附件10.4
第二次修订协议
第二次修订后的协议于2023年3月27日生效,并修订了2003年11月1日特拉华州迪尔公司(“Deere”)与特拉华州约翰迪尔资本公司(“JDCC”)之间的第一次修订协议。
见证人:
鉴于,迪尔拥有JDCC的所有已发行普通股;以及
鉴于,Deere和JDCC认为,向债券持有人和衍生品交易对手展示Deere对JDCC的支持符合各自的最佳利益。
因此,考虑到上述情况,本合同双方的互惠互利以及其他有益和有价值的对价,本合同双方特此协议如下:
1.定额收费比率。Deere应向JDCC支付收入维持费,构成对JDCC税前收入的补充,只要此类付款是必要的,以使JDCC及其合并附属公司在任何连续四个会计季度期间可用于固定费用的净收益与固定费用的比率(在综合基础上并根据公认会计原则确定)不低于1.05比1。
2.所有权。迪尔或其一个或多个直接或间接全资子公司或其组合将继续拥有JDCC至少51%(51%)的股本股份,该公司有权选举董事。然而,前提是,JDCC可与Deere合并或合并,或将其几乎所有资产出售或转让给Deere,如果与此相关,Deere应明确承担到期并按时支付JDCC的所有评级债务。
3.最低净值。迪尔应使JDCC在任何财政季度结束时拥有至少50,000,000美元的综合有形净资产。
4.不提供担保。本协议不是、本协议中的任何内容以及Deere依据本协议所做的任何事情都不应被视为构成对JDCC、JDCC的任何直接或间接子公司或其债务、义务或债务已由JDCC担保的任何其他实体(任何此类其他实体为“受担保实体”)的任何类型或性质的债务、义务或债务的支付的担保。
5.任期。在以下情况下,本协议可在迪尔选择的情况下修改、修改或终止:(A)修改、修改或终止不会导致穆迪或S下调JDCC的评级公共债务或任何担保实体的评级公共债务(任何此类评级公共债务“债务”),可提前30天书面通知JDCC、穆迪投资者服务公司(“穆迪”)和标准普尔评级服务公司(“S”);或(B)修改、修订或终止通知规定,本协议将在修改、修订或终止生效之日继续对未偿债务有效;或(C)不存在未偿长期债务。就本条例而言,任何债务的任何部分,如按照界定该债务持有人权利的契据或其他管理文书予以撤销或清偿,则不得视为“未清偿”。本协议终止后,迪尔不再承担本协议项下的义务。
6.有定义的术语。此处使用但未定义的资本化术语应与截至2023年3月27日的Deere、JDCC、John Deere Bank S.A.、JPMorgan Chase Bank N.A.(作为行政代理)、美国银行(Bank of America,N.A.)和花旗银行(Citibank,N.A.)(作为联合辛迪加代理)、J.P.Morgan Securities LLC(作为可持续性结构代理)和各种机构(作为银行)签订的5,000,000,000美元信贷协议中的定义一致,因为该信贷协议或任何后续或替代协议可能会不时修改。
7.弃权。迪尔特此免除JDCC在主张或执行其任何权利或根据本协议提出任何索赔或要求方面的任何失败或延误。
8.贷款人的权利。根据本协议,Deere对JDCC的义务仅限于对JDCC,不适用于JDCC的任何债权人,也不能由JDCC的任何债权人或任何担保实体的任何债权人直接执行;本协议也不导致Deere负责向其任何债权人支付JDCC或任何担保实体的任何义务;然而,前提是,任何贷款人有权要求JDCC强制执行JDCC在本协议项下的权利,如果JDCC未能或拒绝及时采取行动强制执行此类权利,则该贷款人可以起诉JDCC以强制执行JDCC在本协议项下的权利。本款第8款中的术语贷款人应指JDCC或任何受担保实体因借款而欠下债务的任何个人、商号或公司,或作为JDCC或其衍生债务由JDCC担保的任何其他实体的衍生交易对手的任何个人、公司或公司。
9.寻找接班人。本协议对迪尔和JDCC及其各自的继承人和受让人具有相互约束力,并使其受益。
10.管辖法律。本协议受纽约州法律管辖。
特此证明,双方已于上述日期正式签署本协议。
Deere & Company | ||
发信人: |
| /s/ Joshua A. Jepsen |
| | Joshua A. Jepsen |
约翰·迪尔资本公司 | ||
通过 |
| /s/拉杰什·卡拉图尔 |
| | 拉杰什·卡拉图尔 |
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