3.3现金及现金等价物和限制性现金

本公司认为以下项目为现金及现金等价物：金融机构之现金存款、本公司保险箱或营运地点之保险箱内持有之现金，以及可于三个月或以内随时转换为现金之存款。现金及现金等价物及受限制现金按公允价值列账，截至2023年及2022年12月31日，本公司并无持有重大现金等价物或受限制现金结余。本公司在其经营所在的所有司法管辖区都有银行或类似关系。此外，该公司的现金余额超过联邦存款保险公司和加拿大存款保险公司的限额。本公司过往从未经历与该等存款有关的亏损。

3.4应收账款

批发销售应收账款扣除信贷亏损拨备后入账。本公司根据历史数据、客户信誉等多种因素估计信用损失拨备。截至2023年12月31日及2022年12月31日，本公司拥有约500万美元。706及$511分别为信用损失。截至2023年及2022年12月31日止年度，本公司撇销约美元。221及$443，分别。更多信息见3.23。

3.5业务合并

对子公司和业务的收购按照ASC 805-业务合并(“ASC 805”)。公司按照ASC805的指导，根据事件(S)的相关情况，对收购是业务合并还是资产收购进行评估。如果收购被确定为企业合并，本公司将商誉计量为转让对价的公允价值，包括被收购方任何非控股权益的确认金额，减去收购的可识别资产和承担的负债的确认净额，所有这些都是在收购日期计量的。

转让对价包括转让资产的公允价值(包括现金)、本公司代表被收购方产生的负债、任何或有对价和本公司发行的任何股权。除本公司因业务合并而产生的与发行债务或股权证券直接相关的交易成本外，交易成本在发生时计入费用。

收购日期为公司获得被收购方控制权的日期。或有对价于收购日期以公允价值计量，并计入企业合并中转让的对价。被归类为负债的或有对价在随后的报告日期根据ASC 450规定的标准和指南重新计量-或有事件和ASC 820-公允价值计量，视情况而定，并在经营报表中记录相应的损益，见附注14。

3.6库存

库存主要包括成品、在制品、原材料和供应品。存货按成本和可变现净值中的较低者计价。可变现净值被确定为正常业务过程中的估计销售价格减去完成的估计成本和进行销售所需的估计成本。在确定成本时，使用加权平均成本法确定在制品和原材料，而确定产成品库存的成本则采用先进先出会计方法。

在增长过程中发生的成本在成本小于可变现净值的范围内作为已发生的成本进行资本化。任何后续的收获后成本，包括直接成本，如材料、劳动力、相关管理费用和加工设备折旧费用，在成本小于可变现净值的范围内计入存货。采购成品和包装材料的库存，除通过业务合并获得的库存外，最初按成本计价，随后按成本和可变现净值中的较低者计价。该公司审查陈旧、变质和运输缓慢的货物的库存，并将任何此类库存减记为可变现净值。在企业合并中获得的存货按销售价格减去销售和处置成本进行估值。

3.7财产、厂房和设备(“PPE”)

PPE按成本减去累计折旧、摊销和减值损失(如果有的话)计算。个人防护装备物品的成本包括购买价格、将资产运至预期用途所需地点和条件的直接可归因于的任何费用，以及拆卸和移走物品以及修复物品所在地点的初步估计费用。在企业合并中收购的PPE采用各种方法(包括成本法、销售比较法或收益法)按公允价值入账。

折旧和摊销在下列预期使用年限内使用直线法计算：

​

个人防护装备项目在出售时、持有以供出售时或当资产的继续使用预期不会产生未来的经济利益时，将被取消确认。出售资产产生的任何收益或损失，被确定为出售净收益与资产账面价值之间的差额，在经营报表中确认。

在建工程在可供使用时转移到适当的资产类别，资产的折旧或摊销在该时间点开始。

公司定期评估个人防护装备的剩余余额、使用年限和折旧或摊销方法，评估产生的任何变化将由公司前瞻性地应用。

如果一件个人防护装备由具有不同使用寿命的主要部件组成，这些部件应作为个人防护装备的单独部件入账。更换单独核算的个人防护装备项目的一个组成部分所发生的支出，包括主要的检查和大修支出，均记入资本化。

该公司将在建项目的债务利息资本化。一旦资产可供使用，资本化利息成本作为资产总成本的一部分，在相关资产的估计使用年限内折旧，详情见附注8。

3.8无形资产

无形资产按成本减去累计摊销和减值损失(如有)入账。根据美国会计准则第805条可单独确认的在企业合并中收购的无形资产，于收购日按公允价值计量。使用年限有限的资产的摊销期限以管理层在购置之日的估计为基础，并在其估计使用年限内摊销。使用年限不确定的无形资产不需摊销，并每年进行减值测试，或在发生事件或情况变化表明可能减值时进行更频繁的测试。

本公司计量商誉为转让代价的公允价值，包括被收购方任何非控股权益的确认金额减去假设的可识别资产和负债的确认净额，均于收购日期计量。商誉在收购时分配给特定的报告单位。本公司的政策是首先进行定性评估，以确定报告单位的账面价值是否更有可能低于公允价值，表明可能出现商誉减值。商誉减值金额(如有)按账面价值超过该报告单位的公允价值确定。商誉减值以报告单位的商誉金额为限。减值测试由本公司每年进行，如果事件或环境变化表明商誉可能受损，则更频繁地进行减值测试。管理层在减值测试期间作出估计，因为需要作出判断以厘定减值指标，而估计则用以厘定用以计量减值损失的公允价值。本公司在必要时采用以收益为基础的方法评估其无形资产的公允价值以及用于商誉测试的报告单位。在收益法下，公允价值以估计未来现金流量的现值为基础。

除非通过企业合并获得并按公允价值减去累计摊销和减值损失，否则无形资产按成本入账。摊销以直线方式记录在不超过合同期的下列估计使用年限内：

​

如果事件或环境变化表明此类资产可能减值，则对此类资产进行减值测试。估计的使用寿命、剩余价值和摊销方法定期进行审查，估计的任何变化都将被前瞻性地考虑在内。

3.9租赁及销售和回租会计

本公司适用ASC 842会计准则-租契并在合同开始时评估合同是否为租赁或包含租赁。在评估租赁是融资租赁还是经营租赁时，公司会考虑合同是否传达了对已确定资产的使用控制权。某些安排需要重大判断，以确定一项资产是否在合同中具体规定，以及公司是否指示该资产在合同期限内如何使用以及用于什么目的。经营租约包括在使用权资产--经营性净额和租赁负债--经营--流动部分和租赁负债--营业--非流动部分在资产负债表上。对于经营性租赁，本公司记录经营性租赁费用。融资租赁包括在使用权资产--财务，净额和租赁负债包括在租赁负债--融资--流动部分和租赁负债--融资--非流动部分根据他们的付款日期在资产负债表上。对于融资租赁，公司除按租赁期限或使用权资产的使用年限较短的时间摊销ROU(一般为直线摊销)外，还记录租赁负债的利息支出。该公司主要根据不可撤销的经营租赁为公司办公、零售、种植和制造租用空间。净收益资产是指在租赁期内使用标的资产的权利，租赁负债是指支付租赁所产生的租赁款项的义务。

租赁负债包括固定付款(包括实质固定付款)的净现值、不以指数或利率为基础或以公平市场价值续期为基础的可变租赁付款、承租人根据剩余价值担保预计应支付的金额、如果承租人合理确定将行使该选择权则购买选择权的行使价，以及如果租赁期限反映承租人行使该选择权而支付的终止租约的罚款。本公司根据租赁组成部分的相对独立价格和非租赁组成部分的合计独立价格，将合同中的对价分配给每个租赁组成部分。

租赁付款使用租赁中隐含的利率贴现，如果无法确定该利率，则使用公司的递增借款利率进行贴现。租赁付款的折扣期是合理确定的租赁期，包括公司合理确定将行使的续期选择权。续订选项包含在整个公司的多个租约中。

与短期租赁有关的付款在经营报表中以直线方式确认为费用。短期租赁是指租期在12个月或以下的租赁。取决于指数或费率或须按公平市价续期的可变租赁付款在营业报表中计入已发生并确认的费用。

3.10股权投资

联营公司是指公司对其施加重大影响的实体。重大影响是有权参与被投资方的财务和经营政策，但不控制或共同控制这些政策。联营公司的权益按权益法入账，并初步按成本确认。在初步确认后，本公司于联营公司的权益的账面价值会根据本公司应占的收入或亏损及被投资人的分派作出调整。联营公司的账面价值于每个资产负债表日评估减值。如果公司持有20%至50%的投票权，则推定为重大影响，除非存在相反的证据。

共同控制是合同商定的对一项安排的控制权分享，只有在有关活动的决定需要分享控制权的各方一致同意的情况下才存在。本公司对其净资产拥有共同控制权和权利的被投资人被定义为合资企业。合资企业也按权益法入账。截至2023年12月31日，没有合资企业。

3.11非控股权益

非本公司股东在合并附属公司拥有的权益被视为非控股权益。可归因于非控制性权益的净资产份额作为权益的组成部分列示，而净收益或亏损份额则在经营报表中确认。本公司所有权权益的变动如不会导致该等非全资附属公司失去控制权，则会作为股权交易入账，见附注3.19。

3.12衍生工具

该公司对其所有协议进行评估，以确定这些工具是否具有衍生品或包含符合嵌入衍生品资格的特征。对于作为资产或负债入账的衍生金融工具，衍生工具按其公允价值记录，然后在每个报告日期重新估值，公允价值的变化在本公司的财务报表中报告。在计算衍生资产或负债的公允价值时，本公司采用一种估值模式，即在每个报告日期无法获得第1级投入以估计公允价值(见附注14及17)。

衍生工具的分类，包括此类工具是否应确认为资产或负债或权益，在每个报告期结束时重新评估。衍生工具资产或负债根据衍生工具是否需要在财务报表日后12个月内以现金净额结算而分类为流动或非流动资产或负债。

3.13每股收益

每股基本亏损的计算方法为净亏损除以期间内已发行股份的加权平均数，包括股本股份、本公司多重有表决权股份及可交换股份，定义见下文。每股摊薄亏损反映透过调整加权平均已发行股份数目以承担转换潜在摊薄股份的潜在摊薄，例如本公司的认股权证(“认股权证”)、限制性股票单位(“RSU”)及既得期权(“既得期权”)。库存股方法用于权证行使时的假定收益，以及用于按期间平均市场价格购买股权的既得期权。如果公司在报告期内出现净亏损，则完全稀释每股亏损的计算将不包括认股权证、RSU和既得期权等潜在摊薄股权工具，因为它们的效果将是反摊薄的，因此每股基本亏损和每股稀释亏损将是相同的。截至2023年12月31日及2022年12月31日止年度，不计入每股盈利计算的潜在摊薄金融工具包括零和零搜查令，零和零选项和1,908和3,799RSU，总计1,908和3,799分别是潜在稀释证券的股票。

3.14基于股票的支付

(A)基于股票的支付交易

本公司若干雇员(包括董事及高级管理人员)以股票支付交易的形式收取部分薪酬，由雇员提供服务作为权益工具的对价。

对非雇员的股票支付按收到的货物或服务的公允价值或已发行的权益工具的公允价值(以较易厘定者为准)计量。如权益工具是向非雇员发行，而本公司作为代价收取的货品或服务的部分或全部公允价值不能具体确定，则按以股票为基础的付款的公允价值计量。以股票为基础的支付交易主要是针对个人的，这些个人的薪酬已在业务报表中列为一般和行政费用的一部分。

与员工进行股权结算交易的成本按授予当日股票价格的公允价值计量，并采用适当的估值模型。交易的价值是在整个授权期内直线支出的。基于市场和性能的RSU通过蒙特卡罗模拟进行公平评估，并在指示服务期内进行费用计算。一旦可能出现这种情况，就会记录性能RSU，请参阅注释15。

股权结算交易的成本，连同相应的权益增加，在履行业绩及/或服务条件期间确认，直至有关雇员完全有权获得奖励之日(“归属日期”)止。

由于本公司的政策是在发生没收时对没收进行会计处理，因此在每个报告日期确认股权结算交易的累计费用，直至归属日期。一个期间的收入或损失是指在该期间开始和结束时确认的累计费用的变动，相应的数额以额外的实收资本表示。在每个报告期结束时，公司评估是否发生了任何没收，并在运营报表中确认影响。

对于最终不归属的奖励，不确认任何费用，但归属取决于市场条件的奖励除外，无论是否满足市场条件，只要满足所有其他业绩和/或服务条件，出于支出目的，该奖励将被视为归属。

​

如果股权和解裁决的条款被修改，只要满足裁决的原始条款，确认的最低支出为未更改裁决的授予日期公允价值。任何增加以股票为基础的支付安排的总公允价值或在修改之日对雇员有利的任何修改，都将确认额外的费用。当一项奖励被本公司或交易对手取消时，该奖励的公允价值的任何剩余要素将在当时通过经营报表被取消确认。

3.15或有损失

当公司有因过去事件而产生的现有债务，且在可靠估计债务金额的情况下，很可能需要未来的资源外流来清偿该债务，则确认或有亏损。或有损失是按偿还债务所需支出的现值计量的，税前税率反映了当前市场对货币时间价值和债务特有风险的评估。

3.16金融工具

(A)确认和初步衡量

金融资产和金融负债，包括衍生品，在本公司成为金融工具或非金融衍生工具合同条款的一方时确认。所有金融工具均按首次确认时的公允价值计量。直接归因于收购或发行金融资产及金融负债(归类为FVTPL(定义见下文)的金融资产及金融负债除外)的交易成本在首次确认时计入公允价值或从中扣除。直接归因于收购归类为FVTPL的金融资产或金融负债的交易成本立即在经营报表中确认。

(B)分类和随后的衡量

本公司在初始确认时，根据本公司管理金融资产的业务模式和现金流的合同条款对金融资产进行分类。金融资产按下列计量类别分类：

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3.17外币交易和换算

以外币计价的交易按重新计量项目的交易或估值日期的现行汇率折算为实体的功能货币。结清这类交易以及以年终汇率换算以外币计价的货币资产和负债所产生的汇兑损益，如将当地货币重新计量为职能货币，在业务报表中予以确认。

具有与列报货币不同的本位币的实体的结果和财务状况折算为列报货币如下：

折算差异的影响，例如将外币折算为报告货币，累积并在累计其他全面收益项下作为权益组成部分列报。

3.18课税

本公司按资产负债法核算所得税，该方法要求确认已列入财务报表的事件的预期未来税务后果的递延税项资产和负债。根据这一方法，本公司根据财务报表和资产负债的税基之间的差异，通过采用预期差异将被冲销的年度的现行税率来确定递延税项资产和负债。税率和法律的变化对递延税项资产和负债的影响在包括颁布日期在内的期间的收入中确认。本公司确认递延税项资产的范围是，本公司认为这些资产更有可能变现。在作出这样的决定时，公司考虑了所有可用的积极和消极证据，包括现有应税临时差异的未来冲销、预计未来的应税收入、税务筹划战略和最近的经营结果。如果本公司确定本公司未来能够实现我们的递延税项资产超过其记录净额，本公司将对递延税项资产估值准备进行调整，这将减少所得税拨备。

本公司在不同的司法管辖区接受持续的税务暴露、审查和评估。因此，根据该等事项的结果，本公司可能产生额外的税项支出。FASB ASC 740，所得税，(“ASC 740”)规定了确认门槛和计量属性，用于确认和计量在纳税申报单中采取或预期采取的纳税头寸。为了确认这些好处，税务机关审查后，必须更有可能维持税收状况。该公司将与未确认的税收优惠相关的应计利息和罚款确认为所得税费用。有几个不是未确认的税收优惠和不是截至2023年12月31日和2022年12月31日，与未确认税收优惠相关的利息和罚款应计金额。本公司目前未发现任何在报告日期后12个月内可能导致重大付款、应计或重大偏离其状况的审查问题。

由于本公司经营大麻行业，本公司须受经修订的美国国税法第280E条(“第280E条”)的限制，根据该条，本公司一般只可扣除与所售货品成本直接相关的开支。

3.19可变利息实体(VIE)

根据ASC主题810的某些规定-整合(“ASC 810”)，公司决定我们是否为VIE的主要受益人。我们评估我们是否有权指示对VIE的活动有最重大影响的事项，以及是否有义务承担VIE的损失或有权从VIE获得可能对VIE产生重大影响的利益。

VIE是指在没有额外附属财务支持的情况下，没有足够的风险股本为其活动提供资金的法人实体，或此类股权投资者缺乏通过投票权就实体的运营做出重大决定的能力，或不实质上参与实体的损益。主要受益人既有权指导VIE的活动，对实体的经济表现产生最重大的影响，也有义务承担损失，或有权从VIE获得可能对VIE产生重大影响的利益。我们评估实体中的所有可变利益，并在确定特定实体是否为VIE以及我们是否为主要受益人时使用我们的判断。其他考虑的定性因素包括决策责任、VIE资本结构、风险和报酬分享、与VIE的合同协议、投票权以及其他各方的参与程度。如果有任何与VIE相关的复议事件，我们将持续评估VIE的主要受益人决定。请参阅注释6。

在我们确定我们是VIE的主要受益人的地方，我们在ASC 805的指导下合并该VIE的账目。VIE的其他股东拥有的权益在随附的财务报表中显示为非控股权益。

3.20重大会计判断和估计

公司会计政策的应用要求管理层使用可能对财务报表中确认的收入、费用、资产和负债以及披露产生重大影响的估计和判断。

管理层对未来的最佳估计是基于作出估计时可用的事实和情况。管理层使用历史经验、一般经济条件和关于未来可能结果的假设作为确定估计的基础。定期审查估计数及其基本假设，并在那时确认任何变化的影响。实际结果可能与使用的估计值不同。

以下领域需要管理层的关键估计和判断：

企业合并是指收购人获得对一个或多个企业的控制权，并使用收购方法进行会计核算的交易或事件。本次收购支付的总对价为收购日收购的资产、承担的负债和为换取被收购方控制权而发行的股权工具的公允价值的总和。收购日期为公司获得被收购方控制权的日期。

或有代价于收购日期按公允价值计量，并根据适用条款及条件计入企业合并中转让的代价的一部分。

被归类为权益的或有对价不会在随后的报告日期重新计量，其随后的结算将在权益中入账。根据美国会计准则第805条规定的标准和指导，被归类为负债的或有对价在以后的报告日期重新计量。

根据收购日存在的事实和情况，管理层将进行估值分析，以根据收购日收购的可识别资产和承担的负债的公允价值分配转移的代价。管理层必须在信息获知之日的较早日期，但不迟于购置之日起一年内完成分配。在此之前，这些值可能是临时报告的，可能会发生变化。在计量期内，如取得有关收购日期存在的事实及情况的新资料，而该等事实及情况如已知悉，将会导致于该日期确认该等资产及负债，则对暂定收购价格分配的调整予以确认。

在确定取得的所有可确认资产和承担的负债的公允价值时，最重要的估计通常涉及或有对价和无形资产。管理层在估计或有代价目标预期实现的可能性和时间时作出判断，并以此作为估计公允价值的基础。已确认的无形资产采用适当的估值技术按公允价值确认，该等估值技术一般基于对被收购方的预期未来净现金流量总额的预测。估值在很大程度上取决于管理层对这些资产未来表现的投入和假设，以及所应用的贴现率的任何变化。

判断是通过考虑所收购资产的性质和应用于该等资产的流程来确定交易是企业合并还是资产收购，或者综合资产和活动是否能够进行和管理以向投资者或其他所有者提供回报。

在计算库存价值时，管理层需要作出一些估计，包括估计到收获点的大麻生长阶段、大麻植物的预期产量、收获成本、可变现净值、销售成本、平均或预期销售价格、在企业合并中收购的库存的公允价值和减损系数。在计算最终库存值时，管理层将库存成本与估计的可变现净值进行比较，并在适用的情况下调查移动缓慢的库存。这些估计具有判断性质，是在某个时间点使用现有信息做出的，例如预期的业务计划和预期的市场状况。对库存余额进行定期审查，库存准备金的变化反映在销售货物的成本中。

3.21流动资金和管理计划

如合并财务报表所示，该公司的营运资金为负#美元。7,258截至2023年12月31日，该公司在截至2023年12月31日和2022年12月31日的年度内因持续运营而出现净亏损。本公司管理其流动资金风险的方法是寻求确保其将有足够的流动资金来偿还到期的债务。该公司的短期流动资金需求主要包括维持运营、偿还借款和其他一般业务需要所需的资金。该公司计划使用现有资金以及未来销售产品的资金，为合并财务报表发布后至少未来12个月的短期营运资金需求提供资金。

此外，公司继续采取旨在改善公司运营和现金状况的行动，包括但不限于：(I)瞄准我们综合业务的销售持续增长；(Ii)继续努力节约成本和提高效率；(Iii)利用未来最高可达$12,354其中$5,238已计入本期应收账款；(Iv)就此方面而言，于2023年12月31日之后，本公司与约99占本公司未偿还本金总额的%(统称为“过半数票据持有人”)12.5%2024年12月到期的优先票据(“高级票据”)，其结果是通过交换到期日有效地将到期日再延长两年，见附注19，以及先前宣布的某些应付现款延期的结晶；(5)管理某些支出和资本支出的时间和数额；及(6)寻求利用未来潜在的融资(股权和/或债务)机会，包括额外的现金收益总额#美元。40,0002024年2月收到的与发行新债务证券有关的信息(更多信息见附注19)。截至2023年12月31日，与支持协议相关的债务延期和某些应付流动债务的延期均被归类为资产负债表上的非流动负债。虽然预期的债务重组交易已经完成，但管理层不能保证本公司将继续成功完成其业务计划；如果未能完成，本公司可能被迫采取其他措施，包括减速增长或缩减某些业务，以等待获得额外资本。

3.22停产作业

如已终止业务的业务及现金流已(或将会)从本公司持续经营中剔除，而出售交易后，本公司将不会继续重大参与已终止业务的经营，则本公司业务的战略转变可被视为非持续业务。在“财务报表列报--非持续经营”(“美国会计准则”分项205-20)下，被归类为非持续经营的实体的组成部分在所列所有期间的合并经营报表和合并现金流量表中与持续经营分开列报。与该等非持续经营有关的所有资产及负债均被分类为持有以待出售，并于出售前所有期间于综合资产负债表中单独列报。因此，上期结余的列报可能与以前发布的财务报表不符。关于业务结果和非连续性业务的主要资产和负债类别的补充资料，见附注4。

3.23会计准则的变更

根据经修订的2012年JumpStart Our Business-Ups法案(“JOBS法案”)的定义，本公司被视为“新兴成长型公司”。根据《就业法案》，新兴成长型公司可以推迟采用新的或修订后的会计准则，直到这些准则适用于私营公司，但并不排除新兴成长型公司提前采用允许这样做的新会计准则。

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