附录 99.1
KNOT 离岸伙伴 LP
财报——截至2023年9月30日的 期间的中期业绩
财务要闻
在截至2023年9月30日的三个月（“2023年第三季度”）中， KNOT Offshore Partners LP（“KNOT Offshore Partners” 或 “合伙企业”）：
| ● | 总收入为7,270万美元，营业收入为2,060万美元，净收入为1,260万美元。 |
| ● | 生成 调整后的息税折旧摊销前利润1 4,810万美元 |
| ● | 报告的可用流动性为5,820万美元，其中包括截至2023年9月30日的现金和现金等价物5,320万美元。 |
其他合作亮点和活动
| ● | 2023年第三季度，舰队的定期运营利用率为98.8％，考虑到预定的干船坞，利用率为97.4％ 巴西克努森和 希尔达·克努森，它们是在2023年第三季度初左右完成的。 | |
| ● | 2023年10月12日，该合伙企业宣布2023年第三季度每普通单位的季度现金分配为0.026美元，该现金分配于2023年11月9日支付给2023年10月26日登记在册的所有普通单位持有人。同一天，该合伙企业宣布向2023年第三季度A系列可转换优先股（“A系列优先股”）的持有人进行季度现金分配，总额为170万美元。 | |
| ● | 2023年11月15日，该伙伴关系成功完成了其两笔2500万美元循环信贷额度中第二笔的再融资， 该额度以类似的条件延期至2025年11月。 | |
| ● | 2023 年 9 月 13 日， 现有光船租赁合同延期 100 天 丹·西斯内与 Transpetro 签约，将该船的固定就业时间 延长至 2023 年 12 月下旬。该伙伴关系预计将获得 丹·西斯尼 和 丹·萨比亚 在现有 空船租约到期后，分别于 2023 年 12 月和 2024 年 1 月通过再交付返回。该合作伙伴关系将继续销售这两艘船以招聘新的第三方雇员，并正在与现有租船人和其他人进行积极的讨论 ，包括合作伙伴关系的赞助商Knutsen NYK海上油轮公司（“Knutsen NYK”）。 | |
| ● | 2023 年 10 月 30 日，壳牌行使了继续其章程的选择权 温莎·克努森直到 2025 年第一季度 。2023 年 9 月 26 日，该伙伴关系签署了一份新的 定期包机合同 温莎·克努森一家石油巨头将在2025年2月1日至 2025年5月1日的窗口内开业。新租约的固定期限为两年，该船将在 到 2027 年上半年保持近乎持续的就业，但要视壳牌上述租约完成的确切日期以及新 租约的开始日期而定。 | |
| ● | 为了制作 温莎·克努森 适用于2025年开始的上述合同，该合作伙伴关系寻求并与Equinor达成协议，以取而代之 巴西 Knutsen按原定时段雇用 温莎·克努森从 2024 年第四季度或 2025 年第一季度开始。这种定期租约的固定期限由租船人选择，为一年 或两年，无论哪种情况，租船人都可以选择将租约再延长两年。这个 巴西 Knutsen因此，现在的使用期将持续到2025年底左右，如果租船人的所有选择都被采纳，则该船 将固定到2028年底。 | |
| ● | 这个 希尔达·克努特森和 Torill Knutsen 双方继续与Knutsen NYK的一家子公司签订单独的定期包机合同，租车费率有所降低， 合同预计将以滚动方式延续30天，但须经过相关谈判以及合伙企业 董事会和冲突委员会的批准。该合作伙伴关系将继续推销这两艘船以招聘新的第三方定期租船 ，并正在与包括Knutsen NYK在内的潜在租船人进行积极讨论。 | |
| ● | 这个 博迪尔·克努森继续根据与Knutsen NYK签订的 降费定期租船合同运营，该合同将在2024年3月向Equinor交付该船时及时到期， 的初始固定定期租船合同为两年，租船人可以选择将租约再延长两年 期。 | |
| ● | 2023 年 10 月 2 日，该合作伙伴关系与壳牌签署了一份 协议，以延长当前的时限 托里斯·克努森和 莉娜·克努森每到一年， 将使这些船只使用到2027年中期。 | |
| ● | 本财报没有围绕Repsol对其延期期权的行使 做出假设 卡门·克努森 涉及从2024年1月中旬开始的1年的初始期限。在本财报发布时，正在与Repsol积极讨论这个 。 |
KNOT Offshore Partners LP首席执行官兼首席财务官德里克·洛威表示：“我们很高兴地报告2023年第三季度又一次强劲的业绩，其特点是 的定期运营机队利用率超过98％；收入和营业收入稳定；以及2023年所需的再融资完成 。
1 息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润是合伙企业财务 报表的管理层和外部用户使用的非公认会计准则财务指标。请参阅附录A，了解息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润的定义以及净收益对账表，净收益是最直接的可比GAAP财务指标。
1
包括自2023年9月30日以来签订的合同， 我们现在在2024年有70％的包机承保范围来自固定合同，如果租船人行使期权，这一比例将增加到79％。 在执行了许多新合同之后，我们仍然专注于填补包机投资组合中剩余的 缺口。
在我们运营的主要海上石油市场巴西，供应/需求 平衡持续改善，需求强劲，租船费率不断提高。在Petrobras持续保持高产量 水平以及依赖航天油轮的盐下油田FPSO初创企业的推动下，我们认为世界上最大的航天油轮 市场正在大幅紧缩。我们在北海的次要地理位置需要更长的时间才能实现再平衡，我们预计2024年及以后将逐步改善 。由于只有五艘新的航天油轮计划在全球交付，目前在2025年之后将一无交付，我们认为 未来几年巴西和北海航天油轮服务油田海上石油产量的增长有望超过 班车油轮供应的增长。
作为最大的航天油轮所有者和运营商（连同我们的赞助商 Knutsen NYK），我们相信我们完全有能力从这种不断改善的包机市场中受益。我们仍然专注于通过与高质量的交易对手长期工作创造现金流的确定性和稳定性，并相信，持续的运营 业绩和战略的执行可以在未来几个季度和几年内创造单位持有人价值。”
财务业绩概览
2023年第三季度的总收入为7,270万美元，而截至2023年6月30日的三个月（“2023年第二季度”）为7,380万美元 。2023 年第三季度的收入与 2023 年第二季度相比有所下降，这要归因于 2023 年第二季度即期航行的收入 和租用保险赔偿损失，但这部分被2023年第三季度定期租船和空船 收入的增加所抵消。
2023年第三季度的船舶运营费用为2320万美元，较2023年第二季度的2530万美元减少了210万美元。减少的主要原因是与 的各种升级和服务相关的成本 巴西克努森与她预定的干船停靠有关，其中大部分发生在2023年第二季度。
2023年第三季度的折旧为2750万美元，较2023年第二季度的2,810万美元减少了60万美元 。
2023 年第三季度未确认减值，而 2023 年第二季度的减值额为 4,960 万美元 丹·西斯内和 丹·萨比亚.
2023年第三季度的一般和管理费用为110万美元，而2023年第二季度为180万美元。
因此，2023年第三季度的营业收入为2,060万美元，而2023年第二季度的营业亏损为3,120万美元。
2023年第三季度的利息支出为1,850万美元，较2023年第二季度的1,810万美元增加了40万美元。增长主要是由于美元伦敦银行同业拆借利率和有担保 隔夜融资利率（“SOFR”）利率的上升。
2023年第三季度，衍生工具的已实现和未实现收益为440万美元 ，而2023年第二季度为810万美元。在这些金额中，未实现（即非现金）要素是2023年第三季度的50万美元收益和2023年第二季度的460万美元的收益。
因此，2023年第三季度的净收入为1,260万美元，而2023年第二季度的净亏损为4,040万美元。
与截至2022年9月30日的三个月（“2022年第三季度”）相比，2023年第三季度的业绩包括：
| · | 的营业收入增长了490万美元（从1,570万美元增至2,060万美元）， 主要是由利用率提高所推动的； |
| · | 由于利率上升， 净财务支出增加了1,390万美元（净财务支出从50万美元的净财务收入增加1,340万美元 ）；以及 |
| · | 净收入减少了340万美元（从1,600万美元降至1,260万美元）。 |
舰队利用率
该伙伴关系的船舶在整个2023年第三季度投入运营，计划运营的利用率为98.8％ ，考虑到定期干船停靠，利用率为97.4％ 巴西克努森 和 希尔达·克努特森，他们在 2023 年第三季度分别停用 11 天和 12 天。
2
融资和流动性
截至2023年9月30日，该合伙企业拥有5,820万美元 的可用流动性，其中包括5,320万美元的现金和现金等价物以及其中一项循环信贷额度下的500万美元容量。再融资后，循环信贷额度将在2025年8月至2025年11月之间到期。 截至2023年9月30日，该合伙企业未偿还的计息债务总额为9.841亿美元（扣除债务发行成本后的9.773亿美元 ）。2023年第三季度合伙企业未偿债务的平均利润率比伦敦银行同业拆借利率或SOFR高出约2.29％ （视情况而定）。
截至2023年9月30日，该伙伴关系已签订了各种 利率互换协议，名义总额为4.318亿美元，以对冲其可变 利率借款的利率风险。截至2023年9月30日，该合伙企业根据三到六个月的伦敦银行同业拆借利率或三个月的SOFR（ ）获得利息，并根据其利率互换协议支付1.9％的加权平均利率，该协议的平均到期日约为 2.0年。该合伙企业不对衍生工具适用套期保值会计，其财务业绩受到此类金融工具市值变动 的影响。
截至2023年9月30日，合伙企业的浮动利率波动净敞口 约为3.176亿美元，计息合同债务总额为9.841亿美元，减去 拉克尔·克努森和 Torill Knutsen1.815亿美元的售后回租融资，减去4.318亿美元的利率 互换，减去5,320万美元的现金和现金等价物。截至2023年9月30日，该合伙企业未偿还的计息 合同债务为9.841亿美元，偿还方式如下：
| （千美元） | 售后回租 | 定期还款 | 气球 还款 | 总计 | ||||||||||||
| 2023 年的剩余时间 | $ | 3,395 | $ | 22,657 | $ | — | $ | 26,052 | ||||||||
| 2024 | 13,804 | 76,651 | 63,393 | 153,848 | ||||||||||||
| 2025 | 14,399 | 68,581 | 181,583 | 264,563 | ||||||||||||
| 2026 | 15,060 | 51,596 | 219,521 | 286,177 | ||||||||||||
| 2027 | 15,751 | 26,481 | — | 42,232 | ||||||||||||
| 2028 及以后 | 119,120 | 13,241 | 78,824 | 211,185 | ||||||||||||
| 总计 | $ | 181,529 | $ | 259,207 | $ | 543,321 | $ | 984,057 | ||||||||
2023年8月16日，该伙伴关系完成了 的再融资，这是其两笔2500万美元循环信贷额度中的第一个，该额度已延期至NTT金融公司。新的 融资将于2025年8月到期，年利率等于SOFR加上2.23％的利润，并对该贷款的未提取部分收取0.5％的承诺费 。该融资机制的商业条款与2021年6月与NTT金融公司签订的融资 基本保持不变。
2023年11月15日，该伙伴关系完成了其两笔2500万美元循环信贷额度中第二笔的再融资 ，该额度将延期至SBI新生银行有限公司。 新融资机制将于2025年11月到期，年利率等于SOFR加上2.0％的利率，并对该贷款的未提取部分收取0.8％的承诺费。该融资的商业条款与2020年11月与SBI新生银行有限公司签订的 协议基本保持不变。
2023 年 9 月 15 日，由 担保的贷款额度丹·西斯内已全额偿还1,020万美元的款项。这个 丹·萨比亚贷款将在2024年1月到期时偿还 的最终预定还款额为650万美元。在伙伴关系对这两艘船的未来就业情况有了更好的了解之前，没有计划向这两艘船提供额外借款。
3
Knutsen NYK 拥有的资产
根据合伙企业在首次公开募股时与 Knutsen NYK签订的综合协议，该合伙企业可以选择从Knutsen NYK收购或拥有的任何根据租船使用五年或更长时间的海上航天飞机 油轮。
无法保证该伙伴关系会从Knutsen NYK购买任何额外的 艘船只。鉴于合伙企业与Knutsen NYK之间的关系，任何此类收购均需经合伙企业董事会冲突委员会的 批准。
Knutsen NYK 拥有以下船只并签订了以下 租约：
2021 年 2 月， Tuva Knutsen已从船厂交付给Knutsen NYK，并开始与法国石油巨头TotalEnergies的全资子公司签订为期五年的包机合同。 TotalEnergies可以选择将章程再延长十年。
2021 年 11 月， Live Knutsen已从中国船厂交付给 Knutsen NYK，并开始与高浦中石化签订为期五年的包机合同，在巴西运营。Galp 可以选择 将该章程最多再延长六年。
2022 年 6 月， 大庆克努森已从中国船厂交付给 Knutsen NYK，并开始与中石油国际（美国）公司签订为期五年的包机合同，在巴西运营 。租船人可以选择将租约再延长五年。
2022 年 7 月， 弗里达·克努森已从韩国船厂交付给Knutsen NYK ，并于2022年12月开始与埃尼签订了为期七年的包机合同，在北海开展业务。 租船人可以选择将租约再延长三年。
2022 年 8 月 Sindre Knutsen，从韩国船厂交付给 Knutsen NYK，并于 2023 年 9 月开始，与埃尼签订了为期五年的包机合同，在北 海运营。租船人可以选择将租约再延长五年。
2022年5月，Knutsen NYK与巴西石油公司签订了一份新的十年定期租赁 合同，该船将建造一艘船，该船将在巴西运营，租船人可以选择将 租约最多再延长五年。该船将在中国建造，预计将于2024年底交付。
2022年11月，Knutsen NYK与巴西石油公司签订了一份新的为期十五年 定期租赁合同，该合同将建造一艘船，该船将在巴西运营，租船人可以选择 将租约最多再延长五年。该船将在中国建造，预计将于2025年底交付。
管理过渡
正如先前在2023年8月4日宣布的那样，德里克·洛威 先生成为该伙伴关系的新任首席执行官兼首席财务官，于2023年9月13日就职。
Lowe先生从Telford Offshore加入合作伙伴关系，该公司是全球海上能源服务行业住宿、施工和管道铺设的提供商 。自2018年成立以来，他一直担任Telford Offshore的集团公司秘书 ，自2015年以来一直为其前身提供咨询服务。他在2011年至2015年期间在帕累托证券的债务资本市场集团工作，并于1994年至2010年在瑞银的股票资本市场集团工作。
外表
截至2023年9月30日，该伙伴关系的 18艘船舶的平均船龄为9.4年，该伙伴关系的租船平均剩余固定期限为1.9年，伙伴关系船舶的租船人可以选择按平均 将租船期再延长2.0年。截至2023年9月30日，该合伙企业的剩余合同远期收入为6.45亿美元，其中不包括 租船人的期权，也不包括在该日期之后达成或签署的合同。
该伙伴关系2023年第四季度的收益将受到计划对总部位于欧洲的干船坞进行的为期十年的特别调查的影响 Torill Knutsen和 英格丽德·克努森， 将于 2023 年 11 月和 12 月在欧洲进行。
巴西的航天油轮市场在2023年第三季度持续紧缩，原因是未来几年新增产量将大幅增长， 新建订单有限，以及典型的长期项目可行性要求布伦特原油价格仅为每桶35美元。而 丹·西斯内 和 丹·萨比亚在合作伙伴关系的机队中脱颖而出，因为其规模小于当今巴西 市场的最佳机队规模，即我们签署的合同 巴西克努森2023 年 8 月表明，巴西的市场紧缩政策正在进行中。我们将继续与客户进行讨论，并将继续评估我们的所有选择 丹·西斯内和 丹·萨比亚 艘船只，包括但不限于在紧缩的巴西市场中重新部署、向Knutsen NYK租船（有待谈判 和批准）和出售。
4
在与COVID-19相关的项目延误的影响下， 的北海航天飞机油轮需求仍然低迷。我们预计，在预计的新石油生产 项目投入使用之前，这种情况将持续几个季度。
展望未来，基于具有显著前瞻性的 供需因素以及来自行业参与者的承诺资本，我们认为 航天油轮市场的整体中长期前景仍然乐观。值得注意的是，目前的航天油轮订单簿仅包含五艘船， 计划在2025年底之前交付，而未来的任何新订单预计将在2026年或之后交付。
同时，该合作伙伴关系打算提高其租船合同的长期知名度 ，增加流动性，并使自己能够在不断改善的航天飞机 油轮市场中受益于其市场领先地位。
关于 KNOT Ofshore
KNOT Offshore Partners LP 主要在巴西和北海的海上石油生产地区以长期租用方式拥有、运营和收购航天油轮 。
KNOT Offshore Partners LP的结构为上市主管 有限合伙企业，但出于美国联邦所得税的目的，它被归类为公司，因此向其单位持有人签发1099表格， 而不是K-1表格。KNOT Offshore Partners LP的普通股在纽约证券交易所交易，股票代码为 “KNOP”。
该伙伴关系计划于2023年12月14日星期四上午9点30分（美国东部时间）举行电话会议，讨论2023年第三季度的业绩。邀请所有单位持有人和利益相关方 通过以下选项收听电话会议直播：
| ● | 从美国拨打1-833-470-1428，从加拿大拨打1-833-950-0062，如果在北美以外地区拨打 1-404-975-4839，请使用接入码119607加入KNOT Offshore Partners LP电话会议。 |
| ● | 通过访问伙伴关系网站上的网络直播：www.knotoffshorepartners.com。 |
2023年12月13日
KNOT 离岸合作伙伴有限责任
英国阿伯丁
问题应直接发送至：
Derek Lowe 发送电子邮件至 ir@knotoffshorepartners.com
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未经审计的简明合并运营报表
| 三个月已结束 | 九个月已结束 | |||||||||||||||||||
| （千美元） | 2023 年 9 月 30 日 | 6月30日 2023 | 9月30日 2022 | 9月30日 2023 | 9月30日 2022 | |||||||||||||||
| 定期租船和空船收入 | $ | 72,188 | $ | 69,924 | $ | 67,738 | $ | 205,045 | $ | 196,713 | ||||||||||
| 航行收入 (1) | 10 | 1,585 | — | 8,849 | — | |||||||||||||||
| 租金保险追回损失 | — | 1,424 | — | 2,335 | — | |||||||||||||||
| 其他收入 | 485 | 891 | 78 | 1,458 | 258 | |||||||||||||||
| 总收入 | 72,683 | 73,824 | 67,816 | 217,687 | 196,971 | |||||||||||||||
| 船舶运营费用 | 23,164 | 25,287 | 23,127 | 67,894 | 66,212 | |||||||||||||||
| 航行费用和佣金 (2) | 375 | 159 | — | 5,230 | — | |||||||||||||||
| 折旧 | 27,472 | 28,107 | 27,638 | 83,308 | 79,634 | |||||||||||||||
| 减值 (3) | — | 49,649 | — | 49,649 | — | |||||||||||||||
| 一般和管理费用 | 1,083 | 1,838 | 1,366 | 4,571 | 4,492 | |||||||||||||||
| 运营费用总额 | 52,094 | 105,040 | 52,131 | 210,652 | 150,338 | |||||||||||||||
| 营业收入（亏损） | 20,589 | (31,216 | ) | 15,685 | 7,035 | 46,633 | ||||||||||||||
| 财务收入（支出）： | ||||||||||||||||||||
| 利息收入 | 932 | 861 | 289 | 2,476 | 350 | |||||||||||||||
| 利息支出 | (18,493 | ) | (18,107 | ) | (12,220 | ) | (53,969 | ) | (27,246 | ) | ||||||||||
| 其他财务费用 | (228 | ) | (112 | ) | (213 | ) | (413 | ) | (525 | ) | ||||||||||
| 衍生工具的已实现和未实现收益（亏损）(4) | 4,361 | 8,124 | 12,374 | 10,175 | 33,847 | |||||||||||||||
| 外币交易的净收益（亏损） | 14 | 109 | 237 | (13 | ) | 139 | ||||||||||||||
| 财务收入总额（支出） | (13,414 | ) | (9,125 | ) | 467 | (41,744 | ) | 6,565 | ||||||||||||
| 所得税前收入（亏损） | 7,175 | (40,341 | ) | 16,152 | (34,709 | ) | 53,198 | |||||||||||||
| 所得税优惠（费用） | 5 ,466 | (49 | ) | (180 | ) | 5,663 | (558 | ) | ||||||||||||
| 净收益（亏损） | $ | 12,641 | $ | (40,390 | ) | $ | 15,972 | $ | (29,046 | ) | $ | 52,640 | ||||||||
| 加权平均未偿还单位（千个单位）： | ||||||||||||||||||||
| 常用单位 | 34,045 | 34,045 | 33,923 | 34,045 | 33,839 | |||||||||||||||
| B 类单位 (5) | 252 | 252 | 375 | 252 | 459 | |||||||||||||||
| 普通合伙人单位 | 640 | 640 | 640 | 640 | 640 | |||||||||||||||
| (1) | 航次收入是现货航次特有的收入。 |
| (2) | 航行费用和佣金是现货航行特有的费用，包括船用燃料费用、港口费、货物装卸费用、代理费和佣金。 |
| (3) | 每项的账面价值 丹·西斯内和 丹·萨比亚已按截至2023年6月30日的估计公允价值减记。 |
| (4) | 衍生工具的已实现收益（亏损）与合伙企业为结算衍生工具而实际收到（支付）的金额有关，衍生工具的未实现收益（亏损）与此类衍生工具公允价值的变化有关，详见下表。 |
| 三个月已结束 | 九个月已结束 | |||||||||||||||||||
| （千美元） | 9月30日 2023 | 6月30日 2023 | 9月30日 2022 | 9月30日 2023 | 9月30日 2022 | |||||||||||||||
| 已实现收益（亏损）： | ||||||||||||||||||||
| 利率互换合约 | $ | 3,963 | $ | 3,538 | $ | (304 | ) | $ | 10,506 | $ | (3,707 | ) | ||||||||
| 外汇远期合约 | (79 | ) | — | — | (79 | ) | — | |||||||||||||
| 已实现收益（亏损）总额： | 3,884 | 3,538 | (304 | ) | 10,427 | (3,707 | ) | |||||||||||||
| 未实现收益（亏损）： | ||||||||||||||||||||
| 利率互换合约 | 352 | 4,667 | 13,482 | (252 | ) | 38,772 | ||||||||||||||
| 外汇远期合约 | 125 | (81 | ) | (804 | ) | — | (1,218 | ) | ||||||||||||
| 未实现收益（亏损）总额： | 477 | 4,586 | 12,678 | (252 | ) | 37,554 | ||||||||||||||
| 衍生工具的已实现和未实现收益（亏损）总额： | $ | 4,361 | $ | 8,124 | $ | 12,374 | $ | 10,175 | $ | 33,847 | ||||||||||
| (5) | 2021年9月7日，该合伙企业与Knutsen NYK以及该合伙企业的普通合伙人签订了交换协议，根据该协议，Knutsen NYK向该合伙企业捐赠了Knutsen NYK的所有激励分配权（“IDR”），以换取合伙企业向Knutsen NYK发行673,080个普通单位和673,080个B类单位，于是IDR被取消（“IDR”）交易所”）。截至2023年9月30日，420,675套B类单位已转换为普通单位。 |
6
未经审计的简明合并资产负债表
| （千美元） | 2023 年 9 月 30 日 | 截至2022年12月31日 | ||||||
| 资产 | ||||||||
| 流动资产： | ||||||||
| 现金和现金等价物 | $ | 53,189 | $ | 47,579 | ||||
| 关联方应付的款项 | 1,230 | 1,998 | ||||||
| 库存 | 3,088 | 5,759 | ||||||
| 衍生资产 | 15,443 | 15,070 | ||||||
| 其他流动资产 | 7,421 | 15,528 | ||||||
| 流动资产总额 | 80,371 | 85,934 | ||||||
| 长期资产： | ||||||||
| 扣除累计折旧后的船只 | 1,514,532 | 1,631,380 | ||||||
| 使用权资产 | 2,207 | 2,261 | ||||||
| 无形资产，净额 | — | — | ||||||
| 递延所得税资产 | 5,442 | — | ||||||
| 衍生资产 | 13,753 | 14,378 | ||||||
| 应计收入 | — | — | ||||||
| 长期资产总额 | 1,535,934 | 1,648,019 | ||||||
| 总资产 | $ | 1,616,305 | $ | 1,733,953 | ||||
| 负债和权益 | ||||||||
| 流动负债： | ||||||||
| 贸易应付账款 | $ | 6,025 | $ | 4,268 | ||||
| 应计费用 | 10,869 | 10,651 | ||||||
| 长期债务的当前部分 | 156,797 | 369,787 | ||||||
| 当期租赁负债 | 902 | 715 | ||||||
| 应缴所得税 | 18 | 699 | ||||||
| 合同负债的流动部分 | — | 651 | ||||||
| 预付包机和递延收入 | 467 | 1,504 | ||||||
| 应付给关联方的金额 | 1,481 | 1,717 | ||||||
| 流动负债总额 | 176,559 | 389,992 | ||||||
| 长期负债： | ||||||||
| 长期债务 | 820,475 | 686,601 | ||||||
| 租赁负债 | 1,305 | 1,546 | ||||||
| 递延所得税负债 | 152 | 424 | ||||||
| 递延收入 | 2,453 | 3,178 | ||||||
| 长期负债总额 | 824,385 | 691,749 | ||||||
| 负债总额 | 1,000,944 | 1,081,741 | ||||||
| 承付款和意外开支 | ||||||||
| A 系列可转换优先单位 | 84,308 | 84,308 | ||||||
| 股权： | ||||||||
| 合作伙伴的资本： | ||||||||
| 普通单位持有人 | 517,751 | 553,922 | ||||||
| B 类单位持有人 | 3,871 | 3,871 | ||||||
| 普通合伙人权益 | 9,431 | 10,111 | ||||||
| 合伙人资本总额 | 531,053 | 567,904 | ||||||
| 负债和权益总额 | $ | 1,616,305 | $ | 1,733,953 | ||||
7
未经审计的 合伙人资本变动简明合并报表
| 合伙人资本 | 累积的 | A 系列 | ||||||||||||||||||||||
| （千美元） | 普通的 | 其他 | 总计 | 可兑换 | ||||||||||||||||||||
| 截至 2022 年 9 月 30 日和 2023 年 9 月 30 日的三个月 | 常见 单位 | B 级 个单位 | 合作伙伴 个单位 | 全面 收入（亏损） | 合作伙伴的 资本 | 首选 个单位 | ||||||||||||||||||
| 截至2022年6月30日的合并余额 | $ | 568,515 | $ | 6,689 | $ | 10,436 | $ | — | $ | 585,640 | $ | 84,308 | ||||||||||||
| 净收入 | 13,877 | 133 | 262 | — | 14,272 | 1,700 | ||||||||||||||||||
| B 类单位转换为普通单位 (1) | 1,302 | (1,302 | ) | — | — | — | — | |||||||||||||||||
| 其他综合收入 | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||
| 现金分配 | (17,615 | ) | (219 | ) | (333 | ) | — | (18,167 | ) | (1,700 | ) | |||||||||||||
| 截至2022年9月30日的合并余额 | $ | 566,079 | $ | 5,301 | $ | 10,365 | $ | — | $ | 581,745 | $ | 84,308 | ||||||||||||
| 截至 2023 年 6 月 30 日的合并余额 | $ | 507,897 | $ | 3,871 | $ | 9,246 | $ | — | $ | 521,014 | $ | 84,308 | ||||||||||||
| 净收入 | 10,739 | — | 202 | — | 10,941 | 1,700 | ||||||||||||||||||
| B 类单位转换为普通单位 (1) | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||
| 其他综合收入 | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||
| 现金分配 | (885 | ) | — | (17 | ) | — | (902 | ) | (1,700 | ) | ||||||||||||||
| 截至 2023 年 9 月 30 日的合并余额 | $ | 517,751 | $ | 3,871 | $ | 9,431 | $ | — | $ | 531,053 | $ | 84,308 | ||||||||||||
| 截至2022年9月30日和2023年9月30日的九个月 | ||||||||||||||||||||||||
| 截至2021年12月31日的合并余额 | $ | 568,762 | $ | 9,453 | $ | 10,492 | $ | — | $ | 588,707 | $ | 84,308 | ||||||||||||
| 净收入 | 46,079 | 590 | 871 | — | 47,540 | 5,100 | ||||||||||||||||||
| 将 B 类单位转换为 普通单位 (1) | 3,954 | (3,954 | ) | — | — | — | — | |||||||||||||||||
| 其他综合收入 | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||
| 现金分配 | (52,716 | ) | (788 | ) | (998 | ) | — | (54,502 | ) | (5,100 | ) | |||||||||||||
| 截至2022年9月30日的合并余额 | $ | 566,079 | $ | 5,301 | $ | 10,365 | $ | — | $ | 581,745 | $ | 84,308 | ||||||||||||
| 截至2022年12月31日的合并余额 | $ | 553,922 | $ | 3,871 | $ | 10,111 | $ | — | $ | 567,904 | $ | 84,308 | ||||||||||||
| 净收入 | (33,515 | ) | — | (630 | ) | — | (34,145 | ) | 5,100 | |||||||||||||||
| B 类单位转换为普通单位 (1) | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||
| 其他综合收入 | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||
| 现金分配 | (2,656 | ) | — | (50 | ) | — | (2,706 | ) | (5,100 | ) | ||||||||||||||
| 截至 2023 年 9 月 30 日的合并余额 | $ | 517,751 | $ | 3,871 | $ | 9,431 | $ | — | $ | 531,053 | $ | 84,308 | ||||||||||||
| (1) | 2021年9月7日，该合作伙伴关系与Knutsen NYK及其普通合伙人签订了交换协议，根据该协议，Knutsen NYK向合作伙伴关系捐赠了Knutsen NYK的所有IDR，以换取合伙企业向Knutsen NYK发行673,080个普通单位和673,080个B类单位，于是取消了IDR。截至2022年9月30日，有252,405个B类单位已转换为普通单位。截至2023年9月30日，有420,675个B类单位已转换为普通单位。2023年第三季度没有转换任何B类单位。 |
8
未经审计的合并现金流量表
| 截至9月30日的九个月 | ||||||||
| （千美元） | 2023 | 2022 | ||||||
| 经营活动 | ||||||||
| 净收益（亏损）(1) | $ | (29,046 | ) | $ | 52,640 | |||
| 为将净收益（亏损）与经营活动提供的现金进行核对而进行的调整： | ||||||||
| 折旧 | 83,308 | 79,634 | ||||||
| 减值 | 49,649 | — | ||||||
| 合同无形资产/负债的摊销 | (651 | ) | (1,063 | ) | ||||
| 递延收入的摊销 | (350 | ) | — | |||||
| 延期债务发行成本的摊销 | 1,934 | 2,071 | ||||||
| 干船修理支出 | (13,207 | ) | (17,309 | ) | ||||
| 所得税支出 | (5,662 | ) | 558 | |||||
| 缴纳的所得税 | (665 | ) | (422 | ) | ||||
| 衍生工具的未实现（收益）亏损 | 252 | (37,554 | ) | |||||
| 外币交易的未实现（收益）亏损 | (26 | ) | (38 | ) | ||||
| 运营资产和负债的变化： | ||||||||
| 关联方应付金额减少（增加） | 768 | 905 | ||||||
| 库存减少（增加） | 2,671 | (1,319 | ) | |||||
| 其他流动资产减少（增加） | 8,106 | (4,886 | ) | |||||
| 应计收入减少（增加） | — | 1,289 | ||||||
| 贸易应付账款增加（减少） | 1,786 | 2,820 | ||||||
| 应计费用的增加（减少） | 217 | 3,179 | ||||||
| 增加（减少）预付包机 | (1,504 | ) | (906 | ) | ||||
| 应付关联方的款项增加（减少） | (235 | ) | 351 | |||||
| 经营活动提供的净现金 | 97,345 | 79,950 | ||||||
| 投资活动 | ||||||||
| 增建船只和设备 | (2,811 | ) | (2,789 | ) | ||||
| 收购 Synöve Knutsen（扣除获得的现金） | — | (32,205 | ) | |||||
| 用于投资活动的净现金 | (2,811 | ) | (34,994 | ) | ||||
| 筹资活动 | ||||||||
| 长期债务的收益 | 245,000 | 142,000 | ||||||
| 偿还长期债务 | (323,590 | ) | (138,944 | ) | ||||
| 支付债务发行成本 | (2,461 | ) | (889 | ) | ||||
| 现金分配 | (7,805 | ) | (59,602 | ) | ||||
| 用于融资活动的净现金 | (88,856 | ) | (57,435 | ) | ||||
| 汇率变动对现金的影响 | (68 | ) | (253 | ) | ||||
| 现金和现金等价物的净增加（减少） | 5,610 | (12,732 | ) | |||||
| 期初的现金和现金等价物 | 47,579 | 62,293 | ||||||
| 期末的现金和现金等价物 | $ | 53,189 | $ | 49,561 | ||||
| (1) | 净收入中包括截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月中分别支付的5,160万美元和2370万美元的利息。 |
9
附录 A——非公认会计准则财务指标的对账
息税折旧摊销前利润和调整后的息税折旧摊销
息税折旧摊销前利润定义为扣除利息、折旧和税前的收益。 调整后息税折旧摊销前利润定义为扣除利息、折旧、减值、税收和其他财务项目前的收益（包括其他财务 支出、衍生工具的已实现和未实现收益（亏损）以及外币交易的净收益（亏损））。息税折旧摊销前利润 被管理层和财务报表的外部用户（例如合伙企业的 贷款机构）用作补充财务指标，用于评估其财务和经营业绩以及其 融资协议中包含的财务契约和限制的遵守情况。调整后的息税折旧摊销前利润被管理层和财务报表的外部用户（例如投资者）用作评估合伙企业财务和经营业绩的补充财务指标。该合伙企业认为，息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润通过提高其业绩与业内其他提供息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润信息的公司的业绩的可比性 来帮助其管理层和投资者。提高可比性是通过排除 期之间可能存在的不同影响、其他财务项目、税收、减值和折旧、 （如适用）、哪些项目受到各种可能变化的融资方式、资本结构和历史成本基础的影响，以及哪些项目可能对不同时期的净收入产生重大影响 来实现的。该合伙企业认为，将息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润 作为财务衡量标准使投资者受益：(a) 在投资合伙企业和其他投资选择 之间做出选择，以及 (b) 在评估是否继续持有普通 单位时监测合伙企业的持续财务和运营实力。息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润是非公认会计准则财务指标，不应被视为净收入或根据公认会计原则计算的任何其他 合伙企业业绩指标的替代方案。
下表将息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润与净收益进行了对账， 是最直接可比的GAAP指标。
| 三个月已结束 | 九个月已结束 | |||||||||||||||
| （千美元） | 2023年9月30日 （未经审计） | 9月30日 2022 （未经审计） | 9月30日 2023 （未经审计） | 9月30日 2022 （未经审计） | ||||||||||||
| 净收益（亏损） | $ | 12,641 | $ | 15,972 | $ | (29,046 | ) | $ | 52,640 | |||||||
| 利息收入 | (932 | ) | (289 | ) | (2,476 | ) | (350 | ) | ||||||||
| 利息支出 | 18,493 | 12,220 | 53,969 | 27,246 | ||||||||||||
| 折旧 | 27,472 | 27,638 | 83,308 | 79,634 | ||||||||||||
| 减值 | — | — | 49,649 | — | ||||||||||||
| 所得税支出 | (5,466 | ) | 180 | (5,663 | ) | 558 | ||||||||||
| EBITDA | 52,208 | 55,721 | 149,741 | 159,728 | ||||||||||||
| 其他财务项目 (a) | (4,147 | ) | (12,398 | ) | (9,749 | ) | (33,461 | ) | ||||||||
| 调整后 EBITDA | $ | 48,061 | $ | 43,323 | $ | 139,992 | $ | 126,267 | ||||||||
| (a) | 其他财务项目包括其他财务收入（支出）、衍生工具的已实现和未实现收益（亏损）以及外币交易的净收益（亏损）。 |
10
前瞻性陈述
本新闻稿包含有关 未来事件以及KNOT Offshore Partners的运营、业绩和财务状况的某些前瞻性陈述。前瞻性陈述包括任何可能预测、预测、表明或暗示未来业绩、业绩或成就的陈述，并且可能包含 个词 “相信”、“预期”、“期望”、“估计”、“项目”、“会继续”、“可能的结果”、“计划”、“打算” 或含义相似的词语或短语 。这些陈述涉及已知和未知的风险，基于许多假设和估计， 本质上会受到重大的不确定性和突发事件的影响，其中许多是KNOT Offshore Partners无法控制的。实际 结果可能与此类前瞻性陈述所表达或暗示的结果存在重大差异。前瞻性陈述包括与以下内容有关的陈述 ：
| ● | 航天油轮或普通油轮行业的市场趋势，包括租金率、影响供需的因素以及航天油轮和常规油轮盈利运营的机会； |
| ● | 北海、巴西和其他地区石油生产的市场趋势； |
| ● | Knutsen NYK和KNOT Offshore Partners建造航天油轮的能力以及他们各自的租船人交付和接受任何此类船只的时间安排； |
| ● | KNOT Offshore Partners将来有能力从Knutsen NYK购买船只； |
| ● | KNOT Offshore Partners签订长期租船的能力，KNOT Offshore Partners将其定义为五年或以上的包机，或短期包机或航行合同； |
| ● | KNOT Offshore Partners以可接受的条件及时为其债务再融资，以及进行额外借款和进入债务和股票市场的能力； |
| ● | KNOT Offshore Partners的分配政策、对KNOT Offshore Partners对其普通单位、B类单位和A系列优先单位进行分配能力的预测、任何此类分配的金额以及此类分配的任何变化； |
| ● | KNOT Offshore Partners整合和实现收购预期收益的能力； |
| ● | 在 COVID-19 疫情期间开始的供应链中断以及由此产生的通货膨胀环境的影响； |
| ● | KNOT 离岸合作伙伴的预期增长战略； |
| ● | 全球或区域经济放缓的影响; |
| ● | 全球金融市场的动荡; |
| ● | 货币、通货膨胀和利率的波动； |
| ● | 石油价格的波动； |
| ● | 总体市场状况，包括租金和船舶价值的波动； |
| ● | KNOT Offshore Partners运营支出的变化，包括干船坞和保险成本以及船用燃料价格； |
| ● | 根据KNOT Offshore Partners的保险单 |
| ● | 干船坞的长度和成本； |
| ● | KNOT Offshore Partners的未来财务状况或经营业绩以及未来的收入和支出； |
| ● | 偿还债务和结算任何利率互换； |
| ● | 计划的资本支出和为资本支出提供资金的资本资源的可用性; |
| ● | KNOT Offshore Partners与航天飞机吨位的主要用户保持长期关系的能力； |
| ● | KNOT Offshore Partners利用Knutsen NYK在航运业的关系和声誉的能力； |
| ● | KNOT Offshore Partners最大限度地利用其船只的能力，包括重新部署或处置不再租用的船只； |
| ● | KNOT Offshore Partners现有或未来客户的财务状况及其履行租船义务的能力； |
11
| ● | 及时购买和交付新建物； |
| ● | 新造船和二手船的未来购买价格； |
| ● | 对KNOT Offshore Partners船舶价值的任何减值； |
| ● | KNOT Offshore Partners成功竞争未来的租船和新建机会的能力； |
| ● | 租船人接受船只； |
| ● | 俄罗斯与乌克兰的战争的影响； |
| ● | 终止日期和租约延期； |
| ● | 预期成本以及KNOT Offshore Partners遵守政府法规（包括气候变化法规）和海事自律组织标准以及其租船人实施的适用于KNOT Offshore Partners业务的标准法规的能力； |
| ● | 熟练劳动力、船员和管理层的可用性，包括 COVID-19 疫情可能造成的中断； |
| ● | 疫情或传染病爆发的影响，包括对KNOT Offshore Partners的业务、现金流和运营以及客户、供应商和贷款人的业务和运营的影响； |
| ● | KNOT Offshore Partners的一般和管理费用及其根据技术管理协议、管理和行政协议以及行政服务协议应支付的费用和开支； |
| ● | KNOT Offshore Partners的预期税收及其对单位持有人的分配； |
| ● | 估计的未来资本支出； |
| ● | 马绍尔群岛的经济实质要求； |
| ● | KNOT 离岸合作伙伴留住关键员工的能力； |
| ● | 客户越来越重视气候、环境和安全问题； |
| ● | 任何网络攻击的影响； |
| ● | 任何未决或未来诉讼的潜在责任； |
| ● | 事故、政治事件、海盗行为或恐怖分子行为可能导致航线中断； |
| ● | KNOT Offshore Partners证券的未来在公开市场上的销售； |
| ● | KNOT Offshore Partners的业务战略以及未来运营的其他计划和目标；以及 |
| ● | KNOT Offshore Partners向美国证券交易委员会提交的报告和其他文件中不时列出的其他因素，包括截至2022年12月31日止年度的20-F表年度报告以及后续的6-K表报告。 |
截至本新闻稿发布之日，本新闻稿中包含的所有前瞻性陈述仅作出 。新的因素不时出现，KNOT Offshore Partners不可能预测所有这些因素。此外，KNOT Offshore Partners无法评估每个因素对其业务的影响，也无法评估 任何因素或因素组合在多大程度上可能导致实际业绩与任何前瞻性 陈述中包含的业绩存在重大差异。KNOT Offshore Partners无意公开发布对本文中包含的任何前瞻性陈述的任何更新或修订，以反映KNOT Offshore Partners对此的预期的任何变化或任何此类声明所依据的事件、条件或 情况的任何变化。
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