美国 个州
证券 和交易委员会
华盛顿, 哥伦比亚特区 20549
表格 10-Q
☒ 根据1934年《证券交易法》第13或15 (d) 条提交的季度报告
对于 ,截至 2024 年 3 月 31 日的季度期间
要么
☐ 根据1934年《证券交易法》第13或15 (d) 条提交的过渡报告
对于 来说,从 _______ 到 _______ 的过渡期
委员会 文件号:001-41355
Sharps 科技股份有限公司
(注册人的确切 姓名如其章程所示)
(州 或其他司法管辖区 of 注册或组织) |
(I.R.S. 雇主 身份 编号。) |
纽约州梅尔维尔马克斯路 105 号 11747
(主要行政办公室地址 )(邮政编码)
(631) 574 -4436
(注册人的 电话号码,包括区号)
根据该法第 12 (b) 条注册的证券 :
每个类别的标题 | 交易 符号 | 注册的每个交易所的名称 | ||
用复选标记指明 注册人 (1) 是否在过去 12 个月内(或者在要求注册人提交此类报告的较短时间内)提交了 1934 年《证券交易法》第 13 条或第 15 (d) 条要求提交的所有报告,以及 (2) 在过去的 90 天内一直受到此类申报要求的约束。是 ☒ 不是 ☐
用复选标记指明 在过去 12 个月内(或者注册人 被要求提交此类文件的较短时间内),注册人是否以电子方式提交了根据第 S-T 法规(本章第 232.405 节)第 第 405 条要求提交的所有交互式数据文件。是 ☒ 不是 ☐
用复选标记指明 注册人是大型加速申报者、加速申报者、非加速申报者、规模较小的申报公司 还是新兴成长型公司。参见《交易法》第12b-2条中 “大型加速申报人”、“加速申报人”、 “小型申报公司” 和 “新兴成长型公司” 的定义。
大型 加速过滤器 | ☐ | 加速 过滤器 | ☐ |
☒ | 规模较小的 报告公司 | ||
新兴 成长型公司 |
如果 是一家新兴成长型公司,请用复选标记表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守 根据《交易法》第13 (a) 条规定的任何新的或修订后的财务会计准则。☐
用复选标记表明 注册人是否为空壳公司(定义见《交易法》第 12b-2 条)。是 ☐ 不是 ☒
截至2024年5月14日 ,该发行人的已发行普通股为15,670,898股,面值每股0.0001美元。
夏普斯 科技股份有限公司
目录
第 页 No. | ||
第 I 部分财务信息 | ||
商品 1. | 财务 报表(未经审计) | |
简明合并资产负债表 | 1 | |
简明合并运营报表 | 2 | |
简明综合亏损表 | 3 | |
股东权益简明合并报表 | 4 | |
简明合并现金流量表 | 5 | |
简明合并财务报表附注 | 6 | |
商品 2. | 管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析 | 22 |
商品 3. | 关于市场风险的定量和定性披露 | 29 |
商品 4. | 控制和程序 | 29 |
第二部分其他信息 | 30 | |
商品 1. | 法律诉讼 | 30 |
商品 1A。 | 风险因素 | 30 |
商品 2. | 未注册的股权证券销售和所得款项的使用 | 30 |
商品 6. | 展品 | 31 |
签名 | 32 |
i |
夏普斯 科技股份有限公司
简化 合并资产负债表
2024年3月31日 | 2023年12月31日 | |||||||
(未经审计) | (已审计) | |||||||
资产: | ||||||||
流动资产 | ||||||||
现金 | $ | $ | ||||||
预付费用和其他流动资产 | ||||||||
库存,净额(注意事项 3) | ||||||||
流动资产 | ||||||||
扣除累计折旧后的固定资产 (注释4和5) | ||||||||
其他资产 (注释5和6) | ||||||||
总资产 | $ | $ | ||||||
负债: | ||||||||
流动负债 | ||||||||
应付账款 (注四) | $ | $ | ||||||
应计负债和其他流动负债 (注释 13 和 15)) | ||||||||
认股权证责任 (注释8和10) | ||||||||
流动负债总额 | ||||||||
递延所得税负债 | ||||||||
负债总额 | ||||||||
承付款和或有开支 (注十五) | ||||||||
股东权益: | ||||||||
优先股,$ | 面值; 授权股份; 已发行和流通的股份||||||||
普通股,美元 | 面值; ,授权股份; 已发行和流通股份(2023 年): )||||||||
额外的实收资本 | ||||||||
累计其他综合收益 | ||||||||
累计赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
股东权益总额 | ||||||||
负债总额和股东权益 | $ | $ |
附注是这些财务报表不可分割的一部分。
1 |
夏普斯 科技股份有限公司
简明的 合并运营报表
对于 截至3月31日的三个月
(未经审计)
2024 | 2023 | |||||||
收入,净额 | $ | $ | ||||||
运营费用: | ||||||||
研究和开发 | ||||||||
一般和行政 | ||||||||
运营费用总额 | ( | ) | ( | ) | ||||
运营损失 | ( | ) | ( | ) | ||||
其他收入(支出) | ||||||||
利息收入(支出) | ||||||||
FMV 调整认股权证 | ||||||||
外币和其他 | ( | ) | ( | ) | ||||
其他收入总额(支出) | ||||||||
净亏损 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
基本和摊薄后的每股净亏损 | $ | ) | $ | ) | ||||
用于计算基本和摊薄后每股净亏损的加权平均份额 |
附注是这些财务报表不可分割的一部分。
2 |
夏普斯 科技股份有限公司
简明综合亏损表
对于 截至3月31日的三个月
(未经审计)
2024 | 2023 | |||||||
净亏损 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
其他综合收益(亏损) | ||||||||
外币折算调整 | ( | ) | ||||||
综合损失 | $ | ( | ) | $ | ( | ) |
附注是这些财务报表不可分割的一部分。
3 |
夏普斯 科技股份有限公司
简明的 合并股东权益表
对于 截至 2023 年 3 月 31 日的三个月
(未经审计)
优先股 | 普通股 | 额外付款 | 累积其他 全面 | 累积的 | 股东总数 | |||||||||||||||||||||||||||
股份 | 金额 | 股份 | 金额 | 资本 | 收入 | 赤字 | 公平 | |||||||||||||||||||||||||
余额 -2022年12月31日 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||||
截至2023年3月31日的三个月的净亏损 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
在发行中发行的股票 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
基于股份的薪酬费用 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
外币兑换 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
余额——2023 年 3 月 31 日 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ |
夏普斯 科技股份有限公司
简明的 股东权益表
对于 截至 2024 年 3 月 31 日的三个月
(未经审计)
优先股 | 普通股 | 额外付款 | 累积其他 全面 | 累积的 | 股东总数 | |||||||||||||||||||||||||||
股份 | 金额 | 股份 | 金额 | 资本 | 收入 | 赤字 | 公平 | |||||||||||||||||||||||||
余额 -2023 年 12 月 31 日 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||||
截至2024年3月31日的三个月净亏损 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
基于股份的薪酬费用 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
预先融资认股权证的行使 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
外币兑换 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
余额——2024 年 3 月 31 日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ |
附注是这些财务报表不可分割的一部分。
4 |
夏普斯 科技股份有限公司
简明的 合并现金流量表
对于 截至3月31日的三个月
(未经审计)
2024 | 2023 | |||||||
来自经营活动的现金流: | ||||||||
净亏损 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
为使净亏损与经营活动中使用的净现金相一致而进行的调整: | ||||||||
折旧和摊销 | ||||||||
股票薪酬和为服务发行的普通股 | ||||||||
认股权证的FMV调整 | ( | ) | ( | ) | ||||
外汇收益 | ( | ) | ( | ) | ||||
运营资产的变化: | ||||||||
预付费用和其他流动资产 | ( | ) | ( | ) | ||||
库存 | ( | ) | ( | ) | ||||
其他资产 | ( | ) | ||||||
应付账款和应计负债 | ( | ) | ||||||
用于经营活动的净现金 | ( | ) | ( | ) | ||||
来自投资活动的现金流: | ||||||||
收购固定资产或已付存款 | ( | ) | ( | ) | ||||
用于投资活动的净现金 | ( | ) | ( | ) | ||||
来自融资活动的现金流量: | ||||||||
行使预先注资的认股权证 | ||||||||
首次公开募股和额外发行的净收益 | ||||||||
融资活动提供的净现金 | ||||||||
汇率变动对现金的影响 | ||||||||
现金净增加(减少) | ( | ) | ||||||
现金 — 年初 | ||||||||
现金 — 期末 | $ | $ |
附注是这些财务报表不可分割的一部分。
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夏普斯 科技股份有限公司
简明合并财务报表附注
对于 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月
注意 1。业务描述
企业和持续经营的本质
Sharps Technology, Inc.(“夏普斯” 或 “公司”)是一家未盈利的医疗器械公司,已经设计了各种安全注射器并申请了专利,并正在通过制造和分销其产品寻求商业化。
随附的 简明合并财务报表包括夏普斯科技公司及其全资子公司 Safegard Medical, Kft. 和夏普斯科技收购公司(统称为 “公司”)的账目。截至2024年3月31日的简明合并 资产负债表以及截至2024年和2023年3月31日的三个月 的简明合并运营报表、综合亏损表、股东权益表 和现金流量表(“中期报表”)未经审计。 取消了所有公司间交易和余额。管理层认为,为公允列报中期的 财务状况和经营业绩,所有必要的调整(包括正常的经常性调整)均已作出。某些信息和脚注披露,通常包含在根据美国普遍接受的会计原则编制的年度财务报表中, 已被压缩或省略。中期报表应与公司向美国证券交易委员会提交的10-K表格中包含的 截至2023年12月31日的年度合并财务报表及其附注一起阅读。 截至2023年12月31日的简明合并资产负债表来自该日经审计的财务报表。截至2024年3月31日的三个月的 经营业绩不一定代表截至2024年12月31日的 财年的预期业绩。
随附的 简明合并财务报表是在假设公司将继续经营的情况下编制的。 公司自成立以来没有通过运营产生收入或现金流。截至2024年3月31日,该公司的营运资金 为429,448美元,预计不足以为公司未来12个月的计划运营提供资金。这些 因素使人们对公司继续经营的能力产生了重大怀疑。公司 继续经营的能力取决于公司筹集足够资金以收购其 产品或将其商业化为盈利业务的能力。公司打算通过出售股权证券和/或通过其他传统融资来源的额外资金为其商业化活动及其营运资金需求提供资金 ,直到运营提供的资金 足以满足营运资金需求为止。公司未经审计的简明合并财务报表 不包括与记录资产的可收回性和分类有关的任何调整,也不包括在公司无法继续经营的情况下可能需要的金额和 负债分类的任何调整。
公司的财政年度于 12 月 31 日结束。
2022年4月13日,该公司的首次公开募股被视为生效,交易于2022年4月14日开始。该公司 于2022年4月19日获得了1,420万美元的净收益(见附注8)。
注意 2.重要会计政策摘要
演示文稿的基础
随附的 简明合并财务报表由公司根据美国(“美国”)的公认会计 原则(“GAAP”)编制,以美元表示。
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夏普斯 科技股份有限公司
简明合并财务报表附注
对于 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月
注意 2。重要会计政策摘要(续)
使用估计值的
根据美国公认会计原则编制财务报表要求管理层做出估算和假设,以影响财务报表之日的 报告的资产负债金额和或有资产负债的披露 以及报告期内报告的收入和支出金额。实际结果可能与这些估计有所不同。截至2024年3月31日的 ,最重要的估计与衍生负债和股票薪酬有关。
现金 和现金等价物
公司将购买的所有在购买之日原始到期日或剩余到期日为三个月或更短的高流动性投资视为现金等价物。现金和现金等价物由各种金融机构保存。截至2024年3月31日和 2023年12月31日,公司没有现金等价物。
库存
公司以成本(平均成本)或净可变现价值中较低者对库存进行估值。在制品和成品库存 包括材料、人工和制造开销。净可变现价值是 正常业务过程中的估计销售价格,不太合理地预测的完工、处置和运输成本。为任何多余或过时的 库存设立储备金,或将其注销。截至2024年3月31日和2023年12月31日,库存由原材料组成,包括包装、 在制品(组件)和制成品。
公平 价值测量
ASC 820(公允价值衡量和披露)要求实体在衡量公允价值时最大限度地使用可观测的输入,并尽量减少不可观察的 输入的使用。ASC 820 根据围绕 用于衡量公允价值的投入的独立、客观的证据水平建立公允价值层次结构。金融工具在公允价值层次结构中的分类基于对公允价值衡量具有重要意义的 最低投入水平。ASC 820 将输入优先分为三个级别, 可用于衡量公允价值。
公司的未偿认股权证按交易价格定期进行公允估值,这可能会导致报告期内经营 业绩波动。
等级 1
1 级适用于活跃市场中相同资产或负债的报价的资产或负债。估值 基于报价,这些报价在活跃的市场中随时可用,无需大量判断。
等级 2
第 2 级适用于有 1 级可观察输入以外的资产或负债,例如活跃市场中类似资产 或负债的报价;交易量不足或交易频率不高的市场(不太活跃的市场)中相同资产或负债的报价;或可观察到或主要可观测投入的模型推导的估值市场数据。
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夏普斯 科技股份有限公司
简明合并财务报表附注
对于 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月
注意 2。重要会计政策摘要(续)
与 1 级工具相比, 2 级工具需要更多的管理判断和主观性。例如:确定哪些工具 与定价工具最相似需要管理层根据票面利率、 到期日、发行人信用评级和工具类型确定相似证券的样本,并主观地选择被视为与定价证券最相似的一种或多种证券;确定市场是否处于活跃状态需要管理层的判断。
等级 3
第 3 级适用于估值方法中存在不可观察的对衡量 资产或负债公允价值具有重要意义的资产或负债。确定三级仪器需要最多的管理判断和主观性。
固定的 资产
固定 资产按成本列报。保养和维修支出按发生时记作运营费用。公司的固定 资产包括土地、建筑物、机械和设备、模具和网站。折旧是使用直线法 计算的,从资产在以下使用寿命内按管理层预期的方式运营之日算起:建筑——20年,机械和设备——3-10年,网站和计算机系统——3年。模具的预期寿命是 根据预期模具能力生产的零件数量中的较小值计算得出,即 5 年。
长期资产的减值
对寿命长 资产进行减值审查,或者每当事件或情况变化表明资产的账面金额可能无法收回时,都会进行审查。可收回性是通过将资产组的账面金额与资产预计产生的未来未贴现净现金 流量进行比较来衡量的。如果将此类资产视为减值,则应确认的减值按资产账面金额超过该资产产生的预计折现未来净现金流的金额来衡量。
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中, 没有确认减值损失。
购买了 已识别的无形资产
公司已确定的无形资产在其估计的5年使用寿命内按直线摊销。每当事实和情况表明 的使用寿命短于最初的估计或资产的账面金额可能无法收回时, 公司就会对有限寿命的无形资产的可收回性做出判断。如果存在此类事实和情况 ,公司通过将与相关资产或 组资产在剩余寿命内相关的预计未贴现净现金流与各自的账面金额进行比较来评估可收回性。减值(如果有)基于 账面金额超过这些资产公允价值的部分。如果使用寿命短于最初的估计,公司将加快 摊销率,并在新的较短使用寿命内摊销剩余账面价值。每当事件或情况变化表明 资产的账面金额可能无法收回时,公司就会评估无限期无形资产的账面价值 ,如果此类资产的账面金额超过 其估计公允价值,则将确认减值费用。
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夏普斯 科技股份有限公司
简明合并财务报表附注
对于 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月
注意 2。重要会计政策摘要(续)
基于股票的 薪酬支出
公司根据截至发放日奖励的估计公允价值来衡量其向员工发放的股票奖励。对于 股票期权奖励,公司使用Black-Scholes期权定价模型。股票薪酬支出在 必要的服务期内确认,并基于股票支付奖励中最终预计归属的部分的价值。 公司承认股票奖励的没收是预期发生的。
以股票为基础的 薪酬支出作为对价发放给非雇员的报酬,按业绩之日 按收到的对价的公允价值或发行的股票工具的公允价值(以更可靠的衡量者为准)进行计量。
衍生工具
根据对 认股权证具体条款的评估以及财务会计准则委员会(“FASB”) 会计准则编纂(“ASC 480”)、“负债与股权区分”(“ASC 480”)和 ASC 815、 衍生品和套期保值(“ASC 815、 衍生品和套期保值”(“ASC 480”)中的适用权威指导, 公司将普通股认股权证列为股票分类或负债分类工具 C 815”)。该评估考虑认股权证是否是ASC 480规定的独立金融工具 ,符合ASC 480规定的负债定义,是否符合ASC 815中所有权益分类 的要求,包括认股权证是否与公司自有股票挂钩,以及认股权证持有人在公司无法控制的情况下是否可能要求净现金结算,股票分类的其他条件。 此项评估需要使用专业判断,在认股权证发行时进行,并在认股权证未到期期间 随后的每个季度结束之日进行。
在 发行之日以及截至2024年3月31日,某些认股权证(见附注8和10)被列为负债,因为根据上述认股权证的条款,这些工具 不符合ASC 815-40规定的所有股票分类要求。由此产生的 认股权证负债将在每个资产负债表日重新计量,直到其行使或到期,公允价值的任何变动 都会在公司的简明合并运营报表中予以确认。
外国 货币折算/交易
公司已确定其外国子公司的本位币为当地货币。出于财务报告的目的,以外币计价的 资产和负债按当前汇率折算,损益账户按加权平均汇率折算 。由此产生的折算收益和亏损作为股东 权益的单独组成部分列为累计其他综合收益或亏损。以 本位币以外的其他货币进行的交易所产生的收益或损失在简明合并运营报表中记作外汇损益。
全面 收入(亏损)
综合 收益(亏损)包括公司的合并净亏损和与其子公司相关的外币折算调整。 综合亏损中包含的外币折算调整未受税收影响,因为公司在2024年3月31日和2023年12月31日有全额估值补贴 。累计其他综合收益(亏损)是股东 权益的独立组成部分,由累计外币折算调整组成。
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简明合并财务报表附注
对于 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月
注意 2。重要会计政策摘要(续)
公司根据ASC 260 “每股收益” 计算每股净亏损。ASC 260要求在合并运营报表正文中列报基本和摊薄后的每股收益(EPS)。基本每股收益的计算方法是将普通股股东可获得的净收益(亏损) 除以该期间已发行股票的加权平均数(分母)。 基本每股收益包括2,985,038份预先注资的认股权证(见附注8)。摊薄后的每股收益使该期间使用库存股法的所有摊薄潜在普通股 生效,使用折算法使可转换优先股生效。在计算摊薄后 每股收益时,该期间的平均股价用于确定通过行使 股票期权或认股权证而假定购买的股票数量。如果摊薄后的每股收益具有反稀释作用,则不包括所有潜在的摊薄股份。截至2024年3月31日, 共有23,085,155份股票期权和认股权证可能会稀释未来的基本每股收益,这些股票期权和认股权证未包含在摊薄后每股收益的 计算中,因为这样做本来会对本报告所述期间产生反稀释作用。
所得 税
公司在确定用于财务报表目的的所得税支出时必须做出一定的估计和判断。这些估计 和判断用于计算税收抵免、税收优惠、税收减免,以及计算某些递延税 和纳税负债。这些估算值的重大变化可能会导致公司的税收准备金在随后一段时间内增加或减少 。
所得税准备金由公司当前的纳税义务以及递延所得税资产和负债的变化组成。 当前纳税义务的计算涉及在适用复杂的税法和法规 以及根据有关考虑所得税不确定性的权威 指导方针确定公司纳税申报表上的纳税状况(如果有)方面的不确定性。递延所得税是根据财务 报告与资产和负债的纳税基础之间的差异确定的。公司必须评估收回公司 递延所得税资产的可能性。如果复苏的可能性不大,则公司必须通过记录其估计最终无法收回的递延所得税资产的估值补贴来增加所得税准备金 。但是,如果 公司收回递延所得税资产的能力发生变化,则所得税准备金将在 变更期间波动。
研究 和开发成本
研究 和开发成本在发生时记作支出。
用于未来研发活动或提供的商品或服务的预付款 将被递延并计为资本。 当相关商品交付或提供服务时,此类金额被确认为费用。
突发事件
如果 很可能已发生负债并且可以合理估计评估金额,则确认因索赔、评估、诉讼、罚款和罚款及其他来源而产生的意外损失的负债 。收益意外开支经过评估 ,直到收益可实现或实现后才予以确认。
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简明合并财务报表附注
对于 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月
注意 2。重要会计政策摘要(续)
最近的 会计公告
2020年8月5日,财务会计准则委员会发布了ASU 2020-06《债务——带有转换和其他期权的债务(副标题470-20)和衍生品 和套期保值——实体自有权益合约(副标题815-40),该文件简化了某些具有负债和权益特征的金融 工具的会计处理,包括可转换工具和实体自有 股权合约。亚利桑那州立大学是财务会计准则委员会简化计划的一部分,该计划旨在降低美国公认会计原则中不必要的复杂性。ASU 2020-06 简化了美国公认会计原则中关于发行人可转换债务工具会计的指导,要求各实体 提供有关 “可转换工具的条款和特征” 以及 在该实体的财务报表中如何报告这些工具的更多披露。它还从ASC 815-40-25-10中删除了股票分类的某些条件 ,并修订了ASC 260 “每股收益” 中关于计算实体自有权益的可转换工具和合约 每股收益的某些指导方针。实体可以使用完整或修改后的回顾性方法来采纳亚利桑那州立大学的指导方针。 亚利桑那州立大学的修正案对从2023年12月15日之后的财政年度开始的小型公共企业实体生效。公司 预计该声明不会对公司产生重大影响,并将披露公司进行的任何选举 的性质和原因。
2023年12月,财务会计准则委员会发布了亚利桑那州立大学2023-09年《所得税(主题740):所得税披露的改进》。新指南 要求提供有关有效税率对账的分类信息,以及有关符合量化 门槛的已缴税款的更多信息。新指南在2024年12月15日之后开始的年度报告期内对上市公司有效, 允许提前采用。该公司目前正在评估新指引对其合并 财务报表中披露内容的影响。
公司预计,任何会计声明的通过都不会对简明的合并财务 报表产生重大影响。
我们 审查了最近发布的所有其他会计声明,并得出结论,这些声明不适用或预计不会对我们的业务会计产生重大影响 。
注意 3。库存
净库存包括以下内容:
库存明细表
2024年3月31日 | 2023年12月31日 | |||||||
原材料 | $ | $ | ||||||
工作正在进行中 | ||||||||
成品 | ||||||||
总计 | $ | $ |
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简明合并财务报表附注
对于 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月
注意 4。固定资产
固定 资产(净额)汇总如下:
固定 资产表,净额
2024年3月31日 | 2023年12月31日 | |||||||
土地 | $ | $ | ||||||
建筑 | ||||||||
机械和设备 | ||||||||
计算机系统和网站及其他 | ||||||||
固定资产总额 | ||||||||
减去:累计折旧 | ( | ) | ( | ) | ||||
固定资产,净额 | $ | $ |
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月,固定资产的折旧 支出分别为190,121美元和212,109美元。实质上,公司的所有 固定资产都位于公司的匈牙利所在地。截至2024年3月31日,该公司购买机械的剩余款项为10万美元,已包含在应付账款中。
注意 5。资产收购
Safegard 医疗,Kft
2020年6月,公司与Safegard Medical, Kft(“Safegard”) 签订了股票购买协议(“协议”)以及协议修正案,以250万美元现金购买制造工厂 的股票或某些资产,外加28,571股普通股的额外对价,估计公允市值为7.00美元,35美元 714份行使价为7.00美元的股票期权和行使价为4.25美元的50,000份股票期权。收购价格包括普通股20万美元的 公允市场价值和183,135美元的既得期权。这些协议为公司提供了不同的期限 进行尽职调查和尽职调查,并要求在截止日期(“截止日期”)之前进行托管付款。
在 截止日期之前,协议允许公司独家使用该设施,以换取支付该设施 的运营成本。月度费用(“运营成本”)主要用于支付设施的运营成本,主要由 卖方的劳动力成本、材料和其他每月经常性运营成本组成。
对Safegard的收购于2022年7月6日结束,不符合ASC 805-10对业务的定义,因此 根据ASC 805-50被视为资产收购。此次收购的成本为2,936,712美元,包括53,576美元的交易 成本,收购资产的分配按相对公允价值计算。无形资产与获得的许可证和 有限的劳动力有关。根据ASC 805-50,不承认任何商誉。Safegard的经营业绩包含在2022年7月6日收盘后开始的简明合并财务报表中。
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简明合并财务报表附注
对于 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月
注意 5。资产收购(续)
2022年收购的资产和相关的递延所得税负债的 相对公允价值如下:
资产收购公允价值表
土地 | $ | |||
建筑物和固定资产 | ||||
机械 | ||||
库存 | ||||
无形资产 | ||||
递延所得税负债 | ( | ) | ||
总计 | $ |
收购资产的 使用寿命为:建筑-20 年;机械-5 到 10 年;无形资产-5 年。相关的 折旧和摊销是按直线记录的。
注意 6。其他资产
截至2024年3月31日和2023年12月31日的其他 资产汇总如下:
其他资产清单
2024年3月31日 | 2023年12月31日 | |||||||
无形资产,净值 | ||||||||
其他 | ||||||||
$ | $ |
无形资产 与资产收购有关(见注释5),由获得的劳动力和许可证组成。截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月 的摊销额分别为5,290美元和3,980美元。
注意 7。附注购买协议
2021 年 12 月 14 日,公司与三位无关的第三方购买者 (“购买者”)签订了票据购买协议(“NPA”)。买方以过渡性融资的形式向公司提供融资,总本金为 2,000,000 美元(“票据”)。票据下的本金应在(i)2022年12月14日和(ii)公司完成首次公开募股(“IPO”)的 日支付,此处称为 “到期日”。 这些票据的利息为8%,利息按月支付。公司和买方已经签订了一份担保协议 ,根据该协议,票据由公司几乎所有的资产作为抵押,包括有形资产和无形资产,均为目前拥有的 ,定义为明确的例外情况,以及任何未来收购的除外情况(如定义)。
作为 向买方提供融资的额外对价,公司向每位买方发行了 的公司普通股,相当于每张买方票据原始本金的50%(“或有的 股票”)的50%;b)一些认股权证,这将允许买方额外购买公司普通股 股,相当于该股的50% 每张买方票据的原始本金额,期限为5.0年(“或有认股权证”)。
对于 或有股票和或有认股权证,每位买方发行的股票和认股权证的数量是根据从12月14日起的公司未来发行普通股或其他股权(此类发行称为 “完美发行”) 的估值 计算的 原始本金的50%除以 “后续发行价格” 的公式确定的 ,2021 年至公司完成首次公开募股(“首次公开募股”)之日止 (此时为参考期限)改为 “后续发行期”)。
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对于 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月
注意 7。票据购买协议(续)
根据ASC 480-10-25-14,可以向每位买方发行 的或有股票的总价值从一开始就有固定的货币金额。同样,可能向每位买方发行的 或有认股权证的总价值在开始时还存在固定的货币金额。或有股票和或有认股权证负债在发行之日按联邦市值计量(基于Black-Scholes估值模型的 )。
公司用2022年4月19日结束的首次公开募股的收益偿还了200万美元的票据,公司发行了235,295股 股普通股以结清或有股票负债,根据股票的交易 价格按估计的FMV重新计量了负债,并将49.6万美元重新归类为普通股面值和额外实收资本。此外,随着首次公开募股的结束,发行了235,295份认股权证,以结算或有认股权证负债(“票据认股权证”),根据认股权证中的反稀释条款,行使价为4.25美元,截至2023年9月29日 调整为0.64美元。票据认股权证的条款继续要求将 归类为ASC 815下的负债,同时根据ASC 480债务和权益,在 合并运营报表中确认其他收入或支出的公允价值变化。(参见注释 8 和 10)。
注意 8。股东权益
资本 结构
2017 年 12 月 11 日,公司在怀俄明州注册成立,授权的普通股为 20,000,000 股,面值为 0.0001 美元。 自2019年4月18日起,公司的授权普通股增加到5,000,000股普通股。公司章程 还批准了10,000股优先股,面值为0.001美元。
自2022年3月22日起,公司完成了与内华达州夏普斯科技公司(“内华达州夏普斯 ”)的合并计划和协议,自 起生效。根据合并协议,(i)公司与内华达夏普斯合并并入夏普斯,(ii)公司每3.5股普通股 股转换为内华达夏普斯的一股普通股,(iii)内华达夏普的公司章程和章程 成为幸存公司的公司章程和章程。该公司的授权普通股 股和优先股从5000万股增加分别为1亿股和1万至1,000,000股。优先股 的面值从每股0.001美元下降至0.0001美元。
普通股票
2023年9月29日,公司同时完成了两次发行,总收益约为560万美元, 扣除配售代理费用和其他发行费用71.6万美元。
a. |
的首次发行、与机构投资者和
公司的证券购买协议发行(“货架发行”)使公司从货架发行和出售预先筹资的股票中获得了约美元的净收益 |
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简明合并财务报表附注
对于 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月
注意 8。股东权益(续)
b. |
第二次发行、与机构投资者的证券购买协议发行(“私募配售”)以及
公司从私募中获得的净收益约为美元 |
2023年2月3日,公司与机构投资者完成了证券购买协议(“发行”),获得了 本次发行的净收益约320万美元,扣除与配售代理和其他发行 费用相关的60万美元费用。本次发行是根据纳斯达克的规定在市场上定价的。在本次发行中,公司发行了2,248,521个单位 ,收购价格为每单位1.69美元。每个单位由一股普通股和一份不可交易的认股权证(“发行 认股权证”)组成,可行使一股普通股,价格为1.56美元,根据认股权证中的反稀释 条款,2023年9月29日调整为0.64美元,期限为五年。发行认股权证的期限为自发行之日起五年。2023年2月13日,公司提交了与本次发行相关的S-1(转售)注册声明,2023年4月14日, S-1的修正案已提交并生效。(参见注释 10)
2022年4月13日,美国证券交易委员会宣布该公司的首次公开募股(“IPO”)生效,根据该公开发行, 公司共发行和出售了3750,000个单位(“单位”),每股包括一股普通股和两份认股权证, 每份认股权证购买一股普通股,初始行使价为每股4.25美元,调整为1.56美元 根据认股权证中的反稀释条款,2023年2月3日为0.64美元,截至2023年9月29日为0.64美元,期限为五年。此外, 公司授予作为承销商的Aegis Capital Corp. 45天的超额配股期权,用于购买本次发行所售单位中包含的股份数量的15%,和/或相当于本次发行所售单位所含认股权证数量15%的额外认股权证,每种情况下仅用于支付超额配股,Aegis Capital Corp. 对1,125,000份部分行使了超额配股 2022年4月19日的认股权证。
公司的普通股和认股权证于2022年4月14日开始在纳斯达克资本市场或纳斯达克交易。在支付某些上市和专业费用之前, 首次公开募股的净收益约为1,420万美元。在反映 面值后,净收益已计入900万美元的额外实收资本,以及根据ASC 815的520万美元认股权证作为负债。(参见注释 10)
认股证
a) | 关于2023年4月签订的为期一年的咨询服务安排,
,公司发布了 |
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简明合并财务报表附注
对于 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月
注意 8。股东权益(续)
b) | 在 2023 年 9 月的私募中,公司发行了
| |
c) | 与 2023 年 2 月的发行有关
,公司发行了 | |
d) | 为配合 2022 年 4 月的首次公开募股,该公司发行了 | |
e) |
公司发行了 | |
f) |
承销商收到了 |
注意 9。优先股
2018 年 2 月,公司董事会向公司联合创始人 兼董事艾伦·布莱克曼发行了一股 A 系列优先股。A系列优先股使持有人有权就与董事选举相关的任何事项进行投票, 从2021年12月31日的50.1%降至29.5%,自首次公开募股起生效。A系列优先股在清算时无权获得股息或分配 ,也不能转换为普通股。如果公司在 完成首次公开募股后的两年内以超过首次公开募股中每股首次发行价格的500%的价格出售,则首次公开募股完成后生效的A系列优先股 将使持有人有权获得总购买价格的10%。(参见注释 15)
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对于 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月
注意 10。认股权证责任
根据ASC 815-40,某些 认股权证被列为负债,并在随附的 简明合并资产负债表中列报。认股权证负债在开始时以公允价值计量,并定期计量, 公允价值的变动在简明合并运营报表中列报。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月,布莱克·斯科尔斯期权定价模型使用了 以下假设(见注释7和8)。
认股权证公允价值附表
2024年3月31日 | 2023年3月31日 | |||||||
预期期限(年) | ||||||||
预期波动率 | % | % | ||||||
无风险利率 | % | |||||||
股息率 |
2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日的 认股权证负债如下:
认股权证责任附表
2024 年 3 月 31 日 | 2023 年 12 月 31 日 | |||||||
交易和超额配股权证 | $ | $ | ||||||
票据认股权证 | ||||||||
发行认股权证 — 2023 年 2 月 | ||||||||
发行认股权证 — 2023 年 9 月 | ||||||||
认股权证责任总额 | $ | $ |
截至2024年3月31日和2023年12月31日未偿还的 份认股权证如下:
未兑现认股权证附表
2024 年 3 月 31 日 | 2023 年 12 月 31 | |||||||
交易和超额配股权证 | ||||||||
票据认股权证 | ||||||||
发行认股权证 — 2023 年 2 月 | ||||||||
发行认股权证 — 2023 年 9 月 | ||||||||
为服务安排发出的认股权证 | ||||||||
未偿认股证总数 |
在 截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月,FMV收益调整分别为850,057美元和184,085美元,这反映在 简明合并运营报表中对认股权证的FMV调整中。
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简明合并财务报表附注
对于 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月
已授予和未兑现的股票期权附表
2024年3月31日 | ||||||||
选项 | 加权平均值 行使价格 | |||||||
年初表现出色 | $ | |||||||
已授予 | ||||||||
被没收 | ||||||||
期末未付 | $ | |||||||
期末可行使 | $ |
2023年1月24日,公司董事会最初通过了2023年股权激励计划(“2023年计划”), 规定向高管、董事、 员工和顾问发行最多14万股期权和/或限制性股票。2023年计划随后进行了更新,规定最多发行3,500,000股期权和/或限制性股票 股。2023年计划在年会上获得股东批准。截至2024年3月31日,2023年股权激励计划下有66万份未偿还期权 ,2022年股权发明计划下有1,748,836份未偿还期权。(参见注释 16)
截至2024年3月31日,有355,730美元的未确认股票薪酬与未归属股票期权有关,加权平均 公允价值为每股0.93美元,预计将在截至2024年3月31日的十四个月的加权平均期内予以确认。
未平仓期权信息附表
行使价格 | 已发行股票 | 加权平均剩余合同寿命 | 可行使的股份 | |||||||||||
$ | 到 | |||||||||||||
$ | ||||||||||||||
$ | ||||||||||||||
$ | ||||||||||||||
$ | ||||||||||||||
$ | ||||||||||||||
$ | ||||||||||||||
$ | ||||||||||||||
$ | ||||||||||||||
$ |
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简明合并财务报表附注
对于 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月
注意 11。股票期权(续)
2024年3月31日 ,已发行股票期权和可行使期权的行使价超过2024年3月31日 的股票市场价格,因此不存在内在价值。内在价值定义为期权 的行使价与公司普通股的市场价格之间的差额。
在 截至2024年3月31日的三个月中,公司确认的股票薪酬支出为117,797美元,其中114,456美元和3,341美元分别记作一般费用以及管理和研发费用。
在 截至2023年3月31日的三个月中,公司确认的股票薪酬支出为383,100美元,这笔费用已全部入账 和管理费用。
注意 12。所得税
在每个中期报告期结束时 ,公司估计其有效税率预计将适用于全年。此 估算值用于确定年初至今的所得税准备金或福利,并可能在随后的过渡期内发生变化。 因此,公司截至2024年3月31日的三个月的有效税率为0%,而截至2023年3月31日的三个月的有效税率为 0%。公司两个时期的有效税率主要受到国内递延所得税净资产的全额 估值补贴的影响。
注意 13。关联方交易和余额
截至2024年3月31日和2023年12月31日的 ,应付账款和应计负债分别包括应付给公司高管和董事的29,000美元和32,974美元。这些款项是无抵押的,不计息,按需支付(见附注15)。
注意 14。公允价值测量
公司的金融工具包括现金、应付账款和认股权证负债。现金和认股权证负债按公允价值计量 。应付账款按摊销成本计量,由于期限短,近似于公允价值。
截至2024年3月31日 ,以下金融资产和负债按公允价值定期计量,列报于公司 简明合并资产负债表:
定期按公允价值计量的资产和负债附表
第 1 级 | 第 2 级 | 第 3 级 | 总计 | |||||||||||||
资产 | ||||||||||||||||
现金 | $ | $ | ||||||||||||||
按公允价值计量的总资产 | $ | $ | ||||||||||||||
负债 | ||||||||||||||||
认股权证责任 | $ | $ | ||||||||||||||
以公允价值计量的负债总额 | $ | $ |
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对于 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月
注意 14。公允价值计量(续)
截至2023年12月31日 ,以下金融资产和负债按公允价值定期计量,列报于 公司的简明合并资产负债表:
使用公允价值测量 | ||||||||||||||||
第 1 级 | 第 2 级 | 第 3 级 | 总计 | |||||||||||||
资产 | ||||||||||||||||
现金 | $ | $ | ||||||||||||||
按公允价值计量的总资产 | $ | $ | ||||||||||||||
负债 | ||||||||||||||||
认股权证责任 | $ | $ | ||||||||||||||
以公允价值计量的负债总额 | $ | $ |
注意 15。承诺和意外开支
突发事件
在每个报告期 ,公司根据有关意外开支会计的权威指南的规定,评估潜在损失金额或潜在损失范围是否可能且合理 估计。公司目前没有 参与任何重大诉讼或其他意外损失。
版税 协议
关于2017年7月购买某些知识产权的 ,巴里·伯勒和艾伦·布莱克曼签订了特许权使用费协议 ,其中规定,巴里·伯勒将有权获得与知识产权相关的产品的使用、销售、租赁、租赁 和出口所得净销售额的百分之四(4%)的特许权使用费。特许权使用费一直持续到专利到期或不再用于 公司的产品中。特许权使用费协议由公司于2017年12月承担。
2018年9月,对特许权使用费进行了修订,将特许权使用费降至2%,并进一步规定在三年内向 Barry Berler一次性支付50万美元,以换取取消公司所有进一步的特许权使用费义务。2019年5月,进一步修订了特许权使用费 协议,将付款日期更改为2021年5月31日或之前,或者如果收购公司或收购控股权,则在修订后的特许权使用费协议 的期限内。公司没有支付上述款项,也没有发生任何 控制权变更,因此 2% 的特许权使用费仍然有效。
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对于 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月
注意 15。承付款和意外开支(续)
就业 协议及其他
2022年8月1日,公司取消了与联席董事长兼首席运营官艾伦·布莱克曼的咨询协议,并签订了 雇佣协议。该协议规定年薪为25.6万美元,其中规定了加薪,并规定了薪酬 调整、费用和税收差额报销、福利和奖金。截至2022年9月1日,年薪为32万美元。 截至2022年6月30日,公司批准并累积了向布莱克曼先生在2022年提供的服务提供的25万美元奖金,其中65,000美元是在 2022年12月31日之后支付的 。公司终止了布莱克曼先生的雇佣协议,该协议自2023年5月1日起生效。Blackman 先生继续担任联席主席和董事会成员。2023年6月30日之后,公司与布莱克曼先生 签订了离职协议,根据该协议,布莱克曼先生将在十三个月内获得约346,000美元的遣散费,这笔遣散费已入账 作为支出和应计费用,在此期间继续享受医疗福利,截至2023年6月30日应计的约29,000美元。截至2024年3月31日,布莱克曼先生的未清余额为 98,000美元,计入应计费用。此外,所有未归属期权均已完全归属,公司在2023年记录了 60,000 美元的费用。在分离协议方面,布莱克曼先生不再担任联席主席或董事会成员,并同意 将其A系列优先股投赞成选举、连任和/或指定每位被提名担任 董事的个人,该委托书应在公司为此类董事选举提交的适用委托书中指定。一旦布莱克曼先生应付的款项全额支付,A系列优先股将被视为立即取消和 没收,无需进一步考虑。届时,A系列优先股应恢复为公司已授权但 股优先股的状态。
2022年9月30日,公司与在过去三年中一直担任公司首席财务 官的安德鲁·克雷森佐签订了正式的雇佣协议,该协议自该日起生效,并将持续到任何一方终止 ,但须遵守协议条款。该协议规定年薪为22.5万美元,并在协议生效时一次性支付18,750美元的 激励金。在任期内,克雷森佐先生将有资格 获得(i)由公司薪酬委员会酌情发放的绩效奖金,以及(ii)参与公司2022年股权激励计划。该协议包含习惯雇用条款和条件。
2022年10月,公司与一个无关的第三方签订了关于营销 和投资者关系服务的服务协议(“服务协议”)。该服务协议的期限为一年,包含各种可交付成果,并规定向第三方付款 如下:a) 90,000美元的初始费用,b) 12,500美元期限内的月费,c) 20万股限制性 普通股,d) 与数字营销活动特别相关的300,000美元。20万股限制性普通股的价值为23万美元, 股价为23万美元,代表了本次发行的交易价格。
2023 年 2 月 9 日
,公司任命贾斯汀·佩奇,
担任技术运营副总裁开始日期为 2023 年 2 月 15 日。协议
规定年度薪酬为 $
2023年11月10日,公司与首席执行官罗伯特·海斯签订了雇佣协议,修订了2021年9月6日的雇佣信 。协议期限自生效之日起自动续延一年,除非任何一方在当前期限结束前九十天内事先书面通知 。该协议规定在规定的条件和限制性契约下终止雇用 和遣散费。该协议规定,年薪从40万美元追溯到2023年6月1日, 追溯到2023年6月1日,并规定随着InjecteZ的成功收购以及收购 协议的其他条款,薪酬将有所增加(见注释5)。该协议规定了以下方面的奖金补偿:(i)完成Nephron收购协议,(ii)实现公司股票收入目标和市值的长期 激励措施,以及(iii)公司其他成就。此外, 该协议还规定了福利和带薪休假。
注意 16。后续活动
2024年4月26日,公司根据2023年股权激励计划授予了五年期期权,向其董事、执行官、员工和顾问共购买139.5万股 公司普通股,面值每股0.0001美元。授予的期权的行使价 是授予日的收盘股价。
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项目 2.管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析
以下讨论和分析总结了截至下文所述期间影响我们公司合并经营业绩、财务状况、 流动性和现金流的重要因素。以下对我们的财务 状况和经营业绩的讨论和分析应与本10-Q表季度报告中其他地方包含的合并财务报表及其附注 一起阅读。除非上下文另有要求,否则本10-Q表的 季度报告中提及的 “我们”、“我们” 和 “我们的” 是指夏普斯科技公司。
前瞻性 陈述
本讨论中的 信息包含前瞻性陈述和经修订的1933年《证券 法》第27A条、经修订的《证券法》和1934年《证券交易法》第21E条或《交易法》 所指的信息,这些陈述和信息受这些条款规定的 “安全港” 的约束。这些前瞻性陈述包括但不限于 有关我们的战略、未来运营、未来财务状况、未来收入、预计成本、前景以及 管理计划和目标的陈述。“预期”、“相信”、“估计”、“期望”、 “打算”、“可能”、“计划”、“项目”、“将”、“将” 和类似的 表述旨在识别前瞻性陈述,尽管并非所有前瞻性陈述都包含这些识别性 词语。实际上,我们可能无法实现前瞻性陈述中披露的计划、意图或预期,您不应过分依赖我们的前瞻性陈述。实际结果或事件可能与我们在前瞻性陈述中披露的计划、意图 和预期存在重大差异。这些前瞻性陈述涉及风险和不确定性 ,可能导致我们的实际业绩与前瞻性陈述存在重大差异,包括但不限于 我们在向美国证券交易委员会提交的文件中列出的风险。前瞻性陈述仅在 发表之日起适用,我们不承担任何更新任何前瞻性陈述的义务。
概述
自 我们于 2017 年成立以来,我们已将大部分资源投入到研发上,并从 2023 年下半年开始 开始生产我们的安全注射器产品。迄今为止,我们没有产生任何收入。自成立以来,我们每年都出现净亏损 ,截至2024年3月31日,我们的累计赤字为26,131,390美元。截至2024年3月31日的三个 个月中,我们的净亏损为982,386美元。我们几乎所有的净亏损都源于与我们的研发 工作相关的成本、工资和咨询费、股票薪酬以及与我们的运营相关的一般和管理成本,包括自2022年4月14日以来作为上市公司产生的 成本。见下文,流动性和资本资源以及未经审计的简明 合并财务报表附注。
所附财务报表是在假设公司将继续经营的情况下编制的。自成立以来,公司没有 通过运营产生收入或现金流。截至2024年3月31日,该公司的营运资金为429,448美元, 预计不足以为公司未来12个月的计划运营提供资金。这些因素使人们对公司继续作为持续经营企业的能力产生了重大怀疑。公司继续经营业务的能力 取决于公司筹集足够资金以收购其产品或将其产品商业化为盈利的 业务的能力。公司打算主要通过出售股权 证券和/或通过其他传统融资来源的额外资金为其商业化活动及其营运资金需求提供资金,直到运营资金 足以满足营运资金需求为止。公司的财务报表不包括与 记录资产的可收回性和分类相关的任何调整,也不包括在公司无法继续经营的情况下可能需要的负债金额和分类 。
我们 将运营费用归类为研发以及一般和管理费用。我们在纽约梅尔维尔设有公司办公室 ,但美国的员工和顾问远程办公,并将无限期地继续这样做。2020年6月,我们 签订了收购匈牙利前注射器制造工厂Safegard Medical(Safegard)的协议。截至2022年7月6日收盘 ,根据合同,我们可以独家使用该设施进行研发和测试,以换取 支付卖方的运营成本,包括使用Safegard的劳动力、公用事业费用和其他 服务。
22 |
为了在市场上竞争,我们必须保持库存。从2022年第四季度开始,我们已经开始建立 库存。我们需要商业数量的库存来确保订单。预计在收到订单后不久即可交货。
研究 和开发
研究 和开发费用包括为我们的各种注射器产品进行研发活动时产生的费用。 我们在研发费用发生时予以确认。我们的研发费用主要包括:
● | 制造 和测试成本及相关用品和材料; |
● | 支付给技术顾问的咨询 费用 |
● | 截至收购之日支付给Safegard的运营 费用,用于使用Safegard的员工、公用事业和其他服务, 与正在使用的设施相关的运营 ;以及 |
● | 开发和设计产生的第三方 成本,包括工程费用。 |
迄今为止,我们的所有研发费用几乎都与我们的注射器产品有关。我们预计,在可预见的将来, 将继续产生研发费用,因为我们将继续改进我们的产品,以满足全球各种预期用途的夏普斯注射器产品系列的市场需求 。
2022年9月29日,公司与奈弗龙制药公司 (“NPC”)和包括InjecteZ, LLC在内的NPC的多家子公司签订了一项协议(“NPC协议”),该协议旨在支持公司 的多个发展和增长领域。该公司和NPC打算通过签订制造 供应协议、销售和分销协议以及支持增长的制药服务计划以及未来支持 制造业扩张的协议来补充NPC协议。如下所述,销售和分销协议于2024年3月8日终止并取而代之。如上所述,最初的 制造供应协议将作为资产购买协议的一部分予以取代,该协议于 2023 年 9 月 22 日签订(见下文),制药服务协议继续有效,但迄今为止尚未开展任何活动。公司 目前正在努力修改本NPC协议的条款。基于以下2023年9月22日资产购买协议。
与 Nephron 合作的 制药服务计划 (PSP) 旨在为两家公司创造新的业务发展增长机会。这些 机会将包括开发和销售下一代药物递送系统,这些系统将由公司生产, 可以由医疗保健行业、制药市场以及 Nephron 购买。
2022年9月29日,公司还与InjecteZ, LLC(“InjecteZ”)、 奈弗龙制药公司(“NPC”)、Nephron SC, Inc.(“NSC”)和 Nephron 无菌复合中心 LLC(“无菌”)(NPC,NSC)签订了协议(“NPC”)(“NPC,NSC”)(“NPC”),Sterile 有时被统称为 “Nephron”),根据该协议, Sharps 将提供技术建议和援助,以支持 InjecteZ 的制造,按照 的要求购买一定数量的注射器,并就某些相关问题与 Nephron 合作商业活动。该公司目前正在努力根据以下2023年9月22日资产购买协议修改 Nephron协议的条款。
2023 年 9 月 22 日,公司与 Nephron 和 Nephron 的全资子公司 InjecteZ, LLC 签订了一系列协议。该公司签订了资产购买协议(“资产购买协议”),以购买位于南卡罗来纳州西哥伦比亚的Nephron设施(“设施”)的某些设备 和租赁权益改善措施。根据2023年9月22日的资产购买协议,公司继续 与耐弗龙合作收购耐弗龙设施。 如以下段落所述,本资产购买协议签署后,将取代2022年9月29日与 NPC协议相关的制造和供应协议。资产购买协议的结束以 获得必要的融资为前提,并且无法保证资产出售会结束。
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2024年3月4日(“有效”)公司与Roncadelle Operations s.r.l(“Roncadelle”)签订了合作销售和分销协议(“协议”) 。在执行协议的同时,Roncadelle 指定 公司为其在美国、加拿大、中美洲和南美洲及其领土上的 Roncadelle 产品的独家分销商。 公司指定 Roncadelle 为其在欧洲、中东、亚太地区、南非和澳大利亚 及其领土上的夏普斯产品的独家分销商。公司和Roncadelle同意自行承担单独的成本和开支,包括费用和其他开支, 与外部顾问以及本协议和任何相关文件的准备、谈判、执行和履行有关。 本协议自生效之日起生效,初始期限为一 (1) 年(“初始期限”)。初始期限 到期后,除非任何一方 在当时的期限结束前至少九十 (90) 天提供不续订的书面通知,除非任何一方 根据协议条款或适用法律提前终止任何续订期限,否则 任何续订期限将自动续订一年。
2024 年 3 月 8 日,公司和 Nephron Pharmicals Corporation 终止了2022年12月8日的分销协议。如上所述, Nephron 分销协议已被上述与 Roncadelle 达成的协议部分取代,并计划 使用其他各方为美国国内市场进行分销。该公司在仓储 方面与Owens and Minor(“O&M”)签订了一项新的物流服务协议,以取代Nephron的配送服务。该公司没有从 Nephron 分销协议中获得任何收入,因此认为取消协议并不重要。该公司目前正在与O&M谈判合同 ,从2024年第三季度开始,在北美和南美为公司和Roncadelle产品提供第三方物流服务。公司和Nephron继续维持制药服务计划(PSP),该计划侧重于为两家公司创造新的业务 发展和增长机会。这些机会将包括开发和销售下一代 药物输送系统,这些系统将由公司生产,可供医疗保健行业、制药市场和 制药公司(如 Nephron 等)购买。
尽管 我们目前拥有产品的生产能力,因此有能力接收和履行订单,但我们使用了 2023 年 2 月和 2023 年 9 月筹款的收益来进一步提高产能、增加库存和支持 营运资金需求。这将帮助我们为当前产品线生成和履行订单,并根据最近的合作安排推进我们新的创新 产品。我们目前正在继续生产商业数量的产品 ,并增加库存以支持与Roncadelle签订的销售和分销协议,预计将在2024年收到更多订单 。
我们 继续与医疗保健公司和分销商讨论我们的一次性注射器和预充式注射器 产品的销售问题。我们打算向美国和外国政府销售这些产品,并且已经收到了我们首次向南美销售 Securegard 的采购订单。随着机会 的出现,我们还将考虑向医院和临床医生办公室出售我们的一次性注射器产品。
Sharps Securegard产品系列仍然是我们最初向市场上市的一次性注射器平台。 Roncadelle新增的Sologard产品和Safer产品是该公司产品组合的最新扩展。 这些平台具有先进的功能和优点,可以支持市场需求,同时具有很高的生产准备水平 和为客户提供大量商业批量的能力。
夏普·普罗文萨产品线的商业化继续出现延迟。正如我们在之前的商业化工作中指出的那样,产品的专业技术需要 进一步的设计和装配优化。这种持续的产品改进过程 是医疗保健市场新技术开发的典型特征,以确保产品每次 次都能安全有效。目前,夏普无法确定Provensa产品最终商业化的时间表。
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关键 会计政策以及重要判断和估计
这个 管理层对我们的财务状况和经营业绩的讨论和分析以我们的财务报表为基础, 财务报表是我们根据美国普遍接受的会计原则编制的。财务 报表的编制要求我们做出估算和假设,这些估计和假设会影响财务报表日报告的资产负债金额和或有资产负债的披露 ,以及 报告期内报告的收入和支出。我们会持续评估这些估计和判断。我们的估算基于历史经验和 我们认为在当时情况下合理的其他各种因素,这些因素的结果构成了对资产和负债账面价值做出判断的基础,这些判断从其他来源看不出来。在不同的假设或条件下,实际结果可能与这些 估计值有所不同。根据归类为负债的 未偿还认股权证的交易价格进行的 FMV 调整可能会影响报告期内的经营业绩。
商业的本质
Sharps Technology, Inc.(“夏普斯” 或 “公司”)是一家未盈利的医疗器械公司,已经设计了各种安全注射器并申请了专利,并正在通过制造和分销其产品寻求商业化。
随附的未经审计的简明合并财务报表包括夏普斯科技公司及其全资子公司Safegard Medical, Kft.和夏普斯科技收购公司的账目,统称为 “公司”。所有 公司间交易和余额均已清除。
公司的财政年度于 12 月 31 日结束。
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2022年4月13日,该公司的首次公开募股被视为生效,交易于2022年4月14日开始。该公司 于2022年4月19日获得了1,420万美元的净收益。(参见资本结构和未经审计的简明合并财务 报表附注8)
2020 年 3 月,世界卫生组织宣布冠状病毒 COVID-19 为全球疫情。这次传染病疫情对全球劳动力、经济和金融市场造成了不利影响,导致某些行业和国家的经济衰退。 公司无法预测疫情不利后果的持续时间或规模及其对公司 业务或筹集资金能力的影响。管理层继续监控情况,但 其产品开发工作并未受到重大干扰。
重要会计政策摘要
我们的 重要会计政策在随附的简明合并财务报表附注2中进行了描述,并在截至2023年12月31日止年度的10-K表年度报告中包含的年度财务报表中进一步讨论了 。
非平衡表 表单安排
在 所述期间,我们没有任何S-K法规第303(a)(4)项所定义的资产负债表外安排。
经营业绩——截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月。
2024 | 2023 | 改变 | 变化% | |||||||||||||
研究和开发 | $ | 197,439 | 333,888 | $ | (136,449 | ) | (41 | )% | ||||||||
一般和行政 | 1,646,613 | 1,983,912 | (337,299 | ) | (17 | )% | ||||||||||
利息支出(收入) | (19,023 | ) | (36,792 | ) | 17,769 | (48 | )% | |||||||||
衍生品的 FMV(增益)损失调整 | (850,057 | ) | (184,085 | ) | (665,972 | ) | 362 | % | ||||||||
外币损失 | 7,414 | 6,681 | 733 | 11 | % | |||||||||||
其他 | - | 8,226 | (8,226 | ) | 100 | % | ||||||||||
净亏损 | $ | 982,386 | $ | 2,111,830 | $ | (1,129,444 | ) | (53 | )% |
收入
公司迄今尚未产生任何收入。
研究 和开发
截至2024年3月31日的三个月,研发(“研发”)费用降至197,439美元,而截至2023年3月31日的三个月为333,888美元。下降136,449美元的主要原因是,与2023年的87,000美元相比,2024年转向增加制造业和减少 研发活动。此外,与 相关的其他研发费用减少了6,000美元,(ii)与设备相关的折旧减少了46,000美元,这部分被股票薪酬增加的3,000美元所抵消。
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常规 和管理
截至2024年3月31日的三个月,一般和行政(“G&A”)费用为1,646,613美元,而截至2023年3月31日的三个月为1,983,912美元。减少337,299美元的主要原因是:i) 薪酬和咨询 费用从2023年的57万美元增加到2024年的85.1万美元,增加了28.1万美元;ii) 由于期权授予和归属的时机,股票 薪酬支出减少了约26万美元,从2023年的383,000美元减少到2024年的12.3万美元,iii) 公开人数减少公司和投资者关系成本为421,000美元,从47.9万美元降至2024年的58,000美元,这主要是由于 2024年期间的无期发行成本和减少所致投资者关系活动。此外,我们的折旧费增加了38,000美元, 专业费用增加了53,000美元,计算机费用增加了16,500美元,其他费用增加了14,000美元,董事会费用增加了27,500美元,专利和注册费增加了13,000美元,其中一部分 被租金的减少38,000美元、差旅费和5万美元的保险费所抵消。
利息 支出(收入)
截至2024年3月31日的三个月,利息 收入为19,023美元, ,而截至2023年3月31日的三个月的利息收入为36,792美元。利息收入来自受益于 2024 年加息的计息账户中持有的现金余额 。减少是由于计息账户余额减少。
FMV 衍生品调整
某些 认股权证要求在每个报告日重新计量公允市场价值(“FMV”),未偿还时, 确认合并运营报表中其他收入或支出的公允价值变动。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中,该公司记录了850,057美元和184,085美元的联邦房价增益,以反映未偿认股权证负债所需的调整。 (参见未经审计的简明合并财务报表附注7、8和10)
流动性 和资本资源
在 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日,我们的现金余额分别为 1,165,913 美元和 3,012,908 美元。截至2024年3月31日和2023年12月31日,该公司的营运资金 分别为429,448美元和1,145,569美元。我们的营运资金减少主要是由于 在下文讨论的运营和投资中使用了现金,但被2023年2月和2023年9月 的发行净收益所抵消。(见下文和未经审计的简明合并财务报表附注8)。
2023年9月29日,公司同时完成了两次发行,总收益约为560万美元, 扣除配售代理费用和其他发行费用71.6万美元。
a. | 首次发行、与机构投资者和 公司签订的证券购买协议发行(“货架发行”)使公司从货架发行和出售预先筹资的资金中获得约250万美元的净收益, 包括APIC中记录的预融资认股权证的价值,扣除与配售代理和其他 发行费用相关的36.2万美元费用。货架发行是根据纳斯达克的规定在市场上定价的。在货架发行方面,公司 以每单位0.64美元的收购价发行了3,618,521股普通股,并以每份预先注资 认股权证0.639美元的价格发行了80万份预先注资的认股权证。预先注资认股权证的行使价为每股0.001美元。 |
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b. | 第二次发行、与机构投资者和 公司签订的证券购买协议发行(“私募配售”)的净收益约为240万美元,扣除与配售 代理相关的35.4万美元费用和其他发行费用。在本次私募中,公司发行了:(i)2,581,479股PIPE股票(或PIPE 预融资认股权证代替)和(ii)PIPE认股权证(非交易),购买我们的普通股8,750,003股, 的合并收购价为每单位1.074美元(合每预筹资金单位1.073美元)。自发行之日起,PIPE认股权证的期限为五年半(5.5)(5.5)年,可行使一股普通股,行使价为0.64美元。在 反映面值之后,净收益已计入160万美元的额外实收资本,以及根据ASC 815记作负债的985,204美元的PIPE认股权证 。2023年10月16日,公司提交了与私募股份 相关的S-1(转售)注册声明,S-1于2023年10月26日生效。 参见 未经审计的简明合并财务报表附注8和10 |
2023年2月3日,我们与机构投资者完成了证券购买协议(“发行”),扣除与配售代理和其他发行 费用相关的60万美元费用后,本次发行获得的净收益约为320万美元。本次发行是根据纳斯达克的规定在市场上定价的。在本次发行中,我们以每单位1.69美元的购买价格 发行了2,248,521个单位。每个单位由一股普通股和一份不可交易的认股权证(发行认股权证)组成,可行使一股普通股 ,价格为1.56美元,根据认股权证 中的反稀释条款,2023年9月29日调整为0.64美元,期限为五年。发行认股权证的期限为自发行之日起五年。(见未经审计的简明 合并财务报表附注8)
2022年4月13日,我们完成了由美国证券交易委员会宣布生效的首次公开募股,公司的普通股和认股权证于2022年4月14日开始 在纳斯达克资本市场或纳斯达克交易,并于2022年4月19日结束。首次公开募股的净收益约为1,420万美元,其中5,778,750美元归因于认股权证负债(见未经审计的简明 合并财务报表附注8和10)。
现金 流量
用于经营活动的净现金
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月, 公司在经营活动中分别使用了1,889,315美元和2,062,670美元的现金。 使用的现金减少了173,355美元,主要是由于公司在截至2024年3月31日的三个月中 的运营费用减少。
用于投资活动的净额 现金
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中,公司在投资活动中分别使用了2852美元和163,272美元的现金。 在这两个时期,现金都用于购买或支付固定资产、设备和软件的存款。
融资活动提供的净 现金
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月 中,公司分别提供了396美元和3,238,711美元的融资活动现金, 。在2023年期间,发行提供的现金于2023年2月和2023年9月完成,在2024年期间,通过行使预先注资的认股权证而获得的现金完成。
非平衡表 表单安排
我们 没有任何S-K法规第303 (a) (4) 项所定义的资产负债表外安排。
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新兴 成长型公司地位
根据《乔布斯法案》的定义,我们 是一家 “新兴成长型公司”,只要我们继续是一家新兴成长型公司, 我们可以选择利用适用于其他上市公司的各种报告要求豁免,但不适用于新兴 成长型公司,包括但不限于不要求我们的独立注册会计师事务所根据对财务报告的内部控制进行审计《萨班斯-奥克斯利法案》第 404 条减少了有关高管的披露义务 我们的定期报告和委托书中的薪酬,豁免就高管薪酬举行不具约束力的咨询投票 的要求,以及股东批准任何先前未批准的黄金降落伞付款的要求。作为一家新兴的成长型公司, 我们也可以推迟采用新的或修订的会计准则,直到这些准则适用于私营公司为止。我们打算 利用这些选项。一旦获得通过,我们必须继续在此基础上进行报告,直到我们不再有资格成为新兴 成长型公司。
我们 最早将在以下时间停止成为新兴成长型公司:(i) 首次公开募股五周年之后的财政年度结束;(ii)年总收入达到或超过10.7亿美元之后的第一个财政年度;(iii)我们在前三年中发行超过10亿美元不可转换债务证券的日期;或(iv)结束 截至第二个 季度末,非关联公司持有的普通股市值超过7亿美元的任何财年中那个财政年度。我们无法预测如果我们选择依赖这些 豁免,投资者是否会发现我们的普通股吸引力降低。如果由于我们决定减少未来披露,投资者发现我们的普通股吸引力降低, 我们的普通股交易市场可能不那么活跃,普通股的价格也可能会更加波动。
我们 也是一家 “规模较小的申报公司”,这意味着我们由非关联公司持有的股票的市值加上首次公开募股给我们的总收益不到7亿美元,在 最近结束的财年中,我们的年收入不到1亿美元。如果 (i) 非关联公司持有的股票 的市值低于2.5亿美元,或 (ii) 在最近结束的 财年中,我们的年收入低于1亿美元,且非关联公司持有的股票的市值低于7亿美元,则我们可能会继续是一家规模较小的申报公司。如果我们当时是一家规模较小的申报公司 ,我们不再是一家新兴成长型公司,我们可能会继续依赖小型申报公司 可获得的某些披露要求的豁免。具体而言,作为一家规模较小的申报公司,我们可以选择在10-K表年度报告中仅提供最近两个财政年度的经审计的财务报表,并且与新兴成长型公司类似,较小的 申报公司减少了有关高管薪酬的披露义务。
商品 3.关于市场风险的定量和定性披露
对于较小的申报公司,不需要 。
商品 4.控制和程序
对披露控制和程序的评估
按照《交易法》第13a-15 (b) 条的要求,我们的管理层,包括首席执行官兼首席财务官, 评估了截至本 表10-Q季度报告所涉期末我们的披露控制和程序的有效性。根据该评估,我们的首席执行官兼首席财务官得出结论,截至本10-Q表季度报告所涵盖的期末 ,我们的披露控制和程序有效提供了合理的保证 ,确保我们在根据《交易法》提交或提交的报告中要求披露的信息将在美国证券交易委员会规则和表格规定的时间内记录、处理、 汇总和报告提供合理的保证 此类信息的积累和与我们的管理层进行了沟通,包括我们的首席执行官和首席财务官。
财务报告内部控制的变化
在本表10-Q季度报告所涉期间, 对我们的财务报告内部控制产生了重大影响或合理可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响, 在评估内部控制时发现, 我们的财务报告内部控制没有变化。
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第 II 部分 — 其他信息
商品 1.法律诉讼
我们 目前不是任何重大法律诉讼的当事方。我们可能会不时卷入 正常业务过程中引起的法律诉讼。无论结果如何,由于辩护和和解 费用、管理资源的转移、负面宣传、声誉损害和其他因素,诉讼都可能对我们产生不利影响。
商品 1A。风险因素
可能导致我们的实际业绩与本季度报告存在重大差异的因素 是截至2023年12月31日止年度 10-K表格中描述的任何风险,这些因素中的任何一个都可能对我们的经营业绩或财务状况造成重大或重大的不利影响。我们目前不知道或我们目前认为不重要的其他风险因素也可能损害我们的业务或经营业绩。截至本季度报告发布之日,截至2023年12月31日的10-K表中披露的风险 因素没有重大变化。我们可能会在未来向美国证券交易委员会提交的文件中不时披露这些因素的变化或披露其他 因素。
商品 2.未注册的股权证券销售和所得款项的使用
最近 出售未注册股权证券
在截至2024年3月 31日的季度中,没有未经注册的股票证券销售。
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使用 的收益
2022年4月13日,美国证券交易委员会宣布我们的S-1表格(编号333-263715)注册声明生效,根据该声明,我们发行了 并出售了总计3750,000个单位,每份包括一股普通股和两份认股权证,每份认股权证购买一股普通股 股,初始行使价为每股4.25美元,期限为五年。此外,我们向作为承销商的Aegis Capital Corp. 授予了45天的超额配股权,允许其购买本次发行中出售的单位所含股份数量的15%,和/或相当于本次发行所售单位所含认股权证数量15%的额外认股权证,在每个 个案中,仅用于弥补超额配股,Aegis Capital Corp. 对1,125,000份认股权证进行了部分行使 2022 年 4 月 19 日发售。没有直接或间接向以下人员支付此类费用:(i)我们的任何高级管理人员或董事或其同事,(ii) 任何拥有我们任何类别股权证券10%或以上的人,或(iii)我们的任何关联公司。正如我们在2022年4月15日向 美国证券交易委员会提交的最终招股说明书中所述,首次公开募股净收益的预期用途没有实质性变化。截至2013年12月31日,我们已将首次公开募股的净收益用于营运资金、收购 匈牙利设施和资本支出。
商品 6.展品
附录 编号 | 描述 | |
31.1* | 根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条通过的1934年《证券交易法》第13a-14(a)条和第15d-14(a)条对联席首席执行官(首席执行官)进行认证。 | |
31.2* | 根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条通过的1934年《证券交易法》第13a-14(a)条和第15d-14(a)条对首席财务官(首席财务和会计官)进行认证。 | |
32.1** | 根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的《美国法典》第18章第1350条对联席首席执行官(首席执行官)进行认证。 | |
32.2** | 根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的《美国法典》第18章第1350条对首席财务官(首席财务和会计官)进行认证。 | |
101.INS | 内联 XBRL 实例文档 | |
101.SCH | 行内 XBRL 分类法扩展架构文档 | |
101.CAL | Inline XBRL 分类法扩展计算链接库文档 | |
101.DEF | Inline XBRL 分类法扩展定义链接库文档 | |
101.LAB | Inline XBRL 分类法扩展标签 Linkbase 文档 | |
101.PRE | Inline XBRL 分类法扩展演示文稿链接库文档 | |
104* | 封面 Page 交互式数据文件(格式化为内联 XBRL 并包含在附录 101 中) |
* | 随函提交 。 |
31 |
签名
根据经修订的 1934 年《证券交易法》的要求,注册人已在 2024 年 5 月 14 日正式促成下列经正式授权的签署人代表其 签署本报告。
SHARPS 科技股份有限公司 | |
2024 年 5 月 14 日 | /s/ 罗伯特·海斯 |
罗伯特 M. Hayes | |
首席 执行官兼董事 (主要 执行官) | |
2024 年 5 月 14 日 | /s/ 安德鲁 R. Crescenzo |
安德鲁 R. Crescenzo | |
主管 财务官 | |
(主要 财务官) |
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