Fastly 公布 2023 年第三季度财务业绩

公司报告第三季度收入创纪录的1.278亿美元

旧金山，2023年11月1日——世界上最快的边缘云平台之一Fastly, Inc.（纽约证券交易所代码：FSLY）今天公布了截至2023年9月30日的第三季度财务业绩。

Fastly首席执行官托德·南丁格尔表示：“我对团队的进展感到满意，我们为本季度的经营业绩感到自豪，收入创历史新高，调整后的息税折旧摊销前利润为正。”

南丁格尔继续说：“该团队正在迅速执行我们在包装、渠道开发和平台统一方面的战略举措。”“我们专注于客户获取和行业纵向扩张，为2024年奠定了良好的基础，推动了我们的使命，即提供快速、安全和引人入胜的每一次用户体验。”

2023 年第三季度财务摘要

•总收入为1.278亿美元，同比增长18％，连续增长4％。

•GAAP毛利率为51.7％，而2022年第三季度为48.6％。非公认会计准则毛利率为55.9％，而2022年第三季度为53.6％。

•GAAP净亏损为5,430万美元，而2022年第三季度为6,340万美元。非公认会计准则净亏损为800万美元，而2022年第三季度为1,680万美元。

•每股基本和摊薄后的GAAP净亏损为0.42美元，而2022年第三季度为0.52美元。基本和摊薄后每股非公认会计准则净亏损为0.06美元，而2022年第三季度为0.14美元。

关键指标

•过去12个月的净留存率（LTM NRR）1从第二季度的116％降至第三季度的114％。

•第三季度总客户数2为3,102，比第二季度增长30人；第三季度为547名企业客户2，比第二季度下降4人。

•第三季度企业客户平均支出3为858,000美元，同比增长5％。

•剩余履约义务（RPO）4为2.48亿美元，较2023年第二季度的2.31亿美元增长7％，较2022年第三季度的1.73亿美元增长43％。

•基于美元的净扩张率（DBNER）5从第二季度的123％降至第三季度的120％。

有关非公认会计准则财务指标与其相应的GAAP指标的对账，请参阅本新闻稿末尾的对账表。

第三季度业务和产品亮点

•通过收购域名扩展了域名API功能，以增强简化和安全性；再加上Fastly的TLS证书颁发机构当然的GA，Fastly极大地推进了其边缘云平台。

•与2022年全年相比，2023年迄今为止，渠道合作伙伴的交易注册量增长了三倍多，合作伙伴参与度增长了近90％，渠道收入增长了50％以上。

•交易打包交易的客户数量是每季度的两倍，自项目启动以来的交易中，将近一半包括Compute。

•Hosted Altitude，我们在纽约举行的用户大会，并演示了简化服务创建，展示了在不到 90 秒的时间内配置全球网站的能力；CDN 市场的简单性达到了一个新的水平。

•发布了Fastly的第一份威胁情报报告，即 “网络效应威胁报告”，其中包含来自Fastly网络学习交流（NLX）的数据和见解。

•KV Store 通过在 Fastly 网络上从边缘和 API 进行高性能读取和写入，支持更强大的边缘应用程序。

•GraphQL Inspection 将 Fastly 的 API 保护扩展到 NGWAF 产品以支持 GraphQL。

•通过GA of Curethine成立了Fastly拥有的证书颁发机构，在我们的托管TLS服务中提供经过域名验证的TLS证书，并帮助实现网站的可信识别以提高安全性和可靠性。

•发布了 Go 编译器 SDK，为开发人员提供了应用程序开发的关键功能。

•在边缘部署 Fastly Fanout，使开发人员能够构建和扩展实时应用程序，将数据即时推送到最终用户应用程序环境。

2023 年第四季度和全年指导方针

尽管值得注意的是，这些因素可能对Fastly未来的GAAP财务业绩至关重要，但由于未来可能产生的支出具有不确定性，因此如果不进行不合理的努力，就无法在前瞻性基础上将非公认会计准则指导指标与相应的GAAP指标进行对账。

电话会议信息

Fastly将于2023年11月1日星期三太平洋时间下午 1:30 /美国东部时间下午 4:30 举办投资者电话会议，讨论其业绩。

日期：2023 年 11 月 1 日，星期三

时间：太平洋时间下午 1:30 /美国东部时间下午 4:30

网络直播：https://investors.fastly.com

拨入：888-330-2022（美国/加拿大）或 646-960-0690（国际）

会议。身份证号：7543239

请在太平洋时间下午 1:30 开始前至少 10 分钟拨入。电话会议的网络直播将在 https://investors.fastly.com 上播出，听众可以通过选择 “季度业绩” 部分下的网络直播链接登录该活动。

电话会议将在太平洋时间2023年11月1日至11月15日下午5点左右拨打800-770-2030或647-362-9199并输入密码7543239进行电话重播。

关于 Fastly

Fastly强大的可编程边缘云平台可帮助世界顶级品牌提供尽可能快的在线体验，同时提高网站性能，增强安全性并推动全球范围的创新。凭借世界一流的支持，年平均客户满意度达到95％以上，Fastly备受喜爱的边缘计算、交付和安全产品套件已被IDC、Forrester和Gartner等行业分析师公认为领导者。与传统提供商相比，Fastly强大而现代的网络架构是世界上最快的网络架构之一，它使开发人员能够在全球范围内交付安全的网站和应用程序，缩短上市时间并节省行业领先的成本。世界上成千上万的知名组织信任Fastly来帮助他们升级互联网体验，包括Reddit、Pinterest、Stripe、内曼·马库斯、《纽约时报》、Epic Games和GitHub。要了解有关 Fastly 的更多信息，请访问 https://www.fastly.com/ 并关注我们 @fastly。

前瞻性陈述

本新闻稿包含 “前瞻性” 陈述，这些陈述基于我们的信念和假设以及截至本新闻稿发布之日我们目前获得的信息。前瞻性陈述可能涉及已知和未知的风险、不确定性和其他因素，这些因素可能导致我们的实际业绩、业绩或成就与前瞻性陈述所表达或暗示的业绩、业绩或成就存在重大差异。这些陈述包括但不限于有关我们未来财务和经营业绩的陈述，包括我们的前景和指导、我们的经营业绩、我们的创新能力、我们的进入市场的努力、我们的获利能力以及我们实现长期战略的能力。除非法律要求，否则即使将来有新的信息，我们也没有义务公开更新这些前瞻性陈述，也没有义务更新实际业绩可能与前瞻性陈述中预期的结果存在重大差异的原因。Fastly向美国证券交易委员会（“SEC”）提交的报告中不时详细介绍了可能导致我们的实际业绩出现重大差异的重要因素，包括我们截至2022年12月31日财年的10-K表年度报告。其他信息还将在我们截至2023年9月30日的财季10-Q表季度报告中列出。向美国证券交易委员会提交的报告副本发布在Fastly的网站上，可从Fastly免费获得。

非公认会计准则财务指标的使用

为了补充根据美国普遍接受的会计原则（“GAAP”）编制和列报的简明合并财务报表，公司使用以下非公认会计准则财务业绩指标：非公认会计准则毛利、非公认会计准则毛利率、非公认会计准则营业亏损、非公认会计准则净亏损、非公认会计准则基本和摊薄后普通股净亏损、非公认会计准则研发、非公认会计准则销售和营销、非公认会计准则一般和行政管理、自由现金流和调整后的息税折旧摊销前利润。不应将这些额外财务信息的列报与根据公认会计原则编制和列报的财务信息分开、替代或优于这些信息来考虑。这些非公认会计准则指标存在局限性，因为它们不能反映根据公认会计原则确定的与我们的经营业绩相关的所有金额。此外，这些非公认会计准则财务指标可能与其他公司使用的非公认会计准则财务指标不同。这些非公认会计准则指标只能用于评估我们的经营业绩以及相应的GAAP指标。管理层通过将这些非公认会计准则财务指标与财报中最具可比性的GAAP财务指标进行对账来弥补这些限制。

非公认会计准则毛利、非公认会计准则毛利率、非公认会计准则营业亏损、非公认会计准则净亏损和普通股每股非公认会计准则基本和摊薄净亏损、非公认会计准则研发、非公认会计准则销售和营销以及非公认会计准则一般和管理与公认会计准则的不同之处在于，它们不包括股票薪酬支出、收购相关费用、高管过渡成本、债务清偿净收益、减值支出以及债务折扣和发行成本的摊销。

调整后的息税折旧摊销前利润：不包括股票薪酬支出、折旧和其他摊销费用、收购相关支出、高管过渡成本、利息收入、利息支出，包括债务折扣和发行成本摊销、债务清偿净收益、减值费用、其他收入（支出）、净收入和所得税。

收购相关费用：包括与正在进行的业务无关的收购相关费用。管理层在评估其持续的非公认会计准则净亏损表现和调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑未进行此项活动的经营业绩，因为这些费用可能无法反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。

收购的无形资产的摊销：包括非现金费用，这些费用可能会受到资产购买和收购的时间和规模的影响。管理层在评估其持续的非公认会计准则业绩和调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑其经营业绩，因为这些费用是非现金支出，可能会受到资产购买和收购的时间和规模的影响，可能无法反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。

债务折扣和发行成本的摊销：主要包括与我们的债务相关的摊销费用。管理层在评估其持续的非公认会计准则净亏损表现和调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑未进行此项活动的经营业绩，因为管理层认为这并不能反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。这些都包含在我们的利息支出总额中。

资本支出：包括用于购买财产和设备的现金、减去出售财产和设备的收益、资本化内部使用软件和融资租赁债务的付款，如我们的现金流量表所示。

折旧和其他摊销费用：包括可能受资产购买时间和规模影响的非现金费用。管理层在评估其持续调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑未进行此项活动的经营业绩，因为这些费用是非现金支出，可能会受到资产购买时机和规模的影响，可能无法反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。

高管过渡成本：包括一次性现金和与高管雇佣状况变化相关的非现金费用。管理层在评估其持续的非公认会计准则净亏损表现和调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑未进行此项活动的经营业绩，因为管理层认为这并不能反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。

自由现金流：计算方法是用于经营活动的净现金减去不动产和设备的购买，扣除出售财产和设备的收益、融资租赁负债的本金支付、资本化内部使用软件成本以及与资本支出相关的预付款。管理层特别确定了GAAP与非GAAP财务指标对账中的调整项目。管理层认为，非公认会计准则自由现金流是一种盈利能力和流动性衡量标准，它为管理层和投资者提供了有关该业务产生的现金量的有用信息，这些现金可用于投资Fastly的业务和加强其资产负债表，但其目的不是代表可用于全权支出的剩余现金流。非公认会计准则自由现金流的列报也不能孤立考虑，也不能作为衡量流动性的经营活动现金流的替代方案。

减值费用：包括与我们的计算机和网络设备（包括软件）相关的减值费用，我们预计不会使用。管理层在评估其持续的非公认会计准则净亏损表现和调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑未进行此项活动的经营业绩，因为管理层认为这并不能反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。

所得税：主要包括与州和国外所得税相关的确认费用。管理层在评估其持续调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑未进行此项活动的经营业绩，因为管理层认为这并不能反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。

利息支出：主要包括与我们的债务工具相关的利息支出，包括债务折扣的摊销和发行成本。管理层在评估其持续的非公认会计准则净亏损表现和调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑未进行此项活动的经营业绩，因为管理层认为这并不能反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。

利息收入：主要包括与我们的有价证券相关的利息收入。管理层在评估其持续的非公认会计准则净亏损表现和调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑未进行此项活动的经营业绩，因为管理层认为这并不能反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。

债务清偿净收益：与部分回购未偿可转换债务的净收益有关。管理层在评估其持续的非公认会计准则净亏损表现和调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑未进行此项活动的经营业绩，因为管理层认为这并不能反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。

其他收入（支出），净额：主要包括外币交易损益。管理层在评估其持续调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑未进行此项活动的经营业绩，因为管理层认为这并不能反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。

股票薪酬支出：包括我们的股权激励计划下的股票期权、限制性股票单位、绩效奖励、限制性股票奖励和员工股票购买计划（“ESPP”）的费用。尽管股票薪酬是公司的一种支出并被视为一种薪酬形式，但管理层在评估其持续的非公认会计准则净亏损表现和调整后的息税折旧摊销前利润表现时会考虑其在没有这种活动的经营业绩，这主要是因为管理层认为这是一种非现金支出，不能反映我们的核心业务、持续经营业绩或未来前景。此外，一些股票工具的价值是使用包含我们无法控制的变量（例如市场波动率）的公式来确定的。

管理层认为，这些非公认会计准则财务指标和调整后的息税折旧摊销前利润对我们的管理层和投资者来说是有用的指标，因为它们使我们能够更好地了解我们核心业务的长期业绩，便于将我们的多个时期的经营业绩与同行公司的经营业绩进行比较，再加上相应的GAAP财务指标和我们的对账，可以增强投资者对我们当前财务业绩的总体理解。

在下面的财务表中，公司提供了最具可比性的GAAP财务指标与本新闻稿中使用的历史非GAAP财务指标的对账。

关键指标

1 我们计算LTM净留存率的方法是，将截至最后十二个月期间（“LTM期”）开始的前十二个月期间（“之前的12个月期间”）的客户总收入减去账单减少或客户流失导致的收入收缩，再加上同一客户在LTM期间账单增加导致的收入扩张除以之前12个月期间的总收入。我们认为，LTM净留存率是补充性的，因为它消除了基于使用量的商业模式中固有的部分波动性。

2 根据我们的新方法，我们的客户数量是根据与我们有良好账单关系的独立可识别运营实体的数量计算得出的，我们在本季度从中确认了收入。根据我们先前的方法，我们的客户数量是根据与我们有良好账单关系的独立可识别运营实体的数量计算得出的，我们在本季度的最后一个月从中确认了收入。根据我们的新方法，我们的企业客户被定义为本季度年化收入超过100,000美元的客户。计算方法是将每位客户在该季度内的收入乘以四。根据我们先前的方法，我们的企业客户被定义为在过去 12 个月内收入超过 100,000 美元的客户。根据我们之前的方法，我们在第三季度的总客户数量为3,019人，比2023年第二季度增加了54人；第三季度有530名企业客户，比2023年第二季度增加了10人。

3 根据我们的新方法，我们的平均企业客户支出的计算方法是使用截至本期的现有企业客户贡献的本季度年化收入，除以截至本期的企业客户数量。根据我们先前的方法，我们的平均企业客户支出是通过以下方法计算的：将截至本期的企业客户所贡献的过去 12 个月收入的总和，除以截至本期的企业客户数量。根据我们之前的方法，第二季度我们的企业客户平均支出为83.2万美元，同比增长3％。

4 剩余的履约义务包括与客户签订的当前合同期限内的未来承诺收入，以及因未履行相关履约义务而开具发票的对价产生的递延收入。

5 我们通过以下方法计算基于美元的净扩张率：将截至给定时段最后一天（“当前” 期）仍是客户的客户在给定时期内的收入除以一年前测得的同期（“基准” 期）来自同一客户的收入。本期收入不包括 (i) 基期结束后流失的客户和 (ii) 基准期结束后签订客户协议的新客户的收入。

6 非公认会计准则每股净亏损的计算方法是非公认会计准则净亏损除以2023年的加权平均基本股数。

7 假设2023年第四季度加权平均已发行基本股票为1.320亿股，2023年全年已发行1.288亿股。

简明合并运营报表

（以千计，每股金额除外，未经审计）

__________

(1) 包括股票薪酬支出，如下所示：

GAAP与非GAAP财务指标的对账

（以千计，未经审计）

简明合并资产负债表

（以千计）

简明合并现金流量表

（以千计，未经审计）

						三个月已结束 9月30日												九个月已结束 9月30日
						2023						2022						2023						2022
来自经营活动的现金流：
净亏损						$	(54,311)					$	(63,420)					$	(109,702)					$	(144,121)
为使净亏损与（用于）经营活动提供的净现金保持一致而进行的调整：
折旧费用						13,055						10,662						38,015						31,248
无形资产的摊销						5,175						5,496						15,525						16,114
非现金租赁费用						5,464						8,133						17,227						19,655
债务折扣和发行成本的摊销						501						715						2,020						2,454
递延合同成本的摊销						4,082						2,031						11,253						6,020
基于股票的薪酬						35,713						39,378						100,856						114,378
信贷损失准备金						211						1,253						1,311						1,782
处置财产和设备的（收益）损失						(42)						—						505						854
投资折扣和溢价的摊销和增加						(403)						771						344						2,622
经营租赁使用权资产减值						401						—						588						—
减值支出						4,316						—						4,316						—
清偿债务的净收益						—						—						(36,760)						(54,391)
其他调整						71						(353)						(257)						(292)
运营资产和负债的变化：
应收账款						(20,538)						(5,949)						(10,355)						(10,071)
预付费用和其他流动资产						5,019						(975)						4,602						(5,787)
其他资产						(4,286)						(13,505)						(16,269)						(19,904)
应付账款						314						(4,301)						1,258						(3,457)
应计费用						340						3,328						(6,253)						4,490
经营租赁负债						(4,505)						(7,462)						(16,937)						(18,443)
其他负债						1,033						(3,436)						6,452						(655)
由（用于）经营活动提供的净现金						(8,390)						(27,634)						7,739						(57,504)
来自投资活动的现金流：
购买有价证券						(73,091)						—						(73,091)						(355,479)
有价证券的销售						1						—						775						161,853
有价证券的到期日						86,030						72,857						428,125						440,737
业务收购，扣除获得的现金						—						(1,746)						—						(27,745)
购买财产和设备的预付款						—						(1,964)						—						(31,274)
购买财产和设备						(325)						(2,631)						(8,283)						(11,446)
出售财产和设备的收益						13						125						49						366
大写的内部使用软件						(4,951)						(5,120)						(15,390)						(13,856)
投资活动提供的净现金						7,677						61,521						332,185						163,156
来自融资活动的现金流：
为债务清偿支付的现金						—						—						(196,934)						(177,082)
偿还融资租赁负债						(6,041)						(7,076)						(21,243)						(18,105)
在归属条件之前出售限制性股票获得的现金						—						—						—						10,655
为提前出售限制性股票支付的现金						—						(3,618)						—						(10,655)
支付企业收购的延期对价						—						—						(4,393)						—
行使既得股票期权的收益						1,137						555						2,008						5,324
员工股票购买计划的收益						2,222						1,749						7,009						5,726
用于融资活动的净现金						(2,682)						(8,390)						(213,553)						(184,137)
汇率变动对现金、现金等价物和限制性现金的影响						(47)						(110)						538						(429)
现金、现金等价物和限制性现金的净增长						(3,442)						25,387						126,909						(78,914)
期初的现金、现金等价物和限制性现金						273,892						62,660						143,541						166,961
期末现金、现金等价物和限制性现金						270,450						88,047						270,450						88,047
现金流量表中显示的现金、现金等价物和限制性现金的对账：
现金和现金等价物						270,300						87,897						270,300						87,897
限制性现金，当前						150						150						150						150
现金、现金等价物和限制性现金总额						$	270,450					$	88,047					$	270,450					$	88,047

自由现金流

（以千计，未经审计）

						三个月已结束 9月30日												九个月已结束 9月30日
						2023						2022						2023						2022
（用于）运营提供的现金流						$	(8,390)					$	(27,634)					$	7,739					$	(57,504)
资本支出 (1)						(11,304)						(14,702)						(44,867)						(43,041)
购买财产和设备的预付款 (2)						—						(1,964)						—						(31,274)
自由现金流						$	(19,694)					$	(44,300)					$	(37,128)					$	(131,819)

__________

(1) 资本支出定义为用于购买财产和设备的现金，扣除出售财产和设备的收益，以及资本化内部用途软件和融资租赁债务的付款，如我们的现金流量表所示。

(2) 如我们的现金流量表所示。在截至2023年9月30日的九个月中，我们收到了本季度之前预付的170万美元资本设备。

联系人：

投资者联系人：

小弗农·埃西

ir@fastly.com

媒体联系人：

春天哈里斯

press@fastly.com

资料来源：Fastly, Inc.