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补充财务信息

（未经审计）

概述

2023年10月30日，Chewy, Inc.（“Chewy” 或 “公司”）根据协议和合并计划与BC Partners Advisors LP的关联公司进行了某些交易（“交易”）。这些交易导致此类关联公司重组了其在公司的所有权权益，肯塔基州Chewy Pharmacy, LLC（“肯塔基州Chewy Pharmacy”）成为该公司的间接全资子公司。

在本附录99.1中，公司提供了某些根据公认会计原则编制的经过重估的未经审计的历史财务信息，这些信息反映了肯塔基州Chewy Pharmacy的业务，作为其合并财务报表的一部分，以及反映肯塔基州Chewy Pharmacy运营的某些非公认会计准则财务指标。有关更多信息，请参阅本表格8-K附录99.1中的 “非公认会计准则财务指标”。

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未经审计的简明合并资产负债表

（以千计，股票和每股数据除外）

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未经审计的简明合并资产负债表

（以千计，股票和每股数据除外）

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未经审计的简明合并资产负债表

（以千计，股票和每股数据除外）

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未经审计的简明合并资产负债表

（以千计，股票和每股数据除外）

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未经审计的简明合并资产负债表

（以千计，股票和每股数据除外）

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未经审计的简明合并运营报表

（以千计，每股数据除外）

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未经审计的简明合并运营报表

（以千计，每股数据除外）

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未经审计的简明合并运营报表

（以千计，每股数据除外）

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未经审计的简明合并运营报表

（以千计，每股数据除外）

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未经审计的简明合并运营报表

（以千计，每股数据除外）

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未经审计的简明合并现金流量表

（以千计）

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未经审计的简明合并现金流量表

（以千计）

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未经审计的简明合并现金流量表

（以千计）

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未经审计的简明合并现金流量表

（以千计）

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未经审计的简明合并现金流量表

（以千计）

非公认会计准则财务指标

我们在本附录99.1中纳入了某些未按照公认会计原则（“非公认会计准则”）编制的财务业绩指标。

对于这些非公认会计准则财务指标，我们提供了非公认会计准则指标与最直接可比的GAAP指标之间的对账，解释了管理层为何认为非公认会计准则指标为财务报表用户提供了有用的信息，以及管理层使用非公认会计准则指标的任何其他目的。这些非公认会计准则财务信息是作为附加信息提供给财务报表用户的，不符合公认会计原则，也不是公认会计原则的替代方案。这些非公认会计准则财务指标可能与其他公司使用的非公认会计准则财务指标不同，可能不包括对理解和评估我们的财务业绩具有重要意义的项目。因此，不应孤立地考虑这些财务指标，也不应将其作为对根据公认会计原则报告的业绩进行分析的替代品。

调整后的息税折旧摊销前利润和调整后的息税折旧摊销前

为了向投资者提供有关我们财务业绩的更多信息，我们在本附录99.1中披露了调整后的息税折旧摊销前利润，这是一项非公认会计准则财务指标，我们计算为不包括折旧和摊销的净收益（亏损）；基于股份的薪酬支出和相关税；所得税准备金；净利息收入（支出）；交易相关成本；股权证公允价值的变化；退出成本；诉讼事项和我们不认为代表的其他项目我们的基础业务。我们在下方提供了调整后息税折旧摊销前利润与净收益（亏损）的对账表，这是最直接可比的GAAP财务指标。

我们在本附录99.1中纳入了调整后的息税折旧摊销前利润率和调整后的息税折旧摊销前利润率，因为两者都是我们管理层和董事会用来评估运营业绩、制定未来运营计划和做出有关资本配置的战略决策的关键指标。特别是，在计算调整后的息税折旧摊销前利润和调整后的息税折旧摊销前利润率时排除某些支出，从而消除了非现金支出和某些可变费用的影响，从而促进了报告期内的经营业绩可比性。因此，我们认为，调整后的息税折旧摊销前利润和调整后的息税折旧摊销前利润率为投资者和其他人提供了有用的信息，使他们能够以与管理层和董事会相同的方式理解和评估我们的经营业绩。

我们认为，将折旧和摊销以及基于股份的薪酬支出等非现金费用排除在调整后的息税折旧摊销前利润中是有用的，因为任何特定时期的此类支出金额可能与我们业务运营的基本业绩不直接相关。我们认为，排除所得税准备金、净利息收入（支出）、交易相关成本、股权证公允价值的变化、退出成本、诉讼事项和其他不属于我们核心业务运营的项目是有用的。调整后的息税折旧摊销前利润作为财务指标存在局限性，您不应孤立地考虑调整后的息税折旧摊销前利润，也不应将其作为根据公认会计原则报告的业绩分析的替代品。其中一些限制是：

•尽管折旧和摊销是非现金费用，但折旧和摊销的资产将来可能必须更换，调整后的息税折旧摊销前利润并不能反映此类置换或新资本支出的资本支出要求；

•调整后的息税折旧摊销前利润不反映基于股份的薪酬和相关税收。基于股份的薪酬一直是并将继续是我们业务中的经常性支出，也是我们薪酬战略的重要组成部分；

•调整后的息税折旧摊销前利润不反映净利息收入（支出）；或我们营运资金的变化或现金需求；

•调整后的息税折旧摊销前利润不反映交易相关成本和其他项目，这些项目要么不代表我们的基础业务，要么是实际或计划交易产生的增量成本，包括股权认股权证公允价值的变化、退出成本、诉讼事项、整合咨询费、内部薪金和工资（以个人全职参与整合和转型活动为限）以及与整合和融合IT系统相关的某些成本；以及

•其他公司，包括我们行业的公司，调整后的息税折旧摊销前利润的计算方式可能会有所不同，这降低了其作为比较衡量标准的用处。

由于这些限制，您应考虑调整后的息税折旧摊销前利润和调整后的息税折旧摊销前利润率以及其他财务业绩指标，包括各种现金流指标、净收益（亏损）、净利润率和我们的其他GAAP业绩。

调整后的每股净收益（亏损）和调整后的基本收益和摊薄后每股收益（亏损）

为了向投资者提供有关我们财务业绩的更多信息，我们在本附录99.1中披露了代表非公认会计准则财务指标的调整后净收益（亏损）和调整后的每股基本收益和摊薄收益（亏损）。我们将调整后的净收益（亏损）计算为净收益（亏损），其中不包括基于股份的薪酬支出和相关税收、股权证公允价值的变动和退出成本。我们通过将归属于普通股股东的调整后净收益（亏损）除以该期间已发行股票的加权平均值来计算调整后的每股基本收益和摊薄后每股收益（亏损）。我们在下方提供了调整后净收益（亏损）与净收益（亏损）的对账表，这是最直接可比的GAAP财务指标。

我们在本附录99.1中纳入了调整后的每股净收益（亏损）和调整后的每股基本收益（亏损），因为每项收益都是我们管理层和董事会用来评估运营业绩、制定未来运营计划和做出有关资本配置的战略决策的关键指标。特别是，在计算调整后净收益和调整后的每股基本收益和摊薄后收益（亏损）时排除某些支出，可以消除非现金支出和某些不代表我们核心业务运营组成部分的可变收益和亏损的影响，从而促进报告期内的经营业绩可比性。我们认为，排除基于非现金股份的薪酬支出和相关税收是有用的，因为在任何特定时期内，此类支出的金额可能与我们业务运营的基本业绩不直接相关。我们认为，排除退出成本和股票认股权证公允价值的变化是有用的，因为退出成本和股票认股权证收益和亏损的可变性并不能代表我们的基础业务。因此，我们认为，这些措施为投资者和其他人提供了有用的信息，使他们能够以与管理层和董事会相同的方式理解和评估我们的经营业绩。

调整后的每股净收益（亏损）和调整后的基本收益和摊薄后每股收益（亏损）作为财务指标存在局限性，您不应孤立地考虑它们，也不应将其作为根据公认会计原则报告的业绩分析的替代品。其他公司可能会以不同的方式计算调整后的净收益（亏损）和调整后的每股基本收益和摊薄后收益（亏损），这降低了它们作为比较衡量标准的用处。由于这些限制，您应考虑调整后的净收益（亏损）、调整后的基本收益和摊薄后收益（亏损）以及其他财务业绩指标，包括各种现金流指标、净收益（亏损）、每股基本和摊薄收益（亏损）以及我们的其他GAAP业绩。

自由现金流

为了向投资者提供有关我们财务业绩的更多信息，我们还在本附录99.1中披露了自由现金流，这是一项非公认会计准则财务指标，我们计算方法是运营活动提供的（用于）的净现金减去资本支出（包括购买房产和设备、与我们的网站、移动应用程序和软件开发相关的劳动力资本以及租赁权益改进）。我们在下方提供了自由现金流与（用于）经营活动提供的净现金的对账表，这是最直接可比的GAAP财务指标。

我们在附录99.1中纳入了自由现金流，因为我们管理层和董事会将自由现金流用作衡量我们产生的现金量的重要流动性指标。因此，我们认为，自由现金流为投资者和其他人提供了有用的信息，使他们能够以与管理层和董事会相同的方式理解和评估我们的经营业绩。

自由现金流作为一种财务指标存在局限性，您不应孤立地考虑自由现金流，也不应将其作为我们根据公认会计原则报告的业绩分析的替代品。使用非公认会计准则财务指标存在局限性，包括其他公司，包括我们行业的公司，可能会以不同的方式计算自由现金流。由于这些限制，您应将自由现金流与其他财务绩效指标一起考虑，包括（用于）运营活动提供的净现金、资本支出和我们的其他GAAP业绩。