组织和业务

TRACON 制药公司（TRACON 或公司）于 2004 年 10 月 28 日在特拉华州注册成立。TRACON是一家生物制药公司，专注于癌症的新型靶向疗法的开发和商业化，并利用其具有成本效益的合同研究组织（CRO）独立产品开发平台与其他生命科学公司合作，在美国开发和商业化创新产品。

未经审计的简明合并财务报表包括公司及其全资子公司TRACON Pharma Limited和TRACON Pharma International Limited的账目，这两个子公司分别于2015年9月和2019年1月成立，目前处于非活动状态。所有重要的公司间账户和交易均已清除。

演示基础

截至2023年6月30日，该公司已将所有精力投入到产品开发、筹集资金和建设基础设施上，但尚未从计划的主要运营中实现收入。公司自成立以来一直蒙受营业亏损。截至2023年6月30日，该公司的累计赤字为美元251.7百万。该公司预计，随着候选产品的继续开发和商业化，并努力通过研发计划开发更多候选产品，在可预见的将来，它将继续蒙受净亏损。截至2023年6月30日，该公司的现金及现金等价物为美元1.9百万，其中 $0.1百万美元被归类为限制性现金，因为它是公司总部设施租赁项下公司债务的抵押品。公司能否在2023年及以后执行其运营计划，取决于其通过股票发行、债务融资或潜在的许可和合作安排获得额外资金的能力。随附的未经审计的简明合并财务报表是在假设公司将继续作为持续经营企业的情况下编制的，该公司考虑在正常业务过程中变现资产和结算负债。但是，根据公司目前的营运资金、业务计划、预期的运营费用和净亏损，以及围绕其根据需要筹集额外资金的能力的不确定性，管理层认为，自这些未经审计的简明合并财务报表发布之日起，其继续作为持续经营企业的能力存在重大怀疑。未经审计的简明合并财务报表不包括对资产回收和分类或负债金额和分类的任何调整，如果公司无法继续经营下去。

该公司计划继续通过其现有的现金和现金等价物以及未来的股票发行、债务融资、其他第三方融资以及潜在的许可或合作安排，为运营亏损提供资金。此外，公司可以通过按需资本为其运营损失提供资金TM公司于2020年12月与JoneStrading签订的销售协议（销售协议），经2022年3月修订，根据该协议，公司可以选择出售总额不超过美元50.0公司普通股的百万股，美元44.4截至目前，其中仍有100万张可供出售 2023年6月30日，以及公司于2023年5月与林肯公园资本基金有限责任公司（林肯公园）签订的普通股购买协议（LPC购买协议），根据该协议，公司可以选择出售总额不超过美元26.0公司普通股的百万股，美元25.0截至目前，其中仍有100万张可供出售 2023年6月30日。无法保证在需要时会从任何来源获得额外资金，或者如果有的话，将以公司可接受的条件提供额外资金。由于不利的宏观经济和地缘政治发展，例如乌克兰和俄罗斯之间持续的军事冲突、最近和未来可能出现的银行倒闭、利率的实际或预期变化、经济通货膨胀以及中央银行当局为控制这种通货膨胀所采取的对策，全球信贷和金融市场经历了波动和混乱，包括流动性和信贷供应减少、消费者信心下降、经济增长下降、失业率上升以及经济稳定的不确定性。如果未来股票和信贷市场恶化，可能会使任何额外的债务或股权融资变得更加困难、成本更高、更具稀释性。即使公司筹集了额外资金，也可能被要求修改、推迟或放弃部分计划，这可能会对公司的业务、经营业绩和财务状况以及公司实现其预期业务目标的能力产生重大不利影响。这些行为中的任何一项都可能对公司的业务、经营业绩和未来前景造成重大损害。

未经审计的中期财务信息

截至2023年6月30日以及截至2023年6月30日的三个月和六个月的未经审计的简明合并财务报表和2022年，是根据美国证券交易委员会（SEC）的规章制度以及适用于中期财务报表的美国普遍接受的会计原则（GAAP）编制的。这些未经审计的简明合并财务报表是在与经审计的财务报表相同的基础上编制的，包括所有调整，仅包括正常的经常性应计费用，管理层认为，这对于公允列报公司截至中期的财务状况和所列中期的经营业绩是必要的。中期业绩不一定代表全年或未来时期的业绩。这些未经审计的简明合并财务报表应与公司截至2022年12月31日止年度的经审计的财务报表一起阅读，该财务报表包含在公司于2023年3月8日向美国证券交易委员会提交的10-K表年度报告中。

估算值的使用

公司未经审计的简明合并财务报表是根据公认会计原则编制的。编制公司未经审计的简明合并财务报表要求其做出影响报告的资产、负债、收入和支出金额的估计和假设。公司未经审计的简明合并财务报表中最重要的估计与临床试验支出有关。尽管这些估计是基于公司对时事及其未来可能采取的行动的了解，但实际结果最终可能与这些估计和假设存在重大差异。截至本申报之日，公司不知道有任何需要更新其估计、判断和假设或修改公司资产或负债账面价值的具体事件或情况。

现金和现金等价物

现金和现金等价物包括现金和高流动性投资，购买之日原始到期日为三个月或更短。由于这些投资的到期日短，账面金额接近公允价值。现金和现金等价物包括现成支票和货币市场基金中的现金。

限制性现金

信用风险的集中度

可能使公司受到信用风险高度集中的金融工具主要包括现金和现金等价物。公司在联邦保险金融机构的存款超过联邦保险限额。公司在这些账户中没有遭受任何损失，管理层认为，由于存放这些存款的存款机构的财务状况，公司没有面临重大的信用风险。

财产和设备

财产和设备按成本列报，并在相关资产的估计使用寿命内使用直线法进行折旧，一般是 五年。租赁权益改善将在租赁期限或相关资产的估计使用寿命中较短的时间内摊销。维修和维护费用在发生时记作费用。

租赁

公司在开始时确定一项安排是否包含租约。对于以公司为承租人的安排，经营租赁在未经审计的简明合并资产负债表中记作其他资产、应付账款和应计费用以及其他长期负债。该公司目前没有任何融资租赁。

经营租赁使用权（ROU）资产和经营租赁负债是根据开始之日租赁期内未来最低租赁付款的现值确认的。ROU资产还包括产生的任何初始直接成本以及在租赁开始之日或之前支付的任何租赁款项，减去获得的租赁激励。由于公司的租约通常不提供隐含利率，因此公司根据开始之日可用的信息使用其增量借款利率来确定租赁负债。租赁条款可能包括在公司合理确定期权将被行使时延长或终止的期权。租赁费用在租赁期内以直线方式确认。

收入确认

迄今为止，公司几乎所有的收入都来自许可和合作协议。这些安排的条款包括向公司支付以下款项：不可退还的预付许可费；开发、监管和商业里程碑付款；为公司通过合同制造商提供的制造供应服务付款；以及许可产品净销售的特许权使用费。根据会计准则编纂（ASC）606《客户合同收入》（ASC 606），公司在履行每项协议下的义务时采取以下五个步骤来确定应确认的适当收入金额：（i）与客户签订的合同；（ii）确定承诺的商品或服务是否为履约义务，包括它们在合同中是否有区别；(iii) 交易价格的计量，包括任何限制基于可变对价；（iv）将交易价格分配给履约义务；以及（v）在公司履行每项履约义务时或在公司履行每项履约义务时确认收入。只有当公司有可能收取应得的对价以换取转让给客户的商品或服务时，公司才将五步模式应用于合同。一旦确定合同属于ASC 606的范围，公司将在合同开始时评估合同中承诺的商品或服务，以确定那些属于履约义务的商品或服务，并评估每种承诺的商品或服务是否不同。然后，公司将履行义务或履行义务时分配给相应履约义务的交易价格金额确认为收入。

作为这些安排会计核算的一部分，公司制定假设，需要做出判断，以确定合同中确定的每项履约义务的独立销售价格。公司使用关键假设来确定独立销售价格，其中可能包括开发时间表、人员成本报销率、贴现率以及技术和监管成功的概率。

知识产权许可： 如果确定公司知识产权的许可与安排中确定的其他履约义务不同，则当许可证转让给客户并且客户能够使用该许可证并从中受益时，公司将确认分配给该许可证的收入。对于与其他承诺的商品或服务捆绑在一起的许可证，公司利用判断来评估合并履约义务的性质，以确定合并履约义务是否在一段时间内得到履行，如果随着时间的推移，则采用适当的方法来衡量进展情况，以确认收入。公司评估每个报告期的进展衡量标准，并在必要时调整业绩衡量标准和相关的收入确认。

里程碑付款：在包括开发、商业化和监管里程碑付款在内的每项安排之初，公司都会评估是否有可能实现里程碑，并使用最可能的金额方法估算交易价格中应包含的金额。绩效里程碑付款代表了一种可变的对价形式。如果可能不会发生重大的收入逆转，则相关的里程碑价值将包含在交易价格中。在获得批准之前，不在公司或被许可方控制范围内的里程碑的实现，例如监管部门的批准，被认为是不可能的。然后，交易价格按相对独立的销售价格分配给每项履约义务，公司在履行合同规定的履约义务时确认收入。在随后的每个报告期结束时，公司都会重新评估实现此类里程碑和任何相关限制因素的可能性，并在必要时调整其对总体交易价格的估计。任何此类调整都是在累积补的基础上记录的，这将影响调整期间的收入和收益。

制造供应服务： 包括承诺将来供应药物或药物产品供客户自行决定用于临床开发或商业供应的安排通常被视为备选方案。公司评估这些期权是否为被许可人提供了实质性权利，如果是，则在安排之初将其列为单独的履约义务。

特许权使用费：对于包括基于销售的特许权使用费（包括基于销售水平的里程碑付款），且许可证被视为特许权使用费的主要相关项目的安排，公司将在（i）相关销售发生时或（ii）部分或全部特许权使用费所分配的履约义务得到履行（或部分履行）时确认收入。迄今为止，公司尚未确认任何外包许可安排产生的任何特许权使用费收入。

公司根据每份合同中规定的账单从合作者那里获得付款。预付款和其他付款可能需要将收入确认推迟到未来一段时间，直到公司履行其合作安排下的义务为止。当公司的对价权是无条件时，金额记作应收账款。如果合同开始时预期从客户付款到向客户转让承诺的商品或服务之间的期限为一年或更短，则公司不会评估合同是否包含重要的融资部分。

临床试验费用应计

作为编制公司未经审计的简明合并财务报表过程的一部分，公司必须估算与供应商、临床场所和顾问签订的与进行临床试验有关的合同所产生的费用。这些合同的财务条款各不相同，可能导致付款流程与根据此类合同提供材料或服务的期限不匹配。

公司的目标是通过在提供服务和努力期间记录这些费用，在其未经审计的简明合并财务报表中反映相应的试用费用。公司根据临床试验的进展来核算这些费用，该进展以患者进展和试验各个方面的时间来衡量。公司通过与临床机构、适用人员和外部服务提供商讨论试验的进展或完成状态来确定应计估算值。在临床试验期间，如果实际结果与其估计值不同，公司会调整临床费用确认。公司根据当时已知的事实和情况，对截至每个资产负债表日的应计费用进行估算。该公司的临床试验应计额取决于临床机构和其他第三方供应商的准确报告。尽管公司预计其估计值与实际产生的金额不会有重大差异，但其对所提供服务的状态和时间相对于所提供服务的实际状态和时间的理解可能会有所不同，并可能导致报告金额在任何特定时期内过高或过低。在截至2023年6月30日和2022年6月30日的三个月和六个月中，该公司上期对临床试验应计费用的估计没有进行重大调整。

研究和开发成本

研发成本，包括许可费，在发生时记作支出。

综合损失

综合亏损定义为一段时间内因非所有者来源的交易和其他事件和情况而导致的权益变化。所有报告期的净亏损和综合亏损相同。

每股净亏损

每股基本净亏损的计算方法是将净亏损除以该期间已发行普通股的加权平均股数，不考虑普通股等价物，并根据需要回购的已发行普通股的加权平均数进行了调整。摊薄后的每股净亏损的计算方法是将净亏损除以使用国库股票法确定的该期间已发行普通股等价物的加权平均数。在所有报告期内，由于公司的净亏损头寸，用于计算基本和摊薄后已发行股票的股票数量没有差异。

归类为股票证券的现金等价物和限制性现金包括以下内容（以千计）：

公司资产和负债的公允价值以公允价值定期计量，是使用以下输入（以千计）确定的：