附件99.1

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开盘交易

致:

Snap Inc.

第31街3000号

加州圣莫尼卡,邮编:90405

注意:总法律顾问

电子邮件:legalnotice@snap.com

空调: [______]
出发地: [经销商]
回复: [基座][其他内容]看涨期权交易
裁判员否: [插入参考号]
日期: 可能[_], 2024

尊敬的女士们、先生们:

本函件协议(本确认书)的目的是确认双方签订的看涨期权交易的条款和条件[__________](交易商)和Snap(交易对手)。截至以下指定的交易日期(交易日期)。本函件协议构成下文规定的ISDA主协议中所指的确认。本确认书将取代之前的任何协议 ,并作为交易的最终文件。

本确认书包含国际掉期和衍生工具协会(ISDA)出版的2002年ISDA权益衍生工具定义(权益定义)中包含的定义和规定。如果股权定义与本确认书之间有任何不一致之处,应以本确认书为准。本文中使用的某些定义术语基于日期为5月的发售备忘录中定义的术语[_],2024(发售备忘录)与 [_____]%2030年到期的可转换优先票据(最初由交易对手发行,可转换票据和每1,000美元本金的可转换票据,一张可转换票据)由交易对手 根据购买协议(如本文定义)根据契约发行)[成为]1日期:5月[_],2024年,交易对手和美国银行信托公司,全国协会,作为受托人 (Indenture)。如果发售备忘录、契约和本确认书中定义的条款之间有任何不一致之处,应以本确认书为准。双方确认,本确认书是在本合同签订之日作出的,但有一项谅解,即(I)本合同中所述的定义也是参照本合同中的本合同定义的,以及(Ii)本合同中提及的本合同的各部分将与要约备忘录中对其的描述相一致。如本契约或本契约任何该等章节中的任何该等定义与要约备忘录中对该等定义的描述有所不同,则就本确认而言,以要约备忘录中对该等定义的描述为准。双方进一步承认,本合同中使用的契约部分编号是基于[交易商在本确认书之日最后一次审阅的契约草案,如果签署时契约中有任何此类章节编号发生变化,双方将本着善意修改本确认书,以保持双方的意图]2[签立时的契据]3。在符合上述规定的前提下,本文中提及的契约是指在签立之日有效的契约,并且如果契约在该日期之后被修订或补充(根据契约第10.01(K)节的任何修订或补充(X)除外,该修订或补充(X)由计算代理确定,以使契约符合发售备忘录中可转换票据的描述

1

如果在确认时未完成义齿,请插入。

2

包括在基本呼叫选项确认中。如果在基本交易完成前执行了附加看涨期权确认,请将其包括在附加看涨期权确认中。

3

包括在附加看涨期权确认中,但前提是在完成基本交易后执行了 附加看涨期权确认。


或(Y)根据《契约》第14.07节的规定,除非双方另有书面协议,否则在第(Y)条的情况下,除非双方另有书面协议,否则任何此类修订或补充均不适用于本确认书中的第(3)节调整方法项下的第二段。如果交易商、计算代理或决定方需要在可转换票据不再未偿还时参考可转换票据或契约进行任何计算、调整或厘定 ,交易商、计算代理或决定方(视属何情况而定)应作出该等计算、调整或厘定(视属何情况而定),假设可换股票据仍未偿还。

兹通知每一方,且每一方均承认,另一方已从事或未参与重大金融交易,并已依据各方根据以下规定的条款和条件订立与本确认书有关的交易而采取了其他重大行动。

1.本确认书证明交易商和交易对手之间就本确认书所涉及的交易条款达成了一份完整且具有约束力的协议。本确认书应补充、构成2002年《ISDA主协议》(《协议》)的一部分,并受该协议的约束,犹如交易商和交易对手已签署了这种形式的协议(但没有任何时间表,但以下情况除外):(I)在交易日选择纽约州法律作为管辖法律(不参考法律选择原则);(Ii)在《协议》第5(A)(Vi)条中,根据《协议》第5(A)(Vi)条的规定,《交叉违约条款》适用于交易商,且(A)第(A)项股东权益的最低限额为3%。[_________] (交易商母公司)自交易日期起,(B)从第(1)款中删除,或在此期间开始有能力申报,以及(C)在第(1)款末尾增加以下措辞: 第(2)款下的违约不应构成违约事件,如果(X)违约完全是由于行政或操作性质的错误或遗漏所致;(Y)有资金使当事人能够在到期时付款;和(Z)付款是在S收到其未能付款的书面通知后的两个当地工作日内支付的,以及(Iii)所指定的术语 债务应具有本协议第14节中指定的含义,但该术语不包括与一方在正常过程中收到的存款(如S的银行业务)有关的义务。如果本协议的条款与本确认书之间存在任何不一致,则本确认书将适用于与本确认书相关的交易。双方特此同意,除与本确认书有关的交易外,其他任何交易均不受本协议管辖。

2.与本确认书 有关的特定交易条款如下:

一般术语.

交易日期: 可能[_], 2024
生效日期: 根据第9(X)条的规定,在保费支付日期之前的第二个兑换营业日。
选项样式: 欧洲人
选项类型: 看涨
买方: 交易对手
卖方: 经销商
份额: 交易对手的A类普通股,每股票面价值0.00001美元(交易代码:SNAP?)。
选项数量: [_______]4。为免生疑问,选择权的数量应减少交易对手行使的任何选择权。在任何情况下,选项的数量都不会少于 零。

4

对于基本认购期权确认,这相当于可转换票据的截止日期最初发行的本金为1,000美元的可转换票据的数量。对于额外的认购期权确认,这相当于本金为1,000美元的额外可转换票据的数量。

2


适用百分比: [___]%
选项授权: 等于适用百分比的乘积的数字和[______]5.
执行价: 美元[_________]
上限价格: 美元[_________]
高级: 美元[_________]
保费支付日期: 可能[_], 2024
交易所: 纽约证券交易所
相关交易所: 所有交易所
除外条款: 契约第14.03条和第14.04(g)条。

锻炼的程序.

转换日期: 对于可转换票据的任何转换,该可转换票据的持有人(该术语在契约中定义)满足 契约第14.02(b)节规定的所有转换要求的日期。
自由兑换日期: 2030年2月1日
过期时间: 估值时间
到期日期: 2030年5月1日,以提前锻炼为准。
自动练习: 适用范围
尽管有上述规定,在任何情况下,在本协议项下行使或视为行使的期权数量不得超过期权数量。
行使通知: 尽管股权定义或上述自动行使条款中有任何相反规定,为了行使任何期权,交易对手必须在下午5:00前以书面形式通知交易商。(纽约市时间) 自由兑换日期(最终结算方式通知),指定(1)此类期权的相关结算方式,以及(2)如果相关结算方式为组合结算,则指定交易对手选择的指定现金 金额(指定现金金额);提供如对方未及时送达《最终结算办法通知书》,则《最终结算办法通知书》视为对方已于下午5点送达。(纽约市时间)在自由兑换日,指定净股票结算作为相关的结算方式。

5

插入可转换票据的初始换算率。

3


对手方承认其根据适用的证券法,特别是经修订的1934年《证券交易法》(《证券交易法》)第9节和第10(B)节以及其下的规则和法规,对选择非净额股票结算的可转换票据的任何结算方法负有责任。
估值时间: 在联交所正常交易时段收市时;提供如果主交易时段延长,计算代理应根据其合理的酌情权确定估值时间。
市场扰乱事件: 现将《股权定义》第6.3(A)节全部替换为:
*市场中断事件指,就一只股票而言,(I)该股票上市或获准交易的美国主要国家或地区证券交易所或市场未能在其正常交易时段开市交易,或(Ii)下午1点前发生或存在。(纽约市时间)在任何预定的股票有效日,在正常交易期间总计超过半小时的时间内,暂停或限制股票或与股票有关的任何期权合约或期货合约的交易(因价格波动超过相关证券交易所允许的限制或其他原因)的时间。

结算条件.

结算方式: 对于任何期权,净股票结算;提供如果下文所述的该期权的相关结算方式不是股份净额结算,则该期权的结算方式应为该相关结算方式,但前提是交易对手已在该期权的最终结算方式通知中通知了交易商相关的结算方式。
相关结算方式: 对于交易对手在最终结算方法通知中指定的任何期权、净股份结算、合并结算或现金结算。
股票净结算额: 如果股票净结算适用于根据本协议行使或被视为行使的任何期权,交易商将在每个此类期权的相关结算日期向交易对手交付相当于每个此类期权结算平均期内每个有效日的(I)(A)该有效日的每日期权价值之和的股份数量(净股份结算金额)。除以(B)在该有效日期的相关价格,除以(2)结算平均期内的有效天数。
经销商将支付现金来代替交付任何零碎股份,该零碎股份结算金额涉及结算平均期最后一个有效日按相关价格估值的任何净股份结算金额。

4


合并结算: 如果合并结算适用于根据本协议行使或视为行使的任何期权,交易商将在相关结算日期向交易对手支付或交付(视情况而定)每个此类期权:

(I) 现金(组合结算现金金额)等于在该期权的结算平均期内的每个有效日内,(A)等于(1)(X)适用百分比与 (Y)指定现金金额的乘积的金额(每日组合结算现金金额)之和减号1,000美元和(2)每日期权价值, 除以(B)结算平均期内的有效天数;提供如果以上第(A)款中的计算结果为任何有效日的零或负数,则该有效日的每日组合结算现金金额应被视为零;以及

(Ii)  股份(组合结算股份金额)等于该期权在结算平均期内每个有效日的股份数目(每日组合结算股份金额)等于(A)(1)该有效日的每日期权价值减号该有效日的每日合并结算现金金额,除以(2)在该有效日期的有关价格,除以(B)结算平均期内的有效天数; 提供如上文第(A)(1)款的计算结果为任何有效日的零或负数,则该有效日的每日合并结算股数将被视为 零。

交易商将支付现金,以代替交付任何合并结算股票金额的任何零碎股份,按结算最后有效日平均 期间的相关价格计算。
现金结算: 如果现金结算适用于根据本协议行使或被视为行使的任何期权,则代替股权定义第8.1条,交易商将在每个此类期权的相关结算日期向交易对手支付 金额(现金结算金额),相当于该期权结算平均期间内每个有效日的下列金额:(I)该有效日的每日期权价值;除以(2)结算平均期内的有效天数。
每日选项值: 对于任何有效日期,金额等于(I)该有效日期的期权权利,乘以(Ii)(A)在该有效日期的有关价格与上限价格中较低者,较少(B)该有效日的执行价格 ;提供如果上述第(Ii)款中包含的计算结果为负数,则该有效日的每日期权价值应被视为零。在任何情况下,每日选项值都不会小于 零。

5


有效日期: 指(I)没有市场混乱事件及(Ii)股份交易一般在联交所进行,或如股份当时并未在联交所上市,则在股份随后上市的主要其他美国国家或地区证券交易所进行,或如股份当时未在美国国家或地区证券交易所上市,则在股份随后上市或获准进行交易的主要其他市场进行。如果股票没有如此上市或允许交易,则有效日意味着营业日。
计划有效日期: 在股票上市或获准交易的美国主要国家或地区证券交易所或市场上被安排为有效日的日子。如果股票未如此上市或允许交易,则计划有效日即为营业日。
工作日: 除星期六、星期日或法律或行政命令授权或规定纽约联邦储备银行停业或停业的日子外的任何日子。
相关价格: 在任何有效日,彭博页面SNAP上的“Bloomberg VWAP”标题下显示的每股成交量加权平均价格 AQR(或其同等后续版本,如果该页面不可用)有关 从交易所预定开盘时间到交易所预定收盘时间的期间(或如果此时无法获得该成交量加权平均价格,则计算代理以诚信商业合理的方式确定一股股份在该有效日的市值,使用,如果可行,采用成交量加权平均法)。相关价格的确定将不考虑盘后交易或 常规交易时段交易时间之外的任何其他交易。
结算平均周期: 对于任何期权,无论适用于该期权的结算方法如何,自21日起(包括21日)连续20个有效日ST计划有效日 在收件箱日期之前。
结算日期: 对于任何期权,为该期权结算平均期最后有效日之后的第二个营业日。
结算币种: 美元
其他适用条款: 股权定义第9.1(C)、9.8、9.9和9.11节的规定将适用,但这些规定中对实物结算的所有提法应理解为对已结算的股份的提法。就任何期权而言,股份结算是指股票净结算或合并结算适用于该期权。

6


陈述和协议: 尽管股权定义(包括但不限于第9.11节)有任何相反之处,但双方承认:(I)交付给交易对手的任何股份在交付时应 受交易对手根据适用证券法作为股份发行人而产生的限制和限制,(Ii)交易商可以交付根据本协议规定必须交付的任何股份,以取代通过结算系统交付的 ,以及(Iii)交付给交易对手的任何股份可以是受限证券(见1933年证券法(经修订的证券法)第144条的定义)。

3.适用于该交易的附加条款。

适用于该交易的调整:

潜在的调整事件: 尽管股权定义第11.2(E)节所述,潜在调整事件是指任何摊薄调整条款中所述的任何事件或条件的发生,导致 根据契约对转换率或参考财产单位的组成或任何最后报告的销售价格、?每日VWAP、?每日转换值或 日结算额进行调整(每个都在契约中定义)。为免生疑问,交易商将不承担本协议项下的任何交付或付款义务,也不得因以下原因对交易条款作出任何调整:(Br)(X)交易对手向可转换票据持有人(在转换或其他情况下)进行的任何现金、财产或证券分配;或(Y)可转换票据持有人有权参与的任何其他交易,在每种情况下,以代替根据前一句话所述类型的契约进行的调整(包括但不限于,根据《契约》第14.04(C)节第二段第三句或《契约》第14.04(D)节第二段第三句)。
调整方法: 计算代理调整,这意味着,尽管股权定义第11.2(C)节有所规定,在任何潜在的调整事件发生时,计算代理应本着诚信和商业合理的方式,对执行价格、期权数量、期权权利和与交易的行使、结算或支付相关的任何其他变量中的任何一个或多个进行相应调整。
尽管有上述规定和合并事件/投标报价的后果,但报价如下:

(I) 如果计算代理人真诚地不同意对可转换票据进行任何涉及交易对手或其董事会行使酌情权的调整(包括但不限于根据《契约》第14.05节、《契约》第14.07节或 任何

7


补充契约或任何证券、财产、权利或其他资产的公允价值的确定),则在每一种情况下,计算代理人将考虑到契约的相关规定,以商业合理的方式确定对执行价格、期权数量、期权权利和与行使、结算或支付交易有关的任何其他变量中的任何一项或多项作出的调整;提供尽管有上述规定,倘若于结算平均期间内发生任何潜在调整事项,但因有关持有人(定义见契约)于相关转换日期被视为相关股份的记录拥有人而对契约项下的任何可换股票据并无作出调整,则计算代理可单凭其决定对本协议条款作出商业上合理的调整,以计入该等潜在调整事项。

(Ii)与因第14.04(B)节或第14.04(C)节所述事件或情况而导致的任何潜在调整事件有关的  ,如果在这两种情况下,确定Y的期限?(如该术语在第14.04(B)节中使用)或0在交易对手公开宣布导致该潜在调整事件的事件或条件之前(视具体情况而定),计算代理人有权真诚地以商业上合理的方式调整与交易的行使、结算或支付有关的任何变量,以适当地反映成本 (包括但不限于对冲错配和市场损失)和商业上合理的自掏腰包交易商与其套期保值活动有关的费用,此类调整假设交易商持有商业上合理的对冲头寸,其结果是此类事件或条件在该期间开始前未予公开宣布;以及

(Iii)如果宣布了任何潜在的调整事件,并且(A)引起该潜在调整事件的事件或条件随后被修正、修改、取消或放弃,(B)转换率?(如契约中所定义的)没有在根据该声明的相关稀释调整条款所设想的时间或以 的方式进行调整,或(C)由于该潜在的调整事件而调整(如契约中的定义)并随后重新调整(各条款),则为  

8


(A)、(B)和(C)潜在的调整事件变化)那么,在每一种情况下,计算代理 应有权真诚地以商业合理的方式调整与交易的行使、结算或付款有关的任何变量,以适当地反映成本(包括但不限于对冲错配和市场损失)和商业合理自掏腰包交易商与其套期保值活动相关的费用,并进行此类调整 假设交易商保持商业上合理的对冲头寸,作为此类潜在调整事件变化的结果。

稀释调整拨备: 第14.04(A)、(B)、(C)、(D)和(E)条以及第14.05条。

适用于该交易的非常事件:

合并事件: 适用;提供尽管有股权定义第12.1(B)节的规定,合并事件是指发生第14.07(A)节股票交易事件定义中规定的任何事件或条件。
投标报价: 适用;提供尽管有股权定义第12.1(D)节的规定,投标要约是指发生第14.04(E)节所述的任何事件或条件。
合并事件的后果/
投标报价: 尽管权益定义第12.2节和12.3节另有规定,在发生合并事件或投标要约时,计算代理人应根据《调整方法》第二段的规定,对股份性质(如合并事件)、行使价、期权数量、期权权利和任何其他与交易的行使、结算或付款有关的任何一项或多项调整作出相应或同等的调整;提供(I)在不考虑根据任何除外条款对转换率进行任何调整的情况下进行此类调整,并且(Ii)在任何情况下,上限价格不得低于执行价格;提供 进一步如果(X)关于任何合并事件或任何投标要约,(I)(A)股份的对价包括(或,根据股份持有人的选择,可以包括)不是公司或不是根据美国、其任何州或哥伦比亚特区法律组织的实体或个人的股票,或(B)该合并事件或投标要约之后的交易对手 将不是根据美国法律组成的公司,其任何州或哥伦比亚特区或不是发行人,且(Ii)交易商在此类合并事件或投标要约发生后的任何时间确定:(A)该合并事件或投标要约已经或将对交易商S的权利产生或将产生不利影响

9


交易义务或(B)交易商将招致或已经招致增加的税款、关税、费用或费用(与交易日的现有情况相比),以(1)收购、设立、重新设立、替代、维持、平仓或处置任何交易(S)或资产(S),这些交易或资产就订立和履行交易义务的经济风险而言构成商业上合理的对冲头寸,或(2)变现,追回或汇出任何交易(S)或资产(S)的收益,该交易或资产就订立和履行有关交易的经济风险而言构成商业合理的对冲头寸,或(Y)发生被禁止的外国交易,则在第(X)款或第(Y)款的情况下,交易商可选择其唯一的、商业上合理的酌情决定权,取消和 付款(计算代理人确定)。为免生疑问,无论任何合并事件或投标报价是否导致转换日期早于自由转换日期(任何此类转换,提前转换),均应根据上述规定进行调整。
禁止的境外交易: 完成合并交易后,交易对手不是(X)根据美国、任何州或哥伦比亚特区或发行人的法律成立的公司,或(Y)根据开曼群岛、英属维尔京群岛、百慕大群岛、荷兰、比利时、瑞士、卢森堡、爱尔兰共和国、加拿大或联合王国的法律组织和存在的公司或实体(1)将被视为美国联邦所得税目的公司。
合并考虑通知: 在合并事件发生时,交易对手应合理地迅速(但无论如何在合并事件完成之前)通知计算代理,如果合并事件导致股份被转换为有权获得超过一种类型的对价(部分根据任何形式的股东选择确定),则股份持有人在该合并事件完成时实际收到的对价类型和金额的加权平均。
公告事件的后果: 权益定义第12.3(D)节规定的修正计算代理调整;提供就公告事件而言,(X)对投标要约的提及应替换为 对公告事件的提及,对投标要约日期的提及应替换为对该公告事件的日期的提及,(Y)行权、结算、付款或交易的任何其他条款(包括但不限于价差)应替换为短语#上限价格(提供在任何情况下,上限价格不得低于执行价格),以及文字是否在 商业合理范围内(

10


由计算代理确定)在公告事件之前或之后的一段时间应在第七行中的文字之前插入,和(Z)为免生疑问,计算 代理人应在公告事件日期或之后的一次或多次确定相关公告事件是否对交易产生重大经济影响(如果是,应相应调整上限价格),包括到期日、任何提前终止日期、任何取消日期和/或与之相关的任何其他日期。终止或以其他方式终止(视情况而定),但应理解,关于公告事件的任何调整应考虑与同一公告事件有关的任何较早调整,不得与根据本确认、股权定义或协议所作的任何其他调整或注销估值重复。提供在任何情况下,上限价格都不得低于执行价格。公告事件应为适用《股权定义》第12条的股权定义中的非常事件。
公告活动: (I)发行人、发行人的任何附属公司或联营公司或任何有效的第三方实体(任何此等人士或实体、相关方)就合理地可能完成的任何交易或事件(由计算代理人决定,可考虑该公告对股份市场及/或股份的认购权的影响)作出的公开宣布,以及如完成,将构成合并事件或要约收购要约;(br}(X)发行人和/或其子公司的任何潜在收购或处置的任何相关方,其总对价超过发行人截至公告之日的市值的30%(收购交易),(Y)有意进行合并事件或投标要约的任何相关方,或(Z)有意进行收购交易的任何相关方,(Ii)发行人或发行人的任何子公司或关联公司公开宣布有意招揽或达成、或探索战略替代方案或其他类似承诺的公告,其中可能包括:合并事件或投标要约或收购 交易或(Iii)相关方随后发布的任何变更交易或意向的公告(包括但不限于本句第(I)或(Ii)款所述类型的公告,包括但不限于与该交易或意向有关的新公告,不论是否由该当事人发布,或宣布退出或放弃或终止该交易或意向),由计算代理在其商业合理判断中确定。为免生疑问,任何交易或意向的公告事件的发生,不应排除该交易或意向的后续公告事件的发生。

11


意图。就公告事件、合并事件和要约收购要约的这一定义而言,它们各自应具有股权定义中赋予该术语的含义;提供第 (A)股权定义第12.1(B)节中反向合并定义之后的合并事件定义的其余部分不予考虑,(B)应修订 股权定义第12.1(D)节,将第10%替换为第15%。
有效的第三方实体: 就任何潜在交易而言,计算代理认为有诚意订立或完成该等交易的任何第三方(或该第三方的任何附属公司或联营公司)(在厘定该第三方是否具有该等善意时,计算代理可考虑该第三方的有关公告对股份及/或与该等股份有关的期权的影响)。
国有化、破产或退市: 取消和付款(计算代理确定); 提供除股权定义第12.6(A)(Iii)节的规定外,如果交易所位于美国,并且股票没有立即在纽约证券交易所、纳斯达克全球精选市场或纳斯达克全球市场(或其各自的继承者)重新上市、重新交易或重新报价,则也将构成退市;如果股票立即在纽约证券交易所、纳斯达克全球精选市场或纳斯达克全球市场(或其各自的继承者)的任何一个重新上市、重新交易或重新报价,则该交易所或报价系统此后应被视为 交易所。
其他中断事件:

法律的变化:

适用;提供现对《衡平法定义》第12.9(A)(Ii)节进行修正,修正如下:(1)将其中第三行的解释改为正式或非正式解释的公告,(2)在第(X)款中用对冲头寸等字代替股份,(3)在第(A)款末尾插入插入语(包括为免生疑问,以及无限制地通过或颁布现有法规授权或强制实施的新法规),以及(4)在第(A)款末尾加上提供在本协议第(Y)款和任何法律、法规或解释的情况下,交易商将此类法律、法规或解释的后果平等地适用于所有处境相似的交易对手和/或类似的交易(如果有);在最后一行中的分号之后。

未能交付:

适用范围

对冲中断:

适用;提供那就是:

12


(I) 股权定义第12.9(A)(V)节现予修订, (A)在第(A)款末尾插入以下文字:以套期保值方在交易日期所设想的方式,和(B)在该节末尾插入以下两个短语:

为免生疑问,术语股权价格风险应被视为包括但不限于股票价格和波动率风险。此外,为进一步避免疑问,上文(A)或(B)段所述的任何此类交易或资产必须以商业上合理的定价条款提供;以及

(Ii)  股权定义第12.9(B)(Iii)节现予修订, 在第三行,在终止交易的字样之后,插入受该套期保值中断影响的交易或交易的一部分。

套期保值成本增加:

不适用

套期保值方:

对于所有适用的其他中断事件,经销商。交易商以套期保值方的身份进行的所有计算、调整、规格、选择和决定应本着诚信和商业合理的方式进行,并假设交易商保持商业合理的对冲头寸。

决定方:

对于所有适用的非常事件,经销商;提供决定方的任何决定或计算应本着善意并以商业上合理的方式作出;提供此外,在确定方根据本协议进行任何确定或计算后,在交易对手提出书面请求后,确定方应迅速(但无论如何在三个预定交易日内)通过电子邮件向交易对手在该请求中提供的电子邮件地址提供一份报告(采用用于存储和操纵财务数据的常用文件格式),合理详细地显示该确定或计算的基础(包括任何报价、市场数据或来自内部或外部来源的信息,以及在进行该确定或计算时使用的任何假设),不言而喻,确定方没有义务披露其用于此类确定或计算的任何专有或机密模型,或任何可能是专有或机密的信息,或负有不披露此类信息的义务。
非信任性: 适用范围
关于套期保值活动的协议和确认: 适用范围
其他确认: 适用范围

13


4.计算代理。 交易商,其判断、决定和计算应以诚信和商业合理的方式进行;提供在协议第5(A)(Vii)节所述的违约事件发生后和持续期间,交易商是唯一违约方,如果计算代理未能及时作出计算、调整或确定,或未能履行计算代理在本协议项下的任何义务,并且在交易对手向计算代理发出书面通知后,该失败持续了五(5)个交易日,则交易对手有权指定国家认可的第三方交易商非处方药公司股权衍生品在自违约事件发生之日起至该违约事件的提前终止日(或如该违约事件不再持续)的提前终止日结束的期间内,作为计算代理人行事。计算代理在本协议项下进行任何确定或计算后,应交易对手的请求,计算代理应迅速(但无论如何在三个预定交易日内)通过电子邮件向交易对手提供交易对手在此类请求中提供的电子邮件地址(采用用于存储和操纵财务数据的常用文件格式),合理详细地显示此类确定或计算的基础(包括任何报价、市场数据或来自内部或外部来源的信息,以及在进行此类确定或计算时使用的任何假设)。不言而喻,计算代理没有义务披露其用于确定或计算的任何专有或机密模型,或任何可能是专有或机密的信息,或负有不披露此类信息的义务。

5.帐户详细信息。

(A)向交易对手付款的帐目:

待提供。

将股票交付给交易对手的帐户:

待提供。

(B)支付给交易商的帐目:

待提供。

从交易商交付股票的帐户:

待提供。

14


6.办公室。

(a)

交易的交易对手办事处为:不适用,交易对手不是多分支交易方。

(b)

该交易的经销商办公室为:纽约州纽约州

7.通知。

(a)

向交易对手发出通知或进行通信的地址:

Snap。

31街3000号

加州圣莫尼卡,邮编:90405

注意:   总法律顾问

电子邮件:     legalnotice@snap.com

(b)

向经销商发出通知或通讯的地址:

[_________]

[_________]

[_________]

[_________]

电话:   [_________]

传真:    [_________]

电子邮件:    [_________]

8.交易对手的代表和担保。

对手方特此向交易商声明并保证,在本合同之日和溢价支付之日,交易商:

(a)

交易对手拥有执行、交付和履行交易方面义务的所有必要的公司权力和授权;此类执行、交付和履行已得到交易对手采取的所有必要公司行动的正式授权;本确认书已由交易对手正式有效地签署和交付, 构成其有效且具有约束力的义务,可根据其条款对交易对手强制执行,但须遵守适用的破产、资不抵债、欺诈性转让、重组、暂缓执行及影响债权人权利和补救的类似法律,就可执行性而言,还须受一般公平原则的约束,包括商业合理性、诚实信用和公平交易原则(无论是通过法律或衡平法寻求强制执行),但本确认书项下获得赔偿和贡献的权利可能受到联邦或州证券法或与之相关的公共政策的限制。

(b)

本确认书的签署和交付以及交易对手在本协议下义务的发生或履行均不会与公司注册证书或章程发生冲突或导致违反交易对手的(或任何同等文件),或任何适用的法律或法规,或任何法院或政府当局或机构的任何命令、 令状、禁令或法令,或交易对手或其任何子公司作为一方或交易对手或其任何子公司受其约束的任何重大协议或文书,或 构成任何此类协议或文书项下的违约或导致任何此类协议或文书项下的任何优先权的产生。

(c)

交易对手签署、交付或履行本确认书时,不需要任何政府机构或机构或任何法院的同意、批准、授权或命令,或向其备案 ,但已获得或作出的以及《证券法》或州证券法可能要求的除外。

(d)

交易对手没有,并且在完成本协议预期的交易后,也不会被要求 注册为1940年《投资公司法》(经修订)中定义的非上市投资公司。

15


(e)

交易对手是合格的合约参与者(该术语定义见 《商品交易法》第1a(18)条(经修订),而不是《商品交易法》第1a(18)(C)条规定的合格合约参与者)。“

(f)

于本协议日期,交易对手并不拥有任何有关交易对手或股份的重要非公开资料。

(g)

据对手方S实际了解,除美国联邦证券法一般适用于与在联交所上市的美国国内发行人的普通股证券有关的交易外,任何适用于股票的州或地方(包括S的任何非美国司法管辖区)的法律、规则、法规或监管命令都不会因交易商或其关联公司拥有或持有(无论如何定义)股份而导致任何报告、同意、登记或其他要求(包括但不限于获得任何个人或实体的事先批准)。

(h)

对手方(A)有能力对涉及一种或多种证券的所有交易和投资策略进行总体和相关的投资风险独立评估;(B)将在评估任何经纪自营商或其关联人的建议时作出独立判断,除非其已以书面形式通知 经纪自营商;以及(C)截至本协议之日总资产至少为5,000万美元。

(i)

截至紧接交易日期和保费支付日期后,(A)交易对手的总资产价值大于交易对手的总负债(包括或有负债)和 交易对手的资本(如特拉华州公司法第154条和第244条所定义)之和,(B)交易对手的资本足以开展交易对手的业务,且交易对手S进入交易不会损害其资本,(C)交易对手有能力偿还债务和 债务,因为此类债务到期,且不打算这样做。并且不相信它将产生超过其偿付能力的债务,(D)交易对手将能够继续作为一家持续经营的企业;(E)交易对手不是, 也不会是资不抵债(该词定义见美国破产法(美国破产法第11章)第101(32)条),且(F)交易对手将能够根据交易对手S公司的司法管辖区法律(包括特拉华州一般公司法第154和160条的充足盈余和资本要求)购买 该交易的股份数量。

9.其他条文。

(a)

意见。对手方应就本确认书第8(A)至(C)节规定的事项向交易商提交截至保险费支付日期的律师意见;提供律师的任何此类意见均可包含惯常的例外和限制。就交易商在协议第2(A)(I)节下的每项义务而言,向交易商提供此类意见应是协议第2(A)(Iii)节的前提条件。

(b)

回购通知。对手方应在交易对手实际获知已进行任何股份回购后的一个预定交易日 当日或之前,立即在该日向交易商发出回购的书面通知(回购通知),如果在该回购之后,该日确定的流通股数量少于(I)[__]6(如属首次发出的通知)或(Ii)其后超过[__]7少于前一份购回通知所载股份数目的百万股 提供交易对手可在任何该等日期或之前向交易商发出预先通知, 其中可包括根据信赖或规则10b5-1(C)订立的回购计划可回购的最大股份数量,以及可进行此类回购的大致期限,以达到其预计在该日进行的回购可能导致

6

插入将导致交易商在交易相关股份中的当前头寸 的流通股数量(包括在绿鞋全部行使的情况下任何额外交易的相关股份数量,以及与 交易对手的预先存在的看涨期权交易项下的任何股份)增加0.5%。以具有最高适用百分比的经销商为基础。

7

插入如果回购将导致交易商在交易相关股份中的当前头寸 的股份数量(包括在绿鞋全部行使的情况下任何额外交易的相关股份数量,以及与 交易对手进行的预先存在的看涨期权交易下的任何股份)比第一次回购通知的门槛进一步增加0.5%。以具有最高适用百分比的经销商为基础。

16


交付回购通知的义务(在这种情况下,如果交易对手已执行回购,任何此类提前通知应被视为回购通知中规定的回购最大程度的回购通知)。为免生疑问,交易对手为服务提供商的利益向交易对手支付预扣税而进行的任何股权净结算不应被视为股份回购。对手方同意赔偿交易商及其关联方及其各自的高级管理人员、董事、雇员、关联方、顾问、代理人和控制人(每个、一个受保障人)的任何和所有损失(包括因成为或有可能成为第16条内幕人士而导致的与交易商S商业上合理的套期保值活动有关的损失,包括但不限于对套期保值活动的任何容忍或对冲活动的停止以及与此相关的任何损失)、索赔、损害赔偿、判决和 有合理记录的口袋费用(包括合理的律师费S)。在每一种情况下,由于交易对手S未能按本款规定的方式在当日向交易商发出回购通知,并在30天内应书面要求向上述受赔人中的每一人偿还与调查、准备、提供与前述任何事项相关的证词或其他证据或为其辩护而产生的任何合理的自掏腰包的法律或其他费用,受保障人可能会受到约束。如果因对方S未按照本款规定向交易商发出回购通知而对被补偿人提起诉讼、诉讼、诉讼(包括任何政府或监管部门的调查)、索赔或要求,则该被补偿人应及时以书面形式通知对方,且应被补偿人的请求,对方应聘请其合理满意的律师代表被补偿人,任何其他对方均可在该诉讼中指定,并支付该律师与该诉讼有关的合理费用和开支。如果被补偿人未在对其提起根据本合同可要求赔偿的任何诉讼后的商业合理期限内通知对方,则对方不承担责任。此外,未经对方书面同意而对本款规定的任何此类诉讼达成和解,对方不承担任何责任,但如果经该同意达成和解,或者原告有最终判决,则对方同意赔偿任何受补偿人因该和解或判决而遭受的任何损失或责任。未经受保障人事先书面同意,对方不得对任何悬而未决或受到威胁的此类诉讼达成任何和解,而任何受补偿人是或可能是该受补偿人的一方,并且该受补偿人本可以根据本协议寻求赔偿,除非该和解包括无条件免除该受保障人就属于该受补偿人合理满意的索赔的所有责任。 如果本款规定的赔偿对受补偿人来说是不可获得的或不足以满足其中所指的任何损失、索赔、损害或责任的,则本条款项下的对手方应分担该受保障人因该等损失、申索、损害赔偿或债务而支付或应付的款额,以代替根据该等条款获弥偿的受保障人。本款(B)项规定的补救办法不是排他性的,不应限制任何受保障人在法律上或衡平法上可享有的任何权利或补救办法。无论交易终止与否,本款所载的赔偿和出资协议应继续有效,并具有充分的效力和作用。

(c)

规则M。交易对手不在交易日从事交易对手的任何证券的分销(该术语在交易法下的规则M中使用),但符合规则M规则101(B)(10)和102(B)(7)中规定的例外要求的分销除外。在生效日期之后的第二个预定交易日之前,交易对手不得从事任何此类分销。

(d)

禁止操控。交易对手并无订立交易以在股份(或可转换为股份或可交换的任何证券)中制造实际或表面的交易活动,或提高或压低或以其他方式操纵股份(或可转换为或可交换的任何证券)的价格,或以其他方式违反《交易法》。

17


(e)

调任或转让.

(i)

对手方有权转让或转让其在本协议项下的权利和义务,涉及本协议项下的所有但不少于全部期权(此类期权,即转让期权);提供此类转让或转让应遵守交易商可能施加的合理条件,这些条件通常适用于类似情况,并以非歧视的方式适用,包括但不限于以下条件:

(A)

对于任何转让选择权,交易对手或发行人(视情况而定)不应被解除根据本确认书第9(B)条规定的通知和赔偿义务或本确认书第9(O)或9(U)条规定的任何义务;

(B)

任何转让选择权只能转让或分配给作为美国人的第三方(如经修订的1986年《国内收入法》(《税法》)所界定);

(C)

此类转让或转让应按条款进行,包括该第三方作出的任何合理承诺(包括但不限于交易商合理判断不会使交易商在适用证券法下面临重大风险的方式遵守适用的证券法的承诺),以及由该第三方和交易对手按要求签署任何文件和提供有关证券法和其他事项的法律意见,并合理地令交易商满意;

(D)

交易商将不会因此类转让而被要求在协议第2(D)(I)(4)条规定的任何付款日期向受让方支付的金额超过交易商在没有此类转让和转让的情况下需要向交易对手支付的金额;

(E)

此类转让和转让不会导致违约事件、潜在违约事件或终止事件的发生;

(F)

在不限制第(B)款一般性的情况下,交易对手应促使受让方作出交易商合理要求的受款人纳税申述,并提供税务文件,以允许交易商确定第(D)款和第(E)款所述结果不会在转让和转让时或之后发生;以及

(G)

交易对手应对交易商因此类转让或转让而产生的一切合理成本和开支负责,包括合理的律师费。

(Ii)

交易商可在未经交易对手S同意的情况下,将其在交易项下的全部或任何部分权利或义务(A)转让或转让给交易商的任何关联公司或分支机构,其义务将根据交易商通常用于类似交易的惯常担保形式的条款,由交易商或交易商母公司转让或转让,或(B)转让给交易商母公司的任何其他全资拥有的直接或间接子公司或分支机构,其长期发行人评级等于或高于(1)转让时交易商的信用评级和 (2)标准普尔S评级集团的BBB+。或穆迪S投资者服务公司(穆迪S)的BAA1;或者,如果S或穆迪S停止对此类债务进行评级,则由交易对手和交易商共同商定的替代评级机构至少给予同等或更好的评级;提供根据在转让之日生效的适用法律,(1)交易对手不会因转让或转让而被要求在任何付款日向受让人或受让人支付协议第2(D)(I)(4)条规定的金额,超过交易对手在没有转让或转让的情况下应向交易商支付的金额;以及(2)交易对手不会因该转让或转让而被要求支付给交易商,

18


在任何付款日期从受让人或受让人收到协议第2(D)(I)(4)条规定的金额,该金额少于交易对手在没有此类转让或转让的情况下从交易商收到的金额 。如果在(A)第16条百分比超过9.0%,(B)期权股权百分比超过14.5%,并且股票是特拉华州公司法第203条所指的有表决权股票,或(C)股份金额超过适用的股份限额(如果有)(第(A)、(B)或(C)款描述的任何此类条件,超额所有权头寸)的任何时候, 交易商在做出商业上合理的努力后,无法按照交易商合理接受的定价条款,在交易商合理接受的时间段内将期权转让或转让给第三方,从而不存在任何超额所有权头寸,则交易商可将任何交易所营业日指定为交易部分(终止部分)的提前终止日期,从而在部分终止后不存在超额所有权头寸 。如果交易商就交易的一部分指定了提前终止日期,则应根据《协议》第6条支付款项,如同(1)已就交易指定了提前终止日期,该交易的条款与交易条款相同,且期权数量等于终止部分的期权数量,(2)交易对手是该部分终止的唯一受影响方,(3)终止部分是唯一受影响的交易(为免生疑问,第9(M)条的规定应适用于交易商根据本句应支付给交易对手的任何款项(br},就好像交易对手不是受影响的一方一样)。?任何一天的第16条百分比是以百分比表示的分数,(A)分子是交易商及其任何关联公司或根据交易法第13条进行实益所有权测试而与交易商聚合的任何其他人,或交易商是或可能被视为交易者在该日(或,如因任何原因, 根据交易所法案第16条及其下的规则及条例所作的等值计算会产生一个较高的数字,即(B)分母为当日已发行的股份数目。任何一天的期权权益百分比是以百分比表示的分数,(A)分子是(1)期权数量和期权权利的乘积,(2)交易商出售给交易对手的任何其他看涨期权交易的标的股份总数,(B)其分母是流通股数量。?任何一天的股份数量是指交易商和其所有权地位将与交易商(交易商或任何此类个人,交易商个人)的所有权根据任何适用于股份所有权(适用限制)、拥有、实益拥有、建设性拥有、控制、持有投票权或以其他方式满足任何适用限制的 所有权相关定义的法律、规则、法规、监管命令或交易对手的组织文件或合同,在任何适用的限制下,由交易商以合理酌情权确定的股份数量。?适用的股份限额指的股份数目等于(A)交易商根据其合理酌情权厘定的任何适用限制下,可合理地预期产生报告或登记义务的最低股份数目(但交易法规定的表格13F、附表13D或附表13G的任何备案要求除外,在交易日期生效)或其他要求(包括获得任何个人或实体的事先批准),或根据任何适用的限制,可能对交易员造成不利影响的股份数目。减号(B)流通股数量的1%。

(Iii)

尽管本确认书中有任何其他相反的规定,要求或允许交易商向交易对手购买、出售、接收或交付任何股份或其他证券,或以现金支付或接受任何付款,交易商可指定其任何关联公司购买、出售、接收或交付该等股份或其他证券,或 以现金支付或接收该等款项,并以其他方式就交易履行交易商S的义务,而任何该等指定人均可承担该等义务。交易商应仅在任何此类履行的范围内履行其对交易对手的义务。

19


(f)

错开的聚落。如果就适用的法律和法规要求,包括与交易商在商业上合理的套期保值活动有关的任何要求向律师提供咨询意见,交易商合理地确定,交割或收购股份以交付交易商在交易的任何结算日交割的任何或全部股份是不可行或不可取的,交易商可以在任何交收日(名义交割日)或之前向交易对手发出通知,选择在两个或 个以上的日期(每个交错交错结算日)交割股票,如下:

(i)

在该通知中,交易商将向交易对手指明相关的交错结算日期(每个交错交割日期均在该名义交割日期或之前)以及在每个交错交割日期将交割的股票数量;

(Ii)

交易商将在所有这些交错的结算日期向本合同项下的交易对手交付的股份总数将等于交易商在该名义结算日所需交付的股份数量;以及

(Iii)

若上述股份净结算条款或综合结算条款将于 名义结算日期适用,则股份净结算条款或综合结算条款(视属何情况而定)将于每个交错结算日期适用,惟可于该名义交收日期交割的股份将于交易商于上文第(I)款所述通知所指定的交错交收日期之间分配。

(g)

[已保留]

(h)

[风险披露声明。交易对手声明并保证其已收到、阅读并 理解交易商提供的场外期权风险披露声明以及期权结算公司编制的最新披露手册的副本,标题为?标准化期权的特征和风险。

(i)

行为守则。各方承认并同意受适用于期权交易的金融行业监管机构,Inc.的行为规则的约束,并进一步同意不违反其中规定的立场和行使限制。]8

(j)

其他终止事件.

(i)

[已保留.]

(Ii)

在任何还款事件(定义如下)后的15个预定交易日内,交易对手可以 通知交易商该还款事件以及受该还款事件影响的可转换票据的本金总额或交易对手选择接受该还款事件的部分本金总额(任何此类 通知,即还款通知)。任何还款通知应包含交易对手向交易商提交的书面陈述,即在该还款通知日期,交易对手并未持有有关交易对手或股份的任何重大非公开信息。交易商收到交易对手的任何还款通知,应构成本第(Br)条第(J)(Ii)款所规定的附加终止事件。在收到任何该等还款通知后,交易商应在收到该还款通知后指定一个交易所营业日作为交易中与 对应的部分的提前终止日期,该等期权的数目(还款期权)等于(A)在该还款通知中指定的该等可转换票据的本金总额,除以1,000美元,以及(B)截至交易商指定提前终止日期的期权数量,以及截至该日期,

8

以包括相关经销商。

20


选项数量应减去还款选项的数量。本协议项下与此类终止有关的任何付款(还款平仓付款)应根据协议第6条计算,如同(1)已就条款与交易相同且期权数量等于还款期权数量的交易指定提前终止日期,(2)交易对手是此类额外终止事件的唯一受影响方,以及(3)交易的终止部分是唯一受影响的交易。?偿还事件是指: (I)任何可转换票据由交易对手或其任何附属公司回购或赎回(不论是根据契约第15.02节、根据契约第16.01节或任何其他理由),(Ii)任何 可转换票据交付给交易对手或其任何附属公司,以换取该交易方的任何财产或资产(不论如何描述),(Iii)任何可转换票据的任何本金在可转换票据的最终到期日 之前偿还,或(Iv)根据任何交换要约或类似交易,任何可换股票据由持有人(定义见契约)或为持有人的利益而交换,以换取交易对手或其任何附属公司的任何其他证券(或任何其他财产或其任何组合)。为免生疑问,任何根据本契约条款转换的可转换票据均不构成偿还事件。

(Iii)

即使本确认书中有任何相反的规定,相关转换持有人(如该术语在本契约中定义)已就任何早期转换发出了对交易对手有效的转换通知(如该术语在本契约中定义):

(A)

交易对手可在该提前转换的预定交易日起计15个交易日内,向交易商提供 书面通知(提前转换通知)(该提前转换通知应包含交易对手向交易商作出的书面陈述,即在该提前转换通知日期,交易对手并不拥有关于交易对手或股票的任何重大非公开信息),指明在该转换日期为转换而交出的可转换票据的数量(该等可转换票据,受影响的可转换票据),而发出该提前转换通知应构成本条第(Iii)款所规定的附加终止事件;

(B)

在收到任何此类提前转换通知后,交易商应将交易所营业日指定为与若干期权(受影响期权数量)对应的交易部分的提前 终止日期(交易所营业日不得早于此类提前转换日期后的一个预定交易日),等于(X)受影响可转换票据数量中的较小者[减号与受影响的可转换票据相关的受影响期权数量(如基本看涨期权确认中定义)(如果有)]9以及(Y)这种早期转换截至转换日期的期权数量;提供关于任何该等提前终止日期的结算应在相关受影响的可转换票据转换结算时支付现金金额(如有)和/或交付股份数量(如有)的日期或在商业上合理可行的情况下尽快进行;

(C)

本协议项下与此类终止有关的任何付款应根据《协议》第6条计算,如同(X)已就条款与交易相同且期权数量等于受影响期权数量的交易指定了提前终止日期,(Y)交易对手是此类额外终止事件的唯一受影响方,以及(Z)交易的终止部分是唯一受影响的交易;

9

仅包括在附加呼叫选项确认中

21


(D)

为免生疑问,在根据《协议》第6节确定该受影响交易的应付金额时,计算代理人应假定(X)相关的早期转换以及导致相关转换的交易对手或其代表的任何转换、调整、协议、付款、交割或收购没有发生,(Y)没有根据任何除外条款对转换率(该术语在契约中定义)进行调整,以及(Z)相应的可转换票据仍未偿还;和

(E)

交易将保持完全效力和效力,但自此类早期转换的转换日期起,期权数量应减去受影响的期权数量。

(k)

对股权定义的修订.

(i)

现将股权定义第11.2(E)(Vii)节修改和重述如下:涉及发行人的任何其他 公司事件,如果在计算代理人的商业合理判断下,对股票或期权的理论价值具有重大经济影响;但涉及发行人的该等公司事件不是基于(A)交易对手S自己的股票市场以外的可观察市场或(B)可观察指数,但仅参考交易对手S自己的操作来计算和衡量的指数除外。

(Ii)

现对《股权定义》第12.6(A)(Ii)节进行修正,(1)删除第(Br)行第(3)或第(Br)项,并在第(B)小节后插入逗号,(2)删除第(B)小节末尾的分号,并为此插入以下文字:(C)与发行人有关的《ISDA主协议》第(5)(A)(Vii)(1)至(9)节中规定的任何事件的发生。

(Iii)

现对衡平法定义第12.9(B)(I)节进行修正,以(1)在该节的第一句中,将任一方当事人 可以选择?交易商可以选择?和(2)在该节的第一句中,将发给另一方的通知替换为?给对方的通知?

(l)

无净额或抵销。本协议第2(C)节的规定不适用于该交易。每一方均放弃其根据交易所欠另一方的交货或付款义务,以抵销另一方根据本合同双方之间的任何其他协议、法律实施或其他方式对其承担的交货或付款义务的任何及所有权利。

(m)

提前终止和某些非常事件的替代计算和付款。如果 (A)交易发生或指定提前终止日期(无论是违约事件还是终止事件的结果),或者(B)交易在发生非常事件时被取消或终止(但以下情况除外):(I)国有化、破产或合并事件,其中向所有股票持有人支付的对价仅为现金,(Ii)在交易对手S控制范围内的公告事件、合并事件或要约收购 ,或(Iii)交易对手为违约方的违约事件或交易对手为受影响方的终止事件,但协议第5(A)(Iii)、(V)、(Vi)、(Vii)或(Viii)节所述类型的违约事件或协议第5(B)节所述类型的终止事件除外,在每种情况下,均由交易对手控制之外的一个或多个事件引起。和 如果交易商将根据协议第6(D)(Ii)条向交易对手支付任何金额或根据股权定义第12条支付任何注销金额(任何此类金额,支付义务),则交易商 应通过股票终止替代方案(定义如下)履行支付义务,除非(A)交易对手向交易商发出不可撤销的电话通知,并在一个预定交易日内以书面确认,不迟于交易日下午12点 (纽约市时间)

22


公告事件、合并日期、要约收购日期、公告日期(在国有化、破产或退市的情况下)、提前终止日期或注销日期(视情况而定),其选择的股票终止备选方案不适用,(B)交易对手在该选择之日重新作出第8(F)节所述的陈述,以及(C)交易商完全同意该选择,在这种情况下,第12.7节或第12.9节的规定适用于股权定义,或适用本协定第6(D)(Ii)节和第6(E)节的规定(视情况而定)。

股票终止备选方案: 如适用,交易商应根据股权定义第12.7或12.9节或协议第6(D)(Ii)及6(E)节(视何者适用而定),于有关付款责任到期之日起或之后一段商业合理期间内,向交易对手交付股份终止交付财产,以按交易对手合理要求的方式清偿该等付款责任。
共享终止交付属性: 计算代理计算的股票终止交付单位数,等于支付义务除以股票终止单价。计算代理人应根据用于计算股票终止单价的价值,通过将其中证券的任何零碎部分替换为等于该零碎证券价值的现金金额,来调整股票终止交付 财产。
股票终止单价: 一个股份终止交付单位所包含的财产价值,由计算代理以商业上合理的方式酌情确定,并在收到支付义务通知时由计算代理通知交易商。为免生疑问,双方同意,计算代理在厘定股份终止交付单位价格时可考虑多种因素,包括股份终止交付单位的市价及/或就股份终止交付物业的商业合理购买而支付的购买价。
股票终止交付单位: 一股,或如股份已因国有化、破产或合并事件(任何该等现金或其他财产,即交易所财产)而变成现金或任何其他财产,则由持有全部或几乎所有股份的持有人在该国有化、破产或合并事件中所收取的该等交换财产的类别及金额组成的单位(无须考虑支付任何现金或其他代价以代替任何证券的零碎金额),由计算代理厘定。
未能交付: 适用范围

23


其他适用条款: 如果适用股票终止替代方案,股权定义第9.8、9.9和9.11节(经上文修改)的规定以及第2节中与标题和协议相对的条款将适用,但此类条款中对实物结算的所有提及应理解为对股票终止结算的引用,对股票终止交付单位的所有提及应理解为对股票终止交付单位的引用。与交易有关的股票终止结算意味着股票终止备选方案适用于交易。

(n)

放弃陪审团审讯。每一方当事人在适用法律允许的最大范围内,放弃其可能就与交易有关的任何诉讼、诉讼或程序进行陪审团审判的任何权利。每一方(I)证明,任何一方的代表、代理人或律师均未明确或以其他方式表示,在发生此类诉讼、诉讼或诉讼的情况下,该另一方不会寻求强制执行前述放弃,并且(Ii)承认其和另一方已被引诱达成交易(如适用),其中包括本文中提供的相互放弃和证明。

(o)

注册。对手方特此同意,如果在交易商真诚合理的判断下,基于律师的建议,交易商为根据交易对其义务进行商业合理对冲而获得的股份(套期保值股份)不能在没有根据证券法注册的情况下在公开市场上出售,对手方应在其选择时:(I)为了允许交易商在已登记的发售中出售对冲股票,根据证券法向交易商提供有效的注册声明,并以交易商满意的形式和实质达成协议,基本上以承销协议的形式进行,这是类似行业中类似规模的已登记二次发行的惯常做法; 前提是, 然而,,如果交易商在其唯一合理的酌情决定权下,对上述已登记发行的尽职调查材料、尽职调查结果或程序和文件的获取不满意,则本款第(Ii)款或第(Iii)款应在选择交易对手时适用,(Ii)为了允许交易商在私募中出售对冲股票,签订私募协议,基本上类似于类似规模和类似行业中私募证券的私募购买协议,形式和实质上令交易商合理满意(在这种情况下,计算代理应根据其合理判断,对交易条款进行任何必要的调整,以补偿交易商在类似规模的私募中出售对冲股票所产生的股票公开市场价格的任何折扣),提供不需要就任何私募交易交付慰问函或会计师同意,或(Iii)在该交易所营业日以当时的市场价格和交易商要求的金额从交易商手中购买对冲股票。

(p)

税务披露。自有关交易的讨论开始之日起,交易对手及其每一名员工、代表或其他代理人可向任何人披露但不限于任何类型的交易的税收处理和税收结构,以及向交易对手提供的与此类税收处理和税收结构有关的所有材料 (包括意见或其他税收分析)。

(q)

展期的权利。对于本协议项下的部分或全部选项,如果交易商根据律师的建议合理地决定(在第(I)款的情况下,根据其酌情决定权)或在第(Ii)款的情况下,计算代理可根据律师的建议,推迟或增加全部或部分结算平均期内的任何有效日或 交易商的估值、付款或交付的任何其他日期,该等行动是合理必要或适当的:(I)根据现有的流动资金状况(但仅当截至有关时间的流动资金少于计算代理S的商业合理),以维持本协议项下商业上合理的对冲或对冲平仓活动

24


(br}交易日的流动性预期)或(Ii)使交易商能够购买与其套期保值、对冲平仓或结算活动相关的股票 如果该交易商是交易对手或交易对手的关联买家,则符合适用的法律、法规或自律要求,或符合适用于交易商的相关政策和程序;提供交易商本着善意采用此类政策和程序,并在类似情况下普遍适用,并以非歧视的方式实施;如果进一步提供 该有效日或其他估价、付款或交付日期不得推迟或增加超过原来有效日或其他估价、付款或交付日期(视属何情况而定)后20个有效日。

(r)

[保留。]

(s)

破产中的申索状况. 交易商承认并同意,本确认书并非旨在向交易商传达与交易对手有关的权利,这些权利优先于交易对手普通股股东在任何美国破产程序中的债权;提供在交易对手违反其与交易有关的义务和协议的情况下,本协议的任何规定不得限制也不得被视为限制交易商S寻求补救的权利;提供, 进一步,本协议的任何内容不得限制也不得被视为限制交易商S对除该交易以外的任何交易的权利。

(t)

证券合同;互换协议。本协议双方意欲(I)按照《破产法》的定义进行证券合同和互换协议的交易,本协议各方有权享有《破产法》第362(B)(6)、362(B)(17)、546(E)、546(G)、555和560等条款所提供的保护,(Ii)一方S有权在协议项下发生任何违约事件时,对另一方行使清算交易和行使任何其他补救措施的权利,以构成破产法所述的合同权利,以及(Iii)本协议项下的每笔现金、证券或其他财产的支付和交付,构成保证金支付或和解付款以及破产法定义的转移。

(u)

关于某些其他事件的通知。对手方约定并同意:

(i)

在公开宣布股份持有人就任何合并事件完成时应支付的对价作出选择的结果后,交易对手应立即向交易商发出书面通知,说明(X)股份持有人在合并事件完成时选择收取的对价类型和金额的加权平均值,或(Y)如果没有股份持有人肯定地作出这种选择,则股份持有人实际收到的对价类型和金额(通知日期、对价通知日期);提供在任何情况下,对价通知日期不得迟于该合并事件完成之日;以及

(Ii)

于任何潜在调整事项、合并事项或要约收购要约(或如可换股票据不再未偿还,任何该等潜在调整事项、合并事项或要约收购要约,若可换股票据未偿还,则会导致可换股票据调整的任何该等潜在调整事项、合并事件或要约收购要约)作出调整后,交易对手应向交易商发出有关调整详情的书面通知(或假若可换股票据未偿还即会发生的调整,视情况而定)。

(v)

《华尔街透明度和问责法》。关于《2010年华尔街透明度和问责法》第739条,双方特此同意,《华尔街透明度和问责法》的颁布或《华尔街透明度和问责法》下的任何规定、《华尔街透明度和问责法》下的任何要求或《华尔街透明度和问责法》所作的修订,均不限制或以其他方式损害任何一方因终止事件、不可抗力、违法性、成本增加、监管变更或本协议项下的类似事件(包括但不限于本协议)而以其他方式适用的终止、重新谈判、修改、修改或补充本确认书或本协议的权利。因法律变更、套期保值中断、过度所有权状况或 违法性(定义见本协议)而产生的权利)。

25


(w)

关于套期保值的协议和确认。交易对手理解、承认并同意:(A)在到期日当日及之前的任何时间,交易商及其关联公司可买卖股票或其他证券,或买卖期权或期货合约,或订立掉期或其他衍生证券,以调整与交易有关的对冲头寸;(B)交易商及其关联公司也可能活跃于股票市场,但与交易相关的套期保值活动除外;(C)交易商应自行决定是否、何时或以何种方式对发行人的证券进行任何套期保值或市场活动,并应以其认为适当的方式对冲其相对于相关价格的价格和市场风险;及(D)交易商及其关联公司关于股票的任何市场活动可能会影响股票的市场价格和波动性以及相关价格,每种活动都可能对交易对手不利。

(x)

提早放松. 在出售的情况下[·证券公司?]10[·附加证券?]11(如日期为5月的购买协议所定义[_],2024年,在交易对手和高盛公司中,摩根大通证券有限责任公司和美国银行证券公司作为初始购买方(初始购买方)的代表,因任何原因未与初始购买方完成交易,或交易对手未能按照第9(A)条的要求在下午5:00之前向交易商提交律师意见。(纽约市时间)在保险费支付日期或双方商定的较后日期(保险费 付款日期或该较后日期,提前解除日期),交易应在提前平仓日期自动终止(提前平仓),(I)交易及交易商和交易对手各自在交易项下的所有权利和义务应被取消和终止,(Ii)每一方应被另一方解除和解除,并同意不就另一方在提前平仓日期之前或之后因交易而产生和将履行的任何义务或债务向另一方提出任何索赔。交易商和交易对手均向对方陈述并确认,一旦提前解除,与交易有关的所有义务应被视为全部并最终解除。

(y)

交易对手付款.如果在支付溢价后,(i)由于终止事件或违约事件,交易提前 终止日期发生或被指定(本协议第5(a)(ii)或5(a)(iv)条规定的违约事件除外),因此, 根据本协议第6(e)条计算,交易对手欠经销商的金额,或(ii)根据权益定义第12.7条或第12.9条,交易对手欠经销商的金额,根据《股权定义》第12.8节计算的金额,该金额应视为零。

(z)

调整。为免生疑问,每当计算代理人或厘定方根据本确认书或股权定义的条款被要求或获准作出计算、调整、厘定或选择以考虑事件的影响(参照契约作出的调整除外)时,计算代理人或厘定方应参考该事件对交易商的影响而作出有关计算、调整、厘定或选择(其中考虑交易商S对冲 头寸等因素),并假设该交易商维持商业上合理的对冲头寸。

(Aa)

根据权益定义的其他调整。尽管本确认书中有任何相反的规定,但仅为调整上限价格的目的,术语?潜在调整事件、合并事件、合并要约和投标要约应分别具有权益定义(经第9(K)(I)节或(如果适用)公告事件定义修订)中赋予这些术语的含义,以及在合并日期、投标要约日期发生或交易对手宣布任何潜在调整事件的条款时,这些术语分别在股权定义中定义。计算代理应确定该事件或声明(如适用)是否对交易产生了实质性的经济影响,如果是,则应按计算代理认为适当的方式调整上限价格,以说明该事件或声明(如适用)对交易的经济影响;提供在任何情况下,上限价格不得低于执行价格。

10

插入仅用于基本呼叫选项确认

11

仅在确认附加呼叫选项时才插入

26


(Bb)

FATCA和股息等价税。《协定》第14节定义的税收和应赔税一词,不包括根据《守则》第1471至1474节征收或征收的任何税收、任何现行或未来的条例或对其的官方解释、根据《守则》第1471(B)节订立的任何协议、或根据与实施《守则》这些章节有关的任何政府间协议而通过的任何财政或监管立法、规则或做法(FATCA 扣缴税款)。为免生疑问,FATCA预扣税是指适用法律为本协定第2(D)款的目的而要求扣除或预扣的税种。双方同意,ISDA 2015年第871(M)条议定书附件中包含的定义和规定,如ISDA发布,并可不时修订、补充、替换或取代(871(M)议定书),应 适用于本确认,如同双方在本确认生效之日已遵守871(M)议定书一样。如果本条款与双方就交易签署的任何其他协议中的条款有任何不一致之处,应以本条款为准,除非该其他协议明确凌驾于871(M)议定书的条款之上。

(抄送)

ISDA明细表第2(B)部分:受款人代表.

(i)

就本协议第3(F)节而言,交易对手向 交易商提出以下陈述:

对手方是根据特拉华州法律成立的公司,是美国人(该术语在《守则》第7701(A)(30)节中有定义)。

对手方同意在获悉其根据第9(Cc)(I)条作出的陈述不准确和真实的情况下,立即发出通知。

(Ii)

就本协议第3(F)节而言,经销商向 交易对手作出以下陈述:

[交易商是指为美国联邦所得税目的的美国人(该术语在《代码》第7701(A)(30)节中定义)。]

(Dd)

ISDA附表第3(A)部--报税表.

要求交付单据的一方 表格/文件/证书 交付日期
交易对手 一份完整并正式签署的美国国税局W-9表格(或其后续表格)。 (I)在签署和交付本确认书后;(Ii)在交易商提出合理要求后立即提交;以及(Iii)在获悉交易对手以前提供的任何此类表格已过时或不正确时立即提交。
经销商 已妥为签立的完整美国国税局表格W-[9](或其继任者)。 (I)在签署和交付本确认书后;(Ii)在交易对手提出合理要求时立即提交;以及(Iii)在获悉经销商以前提供的任何此类表格已过时或 不正确时立即提交。

27


(EE)

[QFC逗留规则。双方同意:(I)在本协议签署之日之前,双方均已遵守《2018年ISDA美国暂缓决议议定书》(《议定书》),本《议定书》的条款已纳入本确认书,并构成本确认书的一部分,为此目的,本确认书应被视为《议定书涵盖的协议》,各方应被视为具有适用于本《议定书》的受监管实体和/或附着方的同等地位;(Ii)在此之前,双方已签署了一份单独的协议,其效果是修改双方之间的合格金融合同,以符合QFC暂缓规则(双边协议)的要求,双边协议的条款被纳入并构成本确认的一部分,双方应被视为具有双边协议下适用于其的涵盖实体或交易对手实体(或其他类似条款)的地位;或 (3)如果第(I)款和第(Ii)款不适用,则第1节和第2节的条款以及ISDA于2018年11月2日发布的双边模板格式的相关定义术语(统称为双边术语),标题为《全长总括(在美国G-SIB和企业集团之间使用)》(目前可在2018年ISDA美国决议暂缓协议页面 获取Www.isda.org其效力是修改双方之间的合格金融合同以符合QFC暂缓规则的要求),在此并入 并构成本确认书的一部分,为此,本确认书应被视为涵盖协议,交易商应被视为涵盖实体,交易对手应被视为交易对手实体。如果在本确认书日期之后,本议定书双方成为议定书的签约方,本议定书的条款将取代本款的条款。如果本确认书与议定书、双边协议或双边条款(各自为QFC停留条款)的条款有任何不一致之处,则以QFC停留条款为准。本款中未定义的术语应具有QFC逗留规则赋予它们的含义。就本款而言,对本确认书的提及包括双方当事人之间订立的或由一方向另一方提供的任何相关的信用增强。QFC暂缓规则是指 12 C.F.R.252.2、252.81、8、12 C.F.R.382.1-7和12 C.F.R.47.1-8编撰的规则,除有限的例外情况外,这些规则要求明确承认居留并转机FDIC在《联邦存款保险法》下的权力和有序清算管理局在《多德·弗兰克华尔街改革和消费者保护法》第二章下的权力,以及对与附属公司进入某些破产程序直接或间接相关的违约权利的覆盖,以及对任何承保附属公司信用增强转让的任何限制。]12

(FF)

同行。本确认书可签署几份副本,每一份应被视为原件,但所有副本应构成一份相同的文书。副本可通过传真、电子邮件(包括美国联邦2000年ESIGN法案、统一电子交易法、电子签名和记录法案或其他适用法律,例如DocuSign和Adobe Sign(任何此类签名、电子签名))或其他传输方式交付,因此交付的任何副本应被视为已正式且有效地交付,并且在所有情况下均有效。在本确认书或与本确认书相关的任何其他证书、协议或文件中,在本确认书中或在与本确认书相关的任何其他证书、协议或文件中使用的词语?执行、?签署、?签名?以及类似含义的词语应包括任何电子签名,除非本确认书或本协议明确禁止电子通知。

(GG)

适用法律;管辖权;放弃陪审团.

(A)本协议、本确认书以及与本协议和本确认书相关的所有事项应受纽约州法律管辖,并根据纽约州法律进行解释和执行(不涉及纽约州的法律选择原则,纽约州一般义务法第14章除外)。本合同双方不可撤销地接受位于纽约市曼哈顿区的联邦法院和州法院在任何诉讼或

12

根据每个经销商的需要进行修改。

28


因本协议、本确认书或本协议拟进行的任何交易而引起或与之相关的诉讼。每一交易对手和交易商在此不可撤销地放弃(以其自身名义,并在适用法律允许的范围内,以其股东的名义)在因本确认或 协议而引起或与之相关的任何诉讼、诉讼或反索赔(无论是基于合同、侵权或其他)中接受陪审团审判的权利。

(HH)

CARE法案。交易对手承认,该交易可能构成对其股权证券的购买或资本分配。对手方进一步承认,根据《冠状病毒援助、救济和经济安全法》(《CARE法案》)的规定,如果对手方根据《CARE法案》4003(B)节接受贷款、贷款担保或直接贷款(该术语在《CARS法案》中定义),则将被要求同意对其购买其股权证券或进行资本分配的能力进行 某些有时限的限制。对手方进一步承认,如果其根据联邦储备系统理事会或美国财政部为向金融系统提供流动性而建立的计划或安排接受贷款、贷款担保或直接贷款(该术语在CARE法案中定义),则可能需要同意对其购买股权证券或进行资本分配的能力的某些有时限的限制,并可能 必须同意未来建立的计划或安排的类似限制。因此,交易对手表示并保证,在整个交易期间,其或其任何子公司均未申请贷款、贷款担保、直接贷款(该术语在《CARE法案》中定义)或其他投资,或根据下列计划或安排接受任何财务援助或救济(无论如何定义):(A)根据适用法律(无论是自交易之日起存在的或随后颁布、通过或修订的),包括但不限于《CARE法案》和经修订的《联邦储备法》,以及(B)根据适用法律 (或其下的任何法规、指导、解释或其他声明),作为此类贷款、贷款担保、直接贷款(该术语在《关注法》中定义)、投资、财政援助或救济的条件,该交易对手或其任何子公司同意、证明、证明或保证,截至该条件中指定的日期,其尚未回购或不会回购交易对手的任何股权担保,并且截至该条件中指定的日期,该交易对手尚未进行资本分配或不会进行资本分配(统称为,《限制性财政援助》;提供如果交易对手 (A)基于具有国家地位的外部律师的建议确定交易条款不会导致交易对手未能满足申请、接受或保留此类贷款、贷款担保、直接贷款(如《关注法》中所定义的)、投资、根据截至通知之日的计划或设施的条款提供的财政援助或救济,或(B)向交易商提供对该计划或设施具有管辖权的政府当局的豁免证据或其他 指导,表明该交易在该计划或设施下是允许的(具体提及该交易,或一般提及在所有相关方面具有该交易的 属性的交易)。对手方进一步声明并保证保费没有全部或部分直接或间接地用根据或根据任何计划或设施(包括美国小企业管理局和S)收到的资金直接或间接支付,且(A)根据适用法律(无论是自交易之日起存在的或随后颁布、通过或修订的)建立,包括但不限于CARE法案和经修订的联邦储备法,以及(B)根据该适用法律(或任何法规、指南、对此类 计划或设施具有管辖权的政府当局的解释或其他声明),这些资金用于不包括购买交易的特定或列举目的(通过具体提及交易或一般提及在所有相关方面具有交易属性的交易)。

(HH)

[经销商样板文件。插入经销商特定条款(如果有)。]

29


对手方特此同意(A)在收到本确认书后立即仔细检查本确认书,以便及时识别和纠正错误或不符之处,并(B)通过手动签署本确认书或本页作为同意此类条款的证据,确认上述(以交易商提供的确切格式)正确阐述了交易商和对手方之间关于交易的协议条款,并提供此处要求的其他信息,并立即将已签署的副本退还给交易商。

非常真诚地属于你,
[经销商]
作者: 
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接受并确认

截至交易日期:

Snap。
发信人: 
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