附录 99.1
Ontrak Health 公布2024年第一季度财务业绩
•第一季度收入为270万美元,同比增长6%
•第一季度营业亏损为430万美元,同比增长41%
•第一季度调整后的息税折旧摊销前利润为340万美元,同比增长38%
•公司宣布州政府批准一项新的客户协议,其中包含一项重要的区域医疗补助健康计划,以提供我们的全套解决方案
•公司将于美国东部时间今天下午 4:30 主持电话会议
佛罗里达州迈阿密——2024年5月14日——领先的人工智能驱动和技术驱动的行为医疗保健公司Ontrak, Inc.(纳斯达克股票代码:OTRK)(“Ontrak” 或 “公司”)今天公布了截至2024年3月31日的第一季度财务业绩。
管理层评论
该公司首席执行官兼首席运营官布兰登·拉弗恩表示:“我们很高兴地宣布,我们被佛罗里达州医疗保健管理局(AHCA)批准成为我们的新客户社区护理计划的分包商,这是一项总部位于南佛罗里达州的健康计划,旨在为其成年医疗补助人群提供服务。”“我们为自己的价值主张和投资回报率产生能力感到自豪,包括我们的NPS分数为77分,在项目实施九个月后,GAD-7 和 PHQ-9 分数提高了41%-64%,医疗费用节省了43%,住院人数减少了62%。我们将继续创新我们的解决方案,并很高兴通过为我们服务的会员提供这些基于证据的健康结果以及为客户降低成本来创造增量价值。”
2024 年第一季度财务业绩摘要
•2024年第一季度的收入为270万美元,与2023年同期相比增长了6%。
•2024年第一季度的营业亏损为430万美元,而2023年同期的营业亏损为720万美元。
•2024年第一季度调整后的息税折旧摊销前利润为340万美元,而2023年同期调整后的息税折旧摊销前利润为540万美元。
•2024年第一季度的净亏损为450万美元,摊薄后每股普通股净亏损为0.11美元(扣除未申报的优先股股息后),而2023年同期净亏损为840万美元,或每股普通股摊薄净亏损(扣除未申报的优先股股息后)(2.26美元)。
•2024年第一季度的非公认会计准则净亏损为370万美元,即非公认会计准则每股普通股摊薄净亏损0.10美元(扣除未申报的优先股股息后),而2023年同期的非公认会计准则净亏损为770万美元,即非公认会计准则摊薄后每股普通股净亏损2.12美元(扣除未申报的优先股股息)。
调整后的息税折旧摊销前利润、非公认会计准则净亏损和非公认会计准则每股普通股摊薄净亏损均为非公认会计准则财务指标。请参阅本新闻稿末尾我们对此类非公认会计准则指标的描述和对账表。
2024年第一季度及近期经营亮点
•截至2024年第一季度末,我们的WholeHealth+计划的注册会员总数为1,521人,而2023年第四季度末为1,758人,2023年第一季度末为1,526人。
•截至2024年3月31日,该公司的有效外联人数为5,057人,而截至2023年12月31日为2,161人。
•2024年5月,该公司宣布,佛罗里达州医疗保健管理局批准Ontrak Health作为我们的Wholealth+、Ontrak Engage和Ontrak Access解决方案的重要区域医疗补助健康计划的分包商。公司预计将在未来30至60天内启动对新健康计划客户中符合条件的新成员的推广,随着这些符合条件的新成员的加入,公司Wholealth+计划的合格会员总量预计将增长10%以上。
•2024年3月,公司与Acuitas Capital签订了经修订的主票据购买协议第六修正案(“第六修正案”)。根据第六修正案,公司于2024年4月5日和2024年5月8日向Acuitas Capital发行并出售了Acuitas Capital,Acuitas Capital从公司购买了本金为150万美元的优先有担保可转换本票(第一张票据为 “初始需求票据”,第二张票据为 “需求票据”,合称 “需求票据”),Acuitas Capital可自行决定从公司收购,公司将向Acuitas发行和出售,本金最高为1,200万美元需求说明。对于Acuitas从公司购买的每份需求票据(包括初始需求单),公司将向Acuitas(或Acuitas指定的与Acuitas关联的实体)发行认股权证(“需求认股权证”),以购买等数量的公司普通股,使认股权证覆盖率达到200%。每份即期认股权证的期限为五(5)年。每份即期认股权证的初始行使价为 (a) 就与初始需求票据相关的即期认股权证以及Acuitas随后购买的300万美元本金的需求票据而言,以 (i) 0.3442美元(在4月5日公开发行认股权证和私募认股权证(统称 “2023年11月认股权证”)行使价下调生效后,取较低者,2024) 和 (ii) (1) 公司普通股合并收盘价中的较大值为在公司认为适用的需求票据发行之前在纳斯达克股票市场或公司普通股上市的其他交易所(“交易所”)上市;(2)0.12美元,(b)对于与任何后续需求票据相关的即期认股权证,是指在相关需求票据发行之前在交易所公布的公司普通股的合并收盘买入价公司,在每种情况下,初始行使价将是 (a))和(b),将根据即期认股权证和第六修正案的条款进一步调整。
•从2024年1月1日至本报告发布之日,公司通过某些持有人行使公开发行认股权证,共获得200万美元的现金收益,共计9,499,062股公司普通股。
•2024年2月29日,该公司宣布将Ontrak的WholeHealth+计划扩展到拥有健康计划客户的更多商业人群,这是美国中大西洋和东南部最大的卫生系统之一。2024年3月12日,该公司宣布继续扩大与同一健康计划客户的战略合作伙伴关系,向符合条件的自保团体提供计划。扩大的合作伙伴关系最初使该客户有资格参加Ontrak Wholealth+计划的会员人数增加了6.5倍多。
•2024年2月,该公司宣布在其尖端的Wholealth+产品和解决方案套件中引入恢复生活质量评估(ReQoL)。Reqol 评估可用于医疗和研究环境中,以评估心理健康状况、心理干预措施和医疗干预措施对患者生活的影响,因为它们侧重于了解患者而不是诊断,这与康复策略一致。
财务展望
以下展望基于截至本新闻稿发布之日可获得的信息,将来可能会发生变化。
该公司估计截至2024年6月30日的季度收入在240万美元至280万美元之间。
电话会议和网络直播详情
该公司将于美国东部时间今天下午 4:30 /太平洋时间下午 1:30 举办电话会议/网络直播。投资者、分析师、员工和公众可以通过在线注册获取拨入信息或通过网络直播来观看电话会议,网址为:https://ontrakhealth.com/investors/presentations-events。有兴趣拨打电话会议的参与者请提前一天或在电话会议开始前至少15分钟进行注册,以获得通话的唯一密码。
电话会议结束后不久,将通过同一网络链接通过网络直播进行点播收听,并将持续大约 90 天。
关于 Ontrak, Inc.
Ontrak Health(纳斯达克股票代码:OTRK)是一家领先的人工智能和技术驱动的医疗保健公司,其使命是帮助改善健康状况并拯救尽可能多的人的生命。Ontrak识别、参与、激活行为健康人群中最脆弱的成员并为他们提供治疗途径,否则他们将陷入医疗保健系统的困境。尽管社会经济、医疗和卫生系统障碍加剧了他们合并症的严重程度,但我们仍通过个性化护理指导和定制的护理途径吸引焦虑、抑郁、药物滥用和慢性病患者,帮助他们获得所需的治疗和宣传。该公司的综合干预平台使用人工智能、预测分析和数字界面,再加上数十次护理指导活动,为医疗保健支付者提供更好的成员健康状况、更好的医疗保健系统利用率以及持久的结果和节省开支。
要了解更多信息,请访问 www.ontrakhealth.com。
前瞻性陈述
本新闻稿包含 “前瞻性” 陈述,这些陈述基于公司的信念和假设以及截至本新闻稿发布之日公司目前获得的信息,是根据1995年《私人证券诉讼改革法》的安全港条款作出的。前瞻性陈述包括所有非历史事实的陈述,可以用 “可能”、“将”、“可能”、“应该”、“相信”、“估计”、“项目”、“潜力”、“期望”、“计划”、“预期”、“打算”、“继续”、“预测”、“设计”、“目标” 或这些词语或其他类似词语的否定词语来识别。前瞻性陈述可能包括但不限于公司的信念,即其战略将通过转化新客户和向现有客户扩张来加速公司恢复增长,最大限度地提高公司的差异化平台并为客户带来投资回报,以及公司截至2024年6月30日的季度预计收入。前瞻性陈述涉及已知和未知的风险、不确定性和其他因素,这些因素可能导致公司的实际业绩、业绩或成就与前瞻性陈述所表达或暗示的业绩、业绩或成就存在重大差异,包括但不限于以下方面的风险:公司成功执行其战略和业务计划的能力;公司的高客户集中度及其客户的能力为方便起见终止合同;公司现有现金资源和预期资本承诺及未来现金需求是否充足,使公司能够继续经营下去;公司在需要时筹集额外资金的能力;难以招募新成员和留住现有成员参与公司计划;公司待遇计划的有效性;公司合同下的合格成员低于预期;公司对关键人员的依赖以及公司的能力招聘和留住关键人员;公司维持其股票在纳斯达克上市的能力;美国司法部和证券交易委员会对公司最大股东和前首席执行官兼董事长提起的持续法律诉讼的结果,以及政府当局是否会对公司和/或其现任或前任高管和/或董事单独展开调查或诉讼;医疗保健行业的实质性监管;法规的变化或新法规或解释的发布;公司有限的运营历史;难以开发、利用和保护专有技术;业务中断和相关风险;全国和全球的总体经济状况及其对我们服务市场的影响;激烈的竞争和竞争压力以及公司行业和公司成功竞争能力的趋势;法律、法规或政策的变化;以及与公司实现潜在利益的能力相关的风险有效整合收购。有关公司面临的风险和不确定性的更多清单和描述,请参阅公司最新的证券交易委员会文件,这些文件可在其网站上查阅,网址为 http://www.sec.gov。
前瞻性陈述仅在发表之日有效,除非法律要求,否则公司没有义务更新任何前瞻性陈述,无论是由于新信息、未来事件还是其他原因。
非公认会计准则财务指标
为了补充其根据美国公认会计原则(GAAP)编制和列报的合并财务报表,公司在本新闻稿和截至本文发布之日举行的季度电话会议中提供了某些非公认会计准则财务指标。列出的非公认会计准则财务指标包括息税折旧摊销前利润、调整后息税折旧摊销前利润、非公认会计准则净亏损和普通股每股非公认会计准则净亏损,它们不是美国公认会计准则的财务指标。我们认为,这些财务指标的列报可以增强投资者对我们财务业绩的理解。我们还认为,这些财务指标不包括我们认为不代表核心业务的某些项目,是评估我们不同时期的经营业绩的有用财务指标。
息税折旧摊销前利润由扣除利息、税项、折旧和摊销费用前的净亏损组成。调整后的息税折旧摊销前利润包括扣除利息、税项、折旧、摊销、股票薪酬、重组、遣散费和相关成本前的净亏损、终止经营租赁的收益以及认股权证负债公允价值变动的收益/亏损。我们认为,进行此类调整为投资者提供了有意义的信息,使他们能够了解我们的经营业绩,并能够逐期分析我们的财务和业务趋势。
非公认会计准则净亏损包括经股票薪酬、重组、遣散费和相关成本调整后的净亏损、终止经营租赁的收益和认股权证负债公允价值变动的收益/亏损。普通股每股非公认会计准则净亏损包括根据归属于普通股股东的非公认会计准则净亏损调整后的每股亏损。我们认为,进行此类调整为投资者提供了有意义的信息,使他们能够了解我们的经营业绩,并能够逐期分析我们的财务和业务趋势。
我们认为,投资者通常使用上述非公认会计准则财务指标来评估我们和竞争对手的表现。但是,我们对息税折旧摊销前利润、调整后息税折旧摊销前利润、非公认会计准则净亏损和普通股每股非公认会计准则净亏损一词的使用可能与我们行业中其他术语有所不同。不应将息税折旧摊销前利润、调整后息税折旧摊销前利润、非公认会计准则净亏损或普通股每股非公认会计准则净亏损视为税前净亏损、净亏损、普通股净亏损或根据美国公认会计原则得出的任何其他业绩指标作为业绩衡量标准的替代方案。
有关非公认会计准则财务指标与美国公认会计准则财务指标的对账情况,请参阅本新闻稿末尾的非公认会计准则指标对账表。
联系我们
对于投资者:
瑞安·霍尔斯特德
吉尔马丁集团
investors@ontrakhealth.com
ONTRAK, INC.
合并运营报表
(以千计,每股数据除外)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 三个月已结束 3月31日 | | |
| | | | | 2024 | | 2023 | | | | |
收入 | | | | | $ | 2,680 | | | $ | 2,529 | | | | | |
收入成本 | | | | | 975 | | | 847 | | | | | |
毛利 | | | | | 1,705 | | | 1,682 | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
运营费用: | | | | | | | | | | | |
研究和开发 | | | | | 1,078 | | | 1,644 | | | | | |
销售和营销 | | | | | 532 | | | 990 | | | | | |
一般和行政 | | | | | 4,078 | | | 5,818 | | | | | |
重组、遣散费及相关费用 | | | | | 290 | | | 457 | | | | | |
运营费用总额 | | | | | 5,978 | | | 8,909 | | | | | |
营业亏损 | | | | | (4,273) | | | (7,227) | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
其他(支出)收入,净额 | | | | | (2) | | | 291 | | | | | |
利息支出,净额 | | | | | (183) | | | (1,394) | | | | | |
所得税前亏损 | | | | | (4,458) | | | (8,330) | | | | | |
所得税支出 | | | | | — | | | (20) | | | | | |
净亏损 | | | | | (4,458) | | | (8,350) | | | | | |
优先股股息-未申报 | | | | | (2,239) | | | (2,239) | | | | | |
归属于普通股股东的净亏损 | | | | | $ | (6,697) | | | $ | (10,589) | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
每股普通股净亏损,基本亏损和摊薄后 | | | | | $ | (0.11) | | | $ | (2.26) | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
已发行普通股、基本股和摊薄后加权平均值 | | | | | 60,882 | | | 4,686 | | | | | |
ONTRAK, INC.
合并资产负债表
(以千计,股票和每股数据除外)
| | | | | | | | | | | |
| 3月31日 2024 | | 十二月三十一日 2023 |
资产 | (未经审计) | | |
流动资产: | | | |
现金 | $ | 6,400 | | | $ | 9,701 | |
| | | |
应收账款,净额 | 241 | | | — | |
未开单应收账款 | 232 | | | 207 | |
| | | |
递延成本 | 119 | | | 128 | |
预付费用和其他流动资产 | 2,439 | | | 2,743 | |
流动资产总额 | 9,431 | | | 12,779 | |
长期资产: | | | |
财产和设备,净额 | 757 | | | 913 | |
| | | |
善意 | 5,713 | | | 5,713 | |
无形资产,净额 | 50 | | | 99 | |
其他资产 | 10,589 | | | 147 | |
经营租赁使用权资产 | 183 | | | 195 | |
总资产 | $ | 26,723 | | | $ | 19,846 | |
负债和股东权益 | | | |
流动负债: | | | |
应付账款 | $ | 667 | | | $ | 563 | |
应计薪酬和福利 | 756 | | | 442 | |
递延收入 | 244 | | | 97 | |
| | | |
经营租赁负债的流动部分 | 59 | | | 56 | |
其他应计负债 | 1,982 | | | 2,784 | |
| | | |
流动负债总额 | 3,708 | | | 3,942 | |
长期负债: | | | |
长期债务,净额 | 1,617 | | | 1,467 | |
长期经营租赁负债 | 151 | | | 166 | |
| | | |
| | | |
负债总额 | 5,476 | | | 5,575 | |
承付款和意外开支 | | | |
股东权益: | | | |
优先股,面值0.0001美元;授权5000万股;2024年3月31日和2023年12月31日每股已发行和流通3,770,265股股票 | — | | | — | |
普通股,面值0.0001美元;已授权5亿股;截至2024年3月31日和2023年12月31日分别已发行和流通43,950,678股和38,466,97979股股票 | 7 | | | 6 | |
额外的实收资本 | 496,359 | | | 484,926 | |
累计赤字 | (475,119) | | | (470,661) | |
股东权益总额 | 21,247 | | | 14,271 | |
负债和股东权益总额 | $ | 26,723 | | | $ | 19,846 | |
ONTRAK, INC.
合并现金流量表
(以千计)
| | | | | | | | | | | | |
| 在已结束的三个月中 3月31日 | |
| 2024 | | 2023 | |
来自经营活动的现金流 | | | | |
净亏损 | $ | (4,458) | | | $ | (8,350) | | |
为使净亏损与经营活动中使用的净现金相一致而进行的调整: | | | | |
股票薪酬支出 | 352 | | | 651 | | |
| | | | |
| | | | |
实物支付的利息支出 | 112 | | | 848 | | |
终止经营租赁的收益 | — | | | (471) | | |
折旧费用 | 198 | | 295 | | |
摊销费用 | 100 | | | 912 | | |
| | | | |
| | | | |
认股权证负债公允价值的变化 | 2 | | | 19 | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
运营资产和负债的变化: | | | | |
应收款 | (241) | | | 278 | | |
未开单应收账款 | (25) | | | 217 | | |
预付费用和其他流动资产 | 365 | | | 836 | | |
应付账款 | 104 | | | (258) | | |
递延收入 | 146 | | | (18) | | |
租赁负债 | (13) | | | (118) | | |
其他应计负债 | 99 | | | 206 | | |
用于经营活动的净现金 | (3,259) | | | (4,953) | | |
来自投资活动的现金流 | | | | |
购买财产和设备 | (37) | | | (25) | | |
用于投资活动的净现金 | (37) | | | (25) | | |
来自融资活动的现金流 | | | | |
Keep Well笔记 | — | | | 8,000 | | |
行使认股权证的收益 | 523 | | | — | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
融资租赁债务 | — | | | (50) | | |
已融资的保险费支付 | (528) | | | (611) | | |
| | | | |
融资活动提供的(用于)净现金 | (5) | | | 7,339 | | |
| | | | |
现金和限制性现金的净变动 | (3,301) | | | 2,361 | | |
| | | | |
期初的现金和限制性现金 | 9,701 | | | 9,713 | | |
期末现金和限制性现金 | $ | 6,400 | | | $ | 12,074 | | |
| | | | |
现金流信息的补充披露: | | | | |
已付利息 | $ | 30 | | | $ | 27 | | |
| | | | |
非现金融资和投资活动: | | | | |
与 Keep Well Notes 相关的认股权证 | $ | — | | | $ | 10,797 | | |
债务发行成本 | 10,495 | | | — | | |
清偿关联方债务的损失 | — | | | 2,153 | | |
| | | | |
| | | | |
融资租赁和应计购买财产和设备 | 4 | | | 44 | | |
为结算或有对价而发行的普通股 | 64 | | | — | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
ONTRAK, INC.
非公认会计准则指标的对账
(以千计,每股数据除外)
营业损失与息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润的对账
| | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | 三个月已结束 3月31日 |
| | | | | | 2024 | | 2023 |
营业亏损 | | | | | | $ | (4,273) | | | $ | (7,227) | |
折旧费用 | | | | | | 198 | | | 295 | |
摊销费用 (1) | | | | | | 61 | | | 391 | |
EBITDA | | | | | | (4,014) | | | (6,541) | |
股票薪酬支出 | | | | | | 352 | | | 651 | |
重组、遣散费及相关费用 (2) | | | | | | 290 | | | 457 | |
| | | | | | | | |
调整后 EBITDA | | | | | | $ | (3,372) | | | $ | (5,433) | |
| | | | | | | | |
净亏损与非公认会计准则净亏损的对账;普通股每股净亏损与非公认会计准则普通股净亏损的对账
| | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | 三个月已结束 3月31日 |
| | | | | | 2024 | | 2023 |
净亏损 | | | | | | $ | (4,458) | | | $ | (8,350) | |
股票薪酬支出 | | | | | | 352 | | | 651 | |
| | | | | | | | |
重组、遣散费及相关费用 (2) | | | | | | 290 | | | 457 | |
| | | | | | | | |
认股权证负债公允价值变动造成的损失 | | | | | | 2 | | | 19 | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
终止经营租赁的收益 (3) | | | | | | — | | | (471) | |
非公认会计准则净亏损 | | | | | | (3,714) | | | (7,694) | |
优先股股息-未申报 | | | | | | (2,239) | | | (2,239) | |
归属于普通股股东的非公认会计准则净亏损 | | | | | | $ | (5,953) | | | $ | (9,933) | |
| | | | | | | | |
每股普通股净亏损——基本亏损和摊薄后 | | | | | | $ | (0.11) | | | $ | (2.26) | |
普通股每股非公认会计准则净亏损——基本亏损和摊薄后 | | | | | | (0.10) | | | (2.12) | |
已发行普通股加权平均值——基本股和摊薄后普通股 | | | | | | 60,882 | | | 4,686 | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
_______________________
(1) 涉及经营和融资使用权资产以及获得的无形资产。
(2) 包括与2024年2月和2023年3月宣布的裁员计划有关的一次性遣散费和相关福利成本,这是公司持续成本节约措施的一部分。
(3) 涉及因2023年2月提前终止位于加利福尼亚州圣莫尼卡的办公空间的租赁而取消确认ROU运营资产和相关租赁负债而实现的收益。