亮点营业利润增长了15%,至9.093亿兰特总体收益为5.893亿兰特的中期现金股息20个南非兰特资本支出1.747亿兰特的全部维持成本利润率1 19%黄金产量下降了7%至2 547千克1 所有维持成本基于世界黄金协会于2013年6月27日发布的非公认会计准则指标指导说明。有关对账,请参阅第 8 页。运营回顾截至2023年12月31日的六个月截至2022年12月31日的六个月变动百分比1 黄金产量 kg 2 547 2 731 (7) oz 81 888 87 804 (7) 黄金售出千克 2 535 2 762 (8) oz 81 502 88 801 (8) 每千克现金运营成本 R 814 540 674 113 21 美元 1 356 1 210 12 总维持成本 R 每千克 945 88 99 797 972 19 美元每盎司 1 575 1 432 10 收到的平均金价每千克雷尔 1 173 245 961 022 22 22 美元每盎司 1 954 1 725 13 平均汇率 R/US$ 18.68 17.33 8 营业利润百万卢比 909.3 792.4 15 营业利润率 30.6 29.9 2 总维持成本利润率% 19.4 17.0 14 总体收益百万卢比 589.3 535.0 每股收益10美分(“cps”)68.4 62.3 10 1 百分比变动四舍五入至最接近的百分比,并以所列金额为依据。对数字进行四舍五入可能会导致计算差异。股东信息 DRDGOLD Limited 在南非共和国注册号:1895/000926/06 JSE 和 A2X 股票代码:DRD 纽约证券交易所交易代码:DRD ISIN:ZAE000058723(“DRDGOLD” 或 “公司” 或 “集团”)股票交易价格 JSE(R)纽约证券交易所(美元)1 • 6 个月盘中高点 21.47 1.20 • 6 个月盘中低点 14.02 75 • 收盘价 15.77 0.80 1 该数据代表每股数据,而不是美国存托凭证(“ADR”)数据:一份ADR反映了10股普通股。截至2023年12月31日的已发行资本 864 588 711 股无面值普通股(2023 年 6 月 30 日:864 588 711)3 090 081 股集团内持有的库存股(2023 年 6 月 30 日:3 896 663)5 000 000 股累计优先股(2023 年 6 月 30 日:5 000 000)市值马币 2023 年 12 月 31 日百万美元 13 635 691 30 2023 年 6 月 30 日业绩 17 223 915 份简明综合未经合并的业绩 DRDGOLD截至2023年12月31日的六个月经审计的中期财务报表可在DRDGOLD的网站(www.drdgold.com)和公司的注册办事处查阅。前瞻性陈述许多因素可能导致实际业绩、业绩或成就与此类前瞻性陈述可能表达或暗示的任何未来业绩、业绩或成就存在重大差异,包括我们所服务的市场总体经济状况的不利变化或不确定性、金价下跌、兰特兑美元的持续走强、对DRDGOLD不利的监管动态或维持必要许可证或其他政府机构的困难批准、DRDGOLD竞争地位的变化、业务战略的变化、关键设施生产的任何重大中断或外汇汇率的不利变化以及其他各种因素。这些风险包括但不限于我们截至2023年6月30日的财政年度报告中题为 “风险因素” 的部分中描述的风险,该报告是我们于2023年10月30日通过20-F表格向美国证券交易委员会提交的。您不应过分依赖这些前瞻性陈述,这些陈述仅代表截至发布之日。我们没有义务公开更新或修改这些前瞻性陈述以反映本报告发布之日之后的事件或情况或意外事件的发生。本公告中包含的任何前瞻性陈述和财务信息均未经过DRDGOLD的审计师的审查和报告。董事获取更多信息 (#Independent) (^Lead Independence) 电话:+27 (0) 11 470 2600 执行董事传真:+27 (0) 86 524 3061 DJ Pretorius(首席执行官)网站:www.drdgold.com AJ Davel(首席财务官)注册地址:非执行董事康斯坦蒂亚办公园区 TJ Cumming(非执行主席)Cnr 第 14 大道和 Hendrik JA Holtzhausen # Potzhausen # Gieter Road KP Lebina # Cycad House,17 号楼,TVBN Mnyango # 底层 JJ Nel # Weltevreden 公园,1709 EA Jeneker #^ 南非 CD 弗莱明 # 注册邮政地址:POBox 390 赞助商马拉伊斯堡,1700 年 One Capital 南非展览 99.2
尊敬的各位股东截至2023年12月31日的六个月与截至2022年12月31日的六个月对比概述2024财年(“HY1 FY2024”)的上半年开局良好,在极具吸引力的金价的支持下,吞吐量稳健,工厂效率良好。根据截至2023年8月31日的五年期股东总回报率,我们的股价反应良好,DRDGOLD在《星期日泰晤士报》2023年100强公司奖项中获得第二名。但是,我们在启动新的填海用地以取代最近枯竭的大批量用地方面却落后了。在 2023 年 12 月之前的 24 个月中,三个主要的日产量 2.5 万吨的生产集群已接近使用寿命。它们将被计划从2022年10月起投入运营的四个新站点所取代,以确保顺利重叠和稳定的吞吐量。两个地点的用水许可证(“WUL”)的处理出现延误,社区论坛对第三个地点提起上诉程序,以及社区干预建造通往第四个地点的管柱,使这些雄心壮志付诸东流,2023日历年变成了争先恐后地从遗产和清理场所采购材料的过程。来自这些传统和清理场地的较高等级材料部分抵消了较低的吞吐量,而高品位的山谷淤泥和高容量的Rooikraal场地的投产在2023日历年中期带来了一些缓解。到2023年10月,大部分遗留场地和清理场地已经变成了红土,两个新的主要场地仍未完工,一个有待清理,另一个处于管柱建设的最后阶段,社区 “担忧” 终于得到解决,吞吐量承受了巨大压力,50万吨的大部分产量和90千克的产量因这些延误而损失。结果是,与2023财年上半年(“2023财年第一财年”)相比,吞吐量下降了13%,产量下降了7%。尽管如此,Ergo Mining 专有有限公司(“Ergo”)设法创造了4.315亿兰特的营业利润,再加上远西黄金回收专有有限公司(“FWGR”),后者在新投产的Driefontein 3上取得了长足的进步,集团的营业利润为9.093亿兰特,总体每股收益为68.4美分。共有10.747亿兰特再投资于HY1 FY2024 的资本基础设施,其中大部分用于支付位于埃尔戈的太阳能发电厂(“SPP”)的费用,该发电厂计划于2024年3月基本完工,电池存储计划于2024年10月完成。由于我们正在利用现金储蓄为资本再投资融资,我们的现金余额从2023年6月30日的24.714亿兰特减少到2023年12月31日的15.294亿兰特,因此我们仍然有能力通过20个百分点的中期现金分红来分配部分收益。这使其成为DRDGOLD连续第17年派发股息。我们非常感激在本报告所述期间没有发生严重的暴力犯罪或严重伤害事件。在本报告所述期间,我们的一名安全官员康复并重返工作岗位,此前他于2022年6月在FWGR发生持械抢劫,伤势近乎致命。运营审查集团范围内,黄金产量下降了7%,至2 547千克(HY1 FY2023:2 731千克)。吞吐量下降了13%,为11.2万吨(HY1 FY2023:12.8Mt),而平均产量增长了7%,至0.228g/t(HY1 FY2023:0.213g/t)。集团现金运营单位成本上涨了21%,至每千克814兰特(HY1 FY2023:674 113兰特/千克)。集团总维持单位成本上涨了19%,达到945兰特899/千克(HY1 FY2023:797 972兰特/千克)。ERGO MINING 专有有限公司埃尔戈的黄金产量下降了6%,至1 884千克(HY1 FY2023:1 996千克),这是由于持续回收遗留和清理场地以及减少了在Knights采购的第三方材料,导致吨位吞吐量从HY1 FY2023 的980万吨下降到810万吨。获取 4L3 站点的 WUL 时遇到了严重的延迟。该许可证最终于2024年1月18日星期四收到。此外,由于社区对5L27管柱施工的干预,导致该场地的生产推迟到2024年1月下旬。吨位的减少被产量提高了15%,达到0.233g/t(HY1 FY2023:0.203g/t)所抵消,这是回收遗留的残余材料和清理以及在山谷淤泥回收高品位材料的结果。现金运营单位成本增长了18%,至940兰特/千克(HY1 FY2023:796 422兰特/千克),这是由于回收传统和清理场所的残余材料以及柴油价格上涨推动了机器租赁成本和合同回收成本的两位数增长。黄金产量的减少也导致现金运营单位成本的增加。扩建Brakpan/Withok尾矿储存设施(“TSF”)所需的环境和WUL授权所需的专家研究正在进行中,我们预计该设计将在2024财政年度末(“2024财年”)之前提交给水和卫生部(“DWS”)。远西黄金回收专有限量FWGR的黄金产量下降了10%,至663千克(HY1 FY2023:735kg),这是由于与先前在Driefontein 5加工的材料相比,新的主要场地Driefontein 3的回收量较低,产量也较低。这导致产量下降了12%,至0.215克/吨(HY1 FY2023:0.245g/t)。现金运营单位成本增加了39%,至457兰特/千克(HY1 FY2023:328 393/kg),这主要是由于试剂使用量的增加,尤其是酸度增加和从Driefontein 3中回收的更粗糙的材料而增加的石灰和钢球。由于回收了Driefontein 3以及在Driefontein 2工厂安装了高剪切搅拌器以释放更多黄金,电力成本也有所增加。由于持续清理Driefontein 5和柴油价格上涨,机器租赁成本上涨。黄金产量的减少也导致现金运营单位成本的增加。金融评论集团收入增长了12%,达到2.742亿兰特(HY1 FY2023:2.6543亿兰特),这主要是由于兰德的平均金价上涨了22%,至173 245兰特/千克(HY1 FY2023:961 022兰特/千克)。集团营业利润增长了15%,达到9.093亿兰特(HY1 FY2023:7.924亿兰特),其中现金运营成本增长了14%,达到20.971亿兰特(HY1 FY2023:8.395亿兰特)。该集团的营业利润率为30.6%,而第一财年 FY2023 的营业利润率为29.9%。公布的总体收益为5.893亿兰特(68.4南非兰特),而前一比较期的总体收益为5.35亿兰特(62.3万南非兰特)。在支付5.594亿兰特(HY1 FY2023:3.425亿兰特)之后,该集团在 FY2024 上半年结束时,现金及现金等价物下降了38%,至15.294亿兰特,而截至2023年6月30日(2022年12月31日:23.922亿兰特),为4.714亿兰特。截至2023年12月31日,集团仍然没有银行债务。股东信第 2 页
环境、社会和治理(“ESG”)该集团在 HY1 FY2024 的环境修复上共花费了1,120万兰特,而HY1 FY2023 的支出为1,820万兰特。因此,在 Brakpan/Withok TSF 种植了 1.6 公顷(HY1 FY2023:4.0 公顷)。由于TSF的确立和新的增幅,植被的公顷有限。随后安装了雨水措施和洗涤器。我们预计,Brakpan/Withok TSF的覆层将在下个季度重新开始,并且正在重新考虑Crown综合大楼的服务承包商,以恢复部分植被。在 FWGR,在 Driefontein 5 和 Driefontein 4 种植了 13.2 公顷(HY1 FY2023:3.5 公顷)。在本报告所述期间,共评估和分析了632个尘埃落差样本是否超标,而HY1 FY2023 中的尘埃样本为689个。因此,检测到三次超标(占样本的0.53%),而HY1 FY2023 中为八例;在FWGR记录了一次超标,而HY1 FY2023 中则有两次超标。Ergo和FWGR的超尘量有所减少,这要归因于我们的康复计划和缓解措施为持续减少尘埃落射做出了各种努力。集团外部来源的饮用水消耗量大幅下降了61%,至536毫升(HY1 FY2023:1 388毫升),Ergo为483毫升(HY1 FY2023:1 314毫升),FWGR为53毫升(HY1 FY2023:74毫升)。埃尔戈的饮用水使用有了很大的改善,这是因为在Knights工厂研磨的材料现在被送到埃尔戈工厂进行黄金提取。除此之外,City Deep还对水管理回路进行了改造,以减少饮用水溢出到工艺储水箱。在2023财年的第一季度,FWGR开始在工厂中使用工艺用水来制造絮凝剂,这也有助于减少饮用水消耗。该集团在 FY2024 上半年的社会经济发展支出为2720万兰特(HY1 FY2023:2890万兰特)。矿业中的女性总数保持不变,为员工总数的24%。股息DRDGOLD董事会(“董事会”)已宣布截至2023年12月31日的六个月中期现金股息为每股普通股20南非(“SA”)美分,具体如下:• 股息已宣布从收入储备中扣除 • 地方股息预扣税税率为20%(20%)• 免除股息预扣税的股东的当地股息总额为每股普通股20澳元 • 净地方股息金额有义务缴纳股息预扣税的股东每股普通股为16澳元 • DRDGOLD目前有864 588 711股普通股在发行(包括3 090 081股库存股)• DRDGOLD的所得税参考号为9160/013/60/4 根据斯特拉特专有有限公司(“Strate”)和JSE Limited的上市要求(“上市要求”)的要求,鉴于该公司在JSE有限公司(“JSE”)运营的交易所首次上市,其主要日期是该公司股息的支付如下:• 普通股兼股息交易的最后日期:2024年3月5日星期二 • 普通股除息:星期三,2024 年 3 月 6 日 • 记录日期:2024 年 3 月 8 日星期五 • 付款日期:2024 年 3 月 11 日星期一支付给南非股票登记册上认证普通股持有人的股息将以电子方式转账至此类股东的银行账户,或者在没有适当授权的情况下,股息将由公司托管保管,直到收到适当的授权以电子方式向此类股东转移股息。非物质化股权的股息将记入相关中央证券存管参与者(“CSDP”)或经纪人的此类股东账户。为了遵守Strate的进一步要求,在2024年3月6日星期三至2024年3月8日星期五之间,包括这两天,不允许在南非股票登记册与任何其他股份登记册之间进行转让,也不得将与南非股票登记册有关的普通股进行非物质化或再物化。澳大利亚和英国股票登记册的货币兑换日期为2024年3月11日星期一。美国存托凭证(“ADR”)的持有人应向存托银行确认股息细节。ADR信息是暂定的,有待存托银行的确认。假设汇率为18.00兰特/1美元,对于有责任支付股息预扣税的ADR持有人,ADR的净股息相当于每股9美分(“美国”)。但是,实际付款率将取决于货币兑换之日的汇率。展望未来随着5L27管柱的施工于2024年1月初完成,以及4L3的WUL于2024年1月18日星期四发布,我们所有的新场地都已启动并投入运行。因此,从吞吐量的角度来看,FY2024 的其余部分看起来比 HY1 FY2024 好得多。此外,我们在2023年处理封闭场地和遗留场地的速度意味着这项工作的很大一部分已经结束,这实际上意味着减少了运土的黄色机器和卡车,减少了柴油,从而降低了总成本。随着时间的推移,SPP对成本的影响也将变得更加明显。在SPP与位于Brakpan/Withok TSF的88kv变电站配套之前,我们从SPP获得的电力不会超过Ergo发电厂要求的14兆瓦。切换完成后(迫在眉睫),电力还将输送到布拉克潘变电站,剩余电力将输送到埃斯科姆电网。我们希望到2024年10月建成160兆瓦的储电设施,以充分利用我们产生的电力。因此,我们正在摆脱2023年的挫折和混乱,在短期内处于有利地位,可以充分利用仍然非常有利的金价环境。随着SPP进入最后阶段,下一个大型资本投资项目,即FWGR的第二阶段(将Driefontein 2工厂的产能增加一倍,建造8亿吨的区域尾矿储存设施)启动。我们正在将过去两年在许可方面的经验教训纳入这一流程,以更好地预测监管机构的要求,确保我们的周转时间缩短,同时使监管机构遵守其规定的工作时间表。与2018年的情况相比,一个很大的改善是,水和卫生部的高级官员现在可以进行 “提交前” 的对话,并已做好了在提交文件中与我们分享他们所要求的标准和条件的充分准备。我们已经看到周转时间有了很大的改善,而且这些参与似乎更具建设性。高级管理层和我们的项目顾问也对我们所承担工作的规模及其战略意义有着敏锐的认识。我们针对Sibanye-Stillwater的铂金属集团尾矿而开展的增长项目仍未获得批准。我在之前的一封信中提到,尽管该项目在技术上很简单,但在我们可能获得批准之前,需要正确考虑和理解镀铬市场的供应动态以及该计划运营和公司设置的复杂性。同时,我们已开始将目光投向集团以外的其他尾矿机会,这既是为了优化我们现有的基础设施,也是为了将我们的可持续环境恢复模式通过尾矿再处理推广到其他金属、场地和司法管辖区。我们希望能够在 FY2024 结束之前报告这方面的情况。在公司于2023年10月30日发布的2023年综合年度报告中,该公司发布了截至2024年6月30日的年度产量指导,产量在16.5万盎司至17.5万盎司之间。随着Ergo的新填海场现已投入运营,DRDGOLD预计将保持在范围内,尽管处于较低水平。尽管我们预计本财年上半年经历的成本压力将在未来有所缓解,但该集团已将其现金运营单位成本预期从77万兰特/千克上调至80万兰特/千克。资本支出已修订为30亿兰特。Nièl Pretorius 首席执行官 2024 年 2 月 14 日股东信函(续)第 3 页
简明合并损益表和其他综合收益表截至2023年12月31日的六个月截至2022年12月31日的六个月 Rm Rm Notes 未经审计的收入2 974.2 2 654.3 销售成本 (2 211.7) (1 985.7) 经营活动毛利 762.5 668.6 其他收入 0.6 — 管理费用和其他成本 (103.5) (80.7) 经营活动结果 659.6 587.9 财务收入 4, 5 154.9 157.6 财务费用 (37.1) (33.5) 税前利润 777.4 712.0 所得税 2 (188.1) (177.0) 期内利润 589.3 535.0 其他综合收益(“OCI”)扣除税款后不会重新归类为损益的项目 4、6(5.3)(15.0)该期间的其他综合收益总额(5.3)(15.0)该期间的其他综合收益总额 584.0 520.0 每股基本收益1 3 68.4 62.3 摊薄后的每股基本收益1 3 68.1 62.2 1 全部每股财务信息以南非每股美分(cps)表示,并根据结果四舍五入到最接近的小数点后一位呈现,四舍五入到最接近的百万兰特。这些截至2023年12月31日的六个月的简明合并未经审计的中期财务报表未经DRDGOLD审计师的审计或审查,是在DRDGOLD首席财务官AJ Davel CA(SA)的监督下编制的。董事于2024年2月9日授权简明合并未经审计的中期财务报表于2024年2月14日发布。简明合并权益变动表截至2023年12月31日的六个月截至2022年12月31日的六个月Rm Rm票据期初未经审计的未经审计余额 6 274.1 5 439.9 期内综合收益总利润 589.3 535.0 其他综合收益 4、6 (5.3) (15.0) 与母公司所有者的交易普通股本股息 (559.4) (343.2) 股权结算的基于股份的支付 6 10.2 股权结算的基于股份的支付所得税对权益的影响 (11.7) — 股权结算的基于股份的支付归属对股权的影响 0.2 3.7 期末余额 6 300.8 5 630.6 截至2023年12月31日的简明合并财务状况表截至2023年12月30日 2023年12月31日 Rm Rm Rm 票据未经审计的经审计的未经审计的资产非流动资产 5 517.0 4 940.3 325.8 不动产厂房和设备 4 427.7 3 909.5 3 366.3 在复兴和其他基金方面的投资 858.5 789.7 762.1 抗议 47.1 39.7 48.5 其他投资 4 163.3 168.6 138.6 递延所得税资产 20.4 32.8 10.3 流动资产 2 778.3 3 214.2 2 947.0 库存 494.1 413.6373.2 当期应收税款 27.7 40.6 — 贸易和其他应收账款1 727.1 288.6 181.6 现金及现金等价物 1 529.4 2 471.4 2 392.2 总资产 8 295.3 8 154.5 7 272.8 权益和负债权益 6 300.8 6 274.1 5 630.6 非流动负债 1 237.5 1 161.7 1 091.4 环境修复准备金 585.8 562.1 539.3 递延所得税负债 2 620.3 6 560.7 517.6 退休后医疗福利负债 10.4 10.5 10.4 租赁负债 20.7 28.4 24.1 流动负债 757.0 718.7 550.8 贸易和其他应付账款 600.4 700.5 523.7 当前租赁负债的一部分 13.7 11.3 18.1 流动应纳税额 142.9 6.9 9.0 总负债 1 994.5 1 8804 1 642.2 权益和负债总额 8 295.3 8 154.5 7 272.8 1 贸易和其他应收账款中包括向资本项目支付的预付款(2023年6月30日:1.855亿兰特),其中大部分与太阳能项目有关。简明合并财务报表第4页
简明合并现金流量表截至2023年12月31日的六个月截至2022年12月31日的六个月Rm Rm票据未经审计的经营活动净现金流入 736.5 636.9 运营产生的现金流量 600.3 601.4 收到的财务收入 88.0 81.4 收到的股息 4 29.3 48.4 已支付的财务费用 (2.4) (2.3) 所得税/ (已支付) 21.3 (92.0) 投资活动产生的净现金流出 (1 107.2)) (421.5) 购置不动产、厂房和设备1 (1 074.7) (387.3) 投资其他基金 (27.9) (29.3) 环境恢复为减少退役负债而支付的款项 (4.6) (4.9) 融资活动的净现金流出 (569.2) (351.4) 普通股股息 (559.4) (342.5) 偿还租赁负债 (9.8) (8.9) 现金及现金等价物的净减少 (939.9) (136.0) 汇率波动对现金的影响 (2.1) 2.6 期初现金和现金等价物 2 471.4 2 55.0 25.6 期末现金及现金等价物 5 1 529.4 2 392.2 营业产生的现金对账本期利润 589.3 535.0 经调整后:所得税 188.1 177.0 折旧 141.2 108.9减少恢复负债的环境修复补助金(0.1)— 黄金流动(32.2)22.4 基于股份的支付费用 13.6 10.2 财务收入(154.9)(157.6)财务费用 37.1 33.5 收到的保险索赔 — 31.7 其他非现金项目(2.5)2.1 变动:(179.3)(161.8)贸易和其他应收账款(24.5)(64.1)抗议付款(8.4)(9.5)消费品商店和库存堆积 (48.5) (6.5) 贸易和其他应付账款 (97.9) (81.7) 运营产生的现金 600.3 601.4 1 购置不动产、厂房和设备包括4.18亿兰特资本项目的预付款。简明合并财务报表附注附注是简明合并未经审计的中期财务报表的组成部分。1.编制基础截至2023年12月31日的六个月的简明合并未经审计的中期财务报表是根据JSE Limited的中期财务业绩上市要求(“上市要求”)和2008年第71号《南非公司法》(“公司法”)的要求编制的。上市要求要求根据国际会计准则第34号:中期财务报告、会计实务委员会发布的南非特许会计师协会财务报告指南以及财务报告准则委员会发布的财务公告编制中期财务业绩,并包含这些要求的信息。编制简明合并未经审计的中期财务报表时适用的会计政策遵循国际财务报告准则(“IFRS”),与先前合并年度财务报表中适用的会计政策一致。未经审计的简明合并中期财务报表是在持续经营的基础上编制的。2.递延税递延所得税负债从2023年6月30日的5.607亿兰特增加到2023年12月31日的6.206亿兰特,这主要是由于收购了已全额申报为所得税加速资本扣除的财产、厂房和设备。截至2023年12月31日的六个月截至2022年12月31日的六个月Rm Rm 未经审计 3.每股收益对账本期总体收益对账589.3 535.0总体收益 589.3 535.0 经库存股调整后的加权平均已发行普通股数量 860 985 749 858 404 448 经库存股调整后的摊薄加权平均普通股数量 865 364 387 859 688 266 266 每股基本收益 1 68.1 62.2 每股基本收益 1 68.1 62.2 每股总体收益 1 68.1 62.2 8.4 62.3 摊薄后的每股总体收益 1 68.1 62.2 1 所有每股财务信息均以南非每股收益列报,是根据四舍五入到最接近的百万兰特的结果,四舍五入到最接近的小数点后一位。4.对兰德炼油厂专有有限公司(“兰德炼油厂”)的投资截至2023年12月31日,DRDGOLD在兰德炼油厂11.3%的权益的公允价值估计为1.514亿兰特(2023年6月30日:1.563亿兰特)。根据国际财务报告准则第13号公允价值计量,收入方法已被确定为估计兰德炼油厂投资公允价值的最适当依据。该方法依赖于兰德炼油厂估计的未来预算现金流。管理层使用外部专家开发的模型进行估值。兰德炼油厂的炼油业务(不包括Prestige Bullion)使用自由现金流模型进行估值,该模型使用戈登增长公式计算终端价值来估算企业价值。根据与南非造币厂(Prestige Bullion的合作伙伴)达成的协议,兰德炼油厂的股权将在2032年减少到零,因此使用有限期股息折扣模式对Prestige Bullion的预计股息收入进行了估值。简明合并财务报表(续)第 5 页
简明合并财务报表附注(续)4.对兰德炼油厂专有有限公司(“兰德炼油厂”)的投资仍在继续。由于Prestige Bullion的预期预期股息减少,兰德炼油厂的公允价值下降。由于对Krugerrands的需求减少,Prestige Bullion的预测股息价值有所下降。尽管预测的运营成本和预计的资本成本有所增加,但由于预测的大宗商品价格上涨,兰德炼油厂炼油业务的企业价值有所增加。公允价值衡量使用大量不可观察的投入,涉及公允价值层次结构三级金融工具。适销性和少数折扣(均为不可观察的投入)分别为15.3%和16.9%(2022年12月31日:16.5%和17.0%)。使用了兰德炼油厂提供的截至2023年12月31日的最新预算现金流预测,因此被归类为模型中不可观察的输入。截至2023年12月31日的六个月截至2022年12月31日的六个月未经审计的六个月兰德炼油厂未经审计的投资对账:期初余额 156.3 136.1 按公允价值计入其他综合收益 (4.9) (11.0) 期末余额 151.4 125.1 收到的股息 29.3 47.5 模型中的主要可观察/不可观察的投入包括:兰德炼油厂炼油业务平均黄金价格 1 r/kg 1 105 222 白银平均价格1 r/kg 14 209 南非消费者价格平均值1% 4.5 终端增长率2% 4.5 南非长期政府债券利率1% 9.9 加权平均资本成本2% 16.0 投资Prestige Bullion 折扣期2 年 10 加权平均资本成本2% 17.0 1 可观察的输入 2 不可观察的输入公允价值衡量对兰特计价的黄金价格和运营成本最为敏感。金价越高,兰德炼油厂投资的公允价值越高。运营成本越高,兰德炼油厂投资的公允价值越低。公允价值衡量还对适用的贴现率、少数和适销性折扣敏感。旁边的表格显示了兰德炼油厂股票价值对投入的敏感程度:敏感度增加/(下降)百分比OCI的变化,扣除税款兰德炼油业务兰德美元汇率 1 1%/(1%)2.9/(2.9)大宗商品价格(黄金和白银)1 1%/(1%)2.0/(2.0)运营成本 2 1%/(1%)(3.4)/3.4 加权平均资本成本 2 1%/(1%) (3.0) /3.0 少数股权折扣 2 1%/(1%) (1.2) /1.2 适销性 2 1%/(1%) (1.2) /1.2 投资信誉金条加权平均资本成本 2 1%/(1%) (0.5) /0.5 Prestige Bullion 加权平均资本成本 2 1%/(1%) (0.5) /0.5 Prestige Bullion预测 2 1%/(1%) 0.2/ (0.2) 1 可观测输入 2 不可观察的输入 5.金融风险管理框架大宗商品价格敏感度集团的盈利能力和现金流主要受黄金市场价格变动的影响,黄金以美元出售,然后转换为兰特。根据我们成为未对冲黄金生产商的长期战略,我们通常不会签订远期黄金销售合同,以减少我们对美元金价市场波动或汇率变动的风险。但是,在为增长项目提供资金而产生中期债务从而给集团带来流动性风险的时期,我们可以通过提供融资机制来实现价格保护,从而减轻这种流动性风险。在本报告所述期间,没有人进入任何此类设施。流动性管理DRDGOLD在本报告期结束时现金及现金等价物为15.294亿兰特(2023年6月30日:24.714亿兰特)。该集团在本报告期内赚取了8,800万兰特的利息,而更优惠的利率反映了截至2022年12月31日的六个月的利息为8,140万兰特。此外,截至2023年12月31日,集团仍然没有银行债务(2023年6月30日:Rnil)。兰特金价持续居高不下进一步增强了流动性。6.公允价值集团在报告日以公允价值计量的资产包括通过其他综合收益按公允价值计量的股票工具,并包含在财务状况表中的其他投资中。在该细列项目中,680万兰特(2023年6月30日:720万兰特)与公允价值等级1的工具有关。该余额减少的主要原因是West Wits矿业有限公司的股价下跌。1.565亿兰特(2023年6月30日:1.614亿兰特)涉及公允价值等级三级工具,主要是对兰德炼油厂的投资,参见附注4.7。后续事件从2023年12月31日的报告日到这些简明合并的未经审计的中期财务报表发布之日之间,除上述附注中所述外,没有其他后续事件:股息2024年2月14日,董事会宣布截至2023年12月31日的六个月中期总股息为每股20澳分,将于2024年3月11日星期一支付。简明合并财务报表(续)第6页
简明合并财务报表附注 (续) 8.运营部门该集团有一个重要的收入来源,即向南非金银银行出售黄金。以下摘要描述了集团应申报的运营板块的业务:• Ergo是一家地表金再处理业务,负责处理约翰内斯堡中央商务区以南的旧粘液坝和沙堆以及兰德东部和中部的金矿。该业务包括三座工厂。Ergo 工厂是冶金厂,City Deep 和 Knights 工厂是为 Ergo 工厂供水的泵/铣削站。• FWGR 是一种地表金再处理工厂,用于处理西兰德金矿中的旧粘液坝。该业务包括Driefontein 2工厂和相关基础设施,用于处理来自Driefontein 5和3粘液坝的尾矿以及Driefontein 4 TSF上的沉积物残留物。• 公司办公室和其他对账项目(统称为 “其他对账项目”)是与简明合并财务报表的对账项目。这并不代表单独的细分市场,因为它不会产生采矿收入。截至2023年12月31日的六个月截至2022年12月31日的六个月未经审计的六个月未经审计的 Ergo FWGR 其他对账项目总计 Rm Rm Rm Rm Rm Rm Rm Rm 收入(外部)2 193.0 781.2 — 2 974.2 1 958.5 695.8 — 2 654.3 现金运营成本 (1 792.0) (305.1) — (2 097.1) (1 594.2) (245.3) — (1 595.3) — (1 835.3) — (1) 9.5) 黄金在制品库存和成品库存的变动——金条 30.5 1.7 — 32.2 (30.6) 8.2 — (22.4) 分部营业利润 431.5 477.8 — 909.3 333.7 458.7 — 792.4 不动产、厂房和设备增加 (604.6) (50.5) (0.7) (655.8) (267.6) (123.6) (1.2) (392.4) 分部营业利润与税后利润的对账分部营业利润 431.5 477.8 — 909.3 333.7 458.7 — 792.4 折旧 (76.3) (63.9) (1.0) (141.2) (58.4) (49.9) (0.6) (108.9) 持续重建支出 (5.1) (1.0) (0.4)) (6.5) (12.6) (0.7) — (13.3) 保养和维护 — — (0.1) — — (0.5) (0.5) 其他运营成本 1.0 — — 1.0 (1.1) — — (1.1) 其他收入 0.6 — — — — — — — — 管理费用和其他费用 (5.4) (1.6) (96.5) (103.5) (1.5) (75.7) (80.7) (80.7) 财务收入 20.6 23.0 111.3 154.9 16.3 13.8 127.5 157.6 财务费用 (28.2) (5.9) (3.0) (37.1) (27.3) (4.9) (33.5) 当前税 — (124.7) (0.4) (125.1) — (99.7) (7.1) (106.8) 递延税 (46.5) (9.2) (7.3) (63.0) (37.2) (37.2) (37.2) (37.2) (37.2) (37.2) (37.2) (37.2) (37.2) (37.2) (37.2) (37.2) (37.2) (37.2) (37.2) (37.2) (37.2 4) (4.6) (70.2) 税后利润 292.2 294.5 2.6 589.3 209.9 287.4 37.7 535.0 销售成本与现金运营成本的对账销售成本 (1 841.9) (368.3) (1.5) (2 211.7) (1 696.9) (1 985.7) 折旧 76.3 63.9 141.2 1.0 49.9 0.6 108.9 黄金在制和成品库存的走势——金条(30.5)(1.7)—(32.2) 30.6 (8.2) — 22.4 持续康复支出 5.1 1.0 0.4 6.5 12.6 0.7 — 13.3 保养和维护 — — 0.1 — — 0.5 0.5 其他运营成本 (1.0) — — — 1.1 现金运营成本 (1 792.0) (305.1) — (2 097.1) (1 594.2) (245.3) — (1 839.5) 简明合并财务报表(续)第 7 页
截至2023年12月31日的六个月截至2022年12月31日的六个月未经审计的六个月未经审计 Ergo FWGR 其他对账项目总计 Rm Rm Rm Rm Rm Rm Rm Rm Rm Rm 已研磨 (000't) 8 079 3 086-11 165 9 842 3 000-12 842 收益率 (g/t) 0.233 0.215-0.228 0.203 0.245-0.213 现金运营成本 (r/T) 222 99-188 162 82-143(美元/吨)12 5-10 9 5-8 黄金产量(千克)1 884 663-2 547 1 996 735-2 731 售出黄金(千克)1 872 663-2 535 2 040 722-2 762 全部维持成本对账(所有金额以百万卢比表示)除非另有说明)现金运营成本 (1 792.0) (305.1)-(2 097.1) (1 594.2) (245.3)-(1 839.5) 黄金的走势 30.5 1.7-32.2 (30.6) 8.2-(22.4)-(22.4) (5.4) (54) (1.4) (78.1) (78.1) (78.1) 其他运营成本不包括保养和维护成本 (21.2) (11.4) 33.1 0.5 (18.8) (9.3) 26.8 (1.3) 26.8 (1.3) (0.4) (28.4) (21.4) (21.4) (4.7) (0.4) (26.5) (26.5) 资本支出(维持)(151.2) (50.1) (0.7) (202.0) (135.0) (100.0) (1.2) (236.2) 全部维持成本 (1 961.5) (372.3) (64.1) (2 397.9) (1 803.5) (352.5) (48.0) (2 204.0) 保养和维护费用--(0.1)-(0.5)-(0.5) (0.5) 持续的康复支出 (5.1) (1.0) (0.4) (6.5) (12.6) (0.7)-(0.7)-(13.3) 管理费用和一般费用(非维持)----(0.1) (2.5) (2.6) 资本支出(非维持)(453.4) (0.4)-(453.8) (132.6) (23.6)-(156.2)-(156.2) 总成本 (2 420.0) (373.7) (64.6) (2 858.3) (1 948.7) (376.9) (51.0) (51.0) (2 376.6) 现金运营成本 (r/kg) 940 949 457 620-814 540 796 422328 393-674 113 现金运营成本(美元/盎司)1 567 762-1 356 1 430 590-1 210 全部维持成本(r/kg)1 1 047 805 561 512-945 899 883 971 227-797 972 总维持成本(美元/盎司)1 1 745 935-1 575 1 587 876-1 432 总成本(r/kg)1 1 292 753 563 595-1 127 526 955 245 522 022-860 463 总成本(美元/盎司)1 2 153 938-1 877 1 714 937-1 544 1 全额维持成本和总成本定义基于世界黄金协会于2013年6月27日发布的非公认会计准则指标指导说明。如DRDGOLD截至2023年6月30日的年度报告所披露,除其他外,与集团的矿产资源和矿产储量、其采矿和探矿权的法定所有权以及与其采矿和勘探活动有关的法律诉讼的技术信息没有实质性变化。本报告中提及的技术信息符合《2016年南非勘探结果、矿产资源和矿产储量报告守则》(SAMREC守则),并已由Mpfariseni Mudau先生(Pr.Sci.Nat.)、沃恩·杜克(Pr Eng)、史蒂芬·鲁普雷希特教授(FSAIMM)和戴安娜·范布伦女士(Pr.Sci.Nat.)。所有人都是DRDGOLD的独立承包商。他们在报告发表之前以书面形式批准了这一信息。运营绩效第 8 页