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2024年3月18日提交给美国证券交易委员会
注册编号333-   
美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区，20549
表格F-3
注册声明
在……下面
1933年《证券法》
比特迪尔科技集团
(注册人的确切姓名载于其章程)
不适用
(注册人姓名英文译本)
开曼群岛
 ​ ​
不适用
(述明或其他司法管辖权
公司或组织)
 ​ ​
(税务局雇主
识别码)
Kallang大道08号
Aperia Tower 1，#09-03/04
新加坡339509
电话：+65 62828220
(注册人主要执行办公室的地址，包括邮政编码和电话号码，包括区号)
科林环球公司。
东42街122号，18楼
纽约，纽约10168
+1 800-221-0102
(提供服务的代理商的名称、地址，包括邮政编码和电话号码，包括区号)
复制到：
威尔·H.蔡先生
丹尼尔岛戈德伯格先生
里德S.胡珀先生
Cooley LLP
哈德逊55码
纽约州纽约市，邮编：10001
+1 212 479-6000
拟出售的大致开始日期 对公众： 在本注册声明生效日期或之后不时。
如果仅提供在本表格上登记的证券 根据股息或利息再投资计划，请在下列方框内勾选。  ☐
如果本表格上登记的任何证券将根据1933年证券法第415条规则以延迟或连续方式提供，请选中以下框：☒
如果根据证券法规则第462(B)条提交本表格是为了注册 发行的额外证券，请选中以下框，并列出同一发行的较早生效注册声明的证券法注册声明编号： ☐
如果本表格是根据证券法下的第462(C)条规则提交的生效后修正案，请选中以下框并列出同一发售的较早有效注册书的证券法注册书编号。 ☐
如果本表格是根据总则的注册声明 指令I.C.或根据证券法第462（e）条向证监会备案后生效的修正案，勾选以下方框。  ☐
如果本表格是注册生效后的修订 根据一般指令I.C.提交的声明。根据《证券法》第413（b）条提交登记额外证券或额外类别证券的申请，勾选以下方框。  ☐
通过勾选注册人是否为新兴增长对象 1933年《证券法》第405条规定的公司。
新兴成长型公司
如果一家新兴增长型公司编制财务报表 根据美国公认会计原则，请用复选标记表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据第7（a）（2）（B）节规定的任何新的或修订的财务会计准则。 证券法。  ☐
†“新的或修订的财务会计准则”是指 财务会计准则委员会在2012年4月5日之后发布的对其会计准则编纂的任何更新。
注册人特此修改本注册 在注册人提交进一步的修正案之前，提交一份或多份必要的声明，该修正案明确说明本注册声明将在此后根据 生效 1933年《证券法》第8（a）节或在《登记声明》生效之前，由证监会根据上述第8（a）节行事可能确定的日期生效。

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解释性说明
Bitdeer Technologies Group(注册人)正在提交这份 注册说明书，其中包含两份招股说明书：
•
基本招股说明书，涵盖发行、发行和出售最多7.5亿美元的公司普通股、债务证券和认股权证；以及
•
销售协议招股说明书补充，涵盖公司最高250，000，000美元的A类产品的发行和销售 根据本公司与B订立的在市场发行销售协议（“销售协议”）可发行及出售的普通股。莱利证券公司，Cantor Fitzgerald & Co.，Needham & Company，LLC，StockBlock 证券有限责任公司、罗斯资本合伙公司和罗森布拉特证券公司，2024年3月18日
基本招股说明书紧随本说明书。 根据基本招股说明书发售的任何证券的具体条款将在基本招股说明书的招股说明书补充书中列明。销售协议招股说明书补充紧随基础招股说明书。A类 根据销售协议招股章程补充本公司可能发行及出售的普通股已包括在本公司根据基本招股章程可能发行及出售的750，000，000美元证券内。 的任何部分 销售协议招股说明书补充部分中包含的250，000，000美元根据销售协议仍未出售，将可根据基本招股说明书及相应招股说明书补充部分在其他发售中出售。

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本招股说明书所载资料并不完整，可能会更改。在 提交登记声明之前，不得出售这些证券 美国证券交易委员会是有效的本招股说明书并非出售要约，亦非在任何不允许出售或出售的司法管辖区征求购买要约证券。
完成日期为2024年3月18日
招股说明书
比特迪尔科技集团
7.5亿美元
 
普通股
债务证券
认股权证
我们可能会不时以一种或多种产品的形式提供和销售， 以下证券之任何组合最高达750，000，000美元：普通股、债务证券及认股权证（统称为「证券」）。我们可以在 中提供和出售本招股说明书中描述的任何证券组合 不同系列，在时间，金额，价格和条款将在每次发售时或之前确定。本招股说明书描述了这些证券的一般条款以及这些证券将以何种方式 提供。我们将在本招股说明书的补充中提供该等证券的具体条款。招股说明书补充还将描述这些证券的具体发行方式，也可能补充、更新或 修改本招股章程所载的资料。阁下在投资前应阅读本招股章程及任何适用的招股章程补充。
本招股说明书涵盖的证券可通过 一个或多个承销商、经销商和代理商，或直接向买方。适用的招股说明书补充将列出承销商、交易商或代理人（如有）的名称、应付给他们的任何适用佣金或折扣，以及 分配计划的具体条款。有关发行证券之一般资料，请参阅本招股章程第49页开始之「发行计划」。
我们的A类普通股目前在纳斯达克上市 资本市场（“纳斯达克”）的代码为“BTDR”。于2024年3月15日，我们A类普通股的最后报告销售价为每股8. 00美元。
投资我们的证券涉及高风险。请参阅“风险因素” 部分 从本招股说明书第9页开始，如果 适用的任何风险因素，在任何适用的招股说明书补充和我们的证券交易委员会（“SEC”）文件中描述的任何风险因素，通过引用纳入本招股说明书。
美国证券交易委员会或任何州证券委员会都没有批准或不批准这些证券，也没有确定本招股说明书是否准确或足够。任何相反的陈述都是刑事犯罪。
本招股说明书的日期为2024年   。

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关于这份招股说明书
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1
市场价格信息
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3
常用术语
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3
关于前瞻性陈述的警告性声明
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5
我们公司
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7
风险因素
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9
收益的使用
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10
股利政策
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10
管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析
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11
证券说明
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37
证券的形式
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47
配送计划
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49
与发售相关的费用
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51
税务方面的考虑
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52
法律事务
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58
专家
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58
民事责任的可执行性
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58
在那里您可以找到更多信息
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59
通过引用而并入的信息
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60
财务报表索引
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F-1
i

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关于这份招股说明书
本招股说明书是注册声明的一部分，我们 通过“货架”注册程序向SEC提交。在此货架登记程序下，吾等可不时出售本招股章程所述任何证券组合中最多750，000，000美元。本招股说明书为您提供 以及我们可能提供的证券的一般描述。每次我们出售证券时，我们都会提供招股说明书补充，并附上本招股说明书。招股说明书补充将包含有关 要约证券的人的性质及当时要约证券的条款。招股说明书补充文件亦可增加、更新或更改本招股说明书所载的资料。
在购买我们提供的任何证券之前，您应 请仔细阅读本招股章程及任何招股章程补充文件，连同本招股章程中以引用方式纳入的所有资料，以及标题“ 您可以找到其他信息“和”通过引用合并的信息."这些文件包含您在作出投资决策时应考虑的重要信息。我们 已提交或以引用方式纳入注册说明书的证物，而本招股章程构成其一部分。您应仔细阅读附件，了解可能对您重要的条款。
如果信息之间存在冲突 一方面，本招股说明书所载的信息，以及本招股说明书补充文件或本招股说明书所载的信息，另一方面，阁下应依赖本招股说明书所载的信息， 但如果其中一份文件中的任何声明与日期较晚的另一份文件中的声明不一致，例如，招股说明书补充文件或本招股说明书中以引用方式并入的文件，则 日期较晚的文件修改或取代较早的声明。
我们或任何承销商、经销商或代理商均未授权 任何人士提供本招股章程、任何随附招股章程补充文件或我们已编制的任何自由撰写招股章程以外的任何资料或作出任何声明。我们和任何承销商、经销商或 代理人对其他人可能提供给您的任何其他信息负责或保证其可靠性。本招股说明书是一份出售要约，仅在情况下和在 在合法的管辖区。任何交易商、销售人员或其他人员均无权提供本招股说明书、任何适用的招股说明书补充文件或任何相关自由写作内容以外的任何信息或陈述内容 招股说明书本招股说明书并非出售要约证券的要约，亦非征求购买要约证券的要约。您应假定此 中出现的信息 招股章程或任何招股章程补充资料仅在该等文件封面上的日期准确，而不论本招股章程或任何适用的招股章程补充资料的交付时间，或任何证券的出售。我们的 业务、财务状况、经营业绩及前景自该等日期起可能已有所改变。
本招股说明书包含本文所述部分文件中包含的某些条款的摘要，但请参考实际文件以获取完整信息。所有的摘要都被实际文件完整地限定了。本招股说明书所指的某些文件的副本已存档、将存档或将以引用的方式并入作为本招股说明书一部分的登记声明的证物，您可以获得这些文件的副本，如下所述：在那里您可以找到更多信息.”
我们对本招股说明书中使用的商标拥有所有权 对我们的业务很重要的信息，其中许多信息是根据适用的知识产权法注册（或等待注册）的。本招股说明书包含对属于其他 的商标、商号和服务商标的引用 实体.仅为方便起见，本招股说明书中提及的商标、商品名称和服务标志可能不含®或TM符号，但此类引用并不旨在以任何方式表明适用的许可人将 在适用法律规定的最大范围内，不主张其对这些商标、商号和服务商标的权利。我们无意使用或展示其他公司的商品名称、商标或服务标记来暗示关系 或由任何其他公司认可或赞助我们。
2023年4月13日（“截止日期”），我们完成了我们的 根据日期为2021年12月15日的某些经修订和重列协议和合并计划（于2022年5月30日、2022年12月2日和2023年3月7日修订，"合并协议"）先前宣布的业务合并，由 Bitdeer Technologies Holding Company、Bitdeer Technologies Group、Blue Safari Group Acquisition Corp.（“BBGA”）、Blue Safari Merge Limited，一家英属维尔京群岛的商业公司和Bitdeer Technologies Group的全资子公司 （“BSAA合并子1”），Blue Safari Merge II Limited，一家英属维尔京群岛企业
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BTG的全资子公司Bitdeer Merge Limited，一间根据开曼群岛法律注册成立的获豁免有限公司，为Bitdeer Technologies Group（“Bitdeer合并附属公司”）及Blue Safari Mini Corp.（“BSAA附属公司”）之全资附属公司。
根据合并协议的预期，（i）BBGA合并子1 与BBGA合并，BBGA作为Bitdeer Technologies Group的全资子公司生存（“首次SPAC合并”），（ii）紧接首次SPAC合并后，BBGA合并并并入BBGA合并Sub 2，与BBGA合并 子公司2作为Bitdeer Technologies Group的全资子公司存续（“第二次SPAC合并”，连同第一次SPAC合并，统称为“首次合并”），（iii）紧随首次合并后，Bitdeer合并子公司与 和Bitdeer，Bitdeer作为Bitdeer技术集团的全资子公司存续（“收购合并”，连同合并协议中设想的初始合并和其他交易，“业务 组合"）。由于业务合并及完成后，Bitdeer股东及BSDA证券持有人成为本公司Bitdeer Technologies Group的股东及证券持有人。
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市场价格信息
A类普通股目前在纳斯达克上市， 符号"BTDR"。于二零二四年三月十五日，每股A类普通股之收市价为8. 00美元。A类普通股之市价可随时变动。
常用术语
在本招股说明书中，除非上下文另有要求， “公司”、“Bitdeer”以及提及“我们”、“我们”或类似此类提及应理解为提及Bitdeer Technologies Group及其子公司。当本文档提及"Bitdeer"、"我们"或类似的内容时， 在2023年4月13日完成业务合并之前讨论Bitdeer的业务或其他事务时，指Bitdeer技术控股公司及其子公司的业务。 在业务合并完成日期后，提及“Bitdeer”、“我们”或类似此类提及应理解为指Bitdeer Technologies Group及其子公司。对"BSDA"的引用应为 据了解，这是指Blue Safari Group Acquisition Corp.
本文档中出现的某些金额和百分比可能 由于四舍五入而不是总和。除非另有说明或除非上下文另有要求，在本文件中：
"Bitdeer可转换票据"指30，000，000美元的8%优惠券 根据Bitdeer与VENTE Technology Growth Investments L.P.（作为票据持有人）于2021年7月23日签署的认购协议发行的2023年7月到期的无抵押可换股票据，经《第一修正案》修订 由同一方于2021年12月15日签发的可换股票据证书，并由同一方于2023年7月22日签发的可换股票据证书第二次修订进一步修订，因此 我们已偿还当时未偿还票据的本金700万美元（及自2023年7月1日起应计利息），并将Bitdeer可换股票据的到期日延长至2025年7月21日，届时我们将支付其余票据。
"Bitdeer合并子公司"或"合并子公司3"指Bitdeer合并 有限公司，一间根据开曼群岛法例注册成立之获豁免有限公司，为本公司之直接全资附属公司。
“Bitdeer普通股”指股份中的普通股 Bitdeer的首都
“Bitdeer计划”指 通过的2021年股权激励计划 Bitdeer于二零二一年七月二十日生效，经不时修订。
"Bitdeer优先股"指股份中的优先股 Bitdeer的首都
"Bitdeer受限制股份单位"指收购Bitdeer的受限制股份单位 根据Bitdeer计划授出的奖励发行的股份。
“Bitdeer股份”指Bitdeer普通股和Bitdeer 优先股。
“Bitdeer总股份”是指，在紧接 收购生效时间（定义见合并协议），（i）已发行和未发行Bitdeer股份总数（按已转换基准计算），（ii）可于 截至收购生效时间之前的所有已归属Bitdeer受限制单位的结算（包括在完成收购合并或任何未归属Bitdeer受限制单位的加速生效后， 收购合并完成）及（iii）Bitdeer可换股票据转换后可发行的Bitdeer股份总数（按已转换基准）。
"业务合并"是指 合并协议。
"开曼公司法"是指 开曼群岛.
"A类普通股"指A类普通股，面值 价值0.00000001美元的公司股本。
"V类普通股"指V类普通股，面值 价值0.00000001美元的公司股本。
“截止日期”是指2023年4月13日。
“新冠肺炎”指的是新型冠状病毒。
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“税法”系指修订后的1986年美国国税法。
“交易法”是指1934年美国证券交易法，作为 修正。
"交换比率"是指除以Per 股本价值增加10. 00美元，约为0. 00858美元。
“国际会计准则”是指国际会计准则。
“国际会计准则理事会”是指国际会计准则理事会。
"国际财务报告准则"是指颁布的国际财务报告准则 国际会计准则理事会。
“投资公司法”或“1940年法”指投资公司 1940年法案，经修正。
“就业法案”指的是2012年的“启动我们的企业创业法案”。
"合并协议"指经修订和重述的协议， 公司、BSDA、Bitdeer及其其他各方于2021年12月15日签署的合并计划，修订并重述了日期为2021年11月18日的合并协议和计划，经（i）第一次修正案修订 2022年5月30日，由相同各方签署，（ii）2022年12月2日，由相同各方签署，以及（iii） 2023年3月7日，由相同各方共同签署的对经修订和重述的协议和合并计划的第三次修正案。
“纳斯达克”指的是“纳斯达克”股票市场。
"普通股"指A类普通股和/或V类 普通股（如适用）。
“PFIC”是指被动的外国投资公司。
"每股权益价值"指除以 Bitdeer Total Shares为11.8亿美元。
“第144条规则”是指证券法下的第144条规则。
“萨班斯-奥克斯利法案”指2002年的萨班斯-奥克斯利法案。
“美国证券交易委员会”指美国证券交易委员会。
“证券法”是指经修订的1933年美国证券法。
"美元"和"美元"指美元，法律 美国的货币。
"美国公认会计原则"指 美国的
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前瞻性声明 报表
本招股说明书和通过引用并入 的文件 本招股章程载有涉及重大风险及不确定性的前瞻性陈述。1995年《私人证券诉讼改革法案》（以下简称“PSLRA”）为前瞻性陈述提供了安全港保护，以 鼓励公司提供有关其业务的潜在信息。前瞻性陈述包括但不限于我们对业务前景、生产力、未来运营计划和目标的期望 改善和资本投资、运营绩效、未来市场状况或经济绩效、资本和信贷市场的发展以及预期未来财务绩效，以及有关 可能的或假设的未来运营结果。
Bitdeer希望利用安全港条款 PSLRA，并将此警告性声明纳入安全港立法。除本招股说明书中包含的历史事实陈述以外的所有陈述，包括有关我们未来财务的陈述 职位、业务策略以及未来运营管理的计划和目标，均为前瞻性陈述。在某些情况下，您可以通过"估计"、"计划"、"项目"、"预测"等词语来识别前瞻性陈述。 "意图"、"期望"、"预期"、"相信"、"寻求"、"战略"、"未来"、"机会"、"可能"、"目标"、"应该"、"将是"、"将继续"、"将可能产生"或预测或指示未来的类似表达 事件或趋势，或不是历史事件的陈述。
前瞻性陈述涉及许多风险， 不确定性和假设，以及实际结果或事件可能与这些陈述中隐含的内容有重大差异。可能导致此类差异的重要因素包括但不限于：
•
比特币和其他加密货币的价格和波动性；
•
我们有能力保持在专有散列率方面的竞争地位；
•
我们以更低的成本采购矿机的能力；
•
我们扩大采矿数据中心的能力；
•
我们控制电力成本的能力；
•
我们对定价策略和资源分配做出有效判断的能力；
•
我们升级和扩大产品供应的能力；
•
可能限制加密货币使用或加密货币网络在 这可能要求我们停止某些或所有操作。
•
我们采取措施解决已查明的重大弱点的能力；
•
卫生流行病的影响，包括新冠肺炎大流行；
•
地震、火灾、洪水和其他自然灾害事件以及人为干扰对我们业务造成的风险 罢工和恐怖袭击等问题；
•
企业合并收益与投资者或证券分析师预期不符的风险；
•
A类普通股市场价格的波动，这可能导致您的投资价值下降；
•
A类普通股活跃交易市场可能永远不会发展或维持的风险；
•
与企业合并有关的潜在诉讼；
•
我们维持A类普通股在纳斯达克上市的能力；
•
我们证券的价格一直在波动，而且可能会继续波动；
•
意想不到的成本或开支；
•
未来发行、出售或转售A类普通股；
•
A类普通股活跃的公开交易市场可能无法发展或维持；及
•
"下所述的其他事项项目3.D.—危险因素"在我们最近的年度 表格20—F报告，以引用方式并入本文。
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我们提醒您不要依赖前瞻性陈述，因为 反映当前的信念，并基于截至作出前瞻性声明之日的当前可用信息。本文所载的前瞻性陈述仅限于本招股说明书日期。我们没有义务 修改前瞻性陈述，以反映未来事件、情况变化或信念变化，法律规定的除外。如果任何前瞻性声明被更新，不应推断我们 除法律规定的范围外，本公司将对该声明、相关事项或任何其他前瞻性声明进行额外更新。您应阅读本招股说明书，本文件以引用方式并入 本招股说明书及我们已提交作为注册说明书的证物的文件，本招股说明书完全是其中的一部分，并了解我们的实际未来业绩可能与我们的预期有重大差异。 可能导致实际结果与前瞻性陈述存在重大差异的任何更正或修订以及其他重要假设和因素，包括对重大风险因素的讨论，都可能出现在我们的公开文件中 与证券交易委员会，这些是或将（视情况而定）访问， www.sec.gov 建议你咨询一下详情请参阅题为"在那里您可以找到更多信息。”
本招股说明书中使用的市场、排名和行业数据， 包括有关市场规模和技术采用率的声明，基于我们管理层的诚信估计，而这些估计又基于我们管理层对内部调查、独立行业调查和 出版物和其他第三方研究和公开可用的信息。这些数据涉及许多假设和限制，请注意不要过分重视这些估计。虽然我们不知道任何 本报告所列行业数据的错误陈述，其估计涉及风险和不确定性，并会因各种因素而有所改变。
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我们公司
此摘要突出显示所选 本招股章程其他地方及我们以引用方式纳入的文件中所载的资料。本摘要并不包含您在作出投资决定前应考虑的所有信息。你应该阅读整个 请仔细阅读招股说明书，特别是本招股说明书第9页开始的“风险因素”中讨论的风险，以及我们的合并财务报表和这些合并财务报表的附注，以及 本招股章程以提述方式纳入的其他资料。
我公司
概述
我们是区块链和高性能计算领域的世界领先技术公司。我们致力于为客户提供全面的计算解决方案。我们处理与计算相关的复杂流程，如设备采购、运输物流、数据中心设计和建设、设备管理和日常运营。我们还为对人工智能有高需求的客户提供高级云能力。我们总部设在新加坡，目前在美国、挪威和不丹运营着六个矿业数据中心，截至2024年2月29日，总发电量为895兆瓦。从这些挖掘数据中心中，我们产生管理下的哈希率，它分为专有哈希率和托管哈希率。截至2024年2月29日，我们的专有哈希率达到8.4EH/S。加上我们采矿数据中心托管的矿机产生的13.6EH/S主机哈希率，截至2024年2月29日，我们管理的哈希率总计为22.0EH/S。
到目前为止，我们主要经营三个业务线-- “自挖掘”、“哈希率共享”和“托管”。自挖(原名自有挖掘)是指对自己账户进行加密货币挖掘，直接捕捉加密货币的高升值潜力。 我们提供两种哈希率共享解决方案：Cloud Hash Rate和Hash Rate Marketplace。通过Cloud Hash Rate，我们向客户销售我们专有的Hash Rate。我们提供固定价格的散列率订阅计划，并在一定的安排下与他们分享挖掘 收入。通过Hash Rate Marketplace，我们将可靠的第三方Hash Rate供应商与Hash Rate用户联系起来，促进Hash Rate的销售，并通过收取服务费获得收入。我们的托管服务为客户提供一站式矿机托管解决方案，包括部署、维护和管理服务，以实现高效的加密货币挖掘。在广泛的托管服务选择中，客户可以订阅我们针对指定矿机的云托管服务，他们可以在“团购”模式下从中获得计算能力，或者将他们的矿机发送到我们的挖掘数据中心，以根据一般托管选项或 会员制托管选项进行托管。我们的所有三个业务线都由Minerplus，我们自主开发的集成智能软件平台，提供软件支持，大幅减少日常维护和矿机升级所需的时间，并大幅减少运维人员。
我们从各种制造商处采购采矿机 以及多年来与我们建立了稳固关系的交易员。因此，我们的大多数采矿机都是以优惠价格采购的最新和最常用型号的现货机，这确保了高 能源效率和稳定的哈希率在质量和量子上都提供。我们亦不时从事采矿机销售。我们站在技术开发的最前沿。作为能够获得 通过我们的散列率切片技术，我们成功地将99%的散列率销售合同的波动率保持在1TH/s，截至2023年12月31日。
企业信息
我们成立于 2021年1月，将云哈希率业务、自挖矿业务和提供动态托管解决方案业务（统称为“Bitdeer业务”）和挖矿池业务（“BTC.com池业务”）分开， BitMain Technologies Holding Company的公司重组。2021年2月，我们成立了Blockchain Alliance Technologies Holding Company（“Blockchain Alliance”），以分离www.example.com池业务，随后 我们集团的企业重组。分拆已于二零二一年四月完成，当时我们以实物股息方式向集团当时的现有股东分派Blockchain Alliance股份。
于二零二三年四月，业务合并完成，于 根据开曼群岛法律获豁免公司“Bitdeer Technologies Group”成为本集团的最终母公司，而A类普通股在纳斯达克上市，代号为“BTDR”。
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我们的注册办事处是Ogier Global（Cayman）Limited，89 Nexus Way，Camana Bay，Grand Cayman，KY1—9009，我们的主要行政办公室位于08 Kallang Avenue，Aperia tower 1，#09—03/04，Singapore 339509。我们的主要网站地址是www.example.com。我们不包含 本招股章程所载或可透过本招股章程查阅的资料，阁下不应将其视为本招股章程的一部分。
作为一家新兴成长型公司、一家外国公司的含义 私人发行人和受控公司
新兴成长型公司
我们是一家“新兴成长型公司”，如证券法第2(A) 节所界定，经2012年JumpStart Our Business Startups Act(“JOBS Act”)修订，我们可能会利用降低的报告要求，这些要求原本适用于上市公司。就业法案第107条豁免新兴成长型公司遵守新的或修订的财务会计准则，直到私营公司被要求遵守这些准则。JOBS法案还免除了我们必须根据萨班斯-奥克斯利法案第404(B)条提供财务报告内部控制的审计证明。
我们将继续是一个新兴增长型公司，直到以下日期的较早时间： (i)（a）截止日期五周年后的财政年度最后一天，（b）我们的年度总收入至少为12.35亿美元，或（c）我们被视为大型加速申报人， 指截至该财政年度第二财政季度的最后一个营业日，非关联公司持有的普通股的市值超过7亿美元；以及（ii）我们发行超过10亿美元的日期 于上一个三年期间持有不可转换债务证券。此处提及的“新兴增长型公司”具有《就业法》中与之相关的含义。
外国私人发行商
作为"外国私人发行人"，我们将受到不同 美国证券法比美国国内发行人。管理我们必须披露的信息的规则不同于根据《交易法》管理美国公司的规则。我们将不受《交易法》规定的约束 订明向股东提交委托书的提交及内容。预期这些委托书不符合根据《交易法》颁布的委托书规则附表14A。
此外，作为"外国私人发行人"，我们的官员和 董事和持有超过10%的已发行和流通A类普通股的持有人，将豁免《交易法》要求内幕人士报告普通股买卖的规则以及第16条的规定， 短期利润报告和负债。见"项目3.D.关键信息—风险因素—与我们的证券相关的风险—我们是《交易法》规定的外国私人发行人， 因此，我们不受适用于美国国内上市公司的某些规定的约束，”在我们最近的表格20—F年报中，以引用方式并入本文。
受控公司
吴继汉先生目前控制着多数投票权 我们流通的普通股因此，我们是适用纳斯达克上市规则意义上的“受控公司”。根据这些规则，拥有董事选举投票权的公司的50%以上为 由个人、团体或另一公司持有的，即为"受控公司"。只要我们仍然是一家“受控公司”，我们可能会选择不遵守某些企业管治要求，包括：
•
董事会多数成员由独立董事组成；
•
对提名委员会、公司治理委员会和薪酬委员会进行年度业绩评价；
•
我们有一个完全由独立董事组成的提名和公司治理委员会， 阐述委员会宗旨和职责的书面章程；以及
•
我们有一个完全由独立董事组成的薪酬委员会，其书面章程涉及 委员会的宗旨和职责。
我们打算使用这些豁免，并可能继续使用所有或 其中一些豁免在未来。因此，您可能无法获得与受纳斯达克所有公司治理要求约束的公司股东相同的保护。
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风险因素
投资我们的证券有风险。在进行 在决定投资我们的证券时，您应仔细考虑适用的招股说明书补充文件和我们当时最新的20—F表格年度报告中"风险因素"项下描述的风险，以及这些风险因素的任何更新 在本招股说明书以引用方式纳入的表格6—K报告中，连同本招股说明书及任何适用的招股说明书补充文件中出现或引用的所有其他信息，考虑到阁下的特定 投资目标和财务状况。虽然我们在讨论风险因素时讨论了关键风险，但未来可能会出现新的风险，这可能会被证明是重大的。我们无法预测未来风险或估计 可能影响我们的业务、经营业绩、财务状况及前景。
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收益的使用
除非招股说明书补充书中另有说明， 发售的主要目的将是增加本公司的资本化和财务灵活性，而本公司出售证券所得款项净额将用于一般企业用途及其他商机。
股利政策
吾等可不时就普通股宣派股息。 任何未来股息的宣派、支付和数额将由我们的董事会酌情决定，并将取决于（除其他外）经营结果、现金流和财务状况、运营和资本 要求及董事会认为相关的其他因素。本公司概不保证日后将派付股息，而倘派付股息，则概不保证任何该等股息之金额。
股息的分配也可能受到公司的限制 该法案允许仅从利润或公司股份溢价账户中的信用状况中分配股息，但在任何情况下，如果股息将导致公司无法 偿付其在紧接分派或股息支付日期后的日常业务过程中到期的债务。根据公司的公司章程，股息分配可由我们的 董事会，无需股东批准。见"证券说明“和”税务方面的考虑“以获取更多信息。
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管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析
您应阅读以下对我们的财务状况和运营结果的讨论和分析，以及我们的综合财务报表和本招股说明书中其他部分包含的相关说明。本讨论包含前瞻性陈述，涉及与我们的业务和运营有关的风险和不确定性。由于各种因素，包括我们在“风险因素”和本招股说明书其他部分描述的因素，我们的实际结果和选定事件的时间可能与这些前瞻性陈述中预期的大不相同。
最新发展动态
最近影响我们业务的事件如下：
业务合并
我们于2023年4月13日完成了业务合并。我们的A类普通股于2023年4月14日在纳斯达克开始交易，交易代码为BTDR。
关键绩效指标
我们定期审查多个指标，包括下面提供的关键指标 ，以评估我们的业务和业绩。
哈希率
我们相信哈希率是评估我们业务实力的重要指标。“哈希率”是用来挖掘和处理POW区块链(如比特币)上的交易的计算能力的度量，代表每秒可以执行的计算次数。 加密货币挖掘是一个竞争过程，因为只有通过大量计算解决特定挖掘难题的第一个挖掘者才能获得挖掘奖励。因此，我们拥有的散列率越高，作为特定加密货币的整个网络散列率的百分比，我们在解析网络区块链上的块方面的可能性就越高，因此获得加密货币奖励的成功机会就越大。我们在EH/S中计算并报告我们的哈希率 。一次Exahash等于每秒一千万亿分之一次Hash。截至2023年9月30日，我们拥有8.7EH/S的专有哈希率。
电容量
鉴于加密货币挖掘的能源密集性，电力容量是评估我们的业务和运营的另一个关键指标 。加密货币挖掘是通过密集的计算进行的，这种计算中使用的哈希率的生成需要大量电力。因此，我们业务的增长，如通过Cloud Hash Rate进行自采和哈希率销售，依赖于可持续且不断增加的大量电力供应，而这一点目前由我们的矿业数据中心提供支持。 截至2023年9月30日，我们的电力容量为895兆瓦。
电费
由于我们的业务运营消耗大量电力 ，操作矿机的电力成本占我们总收入的很大一部分，我们努力通过在全球范围内建立采矿数据中心来保持我们在全球电力成本曲线上的领先地位，在这些数据中心，低电力成本支持稳定的运营。因此，我们认为电费是我们业务表现的关键指标。我们主要的矿业数据中心使我们的矿业数据中心的平均电力成本在截至2022年12月31日的一年中达到50美元/兆瓦时，在截至2023年6月30日的六个月中达到38美元/兆瓦时。
非国际财务报告准则财务衡量标准
在评估我们的业务时，我们考虑并使用非国际财务报告准则的衡量标准、调整后的EBITDA和调整后的利润/(亏损)，作为审查和评估我们的经营业绩的补充措施。我们将调整后的EBITDA定义为未计利息、税项、折旧及摊销前的收益，根据IFRS 2进一步调整以剔除上市费用和基于股份的支付费用，并将调整后的利润/(亏损)定义为调整后的利润/(亏损)以排除
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国际财务报告准则第2号下的上市费及以股份为基础的付款开支。我们介绍这些 非国际财务报告准则的财务指标，因为我们的管理层使用这些指标来评估我们的经营表现和制定业务计划。我们还认为，使用这些非IFRS措施有助于投资者评估我们的运营 性能该等措施未必与其他公司所采用的类似名称的措施相比较。因此，您不应将这些措施与我们的利润/（亏损）单独考虑，也不应将其作为替代分析， 根据IFRS确定。
我们通过调节这些非IFRS来弥补这些限制 财务指标与最接近的IFRS绩效指标，在评估我们的绩效时应考虑所有这些指标。我们鼓励您全面审阅我们的财务资料，而不是依赖单一的财务指标。
下表显示了 的利润/（亏损）对账 截至二零二零年、二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度及截至二零二二年及二零二三年六月三十日止六个月之经调整EBITDA及经调整溢利╱（亏损）相关期间。
 
 ​ ​
截至该年度为止
12月31日
 ​ ​
截至以下日期的六个月
6月30日
 
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2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
 ​ ​
2022
 ​ ​
2023
 
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美元
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美元
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美元
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美元
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美元
 
 ​ ​
(单位：千)
调整后的EBITDA
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
当年或期间的利润/(亏损)
 ​ ​
(55,826)
 ​ ​
82,643
 ​ ​
(60,366)
 ​ ​
(25,194)
 ​ ​
(49,827)
添加：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
折旧及摊销
 ​ ​
112,037
 ​ ​
63,055
 ​ ​
66,424
 ​ ​
29,251
 ​ ​
36,223
所得税支出/(福利)
 ​ ​
(7,961)
 ​ ​
48,246
 ​ ​
(4,400)
 ​ ​
7,975
 ​ ​
(2,807)
利息支出/(收入)，净额
 ​ ​
404
 ​ ​
(504)
 ​ ​
912
 ​ ​
1,729
 ​ ​
(1,385)
上市费
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
33,151
基于股份的支付费用
 ​ ​
—
 ​ ​
88,355
 ​ ​
90,648
 ​ ​
54,425
 ​ ​
21,847
调整后的EBITDA
 ​ ​
48,654
 ​ ​
281,795
 ​ ​
93,218
 ​ ​
68,186
 ​ ​
37,202
调整后利润/(亏损)
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
当年或期间的利润/(亏损)
 ​ ​
(55,826)
 ​ ​
82,643
 ​ ​
(60,366)
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(25,194)
 ​ ​
(49,827)
添加：
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 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
上市费
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
33,151
基于股份的支付费用
 ​ ​
—
 ​ ​
88,355
 ​ ​
90,648
 ​ ​
54,425
 ​ ​
21,847
调整后利润/(亏损)
 ​ ​
(55,826)
 ​ ​
170,998
 ​ ​
30,282
 ​ ​
29,231
 ​ ​
5,171
影响我们经营业绩的主要因素
以下因素是影响 并将继续影响我们的业务、财务状况、经营业绩及前景。
比特币的价格和波动性
我们得出并期望继续得出很大一部分 从加密货币的自我开采中获得的收入，主要是比特币。因此，我们从这一业务线产生收入的能力直接受到比特币市场价格的影响。比特币价格也可能影响我们挖矿的使用 机械.只要我们继续经营采矿机对我们有经济效益，我们的自采矿业务就会盈亏平衡，这基本上是当采矿机贡献正现金流时（即，当变量 开采一个比特币的成本，即电力成本，等于一个比特币的市场价格，我们称之为自采矿业务的“关闭比特币价格”）。只要比特币价格高于"关闭比特币价格"， 我们将继续操作采矿机器，而该等操作对我们有利。请参阅标题为"风险因素—与我们的业务、运营、行业和财务状况相关的风险—我们的结果"的章节。 运营已经并预计将继续受到比特币价格波动的重大影响。此外，我们的采矿机的折旧和潜在减值可能会受到市场价格波动的影响 比特币和其他加密货币。见题为"我们采购采矿的能力"的一节
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以更低成本的机器“下面。另一方面，比特币价格下跌可能 这也为我们提供了一个机会，为我们的采矿车队增加更便宜的采矿机。我们还从Cloud Hash Rate中获得了很大一部分收入，该服务提供了第三方矿工使用的Hash Rate。因此， 的收入 该业务线也与比特币价格和波动性相关。
但是，还有许多其他因素导致 比特币价格和波动性的变化，包括但不限于比特币市场情绪、宏观经济因素、比特币的效用以及交易所中断或社交媒体等特殊事件。这些因素促成了 比特币的贬值。例如，最近的全行业发展，包括加密货币交易所FTX（包括其附属对冲基金 ）最近第11章破产申请对全行业的持续影响 Alameda Research LLC（Alameda Research LLC）、加密对冲基金Three Arrows、加密矿商Compute North和Core Scientific以及加密贷款机构Celsius Network、Voyager Digital和BlockFi，导致比特币价格下跌。比特币价格下跌 2021年11月9日的上一个峰值大幅下跌至2022年11月22日的15，986美元，为上一个峰值以来的最低点，并于2023年4月18日回升至29，923美元。
尽管近期市场波动较大，但升值潜力 由于几个因素，比特币的价格仍然很高。比特币本质上是稀缺的，因为它们被设计为有2100万个有限的供应量，并与一个被称为"减半"的贬值奖励机制相关，在这种机制下， 比特币挖矿交易每四年减少一半。对比特币的日益认可也吸引了大量投资进入比特币经济，全球比特币安装网络哈希率的增加证明了这一点， 越来越多地采用比特币作为投资工具和支付方式。此外，越来越多的国家正在制定明确和健全的法规，为比特币挖矿和交易创造更稳定的环境，这可能会促进 对比特币的需求和比特币价格的升值。根据Frost & Sullivan的数据，比特币价格已从2017年12月17日的最高峰20，089美元飙升至2021年11月9日的67，562美元。
虽然我们已经看到我们的自采和Cloud Hash Rate业务都出现了明显的增长，但我们预测比特币价格及其波动性的能力有限，我们预计这将继续影响我们未来的收益和现金流。
我们保持领导地位的能力 在专有哈希率中
从专有哈希率中获利的一个普遍策略是 挖掘当开采的加密货币的市场价值足够高，足以支付采矿机成本、电费和其他采矿相关费用时，可以盈利出售。比特币被故意设计为 资源密集型且难以开采，这使得哈希率在采矿业至关重要。拥有更高的网络哈希率份额意味着更高的可能性产生采矿奖励。
我们努力保持我们在专有哈希领域的领导地位 率特别是，我们建立了一个商业模式，使我们能够不断加强我们的市场领先地位，并在扩大我们的专有哈希率方面超越我们的竞争对手。我们战略性地分配了一个重要的 通过我们的云散列率业务，将专有的散列率与散列率销售额的数量，以便在客户订阅我们的散列率计划时即时获得现金回报。我们通常从长期的哈希率销售中产生收益 近似于采矿机购买成本的哈希率订阅计划。我们能够在矿机购买成本上实现如此高的溢价，因为我们的哈希率订阅计划为哈希率购买者节省了复杂的工作 矿山运行维护，并在客户中建立了品牌认知度。因此，我们能够通过从 获得的即时现金为购买额外的采矿车队提供资金，持续增长我们的专有哈希率 根据 ，使用我们现有的采矿车队进行的散列率销售，与加密货币采矿活动相关的长期投资回收期（通常为6至18个月）相比，将我们的投资回收期显著缩短至一个月。 弗罗斯特沙利文公司我们打算以这种有效的方式不断扩大我们的基础设施和专有哈希率，以保持和加强我们在专有哈希率方面的领先地位。但是，我们能否实现一个 该模型的溢价取决于各种因素，例如采矿机和全球采矿中心的供求情况，矿工是否愿意独自进行采矿作业以及技术进步。短期 比特币价格波动是另一个影响因素，因为快速调整我们的哈希率订阅计划的定价以反映这种价格变化是困难的，如果不是不可能的话。这种方法是否有效， 影响我们增加更多采矿车队以支持扩大基础设施和哈希率的能力。
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我们以 的价格采购采矿机的能力 低成本
采矿机的折旧仍是为数不多的最大的折旧之一 截至二零二零年、二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度以及截至二零二二年及二零二三年六月三十日止六个月，我们在业务营运中产生的成本。采矿机器的折旧直接受该等机器的购买价格影响。
如果加密货币的市场价值增加，对 的需求 最新的高效采矿机也有所增加，导致采矿机供应短缺，从而导致采矿机价格上涨。因此，新机器的成本可能是不可预测的，也可能是 大大高于我们新矿机的历史成本。基于我们与上游矿机供应商和贸易商建立的良好网络，我们相信我们能够确保最新和最新的现货矿机 我们的大多数采矿机以相对较低的价格购买了常用型号，从而降低了采矿机的折旧。另一方面，加密货币市场价值的下降可能为我们提供机会， 购买更便宜的采矿机。例如，鉴于近期比特币价格的下跌和波动，我们正在建立一个基金，从陷入财务困境的矿工那里购买矿机，如果价值和质量 我们对这种采矿机很满意。
但是，我们是否能够成功采购采矿 低价格的机器受多个因素影响，包括我们的品牌实力、我们的矿机采购渠道以及矿机的供求，其中一些因素可能并不完全在我们的控制范围内。即使我们能够 为了以较低的成本采购矿机，我们矿机的折旧和减值潜力仍可能受到比特币和其他加密货币市场价格波动的影响。我们可能需要重新考虑 根据加密货币价格每年或更频繁的变化，我们的采矿机的当前使用寿命、剩余价值和折旧方法的适当性。除了重新评估 我们亦可能需要评估是否存在任何迹象，导致我们的采矿机器受损。例如，如果采矿机的预期运营利润显示 与之前的预测相比，这可能是因为比特币的市场价格低于矿机关闭价格而导致的。
我们有效保持领导地位的能力 在全球电力成本曲线中的位置
除折旧外，电费是另一个最大的成本 截至二零二零年、二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度以及截至二零二二年及二零二三年六月三十日止六个月，我们在业务营运中产生的采矿机的减值亏损。
我们能够以较低的电力成本确保充足的电力供应 凭借我们全球顶尖的采矿中心部署和运营经验和能力，我们率先在全球部署和运营采矿中心。我们专注于挖掘数据中心建设的全球团队 了解采矿业的关键需求以及复杂和不断变化的全球电力供应格局。他们还与世界各地的当地电力专家和电力企业有着广泛的联系，为 我们在采矿数据中心建设方面具有明显的优势，因此在电力容量和电力成本方面与我们的竞争对手相比。我们能够优化电力成本结构，并达到采矿业的平均电力成本 截至2022年12月31日止年度的租金为50美元╱兆瓦时，截至2023年6月30日止六个月的租金为38美元╱兆瓦时。我们当前的成本节约措施或我们在这方面的前瞻性战略是否能有效地维持我们的领导地位 在全球电力成本曲线中的位置将影响我们控制成本的能力。
我们关于定价策略的业务判断 和资源分配
我们的业务运营涉及持续且重要的 有关我们产品和服务的定价以及矿产资源分配的决策。我们的定价策略基于我们对市场趋势的估计。由于我们经营三条业务线，因此必须决定分配 在“自挖掘”和“哈希率共享”之间，以及“自挖掘”、“哈希率共享”和“托管”之间挖掘数据中心容量的分配。在为"哈希率共享"分配更多挖掘资源时 “托管”服务可能会促进现金回收和挖矿数据中心的扩张，我们必须在某种程度上放弃比特币的巨大升值潜力，因为我们可以通过分配相同的挖矿资源来赚取更多的比特币， 反之亦然我们在做出符合公司最大利益的决策时，会考虑比特币价格、网络哈希率、我们需要的现金数量以及我们对购买矿机市场机会的看法 或者以低成本扩大采矿中心等。但是，我们不能保证我们的决策每次都能为公司带来最佳结果，我们预计我们的商业判断将继续影响我们的结果 运营
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我们升级和扩展产品的能力
加密经济的特点是持续波动， 频繁的创新。因此，我们未来的成功取决于我们能否使收入结构多样化，以减少比特币价格波动的风险，比特币是我们业务中涉及的最重要的加密货币类型 通过升级和扩大我们的产品，保持我们的市场领先地位。我们推出 Minerplus 2021年1月，以提高自采矿业务的运营效率， 矿工客户我们期望进一步扩展托管服务，并从该服务中产生更多收入。我们正在构建一个高效的哈希率交易市场，连接第三方哈希率供应商和哈希率 买家.我们打算通过提供涵盖新加密协议的挖矿服务来丰富我们的产品和服务组合，包括权益证明（"PoS"）、委托权益证明（"DPoS"）、时空证明（"PoSt"）和容量证明 （“加密”），并稳步增加新业务的权重，以多样化收入来源，并吸引作为这些新加密协议用户的新客户。
虽然我们在 在加密货币行业，我们只是处于执行我们的产品扩展计划的早期阶段。升级现有产品及开展新业务可能会产生重大成本及经历较长的增长期。虽然我们 我们预期这些投资将使我们的业务长期受益，我们亦预期我们的总营运开支在可见的将来将会增加。如果此类新业务出现任何不利发展，我们可能无法发展 这些新业务如预期般成功，或完全成功，我们的经营业绩和前景可能因此而受到重大负面影响。
监管环境
我们是领先的加密货币挖矿服务提供商，拥有 强大的全球影响力。截至2023年9月30日，我们在美国、挪威和不丹运营了六个主要采矿中心，并为全球100多个国家和地区的用户提供服务，并可能继续扩大我们的 将业务扩展到更多国家和地区。我们的每一个业务线都受我们运营所在的每个司法管辖区的政府法规的约束，各个司法管辖区可能不时采用影响 我们的生意我们面临着采矿、持有、使用或转让加密货币等方面的监管风险，以及监管环境的不确定性以及我们预测和应对潜在变化的能力 政府政策及法规的修订将对我们在经营所在国家的业务营运及整体经营业绩产生重大影响。法规已经影响或可能影响（除其他外）的性质和范围 我们能够提供的产品的数量、平台上产品的定价、我们与业务合作伙伴的关系以及向业务合作伙伴提供或收取的奖励、费用和佣金、我们在某些领域的运营能力 我们的业务我们预计，我们管理与每个市场监管机构关系的能力，以及现有和不断演变的法规，将继续影响我们未来的业绩。
新冠肺炎的影响
COVID—19大流行已导致普遍业务中断 自2020年1月起，全球范围内的金融危机已于2020年1月开始实施，而全球各国政府其后实施的限制性措施已对企业造成干扰，并对全球经济造成重大影响。2019冠状病毒在历史上也是 影响了我们某些客户的支付效率。疫情的影响正在消退，而我们目前业务及营运如常。截至本招股说明书之日，这些影响尚未产生重大 对我们的财务业绩或营运及流动性的影响。见题为"一节风险因素—与我们的业务、运营、行业和财务状况相关的风险—COVID—19疫情带来了 对全球经济、行业和市场状况造成重大负面影响。目前的发展和全球对疫情的控制尚不清楚，这可能会增加Bitdeer发展的不稳定性，在实质上和 对Bitdeer的经营业绩造成不利影响”有关COVID—19疫情相关风险的进一步详情。
我们运营结果的关键组成部分
收入
我们通过（i）自挖矿，（ii）哈希率销售产生收入 通过云哈希率、（iii）云托管、（iv）一般托管、（v）会员托管、（vi）矿机销售及（vii）其他，主要包括提供技术和人力资源服务、维修服务 托管采矿机，租赁
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投资物业及采矿机周边设备的销售。从历史上看，我们 仅接受云托管的加密货币。对于我们向客户提供的其他产品和服务，我们接受法定货币和加密货币作为支付方式。
自我挖掘
我们与矿池运营商签订合同，以提供 从我们自己的采矿机产生的计算能力到采矿池。任何一方可随时终止与矿池经营者的合约。作为向矿池提供计算能力的交换，我们有权 来自矿池运营商的加密货币奖励，这是根据我们和矿池运营商商定的预定公式计算的可变对价，作为安排的一部分。可变考虑为 直到我们能够根据提供给矿池运营商的实际计算能力，合理地估计到给定一天结束时的矿池奖励数量。到那时，我们认为很有可能 收入金额不会出现重大拨回，并将该可变代价计入交易价格。提供计算能力是我们日常活动的结果，也是 与矿池运营商签订合同。当可变代价不再受限制且提供计算能力的履约责任已获履行时，我们确认收益。因此，我们不提供分类 关于区块奖励和交易验证费的收入信息。
云哈希率
通过云哈希率，客户可以订阅指定的 通过我们提供的广泛选择的哈希率订阅计划，根据计划持续时间和要开采的加密货币类型，从我们持有的采矿机获得的计算能力。由 订阅哈希率订阅计划后，客户能够将我们提供的计算能力引导到客户指定的矿池一段时间。由于直接连接此类 计算能力到矿池，客户有权获得采矿奖励，这些奖励直接从矿池转移到客户指定的加密货币钱包。客户为订阅的哈希率支付固定金额 在计划的开始。与散列率订阅有关的收入在计划期间按比例摊销。客户还需要单独支付电费以维护采矿机 生成订阅的哈希率。与电力订购有关的收益于每次相关电力订购期间按比例确认。电力订购价格固定在 开始每一个电力订阅。哈希率订阅计划有两种模式提供。在经典模式下，客户从矿池中获得所有的矿奖励。在加速器模式下，客户 支付相对较低的计算能力订阅费。作为交换，一旦客户的成本被收回，我们有权获得额外的对价。额外对价按客户采矿利润的百分比确定 来自订阅的计算能力。我们接受加密货币和法定货币作为云哈希率安排下的付款。
云托管
通过云托管，我们为客户提供一站式矿机托管解决方案，该方案集提供指定二手矿机产生的计算能力和提供维护服务为一体，主要包括供电和日常维护以及 维修服务。我们在云托管安排开始时向客户收取预付金额，以便客户能够确保从指定的矿机采购计算能力，相应的收入将在服务期限内按比例确认，约为指定矿机的寿命，估计为两年；维护服务费，基于电力等资源的消耗， 相应的收入在每个服务周期中确认。这些矿机的估计寿命至少在每个财政年度末进行审查，并在指定矿机实现经济效益的预期与之前的估计不同时进行调整。云托管安排在两种模式下提供。在经典模式下，客户从挖矿池获得所有挖矿奖励。在加速器 模式下，向客户收取较低的预付款，并享受更快的成本回收。作为交换，一旦收回客户的成本，我们有权获得额外的考虑。额外的考虑因素是可变的， 被确定为客户从指定矿机的计算能力中获得的采矿利润的百分比，并且在矿池操作员完成与给定日期的采矿活动相关的采矿报酬的计算之前受到限制。我们包括这样的额外费用
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在交易价格中考虑并确认收入时，我们可以 合理计算金额并确定很可能不会发生重大逆转。在截至2020年12月31日、2021年和2022年12月31日的年度以及截至2023年6月30日、2022年和2023年6月30日的六个月内，我们并未因在“加速回报模式”下提供的云托管安排的额外对价而产生任何收入。我们历来只接受加密货币作为云托管安排下的服务支付。根据云托管 安排，当矿机归我们所有时，我们的客户直接使用矿机并从中获得基本上所有剩余利益的能力是有限的。我们已确定我们仍保留对采矿机器的 控制权，因此，云托管安排下的采矿机器并未从我们的账簿中被取消认可。
一般托管
我们提供通用托管服务，使我们的客户能够 运行区块链计算操作。服务费是根据客户对这些资源的使用情况，按月向客户收取的，如一段时间内的用电量。一般托管服务的收入将在每个服务周期内确认。我们接受加密货币和法定货币作为提供托管和托管服务的付款。
会员制托管
我们通过签订一系列合同为大型矿商客户提供会员托管服务，其中包括会员计划协议和管理服务协议。这些合同是在同一时间或几乎同时与同一客户签署的，它们合并在一起并作为单个合同入账。
与普通托管不同，在普通托管中，客户访问数据中心容量取决于提出请求时此类容量的可用性，会员托管下的客户将通过签署标准会员计划协议被指定为该客户独有的特定容量(即指定容量)。我们还向会员托管下的客户提供其他计划好处(如果有)，其中包括：(I)在新的采矿数据中心可用时，提前、优先和独家访问新可用的、足以供大型矿工使用的采矿数据中心容量，以及(Ii)我们服务的定价条款，如矿机管理服务，比当地市场的现行价格 更优惠。我们对此类计划的福利收取预付费用。
我们还根据单独的管理服务协议，为会员托管客户的矿机提供指定容量以下的管理服务，如基础设施、托管和公用事业，并收取管理服务费。我们还按我们的 单机售价收取额外费用，用于订购我们的矿机操作服务。管理服务费和矿机操作费(视情况而定)根据客户对资源的消耗量(例如一段时间内的用电量)按月向客户收取。
我们在会员计划协议和管理服务协议中提供的承诺不能单独识别，也不能被视为一段时间内确认的单一履约义务。与计划收益的预付费用相关的收入在计划订阅期内确认，与管理服务相关的收入在每个不同的服务期确认。如果客户认购了提供矿机操作服务的承诺，则将作为单独的履约义务入账，相关收入将在每个不同的服务期内按各自的独立销售价格确认。我们接受加密货币和法定货币作为托管 安排的会员的付款。
矿机销售情况
我们可能会根据市场情况、我们采矿数据中心的产能可用性以及更高效的新一代矿机的供应情况，不时地从事手头上的矿机销售。虽然不属于我们三大主要业务线的一部分，但我们在以下情况下销售矿机：根据我们的判断，销售旧型号的矿机可以(I)促进现金回收，同时保持合理的利润范围，而不是将它们用于我们自己的运营，以及(Ii)优化我们采矿船队的效率 。我们考虑的因素包括市场状况、我们采矿数据中心的产能可用性以及更高效的新一代矿机的可用性。我们确认矿机销售的收入
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客户在矿机控制权移交给我们的客户时 ，这通常发生在合同规定的矿机发货时。我们接受加密货币和法定货币作为购买矿机的付款方式。
其他
我们还从其他业务中获得收入，主要包括提供技术和人力资源服务、托管矿机的维修服务、租赁投资物业和销售矿机外围设备。在讨论的所有时期内，这些业务产生的收入对个人来说都是微不足道的。
收入成本
我们的收入成本主要包括(I)在其创收活动中操作我们的采矿机器所产生的电费 ，(Ii)采矿机器和托管该等采矿机器的数据中心的折旧费用，(Iii)出售给客户的采矿机器的成本，以及(Iv)采矿数据中心人员产生的补偿费用。
矿机作业中的电费
我们在以下情况下产生电力成本：(I)操作用于加密货币挖掘的自有挖掘机器，(Ii)根据Cloud Hash Rate为销售生成哈希率，(Iii)在Cloud Hosted下为客户操作指定的挖掘机，以及(Iv)在提供一般托管和会员托管服务期间操作客户拥有的挖掘机。
矿机和矿用数据中心的折旧
我们采矿机器的折旧是使用 直线法计算的，以便在资产的估计使用年限内将成本分摊到剩余价值。我们至少在每个财政年度末审查使用年限和剩余价值，并在适当情况下进行调整，以确保 方法和折旧率与实现采矿机械经济效益的预期模式一致。我们根据历史经验估算采矿机械的使用寿命，并考虑预期的技术变化。如果与先前估计的使用年限有重大变化，折旧费用的数额可能会发生变化。
根据2021年7月进行的审查，于2021年购买的较新型号的矿机，自2021年12月31日止年度起，其使用年限由一年改为 一至两年。由于2023年6月对2023年购买的较新型号的矿机进行了审查，矿机的使用寿命进一步从一年至两年改为一至五年。
采矿数据中心的折旧采用基于建筑物、机械、电子设备和租赁改进等资产的估计使用年限的直线法计算，并计入物业、厂房和设备的折旧。 这些资产的折旧方法、使用年限和剩余价值至少在每个财政年度末进行审查，并在适当时进行调整。
挖掘数据中心人员产生的薪酬费用
采矿数据中心人员产生的薪酬支出 主要包括(I)因授予2021年股票激励计划下的期权而产生的与采矿数据中心人员相关的股份支付费用，以及(Ii)员工成本，包括与采矿数据中心人员 相关的工资、工资和其他福利。
矿机销售成本
销售矿机的成本是在我们出售用于业务运营的矿机时产生的。按相关矿机的账面净值确认。
毛利/(亏损)
我们的毛利或亏损主要受以下因素影响：(I)比特币 价格，这对我们从业务中确认的收入金额有重大和直接的影响；(Ii)矿机折旧，这与我们购买的矿机直接相关；(Iii)电费；(Iv)员工成本，包括工资、工资和其他福利；以及(V)基于股份的支付费用。
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营业费用/(收入)
销售费用
我们的销售费用主要包括(I)员工成本， 包括销售人员的工资、奖金和福利，(Ii)促销费用，主要是指为接触更多客户而发生的线上线下营销活动和其他促销活动的费用，以及(Iii)与营销人员相关的基于股份的支付费用。
一般和行政费用
我们的一般和行政费用主要包括(I) 员工成本，包括一般和行政人员的工资、奖金和福利，(Ii)咨询服务费用，(Iii)与行政人员相关的股份支付费用，(Iv)保险费用，以及(V)日常运营中产生的差旅费用和办公费用。
研究和开发费用
我们的研发费用主要包括(I) 员工成本，包括研发人员的工资、奖金和福利，以及(Ii)与研发人员相关的股份支付费用。我们投入大量研发资源来改进与我们的云哈希率业务相关的技术，包括哈希率切片、开发哈希率市场和改进我们的Minerplus 病毒检测和哈希率监控等功能。我们 还在利用可再生能源和提高能源效率方面投入了研发努力。
其他营业收入/(支出)
我们的其他营业收入/支出主要包括(I)出售加密货币的净收益/亏损，(Ii)出售采矿机器的净亏损，以及(Iii)对关联方应收账款的注销。
其他净收益/(亏损)
其他净收益/亏损主要包括(I)公允价值亏损 通过损益按公允价值变动的金融资产，(Ii)出售其他金融资产的净收益，(Iii)出售物业、厂房及设备及无形资产的净收益，(Iv)提前到期投资的减值亏损，及(V)结算Bitmain之间余额的净收益。
19

目录

经营成果
下表汇总了截至2020年12月31日、2021年和2022年12月31日的年度以及截至2022年6月30日和2023年6月30日的六个月的运营结果、收入细分和费用。此信息应与我们的合并财务报表和本招股说明书中其他部分包含的相关附注一起阅读。任何特定时期的行动结果并不一定预示着我们未来的趋势。
下表汇总了我们在所示的 年中或期间的运营结果：
 
 ​ ​
截至该年度为止
12月31日
 ​ ​
截至以下日期的六个月
6月30日，
 
 ​ ​
2020
(重述)
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
 ​ ​
2022
(未经审计)
 ​ ​
2023
(未经审计)
 
 ​ ​
美元
 ​ ​
美元
 ​ ​
美元
 ​ ​
美元
 ​ ​
美元
 
 ​ ​
(单位：千)
收入
 ​ ​
186,387
 ​ ​
394,661
 ​ ​
333,342
 ​ ​
179,619
 ​ ​
166,403
收入成本
 ​ ​
(209,564)
 ​ ​
(153,255)
 ​ ​
(250,090)
 ​ ​
(110,622)
 ​ ​
(136,754)
毛利/(亏损)
 ​ ​
(23,177)
 ​ ​
241,406
 ​ ​
83,252
 ​ ​
68,997
 ​ ​
29,649
销售费用
 ​ ​
(5,567)
 ​ ​
(8,448)
 ​ ​
(11,683)
 ​ ​
(6,303)
 ​ ​
(4,315)
一般和行政费用
 ​ ​
(20,268)
 ​ ​
(89,735)
 ​ ​
(93,453)
 ​ ​
(52,686)
 ​ ​
(32,471)
研发费用
 ​ ​
(9,790)
 ​ ​
(29,501)
 ​ ​
(35,430)
 ​ ​
(19,743)
 ​ ​
(12,727)
上市费
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(33,151)
其他营业收入/(支出)
 ​ ​
(2,045)
 ​ ​
14,625
 ​ ​
(3,628)
 ​ ​
(2,791)
 ​ ​
(100)
其他净收益/(亏损)
 ​ ​
(2,560)
 ​ ​
2,483
 ​ ​
357
 ​ ​
1,130
 ​ ​
1,608
营业利润/(亏损)
 ​ ​
(63,407)
 ​ ​
130,830
 ​ ​
(60,585)
 ​ ​
(11,396)
 ​ ​
(51,507)
财务收入/(支出)
 ​ ​
(380)
 ​ ​
59
 ​ ​
(4,181)
 ​ ​
(5,823)
 ​ ​
(1,127)
税前利润/(亏损)
 ​ ​
(63,787)
 ​ ​
130,889
 ​ ​
(64,766)
 ​ ​
(17,219)
 ​ ​
(52,634)
所得税优惠/(费用)
 ​ ​
7,961
 ​ ​
(48,246)
 ​ ​
4,400
 ​ ​
(7,975)
 ​ ​
2,807
当年或期间的利润/(亏损)
 ​ ​
(55,826)
 ​ ​
82,643
 ​ ​
(60,366)
 ​ ​
(25,194)
 ​ ​
(49,827)
下表列出了我们的收入细目， 年或时期。
 
 ​ ​
截至该年度为止
12月31日，
 ​ ​
截至以下日期的六个月
6月30日，
 
 ​ ​
2020
(重述)
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
 ​ ​
2022
(未经审计)
 ​ ​
2023
(未经审计)
 
 ​ ​
美元
 ​ ​
%
 ​ ​
美元
 ​ ​
%
 ​ ​
美元
 ​ ​
%
 ​ ​
美元
 ​ ​
%
 ​ ​
美元
 ​ ​
%
 
 ​ ​
(除百分比外，以千为单位)
收入
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
自我挖掘
 ​ ​
88,493
 ​ ​
47.5
 ​ ​
191,693
 ​ ​
48.6
 ​ ​
62,359
 ​ ​
18.7
 ​ ​
41,010
 ​ ​
22.8
 ​ ​
34,713
 ​ ​
20.9
云哈希率
 ​ ​
78,288
 ​ ​
42.0
 ​ ​
124,205
 ​ ​
31.5
 ​ ​
121,341
 ​ ​
36.4
 ​ ​
74,893
 ​ ​
41.7
 ​ ​
36,039
 ​ ​
21.6
哈希率订阅
 ​ ​
31,389
 ​ ​
16.8
 ​ ​
53,952
 ​ ​
13.7
 ​ ​
77,862
 ​ ​
23.3
 ​ ​
46,861
 ​ ​
26.1
 ​ ​
21,877
 ​ ​
13.1
电费订阅
 ​ ​
45,242
 ​ ​
24.3
 ​ ​
35,113
 ​ ​
8.9
 ​ ​
39,525
 ​ ​
11.9
 ​ ​
24,583
 ​ ​
13.7
 ​ ​
13,994
 ​ ​
8.4
来自云哈希率安排的额外考虑 在加速器模式下提供
 ​ ​
1,657
 ​ ​
0.9
 ​ ​
35,140
 ​ ​
8.9
 ​ ​
3,954
 ​ ​
1.2
 ​ ​
3,449
 ​ ​
1.9
 ​ ​
168
 ​ ​
0.1
矿机销售情况
 ​ ​
15,844
 ​ ​
8.5
 ​ ​
45,693
 ​ ​
11.6
 ​ ​
705
 ​ ​
0.2
 ​ ​
442
 ​ ​
0.2
 ​ ​
2
 ​ ​
0.0
云托管安排(1)
 ​ ​
2,929
 ​ ​
1.6
 ​ ​
7,568
 ​ ​
1.9
 ​ ​
12,723
 ​ ​
3.8
 ​ ​
6,787
 ​ ​
3.8
 ​ ​
1,805
 ​ ​
1.1
一般托管
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
18,312
 ​ ​
4.6
 ​ ​
99,251
 ​ ​
29.8
 ​ ​
53,000
 ​ ​
29.5
 ​ ​
49,911
 ​ ​
30.0
会员制托管
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
26,056
 ​ ​
7.8
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
40,435
 ​ ​
24.3
其他(2)
 ​ ​
833
 ​ ​
0.4
 ​ ​
7,190
 ​ ​
1.8
 ​ ​
10,907
 ​ ​
3.3
 ​ ​
3,487
 ​ ​
2.0
 ​ ​
3,498
 ​ ​
2.1
总收入
 ​ ​
186,387
 ​ ​
100.0
 ​ ​
394,661
 ​ ​
100.0
 ​ ​
333,342
 ​ ​
100.0
 ​ ​
179,619
 ​ ​
100.0
 ​ ​
166,403
 ​ ​
100.0
(1)
我们没有从"加速 "项下提供的云托管安排的额外代价中产生任何收入 截至二零二零年、二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度及截至二零二二年及二零二三年六月三十日止六个月，本集团的财务状况为“偿还模式”。
20

目录

(2)
其他包括主要来自提供技术和人力资源服务、维修服务的收入 采矿机、投资物业租赁以及采矿机外围设备的销售。
下表列出了我们在指定年份或期间的收入、销售、一般和行政以及研发费用成本的性质细目。
 
 ​ ​
截至该年度为止
12月31日，
 ​ ​
截至以下日期的六个月
6月30日，
 
 ​ ​
2020
(重述)
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
 ​ ​
2022
(未经审计)
 ​ ​
2023
(未经审计)
 
 ​ ​
美元
 ​ ​
%
 ​ ​
美元
 ​ ​
%
 ​ ​
美元
 ​ ​
%
 ​ ​
美元
 ​ ​
%
 ​ ​
美元
 ​ ​
%
 
 ​ ​
(除百分比外，以千为单位)
工作人员费用：薪金、工资和其他福利
 ​ ​
33,041
 ​ ​
13.5
 ​ ​
37,730
 ​ ​
13.4
 ​ ​
50,132
 ​ ​
12.8
 ​ ​
23,874
 ​ ​
12.6
 ​ ​
24,345
 ​ ​
13.1
基于股份的支付
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
88,355
 ​ ​
31.4
 ​ ​
90,648
 ​ ​
23.2
 ​ ​
54,425
 ​ ​
28.7
 ​ ​
21,847
 ​ ​
11.7
无形资产摊销
 ​ ​
111
 ​ ​
0.0
 ​ ​
146
 ​ ​
0.1
 ​ ​
97
 ​ ​
0.0
 ​ ​
29
 ​ ​
0.0
 ​ ​
154
 ​ ​
0.1
折旧：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
矿机
 ​ ​
98,136
 ​ ​
40.0
 ​ ​
43,857
 ​ ​
15.6
 ​ ​
29,281
 ​ ​
7.5
 ​ ​
15,045
 ​ ​
7.9
 ​ ​
11,208
 ​ ​
6.0
财产、厂房和设备
 ​ ​
9,807
 ​ ​
4.0
 ​ ​
14,416
 ​ ​
5.1
 ​ ​
30,438
 ​ ​
7.8
 ​ ​
11,766
 ​ ​
6.2
 ​ ​
20,376
 ​ ​
10.9
投资物业
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
1,237
 ​ ​
0.3
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
1,280
 ​ ​
0.7
使用权资产
 ​ ​
3,983
 ​ ​
1.6
 ​ ​
4,636
 ​ ​
1.7
 ​ ​
5,371
 ​ ​
1.4
 ​ ​
2,411
 ​ ​
1.3
 ​ ​
3,205
 ​ ​
1.7
操作矿机的电费
 ​ ​
72,078
 ​ ​
29.4
 ​ ​
58,447
 ​ ​
20.8
 ​ ​
139,469
 ​ ​
35.7
 ​ ​
59,354
 ​ ​
31.3
 ​ ​
84,510
 ​ ​
45.4
采矿机及配件销售成本
 ​ ​
17,537
 ​ ​
7.2
 ​ ​
5,978
 ​ ​
2.1
 ​ ​
1,002
 ​ ​
0.3
 ​ ​
571
 ​ ​
0.3
 ​ ​
4
 ​ ​
0.0
咨询服务费
 ​ ​
1,039
 ​ ​
0.4
 ​ ​
8,787
 ​ ​
3.1
 ​ ​
6,797
 ​ ​
1.7
 ​ ​
3,012
 ​ ​
1.6
 ​ ​
5,650
 ​ ​
3.0
税项及附加费
 ​ ​
3,085
 ​ ​
1.3
 ​ ​
2,202
 ​ ​
0.8
 ​ ​
3,355
 ​ ​
0.9
 ​ ​
2,261
 ​ ​
1.2
 ​ ​
3,155
 ​ ​
1.7
广告费
 ​ ​
2,189
 ​ ​
0.9
 ​ ​
880
 ​ ​
0.3
 ​ ​
737
 ​ ​
0.2
 ​ ​
416
 ​ ​
0.2
 ​ ​
628
 ​ ​
0.3
办公费
 ​ ​
543
 ​ ​
0.2
 ​ ​
2,219
 ​ ​
0.8
 ​ ​
3,124
 ​ ​
0.8
 ​ ​
1,333
 ​ ​
0.7
 ​ ​
1,894
 ​ ​
1.0
研发技术服务费
 ​ ​
681
 ​ ​
0.3
 ​ ​
1,964
 ​ ​
0.7
 ​ ​
1,313
 ​ ​
0.3
 ​ ​
526
 ​ ​
0.3
 ​ ​
1,104
 ​ ​
0.6
低值易耗品费用
 ​ ​
971
 ​ ​
0.4
 ​ ​
1,662
 ​ ​
0.6
 ​ ​
4,025
 ​ ​
1.0
 ​ ​
2,412
 ​ ​
1.3
 ​ ​
1,126
 ​ ​
0.6
可变租金租赁费
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
610
 ​ ​
0.2
 ​ ​
639
 ​ ​
0.2
 ​ ​
284
 ​ ​
0.1
 ​ ​
193
 ​ ​
0.1
短期租约的开支
 ​ ​
372
 ​ ​
0.2
 ​ ​
351
 ​ ​
0.1
 ​ ​
527
 ​ ​
0.1
 ​ ​
316
 ​ ​
0.2
 ​ ​
159
 ​ ​
0.1
采矿机减值损失
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
106
 ​ ​
0.0
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
物流费用
 ​ ​
339
 ​ ​
0.1
 ​ ​
1,391
 ​ ​
0.5
 ​ ​
3,060
 ​ ​
0.8
 ​ ​
1,477
 ​ ​
0.8
 ​ ​
243
 ​ ​
0.1
差旅费用
 ​ ​
52
 ​ ​
0.0
 ​ ​
1,393
 ​ ​
0.5
 ​ ​
3,202
 ​ ​
0.8
 ​ ​
2,015
 ​ ​
1.1
 ​ ​
1,227
 ​ ​
0.7
保险费
 ​ ​
459
 ​ ​
0.2
 ​ ​
983
 ​ ​
0.3
 ​ ​
3,446
 ​ ​
0.9
 ​ ​
2,091
 ​ ​
1.1
 ​ ​
692
 ​ ​
0.4
其他
 ​ ​
766
 ​ ​
0.3
 ​ ​
4,826
 ​ ​
1.9
 ​ ​
12,756
 ​ ​
3.3
 ​ ​
5,736
 ​ ​
3.1
 ​ ​
3,267
 ​ ​
1.8
总收入成本，销售，一般 行政和研发费用
 ​ ​
245,189
 ​ ​
100.0
 ​ ​
280,939
 ​ ​
100.0
 ​ ​
390,656
 ​ ​
100.0
 ​ ​
189,354
 ​ ​
100.0
 ​ ​
186,267
 ​ ​
100.0
截至2022年6月30日止六个月与 2023
收入
我们的收入从六个月的1.796亿美元下降了7.4% 截至2022年6月30日止六个月的166.4百万美元，主要由于（i）收入减少
21

目录

由云哈希率生成，如哈希率订阅和电力 订阅，（ii）自挖矿收入减少，以及（iii）云托管安排和一般托管产生的收入减少，部分被会员托管产生的收入增加所抵消，该增加开始 于二零二二年下半年产生收益。
•
自采矿业务产生的收入较截至6月30日止六个月的4100万美元减少15.4%， 截至二零二三年六月三十日止六个月，本集团的财务状况由二零二二年的财务状况增加至34，700，000美元。这一变化主要是由比特币价格下跌推动的，比特币是我们业务运营中涉及的最重要的加密货币类型，部分被上涨所抵消 从自挖矿中开采出的比特币的比较数量，这是由于分配给我们自挖矿业务的哈希率占总网络哈希率的百分比增加。用于自挖掘的哈希率， 截至2023年6月30日止六个月，按六个月月平均计算，约为3.6 EH/s，较截至2022年6月30日止六个月的2.0 EH/s有所增加。我们希望在分配时保持灵活性 自挖掘和通过Cloud哈希率销售之间的哈希率，取决于市场状况。
•
云哈希率产生的收入由截至2022年6月30日止六个月的74.9百万美元减少51. 9%至 截至2023年6月30日止六个月36. 0百万美元，主要由于（i）哈希率订阅、（ii）电力订阅及（iii）加速计划额外代价的收入减少 安排散列率订阅的销售价格主要参考比特币价格和销售时的整体网络散列率定价，订阅产生的收入在 订阅的持续时间。因此，截至2023年6月30日止六个月的哈希率订阅收入不仅包括截至2023年6月30日止六个月的新销售，还包括销售的摊销收入 在2023年之前，这捕捉了比特币价格在2021年的升值。随着散列率订阅的逐渐到期，我们还略微降低了分配给云散列率的散列率，计算时间为六个月 月平均水平，由截至2022年6月30日止六个月的2.2 EH/s至截至2023年6月30日止六个月的1.6 EH/s。电费收入减少是由于活跃哈希率下降 订阅订单。加速器模式下提供的云散列率安排额外代价导致收入减少，原因是我们在之前的 由于订阅期普遍较长，采矿奖励低于预期，因此延迟达到收入分享条件。
•
云托管产生的收入由截至2022年6月30日止六个月的6. 8百万美元减少73. 4%至 截至2023年6月30日止六个月，本集团的总资产为1，800，000美元，主要由于分配予云托管的容量减少及大部分云托管订单于2022年底前完成所致。
•
一般托管产生的收益较截至二零二二年六月三十日止六个月的53. 0百万美元轻微减少5. 8% 截至2023年6月30日止六个月，本集团的业务收入增加至4990万美元，主要是由于一般托管服务的容量略有下降。
•
会员托管产生的收入从截至2022年6月30日止六个月的零大幅增加，达到了 截至2023年6月30日止六个月的收入为40. 4百万美元，原因是我们在北美的采矿数据中心于2022年下半年开始交付产能。
收入成本
我们的总收入成本从1.106亿美元增加了23.6% 截至2022年6月30日止六个月的136.8百万美元，主要由于（i）采矿机运行的电力成本增加，及（ii）物业、厂房及 设备的增长，部分被（i）以股份为基础的付款开支及（ii）采矿机折旧的减少所抵销。
•
收入成本应占的股份支付费用由580万美元减少55.7%至260万美元， 截至2023年6月30日止六个月，原因是（i）2023年上半年授予雇员的股份奖励数量减少及（ii）根据分级归属时间表确认的开支减少 截至2023年6月30日止六个月的未行使股份奖励。
22

目录

•
矿机折旧由截至2022年6月30日止六个月的1,500万美元下降25.5%至截至2023年6月30日止六个月的1,120万美元，主要是由于于2022年前采购的矿机正逐步全额折旧。
•
营运矿机的电力成本由截至2022年6月30日止六个月的5,940万美元上升至截至2023年6月30日止六个月的8,450万美元，增幅达42.4%，这归因于我们在北美及挪威的采矿数据中心业务扩展所带来的整体能源消耗增加。
•
可归因于收入成本的物业、厂房及设备折旧增加70.0%，由截至2022年6月30日的6个月的1,170万美元增至截至2023年6月30日的6个月的1,990万美元，这主要是由于我们在北美和挪威的采矿数据中心和采矿设施的扩张所致。
销售费用
我们的销售费用下降了31.7%，从截至2022年6月30日的6个月的630万美元降至截至2023年6月30日的6个月的430万美元，这主要是由于(I)由于2023年上半年向销售人员授予新的股票奖励减少了260万美元，以及(Ii)根据截至2023年6月30日的六个月的已发行股票奖励的分级授予时间表确认的费用减少，部分被员工成本增加70万美元所抵消，包括销售人员的工资、工资和其他福利。
一般和行政费用
2023年和(Ii)员工成本减少360万美元，包括一般和行政人员的工资、奖金和其他福利，但被咨询服务费增加260万美元部分抵消。
研究和开发费用
我们的研发费用从截至2022年6月30日的6个月的1,970万美元下降至截至2023年6月30日的6个月的1,270万美元，降幅为35.5%，主要原因是2023年上半年新授予研发人员的股票奖励减少了880万美元，以及根据截至6月30日的六个月的已发行股票奖励的分级授予时间表确认的费用减少，2023年，部分由 (I)增加70万美元的员工成本，包括研发人员的工资、奖金和其他福利，以及(Ii)增加60万美元的研发技术服务费所抵消。
上市费
我们在截至2023年6月30日的六个月内与业务合并相关的上市费用为3320万美元，而截至2022年6月30日的六个月的上市费为零。
其他营业收入/(支出)
截至2022年和2023年6月30日止六个月，我们分别产生了280万美元和10万美元的其他运营费用。这一变化主要是因为我们在截至2022年6月30日的六个月录得出售加密货币净亏损220万美元，而截至2023年6月30日的六个月则录得50万美元的出售加密货币收益，这与出售前比特币价格下跌有关，因为我们通常在接下来的几天内出售从我们的主要业务线赚取的比特币。
其他净收益/(亏损)
我们在六个月内录得其他净收益160万美元 截至二零二三年六月三十日止，主要由于于二零二二年投资于Matrixport集团成立之有限合伙企业而作出之按公平值计入损益之金融资产之公平值变动所致。我们记录了其他 收益110万美元，
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目录

截至2022年6月30日止六个月，主要包括（i）出售净收益 截至2022年6月30日止六个月，物业、厂房及设备的收益为60万美元；（ii）其他60万美元，主要包括理财产品退货及其他小额经营收益。
运营亏损
由于上述原因，我们的运营亏损从截至2022年6月30日的6个月的1,140万美元增加到截至2023年6月30日的6个月的5,150万美元，增幅为352.0%。
所得税优惠/(费用)
我们记录了280万美元的所得税优惠以及截至2023年6月30日的六个月的所得税优惠，并在截至2022年6月30日的六个月产生了800万美元的所得税支出。
净亏损
由于上述原因，本公司于截至2023年、2023年及2022年6月30日止六个月分别录得净亏损4,980万美元及2,520万美元。
2021年12月31日止年度与2022年12月31日止年度比较
收入
我们的收入从截至2021年12月31日的年度的3.947亿美元下降至截至2022年12月31日的年度的333.3亿美元，降幅为15.6%，主要原因是(I)自采收入减少，(Ii)矿机销售收入减少，(Iii)云散列率收入减少，但被(I)云托管收入增加，(Ii)一般托管收入增加，以及(Iii)会员制托管在2022年下半年开始产生收入。
•
自采业务产生的收入由截至2021年12月31日止年度的1.917亿美元下降至截至2022年12月31日止年度的6,240万美元，跌幅达67.4%。我们预计将根据市场情况，在自挖掘和通过Cloud Hash Rate销售哈希率之间灵活分配哈希率。
•
来自矿机销售的收入由截至2021年12月31日止年度的4,570万美元下降至截至2022年12月31日止年度的70万美元，跌幅达98.5%，这主要是由于截至2022年12月31日止年度我们销售的矿机数量减少所致，因为截至2021年12月31日止年度我们已售出大部分较旧型号的矿机 。我们目前预计不会在不久的将来销售矿机。
•
来自Cloud Hash Rate的收入由截至2021年12月31日止年度的124.2,000,000美元下降2.3%至截至2022年12月31日的年度的121.3,000,000美元，这主要是由于(I)来自Hash Rate订阅的收入及(Ii)来自电力订阅的收入增加，但因加速计划安排的额外考虑而导致的收入减少被抵销。哈希率订阅的销售价格主要参考销售时的比特币价格和整体网络哈希率定价， 订阅产生的收入在订阅期间平均确认。因此，截至2022年12月31日的年度来自哈希率订阅的收入不仅包括截至2022年12月31日的年度内的新销售， 还包括2022年前销售的摊销收入，这捕捉到了2021年比特币价格的升值。随着哈希率订阅的逐步到期，我们也略微降低了分配给Cloud Hash的哈希率 ，按12个月平均计算，从截至2021年12月31日的年度的2.0EH/S降至截至2022年12月31日的年度的1.8EH/S。电力订阅量增加是由于2022年现有客户的电价上调所致
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云哈希率。来自加速器模式下提供的云 哈希率安排的额外对价的收入减少是由于我们在上一年订阅的现有收入分享安排到期，以及由于一般较长的认购期和低于预期的挖掘回报而延迟达到收入分享的条件。
•
来自云托管的收入从截至2021年12月31日的年度的760万美元增长67.1%至截至2022年12月31日的年度的1270万美元，这主要是因为2021年云托管的近一半订单是在2021年下半年订阅的，这为2022年的收入做出了贡献，而2022年几乎所有的云托管订单都为2022年的收入做出了贡献。
•
来自一般托管业务的收入由截至2021年12月31日止年度的1,830万美元大幅增加至截至2022年12月31日止年度的9,930万美元，主要是由于我们的采矿数据中心业务扩展令矿场容量增加所致。
•
我们在2022年下半年开始通过会员托管产生收入，当时我们在北美的采矿数据中心 开始交付产能，截至2022年12月31日的年度收入为2610万美元。
收入成本
我们的收入成本由截至2021年12月31日止年度的153.3,000,000美元上升63.1%至截至2022年12月31日止年度的250.1,000,000美元，主要是由于(I)操作矿机的电力成本、(Ii)薪金、工资及其他福利及(Iii)物业、厂房及设备折旧增加所致，但(I)矿机折旧及(Ii)矿机销售及配件销售成本减少部分抵销。
•
采矿机折旧由截至二零二一年十二月三十一日止年度的43. 9百万美元减少33. 3%至29. 3美元 截至2022年12月31日止年度，本集团将于2021年之前采购的大量采矿机，由于我们扩大了散列率容量，因此在2021年之前采购的大量采矿机已于2021年全部折旧，以及（ii）我们更改了 从2021年7月开始购买的较新型号的矿机的使用寿命从一年延长至两年，导致之后的折旧率降低
•
经营采矿机的电力成本较截至二零二一年十二月三十一日止年度的58. 4百万美元增加138. 9% 截至2022年12月31日止年度的1.395亿美元，这是由于我们在北美和挪威的采矿数据中心业务扩张导致整体能源消耗增加所致。
•
销售采矿机及销售配件成本较截至二零二一年十二月三十一日止年度的6. 0百万美元减少83. 3% 截至2022年12月31日止年度的100万美元，主要由于截至2022年12月31日止年度我们销售的矿机数量减少，原因是我们已在2022年12月31日止年度出售了大部分旧型号矿机 截至二零二一年十二月三十一日止年度。我们目前预计在不久的将来不会出售采矿机。
•
归属于收入成本的薪金、工资及其他福利较截至年度的940万美元增加89.4% 2021年12月31日至截至2022年12月31日止年度的1780万美元，原因是由于我们的业务扩张导致员工增加以及薪酬、工资和其他福利以吸引和留住优质员工 在北美的采矿数据中心运营。
•
归属于收入成本的物业、厂房及设备折旧从1400万美元增加114.3%， 截至2021年12月31日止年度的30，000，000美元，主要由于我们在北美及挪威扩建采矿中心及采矿设施所致。
销售费用
我们的销售费用较年内的840万美元有所增加 截至2021年12月31日止年度的11. 7百万美元，主要由于（i）根据2021年12月31日止年度向销售人员新授出购股权导致以股份为基础的付款开支增加2. 3百万美元， 股份奖励计划于二零二一年七月获批准，及（ii）员工成本增加0. 4百万美元，包括销售人员的薪金、工资及福利。
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一般和行政费用
我们的一般和管理费用比 增加了4.2% 截至2021年12月31日止年度的89. 7百万美元至截至2022年12月31日止年度的93. 5百万美元，主要由于（i）与日常运营相关的差旅费、保险费、水电费及其他开支增加6. 4百万美元及 (ii)员工成本增加320万美元，包括一般和行政人员的薪金、工资和福利，部分被授予期权导致的以股份为基础的付款支出减少560万美元所抵消 由于大部分购股权已于二零二一年授出，故本集团已于二零二一年七月批准之二零二一年股份奖励计划项下向行政人员授出。
研究和开发费用
我们的研发费用比 增长了20.0% 截至二零二一年十二月三十一日止年度的29. 5百万美元至截至二零二二年十二月三十一日止年度的35. 4百万美元，主要由于二零二二年新授出购股权导致以股份为基础的付款开支增加6. 0百万美元所致 于二零二一年七月批准的二零二一年股份奖励计划下的研发人员。
其他营业收入/(支出)
我们产生了1460万美元的其他营业收入， 于截至二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度，本集团的其他经营开支分别为3，600，000美元。这一变化主要是因为我们在截至12月31日的年度内录得1870万美元的出售加密货币收益， 2021年，而截至2022年12月31日止年度出售加密货币亏损为310万美元，这与出售前比特币价格下跌有关，因为我们通常出售从主要业务赚取的比特币 在接下来的几天内，
其他净收益/(亏损)
截至2012年，我们录得其他净收益36万美元 2022年12月31日，主要包括（i）出售物业、厂房及设备及无形资产净收益66万美元及（ii）其他收益50万美元，主要包括理财产品返还 及出售非上市债务工具投资的其他轻微收益，部分被亏损800，000美元抵销，该亏损主要包括非上市股本及债务工具投资的公平值变动。我们录制了 截至2021年12月31日止年度的其他净收益为250万美元，主要包括与比特大陆结算余额的净收益约450万美元，部分被一次性减值亏损约 200万美元来自一项过早投资。
营业利润/(亏损)
由于上述原因，我们记录了运营损失 截至2022年12月31日止年度的经营溢利为60，600，000美元及截至2021年12月31日止年度的经营溢利为130，800，000美元。
所得税优惠/(费用)
我们记录的所得税费用为4820万美元，所得税 截至2021年及2022年12月31日止年度的福利为440万美元。
净利润/(亏损)
由于上述原因，我们遭受了 的净损失 截至二零二一年十二月三十一日止年度之净利润为60. 4百万美元及截至二零二一年十二月三十一日止年度之净利润为82. 6百万美元。
截至2020年12月31日的年份与 2021
收入
我们的收入较年内的1.864亿美元增长了111.7% 截至二零二零年十二月三十一日止年度的394. 7百万美元。
•
自采矿业务产生的收益由截至二零二零年十二月三十一日止年度的88. 5百万美元增加116. 6% 截至2021年12月31日止年度的191.7百万美元。了这项提议
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主要受比特币价格升值的推动，比特币是最重要的类型 我们业务运营中涉及的加密货币，部分被比特币开采数量减少所抵消，主要是由于2020年5月11日比特币减半事件以及分配给 的哈希率略有下降 自我采矿。根据Frost & Sullivan的数据，截至2021年12月31日止年度的比特币平均价格为47，385美元，而截至2020年12月31日止年度的11，057美元增加328. 5%。使用的哈希率 截至2021年12月31日止年度，自采矿按十二个月平均每月计算约为2.2EH/s，较截至2020年12月31日止年度的2.3EH/s略有下降。
•
云哈希率产生的收入由截至2020年12月31日止年度的78. 3百万美元增加58. 7%至 截至2021年12月31日止年度的124. 2百万美元，主要由于（i）加速计划安排额外代价的收入及（ii）哈希率订阅的收入增加，部分 由于二零二一年分配给云哈希率的哈希率降低而导致电费减少，抵销了该等影响。加速计划安排的额外考虑所产生的收入增加是由于推出 2020年“加速器模式”下的认购计划，2021年收回投资成本的客户数量增加以及比特币价格升值。散列率订阅的收入增加了 主要受哈希率订阅的销售价格上涨和对云哈希率的需求上涨推动，这两个因素主要归因于（i）比特币价格上涨，以及（ii）我们作为一个 由于我们不断扩大的运营规模以及多样化的哈希率订阅计划和高质量的哈希率。分配给云哈希率的哈希率（按12个月的平均月计算）约为 截至2021年12月31日止年度为2. 0EH/s，较截至2020年12月31日止年度的2. 1EH/s轻微下降。
•
销售采矿机产生的收入由截至二零二零年十二月三十一日止年度的15. 8百万美元增加188. 4% 截至2021年12月31日止年度的4，570万美元，主要是由于比特币价格升值推动矿机销售价格上涨，但被我们在 年销售的矿机数量减少所抵消 2021.
•
云托管产生的收入由截至2020年12月31日止年度的290万美元增加158. 4%至 截至2021年12月31日止年度，主要由于2020年推出Cloud Hosting服务后，Cloud Hosting的客户基础有所增加。
•
一般托管产生的收入由截至2020年12月31日止年度的零增加至1830万美元， 截至2021年12月31日止年度，主要由于（i）2021年专业矿工对托管服务的需求增加，（ii）采矿数据中心业务扩张导致采矿场地容量增加，以及（iii） 我们致力吸引更多托管客户，使收益来源多元化。
收入成本
我们的收入成本从2.096亿美元下降了26.9%， 截至2020年12月31日止年度至2021年12月31日止年度的153.3百万美元，主要由于（i）采矿机折旧、（ii）操作采矿机的电力成本及（iii）采矿成本减少所致 销售机器，部分被收入成本导致的股份支付费用增加、收入成本导致的工资、工资和其他福利增加以及不动产、厂房和 折旧增加所抵消 设备归属于收入成本。
•
采矿机折旧由截至二零二零年十二月三十一日止年度的98. 1百万美元减少55. 3%至 截至2021年12月31日止年度的43. 9百万美元，主要原因是（i）由于我们扩大散列率产能而于2020年初采购的采矿机为截至2021年12月31日止年度贡献了大量折旧金额 2020年12月31日，并于2021年上半年全部折旧，原因是该等采矿机按直线法在一年内折旧，及（ii）我们将采矿机的使用年限由一年改为一年至两年 自二零二一年七月起，于二零二一年购买的较新型号的矿机的折旧率为2021年7月，导致截至二零二一年十二月三十一日止年度的折旧率较低。
•
运行采矿机的电力成本由截至2020年12月31日止年度的72. 1百万美元减少18. 9%至 截至2021年12月31日止年度的58. 4百万美元，主要受
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截至2021年12月31日，整体能耗降低了39.2焦耳/吨，与 截至2020年12月31日，我们的采矿机的成本为48焦耳/吨，部分被管理下的哈希率（按十二个月平均基准计算）由截至2020年12月31日止年度的约4.6EH/s增加至约 截至2021年12月31日止年度为5.7EH/s。
•
采矿机的销售成本由截至2020年12月31日止年度的17. 5百万美元减少65. 9%至6. 0百万美元 截至2021年12月31日止年度，主要由于（i）2021年出售的采矿机的账面值较低，原因是2021年出售的采矿机的使用时间较长，其大部分成本已折旧 及（ii）二零二一年销售的采矿机数量减少。
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收入成本应占的股份付款开支由截至二零二零年十二月三十一日止年度的零增加至10. 4美元。 截至2021年12月31日止年度，本集团于2021年下半年向采矿数据中心人员授出2021年股份奖励计划项下的购股权。
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归属于收入成本的薪金、工资及其他福利较截至年度的470万美元增加99.4% 2020年12月31日至截至2021年12月31日止年度的940万美元，原因是采矿数据中心人员的薪金、工资及其他福利增加，原因是采矿数据中心的扩张导致采矿数据中心人员的薪金、工资及其他福利增加 运营
•
归属于收入成本的物业、厂房及设备折旧较去年的950万美元增加47.0%， 截至2020年12月31日止年度的14. 0百万美元，主要由于我们扩大采矿数据中心。
销售费用
我们的销售费用增长了51.8%，从截至2020年12月31日的年度的560万美元增加到截至2021年12月31日的年度的840万美元，主要是由于在2021年下半年根据2021年股票激励计划向销售人员授予期权，导致基于股票的支付费用增加了520万美元，部分被包括工资在内的员工成本140万美元的减少所抵消。销售人员的工资和福利，以及广告费用减少了130万美元 ，因为我们减少了营销活动。由于我们业务运营中最重要的加密货币比特币的价格上涨，以及我们的品牌获得更广泛的市场认可，我们能够在不参与主动营销活动的情况下实现令人满意的销售业绩。
一般和行政费用
我们的一般及行政开支由截至2020年12月31日止年度的2,030万美元增加至截至2021年12月31日止年度的8,970万美元，增幅达342.7%，主要原因是(I)由于于2021年下半年根据《2021年股权激励计划》向行政人员授予选择权，可归因于一般及行政开支的股份支付开支增加5,450万美元；(Ii)由于我们在资本市场活动中的努力，专业人士收取的一般和行政费用导致咨询服务费增加750万美元。
研究和开发费用
本公司的研发开支由截至2020年12月31日止年度的9,800,000美元增加至截至2021年12月31日止年度的2,950万美元，增幅达201.3%，主要由于(I)于2021年下半年根据2021年股份奖励计划向研发人员授予购股权而导致以股份支付的开支增加1,820万美元及(Ii)研发技术服务费增加1,300,000美元。
其他营业收入/(支出)
截至2020年12月31日及2021年12月31日止年度，我们产生了200万美元的其他营运开支及1,460万美元的其他营运收入。这一变化主要是由于(I)在截至2021年12月31日的年度，出售加密货币的净收益增加了1,600万美元，这与出售前的比特币价格变化有关，因为我们通常在未来几天内出售从我们的主要业务线赚取的比特币，(Ii)借出的加密货币的公允价值变化导致亏损370万美元，(Iii)以废品出售矿机的净亏损减少290万美元。
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于二零二一年出售的矿机较少，这是由于我们于二零二一年购买的新矿机型号较新，状况更稳定，以及(Iv)撇销关联方截至二零二零年十二月三十一日止年度的应收款项2,000,000美元，而截至二零二一年十二月三十一日止年度则为零。
其他净收益/(亏损)
截至2021年12月31日的年度，我们录得其他净收益250万美元，而截至2020年12月31日的年度，其他净亏损260万美元。这一变化主要是由于(I)截至2021年12月31日的年度的Bitmain余额结算净收益为450万美元，而截至2020年12月31日的年度为零，以及(Ii)截至2020年12月31日的年度的物业、厂房和设备减值为220万美元，而截至2021年12月31日的年度为零，于截至2021年12月31日止年度，我们并无进行类似交易或产生该等成本，但与没收投资项目200万美元相关的200万美元预付投资减值亏损已被 部分抵销。
营业利润/(亏损)
由于上述原因，我们于截至2020年12月31日止年度录得营运亏损6,340万美元，于截至2021年12月31日止年度录得营运溢利1.308亿美元。
所得税优惠/(费用)
本公司于截至2020年12月31日止年度录得所得税优惠800万美元，于截至2021年12月31日止年度录得所得税开支4,820万美元，主要原因是于截至2021年12月31日止年度录得税前溢利1.309亿美元，而截至2020年12月31日止年度则录得税前亏损6,380万美元。
净利润/(亏损)
因此，本公司于截至2020年12月31日止年度录得净亏损5,580万美元，于截至2021年12月31日止年度录得净利8,260万美元。
流动性与资本资源
截至2023年6月30日，我们拥有现金和现金等价物 130，200，000美元及法定货币投资100，000美元于非上市债务工具，可按要求赎回。自我们与比特大陆分离以来，我们的运营资金主要来自处置加密货币的现金流 从主要业务运营中赚取。我们相信，我们的现金、短期投资和出售加密货币与我们的主营业务相关的预期收益将足以满足我们当前和 自本招股说明书日期起至少未来18个月的预期营运资金需求和资本支出。我们的现金及现金等价物从截至2023年6月30日的2.314亿美元减少至1.302亿美元， 于二零二二年十二月三十一日，主要由于为不丹格杜的采矿数据中心建造及购买采矿车队以及向电力供应商支付按金。截至 ，我们的现金及现金等价物减少至2.314亿美元 2022年12月31日由2021年12月31日的372.1百万美元增加至2022年12月31日，主要由于我们在北美和挪威积极建设采矿中心，通过收购亚洲购买投资物业资产 Freeport Holdings Pte.及投资于非上市股本及债务工具。我们的现金及现金等价物从2020年12月31日的4480万美元增加至2021年12月31日的3721万美元，主要归因于 经调整EBITDA（定义为未计利息、税项、折旧及摊销前盈利的非国际财务报告准则财务计量）的增加，进一步调整以不包括国际财务报告准则第2号下的上市费及以股份为基础的付款开支。A 利润╱（亏损）（最具可比性的国际财务报告准则计量）与经调整EBITDA的对账载于上文“—非国际财务报告准则财务计量”。
迄今为止，我们尚未看到 对我们的流动性产生重大影响 与COVID—19疫情有关的事件。
截至2023年6月30日及其后任何过渡期，我们的物质现金需求主要包括我们购买厂房、物业和设备、租赁义务和借款。除下文讨论的外，截至2023年6月30日，我们没有任何重大的资本和其他承诺、长期 义务或担保。
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购置物业、厂房和设备、投资物业和无形资产。购置物业、厂房及设备、投资物业及无形资产主要包括购置机器、设备及其他与采矿数据中心建设及营运有关的支出。截至2020年、2021年及2022年止年度，购置物业、厂房及设备、投资物业及无形资产的现金流出总额分别为1,990万美元、6,290万美元及6,320万美元，截至2022年及2023年6月30日止六个月的现金流出总额分别为4,980万美元及2,460万美元。截至2023年6月30日，我们有计划在12个月内为建设采矿数据中心支付约3,200万美元的承诺。
租赁义务.我们根据租赁安排占用大部分办公室物业及若干采矿数据中心，初步租赁期一般为一年半至三十年。租赁合同通常为固定期限 但可能有扩展选项。该等租赁中的任何延期选择权并未计入租赁负债，除非我们合理确定将行使延期选择权。终止选项后的期间仅包含在 中 租赁期限合理确定租赁不会终止。截至二零二零年、二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度，租赁现金流出总额，包括已付租赁租金及已付租赁利息的资本部分， 分别约为540万美元、540万美元及630万美元。截至2022年6月30日止六个月，租赁现金流出总额，包括已付租赁租金及已付租赁利息的资本部分， 二零二三年分别约为2. 8百万美元及3. 9百万美元。截至2023年6月30日，根据12个月内和12个月以上的合同未贴现付款到期的租赁负债分别为770万美元和7940万美元。 分别
借款. 截至2023年6月30日，我们的借款代表与2021年7月23日发行Bitdeer可换股票据（一份3000万美元的可换股票据）有关的本金额和利息有关的承担3000万美元， 年利率为8%，于2023年7月23日到期。于2023年7月22日，我们修订了Bitdeer可换股票据，据此，我们已于2023年7月1日起偿还本金700万美元（及应计利息） 我们将支付当时尚未偿还的票据，并将Bitdeer可换股票据的到期日延长至2025年7月21日，届时我们将支付票据的剩余部分。
我们打算为现有和未来的重大现金提供资金 主要用于现金、短期投资和与我们的主营业务相关的加密货币出售的预期收益，这被分类为投资活动。但是，我们未来的资本 要求将取决于许多因素，包括市场对加密货币的接受程度、我们的增长、扩大基础设施和哈希率的能力、有效控制成本的能力、吸引和留住客户的能力 客户、市场对我们产品的持续接受、销售和营销活动的扩大以及整体经济状况。如果当前和预期的未来流动性来源不足以为我们提供资金 在未来的业务活动和要求下，我们可能需要寻求额外的股权或债务融资。出售额外股权将导致股东进一步摊薄。债务融资的发生将导致 偿债责任及规管该等债务的工具可能会规定经营及融资契约，从而限制我们的营运。如果需要从外部来源获得额外资金，则 我们可能无法以我们可以接受的条件提出或根本无法提出。倘吾等未能按需要筹集额外资金，吾等之业务、营运及财务状况可能会受到不利影响。
我们没有签订任何财务担保或其他 保证任何第三方的付款义务。我们没有签订任何与我们的股份挂钩并分类为股东权益或未反映在我们的财务 报表此外，吾等并无转让予非综合实体之资产之任何保留或或然权益，以作为该实体之信贷、流动资金或市场风险支持。我们没有任何可变权益的任何 向我们提供融资、流动性、市场风险或信贷支持或与我们从事租赁、对冲或产品开发服务的非合并实体。
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目录

现金流
下表列出了我们的合并现金报表 截至二零二零年、二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度及截至二零二二年及二零二三年六月三十日止六个月之流量。
 
 ​ ​
截至该年度为止
12月31日，
 ​ ​
截至以下日期的六个月
6月30日，
 
 ​ ​
2020
(重述)
 ​ ​
2021
(重述)
 ​ ​
2022
 ​ ​
2022
(未经审计)
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2023
(未经审计)
 
 ​ ​
美元
 ​ ​
美元
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美元
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美元
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美元
 
 ​ ​
(单位：千)
用于经营活动的现金净额
 ​ ​
(109,176)
​ ​
(52,466)
 ​ ​
(268,037)
 ​ ​
(151,845)
 ​ ​
(157,129)
投资活动产生的现金净额
 ​ ​
62,742
​ ​
394,569
 ​ ​
133,793
 ​ ​
114,884
 ​ ​
67,799
融资活动产生的(用于)现金净额
 ​ ​
30,776
 ​ ​
(14,426)
 ​ ​
(3,884)
 ​ ​
(1,623)
 ​ ​
(10,283)
现金和现金等价物净额(减少)/增加
 ​ ​
(15,658)
 ​ ​
327,677
 ​ ​
(138,128)
 ​ ​
(38,584)
 ​ ​
(99,613)
年初的现金和现金等价物或 期间
 ​ ​
59,826
 ​ ​
44,753
 ​ ​
372,088
 ​ ​
372,088
 ​ ​
231,362
汇率变动对现金和现金的影响 等值项目
 ​ ​
585
 ​ ​
(342)
 ​ ​
(2,598)
 ​ ​
(2,734)
 ​ ​
(1,546)
年终或期末的现金和现金等价物
 ​ ​
44,753
 ​ ​
372,088
 ​ ​
231,362
 ​ ​
330,770
 ​ ​
130,203
经营活动
经营活动使用的现金净额为1.571亿美元， 截至二零二三年六月三十日止六个月。我们的净亏损4980万美元与经营活动所用现金净额之间的差异主要归因于（i）接受加密货币确认的收入调整 1.535亿美元，（ii）预付款和其他资产变动3960万美元，主要与向供应商支付的按金和预付款有关，以及（iii）与经营有关的其他应付款和应计费用变动480万美元 支出，部分被（i）折旧及摊销调整3620万美元所抵销，主要与我们主要业务运营中使用的采矿机器以及在 中使用的物业、厂房及设备的折旧有关。 在此期间，与我们的采矿代理商有关，（ii）与业务合并有关的上市费调整3320万美元，及（iii）发行的股份支付费用调整2180万美元 于采纳二零二一年股份奖励计划后，股份奖励已获授。
经营活动使用的现金净额为1.518亿美元， 截至二零二二年六月三十日止六个月。我们的净亏损2520万美元与经营活动所用现金净额之间的差异主要归因于（i）接受加密货币确认的收入调整 1.566亿美元，（ii）预付款及其他资产的变动2440万美元，主要与本期间业务扩张后向供应商支付的按金及预付款有关，（iii）贸易变动 应收款项1260万美元，主要与我们一般托管业务收入增加有关；及（iv）已付所得税1960万美元，部分被（i）股份支付支出调整 于二零二一年七月采纳二零二一年股份奖励计划后发行股份奖励5440万美元，（ii）折旧及摊销调整2930万美元，主要与采矿折旧有关 本集团主要业务营运所使用的机器及与本集团采矿厂扩张有关的物业、厂房及设备；及（iii）所得税开支调整800万美元。
截至二零二二年十二月三十一日止年度。我们的净亏损6040万美元与经营活动所用现金净额之间的差异主要归因于（i）接受加密货币确认的收入调整 3.05亿美元，（ii）预付款及其他资产的变动2190万美元，主要与本期业务扩张后向供应商支付的按金及预付款有关，（iii）递延收入的变动 主要与确认收入有关的920万美元，（iv）预付所得税2000万美元，及（v）所得税利益调整440万美元，部分被（i）以股份为基础的付款调整所抵销 于采纳Bitdeer 2021年股份后发行购股权的费用为9060万美元
31

目录

于2021年7月实施的奖励计划，以及(Ii)折旧及摊销调整数6,640万美元，主要涉及本公司于本期内主要业务营运中使用的采矿机器折旧及与扩建采矿数据中心有关的物业、厂房及设备。
截至2021年12月31日的年度，用于经营活动的现金净额为5,250万美元。本公司8,260万美元的净利润与经营活动中使用的现金净额之间的差额主要是由于(I)接受加密货币时确认的收入333.7美元的调整，以及(Ii)出售加密货币的收益1,870万美元，但被(I)基于股份的支付费用调整8,840万美元，(Ii)主要与我们主要业务运营和财产中使用的采矿机器的折旧有关的6,310万美元的折旧和摊销调整所部分抵消。于本期内与扩大我们的采矿数据中心有关而使用的厂房及设备，以及(Iii) 所得税开支调整4,820万美元。
截至2020年12月31日的年度，用于经营活动的现金净额为1.092亿美元。本公司净亏损5,580万美元与经营活动中使用的现金净额之间的差额主要归因于接受加密货币时确认的收入调整为170.2,000,000美元，但被折旧及摊销调整112.0,000,000美元部分抵销，这主要与我们在此期间主要业务运营中使用的采矿机器以及与扩大我们的采矿数据中心相关的物业、厂房和设备的折旧有关。
投资活动
投资活动产生的现金净额为6，780万美元 截至2023年6月30日止六个月，主要归因于（i）出售加密货币所得款项1.252亿美元及（ii）赎回非上市债务工具法定货币投资所得款项3110万美元， 部分被（i）购买物业、厂房及设备、投资物业及无形资产24，600，000美元及（ii）为新建盖都矿业数据中心购买采矿机器62，500，000美元抵销。
投资活动产生的现金净额为1.149亿美元 截至2022年6月30日止六个月，主要由于（i）出售加密货币所得款项3.513亿美元及（ii）从先前出售的附属公司收取应收款项990万美元，部分被 (i)购买1.86亿美元的加密货币用于投资（借贷和购买理财产品），（ii）购买4980万美元的物业、厂房和设备以及无形资产，以及（iii）购买 按公平值计入损益之金融资产10.8百万美元。
投资活动产生的现金净额为1.338亿美元 截至2022年12月31日止年度，主要由于出售加密货币所得款项5.61亿美元，部分被（i）购买加密货币2.86亿美元作投资（借贷及购买 （ii）购买物业、厂房及设备以及无形资产6320万美元，（iii）非上市债务工具的法定货币投资现金流出净额3080万美元，可按要求赎回， (iv)于非上市股本工具之投资29.5百万结雅及（v）就资产收购支付之现金（扣除收购现金26.7百万结雅）。
投资活动产生的现金净额为3.946亿美元 截至2021年12月31日止年度，主要归因于（i）出售加密货币所得款项5.686亿美元及（ii）关联方还款2170万美元，部分被（i）购买物业、厂房 设备及无形资产62.9百万美元，（ii）购买加密货币以贷款及投资60.0百万美元，（iii）向关联方贷款32.2百万美元及（iv）购买采矿机26.6百万美元。
于截至二零二零年十二月三十一日止年度，投资活动产生的现金净额为6,270万美元 ，主要由于(I)关联方偿还194.4,000,000美元及(Ii)出售加密货币所得款项17,3100,000美元，但由(I)向关联方贷款16,100,000美元及(Ii)购买采矿机器124,000,000美元部分抵销。
融资活动
融资活动使用的现金净额为1030万美元， 截至2023年6月30日止六个月，主要由于现金支付7，700，000美元，主要与业务合并的交易成本及已付租赁租金的资本部分2，600，000美元有关。
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目录

于截至2022年6月30日止六个月，于融资活动中使用的现金净额为160万美元，完全归因于已支付租赁租金中的资本元素。
融资活动使用的现金净额为390万美元， 截至2022年12月31日止年度，其全部来自已付租赁租金的资本部分。
融资活动使用的现金净额为1440万美元， 截至2021年12月31日止年度，其主要原因是（i）偿还关联方借款2930万美元，（ii）视为向关联方分派1090万美元，及（iii）已付租赁租金的资本部分 4，200，000美元，被可换股债务所得款项30，000美元所抵销。
融资活动产生的现金净额为3080万美元 截至2020年12月31日止年度，主要由于（i）因我们当时预期分拆而从关联方收到的出资420. 0百万美元，及（ii）从关联方借款920万美元， 被视为分派予关联方394.8百万美元及已付租赁租金的资本部分4.5百万美元抵销。
金融风险的定量与定性披露
我们在正常的过程中面临市场风险 业务市场风险指因金融市场价格及利率的不利变动而可能影响我们财务状况的亏损风险。我们的金融风险主要是加密货币风险、利率 风险、投资风险、信贷风险、外汇风险及流动性风险。
加密货币风险
当我们产生加密货币时，我们面临加密货币风险 某些收入安排。我们根据加密货币在赚取当日的现货公允价值确认收入，但加密货币的价值在出售为法定货币之日可能会发生变化。
加密货币价格受各种力量的影响，包括 全球供求、利率、汇率、通货膨胀或通货紧缩以及全球政治和经济状况。我们的盈利能力与加密货币当前和未来的市场价格以及下跌高度相关 加密货币的市场价格可能会对我们未来的运营产生负面影响。此外，如果需要，我们可能无法以期望的价格变现我们持有的加密货币，或者，在极端市场条件下，我们可能 根本无法清算我们持有的加密货币。
加密货币的历史有限， 的公允价值 加密货币一直非常不稳定。加密货币的历史表现并不代表其未来的价格表现。目前参与我们运营的加密货币主要是比特币和USDT。我们的管理 密切监控主流加密货币交易市场对从加密货币到法定货币汇率变化的影响。我们通过在我们的运营策略中包含 来限制我们的加密货币风险敞口 在赚取后不久将加密货币换成法定货币。
比特币和/或其他市场价格的波动 加密货币可能对我们的一些业务产生比其他业务更线性和可量化的影响。在2020年、2021年和2022年以及上半年，比特币和/或其他加密货币的平均市场价格上涨或下跌10% 在不考虑其他因素的情况下，2023年，将对我们的收入产生以下影响：（i）我们来自专有采矿的收入增加或减少10%；（ii）我们来自云哈希率的收入增加或减少 一般而言，由于比特币的价格是确定哈希率订阅费的关键因素，但准确的影响取决于其他因素，例如订阅时的预期挖矿奖励、合同条款、 传统模式和加速器模式之间的哈希率分配以及电价；以及（iii）云托管收入的增加或减少，前提是整体影响与私有模式相比线性程度较低 挖掘对矿机销售收入的影响取决于相关时间点对比特币的市场情绪，以及比特币的实际价格。比特币和/或其他的市场价格的变化 加密货币不会对我们来自其他来源的收入产生重大影响。
此外，比特币和其他加密货币占 于二零二一年及二零二二年十二月三十一日及二零二三年六月三十日，分别占我们总资产的1. 0%、0. 3%及1. 7%。由于我们在相对较短的时间内处置加密货币，比特币市场价格上涨或下跌10%， 截至2021年12月31日和2022年12月31日以及2023年6月30日的其他加密货币将不会对我们在这些日期的总资产产生重大影响。
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目录

利率风险
我们的利率风险主要来自银行存款， 限制性现金和借款。按浮动利率及固定利率计息的银行存款、受限制现金及借贷使我们分别承受现金流量利率风险及公平值利率风险。我们的管理层密切监控 这种比率的周期性波动。如果利率上升或下降1%，而所有其他变量（包括税率）保持不变，税前利润/（亏损）将上升或下降50万美元， 截至二零二零年、二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度及截至二零二三年六月三十日止六个月分别为3. 5百万美元、2. 1百万美元及1. 1百万美元。
投资风险
我们面临来自投资交易的投资风险 例如投资于按公平值计入损益之金融资产。该等投资并无本金保证，我们可能会因该等投资而蒙受重大损失。我们密切监控我们的投资，并将风险敞口限制在 投资风险，在其经营策略中纳入对潜在被投资者进行尽职调查的要求，以评估投资前的经营状况，并与被投资者进行定期沟通， 审阅管理层报告和最新的财务报表（如有），以评估投资阶段以及是否应就投资采取任何行动。
外币风险
我们在进行交易时面临外汇风险 本集团金融工具之公平值或未来现金流量可能因该等外币汇率变动而波动。 汇率的波动取决于许多我们无法准确预测的因素。我们的管理层正密切监察我们所面对的货币风险，并力求尽量减低其所面对的该等风险。我们没有接触 截至二零二零年及二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度以及截至二零二三年六月三十日止六个月的重大外汇风险。
信用风险
信贷风险是指交易对手违约的风险 其合同义务给我们造成经济损失。我们目前的信贷风险主要来自存放在银行的现金和存放在托管中的加密货币。
管理现金、现金等价物和受限制的风险 我们只与信誉良好的金融机构进行交易，而这些机构近期并无违约记录。因此，吾等并无因现金、现金等价物及受限制现金而产生的重大信贷风险。
截至2020年、2021年及2022年12月31日止年度，以及六个 截至2023年6月30日止的一个月，我们几乎所有的加密货币都存储在由关联方Matrixport Group保管的钱包中。为了限制与托管加密货币相关的信贷风险，我们评估 托管服务提供商的系统安全设计，并定期审查托管加密货币的暴露。我们已进一步实施内部控制，以确保适当访问托管的加密货币 并采取了在赚取后不久将加密货币处置为法定货币的操作策略。我们预期Matrixport集团不履约不会产生重大信贷风险。
然而，比特币和其他基于区块链的加密货币已经 过去并可能在未来遭受安全漏洞、网络攻击或其他恶意活动。成功的安全漏洞或网络攻击可能导致我们的加密货币部分或全部丢失，此类丢失可能导致 对我们的财务状况及经营业绩造成重大不利影响。
流动性风险
流动性风险出现在我们在以下情况下遇到困难的情况下 履行到期的金融负债。审慎的流动资金风险管理意味着维持充足现金以履行我们的财务责任。我们的流动性风险很小。我们目前有足够的储备 现金于2023年6月30日，我们录得现金及现金等价物130. 2百万美元及法定货币投资100. 0百万美元于非上市债务工具，可按要求赎回。我们相信，我们的现金、短期投资和 与我们的主要业务有关的加密货币出售的预期收益将足以满足我们的需求，
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目录

当前和预期的营运资金需求和资本支出 至少在本招股章程日期起计的18个月内。我们透过监控营运产生的现金流量、可用借贷能力，以及管理长期贷款的到期情况，管理流动资金风险。
近期会计公告
自2022年1月1日起，我们采纳了最近发布的以下条款 或修订标准。预期该等新准则不会对我们的财务报表造成任何重大影响：
标准/解释
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申请日期
的标准
 ​ ​
申请日期
为了我们的团队
对《国际财务报告准则1》的修正，附属公司作为首次采用者
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2022年1月1日
 ​ ​
2022年1月1日
《国际财务报告准则》第9号修正案，取消确认金融负债
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2022年1月1日
 ​ ​
2022年1月1日
对《国际财务报告准则3》的修正，对概念框架的参考
 ​ ​
2022年1月1日
 ​ ​
2022年1月1日
对《国际会计准则》第16号《不动产、厂房和设备》的修正： 预期用途前的进展
 ​ ​
2022年1月1日
 ​ ​
2022年1月1日
《国际会计准则》第37号修正案，繁重合同--履行合同的费用
 ​ ​
2022年1月1日
 ​ ​
2022年1月1日
国际财务报告准则第17号，保险合同和修正案，以解决关切问题和执行挑战
 ​ ​
2023年1月1日
 ​ ​
2023年1月1日
对国际财务报告准则第4号的修正，延期办法的到期日
 ​ ​
2023年1月1日
 ​ ​
2023年1月1日
对《国际会计准则》第1条的修正，作出重大判断
 ​ ​
2023年1月1日
 ​ ​
2023年1月1日
对IAS 1和IFRS实践声明2的修订， 披露会计政策
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2023年1月1日
 ​ ​
2023年1月1日
对《国际会计准则》第8号《会计估计数定义》的修正
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2023年1月1日
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2023年1月1日
国际会计准则第12号修订本，与资产有关的递延税项， 单笔交易产生的负债
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2023年1月1日
 ​ ​
2023年1月1日
国际财务报告准则第17号和第9号的初步应用--比较信息
 ​ ​
2023年1月1日
 ​ ​
2023年1月1日
截至本财务报表发布之日，IASB 已颁布多项修订，该等修订于截至二零二三年六月三十日止六个月尚未生效，且尚未于本财务报表中采纳。我们正在评估这些新产品的影响 及经修订准则及诠释将处于首次应用期间。到目前为止，我们得出结论，采纳该等准则不大可能对我们的财务状况造成重大影响。
标准/解释
 ​ ​
申请日期
为了我们的团队
国际会计准则第1号的修订，负债分类为 现行或非现行及会计政策的披露
 ​ ​
2024年1月1日
对《国际会计准则》第1号的修正案，有契诺的债务分类
 ​ ​
2024年1月1日
国际财务报告准则第16号修订本，销售的后续计量及 卖方—承租人的回租交易
 ​ ​
2024年1月1日
关键会计政策和重大判断和估计
我们编制年度合并财务报表 截至二零二零年、二零二一年及二零二二年十二月三十一日止，本集团根据国际会计准则理事会（“IASB”）颁布的国际财务报告准则（“IFRS”）编制。我们准备六个月的中期财务信息 截至2023年6月30日止，根据国际会计准则理事会颁布的国际会计准则（“IAS”）第34号“中期财务报告”。
在编制财务报表时，我们的管理层已经 影响会计政策的应用以及资产负债、损益的呈报金额的判断和估计。估计和判断将持续评估，并基于历史经验和其他 因素，包括对未来事件的预期，在当时情况下被认为是合理的。我们对未来作出估计和假设。产生的会计估计可能不等于相关实际 结果
我们认为，与 折旧相关的会计政策 采矿机、加密货币会计、自采矿业务的收入、所得税、股份支付、按公允价值计入损益的金融资产的公允价值，以及年内资产收购的评估 截至二零二零年及二零二一年十二月三十一日止，
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目录

2022年涉及编制我们的财务报表时使用的重大判断和估计 财务报表。吾等使用的判断及估计已于附注3披露，而相关会计政策则于本招股章程其他部分所载综合财务报表附注2披露。此外，作为 2023年6月进行的审查结果显示，采矿机的使用寿命由1至2年改为1至5年，然而，使用寿命的变化对中期财务报表/财务业绩的影响并没有 材料在审阅我们的财务报表时，您应考虑我们对关键会计政策的选择、我们的重大判断和影响我们应用这些政策的其他不确定性以及所报告的敏感性 该等政策、判断及不确定因素的变动。阁下应阅读有关该等重大判断及估计的说明，并连同本招股章程所载的其他披露资料一并阅读。
新兴成长型公司的地位
我们是一家"新兴增长型公司"，如《就业法案》所定义， 而我们亦可利用原本适用于上市公司的较低申报要求。《就业法案》第107条免除了新兴成长型公司遵守新的或修订的财务会计的要求 直到要求私营公司遵守这些标准。《JOBS法案》还免除了我们必须根据《萨班斯—奥克斯利法案》第404（b）条提供财务报告内部控制审计师证明的义务。
控股公司结构
Bitdeer Technologies Group是一家有限责任公司 于二零二一年十二月八日在开曼群岛注册成立，本身并无重大业务。我们目前主要通过附属公司进行业务。因此，我们支付股息的能力主要取决于股息 由我们的子公司支付。如果我们现有的附属公司或任何新成立的附属公司在未来代表其本身产生债务，监管其债务的工具可能会限制其向我们支付股息的能力。
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目录

证券说明
A类普通股在纳斯达克上市， 根据《交易法》第12（b）条注册。下文载述A类普通股及V类普通股持有人的权利。
普通股说明
普通股
将军。我们 普通股以登记形式发行，并于本公司股东名册登记时发行。我们不得向不记名股票发行。我们的非开曼群岛居民的股东可自由持有和投票 普通股。我们的普通股分为A类普通股和V类普通股。A类普通股及V类普通股持有人除投票权及换股权外，享有相同权利。 见"——投票权”下面的更多信息。第V类普通股仅由（i）吴继汉先生（“创始人”）、（ii）所有有限合伙企业、私人公司或其他 创始人直接或间接持有50%以上实际所有权或投票权的车辆，以及（iii）由创始人控制的信托，以创始人或其家族的利益为受益人，以及所有有限合伙企业， 私人公司或该信托公司全资拥有的其他工具，包括但不限于Victory Courage Limited（统称为“创始人实体”）。
转换。每个 在创始人实体转让给非创始人的个人或实体时，V类普通股应自动转换为一股A类普通股（根据股份拆分、股份合并和类似交易进行调整） 对该第V类普通股拥有任何实益所有权或经济权益的实体，或对该第V类普通股所附投票权的控制权（通过任何合同、投票代理或其他方式）；但条件是， 在创始人实体对其持有的第V类普通股授予任何留置权、押记、抵押权或其他担保权（“担保权益”）时，除非且直至该等股份的合法所有权根据该等规定转让。 担保权益（包括与之相关的任何强制执行或止赎）。
每股V类普通股可转换为一股A类 普通股（已就股份分拆、股份合并及类似交易作出调整）可由持有人选择随时转让。创始人实体持有的每股V类普通股应自动转换为A类 于创办人去世或丧失行为能力时，普通股（已就股份分拆、股份合并及类似交易作出调整）。
红利。 本公司普通股持有人有权获得本公司董事会可能宣布的股息。此外，我们的股东可以通过普通决议宣布股息，但股息不得超过我们建议的数额 导演。本公司经修订和重述的组织章程大纲和细则规定，董事在建议或宣布任何股息之前，可从合法可用于分配的资金中拨出其认为的金额 董事会可全权酌情决定，用作应付或有事项或相等股息或可适当运用该等资金的任何其他用途的储备。在 根据开曼群岛法律，本公司可从利润或本公司股份溢价账中的贷方中支付股息，但在任何情况下，如果这将导致本公司被 未能偿还其在紧接建议派付分派或股息日期后在日常业务过程中到期的债务。
投票权。本公司普通股持有人有权收取本公司股东大会通知、出席本公司股东大会及于会上投票。我们的A类普通股和V类普通股的持有人在任何时候都应作为一个类别共同投票 就所有提交股东于本公司任何股东大会上表决的事项。在所有事项上，每股A类普通股应享有一（1）票，每股V类普通股应享有十（10）票。 须于本公司股东大会上投票。于任何股东大会上进行表决均以举手方式进行，除非要求以投票方式进行表决（于宣布举手表决结果前或当日）。 主席可要求投票表决 该大会或任何一名或多名共同持有不少于普通股总数所附带表决权的股东，而该股东则亲自或委派代表出席大会。
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目录

股东于大会上通过的普通决议案，须获得本公司有权出席会议并于会上投票的股东所投普通股票数的简单多数赞成票，而特别决议案则须获得本公司有权出席并于大会上投票的股东所投普通股票数的不少于三分之二的赞成票。
对于更改名称或更改我们修订和重述的组织章程大纲和章程细则等重要事项，将需要特别决议。普通股持有人除其他事项外，可通过普通决议分拆或合并其股份。
股东大会。作为开曼群岛的豁免公司，我们没有义务根据开曼公司法召开股东年度大会。吾等经修订及重述的组织章程大纲及细则规定，吾等可(但无义务)于每年举行股东周年大会，在此情况下，吾等将于召开股东周年大会的通告中指明该会议，而股东周年大会将于董事决定的时间及地点 举行。
股东大会可以由本公司董事会主席召开，也可以由本公司董事会多数成员召开。本公司召开年度股东大会(如有)及任何其他股东大会，须提前至少十个历日发出通知。任何股东大会所需的法定人数包括一名或多名出席或由受委代表出席的股东，他们单独或合共持有本公司所有已发行股份所附所有投票权的不少于50%，并有权在该股东大会上投票。
《开曼公司法》没有为股东提供 在股东周年大会上提出任何提案的明确权利。然而，开曼公司法可能为股东提供有限的请求召开股东大会的权利，但此类权利必须在 本公司章程。
普通股转让。在遵守下列限制的情况下，本公司的任何股东可通过普通或普通形式或本公司批准的任何其他形式的转让文书转让其全部或部分普通股 董事会的
我们的董事会可以，在其绝对的自由裁量权，拒绝 登记任何未缴足或我们拥有留置权的普通股的转让。董事会亦可拒绝登记任何普通股之任何转让，除非：
•
转让文书连同其所涉及的普通股的证书一起提交给我们， 我们的董事会可能合理要求的证明转让人进行转让的其他证据；
•
转让文书仅适用于一类股份；
•
如有需要，转让文书已加盖适当印花；
•
如果转让给联名持有人，普通股将转让给联名持有人的数量 不超过四个；
•
纳斯达克可能确定的最高应付金额或我们的董事可能不时确定的较低金额的费用 我们就此事向我们提出了要求。
如果我们的董事拒绝登记转让，他们应在 内 在递交转让文书之日起三个历月后，向转让人和受让人各自发送拒绝通知。
在遵守任何 后，转让登记可以 通知纳斯达克，暂停和关闭登记的时间和期限由我们的董事会不时决定，但转让登记不得暂停， 在任何历年内关闭登记册超过30个历日。
清算。在本公司清盘时，如本公司股东可供分配的资产足以在清盘开始时偿还全部股本，则盈余应按股东在清盘开始时所持股份的面值按比例分配给股东，但须从该等股份中扣除到期款项，
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支付给我们公司的所有未付电话费或其他费用。如果我们可供分配的资产 不足以偿还全部股本，则这些资产将被分配，以便我们的股东按照他们所持股份的面值按比例承担损失。
催缴股份及没收股份。我们的董事会可在指定时间至少14个日历日之前，不时向股东发出通知，要求其股份的任何未支付金额， 付款地点。已被要求缴付但仍未缴付的股份可予没收。
赎回、购回和交出 股 在遵守开曼公司法、本公司经修订和重订的组织章程大纲和细则以及纳斯达克、证券和 不时施加的任何适用要求的前提下， 交易委员会，或任何其他认可的证券交易所上市，我们可以发行股份，条件是这些股份可根据我们的选择或这些股份持有人的选择赎回， 条款和方式由我们的董事会或我们的股东特别决议决定，我们也可以按照我们的董事会批准的条款和方式回购我们的任何股份， 董事或股东的普通决议。
根据《开曼群岛公司法》，赎回或回购 任何股份可从我们的利润中或从为赎回或回购目的而发行的新股份的收益中支付，或从资本中支付（包括股份溢价账），如果我们公司可以，则紧随 如拟作出该项付款，则须偿还其在日常业务过程中到期应付的债项。此外，根据开曼公司法，不得赎回或购回该等股份：（a）除非已缴足，（b）如果 赎回或购回将导致没有发行在外股份或（c）公司已开始清盘。此外，本公司可接受无偿交还任何缴足股份。
股权变动。如果在任何时候我们的股本被划分为不同类别或系列的股份，则任何类别或系列股份所附带的权利（除非该公司的股份发行条款另有规定 类别或系列），无论本公司是否正在清盘，经该类别或系列已发行股份三分之二持有人书面同意，或经股东大会通过的特别决议批准，可予以变更。 （三）该类别或系列股份持有人单独会议。授予已发行任何类别股份持有人的权利，除非该类别股份的发行条款另有明确规定， 被视为通过创建或发行进一步的股票排名而改变， 平价通行证或本公司赎回或购买任何类别的任何股份。股份持有人的权利不得因设立或发行具有优先权或其他权利的股份而被视为改变，包括但不限于设立具有增强投票权或加权投票权的股份。
增发新股。我们的修订和重述的组织章程大纲授权我们的董事会根据董事会的决定，在可用的范围内，不时发行额外的普通股 授权但未发行的股份。
我们修订和重述的组织备忘录还授权 董事会不时设立一个或多个系列的优先股，并就任何系列的优先股决定该系列的条款和权利，包括：
•
该系列的名称；
•
该系列股票的数量；
•
股息权、转换权、表决权；
•
赎回和清算优先权的权利和条款；以及
•
任何其他权力、偏好和亲属、参与权、任意权和其他特殊权利。
我们的董事会可以不采取行动就发行优先股 由我们的股东在授权但未发行的范围内。发行该等股份可能会削弱普通股持有人的投票权。
对书籍和记录的检查。根据开曼群岛法律，我们的普通股持有人无权查阅或获取我们的公司记录副本（我们的备忘录和章程、抵押登记册副本除外）。 及股东通过的任何特别决议）。然而，我们将向股东提供年度经审计财务报表。
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反收购条款。本公司经修订和重述的组织章程大纲和章程的某些条款可能会阻碍、延迟或阻止股东认为有利的本公司或管理层控制权的变更， 包括以下规定：
•
授权我们的董事会发行一个或多个系列的优先股，并指定价格，权利， 该等优先股的优先权、特权和限制，而无需我们的股东进一步投票或采取行动；及
•
限制股东要求和召开股东大会的能力。
然而，根据开曼群岛法律，我们的董事只能出于正当目的以及他们真诚地认为最符合我们公司利益的情况下，行使我们修订和重述的组织章程大纲和章程细则授予他们的权利和权力。
获豁免公司。根据《开曼公司法》，我们是一家获得豁免的有限责任公司。《开曼公司法》对普通居民公司和豁免公司进行了区分。任何在开曼群岛注册但主要在开曼群岛以外经营业务的公司均可申请注册为豁免公司。对获豁免公司的要求基本上与对普通公司相同，只是获豁免公司：
•
不需要打开其成员登记册以供检查；
•
无需召开年度股东大会；
•
可获得不征收任何未来税收的承诺(此类承诺通常首先作出为期20年的承诺)；
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可在另一法域继续登记，并在开曼群岛撤销登记；
•
可注册为存续期有限的公司；及
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可注册为独立的投资组合公司。
公司法中的差异
开曼公司法在很大程度上源于英国较旧的公司法，但并不遵循英国最近的成文法则，因此开曼公司法与英国现行公司法之间存在重大差异。此外，《开曼公司法》不同于适用于美国公司及其股东的法律。以下是适用于我们的《开曼公司法》条款与适用于在美国注册成立的公司的可比法律之间某些重大差异的摘要。
合并及类似安排。《开曼公司法》允许开曼群岛公司之间以及开曼群岛公司与非开曼群岛公司之间的合并和合并，但外国司法管辖区的法律必须允许这种合并或合并。就此等目的而言，(I)“合并”指两间或以上的组成公司合并，并将其业务、财产及债务归属其中一间公司，作为尚存的公司；及(Ii)“合并”指将两间或以上的组成公司合并为一间新的合并公司，并将该等公司的业务、财产及债务归属合并后的公司。为了实施这种合并或合并，每个组成公司的董事必须批准一份合并或合并的书面计划，然后必须通过(A)每个组成公司的股东的特别决议和(B)该组成公司的公司章程中规定的其他授权(如果有)授权。合并或合并的书面计划必须连同关于合并或尚存公司的偿付能力的声明、每个组成公司的资产和负债清单以及将向每个组成公司的股东和债权人发放合并或合并证书副本的承诺一并提交开曼群岛公司注册处 ，合并或合并的通知将在开曼群岛公报上公布。按照这些法定程序进行的合并或合并不需要法院批准。
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开曼母公司与其开曼群岛之间的合并 如果向该开曼子公司的每个成员提供合并计划的副本，则该子公司不需要该开曼子公司股东的决议授权，除非该成员同意 否则。为此目的，如果一家公司持有的已发行股份合计至少占子公司股东大会表决权的百分之九十（90%），则该公司是子公司的“母公司”。
除非开曼群岛的法院放弃这一要求，否则必须征得对组成公司拥有固定或浮动担保权益的每一位持有人的同意。
除某些有限情况外，开曼群岛股东 对合并或合并持异议的组成公司有权在对合并或合并持异议时要求支付其股份的公允价值（如果双方未达成协议，则将由开曼群岛法院确定） 合并或合并，但持不同意见的股东严格遵守开曼公司法规定的程序。行使此类异议者权利将阻止异议股东行使任何 因持有股份而享有的其他权利，但以合并、合并无效或违法为由寻求救济的权利除外。
除了与合并和合并有关的法定规定外，《开曼公司法》还包含以安排计划的方式便利公司重组和合并的法定规定，条件是该安排须获得将与之达成安排的每一类股东和债权人的多数批准，并且这些股东和债权人还必须代表亲自或由受委代表出席并在一次或多次会议上投票的每一类股东或债权人的四分之三的价值。为此召开了会议。会议的召开和随后的安排必须得到开曼群岛大法院的批准。虽然持不同意见的股东有权 向法院表达不应批准交易的观点，但如果法院确定以下情况，预计法院将批准该安排：
•
关于所需多数票的法定规定已经得到满足；
•
股东在有关会议上得到了公平的代表，法定多数人真诚行事，没有受到少数人的胁迫，以促进与该类别的利益背道而驰的利益；
•
该安排可由该类别中就其权益行事的聪明人和诚实人合理地批准；及
•
根据《开曼公司法》的其他一些条款，这一安排不会受到更恰当的制裁。
《开曼公司法》还包含强制收购的法定权力，这可能有助于在收购要约时“排挤”持不同意见的少数股东。当收购要约在四个月内被90%受影响股份的持有人提出并接受时，要约人可在自该四个月期限届满起计的两个月期间内，要求剩余股份的持有人按要约条款将该等股份转让给要约人。可以向开曼群岛大法院提出异议，但除非有欺诈、不守信用或串通的证据，否则这不太可能在获得如此批准的要约的情况下成功。
如果通过安排方案进行的安排和重组因此获得批准和批准，或者如果提出并接受收购要约，持不同意见的股东将没有可与评估权相媲美的权利，否则持不同意见的股东通常可以获得 特拉华州公司的持不同意见的股东享有的权利，即有权获得司法确定的股票价值的现金付款。
股东诉讼。原则上，我们通常会是起诉我们作为一家公司的不当行为的适当原告，一般情况下，小股东不得提起衍生品诉讼。然而，根据开曼群岛极有可能具有说服力的英国当局，开曼群岛法院将遵循和适用普通法原则(即FOSS诉哈博特案中的规则及其例外情况)，从而允许 非控股股东以公司的名义对其提起集体诉讼或派生诉讼，以挑战：
•
对公司而言是非法的或越权的行为，因此不能由 批准。 股东；
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•
一种行为，虽然没有越权，但需要有特定（或特别）多数（即多于一个）的授权。 （简单多数）尚未获得；及
•
这一行为构成了对少数人的欺诈，其中违法者自己控制了公司。
董事和高级管理人员的赔偿和责任限制。开曼群岛法律并不限制公司的组织章程大纲和章程规定的高级管理人员和董事的赔偿范围， 在开曼群岛法院可能认定任何此类规定违反公共政策的情况下，如就民事欺诈或犯罪后果提供赔偿。或者说，在这个时候， 欺骗或不诚实。我们的修订和重述的组织章程大纲和章程规定，我们应就所有诉讼、诉讼、费用、收费、开支、损失、损害赔偿或责任向我们的高级管理人员和董事提供赔偿 该等董事或高级管理人员在本公司的业务或事务中（包括由于任何判断错误而导致的）所招致或承受的损失（但由于该等人员的不诚实、故意违约或欺诈除外），或 在执行或履行其职责、权力、授权或酌情决定权时，包括在不损害前述一般性的情况下，该董事或高级人员在抗辩时所招致的任何费用、开支、损失或责任 （无论成功与否）在开曼群岛或其他地方的任何法院进行的任何民事诉讼。该行为标准通常与特拉华州将军允许的相同 特拉华州公司的公司法。
此外，我们还与我们的董事和高管签订了赔偿协议，在我们修订和重述的组织章程大纲和章程细则中规定的赔偿之外，为这些人提供额外的赔偿。
董事的受托责任。根据特拉华州公司法，特拉华州公司的董事对公司及其股东负有受托责任。这一义务有两个组成部分：注意义务和忠诚义务。责任 谨慎要求董事真诚行事，并须像一般谨慎的人在类似情况下会采取的谨慎态度。根据这一义务，董事必须告知自己并向股东披露所有重要信息 关于重大交易的合理可用信息。忠实义务要求董事以他合理认为符合公司最大利益的方式行事。他不得利用他的公司职位 为了个人利益或利益。该义务禁止董事进行自我交易，并授权公司及其股东的最佳利益优先于董事、高级管理人员或控股公司拥有的任何利益 股东，而不是股东一般分享。一般而言，董事的行为被推定为在知情的基础上，本着诚信和诚实地相信所采取的行动符合董事的最佳利益。 Corporation.但是，这一推定可以被违反其中一项信托义务的证据推翻。如果董事出示了有关交易的此类证据，则董事必须证明 交易，且交易对公司具有公允价值。
根据开曼群岛法律，董事应承担三种类型的 对公司的责任：（i）法定责任；（ii）受托责任；及（iii）普通法责任。开曼公司法对董事施加多项法定责任。然而，开曼群岛董事的受托责任未被法典化， 开曼群岛的法院认为，董事负有以下受托责任：（a）按照董事善意认为符合公司最佳利益的方式行事的责任；（b）行使其权力的责任， （c）有责任避免将来限制其酌情权，以及（d）有责任避免利益冲突和责任冲突。董事应承担的普通法义务是以技巧、谨慎和勤勉行事的义务 可以合理期望执行与该董事就公司执行的相同职能的人，并且以符合与之相称的谨慎标准的技能、谨慎和勤勉行事 他们所具备的任何特殊技能，使他们能够达到比没有这些技能的董事更高的标准。
股东通过书面决议采取行动。根据《特拉华州普通公司法》，公司可以通过修改公司注册证书来取消股东以书面同意方式行事的权利。开曼群岛法律和我们的修订和 重述的公司章程规定，股东可以通过由有权在大会上就公司事项投票的每位股东或其代表签署的一致书面决议，批准公司事项 会议没有举行。
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股东提案。根据特拉华州普通公司法，股东有权在股东年会上提出任何提案，前提是该提案符合管理文件中的通知规定。A 董事会会议可以由董事会或在管理文件中授权召开的任何其他人召开，但股东不得召开特别会议。
《开曼公司法》仅为股东提供有限的 要求召开股东大会的权利。但是，这些权利可以在公司的章程中规定。本公司经修订和重述的公司章程规定，应本公司任何一名或多名股东的要求， 单独或共同持有的股份总数不少于本公司所有已发行及已发行股份在股东大会上有权投票的股份总数的三分之一， 根据要求，董事会将须召开股东特别大会。作为开曼群岛获豁免公司，我们可但并无法律义务召开股东周年大会。见"—证券说明—股东大会"欲了解更多有关股东在股东周年大会上提出建议的权利的资料。
累积投票。根据《特拉华州普通公司法》，除非公司的公司注册证书明确规定，否则不允许进行董事选举的累积投票。累积投票可能有助于 少数股东在董事会中的代表性，因为它允许少数股东对一名董事投票，这增加了股东的投票权 关于选举这样的董事。开曼群岛法律并无禁止累积投票，惟我们经修订及重列的组织章程细则并无规定累积投票。因此， 我们的股东在这个问题上所获得的保护和权利并不比特拉华州公司的股东少。
董事的免职。根据《特拉华州普通公司法》，只有在获得多数有权投票的已发行股份批准的情况下，才可罢免具有分类董事会的公司的董事，除非 公司注册证书另有规定。根据本公司经修订及重列的组织章程细则，董事仅可因股东普通决议案而被罢免。此外，应空出一名董事的职位 如果董事（i）破产或与债权人作出任何安排或债务重整；（ii）被发现精神不健全或去世；（iii）以书面通知公司辞职；（iv）未经特别许可 缺席我们的董事会，连续三次缺席董事会会议，董事会决议解除其职务；或（v）根据我们修订和重述的任何其他条款被免职 组织章程大纲及章程细则。
与感兴趣的股东的交易。特拉华州普通公司法包含适用于特拉华州公司的企业合并法规，根据该法规，除非公司明确选择不受该法规的管辖， 根据其注册证书的修订，公司不得与"有利害关系的股东进行若干业务合并，自该人成为有利害关系的股东之日起计三年内。安 有利害关系的股东一般是指在过去三年内拥有或拥有目标公司15%或以上已发行有表决权股份的人士或团体。这会限制潜在收购方进行 两级收购目标，所有股东不会得到平等对待。除其他事项外，如果该股东成为有利害关系的股东之前，董事会（董事会） 批准导致该人成为有利害关系股东的企业合并或交易。这鼓励特拉华州公司的任何潜在收购方就任何收购条款进行谈判 与目标董事会的交易。
开曼群岛法律没有类似的法规。 因此，我们无法利用特拉华州企业合并法规提供的保护类型。然而，尽管开曼群岛法律不规范公司之间的交易 该条例规定，该等交易必须真诚地以公司的最佳利益为依归，而不得对小股东构成欺诈。
解散；结束。根据特拉华州普通公司法，除非董事会批准解散提案，否则解散必须得到持有公司100%投票权的股东的批准。 董事会应当以董事会的过半数批准解散。特拉华州法律允许特拉华州公司在其公司注册证书中包括 与董事会提出的解散有关的绝对多数表决规定。
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根据开曼群岛法律，公司可以通过以下方式进行清盘： 开曼群岛法院的命令或其成员的特别决议，或如果公司无法偿还到期债务，则其成员的普通决议。法院有权下令在 指明的情况的数目，包括法院认为这样做是公正和公平的。根据《开曼公司法》以及我们修订和重述的公司章程，我们的公司可能会被解散、清算或 我们股东的特别决议结束了
股权变更。根据《特拉华州一般公司法》，除非公司注册证书另有规定，否则公司可在获得该类别流通股的多数批准的情况下更改该类别股票的权利。根据开曼群岛法律及吾等经修订及重述的组织章程细则，如在任何时间，吾等的股本被分成不同类别的股份，则任何类别股份所附带的权利(除非该类别股份的发行条款另有规定)，不论是否清盘，均可在取得该类别已发行股份三分之二的持有人的书面同意下，或在该类别股份持有人的另一次会议上通过的特别 决议案的批准下更改。
管理文件的修订。根据特拉华州公司法，公司的管理文件可在有权投票的流通股的多数批准下进行修改，除非公司注册证书 另有规定。根据开曼公司法及本公司经修订及重述的组织章程大纲及细则，吾等的组织章程大纲及章程细则只可由本公司股东以特别决议案修订。
非居民或外国股东的权利 。我们修订和重述的组织章程大纲和章程细则对非居民或外国股东持有或行使我们 股份的投票权的权利没有任何限制。此外，在我们修订和重述的组织章程大纲和章程细则中，没有关于股东所有权必须披露的所有权门槛的规定。
股份回购计划
2023年6月16日，根据10b5—1股票回购协议 于2023年6月16日，我们的董事会授权回购最多1，000，000美元的A类普通股（“回购计划”），有效期至2023年9月15日。我们的 随后延长了回购计划 董事会有效期至2023年12月15日。我们可能会回购全部或部分授权回购金额。回购计划不要求我们回购任何特定数量的A类普通股， 我们的管理层可随时暂停或终止回购计划。根据回购计划，截至本招股说明书日期，我们已回购606，756股A类普通股，约 260万美元。
债务证券、认股权证和权利及其他证券说明
债务证券说明
我们可能会发行债务证券，这些证券可以是有担保的，也可以是无担保的 并可交换及╱或转换为其他证券，包括我们的A类普通股。债务证券将根据我们与指定受托人之间的一份或多份独立契约发行。每个系列的术语 包括一系列债务证券可转换为其他证券或可交换为其他证券的条款（如有），而该契约的重要条款将载于适用的 招股说明书补充。
适用的招股说明书补充将规定，在以下情况下 要求及如适用，就交付招股章程补充所涉及的债务证券的下列条款（非详尽无遗）：
•
该系列的标题；
•
本金总额；
•
发行价，以债务证券本金总额的百分比表示；
•
本金总额的任何限额；
•
支付本金的日期；
•
利率（可以是固定的或可变的），或（如适用）用于确定该利率的方法，或 差饷；
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•
支付利息（如有的话）的日期，以及应付利息的任何常规记录日期；
•
须缴付本金及（如适用）溢价及利息的地方；
•
吾等可或持有人可要求吾等赎回或购回债务证券的条款及条件；
•
可发行该等债务证券的面额，如面额为1，000美元或任何整数 这个数字的倍数；
•
该等债务证券是以凭证式债务证券或全球债务证券的形式发行；
•
在宣布到期日加速时应支付的本金部分，如果 债务证券的本金额；
•
面额货币；
•
用于支付本金和保险费（如适用）的货币或货币单位的指定，以及 利息，将；
•
如果债务证券的本金和（如适用）溢价或利息的支付将在一个或多个 货币或货币单位（面额货币以外的货币），确定该等付款的汇率的方式；
•
如果本金额以及保费和利息（如适用）可参考基于 货币，或参考商品、商品指数、股票交易指数或金融指数，则确定该等金额的方式；
•
与为该等债务证券而提供的任何抵押品有关的条文（如有的话）；
•
任何违约事件；
•
转换为普通股或交换普通股的条款及条件（如有）；
•
任何存款人、利率计算代理人、汇率计算代理人或其他代理人；以及
•
债务证券在付款权上应优先于其他人的条款和条件（如有） 我们公司的债务。
权证描述
我们可能会发行认股权证以购买我们的债务或股本证券。 认股权证可独立发行或与任何其他证券一并发行，并可附于或独立于该等证券。每一系列认股权证将根据我们之间签订的单独认股权证协议发行 还有一个搜查令任何要约认股权证的条款及适用认股权证协议的重要条文的描述将载于适用招股章程补充。
适用的招股说明书补充将规定，在以下情况下 须及如适用，须提供招股章程补充所涉及的认股权证的下列条款（非详尽无遗）：
•
该等认股权证的名称；
•
该等认股权证的总数为何；
•
该等认股权证的发行价；
•
该等认股权证的价格将以何种货币支付；
•
证券或其他权利，包括根据价值、利率或价格以现金或证券形式收取付款的权利 在行使该等认股权证时购买的一种或多种指定商品、货币、证券或指数，或上述各项的任何组合；
•
行使该等证券或其他权利时购买的价格和货币 可以购买权证；
•
行使该等认股权证的权利的开始日期及该权利的届满日期；
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•
如适用，可在任何一次行使的此类认股权证的最低或最高金额；
•
如适用，发行该等认股权证所用证券的名称和条款以及该等证券的数量 与每一种证券一起发行的权证；
•
如适用，该等认股权证及相关证券可分别转让的日期及之后；
•
与登记程序有关的信息(如果有)；
•
（如适用）对任何重大美国联邦所得税考虑因素的讨论；以及
•
该等认股权证的任何其他条款，包括与交易和行使有关的条款、程序和限制 搜查令
美国存托股份简介
不适用。
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证券的形式
每个债务证券、认股权证和单位将由 以确定形式向特定投资者或由一个或多个全球性证券发行的证书，代表证券的全部发行。经认证的证券将以最终形式发行，并发行全球证券 以注册形式。担保证券指定您或您的代名人为该证券的所有人，并且为了转让或交换这些证券或收取利息或其他中期付款以外的付款，您或您的代名人 必须将证券实际交付给受托人、登记官、付款代理人或其他代理人（如适用）。全球证券指定托管人或其代理人为这些全球证券代表的债务证券、权证或单位的所有人 证券存管机构维护一个计算机化系统，该系统将通过投资者在其经纪商/交易商、银行、信托公司或其他机构所维持的账户反映每个投资者对证券的实际所有权 代表，我们将在下面详细解释。
注册全球证券
我们可能会在 将存放于适用招股说明书增补件中指明的托管人或其代名人，并以该托管人或代名人的名义登记的一种或多种已完全登记的全球证券的形式。在这些情况下，一个或 更多的注册全球证券将以与注册全球证券所代表的证券本金总额或面值总额相等的面额发行。除非 其全部交换为最终登记形式的证券，则登记的全球证券不得转让，但作为一个整体由登记的全球证券的保管人、保管人的被指定人或任何 保存人或被提名人的继承人。
如未在下文中描述，保存人的任何特定条款 有关由注册全球证券代表的任何证券的安排，将在有关该等证券的招股章程补充文件中予以说明。我们预计以下条款将适用于所有保存人 安排
注册全球证券实益权益的所有权 将限于在保存人有账户的人，称为参与人，或可能通过参与人持有权益的人。在发行已注册的全球证券时，托管人将在其簿记上记入贷方 登记及过户系统，参与者之账户内有参与者实益拥有之证券各自本金或面值。参与分销 的任何经销商、承销商或代理商 证券将指定贷方帐户。已注册全球证券实益权益的所有权将显示在 维护的记录上，所有权权益的转让将仅通过这些记录进行 就参与人的利益而言，应记录在参与人的记录中，就通过参与人持有的人的利益而言。某些州的法律可能要求某些证券购买者采取实物 以最终形式交付这些证券。这些法律可能会损害您拥有、转让或质押注册全球证券的受益权益的能力。
只要保管人或其指定人是注册所有人 则该托管人或其代名人（视情况而定）将被视为该注册全球证券代表的证券的唯一所有人或持有人， 授权协议或单位协议。除下文所述外，已注册全球证券的实益权益所有人无权将已注册全球证券所代表的证券登记在其名下， 将不会收取或有权收取最终形式的证券的实物交付，且不会被视为适用的指示、认股权证协议或单位协议项下的证券拥有人或持有人。 因此，拥有已注册全球证券实益权益的每个人必须依赖该已注册全球证券的保管人的程序，如果该人不是参与者，则依赖 该人透过该人拥有其权益的参与者行使持有人根据适用的指数、认股权证协议或单位协议所享有的任何权利。我们理解，根据现有的行业惯例，如果我们要求 持有人，或如果已登记全球证券的实益权益的所有人希望给予或采取持有人根据适用的票据、权证协议或单位协议有权给予或采取的任何行动，则 注册全球证券将授权持有相关实益权益的参与者采取或采取该行动，参与者将授权通过他们拥有的实益所有人采取或采取该行动，或 否则，他们会根据透过他们持有的实益拥有人的指示行事。
本金、保费（如有）和债务利息支付 证券，以及就认股权证或单位向持有人支付的任何款项，由以托管人或其代名人名义注册的注册全球证券代表
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将向保存人或其代名人作出，作为 注册全球证券的注册所有者。Bitdeer Technologies Group、受托人、权证代理人、单位代理人或Bitdeer Technologies Group的任何其他代理人、受托人的代理人或权证代理人的代理人或 单位代理人将对与注册全球证券的实益所有权权益相关的付款记录的任何方面或维护、监督或审查任何 与这些实益拥有者权益有关的记录。
我们预计，任何证券的托管人 以注册全球证券为代表的，在收到任何本金、溢价、利息或向该注册全球证券持有人进行的基础证券或其他财产的其他分配后，将立即贷记 参与人账户的金额与其各自在该注册全球证券中的实益权益成比例，如保存人记录所示。我们还希望参与者向受益人支付的款项 通过参与者持有的注册全球证券的权益将受长期客户指示和惯例的约束，就像目前为客户账户持有的证券以不记名形式持有的情况一样，或 以"街道名称"登记，并将由这些参与者负责。
如果由 代表的任何此类证券的托管人 注册全球证券在任何时候都不愿意或不能继续作为存管机构或不再是根据《交易法》注册的清算机构，而根据《交易法》注册为清算机构的继任存管机构是 如在90天内未获本公司委任，则本公司将以确定形式发行证券，以换取由托管人持有的注册全球证券。以最终形式发行的任何证券，以换取注册的全球证券 证券将以保管人给予有关受托人，权证代理人，单位代理人或本公司或其其他有关代理人的名称登记。预计保存人的指示将基于 保存人从参与人收到的关于保存人所持有的已登记全球证券的实益权益的所有权的指示。
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配送计划
我们可以通过以下一种或多种方式出售证券（或 （以任何组合）不时地：
•
通过承销商或交易商；
•
直接向有限数量的购买者或单一购买者；
•
在《证券法》第415（a）（4）条所指的"在市场上发行"，在 交换或其他；
•
通过代理；或
•
通过适用法律允许并在适用招股章程补充说明书中描述的任何其他方法。
招股说明书补充将说明 证券，包括：
•
承销商、交易商或代理人的姓名或名称；
•
该等证券的购买价格以及我们将收取的收益（如有）；
•
承销折扣或代理费及其他构成承销商或代理人补偿的项目；
•
任何公开发行价格；
•
允许或转租给或支付给经销商的任何折扣或优惠；以及
•
证券可以上市的任何证券交易所。
任何公开发行价格以及允许的任何折扣或优惠 或重新允许或支付给经销商的费用可能会不时更改。
如果在销售中使用承销商，则证券将 由承销商为自己的帐户购买，并可能不时在一个或多个交易中转售，包括：
•
谈判交易；
•
以固定的公开发行价格，并可能改变的价格；
•
按销售时的市价计算；
•
按与当时市场价格相关的价格计算；或
•
以协商好的价格。
除非在招股说明书补充中另有说明， 承销商购买任何证券的义务将以惯常的收市条件为条件，承销商将有义务购买所有该系列证券（如有购买）。
证券可不时透过代理人出售。 招股说明书补充书将列出参与发售或出售证券的任何代理人的姓名，以及向他们支付的佣金。一般而言，任何代理人在其任命期间将尽最大努力行事。
向或通过一个或多个承销商或代理商销售 在市场上的发售将根据与承销商或代理商签订的分销协议的条款进行。该等承销商或代理人可以代理或委托。在任何此类协议的有效期内， 股份可在任何证券交易所、市场或普通股交易设施每日以私下协商的方式出售，或与承销商或代理人协议的其他方式出售。分布 本协议将规定出售的任何普通股将按协商价格或与本公司普通股当时的市价有关的价格出售。因此，关于将筹集的收益的确切数字或 目前尚不能确定支付的佣金，并将在招股说明书补充中说明。根据分销协议的条款，我们也可能同意出售，相关承销商或代理商可能同意 征求收购我们普通股或其他证券的要约。每份该等分销协议的条款将在招股章程补充中说明。
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目录

我们可以授权承销商、经销商或代理商征求 某些购买人根据规定在未来指定日期付款和交付的延迟交付合同，以招股说明书补充文件所载的公开发行价格购买证券的要约。 合约将只受招股章程补充文件所载的条件所规限，而招股章程补充文件将列明为招揽该等合约而支付的佣金。
承销商和代理商可根据所签订的协议享有权利 本公司向本公司提供赔偿，以赔偿某些民事责任，包括证券法规定的责任，或就承销商或代理人可能被要求支付的款项作出贡献。
招股说明书补充还可以说明 承销商可以过度分配或进行交易，使证券的市场价格稳定、维持或以其他方式影响证券的市场价格，例如，通过输入 稳定投标、影响集团进行交易或施加惩罚性投标。
承销商和代理商可能是客户，从事 在日常业务过程中与我们及其附属公司进行交易或为我们及其附属公司提供服务。
每一系列证券都将是新发行的证券， 除了我们在纳斯达克上市的普通股外，我们将没有固定的交易市场。任何承销商向其出售证券以公开发行和销售，可以在证券中建立市场，但此类承销商不得 有义务这样做，并可随时停止任何做市，恕不另行通知。本公司普通股以外的证券可能会或不会在全国性证券交易所上市。
根据《交易法》第15c6—1条，在二级交易 市场通常要求（a）在2024年5月28日之前的两个工作日内结算，（b）在2024年5月28日开始的一个工作日内结算，除非任何此类交易的当事人另有明确约定，或者我们将证券出售给 承销商在确定的承诺承销发行。适用的招股章程补充可能规定，阁下证券的原发行日期可在阁下证券交易日后两个预定营业日以上。 因此，在这种情况下，如果您希望在您的证券原始发行日期前第二个营业日之前的任何日期交易证券，您将需要，因为您的证券最初是 预期在您的证券交易日后超过两个预定营业日内交收，以作出其他交收安排，以防止交收失败。
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目录

与发售相关的费用
下表列出了本公司因可能发行根据本注册声明登记的证券而预计将产生的所有费用(承销折扣和佣金或代理费和构成承销商或代理人补偿的其他项目，如有)：
 
 ​ ​
金额
美国证券交易委员会注册费
 ​ ​
110,700美元
FINRA备案费用
 ​ ​
 (1)
会计费用和费用
 ​ ​
 (1)
律师费及开支
 ​ ​
 (1)
财务印刷费和杂项费用
 ​ ​
 (1)
总计
 ​ ​
 (1)
(1)
这些费用和支出取决于发行的证券和发行数量，因此不能在这次估计为 ，并将反映在适用的招股说明书附录中。
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目录

税务方面的考虑
美国联邦所得税的考虑因素
以下是对一般适用于“美国持有者”(定义如下)收购、拥有和处置普通股的某些重要的美国联邦所得税考虑事项的讨论。本讨论仅适用于由美国持有者持有的普通股，作为《守则》第(1221)节所指的“资本资产”(一般指为投资而持有的财产)。本讨论并不针对美国持有人的特殊情况描述可能与美国持有人相关的所有美国联邦所得税考虑因素，也不涉及任何州、地方或非美国税收考虑因素、任何非所得税(如赠与税或遗产税)考虑因素、替代性最低税、守则第451(B) 节下的特殊税务会计规则、净投资收入的联邦医疗保险缴费税、或受特殊税收规则约束的可能与美国持有者相关的任何税收后果，包括但不限于：
•
银行或其他金融机构；
•
保险公司；
•
共同基金；
•
养老金或退休计划；
•
S公司；
•
证券或货币经纪或交易商；
•
选择按市值计价的证券交易员；
•
受监管的投资公司；
•
房地产投资信托基金；
•
信托或财产；
•
免税组织(包括私人基金会)；
•
持有普通股作为"跨接"、"对冲"、"转换"、"合成证券"、"推定出售"的一部分的人， 或为美国联邦所得税目的的其他综合交易；
•
具有美元以外的功能货币的人员；
•
某些美国侨民或前美国长期居民；
•
(直接、间接或建设性地)拥有我们5%或以上股份的人；
•
因行使员工股票期权或其他补偿而获得普通股的人；
•
合伙企业或其他实体或安排，被视为美国联邦所得税目的的转嫁实体，以及 这些实体的投资者；
•
第957条（a）款所指的“外国控制公司”；
•
第1297（a）条所指的"被动外国投资公司"；以及
•
积累收益以逃避美国联邦所得税的公司。
如果合伙企业（包括被视为 （就美国联邦所得税目的而言）持有普通股，该合伙企业中合伙人的税务待遇一般取决于合伙人的地位以及合伙企业和合伙人的活动。合作伙伴关系 持有普通股者应就其特定情况下的税务后果咨询其税务顾问。
本讨论基于《守则》，美国财政部 根据该条例颁布的规章、行政裁决和司法决定，所有这些都是现行有效的，所有这些都可能发生变化或不同的解释，可能具有追溯效力。任何此类变更或差异 解释可能会改变本文所述的税务后果。此外，无法保证美国国税局（“IRS”）不会质疑本文所述的税务考虑，且法院不会支持 这样的挑战。
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目录

在本讨论中，"美国持有人"是指 普通股的实益拥有人，即为美国联邦所得税目的：
•
是美国公民或美国居民的个人；
•
在或 创建或组织的公司（包括为美国联邦所得税目的被视为公司的实体） 根据美国、其任何州或哥伦比亚特区的法律；
•
其收入应缴纳美国联邦所得税的遗产，无论其来源如何；或
•
（i）如果美国境内的法院能够对信托的管理行使主要监督，则信托 以及本法典第7701（a）（30）条所指的一个或多个"美国人"有权控制信托的所有实质性决定，或（B）根据适用的美国财政部实际上具有有效选择 被视为美国人。
本讨论仅适用于一般性信息问题， 不是税务建议。美国股东应就收购、拥有及处置普通股份的税务后果咨询其税务顾问。
普通股的分配
但须遵守下文"——被动外商投资公司规则，"普通股的分派一般将作为美国联邦所得税的股息征税，但以我们的当期或累计支付的数额为限 根据美国联邦所得税原则确定的收入和利润。超过我们当前和累计收益和利润的此类分配将构成资本回报，该资本回报将用于减少（但不 低于零）适用的美国持有人在其普通股中的调整后税基。任何剩余部分将被视为出售或其他应纳税处置普通股所实现的收益，并将按下文所述处理 “出售或其他应纳税的普通股”。任何此类分配的金额将包括我们（或其他适用的预扣税代理人）就任何非美国税款而要求预扣税的任何金额。任何此类 被视为股息的金额将被视为外国来源股息收入。美国公司持有人收到的任何此类股息通常不符合美国公司在 从其他美国公司收到的股息。对于非公司美国持有人，任何此类股息通常仅在以下情况下才按当前优惠的长期资本利得税率征税：（i）普通股易于 可在美国成熟的证券市场上交易，或者我们有资格享受与美国签订的适用税务条约规定的利益，（ii）我们当时不被视为PFIC， 股息已支付或在上一年度支付，及（iii）符合一定的持有期限和其他要求。以美元以外的货币支付的任何此类股息通常为通过参考计算的美元金额 实际或推定收到之日的汇率，不论该笔款项是否实际上已兑换成美元。如果股息为 ，则美国持有人可能会有外币收益或损失 在实际收到或推定收到之日后兑换成美元。
如上所述，在适用限制的前提下，征税 美国以外的司法管辖区可以对普通股的分配进行预扣税，并且美国持有人可能有资格享受降低的预扣税率，但前提是，在适用的税务条约与适用的税务条约之间 美国和/或有资格获得外国税收抵免，以应对美国持有人的美国联邦所得税负债。最近发布的美国财政部法规，适用于 自2021年12月28日或之后开始的应税年度，在某些情况下可能会禁止美国持有人就某些根据适用税务条约不可抵免的外国税收申请外国税收抵免。代替 申请外国税收抵免的美国持有人可在美国持有人的选择下在计算该美国持有人的应纳税收入时扣除外国税款，但须遵守美国税法的一般适用限制。选择扣除外国人 代替申请外国税收抵免的税款适用于在作出该项选择的课税年度内已缴付或应计的所有外国税款。外国税收抵免规则复杂，美国持有人应咨询其税务顾问 关于这些规则的适用，包括外国税收在其特定情况下的信誉。
普通商品的销售或其他应纳税处置 股份
根据下面"—被动外国 "中讨论的PFIC规则 根据《投资公司规则》，“在出售或其他应课税处置普通股时，美国持有人通常将确认的收益或亏损金额等于（i）（A）现金金额与（B）之间的差额（如有） 任何人的公平市值
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目录

在该出售或处置中收到的其他财产，以及（ii）美国持有人的 普通股的经调整税项基础。任何该等收益或亏损一般为资本收益或亏损，且倘美国持有人持有该等普通股之期超过一年，则为长期资本收益或亏损。长期资本 非公司持有人确认的收益一般将按目前优惠的长期资本收益率征税。资本损失的扣除受到限制。就国外税收抵免而言，任何此类收益或损失 通常将被视为美国来源的收益或损失。
如果美国持有人在出售时收到的对价，或 倘普通股的其他应课税处置并非以结雅支付，则变现金额将为该等付款的结雅价值，并参考该等出售或处置当日的有效汇率计算。美国 持有人可能会有外汇收益或损失，其范围为（i）在出售或处置当日的该等付款的美元价值与（ii） 计算的该等付款的美元价值之间的差额（如有）。 指结算日有效的汇率。
美国持有人应咨询其税务顾问有关税务 出售或其他应课税处置普通股的后果，包括美国以外的征税管辖区在其特定情况下对该出售或处置征收的外国税收的可信性。
被动型外国投资公司规则
美国持有人的美国联邦所得税待遇可能是 如果我们在美国联邦所得税方面被视为PFIC，则与上述情况有重大不同。一般而言，非美国公司为美国联邦所得税目的的任何应税年度的PFIC，其中（i）50%或以上 其资产的平均价值（通常根据加权季度平均值确定）包括产生被动收入的资产，或（ii）其总收入的75%或以上由被动收入构成。 收入被动收入通常包括股息、利息、特许权使用费、租金、投资收益、不产生任何收入的物业销售净收益以及商品销售净收益（受某些限制 例外情况，例如在积极进行贸易或业务中获得的某些收入的例外情况）。现金和现金等价物是，加密货币余额可能是被动资产。商誉的价值通常被视为 根据商誉归属活动产生的收入的性质确定主动或被动资产。就PFIC规则而言，直接或间接拥有价值至少25%的非美国公司 另一个法团的股票被视为好像它持有它在另一个法团的资产中的比例份额，并直接收取它在另一个法团的收入中的比例份额。
根据公司对其收入、资产、活动的分析， 根据本公司的财务状况和市值，本公司认为其于截至2023年12月31日的应课税年度并非PFIC。但是，公司在任何纳税年度的PFIC状态是一个实际的年度决定，只能在年底后进行 该年度，并将取决于公司收入和资产的组成及其不时的资产价值（包括其商誉的价值，该价值可在很大程度上参考 A类普通股不时变动，可能会波动）。此外，倘本公司的市值于任何应课税年度大幅下跌，则本公司于该年度成为私人金融公司的风险将增加。此外，无论 公司的收入和资产（包括商誉）在多大程度上将被定性为主动或被动，这取决于各种不确定因素，包括公司的未来业务计划和应用 有不同解释的法律。例如，没有权威机构直接解决公司收入的某些项目的适当处理，例如来自加密货币自挖矿、哈希率共享或 根据PFIC规则，本公司将这些收入项目视为活跃的，但这种处理方式并不确定。此外，公司的某些业务活动产生被动收入，尽管 由于该等收入目前数额较小，如果本公司从该等业务活动赚取的收入比例在未来的纳税年度增加，本公司成为PFIC的风险将增加。因此，不能有 本公司保证本公司在当前或未来任何应税年度不会成为PFIC，且本公司的美国律师对本公司在任何应税年度的PFIC地位不发表意见。
虽然PFIC身份通常每年确定一次，但如果 在美国持有人持有其普通股的期间内，被确定为任何应课税年度（或部分）的PFIC，且该美国持有人未进行按市值计价选择或合格选择基金 （“QEF”）选举，或（就本讨论而言，统称为“PFIC选举”），就我们被视为PFIC，且美国持有人持有（或被视为持有）普通股的首个应课税年度而言。 股票，或美国持有人
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目录

如下文所述，不进行清除选举，美国持有人 通常将遵守关于（i）美国持有人在出售或其他应课税处置其普通股时确认的任何收益和（ii）向美国持有人作出的任何"超额分配"的特殊和不利规则 （一般而言，在美国持有人的一个应课税年度内，向美国持有人作出的任何分配，超过美国持有人在前三个年度内就其普通股收到的平均年度分配的125% 美国持有人的应课税年度，或（如较短者）美国持有人持有其普通股的期间）。
根据这些规则：
•
美国持有人的收益或超额分配将在美国持有人的持有期内按比例分配，在其普通 股份；
•
分配给美国持有人应纳税年度的金额，美国持有人在该年度确认收益或收到超出部分 在我们被视为PFIC的第一个应课税年度的第一天之前，美国持有人持有期间的任何期间，将作为普通收入征税；
•
分配给美国持有人的其他应纳税年度（或其部分）的金额，并包含在美国持有人的 持有期将按该年度有效且适用于美国持有人的最高税率征税；及
•
美国将征收一项与一般适用于少缴税款的利息相等的额外税。 就美国持有人的每个其他应课税年度应占的税项向持有人支付。
PFIC选举
如果我们被视为PFIC，普通股构成 如果美国持有人在其持有的第一个纳税年度对其普通股进行按市值计价选择，则美国持有人可以避免上述不利的PFIC税务后果（或 被视为持有）普通股及其后各应课税年度。该美国持有人通常将其每一应纳税年度的普通股在年末的公允市值超出部分（如有）作为普通收入。 于年内，其普通股之经调整税项基准。美国持有人还将就其普通股调整后的税基超出其普通股公平市值的部分（如有）确认普通亏损 于应课税年度结束时的股份（但仅限于先前因按市价计算选择而计入的收入净额）。美国持有人在其普通股中的调整后税基将进行调整，以反映 任何该等收入或亏损金额，以及出售或其他应课税处置其普通股所确认的任何进一步收益将被视为普通收入。
按市价计价选择仅适用于"适销 股票"，通常指在美国证券交易委员会注册的国家证券交易所（包括纳斯达克（普通股目前在纳斯达克上市）或外汇交易所定期交易的股票 美国国税局确定的市场有足够的规则，以确保市场价格代表合法和合理的公平市场价值。因此，该选择一般不适用于我们的任何非美国子公司，除非股份 这些子公司本身就是"可销售的股票"。因此，美国持有人可能会继续受到上文讨论的与任何较低级别PFIC相关的不利PFIC税务后果，如下所述，尽管其 就普通股而言，按市价计值选择。
如果进行，则按市价计值选择将对 （b）在作出选择的应课税年度及其后所有应课税年度，除非普通股不再符合PFIC规则的目的，或美国国税局同意撤销选择。美国持有人 应咨询其税务顾问，以了解在其特定情况下就普通股采用按市价计值选择的可行性和税务后果。
如果我们是一个PFIC和一个美国，将适用的税收后果。 持有人作出有效的优质教育基金选择，亦会有别于上述的私人金融机构税务不利后果。然而，为了遵守QEF选举的要求，美国持有人通常必须收到PFIC年度信息 我们的声明。如果我们被确定为任何应课税年度的私人金融机构，我们目前不打算提供美国持有人进行或维持优质教育基金选举所需的资料。因此，美国持有人应假设QEF 本公司将不会就普通股作出选择。
如果我们被视为PFIC，且美国持有人失败或无法 为了及时进行前期的PFIC选举，美国持有人可能会寻求进行清除性选举，以清除其普通股的PFIC污点。下
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清除选举，美国持有人将被视为已出售其普通 按其公平市价计算的股份及就该视为出售确认的任何收益将被视为超额分派，如上所述。由于清洗选举，美国持有人将拥有新的调整后税基和持有 仅为PFIC规则的目的。
相关的PFIC规则
如果我们被视为PFIC，并且在任何时候有一家非美国子公司被视为PFIC，美国股东通常将被视为拥有该较低级别PFIC的一定比例的股份，并且如果 我们从此类较低级别的PFIC获得分销或出售或以其他方式处置我们在该较低级别的PFIC的全部或部分权益，则通常可能产生上述递延税费和利息费用的责任。否则，美国持有者被视为已出售或以其他方式处置了此类较低级别的PFIC的权益。美国 持有者应就较低级别的PFIC规则在其特定情况下的应用咨询其税务顾问。
在任何课税年度拥有(或被视为拥有)PFIC股份的美国持有者可能必须提交美国国税局表格8621(无论是否进行了QEF选举或按市值计价选举)，并提供美国财政部可能要求的其他信息。如果需要，如果不这样做，将延长适用于该美国持有人的诉讼时效，直到向美国国税局提供此类所需信息并可能导致处罚。
PFIC规则非常复杂，美国持有者应就此类规则在其特定情况下的应用咨询他们的税务顾问。
信息报告和备份扣缴
在 美国或通过某些美国—相关金融中介机构须遵守信息报告，并可能须遵守后备预扣税，除非（i）美国持有人是公司或其他豁免收件人，或（ii） 美国持有人提供正确的纳税人识别号码，并证明其不受备份预扣税的限制。
备用预扣不是附加税。在向美国国税局及时提供所需信息的情况下，任何向美国持有者支付的备份预扣金额将被允许作为美国持有者的美国联邦所得税义务的抵免，并可能使美国持有者有权获得退款。
美国持有者应就信息申报要求和备用预扣规则在其特定情况下的应用咨询其税务顾问。
本讨论仅供一般信息参考，并非税务建议。美国持股人应就收购、拥有和处置普通股的美国联邦、州、地方和非美国所得税和非所得税后果咨询他们的税务顾问，包括在他们的特定情况下任何潜在的法律变化的影响。
开曼群岛税收方面的考虑
以下摘要包含对收购、拥有和处置普通股的某些开曼群岛所得税后果的描述，但并不旨在全面描述可能与购买普通股的决定相关的所有税务考虑因素。本摘要以开曼群岛截至本摘要日期之税法及法规为依据，该等法律或法规可能会有所更改。
潜在投资者应咨询其专业顾问 ，了解根据其国籍、住所或住所所在国家的法律购买、持有或出售任何股票可能产生的税收后果。
以下是关于投资A类普通股的某些开曼群岛所得税后果的讨论。本讨论是对现行法律的一般性总结，可能会有前瞻性和追溯性的变化。本报告并非作为税务建议，不会考虑任何投资者的特殊情况，亦不会考虑开曼群岛法律所规定以外的税务后果。
根据开曼群岛现行法律：
支付与我们证券有关的股息和资本 将不受开曼群岛征税的影响，且无须就向任何人支付利息及本金或股息或资本而预扣。
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A类普通股持有人，也不会因出售而获得的收益 A类普通股须缴纳开曼群岛所得税或公司税。开曼群岛目前没有所得税、公司税或资本利得税，也没有遗产税、遗产税或赠与税。
除适用于在开曼群岛签立或签立后在开曼群岛管辖范围内的票据所适用的印花税外，发行吾等证券或与吾等证券有关的转让文书无需缴纳印花税 。
开曼群岛目前不根据利润、收入、收益或增值向个人或公司征税，也不征收遗产税或遗产税。开曼群岛政府并无向本公司征收任何其他可能对本公司构成重大影响的税项，但若干印花税除外，该等印花税可能不时适用于在开曼群岛签立或纳入开曼群岛司法管辖区的若干文书。
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法律事务
Bitdeer由Cooley LLP代理，New York，New York， 有关美国联邦证券及纽约州法律的若干法律事宜。普通股的有效性已由Ogier传递。
专家
Bitdeer Technologies的合并财务报表 控股公司及其附属公司截至2021年12月31日及2022年12月31日及截至2022年12月31日止三年各年，如本招股说明书及注册表其他部分所载，已列入 根据独立注册的公共会计师事务所MaloneBailey，LLP的报告，鉴于其作为会计和审计专家的权威。MaloneBailey，LLP目前的地址是10370 Richmond Avenue，Houston，TX 77042。
Blue Safari Group Acquisition Corp.的财务报表为 2021年12月31日及2022年12月31日止年度及2021年2月23日（成立）至2021年12月31日期间，以引用方式纳入本招股章程及注册声明书其他地方 已由独立注册会计师事务所Marcum LLP审计，如其报告所述（其中包含一个解释性段落，对Blue Safari Group收购的能力存在重大疑问 本公司继续作为持续经营企业），并依据该公司作为会计及审计专家的授权所作出的报告以提述方式纳入本公司。
民事责任的可执行性
我们是根据开曼群岛法律注册成立的 有限责任公司。我们在开曼群岛注册成立，以利用与成为开曼群岛获豁免公司相关的若干利益，例如：
•
政治和经济稳定；
•
有效的司法系统；
•
税收中立性；
•
没有外汇管制或货币限制；以及
•
提供专业和支持服务。
但是，在 开曼群岛.这些缺点包括但不限于：
•
开曼群岛的证券法体系与美国和这些证券法相比欠发达 与美国相比，为投资者提供的保护明显较少；以及
•
开曼群岛的公司可能没有资格在美国联邦法院提起诉讼。
我们的组成文件不包含要求 我们、我们的高级管理人员、董事和股东之间的争议，包括根据美国证券法产生的争议，均应仲裁。
我们任命了Cocency Global Inc.位于东42街122号 地址：Street，18th Floor，New York，NY 10168，作为我们的代理人，在根据美国证券法对我们提起的任何诉讼中，可能会向其送达法律程序。
我们的某些董事是 的国民或居民 美国以外的司法管辖区，其大部分资产位于美国境外。因此，股东可能难以在美国境内对这些个人实施法律程序送达，或 在美国对我们或这些个人提起诉讼，或强制执行在美国法院获得的针对我们或他们的判决，包括基于美国证券法民事责任条款的判决 美国或美国任何州。
我们的开曼群岛法律顾问Ogier建议我们， 开曼群岛法院是否会（i）承认或强制执行美国法院基于美国证券法的某些民事责任条款作出的判决，以及（ii）受理 根据美国联邦证券法或美国任何州证券法，在开曼群岛针对我们或我们的董事或高级职员提起的原始诉讼。
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目录

开曼群岛没有法定执行 在美国获得的判决，尽管开曼群岛法院在某些情况下将承认并执行外国判决，而无需对所裁定的事项进行任何复审或重新诉讼，条件是： 判断：
(a)
是由具有管辖权的外国法院发出的；
(b)
对判定债务人施加法律责任，以支付已作出判决的算定款项；
(c)
是最终的;
(d)
与税款、罚款或罚金无关；
(e)
并非以欺诈手段取得；及
(f)
该条的执行并不违反自然正义或开曼群岛的公共政策。
根据上述限制，在适当情况下， 开曼群岛法院可在开曼群岛执行其他种类的最终外国判决，如宣告性命令、履行合同命令和禁令。
在那里您可以找到更多信息
我们已根据证券法以表格F-3向美国证券交易委员会提交了《搁置注册说明书》 (包括对注册说明书的修订和证物)。本招股说明书是注册声明的一部分，并不包含注册声明中包含的所有信息 。关于我们和我们的证券的更多信息，您应该参考注册声明和我们的展品。
我们必须遵守Exchange的信息要求 适用于外国私人发行人的法律。因此，我们将被要求向SEC提交或提供报告和其他信息，包括表格20—F的年度报告和表格6—K的报告。SEC维护了一个互联网网站， 包含有关像我们这样的发行人的报告和其他信息，以电子方式提交给SEC。该网站的地址是 Www.sec.gov.
作为一家外国私人发行人，我们根据《交易法》 豁免遵守规定委托书的提供和内容的规则，我们的高级管理人员、董事和主要股东在购买和出售我们的A类普通股时，也不受交易法第(16)节所载的报告和短期周转利润追回条款的约束。此外，根据交易法，我们将不会像根据交易法注册证券的美国公司那样频繁或及时地向美国证券交易委员会提交定期报告和财务报表。
我们的美国证券交易委员会备案文件，包括注册声明， 您可以在美国证券交易委员会的网站http://www.sec.gov.上获得本网站包含以电子方式向美国证券交易委员会备案的发行人的报告、委托书和信息声明以及其他信息。我们还在 https://www.bitdeer.com/.上维护一个网站通过我们的网站，我们在以电子方式向美国证券交易委员会提交或向其提供年报和其他信息后，在合理可行的范围内尽快免费提供年报和其他信息。我们网站上包含或可能通过本网站访问的信息 不是本招股说明书的一部分，也不会通过引用并入本招股说明书。
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目录

通过引用而并入的信息
本注册声明引用了重要内容 本文件未包含或随本文件一起交付的有关公司的信息。以引用方式纳入的信息被视为本招股说明书的一部分，SEC允许我们"以引用方式纳入"我们 这意味着我们可以向您披露重要信息，而不必重复本招股说明书中的信息。包含在包含或被认为是 的任何文件中的任何声明 在本招股说明书或任何随附的招股说明书补充文件或任何其他后续文件中所载的声明，均应被视为为本招股说明书的目的而修改或取代 也通过引用或被视为通过引用并入本文的已提交文件修改或取代了该声明。除非如此修改或取代，否则任何此类声明不得视为构成一部分 这份招股说明书。我们通过引用纳入：
•
我们于2023年4月28日向SEC提交的截至2022年12月31日的财年20—F表格年度报告；
•
我们于2023年5月8日、2023年5月9日、2023年5月15日、2023年6月7日、2023年6月15日、2023年6月16日、2023年6月20日、2023年7月10日、2023年8月9日、2023年8月11日、2023年8月22日、2023年9月7日、2023年9月20日、2023年10月10日、2023年10月13日、2023年10月19日、 2023年10月30日、2023年11月7日、2023年11月14日、2023年12月7日、2024年1月8日、2024年1月29日、2024年2月6日、2024年3月5日(两次申请)和2024年3月7日；和
•
我们于2023年4月12日向美国证券交易委员会提交的Form 8-A注册表中包含的对我们普通股的描述，以及为更新该描述而提交的任何修订或报告。
所有随后提交表格20—F、表格40—F或表格10—K的年度报告 在 本章程所包含的注册说明书终止或届满前，本章程所包含的注册说明书应以引用的方式并入本章程。我们可能会通过引用的方式纳入我们提供给 的表格6—K报告 我们以该表格或任何适用的招股说明书补充文件中明确指出，在提交本招股说明书或该招股说明书后，（i）以引用的方式纳入本招股说明书或该招股说明书补充文件中， （ii）在本招股章程日期之后，并在根据本招股章程完成证券发售之前。
我们向SEC提交的文件，包括表格20—F的年度报告 以及目前关于6—K表格的报告以及这些报告的修订，可在SEC网站上以电子方式查阅， Www.sec.gov.本招股说明书中以引用方式纳入的所有文件的副本， 除这些文件的附件外，除非这些附件以引用的方式特别纳入本招股说明书中，将免费提供给在 该人向下列人士提出书面或口头请求：
比特迪尔科技集团
Kallang大道08号
Aperia Tower 1，#09-03/04
新加坡339509
电话：+65 62828220
关注：投资者关系
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60

目录

财务报表索引
 
 ​ ​
页面
未经审核的简明合并 截至2022年12月31日和2023年6月30日以及截至2022年和2023年6月30日止六个月的财务报表
​ ​
 
简明合并财务状况表
 ​ ​
F-2
简明合并经营报表和 全面亏损
​ ​
F-3
简明综合权益变动表
 ​ ​
F-4
现金流量表简明合并报表
 ​ ​
F-5
简明合并财务报表附注
 ​ ​
F-6
 
 ​ ​
 
截至2021年12月31日的合并财务报表 2022年，
截至2022年12月31日的三年
 ​ ​
 
独立注册会计师事务所报告(PCAOB ID：206)
 ​ ​
F-30
合并财务状况表
 ​ ​
F-31
合并经营报表和全面收益表 /(亏损)
 ​ ​
F-32
合并权益变动表
 ​ ​
F-33
合并现金流量表
 ​ ​
F-34
合并财务报表附注
 ​ ​
F-36
 
 ​ ​
 
Blue Safari收购公司的财务报表。
 ​ ​
 
经审计的财务报表
 ​ ​
 
独立注册会计师事务所报告(PCAOB 事务所编号：#688)
 ​ ​
F-86
截至2022年12月31日和2021年12月31日的资产负债表
 ​ ​
F-87
截至2022年12月31日的年度和2021年2月23日(初始)至2021年12月31日期间的经营报表
 ​ ​
F-88
截至2022年12月31日的年度和2021年2月23日(初始)至2021年12月31日期间的股东权益变动表
 ​ ​
F-89
截至2022年12月31日的年度和2021年2月23日(初始)至2021年12月31日期间的现金流量表
 ​ ​
F-90
财务报表附注
 ​ ​
F-91
F-1

目录

BITDEER科技集团及其子公司
简明综合财务状况表
(未经审计)
(表格中的金额以千美元为单位)
 
 ​ ​
注意事项
 ​ ​
十二月三十一日，
2022
 ​ ​
6月30日，
2023
资产
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
现金和现金等价物
 ​ ​
8
 ​ ​
231,362
 ​ ​
130,203
加密货币
 ​ ​
9
 ​ ​
2,175
 ​ ​
10,336
应收贸易账款
 ​ ​
 
 ​ ​
18,304
 ​ ​
15,440
关联方应得的款项
 ​ ​
22
 ​ ​
397
 ​ ​
308
矿机
 ​ ​
12
 ​ ​
27,703
 ​ ​
47,295
预付款和其他资产
 ​ ​
10
 ​ ​
59,576
 ​ ​
129,711
按公允价值计提损益的金融资产
 ​ ​
11
 ​ ​
60,959
 ​ ​
33,486
受限现金
 ​ ​
8
 ​ ​
11,494
 ​ ​
9,477
使用权资产
 ​ ​
15
 ​ ​
60,082
 ​ ​
59,754
财产、厂房和设备
 ​ ​
13
 ​ ​
138,636
 ​ ​
139,336
投资物业
 ​ ​
14
 ​ ​
35,542
 ​ ​
34,387
无形资产
 ​ ​
 
 ​ ​
322
 ​ ​
5,064
递延税项资产
 ​ ​
21
 ​ ​
4,857
 ​ ​
4,216
总资产
 ​ ​
 
 ​ ​
651,409
 ​ ​
619,013
负债
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
贸易应付款
 ​ ​
 
 ​ ​
15,768
 ​ ​
16,483
其他应付款和应计项目
 ​ ​
17
 ​ ​
22,176
 ​ ​
29,913
应付关联方的款项
 ​ ​
22
 ​ ​
316
 ​ ​
127
应缴所得税
 ​ ​
 
 ​ ​
657
 ​ ​
562
递延收入
 ​ ​
 
 ​ ​
182,297
 ​ ​
155,572
借款
 ​ ​
16
 ​ ​
29,805
 ​ ​
29,988
租赁负债
 ​ ​
15
 ​ ​
70,425
 ​ ​
70,665
递延税项负债
 ​ ​
21
 ​ ​
11,626
 ​ ​
7,239
总负债
 ​ ​
 
 ​ ​
333,070
 ​ ​
310,549
净资产
 ​ ​
 
 ​ ​
318,339
 ​ ​
308,464
股权
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
股本*
 ​ ​
20
 ​ ​
—
 ​ ​
—
留存收益/(累计亏损)
 ​ ​
20
 ​ ​
6,803
 ​ ​
(43,024)
储备*
 ​ ​
20
 ​ ​
311,536
 ​ ​
351,488
总股本
 ​ ​
 
 ​ ​
318,339
 ​ ​
308,464
*
在给出 的效果后， 如附注1所述，于二零二三年四月完成反向资本重组。
随附附注构成该等未经审核简明合并财务报表的组成部分 报表
F-2

目录

BITDEER科技集团及其子公司
简明合并经营报表和全面亏损
(未经审计)
(表格中的金额以千美元为单位)
 
 ​ ​
 
 ​ ​
截至6月30日的期间，
 
 ​ ​
注意事项
 ​ ​
2022
 ​ ​
2023
收入
 ​ ​
6
 ​ ​
179,619
 ​ ​
166,403
收入成本
 ​ ​
18(a)
 ​ ​
(110,622)
 ​ ​
(136,754)
毛利
 ​ ​
 
 ​ ​
68,997
 ​ ​
29,649
销售费用
 ​ ​
18(a)
 ​ ​
(6,303)
 ​ ​
(4,315)
一般和行政费用
 ​ ​
18(a)
 ​ ​
(52,686)
 ​ ​
(32,471)
研发费用
 ​ ​
18(a)
 ​ ​
(19,743)
 ​ ​
(12,727)
上市费
 ​ ​
1
 ​ ​
—
 ​ ​
(33,151)
其他运营费用
 ​ ​
18(b)
 ​ ​
(2,791)
 ​ ​
(100)
其他净收益
 ​ ​
18(c)
 ​ ​
1,130
 ​ ​
1,608
运营亏损
 ​ ​
 
 ​ ​
(11,396)
 ​ ​
(51,507)
财务费用
 ​ ​
18(d)
 ​ ​
(5,823)
 ​ ​
(1,127)
税前亏损
 ​ ​
 
 ​ ​
(17,219)
 ​ ​
(52,634)
所得税(费用)/福利
 ​ ​
21
 ​ ​
(7,975)
 ​ ​
2,807
有关期间的亏损
 ​ ​
 
 ​ ​
(25,194)
 ​ ​
(49,827)
其他综合损失
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
有关期间的亏损
 ​ ​
 
 ​ ​
(25,194)
 ​ ​
(49,827)
期内其他全面收益
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
可重新归类为利润的项目
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
-财务报表折算方面的汇兑差异
 ​ ​
 
 ​ ​
—
 ​ ​
9
当期的其他综合收入，扣除税款后的净额
 ​ ​
 
 ​ ​
—
 ​ ​
9
各期综合损失合计
 ​ ​
 
 ​ ​
(25,194)
 ​ ​
(49,818)
每股亏损(基本亏损和稀释后亏损)*
 ​ ​
23
 ​ ​
(0.23)
 ​ ​
(0.45)
已发行普通股加权平均数 (千股)(基本和稀释)*
 ​ ​
23
 ​ ​
108,681
 ​ ​
109,805
*
在给出 的效果后， 如附注1所述，于二零二三年四月完成反向资本重组。
随附附注构成该等未经审核简明合并财务报表的组成部分 报表
F-3

目录

BITDEER科技集团及其子公司
简明合并权益变动表
(未经审计)
(表格中的金额以千美元为单位)
 
 ​ ​
分享
资本
 ​ ​
保留
收益/
(累计
赤字)
 ​ ​
交易所
储备
 ​ ​
其他
储备
 ​ ​
总股本
2022年1月1日的余额
 ​ ​
—
 ​ ​
67,169
 ​ ​
(195)
 ​ ​
221,105
 ​ ​
288,079
当期亏损
 ​ ​
—
 ​ ​
(25,194)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(25,194)
基于股份的支付
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
54,425
 ​ ​
54,425
2022年6月30日的余额
 ​ ​
—
 ​ ​
41,975
 ​ ​
(195)
 ​ ​
275,530
 ​ ​
317,310
2023年1月1日的余额
 ​ ​
—
 ​ ​
6,803
 ​ ​
(217)
 ​ ​
311,753
 ​ ​
318,339
通过企业合并发行股票
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
18,096
 ​ ​
18,096
当期亏损
 ​ ​
—
 ​ ​
(49,827)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(49,827)
其他综合收益
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
9
 ​ ​
—
 ​ ​
9
基于股份的支付
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
21,847
 ​ ​
21,847
2023年6月30日的余额
 ​ ​
—
 ​ ​
(43,024)
 ​ ​
(208)
 ​ ​
351,696
 ​ ​
308,464
随附附注构成该等未经审核简明合并财务报表的组成部分 报表
F-4

目录

BITDEER科技集团及其子公司
简明合并现金流量表
(未经审计)
(表格中的金额以千美元为单位)
 
 ​ ​
截至6月30日的期间，
 
 ​ ​
2022
 ​ ​
2023
经营活动的现金流            
有关期间的亏损
 ​ ​
(25,194)
 ​ ​
(49,827)
对以下各项进行调整：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
在接受加密货币时确认的收入
 ​ ​
(156,640)
 ​ ​
(153,526)
折旧及摊销
 ​ ​
29,251
 ​ ​
36,223
上市费
 ​ ​
—
 ​ ​
33,151
基于股份的支付费用
 ​ ​
54,425
 ​ ​
21,847
处置财产、厂房和设备的收益/损失
 ​ ​
(554)
 ​ ​
51
按公允价值计入损益的金融资产公允价值变动
 ​ ​
—
 ​ ​
(2,238)
矿机处置损失
 ​ ​
—
 ​ ​
572
处置加密货币的损失/(收益)
 ​ ​
2,230
 ​ ​
(471)
减值费用
 ​ ​
561
 ​ ​
(1)
外币交易损失
 ​ ​
3,903
 ​ ​
2,335
利息收入
 ​ ​
(777)
 ​ ​
(4,074)
租赁负债的利息增值
 ​ ​
1,132
 ​ ​
1,299
可转债利息支出
 ​ ​
1,374
 ​ ​
1,390
所得税支出/（福利）
 ​ ​
7,975
 ​ ​
(2,807)
以下内容中的更改：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
受限现金
 ​ ​
—
 ​ ​
2,017
应收贸易账款
 ​ ​
(12,569)
 ​ ​
(800)
预付款和其他资产
 ​ ​
(24,393)
 ​ ​
(39,622)
等待出售的矿机
 ​ ​
571
 ​ ​
4
关联方应得的款项
 ​ ​
212
 ​ ​
90
贸易应付款
 ​ ​
(2,382)
 ​ ​
862
递延收入
 ​ ​
(6,369)
 ​ ​
(52)
应付关联方的款项
 ​ ​
—
 ​ ​
(189)
其他应付款和应计项目
 ​ ​
(3,055)
 ​ ​
(4,836)
经营活动中使用的现金：
 ​ ​
(130,299)
 ​ ​
(158,602)
就租约支付的利息
 ​ ​
(1,132)
 ​ ​
(1,299)
可转换债券支付的利息
 ​ ​
(1,207)
 ​ ​
(1,207)
收到的利息
 ​ ​
422
 ​ ​
4,074
已缴纳所得税
 ​ ​
(19,629)
 ​ ​
(95)
用于经营活动的现金净额
 ​ ​
(151,845)
 ​ ​
(157,129)
投资活动产生的现金流
 ​ ​
 
 ​ ​
 
购买物业、厂房和设备、投资物业和无形资产 资产
 ​ ​
(49,800)
 ​ ​
(24,609)
选购矿机
 ​ ​
—
 ​ ​
(62,510)
通过损益按公允价值购买金融资产
 ​ ​
(10,750)
 ​ ​
(1,400)
按公允价值通过损益处置金融资产所得收益
 ​ ​
—
 ​ ​
31,111
购买加密货币
 ​ ​
(186,006)
 ​ ​
—
关联方的还款
 ​ ​
923
 ​ ​
—
借给第三方
 ​ ​
(1,226)
 ​ ​
(62)
处置财产、厂房和设备所得收益
 ​ ​
597
 ​ ​
29
出售加密货币所得收益
 ​ ​
351,265
 ​ ​
125,240
从以前出售的子公司收取应收账款
 ​ ​
9,881
 ​ ​
—
投资活动产生的现金净额
 ​ ​
114,884
 ​ ​
67,799
融资活动产生的现金流
 ​ ​
 
 ​ ​
 
已支付租赁租金的资本要素
 ​ ​
(1,623)
 ​ ​
(2,632)
与企业合并相关的净付款
 ​ ​
—
 ​ ​
(7,651)
用于融资活动的现金净额
 ​ ​
(1,623)
 ​ ​
(10,283)
现金和现金等价物净减少
 ​ ​
(38,584)
 ​ ​
(99,613)
1月1日的现金和现金等价物
 ​ ​
372,088
 ​ ​
231,362
汇率变动对持有的现金和现金等价物的影响
 ​ ​
(2,734)
 ​ ​
(1,546)
6月30日的现金和现金等价物
 ​ ​
330,770
 ​ ​
130,203
随附附注构成该等未经审核简明合并财务报表的组成部分 报表
F-5

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注
1.
组织
一般信息

Bitdeer Technologies Group（以下简称“公司”或“BTG”）是一家有限公司 于2021年12月8日在开曼群岛注册成立的责任公司。其注册办事处地址为89 Nexus Way，Camana Bay，Grand Cayman KY1—9009，Cayman Islands。公司成立的目的是实现 业务合并（定义如下）。于业务合并前，本公司并无拥有重大资产，亦无经营任何业务。

Bitdeer Technologies Holding Company（“Bitdeer”）是一家有限公司 于2020年11月18日在开曼群岛注册成立的责任公司。2023年4月13日，Bitdeer通过多重合并结构完成了与Blue Safari Group Acquisition Corp.（“BSDA”）的业务合并（“业务 组合"）。业务合并完成后，Bitdeer及其附属公司及BSDA成为最终控股公司BTG的全资附属公司，Bitdeer为存续实体。请参阅"业务合并" 有关详细信息

本公司及其附属公司（统称“本集团”）是 主要从事云哈希率业务、自挖矿业务及托管业务（统称“Bitdeer业务”）（定义见下文）。公司不进行任何 其主要业务是通过其附属公司进行的。
业务合并

2021年12月15日，Bitdeer签署了一份经修订并重申的文件 合并协议和计划，随后于2022年5月30日、2022年12月2日和2023年3月7日修订（“合并协议”），据此，BTG、Bitdeer和BSDA通过 多重合并结构，其中（i）Blue Safari Merge Limited，一家英属维尔京群岛的商业公司和BTG的全资子公司与BBGA合并，其中BBGA为存续实体，（ii）BBGA与Blue合并 Safari Merge II Limited，一家英属维尔京群岛的商业公司和BTG的全资子公司，Blue Safari Merge II Limited为存续实体，以及（iii）Bitdeer Merge Limited，一家获豁免的有限责任公司 根据开曼群岛法律注册成立，为BTG的直接全资附属公司，与Bitdeer合并，Bitdeer为尚存公司，成为BTG的全资附属公司。

2023年4月13日，公司完成企业合并 根据合并协议。于业务合并完成后，（i）已发行及尚未发行之BSDA每股普通股已注销，以换取： 一BTG A类普通股，其中 2,607,498A类 已发行普通股，（ii）已发行且尚未发行的Bitdeer每股普通股和优先股已注销，以换取BTG A类普通股，且，如持有Bitdeer的普通股和优先股 由Bitdeer创始人吴继汉（Jihan Wu）或其控制的实体（即Victory Courage Limited）持有BTG V类普通股，交换比率约为 0.00858，其中60,281,185首旅A类普通股， 48,399,922发行了V类普通股，（iii）根据Bitdeer 2021年股份授予的收购Bitdeer普通股的每股股份奖励 尚未行使的激励计划（无论已归属或未归属）均由BTG承担，并转换为股份奖励，该股份奖励代表接收BTG A类普通股的相同权利，但BTG A类普通股的数量受 该等股份奖励应等于（A）受该等Bitdeer股份奖励约束的Bitdeer普通股数量乘以（B）约为的兑换比率的乘积， 0.00858.

股本、其他储备、加权平均数 已追溯重列已发行在外股份及每股亏损之计算，以反映业务合并所产生之汇兑比率之相等股份数目。

业务合并按"反向 根据国际会计准则理事会颁布的《国际财务报告准则》，定义如下。根据该会计方法，Bitdeer已被确定为收购方，BSDA和BTG已被视为财务报告的"被收购"公司 目的这一决定主要基于这样一个事实，即业务合并后，Bitdeer的股东拥有多数，
F-6

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注
在本公司的投票权中，Bitdeer包括所有正在进行的业务 在合并后的公司中，Bitdeer构成合并后的公司治理机构的大多数，Bitdeer的高级管理层构成合并后的公司的所有高级管理层。由于BSDA不符合将业务定义为 根据国际财务报告准则第3号“业务合并”的定义，该交易超出国际财务报告准则第3号的范围，并根据国际财务报告准则第2号“以股份为基础的付款”作为权益结算、以股份为基础的付款交易入账。因此，对于会计 因此，业务合并被视为相当于Bitdeer按公允价值发行普通股，以使合并后实体的所有权权益相同，犹如交易采取法律形式 Bitdeer收购 100BSDA和BTG的%，同时进行资本重组。普通资产的公允价值之间的任何差异 被视为由Bitdeer发行的股份以及Bitdeer与BBGA之间先前存在的债务人关系的金额，以及BBGA和BTG承担的净负债的公允价值，代表通过损益计入上市费用。否 商誉或其他无形资产。业务合并前的业务为Bitdeer的业务。

由于这一反向资本重组，上市费为美元，33.2已记录了百万美元，以反映被视为向BBGA股东发行的普通股公允价值之间的差异， 解决与BBGA先前存在的债务人关系，以及BBGA和BTG所承担的净负债的公允价值。Bitdeer与交易相关的费用美元8.0本交易直接归属的佣金、专业费用和监管费用等1000万美元，作为其他扣除 保护区与业务合并有关的净付款为美元7.7100万美元，其中包括与交易有关的费用8.0100万美元与现金及现金等价物抵销0.3百万美元。

可识别产品的采购价格分配详细信息 所收购资产及所承担负债如下：

 
 ​ ​
2023年4月13日
千美元， BSAA股票的收盘价和普通股数量信息
​ ​
 
BBGA持有的流通普通股数量 收购日股东（千股）
 ​ ​
2,607
收购日BSGA普通股收盘价(美元)
 ​ ​
10
BSGA普通股在收购日的公允价值
 ​ ​
26,075
与BSGA解决先前存在的债务人关系*
 ​ ​
2,607
转让对价的公允价值总额
 ​ ​
28,682
所收购资产及所承担负债之公平值：
​ ​
 
现金和现金等价物
 ​ ​
317
预付款和其他资产
 ​ ​
48
其他应付款和应计项目
 ​ ​
(4,834)
取得的资产和承担的负债的公允价值总额
 ​ ​
(4,469)
转让对价公允价值超出 所收购资产和所承担负债的公允价值，确认为上市费
​ ​
33,151

*
的结算 与BBGA先前存在的债务人关系指向BBGA提供的贷款。见附注10。
2.
准备的基础

截至六个月的中期财务资料 2023年6月30日（“中期财务资料”）已根据本集团截至2020年、2021年及2022年12月31日止年度的综合财务报表（“年度财务 声明"）。

中期财务资料包括简明综合 财务状况表、简明综合经营报表及全面亏损、简明综合权益变动表、简明综合现金流量表以及简明综合附注 截至二零二三年六月三十日止六个月之综合财务报表。中期财务资料未经审核。
F-7

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注

中期财务资料已根据 编制 根据国际会计准则理事会颁布的国际会计准则（“IAS”）第34号“中期财务报告”，应与年度财务报表一并阅读，年度财务报表已于 根据国际会计准则理事会颁布的国际财务报告准则（“国际会计准则理事会颁布的国际财务报告准则”）。根据IAS 34编制中期财务信息要求管理层 作出影响政策应用及按年至今基准呈报的资产与负债、收入与支出金额的判断、估计及假设。实际结果可能与该等估计不同。

本中期财务信息包含选定的解释性 notes.附注包括对了解本集团截至二零二三年六月三十日止六个月财务状况变动及表现属重大之事件及交易之解释。中期财务 有关资料及附注并不包括根据国际财务报告准则编制的全套财务报表所需的所有资料。
3.
重大会计政策

下文所述和反向资本重组除外 根据附注1所述，中期财务资料所应用的会计政策与年度财务报表所应用者相同。

对 生效的新准则和修订 截至2023年12月31日止财政年度的财务报表对本集团的中期财务资料并无重大影响。

某些新的会计准则和诠释已经 于呈列报告期间并无强制性且本集团并无提早采纳之已刊发报告准则。预期这些准则不会对本集团在当前或未来报告期间以及 可预见的未来交易。
a.
会计政策的变化和新采用的会计政策
本集团已应用以下由IASB颁布的国际财务报告准则修订本 本会计期间中期财务报告：
•
国际财务报告准则第17号，保险合同和修正案，以解决关切问题和执行挑战
•
对国际财务报告准则第4号的修正，延期办法的到期日
•
对《国际会计准则》第1条的修正，作出重大判断
•
对《国际会计准则1》和《国际财务报告准则实务报表2》的修正，会计政策披露
•
对《国际会计准则》第8号《会计估计数定义》的修正
•
《国际会计准则》第12号修正案，与单一交易产生的资产和负债有关的递延税项
•
国际财务报告准则第17号和第9号的初步应用--比较信息
这些修订均未对集团业绩和 本中期财务报告已编制或呈列本期或过往期间之财务状况。本集团并无应用于本会计期间尚未生效之任何新准则或诠释。
4.
关键会计估计和假设

在编制中期财务资料时，管理层已 作出影响会计政策应用及资产负债及损益呈报金额之判断及估计。估计和判断将持续评估，并基于历史经验， 其他因素，包括在有关情况下认为合理的对未来事件的预期。

本集团就未来作出估计及假设。 所产生的会计估计可能与相关实际结果不相等。管理层在应用本集团会计政策时作出的重大判断以及估计不确定性的主要来源与 除采矿机折旧外，本集团已于年度财务报表中说明。
F-8

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注

采矿机的使用寿命从 一至两年至一至五年由于 于2023年6月进行检讨。可使用年期变动对本集团财务状况及损益的影响并不重大。
5.
金融风险管理与金融工具公允价值
金融风险因素

本集团面临各种市场风险，包括 加密货币风险、利率风险、投资风险和外汇风险，以及与金融资产和负债相关的信贷风险和流动性风险。集团设计并实施了各种风险管理 本集团已制定与年度财务报表所讨论者相同的策略，以确保所承受的风险符合其风险承受能力及业务目标。
流动性风险

以下是基于合同未贴现付款的集团财务负债的到期日概况：

 
 ​ ​
于二零二二年十二月三十一日
以数千美元计
 ​ ​
在1内
年份或更长时间
需求
 ​ ​
多过
一年，但
少于2
年份
 ​ ​
多过
2年了，但是
少于5
年份
 ​ ​
更多
多于5
年份
 ​ ​
总计
 ​ ​
携带
金额为
12月31日
贸易应付款
 ​ ​
15,768
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
15,768
 ​ ​
15,768
其他应付款和应计项目
 ​ ​
22,176
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
22,176
 ​ ​
22,176
应付关联方的款项
 ​ ​
316
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
316
 ​ ​
316
借款
 ​ ​
29,805
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
29,805
 ​ ​
29,805
租赁负债
 ​ ​
7,471
 ​ ​
6,967
 ​ ​
20,290
 ​ ​
53,347
 ​ ​
88,075
 ​ ​
70,425
 
 ​ ​
75,536
 ​ ​
6,967
 ​ ​
20,290
 ​ ​
53,347
 ​ ​
156,140
 ​ ​
138,490
 
 ​ ​
2023年6月30日
以数千美元计
 ​ ​
在1内
年份或更长时间
需求
 ​ ​
多过
一年，但
少于2
年份
 ​ ​
多过
2年了，但是
少于5
年份
 ​ ​
更多
多于5
年份
 ​ ​
总计
 ​ ​
携带
金额为
6月30日
贸易应付款
 ​ ​
16,483
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
16,483
 ​ ​
16,483
其他应付款和应计项目
 ​ ​
29,913
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
29,913
 ​ ​
29,913
应付关联方的款项
 ​ ​
127
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
127
 ​ ​
127
借款
 ​ ​
29,988
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
29,988
 ​ ​
29,988
租赁负债
 ​ ​
7,655
 ​ ​
7,351
 ​ ​
20,490
 ​ ​
51,569
 ​ ​
87,065
 ​ ​
70,665
 
 ​ ​
84,166
 ​ ​
7,351
 ​ ​
20,490
 ​ ​
51,569
 ​ ​
163,576
 ​ ​
147,176
公允价值计量

公允价值是指出售资产或 于计量日期市场参与者之间有序交易中转让负债所支付的款项。公允价值是在特定时间点通过按 资产和负债的利率贴现预期现金流量来估计的 相同的期限和条件。该等估计属主观性质，涉及不确定因素及重大判断，因此无法准确厘定。假设的变更可能会显著影响 估算
F-9

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注

集团使用以下层次结构来确定和 以估值技术披露金融工具的公允价值：
•
一级估值：在计量日期，相同资产或负债在活跃市场的未调整报价。
•
第2级估值：资产或负债的可观察输入数据（第1级中包含的报价除外）， 直接或间接地。
•
第三级估值：使用重大不可观察投入计量的公允价值。

公允价值等级还要求一个实体在计量公允价值时最大限度地使用可观察到的投入，并最大限度地减少使用不可观察到的投入。

截至2022年12月31日及2023年6月30日，除按公允价值计提损益的金融资产及USDC外，本集团几乎所有金融资产及金融负债均按摊销成本列账，账面值接近其公允价值。

在活跃市场交易的金融工具的公允价值是参考报告期末的市场报价确定的。如果交易所、交易商、经纪商、行业组织、定价服务机构或监管机构随时可以随时提供报价，并且这些价格代表实际和定期发生的市场交易，则市场被视为活跃。这些工具包括在级别1中。

未在活跃市场交易的金融工具的公允价值是通过使用估值技术确定的。这些估值技术最大限度地利用了可观察到的市场数据，并尽可能少地依赖于实体特定的估计。如果评估金融工具公允价值所需的所有重大投入都是可观察到的，则该工具计入第2级。如果一项或多项重大投入不是基于可观察到的市场数据，则该工具纳入第3级。

于截至2022年6月30日止六个月内，借出或投资的加密货币的公允价值乃按相关加密货币的公允价值被计量时的报价按经常性基础计量，本集团认为该等公允价值为一级公允价值投入。与理财产品相关的嵌入衍生工具的公允价值按经常性原则计量，计入交易对手提供的资产净值，本集团认为该资产净值为第2级公允价值投入。

本集团财务部对金融工具进行估值。财务部门直接向首席财务官汇报，并与首席财务官讨论估值过程和结果，以遵守本集团的会计和报告要求。

适用的估值程序包括考虑最近在同一证券或金融工具中的交易、被投资公司最近的融资、经济和市场状况、被投资公司当前和预期的财务业绩、被投资公司的管理团队以及实现投资的潜在未来战略。

本集团按公允价值计量的金融工具的公允价值计量层次如下：

以数千美元计
 ​ ​
估值
技术(S)和
按键输入
 ​ ​
12月31日，
2022
 ​ ​
第1级
 ​ ​
二级
 ​ ​
第三级
USDC
 ​ ​
报价
 ​ ​
89
 ​ ​
89
 ​ ​
—
 ​ ​
—
A、B和D投资于非上市股权工具
 ​ ​
资产净值
 ​ ​
18,348
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
18,348
C和E投资于非上市股权工具
 ​ ​
近期成交价
 ​ ​
11,500
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
11,500
对非上市债务工具的投资
 ​ ​
资产净值
 ​ ​
31,111
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
31,111
F-10

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注
以数千美元计
 ​ ​
估值
技术(S)和
按键输入
 ​ ​
2023年6月30日
 ​ ​
第1级
 ​ ​
二级
 ​ ​
第三级
USDC
 ​ ​
报价
 ​ ​
150
 ​ ​
150
 ​ ​
—
 ​ ​
—
A、B和D投资于非上市股权工具
 ​ ​
资产净值
 ​ ​
20,586
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
20,586
E和F投资于非上市股权工具
 ​ ​
近期成交价
 ​ ​
1,900
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
1,900
C投资于
未上市的股权工具
 ​ ​
倍数和校准
 ​ ​
10,000
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
10,000
对非上市债务工具的投资
 ​ ​
资产净值
 ​ ​
1,000
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
1,000

截至二零二二年及二零二三年六月三十日止期间， 不是层次之间的转移。公允价值层次结构各层之间的转移（如有）被视为在每次报告结束时发生 期

 
 ​ ​
截至6月30日的期间，
以数千美元计
 ​ ​
2022
 ​ ​
2023
公平值非上市股本工具 使用重大不可观察输入数据计量且其变动计入损益的价值：
​ ​
 
 ​ ​
 
1月1日，
 ​ ​
1,250
 ​ ​
60,959
加法
 ​ ​
10,750
 ​ ​
1,400
处置
 ​ ​
—
 ​ ​
(31,111)
在损益中确认的公允价值净变动
 ​ ​
—
 ​ ​
2,238
6月30日，
 ​ ​
12,000
 ​ ​
33,486
6.
收入和合同余额

本集团的收入来自以下主要类别：

 
 ​ ​
截至6月30日的期间，
以数千美元计
 ​ ​
2022
 ​ ​
2023
自采业务
 ​ ​
41,010
 ​ ​
34,713
云哈希率
​ ​
 
 ​ ​
 
哈希率订阅
 ​ ​
46,861
 ​ ​
21,877
电费订阅
 ​ ​
24,583
 ​ ​
13,994
加速计划安排的其他考虑因素
 ​ ​
3,449
 ​ ​
168
矿机销售情况
 ​ ​
442
 ​ ​
2
云托管安排(2)
 ​ ​
6,787
 ​ ​
1,805
会员制托管
 ​ ​
—
 ​ ​
40,435
一般托管
 ​ ​
53,000
 ​ ​
49,911
其他(1)
 ​ ​
3,487
 ​ ​
3,498
总收入
 ​ ​
179,619
 ​ ​
166,403

(1)
其他 包括主要来自提供技术和人力资源服务、托管采矿机的维修服务、租赁投资物业以及销售采矿机外围设备的收入。 
(2)
截至2022年及2023年6月30日止期间，本集团并无从加速器模式下提供的云托管安排的额外代价产生任何收益。

截至2022年6月30日及2023年6月30日止六个月，收入 由代表的客户A生成 15.74%和22.18占总收入的%。截至2022年6月30日止六个月，来自客户B的收入为 19.51占总收入的%。本集团 不是在截至2022年和2023年6月30日的六个月中，没有任何 其他客户占总收入的10%或更多。
F-11

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注
合同资产和负债

本集团于根据合约所载付款条款无条件享有对价前确认收入 时，即确认合约资产。合同资产根据预期信贷损失进行评估，并在对价权变为无条件时重新分类为应收账款。截至2022年12月31日和2023年6月30日，集团做到了不是I don‘我没有任何合同资产。

当客户在本集团确认相关收入之前为商品或服务支付对价时，合同负债即被确认。如本集团在确认相关收入前有无条件收取不可退还代价的权利，则亦会确认合约责任。在这种情况下，还将确认一笔相应的应收款。截至2022年12月31日及2023年6月30日，本集团的合同责任约为美元，于未经审核的简明综合财务报表 中列示为递延收入。182.3百万美元和美元155.6百万美元。大约美元67.3百万美元和美元29.2分别计入2022年1月1日和2023年1月1日递延收入余额的100万美元，在截至2022年6月30日、2022年和2023年6月的六个月内确认为收入。
7.
细分市场信息

正如年度财务报表所述，首席经营决策者根据内部管理职能作出资源分配决策，并将集团的经营业绩作为一项综合业务进行评估，而不是按单独的业务线或地理区域进行评估。 因此，集团只有一运营细分市场，因此不提供细分市场信息。

根据客户在运营部门内的位置，按地理区域分列的收入数据如下：

 
 ​ ​
截至6月30日的期间，
以数千美元计
 ​ ​
2022
 ​ ​
2023
新加坡
 ​ ​
5,167
 ​ ​
12,073
亚洲，不包括新加坡
 ​ ​
97,630
 ​ ​
47,458
北美
 ​ ​
59,658
 ​ ​
100,118
欧洲
 ​ ​
11,251
 ​ ​
5,194
其他
 ​ ​
5,913
 ​ ​
1,560
总计
 ​ ​
179,619
 ​ ​
166,403

采矿机、物业厂房和设备的选定资产， 经营分部内按地区划分之投资物业、使用权资产及无形资产如下：

以数千美元计
 ​ ​
12月31日，
2022
 ​ ​
6月30日，
2023
新加坡
 ​ ​
46,306
 ​ ​
48,599
亚洲，不包括新加坡
 ​ ​
—
 ​ ​
21,996
北美
 ​ ​
170,439
 ​ ​
167,035
欧洲
 ​ ​
45,540
 ​ ​
48,206
总计
 ​ ​
262,285
 ​ ​
285,836
F-12

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注
8.
现金、现金等价物和限制性现金

现金和现金等价物细目如下：

以数千美元计
 ​ ​
2022年12月31日
 ​ ​
2023年6月30日
美元
 ​ ​
211,253
 ​ ​
112,957
新加坡元
 ​ ​
2,234
 ​ ​
3,131
人民币
 ​ ​
2,484
 ​ ​
762
挪威克朗
 ​ ​
12,589
 ​ ​
12,069
欧元
 ​ ​
2,791
 ​ ​
1,257
港币
 ​ ​
11
 ​ ​
7
不丹·恩古特鲁姆
 ​ ​
—
 ​ ​
20
按货币分列的现金和现金等价物合计
 ​ ​
231,362
 ​ ​
130,203
受限现金
 ​ ​
11,494
 ​ ​
9,477
受限现金总额
 ​ ​
11,494
 ​ ​
9,477

截至2022年12月31日和2023年6月30日，集团拥有 被分类为现金等价物的短期存款，数额约为美元37百万美元，到期日为 2023年1月至2月和美元232023年7月到期，利息介乎 0.6%至4.2%和0.85%至4.5%，分别。

本集团的受限制现金主要与应用程序有关 备用信用证。本集团已应用合共 三来自签字银行的备用信用证（"SLC"）， 中国工商银行与物业租赁及电力服务认购有关。于二零二三年四月，来自签名银行之担保贷款已被取消，并由给予物业租赁持有人之按金取代。SLC提供受益人， 为服务提供者，向银行提取指定的最高总金额（“提取金额”）的能力。以下是有关服务中心的详细资料：

 
 ​ ​
2022年12月31日
 ​ ​
2023年6月30日
取款金额(单位：千美元)
 ​ ​
11,477
 ​ ​
9,477
失效日期范围
​ ​
2023年7月至2025年6月
 ​ ​
2024年8月

SLC的金额和有效期将从时间 起修改 本集团及受益人因相关服务协议之修订而须支付之款项。就发行可换股债券而言，银行持有本集团相等于提取金额的现金结余作为抵押。截至 二零二二年十二月三十一日及二零二三年六月三十日， 无受益人使用了备用信用证。
9.
加密货币

截至2022年12月31日和2023年6月30日，本集团的 加密货币包括以下内容：

以数千美元计
 ​ ​
2022年12月31日
 ​ ​
2023年6月30日
USDC以外的加密货币
 ​ ​
2,086
 ​ ​
10,186
USDC
 ​ ​
89
 ​ ​
150
加密货币总数
 ​ ​
2,175
 ​ ​
10,336
F-13

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BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注

加密货币的具体情况如下：

 
 ​ ​
截至6月30日的期间，
以数千美元计
 ​ ​
2022
 ​ ​
2023
成本：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
期初余额
 ​ ​
6,697
 ​ ​
2,179
加法
 ​ ​
554,586
 ​ ​
133,520
从相关的 购买加密货币表示的财富管理产品 党(1)
 ​ ​
(149,972)
 ​ ​
—
对关联方的贷款(2)
 ​ ​
(50,025)
 ​ ​
—
处置
 ​ ​
(357,113)
 ​ ​
(125,360)
期末余额
 ​ ​
4,173
 ​ ​
10,339
减值：
​ ​
 
 ​ ​
 
期初余额
 ​ ​
(510)
 ​ ​
(4)
加法
 ​ ​
(561)
 ​ ​
—
处置
 ​ ​
—
 ​ ​
1
期末余额
 ​ ​
(1,071)
 ​ ​
(3)
账面净值：
​ ​
 
 ​ ​
 
期初余额
 ​ ​
6,187
 ​ ​
2,175
期末余额
 ​ ​
3,102
 ​ ​
10,336

USDC以外的加密货币的补充信息为 具体如下：

 
 ​ ​
截至6月30日的期间，
以数千美元计
 ​ ​
2022
 ​ ​
2023
成本：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
期初余额
 ​ ​
6,598
 ​ ​
2,090
加法
 ​ ​
481,077
 ​ ​
127,589
从相关的 购买加密货币表示的财富管理产品 党(1)
 ​ ​
(149,972)
 ​ ​
—
对关联方的贷款(2)
 ​ ​
(15,004)
 ​ ​
—
处置
 ​ ​
(318,622)
 ​ ​
(119,490)
期末余额
 ​ ​
4,077
 ​ ​
10,189
减值：
​ ​
 
 ​ ​
 
期初余额
 ​ ​
(510)
 ​ ​
(4)
加法
 ​ ​
(561)
 ​ ​
—
处置
 ​ ​
—
 ​ ​
1
期末余额
 ​ ​
(1,071)
 ​ ​
(3)
账面净值：
​ ​
 
 ​ ​
 
期初余额
 ​ ​
6,088
 ​ ​
2,086
期末余额
 ​ ​
3,006
 ​ ​
10,186

(1)
代表 从关联方Matrixport Group购买的加密货币表示的财富管理产品。截至2022年6月30日，所有此类理财产品均已全部赎回，赎回已计入 加密货币在上面另见注释22。
(2)
代表向关联方Matrixport Group发放的加密货币贷款。截至2022年6月30日，所有贷款都已全部收回，所收取的款项包括在上述加密货币的添加中。另请参阅附注22。
F-14

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注

管理层对USDC以外的加密货币的减值准备的估计是基于每个资产负债表日加密货币的当前市场价格。在确定USDC以外的加密货币的减值准备时，不考虑资产负债表日期之后加密货币市场价格的波动。
10.
预付款和其他资产

预付款和其他资产细目如下：

以数千美元计
 ​ ​
2022年12月31日
 ​ ​
2023年6月30日
存款(1)
 ​ ​
26,577
 ​ ​
63,906
向供应商预付款项
 ​ ​
9,664
 ​ ​
41,887
预缴所得税
 ​ ​
18,459
 ​ ​
17,521
可抵扣进项增值税
 ​ ​
757
 ​ ​
1,623
第三方应收账款(2)
 ​ ​
2,546
 ​ ​
—
其他
 ​ ​
1,573
 ​ ​
4,774
总计
​ ​
59,576
 ​ ​
129,711

(1)
集团向某些电力服务提供商支付押金。为将支付予供电商的按金减至最低，于2023年4月，本集团的附属公司Bitdeer Inc.与其中一家供电商订立担保协议，作为担保人，为本集团另一间附属公司就所订电力服务的付款义务提供保证。担保人的总责任限于所有协议项下的担保债务中较小的一项，或美元。13每件案子都有一百万美元。
(2)
Represent Balance来自与本集团签署合并协议的特殊目的收购公司Blue Safari Acquisition Corp.(“BSGA”)。与预期的合并相关，集团同意借给BSGA本金总额为 美元1.99百万英寸二分批和额外的美元2.58百万英寸四为延长BSGA必须完成合并的时间段所需的任何和所有金额提供资金的部分二额外费用的时间三个月 每次周期。贷款不计息，仅在BSGA完成合并时偿还。合并于2023年4月完成，并在合并完成后结清应收账款。请参阅注1。

于截至2022年、2022年及2023年6月30日止期间，本集团并无就预付款项及其他资产的预期信贷损失确认任何拨备。
11.
按公允价值计提损益的金融资产

按公允价值计入损益的金融资产细目如下：

以数千美元计
 ​ ​
2022年12月31日
 ​ ​
2023年6月30日
对非上市股本工具的投资
 ​ ​
 
 ​ ​
 
-投资A
 ​ ​
1,000
 ​ ​
1,000
-投资B
 ​ ​
1,000
 ​ ​
1,000
-投资C
 ​ ​
10,000
 ​ ​
10,000
-投资D-投资Matrixport Group设立的有限合伙企业
​ ​
16,348
 ​ ​
18,586
-投资E
 ​ ​
1,500
 ​ ​
1,500
-投资基金
 ​ ​
—
 ​ ​
400
对未上市债务工具的投资
 ​ ​
31,111
 ​ ​
1,000
总计
​ ​
60,959
 ​ ​
33,486

上述于2022年12月31日和2023年6月30日对未上市债务和股权工具的投资均为对基金和民营企业的投资。这些按公允价值计入损益的金融资产按公允价值使用第3级投入计量。详情见附注5。 本集团对民营企业并无控制权或重大影响力。
F-15

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注
12.
矿机

矿机的详细情况如下：

以数千美元计
 ​ ​
矿机
成本：
 ​ ​
 
2022年1月1日
 ​ ​
123,136
加法
 ​ ​
9,422
处置
 ​ ​
(733)
2022年6月30日
 ​ ​
131,825
累计折旧：
 ​ ​
 
2022年1月1日
 ​ ​
(76,561)
这段期间的收费
 ​ ​
(15,045)
处置
 ​ ​
162
2022年6月30日
 ​ ​
(91,444)
减值：
​ ​
 
2022年1月1日
 ​ ​
(106)
2022年6月30日
 ​ ​
(106)
账面净值：
​ ​
 
2022年6月30日
 ​ ​
40,275
成本：
 ​ ​
 
2023年1月1日
 ​ ​
122,203
加法
 ​ ​
31,402
处置
 ​ ​
(6,185)
2023年6月30日
 ​ ​
147,420
累计折旧：
 ​ ​
 
2023年1月1日
 ​ ​
(94,399)
这段期间的收费
 ​ ​
(11,208)
处置
 ​ ​
5,583
2023年6月30日
 ​ ​
(100,024)
减值：
​ ​
 
2023年1月1日
 ​ ​
(101)
2023年6月30日
 ​ ​
(101)
账面净值：
 ​ ​
 
2023年6月30日
 ​ ​
47,295
F-16

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注
13.
财产、厂房和设备

物业、厂房和设备的详细情况如下：

以数千美元计
 ​ ​
施工
正在进行中
 ​ ​
建房
 ​ ​
土地
 ​ ​
机械设备
 ​ ​
电子学
装备
 ​ ​
租赁权
改进
 ​ ​
其他
 ​ ​
总计
成本：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2022年1月1日
 ​ ​
33,589
 ​ ​
23,449
 ​ ​
484
 ​ ​
15,734
 ​ ​
5,335
 ​ ​
48,425
 ​ ​
3,522
 ​ ​
130,538
加法
 ​ ​
39,910
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
119
 ​ ​
2,336
 ​ ​
581
 ​ ​
4,066
 ​ ​
47,012
在建工程调入
 ​ ​
(25,876)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
6,716
 ​ ​
312
 ​ ​
18,657
 ​ ​
191
 ​ ​
—
处置
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(23)
​ ​
(28)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(51)
2022年6月30日
 ​ ​
47,623
 ​ ​
23,449
 ​ ​
484
 ​ ​
22,546
 ​ ​
7,955
 ​ ​
67,663
 ​ ​
7,779
 ​ ​
177,499
累计折旧：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2022年1月1日
 ​ ​
—
 ​ ​
(2,388)
 ​ ​
—
 ​ ​
(2,427)
 ​ ​
(1,034)
 ​ ​
(21,111)
 ​ ​
(961)
 ​ ​
(27,921)
这段期间的收费
 ​ ​
—
 ​ ​
(568)
 ​ ​
—
 ​ ​
(1,887)
 ​ ​
(617)
 ​ ​
(8,114)
 ​ ​
(580)
 ​ ​
(11,766)
处置
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
2
 ​ ​
6
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
8
2022年6月30日
 ​ ​
—
 ​ ​
(2,956)
 ​ ​
—
 ​ ​
(4,312)
 ​ ​
(1,645)
 ​ ​
(29,225)
 ​ ​
(1,541)
 ​ ​
(39,679)
账面净值：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2022年6月30日
 ​ ​
47,623
 ​ ​
20,493
 ​ ​
484
 ​ ​
18,234
 ​ ​
6,310
 ​ ​
38,438
 ​ ​
6,238
 ​ ​
137,820
成本：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2023年1月1日
 ​ ​
16,512
 ​ ​
23,449
 ​ ​
484
 ​ ​
32,872
 ​ ​
10,624
 ​ ​
104,517
 ​ ​
8,428
 ​ ​
196,886
加法
 ​ ​
19,390
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
823
 ​ ​
155
 ​ ​
758
 ​ ​
30
 ​ ​
21,156
在建工程调入
 ​ ​
(5,548)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
5,548
 ​ ​
—
 ​ ​
—
处置
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(69)
 ​ ​
(15)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(84)
2023年6月30日
 ​ ​
30,354
 ​ ​
23,449
 ​ ​
484
 ​ ​
33,626
 ​ ​
10,764
 ​ ​
110,823
 ​ ​
8,458
 ​ ​
217,958
累计折旧：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2023年1月1日
 ​ ​
—
 ​ ​
(3,525)
 ​ ​
—
 ​ ​
(6,803)
 ​ ​
(2,473)
 ​ ​
(43,003)
 ​ ​
(2,446)
 ​ ​
(58,250)
这段期间的收费
 ​ ​
—
 ​ ​
(568)
 ​ ​
—
 ​ ​
(3,169)
 ​ ​
(954)
 ​ ​
(14,696)
 ​ ​
(989)
 ​ ​
(20,376)
处置
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
3
 ​ ​
1
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
4
2023年6月30日
 ​ ​
—
 ​ ​
(4,093)
 ​ ​
—
 ​ ​
(9,969)
 ​ ​
(3,426)
 ​ ​
(57,699)
 ​ ​
(3,435)
 ​ ​
(78,622)
账面净值：
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2023年6月30日
 ​ ​
30,354
 ​ ​
19,356
 ​ ​
484
 ​ ​
23,657
 ​ ​
7,338
 ​ ​
53,124
 ​ ​
5,023
 ​ ​
139,336

正在进行的建设主要是建设 个采矿数据中心。
14.
投资物业

投资物业详情如下：

以数千美元计
 ​ ​
承租地
 ​ ​
建房
 ​ ​
其他
 ​ ​
总计
成本：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2023年1月1日
 ​ ​
5,746
 ​ ​
30,679
 ​ ​
394
 ​ ​
36,819
加法
 ​ ​
80
 ​ ​
33
 ​ ​
334
 ​ ​
447
汇兑调整
 ​ ​
(63)
 ​ ​
(271)
 ​ ​
(4)
 ​ ​
(338)
2023年6月30日
 ​ ​
5,763
 ​ ​
30,441
 ​ ​
724
 ​ ​
36,928
累计折旧：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2023年1月1日
 ​ ​
(199)
 ​ ​
(1,051)
 ​ ​
(27)
 ​ ​
(1,277)
这段期间的收费
 ​ ​
(195)
 ​ ​
(1,050)
 ​ ​
(35)
 ​ ​
(1,280)
汇兑调整
 ​ ​
3
 ​ ​
13
 ​ ​
—
 ​ ​
16
2023年6月30日
 ​ ​
(391)
 ​ ​
(2,088)
 ​ ​
(62)
 ​ ​
(2,541)
账面净值：
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2023年6月30日
 ​ ​
5,372
 ​ ​
28,353
 ​ ​
662
 ​ ​
34,387
F-17

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注

包括在投资物业中的租赁土地为使用权 与建筑物所在地的经营租约租赁土地有关的资产。见附注15。

本集团根据 将投资物业出租予其客户 经营租约，年期介乎： 一至十二年，并可选择延长额外租赁期。租赁合同载有市场审查条款，倘承租人行使其 要扩展的选项.承租人并无于租期届满时收购投资物业之议价购买权。

经营项下应收租赁付款的到期日分析 投资物业租赁如下：

以数千美元计
 ​ ​
6月30日，
2023
2023
​ ​
2,448
2024
​ ​
4,534
2025
​ ​
3,708
2026
​ ​
2,915
2027
 ​ ​
1,922
此后
 ​ ​
4,786
总计
​ ​
20,313

本集团对其投资的使用没有限制 所有投资物业均不承担任何合约责任，而购买或维修、保养及改善。

本集团投资物业截至6月的公允价值 2023年30月30日，于独立估值专家协助下采用收入法厘定。投资物业分类为公平值层级第三级。

根据收益法， 投资物业乃根据营运预测及贴现率厘定。于二零二三年六月三十日，投资物业之公平值约为美元。37.09百万美元。

本集团未记录任何与投资相关的减值 截至2023年6月30日的房产。
15.
租契

集团占用了大部分办公场所和某些采矿场所 租赁安排下的承租人，其初始租赁期通常为 一年半至三十年.租赁合约一般按固定期限订立，惟可提供延期选择权。本集团对租赁和非租赁进行核算 非租赁部分在产生时计入费用。该等租赁中的任何延期选择权均未计入租赁负债，除非本集团合理确定将行使延期 选项.此外，倘租赁合理确定不会终止，则终止后选择权才会计入租赁期。本集团无权在租赁到期时购买这些租赁资产 时期

未经审核简明综合财务报表 本集团之财务状况显示以下与使用权资产及租赁负债有关之金额：

以数千美元计
 ​ ​
12月31日，
2022
 ​ ​
6月30日，
2023
使用权资产
 ​ ​
 
 ​ ​
 
-土地和建筑物
 ​ ​
60,082
 ​ ​
59,754
投资物业
 ​ ​
 
 ​ ​
 
-承租土地
 ​ ​
5,547
 ​ ​
5,372
F-18

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注

添加 的使用权资产和投资物业 截至二零二二年及二零二三年六月三十日止六个月之租赁土地约为美元，863000美元和美元3,058，000，分别。租赁土地结余计入投资物业。见附注14。

本集团有义务完成 的场地修复 本集团于2022年7月收购AFH所持有之新加坡租赁土地。有关场地修复的规定每年更新。六个场地修复的准备金没有实质性变化 截至2023年6月30日止。

以数千美元计
 ​ ​
12月31日，
2022
 ​ ​
6月30日，
2023
租赁负债在12个月内到期
 ​ ​
4,973
 ​ ​
5,211
租赁负债到期超过12个月
 ​ ​
65,452
 ​ ​
65,454
租赁总负债*
 ​ ​
70,425
 ​ ​
70,665

*
租赁负债金额 约$4.7百万美元和美元4.6于2022年12月31日及2023年6月30日，100万美元与计入投资物业的租赁土地有关。见附注14。

在损益中确认的金额：

 
 ​ ​
截至6月30日的期间，
以数千美元计
 ​ ​
2022
 ​ ​
2023
使用权资产折旧费用
 ​ ​
2,411
 ​ ​
3,205
利息支出
 ​ ​
1,132
 ​ ​
1,299
与可变付款租赁相关的费用
 ​ ​
284
 ​ ​
193
与短期租赁有关的费用
 ​ ​
316
 ​ ​
159
总计
​ ​
4,143
 ​ ​
4,856

租赁的现金流出总额，包括资本部分 截至二零二二年及二零二三年六月三十日止六个月，已付租赁租金及已付租赁利息约为美元，2.8百万 及美元3.9分别为100万美元。
16.
借款

借款包括以下内容：

以数千美元计
 ​ ​
12月31日，
2022
 ​ ​
6月30日，
2023
可转债(1)
 ​ ​
29,805
 ​ ​
29,988
总计
 ​ ​
29,805
 ​ ​
29,988

(1)
该集团发行了美元30于2021年7月23日发行100万元期票。承兑票据为无抵押，年利率为 8%，于2023年7月23日到期，并向持有人提供选择权，以 将全部或任何部分票据转换为本集团普通股 美元0.0632于票据发行日起至发行日起计满两周年期间的任何时间内， 美元左右683,000被确认为权益部分。截至2022年12月31日和6月30日的未摊销折扣， 2023年约为美元195,000和美元12,000.
F-19

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注
17.
其他应付款和应计项目

其他应付款和应计项目包括以下内容：

以数千美元计
 ​ ​
12月31日，
2022
 ​ ​
6月30日，
2023
应计营业费用
 ​ ​
5,539
 ​ ​
11,555
应缴附加税
 ​ ​
8,928
 ​ ​
8,263
托管客户的保证金
 ​ ​
2,911
 ​ ​
6,193
关于租赁土地的恢复条款
 ​ ​
1,343
 ​ ​
1,328
与工作人员相关费用的应付款
 ​ ​
2,182
 ​ ​
1,003
其他
 ​ ​
1,273
 ​ ​
1,571
总计
 ​ ​
22,176
 ​ ​
29,913

所有其他应付款和应计费用预计将在 内结算 一年或按要求偿还。
18.
按性质分列的费用和其他收入和费用项目
(a)
本质上的费用

 
 ​ ​
截至6月30日的期间，
以数千美元计
 ​ ​
2022
 ​ ​
2023
员工成本
 ​ ​
 
 ​ ​
 
- 薪金、工资和其他福利
 ​ ​
23,874
 ​ ​
24,345
基于股份的支付费用
 ​ ​
54,425
 ​ ​
21,847
摊销
 ​ ​
 
 ​ ​
 
- 无形资产
​ ​
29
 ​ ​
154
折旧
 ​ ​
 
 ​ ​
 
-矿机
 ​ ​
15,045
 ​ ​
11,208
-房地产、厂房和设备
 ​ ​
11,766
 ​ ​
20,376
-使用权资产
 ​ ​
2,411
 ​ ​
3,205
-投资物业
 ​ ​
—
 ​ ​
1,280
操作矿机的电费
 ​ ​
59,354
 ​ ​
84,510
采矿机及配件销售成本
 ​ ​
571
 ​ ​
4
咨询服务费
 ​ ​
3,012
 ​ ​
5,650
税项及附加费
 ​ ​
2,261
 ​ ​
3,155
广告费
 ​ ​
416
 ​ ​
628
办公费
 ​ ​
1,333
 ​ ​
1,894
研发技术服务费
 ​ ​
526
 ​ ​
1,104
低值易耗品回收
 ​ ​
2,412
 ​ ​
1,126
可变租金租赁费
 ​ ​
284
 ​ ​
193
短期租约的开支
 ​ ​
316
 ​ ​
159
物流费
 ​ ​
1,477
 ​ ​
243
差旅费用
 ​ ​
2,015
 ​ ​
1,227
保险费
 ​ ​
2,091
 ​ ​
692
其他
 ​ ​
5,736
 ​ ​
3,267
总收入成本，销售，一般 行政和研发费用
 ​ ​
189,354
 ​ ​
186,267
F-20

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注
(b)
其他运营费用

 
 ​ ​
截至6月30日的期间，
以数千美元计
 ​ ​
2022
 ​ ​
2023
出售加密货币的净额(损失)/收益
 ​ ​
(2,230)
 ​ ​
471
(确认)/转回加密货币的减值损失
 ​ ​
(561)
 ​ ​
1
矿机处置净亏损
 ​ ​
—
 ​ ​
(572)
总计
​ ​
(2,791)
​ ​
(100)
(c)
其他净收益

 
 ​ ​
截至6月30日的期间，
以数千美元计
 ​ ​
2022
 ​ ​
2023
按公允价值计入损益的金融资产公允价值变动
 ​ ​
—
 ​ ​
2,238
政府拨款
 ​ ​
19
 ​ ​
31
处置财产、厂房和设备的净收益/(损失)
 ​ ​
554
 ​ ​
(51)
其他
 ​ ​
557
 ​ ​
(610)
总计
​ ​
1,130
 ​ ​
1,608
(d)
财务费用

 
 ​ ​
截至6月30日的期间，
以数千美元计
 ​ ​
2022
 ​ ​
2023
利息收入
 ​ ​
777
 ​ ​
4,074
加密货币交易服务费
 ​ ​
(79)
 ​ ​
(37)
租赁负债利息
 ​ ​
(1,132)
 ​ ​
(1,299)
可转债利息支出
 ​ ​
(1,374)
 ​ ​
(1,390)
外币交易损失
 ​ ​
(3,903)
 ​ ​
(2,335)
其他
 ​ ​
(112)
 ​ ​
(140)
总计
 ​ ​
(5,823)
 ​ ​
(1,127)
19.
基于股份的支付

2021年7月，Bitdeer董事会批准了 采纳二零二一年股份奖励计划（“二零二一年计划”）。Bitdeer总共授予， 1,097,852,000股份奖励 二于截至2021年12月31日止年度，于2021年8月及11月批，合共 139,690,400股份奖励 四截至2022年12月31日的年度中，2022年1月、4月、 7月和10月的批次，共计46,805,600股份奖励 二2023年1月和4月批给2021年计划下的指定接受者。每个股票奖励授予接受者购买 的选择权一行使价为美元的本集团普通股股份0.03每股。大部分股票奖励来自二 至七年了某些股票奖励在发行后立即授予。接收方应在每个归属日期之前继续为 集团提供服务。所有授予的股票奖励将于2031年7月20日到期。

2023年3月，BTG董事会批准了2023年股权激励计划(《2023年计划》)，该计划于2023年4月13日业务合并完成后生效。Bitdeer 2021计划下授予的股票奖励由BTG承担并转换为 2023激励计划下的股票奖励，交换比例约为0.00858并向下舍入到最接近的整数部分。另见附注1。于2023年4月，本集团将所有已发行股份奖励的到期日修改为自授出日期起计十周年。修改对整体财务列报没有影响。

对于追溯演示，Bitdeer股票 奖励的数量已按约0.00858在业务合并于2023年4月13日完成之前的期间。
F-21

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注
 
 ​ ​
截至2022年6月30日的期间
 
 ​ ​
选项数量
(’000)
 ​ ​
平均运动量
每股价格
奖项(美元)
 ​ ​
平均公允价值
每股奖励
(美元)
截至2022年1月1日
 ​ ​
9,419
 ​ ​
3.50
 ​ ​
26.16
在该段期间内获批予
 ​ ​
1,059
 ​ ​
3.50
 ​ ​
19.77
被没收
 ​ ​
(125)
 ​ ​
3.50
 ​ ​
25.73
截至2022年6月30日
 ​ ​
10,353
 ​ ​
3.50
 ​ ​
25.52
于2022年6月30日归属并可行使
 ​ ​
3,395
 ​ ​
3.50
 ​ ​
25.52

 
 ​ ​
截至2023年6月30日的期间
 
 ​ ​
选项数量
(’000)
 ​ ​
平均运动量
每股价格
奖项(美元)
 ​ ​
平均公允价值
每股奖励
(美元)
截至2023年1月1日
 ​ ​
10,398
 ​ ​
3.50
 ​ ​
25.27
在该段期间内获批予
 ​ ​
401
 ​ ​
3.50
 ​ ​
4.72
被没收
 ​ ​
(130)
 ​ ​
3.50
 ​ ​
19.85
截至2023年6月30日
 ​ ​
10,669
 ​ ​
3.50
 ​ ​
24.57
于2023年6月30日归属并可行使
 ​ ​
5,293
 ​ ​
3.50
 ​ ​
24.57

于截至2022年及2023年6月30日止六个月内确认的股票奖励开支约为美元。54.4百万美元和美元21.8百万美元。有关分项数字如下：

 
 ​ ​
截至6月30日的期间，
以数千美元计
 ​ ​
2022
 ​ ​
2023
收入成本
 ​ ​
5,812
 ​ ​
2,576
一般和行政费用
 ​ ​
29,256
 ​ ​
11,299
研发费用
 ​ ​
14,906
 ​ ​
6,107
销售费用
 ​ ​
4,451
 ​ ​
1,865
总计
 ​ ​
54,425
 ​ ​
21,847

股票奖励的公允价值是在授予日 在独立估值专家的协助下使用二项式模型估计的。下表提供了用于确定截至2022年6月30日和2023年6月30日的六个月赠款价值的模型的投入：

 
 ​ ​
8月1日，
2021
 ​ ​
11月1日，
2021
股息率(%)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
预期波动率(%)
 ​ ​
130.19%
 ​ ​
130.23%
无风险利率(%)
 ​ ​
1.24%
 ​ ​
1.57%
多次锻炼
 ​ ​
2.20-2.80
 ​ ​
2.20

 
 ​ ​
1月1日，
2022
 ​ ​
4月1日，
2022
 ​ ​
7月1日，
2022
 ​ ​
10月1日，
2022
股息率(%)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
预期波动率(%)
 ​ ​
128%
 ​ ​
123%
 ​ ​
120%
 ​ ​
121%
无风险利率(%)
 ​ ​
1.618%
 ​ ​
2.415%
 ​ ​
2.893%
 ​ ​
3.886%
多次锻炼
 ​ ​
2.20-2.80
 ​ ​
2.20
 ​ ​
2.20
 ​ ​
2.20
F-22

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注
 
 ​ ​
1月1日，
2023
 ​ ​
4月1日，
2023
股息率(%)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
预期波动率(%)
 ​ ​
121%
 ​ ​
124%
无风险利率(%)
 ​ ​
4.152%
 ​ ​
4.167%
多次锻炼
 ​ ​
2.20-2.80
 ​ ​
2.20
二项式模型的上述输入值是根据以下公式确定的：
•
股息回报乃参考本集团于不久将来分派股息的计划而估计。目前，这是 估计为 零由于本集团计划保留所有溢利作企业扩张之用；
•
预期波动率是根据本集团若干可比公司的每日收盘价波动率估计的；
•
无风险利率基于期权估值以美元计值的美国国库券的到期收益率 日期；
•
行权倍数是基于对典型股票奖励行权行为的实证研究。
20.
股权
已发行股本

2023年4月13日，Bitdeer完成业务合并 于附注1所述，其后本集团的股权结构变更为首旅集团，法定股本为美元50,000 分为普通股：（i） 499,600,000,000面值为美元的A类普通股0.0000001每项，(Ii)200,000,000 面值为美元的V类普通股0.0000001（iii） 200,000,000面值为美元的非指定股份0.0000001每个.在 完成业务合并，所有已发行及未发行 4,384,796,703A类普通股，453,892,313A系列优先股， 870,232,230 B系列优先股， 1,314,267,705Bitdeer B+系列优先股被注销，以换取新发行的， 60,281,185BTG A类普通股，交换率约为 0.00858.全部已发行及发行在外 5,631,795,619B类普通 股份及 7,141,236A系列优先股被注销，以换取新发行的， 48,399,922BTG的V类普通股，交换比率约为 0.00858.全部已发行及发行在外 2,607,498BSDA普通股 被取消，以换取新发行的 2,607,498BTG A类普通股。

A类普通股的每股股份， 1第五类普通股的表决权， 10票除投票权外，所有类别普通股均有权获派股息及享有同等权益。

2023年6月，集团董事会批准了 采纳股份回购计划，授权回购本集团A类普通股，最多不超过美元，1价值百万 2023年6月16日至2023年9月15日期间。截至2023年6月30日止六个月，本公司 不是不要做任何 购买交易。

对于追溯呈列，集团普通数量 简明综合权益变动表中的股份及优先股按约为 0.00858 于二零二三年四月十三日完成业务合并前的期间。
储量

本集团的储备主要包括：
(i)
股份溢价，实际上指已付股份认购金额超出股份面值。 股份溢价账之应用受公司法（第622章）第34条规管。开曼群岛第22号法律（1961年第3号法律，经综合及修订），经不时修订、补充或以其他方式修订。
(Ii)
所有因折算涉外业务财务报表而产生的汇兑差额。
F-23

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注
(Iii)
可转债中包含的股权部分的转换期权的价值。
(Iv)
以股份为基础的累计支付费用。
资本管理

集团在管理资本方面的主要目标是
•
保障集团作为持续经营企业的持续经营能力，使其能够继续为股东提供回报，并为其他利益相关者 提供利益，主要通过根据风险水平对产品和服务进行定价
•
支持集团的稳定和发展
•
为加强集团的风险管理能力提供资金

集团的业务和财务状况与加密货币的市场价格高度相关 。截至2022年、2022年及2023年6月30日止六个月，本集团的收入主要来自加密货币相关业务。本集团已采取多项措施，将加密货币市价波动的风险降至最低，具体而言，本集团已实施一项内部策略，要求将从一般业务收到的所有加密货币迅速兑换为法定货币。

为维持或调整资本结构，本集团会积极及定期检讨及管理其资本结构，以确保最佳的资本结构及股东回报，并已考虑本集团未来的资本需求及资本效率、当时及预期的盈利能力、预计营运现金流、预计资本开支及预计的战略投资机会。

本集团不受外部施加的资本要求的约束。
21.
课税

本集团于开曼群岛及英属维尔京群岛(“英属维尔京群岛”)注册成立的附属公司毋须就收入或资本利得税缴税。此外，本集团向其股东支付的股息在开曼群岛无需缴纳预扣税。

本集团于其他国家注册成立的附属公司须根据其各自注册国家的规则及法规缴交所得税。

截至6月30日的六个月所得税准备金， 二零二二年及二零二三年概述如下：

 
 ​ ​
截至6月30日的期间，
以数千美元计
 ​ ​
2022
 ​ ​
2023
当期所得税支出
 ​ ​
6,132
 ​ ​
939
递延所得税支出/(福利)
 ​ ​
1,843
 ​ ​
(3,746)
总计
​ ​
7,975
 ​ ​
(2,807)

应计中期期间的损益税 采用适用于预期年度应课税溢利或亏损总额的税率。截至二零二二年及二零二三年六月三十日止六个月之实际税率为（46.3%)和5.3%。

截至2022年12月31日的递延税项资产/（负债）及 2023年6月30日包括以下内容：

以数千美元计
 ​ ​
12月31日，
2022
 ​ ​
6月30日，
2023
递延税项资产
 ​ ​
 
 ​ ​
 
净营业亏损
 ​ ​
4,324
 ​ ​
3,752
股份支付制
 ​ ​
2,672
 ​ ​
3,075
递延收入
 ​ ​
—
 ​ ​
1,796
财产、厂房和设备、无形资产和使用权资产
 ​ ​
533
 ​ ​
545
F-24

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注
以数千美元计
 ​ ​
12月31日，
2022
 ​ ​
6月30日，
2023
递延税项资产总额
 ​ ​
7,529
 ​ ​
9,168
递延税项头寸的抵销与所得税有关 由同一税务机关征收
​ ​
(2,672)
 ​ ​
(4,952)
递延税项资产
 ​ ​
4,857
 ​ ​
4,216
递延税项负债
 ​ ​
 
 ​ ​
 
财产、厂房和设备
 ​ ​
(14,298)
 ​ ​
(12,191)
递延税项头寸的抵销与所得税有关 由同一税务机关征收
​ ​
2,672
 ​ ​
4,952
递延税项负债
 ​ ​
(11,626)
 ​ ​
(7,239)
递延税项净负债
 ​ ​
(6,769)
 ​ ​
(3,023)

六年期间递延税项负债净额的变动 截至二零二二年及二零二三年六月三十日止的月如下：

以数千美元计
 ​ ​
1月1日，
2022
 ​ ​
认可于
损益
 ​ ​
6月30日，
2022
税项亏损结转
 ​ ​
4,362
 ​ ​
(2,835)
 ​ ​
1,527
基于股份的支付
 ​ ​
—
​ ​
2,111
 ​ ​
2,111
财产、厂房和设备
 ​ ​
(7,287)
 ​ ​
(1,119)
 ​ ​
(8,406)
递延税项净负债
 ​ ​
(2,925)
 ​ ​
(1,843)
 ​ ​
(4,768)

以数千美元计
 ​ ​
1月1日，
2023
 ​ ​
认可于
损益
 ​ ​
6月30日，
2023
税项亏损结转
 ​ ​
4,324
 ​ ​
(572)
 ​ ​
3,752
基于股份的支付
 ​ ​
2,672
 ​ ​
403
 ​ ​
3,075
递延收入
 ​ ​
—
 ​ ​
1,796
 ​ ​
1,796
不动产、厂房和设备、无形资产和 使用权资产
 ​ ​
(13,765)
 ​ ​
2,119
 ​ ​
(11,646)
递延税项净负债
 ​ ​
(6,769)
 ​ ​
3,746
 ​ ​
(3,023)

本集团尚未确认可抵扣暂时性差异，且 由于确认标准（即未来应课税溢利的可能性）未达到，故部分税务亏损结转。该等未动用税项亏损金额将于以下日期届满：

税收管辖权
 ​ ​
金额(以
数千美元
 ​ ​
最早的年份
在下列情况下的到期时间
未利用
新加坡
 ​ ​
3,300
 ​ ​
无限期
香港
 ​ ​
4,661
 ​ ​
无限期
美国
 ​ ​
70,558
 ​ ​
无限期
挪威
 ​ ​
17,704
 ​ ​
无限期
总计
​ ​
96,223
 ​ ​
 
F-25

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注
22.
关联方交易
关键管理层和董事会的薪酬

 
 ​ ​
截至6月30日的期间，
以数千美元计
 ​ ​
2022
 ​ ​
2023
薪金及其他酬金
 ​ ​
6,723
 ​ ​
4,263
总计
 ​ ​
6,723
 ​ ​
4,263
关联方余额和交易

以下列出了重大关联方及其 与集团的关系：

关联方名称
 ​ ​
与集团的关系
Matrix Finance and Technologies Holding Group及其子公司（"Matrixport 集团"）
 ​ ​
本集团的控股人为 的联合创始人兼董事会主席 Matrixport集团董事，对Matrixport集团有重大影响力。

资产、负债和与相关交易的详细信息 缔约方如下：

以数千美元计
 ​ ​
12月31日，
2022
 ​ ​
6月30日，
2023
关联方应收账款
 ​ ​
 
 ​ ​
 
-贸易应收账款
 ​ ​
75
 ​ ​
—
-对关联方的贷款(1)
 ​ ​
322
 ​ ​
308
关联方应付总额
 ​ ​
397
 ​ ​
308
应付一名关联方
​ ​
 
 ​ ​
 
-其他应付款(2)
 ​ ​
316
 ​ ​
127
应付关联方的合计
 ​ ​
316
 ​ ​
127

 
 ​ ​
截至6月30日的期间，
以数千美元计
 ​ ​
2022
 ​ ​
2023
-为关联方提供服务
 ​ ​
1,377
 ​ ​
330
-接受关联方的服务
 ​ ​
82
 ​ ​
154
-从关联方赚取的利息
 ​ ​
355
 ​ ​
—
--关联方退还理财产品
 ​ ​
283
 ​ ​
—
-按公允价值计入损益的金融资产公允价值变动
​ ​
—
 ​ ​
2,238

(1)
借给关联方的贷款是指借给关联方的无担保、免息贷款。这些贷款是即期到期的。
(2)
其他 应付款是指与相关方提供的托管和其他服务相关的应计服务费用。

于截至二零二二年及二零二三年六月三十日止六个月内，本集团所有加密货币均由Matrixport Group托管，而本集团于出售当日按现货价格出售加密货币主要出售予Matrixport Group。
F-26

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注

于截至2022年6月30日止六个月内，本集团以加密货币向Matrixport Group提供无抵押贷款及向Matrixport Group购买无本金担保理财产品。交易摘要如下：

 
 ​ ​
类型：
加密货币
 ​ ​
金额(以
数以千计的
加密货币
 ​ ​
日期
购买/
放贷
 ​ ​
日期
赎回/
征集
 ​ ​
每年生效
收益率/
利率
理财产品-A型
 ​ ​
美国农业部
 ​ ​
80,000
 ​ ​
2022年1月14日
 ​ ​
2022年3月27日
 ​ ​
1.00%
贷款
 ​ ​
美国农业部
 ​ ​
15,000
 ​ ​
2022年4月1日
 ​ ​
2022年6月28日
 ​ ​
5.83%
贷款
 ​ ​
USDC
 ​ ​
5,000
 ​ ​
2022年4月1日
 ​ ​
2022年6月28日
 ​ ​
7.00%
理财产品-A型
 ​ ​
美国农业部
 ​ ​
10,000
 ​ ​
2022年4月15日
 ​ ​
2022年6月17日
 ​ ​
3.06%
贷款
 ​ ​
USDC
 ​ ​
30,000
 ​ ​
2022年5月12日
 ​ ​
2022年5月19日
 ​ ​
15.00%
理财产品-B型
 ​ ​
美国农业部
 ​ ​
10,000
 ​ ​
2022年6月17日
 ​ ​
2022年6月28日
 ​ ​
5.70%
理财产品-B型
 ​ ​
美国农业部
 ​ ​
50,000
 ​ ​
2022年6月20日
 ​ ​
2022年6月28日
 ​ ​
5.92%

集团收购二截至2022年6月30日止六个月的理财产品类型。理财产品类型A代表集团在 基础加密货币交易账户和单位的价值是基于交易账户的表现。本集团有权在某些 内根据赎回日期的价值向Matrixport集团赎回单位 每个月的日子。有关以加密货币表示的财富管理产品的会计政策，请参阅年度财务报表附注2（h）。

理财产品类型B代表集团的 Matrixport Group的可变利率加密货币存款。存款不受任何存款保险计划保障及无抵押，本集团或会在极端市况下损失部分或全部存款金额。在 提取后，本集团原则上以相同数量获得相同类型的加密货币，外加额外利息回报。按金可按要求提取，一般于72小时内交付予本集团。 的性质 B类理财产品本质上是一种加密货币借贷安排。有关加密货币贷款安排的会计政策，请参阅年度财务报表附注2（h）。

截至2022年12月31日和2023年6月30日， 加密货币应收款和嵌入式衍生品都 零.借出的加密货币公允价值的变动或 由于该等安排属短期性质，且USDT及USDC的报价相对稳定，故与A类理财产品有关的嵌入式衍生工具并不重大。
为了方便贷款和理财产品 购买时，本集团使用约美元购买上述加密货币186截至6个月，百万美元 2022年6月30日本集团以约美元出售收取理财产品借贷及赎回的总收入。191截至2022年6月30日止六个月，有 不是贷款和财富管理 截至2023年6月30日止六个月的产品采购。
23.
每股收益/(亏损)

每股基本盈利/（亏损）的计算基于 截至二零二二年及二零二三年六月三十日止六个月，本集团普通股股东应占损益及已发行普通股加权平均数。

每股摊薄盈利/（亏损）使用加权计算 于有关期间内发行在外的普通股及具摊薄作用的潜在普通股的平均数目。

由于本集团在截至6月30日的六个月内出现亏损， 于二零二二年及二零二三年，与尚未行使股份奖励及可换股债务有关的潜在普通股并无计入每股摊薄亏损之计算内，原因为计入该等潜在普通股将具反摊薄作用。
F-27

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注

以下反映了基本 及每股普通股摊薄盈利╱（亏损）计算：

 
 ​ ​
截至6月30日的期间，
以千美元计，但每股数据除外
 ​ ​
2022
 ​ ​
2023
本集团普通股股东应占亏损
 ​ ​
(25,194)
 ​ ​
(49,827)
已发行普通股加权平均数(千股)(1)
 ​ ​
108,681
 ​ ​
109,805
每股亏损，基本亏损和摊薄亏损(美元)
 ​ ​
(0.23)
​ ​
(0.45)

(1)
截至2022年6月30日止六个月已发行在外的普通股加权平均数已追溯调整，以反映2023年4月实施的反向资本重组。见附注1
(2)
每股A类普通股 1每一股第V类普通股 10票所有类别的股份都是 有权享有股息及享有同等权益，但投票权除外。它们包含在普通股中，在附注和陈述中，股份股东称为普通股权股东 每股收益。
24.
补充现金流量信息

非现金投融资活动如下：

 
 ​ ​
截至6月30日的期间，
以数千美元计
 ​ ​
2022
 ​ ​
2023
非现金投融资交易
 ​ ​
 
 ​ ​
 
以经营性租赁负债换取的经营性租赁资产和租赁土地
​ ​
863
 ​ ​
3,058
以加密货币的形式支付购买矿机的款项
 ​ ​
2,210
 ​ ​
—
以加密货币的形式向关联方放贷
 ​ ​
50,025
 ​ ​
—
以加密货币的形式向关联方收取贷款
 ​ ​
50,381
 ​ ​
—
使用加密货币购买理财产品
 ​ ​
149,972
 ​ ​
—
以加密货币形式赎回理财产品
 ​ ​
150,268
 ​ ​
—
与收购无形资产有关而承担的负债
 ​ ​
—
 ​ ​
4,896
25.
后续事件

2023年7月，集团对2021年7月23日签发的本票进行了修改。据此，本集团已偿还美元7当时未偿还票据的本金为100万美元，并将期票的到期日延长至2025年7月21日。本票为无抵押票据，年利率为8%。转换价格调整为美元7.3660 为反映2023年4月至2023年4月实施的反向资本重组，见附注1。到期日的延长计入债务修改。

于2023年8月，本集团与B·莱利信安资本II，LLC(“B·莱利信安资本II”)订立购买协议。根据购买协议，本集团有权向B.莱利信安资本二期出售，最高可达美元150,000,000面值为美元的A类普通股0.0000001 每股购买协议的到期日为 36—自开始日期起或日期起的月周年 B. Riley Principal Capital II应购买总购买价为美元的A类普通股，150,000,000 或购买协议中规定的其他终止条件。

2023年8月，本集团与一项资产订立协议 管理公司（“被投资公司”）。根据该协议，本集团同意借出美元，3百万美元，这是无担保，有一个 年利率 6%，到期日期为两年从开始日期开始。转换可以是强制转换，即被投资方在到期日之前完成一轮合格股权融资，或 集团的可选转换。贷款可按下列较低者之可换股价格转换为被投资公司之优先权益 80% 合资格股权融资支付的平均价格或美元350百万除以被投资方完全稀释的数量 合资格股权融资完成前的普通股权等价物。
F-28

目录

BITDEER科技集团及其子公司
未经审计简明综合财务报表附注

截至2023年10月10日止，本集团购入 38,804于2023年6月批准的股份回购计划项下的A类普通股。该等股份乃以平均价格收购，9.30每股，并在国库中持有。集团董事会已批准将股份回购计划的期限延长至 2023年12月15日

期内无其他重大后续事项 自二零二三年六月三十日起至本中期财务资料批准日期二零二三年十月十日止。
F-29

目录

独立注册会计师事务所报告
致本公司股东及董事会
比特科技控股公司
对财务报表的几点看法
我们审计了随附的合并报表 Bitdeer Technologies Holding Company及其子公司（以下简称“公司”）于2022年和2021年12月31日的财务状况，以及相关的合并经营和全面收益/（亏损）表、权益变动表，以及 截至2022年12月31日止期间三个年度各年的现金流量以及相关附注（统称为“财务报表”）。我们认为，财务报表在所有重大方面公允地反映了 本公司截至2022年和2021年12月31日的财务状况，以及截至2022年12月31日止三年各年的经营业绩和现金流量，符合国际财务报告的规定 国际会计准则理事会颁布的准则。
重报2021年和2020年财务 声明
如财务报表附注2（a）所述， 截至二零二一年及二零二零年十二月三十一日止年度之综合经营报表及全面收益╱（亏损）及现金流量已重列，以更正若干错误陈述。
意见基础
这些财务报表由公司负责 管理我们的责任是根据我们的审计对公司的财务报表发表意见。我们是一家在美国上市公司会计监督委员会（“PCAOB”）注册的会计师事务所， 根据美国联邦证券法以及美国证券交易委员会和PCAOB的适用规则和法规，要求其对本公司具有独立性。
我们按照 的标准进行审计 PCAOB这些准则要求我们规划和进行审计，以合理确定财务报表是否不存在由于错误或欺诈而导致的重大错报。本公司不需要有，也不需要 我们是否聘请我们对该公司财务报告的内部控制进行审计。作为审计的一部分，我们需要了解财务报告的内部控制，但不是为了表达 对公司财务报告内部控制的有效性提出意见。因此，我们不表达这种意见。
我们的审计包括执行程序以评估 财务报表的重大错报，无论是由于错误还是欺诈，以及执行应对这些风险的程序。此类程序包括在测试的基础上检查有关 中的金额和披露的证据 财务报表。我们的审计还包括评价管理层所采用的会计原则和作出的重大估计，以及评价财务报表的总体列报方式。我们认为，我们的审计 为我们的意见提供合理的基础。
/s/MaloneBailey，LLP
Www.malonebailey.com
我们一直是公司的 审计师自2021年以来。
休斯敦，得克萨斯州
2023年4月19日
F-30

目录

比特鹿生物技术控股公司和 附属公司
合并财务状况表
(表格中的金额以千美元为单位)
 
 ​ ​
注意事项
 ​ ​
12月31日，
2021
 ​ ​
12月31日，
2022
资产
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
现金和现金等价物
 ​ ​
6
 ​ ​
372,088
 ​ ​
231,362
加密货币
 ​ ​
7
 ​ ​
6,187
 ​ ​
2,175
应收贸易账款
 ​ ​
 
 ​ ​
8,238
 ​ ​
18,304
关联方应得的款项
 ​ ​
20
 ​ ​
1,500
 ​ ​
397
矿机
 ​ ​
10
 ​ ​
46,469
 ​ ​
27,703
预付款和其他资产
 ​ ​
8
 ​ ​
34,637
 ​ ​
59,576
按公允价值计提损益的金融资产
 ​ ​
9
 ​ ​
1,250
 ​ ​
60,959
受限现金
 ​ ​
6
 ​ ​
10,310
 ​ ​
11,494
使用权资产
 ​ ​
13
 ​ ​
58,941
 ​ ​
60,082
财产、厂房和设备
 ​ ​
11
 ​ ​
102,617
 ​ ​
138,636
投资物业
 ​ ​
12
 ​ ​
—
 ​ ​
35,542
无形资产
 ​ ​
 
 ​ ​
115
 ​ ​
322
递延税项资产
 ​ ​
19
 ​ ​
4,622
 ​ ​
4,857
总资产
 ​ ​
 
 ​ ​
646,974
 ​ ​
651,409
负债
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
贸易应付款
 ​ ​
 
 ​ ​
17,740
 ​ ​
15,768
其他应付款和应计项目
 ​ ​
15
 ​ ​
17,258
 ​ ​
22,176
应付关联方的款项
 ​ ​
20
 ​ ​
19
 ​ ​
316
应缴所得税
 ​ ​
 
 ​ ​
10,454
 ​ ​
657
递延收入
 ​ ​
 
 ​ ​
213,449
 ​ ​
182,297
借款
 ​ ​
14
 ​ ​
29,460
 ​ ​
29,805
租赁负债
 ​ ​
13
 ​ ​
62,968
 ​ ​
70,425
递延税项负债
 ​ ​
19
 ​ ​
7,547
 ​ ​
11,626
总负债
 ​ ​
 
 ​ ​
358,895
 ​ ​
333,070
净资产
 ​ ​
 
 ​ ​
288,079
 ​ ​
318,339
股权
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
股本
 ​ ​
18
 ​ ​
1
 ​ ​
1
留存收益
 ​ ​
18
 ​ ​
67,169
 ​ ​
6,803
储量
 ​ ​
18
 ​ ​
220,909
 ​ ​
311,535
总股本
 ​ ​
 
 ​ ​
288,079
 ​ ​
318,339
附注是这些综合财务报表不可分割的一部分。
F-31

目录

BITDEER生物学控股 公司及附属公司
综合经营报表和综合收益/(亏损)
(表格中的金额以数千美元表示，每股数据除外)
 
 ​ ​
 
 ​ ​
截至2013年12月31日的年度，
 
 ​ ​
注意事项
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
 
 ​ ​
 
 ​ ​
(重述)
 ​ ​
 
 ​ ​
 
收入
 ​ ​
2(A)、2(Q)
 ​ ​
186,387
 ​ ​
394,661
 ​ ​
333,342
收入成本
 ​ ​
2(A)、16(A)
 ​ ​
(209,564)
 ​ ​
(153,255)
 ​ ​
(250,090)
毛利/(亏损)
 ​ ​
 
 ​ ​
(23,177)
 ​ ​
241,406
 ​ ​
83,252
销售费用
 ​ ​
16(a)
 ​ ​
(5,567)
 ​ ​
(8,448)
 ​ ​
(11,683)
一般和行政费用
 ​ ​
16(a)
 ​ ​
(20,268)
 ​ ​
(89,735)
 ​ ​
(93,453)
研发费用
 ​ ​
16(a)
 ​ ​
(9,790)
 ​ ​
(29,501)
 ​ ​
(35,430)
其他营业收入/(支出)
 ​ ​
16(b)
 ​ ​
(2,045)
 ​ ​
14,625
 ​ ​
(3,628)
其他净收益/(亏损)
 ​ ​
16(c)
 ​ ​
(2,560)
 ​ ​
2,483
 ​ ​
357
营业利润/(亏损)
 ​ ​
 
 ​ ​
(63,407)
 ​ ​
130,830
 ​ ​
(60,585)
财务收入/(支出)
 ​ ​
16(d)
 ​ ​
(380)
 ​ ​
59
 ​ ​
(4,181)
税前利润/(亏损)
 ​ ​
 
 ​ ​
(63,787)
 ​ ​
130,889
 ​ ​
(64,766)
所得税优惠/(费用)
 ​ ​
19
 ​ ​
7,961
 ​ ​
(48,246)
 ​ ​
4,400
本年度利润/(亏损)
 ​ ​
 
 ​ ​
(55,826)
 ​ ​
82,643
 ​ ​
(60,366)
其他全面收益╱（亏损）
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
本年度利润/(亏损)
 ​ ​
 
 ​ ​
(55,826)
 ​ ​
82,643
 ​ ​
(60,366)
年内其他全面收益╱（亏损）
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
可重新分类为损益的项目
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
-财务报表折算的汇兑差异
​ ​
 
 ​ ​
905
 ​ ​
(195)
 ​ ​
(22)
的其他全面收益╱（亏损） 年，扣除税款
 ​ ​
 
 ​ ​
905
 ​ ​
(195)
 ​ ​
(22)
本年度综合收益/(亏损)总额
 ​ ​
 
 ​ ​
(54,921)
 ​ ​
82,448
 ​ ​
(60,388)
每股收益/（亏损）
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
基本信息
 ​ ​
21
 ​ ​
(0.00)
 ​ ​
0.01
 ​ ​
(0.00)
稀释
 ​ ​
21
 ​ ​
(0.00)
 ​ ​
0.01
 ​ ​
(0.00)
加权平均股数 已发行股份（千股）
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
基本信息
 ​ ​
21
 ​ ​
12,662,126
 ​ ​
12,662,126
 ​ ​
12,662,126
稀释
 ​ ​
21
 ​ ​
12,662,126
 ​ ​
12,977,177
 ​ ​
12,662,126
附注是这些综合财务报表不可分割的一部分。
F-32

目录

比特鹿生物技术控股公司和 附属公司
合并权益变动表
(表格中的金额以千美元为单位)
 
 ​ ​
注意事项
 ​ ​
分享
资本
 ​ ​
保留
收益
 ​ ​
交易所
储备
 ​ ​
其他
储备
 ​ ​
已投资
资本
 ​ ​
总计
权益
2020年1月1日的余额
 ​ ​
 
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(61,618)
 ​ ​
(61,618)
本年度亏损
 ​ ​
 
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(55,826)
 ​ ​
(55,826)
其他综合收益
 ​ ​
 
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
905
 ​ ​
905
从关联方收到的出资
 ​ ​
 
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
420,000
 ​ ​
420,000
被视为分发给关联方
 ​ ​
 
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(157,557)
 ​ ​
(157,557)
2020年12月31日和2021年1月1日的余额
 ​ ​
 
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
145,904
 ​ ​
145,904
本年度利润
 ​ ​
 
 ​ ​
—
 ​ ​
67,169
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
15,474
 ​ ​
82,643
其他综合损失
 ​ ​
 
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(195)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(195)
与重组有关的股本分配
 ​ ​
 
 ​ ​
1
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(1)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
基于股份的支付
 ​ ​
17
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
88,355
 ​ ​
—
 ​ ​
88,355
可转债权益部分的确认
 ​ ​
14
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
683
 ​ ​
—
 ​ ​
683
被视为分发给关联方
 ​ ​
 
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(29,311)
 ​ ​
(29,311)
投资资本的重新分类
 ​ ​
 
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
132,067
 ​ ​
(132,067)
 ​ ​
—
2021年12月31日和2022年1月1日的余额
 ​ ​
 
 ​ ​
1
 ​ ​
67,169
 ​ ​
(195)
 ​ ​
221,104
 ​ ​
—
 ​ ​
288,079
本年度亏损
 ​ ​
 
 ​ ​
—
 ​ ​
(60,366)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(60,366)
其他综合损失
 ​ ​
 
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(22)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(22)
基于股份的支付
 ​ ​
17
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
90,648
 ​ ​
—
 ​ ​
90,648
2022年12月31日的余额
 ​ ​
 
 ​ ​
1
 ​ ​
6,803
 ​ ​
(217)
 ​ ​
311,752
 ​ ​
—
 ​ ​
318,339
附注是这些综合财务报表不可分割的一部分。
F-33

目录

比特鹿生物技术控股公司和 附属公司
合并现金流量表
(表格中的金额以千美元为单位)
 
 ​ ​
截至2013年12月31日的年度，
 
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
 
 ​ ​
(重述)
 ​ ​
(重述)
 ​ ​
 
经营活动的现金流
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
本年度利润/(亏损)
 ​ ​
(55,826)
 ​ ​
82,643
 ​ ​
(60,366)
对以下各项进行调整：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
在接受加密货币时确认的收入
 ​ ​
(170,228)
 ​ ​
(333,668)
 ​ ​
(304,962)
折旧及摊销
 ​ ​
112,037
 ​ ​
63,055
 ​ ​
66,424
基于股份的支付费用
 ​ ​
—
 ​ ​
88,355
 ​ ​
90,648
处置财产、厂房和设备及无形资产的亏损/(收益)
​ ​
(66)
 ​ ​
(56)
 ​ ​
(662)
按公允价值计入损益的金融资产公允价值变动
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
841
按公允价值计提损益处置金融资产的净收益
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(213)
矿机处置损失
 ​ ​
2,984
 ​ ​
36
 ​ ​
497
处置加密货币的损失/(收益)
 ​ ​
(2,716)
 ​ ​
(18,725)
 ​ ​
3,131
借出加密货币的公允价值变动
 ​ ​
—
 ​ ​
3,735
 ​ ​
—
减值费用
 ​ ​
4,236
 ​ ​
2,567
 ​ ​
—
外币交易的损失/收益
 ​ ​
(618)
 ​ ​
226
 ​ ​
2,881
债务清偿收益
 ​ ​
—
 ​ ​
(880)
 ​ ​
—
与Bitmain结算余额的收益
 ​ ​
—
 ​ ​
(4,468)
 ​ ​
—
出售附属公司的亏损
 ​ ​
—
 ​ ​
8
 ​ ​
—
利息收入
 ​ ​
(419)
 ​ ​
(2,947)
 ​ ​
(4,291)
银行贷款利息支出
 ​ ​
6
 ​ ​
3
 ​ ​
—
租赁负债的利息增值
 ​ ​
817
 ​ ​
1,217
 ​ ​
2,425
可转债利息支出
 ​ ​
—
 ​ ​
1,223
 ​ ​
2,778
契约修改带来的收益
 ​ ​
(6)
 ​ ​
(205)
 ​ ​
—
所得税支出/（福利）
 ​ ​
(7,961)
 ​ ​
48,246
 ​ ​
(4,400)
以下内容中的更改：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
受限现金
 ​ ​
(2,622)
 ​ ​
(2,971)
 ​ ​
(1,184)
应收贸易账款
 ​ ​
—
 ​ ​
(13,258)
 ​ ​
(5,350)
预付款和其他资产
 ​ ​
(5,381)
 ​ ​
(4,070)
 ​ ​
(21,913)
等待出售的矿机
 ​ ​
17,440
 ​ ​
5,957
 ​ ​
1,002
关联方应得的款项
 ​ ​
—
 ​ ​
(413)
 ​ ​
337
贸易应付款
 ​ ​
512
 ​ ​
12,508
 ​ ​
(6,018)
递延收入
 ​ ​
(2,151)
 ​ ​
6,782
 ​ ​
(9,159)
应付关联方的金额
 ​ ​
—
 ​ ​
19
 ​ ​
297
其他应付款和应计项目
 ​ ​
1,670
 ​ ​
12,667
 ​ ​
1,299
经营活动中使用的现金：
 ​ ​
(108,292)
 ​ ​
(52,414)
 ​ ​
(245,958)
就租约支付的利息
 ​ ​
(842)
 ​ ​
(1,217)
 ​ ​
(2,425)
可转换债券支付的利息
 ​ ​
—
 ​ ​
(1,080)
 ​ ​
(2,433)
收到的利息
 ​ ​
340
 ​ ​
2,202
 ​ ​
2,791
已缴纳的所得税
 ​ ​
(382)
 ​ ​
(19)
 ​ ​
(20,012)
已退还的所得税
 ​ ​
—
 ​ ​
62
 ​ ​
—
用于经营活动的现金净额
 ​ ​
(109,176)
 ​ ​
(52,466)
 ​ ​
(268,037)
投资活动产生的现金流
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
购置不动产、厂房和设备及无形资产
 ​ ​
(19,851)
 ​ ​
(62,882)
 ​ ​
(63,200)
选购矿机
 ​ ​
(124,033)
 ​ ​
(26,611)
 ​ ​
—
通过损益按公允价值购买金融资产
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(61,550)
按公允价值通过损益处置金融资产所得收益
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
1,213
附注是这些综合财务报表不可分割的一部分。
F-34

目录

 
 ​ ​
截至2013年12月31日的年度，
 
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
 
 ​ ​
(重述)
 ​ ​
(重述)
 ​ ​
 
购买加密货币
 ​ ​
—
 ​ ​
(60,045)
 ​ ​
(285,990)
对关联方的贷款
 ​ ​
(161,000)
 ​ ​
(32,166)
 ​ ​
(322)
关联方偿还款项
 ​ ​
194,353
 ​ ​
21,698
 ​ ​
1,087
借给第三方
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(2,546)
处置财产、厂房和设备以及无形资产所得收益
 ​ ​
159
 ​ ​
877
 ​ ​
962
出售加密货币所得收益
 ​ ​
173,063
 ​ ​
568,553
 ​ ​
560,988
出售采矿机器所得收益
 ​ ​
51
 ​ ​
—
 ​ ​
—
出售子公司，扣除出售的现金后的净额
 ​ ​
—
 ​ ​
(14,855)
 ​ ​
9,881
为资产收购支付的现金，扣除所获得的现金
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(26,730)
投资活动产生的现金净额
 ​ ​
62,742
 ​ ​
394,569
 ​ ​
133,793
融资活动产生的现金流
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
银行贷款收益
 ​ ​
871
 ​ ​
—
 ​ ​
—
已支付租赁租金的资本要素
 ​ ​
(4,517)
 ​ ​
(4,181)
 ​ ​
(3,884)
从关联方收到的出资
 ​ ​
420,000
 ​ ​
—
 ​ ​
—
被视为分发给关联方
 ​ ​
(394,772)
 ​ ​
(10,943)
 ​ ​
—
偿还关联方借款
 ​ ​
—
 ​ ​
(29,302)
 ​ ​
—
可转换债券收益
 ​ ​
—
 ​ ​
30,000
 ​ ​
—
关联方借款
 ​ ​
9,194
 ​ ​
—
 ​ ​
—
融资活动产生的(用于)现金净额
 ​ ​
30,776
 ​ ​
(14,426)
 ​ ​
(3,884)
现金和现金等价物净额(减少)/增加
 ​ ​
(15,658)
 ​ ​
327,677
 ​ ​
(138,128)
1月1日的现金和现金等价物
 ​ ​
59,826
 ​ ​
44,753
 ​ ​
372,088
汇率变动对持有的现金和现金等价物的影响
 ​ ​
585
 ​ ​
(342)
 ​ ​
(2,598)
12月31日的现金和现金等价物
 ​ ​
44,753
 ​ ​
372,088
 ​ ​
231,362
附注是这些综合财务报表不可分割的一部分。
F-35

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
1.
组织
一般信息

Bitdeer Technologies Holding Company（“公司”或“Bitdeer”） 于二零二零年十一月十八日在开曼群岛注册成立的有限责任公司。其注册办事处地址为89 Nexus Way，Camana Bay，Grand Cayman KY1—9009，Cayman Islands。

公司不自行进行任何实质性业务 但主要通过其子公司进行业务。本公司及其附属公司（统称“本集团”）主要从事以下业务活动：
•
向其客户提供计划订阅，客户从中获得计算服务的数量（以哈希计） 通过将计算服务引导到矿池并接收加密货币奖励，从而从该服务中获得评级和收益（“云哈希率业务”）；
•
使用集团的矿机为矿池提供计算能力，以换取加密货币奖励（ “自营采矿”业务，前称自营采矿业务”）；及
•
在集团的采矿中心提供动态托管解决方案（"托管业务"，以及云哈希率 公司和自采业务，即“Bitdeer业务”）。
重组
与BitMain分离

截至2020年12月31日止年度及 2021年1月1日至2021年1月26日，Bitdeer业务和矿池业务，包括域名www.example.com（“BTC.com矿池业务”或“BTC”）的所有权和注册权，通过多个 由BitMain Technologies Holding Company（统称“Bitmain”）控制的实体。该公司的创建是为了在Bitmain公司重组后将Bitdeer业务和www.example.com池业务分开 以实现分离。与Bitmain的分离导致Bitdeer业务和www.example.com池业务相关的某些资产、负债和合同按其历史账面价值从Bitmain转移到 本公司于2021年1月26日以实物股息方式向当时的比特大陆股东分派本公司股份，本公司及其附属公司开始独立运作。
BTC.com Pool业务的分离

2021年2月，集团成立区块链联盟 于本集团进行企业重组以实现分拆后，科技控股公司（“区块链联盟”）将分拆www.example.com池业务。该分离于2021年4月15日完成，当时集团 以实物股息方式向本集团当时现有股东分派Blockchain Alliance股份。
2.
重要会计政策摘要
a.
准备的基础
随附的合并财务报表已根据 编制 根据国际会计准则理事会（“IASB”）颁布的国际财务报告准则（“IFRS”）。
综合历史财务报表包括以下财务 信息：
•
Bitdeer业务于截至2020年12月31日止年度及自 2021年1月1日至2021年4月15日（“除外期”），该等期间乃按除外基准编制；及
F-36

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
•
本集团截至2021年及2022年12月31日的综合财务状况及综合经营业绩 本集团于二零二一年四月十六日至二零二一年十二月三十一日止年度及截至二零二二年十二月三十一日止年度的财务报表，该等财务报表乃按综合基准编制（统称“综合财务报表”）。
在 分割基础
根据附注1中讨论的重组，本集团编制合并 财务报表以记录独立的Bitdeer业务，该业务历史上一直作为Bitmain的一部分运营。本集团还将www.example.com池业务的资产、负债、经营成果和现金流量从其合并 财务报表因重组而产生。合并财务报表过往并无为Bitdeer业务编制。
在编制合并历史财务信息时，某些会计 编制合并历史财务资料时通常采用的惯例。术语“合并财务报表”用于指通过汇总财务报表编制的财务信息 不符合国际财务报告准则第10号下“集团”定义的独立实体或集团组成部分 合并财务报表.准备合并的关键假设 财务报表的主要原因是，在整个报告期内，对经济活动有约束力。本集团的合并财务报表是通过汇总Bitdeer的财务资料编制的 由共同控制权约束在一起但不是一个法律集团的企业。集团内公司间交易及结余及未实现损益已于编制合并财务报表时对销。
Bitdeer业务的合并财务报表源自 Bitmain的历史会计记录基于以下基础：
(i)
Bitdeer业务的合并经营报表和全面收益/（亏损）包括所有收入， 直接归属于Bitdeer业务的成本。这些费用包括Bitdeer业务与Bitmain和BTC的其他业务运营一起产生的某些共同运营和管理费用，包括 财务、人力资源、办公室行政和其他支助职能。这些成本已在管理层认为合理的基础上进行分配，使用特定标识或按比例分配，基于 使用、人数或其他合理分配方法。所得税费用是根据法定税率估计的，并根据 中报告的已知非征税和不可扣税项目的影响进行适当调整 综合经营报表及综合收益╱（亏损）。然而，Bitdeer业务的合并财务报表可能无法反映本应发生的实际成本，且可能无法 本报告所述期间，Bitdeer业务在单独、独立的基础上运营的合并经营业绩、财务状况和现金流量。
(Ii)
Bitdeer业务于分拆期间并无包括独立法律实体或实体组别。因此，它 对呈列股本或储备分析并无意义。本集团的权益余额代表总资产超过总负债的差额或差额，并在综合资产中呈列为投资资本 财务状况报表。Bitdeer业务、Bitmain及BTC于分拆期内进行之交易入账列作关联方交易。本集团应占净资产变动呈列 于综合投资资本及权益变动表中，透过“视为来自关联方之出资╱（向）分配）”单独列示。反映内部融资的股权交易 Bitdeer Business、Bitmain及BTC均计入综合现金流量表中的融资活动，并呈列为视为来自关联方╱（向关联方分派）的贡献。
F-37

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比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
整固
在剥离期后，本集团的财务资料乃根据综合 综合政策如下所述。
附属公司为本集团拥有控制权的所有实体。集团控制 本集团因参与该实体而承受或有权享有可变回报，并有能力透过其领导该实体活动的权力影响该等回报的实体。子公司完全 于控制权转移至本集团当日起综合入账。彼等自控制权终止当日起取消综合入账。
公司间交易、余额和交易未实现收益 本公司及其附属公司予以抵销。未变现亏损亦会对销，除非交易提供已转让资产减值证据。子公司的会计政策已在必要时进行变更 以确保与本集团采纳的政策一致。
重报往年财务报表
关于矿机销售情况的介绍
于二零二一年，本集团发现呈列销售收入时存在错误 根据IAS 16，采矿机的售价与相关采矿机的剩余账面净值之间的差额 财产、厂房和设备.由于采矿业的销售 机器代表本集团日常业务过程中与客户订立的合约，该等交易应根据国际财务报告准则第15号入账 与客户签订合同的收入.来自 的收入 采矿机销售应按集团预期有权获得的承诺代价金额确认，收入成本应按采矿机的账面净值确认 卖有关销售采矿机相关收入确认政策的详细讨论，请参阅附注2（q）。对先前报告的截至2020年12月31日止年度的合并财务报表进行了重报，以更正 以上错误。
出售从收入中获得的加密货币的现金流演示 安排
本集团重列了出售自 赚取的加密货币的呈列方式 截至2021年12月31日止年度从经营活动到投资活动的收入安排，因为国际会计准则第7号表明，无形资产和债务投资的销售收入预计将分类为投资 活动有关出售加密货币的会计政策，请参阅附注2（h）。先前报告的截至2020年12月31日止年度的合并现金流量表的呈列方式与当前一致 时期的介绍。
上述调整对合并经营报表的影响 截至二零二零年十二月三十一日止年度之综合现金流量表呈列如下。这些调整对净亏损没有任何影响 或所呈列期间之综合财务状况表。
重列合并经营报表和全面 收入/（损失）

 
 ​ ​
2020
 ​ ​
2020
 ​ ​
2020
以数千美元计
 ​ ​
AS
之前报道的
 ​ ​
调整的效果-
矿机销售
 ​ ​
AS
重述
收入
 ​ ​
168,850
 ​ ​
17,537
 ​ ​
186,387
收入成本
 ​ ​
(192,027)
 ​ ​
(17,537)
 ​ ​
(209,564)
F-38

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比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
重报合并现金流量表

 
 ​ ​
2020
 ​ ​
2020
 ​ ​
2020
以数千美元计
 ​ ​
AS
之前报道的
 ​ ​
调整的效果-
矿机销售
 ​ ​
AS
重述
经营活动的现金流
 ​ ​
(124,395)
 ​ ​
15,219
 ​ ​
(109,176)
投资活动产生的现金流
 ​ ​
77,961
 ​ ​
(15,219)
 ​ ​
62,742

 
 ​ ​
2021
 ​ ​
2021
 ​ ​
2021
以数千美元计
 ​ ​
AS
之前报道的
 ​ ​
调整的效果-
加密货币的处置
 ​ ​
AS
重述
经营活动的现金流
 ​ ​
454,656
 ​ ​
(507,122)
 ​ ​
(52,466)
投资活动产生的现金流
 ​ ​
(112,553)
 ​ ​
507,122
 ​ ​
394,569
重新分类
某些上一年度金额已重新分类，以符合本年度 演示文稿.该等重新分类对净盈利及财务状况并无影响。
b.
会计基础
综合财务报表，除 现金流量按权责发生制编制。所用计量基准为历史成本，惟若干账目采用本报告相关附注所述基准计量除外。
合并现金流量表采用间接法编制 并列出经营、投资和融资活动的现金变动情况。
综合财务报表提供有关 前段时间
c.
外币折算
本位币和列报货币
本集团各公司合并财务报表中包含的项目 附属公司之财务报表乃以附属公司经营所在主要经济环境之货币（“功能货币”）计量。本集团以美元（“美元”、“美元”或 ）呈列其综合财务报表 "$"）.
交易记录和余额
年内的外币交易按外币换算 交易日期的汇率。以外币计值之货币资产及负债按报告期末之汇率换算。确认汇兑损益 利润或损失。
按历史成本计量的非货币资产和负债 以外币列账之综合财务报表乃按交易日期之汇率换算。交易日为本集团首次确认该等非货币资产或负债的日期。
外币折算
具有职能的海外业务的业绩和财务状况 与呈列货币不同的货币按以下方式换算为呈列货币：
•
各综合财务状况表呈列之资产及负债均按收市汇率换算， 资产负债表的日期，
F-39

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比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
•
各综合经营报表的收入和支出以及全面收益/（亏损）均按平均值换算 汇率以及
•
所有由此产生的汇兑差额在投资资本和储备中确认。
d.
预算和判决的使用
按照国际财务报告准则编制财务报表需要 管理层作出影响政策应用及资产、负债、收入及开支呈报金额的判断、估计及假设。估计和相关假设基于历史经验， 在有关情况下被认为是合理的各种其他因素，其结果构成对资产及负债账面值作出判断的基础，而这些因素并不能从其他来源显而易见。 实际结果可能与该等估计不同。
估计及相关假设会持续检讨。 如果会计估计的修订仅影响该期间，则会计估计的修订在修订估计的期间内确认；如果修订影响当前和未来，则会计估计的修订在修订期间和未来期间确认。 时期
管理层在应用国际财务报告准则时作出的判断，对 对财务报表的影响及估计不确定性的主要来源于附注3讨论。
e.
关联方
在下列情况下，一方被视为与集团有关联：
(a)
当事人是一个人或该人的家庭的亲密成员，而该人
i)
对本集团拥有控制权或共同控制权；
Ii)
对本集团有重大影响；或
Iii)
是集团关键管理人员的成员或集团的母公司；
(b)
当事人是符合下列任何一项条件的实体：
i)
实体和集团是同一集团的成员；
Ii)
一个实体是另一个实体（或另一个实体的母公司、子公司或同系子公司）的联营公司或合资企业 实体）；
Iii)
本实体与本集团为同一第三方的合资企业；
四)
一个实体是第三个实体的合资企业，另一个实体是第三个实体的关联企业；
v)
该实体是一项离职后福利计划，其受益对象是集团或与 集团；
六)
该实体由(A)项所列人员控制或共同控制；
Vii)
（a）（i）中所述人员对实体具有重大影响力，或为 关键管理人员的成员 实体（或实体的母公司）；或
Viii)
该实体或其所属集团的任何成员向集团或 集团的母公司。
一个人的亲密家庭成员是指那些可能是 预期在与该实体的交易中影响该人或受该人影响。
F-40

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比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
涉及关联方的交易不能推定为在 在公平交易的基础上，因为竞争性的自由市场交易的必要条件可能不存在。与关联方交易的陈述（如果作出）不应意味着关联方交易已按条款完成 与公平交易中普遍适用的交易者相同，除非该等陈述能得到证实。
f.
现金、现金等价物和限制性现金
现金及现金等价物包括银行现金及手头现金及短期高流动性投资，该等投资可随时转换为已知数额的现金，价值变动风险不大，且于收购时到期日不超过三个月。现金和现金等价物根据预期的信贷损失进行评估。关于预期信贷损失的进一步讨论见附注2(U)。
根据备用信用证安排的条款，本集团须持有一定数额的现金作为担保。见附注6中的进一步讨论。
g.
应收贸易账款
当本集团拥有无条件收取对价的权利时，即确认应收贸易账款。如果只要求在支付对价之前经过一段时间，则接受对价的权利是无条件的。应收贸易账款按摊余成本减去基于每个报告日期的终身预期信贷损失计提的损失准备。关于预期信贷损失的进一步讨论见附注2(U)。
h.
加密货币
加密货币包括美元硬币(“USDC”)和本集团加密货币钱包中持有的非USDC 加密货币。
USDC
USDC被视为一种金融工具，因为根据发行人的要求，一份USDC可以赎回1美元。USDC被归类为债务投资，通过损益按公允价值计量。
USDC以外的加密货币
USDC以外的加密货币本质上是缺乏实物的可识别非货币资产。由于该等加密货币可兑换成法定货币，预期该等加密货币的未来经济利益将流向本集团。此外，除USDC外，本集团的 加密货币的成本可在计量公允价值时使用该等加密货币的报价计量。
本集团于综合财务状况表中将USDC以外的加密货币计入具有无限使用年限的无形资产 ，因为在评估时，该等资产预期产生现金流的期间并无可预见的限制。
本集团进一步采用成本模式以计入USDC以外的加密货币，并根据《国际会计准则》第38条于每个报告日期审核其使用年限及减值无形资产。本集团按成本核算USDC以外的加密货币，而不是在每个会计参考日期按其公允价值重估该等加密货币，因为后一种模式不时会受到该等加密货币价值固有而大幅波动的影响。此外，本集团 认为成本模式更能反映本集团的业务模式，因为本集团并非从事加密货币交易业务。
出售USDC以外的加密货币产生的收益或损失 确定为出售收益净额与资产账面价值之间的差额。本集团采用先进先出的会计方法确认出售日的已实现损益。
F-41

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比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
加密货币借贷安排
本集团与交易对手达成协议，于 无担保的基础。不持有抵押品为借出的加密货币。借出后，本集团终止确认借出的加密货币，同时确认加密货币应收款项，该应收款项按 加密货币根据其各自的最初报价及随后在计量日期借出，并就预期信贷损失作出调整。被取消确认的加密货币的账面值与 加密货币应收款（如适用）的初始计量以及所借出加密货币公允价值的变动在综合经营报表的其他经营收入/（支出）中确认， 综合收益/（亏损）。有关加密货币应收款信贷损失的进一步讨论见附注2（u）。更多信息请参阅附注20。
以加密货币表示的理财产品
集团收购二截至2022年12月31日止年度的理财产品类型。
理财产品A类
本集团与关联方Matrixport集团订立安排， 购买以加密货币表示的财富管理产品，这些产品代表基础加密货币交易账户中的兴趣单位，且单位的价值基于 Matrixport集团本集团终止确认已支付的加密货币，同时确认应收加密货币，该应收加密货币产生与相关交易账户表现挂钩的可变回报。应收款 包含嵌入式衍生工具，该衍生工具根据交易账户公平值变动而独立入账为资产或负债。加密货币应收款按加密货币的公允价值计量 于计量日期，并就预期信贷亏损作出调整。被取消确认的加密货币的账面值与加密货币的初始计量之间的任何差异 应收款项（如适用）以及所投资加密货币的公允价值变动，在综合经营报表和全面收益╱（亏损）中确认。
理财产品类型B
本集团与关联方Matrixport集团订立安排， 购买加密货币表示的财富管理产品，代表Matrixport Group的可变利率加密货币存款。该存款不受任何存款保险计划的保护，且无担保，集团可能会损失一些 或在极端市场条件下存入的全部金额。提取后，本集团原则上获得相同数量的相同类型加密货币，外加额外利息回报。存款可按要求提取， 一般在72小时内送达专家组。B类理财产品的性质本质上是一种加密货币借贷安排。请参阅上文关于加密货币借贷安排会计的讨论。
请参见 中有关加密货币应收款信用损失的进一步讨论 附注2（u）。更多信息请参阅附注20。
本集团呈列在接受加密货币时确认的收入， 这是一项非现金项目，作为一项调整，以移除来自经营活动的现金流的非现金项目以及收入安排中收到的加密货币的处置，在 中呈列为来自投资活动的现金流。 综合现金流量表。与投资或借贷交易相关的加密货币购买及出售在综合现金流量表中呈列为投资活动。
i.
预付费用和其他资产
预付费用指为运营目的而支付的预付款，例如 预付水电费和保险费。预付开支于其未来受益期间以直线法或于本集团收到相关货品或服务后的某一时间点摊销。
F-42

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比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
其他资产通常包括支付给各种服务提供商的押金， 例如出租人和电力供应商。
j.
无形资产
本集团收购的无形资产按成本减累计列账 摊销（如估计使用寿命有限）和减值损失。
可使用年期有限的无形资产的摊销计入利润或 于资产之估计可使用年期（即资产预期可供使用之期间）以直线法确认亏损。本集团确定的使用寿命估计和相关假设基于 技术或商业过时、对资产使用的法律或合同限制以及其他相关因素。下列具有有限使用寿命的无形资产自可供使用之日起摊销，且 估计可使用年期如下：

•
 ​ ​
软件
 ​ ​
3 年
摊销期间和摊销方法每年都要进行审查。
无形资产在其使用寿命评估为 时不摊销 无限期任何认为无形资产之可使用年期为无限期之结论会每年检讨，以厘定事件及情况是否继续支持该资产之无限期可使用年期评估。如果他们没有， 可使用年期评估由无限期更改为有限期，自更改日期起按预期方式入账，并根据上文所载有限年期无形资产摊销政策。
k.
财产、厂房和设备
不动产、厂房和设备按成本减去累计折旧计算 及减值损失，如有。
物业、厂房及设备按采购成本入账。直接人工和其他 建造新资产及改善现有资产所产生的直接应占成本均予以资本化。维修和维护支出在综合经营和全面收益/（损失）报表中确认为 招致。重大的更新和改进被资本化。
不动产、厂房和设备采用直线法折旧， 资产之估计可使用年期如下：

•
 ​ ​
建筑物
 ​ ​
20 年
•
 ​ ​
土地
 ​ ​
无限
•
 ​ ​
机械设备
 ​ ​
3 – 10年份
•
 ​ ​
电子设备
 ​ ​
3 – 7年份
•
 ​ ​
租赁权改进
 ​ ​
3 年
本集团收购的土地具有无限的使用寿命，因此不 贬值了。
资产的折旧方法、使用寿命和剩余价值在 至少在每个财政年度结束时，并酌情调整。
当资产报废或以其他方式处置时，其成本和相关 累计折旧从综合财务状况表中取消确认，处置或出售资产产生的损益在综合经营报表中确认， 综合收益/（亏损）。
在建资产按成本列账，直至施工完成， 届时将重新分类至与其有关的不动产、厂场和设备账户。在建设期内，直至资产可用于其预定用途或出售，借款成本，包括利息费用和
F-43

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比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
因外币借款而产生的外币汇兑差额 如被视为利息支出调整，则按该期间累计支出平均额的比例资本化。当建筑工程完成 时，借款成本资本化停止 该资产已准备好用于其预定用途或出售。
l.
投资物业
投资物业是为赚取租金收入而拥有或租赁的物业，或 资本增值。投资物业包括与符合投资物业定义之物业有关之使用权资产。
通过租赁获得的投资物业以外的投资物业进行计量， 根据成本模式，初步按成本（包括交易成本）计算，其后按成本减累计折旧及减值亏损计算。
通过租赁收购的投资物业最初按成本计量， 包括租赁负债的初始计量，该初始计量根据开始日期或之前的租赁付款进行调整，加上发生的初始直接成本和恢复相关资产所需的成本估计，减任何租赁 得到的奖励。该等投资物业其后按成本减累计折旧及累计减值亏损计量，并就租赁负债的任何重新计量作出调整。
折旧开始于投资物业可供使用且 以直线法计算，按以下估计可使用年期分配折旧金额：

•
 ​ ​
建筑物
 ​ ​
15 年
•
 ​ ​
承租地
 ​ ​
15 年
•
 ​ ​
作为建筑物一部分的机械和固定装置
 ​ ​
3 – 8年份
投资性房地产的剩余价值、使用年限和折旧方法 至少在每个财政年度结束时进行审查，并酌情作出调整。
投资物业在被处置或 投资物业已永久停止使用，预期出售不会带来未来经济利益。出售或报废投资物业的任何收益或亏损在 的综合报表中确认 于出售或报废年度之经营及全面收益╱（亏损）。投资物业之转拨至或转拨自投资物业乃于且仅于有证据显示用途改变时进行。
m.
矿机
采矿机是指专门为 完成复杂的数学函数来验证区块链上的交易。采矿机按成本减累计折旧及减值亏损（如有）列账。本集团估计采矿机的使用寿命为 是一至 两年.此估计主要基于以下方面的历史测量：（i）每台采矿机能够 （ii）技术进步的频率，从而导致新一代采矿机的出现。本集团亦会估计采矿机在预期出售时间的剩余价值， 考虑到品牌和型号等因素。折旧乃按估计可使用年期以直线法入账。采矿机的折旧方法、使用寿命和剩余价值至少在每次 财政年度末，并酌情调整。
本集团定期向客户出售旧采矿机。网络承载 当本集团确认相关采矿机出售时，相关采矿机的价值重新分类为存货，并在综合经营及全面收益表中确认为收入成本/ （损失）在出售时。见附注2（q）。
采矿机退役后，其成本和相关累计 折旧从综合财务状况表中取消确认，而出售资产所产生的收益或亏损则在综合经营报表和全面收益/（亏损）中确认。
F-44

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合并财务报表附注
n.
租契
作为承租人
本集团根据国际财务报告准则第16号将租赁入账 租契. 于合约开始时，本集团评估该合约是否为租赁或包含租赁。如果合同以交换的方式转让了在一段时间内控制已识别资产使用的权利，则该合同属于租赁或包含租赁 考虑一下
在开始或重新评估包含租赁组成部分的合同时， 本集团将合约代价分配至各租赁及非租赁组成部分的相对独立价格。
于租赁开始日期，本集团确认使用权资产及 租赁负债，惟租期为12个月或以下之短期租赁及低价值资产租赁（对本集团而言，主要为车辆）除外。当本集团就低价值资产订立租赁时，本集团 决定是否在逐项租赁的基础上将租赁资本化。与该等未资本化的租赁有关的租赁付款在租赁期内系统确认为开支。
如果租赁被资本化，租赁负债初始确认为 于租期内应付租赁付款之现值，使用租赁隐含之利率贴现，或倘该利率无法轻易厘定，则使用相关增量借贷利率贴现。在初步识别后， 租赁负债按摊余成本计量，而利息开支则采用实际利率法计算。与使用相关资产挂钩的可变租赁付款不计入租赁负债的计量。
租赁资本化时确认的使用权资产进行初始计量 按成本计算，包括租赁负债的初始金额加于开始日期或之前作出的任何租赁付款，以及任何产生的初始直接成本。使用权资产随后按成本减累计列账 折旧及减值损失，如有。使用权资产随后使用直线法从开始日期至使用权资产可使用寿命结束或使用寿命结束（以较早者为准）计算折旧 未到期的租赁期限。使用权资产之估计可使用年期乃按与物业、厂房及设备相同之基准厘定。
将租赁资产恢复原状的费用准备金，如 租赁条款和条件所要求的，在责任发生时确认，无论是在开始日期，还是由于在租赁特定期间内使用相关资产而导致，在本集团的 恢复资产所需开支的最佳估计。本集团会定期检讨及适当调整预算以适应新情况。
当本集团承担将租赁资产恢复至 租赁条款和条件所要求的条件，则根据国际会计准则第37号确认和计量拨备。倘成本与使用权资产有关，则成本计入相关使用权资产。
当未来租赁付款发生变化时，租赁负债将重新计量 因指数或利率变动而引起，或本集团对剩余价值担保项下预期应付金额的估计发生变动，或因重新评估本集团是否将 合理确定行使购买、延期或终止选择权。当以这种方式重新计量租赁负债时，将对使用权资产的账面值进行相应调整，或将其记录在损益中 倘使用权资产之账面值已减至零。
作为出租人
在租赁开始日期，本集团不转让的租赁 资产拥有权所附带的绝大部分风险及回报均分类为经营租赁。所产生的租金收入在租赁期内以直线法入账，并计入综合收入 经营及全面收益╱（亏损）表。
F-45

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合并财务报表附注
o.
贸易应付款项及其他应付款项和应计项目
应付贸易账款是指支付货物和/或服务的义务， 在日常业务过程中从供应商处获得。其他应付款项及应计费用主要指支付员工成本、附加税及增值税以及其他经营服务供应商的责任。
应付贸易账款及其他应付款项及应计费用初始按公允值确认 其后以实际利率法按摊余成本计量。
p.
基于股份的支付
员工（包括高级管理人员和董事会成员）和 本公司若干服务供应商以股份支付交易的形式收取酬金，据此，彼等提供服务作为股本工具的代价（“股本结算交易”）。
股权结算交易的成本参考公允价值计量 在他们被授予的日期。
股权结算交易的成本与 于履约及╱或服务条件获达成之期间，于受益人完全享有权益结算交易之日（“归属日”）止之权益相应增加。 在归属日之前的每个报告日期，为股权结算交易确认的累计费用反映了归属期到期的程度以及公司对股权结算交易数量的最佳估计 其中包括对因承授人未能履行服务条件而被没收的股权结算交易数量的假设，以及未完成履约后的没收 条件
q.
收入确认
集团的收入主要来自云哈希率安排， 自采安排、云托管安排、矿机销售、一般托管安排和会员托管安排。
当货物或服务的控制权转移至 时，确认收入 本集团按预期有权获得之承诺代价金额向客户支付。收入不包括增值税（“增值税”）或其他销售税，并已扣除贸易折扣（如有）。
应用以下五个步骤确认收入：
i)
确定与客户的合同；
Ii)
确定合同中的履约义务；
Iii)
确定交易价格；
四)
将交易价格分配给合同中的履约义务；以及
v)
当(或作为)集团履行业绩义务时确认收入。
对于以法定货币定价的安排，本集团根据 合同价格。就以加密货币定价的安排而言，本集团于赚取当日按加密货币兑法定货币的现货价格确认收益。
当另一方参与向客户提供服务时，集团 委托人（如在该等服务转让给客户之前控制该等服务）。
集团收入的主要来源确认如下：
云哈希率
集团通过提供 与客户订立云哈希率安排 散列率订阅计划在指定期间内提供指定数量的计算能力，以每秒计算能力或散列率计算，该等计算能力来自本集团持有的采矿机。的
F-46

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合并财务报表附注
客户还需要支付电费，这是计费的 单独维护在合同期内产生订阅哈希率的矿机。集团根据客户的指示将此类计算能力连接到客户指定的矿池，以简化 客户的采矿经验。由于将此类计算能力连接到矿池，客户有权获得矿池奖励，这些奖励将直接从矿池转移到客户指定的 加密货币钱包
集团按计划提供了许多不同的哈希率订阅计划 要开采的加密货币的持续时间和类型。本集团提供短期电力订阅，客户需要多次购买电力订阅，以涵盖哈希率订阅计划的持续时间。 购电价格于各购电期开始时厘定，惟可于不同期间作出调整。加密货币和法定货币均接受云哈希下的支付 费率安排。此外，散列率订阅计划有两种模式提供。在经典模式下，客户从矿池中获得所有的矿奖励。在加速器模式下，客户支付 相对较低的计算能力订阅费。作为交换，本集团有权于收回客户成本后收取额外代价。
本集团根据云哈希率安排提供两项承诺。一是 一是在一段时间内提供指定数量的计算能力，二是在一段时间内为计算能力的产生提供维护服务。这两个承诺高度相关，并且不是分开的 这是因为客户期望接收计算能力作为来自散列率订阅计划和电力订阅计划的组合输出。这两个promise提供了一系列不同的服务，即 在一段时间内，基本上相同并且具有相同的转移模式。因此，承诺被视为随时间履行的单一履约责任。
履约义务的交易价格包括认购 哈希费率订阅计划和电力订阅计划的价格。由于购电计划的价格可能会在每个购电期发生变化，本集团将可变代价分配至每个 电力订购期。
计算能力的控制权已转移给客户 与此同时，客户也在享受计算能力带来的好处。收入随时间确认，其中与散列率认购相关的对价在合同期限和电力期间平均确认 用户在每个电力用户用户的用户中平均分配和确认。
对于加速器模式下的计划，除了上述订阅 交易价格还包括客户成本收回后的额外代价。附加对价（可变）按客户采矿利润的百分比确定， 订阅的计算能力，并且被约束，直到采矿池操作员在给定的一天内完成与采矿活动相关的采矿奖励的计算。本集团在交易价格中包括此类额外代价， 当本集团能够合理计算金额并确定很可能不会发生重大拨回时，确认收入。
自我挖掘
集团与矿池运营商签订合同，提供计算 本集团本身的采矿机所产生的电力供应至采矿池。任何一方可随时终止与矿池经营者的合约。作为向矿池提供计算能力的交换，集团有权 本集团与矿池经营者协定之预定公式计算之可变代价（作为安排的一部分）。可变考虑为 本集团可根据提供予矿池运营商的实际计算能力，合理估计矿池奖励金额。到那时，专家组认为很有可能 收入金额不会出现重大转回，并将该可变代价计入交易价格。提供计算能力是集团日常业务的一项产出，
F-47

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比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
活动和集团采矿合同中唯一的履约义务 泳池运营商。本集团于可变代价不再受限制且提供计算能力之履约责任已获履行时确认收益。虽然加密货币奖励矿池 运营商从区块链网络收取的包括区块奖励及交易验证费，本集团收取的交易价格为总额，主要包括区块奖励。因此， 本集团并无呈列有关整体奖励及交易核实费用的分类收益资料。
云托管
集团通过订阅云托管订单，向客户提供 一站式矿机托管解决方案，集成了指定二手矿机产生的计算能力的提供和维护服务的提供，主要包括电力供应和日常维护 维护和维修保养。本集团在云托管安排开始时向客户收取预先固定金额，以确保客户从指定矿机采购计算能力，作为 以及提供维修服务的浮动费用，根据服务期间的用电量而厘定。集团历来只接受加密货币作为服务付款 在云托管的安排下
云托管安排在两种模式下提供。在经典模式下， 客户从采矿池接收所有采矿奖励。在加速器模式下，客户收取较低的预付金额，并享有更快的成本回收。作为交换，集团有权获得额外的 一旦客户的成本被收回。
在云托管安排下提供了两个承诺。一是提供 由指定的采矿机产生的计算能力，另一个是在采矿机的寿命期间执行维护服务。这两个承诺不能单独识别，因为客户希望收到 云托管订单中指定的矿机稳定运行，这是指定矿机提供计算能力和指定矿机维护服务的综合输出 机械.这两个承诺提供了一系列不同的服务，在一段时间内，这些服务基本上是相同的，并且具有相同的转移模式。因此，这些承诺被视为单个性能 义务随着时间的推移而完成。
履约义务的交易价格包括已支付的前期费用 在下云托管订单和定期维护费时。定期维护费于每个维护期间根据电力消耗而变动。本集团将可变代价分配给每个 不同的维护服务期。
收入在确认固定预付费的情况下随时间确认 定期维修费在合约期内平均计算，而定期维修费则在每个服务期内确认。合同期限与指定采矿机的使用寿命相近，估计为 两年.这些采矿机的估计寿命至少在每个财政年度末进行一次审查，如果 具体采矿机实现的经济效益与以前的估计不同。
对于加速器模式下的计划，除上述费用外， 交易价格亦包括收回客户成本后的额外代价。附加对价（可变）按客户采矿利润的百分比确定，该利润来自 的计算能力 指定的采矿机器并被约束，直到采矿池操作员在给定的一天内完成与采矿活动相关的采矿奖励的计算。本集团在交易价格中包括该等额外代价 并于本集团能合理计算有关金额并确定不大可能发生重大拨回时确认收入。在所列的所有期间，Cloud的额外代价均未产生收入 加速器模式下提供的托管安排。
F-48

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合并财务报表附注
矿机销售
本集团于 采矿机控制权转移至客户的时间点，一般于收入合约所界定的采矿机付运时发生。销售矿机是本 中唯一的履约义务 安排的类型。本集团接受加密货币及法定货币作为销售采矿机的付款。
一般托管
集团提供一般托管服务，这是一个组合服务包 包括托管和托管客户的矿机，电力和网络维护和其他服务，使客户能够运行区块链计算操作。客户只能从托管服务中受益 本集团有单一履约责任。托管服务费按月按客户对资源的消耗（例如在某段时间内使用的电量）作为单一费用向客户收取。 一般托管服务的收入在每个服务周期内确认。本集团接受加密货币及法定货币作为托管服务的付款。
会员制托管
集团通过 向其大型矿工客户提供会员托管服务 签订了一系列合同，其中包括会员计划协议和管理服务协议。这些合同是在同一时间或接近同一时间与同一客户签订的，它们被合并并作为 单合同。
根据会员计划协议，订阅该计划的客户为 有权在由能耗测量的预定容量内（即，Kilowatts或KW）（"指定容量"）。集团提供了这样的 租赁采矿数据中心的指定容量，而计划订阅期自指定容量提供予客户之时起至本集团不再经营采矿数据中心时止。在 此外，集团还同意向客户提供其他计划好处（如有），其中包括（i）提前、优先和独家访问新可用的采矿数据中心容量，该容量足以 （ii）本集团服务（如矿机管理服务）的定价条款比当地市场的现行价格更优惠。集团收取 订阅计划福利的预付费。
根据管理服务协议，本集团提供管理 为客户的矿机提供服务，最大限度地满足会员计划协议中所订的容量。作为管理服务费的交换，集团承诺提供一揽子服务，为 采矿机，如采矿机保管的场所，以及支持采矿机操作的网络和公用事业。与集团在其服务包中包含的一般托管服务不同，以托管或 在客户的指示下操作客户的采矿机，以便采矿机保持运行并保持与客户指定的采矿池（"采矿机操作服务"）的连接，由管理 根据服务协议，客户有权选择订购采矿机操作服务或选择使用客户自己的资源来操作采矿机。集团在其独立销售时收取额外费用 本集团的矿机操作服务。管理服务费和采矿机操作费（如适用）根据客户的资源消耗量按月向客户收取， 比如一段时间内用电量。
集团与会员计划协议相关的承诺将有效 准备提供服务，而本集团与管理服务协议相关的承诺是通过管理服务项下提供的一系列服务为采矿机提供基础设施
F-49

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合并财务报表附注
协议这两个承诺不能单独识别，因为客户 本集团预期可就达指定产能的采矿机获得采矿机管理服务，该服务为本集团以一揽子形式提供的计划利益及管理服务的合并产出。这两个承诺提供了 一系列不同的服务，它们在一段时间内具有相同的转移模式。因此，承诺被视为随时间履行的单一履约责任。与前期费用相关的收入 对于该计划，收益在计划订阅期内确认，与管理服务相关的收入在每个不同的服务期内确认。提供矿机操作服务的承诺，如果 客户认购的服务，作为独立履约责任入账，相关收入按各自独立售价于每个不同服务期确认。集团接受两种加密货币 和法定货币作为会员接待安排的付款。合同期限接近采矿数据中心的租赁期限，估计为 13年估计租期于有迹象显示本集团合理确定重续或终止租赁时予以调整。
每一类别的收入详情如下：

 
 ​ ​
截至2013年12月31日的年度，
 
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
以数千美元计
 ​ ​
(重述)
 ​ ​
 
 ​ ​
 
自我挖掘
 ​ ​
88,493
 ​ ​
191,693
 ​ ​
62,359
云哈希率
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
哈希率订阅
 ​ ​
31,389
 ​ ​
53,952
 ​ ​
77,862
电费订阅
 ​ ​
45,242
 ​ ​
35,113
 ​ ​
39,525
来自云哈希率安排的额外考虑 欠加速模式
 ​ ​
1,657
 ​ ​
35,140
 ​ ​
3,954
矿机销售情况
 ​ ​
15,844
 ​ ​
45,693
 ​ ​
705
云托管安排(2)
 ​ ​
2,929
 ​ ​
7,568
 ​ ​
12,723
一般托管
 ​ ​
—
 ​ ​
18,312
 ​ ​
99,251
会员制托管
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
26,056
其他(1)
 ​ ​
833
 ​ ​
7,190
 ​ ​
10,907
总收入
 ​ ​
186,387
 ​ ​
394,661
 ​ ​
333,342

(1)
其他 包括主要来自提供技术和人力资源服务、托管采矿机的维修服务、租赁投资物业以及销售采矿机外围设备的收入。
(2)
截至2020年12月31日、2020年12月31日、2021年及2022年12月31日止年度，本集团并无因加速器模式下提供的云托管安排所带来的额外代价而产生任何收入。
截至2020年12月31日、2021年和2022年12月31日的年度，AntPool品牌下的Bitmain产生的收入代表24.44%, 0.72%和0.24分别占总收入的%；BTC产生的收入 代表22.81%, 44.68%和14.94分别占总收入的%；以及一个客户产生的收入 代表零, 1.53% 和20.07分别占总收入的%。该集团确实做到了不是在截至2020年12月31日、2021年和2022年的年度内，没有任何其他客户占总收入的10%或更多。
合同资产和负债
当本集团在根据合约所载付款条款无条件享有对价前确认收入时，合同资产即被确认。合同资产根据预期的信贷损失进行评估，并在对价权变得无条件时重新分类为应收款。截至2021年、2021年及2022年12月31日，集团并无任何合约资产。
当客户在本集团确认相关收入之前为货物或服务支付对价时，合同责任即被确认。如果集团有以下情况，也将确认合同责任
F-50

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合并财务报表附注
无条件权利在本集团之前收取不可退还的对价 确认相关收入。在这种情况下，也将确认相应的应收款。截至2021年及2022年12月31日，本集团有合约负债，在综合财务报表中呈列为递延收入 头寸，约美元213.4百万美元和美元182.3百万美元。大约美元10.3百万，美元11.1百万美元和美元102.3百万，包含在 于二零二零年、二零二一年及二零二二年一月一日的递延收入结余分别于截至二零二零年、二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度确认为收入。
r.
收入成本
收入成本主要包括运营费用 集团在其创收活动中的采矿机、采矿机和托管这些采矿机的代理商的折旧费用、向客户出售采矿机的成本以及 采矿数据中心人员。
s.
税费
所得税
本期和递延所得税确认为收入或费用，并包括 在综合经营报表和全面收益╱（亏损）中确认，但所得税与在全面收益╱（亏损）中确认或直接在权益中确认的项目有关，在此情况下， 税项分别于全面收益╱（亏损）或直接于权益确认。
本期所得税资产和负债按预期金额计算 可使用于各报告日期已颁布或实质颁布之税率及税法收回或支付。管理层定期评估税务申报流程中针对以下情况采取的立场： 适用的税务法规须视乎诠释而定。倘适用，管理层根据预期向税务机关支付的金额计提拨备。
递延税金
递延税项资产和负债由可抵扣和应纳税临时产生 差异，即资产及负债就财务报告目的之账面值与其税基之间之差异。递延税项资产亦来自未动用税项亏损及未动用税项抵免。
除不可扣税的商誉产生的暂时性差异外 所有递延所得税负债及所有递延所得税资产，以很可能有未来应课税溢利可供动用该资产为限，予以确认。递延税项资产和负债为 于各报告日期，该等暂时差额预期将适用于预期收回或清偿年度之应课税收入之已颁布或实质上颁布之税率及税法计量。
递延税项资产的账面值在每个报告日期进行审阅， 倘不再可能有足够应课税溢利补偿部分或全部递延税项资产利益，则扣减。未确认的递延税项资产在每个报告日期重新评估，如果 未来应课税溢利很可能可供收回。拨回递延税项资产所产生之税项扣减不包括在未来应课税收入估计内。
在损益以外确认的交易的递延税项为 在损益之外确认。因此，该等交易之递延税项于全面收益╱（亏损）确认或直接于权益确认。
递延税项资产和负债在 的合并报表中抵销 财务状况，如果且仅当其具有可依法强制执行的权利抵销即期税项资产和负债，且递延税项资产和负债与同一税务机关对同一应纳税人征收的所得税有关 实体或不同的应课税实体，其意图在未来每个期间以净额为基础结算即期税项负债和资产，或同时变现资产和结算负债，其中重大金额 递延税项资产或负债预期可收回或清偿。
F-51

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合并财务报表附注
所得税处理方面的不确定性
本集团确定税项资产和负债的确认和计量 通过考虑税务机关在审查税务处理时使用的假设、税务机关接受不确定税务处理并重新考虑的可能性，或 如果事实和情况发生变化，则应作出估计。
如果很可能接受税务处理，则计量符合 所得税填写。倘不大可能接受税项处理，则本集团采用能更好预测解决方案的方法（即，最有可能的金额或预期价值）。由于某些 这些不确定因素的最终解决可能会导致支付的款项与目前的估计有重大差异。任何此类差异均将反映为所涉期间所得税费用的调整 测定
t.
金融工具
金融资产
本集团将其金融资产分类为以下计量类别：
•
随后将按公允价值计量的(通过其他全面收益或损益计量的)，以及
•
这些将按摊余成本计量。
分类取决于集团管理财务的业务模式 资产和合同现金流特征。
金融资产的买卖在交易日确认，即 的日期 本集团承诺购买或出售该等资产。当从资产收取现金流量的权利到期或本集团已转让所有权的绝大部分风险和回报时，金融资产将终止确认 资产。
在初始确认时，本集团按其公允价值计量金融资产， 倘为并非按公平值计入损益之金融资产，则另加收购该金融资产直接应占之交易成本。按公允价值计入当期损益的金融资产的交易成本 损益于损益中支销。
债务工具
债务工具的初始确认和后续计量取决于 本集团管理该资产的业务模式及该资产的合约现金流量特征，而本集团仅于管理该等资产的业务模式发生变化时才重新分类债务投资。有三个类别 本集团将其债务工具分类如下：
•
摊销成本：为收取合同现金流而持有的金融资产，这些现金流代表 仅支付本金和利息分类为摊余成本并按摊余成本计量。按摊销成本计量的债务投资的收益或亏损不属于套期关系的一部分，当 资产被终止确认或减值。该等金融资产之利息收入乃采用实际利率法确认。
•
按公允价值计入其他全面收益：持有以收取合同现金流量的金融资产， 出售金融资产时，倘资产之现金流量仅为支付本金及利息，则分类为按公平值计入其他全面收益并按公平值计量。 的账面值变动 该等金融资产计入其他全面收益，惟减值亏损或拨回、利息收入及外汇损益确认于损益。当 金融资产终止确认时，先前于其他全面收益确认的累计收益或亏损由权益重新分类至损益。这些金融资产的利息收入使用 有效利率法。
F-52

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合并财务报表附注
•
损益公允价值：不符合通过其他综合收益计提摊销成本或公允价值标准的金融资产，按公允价值计入损益。债务投资的损益以公允价值通过损益计量，而该损益不属于套期保值关系的一部分，则在产生损益的期间在损益中确认。
股权工具
本集团其后以损益或其他全面收益按公允价值计量所有股权投资。对于并非为交易而持有的股权工具投资，这将取决于本集团在初始确认时是否已作出不可撤销的选择，以公允价值通过其他全面收益计入股权投资。当本集团确立收取款项的权利时，来自该等投资的股息将继续在损益中确认。
•
按公允价值计入损益的金融资产的公允价值变动在损益中确认为适用。
金融负债
本集团的财务负债按实际利息法分类并按摊销成本计量。
当且仅当本集团的债务被清偿、注销或到期时，财务负债才会被取消确认。已取消确认的金融负债的账面金额与已支付和应付的对价之间的差额在损益中确认。
金融资产和金融负债被抵销，如果存在当前可执行的法定权利来抵销已确认的金额，并且有意以净额结算，或同时变现资产和清算负债，则在财务状况表中报告净额 。
可转债
如附注14所披露，于2021年，本集团发行一项可换股债券，持有人可选择将该可换股债券转换为本集团普通股。将发行的股份数量是固定的，不会随着公允价值的变化而变化。本集团将该复合金融工具的组成部分 分别作为财务负债和权益工具入账。可转换债务的负债部分最初按没有股权转换选择权的类似负债的公允价值确认。权益部分 最初按可转换债务整体的公允价值与负债部分的公允价值之间的差额确认。任何直接应占交易成本均按其初始账面值的比例分配给负债和权益组成部分 。在初始确认后，可转换债务的负债部分采用实际利息法按摊销成本计量。股本部分不会重新计量。
与财务负债相关的利息在损益中确认。在 转换后，财务负债重新分类为权益，不会确认任何损益。
u.
信贷损失和资产减值
(i)
按摊销成本计算的金融工具信贷损失
本集团确认按摊余成本计量的现金及现金等价物、限制性现金及应收贸易账款等金融资产的预期信贷损失准备金(“ECL”)；
F-53

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合并财务报表附注
ECL的测量
预期信贷亏损为信贷亏损的概率加权估计。信用损失为 以所有预期现金短缺（即，根据合约应付本集团的现金流量与本集团预期收取的现金流量之间的差额）。预期现金短缺为 倘贴现影响重大，则采用下列贴现率贴现：
•
固定利率金融资产、贸易及其他应收款：在初始确认或 近似；
•
浮动利率金融资产：当期有效利率。
估计预期信贷亏损时考虑的最长期间为最长合同 本集团承受信贷风险的期间。
在计量预期信贷亏损时，本集团考虑了合理且可支持的 无需花费不必要的成本或精力就可获得的信息。这包括有关过往事件、当前状况及未来经济状况预测的资料。
ECL是根据以下任一基准进行测量的：
•
12-一个月预期信贷亏损：这是指在 报告日期；及
•
全期预期信贷亏损：这些是预期在 的预期有效期内所有可能的违约事件导致的损失 预期信贷亏损模型适用的项目。
贸易应收款的损失准备金始终按等于 的金额计量 寿命ECL。此类金融资产的预期信贷亏损采用基于本集团历史信贷亏损经验的拨备矩阵进行估计，并就债务人的特定因素以及对当前和 预测报告日的整体经济状况。
对于所有其他金融工具，本集团确认的损失拨备等于 12-倘金融工具之信贷风险自初始确认以来显著增加，则亏损拨备按相等于全期预期信贷亏损之金额计量。
信用风险显著增加
在评估金融工具的信贷风险是否增加时 于报告日期评估的金融工具发生违约风险与于初始确认日期评估的金融工具发生违约风险进行比较。在进行此重新评估时，集团 倘借款人不大可能向本集团悉数及无追索权地支付其信贷责任，则会发生违约事件。本集团考虑合理且有支持性的定量和定性信息， 包括历史经验和前瞻性信息，无需付出不必要的成本或努力。
特别是，在评估时，将考虑以下信息 信贷风险自初始确认以来是否显著增加：
•
未按照合同约定的期限支付本金或者利息的；
•
金融工具的外部或内部信用评级的实际或预期显著恶化（如果 ）；
•
债务人经营业绩实际或预期的显著恶化；以及
•
技术、市场、经济或法律环境中的现有或预测变化对您造成重大不利影响 对债务人履行其对本集团义务的能力的影响。
F-54

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合并财务报表附注
根据金融工具的性质，评估 信贷风险的显著增加是以个别或集体为基础。当评估是集体进行的时，金融工具将根据共享的信贷风险特征进行分组， 如逾期状态和信用风险评级。
预期信贷亏损于每个报告日期重新计量，以反映财务变动 金融工具自初始确认以来的信用风险。预期信贷亏损金额之任何变动于损益确认为减值收益或亏损。
本集团确认所有金融工具的减值收益或损失， 通过亏损备抵账户对其账面值进行相应调整。
减值和注销政策
于各报告日期，本集团评估金融资产是否为 信用受损当发生一项或多项对金融资产估计未来现金流量造成不利影响的事件时，金融资产即出现信贷减值。
金融资产出现信贷减值的证据包括以下可观察到的 活动：
•
债务人有重大经济困难的；
•
违反合同，如拖欠利息或本金；
•
借款人有可能进行破产或其他财务重组；
•
技术、市场、经济或法律环境的重大变化对债务人产生不利影响；或者
•
由于发行人的财务困难而导致证券活跃市场的消失。
金融资产的总账面值被注销（部分或 完全没有复苏的实际前景。这通常是当本集团确定债务人没有资产或收入来源可产生足够现金流来偿还 应注销的金额。
先前注销的资产的后续收回确认为 于收回期间内于损益内拨回减值。
(Ii)
加密货币应收账款的信贷损失
本集团使用通用 确认加密货币应收款的拨备 预期信贷亏损模式以类似于上文所述评估金融工具信贷亏损所用之模式及代价。在此模型下，本集团考虑 在贴现基础上，所有预期短缺，即根据合同应付本集团的加密货币数量与本集团预期收到的加密货币数量之间的差额，在各种 规定的未来时期的违约情况，并将短缺乘以每种情况发生的概率。金融资产拨备为该等概率加权结果之总和。
集团考虑内部和外部，以及定量和定性 估计加密货币应收款预期信贷亏损时的因素，如交易对手的信誉、与交易对手的历史交易结果、交易对手的业务惯例、监管发展 与行业、基础加密货币的流动性以及整体经济的趋势有关。
本集团确认来自 的预期信贷损失的减值收益或损失 加密货币应收款，并通过损失备抵账户对其账面值进行相应调整。先前注销的加密货币应收款的后续收回在 中确认为减值拨回 于收回期间的损益。
F-55

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合并财务报表附注
截至2021年12月31日及2022年12月31日，加密货币应收款余额为 零和不是加密货币 应收款已逾期。 不是备抵、核销或收回已根据加密货币应收款确认 截至二零二零年、二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度。
(Iii)
其他资产减值准备
内部和外部信息来源将在每个 本报告期内，以识别下列资产可能出现减值迹象，或先前确认的减值亏损不再存在或可能已减少：
•
财产、厂房和设备；
•
租赁使用权资产；
•
投资性物业；
•
无形资产；以及
•
USDC以外的加密货币。
如存在任何该等迹象，则估计资产的可收回金额。在 此外，对于USDC以外的加密货币，无论是否有任何减值迹象，均于每个报告日期估计可收回金额。
•
可收回金额的计算
资产的可收回金额为其公允价值减去成本 处置和使用价值。在评估使用价值时，使用税前贴现率将估计未来现金流量贴现至其现值，该贴现率反映当前市场对货币时间价值和特定风险的评估 给线人倘一项资产并无产生大致独立于其他资产之现金流入，则可收回金额乃按独立产生现金流入之最小资产组别（即，现金产生 单位）。
USDC以外的加密货币的可收回金额基于公平 价值减去处置成本。该等加密货币的公平值乃使用该等加密货币在计量公平值时的报价计量。
•
减值损失确认
如果一项资产或其所属的现金产生单位的账面金额超过其可收回金额，则减值损失在损益中确认。就现金产生单位确认的减值损失将首先分配，以减少分配给现金产生单位(或单位组)的任何商誉(如有)的账面金额，然后按比例减少单位(或单位组)内其他资产的账面金额，但资产的账面价值不会低于其个别公允 价值减去处置成本(如可计量)或使用价值(如可厘定)。
•
减值损失冲销
如果用于确定可收回金额的估计值发生了有利的变化，则减值损失将被冲销。
减值亏损的冲销仅限于资产的账面金额，如果之前几年没有确认减值亏损，该资产的账面金额将会被确定。减值损失的冲销计入确认冲销当年的损益。
v.
条文
当本集团因过去事件而负有现时的责任(法律或推定责任)时，很可能需要流出体现经济利益的资源以清偿责任，并可对责任金额作出可靠的估计。时间或
F-56

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合并财务报表附注
流出的金额可能仍不确定。在计量拨备时，考虑到与债务有关的风险和不确定性，使用了在本报告所述期间终了时结清当前债务所需支出的最佳估计数。如果货币的时间价值被认为是重要的，则对拨备进行贴现。
w.
细分市场信息
营运分部乃根据有关本集团组成部分 的内部报告确定，并由首席营运决策者定期审阅，以便向分部分配资源及评估其表现。
运营部门是实体的组成部分：
•
从事可能产生收入和费用的经营活动(包括与同一实体的其他部门进行交易有关的收入和费用)；
•
其经营结果由实体的首席运营决策者定期审查，以就分配给各部门的资源作出决定，并评估其业绩；以及
•
其离散财务信息可用。
首席运营决策者根据内部管理职能作出资源分配决策，并将集团的经营业绩作为一项综合业务进行评估，而不是按单独的业务线或地理区域进行评估。因此，本集团只有一个营运分部，因此，并无列报分部资料。
按客户在运营部门内的位置按地理区域分列的收入数据如下：

 
 ​ ​
截至2013年12月31日的年度，
 
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
以数千美元计
 ​ ​
(重述)
 ​ ​
 
 ​ ​
 
新加坡
 ​ ​
90,808
 ​ ​
79,537
 ​ ​
27,591
亚洲，不包括新加坡
 ​ ​
57,146
 ​ ​
211,805
 ​ ​
136,901
北美
 ​ ​
24,063
 ​ ​
75,559
 ​ ​
141,174
欧洲
 ​ ​
7,755
 ​ ​
15,487
 ​ ​
19,075
其他
 ​ ​
6,615
 ​ ​
12,273
 ​ ​
8,601
总计
 ​ ​
186,387
 ​ ​
394,661
 ​ ​
333,342
采矿机器、物业、厂房和设备、投资的选定资产 经营分部按地区划分之物业、使用权资产及无形资产如下：

 
 ​ ​
12月31日，
 
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
新加坡
 ​ ​
7,481
 ​ ​
46,306
北美
 ​ ​
181,864
 ​ ​
170,439
欧洲
 ​ ​
18,797
 ​ ​
45,540
总计
 ​ ​
208,142
 ​ ​
262,285
x.
每股收益
每股基本收益的计算方法是：除以归属于权益的收入 本集团股东于期内发行在外普通股加权平均数计算。
每股摊薄收益的计算方法是： 本集团于本期间内已发行普通股加权平均数（经调整潜在摊薄普通股之影响）向本集团权益持有人提供之股息。
F-57

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合并财务报表附注
在计算截至2020年12月31日止年度的每股基本亏损时， 重组前期间之分母包括重组中已发行股份数目，犹如重组于二零二零年一月一日之前或之后发生。
y.
资产收购
资产收购是指不符合业务合并条件的收购 根据IFRS 3。国际财务报告准则第3号允许使用选择性集中度测试，以厘定收购是业务合并还是资产收购。根据选择性集中度测试，如果毛额的基本上全部公允价值 所收购的资产集中于单一可识别资产或一组类似可识别资产，符合测试，且所收购资产和活动的综合资产不属于企业。
在资产收购中收购的资产在 的日期首次确认 收购，成本。收购该等资产直接应占之成本计入初始账面值。
z.
在报告所述期间初步适用新的或经修订的标准
自2022年1月1日起，本集团采纳了以下最近发布或修订的条款 标准预期该等新准则不会对本集团之财务报表造成任何重大影响：

标准/解释
 ​ ​
应用
日期
标准
 ​ ​
应用
的日期。
集团化
对《国际财务报告准则1》的修正，附属公司作为首次采用者
 ​ ​
2022年1月1日
 ​ ​
2022年1月1日
国际财务报告准则第9号的修订，终止确认财务 负债
 ​ ​
2022年1月1日
 ​ ​
2022年1月1日
国际财务报告准则第3号修订本，对概念的引用 框架
 ​ ​
2022年1月1日
 ​ ​
2022年1月1日
对《国际会计准则》第16号《不动产、厂房和设备》的修正： 预期用途前的进展
 ​ ​
2022年1月1日
 ​ ​
2022年1月1日
《国际会计准则第37号》修正案，繁重合同 - 履行合同的成本
​ ​
2022年1月1日
 ​ ​
2022年1月1日
AA。
尚未采用的新标准和解释
截至这些财务报表发布之日，国际会计准则理事会已经发布了若干修正案和新的准则IFRS 17，保险合同，这些准则在截至2022年12月31日的年度尚未生效，并且尚未在这些财务报表中采用。

标准/解释
 ​ ​
应用
的日期。
集团化
国际财务报告准则第17号，保险合同和修正案，以解决关切问题和执行挑战
 ​ ​
2023年1月1日
对国际财务报告准则第4号的修正，延期办法的到期日
 ​ ​
2023年1月1日
对《国际会计准则》第1条的修正，作出重大判断
 ​ ​
2023年1月1日
对IAS 1和IFRS实践声明2的修订， 披露会计政策
 ​ ​
2023年1月1日
对《国际会计准则》第8号《会计估计数定义》的修正
 ​ ​
2023年1月1日
国际会计准则第12号修订本，与资产有关的递延税项， 单笔交易产生的负债
 ​ ​
2023年1月1日
国际财务报告准则第17号和第9号的初步应用--比较信息
 ​ ​
2023年1月1日
国际会计准则第1号的修订，负债分类为 现行或非现行及会计政策的披露
 ​ ​
2024年1月1日
对《国际会计准则》第1号的修正案，有契诺的债务分类
 ​ ​
2024年1月1日
国际财务报告准则第16号修订本，销售的后续计量及 卖方—承租人的回租交易
 ​ ​
2024年1月1日
F-58

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注

集团正在评估 该等新订及经修订准则及诠释将于首次应用期间产生影响。到目前为止，本集团得出的结论是，采纳这些准则和诠释不太可能对 集团的财务状况。
3.
判决及估计的使用

估计和判断将持续评估，并基于 历史经验和其他因素，包括在有关情况下被认为合理的未来事件的预期。

本集团就未来作出估计及假设。 所产生的会计估计可能与相关实际结果不相等。有重大风险导致下一个月内资产和负债账面值发生重大调整的估计和假设 财政年度讨论如下。
矿机折旧

本集团采矿机的折旧采用 以直线法在资产的估计可使用年期内分配成本，直至剩余价值。本集团至少在每个财政年度末审查可使用年期和剩余价值，并在适当时进行调整，以确保 折旧方法和折旧率与采矿机实现经济利益的预期模式一致。本集团根据历史经验估计采矿机的使用寿命，考虑 预计技术变革。倘过往估计可使用年期有重大变动，折旧开支金额可能会变动。

采矿机的使用寿命从 一年一至 两年作为 于二零二一年七月进行检讨的结果。
加密货币记账

加密货币市场仍然是一个新市场，高度 波动和历史价格不一定反映未来价值。加密货币市场价格的重大变动将对本集团的盈利及财务状况产生重大影响。

如果情况表明 的账面值 除USDC之外的加密货币可能无法收回，资产可能被视为"减值"，并且可能根据除USDC之外的加密货币减值的会计政策确认减值损失，如所述 注2（u）。

当发生此类下降时，账面值将减少 至可收回金额。可收回金额乃按公平值减出售成本计算。此外，就USDC而言，USDC于综合财务状况表日期的账面余额调整至其公允值 变动计入损益的价值。

加密货币的公允价值按报价计算 在计量加密货币的公允价值时，本集团认为其主要是国际财务报告准则第13号公允价值计量公允价值层级下的第一级公允价值输入。 的公允价值计量 借贷或投资的加密货币以及与加密货币借贷安排和加密货币表示的财富管理产品购买相关的嵌入式衍生工具在附注4中讨论。这些估计值的更改可能会导致 资产金额有重大影响，并可能导致额外减值支出或减值拨回，以及未来期间公平值变动的收益或亏损。

关于确认的加密货币应收款 加密货币贷款或理财产品，本集团通过考虑内部和外部、定量和定性因素并利用一般预期信贷来评估此类应收款的预期信贷损失 亏损模式见附注2（u）。
自营采矿业务的收入

IFRS或 中目前没有具体的确定性指南 自采矿业务收入会计的替代会计框架。本集团的管理层已作出重大努力。
F-59

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
确定确认的适当会计处理方法的判断 自采矿业务的收入。管理层已研究了围绕本集团业务实质的各种因素，例如所收到加密货币计量的可靠性。
所得税

所得税费用、递延所得税资产和负债，以及 不确定税务状况的储备反映管理层对估计未来应缴税项的最佳评估。本集团须缴纳新加坡及多个其他司法权区之所得税。需要作出重大判断和估计 确定所得税费用。

在确定当期所得税拨备时，管理层 评估因税务和会计目的不同处理项目而产生的暂时性差异。这些差异导致递延所得税资产和负债，这些资产和负债记录在综合财务报表中 位置当管理层评估可扣减暂时性差异（包括结转税项亏损所产生者）时，管理层必须评估该等差异将透过调整未来应课税收入而收回的可能性。 倘管理层认为不大可能收回，则不会确认递延税项资产。

预测未来收入需要使用相当大的金额 审判之在估计未来收入时，管理层使用内部经营预算和长期规划预测。管理层根据最近的结果、趋势以及经济和行业制定预算和长期预测 影响集团业绩的预测。管理层就可扣减暂时性差异的预期可变现性判断出现重大变动，导致相关递延税项资产作出调整。

所得税费用的计算涉及处理 本集团营运所在多个司法管辖区应用复杂税务法律及法规的不确定性。当管理层判断更有可能发生以下情况时，管理层会确认与不确定税务状况相关的税务优惠 但这些职位将在审查时得到维持，包括根据技术上的是非曲直就任何相关上诉或诉讼作出决议。管理层在判断发生变化时调整不确定税务状况的负债 新的信息以前不可用。由于部分该等不确定因素的复杂性，其最终解决可能导致付款与当前估计有重大差异。任何此类差异将 于厘定期间反映为所得税开支的调整。
基于股份的支付

集团普通股公允价值的确定 及根据二零二一年股份激励计划授出的股份奖励涉及重大判断及估计。本集团采用二项式期权估值模式厘定股份奖励之公平值。估计，例如股价， 估值模式采用本集团普通股之波动率、无风险利率、行使倍数及预期股息率。

本集团确定本集团普通资产的公允价值 股份或股价，以贴现现金流量模式厘定股份奖励的公平值。集团发展阶段、财务状况和经营成果、总体市场等估计 估值模型中采用了本集团普通股的条件及缺乏市场流通性。

集团普通股的公允价值和股份奖励 本集团在独立第三方估值公司的协助下厘定。
按公允价值计量的金融资产的公允价值 计入损益

公允价值计量按第1、2或3级分类 公平值计量之输入数据之可观察程度及输入数据对整体公平值计量之重要性。所需判断的类型和级别取决于可观察的数量 集团可获得的市场数据。对于使用重大不可观察输入数据的估值模型和技术进行估值并因此分类为公允价值层级第3层的金融资产，用于 估计公平值较估计分类为第一及第二级之工具公平值所需者更为重要。
F-60

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注

在 内确定工具的公允价值估计时， 第三层，管理层首先确定适当及合理的估值模式及方法。其次，缺乏基于市场的数据的可用性要求管理层在得出估值时评估相关的经验数据 具有重大判断和假设的输入数据。第三级估值所用重大不可观察输入数据之详情载于附注4。

无法观察的市场输入或其他因素的估计可以 影响报告期内录得的收益或亏损金额及年末的头寸金额。本集团相信所应用之估计乃基于合理假设，惟该等假设本身并不确定。因此， 实际结果可能与用以厘定所收购金融工具公平值的假设及判断不同。这些估计和假设以及估值模型或技术的变更可能会对 集团的财务状况及经营业绩。
对资产收购的评估

收购Asia Freeport Holdings Pte。有限公司已被评估 通过应用附注2（y）所述的选择性集中度测试，作为资产收购。管理层在识别所收购资产、其相对公允价值时应用了判断，如果已满足"基本上全部"标准，则基于 关于以前的元素。

为了应用可选浓度测试，小组估计 投资物业于结算日之公平值，并由独立估值专家协助，采用收入法下之贴现现金流量模型。用于确定 的值的模型的关键输入 投资物业包括营运预测及贴现率，即 7.75%.
4.
金融风险管理与金融工具公允价值
金融风险因素

本集团面临各种市场风险，包括 加密货币风险、利率风险、投资风险和外汇风险，以及信贷风险和流动性风险。本集团已设计并实施各种风险管理策略（下文将进一步讨论），以确保 所承受的风险与其风险承受能力及业务目标一致。
a.
市场风险
i.
加密货币风险
集团面临加密货币风险，因为它从 一些收入安排。本集团根据加密货币在赚取当日的现货公允价值确认收入，但加密货币的价值在出售以法定价格出售之日可能发生变化 货币
加密货币价格受各种力量的影响，包括全球供应和 需求、利率、汇率、通货膨胀或通货紧缩以及全球政治和经济状况。本集团的盈利能力与加密货币当前和未来的市场价格以及 加密货币的市场价格可能会对集团未来的运营产生负面影响。此外，如果需要，集团可能无法以预期价格变现其持有的加密货币，或者在极端市场条件下， 集团可能根本无法变现其持有的加密货币。
加密货币的历史有限，加密货币的公允价值 非常不稳定加密货币的历史表现并不代表其未来的价格表现。本集团业务所涉及的加密货币目前主要基于比特币和USDT。集团 目前不使用任何衍生品合约对冲其加密货币风险敞口，但管理层密切监控主流加密货币交易市场对汇率从加密货币到 法定货币。本集团透过在其营运策略中纳入在赚取加密货币后不久将加密货币出售为法定货币，以限制其面对的加密货币风险。
F-61

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
二、
利率风险
本集团的利率风险主要来自银行存款， 限制性现金和借款。银行存款、受限制现金及按浮动利率及固定利率计息之借贷使本集团分别承受现金流量利率风险及公平值利率风险。管理层密切监控 这种比率的周期性波动。
三、
投资风险
本集团面临来自投资交易的投资风险，例如 购买加密货币表示的财富管理产品和投资于按公平值计入损益的金融资产。该等投资并无本金担保，本集团可能会因该等投资而蒙受重大亏损。 本集团密切监控其投资，并通过在其运营策略中纳入关于购买加密货币表示的财富管理产品的要求，限制其面临的投资风险 在稳健的理财产品中，投资需要在同一财政季度内赎回，并且，对于按公允价值计入损益的金融资产投资，对潜在客户进行尽职调查 被投资单位在进行投资前对经营状况进行评估，并定期与被投资单位沟通，审阅管理报告和最新的财务报表（如有），以评估投资阶段和是否有 在投资方面应采取行动。
四、
外币风险
本集团面临外汇风险，因为其进行的交易 本集团金融工具之公平值或未来现金流量可能因该等外币汇率变动而波动。 汇率波动取决于本集团无法准确预测的多项因素。管理层正密切监察本集团所承受之货币风险，并力求尽量减低其所承受之有关风险。该集团是 于截至二零二零年、二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度，并无承受重大外汇风险。
b.
信用风险
信贷风险是指交易对手违约的风险 导致本集团财务亏损的责任。信用风险主要来自存放在银行的现金和托管的加密货币、加密货币借贷交易和加密货币表示的财富管理产品 采购.
为管理现金、现金等价物和受限制现金产生的风险，集团 只与信誉良好的金融机构交易。该等金融机构近期并无违约记录。
截至2020年、2021年和2022年12月31日止年度，几乎所有 集团的加密货币存储在由关联方Matrix Finance and Technologies Holding Company（“Matrixport Group”）保管的钱包中。为限制与托管加密货币相关的信贷风险，集团 评估托管服务提供商的系统安全设计，并定期审查托管加密货币的风险敞口。集团已进一步实施内部控制，以确保适当访问 加密货币被托管，并采取了在赚取后不久将加密货币处置为法定货币的运营策略。本集团预计，Matrixport不履约不会产生重大信贷风险 组
然而，比特币和其他基于区块链的加密货币已经，并可能在 未来，受到安全漏洞，网络攻击或其他恶意活动。成功的安全漏洞或网络攻击可能导致集团加密货币的部分或全部损失，此类损失可能造成重大损失 对本集团的财务状况及经营业绩产生不利影响。
F-62

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
本集团还对加密货币贷款交易承担信贷风险， 加密货币表示的财富管理产品购买。本集团会在合同开始时、每个季度或更短的时间内，通过考虑过去的收款经验和任何迹象， 相应金额可能无法全部收回。为管理此类风险，本集团持续监控相关因素，例如相关加密货币的流动性、与交易对手有关的负面报告以及交易 仅与信誉良好的交易对手进行交易，并在其经营策略中包括需要收回贷款，以及需要在同一财政季度内赎回理财产品。目前，集团仅进行此类 与Matrixport集团的交易。于综合财务状况表各结算日，本集团并无出现信贷亏损，亦无现有信贷风险。因此， 的信贷风险 该等交易并不属重大。
c.
流动性风险
流动性风险发生在集团难以履行的情况下 金融负债到期时。
谨慎的流动性风险管理意味着保持充足的现金，以便 履行集团的财务责任。本集团透过监察经营产生之现金流量及可用借贷能力，以及管理其长期贷款之到期情况，管理其流动资金风险。
以下是本集团金融负债的到期情况，基于 合同未贴现付款：

 
 ​ ​
2021年12月31日
以数千美元计
 ​ ​
在1内
年份或
按需
 ​ ​
多过
1年
但不到
2年
 ​ ​
多过
2年
但不到
5年
 ​ ​
多过
5年
 ​ ​
总计
 ​ ​
账面金额
12月31日
贸易应付款
 ​ ​
17,740
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
17,740
 ​ ​
17,740
其他应付款和应计项目
 ​ ​
17,258
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
17,258
 ​ ​
17,258
应付关联方的金额
 ​ ​
19
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
19
 ​ ​
19
借款
 ​ ​
—
 ​ ​
29,460
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
29,460
 ​ ​
29,460
租赁负债
 ​ ​
5,489
 ​ ​
5,516
 ​ ​
16,275
 ​ ​
53,254
 ​ ​
80,534
 ​ ​
62,968
 
 ​ ​
40,506
 ​ ​
34,976
 ​ ​
16,275
 ​ ​
53,254
 ​ ​
145,011
 ​ ​
127,445

 
 ​ ​
2022年12月31日
以数千美元计
 ​ ​
在1内
年份或
按需
 ​ ​
多过
1年
但不到
2年
 ​ ​
多过
2年
但不到
5年
 ​ ​
多过
5年
 ​ ​
总计
 ​ ​
账面金额
12月31日
贸易应付款
 ​ ​
15,768
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
15,768
 ​ ​
15,768
其他应付款和应计项目
 ​ ​
22,176
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
22,176
 ​ ​
22,176
应付关联方的金额
 ​ ​
316
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
316
 ​ ​
316
借款
 ​ ​
29,805
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
29,805
 ​ ​
29,805
租赁负债
 ​ ​
7,471
 ​ ​
6,967
 ​ ​
20,290
 ​ ​
53,347
 ​ ​
88,075
 ​ ​
70,425
 
 ​ ​
75,536
 ​ ​
6,967
 ​ ​
20,290
 ​ ​
53,347
 ​ ​
156,140
 ​ ​
138,490
公允价值计量

公允价值是指出售资产或 于计量日期市场参与者之间有序交易中转让负债所支付的款项。公允价值是在特定时间点通过按 资产和负债的利率贴现预期现金流量来估计的 相同的期限和条件。该等估计属主观性质，涉及不确定因素及重大判断，因此无法准确厘定。假设的变更可能会显著影响 估算
F-63

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注

集团使用以下层次结构来确定和 以估值技术披露金融工具的公允价值：
•
一级估值：在计量日期，相同资产或负债在活跃市场的未调整报价。
•
第2级估值：资产或负债的可观察输入数据（第1级中包含的报价除外）， 直接或间接地。
•
第三级估值：使用重大不可观察投入计量的公允价值。

公允价值等级还要求一个实体在计量公允价值时最大限度地使用可观察到的投入，并最大限度地减少使用不可观察到的投入。

截至2021年12月31日和2022年12月31日，除 除按公平值计入损益之金融资产及USDC外，本集团绝大部分金融资产及金融负债均按摊销成本列账，账面值与其公平值相若。

在活跃市场交易的金融工具的公允价值是参考报告期末的市场报价确定的。如果交易所、交易商、经纪商、行业组织、定价服务机构或监管机构随时可以随时提供报价，并且这些价格代表实际和定期发生的市场交易，则市场被视为活跃。这些工具包括在级别1中。

未在活跃市场交易的金融工具的公允价值是通过使用估值技术确定的。这些估值技术最大限度地利用了可观察到的市场数据，并尽可能少地依赖于实体特定的估计。如果评估金融工具公允价值所需的所有重大投入都是可观察到的，则该工具计入第2级。如果一项或多项重大投入不是基于可观察到的市场数据，则该工具纳入第3级。

截至二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度， 的公允价值 借出或投资的加密货币按经常性基准按计量相关加密货币公允价值时的报价计量，本集团认为该报价为第一级公允价值输入数据。公允价值 与理财产品有关的嵌入式衍生工具的价值乃按经常性基准计量，以交易对手方提供的资产净值（本集团认为该资产净值为第二级公平值输入值）。

本集团财务部对金融工具进行估值。财务部门直接向首席财务官汇报，并与首席财务官讨论估值过程和结果，以遵守本集团的会计和报告要求。

适用的估值程序包括考虑最近在同一证券或金融工具中的交易、被投资公司最近的融资、经济和市场状况、被投资公司当前和预期的财务业绩、被投资公司的管理团队以及实现投资的潜在未来战略。

本集团按公允价值计量的金融工具的公允价值计量层次如下：

以数千美元计
 ​ ​
估价技巧(S)
和按键输入
 ​ ​
12月31日，
2021
 ​ ​
第1级
 ​ ​
二级
 ​ ​
第三级
USDC
 ​ ​
报价
 ​ ​
99
 ​ ​
99
 ​ ​
—
 ​ ​
—
A和B投资于非上市股权工具
 ​ ​
近期成交价
 ​ ​
1,250
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
1,250

以数千美元计
 ​ ​
估价技巧(S)
和按键输入
 ​ ​
12月31日，
2022
 ​ ​
第1级
 ​ ​
二级
 ​ ​
第三级
USDC
 ​ ​
报价
 ​ ​
89
 ​ ​
89
 ​ ​
—
 ​ ​
—
A、B和D投资于非上市股权工具
 ​ ​
资产净值
 ​ ​
18,348
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
18,348
F-64

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
以数千美元计
 ​ ​
估价技巧(S)
和按键输入
 ​ ​
12月31日，
2022
 ​ ​
第1级
 ​ ​
二级
 ​ ​
第三级
C和E投资于非上市股权工具
 ​ ​
近期成交价
 ​ ​
11,500
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
11,500
投资于非上市债务工具
 ​ ​
资产净值
 ​ ​
31,111
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
31,111

截至二零二二年十二月三十一日止年度， 不是层次之间的转移。公允价值层次结构各层之间的转移（如有）被视为在每次报告结束时发生 期截至二零二零年十二月三十一日止年度，本集团并无持有任何按公平值计入损益之金融资产。

 
 ​ ​
截至2013年12月31日的年度，
以数千美元计
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
非上市股本工具和债务 按公平值计入损益之工具使用重大不可观察输入数据计量：
​ ​
 
 ​ ​
 
1月1日，
 ​ ​
—
 ​ ​
1,250
加法
 ​ ​
1,250
 ​ ​
61,550
处置
 ​ ​
—
 ​ ​
(1,213)
按公允价值计提损益处置金融资产的净收益
 ​ ​
—
 ​ ​
213
在损益中确认的公允价值净变动
 ​ ​
—
 ​ ​
(841)
12月31日，
 ​ ​
1,250
 ​ ​
60,959
5.
资产收购

于2022年6月17日，本集团与Worldwide VGS B.V.及Worldwide VGS B.V.的最终实益拥有人伊夫·查尔斯·埃德加·布维尔订立买卖协议，据此，本集团同意购买100亚洲自由港控股有限公司的股权百分比。该公司及其子公司(统称为“AFH”)，之前由Worldwide VGS B.V.控股，以及由罗恩·阿拉德创作的雕塑“Cage Sans Frontieres”，该雕塑之前由Yves Charles Edgar Bouvier拥有。这笔收购于2022年7月1日完成。

由于雕像被放置在AFH拥有的投资物业建筑 中，不能在不产生重大成本的情况下单独移除或使用，因此该雕塑被视为附属于AFH建筑。此外，由于伊夫·查尔斯·埃德加·布维尔是Worldwide VGS B.V.的最终实益所有者，收购AFH和雕塑被视为一笔交易。AFH总部设在新加坡，从事向客户提供租赁的业务。这笔交易已作为资产购置入账 ，因为已达到《国际财务报告准则》第3号规定的可选集中测试。

总购买对价约为美元27百万美元包括大约#美元的现金付款6百万美元，并结清债务约为#美元21 百万。本集团已按交易日期的公允价值计量收购的资产及负债组，并将该组资产及负债的购买代价分配至按购买日的相对公允价值收购的个别可识别资产及负债。

购入的可确认净资产和购买的对价详情如下：

可确认净资产
以数千美元计
 ​ ​
7月1日，
2022
投资物业
 ​ ​
34,986
其他资产
 ​ ​
529
其他负债
 ​ ​
8,727
可确认净资产
 ​ ​
26,788
F-65

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
购买注意事项
以数千美元计
 ​ ​
7月1日，
2022
支付现金对价
 ​ ​
5,187
已结清的债务
 ​ ​
21,107
交易成本
 ​ ​
494
总对价
 ​ ​
26,788
6.
现金、现金等价物和限制性现金

现金和现金等价物细目如下：

 
 ​ ​
12月31日，
以数千美元计
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
美元
 ​ ​
368,115
 ​ ​
211,253
新加坡元
 ​ ​
2,829
 ​ ​
2,234
人民币
 ​ ​
37
 ​ ​
2,484
挪威克朗
 ​ ​
1,104
 ​ ​
12,589
欧元
 ​ ​
3
 ​ ​
2,791
港币
 ​ ​
—
 ​ ​
11
按货币分列的现金和现金等价物合计
 ​ ​
372,088
 ​ ​
231,362
受限现金
 ​ ​
10,310
 ​ ​
11,494
受限现金总额
 ​ ​
10,310
 ​ ​
11,494

截至2022年12月31日，本集团拥有短期存款， 被分类为现金等价物，金额约为美元37百万美元，到期日为1月至 2023年2月，利息从 0.6%至4.2%.于二零二一年十二月三十一日，本集团并无拥有任何该等短期存款。

本集团的受限制现金主要与应用程序有关 备用信用证。本集团已应用合共 三来自签字银行的备用信用证（"SLC"）， CTBC银行与物业租赁及电力服务认购相关。该等服务供应商为受益人提供向银行提取指定的最高总金额（“提取金额”）的能力。 以下是有关服务中心的详细资料：

 
 ​ ​
12月31日，
 
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
取款金额(单位：千美元)
 ​ ​
10,293
 ​ ​
11,477
有效期范围
 ​ ​
2022年7月至2025年6月
 ​ ​
2023年7月至2025年6月

SLC的金额和有效期将从时间 起修改 本集团及受益人因相关服务协议之修订而须支付之款项。就发行可换股债券而言，银行持有本集团相等于提取金额的现金结余作为抵押。截至 2021年和2022年12月31日， 不是受益人从备用信用证中使用了新的贷款。
7.
加密货币

截至2021年12月31日和2022年12月31日，集团的加密货币 包括以下各项：

 
 ​ ​
12月31日，
以数千美元计
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
USDC以外的加密货币
 ​ ​
6,088
 ​ ​
2,086
USDC
 ​ ​
99
 ​ ​
89
加密货币总数
 ​ ​
6,187
 ​ ​
2,175
F-66

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注

加密货币的具体情况如下：

 
 ​ ​
12月31日，
以数千美元计
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
成本：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
期初余额
 ​ ​
1,194
 ​ ​
9,656
 ​ ​
6,697
加法
 ​ ​
172,530
 ​ ​
655,028
 ​ ​
865,333
代表关联方收到的加密货币(1)
 ​ ​
6,312
 ​ ​
—
 ​ ​
—
代表关联方支付的加密货币(1)
 ​ ​
—
 ​ ​
(24,852)
 ​ ​
—
处置
 ​ ​
(170,380)
 ​ ​
(562,894)
 ​ ​
(569,854)
借给第三方(2)
 ​ ​
—
 ​ ​
(10,222)
 ​ ​
—
购买加密货币表示的财富管理 关联方产品(4)
 ​ ​
—
 ​ ​
(30,004)
 ​ ​
(149,972)
对关联方的贷款(3)
 ​ ​
—
 ​ ​
(30,015)
 ​ ​
(150,025)
期末余额
 ​ ​
9,656
 ​ ​
6,697
 ​ ​
2,179
减值：
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
期初余额
 ​ ​
(107)
 ​ ​
(74)
 ​ ​
(510)
加法
 ​ ​
—
 ​ ​
(436)
 ​ ​
—
处置
 ​ ​
33
 ​ ​
—
 ​ ​
506
期末余额
 ​ ​
(74)
 ​ ​
(510)
 ​ ​
(4)
账面净值：
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
期初余额
 ​ ​
1,087
 ​ ​
9,582
 ​ ​
6,187
期末余额
 ​ ​
9,582
 ​ ​
6,187
 ​ ​
2,175

USDC以外的加密货币的补充信息为 具体如下：

 
 ​ ​
12月31日，
以数千美元计
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
成本：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
期初余额
 ​ ​
1,194
 ​ ​
9,601
 ​ ​
6,598
加法
 ​ ​
172,475
 ​ ​
575,730
 ​ ​
586,117
代表关联方收到的USDC以外的加密货币(1)
 ​ ​
6,312
 ​ ​
—
 ​ ​
—
代表关联方支付的USDC以外的加密货币(1)
 ​ ​
—
 ​ ​
(24,852)
 ​ ​
—
处置
 ​ ​
(170,380)
 ​ ​
(513,655)
 ​ ​
(425,649)
借给第三方(2)
 ​ ​
—
 ​ ​
(10,222)
 ​ ​
—
购买加密货币表示的财富管理 关联方产品(4)
 ​ ​
—
 ​ ​
(30,004)
 ​ ​
(149,972)
对关联方的贷款(3)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(15,004)
期末余额
 ​ ​
9,601
 ​ ​
6,598
 ​ ​
2,090
减值：
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
期初余额
 ​ ​
(107)
 ​ ​
(74)
 ​ ​
(510)
加法
 ​ ​
—
 ​ ​
(436)
 ​ ​
—
处置
 ​ ​
33
 ​ ​
—
 ​ ​
506
期末余额
 ​ ​
(74)
 ​ ​
(510)
 ​ ​
(4)
账面净值：
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
期初余额
 ​ ​
1,087
 ​ ​
9,527
 ​ ​
6,088
期末余额
 ​ ​
9,527
 ​ ​
6,088
 ​ ​
2,086

(1)
加密货币 代表关联方收取和支付的除USDC以外的加密货币代表通过集团持有的与交易相关的钱包转移的加密货币或除USDC以外的加密货币的净影响 BTC和Bitmain在分割期内的业务所产生的损失。
F-67

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
(2)
表示 本集团向第三方提供无抵押、免息加密货币贷款。贷款已于二零二一年十二月三十一日全数收回。本集团录得约美元3,735,000截至2021年12月31日止年度借出的加密货币公允价值变动亏损。
(3)
代表 向关联方Matrixport Group提供的加密货币贷款。截至2021年12月31日和2022年12月31日，所有贷款均已全部收回，该等款项已包含在上述加密货币的新增中。另见注释20。
(4)
代表 从关联方Matrixport Group购买的加密货币表示的财富管理产品。截至2021年和2022年12月31日，所有该等理财产品均已全部赎回，赎回已计入 加密货币在上面。另见注释20。

管理层对USDC以外的加密货币的减值准备的估计是基于每个资产负债表日加密货币的当前市场价格。在确定USDC以外的加密货币的减值准备时，不考虑资产负债表日期之后加密货币市场价格的波动。
8.
预付款和其他资产

预付款和其他资产细目如下：

 
 ​ ​
12月31日，
以数千美元计
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
向供应商预付款项
 ​ ​
14,450
 ​ ​
9,664
存款
 ​ ​
6,669
 ​ ​
26,577
可抵扣进项增值税
 ​ ​
760
 ​ ​
757
预缴所得税
 ​ ​
—
 ​ ​
18,459
第三方应收账款(2)
 ​ ​
—
 ​ ​
2,546
出售子公司的应收账款(1)
 ​ ​
10,203
 ​ ​
—
其他
 ​ ​
2,555
 ​ ​
1,573
总计
 ​ ​
34,637
 ​ ​
59,576

(1)
代表 本集团于二零二一年十二月出售之应收两间附属公司结余。应收款项已于二零二二年三月悉数收回。
(2)
代表 应收Blue Safari Acquisition Corp.（“BSDA”）之结余，该公司为一间特殊目的收购公司，已与本集团签署合并协议。与预期合并有关，集团同意向BSDA提供总额 本金额美元1.99百万英寸二分批和额外的美元2.58百万英寸四为延长BSGA必须完成合并的时间段所需的任何和所有金额提供资金的部分二额外费用的时间三个月期间每 时间贷款不计息，且仅于BSDA合并完成时偿还。合并已于二零二三年四月完成。见附注23。

截至二零二零年、二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度，本集团 未就预付款及其他资产的预期信贷亏损确认任何拨备。
9.
按公允价值计提损益的金融资产

按公允价值计入损益的金融资产细目如下：

 
 ​ ​
12月31日，
以数千美元计
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
对非上市股本工具的投资
 ​ ​
 
 ​ ​
 
-投资A
 ​ ​
1,000
 ​ ​
1,000
-投资B
 ​ ​
250
 ​ ​
1,000
-投资C
 ​ ​
—
 ​ ​
10,000
-投资D-投资Matrixport Group成立的有限合伙企业(1)
 ​ ​
—
 ​ ​
16,348
-投资E
 ​ ​
—
 ​ ​
1,500
对未上市债务工具的投资
 ​ ​
—
 ​ ​
31,111
总计
 ​ ​
1,250
 ​ ​
60,959

(1)
见附注20。
F-68

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注

上述非上市债务及股本工具投资于 二零二一年及二零二二年十二月三十一日为投资于基金及私人控股企业。该等按公平值计入损益之金融资产乃使用第三级输入值按公平值计量。有关更多信息，请参阅附注4。集团 对私人控股企业并无控制权或重大影响力。
10.
矿机

矿机的详细情况如下：

以数千美元计
 ​ ​
矿机
成本：
 ​ ​
 
2020年1月1日
 ​ ​
81,482
加法
 ​ ​
133,335
处置
 ​ ​
(87,597)
汇兑调整
 ​ ​
2,026
2020年12月31日
 ​ ​
129,246
累计折旧：
 ​ ​
 
2020年1月1日
 ​ ​
(32,357)
按年收费
 ​ ​
(98,136)
处置
 ​ ​
67,113
汇兑调整
 ​ ​
(1,066)
2020年12月31日
 ​ ​
(64,446)
减值：
​ ​
 
2020年1月1日
 ​ ​
(9)
处置
 ​ ​
9
2020年12月31日
 ​ ​
—
账面净值：
​ ​
 
2020年12月31日
 ​ ​
64,800
成本：
 ​ ​
 
于二零二一年一月一日
 ​ ​
129,246
加法
 ​ ​
31,645
处置
 ​ ​
(37,998)
汇兑调整
 ​ ​
243
2021年12月31日
 ​ ​
123,136
累计折旧：
 ​ ​
 
于二零二一年一月一日
 ​ ​
(64,446)
按年收费
 ​ ​
(43,857)
处置
 ​ ​
32,005
汇兑调整
 ​ ​
(263)
2021年12月31日
 ​ ​
(76,561)
减值：
​ ​
 
于二零二一年一月一日
 ​ ​
—
加法(1)
 ​ ​
(106)
2021年12月31日
 ​ ​
(106)
账面净值：
​ ​
 
2021年12月31日
 ​ ​
46,469
F-69

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
以数千美元计
 ​ ​
矿机
成本：
 ​ ​
 
2022年1月1日
 ​ ​
123,136
加法
 ​ ​
12,016
处置
 ​ ​
(12,949)
2022年12月31日
 ​ ​
122,203
累计折旧：
 ​ ​
 
2022年1月1日
 ​ ​
(76,561)
按年收费
 ​ ​
(29,281)
处置
 ​ ​
11,443
2022年12月31日
 ​ ​
(94,399)
减值：
​ ​
 
2022年1月1日
 ​ ​
(106)
处置
 ​ ​
5
2022年12月31日
 ​ ​
(101)
账面净值：
​ ​
 
2022年12月31日
 ​ ​
27,703

(1)
包括在 收入成本中
11.
财产、厂房和设备

物业、厂房和设备的详细情况如下：

以数千美元计
 ​ ​
施工
正在进行中
 ​ ​
建房
 ​ ​
土地
 ​ ​
机械设备
 ​ ​
电子学
装备
 ​ ​
租赁权
改进
 ​ ​
其他
 ​ ​
总计
成本：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2020年1月1日
 ​ ​
12,596
 ​ ​
16,209
 ​ ​
484
 ​ ​
5,445
 ​ ​
1,070
 ​ ​
13,889
 ​ ​
637
 ​ ​
50,330
加法
 ​ ​
18,263
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
12
 ​ ​
832
 ​ ​
—
 ​ ​
307
 ​ ​
19,414
在建工程
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
已转接
 ​ ​
(27,486)
 ​ ​
6,354
 ​ ​
—
 ​ ​
3,858
 ​ ​
895
 ​ ​
15,195
 ​ ​
1,184
 ​ ​
—
处置
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(172)
 ​ ​
(755)
 ​ ​
(158)
 ​ ​
(132)
 ​ ​
(1,217)
2020年12月31日
 ​ ​
3,373
 ​ ​
22,563
 ​ ​
484
 ​ ​
9,143
 ​ ​
2,042
 ​ ​
28,926
 ​ ​
1,996
 ​ ​
68,527
累计折旧：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2020年1月1日
 ​ ​
—
 ​ ​
(333)
 ​ ​
—
 ​ ​
(83)
 ​ ​
(278)
 ​ ​
(3,368)
 ​ ​
(301)
 ​ ​
(4,363)
按年收费
 ​ ​
—
 ​ ​
(955)
 ​ ​
—
 ​ ​
(1,115)
 ​ ​
(546)
 ​ ​
(7,177)
 ​ ​
(305)
 ​ ​
(10,098)
处置
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
5
 ​ ​
121
 ​ ​
127
 ​ ​
50
 ​ ​
303
2020年12月31日
 ​ ​
—
 ​ ​
(1,288)
 ​ ​
—
 ​ ​
(1,193)
 ​ ​
(703)
 ​ ​
(10,418)
 ​ ​
(556)
 ​ ​
(14,158)
减值：
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2020年1月1日
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
加法
 ​ ​
(2,211)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(2,211)
2020年12月31日
 ​ ​
(2,211)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(2,211)
账面净值：
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2020年12月31日
 ​ ​
1,162
 ​ ​
21,275
 ​ ​
484
 ​ ​
7,950
 ​ ​
1,339
 ​ ​
18,508
 ​ ​
1,440
 ​ ​
52,158
F-70

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
以数千美元计
 ​ ​
施工
正在进行中
 ​ ​
建房
 ​ ​
土地
 ​ ​
机械设备
 ​ ​
电子学
装备
 ​ ​
租赁权
改进
 ​ ​
其他
 ​ ​
总计
成本：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
于二零二一年一月一日
 ​ ​
3,373
 ​ ​
22,563
 ​ ​
484
 ​ ​
9,143
 ​ ​
2,042
 ​ ​
28,926
 ​ ​
1,996
 ​ ​
68,527
加法
 ​ ​
59,524
 ​ ​
886
 ​ ​
—
 ​ ​
479
 ​ ​
3,228
 ​ ​
—
 ​ ​
1,329
 ​ ​
65,446
在建工程调入
 ​ ​
(27,097)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
6,133
 ​ ​
936
 ​ ​
19,646
 ​ ​
382
 ​ ​
—
处置
 ​ ​
(2,211)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(21)
 ​ ​
(871)
 ​ ​
(147)
 ​ ​
(185)
 ​ ​
(3,435)
2021年12月31日
 ​ ​
33,589
 ​ ​
23,449
 ​ ​
484
 ​ ​
15,734
 ​ ​
5,335
 ​ ​
48,425
 ​ ​
3,522
 ​ ​
130,538
累计折旧：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
于二零二一年一月一日
 ​ ​
—
 ​ ​
(1,288)
 ​ ​
—
 ​ ​
(1,193)
 ​ ​
(703)
 ​ ​
(10,418)
 ​ ​
(556)
 ​ ​
(14,158)
按年收费
 ​ ​
—
 ​ ​
(1,100)
 ​ ​
—
 ​ ​
(1,235)
 ​ ​
(793)
 ​ ​
(10,805)
 ​ ​
(501)
 ​ ​
(14,434)
处置
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
1
 ​ ​
462
 ​ ​
112
 ​ ​
96
 ​ ​
671
2021年12月31日
 ​ ​
—
 ​ ​
(2,388)
 ​ ​
—
 ​ ​
(2,427)
 ​ ​
(1,034)
 ​ ​
(21,111)
 ​ ​
(961)
 ​ ​
(27,921)
减值：
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
于二零二一年一月一日
 ​ ​
(2,211)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(2,211)
处置
 ​ ​
2,211
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
2,211
2021年12月31日
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
账面净值：
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2021年12月31日
 ​ ​
33,589
 ​ ​
21,061
 ​ ​
484
 ​ ​
13,307
 ​ ​
4,301
 ​ ​
27,314
 ​ ​
2,561
 ​ ​
102,617
成本：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2022年1月1日
 ​ ​
33,589
 ​ ​
23,449
 ​ ​
484
 ​ ​
15,734
 ​ ​
5,335
 ​ ​
48,425
 ​ ​
3,522
 ​ ​
130,538
加法
 ​ ​
54,107
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
1,228
 ​ ​
4,681
 ​ ​
2,431
 ​ ​
4,295
 ​ ​
66,742
与资产购置相关的增加(见附注5)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
1
 ​ ​
—
 ​ ​
14
 ​ ​
15
在建工程调入
 ​ ​
(71,184)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
16,132
 ​ ​
794
 ​ ​
53,661
 ​ ​
597
 ​ ​
—
处置
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(222)
 ​ ​
(187)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(409)
2022年12月31日
 ​ ​
16,512
 ​ ​
23,449
 ​ ​
484
 ​ ​
32,872
 ​ ​
10,624
 ​ ​
104,517
 ​ ​
8,428
 ​ ​
196,886
累计折旧：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2022年1月1日
 ​ ​
—
 ​ ​
(2,388)
 ​ ​
—
 ​ ​
(2,427)
 ​ ​
(1,034)
 ​ ​
(21,111)
 ​ ​
(961)
 ​ ​
(27,921)
按年收费
 ​ ​
—
 ​ ​
(1,137)
 ​ ​
—
 ​ ​
(4,392)
 ​ ​
(1,532)
 ​ ​
(21,892)
 ​ ​
(1,485)
 ​ ​
(30,438)
处置
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
16
 ​ ​
93
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
109
2022年12月31日
 ​ ​
—
 ​ ​
(3,525)
 ​ ​
—
 ​ ​
(6,803)
 ​ ​
(2,473)
 ​ ​
(43,003)
 ​ ​
(2,446)
 ​ ​
(58,250)
账面净值：
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2022年12月31日
 ​ ​
16,512
 ​ ​
19,924
 ​ ​
484
 ​ ​
26,069
 ​ ​
8,151
 ​ ​
61,514
 ​ ​
5,982
 ​ ​
138,636

正在进行的建设主要是建设 个采矿数据中心。

截至2020年12月止年度，以及自1月1日起的期间， 2021年至2021年1月26日，约美元0.3百万美元和美元0.02100万美元的折旧费用分配给比特大陆，并分别计入投资资本变动。
F-71

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
12.
投资物业

投资物业详情如下：

以数千美元计
 ​ ​
承租地
 ​ ​
建房
 ​ ​
其他
 ​ ​
总计
成本：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2022年7月1日*
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
收购资产
 ​ ​
4,833
 ​ ​
29,773
 ​ ​
380
 ​ ​
34,986
加法
 ​ ​
730
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
730
汇兑调整
 ​ ​
183
 ​ ​
906
 ​ ​
14
 ​ ​
1,103
2022年12月31日
 ​ ​
5,746
 ​ ​
30,679
 ​ ​
394
 ​ ​
36,819
累计折旧：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2022年1月1日
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
按年收费
 ​ ​
(192)
 ​ ​
(1,019)
 ​ ​
(26)
 ​ ​
(1,237)
汇兑调整
 ​ ​
(7)
 ​ ​
(32)
 ​ ​
(1)
 ​ ​
(40)
2022年12月31日
 ​ ​
(199)
 ​ ​
(1,051)
 ​ ​
(27)
 ​ ​
(1,277)
账面净值：
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2022年12月31日
 ​ ​
5,547
 ​ ​
29,628
 ​ ​
367
 ​ ​
35,542

*
这些投资物业是通过收购AFH获得的，该交易于2022年7月1日完成。见附注5

投资物业所包括的租赁土地是与建筑物所在的经营租约下的租赁土地相关联的使用权资产。见附注13。

本集团根据 将投资物业出租予其客户 经营租约，年期介乎： 1至12几年来，随着一个扩展选项申请额外的租赁期。租赁合同包含 市场审查条款，以防承租人行使延长选择权。租赁期届满时，承租人并无购入投资物业的议价选择权。

经营项下应收租赁付款的到期日分析 投资物业租赁如下：

以数千美元计
 ​ ​
12月31日，
2022
2023
 ​ ​
3,600
2024
 ​ ​
3,701
2025
 ​ ​
3,229
2026
 ​ ​
2,492
2027
 ​ ​
1,855
此后
 ​ ​
4,711
总计
 ​ ​
19,588

本集团对其投资的使用没有限制 所有投资物业均不承担任何合约责任，而购买或维修、保养及改善。

本集团投资物业截至 的公允价值 2022年12月31日之估值乃于独立估值专家协助下采用收入法厘定。投资物业分类为公平值层级第三级。

根据收益法， 投资物业乃根据营运预测及贴现率厘定。于二零二二年十二月三十一日，投资物业之公平值约为美元。36.2百万美元。

本集团未记录任何与投资相关的减值 截至2022年12月31日止年度的物业。
F-72

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
13.
租契

集团占用了大部分办公场所和某些采矿场所 根据租赁安排的数据中心，其初始租赁期通常为 一年半至30年.租赁合约一般按固定期限订立，惟可提供延期选择权。集团对租赁和非租赁组件进行会计处理 非租赁部分在发生时计入费用。该等租赁中的任何延长选择权并未计入租赁负债，除非本集团合理确定将行使延长选择权。在 此外，终止后的期间仅在合理确定租赁不会终止的情况下计入租赁期。本集团并无选择权于租赁期届满时购买该等租赁资产。

综合财务状况表显示 以下与使用权资产有关的金额：

 
 ​ ​
12月31日，
以数千美元计
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
使用权资产
 ​ ​
 
 ​ ​
 
-土地和建筑物
 ​ ​
58,941
 ​ ​
60,082
投资物业
 ​ ​
 
 ​ ​
 
-承租土地
 ​ ​
—
 ​ ​
5,547

截至 12月31日、2020年、2021年和2022年的年度的使用权资产约为美元1.2百万，美元47.2百万美元和美元7.3分别为100万美元。此外， 大约$4.8截至2022年12月31日止年度的百万使用权资产因收购 AFH(见附注5)而获得，相关使用权资产的余额计入投资物业。见附注12。

本集团有责任就本集团于2022年7月收购AFH而完成其于新加坡的租赁土地的修复工作(见附注5)。场地修复经费每年更新一次。

下表说明了恢复规定的进展情况：

以数千美元计
 ​ ​
 
截至2021年12月31日的恢复条款
 ​ ​
—
通过资产收购确认
 ​ ​
1,343
更改拨备
 ​ ​
—
截至2022年12月31日的修复条款
 ​ ​
1,343

综合财务状况表显示与租赁负债有关的 下列金额：

 
 ​ ​
12月31日，
以数千美元计
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
租赁负债在12个月内到期
 ​ ​
3,287
 ​ ​
4,973
租赁负债到期超过12个月
 ​ ​
59,681
 ​ ​
65,452
租赁总负债*
 ​ ​
62,968
 ​ ​
70,425

*
租赁负债 金额约为美元4.7有关投资物业所包括之租赁土地。见附注12。
F-73

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注

在损益中确认的金额：

 
 ​ ​
截至2013年12月31日的年度，
以数千美元计
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
使用权资产折旧费用*
 ​ ​
3,983
 ​ ​
4,636
 ​ ​
5,371
契约修改带来的收益
 ​ ​
(6)
 ​ ​
(205)
 ​ ​
—
利息支出*
 ​ ​
817
 ​ ​
1,217
 ​ ​
2,425
与可变付款租赁有关的费用
 ​ ​
—
 ​ ​
610
 ​ ​
639
与短期租约有关的开支
 ​ ​
372
 ​ ​
351
 ​ ​
527
总计
 ​ ​
5,166
 ​ ​
6,609
 ​ ​
8,962

*
的折旧费用 使用权资产约为美元0.21000万美元，利息支出约为美元0.1有关投资物业所包括之租赁土地。见附注12。

租赁的现金流出总额，包括资本部分 截至二零二零年、二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度，已付租赁租金及已付租赁利息约为美元。5.4 百万美元5.4百万美元和美元6.3 百万，分别。
14.
借款

借款包括以下内容：

 
 ​ ​
12月31日
以数千美元计
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
可转债(1)
 ​ ​
29,460
 ​ ​
29,805
总计
 ​ ​
29,460
 ​ ​
29,805

(1)
集团发布了 美元30于2021年7月23日发行100万元期票。承兑票据为无抵押，年利率为 8%，于2023年7月23日到期，并向持有人提供选择权，以 将全部或任何部分票据转换为本集团普通股 美元0.0632于票据发行日起至发行日起计满两周年期间的任何时间内， 美元左右683,000被确认为权益部分。截至2021年12月31日和2022年12月31日的未摊销折扣为 美元左右524,000和美元195,000.
15.
其他应付款和应计项目

其他应付款和应计项目包括以下内容：

 
 ​ ​
12月31日，
以数千美元计
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
应缴附加税
 ​ ​
8,184
 ​ ​
8,928
应计营业费用
 ​ ​
2,108
 ​ ​
5,539
与工作人员相关费用的应付款
 ​ ​
5,839
 ​ ​
2,182
托管客户的保证金
 ​ ​
—
 ​ ​
2,911
关于租赁土地的恢复条款
 ​ ​
—
 ​ ​
1,343
其他
 ​ ​
1,127
 ​ ​
1,273
总计
 ​ ​
17,258
 ​ ​
22,176

所有其他应付款和应计项目应在 一年内结清或按要求偿还。
F-74

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
16.
按性质分列的费用和其他收入和费用项目
(a)
本质上的费用

 
 ​ ​
截至2013年12月31日的年度，
 
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
以数千美元计
 ​ ​
(重述)
 ​ ​
 
 ​ ​
 
员工成本
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
-工资、工资和其他福利
 ​ ​
33,041
 ​ ​
37,730
 ​ ​
50,132
基于股份的支付
 ​ ​
—
 ​ ​
88,355
 ​ ​
90,648
摊销
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
--无形资产
 ​ ​
111
 ​ ​
146
 ​ ​
97
折旧
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
-矿机
 ​ ​
98,136
 ​ ​
43,857
 ​ ​
29,281
-房地产、厂房和设备
 ​ ​
9,807
 ​ ​
14,416
 ​ ​
30,438
-投资物业
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
1,237
-使用权资产
 ​ ​
3,983
 ​ ​
4,636
 ​ ​
5,371
操作矿机的电费
 ​ ​
72,078
 ​ ​
58,447
 ​ ​
139,469
矿机销售成本
 ​ ​
17,537
 ​ ​
5,978
 ​ ​
1,002
咨询服务费
 ​ ​
1,039
 ​ ​
8,787
 ​ ​
6,797
税项及附加费
 ​ ​
3,085
 ​ ​
2,202
 ​ ​
3,355
广告费
 ​ ​
2,189
 ​ ​
880
 ​ ​
737
办公费
 ​ ​
543
 ​ ​
2,219
 ​ ​
3,124
研发技术服务费
 ​ ​
681
 ​ ​
1,964
 ​ ​
1,313
低值易耗品费用
 ​ ​
971
 ​ ​
1,662
 ​ ​
4,025
可变租金租赁费
 ​ ​
—
 ​ ​
610
 ​ ​
639
短期租约的开支
 ​ ​
372
 ​ ​
351
 ​ ​
527
采矿机减值损失
 ​ ​
—
 ​ ​
106
 ​ ​
—
物流费用
 ​ ​
339
 ​ ​
1,391
 ​ ​
3,060
差旅费用
 ​ ​
52
 ​ ​
1,393
 ​ ​
3,202
保险费
 ​ ​
459
 ​ ​
983
 ​ ​
3,446
其他
 ​ ​
766
 ​ ​
4,826
 ​ ​
12,756
总收入成本，销售，一般 行政和研发费用
 ​ ​
245,189
 ​ ​
280,939
 ​ ​
390,656
(b)
其他营业收入/(支出)

 
 ​ ​
截至2013年12月31日的年度，
以数千美元计
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
出售加密货币的净收益/(亏损)
 ​ ​
2,716
 ​ ​
18,725
 ​ ​
(3,131)
加密货币的减值损失
 ​ ​
—
 ​ ​
(436)
 ​ ​
—
借出的加密货币的公允价值变化
 ​ ​
—
 ​ ​
(3,735)
 ​ ​
—
矿机处置净亏损
 ​ ​
(2,984)
 ​ ​
(36)
 ​ ​
(497)
关联方应收账款的核销(1)
 ​ ​
(2,025)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
其他
 ​ ​
248
 ​ ​
107
 ​ ​
—
总计
 ​ ​
(2,045)
 ​ ​
14,625
 ​ ​
(3,628)

(1)
2020年，比什凯克Maker Cloud Technologies Co.，Ltd.(“Bishkek”)，Bitdeer Business的一个实体，放弃了约1美元的应收账款2.0从Bitmain的一家子公司获得100万美元。比什凯克于2021年7月被处置。
F-75

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
(c)
其他净收益/(亏损)

 
 ​ ​
截至2013年12月31日的年度，
以数千美元计
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
财产、厂房和设备的减值损失
 ​ ​
(2,211)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
债务清偿收益
 ​ ​
—
 ​ ​
880
 ​ ​
—
处置财产、厂房和设备及无形资产的净收益
 ​ ​
66
 ​ ​
56
 ​ ​
662
政府拨款
 ​ ​
307
 ​ ​
35
 ​ ​
42
按公允价值计入损益的金融资产公允价值变动
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(841)
处置其他金融资产的净收益
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
213
提前到期投资的减值损失(1)
 ​ ​
—
 ​ ​
(2,025)
 ​ ​
—
与Bitmain结算余额的净收益
 ​ ​
—
 ​ ​
4,468
 ​ ​
—
其他
 ​ ​
(722)
 ​ ​
(931)
 ​ ​
281
总计
 ​ ​
(2,560)
 ​ ​
2,483
 ​ ​
357

(1)
集团于2021年4月与第三方签署项目投资协议，并支付约1美元2百万美元。该项目后来被没收，本集团正积极收回已支付的金额，该金额已于2021年6月30日减值，这是基于管理层对现阶段收回可能性的 估计。
(d)
财务收入/(支出)

 
 ​ ​
截至2013年12月31日的年度，
以数千美元计
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
租赁负债利息
 ​ ​
(817)
 ​ ​
(1,217)
 ​ ​
(2,425)
加密货币交易服务费
 ​ ​
(458)
 ​ ​
(109)
 ​ ​
(159)
外币交易损益
 ​ ​
618
 ​ ​
(226)
 ​ ​
(2,881)
利息收入
 ​ ​
419
 ​ ​
2,947
 ​ ​
4,291
银行贷款利息支出
 ​ ​
(6)
 ​ ​
(3)
 ​ ​
—
可转债利息支出
 ​ ​
—
 ​ ​
(1,223)
 ​ ​
(2,778)
其他
 ​ ​
(136)
 ​ ​
(110)
 ​ ​
(229)
总计
 ​ ​
(380)
 ​ ​
59
 ​ ​
(4,181)
17.
基于股份的支付

2021年7月，集团董事会批准通过《2021年股权激励计划》(简称《2021年计划》)。本集团共批出1,097,852,000股份奖励 二截至2021年12月31日的年度为2021年8月和11月批次，共计139,690,400股份奖励 四在截至2022年12月31日的一年中，于2022年1月、4月、7月和 10月至2022年10月向2021年计划下的指定接受者发送批次。每个股票奖励授予接受者购买股票的选择权一行使价为美元的本集团普通股股份0.03每股 。大部分股票奖励归属于二至七年了某些股票奖励在发行后立即授予。接收方应在每个归属日期前继续向本集团提供服务。2021年和2022年授予的所有股票奖励将于2031年7月20日到期。

下表说明了股票数量和股票奖励的加权平均行权价格和变动情况：
 
 ​ ​
数量
选项(‘000)
 ​ ​
平均运动量
单价
股票期权(美元)
 ​ ​
平均值
每项公允价值
股票期权(美元)
截至2021年1月1日
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
年内批出
 ​ ​
1,097,852
 ​ ​
0.03
 ​ ​
0.23
截至2021年12月31日
 ​ ​
1,097,852
 ​ ​
0.03
 ​ ​
0.23
F-76

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
 
 ​ ​
数量
选项(‘000)
 ​ ​
平均运动量
单价
股票期权(美元)
 ​ ​
平均值
每项公允价值
股票期权(美元)
年内批出
 ​ ​
139,690
 ​ ​
0.03
 ​ ​
0.16
被没收
 ​ ​
(25,597)
 ​ ​
0.03
 ​ ​
0.22
截至2022年12月31日
 ​ ​
1,211,945
 ​ ​
0.03
 ​ ​
0.22
于2022年12月31日归属并可行使
 ​ ​
417,767
 ​ ​
0.03
 ​ ​
0.22

截至年度确认的股份奖励费用 二零二一年及二零二二年十二月三十一日约为美元88.4百万美元和美元90.6百万美元。有关分项数字如下：

 
 ​ ​
截至2013年12月31日止的年度，
以数千美元计
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
收入成本
 ​ ​
10,424
 ​ ​
10,050
一般和行政费用
 ​ ​
54,458
 ​ ​
48,850
研发费用
 ​ ​
18,246
 ​ ​
24,258
销售费用
 ​ ​
5,227
 ​ ​
7,490
总计
 ​ ​
88,355
 ​ ​
90,648

股份奖励的公允价值在授出日期进行估计 在独立估值专家的协助下，采用二项式模型。下表提供用于厘定截至二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度的补助价值的模型的输入数据：

 
 ​ ​
2021年8月1日
 ​ ​
2021年11月1日
股息率(%)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
预期波动率(%)
 ​ ​
130.19%
 ​ ​
130.23%
无风险利率(%)
 ​ ​
1.24%
 ​ ​
1.57%
多次锻炼
 ​ ​
2.20-2.80
 ​ ​
2.20

 
 ​ ​
2022年1月1日
 ​ ​
2022年4月1日
 ​ ​
2022年7月1日
 ​ ​
2022年10月1日
股息率(%)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
预期波动率(%)
 ​ ​
128%
 ​ ​
123%
 ​ ​
120%
 ​ ​
121%
无风险利率(%)
 ​ ​
1.618%
 ​ ​
2.415%
 ​ ​
2.893%
 ​ ​
3.886%
多次锻炼
 ​ ​
2.20-2.80
 ​ ​
2.20
 ​ ​
2.20
 ​ ​
2.20
二项式模型的上述输入值是根据以下公式确定的：
•
股息回报乃参考本集团于不久将来分派股息的计划而估计。目前，这是 估计为 零由于本集团计划保留所有溢利作企业扩张之用；
•
预期波动率是根据本集团若干可比公司的每日收盘价波动率估计的；
•
无风险利率基于期权估值以美元计值的美国国库券的到期收益率 日期；
•
行权倍数是基于对典型股票奖励行权行为的实证研究。
18.
股权
投入资本

综合财务报表是根据 编制的 其原理见注释2。 不是股本呈列二零二零年历史期间。投资资本由 合并Bitdeer业务的直接和间接子公司的净资产，以及Bitdeer业务在Bitmain和BTC的直接和间接子公司进行的业务活动的净资产。投资资本还包括 准备金变动，
F-77

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
外币换算调整和资本融资的影响。对于截至2021年12月31日的年度，投入资本包括2021年1月1日至2021年1月26日期间Bitdeer Business在Bitmain的直接和间接子公司开展的活动以及2021年1月1日至2021年4月15日期间BTC进行的活动的净资产。重组完成后，投资资本余额重新归类为其他准备金。
已发行股本

本集团的法定股本为美元50,000分为：(I)497,354,466,516 面值为美元的普通股0.0000001每项，(Ii)461,033,549A系列优先股，面值为美元0.0000001 每个，(Iii)870,232,230面值为美元的B系列优先股0.0000001每一项；及(Iv)1,314,267,705B+系列优先股，面值为美元0.0000001每个人。

2021年8月，集团将497,354,466,516普通股入股(I)491,722,670,897 A类普通股，每股面值为美元0.0000001和1在本集团任何股东大会上就所有事项进行表决及(Ii)5,631,795,619 B类普通股，每股面值为美元0.0000001和10在本集团任何股东大会上就所有事项进行表决。所有已发行和未发行的系列A、系列B和系列B+优先股保持不变， 不变就普通股之分拆而言，本集团重新指定为 5,631,795,619 持有普通股 本集团董事会主席控制之实体Victory Courage Limited为B类普通股，及多名股东持有之余下已发行普通股为A类普通股。

A类普通股、A系列优先股的每股股份， B系列优先股和B+系列优先股 1投票，并授予每股B类普通股 10票除投票权外，所有类别股份均享有同等权益。

 
 ​ ​
A类
普通股
 ​ ​
金额
以美元为单位
 ​ ​
B类
普通股
 ​ ​
金额
以美元为单位
截至2021年1月1日，已发行和已发行股票
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
重组后的股份分配
 ​ ​
10,016,592,322
 ​ ​
1,002
 ​ ​
—
 ​ ​
—
普通股的重新指定
 ​ ​
(5,631,795,619)
​ ​
(563)
​ ​
5,631,795,619
 ​ ​
563
截至2021年12月31日，已发行和已发行股票
 ​ ​
4,384,796,703
 ​ ​
439
 ​ ​
5,631,795,619
 ​ ​
563
截至2022年12月31日，已发行和已发行股票
 ​ ​
4,384,796,703
 ​ ​
439
 ​ ​
5,631,795,619
 ​ ​
563

 
 ​ ​
系列A
优先股
 ​ ​
金额
以美元为单位
 ​ ​
B轮
优先股
 ​ ​
金额
以美元为单位
 ​ ​
系列：B+
优先股
 ​ ​
金额
以美元为单位
截至2021年1月1日，已发行和已发行股票
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
重组后的股份分配
 ​ ​
461,033,549
 ​ ​
46
 ​ ​
870,232,230
 ​ ​
87
 ​ ​
1,314,267,705
 ​ ​
131
截至2021年12月31日，已发行股票和流通股
 ​ ​
461,033,549
 ​ ​
46
 ​ ​
870,232,230
 ​ ​
87
 ​ ​
1,314,267,705
 ​ ​
131
截至2022年12月31日，已发行股票和流通股
 ​ ​
461,033,549
 ​ ​
46
 ​ ​
870,232,230
 ​ ​
87
 ​ ​
1,314,267,705
 ​ ​
131

根据重组分配给股东的股份 计入储备金。
留存收益

本集团的留存收益包括本集团截至二零二一年十二月三十一日、二零二一年及二零二二年十二月三十一日、二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度的经营业绩，不包括在比特曼及比特币的直接及间接附属公司进行的业务，该等业务已计入上文所述的投资资本内。
F-78

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
储量

该集团的储备包括：
(i)
股份溢价，实际上指已付股份认购金额超出股份面值。 股份溢价账之应用受公司法（第622章）第34条规管。开曼群岛第22号法律（1961年第3号法律，经综合及修订），经不时修订、补充或以其他方式修订。
(Ii)
重组完成后重新归类的投资资本。
(Iii)
海外业务财务报表换算产生的所有外汇差额，不包括 Bitdeer业务在Bitmain和BTC的直接和间接子公司进行的活动所产生的影响，这些影响包括在投资资本中。
(Iv)
可转债中包含的股权部分的转换期权的价值。
(v)
以股份为基础的累计支付费用。
资本管理

集团在管理资本方面的主要目标是
•
保障集团持续经营的能力，以便继续为股东提供回报， 为其他利益相关者提供利益，主要是通过与风险水平相称的产品和服务定价。
•
支持集团的稳定和发展
•
提供资金以加强集团的风险管理能力

集团的业务和财务状况高度相关 加密货币的市场价格。截至二零二零年、二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度，本集团的收入主要来自加密货币相关业务。本集团已采取各种措施来最大限度地降低风险 与加密货币市场价格波动相关，具体而言，集团已实施一项内部战略，要求将从普通运营中收到的所有加密货币迅速转换为法定货币 货币.

为维持或调整资本结构，本集团会积极及定期检讨及管理其资本结构，以确保最佳的资本结构及股东回报，并已考虑本集团未来的资本需求及资本效率、当时及预期的盈利能力、预计营运现金流、预计资本开支及预计的战略投资机会。

本集团毋须遵守外界施加的资本规定。
19.
课税

本集团在开曼群岛注册成立的子公司 及英属维尔京群岛（“BVI”）的所得税或资本利得税。此外，本集团向其股东派付股息毋须缴纳开曼群岛预扣税。

本集团于其他国家注册成立的附属公司须根据其各自注册国家的规则及法规缴交所得税。

截至12月31日止年度的所得税准备金， 二零二零年、二零二一年及二零二二年概述如下：

 
 ​ ​
截至2013年12月31日的年度，
以数千美元计
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
当期所得税支出
 ​ ​
52
 ​ ​
13,125
 ​ ​
(8,244)
递延所得税(福利)/费用
 ​ ​
(8,013)
 ​ ​
35,121
 ​ ​
3,844
总计
 ​ ​
(7,961)
 ​ ​
48,246
 ​ ​
(4,400)
F-79

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注

所得税优惠/（费用）之间的对账 按适用税率计算， 17所得税前利润/（亏损）和所得税净收益的百分比/ 截至二零二零年、二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度之经营及全面收益╱（亏损）表所示之支出（开支）如下。

 
 ​ ​
截至2013年12月31日的年度，
 
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
法定所得税率
 ​ ​
17.00%
 ​ ​
17.00%
 ​ ​
17.00%
不可为税务目的而扣除的开支的效果
 ​ ​
(0.35)%
 ​ ​
11.99%
 ​ ​
(22.71)%
不同税收管辖区下所得税差异的影响
 ​ ​
2.55%
 ​ ​
5.64%
 ​ ​
(4.03)%
未在递延税项资产中确认的税项损失的影响
 ​ ​
(7.39)%
 ​ ​
0.63%
 ​ ​
0.75%
上一年的调整
 ​ ​
—
 ​ ​
2.11%
 ​ ​
16.05%
免税所得额的影响
 ​ ​
0.50%
 ​ ​
(0.60)%
 ​ ​
—
其他
 ​ ​
0.17%
 ​ ​
0.09%
 ​ ​
(0.27)%
总计
 ​ ​
12.48%
 ​ ​
36.86%
 ​ ​
6.79%

截至2021年12月31日的递延税项资产/（负债）及 2022年包括：

 
 ​ ​
12月31日，
以数千美元计
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
递延税项资产
 ​ ​
 
 ​ ​
 
净营业亏损
 ​ ​
4,362
 ​ ​
4,324
基于股份的支付
 ​ ​
—
 ​ ​
2,672
财产、厂房和设备以及无形资产
 ​ ​
260
 ​ ​
533
递延税项资产总额
 ​ ​
4,622
 ​ ​
7,529
递延税项头寸的抵销与同一税种征收的所得税有关 权威
 ​ ​
—
 ​ ​
(2,672)
递延税项资产
 ​ ​
4,622
 ​ ​
4,857
递延税项负债
 ​ ​
 
 ​ ​
 
财产、厂房和设备
 ​ ​
(7,547)
 ​ ​
(14,298)
递延税项头寸的抵销与由同一公司征收的所得税有关 税务机关
 ​ ​
—
 ​ ​
2,672
递延税项负债
 ​ ​
(7,547)
 ​ ​
(11,626)
递延税项净资产/(负债)
 ​ ​
(2,925)
 ​ ​
(6,769)

年内递延所得税资产净额的变动 截至二零二零年、二零二一年及二零二二年十二月三十一日止之财务报表如下：

以数千美元计
 ​ ​
1月1日，
2020
 ​ ​
认可于
损益
 ​ ​
收费至
投入资本(1)
 ​ ​
12月31日，
2020
税项亏损结转
 ​ ​
19,292
 ​ ​
2,015
 ​ ​
2,285
 ​ ​
23,592
应计费用
 ​ ​
704
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
704
财产、厂房和设备
 ​ ​
(192)
 ​ ​
5,998
 ​ ​
—
 ​ ​
5,806
递延税项净资产
 ​ ​
19,804
 ​ ​
8,013
 ​ ​
2,285
 ​ ​
30,102

以数千美元计
 ​ ​
1月1日，
2021
 ​ ​
认可于
损益
 ​ ​
收费至
投入资本(1)
 ​ ​
12月31日，
2021
税项亏损结转
 ​ ​
23,592
 ​ ​
(21,324)
 ​ ​
2,094
 ​ ​
4,362
应计费用
 ​ ​
704
 ​ ​
(704)
 ​ ​
—
 ​ ​
—
财产、厂房和设备
 ​ ​
5,806
 ​ ​
(13,093)
 ​ ​
—
 ​ ​
(7,287)
递延税项净资产/(负债)
 ​ ​
30,102
 ​ ​
(35,121)
 ​ ​
2,094
 ​ ​
(2,925)
F-80

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
以数千美元计
 ​ ​
1月1日，
2022
 ​ ​
认可于
损益
 ​ ​
收费至
投入资本(1)
 ​ ​
12月31日，
2022
税项亏损结转
 ​ ​
4,362
 ​ ​
(38)
 ​ ​
—
 ​ ​
4,324
基于股份的支付
 ​ ​
—
 ​ ​
2,672
 ​ ​
—
 ​ ​
2,672
财产、厂房和设备
 ​ ​
(7,287)
 ​ ​
(6,478)
 ​ ​
—
 ​ ​
(13,765)
递延税项净负债
 ​ ​
(2,925)
 ​ ​
(3,844)
 ​ ​
—
 ​ ​
(6,769)

(1)
递延税项资产 计入投资资本的原因是，本集团确认与结转税务亏损有关的递延税项资产，该递延税项资产基于本集团内个别法人实体在退出期间可获得的税务亏损， 根据Bitdeer业务的经营成果确定的所得税利益或费用之间产生差异。

本集团尚未确认可抵扣暂时性差异， 一部分税收损失结转，因为确认的标准（即，未来应课税利润的可能性）。该等未动用税项亏损金额将于以下日期届满：
税收管辖权
 ​ ​
金额(以
数千美元
 ​ ​
最早年份
如果没有，则过期
利用
新加坡
 ​ ​
3,555
 ​ ​
无限期
香港
 ​ ​
4,694
 ​ ​
无限期
美国
 ​ ​
88,438
 ​ ​
无限期
总计
 ​ ​
96,687
 ​ ​
 
20.
关联方交易
关键管理层和董事会的薪酬

 
 ​ ​
截至2013年12月31日的年度，
以数千美元计
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
薪金及其他酬金
 ​ ​
10,175
 ​ ​
11,627
 ​ ​
11,969
总计
 ​ ​
10,175
 ​ ​
11,627
 ​ ​
11,969
与BitMain和BTC的余额和交易
于分拆期间，本集团及BTC于重组完成前并入由Bitmain领导的全集团业务。
Bitmain的业务模式包括Bitmain、BTC和集团之间的独立和组合业务功能的组合，根据服务范围和国家/地区的不同而不同。本集团的综合财务报表包括Bitmain、BTC和本集团之间的若干成本分配。此类分配是 估计数，如果单独执行，也可能不代表此类服务的成本。见附注2中关于费用分配的进一步说明。
综合财务状况表中的投资资本 代表Bitmain对本集团的历史投资、与Bitmain和BTC交易分配的净影响，以及本集团的累计留存收益。
重组完成后，本集团开始独立经营，Bitmain和BTC不再持有股权、对本集团及其业务产生重大影响或作为其联属公司。因此，Bitmain及BTC不再为本集团的关联方。
于重组完成日期前，本集团与Bitmain及BTC之间的活动于综合经营报表及综合收益/(亏损)、现金流量及投资资本及权益变动列报。
F-81

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
视为分配给关联方的对账与相应 于所有呈列期间于综合现金流量表呈列之金额如下：

 
 ​ ​
截至2013年12月31日的年度，
以数千美元计
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
根据合并后的关联方视为分配 投资资本和权益变动表
 ​ ​
(157,557)
 ​ ​
(29,311)
 ​ ​
—
企业分配
 ​ ​
(1,709)
 ​ ​
(2,167)
 ​ ​
—
资产和负债归属的净影响 在重组期间，Bitmain的业务转移至本集团
 ​ ​
(235,506)
 ​ ​
20,535
 ​ ​
—
视为分配给相关 合并现金流量表
 ​ ​
(394,772)
 ​ ​
(10,943)
 ​ ​
—
与Bitmain和BTC的余额和交易

截至2021年12月31日和2022年12月31日，Bitmain和BTC的余额为 零。

在 完成日期之前与Bitmain和BTC的交易 重组披露如下：

 
 ​ ​
截至2013年12月31日的年度，
以数千美元计
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
来自Bitmain和BTC的收入(1)
 ​ ​
88,054
 ​ ​
73,522
 ​ ​
—

(1)
收入 来自Bitmain和BTC的交易源自集团的正常业务过程，参见附注2。
其他关联方余额和交易

以下列出了其他重要关联方及其 与集团的关系：

关联方名称
 ​ ​
与集团的关系
Matrix Finance and Technologies Holding Group及其子公司（"Matrixport 集团"）
 ​ ​
本集团的控股人为 的联合创始人兼董事会主席 Matrixport集团董事，对Matrixport集团有重大影响力。

关联方到期的详细情况如下：

 
 ​ ​
12月31日，
以数千美元计
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
关联方到期债务
 ​ ​
 
 ​ ​
 
-贸易应收账款
 ​ ​
413
 ​ ​
75
-对关联方的贷款(1)
 ​ ​
1,087
 ​ ​
322
关联方应付合计
 ​ ​
1,500
 ​ ​
397
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
因关联方原因
 ​ ​
 
 ​ ​
 
-其他应付款(2)
 ​ ​
19
 ​ ​
316
应付关联方的合计
 ​ ​
19
 ​ ​
316

(1)
借给关联方的贷款是指借给关联方的无担保、免息贷款。这些贷款是即期到期的。
F-82

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
(2)
其他 应付款是指与相关方提供的托管和其他服务相关的应计服务费用。
与关联方的交易详情如下：
 
 ​ ​
截至2013年12月31日的年度，
以数千美元计
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
-为关联方提供服务
 ​ ​
—
 ​ ​
530
 ​ ​
3,076
-接受关联方的服务
 ​ ​
—
 ​ ​
294
 ​ ​
425
-从关联方赚取的利息
 ​ ​
—
 ​ ​
1,552
 ​ ​
1,499
-从关联方退还理财产品
 ​ ​
—
 ​ ​
737
 ​ ​
283
-按公允价值计入损益的金融资产公允价值变动
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(952)

截至2020年、2021年及2022年12月31日止年度， 本集团几乎所有的加密货币均由Matrixport Group保管，而本集团以出售日期的现货价格出售加密货币，主要是出售给Matrixport Group。

2021年2月，本集团与 Matrixport集团，据此，本集团同意授予最高金额为美元的循环信贷额度。20百万 每年收取利息， 12.5%，所动用的每一批信贷应于 60天.信贷额度已到期，贷款已于二零二一年六月悉数偿还。本集团收取利息约为美元0.8亿元与贷款有关。

2022年7月，集团与Matrixport集团签署协议， 该公司为Matrixport集团成立的有限合伙企业的普通合伙人，以认购有限合伙企业的有限合伙人权益，资本承担为美元。20万本集团对有限合伙并无控制权。截至2022年12月31日，本集团对有限合伙的出资额为 美元17万本集团录得约美元952,000于截至二零二二年十二月三十一日止年度按公平值计入损益之金融资产公平值变动亏损。

截至二零二一年及二零二二年十二月三十一日止年度，本集团作出 以加密货币向Matrixport Group提供非担保贷款，并购买非本金担保理财产品。交易摘要如下：

 
 ​ ​
类型：
加密货币
 ​ ​
金额(以
数以千计的
加密货币
 ​ ​
日期
购买/
放贷
 ​ ​
日期
赎回/
征集
 ​ ​
每年生效
收益率/
利率
贷款
 ​ ​
USDC
 ​ ​
30,000
 ​ ​
2021年9月8日
 ​ ​
2021年12月27日
 ​ ​
8.25%
理财产品-A型
 ​ ​
美国农业部
 ​ ​
30,000
 ​ ​
2021年10月20日
 ​ ​
2021年12月28日
 ​ ​
13.00%
理财产品-A型
 ​ ​
美国农业部
 ​ ​
80,000
 ​ ​
2022年1月14日
 ​ ​
2022年3月27日
 ​ ​
1.00%
贷款
 ​ ​
美国农业部
 ​ ​
15,000
 ​ ​
2022年4月1日
 ​ ​
2022年6月28日
 ​ ​
5.83%
贷款
 ​ ​
USDC
 ​ ​
5,000
 ​ ​
2022年4月1日
 ​ ​
2022年6月28日
 ​ ​
7.00%
理财产品-A型
 ​ ​
美国农业部
 ​ ​
10,000
 ​ ​
2022年4月15日
 ​ ​
2022年6月17日
 ​ ​
3.06%
贷款
 ​ ​
USDC
 ​ ​
30,000
 ​ ​
2022年5月12日
 ​ ​
2022年5月19日
 ​ ​
15.00%
理财产品-B型
 ​ ​
美国农业部
 ​ ​
10,000
 ​ ​
2022年6月17日
 ​ ​
2022年6月28日
 ​ ​
5.70%
理财产品-B型
 ​ ​
美国农业部
 ​ ​
50,000
 ​ ​
2022年6月20日
 ​ ​
2022年6月28日
 ​ ​
5.92%
贷款
 ​ ​
USDC
 ​ ​
80,000
 ​ ​
2022年7月1日
 ​ ​
2022年9月28日
 ​ ​
4.13%
贷款
 ​ ​
USDC
 ​ ​
20,000
 ​ ​
2022年10月11日
 ​ ​
2022年12月28日
 ​ ​
3.50%

截至2021年12月31日和2022年12月31日，加密货币余额 应收账款和内含衍生产品都 零.借出或投资的加密货币公允价值的变动，以及 与A类理财产品有关的嵌入式衍生工具并不重大，原因是该等安排属短期性质，且USDT及USDC的报价相对稳定。
F-83

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注

为方便购买贷款及理财产品 ，本集团使用约零和美元286截至2021年12月31日和2022年12月31日的年度分别为100万美元。本集团于收取贷款及赎回理财产品的收入总额约为美元。61百万美元和美元302在截至2021年和2022年12月31日的年度内分别为100万美元。
21.
每股收益/(亏损)

每股基本盈利/(亏损)乃根据截至2021年、2021年及2022年12月31日止年度本集团普通股股东应占损益及已发行普通股加权平均数计算。

每股摊薄盈利/（亏损）使用加权计算 于有关期间内发行在外的普通股及具摊薄作用的潜在普通股的平均数目。

由于本集团于截至2022年12月31日止年度出现亏损， 可行使的与流通股奖励有关的潜在普通股约1.2亿股普通股和 可转换为约475百万股普通股不计入每股摊薄亏损 ，因为计入普通股将是反摊薄的。

以下反映了基本 及每股普通股摊薄盈利╱（亏损）计算：

 
 ​ ​
截至2013年12月31日的年度，
以千美元计，但每股数据除外
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
本集团普通股股东应占利润/(亏损)
 ​ ​
(55,826)
 ​ ​
82,643
 ​ ​
(60,366)
已发行普通股加权平均数 (千股)
 ​ ​
12,662,126
 ​ ​
12,662,126
 ​ ​
12,662,126
每股基本收益/(亏损)(美元)
 ​ ​
(0.00)
 ​ ​
0.01
 ​ ​
(0.00)
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
本集团普通股股东应占利润/(亏损)
 ​ ​
(55,826)
 ​ ​
82,643
 ​ ​
(60,366)
普通权益应占溢利增加 本集团股东因可换股债务转换而产生之权益
 ​ ​
—
 ​ ​
1,223
 ​ ​
—
普通权益应占利润/（亏损） 本集团股东的摊薄每股收益
 ​ ​
(55,826)
 ​ ​
83,866
 ​ ​
(60,366)
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
已发行普通股加权平均数 (千股)
 ​ ​
12,662,126
 ​ ​
12,662,126
 ​ ​
12,662,126
调整如下：
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
-可转换债务的假定转换
 ​ ​
—
 ​ ​
210,681
 ​ ​
—
-假定行使股票奖励
 ​ ​
—
 ​ ​
104,370
 ​ ​
—
加权平均已发行股份数 每股收益（千股）
 ​ ​
12,662,126
 ​ ​
12,977,177
 ​ ​
12,662,126
稀释后每股收益/(亏损)(美元)
 ​ ​
(0.00)
 ​ ​
0.01
 ​ ​
(0.00)

(1)
A类普通股、A系列优先股、B系列优先股和B+系列优先股的每股股份为 授予 1投票，并授予每股B类普通股 10票除投票权外，所有类别股份均享有同等权益。它们包含在普通股和股东中 在附注及每股收益呈列的背景下，这些优先股的股份被称为普通股股东。
F-84

目录

比特科技控股公司及其子公司
合并财务报表附注
22.
补充现金流量信息

非现金投融资活动如下：

 
 ​ ​
截至2013年12月31日的年度，
以数千美元计
 ​ ​
2020
 ​ ​
2021
 ​ ​
2022
非现金投融资交易
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
与收购有关的承担的负债 关联方矿机
 ​ ​
9,302
 ​ ​
—
 ​ ​
7,212
交易中取得的经营租赁使用权资产 经营租赁负债
 ​ ​
1,174
 ​ ​
47,178
 ​ ​
7,270
以加密货币的形式支付购买矿机的费用
 ​ ​
—
 ​ ​
11,986
 ​ ​
4,805
代表关联方收到的加密货币
 ​ ​
6,312
 ​ ​
—
 ​ ​
—
代表关联方支付的加密货币
 ​ ​
—
 ​ ​
24,852
 ​ ​
—
以加密货币的形式向第三方放贷
 ​ ​
—
 ​ ​
10,222
 ​ ​
—
以加密货币的形式向第三方收取贷款
 ​ ​
—
 ​ ​
6,487
 ​ ​
—
以加密货币的形式向关联方放贷
 ​ ​
—
 ​ ​
30,015
 ​ ​
150,025
以加密货币的形式向关联方收取借款
 ​ ​
—
 ​ ​
30,735
 ​ ​
151,525
使用加密货币购买理财产品
 ​ ​
—
 ​ ​
30,004
 ​ ​
149,972
以加密货币形式赎回理财产品
 ​ ​
—
 ​ ​
30,724
 ​ ​
150,268
处置财产、厂房和设备的应收账款
 ​ ​
850
 ​ ​
—
 ​ ​
—
与收购有关的承担的负债 房及设备
 ​ ​
156
 ​ ​
3,494
 ​ ​
—
23.
后续事件

于二零二三年一月及四月，本集团共授出 约 46,806,000股份奖励 二2021年计划下的指定受益人。每笔股票奖励授予收件人购买的选择权， 一按行使价为美元的本集团普通股股份0.03 每股股份奖励归属于 五年，且收件人应继续向集团提供服务，每次 归属日期。

2023年4月，本集团完成与 BSDA和Bitdeer Technologies Group（“BTG”）通过多重合并结构（“业务合并”）。业务合并完成后，本集团和BSDA均成为Bitdeer Technologies Group的全资附属公司 （“BTG”）（“BTG”）（最终控股公司）及本集团当时已发行及发行在外股份已注销，以换取BTG新发行股份，交换比率约为 0.00858.根据国际财务报告准则，业务合并按“反向资本重组”入账。根据此会计方法，集团将被视为 为财务报告目的的会计收购人。

期内无其他重大后续事项 自二零二二年十二月三十一日起至本综合财务报表批准日期二零二三年四月十九日止。
F-85
目录
独立注册公众会计师报告书 公司
致本公司股东及董事会
蓝色野生动物集团收购公司。
对财务报表的几点看法
我们审计了随附的 的合并资产负债表 Blue Safari Group Acquisition Corp.（以下简称“本公司”）截至2022年12月31日及2021年12月31日止年度的相关综合经营报表、股东亏绌变动及现金流量。 2021年2月23日（成立）至2021年12月31日的财务报表，以及相关附注（统称为“财务报表”）。我们认为，财务报表在所有重大方面公允地反映了财务 本公司截至2022年和2021年12月31日的状况，以及截至2022年12月31日止年度以及2021年2月23日（成立）至2021年12月31日期间的经营业绩和现金流量，符合条件 会计原则在美国得到普遍认可。
解释性段落 - 持续经营
随附财务报表的编制假设 该公司将继续作为一个持续经营的企业。如财务报表附注1所述，公司存在重大营运资金不足，已产生重大成本，需要筹集额外资金， 履行其义务并维持其运营，公司的业务计划取决于业务合并的完成。这些情况令人对公司持续经营的能力产生重大怀疑。 管理层有关该等事项的计划亦载于附注1。财务报表不包括因此不确定性结果而可能产生的任何调整。
意见基础
这些财务报表由公司负责 管理我们的责任是根据我们的审计对公司的财务报表发表意见。我们是一家在美国上市公司会计监督委员会（“PCAOB”）注册的会计师事务所， 根据美国联邦证券法以及美国证券交易委员会和PCAOB的适用规则和法规，要求其对本公司具有独立性。
我们按照 的标准进行审计 PCAOB这些准则要求我们规划和进行审计，以合理保证财务报表是否不存在由于错误或欺诈而造成的重大错报。本公司不需要有，也不需要 我们是否聘请我们对该公司财务报告的内部控制进行审计。作为审计的一部分，我们需要了解财务报告的内部控制，但不是为了表达 对公司财务报告内部控制的有效性提出意见。因此，我们不表达这种意见。
我们的审计包括执行程序以评估 财务报表的重大错报，无论是由于错误还是欺诈，以及执行应对这些风险的程序。此类程序包括在测试的基础上检查有关 中的金额和披露的证据 财务报表。我们的审计还包括评价管理层所采用的会计原则和作出的重大估计，以及评价财务报表的总体列报方式。我们认为，我们的审计 为我们的意见提供合理的基础。
/s/Marcum LLP
 
马库姆律师事务所
 
自2021年以来，我们一直担任公司的审计师。
 
休斯敦，得克萨斯州
2023年3月3日
F-86

目录

蓝色狩猎集团收购公司。
合并资产负债表
 
 ​ ​
12月31日，
2022
 ​ ​
12月31日，
2021
资产
 ​ ​
 
 ​ ​
 
现金和现金等价物
 ​ ​
$487,303
 ​ ​
$413,417
预付费用
 ​ ​
159,898
 ​ ​
157,553
流动资产总额
 ​ ​
647,201
 ​ ​
570,970
信托账户中的投资
 ​ ​
18,237,834
 ​ ​
58,077,104
总资产
 ​ ​
$18,885,035
 ​ ​
$58,648,074
负债，A类普通股 可能赎回和股东亏损
 ​ ​
 
 ​ ​
 
应计发售成本和费用
 ​ ​
$4,083,468
 ​ ​
$549,373
因关联方的原因
 ​ ​
420,190
 ​ ​
355,863
本票关联方
 ​ ​
200,000
 ​ ​
200,000
本票-比特币
 ​ ​
2,545,800
 ​ ​
—
流动负债总额
 ​ ​
7,249,458
 ​ ​
1,105,236
递延承销商折扣
 ​ ​
2,012,500
 ​ ​
2,012,500
总负债
 ​ ​
9,261,958
 ​ ​
3,117,736
承付款及或有事项(附注7)
 ​ ​
 
 ​ ​
 
可能赎回的A类普通股，截至2022年和2021年12月31日分别为1,718,388股和5,750,000股，赎回价值分别为每股10.61美元和10.10美元
 ​ ​
18,237,834
 ​ ​
58,075,000
股东赤字：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
优先股，无面值；授权1,000,000股 ；无已发行和流通股
 ​ ​
—
 ​ ​
—
A类普通股，无面值，授权100,000,000股，已发行和已发行股票350,000股，不包括可能于2022年和2021年12月31日赎回的1,718,388股和5,750,000股
 ​ ​
3,403,857
 ​ ​
3,403,857
B类普通股，无面值，授权发行1,000,000股 ，于2022年和2021年12月31日发行和发行1,437,500股
 ​ ​
25,000
 ​ ​
25,000
累计赤字
 ​ ​
(12,043,614)
 ​ ​
(5,973,519)
股东亏损总额
 ​ ​
(8,614,757)
 ​ ​
(2,544,662)
总负债，A类普通股 可能赎回和股东亏损
 ​ ​
$18,885,035
 ​ ​
$58,648,074
附注是这些合并财务报表的组成部分。
F-87

目录

蓝色狩猎集团收购公司。
合并业务报表
 
 ​ ​
这一年的
告一段落
12月31日，
2022
 ​ ​
自起计
2021年2月23日
(开始)通过
2021年12月31日
组建和运营成本
 ​ ​
$4,660,233
 ​ ​
$1,241,824
运营亏损
 ​ ​
(4,660,233)
 ​ ​
(1,241,824)
其他收入
 ​ ​
 
 ​ ​
 
信托获得的利息收入
 ​ ​
742,433
 ​ ​
2,104
其他收入合计
 ​ ​
742,433
 ​ ​
2,104
净亏损
 ​ ​
$(3,917,800)
 ​ ​
$(1,239,720)
基本和稀释后的加权平均流通股，可能需要赎回的A类普通股
 ​ ​
5,750,000
 ​ ​
3,704,327
每股基本和稀释后净亏损， 可能赎回的A类普通股
 ​ ​
$(0.52)
 ​ ​
$(0.23)
基本和稀释后的加权平均流通股、不可能赎回的B类普通股和A类普通股
 ​ ​
1,787,500
 ​ ​
1,621,514
每股基本和稀释后净亏损，不可能赎回的B类普通股和A类普通股
 ​ ​
$(0.52)
 ​ ​
$(0.23)
附注是这些合并财务报表的组成部分。
F-88

目录

蓝色狩猎集团收购公司。
合并股东亏损变动表
截至2022年12月31日的年度及由2021年2月23日(开始)至2021年12月31日
 
 ​ ​
A类
普通股
 ​ ​
B类
普通股
 ​ ​
累计
赤字
 ​ ​
总计
股东的
赤字
 
 ​ ​
股票
 ​ ​
金额
 ​ ​
股票
 ​ ​
金额
 ​
截至2021年2月23日的余额(初始)
 ​ ​
—
 ​ ​
$—
 ​ ​
—
 ​ ​
$—
 ​ ​
$—
 ​ ​
$—
向初始股东发行的B类普通股
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
1,437,500
 ​ ​
25,000
 ​ ​
—
 ​ ​
25,000
2021年6月14日售出292,500个私募单位
 ​ ​
292,500
 ​ ​
2,925,000
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
2,925,000
发行代表股
 ​ ​
57,500
 ​ ​
478,857
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
478,857
重新计量可能赎回至赎回价值的A类普通股的账面价值
​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(4,733,799)
 ​ ​
(4,733,799)
净亏损
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(1,239,720)
 ​ ​
(1,239,720)
截至2021年12月31日的余额
 ​ ​
350,000
 ​ ​
3,403,857
 ​ ​
1,437,500
 ​ ​
25,000
 ​ ​
(5,973,519)
 ​ ​
(2,544,662)
重新计量可能赎回至赎回价值的A类普通股的账面价值
​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(744,537)
 ​ ​
(744,537)
存入信托的额外款项
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(1,407,758)
 ​ ​
(1,407,758)
净亏损
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
—
 ​ ​
(3,917,800)
 ​ ​
(3,917,800)
截至2022年12月31日的余额
 ​ ​
350,000
 ​ ​
$3,403,857
 ​ ​
1,437,500
 ​ ​
$25,000
 ​ ​
$(12,043,614)
 ​ ​
$(8,614,757)
附注是这些合并财务报表的组成部分。
F-89

目录

蓝色狩猎集团收购公司。
合并现金流量表
 
 ​ ​
这一年的
告一段落
12月31日，
2022
 ​ ​
对于
开始时间段
2021年2月23日
(开始)通过
2021年12月31日
经营活动的现金流：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
净亏损
 ​ ​
$(3,917,800)
 ​ ​
$(1,239,720)
对净亏损与经营活动中使用的现金净额进行的调整：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
赞助商支付的组建费用
 ​ ​
—
 ​ ​
7,169
信托账户中的投资所赚取的利息
 ​ ​
(742,433)
 ​ ​
(2,104)
流动资产和流动负债变动情况：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
预付费用
 ​ ​
(2,345)
 ​ ​
(69,208)
应计发售成本和费用
 ​ ​
3,534,095
 ​ ​
549,373
因关联方的原因
 ​ ​
64,327
 ​ ​
355,863
用于经营活动的现金净额
 ​ ​
(1,064,156)
 ​ ​
(398,627)
投资活动产生的现金流：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
存入信托账户的本金
 ​ ​
(1,407,758)
 ​ ​
(58,075,000)
处置信托账户中持有的投资
 ​ ​
41,989,461
 ​ ​
—
投资活动提供(用于)的现金净额
 ​ ​
40,581,703
 ​ ​
(58,075,000)
融资活动的现金流：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
首次公开招股所得收益
 ​ ​
—
 ​ ​
49,000,000
私募收益
 ​ ​
—
 ​ ​
2,925,000
超额配售收益，扣除承销商折扣
 ​ ​
—
 ​ ​
7,350,000
向比特鹿发行本票所得款项
 ​ ​
2,545,800
 ​ ​
—
A类普通股赎回
 ​ ​
(41,989,461)
 ​ ​
—
支付递延发售费用
 ​ ​
—
 ​ ​
(387,956)
融资活动提供的现金净额(用于)
 ​ ​
(39,443,661)
 ​ ​
58,887,044
现金净变化
 ​ ​
73,886
 ​ ​
413,417
期初现金
 ​ ​
413,417
 ​ ​
—
现金，期末
 ​ ​
$487,303
 ​ ​
$413,417
补充披露非现金活动：
 ​ ​
 
 ​ ​
 
赞助商支付的延期发行成本，以换取 发行B类普通股
 ​ ​
$—
 ​ ​
$25,000
重新计量A类普通股的账面价值 可能赎回至赎回价值，包括存入信托的额外金额
 ​ ​
$2,152,295
 ​ ​
$4,733,799
可能赎回的普通股的初始价值
 ​ ​
$—
 ​ ​
$57,500,000
延期承销佣金计入额外实收资本
​ ​
$—
 ​ ​
$2,012,500
附注是这些合并财务报表的组成部分。
F-90

目录

注1 - 组织和业务操作
Blue Safari Group Acquisition Corp.(“本公司”)是一家空白支票公司，于2021年2月23日注册为英属维尔京岛(“BVI”)商业公司。本公司成立的目的是与一个或多个业务进行合并、换股、资产收购、股票购买、重组或类似的业务合并(“业务合并”)。本公司并无选择任何潜在业务合并目标，本公司亦无任何人代表本公司直接或间接与任何潜在业务合并目标进行任何实质性的 磋商。
截至2022年12月31日，公司尚未开始任何 业务。自2021年2月23日(成立)至2022年12月31日期间的所有活动均涉及本公司的成立、首次公开发售(“IPO”)、寻找业务合并目标及 下文所述的合并协议谈判。该公司最早在完成最初的业务合并之前不会产生任何营业收入。本公司将从首次公开招股所得款项中以现金利息收入及现金等价物的形式产生营业外收入。该公司选择12月31日作为其财政年度的结束日期。
该公司的赞助商是BSG First Euro Investment Corp.，这是一家英国维尔京群岛公司(“赞助商”)。
本公司首次公开招股的注册书已于2021年6月9日(第二个“生效日期”)宣布生效。于2021年6月14日，本公司完成5,750,000个单位(“单位”)的首次公开招股，包括因全面行使承销商购买额外 个单位以弥补超额配售而出售的750,000个单位(“单位”，就所发售单位所包括的A类普通股而言，称为“公众股份”)，每股10.00元，所得毛利为57,500,000元，详情见 附注3。
于首次公开招股结束的同时，本公司完成出售292,500个单位，包括根据全面行使承销商购买额外单位以弥补超额配售的选择权而出售的22,500个单位(“私人配售单位”)，价格为每私人配售单位10.00美元，总收益2,925,000美元，详情见附注4。
IPO的交易成本为4,158,799美元，包括1,150,000美元的承销折扣、2,012,500美元的递延承销折扣、478,857美元的代表股份公允价值和517,442美元的其他发行成本。
IPO结束时，IPO中每单位销售的10.10美元，或总计58,075,000美元，存放在信托账户(“信托账户”)中，仅投资于180天或以下期限的美国政府国库券，或投资于满足投资公司法第(Br)2a-7条规定的某些条件的货币市场基金，这些基金仅投资于美国政府的直接国债。除信托户口所持资金所赚取的利息可拨给本公司缴税外， 拟公开发售及私募所得款项将不会从信托户口中拨出，直至(I)完成初始业务合并，(Ii)适当地赎回与股东投票有关的任何公开股份 以修订本公司经修订及重述的组织章程大纲及章程细则，以(A)修改本公司在合并期内未能完成首次业务合并时本公司赎回100%公开股份的义务的实质或时间安排，或(B)与股东权利或业务合并前活动有关的任何其他条文；及(Iii)赎回所有}公股公司未能在合并期内完成初始业务合并的，以适用法律为准。存入信托账户的收益可能受制于债权人的债权(如果有的话)，债权人的债权可能优先于公众股东的债权。
本公司将为公众股东提供在完成初步业务合并后赎回全部或部分公众股份的机会(I)召开股东大会批准业务合并或(Ii)以投标要约方式赎回全部或部分公众股份。至于本公司是否寻求股东批准建议的业务合并或进行收购要约，将由本公司全权酌情作出，并将基于多种因素，例如交易的时间及交易条款是否要求本公司根据法律或联交所上市规定寻求股东批准。本公司将为公众股东提供在初始业务合并完成后按每股赎回全部或部分公众股份的机会
F-91

目录

价格，以现金支付，等于当时存入信托的总金额 初始企业合并完成前两个工作日的账户，包括利息，该利息应扣除应付税款后除以当时已发行的公众股数量，但须遵守以下限制 本文所述
可赎回的普通股记录为 根据财务会计准则委员会（“FASB”）的会计准则编纂（“ASC”）主题480“区分负债与权益”，在IPO完成后被分类为临时股权。 在这种情况下，如果公司在完成业务合并时拥有至少5，000，001美元的净有形资产，并且如果公司寻求股东批准，则公司将继续进行业务合并。 已发行及流通股投票赞成企业合并。
2022年12月5日，公司召开特别大会 会议在本次会议上，公司股东批准了修改和重述（“章程修正案”）公司经修改和重述的组织章程大纲和细则（“章程”）的提案，其中包括： 将公司完成业务合并的日期（以下简称“延期”）最多延长四（4）次，每次延长三个月，从2022年12月14日（以下简称“当前终止日期”）至2023年12月14日（以下简称“ 经如此延长的终止日期，即“延长终止日期”），删去整个章程，并以第二次经修订和重述的组织章程大纲和细则（“修订宪章”).
根据经修订的章程条款，公司已 直到IPO结束后18个月内完成业务合并，但如果董事会预计公司可能无法在IPO结束后18个月内完成业务合并 公司可以通过董事决议，应初始股东的要求，将完成业务合并的期限延长至四次，每次延长三个月（总计不超过30个月）。 本公司于2009年1月完成业务合并时，须由初始股东根据信托协议所载之条款向信托账户存入额外资金（“合并期”）。如果公司 未在IPO结束后18个月内或IPO结束后30个月内完成业务合并（在后一种情况下，每种情况下均需有效延长3个月），例如 失败将触发公众股的自动赎回（自动赎回事件），公司董事应采取一切必要措施（i）尽可能合理迅速，但不超过十（10）项业务 此后的几天内，以现金方式赎回公众股份，每股金额等于适用的每股赎回价；及（ii）在切实可行的情况下尽快停止所有业务，但为作出该等分派的目的除外，及 公司事务的任何后续清盘。在发生自动赎回事件的情况下，只有公众股持有人才有权从信托账户中就其 公众股份。为了延长公司完成初始业务合并的时间，公司必须将尚未赎回的每股A类普通股存入信托账户的0.15美元， 每延长三个月。
关于批准宪章修正案的投票， 4，031，612股本公司A类普通股的持有人适当行使其权利，以每股约10.41505502元的赎回价赎回其股份以换取现金，赎回总额约为41.99元 万
2022年6月1日和2022年9月6日，使用贷款金额 截至目前为止，本公司向本公司的信托账户存入1，150，000美元（相当于每股A类普通股0.10美元），以将合并期从2022年6月14日延长至2022年12月14日。2022年12月5日，公司做出了 向信托账户存款257，758.20美元，并将公司完成业务合并的日期从2022年12月14日延长至2023年3月14日。
申办者、高级管理人员和董事已同意（i）放弃 其就其创始人股份和与完成初始业务合并有关的公众股份的赎回权，以及（ii）放弃其就以下事项从信托账户中清算分配的权利 如果公司未能在合并期内完成初始业务合并，则将向其创始人股份转让（尽管他们将有权从信托账户中获得与他们的任何公众股份有关的分配 倘本公司未能于合并期间内完成首次业务合并，则持有该等股份。如果公司将首次企业合并提交公众股东表决，则内部人士已同意， 书面协议，投票他们的创始人股份，私募股份和任何公众股票购买期间或之后购买的首次业务合并。
F-92

目录

公司的赞助商已同意其将对 如果供应商对向公司提供的服务或销售的产品提出索赔，或公司已讨论订立交易协议的潜在目标企业，公司应减少资金数额 （i）每股公众股10.10美元，或（ii）由于信托资产价值减少，截至信托账户清算之日，信托账户中持有的每股公众股较低数额， 不包括可提取以支付税款的利息，但第三方提出的任何索赔除外，该第三方执行了放弃寻求访问信托账户的任何和所有权利的任何索赔，以及根据公司赔偿 IPO承销商应对某些责任，包括证券法规定的责任。此外，如果已执行的豁免被视为对第三方不可强制执行，申办者将不负责 该等第三者申索的责任范围。公司尚未独立核实申办者是否有足够资金履行其赔偿义务，并认为申办者的唯一资产是 该公司本公司并未要求申办者为此类义务保留。
合并
2021年11月18日，公司签订了一份协议， 本公司、Blue Safari Mini Corp.、一家根据开曼群岛法律注册成立的获豁免有限公司，是本公司的全资附属公司（“合并子公司”）， 及Bitdeer Technologies Holding Company，一间根据开曼群岛法律注册成立之获豁免有限公司（“Bitdeer”）。
根据合并协议，双方将签订 合并子公司将与Bitdeer合并，Bitdeer为存续实体，成为本公司的全资子公司（“合并”，连同其他交易 合并协议所述的“交易”）。合并协议及交易已获本公司、合并附属公司及Bitdeer各自董事会一致批准。
2021年12月15日，公司签署了经修订的《 （i）本公司、（ii）Bitdeer Technologies Group（一家根据开曼群岛法律注册成立的获豁免有限责任公司）之间订立的经重订合并协议及计划（经不时修订，“合并协议”） Islands（"BTG"），（iii）Blue Safari Merge Limited，一家英属维尔京群岛商业公司，一家BTG的全资子公司（"合并子1"），（iv）Blue Safari Merge II Limited，一家英属维尔京群岛商业公司，一家全资 BTG的附属公司（“合并子公司2”），（v）Bitdeer Merge Limited，一家根据开曼群岛法律注册成立的获豁免有限责任公司，为BTG的全资附属公司（“合并子公司3”，与BTG一起，合并子公司 （i）合并附属公司及（vii）Bitdeer，以修订及重述原合并协议。
合并协议修订及重述原来的合并协议 以改变业务合并的结构而不影响任何基本经济利益，据此(A)合并附属公司1将与本公司合并并并入本公司，而本公司为尚存实体(“第一次SPAC合并”)，并成为必和必拓的全资附属公司，(B)紧接第一次SPAC合并后，本公司将与合并附属公司2合并，合并附属公司2为尚存实体(“第二合并SPAC合并”)，及(C)在首次合并后，合并子3将与Bitdeer合并(“收购合并”及与初始合并一起称为“合并”)，而Bitdeer为 存续实体，并成为BTG的全资附属公司。合并协议及拟于协议内进行的交易均获本公司董事会一致通过，BTG、Merge Sub 1、Merge Sub 2、Merge Sub 3及Bitdeer均获董事会批准。
合并协议拟进行的合并及其他交易预期于取得本公司股东BTG、Merge Sub 1、Merge Sub 2、Merge Sub 3、Merge Sub及Bitdeer的批准及满足若干其他惯常成交条件后完成 。
于2022年5月30日，本公司与BTG、合并附属公司1、合并附属公司2、合并附属公司3、合并附属公司3、合并附属公司及Bitdeer订立经修订及重新签署的合并协议及计划的第一修正案(“修订”及经修订的原合并协议，“经修订合并协议”)，以修订原合并协议。该修正案将本公司或Bitdeer可终止经修订合并协议的终止日期由2022年5月31日延长至2022年9月1日。
此外，根据该修正案，Bitdeer将向本公司提供本金总额为1,993,000美元的若干无息贷款，以资助为延长
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公司完成业务合并的可用时间和公司营运资金。此类贷款只有在业务合并结束后才能偿还。
于2022年12月2日，本公司与BTG、Merge Sub 1、Merge Sub 2、Merge Sub 3、Merge Sub及Bitdeer订立修订及重订合并协议及计划(“第二修订”及经该第二修订修订的第一修订合并协议，“第二修订合并协议”)，以修订第一修订合并协议。第二修正案将本公司或Bitdeer可终止第二次经修订合并协议的终止日期由2022年9月1日延长至(I)2023年6月1日及(Ii)本公司根据其组织文件完成业务合并的当时适用最后期限。此外，根据第二修正案，Bitdeer已同意向本公司提供本金总额为2,584,141美元的若干免息贷款，以资助为进一步延长本公司完成业务合并的可用时间及 营运资金所需的任何金额。该等贷款仅于收购完成时才须偿还(定义见第二份经修订合并协议)。截至2022年12月31日，该公司从Bitdeer获得了2,545,800美元。
持续经营考虑
截至2022年12月31日，公司现金为487,303美元，营运资本赤字为6,602,257美元。
本公司于完成首次公开招股前的流动资金需求已透过出售创办人股份所得的25,000美元(定义见附注5)及根据附注5向保荐人提供的200,000美元贷款所得款项(附注5)满足。
于完成首次公开招股后，本公司的流动资金已透过完成首次公开招股所得款项净额、信托户口以外的私募及比特鹿贷款获得清偿。
自成为 以来，公司预计将产生更多的费用。 上市公司（法律、财务报告、会计和审计合规），以及与初始业务合并有关的费用。
2022年6月1日和2022年9月6日，使用贷款金额 截至目前为止，本公司向本公司的信托账户存入1，150，000美元（相当于每股A类普通股0.20美元），以将合并期从2022年6月14日延长至2022年12月14日。2022年12月5日，公司做出了 向信托账户存款257，758.20美元（相当于每股A类普通股0.15美元），并将公司完成业务合并的日期从2022年12月14日延长至2023年3月14日。不确定 公司将能够在此日期完成业务合并。如果企业合并未能在规定日期前完成，将进行强制清算并随后解散。与公司的 根据《财务会计准则委员会（以下简称“FASB”）2014—15年会计准则更新（以下简称“ASU”）的权威指导，评估持续经营考虑因素 管理层已确定，如果公司无法完成业务合并，则强制清算和随后的解散会对公司的继续经营能力产生重大疑问， 一个持续经营的企业如果企业合并未在此日期完成，将进行强制清算并随后解散。如果公司 需要在2023年3月14日之后清算。
基于上述分析，管理层确定这些 本公司在综合财务报表刊发日期后一年内持续经营的能力产生重大疑问。
风险和不确定性
管理层目前正在评估COVID—19的影响 并得出结论认为，虽然病毒可能对公司的财务状况、运营结果和/或寻找目标公司产生负面影响，但具体影响尚不容易 可于该等综合财务报表日期厘定。2022年2月，俄罗斯联邦和白俄罗斯开始对乌克兰采取军事行动。由于这一行动，包括 美国对俄罗斯联邦和白俄罗斯实施了经济制裁。此外，这一行动的影响，
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对世界经济的相关制裁尚未确定 截至本综合财务报表日期，本公司对本公司财务状况、经营业绩和现金流量的具体影响亦无法确定。合并 财务报表不包括因这些不确定因素而可能导致的任何调整。
此外，由于军事行动开始于 2022年2月，俄罗斯联邦和白俄罗斯在乌克兰国家实施了相关经济制裁，公司完成业务合并的能力，或公司最终与之合作的目标业务的运营 完成业务合并，可能会受到重大不利影响。此外，公司完成交易的能力可能取决于筹集股权和债务融资的能力，这可能会受到这些因素的影响 事件，包括由于市场波动性增加，或第三方融资市场流动性下降，无法以本公司可接受的条款或根本无法获得。这一行动和相关制裁对世界的影响 本公司的财务状况、经营业绩和/或完成业务合并的能力的具体影响尚未确定。合并财务报表不包括任何调整， 可能会导致这种不确定性的结果。
注：2 - 重要会计政策摘要
陈述的基础
随附的合并财务报表呈列 根据美国公认的会计原则（“美国公认会计准则”）和根据SEC的规则和条例。
合并原则
随附的合并财务报表包括 本公司及其全资子公司的账目。所有重大公司间结余及交易已于综合账目中对销。
新兴成长型公司
公司是一家“新兴增长型公司”，定义见第 节 《证券法》第2条（a）款，经2012年《创业法》（以下简称“就业法”）修订，它可以利用适用于其他上市公司的各种报告要求的某些豁免， 不是新兴增长型公司，包括但不限于不要求遵守《萨班斯—奥克斯利法案》第404条的审计师认证要求，减少了有关高管薪酬的披露义务， 其定期报告和委托书，以及豁免就高管薪酬举行非约束性咨询投票的要求，以及股东批准任何先前未经批准的金降落伞付款的要求。
此外，《就业法》第102（b）（1）条免除了新兴增长 公司不需要遵守新的或修订的财务会计准则，直到私营公司（即那些尚未宣布《证券法》登记声明生效或没有某类证券的公司 根据《交易法》注册的会计准则）必须遵守新的或修订的财务会计准则。《就业法》规定，公司可以选择退出延长的过渡期，并遵守以下要求： 适用于非新兴成长型公司，但任何此类选择退出是不可撤销的。公司已选择不退出该延长的过渡期，这意味着当准则发布或修订时， 对于上市公司或私营公司的申请日期，本公司作为新兴成长型公司，可在私营公司采用新准则或经修订准则时采用新准则或经修订准则。这可能会比较公司的 与另一家上市公司合并财务报表，该公司既不是新兴增长型公司，也不是选择不使用延长的过渡期的新兴增长型公司，原因是 所采用的会计准则的潜在差异。
预算的使用
合并财务报表的编制符合 根据美国公认会计原则，管理层须作出估计和假设，这些估计和假设会影响合并财务报表日期的资产和负债的报告金额以及或有资产和负债的披露， 报告期内的支出。实际结果可能与该等估计不同。
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现金和现金等价物
本公司将购买时原始到期日为三个月或以下的所有短期投资视为现金等价物。截至2022年12月31日和2021年12月31日，公司的现金和现金等价物分别为487,303美元和413,417美元。
与IPO相关的发行成本
本公司遵守ASC340-10-S99-1和美国证券交易委员会员工会计公报主题5A - “发售费用”的要求。发售成本主要包括于结算日产生的与首次公开招股相关的专业及注册费用，并于首次公开招股完成时计入 股东权益。因此，截至2022年12月31日，总计4,158,799美元的发行成本已计入股东权益(包括1,150,000美元的承销折扣，2,012,500美元的递延承销折扣，478,857美元的代表股公允价值和517,442美元的其他发行成本)。
公允价值计量
根据FASB ASC 820“公允价值计量和披露”，公司资产和负债的公允价值接近于资产负债表中的账面价值，主要是由于其短期性质。
公允价值被定义为在计量日市场参与者之间的有序交易中为出售一项资产而收到的价格或为转移一项负债而支付的价格。GAAP建立了一个三级公允价值层次结构，它对计量公允价值时使用的投入进行了优先排序。对于相同的资产或负债， 层次结构对活跃市场中未调整的报价给予最高优先级(1级计量)，对不可观察到的投入给予最低优先级(3级计量)。这些层级包括：
•
第1级，定义为可观察到的投入，如活跃市场中相同工具的报价(未调整)；
•
第2级，定义为活跃市场的报价以外的直接或间接可观察到的投入，如活跃市场中类似工具的报价或非活跃市场中相同或类似工具的报价；以及
•
第3级，定义为无法观察到的投入，其中市场数据很少或根本不存在，因此需要实体制定自己的假设，例如从估值技术得出的估值，其中一个或多个重要投入或重大价值驱动因素无法观察到。在某些情况下，用于计量公允价值的投入可能被归类于公允价值等级的不同级别。在这些情况下，公允价值计量在公允价值层次结构中根据对公允价值计量重要的最低水平投入进行整体分类。
信托账户中的投资
截至2022年12月31日和2021年12月31日，公司在信托账户中拥有18,237,834美元和58,077,104美元的资产，这些资产主要包括投资于投资于美国政府证券、现金或其组合的共同基金。公司在信托账户中持有的投资被归类为交易证券。交易性证券在每个报告期结束时按公允价值列示在资产负债表上。这些证券的公允价值变动所产生的收益和损失计入随附的经营报表中信托账户持有的投资收益 。信托账户中持有的投资的估计公允价值是根据现有市场信息确定的，并归类为第1级计量。
可能赎回的A类普通股
根据会计准则编纂(“ASC”)主题480“区分负债与股权”中的指导，公司对其A类普通股进行会计处理，但需 可能进行赎回。必须强制赎回的普通股(如有)被归类为负债工具，并按公允价值计量。有条件可赎回普通股(包括具有赎回权的普通股，其赎回权由持有人控制，或在发生非本公司控制范围内的不确定事件时须予赎回)分类为临时权益。在所有其他时间，普通股被归类为股东权益。公司的A类普通股具有某些赎回权 ，被视为
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不在公司的控制范围内，并且可能会发生不确定的未来事件。因此，于2022年12月31日及2021年12月31日，可能赎回的1,718,388股及5,750,000股A类普通股按赎回价值作为临时权益列报，不计入本公司资产负债表的股东赤字 部分。
每股普通股净亏损
公司有两类股份，分别为A类普通股和B类普通股。收益和亏损按比例在这两类股票之间分摊。下表显示了用于计算每类普通股的基本和稀释后每股净亏损的分子和分母的对账：
 
 ​ ​
截至该年度为止
2022年12月31日
 ​ ​
自2021年2月23日起计
(成立)至2021年12月31日
 
 ​ ​
可赎回
A类
 ​ ​
非-
可赎回
A类
 ​ ​
B类
 ​ ​
可赎回
A类
 ​ ​
非-
可赎回
A类
 ​ ​
B类
分子
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
损失分摊
 ​ ​
$(2,988,703)
 ​ ​
$(181,921)
 ​ ​
$(747,176)
 ​ ​
$(862,273)
 ​ ​
$(52,486)
 ​ ​
$(324,961)
分母
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
加权平均流通股
 ​ ​
5,750,000
 ​ ​
350,000
 ​ ​
1,437,500
 ​ ​
3,704,327
 ​ ​
225,481
 ​ ​
1,396,034
每股基本和摊薄净亏损
 ​ ​
$(0.52)
 ​ ​
$(0.52)
 ​ ​
$(0.52)
 ​ ​
$(0.23)
 ​ ​
$(0.23)
 ​ ​
$(0.23)
所得税
本公司采用资产负债会计法 根据FASB ASC 740，“所得税”。递延税项资产和负债乃就合并财务报表账面值之间的差异所产生的估计未来税务后果确认 现有资产和负债及其各自的税基。递延税项资产和负债采用预期适用于该等暂时性差异预计为 的年度应课税收入的已颁布税率计量。 恢复或定居。税率变动对递延税项资产及负债的影响于包括颁布日期的期间内于收益中确认。必要时，制定估价备抵，以减少递延 将所得税资产按预期实现的金额计算。
ASC主题740规定了识别阈值和度量 综合财务报表确认及计量已采取或预期将在税务申报表中采取的税务状况的属性。为了确认这些利益，税收状况必须更有可能维持 经税务机关审查。公司管理层确定英属维尔京群岛是公司的主要税务管辖区。公司将与未确认税务优惠相关的应计利息和罚款确认为 所得税费用。截至2022年及2021年12月31日，概无未确认税务优惠，亦无利息及罚款应计金额。公司目前不知道正在审查的任何问题可能导致重大 付款、应计费用或重大偏离其头寸。公司管理层预计，未确认的税收优惠总额在未来12个月内不会发生重大变化。
本公司被视为英属维尔京群岛企业 该公司与任何其他应课税司法管辖区并无关连，且目前无须缴纳英属维尔京群岛或美国所得税或所得税申报要求。因此，公司的税务拨备为零 所呈现的时期。
信用风险集中
可能使公司受到 信贷风险集中包括在金融机构的现金账户，有时可能超过联邦存款保险25万美元的覆盖范围。该公司没有在此账户上出现任何损失，管理层认为 本公司并没有因此而承受重大风险。
近期会计公告
管理层不认为任何最近发布的，但尚未 有效的会计公告，如果目前采用，将对公司的合并财务报表产生重大影响。
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注：3 - 首次公开募股
2021年6月14日，公司完成首次公开募股并售出575万股 基金单位，包括根据包销商购买额外基金单位以弥补超额配售之选择权而出售之750，000个基金单位。每个单位由一股普通股（“普通股”）和一项权利（“权利”）组成， 在完成初始业务合并时，获得十分之一普通股。该等单位以每单位10. 00美元的价格出售，本公司所得款项总额为57，500，000美元。
全部5，750，000股A类普通股作为 IPO中的单位包含赎回功能，允许赎回与公司清算有关的公众股份，如果存在与企业合并有关的股东投票或要约收购，且 与公司注册证书的某些修订有关。根据SEC及其工作人员关于可赎回股权工具的指导（已编入ASC 480—10—S99），赎回条款不仅 在本公司控制范围内，要求受赎回的普通股分类为永久股权以外。
A类普通股受SEC及其员工的 关于可赎回股权工具的指导，已编入ASC 480—10—S99。如果股权工具很可能成为可赎回的，则公司有权选择将赎回价值的变动增加至 从发行日期（或从该工具有可能成为可赎回的日期，如较晚）至该工具的最早赎回日期或立即确认赎回价值的变化的期间， 其发生并调整工具的账面值至相等于各报告期末的赎回价值。本公司于赎回价值发生变动时立即确认。 首次公开发行时，本公司确认初始账面价值至赎回金额价值的增长。可赎回普通股之账面值变动导致额外实缴股本及累计亏绌扣除。
2022年12月5日，在投票批准《 根据章程修订案，4，031，612股公司A类普通股持有人正确行使其权利，以每股约10.41505502美元的赎回价赎回其股份以换取现金，赎回总额为 约4199万美元。
截至2022年及2021年12月31日，A类普通股 资产负债表中反映的可能赎回情况的对账如下：
首次公开募股的总收益
 ​ ​
$57,500,000
更少：
 ​ ​
 
分配给A类的普通股发行成本 可能赎回的普通股
 ​ ​
(4,158,799)
另外：
 ​ ​
 
账面价值与赎回价值的重新计量
 ​ ​
4,733,799
A类普通股可能被赎回，因为 2021年12月31日
 ​ ​
$58,075,000
另外：
 ​ ​
 
信托账户中的投资所赚取的利息
 ​ ​
744,537
存入信托的额外款项
 ​ ​
1,407,758
更少：
 ​ ​
 
2022年12月5日赎回的A类普通股
 ​ ​
(41,989,461)
A类普通股可能被赎回，因为 2022年12月31日
 ​ ​
$18,237,834
注：4 - 私募
在IPO结束和出售 本公司完成了总计292，500个单位（“私募单位”）的私募（“私募单位”），其中包括根据充分行使 承销商的选择，以弥补超额分配。
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私募单位及其组成证券将 在首次业务合并完成后的30天内，不得转让、转让或出售，但允许的受让人除外，且只要这些资产由 持有，则不可赎回和可在无现金基础上行使 赞助商或其允许的受让人。
注：5 - 关联方交易
方正股份
2021年2月23日和2021年3月4日，公司申办方支付了 总计25，001美元，或每股约0.017美元，用于支付某些发行和组建成本，以换取总计1，437，500股B类普通股（"创始人股份"），每股无面值，其中187，500股， 可根据包销商超额配售权获行使的程度而被没收。于2021年6月14日，承销商悉数行使超额配售权，因此，187，500股方正股份（未发行） 更长时间被没收。
公司的初始股东同意不转让， 转让或出售其任何创始人股份，直至（A）首次业务合并完成后六个月或（B）公司完成清算、合并、股份交换、重组之日 或在首次企业合并后的其他类似交易，导致所有公众股东有权将其普通股交换为现金、证券或其他财产（“禁售”）。
本票 - 关联方
于二零二一年三月一日，本公司向 赞助商，据此，本公司可借入本金总额为200，000美元。承兑票据不计息，并于公司完成其证券首次公开募股之日或 公司决定不进行首次公开募股，但该日期已延长至2022年8月31日，条件是公司可自行斟酌决定，并在书面通知First Euro后，将该到期日再延长六个月 倘本公司尚未根据于二零二二年五月三十日发行之经修订承兑票据于二零二二年八月三十一日前悉数偿还本金额及应计利息，则本公司可于二零二二年八月三十一日前偿还本金额及应计利息。2022年8月31日，公司发布延期通知， 担保人，将承兑票据到期日再延长六（6）个月，由二零二二年八月三十一日至二零二三年二月二十八日。截至2022年及2021年12月31日，本公司已根据承兑票据借入200，000元。
因关联方原因
截至2022年12月31日和2021年，余额为420，190美元， 355，863元。余额420，190元指申办者自二零二一年六月九日起提供的行政支援服务费130，000元，以及申办者代表本公司支付的应计费用290，190元。 余额355，863元指保荐人自2021年6月9日起提供的行政支援服务费67，333元，以及保荐人代表本公司支付的应计费用288，530元。
营运资金贷款
为了为与 如果发起人或发起人的关联公司或本公司的某些高级管理人员和董事可以，但没有义务，贷款公司可能需要的资金（“流动资金贷款”）。如果 本公司完成首次业务合并后，本公司将偿还流动资金贷款。如果初始业务合并未结束，公司可以使用在 信托账户用于偿还周转资金贷款，但信托账户的收益不会用于偿还周转资金贷款。最多1，150，000美元的周转资金贷款可转换为邮政业务单位 合并实体的价格为每单位10.00美元，由贷款人选择。这些单位将与私人配售单位相同。于二零二二年及二零二一年十二月三十一日，并无该等营运资金贷款尚未偿还。
注6 - 本票 - 位
2022年5月30日，《修正案》第一修正案和重述案 本公司、Bitdeer和其他各方签署了合并协议和计划，根据该协议，Bitdeer同意分两批向本公司贷款本金总额为199万美元，为任何及所有金额提供资金 需要延长
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公司必须完成长达两个时间的业务合并 (2)每次增加三（3）个月。根据于2022年12月2日订立的第二项修订，Bitdeer已同意向 本公司为进一步延长本公司完成业务合并的可用时间及其营运资金而可能需要的任何金额提供资金。贷款不计息，只能在 公司完成业务合并。倘业务合并未完成，本公司将不会偿还该等贷款。截至2022年12月31日，本公司已根据承兑票据借入2，545，800元。
注：7 - 承诺和或有事项
注册权
创始人股份、私募单位、股份持有人 发行给建议公开发行的承销商，以及在转换营运资金贷款时可能发行的单位（以及在每种情况下其成分证券的持有人，如适用）将有权登记 根据将在建议公开发售生效日期之前或当日签署的登记权协议，要求公司登记该等证券进行转售（就创始人股份而言，仅在 转换为A类普通股）。该等证券的持有人有权提出最多三项要求，要求本公司登记该等证券（简称要求）。此外，持有人还具有一定的"附加" 与完成首次业务合并后提交的登记声明有关的登记权，以及要求公司根据第415条（ 证券法。
承销协议
承销商有45天的选择权，从2021年6月14日至 购买最多额外750，000个单位，包括750，000股A类普通股和750，000股覆盖超额配售的权利（如有）。
2021年6月14日，承销商充分行使了 于二零一九年十二月三十一日，本公司获超额配售权以购买750，000个单位，而本公司支付合共1，150，000元的承销佣金。此外，承销商将有权获得递延承销佣金，金额为总收益的3.5% 信托账户中持有的首次公开募股，或2，012，500美元，在本公司首次业务合并完成后，受承销协议条款的约束。
代表人普通股
本公司向Maxim Partners LLC和/或其指定人发出， 57，500股，完成IPO。Maxim已同意在完成首次业务合并前不会转让、转让或出售任何该等股份。此外，Maxim已同意（i）放弃其赎回权， （ii）如果公司未能完成 合并期内的企业合并。
这些股份已被FINRA视为补偿， 因此，根据FINRA规则5110（e）（1）的规定，在IPO开始销售之日后立即进行180天的禁售。根据FINRA规则5110（e）（1），这些证券将不受任何 对冲、卖空、衍生品、看跌或看涨交易，将导致任何人在紧接注册声明生效日期后的180天内对证券进行经济处置， 招股说明书构成一部分，也不得在紧接注册说明书生效日期后的180天内出售、转让、转让、质押或质押，但任何 参与发行的承销商和选定的交易商及其管理人员、合伙人、注册人或附属公司。
优先购买权
自IPO结束之日起至12日止 在企业合并结束后的几个月内，公司授予Maxim优先拒绝权，作为任何和所有未来私募股权或公共股权（股票挂钩）的左左承销经理和左承销代理， 可转换债券和债券发行在此期间。根据FINRA规则5110（g）（6）（A），此类优先购买权的有效期不得超过IPO销售开始后的三年。
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注：8 - 股东赤字
优先股-本公司获授权发行合共1，000，000股无面值优先股。于二零二二年及二零二一年十二月三十一日，概无已发行或尚未发行的优先股。
A类普通股 —本公司获授权发行合共100，000，000股无面值的A类普通股。 截至2022年和2021年12月31日，共有350，000股A类普通股流通在外， 不包括可能赎回的1，718，388股及5，750，000股A类普通股。
B类普通股—本公司获授权发行合共10，000，000股无面值B类普通股。截至2022年及2021年12月31日，已发行1，437，500股B类普通股， 很出色。B类普通股将在首次业务合并时自动转换为A类普通股，或根据持有人的选择，按一对一的基准自动转换为A类普通股，可根据以下情况进行调整： 本公司之经修订及重列之组织章程大纲及细则。
权利 —除非公司不是企业合并中的存续公司，否则每名权利持有人将自动获得十分之一（1/10）的A类普通股   在完成初始业务合并后。本公司将不会发行与权利交换有关的零碎股份。零碎股份将向下舍入至最接近的整股，或以其他方式在 根据英属维尔京群岛法律的适用条款。因此，您必须持有10的倍数的权利，才能在业务合并结束时获得您所有权利的股份。如果公司 在首次业务合并完成后，将不再是存续公司，则要求每个权利持有人肯定地转换其权利，以获得一份A类普通股的十分之一（1/10） 在业务合并完成时，每项权利的相关股份。如果公司无法在规定的时间内完成首次业务合并，且公司以持有的资金赎回公众股， 在信托账户中，权利持有人将不会收到任何此类资金，其权利到期时将毫无价值。
注9 - 后续事件
公司评估了后续事件和交易， 于结算日后直至刊发综合财务报表当日止发生之财务报表。根据本审查，除下文所述外，公司未发现任何其他后续事件 须于综合财务报表中作出调整或披露。
2023年3月2日，公司收到Bitdeer提供的667，800美元贷款 根据第二次修订的合并协议。截至2023年3月2日，本公司已向Bitdeer借款3，213，600美元。
注：10 - 后续事件(未经审计)
2023年3月7日，公司签署了第三项修正案， 与BTG、合并子1、合并子2、合并子3、SPAC签订的经修订和重申的合并协议和计划（“第三次修订”，以及经该第三次修订修订的第二次修订合并协议，“第三次修订合并协议”） 子公司和Bitdeer，以修订第二修订合并协议。第三次修订将"每股股本价值"的定义修订为（i）1，180，000，000美元除以（ii）公司总股份（定义见 合并协议）。根据第三次修订，双方还同意取消先前根据第二次修订合并协议设想的美国存托股份结构，改为发行BTG的普通股， 根据第三次修订的合并协议支付的对价。
公司已向信托账户存入257，758.20美元的存款 并将公司完成业务合并的日期由2023年3月14日延长至2023年6月14日。存入这笔款项后，信托账户中的剩余资金约为1 860万美元。
F-101

目录

比特迪尔科技集团
750,000美元
普通股
债务证券
认股权证
   , 2024
您应仅依赖本招股说明书或本招股说明书的任何补充或修订中包含的信息。我们没有授权任何人向您提供不同的信息。您不应假定本招股说明书或其任何补充或修订所包含的信息在除本招股说明书或任何该等补充或修订的日期以外的任何日期是准确的。美国证券交易委员会和任何州证券委员会都没有批准或不批准这些证券，也没有确定本招股说明书是否属实或完整。任何相反的陈述都是刑事犯罪。

目录

本招股说明书增刊所载资料不全，可能会有所更改。在向美国证券交易委员会提交的注册声明 生效之前，不得出售这些证券。本招股说明书附录不是出售要约，也不是在任何不允许要约或出售的司法管辖区征求购买证券的要约。
完成日期为2024年3月18日
招股说明书副刊
(至2024年   的招股说明书)
比特迪尔科技集团
最高250,000,000美元
A类普通股
我们已与B.{br>Riley Securities，Inc.(“B.Riley Securities”)、Cantor Fitzgerald&Co.(“Cantor”)、Needham&Company，LLC(“Needham”)、StockBlock Securities LLC(“StockBlock”)、Roth Capital Partners，LLC(“Roth”)和Rosenblatt Securities Inc.(“Rosenblatt”) (“Rosenblatt”；B.Riley Securities、Cantor、Needham、StockBlock、Roth及Rosenblatt各自为“销售代理”，合称为“销售代理”)，日期为2024年3月18日，与本招股说明书副刊及随附的招股说明书所提供的A类普通股每股面值0.0000001美元的出售有关(该协议即“销售协议”)。根据销售协议的条款，根据本招股说明书补充资料，吾等可不时透过或作为代理或委托人向销售代理要约及出售合共发行价高达250,000,000美元的普通股。
根据本招股说明书 本公司普通股(如有)的出售，将以经修订的1933年证券法(“证券法”)第415(A)(4)条所界定的被视为“按市场发售”的任何许可方式进行。在符合销售协议条款的情况下，销售代理商不需要销售任何特定数量的产品，但将以符合其正常交易和销售实践的商业合理努力充当我们的销售代理商。不存在以托管、信托或类似安排接收资金的安排。
指定销售代理将有权获得佣金，佣金最高为根据销售协议出售的任何普通股销售总价的3.0%。就代表吾等出售普通股而言，每名销售代理将被视为证券法 所指的“承销商”，销售代理的补偿将被视为承销佣金或折扣。我们还同意就某些责任向销售代理提供赔偿和贡献，包括《证券法》规定的民事责任。有关支付给销售代理的补偿的更多信息，请参阅S-49页开始的“分销计划”。
我们的A类普通股目前在纳斯达克上市 资本市场（“纳斯达克”）的代码为“BTDR”。于2024年3月15日，我们A类普通股的最后报告销售价为每股8. 00美元。
投资我们的证券涉及高风险。请参阅“风险因素“从本招股说明书补编S-9页开始的章节，以及我们提交给美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的文件中 通过引用并入本招股说明书补编的任何风险因素。
美国证券交易委员会或任何州证券委员会均未批准或不批准该证券，也未确定本招股说明书附录或随附的招股说明书是否准确或足够。任何相反的陈述都是刑事犯罪。
B.莱利证券
 ​ ​
康托尔
 ​ ​
李约瑟公司
股票区块
 ​ ​
罗斯
 ​ ​
罗森布拉特
本招股说明书附录日期为   ，2024年

目录

目录
关于本招股说明书补充资料
 ​ ​
S-1
市场价格信息
 ​ ​
S-3
常用术语
 ​ ​
S-3
关于前瞻性陈述的警告性声明
 ​ ​
S-5
展望报告摘要
 ​ ​
S-7
供品
 ​ ​
S-10
风险因素
 ​ ​
S-11
收益的使用
 ​ ​
S-14
股利政策
 ​ ​
S-14
配送计划
 ​ ​
S-16
税务方面的考虑
 ​ ​
S-18
法律事务
 ​ ​
S-24
专家
 ​ ​
S-24
费用
 ​ ​
S-24
民事责任的可执行性
 ​ ​
S-24
在那里您可以找到更多信息
 ​ ​
S-25
通过引用而并入的信息
 ​ ​
S-26
S-I

目录

关于本招股说明书补充资料
本文件由两部分组成。第一部分是这个 招股说明书补充，其中描述了本次发行的具体条款。第二部分是随附的招股说明书，这是我们使用“货架”注册程序向SEC提交的注册声明的一部分。 随附的招股说明书向阁下提供本公司可能提供的证券的一般说明，其中部分可能不适用于本次发售。本招股说明书补充和本 中引用的信息 招股章程补充、更新及（如适用）修改及取代随附招股章程所载或以提述方式纳入的资料。
在购买此提供的任何证券之前， 招股说明书补充，您应仔细阅读本招股说明书补充书和随附的招股说明书，并阅读本招股说明书补充书中以引用方式纳入的所有信息，以及其他信息 在"标题下所述在哪里可以找到更多信息“和”通过引用合并的信息“这些文档包含您在做出投资决策时应考虑的重要信息。我们已提交或通过引用将证物纳入注册说明书，本招股说明书附录是其中的一部分。您应仔细阅读附件中可能对您很重要的条款。
如果本招股说明书附录中包含的信息与随附的招股说明书或本招股说明书附录中通过引用并入的任何文件中包含的信息之间存在冲突，则您应依赖本招股说明书附录中的信息，前提是如果其中一个文件中的任何陈述与另一个日期较晚的文件中的陈述不一致-例如，通过引用并入本招股说明书的文件 附录-日期较晚的文件中的声明修改或取代较早的声明。
除本招股说明书附录、任何随附的招股说明书或我们准备的任何自由撰写的招股说明书中包含的信息外，我们和销售代理均未授权任何人提供 任何信息或作出任何陈述。对于他人向您提供的任何其他信息的可靠性，我们和销售代理概不负责或 提供任何保证。本招股说明书附录仅提供仅在合法的情况下和在司法管辖区出售在此提供的证券的要约 。任何交易商、销售人员或其他人员无权提供本招股说明书附录、任何适用的招股说明书或任何相关的自由写作招股说明书中未包含的任何信息或陈述任何内容。本招股说明书 不是出售证券的要约，也不是在任何不允许要约或出售的司法管辖区征求购买证券的要约。您应假定本招股说明书附录中显示的信息仅在这些文件的封面上的日期是准确的，而与本招股说明书附录的交付时间或证券的任何销售无关。自这些日期以来，我们的业务、财务状况、运营结果和前景可能已发生变化。
本招股说明书附录包含本文所述部分文件中包含的某些条款的摘要，但参考实际文件以获取完整信息。所有的摘要都被实际文件完整地限定了。本招股说明书附录所指的某些文件的副本已被归档、将被归档或将以引用的方式并入注册说明书作为证物，您可以获得这些文件的副本，如下所述 在哪里可以找到更多信息.”
我们拥有本招股说明书 附录中使用的商标的专有权利，这些商标对我们的业务非常重要，其中许多商标是根据适用的知识产权法注册(或等待注册)的。本招股说明书附录包含对属于其他实体的商标、商号和服务标记的引用 。仅为方便起见，本招股说明书附录中提及的商标、商号和服务标记可能不带®或TM符号出现，但此类引用并不以任何方式表明 适用许可人不会根据适用法律最大程度地主张其对这些商标、商号和服务标记的权利。我们不打算使用或展示其他公司的商号、商标或服务标记 以暗示与任何其他公司的关系，或由任何其他公司背书或赞助我们。
于2023年4月13日(“截止日期”)，我们根据于2021年12月15日(于2022年5月30日、2022年12月2日及2023年3月7日修订)的经修订及重新签署的协议及计划(“合并协议”)，完成我们先前宣布的业务合并，由Bitdeer Technologies Holding Company、Bitdeer Technologies Group、Blue Safari Group Acquisition Corp.(“BSGA”)、Blue Safari Merge Limited、英属维尔京群岛商业公司及Bitdeer的全资附属公司完成。
S-1

目录

Bitdeer Merge Limited(BSGA Merge Sub 1)、Bitdeer Merge Limited、Bitdeer Merge Limited和Blue Safari Mini Corp.(“BSGA Merge Sub”)。
根据合并协议的预期，（i）BBGA合并子1 与BBGA合并，BBGA作为Bitdeer Technologies Group的全资子公司生存（“首次SPAC合并”），（ii）紧接首次SPAC合并后，BBGA合并并并入BBGA合并Sub 2，与BBGA合并 子公司2作为Bitdeer Technologies Group的全资子公司存续（“第二次SPAC合并”，连同第一次SPAC合并，统称为“首次合并”），（iii）紧随首次合并后，Bitdeer合并子公司与 和Bitdeer，Bitdeer作为Bitdeer技术集团的全资子公司存续（“收购合并”，连同合并协议中设想的初始合并和其他交易，“业务 组合"）。由于业务合并及完成后，Bitdeer股东及BSDA证券持有人成为本公司Bitdeer Technologies Group的股东及证券持有人。
S-2

目录

市场价格信息
A类普通股目前在纳斯达克上市， 符号"BTDR"。于二零二四年三月十五日，每股A类普通股之收市价为8. 00美元。A类普通股之市价可随时变动。
常用术语
在本招股说明书补充中，除非上下文另有说明 “本公司”、“Bitdeer”以及对“我们”、“我们”或类似此类提及的提及应理解为对Bitdeer Technologies Group及其子公司的提及。当本文档提及“Bitdeer”、“我们”或类似的内容时 在2023年4月13日完成业务合并之前讨论Bitdeer的业务或其他事务的背景下，该等提及指Bitdeer技术控股公司及其子公司的业务。 在业务合并完成日期后，提及“Bitdeer”、“我们”或类似此类提及应理解为指Bitdeer Technologies Group及其子公司。对"BSDA"的引用应为 据了解，这是指Blue Safari Group Acquisition Corp.
本文档中出现的某些金额和百分比可能 由于四舍五入而不是总和。除非另有说明或除非上下文另有要求，在本文件中：
"Bitdeer可转换票据"指30，000，000美元的8%优惠券 根据Bitdeer与VENTE Technology Growth Investments L.P.（作为票据持有人）于2021年7月23日签署的认购协议发行的2023年7月到期的无抵押可换股票据，经《第一修正案》修订 由同一方于2021年12月15日签发的可换股票据证书，并由同一方于2023年7月22日签发的可换股票据证书第二次修订进一步修订，因此 我们已偿还当时未偿还票据的本金700万美元（及自2023年7月1日起应计利息），并将Bitdeer可换股票据的到期日延长至2025年7月21日，届时我们将支付其余票据。
"Bitdeer合并子公司"或"合并子公司3"指Bitdeer合并 有限公司，一间根据开曼群岛法例注册成立之获豁免有限公司，为本公司之直接全资附属公司。
“Bitdeer普通股”指股份中的普通股 Bitdeer的首都
“Bitdeer计划”指 通过的2021年股权激励计划 Bitdeer于二零二一年七月二十日生效，经不时修订。
"Bitdeer优先股"指股份中的优先股 Bitdeer的首都
"Bitdeer受限制股份单位"指收购Bitdeer的受限制股份单位 根据Bitdeer计划授出的奖励发行的股份。
“Bitdeer股份”指Bitdeer普通股和Bitdeer 优先股。
“Bitdeer总股份”是指，在紧接 收购生效时间（定义见合并协议），（i）已发行和未发行Bitdeer股份总数（按已转换基准计算），（ii）可于 截至收购生效时间之前的所有已归属Bitdeer受限制单位的结算（包括在完成收购合并或任何未归属Bitdeer受限制单位的加速生效后， 收购合并完成）及（iii）Bitdeer可换股票据转换后可发行的Bitdeer股份总数（按已转换基准）。
“业务合并”是指合并协议所预期的交易。“开曼公司法”系指开曼群岛的公司法(经修订)。
"A类普通股"指A类普通股，面值 价值0.00000001美元的公司股本。
"V类普通股"指V类普通股，面值 价值0.00000001美元的公司股本。
“截止日期”是指2023年4月13日。
“新冠肺炎”指的是新型冠状病毒。
“税法”系指修订后的1986年美国国税法。
S-3

目录

“交易法”是指1934年美国证券交易法，作为 修正。
"交换比率"是指除以Per 股本价值增加10. 00美元，约为0. 00858美元。
“国际会计准则”是指国际会计准则。
“国际会计准则理事会”是指国际会计准则理事会。
"国际财务报告准则"是指颁布的国际财务报告准则 国际会计准则理事会。
“投资公司法”或“1940年投资公司法”系指经修订的1940年投资公司法。
“就业法案”指的是2012年的“启动我们的企业创业法案”。
"合并协议"指经修订和重述的协议， 公司、BSDA、Bitdeer及其其他各方于2021年12月15日签署的合并计划，修订并重述了日期为2021年11月18日的合并协议和计划，经（i）第一次修正案修订 2022年5月30日，由相同各方签署，（ii）2022年12月2日，由相同各方签署，以及（iii） 2023年3月7日，由相同各方共同签署的对经修订和重述的协议和合并计划的第三次修正案。
“纳斯达克”指的是“纳斯达克”股票市场。
"普通股"指A类普通股和/或V类 普通股（如适用）。
“PFIC”是指被动的外国投资公司。
"每股权益价值"指除以 Bitdeer Total Shares为11.8亿美元。
“第144条规则”是指证券法下的第144条规则。
“萨班斯-奥克斯利法案”指2002年的萨班斯-奥克斯利法案。
“美国证券交易委员会”指美国证券交易委员会。
“证券法”是指经修订的1933年美国证券法。
"美元"和"美元"指美元，法律 美国的货币。
"美国公认会计原则"指 美国的
S-4

目录

前瞻性声明 报表
本招股说明书补充文件和 本招股说明书补充部分的引用包含涉及重大风险和不确定性的前瞻性陈述。1995年《私人证券诉讼改革法案》（以下简称"PSLRA"）为 前瞻性声明，以鼓励公司提供有关其业务的预期信息。前瞻性陈述包括但不限于我们对业务前景、生产力、 未来运营改进和资本投资、运营绩效、未来市场状况或经济绩效以及资本和信贷市场的发展以及预期未来财务绩效的计划和目标， 以及任何有关可能或假定的未来操作结果的信息。
Bitdeer希望利用安全港条款 PSLRA，并将此警告性声明纳入安全港立法。除本招股说明书补充文件中包含的历史事实陈述以外的所有陈述，包括有关我们未来的陈述 财务状况、业务策略以及未来运营的管理计划和目标，均为前瞻性陈述。在某些情况下，您可以通过诸如"估计"、"计划"、"项目"等词语来识别前瞻性陈述。 "预测"、"意图"、"期望"、"预期"、"相信"、"寻求"、"战略"、"未来"、"机会"、"可能"、"目标"、"应该"、"将是"、"将继续"、"将很可能产生"或类似的预测或表示 未来事件或趋势，或不是历史事件的陈述。
前瞻性陈述涉及许多风险， 不确定性和假设，以及实际结果或事件可能与这些陈述中隐含的内容有重大差异。可能导致此类差异的重要因素包括但不限于：
•
比特币和其他加密货币的价格和波动性；
•
我们有能力保持在专有散列率方面的竞争地位；
•
我们以更低的成本采购矿机的能力；
•
我们扩大采矿数据中心的能力；
•
我们控制电力成本的能力；
•
我们对定价策略和资源分配做出有效判断的能力；
•
我们升级和扩大产品供应的能力；
•
可能限制加密货币使用或加密货币网络在 这可能要求我们停止某些或所有操作。
•
我们采取措施解决已查明的重大弱点的能力；
•
卫生流行病的影响，包括新冠肺炎大流行；
•
地震、火灾、洪水和其他自然灾害事件以及人为干扰对我们业务造成的风险 罢工和恐怖袭击等问题；
•
企业合并收益与投资者或证券分析师预期不符的风险；
•
A类普通股市场价格的波动，这可能导致您的投资价值下降；
•
A类普通股活跃交易市场可能永远不会发展或维持的风险；
•
与企业合并有关的潜在诉讼；
•
我们维持A类普通股在纳斯达克上市的能力；
•
我们证券的价格一直在波动，而且可能会继续波动；
•
意想不到的成本或开支；
•
未来发行、出售或转售A类普通股；
•
A类普通股活跃的公开交易市场可能无法发展或维持；及
•
"下所述的其他事项项目3.D.—危险因素"在我们最近的年度 表格20—F报告，以引用方式并入本文。
S-5

目录

我们提醒您不要依赖前瞻性陈述，因为 反映当前的信念，并基于截至作出前瞻性声明之日的当前可用信息。本文所载的前瞻性陈述仅限于本招股说明书补充日期。我们承诺不 有义务修改前瞻性陈述，以反映未来事件、环境变化或信念变化，但法律要求的范围除外。如果任何前瞻性陈述被更新，则不应作出任何推断 我们将对该声明、相关事项或任何其他前瞻性声明进行额外更新，除非法律要求。您应阅读本招股说明书补充文件， 本招股说明书补充文件中的引用以及我们作为注册声明的附件提交的文件，本招股说明书补充文件完全是其中的一部分，并理解我们的实际未来业绩可能 与我们所期望的完全不同。可能导致实际结果与前瞻性陈述存在重大差异的任何更正或修订以及其他重要假设和因素，包括对重大风险的讨论 因素，可能出现在我们向SEC提交的公开文件中，这些文件可以或将（视情况而定）在 www.sec.gov 建议你咨询一下有关其他信息，请参阅 题为"在那里您可以找到更多信息。”
本招股说明书中使用的市场、排名和行业数据 补充报告（包括有关市场规模和技术采用率的声明）基于我们管理层的诚信估计，而这些估计又基于我们管理层对内部调查、独立行业调查的审查 出版物和其他第三方研究和公开信息。这些数据涉及许多假设和限制，请注意不要过分重视这些估计。虽然我们不知道任何 本报告所列行业数据的错误陈述，其估计涉及风险和不确定性，并会因各种因素而有所改变。
S-6

目录

展望报告摘要
此摘要突出显示选定信息 本招股章程补充文件或以引用方式纳入本招股章程补充文件，并不包含对阁下而言重要的所有资料。您应仔细阅读本招股说明书补充文件和随附的 招股说明书和本招股说明书中以引用方式纳入的文件，包括标题为"风险因素"、"关于前瞻性陈述的警告性陈述"的章节中提供的信息，以及我们的 在作出投资决策之前，
“公司”(The Company)
概述
我们是区块链和高性能计算领域的世界领先技术公司。我们致力于为客户提供全面的计算解决方案。我们处理与计算相关的复杂流程，如设备采购、运输物流、数据中心设计和建设、设备管理和日常运营。我们还为对人工智能有高需求的客户提供高级云能力。我们总部设在新加坡，目前在美国、挪威和不丹运营着六个矿业数据中心，截至2024年2月29日，总发电量为895兆瓦。从这些挖掘数据中心中，我们产生管理下的哈希率，它分为专有哈希率和托管哈希率。截至2024年2月29日，我们的专有哈希率达到8.4EH/S。加上我们采矿数据中心托管的矿机产生的13.6EH/S主机哈希率，截至2024年2月29日，我们管理的哈希率总计为22.0EH/S。
到目前为止，我们主要经营三个业务线-- “自挖掘”、“哈希率共享”和“托管”。自挖(原名自有挖掘)是指对自己账户进行加密货币挖掘，直接捕捉加密货币的高升值潜力。 我们提供两种哈希率共享解决方案：Cloud Hash Rate和Hash Rate Marketplace。通过Cloud Hash Rate，我们向客户销售我们专有的Hash Rate。我们提供固定价格的散列率订阅计划，并在一定的安排下与他们分享挖掘 收入。通过Hash Rate Marketplace，我们将可靠的第三方Hash Rate供应商与Hash Rate用户联系起来，促进Hash Rate的销售，并通过收取服务费获得收入。我们的托管服务为客户提供一站式矿机托管解决方案，包括部署、维护和管理服务，以实现高效的加密货币挖掘。在广泛的托管服务选择中，客户可以订阅我们针对指定矿机的云托管服务，他们可以在“团购”模式下从中获得计算能力，或者将他们的矿机发送到我们的挖掘数据中心，以根据一般托管选项或 会员制托管选项进行托管。我们的所有三个业务线都由Minerplus，我们自主开发的集成智能软件平台，提供软件支持，大幅减少日常维护和矿机升级所需的时间，并大幅减少运维人员。
我们从各式各样的制造商和贸易商采购矿机，多年来我们与他们建立了牢固的关系。因此，我们的大多数矿机都是以优惠价格采购的最新和最常用型号的现货机器，这确保了高能效和稳定的散列率供应，无论是质量上还是数量上。我们还不定期从事矿机的销售。我们始终走在技术发展的前沿。作为能够通过我们的哈希率切片技术获得1TH/S的 哈希率单位的市场参与者，截至2023年12月31日，我们成功地将99%的哈希率销售合同的哈希率波动保持在1%以下。
企业信息
我们成立于 2021年1月，将云哈希率业务、自挖矿业务和提供动态托管解决方案业务（统称为“Bitdeer业务”）和挖矿池业务（“BTC.com池业务”）分开， BitMain Technologies Holding Company的公司重组。2021年2月，我们成立了Blockchain Alliance Technologies Holding Company（“Blockchain Alliance”），以分离www.example.com池业务，随后 我们集团的企业重组。分拆已于二零二一年四月完成，当时我们以实物股息方式向集团当时的现有股东分派Blockchain Alliance股份。
S-7

目录

于二零二三年四月，业务合并完成，于 根据开曼群岛法律获豁免公司“Bitdeer Technologies Group”成为本集团的最终母公司，而A类普通股在纳斯达克上市，代号为“BTDR”。
我们的注册办事处为Ogier Global（Cayman）Limited，89 Nexus Way，Camana Bay，Grand Cayman，KY1—9009，我们的主要行政办公室位于08 Kallang Avenue，Aperia Tower 1，#09—03/04，Singapore 339509。我们的主要网站地址是www.example.com。我们不包含信息 本招股章程补充文件载于或可透过本招股章程补充文件，阁下不应将其视为本招股章程补充文件的一部分。
作为新兴成长型公司、外国私营企业的含义 发行人和受控公司
新兴成长型公司
我们是一家“新兴成长型公司”，如证券法第2(A) 节所界定，经2012年JumpStart Our Business Startups Act(“JOBS Act”)修订，我们可能会利用降低的报告要求，这些要求原本适用于上市公司。就业法案第107条豁免新兴成长型公司遵守新的或修订的财务会计准则，直到私营公司被要求遵守这些准则。JOBS法案还免除了我们必须根据萨班斯-奥克斯利法案第404(B)条提供财务报告内部控制的审计证明。
我们将继续是一个新兴增长型公司，直到以下日期的较早时间： (i)（a）截止日期五周年后的财政年度最后一天，（b）我们的年度总收入至少为12.35亿美元，或（c）我们被视为大型加速申报人， 指截至该财政年度第二财政季度的最后一个营业日，非关联公司持有的普通股的市值超过7亿美元；以及（ii）我们发行超过10亿美元的日期 于上一个三年期间持有不可转换债务证券。此处提及的“新兴增长型公司”具有《就业法》中与之相关的含义。
外国私人发行商
作为"外国私人发行人"，我们将受到不同 美国证券法比美国国内发行人。管理我们必须披露的信息的规则不同于根据《交易法》管理美国公司的规则。我们将不受《交易法》规定的约束 订明向股东提交委托书的提交及内容。预期这些委托书不符合根据《交易法》颁布的委托书规则附表14A。
此外，作为"外国私人发行人"，我们的官员和 董事和持有超过10%的已发行和流通A类普通股的持有人，将豁免《交易法》要求内幕人士报告普通股买卖的规则以及第16条的规定， 短期利润报告和负债。见"项目3.D.关键信息—风险因素—与我们的证券相关的风险—我们是《交易法》规定的外国私人发行人， 因此，我们不受适用于美国国内上市公司的某些规定的约束，”在我们最近的表格20—F年报中，以引用方式并入本文。
受控公司
吴继汉先生目前控制着多数投票权 我们流通的普通股因此，我们是适用纳斯达克上市规则意义上的“受控公司”。根据这些规则，拥有董事选举投票权的公司的50%以上为 由个人、团体或另一公司持有的，即为"受控公司"。只要我们仍然是一家“受控公司”，我们可能会选择不遵守某些企业管治要求，包括：
•
董事会多数成员由独立董事组成；
•
对提名委员会、公司治理委员会和薪酬委员会进行年度业绩评价；
S-8

目录

•
我们有一个完全由独立董事组成的提名和公司治理委员会， 阐述委员会宗旨和职责的书面章程；以及
•
我们有一个完全由独立董事组成的薪酬委员会，其书面章程涉及 委员会的宗旨和职责。
我们打算使用这些豁免，并可能继续使用所有或 其中一些豁免在未来。因此，您可能无法获得与受纳斯达克所有公司治理要求约束的公司股东相同的保护。
S-9

目录

供品
我们发行的A类普通股
A类普通股，总发行价最高为 二十五万美元。
A类普通股 在本次发行之前，
67，279，706股A类普通股，不包括606，756股A类普通股 已购回但尚未注销之股份及6，728，431股A类普通股保留供日后发行之股份。
配送计划
"在市场上发售"，可不时通过或向 销售代理，作为代理人或委托人。请参阅本招股章程补充文件S—16页的“分销计划”。
收益的使用
我们目前打算将本次发行所得净额（如有）用于 营运资金及一般企业用途。参见“收益的使用”。
风险因素
请参见本招股说明书中包含的“风险因素”和其他信息 本招股章程补充文件及随附招股章程以提述方式纳入的文件，以讨论阁下在决定投资我们的A类普通股前应审慎考虑的因素
纳斯达克股票市场代码
A类普通股：“BTDR”
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风险因素
投资我们的证券有风险。 在决定投资我们的证券之前，您应仔细考虑以下风险以及我们当时最新的20—F表格年度报告中的风险，以及我们合并的6—K表格报告中对这些风险因素的任何更新 根据您的特定投资目标，在本招股说明书增补本及随附招股说明书中以引用方式列出或纳入的所有其他信息，以及 财务状况。虽然我们在讨论风险因素时讨论了关键风险，但未来可能会出现新的风险，这可能会被证明是重大的。我们无法预测未来风险或估计这些风险可能影响我们的 业务、经营业绩、财务状况及前景。
与此次发行相关的风险
本次A类普通股购买者 发行股票的账面价值将立即大幅摊薄。
每股A类普通股的发行价格可能更高 超过本次发行前我们发行在外的A类普通股的每股有形账面净值。假设以每股8.00美元的价格出售总计31，250，000股A类普通股，则最后报告的出售价格 于2024年3月15日在纳斯达克资本市场出售我们的A类普通股，总收益约为2.50亿美元，扣除我们应付的佣金和估计发行费用后，本次 发行将立即导致每股4.13美元的摊薄。关于上述内容的更详细讨论，请参见下文题为"稀释"的章节。
因此，您可能会经历未来稀释 未来的股票发行。
为了筹集额外资金，我们可能会在未来提供 额外的A类普通股或其他可转换为A类普通股或可交换为A类普通股的证券。我们无法向您保证，我们将能够以一定价格出售A类普通股或任何其他发行中的其他证券 每股A类普通股等于或大于本次发行中投资者支付的每股A类普通股价格，以及未来购买A类普通股或其他证券的投资者可以享有优先权 现有股东。我们在未来交易中出售额外A类普通股或其他可转换为A类普通股或可交换为A类普通股的证券时的每股A类普通股价格可能会更高或更低 比本次发行中每股A类普通股的价格。
我们将 根据销售协议出售，所得款项总额不确定。
受销售协议中的某些限制和 在遵守适用法律的情况下，我们有权酌情在销售协议有效期内随时向销售代理人发出配售通知。销售代理在我们 本公司于2009年10月10日发出配售通知时，将根据A类普通股在销售期内的市价及我们在配售通知中设定的限额而波动。因为每股出售价格将根据 的市价波动 由于我们在销售期间出售的A类普通股，因此无法预测最终出售的A类普通股数量或由此产生的总收益。
本次发行的A类普通股 产品将以"at market offers"出售。在不同时间购买本次发行的A类普通股的投资者可能会支付不同的价格。
购买我们A类普通股的投资者 在不同的时间发售，可能会付出不同的价格，因此投资结果可能会有不同的结果。我们将根据市场需求酌情更改A类普通产品的时间、价格和数量 出售的股份，并受销售协议的某些限制，没有最低或最高销售价格。投资者可能会经历其A类普通股价值下降和稀释，因为在 价格低于他们支付的价格。
未来销售额或未来的可能性 出售大量的A类普通股可能会压低该等证券的价格。
未来销售大量A类普通产品 公开市场上的股票，或认为可能发生这些出售，可能会压低公司A类普通股的市场价格，并可能损害我们通过出售额外股本证券筹集资本的能力。
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例如，2023年8月8日，我们进行了一项采购 与B达成协议。Riley Principal Capital II，LLC（"B. Riley Principal Capital II”（“购买协议”），据此，B。Riley Principal Capital II承诺购买最多150，000，000美元的A类普通股，但须遵守 购买协议中规定的某些限制和条件（购买协议项下的此类安排，即"承诺股权融资"）。截至2024年2月29日，总容量为1.097亿美元，剩余容量为1.50亿美元 但无法预测A类普通股的实际数量（如有），我们将继续根据承诺股权融资出售，或 这些销售。此外，根据本次发行出售大量A类普通股，或预期此类出售，可能使我们将来更难出售股权或股权相关证券 在一个时间和价格上，我们可能会不希望影响销售。我们可以以低于本次发行中投资者支付的每股价格出售任何其他发行中的股份或其他证券，投资者 未来购买股份或其他证券的权利可能高于现有股东。我们出售额外A类普通股或可转换或交换为A类证券的每股价格 在未来交易中，普通股的价格可能高于或低于投资者在本次发行中支付的每股价格。
我们在使用 本次发行的净收益，我们可能无法有效地使用它们。
我们目前打算将本次发行所得净额用作 在“收益的使用”中描述。然而，我们的董事会和管理层在使用本次发行所得净额时保留了广泛的自由裁量权，并可以将所得款项用于不会改善我们的业绩的方式 或提高我们A类普通股的价值。我们未能有效运用这些资金可能会导致财务损失，这可能会对我们的业务、经营成果、财务造成重大不利影响 条件和前景。
与我们的证券相关的风险
未来销售额或未来的可能性 出售我们大量普通股可能会压低该等证券的价格。
未来出售大量我们的普通股 本公司在公开市场上出售或认为可能发生此类出售，可能会压低本公司普通股的市价，并可能损害我们通过出售额外股本证券筹集资金的能力。
On August 8, 2023, we entered into an ordinary shares purchase agreement (the “Equity Financing Purchase Agreement”) and a registration rights agreement (the “Equity Financing Registration Rights Agreement”) with B. Riley Principal Capital II, LLC (“B. Riley Principal Capital II”). Pursuant to the Equity Financing Purchase Agreement, subject to the satisfaction of the conditions set forth in the Equity Financing Purchase Agreement, we have the right to sell to B. Riley Principal Capital II up to US$150,000,000 of our Class A Ordinary Shares, subject to certain limitations and conditions set forth in the Equity Financing Purchase Agreement, from time to time during the term of the Equity Financing Purchase Agreement. We filed a registration statement, which was declared effective on September 20, 2023, to register the resale of up to 150,000,000 Class A Ordinary Shares. Given this substantial number of shares available for resale, the sale of shares by such holders, or the perception in the market that holders of a large number of shares intend to sell shares, could increase the volatility of the market price of our Class A Ordinary Shares or result in a significant decline in the public trading price of our Class A Ordinary Shares. Further, the purchase price for the shares that we may sell to B. Riley Principal Capital II under our committed equity financing will fluctuate based on the price of our Class A Ordinary Shares. Depending on market liquidity at the time, sales of such shares may cause the trading price of our Class A Ordinary Shares to fall. If and when we do sell Class A Ordinary Shares to B. Riley Principal Capital II, after B. Riley Principal Capital II has acquired the Class A Ordinary Shares, B. Riley Principal Capital II may resell all, some, or none of those shares at any time or from time to time in its discretion. Therefore, sales to B. Riley Principal Capital II by us could result in substantial dilution to the interests of other holders of our Class A Ordinary Shares. Additionally, the sale of a substantial number of shares of our Class A Ordinary Shares to B. Riley Principal Capital II, or the anticipation of such sales, could make it more difficult for us to sell equity or equity-related securities in the future at a time and at a price that we might otherwise wish to effect sales. The decision to sell any shares of our Class A Ordinary Shares to sell to B. Riley Principal Capital II under the committed equity financing will depend on market conditions, the trading prices of our Class A Ordinary Shares and other considerations, and we cannot guarantee the extent to which we may utilize the committed equity financing.
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A类普通市场价格 股票可能会波动，您可能会失去部分或全部投资。
A类普通股的价格可能会因多种因素而波动 因素，包括：
•
我们经营的行业的变化；
•
涉及我们竞争对手的发展；
•
影响我们业务的法律法规的变化；
•
我们的经营业绩和我们的竞争对手的总体业绩存在差异；
•
本公司季度或年度经营业绩的实际或预期波动；
•
证券分析师发表关于我们或我们的竞争对手或我们的行业的研究报告；
•
公众对我们的新闻稿、我们的其他公开公告和我们向美国证券交易委员会提交的文件的反应；
•
持有人就其持有的任何A类普通股提起的诉讼；
•
关键人员的增减；
•
开始或参与涉及我们的诉讼；
•
我们资本结构的变化，例如未来发行证券或产生债务；
•
可供公开发售的A类普通股数量；以及
•
总体经济和政治状况，例如COVID—19疫情、经济衰退、波动性 市场、利率、地方和国家选举、燃料价格、国际货币波动、腐败、政治不稳定以及战争或恐怖主义行为。
特别是，A类普通股的市价可以 受极端波动和波动的影响，以应对超出我们控制范围的全行业发展，例如最近加密货币交易所FTX（包括其 旗下对冲基金Alameda Research LLC）、加密对冲基金Three Arrows、加密矿商Compute North和Core Scientific以及加密贷款机构Celsius Network、Voyager Digital和BlockFi。虽然我们没有接触到任何 最近申请破产的加密货币市场参与者，或已知经历了过度赎回、暂停赎回或客户的加密资产下落不明；我们没有任何 由于这些破产或过度赎回或暂停赎回而可能无法收回的重大或其他资产；A类普通股的价格可能仍无法免受近期这些投资者情绪的影响 更广泛的加密货币行业的发展，您可能会经历A类普通股价格的贬值。
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收益的使用
我们可能会发行和出售我们的普通股，总数为 不时通过或向销售代理商提供最高250，000，000美元的报价。由于没有要求最低发行金额作为完成本次发行的条件，因此实际的公开发行总额、佣金和 如果有，我们现在还不能确定。
如果 任何，为我们的增长计划提供资金（包括但不限于硬件采购、收购和开发数据中心站点和设施），以及用于营运资金和一般企业用途。
我们对本次发行所得净额的预期用途表示 我们目前的意图基于我们目前的计划和业务状况，这可能会随着我们的计划和业务状况的发展而改变。我们实际使用本次发行所得净额（如有）的金额和时间将有所不同 这取决于许多因素。因此，吾等无法准确预测将收取的任何净所得款项的所有特定用途或吾等将实际用于上述用途的金额。我们的董事会和 管理层保留广泛酌情权运用本次发行所得款项净额。
在使用本次发行所得之前，我们打算 将所得净额投资于各种资本保全工具，其中可能包括短期和长期计息工具、投资级证券以及 的直接或担保债务的全部或组合 美国政府我们无法预测投资的收益是否会产生良好的回报。
股利政策
吾等可不时就普通股宣派股息。 任何未来股息的宣派、支付和数额将由我们的董事会酌情决定，并将取决于（除其他外）经营结果、现金流和财务状况、运营和资本 要求及董事会认为相关的其他因素。本公司概不保证日后将派付股息，而倘派付股息，则概不保证任何该等股息之金额。
股息的分配也可能受到公司的限制 该法案允许仅从利润或公司股份溢价账户中的信用状况中分配股息，但在任何情况下，如果股息将导致公司无法 偿付其在紧接分派或股息支付日期后的日常业务过程中到期的债务。根据公司的公司章程，股息分配可由我们的 董事会，无需股东批准。见"证券说明“和”税务方面的考虑“以获取更多信息。
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稀释
如果您投资我们的普通股，您的权益将为 稀释至您在本次发行中支付的每股价格与本次发行后我们普通股的每股有形账面净值之间的差额。我们普通股的有形账面净值为 于2023年12月31日，本公司于2023年12月31日之股份约为312，500，000美元，或按111，966，634股已发行股份计算每股普通股约2. 79美元。每股有形账面净值等于我们的有形资产总额减去我们的总额 负债除以截至2023年12月31日的流通股总数。
在出售我们的普通股后， 总金额为250，000，000美元，假设发行价为每股8.00美元，我们于2024年3月15日在纳斯达克股票市场上的A类普通股的最后一次报告售价，并扣除估计佣金和 根据本公司应付的估计发行费用，本公司于2023年12月31日的经调整有形账面净值将为5.546亿美元，或每股普通股3.87美元。这意味着有形账面净值立即增加 本公司现有股东每股普通股1.08美元，而本次发售的新投资者每股普通股有形账面净值立即摊薄4.13美元。
下表说明了对每一个普通 的计算 份额基础。经调整的信息仅为说明性的，并将根据向公众发布的实际价格、出售普通股的实际数量以及在出售普通股时确定的其他发行条款进行调整 根据本招股说明书补充。经调整的资料假设，我们的所有普通股总额为250，000，000美元，按假设发行价每股普通股8.00美元（最后一次报告的销售）出售 2024年3月15日，我们在纳斯达克股票市场的普通股价格。本次发售中出售的普通股（如有）将不时以不同价格出售。
假设每股普通股公开发行价格
 ​ ​
 
 ​ ​
8.00
截至2023年12月31日的每股普通股有形账面净值
 ​ ​
2.79
 ​ ​
 
应占每股普通股有形账面净值增加 提供
 ​ ​
1.08
 ​ ​
 
此次发行
 ​ ​
 
 ​ ​
3.87
对参与发行的新投资者的每股摊薄
 ​ ​
 
 ​ ​
4.13
上述讨论和表格基于111，966，634普通 截至2023年12月31日已发行股份。截至2023年12月31日的已发行普通股数目不包括：
•
606，756股已购回但尚未注销的A类普通股；
•
5，436，049股A类普通股保留供未来根据我们的股份激励授予的奖励行使时发行 布局
上表不适用于任何 尚未行使的购股权、认股权证或任何受限制股份单位或受限制股份的归属。倘购股权或认股权证获行使或受限制股份单位或受限制股份归属，则可能进一步摊薄新投资者。
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配送计划
我们已与B.Riley Securities、Cantor、Needham、StockBlock、Roth及Rosenblatt订立销售协议，根据协议，吾等可不时透过B.Riley Securities、Cantor、Needham、StockBlock、Roth及Rosenblatt(各自为“销售代理”及统称为“销售代理”)，向B.Riley Securities、Cantor、Needham、StockBlock、Roth及Rosenblatt提供及出售A类普通股。根据本招股说明书补充文件及随附的招股说明书，本公司可发售及出售高达250,000,000美元的A类普通股。根据本招股说明书附录及随附的招股说明书，我们的A类普通股(如果有的话)的出售将通过证券法规则第415(A)(4)条所定义的被视为“按市场发售”的任何方法进行。
每当我们希望根据销售协议发行和出售A类普通股时，我们将通知销售代理将出售的A类普通股的数量、要求进行此类销售的时间段、对任何 任何一天将出售的A类普通股数量的任何限制以及不得低于的任何最低价格。吾等如此指示该销售代理后，除非该销售代理以书面拒绝接受该通知的条款，否则该销售代理已同意在商业上作出符合其正常交易及销售惯例的合理努力，以出售该等A类普通股，最高达该等条款所指定的金额。根据销售协议，我们没有义务出售任何A类普通股。根据销售协议，销售代理出售我们的A类普通股的义务受到我们必须满足的一些条件的制约。
我们与销售代理之间出售我们A类普通股的结算一般预计在出售日期后的第二个交易日进行。根据最近对交易法规则第15c6-1条的修订，在2024年5月28日或之后根据本招股说明书附录提供的任何证券的结算可以在第一个营业日进行，也就是任何出售以换取向吾等支付净收益之日之后的交易日。本招股说明书附录中预期的A类普通股的出售将通过存托信托公司的设施或吾等与销售代理商定的其他方式进行结算。不存在以代管、信托或类似安排接收资金的安排。
我们将向销售代理支付高达我们每次出售A类普通股所获得的总毛收入的3.0%的佣金。由于没有最低发行额作为完成此次发行的条件，因此目前无法确定向我们提供的实际公开发行额、佣金和收益总额(如果有)。除我方和销售代理另有约定外，除我方和销售代理另有约定外，我方将补偿销售代理在签署销售协议时支付的律师费和支出，金额不超过100,000美元，外加某些持续的律师费。我们估计，此次发售的总费用约为378,700美元，其中不包括根据销售协议条款应支付给销售代理的任何佣金或费用。剩余收益，在扣除任何其他交易费用后，将相当于我们在此次发行中出售我们的普通股的净收益。
销售代理将在根据销售协议出售普通股的每一天纳斯达克交易结束后，在切实可行的范围内尽快 向我们提供书面确认。每次确认将包括当日出售的普通股数量、此类出售的总收益以及向我们支付的 收益。
就代表本公司出售普通股而言，每名销售代理将被视为证券法所指的“承销商”，销售代理的补偿将被视为承销佣金或折扣。我们同意赔偿销售代理的某些责任，包括《证券法》规定的民事责任。我们还同意分担销售代理可能被要求就此类债务支付的款项。
根据销售协议发售吾等普通股将于(I)出售受销售协议规限的所有普通股及(Ii)销售协议所允许的销售协议终止时终止。
本销售协议的主要条款摘要 并不是其条款和条件的完整陈述。销售协议的副本作为注册说明书的证物提交，招股说明书附录是其中的一部分。
销售代理及其各自的关联公司过去和将来可能为我们及其关联公司提供各种投资银行、商业银行、金融咨询和其他金融服务，为此
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他们已经收到或将来可能收到常规费用的服务。具体地说，吾等与B.Riley Securities的联属公司B.Riley Trust Capital II，LLC订立了日期为2023年8月8日的若干普通股购买协议，根据该协议，吾等有权向B.Riley 主体资本II，LLC出售最多150,000,000美元A类普通股。在交易所法案规定的范围内，在本招股说明书附录项下进行发售期间，任何销售代理均不会参与任何涉及本公司普通股的做市活动 。
招股说明书副刊和所附的招股说明书可以在每个销售代理维护的网站上 电子格式提供，每个销售代理可以电子方式分发招股说明书副刊和随附的招股说明书。B.Riley Securities，Inc.的地址是纽约公园大道299号21楼，NY 10171。康托·菲茨杰拉德公司的地址是纽约东59街110号，6楼，NY 10022。Needham&Company，LLC的地址是纽约公园大道250号10楼，邮编：10177。斯托克布洛克证券有限责任公司的地址是列克星敦大道600号，32楼，New York 10022。罗斯资本合伙公司的地址是加利福尼亚州纽波特海滩92660号圣克莱门特大道888号Suite400。罗森布拉特证券公司的地址是40 Wall Street，New York，NY 10005。
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税务方面的考虑
美国联邦所得税的考虑因素
以下是对一般适用于“美国持有者”(定义如下)收购、拥有和处置普通股的某些重要的美国联邦所得税考虑事项的讨论。本讨论仅适用于由美国持有者持有的普通股，作为《守则》第(1221)节所指的“资本资产”(一般指为投资而持有的财产)。本讨论并不针对美国持有人的特殊情况描述可能与美国持有人相关的所有美国联邦所得税考虑因素，也不涉及任何州、地方或非美国税收考虑因素、任何非所得税(如赠与税或遗产税)考虑因素、替代性最低税、守则第451(B) 节下的特殊税务会计规则、净投资收入的联邦医疗保险缴费税、或受特殊税收规则约束的可能与美国持有者相关的任何税收后果，包括但不限于：
•
银行或其他金融机构；
•
保险公司；
•
共同基金；
•
养老金或退休计划；
•
S公司；
•
证券或货币经纪或交易商；
•
选择按市值计价的证券交易员；
•
受监管的投资公司；
•
房地产投资信托基金；
•
信托或财产；
•
免税组织(包括私人基金会)；
•
持有普通股作为"跨接"、"对冲"、"转换"、"合成证券"、"推定出售"的一部分的人， 或为美国联邦所得税目的的其他综合交易；
•
具有美元以外的功能货币的人员；
•
某些美国侨民或前美国长期居民；
•
(直接、间接或建设性地)拥有我们5%或以上股份的人；
•
因行使员工股票期权或其他补偿而获得普通股的人；
•
合伙企业或其他实体或安排，被视为美国联邦所得税目的的转嫁实体，以及 这些实体的投资者；
•
第957条（a）款所指的“外国控制公司”；
•
第1297（a）条所指的"被动外国投资公司"；以及
•
积累收益以逃避美国联邦所得税的公司。
如果合伙企业（包括被视为 （就美国联邦所得税目的而言）持有普通股，该合伙企业中合伙人的税务待遇一般取决于合伙人的地位以及合伙企业和合伙人的活动。合作伙伴关系 持有普通股者应就其特定情况下的税务后果咨询其税务顾问。
本讨论基于《守则》，美国财政部 根据该条例颁布的规章、行政裁决和司法决定，所有这些都是现行有效的，所有这些都可能发生变化或不同的解释，可能具有追溯效力。任何此类变更或差异 解释可能会改变本文所述的税务后果。此外，无法保证美国国税局（“IRS”）不会质疑本文所述的税务考虑，且法院不会支持 这样的挑战。
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在本讨论中，"美国持有人"是指 普通股的实益拥有人，即为美国联邦所得税目的：
•
是美国公民或美国居民的个人；
•
在或 创建或组织的公司（包括为美国联邦所得税目的被视为公司的实体） 根据美国、其任何州或哥伦比亚特区的法律；
•
其收入应缴纳美国联邦所得税的遗产，无论其来源如何；或
•
（i）如果美国境内的法院能够对信托的管理行使主要监督，则信托 以及本法典第7701（a）（30）条所指的一个或多个"美国人"有权控制信托的所有实质性决定，或（B）根据适用的美国财政部实际上具有有效选择 被视为美国人。
本讨论仅适用于一般性信息问题， 不是税务建议。美国股东应就收购、拥有及处置普通股份的税务后果咨询其税务顾问。
普通股的分配
但须遵守下文"——被动外商投资公司规则，"普通股的分派一般将作为美国联邦所得税的股息征税，但以我们的当期或累计支付的数额为限 根据美国联邦所得税原则确定的收入和利润。超过我们当前和累计收益和利润的此类分配将构成资本回报，该资本回报将用于减少（但不 低于零）适用的美国持有人在其普通股中的调整后税基。任何剩余部分将被视为出售或其他应纳税处置普通股所实现的收益，并将按下文所述处理 “出售或其他应纳税的普通股”。任何此类分配的金额将包括我们（或其他适用的预扣税代理人）就任何非美国税款而要求预扣税的任何金额。任何此类 被视为股息的金额将被视为外国来源股息收入。美国公司持有人收到的任何此类股息通常不符合美国公司在 从其他美国公司收到的股息。对于非公司美国持有人，任何此类股息通常仅在以下情况下才按当前优惠的长期资本利得税率征税：（i）普通股易于 可在美国成熟的证券市场上交易，或者我们有资格享受与美国签订的适用税务条约规定的利益，（ii）我们当时不被视为PFIC， 股息已支付或在上一年度支付，及（iii）符合一定的持有期限和其他要求。以美元以外的货币支付的任何此类股息通常为通过参考计算的美元金额 实际或推定收到之日的汇率，不论该笔款项是否实际上已兑换成美元。如果股息为 ，则美国持有人可能会有外币收益或损失 在实际收到或推定收到之日后兑换成美元。
如上所述，在适用限制的前提下，征税 美国以外的司法管辖区可以对普通股的分配进行预扣税，并且美国持有人可能有资格享受降低的预扣税率，但前提是，在适用的税务条约与适用的税务条约之间 美国和/或有资格获得外国税收抵免，以应对美国持有人的美国联邦所得税负债。最近发布的美国财政部法规，适用于 自2021年12月28日或之后开始的应税年度，在某些情况下可能会禁止美国持有人就某些根据适用税务条约不可抵免的外国税收申请外国税收抵免。代替 申请外国税收抵免的美国持有人可在美国持有人的选择下在计算该美国持有人的应纳税收入时扣除外国税款，但须遵守美国税法的一般适用限制。选择扣除外国人 代替申请外国税收抵免的税款适用于在作出该项选择的课税年度内已缴付或应计的所有外国税款。外国税收抵免规则复杂，美国持有人应咨询其税务顾问 关于这些规则的适用，包括外国税收在其特定情况下的信誉。
普通商品的销售或其他应纳税处置 股份
根据下面"—被动外国 "中讨论的PFIC规则 根据《投资公司规则》，“在出售或其他应纳税处置普通股时，美国持有人通常将确认收益或亏损的金额为
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（i）（A）现金数额与 之间的差额（如果有的话） (B)在该等出售或处置中收到的任何其他财产的公允市值，以及（ii）美国持有人对普通股的调整税基。任何此类收益或损失通常为资本收益或损失，且将是长期的 如果美国持有人持有该等普通股的期限超过一年，则资本收益或损失。美国非公司持有人确认的长期资本利得一般将按目前优惠的长期资本利得税率征税。 资本损失的扣除受到限制。就外国税收抵免而言，任何该等收益或亏损一般将被视为美国来源收益或亏损。
如果美国持有人在出售时收到的对价，或 倘普通股的其他应课税处置并非以结雅支付，则变现金额将为该等付款的结雅价值，并参考该等出售或处置当日的有效汇率计算。美国 持有人可能会有外汇收益或损失，其范围为（i）在出售或处置当日的该等付款的美元价值与（ii） 计算的该等付款的美元价值之间的差额（如有）。 指结算日有效的汇率。
美国持有人应咨询其税务顾问有关税务 出售或其他应课税处置普通股的后果，包括美国以外的征税管辖区在其特定情况下对该出售或处置征收的外国税收的可信性。
被动型外国投资公司规则
美国持有人的美国联邦所得税待遇可能是 如果我们在美国联邦所得税方面被视为PFIC，则与上述情况有重大不同。一般而言，非美国公司为美国联邦所得税目的的任何应税年度的PFIC，其中（i）50%或以上 其资产的平均价值（通常根据加权季度平均值确定）包括产生被动收入的资产，或（ii）其总收入的75%或以上由被动收入构成。 收入被动收入通常包括股息、利息、特许权使用费、租金、投资收益、不产生任何收入的物业销售净收益以及商品销售净收益（受某些限制 例外情况，例如在积极进行贸易或业务中获得的某些收入的例外情况）。现金和现金等价物是，加密货币余额可能是被动资产。商誉的价值通常被视为 根据商誉归属活动产生的收入的性质确定主动或被动资产。就PFIC规则而言，直接或间接拥有价值至少25%的非美国公司 另一个法团的股票被视为好像它持有它在另一个法团的资产中的比例份额，并直接收取它在另一个法团的收入中的比例份额。
根据公司对其收入、资产、活动的分析， 根据本公司的财务状况和市值，本公司认为其于截至2023年12月31日的应课税年度并非PFIC。但是，公司在任何纳税年度的PFIC状态是一个实际的年度决定，只能在年底后进行 该年度，并将取决于公司收入和资产的组成及其不时的资产价值（包括其商誉的价值，该价值可在很大程度上参考 A类普通股不时变动，可能会波动）。此外，倘本公司的市值于任何应课税年度大幅下跌，则本公司于该年度成为私人金融公司的风险将增加。此外，无论 公司的收入和资产（包括商誉）在多大程度上将被定性为主动或被动，这取决于各种不确定因素，包括公司的未来业务计划和应用 有不同解释的法律。例如，没有权威机构直接解决公司收入的某些项目的适当处理，例如来自加密货币自挖矿、哈希率共享或 根据PFIC规则，本公司将这些收入项目视为活跃的，但这种处理方式并不确定。此外，公司的某些业务活动产生被动收入，尽管 由于该等收入目前数额较小，如果本公司从该等业务活动赚取的收入比例在未来的纳税年度增加，本公司成为PFIC的风险将增加。因此，不能有 本公司保证本公司在当前或未来任何应税年度不会成为PFIC，且本公司的美国律师对本公司在任何应税年度的PFIC地位不发表意见。
虽然PFIC身份通常每年确定一次，但如果 在美国持有人持有其普通股的期间内，被确定为任何应课税年度（或部分）的PFIC，且该美国持有人未进行按市值计价选择或合格选择基金 （“优质教育基金”）选举，或为本讨论目的统称为“私人金融机构选举”，就我们在第一个课税年度
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被视为PFIC，且美国持有人持有（或被视为持有） 普通股，或美国持有人不以其他方式作出清除选择，如下所述，美国持有人通常将遵守关于（i）美国持有人在出售中确认的任何收益或 其普通股的其他应课税处置，以及（ii）向美国持有人作出的任何"超额分配"（一般而言，在美国持有人的应课税年度内，向美国持有人作出的任何分配大于平均值的125% 美国持有人在美国持有人之前三个应课税年度或美国持有人持有其普通股的期间（如较短者）收到的年度分派）。
根据这些规则：
•
美国持有人的收益或超额分配将在美国持有人的持有期内按比例分配，在其普通 股份；
•
分配给美国持有人应纳税年度的金额，美国持有人在该年度确认收益或收到超出部分 在我们被视为PFIC的第一个应课税年度的第一天之前，美国持有人持有期间的任何期间，将作为普通收入征税；
•
分配给美国持有人的其他应纳税年度（或其部分）的金额，并包含在美国持有人的 持有期将按该年度有效且适用于美国持有人的最高税率征税；及
•
美国将征收一项与一般适用于少缴税款的利息相等的额外税。 就美国持有人的每个其他应课税年度应占的税项向持有人支付。
PFIC选举
如果我们被视为PFIC，普通股构成 如果美国持有人在其持有的第一个纳税年度对其普通股进行按市值计价选择，则美国持有人可以避免上述不利的PFIC税务后果（或 被视为持有）普通股及其后各应课税年度。该美国持有人通常将其每一应纳税年度的普通股在年末的公允市值超出部分（如有）作为普通收入。 于年内，其普通股之经调整税项基准。美国持有人还将就其普通股调整后的税基超出其普通股公平市值的部分（如有）确认普通亏损 于应课税年度结束时的股份（但仅限于先前因按市价计算选择而计入的收入净额）。美国持有人在其普通股中的调整后税基将进行调整，以反映 任何该等收入或亏损金额，以及出售或其他应课税处置其普通股所确认的任何进一步收益将被视为普通收入。
按市价计价选择仅适用于"适销 股票"，通常指在美国证券交易委员会注册的国家证券交易所（包括纳斯达克（普通股目前在纳斯达克上市）或外汇交易所定期交易的股票 美国国税局确定的市场有足够的规则，以确保市场价格代表合法和合理的公平市场价值。因此，该选择一般不适用于我们的任何非美国子公司，除非股份 这些子公司本身就是"可销售的股票"。因此，美国持有人可能会继续受到上文讨论的与任何较低级别PFIC相关的不利PFIC税务后果，如下所述，尽管其 就普通股而言，按市价计值选择。
如果进行，则按市价计值选择将对 （b）在作出选择的应课税年度及其后所有应课税年度，除非普通股不再符合PFIC规则的目的，或美国国税局同意撤销选择。美国持有人 应咨询其税务顾问，以了解在其特定情况下就普通股采用按市价计值选择的可行性和税务后果。
如果我们是一个PFIC和一个美国，将适用的税收后果。 持有人作出有效的优质教育基金选择，亦会有别于上述的私人金融机构税务不利后果。然而，为了遵守QEF选举的要求，美国持有人通常必须收到PFIC年度信息 我们的声明。如果我们被确定为任何应课税年度的私人金融机构，我们目前不打算提供美国持有人进行或维持优质教育基金选举所需的资料。因此，美国持有人应假设QEF 本公司将不会就普通股作出选择。
S-21

目录

如果我们被视为PFIC，且美国持有人失败或被 由于未能及时进行前期的PFIC选举，美国持有人可能会寻求进行清除性选举，以清除其普通股的PFIC污点。在清除选举中，美国持有人将被视为已出售其普通 按其公平市价计算的股份及就该视为出售确认的任何收益将被视为超额分派，如上所述。由于清洗选举，美国持有人将拥有新的调整后税基和持有 仅为PFIC规则的目的。
相关的PFIC规则
如果我们被视为PFIC，并且在任何时候有一家非美国子公司被视为PFIC，美国股东通常将被视为拥有该较低级别PFIC的一定比例的股份，并且如果 我们从此类较低级别的PFIC获得分销或出售或以其他方式处置我们在该较低级别的PFIC的全部或部分权益，则通常可能产生上述递延税费和利息费用的责任。否则，美国持有者被视为已出售或以其他方式处置了此类较低级别的PFIC的权益。美国 持有者应就较低级别的PFIC规则在其特定情况下的应用咨询其税务顾问。
在任何课税年度拥有(或被视为拥有)PFIC股份的美国持有者可能必须提交美国国税局表格8621(无论是否进行了QEF选举或按市值计价选举)，并提供美国财政部可能要求的其他信息。如果需要，如果不这样做，将延长适用于该美国持有人的诉讼时效，直到向美国国税局提供此类所需信息并可能导致处罚。
PFIC规则非常复杂，美国持有者应就此类规则在其特定情况下的应用咨询他们的税务顾问。
信息报告和备份扣缴
在 美国或通过某些美国—相关金融中介机构须遵守信息报告，并可能须遵守后备预扣税，除非（i）美国持有人是公司或其他豁免收件人，或（ii） 美国持有人提供正确的纳税人识别号码，并证明其不受备份预扣税的限制。
后备预扣税不是附加税。任何 向美国持有人付款的后备预扣税将被允许作为美国持有人的美国联邦所得税债务的抵免，并可使美国持有人有权获得退款，前提是所需信息及时提供 给国税局
美国持有者应就信息申报要求和备用预扣规则在其特定情况下的应用咨询其税务顾问。
本讨论仅供一般信息参考，并非税务建议。美国持股人应就收购、拥有和处置普通股的美国联邦、州、地方和非美国所得税和非所得税后果咨询他们的税务顾问，包括在他们的特定情况下任何潜在的法律变化的影响。
开曼群岛税收方面的考虑
以下摘要包含对收购、拥有和处置普通股的某些开曼群岛所得税后果的描述，但并不旨在全面描述可能与购买普通股的决定相关的所有税务考虑因素。本摘要以开曼群岛截至本摘要日期之税法及法规为依据，该等法律或法规可能会有所更改。
潜在投资者应咨询其专业顾问 ，了解根据其国籍、住所或住所所在国家的法律购买、持有或出售任何股票可能产生的税收后果。
以下是关于投资A类普通股的某些开曼群岛所得税后果的讨论。本讨论是对现行法律的一般性总结，可能会有前瞻性和追溯性的变化。本报告并非作为税务建议，不会考虑任何投资者的特殊情况，亦不会考虑开曼群岛法律所规定以外的税务后果。
S-22

目录

根据开曼群岛现行法律：
与我们证券有关的股息和资本的支付将不受开曼群岛的征税，向任何A类普通股持有人支付利息和本金或股息或资本将不需要预扣，出售A类普通股的收益也不需要缴纳开曼群岛所得税或公司税。开曼群岛目前没有所得税、公司税或资本利得税，也没有遗产税、遗产税或赠与税。
除适用于在开曼群岛签立或签立后在开曼群岛管辖范围内的票据所适用的印花税外，发行吾等证券或与吾等证券有关的转让文书无需缴纳印花税 。
开曼群岛目前不根据利润、收入、收益或增值向个人或公司征税，也不征收遗产税或遗产税。开曼群岛政府并无向本公司征收任何其他可能对本公司构成重大影响的税项，但若干印花税除外，该等印花税可能不时适用于在开曼群岛签立或纳入开曼群岛司法管辖区的若干文书。
S-23

目录

法律事务
Bitdeer由Cooley LLP代理，New York，New York， 有关美国联邦证券及纽约州法律的若干法律事宜。普通股的有效性已由Ogier传递。代理商由Duane Morris LLP代理，处理此事件 祭.
专家
Bitdeer Technologies的合并财务报表 控股公司及其附属公司于2021年12月31日及2022年12月31日及截至2022年12月31日止三年各年，如本招股说明书补充文件及注册表其他部分所述 根据独立注册公共会计师事务所MaloneBailey，LLP的报告，鉴于其作为会计和审计专家的权威。MaloneBailey，LLP的当前地址是里士满大道10370号， 德克萨斯州休斯顿77042
Blue Safari Group Acquisition Corp.的财务报表为 2021年12月31日及2022年12月31日，以及截至2022年12月31日止年度及2021年2月23日（成立）至2021年12月31日期间，以引用方式纳入本招股章程补充文件及注册其他地方 一份报表已由独立注册会计师事务所Marcum LLP审计，如其报告所述（其中包含一个解释性段落，对Blue Safari Group的能力存在重大疑问 收购公司继续作为一家持续经营企业），并依据该公司作为会计和审计专家的授权所提供的报告以引用方式并入本公司。
费用
以下是与 的归档相关的估计费用 本招股说明书是本招股章程的一部分，所有这些费用将由我们支付。此外，我们预计未来将因根据本条款发行证券而产生额外费用 招股说明书任何该等额外开支将在招股说明书增补件中披露。
 
 ​ ​
金额
美国证券交易委员会注册费
 ​ ​
—
FINRA备案费用
 ​ ​
—
会计费用和费用
 ​ ​
美元​115,000
律师费及开支
 ​ ​
10万美元
财务印刷费和杂项费用
 ​ ​
美元15,000
总计
​ ​
23万美元
民事责任的可执行性
我们是根据开曼群岛法律注册成立的 有限责任公司。我们在开曼群岛注册成立，以利用与成为开曼群岛获豁免公司相关的若干利益，例如：
•
政治和经济稳定；
•
有效的司法系统；
•
税收中立性；
•
没有外汇管制或货币限制；以及
•
提供专业和支持服务。
但是，在 开曼群岛.这些缺点包括但不限于：
•
开曼群岛的证券法体系与美国和这些证券法相比欠发达 与美国相比，为投资者提供的保护明显较少；以及
•
开曼群岛的公司可能没有资格在美国联邦法院提起诉讼。
S-24

目录

我们的组成文件不包含要求仲裁我们、我们的高级管理人员、董事和股东之间的纠纷，包括根据美国证券法产生的纠纷的条款。
我们任命了Cocency Global Inc.位于东42街122号 地址：Street，18th Floor，New York，NY 10168，作为我们的代理人，在根据美国证券法对我们提起的任何诉讼中，可能会向其送达法律程序。
我们的某些董事是 的国民或居民 美国以外的司法管辖区，其大部分资产位于美国境外。因此，股东可能难以在美国境内对这些个人实施法律程序送达，或 在美国对我们或这些个人提起诉讼，或强制执行在美国法院获得的针对我们或他们的判决，包括基于美国证券法民事责任条款的判决 美国或美国任何州。
我们的开曼群岛法律顾问Ogier建议我们， 开曼群岛法院是否会（i）承认或强制执行美国法院基于美国证券法的某些民事责任条款作出的判决，以及（ii）受理 根据美国联邦证券法或美国任何州证券法，在开曼群岛针对我们或我们的董事或高级职员提起的原始诉讼。
开曼群岛没有法定执行 在美国获得的判决，尽管开曼群岛法院在某些情况下将承认并执行外国判决，而无需对所裁定的事项进行任何复审或重新诉讼，条件是： 判断：
(a)
是由具有管辖权的外国法院发出的；
(b)
对判定债务人施加法律责任，以支付已作出判决的算定款项；
(c)
是最终的;
(d)
与税款、罚款或罚金无关；
(e)
并非以欺诈手段取得；及
(f)
该条的执行并不违反自然正义或开曼群岛的公共政策。
在符合上述限制的情况下，开曼群岛法院在适当情况下可在开曼群岛执行其他种类的最终外国判决，如宣告令、履行合同令和禁令。
在那里您可以找到更多信息
我们已根据证券法以表格F-3向美国证券交易委员会提交了《搁置注册说明书》 (包括对注册说明书的修订和证物)。本招股说明书附录是注册说明书的一部分，并不包含注册说明书中包含的所有信息。关于我们和我们的证券的更多信息，您应该参考注册声明和我们的展品。
我们必须遵守Exchange的信息要求 适用于外国私人发行人的法律。因此，我们将被要求向SEC提交或提供报告和其他信息，包括表格20—F的年度报告和表格6—K的报告。SEC维护了一个互联网网站， 包含有关像我们这样的发行人的报告和其他信息，以电子方式提交给SEC。该网站的地址是 Www.sec.gov.
作为一家外国私人发行人，我们根据《交易法》 豁免遵守规定委托书的提供和内容的规则，我们的高级管理人员、董事和主要股东在购买和出售我们的A类普通股时，也不受交易法第(16)节所载的报告和短期周转利润追回条款的约束。此外，根据交易法，我们将不会像根据交易法注册证券的美国公司那样频繁或及时地向美国证券交易委员会提交定期报告和财务报表。
S-25

目录

通过引用而并入的信息
本注册声明引用了重要内容 本文件未包含或随本文件一起交付的有关公司的信息。以引用方式纳入的信息被视为本招股说明书补充文件的一部分，SEC允许我们"以引用方式纳入" 我们向其存档的信息，这意味着我们可以通过向您介绍这些文件而向您披露重要信息，而不必重复本招股章程补充文件中的信息。任何文档中包含的任何语句 在本招股章程补充文件或任何随附声明的范围内， 招股说明书或任何其他随后提交的文件（也以引用方式并入本文）修改或取代该声明。任何这样修改或取代的声明不得被视为，除非如此 修改或取代，构成本招股章程补充部分。我们通过引用纳入：
•
我们于2023年4月28日向SEC提交的截至2022年12月31日的财年20—F表格年度报告；
•
我们于2023年5月8日、2023年5月9日、2023年5月15日、2023年6月7日、2023年6月15日、2023年6月16日、2023年6月20日、2023年7月10日、2023年8月9日、2023年8月11日、2023年8月22日、2023年9月7日、2023年9月20日、2023年10月10日、2023年10月13日、2023年10月19日、 2023年10月30日、2023年11月7日、2023年11月14日、2023年12月7日、2024年1月8日、2024年1月29日、2024年2月6日、2024年3月5日(两次申请)和2024年3月7日；和
•
我们于2023年4月12日向美国证券交易委员会提交的Form 8-A注册表中包含的对我们普通股的描述，以及为更新该描述而提交的任何修订或报告。
所有随后提交表格20—F、表格40—F或表格10—K的年度报告 在 本招股章程增补本注册说明书终止或届满前，本招股章程增补本注册说明书的一部分。我们可能会通过引用的方式纳入表格6—K中的任何报告，我们 向SEC提供我们在注册备案后以该表格或任何适用的招股说明书补充文件中明确标识的内容，以引用方式纳入本招股说明书补充文件或该招股说明书补充文件（i） 本招股说明书补充文件构成其一部分且在该登记声明生效之前及（ii）在本招股说明书补充文件日期之后且在根据本 招股说明书补充。
我们向SEC提交的文件，包括表格20—F的年度报告 以及目前关于6—K表格的报告以及这些报告的修订，可在SEC网站上以电子方式查阅， Www.sec.gov.本招股说明书中引用的所有文件的副本 补充文件（这些文件的附件除外，除非这些附件以引用的方式特别纳入本招股章程补充文件）将免费提供给收到 本招股章程补充应该人士向下列人士提出的书面或口头要求：
比特迪尔科技集团
Kallang大道08号
Aperia Tower 1，#09-03/04
新加坡339509
电话：+65 62828220
关注：投资者关系
您应仅依赖我们通过 本招股说明书增补本。
S-26

目录

比特迪尔科技集团
最高250,000,000美元
A类普通股
招股说明书副刊
B.莱利证券
 ​ ​
康托尔
 ​ ​
李约瑟公司
StockBlock
 ​ ​
罗斯
 ​ ​
罗森布拉特
   , 2024

目录

第II部
招股说明书不需要的资料
第八项。
对董事和高级职员的赔偿。
开曼群岛法律并不限制公司的 公司章程大纲和章程可规定对高级管理人员和董事的赔偿，除非开曼群岛法院认为任何此类规定违反公共政策，例如： 对民事欺诈或犯罪后果的赔偿。
我们目前有效的公司备忘录和章程 规定我们应就由董事和高级管理人员（每一名管理人员）所招致或承受的所有诉讼、诉讼、费用、收费、开支、损失、损害或责任向该等管理人员提供赔偿，但 由于该人本身的不诚实、故意违约或欺诈行为，或在执行或履行其职责、权力时（包括由于任何判断错误而导致）， 授权或酌情决定权，包括在不影响前述一般性的情况下，该仲裁人在为任何民事诉讼辩护（无论成功与否）时所招致的任何费用、开支、损失或负债 在开曼群岛或其他地方的任何法庭上就本公司或其事务提出诉讼。
我们已与我们的每个 与完成业务合并有关的董事和执行人员。根据这些协议，我们同意就董事和执行官在 与因身为本公司董事或高级职员而提出的申索有关。
第九项。
展品和财务报表明细表。
(a)
陈列品
请参阅《展品索引》。
作为本注册声明附件的协议 包含适用协议各方的声明和保证。这些陈述和保证仅为适用协议的其他各方的利益而作出，并且（i）并非旨在 被视为对事实的明确陈述，但如果这些陈述被证明是不准确的，; (Ii)可能因与适用协议的谈判有关而向另一方作出的披露而在该协议中受到限制; (3)可适用不同于适用证券法规定的“实质性”的合同标准 ; 及(Iv)只在适用协议的日期或该协议所指明的其他一个或多个日期作出。
我们承认，尽管包含上述警示性声明，但我们有责任考虑是否需要额外具体披露有关重大合同条款的重大信息，以使本注册声明中的声明不具误导性。
(b)
财务报表明细表
由于附表中规定的信息不适用或显示在合并财务报表或其附注中，附表被省略。
第10项。
承诺。
以下签署的注册人特此承诺：
(a)
在提出要约或销售的任何期间，提交本登记声明的生效后修正案 ：
(1)
包括证券法第10(A)(3)节要求的任何招股说明书；
(2)
在招股说明书中反映在本注册说明书生效日期(或本注册说明书生效后的最新修订)之后发生的、个别地或总体上代表注册说明书所载信息发生根本变化的任何事实或事件。尽管有上述规定，发行证券数量的任何增加或减少(如果合计
II-1

目录

发行的证券的美元价值不得超过登记的金额) 如果与估计最高发售范围的低端或高端的任何偏离，可通过根据规则第424(B)条向美国证券交易委员会提交的招股说明书的形式反映，前提是成交量和价格的变化总和不超过有效登记说明书“注册费的计算”表中规定的最高发行总价的20%；以及
(3)
将以前未在登记声明中披露的与分配计划有关的任何重大信息或对此类信息的任何重大更改列入登记声明；
然而，前提是，本条第(A)(1)、(A)(2)和(A)(3)段不适用，如果登记声明采用S-3表格或F-3表格，且登记人根据1934年《证券交易法》第13或15(D)节向证券交易委员会提交或提交的报告 包含这些段落要求包括在生效后修正案中的信息，并将这些报告通过引用并入登记声明中，或包含在根据第424(B)条提交的招股说明书中。
(b)
就确定1933年《证券法》下的任何责任而言，每一项生效后的修正案应被视为与其中所提供的证券有关的新的登记声明，而当时该等证券的发售应被视为其最初的真诚发售。
(c)
通过生效后的修订，将终止发行时仍未售出的任何已登记证券从登记中删除。
(d)
提交注册声明生效后的修订，以纳入 第8.A项要求的任何财务报表 表格20—F在任何延迟发售开始或整个连续发售。无需提供《证券法》第10（a）（3）条要求的财务报表和信息，条件是注册人 通过生效后的修订，在招股说明书中包括根据本款第（4）款要求的财务报表和其他必要信息，以确保招股说明书中所有其他信息至少 该等财务报表的日期。尽管有上述规定，关于表格F—3上的注册声明，无需提交生效后的修正案以包括财务报表和所需信息 根据《证券法》第10（a）（3）条或表格20—F第8.A项，如果此类财务报表和信息包含在注册人根据第13条向委员会提交或提供的定期报告中，或 《交易法》第15（d）节，以引用方式纳入F—3表格。
(e)
为了确定根据证券法对任何购买者的责任：
(1)
注册人根据规则424（b）（3）提交的每份招股说明书应被视为注册声明的一部分 自提交的招股说明书被视为注册说明书的一部分并包括在注册说明书中之日起；及
(2)
根据第424(B)(2)、(B)(5)或(B)(7)条规定须提交的每份招股说明书，作为与根据第415(A)(1)(I)、(Vii)、(Vii)、或(X)为提供《证券法》第10(A)节所要求的信息，自招股说明书首次使用之日起，或招股说明书中所述的首次公开出售证券合同生效之日起，应被视为注册说明书的一部分并包括在 注册说明书中。根据规则第430B条的规定，为了发行人和在该日期为承销商的任何人的责任，该日期应被视为招股说明书中与证券登记声明有关的登记声明的新的生效日期，届时发行该证券应被视为其首次真诚发售。但在登记说明书或招股说明书中作出的任何声明，或在登记说明书或招股说明书中以引用方式并入或被视为并入登记说明书或招股说明书的文件中作出的任何声明，对于销售合同时间在该生效日期之前的购买者，取代或修改登记说明书或招股说明书中的任何陈述，而该陈述是登记说明书的一部分或在紧接该生效日期之前在任何此类文件中所作的陈述 ；和
II-2

目录

(f)
为了确定《证券法》下的注册人对初始 发行证券时，以下签署的注册人承诺，在以下签署的注册人根据本注册声明进行的证券的一次发行中，无论用于销售 如果通过以下任何通信方式向买方提供或出售证券，则以下签名的注册人将是买方的卖方，并将被视为要约或出售 该等证券向该购买者：
(1)
以下签署的注册人的任何初步招股说明书或招股说明书，与根据 第424章
(2)
由或代表下述签署的注册人编制或使用的任何与发行有关的免费书面招股说明书，或 以下签名的注册人所指的；
(3)
任何其他与发行有关的免费撰写招股说明书中包含有关 以下签署的注册人或其由以下签署的注册人或代表以下签署的注册人提供的证券；以及
(4)
以下签署的注册人向购买人发出的要约中的要约的任何其他通信。
(g)
为了确定《证券法》下的任何责任，每次提交注册人的年度报告 根据《交易法》第13（a）条或第15（d）条（以及（如适用）根据《交易法》第15（d）条提交的员工福利计划年度报告），该文件以引用的方式纳入 登记声明书应被视为与其中所发售的证券有关的新登记声明书，而该等证券的发售应被视为首次善意发售。
(h)
对于根据证券法产生的责任的赔偿可能根据前述条款允许注册人的董事、高级管理人员和 控制人，注册人已被告知，美国证券交易委员会认为这种赔偿违反证券法 表达的公共政策，因此无法执行。如果登记人的董事、高级职员或控制人就与正在登记的证券相关的此类责任(登记人支付因成功抗辩任何诉讼、诉讼或诉讼而招致或支付的费用除外)提出赔偿要求，则除非注册人的律师认为此事已通过控制先例解决，否则登记人将提出赔偿要求。向具有适当管辖权的法院提交是否违反《证券法》所表达的公共政策的问题，并将受此类问题的最终裁决管辖。
(i)
以下签署的登记人承诺提交申请，以确定受托人是否有资格按照美国证券交易委员会根据该法第305(B)(2)条规定的规则和规定，根据《信托契约法》(下称《信托契约法》)第310节(A)项行事。
II-3

目录

展品索引
 
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 ​ ​
以引用方式成立为法团
证物编号：
 ​ ​
文件说明
 ​ ​
表格：
 ​ ​
文件编号
 ​ ​
不表现出
​ ​
提交日期
1.2**†
 ​ ​
在Bitdeer之间于2024年3月18日签订的市场发行销售协议中 科技集团B.莱利证券公司，Cantor Fitzgerald & Co.，Needham & Company，LLC，StockBlock Securities LLC，Roth Capital Partners，LLC和Rosenblatt Securities Inc.
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
2.1*†
 ​ ​
修订和重申的合并协议和计划，日期为12月15日， 2021年，本公司、Bitdeer、Blue Safari Merge Limited、Blue Safari Merge II Limited、Bitdeer Merge Limited、BBGA及Blue Safari Mini Corp.
 ​ ​
F-4
 ​ ​
333-270345
 ​ ​
2.1
 ​ ​
2023年3月23日
2.2*†
 ​ ​
修订和重述的协议和合并计划的第一次修正案，日期为 2022年5月30日，由本公司，Bitdeer，Blue Safari Merge Limited，Blue Safari Merge II Limited，Bitdeer Merge Limited，BSDA和Blue Safari Mini Corp.
 ​ ​
F-4
 ​ ​
333-270345
 ​ ​
2.2
 ​ ​
2023年3月23日
2.3*†
 ​ ​
修订和重申的合并协议和计划的第二次修正案，日期为 于2022年12月2日，由本公司、Bitdeer、Blue Safari Merge Limited、Blue Safari Merge II Limited、Bitdeer Merge Limited、BBGA和Blue Safari Mini Corp.
 ​ ​
F-4
 ​ ​
333-270345
 ​ ​
2.3
 ​ ​
2023年3月23日
2.4*
 ​ ​
修订和重申的合并协议和计划的第三次修正案，日期为 2023年3月7日，由本公司，Bitdeer，Blue Safari Merge Limited，Blue Safari Merge II Limited，Bitdeer Merge Limited，BBGA和Blue Safari Mini Corp.
 ​ ​
F-4
 ​ ​
333-270345
 ​ ​
2.4
 ​ ​
2023年3月23日
3.1*
 ​ ​
修订和重述的公司章程大纲和章程， 2023年4月13日生效
 ​ ​
20-F
 ​ ​
001-41687
 ​ ​
1.1
 ​ ​
2023年4月19日
4.1*
 ​ ​
公司普通股证书样本
 ​ ​
F-4
 ​ ​
333-270345
 ​ ​
4.1
 ​ ​
2023年3月23日
4.2*†
 ​ ​
普通股购买协议，日期为2023年8月8日，由 Bitdeer Technologies Group和B. Riley Principal Capital II，LLC
 ​ ​
6-K
 ​ ​
001-41687
 ​ ​
10.1
 ​ ​
2023年8月9日
4.3*
 ​ ​
注册权协议，日期为2023年8月8日，由 Bitdeer Technologies Group和B. Riley Principal Capital II，LLC
 ​ ​
6-K
 ​ ​
001-41687
 ​ ​
10.2
 ​ ​
2023年8月9日
4.4**
 ​ ​
契约形式
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
4.5**
 ​ ​
普通股认股权证协议格式
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
4.6**
 ​ ​
债务证券权证协议的格式
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
5.1**
 ​ ​
Ogier关于拟发行A类普通股有效性的意见
​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
5.2**
 ​ ​
对Cooley LLP的看法
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
23.1**
 ​ ​
MaloneBailey，LLP同意
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
23.2**
 ​ ​
Marcum LLP的同意
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
24.1
 ​ ​
授权书(包括在签名页上)
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
107**
 ​ ​
备案费表的计算
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
 ​ ​
 
*
之前提交的
**
现提交本局。
†
根据第S—K条第601（b）（2）项省略的附表和证物的某些部分。公司同意 应要求，以书面形式向SEC提供该等附表或其中任何部分的副本。
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通过修订或作为附件提交，以引用的方式并入本文中，与要约有关 所提供的证券。
II-4

目录

签名
根据1933年《证券法》的要求， 经修订，注册人证明其有合理理由相信其符合表格F—3备案的所有要求，并已正式促使以下签名人代表其签署本注册声明，因此 2024年3月18日在新加坡正式授权。
 
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比特迪尔科技集团
 
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发信人：
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/s/Jihan Wu
 
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姓名：
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Jihan Wu
 
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标题：
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董事会主席兼首席执行官
II-5

目录

授权委托书
通过这些礼物，认识所有人，每个人的 以下签名特此构成并任命吴继涵作为其真实合法的代理人和代理人，并以其名义、地点和替代任何和 与本注册声明有关的所有身份，包括以下列签名人的名义并代表本注册声明及其任何及所有修订，包括生效后的修订， 根据《证券法》第462条提交的登记，并将其连同所有证据以及与之相关的其他文件提交给美国证券交易委员会，授予此类 事实上的律师和代理人有充分的权力和权限，以尽可能充分地实现所有意图和目的，在处所内和周围进行所必需和必需的每一项作为和事情， 特此批准并确认所有上述代理人或其替代者根据本协议可以合法地做或安排做的事情。
根据证券法的要求，本 登记声明已由下列人士以所示的身份及日期签署。
签名
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标题
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日期
 
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发稿S/吴季涵
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董事会主席兼首席执行官（校长 执行干事）
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2024年3月18日
Jihan Wu
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/s/香港凌辉
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董事和首席商务官
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2024年3月18日
凌惠岗
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/s/超索
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董事
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2024年3月18日
超索
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/s/刘建春
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业务运营总监兼首席财务官
(首席财务和会计干事)
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2024年3月18日
刘建春
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/s/Naphat Jummongkolkasem
​ ​
董事
 ​ ​
2024年3月18日
纳法特·西里蒙科尔卡塞姆
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/s/Sheldon Trainor—Degirolamo
​ ​
董事
 ​ ​
2024年3月18日
谢尔登·特拉伊诺—德吉罗拉莫
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/s/广阳
 ​ ​
董事
 ​ ​
2024年3月18日
广阳
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II-6

目录

注册人授权的美国代表签字
根据修订后的1933年《证券法》的要求，签署人，即Bitdeer Technologies Group在美国的正式授权代表，已于2024年3月18日在纽约签署了本注册声明。
 
 ​ ​
授权的美国代表
 
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发信人：
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/s/A. De Vries
 
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姓名：
 ​ ​
科琳·A·德弗里斯
 
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标题：
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高级副总裁代表科林环球公司。
II-7