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美国储蓄银行公布2024年第一季度财务业绩

•2024 年第一季度净收入为 2,090 万美元，比 2023 年第一季度增长 12.8%

•2023年第四季度执行的战略资产负债表重新定位促进了盈利能力的提高和净利率的扩大

•毛伊岛野火相关储备的释放反映了毛伊岛经济的光明前景

•良好的信贷质量、流动性和资本状况

檀香山——夏威夷电气工业公司（纽约证券交易所-HE）的全资子公司美国储蓄银行（ASB）今天公布2024年第一季度净收入为2,090万美元，而2023年第四季度为320万美元，2023年第一季度为1,860万美元。本季度的净收入反映了毛伊岛150万澳元野火相关储备金的释放，以及野火期间损失或损坏的40万美元现金的恢复，部分被毛伊岛野火相关的180万美元支出所抵消。不包括这些项目的税后影响，第一季度的核心净收入1也为2,090万美元。

ASB总裁兼首席执行官Ann Teranishi表示：“美国储蓄银行在第一季度表现良好，与关联季度和去年同期相比，净收入均有所增加。”“净利率和盈利能力受益于上个季度执行的战略资产负债表重新定位。我们还公布了最初在毛伊岛发生野火后提取的储备金，这反映了毛伊岛的弹性经济和强于预期的前景。该银行的资产负债表仍然处于有利地位，拥有雄厚的资本、稳健的信贷质量、贷款能力和充足的流动性。”

1 参见本新闻稿末尾的 “ASB使用某些未经审计的非公认会计准则指标的解释” 和相关的GAAP对账。

财务要闻

2024年第一季度的净利息收入为6,230万美元，而关联季度为6,120万美元，2023年第一季度为6,490万美元。与关联季度相比，净利息收入的增加主要是由于盈利资产收益率的提高。继上个季度的资产负债表调整之后，收益资产的收益率有所提高，原因是出售证券的收益被用于为到期的公共存款证提供资金并减少了批发融资。与上一季度相比，净利息收入下降的主要原因是利息支出增加，但部分被资产收益率提高导致的利息和股息收入增加所抵消。2024年第一季度的净利率为2.75％，而关联季度的净利率为2.63％，2023年第一季度的净利率为2.85％。本季度，盈利资产收益率提高了11个基点，融资成本提高了1个基点。

在第一季度，ASB记录的信贷损失准备金为220万美元，而关联季度的信贷损失准备金为30万美元，2023年第一季度的信贷损失准备金为120万美元。本季度的负准备金反映了2023年8月野火后毛伊岛经济前景改善，储备金释放了150万美元。截至2024年3月31日，ASB的未偿贷款信贷损失备抵额为1.16％，而截至2023年12月31日为1.20％，截至2023年3月31日为1.18％。

2024年第一季度的净扣除率为0.14％，而关联季度的净扣除率为0.15％，2023年第一季度为0.14％。非应计贷款占投资应收贷款总额的百分比为0.53％，而关联季度为0.46％，上一季度为0.24％。

2024年第一季度的非利息收入为1720万美元，而关联季度为10万美元，2023年第一季度为1,440万美元。与关联季度相比，增长的主要原因是关联季度确认的投资证券的税前亏损为1,500万美元（税后1,100万美元），以及银行自有人寿保险（BOLI）收入的增加。与上一季度相比的增长主要是由于BOLI收入的增加。与关联季度及上一季度相比，BOLI收入的增加被非利息支出（记录在薪酬和员工福利中）的相关增加所抵消。

非利息支出为5,590万美元，而关联季度为5,910万美元，2023年第一季度为5,440万美元。与关联季度相比，下降的主要原因是关联季度增加了支持当地社区的慈善捐款，但部分被薪酬和员工福利支出的增加所抵消。这个

与上一季度相比的增长主要是由于薪酬和员工福利支出以及毛伊岛野火相关支出的增加。

截至2024年3月31日，贷款总额为61亿美元，较2023年12月31日下降1.1％，这主要反映了商业市场投资组合中贷款的回报和出售以及HELOC投资组合的减少。

截至2024年3月31日，存款总额为80亿美元，较2023年12月31日下降1.7％。核心存款较2023年12月31日下降了1.2％，而存款证下降了5.3％，这主要是由于支付了1.66亿美元的公共定期存款。截至2024年3月31日，86％的存款由联邦储蓄银行投保或全额抵押，与2023年12月31日一致，约有82％的存款由联邦调查局投保。2024年第一季度，平均资金成本为117个基点，略低于关联季度的118个基点，高于上一季度的66个基点。

截至2024年3月31日，批发融资总额为5.93亿美元，低于截至2023年12月31日的7.5亿美元。

2024年第一季度的平均股本回报率为15.6％，而关联季度的平均股本回报率为2.7％，2023年第一季度为15.5％。2024年第一季度的平均资产回报率为0.88％，而关联季度为0.13％，上一季度为0.78％。

在2024年第一季度，ASB没有向HEI派发股息，这为ASB的健康资本水平提供了支持。截至2024年3月31日，ASB的一级杠杆率为8.0％。

HEI 财报发布、HEI 网络直播和讨论收益的电话会议

在ASB在本季度结束30天后提交监管文件的同时，ASB今天公布了其2024年第一季度财务业绩。请注意，这些报告的业绩仅与ASB有关，不一定代表HEI在2024年第一季度的合并财务业绩。

HEI计划于2024年5月10日星期五公布其2024年第一季度的合并财务业绩，并将在当天夏威夷时间上午10点30分（美国东部时间下午4点30分）进行网络直播和电话会议，讨论其合并收益，包括ASB的收益。

要收听电话会议，请拨打 1-888-660-6377（美国）或 1-929-203-0797（国际），然后输入密码 2393042。缔约方还可以通过以下方式访问演示材料（包括非公认会计准则指标的核对）和/或收听电话会议

访问HEI网站www.hei.com上的 “投资者关系” 下方的电话会议链接，标题是 “新闻与活动——活动和演讲”。

重播将在线和通过电话提供。在线重播将在活动结束大约两小时后在HEI的网站上公布。在活动结束大约两小时后，还将提供音频重播，直至2024年5月24日。要观看音频重播，请拨打 1-800-770-2030（美国）或 1-647-362-9199（国际），然后输入密码 2393042。

HEI和夏威夷电气公司（夏威夷电气）打算继续使用HEI的网站www.hei.com作为披露更多信息的手段；此类披露

将包含在网站的 “投资者关系” 部分。因此，投资者除了关注HEI、夏威夷电气和ASB的新闻稿、HEI和夏威夷电气证券交易委员会（SEC）的文件以及HEI的公开电话会议和网络直播外，还应定期关注HEI网站的投资者关系部分。投资者可以通过网站的 “投资者关系” 部分注册接收电子邮件提醒。除非以引用方式特别纳入本文档或HEI和夏威夷电气的美国证券交易委员会文件，否则HEI网站上的信息不会以引用方式纳入本文档或HEI和夏威夷电气的美国证券交易委员会文件中，除非在此范围内。

投资者还不妨访问夏威夷州公用事业委员会（PUC）网站 https://hpuc.my.site.com/cdms/s/，查看向PUC提交和发布的文件。PUC网站上的任何信息均未以引用方式纳入本文件或HEI和夏威夷电气向美国证券交易委员会提交的文件中。

HEI 家族公司提供的能源和金融服务为夏威夷的大部分经济和社区活动提供了动力。HEI的电力公司夏威夷电气公司为夏威夷约95％的人口提供电力，并正在进行一项雄心勃勃的努力，以实现其运营和整个州经济的脱碳。其银行子公司ASB是夏威夷最大的金融机构之一，提供广泛的银行和其他金融服务，并致力于促进经济增长、负担能力和财务状况。HEI还通过其不受监管的子公司Pacific Current的投资，帮助推进夏威夷的可持续发展目标。欲了解更多信息，请访问 www.hei.com。

非公认会计准则指标

核心净收入是一项非公认会计准则指标，不包括与毛伊岛野火相关的税后成本。请参阅本新闻稿末尾的 “ASB使用某些未经审计的非公认会计准则指标的说明” 和相关的GAAP对账。

前瞻性陈述

本新闻稿可能包含 “前瞻性陈述”，包括本质上是预测性的、取决于或提及未来事件或条件的陈述，通常包括 “将”、“期望”、“预期”、“打算”、“计划”、“相信”、“预测”、“估计” 或类似表达方式。此外，任何关于未来财务业绩、持续业务战略或前景或未来可能行动的陈述也是前瞻性陈述。前瞻性陈述基于当前对未来事件的预期和预测，受风险、不确定性以及有关HEI及其子公司的假设的准确性、其开展业务的行业表现以及经济、政治和市场因素等的影响。这些前瞻性陈述并不能保证未来的表现。

本新闻稿中的前瞻性陈述应与HEI截至2023年12月31日止年度的10-K表年度报告以及HEI的其他定期报告中提出的 “关于前瞻性陈述的警示说明” 和 “风险因素” 讨论（以引用方式纳入此处）一起阅读，这些讨论了可能导致HEI业绩与此类声明中预期的业绩存在重大差异的重要因素。这些前瞻性陈述仅代表其发布报告、陈述或提交之日的情况。除非联邦证券法要求，否则HEI、夏威夷电气、ASB及其子公司没有义务公开更新或修改任何前瞻性陈述，无论是由于新信息、未来事件还是其他原因。

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美国储蓄银行，F.S.B.

损益表数据

（未经审计）

						三个月已结束
（以千计）						3月31日 2024						十二月三十一日 2023						3月31日 2023
利息和股息收入
贷款的利息和费用						$	72,971					$	72,340					$	64,842
投资证券的利息和股息						14,964						15,587						14,637
利息和股息收入总额						87,935						87,927						79,479
利息支出
存款负债的利息						17,432						17,961						6,837
其他借款的利息						8,154						8,721						7,721
利息支出总额						25,586						26,682						14,558
净利息收入						62,349						61,245						64,921
信贷损失准备金						(2,159)						304						1,175
扣除信贷损失准备金后的净利息收入						64,508						60,941						63,746
非利息收入
其他金融服务的费用						4,874						4,643						4,679
存款负债的费用收入						4,898						5,104						4,599
其他金融产品的手续费收入						2,743						2,664						2,744
银行拥有的人寿保险						3,584						1,707						1,425
抵押银行收入						424						209						130
出售投资证券的亏损						—						(14,965)						—
其他收入，净额						686						693						801
非利息收入总额						17,209						55						14,378
非利息支出
薪酬和员工福利						32,459						28,797						30,204
占用率						5,063						5,422						5,588
数据处理						4,846						5,305						5,012
服务						4,151						5,032						2,595
装备						2,649						3,114						2,646
办公用品、印刷和邮资						1,018						1,019						1,165
市场营销						776						1,167						1,016
其他费用						4,942						9,250						6,191
非利息支出总额						55,904						59,106						54,417
所得税前收入						25,813						1,890						23,707
所得税						4,879						(1,341)						5,145
净收入						$	20,934					$	3,231					$	18,562
综合收益（亏损）						$	11,166					$	70,585					$	36,992
其他银行信息（按年计算的百分比，截至期末除外）
平均资产回报率						0.88						0.13						0.78
平均净资产回报率						15.64						2.74						15.51
有形普通股的平均回报率						18.48						3.32						18.73
净利率						2.75						2.63						2.85
效率比						70.27						96.42						68.62
扣除额与平均未偿贷款之比的净扣除额						0.14						0.15						0.14
截至期末
非应计贷款与为投资而持有的应收贷款						0.53						0.46						0.24
未偿贷款的信贷损失备抵金						1.16						1.20						1.18
有形普通股权转换为有形资产						5.0						4.7						4.3
一级杠杆比率						8.0						7.7						7.7
支付给 HEI 的股息（通过 ASB Hawaii, Inc.）（百万美元）						$	—					$	—					$	14.0

这些信息应与HEI向美国证券交易委员会提交的文件中的合并财务报表及其附注一起阅读。过渡期的经营业绩不一定表示未来中期或全年的预期业绩。

美国储蓄银行，F.S.B.

资产负债表数据

（未经审计）

（以千计）			2024年3月31日						2023年12月31日
资产
现金和银行应付款						$	126,259					$	184,383
计息存款						100,681						251,072
现金和现金等价物						226,940						435,455
投资证券
按公允价值可供出售						1,091,889						1,136,439
持有至到期，按摊余成本计算						1,191,074						1,201,314
联邦住房贷款银行的股票，按成本计算						32,489						14,728
为投资而持有的贷款						6,116,722						6,180,810
信用损失备抵金						(71,057)						(74,372)
净贷款						6,045,665						6,106,438
以较低成本或公允价值出售的贷款						2,923						15,168
其他						687,059						681,460
善意						82,190						82,190
总资产						$	9,360,229					$	9,673,192
负债和股东权益
存款负债——非计息						$	2,557,240					$	2,599,762
存款负债——计息						5,447,824						5,546,016
其他借款						593,000						750,000
其他						220,570						247,563
负债总额						8,818,634						9,143,341
普通股						1						1
额外的实收资本						358,645						358,067
留存收益						484,989						464,055
扣除税收优惠后的累计其他综合亏损
证券未实现净亏损			$	(293,466)					$	(282,963)
退休金计划			(8,574)			(302,040)			(9,309)			(292,272)
股东权益总额						541,595						529,851
负债总额和股东权益						$	9,360,229					$	9,673,192

这些信息应与HEI向美国证券交易委员会提交的文件中的合并财务报表及其附注一起阅读。

对ASB使用某些未经审计的非公认会计准则指标的解释

HEI和ASB管理层使用某些非公认会计准则指标来评估HEI和该银行的业绩。

管理层认为，这些非公认会计准则指标提供了有用的信息，可以更好地衡量公司的核心运营活动。此处列出的核心收益和其他财务指标可能无法与其他公司使用的类似标题的指标相提并论。随附的表格提供了该银行报告的 GAAP1 收益与非公认会计准则核心收益以及平均股本回报率和平均资产回报率的对账。

从GAAP收益到核心收益的对账调整仅限于与毛伊岛野火相关的成本。管理层不认为这些项目代表公司的基本核心收益。

公认会计原则与非公认会计准则指标的协调

美国储蓄银行 FSB

未经审计

1 美利坚合众国普遍接受的会计原则