附录 99.1

17 教育与科技集团公司宣布第三次

2021 年季度未经审计的财务业绩

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中国北京，2022年1月17日（环球新闻专线）中国教育科技公司17教育科技集团有限公司（纳斯达克股票代码： YQ）（17edTech或公司）今天公布了截至2021年9月30日的第三季度未经审计的财务业绩。

中共中央办公厅和国务院办公厅于2021年7月发布了《关于进一步减轻义务教育阶段学生家庭作业和课后辅导负担的意见》（《意见》），又称双减政策（“双减政策”），主管部门颁布了 相关实施细则、规章和措施（统称《新条例》）。公司于2021年7月26日和2021年8月25日提供了新法规和监管发展的最新情况。

根据新规定，截至2021年底，公司停止向中国大陆从幼儿园到 高中（K-12 Academic AST Services）的学生提供与学术科目相关的辅导服务，这占公司2020财年净收入的94.1％。 《意见》和适用规则的发布和执行也导致MAU的大幅减少[1]公司为学生提供的校内 申请。公司在新的监管和商业环境下迅速制定了新的业务战略，并采取措施调整我们的组织和员工，以降低我们的运营成本。该公司还 将其重点和资源从最初的运营转移到了两个新方向。

17edTech创始人、董事长兼首席执行官刘安迪先生评论说：“我们迅速制定了新的业务战略，以应对新的监管环境。利用我们在过去十年中为中国教育当局、学校、教师和 学生提供服务所积累的广泛知识和专业知识，我们调整了业务和组织，将重点放在两个关键业务领域。我们推出了新的教学和学习 SaaS 产品，作为对之前的 校内产品和服务的升级。新产品旨在促进中国学校的数字化转型和升级，重点是提高家庭作业和课堂教学等核心 教学和学习场景的效率和有效性。我们已经成功地与中国多个地区的多个地区 教育机构进行了深入合作，包括上海市闵行区和北京西城区，这两个地区是教育部办公厅为实施 意见而选定的10个案例研究之一。已经使用我们的教学和学习SaaS产品在50多个城市实施了不同规模的项目。

[1]

特定时期的平均月活跃用户数的计算方法是（i）该时段内每个月 的月活跃用户（MAU）总和除以（ii）该时期内的月数。每月的MAU是该月至少登录一次校内应用程序的用户数量。计算 MAU 时，每个账户都被视为不同的用户。

1

我们已经开始向中国家庭提供个性化的自主学习产品，作为家长的替代品， 取代我们过去提供的原始课后辅导服务，后者不是辅导服务。该产品利用我们的技术和数据洞察力，提供个性化和有针对性的学习和练习 内容，旨在提高学生的学习效率。刘先生继续说，自从我们大约一个月前推出该产品以来，我们很高兴看到该产品的付费订阅量超过30万个。

17edTech董事兼首席财务官Michael Du先生评论说：“我们很高兴与大家分享，我们已经为未来的增长制定了明确的新业务 战略，并迅速调整了组织以适应这些战略。我们的运营和员工队伍以及相关的 一次性开支的绝大多数调整都是在2021年9月底之前进行的。我们的运营目标是在短期内迅速实现盈利。截至2021年9月30日，我们的现金及现金等价物 为人民币14.224亿元（2.207亿美元）。我们相信我们有足够的资金来支持我们的业务转型和发展我们的新业务。

2021 年第三季度亮点[2]

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净收入为人民币4.968亿元（合7710万美元），较2020年第三季度的人民币3.071亿元同比增长61.8％。

•

在线K-12辅导服务的净收入为人民币4.777亿元（合7,410万美元），较2020年第三季度的人民币2.878亿元同比增长66.0％。

•

在线K-12辅导服务的总账单[3]（非公认会计准则）为人民币3.016亿元 （4,680万美元），较2020年第三季度的人民币4.612亿元同比下降34.6％。

•

付费课程注册[4]约为22.6万人，较2020年第三季度的约39.3万人同比下降42.5％。

[2]

有关非公认会计准则数字的对账，请参阅本新闻稿末尾标题为 “非公认会计准则指标与最具可比性的GAAP指标对账” 的表 。

[3]

特定时期内在线K-12辅导服务的总账单是指该期间公司每次注册在线K-12辅导课程所获得的现金总额，包括适用的增值税（VAT）和 附加费，减去该期间的退款总额。

[4]

特定时期内的付费课程注册量是指公司学生注册并支付的付费课程的累计数量 ，包括同一学生注册并支付的多门付费课程。

2

•

毛利率为49.4％，而2020年第三季度为53.8％。

•

净亏损为人民币4.899亿元（合7,600万美元），低于2020年第三季度的人民币5.809亿元净亏损。

•

调整后的净亏损[5]（非公认会计准则）不包括人民币3330万元（合520万美元）的基于股份的薪酬支出，为人民币4.566亿元（合7,090万美元），而2020年第三季度调整后的净亏损（非公认会计准则）为人民币5.208亿元。调整后的净亏损 （非公认会计准则）占净收入的百分比为负91.9％，而2020年第三季度为负169.6％。

•

学生的校内申请的平均活跃用户数为1170万，较2020年第三季度的1,670万份同比下降29.9％。MAU的同比下降主要归因于新法规的发布和执行。

2021 年前九个月亮点

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净收入为人民币16.420亿元（合2.548亿美元），较2020年前九个月的人民币8.076亿元同比增长103.3％。

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在线K-12辅导服务的净收入为人民币16.027亿元（合2.487亿美元），较2020年前九个月的人民币7.511亿元同比增长113.4％。

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在线K-12辅导服务（非公认会计准则）的总账单为人民币16.746亿元（2.599亿美元），较2020年前九个月的人民币10.754亿元同比增长55.7％。

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付费课程的注册人数约为195.2万人，较2020年前九个月的约11.69万人同比增长了67.0％。

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毛利率为58.2％，而2020年前九个月为60.1％。

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净亏损为人民币14.164亿元（2.198亿美元），而2020年前九个月的净亏损为人民币9.748亿元 。

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调整后的净亏损（非公认会计准则）（不包括基于股份的 薪酬支出人民币1.527亿元（合2370万美元），为人民币12.637亿元（1.961亿美元），而2020年前九个月的调整后净亏损（非公认会计准则）为人民币8.493亿元。调整后的净亏损（非公认会计准则）占净收入的百分比为负77.0％，而2020年前九个月为负105.2％。

•

学生的校内申请的平均活跃用户数为1,570万个，较2020年前九个月的1,950万份同比下降了19.5％。

[5]

调整后的净亏损是指净亏损，不包括基于股份的薪酬支出。

3

2021年第三季度未经审计的财务业绩

净收入

下表按金额和百分比列出了 所示期间的总收入明细（以千计，百分比除外）：

在截至9月30日的三个月中
2020 2021 Y/Y
人民币 % 人民币 美元 %

净收入：

在线 K-12 辅导服务

 287,833 93.7 % 477,666 74,133 96.1 % 66.0 %

其他教育服务

 19,300 6.3 % 19,168 2,974 3.9 % -0.7 %

总计

 307,133 100.0 % 496,834 77,107 100.0 % 61.8 %

2021年第三季度的净收入为人民币4.968亿元（合7710万美元），较2020年第三季度的人民币3.071亿元同比增长61.8％。增长主要是由在线K-12辅导服务的净收入增加所推动的。

2021年第三季度在线K-12辅导服务的净收入为人民币4.777亿元（合7,410万美元），较2020年第三季度的人民币2.878亿元同比增长66.0％，占2021年第三季度总净收入的96.1％。在线K-12辅导服务的净收入同比增长主要是由2021年第二季度付费课程注册人数的增加以及相应收入在2021年第三季度确认的。由于双重减免政策的执行，2021年第三季度的付费课程 注册人数约为22.6万人，较2020年第三季度的约39.3万人同比下降了42.5％。

2021年第三季度其他教育服务的净收入为人民币1,920万元（合300万美元），较2020年第三季度的人民币1,930万元同比下降0.7％。

收入成本

2021年第三季度的收入成本为人民币2.514亿元（合3,900万美元），其中包括因新规定影响而裁减教师和 导师的遣散费，较2020年第三季度的人民币1.419亿元同比增长77.2％。增长主要是由于公司向更多学生提供服务，教师和导师的薪酬成本增加 ，这在很大程度上与公司同期在线K-12辅导服务净收入的增长一致。

4

毛利和毛利率

2021年第三季度的毛利为人民币2.454亿元（合3,810万美元），较2020年第三季度的人民币1.652亿元同比增长48.5％。增长主要是由净收入的增长推动的。

2021年第三季度 的毛利率为49.4％，而2020年第三季度的毛利率为53.8％。减少的原因是受新法规的影响，2021年第三季度确认了裁员所需的遣散费。

总运营费用

下表按所示期间的净收入金额和百分比列出了运营费用明细（以千计，百分比除外）：

在截至9月30日的三个月中
2020 2021 Y/Y
人民币 % 人民币 美元 %

销售和营销费用

 495,567 161.4 % 388,561 60,304 78.2 % -21.6 %

研究和开发费用

 153,545 50.0 % 201,177 31,222 40.5 % 31.0 %

一般和管理费用

 88,983 29.0 % 123,122 19,108 24.8 % 38.4 %

财产和设备减值， 使用权资产和租金存款

 — — 30,826 4,784 6.2 % —

运营费用总额

 738,095 240.3 % 743,686 115,418 149.7 % 0.8 %

2021年第三季度的总运营支出为人民币7.437亿元（合1.154亿美元），其中包括基于股份的 人民币3330万元（合520万美元）的薪酬支出，较2020年第三季度的人民币7.381亿元同比增长0.8％。

2021年第三季度的销售和营销费用为人民币3.886亿元（合6,030万美元），其中包括 人民币710万元（合110万美元）的基于股份的薪酬支出，较2020年第三季度的人民币4.956亿元同比下降21.6％。下降的主要原因是品牌广告和促销课程的减少[6]支出，部分被销售和 营销人员的工资和福利的增加所抵消，这主要是由新法规影响导致2021年第三季度销售和营销人员裁员的遣散费造成的。

2021年第三季度的研发费用为人民币2.02亿元（合3,120万美元），其中包括 人民币1,200万元（合190万美元）的基于股份的薪酬支出，较2020年第三季度的人民币1.535亿元同比增长31.0％。增长的主要原因是研究和开发 人员的工资和福利增加，这主要是由于新法规的影响，2021年第三季度研发人员裁员所产生的遣散费。

2021年第三季度的一般和管理费用为人民币1.231亿元（合1,910万美元），其中包括基于股份的薪酬支出为人民币1,420万元（合220万美元），较2020年第三季度的人民币8,900万元同比增长38.4％。增长的主要原因是一般和行政 人员的工资和福利增加，这主要是由于新法规的影响，2021年第三季度裁减一般和行政人员的遣散费。

[6]

促销课程是指免费的在线 K-12 大型课后 辅导课程。

5

财产和设备减值， 使用权2021年第三季度的资产和租金存款为人民币3,080万元（合480万美元），而2020年第三季度的资产和租金存款为零。 由于在线教育行业监管环境的变化，加上公司的财务业绩，公司在2021年第三季度对其长期资产和确认减值损失进行了减值评估。

运营损失

2021年第三季度的运营亏损为人民币4.983亿元（合7,730万美元），而2020年第三季度为人民币5.729亿元。2021年第三季度运营亏损占净收入的百分比为负100.3％，而2020年第三季度为负186.5％。改善归因于整体运营效率的提高。

净亏损

2021年第三季度的净亏损为人民币4.899亿元（合7,600万美元），低于2020年第三季度的人民币5.809亿元净亏损。

调整后 净亏损（非公认会计准则）

2021年第三季度 季度的调整后净亏损（非公认会计准则）为人民币4.566亿元（合7,090万美元），而2020年第三季度为人民币5.208亿元。2021年第三季度， 调整后的净亏损（非公认会计准则）占净收入的百分比为负91.9％，而2020年第三季度为负169.6％。

请参阅附表，了解美国公认会计原则下 调整后净亏损（非公认会计准则）与净亏损的对账情况。

分享精彩分享

截至2021年9月30日，公司已发行和流通496,622,523股普通股。

现金和现金等价物

截至2021年9月30日，现金和现金 等价物为人民币14.224亿元（2.207亿美元），而截至2020年12月31日为人民币28.35亿元。

递延收入（流动和非流动）

截至2021年9月30日，递延收入为人民币5.425亿元（合8,420万美元），较截至2020年12月31日的人民币5.983亿元下降了9.3％。下降的主要原因是执行双减政策导致2021年第三季度付费课程入学人数减少。

6

最近的事态发展

根据新规定，到2021年底，该公司停止向去年中国大陆从幼儿园到 高中（K-12 Academic AST Services）的学生提供与学术科目相关的辅导服务。公司预计，此次停止将对 公司截至2021年12月31日的财年及后续时期的收入产生重大的不利影响。在截至2019年12月31日和2020年12月31日的财政年度中，K-12学术AST服务的收入占公司每个财年总收入的绝大多数。

公司任命吴明辉先生为公司董事会（“董事会”）的新任独立 董事，自 2021 年 12 月 2 日起生效。变更后，董事会由七名董事组成，其中三名是独立董事。在任命 吴先生的同时，董事会进一步更新了董事会委员会的组成，以促进良好的公司治理。

公司更改了 其美国存托股份（ADS）与A类普通股的比率（ADS比率），面值为每股0.0001美元，从之前的两股美国存托股对五股A类普通股的ADS比率改为新的ADS 比率，即一股ADS对十股A类普通股的比率。ADS 比率的变更于 2021 年 11 月 17 日生效。本公告中所有ADS的收益数据均反映了上述ADS与股票比率的变化。

2021 年 11 月 2 日，公司宣布，其董事会已批准一项股票回购计划，授权公司 在未来 12 个月内回购价值不超过 1000 万美元的普通股（包括美国存托股的形式）。

商业展望

由于 与最近的监管、运营环境和新业务重点发展相关的不确定性，公司不会发布2021年第四季度的指导方针。

电话会议信息

公司将于美国东部时间2022年1月17日星期一下午8点（北京时间2022年1月18日星期二上午9点）举行 电话会议，讨论2021年第三季度的财务业绩。

请注意，所有参与者都需要在通话前在线预注册才能获得拨入的详细信息。

请注意，参与者需要导航到 http://apac.directeventreg.com/registration/event/9799362 预先注册参加电话会议。预注册完成后，参与者将收到拨入号码、活动密码和唯一的注册者ID。

7

要加入会议，请拨打您收到的号码，输入活动密码，然后输入您唯一的 注册者 ID，您将立即加入会议。

电话会议结束两小时后，将提供电话重播，直至2022年1月25日。拨入详细信息是：

国际： +61 2 8199 0299
美国免费电话： 18554525696
密码： 9799362

此外，本次电话会议的网络直播和存档直播将在 https://ir.17zuoye.com/ 上播出。

非公认会计准则财务指标

17edTech的管理层使用非公认会计准则财务指标来了解17edTech的比较 运营业绩和未来前景。在线K-12辅导服务的总账单和调整后的净亏损被用作评估 经营业绩的非公认会计准则衡量标准。

公司将特定 期间在线K-12辅导服务的总账单定义为在此期间每次注册我们的在线K-12辅导课程所获得的现金总额，包括适用的增值税和附加费，减去该期间的退款总额。 公司通常在出售其课程时向学生收取全部课程费用，并按比例确认收入，因为课程的授课期通常持续四个月或更短。每节直播辅导课结束后，公司还为 学生提供内容播放服务。在内容播放服务中，学生可以在三年内无限制地访问以前的现场辅导课程录制的音视频内容。与播放有关的 收入在播放期间按比例进行确认。该公司认为，总账单是监控我们在线课程销售及其课后辅导 服务的总体业务业绩的宝贵衡量标准。

调整后的净亏损是指净亏损，不包括基于股份的薪酬支出，此类调整对所得税没有影响。

17edTech的管理层在财务和运营决策中将在线K-12辅导服务的总账单和调整后的净亏损用作非公认会计准则财务指标，因为管理层认为这反映了17edTech的持续业务和运营业绩，允许 有意义的方式 逐期比较。17edTech的管理层认为，非公认会计准则指标可以为 投资者和其他人提供有用的信息，帮助他们以与管理层相同的方式理解和评估17edTech的经营业绩。具体而言，17edTech认为，非公认会计准则指标 通过排除公司认为不代表其核心经营业绩的某些费用，为管理层和投资者提供了有用的信息。

8

非公认会计准则财务指标存在局限性。它们不包括影响17edTech运营收入的所有收入和支出项目。具体而言，这些非公认会计准则财务指标不是根据公认会计原则编制的，可能无法与其他公司使用的非公认会计准则财务指标相提并论，对于不包括公认会计准则下某些项目的非公认会计准则财务指标，不反映 此类项目可能给17edTech带来的任何好处。管理层还考虑了根据公认会计原则确定的17edTech的财务业绩，从而弥补了这些限制。 不意味着 将这些额外信息的呈现方式视为优于根据美国公认会计原则编制的业绩，也不能单独列出或取代根据美国公认会计原则编制的结果。

汇率信息

集团的业务主要在中国开展，所有收入均以人民币（RMB）计价。但是，为方便读者，向股东提交的定期 报告将包括使用截至资产负债表日的汇率折算成美元（美元或美元）的本期金额。 截至2021年9月30日的三个月和九个月中， 合并资产负债表和相关的合并运营报表、综合亏损、股东赤字变动和现金流从人民币兑美元的现金流的折算完全是为了方便读者，按1.00美元=人民币6.4434的汇率计算，代表美联储发布的H.10统计报告中规定的午间买入率 2021 年 9 月 30 日登机。未作出 陈述表明人民币金额可能已经或可能在 2021 年 9 月 30 日按该汇率或任何其他汇率兑换、变现或结算为美元。

关于 17 教育与科技集团公司

17 教育科技集团有限公司是中国的一家教育技术公司。该公司提供智能校内课堂解决方案，为教师、学生和家长提供数据驱动的教学、学习和评估 产品。该公司利用其在过去十年中从校内业务中获得的广泛知识和专业知识，提供教学和学习SaaS产品，以 促进中国学校的数字化转型和升级，重点是提高核心教学和学习场景（例如家庭作业和 课堂教学）的效率和有效性。该公司还为中国家庭提供个性化的自主学习产品，这不是辅导服务。该产品利用公司的技术和数据 见解来提供个性化和有针对性的学习和练习内容，旨在提高学生的学习效率。

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安全港声明

本公告包含前瞻性陈述。这些声明是根据1995年美国私人 证券诉讼改革法案的安全港条款作出的。这些前瞻性陈述可以通过意愿、预期、预期、未来、意向、计划、 信念、估计和类似陈述等术语来识别。非历史事实的陈述，包括有关17edTech信念和期望的陈述，均为前瞻性陈述。17edTech还可能在其向美国证券交易委员会提交的定期报告、向股东提交的年度报告、新闻稿和其他书面材料以及其高管、董事或员工向第三方的口头陈述中作书面或口头陈述。前瞻性 陈述涉及固有的风险和不确定性。许多因素可能导致实际业绩与任何前瞻性陈述中包含的结果存在重大差异，包括但不限于以下因素：17edTech的增长 战略；其未来的业务发展、财务状况和经营业绩；其继续吸引和留住用户、将非付费用户转化为付费用户以及增加付费用户的 支出的能力、趋势、规模以及与中国相关的政府政策法规在线教育市场；其对以下方面的期望对其产品和服务的需求和市场接受度；其 对其与商业伙伴关系的期望；总体经济和商业状况；以及与上述任何内容相关的假设。有关这些风险和其他风险的更多信息包含在 17edTech向美国证券交易委员会提交的文件中。本新闻稿中提供的所有信息均截至本新闻稿发布之日，除非适用的 法律要求，否则17edTech不承担任何更新任何前瞻性陈述的义务。

投资者和媒体垂询，请联系：

17 教育与科技集团公司

黄雷蒙德先生

电子邮件：ir@17zuoye.com

克里斯滕森

在中国

袁艾瑞先生

电话： +86-138-0111-0739

电子邮件：Eyuan@christensenir.com

在美国

琳达·伯格坎普女士

电话： +1-480-614-3004

电子邮件：lbergkamp@christensenir.com

10

17 教育与科技集团有限公司

未经审计的简明合并资产负债表

（以千元人民币和美元计，股票和每个 ADS 数据除外，或另行注明）

截至12月31日， 截至9月30日，
2020 2021 2021
人民币 人民币 美元

资产

流动资产

现金和现金等价物

 2,834,962 1,422,365 220,748

限制性现金

 170 340 53

预付费用和其他流动资产

 211,448 153,966 23,895

流动资产总额

 3,046,580 1,576,671 244,696

非流动资产

财产和设备，净额

 105,223 117,057 18,167

使用权 资产

 200,157 223,725 34,722

其他非流动资产

 37,782 12,466 1,935

总资产

 3,389,742 1,929,919 299,520

负债

流动负债

应计费用和其他流动负债（包括截至2020年12月31日和2021年9月30日分别为人民币213,481元和人民币90,301元的合并VIE的应计费用和其他当前 负债）

 539,787 387,385 60,121

本期递延收入（包括递延收入，截至2020年12月31日和2021年9月30日，不具有 追索权的合并VIE的当期收入为人民币571,827元和人民币538,192元）

 596,307 539,836 83,781

截至2020年12月31日和2021年9月30日，流动运营租赁负债（包括经营租赁负债，未向集团追索权的 合并VIE的流动资金分别为人民币46,835元和人民币65,720元）

 69,409 88,162 13,683

流动负债总额

 1,205,503 1,015,383 157,585

11

截至12月31日， 截至9月30日，
2020 2021 2021
人民币 人民币 美元

非流动负债

非流动递延收入（包括递延收入， 截至2020年12月31日和2021年9月30日集团无追索权的合并VIE的非流动收入，分别为人民币1,982元和人民币2,700元）

 1,982 2,700 419

非流动经营租赁负债（包括 经营租赁负债，截至2020年12月31日和2021年9月30日分别为人民币56,427元和80,871元人民币的合并VIE的非流动负债）

 118,107 123,448 19,159

负债总额

 1,325,592 1,141,531 177,163

股东权益

A 类普通股

 275 282 44

B 类普通股

 38 38 6

额外的实收资本

 10,653,403 10,808,630 1,677,473

累计其他综合收益

 49,614 34,977 5,429

累计赤字

 (8,639,180 ) (10,055,539 ) (1,560,595 )

股东权益总额

 2,064,150 788,388 122,357

负债和股东权益总额

 3,389,742 1,929,919 299,520

12

17 教育与科技集团有限公司

未经审计的简明合并运营报表

（以千元人民币和美元计，股票和每个 ADS 数据除外，或另行注明）

在截至9月30日的三个月中
2020 2021 2021
人民币 人民币 美元

净收入

 307,133 496,834 77,107

收入成本（注1）

 (141,916 ) (251,426 ) (39,021 )

毛利

 165,217 245,408 38,086

运营开支（注1）

销售和营销费用

 (495,567 ) (388,561 ) (60,304 )

研究和开发费用

 (153,545 ) (201,177 ) (31,222 )

一般和管理费用

 (88,983 ) (123,122 ) (19,108 )

财产和设备减值， 使用权资产和租金存款

 — (30,826 ) (4,784 )

运营费用总额

 (738,095 ) (743,686 ) (115,418 )

运营损失

 (572,878 ) (498,278 ) (77,332 )

利息收入

 848 6,186 960

利息支出

 (115 ) — —

外币兑换（亏损）收益

 (6,653 ) 835 130

其他（亏损）收入，净额

 (2,102 ) 1,327 206

所得税准备金前的亏损

 (580,900 ) (489,930 ) (76,036 )

所得税支出

 — — —

净亏损

 (580,900 ) (489,930 ) (76,036 )

17% 的普通股股东可获得的净亏损

 (580,900 ) (489,930 ) (76,036 )

教育与科技集团有限公司

每股普通股净亏损

基本款和稀释版

 (8.03 ) (0.99 ) (0.15 )

每份广告的净亏损（注2）

基本款和稀释版

 (80.30 ) (9.90 ) (1.50 )

计算每股普通股净亏损时使用的加权平均股数

基本款和稀释版

 72,305,911 495,779,263 495,779,263

注1：基于股份的薪酬支出已包含在成本和运营费用中，如下所示：

在截至9月30日的三个月中
2020 2021 2021
人民币 人民币 美元

基于股份的薪酬支出：

销售和营销费用

 4,520 7,111 1,104

研究和开发费用

 11,572 12,002 1,863

一般和管理费用

 44,049 14,170 2,199

总计

 60,141 33,283 5,166

注2：一只ADS代表十股A类普通股。ADS的数字使ADS与股票比率的变化生效， 如上述 “最新动态” 部分所述。

13

17 教育与科技集团有限公司

非公认会计准则指标与最具可比性的GAAP指标的对账

（以千元人民币和美元计，股票、每股和每股ADS数据除外）

在截至9月30日的三个月中
2020 2021 2021
人民币 人民币 美元

在线 K-12 辅导 服务的净收入

 287,833 477,666 74,133

添加：增值税和附加费

 17,270 13,429 2,084

添加：期末递延收入

 488,078 520,758 80,820

添加：终止退款责任

 16,050 14,158 2,197

减去：期初递延收入

 331,661 685,599 106,403

减去：起始退款责任

 16,366 38,860 6,031

在线K-12辅导服务的总账单（非公认会计准则）

 461,204 301,552 46,800

在截至9月30日的三个月中
2020 2021 2021
人民币 人民币 美元

净亏损

 (580,900 ) (489,930 ) (76,036 )

基于股份的薪酬支出

 60,141 33,283 5,166

调整后的净亏损

 (520,759 ) (456,647 ) (70,870 )

14

17 教育与科技集团有限公司

未经审计的简明合并运营报表

（以千元人民币和美元计，股票和每个 ADS 数据除外，或另行注明）

在截至9月30日的九个月中，
2020 2021 2021
人民币 人民币 美元

净收入

 807,584 1,641,972 254,830

收入成本（注1）

 (322,103 ) (687,054 ) (106,629 )

毛利

 485,481 954,918 148,201

运营开支（注1）

销售和营销费用

 (850,868 ) (1,308,819 ) (203,126 )

研究和开发费用

 (422,631 ) (640,639 ) (99,426 )

一般和管理费用

 (182,943 ) (362,340 ) (56,234 )

财产和设备减值， 使用权资产和租金存款

 — (87,708 ) (13,612 )

运营费用总额

 (1,456,442 ) (2,399,506 ) (372,398 )

运营损失

 (970,961 ) (1,444,588 ) (224,197 )

利息收入

 5,547 21,275 3,302

利息支出

 (2,841 ) — —

外币兑换（亏损）收益

 (6,321 ) 2,696 418

其他（亏损）收入，净额

 (273 ) 4,259 661

所得税准备金前的亏损

 (974,849 ) (1,416,358 ) (219,816 )

所得税支出

 — — —

净亏损

 (974,849 ) (1,416,358 ) (219,816 )

可转换可赎回优先股的增加

 (3,755,679 ) — —

17% 的普通股股东可获得的净亏损

 (4,730,528 ) (1,416,358 ) (219,816 )

教育与科技集团有限公司

每股普通股净亏损

基本款和稀释版

 (75.09 ) (2.91 ) (0.45 )

每份广告的净亏损（注2）

基本款和稀释版

 (750.90 ) (29.10 ) (4.50 )

计算每股普通股净亏损时使用的加权平均股数

基本款和稀释版

 62,998,544 486,710,309 486,710,309

注1：基于股份的薪酬支出已包含在成本和运营费用中，如下所示：

在截至9月30日的九个月中，
2020 2021 2021
人民币 人民币 美元

基于股份的薪酬支出：

销售和营销费用

 11,691 18,705 2,903

研究和开发费用

 38,109 35,251 5,471

一般和管理费用

 75,780 98,694 15,317

总计

 125,580 152,650 23,691

注2：一只ADS代表十股A类普通股。ADS的数字使ADS与股票比率的变化生效， 如上述 “最新动态” 部分所述。

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17 教育与科技集团有限公司

非公认会计准则指标与最具可比性的GAAP指标的对账

（以千元人民币和美元计，股票、每股和每股ADS数据除外）

在截至9月30日的九个月中，
2020 2021 2021
人民币 人民币 美元

在线 K-12 辅导 服务的净收入

 751,057 1,602,705 248,736

添加：增值税和附加费

 45,063 124,716 19,356

添加：期末递延收入

 488,078 520,758 80,820

添加：终止退款责任

 16,050 14,158 2,197

减去：期初递延收入

 218,919 564,911 87,673

减去：起始退款责任

 5,907 22,869 3,549

在线K-12辅导服务的总账单（非公认会计准则）

 1,075,422 1,674,557 259,887

在截至9月30日的九个月中，
2020 2021 2021
人民币 人民币 美元

净亏损

 (974,849 ) (1,416,358 ) (219,816 )

基于股份的薪酬支出

 125,580 152,650 23,691

调整后的净亏损

 (849,269 ) (1,263,708 ) (196,125 )

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