商业票据计划— 我们有一个商业票据计划，使我们能够借入高达 397 天以具有竞争力的利率。我们为未偿借款支付的利率基于票据的期限。商业票据计划得到了我们35亿美元的循环信贷额度的全力支持。截至 2024 年 3 月 31 日，我们有 $750根据我们的商业票据计划，数百万笔未偿借款（扣除相关的发行折扣）。

其他信用证额度—截至 2024 年 3 月 31 日，我们已经使用了 $846数百万个其他未承诺的信用证额度，期限至2027年12月。

债务借款和还款

商业票据计划 — 在截至2024年3月31日的三个月中，我们现金还款额为美元4.5十亿美元，部分被美元所抵消4.4十亿美元的现金借款（扣除相关的发行折扣）。

融资租赁及其他— 在截至2024年3月31日的三个月中，我们的融资租赁和其他债务的减少是由于美元42债务到期时还款额为百万美元，部分被增加的美元所抵消25百万主要与非现金融资租赁有关。

基于股权的薪酬— 在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月中，我们确认所得税支出减少了美元21百万和美元7分别为百万美元，用于与授予或行使股权薪酬奖励相关的超额税收优惠。

发生情况或损失发展与此类估值和估计有很大差异。我们使用全资自保来为我们的一般责任、汽车责任和工伤赔偿索赔计划的免赔额投保。

我们预计任何已知的意外事故、财产、环境或其他突发事件的影响不会对我们的财务状况、经营业绩或现金流产生重大影响。

担保—在我们的正常业务过程中，WMI和WM Holdings签订了与其子公司运营相关的担保协议。此外，WMI和WM Holdings分别为另一实体的所有优先债务提供了担保。由于所有基础债务均反映在我们的简明合并资产负债表中，因此没有记录这些公司间担保的额外负债。

截至2024年3月31日，我们已经为第三方与合并和未合并实体相关的义务和某些绩效要求提供了担保，包括弥补某些房主相邻或附近的房产的销售价值与担保市场或合同确定的价值之间的差额（如果有）的担保 19我们的垃圾填埋场。我们还同意在出售之前向某些第三方购买者赔偿与剥离业务相关的责任。我们认为剩余的或有债务不会对公司的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生重大不利影响。

环境问题 —我们的运营成本和资本支出中有很大一部分可以描述为环境保护成本。我们的业务性质，特别是在垃圾填埋场的建造、运营和维护方面，使我们受一系列与环境保护有关的法律和法规的约束。根据现行法律法规，我们可能对我们的运营造成的环境损害或因收购场地之前存在的条件而造成的损害承担责任。除了州或地方当局要求的补救活动外，此类责任还包括潜在责任方（“PRP”）调查。与这些负债相关的成本可能包括结算、某些法律和顾问费，以及与现场调查和清理直接相关的内部和外部增量成本。

估计我们的补救责任程度本质上是困难的。当我们确定补救责任既是可能的，又是合理估计的，我们就会确认并累积估计的补救责任。确定补救的方法和最终成本需要做出一些假设。有时，可以对与环境影响调查中确定的可能的场地修复替代方案相关的成本做出一系列合理的估计。在这些情况下，我们使用最佳估计值范围内的金额。如果某个范围内的任何金额似乎都不比其他任何金额都更好，我们将使用该区间的低端金额。如果我们使用此类区间的最高值（在可估算的情况下），我们的潜在负债总额约为美元18比美元高出一百万211截至2024年3月31日，简明合并资产负债表中记录了百万美元。我们的最终责任可能与目前的估计存在重大差异。技术、监管或执法的发展、环境研究的结果、无法识别其他PRP、其他PRP无法为此类负债的清算做出贡献或其他因素可能要求我们记录额外的负债。根据相关的内部和外部事实和情况，我们对补救负债的持续审查可能会导致应计账款的修改，这可能会导致我们的资产负债表和运营收入向上或向下调整。这些调整在任何给定时期都可能很重要。

截至2024年3月31日，政府已通知我们，我们是与之相关的PRP 73环境保护署（“EPA”）超级基金国家优先事项清单（NPL）上列出的地点。其中 73对我们提出索赔的网站， 14是我们拥有的网站。我们拥有的每个 NPL 场地最初都是其他人作为垃圾填埋处置设施开发的。在这些设施中，我们正在与政府合作，确定或修复已发现的场地问题，我们要么与其他法律责任方就补救费用分担安排达成协议，要么正在制定费用分摊协议。我们通常期望在我们支付补救支出时或接近时收到其他参与方应付的任何款项。这个

其他 59根据经修订的1980年《综合环境应对、补偿和责任法》（即CERCLA或Superfund），我们不拥有的不良贷款场地正处于不同的程序阶段。

涉及我们不拥有的不良贷款场地的大多数诉讼都是基于有关我们的某些子公司（或其前身）向这些场地运送危险物质的指控，通常是在我们收购这些子公司之前。CERCLA通常规定拥有、经营、运输到现场或在现场处置的各方承担责任。超级基金下提起的诉讼通常涉及许多废物产生者以及其他废物运输和处置公司，旨在分配或收回与场地调查和修复相关的费用，这些成本可能很大，并可能对我们的合并财务报表产生重大不利影响。在我们被认定为PRP的一些场所，我们的责任是明确界定的，这是一项政府决定以及责任方就各自为实施该补救措施而支付的份额达成的协议的结果。在其他地点，如果没有选择任何补救措施，或者责任方无法就适当的分配达成协议，我们的未来成本尚不确定。

2018年，德克萨斯州废物管理公司的子公司麦金尼斯工业维护公司（“MIMC”）和国际造纸公司（“IPC”）都以PRP的形式与美国环保局签订了行政令，为德克萨斯州哈里斯县的圣哈辛托河废物坑超级基金场地制定补救设计。尽管拟议补救措施的责任分配尚未确定，但我们记录了MIMC在EPA拟议补救措施和相关费用中的估计潜在份额的负债。MIMC和IPC继续制定补救设计，以支持美国环保局提出的补救措施；但是，在2024年第一季度，美国环保局公开发布了一封信，指控补救设计存在严重缺陷。MIMC和IPC已与美国环保局进行了接触，并对美国环保局的信函做出了回应。由于补救措施的估计费用增加，我们额外记录了美元172023年MIMC估计的此类成本潜在份额为百万美元。截至2024年3月31日和2023年12月31日，记录的负债为美元85百万。MIMC的最终责任可能与目前的估计存在重大差异，包括由于MIMC继续与美国环保局就该场地的最终补救设计进行合作而可能导致的增加。

美国证券交易委员会第S-K条例第103条要求在政府机构参与诉讼或已知正在考虑此类诉讼时披露某些环境问题，除非我们有理由认为该事项不会导致低于规定门槛的货币制裁，或不包括利息和成本在内的货币制裁。根据美国证券交易委员会的这项规定，公司使用100万美元的门槛来确定是否需要披露任何此类环境程序。截至本文件提交之日，我们尚无根据本标准需要披露的任何事项。

我们还不时被指定为人身伤害和财产损害诉讼的被告，包括所谓的集体诉讼，理由是我们拥有、经营废物或将废物运送到据称污染了环境的处置设施，或者在某些情况下，是因为我们在现场进行了环境修复活动。一些诉讼可能要求我们在很长一段时间内支付对据称受影响的地点进行监测和对据称受影响人员进行医疗保健检查的费用，即使没有事实证明存在实际损失。尽管我们认为我们对这些诉讼有合理的辩护，但由于难以确定所谓污染（可能持续了很长一段时间）的原因、范围和影响，连续出现申诉群体的可能性，个人原告情况的多样性以及共同被告或其他第三方的潜在缴款或赔偿义务等因素，最终的解决方案往往非常不确定。此外，我们经常与土地所有者签订协议，规定我们在场地关闭或协议终止时有义务满足某些监管或合同条件。遵守这些协议本质上涉及主观决定，并可能导致争议，包括诉讼。

诉讼 —我们在正常业务过程中面临各种诉讼、诉讼、争议和索赔。其中许多行动提出了复杂的事实和法律问题，并且存在不确定性。已经对我们提起的诉讼以及将来可能对我们提起的诉讼，包括人身伤害、财产损失、

商业、客户和就业相关索赔，包括所谓的州和全国集体诉讼，涉及：涉嫌的环境污染，包括危险材料和气味的释放；销售和营销行为、客户服务协议及价格和费用；以及联邦和州的工资和工时及其他法律。在某些诉讼中，原告寻求未指明的损害赔偿或禁令救济，或两者兼而有之。这些诉讼处于不同的程序阶段，有些部分由保险承保。我们目前认为，任何此类行动的最终结果不会对公司的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生重大不利影响。

2022年6月，我们和我们的某些官员在指控违反联邦证券法的申诉中被列为被告，该申诉要求在纽约南区美国地方法院进行集体诉讼认证。已经任命了首席原告，并于2023年1月提出了修改后的申诉。修正后的申诉代表我们于2019年5月发行的具有特殊强制性赎回功能的优先票据的假定二级市场购买者寻求赔偿，根据涉嫌对我们完成对预先处置的收购时间的虚假陈述和遗漏，根据《证券交易法》提出索赔。2024年3月27日，法院驳回了我们的解雇动议，但我们的一名官员除外，该案将进入调查阶段。我们打算对这起未决诉讼进行有力辩护。我们认为，原告在超过适用的免赔额的情况下可能获得的任何赔偿，都将由保险承担，我们认为该诉讼的最终结果不会对公司的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生重大不利影响。

WMI的章程和章程规定，WMI应赔偿所有负债和费用，并应根据要求向任何因现任或曾任公司董事或高级管理人员而面临未决或威胁诉讼的个人预付费用。在特拉华州法律允许的最大范围内，必须进行此类赔偿。因此，如果后来确定特拉华州法律不允许董事或高级管理人员预付此类费用，则董事或高级管理人员必须履行承诺，向公司偿还预付的任何费用。此外，公司有直接合同义务向WMI董事会的每位成员和WMI的每位执行官提供赔偿。公司可能会为履行与其前任或现任高管、董事和雇员提起的诉讼或诉讼相关的预付款和赔偿义务而承担巨额费用。

多雇主固定福利养老金计划—关于 20我们的员工百分比受与美国和加拿大各地各种地方工会签订的集体谈判协议的保护。根据其中一些协议，我们的某些子公司参与了许多受托人管理的针对受保员工的多雇主固定福利养老金计划（“多雇主养老金计划”）。如果集体谈判协议所涵盖的员工投票取消工会继续代表他们的资格，也可能完全或部分退出多雇主养老金计划。通过裁减劳动力导致公司对多雇主养老金计划的缴款减少的任何其他情况，无论是由于一段时间内的人员流失还是由于商业事件（例如客户合同的终止或不续期、工会取消认证或某些业务的搬迁、减少或终止），也可能导致公司完全或部分撤出其中一项或多项养老金计划。

我们认为，与我们过去或当前参与或提款的多雇主养老金计划相关的任何未来负债都不会对我们的业务、财务状况或流动性产生重大不利影响。但是，未来提款的责任可能会对我们在特定报告期内的经营业绩或现金流产生重大不利影响，具体取决于撤回的员工人数和多雇主养老金计划在提款时的财务状况。

税务问题— 我们对不确定的税收状况负有责任，管理层认为余额是足够的。目前，预计税务机构的审计评估结果不会对我们的财务状况、经营业绩或现金流产生重大不利影响。我们参与美国国税局的合规保证流程，这意味着我们全年与国税局合作，在提交申报之前解决任何重大问题

年度纳税申报表。截至纳税申报表提交之日的任何未解决的问题均需经过例行审查程序。在2022年第四季度，公司收到了与美国国税局的剩余分歧有关的2017纳税年度的应纳税通知。针对该通知，该公司向美国国税局存入了约1.03亿美元的存款。该公司预计将寻求退还存入国税局的全部款项，并对任何拒绝退款申请的行为提起诉讼。截至2024年3月31日和2023年12月31日，扣除不确定税收状况储备金后的美国国税局存款被列为公司简明合并资产负债表中其他长期资产的一部分。