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亚洲网加利福尼亚州圣迭戈3月6日电全球胰岛素输送和糖尿病技术公司Tandem糖尿病护理公司(纳斯达克股票代码：TNDM)今天宣布，将本金总额2.75亿美元的1.50%可转换优先债券(以下简称“债券”)以私募方式(以下简称“债券”)定价给有理由相信是合格机构买家的人士。此次发行规模高于此前宣布的2.5亿美元票据本金总额。Tandem还授予票据的初始购买者在票据发行的第一个日期起计的13天内购买票据的选择权，最高可额外购买Tandem发行的票据本金总额4,125万美元。根据惯例的成交条件，票据的销售预计将于2024年3月8日完成。

Tandem估计，扣除初始购买者的折扣和佣金以及Tandem应支付的估计发售费用后，此次发售的净收益约为2.663亿美元(如果初始购买者行使其全额购买额外票据的选择权，则约为3.064亿美元)。Tandem预计将使用此次发行的净收益，连同手头的现金，(I)支付其达成的如下所述的上限电话交易的约1,380万美元成本，(Ii)现金回购2025年到期的1.50%可转换优先票据(“2025年票据”)的本金总额约2.467亿美元，回购交易与发售中票据的定价同时进行，及(Iii)通过初始购买者之一或其联属公司向发售中票据的购买者回购与发售中票据定价同时进行的私人协商交易中约3,000,000,000美元的普通股。如果初始购买者行使其购买额外票据的选择权，Tandem预计将使用出售额外票据所得款项净额的一部分进行额外的封顶看涨期权交易，其余部分用于一般公司用途，其中可能包括在2025年票据发售或到期偿还后不时额外回购2025年票据。

在2028年12月15日之前，持有者只有在满足特定条件和特定期限后，才有权转换纸币。在2028年12月15日或之后，直至紧接到期日之前第二个预定交易日的交易结束为止，持有人可以随时转换其票据的全部或任何部分。转换后，Tandem将根据自己的选择支付或交付现金、普通股或现金和普通股的组合。票据的兑换率最初将为每股1,000美元票据的28.9361股Tandem普通股(相当于初始转换价格约为每股Tandem普通股34.56美元)。初始转换价格较上一次报告的出售价格--2024年3月5日Tandem普通股每股27.105美元--溢价约27.5%。转换率将在某些情况下进行调整，但不会针对任何应计或未付利息进行调整。

Tandem可能不会在2027年3月22日之前赎回这些票据。Tandem可在2027年3月22日或之后按其选择权赎回全部或任何部分票据(如在紧接Tandem发出赎回通知之日的前一个交易日，赎回价格相等于须赎回票据本金的100%的赎回价格相等于待赎回票据本金的100%的赎回价格，在任何连续的30个交易日(包括该期间的最后一个交易日)内，最少20个交易日内，Tandem的普通股的出售价格最少为当时有效的票据的转换价格的130%，则可选择在该日或之后赎回全部或任何部分票据。另加赎回日(但不包括赎回日)的应计利息和未付利息。然而，Tandem不得赎回少于全部未偿还票据，除非截至Tandem发出相关赎回通知时，未偿还且未赎回的票据本金总额至少为7,500万美元。这些票据没有提供偿债基金。

如Tandem经历“基本变动”(如将管限票据的契约所界定)，则在若干条件及有限例外情况下，持有人可要求Tandem以现金回购其全部或任何部分票据，回购价格相等于待购回票据本金的100%，另加基本变动购回日期的应计及未付利息(但不包括基本变动回购日期)。此外，在到期日之前发生的某些公司事件或Tandem发出赎回通知后，Tandem将在某些情况下提高持有人的换算率，该持有人选择转换与该公司事件相关的票据或转换与该赎回通知相关的催缴(或被视为)赎回的票据(视情况而定)。

关于票据的定价，Tandem与一个或多个初始购买者或其各自的联属公司和某些其他金融机构(“期权对手方”)进行了私下协商的上限看涨期权交易。根据惯例的调整，有上限的看涨交易包括Tandem最初作为票据基础的普通股的股份数量。有上限的看涨期权交易预计将抵消由于票据的任何转换而导致的对Tandem普通股的稀释，这种抵消受到上限的限制。与票据相关的上限赎回交易的上限价格最初将为42.0128美元，较Tandem普通股于2024年3月5日在纳斯达克全球市场上公布的销售价格溢价约55.0%，并可能根据上限赎回交易条款进行某些调整。

关于建立有上限的看涨期权交易的初始对冲，Tandem预计期权交易对手或其各自的关联公司将在票据定价的同时或之后不久与Tandem的普通股和/或购买Tandem的普通股进行各种衍生交易，包括与票据的某些投资者或从票据中的某些投资者进行。这一活动可能会提高(或减少)Tandem当时普通股或票据的市场价格。

此外，Tandem预期期权交易对手或其各自联营公司可于票据定价后及票据到期日之前，于二级市场交易中订立或平仓Tandem普通股的各种衍生工具及/或买卖Tandem普通股或其他证券的股份或Tandem的其他证券(并可能在与2028年12月15日或之后的票据转换有关而与赎回无关的观察期内这样做，或在Tandem选择在任何回购、赎回、交换或提早转换票据)。这项活动还可能导致或避免Tandem普通股或票据市场价格的上升或下降，这可能会影响票据持有人转换其票据的能力，如果这一活动发生在票据转换之后或与票据转换有关的任何观察期内，它可能会影响票据持有人在转换票据时将收到的对价的金额和价值。

在为发售中的票据定价的同时，Tandem与2025年票据的某些持有人进行了私下谈判交易，以约2.461亿美元现金回购其2025年票据的本金总额约2.467亿美元，不包括2025年票据的应计和未付利息，条件是与每个持有人谈判(每项交易为“票据回购交易”)。本新闻稿并不是回购2025年债券的要约，债券的发售并不取决于2025年债券的回购。

关于任何票据回购交易，Tandem预计，同意回购其2025年票据并已对冲其与该等票据的股权价格风险的2025年票据的持有人(“对冲持有人”)将通过购买Tandem的普通股和/或与Tandem的普通股进行或解除各种衍生品交易来平仓其全部或部分对冲头寸。对冲持有人的这一活动可能会提高(或减少)Tandem普通股的市场价格，包括与票据定价同时进行，并可能导致票据的有效转换价格更高。

此外，在发行2025年票据方面，Tandem与某些金融机构(“现有期权交易对手”)签订了有上限的看涨期权交易(“现有期权交易”)。关于票据回购交易，Tandem与现有期权交易对手订立协议，终止部分现有期权交易，名义金额与回购的2025年票据金额相对应(该等终止，即“平仓交易”)。关于现有期权交易的终止，Tandem预计现有的期权交易对手和/或其各自的关联公司将在票据定价的同时或之后不久解除与Tandem普通股有关的各种衍生品和/或出售Tandem普通股的股票。这一活动可能会降低(或减少)当时Tandem普通股的市场价格，并可能减少(或减少)票据的市场价值。

如上所述，Tandem还打算使用发行所得净额中的约3000万美元回购其普通股。Tandem预计将在发行定价的同时，通过与一位初始购买者或其关联公司进行的私下谈判交易，从发行中的票据购买者手中回购此类股票(“股份回购”)，回购价格相当于Tandem普通股在2024年3月5日的每股收盘价，即每股27.105美元。这些股票回购可能增加或减少Tandem普通股的市场价格的任何跌幅，包括与票据定价同时进行的，并可能导致票据的有效转换价格更高。本新闻稿不是回购Tandem的普通股的要约，发行票据也不取决于Tandem的普通股的回购。

票据转换后可发行的票据和任何普通股尚未也不会根据证券法、任何州证券法或任何其他司法管辖区的证券法进行登记，除非进行登记，否则不得在没有登记或获得适用豁免的情况下，或在不受证券法和其他适用证券法登记要求的交易中，在美国发售或出售。

Tandem糖尿病护理公司是一家全球胰岛素输送和糖尿病技术公司，制造和销售先进的自动化胰岛素输送系统，减轻糖尿病管理的负担，同时为患者、他们所爱的人和医疗保健提供者创造新的可能性。Tandem的泵产品组合采用了Tandem Mobi系统和t：SILM X2胰岛素泵，这两款产品都采用了Control-IQ先进的混合闭环技术。Tandem糖尿病护理公司总部设在加利福尼亚州圣地亚哥。

本新闻稿包括与发售有关的前瞻性陈述，其中包括有关票据发售的结束、封顶赎回交易、回购交易和平仓交易、发售所得的预期用途、我们2025年的票据和普通股的回购金额、前述或相关交易对我们普通股持有者摊薄的潜在影响以及我们普通股或票据的市场价格的陈述。任何描述我们的期望、意图或信念的陈述都是前瞻性陈述，应被视为风险陈述。此类陈述会受到某些风险和不确定性的影响，包括但不限于市场状况的变化，我们是否能够满足与此次发行相关的成交条件，我们是否可以回购2025年的任何票据或普通股，以及以什么条款回购我们的普通股，上限赎回交易是否将生效，平仓交易是否将生效和预期之外的资本用途，这些变化可能基于市场状况或其他原因而有所不同或变化。Tandem的前瞻性陈述还涉及一些假设，如果它们从未实现或被证明是正确的，可能会导致其结果与这些前瞻性陈述中明示或暗示的结果大不相同。尽管Tandem的前瞻性陈述反映了其管理层的善意判断，但这些陈述仅基于Tandem目前已知的事实和因素。因此，我们告诫您不要依赖这些前瞻性陈述。这些和其他风险在Tandem截至2023年12月31日的10-K表格年度报告中有更详细的描述，该报告已提交给美国证券交易委员会。