Fastly 公布 2024 年第一季度财务业绩

公司报告正运营现金流为1,110万美元

旧金山——2024年5月1日——全球边缘云平台领域的领导者法斯特利公司（纽约证券交易所代码：FSLY）今天公布了截至2024年3月31日的第一季度财务业绩。

Fastly首席执行官托德·南丁格尔表示：“我对第一季度的经营业绩感到满意，公布的非公认会计准则营业亏损高于我们的预期，运营现金流为正。”“但是，我们对收入增长前景不满意。”

Nightingale继续说：“我对我们的机器人管理解决方案发布后的创新速度感到满意，这极大地增强了我们的安全产品，也表明在加强Fastly平台方面取得了重大进展。”“我们在2024年的前进道路将是继续投资于客户获取和进入市场，以实现客户群多元化并加速收入增长。”

有关非公认会计准则财务指标与其相应的GAAP指标的对账，请参阅本新闻稿末尾的对账表。

2024 年第一季度财务摘要

•总收入为1.335亿美元，同比增长14％。网络服务收入为1.06亿美元，同比增长12％。安全收入为2460万美元，同比增长16％。网络服务包括旨在提高网站、应用程序、API 和数字媒体性能的解决方案。安全性包括旨在保护网站、应用程序、API 和用户的产品。

•GAAP毛利率为54.8％，而2023年第一季度为51.3％。非公认会计准则毛利率为58.8％，而2023年第一季度为55.6％。

•GAAP净亏损为4,340万美元，而2023年第一季度为4,470万美元。非公认会计准则净亏损为650万美元，而2023年第一季度为1,080万美元。

•每股基本和摊薄后的GAAP净亏损为0.32美元，而2023年第一季度为0.36美元。基本股和摊薄后每股非公认会计准则净亏损为0.05美元，而2023年第一季度为0.09美元。

关键指标

•过去12个月的净留存率（LTM NRR）1从2023年第四季度的113％增至第一季度的114％。

•第一季度总客户数2为3,290个，比2023年第四季度增长47个；第一季度有577个是企业客户2，比2023年第四季度下降了1个。

•剩余履约义务（RPO）3为2.27亿美元，较2023年第四季度的2.36亿美元下降了4％。

第一季度业务和产品亮点

•发布了Fastly Bot管理解决方案，以帮助组织对抗边缘的自动 “机器人” 攻击，并最大限度地减少欺诈，DDoS攻击，帐户接管和其他滥用对业务的影响。

•简化了我们的产品套餐，通过为我们的产品组合提供可预测的计费体验，使客户更容易选择Fastly。

•通过通用登录实现自助采用，并在我们的控制面板中增加了Fastly产品试用和升级。

•通过在下一代 WAF 中增加了 gRPC 检查和高级速率限制，深化了对现代 API 和服务的保护。

•通过密钥管理服务 Secret Store 扩展了我们的计算平台，允许组织完全在边缘运行更多服务。

•发布了边缘速率限制，以保护计算服务免受第 7 层 DDoS 攻击和自动滥用。

•发布了包含实时和历史指标的统一仪表板Edge Observability和警报，可自动将与服务相关的性能指标和即将发生的中断通知客户。

•第一季度新交易注册量和相关收入贡献同比增长了一倍以上。

•2024年第一季度完成的Fastly产品套餐交易比2023年上半年还要多。

•Fastly的OHTTP Relay荣获了2024年DEVIES最佳服务创新奖：应用程序开发。

•发布了 “2024年API安全研究”，该研究基于网络安全决策者、专家和从业者的见解，对欧洲公司的API安全问题进行了评估。

•宣布了Xcelerate，这是一系列面对面的全球活动，旨在帮助Fastly的开发人员、安全专业人员和商业领袖网络在边缘提供卓越的数字体验。

2024年第二季度和全年指引

尽管值得注意的是，这些因素可能对Fastly未来的GAAP财务业绩至关重要，但由于未来可能产生的支出具有不确定性，因此如果不进行不合理的努力，就无法在前瞻性基础上将非公认会计准则指导指标与相应的GAAP指标进行对账。

电话会议信息

Fastly将于太平洋时间2024年5月1日星期三下午 1:30 /美国东部时间下午 4:30 举办投资者电话会议，讨论其业绩。

日期：2024 年 5 月 1 日，星期三

时间：太平洋时间下午 1:30 /美国东部时间下午 4:30

网络直播：https://investors.fastly.com

拨入：888-330-2022（美国/加拿大）或 646-960-0690（国际）

会议。身份证号：7543239

请在太平洋时间下午 1:30 开始前至少 10 分钟拨入。电话会议的网络直播将在 https://investors.fastly.com 上播出，听众可以通过选择 “季度业绩” 部分下的网络直播链接登录该活动。

电话会议将在太平洋时间2024年5月1日至5月15日下午5点左右拨打800-770-2030或647-362-9199并输入密码7543239进行电话重播。

关于 Fastly, Inc.

Fastly强大的可编程边缘云平台通过边缘计算、交付、安全和可观测性产品帮助世界顶级品牌提供快速、安全和引人入胜的在线体验，从而提高网站性能，

增强安全性，推动全球范围的创新。与其他提供商相比，Fastly强大、高性能和现代化的平台架构使开发人员能够提供安全的网站和应用程序，缩短上市时间，并实现业界领先的成本节约。世界各地的组织都信任Fastly来帮助他们升级互联网体验，包括Reddit、Wendy's、Stripe、内曼·马库斯、环球音乐集团、SeatGeek和Advance Publications。要了解有关 Fastly 的更多信息，请访问 https://www.fastly.com，然后关注我们 @fastly。

前瞻性陈述

本新闻稿包含 “前瞻性” 陈述，这些陈述基于我们的信念和假设以及截至本新闻稿发布之日我们目前获得的信息。前瞻性陈述可能涉及已知和未知的风险、不确定性和其他因素，这些因素可能导致我们的实际业绩、业绩或成就与前瞻性陈述所表达或暗示的业绩、业绩或成就存在重大差异。这些陈述包括但不限于有关我们未来财务和经营业绩的陈述，包括我们的前景和指导、我们的经营业绩、我们的创新能力、产品和产品改进的成功、我们的客户获取和进入市场的努力、我们的获利能力以及我们实现长期战略的能力。除非法律要求，否则即使将来有新的信息，我们也没有义务公开更新这些前瞻性陈述，也没有义务更新实际业绩可能与前瞻性陈述中预期的结果存在重大差异的原因。Fastly向美国证券交易委员会（“SEC”）提交的报告中不时详细介绍了可能导致我们的实际业绩出现重大差异的重要因素，包括我们截至2023年12月31日财年的10-K表年度报告。其他信息还将在我们截至2024年3月31日的财季10-Q表季度报告中列出。向美国证券交易委员会提交的报告副本发布在Fastly的网站上，可从Fastly免费获得。

非公认会计准则财务指标的使用

为了补充根据美国普遍接受的会计原则（“GAAP”）编制和列报的简明合并财务报表，公司使用以下非公认会计准则财务业绩指标：非公认会计准则毛利、非公认会计准则毛利率、非公认会计准则营业亏损、非公认会计准则净亏损、非公认会计准则基本和摊薄后普通股净亏损、非公认会计准则研发、非公认会计准则销售和营销、非公认会计准则一般和行政管理、自由现金流和调整后的息税折旧摊销前利润。不应将这些额外财务信息的列报与根据公认会计原则编制和列报的财务信息分开、替代或优于这些信息来考虑。这些非公认会计准则指标存在局限性，因为它们不能反映根据公认会计原则确定的与我们的经营业绩相关的所有金额。此外，这些非公认会计准则财务指标可能与其他公司使用的非公认会计准则财务指标不同。这些非公认会计准则指标只能用于评估我们的经营业绩以及相应的GAAP指标。管理层通过将这些非公认会计准则财务指标与财报中最具可比性的GAAP财务指标进行对账来弥补这些限制。

非公认会计准则毛利、非公认会计准则毛利率、非公认会计准则营业亏损、非公认会计准则净亏损和非公认会计准则每股普通股基本和摊薄净亏损、非公认会计准则研发、非公认会计准则销售和营销以及非公认会计准则一般和管理与公认会计准则的不同之处在于，它们不包括股票薪酬支出、收购的无形资产摊销、债务清偿净收益、减值费用和债务折扣摊销和发行成本。

调整后的息税折旧摊销前利润：不包括股票薪酬支出、折旧和其他摊销费用、收购的无形资产的摊销、高管过渡成本、利息收入、利息支出，包括债务折扣和发行成本的摊销、债务清偿的净收益、减值费用、其他收入（支出）、净额和所得税。

收购的无形资产的摊销：包括非现金费用，这些费用可能会受到资产购买和收购的时间和规模的影响。管理层在评估其持续的非公认会计准则业绩和调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑其经营业绩，因为这些费用是非现金支出，可能会受到资产购买和收购的时间和规模的影响，可能无法反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。

债务折扣和发行成本的摊销：主要包括与我们的债务相关的摊销费用。管理层在评估其持续的非公认会计准则净亏损表现和调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑未进行此项活动的经营业绩，因为管理层认为这并不能反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。这些都包含在我们的利息支出总额中。

资本支出：包括用于购买财产和设备的现金、减去出售财产和设备的收益、资本化内部使用软件和融资租赁债务的付款，如我们的现金流量表所示。

折旧和其他摊销费用：包括可能受资产购买时间和规模影响的非现金费用。管理层在评估其持续调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑未进行此项活动的经营业绩，因为这些费用是非现金支出，可能会受到资产购买时机和规模的影响，可能无法反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。

自由现金流：计算方法是用于经营活动的净现金减去不动产和设备的购买，扣除出售财产和设备的收益、融资租赁负债的本金支付、资本化内部使用软件成本以及与资本支出相关的预付款。管理层特别确定了GAAP与非GAAP财务指标对账中的调整项目。管理层认为，非公认会计准则自由现金流是一种盈利能力和流动性衡量标准，它为管理层和投资者提供了有关该业务产生的现金量的有用信息，这些现金可用于投资Fastly的业务和加强其资产负债表，但其目的不是代表可用于全权支出的剩余现金流。非公认会计准则自由现金流的列报也不能孤立考虑，也不能作为衡量流动性的经营活动现金流的替代方案。

所得税：主要包括与州和国外所得税相关的确认费用。管理层在评估其持续调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑未进行此项活动的经营业绩，因为管理层认为这并不能反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。

利息支出：主要包括与我们的债务工具相关的利息支出，包括债务折扣的摊销和发行成本。管理层在评估其持续的非公认会计准则净亏损表现和调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑未进行此项活动的经营业绩，因为管理层认为这并不能反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。

利息收入：主要包括与我们的有价证券相关的利息收入。管理层在评估其持续的非公认会计准则净亏损表现和调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑未进行此项活动的经营业绩，因为管理层认为这并不能反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。

其他收入（支出），净额：主要包括外币交易损益。管理层在评估其持续调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑未进行此项活动的经营业绩，因为管理层认为这并不能反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。

股票薪酬支出：包括我们的股权激励计划下的股票期权、限制性股票单位、绩效奖励、限制性股票奖励和员工股票购买计划（“ESPP”）的费用。尽管股票薪酬是公司的一种支出并被视为一种薪酬形式，但管理层在评估其持续的非公认会计准则净亏损表现和调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑其在没有这种活动的经营业绩，这主要是因为管理层认为这是一种非现金支出，不能反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。此外，一些股票工具的价值是使用包含我们无法控制的变量（例如市场波动率）的公式来确定的。

管理层认为，这些非公认会计准则财务指标和调整后的息税折旧摊销前利润对我们的管理层和投资者来说是有用的指标，因为它们使我们能够更好地了解我们核心业务的长期业绩，便于将我们的多个时期的经营业绩与同行公司的经营业绩进行比较，再加上相应的GAAP财务指标和我们的对账，可以增强投资者对我们当前财务业绩的总体理解。

在下面的财务表中，公司提供了最具可比性的GAAP财务指标与本新闻稿中使用的历史非GAAP财务指标的对账。

关键指标

1 我们计算LTM净留存率的方法是，将截至最后十二个月期间（“LTM期”）开始的前十二个月期间（“之前的12个月期间”）的客户总收入减去账单减少或客户流失导致的收入收缩，再加上同一客户在LTM期间账单增加导致的收入扩张除以之前12个月期间的总收入。我们认为，LTM净留存率是补充性的，因为它消除了基于使用量的商业模式中固有的部分波动性。

2 我们的客户数量是根据与我们有良好账单关系的独立可识别运营实体的数量计算得出的，我们从中确认了本季度的收入。我们的企业客户被定义为本季度年化收入超过100,000美元的客户。计算方法是将每位客户在该季度内的收入乘以四。

3 剩余履约义务包括与客户签订的当前合同期限内的未来承诺收入，以及因未履行相关履约义务而开具发票的对价产生的递延收入。

4 非公认会计准则每股净亏损的计算方法是非公认会计准则净亏损除以2024年的加权平均基本股数。

5 假设2024年第二季度加权平均已发行基本股票为1.377亿股，2024年全年已发行1.379亿股。

简明合并运营报表

（以千计，每股金额除外，未经审计）

__________

(1) 包括股票薪酬支出，如下所示：

GAAP与非GAAP财务指标的对账

（以千计，未经审计）

GAAP与非GAAP财务指标的对账

（以千计，未经审计）（续）

简明合并资产负债表

（以千计，未经审计）

简明合并现金流量表

（以千计，未经审计）

												三个月已结束 3月31日
																		2024						2023
来自经营活动的现金流：
净亏损																		$	(43,427)					$	(44,687)
为使净亏损与（用于）经营活动提供的净现金保持一致而进行的调整：
折旧费用																		13,277						12,040
无形资产的摊销																		4,899						5,175
非现金租赁费用																		5,556						6,115
债务折扣和发行成本的摊销																		354						716
递延合同成本的摊销																		4,573						3,425
基于股票的薪酬																		31,821						28,151
递延所得税																		228						—
信贷损失准备金																		953						533
财产和设备处置损失																		399						251
投资保费（折扣）的摊销																		(1,158)						449
其他调整																		(259)						(243)
运营资产和负债的变化：
应收账款																		12,028						3,701
预付费用和其他流动资产																		(2,700)						(634)
其他资产																		(1,814)						(7,212)
应付账款																		101						(175)
应计费用																		(8,760)						(6,827)
经营租赁负债																		(7,606)						(5,750)
其他负债																		2,667						(3,889)
由（用于）经营活动提供的净现金																		11,132						(8,861)
来自投资活动的现金流：
购买有价证券																		(56,948)						—
有价证券的到期日																		99,080						227,211
购买财产和设备																		(1,603)						(3,494)
出售财产和设备的收益																		—						22
大写的内部使用软件																		(6,845)						(4,209)
投资活动提供的净现金																		33,684						219,530
来自融资活动的现金流：
偿还融资租赁负债																		(4,872)						(8,645)
行使既得股票期权的收益																		111						336
员工股票购买计划的收益																		2,881						2,596
用于融资活动的净现金																		(1,880)						(5,713)
汇率变动对现金、现金等价物和限制性现金的影响																		(48)						116
现金、现金等价物和限制性现金的净增长																		42,888						205,072
期初的现金、现金等价物和限制性现金																		108,071						143,541
期末现金、现金等价物和限制性现金																		150,959						348,613
现金流量表中显示的现金、现金等价物和限制性现金的对账：
现金和现金等价物																		150,809						348,463
限制性现金，当前																		150						150
现金、现金等价物和限制性现金总额																		$	150,959					$	348,613

自由现金流

（以千计，未经审计）

												三个月已结束 3月31日
																		2024						2023
（用于）运营提供的现金流																		$	11,132					$	(8,861)
资本支出 (1)																		(13,320)						(16,326)
自由现金流																		$	(2,188)					$	(25,187)

__________

(1) 资本支出定义为用于购买财产和设备的现金，减去出售财产和设备的收益、资本化内部使用软件和融资租赁债务的付款，如我们的现金流量表所示。我们的资本支出不包括截至2024年3月31日的三个月中部署的370万美元预付资本设备，这反映在现金流量表的补充披露中。

联系人

投资者联系人

小弗农·埃西

ir@fastly.com

媒体联系人

春天哈里斯

press@fastly.com

资料来源：Fastly, Inc.