列报基础 和合并原则

截至2024年3月31日和2023年3月31日止三个月的未经审计的 所附未经审计的简明合并财务报表 是根据美国证券交易委员会（“SEC”）的规章制度编制的，这些规章制度允许减少过渡期的 披露。根据美利坚合众国普遍接受的会计原则（“美国公认会计原则”）编制的财务报表中通常包含的某些信息和脚注披露已被压缩或省略。 管理层认为，公允列报所必需的所有调整（包括正常的经常性应计费用）都包括在内 。截至2024年3月31日的经营业绩不一定代表截至2024年12月31日的财年的预期业绩 。截至2023年12月31日的简明合并资产负债表信息源自 公司截至2023年12月31日止年度的经审计的合并财务报表，该财务报表包含在公司于2024年3月28日向美国证券交易委员会提交的10-K表年度报告中。这些财务报表应与该报告一并阅读。

随附的 未经审计的简明合并财务报表包括公司及其全资子公司 和公司控制的控股子公司以及公司为主要受益人的实体的账目。对于公司所有权低于 100% 的合并 子公司，外部股东的权益显示为非控股性 股权。自控制权移交给公司之日起，收购的业务将包含在合并财务报表中。子公司自控制权终止之日起解体。在合并中，所有公司间账户和交易均已清除。

对 很担心

附带的 财务报表是在持续经营的基础上编制的，其中考虑在正常业务过程中变现资产和结算 负债和承诺。在截至2024年3月31日的三个月中，公司净亏损272,910美元，运营中使用的净现金为540,043美元，截至2024年3月31日，公司出现了36,814,612美元的累计赤字 。这些因素使人们对公司在财务报表发布之日起一年内 继续经营的能力产生了重大怀疑。此外，该公司的独立注册会计师事务所 在其关于公司2023年12月31日财务报表的报告中，对公司 继续作为持续经营企业的能力表示严重怀疑。财务报表不包括在公司 无法继续经营的情况下可能需要的任何调整。

公司持续经营的能力取决于其盈利能力的提高及其主要股东的持续财务支持 。管理层认为，现有股东或外部融资将提供额外的现金，用于 在到期时履行公司的义务。尽管我们过去筹集了大量资金，但无法保证 未来的任何融资（如果需要）都可用，也无法保证（如果有）将以令公司 满意的条件提供。即使公司能够在需要时获得额外的融资，它也可能对其运营施加不当的限制，对于债务融资， ，或者就股权融资而言，会导致股东大幅稀释。

反向股票拆分的某些 影响

2022年7月19日，公司向内华达州国务卿提交了变更证书（“ 变更证书”），以10比1的比例对公司普通股进行反向拆分（“反向股票拆分”）， 自2022年7月28日起生效。当日，公司普通股每10股已发行和流通股自动转换为一股已发行普通股。由于反向股票拆分， 普通股的已发行股票数量从78,671,688股（拆分前）减少到7,875,813股（拆分后）。此外，通过减少已发行的 股数量，公司之前所有时期的每股亏损增加了10倍。反向股票拆分影响了反向股票拆分生效前夕已发行的所有普通股 股。

此外，反向股票拆分减少了在反向股票拆分生效前夕行使未偿还认股权证 时可发行的普通股数量，使股票从53,556股（拆分前） 减少到5,356股（拆分后）。2023年6月12日（“到期”），没有行使任何认股权证。自到期以来，所有 份认股权证均已到期，没有未偿还和可行使的认股权证（见注释 5）。

不发行与反向股票拆分有关的 份股。原本有权获得部分股份 的股东有权获得部分股票，因为他们持有公司普通股的反向股票拆分前的一些股份不能平均被10整除，以 代替部分股份，则有权获得股数，四舍五入到最接近的整股。公司将向任何原本会因反向股票拆分 而获得部分股份的股东发行反向股票拆分后的整股 股。

反向股票拆分统一影响了所有普通股持有人，没有影响任何股东的所有权百分比 权益。反向股票拆分后，公司普通股的面值保持不变，为每股0.0001美元，普通股的授权股数 保持不变。

由于 公司普通股的每股面值保持不变，为每股0.0001美元，因此 按面值计算的普通股变动已追溯归类为额外的实收资本。随附的简明合并财务报表及其附注中提及的所有时期的普通股和 每股数据的内容均已调整 ，以追溯反映反向股票拆分。

COVID-19 疫情和其他全球风险

尽管 COVID-19 疫情似乎已经减弱，但其对全球经济的长期影响，包括通货膨胀率上升，继续影响我们的业务。此外，如果 COVID-19 或 COVID-19 疫情的新变种卷土重来，或者如果出现另一场 大流行，这可能会进一步影响我们的业务。此外，任何卫生流行病或其他不利的公共卫生事态发展的长期爆发都可能造成重大的宏观经济不确定性、波动性和混乱，这可能会对我们的业务 业务产生不利影响。

2023 年 3 月 10 日，联邦存款保险公司控制权并被任命为硅谷银行的接管人。尽管我们 在硅谷银行确实没有存款，但如果其他银行和金融机构进入破产管理制度或将来破产 以应对影响银行系统和金融市场的财务状况，我们获取现有现金、现金 等价物和投资的能力可能会受到威胁，并可能对我们的业务和财务状况产生重大不利影响。 信贷和金融市场以及对经济状况的信心有可能进一步恶化。如果股票和信贷 市场恶化，可能会影响我们筹集股权资本、利用现有设施借款、获取现有现金的能力， 或使任何额外的必要债务或股权融资更难获得、成本更高和/或更具稀释性。

管理层 定期监控上面列出的经济和其他因素。我们制定战略和战术计划，旨在提高绩效 并最大限度地提高我们的竞争地位。我们实现财务目标的能力取决于我们有效执行 这些计划以及适当应对新兴经济和公司特定趋势的能力。

使用 的估计值

根据美国公认会计原则编制财务报表要求管理层对财务 报表之日的资产负债报告和或有负债的披露以及报告期内报告的收入和支出金额做出估计 和假设。重要的会计估计包括与可疑应收账款备抵额相关的某些 假设、房地产资产和包括商誉在内的其他 长期资产的减值分析、记录收购价格分配的固有估计、递延所得税的估值补贴、衍生负债估值中使用的假设以及潜在负债的应计等。实际结果可能与这些估计值不同。

信贷 损失

公司估算并记录了与其金融工具（包括贸易应收账款）相关的预期信用损失准备金。 管理层在评估当前的预期信贷损失时会考虑历史收款率、公司客户的当前财务状况、宏观经济因素、 和其他行业特定因素。 在评估当前预期信贷损失时也考虑了前瞻性信息。但是，由于预计收到应收账款的时间很短， 管理层认为，扣除预期亏损后的账面价值接近公允价值，因此更多地依赖于对此类金融工具（包括其贸易应收账款）的历史 和当前分析。

为了 确定应收账款的信用损失准备金，公司在业务组成层面按客户类别对应收账款进行了分类，因为管理层根据 客户的运营类型和行业，确定公司客户的风险状况是一致的。对每个业务组成部分进行了单独分析，以确定估计的 信用损失。在此过程中，公司根据先前按应收账款账龄收取的 应收账款建立历史损失矩阵，并评估其客户的当前和预测财务状况（如有）。 此外，公司根据公司对这些 经济和行业特定因素未来状况的预期趋势，考虑宏观经济因素和相关行业的状况，来估计其贸易应收账款中是否存在当前 预期的信贷损失。此外，根据对未清发票的审查确定具体的补贴金额，以记录 为违约概率较高的客户提供的适当准备金。

截至2024年3月31日和2023年12月31日的 应收账款分别扣除734,729美元和610,599美元的信贷损失准备金。 下表提供了从 应收账款摊销成本基础中扣除的信贷损失备抵金的向前滚动，以显示预计在2024年3月31日和2023年12月31日收取的净金额：

收入 确认

公司遵循会计准则编纂 (ASC) 606 “与客户签订合同的收入” 的指导。ASC 606 创建了 一个五步模型，要求各实体在考虑合同条款时做出判断，其中包括 (1) 确定 与客户签订的合同或协议，(2) 确定我们在合同或协议中的履约义务，(3) 确定 交易价格，(4) 将交易价格分配给单独的履行义务，以及 (5) 在每项 履行义务后确认收入。只有当公司 可能收取其应得的对价以换取其向客户转让的服务时，公司才将五步模式应用于合同（见注释2）。

现金 和现金等价物

现金 由手头资金和银行账户中持有的资金组成。现金等价物包括存入银行或其他金融机构的定期存款 以及所有原定到期日不超过三个月的高流动性投资，包括货币市场基金。

在 2024年3月31日和2023年12月31日，现金分别包括员工持有的9,712美元和0美元的资金，用于促进以当地货币支付 支出，或为公司未开设公司账户 的第三方在线支付平台提供便利，例如微信支付或支付宝。

投资

对股票证券的投资

公司使用ASU 2016-01，《金融工具——总体：金融资产的确认和衡量》和 金融负债对其所有权少于 20% 且公司无力对这些投资施加 重大影响。公司使用衡量标准 替代方案来衡量没有易于确定的公允价值的股票证券的投资，该替代方案采用成本法减去减值（如果有），再加上或减去因可观察到的 非经常性价格变动而产生的变化。这些证券的收益和亏损在其他收入和支出中确认。

2024年3月31日，公司共有二十四（24）笔股票证券投资，公允价值不易确定，所有 都是关联方投资，总价值为99,586美元。其中，十三（13）项不具有 可确定公允价值的股票证券投资已完全减值，价值为零（见注释3）。

2023年12月31日，公司共有二十五（25）笔不易确定的公允价值的股票证券投资， 全部是关联方投资，总价值为100,106美元。其中，十三（13）项不具有 易于确定的公允价值的股票证券投资已完全减值，价值为零（见注释3）。

租赁

公司在合同开始或合同修改时确定合同是否是或包含租约。如果合同传达了在一段时间内控制已识别资产的使用以换取对价的权利，则该合同就是或 包含租约。 控制已识别资产的使用意味着承租人既有（a）从资产的使用中获得几乎所有经济利益的权利 ，又有（b）指导使用该资产的权利。

财务 和经营租赁使用权（“ROU”）资产和负债根据启动之日预期租赁期内未来最低租赁付款的现值进行确认。由于在公司的大部分 租赁中，隐含利率都无法确定，因此管理层使用公司基于生效日期可用信息的增量借款利率来确定 未来付款的现值。预期的租赁期限包括在合理确定公司将行使此类选择权时延长或终止租约的选项。最低租赁付款额的租赁费用在 预期租赁期限内按直线方式确认。

公司的租赁安排包括租赁和非租赁部分。预期期限为12个月或更短的租赁不在资产负债表上记账 ，相关的租赁费用在预期租赁期限内按直线方式确认。

公司的租赁协议不包含任何实质性剩余价值担保或重大限制性契约。

有关租赁的更多信息，请参阅 Note 4。

衍生工具 金融工具

衍生工具 金融工具由包含名义金额和一个或多个基础变量（例如利息 利率、证券价格、可变转换率或其他变量）的金融工具组成，不需要初始净投资并允许净结算。衍生品 金融工具可以是独立的，也可以嵌入到其他金融工具中。公司评估其金融工具 ，以确定此类工具是衍生品还是包含符合嵌入式衍生品条件的特征。对于计为负债的衍生金融工具，公司遵循ASC 815（衍生品和套期保值）的规定 ，衍生工具 最初按其公允价值入账，然后在每个报告日重新估值，公允价值的变化将在 运营报表中报告。衍生工具的分类，包括此类工具应记录为负债 还是股权，均在每个报告期结束时进行评估。根据是否需要在 资产负债表日期后 12 个月内对衍生工具进行净现金结算，在资产负债表中 将衍生工具负债归类为流动负债或非流动负债。在每个报告日，公司都会审查其可转换证券，以确定其分类是否合适。

每股净 收益（亏损）

每股基本 净收益（亏损）的计算方法是将普通股股东可获得的净收益（亏损）除以该期间已发行普通股的加权平均数 。摊薄后的每股净收益（亏损）的计算方法是将净收益（亏损）除以 已发行普通股的加权平均数，并根据已发行普通股等价物的稀释效应进行调整。

2024年3月31日，没有稀释性股票在流通，而在2023年3月31日，唯一的已发行普通股等价物是 5,356股可能具有稀释性股票的未偿还认股权证。这些认股权证已被排除在加权平均 份额的计算之外，因为其影响本来是反稀释的，因此基本和摊薄后的每股净收益（亏损）是相同的。

外国 货币换算

合并财务报表以美元（“美元”）列报，美元是公司的功能和报告货币 。此外，公司的运营子公司以各自的实用 货币保存账簿和记录，包括马来西亚林吉特（“MYR”）、中国人民币（“RMB”）和港元（“HK$”）。

一般而言， 出于合并目的，本位币不是 美元的公司子公司的资产和负债将使用资产负债表日期的汇率折算成美元。收入和支出按该期间的平均汇率 折算。外国子公司财务报表折算产生的损益作为股东权益中累计其他综合收益或亏损的单独组成部分入账 。

金融工具的公平 价值

公司遵循ASC 820-10 “公允价值衡量和披露”（“ASC 820-10”）、 关于以公允价值计量的金融资产和负债的指导方针。ASC 820-10 建立了三级公允价值层次结构 ，对用于衡量公允价值的输入进行优先级排序，如下所示：

公司认为，由于这些金融工具的短期性质，资产负债表中报告的现金和现金等价物、应收账款、预付账款和其他 流动资产、应付账款和应计负债、应付所得税、递延收入成本、递延收入以及应付给 关联方的账面金额接近其公允价值。

风险的浓度

在截至2024年3月31日的三个月 中，三个客户占收入的49％（分别为22％、15％和12％），而截至2023年3月31日的三个月 ，一个客户占收入的50％。

截至2024年3月31日和2023年12月31日，两个 客户分别占净应收账款的47％（分别为25％和22％），三个客户分别占应收账款净额的39％（分别为14％、13％和12％）。

在 截至2024年3月31日的三个月中，没有任何供应商占公司收入成本的10％或以上，而在截至2023年3月31日的三个 个月中，一家供应商占公司收入成本的21％。

截至2024年3月31日和2023年12月31日，两个 供应商分别占应付账款的65％（分别为42％和23％），三家供应商分别占应付账款的73％（分别为52％、11％和10％）。

交易所 利率风险

公司的报告货币为美元，但其主要收入和成本及其很大一部分资产和负债也以马币、人民币或港元计价。因此，公司面临外汇风险，因为其收入和 业务业绩可能会受到美元与马币、美元与人民币或美元与港元之间汇率波动的影响。如果马币、人民币或港元兑美元贬值 ，则其以马币、人民币或港元表示的收入和资产在折算成公司 报告货币时可能会相应下降，因为其财务报表以美元列报。公司不持有任何可能使其面临巨大市场风险的衍生品或其他金融工具 。

风险 和不确定性

实际上 公司的所有服务都是在香港、中国、马来西亚、泰国、台湾和东南亚地区提供的。该公司 的业务受到各种政治和经济风险的影响，包括限制资金转移、出口关税、 配额和禁运、不断变化的税收政策、政治条件和政府法规的风险，以及 冠状病毒疫情的不利影响。

最近的 会计公告

2020年8月 ，财务会计准则委员会发布了 ASU 2020-06《债务——带转换和其他期权的债务（副标题 470-20）和衍生品和套期保值 ——实体自有权益合约（副题 815-40）。该ASU减少了可转换债务 工具和可转换优先股的会计模型数量，并修改了实体 自有股权合约的衍生品范围例外情况指南，以减少基于形式重于实质的会计结论。此外，该亚利桑那州立大学改善和修改了相关的每股收益 指南。该标准自2023年1月1日起对公司生效。收养要么是经过修改的回顾性 方法，要么是完全回顾性的过渡方法。公司自2023年1月1日起采用该指南， 该准则的采用并未对其合并财务报表产生重大影响。

2019年11月，财务会计准则委员会发布了ASU第2019-10号，更新了申请信贷损失、租赁和套期保值标准的私营公司、非营利 组织和某些小型申报公司的亚利桑那州立大学第2016-13号的生效日期。这些编制者的新生效日期 适用于2022年12月15日之后开始的财政年度。亚利桑那州立大学2019-05年的年度和中期 报告期自2023年1月1日起对公司有效，因为该公司具有小型申报公司的资格。因此，自2023年1月1日起，公司 在编制合并财务报表时采用了华硕2019-05。根据 公司的应收账款、投资组合和其他金融资产的构成，包括当前的市场状况和历史的 信用损失活动，该会计准则的采用并未对公司的合并财务 报表或披露产生重大影响。具体而言，该公司使用上述预期 信用损失评估流程对截至2023年1月1日的预期信贷损失的估计，在本准则采用之日没有调整信贷损失准备金，也没有对累计赤字进行累积效应 调整。

管理层认为财务会计准则委员会最近发布的其他 会计公告，包括其新兴问题工作组、美国注册公众协会 会计师协会和证券交易委员会没有或不认为会对公司 当前或未来的财务报表产生重大影响。

下表提供了有关基于按服务项目划分的收入和按地理区域划分的收入的分类收入的信息：

分类收入表

截至2024年3月31日和2023年12月31日的 ，递延收入成本或递延收入分别归类为流动资产或流动负债 和总计：

递延收入成本表

在截至2024年3月31日的三个月中，递延收入的变化 如下：

递延收入变动时间表

其他投资日程表

在 2024年3月31日和2023年12月31日，没有易于确定的公允价值的股票证券的账面价值如下：

没有可轻易确定的公允价值的股票证券账面价值表

与该期间的经营租赁和融资租赁相关的租赁费用和补充现金流信息的 组成部分为 ，如下所示：

租赁和补充现金流信息组成部分表

与各期租赁相关的 补充资产负债表信息如下：

与租赁相关的补充资产负债表信息一览表

截至2024年3月31日，公司租赁负债的到期日 如下：

租赁负债到期日表 

关联方到期日程表

关联方应付的 金额是免息的、无抵押的，没有固定的还款期限。

应付关联方的时间表 

应付给关联方的款项是免息的、无抵押的，可按需偿还。

关联方的收入或支出明细表

财务信息汇总表

(b) 按地理位置划分*