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本协议（“协议”）证明LPL Financial Holdings Inc.授予的一项裁决，根据并受公司2021年综合股权激励计划（经不时修订，简称“计划”）条款的约束，向上述个人（“参与者”）授予。本协议所用但未另行定义的大写术语具有本计划中规定的含义。

本公司特此于上述授予日期授予参与者（“授出日期”）（「奖励」）包括上述以表现为基础的受限制股票单位的目标数目（“目标奖励”及该等受限制股票单位，“PSU”），给予参与者有条件权利收取，在不付款的情况下，并受本协议和计划中规定的条件和限制的限制，每个PSU一股股票（“股票”），但根据计划第7条的规定进行调整。

（a）确定赚取的PSU。参与者可能获得的目标奖励百分比以及在履约期结束后可能成为已获得PSU的PSU（定义见附录A）的相应PSU数量将根据本协议附录A确定，附录A通过引用并入本协议并成为本协议的一部分。

（b）归属。除非提前终止、没收、放弃或到期，且受参与者在适用归属日期继续受雇的规限，赚取的PSU（如有）应于（i）厘定日期（定义见附录A）及（ii）授出日期三周年（该较后日期，“归属日期”）（较后日期）归属。

（c）终止雇用。在决定日期之前，参与者终止雇佣时，奖励将自动并立即终止，并被无偿没收。尽管有上述规定，如果参与者因其死亡或残疾而终止其雇佣关系（定义见LPL Financial LLC高管离职计划（“离职计划”））或退休，在每种情况下，在确定日期之前，或离职计划第4.1条或第4.2条另有规定，该奖励不得在雇佣终止时终止，而是应保持未偿还，并符合根据附录A条款成为赚取PSU的资格，并于厘定日期或离职计划另有规定的较早日期归属；双方理解，如果管理人在确定日期确定目标奖励的0%已经获得，整个奖励应自动和立即终止。在这种情况下，除指定退休（定义如下）的情况外，已赚取PSU的数量（如有）将根据从履约期的第一天到履约期的第一天的履约期内已过去的天数按比例分配。

终止雇佣的日期；尽管有上述规定，在指定退休的情况下，赚取PSU的数量（如有）将不受上一句所述的按比例分配。此外，（i）倘终止雇佣关系发生于厘定日期后但于归属日期前，则赚取的永久股份单位将于终止雇佣关系当日归属；及（ii）倘在有关雇佣终止后及厘定日期前发生控制权变动，在完成控制权变更时，PSU应根据截至2003年12月30日的适用业绩归属条件的程度，成为赚取PSU。该控制权变更的完成（或履约期结束，如果更早），由管理人根据本计划第7（a）（1）（A）条的条款全权酌情决定。在本协议中，“指定退休”是指在（x）年满六十（60）岁和（y）在公司连续服务十（10）年后，终止参与者的雇佣，但非因原因，包括为避免疑问而导致的死亡或残疾。

根据本协议第8条的规定，公司应向参与者交付已赚取PSU的股份，（或者，如果参与者死亡，则向通过遗嘱或血统和分配法授予奖励的人）在归属日期后合理可行的范围内尽快，或根据上文第2（c）节，PSU成为赚取PSU的较早日期，但无论如何不得迟于业绩期结束日期的次年的3月15日（如附录A所定义）发生（或归属后的任何更早日期，可能需要避免根据第409A条定性为不合格递延补偿）。

该奖励不应解释为授予参与者在本公司向参与者交付股份之日之前在本公司或任何关联公司的任何股权或所有权。参与者无权因授出本奖励而投票任何股份，亦无权收取或计入任何股份在有关股份的付款日期前就任何股份宣派及应付的任何股息。参与者仅对根据本奖励实际交付的股份（如有）拥有股东的权利。

(a)No股份将根据本奖励交付，除非且直至参与者以现金或支票的方式向公司汇去足以满足任何联邦、州或地方预扣税要求或税款支付的金额，或就此类税款作出令管理者满意的其他安排。管理人可自行决定，从奖励中扣留股份，或允许参与者投标以前拥有的股份，以满足预扣税或纳税要求（但不得超过适用的最低法定预扣税率）。

（b）尽管本裁决书中有任何相反的规定，如果在参与者终止雇佣关系时，参与者是"特定雇员"，定义如下，则根据本裁决书应支付的构成递延补偿的任何和所有款项，（除本条规定外）在终止日期后六（6）个月内支付，而应在该六（6）个月期限届满后的下一个营业日支付，或如果更早，参与者死亡时；但（A）不构成《财政部条例》第1.409A—1（b）条所指的延迟补偿的金额或（B）不受第409A条要求限制的其他金额或利益除外。就本裁决而言，所有提及"终止雇用"及相关短语应解释为：

要求“离职”（如《财资条例》第1.409A—1（h）条所载假设生效后的定义），术语“指定雇员”是指公司根据《财资条例》第1.409A—1（i）条确定为指定雇员的个人。在任何情况下，本公司均不因未能或声称未能遵守或免除本协议项下的任何付款或利益而承担任何责任。在管理人可以就与控制权变更或涵盖交易有关的裁决的处理行使酌处权的范围内，如果这会导致裁决违反第409A条的条款，则不得行使酌处权。

本奖励不授予参与者任何保留在公司或其任何附属公司的雇用或服务中的权利，并且不以任何方式影响公司或其任何附属公司在任何时候终止参与者雇用的权利。

（a）如果参与者在任何时候不遵守本协议和计划的所有适用条款，包括但不限于，如果参与者从事的行为构成因原因终止参与者的雇佣或参与者违反任何禁止竞争、禁止招揽、禁止雇用的规定，不贬低、保密、发明转让或其他限制性契约，使参与者受到约束，或参与者参与竞争活动。在不限制前述规定的情况下，如参与者不再持有股份，管理人可要求参与者将（i）根据本奖励出售任何股份而实现的任何收益金额，（ii）根据本奖励交换任何股份而收到的任何代价汇回或交付给本公司（或在该代价并非以现金形式收取的范围内，（iii）股份以赠与方式转让或无偿转让，在赠与或转让时确定的股份价值。

(b)By如果参与者接受或被视为已接受奖励，则参与者明确承认并同意其在奖励下的权利（以及奖励的任何受让人的权利），包括根据奖励获得的任何股票的权利或处置该股票的收益，受计划第6（a）（5）条和第6（a）（6）条（包括任何后续条款）的约束。参与者进一步同意受本公司适用于奖励补偿（包括奖励等奖励）的任何退还或补偿政策条款的约束；但前述条款不得解释为限制本协议第9条的一般适用性。

本协议的全部内容受本计划条款的约束，这些条款以引用的方式纳入本协议。在授予奖励之日有效的计划副本已提供或提供给参与者。通过接受或被视为已接受全部或部分奖励，参与者同意受计划和本协议条款的约束。在

参与者确认并同意，管理员就计划和奖励所作的所有决定均为决定性的，并对参与者和任何允许的受让人具有约束力。本协议可签署副本（可以. pdf格式或其他电子方式交付），每份副本应为原件，所有副本一起构成同一份文件。


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PSU的目标数量：			[●]
批地日期：			[●]