附录 99

开利公布强劲的2024年第一季度业绩

•净销售额与2023年第一季度相比增长了17％；有机销售额增长了2％

•GAAP每股收益为0.29美元，调整后每股收益为0.62美元

•GAAP营业利润率同比下降240个基点；调整后的营业利润率增长了280个基点

•尽管与之前的业务退出时间相比还有0.05美元的不利影响，但仍维持2024年全年调整后的每股收益指导区间

•将2024年全年调整后的营业利润率预期提高至约15.5％

•预计将在2024年恢复股票回购

佛罗里达州棕榈滩花园，2024年4月25日——智能气候和能源解决方案领域的全球领导者开利环球公司（纽约证券交易所代码：CARR）今天公布了2024年第一季度的强劲财务业绩，并重申了其全年收益预期，尽管与2月份的预期相比，预计业务退出时间较早。

“我们在转型的同时继续表现出色。在非常强劲的生产率的推动下，我们将调整后的营业利润率扩大了280个基点，同时继续投资未来。” 开利董事长兼首席执行官戴维·吉特林说。“我们在年初关闭了Viessmann气候解决方案，这将为开利和整个行业带来变革。我们专注于利用长期的长期可持续发展趋势，跑赢市场，实现和加快收入和成本协同效应。业务退出也步入正轨，因为我们在完成四笔交易中的三笔后的几个月之内，并且在完成第四笔交易方面取得了重大进展。我们现在预计将在2024年恢复股票回购，因为已宣布交易的净收益将帮助我们今年恢复到约2倍的净杠杆率。”

2024 年第一季度业绩

开利第一季度的销售额为62亿美元，与去年同期相比增长了17％，其中包括2％的有机增长和约16％的收购维斯曼气候解决方案的贡献，被资产剥离产生的约1％所抵消。暖通空调领域的有机销售额增长了2％。受商用和轻型商用暖通空调持续强劲的推动，美洲的暖通空调销售额增长了中个位数，两者均增长了约20％，但部分被住宅暖通空调的低个位数下降所抵消。欧洲、中东和非洲的暖通空调有机销售额下降了10％，商用暖通空调增长了约10％，这被欧洲、中东和非洲住宅和轻型商业的大幅下降所抵消。这些有机数据不包括维斯曼气候解决方案的贡献，该季度同比下降12％，其中一半以上是由太阳能光伏销售下降推动的。随着我们继续改善在日本的组合，亚太地区的暖通空调销售持平，中国的强劲增长被日本销售的下降所抵消。受北美卡车和拖车以及商用制冷的有机推动，制冷销售额下降了2％，但大部分被集装箱超过50％的增长所抵消。消防和安全表现出广泛的增长，本季度销售额有机增长了7％，商业和住宅火灾增长了中等个位数。

该季度的GAAP营业利润为5亿美元，比去年下降了10％，这主要是由于收购成本和收购的无形资产的摊销费用，这足以抵消维斯曼气候解决方案的加入。调整后的营业利润为9.27亿美元，增长了44％，这主要是由强劲的生产率和维斯曼气候解决方案的贡献推动的。

净收入为2.69亿美元，调整后的净收入为5.65亿美元。GAAP每股收益为0.29美元，调整后的每股收益为0.62美元。经营活动产生的净现金流为4000万美元，资本支出为1.04亿美元，自由现金流出为6400万美元。资金外流与开利的季节性营运资金模式一致。

2024 年全年指南**

开利更新了2024年的以下指南，其中包括准入解决方案、商用制冷和工业消防，为期半年：

*注意：当公司在前瞻性基础上提供对有机销售额、调整后的营业利润、调整后的营业利润率、调整后的每股收益和自由现金流的预期时，如果不进行不合理的努力，通常无法调和非公认会计准则预期与相应的GAAP指标之间的差异。有关更多信息，请参阅下面的 “非公认会计准则财务指标的使用和定义”。

**截至 2024 年 4 月 25 日

电话会议

开利将于今天，即2024年4月25日星期四美国东部时间上午 7:30 主持其财报电话会议的网络直播。要观看网络直播，请访问开利投资者关系网站的活动和演示部分，网址为ir.carrier.com/news-and-events/events-and-presents，或者要通过电话收听财报电话会议，参与者必须在运营商财报电话注册处进行预登记。所有注册者都将收到拨入信息和允许访问实时通话的PIN码。

警示声明

本通信所包含的陈述如果不是历史或当前事实的陈述，则构成证券法规定的 “前瞻性陈述”。这些前瞻性陈述旨在根据目前认为有效的假设，提供管理层对开利未来运营和财务业绩的当前预期或计划。前瞻性陈述可以通过使用 “相信”、“期望”、“预期”、“计划”、“战略”、“前景”、“估计”、“项目”、“目标”、“预期”、“将”、“应该”、“看到”、“指导”、“展望”、“信心”、“情景” 等词语来识别，以及与讨论未来运营或财务相关的其他具有类似含义的词语性能。除其他外，前瞻性陈述可能包括与未来销售、收益、现金流、经营业绩、现金用途、股票回购、税率和其他财务业绩或潜在未来计划、战略或交易的衡量标准、我们的投资组合转型及其预期收益的使用、潜在的未来投资、开利的负债计划以及其他非历史事实的陈述。所有前瞻性陈述都涉及风险、不确定性和其他因素，这些因素可能导致实际结果与前瞻性陈述中表达或暗示的结果存在重大差异。有关识别可能导致实际业绩与前瞻性陈述中陈述的结果存在重大差异的因素的更多信息，请参阅开利不时向美国证券交易委员会提交或提供给美国证券交易委员会的10-K、10-Q和8-K表报告。任何前瞻性陈述仅代表其发表之日，除非适用法律要求，否则无论是由于新信息、未来事件还是其他原因，开利均不承担更新或修改此类陈述的义务。

关于承运人

开利环球公司是智能气候和能源解决方案领域的全球领导者，致力于为子孙后代创造对人类和地球至关重要的解决方案。从一开始，我们就在发明新技术和全新行业方面处于领先地位。今天，我们之所以继续保持领先地位，是因为我们拥有一支世界一流的多元化员工队伍，将客户置于我们所做的一切的中心。欲了解更多信息，请访问 corporate.carrier.com 或在社交媒体上关注 Carrier，网址为 @Carrier。

CARR-IR

联系人：

投资者关系

山姆·珀尔斯坦

561-365-2251

Sam.Pearlstein@Carrier.com

媒体查询

艾什莉·巴里

561-365-1260

Ashley.Barrie@Carrier.com

部分财务数据、非公认会计准则指标和定义

下表显示了开利环球公司（“承运人”）的部分财务数据。还包括非公认会计准则指标与其最具可比性的GAAP指标的对账。

非公认会计准则财务指标的使用和定义

开利环球公司（“开利”）根据美国普遍接受的会计原则（“GAAP”）报告其财务业绩。我们在报告根据公认会计原则确定的财务信息时，会补充某些非公认会计准则财务信息。所提供的非公认会计准则信息为投资者提供了其他有用的信息，但不应孤立地考虑，也不应将其作为相关的GAAP指标的替代品。此外，其他公司对非公认会计准则指标的定义可能有所不同，这限制了这些衡量标准与其他公司比较的用处。我们鼓励投资者全面审查我们的财务报表和公开提交的报告，不要依赖任何单一的财务指标。非公认会计准则指标与根据公认会计原则编制的相应金额的对账见本附录的表格。这些表格提供了关于调整后措施中未包括的项目和金额的补充信息。

有机销售、调整后的营业利润、调整后的营业利润率、增量利润率/收益转换、扣除利息、税项、折旧和摊销前的收益（“EBITDA”）、调整后的息税折旧摊销前利润、调整后的净收益、调整后的每股收益（“EPS”）、调整后的利息支出、净额、调整后的有效税率和净负债均为非公认会计准则财务指标。

有机销售额代表合并净销售额（GAAP衡量标准），不包括过去十二个月内完成的外币折算、收购和剥离以及其他非运营性质的重要项目（以下称为 “其他重要项目”）的影响。调整后的营业利润代表营业利润（公认会计原则衡量标准），不包括重组成本、收购的无形资产的摊销和其他重要项目。调整后的营业利润率表示调整后的营业利润占净销售额的百分比（公认会计原则衡量标准）。增量利润率/收益转换率表示调整后营业利润的同比变化除以净销售额的同比变化。息税折旧摊销前利润表示归属于普通股股东的净收益（公认会计原则衡量标准），经利息收入和支出、所得税支出以及折旧和摊销调整后。调整后的息税折旧摊销前利润代表息税折旧摊销前利润，不包括非服务养老金福利、子公司运营收益中的非控股权益、重组成本和其他重要项目。调整后的净收益代表归属于普通股股东的净收益（公认会计原则衡量标准），不包括重组成本、收购的无形资产的摊销和其他重要项目。调整后的每股收益代表摊薄后的每股收益（公认会计原则衡量标准），不包括重组成本、收购的无形资产的摊销和其他重要项目。调整后的利息支出，净额代表利息支出（GAAP指标）和利息收入（GAAP指标），净额不包括其他重要项目。调整后的有效税率代表有效税率（GAAP衡量标准），不包括重组成本、收购的无形资产的摊销和其他重要项目。净负债是指长期债务（公认会计原则衡量标准）减去现金和现金等价物（公认会计原则衡量标准）。对于业务板块，在适用的情况下，营业利润和营业利润率的调整代表营业利润，不包括重组、收购的无形资产的摊销和其他重要项目。

自由现金流是一种非公认会计准则财务指标，代表经营活动（GAAP指标）提供的净现金流减去资本支出。管理层认为，自由现金流是衡量流动性的有用指标，也是评估开利为其活动提供资金的能力的额外基础，包括收购融资、还本付息、回购开利普通股以及向股东分配收益。

订单是与客户签订的合同承诺，以商定的价格提供特定的商品或服务，如果取消，可能不会受到处罚。

当我们在前瞻性基础上提供对有机销售、调整后的营业利润、调整后的营业利润、调整后的利息支出、净利润率/收益转化率、息税折旧摊销前利润、调整后每股收益和自由现金流的预期时，非公认会计准则预期与相应的公认会计原则指标（预期净销售额、营业利润、利息支出、有效税率、增量营业利润率、净收入）之间的差异的对账归属于普通股股东，摊薄后的每股收益和净现金流量（由经营活动提供的净现金流）通常无法在不合理的努力下获得，这是因为在未来相关时期内可能被排除在GAAP指标之外的项目可能存在很大的可变性、复杂性和低知名度，例如异常收益和亏损、未决诉讼的最终结果、外币汇率的波动、潜在收购和剥离的影响和时机、未来的重组成本以及其他可能的结构性变化意义。排除项的可变性可能会对我们未来的GAAP业绩产生重大且可能不可预测的影响。

开利环球公司

简明合并运营报表

开利环球公司

简明合并资产负债表

						（未经审计）
（以百万计）						2024年3月31日						2023年12月31日
资产
现金和现金等价物						$	1,313					$	10,015
应收账款，净额						3,156						2,481
合约资产，流动						320						306
库存，净额						3,189						2,217
持有待售资产，流动						3,169						3,314
其他资产，当前						568						447
流动资产总额						11,715						18,780
未来的所得税优惠						823						739
固定资产，净额						3,179						2,293
经营租赁使用权资产						633						491
无形资产，净额						7,351						1,028
善意						15,366						7,989
养老金和退休后资产						78						32
权益法投资						1,155						1,140
其他资产						510						330
总资产						$	40,810					$	32,822
负债和权益
应付账款						$	3,074					$	2,742
应计负债						2,994						2,811
合同负债，当前						501						425
持有的待售负债，当前						820						862
长期债务的当前部分						1,248						51
流动负债总额						8,637						6,891
长期债务						15,647						14,242
未来的养老金和退休后债务						259						155
未来的所得税义务						2,272						535
经营租赁负债						505						391
其他长期负债						1,584						1,603
负债总额						28,904						23,817
公平
普通股						9						9
库存股						(1,972)						(1,972)
额外的实收资本						8,536						5,535
留存收益						6,860						6,591
累计其他综合亏损						(1,872)						(1,486)
非控股权益						345						328
权益总额						11,906						9,005
负债和权益总额						$	40,810					$	32,822

开利环球公司

简明合并现金流量表

开利环球公司

分部净销售额和营业利润

开利环球公司

报告（GAAP）与调整后（非GAAP）的对账

营业利润

(1) 摊销已购库存和积压库存的公允价值上升额。

(2) 与调整我们欠UTC的税务相关负债相关的收益。

(3) 我们先前持有的TCC股票投资的账面价值在TCC收购之日按公允价值确认。

开利环球公司

已报告（GAAP）与调整后（非公认会计准则）业绩的对账

净收益、每股收益和有效税率

(1) 摊销已购库存和积压库存的公允价值上升额。

(2) 与调整我们欠UTC的税务相关负债相关的收益。

开利环球公司

已报告（GAAP）与调整后（非公认会计准则）业绩的对账

净收益、每股收益和有效税率

(1) 摊销已购库存和积压库存的公允价值上升额。

(2) 我们先前持有的TCC股票投资的账面价值在TCC收购之日按公允价值确认。

开利环球公司

已报告（GAAP）与调整后（非公认会计准则）业绩的对账

净销售额变化的组成部分

收购的无形资产摊销的历史金额

自由现金流对账

净债务对账