目录
美国
证券交易委员会
华盛顿特区 20549
表单
截至的季度期间
要么
在从到的过渡期内。
委员会档案编号
(注册人的确切姓名如其章程所示)
(公司或组织的州或其他司法管辖区) | (美国国税局雇主识别号) |
(主要行政办公室地址) | (邮政编码) |
(
(注册人的电话号码,包括区号)
用复选标记注明注册人是否:(1)在过去的12个月中(或注册人需要提交此类报告的较短期限)中是否提交了1934年《证券交易法》第13或15(d)条要求提交的所有报告,并且(2)在过去的90天中一直受到此类申报要求的约束。
用勾号指明注册人在过去 12 个月(或注册人必须提交此类文件的较短期限)中是否以电子方式提交了根据第 S-T 法规(本章第 232.405 节)第 405 条要求提交的所有交互式数据文件。
用复选标记指明注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、小型申报公司还是新兴成长型公司。参见《交易法》第12b-2条中 “大型加速申报人”、“加速申报人”、“小型申报公司” 和 “新兴成长型公司” 的定义。
大型加速过滤器 | ◻ | 加速过滤器 | ◻ |
⌧ | 规模较小的申报公司 | ||
新兴成长型公司 |
如果是新兴成长型公司,请用复选标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13(a)条规定的任何新的或修订后的财务会计准则。 ◻
用复选标记表明注册人是否为空壳公司(定义见《交易法》第12b-2条)。是的◻没有
根据该法第12(b)条注册的证券:
每个班级的标题 |
| 交易品种 |
| 注册的每个交易所的名称 |
截至 2024 年 5 月 8 日,注册人已经
目录
索引
页面 | ||
第一部分 | 财务信息 | |
第 1 项。 | 财务报表 | |
截至2024年3月31日(未经审计)和2023年9月30日的简明合并资产负债表 | 3 | |
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月和六个月的简明合并运营报表(未经审计) | 4 | |
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月和六个月的简明综合综合收益表(未经审计) | 5 | |
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月和六个月的简明合并股东权益表(未经审计) | 6 | |
截至2024年3月31日和2023年3月31日的六个月的简明合并现金流量表(未经审计) | 8 | |
简明合并财务报表附注(未经审计) | 10 | |
第 2 项。 | 管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析 | 27 |
第 4 项。 | 控制和程序 | 38 |
第二部分。 | 其他信息 | |
第 1A 项。 | 风险因素 | 39 |
第 5 项。 | 其他信息 | 39 |
第 6 项。 | 展品 | 39 |
目录
第一部分财务信息
第 1 项。财务报表
CSP INC.和子公司
简明的合并资产负债表
(金额以千计,面值除外)
3月31日 | 九月三十日 | ||||
2024 |
| 2023 | |||
(未经审计) | |||||
资产 |
|
|
| ||
流动资产: |
|
|
| ||
现金和现金等价物 | $ | | $ | | |
减去美元备抵后的应收账款 |
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| | |
应收账款融资,扣除备抵金美元 |
| |
| | |
库存 |
| |
| | |
其他流动资产 |
| |
| | |
流动资产总额 |
| |
| | |
财产、设备和装修,净额 |
| |
| | |
经营租赁使用权资产 | | | |||
无形资产,净值 |
| |
| | |
一年后到期的融资应收账款,扣除备抵金美元 | |
| | ||
递延所得税,净额 |
| |
| | |
人寿保险的现金退保价值 |
| |
| | |
养老金福利资产 | | | |||
其他资产 |
| |
| | |
总资产 | $ | | $ | | |
负债和股东权益 |
|
|
|
| |
流动负债: |
|
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|
| |
应付账款和应计费用 | $ | | $ | | |
信用额度 | | | |||
应付票据 | | | |||
递延收入 |
| |
| | |
养老金和退休计划 |
| |
| | |
应缴所得税 |
| |
| | |
流动负债总额 |
| |
| | |
养老金和退休计划 |
| |
| | |
经营租赁负债——非流动部分 | | | |||
应缴所得税 |
| |
| | |
其他非流动负债 |
| |
| | |
负债总额 |
| |
| | |
股东权益: |
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|
|
| |
普通股, $ |
| |
| | |
额外的实收资本(1) |
| |
| | |
留存收益 |
| |
| | |
累计其他综合亏损 |
| ( |
| ( | |
股东权益总额 |
| |
| | |
负债和股东权益总额 | $ | | $ | | |
(1)根据以A的形式进行的股票分割的影响进行了追溯性调整 |
见随附的未经审计的简明合并财务报表附注。
3
目录
CSP INC.和子公司
简明合并运营报表
(金额以千计,每股数据除外)
(未经审计)
三个月已结束 | 六个月已结束 | ||||||||||||
3月31日 | 3月31日 | 3月31日 | 3月31日 | ||||||||||
| 2024 |
| 2023 |
| 2024 |
| 2023 | ||||||
销售: |
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
产品 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
服务 |
| |
| |
| |
| | |||||
总销售额 |
| |
| |
| |
| | |||||
销售成本: |
|
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|
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|
|
| |||||
产品 |
| |
| |
| |
| | |||||
服务 |
| |
| |
| |
| | |||||
总销售成本 |
| |
| |
| |
| | |||||
毛利 |
| |
| |
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运营费用: |
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|
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工程与开发 |
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销售、一般和管理 |
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运营费用总额 |
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营业收入 |
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| |
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其他收入(支出): |
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外汇收益(亏损) |
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| ( |
| ( |
| ( | |||||
利息支出 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | |||||
利息收入 |
| |
| |
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其他收入,净额 |
| |
| |
| |
| | |||||
其他收入(支出)总额,净额 |
| |
| |
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| ( | |||||
所得税前收入 | |
| | |
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所得税支出 | |
| | |
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净收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
归属于普通股股东的净收益 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
普通股每股净收益——基本(1) | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
已发行普通股的加权平均值—基本(1) |
| |
| |
| |
| | |||||
普通股每股净收益——摊薄(1) | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
已发行普通股的加权平均值——摊薄(1) | | | | | |||||||||
(1)根据以A的形式进行的股票分割的影响进行了追溯性调整 |
见随附的未经审计的简明合并财务报表附注。
4
目录
CSP INC.和子公司
综合收益的简明合并报表
(金额以千计)
(未经审计)
三个月已结束 | 六个月已结束 | ||||||||||||
3月31日 | 3月31日 | 3月31日 | 3月31日 | ||||||||||
| 2024 |
| 2023 |
| 2024 |
| 2023 | ||||||
净收入 | $ | |
| $ | | $ | |
| $ | | |||
外币折算(亏损)收益调整,净额 |
| ( |
| |
| |
| | |||||
综合收入总额 | $ | |
| $ | | $ | |
| $ | |
见随附的未经审计的简明合并财务报表附注。
5
目录
CSP INC.和子公司
简明合并股东权益表
在截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三个月
(金额以千计,每股数据除外)
(未经审计)
累积的 | |||||||||||||||||
额外 | 其他 | 总计 | |||||||||||||||
付费 | 已保留 | 综合的 | 股东 | ||||||||||||||
截至2024年3月31日的三个月: |
| 股份(1) |
| 金额(1) |
| 资本(1) |
| 收益 |
| 损失 |
| 公平 | |||||
截至 2023 年 12 月 31 日的余额 |
| | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | |||||
净收入 |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | |||||
其他综合损失 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( | |||||
基于股票的薪酬 |
| — |
| — |
| |
| — |
| — |
| | |||||
限制性股票发行 |
| |
| |
| — |
| — |
| — |
| | |||||
根据员工股票购买计划发行股票 |
| |
| |
| |
| — |
| — |
| | |||||
普通股支付的现金分红(美元) |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( | |||||
截至 2024 年 3 月 31 日的余额 |
| | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | |||||
累积的 | |||||||||||||||||
额外 | 其他 | 总计 | |||||||||||||||
付费 | 已保留 | 综合的 | 股东 | ||||||||||||||
截至2023年3月31日的三个月: |
| 股份(1) |
| 金额(1) |
| 资本(1) |
| 收益 |
| 损失 |
| 公平 | |||||
截至2022年12月31日的余额 |
| | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | |||||
净收入 |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | |||||
其他综合收入 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| | |||||
基于股票的薪酬 |
| — |
| — |
| |
| — |
| — |
| | |||||
限制性股票发行 |
| | |
| — |
| — |
| — |
| | ||||||
根据员工股票购买计划发行股票 | | — | | — | — | | |||||||||||
普通股支付的现金分红(美元) |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( | |||||
截至 2023 年 3 月 31 日的余额 |
| | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | |||||
(1)根据以A的形式进行的股票分割的影响进行了追溯性调整 |
见随附的未经审计的简明合并财务报表附注。
6
目录
CSP INC.和子公司
简明合并股东权益表
在截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的六个月中
(金额以千计,每股数据除外)
(未经审计)
累积的 | |||||||||||||||||
额外 | 其他 | 总计 | |||||||||||||||
付费 | 已保留 | 综合的 | 股东 | ||||||||||||||
截至2024年3月31日的六个月: |
| 股份(1) |
| 金额(1) |
| 资本(1) |
| 收益 |
| 损失 |
| 公平 | |||||
截至 2023 年 9 月 30 日的余额 |
| | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | |||||
《2016-13年度会计准则更新》的采用 | — | — | — | ( | — | ( | |||||||||||
净收入 |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | |||||
其他综合收入 |
| — | — | — | — |
| |
| | ||||||||
基于股票的薪酬 |
| — | — | | — |
| — |
| | ||||||||
限制性股票发行 |
| | | — | — |
| — |
| | ||||||||
根据员工股票购买计划发行股票 |
| | | | — |
| — |
| | ||||||||
普通股支付的现金分红(美元) |
| — | — | — | ( |
| — |
| ( | ||||||||
截至 2024 年 3 月 31 日的余额 |
| | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | |||||
累积的 | |||||||||||||||||
额外 | 其他 | 总计 | |||||||||||||||
付费 | 已保留 | 综合的 | 股东 | ||||||||||||||
截至 2023 年 3 月 31 日的六个月: |
| 股份(1) |
| 金额(1) |
| 资本(1) |
| 收益 |
| 损失 |
| 公平 | |||||
截至2022年9月30日的余额 |
| | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | |||||
净收入 |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | |||||
其他综合收入 |
| — | — | — | — | |
| | |||||||||
基于股票的薪酬 |
| — | — | | — | — |
| | |||||||||
限制性股票发行 |
| | | — | — | — |
| | |||||||||
根据员工股票购买计划发行股票 |
| | — | | — | — |
| | |||||||||
普通股支付的现金分红(美元) |
| — | — | — | ( | — |
| ( | |||||||||
截至 2023 年 3 月 31 日的余额 |
| | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | |||||
(1)根据以A的形式进行的股票分割的影响进行了追溯性调整 |
见随附的未经审计的简明合并财务报表附注。
7
目录
CSP INC.和子公司
简明的合并现金流量表
(金额以千计)
(未经审计)
六个月已结束 | ||||||
3月31日 | 3月31日 | |||||
| 2024 |
| 2023 | |||
经营活动 |
|
|
|
| ||
净收入 | $ | | $ | | ||
调整净收入与(用于)经营活动提供的净现金: |
|
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|
| ||
折旧 |
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| | ||
无形资产的摊销 |
| |
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外汇损失 |
| |
| | ||
信贷损失准备金 |
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为过时库存编列经费 |
| |
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租赁使用权资产的摊销 | | | ||||
限制性股票奖励的股票薪酬支出 |
| |
| | ||
递延所得税 |
| |
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增加人寿保险的现金退保价值 |
| ( |
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运营资产和负债的变化: |
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| ||
应收账款减少 |
| |
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应收融资减少 | | | ||||
库存减少(增加) |
| |
| ( | ||
减少可退还的所得税 |
| |
| | ||
经营租赁使用权资产的增加 | | ( | ||||
其他资产减少 | | | ||||
应付账款和应计费用减少 |
| ( |
| ( | ||
应付利息增加 | | | ||||
经营租赁负债减少 | ( | ( | ||||
递延收入减少 |
| ( |
| ( | ||
养老金和退休计划负债减少 |
| ( |
| ( | ||
应缴所得税减少 |
| ( |
| | ||
其他长期负债减少 |
| ( |
| ( | ||
由(用于)经营活动提供的净现金 |
| |
| ( | ||
投资活动 |
|
|
|
| ||
已支付的人寿保险费 |
| ( |
| ( | ||
购买持有至到期的投资 | | ( | ||||
增加无形资产 | ( | ( | ||||
购买财产、设备和装修 |
| ( |
| ( | ||
用于投资活动的净现金 |
| ( |
| ( | ||
筹资活动 |
|
|
|
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已支付的股息 |
| ( |
| ( | ||
信贷额度协议下的净借款 | ( | ( | ||||
应付票据的还款 | ( | ( | ||||
融资租赁的本金支付 |
| |
| ( | ||
根据股权补偿计划发行股票的收益 |
| |
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用于融资活动的净现金 |
| ( |
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汇率对现金的影响,净额 |
| |
| | ||
现金和现金等价物的净增加(减少) |
| |
| ( | ||
期初现金和现金等价物 | |
| | |||
期末现金及现金等价物 | $ | | $ | |
8
目录
补充现金流信息: |
|
|
|
| ||
为所得税支付的现金 | $ | | $ | | ||
支付利息的现金 | $ | | $ | | ||
补充性非现金融资活动: | ||||||
客户为已售库存融资(参见 附注5 融资应收款详情请见) | $ | | $ | |
见随附的未经审计的简明合并财务报表附注。
9
目录
CSP INC.和子公司
未经审计的简明合并财务报表附注
组织和业务
CSP Inc.(“CSPi” 或 “CSPI” 或 “公司” 或 “我们” 或 “我们的”)成立于1968年,总部位于马萨诸塞州洛厄尔。CSPi及其子公司开发和销售IT集成解决方案、高级安全产品、托管IT服务、专用网络适配器和高性能集群计算机系统,以满足其全球商业和国防客户的各种需求。该公司经营于
1。列报基础和新的重要会计政策
演示基础
随附的中期简明合并财务报表由公司编制,反映了管理层认为公允列报中期业绩所必需的所有调整。所有调整都属于正常的反复性质。年度合并财务报表中通常包含的某些信息和脚注披露被省略,这些信息及脚注披露是根据美国普遍接受的会计原则编制的。
因此,公司认为,尽管披露足以使所提供的信息不具误导性,但未经审计的简明合并财务报表应与公司截至2023年9月30日财年的10-K表年度报告中包含的附注一起阅读。
演示-付款期限超过一年的销售
自2024财年起,付款期限超过一年的销售额现在在合并资产负债表中以 “扣除备抵后的融资应收账款” 列报,而不是与扣除备抵后的应收账款合并。财务报表细列项目长期应收账款现在被标记为 “扣除备抵后一年后到期的融资应收账款”。自 2023 年 9 月 30 日起,这些变化经过回顾性反映。进行此更改是为了提供与这些应收账款相关的资产负债表的更多细节,并与我们未经审计的简明合并财务报表附注保持一致。
演示文稿—二合一股票拆分
2024 年 2 月 21 日,CSP Inc. 董事会批准了对公司组织章程的修订,以增加其面值普通股的授权总数 $
2024 年 2 月 21 日,公司宣布其董事会批准并宣布 -一对一的股票分割将以A的形式进行
这些简明的中期财务报表和附注中包含的所有普通股和每股金额均已追溯重报,以反映这一点 -以 a 的形式拆分一只股票
10
目录
估计数的使用
根据美国普遍接受的会计原则编制简明的合并中期财务报表要求管理层做出估算和假设,这些估计和假设会影响财务报表日报告的资产负债数额和或有资产负债的披露以及报告期内报告的收入和支出金额。这些估计和假设与应收账款和融资应收账款的信贷损失备抵金、库存报废准备金、无形资产、使用权资产和租赁负债的减值评估、收入确认的独立销售价格的计算、与递延薪酬和退休计划相关的负债的计算以及所得税负债的计算有关。在不同的假设或条件下,实际结果可能与这些估计值有所不同。
重要会计政策
除了采用下述会计准则后某些会计政策的变化外,第二部分第8项所述的公司重大会计政策没有重大变化, 附注1 重要会计政策摘要,公司截至2023年9月30日财年的10-K表年度报告。
最近通过的会计公告
2016年6月,财务会计准则委员会(“FASB”)发布了2016-13年度会计准则更新(“ASU”), 金融工具-信贷损失(主题 326),对财务会计准则委员会会计准则编纂的修正案。其他更新于 2018-2020 年发布。修订后的指导方针用反映预期信用损失的方法(“当前预期信用损失模型” 或 “CECL模型”)取代了当前衡量金融工具信用损失的已发生损失减值方法,该方法需要考虑更广泛的合理和可支持的信息,为信用损失估算提供依据。在CECL模型下,以摊销成本计量的金融资产损失备抵反映了管理层对此类资产剩余预期寿命内的信贷损失的估计。
公司自2023年10月1日起采用亚利桑那州立大学2016-13年度(“新的CECL标准”),采用了修改后的追溯方法,并对截至2023年10月1日的股东权益期初余额进行了累积效应调整。此次采用主要影响了我们对应收账款和融资应收账款信贷损失备抵额的估计。此外,它影响了合同资产的信用损失备抵额,其影响并不重要。截至2023年10月1日,我们首次采用亚利桑那州立大学2016-13年度所产生的总体影响包括应收账款的增加(扣除美元)
最近的会计声明尚未通过
对可申报分部披露的改进。2023年11月,财务会计准则委员会发布了亚利桑那州立大学2023-07年《分部报告(主题280):改进应报告的分部披露(亚利桑那州立大学2023-07)》,该报告要求按年度和中期披露增量分部信息。该亚利桑那州立大学对2023年12月15日之后开始的财政年度以及2024年12月15日之后开始的财政年度内的过渡期有效,可追溯生效。允许提前收养。该公司目前正在评估该声明对其披露的影响。
2。收入
我们的收入来自集成硬件和软件、第三方服务合同、专业服务、托管服务、硬件和软件融资以及其他服务的销售。
我们在控制权转让时确认硬件收入,这通常是在所有权转让时发货时确认的。软件收入在授予许可证时予以确认。
11
目录
专业服务通常包括实施、安装和培训服务。专业服务被视为一系列不同的服务,构成一项履约义务,随着时间的推移,收入随着服务的提供而确认。
托管服务产生的收入在合同期限内予以确认。某些托管服务合同包括硬件和软件融资。包括融资在内的安排的收入是根据协议中租赁和非租赁部分的相对独立销售价格进行分配的。租赁部分包括硬件,受ASC 842的约束, 租赁。非租赁部分受ASC 606的约束, 与客户签订合同的收入.
其他服务通常包括通过我们的特许权使用费、延长保修、多计算机维修和维护合同产生的收入。特许权使用费收入以销售额为基础,在产品后续销售之日确认,该日期发生在客户发货之日。延长保修合同的收入在保修期内按比例确认。如果客户在发货时拥有计算机,则在控制权转让时确认多计算机维修服务收入。维护服务产生的收入在合同期限内平均确认。
退货风险的权利属于产品的原始制造商。如果在此期间取消,托管服务合同包含退款权
以下政策适用于我们的主要细分市场收入交易类别:
TS 分部收入
TS 分部的收入来自硬件、软件、专业服务、第三方服务合同、维护合同、托管服务的销售以及硬件和软件融资。与包含租赁的安排部分相关的融资收入根据ASC 842予以确认。与租赁相关的融资收入记入收入,因为设备租赁是我们业务的一部分。
对第三方服务合同进行评估,以确定此类服务收入应记为总销售额还是净销售额,以及是按时间推移还是在某个时间点。
HPP 细分市场收入
HPP细分市场的收入来自通过多计算机、Myricom和ARIA产品线销售集成硬件和软件、维护和其他服务。
Myricom的收入来自产品的销售,这些产品包括硬件和嵌入式软件,这对产品的功能以及合同后的维护和支持至关重要。合同后的维护和支持在合同中被认为是无关紧要的,因此不是一项单独的履约义务。多计算机收入来自硬件、软件的销售、延长保修、特许权使用费和维修服务。ARIA Zero Trust Gateway(“AZT”)收入包含两项履约义务:软件许可和合同后支持。交易价格通常是固定对价,并根据相对的独立销售价格进行分配。软件许可证收入是在某个时间点确认的,通常是在向客户提供许可证时。合同后支助收入在一般为期一年的合同期内按比例确认。
12
目录
请参阅下方按产品/服务和部门/细分市场分类的收入。
技术解决方案板块 | |||||||||||||||
高 | |||||||||||||||
性能 | |||||||||||||||
产品 | 联合的 | 合并 | |||||||||||||
截至3月31日的三个月 |
| 细分市场 |
| 王国 |
| 美国 |
| 总计 |
| 总计 | |||||
(金额以千计) | |||||||||||||||
2024 | |||||||||||||||
销售: | |||||||||||||||
产品 | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||
服务 | |||||||||||||||
总销售额 | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||
技术解决方案板块 | |||||||||||||||
高 | |||||||||||||||
性能 | |||||||||||||||
产品 | 联合的 | 合并 | |||||||||||||
截至3月31日的三个月 |
| 细分市场 |
| 王国 |
| 美国 |
| 总计 |
| 总计 | |||||
(金额以千计) | |||||||||||||||
2023 | |||||||||||||||
销售: | |||||||||||||||
产品 | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||
服务 | |||||||||||||||
金融 * | |||||||||||||||
总销售额 | $ | $ | $ | $ | $ |
技术解决方案板块 | |||||||||||||||
高 | |||||||||||||||
性能 | |||||||||||||||
产品 | 联合的 | 合并 | |||||||||||||
截至3月31日的六个月 |
| 细分市场 |
| 王国 |
| 美国 |
| 总计 |
| 总计 | |||||
(金额以千计) | |||||||||||||||
2024 | |||||||||||||||
销售: | |||||||||||||||
产品 | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||
服务 | |||||||||||||||
金融 * | |||||||||||||||
总销售额 | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||
技术解决方案板块 | |||||||||||||||
高 | |||||||||||||||
性能 | |||||||||||||||
产品 | 联合的 | 合并 | |||||||||||||
截至3月31日的六个月 |
| 细分市场 |
| 王国 |
| 美国 |
| 总计 |
| 总计 | |||||
(金额以千计) | |||||||||||||||
2023 | |||||||||||||||
销售: | |||||||||||||||
产品 | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||
服务 | |||||||||||||||
金融 * | |||||||||||||||
总销售额 | $ | $ | $ | $ | $ |
* 财务收入与设备租赁有关,不受与客户签订的合同收入指导(ASC 606)的约束。
13
目录
重要判决
使用相对于预计总工时数的输入法来确认专业服务的收入。只有描述我们在履行履约义务方面的业绩的时间才能用来衡量进展情况。每份专业服务协议的工时是在每份合同开始时根据以往的经验估算的,并在服务的整个执行过程中进行监测。这种方法最为合适,因为它描述了在履行义务方面取得的进展的衡量标准。
当合同开始时,向客户转让承诺的商品和/或服务的间隔期与客户支付商品和/或服务之间的期限不同时,则存在融资部分。作为一种切实的权宜之计,我们选择不调整对价金额,因为预计承诺的商品或服务将被转移,随后的付款将为一年或更短的时间。
某些合同包含融资部分,包括包含硬件和软件融资的托管服务合同。所使用的利率反映了协议开始时与客户的单独融资交易一致的大致利率。包括融资在内的安排的收入是根据协议中租赁和非租赁部分的相对独立销售价格进行分配的。租赁部分包括硬件,受ASC 842的约束, 租赁。非租赁部分受ASC 606的约束, 与客户签订合同的收入.
当产品和非托管服务一起销售时,每项履约义务的交易价格分配是根据估计的相对销售价格或预算成本加利润率方法计算的。由于这些合同的复杂性,在分配交易价格方面有重要的判断力。这些估算值由项目经理、工程师和其他相关工作人员定期审查,以确保估算值保持合适。对于单独出售的物品,包括硬件、软件、专业服务、维护合同、其他服务和第三方服务合同,由于存在一项履约义务,因此不进行分配。
我们将第三方服务合同的收入确认为总销售额或净销售额,具体取决于我们是作为交易的主要当事方还是仅仅根据控制和时机充当代理人或经纪人。如果我们在将商品或服务转让给客户之前控制该商品或服务,我们就是委托人。当我们是协议的主要当事方时,我们将收入记录为总收入,当我们充当第三方的经纪人或代理时,我们将收入记录为扣除成本。在总销售额确认下,全部销售价格记录在收入中,我们向第三方服务提供商或供应商支付的成本记入销售成本。在净销售额确认下,第三方服务提供商或供应商的成本被记录为收入减少,从而使净销售额等于交易的毛利。第三方服务合同以不同的硬件、软件和服务组合出售。当我们是代理时,收入通常是在某个时间点记录的。当我们是委托人时,收入将在合同期内确认。我们得出的结论是,我们是销售第三方维护、软件或硬件支持以及某些安全软件的代理商,这些安全软件与第三方提供的包括关键更新的完整软件维护一起出售。
合同资产和负债
当我们已经完成工作但没有无条件的付款权时,合同资产将被记录在案。当我们有权向客户开具账单时,应收账款被记录为存在无条件的权利。当前合约资产为美元
当我们在向客户转让商品或服务之前收到付款时,就会产生合同责任。当前合同负债为美元
14
目录
合同成本
当履行合同的成本与合同或预期合同相关,产生或增加将来用于履行履约义务的资源,并且成本可以收回时,将资本化为资本。履行合同的成本与业务的 TS 部分有关,涉及在托管服务完成之前开展的活动。他们是
其他
项目通常在完成时或在特定里程碑时计费。产品和服务通常在发货时或在执行服务时计费。付款条件通常是
我们有某些合同的原始期限超过一年。特许权使用费协议的有效期超过一年,但不包括在下表中,因为特许权使用费是基于销售的。托管服务合同通常超过一年。对于这些合同,截至2024年3月31日,分配给未履行或部分未履行的履约义务的交易价格总额如下表所示:
财政年度 |
| (金额以千计) | |
2024 | |||
2025 | |||
2026 | |||
2027 | |||
$ |
3。普通股每股收益
普通股每股基本净收益的计算方法是将归属于普通股股东的净收益除以该期间已发行普通股的加权平均数。摊薄后的每股净收益包括使用库存股法计算的限制性股票的稀释效应(如果有)。对于未归属的限制性股票,库存股法下的假定收益将包括未摊销的补偿成本。
我们需要使用两类方法列报每股收益(“EPS”),因为我们有未偿还的、基于非既得股份的支付奖励,其中包含不可没收的股息权或股息等价物,这些权利被视为参与证券。
15
目录
公司报告的归属于普通股股东的净收益的基本和摊薄后的每股收益计算如下:
三个月已结束 | 六个月已结束 | |||||||||||
3月31日 | 3月31日 | 3月31日 | 3月31日 | |||||||||
| 2024 |
| 2023 |
| 2024 |
| 2023 | |||||
(金额以千计,每股数据除外) | ||||||||||||
净收入 |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
减去:归属于非归属普通股的净收益 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
归属于普通股股东的净收益 | $ | |
| $ | | $ | |
| $ | | ||
加权平均已发行股票总数——基本(1) |
| |
|
| | | | |||||
减去:已发行非既得股票的加权平均值(1) |
| ( |
|
| ( | ( | ( | |||||
已发行普通股的加权平均数——基本(1) |
| |
|
| | |
| | ||||
添加:来自非既得股票奖励的潜在普通股(1) |
| |
|
| | |
| | ||||
已发行普通股的加权平均值——摊薄(1) |
| |
|
| | $ | |
| | |||
普通股每股净收益——基本(1) | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
普通股每股净收益——摊薄(1) | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
(1)根据以A的形式进行的股票分割的影响进行了追溯性调整 |
反稀释证券包括限制性股票,不包括在摊薄后的每股收益计算中。曾经有
4。应收账款,净额
采用新的 CECL 标准后,如中所述 附注1 列报基础和新的重要会计政策,公司确认的应收账款损失备抵金额等于当前预期的信贷损失。准备金的估算基于对历史损失经验的分析、管理层对当前状况的评估以及对未来状况的合理和可支持的预期,以及对被认为存在风险或无法收回的特定可识别客户账户的评估,包括对当前应收账款账龄的审查。这就产生了普通储备金和特定储备金。公司通过汇集存在相似特征的应收账款来评估可收性,并在特定客户余额不再具有这些风险特征且被认为存在风险或无法收回时单独评估应收账款。与预期信用损失备抵相关的费用在合并运营报表中的销售、一般和管理费用中确认。
下文披露的截至2024年3月31日的三个月和六个月的金额反映了新的CECL标准的采用,截至2023年3月31日的三个月和六个月中披露的金额反映了被取代的指导方针。
16
目录
下表列示了所述期间应收账款备抵金的变化。
三个月已结束 | ||||||
2024年3月31日 | 2023年3月31日 | |||||
(金额以千计) | ||||||
应收账款信贷损失备抵金: | ||||||
期初余额 | $ | | $ | | ||
为采用新的CECL标准而进行的调整 | | | ||||
扣款 | | | ||||
回收率 | | | ||||
信贷损失准备金 | | ( | ||||
期末余额 | $ | | $ | |
六个月已结束 | ||||||
2024年3月31日 | 2023年3月31日 | |||||
(金额以千计) | ||||||
应收账款信贷损失备抵金: | ||||||
期初余额 | $ | | $ | | ||
为采用新的CECL标准而进行的调整 | ( | - | ||||
扣款 | | | ||||
信贷损失准备金 | | | ||||
期末余额 | $ | | $ | |
5。融资应收账款,净额
在TS美国分部,向某些客户提供商品和服务融资。这涉及到期金额,反映付款期限超过一年的销售额。这种融资与带有租赁部分的协议是分开的,请参阅附注7 租约通过租赁进行融资。确定是否提供融资需要查看客户的付款历史记录、经济状况和支付能力。
公司从一开始就为每位客户分配内部风险评级,该评级根据该风险评级将客户分组为投资组合。风险评级是通过分析客户的财务报表和惠誉的最新评级(如果公开)以及最近的付款活动来确定的。这些项目持续监控客户的信贷质量。评级为低风险的账户等同于惠誉评级为BBB或更高,而评级为中等风险的账户的评级等同于BB。公司不为风险被归类为较高风险的客户提供融资,这将低于等同于BB Fitch评级。
融资应收账款,净利率平均加权利率为
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中,付款期限超过一年的销售所获得的利息收入金额为美元
截至2024年3月31日,以下披露的金额反映了新的CECL标准的采用,截至2023年9月30日披露的金额反映了被取代的指导方针。
17
目录
下表列出了公司融资应收账款的组成部分,按所示期间的投资组合(风险评级)净分列:
| 截至 2024 年 3 月 31 日 | 截至2023年9月30日 | ||||||||||||||||
风险评级 | 风险评级 | |||||||||||||||||
低 | 适中 | 总计 | 低 | 适中 | 总计 | |||||||||||||
(金额以千计) | (金额以千计) | |||||||||||||||||
融资应收账款,净额: | ||||||||||||||||||
融资应收账款,毛额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
未赚取的利息收入 | ( | ( | ( | ( | ( | ( | ||||||||||||
信用损失备抵金 | ( | ( | ( | - | - | - | ||||||||||||
融资应收账款,净额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
短期 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
长期 | $ | $ | $ | $ | $ | $ |
下文披露的截至2024年3月31日的三个月和六个月的金额反映了新的CECL标准的采用,截至2023年3月31日的三个月和六个月中披露的金额反映了被取代的指导方针。
下表列示了所列期间的应收账款融资损失备抵净额的变动:
三个月已结束 | ||||||||||||||||||
2024年3月31日 | 2023年3月31日 | |||||||||||||||||
风险评级 | 风险评级 | |||||||||||||||||
| 低 |
| 适中 |
| 总计 |
| 低 |
| 适中 |
| 总计 | |||||||
(金额以千计) | (金额以千计) | |||||||||||||||||
应收账款融资信贷损失备抵金: | ||||||||||||||||||
期初余额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
扣款 | | | | | | | ||||||||||||
回收率 | ||||||||||||||||||
记入合并运营报表的准备金 | | ( | ( | | | | ||||||||||||
期末余额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
六个月已结束 | ||||||||||||||||||
2024年3月31日 | 2023年3月31日 | |||||||||||||||||
风险评级 | 风险评级 | |||||||||||||||||
| 低 |
| 适中 |
| 总计 |
| 低 |
| 适中 |
| 总计 | |||||||
(金额以千计) | (金额以千计) | |||||||||||||||||
应收账款融资信贷损失备抵金: | ||||||||||||||||||
期初余额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
为采用新的CECL标准而进行的调整 | | | | | | | ||||||||||||
扣款 | | | | | | | ||||||||||||
记入合并运营报表的准备金 | ( | ( | ( | | | | ||||||||||||
期末余额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
采用新的 CECL 标准后,如中所述 附注1 列报基础 和新的重要会计政策,公司确认了为应收账款融资的信贷损失准备金,其金额等于扣除追回款后的可能亏损。根据惠誉评级违约的历史数据和时间长度,使用概率方法计算信用损失。信贷损失备抵额中还评估了各种因素,包括
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目录
内部历史数据以及适用于投资组合预期寿命和整个投资组合预期寿命的宏观经济预测假设和管理判断。宏观经济状况包括国内生产总值(“GDP”)的增长水平和失业率,这与我们的历史信用损失直接相关。与预期信用损失备抵相关的费用在合并运营报表中的销售、一般和管理费用中确认。
付款期限超过一年的融资应收账款处于非应计状态,这意味着当客户的逾期金额超过30天或对收取所有利息和本金存在合理怀疑时,利息收入将停止记录。逾期未付的款项被视为拖欠款项。如果收到的应收款处于非应计状态,则付款将首先计入利息,然后计入本金。一旦在收取所有利息和本金方面没有合理的疑问,便恢复记录利息收入。截至2024年3月31日或2023年9月30日,没有任何融资应收账款处于非应计状态。
下表列出了截至2024年3月31日按信贷质量指标分列的应收账款总额,包括应计利息,按风险评级和发放年份分列:
2024年3月31日 | |||||||||||||||
创立财政年度 | |||||||||||||||
风险评级 |
| 2024 |
| 2023 |
| 2022 |
| 2021 |
| 总计 | |||||
| |||||||||||||||
适中 |
| $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
低 |
|
| | | | | | ||||||||
总计 |
| $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
未清融资应收账款的合同到期日如下:
截至9月30日的财政年度: |
| (金额以千计) | |
2024 | $ | | |
2025 | | ||
2026 | | ||
2027 | | ||
付款总额 | $ | | |
减去:未赚取的利息收入 | ( | ||
减去:信用损失备抵金 | ( | ||
扣除未赚取的利息收入和信贷损失备抵后的总额 | $ | |
6。库存
库存包括以下内容:
3月31日 | 九月三十日 | |||||
| 2024 |
| 2023 | |||
(金额以千计) | ||||||
原材料 | $ | | $ | | ||
在处理中工作 |
| | | |||
成品 |
| | | |||
总计 | $ | | $ | |
我们至少每季度评估一次库存是否过时,如果需要,可以更频繁地进行库存评估。我们的 HPP 部门采用多方面的方法来确定是否过时,包括按产品线、计划和单个零件审查库存。在 TS 领域,我们力求将几乎所有库存与销售协议一起购买,从而最大限度地减少过时库存。我们会不时批量购买某些库存以获得折扣,但前提是我们预计会出售这些库存。我们在TS细分市场购买的库存需求量很大,尤其是在当前的环境下,并且过时的风险有限。
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目录
7。租约
与承租人和出租人有关的信息
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月,租赁成本的组成部分如下:
三个月已结束 | |||||||
简明合并运营报表地点 | 2024年3月31日 |
| 2023年3月31日 | ||||
(金额以千计) | |||||||
融资租赁: | |||||||
租赁负债的利息 | 利息支出 | $ | | $ | | ||
经营租赁: |
|
| |||||
运营租赁成本 | 销售、一般和管理 | | | ||||
短期租赁成本 | 销售、一般和管理 | | | ||||
租赁费用总额 | $ | | $ | | |||
减去转租利息收入 | 收入 | ( | ( | ||||
总租赁成本,扣除转租利息收入 | $ | | $ | |
截至2024年3月31日和2023年3月31日的六个月的租赁成本组成部分如下:
六个月已结束 | |||||||
简明合并运营报表地点 | 2024年3月31日 | 2023年3月31日 | |||||
(金额以千计) | |||||||
融资租赁: | |||||||
租赁负债的利息 | 利息支出 | $ | | $ | | ||
经营租赁: |
|
| |||||
运营租赁成本 | 销售、一般和管理 | | | ||||
短期租赁成本 | 销售、一般和管理 | | | ||||
租赁费用总额 | $ | | $ | | |||
减去转租利息收入 | 收入 | ( | ( | ||||
总租赁成本,扣除转租利息收入 | $ | | $ | |
与截至2024年3月31日和2023年3月31日的六个月租赁相关的补充现金流信息如下:
六个月已结束 | ||||
2024年3月31日 | 2023年3月31日 | |||
(金额以千计) | ||||
为计量租赁负债所含金额支付的现金: | ||||
为运营租赁支付的运营现金流 | $ | | $ | |
为短期租赁支付的运营现金流 | | | ||
为融资租赁支付的运营现金流 | | | ||
为支付融资租赁的现金流融资 | | | ||
从转租中收到的现金 | ( | ( |
8。应付账款和其他非流动负债
公司与供应商签订了某些多年期协议,同时还与客户签订了部分多年期合同。参见 附注5 融资应收账款,净额了解有关与客户签订的多年协议的更多信息。
20
目录
协议中没有规定的利率,因此利息的计算依据是 ASC 835 利息 因为交易所的付款代表两个要素:本金和利息.协议的估算利率确定为
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月,与这些协议相关的利息支出为美元
这些协议的欠款属于应付账款和其他非流动负债,因为它们是欠供应商而不是银行或金融机构的借款。参见 附注9 应付票据和信贷额度 用于支付应付给银行和其他金融机构的借款款项。
以下是与供应商签订的包含估算利息的协议的详细信息:
2024年3月31日 | 2023年9月30日 | ||||
(金额以千计) | |||||
当前 | $ | | $ | | |
减去:折扣 | ( | ( | |||
应付账款和应计费用 | $ | | $ | | |
非当前 | $ | | $ | | |
减去:折扣 | ( | ( | |||
其他非流动负债 | $ | | $ | |
该公司的总额约为 $
9。应付票据和信贷额度
2019年10月,该公司借入了美元
有
2024年3月31日 | 2023年9月30日 | ||||
(金额以千计) | |||||
当前 | $ | | $ | | |
减去:票据折扣 | |
| | ||
应付票据-当期部分 | $ | | $ | |
截至2024年3月31日和2023年9月30日,公司维持库存信贷额度,借款能力为美元
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目录
百万和美元
10。养老金和退休计划
该公司的业务在英国和美国都有固定福利和固定缴款计划。在英国,公司为部分员工提供固定福利养老金计划和固定缴款计划。在美国,公司通过补充退休计划向某些前雇员提供福利。美国补充退休计划的寿险保单不是计划资产,而是公司作为支付计划成本的工具而购买的。公司还通过退休后计划向公司在美国的某些现任高管提供高管死亡抚恤金。公司的所有固定福利计划均不对新雇员开放,并且自2009年9月起生效。
公司为养老金计划提供足够的资金,足以满足适用的员工福利法和地方税法中规定的要求。超过这些融资水平的负债在简明合并资产负债表中应计和报告。
该公司在英国的养老金计划是唯一拥有计划资产的计划。计划资产包括对混合基金的投资,混合基金又包括多元化的资产组合,包括公司股权证券、政府证券和公司债务证券。
与美国和英国计划相关的净定期福利成本的组成部分如下:
截至3月31日的三个月 | ||||||||||||||||||
2024 | 2023 | |||||||||||||||||
| 英国。 |
| 美国 |
| 总计 |
| 英国。 |
| 美国 |
| 总计 | |||||||
(金额以千计) | ||||||||||||||||||
养老金: | ||||||||||||||||||
利息成本 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
计划资产的预期回报率 |
| ( |
| |
| ( |
| ( |
| |
| ( | ||||||
摊销过去的服务成本 | | | | | | | ||||||||||||
净(收益)亏损的摊销 |
| |
| ( |
| ( |
| |
| ( |
| ( | ||||||
净定期(福利)成本 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | ( | ||||||
退休后: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||
服务成本 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
利息成本 |
| |
| |
| |
| |
| |
| | ||||||
净收益的摊销 |
| |
| ( |
| ( |
| |
| ( |
| ( | ||||||
定期补助金净额 | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | ( |
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目录
截至3月31日的六个月 | ||||||||||||||||||
2024 | 2023 | |||||||||||||||||
| 英国。 |
| 美国 |
| 总计 |
| 英国。 |
| 美国 |
| 总计 | |||||||
(金额以千计) | ||||||||||||||||||
养老金: | ||||||||||||||||||
利息成本 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
计划资产的预期回报率 |
| ( |
| |
| ( |
| ( |
| |
| ( | ||||||
摊销过去的服务成本 | | | | | | | ||||||||||||
净收益的摊销 |
| |
| ( |
| ( |
| |
| ( |
| ( | ||||||
净定期(福利)成本 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | ( | ||||||
退休后: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||
服务成本 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
利息成本 |
| |
| |
| |
| |
| |
| | ||||||
净收益的摊销 |
| |
| ( |
| ( |
| |
| ( |
| ( | ||||||
定期补助金净额 | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | ( |
按资产类别划分的英国养老金计划持有的资产的公允价值如下:
截至的公允价值 | ||||||||||||||||||||||||
2024年3月31日 | 2023年9月30日 | |||||||||||||||||||||||
使用被视为输入的公允价值衡量 | 使用被视为输入的公允价值衡量 | |||||||||||||||||||||||
资产类别 |
| 总计 |
| 第 1 级 |
| 第 2 级 |
| 第 3 级 |
| 总计 |
| 第 1 级 |
| 第 2 级 |
| 第 3 级 | ||||||||
(金额以千计) | ||||||||||||||||||||||||
存款现金 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
固定收益 | | | | | | | | | ||||||||||||||||
公平 |
| |
| | | |
| |
| | | | ||||||||||||
计划资产总额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
11。所得税
所得税支出为 $
截至2024年3月31日的三个月的有效税率为
所得税支出为 $
截至2024年3月31日的六个月中,有效税率为8%,不包括前面提到的英国,这是由于在此期间限制性股票奖励的超额税收优惠所致。截至2023年3月31日的六个月的所得税支出主要是由最低州税支出和该期间估值补贴的变化推动的。在截至2023年3月31日的六个月中,我们使用离散方法计算了递延所得税资产的全额估值补贴和累计亏损状况产生的税收支出。
虽然公司维持了全额估值补贴,但我们一直在使用离散的有效税率法来计算所得税,以编制季度报告。现在,估值补贴已经减少,公司已恢复使用年化有效税率法来计算ASC 740规定的所得税,并且在截至2024年3月31日的三个月和六个月中都这样做了。
23
目录
12。累计其他综合亏损
累计其他综合亏损的组成部分如下:
3月31日 | 九月三十日 | |||||
| 2024 |
| 2023 | |||
(金额以千计) | ||||||
外币折算的累积效应,净额 | $ | ( | $ | ( | ||
养老金负债累计未实现亏损 |
| ( |
| ( | ||
累计其他综合亏损,净额 | $ | ( | $ | ( |
13。金融资产和负债的公允价值
根据公允价值标准,公允价值基于退出价格,定义为在计量之日市场参与者之间的有序交易中出售资产或转移负债所获得的价格。公允价值计量应反映市场参与者在为资产或负债定价时将使用的所有假设。权威指南确立了公允价值层次结构,分为从1级到3级的三个级别,其中1级为最高优先级。
级别 1:反映活跃市场中相同资产或负债报价(未经调整)的可观察输入
第 2 级:除报价以外的、可直接或间接观察到的资产或负债的投入
级别 3:不可观察的输入(例如,报告实体或其他实体自己的数据)
该公司有
为了估算以下金融工具的公允价值,在可用时使用报价市场价格,并将其归类为1级。如果这些数据不可用,我们将使用可观察的基于市场的输入来估算公允价值,公允价值归类为二级。如果上述信息不可用,我们会使用内部生成的数据来估算公允价值,公允价值归类为第 3 级。
截至 2024 年 3 月 31 日 | 截至2023年9月30日 | ||||||||||||||
账面金额 | 公允价值 | 账面金额 | 公允价值 | 公允价值水平 | 参考 | ||||||||||
(金额以千计) | |||||||||||||||
资产: | |||||||||||||||
现金和现金等价物 | $ | | $ | | $ | | $ | | 1 | 简明合并资产负债表 | |||||
应收账款,净额 | | | | | 2 | 注意事项 4 | |||||||||
融资应收账款,净额 | | | | | 3 | 注意事项 5 | |||||||||
负债: | |||||||||||||||
应付账款和应计费用及其他长期负债* | | | | | 3 | 注意事项 8 | |||||||||
信用额度 | | | | | 2 | 注意事项 9 | |||||||||
应付票据 | — | — | | | 3 | 注意事项 9 |
*原始到期日已结束
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目录
现金和现金等价物
账面金额近似公允价值。
原始到期日已过期的账款和长期应收账款
公允价值是通过根据当前利率和类似条款对未来现金流进行折扣来估算的。
信用额度
我们的信贷额度的公允价值基于市场参与者目前可用的期限或期限相似贷款的借款利率。我们未偿还的循环信贷额度的账面金额接近公允价值,因为收取的基本利率因市场状况而异,信贷利差与风险相似的发行人当前的市场利差相称。当预付款按期支付时,存货信贷额度下不产生利息。
应付票据
公允价值是通过根据历史信息根据公司在另一笔类似条款的交易中可能获得的当前利率对未来现金流进行折扣来估算的。
截至2024年3月31日和2023年9月30日,原始到期日为一年或更短的应收账款的公允价值与其账面价值没有重大差异。
14。区段信息
下表列出了截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月和六个月的某些运营部门信息。
技术解决方案板块 | |||||||||||||||
高 | |||||||||||||||
性能 | |||||||||||||||
产品 | 联合的 | 合并 | |||||||||||||
截至3月31日的三个月 |
| 细分市场 |
| 王国 |
| 美国 |
| 总计 |
| 总计 | |||||
(金额以千计) | |||||||||||||||
2024 | |||||||||||||||
销售: | |||||||||||||||
产品 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
服务 |
| |
| |
| |
| |
| | |||||
总销售额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
营业收入(亏损) | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | |||||
利息支出 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||||
利息收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
总资产 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
资本支出 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||||
折旧和摊销 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||||
2023 |
|
|
|
|
|
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|
|
|
| |||||
销售: |
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|
|
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| |||||
产品 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
服务 |
| |
| |
| |
| | | ||||||
总销售额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
营业(亏损)收入 | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | |||||
利息支出 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||||
利息收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
总资产 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
资本支出 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||||
折旧和摊销 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( |
25
目录
技术解决方案板块 | |||||||||||||||
高 | |||||||||||||||
性能 | |||||||||||||||
产品 | 联合的 | 合并 | |||||||||||||
截至3月31日的六个月 |
| 细分市场 |
| 王国 |
| 美国 |
| 总计 |
| 总计 | |||||
(金额以千计) | |||||||||||||||
2024 | |||||||||||||||
销售: | |||||||||||||||
产品 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
服务 |
| |
| |
| |
| |
| | |||||
总销售额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
营业(亏损)收入 | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | |||||
利息支出 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||||
利息收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
总资产 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
资本支出 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||||
折旧和摊销 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||||
2023 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
销售: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
产品 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
服务 |
| |
| |
| |
| |
| | |||||
总销售额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
营业(亏损)收入 | $ | ( | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
利息支出 | $ | ( | $ | — | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||||
利息收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
总资产 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
资本支出 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||||
折旧和摊销 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( |
营业收入(亏损)包括销售减去销售成本、工程和开发费用以及销售、一般和管理费用,但不受其他收入(支出)或所得税支出(收益)的影响。非营业费用/收入主要包括付款期限超过一年的交易的利息收入(见 附注5 融资应收账款,净额(了解详情)以及由于利率大幅上升而在2024财年来自货币市场账户的利息收入,以及主要来自与供应商签订的多年期协议的利息支出(见 附注8 应付账款和其他非流动负债)。所有公司间交易均已取消。
下表列出了截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月和六个月中,公司从中获得的收入占总收入10%或以上的客户。
截至3月31日的三个月 | 截至3月31日的六个月 | |||||||||||||||||||||||
2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||||
(金额以百万计) | (金额以百万计) | |||||||||||||||||||||||
顾客 | 占总数的百分比 | 顾客 | 占总数的百分比 | 顾客 | 占总数的百分比 | 顾客 | 占总数的百分比 | |||||||||||||||||
| 收入 |
| 收入 |
| 收入 |
| 收入 |
| 收入 |
| 收入 |
| 收入 |
| 收入 |
| ||||||||
(金额以百万计) | ||||||||||||||||||||||||
客户 A | $ | | | % | $ | — | - | % | $ | | | % | $ | — | - | % | ||||||||
客户 B | $ | | | % | $ | | | % | $ | | | % | $ | | | % |
截至 2024 年 3 月 31 日,上述客户 A 的余额为 $
上面未列出的客户的余额为 $
26
目录
分别地。上面未列出的客户的余额为 $
15。分红
2023 年 12 月 12 日,公司董事会宣布现金分红为 $
2024 年 2 月 14 日,公司董事会宣布现金分红为 $
2024 年 2 月 21 日,公司宣布其董事会批准并宣布
第 2 项管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析
前瞻性陈述
以下讨论包含某些前瞻性陈述,包括但不限于有关未来收入和未来业务计划的陈述。前瞻性陈述包括我们在陈述中使用 “期望”、“相信”、“预测”、“打算”、“项目”、“估计”、“应该”、“可能”、“可能”、“计划”、“潜在”、“预测”、“项目”、“将”、“将” 和类似的表述。尽管我们认为此类前瞻性陈述中反映的预期基于合理的假设,但前瞻性陈述存在重大风险和不确定性,因此我们无法向您保证这些预期将被证明是正确的,实际结果可能与此类前瞻性陈述中包含的结果有所不同。我们在截至2023年9月30日财年的10 K表年度报告中,在 “风险因素” 标题下的第1A项中讨论了其中许多风险和不确定性。可能导致这种差异的因素包括但不限于:我们在很大一部分收入中依赖少数客户、高度依赖与美国联邦政府的合同、我们在某些情况下依赖单一来源供应关键产品组件、我们运营所在细分市场的激烈竞争、美国税法的变化、通货膨胀压力以及乌克兰-俄罗斯军方和以色列-哈马斯冲突的影响全球贸易和金融市场。鉴于这些不确定性,您不应过分依赖这些前瞻性陈述。此外,前瞻性陈述仅代表我们截至本文件发布之日的估计和假设。除非法律要求,否则我们没有义务公开更新或修改本报告中包含的任何前瞻性陈述,无论是由于新信息、未来事件还是其他原因。该管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析应与本文件和截至2023年9月30日财年的10-K表年度报告中其他地方的财务报表和相关附注一起阅读。
关键会计政策
我们对财务状况和经营业绩的讨论和分析以我们的简明合并财务报表为基础,这些财务报表是根据美国普遍接受的会计原则编制的。编制这些财务报表要求我们作出影响所报告的资产、负债、收入和支出金额的估计和判断。我们将持续评估我们的估计,包括与应收账款和融资应收账款的信用损失备抵额、库存估值、无形资产减值评估、所得税、递延薪酬和退休计划以及用于收入确认和意外开支的估计销售价格相关的估计。我们的估算基于历史表现以及我们认为在当时情况下合理的其他各种假设,这些假设的结果构成了对资产和负债账面价值做出判断的基础,而这些判断从其他来源看不出来。在不同的假设或条件下,实际结果可能与这些估计值有所不同。对我们的描述
27
目录
关键会计政策包含在我们截至2023年9月30日财年的10-K表年度报告中,位于第7项 “管理层对财务状况和经营业绩的讨论与分析” 中的 “关键会计政策” 部分。管理层认为,在截至2024年3月31日的六个月中,我们在截至2023年9月30日财年的10-K表年度报告的管理层财务状况和经营业绩讨论与分析部分中作为关键会计估计披露的项目没有重大变化,信用损失估计除外。参见 附注1 列报依据和新的重要会计政策有关新政策的详细信息,请参见本10-Q表季度报告的第1项。
影响我们财务业绩的近期趋势
截至2024年3月31日,俄罗斯/乌克兰的军事冲突和以色列-哈马斯冲突尚未对收入产生直接的重大影响,因为我们在这两个地区都没有任何重要的经常性客户。但是,我们在周边地区确实有客户和供应商,这些客户和供应商可能会受到影响,与此类冲突相关的冲突和地缘政治紧张局势的进一步升级可能会对我们的业务、财务状况和经营业绩产生不利影响,包括网络攻击、供应中断、消费者需求下降以及外汇和金融市场的变化等。目前无法预测冲突对公司和我们的客户或供应商的影响或后果的规模。
运营结果
截至2024年3月31日的三个月概述
截至2024年3月31日的三个月,我们的销售额增长了约40万美元,达到1,370万美元,增长了3%,而截至2023年3月31日的三个月,销售额为1,330万美元。截至2024年3月31日的三个月,我们的毛利率占销售额的比例增至47%,而截至2023年3月31日的三个月,这一比例为38%。在截至2024年3月31日的三个月中,营业收入为120万美元,而截至2023年3月31日的三个月的营业收入为20万美元。截至2024年3月31日的三个月,其他收入净额增长了约30万美元,至50万美元,而去年同期为20万美元。截至2024年3月31日的三个月,所得税支出为10万美元,而去年同期的所得税支出为10万美元。
下表详细介绍了我们在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中以美元计算的经营业绩以及占销售额的百分比:
% | % | ||||||||||
| 2024年3月31日 |
| 的销售额 |
| 2023年3月31日 |
| 的销售额 |
| |||
(以千美元计) |
| ||||||||||
销售 | $ | 13,706 |
| 100 | % | $ | 13,269 |
| 100 | % | |
成本和支出: |
|
|
|
|
|
|
|
| |||
销售成本 |
| 7,228 |
| 53 | % |
| 8,279 |
| 62 | % | |
工程与开发 |
| 726 |
| 5 | % |
| 858 |
| 6 | % | |
销售、一般和管理 |
| 4,518 |
| 33 | % |
| 3,895 |
| 29 | % | |
成本和支出总额 |
| 12,472 |
| 91 | % |
| 13,032 |
| 97 | % | |
营业收入 |
| 1,234 |
| 9 | % |
| 237 |
| 2 | % | |
其他收入,净额 |
| 489 |
| 4 | % |
| 155 |
| 1 | % | |
所得税前收入 |
| 1,723 |
| 13 | % |
| 392 |
| 3 | % | |
所得税支出 |
| 135 |
| 1 | % |
| 71 |
| 1 | % | |
净收入 | $ | 1,588 |
| 12 | % | $ | 321 |
| 2 | % |
销售
截至2024年3月31日的三个月,我们的销售额增长了约40万美元,达到1,370万美元,增长了3%,而去年同期为1,330万美元。销售额的增长是由于我们的HPP板块增加了100万美元,但TS板块减少了60万美元,部分抵消了销售额的增长。
28
目录
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月,TS细分市场的销售变化如下:
3月31日 | 增加(减少) |
| ||||||||||
| 2024 |
| 2023 |
| $ |
| % |
| ||||
(以千美元计) | ||||||||||||
产品 | $ | 6,415 | $ | 8,016 | $ | (1,601) | (20) | % | ||||
服务 |
| 4,789 |
| 3,777 |
| 1,012 | 27 | % | ||||
总计 | $ | 11,204 | $ | 11,793 | $ | (589) | (5) | % |
TS细分市场产品销售额下降160万美元,其中美国分部减少了150万美元,这是由于对几个主要客户的销售减少所致,英国分部减少了10万美元。截至2024年3月31日的三个月,服务销售额比上年同期增长了100万美元,这归因于美国分部。服务销售额的增长包括第三方维护销售额增加120万美元和管理服务销售额增加20万美元,但部分被内部和第三方服务销售额减少的40万美元所抵消。
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月,HPP细分市场的销售变化如下:
3月31日 | 增加(减少) |
| ||||||||||
| 2024 |
| 2023 |
| $ |
| % |
| ||||
(以千美元计) | ||||||||||||
产品 | $ | 2,043 | $ | 972 | $ | 1,071 | 110 | % | ||||
服务 |
| 459 |
| 504 |
| (45) | (9) | % | ||||
总计 | $ | 2,502 | $ | 1,476 | $ | 1,026 | 70 | % |
截至2024年3月31日的三个月,HPP的产品销售额与去年同期相比增长了110万美元,这是由于ARIA Zero Trust Gateway向一个主要客户的销售额增加了200万美元,但被Myricom对多个主要客户的销售额下降的90万美元所部分抵消。截至2024年3月31日的三个月,HPP的服务销售额与去年同期相比保持相对平稳,为50万美元,这是由于维修收入减少了10万美元,被ARIA收入增加的10万美元所抵消。
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月,我们按地理区域划分的销售额如下,该地区基于产品运送或提供服务的客户地点:
3月31日 | 增加(减少) |
| ||||||||||||||
| 2024 |
| % |
| 2023 |
| % |
| $ |
| % |
| ||||
(以千美元计) | ||||||||||||||||
美洲 | $ | 13,530 |
| 99 | % | $ | 12,658 |
| 95 | % | $ | 872 | 7 | % | ||
欧洲 |
| 154 |
| 1 | % |
| 381 |
| 3 | % |
| (227) | (60) | % | ||
亚洲 |
| 22 |
| — | % |
| 230 |
| 2 | % |
| (208) | (90) | % | ||
总计 | $ | 13,706 |
| 100 | % | $ | 13,269 |
| 100 | % | $ | 437 | 3 | % |
对美洲销售额增长90万美元的主要原因是HPP板块增长了120万美元,但被TS细分市场美国分部减少的30万美元部分抵消。对欧洲的销售额减少20万美元的主要原因是我们的TS细分市场的美国分部的销售额减少了10万美元,英国分部的销售额减少了10万美元。由于HPP部门的减少,截至2024年3月31日的三个月,对亚洲的销售额与去年同期相比下降了20万美元。
29
目录
毛利率
截至2024年3月31日的三个月,我们的毛利率(“GM”)与去年同期相比增加了150万美元。截至2024年3月31日的三个月,通用汽车占销售额的百分比增长至47%,而去年同期为38%。
3月31日 | ||||||||||||||||
2024 | 2023 | 增加 |
| |||||||||||||
| GM$ |
| GM% |
| GM$ |
| GM% |
| GM$ |
| GM% |
| ||||
(以千美元计) | ||||||||||||||||
TS | $ | 4,314 |
| 39 | % | $ | 3,995 |
| 34 | % | $ | 319 |
| 5 | % | |
HPP |
| 2,164 |
| 86 | % |
| 995 |
| 67 | % |
| 1,169 |
| 19 | % | |
总计 | $ | 6,478 |
| 47 | % | $ | 4,990 |
| 38 | % | $ | 1,488 |
| 9 | % |
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月,我们的TS板块的产品组合对毛利率的影响如下:
3月31日 | ||||||||||||||||
2024 | 2023 | 增加(减少) |
| |||||||||||||
| GM$ |
| GM% |
| GM$ |
| GM% |
| GM$ |
| GM% |
| ||||
(以千美元计) | ||||||||||||||||
产品 | $ | 1,210 |
| 19 | % | $ | 1,775 |
| 22 | % | $ | (565) |
| (3) | % | |
服务 |
| 3,104 |
| 65 | % |
| 2,220 |
| 59 | % |
| 884 |
| 6 | % | |
总计 | $ | 4,314 |
| 39 | % | $ | 3,995 |
| 34 | % | $ | 319 |
| 5 | % |
截至2024年3月31日的三个月期间,通用汽车TS细分市场总销售额占销售额的百分比增长至39%,而去年同期为34%。产品通用汽车占收入的百分比下降了3%,这是由于本期有几笔巨额销售,与去年同期相比,利润率较低。服务通用汽车占收入的百分比比上年增长了6%,这是由于第三方维护收入的增加,这些收入记录为 “净额”,这意味着扣除相关成本后的收入记录在服务收入细目中,导致通用汽车占销售额的百分比增加。
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月,我们的HPP板块的产品组合对毛利率的影响如下:
3月31日 | ||||||||||||||||
2024 | 2023 | 增加(减少) |
| |||||||||||||
| GM$ |
| GM% |
| GM$ |
| GM% |
| GM$ |
| GM% |
| ||||
(以千美元计) | ||||||||||||||||
产品 | $ | 1,832 |
| 90 | % | $ | 633 |
| 65 | % | $ | 1,199 |
| 25 | % | |
服务 |
| 332 |
| 72 | % |
| 362 |
| 72 | % |
| (30) |
| — | % | |
总计 | $ | 2,164 |
| 86 | % | $ | 995 |
| 67 | % | $ | 1,169 |
| 19 | % |
截至2024年3月31日的三个月,通用汽车整体HPP板块占销售额的百分比从截至2023年3月31日的三个月的67%增至86%。截至2024年3月31日的三个月,通用汽车产品占产品收入的百分比与去年同期相比增长了25%,这是由于本期ARIA Zero Trust Gateway的一份大订单,该订单几乎全部是通用汽车,去年没有发生。服务总经理占服务收入的百分比与去年同期持平,为72%,服务组合没有任何重大变化。
工程和开发费用
在截至2024年3月31日的三个月中,我们的HPP板块产生的工程和开发费用与去年同期相比减少了20万美元,至70万美元,这是由于咨询减少以及
30
目录
劳动开支。本期支出主要用于与ARIA Zero Trust Gateway网络安全产品的持续开发相关的产品工程费用。
销售、一般和管理费用
下表详细介绍了我们在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中按运营部门分列的销售、一般和管理(“SG&A”)支出:
截至3月31日的三个月 |
| |||||||||||||||
% 的 | % 的 | $ | % | |||||||||||||
| 2024 |
| 总计 |
| 2023 |
| 总计 |
| 增加 |
| 增加 | |||||
(以千美元计) | ||||||||||||||||
按运营部门划分: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
TS 细分市场 | $ | 3,345 |
| 74 | % | $ | 3,064 |
| 79 | % | $ | 281 |
| 9 | % | |
HPP 细分市场 |
| 1,173 |
| 26 | % |
| 831 |
| 21 | % |
| 342 |
| 41 | % | |
总计 | $ | 4,518 |
| 100 | % | $ | 3,895 |
| 100 | % | $ | 623 |
| 16 | % |
截至2024年3月31日的三个月,销售和收购费用与去年同期相比增加了60万美元,达到450万美元。与去年同期相比,TS板块的销售和收购费用增加了30万美元,这主要是由于可变薪酬增加了20万美元,工资和福利增加了10万美元。截至2024年3月31日的三个月,HPP板块的销售和收购费用与上年同期相比增加了30万美元,这是由于咨询费用增加了20万美元,佣金增加了10万美元。
其他收入/支出
下表详细列出了截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月的其他净收入:
三个月已结束 | |||||||||
| 2024年3月31日 |
| 2023年3月31日 |
| 增加 | ||||
(金额以千计) | |||||||||
外汇收入(亏损) | $ | 32 | $ | (115) | $ | 147 | |||
利息支出 | (46) | (62) | 16 | ||||||
利息收入 |
| 478 |
| 325 |
| 153 | |||
其他收入,净额 |
| 25 |
| 7 |
| 18 | |||
其他收入总额,净额 | $ | 489 | $ | 155 | $ | 334 |
与截至2023年3月31日的三个月相比,截至2024年3月31日的三个月,净收入总额增加了30万美元,至50万美元。
截至2024年3月31日的三个月中,外汇收入增加了10万美元,这主要是由于美元兑英镑与去年同期相比走强。在合并过程中,美元和欧元被重新计量为我们英国子公司的本位货币,即英镑。这种非现金调整包含在损益表的外汇收益(亏损)中。外汇收益主要来自我们 TS UK 分部的美元银行账户。
截至2024年3月31日的三个月,利息收入与去年同期相比增加了15.3万美元,这主要是由于利率较上年同期大幅提高,这导致来自美国和英国货币市场账户的利息收入增加。付款期限超过一年的协议的利息收入略有下降(见 附注5 融资应收账款,净额详情请见本10-Q表季度报告的第1项)。尽管在2023年和2024财年签订了更高利率的新协议,但先前协议中确认的较低利息收入足以抵消这一点
31
目录
因为由于收到本金, 利息收入随着时间的流逝而减少.所有这些协议都在TS-US部门中。
截至2024年3月31日的三个月,利息支出与去年同期相比减少了16,000美元,这与TS美国分部从2021财年第二季度开始的多年期供应商合同支付本金有关,这些合同的付款期限超过一年,因为随着本金的支付,随着时间的推移,公司产生的利息支出会减少。参见 附注8 应付账款和信贷额度有关详细信息,请参见本 10-Q 表季度报告的第 1 项。此外,由于应付票据已在2024财年的第一天全额支付,因此与上一年度相比,本期没有发生任何利息支出。这些下降被随后的2023财年第三季度多年期供应商协议的利息支出增加所部分抵消。
所得税
截至2024年3月31日的三个月,所得税支出为13.5万美元,而2023年同期的所得税支出为71,000美元。截至2024年3月31日的三个月,预计的年化有效所得税税率为18%,其中不包括该英国实体的影响,该公司继续遭受亏损并维持全额估值补贴。我们的有效所得税税率和美国联邦法定税率之间的区别是州税和税收抵免的影响,我们预计能够将这些税收和税收抵免用于抵消联邦和州税。
截至2024年3月31日的三个月,有效税率为8%,不包括前面提到的英国,这是由于在此期间限制性股票奖励的超额税收优惠所致。截至2023年3月31日的三个月的所得税支出主要是由最低州税支出和该期间估值补贴的变化推动的。在截至2023年3月31日的三个月中,我们使用离散方法计算了递延所得税资产的全额估值补贴和累计亏损状况产生的税收支出。
虽然公司维持了全额估值补贴,但我们一直在使用离散的有效税率法来计算所得税,以编制季度报告。现在,估值补贴已经减少,公司已恢复使用年化有效税率法来计算ASC 740规定的所得税,并且在截至2024年3月31日的三个月中都这样做了。
截至2024年3月31日的六个月概述
截至2024年3月31日的六个月中,我们的销售额下降了250万美元,至2910万美元,下降了8%,而截至2023年3月31日的六个月的销售额为3,160万美元。销售额下降是由于我们的TS板块减少了180万美元,而我们的HPP板块减少了约70万美元。截至2024年3月31日的六个月中,我们的毛利率占销售额的百分比增长了2%,达到36%,而截至2023年3月31日的六个月为34%。在截至2024年3月31日的六个月中,营业收入为90万美元,而截至2023年3月31日的六个月的营业收入为160万美元。截至2024年3月31日的六个月中,其他收入(支出)净增加90万美元,收入为80万美元,而截至2023年3月31日的六个月的支出为10万美元。截至2024年3月31日的六个月中,所得税支出为10万美元,而去年同期的所得税支出为20万美元。
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目录
下表详细介绍了我们在截至2024年3月31日和2023年3月31日的六个月中以美元计算的经营业绩以及占销售额的百分比:
% | % |
| |||||||||
| 2024年3月31日 |
| 的销售额 |
| 2023年3月31日 |
| 的销售额 |
| |||
(以千美元计) |
| ||||||||||
销售 | $ | 29,081 |
| 100 | % | $ | 31,613 |
| 100 | % | |
成本和支出: |
|
|
|
|
|
|
|
| |||
销售成本 |
| 18,508 |
| 64 | % |
| 20,806 |
| 66 | % | |
工程与开发 |
| 1,426 |
| 5 | % |
| 1,694 |
| 5 | % | |
销售、一般和管理 |
| 8,256 |
| 28 | % |
| 7,512 |
| 24 | % | |
成本和支出总额 |
| 28,190 |
| 97 | % |
| 30,012 |
| 95 | % | |
营业收入 |
| 891 |
| 3 | % |
| 1,601 |
| 5 | % | |
其他收入(支出),净额 |
| 772 |
| 3 | % |
| (115) |
| — | % | |
所得税前收入 |
| 1,663 |
| 6 | % |
| 1,486 |
| 5 | % | |
所得税支出 |
| 148 |
| 1 | % |
| 204 |
| 1 | % | |
净收入 | $ | 1,515 | 5 | % | $ | 1,282 | 4 | % |
销售
截至2024年3月31日的六个月中,我们的销售额下降了约250万美元,至2910万美元,下降了8%,而截至2023年3月31日的六个月的销售额为3,160万美元。销售额下降是由于我们的TS板块减少了180万美元,而我们的HPP板块减少了约70万美元。
截至2024年3月31日和2023年3月31日的六个月中,TS细分市场的销售变化如下:
3月31日 | 增加(减少) |
| ||||||||||
| 2024 |
| 2023 |
| $ |
| % |
| ||||
(以千美元计) | ||||||||||||
产品 | $ | 17,350 | $ | 20,075 | $ | (2,725) | (14) | % | ||||
服务 |
| 8,517 |
| 7,573 |
| 944 | 12 | % | ||||
总计 | $ | 25,867 | $ | 27,648 | $ | (1,781) | (6) | % |
与去年同期相比,TS细分市场的产品销售额下降了270万美元,这是由于美国分部几个主要客户的销售额下降所致。截至2024年3月31日的六个月中,服务销售额比上年同期增长了90万美元,其中包括美国分部的100万美元增长,部分被英国分部的10万美元减少所抵消。服务销售的变化包括托管服务销售额增加40万美元,第三方维护销售额增加90万美元,但部分被内部和第三方服务销售额减少的40万美元所抵消。
截至2024年3月31日和2023年3月31日的六个月中,HPP细分市场的销售变化如下:
| 3月31日 | 减少 |
| |||||||||
2024 |
| 2023 |
| $ |
| % | ||||||
(以千美元计) | ||||||||||||
产品 | $ | 2,515 | $ | 3,134 | $ | (619) | (20) | % | ||||
服务 |
| 699 |
| 831 |
| (132) | (16) | % | ||||
总计 | $ | 3,214 | $ | 3,965 | $ | (751) | (19) | % |
在截至2024年3月31日的六个月中,HPP的产品销售额与上年同期相比下降了60万美元,这主要是由于去年Myricom的一份180万美元的大型产品订单在本年度没有再次发生,再加上几个主要客户减少了80万美元,本期一份200万美元的大型ARIA零信任网关订单被部分抵消,但该订单未在该年出现上一年的时期。在截至2024年3月31日的六个月中,HPP服务销售额与上年同期相比下降了10万美元,这是由于与E2D计划相关的高速处理板的特许权使用费减少了20万美元
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目录
再加上维修收入减少了10万美元,部分被ARIA收入增加的20万美元所抵消。
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的六个月中,我们按地理区域划分的销售额如下,该地区基于产品运送或提供服务的客户地点:
3月31日 | 增加(减少) | |||||||||||||||
| 2024 |
| % |
| 2023 |
| % |
| $ |
| % |
| ||||
(以千美元计) | ||||||||||||||||
美洲 | $ | 28,082 |
| 97 | % | $ | 30,598 |
| 97 | % | $ | (2,516) | (8) | % | ||
欧洲 |
| 605 |
| 2 | % |
| 669 |
| 2 | % |
| (64) | (10) | % | ||
亚洲 |
| 394 |
| 1 | % |
| 346 |
| 1 | % |
| 48 | 14 | % | ||
总计 | $ | 29,081 |
| 100 | % | $ | 31,613 |
| 100 | % | $ | (2,532) | (8) | % |
对美洲的销售额减少了250万美元,这是由于TS板块的美国分部减少了200万美元,英国分部减少了10万美元,再加上HPP板块减少了40万美元。对欧洲的销售额减少了10万美元,这是我们的HPP板块销售额下降的结果。与去年相比,对亚洲的销售额保持相对平稳,TS板块的销售额增长了20万美元,被HPP部门减少的20万美元所抵消。
毛利率
截至2024年3月31日的六个月中,我们的毛利率(“GM”)与去年同期相比下降了20万美元。截至2024年3月31日的六个月中,通用汽车占总销售额的百分比增至36%,而去年同期为34%。
3月31日 | ||||||||||||||||
2024 | 2023 | 增加(减少) |
| |||||||||||||
(以千美元计) | ||||||||||||||||
| GM$ |
| GM% |
| GM$ |
| GM% |
| GM$ |
| GM% |
| ||||
TS | $ | 8,071 |
| 31 | % | $ | 8,159 |
| 30 | % | $ | (88) |
| 1 | % | |
HPP |
| 2,502 |
| 78 | % |
| 2,648 |
| 67 | % |
| (146) |
| 11 | % | |
总计 | $ | 10,573 |
| 36 | % | $ | 10,807 |
| 34 | % | $ | (234) |
| 2 | % |
截至2024年3月31日和2023年3月31日的六个月中,我们的TS板块的产品组合对毛利率的影响如下:
3月31日 | ||||||||||||||||
2024 | 2023 | 增加(减少) |
| |||||||||||||
| GM$ |
| GM% |
| GM$ |
| GM% |
| GM$ |
| GM% |
| ||||
(以千美元计) | ||||||||||||||||
产品 | $ | 3,107 |
| 18 | % | $ | 3,804 |
| 19 | % | $ | (697) |
| (1) | % | |
服务 |
| 4,964 |
| 58 | % |
| 4,355 |
| 58 | % |
| 609 |
| — | % | |
总计 | $ | 8,071 |
| 31 | % | $ | 8,159 |
| 30 | % | $ | (88) |
| 1 | % |
截至2024年3月31日的六个月期间,通用汽车TS细分市场占总销售额的百分比增长至31%,而去年同期为30%。这是由于服务转基因相对于产品有所增加,因为服务通用汽车占收入的百分比明显高于产品通用汽车占收入的百分比。服务通用汽车占收入的百分比与上年相比保持相对平稳,服务领域通用汽车占收入的百分比没有任何重大变化,而由于产品组合,产品通用汽车的收入比上年略有下降。
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目录
截至2024年3月31日和2023年3月31日的六个月中,我们的HPP板块的产品组合对毛利率的影响如下:
3月31日 | ||||||||||||||||
2024 | 2023 | 增加(减少) |
| |||||||||||||
(以千美元计) | ||||||||||||||||
| GM$ |
| GM% |
| GM$ |
| GM% |
| GM$ |
| GM% |
| ||||
产品 | $ | 2,114 |
| 84 | % | $ | 2,054 |
| 66 | % | $ | 60 |
| 18 | % | |
服务 |
| 388 |
| 56 | % |
| 594 |
| 71 | % |
| (206) |
| (15) | % | |
总计 | $ | 2,502 |
| 78 | % | $ | 2,648 |
| 67 | % | $ | (146) |
| 11 | % |
截至2024年3月31日的六个月中,通用汽车的HPP板块总销售额占销售额的百分比从截至2023年3月31日的六个月的67%增至78%。与去年同期相比,产品通用汽车占产品收入的百分比增长了18%,这主要归因于截至2024年3月31日的六个月中ARIA Zero Trust Gateway的一笔大订单,几乎全部是毛利率。截至2024年3月31日的六个月中,服务通用汽车占服务收入的百分比与去年同期相比下降了15%,这是由于特许权使用费销售减少,而特许权使用费销售额几乎全部是利润率。
工程和开发费用
在截至2024年3月31日的六个月中,我们的HPP板块产生的工程和开发费用降至140万美元,而去年同期为170万美元,这是由于咨询减少和人工支出减少了30万美元。本期支出主要用于与ARIA Zero Trust Gateway网络安全产品的持续开发相关的产品工程费用。
销售、一般和管理费用
下表详细介绍了我们在截至2024年3月31日和2023年3月31日的六个月中按运营部门分列的销售、一般和管理(“SG&A”)支出:
截至3月31日的六个月 | ||||||||||||||||
% 的 | % 的 | $ | % | |||||||||||||
| 2024 |
| 总计 |
| 2023 |
| 总计 |
| 增加 |
| 增加 | |||||
(以千美元计) | ||||||||||||||||
按运营部门划分: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
TS 细分市场 | $ | 6,100 |
| 74 | % | $ | 5,767 |
| 77 | % | $ | 333 |
| 6 | % | |
HPP 细分市场 |
| 2,156 |
| 26 | % |
| 1,745 |
| 23 | % |
| 411 |
| 24 | % | |
总计 | $ | 8,256 |
| 100 | % | $ | 7,512 |
| 100 | % | $ | 744 |
| 10 | % |
截至2024年3月31日的六个月中,销售和收购费用与去年同期相比增加了70万美元。与去年同期相比,TS板块的销售和收购费用增加了30万美元,这主要是由于可变薪酬增加了约20万美元,工资和福利增加了10万美元。每个销售人员的毛利率和相关配额都有自己的佣金率,这就是为什么尽管总体毛利率略有下降,但佣金增加的原因。截至2024年3月31日的六个月中,HPP板块的销售和收购费用与上年同期相比增加了40万美元,这是由于咨询费用增加了20万美元,股票薪酬增加了10万美元,可变薪酬增加了10万美元。
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目录
其他收入/支出
下表详细列出了截至2024年3月31日和2023年3月31日的六个月的其他净收入:
六个月已结束 | ||||||||||
增加 | ||||||||||
| 2024年3月31日 |
| 2023年3月31日 |
| (减少) | |||||
(金额以千计) | ||||||||||
外汇损失 | $ | (142) | $ | (616) | $ | 474 | ||||
利息支出 | (95) | (126) | 31 | |||||||
利息收入 |
| 974 |
| 586 |
| 388 | ||||
其他收入,净额 |
| 35 |
| 41 |
| (6) | ||||
其他收入(支出)总额,净额 | $ | 772 | $ | (115) | $ | 887 |
截至2024年3月31日的六个月中,净其他收入(支出)总额增加了90万美元,收入为80万美元,而去年同期的支出为10万美元。
截至2024年3月31日的六个月中,外汇亏损减少了50万美元,这是由于美元和欧元相对于英镑的疲软程度低于去年同期。在合并过程中,美元和欧元被重新计量为我们英国子公司的本位货币,即英镑。这种非现金调整包含在损益表的外汇损失中。外汇损失主要来自我们英国TS分部的美元银行账户。
截至2024年3月31日的六个月中,利息收入与去年同期相比增加了38.8万美元,这主要是由于利率较上年同期大幅提高,这导致来自美国和英国货币市场账户的利息收入增加。付款期超过一年的协议的利息收入略有下降(见 附注5 融资应收账款,净额详情请见本10-Q表季度报告的第1项)。尽管新协议的付款期限超过一年(参见 附注5 融资应收账款,净额在本10-Q表季度报告的第1项中(详情见详情),已在2023年和2024财年签订了更高的利率,但由于收到本金而随着时间的流逝,利息收入随着时间的流逝而减少,先前协议中确认的较低利息收入足以抵消这一点。所有这些协议都在TS-US部门中。
截至2024年3月31日的六个月中,利息支出与去年同期相比减少了31,000美元,这与TS美国分部从2021财年第二季度开始的多年期供应商合同支付本金有关,这些合同的付款期限超过一年,因为随着本金的支付,随着时间的推移,公司产生的利息支出会减少。此外,由于应付票据已在2024财年的第一天全额支付,因此与上一年度相比,本期未发生任何利息支出。这些下降被随后的2023财年第三季度多年期供应商协议的增加部分抵消。参见 附注8 应付账款和其他非流动负债 有关详细信息,请参见本 10-Q 表季度报告的第 1 项。
所得税
截至2024年3月31日的六个月中,所得税支出为14.8万美元,而2023年同期的所得税支出为20.4万美元。
截至2024年3月31日的六个月中,有效税率为8%,不包括前面提到的英国,这是由于在此期间限制性股票奖励的超额税收优惠所致。截至2023年3月31日的六个月的所得税支出主要是由最低州税支出和该期间估值补贴的变化推动的。在截至2023年3月31日的六个月中,我们使用离散方法计算了递延所得税资产的全额估值补贴和累计亏损状况产生的税收支出。
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虽然公司维持了全额估值补贴,但我们一直在使用离散的有效税率法来计算所得税,以编制季度报告。现在,估值补贴已经减少,公司已恢复使用年化有效税率法来计算ASC 740规定的所得税,并且在截至2024年3月31日的三个月和六个月中都这样做了。
流动性和资本资源
我们的主要流动性来源是我们的现金和现金等价物以及我们的信贷额度。
截至2024年3月31日,现金及现金等价物从截至2023年9月30日的2520万美元增加了190万美元,至2710万美元。
以下是我们截至2024年3月31日和2023年3月31日的六个月的现金流摘要:
六个月已结束 | ||||||
|
| |||||
(以千美元计) | 2024 | 2023 | ||||
(以千美元计) | ||||||
提供的净现金(用于): |
|
|
|
| ||
经营活动 | $ | 3,324 |
| $ | (4,525) | |
投资活动 | (193) | (3,829) | ||||
筹资活动 | (1,246) | (2,375) | ||||
汇率变动对现金的影响 | 17 | 59 | ||||
现金和现金等价物的增加(减少) | $ | 1,902 |
| $ | (10,670) |
运营活动
截至2024年3月31日的六个月中,经营活动提供的现金为330万美元,而去年用于经营活动的现金为450万美元。与上年相比的增长主要与应付账款和应计费用减少730万美元有关,加上应收融资减少60万美元和应付税款减少100万美元,但300万美元库存减少部分抵消了这一减少。库存波动取决于订单的接收和发货时间。应付账款和应计费用的波动取决于收到供应商发票的时间以及相关的付款时间。其余差异主要与运营资产和负债的时间差异有关。
投资活动
截至2024年3月31日的六个月中,用于投资活动的现金为20万美元,而去年用于投资活动的现金为380万美元。与上年相比,使用的现金减少主要与购买350万美元的持有至到期投资有关。
融资活动
截至2024年3月31日的六个月中,用于融资活动的现金为120万美元,而去年同期为240万美元。主要区别在于我们的信贷额度净借款的时机,在截至2024年3月31日的六个月中,我们的净还款额为50万美元,而去年同期的净还款额为180万美元。此外,支付的现金分红比上年增加了10万美元。
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目录
其他流动性和资本资源项目
截至2024年3月31日,我们在英国的外国子公司持有的现金总额约为500万美元,包括20万欧元、30万英镑和440万美元。这笔现金包含在简明合并资产负债表中报告的总现金和现金等价物中。
截至2024年3月31日和2023年9月30日,该公司维持了高达1,500万美元的信贷额度,用于支付HPP和TS板块均可获得的库存。该信贷额度还包括最多100万美元的有限现金提取。截至2024年3月31日和2023年9月30日,分别有1,400万美元和1,350万美元的可用资金。截至2024年3月31日和2023年9月30日,没有未偿还的现金提款。有关公司信贷额度,包括其财务契约的进一步讨论,见第1项 附注9 应付票据和信贷额度。
如果运营产生的现金不足以满足营运资金需求,我们可能需要通过银行贷款或其他方式获得资金。如果我们无法获得额外的融资,我们可能无法完成产品的开发或改进,利用未来的机会,应对竞争,留住关键员工,或继续有效运营我们的业务。
根据我们目前的计划和业务状况,管理层认为,公司的可用现金和现金等价物、运营产生的现金以及信贷额度的可用性将足以满足公司自本申报之日起至少12个月的营运资金和资本支出需求。
二合一股票拆分
2024 年 2 月 21 日,公司宣布其董事会批准并宣布以 100% 的股票分红的形式进行二比一的股票拆分。股票股息于2024年3月20日支付给截至2024年3月6日营业结束时的登记股东。
第 4 项。控制和程序
评估披露控制和程序
公司评估了截至2024年3月31日我们的披露控制和程序的设计和运作的有效性。我们的首席执行官、首席财务官和高级管理团队的其他成员监督并参与了本次评估。根据《交易法》第13a-15(e)条和第15d-15(e)条的定义,“披露控制和程序” 一词是指公司的控制措施和其他程序,旨在确保公司在根据《交易法》提交或提交的报告中要求披露的信息在SEC规则和表格规定的时间内得到记录、处理、汇总和报告。披露控制和程序包括但不限于控制措施和程序,旨在确保公司在根据《交易法》提交或提交的报告中要求披露的信息得到积累并酌情传达给公司管理层,包括其主要执行官和首席财务官,以便及时就所需的披露做出决定。管理层认识到,任何控制和程序,无论设计和运作多么完善,都只能为实现其目标提供合理的保证,管理层在评估可能的控制和程序的成本效益关系时必须作出判断。根据对截至2024年3月31日的披露控制和程序的评估,公司首席执行官兼首席财务官得出结论,截至该日,我们的披露控制和程序是有效的。
财务报告内部控制的变化
在截至2024年3月31日的三个月中,我们对财务报告的内部控制没有发生重大影响或合理可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响的变化。
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第二部分。其他信息
第 1A 项。风险因素
截至2023年9月30日财年的10-K表年度报告中 “风险因素” 标题下的第1A项中列出的风险因素没有重大变化。
第 5 项。其他
在截至2024年3月31日的六个月中,公司没有董事或高级管理人员
第 6 项。展品
数字 |
| 描述 |
3.1 | CSP Inc. 组织章程修正条款(参照公司于2024年2月22日向美国证券交易委员会提交的8-K表最新报告第3.1项纳入) | |
31.1* | 规则 13 (a) -14 (a) /15d-14 (a) 首席执行官的认证 | |
31.2* | 规则 13 (a) -14 (a) /15d-14 (a) 首席财务官的认证 | |
32.1* | 第 1350 节首席执行官和首席财务官的认证 | |
101* | 公司截至2024年3月31日的季度10-Q表季度报告的以下财务报表格式为 可扩展业务报告语言 (XBRL)(a) 我们截至2024年3月31日和2023年9月30日的简明合并资产负债表,(b)截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月和六个月的简明合并运营报表,(c)截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月和六个月的简明合并综合股东权益表,(d)截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月和六个月的简明合并股东权益表,(e)我们截至2024年3月31日和2023年3月31日的六个月的简明合并现金流量表,以及(f)此类简明合并财务报表的附注。 | |
104* | 本截至2024年3月31日的季度10-Q表季度报告的封面,采用行内XBRL格式。 |
* 随函提交
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目录
签名
根据经修订的1934年《证券交易法》的要求,注册人已正式促使经正式授权的下列签署人代表其签署本报告。
CSP INC. | ||
2024年5月9日 | 来自: | /s/ 维克多·德洛沃 |
维克多·德洛沃 | ||
首席执行官, | ||
总裁兼董事 | ||
2024年5月9日 | 来自: | /s/ Gary W. Levine |
加里·W·莱文 | ||
首席财务官 |
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