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最低成员HBB：固定收益计划固定收益证券会员2022-12-310001709164SRT: 最大成员美国公认会计准则：外国计划成员HBB：固定收益计划固定收益证券会员2022-12-310001709164美国公认会计准则：货币市场基金成员美国公认会计准则：外国计划成员2022-12-310001709164美国公认会计准则：货币市场基金成员美国公认会计准则：外国计划成员2021-12-310001709164美国公认会计准则：货币市场基金成员美国公认会计准则：外国计划成员SRT: 最低成员2022-12-310001709164SRT: 最大成员美国公认会计准则：货币市场基金成员美国公认会计准则：外国计划成员2022-12-310001709164国家：美国US-GAAP：固定福利计划EquitySecurities美国会员2022-12-310001709164国家：美国US-GAAP：固定福利计划EquitySecurities美国会员2021-12-310001709164US-GAAP：固定福利计划EquitySecurities美国会员美国公认会计准则：外国计划成员2022-12-310001709164US-GAAP：固定福利计划EquitySecurities美国会员美国公认会计准则：外国计划成员2021-12-310001709164国家：美国US-GAAP：固定福利计划权益证券非美国会员2022-12-310001709164国家：美国US-GAAP：固定福利计划权益证券非美国会员2021-12-310001709164美国公认会计准则：外国计划成员US-GAAP：固定福利计划权益证券非美国会员2022-12-310001709164美国公认会计准则：外国计划成员US-GAAP：固定福利计划权益证券非美国会员2021-12-310001709164国家：美国2022-01-012022-12-310001709164US-GAAP：非美国会员2022-01-012022-12-310001709164国家：美国2022-12-310001709164US-GAAP：非美国会员2022-12-310001709164国家：美国2021-01-012021-12-310001709164US-GAAP：非美国会员2021-01-012021-12-310001709164国家：美国2021-12-310001709164US-GAAP：非美国会员2021-12-310001709164国家：美国2020-01-012020-12-310001709164US-GAAP：非美国会员2020-01-012020-12-310001709164国家：美国2020-12-310001709164US-GAAP：非美国会员2020-12-310001709164US-GAAP：信用损失成员免税额2021-12-310001709164US-GAAP：信用损失成员免税额2022-01-012022-12-310001709164US-GAAP：信用损失成员免税额2022-12-310001709164US-GAAP：递延纳税资产成员的估值补贴2021-12-310001709164US-GAAP：递延纳税资产成员的估值补贴2022-01-012022-12-310001709164US-GAAP：递延纳税资产成员的估值补贴2022-12-310001709164US-GAAP：信用损失成员免税额2020-12-310001709164US-GAAP：信用损失成员免税额2021-01-012021-12-310001709164US-GAAP：递延纳税资产成员的估值补贴2020-12-310001709164US-GAAP：递延纳税资产成员的估值补贴2021-01-012021-12-310001709164US-GAAP：信用损失成员免税额2019-12-310001709164US-GAAP：信用损失成员免税额2020-01-012020-12-310001709164US-GAAP：递延纳税资产成员的估值补贴2019-12-310001709164US-GAAP：递延纳税资产成员的估值补贴2020-01-012020-12-31

美国

证券交易委员会

华盛顿特区 20549

表单 10-K

（Mark One）

☑

根据1934年《证券交易法》第13条或第15（d）条提交的年度报告

在截至的财政年度

12 月 31 日, 2022

要么

☐

根据1934年《证券交易法》第13条或第15（d）条提交的过渡报告

在从到的过渡期内.

委员会文件编号001-38214

汉密尔顿海滩品牌控股公司

（注册人的确切姓名如其章程所示）

特拉华

31-1236686

（公司或组织的州或其他司法管辖区）

（美国国税局雇主识别号）

4421 海滨大道

格伦艾伦

VA

23060

（主要行政办公室地址）

（邮政编码）

注册人的电话号码，包括区号： (804) 273-9777

根据该法第12（b）条注册的证券：

每个班级的标题			交易符号			注册的每个交易所的名称
A 类普通股，面值每股 0.01 美元			HBB			纽约证券交易所

根据该法第12（g）条注册的证券：

B 类普通股，面值每股 0.01 美元

（课程标题）

根据《证券法》第405条的规定，用复选标记表明注册人是否是知名的经验丰富的发行人。是的¨    没有 þ

根据该法第 13 条或第 15 (d) 条，用复选标记表明注册人是否无需提交报告。是的¨   没有 þ

用复选标记表明注册人（1）在过去的12个月中（或注册人需要提交此类报告的较短期限）是否提交了1934年《证券交易法》第13或15（d）条要求提交的所有报告，以及（2）在过去的90天中是否受此类申报要求的约束。是的 þ没有¨ 

用复选标记表明注册人是否在过去 12 个月内（或者在要求注册人提交此类文件的较短时间内）以电子方式提交了根据第 S-T 法规（本章第 232.405 节）第 405 条要求提交的所有交互式数据文件。

     是的 þ没有¨

用复选标记指明注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、小型申报公司还是新兴成长型公司。参见《交易法》第12b-2条中 “大型加速申报人”、“加速申报人”、“小型申报公司” 和 “新兴成长型公司” 的定义。

大型加速过滤器

¨

加速过滤器

þ

非加速过滤器 （不要检查申报公司是否规模较小）

¨

规模较小的申报公司

☑

新兴成长型公司

¨

如果是新兴成长型公司，请用复选标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13（a）条规定的任何新的或修订后的财务会计准则。 ☐

用复选标记表示注册人是否已就其管理层对编制或发布审计报告的注册会计师事务所根据《萨班斯-奥克斯利法案》（15 U.S.C. 7262（b））第404（b）条对财务报告进行内部控制的有效性提交了报告和证明。 ☑ 

如果证券是根据该法第12（b）条注册的，请用复选标记表明申报中包含的注册人的财务报表是否反映了对先前发布的财务报表错误的更正。 ☐

用勾号指明这些错误更正中是否有任何是重述，需要对注册人的任何执行官在相关恢复期内根据§240.10D-1 (b) 收到的基于激励的薪酬进行追回分析。 ☐

用复选标记表明注册人是否为空壳公司（定义见《交易法》第 12b-2 条）是☐    没有 þ

截至2022年6月30日（注册人最近完成的第二财季的最后一个工作日）非关联公司持有的A类普通股和B类普通股的总市值：美元84,623,678

截至2023年3月3日已发行的A类普通股数量： 10,274,263

截至2023年3月3日已发行的B类普通股数量： 3,629,264

以引用方式纳入的文档

公司2023年年度股东大会委托书的部分内容以引用方式纳入本10-K表格的第三部分。

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汉密尔顿海滩品牌控股公司

目录

									页面
第一部分
			第 1 项。			商业			1
			第 1A 项。			风险因素			5
			项目 1B。			未解决的工作人员评论			13
			第 2 项。			属性			13
			第 3 项。			法律诉讼			13
			第 4 项。			矿山安全披露			13
第二部分。
			第 5 项。			注册人普通股市场、相关股东事务和发行人购买股权证券			13
			第 6 项。			保留的			14
			第 7 项。			管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析			15
			项目 7A。			关于市场风险的定量和定性披露			22
			第 8 项。			财务报表和补充数据			22
			第 9 项。			会计师在会计和财务披露方面的变化和分歧			22
			项目 9A。			控制和程序			23
			项目 9B。			其他信息			23
			项目 9C。			披露有关阻止检查的外国司法管辖区的信息			23
第三部分。
			第 10 项。			董事、执行官和公司治理			23
			项目 11。			高管薪酬			23
			项目 12。			某些受益所有人的担保所有权以及管理及相关股东事宜			24
			项目 13。			某些关系和关联交易，以及董事独立性			24
			项目 14。			首席会计师费用和服务			24
第四部分。
			项目 15。			附录和财务报表附表			24
签名									28
财务报表和补充数据									F-1

 

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目录

第一部分

第 1 项。商业

普通的

汉密尔顿海滩品牌控股公司（“汉密尔顿海滩控股公司” 或 “公司”）是一家控股公司，通过其全资子公司汉密尔顿海滩品牌有限公司（“HBB”）运营。HBB是该公司单一的可报告细分市场。

汉密尔顿海滩控股公司持有的唯一重要资产是对其合并子公司的投资。其几乎所有的现金流都由其子公司支付的股息或分配提供。汉密尔顿海滩品牌控股公司未担保其子公司的任何义务。

该公司此前还通过其前全资子公司The Kitchen Collection, LLC（“KC”）开展业务，该公司在本报告所述的所有时期均已停止运营。KC于2020年4月3日完成解散，将其剩余资产按比例分配给债权人，当时KC法人实体已不复存在。

HBB 是各种品牌小型家用电器和特种家居用品以及餐厅、快餐连锁店、酒吧和酒店的商用产品的领先设计师、营销商和分销商。HBB 在消费品、商用和特种小家电市场开展业务。

2017年9月29日，汉密尔顿海滩控股公司的前母公司NACCO Industries, Inc.（“NACCO”）将公司分拆给了NACCO股东。在分拆中，NACCO股东除了保留NACCO普通股的股份外，还获得汉密尔顿海滩品牌控股公司A类普通股（“A类普通股”）的一股汉密尔顿海滩品牌控股公司B类普通股（“B类普通股”），每股NACCOAA类或B类普通股获得一股汉密尔顿海滩品牌控股公司B类普通股（“B类普通股”）。根据适用的权威会计指导，公司根据资产和负债的历史账面价值核算了从NACCO分拆的款项。

在以电子方式向美国证券交易委员会（“SEC”）提交或提供此类材料后，公司在合理可行的情况下尽快通过其网站www.hamiltonbeachbrands.com免费提供10-K表的年度报告、10-Q表的季度报告、8-K表的最新报告以及对这些报告的任何修改。我们网站的内容未以引用方式纳入本10-K表年度报告或我们向美国证券交易委员会提交的任何其他报告或文件，对我们网站的任何引用仅作为非活跃的文本参考文献。

销售和营销

HBB 设计、销售和分销各种品牌的小型家用和特种家用电器，包括空气炸锅、搅拌机、咖啡机、食品加工机、室内电烤炉、熨斗、榨汁机、搅拌机、慢炖锅、烤面包机和烤箱。HBB还为餐厅、快餐连锁店、酒吧和酒店设计、营销和分销商业产品。HBB通常以汉密尔顿海滩® 和Proctor Silex® 品牌销售其 “好” 和 “更好” 的消费品。HBB凭借其自有品牌Hamilton Beach® Professional和Weston® 从农场到餐桌和从田间到餐桌的食品加工设备参与高端市场。此外，公司通过为期多年的许可协议参与高端市场，销售和分销一系列Wolf Gourmet® 品牌的台面电器、CHI® 品牌下的一系列优质服装护理产品以及Bartesian® 优质鸡尾酒输送系统。该公司继续在家居、健康和保健市场扩张，销售高乐氏® 和TrueAir® 品牌的空气净化器、汉密尔顿海滩® 健康智能注射护理管理系统和Brita® 水过滤系统。HBB 以 Hamilton Beach Commercial® 和 Proctor Silex Commercial® 品牌销售其商业产品。HBB 提供有限的自有品牌产品。HBB还将其某些商标许可给微波炉等类别的各种被许可人。促销活动通过印刷和数字营销工具提供支持。HBB主要通过使用数字和平面广告来推广其某些创新产品。

1

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目录

顾客

北美的销售主要由内部销售员工网络产生，这些员工来自大宗商品商、电子商务零售商、全国百货商店、连锁杂货店、连锁药店、专业家居零售商、分销商、餐馆、酒吧、酒店和其他零售店。沃尔玛公司及其全球子公司在2022年、2021年和2020年分别约占HBB收入的26％、28％和35％。2022年、2021年和2020年，亚马逊公司及其子公司分别约占HBB收入的23％、22％和16％。在截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度中，HBB的五大客户分别约占HBB收入的61％、61％和64％。

产品质保

HBB向消费者提供的保修计划通常包括保证型有限保修，为电器提供长达十年的不同期限，大多数产品的保修期为一到三年。消费者无法保证，因为HBB可以自行选择维修或更换在保修期内退回的产品。

营运资金

小型家用电器和特种家居用品的市场本质上是高度季节性的。由于秋季假日销售季，HBB的大部分收入和营业利润通常发生在下半年。由于产品购买的季节性，HBB通常使用循环信贷额度下的大量现金或借款为库存融资，以应对秋季假日销售季的到来。

专利、商标、版权和许可

HBB 拥有在美国（“美国”）和国外注册的各种产品的专利和商标。HBB认为其业务不依赖于任何个人专利、版权或许可，但汉密尔顿海滩®，Proctor Silex®，汉密尔顿海滩®专业人士，还有 Weston®商标对其业务至关重要。

产品设计和开发

HBB在2022年、2021年和2020年分别在产品设计和开发活动上花费了1180万美元、860万美元和1,000万美元。

主要供应商和原材料

HBB 的产品由第三方供应商按照其规格生产。HBB不与供应商签订长期采购合同，主要根据采购订单运营。HBB就以美元向其外国供应商采购进行谈判。

2022年，HBB从中国的供应商那里购买了几乎所有的成品。HBB从大约65家供应商那里购买库存，其中一家占截至2022年12月31日止年度采购量的10％以上。HBB认为，失去任何一家供应商都不会对其业务产生长期的重大不利影响，因为有足够的供应商可供选择，可以满足HBB的生产和质量要求。但是，在获得替代供应安排之前，供应商的损失可能会在短期内对HBB的业务产生不利影响。

HBB的第三方供应商制造其产品的主要原材料是塑料、玻璃、钢、铜、铝和包装材料。HBB认为，可以从不同的供应商处获得足够数量的原材料。

竞争

HBB认为，其产品的主要竞争领域是产品设计和创新、质量、价格、产品特征、卓越的供应链、销售、促销和保修。HBB 与许多家居用品的制造商和分销商竞争。由于实体零售商通常会购买有限的品牌小型电器，因此HBB与其他供应商竞争零售货架空间。在电子商务渠道中，HBB必须通过引人入胜的内容、强劲的评分和消费者的评论，与众多竞争对手竞争，争夺品牌声誉。

2

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目录

为了应对这些竞争挑战，公司专注于持续创新其领先品牌，并利用现有的核心能力扩展到新的类别。HBB在不同价位的大量产品类别中占有一席之地，这使该公司能够满足各种零售商和消费者的需求。根据该行业的公开信息，根据主要产品类别，HBB是北美（包括美国、加拿大、墨西哥和拉丁美洲）小型家用电器和特种家用电器最大的全线分销商和营销商之一。按销量计算，汉密尔顿海滩® 是美国实体店和电子商务渠道上的 #1 小型厨房电器品牌。

在较小程度上，HBB零售产品线在北美以外的地区竞争。HBB的商业产品在全球范围内竞争，并在这些市场中占据了强势地位。

政府监管

HBB 受众多联邦和州健康、安全和环境法规的约束。HBB认为，为遵守此类法律而开支的影响不会对HBB产生重大不利影响。

作为消费品的营销商和分销商，HBB 受《消费品安全法》和《联邦有害物质法》的约束，这两项法案授权美国消费品安全委员会（“CPSC”）寻求将经认定不安全或危险的产品排除在市场之外。在某些情况下，消费品安全委员会可能会要求HBB维修、更换或退还HBB的一种或多种产品的购买价格，或者HBB可以自愿这样做。

在世界各地，电器都受到各种强制性和自愿性标准的约束，包括某些司法管辖区要求产品必须由美国保险商实验室有限公司（“UL”）或其他类似的认可实验室上市。HBB 还使用 Intertek 测试服务对符合 UL 标准以及其他国家和行业特定标准进行认证和测试。HBB 努力设计其产品以满足销售产品的每个司法管辖区的认证要求并获得认证。

2010年《多德-弗兰克华尔街改革和消费者保护法》（“多德-弗兰克法案”）第1502条要求上市公司披露某些矿产（通常称为 “冲突矿产”）是否是这些公司生产的产品的功能或生产所必需的，以及这些矿物是否源自刚果民主共和国（“DRC”）或邻国。HBB进行冲突矿产规则要求的供应链尽职调查并按照《多德弗兰克法案》的要求进行披露。我们遵守这些调查和披露要求可能会对我们向HBB无法指定为 “刚果民主共和国无冲突” 的客户销售产品的能力产生不利影响。

与关联方的交易

阿尔弗雷德·兰金先生是公司前执行董事长，现任公司董事会非执行主席。兰金先生根据咨询协议的条款向公司提供咨询服务，根据该协议，兰金先生应要求为公司总裁兼首席执行官提供支持。在截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度中，兰金先生提供的咨询服务的费用为每年50万美元。

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人力资本资源

我们的业务依赖并以人为中心，即我们的员工、客户和喜欢我们电器的消费者，以及我们生活的社区。我们的文化建立在并以Good Thinking® 为中心，将团队合作、服务和启发性思维融入我们业务的各个领域。我们认为，这种基于价值观的文化是核心优势，为我们的工作环境和员工奠定了基础。Good Thinking® 不仅仅是开发新产品；它激励着我们所做的一切。

在这种文化中，我们的员工是我们最宝贵的资源，我们希望他们在未来几十年中仍然是我们成功的关键。我们努力创造一个吸引、聘用和培养实现绩效和增长所必需的人才的环境，包括提供有竞争力的薪酬和福利，提供有吸引力的职业发展机会，坚持让每个人都受到尊严和尊重以及平等的机会。我们还认识到，人的基本需求是感受到包容感、归属感和意义感。因此，我们努力营造一个环境，让我们的员工对我们的业务和我们的 Good Thinking® 文化充满热情，在谈判桌上占有一席之地，真正相信他们在做有意义的工作。我们相信，具有不同背景、经验和观点的员工可以为我们的公司带来价值，尤其是在建立强大的信任文化时，这种文化不仅允许而且鼓励相互竞争的想法出现。我们坚信，这种环境会推动自由裁量努力、士气、创造力、主动性和保留力，进而推动长期竞争优势和价值创造。在我们的 Good Thinking® 文化框架内，我们作为一个团队运作，努力通过提供改善日常生活的创新解决方案来丰富客户和消费者的生活，同时对我们的员工和我们经营的社区产生积极、持久的影响。

我们致力于实现最高的法律和道德行为标准，包括保护员工的人权和公平待遇。我们的政策和计划——包括我们的《企业行为准则》和其他合规政策、我们的就业相关政策以及我们的人权政策——旨在支持这项工作。

截至2022年12月31日，公司在加拿大、中国、墨西哥和美国这四个国家雇用了约700名员工，其中约95％为全职员工，其余为兼职。我们约有3％的员工受集体谈判协议的保护，他们都位于加拿大或墨西哥。美国约有500名员工，其中约一半在弗吉尼亚州里士满的公司总部工作，该总部是公司的产品设计、开发和营销团队以及最先进的测试厨房和UL认证的测试实验室的所在地。美国剩余的大多数员工都支持我们在密西西比州拜哈利亚的配送中心的运营。我们认为员工关系良好。

职业健康与安全

我们的首要任务之一是保护员工的健康和安全。我们致力于维护安全的工作环境，并以安全、可靠和负责任的方式运营。我们要求公司所有人员以符合法律要求的方式开展工作，保护所有人的安全和健康免受不合理的风险。除了将财产和设备保持在安全的运行条件下，我们的职业健康和安全框架还包括某些安全培训计划以及与安全相关的流程和程序，以努力确保员工的健康和安全。鼓励员工启动安全改进措施，参与安全委员会，并始终加强安全行为。

人才获取、发展和保留

我们业务的长期成功和增长在很大程度上取决于我们执行有效的人才战略的能力，该战略旨在吸引、聘用和培养一支能够促进和领导我们业绩的高才华和敬业精神的员工队伍。为了实现我们的人才目标，我们利用与招聘相关的关键战略和流程，同时继续专注于继续加强我们的入职培训和持续的学习发展。我们监控市场薪酬和福利，以便能够吸引、留住和晋升员工，减少人员流失及其相关成本。通过我们的总体奖励计划，我们努力为我们的全职员工提供有竞争力的薪酬、福利和服务，包括激励计划、表彰计划、固定缴款计划、医疗福利、税收优惠支出账户、员工援助计划和其他计划，例如病假、带薪休假和假期。

我们是一个学习型组织，致力于实现持续改进和员工队伍发展的目标。为了使我们的员工能够充分发挥其潜力，我们提供某些培训、学习体验和资源，例如 “汉密尔顿海滩大学”，这是一项持续的跨职能学习计划，不仅旨在帮助员工了解我们的公司、我们的产品和我们的行业，而且还旨在紧跟新兴趋势并培养特定工作技能。

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多元化与包容性

作为机会均等的雇主，我们在做出决定时不考虑种族、肤色、宗教、信仰、性别、性取向、性别认同、婚姻状况、国籍、年龄、退伍军人身份、残疾或任何其他受保护阶层。我们努力在员工队伍中培养视角的多元化，相信具有不同背景、经验和观点的队友可以为我们的组织带来价值，并改善我们的 Good Thinking®，进而改善我们的决策。我们努力创造一个容纳员工差异并鼓励出现相互竞争的观点的工作场所，从而实现强有力的协作和团队合作，从而推动更好的决策，为所有利益相关者带来更有利的结果。所有员工都参加培训，旨在提高我们对多元化和包容性员工队伍的好处的认识，鼓励更有意义的合作，并增强团队效率。

新冠肺炎

在整个疫情期间，我们一直在监测所有地点不断变化的当地要求和指导方针格局，并在必要时对工作场所协议进行了修改。我们将继续密切关注与 COVID-19 相关的事态发展，并根据需要进行调整以满足我们的业务需求，同时为我们的员工提供安全的环境。

我们的员工在整个疫情期间表现出的韧性和适应性给我们留下了深刻的印象。我们相信，在如此紧张和不可预测的时期，他们能够保持灵活性，富有成效地开展协作，在许多情况下还能远程工作，这证明了我们良好思维的力量®文化。我们还认为，与疫情相关的挑战增强了我们的力量，如果发生其他破坏性事件，我们现在更有能力调整工作地点和模式。

有关我们执行官的信息

任何执行干事与甄选该执行干事所依据的任何其他人之间不存在任何安排或谅解。

下表列出了截至2023年3月9日公司执行官的姓名、年龄、现任职位以及主要职业和就业情况。

公司的执行官

姓名

年龄

当前职位

其他职位

格雷戈里 H. 特雷普

61

汉密尔顿海滩控股公司总裁兼首席执行官（自2017年9月起）；HBB总裁兼首席执行官（自2017年起）

KC 首席执行官（从 2017 年之前到 2020 年 4 月）

R. Scott Tidey

58

HBB 全球销售高级副总裁（自 2023 年 1 月起）

HBB 消费者销售与市场营销高级副总裁（2021 年 3 月至 2023 年 1 月）、HBB 北美销售和营销高级副总裁（2017 年之前至 2021 年 3 月）

琳达·沃尔默

62

HBB 高级董事、财务总监（自 2020 年 4 月起）

Fahrenheit Advisors, LLC 董事（2019 年 4 月至 2020 年 3 月）、Indivior, Inc. 全球商业运营财务规划与分析高级经理（2017 年 9 月至 2019 年 3 月）

小劳伦斯·K·沃克曼

53

汉密尔顿海滩控股公司高级副总裁、总法律顾问兼秘书（自2021年7月起）

可口可乐综合公司业务发展副总裁兼企业法律顾问（2017 年之前至 2021 年 7 月）

第 1A 项。风险因素

行业风险

HBB的业务对北美消费市场的实力很敏感，这些市场的疲软可能会对其业务产生不利影响。

美国的经济实力对HBB的表现有重大影响，在较小程度上也是加拿大和墨西哥的经济实力。消费者信心疲软，以及大众销售商、电子商务零售商、仓库俱乐部、百货商店或HBB的任何其他客户的财务表现不佳，都可能导致收入和盈利能力下降。消费行业的普遍放缓可能会给HBB带来额外的定价和营销支持压力。此外，在经济状况不确定的时期，例如通货膨胀、利率上升、衰退或经济放缓，HBB的客户可能会减少购买我们的产品，因为他们管理库存水平，以适应消费者消费习惯的变化，以应对此类经济状况。这些情况可能会对我们的收入和盈利能力产生不利影响。

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目录

HBB依赖关键客户，一个或多个关键客户的业务流失或业务大幅下降可能会严重降低其收入和盈利能力以及维持或增长业务的能力。

HBB 依赖多个关键客户。尽管HBB与许多客户建立了长期的关系，但它与这些客户没有任何长期供应合同，通常使用个人采购订单进行采购。对任何关键客户的销售损失或大幅减少都可能导致HBB的收入和盈利能力大幅下降，并导致其业务无法维持或增长。

HBB必须从其庞大、大批量的零售客户那里获得源源不断的新订单；但是，它可能无法持续满足这些客户的需求。此外，未能获得预期的订单、延迟或取消订单，或者主要客户施加降价的巨大压力，都可能损害其维持或增长业务的能力。

    

由于对主要客户的依赖，如果发生以下任何一种情况，HBB的收入和盈利能力可能会受到重大不利影响：

•任何主要客户的破产或破产；

•下滑的市场，客户大幅减少订单或要求降低价格；或

•关键客户设施的罢工或停工，这可能会影响其供应商和客户。

如果HBB损失或出现任何主要客户的业务大幅下滑，或者如果任何主要客户破产，HBB可能无法找到其他分销渠道。

HBB品牌的小型家用电器和特种家用电器的销售越来越集中在少数零售商中，以及向自有品牌发展的趋势可能会严重降低收入和盈利能力。

随着该行业越来越集中，以及HBB品牌的小型家用电器和特种家用电器销售的零售商越来越少，HBB越来越依赖更少的客户，而这种集中导致议价实力不断增强的客户。HBB向大众销售商、电子商务零售商、全国百货商店、连锁杂货店、连锁药店、专业家居零售商和其他零售店销售大量产品。因此，这些零售商通常有大量的小型家用电器和特种家居用品供应商可供选择。此外，HBB的某些较大客户在家用电器上使用自己的自有品牌来直接与HBB的某些产品竞争。随着小型家用电器行业的零售商变得更加集中，对这些零售商的销售竞争可能会加剧，这可能会严重降低我们的收入和盈利能力。

如果HBB无法继续增强现有产品，开发和销售满足客户需求和偏好并获得市场认可的新产品，那么我们对产品的需求可能会减少，这可能会严重降低收入和盈利能力，而收入和盈利能力历来受益于新产品的销售。

除非HBB能够继续改进现有产品并为HBB竞争的市场开发新的创新产品，否则HBB可能无法与竞争对手进行同样有效的竞争，最终满足客户的需求和偏好。产品开发需要大量的财务、技术和其他资源。产品改进和新产品推出还需要在技术和产品流程层面进行大量研究、规划、设计、开发、工程和测试，HBB 可能无法及时开发和推出产品改进或新产品。竞争对手的新产品可能会在市场上击败HBB的产品，质量更高或更可靠，具有更多功能更有效，获得更好的市场接受度，或者使HBB的产品过时。除其他外，基于为广告、营销、促销计划和开发提供资金的承诺，HBB开发的任何新产品都可能不会获得市场认可或以其他方式产生与我们的预期相关的任何有意义的收入或利润。

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目录

HBB无法与该行业的竞争对手进行有效竞争，这可能会导致市场份额损失和收入减少。

小型家用电器、特种家用电器和商用电器行业没有实质性的进入壁垒。因此，HBB 与许多家居用品的制造商和分销商竞争。其他竞争对手也可能进入该市场并导致竞争加剧。例如，HBB的一些客户表示有兴趣直接从亚洲制造商那里采购小型家用电器和商用电器，或扩大采购范围。我们认为，竞争基于多个因素，包括产品设计和创新、质量、价格、产品特征、销售、促销和保修。如果HBB未能与这些制造商和分销商进行有效竞争，它可能会失去市场份额并减少收入，这将对我们的经营业绩产生不利影响。

 

HBB还与老牌公司竞争，其中一些公司的设施、人员、财务和其他资源要多得多。此外，HBB与使用自己的自有品牌的零售客户以及无品牌产品的进口商和外国制造商竞争。一些竞争对手可能愿意降低价格并接受较低的利润率来竞争。由于这种竞争，HBB可能会失去市场份额和收入。

消费者购物趋势的变化和分销渠道的变化可能导致市场份额的丧失以及收入和盈利能力的下降。

近年来，传统的实体零售渠道增长缓慢或下滑，而电子商务渠道则经历了显著增长。消费者的购物偏好已经转向传统实体零售渠道以外的分销渠道，并将来可能会继续转移。电子商务渠道的成功需要提供价格合理的产品、获得高评分和评论的产品以及与在线购物者的有意义的互动。HBB投资了行业领先的销售和营销能力，同时保持了其在传统实体零售渠道中的影响力。但是，如果我们未能成功利用消费者可能喜欢的电子商务渠道，我们可能会损失市场份额，收入和盈利能力下降。

HBB的业务涉及产品召回的可能性，这可能会影响HBB的收入和盈利能力。

作为消费品的营销商和分销商，HBB 受《消费品安全法》和《联邦有害物质法》的约束，这两项法律授权消费品安全委员会寻求将那些被认为不安全或危险的产品排除在市场之外。在某些情况下，消费品安全委员会可能会要求HBB维修、更换或退还我们的一种或多种产品的购买价格，或者HBB可以自愿这样做。电器受各种强制性和自愿性标准的约束。对我们产品的任何回购或召回都可能使我们付出高昂的代价，并可能损害我们的声誉或品牌的价值。如果要求六溴代二苯清除，或者六溴代二苯自愿将我们的产品从市场上撤出，我们的声誉或品牌可能会受到损害，并且六溴代二苯可能有大量成品无法出售。此外，未能及时向消费品安全委员会通报潜在的安全隐患可能会导致对六溴代二苯进行罚款评估。此外，某些州以及HBB销售我们产品的其他国家都有监管某些消费品的法律，将来可能会通过更严格的法律和法规。HBB的经营业绩也容易受到有关我们产品质量和安全的负面宣传。特别是，产品召回可能导致特定产品的销量下降。

HBB产品的市场是高度季节性的，依赖于消费者支出，这可能会导致收入和盈利能力的显著变化。

HBB产品的销售与消费者支出有关，包括影响可支配消费者收入的总体经济状况，例如失业率、商业状况、利率、消费者信心水平、能源价格、抵押贷款利率、消费者债务和税收水平。消费者支出的下降或消费者支出从小型家用电器和特种家用电器转移开支可能会大大减少对我们产品的需求，减少零售商对我们产品的订单，这可能导致库存增加。此外，这可能导致销量减少、价格优惠增加和毛利率降低。

此外，小型家用电器和特种家居用品的零售市场本质上是高度季节性的。因此，随着秋季假日销售季的到来，销售额大幅增长，HBB通常会在下半年确认收入的很大一部分。因此，只有在比较同等时间段（如果有的话）时，对HBB过去经营业绩的逐季比较才有意义。

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目录

商业风险

不确定或不利的全球经济状况可能会对我们的业务、经营业绩和财务状况产生不利影响。

我们的业务过去曾受到并将继续受到全球经济状况变化的不利影响，包括通货膨胀、利率上升、消费者支出率、原材料的供应和成本以及资本市场的可用性。此外，COVID-19 疫情及其下游影响以及乌克兰持续战争的负面影响可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩和现金流产生负面影响。通货膨胀压力对我们2022财年的净收入、营业利润率和净收入产生了负面影响。

HBB在很大程度上无法控制的因素，例如通货膨胀和HBB产品供应商所需原材料的商品价格，可能会影响产品成本。尽管从历史上看，我们的产品成本一直在波动，但我们在2022年的产品成本高于预期，这主要是由于经济状况造成的成本压力。例如，HBB 的产品需要大量的塑料。由于塑料中使用的主要资源是石油，因此塑料的成本和可用性在很大程度上随石油价格而变化。当石油以及钢铁、铝和铜的价格大幅上涨时，供应商价格的上涨可能会严重降低我们的盈利能力。此外，由于持续的全球供应链挑战，公司经历了运输成本的增加，这对我们在2022年的业绩产生了负面影响，并可能继续对我们的经营业绩产生不利影响。

尽管我们采取措施通过定价来减轻产品和运输成本上涨的影响，但如果通货膨胀压力持续存在，或者定价策略无效或未及时实施，我们可能只能在未来收回部分增加的成本，这可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩和现金流产生重大不利影响。我们提高价格以反映成本增加的能力也可能受到我们产品市场竞争条件的限制。相反，由于我们的销售价格基于产品和运输成本，因此在产品成本通缩期间，我们的营业利润可能会受到负面影响，尽管我们的毛利占净销售额的百分比可能保持相对稳定。如果这些压力持续下去，我们的收入、营业利润率和净收入可能会在2023财年继续受到负面影响。

HBB受到外币兑换风险的影响。

HBB 的产品由主要位于中国的第三方供应商提供。HBB通常以美元谈判从其外国供应商处采购。美元兑当地货币疲软可能导致某些非美国制造商提高未来产品购买的美元价格。

由于我们的国际业务，我们面临正常业务运营产生的外币风险，包括与以外币计价的交易相关的风险。此外，为了编制合并财务报表，我们将以外币计价的销售和其他业绩转换为美元。因此，美元兑这些外币的升值通常会对我们报告的收入和盈利能力产生负面影响，而美元兑这些外币的贬值通常会对报告的收入和盈利能力产生积极影响。

HBB从事的任何套期保值活动只能抵消外币汇率不利变动所导致的部分不利财务影响。HBB无法肯定地预测外币汇率的变化或HBB在多大程度上可以减轻这些风险。

在某种程度上，HBB依赖新收购的业务或新产品线来扩大其业务，这些收购或新产品线可能不会对HBB的收益产生积极的贡献，因为预期的销售量和协同效应可能无法实现，成本节省可能低于预期，或者收购的业务可能会带来意想不到的负债。

HBB可以获得企业的部分或全部所有权，也可以获得营销和分销特定产品或产品系列的权利。收购企业或收购销售特定产品或使用特定产品的权利可能涉及HBB以现金或股票对价的形式作出财务承诺。HBB可能无法收购能够为HBB收益做出积极贡献的企业和开发产品。预期的协同效应可能无法实现，成本节省可能低于预期，产品销售可能无法达到预期，或者收购的企业可能承担意想不到的负债。

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HBB的所有产品都依赖第三方供应商，这使公司面临风险，包括支出意外增加、收入减少和供应链中断。

HBB 依赖第三方供应商来制造和分销我们的产品。我们选择能够及时交付优质产品的可靠供应商的能力将影响我们成功满足客户需求。任何供应商都无法及时交付符合所需规格的产品，或者供应商发生任何意想不到的变化，都可能造成干扰和代价高昂。六溴代二苯如果未能及时以可承受的成本获得足够数量的优质产品，或者供应出现任何重大延误或中断，都将对收入和盈利能力产生重大不利影响。由于大多数供应商都位于中国，因此国际业务面临额外的风险，包括：

•货币波动；

•劳工动荡;

•潜在的政治、经济和社会不稳定，包括乌克兰冲突的影响；

•对资金转移的限制；

•进出口关税和配额；

•国内和国际海关和关税的变化，包括禁运和海关限制；

•涉及产品运输成本的不确定性；

•长途航运路线依赖于一小部分航运和铁路承运人和进口设施；

•监管环境的意外变化；

•与外国供应商打交道和产品进出口所涉及的监管问题;

•保护知识产权；

•难以遵守各种外国法律；

•难以获得分发和行政支持;

•自然或人为灾害，例如地震、海啸、洪水、飓风、台风、火灾、极端天气状况、电力或水资源短缺、电信故障、医疗流行病或流行病，包括冠状病毒的潜在后果；以及

•潜在的不利税收后果，包括税法的重大变化。

上述因素可能会对我们维持或增加产品供应的能力产生重大不利影响，这可能导致支出大幅增加，收入和盈利能力下降。

我们的财务业绩可能会受到运输能力限制的负面影响。

我们满足客户需求的能力在一定程度上取决于我们及时和充足地发货的能力。由于运量的增加，某些运输行业供应商可能会遇到运力限制。如果我们的运输行业供应商受到运力限制，那么我们可能必须寻找新的供应商或探索其他订单履行方式，以确保我们有足够的运输能力。如果现有供应商无法充分处理我们的运送量，我们在向客户运送产品方面已经经历了并将再次遇到严重的延迟，并且可能再次遇到严重的延迟，并且在建立替代发货来源方面会产生额外费用。我们无法预测我们是否能够在我们要求的时间范围内以可比的成本获得其他运输来源。

该公司依赖关键人员，这些关键人员的流失可能会大大降低其合并盈利能力。

该公司高度依赖其及其子公司关键人员的技能、经验和服务，关键人员的流失可能会对其合并业务、经营业绩和财务状况产生重大不利影响。雇用和留住合格人员对我们成功开展业务至关重要。因此，公司的成功还取决于其招聘、雇用、培训和留住现有及其他熟练和经验丰富的管理人员的能力。该公司无法雇用和留住具有必要技能的人员可能会削弱其有效管理和运营合并业务的能力，并可能大大降低其合并盈利能力。

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如果信息技术系统中断、停止有效运营或出现安全漏洞，公司的业务可能会受到影响。

该公司严重依赖信息技术系统来运营网站；记录和处理交易；回应客户查询；管理库存；及时购买、销售和运送商品；维持具有成本效益的运营。鉴于每年完成的大量交易，维持计算机硬件和软件系统的持续运行以及维护网络安全至关重要。此外，我们还收集、存储、访问和以其他方式处理某些机密或敏感数据。

网络攻击变得越来越复杂，包括计算机病毒或其他恶意代码、未经授权访问数据的攻击以及其他可能导致宝贵业务数据丢失、消费者或员工个人信息被盗用或我们的关键系统中断的安全漏洞。公司审计审查委员会定期听取有关网络安全事项的通报，但是，尽管我们采取了安全措施，但如果确实发生未经授权的访问，我们可能会成为客户、员工、供应商和股东的监管行动或诉讼的对象，这可能会损害我们的声誉，需要大量的资本支出，并导致我们的业务和收入损失。此外，未经授权的访问还可能导致我们的运营中断，并可能需要我们花费大量的管理时间和其他资源来调查事件以及与地方和联邦执法部门打交道。尽管我们没有受到网络攻击的任何实质性影响，但未来的任何一次或多次网络攻击都可能对我们的财务状况和经营业绩产生重大不利影响。

我们的信息技术系统可能不时受到损坏和其他技术故障的影响。如果我们的系统损坏或无法正常运行，我们可能必须进行金钱投资来修复或更换系统，并可能承受运营延迟。我们的系统出现任何重大中断或减速，包括我们未能成功升级系统，都可能导致信息（包括与客户订单相关的数据）丢失或延迟。这样的损失或延迟可能会减少需求，并导致我们的销售和/或盈利能力下降。

未能维护数据隐私可能会对我们的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。

公司受为保护企业和个人数据而颁布的某些法律、规章和法规（“隐私法”）的约束，其中可能包括《通用数据保护条例》（“GDPR”）和《加州消费者隐私法》（“CCPA”），以及规定新合规义务的行业自律守则。隐私法的行政、执行和监管正在迅速演变，解释可能会发生变化。隐私法的未来变化可能会要求公司承担额外和意想不到的费用，并可能使公司面临额外的合规风险。任何不遵守隐私法的行为都可能对我们的财务状况和经营业绩产生重大不利影响。

金融风险

HBB的融资安排包含各种限制，可能会限制运营灵活性。

HBB的信贷额度包含契约和其他限制，除其他外，要求HBB满足某些财务测试，维持一定的财务比率并限制HBB承担额外债务的能力。HBB信贷额度的限制和契约以及其他未来的融资安排可能会限制HBB通过限制HBB可能产生的额外借款金额来应对市场状况、提供资本投资需求、支付股息或利用商机的能力。此外，在浮动利率生效期间，我们面临的利率上升风险使我们面临与现有浮动利率债务相关的债务负债增加，尤其是在2022年利率大幅上升的情况下。

监管风险

根据外国法律和法规，六溴代二苯可能会受到索赔，这可能昂贵、耗时且分散注意力。

由于HBB的员工、财产和业务在美国境外，因此HBB受许多司法管辖区的法律和法院系统的约束。HBB可能因违反或涉嫌违反与HBB当前或未来国外业务有关的法律而在美国境外受到索赔。此外，这些法律可能会被修改，将来可能会颁布新的法律。国际诉讼通常昂贵、耗时且分散注意力。因此，这些风险中的任何一种都可能显著降低HBB的盈利能力及其有效运营业务的能力。

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HBB在环境问题上的义务可能超出我们的预期。

六溴代二苯受与环境保护有关的法律和法规的约束，包括管理与处置危险物质的法律法规。HBB正在调查或修复与HBB先前的制造业务或HBB收购的企业运营有关的一些当前和以前的场地的历史污染情况。根据调查结果和补救方法的有效性，调查和修复历史污染的成本可能会增加。此外，在这些或其他地点发现额外污染物可能会导致巨额的清理费用，这可能会对六溴代二苯的财务状况和经营业绩产生重大不利影响。未来环境法的修改可能要求六溴代二苯产生大量额外开支。

在某些情况下，由于HBB收购的企业的前所有者造成的环境违规行为或污染，六溴代二苯也可能被追究经济责任或遭受其他不利影响。在某些情况下，HBB的清理费用财务责任会考虑与无关第三方签订的协议。如果无关的第三方不履行或无法履行这些协议规定的义务，则HBB对这些费用的责任可能会增加。此外，根据HBB出售房地产的某些协议，HBB保留了对收盘前业务产生的某些或有环境负债的责任。这些负债可能要等到HBB出售这些业务多年后才会产生，并且可能需要我们承担大量额外费用，这可能会对HBB的经营业绩和财务状况产生重大不利影响。

公司面临诉讼风险，这可能会对我们的财务状况、经营业绩和流动性产生不利影响。

我们不时受到涉及产品责任、知识产权和第三方专利权的侵犯以及其他事项的索赔。任何此类索赔，无论是否有根据，都可能既耗时又昂贵，并且可能要求公司承担巨额成本并转移管理资源。由于诉讼的不确定性， 可能会出现不利的裁决。如果作出不利裁决，则有可能对裁决发生期间或未来时期的公司财务状况、经营业绩和现金流产生不利影响。

HBB的业务使其受到产品责任索赔，这可能会影响HBB的声誉、收入和盈利能力。

如果我们的某一产品被指控造成财产损失、人身伤害或其他不利影响，HBB将面临产品责任索赔，但每次索赔的自保损失限额不超过规定的自保损失限额，并且为超过该自保水平的索赔维持产品责任保险。如果对HBB提出产品责任索赔，则与索赔相关的负面宣传、与产品更换相关的费用或与这些索赔辩护相关的费用可能会对我们的收入和盈利能力产生不利影响。即使索赔本身最终以非实质性金额结算，情况也可能如此。此外，HBB将来可能无法按照HBB可以接受的条款维持产品责任保险。如果HBB经历的产品责任索赔数量超过历史金额，如果HBB无法维持产品责任保险，或者如果HBB的产品责任索赔超过我们的保险金额，则HBB的经营业绩和财务状况可能会受到不利影响。

政府法规可能会对六溴代二苯施加昂贵的要求。

美国证券交易委员会于2012年8月22日根据多德-弗兰克法案第1502条通过了冲突矿产规则。这些规则要求披露某些矿物的用途，通常称为 “冲突矿产”，这些矿产是从刚果民主共和国和邻国开采的。由于HBB的供应链很复杂，最终它可能无法将所有产品指定为 “刚果民主共和国无冲突” 产品，这可能会对其在某些客户中的声誉产生不利影响。在这种情况下，HBB在满足要求从HBB购买的产品 “无刚果民主共和国冲突” 的客户方面也可能面临困难。如果HBB无法满足此类要求，客户可以选择不购买HBB产品，这可能会对HBB的销售和部分库存的价值产生不利影响。

HBB在美国和其他地方的正常业务过程中受许多法规、条例、规章和规章的约束，如果HBB或其关联公司、合作伙伴或供应商违反这些法规、条例、规章和条例，可能会对HBB的业务产生重大不利影响。HBB必须遵守美国《反海外腐败法》（“FCPA”）以及HBB开展业务的许多国家通过的类似的反贿赂、反腐败和反回扣法，这些法律禁止HBB出于获得或保留业务的目的向外国官员行贿或支付其他违禁款项，还要求保持适当的记录保存和内部会计惯例，以准确反映交易。根据FCPA，在美国运营的公司可能对其战略或当地合作伙伴或代表采取的行动承担责任。如果HBB没有正确实施和维持有关遵守适用的反腐败、反贿赂和反回扣法律的做法和控制措施，或者如果HBB未能正确执行这些做法和控制措施，

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HBB可能对其行为负责，并可能受到监管制裁，包括与政府和内部调查相关的行政费用、民事和刑事处罚、对HBB业务和筹资活动的禁令和限制，所有这些都可能对HBB的业务、经营业绩和财务状况产生重大不利影响。

美国政府的贸易行动可能会对汉密尔顿海滩品牌控股公司的子公司、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。

在过去的几年中，美国政府采取了许多影响或可能影响我们的业务的贸易行动，包括对进口到美国的某些商品征收关税。此外，包括欧盟、中国和印度在内的几国政府已对从美国进口的某些商品征收关税。由于我们的大部分产品都是从中国进口到美国的，因此我们的许多产品线都要缴纳根据美国贸易法第301条征收的关税，这些关税适用于从特朗普执政期间开始，一直延续到拜登政府执政期间，一直适用于进口到美国的中国商品的单独清单。按年计算，对清单1、2、3和4a所涵盖的商品征收的301关税影响了六溴代二苯总购买量的大约25％。2019年12月，美国贸易代表（USTR）宣布了与中国的 “第一阶段” 协议，根据该协议，美国政府同意暂停对清单4b产品征收15％的关税。2020年1月，美国贸易代表办公室发布了一份《联邦公报》通知，将清单4a产品的301条款关税税率降低至7.5％，自2020年2月起生效。已经提起了与第301条关税诉讼有关的许多诉讼和其他法律质疑，这些诉讼和其他法律质疑仍在审理中，这可能会导致费率的变化。迄今为止，拜登政府有效维持并继续捍卫和执行这些特定的贸易行动。我们一直在评估当前和任何可能的新费率对我们的供应链、成本、销售和盈利能力的影响，并正在考虑减轻这种影响的策略，包括审查采购选项、申请排除某些产品系列的费率以及与我们的供应商和客户合作。我们无法保证我们为减轻此类关税或其他贸易行动影响而实施的任何战略都会取得成功。鉴于美国政府或其他国家这些贸易行动的范围和持续时间的不确定性，以及可能采取更多贸易行动，对我们的业务和业绩的影响仍不确定。

与我们的普通股相关的风险

汉密尔顿海滩控股公司普通股的股息支付金额和频率可能会发生变化。

公司董事会有权决定支付股息的金额和频率。关于是否支付股息和任何股息金额的决定是基于收益、资本和未来支出要求、财务状况、合同限制以及董事会可能考虑的其他因素。因此，我们普通股的持有人不应将过去支付的特定金额的股息作为未来将支付的股息金额（如果有）的指标。

公司创始大家庭的某些成员拥有大量的A类普通股和B类普通股股份，如果他们采取一致行动，则可以控制董事选举和其他股东对重大行动的投票结果。

汉密尔顿海滩控股公司有两类普通股：A类普通股和B类普通股。A类普通股的持有人将有权每股投票一票，截至2022年12月31日，约占汉密尔顿海滩控股公司投票权的20.70％。B类普通股的持有人有权每股投十张选票，截至2022年12月31日，该股占汉密尔顿海滩控股公司的剩余投票权。截至2022年12月31日，公司创始大家庭的某些成员持有约32.72％的A类普通股和87.47％的B类普通股。基于这种普通股所有权，公司创始大家庭的某些成员可以行使公司总投票权的76.13％。尽管这些家族成员之间没有书面或其他形式的投票协议，但如果他们采取一致行动，他们将对董事选举结果和其他股东对重大行动（例如对公司经修订和重述的公司注册证书的某些修订以及公司或其几乎所有资产的出售）行使重大控制权。由于这些家族成员可能会阻止其他股东对重大公司行为施加重大影响，因此该公司的收购目标可能不那么有吸引力，这可能会对其普通股的市场价格产生不利影响。

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项目 1B。未解决的工作人员评论

    

没有。

第 2 项。属性

下表列出了自有或租赁的主要分布情况和办公设施：

自有/

设施位置

已租用

函数 (3)

弗吉尼亚州格伦艾伦

已租用

公司总部

吉尔，比利时

(1)

配送中心

中华人民共和国深圳

(1)

配送中心

墨西哥城，墨西哥

已租用

墨西哥销售和行政总部

加拿大安大略省贝尔维尔

已租用

配送中心

北卡罗来纳州南派恩斯

已拥有

客户退货服务中心；零件配送中心；呼叫中心

中华人民共和国深圳

已租用

行政办公室

加拿大安大略省万锦市

已租用

加拿大销售和管理总部

中华人民共和国上海

已租用

销售办公室

墨西哥图尔蒂特兰

(1)

配送中心

密西西比州拜哈利亚

已租用

配送中心 (2)

(1)该设施不归HBB所有或租赁。该设施由第三方分销提供商管理。

(2)该公司在密西西比州拜哈利亚租赁了两个配送设施

(3)在美国、加拿大、中国和墨西哥的多个城市也租用了销售办事处。

第 3 项。法律诉讼

本第3项所要求的信息载于附注11 “意外情况” 中，这些信息包含在本表格10-K第四部分的财务报表和补充数据中，特此参照此类信息纳入此处。

第 4 项。矿山安全披露

    

没有。

第二部分

第 5 项。注册人普通股市场、相关股东事项和发行人购买股权证券

该公司的A类普通股在纽约证券交易所上市，股票代码为 “HBB”。由于转让限制，公司的B类普通股尚未开发或预计将要开发任何交易市场。B类普通股可以一对一地转换为A类普通股。

未来分红的申报、此类未来分红的记录日期和支付日期将由董事会自行决定，并将取决于当时存在的各种因素，包括收益、财务状况、经营业绩、资本要求、负债水平、与股息支付有关的合同限制、适用法律的限制、一般商业状况以及董事会认为相关的其他因素。

截至2023年3月3日，有727名登记在册的A类普通股股东和771名登记在册的B类普通股股东。

发行人及关联买家购买股权证券

2022年2月，公司董事会批准了一项股票回购计划，从2022年2月22日起至2023年12月31日止，购买公司高达2500万美元的已发行A类普通股。在截至2022年12月31日的年度中，公司回购了261,049股股票，总收购价为300万美元。2022年第四季度没有股票回购。在截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度中，没有进行股票回购。

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第 6 项。保留的

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第 7 项。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析汉密尔顿海滩品牌控股公司

（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析应与我们的历史财务报表及其相关附注以及本10-K表年度报告其他地方包含的其他披露内容一起阅读。以下讨论和分析的重点是我们截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度的财务业绩以及这些年度的同比比较。公司截至2021年12月31日止年度的10-K表年度报告第二部分第7项 “管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析” 中包含了我们截至2021年12月31日止年度的经营业绩与截至2020年12月31日止年度的经营业绩的讨论。

关键会计政策和估计

公司对其财务状况和经营业绩的讨论和分析基于公司的合并财务报表，该报表是根据美国普遍接受的会计原则（“GAAP”）编制的。财务报表的编制要求管理层作出估计和假设，以影响报告的资产、负债、收入、支出金额以及或有资产和负债的披露（如果有）。实际结果可能与这些估计有所不同。

该公司认为，以下关键会计政策会影响其在编制合并财务报表时使用的更重要的判断和估计。

收入确认： 当承诺的商品或服务的控制权移交给公司的客户时，即确认收入，金额反映了公司为换取这些商品或服务而预计有权获得的对价。销售税不包括在收入中。在合同开始时，公司会评估与客户签订的合同中承诺的商品和服务，并确定每种承诺的不同商品或服务的履行义务。公司选择将客户获得对货物的控制权后进行的运输和装卸活动记作履行货物转让承诺的活动，因此这些活动不被评估为向客户提供的单独服务。确认的收入金额主要因价格优惠和回报的变化而变化。公司为我们的客户提供价格优惠，包括激励优惠、特殊定价协议、价格竞争、促销或其他基于数量的安排。我们确定向客户提供的价格优惠是降低交易价格和收入还是广告费用，这取决于我们是否从客户那里获得不同的商品或服务，如果是，我们能否合理地估计该不同商品或服务的公允价值。我们评估了与客户达成的此类协议，并确定应将其视为可变对价。

为了估算变量对价，公司根据可变对价的形式采用预期价值法和最有可能的金额法，根据哪种方法可以提供更好的预测。预期价值方法涉及对预期金额的概率加权确定，而最可能金额法则用于确定一系列可能金额中最可能的结果。

公司监控其对可变对价的估计，包括回报率和价格优惠，并定期酌情调整账面金额。在2022年，上述估计没有重大调整，公司过去的经营业绩也没有受到这些估计变化的重大影响。尽管无法保证，但该公司不知道未来有任何可能对这些估计产生重大改变的情况。

退休金计划：公司维持两项固定福利养老金计划，根据服务年限和特定时期的平均薪酬提供福利。公司的政策是在适用法规允许的范围内定期缴款，为固定福利养老金计划提供资金。固定福利养老金计划资产主要由政府和公司债券组成。无法保证计划资产的实际回报率将等于计划资产的预期长期回报率，也无法保证计划不会造成投资损失。

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第 7 项。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析汉密尔顿海滩品牌控股公司

（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

从历史上看，公司采用总投资回报率方法，将股票和固定收益投资相结合，在谨慎的风险水平下最大化计划资产的长期回报。在2022年第二季度，HBB董事会批准终止公司的美国固定福利养老金计划（“计划”），生效日期为2022年9月30日。鉴于计划终止流程、市场波动和资金状况，该计划于2022年将其资产的很大一部分转移到风险较低的投资中，以转向负债驱动的投资策略，即资产主要是固定收益投资。在该策略下选择的固定收益投资虽然不完全相同，但旨在与在确定用于计算公司养老金负债的贴现率时选择的投资相似。

对于非美国人计划，固定收益计划资产的预期长期回报率反映了公司对为提供预计福利义务中包含的福利而投资的资金的长期回报率的预期。在确定计划资产的预期长期回报率假设时，公司考虑了一段时间内的历史回报率，该回报率与这些计划基础债务的长期性质以及前瞻性回报率一致。历史和前瞻回报率用于确定公司的估计回报率假设。

美国养老金计划的预期回报基于计算出的美国养老金计划资产的市场相关价值。非美国养老金计划的预期回报基于非美国养老金计划资产的公允市场价值。根据这种方法，实际回报与公司预期回报不同的资产收益和亏损将在三年内按比例计入与市场相关的资产价值。

选择每种计划贴现率的依据是将固定福利计划下预期债务的支付时间与同等期限的高质量公司债券的相应收益率相匹配来确定。

这些因素中任何一个因素的估计值的变化都可能导致公司的养老金义务发生重大变化，从而在估算值变动期间报告的净经营业绩出现相关的增加或减少。由于使用2022年的假设来计算2023年的养老金支出金额，因此计划资产的预期长期回报率变动一个百分点将导致计划2023年的养老金支出变化约30万美元。贴现率变动一个百分点将导致2023年的养老金支出变化不到10万美元。将贴现率提高一个百分点将使计划截至2022年底的预计福利义务减少约100万美元；而贴现率下降一个百分点将使计划截至2022年底的预计福利义务增加约110万美元。

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第 7 项。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析汉密尔顿海滩品牌控股公司

（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

操作结果

汉密尔顿海滩控股公司截至12月31日止年度的经营业绩如下：

2022 年与 2021 年相比

			截至12月31日的年度
			2022						占收入的百分比						2021						占收入的百分比						$ Change						% 变化
收入			$	640,949					100.0		%				$	658,394					100.0		%				$	(17,445)					(2.6)		%
销售成本			511,835						79.9		%				521,892						79.3		%				(10,057)						(1.9)		%
毛利			129,114						20.1		%				136,502						20.7		%				(7,388)						(5.4)		%
销售、一般和管理费用			90,120						14.1		%				104,763						15.9		%				(14,643)						(14.0)		%
无形资产的摊销			200						—		%				200						—		%				—						—		%
营业利润（亏损）			38,794						6.1		%				31,539						4.8		%				7,255						23.0		%
利息支出，净额			4,589						0.7		%				2,854						0.4		%				1,735						60.8		%
其他支出（收入），净额			1,776						0.3		%				(272)						—		%				2,048						(752.9)		%
所得税前持续经营的收入（亏损）			32,429						5.1		%				28,957						4.4		%				3,472						12.0		%
所得税支出			7,162						1.1		%				7,651						1.2		%				(489)						(6.4)		%
来自持续经营业务的净收益			25,267						3.9		%				21,306						3.2		%				3,961						18.6		%
已终止业务的收益（亏损），扣除税款			—						—		%				—						—		%				—						—		%
净收入			25,267						4.1		%				21,306						3.2		%				3,961						18.6		%

持续经营的有效所得税税率			22.1		%										26.4		%

下表列出了2022年收入变化的组成部分 与 2021 年相比：

			收入
2021			$	658,394
（减少）增加来自：
单位体积和产品组合			(58,530)
外币			(1,777)
平均销售价格			42,862
2022			$	640,949

收入 -收入同比下降了1740万美元，下降了2.6％，这主要是由于美国、加拿大和拉丁美洲市场的单位销量减少。价格上涨和有利的产品组合部分抵消了这些销量的下降。此外，由于该公司决定将其在巴西和中国的消费者业务从公司管理模式转向许可模式，收入与上年相比有所下降。部分抵消这些下降的是全球商业市场的收入与去年相比增长了2,050万美元，增长了50.0％，这是由于大流行驱动的疲软导致客户需求持续反弹。与去年相比，墨西哥消费市场的销量和收入都有所增加。

毛利润- 本年度的毛利率为20.1％，而去年同期为20.7％。2022年实施的价格上涨部分抵消了产品和运输成本的上涨。此外，与2021年相比，2022年的运营商存储费用有所降低。

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第 7 项。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析汉密尔顿海滩品牌控股公司

（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

销售、一般和管理费用- 销售、一般和管理费用减少了1460万美元，这主要是由于2022年第一季度确认的1,000万美元保险赔偿。与去年相比，外部服务减少了，搬迁到公司新配送中心期间产生的增量支出没有再次出现。

利息支出- 利息支出净额增加了170万美元，这主要是由于利率上升，以及HBB循环信贷额度下未偿还的平均借款增加。

其他支出（收入），净额- 2022年净额的其他支出（收入）包括本年度190万美元的货币损失，而2021年的货币损失为60万美元。这一增长是由巴西子公司的清算所推动的，该清算导致210万美元的累计其他综合亏损计入其他支出（收益），净额为2022年第一季度。此外，在2022年，公司记录了30万澳元的养老金结算费用。

所得税支出-截至2022年12月31日和2021年12月31日的十二个月中，持续经营收入的有效税率分别为22.1％和26.4％。由于将未确认的税收优惠的利息和罚款列为独立支出项目，截至2021年12月31日的十二个月中，有效税率有所提高。由于公司在未解决的墨西哥税务问题上的立场发生变化，未确认的税收优惠的利息和罚款在2022年第二季度被撤销，对截至2022年12月31日的十二个月的有效税率产生了有利影响，但与巴西清算相关的某些外国递延所得税资产的估值补贴部分抵消了这一利息和罚款。

流动性和资本资源

汉密尔顿海滩品牌控股公司的现金流由其子公司支付的股息或分配提供。它持有的唯一重要资产是对合并子公司的投资。因此，某些法定限制或监管或融资协议可能会影响其子公司允许的分配水平。汉密尔顿海滩品牌控股公司未担保其子公司的任何义务。

HBB为流动性需求提供资金的主要现金来源是：（i）运营产生的现金和（ii）循环信贷额度下的可用借款，定义如下。HBB的资金主要用途包括营运资金需求、运营费用、资本支出以及债务本金和利息的支付。截至2022年12月31日，公司持续经营业务的现金及现金等价物为90万美元，而截至2021年12月31日为110万美元。

下表列出了来自持续经营业务的部分现金流信息：

			截至12月31日的年度
			（以千计）
			2022						2021
持续经营业务提供的（用于）经营活动的净现金			$	(3,418)					$	17,857
持续经营业务提供的净现金（用于）投资活动			$	(2,279)					$	(11,844)
（用于）持续经营融资活动提供的净现金			$	5,575					$	(7,266)

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第 7 项。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析汉密尔顿海滩品牌控股公司

（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

2022 年 12 月 31 日与 2021 年 12 月 31 日相比

    

运营活动-用于经营活动的净现金为340万美元，而2021年经营活动提供的现金为1,790万美元，这主要是由于净营运资金在2022年使用了3,900万美元的现金，而2021年的现金使用量为150万美元。2022年，由于收款时机，贸易应收账款的净现金为450万美元，而去年提供的净现金为2760万美元。2022年，用于库存和应付账款的净现金总额为4,350万美元，而2021年为2910万美元。与去年相比，该公司大幅降低了库存水平。由于付款时机，与应付账款相关的更大现金流出抵消了这种现金流入。

投资活动-与2021年相比，2022年用于投资活动的净现金有所减少，这是由于公司2021年新的租赁配送中心设施的资本支出没有再次出现。

    筹资活动-2022年，融资活动提供的净现金为560万美元，而融资活动使用的现金为730万美元。这一变化是由于HBB在循环信贷额度上的净借款活动增加，为净营运资金提供资金。

资本资源

HBB拥有1.5亿美元的优先担保浮动利率循环信贷额度（“HBB贷款”），将于2025年6月到期。该公司预计将继续以该融资机制借款，并在未来十二个月内自愿还款。信贷额度的还款将于2025年6月30日到期，因此，截至2022年12月31日，所有借款都被归类为长期债务。HBB融资机制下的债务由HBB的几乎所有资产担保。

截至2022年12月31日，HBB融资机制下的借款基础w为每年 1.492 亿美元以及未偿还的借款为1.109亿美元。一个截至2022年12月31日，HBB基金下的超额可用性为3,830万美元。

根据HBB融资机制的定义，HBB融资机制的最大可用性受借款人合格贸易应收账款、库存品和商标的预付利率的借款基础的管辖。借款按浮动利率计息，浮动利率可以是基准利率、有担保隔夜融资利率（“SOFR”）或银行承兑率，如HBB融资机制所定义，外加适用的利润。T自2022年12月31日起，以美元计价的基准利率贷款和SOFR贷款的适用利润率分别为0.00％和2.05％。自2022年12月31日起，以加元计价的基准利率贷款和银行承兑贷款的适用利润率分别为0.00％和2.05％。HBB基金还要求对未使用的承诺每年收取0.25％的费用。利润率和未使用的利润HBB基金下的承诺费将根据平均超额可用性进行季度调整。截至2022年12月31日止年度适用于HBB融资机制的加权平均利率为 3.49%，包括ng 下文所述的浮动利率利率差额和利率互换协议的影响。

为了减少市场利率变动的风险，HBB已就HBB基金的一部分签订了利率互换协议。利率互换协议的条款要求HBB获得浮动利率并支付固定利率。截至2022年12月31日，HBB的利率互换名义价值总额为5,000万美元，平均固定利率为0.9％。HBB还签订了延迟启动利率互换。截至2022年12月31日，这些互换的名义价值总额为5000万美元，平均固定利率为1.6％。

HBB融资机制包括限制性契约，除其他外，限制向汉密尔顿海滩控股公司支付股息，但须达到可用性阈值。在任何日历年中，汉密尔顿海滩控股公司的股息均不得超过700万美元，前提是在股息支付日之前的三十天内，以及股息支付生效后，HBB的剩余可用性保持不少于1,800万美元。Hamilton Beach Holding的股息是全权分配的，只要在股息支付日之前的三十天内，以及股息支付生效后，HBB将超额可用性维持在不少于3,000万美元的水平。六溴代二苯融资机制还要求六溴代二苯在某些情况下达到六溴代二苯基金中定义的最低固定收费覆盖率。截至2022年12月31日，HBB遵守了HBB基金中的所有财务契约。

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第 7 项。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析汉密尔顿海滩品牌控股公司

（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

公司与一家金融机构维持一项安排，在无追索权的基础上出售某些美国贸易应收账款。公司利用这种安排作为营运资金融资不可分割的一部分。

HBB认为，来自手头现金、HBB基金和运营现金流的可用资金将提供足够的流动性，以满足其在未来十二个月内以及HBB基金到期之前产生的运营需求和承诺。

合同义务、或有负债和承诺

下表汇总了汉密尔顿海滩控股公司截至2022年12月31日的合同义务：

			按期到期的付款
合同义务			总计						2023						2024						2025						2026						2027						此后
循环信贷协议			$	110,895					$	—					$	—					$	110,895					$	—					$	—					$	—
HBB贷款的可变利息支付			11,277						5,645						3,878						1,754						—						—						—
购买和其他义务			172,737						172,574						61						51						51						—						—
经营租赁义务			66,952						8,265						8,010						6,235						5,701						5,509						33,232
合同现金债务总额			$	361,861					$	186,484					$	11,949					$	118,935					$	5,752					$	5,509					$	33,232

HBB的可变利息支付是根据HBB的预期付款时间表以及HBB基金中定义的2022年12月31日的基准利率和适用利润率计算的。基准利率上调0.25％将使HBB对HBB贷款的估计年度利息支付总额增加约20万美元。

HBB的收购和其他债务主要用于应付账款、未结采购订单以及应计工资和激励性薪酬。

根据HBB融资机制和HBB的经营租赁协议中的定义，违约事件可能会导致付款计划加速。HBB的此类违约事件尚未发生或预计会发生。

鉴于两项固定福利养老金计划的资金状况，HBB预计不会在2023年向其养老金计划缴款。养老金补助金由养老金计划的资产支付。

资产负债表外安排

该公司尚未签订任何资产负债表外融资安排。

最近发布和通过的会计准则

有关最近发布和采用的会计准则的讨论，请参阅合并财务报表附注1。

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第 7 项。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析汉密尔顿海滩品牌控股公司

（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

前瞻性陈述

根据1933年《证券法》第27A条和1934年《证券交易法》第21E条的定义，“管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析” 以及本10-K表年度报告中其他地方的非历史事实的陈述是 “前瞻性陈述”。这些前瞻性陈述受某些风险和不确定性的影响，这可能导致实际结果与所提出的结果存在重大差异。提醒读者不要过分依赖这些前瞻性陈述，这些陈述仅代表截至本文发布之日。公司没有义务公开修改这些前瞻性陈述以反映在本声明发布之日之后发生的事件或情况。此类风险和不确定性包括但不限于：（1）公司采购和运送产品以满足预期需求的能力，（2）公司成功管理整个全球运输供应链限制的能力，（3）不确定或不利的全球经济状况，包括由 COVID-19 疫情及其下游影响以及乌克兰持续冲突造成的状况；（4）销售价格、产品组合或消费者购买小型电器和特种电器及特种电器产品的水平的变化五金器具，(5) 变更在消费零售和信贷市场中，包括通过第三方互联网卖家进行的交易量不断增加，（6）主要零售客户或供应商的破产或流失，（7）来源产品的成本变化，包括运输成本，（8）来源产品的交付延迟，（9）质量或具有成本效益的供应商的变化或不可用，（10）汇率波动，进口关税和货币政策的变化以及监管环境的其他变化在本公司开展业务的国家或购买和/或销售产品，（11）关税对客户购买模式的影响，（12）产品责任、监管行动或其他诉讼、产品保修索赔或退货，（13）客户对新产品的接受、成本变化或延迟开发，（14）竞争加剧，包括行业内部整合，（15）消费者购物模式、汽油价格、天气状况、消费者信心水平和可支配收入水平的变化经济状况、失业率或其他事件的结果，或可能对客户购买HBB产品的水平产生不利影响的条件，（16）联邦、州和其他法规（包括税收、健康、安全或环境立法）规定的变更，以及（17）其他风险因素，包括公司向美国证券交易委员会提交的文件中描述的风险因素，包括但不限于截至2022年12月31日的10-K表年度报告。此外，不利的经济状况的未来影响仍不确定，包括通货膨胀、利率上升、资本市场的可用性、消费者支出率、COVID-19 疫情及其下游影响造成的负面影响以及乌克兰持续的冲突。在不确定的经济环境中，公司无法预测此类情况是否或何时会改善或恶化，也无法预测此类情况可能对其业务、经营业绩、现金流和财务状况产生什么影响（如果有的话）。

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项目 7A。关于市场风险的定量和定性披露

利率风险

HBB签订了某些融资安排，要求根据浮动利率支付利息。因此，公司的财务业绩受市场利率变动的影响。借款到期并按当前市场利率续订时，存在固有的展期风险。由于未来利率和商业融资需求的可变性，这种风险的程度无法量化或预测。为了减少市场利率变动的风险，HBB已就其部分浮动利率融资安排签订了利率互换协议。公司不为交易目的签订利率互换协议。利率互换协议的条款要求HBB获得浮动利率并支付固定利率。

出于风险分析的目的，公司使用敏感度分析来衡量对利率变动敏感的金融工具的公允价值的潜在损失。公司假设公允价值亏损是其负债的增加。截至2022年12月31日，公司利率互换协议的公允价值为540万美元的应收账款。假设利率相对下降10％将导致利率互换协议的公允价值减少30万美元，由此产生的公允价值将是510万美元的应收账款。此外，假设利率相对上升10％将导致利率互换协议的公允价值增加30万美元，由此产生的公允价值将是570万美元的应收账款。两者都不会对公司的利息支出产生重大影响，截至2022年12月31日，扣除460万美元。

外币汇率风险

HBB开展国际业务，进行以外币计价的交易，主要是加元、墨西哥比索，在较小程度上还有人民币和巴西雷亚尔。因此，HBB的财务业绩受汇率变动引起的波动的影响。美元兑其他货币价值的波动影响报告的收入、支出、资产和负债金额。随着国际扩张的加快，货币波动的潜在影响也随之增加。

HBB使用远期外币兑换合约来部分降低与以外币计价的交易相关的风险，而不是用于交易目的。这些合同通常在十二个月内到期，要求HBB买入或卖出适用子公司运营的本位货币，并按合同开始时商定的利率买入或卖出美元。

出于风险分析的目的，公司使用敏感度分析来衡量对外币汇率变动敏感的金融工具的公允价值潜在损失。公司假设公允价值损失要么是其资产的减少，要么是负债的增加。截至2022年12月31日，公司外币兑换合约的公允价值为10万美元的应收账款净额。假设截至2022年12月31日美元贬值10％，则代表远期外币兑换合约的外币敏感金融工具的公允价值将比2022年12月31日的公允价值减少120万美元。

第 8 项。财务报表和补充数据

本第8项所要求的信息载于本10-K表格第四部分所载的财务报表和补充数据，特此参照此类信息纳入此处。

第 9 项。会计师在会计和财务披露方面的变化和分歧

在截至2022年12月31日的两年期间，与会计师在会计和财务披露方面没有分歧，需要根据本第9项进行披露。

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目录

第 9A 项. 控制和程序

评估披露控制和程序：按照《交易法》第13a-15（b）条的要求，我们的管理层，包括我们的首席执行官和临时首席财务官，对截至本报告所涉期末《交易法》第13a-15（e）条规定的披露控制和程序的有效性进行了评估。根据该评估，我们的首席执行官兼临时首席财务官得出结论，我们的披露控制和程序自2022年12月31日起生效。

管理层关于财务报告内部控制的报告： 管理层负责建立和维持对财务报告的适当内部控制。在包括首席执行官和临时首席财务官在内的管理层的监督和参与下，公司根据特雷德韦委员会赞助组织委员会发布的《内部控制——综合框架》（2013年框架）中的框架，对财务报告内部控制的有效性进行了评估。根据这项评估，管理层得出结论，截至2022年12月31日，我们对财务报告保持了有效的内部控制。如其报告所述，截至2022年12月31日，公司财务报告内部控制的有效性已由独立注册会计师事务所安永会计师事务所审计，该报告载于本10-K表第15项，并以引用方式纳入此处。

财务报告内部控制的变化： 2022年第四季度发现的公司对财务报告的内部控制没有变化，这些变化与《交易法》第13a-15条和第15d-15条（d）段要求公司管理层进行的评估有关，这些变化对公司对财务报告的内部控制产生了重大影响或合理可能产生重大影响。

第 9B 项. 其他信息

没有。

第 9C 项。披露防止检查的外国司法管辖区

不适用。

第三部分

第 10 项。董事、执行官和公司治理

有关公司董事的信息将在2023年委托书中列出，副标题为 “第二部分——将在2023年年会上表决的提案——提案1——董事选举——董事候选人信息”，该信息以引用方式纳入此处。

有关审计审查委员会和审计审查委员会财务专家的信息将在2023年委托书中列出，副标题为 “第一部分——公司治理信息——董事会委员会” 和 “第一部分——公司治理信息——委员会描述”，这些信息以引用方式纳入此处。有关公司董事、执行官和公司百分之十以上股权证券持有人遵守1934年《证券交易法》第16（a）条情况的信息，将在2023年委托书的副标题下列出 “第四部分——其他重要信息——违约第16（a）条报告”，该信息以引用方式纳入此处。

有关公司执行官的信息包含在本表格10-K中，位于第一部分副标题下 “有关我们执行官的信息” 之下

公司通过了适用于公司所有人员的商业行为和道德准则，包括首席执行官、首席财务官、首席会计官或财务总监或其他履行类似职能的人员。名为 “公司行为准则” 的商业行为和道德准则发布在公司网站www.hamiltonbeachbrands.com/investors/Corporate-governance-governance上。如果我们对1934年《证券交易法》要求披露的守则进行任何修改或给予任何豁免，我们将在我们的网站上进行此类披露。

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目录

项目 11。高管薪酬

有关高管薪酬的信息将在2023年委托声明中的 “第三部分——高管薪酬信息” 标题下列出，该信息以引用方式纳入此处。

第 12 项。某些受益所有人和管理层的担保所有权及相关人员

股东事务

有关某些受益所有人和管理层的担保所有权的信息将在2023年委托书的副标题下列出，标题为 “第四部分——其他重要信息——A类普通股和B类普通股的受益所有权”，该信息以引用方式纳入此处。

第 13 项。某些关系和关联交易，以及董事独立性

有关某些关系和相关交易的信息将在2023年委托书中列出，副标题为 “第一部分——公司治理信息——关联人交易的审查和批准”，该信息以引用方式纳入此处。

项目 14。首席会计师费用和服务

有关首席会计师费用和服务的信息将在2023年委托书中列出，标题为 “第二部分——将在2023年年会上表决的提案——提案4——批准任命安永会计师事务所为公司2023年独立注册会计师事务所”，该信息以引用方式纳入此处。

第四部分

项目 15。附录和财务报表附表

(a) (1) 作为本报告一部分提交的文件

对第 15 (a) (1) 项的答复从第 1 页开始 F-1此表格 10-K。

(a) (2) 财务报表附表

对第 15 (a) (2) 项的答复从第 1 页开始 F-36此表格 10-K。

(a) (3) 和 (b) S-K 法规第 601 项要求的展品

对第15 (a) (3) 和 (b) 项的答复如下：

(3) 公司章程和章程。

3.1						经修订和重述的汉密尔顿海滩品牌控股公司注册证书（参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2017年9月22日提交的8-A表格汉密尔顿海滩品牌控股公司注册声明附录3.1在此处成立，委员会文件编号为000-55845）。
3.2						经修订和重述的汉密尔顿海滩品牌控股公司章程（参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2017年9月22日提交的8-A表格汉密尔顿海滩品牌控股公司注册声明附录3.2纳入此处，委员会文件编号为000-55845）。

(4) 界定担保持有人权利的文书，包括契约。

4.1						汉密尔顿海滩品牌控股公司A类普通股证书样本参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2017年9月18日提交的S-1注册声明第2号修正案附录4.1纳入其中。
4.2						汉密尔顿海滩品牌控股公司B类普通股证书样本参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2017年9月18日提交的S-1注册声明第2号修正案附录4.2纳入其中。
4.3						注册人证券的描述作为附录4.3附于此。

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目录

(10) 物资合同。

10.1						汉密尔顿海滩品牌控股公司、其其他签署方和作为保管人的汉密尔顿海滩品牌控股公司于2017年9月29日签订的截至2017年9月29日的股东协议是参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2017年10月4日提交的8-K表最新报告的附录10.4纳入的。
10.2						参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2020年7月24日提交的10-K/A表年度报告的附录10.38，纳入了存管机构、汉密尔顿海滩品牌控股公司、其新的参与股东签署方和参与股东之间截至2020年2月24日的股东协议修正案。
10.3						参照参与股东于2021年2月12日提交的参与股东附表13D/A附录19，纳入了存管机构、发行人、新参与股东和参与股东之间自2020年12月21日起生效的股东协议修正案，委员会文件编号为005-90132。
10.4						参照参与股东于2022年2月11日提交的参与股东附表13D/A附录18，纳入存管机构、汉密尔顿海滩品牌控股公司、其新的参与股东签署人和参与股东之间的股东协议修正案，该附录18于2022年2月11日提交，委员会文件编号为005-90132。
10.5						作为行政代理人的富国银行全国协会、作为唯一牵头安排人和唯一牵头账簿管理人的富国银行资本金融有限责任公司、作为贷款人的当事方贷款人、作为贷款人的汉密尔顿海滩品牌公司（作为美国借款人）和作为借款人的加拿大汉密尔顿海滩品牌公司（作为加拿大借款人）于2012年5月31日签订的经修订和重述的信贷协议以引用方式纳入此处参见 NACCO Industries, Inc. 于 2012 年 6 月 6 日提交的委员会文件中 NACCO Industries, Inc. 提交的 8-K 表最新报告附录 10.1号码 1-9172。
10.6						作为设保人的汉密尔顿海滩品牌公司和汉密尔顿海滩公司以及作为行政代理人的富国银行全国协会于2012年5月31日签订的经修订和重述的担保和担保协议是参照NACCO工业公司于2012年6月6日提交的8-K表最新报告附录10.2纳入此处，委员会文件编号为1-9172。
10.7						作为设保人的加拿大汉密尔顿海滩品牌公司和作为行政代理人的富国银行全国协会于2012年5月31日签订的经修订和重述的加拿大担保和担保协议是参照NACCO工业公司于2012年6月6日提交的8-K表最新报告附录10.3纳入此处，委员会文件编号为1-9172。
10.8						作为行政代理人的富国银行全国协会、作为贷款人的汉密尔顿海滩品牌公司（作为美国借款人）和作为借款人的加拿大汉密尔顿海滩品牌公司（作为加拿大借款人）以及作为借款人的加拿大汉密尔顿海滩品牌公司（作为加拿大借款人）于2014年7月29日签订的经修订和重述的信贷协议的第1号修正案已纳入此处，参照NACCO Industries, Inc.季度报告附录10.1 10-Q 表格，由 NACCO Industries, Inc. 于 2014 年 7 月 30 日提交，委员会文件编号为 1-9172。
10.9						作为行政代理人的富国银行、全国协会、作为贷款人的汉密尔顿海滩品牌公司（作为美国借款人）和作为借款人的加拿大汉密尔顿海滩品牌公司（作为加拿大借款人）以及作为借款人的加拿大汉密尔顿海滩品牌公司（作为加拿大借款人）于2014年11月20日签订的经修订和重述的信贷协议的第2号修正案已纳入此处。参照NACCO Industries, Inc.年度报告附录10.66 截至2014年12月31日的财政年度的10-K表格，委员会文件编号为1-9172。
10.10						作为行政代理人的富国银行、全国协会、作为贷款人的本协议当事方贷款人、汉密尔顿海滩品牌公司（作为母公司）、韦斯顿品牌有限责任公司（统称为美国借款人）以及加拿大汉密尔顿海滩品牌公司（作为加拿大借款人）于2015年12月23日签订的经修订和重述的信贷协议的第3号修正案以引用方式纳入此处 NACCO Industries, Inc. 截至2015年12月31日财年的10-K表年度报告附录10.72，委员会文件1-9172。
10.11						作为行政代理人的富国银行、全国协会、作为贷款人的本协议当事方贷款人、汉密尔顿海滩品牌公司（作为母公司）、韦斯顿品牌有限责任公司（统称为美国借款人）以及加拿大汉密尔顿海滩品牌公司（作为加拿大借款人）于2016年6月30日签订的经修订和重述的信贷协议的第4号修正案以引用方式纳入此处 NACCO Industries, Inc. 于 2016 年 8 月 2 日提交的 NACCO Industries, Inc. 10-Q 表季度报告附录 10.1，委员会档案编号 I-9172。
10.12						作为行政代理人的富国银行、全国协会、作为贷款人的本协议当事方、汉密尔顿海滩品牌公司（作为母公司）、韦斯顿品牌有限责任公司（统称为美国借款人）以及加拿大汉密尔顿海滩品牌公司（作为加拿大借款人）于2017年9月13日签订的经修订和重述的信贷协议的第5号修正案以引用附录的形式纳入汉密尔顿海滩品牌控股公司于2017年9月18日提交的S-1注册声明第2号修正案的第10.29条。
10.13						参照汉密尔顿海滩品牌控股公司季度报告附录10.1，纳入了作为行政代理人的富国银行、全国协会作为管理代理人的富国银行、作为母公司的汉密尔顿海滩品牌公司和作为美国借款人的韦斯顿品牌有限责任公司以及作为加拿大借款人的加拿大汉密尔顿海滩品牌公司于2018年5月14日签订的经修订和重述的信贷协议的第6号修正案在 2018 年 8 月 1 日提交的 10-Q 表格上。
10.14						作为行政代理人的富国银行、全国协会、作为贷款人的汉密尔顿海滩品牌有限公司（作为美国借款人）和作为借款人的加拿大汉密尔顿海滩品牌公司（作为加拿大借款人）以及作为借款人的加拿大汉密尔顿海滩品牌公司（作为加拿大借款人）于2020年5月15日签订的经修订和重述的信贷协议的第7号修正案参照汉密尔顿海滩控股公司季度报告附录10.2纳入了截至2020年5月15日 10-Q，于 2020 年 7 月 24 日提交。
10.15						富国银行、全国协会作为行政代理人、作为贷款人的汉密尔顿海滩品牌公司作为母公司和美国借款人的汉密尔顿海滩品牌公司以及作为加拿大借款人的加拿大汉密尔顿海滩品牌公司于2020年11月23日签订的经修订和重述的信贷协议的第8号修正案，参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于3月提交的10-K表年度报告附录10.23 并入 2021 年 22 日。

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目录

10.16						富国银行、全国协会作为行政代理人、作为贷款人的汉密尔顿海滩品牌公司作为母公司和美国借款人的汉密尔顿海滩品牌公司以及作为加拿大借款人的加拿大汉密尔顿海滩品牌公司于2021年4月9日签订的经修订和重述的信贷协议的第9号修正案，参照汉密尔顿海滩控股公司5月提交的10-Q表季度报告附录10.1纳入了2021年4月9日 2021 年 5 月 5 日。
10.17						作为行政代理人的富国银行全国协会、作为贷款人的汉密尔顿海滩品牌公司作为贷款人的贷款人、作为美国借款人的汉密尔顿海滩品牌公司和作为加拿大借款人的加拿大汉密尔顿海滩品牌公司于2021年9月17日签订的经修订和重述的信贷协议的第10号修正案参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于11月3日提交的2021年10-Q表季度报告附录10.1，纳入其中。
10.18						作为行政代理人的富国银行全国协会、作为贷款人的汉密尔顿海滩品牌公司作为贷款人的贷款人、作为美国借款人的汉密尔顿海滩品牌公司和作为加拿大借款人的加拿大汉密尔顿海滩品牌公司于2022年6月28日签订的经修订和重述的信贷协议的第11号修正案参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2022年8月3日提交的10-Q表季度报告附录10.2，纳入其中。
10.19						作为行政代理人的富国银行全国协会、作为贷款人的汉密尔顿海滩品牌公司作为贷款人的贷款人、作为美国借款人的汉密尔顿海滩品牌公司和作为加拿大借款人的加拿大汉密尔顿海滩品牌公司于2022年8月15日签订的经修订和重述的信贷协议的第12号修正案参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2022年8月18日提交的8-K表最新报告的附录10.1，纳入其中。
10.20						作为行政代理人的富国银行全国协会、作为贷款人的汉密尔顿海滩品牌公司作为贷款人的贷款人、作为美国借款人的汉密尔顿海滩品牌公司和作为加拿大借款人的汉密尔顿海滩品牌加拿大公司于2022年11月15日签订的经修订和重述的信贷协议的同意，参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2022年11月15日提交的8-K表最新报告附录10.1。
10.21*						汉密尔顿海滩品牌公司年度激励薪酬计划（自2014年1月1日起生效）（参照NACCO工业公司于2014年5月9日提交的8-K表最新报告附录10.1纳入此处，委员会文件编号为1-9172）。
10.22*						第1号修正案汉密尔顿海滩品牌公司年度激励薪酬计划（自2014年1月1日起生效）是参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2017年9月18日提交的S-1注册声明第2号修正案附录10.32纳入的。
10.23*						截至2014年3月1日的汉密尔顿海滩品牌公司年度激励薪酬计划第2号修正案参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2018年10月30日提交的10-Q表季度报告附录10.3纳入其中。
10.24*						汉密尔顿海滩品牌公司长期激励薪酬计划（修订和重述于2015年3月1日生效）参照NACCO Industries, Inc.于2015年5月18日提交的8-K表最新报告附录10.2纳入此处，委员会文件编号为1-9172。
10.25*						汉密尔顿海滩品牌控股公司长期激励薪酬计划（修订和重述于2015年3月1日生效）的第1号修正案是参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2017年9月18日提交的S-1注册声明第2号修正案附录10.31纳入的。
10.26*						截至2015年3月1日的汉密尔顿海滩品牌公司长期激励薪酬计划的第2号修正案参考了汉密尔顿海滩品牌控股公司于2018年10月30日提交的10-Q表季度报告附录10.2。
10.27*						汉密尔顿海滩品牌控股公司高管长期股权激励计划（自2017年9月29日起生效）是参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2017年9月18日提交的S-1注册声明第2号修正案附录10.34纳入的。
10.28*						汉密尔顿海滩品牌控股公司高管长期股权激励计划的无现金行使奖励协议表参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2017年9月18日提交的S-1注册声明第2号修正案第10.36号附录并入。
10.29*						汉密尔顿海滩品牌控股公司高管长期股权激励计划的非无现金行使奖励协议表参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2017年9月18日提交的S-1注册声明第2号修正案第10.37号附录纳入其中。
10.30*						截至2017年9月29日的汉密尔顿海滩品牌控股公司高管长期股权激励计划的第1号修正案参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2018年10月30日提交的10-Q表季度报告附录10.1纳入其中。
10.31*						经修订和重述的汉密尔顿海滩品牌控股公司高管长期股权激励计划于2020年3月1日生效，参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2020年3月26日提交的委托书附录A纳入其中。
10.32*						汉密尔顿海滩品牌控股公司高管长期股权激励计划经修订并重述于2022年3月1日生效，参照2022年5月18日提交的S-8表格（编号333-265031）的汉密尔顿海滩品牌控股公司注册声明附录4.4纳入此处。
10.33*						汉密尔顿海滩品牌控股公司高管长期股权激励计划的无现金行使奖励协议表参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2021年5月5日提交的10-Q表季度报告附录10.2纳入其中。
10.34*						汉密尔顿海滩品牌控股公司补充高管长期激励奖金计划（自2017年9月29日起生效）是参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2017年9月18日提交的S-1注册声明第2号修正案附录10.38纳入的。
10.35*						汉密尔顿海滩品牌控股公司补充高管长期激励奖金计划的奖励协议表格参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2017年9月18日提交的S-1注册声明第2号修正案第10.39号附录并入。
10.36*						汉密尔顿海滩品牌控股公司非雇员董事股权薪酬计划（自2017年9月29日起生效）是参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2017年9月18日提交的S-1注册声明第2号修正案第10.35号附录纳入的。

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目录

10.37*						汉密尔顿海滩品牌控股公司非雇员董事股权薪酬计划（修订和重述，2021年5月18日生效）)，参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2021年8月4日提交的10-Q表季度报告的附录10.1纳入此处。
10.38*						汉密尔顿海滩品牌公司的超额退休计划（经修订和重述，自2015年1月1日起生效）（参照NACCO Industries, Inc.截至2014年12月31日财年的10-K表年度报告附录10.71纳入此处，委员会文件编号为1-9172）。
10.39*						汉密尔顿海滩品牌公司超额退休计划第1号修正案（经修订和重述，自2015年1月1日起生效）（参照NACCO Industries, Inc.截至2015年12月31日财年的10-K表年度报告附录10.77纳入此处，委员会文件编号为1-9172）。
10.40*						汉密尔顿海滩品牌公司超额退休计划第2号修正案（经修订和重述，自2015年1月1日起生效）是参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2017年9月18日提交的S-1注册声明第2号修正案附录10.33纳入的。
10.41*						小阿尔弗雷德·兰金与汉密尔顿海滩品牌控股公司于2018年12月14日签订的咨询协议是参照汉密尔顿海滩品牌控股公司于2018年12月28日提交的8-K表最新报告附录10.37纳入的，该协议于2019年1月1日生效。

(21) 注册人的子公司。

21.1						公司子公司清单作为附录21附于此。

(23) 专家和律师的同意。

23.1						专家和律师的同意。

(31) 规则 13a-14 (a) /15d-14 (a) 认证。

31(i)(1)						根据《交易法》第13a-14 (a) /15d-14 (a) 条对格雷戈里·特雷普的认证作为附录31 (i) (1) 附于此。
31(i)(2)						根据《交易法》第13a-14 (a) /15d-14 (a) 条对琳达·沃尔默的认证作为附录31 (i) (2) 附于此。

(32)						根据 Gregory H. Trepp 和 Linda Woermer 签署并注明日期，根据 2002 年《萨班斯-奥克斯利法案》第 906 条通过的《美国法典》第 18 章第 1350 条进行的认证

101.INS						XBRL 实例文档
101.SCH						XBRL 分类扩展架构文档
101.CAL						XBRL 分类扩展计算链接库文档
101.DEF						XBRL 分类法扩展定义链接库文档
101.LAB						XBRL 分类法扩展标签 Linkbase 文档
101.PRE						XBRL 分类扩展演示文稿链接库文档
104						封面交互式数据文件（格式为 Inline XBRL，包含在附录 101 中）

*						根据本10-K表年度报告第15（b）项，管理合同或薪酬计划或安排必须作为证物提交。

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目录

签名

根据1934年《证券交易法》第13条或第15（d）条的要求，注册人已正式促使经正式授权的下列签署人代表其签署本报告。

汉密尔顿海滩品牌控股公司

（注册人）

签名

标题

日期

来自：

/s/ 格雷戈里 H. 特雷普

总裁兼首席执行官、董事

2023年3月9日

格雷戈里 H. 特雷普

委托书

通过这些礼物认识所有人，下列签名的汉密尔顿海滩品牌控股公司董事特此任命格雷戈里·特雷普为真正合法的律师或事实上的律师，拥有完全的替代权和撤销权，并以下列签署人的名义、地点和代替下列签署人作为特拉华州一家公司汉密尔顿海滩品牌控股公司的董事签署所有修正案本年度报告采用10-K表格，并提交该年度报告及其所有证物以及其他相关文件因此，美国证券交易委员会授予该律师或事实上的律师的全部权力和权力，允许他们这样做，以及在场所内和周围采取的所有必要和必要的行动和事情，完全符合下列签署人可能或可能亲自做的所有意图和目的，特此批准并确认该律师或事实上的律师替代人或替代人可能合法做或促成的所有行为在这里。

根据1934年《证券交易法》的要求，本报告由以下人员代表注册人以所示身份和日期签署。

签名

标题

日期

/s/ 格雷戈里 H. 特雷普

格雷戈里 H. 特雷普

总裁兼首席执行官（首席执行官）、董事

2023年3月9日

/s/ 琳达·沃尔默

琳达·沃尔默

汉密尔顿海滩品牌公司高级董事兼财务总监（临时首席财务官）/（临时首席会计官）

2023年3月9日

/s/ Mark R. Belgya

Mark R. Belgya

董事

2023年3月9日

/s/ J.C. Butler, Jr.

J.C. Butler，Jr

董事

2023年3月9日

/s/ 保罗 D. 弗洛

保罗 D. 弗洛

董事

2023年3月9日

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目录

签名

标题

日期

/s/ John P. Jumper

约翰·P·Jumper

董事

2023年3月9日

/s/ 丹尼斯·拉巴尔

丹尼斯·W·拉巴尔

董事

2023年3月9日

/s/ 迈克尔·米勒

迈克尔·S·米勒

董事

2023年3月9日

/s/ 小阿尔弗雷德·兰金

小阿尔弗雷德·兰金

董事

2023年3月9日

/s/ 托马斯·兰金

托马斯·T·兰金

董事

2023年3月9日

/s/ 詹姆斯·A·拉特纳

詹姆斯·A·拉特纳

董事

2023年3月9日

/s/ 克拉拉 R. 威廉姆斯

克拉拉·威廉姆斯

董事

2023年3月9日

29

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目录

10-K 表年度报告

项目8，项目15 (a) (1) 和 (2)

财务报表清单和财务报表附表

财务报表

财务报表附表

截至2022年12月31日的年度

汉密尔顿海滩品牌控股公司

弗吉尼亚州格伦艾伦

F-1

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目录

10-K 表格

项目15 (a) (1) 和 (2)

汉密尔顿海滩品牌控股公司

财务报表清单和财务报表附表

汉密尔顿海滩品牌控股公司的以下合并财务报表以引用方式纳入第8项：

独立注册会计师事务所安永会计师事务所（PCAOB ID）的报告： 42)			F-3
合并运营报表			F-6
综合收益（亏损）合并报表			F-7
合并资产负债表			F-8
合并现金流量表			F-9
合并权益表			F-10
合并财务报表附注			F-11

汉密尔顿海滩品牌控股公司的以下合并财务报表附表包含在项目15 (a) (2) 中：

附表二 — 估值和合格账户

美国证券交易委员会适用的会计条例中规定的所有其他附表不是相关指示所要求的或不适用，或者所需信息显示在合并财务报表中，因此被省略。

F-2

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目录

独立注册会计师事务所的报告

致汉密尔顿海滩品牌控股公司的董事会和股东

对财务报表的意见

我们审计了汉密尔顿海滩品牌控股公司（以下简称 “公司）截至2022年12月31日和2021年12月31日的合并资产负债表、截至2022年12月31日的三年中每年的相关合并运营报表、综合收益（亏损）、现金流和权益，以及指数第15（a）（2）项中列出的相关附注和财务报表附表（统称为 “合并财务报表”）。我们认为，合并财务报表按照美国公认会计原则，在所有重大方面公允列报了公司截至2022年12月31日和2021年12月31日的财务状况，以及截至2022年12月31日的三年中每年的经营业绩和现金流量。

我们还根据上市公司会计监督委员会（美国）（PCAOB）的标准，根据特雷德韦委员会赞助组织委员会发布的内部控制综合框架（2013年框架）中规定的标准，对公司截至2022年12月31日的财务报告内部控制进行了审计，并且我们在2023年3月9日的报告对此发表了无保留意见。

通过第 2016-02 号 ASU

正如合并财务报表附注1所述，由于采用了第2016-02号会计准则更新（ASU），公司在2022年更改了租赁会计方法， 租赁(题目842) 以及相关的修正案.

意见依据

这些财务报表由公司管理层负责。我们的责任是根据我们的审计对公司的财务报表发表意见。我们是一家在PCAOB注册的公共会计师事务所，根据美国联邦证券法以及美国证券交易委员会和PCAOB的适用规则和条例，我们必须在公司方面保持独立。

我们根据PCAOB的标准进行了审计。这些准则要求我们计划和进行审计，以便合理地确定财务报表是否存在因错误或欺诈造成的重大错报。我们的审计包括执行评估财务报表重大错报风险的程序，无论是错误还是欺诈所致，以及执行应对这些风险的程序。这些程序包括在测试的基础上审查有关财务报表中数额和披露的证据。我们的审计还包括评估管理层采用的会计原则和作出的重大估计，以及评估财务报表的总体列报情况。我们认为，我们的审计为我们的意见提供了合理的依据。

关键审计事项

下文通报的关键审计事项是本期对财务报表进行审计时产生的事项，该事项已通报或要求告知审计委员会，并且：(1) 与财务报表相关的账目或披露以及 (2) 涉及我们特别具有挑战性、主观或复杂的判断。关键审计事项的沟通不会以任何方式改变我们对整个合并财务报表的意见，而且我们通过通报下述关键审计事项，也不会就关键审计事项或与之相关的账目或披露提供单独意见。

F-3

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目录

			客户价格优惠应计估值
此事的描述			如合并财务报表附注1和10所述，公司向某些客户提供价格优惠，这导致对价不一。公司确认收入减少和相应的价格优惠应计额，因为相关产品的销售是根据贸易客户扣除的预计客户销售激励金额进行销售的。该估算是通过应用预期值法或最有可能的金额法得出的，根据哪种方法可以提供更好的预测。 对应计客户价格优惠的估值进行审计非常复杂，涉及特别具有挑战性的判断，因为该计算涉及管理层对预期价格优惠估计的主观假设。例如，对客户价格优惠应计额的调整反映了管理层对客户未来扣除额的假设，这种假设本质上是主观的，因为它依赖于对客户要求的价格优惠的回顾性分析以及管理层对客户群的了解，而这些假设的变化可能会对客户价格优惠的累积产生实质性影响。
我们在审计中是如何解决这个问题的			我们了解了情况，评估了设计并测试了公司控制措施的运营有效性，这些控制措施旨在解决与应计客户价格优惠估值相关的重大误报风险。例如，我们测试了对管理层审查客户价格优惠应计调整情况的控制措施，以及管理层对客户未来扣除金额等重要假设的审查情况。我们还测试了对应计基础数据的完整性和准确性的控制措施，包括对第三方销售数据的验证。 除其他外，我们的审计程序包括测试管理层在制定客户价格优惠应计额时使用的基础数据样本，测试年底之后发布的信用备忘录样本，通过事后分析评估管理层做出的重要假设，以及对公司内部负责相应客户关系的高管进行调查。

/s/ 安永会计师事务所

自2017年以来，我们一直担任公司的审计师。

俄亥俄克利夫兰

2023 年 3 月 9 日

F-4

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目录

独立注册会计师事务所的报告

致汉密尔顿海滩品牌控股公司的董事会和股东

关于财务报告内部控制的意见

根据特雷德韦委员会赞助组织委员会发布的《内部控制——综合框架》（2013年框架）（COSO标准）中制定的标准，我们对汉密尔顿海滩品牌控股公司截至2022年12月31日的财务报告内部控制进行了审计。我们认为，根据COSO标准，汉密尔顿海滩品牌控股公司（以下简称 “公司”）在所有重大方面对截至2022年12月31日的财务报告保持了有效的内部控制。

我们还根据上市公司会计监督委员会（美国）（PCAOB）的标准，审计了公司2022年合并财务报表，2023年3月9日的报告对此发表了无保留意见。

意见依据

公司管理层负责维持对财务报告的有效内部控制，并评估随附的管理层财务报告内部控制报告中所载的财务报告内部控制的有效性。我们的责任是根据我们的审计对公司对财务报告的内部控制发表意见。我们是一家在PCAOB注册的公共会计师事务所，根据美国联邦证券法以及美国证券交易委员会和PCAOB的适用规则和条例，我们对公司必须保持独立性。

我们根据PCAOB的标准进行了审计。这些标准要求我们计划和进行审计，以合理地确定是否在所有重大方面对财务报告进行了有效的内部控制。

我们的审计包括了解财务报告的内部控制，评估存在重大缺陷的风险，根据评估的风险测试和评估内部控制的设计和运作有效性，以及在这种情况下执行我们认为必要的其他程序。我们认为，我们的审计为我们的意见提供了合理的依据。

财务报告内部控制的定义和限制

公司对财务报告的内部控制旨在为财务报告的可靠性提供合理的保证，并根据公认的会计原则为外部目的编制财务报表提供合理的保证。公司对财务报告的内部控制包括：(1) 与保存记录有关的政策和程序，这些记录应以合理的详细程度准确、公允地反映公司资产的交易和处置；(2) 提供合理的保证，即在必要时记录交易以允许根据公认的会计原则编制财务报表，并且公司的收支只能根据管理层的授权进行公司董事；以及 (3) 就防止或及时发现可能对财务报表产生重大影响的未经授权收购、使用或处置公司资产提供合理的保证。

由于其固有的局限性，对财务报告的内部控制可能无法防止或发现错误陈述。此外，对未来时期任何有效性评估的预测都可能因条件变化而导致控制不足，或者对政策或程序的遵守程度可能恶化。

//安永会计师事务所

俄亥俄克利夫兰

2023 年 3 月 9 日

F-5

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目录

汉密尔顿海滩品牌控股公司

合并运营报表

			截至12月31日的年度
			2022						2021						2020
			（以千计，每股数据除外）
收入			$	640,949					$	658,394					$	603,713
销售成本			511,835						521,892						465,059
毛利			129,114						136,502						138,654
销售、一般和管理费用			90,120						104,763						99,990
无形资产的摊销			200						200						1,249
营业利润（亏损）			38,794						31,539						37,415
利息支出，净额			4,589						2,854						1,998
其他支出（收入），净额			1,776						(272)						1,685
所得税前持续经营的收入（亏损）			32,429						28,957						33,732
所得税支出（福利）			7,162						7,651						9,665
持续经营业务的净收益（亏损）			25,267						21,306						24,067
已终止业务的收益（亏损），扣除税款			—						—						22,191
净收益（亏损）			$	25,267					$	21,306					$	46,258
每股基本收益（亏损）：
持续运营			$	1.81					$	1.54					$	1.76
已终止的业务			—						—						1.62
每股基本收益（亏损）			$	1.81					$	1.54					$	3.39
摊薄后的每股收益（亏损）：
持续运营			$	1.81					$	1.53					$	1.76
已终止的业务			—						—						1.62
摊薄后的每股收益（亏损）			$	1.81					$	1.53					$	3.37
基本加权平均已发行股份			13,970						13,880						13,657
摊薄后的加权平均已发行股数			13,996						13,930						13,712

见合并财务报表附注。

F-6

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目录

汉密尔顿海滩品牌控股公司

综合收益（亏损）合并报表

			截至12月31日的年度
			2022						2021						2020
			（以千计）
净收益（亏损）			$	25,267					$	21,306					$	46,258
扣除税款的其他综合收益（亏损）：
外币折算调整			(2,997)						726						1,481
实体内长期外币交易的收益（亏损）			1,865						(828)						(3,035)
现金流套期保值活动			4,450						320						(540)
将外币调整重新归类为收益			2,085						—						—
将套期保值活动重新归类为收益			346						386						(463)
养老金计划调整			(4,053)						2,210						630
将养老金调整重新归类为收益			629						419						583
扣除税款的其他综合收益（亏损）总额			$	2,325					$	3,233					$	(1,344)
综合收益（亏损）			$	27,592					$	24,539					$	44,914

见合并财务报表附注。

F-7

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目录

汉密尔顿海滩品牌控股公司

合并资产负债表

			12 月 31 日
			2022						2021
			（以千计）
资产
流动资产
现金和现金等价物			$	928					$	1,125
贸易应收账款，净额			115,135						119,580
库存			156,038						183,382
预付费用和其他流动资产			12,643						14,273
流动资产总额			284,744						318,360
财产、厂房和设备，净额			27,830						30,485
使用权租赁资产			44,000						—
善意			6,253						6,253
其他无形资产，净额			1,492						1,692
递延所得税资产			3,117						4,006
递延费用			14,348						18,703
其他非流动资产			7,166						3,005
总资产			$	388,950					$	382,504
负债和股东权益
流动负债
应付账款			$	61,759					$	131,912
应计补偿			11,310						11,719
应计产品退货			6,474						6,429
租赁负债			5,875						—
其他流动负债			16,150						14,116
流动负债总额			101,568						164,176
循环信贷协议			110,895						96,837
租赁负债，非流动			46,801						—
其他长期负债			5,152						19,212
负债总额			264,416						280,225
股东权益
优先股，面值 $0.01每股			—						—
A类普通股，面值美元0.01每股； 10,663和 10,267分别截至2022年12月31日和2021年12月31日发行的股票			107						103
B类普通股，面值美元0.01每股，可转换为A类 一-对于-一基础; 3,844和 4,000分别截至2022年12月31日和2021年12月31日发行的股票			38						40
超过面值的资本			65,008						61,586
库存股			(8,939)						(5,960)
留存收益			80,238						60,753
累计其他综合亏损			(11,918)						(14,243)
股东权益总额			124,534						102,279
负债和股东权益总额			$	388,950					$	382,504

见合并财务报表附注。

F-8

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目录

汉密尔顿海滩品牌控股公司

合并现金流量表

			截至12月31日的年度
			2022						2021						2020
			（以千计）
经营活动
持续经营业务的净收益（亏损）			$	25,267					$	21,306					$	24,067
为将持续经营业务的净收益（亏损）与（用于）经营活动提供的净现金进行对账而进行的调整：
折旧和摊销			4,883						4,913						3,907
递延所得税			372						2,110						(1,431)
股票补偿费用			3,424						3,237						3,978
巴西外币损失			2,085						—						—
其他			(129)						1,025						2,055
经营资产和负债的净变动：
应付加盟费			—						(505)						9
贸易应收账款			4,532						27,631						(41,314)
库存			26,399						(9,077)						(65,808)
其他资产			6,274						(4,729)						(550)
应付账款			(69,911)						(20,037)						40,215
其他负债			(6,614)						(8,017)						6,938
持续经营业务中经营活动提供（用于）的净现金			(3,418)						17,857						(27,934)
投资活动
不动产、厂房和设备支出			(2,279)						(11,844)						(3,312)
其他			—						—						(500)
持续经营投资活动提供的净现金（用于）			(2,279)						(11,844)						(3,812)
筹资活动
循环信贷协议的净增加（减少）			14,383						(1,550)						39,761
购买库存股票			(2,979)						—						—
已支付的现金分红			(5,782)						(5,468)						(5,053)
已支付的融资费用			(47)						(114)						(528)
其他融资			—						(134)						—
持续经营业务融资活动提供的净现金（用于）			5,575						(7,266)						34,180
来自已终止业务的现金流
已终止业务中经营活动提供的（用于）净现金			—						—						(6,193)
（用于）已终止业务的投资活动提供的净现金			—						—						6
已终止业务提供的现金（用于）			—						—						(6,187)
汇率变动对现金、现金等价物和限制性现金的影响			(123)						(33)						25
现金、现金等价物和限制性现金
本期持续经营产生的增加（减少）			(245)						(1,286)						2,459
本年度已终止业务的增加（减少）			—						—						(6,187)
年初的余额			2,150						3,436						7,164
年底余额			$	1,905					$	2,150					$	3,436
现金、现金等价物和限制性现金的对账
现金和现金等价物			$	928					$	1,125					$	2,415
预付费用和其他流动资产中包含限制性现金			62						48						208
限制性现金包含在其他非流动资产中			915						977						813
现金、现金等价物和限制性现金总额			$	1,905					$	2,150					$	3,436

见合并财务报表附注。

F-9

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目录

汉密尔顿海滩品牌控股公司

合并权益表

			A 类普通股			B 类普通股			资本超过面值			国库股			留存收益			累计其他综合收益（亏损）			股东权益总额
			（以千计，每股数据除外）
余额，2020 年 1 月 1 日			$	98		$	41		$	54,509		$	(5,960)		$	3,710		$	(16,132)		$	36,266
净收益（亏损）			—			—			—			—			46,258			—			46,258
普通股的发行，扣除转换后的净额			2			—			(2)			—			—			—			—
股票补偿费用			—			—			3,978			—			—			—			3,978
现金分红，$0.37每股			—			—			—			—			(5,053)			—			(5,053)
其他综合收益（亏损）			—			—			—			—			—			(1,464)			(1,464)
净收入的重新分类调整			—			—			—			—			—			120			120
余额，2020 年 12 月 31 日			$	100		$	41		$	58,485		$	(5,960)		$	44,915		$	(17,476)		$	80,105
净收益（亏损）			—			—			—			—			21,306			—			21,306
普通股的发行，扣除转换后的净额			3			(1)			(2)			—			—			—			—
股票补偿费用			—			—			3,103			—			—			—			3,103
现金分红，$0.395每股			—			—			—			—			(5,468)			—			(5,468)
其他综合收益（亏损）			—			—			—			—			—			2,428			2,428
对净收益（亏损）的重新分类调整			—			—			—			—			—			805			805
余额，2021 年 12 月 31 日			$	103		$	40		$	61,586		$	(5,960)		$	60,753		$	(14,243)		$	102,279
净收益（亏损）			—			—			—			—			25,267			—			25,267
普通股的发行，扣除转换后的净额			4			(2)			(2)			—			—			—			—
购买库存股票			—			—			—			(2,979)			—			—			(2,979)
股票补偿费用			—			—			3,424			—			—			—			3,424
现金分红，$0.415每股			—			—			—			—			(5,782)			—			(5,782)
其他综合收益（亏损）			—			—			—			—			—			(735)			(735)
对净收益（亏损）的重新分类调整			—			—			—			—			—			3,060			3,060
余额，2022 年 12 月 31 日			$	107		$	38		$	65,008		$	(8,939)		$	80,238		$	(11,918)		$	124,534

见合并财务报表附注。

F-10

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目录

合并财务报表附注

汉密尔顿海滩品牌控股公司

（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

注释 1- 运营性质和重要会计政策摘要

操作性质

汉密尔顿海滩品牌控股公司（“汉密尔顿海滩控股公司” 或 “公司”）是一家控股公司，通过其全资子公司汉密尔顿海滩品牌有限公司（“HBB”）运营。

该公司此前还通过其另一家全资子公司The Kitchen Collection, LLC（“KC”）开展业务，该公司在本报告所述的所有时期均已停止运营。KC于2020年4月3日完成解散，将其剩余资产按比例分配给债权人，当时KC法人实体已不复存在。有关已终止业务的更多信息，请参阅注释2。

汉密尔顿海滩品牌控股公司持有的唯一重要资产是其对合并子公司的投资。其几乎所有的现金流都由其子公司支付的股息或分配提供。汉密尔顿海滩品牌控股公司未担保其子公司的任何义务。

HBB 是品牌小型家用电器和特种家用电器以及餐厅、酒吧和酒店商用产品的领先设计师、营销商和分销商。HBB 在消费品、商用和特种小家电市场开展业务。

2017年9月29日，汉密尔顿海滩控股公司的前母公司NACCO Industries, Inc.（“NACCO”）将公司分拆给了NACCO股东。在分拆中，NACCO股东除了保留NACCO普通股的股份外，还获得了一汉密尔顿海滩品牌控股公司A类普通股（“A类普通股”）的份额以及一每股NACCO A类或B类普通股的汉密尔顿海滩品牌控股公司B类普通股（“B类普通股”）的份额。根据适用的权威会计指导，公司根据资产和负债的历史账面价值对NACCO的分拆进行了核算。NACCO没有从分拆中获得任何收益。

列报基础和合并原则

随附的合并财务报表包括公司的财务报表，是根据美国公认会计原则（“GAAP”）编制的。公司间余额和交易已被清除。

细分信息

截至2022年12月31日，HBB是该公司的单一应申报业务板块。公司的应报告细分市场基于（i）首席运营决策者（“CODM”）审查的财务信息（ii）HBB的运营结构，该结构旨在共享企业提供的整套产品的资源，以及（iii）CODM做出资源分配决策的依据。由于公司经营于 一可报告的分部，所有必需的财务分部信息都可以在合并财务报表中找到。

已终止的业务

如果通过出售或放弃出售的实体组成部分代表战略转变，将对实体的运营和财务业绩产生重大影响，则该实体的一部分将被报告为已终止业务。已终止业务的业绩在合并运营报表中单独汇总和列报。截至2022年12月31日和2021年12月31日，已终止业务没有资产和负债。KC的现金流在公司列报的每个时期的合并现金流量表中反映为来自已终止业务的现金流。

已终止业务中列报的金额是根据KC的资产、负债和历史业绩的历史基础从我们的合并财务报表和会计记录中得出的。已终止的业务不包括一般公司分配。

F-11

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目录

合并财务报表附注

汉密尔顿海滩品牌控股公司

（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

估算值的使用

根据公认会计原则编制财务报表要求公司做出估算和假设，以影响报告的资产、负债、收入、支出金额以及或有资产和负债的披露（如果有）。实际结果可能与这些估计有所不同。

现金和现金等价物

现金和现金等价物包括银行现金和原始到期日为三个月或更短的高流动性投资。

贸易应收账款

可疑账款备抵用贸易应收账款，用于支付因客户无法支付所需款项而造成的估计损失。这些补贴既基于某些客户的近期趋势，估计信用风险更大，也基于整个客户群的总体趋势。如果显然无法收款，则从津贴中注销账目。

HBB与几个大型零售客户保持着可观的贸易应收账款余额。截至2022年12月31日和2021年12月31日，来自HBB五大客户的应收账款为 73% 和 61分别占HBB净贸易应收账款的百分比。HBB的大量信贷集中度是无抵押的；但是，从历史上看，信贷损失微乎其微。

金融资产的转移

HBB已与一家金融机构达成协议，在无追索权的基础上出售某些美国贸易应收账款。HBB利用这种安排作为营运资金融资不可分割的一部分。根据协议条款，HBB获得现金收益，不保留任何权利或利息，对已售应收账款不承担任何义务。这些交易被记作已售应收款，这导致贸易应收账款减少，因为协议将对应收款的有效控制权和与应收款相关的风险转移给了买方。根据这种安排，六溴代二苯取消了对美元的认可118.5百万，美元140.7百万和美元162.42022年、2021年和2020年分别有数百万笔贸易应收账款。截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的合并经营业绩中出售的应收账款所产生的亏损并不严重。本公司不携带任何服务资产或负债。这种安排的现金收入反映为经营活动。

库存

库存以成本或可变现净值中较低者列报，成本按先入先出（“FIFO”）方法确定。根据对未来需求和市场状况的假设，记录账面价值的调整以估计的过时或过剩库存量为准，等于库存成本与估计的可变现净值之间的差额。

持有待售资产

在2020年第四季度，该公司承诺计划出售其巴西子公司，并确定其符合将该业务的资产和负债归类为待售资产和负债的所有标准。2021年4月，该公司决定关闭巴西子公司，并与第三方签订许可协议，为巴西市场提供服务。资产的账面金额被重新归类为2021年第二季度持有和使用。在2022年第一季度，基本完成清算的标准已得到满足，而且美元2.1在截至2022年3月31日的三个月中，累计的其他综合亏损中有100万美元计入其他支出（收益），减去了合并经营业绩。

F-12

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目录

合并财务报表附注

汉密尔顿海滩品牌控股公司

（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

不动产、厂房和设备

不动产、厂房和设备按成本减去累计折旧、摊销和累计减值损失进行计量。折旧和摊销通常使用直线法记录资产的估计使用寿命。建筑物的估计寿命可达 40年份，对于机械、设备和家具及固定装置来说，范围从 三到 七年。租赁权益改善在估计使用寿命或租赁期限中较短的时间内进行折旧。生产单位法用于摊销采购产品的某些工具。开发供内部使用的软件所产生的成本记作资本，并在软件的估计使用寿命内摊销。出售资产的收益或损失包含在出售、一般和管理费用中。维修和保养在发生时记作费用。符合条件的长期资本资产项目的利息作为收购该资产的历史成本的一部分资本化。

每当事件或情况表明资产的账面金额可能无法收回时，公司都会对长期资产进行减值评估。持有和使用的长期资产的可收回性是通过将资产账面金额与该资产预计产生的未贴现未来现金流进行比较来衡量的。如果资产的账面金额超过其预计的未来现金流量，则以账面金额超过资产公允价值的金额确认减值费用。公允价值是根据在计量之日市场参与者之间的有序交易中出售资产或为转移负债而支付的价格估算的。

商誉和无形资产

商誉是指收购的收购价格超过所收购净资产的估计公允价值的部分。商誉不摊销，但至少每年进行一次减值评估。公司从每年的10月1日起进行年度减值测试，如果情况变化或事件发生表明存在潜在减值，则可以更频繁地进行减值测试。通过本年度的定性评估，公司确定商誉没有减值的可能性很大，也没有必要进行减值的定量测试。

寿命有限的无形资产按其估计的使用寿命进行摊销，这表示该资产预计将直接或间接地为未来现金流做出贡献的时期。每当事件和情况表明寿命有限的无形资产的账面价值可能无法收回或超过其公允价值时，就会对这些资产进行减值审查。如果存在减值损失，则将无形资产的账面金额调整为新的成本基础。新的成本基础将在资产的剩余使用寿命内摊销。

没有任何报告期内可识别的无形资产或商誉的减值均已确认。

环境负债

HBB和环境顾问正在调查或修复由HBB或其收购的企业运营的一些当前和以前的场地的历史环境污染。环境事务负债在确定公司可能和合理估计将承担成本的时期内记录。当只有一个范围内的金额可以合理估计，并且该范围内的任何金额都不可能比另一个范围内的金额更有可能时，公司将记录该范围的低端。环境负债以未贴现的方式记录，相关费用记入销售、一般和管理费用。当有可能收回一部分环境负债时，此类金额被确认为销售、一般和管理费用的扣除额，并包含在预付费用和其他流动资产（流动部分）和其他非流动资产中，直至结算。

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

收入确认

当承诺的商品或服务的控制权移交给公司的客户时，即确认收入，金额反映了公司为换取这些商品或服务而预计有权获得的对价。销售税不包括在收入中。在合同开始时，公司会评估与客户签订的合同中承诺的商品和服务，并确定每种承诺的不同商品或服务的履行义务。公司选择将客户获得对货物的控制权后进行的运输和装卸活动记作履行货物转让承诺的活动，因此这些活动不被评估为向客户提供的单独服务。确认的收入金额主要因价格优惠和回报的变化而变化。公司向其客户提供价格优惠，包括激励优惠、特殊定价协议、价格竞争、促销或其他基于数量的安排。公司确定向客户提供的价格优惠是降低交易价格和收入还是广告费用，这取决于公司是否从客户那里获得不同的商品或服务，如果是，公司能否合理地估计该不同商品或服务的公允价值。公司评估了与客户达成的此类协议，并确定应将其视为可变对价。

为了估算变量对价，公司根据可变对价的形式采用预期价值法和最有可能的金额法，根据哪种方法可以提供更好的预测。预期价值方法涉及对预期金额的概率加权确定，而最可能金额法则用于确定一系列可能金额中最可能的结果。

产品开发成本

与开发新产品和更改现有产品相关的费用在发生时记作费用。这些成本，包括销售、一般和管理费用，共计 $11.8百万，美元8.6百万，以及 $10.02022 年、2021 年和 2020 年分别为百万个。

外币

外国业务的资产和负债按财年末汇率折算成美元。所有国外业务的收入和支出均使用当年通行的月平均汇率进行折算。相关的折算调整，包括实体内长期外币交易的折算，作为股东权益的单独组成部分入账。

金融工具

公司持有的金融工具包括现金和现金等价物、贸易应收账款、应付账款、循环信贷协议、利率互换协议和远期外币兑换合约。公司不持有或发行用于交易目的的金融工具或衍生金融工具。公司持有的利率互换协议和远期外币兑换合约已被指定为预测现金流的套期保值。公司与高质量金融机构持有这些衍生合约，并限制了任何一家机构的信贷敞口。公司目前不持有任何被指定为套期保值的非衍生工具或任何被指定为公允价值套期保值的衍生品。

公司使用远期外币兑换合约来部分降低与以外币计价的交易相关的风险。公司抵消了与同一交易对手签订的外币兑换合约相关的公允价值金额。这些合约对冲了公司的承诺，并预测了与以子公司本位货币以外的货币计价的销售和购买相关的现金流的交易。作为套期保值有效的远期外币兑换合约的公允价值变动记入累计其他综合收益（亏损）（“AOCI”）。在记录基础交易的损益并通常在销售成本中确认的同时，递延收益或亏损从AOCI重新归类为合并运营报表。

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

公司使用利率互换协议来部分降低与浮动利率融资协议相关的风险，这些协议受市场利率变动的影响。利率互换协议的条款要求公司获得浮动利率并支付固定利率。该公司的利率互换协议及其浮动利率融资主要基于SOFR（担保隔夜融资利率）。对于现金流套期保值，公司在成立之初以及之后的每季度都会正式评估指定的衍生工具在抵消套期保值项目现金流变化方面是否非常有效。作为套期保值有效的利率互换协议公允价值的变化记录在AOCI中。递延收益或亏损在记录基础交易的损益时从AOCI重新归类为合并运营报表，通常在净利息支出中确认。当衍生品作为对冲工具的有效性不高，标的对冲交易已不可能发生，或者套期保值工具到期、出售、终止或行使时，公司将终止对冲会计。

公司定期签订不符合套期会计标准的外币兑换合约。这些衍生品用于减少公司与预测的购买或销售交易或预测的公司间现金支付或结算相关的外币风险敞口。这些衍生品的收益和亏损均包含在其他支出中，净额。

来自套期保值活动的现金流在合并现金流量表中按与套期保值项目相同的类别进行报告，通常是运营现金流的一部分。

公允价值测量

公司将其金融资产和负债的公允价值计量定义为在计量之日，在市场参与者之间的有序交易中，出售资产或为转移负债而支付的价格。

公允价值层次结构要求实体最大限度地使用可观测输入（如果有），并在衡量公允价值时尽量减少不可观察输入的使用。

下文描述了可用于衡量公允价值的三个投入级别：

级别 1-相同资产或负债在计量日期可以获得的活跃市场的报价。

第 2 级-基于未在活跃市场上报价、但得到市场数据证实的投入的可观察价格。

级别 3-当市场数据很少或根本没有可用时，使用不可观察的输入。

层次结构基于截至计量之日资产或负债估值输入的透明度。层次结构中公允价值衡量标准的分类以对衡量具有重要意义的最低投入水平为基础。

股票补偿

根据2017年9月制定并于2022年3月修订和重述的高管长期股权激励计划（“执行计划”），公司授予A类普通股股份，但须遵守转让限制，以此作为留住和奖励长期表现的选定员工的一种手段。根据执行计划授予的股份已全部归属，股东有权获得所有普通股所有权，但在限制期内不得转让、质押或以其他方式转让股份。通常，限制期限在之后结束 三, 五要么 十年自奖励之日起或最早于 (i)三年参与者退休之日之后，或（ii）参与者死亡或永久残疾。该公司发行了150,062, 158,272，以及 94,898分别在截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的A类普通股股份。这些股票发行后， 722,568根据该计划可供发行的A类普通股。与执行计划相关的股票薪酬支出为美元2.3百万，美元2.1百万，以及 $2.9截至2022年12月31日、2021年12月31日和2020年12月31日的年度分别为百万美元，按授予日A类普通股的公允价值计算。

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

公司还为公司非雇员董事制定了股票薪酬计划，根据该计划，每位非雇员董事的年度预付金的一部分以A类普通股的转让限制性股票支付。截至2022年12月31日的财年, $110,000 ($150,000给主席的) 非雇员董事的年度预付金 $175,000 ($250,000供主席使用）哇以A类普通股的转让限制股票支付。截至2021年12月31日的财年，美元105,000 ($150,000对于董事长）非雇员董事的年度预付金 $167,000 ($250,000对于董事长）是以A类普通股的限制转让股份支付的。根据该计划授予的股票已完全归属，股东有权获得除普通股以外的所有普通股所有权pt 在限制期内不得转让、质押或以其他方式转让股份。通常, 转账限制期最早在 (i) 十年在发行或转让此类必需股份的季度之日之后，(ii) 董事去世之日或董事因永久残疾终止董事职务的日期，(ii)i) 五年在董事从董事会退休之日之后（或经董事会批准更早），或（iv）董事从董事会退休并年满7岁的日期0。根据该计划，公司发布了 90,223, 57,735，以及 74,337分别在截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的股份。我除了以转让限制股票获得的强制性预付费外，董事还可以选择以最高价格获得A类普通股以代替现金 100% 他们的 ann 的余额双聘金、委员会预聘费和任何委员会主席的费用。这些自愿股份不受任何限制。曾经有 不2022年通过自愿选举发行的股票。在自愿选举下发行的股票总数为 1,768和 2,343分别在 2021 年和 2020 年。这些股票发行后， 193,646根据该计划可供发行的A类普通股。与这些奖励相关的股票薪酬支出为 $1.1百万，美元1.1百万，以及 $1.1截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度分别为百万美元。股票薪酬支出代表根据授予日A类普通股的市场价格计算的公允价值。

租赁

公司于 2022 年 1 月 1 日采用了话题 842。公司从一开始就确定一项安排是否为租赁，同时考虑该合同是否规定了一段时间内控制已确定资产的使用以换取对价的权利。租赁在租赁开始之日被归类为运营租赁或融资租赁。经营租赁包含在合并资产负债表上非流动的使用权租赁资产、租赁负债和租赁负债中。

使用权租赁资产和租赁负债是根据开始之日租赁期内未来最低租赁付款的现值确认的。租赁负债根据合同付款条款分为流动负债和非流动负债。使用权租赁资产包括预付租金，反映了租赁激励措施的未摊销余额。公司的租赁可能包括续订选项，如果得出结论，可以合理确定我们将行使续订期权，则续订期权将包含在租赁期限中。公司的租赁协议不包含任何实质性剩余价值担保或重大限制性契约。

该公司拥有第三方供应商使用的房地产、设备和生产特定工具资产的运营租约。该公司没有融资租赁。公司选择不在我们的合并资产负债表中记录初始期限为十二个月或更短的短期租约。经营租赁的租赁费用在租赁期内按直线方式确认。不依赖于指数或费率的可变租赁付款，例如公司在公用事业、公共区域维护、保险和财产税实际成本中所占的比例份额，不包括在租赁负债的衡量范围内，除非受固定的最低要求的限制，并且在发生该付款义务时被确认为可变租赁成本。该公司将租赁和非租赁部分合并为所有资产类别的单一组成部分。根据租赁项目的使用情况，租赁费用在我们的合并运营报表中被归类为销售或销售成本、一般和管理费用。

由于公司的大多数租约都不提供隐性利率，因此公司根据租约开始之日可用的信息使用其增量借款利率来确定租赁付款的现值。我们估算的增量借款利率反映了基于最近发行的债券、我们估计的信用评级、租赁期限以及具有类似特征的工具的公开数据得出的担保利率。

国库股

公司按成本记录库存股的总购买价格，并将库存股作为股东权益的减少额。

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

所得税

税法要求将某些项目纳入纳税申报表的时间与财务报表中反映的项目不同。其中一些差异是永久性的，例如出于税收目的不可扣除的费用，还有一些差异是暂时的，会随着时间的推移而逆转，例如折旧费用。这些临时差异使用当前颁布的税率创建了递延所得税资产和负债。所得税会计的目的是确认本年度应付或可退还的税款金额，以及财务报表或纳税申报表中确认的事件的未来纳税后果的递延所得税负债和资产。税率变动对递延所得税资产和负债的影响在包括颁布之日在内的期间的所得税准备金中予以确认。公司必须估计递延所得税资产和负债的确认时间，对递延所得税资产的未来可扣除性做出假设，并根据颁布的法律和相应税收管辖区的税率评估递延所得税负债，以确定此类递延所得税资产和负债的金额。在某些情况下，计算出的递延所得税资产和负债可能会发生变化，包括法定所得税税率的变化、法定税法的变化或公司结构或纳税状况的变化。

公司的税收资产、负债和税收支出由历史收益和亏损以及公司对各司法管辖区未来收益的最佳估计和假设支持。公司在考虑所有可用证据（包括正面和负面证据）的基础上，使用可能性大于没有的标准，评估是否应针对公司的递延所得税资产确定估值补贴。除其他事项外，该评估还考虑了递延所得税负债的预定逆转、预计的未来应纳税所得额、税收筹划策略和近期经营业绩。对未来应纳税所得额的假设需要大量的判断，并且与公司用于管理基础业务的计划和估计一致。当公司根据所有可用证据确定递延所得税资产很可能无法变现时，就会确定估值补贴。

保险恢复

在2022年第一季度，公司确认了美元10.0在截至2020年3月31日的季度中，我们发现了与墨西哥子公司前雇员未经授权的交易相关的数百万笔保险赔偿。该公司维持保真保险，并提出索赔，要求弥补所蒙受的损失，但不超过保单最高限额 $10.0百万。保险补助金是在2022年第二季度收到的，该福利在2022年第一季度的合并运营报表中被确认为销售、一般和管理费用的减少。

采用的会计准则

2020年3月，财务会计准则委员会发布了ASU 2020-04年《参考利率改革（主题848）：促进参考利率改革对财务报告的影响》。新的会计规则为将公认的会计原则应用于合同、套期保值关系和其他受参考利率改革影响的交易提供了可选的权宜之计和例外情况。在2022年第三季度，公司采用了主题848下提供的某些可选权宜之计，允许其套期保值关系在参考利率改革导致变动时继续保持不被撤销。该指导方针的通过没有对公司的合并财务报表产生任何实质性影响。

2016年2月，财务会计准则委员会发布了亚利桑那州立大学2016-02年 “租约，（主题842）”，该文件随后在财务会计准则委员会发布时进行了修订：亚利桑那州立大学2018-01，“过渡到842主题的土地地役权实用权宜之计”；亚利桑那州立大学2018-11年，“有针对性的改进”。主题842修改了租赁会计，要求承租人确认经营租赁的租赁使用权资产和负债，并披露有关租赁安排的关键信息。公司于2022年1月1日采用生效日期过渡方法（不要求重报前期）采用了主题842，并作为该流程的一部分，进行了以下允许的会计政策选择：

a.一揽子实际权宜之计使公司无需重新评估先前得出的与租赁存在、租赁分类和初始直接成本有关的结论。

b.公司不会确认规定期限为12个月或更短的租赁的使用权资产或租赁负债。

c.公司不会将所有资产类别的非租赁部分与租赁部分分开。

d.该公司没有为任何资产类别选择事后看来切实可行的权宜之计。

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

通过后，公司记录了 $44.0百万的使用权租赁资产和美元52.5合并资产负债表中百万的租赁负债。该标准的采用没有对合并运营报表或现金流量产生重大影响。

2019年12月，财务会计准则委员会发布了ASU 2019-12年度《所得税（主题740）：简化所得税会计》。新的会计规则消除了与期内税收分配、外国投资所有权变动以及超过预期亏损的年初至今亏损的中期所得税会计有关的一般原则的特定例外情况，从而降低了复杂性。新的会计规则还简化了部分基于收入的特许经营税、与政府进行的导致商誉税基提高的交易、无需纳税的法人实体的单独财务报表的会计，以及在过渡期内颁布了税法变更。公司在截至2022年12月31日的财年中采用了亚利桑那州立大学2019-12年度，该指导方针的通过并未对公司的合并财务报表产生重大影响。

最近发布的会计准则

2016年6月，财务会计准则委员会发布了ASU 2016-13年度《金融工具——信贷损失（主题326）》，要求实体将信贷损失确认为备抵而不是减记。对于非上市实体和小型申报公司，修正案对2022年12月15日之后的财政年度有效，包括这些财政年度内的过渡期。允许提前收养。该公司计划在自2023年1月1日起的年度及随后的过渡期内采用亚利桑那州立大学2016-13年度。尽管评估仍在进行中，但公司预计该指导方针的通过不会对公司的财务状况、经营业绩或现金流产生重大影响。

注意事项 2- 已终止的业务

2019年10月10日，董事会批准关闭KC的零售业务，原因是客流量进一步恶化，这降低了公司对未来恢复盈利前景的前景。到2019年12月31日，所有零售商店都已关闭，停止运营。因此，在列报的所有期间，KC均被列为已停止的业务。KC于2020年4月3日完成解散，将其剩余资产按比例分配给债权人，当时KC法律实体不复存在，不再由公司合并。汉密尔顿海滩品牌控股公司和HBB均未收到分配。

KC的经营业绩反映为所有列报期间的已终止业务。 构成已终止业务的扣除税收的收入（亏损）的主要细列项目如下：

						截至12月31日的年度
									2020
收入									$	631
销售成本									—
毛利									631
销售、一般和管理费用									1,346
租赁终止责任的调整 (1)									(16,457)
其他流动负债的调整(2)									(6,608)
营业利润（亏损）									22,350
利息支出									—
其他费用，净额									88
所得税前已终止业务的收入（亏损）									22,262
所得税支出（福利）									71
已终止业务的收益（亏损），扣除税款									$	22,191

(1) 对于截至2020年12月31日的财年，代表根据2020年4月3日KC剩余资产的最终分配对租赁终止义务的调整。

(2) 表示根据2020年4月3日KC剩余资产的最终分配，对几乎所有其他流动负债的账面价值进行了调整。

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

由于KC的解散，截至2022年12月31日和2021年12月31日，没有与KC相关的资产或负债。汉密尔顿海滩品牌控股公司和HBB均未担保KC的任何义务。

注释 3- 不动产、厂房和设备，净额

财产、厂房和设备，净额包括以下内容：

			12 月 31 日
			2022						2021
土地			$	226					$	226
家具和固定装置			11,617						11,485
建筑和改进			9,713						9,737
机械和设备			32,660						32,392
内部使用的资本化软件			14,921						14,615
在建工程，包括尚未投入使用的内部用资本化软件			959						1,240
不动产、厂房和设备，按成本计算			70,096						69,695
减去折旧和摊销准备金			42,266						39,210
			$	27,830					$	30,485

注释 4- 无形资产

除商誉外，需要摊销的无形资产包括以下内容：

			总承载量 金额						累积的 摊销						网 平衡
截至2022年12月31日的余额
商标			$	3,100					$	(1,608)					$	1,492
			$	3,100					$	(1,608)					$	1,492
2021 年 12 月 31 日的余额
商标			3,100						(1,408)						1,692
			$	3,100					$	(1,408)					$	1,692

无形资产的摊销费用是 $0.2百万 i在 2022 年和 2021 年。

未来五年无形资产的预计年度摊销费用为美元0.2百万。商标无形资产的剩余使用寿命约为 7.5年份。

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

注意 5- 当前和长期融资

在附属一级存在筹资安排。汉密尔顿海滩品牌控股公司没有为其子公司的任何借款提供担保。

下表汇总了HBB的可用和未偿借款：

			12 月 31 日
			2022						2021
持续经营未偿借款总额：
循环信贷协议			$	110,895					$	96,837
未偿借款总额			$	110,895					$	96,837
循环信贷协议下扣除限额后的可用借款总额			$	149,227					$	149,015
未使用的可用借款			$	38,332					$	52,178
总借款的加权平均规定利率			3.80		%				2.18		%
总借款（包括利率互换协议）的加权平均实际利率			3.49		%				3.38		%

包括互换结算，总债务的利息为美元4.5百万，美元2.8百万，以及 $2.1期间百万 2022, 2021，分别是 2020 年和资本化的利息是 不2022年、2021年和2020年的材料。

HBB 有一美元150百万优先担保浮动利率循环信贷额度（“HBB贷款”），将于2025年6月到期。 信贷额度的还款将于2025年6月30日到期，因此，截至2022年12月31日，所有借款均被归类为长期债务。HBB融资机制下的债务由HBB的几乎所有资产担保。六溴代二苯融资机制还要求六溴代二苯在某些情况下达到最低固定收费覆盖率，如六溴代二苯融资机制所定义。截至2022年12月31日，HBB遵守了HBB基金中的所有财务契约。

HBB融资机制下的最大可用性受借款基础的约束，该借款基础来自符合条件的贸易应收账款的预付利率，inven保守党和借款人的商标，如HBB融资机制所定义。借款按浮动利率计息，浮动利率可以是基准利率、SOFR或银行承兑率，如HBB融资机制所定义，外加适用的利润。自2022年12月31日起，以美元计价的基准利率贷款和SOFR贷款的适用利润率为 0.00% 和 2.05分别为％。自2022年12月31日起，以加元计价的基准利率贷款和银行承兑贷款的适用利润率为 0.00% 和 2.05分别为％。HBB设施还需要支付以下费用 0.25每年未使用承诺的百分比。HBB融资机制下的利润率和未使用的承诺费将根据平均超额可用性进行季度调整。

为了减少市场利率变动的风险，HBB已就HBB基金的一部分签订了利率互换协议。利率互换协议的条款要求HBB获得浮动利率并支付固定利率。HBB有利率互换，名义价值总额为美元50.0截至2022年12月31日为百万美元，平均固定利率为 0.9%。HBB还在2021年进行了延迟启动利率互换。这些互换的名义价值总计 $50.0截至2022年12月31日，百万美元，平均固定利率为 1.6%.

汉密尔顿海滩品牌控股公司的股息不得超过美元7.0在任何日历年内均为百万美元 三十天在股息支付日之前以及股息支付生效之后，HBB保持不少于美元的剩余可用性18.0百万。汉密尔顿海滩品牌控股公司的股息是全权分配的，但以下 三十天在股息支付日之前以及股息支付生效之后，HBB保持不少于美元的剩余可用性30百万。 该公司预计将继续以该融资机制借款，并在未来十二个月内自愿还款。

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注释 6- 公允价值披露

定期公允价值测量

该公司使用重要的可观测投入按公允价值衡量其衍生品，根据公允价值层次结构的定义，该投入为2级。该公司使用结合SOFR掉期曲线、外币即期利率和外币远期利率的现值技术对其衍生品（包括利率互换协议和外币兑换合约）进行估值，还将子公司和交易对手信用风险的影响纳入估值。

其他公允价值计量披露

由于这些工具的短期到期，现金和现金等价物、贸易应收账款和应付账款的账面金额接近公允价值。循环信贷协议的公允价值，包括账面透支，近似账面价值，是根据为类似债务提供的当前利率确定的，同时考虑了子公司信用风险，子公司信用风险在公允价值层次结构中定义为二级。

在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中，没有人转入或转出1级或2级。有一次与美元相关的转入第 3 级3.4在截至2020年12月31日的年度中，有数百万笔资产待售。在截至2021年12月31日的年度中，这些资产已移出第三级。曾经有 不在截至2022年12月31日的年度内转入或移出第 3 级。

注意 7- 衍生金融工具

外币衍生品

HBB持有的远期外币兑换合约，名义总额为美元11.3百万和美元15.1截至2022年12月31日和2021年12月31日分别为百万加元，主要以加元和墨西哥比索计价。这些合同的公允价值约为应收款 $0.1截至2022年12月31日为百万美元，应收账款少于美元0.1截至 2021 年 12 月 31 日，百万美元。

符合对冲会计条件的远期外币兑换合约用于对冲预计在未来十二个月内发生的交易。AOCI中包含了被视为对冲有效的远期外币兑换合约的按市值计价的效应。

利率衍生品

HBB有利率互换，可以对冲其一个月的SOFR借款的利息支出。所有掉期都被指定为现金流套期保值。

下表汇总了HBB截至12月31日的名义金额、相关利率和利率互换协议的剩余条款（以百万计）：

			名义金额												平均固定利率												剩余期限为
			2022						2021						2022						2021						2022年12月31日
利率互换			$	50.0					$	25.0					0.9		%				1.7		%				延长至 2024 年 1 月
延迟启动利率互换			$	50.0					$	75.0					1.6		%				1.2		%				延长至 2029 年 1 月

HBB的利率互换协议的公允价值为应收账款 $5.4截至2022年12月31日为百万美元，应付金额为美元0.9截至 2021 年 12 月 31 日，百万美元。AOCI中包含了被视为有效的套期保值的利率互换协议的按市值计价效应。HBB于2022年12月31日持有的利率互换协议预计将继续作为套期保值生效。

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

下表汇总了合并资产负债表中记录的截至12月31日衍生工具的公允价值：

			资产衍生品																		负债衍生品
			资产负债表位置						2022						2021						资产负债表位置						2022						2021
利率互换协议
当前			预付费用和其他流动资产						$	837					$	—					其他流动负债						$	—					$	216
长期			其他非流动资产						4,539						—						其他长期负债						—						655
外币兑换合约
当前			预付费用和其他流动资产						174						73						其他流动负债						101						41
衍生品总数									$	5,550					$	73											$	101					$	912

注释 8- 租赁安排

2022年1月1日，公司通过了ASU 2016-02 “租赁（主题842）”，该协议在公司运营租赁开始时要求根据租赁期内未来租赁付款的现值确认使用权资产和相应负债。公司的某些租赁，主要是房地产资产的租赁，可能包含租赁和非租赁部分，公司已选择将租赁和非租赁部分合并为单一租赁部分。初始期限为12个月或更短的租赁不记录在合并资产负债表中，这些租赁的租赁费用在租赁期内按直线方式确认。该公司没有任何融资租约。该公司的租约剩余租赁条款为 一个月到 12年，其中一些包括将租约延长至5年的选项。如果得出结论，可以合理确定我们将行使续订期权，则续订期权将包含在租赁期限中。

与公司经营租赁相关的资产主要包括房地产和设备。房地产租赁由仓库、公司总部和销售办公室组成。设备租赁包括办公室和仓库设备以及第三方供应商在生产过程中使用的公司特定工具。这些租赁安排下的付款可以是固定的，也可以是可变的。

与公司运营租约的固定付款相关的租赁成本为美元7.8截至2022年12月31日的年度为百万美元。可变租赁成本主要与第三方供应商提供的特定生产模具资产有关，包含在产品采购中，金额为美元357.6截至2022年12月31日的年度为百万美元。截至2022年12月31日止年度的短期租赁成本为美元0.8百万。

下表显示了与租赁相关的补充现金流和非现金信息：

			12 月 31 日
			2022
为计量租赁负债所含金额而支付的现金——租赁产生的运营现金流			$	7,750
以换取租赁义务而获得的使用权资产——非现金活动			$	5,430

F-22

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

下表将运营租赁的未贴现未来租赁付款与截至2022年12月31日的合并资产负债表中记录的经营租赁负债进行了对账：

			未贴现的未来经营租赁付款
2023			$	8,265
2024			8,010
2025			6,235
2026			5,701
2027			5,509
此后			33,232
租赁付款总额			66,952
减去：折扣的影响			14,276
租赁付款的现值			$	52,676

截至2022年12月31日，与公司租赁负债相关的加权平均剩余租赁期限和贴现率为 9.7年和 4.8分别为％。用于对运营租赁负债进行现值的贴现率基于对公司增量借款利率的估计。

截至2022年12月31日，公司没有任何尚未开始的其他实质性运营或融资租约。

截至2021年12月31日，未来的最低经营租赁付款额为：

			正在运营 租赁
2022			$	7,619
2023			7,929
2024			7,765
2025			5,887
2026			5,404
2026 年之后			38,592
最低租赁付款总额			$	73,196

扣除所有运营租赁的转租租金收入后，持续经营业务的租金支出为美元9.02021 年为百万美元6.22020 年有百万。

注释 9- 股东权益和每股收益

资本存量

汉密尔顿海滩品牌控股公司的法定股本包括A类普通股、B类普通股和一系列优先股。优先股的投票、分红、转换和清算权由董事会在发行此类优先股时确定。

汉密尔顿海滩品牌控股公司A类普通股在纽约证券交易所上市，股票代码为 “HBB”。由于对B类普通股的转让限制，B类普通股尚未开发或预计将要开发任何交易市场。

F-23

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

在不违反任何系列优先股持有人的权利的前提下，A类普通股的每股将使该股份的持有人有权一对提交给股东的所有事项进行投票，公司B类普通股的每股将使该股份的持有人有权十对所有这些问题进行投票。视优先股股东的权利而定，A类普通股和B类普通股的每股股息权将相等，不同之处在于，对于股票股息，A类普通股将仅分配A类普通股，B类普通股只能分配B类普通股。由于清算权和股息权相同，任何收益分配都将按比例分配给A类和B类股东，因此，每类普通股的每股净收益是相同的。

下表列出了公司的法定股本信息：

			12 月 31 日
			2022						2021
优先股，面值 $0.01每股
优先股已获授权			5,000						5,000
已发行优先股			—						—
A类普通股，面值美元0.01每股
A 类普通授权			70,000						70,000
A类普通股发行(1)(2)			10,663						10,267
国库股			626						365
B类普通股，面值美元0.01每股，可转换为A类 一-对于-一基础
B 类普通授权			30,000						30,000
B 类普通发行(1)			3,844						4,000

(1) B类普通股转换为A类普通股是1562022年期间的股票以及452021 年的股票。

(2) 公司发行了A类普通股240在 2022 年和2162021年期间与公司的股票薪酬计划有关。

股票回购计划

2022年2月，公司董事会批准了一项股票回购计划，最多可购买美元25自2022年2月22日起至2023年12月31日止已发行的公司A类普通股中的100万股。在截至2022年12月31日的年度中，公司回购了261,049总收购价为美元的股票3.0百万。曾经有不截至2021年12月31日和2020年12月31日止年度的股票回购。

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

累计其他综合收益（亏损）

下表汇总了所示期间按组成部分分列的累计其他综合收益（亏损）的变化以及相关的税收影响：

			外币			现金流套期保值的递延收益（亏损）			养老金计划调整			总计
余额，2020 年 1 月 1 日			$	(8,221)		$	(341)		$	(7,570)		$	(16,132)
其他综合收益（亏损）			(896)			(718)			844			(770)
对净收益（亏损）的重新分类调整			—			(642)			701			59
税收影响			(658)			357			(332)			(633)
余额，2020 年 12 月 31 日			$	(9,775)		$	(1,344)		$	(6,357)		$	(17,476)
其他综合收益（亏损）			(181)			418			2,970			3,207
对净收益（亏损）的重新分类调整			—			557			654			1,211
税收影响			79			(269)			(995)			(1,185)
余额，2021 年 12 月 31 日			$	(9,877)		$	(638)		$	(3,728)		$	(14,243)
其他综合收益（亏损）			(865)			5,950			(5,444)			(359)
对净收益（亏损）的重新分类调整			1,267			478			851			2,596
税收影响			551			(1,632)			1,169			88
余额，2022 年 12 月 31 日			$	(8,924)		$	4,158		$	(7,152)		$	(11,918)

每股收益

用于计算每股基本收益和摊薄后收益（亏损）的A类普通股和B类普通股的加权平均已发行股票数量如下：

			2022						2021						2020
基本加权平均已发行股份			13,970						13,880						13,657
基于股份的薪酬奖励的稀释效应			26						50						55
摊薄后的加权平均已发行股数			13,996						13,930						13,712
每股基本收益（亏损）：
持续运营			$	1.81					$	1.54					$	1.76
已终止的业务			—						—						1.62
每股基本收益和摊薄收益（亏损）			$	1.81					$	1.54					$	3.39
摊薄后的每股收益（亏损）：
持续运营			$	1.81					$	1.53					$	1.76
已终止的业务			—						—						1.62
摊薄后的每股收益（亏损）			$	1.81					$	1.53					$	3.37

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

注释 10- 收入

当承诺的商品或服务的控制权移交给公司的客户时，即确认收入，其金额反映了公司为换取这些商品或服务而预计有权获得的对价，其中包括对可变对价的估计。

HBB 向消费者提供的保修计划通常包括担保型有限保修，期限各不相同，最长可达 十年对于电器，大多数产品的保修期为 一到 三年。客户无法保证，因为HBB可以自行选择维修或更换在保修期内退回的产品。因此，公司确定不存在单独的履约义务。

HBB 产品不附带一般退货权。但是，根据历史经验，预计销售的部分产品将由于产品故障和客户库存过剩等原因而退回，在遵守某些条款和条件的前提下，HBB将同意接受这些原因。产品退货、客户计划和激励措施，包括特别定价协议、价格竞争、促销和其他基于销量的激励措施，均被视为可变对价。

HBB的收入来源和履约义务说明如下：

消费品和商业产品收入

与消费者和商业客户的交易通常始于收到客户的采购订单，在某些情况下，采购订单受主销售协议的约束，其中规定了客户想要的产品。产品收入合同的原始期限为一年或更短，付款条件通常是标准的，基于客户的信誉。产品销售收入在控制权移交给客户时予以确认，这要么是产品从公司设施发货，要么交付给客户，具体视运输条款而定。确认的收入金额主要因价格优惠和回报的变化而变化。公司为我们的客户提供价格优惠，包括激励优惠、特殊定价协议、价格竞争、促销或其他基于数量的安排。公司评估了与客户达成的此类协议，并确定应将退货和价格优惠视为可变对价。

消费品收入包括向传统实体零售商和电子商务零售商、分销商以及直接向最终消费者销售小型家用电器和特种家居用品。这些收入的大部分来自北美。

商业产品收入包括餐厅、快餐连锁店、酒吧和酒店的产品销售。我们大约一半的商业销售在美国，另一半来自全球市场。

许可证收入

公司不时签订独家和非排他性许可协议，授权在协议期限内使用HBB的某些知识产权（“IP”）来设计、制造、分销、广告、推广和销售被许可人的产品。获得许可的知识产权通常由商标、商品名称、专利、商业外观、徽标和/或产品（“许可知识产权”）组成。作为授予许可知识产权使用权的交换，HBB将获得特许权使用费，该费用由（1）使用许可知识产权的产品的总净销售额和（2）许可协议中规定的特许权使用费百分比决定。HBB在后续销售发生或履行履约义务时确认收入（随着时间的推移），以较晚者为准。

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

下表按分类列出了截至年底HBB的收入：

			年终了
			12 月 31 日
			2022						2021						2020
消费品			$	573,898					$	612,795					$	568,685
商业产品			61,455						40,978						30,066
许可			5,596						4,621						4,962
总收入			$	640,949					$	658,394					$	603,713

沃尔玛公司及其全球子公司约占 26%, 28%，以及 35分别占HBB在2022年、2021年和2020年收入的百分比。亚马逊公司及其子公司约占 23%, 22%，以及 16分别占HBB在2022年、2021年和2020年收入的百分比。HBB 的五个最大客户约占 61%, 61%，以及 64分别占HBB在2022年、2021年和2020年收入的百分比。

注意 11- 突发事件

汉密尔顿海滩控股公司及其子公司参与了在正常业务过程中产生的各种法律和监管程序和索赔，包括产品责任、专利侵权、石棉相关索赔、环境和其他索赔。尽管很难预测这些诉讼和索赔的最终结果，但公司认为，这些事项的最终处置不会对公司的财务状况、经营业绩或现金流产生重大不利影响。公司估计将因这些索赔而支付的任何费用在认为可能的责任并且可以合理估算金额的情况下，应计入应计费用。如果可以合理估计某个范围内的金额，并且该范围内的任何金额都不比任何其他金额更能估算，则应计该范围中的最小金额。当可能发生负债但金额无法合理估计，或者认为负债只有合理可能或微不足道时，公司不会累积负债。对于可能或合理可能出现不利结果且具有重大意义的突发事件，公司会披露意外事件的性质，在某些情况下，还会披露对可能损失的估计。

针对公司或其子公司的诉讼和索赔存在固有的不确定性，可能会出现不利的裁决。如果作出不利裁决，则有可能对裁决发生期间或未来时期的公司财务状况、经营业绩和现金流产生不利影响。汉密尔顿海滩品牌控股公司此前曾是诉讼的被告，该诉讼旨在追究公司对原告针对KC的商定最终判决中与KC在各种商店租赁期内停止运营有关的未履行部分的责任。原告在2022年第四季度自愿驳回了诉讼，公司没有进行任何和解或付款。

环境问题

HBB正在调查或修复由HBB或其收购的企业运营的一些当前和以前的场地的历史环境污染。根据每个已知地点的当前调查或补救阶段，HBB估算了每个地点的调查和补救总成本以及评估和补救活动所需的时间。对未来调查和补救成本的估算主要基于与场地清理相关的变量，包括但不限于场地的物理特征、污染的性质和程度以及适用的监管计划和补救标准。任何评估都无法全面描述现场的所有地下状况。无法保证额外的评估和补救工作不会导致对这些地点的估计补救成本或修复时间框架的调整。

如果HBB在其他地点发现污染物或在已知地点发现额外污染，如果其当前补救措施的有效性发生变化，适用的联邦或州法规发生变化，或者HBB对修复场地所需时间的估计发生变化，则其对调查和补救成本的估计可能会发生变化。HBB的修订估计可能与最初的估计有重大差异。

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

在 2022 年 12 月 31 日和 2021 年 12 月 31 日，HBB 有 应计未贴现债务的 $3.2百万和美元3.4分别为百万美元，用于环境调查和补救活动。与2021年12月31日相比，截至2022年12月31日的应计金额减少是由于与其中一个地点相关的调查和补救活动的预期类型和范围发生了变化。HBB估计，它可能产生以下范围内的额外开支 零到 $1.5百万与这些地点的环境调查和修复有关。截至 2022 年 12 月 31 日，HBB 有 $1.0百万美元，归类为限制性现金，用于向责任方偿还环境调查和补救费用，以换取免除一个地点的所有未来债务。此外，HBB 有一个 $1.2百万项资产，用于偿还与两个场地相关的费用。

注意 12- 所得税

截至12月31日的年度所得税前持续经营收入（亏损）和所得税支出（收益）的组成部分如下：

			2022						2021						2020
所得税前持续经营的收入（亏损）
国内			$	34,400					$	27,187					$	31,140
国外			(1,971)						1,770						2,592
			$	32,429					$	28,957					$	33,732
持续经营中的所得税支出（收益）
当期所得税支出（福利）：
联邦			$	6,297					$	2,520					$	7,006
州			2,463						1,015						1,877
国外			(1,970)						2,006						2,213
总电流			6,790						5,541						11,096
递延所得税支出（收益）：
联邦			(669)						1,815						(924)
州			(153)						556						(325)
国外			1,194						(261)						(182)
延期总额			372						2,110						(1,431)
			$	7,162					$	7,651					$	9,665

该公司赚了 $5.3百万和美元6.42022年和2021年分别向美国国税局缴纳了100万份联邦所得税。 没有联邦所得税是在2020年缴纳的。公司缴纳了国外和州所得税 $4.0百万，美元2.6百万，以及 $2.9在 2022 年、2021 年和 2020 年分别为百万人。所得税退税总额为 $0.52022 年有百万美元还有美元1.02020 年达到 100 万个。 没有所得税退款已于2021年收到。

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

截至12月31日的年度联邦法定和有效所得税税率的对账情况如下：

			2022												2021												2020
			$						%						$						%						$						%
所得税前持续经营的收入（亏损）			$	32,429											$	28,957											$	33,732
法定税位于 21%			$	6,810					21.0		%				$	6,081					21.0		%				$	7,092					21.0		%
州和地方所得税			1,850						5.7		%				1,357						4.7		%				1,136						3.4		%
估值补贴			642						2.0		%				297						1.0		%				614						1.8		%
其他不可扣除的费用			384						1.2		%				579						2.0		%				415						1.2		%
积分			(900)						(2.8)		%				(681)						(2.4)		%				(700)						(2.1)		%
国外业务的影响			(526)						(1.6)		%				(399)						(1.4)		%				120						0.4		%
厨房收藏品解散造成的损失			—						—		%				—						—		%				616						1.8		%
未被认可的税收优惠			(1,179)						(3.6)		%				687						2.4		%				708						2.1		%
其他，净额			81						0.2		%				(270)						(0.9)		%				(336)						(1.0)		%
所得税条款			$	7,162					22.1		%				$	7,651					26.4		%				$	9,665					28.7		%

以下是公司合并资产负债表中因账面和税基差异而产生的递延所得税资产和负债总额的详细摘要：

			12 月 31 日
			2022						2021
递延所得税资产
税收结转			$	2,195					$	2,841
库存			1,216						2,084
应计费用和储备金			3,846						7,338
其他雇员福利			2,835						2,852
其他			1,155						1,046
递延所得税资产总额			11,247						16,161
减去：估值补贴			(2,153)						(2,095)
			9,094						14,066
递延所得税负债
库存			—						550
应计养老金福利			3,130						4,119
折旧和摊销			2,847						5,355
递延所得税负债总额			5,977						10,024
递延所得税净资产			$	3,117					$	4,042

截至2022年12月31日和2021年12月31日，HBB分别维持了某些递延所得税资产的估值准备金，这些资产主要与某些非美国司法管辖区的营业亏损有关，HBB认为这些资产不太可能实现。

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

下表汇总了公司确定变现不确定的税收结转期和相关的结转期以及相关的估值补贴：

			2022年12月31日
			递延税净额 资产						估价 津贴						结转 过期时间:
非美国净营业亏损			$	1,923					$	1,923					2023-无限期

			2021年12月31日
			递延税净额 资产						估价 津贴						结转 过期时间:
非美国净营业亏损			$	2,841					$	1,399					2022-无限期

根据对历史收益和相关结转期限的审查，公司认为估值补贴是适当的，预计不会在未来十二个月内发放会对公司财务状况或经营业绩产生重大影响的估值补贴。

截至2022年12月31日，公司外国子公司的累计未汇款收益约为美元20.1百万。公司已记录了《减税和就业法》（“税收法”）允许的未汇款收益的税收影响，由于公司选择在八年内付款，其中一部分被归类为其他长期负债。该公司继续得出结论，所有重要实体的国外收入将无限期地再投资于其国外业务，并将留在海外，以满足美国以外的资本和业务需求。因此，公司不为累计未汇款收益提供递延所得税负债。由于外国税收抵免的可用性以及《税法》新规定下有关使用此类抵免的规则的复杂性，确定与这些未分配收益相关的递延纳税负债是不切实际的。公司将全球无形低税收收入（GILTI）的任何税收影响视为与其他特别扣除额相似的期间成本，而不是基差的递延税。

以下是公司未确认税收优惠总额的对账表，定义为截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的纳税申报表状况与财务报表中确认的福利之间的差异的总体税收影响。大约 $0.2百万，美元3.8百万，以及 $4.0截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日，这些总金额中分别有100万笔与永久项目有关，这些项目如果得到确认，将影响有效所得税税率。该金额与下表中列出的未确认税收优惠总额不同，这是因为确认此处包含的州税收优惠后，美国联邦所得税将减少。

下表中截至2020年12月31日和2021年12月31日的余额包括与未解决的墨西哥税务问题相关的未确认的税收优惠，包括利息和罚款。由于公司在此事上的立场发生变化，这些未确认的税收优惠的利息和罚款在2022年第二季度被撤销。

			2022						2021						2020
1 月 1 日的余额			$	3,855					$	4,114					$	4,266
基于与往年相关的税收状况的增加（减少）			(3,476)						(110)						(116)
根据与本年度相关的税收状况增加的内容			71						40						130
因时效过期而减少的费用			(194)						—						(166)
由于与税务机关达成和解而导致的减少			—						(189)						—
截至12月31日的余额			$	256					$	3,855					$	4,114

公司将不确定税收状况的利息和罚款记录为所得税条款的一部分。公司确认的收入为 $1.5百万美元与截至2022年12月31日的利息和罚款逆转以及支出美元有关1.1百万和美元0.7截至2021年12月31日和2020年12月31日，百万美元分别与利息和罚款有关。应计利息和罚款总额为 $1.9百万和美元0.7截至2021年12月31日和2020年12月31日分别为百万人。有 不截至2022年12月31日的应计利息和罚款。

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

总体而言，公司在税收司法管辖区开展业务，这些司法管辖区为税务机关审查适用的纳税申报提供了三到五年的时效期限。对NACCO2013-2016年美国联邦纳税申报表的审查仍在进行中，从2017年起的联邦纳税申报表的考试年度仍然开放。在2016纳税年度及以后，公司通常对州和外国司法管辖区的审查持开放态度。此外，公司没有任何重大征税司法管辖区将诉讼时效延长到法律允许的适用时限以外。

注意 13- 退休福利计划

固定福利计划

该公司坚持 二固定福利养老金计划，根据服务年限和特定时期的平均薪酬提供福利。该公司的美国计划被冻结，自1996年12月31日起生效，用于参与和福利累积（法律要求的现金余额利息抵免除外）。同样，该公司的非美国计划被冻结，自2008年12月31日起生效。

在2022年第二季度，HBB董事会批准终止公司的美国固定福利养老金计划（“计划”），生效日期为2022年9月30日。该计划此前被冻结，自1996年12月31日起生效，用于参与和福利累积（法律要求的现金余额利息抵免除外）。该公司已开始终止和结算该计划的程序，这可能需要高达估计的时间 24几个月才能完成。本计划下的福利义务将通过向符合条件的计划参与者一次性付款和购买团体年金合同相结合的方式来结算，根据该合同，未来的福利义务将转移给第三方保险公司。我们目前预计，计划终止后剩余的所有剩余资产将转移到合格的替代计划中。

截至12月31日止年度的固定福利计划会计中使用的加权平均假设如下：

			2022						2021						2020
美国计划
养老金福利义务的贴现率			5.34		%				2.46		%				1.87		%
净定期福利（收入）支出的贴现率			3.22		%				1.87		%				2.88		%
定期净养老金（收入）支出的预期长期资产回报率			6.44		%				7.25		%				7.50		%
非美国计划
养老金福利义务的贴现率			5.15		%				2.90		%				2.38		%
净定期福利（收入）支出的贴现率			2.90		%				2.38		%				2.96		%
定期净养老金（收入）支出的预期长期资产回报率			4.75		%				4.75		%				5.00		%

在2022年第三季度，公司重新评估了该计划，该计划是由计划资产的一次性分配水平超过该计划的服务和利息成本门槛引发的。2022年1月1日至2022年9月30日期间使用的净定期福利（收入）支出的贴现率为 2.46%。由于第三季度的调整，2022年10月1日至2022年12月31日期间用于结算费用和净定期收益（收益）支出的贴现率为 5.49%。折扣率为 5.34％用于支付2022年第四季度的结算费用。2022年1月1日至2022年9月30日期间用于净定期收益（收益）支出的资产的预期长期回报率为 7.25%。2022年10月1日至2022年12月31日期间用于净定期收益（收益）支出的资产的预期长期回报率为 4.00%。为了确定我们的2023年美国计划和非美国计划的养老金净定期收益（收入）支出，我们的预期回报率假设为 4.0% 和 6.0分别为％。

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

下文详细列出了截至12月31日止年度固定福利计划的定期养老金（收入）净支出，包含在其他支出（收入）中：

			2022						2021						2020
美国计划
利息成本			$	478					$	338					$	527
计划资产的预期回报率			(1,820)						(2,033)						(2,011)
摊还精算损失			520						591						631
结算损失			347						—						—
定期养老金（收入）净支出			$	(475)					$	(1,104)					$	(853)
非美国计划
利息成本			$	127					$	118					$	128
计划资产的预期回报率			(261)						(260)						(253)
摊还精算损失（收益）			(16)						63						70
定期养老金（收入）净支出			$	(150)					$	(79)					$	(55)

以下是截至12月31日止年度其他综合亏损（收益）中确认的计划资产和福利负债的其他变化的详细情况：

			2022						2021						2020
美国计划
本年度精算亏损（收益）			$	5,558					$	(2,228)					$	(1,080)
结算损失			(347)						—						—
摊还精算损失			(520)						(591)						(631)
其他综合亏损（收益）中确认的总额			$	4,691					$	(2,819)					$	(1,711)
非美国计划
本年度精算亏损（收益）			$	(114)					$	(742)					$	236
精算（亏损）收益的摊销			16						(63)						(70)
其他综合亏损（收益）中确认的总额			$	(98)					$	(805)					$	166

F-32

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

下表列出了年内福利义务和计划资产的变化以及截至12月31日的固定福利计划的资金状况：

			2022												2021
			美国 计划						非美国 计划						美国计划						非美国 计划
福利义务的变化
年初预计的福利义务			$	17,004					$	4,607					$	18,978					$	5,000
利息成本			478						127						338						118
精算（收益）损失			(952)						(979)						(649)						(309)
已支付的福利			(1,497)						(265)						(1,663)						(228)
定居点			(538)						—						—						—
外币汇率变化			—						(252)						—						26
年底的预计福利义务			$	14,495					$	3,238					$	17,004					$	4,607
年底的累计补助金义务			$	14,495					$	3,238					$	17,004					$	4,607
计划资产的变化
年初计划资产的公允价值			$	33,019					$	5,772					$	31,070					$	5,497
计划资产的实际回报率			(4,690)						(598)						3,612						676
已支付的福利			(1,497)						(265)						(1,663)						(228)
定居点			(538)						—						—						—
其他			—						(178)						—						—
外币汇率变化			—						(330)						—						(173)
年底计划资产的公允价值			$	26,294					$	4,401					$	33,019					$	5,772
年底的资金状况			$	11,799					$	1,163					$	16,015					$	1,165
资产负债表中确认的金额包括：
递延费用			$	11,799					$	1,163					$	16,015					$	1,165
累计的其他综合亏损的组成部分包括：
精算损失			$	(9,301)					$	(321)					$	(4,610)					$	(419)
递延税			2,378						92						1,179						122
			$	(6,923)					$	(229)					$	(3,431)					$	(297)

2022年，公司在其他支出（收益）中确认了税前养老金结算亏损，扣除美元0.3百万美元，由计划资产的一次性分配水平超过计划的服务和利息成本门槛触发。预计将在2023年定期养老金（收入）净支出中确认的其他累计综合亏损中包含的精算损失为美元0.4百万。

截至计量日，公司将任何未确认的精算净收益或损失超过预计福利负债或计划资产（定义为 “走廊”）中较大值的10％视为福利成本（收入）的一部分。走廊以外的金额将在养老金计划非活跃参与者的平均预期剩余寿命内摊销。AOCI中确认的收益（亏损）金额预计要等到计划终止或结算时才能完全确认，这将触发加速确认。

该公司的政策是在适用法规允许的范围内为其养老金计划缴款。该公司预计不会在2023年向其美国和非美国的养老金计划缴款。

养老金补助金由养老金计划的资产支付。

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

鉴于公司计划终止该计划，以下内容反映了预计将向参与者一次性支付的预计福利金以及预计终止该计划时为年金合同支付的金额的时间和金额。 预计将从养老金计划的资产中支付的未来养老金福利金是：

			美国计划						非美国计划
2023			$	3,795					$	223
2024			11,375						231
2025			—						238
2026			—						246
2027			—						257
2028-2032			—						1,226
			$	15,170					$	2,421

从历史上看，公司采用总投资回报率方法，将股票和固定收益投资相结合，在谨慎的风险水平下最大化计划资产的长期回报。鉴于计划终止流程、市场波动以及该计划的资金状况，该计划于2022年将其资产的很大一部分转移到风险较低的投资中，以转向负债驱动的投资策略，即资产主要是固定收益投资。在该策略下选择的固定收益投资虽然不完全相同，但旨在与在确定用于计算公司养老金负债的贴现率时选择的投资相似。

对于非美国人计划，固定收益计划资产的预期长期回报率反映了公司对为提供预计福利义务中包含的福利而投资的资金的长期回报率的预期。在确定计划资产的预期长期回报率假设时，公司考虑了一段时间内的历史回报率，该回报率与这些计划基础债务的长期性质以及前瞻性回报率一致。历史和前瞻性回报率用于确定公司的估计回报率假设，该假设基于投资每种资产类别的等效基准市场指数所获得或预期获得的回报率。

美国养老金计划的预期回报基于计算出的美国养老金计划资产的市场相关价值。根据这种方法，与公司预期回报不同的实际回报产生的资产收益和损失将在三年内按比例计入与市场相关的资产价值。非美国养老金计划的预期回报基于非美国养老金计划资产的公允市场价值。

养老金计划维持的投资政策除其他外包括建立投资组合资产配置方法，为个别资产类别设定百分比分配区间。投资政策规定，当余额超过或低于适当的分配范围时，投资将在资产类别之间进行重新分配。

以下是截至12月31日美国养老金计划资产的实际分配百分比和目标分配百分比：

			2022 实际的 分配						2021 实际的 分配						目标分配 范围
美国股票证券			—		%				48.3		%				0.0% - 5.0%
非美国股票证券			—		%				19.8		%				0.0% - 5.0%
固定收益证券			95.9		%				31.3		%				95.0% - 100.0%
货币市场			4.1		%				0.6		%				0.0% - 5.0%

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（以千为单位的表格金额，每股和百分比数据除外）

以下是截至12月31日非美国养老金计划资产的实际分配百分比和目标分配百分比：

			2022 实际的 分配						2021 实际的 分配						目标分配 范围
加拿大股票证券			40.0		%				34.2		%				25.0% - 35.0%
非加拿大股票证券			40.6		%				38.3		%				25.0% - 35.0%
固定收益证券			19.4		%				27.5		%				30.0% - 50.0%
货币市场			—		%				—		%				0.0% - 5.0%

公司美国养老金计划资产中每个主要类别的公允价值是使用活跃市场中相同资产的报价或公允价值层次结构中的第一级估值的。公司非美国养老金计划资产的每个主要类别的公允价值是使用直接或间接的可观察到的投入进行估值的，而不是活跃市场上相同资产的报价。 以下是截至12月31日的数值：

			美国计划												非美国计划
			2022						2021						2022						2021
美国股票证券			$	—					$	15,957					$	1,060					$	1,325
非美国股票证券			—						6,535						2,488						2,857
固定收益证券			25,213						10,330						853						1,590
货币市场			1,081						197						—						—
总计			$	26,294					$	33,019					$	4,401					$	5,772

固定缴款计划

HBB为几乎所有美国员工维持固定缴款（401（k））计划，为美国以外的员工提供类似的计划。该公司的美国计划根据计划条款为雇主提供安全港缴款，两个固定缴款退休计划都规定单独缴纳雇主缴款。这些计划允许额外的利润分享缴款，每年确定，其公式包括（i）实际营业利润业绩与目标营业利润业绩相比的影响以及（ii）参与者的年龄和/或薪酬。这些计划的总成本，包括公司缴款，为美元5.22022 年为百万，美元5.02021 年为百万美元5.12020 年有百万。

注意 14- 按地理区域划分的数据

根据客户和资产所在地，收入以及与美国境外持续经营相关的财产、厂房和设备如下：

			美国						其他						合并
2022
来自非关联客户的收入			$	504,449					$	136,500					$	640,949
财产、厂房和设备，净额			$	24,207					$	3,623					$	27,830
2021
来自非关联客户的收入			$	524,093					$	134,301					$	658,394
财产、厂房和设备，净额			$	26,604					$	3,881					$	30,485
2020
来自非关联客户的收入			$	493,573					$	110,140					$	603,713
财产、厂房和设备，净额			$	18,021					$	5,469					$	23,490

美国以外没有任何一个国家占HBB来自非关联客户的收入的10％或以上。

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附表二——估值和合格账户

汉密尔顿海滩品牌控股公司

截至 2022 年 12 月 31 日、2021 年和 2020 年 12 月 31 日的年度

												补充
描述						期初余额						已充电至 成本和 开支						已充电至 其他账户 — 描述						扣除额 — 描述												余额为 的结束 周期 (B)
（以千计）
2022
从资产账户中扣除的准备金：
可疑账款备抵金						$	1,036					$	(79)					$	—					$	—					(A)						$	957
递延所得税估值补贴						$	2,095					$	568					—						$	510					(C)						$	2,153
2021
从资产账户中扣除的准备金：
可疑账款备抵金						$	1,144					$	(179)					$	—					$	(71)					(A)						$	1,036
递延所得税估值补贴						$	2,102					$	170					$	—					$	177					(C)						$	2,095
2020
从资产账户中扣除的准备金：
可疑账款备抵金						$	1,023					$	412					$	—					$	291					(A)						$	1,144
递延所得税估值补贴						$	7,625					$	614					$	—					$	6,137					(C, D)						$	2,102

(A)扣除追回款和外汇汇率调整后的注销。

(B)不要求列报的余额和非实质性的余额均被省略。

(C)外汇汇率调整和外国实体损失的利用。

(D)厨房收款损失的使用情况。

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