iart-20240506

美国

证券交易委员会

华盛顿特区 20549

表单 8-K

当前报告

根据1934年《证券交易法》第13条或第15（d）条

报告日期（最早报告事件的日期）： 2024年5月6日

INTEGRA 生命科学控股公司演讲

（其章程中规定的注册人的确切姓名）


特拉华	0-26224	51-0317849
（公司或组织所在州或其他司法管辖区）	（委员会档案编号）	（国税局雇主识别号）

校园路 1100 号

普林斯顿, 新泽西08540

（主要行政办公室地址）（邮政编码）

注册人的电话号码，包括区号： (609) 275-0500

不适用

（如果自上次报告以来发生了变化，则以前的姓名或以前的地址）

如果提交8-K表格是为了同时履行注册人根据以下任何条款承担的申报义务，请勾选下面的相应方框（参见下文的一般指示 A.2）：

☐ 根据《证券法》（17 CFR 230.425）第425条提交的书面通信。

☐ 根据《交易法》（17 CFR 240.14a-12）第14a-12条征集材料。

☐ 根据《交易法》（17 CFR 240.14d-2 (b)）第14d-2（b）条，启动前通信。

☐ 根据《交易法》（17 CFR 240.13e-4 (c)）第13e-4（c）条进行的启动前通信。

根据该法第 12 (b) 条注册的证券：


每个班级的标题	交易符号	注册的交易所名称
普通股，面值每股0.01美元	IART	纳斯达克全球精选市场

用复选标记表明注册人是否是1933年《证券法》第405条（本章第230.405条）或1934年《证券交易法》第12b-2条（本章第240.12b-2条）所定义的新兴成长型公司。

新兴成长型公司☐

如果是新兴成长型公司，请用复选标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13（a）条规定的任何新的或修订后的财务会计准则。☐

项目 2.02 经营业绩和财务状况

2024年5月6日，Integra生命科学控股公司（“公司”）发布了一份新闻稿，公布了截至2024年3月31日的季度财务业绩（“新闻稿”）。新闻稿的副本作为附录99.1附于本表8-K的最新报告中，并以引用方式纳入本项目。在新闻稿的财务报表部分中，公司分别纳入了截至2024年和2023年3月31日的季度GAAP收入与有机收入和不包括波士顿在内的有机收入的对账，截至2024年和2023年3月31日的季度GAAP净收益与调整后未计利息、税项、折旧和摊销前收益（“息税折旧摊销前利润”）的对账，截至2024年和2023年3月31日的季度GAAP净收益与调整后净收益（“息税折旧摊销前利润”）的对账，截至2024年3月31日和2023年3月31日的季度GAAP净收益与调整后净收益（“息税折旧摊销前利润”）的对账，截至本季度的GAAP摊薄后每股收益占调整后的摊薄后每股收益2024年3月31日和2023年3月31日，截至2024年和2023年3月31日的季度的GAAP总负债与净负债之比，以及管理层在截至2024年和2023年3月31日的季度和十二个月中使用的GAAP运营现金流转化为自由现金流和调整后的自由现金流转换。

在新闻稿中，公司就调整后的摊薄后每股收益提供了前瞻性指导，但没有提供GAAP每股收益的对账表，因为某些GAAP支出项目变化很大，管理层无法以合理的确定性和不合理的努力对其进行预测。

本8-K表最新报告第2.02项（包括新闻稿和部分历史财务信息）中包含的信息正在提供中，就经修订的1934年《证券交易法》（“交易法”）第18条而言，不得视为 “已提交”，也不得以其他方式受该节的责任约束。根据经修订的1933年《证券法》或《交易法》，本8-K表最新报告第2.02项（包括新闻稿和部分历史财务信息）中包含的信息，不得以引用方式纳入任何注册声明或其他文件，除非在任何此类文件中以具体提及方式明确规定。

讨论调整后的财务指标

除了我们的GAAP业绩外，我们还提供了某些非公认会计准则指标，包括有机收入、不包括波士顿的有机收入、调整后的息税折旧摊销前利润、调整后的净收益、调整后的毛利、调整后的毛利率、调整后的摊薄后每股收益、净负债、自由现金流和调整后的自由现金流转换。有机收入包括总收入，不包括货币汇率的影响、本期收购和产品剥离的收入。不包括波士顿的有机收入包括总收入，其中不包括（i）货币汇率的影响、本期收购和产品剥离的收入，以及（ii）与波士顿生产的产品相关的收入，包括该公司在马萨诸塞州波士顿工厂生产并在2018年3月1日至2023年5月22日期间分销的所有产品停产和全球自愿召回之前报告的销售额，如先前在公司提交的8-K表最新报告中披露的证券交易所2023 年 5 月 23 日的佣金（“召回”），以及记录的销售退货条款的影响。调整后的息税折旧摊销前利润由GAAP净收益组成，不包括：（i）折旧和摊销；（ii）其他收入（支出）；（iii）利息收入和支出；（iv）所得税支出（收益）；以及（v）也不包括在调整后净收益中的运营费用。调整后净收益的衡量标准包括GAAP净收益，不包括：（i）结构优化费用；（ii）剥离、收购和整合相关费用；（iii）与欧盟医疗器械监管相关的费用；（iv）与召回相关的费用；（v）无形资产摊销费用；（vi）调整产生的所得税影响。调整后毛利率的衡量标准是通过调整后的毛利除以总收入来计算的。调整后的毛利包括经调整的GAAP毛利：（i）结构优化费用；（ii）剥离、收购和整合相关费用；（iii）与召回相关的费用；（iv）与欧盟医疗器械监管相关的费用；（v）无形资产摊销费用。调整后的摊薄后每股收益的计算方法是将归属于摊薄后股票的调整后净收益除以摊薄后的加权平均已发行股份。净负债的衡量标准包括GAAP总负债（不包括递延融资成本）减去短期投资、现金和现金等价物。自由现金流的衡量标准包括经营活动提供的GAAP净现金减去不动产和设备的购买。调整后的自由现金流转换指标的计算方法是将自由现金流除以调整后的净收入。

公司认为，有机收入、不包括波士顿的有机收入和各种调整后的息税折旧摊销前利润、调整后的净收益、调整后的毛利、调整后的毛利率、调整后的摊薄后每股收益、净负债、自由现金流和调整后的自由现金流转换指标的列报为管理层和投资者提供了有关公司财务和业务趋势的重要补充信息

操作条件和结果。管理层在评估经营业绩时以有机收入、不包括波士顿的有机收入、调整后的息税折旧摊销前利润、调整后的净利润、调整后的毛利率、调整后的摊薄后每股收益、净负债、自由现金流和调整后的自由现金流转换等形式使用非公认会计准则财务指标，因为我们认为纳入或排除下述项目，这些项目的金额和/或时间可能会因公司的剥离、收购、整合而有很大差异和重组金额本质上是非现金的，或者预计不会以相同规模重复出现的活动是衡量我们经营业绩的补充指标，有利于我们不同时期的财务状况和经营业绩、我们的商业模式目标以及与行业中其他公司的可比性。我们选择向投资者提供这些信息，这样他们就可以像管理层一样分析我们的经营业绩，并使用这些信息来评估我们的核心业务和公司的估值。此外，由于公司历来向投资界提供非公认会计准则指导，我们认为继续纳入非公认会计准则指导可使向投资者提供的信息保持一致性。

有机收入、不包括波士顿的有机收入、调整后的息税折旧摊销前利润、调整后的净收益、调整后的毛利、调整后的毛利率、调整后的摊薄后每股收益、净负债、自由现金流和调整后的自由现金流转换是管理层用于以下目的的重要衡量标准：

• 补充向公司董事会报告的财务业绩和预测；

• 评估、管理和衡量公司的经营业绩；

• 制定内部运营预算；

• 根据奖金或其他激励计划确定薪酬；

• 提高不同时期的可比性；

• 将业绩与内部预测和目标业务模式进行比较；以及

• 评估和评估潜在的收购候选人。

我们报告的有机收入指标反映了经货币汇率、收购收入和剥离产品收入对当期收入的影响调整后，截至2024年3月31日的季度总收入的下降。我们之所以提供这种衡量标准，是因为外币汇率的变化会对我们的降幅产生有利或不利的扭曲，这取决于美元相对于我们创造收入的各种外币的走强。我们在美国境外以多种外币创造了可观的收入。我们认为，这项衡量标准提供了有用的信息，可以确定我们的国际销售组织在不考虑我们无法控制的货币汇率波动的情况下成功地增加了以当地货币计算的产品销售。此外，与前一时期相比，重大资产剥离和收购可能会扭曲我们本期的收入。

我们报告的不包括波士顿在内的有机收入衡量标准反映了我们截至2024年3月31日的季度的总收入（i）根据货币汇率、收购收入和剥离产品收入对当期收入的影响，以及（ii）与波士顿生产的产品相关的收入，包括召回前报告的销售和记录的销售回报条款的影响。管理层认为，该衡量标准在评估公司收入时提供了有用的信息，因为召回的频率很低和/或大规模召回，与前期相比，这可能会扭曲我们本期的收入。

调整后净收入和调整后毛利的衡量标准分别反映了GAAP净收入和GAAP毛利，分别根据以下一个或多个项目进行了调整（视情况而定）：

•结构优化费用。这些费用包括员工遣散费和其他与设施退出或处置相关的费用、与将制造和/或分销活动转移到不同地点相关的成本，以及合理调整或加强我们的组织、现有制造、分销、行政、职能和商业基础设施。其中一些节省成本和以效率为导向的活动被视为与收购相关的机会，这些收购为公司提供了额外的产能或规模经济。尽管本质上是反复出现的，但鉴于管理层正在审查我们的组织和结构（包括制造、分销和管理设施及运营）的效率，管理层在评估公司的经营业绩时将这些项目排除在外，因为此类费用的频率和金额因公司合理化活动的时间和规模而有很大差异，在某些情况下，还取决于收购中发现的机会，而收购的频率和规模也有所不同。

•收购、资产剥离和整合相关费用。收购、剥离和整合相关费用包括 (i) 库存公允价值收购会计调整，(ii) 收购之日后或有对价公允价值的变动，(iii) 与收购整合相关的成本，包括系统、运营、留用和遣散费，(iv) 与收购或剥离直接相关的法律、会计、银行和其他外部顾问费用，以及 (v) 出售业务的损益和完成剥离的相关成本商业姿态。尽管这些费用经常发生，但鉴于我们的收购和资产剥离的持续性质，管理层在评估完成后的业绩时没有将这些费用考虑在内，因为它们是临时性的，与我们的核心经营业绩无关，此类费用的频率和金额因我们的收购和剥离交易的时间和规模以及收购时的库存水平而有很大差异。

•欧盟医疗器械监管费用。这些费用是遵守医疗器械报告法规和欧盟医疗器械法规其他要求的特定费用。管理层在评估公司的经营业绩时不包括该项目，因为这些产生的成本并不能反映其持续运营。

•波士顿召回指控。这些费用代表与召回有关的成本，包括库存注销和闲置容量费用。管理层在评估公司的经营业绩时不包括该项目，因为这些活动的频率和/或规模很大。

•无形资产摊销费用。管理层在评估公司的经营业绩时不包括该项目，因为这是一项非现金支出。

•调整对所得税的影响。本项目代表根据适用于上述非公认会计准则调整所涉司法管辖区的法定税率，对所得税支出的调整以公司估计，如果在计算税收准备金时使用非公认会计准则业绩而不是公认会计准则结果，将记录额外税收支出金额。

在新闻稿中，公司就调整后的摊薄后每股收益提供了前瞻性指导，但没有提供GAAP每股收益的对账表，因为某些GAAP支出项目变化很大，管理层无法以合理的确定性和不合理的努力对其进行预测。具体而言，资产剥离、收购、整合、结构优化、遵守欧盟医疗器械法规的努力以及调整产生的所得税影响的财务影响和时机尚不确定，取决于各种动态因素，目前无法合理确定。这些支出项目可能会对GAAP业绩产生重大影响。

有机收入、不包括波士顿的有机收入、调整后的息税折旧摊销前利润、调整后的净利润、调整后的毛利率、调整后的摊薄后每股收益、净负债、自由现金流和调整后的自由现金流转换不是根据公认会计原则计算的，应被视为对根据公认会计原则计算的财务指标的补充，而不是替代或优于根据公认会计原则计算的财务指标。非公认会计准则财务指标存在局限性，因为它们不能反映根据公认会计原则确定的与公司业务运营相关的所有收入、成本或收益。因此，您不应孤立地考虑这些衡量标准，也不应将其作为根据公认会计原则报告的公司业绩分析的替代品。公司预计将继续收购业务和产品线，并产生与上述许多非公认会计准则调整相似的支出，不应将这些项目排除在调整后的财务指标之外不应被解释为推断所有这些收入调整或成本都不寻常、很少发生或非经常性。依赖调整后的财务衡量标准的一些限制是：

•公司定期收购其他公司或企业，我们预计未来将继续产生与收购相关的费用和费用。这些成本可能会直接影响公司的可用资金金额，也可能包括中止交易的成本，这些成本可能会很大，并会减少GAAP的净收入。

•按公司实际税率计算，对GAAP净收益的所有调整均受税收影响。根据调整的性质和标的项目的税收待遇，与调整后净收益相关的有效税率可能与与GAAP净收益相关的有效税率有显著差异。

在新闻稿的财务表部分中，公司包括了GAAP报告收入与有机收入的对账、GAAP报告的收入与不包括波士顿的有机收入、GAAP净收益与调整后息税折旧摊销前利润之比、GAAP净利润与调整后净利润的对账、GAAP毛利率与调整后毛利率的对账，以及GAAP摊薄后每股收益与调整后每股收益的对账

分别适用于截至2024年3月31日和2023年3月31日的季度。公司已包括截至2024年3月31日和2023年3月31日的季度和十二个月的GAAP运营现金流与自由现金流的对账以及调整后的自由现金流转换。该公司已将截至2024年3月31日和2023年12月31日的季度GAAP总负债与净负债的对账情况包括在内。

项目 9.01 财务报表和附录

(d) 展品

99.1 Integra LifeSciences Holdings Corporation 于 2024 年 5 月 6 日发布的带附件的新闻稿

104 封面交互式数据文件（嵌入在内联 XRBL 文档中）

签名

根据1934年《证券交易法》的要求，注册人已正式促使经正式授权的下列签署人代表其签署本报告。


	INTEGRA 生命科学控股公司

日期：2024 年 5 月 6 日	来自：	/s/ 莉亚·奈特
		莉亚·奈特
	标题：	执行副总裁兼首席财务官