（注册人）

 

 

 

/s/ 凯文·罗德斯

 

凯文罗德斯

 

执行副总裁、首席财务官（首席会计官）

 

2024年5月2日

 

 

39