附录 10.4

SMX （安全事务）公共有限公司

梅斯皮尔 商务中心

苏塞克斯路 Mespil 故居

都柏林 4、爱尔兰、D04 T4A6

+353-1-920-1000

亲爱的 持有者：

SMX （Security Matters）公共有限公司，一家根据爱尔兰法律注册成立的公共有限公司（“公司”） 很高兴向您（“持有人”、“您” 或类似术语）提供机会，让其获得对每份 “B” 认股权证当前1.6378美元的行使价（“行使价”）的修改 ，以认购2,619,367股普通股由您持有（“现有认股权证”），如下文所述，以换取现金 您持有的所有现有认股权证，如您的签名页所示在这里。根据经修订的 （“证券法”）的1933年《证券法》（“证券法”）F-1表格（注册声明编号：333-274595）（“注册声明”）上的公司注册声明 （“注册声明”）， 现有认股权证（“认股权证”）的普通股的转售已注册转售。注册声明目前尚未生效，公司应提交注册声明生效后 修正案，并尽最大努力促使证券 和交易委员会宣布注册声明生效（此类生效日期，“生效日期”）。根据本信函 协议，在生效日期当天或之后（但无论如何不得超过 一（1）个工作日），您应立即支付现有认股权证的新行使价。

公司希望将现有认股权证的行使价修改为每股0.0022美元（“新行使价”）， 对价是您根据此处条款全额行使您在本文签名页 （“认股权证行使”）上所持的所有现有认股权证（“认股权证行使”），以换取现金。

尽管 此处有任何相反的规定，但如果任何认股权证行使会导致持有人超过现有认股权证第 1 (c) 节规定的受益所有权限制（“受益所有权限制”），则公司只能按照持有人的指示 向持有人发行不会导致持有人超过认股权证允许的最大数量的认股权证股份 ，余额将暂时搁置，直到持有人通知余额（或部分 其）可以根据此类限制发行，暂时搁置应通过现有认股权证来证明，此后 应视为已预付（包括全额支付修改后的行使价），并根据现有认股权证中的 行使通知行使（前提是任何额外的行使价格都不到期和应付）。

明确 在遵守此处条款和条件的前提下，您可以通过会签本信函来接受本要约，这种接受即构成 您接受和行使自生效之日起按照 签名页上列出的总行使价的现有认股权证；前提是本信所设想的交易的完成应明确以您或您的关联公司签订3000万美元的条件为前提备用股权信贷额度交易与公司的 基本相似现有的备用股权信贷额度。

持有人 声明并保证，截至本文发布之日，其是《证券法》颁布的 D 条例第 501 条定义的 “合格投资者”。

已接受 并同意：

持有者姓名 ： [投资者]

持有人授权签字人的签名 ：____________________________________________

授权签署人的姓名 ：__________________________________________________________

授权签字人的标题 ：________________________________________________________

现有认股权证数量 ：2,619,367¹

在签署本信函协议的同时行使的持有人现有认股权证的总行使价 ：5,762.61美元

¹ 已行使的股票总数，其中945,651股应视为已根据本信函发行，行使时不得再向持有人交付 。