目录表
美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区,20549
表格:
(标记一)
根据1934年《证券交易法》第13或15(D)款提交的年度报告 |
截至本财政年度止
或
根据1934年《证券交易法》第13或15(D)款提交的过渡报告 |
在从美国到日本的过渡期内,中国将从美国转向美国
委托文件编号:
(注册人的确切姓名载于其章程)
(注册成立或组织的国家或其他司法管辖区) | (国际税务局雇主身分证号码) |
(主要执行办公室地址)
(注册人的电话号码,包括区号)
根据该法第12(B)款登记的证券:
每个班级的标题 | 交易代码 | 注册的每个交易所的名称 |
根据该法第12(G)款登记的证券:无
如果注册人是规则中定义的知名的经验丰富的发行人,请勾选 第405条证券法
如果注册人不需要根据第13节或第15(D)节提交报告,请用复选标记表示。法案的一部分。是◻
用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短期限内)提交了1934年《证券交易法》第13节或15(D)节要求提交的所有报告,以及(2)在过去90年中是否遵守了此类提交要求。几天。
用复选标记表示注册人是否已按照规则以电子方式提交了要求提交的每个交互数据文件。第405号条例S-T(本章232.405节)在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类档案的较短期限内)。
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条规则中的“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小报告公司”和“新兴成长型公司”的定义。
加速文件管理器◻ | ||
非加速文件管理器◻ | 较小的报告公司 新兴成长型公司 |
如果是一家新兴的成长型公司,用复选标记表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。◻
用复选标记表示注册人是否提交了一份报告,证明其管理层根据《萨班斯-奥克斯利法案》(《美国法典》第15编第7262(B)节)第404(B)条对编制或发布其审计报告的注册会计师事务所的财务报告内部控制的有效性进行了评估。
用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如规则所定义)该法案第12B-2条)。是
截至2022年6月30日,非关联公司持有的安费诺公司A类普通股(基于此类股票在纽约证券交易所的收盘价)的总市值约为美元
截至2023年1月31日,注册人A类普通股总流通股数量为
以引用方式并入的文件
注册人的最终委托书预计将在本报告所涵盖的财政年度结束后120天内提交,其部分内容通过引用并入本报告第III部分。
目录表
索引 |
| 页面 | ||
第I部分 | ||||
第1项。 | 业务 | 2 | ||
一般信息 | 2 | |||
可报告的业务细分市场 | 2 | |||
新冠肺炎大流行 | 4 | |||
我们的战略 | 4 | |||
市场 | 5 | |||
客户和地理位置 | 7 | |||
制造业 | 8 | |||
研究与开发 | 8 | |||
知识产权 | 9 | |||
原材料 | 9 | |||
竞争 | 10 | |||
积压和季节性 | 10 | |||
网络安全 | 10 | |||
环境问题 | 10 | |||
政府监管 | 11 | |||
环境、社会和公司治理 | 11 | |||
可持续发展报告 | 11 | |||
人力资本管理与我们的文化 | 12 | |||
可用信息 | 13 | |||
第1A项。 | 风险因素 | 13 | ||
项目1B。 | 未解决的员工意见 | 22 | ||
第二项。 | 属性 | 23 | ||
第三项。 | 法律诉讼 | 23 | ||
第四项。 | 煤矿安全信息披露 | 23 | ||
第II部 | ||||
第五项。 | 注册人普通股、相关股东事项和发行人购买股权证券的市场 | 24 | ||
第六项。 | [已保留] | 25 | ||
第7项。 | 管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析 | 26 | ||
第7A项。 | 关于市场风险的定量和定性披露 | 48 | ||
第八项。 | 财务报表和补充数据 | 50 | ||
独立注册会计师事务所报告 | 50 | |||
合并损益表 | 52 | |||
综合全面收益表 | 53 | |||
合并资产负债表 | 54 | |||
合并权益变动表 | 55 | |||
合并现金流量表 | 56 | |||
合并财务报表附注 | 57 | |||
第九项。 | 会计与财务信息披露的变更与分歧 | 94 | ||
第9A项。 | 控制和程序 | 94 | ||
项目9B。 | 其他信息 | 94 | ||
项目9C。 | 关于妨碍检查的外国司法管辖区的披露 | 94 | ||
第III部 | ||||
第10项。 | 董事、高管与公司治理 | 95 | ||
第11项。 | 高管薪酬 | 95 | ||
第12项。 | 某些实益拥有人和管理层的担保所有权以及与股东有关的事项 | 95 | ||
第13项。 | 某些关系和相关交易,以及董事的独立性 | 95 | ||
第14项。 | 首席会计师费用及服务 | 95 | ||
第IV部 | ||||
第15项。 | 展示和财务报表明细表 | 96 | ||
第16项。 | 表格10-K摘要 | 98 | ||
签名 | 100 |
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目录表
有关前瞻性陈述的注意事项
本10-K表格年度报告(“年度报告”)包括1995年《私人证券诉讼改革法》、1933年《证券法》第27 A条(经修订)和1934年《证券交易法》第21 E条(经修订)(“交易法”)所界定的前瞻性陈述。 这些前瞻性陈述是基于我们管理层使用现有信息对未来事件或情况的假设和信念,因此,它们受到风险和不确定性的影响。 前瞻性陈述针对Amphenol Corporation(连同其子公司,统称“Amphenol”、“本公司”、“我们”或“我们的”)预期或相信未来可能或将要发生的事件或发展。 这些前瞻性陈述涉及公司的预期业务和财务业绩以及财务状况等事项,可能包含以下文字和术语:“预期”、“相信”、“继续”、“可能”、“估计”、“预期”、“预测”、”指导“、“打算”、“展望”、“可能”、“正在进行”、“乐观”、“计划”、“潜在”、“预测”、“预期”、“““项目”、“寻求”、“应该”、“目标”、“将”或“将”以及其他具有类似含义的词语和术语。
前瞻性陈述就其性质而言,涉及不同程度的不确定性问题,例如有关预期收益、收入、增长、流动性、实际税率、利率或其他问题的陈述。 尽管本公司认为所有前瞻性陈述中反映的预期均基于合理假设,但预期可能无法实现或可能存在重大偏差。 读者和投资者应注意不要过分依赖这些前瞻性陈述,这些陈述仅在其发表之日起生效。 存在风险和不确定性,可能导致实际结果与这些前瞻性陈述存在重大差异。 对其中一些不确定性和其他风险的描述载于本年度报告第一部分第1A项和其他地方的标题“风险因素”,以及提交给证券交易委员会(“SEC”)的其他报告,包括但不限于10-Q表格的季度报告和8-K表格的当前报告。 可能有其他风险及不明朗因素并未于该等文件中识别,而我们目前预期不会对我们的业务造成不利影响,或我们于本年报刊发时未能预测或识别。 我们的前瞻性陈述也可能受到我们经营所在的任何司法管辖区可能出现的未来税收、监管和其他法律变化等因素的影响。
本公司没有义务更新或修改任何前瞻性陈述,除非法律要求。
第I部分
项目1.业务
一般信息
安费诺公司是世界上最大的电气、电子和光纤连接器和互连系统、天线、传感器和基于传感器的产品以及同轴和高速专用电缆的设计商、制造商和营销商之一。根据行业分析师最近的报告,该公司估计,2022年互连和传感器相关产品的全球销售额约为2350亿美元。
公司的某些前身业务成立于1932年,公司于1986年根据特拉华州法律成立。 公司的A类普通股(“普通股”)于1991年开始在纽约证券交易所交易。
可报告的业务细分市场
该公司的战略是在全球范围内为我们的客户提供全面的设计能力、广泛的产品选择和高水平的质量和服务,同时保持持续的生产率提高和成本控制计划。自2022年1月1日起,公司将其业务调整为三个新成立的可报告业务部门:(i) 恶劣环境解决方案, (Ii)通信解决方案和(Iii) 互连和传感器系统. 这一新的调整取代了我们历史上的可报告业务部门,加强了公司的创业文化和我们每个业务部门总经理的明确责任,同时增强了Amphenol未来业务的可扩展性。 以前在互联产品和组件部门报告的所有业务已与三个新成立的部门之一保持一致。 之前在有线产品和解决方案部门报告的所有业务均与我们新成立的通信解决方案部门保持一致。
2
目录表
我们各新成立的可报告业务分部的描述如下:
下表汇总了我们服务的终端市场以及我们在三个可报告业务细分中的每个细分市场的主要产品:
报告细分市场 |
| 严苛的环境和解决方案 |
| 通信与解决方案 |
| 互联智能和智能传感器系统 |
占2022年净销售额的百分比: | 25% | 45% | 30% | |||
结束:市场 | ●中国汽车工业 ●中国商业航空航天公司 ●中国实业集团 ●中国信息技术和数据通信 ●中国军方 ●中国移动网络公司 | ●中国汽车工业 ●中国宽带通信公司 ●中国商业航空航天公司 ●中国实业集团 ●中国信息技术和数据通信 ●中国军方 ●移动设备制造商 ●中国移动网络公司 | ●中国汽车工业 ●中国商业航空航天公司 ●中国实业集团 ●中国信息技术和数据通信 ●中国军方 ●中国移动网络公司 | |||
重点产品 | 连接器和连接器系统: ●推出苛刻环境数据、电力、光纤和射频互联产品 增值产品: ●支持多个背板互联系统 ●制造电缆组件和线束 ●提供线缆管理产品 其他: ●使用柔性和刚性印刷电路板 | 连接器和连接器系统: ●中国制造光纤互联产品 ●三种高速互联产品 ●全球无线射频互联产品 增值产品: ●制造电缆组件和线束 天线: ●支持消费类设备天线 ●支持网络基础设施天线 电缆: ●包括同轴电缆、电力电缆和专用电缆 其他: ●汽车铰链和其他机械产品 ●销售与生产相关的产品 | 连接器和连接器系统: ●包括母线和配电系统 ●**电力互联产品 增值产品: ●支持多个背板互联系统 ●制造电缆组件和线束 传感器和基于传感器的产品: ●一支强大的部队 ●减少气体和水分 ●更高的水平 ●他的立场是错误的 ●中国的压力很大 ●最高气温 ●主轴振动。 |
随着我们业务的新调整,公司任命了三名新的部门经理领导各自的可报告业务部门,每个人都直接向公司首席执行官汇报。T公司开始在其新的可报告分部下就截至2022年3月31日的季度报告Form 10-Q及其之后的每个季度报告进行报告。在本年报中,本公司根据新的可报告分部结构进行报告,其中包括对截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度的相关分部信息进行重新计量,以便进行年度分部对比。
有关本公司可报告业务分部的详情、按可报告分部划分的本公司营运及业绩资料,以及按地理区域划分的本公司销售净额及长期资产,请参阅合并财务报表附注13。
3
目录表
2022年前可报告的业务细分
截至2021年12月31日,该公司通过两个报告部门运营:(I)互连产品和组件以及(Ii)电缆产品和解决方案。互连产品和组装部主要设计、制造和营销广泛的连接器和连接器系统、增值产品和其他产品,包括天线和传感器,用于各种终端市场的广泛应用。互连产品包括连接器,当连接到电气、电子或光纤电缆、印刷电路板或其他设备时,有助于电力或信号的传输。增值系统一般由电缆、柔性电路或印刷电路板以及用于连接电子设备的连接器、天线或传感器组成。电缆产品和解决方案部门主要设计、制造和销售电缆、增值产品和组件,主要用于宽带通信和信息技术市场,以及其他市场的某些应用。
新冠肺炎大流行
自2020年初以来,新冠肺炎疫情扰乱了我们在世界各地的办公室和制造设施,以及我们供应商、客户和客户的合同制造商的设施。这些中断包括,并可能继续包括:限制我们正常运营某些设施的政府法规、旅行限制、供应商限制、供应链中断、物流挑战和限制、劳动力中断以及某些客户需求的减少。在2022年的大部分时间里,中国爆发的新冠肺炎导致当地或地区政府实施封锁和限制,影响了我们几个运营和制造设施的正常运营能力。截至2022年12月31日,世界某些地区继续出现孤立的新冠肺炎疫情,特别是在中国,但这些疫情并未对我们的运营产生重大影响。2023年及以后,新冠肺炎疫情将在多大程度上继续影响我们的业务、运营、财务状况、流动性和运营结果,目前仍不确定和不可预测。有关与新冠肺炎大流行相关的某些风险的讨论,请参阅标题为我们可能会受到不利的公共卫生事态发展的负面影响,包括流行病和流行病,如新冠肺炎大流行“第一部分第1A项。 风险因素在这里。关于新冠肺炎疫情对我们的业务、运营、财务状况、流动性和运营结果的财务影响的讨论,请参阅第二部分第7项。管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析.
我们的战略
该公司的总体战略是在全球范围内为我们的客户提供全面的设计能力、广泛的产品选择和高水平的质量和服务,同时保持持续的生产率提高和成本控制计划。具体来说,我们的业务策略如下:
● | 追求广阔的市场多元化-公司不断努力增加其市场、客户、应用和产品的多样性。由于电子行业的机会多种多样,管理层认为,在任何有重大增长机会的地方参与进来都是很重要的。这种多元化使我们能够在最广泛的一系列机会中推广我们的技术,并减少我们对任何一个特定市场的敞口,从而减少我们财务业绩的变异性。在“市场”一节中介绍了该公司的市场和产品参与情况。 |
● | 开发高科技性能增强型解决方案-该公司寻求扩大其与不同终端市场客户的首选供应商关系的范围和数量。公司在设计阶段与客户紧密合作,创造和制造创新的解决方案。这些产品通常具有比其他互连、天线和传感器产品更高的附加值,并已在公司的终端市场上开发。该公司专注于射频、电源、恶劣环境、高速和光纤以及天线和传感器等互连领域的技术领先地位,因为它认为这些技术领域对我们的全球客户群特别重要。 |
● | 扩大全球影响力-该公司正在战略性地扩大和转移其全球制造、工程、销售和服务业务,以更好地服务于现有客户基础,渗透发展中市场并建立新的客户关系。随着公司的全球客户扩大他们的国际业务,以进入发展中国家市场和降低制造成本,公司正在继续扩大和转移其国际足迹,以便向这些客户提供实时能力。该公司的大多数国际业务都具有广泛的能力,包括新产品开发。 |
4
目录表
该公司还能够利用一些地区较低的制造成本,并在世界各地建立了低成本的制造和组装工厂。 |
● | 控制成本-公司认识到在当今的全球市场中保持具有竞争力的成本结构的重要性。创新、产品质量和性能、全面的客户服务与控制成本并不是相互排斥的。控制成本是一种心态的一部分。它有纪律地投资于有良好回报的项目,保持尽可能灵活的成本结构,以应对市场的变化,以公平但谨慎的方式与供应商和供应商合作,确保材料和服务的合理成本,并创造一种心态,让经理们像管理自己的资产一样管理公司的资产。随着供应链挑战和通胀压力加速,这种心态在2021年和2022年尤为重要。 |
● | 寻求战略性收购和投资-该公司认为,其经营的行业高度分散,继续为战略收购提供重要机会。因此,我们继续寻求收购拥有强大管理团队的高潜力公司,以补充我们现有的业务,同时进一步扩大我们的产品线、技术能力和地理位置。我们寻求通过利用安费诺在我们不同的终端市场客户中的地位、我们领先的技术以及我们在世界各地获得低成本制造的机会来提高被收购公司的业绩。2022年,公司投资约2.88亿美元为两笔收购提供资金,而在2021年,公司投资约15亿美元(扣除2021年12月剥离MTS系统公司(“MTS”)测试与仿真业务所收到的收益),为七笔收购提供资金,包括2021年4月收购MTS的传感器业务和2021年12月收购Halo Technology Limited(“Halo”)。我们在2022年和2021年的收购加强了我们在许多终端市场的客户基础和产品供应,并为公司带来了许多高绩效的新管理团队。 |
● | 促进协作式、创业型管理-安费诺的管理系统旨在以扁平的组织结构提供明确的损益表和资产负债表责任。每一位总经理都被鼓励成长和发展他们的业务,并以创业的思维为客户需求提供创新、及时和具有成本效益的解决方案。此外,安费诺的总经理可以使用更大组织的资源,并鼓励他们与整个公司的同行合作,以满足不断扩大的市场的需求,实现共同的目标。随着公司的发展壮大,我们通过确保我们的执行机构能够有效地推动我们全球总经理的业绩和合作,保留了这种独特的创业文化。将公司的业务合并为三个新成立的部门,代表2022年1月1日生效的新形成的可报告部门,加强这种文化和明确的责任,并提高公司的创业组织的可扩展性。 |
市场
该公司在多元化的终端市场向客户销售产品。有关与本公司终端市场有关的某些风险的讨论,请参阅第一部分第1A项中题为“与我们终端市场相关的风险”的小节。风险因素在这里。
汽车-安费诺是先进互连系统、传感器和天线的领先供应商,用于越来越多的汽车应用。此外,安费诺还为混合动力和电动汽车开发了先进的技术解决方案,并正在与领先的全球客户合作,将这些先进的互联产品推广到下一代汽车中。进入汽车市场的销售额约占公司2022年净销售额的21%,其中进入以下主要终端应用的销售额:
●更多的天线 |
| ●三种照明方式 |
●三个充电站 | ●加强客运互联互通 | |
●生产电动汽车。 | ●加强电力管理 | |
●支持发动机管理和控制 | ●加强安全和安保系统建设 | |
●提供排气监测和净化服务 | ●智能感测系统 | |
●中国制造混合动力汽车 | ●开发远程信息处理系统 | |
●*信息娱乐和通信 | ●美国的传输系统 |
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宽带通信-安费诺是用于有线、卫星和基于电信的视频和数据网络的宽带通信产品的世界领先企业,拥有业界领先的工程、设计和制造专业知识。该公司提供一系列产品服务于宽带市场,包括客户驻地和分配电缆、连接器和增值互连产品、无源组件、有源和无源光纤互连组件、互连机壳以及集成到前端设备中的互连产品。进入宽带通信市场的销售额约占该公司2022年净销售额的5%,其中进入以下主要终端应用的销售额:
●建设有线电视、卫星和电信网络 |
| ●中国的网络交换设备 |
●购买客户场所设备 | ●支持卫星接口设备 | |
●中国的高速互联网硬件 | ●新一代机顶盒 |
商业航空航天-安费诺是向商业航空市场提供高性能互连系统和部件的领先供应商。除了连接器和互连组装产品外,该公司还提供刚性和柔性印刷电路、高科技电缆管理产品以及传感器。我们的产品专为在商业航空航天的恶劣环境中运行而设计,同时还提供显著的重量减轻、简化的安装和/或最少的维护。进入商业航空市场的销售额约占该公司2022年净销售额的3%,其中进入以下主要终端应用的销售额:
●支持飞机和机身电力分配 |
| ●飞机上的娱乐节目 |
●中国的航空电子设备 | ●支持飞行中的互联网连接 | |
●控制和仪表板 | ●支持照明和控制系统 | |
●更换发动机。 | ●解决电线捆绑和电缆管理问题 |
工业--安费诺是为广泛的工业应用设计、制造和供应高性能互连系统、传感器和天线的技术领先者。安费诺的核心能力包括利用集成组件的专用工业互连解决方案,包括电缆和柔性印制电路,以及需要先进工程和系统集成的大功率互连。特别是,我们的创新解决方案促进了工业应用中日益增长的嵌入式计算、配电和电气化需求。2022年,面向工业市场的销售额约占公司净销售额的25%,其中面向以下主要终端应用的销售额:
●购买农业设备 |
| ●中国海军陆战队 |
●使用替代能源和传统能源发电 | ●购买医疗设备 | |
●支持电池和混合动力驱动系统 | ●中国石油和天然气行业 | |
●提供娱乐服务 | ●提高电力分配效率 | |
●支持工厂和机床自动化 | ●保障公共安全 | |
●制造重型设备 | ●北京轨道交通 | |
●测试仪器仪表。 | ●中国制造半导体制造设备 | |
●中国的物联网 | ●中国的智能制造 | |
●中国的LED照明 | ●-交通运输 |
信息技术与数据通信-安费诺是一家为互联网支持系统的设计者、制造商和运营商提供互联解决方案的全球供应商。凭借我们业界领先的高速、功率和有源和无源光纤互连技术,再加上卓越的模拟和测试能力以及成本效益,安费诺在信息技术(IT)和数据通信市场的互连开发方面处于市场领先地位。无论是需要行业标准设计还是特定应用设计,安费诺都能为客户提供性能领先的下一代高速、功率和光纤技术。IT和数据通信市场的销售额约占公司2022年净销售额的21%,其中以下主要终端应用的销售额:
●支持云计算和数据中心 |
| ●支持更多的服务器 |
●更新游戏系统 | ●支持多个存储系统 | |
●**互联网家电 | ●自动变速箱 | |
●购买网络设备 | ●与网络服务提供商合作 |
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军事- Amphenol是为苛刻环境军事应用设计、制造和供应高性能互连系统的世界领导者。此类产品要求在压力条件下以及在诸如振动、压力、湿度、辐射以及快速和剧烈的温度变化等恶劣环境中具有卓越的性能和可靠性。 Amphenol提供无与伦比的产品广度,从军用规格连接器到定制的高速板级互连;从柔性印刷电路板到刚性印刷电路板;从背板系统到完全集成的组件;从传感器到基于传感器的系统。 Amphenol是一家技术领导者,从最早开始就参与了生产周期的每个阶段的重大项目。 2022年,军事市场的销售额约占公司净销售额的9%,主要终端应用的销售额如下:
●新的机身。 | ●中国海军 | |
●中国的航空电子设备 | ●美国的军械和导弹系统 | |
●**通信 | ●更新雷达系统 | |
●更换发动机。 | ●一架旋翼机 | |
●使用地面车辆和坦克 | ●中国的卫星和空间项目 | |
●美国国土安全部 | ●中国制造无人驾驶飞行器 |
移动设备- Amphenol设计和制造广泛的互连产品、天线和机电元件,适用于各种移动计算设备。 Amphenol大批量生产这些技术要求高、小型化产品的能力,加上我们推出新产品的速度,是公司在这个市场上取得长期成功的关键驱动力。 移动设备市场的销售额占公司2022年净销售额的约11%,主要终端应用的销售额如下:
●中国的消费电子产品 |
| ●销售与生产相关的产品 |
●包括手机和智能手机,包括配件 | ●支持可穿戴和可听设备 | |
●包括笔记本电脑、平板电脑和电子阅读器在内的移动计算设备 |
移动网络-安费诺是移动网络市场全球领先的互连解决方案供应商,提供广泛的产品组合,包括天线、连接器和互连系统。该公司的产品用于当前和下一代无线通信标准,包括5G网络。此外,该公司还与世界各地的服务提供商合作,提供一系列天线和与安装相关的现场解决方案互连产品。移动网络市场的销售额约占该公司2022年净销售额的5%,其中以下主要终端应用的销售额:
●美国的天线系统 |
| ●支持移动交换机 |
●三个基站 | ●提供更多无线电链接 | |
●支持核心网络控制器 | ●制造小型蜂窝 | |
●全球分布式天线系统(DAS) |
客户和地理位置
该公司在全球范围内向各行各业的客户制造和销售广泛的产品组合。我们的客户包括各自行业的许多领导者,我们与他们的关系通常可以追溯到很多年前。我们相信,我们多元化的客户群为我们提供了利用我们在各个市场的技能和经验的机会,并减少了我们在特定终端市场的风险敞口。此外,我们认为客户基础的多样性是公司的一项重要资产。
多年来,客户通常将他们的合格供应商名单整合到有能力满足某些技术、质量、交货和其他标准的公司,同时保持地域灵活性和具有竞争力的价格。该公司已将其全球资源定位为在这种环境下有效竞争。作为行业领先者,公司在全球范围内与许多客户建立了密切的工作关系。这些关系使公司在设计新产品和新技术解决方案时能够更好地预测和响应这些客户的需求。通过与客户合作开发新产品和技术,该公司能够识别趋势并采取行动,并利用有关我们的
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目录表
产品组合。此外,公司还集中精力改进服务、采购和制造,以提高产品质量和性能,降低产品交货期和成本。有关与本公司销售有关的某些风险的讨论,请参阅第一部分第1A项中标题为“与我们终端市场相关的风险”的小节。风险因素在这里。
该公司的产品销往世界上许多国家和地区的数千家原始设备制造商(“OEM”)。该公司的产品还销售给电子制造服务公司(“EMS”)、原始设计制造商(“ODM”)和服务提供商,包括电信网络服务提供商和网络服务提供商。在截至2022年12月31日和2021年12月31日的两年中,没有任何一个客户占公司净销售额的10%或更多。
除了产品设计团队和与客户的协作计划外,该公司还使用主要客户经理在全球范围内管理某些客户关系,以便利用其全部资源来满足其跨国客户的全球需求。
制造业
本公司为全球制造商,采用先进制造工艺,包括模制、冲压、电镀、车削、计算机数控(“CNC”)加工、3D打印、挤压、压铸、若干其他制造、自动化及装配操作,以及连接器、特种及同轴电缆生产、天线及传感器制造的专有工艺技术。 在成本效益的情况下,将若干制造工序外包。公司的基本上所有生产设施都在全球公认的行业认证组织的管理体系标准的认证下运营。 我们的工厂主要通过质量管理体系认证,主要是ISO9001,但也可能包括ISO13485,AS9100和IATF16949。 此外,我们大约一半的设施还通过了环境或职业健康与安全管理体系认证,包括ISO14001和ISO45001。
公司的制造设施通常是从最初的设计阶段到最终的设计和制造的垂直集成操作。 该公司在全球约40个国家的工厂设计、制造和组装其产品。 我们的全球覆盖范围使我们靠近许多客户的地点,并使我们能够帮助他们巩固其供应基础,降低其生产和物流成本。 此外,本公司通常依赖每个地区的本地管理,我们相信这创造了强大的组织稳定性和运营灵活性,以及对本地市场的更深入了解。我们相信,我们广泛而均衡的地域分布降低了我们对特定地域的敞口。 在整个COVID—19疫情期间,这一点一直是显而易见的,因为即使特定地区存在与疫情相关的限制及其他挑战,我们一般仍能为客户提供支持。 本公司相信,其全球业务是一项重要的竞争优势,因为它使本公司能够及时地在全球范围内向其跨国客户提供优质产品,同时提供一定程度的弹性和多样化,以应对任何单一地区可能出现的本地风险和挑战。
本公司采用全球制造战略,为客户提供就近和可靠的服务,同时降低生产和物流成本。 我们的策略是在我们的制造和装配业务中维持强有力的成本和质量控制。本公司评估并调整其开支水平和劳动力,以反映当前的业务状况,并试图最大限度地提高经营盈利能力以及资本投资回报。 这一策略对于公司缓解供应链制约因素和更高的通胀环境(如2021年和2022年所经历的那些)的能力至关重要。 该公司在全球范围内采购产品。 为更好地服务于若干大客户,本公司已在该等主要客户附近建立若干设施。 公司寻求定位其制造和装配设施,以服务于当地市场,同时酌情协调产品设计和制造责任与公司在世界各地的其他业务。 有关与公司全球运营相关的某些风险的讨论,请参阅第一部分第1A项中的标题为“与我们全球运营相关的风险”的小节。 风险因素在这里。
研究与开发
本公司的产品开发策略是依靠我们在世界各地的每个运营单位的产品设计团队与客户合作,这通常导致本公司获得其客户新产品和计划的批准供应商地位。 该公司通常侧重于其研究,
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目录表
主要致力于那些它认为有可能在一至三年内获得广泛市场应用和显著销售的产品领域。 公司寻求使其产品在行业内广泛接受,用于类似应用和其他潜在客户制造的产品,公司相信这将提供额外的未来收入来源。 于2022年底,我们的研发及工程工作(涉及创新及改良产品及工艺)得到约3,700名员工的支持,主要由专注于特定市场及产品技术的个别营运单位执行。
知识产权
我们拥有大量专利组合,主要涉及连接器、天线和传感器产品的机械、电气、射频、光学和电子特性。我们还拥有一系列商标,是各种专利和商标的许可方。个别产品的专利根据专利申请或授予的日期以及获得专利保护的各个国家的专利的法定期限而延长不同的期限。商标权可能会延续更长的时间,并取决于不同司法管辖区的法律和商标的使用。
我们还依靠商业秘密、制造专业知识、持续的技术创新和许可机会来保持和提高我们的竞争地位。我们审查第三方专有权利,包括专利和专利申请,以努力制定有效的知识产权战略,避免侵犯第三方专有权利,识别许可机会并监控他人的知识产权主张。
本公司不时与第三方就本公司或该等第三方的知识产权资产,特别是专利发生纠纷。虽然我们认为我们的专利和商标是有价值的资产,但我们不认为我们的竞争地位或我们的运营依赖于或将因失去任何一项或一组相关专利或第三方成功地对我们或我们的任何产品实施其专利而受到重大影响。有关与本公司知识产权相关的某些风险的讨论,请参阅标题为我们可能会在执行我们的知识产权方面遇到困难,这可能会导致市场份额的损失,并且我们可能会受到侵犯他人知识产权的索赔。“第一部分第1A项。 风险因素在这里。
原材料
该公司为制造其产品而购买各种原材料,包括(I)金、银和钯等贵金属,(Ii)铝、钢、铜、钛和金属合金产品,以及(Iii)塑料材料。该公司还为其产品的制造购买各种机械和电子部件。这种原材料和部件在世界各地普遍可买到,并在当地从各种供应商那里购买。本公司通常不依赖任何一种来源的原材料或零部件,或者,如果使用一种来源,本公司通常试图通过长期供应协议来保护自己。由于供应链限制和物流挑战,公司在获取生产所需的某些原材料或零部件方面可能会不时遇到困难,这可能包括监管限制。这些困难还可能对公司采购或使用的材料和部件的定价产生负面影响。尽管本公司目前预计在获取生产所需的原材料或零部件方面不会出现广泛的重大困难,但在2021年和2022年,供应链和物流挑战影响了包括本公司在内的全球经济,并导致并继续导致本公司用于生产的某些原材料和零部件的供应紧张和商品价格上涨,以及包括空运、海运和陆运在内的货运和物流供应减少和价格上涨。截至2022年12月31日,虽然供应链和物流方面的一些挑战已经缓解,但通胀继续影响公司使用的某些原材料和零部件的成本。在这种环境下,公司未来可能会面临离散原材料或零部件的供应短缺,而大宗商品价格上涨和额外的通胀可能会进一步加剧这种短缺。关于与原材料和部件的供应和依赖有关的某些风险的讨论,请参阅题为“公司及其某些供应商和客户在获得某些原材料和部件方面遇到了困难,公司大部分原材料和部件的成本都在增加“第一部分第1A项。 风险因素本文所 有关我们与承诺购买若干货品及服务有关的责任的资料于综合财务报表附注14披露。
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竞争
本公司几乎在其业务的所有领域都面临竞争。本公司的竞争主要基于技术创新、产品质量和性能、价格、客户服务和交货时间。 主要竞争对手包括Aptiv、Belden、Carlisle、Commscope、Eaton、富士康、Glenair、HARTING、Hirose、HUBER + SUHNER、ICT Luxshare、JAE、Jonhon、JST、Molex、Phoenix Contact、Radiall、Rosenberger、Sensata、TE Connectivity、Yazaki和3M等。 此外,本公司还与大量在特定地区、市场或产品上竞争的小型公司竞争。 有关与竞争有关的某些风险的讨论,请参阅标题为"本公司几乎在所有业务领域都面临竞争“第一部分第1A项。 风险因素在这里。
积压和季节性
该公司估计,截至2022年12月31日,其积压的未完成确定订单约为41亿美元,而截至12月,积压的订单约为38亿美元。 2021年31号。 订单通常会根据客户需求和一般业务状况按季度波动。 未完成的订单一般可在货物装运前取消。 预计该公司几乎所有积压的工作将在未来12个月内完成。 本公司业务的重要组成部分,例如向通信相关市场(包括无线通信、信息技术和数据通信以及宽带通信)的销售以及向分销商的销售,通常具有较短的交货期。因此,积压可能并不代表未来的需求。 一般来说,公司在其业务中没有经历明显的季节性,尽管历史上,最强劲的季度通常是我们财政年度的最后两个季度,.
网络安全
为了降低网络事件的可能性和严重性,本公司制定了网络安全计划,旨在保护和维护我们数据和系统的机密性、完整性和可用性。 我们进行与网络安全和技术风险相关的风险评估和渗透测试。我们还进行员工培训,指导员工如何更好地识别网络安全问题,并避免采取可能无意中让外界访问我们系统的行动。我们在公司管理的系统和工作站上安装了端点保护软件,以检测和防止恶意代码影响我们的系统。公司的年度内部审计还包括对与我们的信息安全系统相关的控制环境执行的程序。我们的董事会(“董事会”)在董事会审核委员会的协助下,维持与我们的信息安全及网络安全计划有关的监督责任。 我们的高级领导团队(包括我们的信息技术和内部审计团队的领导人)至少每年向全体董事会提供我们的信息安全和网络安全计划的最新情况。 此外,本公司维持标准网络安全保险。 于过去三年,我们并无发生重大安全漏洞,因此,我们并无因该等漏洞而产生任何重大开支。此外,在此期间,我们没有根据任何信息安全漏洞解决方案而受到处罚或支付任何金额。 有关与网络安全相关的某些风险的讨论,请参阅标题为"影响我们的信息技术系统的网络安全事件可能会扰乱业务运营或导致高度敏感的机密信息泄露,从而对我们的声誉和经营业绩造成不利影响,并可能导致诉讼和/或政府调查和罚款“第一部分第1A项。 风险因素在这里。
环境问题
本公司的某些业务受环境法律和法规的约束,这些法规管理向空气和水中排放污染物,以及固体和危险废物的处理和处置。该公司相信,其业务目前基本上符合适用的环境法律和法规,持续合规的成本不会对公司的财务状况、运营结果或现金流产生重大不利影响。关于某些环境事项的更多信息,请参阅合并财务报表附注14。关于与环境事项有关的某些风险的讨论,请参阅题为“本公司受环境法律法规的约束,这可能会对我们的业务产生不利影响“第一部分第1A项。 风险因素在这里。
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政府监管
作为一家全球性公司,我们受到适用于与美国和其他国家政府做生意的各方的各种法律法规的约束,包括有关报告义务、与政府官员的互动、政府合同的履行、政府提供的财产的使用和处理以及我们产品中使用的材料的性质的法律法规。此外,本公司及其产品须遵守本公司在全球经营的各个司法管辖区的进出口条例。我们的某些产品,包括购买的此类产品的部件,受美国和非美国出口管制法律法规的约束,只有在获得所需的出口许可证或通过出口许可证例外情况下才能出口。这种许可证的发放,特别是在军事市场内,受到复杂的法律和条例的制约,这些法律和条例可能经常变化,而且通知有限,这取决于司法管辖区、地缘政治事件或其他因素。该公司已经建立了申请许可证和保持遵守任何此类法规的制度。另外,我们被要求遵守某些美国和非美国的经济制裁和贸易禁运。
关于与政府管制有关的某些风险的讨论,包括进出口管制和制裁,请参阅题为“该公司必须遵守复杂的美国政府进出口管制以及经济制裁和贸易禁运,” “我们的业务和财务业绩可能会受到政府承包风险的不利影响、“和”我们的国际业务要求我们遵守美国政府和各个外国司法管辖区的反腐败法律和法规,我们的任何员工、客户、供应商、分销商或任何其他业务合作伙伴的不当行为可能会损害我们的商业声誉和财务业绩,“在第一部分,第1A项。风险因素在这里。
环境、社会和公司治理
在安费诺,我们相信,做出可持续的商业选择,与利益相关者建立牢固的关系,并参与良好的公司治理,为公司创造长期价值。无论是通过最大限度地减少我们和我们合作伙伴的环境足迹,遵循人道的劳动做法,支持我们全球团队的发展和多样性,确保我们供应链的实力和完整性,还是回馈我们的社区,我们始终相信,专注于安费诺的长期可持续性不仅是良好的管理,也是良好的业务。贯穿始终在安费诺,我们共同致力于创造创新的产品和技术,以改善世界各地人民的生活,支持我们员工和社区的福祉,并维持我们地球的健康。
可持续发展报告
该公司每年发布一份可持续发展报告(“可持续发展报告”),以突出我们在可持续发展问题上取得进展和成功的目标和领域,包括与气候相关的主题。可持续发展报告讨论了我们在环境、社会和治理(“ESG”)问题上的方法和进展,这些问题对我们的业务最重要,包括与ESG相关的战略、计划、目标和指标,表明我们对利益相关者的承诺。可持续发展报告旨在让公司广泛的ESG利益相关者参与进来,如员工、供应商、客户、政府、社区成员和投资者等。我们的2021年可持续发展报告参考了全球报告倡议(GRI)标准框架和可持续发展会计准则委员会(SASB)标准下被确定为材料的主题,并概述了对气候相关财务披露工作组(TCFD)建议中确定的与气候相关的风险和机会进行董事会和高管层面的监督。SASB标准以及GRI和TCFD框架鼓励公司披露对某些感兴趣的利益相关者重要的气候相关主题,即使对美国证券法而言并不重要。此外,这些框架下的重要性标准与美国证券法下的重要性标准不同。我们的2021年可持续发展报告可在我们的网站https://amphenol.com/sustainability上找到。。我们在《2021年可持续发展报告》中讨论的项目不需要重大资本支出或运营费用,也不会对公司的业务或运营结果造成重大的运营挑战或风险,而不是项目1A中披露的那些项目。风险因素在风险因素中,标题为“公司可能受到极端天气状况和自然灾害事件的负面影响,包括气候变化和全球变暖引起或加剧的事件,” “该公司正在并可能继续受到与努力抗击气候变化负面影响有关的增量成本、风险和法规的影响、“和”有关ESG事宜的更多审查和期望可能会导致额外的成本或风险,或以其他方式对我们的业务产生不利影响”. 我们的《2021年可持续发展报告》中包含的信息不包含在本年度报告中,也不构成本年度报告的一部分。我们的《2022年可持续发展报告》预计将于2023年第二季度发布。
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人力资本管理与我们的文化
该公司的成功与我们多元化的全球组织的能力、适应性和责任感密切相关。我们商业战略的关键组成部分之一是培养合作和创业的管理文化。我们的每一位总经理都在一个扁平化的组织结构中运作,并在更大组织的资源的支持下,被鼓励增长和发展他们的业务。我们相信,这种由大约130名总经理管理独特、独立的业务的结构,创造了一种环境和文化,在这种环境和文化中,我们的每个总经理都与各自业务的成功有更直接的联系,与他们所监管的员工和他们所在的社区建立了更私人的联系。
截至2022年12月31日,该公司在全球拥有约91,000名员工,其中约11,000人位于美国。在安费诺的美国劳动力中,只有不到10%由独立的工会代表或由集体谈判覆盖。该公司认为,它与加入工会的员工和未加入工会的员工都有良好的关系。
治理与文化-我们的董事会积极参与监督公司与员工相关的战略和做法,以及公司的文化和ESG倡议。这种监督既可以直接进行,也可以通过董事会的某些委员会进行。在每一次定期安排的季度会议上,审计委员会审查关键人员的变动,并至少每年与管理层举行一次会议,讨论各种与人力资源有关的议题,包括人才发展、继任规划、多样性、公平和包容性举措、薪酬和文化。我们相信,公司的文化一直是公司成功的关键组成部分,加强这种文化是我们执行管理层的一项关键责任。
多样性、公平性和包容性-安费诺致力于工作场所的多样性,并在整个组织范围内培养公平、包容和归属感的文化。我们的业务遍及全球,我们设施中的员工反映了我们所在社区的多样性。在安费诺,我们提倡和维护尊重和欣赏员工差异的文化。公司一般依赖每个业务部门的当地管理层来培育多元化、公平和包容的文化,我们相信这将创造出强大的组织稳定性,并对我们的员工和当地社区做出深深的承诺。我们结构的一个关键标志是我们的创业文化,它为我们的每一位总经理创造了明确的责任,他们是我们的关键业务领导人。我们的核心管理团队由这些总经理和他们的控制员以及我们的执行管理团队组成。截至2022年底,女性在这一核心管理团队中占27%。在我们全球员工总数中,大约有一半是女性。
健康、安全和福祉-我们相信,保护我们的员工是一种道德义务。此外,我们员工的安全和福祉对我们业务的成功运营至关重要。我们的健康和安全活动由我们的企业环境、健康、安全和可持续发展领导团队监督,并由我们的当地团队管理,他们在我们的设施中协调现场安全计划、资源、报告和培训。我们相信,这种在公司层面进行指导和跟踪的模式,但在设施层面进行管理,使我们能够提供更适合我们每个劳动力的当地需求的培训和监督。
薪酬和福利-公司致力于为世界各地的员工提供公平和有竞争力的薪酬和福利。在美国,除了有竞争力的薪酬外,公司还维持各种员工福利,如健康和相关保险、退休储蓄计划和健康储蓄以及灵活的支出账户。在美国以外,我们保持薪酬和其他福利与当地市场条件相竞争。
社区和社会影响-安费诺认识到,我们有责任在我们在世界各地开展活动的社区发挥积极影响。我们的大部分社区推广活动都是由我们当地的管理团队组织的,这有助于确保我们的努力是为了支持我们员工生活和工作的当地社区。我们当地的团队正在通过各种方式积极支持他们的社区,包括:学校供应活动、当地献血活动、对高危学生的辅导、社区清洁活动、当地植树、节日赠送活动和食品递送服务。2022年,我们在欧洲的一些行动支持了在俄罗斯入侵后逃离乌克兰的难民。
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可用信息
美国证券交易委员会维护一个网站,其中包含向美国证券交易委员会提交的报告、委托书和信息声明以及有关发行人(包括安费诺)的其他信息。公司向美国证券交易委员会提交的任何此类文件,公众可以在美国证券交易委员会的网站上获得,网址为Http://www.sec.gov。本年度报告以及本公司提交给美国证券交易委员会的所有其他文件,如Form 10-Q季度报告、Form 8-K当前报告、委托书以及根据交易法第13(A)或15(D)节提交或提交的此类报告的任何修正案,也可在公司网站上免费查看,Www.amphenol.com在以电子方式提交给或提供给美国证券交易委员会后,在合理可行的范围内尽快提交。公司网站上还包括有关公司财务结果和业绩的新闻稿和其他信息,以及有关ESG事项的信息等。本年度报告的副本也可从安费诺公司投资者关系部免费获得,地址为康涅狄格州沃林福德霍尔大道358号,邮编:06492。本公司网站上的信息并未以参考方式纳入本年度报告。
第1A项。风险因素
公司的业务、运营、财务状况、流动性、运营结果和股票价格都会受到许多风险因素的负面影响。投资者应仔细考虑以下风险以及本年度报告中的所有其他信息。公司过去的财务业绩,包括历史趋势,不应被视为未来业绩的可靠指标。下面描述的风险和不确定性并不是该公司面临的唯一风险和不确定性。公司目前不知道或我们目前认为不重要的其他风险和不确定性可能会成为现实,并损害公司的业务、运营、财务状况、流动资金、运营结果和/或股票价格。
如果管理层为限制、监测或控制企业风险敞口而采取的行动不成功,本公司的业务、运营、财务状况、流动性和运营结果可能会受到重大不利影响。在这种情况下,公司普通股和债务证券的交易价格可能会下降,投资者可能会损失全部或部分投资。
与我们的全球业务相关的风险
公司在美国以外的国家经营面临政治、经济、军事和其他相关风险,总体经济条件、地缘政治条件、美国贸易政策和其他公司无法控制的因素的变化可能会对我们的业务和经营业绩产生不利影响。
该公司的运营和业绩在很大程度上取决于全球、地区和美国的经济和地缘政治条件。2022年,非美国市场约占公司净销售额的67%,中国约占公司净销售额的26%。该公司近90%的员工都在美国以外的地区工作。该公司的客户遍布世界各地,并在美国以外拥有许多制造、行政和销售设施。
在过去的几年里,美国的贸易政策、制裁、立法、条约和关税也发生了重大变化,包括但不限于影响中国的贸易政策和关税。在某些情况下,这些变化增加了我们做生意的成本。征收额外关税或其他贸易壁垒可能会增加我们在某些市场的成本,并可能导致我们的客户寻找替代来源,或者可能使我们更难在某些市场销售我们的产品。我们经营或销售我们产品的其他国家已经并可能继续改变他们在各自国家的贸易、商业和外国投资政策。此外,美国的政策变化和这种变化的不确定性可能会增加市场波动性和货币汇率波动。由于这些因素的影响,我们无法预测美国、S或其他国家未来贸易关系的任何变化对我们业务的影响,也无法预测美国或其他国家通过的新法律或法规的影响。
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除上述风险外,美国和海外的许多其他法律、经济和地缘政治因素可能对公司的业务、运营、财务状况、流动性和/或运营结果产生重大不利影响,例如:
● | 全球或地区经济放缓或公司任何终端市场的衰退(或这种放缓或衰退的延长或加剧),可能会对我们客户的财务状况产生负面影响,并导致需求减少; |
● | 推迟客户支出,以应对信贷收紧、通胀压力、金融市场波动和其他全球经济因素; |
● | 美国和/或国外经济、货币和/或财政政策的重大变化的影响,包括美国联邦储备委员会或其他国际中央银行系统的利率变化、外汇波动、重大所得税变化和通胀压力; |
● | 政府间冲突或行动,包括但不限于武装冲突、贸易战、网络攻击和恐怖主义或战争行为,包括俄罗斯和乌克兰之间持续的军事冲突以及欧元区内边界国家不断升级的紧张局势; |
● | 雇佣法规和当地劳动条件,包括雇佣成本的增加,特别是在公司目前开展业务的低成本地区; |
● | 各国的产业政策偏重国内产业,而不是跨国公司,或者完全限制外国公司; |
● | 知识产权保护难; |
● | 付款周期较长; |
● | 外汇管制规定的变化,包括任何禁止、限制或增加支付股息或以其他方式在公司位于不同国家的子公司之间转移现金的成本的政府行动; |
● | 应收账款催收过程中的信用风险和其他挑战;以及 |
● | 假设的变化,如贴现率,以及低于预期的投资回报和与公司福利计划相关的业绩。 |
我们可能会受到不利的公共卫生事态发展的负面影响,包括流行病和流行病,如新冠肺炎大流行。
在我们开展业务的国家,任何传染性疾病的爆发和其他不利的公共卫生事态发展都可能对我们的业务、运营、财务状况、流动性和运营结果产生实质性的不利影响。自2020年初以来,新冠肺炎大流行已经扰乱了我们在世界各地的办公室和制造设施,以及我们供应商、客户和我们客户的合同制造商的设施。这些中断包括,并可能继续包括:限制我们正常运营某些设施的政府法规、旅行限制、供应商限制、供应链中断、物流挑战和限制、劳动力中断以及某些客户需求的减少。在2022年的大部分时间里,中国爆发的新冠肺炎导致当地或地区政府实施封锁和限制,影响了我们几个运营和制造设施的正常运营能力。截至2022年12月31日,世界某些地区继续出现新冠肺炎的孤立暴发,尤其是在中国。不能保证新冠肺炎疫情不会对我们未来的业务、运营、财务状况、流动性和运营结果产生实质性的不利影响。
该公司及其某些供应商和客户在获得某些原材料和零部件方面遇到了困难,而且该公司的大多数原材料和零部件的成本都在增加。
该公司在制造过程中使用铝、钢、铜、钛、金属合金、金、银、钯和塑料树脂等基本材料以及各种部件,并依赖第三方供应商来确保这些材料和部件的安全。尽管本公司目前预计在获取生产所需的原材料或零部件方面不会出现广泛的重大困难,但在2021年和2022年,供应链和物流方面的挑战影响了包括本公司在内的全球经济,并导致并继续导致本公司使用的某些原材料和零部件的供应紧张和大宗商品价格上涨。此外,包括空运、海运和陆运在内的货运和物流供应减少,价格上涨,加剧了最近的通胀压力。公司可能无法将上涨的原材料或零部件价格转嫁给客户,也可能无法从供应商那里以可接受的价格采购和获得足够数量的原材料和零部件。因此,未来的任何延误、中断以及供应和定价风险都可能影响我们满足客户对我们产品的需求的能力或我们销售这些产品的盈利能力,这可能会对我们的业务、运营结果和财务状况产生不利影响。
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在有限的情况下,我们依赖单一的供应来源或参与可能由有限数量的供应商提供服务的商品市场。获得供货的延迟可能是由于影响我们供应商的许多因素造成的,任何延迟都可能损害我们向客户交付产品的能力。由于外部因素的影响,原材料的成本和可获得性可能会大幅波动,这些因素包括但不限于产品稀缺性、气候变化和不利天气条件造成的中断、大宗商品市场波动、汇率波动、政府政策和监管(如贸易关税和进口限制)、流行病和流行病(如但不限于“新冠肺炎”大流行),这些反过来可能对我们的运营业绩和财务状况产生负面影响。
影响我们信息技术系统的网络安全事件可能会扰乱业务运营或导致高度敏感的机密信息泄露,从而对我们的声誉和经营业绩造成不利影响,并可能导致诉讼和/或政府调查和罚款。
用于中断运营和未经授权访问我们的信息技术系统的网络安全威胁和技术,包括但不限于恶意软件、网络钓鱼、凭证窃取、勒索软件和其他日益复杂的攻击,继续在全球范围内扩展和发展,使得检测和防止此类威胁影响公司变得困难。在全球范围内,网络威胁、勒索软件企图以及网络钓鱼和模拟等社会工程攻击的数量继续增加,攻击者越来越多地使用旨在规避控制、避免被发现以及移除或混淆法医证据的工具和技术。此外,由于全球远程工作动态可能会持续到未来,新冠肺炎大流行增加了网络安全风险,并带来了额外的风险,即威胁参与者将从事社会工程(例如网络钓鱼)并利用公司和非公司网络中的漏洞。勒索软件攻击变得更容易执行,随着勒索软件作为一种服务的兴起,将勒索软件变体出租或出售给任何愿意支付费用的人已成为一种日益流行的商业模式。
本公司一直是并预计将继续成为各种网络安全攻击的目标,包括但不限于勒索软件攻击。虽然此类攻击的影响不大,但未来的网络安全事件可能会导致未经授权访问公司的信息技术系统、产品、客户、供应商和第三方服务提供商,并可能对其造成损害。网络安全事件可能会导致我们的业务运营中断和/或对关键数据和机密或专有信息的挪用、破坏或损坏。网络安全事件还可能导致机密信息和关键业务、财务或其他数据丢失或无法访问,和/或导致高度敏感的机密信息泄露。网络安全事件也可能由未经授权的人通过欺诈性或其他方式欺骗我们的员工、供应商或第三方服务提供商获得对我们的系统或信息的访问而导致。尽管我们为员工提供培训,并实施预防性安全措施来预防、检测、解决和缓解这些威胁,但我们或关键的第三方信息技术系统和基础设施仍然容易受到网络安全事件、勒索软件攻击、安全漏洞、计算机病毒、安全漏洞或软件或硬件中的“漏洞”、停机、系统故障、自然灾害、不利的公共卫生发展或其他灾难性事件的影响,其中任何事件都可能包括声誉损害、我们的知识产权损失、高度敏感机密信息的泄露、无法访问关键数据和其他操作中断、与第三方的诉讼和/或政府调查和罚款等。这可能会对我们的业务、财务状况和运营结果产生实质性的不利影响。
我们和我们的业务合作伙伴在世界各地以电子方式维护着大量数据。这些数据与我们业务的方方面面有关,包括财务信息以及正在开发的当前和未来产品,还包含某些客户、供应商、合作伙伴和员工数据,如敏感的个人数据。我们维护旨在保护这些数据的系统和流程,但尽管采取了此类保护措施,仍存在入侵、网络攻击或篡改的风险,这些风险可能会危及这些数据的完整性和隐私,或使我们无法访问这些数据。此外,在某些情况下,为了开展业务,我们将业务外包给第三方业务合作伙伴。我们通常从这些合作伙伴那里获得保证,即他们有保护我们的数据的系统和程序,并且在适用的情况下,他们将采取措施保护我们的数据;尽管如此,这些合作伙伴也可能受到数据入侵或网络攻击。数据的任何泄露都可能严重扰乱我们的运营,影响未来的商业机会,损害我们的客户、员工和其他业务合作伙伴,损害我们的声誉,违反适用的法律、法规、政策和合同义务,并使我们承担潜在的重大成本和责任,包括诉讼或其他执法行动。
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围绕信息安全和隐私的监管环境日益苛刻,世界各地频繁实施新的和不断变化的要求和隐私法律法规,例如欧盟、Republic of China和加利福尼亚州,这些法律和法规对公司如何收集、存储、保护、处理和传输个人数据施加了重大义务,并可对违反规定的公司处以巨额罚款。如果违反或不遵守任何现有和即将出台的信息安全或隐私法律和要求,可能会产生罚款和其他相关费用,这可能会对我们的财务业绩产生不利影响。
本公司可能会受到极端天气条件和自然灾害事件的负面影响,包括气候变化和全球变暖造成或加剧的事件。
有时,极端天气条件和自然灾害已经并可能继续对我们的部分业务以及我们的供应商、供应商、客户和分销商的业务产生负面影响。如此不可预测的天气状况和自然灾害,包括但不限于地震、火灾、洪水、飓风、龙卷风,以及更强和更持久的天气模式,以及它们的后果和影响,在过去曾暂时扰乱我们在美国和海外的业务运营。这些事件可能导致公司的一些业务受到供应链中断和潜在延迟履行客户订单或订单取消的影响,业务和销售损失,保险成本或可用性发生变化,和/或财产损坏或损害我们的员工,所有这些都可能对我们的业务、运营、财务状况和运营结果产生不利影响。
有关ESG事项的日益严格的审查和期望可能会导致额外的成本或风险,或以其他方式对我们的业务产生不利影响。
各行各业的公司都面临着与其ESG和可持续发展实践相关的各种利益相关者越来越多的审查。对自愿和潜在的强制性ESG倡议和披露的预期可能会导致成本增加、对某些产品的需求发生变化、加强合规或披露义务,或对我们的业务、财务状况或运营结果产生其他不利影响。此外,无法获得或保持良好的ESG评级可能会对我们的声誉造成负面影响,或阻碍我们有效竞争以吸引和留住员工或客户的能力,这可能会对我们的运营产生不利影响。不利的ESG评级也可能导致投资者对我们或我们的行业的负面情绪增加,这可能对我们普通股的股价以及我们获得资金的机会和成本产生负面影响。
我们的国际业务要求我们遵守美国政府和各个外国司法管辖区的反腐败法律和法规,我们的任何员工、客户、供应商、分销商或任何其他业务合作伙伴的不当行为可能会损害我们的商业声誉和财务业绩。
在全球范围内开展业务要求我们和我们的子公司遵守美国政府和各个外国司法管辖区的法律和法规,如果我们不遵守这些规则和法规,我们可能会承担重大责任。这些法律和法规可能适用于公司、个人董事、高级管理人员、员工、分包商和代理,并可能限制我们的运营、贸易做法、投资决策和合作活动。特别是,我们的国际业务受美国和外国反腐败法律和法规的约束,例如修订后的1977年《反海外腐败法》(以下简称《反海外腐败法》)。作为我们业务的一部分,我们与国有企业打交道,根据《反海外腐败法》,这些企业的员工和代表可能被视为外国官员。此外,我们经营业务的一些外国地点缺乏发达的法律制度,腐败程度较高。由于上述活动,我们面临着违反美国和外国反腐败法律的风险。
不能保证我们为遵守适用的美国和国际法律法规而设计的政策和程序将有效地防止我们的董事、高级管理人员、员工、分包商和代理人采取违反这些法律要求的行动。违反这些法律要求可能会使我们面临刑事罚款和监禁、民事处罚、返还利润、禁令、剥夺政府合同和其他补救措施。此外,任何实际或据称的违规行为都可能扰乱我们的运营,造成声誉损害,涉及严重的管理层分心,并对我们的竞争地位、运营结果、现金流或财务状况造成重大不利影响。
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该公司的业绩可能受到外币汇率变化的正面或负面影响。
该公司通过其全球业务以多种外币开展业务,因此,由于各种货币的汇率变化,包括可能的外币限制和/或贬值,该公司受到外汇风险的影响。汇率的变化可能会对公司的销售额、营业利润率和股本产生积极或消极的影响。不能保证本公司为降低汇率风险而采取的任何或所有行动,例如将工厂设在销售产品的同一国家或地区、对冲合同、降低成本和定价行动或营运资本管理,将完全有效地成功地管理货币风险。公司全球业务中任何一种外币的价值突然大幅下降,都可能对公司的业务、财务状况、经营结果和现金流产生不利影响。
公司依赖于吸引、招聘、聘用和留住技术熟练的员工,包括我们的各种管理团队。
我们的业绩取决于我们吸引、招聘、聘用和留住技术人才的能力,包括我们的高管和核心管理团队。鉴于目前通胀的工资环境,以及我们开展业务的许多国家和地区对熟练劳动力的强劲需求,发现和吸引新人才以及留住现有人才的能力可能会被证明是困难的。目前的劳动力市场可能会对我们吸引、招聘、聘用和留住熟练员工的能力产生不利影响,进而可能对公司的业务、财务状况和运营结果产生不利影响。此外,我们的业务还可能受到包括工资和福利在内的劳动力成本持续上涨的不利影响。
与我们的终端市场相关的风险
该公司几乎在所有业务领域都面临竞争。
该公司主要以技术创新、产品质量和性能、价格、客户服务和交货时间为基础进行竞争。竞争对手包括大型多元化公司,其中一些公司拥有比公司更大的资产和财务资源,以及中小型公司。快速的技术变革也可能导致各种规模的新竞争者进入市场,我们可能无法与之竞争。不能保证公司将能够成功地与现有或新的竞争对手竞争,如果做不到这一点,可能会导致降价、利润率下降或失去市场份额,其中任何一项都可能对公司的业务、财务状况和经营业绩产生不利影响。
该公司依赖终端市场动态来销售其产品,特别是在通信、汽车和军事终端市场。
该公司2022年净销售额中约42%来自对通信行业的销售。这些市场对产品的需求通常受到快速技术变化和/或运营商为建设、重建或升级其系统而投入的资本支出的影响,所有这些都可能受到各种因素的影响,包括总体经济状况、行业内的整合、运营商的财务状况及其获得融资的机会、竞争、技术发展、新的立法和监管。该公司约21%的净销售额来自汽车行业。在全球或区域经济或信贷状况恶化的时期,汽车业历来经历过严重的衰退。通信和汽车终端市场也由大客户主导,这些客户经常向包括本公司在内的供应商施加价格压力。该公司约9%的净销售额来自对军用终端市场的销售。我们客户的任何终端市场的周期性低迷可能会显著减少对我们某些产品的需求,这可能会对公司的业务、财务状况和运营结果产生重大不利影响。
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与收购相关的风险
在收购和整合新收购的业务方面,公司有时会遇到困难和意外的费用。
该公司近年来完成了多项收购,其中包括2022年的两项收购。该公司预计,将继续寻求收购机会,作为其增长战略的一部分。公司不时会遇到与收购和整合收购相关的困难和意外费用,而收购并不总是表现和带来预期的财务利益。在收购一家新公司或新业务后,公司有时也会遇到挑战,包括但不限于管理运营、制造设施和技术;维持和扩大客户基础;或留住关键员工、供应商和分销商。在若干有限个案中,本公司曾就收购前责任、违反陈述、保证或契诺或相关收购协议所规定的其他理由,向被收购业务的卖方(S)提出赔偿要求。就吾等向任何已收购业务的卖方(S)提出的赔偿要求而言,该卖方(S)可能成功地就该等索赔提出抗辩,及/或可能没有经济能力就该等索赔向吾等作出赔偿,或该等索赔在其他方面可能难以执行或不切实际。我们无法预测或保证最近或未来的收购是否以及在多大程度上将实现预期的成本节约、效益、利润率提高和增长前景。
本公司未来可能产生商誉和其他无形资产减值费用。
截至2022年12月31日,公司总资产为153亿美元。其中包括64亿美元的商誉(支付的对价公允价值超过所收购企业的可确认净资产的公允价值)和7.341亿美元的其他无形资产净额。本公司对商誉及其他无形资产的账面价值的潜在减值进行年度评估(或在必要时进行更频繁的评估)。到目前为止,这种评价还没有导致需要确认减值。然而,如果公司业务的财务业绩大幅下降,公司可能会在其损益表中产生商誉和其他无形资产减值的重大非现金费用。此外,我们不能保证,如果管理层预测的预期现金流估计没有发生,特别是如果经济衰退发生并持续很长一段时间或变得严重,或者如果公司进行的收购和投资未能实现预期回报,则未来将不需要减值费用。
与我们的流动性和资本资源相关的风险
本公司的信贷协议和优先票据包含某些要求,如果违反这些要求,可能会对本公司产生重大不利影响。
第二个修订和重述的信贷协议管理着我们25亿美元的无担保信贷安排(“循环信贷安排”),它还支持公司的美国商业票据计划(“美国商业票据计划”)和欧元商业票据计划(“欧元商业票据计划”),其中包含金融和其他契约,例如债务与利息、税项、折旧和摊销前收益的比率限制、优先债务限制和留置权产生的限制。本公司亦拥有与其于2022年4月签订的两年期、7.5亿美元无抵押延迟提取定期贷款信贷协议(“2022年定期贷款”)相关的类似财务及其他契约。违反这些契约中的任何一项,都可能导致循环信贷安排和2022年定期贷款违约。于循环信贷安排或2022年定期贷款项下发生违约事件时,贷款人可终止所有提供进一步信贷的承诺,并选择宣布根据该等承诺而未偿还的款项即时到期及应付,从而可能导致本公司若干其他债务加速,而本公司没有足够资产偿还循环信贷安排、2022年定期贷款及该等其他债务。截至2022年12月31日,公司在美国商业票据计划下有大约6.328亿美元的未偿还借款,在循环信贷安排、2022年定期贷款和欧元商业票据计划下没有未偿还借款。
除了这些信贷协议外,公司的各种优先票据也对公司施加了某些义务,并禁止公司采取各种行动,除非它满足某些财务要求。虽然截至2022年12月31日,本公司符合所有这些要求,但不能保证本公司将继续遵守这些要求。
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目录表
该公司依赖于全球资本市场,如果不能以有利的条件进入这些市场,可能会对公司的业绩产生不利影响。
本公司已利用全球资本市场投资其业务并进行战略收购。 如果整体经济和资本市场状况显著恶化,可能会影响公司进入资本市场的能力。 资本和信贷市场过去曾经历过重大波动。 市场状况可能会使获取资金为资本投资、收购和其他举措提供资金,包括股息和股份回购,这可能会对公司的业务、财务状况、经营业绩或现金流造成重大不利影响。 此外,如果对公司债务进行评级的信用评级机构下调公司的信用评级,可能会增加公司的资金成本,使公司更难获得新的融资和进入资本市场,这也可能对公司的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生重大不利影响。
该公司的业绩可能会受到利率变化的负面影响.
本公司就现有及未来发行的债务须受利率波动影响。该公司监测其固定利率和可变利率债务的组合,以及短期和长期债务的组合。截至12月。截至2022年31日,约6.4亿美元(或14%)公司未偿还贷款适用浮动利率,主要来自美国商业票据计划项下的贷款。 由于最近联邦基金利率的上升,美国联邦储备委员会(Fed)与我们的美国商业票据计划相关的浮动利率在2022年期间大幅增加,这一趋势可能在整个2023年持续。 C此外,该公司目前预计与其美国商业票据计划(以及其循环信贷额度和2022年定期贷款,在未来提取的范围内)相关的浮动利率将在2023年第一季度继续增加,并可能超过2022年,这将导致2023年的利息支出增加。. 无法保证利率不会从当前水平大幅变动。
与法律和监管事项有关的风险
我们的业务和财务业绩可能会受到政府合同风险的不利影响。
我们遵守适用于与美国和其他政府开展业务的各方的各种法律法规,包括管理报告义务、与政府官员的互动、政府合同的履行、政府提供的财产的使用和处理以及我们产品中使用的材料性质的法律法规。我们可能会被单方面暂停或禁止与美国和其他外国政府或其供应商开展业务(直接或间接),或被罚款或其他制裁,如果我们被发现违反了这些法律或法规。由于需要遵守该等法律及法规,我们面临政府调查、民事欺诈行动、刑事检控、举报人诉讼及其他执法行动的风险增加。 例如,2018年8月,我们收到了美国国防部监察长办公室的传票,要求公司的某些军事和航空业务提供与美国政府购买或使用的某些产品有关的文件。 就此项调查而言,于2022年第三季度,在与美国政府代表举行的会议中,据称该公司可能违反了联邦法律的多项规定,包括违反民事虚假索赔法,详情见综合财务报表附注14。 我们遵守的美国法律法规包括但不限于出口管理条例、联邦采购条例、虚假索赔法、国际武器贩运条例、酒精、烟草和火器管理局的条例以及FCPA。 我们受世界各地其他国家的广泛类似法律法规的约束。 未能遵守适用要求,或被认为未能遵守适用要求也可能损害我们的声誉,以及我们竞争未来政府合同或销售商业等同产品的能力。任何该等结果均可能对我们的业务、营运、财务状况、流动资金及经营业绩造成重大不利影响。
此外,美国政府可能会在不事先书面通知的情况下修改、缩减或终止美国政府合同,无论是出于方便还是由于我们未能履行适用合同而导致的违约。 如果我们的合同因我们的违约而被美国政府终止,我们可能会对美国政府从其他来源获取未交付的商品或服务所产生的额外费用及其遭受的任何其他损害负责。 此外,美国政府定期审计我们的政府合同成本,
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目录表
可能导致罚款,罚款或调整合约的成本和价格。 任何此类审计导致的罚款、处罚或付款调整可能对我们的声誉、业务、运营、财务状况、流动性和运营业绩造成不利影响。
该公司必须遵守复杂的美国政府进出口管制以及经济制裁和贸易禁运。
我们的某些产品,包括购买的此类产品的部件,受美国和非美国出口管制法律法规的约束,只有在获得所需的出口许可证或通过出口许可证例外情况下才能出口。此外,我们被要求遵守某些美国和非美国的经济制裁和贸易禁运,这些制裁和贸易禁运限制了我们与某些人、国家、地区和政府进行交易或打交道的能力。这些法律和法规复杂,可能会频繁变化,并在有限的通知下,通常会随着时间的推移变得更加严格,在最近的美国政府中变得更加严格,特别是考虑到最近与中国的紧张关系。例如,2019年,美国政府将该公司总部设在中国的某些客户添加到美国商务部维护的实体名单中,对向这类客户的销售施加了额外的限制。此外,2022年,美国商务部工业安全局发布了新的出口管制规定,限制向中国提供用于制造某些先进计算集成电路(IC)和超级计算机的某些技术、软件、制造设备和商品。这些变化包括对美国公司向中国的任何制造某些先进IC的工厂提供某些服务的能力进行新的限制。尽管到目前为止,这些限制都没有对公司的业务、财务状况和经营结果产生实质性的不利影响,但美国政府有权施加更大的限制,这些限制可能会进一步限制或禁止公司销售其产品或提供其服务。此外,我们不能确保我们旨在保持遵守适用规则和条例的政策和程序在防止不遵守的情况下有效。如果我们不遵守适用的出口管制限制(例如,未能获得所需的出口许可证)、海关条例、经济制裁和其他法律,我们可能会受到重大的民事和刑事处罚,包括罚款、监禁负责的员工和管理人员、声誉损害以及可能失去进出口特权。此外,如果我们的经销商未能获得适当的进口、出口或再出口许可证或许可,我们也可能受到声誉损害和处罚的不利影响。为某一特定销售获得必要的出口许可证可能非常耗时,并可能导致销售机会的延误或丧失。
税务机关在财税政策、审计和审查方面的变化可能会影响公司的业绩。
该公司在美国和许多外国司法管辖区都要纳税。该公司目前正在几个司法管辖区接受税务审查,此外,更多的税务机关可能会启动新的审查。由于该公司在世界各地都有业务,税务审查的风险将继续发生。该公司的财务状况、经营结果或现金流可能会受到这些税务检查结果的重大影响。
2022年8月16日,美国总裁签署了《2022年降低通货膨胀法案》(以下简称《利率协议》),这是一项税收和支出方案,其中引入了几项与税收相关的条款,包括对某些大公司征收15%的公司替代最低税,以及对某些公司股票回购征收1%的消费税。在颁布期间,公司将被要求重新评估其对某些受影响的递延税项资产的估值免税额,但不需要因CAMT的相关税务会计影响而重新计量递延税项余额。这些条款于2023年1月1日起对安费诺生效,其影响取决于几个因素,包括尚未发布的解释性监管指导。
未来税收法律、法规、所得税会计准则和/或其他税收指导的任何变化,包括与个人退休帐户相关的解释或其他方面,都可能对公司的流动和非流动税收负债以及递延税收资产和负债产生重大影响,从而影响我们的财务状况、经营业绩或现金流。
我们可能在执行我们的知识产权方面遇到困难,这可能导致市场份额的丧失,我们可能会受到侵犯他人知识产权的指控。
我们依靠专利法和商业秘密法、版权、商标、保密程序、控制和合同承诺来保护我们的知识产权。尽管我们作出了努力,但这些保护可能是有限的,而且我们在保护我们的知识产权方面不时遇到困难,特别是在某些国家。
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目录表
在美国以外,我们不能保证我们拥有或可能获得的专利将针对我们的竞争对手提供有意义的保护。有关知识产权的法律变更或此类法律的执行,可能会影响我们防止或解决挪用或未经授权使用我们的知识产权的能力,从而可能导致市场份额的损失。为了维护我们的知识产权,诉讼可能是必要的。诉讼本质上是不确定的,结果也是不可预测的。如果我们不能保护我们的知识产权不受未经授权的复制、使用或其他挪用行为的影响,我们就可能失去竞争力。
别人的知识产权可能会抑制我们推出新产品的能力。其他公司持有我们行业中使用的技术的专利,并正在积极寻求扩大、执行和许可他们的专利组合。我们定期收到第三方的通知,或被第三方提起诉讼,指控我们侵犯、挪用或以其他方式滥用他们的知识产权和/或违反我们与他们的协议。这些第三方可能包括没有能力设计、制造或分销产品的实体,或者获取知识产权(如专利)的实体,其唯一目的是通过主张侵权和滥用索赔来将其获得的知识产权货币化。此外,一些外国竞争对手可能会利用本国的知识产权法以及更有利的诉讼和监管环境对我们不利。第三方对侵权的索赔可能会导致收入损失、大量成本或导致针对我们的金钱损害赔偿或禁令救济。
本公司会受到客户索偿、诉讼及其他监管或法律程序的影响。
本公司目前正从事或须面对多项客户申索、诉讼及其他监管及法律事宜,并可能于未来须面对额外申索、诉讼及其他监管或法律程序。该等事项使本公司面临可能重大的风险,包括但不限于与雇佣纠纷、税务争议、政府调查、知识产权侵权、遵守环境法、不公平销售行为、产品安全和责任以及产品保修、赔偿和其他合同相关索赔有关的风险。 这些事项可能使公司面临诉讼、自愿或强制产品召回、政府调查和刑事责任,包括补偿性、惩罚性或间接损害赔偿,并可能导致我们的业务中断和巨额法律费用S. 这些问题也可能损害我们的声誉,损害我们与客户的关系或对产品需求产生负面影响。
虽然本公司确实维持某些保险范围,可能会减轻与某些此类索赔和诉讼相关的损失,但这些政策可能不适用,并且如果存在保险,保险范围的金额可能不足以支付总索赔和负债。 在某些情况下,特别是对于客户提出的产品保修索赔,我们会自行投保此风险,这意味着任何产品责任索赔可能必须从公司资金中支付,而不是通过保险支付。 任何当前或未来的重大负债或监管行动可能对我们的业务产生重大不利影响,财务状况、现金流和声誉。
本公司须遵守可能对我们的业务产生不利影响的环境法律及法规。
本公司在美国和多个外国司法管辖区开展业务,我们必须遵守当地颁布的法律和法规,在我们生产和/或销售产品的司法管辖区内处理健康、安全和环境问题。无论过错如何,本公司及其运营部门都可能对本公司以前或现在拥有或租赁的物业中可能出现的此类问题承担调查和/或补救工作的责任。例如,如综合财务报表附注14所披露,在印第安纳州提起的四宗独立诉讼中,本公司被列为数名被告之一,涉及印第安纳州富兰克林的一个制造厂,本公司一直在美国环保局的指示下在该制造厂进行环境清理工作。本公司与这些诉讼有关的所有费用以及与生产基地清理工作有关的所有成本已由前所有者根据与收购制造基地签订的赔偿协议得到偿还,这是导致本公司在1987年建立业务的更大收购的一部分。我们不能确定在我们的任何司法管辖区可能出现的环境条件或环境政策的任何变化的潜在影响。我们不遵守这些当地的环境法律和法规可能会被罚款或其他
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目录表
惩罚性损害赔偿和/或对我们生产流程的修改,以及使我们遭受声誉损害,其中任何一项都可能对我们的财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。
本公司受并可能继续受与应对气候变化负面影响的努力相关的增量成本、风险和法规的影响。
公众对气候变化的认识有所提高。 这种更加重视导致了国际条约和协定以及立法和监管努力。 除了标题为“风险因素”的风险因素下讨论的风险外,公司可能受到极端天气状况和自然灾害事件的负面影响,包括气候变化和全球变暖引起或加剧的事件“和”有关ESG事宜的更多审查和期望可能会导致额外的成本或风险,或以其他方式对我们的业务产生不利影响本公司亦可能须遵守更大型的全球气候变化倡议、法律、法规或命令,例如任何旨在实施巴黎气候协定以减少温室气体(“温室气体”)排放的法律或法规。 除政府要求外,我们的客户亦越来越多地对其供应商(包括我们)施加与气候相关的要求。 任何未能或被认为未能遵守这些要求的行为都可能导致对我们产品的需求减少、声誉受损或对我们业务的其他不利影响。
鉴于我们的全球制造业务,未来任何有关温室气体排放的法规和/或其他与气候变化相关的法律法规,除了本公司已在进行的举措外,可能会使我们面临额外和/或不可预见的合规成本和限制、能源和原材料成本增加以及增量资本支出要求。此外,还可能增加与气候有关的强制性报告义务,以及可能的温室气体减排要求,这可能会导致增加公司和业务的一般和行政努力以及相关的成本和开支。
在我们开展业务的任何国家/地区,未来的任何法规变化都可能给公司带来转型风险,包括但不限于:(I)降低温室气体排放和采用更节能能源使用的任何要求的性质和时间,这可能导致公司运营方式的变化或中断;(Ii)遵守此类法规需要不可预见的资本支出并成为昂贵或财务负担的财务风险;(Iii)与未能适应或遵守未来气候变化相关法规相关的法律风险;(Iv)与我们的披露和/或运营相关的气候诉讼风险;(V)与实施遵守此类法规所需的任何新技术相关的风险,这可能会阻碍我们创新新产品、满足客户和市场需求或在市场上进行价格和质量竞争的能力,和/或(Vi)与我们的客户和投资者对公司的看法以及他们对与低排放公司保持关系的偏好相关的声誉风险,所有这些都可能损害我们在市场上的声誉。
项目1B。未解决的员工意见
没有。
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目录表
项目2.财产
公司的固定资产包括工厂和仓库以及大量的机器和设备。本公司的工厂、仓库及机器设备总体状况良好,得到合理的维护,其几乎所有设施都处于正常使用状态。本公司认为,目前的固定资产水平以及计划的资本支出对于在当前商业环境下的运营来说是合适和足够的。在12月,2022年3月31日,该公司运营着约240个制造设施,约2,400万平方英尺,其中约1,700万平方英尺已租赁。位于美国的制造设施约有400万平方英尺,其中约200万平方英尺是租赁的。位于美国以外的制造设施约有20.0家。100万平方英尺,其中约1500万平方英尺已出租。与我们的制造设施相关的每部分面积分别约为700万平方英尺、1000万平方英尺和700万平方英尺。恶劣环境解决方案部门、通信解决方案部门以及互联和传感器系统部门。
本公司相信其设施对其业务而言是适当和足够的,并正被适当地用于预期的目的。设施的使用情况根据对相关产品的需求而有所不同。本公司定期检讨其对设施的预期需求,并可根据该项检讨不时收购或租赁额外设施及/或处置现有设施。
项目3.法律诉讼
本年度报告第II部分第8项所载综合财务报表附注14所载有关本年度报告第I部分第3项法律程序所需的资料,在此并入作为参考。
项目4.矿山安全信息披露
不适用。
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目录表
第II部
项目5.注册人普通股市场、相关股东事项和发行人购买股权证券
市场信息
公司于11月完成A类普通股(“普通股”)的首次公开发行。1991年。自那时以来,该公司的普通股一直在纽约证券交易所上市,股票代码为“APH”。截至1月。2023年3月31日,公司普通股的记录持有人有32人。普通股的大量流通股只登记在一个持有者的名下,该持有者是银行和经纪公司的证券托管机构存托信托公司的被提名人。该公司认为,其普通股有相当数量的实益所有者。
股票表现图表
下图将安费诺在截至2022年12月31日的五年内的累计总股东回报与标准的表现进行了比较。标准普尔500(“S&P500”)股票指数和道琼斯美国电气元件及设备指数。这张图假设在12月份,我们的普通股和每个指数都投资了100美元。2017年31日,反映再投资股息,并以每年年初的市值为基础进行加权。下面每个报告的数据点代表每个日历年的最后一个交易日。下图中的比较是基于历史数据,并不代表也不打算预测未来的表现。
分红
根据公司董事会(“董事会”)的声明,公司将按季度派发普通股股息。
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目录表
下表列出了2022年和2021年每个季度宣布的每股普通股股息:
| 2022 |
| 2021 | |||
第一季度 | $ | 0.20 | $ | 0.145 | ||
第二季度 |
| 0.20 |
| 0.145 | ||
第三季度 |
| 0.20 |
| 0.145 | ||
第四季度 |
| 0.21 |
| 0.20 | ||
总计 | $ | 0.81 | $ | 0.635 |
截至2022年12月31日及2021年12月31日止年度宣布及支付的股息(单位:百万)具体情况如下:
| 2022 | 2021 | |||||||
宣布的股息 | $ | 482.6 | $ | 379.7 | |||||
支付的股息(包括上一年宣布的股息) |
| 477.4 |
| 346.7 |
安费诺有支付季度现金股息的历史。虽然本公司目前预期未来将派发现金股息,但未来派息仍由董事会酌情决定,并取决于我们的财务业绩、流动资金、资本要求、财务状况、对财务契约及规定的遵守情况,以及董事会认为相关的其他因素。
回购股权证券
2021年4月27日,董事会批准了一项股票回购计划,根据该计划,公司可以在截至2024年4月27日的三年内根据修订后的1934年《证券交易法》(以下简称《交易法》)第10b-18条的要求,购买至多20亿美元的普通股(以下简称2021年股票回购计划)。在截至2022年12月31日的三个月和年度内,根据2021年股票回购计划,公司分别以1.704亿美元和7.305亿美元的价格回购了230万股和990万股普通股。在2022年根据2021年股票回购计划进行的全部回购中,公司已注销930万股,即6.897亿美元,其余回购股份在回购时保留在库存股中。从2023年1月1日至2023年1月31日,公司以4880万美元的价格回购了60万股额外的普通股,截至2023年2月1日,公司仍有权根据2021年股票回购计划购买最多7.628亿美元的普通股。未来任何收购的价格和时间将取决于许多因素,例如业务产生的现金水平、员工行使的股票期权数量、收购所需的现金、支付的股息、经济和市场状况以及普通股的价格。
在截至2022年12月31日的三个月和年度内,公司的股票回购如下:
(百万美元,每股价格除外) | 股份总数: | 最大美元价值 | |||||||||
总数 | 平均值 | 作为以下项目的一部分购买了 | 可能还没有到来的股票 | ||||||||
的股份 | 付出的代价 | 公开宣布 | 根据以下条款购买的 | ||||||||
期间 | 购得 |
| 每股收益 |
| 计划或计划 |
| 计划或计划 | ||||
第一季度-2022年 | 2,627,497 | $ | 77.62 | 2,627,497 | $ | 1,338.1 | |||||
第二季度-2022年 | 2,662,651 | 69.85 | 2,662,651 | 1,152.2 | |||||||
第三季度-2022年 | 2,355,646 | 72.21 | 2,355,646 | 982.1 | |||||||
第四季度-2022年: | |||||||||||
2022年10月1日至10月31日 |
| 738,500 |
| 70.08 |
| 738,500 |
| 930.3 | |||
2022年11月1日至11月30日 |
| 810,218 |
| 77.74 |
| 810,218 |
| 867.3 | |||
2022年12月1日至12月31日 |
| 711,424 |
| 78.30 |
| 711,424 |
| $ | 811.6 | ||
2,260,142 | 75.41 | 2,260,142 | |||||||||
总计--2022年 |
| 9,905,936 | $ | 73.74 |
| 9,905,936 |
|
第六项。[已保留]
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目录表
项目7.管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析
(除非另有说明,以百万为单位的金额,股票和每股数据除外)
以下对截至2022年、2022年、2021年和2020年12月31日止年度的财务状况和经营业绩的讨论和分析摘自并应结合第II部分所载的综合财务报表和所附的综合财务报表附注阅读。项目8,此处为安费诺公司(连同其子公司,“安费诺”、“公司”、“我们”、“我们”或“我们”)。综合财务报表是根据美国公认的会计原则(“美国公认会计原则”或“公认会计原则”)以美元编制的。除非另有说明,否则在本第7项中对公司业绩的任何提及仅指我们的持续经营,不包括非持续经营。以下讨论和分析还包括对某些非公认会计原则财务指标的引用,这些指标在下文“非公认会计原则财务指标”一节中定义,包括“恒定货币净销售额增长”和“有机净销售额增长”。就以下讨论而言,术语“不变货币”和“有机”分别具有与上述非公认会计准则财务计量相同的含义。关于更多信息,请参阅本项目7中的“非公认会计准则财务措施”,包括我们列入非公认会计准则财务措施的原因以及有关措施有用性的实质性限制。
除历史信息外,以下讨论和分析还包含某些受风险和不确定因素影响的前瞻性陈述,包括但不限于第一部分第1A项所述的风险因素。风险因素本新闻稿不适用于本文所述的前瞻性表述,以及在本10-K年度报告(“年度报告”)开头的“有关前瞻性表述的告诫”一节中所描述的使用前瞻性表述时存在的风险和不确定性。
概述
一般信息
安费诺是世界上最大的电气、电子和光纤连接器和互连系统、天线、传感器和基于传感器的产品以及同轴和高速专用电缆的设计商、制造商和营销商之一。2022年,该公司约67%的销售额来自美国以外。我们产品的主要终端市场是:
● | 用于语音、视频和数据通信融合技术的信息技术和通信设备及系统; |
● | 广泛的工业应用以及传统、混合动力和电动汽车应用;以及 |
● | 军事和商业航空航天应用。 |
该公司的产品被世界各地的广泛客户广泛用于各种应用。该公司主要以技术创新、产品质量和性能、价格、客户服务和交货时间为基础进行竞争。多年来,客户通常将他们的合格供应商名单整合到有能力满足某些技术、质量、交货和其他标准的公司,同时保持地域灵活性和具有竞争力的价格。该公司已集中其全球资源来定位自己,以便在这种环境下有效地竞争。该公司认为,其全球业务是一项重要的竞争优势,因为它使公司能够及时地在全球范围内向其跨国客户提供高质量的产品,同时提供一定程度的弹性和多样化,以应对任何单一地区可能出现的本地风险和挑战。
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目录表
可报告的业务细分市场
自2022年1月1日起,公司将其业务调整为以下三个新成立的可报告业务部门:
• 恶劣环境解决方案-严苛环境解决方案部门设计、制造和营销广泛的加固互连产品,包括用于工业、军事、商业航空、汽车、移动网络以及信息技术和数据通信终端市场的连接器和互连系统、印刷电路和印刷电路组件以及其他产品。
• 通信解决方案-通信解决方案部门设计、制造和销售各种连接器和互连系统,包括高速、射频、电源、光纤和其他产品以及天线,用于信息技术和数据通信、移动设备、工业、移动网络、宽带通信、汽车、商业航空航天和军事终端市场。
• 互连和传感器系统-互连和传感器系统部门设计、制造和销售广泛的传感器、基于传感器的系统、连接器和增值互连系统,用于汽车、工业、信息技术和数据通信、移动网络、军事和商业航空航天终端市场。
这一新的调整取代了我们历史上可报告的业务部门。之前在互联产品和组装部门报告的所有业务都已与一个或多个三个新形成的区段。之前在电缆产品和解决方案部门报告的所有业务都已与我们新成立的通信解决方案部门保持一致。这一新的联盟加强了公司的创业文化和我们每个业务部门总经理的明确责任,同时增强了安费诺未来业务的可扩展性。该公司开始在其新的可报告分部下就截至2022年3月31日的季度报告Form 10-Q及其之后的每个季度报告进行报告。T通过本年报,本公司将根据新的可报告分部结构进行报告,其中包括对截至2021年12月31日和2020年12月31日止年度的相关分部信息进行重算,以实现年度分部的同比比较. F有关本公司自2022年1月1日起对其可报告业务部门的变更的进一步细节,请参阅本文合并财务报表附注13。
战略
该公司的战略是在全球范围内为我们的客户提供全面的设计能力、广泛的产品选择和高水平的质量和服务,同时保持持续的生产率提高和成本控制计划。该公司通过与客户的密切合作,专注于研究和开发工作,以开发满足客户需求的高度工程化产品,并在一到三年内具有广泛的市场应用和重大销售潜力。该公司还专注于控制成本。该公司通过投资现代制造技术、控制采购流程和向低成本领域扩张来做到这一点。
该公司的战略目标是通过追求以下成功因素进一步提高其在其服务市场的地位:
• 追求广阔的市场多元化;
• 开发高技术性能增强解决方案;
• 扩大全球影响力;
• 控制成本;
• 进行战略性收购和投资;以及
• 促进协作式、创业型管理。
2022年2021年,安费诺公司的净销售额、营业收入和持续经营净收入分别为12,623.0美元、2,585.8美元和1,902.3美元,较2021年分别增长16%、23%和21%。2022年,公司可归因于安费诺公司的持续业务净收入受到以下影响:(A)因行使股票期权而产生的与基于股票的薪酬有关的超额税收优惠56.0美元,但被(B)与收购相关的费用21.5美元(税后18.4美元)部分抵消,其中主要包括与2022年完成的两次收购所产生的与收购积压相关的价值相关的摊销,
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目录表
以及外部交易成本. 2021年,公司可归因于安费诺公司的持续经营的净收入受到以下因素的影响:(A)因行使股票期权而产生的与基于股票的薪酬有关的超额税收优惠63.4美元,以及(B)与结算某些非美国司法管辖区的不确定税收头寸有关的单独税收优惠14.9美元,但被以下因素部分抵消:(C)主要由交易、遣散费、于2021年第二季与收购MTS Systems Corporation(“MTS”)有关的重组及若干非现金收购会计成本,以及于2021年第四季与收购Halo Technology Limited(“Halo”)相关的外部交易成本及若干非现金收购会计成本。剔除这些项目的影响,2022年调整后营业收入和可归属于安费诺公司的调整后营业收入和调整后净收入分别在下文“非公认会计准则财务措施”一节中定义并在本第二部分第7项中核对,与2021年相比分别增长了20%和20%。销售及盈利能力趋势于下文“经营业绩”中详述。 此外,本公司的一个优势是能够持续从持续经营业务中产生经营活动提供的净现金(“经营现金流”)。 公司使用营运现金流为资本支出和收购提供资金,回购公司A类普通股(“普通股”)的股份,支付股息和减少债务。2022年,公司产生的营业现金流为2,174.6美元,自由现金流为1,796.4美元。自由现金流是一种非公认会计准则财务计量,在下文“非公认会计准则财务计量”一节中定义,并在本部分第二部分第7项内对账。
新冠肺炎对我们的业务、运营、财务状况、流动性和运营结果的影响
自2020年初以来,新冠肺炎疫情扰乱了我们在世界各地的办公室和制造设施,以及我们供应商、客户和客户的合同制造商的设施。这些中断包括,并可能继续包括:限制我们正常运营某些设施的政府法规、旅行限制、供应商限制、供应链中断、物流挑战和限制、劳动力中断以及某些客户需求的减少。在2022年的大部分时间里,中国爆发的新冠肺炎导致当地或地区政府实施封锁和限制,影响了我们几个运营和制造设施的正常运营能力。截至2022年12月31日,世界某些地区继续出现孤立的新冠肺炎疫情,特别是在中国,但这些疫情并未对我们的运营产生重大影响。2023年及以后,新冠肺炎疫情将在多大程度上继续影响我们的业务、运营、财务状况、流动性和运营结果,目前仍不确定和不可预测。关于与新冠肺炎大流行有关的风险和不确定性的进一步讨论,请参阅第一部分,项目1A。风险因素在这里。
《2022年通货膨胀率削减法案》
2022年8月16日,美国总裁签署了《2022年降低通货膨胀法案》(以下简称《利率协议》),这是一项税收和支出方案,其中引入了几项与税收相关的条款,包括对某些大公司征收15%的公司替代最低税,以及对某些公司股票回购征收1%的消费税。在颁布期间,公司将被要求重新评估其对某些受影响的递延税项资产的估值免税额,但不需要因CAMT的相关税务会计影响而重新计量递延税项余额。这些条款于2023年1月1日起对安费诺生效,其影响取决于几个因素,包括尚未发布的解释性监管指导。本公司已审阅及评估利率协议的条款,包括其他几项与税务无关的条款,本公司目前并不认为利率协议会对其财务状况、经营业绩、流动资金及现金流产生重大影响。
28
目录表
经营成果
下表载列所示年度安费诺公司应占净收入的组成部分占净销售额的百分比。
截至十二月三十一日止的年度: |
| |||||||||
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 |
| ||||
净销售额 |
| 100.0 | % | 100.0 | % | 100.0 | % | |||
销售成本 |
| 68.1 | 68.7 | 69.0 | ||||||
与收购相关的费用 |
| 0.2 | 0.6 | 0.1 | ||||||
销售、一般和行政费用 |
| 11.3 | 11.3 | 11.8 | ||||||
营业收入 |
| 20.5 | 19.4 | 19.1 | ||||||
利息支出 |
| (1.0) | (1.1) | (1.3) | ||||||
其他收入(费用),净额 |
| 0.1 | — | — | ||||||
所得税前持续经营收入 |
| 19.5 | 18.3 | 17.8 | ||||||
所得税拨备 |
| (4.4) | (3.8) | (3.7) | ||||||
持续经营净收益 |
| 15.2 | 14.5 | 14.1 | ||||||
可归因于非控股权益的持续经营净收益 | (0.1) | (0.1) | (0.1) | |||||||
安费诺公司持续经营的净收入 | 15.1 | 14.4 | 14.0 | |||||||
安费诺公司非持续经营的收入 |
| — | 0.2 | — | ||||||
安费诺公司的净收入 |
| 15.1 | % | 14.6 | % | 14.0 | % |
注:此表中的百分比是使用实际的、未四舍五入的结果计算的;因此,由于四舍五入,各组成部分的总和可能不会相加。
2022年与2021年相比
截至2022年12月31日止年度的净销售额为12,623.0美元,而截至2021年12月31日止年度的净销售额为10,876.3美元,按美元计算增长16%,按不变货币计算增长19%,按有机计算(不包括汇率及收购影响)增长15%。2022年净销售额的增长是由所有三个可报告业务部门的强劲增长推动的,如下所述。从市场角度来看,净销售额的增长是由大多数终端市场的强劲有机增长推动的,包括汽车、信息技术和数据通信、工业、宽带通信和商业航空航天市场,军事、移动网络和移动设备市场的适度有机增长,以及公司收购计划的贡献。对汽车市场的净销售额增加(约470.1美元),反映了我们全球汽车市场的广泛增长,包括公司在下一代电子产品方面的优势,特别是电动和混合动力传动系统、电力管理、信息娱乐通信、天线和天线组件、充电站以及安全和安保系统。对信息技术和数据通信市场的净销售额增加(约414.6美元),这是因为我们继续受益于我们强大的技术解决方案和在各种应用程序中的领先地位,因为客户继续支持对增加带宽和云存储的更高需求,以及收购的贡献。对工业市场的净销售额增加(约399.7美元),全球工业市场几乎所有细分市场都实现了广泛的增长,其中电子移动应用尤其强劲,主要是重型和商用车,工厂自动化、替代能源、医疗和交通应用以及收购的贡献也强劲增长。对宽带通信市场的净销售额增加(约241.2美元),这是由于宽带服务运营商与数据网络升级和扩建有关的总体需求增加,以及收购的贡献。对商业航空航天市场的净销售额增加(约85.6美元),主要原因是旅行和对飞机的需求持续复苏,以及收购带来的贡献。对军事市场的净销售额增加(约47.9美元),原因是与空间有关的应用、无人驾驶飞行器、地面车辆和航空电子设备方面的强劲表现,以及收购的贡献。在移动网络设备制造商和移动运营商的需求持续复苏以及收购的贡献的推动下,对移动网络市场的净销售额增加(约46.4美元)。移动设备市场的净销售额增加(约41.2美元),这是由于智能手机和可穿戴设备产品的增长,但平板电脑、可听设备和笔记本电脑销售的放缓部分抵消了这一增长。
与2021年相比,2022年严苛环境解决方案部门的净销售额(约占净销售额的25%)以美元计算增长了13%,以不变货币计算增长了16%,有机增长了15%。2022年的销售增长是由于工业、汽车和商业航空航天市场的强劲有机增长,以及军事、移动网络和信息技术和数据通信市场的适度有机增长,以及公司收购计划的贡献。
29
目录表
与2021年相比,2022年通信解决方案部门的净销售额(约占净销售额的45%)以美元计算增长了17%,以不变货币计算增长了19%,有机增长了13%。2022年的销售增长是由几个终端市场的强劲有机增长推动的,特别是信息技术和数据通信、宽带通信和汽车市场,以及移动设备、工业和移动网络市场的适度有机增长,以及公司收购计划的贡献。
与2021年相比,2022年互联和传感器系统部门的净销售额(约占净销售额的30%)以美元计算增长了17%,以不变货币计算增长了23%,有机增长了18%。2022年的销售增长主要是由汽车、工业、信息技术和数据通信、军事和商业航空航天市场的强劲有机增长以及公司收购计划的贡献推动的,但移动网络市场的温和下滑部分抵消了这一增长。
下表将截至2022年12月31日的年度与截至2021年12月31日的年度的恒定货币净销售额增长和有机净销售额增长与最直接可比的美国GAAP财务指标(按部门、地理和合并)进行了核对:
增长百分比(与上年相比)(1) | ||||||||||||||||||||||
净销售额 | 外国 | 常量 | 有机食品 | |||||||||||||||||||
增长 | 货币 | 货币网 | 采办 | 净销售额 | ||||||||||||||||||
美元兑美元(2) | 冲击波(3) | 销售额和增长速度(四) | 影响力(5) | 增长速度(4) | ||||||||||||||||||
净销售额: |
| 2022 |
| 2021 |
| (GAAP) | (非公认会计准则) | (非公认会计准则) | (非公认会计准则) | (非公认会计准则) | ||||||||||||
细分市场: |
|
| ||||||||||||||||||||
恶劣环境解决方案 | $ | 3,107.2 |
| $ | 2,752.2 | 13 | % | (4) | % | 16 | % | 2 | % | 15 | % | |||||||
通信解决方案 | 5,652.4 | 4,832.1 | 17 | % | (2) | % | 19 | % | 5 | % | 13 | % | ||||||||||
互连和传感器系统 |
| 3,863.4 |
| 3,292.0 | 17 | % | (5) | % | 23 | % | 5 | % | 18 | % | ||||||||
已整合 | $ | 12,623.0 | $ | 10,876.3 | 16 | % | (3) | % | 19 | % | 4 | % | 15 | % | ||||||||
地理学(6): |
|
| ||||||||||||||||||||
美国 | $ | 4,155.2 |
| $ | 3,155.9 | 32 | % | — | % | 32 | % | 9 | % | 23 | % | |||||||
外国 |
| 8,467.8 |
| 7,720.4 | 10 | % | (4) | % | 14 | % | 2 | % | 12 | % | ||||||||
已整合 | $ | 12,623.0 | $ | 10,876.3 | 16 | % | (3) | % | 19 | % | 4 | % | 15 | % | ||||||||
(1) | 此表中的百分比是使用实际的未四舍五入的结果计算的;因此,由于四舍五入的原因,各组成部分的总和可能不会相加。 |
(2) | 以美元计算的净销售额增长是根据综合损益表和综合财务报表附注13中报告的净销售额计算的。虽然术语“以美元计算的净销售额增长”不被视为美国GAAP财务指标,但就本表而言,我们是根据GAAP结果推导出报告的(GAAP)指标,作为与其可比的非GAAP财务指标对账的基础。 |
(3) | 外币换算影响是一项非公认会计准则衡量指标,表示本报告年度与上一报告年度相比,外币汇率变化对净销售额的影响百分比。这一数额的计算方法是,从本年度净销售额中减去按上一年平均外币汇率换算的本年度净销售额,再减去上一年净销售额的百分比。 |
(4) | 恒定货币净销售额增长和有机净销售额增长是本项目7“非公认会计原则财务措施”一节中定义的非公认会计准则财务指标。 |
(5) | 收购影响是一项非公认会计原则的衡量标准,代表收购所产生的对净销售额的百分比影响,这些收购没有包括在公司当年全年和/或上一可比年度的综合业绩中。与这些收购相关的净销售额并不反映公司在比较基础上的潜在增长。收购影响按各自上一年度期间(S)净销售额的百分比计算。 |
(6) | 按地理区域划分的净销售额基于产品发货的客户位置。 |
与2021年相比,2022年外国净销售额的增长是由欧洲和亚洲的强劲增长推动的。与2021年相比,2022年美元的相对走强导致销售额减少了约359.8美元。
销售、一般和行政费用为1,420.9美元,占2022年净销售额的11.3%,而2021年为1,226.3美元,占净销售额的11.3%。销售、一般及行政费用占2022年净销售额的百分比持平,这是因为2021年初收购的MTS传感器业务抵消了年内较高销售量的杠杆作用,与公司平均水平相比,销售、一般及行政费用占净销售额的百分比较高。2022年,管理费用增加了90.6美元,约占2022年净销售额的4.6%,占2021年净销售额的4.5%。研发费用在2022年增加了5.9美元,主要是由于新产品开发费用的增加,约占2022年净销售额的2.6%和2021年净销售额的2.9%。与2021年相比,2022年的销售和营销费用增加了98.1美元,约占2022年净销售额的4.1%和2021年净销售额的3.8%。
30
目录表
2022年的营业收入为2585.8美元,占净销售额的20.5%,而2021年为2105.1美元,占净销售额的19.4%。2022年的营业收入包括与收购相关的费用21.5美元,主要包括与2022年完成的两笔收购导致的收购积压相关价值相关的摊销,以及外部交易成本。2021年的营业收入包括与收购相关的费用70.4美元,主要包括与2021年第二季度收购MTS相关的交易、遣散费、重组和某些非现金收购会计成本,以及与2021年第四季度收购Halo相关的外部交易成本和某些非现金收购会计成本。2022年和2021年与收购相关的费用导致持续运营的净收入分别减少18.4美元,或每股0.03美元,和57.3美元,或每股0.09美元。与收购有关的费用在综合损益表中单独列报。撇除该等收购相关开支的影响,经调整营业收入及经调整营业利润率分别于2022年及2021年分别占净销售额的2,607.3美元及20.7%,并分别占净销售额的2,175.5美元及20.0%,其定义见下文“非GAAP财务措施”一节。与2021年相比,2022年调整后营业收入和调整后营业利润率的增长是由所有三个部门推动的,如下所述。
2022年恶劣环境解决方案部门的营业收入为801.6美元,占净销售额的25.8%,而2021年为708.2美元,占净销售额的25.7%。与2021年相比,2022年恶劣环境解决方案部门的营业利润率略有上升,主要是由于较高销售量的正常运营杠杆,以及定价行动的好处,这在很大程度上被2022年经历的更具挑战性的成本环境的影响所抵消。
2022年通信解决方案部门的营业收入为1,245.7美元,占净销售额的22.0%,而2021年为1,023.3美元,占净销售额的21.2%。与2021年相比,2022年通信解决方案部门的营业利润率有所提高,主要是由于较高销售量的正常运营杠杆,加上定价行动的好处,但部分被2022年经历的更具挑战性的成本环境的影响所抵消。
2022年,互联和传感器系统部门的营业收入为716.5美元,占净销售额的18.5%,而2021年为588.1美元,占净销售额的17.9%。与2021年相比,2022年互联和传感器系统部门的运营利润率有所上升,主要是由于较高销售量的正常运营杠杆,加上定价行动的好处,但部分被2022年经历的更具挑战性的成本环境的影响所抵消。
2022年的利息支出为128.4美元,而2021年为115.5美元。利息支出的增加是由于利率上升的环境及其对公司美国商业票据计划下未偿还余额的影响。有关本公司债务的进一步资料,请参阅综合财务报表附注4。
2022年和2021年所得税拨备的有效税率分别为22.3%和20.6%。2022年的所得税拨备包括行使股票期权带来的56.0美元的超额税收优惠,但这部分被该年度与收购相关费用相关的税收影响所抵消。这些项目具有降低实际税率和按下表所列金额增加每股收益的综合效果。2021年的所得税拨备包括(I)行使股票期权的超额税项优惠63.4美元和(Ii)与结算某些非美国司法管辖区的不确定税务头寸有关的独立税项优惠14.9美元,所有这些都被年内与收购相关费用相关的税收影响部分抵消。这些项目具有降低实际税率和按下表所列金额增加每股收益的综合效果。撇除该等项目的影响,经调整的实际税率于2022年及2021年分别为24.5%及24.3%,与基于公认会计原则结果的可比实际税率相一致。调整后的实际税率为下文第7项“非公认会计原则财务措施”一节所界定的非公认会计准则财务指标。有关这几年美国法定联邦税率和公司实际税率之间的调整的更多细节,请参阅合并财务报表附注6。
2022年,安费诺公司持续经营的净收入和安费诺公司稀释后每股普通股的净收入分别为1,902.3美元和3.06美元,而2021年分别为1,569.4美元和2.51美元。剔除上述项目的影响,2022年可归因于安费诺公司和调整后稀释每股收益的调整后净收益,即本项目7下文“非公认会计准则财务措施”一节中定义的非GAAP财务措施,分别为1,864.7美元和3.00美元,而2021年分别为1,548.4美元和2.48美元。
31
目录表
下表将调整后的营业收入、调整后的营业利润率、可归因于安费诺公司的持续经营的调整后净收入、调整后的有效税率和调整后的稀释每股收益(所有这些都是在持续经营的基础上进行的,每一项都在下面的“非GAAP财务措施”一节中定义)与截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度的最直接可比的美国GAAP财务措施进行了核对:
2022 | 2021 | |||||||||||||||||||||||||
净收入 |
| 净收入 | ||||||||||||||||||||||||
可归因性 | 有效 | 可归因性 | 有效 | |||||||||||||||||||||||
运营中 | 运营中 | 到安苯酚 | 税收 |
| 稀释 | 运营中 | 运营中 | 到安苯酚 | 税收 |
| 稀释 | |||||||||||||||
收入 |
| 页边距(1) |
| 公司 |
| 费率(1) |
| 易办事 |
| 收入 |
| 页边距(1) |
| 公司 |
| 费率(1) |
| 易办事 | ||||||||
已报告(GAAP) | $ | 2,585.8 |
| 20.5 | % | $ | 1,902.3 | 22.3 | % | $ | 3.06 | $ | 2,105.1 |
| 19.4 | % | $ | 1,569.4 | 20.6 | % | $ | 2.51 | ||||
与收购相关的费用 | 21.5 | 0.2 | 18.4 | (0.1) | 0.03 | 70.4 | 0.6 | 57.3 | (0.2) | 0.09 | ||||||||||||||||
与股票薪酬相关的超额税收优惠 | — | — | (56.0) | 2.3 | (0.09) | — | — | (63.4) | 3.2 | (0.10) | ||||||||||||||||
离散税目 | — | — | — | — | — | — | — | (14.9) | 0.7 | (0.02) | ||||||||||||||||
调整后(非公认会计准则)(2) | $ | 2,607.3 | 20.7 | % | $ | 1,864.7 | 24.5 | % | $ | 3.00 | $ | 2,175.5 | 20.0 | % | $ | 1,548.4 | 24.3 | % | $ | 2.48 |
注:上表中的所有数据仅用于持续运营,不包括与中断运营相关的结果。
(1) | 虽然术语“营业利润率”和“有效税率”不被视为美国GAAP财务衡量标准,但就本表而言,我们是根据GAAP结果得出报告的(GAAP)衡量标准,作为与其可比的非GAAP财务衡量标准进行对账的基础。 |
(2) | 此表中的所有百分比和每股金额都是使用实际的、未四舍五入的结果计算的;因此,由于四舍五入,各组成部分的总和可能不会相加。 |
2021年与2020年相比
截至2021年12月31日止年度的净销售额为10,876.3美元,而截至2020年12月31日止年度的净销售额为8,598.9美元,按美元计算增长26%,按不变货币计算增长25%,按有机计算(不包括汇率和收购影响)增长18%。2021年净销售额的增长是由所有三个可报告业务部门的强劲增长推动的,如下所述。从市场角度来看,净销售额的增长是由几乎所有终端市场的强劲有机增长推动的,包括工业、汽车、信息技术和数据通信、军事和移动网络市场、移动设备市场的适度增长以及公司收购计划的贡献。2021年的强劲销售增长也反映了某些市场从2020年新冠肺炎疫情造成的更负面影响中复苏。这一销售增长被商业航空航天市场的下滑部分抵消,商业航空航天市场继续受到新冠肺炎疫情对旅行和飞机生产的重大影响的负面影响。对工业市场的净销售额增加(约864.6美元),全球工业市场几乎所有细分市场都实现了广泛的增长,其中重型设备、工厂自动化、工业仪器仪表、电池和重型电动汽车、替代能源、轨道公共交通和运输方面的增长尤其强劲,以及收购的贡献。对汽车市场的净销售额增加(约683.4美元),反映了全球汽车市场大部分地区的持续复苏和增长,以及该公司在下一代电子产品,特别是电动和混合动力列车方面的地位扩大。对信息技术和数据通信市场的净销售额增加(约482.7美元),主要是由于对网络服务提供商的销售持续强劲增长,以及由于客户努力支持对增加带宽的更高需求,对服务器、存储和网络相关产品的广泛市场需求。对军事市场的净销售额增加(约135.8美元),原因是军事市场几乎所有部分都表现强劲,包括导弹、军事通信、海军和空间相关应用,以及从2020年上半年与大流行病有关的生产中断的影响中恢复过来,以及收购带来的贡献。在移动网络设备制造商和移动运营商需求复苏的推动下,对移动网络市场的净销售额增加(约60.5亿美元),这主要是由于对用于5G网络扩建的产品的需求增加和收购带来的贡献,但被被添加到美国商务部“实体名单”的中国对某些客户的销售减少部分抵消。移动设备市场的净销售额增加(约45.7美元),这是由于笔记本电脑和可穿戴设备以及与生产相关的产品的增长,但智能手机和平板电脑的销售放缓部分抵消了这一增长。对商业航空航天市场的净销售额减少(约2660万美元),主要原因是新冠肺炎疫情在此期间继续对旅行和飞机生产产生重大影响。
32
目录表
与2020年相比,2021年恶劣环境解决方案部门的净销售额(约占净销售额的25%)以美元计算增长了20%,以不变货币计算增长了19%,有机增长了15%。2021年的销售增长主要是由于工业、汽车、信息技术和数据通信市场的强劲有机增长,军事市场的适度有机增长,以及公司收购计划的贡献,所有这些都被商业航空市场的下滑部分抵消。
2021年,与2020年相比,通信解决方案部门的净销售额(约占净销售额的45%)按美元计算增长了19%,按不变货币计算增长了18%,按有机计算增长了16%。2021年的销售增长是由几个终端市场的强劲有机增长推动的,包括信息技术和数据通信、工业和汽车市场,移动网络、移动设备和军事市场的适度有机增长,以及公司收购计划的贡献。
与2020年相比,2021年互联和传感器系统部门的净销售额(约占净销售额的30%)以美元计算增长了46%,以不变货币计算增长了43%,有机增长了26%。2021年的销售增长主要是由汽车、信息技术和数据通信、工业和移动网络市场的强劲有机增长以及公司收购计划的贡献推动的,所有这些都被同期商业航空市场的下滑部分抵消。
下表将截至2021年12月31日的年度与截至2020年12月31日的年度的恒定货币净销售额增长和有机净销售额增长与最直接可比的美国GAAP财务指标(按部门、地理和合并)进行了核对:
增长百分比(与上年相比)(1) | ||||||||||||||||||||||
净销售额 | 外国 | 常量 | 有机食品 | |||||||||||||||||||
增长 | 货币 | 货币网 | 采办 | 净销售额 | ||||||||||||||||||
美元兑美元(2) | 冲击波(3) | 销售额和增长速度(四) | 影响力(5) | 增长速度(4) | ||||||||||||||||||
净销售额: |
| 2021 |
| 2020 |
| (GAAP) | (非公认会计准则) | (非公认会计准则) | (非公认会计准则) | (非公认会计准则) | ||||||||||||
细分市场: |
|
| ||||||||||||||||||||
恶劣环境解决方案 | $ | 2,752.2 |
| $ | 2,286.0 | 20 | % | 2 | % | 19 | % | 4 | % | 15 | % | |||||||
通信解决方案 | 4,832.1 | 4,056.2 | 19 | % | 1 | % | 18 | % | 2 | % | 16 | % | ||||||||||
互连和传感器系统 |
| 3,292.0 |
| 2,256.7 | 46 | % | 3 | % | 43 | % | 17 | % | 26 | % | ||||||||
已整合 | $ | 10,876.3 | $ | 8,598.9 | 26 | % | 2 | % | 25 | % | 6 | % | 18 | % | ||||||||
地理学(6): |
|
| ||||||||||||||||||||
美国 | $ | 3,155.9 |
| $ | 2,494.0 | 27 | % | — | % | 26 | % | 9 | % | 17 | % | |||||||
外国 |
| 7,720.4 |
| 6,104.9 | 26 | % | 2 | % | 24 | % | 5 | % | 19 | % | ||||||||
已整合 | $ | 10,876.3 | $ | 8,598.9 | 26 | % | 2 | % | 25 | % | 6 | % | 18 | % | ||||||||
(1) | 此表中的百分比是使用实际的未四舍五入的结果计算的;因此,由于四舍五入的原因,各组成部分的总和可能不会相加。 |
(2) | 以美元计算的净销售额增长是根据综合损益表和综合财务报表附注13中报告的净销售额计算的。虽然术语“以美元计算的净销售额增长”不被视为美国GAAP财务指标,但就本表而言,我们是根据GAAP结果推导出报告的(GAAP)指标,作为与其可比的非GAAP财务指标对账的基础。 |
(3) | 外币换算影响是一项非公认会计准则衡量指标,表示本报告年度与上一报告年度相比,外币汇率变化对净销售额的影响百分比。这一数额的计算方法是,从本年度净销售额中减去按上一年平均外币汇率换算的本年度净销售额,再减去上一年净销售额的百分比。 |
(4) | 恒定货币净销售额增长和有机净销售额增长是本项目7“非公认会计原则财务措施”一节中定义的非公认会计准则财务指标。 |
(5) | 收购影响是一项非公认会计原则的衡量标准,代表收购所产生的对净销售额的百分比影响,这些收购没有包括在公司当年全年和/或上一可比年度的综合业绩中。与这些收购相关的净销售额并不反映公司在比较基础上的潜在增长。收购影响按各自上一年度期间(S)净销售额的百分比计算。 |
(6) | 按地理区域划分的净销售额基于产品发货的客户位置。 |
与2020年相比,2021年海外净销售额的增长是由欧洲和亚洲的强劲增长推动的。2021年美元相对疲软,与2020年相比,销售额增加了约159.1美元。
销售、一般和行政费用为1,226.3美元,占2021年净销售额的11.3%,而2020年为1,014.2美元,占净销售额的11.8%。2021年销售、一般和行政费用占净销售额的百分比下降,主要是由于本年度销售额比2020年有所增加,而2020年受到新冠肺炎疫情的负面影响更大,但被2021年收购的MTS传感器业务的影响略有抵消,该业务的销售、一般和行政费用占净销售额的百分比高于公司平均水平。2021年,管理费用增加了78.6美元,约占2021年净销售额的4.5%,占2020年净销售额的4.8%。2021年研发费用增加了57.0美元,主要是由于
33
目录表
用于新产品开发的费用,约占2021年净销售额的2.9%和2020年净销售额的3.0%。与2020年相比,2021年的销售和营销费用增加了76.5美元,约占2021年净销售额的3.8%和2020年净销售额的4.0%。
2021年的营业收入为2,105.1美元,占净销售额的19.4%,而2020年为1,638.4美元,占净销售额的19.1%。2021年的营业收入包括与收购相关的费用70.4美元,主要包括与2021年第二季度的MTS收购相关的交易、遣散费、重组和某些非现金收购会计成本,以及与2021年第四季度的Halo收购相关的外部交易成本和某些非现金收购会计成本。2020年的营业收入包括与收购相关的费用11.5美元,主要包括与已宣布或完成的收购有关的外部交易成本。2021年和2020年的这些与收购相关的费用导致持续运营的净收入分别减少了57.3美元,或每股0.09美元,和10.7美元,或每股0.02美元。与收购有关的费用在综合损益表中单独列报。撇除该等收购相关开支的影响,经调整营业收入及经调整营业利润率分别于2021年占净销售额的2,175.5美元及20.0%,于2020年分别占净销售额的1,649.9美元及19.2%,其定义见下文“非公认会计原则财务措施”一节。与2020年相比,2021年调整后营业收入和调整后营业利润率的增长是由所有三个部门推动的,尤其是由于销售额的正常运营杠杆,以及与2020年相比,新冠肺炎疫情导致的成本影响较低,但被2021年经历的更具挑战性的大宗商品和供应链环境的影响,以及公司2021年收购的影响部分抵消。
2021年,恶劣环境解决方案部门的营业收入为708.2美元,占净销售额的25.7%,而2020年为556.8美元,占净销售额的24.4%。与2020年相比,恶劣环境解决方案部门2021年的营业利润率有所上升,主要是由于销售量较高的正常运营杠杆,以及与2020年相比,新冠肺炎疫情带来的较低成本影响,但2021年经历的更具挑战性的商品、物流和供应链环境的影响部分抵消了这一影响。
2021年,通信解决方案部门的营业收入为1,023.3美元,占净销售额的21.2%,而2020年为871.2美元,占净销售额的21.5%。与2020年相比,通信解决方案部门2021年的运营利润率略有下降,主要是由于2021年经历的更具挑战性的商品、物流和供应链环境的影响,这在很大程度上被销售量增加的正常运营杠杆所抵消,加上与2020年相比,新冠肺炎疫情对成本的影响较低。
2021年,互联和传感器系统部门的营业收入为588.1美元,占净销售额的17.9%,而2020年为348.6美元,占净销售额的15.4%。与2020年相比,2021年互联互连和传感器系统部门的营业利润率有所上升,主要是由于销售量较高的正常运营杠杆,以及与2020年相比,新冠肺炎疫情带来的较低成本影响,但被2021年经历的更具挑战性的商品、物流和供应链环境的影响,以及公司2021年收购的影响,特别是2021年4月关闭的MTS传感器业务的影响部分抵消,该业务的营业利润率低于互联和传感器系统部门的平均水平。
2021年的利息支出为115.5美元,而2020年为115.4美元。有关本公司债务的进一步资料,请参阅综合财务报表附注4。
2021年和2020年所得税拨备的有效税率分别为20.6%和20.5%。2021年的所得税拨备包括(I)行使股票期权的超额税项优惠63.4美元和(Ii)与结算某些非美国司法管辖区的不确定税务头寸有关的独立税项优惠14.9美元,所有这些都被年内与收购相关费用相关的税收影响部分抵消。这些项目具有降低实际税率和按下表所列金额增加每股收益的综合效果。2020年的所得税拨备包括(I)行使股票期权的超额税项优惠42.8美元,以及(Ii)与在非美国司法管辖区的退款索赔结算及由此产生的递延税项调整有关的19.9美元独立税项优惠,该等税项优惠部分被年内与收购相关开支有关的税项影响所抵销。这些项目具有降低实际税率和按下表所列金额增加每股收益的综合效果。剔除这些项目的影响,调整后的有效税率--本项目7下文“非公认会计准则财务措施”一节所界定的非公认会计准则财务计量--2021年和2020年分别为24.3%和24.5%,
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目录表
分别与基于公认会计原则结果的可比实际税率进行核对,如下表所示。有关这几年美国法定联邦税率和公司实际税率之间的调整的更多细节,请参阅合并财务报表附注6。
2021年,安费诺公司和稀释每股收益的持续业务净收入分别为1,569.4美元和2.51美元,而2020年分别为1,203.4美元和1.96美元。剔除上述项目的影响,2021年,可归因于安费诺公司和调整后稀释每股收益、非公认会计准则财务计量的调整后净收益分别为1,548.4美元和2.48美元,而2020年分别为1,151.4美元和1.87美元。
下表将调整后的营业收入、调整后的营业利润率、可归因于安费诺公司的持续经营的调整后净收入、调整后的有效税率和调整后的稀释每股收益(所有这些都是在持续经营的基础上进行的,每一项都在下面的“非GAAP财务措施”一节中定义)与截至2021年和2020年12月31日的年度的最直接可比的美国GAAP财务措施进行了核对:
2021 | 2020 | |||||||||||||||||||||||||
净收入 |
| 净收入 | ||||||||||||||||||||||||
可归因性 | 有效 | 可归因性 | 有效 | |||||||||||||||||||||||
运营中 | 运营中 | 到安苯酚 | 税收 |
| 稀释 | 运营中 | 运营中 | 到安苯酚 | 税收 |
| 稀释 | |||||||||||||||
收入 |
| 页边距(1) |
| 公司 |
| 费率(1) |
| 易办事 |
| 收入 |
| 页边距(1) |
| 公司 |
| 费率(1) |
| 易办事 | ||||||||
已报告(GAAP) | $ | 2,105.1 |
| 19.4 | % | $ | 1,569.4 | 20.6 | % | $ | 2.51 | $ | 1,638.4 |
| 19.1 | % | $ | 1,203.4 | 20.5 | % | $ | 1.96 | ||||
与收购相关的费用 | 70.4 | 0.6 | 57.3 | (0.2) | 0.09 | 11.5 | 0.1 | 10.7 | (0.1) | 0.02 | ||||||||||||||||
与股票薪酬相关的超额税收优惠 | — | — | (63.4) | 3.2 | (0.10) | — | — | (42.8) | 2.8 | (0.07) | ||||||||||||||||
离散税目 | — | — | (14.9) | 0.7 | (0.02) | — | — | (19.9) | 1.3 | (0.03) | ||||||||||||||||
调整后(非公认会计准则)(2) | $ | 2,175.5 | 20.0 | % | $ | 1,548.4 | 24.3 | % | $ | 2.48 | $ | 1,649.9 | 19.2 | % | $ | 1,151.4 | 24.5 | % | $ | 1.87 |
注:上表中的所有数据仅用于持续运营,不包括与中断运营相关的结果。
(1) | 虽然术语“营业利润率”和“有效税率”不被视为美国GAAP财务衡量标准,但就本表而言,我们是根据GAAP结果得出报告的(GAAP)衡量标准,作为与其可比的非GAAP财务衡量标准进行对账的基础。 |
(2) | 此表中的所有百分比和每股金额都是使用实际的、未四舍五入的结果计算的;因此,由于四舍五入,各组成部分的总和可能不会相加。 |
流动性与资本资源
流动资金和现金需求
截至2022年12月31日、2022年12月31日和2021年12月31日,公司的现金、现金等价物和短期投资分别为1,434.2美元和1,241.4美元,其中绝大多数现金、现金等价物和短期投资位于美国以外。
公司的主要流动性来源是经营活动提供的内部产生的现金、我们的现金、现金等价物和手头的短期投资,以及美国商业票据计划、欧元商业票据计划、循环信贷安排和2022年定期贷款(所有这些都在下文第7项中更详细地定义和讨论)下的可获得性。公司相信,这些流动性来源,加上进入资本市场的机会,提供了足够的流动性,以满足其短期(未来12个月)和合理可预见的长期需求和债务。
已知的合同债务和其他债务所需现金
公司目前的主要现金需求将用于运营和营运资本需求、资本支出、产品开发活动、回购普通股、股息、偿债、与公司2018年前所有累计未汇出收益和外国子公司利润的一次性汇回相关的支付(“过渡税”),应在2025年之前按年分期支付,汇回外国收益应缴的税款(将在汇回此类收益时支付)。养老金债务的资金,以及其他合同债务和承诺(见下表,公司从已知的合同债务和其他债务中获得的重要现金需求)。该公司还可能使用现金为未来收购的全部或部分成本提供资金。该公司预计,2023年的资本支出将在
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目录表
净销售额的3%至4%。公司的偿债要求主要包括公司优先票据的本金和利息,以及在任何未偿还金额范围内的循环信贷安排、商业票据计划和2022年定期贷款(定义见下文)。截至2022年12月31日,美国商业票据计划下的未偿还借款加权平均浮动利率为4.69%,而循环信贷安排、2022年定期贷款和欧元商业票据计划下没有未偿还借款。由于美联储最近提高了联邦基金利率,与我们的美国商业票据计划相关的浮动利率在2022年期间大幅增加,这一趋势可能会持续到2023年。因此,本公司目前预计与其美国商业票据计划相关的浮动利率(以及其循环信贷安排和2022年定期贷款,只要在未来被动用)将在2023年第一季度及以后继续增加,这预计将导致2023年的利息支出比2022年有所增加。虽然本公司预期利率变化不会对2023年的收入或现金流产生重大影响,主要是由于我们目前预期对与浮动利率挂钩的借款的依赖程度有限,但不能保证利率不会从当前水平大幅变化。
下表汇总了截至2022年12月31日,公司根据某些合同和承诺从已知债务中获得的重大短期和长期现金需求,以及对这些债务和付款预期履行时间的估计。
按期限分期付款 |
| |||||||||||||||
合同义务 |
|
| 不到 |
| 1-3 |
| 3-5 |
| 超过 |
| ||||||
(美元,单位:百万美元) | 总计 | 1年 | 年份 | 年份 | 5年 |
| ||||||||||
债务(1) | $ | 4,602.7 | $ | 2.7 | $ | 750.9 | $ | 1,168.9 | $ | 2,680.2 | ||||||
与优先票据有关的利息 |
| 596.4 |
| 97.6 |
| 174.2 |
| 152.3 |
| 172.3 | ||||||
经营租赁(2) |
| 316.1 |
| 91.5 |
| 115.5 |
| 60.2 |
| 48.9 | ||||||
购买义务 (3) |
| 878.7 |
| 835.7 |
| 38.0 |
| 3.1 |
| 1.9 | ||||||
应计养恤金和退休后福利债务(4) |
| 57.9 |
| 6.8 |
| 11.1 |
| 11.3 |
| 28.7 | ||||||
过渡税(5) |
| 70.4 |
| 29.6 |
| 40.8 |
| — |
| — | ||||||
总计(6) | $ | 6,522.2 | $ | 1,063.9 | $ | 1,130.5 | $ | 1,395.8 | $ | 2,932.0 |
(1) | 该公司已将循环信贷安排、2022年定期贷款、美国商业票据计划和欧元商业票据计划的预期利息支付从上表中剔除,因为这一计算在很大程度上取决于所述各年度的平均债务水平。2022年,与公司的循环信贷安排、2022年定期贷款和这两个商业票据计划相关的实际利息支付总额约为21.1美元。预期债务水平以及因此预期的利息支付难以预测,因为它们受到诸如未来收购、普通股回购和股息支付等项目的重大影响,以及为减少或增加基本左轮手枪余额而支付或额外借款。 |
(2) | 本表所包括的公司经营租赁付款反映了未来未贴现的固定租赁付款的最低水平,作为计算公司截至2022年12月31日的经营租赁负债的基础。由于公司使用权资产和经营租赁负债的不确定性,上表不包括任何未计入该公司使用权资产和经营租赁负债计量的可变租赁付款。融资租赁对本公司个别或整体并无重大影响,因此已从上表中剔除。 |
(3) | 采购责任主要与货物和服务的未结采购订单有关,包括但不限于生产中使用的原材料和部件。 |
(4) | 此表包括根据公司无资金支持的养老金和退休后福利计划预计将支付的福利支付,以及根据公司有资金支持的养老金计划预计的最低要求缴费,其中最重要的是覆盖其某些美国员工。在过去的几年里,由于之前的缴费超过了最低要求,我们在美国的固定收益养老金计划(“美国计划”)中没有对公司缴费的最低要求,因此,上表中没有与2023年美国计划相关的预期最低缴费要求。该公司在2022年和2021年的美国计划中没有做出任何自愿贡献。不可能在上表中合理估计2023年后的预期所需缴款,因为计算最低所需缴款需要几个假设,例如贴现率和养恤金资产的预期回报。 |
(5) | 由于2017年12月颁布了《美国2017年减税和就业法案》(以下简称《税法》),美国改为修改后的地区税制,大幅减少了与汇出外国收入相关的美国税收支出等变化。税法还征收与公司2018年前累积的所有未汇出收益和外国子公司利润相关的过渡税。因此,2017年12月31日,公司记录了过渡税在美国的暂定税费,并于2018年进行了调整和敲定。在税法允许的情况下,过渡税将在2025年之前的八年内按年分期缴纳。上表反映了与过渡税有关的剩余金额,即扣除适用的税收抵免和扣除后的余额。第五期过渡税于2022年第二季度缴纳。 |
(6) | 截至2022年12月31日,公司已记录了与未确认税收优惠相关的净负债约193.5美元。由于未来潜在现金流的时间存在高度不确定性,这些负债已从上表中剔除。很难对可能支付所有这些债务的数额和期限作出合理可靠的估计。 |
国外收入的汇回及相关所得税
该公司此前曾表示打算将其2022年前的大部分累积收益汇回国内,并已酌情对这些收益计提外国、美国州和地方税(如果适用)。在进行遣返时,应缴纳相关税款。该公司打算将2022年前剩余的海外收益进行无限期再投资。本公司打算分配2022年的某些海外收益,截至2022年12月31日,我们打算汇回的海外收益已累计外国税、美国州税和地方税,并打算将剩余的2022年海外收益无限期再投资。本公司打算(I)评估某些
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目录表
2022年后的收入将用于遣返,并将在适当情况下为这些分配累加,以及(2)将所有其他外国收入无限期地再投资。此外,该公司在2022年第二季度支付了扣除适用税收抵免和扣除后的第五期过渡税年度分期付款,并将在税法允许的截至2025年的八年期间的剩余时间内按年分期支付扣除适用税收抵免和扣除后的过渡税余额。截至2022年12月31日,公司没有为与某些地区有关的大约1100美元的未分配海外收益拨备递延所得税,因为公司打算将这些收益永久地再投资于美国以外的地区。如果这些未分配的外国收入汇回国内,计算应缴纳的税款是不切实际的。
现金流摘要
下表汇总了公司截至2022年、2022年、2021年和2020年12月31日的经营、投资和融资活动的现金流量,反映在综合现金流量表中:
截至2013年12月31日的年度 | |||||||||
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 | ||||
持续经营活动提供的现金净额 | $ | 2,174.6 | $ | 1,523.9 | $ | 1,592.0 | |||
持续经营中用于投资活动的现金净额 |
| (731.1) |
| (2,604.4) |
| (333.5) | |||
用于持续经营筹资活动的现金净额 |
| (1,196.7) |
| (145.1) |
| (516.6) | |||
已终止经营业务现金变动净额 | — | 733.0 | — | ||||||
汇率变动对现金及现金等价物的影响 |
| (70.8) |
| (12.3) |
| 68.9 | |||
现金及现金等价物净增(减) | $ | 176.0 | $ | (504.9) | $ | 810.8 |
注:上表中非持续经营的现金净变化包括在截至2021年12月31日的年度内出售被剥离的MTS业务的收益,本项目7稍后将进一步详细讨论这一点。
经营活动
从经营活动中产生现金的能力是公司的基本财务优势之一。2022年运营现金流为2,174.6美元,而2021年和2020年分别为1,523.9美元和1,592.0美元。与2021年相比,2022年营业现金流增加的主要原因是持续经营的净收入增加,以及与营运资金变化有关的现金使用量减少,如下所述。与2020年相比,2021年营运现金流减少的主要原因是营运资金的变化导致现金使用量增加,但持续经营的净收入增加部分抵消了这一影响。
2022年,所附合并现金流量表所列周转资本构成部分增加193.1美元,不包括收购和外币换算的影响,主要原因是存货增加278.5美元和应收账款增加273.1美元,但因应计负债增加246.3美元和应付账款增加625亿美元以及预付费用和其他流动资产减少4970亿美元而被部分抵销。2021年,合并现金流量表所列营运资本组成部分增加496.4美元,不包括收购和外币换算的影响,主要原因是应收账款、存货、预付费用和其他流动资产分别增加398.4美元、263.0美元和2020万美元,但因应付账款增加131.7美元和包括所得税在内的应计负债增加5350万美元而部分抵销。2020年,由于应收账款、存货、预付费用和其他流动资产分别增加146.3美元、102.0美元和8860万美元,不包括收购和外币换算的影响,合并现金流量表所列营运资本组成部分增加了38.9%,但增加的应收账款204.3美元和包括所得税在内的应计负债增加了93.7%。
下文描述了与2021年12月31日相比,2022年12月31日综合资产负债表所列金额的重大变化。应收账款增加176.5美元至2,631.3美元,主要是由于2022年第四季度的销售额高于2021年第四季度,以及2022年完成的两项收购(统称为“2022年收购”)的影响,但与2021年12月31日相比,2022年12月31日汇率变动的折算效果(“折算”)部分抵消了这一影响。截至2022年12月31日和2021年12月31日的未完成销售天数分别为73天和71天。库存增加199.5美元至2,093.6美元,这主要是由于销售额增加和2022年收购的影响,以及整个2022年持续发生的供应链中断的影响,但被翻译部分抵消。2022年12月31日和2021年12月31日的库存天数分别为86天和80天。预付费用和其他流动资产减少47.9亿美元,降至320.0美元,主要是由于某些其他流动应收账款减少。物业、厂房及
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目录表
设备净额增加29.0亿美元,增至1204.3万美元,主要原因是资本支出383.8美元以及2022年收购的影响,但被306.1美元的折旧、处置和换算部分抵消。商誉增加了69.3美元,达到6,446.1美元,主要是由2022年收购所确认的商誉推动的,但被转换部分抵消。其他无形资产净额减少228亿美元,降至734.1美元,这是由于与公司当前无形资产相关的81.0亿美元的摊销,部分被与最近收购相关的某些无形资产的确认所抵消。其他长期资产增加51.4亿美元至462.6美元,主要是由于(I)购买长期存单投资和(Ii)2022年期间签订的新的和续签的租赁协议导致的经营租赁使用权资产的增加,以及收购所承担的租赁,但主要是由于换算,部分抵消了因某些养老金计划的资金过剩状况的下降而导致的预付养老金资产的减少,主要是由于换算,与2021年第四季度相比,2022年第四季度的销售水平较高,采购活动略有增加,加上2022年收购的影响,这在很大程度上抵消了这一影响。2022年12月31日、2022年12月31日和2021年12月31日的支付天数分别为54天和56天。包括应计所得税在内的应计支出总额增加233.2美元,达到1364.3美元,主要原因是应计所得税、应计薪金、工资和雇员福利以及某些其他应计支出增加,但由换算部分抵消。应计养老金和退休后福利债务减少65.5美元至127.9美元,主要是由于利率上升以及折算导致我们预计的福利债务大幅减少,但2022年计划资产的负回报部分抵消了这一影响。
在2022年、2021年和2020年,公司向其固定收益养老金计划支付的现金总额分别约为6.3美元、6.8美元和6.5美元。目前公司在美国的任何计划都没有现金出资的要求,公司计划根据精算计算和计划资产的投资表现,每年评估未来现金捐款的时间和金额,如合并财务报表附注9中更详细地讨论的那样。
除经营现金流外,公司还考虑将自由现金流作为衡量公司产生现金能力的关键指标。自由现金流是下文“非公认会计原则财务措施”部分中定义的非公认会计原则财务指标。下表将自由现金流与其截至2022年、2021年和2020年12月31日的年度最直接可比的美国公认会计原则财务指标进行了核对。与2021年相比,2022年自由现金流的增长是由运营现金流的增长推动的,如上所述。与2020年相比,2021年自由现金流减少的原因是支持我们强劲销售增长的资本支出增加,以及如上所述的运营现金流减少。下表仅为持续经营基础,不包括与非持续经营有关的任何现金流:
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 | ||||
营业现金流(GAAP) |
| $ | 2,174.6 |
| $ | 1,523.9 |
| $ | 1,592.0 |
资本支出(GAAP) |
| (383.8) |
| (360.4) |
| (276.8) | |||
处置财产、厂房和设备所得收益(公认会计原则) |
| 5.6 |
| 3.7 |
| 12.7 | |||
自由现金流(非公认会计准则) | $ | 1,796.4 | $ | 1,167.2 | $ | 1,327.9 |
投资活动
投资活动的现金流主要包括与资本支出有关的现金流、处置财产、厂房和设备的收益。、短期和长期投资和收购的净购买量(销售和到期日)。
2022年,用于持续运营投资活动的现金净额为731.1美元,而2021年和2020年分别为2604.4美元和333.5美元。2022年,用于持续经营投资活动的现金净额主要来自资本支出(不包括处置)378.2美元、用于为收购提供资金的288.2美元、长期投资净购买额56万美元和短期投资净购买额2520万美元。2021年,用于持续业务投资活动的现金净额主要是用于为收购提供资金的2 225.4美元、资本支出(不包括处置)356.7美元和短期投资净购买额860万美元。2020年,持续经营活动中用于投资活动的现金净额主要来自资本支出(不包括处置)264.1美元、用于为收购提供资金的5040万美元以及净购买短期投资18.4亿美元。
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目录表
融资活动
融资活动产生的现金流量主要包括与公司信贷安排和其他长期债务的借款和偿还、普通股回购、行使股票期权收益、股息支付以及非控制权益的分配和购买有关的现金流量。
于二零二二年,持续经营业务融资活动所用现金净额为1,196. 7美元,而二零二一年为145. 1美元及二零二零年为516. 6美元。2022年,来自持续经营业务的融资活动所用现金净额主要由(i)回购公司普通股730.5美元,(ii)股息支付477.4美元,(iii)净偿还159.3美元,主要是根据美国商业票据计划,(iv)其他债务偿还55.2美元,主要与短期债务有关,及(v)分派及购买非控股权益9.9元,部分被(a)行使购股权所得现金185.3元及(b)主要与短期借贷有关的所得款项50.7元抵销。 于二零二一年,持续经营业务融资活动所用现金净额主要由(i)偿还债务912. 6美元,主要与于二零二一年第二季度偿还假设当时尚未偿还的MTS优先票据以及赎回3.125%优先票据有关(“二零二一年优先票据”)及赎回4. 00%优先票据(“2022年优先票据”)于2021年第四季度,(ii)回购公司普通股661.7美元,(iii)股息支付346.7美元,(iv)本公司的持续经营业务向其终止经营业务进行的现金转移28.7美元,以资助2021年9月支付作为MTS收购一部分的或然代价,(v)向非控股权益分派及购买18.9美元,(vi)支付9.3美元的债务融资成本,与本公司于2031年9月15日到期的750.0美元的无抵押2.200%优先票据本金相关(“2031年优先票据”),及(vii)与收购有关的递延收购价有关的付款4.1美元,部分被(a)主要根据美国商业票据计划的借贷净额796.3美元所抵销,其大部分所得款项用于资助收购,包括MTS,及赎回二零二一年优先票据及二零二二年优先票据;(b)现金所得款项净额752. 1元,主要与二零二一年九月发行二零三一年优先票据有关;及(c)行使购股权所得现金所得款项288. 5元。 2020年,持续经营业务融资活动所用现金净额主要由以下因素推动:(i)回购公司普通股641.3美元,(ii)与公司2020年4月到期的2.20%优先票据和其他债务有关的债务偿还404.4美元,(iii)与公司商业票据计划有关的净偿还385.8美元,(iv)股息支付297.6美元,(v)支付75.0美元与收购相关的或然代价相关,(vi)支付16.2美元与收购相关的递延购买价相关,(vii)向非控股权益分派和购买14.9美元,(vii)支付8.7美元的债务融资成本,主要与其本金额为400.0美元的无抵押2.050%优先票据有关,2025(“2025年优先票据”)及2026年欧元票据(定义如下),及(viii)根据本公司信贷额度偿还净额0.7美元,部分被(a)现金收益净额总额,2020年2月发行的2025年优先票据及2020年5月发行的2026年欧元票据的收益为942.3;及(b)行使股票期权的现金收益为385.7美元。
本公司在履行其财务承担方面有很大的灵活性。 本公司利用债务融资降低整体资金成本,提高股东权益回报率。 该公司的债务融资包括使用商业票据计划、循环信贷工具、2022年定期贷款和优先票据,作为其整体现金管理战略的一部分。
于二零二一年十一月三十日,本公司修订及重列其2,500. 0美元无抵押循环信贷融资(“循环信贷融资”)。 因此,循环信贷融资不再参考伦敦银行同业拆息(“伦敦银行同业拆息”)厘定利率。 循环信贷机制将贷款人在该机制下的承付款总额维持在2,500.0美元。 循环信贷融资于2026年11月到期,并使本公司能够根据本公司的债务评级以不同货币的利差借款,而美元借款的基准利率为基准利率或经调整期限有担保隔夜融资利率(“SOFR”)。 本公司可将循环信贷额度用于一般企业用途。 于二零二二年及二零二一年十二月三十一日,循环信贷融资项下并无未偿还借贷。 循环信贷融资要求支付若干年度代理费及承诺费,并要求本公司符合若干财务契诺。 于二零二二年十二月三十一日,本公司遵守循环信贷融资项下的财务契诺。
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目录表
尽管英国金融行为监管局(FCA)监管LIBOR,此前宣布有意在2023年逐步取消LIBOR的使用,但该公司目前没有,也不会预期会更多依赖借贷或任何其他与LIBOR相关的金融工具。 因此,LIBOR过渡不会对我们的财务状况、经营业绩或现金流造成重大影响。
2022年4月19日,本公司签订了一项为期两年、价值750.0美元的无担保延迟提取定期贷款信贷协议(“2022年定期贷款”),该贷款计划于2024年4月19日到期。2022年定期贷款在成交时未提取,在贷款期限内最多可以提取五次。2022年定期贷款可以随时偿还,没有溢价或罚款,一旦偿还,就不能再借入。在提取时,2022年定期贷款的收益预计将用于一般企业用途。2022年定期贷款的利率基于基本利率或调整后期限SOFR的利差,该利差根据公司的债务评级而变化。截至2022年12月31日,本公司尚未动用2022年定期贷款,因此,2022年定期贷款下没有未偿还的借款。2022年定期贷款需要支付某些承诺费,并要求公司满足某些财务契诺,这些财务契诺与循环信贷安排下的财务契诺相同。于2022年12月31日,本公司遵守2022年定期贷款的财务契诺。
公司有一个商业票据计划,根据该计划,公司可以在美国的一个或多个私人配售中发行短期无担保商业票据(“USCP票据”)(“美国商业票据计划”)。在任何时间,USCP债券的未偿还本金总额上限为2,500.0美元。公司将美国商业票据计划下的借款用于一般企业用途,近年来,这些借款包括为收购提供全部或部分资金,以及偿还某些未偿还的优先票据,例如:(I)2021年第三季度赎回2021年9月15日到期的无抵押优先票据,其中未偿还本金总额为227.7美元;及(Ii)2021年第四季赎回2022年2月1日到期的无抵押优先票据,其中未偿还本金总额为295.0美元。截至2022年12月31日的USCP未偿还票据数量632.8美元,加权平均利率4.69厘截至2021年12月31日,未偿还债券总额为795.2元,加权平均利率为0.29厘。
该公司及其一家全资拥有的欧洲子公司(“欧元发行人”)也有一项商业票据计划(“欧元商业票据计划”和与美国商业票据计划一起的“商业票据计划”),根据该计划,欧元发行人可以发行短期无担保商业票据(“ECP票据”和与USCP票据一起的“商业票据”),这些票据由公司担保并将在美国境外发行。ECP票据可以欧元、英镑、美元或其他货币发行。ECP债券在任何时间的未偿还本金总额上限为2,000.0元。截至2022年12月31日和2021年12月31日,没有未偿还的ECP票据。
商业票据计划下的可用金额可能会不时被借入、偿还和再借入。连同循环信贷安排,截至2022年12月31日,公司董事会(“董事会”)的授权将USCP票据、ECP票据和任何其他商业票据或类似计划的未偿还本金总额,以及循环信贷安排项下的未偿还金额,在任何时候限制为2,500.0美元. 商业票据计划被标准普尔评为A-2级,被穆迪评为P-2级,并根据上述董事会的授权,目前由循环信贷安排提供支持,因为如有必要,公司循环信贷安排下的未提取金额可用于偿还商业票据。发行商业票据的净收益预计将用于一般公司用途。公司定期审查其短期和长期债务的最佳组合,并可能在未来用新发行的长期债务取代某些数额的商业票据、短期债务和当前期限的长期债务。
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目录表
截至2022年12月31日,本公司的未偿还优先票据(“高级票据”)如下:
本金 |
| 利息 |
| ||
金额 |
| 费率 | 成熟性 | ||
$ | 350.0 |
| 3.20 | % | 2024年4月 |
400.0 |
| 2.050 | % | 2025年3月 | |
500.0 |
| 4.350 | % | 2029年6月 | |
900.0 |
| 2.80 | % | 2030年2月 | |
750.0 | 2.200 | % | 2031年9月 | ||
€ | 500.0 | 0.750 | % | 2026年5月(欧元纸币) | |
500.0 |
| 2.00 | % | 2028年10月(欧元纸币) |
2021年9月14日,公司发行了2031年优先债券。该公司利用2031年优先票据的净收益偿还了美国商业票据计划下的某些未偿还借款。
本公司在美国的所有未偿还优先票据(“美国优先票据“)是无抵押的,与本公司和欧元发行商的其他无担保优先债务具有同等的偿还权。每个系列美国优先债券的利息每半年支付一次。根据某些条款和条件,公司可以随时赎回部分或全部任何系列的美国优先票据。
欧元发行商有两种在欧洲发行的未偿还无担保优先票据。于2020年,欧元发行人发行了500.0欧元(于发行日期约为545.4美元)本金额为2026年5月4日到期的无抵押0.750%优先票据(“2026年欧元票据”),所得款项净额用于偿还当时现有循环信贷安排下的未偿还款项。此外,欧元发行人还有500.0欧元(发行日约574.6美元)本金为2.000%的无担保优先票据,将于2028年10月8日到期(“2028年欧元票据”连同2026年欧元票据、“欧元票据”,以及2026年欧元票据和美国优先票据,统称为“高级票据”),所得款项净额用于偿还我们商业票据计划下的一部分未偿还金额,其余净收益用于一般企业用途。欧元票据为无抵押债券,与本公司及欧元发行人的其他无抵押优先债务享有同等的偿还权,并由本公司以优先无抵押基准提供全面及无条件担保。每个系列欧元纸币的利息每年支付一次。根据某些条款和条件,公司可以随时赎回部分或全部欧元纸币。
公司的高级票据对公司施加了某些义务,并禁止公司采取各种行动,除非公司满足某些财务要求。2022年12月31日,该公司遵守了其高级票据的所有要求。有关本公司债务的进一步资料,请参阅综合财务报表附注4。
2021年4月27日,董事会批准了一项股票回购计划,根据该计划,公司可根据修订后的1934年《证券交易法》(下称《交易法》)第10B-18条的要求,在截至2024年4月27日的三年内购买最多2,000.0美元的公司普通股(以下简称2021年股票回购计划)。在截至2022年和2021年12月31日的年度内,根据2021年股票回购计划,公司分别以730.5美元和457.9美元的价格回购了990万股和620万股普通股。在2022年根据2021年股票回购计划进行的全部回购中,930万股,即689.7美元,已被公司注销,其余回购股份在回购时保留在库存股中。在2021年根据2021年股票回购计划进行的全部回购中,公司注销了580万股,即424.9美元,其余回购股份在回购时保留在库存股中。从2023年1月1日到2023年1月31日,公司以48.8亿美元的价格回购了60万股额外的普通股,截至2023年2月1日,根据2021年股票回购计划,公司拥有购买最多762.8美元普通股的剩余授权。未来任何收购的价格和时间将取决于许多因素,例如业务产生的现金水平、员工行使的股票期权数量、收购所需的现金、支付的股息、经济和市场状况以及普通股的价格。
2018年4月,董事会批准了一项股票回购计划,根据该计划,公司可根据交易所法案第10B-18条的要求,在截至2021年4月24日的三年期间购买最多2,000.0美元的普通股(“2018年股票回购计划”)。于截至2021年12月31日止年度内,本公司根据2018年股份购回计划,以203.8美元回购310万股普通股
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目录表
程序。作为这些购买的结果,公司完成了2018年股票回购计划下授权的所有购买,因此,2018年股票回购计划被终止。在2021年根据2018年股票回购计划进行的全部回购中,公司注销了280万股,即184.0美元,其余回购股份在回购时保留在库存股中。在截至2020年12月31日的年度内,公司根据2018年股票回购计划以641.3美元的价格回购了1,200万股普通股。在2020年进行的全部回购中,930万股,即487.4美元,由本公司注销,其余回购股份在回购时以库存股形式保留。
根据董事会的声明,公司将按季度派发普通股股息。2021年10月26日,董事会批准将公司的季度股息率从每股0.145美元提高到每股0.2美元,从2021年第四季度宣布的股息开始生效;2022年10月25日,批准将公司的季度股息率从每股0.2美元增加到每股0.21美元,根据董事会的宣布,从2022年第四季度宣布的股息开始生效。下表汇总公布截至2022年12月31日、2021年12月31日和2020年12月31日的三个年度的每股宣布季度股息:
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 | ||||
第一季度 | $ | 0.20 | $ | 0.145 | $ | 0.125 | |||
第二季度 | 0.20 | 0.145 | 0.125 | ||||||
第三季度 | 0.20 | 0.145 | 0.125 | ||||||
第四季度 | 0.21 | 0.20 | 0.145 | ||||||
总计 | $ | 0.81 | $ | 0.635 | $ | 0.52 |
下表汇总了2022年、2021年和2020年12月31日终了年度宣布和支付的股息:
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 | ||||
宣布的股息 | $ | 482.6 | $ | 379.7 | $ | 310.0 | |||
支付的股息(包括上一年宣布的股息) |
| 477.4 |
| 346.7 |
| 297.6 |
养老金
本公司及其在美国的若干附属公司设有固定利益退休金计划(下称“美国计划”),涵盖某些美国雇员,代表本公司整体固定利益计划的大部分计划资产及福利义务。美国计划的福利通常以服务年限和薪酬为基础,通常不需要缴费。大多数美国员工不在美国计划的覆盖范围内,而是由各种固定缴款计划覆盖。某些外国子公司还为其员工制定了明确的福利计划(“外国计划”以及与美国计划一起的“计划”)。与公司资金不足的养老金和退休后福利计划相关的应计养老金和退休后福利义务的总负债从2021年的173.9美元减少到2022年的111.1美元,这主要是由于利率上升导致我们预计的福利义务大幅减少,加上外币兑换,2022年计划资产的负回报部分抵消了这一影响。目前对美国的任何计划都没有现金出资的要求,公司计划根据精算计算和计划资产的投资业绩,每年评估未来现金捐款的时间和金额(如果有的话)。
有关本公司的福利计划及其他退休后福利计划的进一步讨论,请参阅综合财务报表附注9。
收购和资产剥离
在2022年期间,该公司完成了两次收购(“2022年收购”),扣除收购的现金净额为288.2美元。2022年的收购中有一项包括在恶劣环境解决方案部门,另一项收购包括在互联和传感器系统部门。2022年的收购是通过美国商业票据计划下的借款和手头现金的组合提供资金的,无论是个别收购还是总体收购,对公司的财务业绩都不是实质性的。
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目录表
于2021年,本公司完成七项收购(“2021年收购”),扣除收购现金后净额为2,225.4美元,同时亦完成剥离剥离的MTS业务,定义及讨论如下。在2021年的收购中,一项收购包括在恶劣环境解决方案部门,三项收购包括在通信解决方案部门,三项收购包括在互联和传感器系统部门。2021年的收购对公司的财务业绩不是实质性的,无论是单独的还是总体的。
收购MTS
2021年4月7日,根据本公司与MTS系统公司(“MTS”)之间于2020年12月9日达成的最终协议,本公司完成了对MTS的收购,收购后的企业总价值约为1700美元,其中包括所有未偿债务和某些债务的偿还。收购MTS的资金来自美国商业票据计划下的借款和手头现金。收盘时,公司支付了约1300美元购买MTS公司100%的普通股,包括在收盘时结算的某些负债,这反映在截至2021年12月31日的年度综合现金流量表中,反映在持续经营活动中用于投资活动的净现金中。此外,该公司还承担了MTS当时未偿还的350.0美元优先票据本金,该票据将于2027年8月15日到期。交易结束后不久,本公司偿还并结算了约387.3美元的MTS优先票据,其中包括因优先票据提前清偿而产生的应计利息和整体溢价。未偿还优先票据的偿还,包括整体溢价和不包括利息,反映在所附的截至2021年12月31日的年度综合现金流量表中,用于持续业务融资活动的现金净额。MTS是精密传感器、先进测试系统和运动模拟器的全球领先供应商,历史上分为两个业务部门:传感器(“MTS传感器”)和测试与仿真(“MTS T&S”)。保留的MTS传感器业务为公司提供了高度互补的高科技、恶劣环境传感器产品,销售到各种终端市场和应用。MTS传感器业务进一步扩大了公司的传感器和基于传感器的产品范围,覆盖了广泛的行业,并被报告为我们持续运营的一部分,也是我们互联和传感器系统部门的一部分。在2021年第二季度,该公司产生了55.4美元(税后44.6美元,或每股稀释后0.07美元)的收购相关费用,主要包括与收购MTS有关的交易、遣散费、重组和某些非现金收购会计成本。
出售剥离的MTS业务
2021年1月19日,在MTS收购完成之前,本公司达成了一项最终协议,将MTS(包括MTS T&S业务,但不包括MTS传感器业务)出售给伊利诺伊机械。(“ITW”)。在本年报中,我们将MTS(包括MTS T&S业务,但不包括MTS传感器业务)称为“剥离的MTS业务”。由于同意将剥离的MTS业务出售给ITW,t于MTS收购日期即2021年4月7日,他所剥离的MTS业务符合非持续经营报告准则及“待售”会计准则,因此,本公司并未将剥离的MTS业务分配至其任何须报告的业务部门。相应地,t截至2021年12月1日,即将被剥离的MTS业务出售给ITW的日期,公司将与剥离的MTS业务相关的经营业绩和相关现金流作为非持续业务在随附的综合财务报表中入账。在截至2021年12月31日的一年中,可归因于安费诺公司的非持续业务收入扣除所得税后为21.4美元。2021年12月1日,本公司完成了剥离的MTS业务的出售,扣除剥离的现金后,不包括相关交易费用和支出,价格约为750美元. 出售被剥离的MTS业务所得款项计入截至2021年12月31日的年度综合现金流量表中非持续业务的投资活动所提供的现金净额。出售完成后,安费诺没有继续参与剥离的MTS业务。 在出售剥离的MTS业务以及作为MTS收购的一部分偿还上述MTS优先票据之后,该公司为保留的MTS传感器业务支付了约950美元,这不包括所获得的现金净额和相关交易费用和开支。有关已完成剥离的MTS业务的进一步详情,请参阅综合财务报表附注11。
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目录表
收购光环科技有限公司
2021年12月1日,本公司完成收购Halo Technology Limited(“Halo”)约97%的普通股,收购价格扣除收购现金后的净额约为694美元。卖方保留了Halo少于3%的非控股权益,其中包括本公司无法控制的可赎回特征,因此在截至2022年12月31日和2021年12月31日的综合资产负债表上被归类为临时权益,详见综合财务报表附注1和附注5。这笔收购的资金来自手头的现金。Halo总部位于美国(加利福尼亚州),是有源和无源光纤互连组件的领先供应商,其产品与我们为通信基础设施市场提供的现有高速和光纤互连解决方案相辅相成。Halo的经营业绩自收购之日起计入综合损益表。Halo在我们的通信解决方案部门中进行了报告。
与收购相关的费用
2022年,该公司产生了21.5美元(税后18.4美元)的收购相关费用,主要包括与2022年完成的两次收购导致的收购积压相关价值相关的摊销,以及外部交易成本。2021年,公司产生了70.4美元(税后57.3美元)的收购相关费用,主要包括2021年第二季度与MTS收购相关的交易、遣散费、重组和某些非现金收购会计成本,以及2021年第四季度与Halo收购相关的外部交易成本和某些非现金收购会计成本。该等与收购有关的开支在随附的综合损益表中另行列报。
有关公司收购的进一步讨论,以及公司对已剥离的MTS业务的非持续业务和已完成剥离,请参阅综合财务报表附注11。
环境问题
本公司的某些业务受环境法律和法规的约束,这些法规管理向空气和水中排放污染物,以及固体和危险废物的处理和处置。该公司相信,其业务目前基本上符合适用的环境法律和法规,持续合规的成本不会对公司的财务状况、运营结果或现金流产生重大不利影响。关于某些环境事项的更多信息,请参阅合并财务报表附注14。
通货膨胀和成本
本公司产品的成本受各种原材料成本的影响。该公司努力通过价格上涨、生产率提高和成本节约计划来抵消原材料、劳动力和服务成本上升的影响。然而,在某些市场,实施提价可能很困难,也不能保证公司一定会成功。由于供应链限制和物流挑战,本公司在获取生产所需的某些原材料或组件时可能会不时遇到困难,这可能包括监管限制,并对本公司采购或使用的材料和组件的定价产生负面影响。尽管本公司目前预计在获取生产所需的原材料或零部件方面不会出现广泛的重大困难,但在2021年和2022年,供应链和物流方面的挑战影响了包括本公司在内的全球经济,并导致并继续导致本公司生产中使用的某些原材料和零部件的供应紧张和商品价格上涨以及包括空运、海运和陆运在内的货运和物流的可获得性减少和价格上涨。截至2022年12月31日,虽然供应链和物流方面的一些挑战已经缓解,但通胀继续影响公司使用的某些原材料和零部件的成本。在这种环境下,公司未来可能会面临离散原材料或零部件的供应短缺,而大宗商品价格上涨和额外的通胀可能会进一步加剧这种短缺。关于与通货膨胀和成本有关的某些风险的讨论,请参阅题为“公司及其某些供应商和客户在获得某些原材料和部件方面遇到了困难,公司大部分原材料和部件的成本都在增加“第一部分第1A项。 风险因素在这里。
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目录表
外币汇率
该公司通过其全球业务以多种外币开展业务,因此,由于各种货币的汇率变化,包括可能的货币贬值,因此受到外汇风险的影响。汇率的变化可能会对公司的销售额、营业利润率和股本产生积极或消极的影响。该公司试图通过多种方式降低汇率风险,例如将工厂设在销售产品的同一国家或地区、对冲合同、降低成本和定价行动或营运资本管理。然而,不能保证公司采取的任何或所有此类行动在成功管理货币风险方面将完全有效,包括在公司全球业务的任何外币价值大幅和突然下降的情况下。关于外汇风险敞口、风险和不确定性的进一步讨论,请参阅题为“外币汇率的变化会对公司的业绩产生积极或消极的影响“第一部分第1A项。 风险因素在这里。
非公认会计准则财务报告衡量标准
除了根据美国公认会计原则评估公司的财务状况、经营结果、流动资金和现金流外,管理层还利用以下定义的某些非公认会计原则财务指标作为其内部审查的一部分,以监测、评估和预测公司的财务业绩,向董事会传达经营结果并评估相关的员工薪酬措施。管理层认为,这些非公认会计准则财务指标可能有助于投资者评估公司的整体财务业绩、趋势和同比比较结果,此外还有下列原因。非公认会计准则财务衡量标准与营业收入、营业利润率、可归因于安费诺公司的持续经营净收入、有效税率和持续经营的稀释每股收益有关不包括与公司在报告年度的经营业绩没有直接关系的收入和支出。在任何期间列报该等非公认会计原则财务措施时不包括的项目可能包括但不限于与收购有关的开支、与再融资有关的成本,以及若干个别税务项目,包括但不限于(I)与股票薪酬有关的超额税务利益及(Ii)税法重大改变的影响。与净销售额相关的非GAAP财务指标不包括外币汇率和收购的影响。本项目7中介绍的非GAAP财务指标及其最直接可比的美国GAAP财务指标仅适用于持续经营,不包括与非持续经营相关的任何结果。本文中包含的非GAAP财务信息仅用于补充目的,不应单独考虑,以替代或优于相关的美国GAAP财务指标。此外,这些非公认会计准则财务指标不一定与其他公司提出的类似指标相同或具有可比性,因为这些指标可能计算不同或可能排除不同的项目。
下面定义的非GAAP财务指标应与公司根据美国GAAP提交的财务报表一起阅读。截至2022年、2022年、2021年和2020年12月31日止年度,这些非GAAP财务指标与最直接可比的美国GAAP财务指标的对账列于本项目7下的“经营业绩”和“流动性和资本资源”:
● | 调整后的稀释每股收益被定义为持续经营业务的稀释每股收益(根据美国公认会计原则报告),不包括与公司在所述年度的经营业绩没有直接关系的收入和支出及其特定税收影响。经调整摊薄每股收益的计算方法为:应占安费诺公司持续业务的经调整净收入除以综合损益表中列报的加权平均已发行摊薄股份。 |
● | 调整后的实际税率指综合损益表所报告的所得税拨备,按综合损益表所报的持续经营所得税前收入的百分比表示,不包括与本公司在所述年度的经营业绩没有直接关系的收入和开支及其具体税务影响。 |
● | 调整后的可归因于安费诺公司的持续经营净收入指在综合损益表中报告的安费诺公司持续经营业务的净收入,不包括与公司在报告年度的经营业绩没有直接关系的收入和支出及其具体税项影响。 |
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目录表
● | 调整后的营业收入指综合损益表中报告的营业收入,不包括与本公司在所列年度的经营业绩没有直接关系的收入和支出。 |
● | 调整后的营业利润率定义为调整后营业收入(定义见上文),以销售额净额的百分比表示(如综合损益表所示)。 |
● | 恒定货币净销售额增长被定义为净销售额增长的同比百分比变化,不包括外币汇率变化的影响。公司的业绩会受到与外币兑换波动相关的波动的影响。因此,管理层根据以美元计算的实际销售增长以及有机净销售增长(定义见下文)和恒定货币净销售增长来评估公司的销售业绩,并相信这些信息有助于投资者评估潜在的销售趋势。 |
● | 自由现金流指(I)持续经营活动所提供的现金净额(“营运现金流量”--根据美国公认会计原则报告)减去(Ii)资本支出(根据美国公认会计原则报告)、出售物业、厂房和设备所得款项(根据美国公认会计原则报告)后的净额,所有这些均来自综合现金流量表。自由现金流是本公司一项重要的流动资金指标,因为我们相信,这对管理层和投资者评估我们产生现金的能力以及评估有多少现金可用于再投资于公司的增长或通过股票回购或股息返还给股东是有用的。 |
● | 有机净销售额增长指因业务量及价格变动而导致净销售额增长的同比百分比变动,不包括(I)本公司无法控制的(I)外币汇率变动(上文所述)及(Ii)收购的影响,两者均按各自上年同期(S)净销售额的百分比计算。收购影响指未计入本公司本年度全年综合业绩(S)和/或上一可比年度期间(S)的收购对净销售额的百分比影响。与这些收购相关的净销售额并不反映公司在比较基础上的潜在增长。管理层根据以美元计算的实际销售增长以及恒定货币净销售增长(上文定义)和有机净销售增长来评估公司的销售业绩,并相信这些信息对投资者评估潜在销售趋势是有用的。 |
近期会计公告
关于最近发布的会计公告,包括本公司采纳的会计公告,请参阅合并财务报表附注1。
关键会计估计
按照美利坚合众国普遍接受的会计原则编制合并财务报表,要求管理层作出估计和假设,以影响合并财务报表日期的资产和负债额以及或有资产和负债的披露,以及报告期内收入和费用的报告金额。管理层根据过往经验以及我们认为合理的其他假设作出估计,以便就资产及负债的账面值作出判断,而这些资产及负债在其他地方并不明显。随着新信息的出现,估计值也会进行调整。实际结果可能与这些估计不同。该公司认为以下会计政策和估计最为关键,因为它们需要重大的假设和判断,而这些假设和判断本身就会受到风险和不确定性的影响。重要的会计政策在综合财务报表附注1中有更全面的说明。
收入确认
本公司截至2022年、2022年、2021年及2020年12月31日止年度的综合损益表中的销售净额列于会计准则更新(“ASU”)第2014-09号,与客户签订合同的收入(主题606)(连同其后的相关修正案,“专题606”)。这个公司的主要收入来源是向终端客户及其指定的合同制造商(包括原始设备制造商)或分销商销售产品。我们的收入来自与客户的合同,在大多数情况下,这些合同是客户的采购订单,可能受主销售协议的管辖。对于每一份合同,转让产品控制权的承诺,每一项都是不同的,被认为是确定的
46
目录表
履行义务。作为每份合同中承诺的对价的一部分,公司评估客户的信用风险。我们的合同没有任何重要的融资条款,因为付款条件通常是在交货后30至120天内净支付。虽然产品几乎总是以固定价格出售,但在确定交易价格时,我们会评估价格是否需要退款(由于退货)或调整(由于数量折扣、回扣或价格优惠),以确定我们预期有权获得的净对价。我们根据每个不同产品的相对独立销售价格来分配交易价格。由政府部门评估并向客户收取的税款,包括但不限于销售税和使用税以及增值税,不包括在交易价格中。
我们的绝大多数销售额是在控制权转移到客户时确认收入的核心原则下在某个时间点确认的,这种情况通常发生在我们将产品从我们的制造设施发货或交付给客户时,当我们的客户接受并拥有商品的合法所有权时,以及公司目前有权获得此类商品的付款时。根据各自的合同条款,我们合同的大部分收入在(I)基于离岸价格(FOB)装运点装运时确认,或(Ii)在产品到达目的地时确认。在截至2022年、2022年、2021年和2020年12月31日的年度内,随着时间的推移,只有不到5%的净销售额被确认,其中关联合同与销售没有替代用途的商品有关,因为它们只出售给一个客户,其基本合同条款为公司提供了可强制执行的权利,包括合理的利润率,在客户终止的情况下,为迄今完成的业绩支付款项。对于经过一段时间确认的合同,我们通常使用输入法记录收入,基于迄今为止发生的材料和劳动力成本相对于合同的总估计成本。这种方法合理地描述了货物控制权转移到客户手中的时间和时间,因为它衡量了我们在生产货物方面的进展,这通常与控制权转移是相称的。由于我们通常在向客户开具发票的同时履行我们的履约义务,因此截至2022年12月31日和2021年12月31日,综合资产负债表中记录的与我们与客户合同相关的合同资产和合同负债并不重要。
通常提供标准产品保修范围,即保证我们的产品在装运之日起的有限时间内符合合同约定的规格,而通常不提供延长保修或单独定价的保修范围。保修索赔通常限于等于购买价格的信用,或者承诺在规定的时间内免费修理或更换产品。我们根据历史经验、产品历史和当前趋势来评估我们的保修责任。
所得税
递延所得税是为所得税和财务报表报告而在不同时期确认的收入和费用。本公司确认税法和税率的变化对立法期间递延所得税的影响。递延所得税是在本公司确定不再打算将外国子公司的未分配收益永久再投资于美国以外的期间,对这些收益计提的。截至2022年12月31日,公司没有为与某些地区有关的大约1100美元的未分配海外收益拨备递延所得税,因为公司打算将这些收益永久地再投资于美国以外的地区。如果这些未分配的外国收入汇回国内,计算应缴纳的税款是不切实际的。此外,本公司仍就其财务报表基础超过其在外国子公司的投资的税基进行无限期再投资。就该等基准差额厘定递延税项负债并不可行。递延税项资产根据历史和预期盈利水平定期评估可收回程度,并在这些金额更有可能无法收回时计入估值拨备。
在所得税申报单中采取或预期采取的不确定税收立场的税收影响,只有在税务机关根据其截至报告日期的技术优点进行审查后“更有可能”持续的情况下才会被确认。财务报表中从这种立场确认的税收利益是根据最终结算时实现的可能性大于50%的最大利益来衡量的。*本公司在所得税拨备中包括与未确认税收优惠相关的估计利息和罚款。
作为税法的结果,全球无形低税收入(“GILTI”)条款对某些收入征税。F外国子公司。该公司选择了一项会计政策,将GILTI作为期间成本进行会计处理。美国财政部已就税法的某些条款发布了最终的解释性指导意见,并提出了与相同规定相关的补充指导意见。如有必要,本公司将在发布任何新的指导意见的期间考虑额外指导意见的影响。
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目录表
第7A项。关于市场风险的定量和定性披露
(以百万为单位的金额)
在正常经营过程中,公司面临各种风险,包括与外币汇率和利率变化相关的市场风险。本公司与任何一家交易对手没有任何重大的集中。
外币汇率风险
该公司通过其全球业务以多种外币开展业务,因此由于各种货币汇率的变化而受到外汇风险的影响。汇率的变化可能会对公司的销售额、营业利润率和股本产生积极或消极的影响。该公司试图通过多种方式降低汇率风险,例如将工厂设在销售产品的同一国家或地区、对冲合同、降低成本和定价行动或营运资本管理。然而,不能保证公司采取的任何或所有此类行动在成功管理货币风险方面将完全有效,包括在公司全球业务的任何外币价值大幅和突然下降的情况下。
其中一家公司的全资欧洲附属公司(“欧元发行人”)在欧洲发行了两种未偿还的无抵押优先票据(统称为“欧元票据”),每种票据的本金金额为500.0欧元。年息0.750的欧元优先债券于2026年5月4日到期,而年利率2.000的欧元优先债券于2018年10月发行,将于2028年10月8日到期。该公司和欧元发行商还拥有一种商业票据计划(“欧元商业票据计划”,与美国商业票据计划一起,称为“商业票据计划”),根据该计划,欧元发行方可以在美国境外发行短期无担保商业票据。 虽然欧元票据以欧元计价,但本公司可不时根据循环信贷安排及欧元商业票据计划借款,而该等借款一直并可能继续以包括欧元在内的各种外币计价。在以外币借款时,不能保证本公司能够成功地管理汇率的变化,包括在发生此类借款的任何外币价值大幅和突然下降的情况下。有关债务的讨论,请参阅合并财务报表附注4。
该公司还利用外汇远期合约来对冲外币汇率波动的风险,这些风险与(I)某些以外币计价的交易和(Ii)对某些外国子公司的净投资有关,我们预计这些投资将把收益汇回美国。截至2022年12月31日,此类外汇远期合约的公允价值并不重要。截至去年12月,外币汇率10%的变动不会对对冲的价值产生实质性影响。31年、2022年和2021年。本公司并不从事购买远期合约作交易或投机用途,而我们的衍生金融工具则与信用评级较高的大型金融机构持有。截至2022年12月31日,本公司与任何一家交易对手没有任何重大的风险敞口。有关衍生金融工具的讨论,请参阅合并财务报表附注1和附注5。
利率风险
根据公司的融资活动,公司面临利率变化带来的市场风险。该公司通过固定和可变利率债务的组合来管理其利率风险敞口。该公司目前在美国和欧洲发行了各种固定利率优先票据,到期日各不相同,最近一次是在2021年发行的。2021年9月,该公司发行了本金750.0美元的无担保2.200%优先票据,2031年9月15日到期,净收益用于偿还美国商业票据计划下的某些未偿还借款。
循环信贷安排项下的任何借款的利息随本公司债务评级与某些特定货币基准利率的利差而浮动,就美元借款而言,基准利率为基本利率或经调整的定期担保隔夜融资利率(“SOFR”)。同样,任何根据两年期、750.0美元无担保延期贷款提取定期贷款信贷协议(“2022年”)
48
目录表
本公司于2022年4月订立的定期贷款(“定期贷款”)的利息根据本公司的债务评级与基本利率或经调整期限SOFR的息差而浮动。商业票据计划下的任何借款都受浮动利率的约束。因此,当公司根据这些债务工具借款时,公司面临与利率变化相关的市场风险。截至2022年12月31日,约640美元,占公司总支出的14%丁丁的借款主要是根据美国商业票据计划,受浮动利率的限制;截至2022年12月31日,公司根据美国商业票据计划借款的加权平均浮动利率为4.69%。截至2021年12月31日,约804美元,占公司对外投资的17%丁丁的借款主要是根据美国商业票据计划,受浮动利率的限制;截至2021年12月31日,公司根据美国商业票据计划借款的加权平均浮动利率为0.29%。截至2022年12月31日和2021年12月31日,循环信贷安排、2022年定期贷款和欧元商业票据计划下没有未偿还借款。由于美联储最近提高了联邦基金利率,与我们的美国商业票据计划相关的浮动利率在2022年期间大幅增加,这一趋势可能会持续到2023年。因此,本公司目前预计与其美国商业票据计划相关的浮动利率(以及其循环信贷安排和2022年定期贷款,只要在未来被动用)将在2023年第一季度及以后继续增加,这预计将导致2023年的利息支出比2022年有所增加。12月份利率变化10%。根据我们的循环信贷安排,2022年定期贷款或商业票据计划不会对利息支出产生实质性影响。虽然本公司预期利率变化不会对2023年的收入或现金流产生重大影响,主要是由于我们目前预期对与浮动利率挂钩的借款的依赖程度有限,但不能保证利率不会从当前水平大幅变化。
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目录表
项目8.财务报表和补充数据
独立注册会计师事务所报告
致安费诺公司股东和董事会
关于财务报表与财务报告内部控制的几点看法
我们已审计安费诺公司及其附属公司(“贵公司”)截至2022年12月31日及2021年12月31日的综合资产负债表,截至2022年12月31日止三个年度内各年度的相关综合收益表、全面收益表、权益变动表及现金流量表,以及列于指数第15项的相关附注及附表(统称为“财务报表”)。我们还审计了公司截至2022年12月31日的财务报告内部控制,依据内部控制--综合框架(2013)由特雷德韦委员会(COSO)赞助组织委员会发布。
我们认为,上述财务报表按照美国公认会计原则(公认会计原则),在各重大方面公平地反映了本公司截至2022年12月31日和2021年12月31日的财务状况,以及截至2022年12月31日的三个年度的经营结果和现金流量。此外,我们认为,截至2022年12月31日,本公司在所有实质性方面都保持了对财务报告的有效内部控制,其依据是内部控制--综合框架(2013)由COSO发布。
意见基础
本公司管理层负责编制这些财务报表,对财务报告保持有效的内部控制,并对随附的《内部控制管理报告》中财务报告内部控制的有效性进行评估。我们的责任是对这些财务报表发表意见,并根据我们的审计对公司财务报告的内部控制发表意见。我们是一家在美国上市公司会计监督委员会(PCAOB)注册的公共会计师事务所,根据美国联邦证券法以及美国证券交易委员会和PCAOB的适用规则和法规,我们必须与公司保持独立。
我们是按照PCAOB的标准进行审计的。这些准则要求我们计划和执行审计,以获得合理保证,以确定财务报表是否没有重大错报,无论是由于错误还是欺诈,以及是否在所有重大方面保持了对财务报告的有效内部控制。
我们对财务报表的审计包括执行评估财务报表重大错报风险的程序,无论是由于错误还是欺诈,以及执行应对这些风险的程序。这些程序包括在测试的基础上审查与财务报表中的数额和披露有关的证据。我们的审计还包括评价管理层使用的会计原则和作出的重大估计,以及评价财务报表的整体列报。我们对财务报告的内部控制的审计包括了解财务报告的内部控制,评估存在重大弱点的风险,以及根据评估的风险测试和评估内部控制的设计和运作有效性。我们的审计还包括执行我们认为在这种情况下必要的其他程序。我们相信,我们的审计为我们的意见提供了合理的基础。
财务报告内部控制的定义及局限性
公司对财务报告的内部控制是一个程序,旨在根据公认的会计原则,为财务报告的可靠性和为外部目的编制财务报表提供合理保证。公司对财务报告的内部控制包括下列政策和程序:(1)关于保存合理详细、准确和公平地反映公司资产的交易和处置的记录;(2)提供合理的保证,即交易被记录为必要的,以便按照公认的会计原则编制财务报表,公司的收入和支出仅根据公司管理层和董事的授权进行;(三)提供合理保证,防止或及时发现可能对财务报表产生重大影响的未经授权收购、使用或处置公司资产。
由于其固有的局限性,财务报告的内部控制可能无法防止或发现错误陈述。此外,对未来期间进行任何有效性评估的预测都有可能因条件的变化而出现控制不足的风险,或者政策或程序的遵守程度可能会恶化。
50
目录表
关键审计事项
下文所述的关键审计事项是指在对财务报表进行当期审计时产生的事项,该事项已传达或要求传达给审计委员会,并且(1)涉及对财务报表具有重大意义的账目或披露,(2)涉及我们特别具有挑战性的、主观的或复杂的判断。关键审计事项的传达不会以任何方式改变我们对财务报表的整体意见,我们也不会通过传达下面的关键审计事项,就关键审计事项或与之相关的账目或披露提供单独的意见。
所得税-未确认的税收优惠-参见财务报表附注1和6
关键审计事项说明
该公司在美国和许多外国应税司法管辖区开展业务,并在任何时候都有许多审计正在不同的完成阶段进行。公司评估其税务状况,并为可能受到税务机关质疑且可能无法完全维持的不确定税务状况建立负债,尽管公司认为相关税务状况是完全可支持的。所得税申报表中已采取或预期将采取的不确定税务状况的税务影响仅在税务机关根据其于报告日期的技术优点进行审查后“很可能”持续存在的情况下确认。在财务报表中确认的来自此类头寸的税收优惠是根据最终结算时实现的可能性大于50%的最大优惠来衡量的。
需要管理层的判断来识别和评估每个不确定的税务状况,以确定是否达到了更有可能的确认门槛。此外,对每个不确定的税务职位的评估要求管理层应用与已确定职位相关的专业技能和知识。截至2022年12月31日,该公司有1.999亿美元的未确认税收优惠,包括罚款和利息。
我们将不确定税务状况的负债确定为关键审计事项,因为公司提交纳税申报表的多个司法管辖区造成了复杂性,每个司法管辖区都有不同且复杂的税法和法规。这需要审计员作出高度的判断,并加大努力,包括需要让我们的所得税专家参与审计程序,以评估管理层对不确定税务状况的识别、对将实现的金额的估计以及税务状况是否更有可能持续下去。
如何在审计中处理关键审计事项
我们有关不确定税务状况的审计程序包括(其中包括)以下各项:
● | 我们测试了对所得税不确定税务状况的控制的有效性,包括管理层对识别和记录不确定税务状况的控制,以及确定税务状况是否更有可能持续。 |
● | 在所得税专家的协助下,我们评估了管理层对不确定税务状况的重大判断,包括: |
o | 评估管理层用于识别不确定税务状况的方法及假设的合理性,包括但不限于: |
◾ | 评估税务机关以前和正在进行的税务审计 |
◾ | 评估收到第三方税务建议或税务意见的交易 |
◾ | 确定是否有任何额外的信息提供给我们,没有确定和考虑在管理层的评估。 |
o | 评估所确定的头寸样本的技术优点以及用于确定不确定纳税义务的方法的合理性。 |
o | 评价管理层关于以往期间入账的不确定税务状况是否已有效解决和/或时效是否已到期的结论,如果是,税务状况的解决是否已在财务报表中适当入账。 |
o | 评估尚未结算或在法规范围内的税务状况,以确定是否存在有关该等税务状况可持续性或税务利益计量的任何新信息,从而确认先前未确认的不确定税务状况。 |
/s/
2023年2月8日
自1997年以来,我们一直担任本公司的审计师。
51
目录表
安费诺公司
合并损益表
(美元和百万股,每股数据除外)
截至2013年12月31日的年度 | ||||||||||
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 |
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净销售额 | $ | | $ | | $ | | ||||
销售成本 |
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毛利 |
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与收购相关的费用 |
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销售、一般和行政费用 |
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营业收入 |
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利息支出 |
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其他收入(费用),净额 |
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所得税前持续经营收入 |
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所得税拨备 |
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持续经营净收益 | | | | |||||||
减:归属于非控股权益的持续经营业务净收入 |
| ( |
| ( |
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安费诺公司持续经营的净收入 |
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来自Amphenol Corporation的已终止业务的收入,扣除所得税(美元 | | | | |||||||
安费诺公司的净收入 | $ | | $ | | $ | | ||||
可归因于安费诺公司的每股普通股净收入-基本: | ||||||||||
持续运营 | $ | | $ | | $ | | ||||
已终止业务,扣除所得税 | | | | |||||||
归属于Amphenol Corporation的净收入-基本 | $ | | $ | | $ | | ||||
已发行普通股加权平均数-基本 |
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可归因于安费诺公司的每股普通股净收入-稀释后: | ||||||||||
持续运营 | $ | | $ | | $ | | ||||
已终止业务,扣除所得税 | | | | |||||||
归属于Amphenol Corporation的净利润-稀释 | $ | | $ | | $ | | ||||
已发行普通股加权平均数-摊薄 |
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每股普通股宣派股息 | $ | | $ | | $ | |
注:由于四舍五入,每股金额可能不会相加。
见合并财务报表附注。
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目录表
安费诺公司
综合全面收益表
(百万美元)
截至2013年12月31日的年度 | ||||||||||
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 |
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持续经营净收益 | $ | | $ | | $ | | ||||
新增:可归因于安费诺公司的非持续业务收入,扣除所得税后的净额 | | | | |||||||
分配给非控股权益前的净收益 | $ | | $ | | $ | | ||||
扣除税后的其他综合(亏损)收入总额: | ||||||||||
外币折算调整 |
| ( |
| ( |
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套期保值活动未实现亏损 |
| ( |
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| ( | ||||
养老金和退休后福利计划调整 | | | | |||||||
其他全面(亏损)收益总额(扣除税项) |
| ( |
| ( |
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综合收益总额 |
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减去:非控股权益的综合收益 |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
安费诺公司应占综合收益 | $ | | $ | | $ | |
见合并财务报表附注。
53
目录表
安费诺公司
合并资产负债表
(美元和百万股,每股数据除外)
12月31日 | |||||||
| 2022 |
| 2021 |
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资产 | |||||||
流动资产: | |||||||
现金和现金等价物 | $ | | $ | | |||
短期投资 |
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现金、现金等价物和短期投资总额 |
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应收账款减去坏账准备#美元 |
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盘存 |
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预付费用和其他流动资产 |
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流动资产总额 |
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财产、厂房和设备、净值 |
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商誉 | | | |||||
其他无形资产,净额 |
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其他长期资产 | | | |||||
总资产 | $ | | $ | | |||
负债、可赎回的非控制性权益和股权 | |||||||
流动负债: | |||||||
应付帐款 | $ | | $ | | |||
应计薪金、工资和雇员福利 |
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应计所得税 |
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应计股息 | | | |||||
其他应计费用 |
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长期债务的当期部分 |
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流动负债总额 |
| |
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长期债务,减少流动部分 |
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应计养恤金和退休后福利债务 |
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递延所得税 | | | |||||
其他长期负债 |
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总负债 | | | |||||
承担和或有负债(附注14) | |||||||
可赎回的非控股权益 | | | |||||
股本: | |||||||
A类普通股,$ |
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额外实收资本 |
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留存收益 |
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库存股,按成本计算; | ( | ( | |||||
累计其他综合损失 |
| ( |
| ( | |||
安费诺公司应占股东权益总额 |
| |
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非控制性权益 |
| |
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总股本 |
| |
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总负债、可赎回的非控股权益和股权 | $ | | $ | |
见合并财务报表附注。
54
目录表
安费诺公司
合并权益变动表
(美元和百万股,每股数据除外)
安费诺公司股东权益 | |||||||||||||||||||||||||||||
累计 | 可赎回 | ||||||||||||||||||||||||||||
其他内容 | 其他 | 非- | 非- | ||||||||||||||||||||||||||
普通股 |
| 库存股 | 已缴费 | 保留 | 全面 | 控管 | 总计 | 控管 | |||||||||||||||||||||
股票 | 金额 |
| 股票 |
| 金额 |
| 资本 |
| 收益 |
| 损失 |
| 利益(1) |
| 权益 | 利息 | |||||||||||||
截至2020年1月1日的余额 |
| | $ | | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | ||||||||||
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净收入 |
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其他全面收益(亏损) |
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收购导致非控制性权益 |
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购买非控股权益 | ( | ( | ( | ||||||||||||||||||||||||||
向非控股股东分配权益 |
| ( |
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购买库存股 | ( |
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库存股报废 |
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行使的股票期权 |
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宣布的股息($ |
| ( |
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基于股票的薪酬费用 |
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截至2020年12月31日的余额 |
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净收入 |
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其他全面收益(亏损) |
| ( |
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收购导致非控制性权益 |
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购买非控股权益 | | ( | ( | ||||||||||||||||||||||||||
向非控股股东分配权益 |
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购买库存股 | ( |
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库存股报废 |
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行使的股票期权 |
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| | ( |
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宣布的股息($ |
| ( |
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基于股票的薪酬费用 |
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截至2021年12月31日的余额 |
| | | ( | ( | | | ( | | | | ||||||||||||||||||
净收入 |
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其他全面收益(亏损) |
| ( |
| ( |
| ( |
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购买非控股权益 | ( | ( | ( | ||||||||||||||||||||||||||
向非控股股东分配权益 |
| ( |
| ( |
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购买库存股 | ( |
| ( |
| ( | ||||||||||||||||||||||||
库存股报废 |
| ( |
| | |
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行使的股票期权 |
| |
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| | ( |
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宣布的股息($ |
| ( |
| ( | |||||||||||||||||||||||||
基于股票的薪酬费用 |
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截至2022年12月31日的余额 |
| | $ | | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | |
(1) | 不包括可赎回的非控股权益。 |
见合并财务报表附注。
55
目录表
安费诺公司
合并现金流量表
(百万美元)
截至2013年12月31日的年度 |
| |||||||||
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 |
| ||||
来自经营活动的现金: | ||||||||||
持续经营净收益 | $ | | $ | | $ | | ||||
将持续业务的净收入与持续业务的业务活动提供的现金净额进行调整: | ||||||||||
折旧及摊销 |
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基于股票的薪酬费用 |
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递延所得税(福利)准备 |
| ( | ( | | ||||||
不包括收购影响的营业资产和负债净变化: | ||||||||||
应收账款净额 |
| ( | ( | ( | ||||||
盘存 |
| ( | ( | ( | ||||||
预付费用和其他流动资产 |
| | ( | ( | ||||||
应付帐款 |
| | | | ||||||
应计所得税 |
| | ( | ( | ||||||
其他应计负债 |
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应计养恤金和退休后福利 |
| ( | | | ||||||
其他长期资产和负债 |
| ( | ( | ( | ||||||
持续经营活动提供的现金净额 | | | | |||||||
非持续经营的经营活动提供的现金净额 | | | | |||||||
经营活动提供的净现金 |
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来自投资活动的现金: | ||||||||||
资本支出 |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
处置财产、厂房和设备所得收益 |
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购买投资 |
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投资销售和到期日 |
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收购,扣除收购现金后的净额 |
| ( |
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其他,净额 | | ( | ( | |||||||
持续经营中用于投资活动的现金净额 | ( | ( | ( | |||||||
来自非持续经营的投资活动提供的现金净额 | | | | |||||||
用于投资活动的现金净额 |
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融资活动产生的现金: | ||||||||||
发行优先票据和其他长期债务的收益 |
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信贷安排下的借款 |
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短期借款收益 | | | | |||||||
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(偿还)商业票据计划项下的借款,净额 | ( | | ( | |||||||
支付与债务融资有关的费用 |
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支付与收购有关的或有对价 |
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支付与收购有关的延期购买价款 | | ( | ( | |||||||
购买库存股 |
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行使股票期权所得收益 | | | | |||||||
对非控股权益的分配和购买 | ( | ( | ( | |||||||
股息支付 |
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转移至停产业务 | | ( | | |||||||
用于持续经营筹资活动的现金净额 | ( | ( | ( | |||||||
用于非持续经营筹资活动的现金净额 | | ( | | |||||||
用于融资活动的现金净额 |
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年初现金和现金等价物余额 |
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现金和现金等价物余额,年终 | $ | | $ | | $ | | ||||
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利息 | $ | | $ | | $ | | ||||
所得税,净额 |
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见合并财务报表附注。
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目录表
安费诺公司
合并财务报表附注
(All除另有说明外,下列合并财务报表附注所列金额均以百万元为单位,但股份及每股数据除外)
附注1-重要会计政策概要
业务
安费诺公司(连同其子公司“安费诺”、“公司”、“我们”、“我们”或“我们”)是世界上最大的电气、电子和光纤连接器及互连系统、天线、传感器和基于传感器的产品以及同轴和高速专用电缆的设计商、制造商和营销商之一。该公司向世界各地的客户销售其产品。
自2022年1月1日起,公司将其业务调整为
• 恶劣环境解决方案-严苛环境解决方案部门设计、制造和营销广泛的加固互连产品,包括用于工业、军事、商业航空、汽车、移动网络以及信息技术和数据通信终端市场的连接器和互连系统、印刷电路和印刷电路组件以及其他产品。
• 通信解决方案-通信解决方案部门设计、制造和销售各种连接器和互连系统,包括高速、射频、电源、光纤和其他产品以及天线,用于信息技术和数据通信、移动设备、工业、移动网络、宽带通信、汽车、商业航空航天和军事终端市场。
• 互连和传感器系统-互连和传感器系统部门设计、制造和销售广泛的传感器、基于传感器的系统、连接器和增值互连系统,用于汽车、工业、信息技术和数据通信、移动网络、军事和商业航空航天终端市场。
这一新的调整取代了我们历史上可报告的业务部门。该公司开始在其新的可报告分部下就截至2022年3月31日的季度报告Form 10-Q及其之后的每个季度报告进行报告。在本年报10-K表格(“年报”)中,本公司根据新的可报告分部结构进行报告,其中包括对截至2021年和2020年12月31日止年度的相关分部信息进行重新计算,以便进行年度分部对比。有关本公司自2022年1月1日起对其可报告业务部门的变更的进一步细节,请参阅本文附注13。
在2022年前至2021年12月31日,公司通过
• 互连产品和组件-互连产品和组装部门主要设计、制造和销售广泛的连接器和连接器系统、增值产品和其他产品,包括天线和传感器,用于各种终端市场的广泛应用。
• 有线电视产品和解决方案-电缆产品和解决方案部门主要设计、制造和销售电缆、增值产品和组件,主要用于宽带通信和信息技术市场,以及其他市场的某些应用。
预算的使用
按照美国公认的会计原则(“美国公认会计原则”或“公认会计原则”)编制合并财务报表,要求管理层作出估计和假设,以影响报告的资产和负债额以及披露或有资产和负债。
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目录表
本报告所述期间的合并财务报表和报告的收入和支出数额。公司管理层对这些影响合并财务报表和相关披露的重大估计和假设进行评估。计算某些账目时所用的估计,包括但不限于坏账准备、缓慢移动或陈旧存货准备、收入确认、所得税及相关估值津贴、收购所得商誉及无形资产及退休金,乃根据过往经验或本公司认为合理的其他假设而编制。实际结果可能与这些估计不同。
合并原则
综合财务报表以美元编制,包括本公司及其全资和控股子公司的账目。公司间账户余额和交易已在合并中冲销。被收购公司的业绩自收购生效之日起计入合并财务报表。同样,被剥离公司的结果包括在安费诺所有权期间至剥离之日的综合财务报表中。
现金和现金等价物
现金和现金等价物包括原始到期日不超过三个月的现金和流动投资。这些工具的账面价值接近公允价值,其中绝大多数位于非美国银行账户。
短期和长期投资
短期投资主要包括原始或剩余期限不超过12个月的存单。长期投资主要包括原始和剩余期限超过12个月的存单。这些短期和长期投资的账面价值接近各自的公允价值,其中绝大多数是在非美国的银行账户中。短期投资在综合资产负债表中单独列示为单独的项目。长期投资计入综合资产负债表中的其他长期资产。
应收帐款
应收账款按可变现净值列报。本公司定期审核应收账款余额,并在任何事件或情况显示账面价值可能无法收回时,按需要调整应收账款准备金。本公司评估并记录应收账款的预期信贷损失准备。
盘存
存货按成本或可变现净值中较低者列报。库存成本的主要组成部分是材料、直接人工和制造间接费用。本公司定期审核库存数量,评估库存的可变现能力,并根据预测的产品需求在必要时调整账面价值。对移动缓慢和陈旧的库存的拨备是根据历史经验和产品需求作出的。
可折旧资产
财产、厂房和设备按成本减去累计折旧入账。折旧以直线方式记录在按资产组综合基础上确定的各个资产寿命或使用这些资产的估计使用寿命确定的特定项目上,估计使用寿命的范围通常为
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目录表
租契
安费诺是世界各地建筑物、办公空间、汽车和设备的承租人,几乎所有这些都被归类为在不同日期到期的经营租约。本公司决定一项安排在租赁开始时是否有资格成为租赁。现有经营租赁之租赁使用权(“ROU”)资产及租赁负债于综合资产负债表确认。经营租赁负债是根据租赁期内未来租赁付款的现值记录的,自开始之日起评估。公司的房地产租赁主要由制造设施、仓库和销售办公室组成,占我们经营租赁负债的绝大多数,租赁期一般为
我们几乎所有的租赁协议都没有规定隐含借款利率,因此,本公司利用其按租赁期递增的借款利率来计算我们未来租赁付款的现值。贴现率代表担保基础上的风险调整利率,是公司为满足与租赁期限相称的预定租赁负债付款流而借入资金的利率。就新租约或续订租约而言,折现率乃根据租约开始时的现有数据及根据租约期限(包括任何合理确定的续期期限)厘定。
我们的一些租赁协议主要与房地产有关,包括公司可以续签(延长)或提前终止租赁的选项。带有续订选项的租约允许公司延长租赁期,通常为
有关我们的租赁组合的详细信息,请参阅本文的附注10。
商誉
商誉是指在企业合并中获得的净资产的购买成本超过公允价值的部分。由于上述新的报告分部结构于2022年1月1日生效,本公司利用相对公允价值分配方法重新分配与以前的互联产品和组装部门相关的历史商誉,而与以前的电缆产品和解决方案部门相关的历史商誉已全部分配给新成立的通信解决方案部门。因此,在变更之前,与遗留报告单位相关的商誉减值评估不被认为是必要的。
自每年7月1日起,本公司继续对与本公司报告单位相关的商誉减值进行年度评估,如果发生表明报告单位的账面价值可能减值的事件或情况变化,则会更频繁地进行评估。公司每年审查其报告单位结构,或更频繁地根据我们组织的变化进行审查。结合新的报告分部结构,我们确定公司的报告 是
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目录表
于2022年,本公司的
该公司拥有
无形资产
无形资产主要由客户关系、专有技术和许可协议组成,通常在估计的受益期内摊销。与收购的可识别无形资产相关的公允价值一般根据贴现现金流量分析、独立评估和管理层作出的某些估计进行估值。本公司评估及审核其可识别无形资产(商誉除外,包括须摊销的可识别无形资产)的潜在减值,只要事件或环境变化显示该无形资产的账面金额可能无法收回。公司认为可能引发减值审查的重要因素包括资产使用方式的重大变化、经营业绩历史趋势的变化、预期经营业绩的重大变化、预期未来现金流以及重大负面经济趋势。由某些商号组成的任何不受摊销影响的无限期无形资产,至少每年审查一次减值。于2022年第三季度,本公司对该等可识别的无限期无形资产进行年度评估。根据吾等的评估,本公司认为该等无限期无形资产的公允价值极有可能超过其各自的账面价值。已经有了
收购
本公司采用收购会计方法对收购进行会计核算,该方法要求收购的资产和承担的负债在收购日按公允价值确认。收购的收购价按估计公允价值分配给收购的有形及可识别无形资产和承担的负债,收购价格超过收购的可识别资产和承担的负债的任何超额部分计入商誉。在计量期结束前对购进价格分配的任何后续调整将在确定调整的期间反映为商誉调整。公司可使用独立估值专家协助确定所收购资产和承担的负债的估计公允价值,这可能需要某些重大的管理假设和估计。
停止经营和持有待售会计
如果本公司已(I)于收购日期执行出售业务的计划或(Ii)已开始制定出售业务的计划,并且目前符合或预期在三个月内符合持有待售标准,则本公司将一个实体或实体的一组组件的组成部分报告为非持续经营并在收购时持有以待出售。在下列情况下,实体符合待售标准:(A)有权批准行动的管理层承诺出售已终止业务的计划,其计划不太可能有任何重大变化或被撤回,(B)可能在一年内完成销售,以及(C)已启动寻找买家的积极计划,并积极以相对于其当前公允价值合理的价格销售业务,并在其目前状况下立即出售。从符合持有待售会计资格的实体取得的资产和承担的负债按公允价值减去出售成本计量和记录,并在计划出售预计于一年内完成时记为持有待售流动资产和持有待售流动负债。这个
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目录表
在该等业务被剥离前,本公司会将经营业绩及与非持续业务相关的现金流量分开核算;该等非持续业务在随附的综合财务报表中与经营业绩及与持续业务相关的现金流量分开呈报。有关本公司已终止经营业务的进一步资料,请参阅本文附注11。
收入确认
本公司截至2022年、2022年、2021年及2020年12月31日止年度的综合损益表中的销售净额列于会计准则更新(“ASU”)第2014-09号,与客户签订合同的收入(主题606)(连同其后的相关修正案,“专题606”)。本公司在向客户转让承诺商品或服务时确认收入,其金额反映了实体预期有权换取该等商品或服务的对价。我们的绝大多数销售额是在产品从我们的工厂发货或交付给我们的客户时确认的,具体取决于各自的合同条款。我们合同的名义部分的收入随着时间的推移被确认为对货物转让的控制,而不是在货物交付时,所有权、风险和所有权回报被转移给客户,因为它们没有替代用途,公司有权强制从客户那里获得付款,包括合理的利润率,以换取到目前为止完成的业绩。关于本公司对净销售额的细分,请参阅本文附注13。
公司的主要收入来源包括向最终客户及其指定的合同制造商(包括原始设备制造商)或分销商销售产品,我们的绝大多数销售额都是在控制权转移给客户时确认收入的核心原则下在某个时间点确认的。 收入来自与客户的合同,在大多数情况下,这些合同是可能受主销售协议管辖的客户采购订单。 就各合约而言,转让产品控制权的承诺(各合约各自独立)被视为已识别履约责任。作为每份合同承诺的对价的一部分,本公司评估客户的信用风险。 我们的合约并无任何重大融资成分,因为付款条款一般为净额
我们绝大部分销售乃根据控制权转移至客户时确认收入的核心原则于某个时间点确认。 除有限的例外情况外,公司在我们将产品从我们的制造设施装运或交付给我们的客户时、当我们的客户接受并拥有货物的合法所有权、以及公司有权就该等货物付款的时间点确认收入。根据各自的合同条款,我们合同的大部分收入在(I)基于离岸价格(FOB)装运点装运时确认,或(Ii)在产品到达目的地时确认。在截至2022年、2021年和2020年12月31日的年度内,
该公司接收协商了多个交货日期的客户订单,这些交货日期可能超过
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目录表
披露了截至2022年12月31日和2021年12月31日与未履行或部分未履行的履约义务相关的交易价格总额。
面向总代理商和经销商的销售
对某些分销商和转售商的销售是在允许某些价格调整和有限的退货权利的条款下进行的,该公司的产品在其库存中或在出售给其最终客户时。该公司为未处理和估计的未来价格调整索赔和退款保留准备金,作为退款责任。准备金计入与相关收入入账的同期收入减少额,并根据对一段时间内的历史索赔和回报的分析计算,以适当计入当前定价和业务趋势。同样,销售退货和折扣是根据历史退货率记录的,作为收入的减少,并相应减少预期退货的估计库存成本的销售成本。这些储备在截至2022年12月31日和2021年12月31日的综合资产负债表中并不重要。
保修
通常提供标准产品保修范围,即保证我们的产品在装运之日起的有限时间内符合合同约定的规格,而通常不提供延长保修或单独定价的保修范围。保修索赔通常限于等于购买价格的信用,或者承诺在规定的时间内免费修理或更换产品。我们根据历史经验、产品历史和当前趋势估计我们的保修责任,并在综合损益表中将保修费用记录在销售成本中。在截至2022年、2021年和2020年12月31日的年度,保修负债和相关的保修费用在随附的综合财务报表中并不重要,也不是重要的。
运费和搬运费
本公司将与客户合同有关的运输和搬运活动作为履行我们转让相关产品控制权的承诺的成本,包括客户获得商品控制权后发生的任何此类成本。运输和搬运费用通常作为合同的一部分向我们的大多数客户收取和支付。对于我们客户合同的名义部分,主要针对宽带通信市场(主要是通信解决方案细分市场)的某些客户,此类成本不会单独向客户收取。运输和搬运成本计入随附的综合损益表的销售成本。
合同资产和合同负债
本公司根据收入确认、账单和现金收取的时间,逐个合同地记录合同资产或合同负债。合同资产是指未开出账单的应收账款,通常是在一段时间内确认的收入超过向客户开出的账单金额时产生的。合同负债是指从客户收到的超过迄今确认的收入的账单或预付费用。由于公司的履约义务通常少于
合同费用
公司的政策是将为获得客户合同而产生的任何增量成本资本化,前提是此类成本明确应向客户收取,并且与成本相关的收益预计将超过年。否则,该等成本将于所附综合损益表中于销售、一般及行政开支内计入已发生及入账的开支。履行客户订单的增量成本主要由生产前成本和安装成本组成,通常在合同保证由客户报销的范围内对此类成本进行资本化。否则,此类成本将计入已发生的费用。获得合同或履行合同的资本化合同成本没有根据其他现行会计准则计入,在合并资产负债表中作为其他流动资产或长期资产记录,这取决于公司预计确认费用的时间,通常根据相关货物控制权转移发生的时间进行摊销。这种资本化的合同成本是
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目录表
截至2022年12月31日、2022年和2021年12月31日,相关摊销费用在截至2022年、2022年和2020年12月31日的年度不是重大摊销费用。
退休养老金计划
退休养恤金计划的费用包括当前服务费用和以前服务费用在平均预期工作年限内的摊销。本公司的政策是为目前的养老金成本提供资金,同时考虑到最低资金要求和最高可扣税限制。退休人员医疗福利计划的费用在员工为公司服务期间确认。对退休金计划和医疗福利计划的费用和相关债务的确认受到管理层做出的估计和假设的重大影响,例如用于评估某些负债的贴现率、预期资产回报率、死亡率预测和未来的医疗保健成本。该公司使用第三方专家,如精算师和投资顾问,帮助管理层适当地衡量与养老金和其他退休后计划福利相关的费用和义务。
基于股票的薪酬
本公司根据授予日奖励的公允价值对其股票期权和限制性股票奖励进行会计处理,并确认奖励预计将授予的服务期内的补偿费用。本公司确认以股票为基础的补偿费用,并在整个奖励的归属期间按直线原则进行分级归属。基于股票的补偿费用包括没收的估计影响,在必要的服务期内对没收的估计影响进行调整,以使实际没收不同于或预计不同于此类估计。估计没收的变化在变化期间确认,并影响未来期间确认的费用金额。以股票为基础的补偿计划所产生的费用包括在随附的综合损益表中的销售、一般和行政费用。
所得税
在所得税申报单中采取或预期采取的不确定税收立场的税收影响,只有在税务机关根据其截至报告日期的技术优点进行审查后“更有可能”持续的情况下才会被确认。财务报表中从这种立场确认的税收利益是根据最终结算时实现的可能性大于50%的最大利益来衡量的。*本公司在所得税拨备中包括与未确认税收优惠相关的估计利息和罚款。
作为美国《2017年减税和就业法案》(下称《税法》)的结果,全球无形低税收入(GILTI)条款对外国子公司的某些收益征税。“公司”(The Company)一种将GILTI作为期间成本进行会计处理的会计政策。美国财政部已就税法的某些条款发布了最终的解释性指导意见,并提出了与相同规定相关的补充指导意见。如有必要,本公司将在发布任何新的指导意见的期间考虑额外指导意见的影响。
外币折算
本公司海外子公司的财务状况和经营结果是以当地货币作为功能货币来衡量的。这些子公司的资产和负债已在
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目录表
当前汇率及相关收入和支出已按加权平均汇率换算。换算调整的合计影响计入权益内累计其他全面收益(亏损)的组成部分。与营业资产和负债有关的交易损益计入销售成本。
研究与开发
与开发新产品和应用相关的成本在发生时计入费用。用于创造新的和改进的产品和工艺的研究和开发费用$
环境义务
本公司于进行场地评估、可能采取补救措施及可合理估计相关金额时确认环境补救活动的潜在成本。 本公司透过定期检讨合约承诺、地盘评估、可行性研究及正式补救设计及行动计划,在必要及适当时评估其环境责任。
每股普通股净收入
每股普通股基本收益的计算方法是:归属于安费诺公司的净利润除以已发行普通股的加权平均数。 每股普通股摊薄收益的计算方法是将归属于安费诺公司的净收入除以已发行普通股的加权平均数,包括与股票期权有关的摊薄影响的摊薄普通股。 普通股每股摊薄收益假设使用库藏股法行使未行使的摊薄性股票期权。 有关已发行的基本加权平均普通股与已发行的稀释加权平均普通股的对账,请参阅合并财务报表附注8,用于计算持续经营业务、已终止经营业务和Amphenol Corporation总额的每股收益(基本和稀释)。
库存股
库存股票的购买按成本入账。 库存股的任何发行均采用加权平均成本法记录。
非控制性权益
公司将合并实体中的非控股权益作为其自身权益的标题,与安费诺公司股东应占的公司权益分开,惟该等非控股权益并无赎回特征,而该等赎回特征并非仅在本公司控制范围内,如下文所述。 非控股权益应占持续经营业务收入净额分类为持续经营业务收入净额。 每股盈利乃于非控股权益应占本公司净收入的影响后厘定。
可赎回的非控股权益
该公司报告夹层中的非控股权益,于综合资产负债表负债与权益之间之临时权益(“暂时权益”)部分,惟该等非控股权益具有赎回特征(如认沽期权),可由持有人选择于固定或可厘定日期按固定或可厘定价格赎回,或发生不完全在本公司控制范围内的事件。 由于可赎回非控股权益不受本公司控制,只要认沽期权持有人可行使,该可赎回非控股权益将并将继续于综合资产负债表的夹层部分呈报。 可赎回非控股权益之账面值(作为收购会计的一部分)于各报告期间调整至等于(i)赎回值或(ii)非控股权益账面值两者中的较高者,并于各报告期间就非控股权益应占收入或亏损及迄今作出的任何分派作出调整。 赎回价值一般按盈利倍数计算。 对可赎回非控股权益的任何计量调整(如适用),
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目录表
在合并资产负债表中计入追加实缴资本。 有关可赎回非控股权益之进一步详情请参阅本报告附注5。
衍生金融工具
本公司在随附的综合资产负债表中按公允价值记录其每种衍生工具,每种衍生工具的相应会计处理基于其对冲指定。 我们不会为交易或投机目的而订立衍生金融工具,而我们的衍生金融工具则与信用评级良好的大型金融机构合作。 截至2022年12月31日,本公司并无与任何一个交易对手有任何重大集中风险。 有关我们衍生金融工具的进一步讨论,请参阅本文附注5。
现金流对冲
本公司定期利用衍生金融工具管理利率和外币风险。此类现金流对冲包括外汇远期合约,以对冲某些以外币计价的交易的外币汇率波动风险。截至2022年12月31日和2021年12月31日,我们未偿还现金流对冲合约的名义总价值约为
净投资对冲
由于外币汇率的潜在变化,本公司在国外子公司的净投资的美元等值,以及因外币汇率的潜在变化而汇回美国的任何外国收益的美元等值,都有可能发生变化。因此,公司签订外汇远期合约,以对冲在某些外国子公司的净投资,我们预计将从这些投资中将收益汇回美国。截至2022年12月31日和2021年12月31日,我们未偿还净投资对冲合约的名义总价值为$
非指定衍生品
本公司不时订立若干未被指定为对冲工具的衍生金融工具。本公司订立该等外汇远期合约,以减少及尽量减少因若干外币资产及负债的公允价值变动而引起的外币波动的影响。该等非指定衍生工具于每期内于与衍生工具相关的财务报表项目内透过收益调整至公允价值。于截至2022年12月31日止三个年度内,该等非指定衍生工具,包括其对综合收益表的影响,对本公司并不重大。与非指定对冲相关的现金流量按照与相关对冲项目相关的现金流量进行分类和报告。
近期会计公告
2021年10月,财务会计准则委员会(FASB)发布了会计准则更新(ASU)第2021-08号,企业合并(主题805):从与客户的合同中核算合同资产和合同负债(“ASU 2021-08”),修订了ASC 805,要求收购实体应用ASC 606来确认和计量业务组合中的合同资产和合同负债。根据现行的公认会计原则,收购方一般在收购日按公允价值确认该等项目。ASU 2021-08的目的是解决实践中的多样性问题,并提高已获得收入合同的确认和衡量的可比性
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目录表
通过提供(1)关于如何确定企业合并中的购买方是否确认合同负债的指导,以及(2)关于如何确认和计量企业合并中收入合同的合同资产和合同负债的具体指导。ASU 2021-08适用于财政年度,包括这些财政年度内的过渡期,自2022年12月15日之后开始,修正案应前瞻性地适用于在生效日期或之后发生的业务合并修正案,允许及早通过。公司已经完成了我们于2023年1月1日通过的ASU 2021-08评估,它对我们财务状况、运营结果或现金流的影响将取决于未来任何业务合并的性质。
负责监管伦敦银行间同业拆借利率(LIBOR)的英国金融市场行为监管局(FCA)此前宣布,打算在2021年底之前逐步停止使用LIBOR。2020年12月,洲际交易所基准管理局(ICE Benchmark Administration)发布了一份咨询意见,内容是打算将某些美元伦敦银行间同业拆借利率(“美元LIBOR”)的公布期限延长至2023年6月30日。随后,FCA在2021年3月宣布,部分美元LIBOR期限(隔夜、1个月、3个月、6个月和12个月)将继续发布至2023年6月30日。美国联邦储备委员会与另类参考利率委员会联手,由美国大型金融机构组成的指导委员会,确定有担保隔夜融资利率(SOFR)为其首选的基准利率,以替代美元LIBOR。SOFR代表了以美国国债为抵押的隔夜现金借款成本的衡量标准,是根据直接可见的美国财政部支持的回购交易计算的。作为回应,FASB发布了各种指导意见,以帮助促进从伦敦银行间同业拆借利率的过渡,其中包括可选的权宜之计和例外情况,适用于将美国公认会计原则应用于合约、对冲关系和参考伦敦银行间同业拆借利率或其他参考利率的其他交易,这些交易预计将因参考利率改革而终止。自2021年11月30日起,本公司的循环信贷安排(定义见本附注4)在厘定利率时不再参考伦敦银行同业拆息。由于公司目前不会也不会再依赖借款或任何其他与LIBOR挂钩的金融工具,LIBOR的过渡不会对我们的财务状况、经营业绩或现金流产生实质性影响。
2022年9月,FASB发布了ASU 2022-04号,负债-供应商财务方案(分主题405-50):供应商财务方案义务的披露(“ASU 2022-04”),它修订了ASC 405,要求实体提供更详细的关于购买商品和服务所使用的供应商财务计划的披露。ASU 2022-04的目的是通过要求各实体披露(I)计划的关键条款(S),包括作为担保或其他形式担保的支付条件和资产,(Ii)报告期结束时未偿债务的数额和说明这些债务在资产负债表中的列报位置,以及(Iii)报告期内此类债务活动的年度前滚信息,从而提高这些计划的透明度。ASU 2022-04对财政年度有效,包括2022年12月15日之后开始的这些财政年度内的过渡期,但前滚信息的披露除外,该信息在2023年12月15日之后开始的财政年度有效。ASU 2022-04规定的披露要求必须追溯适用于提交资产负债表的每个期间,但前瞻性应用的前滚信息除外。本公司已完成对ASU 2022-04的评估,预计2023年第一季度采用ASU 2022-04后不会对我们的综合财务报表产生重大影响。
注2--库存
库存的构成部分包括:
12月31日 | ||||||
2022 |
| 2021 | ||||
原材料和供应品 | $ | | $ | | ||
Oracle Work in Process |
| |
| | ||
成品 |
| |
| | ||
$ | | $ | |
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目录表
附注3--财产、厂房和设备、净额
财产、厂房和设备、净值的构成如下:
12月31日 | ||||||
2022 |
| 2021 | ||||
土地和改善措施 | $ | | $ | | ||
建筑物和改善措施 |
| |
| | ||
机器和设备 |
| |
| | ||
办公设备及其他 |
| |
| | ||
| |
| | |||
累计折旧 |
| ( |
| ( | ||
$ | | $ | |
截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的折旧费用为
附注4--长期债务
长期债务由以下部分组成:
2022年12月31日 | 2021年12月31日 |
| |||||||||||||
|
| 携带 |
| 近似值 |
| 携带 |
| 近似值 |
| ||||||
| 成熟性 |
| 金额 |
| 公允价值准则(1) |
| 金额 |
| 公允价值准则(1) | ||||||
循环信贷安排 |
| 2026年11月 |
| $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
美国商业票据计划(减去未摊销折扣$ |
| 2026年11月 |
| | | | | ||||||||
欧元商业票据计划 |
| 2026年11月 |
| | | | | ||||||||
定期贷款信贷安排 |
| 2024年4月 |
| | | | | ||||||||
| 2024年4月 |
| | | | | |||||||||
| 2025年3月 |
| | | | | |||||||||
| 2026年5月 |
| | | | | |||||||||
| 2028年10月 |
| | | | | |||||||||
| 2029年6月 |
| | | | | |||||||||
| 2030年2月 |
| | | | | |||||||||
| 2031年9月 |
| | | | | |||||||||
其他债务 |
| 2023-2029 |
| | |
| | | |||||||
减:未摊销递延债务发行费用 |
|
| ( | ( | |||||||||||
债务总额 |
|
| | |
| |
| | |||||||
减:当前部分 |
|
| |
| |
| |
| | ||||||
长期债务总额 |
|
| $ | | $ | | $ | | $ | |
(1) | 本公司各系列优先票据的公平值乃根据活跃市场的近期买入价计算,因此分类为公平值层级中的第一级(附注5)。 |
循环信贷安排
2021年11月30日,公司修改并重报了其美元
67
目录表
2021年,有
定期贷款信贷安排
于2022年4月19日,本公司订立一项
商业票据项目
公司有一个商业票据计划(“美国商业票据计划”),根据该计划,公司可以在美国的一个或多个非公开配售中发行短期无担保商业票据(“USCP票据”或“美国商业票据”)。USCP票据的到期日各不相同,但不能超过
本公司及
商业票据计划下的可用金额可能会不时被借入、偿还和再借入。连同循环信贷安排,截至2022年12月31日,公司董事会(“董事会”)的授权将USCP票据、ECP票据和任何其他商业票据或类似计划的未偿还本金上限,连同循环信贷安排项下的未偿还金额,在任何时候限制为$
68
目录表
企业目的。商业票据在随附的综合资产负债表中被分类为长期债务,因为本公司有意图和能力使用本公司的循环信贷安排对商业票据进行长期再融资。商业票据的账面价值主要由于其市场利率而接近其公允价值,并在公允价值层次中被归类为第二级(附注5)。
美国高级票据
2021年9月14日,该公司发行了美元
2020年2月20日,公司发行了美元
公司在美国的所有未偿还优先票据(“美国优先票据”)都是无抵押的,与公司和欧元发行商的其他无担保优先债务具有同等的偿还权。每个系列美国优先债券的利息每半年支付一次。根据某些条款和条件,公司可以随时赎回部分或全部任何系列的美国优先票据,包括支付
欧元高级债券
欧元发行商已经
69
目录表
每一系列高级债券的公允价值是根据活跃市场的最新投标价格计算的,因此在公允价值层次中被归类为第一级(附注5)。公司的高级票据对公司施加了某些义务,并禁止公司采取各种行动,除非公司满足某些财务要求。
公司债务(不包括截至2022年12月31日的未摊销递延债务发行成本)在截至2022年12月31日的未来五年及以后每年的到期日如下:
2023 | $ | |
| |
2024 |
| | ||
2025 |
| | ||
2026 |
| | ||
2027 |
| | ||
此后 |
| | ||
$ | |
截至2022年12月31日,该公司约有
附注5-公允价值计量
公允价值是根据在市场参与者之间的有序交易中为资产或负债在本金或最有利的市场上转让负债而收取或支付的交换价格(退出价格)确定的。这些要求将市场或可观察到的投入确立为首选的价值来源。基于假设交易的假设是在没有市场投入的情况下使用的。本公司并无任何按公允价值经常性入账的非金融工具。
所需的估值技术是基于可观察和不可观察的输入。可观察到的投入反映了从独立来源获得的市场数据,而不可观察到的投入反映了公司的市场假设。这两种类型的投入创建了以下公允价值层次结构:
Level 1为活跃市场中相同工具的报价。
Level 2是指在活跃的市场中为类似工具报价;在不活跃的市场中为相同或类似工具报价;以及其投入可观察到或其重要价值驱动因素可观察到的模型衍生估值。
第三级:投资者无法观察到对估值模型的重大投入。
本公司目前受该等准则及公允价值披露要求约束的资产及负债,主要包括(I)债务工具、(Ii)退休金计划资产及(Iii)收购资产及作为收购会计一部分承担的负债及非控制权益,分别于下文附注4、附注9及附注11所述,以及以下所述的短期及长期投资及衍生工具。该公司几乎所有的短期和长期投资都由存单组成,存单被认为是公允价值等级中的第二级。绝大多数长期投资的原始到期日为
70
目录表
本公司按季度检讨公允价值层级分类,并根据(其中包括)观察估值投入的能力,按公允价值层级标准厘定该等资产及负债的适当分类。公司在2022年12月31日和2021年12月31日的金融和非金融资产和负债的公允价值如下:
公允价值计量 |
| ||||||||||||
| 中国报价: |
| 意义重大 |
| 意义重大 |
| |||||||
活跃的房地产市场 | 可观察到的 | 看不见 |
| ||||||||||
对于完全相同的 | 输入量 | 输入量 |
| ||||||||||
2022 | 总计 | 资产管理(一级) | (二级) | (第三级) |
| ||||||||
短期投资 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
长期投资 | | | | | |||||||||
远期合约 | | | | | |||||||||
可赎回的非控股权益 | ( | | | ( | |||||||||
总计 | $ | | $ | | $ | | $ | ( | |||||
2021 |
| ||||||||||||
短期投资 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
远期合约 | ( | | ( | | |||||||||
可赎回的非控股权益 | ( | | | ( | |||||||||
总计 | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( |
该公司利用外汇远期合约,即被视为现金流对冲的对冲工具,来管理外汇风险。此外,本公司亦订立外汇远期合约,记作净投资对冲,以对冲我们在某些外国附属公司的美元净投资等值的变动风险。截至2022年12月31日,上表中此类外汇远期合约的公允价值主要包括(I)
某些收购可能导致非控股权益持有人,在某些情况下,他们有权获得认沽期权,使他们能够将其在被收购方股票中的部分或全部可赎回权益出售给本公司。具体地说,如果由非控股权益持有人行使,安费诺将被要求在各自收购协议规定的特定时间段内(S)按赎回价格购买期权持有人的部分或全部可赎回权益。于2022年和2021年12月31日的可赎回非控股权益与收购Halo Technology Limited(“Halo”)有关,该收购于2021年12月完成,根据协议条款,将保留临时股本,直至认沽期权全部行使或到期。可赎回非控股权益的赎回价值一般采用基于盈利倍数的第三级不可观察投入来计算,对于当前未偿还的可赎回非控股权益而言,该市盈率近似于公允价值。因此,赎回价值在公允价值层次中被归类为第3级,并在截至2022年12月31日和2021年12月31日的综合资产负债表上记录为可赎回非控制权益。截至2022年和2021年12月31日止年度的可赎回非控制权益的前滚包括在随附的综合权益变动表中。
除收购资产的公允价值及承担的与收购会计有关的负债外,本公司并无任何其他重大财务或非财务资产及负债按公允价值按非经常性基础计量。关于本公司的短期和长期投资、衍生金融工具和可赎回的非控股权益的进一步讨论和相关政策,请参阅本文附注1。
71
目录表
附注6--所得税
未计所得税和所得税准备的持续经营收入的构成如下:
截至2013年12月31日的年度 |
| |||||||||
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 |
| ||||
所得税前持续经营所得: | ||||||||||
美国 | $ | | $ | | $ | | ||||
外国 |
| |
| |
| | ||||
$ | | $ | | $ | | |||||
现行税额拨备(优惠): | ||||||||||
美国 | $ | | $ | | $ | ( | ||||
外国 |
| |
| |
| | ||||
| | | ||||||||
递延税金准备(福利): | ||||||||||
美国 | ( | ( | | |||||||
外国 |
| |
| |
| ( | ||||
| ( |
| ( |
| | |||||
所得税拨备总额 | $ | | $ | | $ | |
美国联邦政府于2017年12月颁布了《减税和就业法案》(简称《税法》)。因此,在2017年,本公司记录了一项过渡税(“过渡税”),该过渡税与本公司境外子公司的累计未汇出收益和利润被视为汇回有关。于2022年第二季度,本公司支付了第五期过渡税(扣除适用的税收抵免及扣除)。 公司将支付过渡税的余额,扣除适用的税收抵免和扣除,超过剩余的,
于2022年12月31日,本公司拥有美元。
估值免税额为#美元
72
目录表
美国法定联邦税率和公司的有效所得税税率之间的差异分析如下:
截至2013年12月31日的年度 |
| ||||||||
2022 |
| 2021 |
| 2020 |
| ||||
美国法定联邦税率 | | % | | % | | % | |||
州税和地方税,净额 | | | | ||||||
外国收益和股息按不同税率征税 | | | | ||||||
美国对外国所得征税 | | | | ||||||
与股票薪酬相关的超额税收优惠 | ( | ( | ( | ||||||
结算外国司法管辖区内不确定的税务状况,包括退款要求和相关递延税款 | | ( | ( | ||||||
其他,净额 | | | ( | ||||||
实际税率 | | % | | % | | % |
公司递延税项资产和负债的构成如下:
12月31日 | ||||||
| 2022 |
| 2021 | |||
与以下项目有关的递延税项资产: | ||||||
应计负债和准备金 | $ | | $ | | ||
经营租赁负债 | | | ||||
营业亏损和税收抵免结转 |
| |
| | ||
养老金 |
| |
| | ||
盘存 |
| |
| | ||
员工福利 |
| |
| | ||
递延税项资产总额 | | | ||||
估值免税额 | ( | ( | ||||
递延税项资产总额,扣除估值免税额 | | | ||||
与下列事项有关的递延税项负债: | ||||||
商誉 | | | ||||
折旧及摊销 |
| |
| | ||
经营性租赁使用权资产 | | | ||||
未汇出的外汇收入 | |
| | |||
递延税项负债总额 | | | ||||
递延税项净负债 | $ | | $ | | ||
综合资产负债表所反映的递延税项资产和负债分类: | ||||||
其他长期资产 | $ | | $ | | ||
递延所得税 |
| |
| | ||
长期递延纳税净负债 | $ | | $ | |
下表对2022年、2021年和2020年年初和年底未确认的税收优惠总额(不包括利息和罚款)进行了对账。
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 |
| ||||
截至1月1日的未确认税收优惠 | $ | | $ | | $ | | ||||
前期税收头寸的毛数增加 |
| |
| |
| | ||||
本期税收头寸的毛增 |
| |
| |
| | ||||
聚落 |
| ( |
| |
| ( | ||||
诉讼时效的失效 |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
截至12月31日未确认的税收优惠 | $ | | $ | | $ | |
73
目录表
该公司在所得税拨备中包括与未确认的税收优惠相关的估计利息和罚款。在截至2022年、2021年和2020年12月31日的年度内,所得税准备金包括净费用(福利)$
该公司在美国和许多外国应税司法管辖区开展业务,在任何时候都有许多处于不同完成阶段的审计正在进行中。除极少数例外,本公司2017年及以后年度均须接受税务机关的所得税审查。在审计结束之前,本公司通常无法准确估计最终的和解金额或时间。本公司评估其税务状况,并为可能受到税务机关质疑且可能无法完全持续的不确定税务状况确定负债,尽管本公司认为基本税务状况是完全可以支持的。截至2022年12月31日和2021年12月31日,未确认的税收优惠金额,包括罚款和利息,如果得到确认,将影响实际税率,约为$
《2022年通货膨胀率削减法案》
2022年8月16日,美国总裁签署了《2022年降低通货膨胀法案》(以下简称《利率协议》),这是一项税收和支出方案,其中引入了几项与税收相关的条款,包括对某些大公司征收15%的公司替代最低税,以及对某些公司股票回购征收1%的消费税。在颁布期间,公司将被要求重新评估其对某些受影响的递延税项资产的估值免税额,但不需要因CAMT的相关税务会计影响而重新计量递延税项余额。这些条款于2023年1月1日起对安费诺生效,其影响取决于几个因素,包括尚未发布的解释性监管指导。本公司已审阅及评估利率协议的条款,包括其他几项与税务无关的条款,本公司目前并不认为利率协议会对其财务状况、经营业绩、流动资金及现金流产生重大影响。
说明7-权益
基于股票的薪酬:
截至2022年12月31日、2021年12月31日和2020年12月31日止年度,公司持续经营业务的所得税前收入因股票薪酬支出而减少1美元
股票期权
2017年5月,公司通过了《2017年安费诺及其子公司关键员工股票购买与期权计划》(《2017员工期权计划》),规定
74
目录表
在2017年员工期权计划中,公司发布了《2009年安费诺及其子公司关键员工股票购买和期权计划》及其修正案(《2009年员工期权计划》)下的股票期权。
2020年、2021年和2022年的股票期权活动如下:
加权 |
| ||||||||||
平均值 | 集料 |
| |||||||||
加权 | 剩余 | 固有的 |
| ||||||||
平均值 | 合同 | 价值 | |||||||||
| 选项 |
| 行使价格 |
| 任期(以年为单位) |
| (单位:百万美元) |
| |||
2020年1月1日未偿还期权 |
| | $ | |
| ||||||
授予的期权 |
| |
| | |||||||
行使的期权 |
| ( |
| | |||||||
被没收的期权 |
| ( |
| | |||||||
于二零二零年十二月三十一日尚未行使之购股权 |
| |
| |
| ||||||
授予的期权 |
| |
| | |||||||
行使的期权 |
| ( |
| | |||||||
被没收的期权 |
| ( |
| | |||||||
截至2021年12月31日的未平仓期权 |
| | | ||||||||
授予的期权 |
| |
| | |||||||
行使的期权 |
| ( |
| | |||||||
被没收的期权 |
| ( |
| | |||||||
截至2022年12月31日的未偿还期权 |
| | $ | | $ | | |||||
既得期权和非既得期权预计将于2022年12月31日归属 |
| | $ | | $ | | |||||
2022年12月31日的可行使期权 |
| | $ | | $ | |
本公司截至2022年12月31日的非既得期权状况及截至当年12月31日的年度变化摘要如下:
|
| 加权平均 |
| |||
公允价值 | ||||||
选项 | 在授予日期 |
| ||||
2022年1月1日的非既得期权 |
| | $ | | ||
授予的期权 |
| |
| | ||
已授予的期权 |
| ( |
| | ||
被没收的期权 |
| ( |
| | ||
截至2022年12月31日的非既得期权 |
| | $ | |
于授出日期于2021至2020年间授出的期权之加权平均公允价值为
在截至2022年、2022年、2021年和2020年12月31日的年度内,根据公司的期权计划开展了以下活动:
2022 |
| 2021 |
| 2020 | ||||
行使股票期权的总内在价值 | $ | | $ | | $ | | ||
已归属股票期权的公允价值总额 |
| |
| |
| |
截至2022年12月31日,与尚未确认的非既得期权相关的总补偿成本约为$
2009年员工期权计划和2017年期权计划下的每个期权授予的授予日期公允价值是使用Black-Scholes期权定价模型估计的。每一次股票授予的公允价值是根据授予之日公司普通股的收盘价确定的。然后,公允价值在奖励的必要服务期内按直线摊销,该服务期通常是归属期间。使用期权授予的估值模型需要管理层对选定的
75
目录表
模型输入。预期股价波动率乃根据普通股的历史波动率及相关交易所买卖期权衍生的隐含波动率计算。平均预期寿命基于期权的合同期限、预期行使和历史经验。无风险利率基于美国财政部发行的零息债券,剩余期限等于授予日假设的预期寿命。预期年度每股股息是根据公司的股息率计算的。
股票期权的公允价值在授予之日使用布莱克-斯科尔斯期权定价模型进行了估计,其加权平均假设如下:
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 | |||||
无风险利率 | | % |
| | % |
| | % | ||
预期寿命 |
| 年份 |
| 年份 |
| 年份 | ||||
预期波动率 |
| | % |
| | % |
| | % | |
预期股息收益率 |
| | % |
| | % |
| | % |
限制性股票
2012年,本公司通过了安费诺公司2012年董事限制性股票计划(“2012年度董事限制性股票计划”)。二零一二年董事限制性股票计划由董事会管理。截至2022年12月31日,根据2012年董事限制性股票计划可供授予的限制性股票数量为
2020年、2021年和2022年的限制性股票活动如下:
加权平均 | ||||||||
公允价值 | 剩余 | |||||||
受限 | 在格兰特大学 | 摊销 | ||||||
| 股票 |
| 日期 |
| 任期(以年为单位) |
| ||
2020年1月1日发行的限制性股票 |
| | $ | |
| |||
授予限制性股份 |
| |
| | ||||
已归属及已发行股份 |
| ( |
| | ||||
2020年12月31日发行的限售股 |
| |
| |
| |||
授予限制性股份 |
| |
| | ||||
已归属及已发行股份 |
| ( |
| | ||||
于2021年12月31日已发行受限制股份 |
| |
| |
| |||
授予限制性股份 |
| |
| | ||||
已归属及已发行股份 |
| ( |
| | ||||
2022年12月31日发行的限售股 |
| |
| $ | |
|
2022年、2021年和2020年期间授予的限制性股票奖励的公允价值总额为$
股票拆分:
2021年1月27日,公司宣布董事会批准了一项
76
目录表
发行的授权股份:
虽然股票拆分没有改变公司的法定普通股数量,但2021年5月19日,公司股东批准了对公司公司注册证书的修订,增加了公司授权发行的普通股总数
股票回购计划:
2021年4月27日,董事会批准了一项股票回购计划,根据该计划,公司可购买至多$
2018年4月24日,董事会批准了一项股票回购计划,根据该计划,公司可以购买最多$
分红:
根据董事会的声明,公司将按季度派发普通股股息。2021年10月26日,董事会批准将公司的季度股息率从$
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 | ||||
第一季度 | $ | | $ | | $ | | |||
第二季度 | | | | ||||||
第三季度 | | | | ||||||
第四季度 | | | | ||||||
总计 | $ | | $ | | $ | |
77
目录表
截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度宣布和支付的股息如下:
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 | ||||
宣布的股息 | $ | | $ | | $ | | |||
支付的股息(包括上一年宣布的股息) |
| |
| |
| |
累计其他综合收益(亏损):
2022年、2021年和2020年12月31日包括累计其他全面收益(亏损)在内的相关税后组成部分的余额如下:
外国 | 未实现 | 养老金和 | 累计 |
| |||||||||
货币 | 得(损) | 退休后 | 其他 | ||||||||||
翻译 | 论模糊限制语 | 福利计划 | 全面 |
| |||||||||
| 调整 |
| 活动 |
| 调整,调整 |
| (亏损)收入 |
| |||||
2020年1月1日的余额 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | ( | |||||
重新分类前其他全面收益(亏损),扣除 | | ( | ( | | |||||||||
从累积的其他全面收入(亏损)重新归类为税后净收益($)的金额 | | | | | |||||||||
2020年12月31日的余额 |
| ( |
| |
| ( |
| ( | |||||
重新分类前其他全面收益(亏损),扣除 | ( | | | ( | |||||||||
从累积的其他全面收入(亏损)重新归类为税后净收益($)的金额 | | | | | |||||||||
2021年12月31日的余额 |
| ( |
| |
| ( |
| ( | |||||
重新分类前其他全面收益(亏损),扣除 | ( | ( | ( | ( | |||||||||
从累积的其他全面收入(亏损)重新归类为税后净收益($)的金额 | | | | | |||||||||
2022年12月31日的余额 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | ( |
截至2022年、2022年、2021年及2020年12月31日止年度,由外汇远期合约组成的本公司现金流量对冲,在与外汇远期合约相关的累计其他综合(亏损)收入中确认的金额,以及从累计其他全面收益(亏损)重新分类为外汇收益(亏损)的金额(包括在随附的综合损益表的销售成本中)并不重要。有几个
78
目录表
附注8-每股收益
以下是持续经营、非持续经营和安费诺公司净收入的对账,以及基本加权平均已发行普通股和稀释加权平均已发行普通股的对账,这些普通股用于计算截至2022年、2021年和2020年12月31日的年度的每股收益(基本和稀释后)(请注意,由于四舍五入,每股金额可能不会相加):
(美元和百万股,每股数据除外) |
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 | |||
安费诺公司股东的净收入: | |||||||||
安费诺公司持续经营的净收入 | $ | | $ | | $ | | |||
来自Amphenol Corporation的已终止业务的收入,扣除所得税(美元 | | | | ||||||
安费诺公司的净收入 | $ | | $ | | $ | | |||
已发行普通股加权平均数-基本 |
| |
| |
| | |||
稀释性股票期权的作用 |
| |
| |
| | |||
已发行普通股加权平均数-摊薄 |
| |
| |
| | |||
可归因于安费诺公司的每股普通股净收入-基本: | |||||||||
持续运营 | $ | | $ | | $ | | |||
已终止业务,扣除所得税 | | | | ||||||
归属于Amphenol Corporation的净收入-基本 | $ | | $ | | $ | | |||
可归因于安费诺公司的每股普通股净收入-稀释后: | |||||||||
持续运营 | $ | | $ | | $ | | |||
已终止业务,扣除所得税 | | | | ||||||
归属于Amphenol Corporation的净利润-稀释 | $ | | $ | | $ | |
上述计算不包括以下公司的反摊薄普通股(主要与已发行股票期权有关)
附注9--福利计划和其他退休后福利
固定福利计划
本公司及其若干国内附属公司设有固定收益退休金计划(“美国计划”),涵盖若干美国雇员,代表本公司整体固定收益计划的大部分计划资产及福利义务。美国计划的福利通常以服务年限和薪酬为基础,通常不需要缴费。大多数美国员工不在美国计划的覆盖范围内,而是由各种固定缴款计划覆盖。本公司还有一项无资金支持的补充雇员退休计划(“SERP”),该计划规定支付因在计算福利时的平均薪酬受到监管限制而不能从退休计划支付的年度养老金部分。某些外国子公司已经确定了覆盖其员工的福利计划(“外国计划”,以及与美国计划一起的“计划”)。根据当地法规,最大的外国养老金计划没有资金,预计的福利义务约为$
79
目录表
以下是截至每年12月31日的最新精算估值时该公司固定收益计划的资金状况摘要。
| 美国的计划 | 国外计划 | 总计 | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
预计福利债务的变化: | ||||||||||||||||||
年初的预计福利义务 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
服务成本 |
| |
| |
| |
| |
| |
| | ||||||
利息成本 |
| |
| |
| |
| |
| |
| | ||||||
图则修订 |
| |
| |
| |
| |
| |
| | ||||||
精算收益 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||||
外汇兑换翻译 |
| |
| |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||||
已支付的福利 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||||
年底的预计福利义务 |
| |
| |
| |
| |
| |
| | ||||||
计划资产变动: | ||||||||||||||||||
年初计划资产的公允价值 |
| |
| |
| |
| |
| |
| | ||||||
计划资产的实际回报率 |
| ( |
| |
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雇主供款 |
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外汇兑换翻译 |
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已支付的福利 |
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计划资产年终公允价值 |
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年底供资过多的状况 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||||
截至12月31日在资产负债表上确认的金额: | ||||||||||||||||||
其他长期资产 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
其他应计费用 | | | | | | | ||||||||||||
应计养恤金和退休后福利债务 | | | | | | | ||||||||||||
年底供资过多的状况 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||||
累计其他综合亏损净额 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||||
用于确定预计福利义务的加权平均假设: | ||||||||||||||||||
贴现率 |
| | % | | % | | % | | % | |||||||||
补偿增值率 |
| | % | | % | | % | | % |
二零二二年的预计福利承担减少,主要由于精算收益,贴现率较高对我们的预计福利承担的影响,加上年内外汇换算及支付的福利。 二零二一年的预计福利责任减少,主要是由于我们的预计福利责任贴现率较高而产生的精算收益,以及年内支付的福利。 本公司固定收益养恤金计划的累计福利义务为#美元。
以下汇总了截至2022年12月31日和2021年12月31日累计福利义务超过计划资产的固定福利计划的信息:
美国的计划 | 国外计划 | |||||||||||
2022 |
| 2021 |
| 2022 | 2021 | |||||||
累积利益义务 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
计划资产的公允价值 | | | | |
80
目录表
以下汇总了截至2022年12月31日和2021年12月31日的固定福利计划的信息,这些计划的预计福利义务超过计划资产:
美国的计划 | 国外计划 | |||||||||||
2022 |
| 2021 |
| 2022 | 2021 | |||||||
预计福利义务 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
计划资产的公允价值 | | | | |
2022年12月31日、2022年12月31日和2021年12月31日的累计其他全面亏损中尚未确认为费用的税前金额如下:
| 美国的计划 | 国外计划 | 总计 | |||||||||||||||
2022 |
| 2021 |
| 2022 |
| 2021 |
| 2022 |
| 2021 | ||||||||
精算损失,净额 | $ | |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
| $ | | |
前期服务成本 | |
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| |
以下是截至2022年12月31日、2021年12月31日和2020年12月31日的年度公司固定收益计划的养老金净支出构成摘要:
美国的计划 | 国外计划 | 总计 | |||||||||||||||||||||||||
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 |
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 |
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 | ||||||||||
养恤金净支出的构成部分: |
|
| |||||||||||||||||||||||||
服务成本 | $ | | $ | | $ | |
| $ | | $ | | $ | |
| $ | | $ | | $ | | |||||||
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| ( |
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养老金净支出 | $ | | $ | | $ | |
| $ | | $ | | $ | |
| $ | | $ | | $ | | |||||||
用于确定净定期收益成本的加权平均假设: | |||||||||||||||||||||||||||
贴现率 |
| | % | | % | | % | | % | | % | | % | ||||||||||||||
预期长期资产回报率 |
| | % | | % | | % | | % | | % | | % | ||||||||||||||
补偿增值率 |
| | % | | % | | % | | % | | % | | % |
这些计划的养老金支出是根据1月份建立的一些精算假设计算的。1.适用年度的估计数,包括死亡率预测、加权平均贴现率、未来赔偿额的上升率和各计划资产的预期长期回报率,详见上表。本公司将服务成本与相应的员工薪酬成本记录在同一行项目中,并在营业收入中记录,而所有非服务成本在其他收入(费用)中单独报告,在综合收益表中为净额。
本公司用于评估养老金负债的贴现率是基于对高质量公司债券收益率的审查,这些债券的到期日接近预计福利义务的剩余寿命。在此基础上,美国计划的加权平均贴现率为
这些计划的主要投资目标是确保有足够的资产池来支持对参与者、退休人员和受益人的福利义务。随着时间的推移,这些计划的目标是获得高于负债贴现率的资产回报率,并保持谨慎的风险水平和多样化。对于美国的计划来说,这导致资产超过了福利义务。为了努力降低这些计划的资金状况波动性,美国计划的目标资产配置是
81
目录表
本公司透过不同的投资经理投资于多元化的投资组合,并评估其计划资产是否存在集中风险。截至2022年12月31日,公司的固定收益计划资产中没有明显的风险集中。本公司不会投资,也不会指示投资经理将养老金资产投资于安费诺证券。由于对某些混合基金的外部投资管理,该计划可能间接持有本公司的证券。与这些计划的总资产相比,这样的持有量并不重要。该公司的对外计划主要投资于股权和债务证券以及保险合同,这由每个计划的受托人或投资经理决定。
在制定美国计划的预期长期回报率假设时,公司主要依靠我们的投资顾问每年按资产类别编制的预计长期资产回报率。2022年期间,美国计划资产的预期长期回报率是基于资产配置假设约为
该公司的计划资产,其中绝大多数与美国计划有关,按公允价值报告,并根据对公允价值计量重要的最低投入水平对其进行整体分类。这一过程需要判断,并可能对计划资产在公允价值计量层次结构中的配置产生影响。本公司养老金计划于2022年、2022年和2021年12月31日的资产按资产类别的公允价值如下(1、2、3级投入的定义见附注5):
以以下价格计量的资产 | |||||||||||||||
资产类别 | 总计 | 1级 | 二级 | 第三级 | 资产净值(A) | ||||||||||
2022年12月31日 | |||||||||||||||
股权证券: | |||||||||||||||
美国股市-大盘股 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
美国股市-中小盘股和其他 |
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| | |||||
国际股票-增长 |
| |
| |
| |
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国际股票-其他 |
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| | |||||
另类投资基金 | | | | | | ||||||||||
固定收益证券: | |||||||||||||||
美国固定收益证券--中期 |
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美国固定收益证券-长期 | |
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国际固定收益证券-其他 |
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保险合同 |
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现金和现金等价物 |
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| | |||||
总计 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
2021年12月31日 | |||||||||||||||
股权证券: | |||||||||||||||
美国股市-大盘股 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
美国股市-中小盘股和其他 |
| |
| |
| |
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| | |||||
国际股票-增长 |
| |
| |
| |
| |
| | |||||
国际股票-其他 |
| |
| |
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| | |||||
另类投资基金 | | | | | | ||||||||||
固定收益证券: | |||||||||||||||
美国固定收益证券--中期 |
| |
| |
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| |
| | |||||
美国固定收益证券-长期 | |
| |
| |
| |
| | ||||||
国际固定收益证券-其他 |
| | |
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| | ||||||
保险合同 | |
| |
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| |
| | ||||||
现金和现金等价物 | |
| |
| |
| |
| | ||||||
总计 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
(a) | 某些按公允价值使用资产净值(“资产净值”)计量的投资已从公允价值层次结构中删除,但包括在上表中,以便将公允价值层次结构与计划总资产进行对账。. |
82
目录表
股权证券主要由公开交易的美国和非美国股票组成。公开交易的证券按个别证券交易活跃的市场报告的最后交易或收盘价进行估值。混合基金持有的若干股本证券以基金拥有的相关资产净值的公允价值为单位资产净值(“NAV”)估值。另类投资基金包括对对冲基金的投资,包括基金的基金产品。
固定收益证券主要由政府债券和公司债券组成。它们以活跃市场的收盘价或从经纪商/交易商或定价服务获得的报价进行估值。混合基金内持有的某些固定收益证券根据基金托管人确定的基金相关净资产的公允价值进行估值。
二级养老金计划资产主要由集合基金组成,使用基于可观察到的市场数据的公布价格进行估值。
上表包括截至12月31日、2022年和2021年的3级养老金计划资产,主要包括与保险公司签订的与某些外国计划有关的合同。保险合同一般包括根据购买的保单提供的保证。我们对第三级资产的估值是基于保险公司或第三方精算估值,代表对本公司与保险公司之间的保险合同退保额或市场价值的估计。下表汇总了截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度第三级养恤金计划资产的公允价值变动情况:
2022 | 2021 | |||||
1月1日余额 | $ | | $ | | ||
未实现亏损,净额 | ( | ( | ||||
购进、销售和结算,净额 | ( | ( | ||||
外币折算 | ( | ( | ||||
12月31日的余额 | $ | | $ | |
该公司为该计划提供了现金捐助#美元。
与上述计划有关的福利支付,包括将从公司资产中支付并酌情反映未来预期服务的金额,预计如下:
| 美国 | 外国 |
| |||||||
年 | 平面图 | 平面图 | 总计 |
| ||||||
2023 |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
|
2024 |
| |
| |
| | ||||
2025 |
| |
| |
| | ||||
2026 |
| |
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| | ||||
2027 |
| |
| |
| | ||||
2028-2032 |
| |
| |
| |
本公司若干海外附属公司根据本地法定图则提供若干利益,但不包括在上表内。此类计划的净负债为$
83
目录表
其他退休后福利计划
该公司为其医疗保健和工人补偿成本中不包括在保险范围内的部分维持自我保险计划。该公司还通过退休后福利(“OPEB”)计划向美国某些符合条件的退休人员提供一定的医疗保健和人寿保险福利。公司在大多数参与者的此类计划费用中的份额是固定的,此类计划费用的任何增加都将由退休人员负责。该公司在现收现付的基础上为此类计划的福利成本提供资金。截至2022年12月31日和2021年12月31日与退休后福利义务有关的总负债约为#美元。
固定缴款计划
该公司为某些美国和外国员工提供各种固定缴款计划。参加这些计划是基于某些资格要求。公司将员工缴费与美国固定缴费计划相匹配,最高限额为
附注10-租约
经营租约
截至2022年、2021年和2020年12月31日止年度,营运租赁总成本为#美元
截至十二月三十一日止的年度: | |||
2023 | $ | | |
2024 | | ||
2025 | | ||
2026 | | ||
2027 | | ||
此后 | | ||
未来最低租赁付款总额 | $ | | |
扣除计入的利息 | ( | ||
未来最低租赁付款的总现值 | $ | |
84
目录表
以下汇总了截至2022年12月31日和2021年12月31日我们的综合资产负债表上与经营租赁相关的账户余额:
2022 | 2021 | |||||
$ | | $ | | |||
$ | | $ | | |||
| | |||||
$ | | $ | |
以下汇总了与我们的运营租赁相关的其他补充数据:
截至12月31日的年度: | 2022 | 2021 | 2020 | |||||||||
补充现金流信息: | ||||||||||||
为计量租赁负债所包括的金额支付的现金: | ||||||||||||
来自经营租赁的经营现金流 | $ | | $ | | $ | | ||||||
以租赁负债换取的使用权资产 | $ | | $ | | $ | | ||||||
截至12月31日: | ||||||||||||
加权平均剩余租期 | ||||||||||||
加权平均贴现率 | | % | | % | | % |
我们已经签署但截至2022年12月31日尚未开始的租赁合同不是实质性的,不包括在上面的表格中。本公司一般不会订立涉及标的资产的建造或设计的租约,而我们所租赁的资产几乎全部不属专门性资产。我们的租赁协议一般不包括剩余价值担保,也不与外部各方订立分租安排。
融资租赁
在极少数情况下,本公司可能就用于制造的特定设备订立融资租赁,其中本公司于租赁结束时取得该资产的所有权。 本公司在随附的综合资产负债表中将其融资租赁记录在物业、厂房及设备净额、长期债务的流动部分和长期债务中。 截至二零二二年、二零二一年及二零二零年十二月三十一日止年度,本公司的融资租赁及相关折旧及利息开支、现金流量及对本公司综合财务报表的影响个别或整体而言并不重大。
附注11--收购
2022年收购
截至2022年12月31日止年度,本公司完成
85
目录表
2021年收购
截至2021年12月31日止年度,本公司完成
收购MTS系统公司
2020年12月9日,安费诺宣布,公司达成一项最终协议,根据协议,安费诺将以#美元收购MTS系统公司(纳斯达克代码:MTSC)
2021年4月7日,公司完成了对MTS的收购,企业总价值约为美元
MTS传感器业务的收购价格分配与剥离的MTS业务分开进行,后者被视为非持续业务,其收购的资产(包括相关商誉)和承担的负债在公司的资产负债表上报告为待售流动资产和待售流动负债。由于于2021年12月1日出售被剥离的MTS业务,本公司完成了与被剥离的MTS业务相关的收购会计以及待出售和流动的相关流动资产 持有待售的有
86
目录表
保留的MTS传感器业务在我们的互联和传感器系统部门中报告。2022年,作为与MTS传感器业务相关的收购会计的一部分,本公司完成了对收购的有形和可识别无形资产的公允价值以及承担的负债的购买价格分配的分析。对MTS传感器业务价值的最终评估与之前的初步评估没有实质性差异。对MTS的收购导致了对$
介绍和出售剥离的MTS业务
2021年1月19日,在MTS收购完成之前,该公司达成了一项最终协议,将剥离的MTS业务出售给ITW。作为一项同意将剥离的MTS业务出售给ITW,剥离的MTS业务符合截至2021年4月7日MTS收购日期的非持续运营报告准则和“持有待售”会计准则,因此,本公司没有将剥离的MTS业务转让给其任何
2021年,与被剥离的MTS业务相关的资产和负债在安费诺拥有该业务的整个期间分别作为流动资产和流动负债在公司的资产负债表上列报。如上所述,与剥离的MTS业务相关的购买价格分配与MTS传感器业务分开进行,因为剥离的MTS业务符合“持有待售”会计标准。从被剥离的MTS业务的购买价格分配中获得的资产和承担的负债按公允价值减去销售成本计量和记录,这被认为是基于交易当时预期对价的第三级公允价值计量。自MTS收购之日起至2021年12月1日(出售被剥离的MTS业务之日),该等收购的资产和承担的负债在公司资产负债表上作为单独的单行项目记录为待售流动资产和待售流动负债。于2021年的每一报告期,本公司均重新评估该等待售资产及待售负债的公允价值,并注意到出售集团的账面价值并未超过其公允价值减去出售成本。此外,该公司还承担了$
87
目录表
2021年12月1日,公司完成了将剥离的MTS业务出售给ITW的交易,价格约为$
收购光环科技有限公司
2021年12月1日,公司完成了对约
2020年的收购
于截至2020年12月31日止年度内,本公司完成
与收购相关的费用
2022年,该公司产生了$
88
目录表
2021年第四季度与Halo收购相关的采购会计成本。在2020年,公司产生了大约$
附注12--商誉和其他无形资产
按分部划分的商誉账面值变动如下:
| 刺耳 |
| 互连 |
|
| ||||||||
环境 | 通信 | 和传感器 |
| ||||||||||
解决方案 | 解决方案 | 系统 | 总计 |
| |||||||||
2020年12月31日的商誉 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
与收购相关 |
| |
| |
| |
| | |||||
外币折算 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | |||||
2021年12月31日的商誉 | | | | | |||||||||
与收购相关 |
| |
| ( |
| |
| | |||||
外币折算 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | |||||
2022年12月31日的商誉 | $ | | $ | | $ | | $ | |
2022年期间商誉的增加主要是由2022年完成的收购中确认的商誉推动的,但被外币换算部分抵消。2021年期间商誉的增加主要是由于收购MTS和Halo,以及于2021年完成的其他收购,如本文附注11所述。
除上述商誉外,公司截至2022年12月31日和2021年12月31日的无形资产如下:
2022年12月31日 | 2021年12月31日 | ||||||||||||||||||
加权 | 毛收入 |
|
| 网络 |
| 毛收入 |
|
| 网络 | ||||||||||
平均值 | 携带 | 累计 | 携带 | 携带 | 累计 | 携带 | |||||||||||||
寿命(年) | 金额 | 摊销 | 金额 | 金额 | 摊销 | 金额 | |||||||||||||
客户关系 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||||
专有技术 |
| |
| | |
| |
| | | |||||||||
积压和其他 |
| |
| | |
| |
| | | |||||||||
无形资产总额(固定活期) | | | | | | | |||||||||||||
商标名(无限期-在世) | | | | | |||||||||||||||
$ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
2022年无形资产账面总额的增长主要是由于某些客户关系和因与近期收购相关的收购会计而确认的收购积压。截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的摊销费用约为$
附注13-可报告的业务分类和国际运营
自2022年1月1日起,公司将其业务调整为
89
目录表
各自的可报告业务部门,每个部门直接向首席执行官报告。公司根据管理层评估公司业绩的方式,结合个别业务活动的性质和提供的基于产品的解决方案,组织其可报告的业务部门。
以下是该公司的
本公司已重新计算所有相关的上一年度分部信息,以便在本年度报告中进行同比分部比较。各分部的会计政策与本公司整体的会计政策相同,如附注所述。1在此。本公司评估各分部的表现,并根据(其中包括)未计某些公司业务的盈利或亏损及其他相关项目,例如利息、基于股票的薪酬开支、所得税、与某些无形资产有关的摊销及非经常性损益,向各分部分配资源。本公司还产生一般公司费用和成本,这些费用没有分配给应报告的业务部门,但已列入下表中的“公司/其他”,以供核对。资产由CODM在综合基础上进行审查,因此不按应报告的业务分类列报。
截至2022年12月31日、2021年12月31日和2020年12月31日的年度净销售额如下:
| 外部 | 网段间 | ||||||||||||||||
2022 | 2021 | 2020 | 2022 | 2021 | 2020 | |||||||||||||
恶劣环境解决方案 |
| $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
通信解决方案 | | | | | | | ||||||||||||
互连和传感器系统 | | | | | | | ||||||||||||
合并净销售额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
90
目录表
截至2022年、2022年、2021年和2020年12月31日的年度,分部营业收入和分部营业收入与持续业务综合所得税前收入的对账如下:
2022 | 2021 | 2020 | |||||||
部门营业收入: | |||||||||
恶劣环境解决方案 | $ | | $ | | $ | | |||
通信解决方案 | | | | ||||||
互连和传感器系统 | | | | ||||||
部门总营业收入 | | | | ||||||
公司/其他: | |||||||||
基于股票的薪酬费用 | ( | ( | ( | ||||||
与收购相关的费用 | ( | ( | ( | ||||||
其他运营费用 | ( | ( | ( | ||||||
利息支出 | ( | ( | ( | ||||||
其他收入(费用),净额 | | ( | | ||||||
所得税前持续经营收入 | $ | | $ | | $ | |
截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度的折旧和摊销费用如下:
2022 | 2021 | 2020 | |||||||
恶劣环境解决方案 |
| $ | | $ | | $ | | ||
通信解决方案 | | | | ||||||
互连和传感器系统 | | | | ||||||
公司/其他 | | | | ||||||
总计 | $ | | $ | | $ | |
截至2022年12月31日、2021年12月31日和2020年12月31日的年度按地理区域划分的净销售额以及截至12月31日按地理区域划分的长期资产如下:
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 | ||||
净销售额 | |||||||||
美国 | $ | | $ | | $ | | |||
中国 |
| |
| |
| | |||
其他外国地点 |
| |
| |
| | |||
总计 | $ | | $ | | $ | | |||
长寿资产(1) | |||||||||
美国 | $ | | $ | | $ | | |||
中国 |
| |
| |
| | |||
其他外国地点 |
| |
| |
| | |||
总计 | $ | | $ | | $ | |
(1) 本表所列长期资产包括所有列报年度的不动产、厂房和设备、净资产和经营租赁使用权资产。 |
91
目录表
对净销售额的分解
下表显示了我们按公司认为有意义的类别分类的净销售额,以描述截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度收入和现金流的性质、金额、时间和不确定性如何受到经济因素的影响:
按销售渠道划分的净销售额: | 2022 | 2021 | 2020 | ||||||
终端客户和合同制造商: | |||||||||
恶劣环境解决方案 | $ | | $ | | $ | | |||
通信解决方案 | | | | ||||||
互连和传感器系统 |
| |
| |
| | |||
$ | | $ | | $ | | ||||
分销商和经销商: | |||||||||
恶劣环境解决方案 | $ | | $ | | $ | | |||
通信解决方案 | | | | ||||||
互连和传感器系统 |
| |
| |
| | |||
$ | | $ | | $ | | ||||
净销售总额 | $ | | $ | | $ | |
按地理位置划分的净销售额: | 2022 | 2021 | 2020 | ||||||
美国: | |||||||||
恶劣环境解决方案 | $ | | $ | | $ | | |||
通信解决方案 | | | | ||||||
互连和传感器系统 |
| |
| |
| | |||
$ | | $ | | $ | | ||||
中国: | |||||||||
恶劣环境解决方案 | $ | | $ | | $ | | |||
通信解决方案 | | | | ||||||
互连和传感器系统 |
| |
| |
| | |||
$ | | $ | | $ | | ||||
其他外国地点: | |||||||||
恶劣环境解决方案 | $ | | $ | | $ | | |||
通信解决方案 | | | | ||||||
互连和传感器系统 |
| |
| |
| | |||
$ | | $ | | $ | | ||||
净销售总额 | $ | | $ | | $ | |
按地理区域划分的净销售额基于产品发货的客户位置。
附注14-承付款和或有事项
在正常业务过程中,公司不时受到威胁,或在各种法律或监管行动中被点名为被告。当损失被认为是可能的,并且损失金额可以合理估计时,公司记录损失或有负债。尽管无法合理估计与某些此类法律或监管行动有关的潜在责任,但预计这些事项都不会对公司的财务状况、经营业绩或现金流产生重大不利影响。本公司与辩护相关的法律费用计入已发生的费用。
2018年8月,公司收到美国国防部监察长办公室(下称“OIG”)的传票,要求公司的某些军事和航空航天业务提供与美国政府购买或使用的某些产品有关的文件。截至本文件提交之日,该公司已经回应了OIG的几项生产请求,最近一次是在#年第三季度完成的
92
目录表
2021年。关于这项调查,在2022年第三季度,在与美国政府代表的一次会议上,该公司被指控可能违反了联邦法律的各种条款,包括违反了民事虚假索赔法案。被指控的违规行为涉及公司在2016年3月收到并被美国政府取消了2016年4月至2017年1月期间所有受影响产品的几个有关某些军用连接器产品的“停止发货”订单之前和周围发生的各种行为和不作为。该公司目前正在评估这些指控,并继续就这一正在进行的问题与美国政府进行沟通和合作。该公司目前无法估计这件事的时间或结果。
自2019年12月至2020年10月,该公司被列为
本公司若干业务须遵守环境法律及法规,该等法律及法规规管向空气及水中排放污染物,以及处理及处置固体及有害废弃物。 公司认为,其业务目前基本上符合适用的环境法律法规,持续合规的成本不会对公司的财务状况、经营业绩或现金流产生重大不利影响。
该公司也有与购买某些商品和服务的承诺有关的购买义务。截至2022年12月31日,公司的购买承诺为$
93
目录表
项目9.会计和财务披露方面的变更和与会计师的分歧
没有。
第9A项。控制和程序
公司管理层在公司首席执行官和首席财务官的参与下,评估了截至2022年12月31日,根据修订后的1934年《证券交易法》(以下简称《交易法》)第13a-15(E)或15d-15(E)条规定的披露控制和程序的设计和运作的有效性。这些披露控制和程序旨在提供合理的保证本公司根据《证券交易法》要求在其提交或提交的报告中披露的信息,在证券交易委员会规则和表格规定的时间内记录、处理、汇总和报告, 经累积并传达给我们的管理层,包括我们的首席执行官和首席财务官(视情况而定),以便及时做出关于需要披露的决定。根据他们的评估,首席执行官和首席财务官得出结论,截至2022年12月31日,公司的披露控制和程序在合理保证水平下是有效的。
在截至2022年12月31日的本公司最近一个财政季度内,我们对财务报告的内部控制没有发生任何变化,这对我们的财务报告内部控制产生了重大影响,或有合理的可能性对其产生重大影响。
关于内部控制的管理报告
财务报告的内部控制旨在根据美利坚合众国普遍接受的会计原则,为财务报告的可靠性和为外部报告目的编制财务报表提供合理保证。由于其固有的局限性,我对财务报告的内部控制可能无法防止或发现错误陈述。管理层负责建立和维持对安费诺公司及其子公司(“公司”)财务报告的充分内部控制,如《交易法》第13a-15(F)和15d-15(F)条所定义。在本公司管理层(包括本公司主要行政人员及财务总监)的监督及参与下,本公司根据内部控制--综合框架(2013)由特雷德韦委员会(COSO)赞助组织委员会发布。根据这一评估,管理层得出结论,公司对财务报告的内部控制自2022年12月31日起有效。
德勤会计师事务所是一家独立的注册会计师事务所,已审计了截至去年12月的公司财务报告内部控制。2022年31日,根据上市公司会计监督委员会(PCAOB)的标准。这些标准要求德勤会计师事务所Touch LLP计划并执行审计,以获得对财务报告是否在所有重要方面保持有效的内部控制的合理保证。德勤律师事务所发布了一份关于公司截至2022年12月31日财务报告内部控制的认证报告,该报告包含在本年度报告的第8项中。
项目9B。其他信息
没有。
项目9C。关于妨碍检查的外国司法管辖区的披露
不适用。
94
目录表
第III部
本公司拟于截至2022年12月31日止财政年度结束后120天内,根据证券交易法第14A条提交最终委托书(“委托书”),其中所包含的若干资料在此并入作为参考。
项目10.董事、高级管理人员和公司治理
根据表格10-K的指示G(3),第10项所要求的关于注册人董事的信息通过引用委托声明纳入本文件。
根据表格10-K的说明G(3),第10项所要求的关于注册人执行官的信息通过引用委托声明纳入本文件。
在某种程度上,对拖欠报告的披露,可以在委托书声明中的标题“拖欠第16(a)条报告”下找到,并通过引用委托书声明纳入本文。
公司的商业行为和道德准则适用于公司的所有董事、高级职员和雇员,包括首席执行官、首席财务官和首席会计官,可在公司网站上查阅,网址为: Www.amphenol.com。 公司打算在其网站上发布其商业行为和道德准则的修订或豁免(在适用于公司首席执行官、首席财务官、首席会计官或履行类似职能的人员的范围内)。 此外,可通过以下方式向公司全球总部发送书面申请,以获得最新副本:
霍尔大道358号
P.O. 5030号箱
邮编:06492
关注:投资者关系
项目11.高管薪酬
根据表格10-K的指示G(3),第11项所要求的信息通过引用委托声明纳入本文件。
项目12.某些实益所有人的担保所有权和管理层及有关股东事项
根据形成10-K的指示第G(3)项,除以下提供的“股权补偿计划信息”外,第(12)项所要求的信息通过引用委托书的方式并入本文。
股权薪酬计划信息
下表汇总了公司截至2022年12月31日的股权薪酬计划信息:
股权和薪酬计划-信息 | ||||||||
| 将发行的证券数量 |
| 加权平均 |
| 证券数量: | |||
| 将在演习后立即发放 | 行使以下价格: | 剩余部分可用于 | |||||
| 未完成的期权, | 未偿还的股票期权, | 项下的未来债券发行 | |||||
计划类别 |
| 认股权证和认股权证 | 认股权证和认股权证 | 股权补偿计划 | ||||
证券持有人批准的股权补偿计划 |
| 66,156,349 | $ | 45.58 |
| 62,213,970 | ||
未经证券持有人批准的股权补偿计划 |
| — |
| — |
| — | ||
总计 |
| 66,156,349 | $ | 45.58 |
| 62,213,970 |
第13项:某些关系和关联交易,以及董事独立性
根据形成I10-K的指令第G(3)条,通过引用委托书,将第B13项所要求的信息并入本文。
项目14.首席会计师费用和服务
根据形成I10-K的指令第G(3)项,通过引用委托书,将第(14)项所要求的信息并入本文。
95
目录表
第IV部
项目15.证物和财务报表附表
(A)(1)合并财务报表
页面 | |
独立注册会计师事务所报告(PCAOB ID号 | 50 |
合并损益表--2022年、2021年和2020年12月31日终了年度 | 52 |
综合全面收益表--截至2022年、2021年和2020年12月31日的年度 | 53 |
综合资产负债表-2022年和2021年12月31日 | 54 |
截至2022年、2022年、2021年和2020年12月31日的综合权益变动表 | 55 |
合并现金流量表-截至2022年、2022年、2021年和2020年12月31日的年度 | 56 |
合并财务报表附注 | 57 |
关于内部控制的管理报告 | 94 |
(A)(2)截至2022年12月31日的三个年度的财务报表附表 | |
进度表 | |
二--截至2022年、2022年、2021年和2020年12月31日止年度的估值和合格账户 | 99 |
上述附表以外的其他附表已被省略,因为这些附表不适用,或所需资料已列入合并财务报表或其附注。
(A)(3)展品清单
以下证物作为本年度报告的一部分提交,或通过引用并入本年度报告:
3.1 | 重述的安费诺公司注册证书,日期为2021年5月19日(作为附件3.1提交至2021年6月30日10-Q表格)。* |
3.2 | 安费诺公司,2022年2月7日第四次修订和重新修订的附则(作为2021年12月31日Form 10-K的附件3.2提交)。* |
4.1 | 契约,日期为2009年11月5日,由安费诺公司和纽约梅隆银行作为受托人签署(2009年11月5日提交的8-K表格的附件4.1)。* |
4.2 | 作为受托人的安费诺技术控股有限公司、安费诺公司和纽约梅隆银行之间的契约,日期为2018年10月8日(作为2018年10月9日提交的8-K表格的附件4.1提交)。* |
4.3 | 作为受托人的安费诺技术控股有限公司、安费诺公司和纽约梅隆银行之间的契约,日期为2020年5月4日(作为2020年5月5日提交的8-K表格的附件4.1提交)。* |
4.4 | 高级人员证书,日期为2017年4月5日,根据契约规定,设立2020年到期的2.200的优先债券和2024年到期的3.200优先债券(作为2017年4月5日提交的表格8-K的附件44.2提交)。* |
4.5 | 高级人员证书,日期为2019年1月9日,确立根据契约(作为2019年1月10日提交的Form 8-K的附件4.2提交)2029年到期的4.350的优先票据。* |
4.6 | 官员证书,日期为2019年9月10日,确立根据契约规定2030年到期的2.800的优先票据(作为2019年9月10日提交的Form 8-K的附件4.2提交)。* |
4.7 | 官员证书,日期为2020年2月20日,确立根据契约规定2025年到期的2.050的优先票据(作为2020年2月20日提交的Form 8-K的附件4.2提交)。 |
96
目录表
4.8 | 高级人员证书,日期为2021年9月14日,确立根据契约(作为2021年9月14日提交的Form 8-K的附件4.2提交)2031年到期的2.200的优先票据。* |
4.9 | 根据1934年《证券交易法》第12节登记的注册人证券的说明。** |
10.1 | 修订并重新修订了2017年安费诺及其子公司主要员工的股票购买和期权计划(作为公司于2021年4月12日提交的2021年股东年会附表14A最终委托书的附件A提交)。†* |
10.2 | 2017年股票期权协议表格(于2017年5月19日提交的表格FORM-8-K的附件10.1)。†* |
10.3 | 安费诺及其子公司主要员工2009年股票购买和期权计划(2009年6月30日至10-Q表见附件10.7)。†* |
10.4 | 2009年安费诺及其子公司关键员工股票购买和期权计划第一修正案(2014年5月23日提交的8-K表格附件10.2)。†* |
10.5 | 截至2009年5月20日的2009年非限制性股票期权授予协议的表格(作为附件10.8提交到2009年6月30日的表格10-Q)。†* |
10.6 | 截至2009年5月20日的2009年管理股东协议表格(作为附件10.9提交至2009年6月30日的表格10-Q)。†* |
10.7 | 自2016年1月1日起修订和重述的安费诺公司员工养老金计划(作为附件10.6提交到2016年12月31日的表格10-K)。†* |
10.8 | 2016年11月10日修订和重述的安费诺公司员工养老金计划第一修正案(作为2016年12月31日10-K表的附件10.7提交)。†* |
10.9 | 2016年10月1日修订和重述的安费诺公司员工养老金计划第二修正案(作为附件10.8提交到2016年12月31日的Form 10-K)。†* |
10.10 | 2016年12月13日修订和重述的安费诺公司员工养老金计划第三修正案(作为附件10.9提交到2016年12月31日的Form 10-K)。†* |
10.11 | 安费诺公司员工养老金计划第四修正案,自2016年1月1日起修订并重述,日期为2017年5月2日(作为附件10.12提交至2017年6月30日10-Q表格)。†* |
10.12 | 安费诺公司员工养老金计划第五修正案,自2016年1月1日起修订并重述,日期为2018年10月29日(作为附件10.12提交至2018年12月31日Form 10-K)。†* |
10.13 | 《安费诺公司员工养老金计划第六修正案》于2019年10月4日修订并重述,自2016年1月1日起生效(作为附件10.13提交至2019年12月31日Form 10-K)。†* |
10.14 | 2019年12月2日修订并重述的《安费诺公司员工养老金计划第七修正案》(作为附件10.14提交至2019年12月31日Form 10-K)。†* |
10.15 | 《安费诺公司员工养老金计划第八修正案》于2021年12月9日修订并重述,自2016年1月1日起生效(作为附件10.15提交至2021年12月31日Form 10-K)。†* |
10.16 | 《安费诺公司员工养老金计划第九修正案》于2022年12月1日生效,自2016年1月1日起修订和重申。†** |
10.17 | 修订和重新启动了安费诺公司补充员工退休计划(作为附件410.24提交到2008年12月31日的10-K表格)。†* |
10.18 | 修订和重述的Amphenol Corporation补充员工退休计划的第一次修订,日期为2018年10月29日(作为2018年12月31日表格10-K的附件10.14提交)。†* |
10.19 | 安费诺公司董事递延薪酬计划(作为1997年12月31日表格10-K的附件10.11提交)。†* |
10.20 | 2012年5月24日Amphenol Corporation董事的2012年限制性股票计划(作为2012年6月30日表格10-Q的附件10.15存档)。†* |
10.21 | 2012年5月24日Amphenol Corporation限制性股份奖励协议董事的2012年限制性股份计划(作为2012年6月30日表格10-Q的附件10.16存档)。†* |
10.22 | 2023年安费诺公司管理层激励计划。†** |
10.23 | 本公司、本公司若干附属公司、一个金融机构银团及JPMorgan Chase Bank,N.A.订立日期为二零二一年十一月三十日之第二份经修订及重列信贷协议,担任行政代理人(作为2021年12月10日提交的表格8-K的附件10.1提交)。 |
10.24 | Amphenol Corporation员工储蓄/401(K)计划采纳协议(修订并重述,于2022年4月5日生效,日期为2022年4月18日)(作为2022年6月30日表格10-Q的附件10.23提交)。†* |
10.25 | 安费诺公司员工储蓄/401(K)计划收养协议修正案,2023年1月1日生效,日期为2022年12月19日。†** |
10.26 | 修订和重述的Amphenol Corporation补充固定缴款计划(作为2011年9月30日表格10-Q的附件10.30提交)。†* |
97
目录表
10.27 | Amphenol Corporation补充固定缴款计划(修订版于2012年1月1日生效)(作为2011年12月31日表格10-K的附件10.34提交)。†* |
10.28 | Amphenol Corporation补充固定缴款计划,修订后于2019年1月1日生效(作为附件10.28提交至2018年12月31日表格10-K)。†* |
10.29 | 本公司、花旗银行全球市场部和摩根大通证券有限责任公司于2014年8月29日签订的经销商协议的商业票据计划表格(作为2014年9月5日提交的表格8-K的附件10.1提交)。* |
10.30 | Amphenol Technologies Holding GmbH(作为发行人)、Amphenol Corporation(作为担保人)、Barclays Bank PLC(作为担保人)以及Barclays Bank PLC和Commerzbank Aktiengesellschaft(作为原始交易商)于2018年7月10日签订的商业票据计划经销商协议(作为2018年7月11日提交的表格8-K的附件10.1提交)。* |
10.31 | 本公司、本公司若干附属公司、一个金融机构银团及法国巴黎银行(作为行政代理人)于2022年4月19日订立的定期贷款信贷协议(作为2022年4月21日提交的表格8-K的附件10.1提交)。* |
10.32 | 董事和执行官赔偿协议格式(作为2016年12月31日表格10-K的附件10.27提交)。†* |
21.1 | 公司的子公司 ** |
23.1 | 德勤会计师事务所(Deloitte & Touche LLP)** |
31.1 | 根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302节通过的交易法规则13a-14和15d-14的认证。** |
31.2 | 根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302节通过的交易法规则13a-14和15d-14的认证。** |
32.1 | 依据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的《美国法典》第18编第1350条的认证。* |
32.2 | 依据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的《美国法典》第18编第1350条的认证。* |
101.INS | 内联XBRL实例文档-该实例文档不会显示在交互数据文件中,因为其XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中。** |
101.SCH | 内联XBRL分类扩展架构文档。** |
101.CAL | 内联XBRL分类扩展计算链接库文档。** |
101.DEF | 内联XBRL分类扩展定义Linkbase文档。** |
101.LAB | 内联XBRL分类扩展标签Linkbase文档。** |
101.PRE | 内联XBRL分类扩展演示文稿Linkbase文档。** |
104 | 封面交互数据文件-封面XBRL标签嵌入内联XBRL文档(包含在附件101中)。** |
†他们需要签订管理合同或补偿计划或安排。
*如上文所述,该公司在此以引用方式并入。
**随函提交的文件。
*随函提供。
项目16.表格10-K摘要
不适用。
98
目录表
附表II
安费诺公司及其子公司
估值及合资格账目
截至2022年、2021年及2020年12月31日止年度
(百万美元)
| 平衡点: |
| 被收费至 |
|
| 平衡点: |
| ||||||
起头 | 成本和 | 加法 | 结束日期: |
| |||||||||
这一时期的 | 费用 | (扣除额) | 期间 |
| |||||||||
坏账准备: | |||||||||||||
截至2022年12月31日的年度 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
截至2021年12月31日的年度 |
| | | ( | | ||||||||
截至2020年12月31日的年度 |
| | | |
| | |||||||
递延税项资产估值免税额: | |||||||||||||
截至2022年12月31日的年度 | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | |||||
截至2021年12月31日的年度 | | | ( | | |||||||||
截至2020年12月31日的年度 |
| | | | |
99
目录表
签名
根据1934年《证券交易法》第13或15(D)节的要求,注册人已于2023年2月8日在康涅狄格州沃林福德镇正式授权以下签署人代表其签署本报告。
安费诺公司 | |
/s/ R.亚当·诺维特 | |
R.亚当·诺维特 | |
总裁与首席执行官 |
根据1934年《证券交易法》的要求,本报告已由以下人员以登记人的身份在指定日期签署。
签名 | 标题 | 日期 | ||
/s/ R.亚当·诺维特 | 董事首席执行官总裁 | 2023年2月8日 | ||
R.亚当·诺维特 | (首席行政主任) | |||
/S/克雷格·A·兰波 | 高级副总裁和首席财务官 | 2023年2月8日 | ||
克雷格·A·兰波 | (首席财务官和首席会计官) | |||
/S/马丁·H·卢弗勒 | 董事会主席 | 2023年2月8日 | ||
马丁·H·卢弗勒 | ||||
/S/David P.福尔克 | 主持董事 | 2023年2月8日 | ||
David·P·法里克 | ||||
/S/南希·A·阿尔托贝罗 | 董事 | 2023年2月8日 | ||
南希·A·阿尔托贝罗 | ||||
/S/斯坦利·L·克拉克 | 董事 | 2023年2月8日 | ||
斯坦利·克拉克 | ||||
/S/爱德华·G·杰普森 | 董事 | 2023年2月8日 | ||
爱德华·G·杰普森 | ||||
/S/丽塔·S·莱恩 | 董事 | 2023年2月8日 | ||
丽塔·S·莱恩 | ||||
/S/罗伯特·A·利文斯顿 | 董事 | 2023年2月8日 | ||
罗伯特·A·利文斯顿 | ||||
董事 | 2023年2月8日 | |||
普拉拉德·辛格* | ||||
/S/安妮·克拉克·沃尔夫 | 董事 | 2023年2月8日 | ||
安妮·克拉克·沃尔夫 |
*在本报告所述期间,辛格博士不是我们董事会的成员。他于2023年1月12日被任命为董事会成员。
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