应收账款按原始发票金额减去无法收回账款的估计备抵额进行确认和入账 。

公司根据个人账户分析和历史收款趋势确定可疑账户的储备金是否充足。当有客观证据表明公司可能无法收取到期款项时，公司会为可疑的 应收账款设立准备金。该补贴基于管理层 对个人风险敞口具体损失的最佳估计，以及关于收款历史趋势的准备金。该准备金 记入应收账款余额，相应的费用记录在未经审计的运营和综合亏损简明合并报表 中。实际收到的金额可能与管理层对信贷价值和 经济环境的估计有所不同。在管理层确定 不太可能收款之后，拖欠的账户余额将从可疑账户备抵中注销。截至2023年6月30日和2022年12月31日，没有记录备抵金，因为 公司认为所有应收账款均可收回。

公司遵循财务会计准则委员会第842号标准，租赁（“主题 842”）。公司租赁办公空间、面包店设施、员工宿舍和车辆，根据主题 842，这些空间被归类为 经营租赁。根据主题842，承租人必须在生效之日确认所有租赁（ 短期租赁除外，初始期限通常为12个月或更短）的以下内容：(i) 租赁负债， 是承租人按折扣计量支付租赁产生的租赁款项的义务；以及 (ii) 使用权 (“ROU”) 资产，即一种资产，代表承租人在租赁期内使用或控制特定资产的使用。

在开始之日，公司按尚未支付的租赁款项的现值确认 的租赁负债，使用租约 中隐含的利率进行折现，如果该利率无法轻易确定，则使用公司与标的租赁期限相同的增量借款利率进行折扣。 ROU 资产最初按成本确认，成本主要包括租赁负债的初始金额，加上任何初始 直接成本，主要包括经纪佣金，减去获得的任何租赁激励。每年对所有 ROU 资产进行 减值审查。截至2023年6月30日和2022年12月31日，ROU租赁资产没有减值。

为了应对与 COVID-19 疫情影响有关的大量 租赁特许权以及由此产生的适用主题 842 中 租约修改要求的预期成本和复杂性，财务会计准则委员会发布了工作人员问答——主题 842 和主题 840：考虑与 COVID-19 疫情影响有关的 租赁优惠于 2020 年 4 月作为解释性指导，为应对危机提供清晰度 。财务会计准则委员会的工作人员表示，各实体可以选择将与 COVID-19 疫情影响相关的租赁 特许权与其核算方式保持一致，就好像原始合同中存在这些特许权的可执行权利 和义务一样。因此，对于此类租赁特许权，实体不需要 重新评估每份现有合同以确定是否存在可执行的特许权权利和义务，并且实体可以 选择对这些合同适用或不适用主题 842 中的租赁修改指南。此次选择适用于与 COVID-19 疫情影响相关的让步 ，这些让步导致修改后的合同要求的总付款基本相同或少于原始合同要求的总付款额 。

由于 COVID-19 疫情，该公司重新谈判 部分中国门店和纽约门店的租约。根据与房东达成的协议的性质，公司 将租金优惠视为现有租赁合同中可执行的权利和义务的一部分， 没有将特许权视为租赁修改。截至本报告发布之日，公司已收到总额为 $ 的租赁 优惠1,078,753，其中，$9,783和 $109,719分别在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月内收到。公司将特许权算作负的可变租赁付款， 的租赁负债相应减少。该公司继续以直线方式确认其在相关租赁 条款下的租赁费用。

公司的库存包括原料 材料、制成品、包装材料和其他材料。库存按成本或可变现净值的较低者列报， 按加权平均值列报。成本包括原料成本、直接人工成本和相关的生产管理费用。成本中超过每项库存的可变现净值的任何部分 均被视为库存价值减少的准备金。 净可变现价值是正常业务过程中的预计销售价格减去完成和销售产品的任何成本。 公司定期评估库存以进行净可变现价值调整，并根据包括老化 和到期日期（视情况而定）在内的各种因素，将过时或超过预测使用量的库存 的账面价值降至其预计的净可变现价值，同时考虑到历史和预期的未来产品销售。在截至2023年6月30日和2022年6月30日 的六个月中，由于未发现流动缓慢、过时或损坏的库存，没有记录任何库存储备。

财产和设备按成本减去 累计折旧和摊销额列报。 财产和设备在其预期使用寿命内使用直线 法进行折旧和摊销，如下所示：

不会实质性延长资产使用寿命的维修和保养支出按发生的费用记作支出。大幅延长资产使用寿命的重大续订和改善 的支出均计为资本。已报废或出售的资产的成本和相关累计折旧将从相应账户中扣除，任何损益均在未经审计的简明合并运营报表 中确认，综合亏损计入其他收入或支出的综合亏损。 

每当事件或情况变化表明 资产的账面金额可能无法收回时，对寿命有限的长期资产（主要是 财产和设备）进行减值审查。如果使用该资产及其最终处置产生的预计现金流低于该资产的 账面价值，则该资产被视为减值并减记为其公允价值。截至2023年6月30日和2022年12月31日，这些资产 没有减值。

该公司遵循ASC 606标准，来自与客户签订的合同的收入 （“ASC 606”），用于收入确认。ASC 606 确立了报告 信息的原则，这些信息涉及实体向客户提供 商品或服务的合同产生的收入和现金流的性质、金额、时间和不确定性。核心原则要求实体确认收入，以描述向客户转让的商品或服务 的情况，其金额应反映其在履行义务时为换取 认可的商品或服务而预计有权获得的对价。

该公司目前通过 其面包店/咖啡店以及在线销售创造收入。公司在向客户交付 相关食品和其他产品以及履行所有履约义务时确认来自面包店/咖啡馆的销售收入。收入的确认扣除向客户收取并汇给税务机关的任何 折扣、销售激励措施、销售税和增值税。

在中华人民共和国商店中，公司出售的会员卡 张没有到期日，公司不会从未清的卡余额中扣除非使用费。会员 卡可在公司的任何门店进行充值和兑换。存入这些卡的金额最初记作递延收入 。在商店兑换会员卡时，公司会确认收入并减少递延收入。虽然 公司继续兑现所有用于付款的会员卡，但管理层根据 公司的历史兑换模式，确定某些长期不活动（“破损”）的会员卡的兑换可能性是遥不可及的。在未经审计的简明合并 运营报表和综合亏损报表中，会员卡破损记为收入。在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月中，会员卡破损并不重要。

在PRC门店，公司维持客户忠诚度计划，在该计划中，客户购买或充值一定金额的会员卡时可获得免费现金券。这些现金 代金券通常不会过期，特殊场合发放的某些代金券除外，这些优惠券通常注明到期日期 ，只能兑换某些季节性产品或特色蛋糕。公司在发放会员卡和免费现金券时在递延 收入中确定相应的负债。公司根据会员卡和现金券的面值按比例分配收到的对价 。在兑换 会员卡和现金券时，按分配金额确认收入，此时，公司向客户交付产品并减少递延收入。未兑换的 现金券将在其到期日（如果有）时被确认为收入，如果没有明确的 到期日期，则将在其发行五年后确认为收入，届时管理层确定兑换的可能性是远程的。 

合同余额和剩余履行 债务

合同余额通常在向客户移交控制权和收到对价之间的时间差异 时产生。截至2023年6月30日和2022年12月31日，该公司没有合约资产 。公司的合同负债在其未经审计的简明合并 资产负债表中反映为递延收入 $7,114,127和 $6,958,160截至2023年6月30日和2022年12月31日，分别由客户支付的会员卡款项和公司客户忠诚度计划下现金券的公允价值组成。 这些金额代表公司截至资产负债表日尚未履行的业绩义务。截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月中确认的收入金额 包含在期初递延收入中的金额为美元3,945,400和 $3,899,040，分别是 。截至2023年6月30日，未兑换的会员卡和现金券的总金额为美元7,114,127。当客户在商店购物时兑换会员卡或现金券时，公司 将确认收入。根据公司的历史 经验，预计赎回的很大一部分将在2023年6月30日之后的头两年内进行，剩余的 将在第三年至第五年之间进行。

收入分类

该公司按地理 区域对收入进行细分，因为该公司认为这最能描述收入和现金流的性质、金额、时间和不确定性如何受到经济因素的影响 。未经审计的简明合并财务报表附注 17中披露了公司截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月的收入细分。

公允价值的定义是 在衡量日 市场参与者之间的有序交易中，出售资产所获得的 或为转移负债而支付的价格。三级公允价值层次结构优先考虑用于衡量公允价值的输入。层次结构要求实体最大限度 使用可观察的输入，并尽量减少不可观察输入的使用。用于衡量公允价值的三个投入水平如下 ：

除非另有披露，否则 公司金融工具的公允价值，包括现金和现金等价物、应收账款、预付费用和其他当前 资产、向第三方提供的贷款、短期银行贷款、应付给关联方的应付账款、应付税款、经营 租赁负债的流动部分、流动和其他流动负债，近似于 2023 年 6 月 30 日相应资产和负债的公允价值以及2022年12月31日，视资产和负债的短期性质而定。长期债务 投资和向第三方贷款以及经营租赁负债的非流动部分的公允价值近似于其记录价值 ，因为其申报利率接近当前可用利率。

公司 中国子公司和 UFG 实体的本位币是人民币（“人民币”），公司美国子公司 的本位货币是美元（“美元”）。公司未经审计的简明合并财务报表中的人民币金额 已折算为报告货币（美元）。公司的资产和负债在每个报告 期结束日期按汇率折算。净值按历史汇率折算。在报告期内，收入和支出账户按平均汇率 进行折算。由此产生的折算调整列在 “其他综合损失” 项下。由于现金流是根据平均折算率折算的 ，因此现金流量表中报告的与资产负债相关的金额 不一定与资产负债表上相应余额的变化一致。外币交易和余额折算 产生的收益和损失反映在经营业绩中。

人民币不能自由兑换成外币 ，所有外汇交易都必须通过授权机构进行。没有陈述人民币金额 本来可以或可能按照折算时使用的汇率兑换成美元。

下表概述了在本报告中创建未经审计的简明合并财务报表时使用的货币兑换 汇率：

公司根据相关税务机关的法律核算当期所得税 。当 资产和负债的税基与未经审计的简明合并财务报表中报告的金额之间存在暂时差异时，将确认递延所得税。递延的 税收资产和负债是使用颁布的税率来衡量的，预计这些税率将适用于预计收回或结算这些临时 差异的年份中的应纳税所得额。税率变动对递延所得税资产和负债的影响在包括颁布之日在内的期间收入中确认 。必要时设立估值补贴，以将递延所得税资产 减少到预期的变现金额。

只有在税务审查中 “很可能” 维持税收状况时，不确定的税收状况才被认定为 优惠。确认的金额 是最大税收优惠金额，大于 50在考试中可能实现的百分比。对于未满足 “可能性较大” 测试的税收状况，不记录任何税收优惠。与少缴所得税 相关的罚款和利息被归类为所发生期间的所得税支出。在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月中， 没有发生与所得税相关的罚款或利息。该公司认为，截至2023年6月30日和 2022年12月31日，没有任何不确定的税收条款。

公司在中国的运营子公司 受中华人民共和国所得税法的约束。公司在美国的运营子公司受美国 税法的约束。截至2023年6月30日，在截至2018年12月31日至2022年12月31日的纳税年度中，公司的中国 子公司仍开放接受中国税务机关的法定审查，在截至2020年12月31日至 31日的纳税年度中，公司的美国子公司仍开放接受美国税务机关的法定审查。

该公司的子公司新疆联合 家族及其三个分支机构为一般纳税人。适用的增值税税率为 13% 基于中国税法。增值税在发生时报告为收入的扣除额 。增值税一般纳税人实体可以抵消向供应商支付的合格进项增值税 抵消其销项增值税负债。UFG 实体是作为个体企业成立的，其增值税税率通常较低为 3%，中华人民共和国当地税务机关有权根据具体情况评估和确定其增值税义务或免税额。从2021年4月1日至2022年12月31日，根据新的税收规定，每月 被视为应纳税净收入（“TNI”）低于人民币的个人所有企业150,000免缴增值税。根据新的税收规定，从 2023 年 1 月 1 日到 2023 年 12 月 31 日 ，每月被视为应纳税净收入 (“TNI”) 低于人民币的个人所有企业100,000免缴增值税。目前，除三个UFG实体外，其他所有实体均免缴增值税，因为 这些UFG实体的认定TNI目前均低于人民币100,000和人民币150,000分别在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月中。他们的增值税资格需要定期重新评估，他们可能会失去或重新获得税务机关根据具体情况确定的免税地位 。

根据对ASC 480中认股权证具体条款和适用的权威指导 的评估，公司将认股权证列为股票分类 或负债分类工具, “区分负债和股权”（“ASC 480”）和 ASC 主题 815，”衍生品 和套期保值”（“ASC 815”）。评估考虑认股权证是否根据ASC 480为独立金融工具 ，符合ASC 480规定的负债定义，以及认股权证是否符合ASC 815中 股票分类的所有要求，包括认股权证是否与公司自己的普通股挂钩，以及 认股权证持有人在公司以外的情况下是否可能需要 “净现金结算” 的控制权， 以及其他权益分类条件。该评估需要使用专业判断，在 认股权证签发时以及随后的每个临时期结束之日进行，即认股权证未偿还期间。

对于符合所有 股票分类标准的已发行或修改认股权证，认股权证必须在发行时作为股权组成部分入账。 对于不符合所有股票分类标准的已发行或修改的认股权证，认股权证必须按发行之日及之后的每个资产负债表日按其初始公允价值记作负债。认股权证估计 公允价值的变动被确认为运营报表中的非现金收益或亏损和综合亏损。

由于首次公开募股 时发行的认股权证符合ASC 815的股票分类标准，因此，认股权证被归类为股权。

公司根据ASC 260计算每股收益（“EPS”） ，每股收益（“ASC 260”）。ASC 260要求具有复杂资本 结构的公司提供基本和摊薄后的每股收益。基本每股收益的计算方法是净收益除以该期间已发行普通股的加权平均值 。稀释后的潜在普通股（例如可转换证券、 期权和认股权证）的每股摊薄效应，就好像它们是在所列期初或发行日期（如果晚于发行日期）开始时转换一样。具有反稀释作用的潜在 普通股（即增加每股收益或减少每股亏损的普通股）不包括在摊薄后每股收益的计算中。截至2023年6月30日和2022年12月31日，没有稀释股票。

综合亏损由两个部分组成， 净收益和其他综合亏损。将以人民币表示的财务报表 折算成美元而产生的外币折算亏损在未经审计的简明合并运营报表和 综合亏损的其他综合亏损中列报。

政治和经济风险

公司的业务位于 中华人民共和国和美国。因此，公司的业务、财务状况和经营业绩可能会受到中国和美国的政治、经济和法律环境以及中国和美国 经济总体状况的影响。公司的业绩可能会受到 中国和美国政治、监管和社会状况变化的不利影响。尽管公司没有因这些情况遭受损失，并认为其遵守了 现行法律法规，包括附注1中披露的组织和结构，但此类经验可能无法预示 的未来业绩。

外币兑换风险

公司的大部分收入和 支出交易以人民币计价，公司及其子公司的大多数资产和负债以 人民币计价。人民币不能自由兑换成外币。在中国，法律 要求某些外汇交易只能由授权金融机构按照中国人民银行（“PBOC”）设定的汇率进行交易。 公司在中国以人民币以外的货币汇款必须通过中国人民银行或其他中国外汇监管机构 机构处理，这些机构需要某些支持文件才能进行汇款。

信用风险

截至 2023 年 6 月 30 日和 2022 年 12 月 31 日，美元1,282,446 和 $2,747,940公司的现金存放在中国的金融机构，目前没有规则或法规 要求此类金融机构为银行倒闭时的银行存款提供保险。截至 2023 年 6 月 30 日和 2022 年 12 月 31 日，美元143,368和 $115,452公司的现金存入了美国的金融机构， 由联邦存款保险公司投保，但有一定的限制。公司在这类 账户中没有遭受任何损失。

在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月中， 公司的大量资产位于中国和美国，公司的可观收入来自 其子公司和位于中国和美国的UFG实体。

应收账款通常是无抵押的， 来自从客户那里获得的收入，因此面临信用风险。公司对 客户信誉的评估以及对未清余额的持续监控可以减轻风险。

浓度

没有一个客户所占的比例超过 10在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月中，公司收入的% 。

截至 2023 年 6 月 30 日，没有客户的账户超过 10占公司应收账款总余额的百分比。截至 2022 年 12 月 31 日，一位客户占据 11.7公司 应收账款总余额的百分比。

在截至2023年6月30日的六个月中，两家供应商 占 18.0% 和 14.7分别占公司总购买量的百分比。在截至2022年6月30日的六个月中，没有供应商 的占比超过 10占公司总购买量的百分比。

2016年6月，财务会计准则委员会发布了ASU第2016-13号， “金融工具——信贷损失”，它将要求根据历史经验、当前状况以及合理和可支持的预测来衡量在报告日持有的金融 资产的所有预期信贷损失。此外， 财务会计准则委员会发布了亚利桑那州立大学2019-04号、亚利桑那州立大学2019-05号、亚利桑那州立大学2019-10号、亚利桑那州立大学2019-11号和亚利桑那州立大学2020-02号，为信贷 损失标准提供更多指导。根据美国证券交易委员会的定义，有资格成为小型申报公司（ ）的美国证券交易委员会申报人以及私营公司和非营利实体的新生效日期是从 2022年12月15日起的财政年度和过渡期。ASU的采用是经过修改的回顾性的。该公司于2023年1月1日采用了亚利桑那州立大学2016-13年度，该亚利桑那州立大学的采用 并未对其未经审计的简明合并财务报表产生重大影响。

除上述声明外， 最近发布的新会计准则不会对公司未经审计的简明合并 财务状况、运营报表和现金流产生重大影响。