美国 个州

证券 和交易委员会

华盛顿， 哥伦比亚特区 20549

表单10-K

根据该法第 12 (b) 条注册的证券 ：

普通股 股，无面值

根据该法第 12 (g) 条注册的证券 ：

没有

根据《证券法》第405条的规定，如果注册人是知名的经验丰富的发行人，请用复选标记注明 。是的 ☐ 没有 

如果注册人不需要根据该法第 13 条或第 15 (d) 条提交报告，请用复选标记注明 。是的 ☐ 没有

用复选标记注明 注册人 (1) 在过去的 12 个月内（或注册人需要提交此类报告的较短期限）是否提交了 1934 年《证券交易法》第 13 或 15 (d) 条要求提交的所有报告，并且 (2) 在过去 90 天内是否受此类申报要求的约束。是的 ☐ 没有

如果根据S-K法规（本章第229.405节）第405项披露的拖欠申报人的信息不包含在此处 ，并且据注册人所知，也不会包含在本表格10-K第三部分或本表格10-K修正案中以引用方式纳入 的最终委托书或信息声明中，则使用复选标记注明 。 是不是 ☐

用复选标记指明这些错误更正中是否有任何是需要对注册人的任何执行官根据§240.10D.1 (b) 在相关恢复期内收到的基于激励的薪酬 进行回收分析的重述。 ☐ 

用复选标记注明 注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、小型申报公司、 还是新兴成长型公司。参见《交易法》第12b-2条中 “大型加速申报人”、“加速申报人”、“小型申报公司 ” 和 “新兴成长型公司” 的定义：

如果 是一家新兴成长型公司，请用复选标记表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守 根据《交易法》第13 (a) 条规定的任何新的或修订后的财务会计准则。☐

用复选标记表示 注册人是否为空壳公司（定义见《交易法》第 12b-2 条）。是的 ☐ 没有

截至 2023 年 4 月 15 日的 ，有2,625,130股已发行普通股。

目录

关于前瞻性陈述的警告 说明

本 报告包含经修订的1933年《证券法》（“证券 法”）第27A条和经修订的1934年《证券交易法》（“交易法”）第21E条所指的前瞻性陈述。这些前瞻性 陈述通常位于 “管理层对财务 状况和经营业绩的讨论和分析”、“业务” 和 “财产” 标题下的材料中，但也可能作为 在其他地方找到。这些前瞻性陈述受风险和不确定性以及其他因素的影响，这些因素可能导致我们的实际业绩、业绩 或成就与前瞻性 陈述所表达或暗示的结果、业绩或成就存在重大差异。你不应该过分依赖这些陈述。

我们 使用 “可能”、“将”、“期望”、“预期”、“预期”、 “估计”、“希望”、“计划”、“相信”、“预测”、“设想”、 “打算”、“将”、“继续”、“潜在”、“应该”、“自信”、 “可以” 等术语来识别前瞻性陈述，尽管有些前瞻性陈述的表达方式可能有所不同。您应该 注意，我们的实际业绩可能与前瞻性陈述中包含的结果存在重大差异。

前瞻性 陈述基于发表陈述时可用的信息，涉及已知和未知的风险、不确定性 和其他因素，这些因素可能导致我们的业绩、活动水平、业绩或成就与本报告中前瞻性陈述所表达或暗示的信息 存在重大差异。除其他外，这些因素包括：

当 我们表达对未来事件或结果的期望或信念时，这种期望或信念是本着诚意表达的，并认为 有合理的依据。

前瞻性 陈述仅代表截至本报告发布之日或本报告以引用方式纳入的任何文件之日。除非适用法律或法规要求 ，否则我们不承担任何义务更新前瞻性陈述以反映本报告发布之日之后的事件 或情况，也没有义务反映意外事件的发生。

第一部分

商品 1.商业

概述

NEXT TECHNOLOGY HOLDING INC（前身为 “WeTrade Group, Inc”）（“公司”）于2019年3月28日在怀俄明州 注册成立。截至2023年12月31日，公司推行两项企业战略。一种业务策略是继续 提供软件开发服务，另一种策略是收购和持有比特币。

软件 开发

我们 为我们的客户提供支持人工智能的软件开发服务，其中包括为包括工业和其他企业在内的各种类型的企业开发、设计和实施各种 SAAS 软件解决方案。

比特币 收购策略

我们的 比特币收购策略通常包括使用超过营运资金要求的流动资产收购比特币，以及 不时，视市场情况而定，发行债务或股权证券或进行其他筹资交易 ，目的是将所得款项用于购买比特币。

我们 将持有的比特币视为长期持有，并预计将继续积累比特币。我们尚未为我们寻求持有的比特币数量设定任何具体目标，我们将继续监测市场状况，以确定是否进行额外 融资以购买更多比特币。

该 总体战略还考虑我们可以（i）定期出售比特币用于一般公司用途，包括为财资管理或与根据适用法律产生税收优惠的策略相关的现金，（ii）进行 以我们持有的比特币为抵押的额外筹资交易，以及（iii）考虑采取其他策略 来创造收入来源或以其他方式产生资金。

我们 认为，由于供应有限，如果比特币的采用率提高，比特币将提供价值升值的机会，并且具有长期对冲通货膨胀的潜力。

下表显示了我们持有的比特币的展望，包括与我们的比特币购买相关的其他信息，以及 在此期间的数字资产减值亏损：

监管 权限和发展

我们在中国法律方面的 法律顾问告诉我们，中国的法律法规目前对我们的业务、 财务状况或经营业绩没有任何实质性影响。但是，无法保证未来香港的经济、政治 和法律环境不会有任何变化。如果中国大陆 与香港之间的当前政治安排发生重大变化，像我们这样的在香港运营的公司可能面临与在中国经营的公司相似的监管风险，包括 它们向投资者提供证券、在美国或其他外汇交易所上市、开展业务或 接受外国投资的能力。鉴于中国最近在香港的权威扩大，存在风险和不确定性， 我们暂时无法预见，中国的规章制度可以在很少或根本没有事先通知的情况下迅速变化。中国 政府可以随时干预或影响我们当前和未来在香港的业务，也可以对海外发行的 发行和/或外国对像我们这样的发行人的投资施加更多的控制。

我们 知道，中国政府在几乎没有事先通知的情况下启动了一系列监管行动和声明，以监管中国某些 地区的业务运营，包括打击证券市场的非法活动，加强对使用可变利益实体结构在海外上市的中国公司的监管，采取新措施扩大网络安全 审查的范围，以及扩大反垄断执法的力度。

以 为例，2021 年 6 月 10 日，全国人民代表大会常务委员会颁布了《中华人民共和国数据安全法》，该法于 2021 年 9 月 1 日生效。法律要求以合法和适当的方式进行数据收集，并规定， 出于数据保护的目的，数据处理活动必须基于数据分类和分层保护 系统进行以确保数据安全。

2021 年 7 月 6 日，中国共产党中央委员会办公厅和国务院办公厅联合发布了一份文件，以打击证券市场的某些活动，促进资本 市场的高质量发展，该文件除其他外，要求有关政府部门加强对执法 和司法合作的跨境监督，加强对在海外上市的中国公司的监督，以及建立和改进 的系统中华人民共和国证券法的域外适用。

2021 年 8 月 20 日，第十三届全国人民代表大会常务委员会第三十次会议表决通过了《中华人民共和国个人 信息保护法》或《中华人民共和国个人信息保护法》， ，该法于 2021 年 11 月 1 日生效。《中华人民共和国个人信息保护法》适用于在中国境外对中国境内自然人的个人信息 的处理，其中（i）此类处理的目的是 为中国境内的自然人提供产品或服务，（ii）此类处理是为了分析或评估中国境内的自然人的行为，或（iii）相关法律和行政法规规定的任何其他情形。

2021 年 12 月 28 日，中国网络空间管理局（“CAC”）会同有关部门正式发布了 《网络安全审查办法（2021）》，该措施于 2022 年 2 月 15 日生效，取代了 2021 年 7 月 10 日发布的前《网络安全审查办法》 （2020）。《网络安全审查办法》（2021）规定，购买网络产品和服务的关键信息基础设施 的运营商，以及开展影响或可能影响国家安全的数据处理活动的在线平台运营商（以及关键信息基础设施的运营商， “运营商”）应进行网络安全 审查，任何控制超过一百万用户个人信息的在线平台运营商都必须接受网络安全。

2023 年 2 月 17 日，经国务院批准，中国证券监督管理委员会（“证监会”）发布了 《境内公司境外证券发行上市管理试行办法》（即《试行办法》）和五个 配套指引，自 2023 年 3 月 31 日起施行。根据试行办法，（i）寻求直接或间接在海外发行或上市证券的国内公司应在提交首次公开募股或上市申请后的三个工作日内，根据试行办法的要求 向中国证监会完成备案手续。如果 国内公司未能完成所需的申报程序或隐瞒任何重大事实或伪造其 申报文件中的任何主要内容，则该国内公司可能受到

行政处罚，例如责令改正、警告和罚款， 及其控股股东、实际控制人、直接负责人和其他直接责任人也可能受到 的行政处罚，例如警告和罚款；(ii) 如果发行人满足以下两个标准，则该发行人的海外发行 和上市应被视为中国境内公司的间接海外发行和上市：(A) 发行人营业收入、总利润、总资产的 50% 或 以上其最近一个财年经审计的合并 财务报表中记录的净资产来自中国境内公司；以及 (B) 发行人的 大部分业务活动在中国大陆开展，或者其主要营业地点位于中国大陆，或者其负责业务运营和管理的高级管理团队中的大部分 是中国公民或其常住地 位于中国大陆。在这种情况下，如果中国境内公司寻求在 海外市场间接发行和上市，发行人应指定一个主要的国内运营实体负责向中国证监会的所有申报程序， ；如果发行人申请首次公开募股或在海外市场上市，则发行人应在提交申请后的三个工作日内向中国证监会提交申报 。

2023 年 2 月 24 日，中国证监会与中国财政部、国家秘密保护局和国家档案局 一起修订了中国证监会和中国国家秘密保护局和国家档案局 在 2009 年发布的规定。修订后的规定以《关于加强境内公司境外证券发行上市的保密和档案管理的规定 为题发布，并于 2023 年 3 月 31 日与《试行办法》一起生效。修订后的《规定》的主要修订之一是将其适用范围扩大到包括间接的境外 发行和上市，这与《试行办法》一致。修订后的规定要求，除其他外，(a) 计划通过其海外上市实体直接或间接向包括证券公司、证券服务提供商和海外监管机构在内的相关个人 或实体公开披露或提供任何 包含政府机构国家机密或工作机密的文件和材料的国内 公司应首先根据 法律获得主管部门的批准，并向美国证券交易委员会存档同级行政部门；以及 (b) 计划直接 或通过其海外上市实体间接向包括证券 公司、证券服务提供商和海外监管机构在内的相关个人和实体公开披露或提供任何其他文件和材料的国内公司应严格履行适用国家法规规定的相关程序。自本报告发布之日起 ，修订后的条款已生效。如果我们公司或我们的子公司 未能遵守修订后的规定和其他中华人民共和国法律和 法规下的上述保密和档案管理要求，或被认为未能遵守上述保密和档案管理要求，主管部门可能会追究相关单位的法律责任，如果涉嫌犯罪，则移交司法机关 追究刑事责任。

除《基本法》的 外，中华人民共和国的全国性法律不适用于香港，除非它们列在《基本法》附件三中，并通过颁布或当地立法在当地适用 。根据《基本法》 ，可能列入附件三的国家法律目前仅限于那些属于国防和外交事务范围的法律，以及香港 香港自治范围以外的其他事项。与数据保护、网络安全和反垄断有关的国家法律法规未在附件三中列出， 不直接适用于香港，因此，我们的法律顾问就中国法律向我们建议，中国民航局和中国证监会目前 对在香港运营的公司没有管辖权。

我们在中国法律方面的 法律顾问告诉我们，我们目前无需就我们的业务、在OTCQB交易证券以及向外国投资者发行 证券获得中国证监会、 CAC或中国任何其他监管机构的任何许可或批准。鉴于中国关于数据保护和网络安全的法律 目前不适用于香港，我们子公司的业务不受CAC的网络安全审查。在某种程度上，如果我们将来 受到此类中国法律的约束，我们认为我们无需进行网络安全审查，因为 (i) 我们在业务运营中没有大量的个人 信息；(ii) 我们业务中处理的数据对国家安全没有影响，因此 可能不会被当局归类为核心或重要数据。此外，我们不受中国 反垄断执法机构的合并控制审查，因为该中国执法机构目前对我们的香港运营子公司没有管辖权。 但是，如果我们无意中得出结论，在适用法律、法规、 或解释发生变化时不需要此类批准，则我们的运营可能会受到与我们 业务或行业相关的现有或未来法律法规的直接或间接的不利影响，并且我们将来需要获得批准。如果我们不遵守此类规章制度，我们可能会受到包括中国证监会在内的中国监管机构 实施的处罚和制裁，这可能会对 公司证券继续在OTCQB交易的能力产生不利影响，从而可能导致我们的证券价值大幅下降或变得一文不值。

此外，鉴于中国政府最近的声明和监管行动，例如与香港 国家安全有关的声明和监管行动、禁止在某些行业运营的中国公司拥有外国所有权的法规的颁布、不断演变的 以及反垄断问题，我们可能会面临中华人民共和国政府未来在这方面的任何行动的不确定性风险，包括中国政府可能解散的风险允许我们的控股公司结构，这可能会导致 发生重大变化在我们的业务中，包括我们延续现有控股公司结构、继续开展当前 业务、接受外国投资以及向投资者提供或继续提供证券的能力。这些不利行为可能导致我们证券的 价值大幅下降或变得一文不值。

可能存在与我们在香港的业务相关的重大风险。例如，作为一家主要在香港经营的 在美国上市的上市公司，我们可能会面临更严格的审查、批评和负面宣传，这可能会导致我们的业务 和普通股价值发生实质性变化。此外，我们面临与我们在香港的业务运营 相关的某些法律和运营风险，这些风险受中国的政治和经济影响。管理我们当前业务 业务的中国法律法规有时模糊不清且不确定，我们可能面临的风险是，中国政府政策的变化可能会对我们在香港开展的业务以及此类业务的盈利能力产生重大影响。因此，与设在香港或将大部分业务设在香港相关的这些 风险可能会导致我们的证券 的价值大幅下降或一文不值。此外，这些风险可能会导致我们的业务运营发生重大变化 或完全阻碍我们向投资者提供或继续提供证券的能力。此外，中国内部 监管规定的变化，例如《外国投资者并购国内企业条例》（“M&A 规则”）、《反垄断法》、《网络安全法》和《数据安全法》，可能会针对公司的公司结构 ，影响我们在香港开展业务、接受外国投资或在美国或其他外汇交易所上市的能力。

包括美国证券交易委员会在内的 美国政府最近发表声明并采取了某些行动，这些声明和行动可能会导致美国 和国际关系发生重大变化，并将影响与美国或中国（包括香港）有联系的公司。SEC 已发布声明，主要针对在中国开展大量业务的公司。例如，2021年7月30日，美国证券交易委员会 主席加里·根斯勒发布了一份与中国近期发展相关的投资者保护声明，根据该声明，主席根斯勒 表示，他已要求美国证券交易委员会工作人员对在中国开展大量业务的公司的申报文件进行有针对性的额外审查。

政府 法规

适用于比特币和数字资产的 法律法规正在演变，可能会有解释和变化。

世界各地的政府 对数字资产的反应各不相同；某些政府认为数字资产是非法的，而另一些政府则允许不受限制地使用和交易 ，而在某些司法管辖区，例如美国，数字资产受到重叠、不确定的 和不断变化的监管要求的影响。

随着 数字资产受欢迎程度和市场规模的增长，美国行政部门、国会和许多美国联邦和州 机构，包括金融犯罪执法网络、商品期货交易委员会（“CFTC”）、SEC、 金融业监管局、消费者金融保护局、司法部、国土部 安全部、联邦调查局、国税局和州金融监管机构一直在审查数字 资产网络的运营，数字资产用户和数字资产交易所，特别关注数字资产在多大程度上可能被用来违反州或联邦法律，包括为清洗非法活动所得或资助犯罪 或恐怖企业提供便利，以及 为用户持有、转让、交易或交换数字资产的交易所或其他服务提供商的安全和健全性以及消费者保护保障。这些州和联邦机构中有许多已经发布了有关数字资产对投资者构成的风险的消费者建议 。此外，联邦和州机构以及其他国家已经发布了有关数字资产交易处理的规则 或指南，以及对从事数字 资产相关活动的企业的要求。

根据比特币的监管特征、比特币的总体市场，尤其是我们的活动，我们的业务和 我们的比特币收购策略可能会受到美国和全球一个或多个监管机构的监管。正在进行和未来的 监管行动可能会在重大不利的程度上改变数字资产市场的性质、行业 参与者（包括服务提供商和金融机构）对这些市场的参与以及我们推行比特币战略的能力。 此外，美国各州、联邦和外国监管机构和立法机构已对包括 数字资产企业在内的行业参与者采取了行动，并颁布了限制性制度，以应对因数字资产活动引起的黑客攻击、消费者伤害或犯罪 活动引起的负面宣传。美国联邦和州能源监管机构也在监控加密货币采矿的总用电量 ，以及加密货币挖矿对批发电网和零售配送系统的供应和调度功能的潜在影响。许多州立法机构已经通过或正在积极考虑立法 ，以应对加密货币挖矿在各自州的影响。

CFTC 的立场是，一些数字资产，包括比特币，属于经修订的 1936 年 商品交易法（“CEA”）中 “大宗商品” 的定义范围。根据CEA，CFTC拥有广泛的执法权，可以监管我们可能进行交易的现货数字资产市场中的 市场操纵和欺诈行为。除了欺诈或操纵事件外， CFTC 通常不监督现金或现货市场交易所或涉及不利用 保证金、杠杆或融资的数字资产商品的交易。此外，CFTC法规和CFTC的监督和执法权适用于期货、 掉期、其他衍生产品和涉及数字资产商品的某些零售杠杆商品交易，包括这些产品交易的 市场。

SEC 及其工作人员采取的立场是，某些其他数字资产属于美国联邦证券法 中 “证券” 的定义范围。美国证券交易委员会高级官员和高级工作人员的公开声明表明， 美国证券交易委员会不认为比特币是联邦证券法规定的证券。但是，此类声明不是美国证券交易委员会的官方政策 声明，仅反映发言者的观点，这些观点对美国证券交易委员会或任何其他机构或法院没有约束力，不能 推广到任何其他数字资产。

此外，由于比特币交易提供了一定程度的匿名性，因此它们很容易被滥用于犯罪活动，例如 洗钱。这种滥用行为或对这种滥用的看法可能会导致对比特币和比特币平台的监管加强监督， 并且执法机构有可能在很少或根本没有通知的情况下关闭比特币平台或其他与比特币相关的基础设施，并阻止用户访问或检索通过此类平台持有的比特币

平台 或基础架构。例如，在参议院财政委员会2021年1月的提名听证会上，财政部长珍妮特 耶伦指出，加密货币有可能提高金融体系的效率，但可以用于 资助恐怖主义、为洗钱提供便利，以及支持威胁美国国家安全利益以及美国和国际金融体系完整性的活动。美国财政部外国资产控制办公室发布了有关虚拟货币使用的最新公告，在特别 指定国民和封锁人员名单中增加了一些数字资产交易所和服务提供商，并参与了多项执法行动，包括一系列执法行动， 关闭或大幅削减了几家与俄罗斯和/或 朝鲜国民相关的小型数字资产交易所的业务。

正如 上面指出的那样，涉及比特币和其他数字资产的活动可能属于多个金融监管机构 和各种法院的管辖范围，此类法律法规正在迅速发展且范围不断扩大。2022年3月9日，拜登总统签署了一项与加密货币有关的 行政命令。尽管该行政命令并未要求通过任何具体法规，但 它指示各联邦机构考虑潜在的监管措施，包括评估美国 CBDC的创建。2022年9月16日，白宫根据包括美国财政部、司法部和商务部在内的多个政府 机构的报告，发布了数字资产开发框架。除其他外， 框架鼓励监管机构采取执法行动，发布指导和规则以应对当前和紧急的风险，支持 支付提供商开发和使用创新技术以增加获得即时支付的机会，考虑建立联邦 框架来监管非银行支付提供商，并评估是否呼吁国会修订《银行保密法》和禁止 无牌汇款的法律，明确适用于数字资产服务提供商。 国会还提出了几项法案，提议对数字资产市场建立额外的监管和监督。

《追究外国公司责任法》的影响

2021 年 3 月 24 日，美国证券交易委员会通过了与执行《追究外国公司责任法》（HFCAA）的某些披露和文件要求 有关的临时最终规则。如果 SEC 根据美国证券交易委员会随后制定的程序将其确定为 “不检查” 年份，则该发行人将被要求遵守这些规则。2021年6月， 参议院通过了《加快追究外国公司责任法》，该法案如果签署成为法律，将把外国公司根据HFCAA退市的时间缩短到连续两年，而不是三年。如果我们的审计师无法连续两年接受上市公司会计监督委员会（PCAOB）的检查 ，则我们的证券在任何美国 国家证券交易所的交易以及在美国的任何场外交易将被禁止。2021年9月22日，PCAOB 通过了一项实施HFCAA的最终规则，该规则为PCAOB提供了一个框架，用于按照 HFCAA的设想，确定PCAOB是否由于外国司法管辖区的一个或多个机构所采取的立场而无法检查或调查位于外国司法管辖区 的完全注册会计师事务所。2021年12月2日，美国证券交易委员会发布了修正案，以最终确定实施HFCAA中提交和披露要求的 规则。这些规则适用于美国证券交易委员会认定为 的注册人，该注册人提交了年度报告，并附有位于外国司法管辖区 的注册会计师事务所出具的审计报告，并且由于外国司法管辖区的当局所采取的立场，PCAOB无法进行全面检查或调查。 2021 年 12 月 16 日，PCAOB 发布了一份报告，认定由于中国当局在这些司法管辖区采取的立场，其无法对总部位于中国大陆和香港的 PCAOB 注册的 公共会计师事务所进行全面检查或调查。 2022年8月26日，PCAOB宣布已与中国证券监督管理委员会和中国财政部签署了协议声明（“协议声明”） 。协议声明的条款将授予 PCAOB对审计工作文件和其他信息的完全访问权限，以便它可以检查和调查总部位于中国和香港的PCAOB注册的 会计师事务所。根据PCAOB的说法，其2021年12月根据HFCAA 做出的决定仍然有效。2022年12月15日，PCAOB宣布，它能够在2022年获得对总部位于中国大陆和香港的PCAOB注册的 公共会计师事务所的完全访问权限进行检查和调查。PCAOB董事会撤销了其先前在2021年作出的决定 ，即PCAOB无法检查或调查总部位于中国大陆和 香港的完全注册的公共会计师事务所。根据PCAOB的规定，对HFCAA下的决定进行重新评估可能会导致PCAOB重申、 修改或撤销该决定。如果后来确定PCAOB由于外国当局采取的立场而无法对公司的审计师进行全面检查或调查

管辖权， 那么这种缺乏检查可能导致HFCAA禁止公司的证券交易，最终导致 证券交易所决定将公司的证券除名。

向或从我们的子公司转移现金

NEXT TECHNOLOGY HOLDING INC. 是一家控股公司，自己没有业务。我们主要通过我们在香港和中国的子公司 在香港和中国开展业务。我们可能依靠香港和中国内地子公司支付的股息来为 我们的现金和融资需求提供资金，包括向股东支付股息和其他现金分配所需的资金， 用于偿还我们可能产生的任何债务和支付运营费用。如果我们的香港和中国子公司将来代表自己承担债务 ，则债务管理工具可能会限制其向我们支付股息或进行其他分配的能力。

怀俄明州法律允许NEXT TECHNOLOGY HOLDING INC. 通过 贷款或资本出资向我们在新加坡、香港和中国的子公司提供资金，不受资金金额的限制，前提是满足适用的政府注册、 批准和申报要求。香港法律还允许Next Technology Inc.通过股息分配向Next Technology Inc.提供资金，不受资金金额的限制。截至本年度报告发布之日， 尚未在控股公司或子公司之间分配股息或资产。我们目前没有任何现金管理 政策。

我们 目前打算保留所有可用资金和未来收益（如果有），用于业务的运营和扩张， 预计在可预见的将来不会申报或支付任何股息。未来与股息政策相关的任何决定都将由董事会在考虑财务状况、经营业绩、资本要求、 合同要求、业务前景和董事会认为相关的其他因素后酌情作出，并受未来任何融资工具中包含的 限制。

在 遵守《怀俄明州商业公司法》和我们章程的前提下，如果股东 在合理的理由下确信股息后立即资产的价值将超过负债，并且我们将能够在到期时偿还债务，则董事会可以批准并宣布向股东 派发他们认为合适的时间和金额的股息。怀俄明州 对我们可以通过股息分配的资金金额没有进一步的法定限制。

根据 香港税务局的现行惯例，我们支付的股息 无需在香港缴税。目前，中华人民共和国法律法规对NEXT TECHNOLOGY HOLDING INC.向香港子公司或从香港子公司向NEXT TECHNOLOGY HOLDING INC的现金转移没有任何实质性影响。 香港法律对港元兑换成外币以及将货币汇出香港 或跨境汇往美国投资者没有任何限制或限制。

现行 中华人民共和国法规允许我们的中国子公司仅从根据中国会计准则和法规确定的累计利润（如果有）中向Next Technology支付股息。此外，我们在中国的每家子公司每年都必须拨出至少 10% 的税后利润（如果有）来为法定储备金提供资金，直到该储备金达到其注册 资本的50％。中国的每个此类实体还必须进一步预留部分税后利润来资助员工福利 基金，尽管预留的金额（如果有）由其董事会自行决定。尽管法定 储备金可用于增加注册资本和消除超过相应公司留存收益 的未来损失，但除非清算，否则储备资金不可作为现金分红进行分配。

商业和工业概述

软件 开发

我们 为美国、香港、中国和新加坡的客户提供支持人工智能的软件开发服务，其中包括为包括工业和其他企业在内的各种类型的企业开发、 设计和实施各种SAAS软件解决方案。

分析市场竞争激烈，受快速变化的技术和市场条件的影响。我们成功竞争的能力 取决于我们所能控制的许多因素。其中一些因素包括软件质量、性能和可靠性； 我们的服务和支持团队的质量；营销和勘探效率；整合人工智能 和其他技术先进功能的能力；以及我们实现产品差异化的能力。未能在这些领域或其他领域表现可能会 减少对我们产品的需求，并对我们来自现有和潜在客户的收入产生重大不利影响。

比特币 持股

我们 将几乎所有的比特币托管账户都存放在日本的机构级托管人手中，这些托管机构具有监管合规和信息安全记录 。我们的比特币收购策略通常包括使用超过营运资金要求的流动性 资产收购比特币，并时不时地视市场状况而定，发行债务或股权证券 或进行其他筹资交易，目的是将所得款项用于购买比特币。

我们 将持有的比特币视为长期持有，并预计将继续积累比特币。我们尚未为我们寻求持有的比特币数量设定任何具体目标，我们将继续监测市场状况，以确定是否进行额外 融资以购买更多比特币。

比特币 行业和市场

比特币 是一种数字资产，由一种开源协议（称为比特币协议）发行和传输，由去中心化用户节点组成的点对点网络共同维护。该网络托管一个被称为比特币区块链的公共交易账本 ，在该账本上记录了比特币持有量和所有在比特币网络上进行过的经过验证的交易。 比特币的余额存储在单独的 “钱包” 函数中，该函数将网络公共地址与控制比特币转移的一个或多个 “私人 密钥” 相关联。比特币区块链可以在没有任何单一实体拥有或运营 网络的情况下进行更新。

新比特币的创建 和供应限制

新的 比特币由比特币协议通过 “挖矿” 过程创建和分配，该过程奖励在比特币区块链中验证交易的用户 。经过验证的交易大约每 10 分钟以 “区块” 的形式添加一次。挖矿过程 用于验证交易并保护比特币网络。采矿是一项竞争激烈且成本高昂的作业，需要大量的 计算能力来求解复杂的数学算法。这种计算能力消耗被称为 “工作量证明”。 为了激励矿工承担开采比特币的费用，比特币协议奖励那些使用新生成的比特币成功验证 笔交易区块的矿工。

比特币协议将随着时间的推移可以生成的比特币总数限制为2100万个。 成功验证交易区块的矿工当前的奖励是每个开采区块6.25比特币。根据目前的挖矿率，我们预计 将在2024年4月的某个时候减少一半，至每个开采区块的3.125比特币。这种采矿奖励的减少被称为比特币 减半，它发生在每开采21万个区块之后，这种情况在历史上大约每四年发生一次。

对比特币协议的修改

比特币 是一个没有中央权限的开源网络，因此任何人都不能单方面更改运行 网络的软件。但是，有一组核心的开发人员负责维护比特币协议的代码，他们可以提议修改 源代码并发布定期更新和其他更改。与大多数拥有可以向用户推送更新 的中央实体的软件不同，比特币是一个点对点网络，在这个网络中，个别网络参与者（称为节点）决定是否升级软件 并接受新的更改。实际上，只有当提议的变更被网络上拥有最大处理能力（称为哈希率）的参与者集体接受时，修改才会成为比特币协议的一部分。如果一定比例的 节点拒绝更改，则会发生 “分叉”，参与者可以选择他们希望 运行的软件版本。

比特币 行业参与者

比特币行业的主要参与者是矿工、投资者和交易者、数字资产交易所和服务提供商，包括托管人、 经纪人、支付处理商、钱包提供商和金融机构。

矿工。 矿工既有比特币爱好者，也有设计和建造专用采矿机器和数据中心的专业采矿企业， 包括矿池，这些矿工群体团结一致，结合其处理能力来开采比特币区块。

投资者 和交易者。比特币投资者和交易者包括直接或间接购买、持有 和出售比特币或比特币衍生品的个人和机构投资者。2024 年 1 月 10 日，美国证券交易委员会（“SEC”）发布了一项命令，批准了几份在美国国家证券交易所上市和交易现货比特币交易所交易产品（“ETP”） 股票的申请。尽管美国证券交易委员会此前曾批准标的资产为比特币 期货合约的交易所交易基金，但该命令代表了美国证券交易委员会首次批准直接收购、持有和出售 比特币的ETP的上市和交易。ETP可以像传统股票一样在证券交易所买入和卖出，并为投资者提供了另一种通过传统经纪账户获得比特币经济敞口的方式。

数字 资产交易所。数字资产交易所为购买和出售比特币提供交易场所，以换取法定货币或其他数字 资产。比特币可以兑换成法定货币，例如美元，汇率由比特币 交易平台上的市场力量决定，这些平台的监管方式与传统证券交易所不同。除了这些平台外，还存在比特币的场外 市场和衍生品市场。比特币在市场中的价值部分取决于全球比特币市场对比特币的供应 和需求、市场对采用比特币作为价值储存手段的预期、接受比特币作为支付方式的商户数量以及点对点交易量等因素。有关 与数字资产交易所相关的风险的讨论，请参阅 “第 1A 项。风险因素——与我们的比特币收购策略 和持股相关的风险——由于许多比特币交易场所的运营不受监管和缺乏透明度， 比特币交易场所可能会比 更成熟的资产类别的交易场所遇到更大的欺诈、安全故障或监管或运营问题，这可能会导致对比特币交易场所失去信心，并对我们的比特币 的价值产生不利影响。”

服务 提供商。服务提供商为比特币行业的其他参与者提供多种服务，包括托管和交易 执行服务、商业和零售支付处理、由比特币抵押品担保的贷款以及财务咨询服务。如果 对比特币网络的采用率继续大幅提高，我们预计服务提供商可能会扩大目前可用的 服务范围，并且会有更多各方进入比特币网络的服务领域。

收入 模型

在提供支持人工智能的软件开发服务和解决方案的业务中，我们的收入来自人工智能软件开发和 技术支持服务。

竞争

支持人工智能的软件开发市场竞争激烈，受快速变化的技术和市场条件的影响。我们 成功竞争的能力取决于我们所能控制的许多因素。其中一些因素包括软件质量、 性能和可靠性；我们的服务和支持团队的质量；营销和潜在客户的有效性；整合 人工智能和其他技术先进功能的能力；以及我们实现产品差异化的能力。未能在 这些领域或其他领域表现可能会减少对我们产品的需求，并对我们来自现有和潜在客户的收入产生重大不利影响。

域

我们 有权使用在美国签发的以下域名注册：

我们的 员工

截至本文发布之日和 2023 财年 ，我们有 8 名全职员工。下表按职能列出了我们的员工人数 ：

我们 根据香港法律为每位员工提供员工福利。其中包括养老金、医疗、失业、工伤和生育保险以及住房公积金。

我们的 员工没有成立任何员工会或协会。我们相信我们与员工保持着良好的工作关系， 在为我们的运营招聘员工方面没有遇到任何困难。

保险

我们 维持特定的保险单以保护我们免受风险和意外事件的影响。例如，我们根据 的适用香港和中国法律为员工提供社会保障保险 ，包括养老保险、失业保险、工伤保险和医疗保险。我们不维持营业中断保险或产品责任保险，根据香港和中国法律，这是 非强制性的。我们不维护关键人员保险、涵盖网络 基础设施或信息技术系统损害的保险单，也不为我们的财产提供任何保险单。在2023年和2022财年中， 我们没有就我们的业务提出任何重大保险索赔。

法律 诉讼

自 2023 年 9 月中旬以来，戴正先生、刘丕军先生及其控制下的某些个人（“未经授权的人”） 一直虚假地多次自称是公司的代表和/或授权代表。例如，未经授权的 人员致使他们在 2023 年 9 月 28 日和 2023 年 10 月 10 日的 8-K 表格上提交了某些最新报告，他们声称 要任命新的高管和董事。这些申报是虚假的，应予忽视。

2023 年 9 月 28 日，某些涉嫌与 “未授权人员” 有关联的股东在美国怀俄明州地方法院 对公司的某些高管和董事提起了衍生诉讼 ，寻求对公司的控制权。该案于 2023 年 10 月 18 日毫无偏见地被驳回。

2023 年 10 月 18 日，提起上述衍生诉讼的同一个人向怀俄明州 衡平法院（“衡平法院”）对公司提起直接诉讼，再次寻求对公司的控制权。公司对诉讼作出回应 ，寻求临时限制令，限制原告股东及其关联公司（包括未经授权的 人员）声称控制公司。

2023 年 11 月 7 日，衡平法院发布了一项临时限制令，实质性限制了原告股东及其 关联公司声称代表公司行事。截至报告日，该诉讼仍在审理中。

2023年11月30日，公司 回应了原告关于他们控制公司的论点，指出原告的案件（戴正先生及其关联公司）主要建立在伪造的签名和其他伪造材料之上。作为回应，原告撤回了对公司禁令请求的异议 。

2024 年 1 月 5 日，Chancery 法院下达了初步禁令（随附于此）。具体而言，该命令禁止戴正先生及其关联公司 进行以下行为：

(i) 以公司及其关联公司的大股东、董事、高管或雇员的身份行事或自称 ；

(ii) 尝试 联系美国证券交易委员会、纳斯达克、政府当局，或代表公司提交任何文件或新闻稿；

(iii) 尝试 更改董事会组成和执行团队；

(iv) 散布有关公司及其领导层的虚假陈述 ；

(v) 尝试联系 公司的服务提供商，包括审计师、股票过户代理人和申报代理人；

(vi) 尝试 发行公司股票。

法规

本 部分概述了与我们在中国的业务和运营相关的中国主要法律法规。

海外上市法规

2023 年 2 月 17 日，中国证监会发布了《境内企业境外证券发行上市管理试行办法》（《试行办法》），自 2023 年 3 月 31 日起施行。同日，证监会在 中国证监会官网发布了支持性指导意见 第1至5号、试行办法说明、 境内企业境外上市备案管理安排的通知以及中国证监会对记者提问的相关答复（统称 “指导规则和通知”）。根据试行办法，已提交境外 发行和上市的有效申请但未获得相关海外监管机构或海外证券交易所 批准的中国境内企业应在海外发行和上市之前向中国证监会完成申报。

根据中国证监会《关于境内公司境外证券发行上市备案管理安排的通知》或《中国证监会通知》，在《试行办法》生效日期 （即2023年3月31日）之前已经在海外上市的国内公司应被视为现有发行人（“现有发行人”）。现有发行人 无需立即完成申报程序，他们必须向中国证监会提交任何后续发行的文件。

2023 年 2 月 24 日，中国证监会与中国财政部、国家秘密保护局和国家档案局 一起修订了中国证监会和中国国家秘密保护局和国家档案局在 2009 年发布的《加强境外证券发行上市保密和档案管理规定》，即 “规定”。修订后的《规定》以《关于加强境内公司境外证券发行上市的保密和档案管理的规定》为标题发布，与《试行办法》一起于 2023 年 3 月 31 日起施行。修订后的《规定》的主要修订之一是将其适用范围扩大到包括间接 海外发行和上市，这与《试行办法》一致。修订后的规定要求，除其他外，(a) 计划通过其海外上市实体直接或间接向包括证券公司、证券服务提供商和海外监管机构在内的相关 个人或实体公开披露或提供任何包含国家机密或政府机构工作机密的文件和材料 的国内公司，应首先根据 法律获得主管部门的批准，并向保密部门归档同级行政部门；以及(b) 计划直接 或通过其海外上市实体间接向包括证券 公司、证券服务提供商和海外监管机构在内的相关个人和实体公开披露或提供任何其他文件和材料的国内公司应严格履行适用国家法规规定的相关程序。

2006年8月，包括中国证监会在内的六个中国监管机构共同通过了2009年6月修订的《外国投资者并购 境内企业条例》或《并购规则》。除其他外，《并购规则》要求 ，如果由中国公司或个人或中国公民设立或控制的海外公司打算收购与中国公民有关联的任何其他中国国内公司的股权 或资产，则此类收购必须提交商务部批准。 《并购规则》还要求，为海外上市目的组建并由 中国公民直接或间接控制的海外特殊目的公司在海外上市和在 海外证券交易所进行海外上市和交易之前，应获得中国证监会的批准。

我们的 中国法律顾问北京道可特律师事务所告诉我们，基于其对现行中国法律法规的理解， 我们的公司结构和安排不受并购规则的约束。但是，我们的中国法律顾问进一步告知我们 ，在海外 发行的背景下如何解释或实施《并购规则》存在重大不确定性，其上述意见受与并购规则相关的任何新法律、法规和规章或任何形式的详细实施和解释 的约束。

互联网信息安全和隐私保护法规

2016 年 11 月，全国人民代表大会常务委员会（SCNPC）颁布了中华人民共和国网络安全法 ，或《网络安全法》，于2017年6月1日生效。《网络安全法》要求包括互联网信息服务提供商在内的网络运营商 根据适用的法律法规以及国家和行业标准的强制性要求采取技术措施和其他必要措施，以保障其网络的安全和 稳定运行。我们受诸如运营网站和移动应用程序以及主要通过我们的移动应用程序提供 某些互联网服务等要求的约束。《网络安全法》进一步要求互联网信息服务提供商制定网络安全事件应急预案，在发生任何危害网络安全的事件时立即向主管部门报告，并采取相应的补救措施。

互联网 信息服务提供商还必须维护网络数据的完整性、机密性和可用性。《网络 安全法》重申了其他现行个人数据保护法律法规中规定的基本原则和要求， 例如对收集、使用、处理、存储和披露个人数据的要求，以及互联网信息服务 提供商必须采取技术和其他必要措施来确保其 收集的个人信息的安全，防止个人信息泄露、损坏或丢失。任何违反《网络安全法》的行为都可能使 互联网信息服务提供商受到警告、罚款、没收非法所得、吊销许可证、取消 申报、关闭网站或承担刑事责任。

自本文发布之日起 ，公司符合《网络安全法》。

中华人民共和国 外商投资法律法规

外国投资者和外商投资企业在中国投资 应遵守最近由商务部和国家发展和改革委员会（发改委）于2020年12月27日修订并发布并自2021年1月27日起生效的《外商投资产业指导目录（2020年修订本）》（“目录”）以及《外商投资准入特别管理办法（2019年版）》，或者负面清单，该清单于2019年7月30日生效。该目录和负面清单包含指导外资市场准入的具体 条款，并详细规定了按鼓励产业、限制行业和禁止产业类别分组的行业领域。除非 其他中华人民共和国法律或法规另行禁止或限制，任何未列入负面清单的行业都是允许的行业。

2019 年 3 月 15 日，全国人民代表大会批准了《中华人民共和国外商投资法》或《外商投资法》，该 于 2020 年 1 月 1 日生效，同时废除了《中华人民共和国中外合资企业法》、《中华人民共和国外商独资企业法》和《中华人民共和国中外合作经营法》。《外商投资法》 采用预设国民待遇和外商投资负面清单的管理制度。支持 企业的政策应根据法律法规同样适用于外商投资企业。应保证外商投资企业 可以平等参与标准的制定， 国家制定的强制性标准应平等适用。外国投资企业参与政府采购活动的公平竞争应受到 保护。《外国投资法》还规定了对知识产权和商业秘密的保护。国家还根据《外国投资法》建立信息报告系统和国家安全审查体系。

中华人民共和国 外商独资企业法律法规

中国公司实体的设立、运营和管理受《中华人民共和国公司法》管辖，该法由全国人大常委会于 1993 年 12 月 29 日颁布，并于 1994 年 7 月 1 日生效。它的最后一次修订是在2018年10月26日，修正案于 2018 年 10 月 26 日生效。根据《中华人民共和国公司法》，公司通常分为两类，即有限责任 公司和股份有限公司。中华人民共和国公司法

也适用于有限责任公司和有外国投资者的股份有限责任公司 公司。如果任何外国投资法律中有其他不同的规定，则以 为准。

《中华人民共和国外商独资企业法》于 1986 年 4 月 12 日颁布并生效，最近一次修订， 于 2016 年 10 月 1 日生效。《中华人民共和国外商投资企业法实施条例》由 国务院于 1990 年 10 月 28 日颁布。它们的最后一次修订是在2014年2月19日，修正案于2014年3月1日生效。 《外商投资企业设立和变更备案管理暂行办法》由商务部发布 ，于2016年10月8日生效，最后一次修订于2017年7月20日，即时生效。上述 法律构成了中华人民共和国政府监管外商投资企业的法律框架。这些法律法规管外商投资企业的 设立、修改，包括注册资本、股东、公司形式的变更、合并和拆分、解散和 终止。

根据上述规定，外商投资企业在成立和经营之前应获得商务部的批准。

PRC 外汇法律法规

外商投资企业注册

根据国家外汇管理局发布的《国家外汇管理局关于公布外国投资者在中国境内直接投资外汇管理规定的通知》或《通知》，根据法律 设立外商投资企业后，应当向外汇局办理登记手续。在中国参与直接投资的实体完成注册手续 后，这些实体可以根据实际需要在中国开立直接投资账户，例如初步 支出账户、资本资金账户和资产变现账户等。完成 此类注册手续后，外国投资企业还可以在提供外汇资金、 时进行结算，并在出现资本减少、清算、提前收回投资、利润分配等情况下向海外汇款。

PRC 股息分配法律法规

管理外商投资企业股息分配的主要法规包括于2020年1月1日生效的《外商投资企业法》（ ）及其实施细则。根据这些法律法规，在中国的外商独资企业 只能从根据中华人民共和国会计准则 和法规确定的累计税后利润（如果有）中支付股息。此外，在中国的外商独资企业分配其会计年度的税后利润时， 应将利润的10％分配给公司的法定共同储备基金。如果公司 法定储备基金的累计金额超过公司注册资本的50％，则不再要求公司向该储备金分配更多 资金。外商独资公司可自行决定根据 中华人民共和国会计准则将部分税后利润分配给员工福利和奖金基金。这些储备金不能作为现金分红分配。

PRC 税收法律法规

企业 所得税

中华人民共和国企业所得税法（“企业所得税法”）由全国人民代表大会常务委员会 于2007年3月16日颁布，于2008年1月1日生效，随后于2017年2月24日和2018年12月29日分别进行了修订。《企业所得税法实施细则》（《实施细则》）由国务院于2007年12月6日颁布，并于2008年1月1日起施行。根据企业所得税法和实施细则， 企业分为居民企业和非居民企业。居民企业应按25％的税率为其在中国境内外获得的收入缴纳企业所得税 。非居民企业在中华人民共和国设立机构， 对此类机构在中国境内外获得的收入按25％的税率缴纳企业所得税。在中华人民共和国没有机构的非居民企业 以及收入与其在中国的机构 没有实质性联系的非居民企业，应按照 10% 的优惠税率缴纳企业所得税。

《中华人民共和国与香港特别行政区关于避免双重征税、防止所得税逃税的 安排（“安排”）由国家税务总局（“SAT”） 于 2006 年 8 月 21 日颁布，并于 2006 年 12 月 8 日生效。根据该安排，在香港注册成立的公司如果持有中国公司25％ 或以上的权益，则其从中国注册的公司获得的股息将按较低的5％缴纳预扣税。《关于理解和识别税收协定中受益所有人的通知》（ “通知”）由国家税务总局发布并于2009年10月27日生效。根据该通知，将根据实质重于形式的原则使用受益所有权 分析来确定是否给予税收协定优惠。

增值税

根据国务院于 于 1993 年 12 月 13 日颁布、于 1994 年 1 月 1 日施行，并分别于 2008 年 11 月 10 日、2016 年 2 月 6 日和 2017 年 11 月 19 日修订的《中华人民共和国增值税暂行条例》或《增值税条例》，由财政部颁布的 和《中华人民共和国增值税暂行条例实施细则》} 于 1993 年 12 月 25 日分别于 2008 年 12 月 15 日和 2011 年 10 月 28 日对销售商品的实体和个人进行了修订 或加工、维修或更换、销售服务、无形资产或不动产的劳务服务，或在中华人民共和国领土 境内的进口货物，均为增值税的纳税人。纳税人销售货物、劳务服务、 或有形动产租赁服务或进口货物的增值税税率为17％，除非另有规定；纳税人出售运输、 邮政、基础通信、建筑和租赁不动产、转让土地使用权、出售和进口 其他特定商品包括化肥，增值税税率为11％；纳税人出售服务或无形资产的税率为6％。

根据国家税务总局和财政部于2018年4月4日发布的《关于调整增值税税率的通知》，纳税人进行增值税 应税销售或进口货物的，适用税率应分别从 17% 调整为 16% 和 11% 至 10%。随后， 《关于深化增值税改革政策的通知》由国家税务总局、财政部和海关总署 于2019年3月30日发布，并于2019年4月1日生效，该公告进一步调整了纳税人进行增值税应纳税销售或进口商品的适用税率。适用的税率应分别从16％调整到13％和从10％调整到9％。目前，适用于公司的增值税税率为6％；适用于公司的所得税税率为25％。从2021年起，我们还有资格根据 某些优惠的政府政策获得退税。

股息 预扣税

《企业所得税法》规定，自2008年1月1日起，10％的所得税税率通常适用于向在中国境内没有营业所或营业场所的非中国居民投资者申报的股息，或拥有此类营业场所或营业地点 但相关收入与设立或营业地没有有效关联的非中国居民投资者，前提是此类股息 来自中华人民共和国境内。

根据 《中国内地与香港特别行政区避免双重征税的安排 和防止所得税逃税的安排》（“双重避税安排”）和其他适用的 中华人民共和国法律，如果中国主管税务机关认定香港居民企业符合该双重避税安排和其他适用法律的相关条件 和要求， 香港 股息的10％预扣税居民企业从中国居民企业获得的收入可能会减少到5％。但是，根据国家税务总局2009年2月20日发布的《关于执行税收协定中股息条款的某些 问题的通知（“国家税务总局第81号通知”），如果相关中国税务机关自行决定公司因主要由税收驱动的结构或安排而受益于所得 税率的降低，则此类中国税务机关可以调整优惠税收待遇。 根据国家税务总局于2018年2月3日发布并于2018年4月1日生效的《关于税收协定中 “受益所有人” 若干问题的通告》，在确定申请人与税收协定中股息、利息或特许权使用费相关的税收待遇的 “受益所有人” 身份时，有几个因素，包括没有 限制，申请人是否有义务支付超过他或她十二个月内收入的50％归第三国 或地区的居民，无论是企业申请人经营的业务构成实际的商业活动， 或税收协定的交易对手国 或地区是否不对相关所得征税或不以极低的税率征税， 将被考虑在内，并将根据具体案例的实际情况进行分析。该通告进一步 规定，拟证明其 “受益所有人” 身份的申请人应根据《关于发布非居民纳税人 享受税收协定待遇管理办法的公告，向相关税务局提交相关文件 。

我们 尚未开始向相关的香港税务机关申请香港税务居民证的程序，而且 无法保证我们会获得这样的香港税务居民证。我们没有向 相关中华人民共和国税务机关提交所需的表格或材料，以证明我们应享受 5% 的中国预扣税率。

中华人民共和国 就业和社会福利法律法规

中华人民共和国劳动法

根据全国人大常委会于1994年7月5日颁布、生效日期为1995年1月 1、最近一次修改于2009年8月27日的《中华人民共和国劳动法》和2007年6月29日颁布的 于 2008 年 1 月 1 日生效，最后一次修订于 2012 年 12 月 28 日，修正案于 7 月 7 日生效 2013 年 1 月 1 日，企业 和机构应确保工作场所的安全和卫生，严格遵守工作场所的适用规则和标准 中国的安全和卫生，并对员工进行有关这些规则和标准的教育。此外，雇主和雇员应签订 书面雇佣合同，以建立他们的雇佣关系。雇主必须告知雇员他们的 工作职责、工作条件、职业危害、薪酬和雇员可能关心的其他事项。 雇主应按时并完全按照其劳动合同 和相关的中华人民共和国法律法规中规定的承诺向员工支付薪酬。我们已经与所有员工签订了书面雇佣合同，并履行了 他们在中国相关法律法规下的义务。

社会 保险和住房基金

根据全国人大常委会于2010年10月28日颁布并于2011年7月1日生效的《中华人民共和国社会保险法》，中华人民共和国的雇主应为其雇员提供包括基本养老保险、基本医疗 保险、失业保险、生育保险和工伤保险在内的福利计划。我们一直在遵守有关社会保障和员工保险的地方法规 。

根据《社会保险费征缴暂行条例》、《工伤保险条例》、《 失业保险条例》和《企业职工生育保险试行办法》，中华人民共和国企业应 为员工提供福利计划，包括基本养老保险、失业保险、生育保险、工伤 保险和基本医疗保险。企业必须通过向当地 社会保险机构办理社会保险登记来提供社会保险，并应为员工或代表员工缴纳或预扣相关的社会保险费。《中华人民共和国社会 保险法由全国人大常委会于2010年10月28日颁布，于2011年7月1日生效，最近一次更新于2018年12月29日 ，它整合了基本养老保险、失业保险、生育保险、 工伤保险和基本医疗保险的相关规定，并详细阐述了不遵守相关规定的雇主的法律义务和责任有关社会保险的法律法规。没有不可抗力的理由，雇主不得暂停或减少雇员的社会保险 ，否则，政府主管部门将有权强制雇主 在规定的时限内缴纳社会保险，并且可以从违约的第一天起，雇主 每天收取未缴社会保险的 0.05% 的罚款。如果雇主仍然未能在 规定的时限内付款，则可以收取超过一次、最多为未缴社会保险金额三倍的罚款。

根据《住房公积金管理条例》，该条例由国家法律顾问颁布，于 于 1999 年 4 月 3 日生效，并于 2002 年 3 月 24 日修订，并于 2019 年 3 月 24 日由国务院关于修改 部分行政法规的决定（国务院令第 710 号）进行了部分修订，员工个人缴纳的住房公积金 和其缴纳的住房公积金或其雇主应属于雇员个人。中国公司 在适用的住房公积金管理中心注册是强制性的， 名员工应在受托银行开立住房公积金特别账户。

雇主应及时足额缴纳和存入住房公积金缴款，禁止逾期或不足缴纳 。雇主应在住房公积金管理局 中心办理住房公积金缴纳和存款登记。在确实存在财务困难导致雇主无法支付或缴纳住房公积金 的情况下，雇主必须先获得雇主工会的许可和当地住房公积金委员会的批准， 才能暂停或减少住房公积金的支付。对于违反上述规定 ，未为员工办理住房公积金缴存登记或开立住房公积金账户的公司， 住房公积金管理中心应责令此类公司在指定期限内完成此类手续。 未在指定期限内办理注册的，将被处以人民币1万元至5万元不等的罚款。 当公司违反本条例，未按期足额缴纳住房公积金缴费时，住房公积金 管理中心应责令此类公司在指定期限内缴纳，并可以进一步向人民法院 申请对期满后仍不遵守的强制执行。

我们的 中国子公司遵守中华人民共和国的社会保险和住房公积金法规。

与我们在香港的业务运营相关的法规

企业 注册要求

《商业登记条例》（香港法例第 310 章）要求每位经营任何业务的人士以规定的方式向税务局局长提出申请 以注册该业务。税务局局长 必须为每家申请商业登记的企业进行登记，并在缴纳了规定的企业 注册费和征费后，尽快为相关 业务或相关分支机构签发商业登记证或分行登记证（视情况而定）。公司已在香港申请并获得商业登记证， 符合此类规定。

与香港税务相关的法规

内地 税收条例（香港法例第 112 章）

根据 《税务条例》（香港法例第 112 章），如果雇主开始在香港雇用正在或可能应纳税的个人 或任何已婚人士，则雇主应在雇佣开始之日起三个月内向税务 税务局局长发出书面通知。如果雇主停止或即将停止 在香港雇用正在或可能应纳税的个人或任何已婚人士，则雇主应在该人停止在香港受雇前一个月向税务局局长发出书面 通知。

资本 利得税

香港不对出售股票的资本收益征收 税。

利润 税

买卖在香港从事贸易、专业或业务的人士出售股票所得 的收益，如果这些收益源自 或在香港产生，则须缴纳香港利得税，税率为应评税利润的 8.25%，最高为 2,000,000 港元的应评税利润征收，税率为 8.25%，自该课税年度开始，公司应评税利润超过2,000,000港元的任何部分 16.5% 2018 年 4 月 1 日之后。某些类别的纳税人（例如金融机构、保险公司和证券交易商） 可能被视为获得交易收益而不是资本收益，除非这些纳税人能够证明投资证券 是出于长期投资目的持有。

印花 税条例（香港法例第 117 章）

根据 《印花税条例》（香港法例第117章），目前按股票对价或市值中较高者按 0.1％的从价税率征收的香港印花税，将由买方在每次购买时支付，卖方在每次出售香港股票时支付 （换句话说，目前普通销售共需支付0.2％）并购买 交易的香港股票）。此外，任何香港 股份的转让工具目前均需缴纳5港元的固定关税。如果其中一方是香港以外的居民，且未缴纳其应付的从价税，则未缴纳的关税将根据转让文书（如果有）进行评估，并将由受让人支付。如果在到期日 当天或之前没有缴纳印花税，则可能会被处以最高十倍的应付税款的罚款。

自本文发布之日起 ，公司遵守有关香港税收的规定。

商品 1A。风险因素

不适用，因为我们是一家规模较小的申报公司。

商品 1B。未解决的工作人员评论

没有。

商品 2.属性

我们的 主要行政办公室位于中华人民共和国深圳市南山区桂湾区前海卓越金融中心T3座05楼519室。该办公室占地200平方米，租约有效期为2023年1月1日至2025年12月31日。

下表列出了租赁期限和月租金：

商品 3.法律诉讼

自 2023 年 9 月中旬以来，戴正先生、刘丕军先生及其控制下的某些个人（“未经授权的人”） 一直虚假地多次自称是公司的代表和/或授权代表。例如，未经授权的 人员致使他们在 2023 年 9 月 28 日和 2023 年 10 月 10 日的 8-K 表格上提交了某些最新报告，他们声称 要任命新的高管和董事。这些申报是虚假的，应予忽视。

2023 年 9 月 28 日，某些据称与未授权人员有关联的股东在 美国怀俄明特区地方法院对公司的某些高管和董事提起衍生诉讼，寻求控制 公司。该案于2023年10月18日毫无偏见地被驳回。

2023 年 10 月 18 日，提起上述衍生诉讼的同一个人向怀俄明州 衡平法院（“衡平法院”）对公司提起直接诉讼，再次寻求对公司的控制权。公司对诉讼作出回应 ，寻求临时限制令，限制原告股东及其关联公司（包括未经授权的 人员）声称控制公司。

2023 年 11 月 7 日，衡平法院发布了一项临时限制令，实质性地限制了戴正先生及其关联公司 声称代表公司行事。截至报告日，该诉讼仍在审理中。

2023年11月30日 ，公司回应了原告关于他们控制公司的论点，指出原告的 案件（戴正先生及其关联公司）主要建立在伪造的签名和其他伪造材料之上。作为回应，原告 撤回了对公司禁令请求的异议。

2024 年 1 月 5 日，大法官法院下达了初步禁令（随附于此）。具体而言， 该命令限制 戴正先生及其关联人进行以下行为：

(i) 以公司及其关联公司的大股东、董事、高管或雇员的身份行事或自居；

(ii) 试图联系美国证券交易委员会、纳斯达克、政府当局，或代表公司提交任何文件或新闻稿；

(iii) 试图改变董事会组成和执行团队；

(iv) 散布有关公司及其领导层的虚假陈述；

(v) 尝试联系公司的服务提供商，包括审计师、股票过户代理人和申报代理人；

(vi) 尝试发行公司股票。

公司由其现任董事会控制，董事会由以下人员组成：截至报告日，董丽晨（董事会主席）、Lim Kian Wee、Mahesh Thapaliya和孙剑波。

商品 4.矿山安全披露

不适用。

第二部分

商品 5.注册人普通股市场、相关股东事务和发行人购买股权证券

市场 信息

我们的 普通股在纳斯达克资本市场上市，股票代码为 “NXTT”。下表列出了雅虎财经公布的自那时以来在 所示的时期内，我们在纳斯达克资本市场上普通股的最高和最低收盘价。

截至2024年3月31日，我们在纳斯达克资本市场上公布的普通股销售价格为每股6.22美元。截至 2024年3月31日，我们的普通股登记股东约有2700名。

转移 代理人

我们普通股的 过户代理是Globex Transfer LLC。转账代理的电话号码和地址是（813）344-4490，佛罗里达州德尔托纳市德尔托纳大道780号32725。

持有者

截至2023年12月31日营业结束时 ，大约有2700名普通股的登记持有人。

分红

在最近两个财政年度中，我们 没有宣布普通股的任何现金分红。在不久的将来，我们打算保留 所有收益，为我们业务的发展和扩展提供资金。我们预计在可预见的将来不会申报或支付普通股 的任何现金分红。我们申报和支付现金分红由 董事会酌情决定。未来支付现金分红的任何决定将取决于我们的经营业绩、财务状况、资本要求、 合同限制以及董事会当时认为相关的其他因素。我们目前不受任何限制我们支付现金分红能力的 合同安排的约束。

证券 获准根据股权补偿计划发行

截至2023年12月31日 ，没有授权发行我们的股票证券的薪酬计划。

未注册证券的最近 销售情况

2023年6月9日，怀俄明州国务卿批准了公司的修正证书，以修改其公司章程 ，使185反向股票拆分（“反向股票拆分”）的1份生效。该公司 普通股的已发行和流通股总数从195,057,503股减少至1,054,530股，面值保持不变，为零。

2023年9月，共发行了1,570,600股股票，总额为12,616,454美元，截至2023年12月31日，公司发行的普通股 已增加到2625,130股。

发行人和关联买家购买 股权证券

在截至2023年12月31日的财政年度的任何月份中，我们 没有，也没有人代表我们回购任何已发行普通股，也没有人代表我们回购任何已发行的普通股，如《交易法》第10b-18 (a) (3) 条所定义。

项目 5A。精选财务数据

我们 是 S-K 法规第 10 (f) (1) 项定义的 “小型申报公司”，因此根据 S-K 法规第 301 项，我们无需提供 本项目中包含的信息。

项目 6。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析

以下关于财务状况和经营业绩的讨论和分析的 应与本年度报告其他地方包含的我们的财务报表 和相关附注一起阅读。本讨论包含涉及风险、不确定性 和假设的前瞻性陈述。请参阅 “关于前瞻性陈述的警示说明”。由于本年度报告其他地方讨论的某些因素，我们的实际业绩可能与前瞻性陈述中预期的 存在重大差异.

概述

NEXT TECHNOLOGY HOLDING INC（前身为 “WeTrade Group Inc”）于2019年3月28日在怀俄明州注册成立。 我们目前推行两项企业战略。一种业务策略是继续提供软件开发服务，另一种 策略是收购和持有比特币。

软件 开发

我们 为我们的客户提供支持人工智能的软件开发服务，其中包括为包括工业和其他企业在内的各种类型的企业开发、设计和实施各种 SAAS 软件解决方案。

比特币 收购策略

我们的 比特币收购策略通常包括使用超过营运资金要求的流动资产收购比特币，以及 不时，视市场情况而定，发行债务或股权证券或进行其他筹资交易 ，目的是将所得款项用于购买比特币。

我们 将持有的比特币视为长期持有，并预计将继续积累比特币。我们尚未为我们寻求持有的比特币数量设定任何具体目标，我们将继续监测市场状况，以确定是否进行额外 融资以购买更多比特币。

该 总体战略还考虑我们可以（i）定期出售比特币用于一般公司用途，包括为财资管理或与根据适用法律产生税收优惠的策略相关的现金，（ii）进行 以我们持有的比特币为抵押的额外筹资交易，以及（iii）考虑采取其他策略 来创造收入来源或以其他方式产生资金。

我们 认为，由于供应有限，如果比特币的采用率提高，比特币将提供价值升值的机会，并且具有长期对冲通货膨胀的潜力。

高级管理人员和董事变动

2023年12月11日，根据年度股东大会（“会议”）的投票结果，董丽晨、 林建伟、马赫什·塔帕利亚和孙建波分别被任命为公司董事，组成了公司的新董事会 。郭必明、秦宁、叶宇星不再担任本公司董事。

2023 年 12 月 11 日，新一届董事会举行例会，并通过了以下决议：

1。 董立晨先生被任命为董事会主席。

2。 公司审计委员会由所有四位独立董事（Lichen Dong、Lim Kian Wee、Mahesh Thapaliya和Jianbo Sun）组成，林建伟被指定为审计委员会主席。

3。 公司提名委员会由所有四位独立董事（李晨东、林建伟、马赫什·塔帕利亚和 孙建波）组成，董丽晨被指定为提名委员会主席。

4。 公司薪酬委员会由所有四位独立董事（Lichen Dong、Lim Kian Wee、Mahesh Thapaliya 和孙建波）组成，孙建波被指定为薪酬委员会主席。

根据纳斯达克股票市场的规定，Lichen Dong、Lim Kian Wee、Mahesh Thapaliya和Jianbo Sun的每位 都有资格成为独立董事，并且与公司的任何董事或执行官都没有家庭关系，在过去两年中没有参与任何需要根据S-K条例第404（a）项进行披露的交易 。

2023 年 12 月 13 日，黄安妮女士提出辞去 NEXT TECHNOLOGY HOLDING INC. 首席财务官的职务。（“公司”）， 自 2023 年 12 月 13 日起生效。同日，经董事会、提名委员会和薪酬 委员会批准，曾健先生被任命为公司首席财务官，自2023年12月13日起生效。

2023年12月28日，魏和春先生提出辞去首席执行官的职务，自2023年12月28日起生效。

操作结果

下表比较了我们截至2023年12月31日和2022年12月31日的财政年度的经营业绩摘要。

截至2023年12月31日和2022年12月31日的财政年度的运营业绩

运营收入

截至2023年12月31日和2022年12月31日的财年，总收入分别为2633,308美元和零美元。收入主要来自为工业和其他企业用户提供的人工智能软件开发和SAAS软件解决方案。

收入 的成本

收入中的成本 主要包括员工工资、系统开发成本和系统开发外包人员成本，这与 同期收入的增长一致。

一般 和管理费用

截至2023年12月31日和2022年12月31日的财政年度，一般和管理费用分别为3,478,482美元和6,793,718美元。 下降的主要原因是，与上次报告的 年度相比，2023年纳斯达克IPO专业费用的支出有所减少。

净亏损

由于上述因素，截至2023年12月31日和2022年12月31日的财年净亏损分别为3,173,360美元和6,793,718美元，下降的主要原因是与上一报告年度相比，2023年纳斯达克首次公开募股专业费用的支出减少了。

下表 提供了我们截至2023年12月31日和2022年12月31日的财政年度的资产负债表摘要，应将其与财务报表及其附注一起阅读 。

截至2023年12月31日 ，我们的总资产为54,939,405美元，主要包括668,387美元的现金、35,206,901美元的数字资产、 以及17,931,000美元的其他应收账款和预付款；我们的总负债为4,038,084美元，其中包括926,456美元 应付账款，1,06898美元应付给关联方的金额和1,430,530美元的其他负债；我们的股东权益总额为 50,901,321美元。

经营 活动

截至2023年12月31日的财政年度，我们从经营活动中产生的 持续现金流为8,129,215美元，而去年用于经营活动的 现金流为38,205,344美元，增长了约4,630万美元。增长 主要是由于与已终止业务相关的资产增加。

投资 活动

截至2023年12月31日的财政年度，我们在投资活动中使用的 持续现金流为24,990,000美元，而上一财年的持续现金流为零美元。增长主要是由于在年内收购了833枚比特币，金额为24,990,000美元。

为 活动提供资金

截至2023年12月31日的财年，融资活动产生的现金 为17,506,254美元，而融资 活动产生的净现金为39,345,676美元，减少了约2,240万美元。

下降的主要原因是该期间的股票配售减少了约1,260万美元，而去年同期的配股 为3,750万美元。

通胀

通货膨胀 不会对我们的业务或经营业绩产生重大影响。

关键 会计政策

我们 根据美国公认的会计原则（“GAAP”）编制财务报表。 GAAP 代表了一整套会计和披露规则和要求。财务报表的编制 要求管理层做出估算和假设，这些估计和假设会影响报告的资产和负债金额、财务报表日或有资产和负债的披露以及 报告期内报告的收入和支出金额。我们的实际结果可能与这些估计有所不同。我们使用历史数据来帮助预测未来的业绩。 我们的财务状况会解决与预测的偏差

每月接受一次审查。这使我们能够积极主动地管理我们的业务。它还使我们能够依赖经过验证的 数据，而不必对我们的估计做出假设。

收入 确认

公司遵循会计准则编纂（ASC）606的指导，合同收入。ASC 606 创建了一个五步 模型，要求各实体在考虑合同条款时做出判断，其中包括 (1) 确定与客户签订的合同 或协议，(2) 确定我们在合同或协议中的履约义务，(3) 确定交易 价格，(4) 将交易价格分配给单独的履约义务，以及 (5) 在履行每项业绩 义务时确认收入。只有当公司有可能收取 其有权获得的对价以换取其向客户转让的服务时，公司才将五步模式应用于合同。

使用 的估计值

根据公认会计原则编制财务报表要求管理层做出估算和假设，这些估计和假设会影响财务报表日报告的资产负债金额和或有资产负债的披露，以及 报告期内报告的支出金额。实际结果可能与这些估计有所不同。

应收账款

应收账款是扣除可疑账款备抵后列报的。如果 事实和情况表明收款有疑问且基于以下段落列出的因素，本集团使用特定识别来为坏账提供资金。如果其客户的财务状况恶化，导致他们的付款能力受损，则可能需要额外的津贴 。

公司保留了可疑账户备抵金，这反映了其对可能无法收取的金额的最佳估计。 公司在总体基础上确定可疑账户备抵额度时会考虑各种因素，包括但不是 仅限于客户的历史收款经验和信誉以及个人应收账款 余额的年限。此外，公司根据公司获得的任何可能 表明账户无法收回的特定知识制定具体的坏账准备金。每个账户的事实和情况可能要求公司在评估其可收款性时使用实质性判断 。

最近的 会计公告

我们 已经审查了所有最近发布但尚未生效的会计公告，我们认为这些公告 都不会对公司的财务报表产生重大影响。

非平衡表 表单安排

2024年3月1日，公司与Future Group Holding Limited的某些现有股东（“卖方”）签订了 股票购买协议（“购买协议”）。Future 是一家根据开曼群岛法律注册并存在的豁免公司（“目标”），根据该协议，公司同意通过 的全资子公司Next Investment Group Limited从卖方间接购买商品公司（“下一次投资”）和卖方同意向Next Investment出售共计2,000股普通股（ “已购买股份”）（“交易”），每股收购价为6,698美元， 总收购价为13,396,000美元（“收购价格”）。根据收购协议，在交易结束时， 公司将通过向卖方发行总计3,940,000股公司普通股来支付收购价格（ “Next Technology 普通股”）基于每股3.4美元的商定估值（“每股价格”）。 每股价格高于3.19美元，这是购买协议签署之日前五个交易日在纳斯达克资本 市场交易的公司普通股的平均每股价格。根据购买协议，每位卖方将 获得与该卖方 根据购买协议向下一次投资出售的已购买股票数量成比例的公司普通股份额，该交易预计将于2024年4月底完成。

公司名称变更

自 2024年4月2日起，Wetrade Group Inc.（“公司”）更名为Next Technology Holding Inc.。更名 是根据《怀俄明州商业公司法》进行的，并于2024年3月18日向怀俄明州国务卿提交了公司经修订和重述的公司章程 第一条的修正案（修正案编号：2024-004669585）。

我们的 普通股将继续在纳斯达克股票市场上交易，股票代码为 “NXTT”。公司股票的已发行股票证书 不受名称变更的影响。它们仍然有效，无需交换。

项目 7。有关市场风险的定量和定性披露

我们 是S-K法规第10 (f) (1) 条所定义的 “小型申报公司”，因此根据S-K法规第305项，无需提供 本项目中包含的信息。

商品 8.财务报表和补充数据

我们 截至2023年12月31日和2022年12月31日止年度的经审计的财务报表载于本年度报告签名页之后 的F-1至F-13页。此处所列财务报表清单见第15项。

项目 9。控制和程序

披露 控制和程序

我们 维持披露控制和程序（定义见《交易法》第 13a-15 (e) 条），旨在确保在 SEC 规则和表格规定的 期限内记录、处理、汇总和报告我们根据《交易法》提交的报告中要求披露的信息 ，并酌情收集此类信息并传达给我们的管理层，以便及时做出有关所需披露的决定。

截至本年度 报告所涉期末，我们的 管理层已经评估了我们的披露控制和程序的有效性。根据该评估，管理层得出结论，截至本年度报告所涉期末，我们的披露 控制和程序并未生效。

管理层 关于财务报告内部控制的报告

我们的 管理层负责建立和维持对财务报告的充分内部控制。我们的内部控制体系 是一个旨在就已公布财务报表的编制和公允列报 向管理层和董事会提供合理保证的流程。

我们对财务报告的 内部控制包括与保存记录有关的政策和程序，这些记录以合理 的细节准确和公平地反映了交易和资产处置；提供合理的保证，确保根据美国公认的会计原则编制财务报表， 的收入和支出仅在管理层和董事的授权下进行；并提供合理的 }保证防止或及时发现未经授权获取、使用或处置可能对我们的财务报表产生重大 影响的资产。

我们的 管理层评估了截至2023年12月31日我们对财务报告的内部控制的有效性。在进行这项评估时， 我们的管理层使用了特雷德韦委员会赞助组织委员会（“COSO”） 中规定的标准内部控制-综合框架-小型上市公司指南（COSO 标准）。根据我们的 评估，管理层发现了与以下方面相关的重大弱点：（i）我们的内部审计职能；（ii）会计职能内部缺乏职责分离 ；以及对我们的会计数据缺乏多层次审查。根据这项评估，我们的管理层 得出结论，截至2023年12月31日，我们没有对财务报告保持有效的内部控制。

由于 存在固有的局限性，因此对财务报告的内部控制可能无法防止或发现错报。对未来时期有效性的任何评估 的预测都可能受到以下风险的影响：由于条件的变化，控制措施可能变得不足，或者 对任何政策和程序的遵守程度可能会恶化。由于我们的规模和性质，分离所有相互冲突的 职责可能并不总是可能的，在经济上也可能不可行。我们将尽可能实施程序，确保 交易的启动、资产的保管和交易的记录将由单独的个人进行。 如果资金充足，我们计划纠正上述重大缺陷，我们将继续监测这些措施的有效性 ，并做出管理层认为适当的任何改变。

重大缺陷是控制缺陷（根据上市公司会计监督委员会审计准则第5号的含义）或 控制缺陷的组合，其结果是无法及时防止或发现年度或中期财务 报表的重大错报的可能性很小。

财务报告内部控制的变化

在我们最近结束的财季中， 对财务报告的内部控制没有发生任何变化， 对我们的财务报告内部控制产生重大影响或合理可能对我们的财务报告产生重大影响。

项目 9A。其他信息

没有

第三部分

商品 10。董事、执行官和公司治理。

董事 和执行官

下表列出了有关我们每位现任董事和执行官的信息：

董事和执行官的背景

首席执行官刘卫红先生

刘卫宏先生在加密资产和区块链技术领域拥有超过10年的投资和研究经验。 Liu先生对加密资产的潜在投资机会进行了深入分析和战略布局。此外，刘先生 在高科技和快速增长的人工智能生成内容业务中拥有创新的业务计划，并且他对合规要求、市场洞察力和产品功能有深刻的了解。刘先生在企业文化建设领域拥有丰富的知识储备和强大的执行能力，以及建立多元化 企业文化传播体系的相关经验。刘先生拥有英格兰西部大学 的商业管理学士学位。

丁南先生，首席运营官

Ding 先生在跨境投资、供应链金融、 设备制造和国际贸易等行业拥有超过 24 年的运营管理经验。从 2012 年到 2023 年，丁先生先后创立了日本招远贸易有限公司 和日本东洋贸易有限公司，专门从事大宗商品的跨境投资和国际贸易。从 2007 年到 2012 年，丁先生成立了海盟通商有限公司和海盟新能源科技有限公司，主要从事环保产业和新能源设备的生产 和制造。在此之前，丁先生有 8 年的市政项目工程服务经验 。丁先生拥有北京科技大学 国际经济管理学士学位。

曾健先生，首席财务官

曾先生是特许公认会计师协会（“ACCA”）的资深会员和香港 注册会计师协会（“HKICPA”）的成员，在会计、审计和鉴证服务方面拥有超过15年的经验， 多家在美国、香港和中国大陆运营的上市和私营公司工作。他拥有广泛的行业经验，包括 房地产开发商、酒店和物业管理、投资公司、持牌公司、娱乐解决方案公司、金融 租赁、保理、一般贸易和制造业。曾先生也是

在资本市场工作方面拥有丰富的经验，曾在香港和美国参与多项交易和首次公开募股。曾先生毕业于英国赫尔大学 ，获得学士学位。

董丽晨 ，董事、董事会主席

Lichen Dong 先生在投资、并购和金融领域拥有 15 年的工作经验，包括公司治理、 筹款、财务分析、并购和复杂的国际架构建设。从2022年到2023年， Dong先生担任未来道集团的高级顾问，涵盖区块链技术的研发、清洁能源应用 战略、公司治理以及资本重组和上市。董先生利用其独特的商业模式和商业头脑，在制定公司 的战略决策中发挥着不可或缺的作用。董先生于2019年至2021年在机密信息研究 中心工作，致力于促进将数字资产与实体行业相结合的商业模式的应用。 董先生还曾在汉能控股集团和晶科电力集团工作，专门从事可再生能源 和发电资产的开发和管理。董先生在新能源行业建立了各种创新的投资模式，为公司业务管理中的市场扩张和风险控制成本控制做出了卓越的贡献。董先生拥有北京航空航天大学自动化与电气工程学院的学士学位 和诺丁汉大学电气与电子工程学院的硕士学位 。

Lim Kian Wee，董事

Lim Kian Wee先生在区块链和藻类生物质领域的研究方面拥有超过15年的经验，他将于2023年12月担任公司的独立 董事。从2015年6月至今，他在以太坊Dapp担任高级合伙人，该公司从事 虚拟货币中央交易所的计算机科学管理和区块链技术咨询。从 2005 年 4 月到 2014 年 10 月，Lim 先生曾在美国 和新加坡的几所大学担任区块链和计算机科学官员以及细胞生物学讲师。从2008年3月到2013年10月，林先生担任藻类生物资源中心SDNbHD的创始人，该公司从事 提供与藻类生物燃料和藻类农场相关的研发服务和咨询。Lim 先生于 2001 年获得纽约州立大学生物技术 学士学位，并于 2002 年获得宾夕法尼亚大学生物技术硕士学位。2013 年 2 月，他还是国立台湾大学的博士候选人，并于 2014 年 9 月撤回候选人资格。林先生在环境科学、微藻、生物柴油、新能源和区块链领域拥有超过10份专业出版物和会议论文。

Mahesh Thapaliya，董事

Mahesh Thapaliya 先生拥有超过 12 年的国际商业工作经验。自 2020 年以来，他一直担任 One 世界公司的业务董事。这项工作涉及围绕关键国际项目开展业务合作，包括基础设施、能源、 工业投资、艺术和文化、贸易、投资和其他行业。从 2013 年到 2020 年，马赫什先生在班纳电气 公司工作。Ltd. 和 SINOPAK 电气有限公司Lt.他在企业技术、品牌营销、内部控制 管理和通过向多家跨国公司提供服务的企业传播方面拥有丰富的领导经验。Mahesh 先生拥有北京航空航天大学的硕士和学士学位。

孙剑波 ，董事

孙剑波先生是一位企业家、风险投资家和慈善家，在建立、投资和 运营智能制造行业方面拥有16年的经验。自 2012 年 2 月起，孙先生一直担任 Orejia 集团有限公司的总裁， 负责战略规划、产业投资和金融融资。在商业趋势判断、 企业管理和资本运营方面具有成功的经验。在此之前，孙先生在中信证券拥有3年的行业研究经验， 专注于能源管理、房地产、建筑和农业领域的投资组合。孙先生高度重视 企业经营中的社会责任，积极参与慈善和公益活动，支持 万名贫困儿童，并多次在大型自然灾害事件中捐款。孙先生拥有国际商业与经济大学工商管理学士 学位。

家庭 人际关系

根据第S-K条例第401项的定义，本公司的董事或执行官中没有一个 有家庭关系。

选举 主席团成员

我们的每位 董事的任期将持续到下一次年度股东大会，直到其各自的继任者 当选并获得资格，或者直到他或她根据怀俄明州法律的适用条款辞职或被免职。我们的高管 由董事会任命，任期直至董事会免职或辞职。

董事会

我们 目前的董事会由六名成员组成，其中大部分成员是 Nasdaq 规则 5605 中定义的 “独立”。我们预计，所有现任董事将在本次发行后继续任职。董事将在我们的年度 股东大会上再次当选。

以任何方式（无论是直接还是间接地）对与本公司的合同或拟议合同感兴趣的 董事应在董事会议上申报其利益的性质。任何董事向董事发出的一般性通知，其大意是 他是任何特定公司或公司的成员，并且应被视为对此后可能与 签订的任何合同的利益，该通知应被视为对以这种方式签订的任何合同的充分利益申报。董事可以对任何合同或拟议合同或安排的 进行投票，尽管他可能对其中感兴趣，如果他这样做，则应将他的选票计算在内，并且可以在任何此类合同或拟议合同或安排 提交会议审议的任何董事会议上计入法定人数。

董事会 委员会

我们 在董事会下设立了三个委员会：审计委员会、薪酬委员会和提名委员会。每个 委员会均受董事会批准的章程管辖。章程副本已作为 注册声明的附录提交，本招股说明书是该声明的一部分，将在我们的投资者关系网站上公布。

审计 委员会

我们的 审计委员会由林健威（主席）、陈东丽和马赫什·塔帕利亚组成。审计委员会的每位成员都将满足 纳斯达克股票市场上市规则第5605（a）（2）条的 “独立性” 要求，并符合《交易法》第10A-3条规定的独立性 标准。审计委员会监督我们的会计和财务报告流程以及 对我们公司财务报表的审计。除其他外，审计委员会负责：

薪酬 委员会

我们的 薪酬委员会由孙建波（主席）、陈东立和林建伟组成。薪酬委员会的每位成员均满足 纳斯达克股票市场上市规则第 5605 (a) (2) 条的 “独立性” 要求。我们的薪酬委员会 将协助董事会审查和批准与我们的董事 和执行官相关的薪酬结构，包括所有形式的薪酬。任何官员都不得出席任何讨论该官员薪酬的委员会会议 。除其他外，薪酬委员会将负责：

提名 委员会

我们的 提名委员会由陈东立（主席）、林健威和马赫什·塔帕利亚组成。提名委员会的每位成员都将 满足《纳斯达克股票市场上市规则》第 5605 (a) (2) 条的 “独立性” 要求。提名 委员会将协助董事会选择有资格成为我们董事的人员，并确定董事会及其委员会的组成 。除其他外，提名委员会将负责：

参与某些法律诉讼

据我们所知，在过去十 (10) 年中，我们的董事和高级管理人员均未在刑事诉讼中被定罪，不包括交通违规 或类似的轻罪，也没有参与任何导致 做出判决、法令或最终命令的司法或行政诉讼，禁止该人将来违反或禁止受联邦或 州证券法约束的活动，或发现有任何违反联邦或州证券法的行为，但未经 制裁被驳回的事项除外或结算。除非我们在下文 “关联方交易” 中的讨论中另有规定，否则我们的董事和高级职员 未参与与我们或我们的任何关联公司或关联公司之间的任何交易，这些交易必须根据美国证券交易委员会的规章制度进行披露。

商业行为与道德守则

我们 通过了适用于我们的董事、高级管理人员和员工的商业行为和道德准则。

董事会 多元化

董事会没有关于董事会提名人多元化的正式政策。在向董事会 推荐拟议候选人时，提名委员会负责建立和维护一个人才和经验理想组合的董事会 ，以在当前环境下实现我们的业务目标。特别是，提名委员会侧重于相关主题 事项的专业知识、对我们重要的关键领域的知识深度以及思想、背景、视角和经验的多样性 ，以促进关于我们所采取的战略和战术的激烈辩论和广泛思考。

下表提供了截至本年度报告发布之日有关我们董事会多元化的某些信息。

商品 11.高管薪酬

下表列出了与截至2023年12月31日和2022年12月31日止年度的薪酬有关的某些信息，这些薪酬由 获得或支付给我们的首席执行官兼首席执行官、我们的首席财务官以及总薪酬超过2,000美元的其他薪酬最高的 执行官（“指定执行官”）。

就业 协议

我们与官员签订的 雇佣协议通常规定特定期限的雇佣并规定年薪、健康保险、养老金 保险、带薪休假和探亲假时间。在法律允许的情况下，任何一方均可终止该协议。

我们 已与董事长陈东立、董事林建威、董事 马赫什·塔帕利亚和董事孙建波分别签订了雇佣协议。

根据 协议条款，曾先生有权获得2,000美元的月薪，自2023年12月13日起生效，外加 在每年年底之前一个月的额外工资。所有这些均以等值的金额以香港 美元或中国人民币支付。任何差异主要是由于货币兑换的波动造成的。

董事 薪酬

2023 年 12 月 11 日，我们与每位董事签订了服务合同。陈东立先生、林建伟先生、马赫什·塔帕利亚先生 和孙建波先生。该合同自2024年1月1日起为期两年，我们同意从2024年1月1日起每月支付2,000美元，外加每年年底前一个月的额外付款。

项目 12。某些受益所有人的担保所有权以及管理层和相关的股东事务

下表列出了截至本文发布之日我们普通股受益所有权的相关信息：

受益 所有权根据美国证券交易委员会的规则确定，通常要求该人拥有证券的投票权或投资权 。在计算下列人员实益拥有的普通股数量以及该人的 所有权百分比时，每位此类人持有的自本招股说明书发布之日起 60 天内可行使或可转换的普通股标的期权、认股权证或可转换证券被视为已流通，但在计算任何其他人的 百分比所有权时不被视为未偿还股票。除非本表脚注中另有说明，或适用的 社区财产法要求，否则所有上市人员对所有显示为 实益拥有的普通股拥有唯一的投票权和投资权。除非脚注中另有说明，否则每位主要股东的地址均由我们公司负责，地址为 No.中华人民共和国深圳市南山区桂湾区前海卓越金融中心二单元T3座05楼519室 519 室。 截至本文发布之日，我们有大约 2,700 名登记股东。

*小于 小于 1%。

项目 13。某些关系和关联交易，以及董事独立性

相关 方交易

与关联人的交易

在过去两个财政年度中，任何董事、执行官、持有至少 5% 普通股的股东或其任何家庭成员在任何交易或拟议交易中拥有任何直接或间接的重大 权益，如果该交易所涉金额超过或超过12万美元或我们已完成的最后两个财年年底总资产平均值的百分之一年份。

项目 14。主要会计费用和服务

正如 在2024年4月4日提交的8-K表格中报告的那样，在截至2023年12月31日的 财年中，我们的审计师从Grant Assentsure PAC改为JWF Assurance。

审计委员会已批准独立注册会计师事务所JWF Assurance对截至2023年12月31日止年度的账簿、记录和会计 进行审计。审计委员会可自行选择一个

如果确定这种变更符合我们 和我们的股东的最大利益，则可以在年内的任何时候使用不同的 注册会计师事务所。

对首席会计师为审计我们的年度财务报表 和审查我们 10-Q 表季度报告中包含的财务报表以及通常由 首席会计师提供的与这些财政期的法定和监管申报或聘用相关的服务而提供的专业服务所收取的 总费用如下：

审计 费用：为首席会计师为审计我们的年度财务 报表和财务报表审查而提供的专业服务而收取的总费用，以及通常由主要 会计师在这些财政年度的法定和监管申报或聘用中提供的其他服务。

审计相关费用：为前首席会计师提供的保险和相关服务而收取的 总费用，这些费用与 财务报表的审计或审查业绩合理相关，未在上一项 “审计费用” 项下报告。

税收 费用：在过去两个财政年度中，首席会计师 为税务合规、税务咨询和税收筹划提供的专业服务而开具的总费用。

所有 其他费用：为律师和其他各方提供的律师费和服务而收取的总费用，但上述 披露的费用除外。

第四部分

ITEM 15。附件、财务报表附表

以下 文件是作为本年度报告的一部分提交的：

_______________

* 在此处提交。

签名

根据 1934 年《证券交易法》第 13 或 15 (d) 条的要求，注册人已正式安排下列签署人代表其签署本报告，并获得正式授权。

根据 1934 年《证券交易法》的要求，本报告由以下人员代表 注册人以所示身份和日期在下文签署。

财务报表

NEXT 科技控股公司

合并 资产负债表

*股份 和每股金额已进行了调整，以反映反向拆分股票导致的股票数量减少。

附注是这些财务报表不可分割的一部分。 

NEXT 科技控股公司

合并 经营报表和综合亏损报表

*股票 和每股金额已追溯调整，以反映因股份取消 和发行新股而导致的股票数量减少。

附注是这些财务报表不可分割的一部分。

NEXT 科技控股公司

股东权益变动合并报表

*股票 和每股金额已进行了调整，以反映股票取消和新股 发行导致的股票数量减少。

附注是这些财务报表不可分割的一部分。

NEXT 科技控股公司

合并 现金流量表

附注是这些财务报表不可分割的一部分。

NEXT 科技控股公司

（前身为 ，称为 WeTrade Group Inc）

合并财务报表附注

2023 年 12 月 31 日

注意 1。 业务性质

NEXT TECHNOLOGY HOLDING INC（前身为 “WeTrade Group, Inc”）（“公司”）于2019年3月28日在怀俄明州 注册成立。截至2023年12月31日，公司推行两项企业战略。一种业务策略是继续 提供软件开发服务，另一种策略是收购和持有比特币。

软件 开发

我们 为我们的客户提供支持人工智能的软件开发服务，其中包括为包括工业和其他企业在内的各种类型的企业开发、设计和实施各种 SAAS 软件解决方案。

比特币 收购策略

我们的 比特币收购策略通常包括使用超过营运资金要求的流动资产收购比特币，以及 不时，视市场情况而定，发行债务或股权证券或进行其他筹资交易 ，目的是将所得款项用于购买比特币。

我们 将持有的比特币视为长期持有，并预计将继续积累比特币。我们尚未为我们寻求持有的比特币数量设定任何具体目标，我们将继续监测市场状况，以确定是否进行额外 融资以购买更多比特币。

该 总体战略还考虑我们可以（i）定期出售比特币用于一般公司用途，包括为财资管理或与根据适用法律产生税收优惠的策略相关的现金，（ii）进行 以我们持有的比特币为抵押的额外筹资交易，以及（iii）考虑采取其他策略 来创造收入来源或以其他方式产生资金。

我们 认为，由于供应有限，如果比特币的采用率提高，比特币将提供价值升值的机会，并且具有长期对冲通货膨胀的潜力。

下表显示了我们持有的比特币的展望，包括与我们的比特币购买相关的其他信息，以及 在此期间的数字资产减值损失：

数字资产减值损失表

注意事项 2。重要会计政策摘要

最近 发布并通过了《财务会计准则》

租赁

2016年2月，财务会计准则委员会（“FASB”）发布了2016-02年会计准则更新（“ASU”）， 租赁（主题842）（“ASU 2016-02”），要求承租人在资产负债表 上确认根据现行美国公认会计原则归类为运营租赁的租赁的租赁资产和租赁负债。亚利桑那州立大学 2016-02 要求承租人确认每份租约的租赁负债 和使用权资产，租期超过十二个月。新指南还要求对租赁产生的现金流的性质、时间和不确定性进行额外的定性 和定量披露。公司采用了自2022年1月1日起生效的 新标准，采用了修改后的回顾方法，并选择使用过渡指南允许的一揽子实用权宜措施 ，该标准允许在 采用之日延续现有租赁的历史租赁分类，并且不需要评估现有租赁合同来确定合同是否包含租赁 或初始直接成本。前几期未作追溯性调整。

截至采用之日， 公司没有任何融资租赁负债。截至2022年1月1日，未对累计赤字的期初 余额进行累积效应调整。该新指南的通过并未对合并的 运营报表或现金流产生重大影响。

未来时期生效的会计 准则

金融 工具-信贷损失

2016年6月，财务会计准则委员会发布了亚利桑那州立大学第2016-13号《金融工具信用损失（主题326）：金融 工具信用损失的计量（“亚利桑那州立大学2016-03”）。”本次更新中的修正引入了一项新标准，以反映预期信用损失的方法取代当前公认会计原则下的已发生损失减值 方法，该方法需要考虑更广泛的合理和可支持的信息，为信用损失估算提供依据。继最初的标准之后，财务会计准则委员会还发布了 几个 ASU 以澄清具体主题。亚利桑那州立大学2016-13年度对公司自2023年1月1日起的财政年度生效。 公司预计亚利桑那州立大学2016-13年度的实施不会对合并财务报表产生重大影响。

演示文稿的基础

合并财务报表是根据美利坚合众国 的公认会计原则（“GAAP”）编制的。合并财务报表包括公司及其子公司的财务报表。 所有重要的公司间交易和余额在合并时均已消除。

合并

公司的合并财务报表包括集团和子公司的财务报表。合并后，集团及其子公司之间的所有交易和 余额均已清除。

使用 的估计值和假设

按照美国公认会计原则编制财务报表要求管理层做出判断估计和假设， 会影响合并财务报表和附注中报告的金额。管理层认为， 在编制财务报表时使用的估计是合理和谨慎的；但是，实际结果可能与这些估计有所不同。重要的 会计估算包括可疑账户备抵额、无形资产的使用寿命、递延所得税资产的估值、 和某些应计负债，例如或有负债。

公平 价值测量

公司遵循指导方针，对金融资产和金融负债的公允价值计量进行会计处理，以及定期在财务报表中以公允价值确认或披露的非财务项目的公允价值 计量。此外， 公司通过了与非财务项目相关的公允价值计量指导方针，这些项目在财务报表中以非经常性公允价值确认和披露 。该指南建立了公允价值层次结构，优先考虑用于衡量公允价值的估值 技术的投入。

层次结构最优先考虑活跃市场中相同资产或负债的未经调整的报价（1级衡量标准） ，将涉及大量不可观察投入的衡量标准（3级衡量标准）置于最低优先级。公平 值层次结构的三个级别如下：

1 级输入是活跃市场中公司在衡量之日有能力获得的相同资产或负债的报价（未经调整）。

2 级输入是指除第 1 级中包含的报价之外的投入，这些输入可以直接观察到资产或负债，可以直接 或间接观察。

3 级输入是资产或负债的不可观察的输入。由于这些工具的到期日短，现金等金融资产的账面金额接近其 的公允价值。

信用风险的集中度，重要客户

公司受信用风险集中影响的金融工具主要包括应收账款。 公司不需要应收账款的抵押品。由于估计的信贷损失，公司保留了可疑应收账款备抵金 。在迄今为止确认的收入金额之前，公司不通过合并运营报表 记录坏账支出备抵金，包括一般和管理费用。当公司用尽收款力度但没有成功时，应收账款将被注销 并从入账的备抵中扣除。截至 2023 年 12 月 31 日和 2022 年 12 月 31 日，来自客户的应收账款总额为 $分别为1,133,116和零美元。

收入 确认

公司遵循会计准则编纂 (ASC) 606 “合同收入” 的指导。ASC 606 创建了一个五步 模型，要求各实体在考虑合同条款时做出判断，其中包括 (1) 确定与客户签订的合同 或协议，(2) 确定我们在合同或协议中的履约义务，(3) 确定交易 价格，(4) 将交易价格分配给单独的履约义务，以及 (5) 在履行每项业绩 义务时确认收入。只有当公司有可能收取 其有权获得的对价以换取其向客户转让的服务时，公司才将五步模式应用于合同。

现金 和现金等价物

公司将所有到期期限为三个月或更短的高流动性债务工具视为现金或现金等价物。 随附的合并资产负债表中报告的现金和现金等价物的账面金额接近其公允价值。 公司在香港和中国大陆银行账户中持有的所有现金均不受联邦存款保险公司 （“FDIC”）保险的保护。

外国 货币

附带的 合并财务报表以美元列报。公司的本位货币为美元，公司子公司的功能 货币为人民币。合并财务报表按资产和负债的年底 汇率以及收入和支出的平均汇率从人民币折算成美元。资本账户按资本交易发生时的 其历史汇率进行折算。由此产生的折算调整作为股东权益的组成部分 计入其他综合收益。外币交易的收益和亏损包含在损益中 。从成立到2023年12月31日，外币交易没有收益和亏损。

 汇率表

2023 年 12 月 31 日和 2022 年 12 月 31 日，除权益外， 资产负债表金额折算为 分别为 7.09 元人民币和 6.9 元人民币 至 1.00 美元。股票账户按历史汇率列报。适用于截至2023年12月31日的年度和截至2022年12月31日止年度的运营报表和综合收益（亏损）账户的平均折算率分别为7.08元人民币和6.75元人民币至1.00美元。现金流也按当年的平均折算率折算，因此，现金流量表中报告的金额 不一定与合并资产负债表 表上相应余额的变化一致。

软件 开发成本

我们 应用ASC 985-20 “软件——待出售、租赁或销售的软件成本” 来分析我们的软件开发成本。ASC 985-20 要求在确定开发中的软件产品的技术可行性 之后，对某些软件开发成本进行资本化。与确定技术可行性相关的研发成本在发生时记为支出 。根据我们的软件开发流程，技术可行性是在工作模型完成后确定的。 此外，我们还将其应用于我们对与 SaaS 订阅产品专用的软件相关的开发项目的审查。 在这些审查中，项目初步阶段产生的所有费用均按实际发生的费用记作支出。一旦项目已承诺 ，并且这些项目很可能满足功能要求，则将成本资本化。

租赁

公司采用了2016-02号会计准则更新——租赁（主题842）（ASU 2016-02），通常要求承租人确认资产负债表上的 运营和融资租赁负债以及相应的使用权（ROU）资产，并就租赁安排产生的现金流金额、时间和不确定性提供强化的披露 。

经营 租赁包含在我们 合并资产负债表中的运营租赁使用权（“ROU”）资产以及短期和长期租赁负债中。融资租赁包含在我们合并资产负债表中的财产和设备、其他流动负债和其他长期负债 中。

ROU 资产代表公司在租赁期内使用标的资产的权利，租赁负债代表公司 支付租赁产生的租赁款项的义务。经营租赁 ROU 的资产和负债在生效日期 根据租赁期内租赁付款的现值进行确认。由于大多数租约都没有提供隐含的利率，因此我们在确定租赁付款的现值时根据生效日获得的信息使用行业 增量借款利率。 在容易确定的情况下，我们使用隐式速率。经营租赁 ROU 资产还包括已支付的任何租赁款项，不包括 租赁激励措施。租赁条款可能包括延长或终止租赁的选项，前提是我们可以合理地确定我们会行使 该期权。租赁付款的租赁费用在租赁期内按直线方式确认。

亚利桑那州立大学 2016-02 要求上市公司在合同中隐含的利率 不容易确定时，对租赁付款的现值使用有担保的增量褐变利率。我们每季度确定担保利率，并相应地更新加权平均 贴现率。

所得 税

所得 税是根据澳大利亚证券交易委员会主题740 “所得税”（“ASC Topic 740”）的规定确定的。在 这种方法下，对递延所得税资产和负债进行确认，以应对归因于 财务报表中现有资产和负债的账面金额与其各自的纳税基础之间的差异所产生的未来税收后果。递延所得税资产和负债 是使用已颁布的所得税税率来衡量的，这些税率预计将适用于应纳税所得额 预计将收回或结算这些临时差额。税率变动对递延所得税资产和负债的任何影响均在包括颁布日期在内的期间的收入 中确认。

ASC 740 规定了公司应如何在其财务报表中识别、衡量、呈现和披露在纳税申报表中采取或预计将要采取的不确定税收状况的综合模型。根据ASC 740，税收状况必须首先在 财务报表中予以确认，但经税务机关审查后，税收状况很可能会得以维持。此类税收 头寸在最初和之后都必须以大于的最大税收优惠金额来衡量 假设完全了解情况和相关事实，则在与税务机关达成最终和解后， 变现的可能性为 50%。

公司在香港和中国设有子公司。本公司在香港和中国大陆司法管辖区须纳税。由于其未来的 业务活动，公司将被要求提交纳税申报表，这些申报表须经香港税务局 和中华人民共和国税务局审查。

资本 结构

公司目前拥有无限量的授权股份，为 $0.00面值普通股，有 2,625,130 截至 2023 年 12 月 31 日已发行和流通的股票。

每股 股亏损

归属于普通股股东的普通股每股基本 净收益的计算方法是将归属于普通股 股东的净收益除以该期间已发行普通股的加权平均值。在计算具有稀释效应的普通股每股摊薄净收益时，计算归属于普通股股东的每股稀释净收益时，包括可能具有稀释性的股票，这些股票以 标的普通股标的已发行股票奖励、认股权证、期权或可转换债务（如适用）的加权平均股为基础。

潜在的 稀释证券不包括在亏损期内的摊薄后每股收益的计算中，因为它们的影响将是反稀释的。

截至2023年12月31日和2022年12月31日的 ，没有潜在的摊薄股票。

 可能被摊薄的股票一览表

注意 3。 收入

公司的业务是为工业和其他客户提供基于人工智能的软件开发服务。

截至 2023 年 12 月 31 日和 2022 年 12 月 31 日，我们从软件开发服务中获得的收入总额为 $2,633,308 如下所示：

 收入附表

注意 4 — 现金和现金等价物

截至2023年12月31日和2022年12月31日的 ，公司持有的银行现金总额为美元668,387 其中包含以下内容：

 附表 的银行存款金额

注意 5 — 数字资产

截至 2023 年 12 月 31 日的 ，持有的数字资产如下：

 数字资产持有时间表

截至 2023 年 12 月 31 日 ，公司已购买了大约 833 BTC，总成本为 $24,990,000。在截至2023年12月31日的年度中，公司确认了10,216,901美元的数字资产未实现收益。

数字 资产可供出售，没有到期期，其持有期限不到一年，可以随时出售。

注意 6 — 应收账款，净额

截至2023年12月31日和2022年12月31日的 ，应收账款与客户应收的服务费有关，如下所示：

 应收账款附表

公司不需要为应收账款提供抵押品。由于估计的信贷损失，公司保留了可疑应收账款备抵金 。公司通过合并运营报表记录坏账支出备抵金， 包含在一般和管理费用中，但不得超过迄今为止确认的收入金额。当公司用尽收款力度但没有成功时，应收账款将被注销并从入账的备抵中扣除 。

注意 7 — 预付款

自 2023 年 12 月 31 日和 2022 年 12 月 31 日起，预付款包括以下内容：

 预付款附表

截至 2023 年 12 月 31 日 ，预付款约为 $12,125,500美元，用于预付1000个比特币的40％，预计将在2024年5月之前交付 ，锁定价格为每枚比特币3万美元。

注意 8 — 应付账款，净额

截至2023年12月31日和2022年12月31日的 ，应付账款与应付给供应商的软件服务费有关，如下所示：

 附表应付账款净额

注意 9 — 应付给关联方的金额

 关联方日程安排

关联方余额为 $282,535笔是前股东为公司日常运营提供的预付款。

截至2023年12月31日的 ，应付给股东的金额为美元594,563 是股东代表支付的预付款和专业费用， 包括审计费、律师费和其他专业费用。

自 2023 年 12 月 31 日起 ，应付董事费为 $804,000是自任命之日起至2023年9月30日 30日的应计董事费。

应付给关联方的 金额是免息的，没有抵押品，也没有固定的还款期。

注意 10 — 其他应付账款

自 2023 年 12 月 31 日起 ，其他应付账款包括未付的专业费用，如下所示：

 其他应付账款明细表

$ 的 专业余额1430,000美元包括与股东诉讼有关的未缴律师费、BTC顾问 费和应付给专业各方的上市合规费。

注意 11 —已停止的业务

2023年9月29日 ，公司董事会通过了一项决议，解散WeTrade Information System Limited及其全资子公司的业务，导致因停止运营而蒙受损失 $1,124,675。出售子公司 的考虑是基于其净资产价值（“NAV”），这是由于SAAS业务恶化以及中国业务中 应收账款周转率高所致。截至2023年12月31日和2022年12月31日止年度的已终止业务亏损如下：

已终止业务的附表

与已终止业务相关的资产和负债的 主要组成部分汇总如下：

 与已终止业务相关的资产负债表

注意 12 — 公平

公司已授权无限数量的普通股，并已发行 截至 2022年12月31日，没有面值的195,057,503股股票。

2019 年 3 月 29 日 ，公司发布了 三十三位创始人持有1亿股股票，没有面值。2019年9月3日，公司 以每股3美元的价格向5名非美国股东共发行了74,000股股票。截至2019年12月31日，已发行股票总数已增加到100,074,000股 。

在 2020 年 2 月，有 以每股3美元的价格向2名新股东发行了1,666,666股股票。2020年7月10日，公司以每股3美元的价格向2名新股东又发行了 26,000股股票，已发行股份总额已增加到101,76666股。

2020 年 9 月 15 日 ，怀俄明州国务卿批准了公司的修正证书，以修订其公司章程 以使其生效 3比1远期股票分割。公司普通股的已发行和流通股总数 已从101,7666股增加到305,299,998股，面值保持在零不变。

2020 年 9 月 21 日 有 公司以每股5美元的价格向303名新股东发行了151,500股股票，截至2020年12月31日，公司发行的普通股 已增加至305,451,498股。

2022年4月13日，公司和15名股东签订了该特定股份交换协议（“股份交换协议”）， 根据该协议和 15位股东取消了120,418,995股普通股（“取消股”）。 交易完成后，截至2022年6月30日，公司普通股的已发行股份已从305,451,498股 减少至185,032,503股。

2022年7月21日，公司已将其普通股上市，并结束了其公开发行 扣除2,942,824美元的总发行成本 后，10,000,000股普通股，总收益为4000万美元，净收益为37,057,176美元。这些股票的定价为每股4.00美元，此次发行是在坚定的承诺基础上进行的。股票继续 以股票代码 “WETG” 进行交易。发行后，该公司的已发行和流通普通股总数已增加 至195,032,503股。

2022年7月22日 ，公司发行了 向某些服务提供商发行25,000股普通股，用于提供与公开发行 相关的服务，该股的公允价值为477,500美元。截至2022年12月31日，该公司的已发行和流通普通股总数已增加 至195,057,503股。

2023 年 6 月 9 日 ，怀俄明州国务卿批准了公司的修正证书，以修订其公司章程 以使其生效 185 次反向股票拆分（“反向股票拆分”）为 1。公司 普通股的已发行和流通股总数从195,057,503股下降至1,054,530股，面值保持在零不变。

在 2023 年 9 月，有 截至2023年9月30日，公司发行的普通股已增加至2,625,130股，已发行的1,570,600股，总额为12,616,454美元。

注意 13 — 所得税

公司受美国联邦税法的约束。该公司尚未确认其在美国 州的营业亏损的所得税优惠，因为该公司预计不会在美国开始活跃的业务。

公司目前正在通过其子公司在香港和中国开展主要业务，这些子公司需缴税 15% 到 25%。

注释 14 — 后续事件

收购 公司

2024年3月1日，公司与Future Dao Group Holding Limited的某些现有 股东（“卖方”）签订了股票购买协议（“购买协议”）。Future Dao Group Holding Limited是一家根据开曼群岛 法律注册成立和存在的豁免公司（“目标”），根据该协议，公司同意通过其全资子公司 Next Investment Group Limited间接向卖方购买股票公司（“下一次投资”）和卖方同意向下一次投资出售 ，总额为 目标公司（“交易”）的2,000股普通股（“购买的股份”） ，每股收购价为6,698美元，总收购价为13,396,000美元（“收购价格”）。根据收购协议 ，在交易结束时，公司将通过向卖方发行总共3,940,000股普通股来支付收购价格根据每股3.4美元的商定估值 （“每股价格”），公司（“下一代科技普通股”）的股份。每股价格高于3.19美元，这是购买 协议签署之日前五个交易日在纳斯达克资本市场交易的公司 普通股的平均每股价格。根据购买协议，每位卖方将获得与该卖方根据购买协议向下一次投资出售的已购买股份数量成比例的公司普通股份额， 该交易预计将于2024年4月底完成。

更改 的公司名称

自 2024年4月2日起，Wetrade Group Inc.（“公司”）更名为Next Technology Holding Inc.。更名 是根据《怀俄明州商业公司法》进行的，并于2024年3月18日向怀俄明州国务卿提交了公司经修订和重述的公司章程 第一条的修正案（修正案编号：2024-004669585）。

我们的 普通股将继续在纳斯达克股票市场上交易，股票代码为 “NXTT”。公司股票的已发行股票证书 不受名称变更的影响。它们仍然有效，无需交换。